Texaf S.A. — AGM Information 2022

May 10, 2022

Procès-verbal de l'Assemblée des actionnaires tenue le mardi 10 mai 2020 Au B19 Country Club, Avenue Van Bever 17 à 1180 Uccle

La séance est ouverte à 11:00 heures sous la présidence de Monsieur Philippe Croonenberghs.

En préambule, le Président annonce la démission de Monsieur Albert Yuma et fait une déclaration à cet égard jointe en annexe à ce procès-verbal.

BUREAU

Monsieur le Président désigne en qualité de Secrétaire :

Monsieur Hubert de Ville de Goyet

Monsieur le Président désigne en qualité de Scutateurs :

• Monsieur Kristoff Van Houte 0
• Monsieur Michel Limelette .

L'Assemblée constate la présence des administrateurs suivants :

• . Monsieur Philippe Croonenberghs
• Monsieur Dominique Moorkens 0
• . Monsieur Vincent Bribosia
• . Madame Charlotte Croonenberghs
• . Monsieur Christophe Evers
• Monsieur Michel Gallez 0
• Monsieur Jean-Philippe Waterschoot .

Ceux-ci complètent, de droit, le bureau.

Deloitte Réviseurs d'entreprises SCRL, Commissaire, représenté par Monsieur Pierre-Hugues Bonnefoy, est également présent.

VALIDITE ET COMPOSITION DE L'ASSEMBLEE

Les convocations contenant l'ordre du jour ont été faites conformément à la loi, dans les journaux suivants :

Le Moniteur belge	du 14 avril 2022
De Tijd	du 9 avril 2022

La convocation a été également publiée sur le site Internet le 8 avril 2022.

Des lettres ont été envoyées aux actionnaires en nom, et des messages électroniques aux administrateurs et au commissaire le 11 avril 2022. Il ne doit pas être justifié de l'accomplissement de cette formalité.

Pour assister à l'Assemblée, les actionnaires se sont conformés à l'article 32 des statuts prescrivant :

Texaf, S.A.

• · L'enregistrement des actions dématérialisées auprès d'un teneur de compte agréé ou d'un organisme de liquidation le 26 avril 2022 à 24 heures et qui aura émis une attestation constatant cet enregistrement au plus tard le 4 mai 2022.
• L'enregistrement des actions nominatives dans le registre des actionnaires le 26 avril 2021 à 24 heures et qui aura fait connaître par écrit son intention d'y assister avant le 4 mai 2022.

Sont présents ou représentés les 18 actionnaires indiqués à la liste de présent procès-verbal avec les originaux des procurations y mentionnées.

Selon cette liste des présences 2.849.470 actions sont présentées sur les 3.666.556 actions représentatives du capital social ayant pouvoir de vote.

Chaque action donne droit à une voix. Il est pris part au vote pour un total de 2.849.470 voix.

La liste de présence est arrêtée par les membres du bureau.

Tous les faits exposés par le Président et le Secrétaire sont vérifiés par le Bureau et reconnus exacts par l'Assemblée ; celle-ci se reconnaît valablement constituée et apte à délibérer.

L'ordre du jour comporte :

1. Rapport de gestion du Conseil d'Administration sur les comptes sociaux et consolidés arrêtés au 31 décembre 2021.

2. Rapports du commissaire sur les comptes sociaux et consolidés arrêtés au 31 décembre 2021.

3. Proposition d'approuver les comptes annuels arrêtés au 31 décembre 2021 ainsi que l'affectation de résultat. Proposition de distribuer 5.237.937 EUR soit 1,42857 EUR (1,00 EUR net) par action payable à partir du 27 mai 2022 auprès des guichets de la banque Belfius pour le coupon nº 11.

4. Proposition d'approuver les rémunérations variables des administrateurs exécutifs.

5. Proposition d'approuver le rapport de rémunération relatif à l'exercice 2021.

6 Proposition de donner décharge aux administrateurs pour leur gestion et au commissaire pour sa mission de contrôle.

1. Proposition de reconduire le mandat de Deloitte, Réviseurs d'entreprises SCCRL, représenté par Madame Corinne Magnin pour une durée de trois années, venant à échéance à l'issue de l'assemblée de 2025, et de fixer sa rémunération à 108.620 €.

8 Proposition d'affecter à charge de l'exercice 2022 un montant de 150.000 € à des projets de culturel en RDC

Texaf, S.A. DELIBERATIONS

Monsieur le Président remercie les actionnaires présents pour leur confiance dans la société

1. Rapports du Conseil d'Administration et du Commissaire.

Les actionnaires ayant pu en prendre connaissance, l'assemblée dispense le Président de la lecture des Rapports du Conseil d'Administration et du Commissaire

2. Comptes clôturés au 31 décembre 2021.

Les comptes consolidés sont soumis à l'examen de l'assemblée.

Après un exposé introductif du Président, la discussion des rapports est abordée ; Messieurs J-Ph. Waterschoot et C. Evers font un exposé sur les activités 2021 du groupe, sur les résultats sectoriels et consolidés, sur le bilan et sur les annexes aux comptes, formant les comptes annuels statutaires.

Il est répondu aux questions posées dans l'Assemblée, les informations demandées sont fournies.

Le bilan, le compte de résultats et des annexes sont approuvés à l'unanimité des voix exprimées.

3. Affectation des résultats

L'Assemblée approuve à l'unanimité des voix exprimées l'affectation des résultats ressortant des comptes annuels sociaux qui viennent d'être approuvés.

Bénéfice de l'exercice	2.395.385 EUR
Bénéfice reporté	18.420.953 EUR
Bénéfice à affecter	20.816.338 EUR
Rémunération du capital	-5.237.937 EUR
Affectation à la réserve légale	-209.857 EUR
Report à nouveau	15.368.544 EUR

L'assemblée approuve donc le paiement d'un dividende par action de 1,42857 EUR (1,00 EUR net), payable à partir du 27 mai 2022 auprès de la banque Belfius contre remise du coupon nº 11.

4. Rémunérations variables des administrateurs exécutifs

l'assemblée approuve les rémunérations variables des administrateurs exécutifs à charge de l'exercice 2021 par 2.848.470 voix pour et 1.000 voix contre.

5. Rapport de rémunération

L'assemblée approuve le rapport de rémunération relatif à l'exercice 2021 par 2.848.470 voix pour et 1.000 voix contre.

6.

Par votes spéciaux et à l'unanimité des voix exprimées, l'Assemblée donne décharge à chaque administrateur, pour l'accomplissement de leur mandat pendant l'exercice clôturé le 31 décembre 2021.

Par vote spécial et à l'unanimité des voix exprimées, l'Assemblée donne décharge au Commissaire, pour l'accomplissement de son mandat pendant l'exercice clôturé le 31 décembre 2021.

7.

Par vote spécial, l'assemblée approuve à l'unanimité des voix exprimées, la reconduction du mandat de commissaire de Deloitte Réviseur d'Entreprises S.C.C.R.L., représenté par Madame Corinne Magnin pour une durée de trois années, venant à échéance à l'issue de l'assemblée de 2025, et de fixer sa rémunération à 108.620 €.

Texaf, S.A.

8. Projets de développement social

A l'unanimité des voix exprimées, l'assemblée approuve l'affectation à charge de l'exercice 2022 d'un montant de 150.000 euros à des projets de développement social et culturel en RDC.

La séance est clôturée à 12.30 heures

Le Secrétaire Le Président 161 Le Bureau t

Texaf, S.A.

COMMUNIQUE A L'AGO TEXAF 10/5/22

Chers actionnaires et amis de TEXAF,

Comme vous le savez probablement notre administrateur Albert Yuma fait l'objet de nombreux commentaires suite à la publication d'articles dans la série de « CONGO HOLD-UP »

Divers groupes avec lesquels nous sommes en relationnements au sujet de la présence d'Albert Yuma Mulimbi au sein du Conseil d'Administration. Cela peut nuire aux intérêts de TEXAF.

Conscient de cela et ne désirant absolument pas que la réputation de TEXAF soit entachée, notre fidèle ami Albert a pris la décision de se retirer du Conseil d'Administration à l'issue de cette assemblée.

Cette décision courageuse mérite notre plus grand respect.

Nous souhaitons clarifier notre relation avec Albert dans son contexte.

Albert Yuma a été employé de l'usine textile Utexafrica depuis le début des années 80.

Rapidement il s'est fait remarquer par ses compétences en matière financière et de gestion de trésorerie. Il a grimpé toutes les échelles de l'organigramme chez Utexafrica au point d'être nommé en 1997 directeur général, fonction qu'il partageait avec l'actuel CEO, Jean-Philippe Waterschoot.

Fils d'un politicien de Lubumbashi, Albert s'était rapidement forgé un réseau de relations à Kinshasa. C'est ainsi qu' Albert a éé appelé aux fonctions de président du comité d'audit de la Banque Nationale. De même il a été démocratiquement élu à la plus haute fonctions de la Fédération des Entreprises du Congo (FEC). . Fonction qu'il occupe encore aujourd'hui.

A l'international Albert Yuma a siégé au sein du Conseil d'administration du Bureau International du Travail à Genève, un organisme qui dépend des Nation Unies.

Il a également eu une fonction à la tête des chambres de commerce d'Afrique francophones.

Ultérieurement la Présidence de la RDC l'a appelé à Présider le Conseil d'Administration de la Gécamines. C'est principalement à ce titre qu'Albert est mis en cause.

Sachez cependant que jamais il n'a été question en Conseil d'Administration de Texaf, ni à titre amical de ce qui se passait à Gécamines. Un respect du « Chinese Wall ».

Il est important de signaler que Monsieur Yuma n'occupe plus aucune fonctionnelle au sein de Texaf depuis 2015. Sa présence au sein de notre Conseil d'Administration se justifiait par ses capacités intellectuelles et sa parfaite comaissance du terrain qui était particulièrement utile à un groupe belge

Nous souhaitons souligner le dévouement dont a toujours fait preuve Albert au groupe. Dans ces fonctions opérationnelles au sein de Texaf ainsi qu'en sa qualité d'administrateur, rien ne permet de penser qu' Albert Yuma n'ait pas respecté les règles de bonne gouvernance qui sont les nôtres.

Si Albert Yuma a bien fait l'objet d'articles qui le mettent en cause, il n'a à ce jour pas fait l'objet de poursuites. Récemment encore il a accompagné le Président Tshiseked lors de sa visite à Dubaï. Monsieur Yuma y est intervenu en tant que représentant du patronat Congolais.

La décision d'Albert de se retirer de notre CA est, je le répète courageuse et nous formons le vœu que les problèmes d'Albert seront d'ordre passager et que TEXAF puisse continuer à compter sur ses conseils avisés et sa parfaite connaissance du terrain.

Je souhaite que cette déclaration soit annexée au procès-verbal de cette assemblée.

ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE DU 12 MAI 2022 LISTE DE PRESENCES

NOMS	Nbre. De Titres	Procurations	Signature
1. Société Financière Africaine s.a.	2.230.585	Philippe Croonenberghs
Belficor s.a. 2.	111.260	Bernard de Gerlache	15
3. Middle Way Ltd	366.656	Michel Gallez
4. Monsieur Nicolas de Borman	6.400
5. Monsieur Vincent Bribosia	14.452
Mevrouw Ingrid Claes 6.	744		9
7. De Heer Jean-Pierre Delen	100
8. Delen Private Bank	1.000	Christophe Evers
9. De Heer André Derudder	3.081
10. Monsieur Christophe Evers	5.579
11. La Baronne Astrid de Gerlache	2.500	Bernard de Gerlache
12. Le Baron Gauthier de Gerlache	2.625

Texaf, S.A. Mailed CinELE TTC	10
13. Monsieur Etienne Janne	10
14. De heer Marc Nerinckx	136
15. Monsieur Guy Pierrard	4.087
16. Monsieur Bernard Spinoit	500
17. De Heer Kristoff Van Houte	10
18. Monsieur Jean-Philippe Waterschoot	105.630
19. Monsieur Paul Waucquez	1.005	్ల
TOTAL	2.856.360 2.899.470

Le Président Le Secrétaire Ce Les Scrutateurs P