Skip to main content

AI assistant

Sign in to chat with this filing

The assistant answers questions, extracts KPIs, and summarises risk factors directly from the filing text.

Sign up Log in

Tesgas S.A. Interim / Quarterly Report 2016

May 16, 2016

5838_rns_2016-05-16_f9be9223-b28c-4026-953e-9238531c8305.pdf

Interim / Quarterly Report

Open in viewer

Opens in your device viewer

GRUPA KAPITAŁOWA TESGAS

SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES OD 1 STYCZNIA 2016 ROKU DO 31 MARCA 2016 ROKU

DĄBROWA, DNIA 16 MAJA 2016 ROKU

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)
WYBRANE DANE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ TESGAS 5
WYBRANE DANE FINANSOWE TESGAS S.A. 6
SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SPRAWOZDANIE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ TESGAS 7
SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ (BILANS) 7
SKRÓCONY ŚRÓDROCZNY SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT 9
ZYSK (STRATA) NETTO NA JEDNĄ AKCJĘ ZWYKŁĄ 9
SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW 9
SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SKONSOLIDOWANE ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM 11
SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH 14
DODATKOWE INFORMACJE I OBJAŚNIENIA DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO GRUPY KAPITAŁOWEJ 16
1. Informacje ogólne 16
2. Osoby zarządzające i nadzorujące Spółki dominującej 17
3. Podstawa sporządzenia oraz zasady (polityka) rachunkowości 17
3.1. Podstawa sporządzenia 17
3.2. Zasady rachunkowości 18
3.3. Niepewność szacunków 18
3.4. Korekty błędów oraz zmiana zasad rachunkowości 18
3.5. Zasady konwersji złotych na euro 18
4. Znaczące zdarzenia i transakcje 18
5. Noty objaśniające pozycje sprawozdania finansowego 18
NOTA 1. Sezonowość działalności 18
NOTA 2. Zysk na akcję 19
NOTA 3. Segmenty operacyjne 19
NOTA 4. Połączenia jednostek gospodarczych 21
NOTA 5. Wartość firmy 21
NOTA 6. Wartości niematerialne 23
NOTA 7. Rzeczowe aktywa trwałe 25
NOTA 8. Wartość godziwa instrumentów finansowych 27
NOTA 9. Odpisy aktualizujące wartość aktywów 28
NOTA 10. Kapitał podstawowy 28
NOTA 11. Programy płatności akcjami 29
NOTA 12. Dywidendy 29
NOTA 13. Emisja i wykup papierów dłużnych 29
NOTA 14. Naruszenie postanowień umów (kredyty, pożyczki) 29
NOTA 15. Rezerwy 29
NOTA 16. Zobowiązania warunkowe 30
NOTA 17. Działalność zaniechana 30
NOTA 18. Transakcje z jednostkami powiązanymi (nieobjętymi konsolidacją) 30
NOTA 19. Zdarzenia po dniu bilansowym 31
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)
NOTA 20. Inne znaczące zmiany aktywów, zobowiązań, przychodów i kosztów 31
NOTA 21. Inne informacje wymagane przepisami (wybrane dane finansowe przeliczone na euro) 32
POZOSTAŁE INFORMACJE DO SKRÓCONEGO ŚRÓDROCZNEGO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
ZA OKRES 3 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY 31 MARCA 2016 ROKU 33
1.
Umowy zawarte między spółką a osobami zarządzającymi, przewidujące rekompensatę w przypadku ich rezygnacji lub
zwolnienia 33
2.
Struktura akcjonariatu Spółki dominującej 33
3.
Stan posiadania akcji oraz udziałów w jednostkach Grupy Kapitałowej TESGAS przez osoby zarządzające
i nadzorujące 33
4.
Określenie łącznej liczby akcji i wartości nominalnej akcji Emitenta 34
5.
Informacja o umowach, w wyniku których mogą wystąpić zmiany w proporcjach posiadanych akcji 34
6.
Informacja o nabyciu akcji własnych 34
7.
Ograniczenia w zakresie przenoszenia prawa własności papierów wartościowych Emitenta 34
8.
Ograniczenia odnośnie wykonywania prawa głosu 34
9.
Informacja o emisji, wykupie oraz spłacie nieudziałowych i kapitałowych papierów wartościowych 34
10. Informacja dotycząca wypłaconej lub zdeklarowanej dywidendy 34
11. Postępowania toczące się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem
administracji publicznej 34
12. Informacja o istotnych transakcjach zawartych przez Spółkę dominującą lub jednostkę od niej zależną 35
13. Informacja o zaciągniętych kredytach, umowach pożyczek 35
14. Informacje o udzielonych pożyczkach 35
15. Informacja o udzielonych przez Spółkę dominującą lub jednostkę od niego zależną poręczeń kredytu lub pożyczki lub
udzieleniu gwarancji - łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu, jeżeli łączna wartość
istniejących gwarancji lub poręczeń stanowi równowartość 10% kapitałów własnych Emitenta 35
16. Informacje o poręczeniach, gwarancjach oraz zobowiązaniach pozabilansowych 35
17. Analiza sytuacji majątkowej, finansowej oraz wyniku finansowego Grupy w okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca
2016 roku 36
18. Analiza wskaźnikowa wyników finansowych Grupy 38
19. Opis istotnych dokonań i niepowodzeń Grupy Kapitałowej 41
20. Opis czynników zdarzeń, w szczególności o nietypowym charakterze, mających znaczący wpływ na osiągnięte wyniki
finansowe Grupy Kapitałowej 41
21. Omówienie perspektyw rozwoju działalności Grupy Kapitałowej TESGAS 41
22. Ważniejsze osiągnięcia z dziedziny badań i rozwoju 42
23. Informacja o zawartych umowach znaczących oraz o informacjach istotnych dla działalności Grupy Kapitałowej 42
24. Opis istotnych czynników ryzyka i zagrożeń 43
24.1. Czynniki ryzyka związane z otoczeniem, w jakim Grupa Kapitałowa prowadzi działalność 43
24.2. Czynniki ryzyka związane bezpośrednio z działalnością Grupy Kapitałowej TESGAS 44
25. Instrumenty finansowe stosowane przez Grupę Kapitałową TESGAS 47
26. Ocena możliwości zrealizowania opublikowanych przez Zarząd spółki dominującej prognoz wyników na 2016 rok 48
27. Ocena możliwości realizacji zamierzeń inwestycyjnych, w tym inwestycji kapitałowych 48
28. Inne informacje, które zdaniem Spółki dominującej są istotne dla oceny jej sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej,
wyniku finansowego i ich zmian, oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań przez Grupę 48
29. Wskazanie czynników, które w ocenie Grupy Kapitałowej TESGAS będą miały wpływ na osiągnięte przez niego wyniki w
perspektywie co najmniej kolejnego kwartału 48
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016
Waluta sprawozdawcza:
złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)
30. Portfel zamówień TESGAS S.A. 48
31. Zmiany w podstawowych zasadach zarządzania Grupą Kapitałową TESGAS 48
32. Wartość wynagrodzeń, nagród i korzyści wypłaconych osobom zarządzającym i nadzorującym 49
SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SPRAWOZDANIE FINANSOWE TESGAS S.A. 50
SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ (BILANS) TESGAS S.A. 50
SKRÓCONY ŚRÓDROCZNY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT TESGAS S.A. 52
ZYSK (STRATA) NETTO NA JEDNĄ AKCJĘ ZWYKŁĄ (PLN) 52
SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW TESGAS S.A. 53
SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM TESGAS S.A. 54
SKRÓCONE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH TESGAS S.A. 57
WYBRANE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SKRÓCONEGO ŚRÓDROCZNEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO TESGAS S.A. 59
ZATWIERDZENIE DO PUBLIKACJI 64
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016
Waluta sprawozdawcza:
złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

WYBRANE DANE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ TESGAS

w tys. PLN w tys. EUR
Lp. Wyszczególnienie 31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015 31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015
1 Przychody ze sprzedaży 10 116 19 830 84 659 2 322 4 780 20 230
2 Zysk brutto (1 673) (63) 3 909 (384) (15) 934
3 Zysk netto z działalności
kontynuowanej		 (1859) (155) 3 743 (427) (37) 894
4 Zysk netto (1859) (155) 3 743 (427) (37) 894
5 Zysk netto przypisany
akcjonariuszom jednostki
dominującej		 (1690) 89 3 579 (388) 21 855
6 Środki pieniężne netto z
działalności operacyjnej		 (5 887) 3 653 12 822 (1 351) 880 3 064
7 Środki pieniężne netto z
działalności inwestycyjnej		 (725) (423) (1 305) (166) (102) (312)
8 Środki pieniężne netto z
działalności finansowej		 (1 529) (793) (4 640) (351) (191) (1 109)
9 Zwiększenie/zmniejszenie netto
stanu środków pieniężnych i ich
ekwiwalentów		 (8 140) 2 437 6 877 (1 869) 587 1 643
10 Aktywa razem 101 552 107 382 113 954 23 792 26 261 26 740
11 Zobowiązania długoterminowe 7 527 8 085 7 339 1 764 1 977 1 722
12 Zobowiązania krótkoterminowe 14 195 20 371 24 926 3 326 4 982 5 849
13 Kapitał własny ogółem 79 830 78 926 81 688 18 703 19 302 19 169
14 Kapitał własny akcjonariuszy
jednostki dominującej		 79 428 78 762 81 118 18 608 19 262 19 035
15 Kapitał podstawowy 11 350 11 350 11 350 2 659 2 776 2 663
16 Liczba akcji (w szt.) 11 350 000 11 350 000 11 350 000 11 350 000 11 350 000 11 350 000
17 Rozwadniające potencjalne
akcje zwykłe (w szt.)		 - - - - - -
18 Zysk należny akcjonariuszom
jednostki dominującej na jedną
akcję zwykłą (PLN/EUR)		 (0,15) 0,01 0,32 (0,03) 0,00 0,08
19 Rozwodniony zysk należny
akcjonariuszom jednostki
dominującej na jedną akcję
zwykłą (PLN/EUR)		 (0,15) 0,01 0,32 (0,03) 0,00 0,08
20 Wartość księgowa na jedną
akcję należna akcjonariuszom
jednostki dominującej
(PLN/EUR)		 7,00 6,94 7,15 1,64 1,70 1,68
21 Rozwodniona wartość księgowa
na jedną akcję należna
akcjonariuszom jednostki
dominującej (PLN/EUR)		 7,00 6,94 7,15 1,64 1,70 1,68
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016
Waluta sprawozdawcza:
złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

WYBRANE DANE FINANSOWE TESGAS S.A.

Lp. Wyszczególnienie w tys. PLN w tys. EUR
31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015 31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015
1 Przychody ze sprzedaży 7 512 18 274 66 031 1 725 4 404 15 779
2 Zysk brutto (883) 660 1 983 (203) 159 474
3 Zysk netto z działalności
kontynuowanej		 (1 071) 526 1 914 (246) 127 457
4 Zysk netto (1 071) 526 1 914 (246) 127 457
5 Środki pieniężne netto z
działalności operacyjnej		 (5 568) 3 695 12 621 (1 278) 891 3 016
6 Środki pieniężne netto z
działalności inwestycyjnej		 (1 075) (1 120) (1 778) (247) (270) (425)
7 Środki pieniężne netto z
działalności finansowej		 (1 388) (616) (3 987) (319) (149) (951)
8 Zwiększenie/zmniejszenie netto
stanu środków pieniężnych i ich
ekwiwalentów		 (8 031) 1 959 6 865 (1 844) 472 1 641
9 Aktywa razem 92 590 102 203 102 280 21 692 24 995 24 001
10 Zobowiązania długoterminowe 7 056 7 207 6 862 1 653 1 762 1 610
11 Zobowiązania krótkoterminowe 9 844 18 488 18 656 2 306 4 521 4 378
12 Kapitał własny ogółem 75 691 76 508 76 762 17 733 18 711 18 013
13 Kapitał podstawowy 11 350 11 350 11 350 11 360 2 776 2 663
14 Liczba akcji (w szt.) 11 350 000 11 350 000 11 350 000 11 350 000 11 350 000 11 350 000
15 Rozwadniające potencjalne
akcje zwykłe (w tys. szt.)		 - - - - - -
16 Zysk na jedną akcję zwykłą
(PLN/EUR)		 (0,09) 0,05 0,17 (0,02) 0,01 0,04
17 Rozwodniony zysk na jedną
akcję zwykłą (PLN/EUR)		 (0,09) 0,05 0,17 (0,02) 0,01 0,04
18 Wartość księgowa na jedną
akcję (PLN/EUR)		 6,67 6,74 6,76 1,56 1,65 1,59
19 Rozwodniona wartość księgowa
na jedną akcję (PLN/EUR)		 6,67 6,74 6,76 1,56 1,65 1,59
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SPRAWOZDANIE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ TESGAS

SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ (BILANS)

AKTYWA 31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015
Aktywa trwałe
Wartość firmy - - -
Wartości niematerialne 283 414 322
Rzeczowe aktywa trwałe 39 824 38 976 39 873
Nieruchomości inwestycyjne 5 717 6 214 5 826
Inwestycje w jednostkach zależnych - - -
Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych - - -
Należności i pożyczki 370 212 371
Pochodne instrumenty finansowe - - -
Pozostałe długoterminowe aktywa finansowe - - -
Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 13 3 14
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 20 54 2 031 1 625
Aktywa trwałe razem 48 261 47 850 48 031
Aktywa obrotowe
Zapasy 5 522 3 927 6 230
Należności z tytułu umów o usługę budowlaną 4 655 5 064 1 691
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 11 975 16 000 19 169
Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego - 6 -
Pożyczki 6 6 6
Pochodne instrumenty finansowe - - -
Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe - - -
Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 640 493 281
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 30 493 34 035 38 546
Aktywa zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - - -
Aktywa obrotowe razem 53 292 59 532 65 923
Aktywa razem 101 552 107 382 113 954
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016
Waluta sprawozdawcza:
złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ (BILANS)

PASYWA 31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015
Kapitał własny
Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej:
Kapitał podstawowy 11 350 11 350 11 350
Akcje własne (-) - - -
Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej 62 968 62 968 62 968
Pozostałe kapitały - - -
Zyski zatrzymane: 5 110 4 444 6 800
- zysk (strata) z lat ubiegłych 6 800 4 356 3 221
- zysk (strata) netto przypadający (1 690) 89 3 579
akcjonariuszom jednostki dominującej
Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki
dominującej		 79 428 78 762 81 118
Udziały niedające kontroli 402 164 571
Kapitał własny razem 79 830 78 926 81 688
Zobowiązania
Zobowiązania długoterminowe
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 4 012 4 709 4 186
Leasing finansowy 1 162 1 153 1 416
Pochodne instrumenty finansowe - - -
Pozostałe zobowiązania 120 91 120
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 2 018 1 932 1 405
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych 215 195 212
Pozostałe rezerwy długoterminowe - - -
Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 0 4 0
Zobowiązania długoterminowe razem 7 527 8 085 7 339
Zobowiązania krótkoterminowe
Zobowiązania z tytułu umów o usługę budowlaną 110 1 885 649
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe
zobowiązania		 8 777 8 530 13 720
Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego - - 91
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 702 703 700
Leasing finansowy 1 411 6 635 6 360
Pochodne instrumenty finansowe - - -
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych 2 666 2 147 2 830
Pozostałe rezerwy krótkoterminowe 525 419 569
Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 4 52 6
Zobowiązania związane z aktywami przeznaczonymi do
sprzedaży		 - - -
Zobowiązania krótkoterminowe razem 14 195 20 371 24 926
Zobowiązania razem 21 722 28 456 32 265
Pasywa razem 101 552 107 382 113 954
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z WYNIKU

SSF SSF SSF
Wyszczególnienie od 01.01 do od 01.01 do od 01.01 do
31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015
Przychody ze sprzedaży 10 116 19 830 84 659
Przychody ze sprzedaży produktów 284 910 3 152
Przychody ze sprzedaży usług 9 813 18 875 80 166
Przychody ze sprzedaży towarów
i materiałów		 19 46 1 341
Koszt własny sprzedaży 8 916 17 163 68 716
Koszt sprzedanych produktów 621 922 3 212
Koszt sprzedanych usług 8 280 16 239 64 180
Koszt sprzedanych towarów i materiałów 15 2 1 325
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 1 199 2 667 15 942
Koszty sprzedaży 544 325 1 955
Koszty ogólnego zarządu 2 435 2 435 10 205
Pozostałe przychody operacyjne 94 627 1 144
Pozostałe koszty operacyjne 55 693 1 314
Zysk (strata) z działalności operacyjnej (1 741) (159) 3 612
Przychody finansowe 263 310 953
Koszty finansowe 196 213 656
Zysk (strata) przed opodatkowaniem (1 673) (63) 3 909
Podatek dochodowy 185 92 166
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej (1 859) (155) 3 743
Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej
Zysk (strata) netto (1 859) (155) 3 743
- przypadający akcjonariuszom podmiotu dominującego (1 690) 89 3 579
- przypadający podmiotom niekontrolującym (169) (243) 164

ZYSK (STRATA) NETTO NA JEDNĄ AKCJĘ ZWYKŁĄ

SSF SSF SSF
Wyszczególnienie od 01.01 do od 01.01 do od 01.01 do
31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015
PLN / akcję PLN / akcję PLN / akcję
z działalności kontynuowanej
- podstawowy (0,15) 0,01 0,32
- rozwodniony (0,15) 0,01 0,32
z działalności kontynuowanej i zaniechanej
- podstawowy (0,15) 0,01 0,32
- rozwodniony (0,15) 0,01 0,32

SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW

Wyszczególnienie SSF SSF SSF
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016
Waluta sprawozdawcza:
złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)
od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015
Zysk (strata) netto (1 859) (155) 3 743
Przeszacowanie środków trwałych - - -
Podatek dochodowy odnoszący się do pozycji nie
przenoszonych do wyniku finansowego		 - - -
Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży:
- dochody (straty) ujęte w okresie w innych dochodach
całkowitych		 - - -
- kwoty przeniesione do wynik finansowego - - -
Instrumenty zabezpieczające przepływy środków
pieniężnych:
- dochody (straty) ujęte w okresie w innych dochodach
całkowitych		 - - -
- kwoty przeniesione do wyniku finansowego - - -
- kwoty ujęte w wartości początkowej pozycji
zabezpieczanych		 - - -
Różnice kursowe z wyceny jednostek działających za
granicą		 - - -
Różnice kursowe przeniesione do wyniku finansowego -
sprzedaż jednostek zagranicznych		 - - -
Udział w innych dochodach całkowitych jednostek
wycenianych metodą praw własności		 - - -
Podatek dochodowy odnoszący się do pozycji
przenoszonych do wyniku finansowego		 - - -
Inne całkowite dochody po opodatkowaniu - - -
Całkowite dochody (1 859) (155) 3 743
- przypadające akcjonariuszom podmiotu dominującego (1 690) 89 3 579
- przypadające podmiotom niekontrolującym (169) (243) 164
kap
łow
Na
ita
ej:
zw
a g
rup
y		 łow
Gru
Kap
ita
a T
ESG
AS
pa
Ok
ob
zda
m f
ję
nie
ina
ty s
res
pra
wo
nso
wy
m:		 lut
zda
zło
ols
ki (
)
01.
01.
201
6 –
31
.03
.20
16
Wa
PLN
ty p
a s
pra
wo
wc
za:
Poz
iom
okr
leń
za
ąg
:		 h (
)
tkie
kw
raż
iąc
ach
zło
h p
ols
kic
o il
ie w
ska
o in
ej
oty
tys
tyc
wsz
ys
wy
one
są
w
e n
zan
acz

SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SKONSOLIDOWANE ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM

ita
ł p
da
jąc
kc
jon
ius
je
dn
k
i
do
inu
jąc
j
Ka
ost
p
rzy
pa
y a
ar
zo
m
m
e
ó
Wy
ln
ien
ie
szc
zeg		 ita
ł
Ka
p
dst
po
aw
ow
y		 kc
je
łas
A
w
ne
(-
)		 ita
ł ze
Ka
p
da
ży
kc
j
i
sp
rze
a
że
j
ic
h
po
wy
śc
i
rto
wa
ina
lne
j
no
m		 łe
Po
ta
zos
ka
ita
ły
p		 k
i
Zy
s
zat
rzy
ma
ne		 Ra
zem		 dz
ia
ły
U
ie
da
jąc
n
e
ko
l
i
ntr
o		 ita
ł w
łas
Ka
p
ny
raz
em
ń 0
Sa
l
do
dz
ie
1.0
1.2
01
6 r
ku
na
o
ian
d
(po
lity
ki
) ra
hu
ko
ści
Zm
y z
asa
c
n
wo		 11
35
0		 - 62
96
8		 - 6 8
00		 81
11
8		 57
1		 81
68
8
kta
b
łę
du
dst
Ko
re
po
aw
ow
eg
o		 - - - - - - - -
l
do
ian
h
Sa
po
zm
ac		 11
35
0		 62
96
8		 6 8
00		 81
11
8		 57
1		 81
68
8
ka
le
łas
kre
d 0
do
Zm
ian
ita
ie
1.0
1
31
y w
p
w
ny
m
w o
s
o		 ku
.03
.20
16
ro
isja
kcj
i
Em
a		 - - - - - - - -
kcj
ku
liza
(pr
Em
isja
i w
iąz
cją
cj
i
a
zw
z r
ea
op
og
ram
łat
ści
kcj
)
i
p
no
a
am		 - - - - - - - -
(pr
łat
ści
kcj
)
Wy
cj
i
i
ce
na
op
og
ram
p
no
a
am		 - - - - - - - -
ktu
ka
łow
(
kcj
Zm
ian
ita
ej
tru
tra
a s
ry
gru
py
p
nsa
e z
)
dm
iot
i n
ie
ko
luj
mi
ntr
po
am
o
ący		 - - - - - - - -
wi
de
dy
Dy
n		 - - - - - - - -
kaz
ku
fin
kap
ł
Prz
ie w
i
ita
e
an
yn
an
sow
eg
o n
a		 - - - - - - - -
śc
Ra
kc
je
ła
ic
ie
lam
i
tr
zem
an
sa
z w		 - - - - - - - -
k n
kre
d 0
do
ku
Zys
1.0
1
31
.03
.20
16
ett
o z
a o
s o
ro		 - - - - (
)
1 6
90		 (
)
1 6
90		 (
)
16
9		 (
)
1 8
59
ł
ko
do
ho
dy
da
ko
kre
Inn
wi
niu
te
t
e c
a
c
po
op
o
wa
za
o
s
d 0
1.0
do
31
.03
.20
16
ku
1
o
ro		 - - - - - - - -
ł
ko
ite
do
ho
dy
Ra
zem
ca
w
c		 - - - - (
)
1 6
90		 (
)
1 6
90		 (
)
16
9		 (
)
1 8
59
do
k
ów
h
(sp
da
Prz
ies
ien
ie
ż
trz
en
zy
s
za
ym
an
yc
rze
h
śro
d
k
ów
łyc
h
)
trw
prz
esz
aco
wa
ny
c
a		 - - - - - - - -
l
do
dz
ie
ń 3
ku
Sa
1.0
3.2
01
6 r
na
o		 11
35
0		 - 62
96
8		 - 5 1
10		 79
42
8		 40
2		 79
83
0
kap
łow
Na
ita
ej:
zw
a g
rup
y		 łow
Gru
Kap
ita
a T
ESG
AS
pa
Ok
ob
zda
m f
ję
nie
ina
ty s
res
pra
wo
nso
wy
m:		 lut
zda
zło
ols
ki (
)
01.
01.
201
6 –
31
.03
.20
16
Wa
PLN
ty p
a s
pra
wo
wc
za:
iom
okr
leń
Poz
za
ąg
:		 tkie
kw
raż
iąc
ach
zło
h p
ols
kic
h (
o il
ie w
ska
o in
ej
)
oty
tys
tyc
wsz
ys
wy
one
są
w
e n
zan
acz

SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SKONSOLIDOWANE ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM (CD.)

ita
ł p
da
jąc
kc
jon
ius
je
dn
k
i
do
inu
jąc
j
Ka
ost
p
rzy
pa
y a
ar
zo
m
m
e
ó
Wy
ln
ien
ie
szc
zeg		 ita
ł
Ka
p
dst
po
aw
ow
y		 kc
je
łas
A
w
ne
(-
)		 ita
ł ze
Ka
p
da
ży
kc
j
i
sp
rze
a
że
j
ic
h
po
wy
śc
i
rto
wa
ina
lne
j
no
m		 łe
Po
ta
zos
ka
ita
ły
p		 k
i
Zy
s
zat
rzy
ma
ne		 Ra
zem		 dz
ia
ły
U
ie
da
jąc
n
e
ko
l
i
ntr
o		 ita
ł w
łas
Ka
p
ny
raz
em
l
do
dz
ń 0
ku
Sa
ie
1.0
1.2
01
5 r
na
o		 11
35
0		 - 62
96
8		 - 4 3
56		 78
67
4		 40
7		 79
08
1
ian
d
(po
lity
ki
) ra
hu
ko
ści
Zm
y z
asa
c
n
wo		 - - - - - - - -
Ko
kta
b
łę
du
dst
re
po
aw
ow
eg
o		 - - - - - - - -
l
do
ian
h
Sa
po
zm
ac		 11
35
0		 - 62
96
8		 - 4 3
56		 78
67
4		 40
7		 79
08
1
ka
le
łas
kre
d 0
do
Z
ian
ita
ie
1.0
1
31
m
y w
p
w
ny
m
w
o
s
o		 ku
.03
.20
15
ro
kcj
Em
isja
i
a		 - - - - - - - -
kcj
ku
liza
(pr
Em
isja
i w
iąz
cją
cj
i
a
zw
z r
ea
op
og
ram
łat
ści
kcj
i
)
p
no
a
am		 - - - - - - - -
(pr
ści
)
Wy
cj
i
łat
kcj
i
ce
na
op
og
ram
p
no
a
am		 - - - - - - - -
ktu
ka
łow
(
kcj
Zm
ian
ita
ej
tru
tra
a s
ry
gru
py
p
nsa
e z
dm
ko
luj
)
iot
i n
ie
mi
ntr
po
am
o
ący		 - - - - - - - -
wi
de
dy
Dy
n		 - - - - - - - -
kaz
ku
fin
kap
ł
Prz
ie w
i
ita
e
an
yn
an
sow
eg
o n
a		 - - - - - - - -
kc
je
ła
śc
ic
ie
lam
i
Ra
tr
zem
an
sa
z w		 - - - - - - - -
k n
kre
d 0
do
ku
Zys
1.0
1
31
.03
.20
15
ett
o z
a o
s o
ro		 - - - - 89 89 (
)
24
3		 (
)
15
5
Inn
ł
ko
wi
do
ho
dy
da
ko
niu
kre
te
t
e c
a
c
po
op
o
wa
za
o
s
d 0
do
ku
1.0
1
30
.09
.20
14
o
ro		 - - - - - - - -
ł
ko
do
ho
dy
Ra
ite
zem
ca
w
c		 - - - - 89 89 (
)
24
3		 (
)
15
5
(sp
ies
ien
ie
do
k
ów
h
da
ż
Prz
trz
en
zy
s
za
ym
an
yc
rze
h
śro
d
k
ów
łyc
h
)
trw
prz
esz
aco
wa
ny
c
a		 - - - - - - - -
ń 3
Sa
l
do
dz
ie
1.0
3.2
01
ku
5 r
na
o		 11
35
0		 - 62
96
8		 - 4 4
44		 78
76
2		 16
4		 78
92
6
kap
łow
Na
ita
ej:
zw
a g
rup
y		 łow
Gru
Kap
ita
a T
ESG
AS
pa
Ok
ob
zda
m f
ję
nie
ina
ty s
res
pra
wo
nso
wy
m:		 lut
zda
zło
ols
ki (
)
01.
01.
201
6 –
31
.03
.20
16
Wa
PLN
ty p
a s
pra
wo
wc
za:
Poz
iom
okr
leń
za
ąg
:		 h (
)
tkie
kw
raż
iąc
ach
zło
h p
ols
kic
o il
ie w
ska
o in
ej
oty
tys
tyc
wsz
ys
wy
one
są
w
e n
zan
acz

SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SKONSOLIDOWANE ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM (CD.)

ita
ł p
da
jąc
kc
jon
ius
je
dn
k
i
do
inu
jąc
j
Ka
ost
p
rzy
pa
y a
ar
zo
m
m
e
ó
ln
Wy
ien
ie
szc
zeg		 ita
ł
Ka
p
dst
po
aw
ow
y		 kc
je
łas
A
w
ne
(-
)		 ita
ł ze
Ka
p
da
kc
ży
j
i
sp
rze
a
że
j
ic
h
po
wy
śc
i
rto
wa
lne
ina
j
no
m		 łe
Po
ta
zos
ka
ły
ita
p		 k
i
Zy
s
zat
rzy
ma
ne		 Ra
zem		 U
dz
ia
ły
da
ie
jąc
n
e
ko
l
i
ntr
o		 ł w
łas
Ka
ita
p
ny
raz
em
l
do
dz
ie
ń 0
ku
Sa
1.0
1.2
01
5 r
na
o
(po
lity
ki
) ra
hu
ko
ści
Zm
ian
d
asa
c
n
wo
y z		 11
35
0		 - 62
96
8		 - 4 3
56		 78
67
4		 40
7		 79
08
1
kta
b
łę
du
dst
Ko
re
po
aw
ow
eg
o		 - - - - - - - -
Sa
l
do
ian
h
po
zm
ac		 35
0
11		 - 62
96
8		 - 4 3
56		 78
67
4		 40
7		 79
08
1
Z
ian
ka
ita
le
łas
kre
ie
d 0
1.0
1
do
31
m
p
ny
m
o
s
o
y w
w
w		 .12
.20
15
ku
ro
isja
kcj
i
Em
a		 - - - - - - - -
kcj
ku
liza
(pr
Em
isja
i w
iąz
cją
cj
i
a
zw
z r
ea
op
og
ram
ści
)
łat
kcj
i
p
no
a
am		 - - - - - - - -
(pr
ści
)
Wy
cj
i
łat
kcj
i
ce
na
op
og
ram
p
no
a
am		 - - - - - - - -
ktu
ka
łow
(
kcj
Zm
ian
ita
ej
tru
tra
a s
ry
gru
py
p
nsa
e z
dm
iot
i n
ie
ko
luj
mi
)
ntr
po
am
o
ący		 - - - - - - - -
Dy
wi
de
dy
n		 - - - - (
)
1 1
35		 (
)
1 1
35		 - (
)
1 1
35
kaz
ie w
i
ku
fin
kap
ita
ł
Prz
e
an
yn
an
sow
eg
o n
a		 - - - - - - - -
kc
je
ła
śc
ic
ie
lam
i
Ra
tr
zem
an
sa
z w		 - - - - (
)
35
1 1		 (
)
35
1 1		 - (
)
35
1 1
k n
kre
d 0
do
ku
Zys
1.0
1
31
.12
.20
15
ett
o z
a o
s o
ro		 - - - - 3 5
79		 3 5
79		 16
4		 3 7
43
ł
ko
do
ho
dy
da
ko
kre
Inn
wi
niu
te
t
e c
a
c
po
op
o
wa
za
o
s
d 0
do
ku
1.0
1
31
.12
.20
15
o
ro		 - - - - - - - -
ł
ko
ite
do
ho
dy
Ra
zem
ca
w
c		 - - - - 3 5
79		 3 5
79		 16
4		 3 7
43
do
k
ów
h
(sp
da
Prz
ies
ien
ie
ż
trz
en
s
za
ym
an
yc
rze
zy
)
h
śro
d
k
ów
łyc
h
trw
prz
esz
aco
wa
ny
c
a		 - - - - - - - -
l
do
dz
ń 3
ku
Sa
ie
1.1
2.2
01
5 r
na
o		 11
35
0		 - 62
96
8		 - 6 8
00		 81
11
8		 57
1		 81
68
8
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016
Waluta sprawozdawcza:
złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

MSSF MSSF MSSF
Wyszczególnienie od 01.01 do od 01.01 do od 01.01 do
31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
Zysk (strata) przed opodatkowaniem (1 673) (63) 3 909
Korekty:
Amortyzacja i odpisy aktualizujące rzeczowe aktywa trwałe 661 592 2 526
Amortyzacja i odpisy aktualizujące wartości niematerialne 39 43 159
Amortyzacja i odpisy aktualizujące nieruchomości inwestycyjne 129 129 517
Zmiana wartości godziwej nieruchomości inwestycyjnych - - -
Zmiana wartości godziwej aktywów (zobowiązań) finans. - - -
wycenianych przez rachunek zysków i strat
Instrumenty zabezpieczające przepływy środków pieniężnych
przeniesione z kapitału		 - - -
Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości aktywów finansowych (9) 423 298
Zysk (strata) ze sprzedaży niefinansowych aktywów trwałych 2 (23) (37)
Zysk (strata) ze sprzedaży aktywów finansowych (innych niż
instrumenty pochodne)		 - - -
Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych (1) (7) (5)
Koszty odsetek 66 169 511
Przychody z odsetek i dywidend (85) (76) (226)
Koszt płatności w formie akcji (programy motywacyjne) - - -
Udział w zyskach (stratach) jednostek stowarzyszonych - - -
Inne korekty (3) - (2)
Korekty razem 798 1 248 3 742
Zmiana stanu zapasów 708 546 (1 757)
Zmiana stanu należności 3 318 9 211 5 979
Zmiana stanu zobowiązań (5 031) (5 414) 465
Zmiana stanu rezerw i rozliczeń międzyokresowych (400) (402) (68)
Zmiana stanu z tytułu umów budowlanych (3 503) (1 469) 669
Zmiany w kapitale obrotowym (4 908) 2 472 5 287
Wpływy (wydatki) z rozliczenia instrumentów pochodnych - - -
Zapłacone odsetki z działalności operacyjnej (13) (3) (15)
Zapłacony podatek dochodowy (91) (2) (101)
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej (5 887) 3 653 12 822
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
Wydatki na nabycie wartości niematerialnych (12) (12) (25)
Wpływy ze sprzedaży wartości niematerialnych - - -
Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych (727) (456) (1 400)
Wpływy ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych 34 44 113
Wydatki na nabycie nieruchomości inwestycyjnych (21) - -
Wpływy ze sprzedaży nieruchomości inwestycyjnych
Wydatki netto na nabycie jednostek zależnych		 -
-		 -
-		 -
-
Wpływy netto ze sprzedaży jednostek zależnych - - -
Otrzymane spłaty pożyczek udzielonych 1 1 6
Pożyczki udzielone - - -
Wydatki na nabycie pozostałych aktywów finansowych - - -
Wpływy ze sprzedaży pozostałych aktywów finansowych - - -
Wpływy z otrzymanych dotacji rządowych - - -
Otrzymane odsetki 0 0 0
Otrzymane dywidendy - - -
Inne korekty - - -
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (725) (423) (1 305)
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016
Waluta sprawozdawcza:
złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)
MSSF MSSF MSSF
Wyszczególnienie od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
Wpływy netto z tytułu emisji akcji - - -
Nabycie akcji własnych - - -
Transakcje z podmiotami niekontrolującymi bez utraty kontroli - - -
Wpływy z tytułu emisji dłużnych papierów wartościowych - - -
Wykup dłużnych papierów wartościowych - - -
Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów i pożyczek 2 3 -
Spłaty kredytów i pożyczek (174) (176) (699)
Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego (1 302) (489) (2 310)
Odsetki zapłacone (54) (131) (497)
Dywidendy wypłacone - - (1 135)
Środki pieniężne netto z działalności finansowej (1 529) (793) (4 640)
Zmiana netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów (8 140) 2 437 6 877
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu 38 546 31 598 31 598
Zmiana stanu z tytułu różnic kursowych 87 - 72
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu 30 493 34 035 38 546
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

DODATKOWE INFORMACJE I OBJAŚNIENIA DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO GRUPY KAPITAŁOWEJ

1. Informacje ogólne

Jednostką dominującą Grupy Kapitałowej TESGAS [dalej zwaną "Grupą Kapitałową", "Grupą", "GK TESGAS"] jest TESGAS Spółka Akcyjna [dalej zwana "Spółką dominującą", "Spółką", "Emitentem"].

Spółka dominująca została utworzona Aktem Notarialnym z dnia 27 grudnia 2007 roku w wyniku przekształcenia poprzednika prawnego TESGAS Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w spółkę akcyjną.

Poprzednik prawny TESGAS Sp. z o.o. został zawiązany w dniu 27 czerwca 2000 roku. Rejestracji w rejestrze handlowym dokonano w dniu 19 lipca 2000 roku.

Spółka dominująca wpisana jest do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego w Sądzie Rejonowym Poznań Nowe Miasto i Wilda, VIII Wydział Gospodarczy pod numerem KRS 0000296689. Spółce dominującej nadano numer statystyczny REGON 639801998.

Czas trwania Spółki dominującej jest nieograniczony.

Siedziba Spółki dominującej mieści się w Dąbrowie przy ul. Batorowskiej 9, 62-070 Dopiewo. Siedziba Emitenta jest jednocześnie podstawowym miejscem prowadzenia działalności przez Grupę Kapitałową. W dniu 04 maja 2016 roku Rada Nadzorcza TESGAS S.A. podjęła uchwałę w sprawie utworzenia oddziału w Gorzowie Wielkopolskim w związku z planowanym rozwojem Emitenta w segmencie "Usługi dla gazownictwa".

Podstawowym przedmiotem działalności Spółki dominującej oraz jej spółek zależnych jest:

  • 42.21.Z - roboty związane z budową rurociągów przesyłowych i sieci rozdzielczych,
  • 09.10.Z - - działalność usługowa wspomagająca eksploatację złóż ropy naftowej i gazu ziemnego,
  • 25.62.Z - obróbka mechaniczna elementów metalowych,
  • 43.21.Z - wykonywanie instalacji elektrycznych.

Szerszy opis działalności prowadzonej przez Grupę Kapitałową został przedstawiony w nocie nr 3 dotyczącej segmentów operacyjnych.

Grupa Kapitałowa TESGAS powstała w wyniku objęcia w 2002 roku przez podmiot dominujący – spółkę TESGAS S.A., 60% udziałów w spółce Segus Sp. z o.o. W 2003 roku udział TESGAS S.A. w kapitale zakładowym Segus Sp. z o.o. wzrósł do 70%. W 2012 roku TESGAS S.A. nabyła od dotychczasowego wspólnika 180 udziałów w spółce Segus Sp. z o.o. W wyniku nabycia udziałów TESGAS S.A. posiada łącznie 600 udziałów stanowiących 100% w kapitale zakładowym Segus Sp. z o.o.

Spółka Segus prowadzi działalność w ramach segmentu operacyjnego "Usługi dla gazownictwa".

W dniu 5 marca 2010 roku spółka TESGAS S.A. nabyła 50,04% udziałów w spółce Stal Warsztat Sp. z o.o. ("Stal Warsztat") z siedzibą w Poznaniu.

Dnia 29 kwietnia 2010 roku spółka TESGAS S.A. objęła 4.000 nowoutworzonych udziałów o nominalnej wartości 1.000 zł każdy, o łącznej wartości nominalnej 4.000.000 zł, w zamian za wkład pieniężny w wysokości 4.000.000 zł. W wyniku transakcji udział TESGAS S.A. w kapitale zakładowym Stal Warsztat Sp. z o.o. wzrósł do 81,46%.

W dniu 9 grudnia 2011 roku TESGAS S.A. objął 8.000 nowych udziałów w Stal Warsztat za kwotę 8.000.000 PLN w podwyższonym kapitale zakładowym Stal Warsztat Sp. z o.o. W wyniku podwyższenia kapitału zakładowego TESGAS S.A. posiada łącznie 13.181 z 14.360 udziałów w spółce Stal Warsztat, stanowiących 91,79% w kapitale zakładowym Stal Warsztat, dających prawo do 91,79% głosów na Zgromadzeniu Wspólników Stal Warsztat.

Spółka Stal Warsztat prowadzi działalność w ramach segmentu operacyjnego "Obróbka metali".

W dniu 4 kwietnia 2014 roku TESGAS S.A. zawarła umowę nabycia 25 udziałów w kapitale zakładowym spółki piTERN Sp. z o.o. (piTERN), reprezentujących 50% kapitału zakładowego spółki piTERN Sp. z o.o., dających prawo do 50% głosów na jej Zgromadzeniu Wspólników. Cena sprzedaży za sprzedawane udziały, w stanie wolnym od obciążeń wyniosła 370.000 zł brutto.

Pozostałe udziały, w liczbie 25 reprezentują 50% kapitału zakładowego spółki piTERN Sp. z o.o. dających prawo do 50% głosów na jej Zgromadzeniu Wspólników, które stanowią własność Pana Piotra Napierały – Prezesa Zarządu piTERN.

Objęcie kontroli przez TESGAS S.A. nad spółką nastąpiło w dniu 4 kwietnia 2014r. poprzez nabycie 50% udziałów oraz powołanie do zarządu spółki dwóch z trzech członków zarządu.

Spółka piTERN prowadzi działalność w ramach segmentu operacyjnego "OZE".

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

Na dzień sporządzenia niniejszego raportu, tj. 16.05.2016, udział w ogólnej liczbie głosów posiadanych przez TESGAS S.A. w podmiotach zależnych jest równy udziałowi TESGAS S.A. w kapitałach tych jednostek.

Żadna ze spółek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej TESGAS nie posiada oddziałów.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzane jest metoda pełną.

Śródrocznym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym została objęta Spółka dominująca oraz następujące spółki zależne:

Nazwa spółki zależnej Siedziba Udział Grupy w kapitale:
31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015
Segus Sp. z o.o. ul. Dębogórska 22, 71-717 Szczecin 100,00 % 100,00 % 100,00 %
Stal Warsztat Sp. z o.o. ul. Gołężycka 95, 61-357 Poznań 91,79% 91,79% 91,79%
piTERN Sp. z o.o. Wysogotowo, ul. Serdeczna 8, 62-081
Przeźmierowo		 50,00% 50,00% 50,00%

W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły inwestycje kapitałowe dokonane przez TESGAS S.A. poza grupą jednostek powiązanych.

2. Osoby zarządzające i nadzorujące Spółki dominującej

W skład Zarządu Spółki na dzień 31 marca 2016 roku wchodzili:

  • Włodzimierz Kocik Prezes Zarządu,
  • Piotr Majewski Wiceprezes Zarządu,
  • Marzenna Kocik Członek Zarządu.

W okresie od 01 stycznia do 31 marca 2016 roku nie miały miejsca zmiany w składzie Zarządu Spółki.

W okresie od 01 kwietnia do 16 maja 2016 roku skład Zarządu Emitenta nie uległ zmianie.

W skład Rady Nadzorczej Spółki na dzień 31 marca 2016 roku wchodzili:

  • Zygmunt Bączyk Przewodniczący Rady Nadzorczej,
  • Leon Kocik Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej,
  • Szymon Hajtko Sekretarz Rady Nadzorczej,
  • Piotr Stobiecki Członek Rady Nadzorczej,
  • Grzegorz Wojtkowiak Członek Rady Nadzorczej.

W okresie od 01 stycznia do 31 marca 2016 roku nie miały miejsca zmiany w składzie Rady Nadzorczej Spółki.

W okresie od 01 kwietnia do 16 maja 2016 roku skład Rady Nadzorczej Emitenta nie uległ zmianie.

3. Podstawa sporządzenia oraz zasady (polityka) rachunkowości

3.1. Podstawa sporządzenia

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej TESGAS obejmuje okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2016 roku. Zostało sporządzone zgodnie z MSR 34 Śródroczna sprawozdawczość finansowa oraz Rozporządzeniem Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz zgodnie z odpowiednimi standardami rachunkowości mającymi zastosowanie do śródrocznej sprawozdawczości finansowej przyjętymi przez Unię Europejską, opublikowanymi i obowiązującymi w czasie przygotowania śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

Dla pełniejszego zrozumienia sytuacji finansowej oraz majątkowej Grupy zamieszczono dodatkowo, jako dane za okresy porównywalne, skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej sporządzone na dzień 31 marca 2015 roku oraz skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów, skonsolidowane zestawienie zmian w kapitale własnym, skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych za 2015 rok, pomimo braku takich wymogów w MSR 34.

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe nie zawiera wszystkich informacji, które ujawniane są w rocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym sporządzonym zgodnie z MSSF. Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe należy czytać łącznie ze sprawozdaniem finansowym Grupy Kapitałowej za rok 2015.

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

Walutą sprawozdawczą niniejszego śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego jest złoty polski, a wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej).

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez spółki Grupy w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji nie istnieją okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności przez spółki wchodzące w skład Grupy.

3.2. Zasady rachunkowości

Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadami rachunkowości, które zostały zaprezentowane w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy za rok zakończony 31 grudnia 2015 roku.

3.3. Niepewność szacunków

Przy sporządzaniu śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Zarząd Spółki dominującej kieruje się osądem przy dokonywaniu licznych szacunków i założeń, które mają wpływ na stosowane zasady rachunkowości oraz prezentowane wartości aktywów, zobowiązań, przychodów oraz kosztów. Faktycznie zrealizowane wartości mogą różnić się od szacowanych przez Zarząd.

Informacje o szacunkach i założeniach, które są znaczące dla sprawozdania finansowego, zostały zaprezentowane w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za 2015 rok. Ponadto Spółka zaprezentowała w niniejszym skróconym śródrocznym sprawozdaniu finansowym wpływ dokonanych założeń Zarządu na szacunek przychodów z umów o usługę budowlaną (patrz nota nr 20) oraz rezerw (patrz nota nr 15).

3.4. Korekty błędów oraz zmiana zasad rachunkowości

W śródrocznym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy Kapitałowej TESGAS sporządzonym za okres 3 miesięcy zakończony w dniu 31 marca 2016 roku nie dokonano korekty błędów.

3.5. Zasady konwersji złotych na euro

W okresach objętych sprawozdaniem finansowym, do przeliczenia wybranych danych finansowych zastosowano następujące średnie kursy wymiany złotego w stosunku do EUR, ustalane przez Narodowy Bank Polski:

  • kurs obowiązujący na ostatni dzień okresu sprawozdawczego: 31.03.2016 4,2684 PLN/EUR, 31.12.2015 4,2615 PLN/EUR, 31.03.2015 4,0890 PLN/EUR,
  • średni kurs w okresie, obliczony jako średnia arytmetyczna kursów obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym okresie: 01.01 - 31.03.2016 4,3559 PLN/EUR, 01.01 - 31.12.2015 4,1848 PLN/EUR, 01.01 - 31.03.2015 4,1489 PLN/EUR.

4. Znaczące zdarzenia i transakcje

W okresie objętym niniejszym śródrocznym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym miały miejsce następujące znaczące zdarzenia i/lub transakcje:

  • w styczniu 2016 roku Emitent dokonał nabycia nieruchomości inwestycyjnej w Wysogotowie. Zakup nieruchomości związany był z zakończeniem umowy leasingu nieruchomości zawartej w 2005 roku. Wartość nabycia nieruchomości wyniosła 4.760 tys. zł,
  • w dniu 07 kwietnia 2016 roku Emitent zawarł ze spółką Operator Gazociągów Przesyłowych Gaz System S.A. umowę na wykonanie robót oraz dostawę materiałów i urządzeń związanych z budową gazociągu Polkowice – Żary – podetap Polkowice – Gaworzyce województwo dolnośląskie. Za wykonanie przedmiotu umowy Spółce przysługiwać będzie wynagrodzenie w kwocie 8.940 tys. PLN,

z związku z wstrzymaniem w I kwartale 2016 roku realizacji programu dofinansowania mikroinstalacji OZE "Prosument" oraz przesunięciem wejścia w życie ustawy o odnawialnych źródłach energii, nastąpił spadek ilości budowanych instalacji OZE co skutkuje obniżeniem przychodów realizowanych w segmencie OZE.

5. Noty objaśniające pozycje sprawozdania finansowego

NOTA 1. Sezonowość działalności

Działalność Grupy w zakresie segmentu operacyjnego "Usługi dla gazownictwa" cechuje się sezonowością - historycznie Grupa wykazuje wyższe przychody w drugiej połowie roku. Sezonowość przychodów w drugim półroczu jest charakterystyczne dla firm z sektora budowlanego. Na sezonowość sprzedaży wpływ mają również warunki atmosferyczne w okresie zimowym – niskie temperatury mogą w znacznym stopniu ograniczyć prowadzenie prac budowlanych.

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

NOTA 2. Zysk na akcję

Podstawowy zysk na akcję liczony jest według formuły zysk netto przypadający akcjonariuszom podmiotu dominującego podzielony przez średnią ważoną liczbę akcji zwykłych występujących w danym okresie.

Kalkulacja zysku na akcję została zaprezentowana poniżej:

Wyszczególnienie od 01.01 do od 01.01 do od 01.01 do
31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015
Liczba akcji stosowana jako mianownik wzoru
Średnia ważona liczba akcji zwykłych 11 350 000 11 350 000 11 350 000
Rozwadniający wpływ opcji zamiennych na akcje - - -
Średnia ważona rozwodniona liczba akcji zwykłych 11 350 000 11 350 000 11 350 000
Działalność kontynuowana
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej (1 690) 89 3 579
Podstawowy zysk (strata) na akcję (PLN) (0,15) 0,01 0,32
Rozwodniony zysk (strata) na akcję (PLN) (0,15) 0,01 0,32
Działalność zaniechana
Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej - - -
Podstawowy zysk (strata) na akcję (PLN) - - -
Rozwodniony zysk (strata) na akcję (PLN) - - -
Działalność kontynuowana i zaniechana
Zysk (strata) netto (1 690) 89 3 579
Podstawowy zysk (strata) na akcję (PLN) (0,15) 0,01 0,32
Rozwodniony zysk (strata) na akcję (PLN) (0,15) 0,01 0,32

NOTA 3. Segmenty operacyjne

Przy wyodrębnianiu segmentów operacyjnych kierownictwo Grupy kieruje się kryterium rodzaju usług świadczonych przez Grupę Kapitałową TESGAS. Każdy z segmentów jest zarządzany odrębnie, z uwagi na specyfikę świadczonych usług wymagających odmiennych zasobów oraz podejścia do realizacji.

W okresie 3 miesięcy 2016 roku nie wystąpiły zmiany w polityce rachunkowości Grupy w zakresie wyodrębnienia segmentów operacyjnych oraz zasad wyceny przychodów, wyników oraz aktywów segmentów, które zostały zaprezentowane w ostatnim rocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy Kapitałowej.

Wyniki segmentów operacyjnych wynikają z wewnętrznych raportów weryfikowanych okresowo przez główny organ odpowiedzialny za podejmowanie decyzji operacyjnych w Grupie Kapitałowej. Podejmuje on decyzje i analizuje wyniki segmentów operacyjnych na poziomie zysku (straty) z działalności operacyjnej. Pomiar wyników segmentów operacyjnych stosowany w kalkulacjach zarządczych zbieżny jest z zasadami rachunkowości zastosowanymi przy sporządzaniu sprawozdania finansowego.

Przychody ze sprzedaży wykazane w skonsolidowanym rachunku zysków i strat nie różnią się od przychodów prezentowanych w ramach segmentów operacyjnych, za wyjątkiem przychodów nie przypisanych do segmentów.

Aktywa Grupy, których nie można bezpośrednio przypisać do działalności danego segmentu operacyjnego, nie są alokowane do aktywów segmentów operacyjnych. Do najistotniejszych aktywów nie ujmowanych w ramach segmentów operacyjnych należą: środki pieniężne i ich ekwiwalenty, pożyczki udzielone, aktywa z tytułu podatku odroczonego, należności z tytułu podatków i innych świadczeń.

Ze względu na to, iż zobowiązania segmentów nie są regularnie dostarczane głównemu organowi odpowiedzialnemu za podejmowanie decyzji operacyjnych w Grupie Kapitałowej, Spółka nie zamieściła ujawnień dotyczących zobowiązań segmentów.

W działalności Grupy Kapitałowej TESGAS wyróżnia się następujące segmenty operacyjne: Segment I – Usługi dla gazownictwa, Segment II – Obróbka metali, Segment III – OZE – odnawialne źródła energii, Segment IV – Pozostałe.

Rodzaje działalności prowadzonej przez Grupę Kapitałową przedstawione zostały poniżej.

Segment "Usługi dla gazownictwa" zalicza się następujące zakresy wykonywanych prac:

  • Usługi świadczone przez podmiot dominujący:
  • realizacja inwestycji związanych z przesyłem i dystrybucją gazu ziemnego (wykonawstwo),
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)
  • budowa i remonty sieci gazowych wysokiego, średniego i niskiego ciśnienia (wykonawstwo),
  • budowa i remonty stacji i kotłowni gazowych (wykonawstwo),
  • budowa i remonty obiektów związanych z wydobyciem gazu ziemnego i ropy naftowej (wykonawstwo),
  • projektowanie wszelkich obiektów gazowych (wykonawstwo),
  • eksploatacja stacji gazowych średniego i wysokiego ciśnienia (eksploatacja),
  • eksploatacja gazociągów średniego i wysokiego ciśnienia (eksploatacja),
  • eksploatacja innych obiektów gazowych, np. instalacje LNG, kotłownie gazowe, przemysłowe (eksploatacja),
  • dowóz THT i napełnianie instalacji nawaniających (eksploatacja),
  • dostosowywanie instalacji nawaniających do możliwości hermetycznego napełniania środkiem THT (eksploatacja),
  • usuwanie z instalacji nawaniających zużytego THT (eksploatacja),
  • neutralizacja niewielkich wycieków THT z instalacji, zbiorników itp. (eksploatacja),
  • obsługa gazociągów w miejscach przekroczeń cieków wodnych tj.: rzek, rowów odwadniających (eksploatacja),
  • badanie stopnia nawonienia gazu ziemnego w nowoczesnym laboratorium (eksploatacja).
  • Usługi świadczone przez jednostkę zależną SEGUS Sp. z o.o.:
  • eksploatacja stacji gazowych średniego i wysokiego ciśnienia (eksploatacja),
  • eksploatacja gazociągów średniego i wysokiego ciśnienia (eksploatacja),
  • dowóz THT i napełnianie instalacji nawaniających (eksploatacja),
  • budowa i remonty stacji i kotłowni gazowych (wykonawstwo),
  • budowa gazociągów średniego ciśnienia (wykonawstwo).

W ramach segmentu "Obróbka metali" wyróżnia się następujące zakresy wykonywanych usług:

  • obróbka skrawania (CNC i konwencjonalna),
  • obróbka plastyczna blach,
  • termiczne wypalanie blach,
  • projektowanie we własnym centrum technologiczno-konstrukcyjnym,
  • wykonawstwo stalowych obudów stacji gazowych i energetycznych, obudów agregatów prądotwórczych, elementy połączeń kołnierzowych oraz części urządzeń dla gazownictwa.

Działalność w zakresie obróbki metali wykonywana jest przez jednostkę zależną Stal Warsztat Sp. z o.o.

W ramach segmentu "OZE" wyróżnia się następujące zakresy wykonywanych usług:

  • budowa instalacji kolektorów słonecznych,
  • budowa instalacji fotowoltaicznych,
  • sprzedaż i montaż lamp solarnych,
  • budowa i montaż innych urządzeń i instalacji zasilających z energii wytwarzanej ze słońca.

Działalność w zakresie odnawialnych źródeł energii wykonywana jest głównie przez jednostkę zależną piTERN Sp. z o.o.

Segmenty operacyjne, które nie przekroczyły progów ilościowych, prezentowane są w kategorii "Pozostałe" i obejmują następujące rodzaje działalności będące źródłem przychodów Grupy:

  • wynajem nieruchomości,
  • sprzedaż towarów i materiałów.

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku dominującymi źródłami przychodów ze sprzedaży Grupy Kapitałowej TESGAS były przychody z segmentu "Usługi dla gazownictwa", które kształtowały się na poziomie 7.670 tys. PLN.

W tabeli poniżej zaprezentowano informacje o przychodach, wyniku oraz aktywach segmentów operacyjnych.

Wyszczególnienie Usługi dla
gazownictwa		 Obróbka
metali		 OZE Pozostałe Ogółem
za okres od 01.01 do 31.03.2016 roku
Przychody od klientów zewnętrznych 7 670 469 1 798 178 10 116
Przychody ze sprzedaży między segmentami - - - - -
Przychody ogółem 7 670 469 1 798 178 10 116
Wynik operacyjny segmentu (1 123) (459) (197) (1) (1 780)
Aktywa segmentu sprawozdawczego 22 785 15 122 4 561 5 777 48 244
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016
Waluta sprawozdawcza:		 złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)
Wyszczególnienie Usługi dla
gazownictwa		 Obróbka
metali		 OZE Pozostałe Ogółem
za okres od 01.01 do 31.03.2015 roku
Przychody od klientów zewnętrznych
Przychody ze sprzedaży między segmentami		 17 798
-		 1 122
-		 317
-		 593
-		 19 830
-
Przychody ogółem 17 798 1 122 317 593 19 830
Wynik operacyjny segmentu 536 (109) (486) (35) (93)
Aktywa segmentu sprawozdawczego 24 859 15 683 670 10 202 51 414
za okres od 01.01 do 31.12.2015 roku
Przychody od klientów zewnętrznych 63 787 4 131 14 502 2 238 84 659
Przychody ze sprzedaży między segmentami - - - - -
Przychody ogółem 63 787 4 131 14 502 2 238 84 659
Wynik operacyjny segmentu 3 350 (315) 538 208 3 781
Aktywa segmentu sprawozdawczego 23 162 15 760 5 633 9 815 54 371

Uzgodnienie wyników segmentów operacyjnych z wynikiem z działalności operacyjnej Grupy Kapitałowej, zaprezentowanym w skonsolidowanym rachunku zysków i strat, ujawnione zostało poniżej w tabeli:

Wyszczególnienie od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015
Wynik operacyjny segmentów (1 780) (93) 3 781
Korekty:
Zysk ze sprzedaży jednostek zależnych (+/-) - - -
Pozostałe przychody nie przypisane do segmentów 94 627 1 144
Pozostałe koszty nie przypisane do segmentów (-) (55) (693) (1 314)
Wyłączenie wyniku z transakcji pomiędzy segmentami - - -
Korekty razem 39 (66) (169)
Zysk (strata) z działalności operacyjnej (1 741) (159) 3 612
Przychody finansowe 263 310 953
Koszty finansowe (-) (196) (213) (656)
Koszty z tytułu odpisu aktualizującego wartość firmy - - -
Zysk (strata) przed opodatkowaniem (1 673) (63) 3 909

NOTA 4. Połączenia jednostek gospodarczych

W okresie objętym niniejszym skróconym śródrocznym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym nie wystąpiły połączenia jednostek gospodarczych.

NOTA 5. Wartość firmy

Poniższa tabela przedstawia zmiany wartości firmy w poszczególnych okresach sprawozdawczych:

Wyszczególnienie od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015
Wartość brutto
Saldo na początek okresu 618 618 618
Połączenie jednostek gospodarczych - - -
Sprzedaż jednostek zależnych (-) - - -
Różnice kursowe netto z przeliczenia - - -
Inne korekty - - -
Wartość brutto na koniec okresu 618 618 618
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)
Wyszczególnienie od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015
Odpisy z tytułu utraty wartości
Saldo na początek okresu 618 618 618
Odpisy ujęte jako koszt w okresie - - -
Różnice kursowe netto z przeliczenia - - -
Inne zmiany – sprzedaż jednostek zależnych (-) - - -
Odpisy z tytułu utraty wartości na koniec okresu 618 618 618
Wartość firmy - wartość bilansowa na koniec okresu - - -
Na
kap
ita
łow
ej:
zw
a g
rup
y		 Gru
Kap
ita
łow
a T
ESG
AS
pa
Ok
ob
ję
zda
nie
m f
ina
ty s
res
pra
wo
nso
wy
m:		 01.
01.
201
6 –
31
.03
.20
16
lut
zda
zło
ols
ki (
)
Wa
ty p
PLN
a s
pra
wo
wc
za:
okr
leń
Poz
iom
za
ąg
:		 tkie
kw
ach
zło
h p
ols
kic
h (
o il
ska
)
raż
iąc
ie w
o in
ej
oty
tys
tyc
wsz
ys
wy
one
są
w
e n
zan
acz

NOTA 6. Wartości niematerialne

Wartości niematerialne użytkowane przez Grupę obejmują głównie oprogramowanie komputerowe (łącznie ze związanymi z tym oprogramowaniem licencjami).

ó
ln
Wy
ien
ie
szc
zeg		 i tow
Zn
k
a
aro
we		 Pa
ty i
ten
l
ice
je
nc		 Op
an ie ko
rog
ram
ow
ute
mp
row
e		 Ko
szt
y pra
c
jow
h
roz
wo
yc		 łe
Po
ta
zos
śc
i
rto
wa
iem
ia
lne
ate
n
r		 śc
i
Wa
rto
iem
ia
lne
ate
n
r
kc
ie
tra
w
ia
tw
wy
arz
an		 Ra
zem
kre
d 0
1.0
do
31
.03
.20
16
ku
1
za
o
s o
ro
ś
ć
bi
lan
dz
ń 0
ku
Wa
ie
1.0
1.2
01
6 r
rto
ett
sow
a n
o n
a
o		 - - 32
2		 - - - 32
2
by
cie
łąc
ie j
dn
k g
da
h
Na
ost
pr
zez
po
zen
e
e
os
po
rcz
yc		 - - - - - - -
ksz
(na
by
lea
)
Zw
ię
ia
cie
ie,
sin
tw
en
, w
y
orz
en
g		 - - - - - - -
da
ó
ł
ki z
leż
(-
)
Sp
ż s
nej
rze
p
a		 - - - - - - -
(z
)
(-
)
Zm
nie
jsz
ia
by
cie
li
kw
i
da
cja
en
,		 - - - - - - -
(re
k
las
fi
kac
)
Inn
mi
je,
mi
nia
itp
e z
an
y
y
pr
ze
esz
cze		 - - - - - - -
/-
nie
do
ści
dzi
j
(
)
Prz
art
+
esz
aco
wa
w
o
go
we		 - - - - - - -
(-
)
Am
cja
ort
yza		 - - (
)
39		 - - - (
)
39
dp
ktu
lizu
łu
ści
(-
)
O
isy
jąc
ty
tu
utr
aty
art
a
a
e z
w
o		 - - - - - - -
óc
ów
O
dw
ie o
dp
is
ktu
lizu
jąc
h
r
en
a
a
yc		 - - - - - - -
óż
ku
licz
(
/-
)
R
nic
ia
tto
e
rso
we
ne
z p
rze
en
+		 - - - - - - -
ś
ć
b
lan
dz
ń 3
ku
Wa
i
ie
1.0
3.2
01
6 r
rto
ett
sow
a n
o n
a
o		 - - 28
3		 - - - 28
3
kre
d 0
do
ku
1.0
1
31
.03
.20
15
za
o
s o
ro
ś
ć
bi
lan
dz
ie
ń 0
1.0
1.2
01
ku
Wa
4 r
rto
ett
sow
a n
o n
a
o		 - - 44
5		 - - - 44
5
by
łąc
dn
k g
da
h
Na
cie
ie j
ost
pr
zez
po
zen
e
e
os
po
rcz
yc		 - - - - - - -
ksz
(na
by
lea
)
Zw
ię
ia
cie
ie,
sin
tw
en
, w
y
orz
en
g		 - - 12 - - - 12
ó
(-
)
Sp
da
ż s
ł
ki z
leż
nej
rze
p
a		 - - - - - - -
(z
by
li
kw
da
)
(-
)
Zm
nie
jsz
ia
cie
i
cja
en
,		 - - - - - - -
mi
(re
k
las
fi
kac
je,
mi
nia
itp
)
Inn
e z
an
y
y
pr
ze
esz
cze		 - - - - - - -
do
ści
dzi
(
/-
)
Prz
nie
j
art
esz
aco
wa
w
o
go
we
+		 - - - - - - -
(-
)
Am
cja
ort
yza		 - - (
)
43		 - - - (
)
43
ści
(-
)
O
dp
isy
ktu
lizu
jąc
łu
ty
tu
utr
aty
art
a
a
e z
w
o		 - - - - - - -
dw
óc
dp
ów
ktu
lizu
h
O
ie o
is
jąc
r
en
a
a
yc		 - - - - - - -
óż
(
/-
)
R
nic
ku
licz
ia
tto
+
e
rso
we
ne
z p
rze
en		 - - - - - - -
ś
ć
b
lan
dz
ń 3
ku
Wa
i
ie
1.0
3.2
01
5 r
rto
ett
sow
a n
o n
a
o		 - - 41
4		 - - - 41
4
kap
łow
Na
ita
ej:
zw
a g
rup
y		 łow
Gru
Kap
ita
a T
ESG
AS
pa
Ok
ob
ję
zda
nie
m f
ina
ty s
res
pra
wo
nso
wy
m:		 ki (
)
01.
01.
201
6 –
31
.03
.20
16
Wa
lut
zda
zło
ols
PLN
ty p
a s
pra
wo
wc
za:
okr
leń
Poz
iom
za
ąg
:		 tkie
kw
ach
zło
h p
ols
kic
h (
o il
ska
)
raż
iąc
ie w
o in
ej
oty
tys
tyc
wsz
ys
wy
one
są
w
e n
zan
acz
ó
ln
ien
ie
Wy
szc
zeg		 i tow
k
Zn
a
aro
we		 Pa
ty i
ten
l
ice
je
nc		 Op
an ie ko
rog
ram
ow
ute
mp
row
e		 Ko
szt
y pra
c
h
jow
roz
wo
yc		 łe
Po
ta
zos
śc
i
rto
wa
lne
iem
ia
ate
n
r		 Wa
śc
i
rto
iem
ia
lne
ate
n
r
kc
ie
tra
w
ia
tw
wy
arz
an		 Ra
zem
kre
d 0
1.0
do
31
.12
.20
ku
1
15
za
o
s o
ro
ś
ć
bi
lan
dz
ie
ń 0
1.0
1.2
01
ku
Wa
5 r
rto
ett
sow
a n
o n
a
o		 - - 445 - - - 445
by
łąc
dn
k g
da
h
Na
cie
ie j
ost
pr
zez
po
zen
e
e
os
po
rcz
yc		 - - - - - - -
ksz
(na
by
lea
)
Zw
ię
ia
cie
ie,
sin
tw
en
, w
y
orz
en
g		 - - 36 - - - 36
ó
(-
)
Sp
da
ż s
ł
ki z
leż
nej
rze
p
a		 - - - - - - -
(z
by
li
kw
da
)
(-
)
Zm
nie
jsz
ia
cie
i
cja
en
,		 - - - - - - -
(re
)
mi
k
las
fi
kac
je,
mi
nia
itp
Inn
e z
an
y
y
pr
ze
esz
cze		 - - - - - - -
do
ści
dzi
(
/-
)
Prz
nie
j
art
esz
aco
wa
w
o
go
we
+		 - - - - - - -
(-
)
Am
cja
ort
yza		 - - (
)
159		 - - - (
)
159
ści
(-
)
O
dp
isy
ktu
lizu
jąc
łu
ty
tu
utr
aty
art
a
a
e z
o
w		 - - - - - - -
dw
óc
dp
ów
ktu
lizu
h
O
ie o
is
jąc
r
en
a
a
yc		 - - - - - - -
óż
(
/-
)
R
nic
ku
licz
ia
tto
e
rso
we
ne
z p
rze
en
+		 - - - - - - -
ś
ć
b
i
lan
dz
ie
ń 3
ku
Wa
1.1
2.2
01
5 r
rto
ett
sow
a n
o n
a
o		 - - 32
2		 - - - 32
2

W okresie od 01.01.2016 do 31.03.2016 roku Grupa Kapitałowa TESGAS nie nabyła nowych wartości niematerialnych (I kwartał 2015 roku: 12 tys. PLN; 2015 rok: 36 tys. PLN).

Grupa nie wykorzystuje w działalności składników wartości niematerialnych, których okres użytkowania byłby nieokreślony.

Na dzień bilansowy nie wystąpiła utrata wartości niematerialnych.

Na dzień 31 marca 2016 roku, na dzień 31 marca 2015 roku oraz na dzień 31.12.2015 roku Grupa Kapitałowa TESGAS nie poczyniła zobowiązań na rzecz dokonania zakupu wartości niematerialnych.

kap
łow
Na
ita
ej:
zw
a g
rup
y		 łow
Gru
Kap
ita
a T
ESG
AS
pa
Ok
ob
ję
zda
nie
m f
ina
ty s
res
pra
wo
nso
wy
m:		 ki (
)
01.
01.
201
6 –
31
.03
.20
16
Wa
lut
zda
zło
ols
PLN
ty p
a s
pra
wo
wc
za:
okr
leń
Poz
iom
za
ąg
:		 tkie
kw
ach
zło
h p
ols
kic
h (
o il
ska
)
raż
iąc
ie w
o in
ej
oty
tys
tyc
wsz
ys
wy
one
są
w
e n
zan
acz

NOTA 7. Rzeczowe aktywa trwałe

Poniższa tabela przedstawia nabycia i zbycia oraz odpisy aktualizujące wartość rzeczowych aktywów trwałych:

ó
ln
Wy
ien
ie
szc
zeg		 Gr
ty
un		 Bu
i bu
dy
k
i
n
do
le
w		 Ma
szy
ny
i u
dze
ia
rzą
n		 Śro
i tra
d
k
ort
nsp
u		 łe śro
Po
ta
zos
d
k
i trw
łe
a		 Rze
czo
we
kty
łe
tr
a
wa
wa
kc
ie
tra
w
ia
tw
wy
arz
an		 Ra
zem
kre
d 0
1.0
do
31
.03
.20
16
ku
1
za
o
s o
ro
ś
ć
bi
lan
dz
ie
ń 0
1.0
1.2
01
6 r
ku
Wa
rto
ett
sow
a n
o n
a
o		 6 2
25		 20
36
6		 6 4
03		 4 3
40		 83
8		 01
1 7		 39
87
3
by
łąc
dn
k g
da
h
Na
cie
ie j
ost
pr
zez
po
zen
e
e
os
po
rcz
yc		 - - - - - - -
ksz
(na
by
lea
)
Zw
ię
ia
cie
ie,
sin
tw
en
, w
y
orz
en
g		 - - 55 77 35 48
0		 64
7
ó
(-
)
Sp
da
ż s
ł
ki z
leż
nej
rze
p
a		 - - - - - - -
(z
by
li
kw
da
)
(-
)
Zm
nie
jsz
ia
cie
i
cja
en
,		 - - - (
)
35		 - - (
)
35
(re
)
mi
k
las
fi
kac
je,
mi
nia
itp
Inn
e z
an
y
y
pr
ze
esz
cze		 - 1 6
72		 - - - (
)
1 6
72		 -
do
ści
dzi
(
/-
)
Prz
nie
j
art
esz
aco
wa
w
o
go
we
+		 - - - - - - -
(-
)
Am
cja
ort
yza		 - (
)
21
3		 (
)
22
5		 (
)
19
4		 (
)
29		 - (
)
66
1
ści
(-
)
O
dp
isy
ktu
lizu
jąc
łu
ty
tu
utr
aty
art
a
a
e z
o
w		 - - - - - - -
dw
óc
dp
ów
ktu
lizu
h
O
ie o
is
jąc
r
en
a
a
yc		 - - - - - - -
(
/-
)
óż
nic
ku
licz
ia
R
tto
+
e
rso
we
ne
z p
rze
en		 - - - - - - -
ś
ć
ń 3
Wa
b
i
lan
dz
ie
1.0
3.2
01
6 r
ku
rto
ett
sow
a n
o n
a
o		 6 2
25		 21
82
4		 6 2
33		 4 1
88		 84
4		 50
9		 39
82
4
kre
d 0
1.0
1
do
31
.03
.20
15
ku
za
o
s o
ro
ś
ć
ń 0
Wa
bi
lan
dz
ie
1.0
1.2
01
5 r
ku
rto
ett
sow
a n
o n
a
o		 6 2
25		 20
09
5		 5 0
72		 3 3
78		 83
4		 3 4
29		 39
03
4
by
łąc
dn
k g
da
h
Na
cie
ie j
ost
pr
zez
po
zen
e
e
os
po
rcz
yc		 - - - - - - -
(na
)
ię
ksz
ia
by
cie
ie,
lea
sin
Zw
tw
en
, w
y
orz
en
g		 - 4 6 21 58 46
5		 55
4
da
ó
ł
ki z
leż
(-
)
Sp
ż s
nej
rze
p
a		 - - - - - - -
(z
by
li
kw
da
)
(-
)
Zm
nie
jsz
ia
cie
i
cja
en
,		 - - - (
)
20		 - - (
)
20
(re
fi
)
Inn
mi
k
las
kac
je,
mi
nia
itp
e z
an
pr
ze
esz
cze
y
y		 - - - - - - -
/-
do
ści
dzi
(
)
Prz
nie
j
art
+
esz
aco
wa
w
o
go
we		 - - - - - - -
(-
)
cja
Am
ort
yza		 - (
)
20
4		 (
)
18
6		 (
)
16
7		 (
)
36		 - (
)
59
2
dp
ktu
lizu
łu
ści
(-
)
O
isy
jąc
ty
tu
utr
aty
art
a
a
e z
w
o		 - - - - - - -
dw
óc
dp
ów
ktu
lizu
h
O
ie o
is
jąc
r
en
a
a
yc		 - - - - - - -
óż
ku
licz
(
/-
)
R
nic
ia
tto
e
rso
we
ne
z p
rze
en
+		 - - - - - - -
ś
ć
b
i
lan
dz
ie
ń 3
1.0
3.2
01
ku
Wa
5 r
rto
ett
sow
a n
o n
a
o		 6 2
25		 19
83
1		 4 9
16		 3 2
13		 83
3		 3 9
59		 38
97
6
kap
łow
Na
ita
ej:
zw
a g
rup
y		 łow
Gru
Kap
ita
a T
ESG
AS
pa
Ok
ob
zda
m f
ję
nie
ina
ty s
res
pra
wo
nso
wy
m:		 lut
zda
zło
ols
ki (
)
01.
01.
201
6 –
31
.03
.20
16
Wa
PLN
ty p
a s
pra
wo
wc
za:
iom
okr
leń
Poz
za
ąg
:		 tkie
kw
raż
iąc
ach
zło
h p
ols
kic
h (
o il
ie w
ska
o in
ej
)
oty
tys
tyc
wsz
ys
wy
one
są
w
e n
zan
acz
ó
ln
ien
ie
Wy
szc
zeg		 Gr
ty
un		 dy
k
Bu
i bu
i
n
do
le
w		 Ma
szy
ny
i u
dze
ia
rzą
n		 Śro
d
k
i tra
ort
nsp
u		 łe śro
Po
ta
zos
i trw
d
k
łe
a		 Rze
czo
we
kty
łe
tr
a
wa
wa
kc
ie
tra
w
ia
tw
wy
arz
an		 Ra
zem
kre
d 0
do
ku
1.0
1
31
.12
.20
15
za
o
s o
ro
ś
ć
bi
lan
dz
ń 0
ku
Wa
ie
1.0
1.2
01
5 r
rto
ett
sow
a n
o n
a
o		 6 2
25		 20
09
5		 5 0
72		 3 3
78		 83
4		 3 4
29		 39
03
4
by
łąc
dn
k g
da
h
Na
cie
ie j
ost
pr
zez
po
zen
e
e
os
po
rcz
yc		 - - - - - - -
(na
)
ię
ksz
ia
by
cie
ie,
lea
sin
Zw
tw
en
, w
y
orz
en
g		 - 11
0		 1 2
42		 1 7
73		 13
5		 17
8		 3 4
38
da
ó
ł
ki z
leż
(-
)
Sp
ż s
nej
rze
p
a		 - - - - - - -
nie
jsz
ia
(z
by
cie
li
kw
i
da
cja
)
(-
)
Zm
en
,		 - - (
)
4		 (
)
66		 (
)
3		 - (
)
73
(re
k
las
fi
kac
)
Inn
mi
je,
mi
nia
itp
e z
an
pr
ze
esz
cze
y
y		 - 96
8		 93
8		 - - (
)
1 9
06		 -
/-
do
ści
dzi
(
)
Prz
nie
j
art
+
esz
aco
wa
w
o
go
we		 - - - - - - -
(-
)
cja
Am
ort
yza		 - (
)
80
7		 (
)
84
5		 (
)
6
74		 (
)
12
8		 - (
)
2 5
26
dp
ktu
lizu
łu
ści
(-
)
O
isy
jąc
ty
tu
utr
aty
art
a
a
e z
w
o		 - - - - - - -
dw
óc
ie o
dp
is
ów
ktu
lizu
jąc
h
O
r
en
a
a
yc		 - - - - - - -
óż
ku
licz
(
/-
)
R
nic
ia
tto
+
e
rso
we
ne
z p
rze
en		 - - - - - - -
Wa
ś
ć
b
i
lan
dz
ie
ń 3
1.1
2.2
01
ku
rto
ett
5 r
sow
a n
o n
a
o		 6 2
25		 20
36
6		 6 4
03		 4 3
40		 83
8		 1 7
01		 39
87
3

W okresie pierwszych trzech miesięcy 2016 roku Grupa nabyła rzeczowe aktywa trwałe o wartości 647 tys. PLN (I kwartał 2015 roku: 554 tys. PLN; 2015 rok: 3.438 tys. PLN).

Na dzień bilansowy nie wystąpiła potrzeba tworzenia odpisu z tytułu utraty wartości rzeczowych aktywów trwałych.

Na dzień 31 marca 2016 roku Grupa Kapitałowa złożyła zamówienie dotyczące nabycia rzeczowych aktywów trwałych o łącznej wartości 195 tys. PLN, a na dzień 31.12.2015 roku 48 tys. PLN.

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016
Waluta sprawozdawcza:
złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

NOTA 8. Wartość godziwa instrumentów finansowych

MSR 34 wymaga zamieszczenia w śródrocznym skróconym sprawozdaniu finansowym wybranych ujawnień z MSSF 7 Instrumenty finansowe: ujawnianie informacji oraz MSSF 13 Ustalanie wartości godziwej. Ujawnienia te dotyczą wartości godziwej instrumentów finansowych wg ich klas oraz wg poziomów wartości godziwej.

Wartość godziwa wg klas aktywów i zobowiązań finansowych

Porównanie wartości bilansowej aktywów oraz zobowiązań finansowych z ich wartością godziwą przedstawia się następująco (zestawienie obejmuje wszystkie aktywa i zobowiązania finansowe, bez względu na to czy w sprawozdaniu finansowym są one ujmowane w zamortyzowanym koszcie czy w wartości godziwej):

31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015
Klasa instrumentu finansowego Wartość
godziwa		 Wartość
bilansowa		 Wartość
godziwa		 Wartość
bilansowa		 Wartość
godziwa		 Wartość
bilansowa
Aktywa:
Pożyczki 7 7 13 13 8 8
Należności z tytułu dostaw i usług
oraz pozostałe		 8 829 8 829 15 448 15 448 19 317 19 317
Pochodne instrumenty finansowe - - - - - -
Papiery dłużne - - - - - -
Akcje spółek notowanych - - - - - -
Udziały, akcje spółek - - - - - -
nienotowanych
Jednostki funduszy inwestycyjnych - - - - - -
Pozostałe klasy pozostałych - - - - - -
aktywów finansowych
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 30 493 30 493 34 035 34 035 38 546 38 546
Zobowiązania: - - - -
Kredyty w rachunku kredytowym 4 712 4 712 5 410 5 410 4 886 4 886
Kredyty w rachunku bieżącym 2 2 3 3 - -
Pożyczki - - - - - -
Dłużne papiery wartościowe - - - - - -
Leasing finansowy 2 573 2 573 7 788 7 788 7 777 7 777
Pochodne instrumenty finansowe - - - - - -
Zobowiązania z tytułu dostaw i
usług oraz pozostałe		 8 143 8 143 8 365 8 365 11 959 11 959

Sposób ustalenia wartości godziwej instrumentów finansowych został zaprezentowany w ostatnim rocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy. Na zmianę wartości godziwej w prezentowanych okresach wpływ miały następujące czynniki:

  • a) zmniejszenie wartości godziwej pozycji "Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe" na dzień 31.03.2016 w odniesieniu do 31.12.2015 wynika głównie z otrzymania należności powstałych na koniec poprzedniego roku obrotowego,
  • b) zmniejszenie wartości godziwej środków pieniężnych związane jest z ujemnym przepływem środków pieniężnych w okresie objętym sprawozdaniem. Zaliczkowanie materiałów i usług niezbędnych do realizacji zleceń budowlanych, spłata bieżących zobowiązań oraz wydatki inwestycyjne spowodowały wyższe zapotrzebowanie na środki pieniężne aniżeli w okresach poprzednich.
  • c) zmniejszenie wartości godziwej kredytów występuje w efekcie systematycznego spłacania, przewidzianego w harmonogramach, długu oprocentowanego,
  • d) zmniejszenie wartości godziwej leasingu finansowego wynika z zakończenia umownego okresu leasingu nieruchomości inwestycyjnej poprzez wykupienie nieruchomości inwestycyjnej oraz spłaty bieżących opłat leasingowych,
  • e) zmniejszenie wartości godziwej pozycji "zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe" na dzień 31.03.2016 w odniesieniu do 31.12.2015 wynika z dokonania spłat części zobowiązań dostawcom materiałów i usług.

Grupa nie zalicza żadnych instrumentów z klasy kredytów i pożyczek do zobowiązań finansowych wyznaczonych do wyceny w wartości godziwej przez rachunek zysków i strat. Wszystkie kredyty, pożyczki i inne instrumenty dłużne wyceniane są w wartości wymagającej zapłaty ze względu na nieznaczne efekty dyskonta. W związku z tym, że wszystkie zobowiązania finansowe oparte są na zmiennych stopach procentowych, Grupa nie dokonywała wyceny wartości godziwej tych zobowiązań finansowych – ich wartość bilansowa uznawana jest przez Grupę za rozsądne przybliżenie wartości godziwej.

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016
Waluta sprawozdawcza:
złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

Grupa nie dokonywała wyceny wartości godziwej należności oraz zobowiązań z tytułu dostaw i usług – ich wartość bilansowa uznawana jest przez Grupę za rozsądne przybliżenie wartości godziwej.

Poziomy wartości godziwej instrumentów finansowych

W okresie objętym niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym w Grupie Kapitałowej TESGAS nie występowały instrumenty ujmowane w wartości godziwej.

Przekwalifikowanie aktywów finansowych

Spółka nie dokonała przekwalifikowania składników aktywów finansowych, które spowodowałoby zmianę zasad wyceny tych aktywów pomiędzy wartością godziwą a ceną nabycia lub metodą zamortyzowanego kosztu.

Odpisy aktualizujące wartość zapasów:

od 01.01 do od 01.01 do od 01.01 do
Wyszczególnienie 31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015
Stan na początek okresu 1 032 998 998
Odpisy ujęte jako koszt w okresie 3 0 102
Odpisy odwrócone w okresie (-) (2) (0) (9)
Odpisy wykorzystane (-) (21) (12) (60)
Stan na koniec okresu 1 012 986 1 032

W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem Grupa dokonała odpisu aktualizującego wartość zapasów na kwotę 3 tys. PLN. Ponadto w analizowanym okresie wykorzystano odpis aktualizujący lub nastąpiło jego odwrócenie w kwocie 23 tys. PLN.

Odpisy aktualizujące wartość należności i pożyczek:

Wyszczególnienie od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015
Stan na początek okresu 5 285 4 933 4 925
Połączenie jednostek gospodarczych - - -
Odpisy ujęte jako koszt w okresie 20 468 579
Odpisy odwrócone ujęte jako przychód w okresie (-) (31) (45) (219)
Odpisy wykorzystane (-) - - -
Inne zmiany - - -
Stan na koniec okresu 5 274 5 355 5 285

W okresie objętym sprawozdaniem dokonano odpisów aktualizujących wartość należności w łącznej kwocie 20 tys. PLN. W okresie objętym sprawozdaniem nie wystąpiły odpisy aktualizujące wartość pozostałych aktywów finansowych.

NOTA 10. Kapitał podstawowy

Kapitał podstawowy według stanu na dzień bilansowy:

Wyszczególnienie 31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015
Liczba akcji 11 350 000 11 350 000 11 350 000
Wartość nominalna akcji (PLN) 1,00 1,00 1,00
Kapitał podstawowy (w PLN) 11 350 000 11 350 000 11 350 000

W prezentowanych okresach sprawozdawczych nie wyemitowano nowych akcji.

Wyszczególnienie Wartość nominalna
serii / emisji
w zł		 Liczba akcji Cena
emisyjna
(w zł )		 Data
rejestracji
serii / emisji
Kapitał podstawowy na dzień 01.01.2015 roku 11 350 000 11 350 000 X X
Kapitał podstawowy na dzień 31.03.2015 roku 11 350 000 11 350 000 X X
Kapitał podstawowy na dzień 31.12.2015 roku 11 350 000 11 350 000 X X
Kapitał podstawowy na dzień 31.03.2016 roku 11 350 000 11 350 000 X X

W okresie objętym sprawozdaniem nie nastąpiło podwyższenie kapitału zakładowego Emitenta.

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

NOTA 11. Programy płatności akcjami

W okresie objętym sprawozdaniem finansowym w Grupie Kapitałowej TESGAS nie został uruchomiony ani nie obowiązywał program płatności akcjami.

NOTA 12. Dywidendy

Emitent nie dokonywał zaliczkowych wypłat dywidendy z wyniku za 2015 rok.

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku TESGAS S.A., jak też żadna ze spółek Grupy Kapitałowej TESGAS nie wypłaciła dywidendy.

W dniu 04 maja 2016 roku Zarządu Emitenta podjął decyzję o rekomendowaniu Walnemu Zgromadzeniu TESGAS przeznaczenia kwoty 1.135.000,00 zł z zysku netto za rok 2015 na wypłatę dywidendy. Oznacza to wypłatę dywidendy na jedną akcję w wysokości 0,10 zł. Po uzyskaniu w dniu 04 maja 2016 roku pozytywnej opinii Rady Nadzorczej TESGAS, Zarząd Spółki zwróci się do Walnego Zgromadzenia TESGAS z wnioskiem o podjęcie uchwały o podziale zysku.

NOTA 13. Emisja i wykup papierów dłużnych

W okresie pierwszych trzech miesięcy 2016 roku Spółka dominująca, ani żadna z jej spółek zależnych, nie wyemitowała lub wykupiła papierów dłużnych.

NOTA 14. Naruszenie postanowień umów (kredyty, pożyczki)

W okresie objętym sprawozdaniem spółki Grupy Kapitałowej realizowały postanowienia zawartych umów kredytowych oraz umów pożyczek.

NOTA 15. Rezerwy

Wartość rezerw ujętych w skróconym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym oraz ich zmiany w poszczególnych okresach przedstawiały się następująco:

Rezerwy na Pozostałe rezerwy, w tym na:
Wyszczególnienie długoterminowe
świadczenia
pracownicze		 naprawy
gwarancyjne		 sprawy
sądowe		 inne razem
za okres od 01.01 do 31.03.2016 roku
Stan na początek okresu 212 343 - 226 569
Zwiększenie rezerw ujęte jako koszt w okresie 6 - - - -
Rozwiązanie rezerw ujęte jako przychód w
okresie (-)		 (2) (10) - - (10)
Wykorzystanie rezerw (-) - - - (34) (34)
Zwiększenie przez połączenie jednostek - - - - -
gospodarczych
Inne zmiany		 - - - - -
Stan rezerw na dzień 31.03.2016 roku 215 333 - 193 525
za okres od 01.01 do 31.03.2015 roku
Stan na początek okresu 191 238 - 279 518
Zwiększenie rezerw ujęte jako koszt w okresie 5 17 - 30 47
Rozwiązanie rezerw ujęte jako przychód w
okresie (-)		 (0) - - (55) (55)
Wykorzystanie rezerw (-) - - - (90) (90)
Zwiększenie przez połączenie jednostek - - - - -
gospodarczych
Inne zmiany		 - - - - -
Stan rezerw na dzień 3103.2015 roku 195 255 - 164 419
za okres od 01.01 do 31.12.2015 roku
Stan na początek okresu 191 238 - 279 518
Zwiększenie rezerw ujęte jako koszt w okresie 25 108 - 119 227
Rozwiązanie rezerw ujęte jako przychód w (4) (4) - (42) (47)
okresie (-)
Wykorzystanie rezerw (-)
Zwiększenie przez połączenie jednostek		 -
-		 -
-		 -
-		 (129)
-		 (129)
-
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)
Wyszczególnienie Rezerwy na Pozostałe rezerwy, w tym na:
długoterminowe
świadczenia
pracownicze		 naprawy
gwarancyjne		 sprawy
sądowe		 inne razem
gospodarczych
Inne zmiany - - - - -
Stan rezerw na dzień 31.12.2015 roku 212 343 - 226 569

W kolumnie "Inne" Grupa prezentuje na dzień 31.03.2016 głównie wartość rezerwy na możliwe do poniesienia kary umowne w związku z nieterminowym wykonaniem prac.

Rezerwę na naprawy gwarancyjne szacuje się, jako ustalony przez Zarząd Spółki dominującej procent osiągniętych w danym roku przychodów z tytułu realizowanych umów o usługę budowlaną. Rezerwy utrzymywane są do dnia wygaśnięcia prawa do realizacji gwarancji lub roszczeń naprawczych. Z uwagi na niepewność co do terminu wypływu korzyści ekonomicznych, rezerwa ta prezentowana jest jako krótkoterminowa.

NOTA 16. Zobowiązania warunkowe

Wartość zobowiązań warunkowych według stanu na koniec poszczególnych okresów przedstawia się następująco:

Wyszczególnienie 31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015
Wobec jednostek powiązanych objętych konsolidacją:
Gwarancje udzielone 300 - 300
Jednostki powiązane objęte konsolidacją razem 300 - 300
Wobec pozostałych jednostek:
Gwarancje udzielone w związku z realizacją kontraktu 1 232 1 457 2 605
Gwarancje udzielone do umów o usługę budowlaną 8 004 8 700 5 777
Pozostałe jednostki razem 9 236 10 157 8 382
Zobowiązania warunkowe ogółem 9 536 10 157 8 682

Na dzień 31.03.2016 spółki z Grupy Kapitałowej nie były stroną sporów, z których mógłby wynikać wypływ istotnych korzyści ekonomicznych poza sporem ze spółką Gaz & Oil Project Management Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w upadłości likwidacyjnej z siedzibą w Elblągu opisanym w punkcie "Znaczące zdarzenia i transakcje" skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2015 rok.

NOTA 17. Działalność zaniechana

W okresie śródrocznym zakończonym 31 marca 2016 roku nie miało miejsca zaniechanie którejkolwiek z prowadzonych przez Grupę działalności.

NOTA 18. Transakcje z jednostkami powiązanymi

Podmioty powiązane z Grupą Kapitałową obejmują kluczowy personel kierowniczy oraz pozostałe podmioty powiązane, do których Grupa zalicza podmioty kontrolowane przez właścicieli Spółki dominującej.

Nierozliczone salda należności oraz zobowiązań regulowane są w środkach pieniężnych.

W prezentowanych okresach nie wystąpiły zobowiązania warunkowe dotyczące podmiotów powiązanych.

Do kluczowego personelu kierowniczego Grupa zalicza członków zarządu i rady nadzorczej Spółki dominującej oraz spółek zależnych. Wynagrodzenie kluczowego personelu w okresie objętym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym wynosi:

Wyszczególnienie od 01.01 do od 01.01 do od 01.01 do
31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015
Świadczenia na rzecz personelu kierowniczego
Krótkoterminowe świadczenia pracownicze 372 355 1 443
Świadczenia z tyt. rozwiązania stosunku pracy - - -
Płatności w formie akcji własnych - - -
Pozostałe świadczenia 4 2 19
Razem 375 357 1 462
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

Grupa Kapitałowa nie udzieliła kluczowemu personelowi kierowniczemu żadnych pożyczek w okresie objętym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym.

W pierwszym kwartale 2016 roku Grupa nie dokonywała zakupu od podmiotów kontrolowanych przez kluczowy personel kierowniczy, które nie zostały objęte konsolidacją.

W pierwszym kwartale 2016 roku Grupa nie dokonywała sprzedaży do podmiotów kontrolowanych przez kluczowy personel kierowniczy, które nie zostały objęte konsolidacją.

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku nie występowała sprzedaż do podmiotów powiązanych nieobjętych konsolidacją.

Na dzień bilansowy 31.03.2016 nie występowały należności od podmiotów powiązanych nieobjętych konsolidacją.

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku nie występował zakup od podmiotów powiązanych nieobjętych konsolidacją.

Na dzień bilansowy 31.03.2016 nie występowały zobowiązania od podmiotów powiązanych nieobjętych konsolidacją.

W okresie objętym sprawozdaniem nie zostały udzielone pożyczki podmiotom powiązanym nie objętym konsolidacją.

NOTA 19. Zdarzenia po dniu bilansowym

Po dniu 31.03.2016 nie miały miejsca zdarzenia, które wymagały ujęcia w skróconym śródrocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za okres pierwszych 3 miesięcy 2016 roku.

NOTA 20. Inne znaczące zmiany aktywów, zobowiązań, przychodów i kosztów

Grupa Kapitałowa w bilansie ujmuje wartości związane z realizacją umów o usługę budowlaną. Są one prezentowane w pozycjach "Należności z tytułu umów o usługę budowlaną" oraz "Zobowiązania z tytułu umów o usługę budowlaną".

Grupa ujmuje przychody i koszty związane z realizowanymi umowami według stopnia zaawansowania. W wyniku zmiany wartości szacunkowych w trakcie realizacji kontraktu przy określaniu stopnia zaawansowania realizowanych umów, Grupa obok wykazywania przychodów i kosztów wykazuje również zyski. Pozwala to GK TESGAS na wykazywanie efektów realizacji umów w danym okresie w oparciu o planowane zyski.

Grupa Emitenta realizuje długoterminowe umowy o usługi budowlane, których wycena na dzień bilansowy oparta jest o następujące szacunki Zarządu dotyczące planowanych wyników z realizowanych umów:

Wyszczególnienie od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015
Kwota przychodów z usług budowlanych początkowo ustalona w umowie 41 488 64 673 24 926
Zmiana przychodów z umowy (3 500) 3 632 (3 154)
Łączna kwota przychodów z umowy 37 988 68 306 21 773
Koszty umowy poniesione do dnia bilansowego 8 922 44 354 7 643
Koszty pozostające do realizacji umowy 27 740 17 803 13 032
Szacunkowe łączne koszty umowy 36 662 62 157 20 676
Szacunkowe łączne wyniki z umów o usługę budowlaną, w tym: 1 326 6 149 1 097
zyski 1 612 6 738 1 271
straty (-) (286) (589) (174)

Należności (zobowiązania) z tytułu świadczonych w poszczególnych okresach usług budowlanych prezentuje poniższa tabela:

Wyszczególnienie od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015
Koszty umowy poniesione do dnia bilansowego 8 922 44 354 7 643
Zyski narastająco ujęte do dnia bilansowego (+) 622 4 114 573
Straty narastająco ujęte do dnia bilansowego (-) (286) (589) (181)
Przychody z umowy narastająco ujęte do dnia bilansowego 9 257 47 878 8 035
Kwoty zafakturowane do dnia bilansowego (faktury częściowe) 4 586 44 573 6 867
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)
Wyszczególnienie od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015
Rozliczenie z tytułu umów na dzień bilansowy (per saldo), w tym: 4 671 3 306 1 168
należności z tytułu umów o usługę budowlaną 4 781 5 190 1 817
aktualizacja wartości należności z tytułu umów o usługę
budowlaną		 (126) (126) (126)
należności z tytułu umów o usługę budowlaną po aktualizacji 4 655 5 064 1 691
zobowiązania z tytułu umów o usługę budowlaną 110 1 885 649

NOTA 21. Inne informacje wymagane przepisami (wybrane dane finansowe przeliczone na euro)

Podstawowe pozycje bilansu sprawozdania z sytuacji finansowej, sprawozdania z wyniku oraz sprawozdania z przypływów pieniężnych, przeliczone na EURO, przedstawia tabela:

Wyszczególnienie od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015		 od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015
tys. PLN tys. EUR
Rachunek zysków i strat
Przychody ze sprzedaży 10 116 19 830 84 659 2 322 4 780 20 230
Zysk (strata) z działalności (1 741) (159) 3 612 (400) (38) 863
operacyjnej
Zysk (strata) przed
opodatkowaniem		 (1 673) (63) 3 909 (384) (15) 934
Zysk (strata) netto (1 859) (155) 3 743 (427) (37) 894
Zysk (strata) netto
przypadający akcjonariuszom (1 690) 89 3 579 (388) 21 855
podmiotu dominującego
Zysk na akcję (PLN)		 (0,15) 0,01 0,32 (0,03) 0,00 0,08
Rozwodniony zysk na akcję (0,15) 0,01 0,32 (0,03) 0,00 0,08
(PLN)
Średni kurs PLN / EUR w
okresie		 X X X 4,3559 4,1489 4,1848
Rachunek przepływów pieniężnych
Środki pieniężne netto z (1 987) 3 653 12 822 (456) 880 3 064
działalności operacyjnej
Środki pieniężne netto z
działalności inwestycyjnej (725) (423) (1 305) (166) (102) (312)
Środki pieniężne netto z (5 429) (793) (4 640) (1 246) (191) (1 109)
działalności finansowej
Zmiana netto stanu środków
pieniężnych i ich		 (8 140) 2 437 6 877 (1 869) 587 (1 643)
ekwiwalentów
Średni kurs PLN / EUR w X X X 4,3559 4,1489 4,1848
okresie
Bilans
Aktywa 101 552 107 382 113 954 23 792 26 261 26 740
Zobowiązania 7 527 8 085 7 339 1 764 1 977 1 722
długoterminowe
Zobowiązania
krótkoterminowe 14 195 20 371 24 926 3 326 4 982 5 849
Kapitał własny 79 830 78 926 81 688 18 703 19 302 19 169
Kapitał własny przypadający
akcjonariuszom jednostki
dominującej		 79 428 78 762 81 118 18 608 19 262 19 035
Kurs PLN / EUR na koniec
okresu X X X 4,2684 4,0890 4,2615
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

POZOSTAŁE INFORMACJE DO SKRÓCONEGO ŚRÓDROCZNEGO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ZA OKRES 3 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY 31 MARCA 2016 ROKU

1. Umowy zawarte między spółką a osobami zarządzającymi, przewidujące rekompensatę w przypadku ich rezygnacji lub zwolnienia

W omawianym okresie sprawozdawczym oraz w okresach wcześniejszych spółki wchodzące w skład Grupy Kapitałowej TESGAS nie zawarły z osobami zarządzającymi umów, które przewidywałyby dodatkowe świadczenia i/lub rekompensaty z tytułu rezygnacji lub zwolnienia z zajmowanego stanowiska.

2. Struktura akcjonariatu Spółki dominującej

Zgodnie z najlepszą wiedzą na dzień przekazania niniejszego śródrocznego skonsolidowanego raportu za okres 9 miesięcy zakończony 31 marca 2016 roku następujący akcjonariusze mogą wykonywać ponad 5% głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy TESGAS S.A.:

Akcjonariusz Liczba akcji % udział w kapitale
zakładowym		 Liczba głosów na WZA % udział w liczbie
głosów na WZA
Włodzimierz Kocik 2.532.143 22,31% 5.007.143 30,62%
Marzenna Kocik 2.075.250 18,28% 4.095.250 25,05%
Piotr Majewski 584.960 5,15% 1.089.960 6,67%
Aviva Investors Poland S.A. 1.054.701 9,29% 1.054.701 6,45%
ING Powszechne Towarzystwo
Emerytalne S.A.		 1.250.000 11,01% 1.250.000 7,65%
Pozostali 3.852.946 33,96% 3.852.946 23,56%

Struktura akcjonariatu uaktualniana jest na podstawie formalnych zawiadomień od akcjonariuszy posiadających, co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy Spółki, oraz aktualizowana jest na podstawie listy osób uprawnionych do udziału w walnym zgromadzeniu TESGAS S.A. sporządzonej przez Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych.

Od dnia przekazania poprzedniego skonsolidowanego raportu okresowego Grupy Kapitałowej TESGAS za 2015 rok, jak i na dzień przekazania niniejszego raportu, nie miały miejsca zmiany w stanie posiadania akcji TESGAS S.A. oraz udziałów w jednostkach powiązanych przez akcjonariuszy posiadających powyżej 5% głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy Spółki.

3. Stan posiadania akcji oraz udziałów w jednostkach Grupy Kapitałowej TESGAS przez osoby zarządzające i nadzorujące

Stan posiadania akcji Spółki dominującej przez osoby zarządzające i nadzorujące na dzień 31 marca 2016 roku:

Akcjonariusz Liczba akcji % udział w kapitale
zakładowym		 Liczba głosów na WZA % udział w liczbie
głosów na WZA
Włodzimierz Kocik 2.532.143 22,31% 5.007.143 30,62%
Marzenna Kocik 2.075.250 18,28% 4.095.250 25,05%
Piotr Majewski 584.960 5,15% 1.089.960 6,67%
Zygmunt Bączyk 8.000 0,07% 8.000 0,05%
Piotr Stobiecki 13.000 0,11% 13.000 0,08%

Żadna z osób zarządzających i nadzorujących nie posiada udziałów w jednostkach powiązanych TESGAS S.A.

Od dnia przekazania poprzedniego raportu okresowego 2015 rok do dnia przekazania niniejszego raportu nie miały miejsca zmiany w stanie posiadania akcji Spółki oraz udziałów w jednostkach powiązanych TESGAS S.A. przez osoby zarządzające i nadzorujące

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

4. Określenie łącznej liczby akcji i wartości nominalnej akcji Emitenta

Prawa akcjonariuszy na dzień 31 marca 2016 roku:

Seria
akcji		 Rodzaj akcji Rodzaj
uprzywilejowania		 Liczba akcji w
szt.		 Wartość
nominalna		 Sposób pokrycia kapitału
A uprzywilejowane co do głosu 5.000.000 5.000.000 zł zamiana udziałów na akcje
B na okaziciela brak 750.000 750.000 zł gotówka
C na okaziciela brak 300.000 300.000 zł gotówka
D na okaziciela brak 1.300.000 1.300.000 zł gotówka
E na okaziciela brak 4.000.000 4.000.000 zł gotówka
RAZEM 11.350.000 11.350.000 zł -

Akcje imienne serii A uprzywilejowane są co do głosu w ten sposób, że na jedną akcję przypadają dwa głosy. Akcjom zwykłym na okaziciela serii B, C, D i E przypada jeden głos na akcję.

Akcje wszystkich serii nie są uprzywilejowane co do dywidendy oraz zwrotu z kapitału.

5. Informacja o umowach, w wyniku których mogą wystąpić zmiany w proporcjach posiadanych akcji

Na dzień złożenia niniejszego sprawozdania Zarząd Spółki dominującej nie posiada informacji na temat umów, w wyniku których mogłaby nastąpić zmiana w proporcjach posiadanych akcji.

6. Informacja o nabyciu akcji własnych

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 r. nie miało miejsca nabycie akcji własnych.

7. Ograniczenia w zakresie przenoszenia prawa własności papierów wartościowych Emitenta

Zgodnie z § 11 Statutu Spółki TESGAS S.A., zbycie akcji imiennych serii A wymaga zgody Zarządu Spółki dominującej. Ponadto każdemu z akcjonariuszy założycieli tj. Panu Włodzimierzowi Kocik, Pani Marzennie Kocik oraz Panu Piotrowi Majewskiemu, przysługuje prawo pierwokupu nabycia akcji serii A.

8. Ograniczenia odnośnie wykonywania prawa głosu

W Statucie Spółki dominującej brak jest postanowień dotyczących ograniczenia wykonywania prawa głosu przez posiadaczy określonej części lub liczby głosów.

9. Informacja o emisji, wykupie oraz spłacie nieudziałowych i kapitałowych papierów wartościowych

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku Grupa Kapitałowa TESGAS nie dokonywała emisji, wykupu bądź spłaty dłużnych lub kapitałowych papierów wartościowych.

10. Informacja dotycząca wypłaconej lub zdeklarowanej dywidendy

W dniu 4 maja 2016 roku Zarządu Emitenta podjął decyzję o rekomendowaniu Walnemu Zgromadzeniu TESGAS przeznaczenia kwoty 1.135.000,00 zł z zysku netto za rok 2015 na wypłatę dywidendy. Oznacza to wypłatę dywidendy na jedną akcję w wysokości 0,10 zł. Zarząd Spółki zwróci się do Walnego Zgromadzenia TESGAS z wnioskiem o podjęcie uchwały o podziale zysku.

11. Postępowania toczące się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej

Na dzień 31 marca 2016 roku w stosunku do Spółki dominującej TESGAS oraz jej spółek zależnych nie toczyły się jakiekolwiek postępowania przed sądami, organami właściwymi dla postępowania arbitrażowego lub organami administracji publicznej (rządowej i samorządowej) przekraczające wartość stanowiącą co najmniej 10% kapitałów własnych.

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

Na dzień 31.03.2016 Emitent jest stroną sporu ze spółką Gaz & Oil Project Management Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w upadłości likwidacyjnej z siedzibą w Elblągu. Emitent w dniu 13 sierpnia 2015 roku otrzymał nakaz zapłaty w postępowaniu upominawczym na łączną kwotę 513.467 złotych wraz z odsetkami ustawowymi liczonymi od kwoty 500.000 zł za okres od dnia 01 stycznia 2014 roku. Szczegółowy opis powyższego sporu znajduje się w punkcie "Znaczące zdarzenia i transakcje" skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2015 rok.

12. Informacja o istotnych transakcjach zawartych przez Spółkę dominującą lub jednostkę od niej zależną

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku wszelkie transakcje zawarte z podmiotami powiązanymi miały charakter typowy i rutynowy, transakcje zawierane były na warunkach rynkowych, ich charakter i warunki wynikały z bieżącej działalności operacyjnej prowadzonej przez Spółkę dominującą i spółki z Grupy.

Do najczęstszych transakcji realizowanych pomiędzy spółkami Grupy Kapitałowej TESGAS należą:

  • świadczenie usług eksploatacji obiektów gazowych,
  • świadczenie usług wykonawstwa sieci gazowych,
  • zakup materiałów i usług pod prace budowlane,
  • świadczenie usług wynajmu pomieszczeń.

13. Informacja o zaciągniętych kredytach, umowach pożyczek

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku Grupa Kapitałowa TESGAS nie wypowiedziała ani nie zostały jej wypowiedziane żadne z dotychczasowych umów kredytowych. Ponadto w omawianym okresie spółki z Grupy Kapitałowej nie zawarły nowych umów kredytowych.

W pierwszych trzech miesiącach 2016 roku Spółka dominująca udzieliła nowej pożyczki podmiotowi powiązanemu.

14. Informacje o udzielonych pożyczkach

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku Spółka dominująca udzieliła pożyczek następującym podmiotom:

  • podmiotowi powiązanemu ("Pożyczkobiorca") w kwocie 500 tys. PLN Pożyczka została oprocentowana według zmiennej stopy procentowej kalkulowanej w oparciu o WIBOR 1M. Pożyczka została udzielona na czas określony. Termin spłaty przypada na dzień 31 grudnia 2016 roku. Łącznie zadłużenie z tytułu pożyczek udzielonych Pożyczkobiorcy wynosi 2.993 tys. PLN. Zabezpieczeniem wierzytelności Emitenta wobec Pożyczkobiorcy są, dla każdej z umów, dwa weksle własne in blanco wraz z deklaracjami wekslowymi wystawione przez Pożyczkobiorcę oraz, dla jednej z umów, zastaw rejestrowy na wszystkich udziałach w kapitale zakładowym Pożyczkobiorcy ustanowiony przez jednego z udziałowców Pożyczkobiorcy.
  • na dzień 31 marca 2016 roku Emitent jest wierzycielem z tytułu udzielonej podmiotowi powiązanemu pożyczki inwestycyjnej. Pożyczka ta została oprocentowana według zmiennej stopy procentowej kalkulowanej w oparciu o WIBOR 1M. Pożyczka została udzielona na czas określony. Termin jej ostatecznej spłaty przypada na dzień 10 lutego 2021 roku. Zabezpieczeniem wierzytelności Emitenta wobec Pożyczkobiorcy jest weksel własny in blanco wraz z deklaracją wekslową, hipoteka łączna do kwoty 4.500 tys. PLN na rzecz Emitenta ustanowiona na posiadanym przez Pożyczkobiorcę prawie użytkowania wieczystego oraz własności budynków stanowiących odrębne od gruntu przedmioty własności nieruchomości. Łączne zadłużenie z tytułu pożyczki wynosi 1.795 tys. PLN.

15. Informacja o udzielonych przez Spółkę dominującą lub jednostkę od niego zależną poręczeń kredytu lub pożyczki lub udzieleniu gwarancji - łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu, jeżeli łączna wartość istniejących gwarancji lub poręczeń stanowi równowartość 10% kapitałów własnych Emitenta

W okresie objętym raportem Spółka dominująca TESGAS ani jednostki od niej zależne, nie udzieliły poręczeń kredytu, pożyczki lub gwarancji łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu o wartości przekraczającej 10% kapitałów własnych.

16. Informacje o poręczeniach, gwarancjach oraz zobowiązaniach pozabilansowych

W okresie objętym raportem spółka TESGAS S.A. ani żadna z jej spółek zależnych nie otrzymała nowych poręczeń i gwarancji od podmiotów powiązanych i niepowiązanych, których łączna wartość przekracza 10% kapitałów własnych Emitenta. W analizowanym okresie spółka TESGAS S.A. ani żadna z jej spółek zależnych nie udzieliła poręczeń i gwarancji podmiotom

powiązanym i niepowiązanym, których łączna wartość przekracza 10% kapitałów własnych Emitenta. W dniu 09 kwietnia 2015 roku Emitent udzielił gwarancji płatności w wysokości 300 tys. PLN jednaj ze spółek zależnych celem zabezpieczenia płatności wynikających z umów najmu długoterminowego.

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

17. Analiza sytuacji majątkowej, finansowej oraz wyniku finansowego Grupy w okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku

Skonsolidowany rachunek zysków i strat

Wyszczególnienie Za okres
3 miesięcy
zakończony 31
marca 2016		 Za okres
3 miesięcy
zakończony 31
marca 2015		 Wskaźnik
dynamiki w %
31.03.2015 =
100%
Przychody ze sprzedaży 10 116 19 830 -49,0%
Przychody ze sprzedaży produktów 284 910 -68,8%
Przychody ze sprzedaży usług 9 813 18 875 -48,0%
Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów 19 46 -59,2%
Koszt własny sprzedaży 8 916 17 163 -48,1%
Koszt sprzedanych produktów 621 922 -32,6%
Koszt sprzedanych usług 8 280 16 239 -49,0%
Koszt sprzedanych towarów i materiałów 15 2 584,4%
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 1 199 2 667 -55,0%
Koszty sprzedaży 544 325 67,3%
Koszty ogólnego zarządu 2 435 2 435 -
Pozostałe przychody operacyjne 94 627 -85,0%
Pozostałe koszty operacyjne 55 693 -92,1%
Zysk (strata) z działalności operacyjnej (1 741) (159) 994,4%
Przychody finansowe 263 310 -15,0%
Koszty finansowe 196 213 -8,3%
Zysk (strata) przed opodatkowaniem (1 673) (63) 2 558,0%
Podatek dochodowy 185 92 101,9%
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej (1 859) (155) 1 101,7%
Zysk (strata) netto (1 859) (155) 1 101,7%
- przypadający akcjonariuszom podmiotu
dominującego		 (1 690) 89 -2006,4%
- przypadający podmiotom niekontrolującym (169) (243) -30,5%

Przychody ze sprzedaży Grupy Kapitałowej TESGAS wyniosły w okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku 10.116 tys. PLN i były o 49,0% niższe aniżeli przychody w analogicznym okresie 2015 roku.

Największy udział wśród przychodów ze sprzedaży stanowiły przychody ze sprzedaży usług. W pierwszych 3 miesiącach 2016 roku kształtowały się one na poziomie 9.813 tys. PLN, natomiast w analogicznym okresie 2015 roku osiągnęły poziom 18.875 tys. PLN, co oznacza spadek na poziomie 48%.

Analizując osiągnięte przychody ze sprzedaży należy zauważyć, że ich spadek nastąpił przede wszystkim w segmencie operacyjnym "Usługi dla gazownictwa". Spadek przychodów ze sprzedaży spowodowany jest poniższymi czynnikami:

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016
Waluta sprawozdawcza:
złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)
  • mniejszą ilością realizowanych kontraktów,
  • realizacją kontraktów o niższej wartości jednostkowej aniżeli w latach poprzednich
  • opóźnienie w rozpoczęciu realizacji pozyskanych zleceń,
  • spowolnienie w realizacji inwestycji prosumenckich w zakresie segmentu OZE spowodowanych nieuruchomieniem nowej transzy dotacji z NFOŚiGW,
  • opóźnienie wejścia w życie prawodawstwa związanego z odnawialnymi źródłami energii,
  • mniejsza ilość realizowanych zleceń z segmentu obróbki metali.

Koszt własny sprzedaży w pierwszych trzech miesiącach 2016 roku kształtował się na poziomie 8.916 tys. PLN i był o 48,1% niższy od kosztu własnego sprzedaży w okresie porównywalnym. Dynamika spadku przychodów ze sprzedaży była nieznacznie wyższa niż dynamika spadku kosztu własnego sprzedaży, co przełożyło się na spadek wartości rentowności brutto ze sprzedaży w Grupie Kapitałowej TESGAS. Znacznie niższe przychody osiągnięte w I kwartale 2016 roku spowodowały wygenerowanie niższego o 55% zysku brutto na sprzedaży w kwocie 1.199 tys. PLN. Poniesione w analizowanym okresie koszty zarządu były na takim samym poziomie jak w okresie porównywalnym. Strata na sprzedaży wyniosła 1.780 tys. zł. Na pozostałem działalności operacyjnej oraz na działalności finansowej Grupa osiągnęła nieznaczne zyski w kwotach odpowiednio 39 tys. PLN oraz 67 tys. PLN.

Wielkość i struktura aktywów Grupy Kapitałowej

Wyszczególnienie 31.03.2016 Wskaźnik
struktury w
%		 31.03.2015 Wskaźnik
struktury w
%
Aktywa trwałe 48 261 47,5% 47 850 44,6%
Wartość firmy - - - -
Wartości niematerialne 283 0,3% 414 0,4%
Rzeczowe aktywa trwałe 39 824 39,2% 38 976 36,3%
Nieruchomości inwestycyjne 5 717 5,6% 6 214 5,8%
Należności i pożyczki 370 0,4% 212 0,2%
Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 13 0,0% 3 0,0%
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 2 054 2,0% 2 031 1,9%
Aktywa obrotowe 53 292 52,5% 59 532 55,4%
Zapasy 5 522 5,4% 3 927 3,7%
Należności z tytułu umów o usługę budowlaną 4 655 4,6% 5 064 4,7%
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe
należności		 11 975 11,8% 16 000 14,9%
Należności z tytułu bieżącego podatku
dochodowego		 - 0,0% 6 0,0%
Pożyczki 6 0,0% 6 0,0%
Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 640 0,6% 493 0,5%
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 30 493 30,0% 34 035 31,7%
SUMA AKTYWÓW 101 552 100,0% 107 382 100,0%

Suma bilansowa Grupy Kapitałowej TESGAS wynosiła na dzień 31 marca 2016 roku 101.552 tys. PLN (spadek w wysokości 5,4% w stosunku do danych porównywalnych za rok 2015).

Wartość aktywów trwałych Grupy na dzień 31 marca 2016 kształtowała się na poziomie 48.261 tys. PLN, co oznacza wzrost w wysokości 0,9% w stosunku do danych porównywalnych 2015 roku. Aktywa trwałe na koniec marca 2016 roku stanowiły 47,5% ogólnej sumy aktywów i ich udział wzrósł o 2,9 punktu procentowego względem tego samego okresu roku ubiegłego. W strukturze aktywów trwałych największym udziałem (39,2%) charakteryzowały się rzeczowe aktywa trwałe.

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

W badanym okresie aktywa obrotowe odznaczały się dynamiką spadku (spadek w wysokości 10,5% w stosunku do danych porównywalnych za 2015 rok), a ich wartość wyniosła 53.292 tys. PLN. Ponadto ich udział w aktywach ogółem spadł w badanym okresie w porównaniu do analogicznego okresu roku poprzedniego o 2,9 punktu procentowego (z poziomu 55,4% do 52,5%). W aktywach obrotowych największą pozycję stanowiły środki pieniężne i ich ekwiwalenty, a także należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności, które stanowiły odpowiednio 30,0% i 11,8% aktywów.

Wielkość i struktura kapitałów Grupy Kapitałowej

Wyszczególnienie 31.03.2016 Wskaźnik
struktury w
%		 31.03.2015 Wskaźnik
struktury w
%
Kapitał podstawowy 11 350 11,2% 11 350 10,6%
Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości
nominalnej		 62 968 62,0% 62 968 58,6%
Zyski zatrzymane: 5 110 5,0% 4 444 4,1%
- zysk (strata) z lat ubiegłych 6 800 6,7% 4 356 4,1%
- zysk (strata) netto przypadający akcjonariuszom
jednostki dominującej		 (1 690) -1,7% 89 0,1%
Kapitał własny przypadający akcjonariuszom
jednostki dominującej		 79 428 78,2% 78 762 73,3%
Udziały niedające kontroli 402 0,4% 164 0,2%
Kapitał własny ogółem 79 830 78,6% 78 926 73,5%
Zobowiązania 21 722 21,4% 28 456 26,5%
Zobowiązania długoterminowe 7 527 7,4% 8 085 7,5%
Zobowiązania krótkoterminowe 14 195 14,0% 20 371 19,0%
SUMA PASYWÓW 101 552 100,0% 107 382 100,0%

Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej na dzień 31 marca 2016 roku wyniósł 79.428 tys. PLN (wzrost w wysokości 1,1% w stosunku do danych roku 2015). W strukturze kapitału własnego przypadającego akcjonariuszom jednostki dominującej największą pozycję stanowił kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej stanowiący 62,0% pasywów ogółem i będący wynikiem pozyskanych środków z emisji akcji serii D i E.

Zobowiązania Grupy Kapitałowej TESGAS kształtowały się na poziomie 21.722 tys. PLN (spadek w wysokości 23,7% w odniesieniu do okresu porównywalnego roku ubiegłego). W wyniku zakończenia umowy leasingu nieruchomości zmniejszeniu uległa wartość zobowiązań z tytułu leasingu z kwoty 6.635 tys. PLN do kwoty 2.573 tys. PLN na koniec I kwartału 2016 roku. Łącznie zobowiązania krótkoterminowe spadły w badanym okresie o 30,3%. Udział zobowiązań w pasywach ogółem zmniejszył się w badanym okresie o 5,0 punktu procentowego.

Przepływy środków pieniężnych Grupy Kapitałowej

Wyszczególnienie (tys. zł) Za okres 3 miesięcy
zakończony 31 marca 2016		 Za okres 3 miesięcy
zakończony 31 marca 2015
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (5 887) 3 653
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (725) (423)
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (1 529) (793)
Razem przepływy pieniężne netto (8 140) 2 473
Środki pieniężne na koniec okresu 30 493 34 035

Na dzień 31 marca 2016 roku Grupa Kapitałowa TESGAS dysponowała środkami pieniężnymi w wysokości 30.493 tys. PLN, na które składały się gotówka i jej ekwiwalenty (środki na rachunkach bankowych oraz lokaty krótkoterminowe). Biorąc pod uwagę posiadane środki własne Grupa nie przewiduje wystąpienia problemów z płynnością finansową w związku z prowadzeniem bieżącej działalności oraz realizacją planów inwestycyjnych.

Działalność operacyjna

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

W analizowanym okresie przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej były ujemne i kształtowały się na poziomie 5 887 tys. PLN. Osiągnięcie ujemnych przepływów na działalności operacyjnej wynika głównie z zaangażowania środków pieniężnych na rozpoczynanych budowach oraz spłaty zobowiązań handlowych.

Działalność inwestycyjna

Ujemne przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej w okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku to głównie efekt dokonania wydatków na nabycie rzeczowych aktywów trwałych w kwocie 727 tys. PLN.

Działalność finansowa

W pierwszym kwartale 2016 roku przepływy pieniężne netto z działalności finansowej były ujemne, co głównie było wynikiem spłaty przez Grupę swoich zobowiązań z tytułu kredytu, leasingów oraz odsetek z powyższych tytułów w kwocie 1.302 tys. PLN.

18. Analiza wskaźnikowa wyników finansowych Grupy

Płynność finansowa

Analiza płynności finansowej wskazuje, że w analizowanym okresie Grupa Kapitałowa TESGAS posiadała pełną zdolność do terminowego regulowania swoich zobowiązań bieżących, co zostało zaprezentowane poniżej:

Wyszczególnienie Formuła 31.03.2016 31.03.2015
Wskaźnik płynności bieżącej (aktywa obrotowe - krótkoterminowe rozliczenia
międzyokresowe) / zobowiązania
krótkoterminowe		 3,71 2,90
Wskaźnik płynności szybkiej (środki pieniężne i ich ekwiwalenty + należności z
tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności) /
zobowiązania krótkoterminowe		 2,99 2,46

Wartość wskaźnika płynności bieżącej wzrosła nieznacznie w pierwszym kwartale 2016 roku w porównaniu z analogicznym okresem roku poprzedniego. Wskaźnik płynności bieżącej kształtuje się na poziomie 3,71, co oznacza, że Grupa Kapitałowa TESGAS aktywami bieżącymi mogłaby w całości pokryć zobowiązania krótkoterminowe.

Wskaźnik płynności szybkiej uległ nieznacznemu podwyższeniu i wyniósł 2,99, co potwierdza brak trudności Grupy Kapitałowej w zakresie pełnego i terminowego realizowania swoich zobowiązań.

Rentowność

Wskaźniki rentowności zostały przedstawione poniżej.

Wyszczególnienie Formuła 31.03.2016 31.03.2015
Rentowność brutto ze sprzedaży Zysk brutto ze sprzedaży / przychody ze
sprzedaży		 11,9% 13,4%
Rentowność operacyjna Zysk z działalności operacyjnej / przychody ze
sprzedaży		 -17,2% -0,8%
Rentowność brutto Zysk brutto / przychody ze sprzedaży -16,5% -0,3%
Rentowność netto Grupy
Kapitałowej		 Zysk netto / przychody ze sprzedaży -18,4% -0,8%
Rentowność netto jednostki
dominującej		 Zysk netto jednostki dominującej/ przychody
ze sprzedaży		 -16,7% 0,4%
Rentowność kapitału własnego
przypadającego akcjonariuszom
jednostki dominującej		 Zysk netto przypadający akcjonariuszom
jednostki dominującej/ (kapitał własny
przypadający akcjonariuszom jednostki
dominującej - zysk netto przypadający
akcjonariuszom jednostki dominującej )		 -2,1% 0,1%
Rentowność majątku Zysk netto przypadający akcjonariuszom
jednostki dominującej / aktywa ogółem		 -1,7% 0,1%
Podstawowy zysk na jedną akcję
(w zł)		 Zysk netto przypadający akcjonariuszom
jednostki dominującej/ średnioważona liczba
akcji		 (0,15) 0,01
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

W okresie objętym analizą wskaźnik rentowności brutto ze sprzedaży uległ zmniejszeniu (z 13,4% do 11,9%) w porównaniu z jego wartością za pierwsze trzy kwartały 2015 roku. Również pozostałe prezentowane wskaźniki rentowności uległy pogorszeniu. Głównym tego powodem było wypracowania niewystarczająco wysokich przychodów generujących marże niezbędne do pokrycia kosztów ponoszonych przez Grupę. Ujemne rentowności majątku i kapitału są wynikiem osiągnięcia ujemnego wyniku finansowego.

Efektywność

Efektywność działania to umiejętność sprawnego wykorzystania posiadanych zasobów w istniejących uwarunkowaniach zewnętrznych.

Wskaźniki efektywności przedstawiono poniżej:

Wyszczególnienie Formuła 31.03.2016 31.03.2015
Wskaźnik rotacji majątku Przychody ze sprzedaży / aktywa
ogółem		 0,10 0,18
Wskaźnik obrotu rzeczowych
aktywów trwałych		 Przychody ze sprzedaży / rzeczowe
aktywa trwałe		 0,25 0,51
Wskaźnik rotacji należności
w dniach		 (Należności z tytułu dostaw i usług
oraz pozostałe należności +
Należności z tytułu umów o usługę
budowlaną) *90 dni / przychody ze
sprzedaży		 147,96 95,60
Wskaźnik rotacji zapasów
w dniach		 Zapasy *90 dni / koszt własny
sprzedaży		 55,74 20,59
Wskaźnik rotacji zobowiązań
w dniach		 (Zobowiązania z tytułu dostaw i
usług oraz pozostałe zobowiązania
+ Zobowiązania z tytułu umów o
usługę budowlaną) *90 dni / koszt
własny sprzedaży		 89,70 54,61

Na koniec marca 2016 roku zdolność Grupy Kapitałowej TESGAS do generowania przychodów ze sprzedaży mierzona obrotowością jej aktywów ukształtowała się na niższym poziomie niż w analogicznym okresie 2015 roku. Wartość wskaźnika rotacji majątku wyniosła w badanym okresie 0,10, co oznacza, że jedna złotówka majątku Grupy generowała przychody ze sprzedaży na poziomie 0,10 PLN.

Wartość wskaźnika obrotu rzeczowych aktywów trwałych uległa w analizowanym okresie pogorszeniu i osiągnęła wartość 0,25. Tak niskie wartości wskaźników rotacji majątku i aktywów trwałych jest spowodowany wygenerowaniem znacznie niższych przychodów ze sprzedaży aniżeli w I kwartale roku 2015.

Wartość wskaźnika rotacji zapasów wskazuje, iż okres obrotu zapasami w Grupie uległ znacznemu wydłużeniu (o ok. 35 dni) w badanym okresie i kształtuje się na poziomie ok. 56 dni. Wzrost ten jest głównie efektem spadku kosztu własnego sprzedaży będącego konsekwencją zmniejszenia przychodów ze sprzedaży.

Okres oczekiwania na zapłatę należności uległ wydłużeniu (o ok. 52 dni) w badanym okresie w odniesieniu do okresu poprzedniego i wynosi ok. 148 dni.

W pierwszym kwartale 2016 roku Grupa wydłużyła okres regulowania swoich zobowiązań. W okresie objętym analizą Grupa regulowała swoje zobowiązania co ok. 90 dni w porównaniu do ok. 55 dni z okresu porównywalnego 2015 roku.

W okresie objętym sprawozdaniem nieznacznemu wydłużeniu uległ cykl konwersji gotówki, który na dzień 31.03.2016 wynosił +114 dni, natomiast na dzień 31.03.2015 kształtował się na poziomie +62 dni. Biorąc pod uwagę, iż cykl konwersji gotówki pokazuje czas (w dniach) na jaki "mrożona" jest gotówka w operacyjnych aktywach obrotowych, jego wzrost jest niepożądany.

Zadłużenie

Analiza zadłużenia sprawdza strukturę kapitałów (pasywów) pod kątem jego zdolności do regulowania zobowiązań.

Wyszczególnienie Formuła 31.03.2016 31.03.2015
Wskaźnik zadłużenia zobowiązania ogółem / aktywa ogółem 21,4% 26,5%

W rozpatrywanym okresie wartość wskaźnika ogólnego zadłużenia spadła i kształtowała się na poziomie 21,4%. Spadek wartości tego wskaźnika jest pożądany, ponieważ świadczy to o mniejszym uzależnieniu się od kapitałów obcych. Taka sytuacja wynika przede wszystkim z większej dynamiki spadku zobowiązań w porównaniu do spadku wartości aktywów ogółem.

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

Na dzień bilansowy Grupa Kapitałowa TESGAS posiada dobrą płynność finansową i terminowo wywiązuje się z zaciągniętych zobowiązań.

19. Opis istotnych dokonań i niepowodzeń Grupy Kapitałowej

W okresie pierwszych trzech kwartałów 2016 roku Grupa Kapitałowa TESGAS nie odnotowała istotnych dokonań i/ lub niepowodzeń.

20. Opis czynników zdarzeń, w szczególności o nietypowym charakterze, mających znaczący wpływ na osiągnięte wyniki finansowe Grupy Kapitałowej

Do czynników i zdarzeń, w szczególności o nietypowym charakterze, mających znaczący wpływ na osiągnięte wyniki finansowe należą:

  • konkurencja na rynku budowlanym w Polsce przejawiająca się agresywną walką cenową na etapie postępowań przetargowych,
  • niepozyskanie odpowiedniej ilości kontraktów realizowanych w I kwartale 2016 roku,
  • nierozpoczęcie wystarczającej ilości kontraktów w I kwartale 2016 roku,
  • niepewność regulacyjna na rynku OZE skutkująca wstrzymaniem inwestycji w źródła odnawialne,
  • pozyskanie niewystarczającej ilości zleceń w segmencie obróbki metali,
  • wstrzymanie programów wsparcia dla instalacji prosumenckich,
  • poziom cen materiałów i usług wykorzystywanych przy realizacji kontraktów,
  • ograniczenie zakresu prac eksploatacyjnych lub utrata części zleceń serwisowych,
  • niepełne wykorzystanie posiadanych zdolności produkcyjnych,
  • stopień wykorzystania powierzchni biurowej przeznaczonej pod wynajem,
  • poziom inwestycji na rynku przesyłu i dystrybucji gazu w Polsce,
  • presja płacowa pracowników,
  • poziom inwestycji w nowy rodzaj usług świadczonych przez Emitenta,

21. Omówienie perspektyw rozwoju działalności Grupy Kapitałowej TESGAS

Strategia rozwoju oparta jest na dwóch głównych obszarach działalności, czyli obszar wykonawstwa (usługi budowlane) oraz eksploatacji. Głównym motorem wzrostu wartości Grupy Kapitałowej TESGAS będzie rynek usług wykonawczych oraz produkcja wyrobów metalowych. Dzięki budowanemu przez wiele lat wizerunkowi niezawodnego i profesjonalnego partnera Zarząd Spółki zamierza w dalszym stopniu rozwijać działalność wykonawczą. Wieloletnie doświadczenie TESGAS w pracach wykonawczych prowadzonych na obiektach gazowych, pozwala na przygotowanie się do rozpoczęcia prac budowlanych związanych rozprowadzeniem gazu dostarczanego do budowanego gazoportu.

Emitent zakłada, iż dalszy rozwój będzie następował poprzez:

  • zwiększenie zdolności przerobowych w obszarze świadczenia usług wykonawczych,
  • zwiększenie zdolności produkcyjnych w zakresie obróbki metali oraz rozszerzenie zakresu produkowanych urządzeń i elementów dla specjalistycznych dziedzin przemysłu poprzez spółkę zależną Stal Warsztat Sp. z o.o.
  • wykonywanie instalacji produkujących energię w oparciu o odnawialne źródła energii (OZE),
  • przejmowanie podmiotów działających w branży wykonawczej, które będą uzupełniały dotychczasowe kompetencje Emitenta w obszarze wykonawstwa (rozwój poprzez przejęcia).

Głównym czynnikiem wzrostu przychodów z działalności eksploatacyjnej będzie rozbudowa infrastruktury gazowniczej w północno-zachodniej Polsce oraz możliwe przejęcia podmiotów działających na rynku usług serwisowych, utrzymania ruchu oraz eksploatacji. Pozwoli to w konsekwencji na rozwój geograficzny działalności.

Działania strategiczne w obszarze wykonawstwa

W obszarze wykonawstwa strategia Grupy zakłada intensyfikację działań zmierzających do pozyskiwania kontraktów o coraz wyższej wartości jednostkowej oraz stopniowe uzupełnianie kompleksowości swojej oferty o kolejne specjalistyczne usługi. Posiadanie w Grupie Kapitałowej spółki Stal Warsztat, posiadającej specjalistyczne kompetencje w zakresie obróbki metali, pozwoliło na rozszerzenie oferty Grupy o produkcję aparatów gazowych oraz konstrukcji stalowych. Zrealizowana inwestycja modernizacji hali produkcyjnej ma na celu zwiększenie wolumenu produkcji wyrobów dla różnych dziedzin przemysłu dla klientów zarówno z kraju jaki i z terenów Unii Europejskiej. Ponadto dzięki zwiększeniu mocy wytwórczych spółki Stal Warsztat celowym będzie zwiększenie produkcji wyrobów na potrzeby zleceń realizowanych przez podmioty wchodzące w skład Grupy Kapitałowej TESGAS. Ważnym elementem rozwoju w obszarze wykonawstwa Grupy będzie również zdobywanie zleceń związanych z budową instalacji OZE w oparciu o spółkę zależną PITERN Sp. z o.o.

Rozwój działalności ma się dokonać głównie poprzez:

  • doposażenie w sprzęt dotychczasowych brygad wykonawczych Emitenta,
  • inwestycje w park maszynowy w spółce Stal Warsztat,
  • przejęcia spółek posiadających kompetencje w obszarze budownictwa, pozwalające na wzmocnienie posiadanego przez TESGAS potencjału wykonawczego oraz jego rozszerzenie,
  • zwiększenie zaangażowania podwykonawców w procesie realizacji zleceń.
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

Działania strategiczne w obszarze działalności eksploatacyjnej

W obszarze działalności eksploatacyjnej strategia Grupy zakłada utrzymanie wiodącej pozycji na rynku eksploatacji sieci gazowych na terytorium północno-zachodniej Polski.

  • W ramach utrzymania dotychczasowej pozycji rynkowej Emitent zamierza:
  • systematycznie podnosić jakość usług poprzez szkolenia pracowników oraz wyposażenie brygad serwisowych w nowoczesny sprzęt,
    • pozyskać do eksploatacji nowe obiekty dotychczas nie obsługiwane przez Grupę.

Głównym motorem wzrostu przychodów z działalności eksploatacyjnej będzie rozwój infrastruktury przesyłowej i dystrybucyjnej w północno-zachodniej Polsce dzięki inwestycjom właścicieli i operatorów sieci, tj. OGP Gaz-System oraz Grupy Kapitałowej PGNiG. Grupa Kapitałowa TESGAS nie wyklucza także przejęć spółek o ugruntowanej pozycji na rynku usług serwisowych i utrzymania ruchu działających w przedsiębiorstwach produkcyjnych na terenie kraju.

22. Ważniejsze osiągnięcia z dziedziny badań i rozwoju

Grupa Kapitałowa TESGAS zarówno na dzień 31 marca 2016 r. jak i na dzień sporządzenia niniejszego raportu, nie prowadzi badań oraz prac badawczo-rozwojowych.

23. Informacja o zawartych umowach znaczących oraz o informacjach istotnych dla działalności Grupy Kapitałowej

Najważniejsze umowy zawarte od 01 stycznia 2016 roku do dnia publikacji niniejszego raportu:

Data zawarcia
umowy		 Strony umowy Przedmiot umowy Istotne warunki
2016-03-16 Gwarant:
Bank Millennium S.A.
Zleceniodawca:
TESGAS S.A.		 Podpisanie aneksu do umowy o linie na
gwarancje bankowe oraz aneksu do
umowy przewłaszczenia kwoty
pieniężnej z dnia 14 listopada 2012 roku.		 Zwiększenie maksymalnej kwoty linii
na gwarancje bankowe:
W okresie od 09.03.2016 do
13.11.2016 Bank przyznaje
Emitentowi linię na gwarancje
bankowe do maksymalnej kwoty
8.000.000,00 PLN, przy czym dla
gwarancji:
- o okresie ważności do 150 dni
maksymalna kwota linii
(przeznaczona jedynie na gwarancje
przetargowe) wynosi 5.000.000,00
PLN,
- o okresie ważności od 150 do 84
miesięcy maksymalna kwota linii
wynosi 3.000.000,00 PLN, gdzie w
tym okresie ważność od 60 miesięcy
do 84 miesięcy maksymalna kwota
linii wynosi 500.000,00 PLN.

Więcej w RB 4/2016 http://tesgas.pl/relacje-inwestorskie/raporty-biezace-espi/4-2016-podpisanie-aneksu-do-umowy-o-linie-nagwarancje-bankowe.html

2016-04-07 Zleceniodawca:
OGP Gaz-System S.A.		 Podpisanie umowy o znaczącej wartości Wynagrodzenie umowne:
8.940.000 zł netto
Wykonawca:
TESGAS S.A.		 Przedmiotem umowy jest wykonanie
robót oraz dostawy materiałów i
urządzeń związanych z budową
gazociągu Polkowice – Żary – podetap
Polkowice – Gaworzyce województwo
dolnośląskie.		 Termin realizacji:
13 miesięcy od dnia zawarcia umowy
gaz-system-s-a.html Więcej w RB 6/2016 http://tesgas.pl/relacje-inwestorskie/raporty-biezace-espi/6-2016-podpisanie-umowy-znaczacej-ze-spolka-ogp
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

Kryterium będące podstawą uznania umowy za znaczącą:

Podstawa prawna:

  • § 5 ust. 1 pkt. 3 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz.U. 2014 poz. 133);
  • Art. 56 ust. 5 Ustawy o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych (Dz.U. 2013 poz. 1382) – aktualizacja informacji.

Szczegółowy opis zawartych umów znajduje się na stronie internetowej Spółki dominującej www.tesgas.pl w zakładce Relacje Inwestorskie.

24. Opis istotnych czynników ryzyka i zagrożeń

24.1. Czynniki ryzyka związane z otoczeniem, w jakim Grupa Kapitałowa prowadzi działalność

Ryzyko związane z koniunkturą gospodarczą w Polsce i koniunkturą w branży budowlanej

Na realizację celów strategicznych Grupy, mającą przełożenie na jej wyniki finansowe, wpływ mają m.in. czynniki makroekonomiczne. Należy do nich zaliczyć w szczególności stopę wzrostu PKB, poziom inflacji, wysokość stóp procentowych oraz ogólną kondycję polskiej gospodarki. Należy jednak podkreślić, że wymienione czynniki mają nie tylko pośredni wpływ na kondycję finansową Grupy Kapitałowej, ale również innych uczestników rynku, w tym kontrahentów Grupy. W konsekwencji czynniki te mogą mieć przełożenie na termin i wielkość wydatków inwestycyjnych planowanych przez kontrahentów Grupy, co w efekcie może wpływać na wielkość rynku w obszarze wykonawstwa.

Ryzyko konkurencji

Grupa Kapitałowa prowadzi działalność na rynku usług eksploatacji sieci gazowych, w tym stacji redukcyjno-pomiarowych, oraz specjalistycznych usług budowlanych w szczególności wykonawstwa obiektów gazowych i odnawialnych źródeł energii. Na rynku usług eksploatacyjnych Grupa posiada ugruntowaną pozycję na terenie Polski północnozachodniej. Jest ona efektem wysokiej jakości świadczonych usług, wieloletniego doświadczenia kadry pracowniczej oraz nowoczesnego parku maszynowego pozwalającego na wykonywanie szerokiego zakresu prac eksploatacyjnych.

Na rynku wykonawczych specjalistycznych usług budowlanych Grupa Kapitałowa pozycjonuje się przede wszystkim jako wykonawca usług budowlanych dla podmiotów zajmujących się wydobyciem i dystrybucją gazu oraz jako podwykonawca największych w Polsce grup budowlanych. Do istotnych czynników wpływających na pozycję konkurencyjną Grupy zaliczyć można, doświadczenie w realizacji specjalistycznych przedsięwzięć oraz jakość i terminowość świadczonych usług, przekładające się łącznie na posiadanie statusu sprawdzonego partnera w realizacji projektów. Grupa Kapitałowa TESGAS zamierza ograniczać ryzyko konkurencji w szczególności poprzez:

  • poszerzanie i budowanie nowych kompetencji, a w konsekwencji możliwość oferowania kompleksowych rozwiązań,
  • systematyczną rozbudowę potencjału wykonawczego.

Ryzyko niesolidnych dostawców towarów i usług

Do najbliższego otoczenia, w którym działa Grupa zaliczają się dostawcy materiałów i usług. Jakość współpracy między spółkami z Grupy a ich dostawcami wpływa bezpośrednio na terminowość i jakość realizowanych przez Grupę usług. W celu minimalizacji ryzyka związanego z niesolidnymi dostawcami spółki z Grupy Kapitałowej:

  • współpracują z podmiotami o ugruntowanej pozycji na rynku,
  • dywersyfikują dostawców materiałów i usług,
  • stosują zabezpieczenia od podwykonawców i dostawców mające na celu właściwe wywiązywanie się ze zobowiązań umownych na rzecz Grupy.

Ryzyko związane z sezonowością branży w zakresie działalności wykonawczej

Przychody uzyskiwane przez Grupę z usług wykonawczych (roboty budowlane) charakteryzują się sezonowością. Na sezonowość sprzedaży największy wpływ mają warunki atmosferyczne – niskie temperatury w okresie zimowym oraz opady w okresie wiosenno-letnim, które mogą w znacznym stopniu ograniczyć prowadzenie prac budowlanych.

Realizacja zadań w zakresie wykonawstwa realizowanego na zlecenie klientów rozpoczyna się zazwyczaj w II kwartale każdego roku. Nie można wykluczyć występowania trudniejszych od przeciętnych warunków atmosferycznych, które mogą mieć wpływ na poziom realizowanych przychodów Grupy, np. utrzymujące się w dłuższych okresach niskie temperatury lub obfite opady deszczu mogą spowodować utrudnienia w realizacji robót budowlanych, a w konsekwencji przesunięcie w czasie osiąganych przez Grupę przychodów oraz realizację niższych od zakładanych zysków.

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

W celu minimalizacji tego ryzyka Grupa Kapitałowa planuje kontynuować zwiększanie udziału prac wykonawczych metodą prefabrykacji warsztatowej oraz technologii skidów, które – opierając się na wykonywaniu gotowych zespołów w hali – powinny wpłynąć na ograniczenie przestojów produkcyjnych w okresie zimowym.

Ryzyko związane z działalnością eksploatacyjną

Wielkość rynku usług eksploatacyjnych jest skorelowana z gęstością sieci gazowej i możliwościami jej obsługi przez zasoby własne ich właścicieli.

Oznacza to, że poziom przychodów Grupy z tytułu realizacji usług eksploatacyjnych uzależniony jest m. in. od zapotrzebowania właścicieli sieci na zewnętrzne usługi eksploatacyjne, co z kolei jest pochodną wielkości własnych zasobów ludzkich i sprzętowych w obszarze eksploatacji.

Zmiana istniejącej proporcji prac eksploatacyjnych wykonywanych przez właścicieli sieci oraz przez podmioty zewnętrzne, w tym Grupę Emitenta, może wpłynąć negatywnie na poziom przychodów z eksploatacji, a tym samym efektywność działania Grupy.

W celu minimalizacji ryzyka Grupa Kapitałowa poszukuje nowych, dotychczas nieobsługiwanych przez niego obiektów, które mogłyby zwiększyć zakres działania oraz ograniczyć uzależnienie Grupy od dotychczasowych zleceniodawców usług eksploatacyjnych.

Ryzyko związane z działalnością wykonawczą

Rynek usług wykonawczych jest skorelowany z wielkością planowanych wydatków inwestycyjnych finansowanych z budżetu państwa, z budżetów samorządów lokalnych oraz z budżetów największych prywatnych podmiotów. W dużej mierze dotyczy to inwestycji w infrastrukturę gazowniczą oraz w instalacje OZE, mającą na celu poprawę bezpieczeństwa energetycznego kraju i zmniejszeniem emisji CO2 .

Jednocześnie organizacja rynku specjalistycznych usług budowlanych powoduje, iż pozyskanie specjalistycznych zadań wykonawczych jest uzależnione od posiadanego doświadczenia i referencji. Możliwość wykazania się określonymi doświadczeniami i referencjami wpływa na konkurencyjność Grupy i otwiera jej drogę do ubiegania się o pozyskanie wysokospecjalistycznych zleceń charakteryzujących się wyższą od przeciętnej marżą i jednocześnie wyższym od przeciętnego ryzykiem.

Ryzyko niekorzystnych zmian przepisów podatkowych

W Polsce stosunkowo często odnotowuje się zmiany przepisów podatkowych. Wiele z nich nie zostało sformułowanych w sposób precyzyjny. Jednocześnie brak jest ich jednoznacznej wykładni.

Istnieje ryzyko zmiany obecnych przepisów w taki sposób, że nowe uregulowania mogą okazać się niekorzystne zarówno dla Emitenta, jak i dla podmiotów z nim współpracujących. Może się to przełożyć na pogorszenie wyników finansowych Grupy Kapitałowej. Grupa monitoruje zmiany przepisów podatkowych i dokonuje niezbędnych zmian w ramach Grupy celem minimalizacji tego ryzyka.

Ryzyko związane ze zmianami legislacyjnymi wpływającymi na rynek, na którym działa Grupa

Pewne zagrożenie dla działalności spółek z Grupy może stanowić zmieniające się otoczenie prawne – zmiany przepisów prawa, jego niestabilność, a także różne jego interpretacje. Niespójność, brak jednolitej interpretacji przepisów prawa oraz częste nowelizacje pociągają za sobą ryzyko w prowadzeniu działalności gospodarczej. Ewentualne zmiany mogą zmierzać w kierunku powodującym wystąpienie negatywnych skutków dla działalności Grupy Kapitałowej.

24.2. Czynniki ryzyka związane bezpośrednio z działalnością Grupy Kapitałowej TESGAS

Ryzyko utraty kluczowych pracowników

Grupa Kapitałowa TESGAS opiera swoją działalność na wiedzy i doświadczeniu wysoko kwalifikowanej kadry pracowniczej. Główną metodą pozyskiwania wykwalifikowanych specjalistów jest oferowanie im konkurencyjnych warunków płacy i pracy oraz możliwość pracy w spółce o ugruntowanej pozycji rynkowej. Zarząd Spółki dominującej dostrzegając ryzyko utraty kluczowych pracowników podejmuje liczne czynności, które mają na celu ograniczenie rotacji pracowników. Należą do nich:

  • oferowanie konkurencyjnych warunków zatrudnienia zgodnych z wymaganiami rynku,
  • wprowadzanie odpowiedniego systemu motywacji dla pracowników kluczowych poprzez nowoczesne systemy wynagrodzeń połączone z odpowiednim systemem premiowania za uzyskane efekty,
  • wprowadzanie elastycznych systemów płacowych zgodnych ze strategią Grupy,
  • realizowanie programu systematycznych szkoleń,
  • budowanie więzi pomiędzy organizacją a pracownikami poprzez organizację spotkań.

Ryzyko związane z uzależnieniem od kluczowych odbiorców

Działalność Grupy na rynku usług gazowniczych cechuje się niewielką liczbą kluczowych odbiorców. Przychody ze sprzedaży realizowanej do jednego odbiorcy mogą stanowić istotną część ogółu sprzedaży Grupy. Ewentualna utrata kluczowego odbiorcy może w znaczny sposób wpłynąć na zmniejszenie przychodów Grupy Kapitałowej. Działania podejmowane przez

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

Grupę ograniczające to ryzyko polegają głównie na pozyskaniu nowych klientów oraz zwiększaniu udziału przychodów od pozostałych kontrahentów Grupy.

Ryzyko związane z nie wywiązaniem się lub nienależytym wywiązaniem się z warunków umów z odbiorcami

Warunkiem realizowania kontraktów, w szczególności budowlanych, jest zagwarantowanie należytego i terminowego wykonania prac oraz usunięcia wad i usterek w okresie gwarancji, która w zależności od rodzaju prac jest udzielana na okres od 12 do 36 miesięcy, sporadycznie na okres dłuższy (np. 60 lub 96 miesięcy). W celu realizacji powyższych warunków stosuje się kaucje gwarancyjne wnoszone przez wykonawcę lub zabezpieczenie w postaci gwarancji bankowej lub ubezpieczeniowej. W wyjątkowych sytuacjach zabezpieczeniem mogą być środki pieniężne, a także, jeśli kontrahent wyrazi zgodę na taką formę zabezpieczenia, weksel.

Zabezpieczenie zwykle wnoszone jest w dniu podpisania kontraktu i rozliczane po jego zakończeniu. Wysokość zabezpieczenia uzależniona jest od rodzaju kontraktu. Zwykle jego wysokość kształtuje się na poziomie od 5 do 10% wartości brutto kontraktu. W sytuacji, gdy spółki z Grupy albo ich podwykonawcy nie wywiążą się lub niewłaściwie wywiążą się z realizowanych umów istnieje ryzyko wystąpienia przez kontrahentów z roszczeniem zapłaty kar umownych lub odstąpienia od umowy. Kary umowne stosowane w kontraktach o wykonanie robót przez Grupę zwykle kształtują się na poziomie:

  • w przypadku odstąpienia od umowy z przyczyn zależnych od Emitenta kara umowna 10%-30% wynagrodzenia,
  • za każdy dzień opóźnienia w usunięciu wad i usterek kara umowna 0,1% 0,5% wynagrodzenia,
  • za każdy dzień opóźnienia w wykonaniu zamówienia kara umowna 0,05% 0,5% wynagrodzenia,
  • za niewykonanie lub nienależyte wykonanie zamówienia kara umowna w przedziale od 10% do 30% wynagrodzenia.

W umowach zastrzegane jest zwykle prawo dochodzenia odszkodowania przenoszącego wartość kar umownych.

  • W celu ograniczenia tego ryzyka Grupa Kapitałowa podejmuje następujące działania:
  • obejmuje ochroną ubezpieczeniową kontrakty, w tym działania podwykonawców,
  • stosuje zintegrowany system zarządzania jakością, środowiskiem i bhp, dzięki któremu minimalizowane jest ryzyko wystąpienia niepożądanych skutków,
  • wyznacza do prowadzenia zadania koordynatora projektu, który w sposób ciągły monitoruje jakość i postęp prac,
  • przenosi ryzyka do umów o współpracy zawieranych przez Spółki z Grupy z producentami, dostawcami oraz podwykonawcami.

Ryzyko związane z prowadzoną działalnością operacyjną na czynnych obiektach gazowych

Z działalnością Grupy wiążą się zagrożenia polegające między innymi na możliwości wystąpienia awarii skutkującej stratami ludzkimi i materialnymi.

Grupa Kapitałowa Emitenta przeciwdziała temu zagrożeniu poprzez:

  • ubezpieczanie działalności od odpowiedzialności cywilnej,
  • systematyczne doposażenie pracowników w najnowocześniejszy sprzęt ochronny,
  • podnoszenie kwalifikacji pracowników,
  • stałe szkolenia i nadzór bhp.

Ryzyko związane z ewentualnym brakiem płynności finansowej

Specyfika rozliczania kontraktów wykonawczych w powiązaniu z koniecznością zaangażowania znacznych środków pieniężnych oraz zwiększające się zatory płatnicze sprawiają, że Grupa może być narażona na utratę płynności finansowej. W celu ograniczenia tego ryzyka Grupa:

  • prowadzi systematyczny monitoring należności przeterminowanych,
  • przykłada należytą uwagę do utrzymywania wiarygodności w relacjach z instytucjami finansowymi,
  • zabezpiecza się poprzez utrzymywanie dostępu do limitów gwarancyjnych, czego dowodem jest posiadanie przez Grupę dostępu do limitów gwarancyjnych o łącznej wartości 27,6 mln zł.

Według stanu na dzień publikacji raportu, relacja kapitałów własnych do zadłużenia finansowego umożliwiała Grupie Kapitałowej dostęp do źródeł finansowania obcego na poziomie całkowicie zaspokajającym potrzeby Grupy.

Mając na uwadze planowany rozwój działalności w latach kolejnych, pociągający za sobą wzrost przychodów, Grupy planuje minimalizować możliwość realizacji tego ryzyka poprzez dalszą optymalizację procesu monitorowania i odzyskiwania należności oraz – równolegle – zapewnienie adekwatnego poziomu wolnych limitów kredytowych i im podobnych.

Ryzyko opóźnień w płatnościach za wykonane instalacje fotowoltaiczne

W związku z liczną realizacją przez spółkę zależną piTERN Sp. z o.o. instalacji fotowoltaicznych w ramach program "Prosument" istnieje ryzyko przejściowych problemów z płynnością finansową za wykonane prace. Powodem długotrwałego nieotrzymania płatności za wykonane instalacje jest żmudny proces odbioru i podłączenia jej do systemu energetycznego. Wypłata środków możliwa jest, dopiero po pełnym odbiorze instalacji przez operatora energetycznego oraz rozliczenia dotacji przez bank obsługujący program "Prosument", który wynosi około pół roku od zamontowania instalacji. Zarząd Emitenta oraz spółka piTERN w sposób ciągły monitorują proces odbioru i podłączenia instalacji, aby przyspieszyć płatności za wykonane prace.

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

Ryzyko związane z niepełnym wykorzystaniem posiadanych zasobów ludzkich

W związku z rozwojem działalności w obszarze prac wykonawczych i eksploatacyjnych Grupa utrzymuje posiadane brygady wykonawcze i eksploatacyjne. Wiąże się to z koniecznością poniesienia znacznych wydatków na ich utrzymanie i jednocześnie zwiększa ryzyko niepełnego wykorzystania posiadanych zasobów.

Jednocześnie nie można wykluczyć, iż Grupa pozyska zadania, które będą wiązały się z mniejszym stopniem wykorzystania zasobów ludzkich od planowanego oraz obłożenie zleceń w ciągu roku będzie nierównomierne. Wówczas może się to przełożyć niekorzystnie na wyniki finansowe i stopień efektywności prowadzonej działalności.

W celu minimalizacji tego ryzyka Grupa Kapitałowa aktywnie poszukuje nowych zleceń uczestnicząc w licznych przetargach.

Ryzyko związane z niepełnym wykorzystaniem posiadanych zasobów rzeczowych

Grupa posiada nieruchomości inwestycyjne przeznaczone na najem. Zmniejszenie zapotrzebowania na wynajmowane powierzchnie może spowodować osiąganie mniejszych niż dotychczas korzyści związanych z wynajmowanymi obiektami. Zarząd Emitenta zamierza minimalizować powyższe ryzyko poprzez poszukiwanie nowych najemców powierzchni przy współpracy z doświadczonym pośrednikiem nieruchomości.

Ryzyko nieosiągnięcia zakładanych efektów przejęć

Podstawowym celem przejmowania innych podmiotów gospodarczych przez Spółkę dominującą jest wzrost potencjału wykonawczego Grupy Kapitałowej TESGAS, zarówno w aspekcie ilościowym, jak i jakościowym, rozumianym jako poszerzenie obszaru działalności.

Podjęcie każdej decyzji o przejęciu kolejnego podmiotu zostanie poprzedzone przez Emitenta przeprowadzeniem stosownej analizy prawnej oraz finansowej, a – o ile Emitent uzna takową za stosowną – również każdej innej. Spółka dominująca nie może jednak wykluczyć, iż pomimo zachowania najwyższej staranności w przeprowadzaniu ww. analiz, jak również w wyniku wystąpienia innych okoliczności, przejęcie jakiegoś podmiotu nie przyniesie oczekiwanych przez nią korzyści w postaci wzrostu przychodów oraz realizacji założonej przez TESGAS zysków.

Ryzyko przestojów na kontraktach lub ryzyko niezrealizowania kontraktów przez podmioty zlecające wykonanie określonych prac

W wyniku występujących problemów z bieżącą płynnością podmiotów prowadzących działalność na rynku budowlanym, istnieje ryzyko opóźnień w realizacji kontraktów lub ich całkowite zaprzestanie. Uczestnictwo spółek z Grupy Kapitałowej TESGAS przy realizacji powyższych kontraktów może przyczynić się do obniżenia przychodów ze sprzedaży oraz generować dodatkowe koszty związane z utrzymywaniem zaplecza produkcyjnego.

Ryzyko nierealizowania kontraktów przez podmioty będące w konsorcjum ze spółkami z Grupy lub zrealizowania kontraktów z opóźnieniem

W związku z realizacją przez spółki z Grupy Kapitałowej zleceń w formie konsorcjum z innymi podmiotami, istnieje ryzyko nierealizowania w wyznaczonym terminie lub zaprzestanie prowadzenia prac przez pozostałych uczestników konsorcjum, w wyniku braku środków finansowych na realizację prac. Realizacja ryzyka może wymusić na spółkach z Grupy obowiązek dokończenia prac w zamian za pozostałych członków konsorcjum lub naraża Grupę, ze strony zamawiającego, na obciążenie karami umownymi. Negatywne sankcje prowadzenia kontraktów w ramach konsorcjum mogą obniżyć wynik finansowy Grupy Kapitałowej TESGAS.

W celu minimalizacji powyższego ryzyka Zarząd Spółki dominującej podejmuje współpracę konsorcjalną z podmiotami posiadającymi zaplecze techniczne i finansowe niezbędne do realizacji zleceń.

Ryzyko nieuzyskania zakładanych efektów inwestycyjnych w spółce zależnej Stal Warsztat Sp. z o.o.

W związku z ponoszonymi znaczącymi nakładami na modernizację nieruchomości w spółce zależnej Stal Warsztat Sp. z o.o. istnieje ryzyko nieosiągnięcia zakładanych efektów inwestycyjnych w odniesieniu do wielkości nakładów. Inwestowane środki mają przyczynić się do zwiększenia zdolności produkcyjnych w segmencie obróbki matali, która to działalność obecnie cechuje się ujemną rentownością. Zarząd Spółki w sposób ciągły monitoruje ponoszone nakłady oraz dostrzega szansę na poprawę efektywności działalności w ramach segmentu obróbki metali po zakończeniu procesu inwestycyjnego.

Ryzyko nieuzyskania zakładanych efektów inwestycji w spółkę piTERN Sp. z o.o.

W związku z posiadaniem udziałów w spółce piTERN Sp. z o.o. Emitent planuje rozszerzyć zakres usług o budowę instalacji pozyskujących energię z OZE. Istnieje jednak ryzyko, że otoczenie legislacyjno-gospodarcze oraz brak programów wsparcia nie będzie sprzyjało rozwojowi tego typu inwestycji. Zarząd Spółki dominującej wraz ze spółką zależną piTERN podejmują działania w celu pozyskania zleceń w dziedzinie OZE realizowanych w obecnych realiach gospodarczych.

Ryzyko utraty wartości zapasów nabytych na realizację zleceń

W związku z nabyciem zapasów niezbędnych do realizacji zleceń, istnieje ryzyko ich niewykorzystania w wyniku występujących różnic w projektach. W związku z tym istnieje zagrożenie utraty ich wartości, która spowoduje obniżenie wyników finansowych Grupy. Grupa na bieżąco monitoruje stan zapasów oraz poszukuje potencjalnych odbiorców w celu zbycia zbędnych aktywów.

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

Ryzyko zapłaty roszczenia zgłoszonego przez Syndyka Masy Upadłości Gaz & Oil Project Management Sp. z o.o. w upadłości likwidacyjnej w kwocie ponad 500 000 zł.

W związku z otrzymaniem nakazu zapłaty w postępowaniu upominawczym na łączną kwotę 513.467 złotych wraz z odsetkami ustawowymi liczonymi od kwoty 500.000 zł za okres od dnia 01 stycznia 2014 roku, w którym powodem jest Syndyk Masy Upadłości Gaz & Oil Project Management Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w upadłości likwidacyjnej z siedzibą w Elblągu, istnieje ryzyko niekorzystnego dla Emitenta rozstrzygnięcia sporu, a w konsekwencji obowiązku spełnienia świadczenia zgłaszanego przez Powoda. Szczegółowy opis powyższego sporu znajduje się w punkcie "Znaczące zdarzenia i transakcje" skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2015 rok.

25. Instrumenty finansowe stosowane przez Grupę Kapitałową TESGAS

Do głównych instrumentów finansowych, z których korzysta Grupa Kapitałowa TESGAS należą kredyty bankowe, umowy leasingu finansowego, środki pieniężne oraz lokaty krótkoterminowe.

Grupa Kapitałowa TESGAS posiada też inne instrumenty finansowe, takie jak należności i zobowiązania handlowe, które powstają bezpośrednio w toku prowadzonej przez Grupę działalności.

Głównym celem instrumentów finansowych jest pozyskanie środków finansowych na działalność Grupy oraz eliminacja ryzyk powstających w toku jej działalności. Poniżej opisano grupy ryzyka, które mogą mieć wpływ na poziom zasobów finansowych Grupy Kapitałowej TESGAS.

Ryzyko płynności

Grupa Kapitałowa TESGAS jest narażona na ryzyko utraty płynności tj. zdolności do terminowego regulowania zobowiązań finansowych. Grupa zarządza ryzykiem płynności poprzez monitorowanie terminów płatności oraz zapotrzebowania na środki pieniężne w zakresie obsługi krótkoterminowych płatności (transakcje bieżące monitorowane w okresach tygodniowych) oraz długoterminowego zapotrzebowania na gotówkę na podstawie prognoz przepływów pieniężnych aktualizowanych w okresach miesięcznych. Zapotrzebowanie na gotówkę porównywane jest z dostępnymi źródłami pozyskania środków (w tym zwłaszcza poprzez ocenę zdolności pozyskania finansowania w postaci kredytów) oraz konfrontowane jest z inwestycjami wolnych środków.

Grupa inwestuje środki pieniężne w bezpieczne, krótkoterminowe instrumenty finansowe, które mogą być wykorzystane do obsługi zobowiązań.

Ryzyko stopy procentowej

Zarządzanie ryzykiem stopy procentowej koncentruje się na zminimalizowaniu wahań przepływów odsetkowych z tytułu aktywów oraz zobowiązań finansowych oprocentowanych zmienną stopą procentową. Grupa narażona jest na ryzyko stopy procentowej w związku z następującymi kategoriami aktywów oraz zobowiązań finansowych:

  • pożyczki,
  • pozostałe aktywa finansowe (np. oprocentowane kaucje gwarancyjne),
  • kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne,
  • leasing finansowy,
  • lokaty bankowe.

W Grupie nie występują jednak istotne zagrożenia związane z ryzykiem stopy procentowej.

Ryzyko zmiany cen

Ryzyko zmiany cen związane jest z zagrożeniem wzrostu cen dostaw materiałów i usług podwykonawców w trakcie realizacji kontraktów długoterminowych w stosunku do poziomu kosztów ustalonych w budżecie kontraktu. Grupa minimalizuje ryzyko zmian cen dotyczące realizowanych kontraktów długoterminowych m.in. poprzez stosowanie etapowości dostaw. Ponadto Grupa Kapitałowa TESGAS monitoruje przepływy pieniężne na każdym kontrakcie i dopasowuje strumienie wpływów i wydatków w czasie.

Ryzyko kredytowe

Grupa zawiera transakcje głównie z podmiotami o potwierdzonej wiarygodności i dobrej zdolności kredytowej. Grupa Kapitałowa TESGAS w sposób ciągły monitoruje zaległości klientów oraz wierzycieli w regulowaniu płatności, analizując ryzyko kredytowe indywidualnie lub w ramach poszczególnych klas aktywów określonych ze względu na ryzyko kredytowe (wynikające np. z branży, regionu lub struktury odbiorców). W Grupie nie występują istotne koncentracje ryzyka kredytowego.

Ryzyko ubezpieczeniowe

Ryzyko ubezpieczeniowe związane jest z zagrożeniem utraty zdolności Grupy do przedkładania ubezpieczeń realizowanych kontraktów długoterminowych oraz niewłaściwego doboru pakietu ubezpieczeń, który z chwilą zaistnienia zdarzenia losowego mógłby spowodować odszkodowanie nie mające charakteru odtworzeniowego. Spółki z Grupy Kapitałowej, chcąc uzyskać efekt pełnego pokrycia ubezpieczeniowego, stosuje strategię indywidualnego dostosowywania instrumentów do wymogów danego kontraktu długoterminowego.

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

26. Ocena możliwości zrealizowania opublikowanych przez Zarząd spółki dominującej prognoz wyników na 2016 rok

Grupa Kapitałowa TESGAS nie publikowała prognozy wyników finansowych na 2016 rok.

27. Ocena możliwości realizacji zamierzeń inwestycyjnych, w tym inwestycji kapitałowych

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2016 roku Grupa Kapitałowa poczyniła inwestycje o charakterze rzeczowym w kwocie 647 tys. PLN celem unowocześnienia parku maszynowego. Głównym źródłem finansowania inwestycji były leasingowe środki własne.

Planowane zamierzenia inwestycyjne mają na celu zwiększenie konkurencyjności Grupy oraz zwiększenie zakresu wykonywanych prac przez poszczególne spółki z Grupy Kapitałowej. Finansowanie kolejnych inwestycji Grupa Kapitałowa TESGAS zamierza sfinansować zrealizować z posiadanych środków, w oparciu o wolne limity leasingowe, kredytowe oraz pozyskać dofinansowanie z dostępnych programów dotacyjnych.

28. Inne informacje, które zdaniem Spółki dominującej są istotne dla oceny jej sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego i ich zmian, oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań przez Grupę

W pierwszym kwartale 2016 roku, poza wymienionymi informacjami w niniejszym raporcie nie wystąpiły inne istotne zdarzenia, które mogłyby znacząco wpłynąć na ocenę i zmiany sytuacji majątkowej, finansowej i wyniku finansowego Grupy Kapitałowej TESGAS, a także istotne dla oceny sytuacji kadrowej oraz możliwości realizacji zobowiązań.

29. Wskazanie czynników, które w ocenie Grupy Kapitałowej TESGAS będą miały wpływ na osiągnięte przez niego wyniki w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału

Do czynników, które mogą mieć wpływ na osiągnięte przez Grupę Kapitałową TESGAS wyniki w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału należą:

  • Ilość pozyskanych kontraktów w segmencie usług dla gazownictwa,
  • sprawność realizacji prac budowlanych w segmencie usług dla gazownictwa,
  • wysokość cen po jakich będą rozstrzygane przetargi na rynku gazowym, obecna konkurencja przejawia się agresywną walką na etapie postępowań przetargowych,
  • określenie stabilnych regulacji dotyczących wsparcia odnawialnych źródeł energii w Polsce,
  • uruchomienie programów wsparcia instalacji OZE,
  • pozyskanie nowej grupy klientów zwiększających przychody w segmencie obróbki metali.
  • ograniczenie zakresu prac eksploatacyjnych lub utrata części zleceń serwisowych,
  • poziom inwestycji na rynku przesyłu i dystrybucji gazu w Polsce oraz czas ich realizacji,
  • poziom cen materiałów i usług wykorzystywanych przy realizacji kontraktów,
  • wzmocnienie kontroli operacyjnej, finansowej i budżetowej w ramach realizowanych kontraktów,
  • niepełne wykorzystanie posiadanych zdolności produkcyjnych,
  • stopień wykorzystania powierzchni biurowej przeznaczonej pod wynajem,
  • wielkość i sprawność rozdysponowywania środków z nowej perspektywy budżetowej Unii Europejskiej na lata 2014-2020 przeznaczonych na projekty infrastrukturalne,
  • presja płacowa pracowników,
  • poziom inwestycji w nowy rodzaj usług świadczonych przez Emitenta.

30. Portfel zamówień TESGAS S.A.

Na dzień publikacji niniejszego raportu okresowego TESGAS S.A. pozyskała zlecenia o wartości 79 mln PLN.

Stan na 16-05-2016
2016 rok Lata 2017-2018 Razem
37 mln PLN 6 mln PLN 43 mln PLN
Stan na 13-05-2015
2015 rok Lata 2016-2017 Razem
43 mln PLN 4 mln PLN 47 mln PLN

31. Zmiany w podstawowych zasadach zarządzania Grupą Kapitałową TESGAS

W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem nie wystąpiły istotne zmiany w zasadach zarządzania Grupą Kapitałową TESGAS.

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

32. Wartość wynagrodzeń, nagród i korzyści wypłaconych osobom zarządzającym i nadzorującym

Wynagrodzenie Członków Zarządu TESGAS S.A. za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2016 roku wraz z danymi porównywalnymi

Imię i Nazwisko Wynagrodzenie na podstawie umowy o
pracę za okres 3 miesięcy zakończony 31
marca 2016		 Wynagrodzenie na podstawie umowy o
pracę za okres 3 miesięcy zakończony 31
marca2015
Włodzimierz Kocik 66 66
Piotr Majewski 60 60
Marzenna Kocik 54 54
Łączna kwota wynagrodzenia 180 180

Wynagrodzenia lub inne świadczenia osób zarządzających z tytułu pełnienia funkcji we władzach jednostek podporządkowanych:

Imię i Nazwisko Wynagrodzenie na podstawie umowy o
pracę za okres 3 miesięcy zakończony 31
marca 2016		 Wynagrodzenie na podstawie umowy o
pracę za okres 3 miesięcy zakończony 31
marca 2015
Piotr Majewski 1,5 1,5

Wynagrodzenie wypłacone członkom Rady Nadzorczej Spółki TESGAS S.A. za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2016 roku wraz z danymi porównywalnymi

Imię i Nazwisko Wynagrodzenie za okres 3 miesięcy
zakończony 31 marca 2016		 Wynagrodzenie za okres 3 miesięcy
zakończony 31 marca 2015
Zygmunt Bączyk 13,5 11
Szymon Hajtko 6,3 5
Leon Kocik 7,8 6
Piotr Stobiecki 7,8 6
Grzegorz Wojtkowiak 7,8 6
Razem 43,2 34

Żadna z osób nadzorujących Emitenta nie otrzymała wynagrodzeń lub innych świadczeń z tytułu pełnienia funkcji we władzach jednostek podporządkowanych.

Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016
Waluta sprawozdawcza:
złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SPRAWOZDANIE FINANSOWE TESGAS S.A.

SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ (BILANS) TESGAS S.A.

AKTYWA 31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015
Aktywa trwałe
Wartość firmy - - -
Wartości niematerialne 227 328 259
Rzeczowe aktywa trwałe 23 336 21 776 23 139
Nieruchomości inwestycyjne 5 717 6 214 5 826
Inwestycje w jednostkach zależnych 12 398 12 756 12 398
Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych - - -
Należności i pożyczki 1 530 1 953 1 621
Pochodne instrumenty finansowe - - -
Pozostałe długoterminowe aktywa finansowe - - -
Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 5 3 5
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 1 753 1 801 1 353
Aktywa trwałe razem 44 967 44 831 44 601
Aktywa obrotowe
Zapasy 4 016 2 916 4 334
Należności z tytułu umów o usługę budowlaną 4 640 4 953 1 678
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 7 927 15 550 13 372
Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego - - -
Pożyczki 899 888 371
Pochodne instrumenty finansowe - - -
Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe - - -
Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 364 317 201
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 29 777 32 747 37 722
Aktywa zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - - -
Aktywa obrotowe razem 47 624 57 372 57 679
Aktywa razem 92 590 102 203 102 280
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016
Waluta sprawozdawcza:
złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ (BILANS) TESGAS S.A.

PASYWA 31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015
Kapitał własny
Kapitał podstawowy 11 350 11 350 11 350
Akcje własne (-) - - -
Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej 62 968 62 968 62 968
Pozostałe kapitały - - -
Zyski zatrzymane: 1 372 2 190 2 444
- zysk (strata) z lat ubiegłych 2 444 1 665 530
- zysk (strata) netto przypadający (1 071) 526 1 914
akcjonariuszom jednostki dominującej
Kapitał własny razem 75 691 76 508 76 762
Zobowiązania
Zobowiązania długoterminowe
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 4 012 4 709 4 186
Leasing finansowy 1 117 683 1 341
Pochodne instrumenty finansowe - - -
Pozostałe zobowiązania 120 91 120
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 1 658 1 583 1 069
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych 149 136 144
Pozostałe rezerwy długoterminowe - - -
Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 0 4 0
Zobowiązania długoterminowe razem 7 056 7 207 6 862
Zobowiązania krótkoterminowe
Zobowiązania z tytułu umów o usługę budowlaną 100 1 796 470
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe
zobowiązania		 5 939 7 934 9 404
Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego - - -
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 702 703 700
Leasing finansowy 949 6 012 5 786
Pochodne instrumenty finansowe - - -
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych 1 740 1 676 1 866
Pozostałe rezerwy krótkoterminowe 410 335 424
Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 4 33 6
Zobowiązania związane z aktywami przeznaczonymi do
sprzedaży		 - - -
Zobowiązania krótkoterminowe razem 9 844 18 488 18 656
Zobowiązania razem 16 900 25 695 25 518
Pasywa razem 92 590 102 203 102 280
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016
Waluta sprawozdawcza:
złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

SKRÓCONY ŚRÓDROCZNY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT TESGAS S.A.

SSF SSF SSF
Wyszczególnienie od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży 7 512 18 274 66 031
Przychody ze sprzedaży produktów - - -
Przychody ze sprzedaży usług 7 503 18 270 64 758
Przychody ze sprzedaży towarów
i materiałów		 9 3 1 272
Koszt własny sprzedaży 6 706 15 836 54 992
Koszt sprzedanych produktów - - -
Koszt sprzedanych usług 6 698 15 835 53 715
Koszt sprzedanych towarów i materiałów 9 1 1 278
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 806 2 437 11 039
Koszty sprzedaży - - -
Koszty ogólnego zarządu 1 862 1 899 8 092
Pozostałe przychody operacyjne 66 614 1 019
Pozostałe koszty operacyjne 48 639 1 095
Zysk (strata) z działalności operacyjnej (1 038) 513 2 871
Przychody finansowe 290 330 1 089
Koszty finansowe 136 183 1 977
Zysk (strata) przed opodatkowaniem (883) 660 1 983
Podatek dochodowy 188 135 69
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej (1 071) 526 1 914
Działalność zaniechana
Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej - - -
Zysk (strata) netto (1 071) 526 1 914

ZYSK (STRATA) NETTO NA JEDNĄ AKCJĘ ZWYKŁĄ (PLN)

SSF SSF SSF
Wyszczególnienie od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015
PLN / akcję PLN / akcję PLN / akcję
z działalności kontynuowanej
- podstawowy (0,09) 0,05 0,17
- rozwodniony (0,09) 0,05 0,17
z działalności kontynuowanej i zaniechanej
- podstawowy (0,09) 0,05 0,17
- rozwodniony (0,09) 0,05 0,17
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016
Waluta sprawozdawcza:
złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW TESGAS S.A.

SSF SSF SSF
Wyszczególnienie od 01.01 do od 01.01 do od 01.01 do
31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015
Zysk (strata) netto (1 071) 526 1 914
Inne całkowite dochody
Pozycje nie przenoszone do wyniku finansowego
Przeszacowanie środków trwałych - - -
Podatek dochodowy odnoszący się do pozycji nie
przenoszonych do wyniku finansowego		 - - -
Pozycje przenoszone do wyniku finansowego
Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży:
- dochody (straty) ujęte w okresie w innych dochodach
całkowitych		 - - -
- kwoty przeniesione do wynik finansowego - - -
Instrumenty zabezpieczające przepływy środków
pieniężnych:
- dochody (straty) ujęte w okresie w innych dochodach
całkowitych		 - - -
- kwoty przeniesione do wyniku finansowego - - -
- kwoty ujęte w wartości początkowej pozycji
zabezpieczanych		 - - -
Różnice kursowe z wyceny jednostek działających za
granicą		 - - -
Różnice kursowe przeniesione do wyniku finansowego -
sprzedaż jednostek zagranicznych		 - - -
Udział w innych dochodach całkowitych jednostek
wycenianych metodą praw własności - - -
Podatek dochodowy odnoszący się do pozycji
przenoszonych do wyniku finansowego		 - - -
Inne całkowite dochody po opodatkowaniu - - -
Całkowite dochody (1 071) 526 1 914
kap
łow
Na
ita
ej:
zw
a g
rup
y		 łow
Gru
Kap
ita
a T
ESG
AS
pa
Ok
ob
zda
m f
ję
nie
ina
ty s
res
pra
wo
nso
wy
m:		 01.
01.
201
6 –
31
.03
.20
16		 lut
zda
Wa
a s
pra
wo
wc
za:		 zło
ols
ki (
)
PLN
ty p
leń
Poz
iom
okr
za
ąg
:		 h (
)
tkie
kw
raż
iąc
ach
zło
h p
ols
kic
o il
ie w
ska
o in
ej
oty
tys
tyc
wsz
ys
wy
one
są
w
e n
zan
acz

SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM TESGAS S.A.

ó
ln
ien
ie
Wy
szc
zeg		 ita
ł
Ka
p
dst
po
aw
ow
y		 kc
je
łas
A
w
ne
(-
)		 ita
ł ze
Ka
p
da
kc
ży
j
i
sp
rze
a
że
j
ic
h
po
wy
śc
i
rto
wa
ina
lne
j
no
m		 łe
Po
ta
zos
ka
ita
ły
p		 k
i za
Zy
trz
s
ym
an
e		 Ra
zem
l
do
dz
ń 0
ku
Sa
ie
1.0
1.2
01
6 r
na
o		 11
350		 - 62
968		 - 2 4
44		 76
762
ian
d
(po
lity
ki
) ra
hu
ko
ści
Zm
y z
asa
c
n
wo		 - - - - - -
kta
b
łę
du
dst
Ko
re
po
aw
ow
eg
o		 - - - - - -
l
do
ian
h
Sa
po
zm
ac		 11
350		 - 62
968		 - 2 4
44		 76
762
ka
le
łas
kre
Zm
ian
ita
ie
d 0
1.0
1
do
y w
p
w
ny
m
w o
s
o
ku
31
.03
.20
16
ro
isja
kcj
i
Em
a		 - - - - - -
kcj
ku
liza
(pr
Em
isja
i w
iąz
cją
cj
i
a
zw
z r
ea
op
og
ram
ści
)
łat
kcj
i
p
no
a
am		 - - - - - -
(pr
ści
)
Wy
cj
i
łat
kcj
i
ce
na
op
og
ram
p
no
a
am		 - - - - - -
(
Zm
ian
ktu
ka
ita
łow
ej
kcj
tru
tra
a s
ry
gru
py
p
nsa
e z
iejs
ści
)
mn
zo
ą		 - - - - - -
wi
de
dy
Dy
n		 - - - - - -
kaz
ie w
i
ku
fin
kap
ita
ł
Prz
e
an
yn
an
sow
eg
o n
a		 - - - - - -
kc
je
ła
śc
ic
ie
lam
i
Ra
tr
zem
an
sa
z w		 - - - - - -
k n
kre
d 0
do
ku
Zys
1.0
1
31
.03
.20
16
ett
o z
a o
s o
ro		 - - - - (
71)
1 0		 (
71)
1 0
ł
ko
do
ho
dy
da
ko
kre
Inn
wi
niu
te
t
e c
a
c
po
op
o
wa
za
o
s
d 0
do
ku
1.0
1
31
.03
.20
16
o
ro		 - - - - - -
ł
ko
ite
do
ho
dy
Ra
zem
ca
w
c		 - - - - (
71)
1 0		 (
71)
1 0
do
k
ów
h
(sp
da
Prz
ies
ien
ie
ż
trz
en
s
za
ym
an
yc
rze
zy
h
śro
d
k
ów
łyc
h
)
trw
prz
esz
aco
wa
ny
c
a		 - - - - - -
l
do
dz
ń 3
ku
Sa
ie
1.0
3.2
01
6 r
na
o		 11
350		 - 62
968		 - 1 3
72		 75
691
kap
ita
łow
ej:
Na
zw
a g
rup
y		 Gru
Kap
ita
łow
ESG
AS
a T
pa
Ok
ob
ję
zda
nie
m f
ina
ty s
res
pra
wo
nso
m:
wy		 01.
01.
201
6 –
31
.03
.20
16		 lut
zda
Wa
a s
pra
wo
wc
za:		 zło
ols
ki (
)
PLN
ty p
okr
leń
Poz
iom
za
ąg
:		 tkie
kw
ach
zło
h p
ols
kic
h (
o il
ska
)
raż
iąc
ie w
o in
ej
oty
tys
tyc
wsz
ys
wy
one
są
w
e n
zan
acz

SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM TESGAS S.A. (CD.)

ó
ln
ien
ie
Wy
szc
zeg		 ł
Ka
ita
p
dst
po
aw
ow
y		 kc
łas
A
je
w
ne
(-
)		 ł ze
Ka
ita
p
kc
da
ży
j
i
sp
rze
a
że
j
ic
h
po
wy
śc
i
rto
wa
ina
lne
j
no
m		 łe
Po
ta
zos
ka
ita
ły
p		 k
i za
Zy
trz
s
ym
an
e		 Ra
zem
Sa
l
do
dz
ie
ń 0
1.0
1.2
01
ku
5 r
na
o		 11
35
0		 - 62
96
8		 - 1 6
65		 98
3
75
d
(po
lity
ki
) ra
hu
ko
ści
Zm
ian
y z
asa
c
n
wo		 - - - - - -
Ko
kta
b
łę
du
dst
re
po
aw
ow
eg
o		 - - - - - -
l
do
h
Sa
ian
po
zm
ac		 11
35
0		 - 62
96
8		 - 1 6
65		 75
98
3
ian
ka
ita
le
łas
kre
ie
d 0
1.0
do
Zm
1
y w
p
w
ny
m
w o
s
o
ku
31
.03
.20
15
ro
kcj
Em
isja
i
a		 - - - - - -
kcj
ku
liza
(pr
Em
isja
i w
iąz
cją
cj
i
a
z r
ea
op
og
ram
zw
łat
ści
kcj
i
)
p
no
a
am		 - - - - - -
cj
i
(pr
łat
ści
kcj
i
)
Wy
ce
na
op
og
ram
p
no
a
am		 - - - - - -
(
ian
ktu
ka
ita
łow
ej
kcj
Zm
tru
tra
a s
ry
gru
py
p
nsa
e z
ści
)
iejs
mn
zo
ą		 - - - - - -
de
dy
Dy
wi
n		 - - - - - -
kaz
ku
fin
kap
ł
Prz
ie w
i
ita
e
an
yn
an
sow
eg
o n
a		 - - - - - -
kc
je
ła
śc
ic
ie
lam
i
Ra
tr
zem
an
sa
z w		 - - - - - -
k n
kre
d 0
do
ku
Zys
1.0
1
31
.03
.20
15
ett
o z
a o
s o
ro		 - - - - 52
6		 52
6
Inn
ł
ko
wi
do
ho
dy
da
ko
niu
kre
te
t
e c
a
c
po
op
o
wa
za
o
s
d 0
do
ku
1.0
1
31
.03
.20
15
o
ro		 - - - - - -
ł
ko
do
ho
dy
Ra
ite
zem
ca
w
c		 - - - - 52
6		 52
6
(sp
ies
ien
ie
do
k
ów
h
da
ż
Prz
trz
en
zy
s
za
ym
an
yc
rze
h
śro
d
k
ów
łyc
h
)
trw
prz
esz
aco
wa
ny
c
a		 - - - - - -
Sa
l
do
dz
ie
ń 3
1.0
3.2
01
ku
5 r
na
o		 11
35
0		 - 62
96
8		 - 2 1
90		 76
50
8
kap
ita
łow
ej:
Na
zw
a g
rup
y		 Gru
Kap
ita
łow
ESG
AS
a T
pa
Ok
ob
ję
zda
nie
m f
ina
ty s
res
pra
wo
nso
m:
wy		 01.
01.
201
6 –
31
.03
.20
16		 lut
zda
Wa
a s
pra
wo
wc
za:		 zło
ols
ki (
)
PLN
ty p
okr
leń
Poz
iom
za
ąg
:		 tkie
kw
ach
zło
h p
ols
kic
h (
o il
ska
)
raż
iąc
ie w
o in
ej
oty
tys
tyc
wsz
ys
wy
one
są
w
e n
zan
acz

SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM TESGAS S.A. (CD.)

ó
ln
ien
ie
Wy
szc
zeg		 ł
Ka
ita
p
dst
po
aw
ow
y		 kc
łas
A
je
w
ne
(-
)		 ita
ł ze
Ka
p
da
kc
ży
j
i
sp
rze
a
że
j
ic
h
po
wy
śc
i
rto
wa
ina
lne
j
no
m		 łe
Po
ta
zos
ka
ita
ły
p		 k
i za
Zy
trz
s
ym
an
e		 Ra
zem
ń 0
Sa
l
do
dz
ie
1.0
1.2
01
ku
5 r
na
o		 11
350		 - 62
968		 - 1 6
65		 75
983
d
(po
lity
ki
) ra
hu
ko
ści
Zm
ian
y z
asa
c
n
wo		 - - - - - -
Ko
kta
b
łę
du
dst
re
po
aw
ow
eg
o		 - - - - - -
l
do
ian
h
Sa
po
zm
ac		 350
11		 - 62
968		 - 1 6
65		 983
75
ian
ka
ita
le
łas
kre
ie
d 0
1.0
1
do
Zm
p
ny
m
w o
s
o
y w
w
ku
31
.12
.20
15
ro
kcj
Em
isja
i
a		 - - - - - -
kcj
ku
liza
(pr
Em
isja
i w
iąz
cją
cj
i
a
z r
ea
op
og
ram
zw
)
łat
ści
kcj
i
p
no
a
am		 - - - - - -
(pr
)
cj
i
łat
ści
kcj
i
Wy
ce
na
op
og
ram
p
no
a
am		 - - - - - -
(
ian
ktu
ka
ita
łow
ej
kcj
Zm
tru
tra
a s
ry
gru
py
p
nsa
e z
ści
)
iejs
mn
zo
ą		 - - - - - -
de
dy
Dy
wi
n		 - - - - (
35)
1 1		 -
kaz
ku
fin
kap
ł
Prz
ie w
i
ita
e
an
yn
an
sow
eg
o n
a		 - - - - -
kc
je
ła
śc
ic
ie
lam
i
Ra
tr
zem
an
sa
z w		 - - - - (
35)
1 1		 -
k n
kre
d 0
do
ku
Zys
1.0
1
31
.12
.20
15
ett
o z
a o
s o
ro		 - - - - 1 9
14		 1 9
14
ł
ko
do
ho
dy
da
ko
kre
Inn
wi
niu
te
t
e c
a
c
po
op
o
wa
za
o
s
d 0
do
ku
1.0
1
31
.12
.20
15
o
ro		 - - - -
ł
ko
ite
do
ho
dy
Ra
zem
ca
w
c		 - - - - 1 9
14		 1 9
14
ów
(sp
ies
ien
ie
do
k
h
da
ż
Prz
trz
en
zy
s
za
ym
an
yc
rze
h
śro
d
k
ów
łyc
h
)
trw
prz
esz
aco
wa
ny
c
a		 - - - - - -
ń 3
Sa
l
do
dz
ie
1.1
2.2
01
5 r
ku
na
o		 11
350		 - 62
968		 - 2 4
44		 76
762
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

SKRÓCONE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH TESGAS S.A.

Wyszczególnienie od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
Zysk (strata) przed opodatkowaniem (883) 660 1 983
Korekty:
Amortyzacja i odpisy aktualizujące rzeczowe aktywa trwałe 383 343 1 502
Amortyzacja i odpisy aktualizujące wartości niematerialne 32 34 128
Amortyzacja i odpisy aktualizujące wartości nieruchomości
inwestycyjnych		 129 129 517
Zmiana wartości godziwej nieruchomości inwestycyjnych - - -
Zmiana wartości godziwej aktywów (zobowiązań) finans.
wycenianych przez rachunek zysków i strat		 - - -
Instrumenty zabezpieczające przepływy środków pieniężnych
przeniesione z kapitału		 - - -
Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości aktywów
finansowych		 (10) 424 1 388
Zysk (strata) ze sprzedaży niefinansowych aktywów trwałych 8 (37) (61)
Zysk (strata) ze sprzedaży aktywów finansowych (innych niż
instrumenty pochodne)		 - - -
Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych (0) - (0)
Koszty odsetek 63 118 452
Przychody z odsetek i dywidend (133) (77) (396)
Koszt płatności w formie akcji (programy motywacyjne) - - -
Udział w zyskach (stratach) jednostek stowarzyszonych - - -
Inne korekty (3) - 356
Korekty razem 468 935 3 886
Zmiana stanu zapasów 319 299 (1 119)
Zmiana stanu należności 1 571 8 362 10 694
Zmiana stanu zobowiązań (3 525) (4 640) (3 024)
Zmiana stanu rezerw i rozliczeń międzyokresowych (179) (208) (36)
Zmiana stanu z tytułu umów budowlanych (3 332) (1 708) 241
Zmiany w kapitale obrotowym (5 147) 2 104 6 756
Wpływy (wydatki) z rozliczenia instrumentów pochodnych - - -
Zapłacone odsetki z działalności operacyjnej (6) (3) (3)
Zapłacony podatek dochodowy - - -
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej (5 568) 3 695 12 621
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)
Wyszczególnienie od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
Wydatki na nabycie wartości niematerialnych (12) (12) (25)
Wpływy ze sprzedaży wartości niematerialnych - - -
Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych (680) (81) (634)
Wpływy ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych 28 39 108
Wydatki na nabycie nieruchomości inwestycyjnych (21) - -
Wpływy ze sprzedaży nieruchomości inwestycyjnych - - -
Wydatki netto na nabycie jednostek zależnych - - -
Wpływy netto ze sprzedaży jednostek zależnych - - -
Otrzymane spłaty pożyczek udzielonych 91 30 803
Pożyczki udzielone (500) (1 114) (2 114)
Wydatki na nabycie pozostałych aktywów finansowych - - -
Wpływy ze sprzedaży pozostałych aktywów finansowych - - -
Wpływy z otrzymanych dotacji rządowych - - -
Otrzymane odsetki 19 17 84
Otrzymane dywidendy - - -
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (1 075) (1 120) (1 778)
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
Wpływy netto z tytułu emisji akcji - - -
Nabycie akcji własnych - - -
Transakcje z podmiotami niekontrolującymi bez utraty kontroli - - -
Wpływy z tytułu emisji dłużnych papierów wartościowych - - -
Wykup dłużnych papierów wartościowych - - -
Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów i pożyczek 2 3 -
Spłaty kredytów i pożyczek (174) (176) (699)
Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego (1 159) (327) (1 695)
Odsetki zapłacone (57) (116) (449)
Dywidendy wypłacone - - (1 135)
Środki pieniężne netto z działalności finansowej (1 388) (616) (3 978)
Zmiana netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów (8 031) 1 959 6 865
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu 37 722 30 788 30 788
Zmiana stanu z tytułu różnic kursowych
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu		 85
29 777		 -
32 747		 69
37 722
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

WYBRANE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SKRÓCONEGO ŚRÓDROCZNEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO TESGAS S.A.

NOTA NR 1 – SEGMENTY OPERACYJNE

Wyszczególnienie Gazownictwo OZE Pozostałe Ogółem
za okres od 01.01 do 31.03.2016 roku
Przychody od klientów zewnętrznych 7 304 - 208 7 512
Przychody ze sprzedaży między segmentami - - - -
Przychody ogółem 7 304 - 208 7 512
Wynik operacyjny segmentu (1 047) - (9) (1 056)
Aktywa segmentu sprawozdawczego 21 858 - 5 775 27 634
za okres od 01.01 do 31.03.2015 roku
Przychody od klientów zewnętrznych 17 704 - 570 18 274
Przychody ze sprzedaży między segmentami - - - -
Przychody ogółem 17 704 - 570 18 274
Wynik operacyjny segmentu 589 - (51) 538
Aktywa segmentu sprawozdawczego 23 910 - 10 197 34 107
za okres od 01.01 do 31.12.2015 roku
Przychody od klientów zewnętrznych 60 962 2 735 2 334 66 031
Przychody ze sprzedaży między segmentami - - - -
Przychody ogółem 60 962 2 735 2 334 66 031
Wynik operacyjny segmentu 2 786 (17) 178 2 947
Aktywa segmentu sprawozdawczego 21 687 - 9 811 31 498

NOTA NR 2-UZGODNIENIE WYNIKÓW SEGMENTÓW OPERACYJNYCH Z WYNIKIEM JEDNOSTKI PRZED OPODATKOWANIEM

Wyszczególnienie od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015
Wynik operacyjny segmentów (1 056) 538 2 947
Korekty:
Pozostałe przychody nie przypisane do segmentów 66 614 1 019
Pozostałe koszty nie przypisane do segmentów (-) (48) (639) (1 095)
Wyłączenie wyniku z transakcji pomiędzy segmentami - - -
Korekty razem 18 (25) (76)
Zysk (strata) z działalności operacyjnej (1 038) 513 2 871
Przychody finansowe 290 330 1 089
Koszty finansowe (-) (136) (183) (1 977)
Zysk (strata) przed opodatkowaniem (883) 660 (1 983)
kap
ita
łow
ej:
Na
a g
rup
zw
y		 ita
łow
Gru
Kap
a T
ESG
AS
pa
Ok
ob
zda
m f
ję
nie
ina
ty s
res
pra
wo
nso
wy
m:		 01.
01.
201
6 –
31
.03
.20
16		 lut
zda
Wa
a s
pra
wo
wc
za:		 zło
ols
ki (
)
PLN
ty p
leń
Poz
iom
okr
za
ąg
:		 h (
)
tkie
kw
raż
iąc
ach
zło
h p
ols
kic
o il
ie w
ska
o in
ej
oty
tys
tyc
wsz
ys
wy
one
są
w
e n
zan
acz

NOTA NR 3 - RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE - NABYCIA I ZBYCIA ORAZ ODPISY AKTUALIZUJĄCE Z TYUŁU UTRATY WARTOŚCI

ó
ln
ien
ie
Wy
szc
zeg		 Gr
ty
un		 i bu
dy
k
i
Bu
n
le
do
w		 Ma
szy
ny
i u
dze
ia
rzą
n		 Śro
i tra
d
k
ort
nsp
u		 łe śro
Po
ta
zos
i trw
d
k
łe
a		 Rze
czo
we
kty
łe
tr
a
wa
wa
kc
ie
tra
w
ia
tw
wy
arz
an		 Ra
zem
kre
d 0
1.0
1
do
31
.03
.20
16
ku
za
o
s o
ro
ś
ć
bi
lan
dz
ie
ń 0
1.0
1.2
01
6 r
ku
Wa
rto
ett
sow
a n
o n
a
o		 4 1
96		 11
544		 2 7
93		 3 9
98		 607 0 23
139
by
cie
łąc
ie j
dn
k g
da
h
Na
ost
pr
zez
po
zen
e
e
os
po
rcz
yc		 - - - - - - -
ksz
(na
by
lea
)
Zw
ię
ia
cie
ie,
sin
tw
en
, w
y
orz
en
g		 - - 50 77 35 454 615
da
ó
ł
ki z
leż
(-
)
Sp
ż s
nej
rze
p
a		 - - - - - - -
(z
)
(-
)
Zm
nie
jsz
ia
by
cie
li
kw
i
da
cja
en
,		 - - - (
35)		 - - (
35)
(re
)
mi
k
las
fi
kac
je,
mi
nia
itp
Inn
e z
an
y
y
pr
ze
esz
cze		 - - - - - - -
/-
do
ści
dzi
(
)
Prz
nie
j
art
+
esz
aco
wa
w
o
go
we		 - - - - - - -
(-
)
Am
cja
ort
yza		 - (
)
127		 (
82)		 (
)
156		 (
18)		 - (
)
383
dp
ktu
lizu
łu
ści
(-
)
O
isy
jąc
ty
tu
utr
aty
art
a
a
e z
w
o		 - - - - - - -
óc
ów
O
dw
ie o
dp
is
ktu
lizu
jąc
h
r
en
a
a
yc		 - - - - - - -
/-
óż
ku
licz
(
)
R
nic
ia
tto
+
e
rso
we
ne
z p
rze
en		 - - - - - - -
ś
ć
b
lan
dz
ń 3
ku
Wa
i
ie
1.0
3.2
01
6 r
rto
ett
sow
a n
o n
a
o		 4 1
96		 11
417		 2 7
60		 3 8
84		 625 454 23
336
kre
d 0
do
ku
1.0
1
31
.03
.20
15
za
o
s o
ro
ś
ć
bi
lan
dz
ń 0
ku
Wa
ie
1.0
1.2
01
5 r
rto
ett
sow
a n
o n
a
o		 4 1
96		 12
03
4		 1 5
08		 2 9
02		 62
1		 53
5		 21
79
7
Na
by
cie
łąc
ie j
dn
k g
da
h
ost
pr
zez
po
zen
e
e
os
po
rcz
yc		 - - - - - - -
(na
)
ię
ksz
ia
by
cie
ie,
lea
sin
Zw
tw
en
, w
y
orz
en
g		 - 4 6 - 13 30
2		 32
4
da
ż s
ó
ł
ki z
leż
nej
(-
)
Sp
rze
p
a		 - - - - - - -
(z
by
li
kw
da
)
(-
)
Zm
nie
jsz
ia
cie
i
cja
en
,		 - - - (
)
2		 - - (
)
2
(re
k
las
fi
kac
)
Inn
mi
je,
mi
nia
itp
e z
an
y
y
pr
ze
esz
cze		 - - - - - - -
ści
(
/-
)
Prz
nie
do
dzi
j
art
esz
aco
wa
o
go
we
+
w		 - - - - - - -
(-
)
cja
Am
ort
yza		 - (
)
13
0		 (
)
59		 (
)
12
7		 (
)
26		 - (
)
34
3
dp
ktu
lizu
łu
ści
(-
)
O
isy
jąc
ty
tu
utr
aty
art
a
a
e z
w
o		 - - - - - - -
dw
óc
dp
ów
ktu
lizu
h
O
ie o
is
jąc
r
en
a
a
yc		 - - - - - - -
óż
ku
licz
(
/-
)
R
nic
ia
tto
e
rso
we
ne
z p
rze
en
+		 - - - - - - -
ś
ć
b
i
lan
dz
ie
ń 3
ku
Wa
1.0
3.2
01
5 r
rto
ett
sow
a n
o
na
o		 4 1
96		 11
84
3		 1 4
56		 2 7
73		 60
7		 90
1		 21
77
6
kap
łow
Na
ita
ej:
zw
a g
rup
y		 łow
Gru
Kap
ita
a T
ESG
AS
pa
Ok
ob
zda
m f
ję
nie
ina
ty s
res
pra
wo
nso
wy
m:		 01.
01.
201
6 –
31
.03
.20
16		 lut
zda
Wa
a s
pra
wo
wc
za:		 zło
ols
ki (
)
PLN
ty p
Poz
iom
okr
leń
za
ąg
:		 h (
)
tkie
kw
raż
iąc
ach
zło
h p
ols
kic
o il
ie w
ska
o in
ej
oty
tys
tyc
wsz
ys
wy
one
są
w
e n
zan
acz
ó
ln
Wy
ien
ie
szc
zeg		 Gr
ty
un		 i bu
dy
k
i
Bu
n
do
le
w		 Ma
szy
ny
i u
dze
ia
rzą
n		 Śro
i tra
d
k
ort
nsp
u		 łe śro
Po
ta
zos
d
k
i trw
łe
a		 Rze
czo
we
kty
łe
tr
a
wa
wa
kc
ie
tra
w
ia
tw
wy
arz
an		 Ra
zem
kre
d 0
do
ku
1.0
1
31
.12
.20
15
za
o
s o
ro
ś
ć
bi
lan
dz
ń 0
ku
Wa
ie
1.0
1.2
01
5 r
rto
ett
sow
a n
o n
a
o		 4 1
96		 12
034		 1 5
08		 2 9
02		 62
1		 535 21
797
Na
by
cie
łąc
ie j
dn
k g
da
h
ost
pr
zez
po
zen
e
e
os
po
rcz
yc
(na
)
ię
ksz
ia
by
cie
ie,
lea
sin
Zw
tw
en
, w
y
orz
en
g		 - 21 1 0
71		 1 7
22		 74 - 2 8
88
da
ż s
ó
ł
ki z
leż
nej
(-
)
Sp
rze
p
a
(z
by
li
kw
da
)
(-
)
Zm
nie
jsz
ia
cie
i
cja
en
,		 - - (
4)		 (
37)		 (
3)		 - (
)
44
(re
k
las
fi
kac
)
Inn
mi
je,
mi
nia
itp
e z
an
y
y
pr
ze
esz
cze
ści
(
/-
)
Prz
nie
do
dzi
j
art
esz
aco
wa
o
go
we
+
w		 - - 535 - - (
)
535		 -
(-
)
cja
Am
ort
yza		 - (
)
512		 (
)
318		 (
)
588		 (
84)		 - (
02)
1 5
dp
ktu
lizu
łu
ści
(-
)
O
isy
jąc
ty
tu
utr
aty
art
a
a
e z
w
o		 - - - - - - -
dw
óc
dp
ów
ktu
lizu
h
O
ie o
is
jąc
r
en
a
a
yc		 - - - - - - -
óż
ku
licz
(
/-
)
R
nic
ia
tto
e
rso
we
ne
z p
rze
en
+		 - - - - - - -
ś
ć
b
i
lan
dz
ie
ń 3
ku
Wa
1.1
2.2
01
5 r
rto
ett
sow
a n
o
na
o		 96
4 1		 11
544		 2 7
93		 3 9
98		 607 0 23
139
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

NOTA NR 4 - ODPISY AKTUALIZUJĄCE WARTOŚĆ ZAPASÓW

Wyszczególnienie od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015
Stan na początek okresu 870 861 861
Odpisy ujęte jako koszt w okresie 3 - 69
Odpisy odwrócone w okresie (-) - - -
Inne zmiany (21) (12) (60)
Stan na koniec okresu 852 848 870

NOTA NR 5 - ODPISY AKTUALIZUJĄCE WARTOŚĆ NALEŻNOŚCI I POŻYCZEK

Wyszczególnienie od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015
Stan na początek okresu 6 920 5 536 5 536
Odpisy ujęte jako koszt w okresie 20 465 1 579
Odpisy odwrócone ujęte jako przychód w okresie (-) (30) (43) (194)
Odpisy wykorzystane (-) - - -
Inne zmiany - - -
Stan na koniec okresu 6 910 5 958 6 920

NOTA NR 6 - REZERWY NA ŚWIADCZENIA PRACOWNICZE ORAZ POZOSTAŁE REZERWY

Rezerwy na Pozostałe rezerwy, w tym na:
Wyszczególnienie długoterminowe
świadczenia
pracownicze		 koszty rezerw na
naprawy
gwarancyjne		 inne razem
za okres od 01.01 do 31.03.2016 roku
Stan na początek okresu 144 273 151 424
Zwiększenie rezerw ujęte jako koszt w okresie 4 - -
Rozwiązanie rezerw ujęte jako przychód w
okresie (-)		 - (3) - (3)
Wykorzystanie rezerw (-) - - (11) (11)
Zwiększenie przez połączenie jednostek
gospodarczych		 - - - -
Inne zmiany - - - -
Stan rezerw na dzień 31.03.2016 roku 149 270 140 410
za okres od 01.01 do 31.03.2015 roku
Stan na początek okresu 136 238 205 443
Zwiększenie rezerw ujęte jako koszt w okresie - 17 - 17
Rozwiązanie rezerw ujęte jako przychód w
okresie (-)		 (0) - (55) (55)
Wykorzystanie rezerw (-) - - (70) (70)
Zwiększenie przez połączenie jednostek
gospodarczych		 - - - -
Inne zmiany - - - -
Stan rezerw na dzień 31.03.2015 roku 136 255 80 335
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)
Rezerwy na Pozostałe rezerwy, w tym na:
Wyszczególnienie długoterminowe
świadczenia
pracownicze		 koszty rezerw na
naprawy
gwarancyjne		 inne razem
za okres od 01.01 do 31.12.2015 roku
Stan na początek okresu 136 238 205 443
Zwiększenie rezerw ujęte jako koszt w okresie - 34 115 149
Rozwiązanie rezerw ujęte jako przychód w
okresie (-)		 8 - (59) (59)
Wykorzystanie rezerw (-) - - (109) (109)
Zwiększenie przez połączenie jednostek
gospodarczych		 - - - -
Inne zmiany - - - -
Stan rezerw na dzień 31.12.2015 roku 144 273 151 424

NOTA NR 7 - SZACOWANE WYNIKI Z UMÓW O USŁUGĘ BUDOWLANĄ

Wyszczególnienie od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015
Kwota przychodów z usług budowlanych początkowo ustalona w umowie 40 533 63 648 23 851
Zmiana przychodów z umowy (3 500) 3 632 (3 154)
Łączna kwota przychodów z umowy 37 034 67 280 20 698
Koszty umowy poniesione do dnia bilansowego 8 213 43 721 6 932
Koszty pozostające do realizacji umowy 27 518 17 410 12 669
Szacunkowe łączne koszty umowy 35 732 61 131 19 601
Szacunkowe łączne wyniki z umów o usługę budowlaną, w tym: 1 302 6 149 1 097
zyski 1 507 6 738 1 271
straty (-) (205) (589) (174)

NOTA NR 8 - NALEŻNOŚCI I ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU UMÓW O USŁUGĘ BUDOWLANĄ

Wyszczególnienie od 01.01 do
31.03.2016		 od 01.01 do
31.03.2015		 od 01.01 do
31.12.2015
Koszty umowy poniesione do dnia bilansowego 8 213 43 721 6 932
Zyski narastająco ujęte do dnia bilansowego (+) 522 4 114 573
Straty narastająco ujęte do dnia bilansowego (-) (205) (589) (181)
Przychody z umowy narastająco ujęte do dnia bilansowego 8 530 47 246 7 324
Kwoty zafakturowane do dnia bilansowego (faktury częściowe) 3 864 43 962 5 989
Rozliczenie z tytułu umów na dzień bilansowy (per saldo), w tym: 4 666 3 284 1 335
należności z tytułu umów o usługę budowlaną 4 767 5 080 1 804
aktualizacja wartości należności z tytułu umów o usługę budowlaną (126) (126) (126)
należności z tytułu umów o usługę budowlaną po aktualizacji 4 640 4 953 1 678
zobowiązania z tytułu umów o usługę budowlaną 100 1 796 470
Nazwa grupy kapitałowej: Grupa Kapitałowa TESGAS
Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01.2016 – 31.03.2016 Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN)
Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej)

ZATWIERDZENIE DO PUBLIKACJI

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone za okres 3 miesięcy zakończony 31.03.2016 roku (wraz z danymi porównawczymi) zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd Spółki dominującej w dniu 16 maja 2016 roku.

Podpisy wszystkich Członków Zarządu

Data Imię i Nazwisko Funkcja Podpis
Dąbrowa, dnia
16 maja 2016 roku Włodzimierz Kocik Prezes Zarządu
Dąbrowa, dnia
16 maja 2016 roku Piotr Majewski Wiceprezes Zarządu
Dąbrowa, dnia
16 maja 2016 roku Marzenna Kocik Członek Zarządu

Podpisy osoby odpowiedzialnej za sporządzenie skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego

Data Imię i Nazwisko Funkcja Podpis
Dąbrowa, dnia Dyr. ds. finansowych/
16 maja 2016 roku Marcin Szrejter Główny księgowy

More from Tesgas S.A.

Regulatory Filings 2026
Apr 20
Regulatory Filings 2026
Apr 16
Regulatory Filings 2026
Apr 16
Regulatory Filings 2026
Apr 16
Regulatory Filings 2026
Apr 16
Regulatory Filings 2026
Apr 16
Regulatory Filings 2026
Apr 16
Regulatory Filings 2026
Apr 16
Regulatory Filings 2026
Apr 16
Regulatory Filings 2026
Apr 16
View all filings →