Telia Lietuva

M&A Activity • Nov 7, 2019

TELIA LIETUVA, AB

IR

TELIA CUSTOMER SERVICE LT, AB REoRGANlzAvIMo sĄLYGos

2019-1 1-06

Vilnius

yADlNĖ DALls. TElslN!s REoRGANlzAvlMo PAGR!NDAS

TELIA LIETUVA, AB (toliau TELIA), reorganizavime dalyvaujanti bendrovė, ir TEL|A CUSTOMER SERVICE LT, AB (toliau - TCS), reorgan izuojama bendrovė, yra reorgan izuojam os. Sios reorganizavimo sąlygos yra parengtos vadovaujantis Lietuvos Respublikos cįvilįnio kodekso, Lietuvos Respublikos akcinių bendrovių istatymo bei kitų atitinkamų Lietuvos Respublikos teisės aktų nuostatomis.

TEL|A ir TCS reorganizavimo sąlygos (toliau - Reorganizavimo sąlygos) yra parengtos gavus TELlA visuotinio akcininkų susirinkįmo sprendimą ir TCS vienintelio akcininko sprendimą inicĮuoti Reorganizavimo sąlygų pareng imą.

Reorganizavimo sąlygos yra patvįrtintos TELIA valdybos sprendimu ir TCS valdybos sprendimu.

Reorganizavimas bus vykdomas laikantis teisės aktų reikalavimų.

Vadovaujantis Lįetuvos Respublikos pelno mokesčio įstatymo 41 straipsnio 2 dalies 3 punktu TCS baigia veik|ą be likvidavimo procedūros ir visas turtas, teįsės ir prievolės pereina TELIA, valdančįam 100% Tcs istatinio kapitalo.

TERMS OF MERGER OF

TELIA LIETUVA, AB

AND

TELIA GUSTOMER SERVICE LT, AB

06n112019

Vilnius

INTRODUCTION. LEGAL GROUNDS FOR THE MERGER

TELIA LIETUVA, AB (the TELIA), the company involved in merger, and TELIA CUSTOMER SERVICE LT, AB (the TGS), the company being merged, undergo merger. These terms of merger have been prepared in conformity with provisions of the Civil Code of the Republic of Lithuania, the Law on Companies of the Republic of Lithuania and other respective legal acts of the Republic of Lithuania.

The terms of merger of TELIA and TCS (the Terms of Merger) have been prepared subject to the resolution of the General Meeting of Shareholders of TELIA and the resolution of the sole shareholder of TCS to initiate preparation of Terms of Merger.

The Terms of Merger have been approved by the decision of the Board of TELIA and the decision of the Board of TCS.

Merger will be carried out according to the requirements of the laws.

ln accordance with ltem 3 of Part 2 of Article 41 of the Law on Corporate lncome Tax of the Republic of Lithuanįa' Tcs shall terminate its activities without liquidation procedure and TELIA, controlling 100% of the authorized capital of TCS, shall assume all assets, rights and obligations.

TELIA vardu behalf of TELIA: Stroemberg (Stromberg) Vadovas / CEO TCS vardu of

a /Ge Manager

1. INFORMACIJAAPIE REORGANIZAVIME DALWAUJANč|Ą BENDRoVĘ lR REoRGANIZUoJAMĄ BENDRoVĘ

2. 1.1. TELIA, dalyvaujanti reorganizavime bendrovė:

   • o juridinio asmens pavadinimas Telia Lietuva, AB;
   • o juridinio asmens teisinė forma akcinė bendrovė;
   • o juridinio asmens buveinė SaltoniŠkių g. 7A, Vilnius, Lietuvos Respublika;
   • o juridinio asmens kodas 121215434;
   • registras, kuriame kaupiami ir saugomi duomenys apie juridini asmenį- Lietuvos Respublikos juridinių asmenų registras, tvarkytojas Rytų Lietuvos klientų aptarnavimo centras; a
   • pridėtinės vertės mokesčio kodas -LT212154314: moketojo a
   • istatinio kapitato dydis 168 957 810,02 EUR; a
   • istatinis kapitalas padalintas ^{i 582}613 138 paprastąsias vardines akcijas, kurių kiekvienos nominali verte yra 0,29 EUR; a
   • apmokėto istatinio kapitalo 168 9s7 810,02 EUR. dydis a
3. 1.2. TCS, reorganizuojama bendrovė:
   • o juridinio asmens pavadinimas Telia Customer Service LT, AB;
   • o juridinio asmens teisinė forma akcinė bendrovė;
   • o juridinio asmens buveinė Vytenio g. 18, Vilnius, Lietuvos Respublika;
   • juridinio asmens kodas 11O4O19ST; a
   • ^a registras, kuriame kaupiami ir saugomi duomenys apie juridinį asmeni - Lietuvos Respublikos juridinių asmenų registras, tvarkytojas Rytų Lietuvos klientų aptarnavimo centras;
   • pridėtines vertės mokesčįo kodas - LT104019515; mokėŲo o
   • a istatinio kapitalo dydis 5 1 '19 950 EUR;

INFORMATION ON THE INVOLVED IN MERGER COMPANY BEING MERGED ¹ COMPANY AND THE

• 1.1. TELIA, the company involved in merger:
  • . name of a legal entity Telia Lietuva, AB;
  • . legalform of a legalentity- public limited liability company;
  • . registered address of a legal entity Saltoniškių st. 7A, Vilnius, the Republic of Lithuania;
  • o registration number of a legal entity 121215434;
  • . register with which data about a legal entity is collected and kept - the Register of Legal Entities of the Republic of Lithuania, adminįstrator - customer service centre for Eastern Lithuania;
  • . value-added tax payer's code LT212154314;
  • o authorised capital amounts to EUR 168,957,810.O2;
  • o authorised capital is divided into 582,613,1 38 ordinary registered shares with nominal value of EUR 0.29 each;
  • o amount of paid-up authorised capital EUR '169,957,910.02.
• 1.2. TCS, the company being merged:
  • . name of a legal entity Telia Customer Service LT, AB;
  • . legal form of a legal entity public limited liability company;
  • o registered address of a legal entity Vytenio st. 18, Vilnius, the Repubtic of Lithuania;
  • . registration number of a legal entity 110401957;
  • . register with which data about a legal entity is collected and kept - the Register of Legal Entities of the Repubtic of Lithuania, administrator - customer service centre for Eastern Lithuania;
  • o value-added tax payer,s code LT1 0401 951 5;
  • o authorised capital amounts to EUR 5,119,950;
• ^o istatinis kapitalas padalintas ⁱ1 765 ⁵⁰⁰paprastąsias vardines akcijas, kurių kiekvienos nominali verte yra 2,90 EUR;
• apmokėto įstatinio kapitalo dydis 5 1 19 950 EUR. a
• ² REoRGANlzAvlMo BŪDAS. Po 2. REORGANIZAVIMO PASIBAIGIANTI BENDRoVĖ lR Po REoRGANIzAvlMo vElKslANTl BENDRoVĖ
• 2.1. Šių Reorganizavimo sąlygų pagrindu TEL|A 2.1 ir TCS yra reorganizuojamos pagal Lietuvos Respublikos civilinio kodekso 2.97 straipsnio 3 dali prĮungimo būdu, prijungiant TCS, kuri po reorganizavimo baigs savo veiklą kaip juridinis asmuo, prie TELIA, kuri po reorganizavimo tęs savo ir TCS vykdytą veiklą.
• 2.2. TELIA ir TCS reorganizavimui bus taikoma 2.2 supaprastinta reorganizavimo tvarka, numatyta Lietuvos Respublikos civilinio kodekso 2.103 straipsnyje bei Lietuvos Respublikos akcinių bendrovių istatymo 70 straipsnyje.
• 2.3. Po reorganizavimo nebus sukurtas naujas 2.3. juridinis asmuo.
• 2.4. TELIA pavadinimas gali būti keičiamas iki 2.4. reorganizavimo pabaigos. Taip pat TELIA pavadinimas gali būti keičiamas tuo pačiu sprendimu, kuriuo bus nuspręsta reorganizuoti TELIA ir TCS, galutinai patvirtinti Reorganizavimo sąlygas ir patvirtinti TELIA, kuri po reorganizavimo tęs savo ir TCS veiklą, istatus (kuriuose jau bus nurodytas naujas TELIA pavadinimas).

TEL|A ISTATTNTS KAPTTALAS PO 3. REORGANIZAVIMO 3.

• 3.1 Reorganizavimo procese TCS akcijos nebus 3.1 keičiamos i TELIA akcijas. TELIA istatinis kapitalas nebus didinamas.
• 3.2. Po reorganizavimo tęsiančios veiklą TEL|A 3.2 įstatinis kapitalas bus lygus ¹⁶⁸957 810,02 EUR ir bus padalintas ⁱ 582 613138 paprastąsias vardines 0'29 EUR nominalios vertės akcĮas.
• o authorised capital is divided into1,765,500 ordinary registered shares with nominal value of EUR 2.90 each;
• o amount of paid-up authorised capital EUR 5,119,950.
• THE WAY OF MERGER. THE COMPANY WHICH SHALL BE WOUND UP AS A LEGAL ENTITY AFTER THE MERGER, AND THE COMPANY CONTINUING ITS ACTIVITIES AFTER THE MERGER
• Based on the Terms of Merger, TELIA and TCS undergo merger pursuant to Part 3 of Article 2.97 of the Civil Code of the Republic of Lithuania by the way of merger of TCS, which after the merger shall terminate its activities as a legal entity, into TELIA, which after the merger shall continue activities engaged by TELIA and TCS.
• TELIA and TCS merger shall be implemented under simplified merger procedure in accordance with Article 2.103 of the Civil Code of the Republic of Lithuania and Article 70 of the Law on Companies of the Republic of Lithuania.
• No new legal entity shall be established as a result of merger.
• Name of TELIA may be changed until the end of the merger. Also name of TELIA may be changed pursuant to the same decision, according to which it will be decided to merge TELIA and TCS, to finally approve the Terms of Merger and to approve the articles of association of TELIA (in which the new TELIA name may be provided), which after the merger will continue its activities and activities, engaged by TCS.

AUTHORISED CAPITAL OF TELIAAFTER MERGER

• During the merger, the shares of TCS shall not be exchanged to shares of TELIA. Authorįsed capital of TEL|A shall not be increased.

• Authorised capital of TELIA, a company continuing its activities after the merger, shall amount to EUR 168,957,810.02 and shall be divįded into 582,613,138 ordinary registered shares with nominal value of EUR 0.29 each.

• REoRGANlzUoJAMos BENDRovĖs 4. Tcs TURTo, TElslŲ lR PRlEVoLlŲ PERĖMIMo WARKA !R TERMINAI

• 4.1 Reorganizavimo metu po reorganizavimo 4.1 veiksianti TEL|A perims visą TCS turtą, teises ir pareigas.

• 4.2. TEL|A perims TCS turtą, teises ir pareigas 4.2 Šiose Reorganizavimo sąlygose numatytais terminais ir tvarka pagal perdavimopriėmimo aktą (toliau Perdavimopriėmimo aktas)' TELlA vardu Perdavimo_ priėmimo aktą pasiraŠys TEL|A vadovas arba jo igaliotas asmuo. TCS vardu Perdavimo_priėmimo aktą pasirašys TCS vadovas arba jo igaliotas asmuo.
• 4.3. TCS turtas, teisės ir pareigos (taip pat lr 4.3 teisės ir pareigos pagal sandorius) bus perduodamos TELIA nuo Perdavimopriėmimo akto pasiraŠymo momento ir nuo Perdavimo-priėmimo akto pasirašymo bus laikomi TEL|A turtu, teisėmis ir pareigomis, nebent Perdavimo-priėmimo akte bus numatyta kitaip.
• 4.4. lki Perdavimo_priėmimo akto pasiraŠymo 4.4. momento TCS sudaryti sandoriai nuo Perdavimo-priėmimo akto pasiraŠymo momento bus laikomi TELIA sudarytais sandoriais ir bus itraukti iTEL|A buhalterinę apskaitą, nebent Perdavimo-priėmįmo akte bus numatyta kitaip.
• 4.5. TCS turtas, teisės ir pareigos, kurie ga|i paaiŠketi po Perdavimo-priėmimo akto pasirašymo momento, bus laįkomi taip pat perąę TELIA.
• 4'6. Šios Reorganizavimo sąlygos bei Perdavimo_priėmimo aktas bus pakankamas teisinis pagrindas bendrovės TCS bendrovei TELIA perduodamo turto, teisių ir pareigų iregistravimui ir perregistravimui, paŽymejimų ir reikiamų duomenų pakeitimui registruose ir bet kokiose kitose imonėse' istaigose, institucijose.

⁵ TELIA AKC!N!NKAMS SUTEIKIAMOS 5. TElsĖs Po REoRGANtzAvIMo

5.1. Prijungus TCS prie TELIA, TELIA akcininkai 5.1 turės Lietuvos Respublikos akcinių bendrovių istatymo, kitų Lietuvos Respublikos teises aktų bei TEL|A istatų

ASSUMPTION OF ASSETS, RIGHTS AND OBLIGATIONS OF TCS, THE COMPANY BEING MERGER

• During the process of merger, TELIA, continuing after the merger, shall assume all assets, rights and obligations of TCS.
• TELIA shall assume TCS assets, rights and obligations under the terms, conditions and in accordance with the procedure set forth in these Terms of Merger based on the transfer-acceptance act (the Transfer-Acceptance Act). Transfer-Acceptance Act shall be signed on behalf of TELIA by the CEO of TELIA or his/her authorized person. Transfer-Acceptance Act shall be signed on behalf of TCS by the General Manager of TCS or his/her authorized person.
• Assets, rights and obligations (including rights and obligations under transactions) of TCS shall be transferred to TELIA as of the moment of execution of the Transfer-Acceptance Act and shall be deemed assumed by TELIA as of the same moment, unless otherwise stated in the Transfer-Acceptance Act.
• All and any transactions of TCS concluded before the moment of execution of the Transfer-Acceptance Act shall after the execution of the Transfer-Acceptance Act be deemed as transactions of TELIA and shall be recorded in the books of TELIA, unless otherwise stated in the Transfer-Acceptance Act.
• 4.5. TCS assets, rights and obligations, which may be revealed after execution of the Transfer-Acceptance Act, will be deemed also transferred to TELIA.
• 4.6. These Terms of Merger and Transfer-Acceptance Act shall be sufficient legal basis for the registration and re-registration of assets, rights and obligations of TCS transferred to TELIA, change of certificates and required registration data in registers and any other enterprises, undertakings, institutions.

RIGHTS GRANTED TO TELIA SHAREHOLDERS AFTER THE MERGER

After TCS is merged into TELIA, the shareholders of TELIA shall have property and non-property shareholders' rights granted by ordinary registered shares of

4

nustatytas turtines ir netuįines akcininkų teises, kurįas suteikia paprastosios vardinės TELIA akcijos.

6. TElsĖs, sUTElKtAMos TELIA lR Tcs 6. oRGANŲ NARIAMS REoRGANlzAvlMo LA!KoTARP!U. Tcs oRGANŲ NAR!Ų lGALlNlMŲ PAslBAlGlMAs

• 6.1. TELIA ir TCS valdymo organai 6.1 reorganizavimo metu turivisas teįses, kurias jiems suteikia įstatymai, sudarytos sutartys bei minetų bendrovių istatai' Jokių papildomų teisių aukŠčiau minėtiems asmenįms nesuteikiama.
• 6.2. TELIA ir TCS valdymo organai:
  • 6.2.1. vadovauja ir kontroliuoja atitinkamos bendrovės reorganizavimo eigą;
  • 6.2.2. priima kitus spendimus ir vykdo veįksmus, numatytus Reorganizavimo sąlygose, atitinkamos bendrovės akcininkų sprendimuose ir istatymuose.
• 6.3. TCS vadovas ir valdybos nariai netenka 6.3 savo igaliojimų nuo TCS išregistravimo iš Juridinių asmenų registro istatymų nustatyta tvarka.
• 6.4. Visas išlaidas, susĮusias su Tcs 6.4 iŠregistravimu iŠ Juridinių asmenų registro istatymų nustatyta tvarka, padengia po reorganizavimo veiksianti TELIA.

7. KITOS NUOSTATOS

• 7.1' Pagal Lietuvos Respublikos akcinių ⁷'1 bendrovių istatymo 62 straipsni, sprendimus dėl TEL|A ir TCS reorganizavimo priims bei Reorganizavimo sąlygas tvirtins atitinkamai TEL|A ir TCS visuotiniai akcininkų susirinkimai.
• 7.2. Šios Reorganizavimo sąlygos bus pateiktos 7.2 Juridinių asmenų registrui. Apie Šių Reorganizavimo sąlygų sudarymą bus paskelbta Juridinių asmenų registro tvarkytojo leidŽiamame elektroninįame leidinyje viešiems pranešimams skelbtį.

TELIA as provided for įn the Law on Companies of the Republic of Lithuanįa, other legal acts of the Republic of Lithuania and Articles of Association of TELIA.

RIGHTS VESTED !N THE MEMBERS OF CORPORATE BODIES OF TELIA AND TCS DURING THE PERIOD OF MERGER. EXPIRY OF POWERS OF MEMBERS OF CORPORATE BODIES OF TCS

• During the period of merger, corporate bodies of TELIA and TCS shall have all rights granted by laws, concluded agreements and Articles of Association of the said companies. The above-mentioned persons shal| be vested wįth no additional rights of any kind.
• 6.2. Corporate bodies of TELIA and TCS shall
  • 6.2.1. manage and control the process of merger of the respective company;
  • 6.2.2. take any other decisions and perform any other actions set forth in the Terms of Merger, decisions of the respective company's shareholders, and laws.
• The General Manager and members of the Board of TCS shall lose their powers from the moment of deregistration of TCS from the Register of Lega| Entities įn accordance with the procedure established by laws.
• All expenses, relating to deregistration of TCS from the Register of Legal Entities in accordance with the procedure established by laws, shall be covered by TELIA continuing after the merger.

7. OTHER PROVISIONS

• Under the provisions of Article 62 of Law on Companies of the Republic of Lithuania, a decision on merger of TELIA and TCS shall be made and the Terms of Merger shall be approved by the respective general meetings of shareholders of TELIA and TCS.
• These Terms of Merger will be delivered to the Register of Legal Entities. The announcement about these Terms of Merger shall be published in electronic publication for public announcements, published by the manager of the Register of Legal Entities.

Reorganizavimo sąlygos suraŠytos lietuvių ir anglų kalbomis. Abu tekstai laikomi originaliais ir turi vienodą teisinę galią. Jeigu yra neatitikimų tarp lietuvįŠko ir angliško Reorganizavimo są|ygų teksto, pirmenybę turi tekstas lietuvių kalba.

The Terms of Merger are executed in the Lįthuanian and English languages. Both texts shall be deemed original and have equal legal effect. ln case of discrepancy between the Lįthuanian and English texts of these Terms of Merger, the Lithuanian text shall prevail.