Tessenderlo Group nv — M&A Activity 2025

May 12, 2025

PERSBERICHT Mei 12 , 2025, 08.45 uur CET Gereglementeerde informatie en voorwetenschap

TESSENDERLO GROUP EN DARLING INGREDIENTS KOMEN OVEREEN OM EEN NIEUWE ONDERNEMING OP TE RICHTEN OM DE GROEI IN DE AANTREKKELIJKE SECTOR VAN GEZONDHEID, WELZIJN EN VOEDING OP BASIS VAN COLLAGEEN TE VERSNELLEN

• Creëert een bedrijf met een omzet van 1,5 miljard dollar in de snelgroeiende sectoren van collageengebaseerde gezondheids-, voedings- en voedingsmiddelensectoren
• 15% in handen van Tessenderlo Group en 85% in handen van en geconsolideerd door Darling Ingredients
• Niet-contante transactie, waarbij activa en capaciteiten worden gebundeld
• Versterkt de basis voor het bedienen van klanten in de voedings- en farmaceutische sector
• Biedt een platform voor versnelde productontwikkeling en groei
• Creëert een kans om aanzienlijke aandeelhouderswaarde te realiseren

Brussel, België – Tessenderlo Group (XBRU TESB) kondigt de ondertekening aan van een nietbindende intentieverklaring met Darling Ingredients Inc. (NYSE: DAR) om de collageen- en gelatinesegmenten van hun bedrijven samen te voegen tot een nieuw bedrijf met de naam Nextida™, zonder dat dit voor beide partijen cashinjectie of initiële investeringen vereist. Deze strategische samenwerking heeft tot doel een toonaangevend bedrijf op het gebied van collageen gebaseerde gezondheids-, welzijns- en voedingsproducten te creëren dat gepositioneerd is om te profiteren van de wereldwijde groei van collageen. De transactie is onder voorbehoud van onderhandelingen en de ondertekening van definitieve documenten door de partijen.

Na de goedkeuring door de regelgevende instantieszal Nextida opereren als een joint venture, waarbij Darling Ingredients een meerderheidsbelang van 85% in handen heeft en Tessenderlo Group de resterende 15%. Nextida zal de collageen- en gelatineactiviteiten van Darling Ingredients, onder de merknaam Rousselot, combineren met de PB Leiner-activiteiten van Tessenderlo Group. De combinatie zal resulteren in een nieuw bedrijf met een verwachte jaarlijkse omzet van ongeveer 1,5 miljard dollar en een totale gelatine- en collageencapaciteit

EVERY MOLECULE COUNTS

van ongeveer 200.000 ton in 23 fabrieken in Zuid-Amerika, Noord-Amerika, Europa en Azië. Op termijn biedt de integratie van de twee bedrijven aanzienlijke mogelijkheden om synergiën te realiseren en het productportfolio van Nextida verder uit te bouwen, waardoor gerichte gezondheidsvoordelen kunnen worden gerealiseerd en de winst aanzienlijk kan worden verhoogd.

"Door de afgelopen maanden samen te werken met Tessenderlo Group hebben we een geweldige kans gecreëerd om een nieuw bedrijf op te richten met een omzet van 1,5 miljard dollar, dat een sterk platform biedt voor versnelde productontwikkeling en groei", aldus Randall C. Stuewe, voorzitter en CEO van Darling Ingredients. "Collageen was de afgelopen jaren de snelst groeiende activiteit binnen het voedingssegment van Darling Ingredients. Met de toevoeging van de mensen, activa en producten van PB Leiner zijn we uitstekend gepositioneerd om onze schaalgrootte te vergroten en ons nog meer te richten op dit snelgroeiende segment." Luc Tack, Chief Executive Officer van Tessenderlo Group, voegde hieraan toe: "Met deze combinatie krijgen we de best mogelijke nieuwe eigenaar. We zullen elkaar versterken door onze technologische expertise te delen en een complementair aanbod te bieden aan ons wereldwijde klantenbestand. Dit omvat veel gevraagde producten zoals gelatine en geactiveerde collageenpeptiden."

De integratie van deze bedrijven zorgt voor extra infrastructuur en geografisch bereik om aan de groeiende vraag naar collageenproducten te voldoen, waardoor de noodzaak van extra investeringen in infrastructuur tot een minimum wordt beperkt en tegelijkertijd aanzienlijke synergiën worden gerealiseerd door commerciële en logistieke optimalisatie en operationele efficiëntieverbeteringen.

Onder voorbehoud van goedkeuring door de regelgevende instanties zal de transactie naar verwachting in 2026 worden afgerond.

Dit strategische partnerschap zal naar verwachting aanzienlijke waarde ontsluiten en nieuwe groeimogelijkheden creëren, terwijl de opties voor het vergroten van de aandeelhouderswaarde worden uitgebreid.

EVERY MOLECULE COUNTS

Over Tessenderlo Group

Tessenderlo Group is een industriële groep die zich richt op landbouw, valorisatie van bioafval, machines, mechanische engineering, elektronica, energie en industriële oplossingen met een focus op water. De groep heeft zijn hoofdkantoor in België, is actief in meer dan 100 landen en heeft wereldwijd meer dan 7.000 medewerkers in dienst. De overtuiging dat "elke molecuul telt" staat centraal in de strategie van de groep: Tessenderlo Group streeft er voortdurend naar om zijn producten en processen optimaal te valoriseren en waarde toe te voegen aan alles wat het doet. In 2024 boekte Tessenderlo Group een geconsolideerde omzet van 2,6 miljard euro. Tessenderlo Group is genoteerd op Euronext Brussel en maakt deel uit van de Next 150- en BEL Mid-indexen. Financiële nieuwsberichten: Bloomberg: TESB BB - Reuters: TESB.BR - Datastream: B:Tes. Voor meer informatie over Tessenderlo Group, zijn medewerkers, zijn merken en zijn resultaten kunt u terecht op www.tessenderlo.com. Volg ons op LinkedIn.

Over Darling Ingredients

Darling Ingredients Inc. (NYSE: DAR) is een pionier op het gebied van circulariteit en gebruikt materialen uit de veeteelt en voedingsindustrie om deze om te zetten in waardevolle ingrediënten die mensen voeden, dieren en gewassen voeden en de wereld van hernieuwbare energie voorzien. Het bedrijf heeft meer dan 260 vestigingen in meer dan 15 landen en verwerkt ongeveer 15% van de dierlijke bijproducten wereldwijd, produceert ongeveer 30% van het collageen (zowel gelatine als gehydrolyseerd collageen) wereldwijd en is een van de grootste producenten van hernieuwbare energie. Ga voor meer informatie naar darlingii.com. Volg ons op LinkedIn.

Tessenderlo Group contact:

CFO – Investor Relations Miguel de Potter +32 2 887 09 58 ir@tessenderlo.com

Dit persbericht is beschikbaar in het Nederlands en Engels op de website www.tessenderlo.com.

Disclaimer: Dit document kan toekomstgerichte verklaringen bevatten. Dergelijke verklaringen geven de mening van het management weer met betrekking tot toekomstige gebeurtenissen op de datum van dit document. Bovendien houden zij bekende en onbekende risico's, onzekerheden en andere factoren in die ertoe kunnen leiden dat de werkelijke resultaten verschillen van de resultaten, prestaties of verwezenlijkingen die in dergelijke toekomstgerichte verklaringen expliciet of impliciet worden vermeld. Tessenderlo Group verstrekt de informatie in dit persbericht op de datum van publicatie en neemt, met inachtneming van de toepasselijke wetgeving, geen enkele verplichting op zich om de toekomstgerichte verklaringen in dit persbericht bij te werken, te verduidelijken of te corrigeren in het licht van nieuwe informatie, toekomstige gebeurtenissen of anderszins. Tessenderlo Group wijst elke aansprakelijkheid af voor verklaringen die worden gedaan of gepubliceerd door derden (met inbegrip van werknemers die niet uitdrukkelijk door Tessenderlo Group zijn gemachtigd) en neemt, onder voorbehoud van de toepasselijke wetgeving, geen enkele verplichting op zich om onjuiste gegevens, informatie, conclusies of meningen die door derden worden gepubliceerd in verband met dit of enig ander persbericht dat zij publiceert, te corrigeren.