Quarterly Report • Apr 24, 2025
Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
1 OCAK - 31 MART 2025 HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLAR
| İÇİNDEKİLER | SAYFA | |
|---|---|---|
| FİNANSAL DURUM TABLOSU | 1 - 2 |
|
| KAR | VEYA ZARAR VE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU |
3 |
| ÖZKAYNAK DEĞİŞİM TABLOSU |
4 - 5 |
|
| NAKİT AKIŞ | TABLOSU | 6 |
| FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI NOTLAR |
7 - 52 |
|
| NOT 1 | ŞİRKET'İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU | 7 |
| NOT 2 | FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR | 7 - 13 |
| NOT 3 | BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA | 13 |
| NOT 4 | NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ 13 - 14 | |
| NOT 5 | FİNANSAL YATIRIMLAR 14 - 15 | |
| NOT 6 | FİNANSAL BORÇLAR. 15 - 17 | |
| NOT 7 | TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR 17 - 18 | |
| NOT 8 NOT 9 |
STOKLAR 18 - 19 MADDİ DURAN VARLIKLAR 20 - 21 |
|
| NOT 10 | KULLANIM HAKKI VARLIKLARI………………………………………………………………….…… | 22 |
| NOT 11 | MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR 23 - 24 | |
| NOT 12 | DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER | 24 |
| NOT 13 | PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER VE ERTELENMİŞ GELİRLER | 25 |
| NOT 14 | KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER 25 - 29 | |
| NOT 15 | ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR | 30 |
| NOT 16 | ÖZKAYNAKLAR 30 - 32 | |
| NOT 17 | HASILAT VE SATIŞLARIN MALİYETİ | 32 |
| NOT 18 | ESAS FAALİYETLERDEN DİĞER GELİRLER/GİDERLER | 33 |
| NOT 19 | FİNANSMAN GELİRLERİ | 33 |
| NOT 20 | FİNANSMAN GİDERLERİ | 33 |
| NOT 21 | VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ 34 - 36 | |
| NOT 22 | PAY BAŞINA KAZANÇ | 36 |
| NOT 23 | İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI 37 - 42 | |
| NOT 24 | FİNANSAL ARAÇLAR VE FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN | |
| RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ 42 – 51 | ||
| NOT 25 | NET PARASAL POZİSYON KAZANÇLARI/(KAYIPLARI)'NA İLİŞKİN AÇIKLAMALAR | 52 |
| NOT 26 | BİLANÇO TARİHİNDEN SONRAKİ OLAYLAR | 52 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Notlar | Cari dönem bağımsız denetimden geçmemiş 31 Mart 2025 |
Geçmiş dönem bağımsız denetimden geçmiş 31 Aralık 2024 |
|
|---|---|---|---|
| VARLIKLAR | |||
| DÖNEN VARLIKLAR | |||
| Nakit ve nakit benzerleri | 4 | 11.023.047.069 | 7.257.661.772 |
| Finansal yatırımlar | 5 | 29.796.412 | 32.794.825 |
| Ticari alacaklar: | |||
| - İlişkili taraflardan ticari alacaklar | 7, 23 | 2.094.066.225 | 638.999.442 |
| - İlişkili olmayan taraflardan ticari alacaklar | 7 | 3.927.372.356 | 4.127.989.924 |
| Stoklar | 8 | 8.866.046.410 | 10.724.050.998 |
| Peşin ödenmiş giderler | 13 | 95.998.640 | 46.404.713 |
| Diğer dönen varlıklar | 12 | 1.839.310.980 | 2.464.279.097 |
| TOPLAM DÖNEN VARLIKLAR | 27.875.638.092 | 25.292.180.771 | |
| DURAN VARLIKLAR | |||
| Ticari alacaklar: | |||
| - İlişkili olmayan taraflardan ticari alacaklar | 7 | 109.458 | 120.473 |
| Diğer alacaklar: | |||
| - İlişkili olmayan taraflardan diğer alacaklar | 403.449 | 470.522 | |
| Finansal yatırımlar | 5 | 12.455.138 | 13.443.681 |
| Maddi duran varlıklar | 9 | 9.251.078.386 | 9.115.915.165 |
| Kullanım hakkı varlıkları | 10 | 237.151.273 | 279.345.359 |
| Maddi olmayan duran varlıklar | 11 | 4.551.959.705 | 4.169.185.615 |
| Peşin ödenmiş giderler | 13 | 574.923.078 | 678.784.740 |
| TOPLAM DURAN VARLIKLAR | 14.628.080.487 | 14.257.265.555 | |
| TOPLAM VARLIKLAR | 42.503.718.579 | 39.549.446.326 |
31 Mart 2025 tarihi itibarıyla hazırlanan finansal tablolar, Yönetim Kurulu tarafından 24 Nisan 2025 tarihinde onaylanmıştır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Notlar | Cari dönem bağımsız denetimden geçmemiş 31 Mart 2025 |
Geçmiş dönem bağımsız denetimden geçmiş 31 Aralık 2024 |
|
|---|---|---|---|
| KAYNAKLAR | |||
| KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER | |||
| Kısa vadeli borçlanmalar | |||
| İlişkili olmayan taraflardan kısa vadeli borçlanmalar - Banka kredileri Uzun vadeli borçlanmaların kısa vadeli kısımları İlişkili taraflardan uzun vadeli borçlanmaların kısa vadeli |
6 | 8.879.502.087 | 7.139.855.147 |
| kısımları - Kiralama işlemlerinden borçlar İlişkili olmayan taraflardan uzun vadeli borçlanmaların kısa |
6 | 67.225.429 | 96.663.696 |
| vadeli kısımları - Banka kredileri - Kiralama işlemlerinden borçlar |
6 6 |
1.081.975.933 2.779.557 |
1.292.781.707 3.996.735 |
| Ticari borçlar - İlişkili taraflara ticari borçlar - İlişkili olmayan taraflara ticari borçlar |
7, 23 7 |
504.580.763 6.253.987.870 |
660.070.964 7.340.258.500 |
| Çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında borçlar Diğer borçlar |
15 | 271.738.885 | 552.705.280 |
| - İlişkili olmayan taraflara diğer borçlar - İlişkili taraflara diğer borçlar |
23 | 668.719.637 4.850.000.000 |
140.074.779 - |
| Devlet teşvik ve yardımları Ertelenmiş gelirler |
12 13 |
715.830 45.509.040 |
882.431 52.011.654 |
| Dönem karı vergi yükümlülüğü Kısa vadeli karşılıklar |
21 | 109.446.420 | 11.033.403 |
| - Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin kısa vadeli karşılıklar - Diğer kısa vadeli karşılıklar |
14 14 |
69.155.619 322.735.156 |
60.611.810 349.623.463 |
| TOPLAM KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER | 23.128.072.226 | 17.700.569.569 | |
| UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER | |||
| Uzun vadeli borçlanmalar İlişkili taraflardan uzun vadeli borçlanmalar |
|||
| - Kiralama işlemlerinden borçlar İlişkili olmayan taraflardan uzun vadeli borçlanmalar |
6 | 56.064.015 | 61.705.737 |
| - Banka kredileri - Kiralama işlemlerinden borçlar |
6 6 |
4.507.300.029 1.828.272 |
2.180.469.337 2.012.251 |
| Uzun vadeli karşılıklar - Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin uzun vadeli karşılıklar |
14 | 261.393.013 | 268.775.677 |
| - Diğer uzun vadeli karşılıklar Ertelenen vergi yükümlülüğü |
14 21 |
209.686.599 286.257.896 |
250.899.244 410.063.854 |
| TOPLAM UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER | 5.322.529.824 | 3.173.926.100 | |
| ÖZKAYNAKLAR | 14.053.116.529 | 18.674.950.657 | |
| Ödenmiş sermaye | 16 | 100.066.875 | 100.066.875 |
| Sermaye düzeltme farkları Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler |
16 | 2.270.539.001 4.085.801.687 |
2.270.539.001 3.552.546.820 |
| Kar veya zararda yeniden sınıflandırılmayacak birikmiş diğer kapsamlı gelirler (giderler) |
|||
| -Tanımlanmış fayda planları yeniden ölçüm kazançları (kayıpları) Kar veya zararda yeniden sınıflandırılacak birikmiş diğer kapsamlı gelirler (giderler) |
(463.988.023) | (455.841.882) | |
| - Nakit akış riskinden korunma kazançları (kayıpları) | - | - | |
| Geçmiş yıllar karları Net dönem karı |
7.824.384.976 236.312.013 |
6.889.433.502 6.318.206.341 |
|
| TOPLAM KAYNAKLAR | 42.503.718.579 | 39.549.446.326 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Cari dönem bağımsız denetimden geçmemiş 1 Ocak - |
Geçmiş dönem bağımsız denetimden geçmemiş 1 Ocak - |
||
|---|---|---|---|
| Notlar | 31 Mart 2025 | 31 Mart 2024 | |
| Hasılat Satışların maliyeti (-) |
17 17 |
12.723.127.772 (11.115.536.540) |
22.917.845.597 (18.089.309.460) |
| BRÜT KAR (ZARAR) | 1.607.591.232 | 4.828.536.137 | |
| Pazarlama giderleri Genel yönetim giderleri Araştırma ve geliştirme giderleri Esas faaliyetlerden diğer gelirler Esas faaliyetlerden diğer giderler |
18 18 |
(656.853.164) (415.527.657) (157.672.267) 1.041.962.651 (999.847.842) |
(1.004.511.306) (462.764.456) (165.777.502) 661.007.239 (967.602.753) |
| ESAS FAALİYET KARI (ZARARI) | 419.652.953 | 2.888.887.359 | |
| Yatırım faaliyetlerinden gelirler | 2.673.826 | - | |
| FİNANSMAN GELİR ÖNCESİ FAALİYET KARI (ZARARI) |
422.326.779 | 2.888.887.359 | |
| Finansman gelirleri Finansman giderleri Net parasal pozisyon kazançları/ (kayıpları) |
19 20 25 |
855.047.613 (1.429.887.312) 472.975.414 |
1.563.371.051 (961.278.988) (155.216.249) |
| SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI (ZARARI) |
320.462.494 | 3.335.763.173 | |
| Dönem vergi (gideri)/ geliri Ertelenmiş vergi (gideri)/geliri |
21 21 |
(205.241.059) 121.090.578 |
(1.051.375.176) 129.817.337 |
| DÖNEM KARI (ZARARI) | 236.312.013 | 2.414.205.334 | |
| Pay başına kazanç (TL) | 22 | 0,0236 | 0,2413 |
| Diğer kapsamlı gelir/(gider) Kar veya zararda yeniden sınıflandırılmayacaklar: Tanımlanmış fayda planları yeniden ölçüm kazançları (kayıpları) Kar veya zararda yeniden sınıflandırılmayacak diğer |
14 | (10.861.521) | (11.168.204) |
| kapsamlı gelire ilişkin vergiler Tanımlanmış fayda planları yeniden ölçüm kazançları (kayıpları), vergi etkisi Kar veya zarar olarak yeniden sınıflandırılacaklar: |
21 | 2.715.380 | 2.792.051 |
| Nakit akış riskinden korunmaya ilişkin diğer kapsamlı gelir (gider) Kar veya zararda yeniden sınıflandırılacak diğer kapsamlı gelire ilişkin vergiler |
- | (4.461.092) | |
| Nakit akış riskinden korunmaya ilişkin diğer kapsamlı gelir, vergi etkisi |
21 | - | 1.115.273 |
| Diğer kapsamlı gelir (gider) | (8.146.141) | (11.721.972) | |
| TOPLAM KAPSAMLI GELİR (GİDER) | 228.165.872 | 2.402.483.362 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Kar veya zararda yeniden |
Kar veya zararda |
|---|---|
| sınıflandırılmaya | yeniden |
| cak | sınıflandırılacak |
| birikmiş diğer | birikmiş diğer |
| kapsamlı | kapsamlı gelirler |
| gelirler veya | veya |
| (giderler) | (giderler) |
| Sermaye | Tanımlanmış fayda planları yeniden |
Nakit akış riskinden | Kardan ayrılan |
|||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ödenmiş | düzeltme | ölçüm | korunma | kısıtlanmış | Geçmiş yıllar | Net dönem | ||
| sermaye | farkları | kazançları/kayıpları | kazançları/kayıpları | yedekler | kar/zararları | karı/zararı | Özkaynaklar | |
| 1 Ocak 2025 | 100.066.875 | 2.270.539.001 | (455.841.882) | - | 3.552.546.820 | 6.889.433.502 | 6.318.206.341 | 18.674.950.657 |
| Transferler | - | - | - | - | 533.254.867 | 5.784.951.474 | (6.318.206.341) | - |
| Kar payları | - | - | - | - | - | (4.850.000.000) | - | (4.850.000.000) |
| Dönem karı (zararı) | - | - | - | - | - | - | 236.312.013 | 236.312.013 |
| Diğer kapsamlı gelir (gider) | ||||||||
| Tanımlanmış fayda planları yeniden | ||||||||
| ölçüm kazançları/kayıpları | - | - | (8.146.141) | - | - | - | - | (8.146.141) |
| Toplam diğer kapsamlı gelir (gider) | - | - | (8.146.141) | - | - | - | - | (8.146.141) |
| Toplam kapsamlı gelir (gider) | - | - | (8.146.141) | - | - | - | 236.312.013 | 228.165.872 |
| 31 Mart 2025 | 100.066.875 | 2.270.539.001 | (463.988.023) | - | 4.085.801.687 | 7.824.384.976 | 236.312.013 | 14.053.116.529 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Ödenmiş sermaye |
Sermaye düzeltme farkları |
Tanımlanmış fayda planları yeniden ölçüm kazançları/kayıpları |
Nakit akış riskinden korunma kazançları/kayıpları |
Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler |
Geçmiş yıllar kar/zararları |
Net dönem karı/zararı |
Özkaynaklar | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 Ocak 2024 | 100.066.875 2.270.586.372 | (381.751.774) | 267.291.254 | 2.552.295.841 | 4.814.997.569 | 14.845.070.152 | 24.468.556.289 | |
| Transferler | - | - | - | - | 1.000.321.971 | 13.844.748.181 | (14.845.070.152) | - |
| Kar payları | - | - | - | - | - | (8.700.552.000) | - | (8.700.552.000) |
| Dönem karı (zararı) | - | - | - | - | - | - | 2.414.205.334 | 2.414.205.334 |
| Diğer kapsamlı gelir (gider) Tanımlanmış fayda planları yeniden ölçüm kazançları/kayıpları |
- | - | (8.376.153) | - | - | - | - | (8.376.153) |
| Nakit akış riskinden | ||||||||
| korunma kazançları/kayıpları | - | - | - | (3.345.819) | - | - | - | (3.345.819) |
| Toplam diğer kapsamlı gelir (gider) | - | - | (8.376.153) | (3.345.819) | - | - | - | (11.721.972) |
| Toplam kapsamlı gelir (gider) | - | - | (8.376.153) | (3.345.819) | - | - | 2.414.205.334 | 2.402.483.362 |
| 31 Mart 2024 | 100.066.875 2.270.586.372 | (390.127.927) | 263.945.435 | 3.552.617.812 | 9.959.193.750 | 2.414.205.334 | 18.170.487.651 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Cari dönem bağımsız denetimden geçmemiş 1 Ocak- |
Geçmiş dönem bağımsız denetimden geçmemiş 1 Ocak |
||
|---|---|---|---|
| Notlar | 31 Mart 2025 | 31 Mart 2024 | |
| A. İŞLETME FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI | 995.908.484 | (1.425.513.959) | |
| Dönem karı (zararı) Dönem net karı (zararı) mutabakatı ile ilgili düzeltmeler: Amortisman ve itfa gideri ile ilgili düzeltmeler Stok değer düşüklüğü (iptali) ile ilgili düzeltmeler |
8 | 236.312.013 1.878.025.123 612.655.836 4.319.054 |
2.414.205.334 1.881.083.900 503.818.008 733.009 |
| Ticari alacaklarda değer düşüklüğü | 7 | (125.139) | (333.868) |
| Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin karşılıklar (iptali) ile ilgili düzeltmeler |
14 | 127.188.140 | 186.160.271 |
| Garanti karşılıkları (iptalleri) ile ilgili düzeltmeler | 14 | (22.812.190) | 75.117.284 |
| Dava karşılıkları (iptalleri) ile ilgili düzeltmeler | 14 | 18.095.282 | 10.279.883 |
| Faiz (gelirleri) ve giderleri ile ilgili düzeltmeler | 19, 20 | 467.672.997 | (615.501.595) |
| Gerçekleşmemiş yabancı para çevrim farkları ile ilgili düzeltmeler Duran varlıkların elden çıkarılmasından kaynaklanan kayıplar (kazançlar) ile |
6.211.589 | (10.996.860) | |
| ilgili düzeltmeler | (2.673.826) | - | |
| Vergi (geliri) / gideri ile ilgili düzeltmeler | 21 | 84.150.481 | 921.557.839 |
| Parasal (kazanç)/ kayıpla ilgili düzeltmeler | 583.342.899 | 810.249.929 | |
| İşletme sermayesinde gerçekleşen değişimler | (997.381.593) | (5.570.703.015) | |
| İlişkili olmayan taraflardan ticari alacaklardaki azalış (artış) | (909.005.629) | (1.294.307.498) | |
| İlişkili taraflardan ticari alacaklardaki azalış (artış) | (1.427.206.820) | (149.462.107) | |
| Stoklardaki azalışlar (artışlar) ile ilgili düzeltmeler Faaliyetlerle ilgili diğer varlıklardaki azalış (artış) |
1.669.355.083 (458.452.116) |
(36.212.240) (177.477.020) |
|
| Faaliyetlerle ilgili diğer alacaklardaki azalış (artış) ile ilgili düzetmeler | 274.593 | 64.885 | |
| İlişkili taraflara ticari borçlardaki artış (azalış) | 13.503.403 | (2.913.853.613) | |
| İlişkili olmayan taraflara ticari borçlardaki artış (azalış) | (3.661.241.475) | (470.032.176) | |
| Faaliyetler ile ilgili diğer borçlardaki artış (azalış) ile ilgili düzeltmeler | 3.775.391.368 | (529.423.246) | |
| Faaliyetlerden elde edilen nakit akışları | 1.116.955.543 | (1.275.413.781) | |
| Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin karşılıklar kapsamında yapılan ödemeler Vergi ödemeleri |
14 21 |
(14.219.017) (106.828.042) |
(12.887.008) (137.213.170) |
| B. YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI |
(1.085.725.235) | (761.032.560) | |
| Maddi ve maddi olmayan duran varlıkların satışından kaynaklanan nakit | |||
| girişleri | 9,11 | 2.673.826 | - |
| Maddi ve maddi olmayan duran varlıkların alımından kaynaklanan | |||
| nakit çıkışları | 9,11 | (1.088.399.061) | (761.032.560) |
| C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI | 4.321.992.542 | 2.989.332.604 | |
| Kredilerden nakit girişleri | 6 | 6.732.945.708 | 3.251.138.903 |
| Kredi geri ödemelerine ilişkin nakit çıkışları | 6 | (2.027.923.389) | (1.279.648.434) |
| Ödenen temettüler | 16 | - | - |
| Ödenen faiz | 6 | (1.062.170.133) | (560.102.025) |
| Alınan faiz Kira sözleşmelerinden kaynaklanan borç ödemelerine ilişkin nakit çıkışları |
6 | 692.270.845 (13.130.489) |
1.611.263.478 (33.319.318) |
| D. NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ÜZERİNDEKİ PARASAL | |||
| KAYIP KAZANÇ ETKİSİ | (662.115.388) | (2.565.312.724) | |
| YABANCI PARA ÇEVİRİM FARKLARININ ETKİSİNDEN ÖNCE NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ / (AZALIŞ) (A+B+C+D) |
3.570.060.403 | (1.762.526.639) | |
| E. YABANCI PARA ÇEVİRİM FARKLARININ NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ÜZERİNDEKİ ETKİSİ NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ / (AZALIŞ) |
161.105.479 | 152.193.986 | |
| (A+B+C+D+E) F. DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ |
4 | 3.731.165.882 7.241.817.149 |
(1.610.332.653) 19.595.164.463 |
| DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERI (A+B+C+D+E+F) | 4 | 10.972.983.031 | 17.984.831.810 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir)
Türk Traktör ve Ziraat Makineleri A.Ş. ("Şirket"), 1954 yılında Minneapolis Moline Türk Traktör ve Ziraat Makineleri A.Ş. adıyla kurulmuş olup, fiili faaliyet konusu tarım traktörleri, biçerdöver, iş makinesi, diğer tarım makine ve aletlerinin üretimi ve ticaretidir. Şirket'in adı 1968 yılında hisselerinin %25'inin bir Koç Holding A.Ş. ("Koç Holding") grup şirketi olan Ege Makine ve Ticaret A.Ş. tarafından satın alınmasının ardından Türk Traktör ve Ziraat Makineleri A.Ş. olarak değiştirilmiştir. 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla Şirket'in önemli sermayedarları Koç Holding ve CNH Industrial Osterreich GmbH'dır (CNH Industrial Osterreich") (Not 16). Şirket, Koç Holding ve CNH Industrial Osterreich tarafından müşterek olarak yönetilmektedir. Şirket'in 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla personel sayısı 2.509 olup (Daimi: 2.480 geçici: 29) dönem içi ortalama personel sayısı 2.522 olarak gerçekleşmiştir. (31 Aralık 2024 dönem sonu: 2.571 (Daimi 2.521 geçici: 50) ortalama: 2.833).
Şirket, yurtiçi pazarlama ve satış faaliyetlerini, yurtiçine dağılmış olan 125 traktör satış bayisi, 142 yedek parça bayisi ve 27 iş makinesi satış bayisi vasıtasıyla yapmaktadır. (31 Aralık 2024: 128 traktör satış bayisi, 146 yedek parça bayisi, 33 iş makinesi satış bayisi).
Şirket, CNHI International SA ile New Holland ve Case markalı iş makinalarının ithal edilerek, yurt içine yönelik satış, pazarlama ve satış sonrası hizmetlerini sağlama faaliyetlerine yönelik, ithalat ve distribütörlük sözleşmesi imzalamıştır.
Şirket, Türkiye'de kayıtlı olup adresi aşağıdaki gibidir:
Gazi Mahallesi Anadolu Bulvarı No: 52 - 52A 06560 Yenimahalle Ankara
31 Mart 2025 tarihi itibarıyla, Şirket'in BİST'e kayıtlı %25 oranında hissesi mevcuttur (31 Aralık 2024 : %25) (Not 16).
Şirket'in finansal tablolarının hazırlanmasında uygulanan belli başlı muhasebe politikaları aşağıdaki gibidir:
Şirket'in finansal tabloları, Sermaye Piyasası Kurulu'nun ("SPK") 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Seri II, 14.1 nolu "Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği" ("Tebliğ") hükümlerine uygun olarak, Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yayımlanan uluslararası standartlarla uyumlu olacak şekilde Türkiye Finansal Raporlama Standartları ("TFRS") ile bunlara ilişkin ek ve yorumlar esas alınarak hazırlanmıştır. TFRS, Uluslararası Finansal Raporlama Standartları'nda ("UFRS") meydana gelen değişikliklere paralellik sağlanması amacıyla tebliğler aracılığıyla güncellenmektedir.
Finansal tablolar, KGK tarafından 4 Ekim 2022 tarihinde yayımlanan "TFRS Taksonomisi Hakkında Duyuru" ile SPK tarafından yayımlanan Finansal Tablo Örnekleri ve Kullanım Rehberi'nde belirlenmiş olan formatlara uygun olarak sunulmuştur.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Şirket, muhasebe kayıtlarını ve yasal finansal tablolarını Türkiye'de geçerli olan ticari mevzuat, mali mevzuat ve Maliye Bakanlığı'nca yayımlanan Tek Düzen Hesap Planı ("THP") gereklerine göre Türk Lirası ("TL") olarak tutmaktadır.
SPK'nın 28 Aralık 2023 tarih ve 81/1820 sayılı kararı uyarınca, Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartlarını uygulayan finansal raporlama düzenlemelerine tabi ihraççılar ile sermaye piyasası kurumlarının, 31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla sona eren hesap dönemlerine ait yıllık finansal raporlarından başlamak üzere TMS 29 hükümlerini uygulamak suretiyle enflasyon muhasebesi uygulamasına karar verilmiştir.
TMS 29 uyarınca yapılan yeniden düzenlemeler, Türkiye İstatistik Kurumu ("TÜİK") tarafından yayınlanan Türkiye'deki Tüketici Fiyat Endeksi'nden ("TÜFE") elde edilen düzeltme katsayısı kullanılarak yapılmıştır. 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla, finansal tabloların düzeltilmesinde kullanılan, TL'nin yüksek enflasyonlu bir ekonominin para birimi olarak tanımlanmasına son verildiği 1 Ocak 2005 tarihinden bu yana cari ve önceki dönemlere ait endeksler ve düzeltme katsayıları aşağıdaki gibidir:
| Tarih | Endeks | Düzeltme katsayısı | Üç yıllık kümülatif enflasyon oranları |
|---|---|---|---|
| 31 Mart 2025 | 2.954,69 | 1,00000 | %250 |
| 31 Aralık 2024 | 2.684,55 | 1,10063 | %291 |
| 31 Mart 2024 |
2.139,47 | 1,38104 | %309 |
Şirket'in yüksek enflasyonlu ekonomilerde finansal raporlama amacıyla yaptığı düzeltme işleminin ana unsurları aşağıdaki gibidir:
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir)
Şirket'in işlevsel ve sunum para birimi TL olarak kabul edilmiştir.
Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemde, ileriye yönelik olarak uygulanır. 31 Mart 2025 tarihinde sona eren döneme ait finansal tabloların hazırlanması sırasında kullanılan önemli tahminler, 31 Aralık 2024 tarihinde sona eren döneme ait finansal tabloların hazırlanması sırasında uygulanan tahminlerle tutarlıdır.
Şirket'in finansal durumu, performansı veya nakit akımları üzerindeki işlemlerin ve olayların etkilerinin finansal tablolarda daha uygun ve güvenilir bir sunumu sonucunu doğuracak nitelikte olması durumunda muhasebe politikalarında değişiklik yapılır. İsteğe bağlı olarak muhasebe politikalarında yapılan değişikliklerin önceki dönemleri etkilemesi durumunda, söz konusu politika hep kullanımdaymış gibi finansal tablolarda geriye dönük olarak uygulanır. Yeni bir standardın uygulanmasından kaynaklanan muhasebe politikası değişiklikleri, söz konusu standardın şayet varsa geçiş hükümlerine uygun olarak geriye ya da ileriye dönük olarak uygulanır. Herhangi bir geçiş hükmünün yer almadığı değişiklikler geriye dönük olarak uygulanır.
31 Mart 2025 tarihi itibarıyla sona eren hesap dönemine ait finansal tabloların hazırlanmasında esas alınan muhasebe politikaları aşağıda özetlenen 1 Ocak 2025 tarihi itibarıyla geçerli yeni ve değiştirilmiş TFRS standartları ve TFRS yorumları dışında önceki yılda kullanılanlar ile tutarlı olarak uygulanmıştır. Bu standartların ve yorumların Şirket'in mali durumu ve performansı üzerindeki etkileri ilgili paragraflarda açıklanmıştır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
-TMS 21 Değişiklikleri – Takas Edilebilirliğin Bulunmaması
Söz konusu değişikliklerin, Şirket'in finansal durumu ve performansı üzerinde önemli bir etkisi bulunmamaktadır.
Finansal tabloların onaylanma tarihi itibariyle yayımlanmış fakat cari raporlama dönemi için henüz yürürlüğe girmemiş ve Şirket tarafından erken uygulanmaya başlanmamış yeni standartlar, yorumlar ve değişiklikler aşağıdaki gibidir. Şirket aksi belirtilmedikçe yeni standart ve yorumların yürürlüğe girmesinden sonra konsolide finansal tablolarını ve dipnotlarını etkileyecek gerekli değişiklikleri yapacaktır
Şirket söz konusu değişikliklerin etkilerini, bahsi geçen standartlar nihai halini aldıktan sonra değerlendirecektir.
Aşağıda belirtilen UFRS 9 ve UFRS 7'ye yönelik iki adet değişiklik ve UFRS Muhasebe Standartlarına İlişkin Yıllık İyileştirmeler ile UFRS 18 ve UFRS 19 Standartları UMSK tarafından yayınlanmış ancak henüz KGK tarafından TFRS'ye uyarlanmamıştır/yayınlanmamıştır. Bu sebeple TFRS'nin bir parçasını oluşturmazlar.Şirket finansal tablolarında ve dipnotlarda gerekli değişiklikleri bu Standart ve değişiklikler TFRS'de yürürlüğe girdikten sonra yapacaktır.
-UFRS 9 ve UFRS 7 Değişiklikleri – Finansal Araçların Sınıflandırılması ve Ölçümü -UFRS 9 ve UFRS 7 Değişiklikleri – Doğal Kaynaklardan Üretilen Elektriği Konu Edinen Sözleşmeler
-UFRS 18 – Yeni Finansal Tablolarda Sunum ve Açıklamalar Standardı
-UFRS 19 – Yeni Kamuya Hesap Verilebilirliği Bulunmayan Bağlı Ortaklıklar: Açıklamalar Standardı
Söz konusu Standart Şirket için geçerli değildir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir)
31 Mart 2025 tarihinde sona eren döneme ait özet finansal tablolar, ara dönem finansal tabloların hazırlanmasına yönelik TMS 34 standardına uygun olarak hazırlanmıştır. Ara dönem özet finansal tabloların hazırlanmasında izlenen önemli muhasebe politikaları, 1 Ocak - 31 Mart 2025 hesap dönemine ait yıllık finansal tablolardaki açıklamalarla, aşağıda belirtilen husus dışında, tutarlıdır:
Ara dönemlerde vergi karşılıkları yıl sonu mali sonuçlarına uygulanması beklenen vergi oranları ve yıl sonu mali sonuçlarına uygulanması beklenen vergi matrahı tutarları göz önünde bulundurularak hesaplanmaktadır.
1 Ocak - 31 Mart 2025 ara hesap dönemi için hazırlanan ara dönem özet finansal tablolar, 1 Ocak - 31 Aralık 2024 hesap dönemine ait yıllık finansal tablolarla birlikte değerlendirilmelidir.
Bir yıllık mali dönem içerisinde eşit dağılmayan giderler, sadece bu giderlerin mali yıl sonunda uygun bir şekilde tahmin edilebileceği veya ertelenebileceği durumlarda ara dönem özet finansal tablolarda dikkate alınmıştır.
Finansal tabloların hazırlanmasında Şirket yönetiminin, raporlanan varlık ve yükümlülük tutarlarını etkileyecek, bilanço tarihi itibari ile vukuu muhtemel yükümlülük ve taahhütleri ve raporlama dönemi itibarıyla gelir ve gider tutarlarını belirleyen varsayımlar ve tahminler yapması gerekmektedir. Gerçekleşmiş sonuçlar tahminlerden farklı olabilmektedir. Tahminler düzenli olarak gözden geçirilmekte, gerekli düzeltmeler yapılmakta ve gerçekleştikleri dönemde gelir tablosuna yansıtılmaktadırlar. Finansal tablolara yansıtılan tutarlar üzerinde önemli derecede etkisi olabilecek yorumlar ve bilanço tarihinde var olan veya ileride gerçekleşebilecek tahminlerin esas kaynakları göz önünde bulundurularak yapılan varsayımlar aşağıdadır:
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Şirket, garanti taahhüdü ile satışını gerçekleştirdiği ürünleri için garanti kapsamında katlanmayı öngördüğü işçilik ve malzeme giderlerini içeren tamir ve bakım masraflarını, satılan ürünlerin müteakip yıllarda söz konusu olabilecek geri dönüş olasılıkları ve tamir ve bakım tutarlarını tahmin ederek garanti karşılıklarını hesaplamaktadır. Söz konusu hesaplamada kullanılan malların tamir ve bakım için geri dönüş olasılıkları ve gerçekleştirilecek tamir ve bakım seviye ve maliyetleri Şirket'in geçmiş yıllardaki gerçekleşme istatistikleri kullanılarak tahmin edilmektedir (Not 14). Garanti karşılıklarının hesaplanmasında kullanılan satılan ürünlerin geri dönüş olasılığı ve maliyet tahminlerine ilişkin yapılan duyarlılık analizlerinin sonucunda, ilgili tahminlerde gerçekleşecek %10 oranında artış/azalışın, ilgili garanti karşılığı tutarında önemli bir etkisinin olmadığı sonucuna varılmıştır.
Ertelenmiş vergi varlığı gelecek yıllarda vergilendirilebilen gelirin oluşmasının muhtemel olduğunun tespiti halinde kayıtlara alınmaktadır. Vergilendirilebilen gelirin oluşmasının muhtemel olduğu durumlarda ertelenmiş vergi varlıkları indirilebilir geçici farklar ve indirimli kurumlar vergisi ödemesine imkan sağlayan yatırım indirimleri nedeniyle hak kazanılan vergi avantajları üzerinden hesaplanmaktadır (Not 21).
Şirket, söz konusu ertelenmiş vergi varlıklarının geri kazanılabilirliğini, vergilendirilebilir kar tahminlerini içeren iş modellerini baz alarak değerlendirmektedir. Bu iş modelleri satış miktarları, satış fiyatları ve kur beklentileri gibi ileriye dönük yönetim tahminlerini içermektedir. Ertelenmş vergi varlıklarının ileriye dönük kullanımına ilişkin yapılan duyarlılık analizlerinin sonucunda, ilgili tahminlerde gerçekleşecek %10 oranında artış/azalışın, ilgili ertelenmiş vergi varlıklarının geri kazanılabilirliğine herhangi bir etkisinin olmadığı sonucuna varılmıştır (Not 21).
Şirket yönetimi, maddi ve maddi olmayan duran varlıkların faydalı ekonomik ömürlerinin belirlenmesinde önemli varsayımlarda bulunmuştur.
Kıdem tazminatı karşılığı, iskonto oranları, gelecekteki maaş artışları ve çalışanların ayrılma oranlarını içeren birtakım varsayımlara dayalı aktüeryal hesaplamalar ile belirlenmektedir. Bu planların uzun vadeli olması sebebiyle, söz konusu varsayımlar önemli belirsizlikler içermektedir (Not 14).
Stoklar, her dönem, yönetimin finansal durum tablo hazırlanış tarihi itibarıyla değer düşüklüğü durumu olup olmadığını tespit etmek amacıyla değerlendirilmekte, muhtemel değer düşüklüğü maliyetine ilişkin gerekli karşılıklar ayrılmaktadır (Not 8).
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir)
Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Şirket'in finansal tabloları önceki dönemlerle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Şirket, 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla finansal durum tablosunu 31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla hazırlanmış finansal durum tablosu ile karşılaştırmalı olarak hazırlamış olup 1 Ocak - 31 Mart 2025 dönemine ait kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunu, nakit akış tablosunu ve özkaynaklar değişim tablosunu ise 1 Ocak - 31 Mart 2024 dönemi ile karşılaştırmalı olarak düzenlenmiştir.
Gerekli görüldüğü takdirde cari dönem finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlaması açısından karşılaştırmalı bilgiler yeniden düzenlenmektedir.
Aşağıdaki paragrafta belirtilen değişiklik dışında, Şirket sunulan dönemlere ilişkin finansal tablolarında birbiriyle tutarlı muhasebe politikaları uygulanmış olup cari dönem içerisinde muhasebe politika ve tahminlerinde gerçekleşen önemli değişiklikleri bulunmamaktadır.
1 Ocak – 31 Mart 2024 tarihinde sona eren döneme ilişkin kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunda 569.906.674 TL tutar, "Net parasal pozisyon kazançları/ (kayıpları)" hesabından "Satışların maliyeti" hesabına sınıflanmıştır.
1 Ocak – 31 Mart 2024 tarihinde sona eren döneme ilişkin nakit akış tablosunda toplamda 9.135.365 TL tutar, "Stok değer düşüklüğü (iptali) ile ilgili düzeltmeler" hesabından 733.009 TL, "Ticari alacaklarda değer düşüklüğü" hesabından (10.642.296) TL, "Dava karşılıkları (iptalleri) ile ilgili düzeltmeler" hesabından 41.536 TL olacak şekilde "Parasal (kazanç)/ kayıpla ilgili düzeltmeler" hesabına sınıflanmıştır.
Türkiye'de kurulmuş olan Şirket'in faaliyet konusu tarım traktörleri, biçerdöver, iş makinesi, diğer tarım makine ve aletlerinin üretimi ve ticaretidir. Şirket'in faaliyet alanı, ürünlerin niteliği ve ekonomik özellikleri, üretim süreçleri, müşterilerin risklerine göre sınıflandırılması ve ürünlerin dağıtımında kullanılan yöntemler benzerdir. Şirket'in organizasyon yapısı, Şirket'in farklı faaliyetleri içeren ayrı bölümler halinde yönetilmesi yerine tek bir faaliyetin yönetilmesi şeklinde oluşturulmuştur. Ayrıca Şirket'in ihracatının önemli bir kısmı ilişkili taraflarına yapılmaktadır. Bu sebeplerden dolayı, Şirket'in operasyonları tek bir faaliyet bölümü olarak kabul edilmekte ve Şirket'in faaliyet sonuçları, bu faaliyetlere tahsis edilecek kaynakların tespiti ve bu faaliyetlerin performanslarının incelenmesi bu çerçevede değerlendirilmektedir. Şirket'in faaliyetleri, Şirket'in faaliyetlerine ilişkin karar almaya yetkili mercii tarafından detaylı olarak takip edilmektedir.
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Bankalar: - TL vadesiz mevduatlar - TL vadeli mevduatlar - Yabancı para vadesiz mevduatlar - Yabancı para vadeli mevduatlar |
206.644.635 9.792.349.915 12.947.479 1.011.105.040 |
191.217.589 5.248.050.891 23.035.759 1.795.357.533 |
| 11.023.047.069 | 7.257.661.772 |
31 Mart 2025 tarihi itibarıyla TL ve Avro vadeli mevduatlara uygulanan yıllık ortalama etkin faiz oranları sırasıyla %44,76 ve %3,77'tir (31 Aralık 2024 : TL: %48,8, Avro: %2,94).
31 Mart 2025 ve 2024 tarihleri itibarıyla vadeli mevduatların vadeleri üç aydan kısadır.
31 Mart 2025 tarihi itibarıyla Şirket'in bloke mevduat tutarı bulunmamaktadır. (31 Aralık 2024 : Yoktur).
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
31 Mart 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla nakit akış tablolarında yer alan nakit ve nakit benzeri değerlerin detayı aşağıdaki gibidir:
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Bankalar | 11.023.047.069 | 7.257.661.772 |
| Eksi: Faiz tahakkukları | (50.064.038) | (15.844.623) |
| Nakit ve nakit benzeri değerler | 10.972.983.031 | 7.241.817.149 |
Şirket'in mevduatlarının bulunduğu bankaların kredi riskleri, bağımsız veriler dikkate alınarak değerlendirilmekte olup herhangi önemli bir kredi riski beklenmemektedir. Nakit ve nakit benzerlerinin piyasa değerleri, bilanço tarihindeki tahakkuk eden faiz gelirini de içeren taşınan değerlerine yaklaşmaktadır.
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Yatırım fonu (*) |
29.796.412 | 32.794.825 |
| 29.796.412 | 32.794.825 |
(*) "Şirket'in Özel Girişim Sermayesi Yatırım Fonu'na yaptığı yatırımları içermektedir."
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir)
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |||
|---|---|---|---|---|
| Defter Sahiplik |
Defter | Sahiplik | ||
| Değeri | oranı % | Değeri | oranı % | |
| Agrovisio Tarım Bilişim Sanayi ve Ticaret Ltd ("Agravisio") (*) |
12.455.138 | %6,6 | 13.443.681 | %6,6 |
| 12.455.138 | 13.443.681 |
(*) Şirket, Estonya merkezli bir start-up olan ve 2017 yılında kurulan Agrovisio hisselerinin %6,6'sını , 29 Kasım 2023 tarihinde satın almıştır.
Şirket yönetimi yapmış olduğu değerlendirmede, yukarıda kote edilmiş piyasa değeri olmayan ve maliyet değerleri üzerinden, varsa, değer düşüklüğü karşılığı düşülerek gösterdiği finansal yatırımlarının gerçeğe uygun değerinin kayıtlı maliyet değerine yakın olduğu sonucuna varmıştır.
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Kısa vadeli finansal borçlar Kısa vadeli banka kredileri Uzun vadeli banka kredilerinin kısa vadeli kısmı Kısa vadeli kira yükümlülükleri |
8.879.502.087 1.081.975.933 70.004.986 |
7.139.855.147 1.292.781.707 100.660.431 |
| 10.031.483.006 | 8.533.297.285 | |
| Uzun vadeli finansal borçlar Uzun vadeli banka kredileri Uzun vadeli kira yükümlülükleri |
4.507.300.029 57.892.287 |
2.180.469.337 63.717.988 |
| 4.565.192.316 | 2.244.187.325 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Orijinal para birimi değeri |
Yıllık ağırlıklı ortalama etkin faiz oranı (%) |
TL karşılığı | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 31 Mart | 31 Aralık | 31 Mart | 31 Aralık | 31 Mart | 31 Aralık | |
| 2025 | 2024 | 2025 | 2024 | 2025 | 2024 | |
| TL krediler | 8.879.502.087 | 7.139.855.147 | 36,91 | 42,17 | 8.879.502.087 | 7.139.855.147 |
| 8.879.502.087 | 7.139.855.147 |
| Orijinal para birimi değeri |
Yıllık ağırlıklı ortalama etkin faiz oranı (%) |
TL karşılığı | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 31 Mart 2025 |
31 Aralık 2024 |
31 Mart 2025 |
31 Aralık 2024 |
31 Mart 2025 |
31 Aralık 2024 | |
| Avro krediler TL krediler |
14.737.646 482.125.741 |
14.376.787 711.379.596 |
6,94 38,74 |
6,54 41,55 |
599.850.192 482.125.741 |
581.402.111 711.379.596 |
1.081.975.933 1.292.781.707
| Yıllık ağırlıklı | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Orijinal para | ortalama | |||||
| birimi değeri | etkin faiz oranı (%) | TL karşılığı | ||||
| 31 Mart | 31 Aralık | 31 Mart | 31 Aralık | 31 Mart | 31 Aralık | |
| 2025 | 2024 | 2025 | 2024 | 2025 | 2024 | |
| Avro krediler | 25.975.899 | 35.145.015 | 6,87 | 6,91 | 1.057.268.461 | 1.452.353.835 |
| TL krediler | 3.450.031.568 | 728.115.502 | 38,72 | 41,55 | 3.450.031.568 | 728.115.502 |
| Toplam uzun vadeli banka kredileri | 4.507.300.029 | 2.180.469.337 |
31 Mart 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla uzun vadeli kredilerin geri ödeme planı aşağıdaki gibidir:
| Yıl | 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| 2026 | 3.587.056.087 | 1.169.542.551 |
| 2027 | 414.279.659 | 289.176.254 |
| 2028 | 414.279.676 | 649.788.365 |
| 2029 | 91.684.607 | 71.962.167 |
| 4.507.300.029 | 2.180.469.337 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir)
31 Mart 2025 ve 2024 yılları içerisinde finansal borçlara ilişkin hareket tabloları aşağıdaki gibidir:
| 2025 | 2024 | |
|---|---|---|
| 1 Ocak | 10.777.484.610 | 9.199.117.143 |
| Alınan yeni finansal borçlar | 6.732.945.708 | 3.251.138.903 |
| Kira sözleşmelerinden kaynaklanan borç | ||
| ödemelerine ilişkin nakit çıkışları | (13.130.489) | (33.319.318) |
| Anapara ödemeleri | (2.027.923.389) | (1.279.648.434) |
| Faiz tahakkuku | 1.159.943.841 | 792.470.581 |
| Faiz ödemesi | (1.062.170.133) | (560.102.025) |
| Kur farkı değişimi | 167.317.069 | 141.197.119 |
| Parasal kazanç | (1.137.791.895) | (1.272.390.384) |
| 31 Mart | 14.596.675.322 | 10.238.463.585 |
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Kısa vadeli ticari alacaklar: | ||
| Ticari alacaklar | 3.834.492.133 | 3.992.406.665 |
| Alacak senetleri ve çekler | 139.672.792 | 187.209.838 |
| 3.974.164.925 | 4.179.616.503 | |
| Eksi: Ticari alacaklara ilişkin değer düşüklüğü |
(46.792.569) | (51.626.579) |
| Kısa vadeli ticari alacaklar | 3.927.372.356 | 4.127.989.924 |
| İlişkili taraflardan ticari alacaklar (Not 23) | 2.094.066.225 | 638.999.442 |
| Toplam kısa vadeli ticari alacaklar | 6.021.438.581 | 4.766.989.366 |
31 Mart 2025 tarihi itibarıyla TL, ABD Doları ve Avro cinsinden olan ticari alacakların ve borçların vadeleri bir yıldan kısa olup (31 Aralık 2024 : bir yıldan kısa) sırasıyla yıllık %51,93, %4,96 ve %2,87 (31 Aralık 2024: %52,10, %4,96 ve %2,87) etkin faiz oranı kullanılarak iskonto edilmişlerdir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Ticari alacaklara ilişkin değer düşüklüğü karşılığının 31 Mart 2025 ve 2024 yıllarına ilişkin hareket tabloları aşağıdaki gibidir:
| 2025 | 2024 | |
|---|---|---|
| 1 Ocak | (51.626.579) | (76.246.760) |
| Yıl içerisinde iptal/ tahsil edilen (Not 18) | 125.139 | 333.868 |
| Parasal kazanç/ (kayıp) | 4.708.871 | 9.975.190 |
| 31 Mart | (46.792.569) | (65.937.702) |
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| Uzun vadeli ticari alacaklar: | ||
| Alacak senetleri | 109.458 | 120.473 |
| 109.458 | 120.473 | |
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| Ticari borçlar: | ||
| Ticari borçlar | 6.594.478.397 | 7.888.879.574 |
| Eksi: Tahakkuk etmemiş finansman gideri | (340.490.527) | (548.621.074) |
| Ticari borçlar | 6.253.987.870 | 7.340.258.500 |
| İlişkili taraflara ticari borçlar (Not 23) | 504.580.763 | 660.070.964 |
| Toplam ticari borçlar | 6.758.568.633 | 8.000.329.464 |
| NOT 8 - STOKLAR |
||
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| İlk madde ve malzemeler | 3.057.606.824 | 3.849.279.003 |
| Yarı mamuller | 120.460.862 | 268.765.282 |
| Mamuller | 2.271.215.839 | 2.219.819.481 |
| Ticari mallar | 1.921.834.524 | 2.831.049.288 |
| Yedek parçalar | 1.301.675.542 | 1.303.845.136 |
| Yoldaki mallar (*) | 734.417.111 | 788.138.046 |
| Eksi: Stok değer düşüklüğü karşılığı | (541.164.292) | (536.845.238) |
| Stoklar | 8.866.046.410 | 10.724.050.998 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir)
(*) Yoldaki mallar risk ve sorumluluğu Şirket'e geçen ancak dönem sonu itibarıyla işletmeye henüz gelmemiş ticari mal ve yedek parça stoklarından oluşmaktadır.
Stok değer düşüklüğünün 31 Mart 2025 ve 2024 yıllarına ilişkin hareket tabloları aşağıdaki gibidir:
| 2025 | 2024 | |
|---|---|---|
| 1 Ocak | (536.845.238) | (278.148.189) |
| Dönem içinde iptal edilen / (ayrılan) stok değer düşüklüğü karşılığı |
(4.319.054) | (733.009) |
| 31 Mart | (541.164.292) | (278.881.198) |
Stok değer düşüklüğü karşılığının stok kalemleri bazında dağılımı aşağıdaki gibidir:
| 31 Mart 2025 | 31 Mart 2024 |
|
|---|---|---|
| İlk madde ve malzemeler | (278.675.192) | (215.455.237) |
| Ticari mallar | (215.467.610) | (4.214.890) |
| Yedek parçalar | (47.021.490) | (59.211.071) |
| (541.164.292) | (278.881.198) |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 1 Ocak 2025 |
Girişler | Çıkışlar | 31 Mart 2025 |
|
|---|---|---|---|---|
| Maliyet | ||||
| Araziler | 675.617.469 | 19.431.673 | - | 695.049.142 |
| Yeraltı ve yerüstü düzenleri | 648.604.095 | 3.994.086 | - | 652.598.181 |
| Binalar | 4.070.550.532 | 34.826.266 | - | 4.105.376.798 |
| Makine, tesis ve cihazlar | 15.535.988.045 | 145.649.664 | - | 15.681.637.709 |
| Özel maliyetler | 110.138.776 | - | - | 110.138.776 |
| Taşıtlar | 455.273.633 | 60.601.306 | (1.735.339) | 514.139.600 |
| Döşeme ve demirbaşlar | 1.859.406.500 | 23.529.651 | - | 1.882.936.151 |
| Yapılmakta olan yatırımlar | 775.229.836 | 175.505.167 | - | 950.735.003 |
| 24.130.808.886 | 463.537.813 | (1.735.339) | 24.592.611.360 | |
| Birikmiş amortismanlar | ||||
| Yeraltı ve yerüstü düzenleri | 183.528.055 | 6.638.301 | - | 190.166.356 |
| Binalar | 1.732.775.129 | 17.274.641 | - | 1.750.049.770 |
| Makine, tesis ve cihazlar | 11.405.094.261 | 255.094.685 | - | 11.660.188.946 |
| Özel maliyetler | 108.990.862 | 41.611 | - | 109.032.473 |
| Taşıtlar | 104.397.601 | 15.557.259 | (1.735.339) | 118.219.521 |
| Döşeme ve demirbaşlar | 1.480.107.813 | 33.768.095 | - | 1.513.875.908 |
| 15.014.893.721 | 328.374.592 | (1.735.339) | 15.341.532.974 | |
| Net defter değeri | 9.115.915.165 | 9.251.078.386 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir)
| 1 Ocak | 31 Mart | ||
|---|---|---|---|
| 2024 | Girişler | 2024 | |
| Maliyet | |||
| Araziler | 675.630.970 | - | 675.630.970 |
| Yeraltı ve yerüstü düzenleri | 522.280.638 | 89.735.694 | 612.016.332 |
| Binalar | 3.813.248.831 | 30.622.200 | 3.843.871.031 |
| Makine, tesis ve cihazlar | 14.019.586.964 | 254.816.834 | 14.274.403.798 |
| Özel maliyetler | 109.232.373 | - | 109.232.373 |
| Taşıtlar | 260.258.047 | 107.312.650 | 367.570.697 |
| Döşeme ve demirbaşlar | 1.720.665.770 | 37.835.665 | 1.758.501.435 |
| Yapılmakta olan yatırımlar | 42.031.052 | 325.997 | 42.357.049 |
| 21.162.934.645 | 520.649.040 | 21.683.583.685 | |
| Birikmiş amortismanlar | |||
| Yeraltı ve yerüstü düzenleri | 159.187.890 | 5.532.243 | 164.720.133 |
| Binalar | 1.667.126.036 | 15.918.995 | 1.683.045.031 |
| Makine, tesis ve cihazlar | 10.557.746.805 | 180.899.521 | 10.738.646.326 |
| Özel maliyetler | 107.899.642 | 417.058 | 108.316.700 |
| Taşıtlar | 66.768.651 | 13.454.123 | 80.222.774 |
| Döşeme ve demirbaşlar | 1.355.062.366 | 29.571.585 | 1.384.633.951 |
| 13.913.791.390 | 245.793.525 | 14.159.584.915 | |
| Net defter değeri | 7.249.143.255 | 7.523.998.770 |
31 Mart 2025 ve 2024 tarihlerinde sona eren dönemlere ait maddi duran varlık amortisman giderlerinin dağılımı aşağıda belirtildiği gibidir:
| 31 Mart 2025 | 31 Mart 2024 |
|
|---|---|---|
| Satışların maliyeti | 286.972.897 | 189.316.442 |
| Pazarlama, satış ve dağıtım giderleri | 21.777.656 | 11.840.015 |
| Genel yönetim giderleri | 19.624.039 | 44.637.068 |
| 328.374.592 | 245.793.525 |
31 Mart 2025 tarihi itibarıyla, Şirket'in yapılmakta olan yatırımlar hesap kalemi içerisinde cari dönemde aktifleştirdiği finansman maliyeti bulunmamaktadır (31 Aralık 2024 : Yoktur).
31 Mart 2025 tarihi itibarıyla maddi duran varlıklar üzerinde ipotek bulunmamaktadır (31 Aralık 2024 : Yoktur).
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 1 Ocak | 31 Mart | ||
|---|---|---|---|
| 2025 | İlaveler | 2025 | |
| Maliyet | |||
| Arazi ve binalar | 312.497.495 | - | 312.497.495 |
| Makineler | 241.598.574 | - | 241.598.574 |
| Taşıtlar | 573.405.377 | - | 573.405.377 |
| 1.127.501.446 | - | 1.127.501.446 | |
| Birikmiş itfa ve tükenme payları | |||
| Arazi ve binalar | 230.171.617 | 7.046.699 | 237.218.316 |
| Makineler | 205.861.559 | 4.885.832 | 210.747.391 |
| Taşıtlar | 412.122.911 | 30.261.555 | 442.384.466 |
| 848.156.087 | 42.194.086 | 890.350.173 | |
| Net defter değeri | 279.345.359 | 237.151.273 | |
| 1 Ocak | 31 Mart | ||
| 2024 | İlaveler | 2024 | |
| Maliyet | |||
| Arazi ve binalar | 288.471.353 | - | 288.471.353 |
| Makineler | 241.603.401 | - | 241.603.401 |
| Taşıtlar | 507.797.028 | - | 507.797.028 |
| 1.037.871.782 | - | 1.037.871.782 | |
| Birikmiş itfa ve tükenme payları | |||
| Arazi ve binalar | 196.579.171 | 14.017.008 | 210.596.179 |
| Makineler | 178.447.508 | 13.954.126 | 192.401.634 |
| Taşıtlar | 298.759.762 | 37.509.811 | 336.269.573 |
| 673.786.441 | 65.480.945 | 739.267.386 | |
| Net defter değeri | 364.085.341 | 298.604.396 |
31 Mart 2025 ve 2024 tarihlerinde sona eren dönemlere ait kullanım hakkı varlık amortisman giderlerinin dağılımı aşağıda belirtildiği gibidir:
| 31 Mart 2025 | 31 Mart 2024 |
|
|---|---|---|
| Pazarlama, satış ve dağıtım giderleri | 25.079.895 | 35.138.617 |
| Satışların maliyeti | 11.688.486 | 26.026.726 |
| Genel yönetim giderleri | 5.425.705 | 4.315.602 |
| 42.194.086 | 65.480.945 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir)
| 1 Ocak 2025 |
Girişler | 31 Mart 2025 |
|
|---|---|---|---|
| Maliyet | |||
| Haklar Geliştirme giderleri |
1.889.425.169 6.145.516.351 |
249.060.996 - |
2.138.486.165 6.145.516.351 |
| Devam etmekte olan geliştirme giderleri |
1.071.265.807 | 375.800.251 | 1.447.066.058 |
| 9.106.207.327 | 624.861.247 | 9.731.068.574 | |
| Birikmiş itfa payları | |||
| Haklar Geliştirme giderleri |
1.350.353.312 3.586.668.400 |
59.979.675 182.107.482 |
1.410.332.987 3.768.775.882 |
| 4.937.021.712 | 242.087.157 | 5.179.108.869 | |
| Net defter değeri | 4.169.185.615 | 4.551.959.705 | |
| 1 Ocak 2024 |
Girişler | 31 Mart 2024 |
|
| Maliyet | |||
| Haklar Geliştirme giderleri |
1.709.387.798 5.003.891.668 |
49.503.611 - |
1.758.891.409 5.003.891.668 |
| Devam etmekte olan geliştirme giderleri |
1.201.173.672 | 190.879.909 | 1.392.053.581 |
| 7.914.453.138 | 240.383.520 | 8.154.836.658 | |
| Birikmiş itfa payları | |||
| Haklar Geliştirme giderleri |
1.179.136.195 3.010.057.195 |
50.946.683 141.596.850 |
1.230.082.878 3.151.654.045 |
| 4.189.193.390 | 192.543.533 | 4.381.736.923 | |
| Net defter değeri | 3.725.259.748 | 3.773.099.735 |
Geliştirme giderleri, Şirket tarafından yapılan traktör ve traktör komponent geliştirmelerini içermektedir. Geliştirme projeleri tamamlandığında, faydalı ömürleri üzerinden itfa payı ayrılmaya başlanmaktadır.
Devam etmekte olan geliştirme giderleri için geliştirme sürecinin henüz tamamlanmamış olması sebebiyle itfa payı hesaplanmamıştır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
31 Mart 2025 ve 2024 tarihlerinde sona eren dönemlere ait maddi olmayan duran varlık itfa paylarının dağılımı aşağıda belirtildiği gibidir:
| 31 Mart 2025 | 31 Mart 2024 |
|
|---|---|---|
| Araştırma ve geliştirme giderleri | 182.107.482 | 141.596.850 |
| Genel yönetim giderleri | 36.278.357 | 7.250.200 |
| Yapılmakta olan yatırımlara yansıtılan | 12.785.436 | 12.080.110 |
| Satışların maliyeti | 8.948.502 | 29.769.043 |
| Pazarlama, satış ve dağıtım giderleri | 1.967.380 | 1.847.330 |
| 242.087.157 | 192.543.533 |
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| a) Diğer dönen varlıklar: |
||
| Devreden katma değer vergisi ("KDV") | 1.487.409.631 | 2.122.174.021 |
| İadesi istenen vergiler | 351.901.349 | 342.105.076 |
| 1.839.310.980 | 2.464.279.097 | |
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| b) Devlet teşvik ve yardımları: |
||
| Devlet teşvik ve yardımları | 715.830 | 882.431 |
| 715.830 | 882.431 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir)
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| a) Peşin ödenmiş giderler: |
||
| Gelecek aylara ait giderler | 95.998.640 | 46.404.713 |
| 95.998.640 | 46.404.713 | |
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| b) Uzun vadeli peşin ödenmiş giderler |
||
| Sabit kıymet alımı için verilen avanslar (*) | 574.923.078 | 678.784.740 |
| 574.923.078 | 678.784.740 | |
| (*) Makine, teçhizat ve bina yenileme yatırımları için verilen avanslardan oluşmaktadır. |
||
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| c) Ertelenmiş gelirler: |
||
| Alınan avanslar (*) | 45.509.040 | 52.011.654 |
| 45.509.040 | 52.011.654 |
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Kullanılmamış izin karşılıkları | 69.155.619 | 60.611.810 |
| 69.155.619 | 60.611.810 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
31 Mart tarihlerinde sona eren yıllar için kullanılmamış izin karşılıklarının hareket tabloları aşağıdaki gibidir:
| 2025 | 2024 | |
|---|---|---|
| 1 Ocak | 60.611.810 | 60.320.720 |
| Yıl içinde ayrılan/(kullanılan) karşılık tutarı - net |
14.611.651 | 38.867.468 |
| Parasal kazanç | (6.067.842) | (17.723.190) |
| 31 Mart | 69.155.619 | 81.464.998 |
| Diğer kısa vadeli karşılıklar | ||
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| Garanti gider karşılıkları | 261.598.105 | 291.054.395 |
| Dava gider karşılıkları | 61.137.051 | 58.569.068 |
31 Mart tarihlerinde sona eren yıllar için dava gider karşılıklarının hareket tabloları aşağıdaki gibidir:
322.735.156 349.623.463
| 2025 | 2024 | |
|---|---|---|
| 1 Ocak | 58.569.068 | 30.369.122 |
| Yıl içinde ayrılan karşılık tutarı (Not 18) Parasal kayıp/(kazanç) |
18.095.282 (15.527.299) |
10.279.883 (41.536) |
| 31 Mart | 61.137.051 | 40.607.469 |
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Kıdem tazminatı karşılığı | 261.393.013 | 268.775.677 |
| 261.393.013 | 268.775.677 |
Kıdem tazminatı karşılığı aşağıda belirtilen yasal düzenlemeler çerçevesinde ayrılmaktadır:
İş Kanunu'na göre, Şirket bir senesini doldurmuş olan ve Şirket ile ilişkisi kesilen veya emekli olan, 25 hizmet (kadınlarda 20) yılını dolduran ve emekliliğini kazanan (kadınlar için 58 yaşında, erkekler için 60 yaşında), askere çağrılan veya vefat eden personeli için kıdem tazminatı ödemekle mükelleftir. 23 Mayıs 2002'deki mevzuat değişikliğinden sonra emeklilikten önceki hizmet süresine ilişkin bazı geçiş süreci maddeleri çıkartılmıştır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir)
Ödenecek tazminat her hizmet yılı için bir aylık maaş tutarı kadardır ve bu miktar 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla 46.655,43 TL (31 Aralık 2024 : 41.828,42 TL) ile sınırlandırılmıştır.
Kıdem tazminatı yükümlülüğü yasal olarak herhangi bir fonlamaya tabi değildir ve herhangi bir fonlama şartı bulunmamaktadır. Kıdem tazminatı karşılığı çalışanların emekliliği halinde ödenmesi gerekecek muhtemel yükümlülüğün bugünkü değerinin tahminiyle hesaplanır.
Tebliğ, Şirket'in kıdem tazminatı karşılığını tahmin etmek için aktüer değerleme yöntemlerinin geliştirilmesini öngörmektedir. Buna göre toplam yükümlülüğün hesaplanmasında aşağıda yer alan aktüer öngörüler kullanılmıştır:
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Net iskonto oranı (%) | 3,38 | 3,38 |
| Emekli olma olasılığına ilişkin devir hızı oranı (%) | 89,82 | 91,44 |
Temel varsayım, her yıllık hizmet için belirlenen tavan karşılığının enflasyon ile orantılı olarak artmasıdır. Böylece uygulanan iskonto oranı enflasyonun beklenen etkilerinden arındırılmış gerçek oranı gösterir. Şirket'in kıdem tazminatı karşılığı kıdem tazminatı tavanı 1 Ocak 2025 tarihinden itibaren geçerli olan 46.655,43 TL (1 Ocak 2024 35.058,58 TL) üzerinden hesaplanmaktadır.
31 Mart tarihlerinde sona eren yıllar için kıdem tazminatı karşılığının hareket tabloları aşağıdaki gibidir:
| 2025 | 2024 | |
|---|---|---|
| 1 Ocak | 268.775.677 | 406.446.556 |
| Faiz maliyeti | 13.392.196 | 23.802.072 |
| Cari dönem hizmet maliyeti | 7.217.642 | 10.034.929 |
| Yıl içinde ödenen | (14.219.017) | (12.887.008) |
| Aktüeryal kayıp | 10.861.521 | 11.168.204 |
| Parasal kazanç | (24.635.006) | (53.474.307) |
| 31 Mart | 261.393.013 | 385.090.446 |
31 Mart 2025 tarihi itibarıyla kıdem tazminatı karşılığı hesaplamasında kullanılan önemli varsayımların duyarlılık analizleri aşağıdaki gibidir:
| Net İskonto Oranı | Emekli olma olasılığına ilişkin devir hızı |
|||
|---|---|---|---|---|
| Duyarlılık seviyesi Oran |
%0,5 azalış 2,88% |
%0,5 artış 3,88% |
%0,5 azalış 89,32% |
%0,5 artış 90,32% |
| Kıdem tazminatı yükümlülüğü değişimi | 22.755.595 | (20.560.093) | (5.670.153) | 5.907.586 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Garanti gider karşılığı | 209.686.599 | 250.899.244 |
| 209.686.599 | 250.899.244 |
31 Mart tarihlerinde sona eren yıllar için kısa ve uzun vadeli garanti gider karşılıklarının hareket tabloları aşağıdaki gibidir:
| 2025 | 2024 | |
|---|---|---|
| 1 Ocak | 541.953.639 | 737.543.611 |
| Yıl içinde kullanılan karşılık tutarı | (183.126.668) | (119.103.942) |
| Yıl içinde ayrılan karşılık tutarı | 160.314.478 | 194.221.226 |
| Parasal kazanç/ (kayıp) | (47.856.745) | (99.437.533) |
| 31 Mart | 471.284.704 | 713.223.362 |
31 Mart 2025 ve 2024 tarihleri itibarıyla Şirket'in teminat/rehin/ipotek/kefalet pozisyonuna ilişkin tabloları aşağıdaki gibidir:
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| A. Kendi tüzel kişiliği adına vermiş olduğu teminatların toplam tutarı B. Tam konsolidasyon kapsamına dahil edilen ortaklıklar lehine vermiş olduğu teminatların |
2.099.356.854 | 2.310.615.134 |
| toplam tutarı | - | - |
| C. Olağan ticari faaliyetlerin yürütülmesi amacıyla | ||
| diğer 3. kişilerin borcunu temin amacıyla | ||
| vermiş olduğu teminatların toplam tutarı | - | - |
| D. Diğer verilen teminatların toplam tutarı | - | - |
| i. Ana ortak lehine vermiş olduğu teminatların | ||
| toplam tutarı | - | - |
| ii. B ve C maddeleri kapsamına girmeyen grup şirketleri | ||
| lehine vermiş olduğu teminatların toplamı | - | - |
| iii. C maddesi kapsamına girmeyen 3. kişiler | ||
| lehine vermiş olduğu teminatların toplamı | - | - |
| 2.099.356.854 | 2.310.615.134 |
Teminatların içeriğini; gümrük, elektrik, doğalgaz ve benzeri giderler için ilgili kurumlarına verilen teminatlar ve nakit vergi iadesi için vergi dairesine verilen teminat oluşturmaktadır.
31 Mart 2025 tarihi itibarıyla, Şirket'in kendi tüzel kişiliği adına vermiş olduğu yabancı para teminatların orijinal para cinsinden tutarları 2.197.760 Avro'dur (31 Aralık 2024 : 2.127.760 Avro).
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir)
| Orijinal para birimi değeri | TL karşılığı | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |||||||
| ABD | ABD | |||||||
| Avro | Doları | TL | Avro | Doları | TL | 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| Alınan teminat mektupları | - | 270.000 | 3.674.538.936 | - | 270.000 | 3.845.649.905 | 3.684.735.648 | 3.856.134.156 |
| Doğrudan borçlandırma | - | - | 7.020.218.419 | - | - | 6.931.899.502 | 7.020.218.419 | 6.931.899.502 |
| İpotekler | - | - | 438.684 | - | - | 482.829 | 438.684 | 482.829 |
| Nakit TL teminat | - | - | 458.595 | - | - | 607.188 | 458.595 | 607.188 |
| Teminat senedi | - | - | 15.848.811 | - | - | 59.020.689 | 15.848.811 | 59.020.689 |
| 10.721.700.157 | 10.848.144.364 |
Alınan teminatları bayi ve tedarikçi risklerine karşılık alınan teminatlar oluşturmaktadır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Personele borçlar ve prim tahakkukları Ödenecek vergi ve borçlar (*) |
212.666.930 59.071.955 |
262.644.712 290.060.568 |
| 271.738.885 | 552.705.280 |
(*) Şirket'in çalışan personeli için ödenecek olan SGK ve muhtasar borçlarını içermektedir.
Şirket'in kayıtlı sermaye tavanı 250.000.000 TL'dir (31 Aralık 2024: 250.000.000 TL).
Şirket'in sermayesi beheri 1 Kuruş olan 10.006.687.500 adet hisseden oluşmakta olup, nominal değeri 100.066.875 TL'dir.
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |||
|---|---|---|---|---|
| Pay | Pay tutarı | Pay oranı | Pay tutarı | |
| oranı | ||||
| (%) | (TL) | (%) | (TL) | |
| Koç Holding | 37,50 | 37.525.078 | 37,50 | 37.525.078 |
| CNH Industrial Osterreich | 37,50 | 37.525.078 | 37,50 | 37.525.078 |
| BİST'te işlem gören | 25,00 | 25.016.719 | 25,00 | 25.016.719 |
| 100,00 | 100.066.875 | 100,00 | 100.066.875 | |
| Sermaye düzeltme farkları | 2.270.539.001 | 2.270.539.001 | ||
| 2.370.605.876 | 2.370.605.876 |
Sermaye enflasyon düzeltmesi farkları ödenmiş sermayeye yapılan nakit ve nakit benzeri ilavelerin enflasyona göre düzeltilmiş toplam tutarları ile enflasyon düzeltmesi öncesindeki tutarları arasındaki farkı ifade eder.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir)
Şirket'in hisseleri A, B ve C grupları şeklinde tertip edilmiştir. A ve B grubu hisseler imtiyazlı hisseler olup, 10 kişiden oluşan Yönetim Kurulu'na seçilecek üyelerin beşi A Grubu, diğer beşi B Grubu hissedarlarınca gösterilecek adaylar arasından seçilir.
Şirket, 11 Haziran 2004 tarihinden itibaren BİST'e kote olmuş ve Şirket hisseleri bu tarihten itibaren işlem görmeye başlamış olup, 31 Mart 2025 tarihi itibariyla, Şirket'in BİST'e kayıtlı %25 oranında hissesi mevcuttur (31 Aralık 2024 : %25).
Şirket'in özkaynaklar altında yer alan aşağıdaki hesapların tarihi değerleri ve enflasyon düzeltme etkileri TFRS ve VUK finansal tabloları uyarınca 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla aşağıdaki gibidir:
| 31 Mart 2025 | Enflasyon | Endekslenmiş | |
|---|---|---|---|
| (TFRS) | Tarihi Değer | düzeltmesi etkisi | değer |
| Sermaye | 100.066.875 | 2.270.539.001 | 2.370.605.876 |
| Yasal yedekler | 1.077.935.114 | 3.007.866.573 | 4.085.801.687 |
| 31 Mart 2025 | Enflasyon | Endekslenmiş | |
| (VUK) | Tarihi Değer | düzeltmesi etkisi | değer |
| Sermaye | 100.066.875 | 1.645.079.202 | 1.745.146.077 |
| Yasal yedekler | 1.176.780.557 | 1.525.177.699 | 2.701.958.256 |
Halka açık şirketler, kar payı dağıtımlarını SPK'nın 1 Şubat 2014 tarihinden itibaren yürürlüğe giren II-19.1 no'lu Kar Payı Tebliği'ne göre yapmaktadır.
Ortaklıklar, karlarını genel kurulları tarafından belirlenecek kar dağıtım politikaları çerçevesinde ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak genel kurul kararıyla dağıtmaktadır. Söz konusu tebliğ kapsamında, asgari bir dağıtım oranı tespit edilmemiştir. Şirketler esas sözleşmelerinde veya kar dağıtım politikalarında belirlenen şekilde kar payı öderler.
TTK'ya göre ayrılması gereken yedek akçeler ile esas sözleşmede veya kar dağıtım politikasında pay sahipleri için belirlenen kar payı ayrılmadıkça; başka yedek akçe ayrılmasına, ertesi yıla kar aktarılmasına ve intifa senedi sahiplerine, yönetim kurulu üyelerine, ortaklık çalışanlarına ve pay sahibi dışındaki kişilere kardan pay dağıtılmasına karar verilemeyeceği gibi, pay sahipleri için belirlenen kar payı nakden ödenmedikçe bu kişilere kardan pay dağıtılamaz.
Şirket, TTK hükümleri, Sermaye Piyasası Düzenlemeleri, Vergi Düzenlemeleri ve diğer ilgili düzenlemeler ile Esas Sözleşmesinin kar dağıtımı ile ilgili maddesi çerçevesinde kar dağıtımı yapmaktadır. Şirket kar dağıtımında, Kurumsal Yönetim İlkeleri'ne uygun olarak pay sahiplerinin menfaatleri ve Şirket menfaatleri arasında dengeli ve tutarlı bir politika izlenmektedir. İlke olarak, ilgili düzenlemeler ve finansal imkânlar elverdiği sürece, piyasa beklentileri, uzun vadeli şirket stratejisi, yatırım ve finansman politikaları, kârlılık ve nakit durumu dikkate alınarak Sermaye Piyasası Düzenlemeleri çerçevesinde hesaplanan net dağıtılabilir dönem kârının asgari %60'ı nakit ve/veya bedelsiz hisse şeklinde dağıtılır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Şirketlerin geçmiş yıllar zararlarının; geçmiş yıllar karları, paylara ilişkin primler dahil genel kanuni yedek akçe, sermaye hariç özkaynak kalemlerinin enflasyon muhasebesine göre düzeltilmesinden kaynaklanan tutarların toplamını aşan kısmı, net dağıtılabilir dönem karının hesaplanmasında indirim kalemi olarak dikkate alınır.
2024 yılı karı ile birlikte toplamda 4.850.000.000 TL tutarındaki temettünün dağıtımı teklifi 21 Mart 2025 tarihli 71. Olağan Genel Kurul Toplantısında kabul edilmiştir. Kar payları 2 Nisan 2025 tarihinden itibaren hissedarlara nakden ödenmeye başlanmıştır. 1 kuruşluk pay başına dağıtılan brüt temettü 48,47 kuruştur .
| 1 Ocak - | 1 Ocak | |
|---|---|---|
| 31 Mart 2025 | 31 Mart 2024 |
|
| Yurt içi satışlar | 13.719.213.854 | 22.089.997.700 |
| Yurt dışı satışlar | 2.900.031.682 | 5.729.398.061 |
| Hasılat (brüt) | 16.619.245.536 | 27.819.395.761 |
| Satışlardan indirimler ve iskontolar | (3.896.117.764) | (4.901.550.164) |
| Hasılat (net) | 12.723.127.772 | 22.917.845.597 |
| Satışların maliyeti | (11.115.536.540) | (18.089.309.460) |
| Brüt kar | 1.607.591.232 | 4.828.536.137 |
Satış adetleri:
| 1 Ocak - 31 Mart 2025 |
1 Ocak - 31 Mart 2024 |
|||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Yurt içi | Yurt dışı | Toplam | Yurt içi | Yurt dışı | Toplam | |
| satışlar | satışlar | satışlar | satışlar | satışlar | satışlar | |
| Traktör | 5.260 | 2.446 | 7.706 | 9.239 | 4.460 | 13.699 |
| Biçerdöver | 26 | - | 26 | 43 | - | 43 |
| 5.286 | 2.446 | 7.732 | 9.282 | 4.460 | 13.742 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir)
| 1 Ocak - | 1 Ocak - | |
|---|---|---|
| 31 Mart 2025 | 31 Mart 2024 |
|
| Ticari alacak ve borçlara ilişkin | ||
| kur farkı gelirleri | 501.822.240 | 294.647.612 |
| Kredili satışlardaki vade farkı geliri | 511.416.841 | 336.736.586 |
| Dava gider karşılığı iptali (Not 14) | 6.771.556 | 1.032.775 |
| Ticari alacaklara ilişkin değer düşüklüğü iptali (Not 7) | 125.139 | 333.868 |
| Diğer gelirler | 21.826.875 | 28.256.398 |
| Diğer faaliyet gelirleri | 1.041.962.651 | 661.007.239 |
| Ticari alacak ve borçlara ilişkin | ||
| kur farkı giderleri | (380.888.552) | (282.188.603) |
| Vadeli alımlarla ilgili finansman gideri | (593.059.968) | (674.101.492) |
| Dava gider karşılıkları (Not 14) | (24.866.838) | (11.312.658) |
| Diğer giderler | (1.032.484) | - |
| Diğer faaliyet giderleri | (999.847.842) | (967.602.753) |
| NOT 19 - FİNANSMAN GELİRLERİ |
||
| 1 Ocak - | 1 Ocak | |
| 31 Mart 2025 | 31 Mart 2024 |
|
| Faiz gelirleri | 692.270.844 | 1.407.972.176 |
| Kur farkı gelirleri | 162.776.769 | 155.398.875 |
| 855.047.613 | 1.563.371.051 | |
| NOT 20 - FİNANSMAN GİDERLERİ |
||
| 1 Ocak - | 1 Ocak - | |
| 31 Mart 2025 | 31 Mart 2024 |
|
| Kur farkı giderleri | (250.815.815) | (147.670.849) |
| Banka kredileri faiz giderleri | (1.159.943.841) | (792.470.581) |
Diğer (19.127.656) (21.137.558)
(1.429.887.312) (961.278.988)
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Şirket faaliyetleri, Türkiye'de yürürlükte bulunan vergi yönetmelik ve kanunları dahilinde vergilendirilmeye tabidir.
Türkiye'de, kurumlar vergisi oranı 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla %25'dir (31 Aralık 2024: %25). Kurumlar vergisi oranı kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirimi kabul edilmeyen giderlerin ilave edilmesi, vergi yasalarında yer alan istisna ve indirimlerin indirilmesi sonucu bulunacak safi kurum kazancına uygulanır.
Kurumlar Vergisi Kanunu'na göre beyanname üzerinde gösterilen mali zararlar 5 yılı aşmamak kaydıyla dönemin kurumlar vergisi matrahından indirilebilir. Beyanlar ve ilgili muhasebe kayıtları vergi dairesince beş yıl içerisinde incelenebilmekte ve vergi hesapları revize edilebilmektedir.
Türkiye'de mukim anonim şirketlerden, kurumlar vergisi ve gelir vergisinden sorumlu olmayanlar ve muaf tutulanlar haricindekilere yapılanlarla Türkiye'de mukim olan ve olmayan gerçek kişilere ve Türkiye'de mukim olmayan tüzel kişilere yapılan temettü ödemeleri %10 gelir vergisine tabidir. Türkiye'de mukim anonim şirketlerden yine Türkiye'de mukim anonim şirketlere yapılan temettü ödemeleri gelir vergisine tabi değildir. Ayrıca karın dağıtılmaması veya sermayeye eklenmesi durumunda gelir vergisi hesaplanmamaktadır.
Anılan kanun 1 Nisan 2008 tarihinde yürürlüğe girmiştir. Buna göre kurumlar vergisi mükellefleri, yeni teknoloji ve bilgi arayışına yönelik araştırma ve geliştirme faaliyetleri çerçevesinde işletme bünyesinde 2008 yılından itibaren yaptıkları harcamaların %100'ü kurumlar kazancı tespitinde Ar-Ge indirimi olarak dikkate alınabilmektedir. 2025 ve 2024 yılına ilişkin olarak yapılan araştırma ve geliştirme harcamalarının toplam üzerinden %100 oranında Ar-Ge indirimi hesaplanması gerekmektedir.
31 Mart 2025 ve 2024 tarihli bilançolarda ödenecek vergi tutarları peşin ödenen vergilerle netleştirilerek aşağıdaki gibi gösterilmiştir:
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Kurumlar vergisi | 205.241.059 | 1.924.094.528 |
| Eksi: Peşin ödenen vergiler | (95.794.639) | (1.913.061.125) |
| Vergi borçları (net) |
109.446.420 | 11.033.403 |
31 Mart 2025 ve 2024 tarihlerinde sona eren dönemlere ait toplam vergi giderinin dağılımı aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak - | 1 Ocak - | |
|---|---|---|
| 31 Mart 2025 | 31 Mart 2024 |
|
| Kurumlar vergisi gideri | (205.241.059) | (1.051.375.176) |
| Ertelenmiş vergi geliri | 121.090.578 | 129.817.337 |
| Toplam vergi gideri | (84.150.481) | (921.557.839) |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir)
Şirket, ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülüklerini, finansal durum tablosu kalemlerinin Türkiye Finansal Raporlama Standartları uyarınca düzenlenmiş finansal tabloları ve yasal finansal tabloları arasındaki farklı değerlendirilmeler sonucunda ortaya çıkan geçici farkların etkilerini dikkate alarak hesaplamaktadır. Söz konusu geçici farklar genellikle gelir ve giderlerin, Türkiye Finansal Raporlama Standartları ve Vergi Kanunlarına göre değişik raporlama dönemlerinde muhasebeleşmesinden kaynaklanmaktadır.
31 Mart 2025 ve 2024 tarihleri itibarıyla, birikmiş geçici farklar ve ertelenmiş vergi varlıkları/(yükümlülüklerinin) yürürlükteki vergi oranları kullanılarak hazırlanan dökümü aşağıdaki gibidir:
| Vergilendirilebilir geçici farklar |
Ertelenmiş vergi varlıkları/(yükümlülükleri) |
|||
|---|---|---|---|---|
| 31 Mart | 31 Aralık | 31 Mart | 31 Aralık | |
| 2025 | 2024 | 2025 | 2024 | |
| Maddi ve maddi olmayan varlıkların | ||||
| endeksleme ve faydalı ömür farkları | 5.698.415.144 | 5.158.692.924 | (1.424.603.786) | (1.289.673.231) |
| Kullanım hakkı | 64.111.588 | 77.547.229 | (16.027.897) | (19.386.807) |
| Kıdem tazminatı karşılığı | (261.393.013) | (268.775.677) | 65.348.253 | 67.193.919 |
| Garanti gider karşılığı | (471.284.704) | (541.953.640) | 117.821.176 | 135.488.410 |
| Dava gider karşılıkları | (61.137.051) | (58.569.068) | 15.284.263 | 14.642.266 |
| Ticari alacakların, borçların ve ilişkili taraflardan ticari alacakların tahakkuk |
||||
| etmemiş finansman gelirleri/giderleri net | 143.105.302 | 317.737.198 | (35.776.325) | (79.434.300) |
| Stoklar | (478.361.132) | (201.956.297) | 119.590.283 | 50.489.075 |
| Satış primleri tahakkuku | (2.306.948.702) | (1.183.541.530) | 576.737.176 | 295.885.383 |
| Diğer gider karşılıkları | (174.514.466) | (113.442.050) | 43.628.617 | 28.360.512 |
| Yatırım teşvikleri | - | - | 237.061.223 | 379.540.299 |
| Diğer | (58.716.483) | (27.322.476) | 14.679.121 | 6.830.620 |
| Ertelenmiş vergi varlığı | (286.257.896) | (410.063.854) |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Ertelenmiş vergi varlıkları gelecek yıllarda vergilendirilebilen gelirin oluşmasının muhtemel olduğunun tespiti halinde kayıtlara alınmaktadır. Vergilendirilebilen gelirin oluşmasının muhtemel olduğu durumlarda ertelenmiş vergi varlıkları, indirilebilir geçici farklar, mali zararlar ve indirimli kurumlar vergisi ödemesine imkân sağlayan sınırsız ömre sahip yatırım indirimleri nedeniyle hak kazanılan vergi avantajları üzerinden hesaplanmaktadır. Bu kapsamda Şirket yatırım teşviklerinden doğan ertelenmiş vergi varlıklarının finansal tablolara yansıtılmasını uzun süreli planlara dayandırmakta olup, söz konusu yatırım indirimlerine ilişkin ertelenmiş vergi varlıklarının geri kazılabilirliğini, vergilendirilebilir kar tahminlerini içeren iş modellerini baz alarak her bilanço tarihi itibarıyla değerlendirmektedir. Söz konusu ertelenmiş vergi varlıklarının bilanço tarihinden itibaren 5 yıl içerisinde geri kazanılması öngörülmektedir.
31 Mart 2025 tarihi itibarıyla gerçekleştirilen duyarlılık analizinde, iş planlarını oluşturan temel makroekonomik ve sektörel varsayımlarda yer alan girdiler %10 artırılarak/azaltılarak yapıldığında yatırım teşviklerine ilişkin ertelenmiş vergi varlıklarının 5 yıl olarak öngörülen geri kazanım sürelerinde bir değişiklik olmamıştır.
31 Mart tarihlerinde sona eren yıllar için ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülüklerinin hareket tabloları aşağıdaki gibidir:
| 2025 | 2024 | |
|---|---|---|
| 1 Ocak | (410.063.854) | 12.615.951 |
| Dönem karına yansıtılan | 121.090.578 | 129.817.337 |
| Diğer kapsamlı (gider)/gelir yansıtılan | 2.715.380 | 3.907.324 |
| 31 Mart | (286.257.896) | 146.340.612 |
Gelir tablosunda beyan edilen pay başına kazanç, net karın ilgili dönem içinde mevcut hisselerin ağırlıklı ortalama adedine bölünmesi ile tespit edilir.
Şirketler mevcut hissedarlara birikmiş karlardan hisseleri oranında hisse dağıtarak ("Bedelsiz Hisseler") sermayelerini arttırabilir. Pay başına kazanç hesaplanırken, bu bedelsiz hisse ihracı çıkarılmış hisseler olarak sayılır. Dolayısıyla pay başına kazanç hesaplamasında kullanılan ağırlıklı hisse adedi ortalaması, hisselerin bedelsiz olarak çıkarılmasını geriye dönük olarak uygulamak suretiyle elde edilir.
Pay başına esas kazanç, hissedarlara ait net karın çıkarılmış adi hisselerin ağırlıklı ortalama adedine bölünmesi ile hesaplanır. Şirket'in bir hissesinin nominal değeri 1 Kuruş'tur.
| 1 Ocak 31 Mart 2025 |
1 Ocak 31 Mart 2024 |
|
|---|---|---|
| Dönem net karı | 236.312.013 | 2.414.205.334 |
| Çıkarılmış adi hisselerin ağırlıklı ortalama adedi | 10.006.687.500 | 10.006.687.500 |
| Pay başına kazanç (1 Kr nominal değerli 1 pay başına TL olarak) |
0,0236 | 0,2413 |
Pay başına esas ve nispi kazanç arasında hiçbir dönem için herhangi bir fark bulunmamaktadır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir)
Şirket Koç Holding ve CNHI Osterreich tarafından müştereken kontrol edilmektedir. İlişkili taraflara ilişkin bakiye ve işlemler dipnotu, müşterek kontrol gücüne sahip şirketler ve bu şirketlerin grup şirketleri olarak gruplandırılarak sunulmaktadır.
31 Mart 2025 ve 2024 tarihleri itibarıyla ilişkili taraflardan alacaklar ve ilişkili taraflara borçlar bakiyeleri ile dönem içerisindeki ilişkili taraflarla yapılan işlemlerin özeti aşağıda sunulmuştur:
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Grup şirketlerinden ticari alacaklar | ||
| CNHI International SA ("CNHI International") (*) |
1.858.559.866 | 414.175.452 |
| CNH Industrial (India) Pvt. Ltd. | 134.126.386 | 107.791.942 |
| CNHI Italia S.P.A ("CNHI Italia") | 79.737.750 | 92.414.963 |
| CNH Industrial Brasil Ltda | 13.475.637 | 9.783.907 |
| Diğer | 8.166.586 | 14.833.178 |
| 2.094.066.225 | 638.999.442 |
(*) İlişkili taraflardan ticari alacaklar, Şirket'in yurtdışı satışlarının önemli kısmının CNHI International aracılığı ile gerçekleştirilmesi sebebi ile oluşmaktadır. Söz konusu alacaklar, iş anlaşmalarında belirlenen vadeler kapsamında düzenli olarak tahsil edilmektedir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 31 Mart 2025 |
31 Aralık 2024 |
|
|---|---|---|
| Koç Holding | - | 53.306.402 |
| Ortaklara ticari borçlar | - | 53.306.402 |
| Zer Merkezi Hizmetler ve Ticaret A.Ş. ("Zer") | 148.074.757 | 265.276.695 |
| Opet Fuchs Madeni Yağ Sanayi ve Ticaret A.Ş. ("Opet Fuchs") | 302.928.788 | 63.139.981 |
| Koç Sistem Bilgi ve İletişim Hizmetleri A.Ş. ("Koç Sistem") | 26.693.148 | 91.881.329 |
| Otokoç Otomotiv San. ve Tic. A.Ş ("Otokoç") | 19.225.006 | 12.549.861 |
| Divan Turizm İşletmeleri ("Divan") | 9.860.688 | 9.647.991 |
| Opet Petrolcülük A.Ş. ("Opet") | 5.571.464 | 7.172.066 |
| Setur Servis Turistik A.Ş. ("Setur") | 5.470.515 | 6.511.664 |
| Akpa Dayanıklı Tüketim LPG ve Akaryakıt Ürünleri Paz. A.Ş. |
||
| ("Akpa") | 2.215.896 | 2.121.489 |
| Ark İnşaat San.ve Tic.A.Ş. | 1.478.655 | 92.979.316 |
| Ingage Dijital Pazarlama Hizmetleri | 1.435.259 | 4.090.791 |
| Koç Digital Çözümler A.Ş. | 57.541 | 49.531.026 |
| Fpt Industrial Powertrain Technolog | - | 63.479 |
| Diğer | 6.235.064 | 5.317.360 |
| Tenzil: Tahakkuk etmemiş finansman gideri | (24.666.018) | (3.518.486) |
| Grup şirketlerine ticari borçlar | 504.580.763 | 660.070.964 |
| c) İlişkili taraflara kiralama işlemlerinden borçlar |
31 Mart |
31 Aralık |
| 2019 2025 |
22018 2024 |
|
| Otokoç | 90.534.033 | 116.294.007 |
| Zer | 30.441.552 | 39.103.196 |
| Diğer | 2.313.859 | 2.972.230 |
| 123.289.444 | 158.369.433 | |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir)
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Koç Holding | 1.818.750.000 | - |
| CNHI Osterreich | 1.818.750.000 | - |
| Halka açık kısım | 1.212.500.000 | - |
| 4.850.000.000 | - |
(*) Şirket, 21 Mart 2025 tarihinde yapılan Olağan Genel Kurul'unda hissedarlarına 4.850.000.000 TL tutarında temettünün dağıtılmasına karar vermiştir. 31 Mart 2025 itibariyle dağıtılmayan 4.850.000.000 TL tutarındaki temettü, bilançoda "İlişkili taraflara diğer borçlar" olarak gösterilmiş olup, 2 Nisan 2025 tarihinden itibaren ilgili tutarın tamamı ödenmeye başlanmıştır.
| 1 Ocak - | 1 Ocak | |
|---|---|---|
| 31 Mart 2025 | 31 Mart 2024 |
|
| Grup şirketlerine yapılan ürün satışları | ||
| CNHI International (*) | 2.716.479.995 | 5.585.094.816 |
| CNH Industrial (India) PV Ltd. |
103.220.042 | 77.986.051 |
| CNH Italia S.P.A | 49.201.838 | 42.525.243 |
| Yapı Kredi Finansal Kiralama A.O. | 41.756.008 | 75.453.723 |
| CNH Industrial Brasil Ltda | 16.139.809 | 12.091.581 |
| Diğer | 8.092.291 | 12.729.517 |
2.934.889.983 5.805.880.931
(*) Şirket, yurtdışı satışlarını önemli kısmı CNH International aracılığı ile gerçekleştirmektedir.
| 1 Ocak- 31 Mart 2025 |
1 Ocak 31 Mart 2024 |
|
|---|---|---|
| Grup şirketlerine yapılan hizmet satışları | ||
| CNH Italia S.P.A (1) | 14.833.873 | 22.292.074 |
| CNHI International (2) | 2.162.605 | 9.669.222 |
| Diğer | 61.355 | - |
| 17.057.833 | 31.961.296 |
(1) CNHI Italia'ya verilen hizmetler mühendislik hizmeti ve diğer çeşitli hizmetler ile ilgilidir. .
(2) CNHI International'a verilen hizmetler mühendislik hizmeti, danışmanlık ve diğer çeşitli hizmetler ile ilgilidir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
ii) 1 Ocak - 31 Mart 2025 ve 2024 hesap dönemlerine ilişkin, ilişkili taraflara yapılan satışlar ve ilişkili taraflardan yapılan alımlar (Devamı):
| 1 Ocak- | 1 Ocak | |
|---|---|---|
| 31 Mart 2025 | 31 Mart 2024 |
|
| Grup şirketlerinden yapılan mal alımları | ||
| CNHI International (1) | 1.312.474.968 | 3.715.557.407 |
| Opet Fuchs (2) | 244.550.919 | 252.078.041 |
| Entek (3) | 145.544.343 | - |
| Koç Sistem (4) | 20.263.360 | 20.834.647 |
| Zer (5) | 16.869.835 | 27.439.559 |
| CNH Italia SPA (6) | 12.643.067 | 21.806.504 |
| Akpa | 7.405.087 | 13.229.268 |
| Opet (2) | 3.638.633 | 32.498.364 |
| Diğer | 5.011.997 | 33.178.618 |
| 1.768.402.209 | 4.116.622.408 |
(1) Şirket, traktör, tarım makineleri, iş makineleri, motor ve yedek parça alımı yapmaktadır.
(2) Şirket üretimde kullanmak üzere muhtelif yağ ve şirket araçlarında kullanılmak üzere akaryakıt alımı yapmaktadır.
(3) Şirket, elektrik üretiminde kullanılmak üzere güneş elektrik sistemi kurulumu yapmaktadır.
(4) Şirket, Koç Sistem' den donanım ve yazılım alımları yapmaktadır.
(5) Şirket, Zer Merkezi Hizmetler A.Ş.'den direkt ve endirekt malzeme ile hizmet satın alımı yapmaktadır.
(6) Şirket, CNH Italia SPA'dan traktör parça alımları yapmaktadır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir)
ii) 1 Ocak - 31 Mart 2025 ve 2024 hesap dönemlerine ilişkin, ilişkili taraflara yapılan satışlar ve ilişkili taraflardan yapılan alımlar (Devamı):
| 1 Ocak- | 1 Ocak | |
|---|---|---|
| 31 Mart 2025 | 31 Mart 2024 |
|
| Ortaklardan yapılan hizmet alımları | ||
| Koç Holding (1) | 14.024.546 | 13.539.423 |
| 14.024.546 | 13.539.423 | |
| Grup şirketlerinden yapılan hizmet alımları |
||
| Zer (2) | 282.614.588 | 524.038.281 |
| Setur (3) | 55.213.568 | 63.007.416 |
| Koç Sistem (4) | 30.110.616 | 12.022.294 |
| Eltek (5) | 26.060.106 | 39.485.268 |
| Otokoç (6) | 22.506.684 | 18.173.504 |
| Token Finansal Teknolojiler A.Ş. (7) | 5.163.181 | 4.721.529 |
| Ingage Dijital Pazarlama Hizmetleri A.Ş.(4) | 2.675.449 | 5.358.677 |
| Ram Sigorta (8) | 600.076 | 1.300.965 |
| Arçelik Pazarlama A.Ş.(9) | - | 20.037.486 |
| Diğer | 23.656.510 | 8.871.998 |
| 448.600.778 | 697.017.418 | |
| 462.625.324 | 710.556.841 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
iii) 1 Ocak - 31 Mart 2025 ve 2024 hesap dönemlerine ilişkin ilişkili taraflarla yapılan işlemler ile ilgili finansman gelirleri ve giderleri:
Grup şirketleri ile yapılan işlemlerle ile ilgili finansal gelir ve giderler
| 1 Ocak- | 1 Ocak | |
|---|---|---|
| 31 Mart 2025 | 31 Mart 2024 |
|
| Faiz geliri | ||
| Yapı Kredi | 1.248.772 | 294.070.084 |
Şirket üst düzey yönetim kadrosunu, yönetim kurulu üyeleri, genel müdür, genel müdür yardımcıları ve direktörler olarak belirlemiştir.
Şirket'in 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla yılında üst düzey yöneticilerine sağladığı faydalar toplamı 26.151.099 TL'dir (31 Mart 2024: 30.308.739 TL). Bu tutarın tamamı kısa vadeli faydalardan oluşmaktadır.
Şirket faaliyetlerinden dolayı çeşitli finansal risklere maruz kalmaktadır. Bu riskler, piyasa riski, kur riski, makul değer faiz oranı riski, fiyat riski ve nakit akım faiz oranı riski, kredi riski ve likidite riskidir. Şirket'in genel risk yönetimi programı, finansal piyasaların değişkenliğine ve muhtemel olumsuz etkilerinin Şirket'in finansal performansı üzerindeki etkilerini asgari seviyeye indirmeye yoğunlaşmaktadır.
Risk yönetimi, Şirket Yönetim Kurulu tarafından onaylanan politikalar çerçevesinde uygulanmaktadır.
a) Piyasa riski
Şirket, yurt içi ve yurt dışındaki şirketler ile yabancı paraya dayalı ticari faaliyetlerde bulunması sebebi ve döviz cinsinden kullanmış olduğu uzun vadeli yatırım kredisiyle birlikte kur riskine maruz kalmaktadır. Kur riski ileride oluşacak ticari işlemler, kayda alınan yabancı para aktif ve pasifler sebebiyle ortaya çıkmaktadır. Şirket söz konusu kur riskini döviz pozisyonunu düzenli analiz ederek takip etmekte ve sınırlandırmaktadır.
1 OCAK - 31 MART 2025 HESAP DÖNEMİNE AİT ÖZET FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI NOTLAR (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
31 Mart 2025 ve 2024 tarihleri itibarıyla, Şirket'in yabancı para varlıklarının ve yükümlülüklerinin tutarları ile TL karşılık tutarları aşağıdaki gibidir:
| 31 Mart 2025 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| TL Karşılığı | ABD Doları | Avro | GBP | CHF | YEN | |
| 1.Ticari alacaklar 2.Parasal finansal varlıklar (banka hesapları dahil) 3.Diğer |
2.118.348.118 1.024.052.508 - |
3.604.996 95.359 - |
48.700.510 25.061.189 - |
- 1.940 - |
- 1.513 - |
- 1.015.158 - |
| 4.Dönen varlıklar (1+2+3) | 3.142.400.626 | 3.700.355 | 73.761.699 | 1.940 | 1.513 | 1.015.158 |
| 5.Ticari alacaklar 6.Diğer |
- - |
- - |
- - |
- - |
- - |
- - |
| 7.Duran varlıklar (5+6) | - | - | - | - | - | - |
| 8.Toplam varlıklar (4+7) | 3.142.400.626 | 3.700.355 | 73.761.699 | 1.940 | 1.513 | 1.015.158 |
| 9.Ticari borçlar 10.Finansal yükümlülükler 11.Parasal olan diğer yükümlülükler |
1.322.900.609 599.850.192 - |
5.078.175 - - |
25.745.286 14.737.646 - |
7.209 - - |
- - - |
331.348.370 - - |
| 12.Kısa vadeli yükümlülükler (9+10+11) | 1.922.750.801 | 5.078.175 | 40.482.932 | 7.209 | - | 331.348.370 |
| 13.Finansal yükümlülükler | 1.057.268.461 | - | 25.975.899 | - | - | - |
| 14.Uzun vadeli yükümlülükler (13) | 1.057.268.461 | - | 25.975.899 | - | - | - |
| 15.Toplam yükümlülükler (12+14) | 2.980.019.262 | 5.078.175 | 66.458.831 | 7.209 | 3.640 | 331.348.370 |
| 16. Nakit akış riskinden korunma muhasebesine konu tutarlar |
- | - | - | - | - | - |
| 17. Nakit akış riskinden korunma sonrası net yabancı para pozisyonu (16+18) |
162.381.364 | (1.377.820) | 7.302.868 | (5.269) | 1.513 | (330.333.212) |
| 18.Parasal kalemler net yabancı para varlık/(yükümlülük) pozisyonu (8-15) |
162.381.364 | (1.377.820) | 7.302.868 | (5.269) | 1.513 | (330.333.212) |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 31 Aralık 2024 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| TL Karşılığı | ABD Doları | Avro | GBP | CHF | YEN | |
| 1.Ticari alacaklar 2.Parasal finansal varlıklar (banka hesapları dahil) 3.Diğer |
894.896.264 1.818.393.260 - |
3.033.950 267.831 - |
19.220.330 44.648.856 - |
- 3.873 - |
- 1.513 - |
- 8.740.433 - |
| 4.Dönen varlıklar (1+2+3) | 2.713.289.524 | 3.301.781 | 63.869.186 | 3.873 | 1.513 | 8.740.433 |
| 5.Ticari alacaklar 6.Diğer |
- - |
- - |
- - |
- - |
- - |
- - |
| 7.Duran varlıklar (5+6) | - | - | - | - | - | - |
| 8.Toplam varlıklar (4+7) | 2.713.289.524 | 3.301.781 | 63.869.186 | 3.873 | 1.513 | 8.740.433 |
| 9.Ticari borçlar 10.Finansal yükümlülükler 11.Parasal olan diğer yükümlülükler |
1.040.097.340 581.402.126 - |
4.003.505 - - |
14.701.455 14.376.787 - |
(4.268) - - |
- - - |
1.185.802.159 - - |
| 12.Kısa vadeli yükümlülükler (9+10+11) | 1.621.499.466 | 4.003.505 | 29.078.242 | (4.268) | - | 1.185.802.159 |
| 13.Finansal yükümlülükler | 1.452.353.837 | - | 35.913.494 | - | - | - |
| 14.Uzun vadeli yükümlülükler (13) | 1.452.353.837 | - | 35.913.494 | - | - | - |
| 15.Toplam yükümlülükler (12+14) | 3.073.853.303 | 4.003.505 | 64.991.736 | (4.268) | - | 1.185.802.159 |
| 16. Nakit akış riskinden korunma muhasebesine konu tutarlar |
- | - | - | - | - | - |
| 17. Nakit akış riskinden korunma sonrası net yabancı para pozisyonu (16+18) |
(360.563.779) | (701.724) | (1.122.550) | 8.141 | 1.513 | (1.177.061.726) |
| 18.Parasal kalemler net yabancı para varlık/(yükümlülük) pozisyonu (8-15) |
||||||
| (360.563.779) | (701.724) | (1.122.550) | 8.141 | 1.513 | (1.177.061.726) |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Şirket, başlıca Avro ve ABD Doları cinsinden kur riskine maruz kalmaktadır. 31 Mart 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla Şirket'in sahip olduğu Avro ve ABD Doları cinsinden döviz pozisyonunun TL'nin yabancı paralar karşısında %10 değer kazanması ve kaybetmesi ve diğer tüm değişkenlerin sabit olduğu varsayımı altında dönem net kar/zararı ile özkaynaklar üzerindeki etkisi aşağıda belirtilmiştir:
| 31 Mart 2025 | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Kar/(Zarar) | Özkaynaklar | ||||
| Yabancı | Yabancı | Yabancı | Yabancı | ||
| paranın | paranın | paranın | paranın | ||
| değer | değer | değer | değer | ||
| kazanması | (kaybetmesi) | kazanması | (kaybetmesi) | ||
| ABD Doları'nın TL karşısında %10 değerlenmesi/değer kaybetmesi halinde |
|||||
| ABD Doları net varlık sebebi ile oluşan (gider)/gelir |
(5.203.421) | 5.203.421 | - | - | |
| ABD Doları riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - | |
| ABD Doları net etki | (5.203.421) | 5.203.421 | - | - | |
| Avro'nun TL karşısında %10 değerlenmesi/değer kaybetmesi halinde Avro net yükümlülük sebebi ile oluşan (gider)/gelir Avro riskinden korunan kısmı (-) |
29.724.057 - |
(29.724.057) - |
- - |
- - |
|
| Avro net etki | 29.724.057 | (29.724.057) | - | - | |
| Diğer'in TL karşısında %10 değerlenmesi/değer kaybetmesi halinde Diğer net yükümlülük sebebi ile oluşan |
|||||
| (gider)/gelir | (8.282.503) | 8.282.503 | - | - | |
| Diğer riskinden korunan kısmı (-) | - | - | - | - | |
| Diğer net etki | (8.282.503) | 8.282.503 | - | - | |
| Toplam net etki | 16.238.133 | (16.238.133) | - | - |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 31 Aralık 2024 | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Kar/(Zarar) | Özkaynaklar | ||||
| Yabancı | Yabancı | Yabancı | Yabancı | ||
| paranın | paranın | paranın | paranın | ||
| değer | değer | değer | değer | ||
| kazanması | (kaybetmesi) | kazanması | (kaybetmesi) | ||
| ABD Doları'nın TL karşısında %10 değerlenmesi/değer kaybetmesi halinde |
|||||
| ABD Doları net varlık sebebi ile oluşan | |||||
| (gider)/gelir | (2.720.432) | 2.720.432 | - | - | |
| ABD Doları riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - | |
| ABD Doları net etki | (2.720.432) | 2.720.432 | - | - | |
| Avro'nun TL karşısında %10 değerlenmesi/değer kaybetmesi halinde Avro net yükümlülük sebebi ile oluşan |
|||||
| (gider)/gelir | (4.539.630) | 4.539.630 | - | - | |
| Avro riskinden korunan kısmı (-) | - | - | - | - | |
| Avro net etki | (4.539.630) | 4.539.630 | - | - | |
| Diğer'in TL karşısında %10 değerlenmesi/değer kaybetmesi halinde |
|||||
| Diğer net yükümlülük sebebi ile oluşan | |||||
| (gider)/gelir | (28.796.315) | 28.796.315 | - | - | |
| Diğer riskinden korunan kısmı (-) | - | - | - | - | |
| Diğer net etki | (28.796.315) | 28.796.315 | - | - | |
| Toplam net etki | (36.056.377) | 36.056.377 | - | - |
Fiyat riski
Şirket'in fiyat riskine maruz bırakacak, finansal aktifi bulunmamaktadır.
Şirket'in faiz oranına duyarlı finansal araçlarını gösteren tablo aşağıdaki gibidir:
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Sabit faizli finansal araçlar | ||
| Vadeli mevduatlar (Not 4) | 10.803.454.955 | 7.043.408.424 |
| Banka kredileri ve tahviller (Not 6) | 14.468.778.049 | 10.613.106.191 |
| Kiralama işlemlerinden borçlar (Not 6) | 127.897.273 | 164.378.419 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Finansal varlıkları elinde bulundurmak, karşı tarafın anlaşmanın gereklerini yerine getirememe riskini de taşımaktadır. Şirket yönetimi bu riskleri, her anlaşmada bulunan karşı taraf için ortalama riski kısıtlayarak ve gerektiği takdirde teminat alarak karşılamaktadır. Şirket, daha çok bayilerinden doğabilecek bu riski, belirlenen kredi limitlerini alınan teminatlar ile sınırlayarak teminat tutarlarını sık aralıklarla güncelleyerek ve satılan traktörlerin mülkiyetini Şirket lehine rehin koydurarak yönetmektedir. Kredi limitlerinin kullanımı Şirket tarafından sürekli olarak izlenmekte ve müşterilerin finansal durumları, geçmiş tecrübeleri ve diğer faktörler göz önüne alınarak müşterinin kredi kalitesi sürekli değerlendirilmektedir. Ticari alacaklar, Şirket yönetimince geçmiş tecrübeler ve cari ekonomik durum göz önüne alınarak değerlendirilmekte ve ticari alacaklara değer düşüklüğü karşılığı ayrıldıktan sonra finansal durum tablosunda net olarak gösterilmektedir (Not 7).
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
31 Mart 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla Şirket'in maksimum kredi riskine maruz tutarı aşağıda sunulmuştur:
| 31 Mart 2025 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Ticari alacaklar |
Diğer alacaklar | |||||
| İlişkili taraf |
Diğer taraf |
İlişkili taraf |
Diğer taraf |
Bankalardaki mevduat |
Türev araçlar |
|
| Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal | ||||||
| varlıkların net defteri değeri | 2.094.066.225 | 3.927.481.814 | - | 403.449 | 11.023.047.069 | - |
| Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların | ||||||
| net defter değeri | - | - | - | - | - | - |
| Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değeri | - | - | - | - | - | - |
| - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) |
- | - | - | - | - | - |
| - Değer düşüklüğü (-) |
- | - | - | - | - | - |
| - Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri) |
- | 46.792.569 | - | - | - | - |
| - Değer düşüklüğü (-) |
- | (46.792.569) | - | - | - | - |
| Finansal durum tablosu dışı kredi riski içeren unsurlar | - | - | - | - | - | - |
| Azami kredi riskine maruz tutar (*) | 2.094.066.225 | 3.927.481.814 | - | 403.449 | 11.023.047.069 | - |
(*) Tutarın belirlenmesinde, alınan teminatlar, kredi güvenirliğinde artış sağlayan unsurlar dikkate alınmamıştır.
31 Mart 2025 tarihi itibarıyla azami kredi riskine maruz tutarın teminat tutarı 5.083.145.194 TL'dir. Ayrıca, vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış ve değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların hepsi teminat altındadır.
| 31 Aralık 2024 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Ticari alacaklar | Diğer alacaklar | |||||
| İlişkili taraf |
Diğer taraf |
İlişkili taraf |
Diğer taraf |
Bankalardaki mevduat |
Türev araçlar |
|
| Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defteri değeri |
638.999.442 | 4.128.110.397 | - | 470.548 | 7.257.661.772 | - |
| Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri |
- | - | - | - | - | - |
| Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değeri | - | - | - | - | - | - |
| - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) |
- | - | - | - | - | - |
| - Değer düşüklüğü (-) |
- | - | - | - | - | - |
| - Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri) |
- | 51.626.579 | - | - | - | - |
| - Değer düşüklüğü (-) |
- | (51.626.579) | - | - | - | - |
| Finansal durum tablosu dışı kredi riski içeren unsurlar | - | - | - | - | - | - |
| Azami kredi riskine maruz tutar (*) | 638.999.442 | 4.128.110.397 | - | 470.548 | 7.257.661.772 | - |
(*) Tutarın belirlenmesinde, alınan teminatlar, kredi güvenirliğinde artış sağlayan unsurlar dikkate alınmamıştır.
31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla azami kredi riskine maruz tutarın teminat tutarı 5.055.187.783 TL'dir. Ayrıca, vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış ve değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların hepsi teminat altındadır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Likidite risk yönetimi, yeterli ölçüde nakit ve menkul kıymet tutmayı, yeterli miktarda kredi işlemleri ile fon kaynaklarının kullanılabilirliğini ve piyasa pozisyonlarını kapatabilme gücünü ifade eder.
Mevcut ve ilerideki muhtemel borç gereksinimlerinin fonlanabilme riski, yeterli sayıda ve yüksek kalitedeki kredi sağlayıcılarının erişilebilirliğinin ve operasyonlardan yaratılan fonun yeterli miktarlarda olmasının sürekli kılınması suretiyle yönetilmektedir. Şirket yönetimi kesintisiz likiditasyonu sağlamak amacıyla müşteri alacaklarının vadesinde tahsil edilmesi konusunda yakın takip yapmakta, tahsilatlardaki gecikmenin Şirket'e finansal herhangi bir yük getirmemesi için yoğun olarak çalışmakta ve de bankalarla yapılan çalışmalar sonucunda Şirket'in ihtiyaç duyması halinde kullanıma hazır nakdi ve gayri nakdi kredi limitleri belirlemektedir.
Şirket'in ana hedefleri arasında yer alan ortaklarına getiri ve diğer hissedarlara fayda sağlamak ve sermaye maliyetini azaltmak için Şirket en uygun sermaye yapısını sürdürmeye çalışmakta ve bu şekilde Şirket'in faaliyetlerinin devamını sağlamaktadır.
Şirket, sermayeyi net finansal borç/toplam kaynaklar oranını kullanarak izlemektedir. Net finansal borç, finansal borçlar toplamının (uzun ve kısa vadeli finansal borçları içerir) nakit ve nakit benzerleri değerler ile finansal yatıırmların düşülmesiyle hesaplanmaktadır. Aşağıda belirtilen toplam kaynaklar, özkaynaklar ve net finansal borç toplamından oluşmaktadır. Oran net finansal borcun, finansal durum tablosunda bulunan toplam kaynaklara bölünmesiyle bulunur.
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Toplam finansal borçlar | 14.468.778.049 | 10.613.106.191 |
| Eksi: Nakit ve nakit benzerleri (Not 4) | (11.023.047.069) | (7.257.661.772) |
| Finansal yatırımlar | (29.796.412) | (32.794.825) |
| Net finansal borç | 3.415.934.568 | 3.322.649.594 |
| Toplam özkaynaklar | 14.053.116.529 | 18.674.950.657 |
| Toplam kaynaklar | 17.469.051.097 | 21.997.600.251 |
| Net finansal borç/toplam kaynaklar(%) | %19,55 | %15,10 |
Gerçeğe uygun değer, piyasa katılımcıları arasında ölçüm tarihinde olağan bir işlemde, bir varlığın satışından elde edilecek veya bir borcun devrinde ödenecek fiyat olarak tanımlanır.
Finansal araçların tahmini gerçeğe uygun değerleri, Şirket tarafından mevcut piyasa bilgileri ve uygun değerleme yöntemleri kullanılarak tespit olunmuştur.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Nakit ve nakit benzeri değerler dahil maliyet değerinden gösterilen finansal varlıkların kayıtlı değerlerinin, kısa vadeli olmaları nedeniyle gerçeğe uygun değerlerine eşit olduğu öngörülmektedir.
Ticari alacakların kayıtlı değerlerinin, ilgili değer düşüklük karşılıklarıyla beraber gerçeğe uygun değeri yansıttığı öngörülmektedir
Kısa vadeli banka kredileri ve diğer parasal borçların gerçeğe uygun değerlerinin, kısa vadeli olmaları nedeniyle kayıtlı değerlerine yakın olduğu öngörülmektedir.
Şirket, finansal tablolarda gerçeğe uygun değer ile yansıtılan finansal araçların gerçeğe uygun değer ölçümlerini her finansal araç sınıfının girdilerinin kaynağına göre, üç seviyeli hiyerarşi kullanarak, aşağıdaki şekilde sınıflandırmaktadır.
Seviye 1: Belirlenen finansal araçlar için aktif piyasada işlem gören (düzeltilmemiş) piyasa fiyatı kullanılan değerleme teknikleri
Seviye 2: Dolaylı veya dolaysız gözlemlenebilir girdi içeren diğer değerleme teknikleri. Aktif bir piyasada işlem görmeyen finansal varlıkların gerçeğe uygun değerleri kullanılabilecek en üst seviyede piyasa verilerindeki gözlemler kullanılarak ve şirket özelinde en düşük seviyede varsayımlar içerecek şekilde hesaplanmaktadır.
Seviye 3: Gözlemlenebilir piyasa girdilerini içermeyen değerleme teknikleri
Gerçeğe uygun değer ölçümleri hiyerarşi tablosu 31 Mart 2025 itibarıyla aşağıdaki gibidir:
| Finansal durum tablosunda gerçeğe uygun değerden | |||
|---|---|---|---|
| taşınan finansal varlıklar | Seviye 1 | Seviye 2 | Seviye 3 |
| Kısa vadeli finansal yatırımlar (Not 5) | 29.796.412 | - | - |
| Uzun vadeli finansal yatırımlar (Not 5) | - | - | 12.455.138 |
Gerçeğe uygun değer ölçümleri hiyerarşi tablosu 31 Aralık 2024 itibarıyla aşağıdaki gibidir:
| Finansal durum tablosunda gerçeğe uygun değerden | |||
|---|---|---|---|
| taşınan finansal varlıklar | Seviye 1 | Seviye 2 | Seviye 3 |
| Kısa vadeli finansal yatırımlar (Not 5) | 32.794.825 | - | - |
| Uzun vadeli finansal yatırımlar (Not 5) | - | - | 13.443.681 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 31 Mart 2025 tarihi itibariyle satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 31 Mart | |
|---|---|
| Parasal olmayan kalemler | 2025 |
| Finansal durum tablosu kalemleri | 499.293.216 |
| Stoklar | 1.070.980.507 |
| Maddi duran varlıklar | 780.615.458 |
| Maddi olmayan duran varlıklar | 393.599.967 |
| Ertelenmiş vergi varlıkları | (38.564.750) |
| Diğer yükümlülükler | (26.874) |
| Ödenmiş sermaye ve sermaye düzeltme farkları | (216.743.201) |
| Kar veya zararda yeniden sınıflandırılmayacak, birikmiş diğer kapsamlı gelirler ve giderler |
41.806.826 |
| Kar veya zararda yeniden sınıflandırılacak, birikmiş diğer kapsamlı gelirler ve giderler |
- |
| Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler | (373.562.618) |
| Geçmiş yıllar karları | (1.158.812.099) |
| Kar veya zarar tablosu kalemleri | (26.317.802) |
| Hasılat | (283.907.574) |
| Satışların maliyeti | 203.996.911 |
| Araştırma ve geliştirme giderleri | 466.268 |
| Pazarlama giderleri | 13.406.058 |
| Genel yönetim giderleri | 7.537.283 |
| Esas faaliyetlerden diğer gelir/giderler | 2.128.493 |
| Yatırım faaliyetlerinden gelir/giderler | (93.857) |
| Finansman gelir/giderleri | 13.611.874 |
| Dönem vergi gideri | 16.536.742 |
| Net parasal pozisyon kazançları/(kayıpları) | 472.975.414 |
Yoktur.
……….
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.