Prospectus • Jan 27, 2025
Prospectus
Open in ViewerOpens in native device viewer
TERA YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. Rapor No: 2024/15
YÄTIRI KLER SETT
| Kisaltma ve Tanımlar |
|---|
| 1. Giriș |
| 2. Şirket'e İlişkin Özet Bilgi ve Değerleme Sonucu |
| 2.1. Şirket'e İlişkin Özet Bilgi |
| 2.2. Değerleme Özeti |
| 2.3. Genel Bakış |
| 2.4. Sermaye ve Ortaklık Yapısı |
| 2.5. Finansal Tablolar |
| 3. Değerleme Yaklaşımları |
| 4. Değerleme Çalışması |
| 4.1. İndirgenmiş Nakit Akışları Analizi Yöntemi'ne Göre Özkaynak Değeri 57 |
| 4.2. Çarpan Analizi Yöntemi (Pazar Yaklaşımı) |
| 5. Sonuç |
YATIRM MENTUL DEGERLER
$\epsilon_{\rm c}$
| Kisaltma | Tanım | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| $\mathbf{AB}$ | Avrupa Birliği | ||||||
| ABD | Amerika Birleşik Devletleri | ||||||
| ABD Doları, USD | Amerika Birleşik Devletleri Doları | ||||||
| Aracı Kurum / Tera Yatırım / | Tera Yatırım Menkul Değerler A.Ş. | ||||||
| Konsorsiyum Lideri | |||||||
| A.Ş. | Anonim Şirket | ||||||
| Avro, Euro | Avrupa Birliği Para Birimi | ||||||
| Borsa, Borsa Istanbul, BIAŞ veya BIST |
Borsa Istanbul A.Ş. | ||||||
| CaCO 3 | Kalsiyum Karbonat | ||||||
| CL80 S | İnşaat Kireci | ||||||
| CL90 S | Sanayi Kireci | ||||||
| CL90 Q | Kalsiyum Oksit | ||||||
| ÇED | Cevresel Değerlendirme Raporu | ||||||
| CED Raporu | Çevresel Etki Değerlendirmesi Raporu | ||||||
| ÇED Yönetmeliği, Çevresel Etki | 29.07.2022 tarih ve 31907 sayılı Resmî Gazete'de | ||||||
| Değerlendirmesi Yönetmeliği | yayımlanarak yürürlüğe giren Çevresel Etki Değerlendirmesi Yönetmeliği |
||||||
| Çelemli Fabrikası | Şirket'in Çelemli Mah., Munak Meydanı, No:5, | ||||||
| Yüreğir/ADANA adresinde yer alan fabrikası | |||||||
| Çevre Bakanlığı | T.C. Çevre, Şehircilik ve İklim Değişikliği | ||||||
| Bakanlığı | |||||||
| Çevre İzin ve Lisans Yönetmeliği / | 19.09.2014 tarih ve 29115 sayılı Resmî Gazete'de | ||||||
| CİLY | yayımlanan Çevre İzin ve Lisans Yönetmeliği | ||||||
| Cevre Kanunu | 2872 sayılı Çevre Kanunu | ||||||
| Cukurova Fabrikası | Şirket'in Çokçapınar Mah., 5301 Cadde, No:3/1, | ||||||
| ESS | Ceyhan /ADANA adresinde yer alan fabrikası Elektronik Satınalma Sistemi |
||||||
| Finansal Tablolar | Özel bağımsız denetimden geçmiş finansal tablolar | ||||||
| İNA | |||||||
| KAP | İndirgenmiş Nakit Akışları Analizi | ||||||
| KİSAD | Kamuyu Aydınlatma Platformu | ||||||
| Kurul, SPK | Kireç Sanayiciler Derneği Sermaye Piyasası Kurulu |
||||||
| $\mathbf{M}^2$ | Metrekare | ||||||
| Sirket'in Karabıyıklı Mah., Karabıyıklı |
|||||||
| Narlı Fabrikası | No:147, Pazarcık Kümeevler, |
EATIRINAMENA LER GE $\mathbf{r}$ RKETI
| /KAHRAMANMARAS adresinde yer alan |
||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| fabrikası | ||||||
| SPKn | 6362 Sayılı Sermaye Piyasası Kanunu | |||||
| Sirket / Ihracci | Vişne Madencilik Üretim Sanayi ve Ticaret | |||||
| Anonim Sirketi | ||||||
| TCÜD | Türkiye Çelik Üreticileri Derneği | |||||
| TL | Türk Lirası | |||||
| TFRS | Türkiye Finansal Raporlama Standardı | |||||
| UDS | Uluslararası Değerleme Standartları |
Bu rapor, Eski Büyükdere Caddesi, No:9 İz Plaza Giz Kat:11 Maslak/İstanbul adresinde mukim Tera Yatırım Menkul Değerler A.S. ("Tera Yatırım") ile Sehit Nerves Bulvarı No: 3 Kat: 7 Alsancak / Konak / İzmir adresinde mukim Vişne Madencilik Üretim Sanayi Ve Ticaret A.Ş. ("Vișne Madencilik", "Șirket") arasında 21.11.2023 tarihinde imzalanmış olan Halka Arza Aracılık Sözleşmesi kapsamında Şirket özsermaye değerinin ve paylarının halka arzında beher pay fiyatına esas teşkil edecek değerin Sermaye Piyasası Kurulu'nun III.62-1 sayılı "Sermaye Piyasasında Değerleme Standartları Hakkında Tebliği" kapsamında Uluslararası Değerleme Standartları'na ("UDS") uygun olarak tespiti amacıyla ve Sermaye Piyasası Kurulu Karar Organi'nın 11.04.2019 tarih ve 21/500 sayılı kararı çerçevesinde 02.01.2015 tarih ve G-001 (348) sayılı Geniş Yetkili Aracı Kurum yetki belgesine sahip Tera Yatırım tarafından hazırlanmıştır. Tera Yatırım, rapor tarihi itibarıyla Sermaye Piyasası mevzuatı çerçevesinde Gayrimenkul Dışındaki Varlıkları Değerlemeye Yetkili Kuruluslar Listesi'nde yer almaktadır.
Şirket'in işbu Fiyat Tespit Raporu'nda yer alan değerleme çalışmasının III-62.1. sayılı Tebliğ'i ve UDS dikkate alınarak; Türkiye Değerleme Uzmanları Birliği Meslek Kurallarında belirtilen aşağıdaki etik ilkelere uygun olarak hazırlandığını beyan ederiz.
GERLER
Raporda kullanılan bilgiler ile bunlara ilişkin açıklamalar talebimiz üzerine Sirket $\blacksquare$ tarafından sağlanmış bilgilerden oluşmaktadır.
Değerleme çalışmamızda kullanılan veriler,
dayanmaktadır.
Tera Yatırım değerleme çalışması kapsamında Şirket'in aktiflerinin fiziki mevcudiyeti ve kanuni mülkiyetine iliskin herhangi bir arastırma yapmadığı gibi bu konularda herhangi bir sorumluluğu bulunmamaktadır. Tarafımızca Sirket ile ilgili herhangi bir hukuki veya vergisel durum tespit çalışması yapılmamıştır.
Tera Yatırım, değerleme çalışmasındaki analizlerine esas verilerin doğru ve güvenilir olduğunu özen ve dikkatle sorgulamakta ve araştırmaktadır. Bilgi ve belgeler makul ölçüde değerlendirildiğinde bariz şekilde gerçeğe aykırı olduğuna ilişkin bir şüpheye ulaşılmamıştır.
Sirket ortaklarının basiretli hareket ettiği, Şirket yönetiminin konusunda uzman kişilerden oluştuğu ve Şirket'in yönetimi ve kilit personel kadrosunda faaliyetlere etki edebilecek bir değişikliğin olmayacağı varsayılmıştır.
Kullanılan geçmiş yıllara ve ara dönemlere ait finansal bilgiler (özel bağımsız denetimden geçmiş finansal tablolar ve dipnotları) Şirket yönetiminin ve bağımsız denetim firmasının görüşünden geçmiş olup güvenilir bir kaynak olduğu varsayılmıştır.
Değerleme çalışmalarına esas teşkil etmek üzere tarafımıza sunulan bilgi ve belgelerin doğru ve eksiksiz olduğu konusunda makul dikkat ve özen gösterilmiş ve bunun sonucunda, sunulan bilgi ve belgelerin doğru olduğu, ticari ve hukuki olarak gizli ve beklenmedik herhangi bir durum veya engelin olmadığı varsayılmış ve bu çerçevede bilgi ve belgelerin doğruluğu ayrıca denetlenmemistir.
Farklı tarihlerdeki finansal veriler ile farklı değerleme yöntemleri ve ağırlıklandırmaların kullanılması durumunda farklı değerlere ulaşılabilir.
Şirket'in rekabet ettiği pazara ilişkin bağımsız bir kuruluş tarafından gerçekleştirilmiş bir ticari incelemesi raporu bulunmamaktadır. Dolayısıyla, verilen tahminleri bağımsız bir rapor ile kıyaslamak mümkün değildir.
Sirket'in faaliyetlerini ciddi manada etkileyen (olağandışı mali kriz, doğal afetler, olağandışı siyasi ve yasal değişiklikler, öngörülemez hukuki gelişmeler vb. gibi) alışagelen dışında bir
engel olmadan işletmenin sürdürülebilirliği esasına göre öngörülebilir gelecekte faaliyet göstermeye devam edeceği varsayılmıştır.
Ülkemiz ve dünya ekonomisine yakın gelecekte gerçekleşen olayların bu rapordaki varsayımlar bölümündeki ekonomik verilerden ciddi sapma göstermeyeceği varsayılmıştır.
Rapora konu olan değerleme çalışması, bilinen değerleme yöntemleri kullanılarak uzmanlık bilgisi ile hazırlanmıştır. Piyasa koşullarında meydana gelebilecek önemli değişimlerin Sirket'in değerini etkileyebilecek olumlu veya olumsuz yönde değişim yapabileceği bilinmelidir.
Bu raporda varılmış sonuçlar, ekonomik koşullar, piyasa koşulları ve hazırlanmış olduğu tarih itibarıyla geçerli olan fiyat ve bilanco dönemi gibi kosullar esas alınarak belirlenmiştir. Şirket tarafından Tera Yatırım'a sunulan herhangi bir bilginin eksik veya yanlış olması halinde ve/veya işbu Rapor tarihi sonrasında meydana gelebilecek olan gelişmeler bu Rapor içinde yer alan projeksiyon, tahmin ve değerleme sonuçlarına maddi etkileri olabilecektir.
Yatırımcıların nihai yatırım kararlarını vermeden önce mutlaka SPK tarafından onaylanan Izahnamenin okunması ve özellikle 5 no.lu Risk Faktörleri bölümüne dikkat edilmesi tavsiye edilmektedir.
Değerleme tarihi: 05.12.2024
Konusunda uzman çalışma ekibi Tera Yatırım Kurumsal Finansman'dan sorumlu Ethem Umut Beytorun tarafından yönetilmiştir. Ekip lideri, SPK düzenlemesi uyarınca hazırlanan söz konusu raporu hazırlayabilmek için gerekli niteliklere sahiptir (Sermaye Piyasası Faaliyetleri Düzey 3 Lisansı Belge No: 907361). Çalışma hayatına 1998 yılında başlamış ve 1998-2012 yılları arasında bankacılık kariyerinde, çeşitli departmanlarda yetkili/yönetmen ve müdür yardımcılığı pozisyonlarında görev almıştır. 2012 yılından itibaren aracı kurumların; satış, araştırma, eğitim ve kurumsal finansman departmanlarında yönetici olarak görev alan Beytorun, 2020 yılından itibaren Tera Yatırım'da Kurumsal Finansman Bölümünde devam etmektedir. Kurumsal Finansman Genel Müdür Yardımcısı olan Beytorun; Anadolu Üniversitesi İşletme Fakültesinden mezundur.
Öte yandan, değerleme çalışmalarında görev alan;
Seda Demirelli Küçükmeral, 2008 yılında denetçi olarak çalışmaya başlamış, uluslararası bir varlık yönetim firmasında 4 yıl proje finansmanından sorumlu olarak görev almış, aracı kurumların ve bankaların kurumsal finansman ekiplerindeki 9 yıllık deneyiminde, yerli ve yabancı çok sayıda şirketin halka arzı, borçlanma araçları ihraçları ve birleşme ve devralma projelerinde finansal danısmanlık hizmeti vermiştir. Seda Demirelli Küçükmeral, Koç Üniversitesi Ekonomi ve İşletme Lisansları ile aynı okulda İşletme Yüksek Lisans mezunudur (SPL Düzey 3 lisans, sicil no.207205).
Recep Bozkurt, aracı kurumların ve bankaların kurumsal finansman ekiplerindeki 11 yıllık deneyiminde, yerli ve yabancı çok sayıda sirketin halka arzı, borclanma aracları ihracları ve birleşme ve devralma projelerinde finansal danışmanlık hizmeti vermiştir. Recep Bozkurt, Erciyes Üniversitesi İktisadi ve İdari Bölümler Fakültesi İsletme Lisansları ile New York Institute of Technology (NYIT) Isletme Yüksek Lisans mezunudur (SPL Düzey 3 lisans, sicil no.206166).
Mehmet Ali Vardar, Tera Yatırım Menkul Değerler A.S.'de Kıdemli Kurumsal Finansman Uzmanı olarak görev yapmaktadır. İstanbul Üniversitesi İktisat Fakültesi ve University of Minho'da lisans eğitimlerini tamamlayan Mehmet Ali Vardar, banka ve aracı kurumların Kurumsal Finansman bölümlerinde görev alarak sirket değerleme, halka arz ve borclanma araçları başta olmak üzere diğer birçok sermaye piyasası islemlerinde danısmanlık hizmeti vermiştir (Sermaye Piyasası Faaliyetleri Düzey 3 Lisansı, Sicil No: 930889).
Ekip lideri ve ekip üyeleri değerlemeyi tarafsız, yansız ve profesyonelce gerçekleştirmek için gerekli niteliklere, kabiliyete ve denevime sahiptir, ek olarak tarafsız ve önyargısız bir değerleme yapabilmelerini sınırlayabilecek herhangi bir etmen bulunmamaktadır.
Sirket, Maden Kanunu kapsamındaki islenmiş ve islenmemiş maden ve cevherler ile ilgili ruhsatları almak, ocak açmak, çalıştırmak ve üretim faaliyetlerinde bulunmak, kalker, mıcır, firintası, parça kireç, söndürülmüş kireç ve tertibinde kireç bulunan veya içine kireç karıştırılan madde ve malzemeler ile toprak sanayi ürünlerinin üretimi, yurtiçi ve yurtdışında alımı ve satımı, komisyon, taahhütlük, mümessillik, montaj, proje ve danısmanlık isleri ile her türlü maden ve kireç üretimi tesislerinin kurulması, kiralanması, kiraya verilmesi ve isletilmesi faaliyetlerinde bulunmaktadır.
Şirket'in merkezi; Şehit Nerves Bulvarı No: 3 Kat: 7 Alsancak/Konak İzmir'dedir.
| Fabrika Adı | Adresi |
|---|---|
| Celemli Fabrikası | Celemli Mah., Munak Meydanı, $\vert$ No:5, $\vert$ |
| Yüreğir/ADANA | |
| Cukurova Fabrikası | Çokçapınar Mah., 5301 Cadde, No:3/1, Ceyhan |
| /ADANA | |
| Narlı Fabrikası | Karabıyıklı Mah., Karabıyıklı Kümeevler, |
| No:147, Pazarcık /KAHRAMANMARAŞ |
Şirket'in mevcut durumda 3 (üç) adet fabrikası bulunmaktadır.
Şirket'in yukarıda sayılan fabrikaları bünyesinde entegre tesisler bulunmakta olup Celemli Fabrikası bünyesinde taş ocağı, kırma eleme tesisi, yakıt hazırlama tesisi, fırınlar (sönmemiş kireç üretimi), öğütülmüş kalsiyum oksit üretim tesisi, vikalo üretim tesisi, sönmüş kireç üretim tesisi ve sönmüş torba kireç üretim tesisi bulunmaktadır. Çukurova Fabrikası'na entegre taş ocağı ve kırma eleme tesisi bulunmaktadır. Narlı Fabrikası'na entegre taş ocağı, kırma eleme tesisi, yakıt hazırlama tesisi ve fırınlar (sönmemiş kireç üretimi) bulunmaktadır.
$\mathsf{I}$ FR
Şirket'in özkaynak değerinin tespit edilmesinde İndirgenmiş Nakit Akışları Analizi ("İNA") (Gelir Yaklaşımı) ve Çarpan Analizi (Pazar Yaklaşımı) yöntemlerine yer verilmiştir. Değerleme metodolojileri sektörün ve Şirket'in spesifik özelliklerine uygun olarak seçilmiştir. Uluslararası kabul görmüş olan bu iki yöntemin Şirket'in değerinin belirlenmesinde uygun olduğu kanaatindeyiz.
Sirket'in değerlemesinde Gelir Yaklasımı kapsamında İNA yöntemi ile Şirket'in ileriye dönük yapmayı planladığı yatırımların ve bu yatırımların ciro ve karlılık katkısının değerleme çalışmasında dikkate alınması amacıyla 2024-2033 dönemlerini içeren projeksiyonlar kullanılarak değer tespiti gerçeklestirilmiş olup 5.772.071.544 TL özsermaye değerine ulasılmıştır. Piyasa Yaklaşımı kapsamında BIST Madencilik (XMADN) ve BIST Taş Toprak (XTAST) endekslerinde faaliyet gösteren şirketlerin 30.09.2024 finansal tabloları itibarıyla son 12 aylık verileri üzerinden hesaplanan 05.12.2024 tarihli güncel çarpanları kullanılarak değer tespiti gerçekleştirilmiş olup 3.952.914.458 TL özkaynak değerine ulaşılmıştır. Gelir Yaklasımı ve Piyasa Yaklasımı, depremin etkileri nedeniyle değerlemede kullanılan seçilmiş finansalların gerçek durumu yansıtmaması, İNA çalışmasının planlanan yatırımlar, yenileme yatırımları ve kapasite artırımları sonucunda gerçek durumu daha iyi yansıttığı düşünülmekle birlikte ihtiyatlı davranmak adına sırasıyla %40 ve %60 oranında ağırlıklandırılarak özkaynak değeri 4.680.577.292 TL olarak hesaplanmıştır. Buna göre, çıkarılmış sermayesi 100.000.000 TL olan Şirket'in halka arz pay başına değeri 46,81 TL olarak hesaplanmıştır. %20 halka arz iskontosu sonrasında ise özsermaye değeri 3.744.461.834 TL, pay başına değer ise virgülden sonra ikinci basamağa yuvarlanarak 37,44 TL olarak hesaplanmıştır. Sermaye artırımı ve ortak satışı yoluyla halka arz edilecek nominal payların toplamı 24.000.000 TL'dir. Buna göre, halka arzın büyüklüğü 898.560.000 TL olup, halka açıklık oranı %20,51 olarak hesaplanmıştır. Sirket'in halka arz sonrası çıkarılmış sermayesi 117.000.000 TL, özsermaye değeri ise 4.380.480.000 TL'ye tekabül etmektedir.
| Değerleme Sonucu | Özkaynak Değeri |
Ağırlık | Ağırlıklı Özkaynak Değeri |
|---|---|---|---|
| İndirgenmiş Nakit Akışları | 5.772.071.544 | 40% | 2.308.828.618 |
| Piyasa Yaklaşımı - Benzer Şirket Çarpanları | 3.952.914.458 | 60% | 2.371.748.675 |
| Ağırlıklandırılmış Özkaynak Değeri | 100% | 4.680.577.292 | |
| Pay Adedi | 100.000.000 | ||
| Ağırlıklandırılmış Pay Değeri | 46,81 |
| Halka Arz Yapısına İlişkin Bilgiler (TL) | 30.09.2024 |
|---|---|
| Halka Arz Öncesi Özkaynak Değeri | 4.680.577.292 |
| Halka Arz İskontosu | 20% |
| Halka Arz İskontolu Özkaynak Değeri | 3.744.461.834 |
| Halka Arz Öncesi Ödenmiş Sermaye | 100.000.000 |
| Halka Arz Pay Başına Değer | 37,44 |
| Halka Arz Edilecek Pay Adedi | 24.000.000 |
| 117.000.000 |
|---|
| 4.380.480.000 |
| 898.560.000 |
| 7.000.000 |
| 17.000.000 |
* Halka Arz Pay Başına Değer virgülden sonra ikinci basamağa yuvarlanmıştır.
Şirket Esas Sözleşmesi'nin "Amaç ve Konu" başlıklı 3'üncü maddesi uyarınca Şirket, Maden Kanunu kapsamındaki işlenmiş ve işlenmemiş maden ve cevherler ile ilgili ruhsatları almak, ocak açmak, çalıştırmak ve üretim faaliyetlerinde bulunmak, kalker, mıcır, fırın taşı, parça kireç, söndürülmüş kireç ve tertibinde kireç bulunan veya içine kireç karıştırılan madde ve malzemeler ile toprak sanayi ürünlerinin üretimi, yurtiçi ve yurtdışında alımı ve satımı, komisyon, taahhütlük, mümessillik, montaj, proje ve danışmanlık işleri ile her türlü maden ve kireç üretimi tesislerinin kurulması, kiralanması, kiraya verilmesi ve işletilmesi faaliyetlerinde bulunmaktadır.
Şirket'in merkezi; Şehit Nerves Bulvarı No: 3 Kat: 7 Alsancak/Konak İzmir'dedir.
Şirket'in işbu fiyat tespit raporu tarihi itibarıyla 3 (üç) adet fabrikası bulunmaktadır. Çelemli Fabrikası ve Narlı Fabrikası'nın tesis ve arazi mülkiyeti Şirket'e aitken Çukurova Fabrikası ise maden sahasında kurulmuş olup kurulu tesisin mülkiyeti Şirket'e aittir. Şirket'in fabrikalarına iliskin bilgilerin yer aldığı tablo asağıda gösterilmektedir:
| Fabrika Adı | Adresi |
|---|---|
| Celemli Fabrikası | Celemli Mah., Munak Meydanı, No:5, Yüreğir/ADANA |
| Cukurova Fabrikası | Cokçapınar Mah., 5301 Cadde, No:3/1, Ceyhan /ADANA |
| Narlı Fabrikası | Karabıyıklı Mah., Karabıyıklı Kümeevler, No:147, Pazarcık /KAHRAMANMARAŞ |
Şirket'in yukarıda sayılan fabrikaları bünyesinde entegre tesisler bulunmakta olup Çelemli Fabrikası bünyesinde taş ocağı, kırma eleme tesisi, yakıt hazırlama tesisi, fırınlar (sönmemiş kireç üretimi), öğütülmüş kalsiyum oksit üretim tesisi, vikalo üretim tesisi, sönmüş kireç üretim tesisi ve sönmüş torba kireç üretim tesisi bulunmaktadır. Çukurova Fabrikası'na entegre taş ocağı ve kırma eleme tesisi bulunmaktadır. Narlı Fabrikası'na entegre taş ocağı, kırma eleme tesisi, yakıt hazırlama tresisi ve fırınlar (sönmemiş kireç üretimi) bulunmaktadır.
Şirket'in ana ve alt ürün gruplarını içeren tablo ise aşağıda yer almaktadır:
| Alt Ürünler |
|---|
| Parça, granül, toz ve mikronize olmak üzere 4 (dört) farklı formda üretilmektedir. |
| 2 (iki) çeşit sönmüş kireç ürünü üretmekte olup bu ürünler; (i) sönmüş CL80 S inşaat kireci ve (ii) sönmüş CL90 S sanayi kireci olarak sıralanmaktadır. |
| Kırma Kum |
| ۰ | Micir 1 Numara | |
|---|---|---|
| Micir 2 Numara | ||
| BY-PASS Malzeme | ||
| Dolgu Malzemesi | ||
| Kireç Taşı | ||
| ٠ | Betonluk Malzeme | |
| 1 ve 2 kiloluk naylon poşet ambalajlara dolumu yapılarak | ||
| Nem ve Gaz Giderici Vikalo | azami 1 tonluk büyük çuval veya karton kutulu ambalajlarda | |
| sevk edilmektedir. |
Şirket'in 30.09.2024 tarihinde sona eren finansal dönem itibarıyla toplam personel sayısı 46 beyaz yaka ve 204 mavi yaka olmak üzere toplamda 250 kişiden oluşmakta olup Şirket'in fabrikaları bazında, mavi - beyaz yaka personel kırılımını içeren tablo aşağıda yer almaktadır:
| Fabrika Adı | Beyaz Yaka | Mavi Yaka | Toplam |
|---|---|---|---|
| Celemli Fabrikası | 68 | 82 | |
| Cukurova Fabrikası | 48 | ||
| Narlı Fabrikası | 104 | ||
| Merkez Ofis | 16 | ||
| Toplam | 46 | 204 | 250 |
| Calışan Personel Sayıları (Dönem Sonları İtibarıyla, Yönetim Kurulu Üyeleri Hariç) |
31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2024 |
|---|---|---|---|---|
| Beyaz Yakalı Personel | 28 | 30 | 35 | 46 |
| Mavi Yakalı Personel | 186 | 196 | 89 | 204 |
| Toplam | 214 | 226 | 224 | 250 |
Şirket'in 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihlerinde sona eren finansal dönemler ve 30.09.2023 - 30.09.2024 dönemleri itibarıyla ana ürün kategorileri bazlı hasılat tablosu, aşağıda yer almaktadır:
| 30.09.2024 | 30.09.2023 | 31.12.2021 | 31.12.2022 $\frac{0}{a}$ Hasilat |
31.12.2023 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Hasilat (TL) | Hasilat | $\frac{6}{6}$ | Hasilat | $\frac{0}{0}$ | Hasilat | $\frac{0}{0}$ | Hasilat | $\frac{0}{0}$ | ||
| Sönmemis Kirec (Kalsiyum Oksit) Satısları |
485.421.019 | 59 | 740.347.682 | 79 | 769.878.720 | 83 | 1.174.233.395 | 84 | 1.016.649.503 | 78 |
| Kirec (Kalsiyum Sönmüs Hidroksit) Satısları |
128.005.971 | 15 | 75.443.461 | 8 | 46.172.426 | 5 | 91.216.866 | 105.592.799 | 8 | |
| Agrega Satısları | 178.030.995 | 21 | 82.665.323 | 9 | 83.997.728 | 9 | 85.239.474 | 6 | 131.146.246 | 10 |
| Nem ve Gaz Giderici Vikalo Satısları |
38.743.383 | 5 | 37.422.357 | 4 | 24.123.578 | 3 | 45.458.720 | 3 | 51.164.939 | 4 |
| TOPLAM | 830.201.368 | 100 | 935.878.823 | 100 | 924.172.452 | 100 | 1.396.148.455 | 100 | 1.304.553.487 | 100 |
Şirket fabrikalarının sahip olduğu sertifikalara ilişkin detayları içeren tablo aşağıda yer almaktadır:
ER
| Sertifika Adı | Fabrika Adı | Şirket Tarafından Edinim Tarihi / Belgenin Yenileneceği Tarih |
Açıklama | ||
|---|---|---|---|---|---|
| Cukurova | İlk Alınış Tarihi: 26.06.2020 | ||||
| Fabrika Üretim Kontrolü | Fabrikası | Belgenin Yenileneceği Tarih: 25.06.2025 | |||
| Uygunluk Belgesi (EN 12620) | Narlı Fabrikası | İlk Alınış Tarihi: 10.09.2021 | |||
| Belgenin Yenileneceği Tarih: 09.09.2025 | |||||
| Narlı Fabrikası | İlk Alınış Tarihi: 24.09.2021 | ||||
| Fabrika Üretim Kontrolü Uygunluk Belgesi (EN 459-1) |
Belgenin Yenileneceği Tarih: 24.09.2025 | ||||
| Çelemli Fabrikası | İlk Alınış Tarihi: 30.11.2011 | Güncel belgeler 1 yıl | |||
| Belgenin Yenileneceği Tarih: 15.08.2025 | geçerli olup ilgili | ||||
| ISO 9001 | İlk Alınış Tarihi: 30.10.2013 Belgenin Yenileneceği Tarih: 11.09.2025 |
belgeler yılda 1 kez güncellenmektedir. |
|||
| ISO 14001 | Celemli Fabrikası | İlk Alınış Tarihi: 07.08.2019 | |||
| Belgenin Yenileneceği Tarih: 06.08.2025 | |||||
| ISO 45001 | Ilk Almış Tarihi: 07.08.2019 Belgenin Yenileneceği Tarih: 26.08.2025 |
Şirket'in işbu fiyat tespit raporu tarihi itibarıyla 3 (üç) adet fabrikası bulunmaktadır. Şirket'in fabrikalarına ilişkin bilgilerin yer aldığı tablo aşağıda gösterilmektedir:
| Fabrika Adı | Adresi |
|---|---|
| Celemli Fabrikası | Çelemli Mah., Munak Meydanı, No:5, Yüreğir/ADANA |
| Cukurova Fabrikası | Cokçapınar Mah., 5301 Cadde, No:3/1, Ceyhan /ADANA |
| Narlı Fabrikası | Karabıyıklı Mah., Karabıyıklı Kümeevler, No:147, Pazarcık /KAHRAMANMARAŞ |
31.12.2021, 31.12.2022, 31.12.2023 ve 30.09.2024 tarihlerinde sona eren finansal dönemler itibarıyla Şirket'in toplam üretim ve satış miktarları (ton) aşağıdaki tabloda gösterilmektedir.
| Toplam Üretim ve Satış Bilgisi |
31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2023 | 30.09.2024 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Urun Gruplari | Üretim Miktari |
Satis Miktari |
Üretim Miktari |
Satis Miktari |
Üretim Miktari |
Satis Miktari |
Üretim Miktari |
Satis Miktarı |
Üretim Miktari |
Satis Miktari |
| Sönmemis Kirec (Kalsiyum Oksit) Satışları Toplamı |
399.773 | 399.683 | 385.486 | 384.673 | 331.844 | 334.935 | 226.789 | 236.068 | 191.875 | 186.778 |
| Sönmüş Kireç (Kalsiyum Hidroksit) Satısları |
27.138 | 27.619 | 32.464 | 31.199 | 32.907 | 33.413 | 22.489 | 23.942 | 41.796 | 42.707 |
| Nem Gaz Giderici ve Vikalo |
7.574 | 7.666 | 9.935 | 9.914 | 11.086 | 11.134 | 8.015 | 7.902 | 10.501 | 10.336 |
| Kireç Toplamı (Ton) | 434.485 | 434.968 | 427.885 | 425.786 | 375.837 | 379.482 | 257.293 | 267.912 | 244.172 | 239.821 |
| Agrega (Tas) Toplami (Ton) |
1.581.441 | 1.421.877 | 1.712.388 | 1.437.456 | 1.324.202 | 1.049.221 | 919.301 | 736.482 | 1.500.383 | 1.510.254 |
Şirket'in Adana ili, Yüreğir ilçesi, Çelemli mahallesinde faaliyet gösteren, 8.596 m2 kapalı alan ve 65.823 m2 açık alan olmak üzere toplam 74.419 m2 alan üzerine kurulu Celemli Fabrikası, Şirket'in ilk kireç fabrikasıdır. Şirket, Haziran 2009 tarihinde Çelemli Fabrikası'nın arsasını satın almıştır. Ekim 2009 tarihinde ise ÇED Gerekli Değildir Belgesi alınmış ve Çelemli Fabrikası'nın kurulumuna başlanmış olup 2010 yılında 250 ton/gün kapasite ile işletmeye alınmıştır. 30.09.2024 tarihinde sona eren finansal dönem itibarıyla Çelemli Fabrikası'nın kapasitesi, 1.250 ton/gün'dür.
Sirket'in Çelemli Fabrikası'na ait görsel, asağıda ver almaktadır:
Çelemli Fabrikası bünyesinde 5 (beş) adet fırın bulunmaktadır. Çelemli Fabrikası'nda temel olarak; (i) toz kirec, (ii) granül kirec, (iii) parca kirec, (iv) sönmüs kirec, (v) torba kirec, (vi) mikronize CL90 Q ve (vii) nem ve gaz giderici vikalo üretimleri gerçekleştirilmektedir. Bahsi geçen ürünler, her boyutta 1.000 ton kapasiteli bağımsız silolarda sevk edilmek üzere stoklanmaktadır. İsbu fiyat tespit raporu tarihi itibarıyla Celemli Fabrikası'nda 6.000 tonluk ürün silosu yanında 5.800 tonluk elenmemiş malzeme silosu bulunmaktadır. Şirket'in mevcut durumda toplam 11.800 ton kapasiteli 14 adet farklı boyutta ürün silosu mevcuttur.
Celemli Fabrikası'nda 5 (bes) adet kirec firini, depo, idari bina, atölve - ambar, kömür deposu, kömür öğütme ve kurutma alanı, kireç eleme alanı, kireç söndürme ve paketleme alanı, yamaç tüneli, çöktürme havuzu, atık geçici depolama alanı bulunmaktadır.
Çelemli Fabrikası'nın yakıt ihtiyacının karşılanması adına dışarıdan ham haliyle petrokok tedarik edilmekte ve Şirket'in Celemli Fabrikası'na entegre olan kurutma ve öğütme tesislerinde petrokokun randımanlı yanması için gerekli büyüklüğe getirilerek Çelemli Fabrikası'nın fırınlarında kullanılmaktadır.
Çelemli Fabrikası'nda üretilen ürünlerin, 31.12.2021, 31.12.2022, 31.12.2023 ve 01.01.2023-30.09.2023 ve 01.01.2024-30.09.2024 tarihlerinde sona eren finansal dönemler itibarıyla ton bazında üretim ve satış miktarlarını gösteren tablo, aşağıda yer almaktadır:
| Ton/Yil | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2023 | 30.09.2024 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Celemli Fabrikası'nda Üretilen Ürünler |
Üretim Miktari |
Satis Miktari |
Uretim Miktari |
Satis Miktarı |
Üretim Miktari |
Satis Miktari |
Üretim Miktari |
Satis Miktari |
Üretim Miktari |
Satis Miktarı |
| Sönmemis Kireç (Kalsiyum Oksit) Satışları Toplamı |
384.262 | 385.178 | 252.985 | 256.194 | 186.733 | 190.503 | 133.683 | 141.286 | 107.555 | 101.578 |
| Kirec (Kalsiyum Sönmüs Hidroksit) Satışları |
27.138 | 27.619 | 32.464 | 31.199 | 32.907 | 33.413 | 22.489 | 23.942 | 41.796 | 42.707 |
| Nem ve Gaz Giderici Vikalo | 7.574 | 7.666 | 9.935 | 9.914 | 11.086 | 11.134 | 8.015 | 7.902 | 10.501 | 10.336 |
| KIREC TOPLAMI | 418.974 | 420.463 | 295.384 | 297.307 | 230.726 | 235.050 | 164.187 | 173.130 | 159.852 | 154.621 |
Celemli Fabrikası; ISO 9001:2015, ISO 14001:2015, ISO 45001:2018 ve ISO EN 459 - 1:2010 sertifikalarına sahiptir.
Çelemli Fabrikası bünyesine hammadde üretim tesisi faaliyeti eklenmesi planlanmaktadır. Bu kapsamda Şirket'in 26.07.2023 tarihli yönetim kurulu kararına istinaden Celemli Fabrikası'nda kullanılan kömür ve petrokok hammaddelerini sağlamak üzere Çelemli Fabrikası'nın alt kısmında kapalı bir kırma-eleme tesisi kurmak için proje çalışmalarına ve arazi düzenlemek üzere planlamalara baslanmasına karar verilmistir.
30.09.2024 tarihi itibarıyla tüm resmi izinler, plan, proje ve zemin düzenlemeleri için harcanan yatırım tutarı yaklaşık 8.200.000 TL'dir. Tüm destek is makinaları ve araclarla birlikte bahsi geçen yatırıma ilişkin yatırım maliyetinin, yaklaşık 8.300.000 ABD Doları olması planlanmaktadır.
Sirket'in Adana ili, Ceyhan ilcesi, Cokcapunar mahallesinde ver alan 3000 m2 kapalı alan ve 117.000 m2 açık alan olmak üzere toplam 120.000 m2 alan üzerine kurulu Cukurova Fabrikası, 2014 yılında Şirket'in Çukurova Kireç Sanayi ve Ticaret A.Ş.'yi tüm aktif ve pasifleri ile devralmış olması akabinde Şirket bünyesine dahil edilmiş olup (i) taş ocağı ve (ii) kırma eleme tesisi olarak faaliyetlerini sürdürmektedir. Çukurova Fabrikası'nda taş ocağı olarak; kalsiyum karbonat (CaCO3) bütünlüğü %97 ve üzerinde bulunan kalkerin hammaddesi, delme patlatma yöntemiyle ana kayadan koparılarak kırma ve eleme tesisine taşınmaktadır. Kırma eleme tesisinde ise taşınan malzeme istenilen boyutlarda kırılıp elenerek, ayrı ayrı bunkerlere alınmak suretiyle stoklanmaktadır. Cukurova Fabrikası bünyesinde; (i) mıcır, (ii) kırma kum, (iii) bypass, (iv) dolgu malzemesi ve (v) firm taşı (kireç taşı) ürünlerinin üretimleri gerçekleştirilmektedir. Bahsi geçen ürünler; çimento fabrikaları, beton santralleri, asfalt tesisleri gibi kalker kullanımı olan tüm tesislere satılmaktadır.
Şirket'in Çukurova Fabrikası'na ait görsel, aşağıda yer almaktadır:
Cukurova Fabrikası'nda üretilen ürünlerin 31.12.2021, 31.12.2022, 31.12.2023, 01.01.2023-30.09.2023 ve 01.01.2024-30.09.2024 tarihlerinde sona eren finansal dönemler itibarıyla ton bazında üretim ve satış miktarlarını gösteren tablo, aşağıda yer almaktadır:
| Ton/Yil | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2023 | 30.09.2024 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Cukurova Fabrikası'nda Üretilen Ürünler | Üretim Miktari |
Satis Miktari |
Üretim Miktarı |
Satis Miktarı |
Üretim Miktarı |
Satis Miktarı |
Üretim Miktari |
Satis Miktari |
Uretim Miktari |
Satis Miktarı |
| Micir | 184.903 | 192.134 | 180.173 | 181.770 | 209.285 | 207.828 | 156.698 | 151.956 | 232.268 | 231.235 |
| Kırma Kum | 191.624 | 211.384 | 198.246 | 199.710 151.076 | 151.094 | 108.702 | 106.606 | 221130 | 221.134 | |
| By-pass | 210.348 | 186.484 | 154.375 | 287.718 | 123.018 | 118.189 | 69.970 | 97.680 | 161.306 | 334.180 |
| Dolgu malzemesi | 11.891 | 11.891 | 514 | 514 | 160 | 160 | $\Omega$ | 0 7791 | 7792 | |
| Fırın Tası (Kirec Tası) | 863.568 | 818.676 | 552.011 | 527.320 | 319.577 | 402.114 | 233.057 | 285,836 | 293.252 | 302.167 |
| Agrega (Taş) TOPLAMI | 1.462.334 | 1.420.569 | 1.085.319 | 1.197.032 | 803.116 | 879.385 | 568.427 | 642.078 | 915.747 1.096.508 |
Çukurova Fabrikası; ISO EN 12620 - A1:2008 sertifikasına sahiptir.
Sirket'in Kahramanmaraş ili, Pazarcık ilçesi, Karabıyıklı mahallesinde yer alan 6.000 m2 kapalı alan ve 644.500 m2 açık alan olmak üzere toplam 650.500 m2 alan üzerine kurulu Narlı Fabrikası 2019 yılında kurulmuş olup 2021 yılında 250 ton/gün kapasite ile işletmeye alınmıştır. 30.09.2024 tarihinde sona eren finansal dönem itibarıyla Narlı Fabrikası'nın kapasitesi, 1000 ton/gün'dür. Narlı Fabrikası bünyesinde 4 (dört) adet fırın bulunmaktadır. Narlı Fabrikası'nda temel olarak; (i) toz kireç, (ii) granül kireç ve (iii) parça kireç üretimleri ile kırma eleme tesisi ürünleri olan (iv) mıcır, (v) kırma kum, (vi) by-pass dolgu malzemesi ve (vii) fabrikanın hammaddesi olan kireç taşı üretimi gerçekleştirilmektedir.
ERLER NONI
Şirket'in Narlı Fabrikası'na ait görsel, aşağıda yer almaktadır:
Narlı Fabrikası bünyesinde agrega dışında üretilen ürünler, her boyutta 1000 ton kapasiteli bağımsız silolarda sevk edilmek üzere stoklanmaktadır. Agrega ise damperli (dökme) kamyonlar ile sevk edilmektedir. İşbu fiyat tespit raporu tarihi itibarıyla Narlı Fabrikası bünyesinde 9000 tonluk ürün silosu yanında 3000 tonluk elenmemiş malzeme stoğu bulunmaktadır.
Narlı Fabrikası'nda üretilen ürünlerin, 31.12.2021, 31.12.2022, 31.12.2023, 01.01.2023-30.09.2023 ve 01.01.2024-30.09.2024 tarihlerinde sona eren finansal dönemler itibarıyla ton bazında üretim ve satış miktarlarının gösterildiği tablo aşağıda yer almaktadır:
| Ton/Yıl | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2023 | 30.09.2024 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Úrün Grubu | Uretim Miktari |
Satis Miktari |
Uretim Miktari |
Satis Miktari |
Uretim Miktari |
Satis Miktari |
Üretim Miktari |
Satis Miktari |
Uretim Miktarı |
Satis Miktarı |
| Sönmemiş Kireç (Kalsiyum Oksit ) Satışları Toplamı |
15.511 | 14.505 | 132.501 | 128.479 | 145.111 | 144.432 | 93.106 | 94.7 | 84.320 | 85.200 |
| Micir | 12.141 | 21 | 39.016 | 15.778 | 16.255 | 43.752 | 4.908 | 22.354 | 64.679 | 67.580 |
| Kırma Kum | ||||||||||
| By-pass | 55.401 | 36.312 | 41.746 | 77.792 | 77.692 | 55.146 | 40.422 | 102.400 | 97.616 | |
| Dolgu malzemesi | 9.483 | 1.287 | 179.929 | 174.868 | 208.949 | 48.394 | 128.558 | 31.628 | 200.470 | 248.550 |
| Fırın Taşı (Kireç Taşı) | 8.032 | 8.032 | $\Omega$ | $\vert$ 0 | $\Omega$ | $\theta$ | ||||
| AGREGA (TAS) TOPLAMI |
119.107 | 1.308 | 627.069 | 240.424 | 521.086 | 169.838 | 350.874 | 94.404 | 584.636 | 413.746 |
ER JONIT
Narlı Fabrikası; ISO EN 459 - 1:2010 ve ISO EN 12620 - A1:2008 ve SEDEX Pillar 2 (Sosval Güvenilirlik Programı) sertifikalarına sahiptir.
Şirket'in fabrikalarının 31.12.2021, 31.12.2022, 31.12.2023, 01.01.2023-30.09.2023 ve 01.01.2024-30.09.2024 tarihlerinde sona eren finansal dönemler itibarıyla kireç ve agrega ürünlerine ilişkin kapasite kullanım oranlarını gösteren tablolar, aşağıda yer almaktadır:
Kireç Grubu - Kapasite Kullanım Oranları
| 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Fabrika Adı / Ton | Toplam Kapasite |
Üretim | Kapasite Kullanım (%) |
Toplam Kapasite |
Üretim | Kapasite Kullanım (%) |
Toplam Kapasite |
Üretim | Kapasite Kullanım $(\%)$ |
|
| Celemli Fabrikası | 422.813 | 418.974 | 99 | 422.813 | 297.307 | 70.3 1 | 422.813 | 230,726 | 55 | |
| Cukurova Fabrikası | -- | - | -- | -- | -- | -- | -- | |||
| Narlı Fabrikası | 82.500 | 15.511 | 19 | 165,000 | 132.501 | 801 | 330.000 | 145.111 | 44 | |
| TOPLAM | 505.313 | 434.485 | 86 | 587.813 | 429.808 | 73 | 752.813 | 375.837 | 50 |
| 30.09.2023 | 30.09.2024 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Fabrika Adı / Ton | Toplam Kapasite |
Üretim | Kapasite Kullanım $(\% )$ |
Toplam Kapasite |
Üretim | Kapasite Kullanım (%) |
||
| Celemli Fabrikası | 316.230 | 164.187 | 52 | 316.230 | 159.852 | 51 | ||
| Cukurova Fabrikası | ۰ | |||||||
| Narlı Fabrikası | 246819 | 93.106 | 38 | 246819 | 84.320 | 34 | ||
| TOPLAM | 563.049 | 257.293 | 46 | 563.049 | 244.172 | 43 |
Agrega Grubu - Kapasite Kullanım Oranları
| 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Fabrika Adı / Ton | Toplam Kapasite |
Üretim | Kapasite Kullanım $(\%)$ |
Toplam Kapasite |
Üretim | Kapasite Kullanım $(\%)$ |
Toplam Kapasite |
Üretim | Kapasite Kullanım $(\%)$ |
| elemli Fabrikası | - | ||||||||
| ukurova Fabrikası | 667.320 | 1.462.334 | 219 | 667.320 | 1.085.319 | 162 | 667.320 | 803.116 | 120 |
| arlı Fabrikası | 2.151.930 | 119.107 | O | 2.151.930 | 627.069 | 29 | 2.151.930 | 521.086 | 24 |
| OPLAM | 2.819.250 | 1.581.441 | 56 | 2.819.250 | 1.712.388 | 61 | 2.819.250 | 1.324.202 | 47 |
| 30.09.2023 | 30.09.2024 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Fabrika Adı / Ton | Toplam Kapasite |
Üretim | Kapasite Kullanım (%) |
Toplam Kapasite |
Üretim | Kapasite Kullanım $(\% )$ |
||
| Celemli Fabrikası | ||||||||
| Cukurova Fabrikası | 499.119 | 568.427 | 114 | 499.119 | 915747 | 183 | ||
| Narlı Fabrikası | .609.527 | 350.874 | 22 | 1.609.527 | 584.636 | 36 | ||
| TOPLAM | 2.108.646 | 919.301 | 44 | 2.108.646 | 1.500.383 | 71 |
Şirket'in fabrikalarının 31.12.2021, 31.12.2022, 31.12.2023, 01.01.2023-30.09.2023 ve 01.01.2024-30.09.2024 tarihlerinde sona eren finansal dönemler itibarıyla toplam satış tutarlarına ve satış tutarlarının yıllar bazında hasılat tutarlarına oranlarına ilişkin tablo, aşağıda yer almaktadır:
| Fabrika Adı / Yıl | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Tutar (TL) | Oran $(\%)$ | $Tutar$ (TL) | Oran $(\%)$ | Tutar(TL) | Oran $(\% )$ | ||
| Celemli Fabrikası | 816.561.143 | 88 | 915.006.132 | 66 | 712.735.785 | 57 | |
| Cukurova Fabrikası | 78.428.605 | 76.920.013 | 111.800.645 | ||||
| Narlı Fabrikası | 29.182.977 | 404.222.831 | 28 | 464.847.033 | 35 | ||
| TOPLAM | 924.172.725 | 100 | 1.396.148.976 | 100 | 1.289.383.462 | 100 |
| 30.09.2023 | 30.09.2024 | |||
|---|---|---|---|---|
| Fabrika Adı / Yıl | Tutar $(TL)$ | Oran $(\% )$ | Tutar (TL) | Oran $(\%)$ |
| Celemli Fabrikası | 591.129.077 | 61 | 419.241.097 | 51 |
| Cukurova Fabrikası | 72.446.729 | 141.828.271 | 17 | |
| Narlı Fabrikası | 311.466.444 | 32 | 268.787.040 | 32 |
| TOPLAM | 975.042.249 | 100 | 829.856.408 | 100 |
Sirket'in faalivetleri temel olarak 4 (dört) farklı ana ürün üretimi üzerine kuruludur. Bu ürünler; (i) sönmemis kireç (kalsiyum oksit), (ii) sönmüş kireç (kalsiyum hidroksit), (iii) agrega ve (iv) nem ve gaz giderici vikalo seklinde sıralanabilir.
Sönmemiş kireç; (i) parça, (ii) granül, (iii) toz ve (iv) mikronize olmak üzere 4 (dört) farklı formda üretilmektedir. Üretilen ürünler, endüstriyel nakliye araçları (silobas veya damperli) vasıtasıyla dökme formda sanayi kuruluşlarına satılmaktadır. Ayrıca, azami 1 ton büyüklüğünde çuval, kâğıt veya plastik torbalara konularak hazır sıva, alçı, inşaat ve plastik sektörlerine de satışlar gerçekleştirilmektedir. Şirket, 250 tonluk basınçlı tipte, toplam 9 (dokuz) adet firma sahiptir. Ayrıca Şirket, toplam 21.000 ton beton ve çelik konstrüksiyon silolarda depolama kapasitesine sahiptir.
Sirket'in Çelemli Fabrikası ve Narlı Fabrikası'nda üretilen sönmemiş kireç, yüksek saflıktaki kireç taşının paralel akışlı fırınlarda 900 - 1100 °C ısıtılmasıyla elde edilen üründür. Metal sanayi (demir ve çelik, demir dışı metaller), inşaat sanayi (yapı malzemeleri), kâğıt sanayi (sülfat ve sülfit sürecinde ve Çöktürülmüş Kalsiyum Karbonat (PCC) üretiminde), çevre sektörü, kimya sanayi (karpit, kalsiyum tuzları ve nötrleşmede), seramik sanayi ve tarım sektörlerinde kullanılmaktadır. Sirket 4 (dört) çeşit sönmemiş kireç ürünü üretmekte olup bu ürünler; (i) $15 - 55$ mm parça kireç, (ii) $3 - 15$ mm granül kireç, (iii) $0 - 3$ mm toz kireç ve (iv) mikronize öğütülmüs kalsiyum oksit (mikronize CL90 O) olarak sıralanmaktadır. Sönmemiş kireç ürün grubunda üretilen ürünler; dökme, silobas (granül ve toz) ve azami 1 tonluk büyük çuvallarda sevk edilmektedir. Aşağıda Şirket bünyesinde üretilen ve satışı gerçekleştirilen sönmemis kireç çeşitlerine ilişkin görseller yer almaktadır:
Şirket'in Çelemli Fabrikası'nda üretilen sönmüş kireç, paralel akışlı fırınlarda üretilen kalsiyum oksitin Çelemli Fabrikası'nda yer alan entegre bir tesis olan söndürme tesisinde su ile reaksiyona girmesi ile elde edilmektedir. Yapı malzemeleri, baca gazı arıtma, demir ve çelik, demir dışı metal, kimya, maden, yol yapımı, içme suyu arıtma, atık su arıtma, atık çamur hazırlama, zararlı atıklar ve kâğıt sektörlerinde kullanılmaktadır. Şirket 2 (iki) çeşit sönmüş kireç ürünü üretmekte olup bu ürünler; (i) sönmüş CL80 S inşaat kireci ve (ii) sönmüş CL90 S sanayi kireci olarak sıralanmaktadır. Sönmüş kireç ürün grubunda üretilen ürünler; torba, silobas (granül ve toz) ve azami 1 tonluk büyük çuvallar ile sevk edilmektedir. Aşağıda Şirket bünyesinde üretilen ve satışı gerçekleştirilen sönmüş kireç çeşitlerine ilişkin görseller yer almaktadır:
IONIM S
CL90 sanayi kireci
Azami 1 ton büyük çuval sönmüş dökme kireç
Sönmüş kireç (silobas)
Şirket'in Çukurova Fabrikası ve Narlı Fabrikası'nda üretilen agrega (taş) ürün grubu altındaki ürünlere ilişkin detaylı bilgiler içeren tablo aşağıda yer almaktadır:
| ÜRÜN ADI | ÜRÜN BOYUTU |
KULLANIM ALANLARI | ÜRÜN GÖRSELLERİ |
|---|---|---|---|
| Kırma Kum | $0-3$ mm | Bu malzemeler; hazır beton üretiminde, yol dolgusu ve kaplamasında, inşaat sıvasında yoğun olarak kullanılmaktadır. sektöründe sıva Özellikle insaat harcı yapımında kullanılmaktadır. |
|
| Kırma Kum | $0-5$ mm | Bu malzemeler; hazır beton üretiminde, parke taşı döşemede ve inşaat kaba sıvada yoğun olarak kullanılmaktadır. |
|
| Micir 1 Numara |
$5 - 15$ mm | Özellikle insaat islerinde ve hazır beton sektörlerinin kullanımına olarak üretilmektedir. Hazır uygun beton sektöründe öncelikli olarak tercih edilmektedir. Kimyasal ve fiziksel özellikleri sayesinde reaksiyona girdiği çimento matrisinin yapışma özelliğini kuvvetlendirerek, mekanik çekme mukavemetini arttırır. |
|
| Micir 2 Numara |
$15 - 22$ mm | Karayolu, inşaat sektörü, beton, altyapı uygulamalarında kullanılmaktadır. Hazır beton sektöründe öncelikli olarak tercih edilmektedir. Kimyasal ve fiziksel özellikleri sayesinde reaksiyona girdiği cimento matrisinin yapışma özelliğini kuvvetlendirerek, mekanik çekme mukavemetini arttırır. |
|
| BY-PASS Malzeme |
$0 - 25$ mm | Zemin ve alt temel dolgusuna uygun olarak üretilen BY-PASS malzemesi, dolgu malzemesi olarak kullanılmaktadır. |
|
| Dolgu Malzemesi |
$0 - 60$ mm | Tüvenan kalkerin konkasörle kırılması ve 0-60 mm boyutlarında sınıflandırılması sonucu elde edilebilmektedir. Asıl kullanım alanı ise, yollar için alt temel malzemesidir. Fakat talepler doğrultusunda dolgu malzemesi olarak da kullanılabilmektedir. |
RLER NONİ KETI
| Kirec Tasi | $60 - 100$ mm | Bu malzemeler en az %95 CaCO3 bütünlüğüne sahip kireç taşının 60-100mm boyutlarında hazırlanıp sönmemiş kireç üretimi yapan kireç üretim tesislerine sevkiyatı yapılmaktadır. |
|
|---|---|---|---|
| Betonluk Malzeme |
$0 - 22$ mm | Özellikle hazır beton sektörlerinin kullanımına uygun olarak üretilmektedir. belli standartlarda Bu. malzeme istenilen boyutlarda kırılıp elenerek granülometrik bilesim, tane sekli, tane dayanımı, aşınma direnci, dona dayanıklılığı ve zararlı maddeler bakımından TS 706 standartının gereklerini yerine getirmelidir. Ayrıca, suyun etkisi altında yumuşamamalı, dağılmamalı, betonun bileşenleri ile zararlı bileşikler meydan getirmemeli ve donatının korozyona karsı korunmasını tehlikeye düşürmemelidir. |
Şirket'in Çelemli Fabrikası'nda üretilen nem ve gaz giderici vikalo ile; her türlü polietilenlerin ve isil işlem esnasında plastiklerin, var olan nem ve gazlarının absorbe edilmesi suretiyle daha homojen bir film elde edilmesi sağlanmakta ve oluşan filmin yırtılması önlenmektedir. Nem ve gaz giderici vikalo; plastik geri dönüşüm süreçlerinde katkı maddesi olarak kullanılmakta olup tüm plastik geri dönüşüm sektörlerinde gaz oluşumunu engellemektedir. Ek olarak plastik granül makinelerinde gaz alma bölümleri bulunmasına karşın ilgili makinelerde atılamayan kalıcı nemi uzaklaştırmakta ve hazırlanan granül tanelerini, bekleme esnasında karşılaşacakları neme karşı korumaktadır. Nem ve gaz giderici vikalo ürünleri, 1 ve 2 kiloluk naylon poşet ambalajlara dolumu yapılarak azami 1 tonluk büyük çuval veya karton kutulu ambalajlarda sevk edilmektedir. Aşağıda Şirket bünyesinde üretilen ve satışı gerçekleştirilen nam ve gaz giderici vikalo çeşitlerine ilişkin görseller yer almaktadır:
31.12.2021, 31.12.2022, 31.12.2023, 01.01.2023-30.09.2023 ve 01.01.2024-30.09.2024 tarihlerinde sona eren finansal dönemler itibarıyla Şirket'in ana ürün grupları itibarıyla yurt içi satışları ve ürün gruplarından her birinin toplam satışlara oranı aşağıdaki tabloda yer almaktadır:
| Ana Ürün Grupları / TL | 31.12.2021 | Satis Payı $(\%)$ |
31.12.2022 | Satis Payı $(%$ |
31.12.2023 | Satis Payi (%) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sönmemis Kireç (Kalsiyum Oksit) | 743.094.182 | 83 | 1.120.893.538 | 84 | 901.839.175 | |
| Sönmüs Kirec (Kalsiyum Hidroksit) | 46.172.571 | 85.239.474 | 102.697.903 | |||
| Agrega | 83.997.923 | 85.239.474 | 131.146.246 | 10 | ||
| Nem ve Gaz Giderici Vikalo | 24.123.653 | 45.458.720 | 51.164.939 | |||
| TOPLAM | 897.388.329 | 100 | 1.336.831.206 | 100 | 1.186.848.263 | 100 |
ER
| Ana Ürün Grupları / TL | 30.09.2023 | Satis Payi (%) |
30.09.2024 | Satis Payi (%) |
|---|---|---|---|---|
| Sönmemiş Kireç (Kalsiyum Oksit) | 715.284.227 | 79 | 451.227.134 | |
| Sönmüş Kireç (Kalsiyum Hidroksit) | 75.443.461 | 119.634.343 | ||
| Agrega | 82.665.323 | 175.157.493 | 22 | |
| Nem ve Gaz Giderici Vikalo | 37.422.357 | 38.743.383 | ||
| TOPLAM | 910.815.368 | 100 | 784.762.353 | 100 |
31.12.2021, 31.12.2022, 31.12.2023, 01.01.2023-30.09.2023 ve 01.01.2024-30.09.2024 tarihlerinde sona eren finansal dönemler itibarıyla Şirket'in ana ürün grupları itibarıyla yurt dışı satışları ve ürün gruplarından her birinin toplam satışlara oranı aşağıdaki tabloda yer almaktadır:
| Ana Ürün Grupları / TL | 31.12.2021 | Satis Payi (%) |
31.12.2022 | Satis Payı $(%$ |
31.12.2023 | Satis Payi $(\%)$ |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sönmemis Kireç (Kalsiyum Oksit) | 26.784.050 | 100 | 49.204.294 | 100 | 39.011.783 | 93 |
| Sönmüş Kireç (Kalsiyum Hidroksit) | 2.894.896 | |||||
| Agrega | ||||||
| Nem ve Gaz Giderici Vikalo | ||||||
| TOPLAM | 26,784,050 | 100 | 49.204.294 | 100 | 41.906.679 | 100 |
| $C_{\rm{c}}$ $R_{\rm{c}}$ | 01.01.0031 | $\alpha$ $\alpha$ $\alpha$ |
| Ana Ürün Grupları / TL | 01.01.2023-30.09.2023 | Satis Payi | 01.01.2024- | Satis Pavi |
|---|---|---|---|---|
| (%) | 30.09.2024 | (%) | ||
| Sönmemis Kireç (Kalsiyum Oksit) | 25.063.455 | 100 | 34.193.885 | |
| Sönmüs Kireç (Kalsiyum Hidroksit) | 8.371.628 | |||
| Agrega | 2.873.502 | |||
| Nem ve Gaz Giderici Vikalo | ||||
| TOPLAM | 25,063,455 | 100 | 45.439.015 | 100 |
Sirket'in yurt içi satışlarının, Sirket'in toplam satısları içindeki payı 31.12.2021, 31.12.2022, 31.12.2023, 01.01.2023-30.09.2023 ve 01.01.2024-30.09.2024 tarihlerinde sona eren dönemlerde sırasıyla %97,1, %96,4, %96,8, %97,4 ve %94,5'tür. Şirket'in yurt dışı satışlarının, Şirket'in toplam satışları içindeki payı ise 31.12.2021, 31.12.2022, 31.12.2023, 01.01.2023-30.09.2023 ve 01.01.2024-30.09.2024 tarihlerinde sona eren dönemlerde sırasıyla %2,9, %3,5, %3,1, %2,6 ve %5,5'tir.
Şirket'in her bir ana ürün grubunun 31.12.2021, 31.12.2022, 31.12.2023, 01.01.2023-30.09.2023 ve 01.01.2024-30.09.2024 tarihlerinde sona eren finansal dönemler itibarıyla ton bazında üretim ve satış miktarlarına ilişkin tablo aşağıda yer almaktadır:
| Ton/Yıl | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | |||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ana Ürün Grubu | Üretim Miktari |
Satis Miktarı |
Toplam Satis Miktarları Icindeki Pavı $(\%)$ |
Üretim Miktarı |
Satis Miktarı |
Toplam Satis Miktarları Icindeki Pavı $(\%)$ |
Uretim Miktari |
Satis Miktarı |
Toplam Satis Miktarları İçindeki Payı (%) |
|||||||||
| Sönmemis Kireç (Kalsiyum Oksit) | 399.773 | 399.683 | 92 | 385.486 | 384.673 | 90 | 331.844 | 334.935 | 88 | |||||||||
| Sönmüs Kireç (Kalsiyum Hidroksit) | 27.138 | 27.619 | 32.464 | 31.199 | 32.907 | 33.413 | ||||||||||||
| Nem ve Gaz Giderici Vikalo | 7.574 | 7.666 | 9.935 | 9.914 | 11.086 | 11.134 | ||||||||||||
| TOPLAM | 434.485 | 434.968 | 100 | 427.885 | 425.786 | 100 | 375.837 | 379.482 | 100 |
| Ton/Yıl | 30.09.2023 | 30.09.2024 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ana Ürün Grubu | Üretim Miktari |
Satis Miktari |
Toplam Satis Miktarları İçindeki Payı (%) |
Üretim Miktari |
Satis Miktari |
Toplam Satis Miktarları İçindeki Payı $(\% )$ |
|
| Sönmemiş Kireç (Kalsiyum Oksit) | 226.789 | 236.068 | 88 | 191.875 | 186.778 | 78 | |
| Sönmüş Kireç (Kalsiyum Hidroksit) | 22.489 | 23.942 | Ω | 41.796 | 42.707 | 18 | |
| Nem ve Gaz Giderici Vikalo | 8.015 | 7.902 | 10.501 | 10.336 | 4 |
RLER
| Page of Page TOPLAM |
257.293 | 267.912 | 100 | 244.172 | 239.821 | 100 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Ton/Yıl | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ana Ürün Grubu | Üretim Miktarı | Satıs Miktarı | Üretim Miktari Satis Miktari |
Üretim Miktari | Satis Miktari | ||
| Agrega (Taş) | 1.581.441 | 1.421.877 | 1.712.388 | 1.437.456 | 1.324.202 | 1.049.221 | |
| TOPLAM | 1.581.441 | 1.421.877 | 1.712.388 | 1.437.456 | 1.324.202 | 1.049.221 |
| Ton/Yıl | 30.09.2023 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Ana Ürün Grubu | Uretim Miktari | Satis Miktari | Uretim Miktari | Satis Miktari | ||
| Agrega (Tas) | 919.301 | 736.482 | 1.500.383 | 1.510.254 | ||
| TOPLAM | 919.301 | 736.482 | 1.500.383 | 1.510.254 |
Kirec Üretim Süreci
İlk olarak hammadde sahasında delme ve patlatma yöntemiyle taş istihraç edilerek kamyonlar ile Şirket fabrikalarına entegre olan kırma eleme tesislerine sevk edilmektedir.
Çıkartılan ve kırma eleme tesisinde boyutlandırılan kireç taşı, ekseriyetle 2 ana boyutta; 30-60 mm veya 60-120 mm (kireç taşı) ölçeklendirilerek Şirket'in kireç üretim fabrikalarına sevk edilmek üzere ayrı ayrı stoklanmaktadır. Kireç taşının yanı sıra, üretim esnasında elde edilen farklı mm boyutlardaki mıcır, kırma kum, dolgu malzemesi ve By Pass malzemeleri ise hazır
beton, çimento, insaat, termik santral vs. muhtelif sektörlerin kullanımı için piyasada satılmaktadır.
Kırma eleme tesisinden sevk edilen kireç taşı fırınlara girmeden önce elenmektedir ve impüritelerinden $(safsizlik)$ arındırılmaktadır. 900-1000 $\rm ^{\circ}C$ sıcaklıktaki firinlara beslenmektedir. Bu sıcaklık için gerekli olan yakıt, ham haliyle tedarik edilen petrokokun ilgili fabrikada bulunan vakıt hazırlama ünitesinde kurutma ve öğütme yapılması ile hazırlanmaktadır. Fırına üstten tas ve vakıt beslenmektedir, fırının altından ise kalsinasyon işlemini tamamlamış kireç boşaltılmaktadır.
Fırından çıkan kireç, boyutlandırma için eleme işlemine tabi tutulmaktadır. Bunun sonrasında siparis durumuna göre farklı ebatlarda kireç üretimi yapılmakta ve bu ürünler silolara alınmaktadır. Silolardaki ürünler dökme olarak sevk edilebileceği gibi Şirket bünyesindeki fabrikalara entegre öğütme ve söndürme tesislerine de sevk edilebilmektedir.
Üretilen kirecin bir bölümü sipariş durumuna göre öğütülmektedir ve öğütülmüş kalsiyum oksit (Micronize CL90 Q) olarak dökme veya 2 kilogramlık ambalajlarda nem ve gaz giderici vikalo olarak piyasaya sunulmaktadır. Üretilen kirecin bir bölümü ise sipariş durumuna göre söndürme islemine tabi tutulmaktadır. Söndürme islemi kısaca kalsiyum oksidin su ile reaksiyona girerek kalsiyum hidroksite dönüşmesi işlemidir. Söndürme tesisinde üretilen farklı tip ve özellikteki ürünler dökme olarak veya 25kg lık ambalajlarda bilumum sanayi ve inşaat sektörünün ihtiyacını karşılamak üzere piyasaya sunulmaktadır.
Şirket'in fabrikaları bazında üretim süreçlerine ilişkin bilgiler ise aşağıda yer almaktadır:
Celemli Fabrikası Üretim Süreci: Çelemli Fabrikası'nda temel olarak; (i) toz kireç, (ii) granül kireç, (iii) parça kireç, (iv) sönmüş kireç, (v) torba kireç, (vi) mikronize CL90 Q ve (vii) nem ve gaz giderici vikalo üretimleri gerçekleştirilmektedir.
Çukurova Fabrikası'ndan gelen kireç taşı yukarıda yer alan şemada belirtilen işlemlerden geçerek Kireç elde edilmektedir. Sonrasında boyutlandırma için eleme işlemine tabi tutulmaktadır. Akabinde sipariş durumuna göre farklı ebatlarda kireç üretimi yapılmakta ve bu ürünler silolara alınmaktadır. Silolardaki ürünler dökme olarak sevk edilebileceği gibi Çelemli Fabrikası'na entegre olan öğütme tesisine sevk edilip (Micronize CL90 Q), nem ve gaz giderici vikalo elde edilmektedir. Sipariş durumuna göre Çelemli Fabrikası'na entegre olan söndürme tesislerine sevk edilip sönmüş kireç ve torba kireç elde edilmektedir.
Ürünler ayrıca, azami 1 ton büyüklüğünde çuval, kâğıt veya plastik torbalara konularak hazır sıva, alçı, inşaat ve plastik sektörlerine de satışlar gerçekleştirilmektedir.
Cukurova Fabrikası Üretim Süreci: Şirket'in Çukurova Fabrikası bünyesinde taş ocağı ve kırma eleme tesisi bulunmakta olup hammadde sahasından kırma eleme tesisine taşınan malzeme, istenilen boyutlarda kırılıp elenerek ayrı ayrı bunkerlere alınmak suretiyle stoklanmaktadır. Çukurova Fabrikası bünyesinde; (i) micir, (ii) kırma kum, (iii) by-pass, (iv) dolgu malzemesi ve (v) firin taşı (kireç taşı) ürünlerinin üretimleri gerçekleştirilmektedir. Bahsi geçen ürünler; çimento fabrikaları, beton santralleri, asfalt tesisleri gibi kalker kullanımı olan tüm tesislere satılmaktadır. Çukurova Fabrikası'nda üretilen kireç taşı ise Çelemli Fabrikası'na kamyonlar ile sevk edilmektedir.
Narlı Fabrikası Üretim Süreci: Narlı Fabrikası'nda temel olarak: (i) toz kirec, (ii) granül kirec ve (iii) parça kireç üretimleri ile kırma eleme tesisi ürünleri olan (iv) mıcır. (v) kırma kum. (vi) by-pass dolgu malzemesi ve (vii) fabrikanın hammaddesi olan kirec tası üretimi gerceklestirilmektedir.
Hammadde sahasından Narlı Fabrikası bünyesinde yer alan kırma eleme tesisine tasınan malzeme istenilen boyutlarda kırılıp elenerek ayrı ayrı bunkerlere alınmak suretiyle stoklanmaktadır. Kireç taşı kamyonlar ile kireç üretimi için fırın stokholüne taşınır. Yukarıda ver alan üretim semasında belirtilen islemlerden gecerek sönmemis kirec elde edilmektedir. Sonrasında boyutlandırma için eleme islemine tabi tutulmaktadır. Akabinde siparis durumuna göre farklı ebatlarda kireç üretimi yapılmakta ve bu ürünler silolara alınmaktadır. Silolardaki ürünler dökme olarak sevk edilmektedir. Avrıca, azami 1 ton büyüklüğünde cuval, kâğıt veva plastik torbalara konularak hazır sıva, alçı, insaat ve plastik sektörlerine de satıslar gerceklestirilmektedir.
Şirket'in fabrikalarında kullanılan hammadde üretimleri, Şirket'in Çukurova Fabrikası ve Narlı Fabrikası'nda gerçekleştirilmektedir. Narlı Fabrikası'nda kullanılan hammadde ihtiyacı, yine Narlı Fabrikası'nda üretilmekte olup Celemli Fabrikası'na ait hammadde ihtiyacı ise Cukurova Fabrikası'ndan sağlanmaktadır.
Sirket kireç üretim faaliyetinin temel hammaddesi olan kireç taşını ve üretim sürecinde yan ürün olarak ortaya çıkan agregaları işletme iznine sahip olduğu maden sahalarından tedarik etmektedir. Bu kapsamda halihazırda Çelemli Fabrikası için gerekli hammadde Adana ili, Ceyhan ilçesi Çokcapınar köyü sınırları içerisinde yer alan Sicil: 72839 (ER:3063757) numaralı II-A Grup ruhsat sahasından (Çukurova maden sahası) tedarik edilmekle birlikte ilerleyen dönemlerde söz konusu fabrika için gerekli hammaddenin, Adana ili Ceyhan ilçesi Gündoğan köyü sınırları içinde yer alan Sicil: 200704213 (ER:3137103) numaralı II-A Grup ruhsat sahasından (Gündoğan maden sahası) tedarik edilmeye başlanması planlanmaktadır. Diğer taraftan Narlı Fabrikası için gerekli hammadde ise ilgili fabrika ile aynı konumda bulunan Kahramanmaraş ili Pazarcık ilçesi Akkoyunlu köyü sınırları içinde yer alan Sicil: 69069 (ER: 2550761) numaralı II-A Grup ruhsat sahasından (Narlı maden sahası) tedarik edilmektedir. Sirket'in uzun vadeli üretim kapasitesi ve maden sahalarının rezerv yapısının bilimsel yöntemler ile ortaya konulmasını teminen söz konusu üç maden sahasına yönelik MİTUS Arama ve Proje A.Ş. tarafından Ulusal Maden Kaynak ve Rezerv Raporlama Komisyonu (UMREK) kodlu rezerv raporu hazırlanmıştır.
Aşağıdaki tablolarda bu 3 rapora ilişkin özet sonuç bilgileri yer almaktadır. Buna göre Şirket'in işletme izinlerine sahip olduğu Çukurova (Adana), Gündoğan (Adana) ve Narlı (Kahramanmaraş) maden sahalarındaki kireç tası, mıcır ve bypass rezervlerinin 31.12.2023 tarihi itibarıyla güncel değerleri sırasıyla 682.053.546,60 TL, 4.712.362.945,88 TL ve 7.703.723.003.54 TL olarak hesaplanırken ocak kapasitesine bağlı rezerv ömürleri ise sırasıyla Çukurova sahası için 4 yıl, Gündoğan sahası için 41,4 yıl, Narlı sahası için ise 50,2 yıl olarak hesaplanmıştır.
| Adana Çukurova Çokçapınar Sahası | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ürünler Dağılımı (%) Rezerve Göre Dağılımı (ton) Değeri (TL) |
|||||||||||
| Micir | 1.497.858,78 | 224.675.831,77 | |||||||||
| Bypass | 599.143,51 | 39.452.890,88 |
| Toplam | 100 | 5.991.435,12 | 682.053.546,60 |
|---|---|---|---|
| Firin Taşı | 3.894.432,83 | 417.924.823,95 |
| Adana Gündoğan Sahası | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Ürünler | Dağılımı (%) | Rezerve Göre Dağılımı (ton) | Değeri (TL) | ||
| Micir | 25 | 10.348.827,08 | 1.552.303,79 | ||
| Bypass | 10 | 4.139.530,83 | 272.583.204,08 | ||
| Fırın Taşı | 65 | 26.906.950,41 | 2.887.476.305,01 | ||
| Toplam | 100 | 41.395.308,32 | 4.712.362.945,88 | ||
| Kahramanmaraş Narlı Kireçtaşı Rezerv | Kahramanmaraş Narlı Sahası | ||||
| Sınıflandırmasına Göre | Rezerv Değeri | ||||
| Ürünler | Dağılımı | Rezerve Göre | Ürünler | Değeri (TL) | |
| $\frac{9}{0}$ | Dağılımı (ton) | ||||
| Micir | 30 | 12.425.784,00 | Micir | 4.584.465.520,50 | |
| Bypass | 10 | 4.141.928,00 | Bypass | 327.916.392,76 | |
| Fırın Taşı 24.851.568,00 60 |
Firin Tasi | 2.791.341.090,28 | |||
| Toplam | 100 | 41.419.280,00 | Toplam | 7.703.723.003,54 |
| Kahramanmaraş Narlı Dolomitik Kireçtaşı Rezerv Sınıflandırmasına Göre | ||
|---|---|---|
| Ürünler | (%) Dağılımı | Rezerve Göre Dağılımı (ton) |
| Micir | 18.137.511,00 | |
| Bypass | 2.015.279,00 | |
| Toplam | 100 | 20.152.790,00 |
Şirket bünyesinde satış biriminin aldığı siparişlere ve değişen piyasa koşullarına göre üretim planlamaları yapılmakta, stok miktarları kontrol edilmekte ve üretim ihtiyacına uygun şekilde Şirket bünyesinde hammadde üretimi yapılmaktadır. Şirket fabrikalarında asgari 3 (üç) aylık hammadde stokları bulundurulmaktadır.
Aşağıda yer alan tabloda 31.12.2021, 31.12.2022, 31.12.2023 ve 30.09.2024 tarihlerinde sona eren finansal dönemler itibarıyla Şirket'in ilk 10 tedarikçisine ilişkin bilgiler yer almaktadır:
| Hacim Bakımından En Büyük 10 Tedarikçilere İlişkin Bilgiler | ||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2024 | |||||||||
| No. | Tedarikçi Unvani |
Alış (Milyon TL) |
$\frac{0}{0}$ | Tedarikci Unvani |
Alis (Milyon TL) |
$\frac{0}{0}$ | Tedarikçi Unvani |
Alış (Milyon TL) |
$\frac{0}{0}$ | Tedarikçi Unvani |
Alis (Milyon TL) |
$\frac{0}{0}$ |
| 1 | Tedarikçi 1 | 245,32 | 36% | Tedarikci 1 | 199,87 | 21% | Tedarikci 2 | 177,72 | 21% | Tedarikci 2 | 94,20 | 16% |
| $\overline{2}$ | Tedarikci 4 | 69,47 | 10% | Tedarikci 2 | 178,92 | 19% | Tedarikçi 3 | 153,53 | 18% | Tedarikci 3 | 87,96 | 15% |
| 3 | Tedarikci 6 | 56,27 | 8% | Tedarikçi 3 | 74,18 | 8% | Tedarikci 1 | 80,31 | 10% | Tedarikçi 4 | 32,21 | 6% |
| $\overline{\bf{4}}$ | Tedarikçi 2 | 25,64 | 4% | Tedarikci 4 | 47,69 | 5% | Tedarikçi 4 | 54,61 | 6% | Tedarikci 5 | 25,33 | 4% |
| 5 | Tedarikçi 5 | 22,80 | 3% | Tedarikçi 8 | 48,91 | 5% | Tedarikci 8 | 34,67 | 4% | Tedarikci 7 | 20,71 | 4% |
| 6 | Tedarikci 12 | 17,56 | 3% | Tedarikçi 7 | 40,43 | 4% | Tedarikci 5 | 31,44 | 4% | Tedarikci 8 | 18,61 | 3% |
| 7 | Tedarikci 13 | 17.14 | 3% | Tedarikçi 6 | 34,27 | 4% | Tedarikci 7 | 28,29 | 3% | Tedarikci 14 | 15,71 | 3% |
| 8 | Tedarikçi 7 | 15,82 | 2% | Tedarikçi 9 | 40,83 | 4% | Tedarikci 10 | 23,26 | 3% | Tedarikçi 14 | 12,84 | 2% |
| $\overline{9}$ | Tedarikçi 15 | 14,03 | 2% | Tedarikci 5 | 36,19 | 4% | Tedarikçi 11 | 10,26 | 1% | Tedarikçi 11 | 12,42 | 2% |
| 10 | Tedarikçi 10 | 7,42 | 1% | Tedarikçi 10 | 21,42 | 2% | Tedarikci 12 | 7,21 | 1% | Tedarikci 17 | 8.00 | $1\%$ |
| 11 | diğer | 184,81 | 27% | diğer | 214,56 | 23% | diğer | 242,27 | 29% | diğer | 256,44 | 44% |
| Toplam Alıslar |
676,30 | 100% | Toplam Alıslar |
937,28 | 100% | Toplam Alıslar |
843.59 | 100% | Toplam Alıslar |
584,43 | 100% |
*Tutarlar Aksi Belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("Tl"), 30 Eylül 2024 Tarihi İtibarıyla Satın Alım Gücü Esasına Göre İfade Edilmiştir.)
Müsteriler ve Satış Kanalları
ER
Sirket'in hem yurt içi hem yurtdısı müsterileri bulunmakta olup 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 01.01.2023-30.09.2023 ve 01.01.2024-30.09.2024 tarihlerinde sona eren finansal dönemler itibarıyla Şirket tarafından yurtdışına yapılan satışlar, Şirket'in gelirlerinin sırasıyla sırasıyla %2,9, %3,5, %3,1,2,6 ve %5,5'sini oluşturmaktadır.
Sirket satışlarını ağırlıklı olarak yurt içine TL üzerinden gerçekleştirmektedir. Asağıda ver alan tabloda 31.12.2021, 31.12.2022, 31.12.2023 ve 30.09.2024 tarihlerinde sona eren finansal dönemler itibarıyla Şirket'in ilk 10 müşterisine ilişkin bilgiler yer almaktadır:
| Hacim Bakımından En Büyük 10 Müşteriye İlişkin Bilgiler (Tutar Bazında) | |||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2024 | ||||||||||
| No. | Müsteri | Satis (Milyon TL) |
$\frac{0}{0}$ | Müşteri | Satis (Milyon TL) |
$\%$ | Müşteri | Satis (Milyon TL) |
$\frac{0}{0}$ | Müsteri | Satis (Milyon) TL) |
$\frac{0}{0}$ | |
| 1 | Müsteri 1 | 260,81 | 28% | Müsteri 1 | 307,73 | 22% | Müsteri 1 | 244,48 | 18% | Müsteri 4 | 97,19 | 12% | |
| $\overline{2}$ | Müsteri 3 | 86,86 | 9% | Müsteri 2 | 201,00 | 14% | Müsteri 4 | 152,70 | 11% | Müsteri 2 | 48.40 | 6% | |
| 3 | Müsteri 5 | 63,57 | 7% | Müsteri 3 | 101,91 | 7% | Müsteri 3 | 93,50 | 7% | Müsteri 3 | 42,99 | 5% | |
| 4 | Müsteri 2 | 60,11 | 6% | Müsteri 5 | 59,58 | 4% | Müşteri 2 | 92,03 | 7% | Müşteri 13 | 39,72 | 5% | |
| 5 | Müsteri 7 | 46,82 | 5% | Müsteri 11 | 45,99 | 3% | Müsteri 9 | 53,65 | 4% | Müsteri 5 | 36,41 | 4% | |
| 6 | Müsteri 10 | 26,97 | 3% | Müsteri 6 | 33,62 | 2% | Müşteri 6 | 50,70 | 4% | Müsteri 6 | 30,40 | 4% | |
| Müsteri 8 | 18,46 | $2\%$ | Müsteri 14 | 33,57 | 2% | Müsteri 5 | 48.24 | 4% | Müsteri 12 | 29,20 | 4% | ||
| 8 | Müsteri 16 | 16,66 | 2% | Müsteri 10 | 30,35 | 2% | Müsteri 8 | 39,76 | 3% | Müsteri 1 | 28,85 | 3% | |
| 9 | Müsteri 12 | 14,88 | 2% | Müsteri 9 | 28,90 | 2% | Müsteri 13 | 37,20 | 3% | Müsteri 7 | 25,32 | 3% | |
| 10 | Müsteri 17 | 10,40 | $1\%$ | Müsteri 8 | 26,90 | 2% | Müsteri 7 | 36,66 | 3% | Müsteri 15 | 25,15 | 3% | |
| 11 | diğer | 319,75 | 35% | diğer | 527,91 | 38% | diğer | 490,77 | 37% | diğer | 426,57 | 51% | |
| Toplam | 925,31 | 100% | Toplam | 1397.45 | 100% | Toplam | 1339.69 | $100\%$ | Toplam | 830.20 | 100% | ||
| Satislar | Satıslar | Satislar | Satislar |
*Tutarlar Aksi Belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("Tl"), 30 Eylül 2024 Tarihi İtibarıyla Satın Alım Gücü Esasına Göre İfade Edilmiştir.)
Sirket bünyesinde ihracat faaliyetleri daha çok sönmemiş kireç (kalsiyum oksit) ürününe yönelik gerçekleştirilmekte olup ihracat faaliyetleri kapsamında ürünlerin teslimi ağırlıklı olarak karayolu ile gerçekleştirilmekte, bir kısmı ise deniz yolu ile gerçekleştirilmektedir.
31.12.2021, 31.12.2022, 31.12.2023, 01.01.2023-30.09.2023 ve 01.01.2024-30.09.2024 tarihlerinde sona eren finansal dönemler itibarıyla Şirket, ihracat faaliyetleri kapsamında ağırlıklı olarak serbest bölgeye ürün sevkiyatları gerçekleştirmiştir. 31.12.2023 tarihinde sona eren finansal dönem itibarıyla serbest bölgeye ek olarak Senegal'de yerleşik bir firmaya da ihracat yapılmış olup ek olarak ihraç kayıtlı satışlar da gerçekleştirilmiştir.
30.09.2024 tarihinde sona eren finansal dönem itibarıyla da Amerika Birlesik Devletleri, İsrail, Rusya, K.K.T.C Yunanistan ve Amman ülkelerine 8.325.261 TL direkt ve ihraç kayıtlı toz ve hidrat kireç ihracatı gerçekleştirilmiştir.
31.12.2021 ve 31.12.2022 tarihlerinde sona eren finansal dönemler itibarıyla Şirket bünyesinde ithalat faaliyetleri gerçeklestirilmemis olup 31.12.2023 tarihinde sona eren finansal dönem itibarıyla serbest bölgeden ithalat faaliyetleri gerçekleştirilmiştir.
30.09.2024 tarihlerinde sona eren finansal dönemler itibarıyla Şirket bünyesinde ithalat faaliyetleri gerçekleştirilmemiştir.
Şirket bünyesinde üretilen ürünlerin teslimatının çoğunluğu, üçüncü kişi lojistik firmaları veya şahıs firmaları tarafından da sağlanmakta olup bir kısmının teslimatı ise doğrudan Şirket tarafından yapılmaktadır. Bu kapsamda Sirket müsterilerine ait naklive araclarının ilgili fabrikaya yönlendirilmesi suretiyle ürün teslimatları gerçekleştirilmektedir.
Şirket'in satın alma süreçlerini yönettiği web tabanlı bir program olan "Elektronik Satınalma" Sistemi (ESS)" altında yer alan "Lojistik" bölümü sayesinde bağımsız ayrı bir program olan kantar programı aracılığıyla düzenlenen tüm irsaliyelerin, taşıma şekline göre sözleşmeli nakliye taşeronu tarafından anlaşmalı fiyatlar üzerinden düzenlenen nakliye (taşımacılık) faturaları kontrol edilerek onaylanmakta ve entegrasyonu sağlanmış LOGO muhasebe sistemine aktarılmaktadır.
Bahsi geçen tüm sevkiyat süreçlerinin öncesinde üretimin hazırlaması gerekli ürün siparişleri, satış ve pazarlama birimine mensup ekip tarafından LOGO-CRM modülü üzerinde açılan siparislerce is emri olarak üretime iletilmektedir. Üretilen ürünlerin yüklemesi tamamlandıktan sonra kantar programı üzerinden ilgili siparişin çağrılması ve irsaliye düzenlenmesi suretiyle sevkiyat başlamaktadır.
| Pay Sahibi | Nama/ Hamiline |
Grubu | Pay Nominal Değeri |
Toplam (TL) |
Sermayeye Oranı $(\% )$ |
|---|---|---|---|---|---|
| Urla Makina Sanayi ve Ticaret A.S. | Nama | B | 1TL | 50.000.000 | 50 |
| Nejla ÖZTÜRE | Nama | B | 1TL | 12.250.100 | 12,25 |
| Nama | A | 1TL | 6.176.670 | 6,18 | |
| Ecmel ÖZTÜRE | Nama | B | $1$ TL | 5.172.930 | 5,17 |
| Nama | A | $1$ TL | 6.176.670 | 6,18 | |
| Cem ÖZTÜRE | Nama | B | 1TL | 5.172.930 | 5,17 |
| Nama | A | 1TL | 6.176.670 | 6,18 | |
| Can ÖZTÜRE | Nama | B | $1$ TL | 5.172.930 | 5,17 |
| Nama | A | 1TL | 1.469.990 | 1,47 | |
| Nezih ÖZTÜRE | Nama | B | 1TL | 1.231.110 | 1,23 |
| Murat SAN | Nama | B | 1TL | 1.000.000 | |
| TOPLAM | 100.000.000 | 100 |
| Pay Sahibi | Halka Arz Öncesi | Halka Arz Sonrası | |||
|---|---|---|---|---|---|
| Grubu | Tutari (TL) | Orani $(\% )$ | Tutar (TL) | Orani $(\%)$ | |
| Urla Makina Sanayi ve Ticaret A.S. | B | 50.000.000 | 50,00 | 46.500.000 | 39,74 |
| Nejla ÖZTÜRE | 12.250.100 | 12.25 | 11.392.593 | 9,74 | |
| 6.176.670 | 6.18 | 6.176.670 | 5,28 | ||
| Ecmel ÖZTÜRE | 5.172.930 | 5,17 | 4.378.458 | 3,74 | |
| Cem ÖZTÜRE | 6.176.670 | 6.18 | 6.176.670 | 5,28 |
| TOPLAM | 100.000.000 | 100.00 | 117.000.000 | 100,00 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Halka Acık | в | 24.000.000 | 20,51 | ||
| Murat SAN | A | 1.000.000 | 1,00 | 930.000 | 0,79 |
| в | 1.231.110 | 1.23 | 1.042.033 | 0,90 | |
| Nezih ÖZTÜRE | A | 1.469.990 | 1,47 | 1.469.990 | 1,26 |
| B | 5.172.930 | 5,17 | 4.378.458 | 3,74 | |
| Can ÖZTÜRE | A | 6.176.670 | 6,18 | 6.176.670 | 5,28 |
| в | 5.172.930 | 5,17 | 4.378.458 | 3,74 |
Şirket'in 31.12.2021, 31.12.2022, 31.12.2023 ve 30.09.2024 tarihlerinde sona eren dönemlere ilişkin özel bağımsız denetimden geçmiş finansal tabloları aşağıda yer almaktadır.
| Özel Bağımsız Denetimden Geçmiş | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| VARLIKLAR (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2024 | ||
| Dönen Varlıklar | 373.785.442 | 343.209.011 | 431.785.268 | 381.036.821 | ||
| Nakit ve Nakit Benzerleri | 63.860.358 | 21.782.305 | 93.015.549 | 34.438.642 | ||
| Finansal Yatırımlar | 12.487.092 | |||||
| Ticari Alacaklar | 187.142.743 | 181.132.060 | 180.663.120 | 189.690.772 | ||
| -İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar | 933.284 | 214.909 | 6.762.287 | 1.292.009 | ||
| -İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar | 186.209.459 | 180.917.151 | 173.900.833 | 188.398.763 | ||
| Diğer Alacaklar | 6.517.289 | 1.416.618 | 2.755.396 | 2.558.328 | ||
| -İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar | ||||||
| -İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar | 6.517.289 | 1.416.618 | 2.755.396 | 2.558.328 | ||
| Stoklar | 87.456.825 | 130.040.376 | 135.872.802 | 146.275.565 | ||
| Peşin Ödenmiş Giderler | 2.343.654 | 5.764.841 | 6.991.309 | 2.804.078 | ||
| Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar | 5.269.436 | |||||
| Diğer Dönen Varlıklar | 26.464.573 | 3.072.811 | ||||
| Duran Varlıklar | 1.511.409.770 | 1.835.419.206 | 2.139.474.406 | 2.143.158.712 | ||
| Maddi Duran Varlıklar | 1.440.793.234 | 1.825.314.721 | 2.127.098.638 | 2.093.550.077 | ||
| Kullanım Hakkı Varlıkları | 10.394.495 | 6.158.949 | 2.109.330 | 2.316.516 | ||
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 724.459 | 614.251 | 655.200 | 585.770 | ||
| Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller | 2.413.529 | 2.413.529 | 8.491.271 | 8.491.271 | ||
| Finansal Yatırımlar | 1.347.089 | 250.200 | 220.901 | 337.896 | ||
| Peşin Ödenmiş Giderler | 55.736.964 | 667.556 | 899.066 | 37.877.182 | ||
| Toplam Varlıklar | 1.885.195.212 | 2.178.628.217 | 2.571.259.674 | 2.524.195.533 | ||
| KAYNAKLAR | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2024 | ||
| Kısa Vadeli Yükümlülükler | 377.114.174 | 425.449.573 | 299.030.629 | 253.841.681 | ||
| Kısa Vadeli Borçlanmalar | 25.229.751 | 124.919.531 | 80.103.924 | 106.431.138 | ||
| Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları | 109.628.764 | 115.845.693 | 48.660.980 | 27.112.567 | ||
| Ticari Borçlar | 213.763.846 | 156.702.453 | 114.601.692 | 69.930.564 | ||
| -İlişkili Taraflara Ticari Borçlar | 2.479.681 | 3.122.790 | 3.260.784 | 4.367.165 | ||
| İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar | 211.284.165 | 153.579.663 | 111.340.908 | 65.563.399 | ||
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar | 6.601.712 | 9.554.820 | 20.189.243 | 30.566.574 | ||
| Diğer Borçlar | 10.067.199 | 2.079.441 | 10.782.392 | 5.022.640 | ||
| -İlişkili Taraflara Diğer Borçlar | 266.579 | $\overline{\phantom{a}}$ | 2.650 | $\overline{\phantom{a}}$ | ||
| -İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar | 9.800.620 | 2.079.441 | 10.779.742 | 5.022.640 | ||
| Ertelenmiş Gelirler | 5.473.050 | 9.994.875 | 8.904.204 | 5.144.494 | ||
| Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü | 37.347 | 759.107 | 8.526.928 | |||
| Kısa Vadeli Karşılıklar | 6.312.505 | 5.593.653 | 7.261.266 | 9.633.704 | ||
| -Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa | ||||||
| Vadeli Karşılıklar | 1.834.864 | 2.457.492 | 3.671.068 | 7.605.931 | ||
| -Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar | 4.477.641 | 3.136.161 | 3.590.198 | 2.027.773 | ||
| Uzun Vadeli Yükümlülükler | 312.792.576 | 178.713.919 | 172.929.046 | 143.271.856 | ||
| Uzun Vadeli Borçlanmalar | 299.344.684 | 107.678.247 | 18.059.619 | 12.479.979 |
| Uzun Vadeli Karsılıklar | 7.366.392 | 9.923.507 | 15.959.887 | 21.961.479 |
|---|---|---|---|---|
| -Çalışanlara Sağlanan Faydalara İliskin Uzun Vadeli Karsılıklar |
7.366.392 | 9.923.507 | 12.421.940 | 19.357.373 |
| -Diğer Uzun Vadeli Karşılıklar | 3.537.947 | 2.604.106 | ||
| Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü | 6.081.500 | 61.112.165 | 138.909.540 | 108.830.398 |
| Özkaynaklar | 1.195.288.462 | 1.574.464.725 | 2.099.299.999 | 2.127.081.996 |
| Ödenmis Sermaye | 32,000,000 | 32.000.000 | 100.000.000 | 100.000.000 |
| Sermaye Düzeltme Farkları | 264.480.091 | 264.480.091 | 294.104.972 | 294.104.972 |
| Paylara İlişkin Primler | 26.749.279 | 26.749.279 | 26.749.279 | 26.749.279 |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler / (Giderler) |
487.019.436 | 540.862.214 | 821.582.980 | 771.413.197 |
| Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler | 15.238.013 | 26.169.294 | 30.934.597 | 30.934.597 |
| Geçmiş Yıllar Karları / (Zararları) | 105.214.859 | 407.731.755 | 636.022.163 | 877.293.109 |
| Net Dönem Karı / (Zararı) | 264.586.784 | 276.472.092 | 189.906.008 | 26.586.842 |
| Toplam Kaynaklar | 1.885.195.212 | 2.178.628.217 | 2.571.259.674 | 2.524.195.533 |
*30 Eylül 2024 tarihi itibarıyla satın alma gücüne göre ifade edilmiştir. Kaynak: Finansal Tablolar
Şirket'in dönen varlıkları Nakit ve Nakit Benzerleri, Finansal Yatırımlar, Ticari Alacaklar, Diğer Alacaklar, Stoklar, Peşin Ödenmiş Giderler ve Diğer Dönen Varlıklardan oluşmaktadır.
Sirket'in dönen varlıklar toplamı 30.09.2024 tarihinde önceki yılsonuna göre %11.8 gerileyerek 381.036.821 TL olarak gerçekleşmiştir. Söz konusu düşüş temel olarak Narlı Kireç Fabrikası Söndürme ve Paketleme Tesisi yatırım faaliyetlerinden kaynaklı nakit çıkışı nedeniyle meydana gelmiştir. 31.12.2023 tarihinde ise bir önceki yıla göre %25.8 oranında artarak 431.785.268 TL olarak gerçekleşmiştir. Bu artış ise Şirket'in faaliyetten elde etmiş olduğu nakit akışlarının sonraki dönemde yatırım harcamalarında kullanılmak üzere Şirket bünyesinde tutulmasından kaynaklanmaktadır. 31.12.2022 tarihinde önceki yıla göre %8,2 azalarak 343.209.011 TL olarak gerçekleşmiştir (2021: 373.785.442 TL). Azalısın temel sebebi isletme sermayesi nedeniyle azalan nakit tutarı ile diğer dönen varlıklar kalemindeki azalıştır.
30.09.2024 tarihi itibarı ile dönen varlıklar toplam aktiflerinin %15,1'ini oluşturmaktadır (31.12.2023: %16,8, 31.12.2022: %15,8, 31.12.2021: %19,8).
Nakit ve Nakit Benzerleri, 30.09.2024 tarihinde önceki yılsonuna göre %63,0 oranında azalarak 34.438.642 TL olarak gerçekleşmiştir. İlgili kalem kapsamında Sirket'in banka mevduatları ile diğer hazır değerleri (pos alacakları ve likit fon) yapılmakta olan Narlı Kireç Fabrikası Söndürme ve Paketleme Tesisi yatırım faaliyetlerinden kaynaklı nakit çıkışı nedeniyle gerilemiştir. 31.12.2023 yılında ise bir önceki yıla göre %327,0 oranında artarak 93.015.549 TL olarak gerçekleşmiştir. Bu artış Şirket'in faaliyetlerinden elde etmiş olduğu nakit akışlarının sonraki dönemde yatırım harcamalarında kullanılmak üzere Şirket bünyesinde tutulmasından kaynaklanmaktadır (30.09.2024: 33.121.929 TL, 31.12.2023: 81.790.267 TL, 31.12.2022: 7.630.311 TL, 31.12.2021: 2.286.227 TL). İlgili kalem 31.12.2022 tarihinde önceki yıla göre %65,9 azalışla 21.782.305 TL olarak gerçekleşmiş olup, söz konusu azalışın nedeni Narlı Kireç Fabrikası yatırımı için kullanılan nakit çıkışı ve artan stok alışları ile azalan ticari borçların karşılanmasında kullanılmasıdır (31.12.2021: 63.860.358 TL).
30.09.2024 tarihindeki nakit ve nakit benzeri kaleminin %96.2'si diğer hazır değerlerden (pos alacakları ve likit fon) oluşmaktadır (31.12.2023; %87.9, 31.12.2022; %35.0, 31.12.2021; $\frac{9}{3.6}$ .
Finansal Yatırımlar, Gerçeğe uygun değer değişimi kar veya zarara yansıtılan finansal yatırımlar kalemlerinden oluşmaktadır. Söz konusu hesap Sirket'in faaliyetleri sonucu elde etmiş olduğu bir kısım nakdin kur korumalı mevduat olarak değerlendirmesinden kaynaklanmaktadır. 30.09.2024 tarihinde hesapta herhangi bir bakiye oluşmamış olup, 31.12.2023 yılında 12.487.092 TL olarak gerçekleşmiştir. (31.12.2022: yoktur, 31.12.2021: yoktur).
Ticari Alacaklar, 30.09.2024 tarihinde önceki yılsonuna göre %5,0 oranında artarak 189.690.772 TL olarak gerçekleşmiştir. Bu artışın nedeni ticari alacakların ortalama tahsilat süresinin agrega satışlarının artması ve vade süresinin kireç satışlarına göre uzun olması nedeniyle 51 güne yükselmesidir (31 Aralık 2023: 37 gün, 31 Aralık 2022: 34 gün, 31 Aralık 2021: 52 gün). 31.12.2023 döneminde ise bir önceki yıla göre sınırlı bir azalış göstererek 180.663.120 TL olarak gerçekleşmiştir (31.12.2022: 181.132.060 TL, 31.12.2021: 187.142.743 TL). Söz konusu hesap alıcılar, alacak senetleri ve çekler, ilişkili taraflardan ticari alacaklar, ertelenmiş finansman geliri ve şüpheli ticari alacak karşılığı kalemlerinden oluşmaktadır. Çelik sektöründeki ortalama vade süresinin kısalmasıyla birlikte 31.12.2022 tarihinde önceki yıla göre %3,2 azalışla 181.132.060 TL olarak gerçeklesmiştir (31.12.2021: 187.142.743 TL).
30.09.2024 tarihinde Ticari Alacaklar'ın %99'u ilişkili olmayan ticari alacaklardan oluşmaktadır (31.12.2023: %96, 31.12.2022: %99, 31.12.2021: %99).
Diğer Alacaklar, Diğer Alacaklar kalemi personel avansları, verilen depozito ve teminatlar, verilen avanslar ve diğer kalemlerinden oluşmaktadır. Söz konusu kalem şirketin operasyonları ile uvumlu biçimde düzenli bir değişim göstermeyip ihtiyaçlar doğrultusunda dalgalanabilmektedir. 30.09.2024 tarihinde önceki yılsonuna göre %7,2 azalarak 2.558.328 TL olarak gerçekleşmiştir. 31.12.2023 tarihinde 31.12.2022 yılsonuna oranla %94,5 oranında artarak 2.755.396 TL olarak gerçekleşmiştir. 2023 yılındaki artışın nedeni 31.12.2023 tarihinde diğer alacaklar kaleminin içerisinde yer alan arsa alımı için verilen avans ve Narlı Kireç Fabrikası çelik konstrüksiyona ilişkin vergi iadesindeki artıştır. 31.12.2022 tarihinde önceki %78,3 azalışla 1.416.618 TL olarak gerçekleşmiş olup, söz konusu azalış Narlı Kireç Fabrikası inșaat tașeronuna ödenen vergi iade alacağının tahsil edilmesidir (31.12.2021: 6.517.289 TL).
Stoklar, Şirket'in ana faaliyet konusu Maden Kanunu kapsamındaki işlenmiş ve işlenmemiş maden ve cevherler ile ilgili ruhsatları almak, ocak açmak, çalıştırmak ve üretim faaliyetlerinde bulunmak olmakla birlikte, esas itibarıyla kalker, mıcır, fırın taşı, parça kireç, söndürülmüş kireç ve tertibinde kireç bulunan veya içine kireç karıştırılan madde ve malzemeler ile toprak sanayi ürünlerinin üretim ve satış faaliyetlerini gerçekleştirmektedir. Stoklar kalemi 30.09.2024 tarihinde önceki yılsonuna göre %7,7 oranında artarak 146.275.565 TL olarak gerçekleşmiştir. Söz konusu artışın temel sebebi hammadde fiyatlarında gözlemlenen artışlarından asgari düzeyde etkilenebilmek amacıyla yürütülen stok yönetim politikası kapsamında mamul kalemi altında sınıflandırılan sönmemiş kireç stoklarındaki dönemsel artıştır. 31.12.2023 tarihinde 31.12.2022 tarihine göre %4,5, 31.12.2022 tarihinde 31.12.2021'e göre %48,7 oranlarında artış gerçekleşmiştir. İzahnamede incelenen dönemler itibarıyla stoklar kalemi artış göstermiş olup,
ILER
söz konusu artışın temel sebebi hammadde fiyatlarında gözlemlenen artıslarından asgari düzeyde etkilenebilmek amacıyla yürütülen stok yönetim politikası kapsamında mamul kalemi altında sınıflandırılan sönmemiş kireç stoklarındaki dönemsel artıstır.
İlk madde ve malzeme stoklarını petrokok, firin taşı, ambalaj malzemeleri, firin ates tuğlaları ve iletme sarf malzemelerinden olusmaktadır.
Sirket'in 2021, 2022 ve 2023 yıl sonu ile 30.09.2024 bilanco dönemleri sonu itibarıyla stokları aşağıdaki tablodaki gibidir:
| Kısa Vadeli Stoklar | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2024 |
|---|---|---|---|---|
| Ilk Madde ve Malzeme | 58.481.386 | 76.702.300 | 99.399.617 | 92.554.291 |
| Mamuller | 28.975.439 | 53.338.076 | 36.473.185 | 53.721.274 |
| Toplam | 87.456.825 | 130.040.376 | 135.872.802 | 146,275,565 |
Kaynak: Finansal Tablolar
Peşin Ödenmiş Giderler, 30.09.2024 tarihinde önceki yılsonuna göre %59,9 oranında azalarak 2.804.078 TL olarak gerçekleşirken 31.12.2023 tarihinde 2022 yıl sonuna oranla %21,3 oranında artarak 6.991.309 TL olarak gerceklesmiştir 31.12.2022 tarihinde ise %146.0 oranında artışla 5.764.841 TL (31.12.2021: 2.343.654 TL). Hesap esasen verilen sigorta giderleri, siparis avansları ve diğer giderler kalemlerinden oluşmaktadır. İzahnamede incelenen dönemler itibarıyla bakıldığında hesap büyük oranda sigorta giderlerindeki değisimlerden etkilenmektedir, her yıl yenilenen ve artış gösteren sigorta poliçeleri doğrultusunda 2021 ve 2023 yılsonlarında artış yasanmıştır. Öte yandan, İs Yeri Sigorta Policeleri her yıl ekim ayında 1 yıl süreyle yenilendiğinden ve dönemsel olarak muhasebelestirildiğinden Eylül 2024 dönemi önceki yıl sonuna göre azalış göstermiştir. Sigorta giderleri kalemi 30.09.2024 tarihinde söz konusu hesabin %50,8'ini oluşturmaktadır. (31.12.2023: %93,0, 31.12.2022: %94,1, ve $31.12.2021$ : %95,9). Öte yandan, 30.09.2024 itibarıyla hesabın %36,9'unu olusturan ve ticari faaliyetler kapsamında verilen sipariş avansları kalemi önceki yılsonuna göre %624,8 artarak 1.034.438 olarak gerçeklesmiştir. Söz konusu tutar önceki yıla göre önemli ölcüde artıs göstermekle birlikte ilgili tutar Sirket'in toplam dönen varlıkları içerisinde kısıtlı bir paya sahiptir.
Diğer Dönen Varlıklar hesabı devreden KDV'lerden oluşmakta olup, 2024 yılının üçüncü çeyreği itibarıyla ve 31.12.2023 yılında diğer dönen varlıklar kalemi söz konusu olmamıstır. 31.12.2022 döneminde 2021 yıl sonuna oranla %88,4 oranında azalarak 3.072.811 TL olarak gerçekleşmiştir (31.12.2021: 26.464.573 TL). 2021 yılında Narlı Kireç fabrikası yatırımı nedeniyle artan devreden KDV'nin 2022 yılında hem satışların artması hem de yatırımların tamamlanması nedeniyle devreden KDV tutarı azalmıştır.
Şirket'in Duran Varlıkları; Maddi Duran Varlıklar, Kullanım Hakkı Varlıkları, Maddi Olmayan Duran Varlıklar, Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller, Finansal Yatırımlar ve Peşin Ödenmiş Giderlerden oluşmaktadır.
Şirket'in duran varlıklar toplamı 30.09.2024 tarihinde önceki yılsonuna göre benzer seviyede seyrederek 2.143.158.712 TL olarak gerçekleşmiştir. 31.12.2023 tarihinde ise bir önceki yıla göre %16,6 oranında artarak 2.139.474.406 TL olarak, 31.12.2022 tarihinde 2021 yılında yatırıma başlanan ve 2022 yılında tamamlanan Narlı Kireç Fabrikası yatırımının tamamlanması
WIFR
nedeniyle yılsonuna göre %21,4 oranında artarak 1.835.419.206 TL olarak gerçekleşmiştir (31.12.2021: 1.511.409.770 TL). Bu artışların temel nedeni maddi duran varlıkların ve yatırım amach gayrimenkullerin 31.12.2023 tarihinde sona eren finansal dönemde yeniden değerlemeye tabi tutulması ve 2021 yılında inşasına başlanılan, 2022 yıl sonunda tamamlanan yatırım maliyetli 1.066.664.427 TL Narlı Kirec Fabrikası yatırım tutarından kaynaklanmaktadır. 30.09.2024 tarihi itibarıyla duran varlıklar toplam aktiflerin %84,9'unu oluşturmaktadır (31.12.2023: %83,2, 31.12.2022: %84,2, 31.12.2021: %80,2).
Maddi Duran Varlıklar; Şirket'in faaliyetlerinde kullandığı gayrimenkuller, makine ekipmanlar, taşıtlar ve demirbaşları değerleme şirketi Smart Kurumsal Gayrimenkul Değerleme ve Danışmanlık A.Ş. tarafından yapılan değerleme analizlerinde tespit edilen makul değerleri baz alınarak yeniden değerleme modeli kapsamında finansal tablolarda raporlanmıştır. Maddi Duran Varlıklar kaleminin net defter değeri 30.09.2024 döneminde önceki yılsonuna göre taşıtlardaki çıkış ve temel olarak amortisman kaynaklı %1,6 azalarak 2.093.550.077 TL olarak gerçekleşmiştir. 31.12.2023 tarihinde bir önceki yıla oranla %16,5 oranında artarak 2.127.098.638 TL, 31.12.2022 tarihinde %26,7 oranında artarak 1.825.314.721 TL olarak gerceklesmistir $(31.12.2021)$ : 1.440.793.234 TL). 31.12.2021-30.09.2024 arasındaki dönemlerde maddi duran varlıklardaki artışın temel nedeni 2021 yılında insasına başlanılan, 2022 yıl sonunda tamamlanan 1.066.664.427 TL yatırım maliyetli Narlı Kireç Fabrikası yatırım tutarı, makine ve demirbaş üzerindeki iyileştirme yatırımları, satış ve pazarlama faaliyetlerinde kullanılmak üzere alınan taşıtlar, maden üretim sürecinde kullanılmak üzere yapılan ve maden varlıkları altından sınıflandırılan maden varlık yatırımları ile yeniden değerleme yapılmasıdır.
| Maddi Duran Varlıklar | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2024 |
|---|---|---|---|---|
| Maden Varlıkları | 55.381.930 | 55.381.930 | 69.978.311 | 87.677.423 |
| Arazi ve arsalar | 21.427.893 | 21.427.893 | 108.811.209 | 108.811.209 |
| Yeraltı ve Yer Üstü Düzenleri | 33.744.669 | 78.521.603 | 62.537.058 | 63.157.015 |
| Binalar | 19.585.176 | 74.988.897 | 139.132.980 | 139.132.980 |
| Tesis, Makine ve Cihazlar | 834.604.303 | 1.568.032.929 | 1.650.056.546 | 1.677.773.042 |
| Tasıtlar | 47.892.137 | 48.418.386 | 71.588.491 | 75.978.275 |
| Demirbaslar | 10.937.743 | 15.845.387 | 18.061.472 | 20.229.640 |
| Özel Maliyetler | 17.924.384 | 17.924.384 | 17.924.384 | 17.924.384 |
| Yapılmakta Olan Yatırımlar | 458.755.020 | 11.912.512 | 30.905.809 | 116.406.867 |
| Toplam | 1.500.253.255 | 1.892.453.921 | 2.168.996.260 | 2.307.090.835 |
| Net Defter Değeri | 1.440.793.234 | 1.825.314.721 | 2.127.098.638 | 2.093.550.077 |
Kullanım Hakkı Varlıkları; finansal kiralama yoluyla elde edilen Narlı ve Çukurova tesislerinde kullanılan iş makinaları (eskavatör) ve faaliyet kiralaması yoluyla elde edilen taşıtlardan meydana gelmektedir. 30.09.2024 döneminde kiralama yoluyla yeni tasıt almasından kaynaklı olarak önceki yılsonuna göre %9,8 oranında artarak 2.316.516 TL olmuştur. Söz konusu tutar 31.12.2023 tarihinde 2022 yılsonuna oranla %65,8 oranında azalarak 2.109.330 TL olarak gerçekleşmiştir. Bu azalışın sebebi 31.12.2023 dönemindeki birikmiş itfa ve tükenme paylarındaki artıştır. 31.12.2022 tarihinde ise önceki yılsonuna göre %40,7 azalarak 6.158.949 TL olarak gerçekleşmiştir (31.12.2021: 10.394.495 TL). İlgili dönemdeki azalışın sebebi ilgili yılda hesaba giriş olmaması ve itfa ve tükenme paylarının net defter değerini azaltmasıdır.
YRLER
Maddi Olmayan Duran Varhklar; 30.09.2024 döneminde %10,6 oranında azalarak 585.770 TL olarak gerçekleşmiştir. 31.12.2023 tarihinde 2022 yılsonuna göre %6,7 oranında artarak 724.459 TL, 31.12.2022 tarihinde önceki yılsonuna göre ise %15,2 azalışla 614.251 TL olarak gerçekleşmiştir (31.12.2021: 665.132 TL). Maddi olmayan duran varlıklar esasen üretim ve muhasebe süreçlerinde kullanılan yazılım lisanslarından oluşmaktadır.
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller altında Çelemli'de bulunan arsa yer almaktadır. Söz konusu tutardaki değişim ilgili varlığın gerçeğe uygun değerindeki değişimden kaynaklanmaktadır. 30.09.2024 tarihinde önceki yılsonuna göre aynı seviyede kalarak 8.491.271 TL, 31.12.2022 tarihinde önceki yılsonuna göre aynı seviyede kalarak 2.413.529 TL olarak gerçekleşmiştir (31.12.2021: 2.413.529 TL). 31.12.2023 tarihi itibarıyla yatırım amaçlı gayrimenkuller gerçeğe uygun değeri ile değerlenmiştir. İlgili değerleme çalışması Smart Kurumsal Gayrimenkul Değerleme ve Danışmanlık A.Ş. tarafından yapılmıştır. 31 Aralık 2022 ve 2021 tarihlerinde ilgili yatırım amaçlı gayrimenkul 30 Eylül 2024 tarihi itibarıyla satın alım gücü esasına göre endekslenmiş maliyetinden gösterilmiştir.
Finansal Yatırımlar; Şirket'in ilişkili tarafı olan Pergamon Status Dış Ticaret A.S.'nin A Grubu hisselerinden oluşmaktadır. 30.09.2024 tarihinde önceki yılsonuna göre %53,0 oranında artarak 337.896 TL olarak gerçekleşmiştir. 31.12.2023 yılında ise önceki yılsonuna göre %11,7 oranında azalarak 220.901 TL, 2022 yılsonunda ilişkili tarafı olan Pergamon Status Dış Ticaret A.S.'nin hisselerinden yapılan satış nedeniyle %81,4 azalışla 250.200 TL olarak gerçekleşmiştir (31.12.2021: 1.347.089 TL).
Peşin Ödenmiş Giderler; hesabı esasen verilen sipariş avansları kaleminden oluşmaktadır. 30.09.2024 döneminde önceki yılsonuna göre %4112,9 oranında artarak 37.877.182 TL olarak gerçekleşmiştir. Söz konusu artışın nedeni; Narlı söndürme ve paketleme tesisi ile Celemli hammadde hazırlama tesisi yatırımları kapsamında verilen siparis avanslarıdır. 31.12.2023 itibarıyla 2022 yılsonuna göre %34,7 artarak 899.066 TL, 31.12.2022 tarihinde önceki yılsonuna göre %98,8 azalışla 667.556 TL olarak gerçekleşmiştir (31.12.2021: 55.736.964 TL). 2022 yılsonunda yaşanan azalışın temel sebebi Narlı Kireç Fabrikası yatırımı için verilen sipariş avanslarının yatırımın tamamlanması nedeniyle kapanmasından kaynaklanmaktadır.
Şirket'in Kısa Vadeli Yükümlülükleri; Kısa Vadeli Borçlanmalar, Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları, Ticari Borçlar, Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar, Diğer Borçlar, Ertelenmiş Gelirler, Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü ve Kısa Vadeli Karşılıklardan oluşmaktadır.
Şirket'in 30.09.2024 tarihi itibarıyla kısa vadeli yükümlülükleri bir önceki yılsonuna göre %15,1 oranında azalarak 253.841.681 TL olarak gerçekleşmiştir. Bu azalışın temel nedeni ticari borçlar kalemindeki düşüştür. 31.12.2023 yılında ise bir önceki yıla göre %29,7 oranında azalarak 299.030.629 TL olarak gerçekleşmiştir. Bu azalışın temel nedeni kısa vadeli banka kredilerinin azalmasıdır. 31.12.2022 tarihinde ise önceki yılsonuna göre %12,8 artışla 425.449.573 TL olarak gerçekleşmiş olup, artışın temel sebebi ticari borçlardaki gerilemeye rağmen kısa vadeli borçlanmalar kalemindeki %395,1'lik artış Narlı Kireç Fabrikası yatırımından kaynaklanmaktadır (31.12.2021: 377.114.174 TL).
Kısa Vadeli Borçlanmalar; 30.09.2024 tarihinde önceki yılsonuna göre %32.9 artarak 106.431.138 TL olarak gerceklesmistir. Söz konusu artıs Sirket'in Narlı Kirec Fabrikası vatırım harcamaları kapsamında kullandığı kredi tutarındaki artıştan kaynaklanmaktadır. 31.12.2023 tarihinde 2022 yılsonuna göre %35.9 oranında azalarak 80.103.924 TL olarak gerçekleşmiştir. Bu azalısın nedeni kısa vadeli kredi borclarının geri ödemelerinin yapılmasıdır. 31.12.2022 tarihinde ise önce yılsonuna göre 124.919.531 TL olarak gerçeklemiş olup artısın temel sebebi Narlı Kireç Fabrikası için yatırımlar doğrultusunda alınan kredilerden kaynaklanmaktadır (31.12.2021: 25.229.751 TL).
30.09.2024 itibarıyla kısa vadeli yükümlülükler toplam kaynakların %10,1'ini oluşturmaktadır $(31.12.2023; %11.6, 31.12.2022; %19.5, 31.12.2021; %20.0).$
Uzun Vadeli Borclanmaların Kısa Vadeli Kısımları; 30.09.2024 tarihinde önceki yılsonuna göre %44,3 oranında azalarak 27.112.567 TL olarak gerçeklesmiştir. 31.12.2023 tarihinde 2022 yılsonuna göre %58,0 oranında azalarak 48.660.980 TL olarak gerçeklesmiştir. 31.12.2023 ve 30.09.2024 dönemleri itibarıyla azalışın sebebi kredilerin vadelerindeki düsüs ile birlikte finansal borçların kısa vadeli borçlanma kalemi altında izlenen kısmı geri ödemeler nedeni ile azalmıştır. 31.12.2022 tarihinde önceki yılsonuna göre %5,7 artışla 115.845.693 TL olarak gerçekleşmiş olup, artışın temel nedeni Çelemli Fabrikası için finansal kiralama yoluyla elde edilen is makinalarıdır (31.12.2021: 109.628.764 TL).
| Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2024 |
|---|---|---|---|---|
| Uzun Vadeli Banka Kredilerinin Kısa Vadeli Kısımları | 104.760.648 | 105.687.781 | 44.725.529 | 15.887.559 |
| Finansal Kiralama Borcları | 7.246.783 | 2.573.382 | 9.851.770 | |
| Faaliyet Kiralaması Borcları | 4.868.116 | 2.911.129 | 1.362.069 | 1.373.238 |
| Toplam | 109.628.764 | 115.845.693 | 48.660.980 | 27.112.567 |
Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları aşağıdaki gibidir:
Kaynak: Finansal Tablolar
Banka kredileri ve finansal kiralamaların geri ödeme vadeleri aşağıdaki gibidir:
| TL | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2024 |
|---|---|---|---|---|
| 3 Ay Içinde Ödenecekler | 20.474.206 | 35.001.386 | 37.794.533 | 83.418.697 |
| 3 Ay-12 Ay Içinde Ödenecekler | 109.516.193 | 202.852.709 | 89.608.302 | 48.751.770 |
| 1–5 Yıl İçinde Ödenecekler | 274.782.759 | 95.637.171 | 12.091.571 | |
| Toplam | 404,773.158 | 333.491.266 | 139.494.406 | 132.170.467 |
Kaynak: Finansal Tablolar
Taşıt ve iş makinelerinin kiralanmasını kapsayan faaliyet kiralamalarının geri ödeme vadeleri aşağıdaki gibidir:
| ______ TL |
31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2024 |
|---|---|---|---|---|
| 3 Ay Içinde Ödenecekler | 1.049.884 | 499.689 | 235.878 | 270.805 |
| 3 Ay-12 Ay Içinde Ödenecekler | 3.818.232 | 2.411.440 | 1.126.191 | 1.102.433 |
| 1–5 Yıl İcinde Ödenecekler | 17.123.406 | 9.021.714 | 4.929.865 | 10.190.280 |
| 5 Yıldan Uzun Vadede Ödenecekler | 7.438.519 | 3.019.362 | 1.038.183 | 2.289.699 |
| Toplam | 29.430.041 | 14.952.205 | 7.330.117 | 13.853.217 |
Kaynak: Finansal Tablolar
Ticari Borçlar; satıcılar, ilişkili taraflara ticari borçlar, borç senetleri ve ertelenmiş finansman gelirlerinden oluşmaktadır. 30.09.2024 döneminde ticari borçlarının %95,1'i satıcılar kaleminden oluşmaktadır (31.12.2023: %98,2, 31.12.2022: %98,1, 31.12.2021: %99,1). 30.09.2024 tarihinde önceki yılsonuna göre %39,0 azalarak 69.930.564 TL, 31.12.2023
tarihinde ise önceki yılsonuna göre %26,9 oranında azalarak 114.601.692 TL, 31.12.2022 tarihinde 2021 yılsonuna göre %26,7 oranında azalarak 156.702.453 TL olarak gerceklesmiştir (31.12.2021: 213.763.846 TL). 30.09.2024, 31.12.2023 ile 31.12.2022 tarihlerindeki düşüş esas itibarıyla kar marjlarının korunmasını teminen tedarik sürecindeki fiyatlama avantajından faydalanmak üzere ödeme vade süresinin kısaltılmasıdır.
Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar; personele borçlar ve sosyal güvenlik primleri ile diğer prim ve borçlardan oluşmaktadır. 30.09.2024 döneminde önceki yılsonuna göre %51,4 artarak 30.566.574 TL olmus, 31.12.2023 tarihinde 2022 yılsonuna göre %111.3 oranında artarak 20.189.243 TL olarak gerçekleşmiştir. 31.12.2022 tarihinde önceki yılsonuna göre %44,7 artarak 9.554.820 TL olarak gerçeklesmiştir (31,12,2021: 6.601.712 TL). 30.09.2024 ve 31.12.2023 ile 31.12.2022 dönemlerindeki artısların sebebi enflasyon ve ücret artışları ile uyumlu biçimde sosyal güvenlik primleri ile diğer prim ve borçlar kalemindeki vükselistir.
Diğer Borçlar; ödenecek vergiler ve diğer kalemlerinden oluşmaktadır. 30.09.2024 döneminde önceki yılsonuna göre %53,4 oranında azalarak 5.022.640 TL olmuştur. Bu düşüşün sebebi indirimli kurumlar vergisi nedeniyle ödenecek vergilerdeki azalıstır. 31.12.2023 tarihinde 2022 yılsonuna göre %418,5 oranında artarak 10.782.392 TL olarak gerçeklesmiştir. Bu dönemdeki artışın temel sebebi yatırımın tamamlanması nedeniyle vergi nisabının değişmesinden kaynaklı olarak ödenecek vergilerdeki yükseliştir. 31.12.2022 tarihinde ise %79,3 gerileyerek 2.079.441 TL olarak gerçekleşmiş olup, ilgili dönemdeki azalışın sebebi ise indirimli kurumlar vergisi nedeniyle ödenecek vergilerdeki azalış ile diğer kalemi altında takip edilen ödenecek KDV tutarının 2022 yılsonunda gerçekleşmemiş olmasıdır (31.12.2021: 10.067.199 TL).
30.09.2024 yılı sonunda ilişkili olmayan taraflardan diğer borçlar kaleminin tamamı ödenecek vergilerden oluşmaktadır (31.12.2023: %99,9, 31.12.2022: %100,0, 31.12.2021: %48,6).
Ertelenmiş Gelirler; kalemi müşterilerden alınan avanslardan oluşmaktadır. 30.09.2024 döneminde önceki yılsonuna göre alınan avansların azalması ile birlikte %42,2 oranında azalarak 5.144.494 TL olarak gerçekleşmiştir. Bu azalış enflasyondaki artış ile birlikte müşterilerin görece peşin çalışmayı tercih etmeleri ve taleplerindeki dalgalanmalardan kaynaklanmaktadır. 31.12.2023 tarihinde 2022 yılsonuna göre %10,9 oranında azalarak 8.904.204 TL olarak gerçekleşmiştir. Bu azalışın sebebi deprem sonrası yaşanan hacim daralmasıdır. 31.12.2022 tarihinde ise önceki yılsonuna göre %82,6 artışla 9.994.875 TL olarak gerçekleşmiş olup, artışın temel sebebi ilgili dönemde artan iş hacmi nedeniyle müşterilerden alınan avanslardaki yükseliştir (31.12.2021: 5.473.050 TL).
Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü; kurumlar vergisi karşılığı ve peşin ödenen vergi ve fonlardan oluşmaktadır. 30.09.2024 itibarıyla bir bakiyesi bulunmayan hesap (cari dönem vergisi varlığı olarak aktif altında 5.269.436 TL), 31.12.2023 tarihinde 2022 yılsonuna göre %1023,3 oranında artarak 8.526.928 TL olarak gerçekleşmiştir. 31.12.2023 dönemindeki, bu artış kurumlar vergisi nisabının değişmesi ve alınan ek deprem vergileri doğrultusunda ilgili hesap karşılığındaki yükselişten kaynaklanmaktadır. 31.12.2022 tarihinde ise önceki yılsonuna göre %1932,6 artarak 759.107 TL olarak gerçekleşmiş olup, ilgili dönemdeki artış indirimli kurumlar vergisi nedeniyle vergi karşılığındaki yükselişten kaynaklanmaktadır (31.12.2021: 37.347 TL).
Kısa Vadeli Karşılıklar; yıllık izin karşılığı ve alacakların tahsiline ilişkin avrılan dava karsılıklarından oluşmaktadır. 30.09.2024 döneminde önceki yılsonuna göre %32,7 artarak 9.633.704 TL olarak gerçekleşmiştir. 31.12.2023 tarihinde 2022 yılsonuna göre %29,8 oranında artarak 7.261.266 TL olarak gerçekleşmiştir. 30.09.2024 ve 31.12.2023 tarihlerindeki artısın nedeni yıllık izin karşılığındaki artıştır. 31.12.2022 tarihinde ise 2021 yılsonuna göre %11,4 oranında azalarak 5.593.653 TL olarak gerçekleşmiş olup, azalışın temel sebebi dava karşılıklarındaki gerilemedir (31.12.2021: 6.312.505 TL).
Şirket'in 2021, 2022 ve 2023 yıl sonu ile 30.09.2024 bilanco dönemleri sonu itibarıyla kısa vadeli karşılıkları aşağıdaki tablodaki gibidir:
| 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2024 |
|---|---|---|---|
| 1.834.864 | 2.457.492 | 3.671.068 | 7.605.931 |
| 4.477.641 | 3.136.161 | 3.590.198 | 2.027.773 |
| 6.312.505 | 5.593.653 | 7.261.266 | 9.633.704 |
Kaynak: Finansal Tablolar
Şirket'in Uzun Vadeli Yükümlülükleri; Uzun Vadeli Borçlanmalar, Uzun Vadeli Karşılıklar ve Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü kalemlerinden olusmaktadır.
Şirket'in 30.09.2024 tarihi itibarıyla uzun vadeli yükümlülükleri 143.271.856 TL olup, toplam kaynaklarının %5,7'sini oluşturmaktadır. (31.12.2023: %6,7, 31.12.2022: %8,2, 31.12.2021: $%16,6$ ).
Uzun Vadeli Borçlanmalar; ağırlıklı olarak 2021 yılında başlanılan Narlı Fabrikasına ilişkin yatırım harcamalarının finansmanında kullanılmış olan banka kredileri, finansal kiralama borçları ve faaliyet kiralaması borçları kalemlerinden oluşmaktadır. 30.09.2024 döneminde 12.479.979 TL olup, bir önceki yılsonuna oranla %30.9 oranında azalmıştır. Bu azalısın nedeni Sirket'in uzun vadeli kredilerin azalmasından kaynaklanmaktadır. 31.12.2023 tarihinde 2022 yılsonuna göre %83,2 oranında azalarak 18.059.619 TL, 31.12.2022 tarihinde ise 2021 yılsonuna göre %64,0 azalışla 107.678.247 TL olarak gerçekleşmiştir (31.12.2021: 299.344.684 TL). İzahnamede incelenen dönemler itibarıyla azalışların nedeni 2021 yılında başlanılan Narlı Fabrika yatırımının finansmanında kullanılan uzun vadeli kredilerin azalması ve yeni kredi ihtiyaçlarının kısa vadeli olarak gerçekleştirmelerinden kaynaklanmaktadır.
Izahnamede incelenen dönemler itibarıyla kısa-uzun vade kredi ve finansal kiralama kırılımı detayları aşağıdaki gibidir:
| TL | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2024 |
|---|---|---|---|---|
| 3 Ay Içinde Ödenecekler | 20.474.206 | 35.001.386 | 37.794.533 | 83.418.697 |
| 3 Ay-12 Ay Içinde Ödenecekler | 109.516.193 | 202.852.709 | 89.608.302 | 48.751.770 |
| 1–5 Yıl İçinde Ödenecekler | 274.782.759 | 95.637.171 | 12.091.571 | |
| Toplam | 404,773,158 | 333.491.266 | 139,494.406 | 132.170.467 |
Kaynak: Finansal Tablolar
Taşıt ve iş makinelerinin kiralanmasını kapsayan faaliyet kiralamalarının geri ödeme vadeleri aşağıdaki gibidir:
| TL | 31.12.2021 | 12,2022 | 31.12.2023 | ______ 30.09.2024 |
|---|---|---|---|---|
| 3 Av Icinde Odenecekler | 1.049.884 | 499.689 | 235.878 | 270.805 |
| . x . |
||||
|---|---|---|---|---|
| Toplam | 29.430.041 | 14.952.205 | 7.330.117 | 13.853.217 |
| 5 Yıldan Uzun Vadede Ödenecekler | 7.438.519 | 3.019.362 | 1.038.183 | 2.289.699 |
| $1-5$ Y 1 l İçinde Ödenecekler | 17.123.406 | 9.021.714 | 4.929.865 | 10.190.280 |
| 3 Ay-12 Ay Içinde Ödenecekler | 3.818.232 | 2.411.440 | 1.126.191 | 1.102.433 |
Kaynak: Finansal Tablolar
Uzun Vadeli Karşılıklar; Narlı ve Çukurova Fabrikalarındaki maden arazisi rehabilitasyon karşılığı ve çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin karşılıklar kalemlerinden oluşmaktadır. 30.09.2024 döneminde bir önceki yılsonuna göre %37,6 oranında artarak 21.961.479 TL olarak gerçekleşmiştir. 31.12.2023 tarihinde 2022 yılsonuna göre %60,8 oranında artarak 15.959.887 TL, 31.12.2022 tarihinde önceki yılsonuna göre %34,7 artışla 9.923.507 TL olarak gerçekleşmiştir (31.12.2021: 7.366.392 TL). 30.09.2024 ve 31.12.2023 tarihlerindeki artışın temel sebebi 2023 yılı içinde izlenmeye başlanan maden arazisi rehabilitasyon değerinin etkisi ile çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin kıdem tazminatı karşılıklarının artmasıdır. 31.12.2022 itibarıyla artışın temel sebebi kıdem tazminatı karşılığındaki artıştır.
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü, Şirket, vergiye esas yasal finansal tabloları ile TFRS'ye göre hazırlanmış finansal tabloları arasındaki farklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları ile ertelenmis vergi yükümlülüğü muhasebelestirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas finansal tablolar ile TRFS'ye göre hazırlanan finansal tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmaktadır.
30.09.2024 döneminde 108.830.398 TL olarak gerçekleşirken bir önceki yılsonuna oranlar %21,7 azalış göstermiştir. İlgili dönemdeki azalışın temel sebebi kullanılmayan yatırım indirim kalemindeki artıştır. 31.12.2023 tarihinde 2022 yılsonuna göre %127,3 oranında artarak 138.909.540 TL, 31.12.2022 tarihinde ise 2021 yılsonuna göre %904,9 artarak 61.112.165 TL olarak gerçekleşmiştir (31.12.2021: 6.081.500 TL). 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihlerindeki artış ağırlıklı olarak maddi ve maddi olmayan duran varlıklar kalemlerindeki değişikliklerin etkisi ile kullanılmayan yatırım indirimleri kalemindeki değisikliklerin etkisinden kaynaklanmaktadır.
| -------------------------------------- Ertelenmiş Vergi Varlıkları/Yükümlülükleri |
31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2024 |
|---|---|---|---|---|
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıklar | $-158.248.676$ | $-242.857.959$ | -212.439.839 | $-225.547.781$ |
| Kiralama İşlemleri | 4.758.887 | 2.022.449 | 1.252.989 | 2.768.808 |
| Ertelenmiş Finansman Gelir / (Gider), net | 347.296 | 252.832 | 710.907 | 632.083 |
| Yıllık İzin Karşılığı | 458.716 | 565.223 | 881.056 | 1.825.424 |
| Şüpheli Alacak Karşılığı | 175.991 | 37.249 | 78.786 | 1.165.657 |
| Kıdem Tazminatı Karşılığı | 1.473.278 | 1.984.701 | 2.484.388 | 3.871.475 |
| Kullanılmayan Yatırım İndirimi | 148.105.375 | 177.621.517 | 69.851.624 | 104.410.728 |
| Diğer | $-3.152.367$ | $-738.177$ | $-1.729.451$ | 2.043.208 |
| Toplam | $-6.081.500$ | $-61.112.165$ | $-138.909.540$ | $-108.830.398$ |
Ertelenmis vergi vükümlülüğünün izahname dönemleri itibari ile hareketleri asağıdaki gibidir:
Kaynak: Finansal Tablolar
Şirket'in Özkaynakları; Ödenmiş Sermaye, Sermaye Düzeltme Farkları, Paylara İlişkin Primler/İskontolar, Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler, Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Gelirler, Geçmiş Yıllar Karları ve Net Dönem Karı kalemlerinden oluşmaktadır.
FR
Sirket'in 30.09.2024 tarihi itibarıyla özkaynakları 2.127.081.996 TL olup bir önceki yılsonuna göre önemli bir değişiklik göstermemiştir. İlgili dönemde toplam kaynaklarının %84,3'ünü olusturmaktadır (31.12.2023: %81,6, 31.12.2022: %72,3, 31.12.2021: %63,4). Şirket'in ait özkaynakları 31.12.2023 tarihinde 2022 yılsonuna oranla %33,3 artarak 2.099.299.999 TL, 31.12.2022 tarihinde ise önceki yılsonuna göre %31,7 artarak 1.574.464.725 TL olarak gerçekleşmiştir (31.21.2021: 1.195.288.462 TL). İzahnamede incelenen dönemler itibarıyla Özkaynaklardaki artışın temel nedeni Sirket'in ilgili dönemlerde kar elde etmesi ile maddi duran varlık yeniden değerleme fonlarındaki artıslardan kaynaklanmaktadır. Öte yandan 2023 yılında Şirket'in ödenmiş sermayesi 32 milyon TL'den 100 milyon TL'ye çıkmıştır.
Sirket'in 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 villari ile 30.09.2023 ve 30.09.2024 ara dönemlerine ilişkin özel bağımsız denetimden geçen finansal tablolarındaki gelir ve giderlerin detayı ve bunlara ilişkin açıklamalar asağıdaki gibidir:
| Gelir Tablosu (TL)* | Özel Bağımsız Denetimden Geçmiş | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2023 | 30.09.2024 | ||
| Satış Hasılatı | 924.172.725 | 1.396.148.976 | 1.338.335.409 | 975.042.249 | 829.856.408 | |
| Satısların Maliyeti (-) | $-687.730.511$ | $-981.870.298$ | -985.419.609 | $-742.617.212$ | $-666.228.147$ | |
| Brüt Kar/(Zarar) | 236.442.214 | 414.278.678 | 352.915.800 | 232,425,037 | 163.628.261 | |
| Genel Yönetim Giderleri (-) | $-19.572.870$ | $-23.676.671$ | $-37.019.453$ | $-25.396.636$ | -41.985.750 | |
| Pazarlama Giderleri (-) | $-73.326.488$ | -115.594.772 | $-175.139.373$ | $-117.645.726$ | $-119.727.681$ | |
| Araștirma ve Geliștirme Giderleri (-) | $-312.709$ | |||||
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | 31.560.916 | 37.387.022 | 81.850.931 | 49.603.249 | 67.392.661 | |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) | $-27.965.463$ | $-50.801.751$ | $-79.735.657$ | $-57.039.592$ | $-35.266.374$ | |
| Esas Faaliyet Karı/(Zararı) | 147.138.309 | 261.592.506 | 142.872.248 | 81.946.332 | 33.728.408 | |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler | 968.495 | 2.868.967 | 54.674.036 | 13.704.126 | 13.020.757 | |
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) | -43.518.593 | $-12.537.840$ | $-17.782.739$ | $-1.797.060$ | $-505.047$ | |
| Finansman gideri öncesi faaliyet zararı | 104.588.211 | 251.923.633 | 179.763.545 | 93.853.398 | 46.244.118 | |
| Finansman Gelirleri | 46.194.775 | 31.380.971 | 25.230.917 | 20.950.911 | 9.796.483 | |
| Finansman Giderleri (-) | $-94.363.431$ | $-94.838.427$ | $-82.260.658$ | $-66.077.515$ | $-41.005.863$ | |
| Parasal Kazanç/(Kayıp) | 63.407.347 | 118.504.968 | 83.895.318 | 77.960.697 | $-13.980.125$ | |
| Vergi Öncesi Karı (Zararı) | 119.826.902 | 306.971.145 | 206.629.122 | 126.687.491 | 1.054.613 | |
| Vergi Geliri/(Gideri) | 144.759.882 | $-30.499.053$ | $-16.723.114$ | $-124.649.027$ | 25.532.229 | |
| Vergi Geliri/(Gideri) | $-45.682$ | $-1.351.663$ | $-10.649.073$ | $-4.924.330$ | ||
| Ertelenmiş Vergi Geliri/(Gideri) | 144.805.564 | $-29.147.390$ | $-6.074.041$ | $-124.649.027$ | 30.456.559 | |
| Dönem Net Karı veya Zararı | 264.586.784 | 276.472.092 | 189.906.008 | 2.038.464 | 26.586.842 |
*30 Eylül 2024 tarihi itibarıyla satın alma gücüne göre ifade edilmiştir. Kaynak: Finansal Tablolar
Şirket'in hasılatı, 2024 yılının 9 aylık döneminde bir önceki yılın aynı dönemine göre %14,9 oranında azalarak 829.856.408 TL olarak gerçekleşmiştir (30.09.2023: 975.042.249 TL). Bu dönemdeki azalışın temel nedeni ekonominin genelinde hissedilen yavaşlama ve 2023 yılında meydana gelen deprem nedeniyle zayıflayan bölgesel yurt içi taleptir. Diğer taraftan, Ukrayna ve İsrail savaşların etkisiyle yavaşlayan deniz ticaretinin yanı sıra, demir çelik endüstrisinin global ticaret hacminin de azalmasıyla kapasite düşürmesi paralelinde kireç satışlarımız düşmüştür. Bu daralma plastik, gübre, alçı ve kömür sektörüne yoğunlaşılarak azaltılmaya çalışılmıştır. 2023 yılında 2022 yılına göre %4,1 oranında azalarak 1.338.335.409 TL olarak gerçekleşmiştir. 2023 yılındaki söz konusu düşüş deprem sonrasındaki talep ve arz yavaşlamasından kaynaklanmaktadır. 2022 yılında ise 2021 yılına göre %51,1 oranında artış ile
1.396.148.976 TL olarak gerçekleşmiştir (31.12.2021: 924.172.725 TL). İlgili dönemdeki artış çelik sektöründeki kireç talebinin yüksek olması nedeniyle Şirket'in artan ticari faaliyetleri kapsamında hasılattaki yükselistir.
Şirket'in satış kırılımı, yurt içi satışlarda sönmemiş kireç (Kalsiyum oksit) satışları, sönmüş kireç (Kalsiyum Hidroksit) satışları, agrega satışları ve nem ve gaz giderici Vikalo satışlarından oluşurken, yurt dışı satışları ise sönmemiş kireç (Kalsiyum oksit) satışları, sönmüş kireç (Kalsiyum Hidroksit) satışları ve agrega satışlarından oluşmaktadır. 2024 yılının ilk 9 aylık döneminde Şirketin satışlarından en çok payı alan ürün %58 ile sönmemiş kireç (Kalsiyum oksit)dir. Agrega satışları ikinci sırada ve üçüncü sırada ise sönmüs kirec (Kalsiyum Hidroksit) satışları gelmektedir.
| Hasılat (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2023 | 30.09.2024 |
|---|---|---|---|---|---|
| Yurtiçi Satışlar | 897.137.910 | 1.338.339.400 | 1.262.310.602 | 913.841.969 | 790.720.379 |
| Yurtdışı Satışlar | 28.180.030 | 59.125.281 | 77.392.203 | 62.215.726 | 39.480.989 |
| Brüt Satışlar | 925.317.940 | 1.397.464.681 | 1.339.702.805 | 976.057.695 | 830.201.368 |
| Satıştan İadeler | $-1.032.695$ | $-1.059.505$ | $-782.682$ | $-759.784$ | |
| Diğer İndirimler | $-112.520$ | $-256.200$ | $-584.714$ | $-255.662$ | $-344.960$ |
| Net Satışlar | 924.172.725 1.396.148.976 1.338.335.409 | 975.042.249 | 829.856.408 |
Kaynak: Finansal Tablolar
Satışların maliyeti kalemi esas itibarıyla üretim sürecinin temel girdisi niteliğinde olan petrokok ve üretim, bakım onarım giderlerinden meydana gelmektedir. 2024 yılı 9 aylık dönem itibarıyla bir önceki yılın aynı dönemine göre %10,3 oranında azalarak 666.228.147 TL olarak gerçekleşmiştir (30.09.2023: 742.617.212 TL). Söz konusu azalış cirodaki düşüşe paraleldir. Öte yandan ilk madde ve malzeme altında takip edilen petrokok maliyetinin gerilemesine karşın, Şirket'in artan genel üretim giderleri doğrultusunda Şirket'in brüt kar marjı önceki yılın aynı dönemine göre marjinal olarak azalış göstermiştir. 2023 yılında deprem etkisinden dolayı yaşanan talep gerilemesine rağmen önceki yıla göre yatay bir seyir izleyerek 985.419.609 TL olarak gerçekleşmiştir. 2022 yılında ise ilk madde ve malzeme altında takip edilen petrokok maliyetlerindeki artış nedeniyle önceki yıla kıyasla %42,8 artış yaşanmış olup, satışların maliyeti 981.870.298 TL olarak gerçekleşmiştir (31.12.2021: 687.730.511 TL). Öte yandan, petrokok maliyetindeki artısa paralel olarak da Sirket'in satıs fiyatlaması da yükselmiştir
| b a a company western ) a company and any avantal biggs and a company was clumbered of the company and a company avantant and international | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Satışların Maliyeti (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2023 | 30.09.2024 | ||
| Genel Üretim Giderleri | 202.528.734 | 287.439.649 | 369.632.925 | 276.620.204 | 272.070.731 | ||
| Ilk Madde ve Malzeme Giderleri | 356.541.015 | 514.754.302 | 352.248.571 | 266, 353, 553 | 157.674.437 | ||
| Amortisman Giderleri | 62.873.365 | 127.404.556 | 199.950.395 | 149.841.468 | 169.938.287 | ||
| Personel Ücret ve Giderleri | 24.777.485 | 34.709.794 | 47.994.477 | 37.329.155 | 44.712.168 | ||
| Kıdem Tazminatı Karşılık Giderleri | 1.387.043 | 3.668.526 | 2.613.992 | 707.231 | 3.329.797 | ||
| Satılan Ticari Mallar Maliyeti | 18.169.246 | 7.462.183 | 2.250.795 | 1.883.852 | |||
| Diğer | 21.453.623 | 6.431.288 | 10.728.454 | 9.881.749 | 18.502.727 | ||
| Brüt Satışlar | 687,730.511 | 981.870.298 | 985.419.609 | 742.617.212 | 666.228.147 |
Kaynak: Finansal Tablolar
Yukarıda da izah edildiği üzere, brüt kar 2024 yılı 9 aylık dönem itibarıyla bir önceki yılın aynı dönemine göre %29,6 oranında azalarak 163.628.261 TL olarak gerçekleşmiş (30.09.2023: 232.425.037 TL), bu doğrultuda brüt kar marjında da gerileme gözlenmektedir. 2023 yılında ise brüt kar 352.915.800 TL olarak gerçekleşirken satışlardaki azalışa paralel olarak önceki senenin aynı dönemine göre %14,8 oranında azalış göstermiştir. İlgili dönemde yaşanan deprem
felaketiyle zayıflayan talep ile Şirket'in brüt kar marjı da etkilenmiş (%26,4) ve 2022 yılına göre gerileme göstermiştir. Öte yandan, 2022 yılında ise Şirket'in brüt karı 2021 yılına göre %75,2 artışla 414.278.678 TL olarak gerçekleşmiş, söz konusu artış doğrultusunda brüt kart marjı da %29,7 olmuştur (2021: 236.442.214 TL, %25,6).
Şirket'in faaliyet giderleri genel yönetim ve pazarlama giderlerinden oluşmaktadır.
Genel yönetim giderleri ağırlıklı olarak enflasyon artışı ile paralel hareket eden personel giderleri, hizmet, müşavirlik, bilirkişi giderleri ve amortisman giderlerinden meydana gelmektedir. 2024 yılı 9 aylık dönemde bir önceki yılın aynı dönemine göre %65,3 oranında artarak 41.985.750 TL olarak gerçekleşmiştir (30.09.2023: 25.396.636 TL). Söz konusu artış ağırlıklı olarak personel ücretlerinde yaşanan artış ile hizmet, müşavirlik, bilirkisi giderlerindeki artıştır. 2023 yılında 37.019.453 TL olarak gerçekleşirken 2022 yılına göre %56,4 oranında artmıştır. İlgili dönemdeki artışın temel sebebi en büyük kalemler olan personel ücret ve giderleri ile hizmet, müşavirlik, bilirkişi giderlerindeki artıştır. 2022 yılında önceki yıla göre %21,0 oranında artarak 23.676.671 TL olarak gerçekleşmiş olup, artışın temel sebebi yatırımlar doğrultusunda artış gösteren amortisman giderleridir (31.12.2021: 19.572.870 TL).
| Genel Yönetim Giderleri (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2023 | 30.09.2024 |
|---|---|---|---|---|---|
| Personel Ücret ve Giderleri | 7.166.145 | 6.985.941 | 13.289.784 | 9.352.122 | 14.681.835 |
| Hizmet, Müşavirlik, Bilirkişi Giderleri | 4.355.358 | 5.856.167 | 8.747.692 | 6.657.737 | 16.820.828 |
| Amortisman Giderleri | 3.875.510 | 5.687.618 | 6.891.988 | 5.066.835 | 4.414.224 |
| Kıdem Tazminatı Karsılık Giderleri | 203.408 | 426.573 | 299.009 | 233.833 | 934.625 |
| İzin Karşılığı | 69.498 | 154.499 | 264.656 | 361.264 | 709.962 |
| Vergi Resim Harç Giderleri | 736.372 | 1.212.653 | 524.348 | 479.901 | 155.759 |
| Diğer Giderler | 3.166.579 | 3.353.220 | 7.001.976 | 3.244.944 | 4.268.517 |
| Toplam | 19,572.870 | 23.676.671 | 37.019.453 | 25.396.636 | 41.985.750 |
Kaynak: Finansal Tablolar
Pazarlama giderleri ise büyük ölçüde nakliye giderlerinden oluşmaktadır. Söz konusu gider kalemi satış hacmi ve motorin fiyatlarından doğrudan etkilenmektedir. 2024 yılı 9 aylık dönemde bir önceki yılın aynı dönemine göre benzer seviyede seyrederek 119.727.681 TL olarak gerçekleşmiştir (30.09.2023: 117.645.726 TL). 2023 yılında ise pazarlama giderleri 175.139.373 TL olarak gerçekleşirken önceki yıla göre %51,5 oranında artmıştır. 2023 yılında ilgili kalemdeki söz konusu artışın temel nedeni nakliye giderlerindeki %49,2'lik artıştır. Nakliye giderlerindeki artış motorin fiyatlarının enflasyonun üzerinde bir artış göstermesinden ve uzak mesafeli satışların artmasından kaynaklanmaktadır. Öte yandan, her ne kadar toplam pazarlama giderleri içerisinde payı %4 bandında olsa da, personel ücret ve giderleri kalemi, ücret artışlarından ve deprem etkisinden dolayı %61,0 artmış olup, 2023 yılındaki %51,5 oranındaki artışa katkı göstermiştir.
2022 yılında ise önceki yıla göre %57,6 artış göstererek 115.594.772 TL olarak gerçekleşen pazarlama giderlerindeki söz konusu artışın temel nedeni genişleyen ticari faaliyetler doğrultusunda artan hasılata paralel olarak yükselen nakliye giderlerindeki %60,7 oranındaki artıştır (31.12.2021: 73.326.488 TL). Öte yandan, ilgili dönemde akaryakıt fiyatlarındaki enflasyon üzerindeki artışın da etkisi olmuştur.
PORLER
| Pazarlama Giderleri (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2023 | 30.09.2024 |
|---|---|---|---|---|---|
| Nakliye Giderleri | 67.220.670 | 108.044.714 | 161.216.180 | 106.610.549 | 103.650.498 |
| Personel Ücret ve Giderleri | 3.432.065 | 4.379.743 | 7.052.771 | 5.469.491 | 8.532.950 |
| Vergi Resim Harç Giderleri | 313.151 | 268.164 | 558.500 | 410.620 | 737.162 |
| Kıdem Tazminatı Karşılık Giderleri | 100.152 | 214.329 | 149.625 | 277.218 | 543.408 |
| İzin Karşılığı | 34.219 | 77.628 | 132.434 | 215.798 | 412.785 |
| Amortisman Giderleri | 409.064 | 140.895 | 93.257 | 68.583 | 110.560 |
| Diğer Giderler | 1.817.167 | 2.469.299 | 5.936.606 | 4.593.467 | 5.740.318 |
| Toplam | 73.326.488 | 115.594.772 | 175.139.373 | 117.645.726 | 119.727.681 |
Kaynak: Finansal Tablolar
Esas faaliyetlerden diğer gelirler 2024 yılı 9 aylık dönemde bir önceki yılın aynı dönemine göre %35,9 oranında artarak 67.392.661 TL olarak gerçeklesmiştir (30.09.2023: 49.603.249 TL). Söz konusu artış temel olarak ertelenmiş finansman gelirleri ile devlet teşvik gelirleri kalemlerindeki artıştan kaynaklanmaktadır. İlgili hesaptaki en büyük kalem olan ertelenmis finansman gelirleri 2024 yılı 9 aylık dönemde 56.615.926 TL (önceki yılın aynı dönemine göre %27,7 artış) olarak gerçekleşmiş olup, söz konusu kalem etkin faiz oranı esas alınarak hesaplanan vade farkı gelirlerinden oluşmaktadır. Öte yandan, Sirket'in faydalandığı devlet teşvikleri de 2024 yılı 9 aylık dönemde önceki yılın aynı dönemine göre %113,1 artarak 8.199.444 TL olarak gerçekleşmiştir. 2023 yılında esas faaliyetlerden diğer gelirler 81.850.931 TL olarak gerçekleşirken bir önceki yıla göre %118,9 oranında artış göstermiştir. Bu yükselişin en önemli nedeni ertelenmiş finansman gelirleri kalemindeki %233,1'lik artıştır. İlgili hesap 2022 yılında önceki yıla göre %18,5 artış göstererek 37.387.022 TL olarak gerçekleşmiştir (31.12.2021: 31.560.916 TL). Söz konusu artısın temel sebebi artan ertelenmis finansman gelirleri ile ilgili dönemde kur artışları yaşanması nedeniyle yükselen kur farkı gelirleridir.
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | 30.09.2023 | 30.09.2024 |
|---|---|---|---|---|---|
| Ertelenmiş Finansman Gelirleri | 21.411.040 | 22.218.085 | 74.018.090 | 44.344.518 | 56.615.926 |
| Devlet Teşvik Gelirleri | 3.590.711 | 4.091.105 | 5.072.911 | 3.848.504 | 8.199.444 |
| Kur Farkı Gelirleri | 4.749.699 | 6.967.014 | 1.261.148 | 399.682 | 1.402.293 |
| Dava Karşılık İptali | 685.586 | ||||
| Şüpheli Alacak Karşılık İptali | 49.140 | 317.668 | 453.893 | 17.107 | |
| Sigorta Hasar Tazminatı Gelirleri | 752.433 | 2.914.145 | 443.414 | 251.233 | 47.701 |
| Diğer Gelirler | 1.007.893 | 879.005 | 601.475 | 742.205 | 441.711 |
| Toplam | 31.560.916 | 37.387.022 | 81.850.931 | 49.603.249 | 67.392.661 |
Kaynak: Finansal Tablolar
Esas faaliyetlerden diğer giderler 2024 yılı 9 aylık dönemde bir önceki yılın aynı dönemine göre %38,2 oranında azalarak 35.266.374 TL olarak gerçekleşmiştir (30.09.2023: 57.039.592 TL). İlgili dönemdeki azalışın sebepleri; (i) 2023 yılı 9 ayda gerçekleşen deprem ek vergisinin ilgili dönemde gerçekleşmemesi ve (ii) kur farkı giderleri kaleminin %69 azalarak 4.902.449 TL olarak gerçekleşmesidir. Öte yandan, esas faaliyetlerden diğer giderler hesabındaki en büyük kalem olan ertelenmiş finansman giderleri 2024 yılı 9 aylık döneminde önceki yılın aynı dönemine göre %18,0'lik artışla 24.112.704 TL olarak gerçekleşmiştir. Söz konusu kalem alımlardan oluşan vade farkı giderlerinden oluşmaktadır.
Ilgili hesap 2023 yılında ise önceki yıla göre %57,0'lik artış göstererek 79.735.657 TL olarak gerçekleşmiştir. Bu yükseliş temel olarak 2023 yılında tek seferlik ödenen deprem ek vergileri ile önceki döneme göre %478,1'lik artış gösteren ertelenmiş finansman giderleri olarak özetlenebilir.
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.