PERSBERICHT Gereglementeerde informatie

DIT PERSBERICHT IS NIET BESTEMD VOOR VRIJGAVE, PUBLICATIE OF VERSPREIDING IN OF NAAR DE VERENIGDE STATEN, CANADA, JAPAN EN AUSTRALIË

Lievegem, 5 juni 2020 – 18:00

Ter Beke biedt haar aandeelhouders een keuzedividend aan en maakt de voorwaarden hiervoor bekend

De Algemene Vergadering van Ter Beke van 28 mei 2020 besliste over boekjaar 2019 een bruto dividend van 4,00 EUR/aandeel (netto 2,80 EUR/aandeel) uit te keren.

De Raad van Bestuur heeft beslist, in lijn met haar eerdere aankondiging van 17 april 2020, om aan de aandeelhouders van Ter Beke de mogelijkheid van een keuzedividend aan te bieden over boekjaar 2019.

Bij een keuzedividend krijgen de aandeelhouders de mogelijkheid om hun schuldvordering, die ontstaat uit de winstuitkering, in te brengen in het kapitaal van de vennootschap, tegen de uitgifte van nieuwe aandelen, naast de keuzemogelijkheid om het dividend in cash te ontvangen of te opteren voor een combinatie van de twee voorgaande opties.

De niet in cash uitbetaalde fondsen bieden Ter Beke de mogelijkheid in de toekomst verder te investeren via schuldfinanciering en haar groeistrategie te realiseren. Het keuzedividend leidt verder (afhankelijk van de dividendrechten die in het kapitaal van Te Beke worden ingebracht) tot het vermijden van cashout.

De aandeelhouder heeft de keuze om het dividend in cash te ontvangen, dan wel in te brengen tegen nieuwe aandelen, als volgt:

Optie 1: uitkering van het dividend in cash

Elk aandeel Ter Beke geeft de aandeelhouder recht op een bruto dividend van 4,00 EUR of een netto dividend van 2,80 EUR (na aftrek van 30% roerende voorheffing)

Optie 2: Inbreng van het dividend tegen nieuwe aandelen Ter Beke

Elk aandeel Ter Beke geeft aan de aandeelhouder één dividendrecht (coupon n° 32).

Op één nieuw aandeel Ter Beke kan worden ingeschreven door inbreng van 37 dividendrechten (elk ten bedrage van het netto dividend van 2,80 EUR). De prijs voor inschrijving door een aandeelhouder bedraagt aldus 37 x 2,80 = 103,60 EUR voor een nieuw aandeel. Dit betekent een korting van 5,73 % tegenover het gemiddelde van de slotkoers in de 10 beursdagen voorafgaandelijk aan de beslissing van de Raad van Bestuur (22 mei 2020 t.e.m. 4 juni 2020) en een korting van 3,63 % tegenover de sluitingskoers van het aandeel Ter Beke op donderdag 4 juni 2020, telkens na aftrek van het bruto dividend over boekjaar 2019.

Optie 3: een combinatie van beide voorgaande opties.

PERSBERICHT Gereglementeerde informatie

Modaliteiten van het keuzedividend

Het aandeel noteert inclusief coupon tot en met donderdag 11 juni 2020. Vanaf vrijdag 12 juni 2020 noteert het aandeel ex-coupon.
De registratiedatum (record date), zijnde de datum waarop de posities worden afgesloten om de aandeelhouders die recht hebben op het dividend te identificeren, valt op maandag 15 juni 2020.
De aandeelhouders worden verzocht om hun keuze wat betalingsmethode betreft bekend te maken aan hun financiële instelling tussen dinsdag 16 juni 2020 (9:00) en vrijdag 26 juni 2020 (16:00)
In het informatiememorandum dat vanaf 5 juni 2020 beschikbaar is op de website is alle verdere informatie terug te vinden (https://www.terbeke.be/nl/investor-relations/persberichten-enpublicaties)
Aandeelhouders die geen voorkeur bekend gemaakt hebben, zullen automatisch en uitsluitend in cash worden uitbetaald.
Na de keuzeperiode wordt het resultaat verwerkt en vervolgens bekendgemaakt op donderdag 2 juli 2020 nabeurs.
Vanaf maandag 6 juli 2020 zal de effectieve uitkering plaatsvinden, in functie van de keuze van de aandeelhouder, onder de vorm van de uitgifte van nieuwe aandelen in ruil voor de inbreng van dividendrechten, dan wel de uitbetaling van het dividend over 2019 in cash, of een combinatie van beiden.
De nieuw gecreëerde aandelen noteren vanaf maandag 6 juli 2020 en zijn dus ook vanaf dan verhandelbaar.
Deze nieuw gecreëerde aandelen zullen deelgerechtigd zijn in de resultaten met ingang van 1 januari 2020 (eerste dividend betaalbaarstelling in 2021)
Voor de aandeelhouders die genieten van een vrijstelling van roerende voorheffing, zal de inbreng van de dividendvordering 2,80 EUR per aandeel bedragen, en zal het saldo dat voortvloeit uit de vrijstelling van roerende voorheffing, worden uitbetaald in cash vanaf maandag 6 juli 2020. De aandeelhouders die zich in dergelijke situatie bevinden, dienen het gebruikelijke vrijstellingsattest via hun financiële instelling te bezorgen aan BNP Paribas Fortis NV, die als financiële instelling instaat voor de financiële diensten met betrekking tot het aandeel Ter Beke.

Opschortende voorwaarde

De Raad van Bestuur behoudt zich het discretionair uit te oefenen recht voor om de aanbieding van het keuzedividend in te trekken indien de koers van het aandeel Ter Beke op Euronext Brussel in de periode tussen 5 juni 2020 en 2 juli 2020 aanzienlijk stijgt of daalt ten opzichte van de koers op basis waarvan de uitgifteprijs werd vastgelegd door de Raad van Bestuur.

De Raad van Bestuur behoudt zich eveneens het discretionair uit te oefenen recht voor om de aanbieding van het keuzedividend in te trekken indien zich in de periode tussen 5 juni 2020 en 2 juli 2020 een buitengewone gebeurtenis van politieke, militaire, economische, ecologische of sociale aard voordoet die de economie of de financiële markten op een gevoelige wijze zou kunnen verstoren.

De eventuele intrekking van de aanbieding van het keuzedividend zal onverwijld publiek worden gemaakt door middel van een persbericht. De uitoefening of niet-uitoefening van dit recht kan nooit aanleiding geven tot enige aansprakelijkheid in hoofde van Ter Beke.

(einde persbericht)

Nancy De Sy - Group Communications Manager T +32 9 370 12 69 M +32 492 25 10 57 [email protected] 2