TÜPRAŞ-TÜRKİYE PETROL RAFİNERİLERİ A.Ş.

Audit Report / Information • Mar 8, 2012

Bağımsız Denetim GörüşüBağımsız Denetim KuruluşuDenetim TürüGörüş Türü

GÜNEY BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş.

SürekliOlumluBağımsız denetim raporu

Türkiye Petrol Rafinerileri Anonim Şirketi

Ortakları'na:

Giriş

Türkiye Petrol Rafinerileri Anonim Şirketi ("TÜPRAŞ" - Şirket), bağlı ortaklıkları ve müşterek yönetime tabi ortaklıklarının (birlikte "Grup" olarak anılacaktır) 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle hazırlanan ve ekte yer alan konsolide bilançosunu, aynı tarihte sona eren yıla ait konsolide kapsamlı gelir tablosunu, konsolide özkaynak değişim tablosunu ve konsolide nakit akım tablosunu, önemli muhasebe politikalarının özetini ve dipnotları denetlemiş bulunuyoruz.

Konsolide finansal tablolarla ilgili olarak Şirket yönetiminin sorumluluğu

Şirket yönetimi konsolide finansal tabloların Sermaye Piyasası Kurulu (SPK)'nca yayımlanan finansal raporlama standartlarına göre hazırlanması ve dürüst bir şekilde sunumundan sorumludur. Bu sorumluluk, konsolide finansal tabloların hata ve/veya hile ve usulsüzlükten kaynaklanan önemli yanlışlıklar içermeyecek biçimde hazırlanarak, gerçeği dürüst bir şekilde yansıtmasını sağlamak amacıyla gerekli iç kontrol sisteminin tasarlanmasını, uygulanmasını ve devam ettirilmesini, koşulların gerektirdiği muhasebe tahminlerinin yapılmasını ve uygun muhasebe politikalarının seçilmesini içermektedir.

Bağımsız denetim kuruluşunun sorumluluğu

Sorumluluğumuz, yaptığımız bağımsız denetime dayanarak bu konsolide finansal tablolar hakkında görüş bildirmektir. Bağımsız denetimimiz, SPK tarafından yayımlanan bağımsız denetim standartlarına uygun olarak gerçekleştirilmiştir. Bu standartlar, etik ilkelere uyulmasını ve bağımsız denetimin, konsolide finansal tabloların gerçeği doğru ve dürüst bir biçimde yansıtıp yansıtmadığı konusunda makul bir güvenceyi sağlamak üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir.

Bağımsız denetimimiz, konsolide finansal tablolardaki tutarlar ve dipnotlar ile ilgili bağımsız denetim kanıtı toplamak amacıyla, bağımsız denetim tekniklerinin kullanılmasını içermektedir. Bağımsız denetim tekniklerinin seçimi, konsolide finansal tabloların hata ve/veya hile ve usulsüzlükten kaynaklanıp kaynaklanmadığı hususu da dahil olmak üzere önemli yanlışlık içerip içermediğine dair risk değerlendirmesini de kapsayacak şekilde, mesleki kanaatimize göre yapılmıştır. Bu risk değerlendirmesinde, Grup'un iç kontrol sistemi göz önünde bulundurulmuştur. Ancak, amacımız iç kontrol sisteminin etkinliği hakkında görüş vermek değil, bağımsız denetim tekniklerini koşullara uygun olarak tasarlamak amacıyla, Grup yönetimi tarafından hazırlanan konsolide finansal tablolar ile iç kontrol sistemi arasındaki ilişkiyi ortaya koymaktır. Bağımsız denetimimiz, ayrıca Grup yönetimi tarafından benimsenen muhasebe politikaları ile yapılan önemli muhasebe tahminlerinin ve konsolide finansal tabloların bir bütün olarak sunumunun uygunluğunun değerlendirilmesini içermektedir.

Bağımsız denetim sırasında temin ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün oluşturulmasına yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz.

Görüş

Görüşümüze göre, ilişikteki konsolide finansal tablolar Türkiye Petrol Rafinerileri Anonim Şirketi'nin

31 Aralık 2011 tarihi itibariyle finansal durumunu, aynı tarihte sona eren yıla ait finansal performansını ve nakit akımlarını, Sermaye Piyasası Kurulu'nca yayımlanan finansal raporlama standartları çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmaktadır.

Güney Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş.

A member firm of Ernst & Young Global Limited

Ethem Kutucular, SMMM

Sorumlu Ortak, Başdenetçi

8 Mart 2012

İstanbul, Türkiye

1	EMİN ETHEM KUTUCULAR	SORUMLU ORTAK BAŞDENETÇİ	GÜNEY BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş.	08.03.2012 12:04:10

Bilanço

1	DENİZ KÖSEOĞLU	FİNANSAL RAPORLAMA MÜD.	TÜPRAŞ-TÜRKİYE PETROL RAFİNERİLERİ A.Ş.	08.03.2012 11:44:32
2	İBRAHİM YELMENOĞLU	GENEL MÜD. YARD.	TÜPRAŞ-TÜRKİYE PETROL RAFİNERİLERİ A.Ş.	08.03.2012 11:47:16
3	EMİN ETHEM KUTUCULAR	SORUMLU ORTAK BAŞDENETÇİ	GÜNEY BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş.	08.03.2012 12:04:11

Bilanço

	Dipnot Referansları	Cari Dönem	Önceki Dönem
Finansal Tablo Türü		Konsolide	Konsolide
Dönem		31.12.2011	31.12.2010
Raporlama Birimi		Bin TL	Bin TL
V A R L I K L A R
DÖNEN VARLIKLAR		9.064.638	9.288.938
Nakit ve Benzerleri	6	1.243.478	5.958.462
Finansal Yatırımlar	11	12.943
Ticari Alacaklar	8	3.543.561	764.507
-İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar	8,31	374.028	39.756
-Diğer Ticari Alacaklar		3.169.533	724.751
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar
Diğer Alacaklar	9	20.430	17.457
Stoklar	10	3.659.228	1.969.598
Canlı Varlıklar
Diğer Dönen Varlıklar	22	583.643	578.706
Türev Finansal Araçlar	23	1.355	208
(Ara Toplam)		9.064.638	9.288.938
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR		5.693.348	4.629.099
Ticari Alacaklar	8	7.448	8.846
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar
Diğer Alacaklar
Finansal Yatırımlar	11	83.720	90.437
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar	12	23.266	5.401
Canlı Varlıklar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller	13	4.621	5.423
Maddi Duran Varlıklar	14	4.088.907	3.640.712
Maddi Olmayan Duran Varlıklar	15	102.435	111.888
Şerefiye	16	189.073	189.073
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar	22	1.193.878	577.319
TOPLAM VARLIKLAR		14.757.986	13.918.037
K A Y N A K L A R
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER		8.386.151	8.847.419
Finansal Borçlar	7	929.364	2.275.340
Uzun Vadeli Finansal Borçların Kısa Vadeli Kısımları	7	206.901	134.583
Diğer Finansal Yükümlülükler
Ticari Borçlar	8	5.548.220	4.885.271
-İlişkili Taraflara Ticari Borçlar	8,31	48.522	31.805
-Diğer Ticari Borçlar		5.499.698	4.853.466
Alınan Avanslar	19	10.984	10.390
Diğer Borçlar
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar
Devlet Teşvik ve Yardımları
Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü	29	85.116	69.944
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar	21	5.324	2.992
Borç Karşılıkları	20	63.182	245.821
Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler	22	1.536.946	1.222.149
Türev Finansal Araçlar	23	114	929
(Ara Toplam)		8.386.151	8.847.419
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER		1.966.177	1.169.462
Finansal Borçlar	7	1.211.553	525.867
Diğer Finansal Yükümlülükler
Ticari Borçlar	8	560	526
Diğer Borçlar
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar
Devlet Teşvik ve Yardımları
Borç Karşılıkları
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar	21	105.402	103.968
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü	29	231.062	191.669
Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler	22	417.600	347.432
Ö Z K A Y N A K L A R		4.405.658	3.901.156
ANA ORTAKLIĞA AİT ÖZKAYNAKLAR		4.369.991	3.868.278
Ödenmiş Sermaye	24	250.419	250.419
Sermaye Düzeltmesi Farkları	24	1.344.243	1.344.243
Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
Hisse Senedi İhraç Pirimleri		172	172
Değer Artış Fonları		40.311	38.666
Yabancı Para Çevrim Farkları		6.558	2.379
Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler	24	198.605	188.797
Geçmiş Yıllar Kar/Zararları		1.287.945	1.306.278
Net Dönem Karı/Zararı		1.241.738	737.324
AZINLIK PAYLARI		35.667	32.878
TOPLAM KAYNAKLAR		14.757.986	13.918.037