Telelink Business Services Group AD

iso4217:BGNiso4217:BGNxbrli:shares894500RSIIEY6BQP9U562021-01-01894500RSIIEY6BQP9U562022-01-01894500RSIIEY6BQP9U562020-01-01894500RSIIEY6BQP9U562022-01-012022-12-31894500RSIIEY6BQP9U562021-01-012021-12-31894500RSIIEY6BQP9U562020-01-012020-12-31894500RSIIEY6BQP9U562022-12-31894500RSIIEY6BQP9U562021-12-31894500RSIIEY6BQP9U562020-12-31894500RSIIEY6BQP9U562020-01-012020-12-31894500RSIIEY6BQP9U562020-01-012020-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember894500RSIIEY6BQP9U562020-01-012020-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember894500RSIIEY6BQP9U562020-01-012020-12-31ifrs-full:CapitalRedemptionReserveMember894500RSIIEY6BQP9U562020-01-012020-12-31ifrs-full:OtherReservesMember894500RSIIEY6BQP9U562020-01-012020-12-31ifrs-full:StatutoryReserveMember894500RSIIEY6BQP9U562020-01-012020-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember894500RSIIEY6BQP9U562021-01-012021-12-31894500RSIIEY6BQP9U562021-01-012021-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember894500RSIIEY6BQP9U562021-01-012021-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember894500RSIIEY6BQP9U562021-01-012021-12-31ifrs-full:CapitalRedemptionReserveMember894500RSIIEY6BQP9U562021-01-012021-12-31ifrs-full:OtherReservesMember894500RSIIEY6BQP9U562021-01-012021-12-31ifrs-full:StatutoryReserveMember894500RSIIEY6BQP9U562021-01-012021-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember894500RSIIEY6BQP9U562022-01-012022-12-31894500RSIIEY6BQP9U562022-01-012022-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember894500RSIIEY6BQP9U562022-01-012022-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember894500RSIIEY6BQP9U562022-01-012022-12-31ifrs-full:CapitalRedemptionReserveMember894500RSIIEY6BQP9U562022-01-012022-12-31ifrs-full:OtherReservesMember894500RSIIEY6BQP9U562022-01-012022-12-31ifrs-full:StatutoryReserveMember894500RSIIEY6BQP9U562022-01-012022-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember894500RSIIEY6BQP9U562020-01-01894500RSIIEY6BQP9U562020-01-01ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember894500RSIIEY6BQP9U562020-01-01ifrs-full:RetainedEarningsMember894500RSIIEY6BQP9U562020-01-01ifrs-full:CapitalRedemptionReserveMember894500RSIIEY6BQP9U562020-01-01ifrs-full:OtherReservesMember894500RSIIEY6BQP9U562020-01-01ifrs-full:StatutoryReserveMember894500RSIIEY6BQP9U562020-01-01ifrs-full:IssuedCapitalMember894500RSIIEY6BQP9U562021-01-01894500RSIIEY6BQP9U562021-01-01ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember894500RSIIEY6BQP9U562021-01-01ifrs-full:RetainedEarningsMember894500RSIIEY6BQP9U562021-01-01ifrs-full:CapitalRedemptionReserveMember894500RSIIEY6BQP9U562021-01-01ifrs-full:OtherReservesMember894500RSIIEY6BQP9U562021-01-01ifrs-full:StatutoryReserveMember894500RSIIEY6BQP9U562021-01-01ifrs-full:IssuedCapitalMember894500RSIIEY6BQP9U562022-01-01894500RSIIEY6BQP9U562022-01-01ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember894500RSIIEY6BQP9U562022-01-01ifrs-full:RetainedEarningsMember894500RSIIEY6BQP9U562022-01-01ifrs-full:CapitalRedemptionReserveMember894500RSIIEY6BQP9U562022-01-01ifrs-full:OtherReservesMember894500RSIIEY6BQP9U562022-01-01ifrs-full:StatutoryReserveMember894500RSIIEY6BQP9U562022-01-01ifrs-full:IssuedCapitalMember894500RSIIEY6BQP9U562020-12-31894500RSIIEY6BQP9U562020-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember894500RSIIEY6BQP9U562020-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember894500RSIIEY6BQP9U562020-12-31ifrs-full:CapitalRedemptionReserveMember894500RSIIEY6BQP9U562020-12-31ifrs-full:OtherReservesMember894500RSIIEY6BQP9U562020-12-31ifrs-full:StatutoryReserveMember894500RSIIEY6BQP9U562020-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember894500RSIIEY6BQP9U562021-12-31894500RSIIEY6BQP9U562021-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember894500RSIIEY6BQP9U562021-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember894500RSIIEY6BQP9U562021-12-31ifrs-full:CapitalRedemptionReserveMember894500RSIIEY6BQP9U562021-12-31ifrs-full:OtherReservesMember894500RSIIEY6BQP9U562021-12-31ifrs-full:StatutoryReserveMember894500RSIIEY6BQP9U562021-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember894500RSIIEY6BQP9U562022-12-31894500RSIIEY6BQP9U562022-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember894500RSIIEY6BQP9U562022-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember894500RSIIEY6BQP9U562022-12-31ifrs-full:CapitalRedemptionReserveMember894500RSIIEY6BQP9U562022-12-31ifrs-full:OtherReservesMember894500RSIIEY6BQP9U562022-12-31ifrs-full:StatutoryReserveMember894500RSIIEY6BQP9U562022-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ЗА ГОДИНАТА, ЗАВЪРШВАЩА НА 31 ДЕКЕМВРИ 2022 КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП АД Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ОБЩА ИНФОРМАЦИЯ ....................................................................................................................................................................1 КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПЕЧАЛБАТА И ДРУГ ВСЕОБХВАТЕН ДОХОД ...............................................2 КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ФИНАНСОВОТО СЪСТОЯНИЕ ............................................................................................3 КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПРОМЕНИТЕ В СОБСТВЕНИЯ КАПИТАЛ ...........................................................................5 КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПАРИЧНИТЕ ПОТОЦИ ........................................................................................................6 1. Корпоративна информация ........................................................................................................................................8 2. База на изготвяне ......................................................................................................................................................11 3. База за консолидация ...............................................................................................................................................11 4. Обобщение на съществените счетоводни политики ..............................................................................................12 5. Съществени счетоводни преценки, приблизителни оценки и предположения ..................................................29 6. Промени в счетоводните политики и оповестявания ............................................................................................34 7. Публикувани стандарти, които все още не са в сила и не са възприети по - рано ................................................35 8. Приходи от договори с клиенти ...............................................................................................................................39 9. Общи и административни разходи ..........................................................................................................................40 10. Разходи за продажби и маркетинг ..........................................................................................................................41 11. Разходи по икономически елементи .......................................................................................................................41 12. Други приходи от / (разходи за) дейността ............................................................................................................41 13. Финансови приходи и финансови разходи .............................................................................................................42 14. Разходи за възнаграждения на наети лица .............................................................................................................42 15. Данък върху доходите ..............................................................................................................................................43 16. Активи, класифицирани като държани за продажба .............................................................................................44 17. Разходи за бъдещи периоди ....................................................................................................................................45 18. Имоти, машини и съоръжения .................................................................................................................................45 19. Инвестиционни имоти ..............................................................................................................................................46 20. Нематериални активи ...............................................................................................................................................47 21. Материални запаси ...................................................................................................................................................48 22. Търговски и други вземания и активи по договори с клиенти ..............................................................................48 23. Предоставени заеми .................................................................................................................................................50 24. Парични средства и парични еквиваленти .............................................................................................................50 25. Безвъзмездни средства и финансирания ................................................................................................................50 26. Лихвоносни заеми и привлечени средства .............................................................................................................51 27. Лизинги ......................................................................................................................................................................53 28. Търговски и други задължения ................................................................................................................................55 29. Пасиви по договори с клиенти .................................................................................................................................56 30. Задължения за доходи на персонала при пенсиониране ......................................................................................56 31. Оповестяване на свързани лица ..............................................................................................................................57 32. Акционерен капитал и резерви ...............................................................................................................................60 33. Разпределени дивиденти .........................................................................................................................................61 34. Оценяване на справедливи стойности ....................................................................................................................62 35. Ангажименти и условни задължения ......................................................................................................................63 36. Цели и политика за управление на финансовия риск и капитала .........................................................................65 37. Плащания на базата на акции ..................................................................................................................................69 38. Събития след датата на Консолидирания финансов отчет ....................................................................................70 Консолидиран доклад за дейността Декларация за корпоративно управление Декларация по чл. 100н, ал. 4, т. 4 от ЗППЦК Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД Надзорен съвет Борис Немшич – Председател на НС; Ханс ван Хувелинген – Заместник - председател на НС; Иво Евгениев Евгениев – член на НС; Управителен съвет Иван Житиянов – Председател на УС и Изпълнителен директор; Теодор Добрев – член на УС; Орлин Русев – член на УС; Николета Станаилова - член на УС; Гойко Мартинович - член на УС Седалище и адрес на управление район Витоша, в.з. Малинова долина, ул. „Панорама София” No 6, Бизнес Център Ричхил, блок Б, ет. 2 гр. София 1766, Обслужващи банки Уникредит Булбанк АД Правни консултанти “Консулт 2002” ЕООД ул. “Алабин”, 42, ет. 2 гр. София Одитор “Ърнст и Янг Одит” ООД Полиграфия офис център бул. “Цариградско шосе”, 47А, ет.4 гр. София 1124 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПЕЧАЛБАТА И ДРУГ ВСЕОБХВАТЕН ДОХОД за годината, завършваща на 31 декември Иван Красимиров Житиянов Йорданка Любчова Кленовска Изпълнителен директор Заместник финансов директор, Съставител Финансовият отчет е одобрен за издаване с решение на Управителния съвет от 02 май 202 3 г. Приложените пояснителни бележки 1 до 38 представляват неразделна част от финансовия отчет. 2 КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПЕЧАЛБАТА И ДРУГ ВСЕОБХВАТЕН ДОХОД Финансов отчет, върху който одиторско дружество „Ърнст и Янг Одит“ ООД с регистрационен номер 108 е издало одиторски доклад с дата 02 май 2023 г., с регистриран одитор, отговорен за одита Николай Гърнев 2022 2021 Бележка хил. лв хил. лв Приходи 8 155,163 165,688 Себестойност на продажбите 11 (124,589) (136,216) Брутна печалба 30,574 29,472 Други приходи от дейността 12 226 220 Общи и административни разходи 9, 11 (7,587) (6,423) Разходи за продажби и маркетинг 10, 11 (10,613) (8,492) Други разходи за дейността 12 (135) (137) Печалба от дейността 12,465 14,640 Финансови приходи 13 341 126 Финансови разходи 13 (423) (485) (Загуба)/Печалба от преоценка на предоставени заеми 23 - (84) Печалба преди данъци 12,383 14,197 Разход за данък върху доходите 15 (1,451) (1,790) Печалба 10,932 12,407 Курсови разлики от превалутиране на чуждестранни операции 10 2 Общ всеобхватен доход, отнасящ се към: Собствениците на предприятието-майка 10,942 12,409 10,942 12,409 Нетна печалба на една акция в лева 0.875 0.993 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ФИНАНСОВОТО СЪСТОЯНИЕ към 31 декември 3 КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ФИНАНСОВОТО СЪСТОЯНИЕ EET Продължение на страница 4 Финансов отчет, върху който одиторско дружество „Ърнст и Янг Одит“ ООД с регистрационен номер 108 е издало одиторски доклад с дата 02 май 2023 г., с регистриран одитор, отговорен за одита Николай Гърнев. 2022 2021 АКТИВИ Бележка хил. лв хил. лв Нетекущи активи Имоти, машини и съоръжения 18 7,099 6,689 Инвестиционни имоти 19 448 409 Нематериални активи 20 1,015 482 Разходи за бъдещи периоди 17 8,133 7,360 Други нетекущи активи 33 9 Отсрочени данъчни активи 15 816 665 17,544 15,614 Текущи активи Материални запаси 21 5,296 5,038 Търговски и други вземания 22 27,086 25,419 Активи по договори с клиенти 8, 22 2,879 2,468 Разходи за бъдещи периоди 17 9,920 8,142 Парични средства и парични еквиваленти 24 14,828 12,815 Авансов данък печалба 568 131 60,577 54,013 Активи, класифицирани като държани за продажба 16 269 316 60,846 54,329 ОБЩО АКТИВИ 78,390 69,943 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ФИНАНСОВОТО СЪСТОЯНИЕ към 31 декември Иван Красимиров Житиянов Йорданка Любчова Кленовска Изпълнителен директор Заместник финансов директор, Съставител Финансовият отчет е одобрен за издаване с решение на Управителния съвет от 0 2 май 202 3 г. Приложените пояснителни бележки 1 до 38 представляват неразделна част от финансовия отчет . 4 Продължение от страница 3 Финансов отчет, върху който одиторско дружество „Ърнст и Янг Одит“ ООД с регистрационен номер 108 е издало одиторски доклад с дата 02 май 2023 г., с регистриран одитор, отговорен за одита Николай Гърнев. 2022 2021 СОБСТВЕН КАПИТАЛ И ПАСИВИ хил. лв хил. лв Регистриран капитал 32 12,500 12,500 Законови резерви 32 1,352 1,083 Други резерви 32 (13,367) (13,467) Други компоненти на капитала 32 (35) 40 Неразпределена печалба 32 6,929 5,022 Текуща печалба 32 10,932 12,407 Собствен капитал 32 18,311 17,585 Резерв от превалутиране 32 (548) (558) Общо собствен капитал 17,763 17,027 Нетекущи пасиви Лизинг 27 436 1,477 Доходи на наети лица 30 32 19 Безвъзмездни средства, предоставени от държавата 25 821 - Пасиви по договори с клиенти 8, 29 7,330 8,140 8,619 9,636 Текущи пасиви Лихвоносни заеми и привлечени средства 26 2,879 1,725 Лизинг 27 943 1,456 Търговски и други задължения 28 33,174 28,455 Безвъзмездни средства, предоставени от държавата 25 455 143 Пасиви по договори с клиенти 8, 29 14,092 11,172 Задължения за данък печалба 465 329 52,008 43,280 Общо пасиви 60,627 52,916 ОБЩО СОБСТВЕН КАПИТАЛ И ПАСИВИ 78,390 69,943 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПРОМЕНИТЕ В СОБСТВЕНИЯ КАПИТАЛ към 31 декември Иван Красимиров Житиянов Йорданка Любчова Кленовска Изпълнителен директор Заместник финансов директор, Съставител Финансовият отчет е одобрен за издаване с решение на Управителния съвет от 02 май 202 3 г. Приложените пояснителни бележки 1 до 38 представляват неразделна част от финансовия отчет . 5 КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПРОМЕНИТЕ В СОБСТВЕНИЯ КАПИТАЛ Финансов отчет, върху който одиторско дружество „Ърнст и Янг Одит“ ООД с регистрационен номер 108 е издало одиторски доклад с дата 02 май 2023 г., с регистриран одитор, отговорен за одита Николай Гърнев. Основен капитал Законови резерви Други резерви Други компонен ти на капитала Неразпре- делена печалба Резерв от превалути- ране Общо собствен капитал хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв Салдо на 1 януари 2021 г. 12,500 341 (13,883) 40 16,014 (560) 14,452 Текуща печалба - - - - 12,407 - 12,407 Друг всеобхватен доход - - - - - 2 2 Общ всеобхватен доход - - - - 12,407 2 12,409 Увеличение на резервите (бележка 32) - 742 - - (742) - - Разпределени дивиденти (бележка 33) - - - - (10,250) - (10,250) Прехвърляне - - 25 - - - 25 Плащане на базата на акции - - 391 - - - 391 Салдо на 31 декември 2021 г. 12,500 1 083 (13,467) 40 17,429 (558) 17,027 Салдо на 1 януари 2022 г. 12,500 1 083 (13,467) 40 17,429 (558) 17,027 Текуща печалба - - - - 10,932 - 10,932 Друг всеобхватен доход - - - - - 10 10 Общ всеобхватен доход - - - - 10,932 10 10,942 Увеличение на резервите (бележка 32) - 269 - - (269) - - Разпределени дивиденти (бележка 33) - - - - (10,125) - (10,125) Прехвърляне - - 32 - (106) - (74) Обратно изкупени собствени акции - - - (75) - - (75) Плащане на базата на акции - - 68 - - - 68 Салдо на 31 декември 2022 г. 12,500 1,352 (13,367) (35) 17,861 (548) 17,763 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПАРИЧНИТЕ ПОТОЦИ за годината, завършваща на 31 декември 6 КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПАРИЧНИТЕ ПОТОЦИ Продължение на страница 7 Финансов отчет, върху който одиторско дружество „Ърнст и Янг Одит“ ООД с регистрационен номер 108 е издало одиторски доклад с дата 02 май 2023 г., с регистриран одитор, отговорен за одита Николай Гърнев. 2022 2021 Бележка хил. лв хил. лв Оперативна дейност Печалба/(загуба) преди данък върху доходите 12,383 14,197 Корекции за равнение на печалбата преди данъци с нетните парични потоци Непарични корекции Нетни финансови разходи 398 483 Изменение на задълженията за планове с дефинирани доходи и правителствените помощи 25, 30 (144) (144) Разход за плащания на базата на акции 37 68 391 Печалба от продажба на имоти, машини и съоръжения 12 (3) (14) Загуба от продажба на активи държани за продажба - 10 Амортизация 18, 20 3,110 2,935 Корекции в оборотния капитал Намаление/(Увеличение) на материалните запаси (199) 2,799 Увеличение на търговските и други вземания, активи по договори с клиенти (4,606) (6,318) Увеличение на търговските и други задължения, пасиви по договори с клиенти 6,516 2,423 Платени банкови такси (257) (259) Платени данъци върху доходите (2,009) (1,924) Нетни парични потоци от оперативна дейност 15,257 14,579 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПАРИЧНИТЕ ПОТОЦИ за годината, завършваща на 31 декември Иван Красимиров Житиянов Йорданка Любчова Кленовска Изпълнителен директор Заместник финансов директор, Съставител Финансовият отчет е одобрен за издаване с решение на Управителния съвет от 02 май 2023 г. Приложените пояснителни бележки от 1 до 38 представляват неразделна част от финансовия отчет . 7 Продължение от страница 6 Финансов отчет, върху който одиторско дружество „Ърнст и Янг Одит“ ООД с регистрационен номер 108 е издало одиторски доклад с дата 02 май 2023 г., с регистриран одитор, отговорен за одита Николай Гърнев. 2022 2021 Бележка хил. лв хил. лв Инвестиционна дейност Придобиване на имоти, машини и съоръжения 18 (3,320) (1,216) Придобиване на нематериални активи 20 (825) (147) Постъпления от продажба на дълготрайни активи 4 47 Безвъзмездни средства предоставени от държавата 25 1,290 - Предоставени заеми - 150 Постъпления от върнати заеми - (150) Получени лихви 36 2 Нетни парични потоци, използвани в инвестиционна дейност (2,815) (1,314) Финансова дейност Постъпления от получени заеми 26 14,123 9,708 Погасяване на получени заеми 26 (12,969) (9,986) Изплащане на задължения по лизинг 27 (1,533) (1,882) Платени дивиденти 33 (9,724) (9,535) Удържан данък върху дивиденти (405) (414) Обратно изкупени акции 32 (75) - Платени лихви по заеми (71) (109) Платени лихви по лизинг 27 (80) (118) Нетни парични потоци, използвани във финансова дейност (10,734) (12,336) Нетно изменение на паричните средства и паричните еквиваленти 1,708 929 Нетни валутно-курсови разлики 305 124 Парични средства и парични еквиваленти на 1 януари 12,815 11,762 Парични средства и парични еквиваленти на 31 декември 24 14,828 12,815 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 8 1. Корпоративна информация Учредяване Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД е учредено на 12.07.2019 г. като еднолично акционерно дружество, регистрирано в Търговския регистър на Агенцията по вписванията под ЕИК 205744019. Регистрираният офис на Дружеството е район Витоша, в.з. Малинова долина, ул. Панорама София No 6, Бизнес Център Ричхил, блок Б, ет. 6, гр. София 1766, България . Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД е публично дружество, регистрирано на 28 ноември 2019 г. от Комисията за финансов надзор. Акциите на дружеството се търгуват на Българска фондова борса. Акционери Дружеството има регистриран капитал в размер на 12,500 хил. лв., разпределени в 12,500,000 бр. акции с номинал от 1.00 лв. всяка. През 2020 - 2021 г. са осъществени общо три транша на публично предлагане на съществуващи акции на Дружеството, вследствие на което трима съществуващи преди предлагането акционери продават на Българска фондова борса („БФБ“) общо 2,625,000 акции (включително 875,000, реализирани през 2021 г.), представляващи 21% от неговия регистриран капитал (включително 7%, реализирани през 2021 г.). Проведените предлагания са ограничени изцяло до съществуващи акции, не включват увеличение на капитала и не пораждат постъпления за Дружеството. Вследствие на обратно изкупуване на акции за целите на програми за стимулиране на служителите, към 31.12.2021 г. Дружеството продължава да притежава 356 бр. собствени акции, придобити през 2020 г. През 2021 г. Дружеството не е извършвало нови обратни изкупвания на акции. Вследствие на обратно изкупуване на акции за целите на програми за стимулиране на служителите, към 31.12.2022 г. Дружеството притежава 6,030 бр. собствени акции, представляващи 0.05% от регистрирания му капитал, 5,674 бр. от които са придобити през второто и третото тримесечие на 2022 г. съгласно решение на УС за изкупуване на до 42,000 бр. акции от 25.05.2022 г. Към 31.12.2022 г. лицата, притежаващи над 5% от капитала на Дружеството, са Любомир Минчев с дял от 8,371,678 акции или 66.97% и Utilico Emerging Markets Trust PLC (Великобритания) с дял от 1,733,837 акции или 13.87%. Структурата на акционерите и структурата на групата към 31.12.202 2 г. са представени по - долу: Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 9 1. Корпоративна информация (продължение) Дейности Телелинк Бизнес Сървисис Група е специализирана в предоставяне на услуги свързани със системна интеграция и поддръжка на информационни и комуникационни системи на клиенти в трите основни пазарни сегмента: доставчици на мобилни телекомуникационни услуги, доставчици на фиксирани телекомуникационни услуги и големи и средни държавни и частни организации в зоните на териториално присъствие и на глобална основа. 66.97% 100% 100% 4.01% 50% 4.01% 1.07% 100% 1.48% 100% 13.87% 100% 6.13% 100% 2.41% 100% 0.048% 100% 100% 100% 100% 100% Телелинк Бизнес Сървисис СРЛ (Румъния) Телелинк Бизнес Сървисис Германия ГмбХ (Германия) Телелинк Бизнес Сървисис, ЛЛС (САЩ) Собствени акции, държани от Дужеството Телелинк Албания ШПК (Албания) Телелинк Бизнес Сървисис ДООЕЛ (Македония) Други институционални и юридически лица Телелинк ДОО (Словения) Други физически лица Телелинк Бизнес Сървисис ДОО (Хърватска) Др., съществуващи преди публ. предлагане нови акционери Телелинк Бизнес Сървисис ДОО (Черна гора) UTILICO EMERGING MARKETS TRUST PLC Телелинк ДОО (Босна и Херцеговина) Спас Шопов Грийн Бордър ООД Иван Житиянов, ИД ТБС Груп АД Комутел ДОО (Сърбия) Любомир Минчев акционери, съществували преди публичното предлагане Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД Иво Евгениев Телелинк БС Стафинг ЕООД акционери Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД дъщерни дружества Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 10 1. Корпоративна информация (продължение) Консолидираният отчет представя финансова информация за Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД и неговите дъщерни дружества – Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД (България), Комутел ДОО (Сърбия), Телелинк Бизнес Сървисис ДОО – Подгорица (Черна Гора), Телелинк ДОО (Босна и Херцеговина), Телелинк ДОО (Словения), Телелинк Бизнес Сървисис ДООЕЛ (Северна Македония), Телелинк Албания ШПК ( Албания ), Телелинк Бизнес Сървисис ДОО ( Хърватска ), Телелинк Бизнес Сървисис, ЛЛС (САЩ), Телелинк Бизнес Сървисис СРЛ (Румъния), Телелинк Бизнес Сървисис Германия ГМБХ (Германия), които заедно формират “Групата”. Епидемия от коронавирус COVID 19 Въпреки общата тенденция на затихване на пандемията и смекчаване или отпадане на повечето противоепидемични мерки, продължават да се налице разнопосочни колебания на заболеваемостта и Групата остава изложена както на потенциалния риск от нова ескалация, така и на въздействието на разни икономически последици от COVID- 19 като засилената инфлация, удължаването на цикъла на производство и доставките на електронни компоненти и оборудване и забавянето на инвестициите на някои отрасли на частния сектор в определени категории информационни и комуникационни технологии. Същевременно, продължават да са налице и съществени фактори, балансиращи горепосочените рискове, включително засилването на публичните разходи за технологично развитие и модернизация и подкрепа на икономиката като цяло, както и тенденция на съществено ускорение на инвестициите на частния сектор в дигитализация и дигитална трансформация. Вероятните ефекти от влиянието на горепосочените фактори върху продажбите и финансовите резултати на Групата са отчетени като част от настоящите и бъдещи фактори на икономическата среда в нейните текущи бюджети и средносрочни планове за развитие. В този смисъл към датата на настоящия Доклад последните не се считат за изложени на съществен риск от продължаващото развитие на епидемията и/или нейните последици. Независимо от това, ръководството на Дружеството ще продължи да следи на текуща основа развитието на ситуацията с оглед навременното идентифициране на реални и потенциални отрицателни ефекти, като предприема всички възможни стъпки за ограничаване на тяхното въздействие. Военен конфликт между Русия и Украйна Вследствие на военния конфликт между Русия и Украйна, ескалирал през м. февруари 2022, през изминалата година се наблюдават както повишено геополитическо напрежение, така и разнообразни икономически последици, включително ограничаване или спиране на дейността на множество украински и руски компании в резултат от военните действия и санкциите, насочени към Русия, повишена инфлация в резултат от поскъпването на горива и ключови селскостопански суровини и засилена нестабилност на фондовите и валутни пазари, имащи пряко или косвено реално или потенциално отражение и върху дейността на множество компании и отрасли в Европейския съюз и САЩ. Емитентът и дъщерните му дружества нямат пряка експозиция към свързани лица, клиенти и/или доставчици от въвлечените в конфликта страни. По тази причина Групата не се счита за пряко изложена на рискове, произтичащи от горепосочените събития. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 11 1. Корпоративна информация (продължение) Военен конфликт между Русия и Украйна ( продължение ) Предвид неизвестността, свързана с динамичното развитие на конфликта и неговите последици, ръководството на Дружеството счита, че не са налице необходимите условия и предпоставки за достоверна количествена оценка на потенциалното косвено въздействие на съответни промени в микро- и макроикономическата среда върху финансовото състояние и резултати на Групата. Независимо от това, то остава ангажирано с текущото проследяване на ситуацията и анализ на възможните бъдещи последици от конфликта с оглед навременното идентифициране на реални и потенциални отрицателни ефекти и предприемане на всички възможни стъпки за ограничаване на тяхното въздействие. 2. База на изготвяне Консолидираният финансов отчет е изготвен на база конвенцията за историческата стойност, с изключение на инвестиционните имоти, представени по справедлива стойност. Финансовият отчет е представен в български лева (BGN), които са функционалната валута на Групата. Всички стойности са закръглени до хиляда лева (BGN '000), освен когато е посочено друго. Консолидираният финансов отчет за годината, приключваща на 31 декември 20 22 г., е одобрен за публикуване с решение на Управителния съвет от 28 април 2023 г. Изявление за съответствие Настоящият консолидиран финансов отчет е изготвен в съответствие с Международните стандарти за финансово отчитане, приети от Европейския съюз („МСФО, приети от ЕС”). Отчетната рамка „МСФО, приети от ЕС” по същество е определената национална счетоводна база МСС, приети от ЕС, регламентирани със Закона за счетоводството и дефинирани в т. 8 от неговите Допълнителни разпоредби. 3. База за консолидация Консолидираният финансов отчет включва финансовите отчети на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД и нейните дъщерни дружества за годината, приключваща на 31 декември 2022 г. Дъщерни дружества са тези, върху които Групата упражнява контрол. Групата контролира едно предприятие когато има експозиция към, или право на променлива възвращаемост от своето участие и има връзка между контрол и доходност. Финансовите отчети на дъщерните дружества се включват в консолидирания финансов отчет от датата, на която е установен контрол, до датата на преустановяването му. Неконтролиращо участие (НКУ) се оценява по пропорционалния дял от разграничимите нетни активи към датата на придобиване. Промени в дела на Групата в дъщерно предприятие, които не водят до загуба на контрол, се отчитат в собствения капитал. При загубата на контрол над дъщерно предприятие, Групата отписва активите и пасивите на дъщерното предприятие, и свързаните НКУ и другите компоненти на собствения капитал. Печалбата или загубата, произлизаща от това, се признава в печалбата или загубата за периода. Запазен дял в бивше дъщерно дружество се оценява по справедлива стойност при загубата на контрол. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 12 3. База за консолидация ( продължение ) Вътрешногруповите разчети и сделки и всички нереализирани приходи и разходи, произтичащи от вътрешногрупови сделки, се елиминират. Нереализирани печалби от сделки с асоциирани и съвместни предприятия се елиминират срещу инвестицията до размера на дела на Групата в дружеството. Нереализираните загуби се елиминират по същия начин както нереализираните печалби, но само ако няма доказателства за обезценка. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД е учредено през 2019 година дружество. След регистрацията на дружеството към него се отделя обособена дейност от съществуващо предприятие, обхващащо дружества, намиращи се под общ контрол, които юридически не са образували група към 31 декември 2018 г. Бизнес комбинациите между предприятия под общ контрол се отчитат като се използва методът на стойностите на предшественика. Съгласно този метод , новоучреденото Дружество Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД е включило активите и пасивите на придобитите дружества през 2019, като използва стойностите от консолидирания финансов отчет на предходното дружество майка. Резултатите на придобитите предприятия са включени в консолидирания финансов отчет ретроспективно: финансовите отчети отразяват резултатите на Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД, Комутел ДОО (Сърбия), Телелинк ДОО (Черна Гора), Телелинк ДОО (Босна и Херцеговина), Телелинк ДОО (Словения ) за 201 8 година, въпреки че преобразуването е станало през 201 9 година. В допълнение, съответните суми за 2018 г. година отразяват обобщени резултати от новата структура на групата, въпреки че преобразуването се е случило в 2019 г. година. Вътрешнофирмените салда и нереализираните печалби и загуби от сделки в Групата се елиминират. Към 31 декември 201 9 г. , Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД изготвя първия си консолидиран финансов отчет, в който е включена съпоставима информация от отчетите на Телелинк България ЕАД от предходни години. Групата не е идентифицирала отчетни сегменти и не оповестява информация по сегменти в съответствие с МСФО 8 Оперативни сегменти. 4. Обобщение на съществените счетоводни политики Превръщане в чуждестранна валута Консолидираният финансов отчет е изготвен в български лева, която е функционална и отчетна валута на Групата . Операциите в чуждестранна валута се отчитат първоначално във функционалната валута по обменния курс в деня на сделката. Монетарните активи и пасиви, деноминирани в чуждестранни валути, се превръщат във функционалната валута по обменния курс, действащ към отчетната дата. Всички курсови разлики се признават в отчета за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход. Немонетарните активи и пасиви, които се оценяват по историческа цена на придобиване в чуждестранна валута се превръщат във функционалната валута по обменния курс към датата на първоначалната сделка (придобиване). Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 13 4. Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение) Бизнес комбинации Групата отчита бизнес комбинациите, използвайки метода на покупката при прехвърляне на контрола към Групата. Прехвърленото възнаграждение при придобиването по принцип се оценява по справедлива стойност, както и придобитите разграничими нетни активи. Възникваща репутация се тества за обезценка годишно. Печалба от изгодна покупка се признава веднага в печалбата или загубата. Разходи по сделката се отчитат като разходи при възникване, освен тези, свързани с издаването на дългови или капиталови ценни книжа. Дължимо условно възнаграждение се оценява по справедлива стойност към датата на придобиване. Ако условното възнаграждение се класифицира като собствен капитал, то не се преоценява и уреждането му се отчита в собствения капитал. В противен случай, последващите промени в справедливата стойност на условното възнаграждение се признават в печалбата или загубата. Счетоводно отчитане на преобразуване на предприятия под общ контрол Бизнес комбинациите между предприятия под общ контрол се отчитат така, че все едно придобиването е станало в началото на най- ранния представен сравнителен период или, ако е по - късно, на датата, на която общ контрол е бил наличен, като за тази цел сравнителната информация се преизчислява. Придобитите активи и пасиви са признати по балансовите стойности, отчитани преди в консолидирания финансов отчет на акционера, контролиращ Групата („методът на стойностите на предшественика“). Резултатите на придобитите дружества са включени в консолидирания финансов отчет ретроспективно, тоест сравнителната информация за предходните години отразяват обобщени резултати от новата структура на Групата, въпреки че преобразуването се е случило в текущата година. Вътрешнофирмените салда и нереализираните печалби и загуби от сделки в Групата се елиминират. Съвместни дейности Участието в съвместни договорености се определя в рамките на договорни отношения, които дават на страните съвместен контрол на споразумението. Едно съвместно споразумение е или съвместна операция или съвместно предприятие. Групата определя участието си в договорености като съвместни дейности, оценявайки своите права и задължения, като взима предвид структурата и правната форма на споразумението и условията, договорени в договорното споразумение. По отношение на своите участия в съвместна дейност, Групата признава активи, пасиви, приходи от продажба на продукция от съвместната работа, разходи, включително извършени съвместно и отчетени в активите, пасивите, приходите и разходите, свързани с участието им в съвместната експлоатация в съответствие с МСФО, приложими към конкретните активи, пасиви, приходи и разходи. Активи държани за продажба Групата класифицира даден нетекущ актив (или група за изваждане от употреба) като държан за продажба, ако неговата балансова стойност ще бъде възстановена главно чрез продажба, а не чрез продължаваща употреба. Това условие се счита за изпълнено само тогава, когато активът е на разположение за незабавна продажба в неговото настоящо състояние и продажбата му е много вероятна. За да бъде продажбата много вероятна, Ръководство трябва да се е ангажирало с план за продажба на актива (или групата за изваждане от употреба) и трябва да е започната активна програма за намиране на купувач и осъществяване на плана. В допълнение, продажбата трябва да се очаква да бъде реализирана в рамките на една година от датата на класификацията, освен ако забавянето е Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 14 4. Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение) Активи държани за продажба (продължение) породено от събития или обстоятелства извън контрола на Групата и ако са налице достатъчно доказателства, че Ръководството остава обвързано с плана си за продажба на актива. Активите, класифицирани като държани за продажба, се оценяват по по- ниската от тяхната балансова стойност и справедливата стойност, намалена с разходите за продажба. След като веднъж са класифицирани като държани за продажба, нематериалните активи и имотите, машините, съоръженията и оборудването не се амортизират. Имоти, машини и съоръжения Имоти, машини и съоръжения се отчитат по цена на придобиване, нетно от натрупаните амортизации и натрупаните загуби от обезценка, ако има такава. Цената на придобиване включва и разходи за подмяна на части от машините и съоръженията, когато тези разходи бъдат извършени, и при условие, че отговарят на критериите за признаване. При извършване на разходи за основен преглед на машина и/или съоръжение, те се включват в балансовата стойност на съответния актив като разходи за подмяна, при условие че отговарят на критериите за признаване на актив. Всички други разходи за ремонт и поддръжка се признават в отчета за печалбата или загубата в периода, в който са извършени. Амортизациите се изчисляват на база на линейния метод за срока на полезния живот на активите, както следва: Вид актив Полезен живот в години Компютри 2 години Машини и оборудване 3,33 години Моторни превозни средства 4 години Хардуер за предоставяне на управлявани услуги в съответствие със срока на договора за предоставяне на такива услуги - обикновено 4 /7 години Обзавеждане и стопански инвентар 6,67 години Други 6,67 години Имот, машина и съоръжение се отписва при продажбата му или когато не се очакват никакви бъдещи икономически изгоди от неговото използване или при освобождаване от него. Печалбите или загубите, възникващи при отписването на актива (представляващи разликата между нетните постъпления от продажбата, ако има такива, и балансовата стойност на актива) се включват в отчета за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход , когато активът бъде отписан. В края на всяка финансова година се извършва преглед на остатъчните стойности, полезния живот и прилаганите методи на амортизация на активите и ако очакванията се различават от предходните приблизителни оценки, последните се променят в бъдещи периоди. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 15 4. Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение) Инвестиционни имоти Инвестиционни имоти са имоти, държани за получаване на приходи от наеми или за увеличение стойността на капитала, или и за двете. Инвестиционните имоти се оценяват първоначално по цена на придобиване, която включва разходите по сделката. След първоначалното признаване инвестиционните имоти се отчитат по справедлива стойност, която отразява пазарните условия към отчетната дата. Печалбите или загубите, възникващи от промени в справедливите стойности на инвестиционните имоти, се признават в печалбата или загубата за отчетния период, в която възникват. Инвестиционните имоти се отписват при освобождаване или когато инвестиционният имот е трайно изваден от употреба и никакви бъдещи икономически изгоди не се очакват от неговото освобождаване. Печалбите или загубите, произтичащи от изваждането от употреба или освобождаването от инвестиционен имот, се включват в отчета за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход в периода на изваждането от употреба или освобождаването. Прехвърляния от или към инвестиционен имот се правят само когато има промяна в използването. За прехвърляне от инвестиционен имот, отчитан по справедлива стойност, в ползван от собственика имот или материален запас, приетата стойност на имота за последващото осчетоводяване съгласно МСС 16 или МСС 2 е справедливата стойност на датата на промяната в използването. Ако ползван от собственика имот става инвестиционен имот, който ще бъде отчитан по справедлива стойност, Групата прилага МСС 16 до датата на промяната в използването. Разходи по заеми Разходите по заеми, свързани пряко с придобиването или изграждането на актив, който по необходимост отнема значителен период от време, за да бъде подготвен за предвидената употреба, се капитализират като част от цената на придобиване на съответните активи. Всички други разходи по заеми се отчитат като разход в периода, в който са възникнали. Разходите по заеми включват лихви и други разходи, които предприятието поема във връзка с получаването на привлечени средства. Безвъзмездни средства , предоставени от държавата Безвъзмездни средства, предоставени от държавата, се признават първоначално като отсрочени приходи по справедлива стойност, когато има достатъчна сигурност, че ще бъдат получени и че Групата ще изпълни условията, свързани с тези средства. След това , те се признават в печалби и загуби като други приходи на систематична база за полезния живот на актива. Безвъзмездни средства, които компенсират Групата за извършени разходи, се признават в печалби и загуби на систематична база в периодите, в които възникват разходите. Нематериални активи Дълготрайните нематериални активи, които са придобити отделно се оценяват първоначално по цена на придобиване. Цената на придобиване включва покупната цена, мита и невъзстановими данъци върху покупки, както и всички преки разходи, необходими за привеждането на актива за използване по предназначение. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 16 4. Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение) Нематериални активи (продължение) След първоначалното признаване, нематериалните активи се отчитат по цена на придобиване, намалена с натрупаните амортизации и натрупаните загуби от обезценка. Последващите разходи за нематериален актив след неговата покупка или неговото завършване се признават като разход, когато са направени, освен ако има вероятност те да спомогнат актива да генерира бъдещи икономически изгоди и когато тези разходи могат надеждно да бъдат оценени и отнесени към актива. Ако са изпълнени тези две условия, последващите разходи се добавят към цената на придобиване на нематериалния актив. Вътрешно създадените нематериални активи, без разходи за развойна дейност, не се капитализират и разходите се отнасят в отчета за печалбата или загубата в периода, в който са извършени. Развойната дейност е свързана с прилагането на научноизследователски открития или други познания за реализирането на план или дизайн за производство на нови или значително подобрени материали, устройства, продукти, процеси, системи или услуги преди да започне търговското им производство и употреба. За да оцени дали вътрешно създаден нематериален актив отговаря на критериите за признаване, Групата разделя създаването на актив във фаза на научноизследователска дейност и фаза развойна. Ако не успее да разграничи фазата на научноизследователска дейност от фазата на развойна дейност за даден вътрешен проект за създаване на актив, Групата приема, че разходите по този проект са само за научноизследователска дейност. Нематериален актив възникващ от развойна дейност се признава само ако Групата има контрол и очаква бъдещи икономически изгоди от актива. Полезният живот на нематериалните активи е определен като ограничен. Амортизациите се изчисляват на база на линейния метод за срока на полезния живот на активите, както следва: Нематериалните активи с ограничен полезен живот се амортизират за срока на полезния им икономически живот и се тестват за обезценка, когато съществуват индикации, че стойността им е обезценена. Най- малко , в края на всяка финансова година се извършва преглед на периода на амортизация и прилаганите методи на амортизация на нематериалните активи с ограничен полезен живот. Промените в очаквания полезен живот или модел на консумиране на бъдещите икономически изгоди от нематериалния актив се отчитат чрез промяна на амортизационния срок или метод и се третират като промяна в приблизителните счетоводни оценки. Разходите за амортизация на нематериалните активи, с ограничен полезен живот, се класифицират според тяхната функция в отчета за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход, съобразно предназначението на нематериалния актив. Вид актив Полезен живот в години Софтуер 2 години Софтуер за предоставяне на управлявани услуги в съответствие със срока на договора за предоставяне на такива услуги - обикновено 4/7 години Други в рамките на срока на договора Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 17 4. Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение) Нематериални активи (продължение) Печалбите или загубите, възникващи при отписването на нематериален актив, представляващи разликата между нетните постъпления от продажбата и балансовата стойност на актива, се включват в отчета за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход, когато активът бъде отписан. Материални запаси Материалните запаси включват материали, търговски стоки и незавършено производство. Материалните запаси са отчитат по по- ниската от себестойността или нетната реализуема стойност. Цената на придобиване на материалните запаси отразява тяхната покупна стойност, плюс всякакви други разходи, необходими за доставката им до настоящото им местоположение и състояние, и се определя при използването на метода на средно- претеглената стойност. Нетната реализуема стойност за търговски стоки и готова продукция се определя като очакваната продажна цена в нормалния ход на стопанската дейност, намалена с очакваните разходи за завършване и с очакваните разходи, необходими за извършването на продажбата. Незавършеното производство включва преките разходи за материали и труд, но без разходите по заеми. Обезценка на нефинансови активи Към всяка отчетна дата , Групата оценява дали съществуват индикации, че даден актив е обезценен. В случай на такива индикации или когато се изисква ежегоден тест за обезценка на даден актив, Групата определя възстановимата стойност на този актив. Възстановимата стойност на актива е по-високата от справедливата стойност, намалена с разходите за продажба, на актива или на обекта, генериращ парични потоци, и стойността му в употреба. Възстановимата стойност се определя за отделен актив, освен в случай, че при използването на актива не се генерират парични потоци, които да са в значителна степен независими от паричните потоци, генерирани от други активи или групи от активи. Когато балансовата стойност на даден актив е по - висока от неговата възстановима стойност, той се счита за обезценен и балансовата му стойност се намалява до неговата възстановима стойност. При определянето на стойността в употреба на актив, очакваните бъдещи парични потоци се дисконтират до тяхната сегашна стойност като се използва норма на дисконтиране преди данъци, която отразява текущата пазарна оценка на стойността на парите във времето и специфичните за актива рискове. Справедливата стойност, намалена с разходите за продажбата, се определя чрез използването на подходящ модел за оценка. Загубите от обезценка от продължаващи дейности се признават в отчета за всеобхватния доход като се класифицират в разходни категории съобразно предназначението на обезценения актив. За всички нефинансови активи, към всяка отчетна дата се прави оценка дали съществуват индикации, че загубата от обезценка, която е призната в предходни периоди, може вече да не съществува или пък да е намаляла. Ако съществуват подобни индикации, Групата определя възстановимата стойност на този актив или обект, генериращ парични потоци. Загубата от обезценка се възстановява обратно само тогава, когато е настъпила промяна в предположенията, използвани при определяне на възстановимата стойност на актива, след признаването на последната загуба от обезценка. В този случай, балансовата стойност на актива се увеличава до неговата възстановима стойност. Тази увеличена стойност не може да превишава балансовата стойност, такава, каквато би била, след приспадане на амортизацията, в случай, че в предходни периоди не е била признавана загуба от обезценка за съответния актив. Възстановяването на загуба от обезценка се признава в отчета за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход за годината. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 18 4. Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение) Парични средства и парични еквиваленти Паричните средства и краткосрочните депозити включват парични средства по банкови сметки, в брой и краткосрочни депозити с първоначален падеж от три месеца или по- малко. За целите на отчета за паричните потоци, паричните средства и паричните еквиваленти се състоят от парични средства и парични еквиваленти, както те са дефинирани по- горе. Финансови активи Първоначално признаване и оценка При първоначалното им признаване , финансовите активи се класифицират като такива, които впоследствие се оценяват по амортизирана стойност, по справедлива стойност в другия всеобхватен доход (ДВД) и като такива по справедлива стойност в печалбата или загубата. Класификацията на финансовите активи при първоначалното им придобиване зависи от характеристиките на договорните парични потоци на финансовия актив и бизнес модела на Групата за тяхното управление. С изключение на търговските вземания, които не съдържат съществен компонент на финансиране, Групата първоначално оценява финансовия актив по справедлива стойност, плюс, в случай на финансови активи, които не се отчитат по справедлива стойност в печалбата или загубата, разходите по сделката. Търговските вземания, които не съдържат съществен компонент на финансиране, се оценяват по цената на сделката, определена съгласно МСФО 15. За да бъде класифициран и оценяван по амортизирана стойност или по справедлива стойност в ДВД, финансовият актив трябва да поражда парични потоци, които представляват "само плащания по главницата и лихвата“ (СПГЛ) по неиздължената сума на главницата. Тази оценка се нарича „СПГЛ тест“ и се извършва на нивото на съответния инструмент. Бизнес моделът на Групата за управление на финансовите активи се позовава на начина, по който тя управлява финансовите си активи с цел генериране на парични потоци. Бизнес моделът определя дали паричните потоци ще възникнат в резултат на събирането на договорни парични потоци, продажба на финансовите активи, или и двете. Покупките или продажбите на финансови активи, чиито условия изискват доставка на активите в рамките на даден период от време, установен обикновено с нормативна разпоредба или действаща практика на съответния пазар (редовни покупки), се признават на датата на търгуване (сделката), т.е. на датата, на която Групата се е ангажирала да купи или продаде актива. Последващо оценяване За целите на последващото оценяване финансовите активи се класифицират в четири категории: • Финансови активи по амортизирана стойност (дългови инструменти) • Финансови активи по справедлива стойност в друг всеобхватен доход с "рециклиране" на кумулативните печалби или загуби (дългови инструменти) • Финансови активи, определени като такива по справедлива стойност в друг всеобхватен доход без "рециклиране" на кумулативните печалби и загуби при тяхното отписване (капиталови инструменти) • Финансови активи по справедлива стойност в печалбата или загубата Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 19 4. Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение) Финансови активи (продължение) Финансови активи по амортизирана стойност (дългови инструменти) Групата оценява финансовите активи по амортизирана стойност, ако са удовлетворени и двете условия, изложени по- долу: • Финансовият актив се притежава в рамките на бизнес модел, имащ за цел неговото държане с оглед получаване на договорните парични потоци от него; и • Условията на договора за финансовия актив пораждат парични потоци на конкретни дати, които представляват само плащания по главницата и лихвите върху неиздължената сума на главницата. Финансовите активи по амортизирана стойност впоследствие се оценяват при прилагане на метода на ефективния лихвен процент (ЕЛП) и са предмет на обезценка. Печалбите и загубите се признават в печалбата или загубата, когато активът бъде отписан, модифициран или обезценен. Финансовите активи по амортизирана стойност на Групата включват търговски вземания и предоставени заеми към трети страни. Отписване Финансов актив се отписва, когато: • правата за получаване на паричните потоци от актива са изтекли; или • правата за получаване на парични потоци от актива са прехвърлени или Групата е поела задължението да плати напълно получените парични потоци, без съществена забава, към трета страна чрез споразумение за прехвърляне; при което или (а) Групата е прехвърлила в значителна степен всички рискове и ползи от собствеността върху актива; или (б) Групата нито е прехвърлила, нито е запазила в значителна степен всички рискове и ползи от собствеността върху актива, но не е запазила контрола върху него. Когато Групата е прехвърлила правата си за получаване на парични потоци от актива или е встъпила в споразумение за прехвърляне, тя прави оценка на това дали и до каква степен е запазила рисковете и ползите от собствеността. Когато тя нито е прехвърлила, нито е запазила в значителна степен всички рискове и ползи от собствеността върху финансовия актив, нито е прехвърлила контрола върху него, тя продължава да признава прехвърления актив, до степента на продължаващото си участие в него. В този случай, Групата признава и свързаното задължение. Прехвърленият актив и свързаното задължение се оценяват на база, която отразява правата и задълженията, които Групата е запазила. Продължаващо участие, което е под формата на гаранция върху прехвърления актив, се оценява по по- ниската от първоначалната балансова стойност на актива и максималната сума на възнаграждението, което може да се изиска Групата да изплати. Обезценка на финансови активи Групата признава провизия за очаквани кредитни загуби (ОКЗ) за всички дългови инструменти, които не се отчитат по справедлива стойност в печалбата или загубата. ОКЗ се базират на разликата между Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 20 4. Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение) Финансови активи (продължение) договорните парични потоци, дължими съгласно условията на договора, и всички парични потоци, които Групата очаква да получи, дисконтирани с доближение до първоначалния ефективен лихвен процент. Очакваните парични потоци включват паричните потоци от продажбата на държаното обезпечение или други кредитни подобрения, които представляват неразделна част от условията на договора. ОКЗ се признават на два етапа. За кредитни експозиции, за които не е налице значително повишение на кредитния риск от първоначалното признаване, ОКЗ се провизират за кредитни загуби, които възникват в резултат на събития по неизпълнение, които са възможни през следващите 12 месеца (12- месечни ОКЗ). За кредитни експозиции, за които е налице значително повишение на кредитния риск от първоначалното признаване, провизия за загуба се изисква по отношение на кредитните загуби, очаквани през оставащия срок на експозицията, независимо от момента на възникване на неизпълнението (ОКЗ за целия срок на инструмента). По отношение на търговските вземания и активите по договори с клиенти , Групата прилага опростен подход за изчисление на ОКЗ. Следователно, тя не проследява промените в кредитния риск, а вместо това признава провизия за загуба въз основа на ОКЗ за целия срок на инструмента към всяка отчетна дата. Групата е създала матрица за провизиране, която се базира на историческия опит по отношение на кредитните загуби, коригирана с прогнозни фактори, специфични за длъжниците и за икономическата среда. Групата разглежда даден финансов актив като такъв в неизпълнение, когато вътрешна или външна информация предоставя индикация, че е малко вероятно Групата да получи пълния размер на неиздължените суми по договора, преди да се вземат под внимание каквито и да било кредитни подобрения, държани от нея. Финансови активи се отписват, когато не съществува разумно очакване за събиране на паричните потоци по договора. Финансови пасиви Първоначално признаване и оценяване При първоначално признаване финансовите пасиви се класифицират като такива по справедлива стойност в печалбата или загубата, или като заеми и привлечени средства, задължения, определени като хеджингови инструменти в ефективен хедж, както е уместно. Първоначално, всички финансови пасиви се признават по справедлива стойност, а в случая на заеми и привлечени средства и задължения, нетно от пряко свързаните разходи по сделката. Финансовите пасиви на Групата включват търговски и други задължения, заеми и привлечени средства, включително и банкови овърдрафти. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 21 4. Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение) Финансови пасиви (продължение) Последващо оценяване Заеми и привлечени средства След първоначалното им признаване, Групата оценява лихвоносните заеми и привлечени средства по амортизирана стойност, чрез метода на ефективния лихвен процент ( ЕЛП ) . Печалбите и загубите се признават в печалбата или загубата, когато пасивът се отписва, както и чрез процеса на амортизация на база ЕЛП. Амортизираната стойност се изчислява като се вземат под внимание каквито и да било дисконти или премии при придобиването, както и такси или разходи, които представляват неразделна част от ЕЛП. Амортизацията чрез ЕЛП се включва като финансов разход в отчета за печалбите или загубите и друг всеобхватен доход. Тази категория се отнася главно за лихвоносни заеми и привлечени средства. Допълнителна информация е предоставена в бележка 26 „Лихвоносни заеми и привлечени средства” . Отписване Финансов пасив се отписва, когато задължението бъде погасено, или прекратено, или изтече. Когато съществуващ финансов пасив бъде заменен с друг от същия кредитодател при съвършено различни условия, или условията на съществуващ пасив бъдат съществено променени, тази размяна или модификация се третира като отписване на първоначалния пасив и признаване на нов. Разликата в съответните балансови суми се признава в отчета за печалбите или загубите и друг всеобхватен доход. Компенсиране на финансови инструменти Финансовите активи и финансовите пасиви се компенсират и нетната сума се представя в отчета за финансовото състояние, когато и само когато, е налице юридически упражняемо право за компенсиране на признатите суми и Групата има намерение за уреждане на нетна база, или за едновременно реализиране на активите и уреждане на пасивите. Провизии Общи Провизии се признават, когато Групата има сегашно задължение (правно или конструктивно) в резултат на минали събития, има вероятност за погасяване на задължението да бъде необходим поток от ресурси, съдържащ икономически ползи, и може да бъде направена надеждна оценка на стойността на задължението. Когато Групата очаква, че някои или всички необходими за уреждането на провизията разходи ще бъдат възстановени, например съгласно застрахователен договор, възстановяването се признава като отделен актив, но само тогава, когато е практически сигурно, че тези разходи ще бъдат възстановени. Разходите за провизии се представят в отчета за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход , нетно от сумата на възстановените разходи. Когато ефектът от времевите разлики в стойността на парите е съществен, провизиите се дисконтират като се използва текуща норма на дисконтиране преди данъци, която отразява, когато е уместно, специфичните за задължението рискове. Когато се използва дисконтиране, увеличението на провизията в резултат на изминалото време, се представя като финансов разход. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 22 4. Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение) Доходи на персонала Краткосрочните доходи на персонала включват заплати, междинни и годишни бонуси, вноски за социално осигуряване и годишни компенсируеми отпуски на служителите, които се очаква да бъдат изцяло уредени в рамките на 12 месеца след края на отчетния период. Когато Групата получи услугата, те се признават като разход за персонала в печалбата или загубата или се капитализират в стойността на актив. Краткосрочните доходи на персонала се оценяват по недисконтираната сума на очакваните за уреждане разходи. Държавен социално - осигурителен план Всички служители на българските дружества са членове на българския държавен социално- осигурителен план. В обичайния ход на дейността, Групата прави плащания към Фонда за държавното обществено осигуряване и Националната здравно- осигурителна каса на база възнаграждението на служителя, по ставките, определени в Социално- осигурителния кодекс на България. Делът на Групата в социално-осигурителните вноски се третира като плащания, направени по програма с дефинирани вноски и се признават като разход в момента, в който бъдат направени. Съгласно държавния социално- осигурителен план , всички свързани рискове се поемат от служителите. За Групата не съществува друго задължение. Доходи на персонала при пенсиониране Групата има пенсионен план с дефинирани доходи, произтичащ от задължението му по силата на българското трудово законодателство, да изплати на служителите си при пенсиониране две или шест брутни месечни заплати в зависимост от прослужения стаж. Ако служител е работил за Групата в продължение на 10 години, получава шест брутни месечни заплати при пенсиониране, а ако е работил по- малко от 10 години – две. Задълженията за изплащане на доходи на персонала при пенсиониране се определят чрез актюерския метод на прогнозните кредитни единици. Преоценките на пенсионния план с дефинирани доходи, включващи актюерски печалби и загуби, се признават незабавно в отчета за финансовото състояние срещу дебит или кредит на неразпределената печалба чрез другия всеобхватен доход, в периода на тяхното възникване. Преоценките не подлежат на рекласификация в печалбата или загубата в последващи периоди. Разходите за минал стаж се признават в печалбата или загубата на по- ранна от: • датата на допълнение или съкращение в плана; и • датата на признаване на разходи за преструктуриране, съпътстващи измененията в плана. Разходите за лихви се признават чрез прилагане на дисконтов фактор към задължението за доходи на персонала за пенсиониране. Групата признава следните промени в задълженията за дефинирани доходи в печалбата или загубата за периода: • разходите за стаж, включващи разходите за текущ стаж, разходите за минал стаж, както и печалбите и загубите в резултат на съкращения или нерутинни уреждания по плана се включват в статия „Разходи за персонала“; • разходите за лихви се представят като „Финансови разходи“. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 23 4. Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение) Приходи от договори с клиенти Приходите от договори с клиенти се признават, когато контролът върху стоките или услугите бъде прехвърлен към клиента, срещу сума, която отразява възнаграждението, на което Групата очаква да има право в замяна на тези стоки или услуги. Като цяло , Групата е достигнала до заключение, че тя е принципал в договореностите си за приходи, тъй като обикновено Групата контролира стоките или услугите преди да ги прехвърли към клиента. Оповестявания за съществените счетоводни преценки, приблизителни оценки и предположения, свързани с приходите от договори с клиенти, са предоставени в бележка 5. Продажба на стоки/оборудване Приходите от продажба на стоки и оборудване се признават в определен момент във времето, когато контролът върху актива бъде прехвърлен към клиента, което обикновено е при доставката на оборудването. Нормалният кредитен срок е от 30 до 90 дни от доставката. Групата преценява дали в договора са налице други обещания, които представляват отделни задължения за изпълнение, към които трябва да бъде разпределена част от цената на сделката (например, гаранции). При определянето на цената на сделката за продажба на стоки/оборудване , Групата преценява ефектите от променливото възнаграждение, съществуването на съществени компоненти на финансиране и възнаграждение, дължимо към клиента (ако има такова). Съществен компонент на финансиране В някои случаи , Групата получава краткосрочни аванси от клиентите си. Прилагайки практическото облекчение в МСФО 15, Групата не коригира обещания размер на възнаграждението за отразяване на ефектите на съществен компонент на финансиране, ако на датата на влизане в сила на договора очаква, че периодът между прехвърлянето на обещаните стоки или услуги към клиента и очакваното от клиента плащане за тези стоки или услуги ще бъде една година или по- малко. В някои случаи, Групата получава дългосрочни аванси от клиентите си. Групата определя, че условията за плащане са структурирани основно по причини, различни от предоставянето на финансиране на Групата и заключава, че няма значителен компонент на финансиране. Задължения по гаранции В редица случаи , Групата предоставя разширена гаранция, която е извън гаранцията за отстраняване на дефекти, които са съществували към момента на продажбата. Тези гаранции, предоставящи услуги, се продават или отделно, или заедно с продажбата на стоките/ оборудването. Законовата гаранция не се отчита от Групата, тъй като се поема от производителя на оборудването. Договорите за пакетни продажби на оборудване и гаранция, предоставяща услуги, включват две задължения за изпълнение, тъй като обещанията за прехвърляне на оборудване и за предоставяне на гаранция, предоставяща услуги, могат да бъдат отделени. Като се използва методът на относителната единична продажна цена, част от цената на сделката се разпределя към гаранцията, предоставяща услуги и тя се признава като пасив по договор. Приходите се признават за периода, в който се предоставя гаранцията, предоставяща услуги, въз основа на изминалия период от време. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 24 4. Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение) Приходи от договори с клиенти (продължение) Инсталационни услуги Групата предлага инсталационни услуги, които се продават или отделно, или в пакет заедно с продажбата на оборудването на клиента. Тези услуги могат да бъдат получени от други доставчици и не осигуряват съществени промени спрямо спецификациите на клиента, нито модифицират съществено оборудването. Договорите за пакетни продажби на оборудване и инсталационни услуги включват две задължения за изпълнение, тъй като обещанията за прехвърлянето на оборудването и предоставянето на инсталационните услуги могат да бъдат разделени и са отделно разграничими. Съответно, Групата разпределя цената на сделката въз основа на относителните единични продажни цени на оборудването и на инсталационните услуги. Приходите от инсталационни услуги се признават в течение на времето с оглед етапа на завършеност на инсталационната дейност. Обикновено, изпълнението на тези услуги е в кратки срокове след доставката на оборудването. Приходите от продажбата на оборудването се признават в определен момент във времето при доставката на оборудването. Предоставяне на услуги , свързани с лицензи и софтуер, разработени от трети лица Групата предоставя услуги свързани с прехвърляне на софтуерни лицензи по договори с клиенти, което се осъществява чрез изтегляне и активиране на лицензионен ключ. Неразделна част от договора са и услуги по консултиране на клиента при избора на оптимален пакет от софтуерни продукти и съдействие по внедряването на лицензите. В случаите на договори с клиент, които включват комбинация от консултантски услуги и прехвърляне на лицензи, разработени от трети лица, приходът се признава в момента на доставката на софтуерния продукт. Предоставяне на управлявани услуги В тези услуги са включени дългосрочни договори с клиенти (обикновено между пет и седем години) за поддръжка и управление на ИТ инфраструктурата на клиента, които включват постоянно проактивно наблюдение, отдалечено управление и поддръжка на място. В по- голямата част от договорите , Групата осигурява мрежово и/или гласово оборудване за ползване като част от задължението по договора. Приходите по договори за управлявани услуги се признават в течение на времето за срока на договора на месечна база. Салда по договори Активи по договори с клиенти Активът по договора е правото да се получи възнаграждение в замяна на стоките или услугите, които са прехвърлени на клиента. Ако чрез прехвърлянето на стоките или услугите към клиента , Групата изпълни задължението си преди клиентът да заплати съответното възнаграждение или преди плащането да е станало дължимо, актив по договор се признава за заработеното възнаграждение, което е под условие. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 25 4. Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение) Приходи от договори с клиенти (продължение) Търговски вземания Вземането представлява правото на Групата да получи възнаграждение в определен размер, което е безусловно (т.е. преди плащането на възнаграждението да стане дължимо е необходимо единствено да изтече определен период от време). Пасиви по договори с клиенти Пасивът по договора е задължението за прехвърлянето на стоките или услугите към клиента, за което Групата е получила възнаграждение (или възнаграждението е дължимо) от клиента. Ако клиентът заплати възнаграждението преди Групата да прехвърли стоките или услугите към него, когато бъде извършено плащането или когато плащането стане дължимо (което възникне по- рано), се признава пасив по договор. Пасивите по договори с клиенти се признават като приход, когато Групата изпълни задълженията си по договора. Лихви Приходите се признават при начисляването на лихвите (като се използва метода на ефективния лихвен процент, т.е. лихвеният процент, който точно дисконтира очакваните бъдещи парични потоци за периода на очаквания живот на финансовия инструмент) до нетната балансова стойност на финансовия актив. Дивиденти Задължение за парични или непарични разпределения към капиталовите собственици на компанията - майка се признава, когато разпределението е одобрено (т.е. одобрено от акционерите) и вече не зависи от Дружеството. Кореспондиращата сума се дебитира директно в собствения капитал. Лизинг На датата на влизане на договора в сила Групата преценява дали договорът представлява или съдържа лизинг. А именно, дали договорът прехвърля правото да се контролира използването на идентифицирания актив за определен период от време. Групата като лизингополучател Групата прилага единен подход за признаване и оценяване на всички лизинги, с изключение на краткосрочните лизинги (т.е. лизинги със срок на лизинговия договор до 12 месеца) и лизингите на активи с ниска стойност. Групата признава задължения по лизинги за плащане на лизинговите вноски и активи с право на ползване, представляващи правото на ползване на активите. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 26 4. Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение) Лизинг (продължение) Активи с право на ползване Групата признава активи с право на ползване от началната дата на лизинга (т.е. датата, на която основният актив е на разположение за употреба). Активите с право на ползване се оценяват по цена на придобиване, намалена с натрупаната амортизация и загуби от обезценка, и коригирана с всяка преоценка на лизинговите задължения. Цената на придобиване на активите с право на ползване включва сумата на признатите задължения по лизинга, понесените първоначални преки разходи и лизинговите плащания, извършени на или преди началната дата на лизинга, приблизителна оценка на разходите, които ще бъдат понесени от лизингополучателя при демонтажа и преместването на актива, възстановяване на площадката, върху която се намира той или възстановяване на актива до състоянието, което се изисква съгласно условията на лизинга, намалени с каквито и да било получени стимули по лизинга. Активите с право на ползване се амортизират на линейна база за по - краткия от срока на лизинга и очакваните полезни животи на активите, както следва: • Машини и съоръжения 3,33 години • Превозни средства и друго оборудване 4 години Ако в края на срока на лизинга собствеността върху лизинговия актив се прехвърля към Групата, или цената на придобиване отразява упражняването на опция за закупуване, амортизацията се изчислява като се използва очакваният срок на полезния живот на актива. Активите с право на ползване са предмет и на обезценка. Счетоводната политика за обезценка е оповестена в раздел Обезценка на нефинансови активи. Задължения по лизинги От началната дата на лизинга , Групата признава задължения по лизинги, оценени по сегашната стойност на лизинговите плащания, които ще бъдат извършени за срока на лизинга. Лизинговите плащания включват фиксирани вноски (включително фиксирани плащания по същество), намалени с каквито и да било подлежащи на получаване стимули по лизинга, променливи лизингови плащания, които зависят от индекс или лихвен процент, както и суми, които се очаква да бъдат платени по гаранции за остатъчна стойност. Лизинговите плащания включват също цената на упражняване на опция за закупуване, за която в разумна степен е сигурно, че ще бъде упражнена от Групата, както и плащания на неустойки за прекратяване на лизинга, ако срокът на лизинга отразява упражняването от страна на Групата на опция за прекратяване. Променливи лизингови плащания, които не зависят от индекс или лихвен процент, се признават като разходи (освен ако не бъдат извършени за производството на материални запаси) през периода, в който възникне събитието или условието, което задейства плащането. При изчислението на сегашната стойност на лизинговите плащания Групата използва лихвен процент по заеми на база лихвена статистика, тъй като не винаги заложеният в лизинга лихвен процент може да бъде надеждно определен. След началната дата размерът на лизинговите задължения се увеличават с лихвата и се намаляват с извършените лизингови плащания. В допълнение балансовата стойност на лизинговите задължения се преоценява, ако е налице модификация, промяна в срока на лизинга, промяна в лизинговите плащания (например, промени в бъдещите плащания в резултат на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 27 4. Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение) Лизинг (продължение) промяна в индекса или лихвения процент, използван за определяне на тези лизингови плащания) или промяна в оценката на опцията за закупуване на основния актив. Краткосрочни лизинги и лизинги на активи с ниска стойност Групата прилага освобождаването от признаване на краткосрочни лизинги по отношение на краткосрочните си лизинги на машини и съоръжения (например, лизинги, чийто лизингов срок е 12 месеца или по- малко от началната дата и които не съдържат опция за закупуване). То прилага и освобождаването от признаване на лизинги на активи с ниска стойност за лизингите на офис оборудване, което се счита за такова с ниска стойност. Лизинговите плащания по краткосрочни лизинги и лизинги на активи с ниска стойност се изписват като разход на линейна база за срока на лизинга. Групата като лизингодател Лизингови договори, при които Групата не прехвърля в значителна степен всички рискове и ползи от собствеността върху актива, се класифицират като оперативни лизинги. Възникващите приходи от наеми се отчитат на линейна база за срока на лизинговия договор и се включват в приходите в отчета за всеобхватния доход поради оперативния си характер. Първоначалните преки разходи, във връзка с договарянето и уреждането на оперативния лизинг, се добавят към балансовата стойност на лизинговия актив и се признават за срока на лизинга на същата база както приходите от наеми. Условните наеми се признават като приход в периода, в който бъдат заработени. Данъци Текущ данък Текущите данъчни активи и пасиви за текущия и предходни периоди се признават по сумата, която се очаква да бъде възстановена от или платена на данъчните власти. При изчисляването на текущите данъци се прилагат данъчните ставки и данъчните закони, които са в сила или са влезли в значителна степен в сила към отчетната дата. Отсрочен данък Отсрочените данъци се признават по балансовия метод за всички временни разлики в края на отчетния период, които възникват между данъчната основа на активите и пасивите и техните балансови стойности за целите на финансовото отчитане. Отсрочени данъчни пасиви се признават за всички облагаеми временни разлики: • освен до степента, до която отсроченият данъчен пасив възниква от първоначално признаване на репутация, или на актив или пасив, от дадена сделка, която не е бизнес комбинация и не влияе нито върху счетоводната печалба, нито върху данъчната печалба или загуба към момента на извършване на сделката; и • за облагаеми временни разлики, свързани с инвестиции в дъщерни дружества, асоциирани дружества и интереси в съвместни предприятия, освен до степента, до която времето на обратното проявление на временната разлика може да бъде контролирано и съществува вероятност временната разлика да не се прояви обратно в предвидимо бъдеще. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 28 4. Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение) Данъци (продължение) Активи по отсрочени данъци се признават за всички намаляеми временни разлики, пренесени неизползвани данъчни кредити и неизползвани данъчни загуби, до степента, до която е вероятно да е налице облагаема печалба, срещу която да бъдат използвани намаляемите временни разлики, пренесените неизползвани данъчни кредити и неизползваните данъчни загуби: • освен ако отсроченият данъчен актив възниква от първоначално признаване на актив или пасив от дадена сделка, която не е бизнес комбинация и не влияе нито върху счетоводната печалба, нито върху данъчната печалба или загуба към момента на извършване на сделката; и • за намаляеми временни разлики, свързани с инвестиции в дъщерни дружества, асоциирани дружества и интереси в съвместни предприятия, отсрочен данъчен актив се признава единствено до степента, до която има вероятност временната разлика да се прояви обратно в обозримо бъдеще и да бъде реализирана облагаема печалба, срещу която да се оползотвори временната разлика. Балансовата стойност на отсрочените данъчни активи е обект на преглед към всяка отчетна дата и се намалява до степента, до която вече не е вероятно да бъде реализирана достатъчна облагаема печалба, която да позволява целият или част от отсрочения данъчен актив да бъде възстановен. Отсрочените данъчни активи и пасиви се оценяват по данъчните ставки, които се очаква да бъдат в сила за периода, в който активът се реализира или пасивът се урежда, въз основа на данъчните ставки (и данъчни закони), действащи или в значителна степен в сила към отчетната дата. Отсрочените данъци, свързани със статии, признати директно в собствения капитал, се признават също в собствения капитал, а не в отчета за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход за годината. Активи и пасиви по отсрочени данъци се компенсират само тогава, когато има законово право за приспадане на текущи данъчни активи срещу текущи данъчни пасиви, и отсрочените данъци се отнасят до данъци върху дохода, наложени от един и същ данъчен орган за едно и също данъчнозадължено предприятие. Данък върху добавената стойност Приходите, разходите и активите се отразяват с нетната си стойност без ДДС, освен ако: • данъкът начислен при покупката на активи или услуги няма да бъде възстановен от данъчните органи; в такъв случай данъкът добавена стойност е част от цената на придобиване на актива или съответно от разходите; и • вземанията и задълженията са признати с включен в стойността им данък върху добавената стойност. Нетната стойност на задължението за ДДС към или на данъка за възстановяване от данъчния орган се отразява съответно като задължение или вземане в баланса. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 29 4. Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение) Акционерен капитал и резерви Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД е акционерно дружество и е задължено да регистрира в Търговския регистър определен размер на акционерен капитал, който да служи като обезпечение на вземанията на кредиторите. Акционерите отговарят за задълженията на дружеството до размера на своето акционерно участие в капитала и могат да претендират връщане на това участие само в производство по ликвидация или несъстоятелност. Основният капитал е представен по номиналната стойност на издадените и платени акции. Съгласно изискванията на местните закони някои дружествата в Групата са длъжни да формират и резерв “фонд Резервен” (законови резерви). Обратно изкупените собствени акции са представени в отчета за финансовото състояние по себестойност (цена на придобиване), като с брутната им покупна цена е намален собственият капитал на Групата. Нетният ефект от обратно изкупените собствени акции и предоставянето им по програми за плащания на базата на акции в Групата се представя директно в собствения капитал на Групата в секция “други компоненти на Капитала”. Плащания на базата на акции Плащанията на базата на акции на служители и членове на Управителния съвет, във връзка с предоставени услуги се уреждат чрез инструменти на собствения капитал. Предадените капиталови инструменти се оценяват по справедливата им стойност към датата на предоставяне. За възнаграждения чрез плащане на базата на акции с условия, които не са придобили права, справедливата стойност на датата на отпускане на плащането на базата на акции се измерва така, че да отразява тези условия и да няма реални разлики между очакваните и действителните резултати. Разходът за плащания на базата на акции заедно с кореспондиращото увеличение в Капитала се признава през периода, за който услугите са получени и където е приложимо, условията за предоставяне са спазени. В договореностите за плащания на базата на акции в Групата изрично се дефинира възстановяване на сумите от дъщерните предприятия към Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД за предоставените акции на служители от дъщерните предприятия. Повече подробности са дадени в Бележка 37. 5. Съществени счетоводни преценки, приблизителни оценки и предположения Изготвянето на финансовия отчет налага ръководството да направи преценки, приблизителни оценки и предположения, които влияят върху стойността на отчетените активи и пасиви, и оповестяването на условни пасиви към отчетната дата, както и върху отчетените приходи и разходи за периода. Несигурностите, свързани с направените предположения и приблизителни оценки биха могли да доведат до фактически резултати, които да изискват съществени корекции в балансовите стойности на съответните активи или пасиви в следващи отчетни периоди. Преценки При прилагането на счетоводните политики на Групата , ръководството е направило следните преценки, които имат най- съществен ефект върху сумите, признати във финансовия отчет. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 30 5. Съществени счетоводни преценки, приблизителни оценки и предположения (продължение) Преценки (продължение) Съвместни споразумения Групата оценява своето участие във всеки консорциум, където е налице съвместен контрол, като съвместни споразумения. Ръководството анализира правата и задълженията като отчита структурата и правната форма на всеки ангажимент, договорните условия, които са били договорени между страните по споразумението, както и всички други съответни факти и обстоятелства, за да може да определи вида на Съвместното споразумение, в което участва – Съвместни операции или Съвместно предприятие. Анализът, извършен от ръководството, определя, че участието във всички консорциуми отговаря на критериите за признаване като Съвместни операции. Приходи от договори с клиенти Отчитането на приходите по договори с клиенти е свързано със значителните преценки, които ръководството на Групата прави , за да определи отделните задължения за изпълнение по договорите с клиенти, които влияят съществено върху сумата на признатите приходи за отчетния период. Ключовите преценки включват анализ на икономическата същност и търговския контекст на договорите с клиенти за идентифициране на отделни задължения за изпълнение, както и оценка на техния прогрес към края на отчетния период, включваща преценки и предположения за обема на услугите, дейностите и материалните запаси, необходими за удовлетворяване на задълженията за изпълнение, очакваните общи разходи по договора, оставащите разходи за завършване на договора, общите приходи от договора, както и рисковете по договорите, включително технически, регулаторни и правни рискове. Групата е приложила следните преценки, които оказват съществено влияние върху определянето на размера и момента на възникване на приходите от договори с клиенти. • Идентифициране на задължения за изпълнение при продажба на оборудване и инсталационни услуги. Групата предоставя инсталационни услуги, които обичайно се продават, заедно с продажбата на оборудване за даден клиент. Инсталационните услуги представляват обещание за прехвърляне на услуги в бъдеще и са част от договорената размяна между Групата и клиента. Групата е определила, че както оборудването, така и инсталационните услуги могат да бъдат отделени. Групата също така е определила, че обещанията за прехвърляне на оборудването и за предоставяне на инсталационните услуги са отделени и в контекста на повечето договори. Тези продукти не са влагани ресурси в Консолидиран обект в договора. Групата не предоставя съществени услуги за интеграция, тъй като наличието на оборудване и инсталационни услуги заедно в договора, не води до каквато и да било допълнителна или Консолидирана функционалност. В допълнение, оборудването и инсталационните услуги не са силно взаимно зависими или взаимно свързани, тъй като Групата би могла да прехвърли оборудването, дори и ако клиентът откаже инсталационните услуги, а той е в състояние да си осигури инсталационни услуги за продуктите, които се предлагат от други дистрибутори. Следователно, Групата разпределя част от цената на сделката към оборудването и инсталационните услуги въз основа на относителните им единични продажни цени. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 31 5. Съществени счетоводни преценки, приблизителни оценки и предположения (продължение) Преценки (продължение) Приходи от договори с клиенти ( продължение ) • Съображения, свързани с принципал спрямо агент Групата сключва договори с клиентите за продажба на стоки/оборудване и лицензи/софтуер, произведено от различни доставчици. Групата е определила, че тя контролира стоките преди те да бъдат прехвърлени към клиентите и е в състояние да управлява използването на оборудването или да получава ползите от него. Изложените по- долу фактори показват, че Групата контролира стоките преди те да бъдат прехвърлени към клиентите. Следователно, тя е определила, че действа в качеството на принципал в тези договори. - Групата носи първостепенната отговорност за изпълнението на обещанието за предоставяне на посоченото оборудване. - Групата носи риска за материалните запаси преди посоченото оборудване да бъде прехвърлено към клиента, тъй като тя закупува и държи на склад оборудването. - Групата определя цената на посоченото оборудване. В допълнение, Групата е заключила, че тя прехвърля контрола върху инсталационните услугите в определен момент във времето, при проведени тестове на функциониращо оборудване и приемане от страна на клиента. • Определяне на момента във времето, в който услуги се удовлетворяват Признаването на приходите в течение на времето изисква преценка за степента, до която е удовлетворено задължението за изпълнение. Групата е определила, че в зависимост от спецификите на договори с клиенти, методът на вложените ресурси на база направени разходи плюс марж или линейно признаване на приходи на база на изминалия период на време спрямо периода на договора, са най-подходящи за оценяване на напредъка по предоставените услуги. Приблизителни оценки и предположения Основните предположения относно бъдещето и други ключови източници на несигурността на приблизителните оценки към датата на баланса, които съдържат значителен риск да породят съществени корекции на балансовите суми на активите и пасивите в рамките на следващата финансова година са представени по - долу. Срокове на полезен живот на имотите, машините и съоръженията и нематериалните активи Счетоводното отчитане на машините и съоръженията и нематериалните активи включва използването на приблизителни оценки за техните очаквани срокове на полезен живот и остатъчни стойности. Информация за полезните животи на имоти, машини и съоръжения и нематериални активи е представена в бележка 4 „Обобщение на съществените счетоводни политики” . Преоценка на инвестиционни имоти Групата отчита инвестиционните си имоти по справедлива стойност, като промените в справедливата им стойност се признават в печалбата или загубата . Групата ангажира независим оценител да определи справедливата стойност в края на отчетния период или към датата на промяната в използването. Основните предположения, използвани за определяне на справедливата стойност на инвестиционните имоти и анализите на чувствителността, са представени в бележка 19 „Инвестиционни имоти“ . Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 32 5. Съществени счетоводни преценки, приблизителни оценки и предположения (продължение) Приблизителни оценки и предположения (продължение) Провизия за очаквани кредитни загуби за търговски вземания и активи по договори с клиенти Групата използва матрица за провизиране за изчисление на ОКЗ за търговските вземания и активите по договори с клиенти. Матрицата за провизиране, първоначално се основава на процентите на просрочие, наблюдавани от Групата в исторически план. Групата прецизира матрицата, за да коригира историческия опит със загубите по кредити чрез включване на прогнозна информация. Например, ако прогнозите за икономически условия се очаква да се влошат през следващата година, което може да доведе до по- голям брой просрочия в даден сектор, историческите проценти на просрочия се коригират. Историческите проценти на просрочия се актуализират към всяка отчетна дата и промените в прогнозните приблизителни оценки се анализират. Оценката за корелацията между историческите проценти на просрочие, прогнозите за икономическите условия и ОКЗ представлява съществена приблизителна оценка. Размерът на ОКЗ е несъществен спрямо промени в обстоятелствата и прогнозираните икономически условия. Историческият опит на Групата по отношение на кредитните загуби и прогнозите за икономическите условия може също така да не са представителни за реалните просрочия от страна на клиента в бъдеще. Обезценка на материални запаси Материалните запаси обикновено се обезценяват до нетна реализуема стойност. Приблизителните оценки на нетната реализуема стойност се базират на най- надеждните доказателства, които са на разположение в момента, в който се прави приблизителната оценка, за сумата, по която се очаква да бъдат реализирани материалните запаси. Приблизителните оценки на нетната реализуема стойност вземат под внимание и целта, за която се държи материалният запас. Данък върху доходите Текущите данъчни пасиви за текущия и предходни периоди се признават по сумата, която се очаква да бъде платена на данъчните власти, като се прилагат данъчните ставки, които са в сила към датата на баланса. Задълженията за данъци върху доходите, отчетени в съответната данъчна декларация и потенциалните допълнителни данъчни определения, които могат да бъдат наложени от данъчните власти при уреждането за неприключени данъчни години. Съответно, окончателното уреждане на данъците върху доходите може да се различава от данъците върху доходите, които са отчетени във финансовия отчет. Оценяване по справедлива стойност Групата отчита нефинасовите активи, като инвестиционни имоти по справедлива стойност, към всяка отчетна дата. Справедливите стойности на инвестиционните имоти са оповестени в бележка 34 „Оценяване на справедливи стойности“ . Справедливата стойност е цената, която би била получена от продажба на актив или платена за прехвърляне на пасив в обичайна сделка между пазарни участници към датата на оценката. Оценяването по справедлива стойност се базира на предположението, че сделката за продажба на актив или прехвърляне на пасив се осъществява: • на основния пазар за съответния актив или пасив, или Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 33 5. Съществени счетоводни преценки, приблизителни оценки и предположения (продължение) Приблизителни оценки и предположения (продължение) Оценяване по справедлива стойност ( продължение ) • при отсъствие на основен пазар, на най - изгодния пазар за съответния актив или пасив. Основният или най-изгодният пазар трябва да бъде достъпен за Групата. Справедливата стойност на актив или пасив се оценява като се правят предположения, които пазарни участници биха направили при определяне на цената на актива или пасива, като се приема, че те действат в своя най- добър икономически интерес. Оценяването на справедливата стойност на нефинансов актив взема предвид способността на пазарен участник да генерира икономически изгоди от използването на актива според най- ефективната и най - добрата му употреба или от продажбата на актива на друг пазарен участник, който ще използва актива според най- ефективната и най - добрата му употреба. Групата използва оценителски методи, уместни при обстоятелствата, за които има достатъчно данни за оценяване на справедливата стойност като се максимизира използването на подходящи наблюдавани входящи данни и се свежда до минимум използването на ненаблюдавани входящи данни. Всички активи и пасиви, които са оценени по справедлива стойност или за които се изисква оповестяване на справедлива стойност във финансовия отчет, са групирани в категории според йерархията на справедливата стойност, както е описано по - долу, въз основа на най - ниското ниво използвани входящи данни, които имат значително влияние при оценяването на справедливата стойност като цяло: • Ниво 1 – Използват се котирани (некоригирани) цени на активни пазари за идентични активи или пасиви; • Ниво 2 – Прилагат се оценителски методи, при които най-ниското ниво използвани входящи данни, съществени за оценката по справедлива стойност, са наблюдавани или пряко, или косвено; • Ниво 3 – Използват се оценителски методи, при които най-ниското ниво използвани входящи данни, съществени за оценката по справедлива стойност, са ненаблюдавани. За активите и пасивите, които се оценяват регулярно по справедлива стойност, Групата преразглежда категоризирането им на съответното ниво от йерархията на справедливата стойност (въз основа на най- ниското ниво използвани входящи данни, които имат значително влияние при оценяването на справедливата стойност като цяло) към края на отчетния период. Ръководството на Групата определя политиките и процедурите, които се прилагат по отношение както на регулярните оценки по справедлива стойност, така и на нерегулярните оценки по справедлива стойност, като тези на активи, държани за разпределение в преустановени дейности. Към всяка отчетна дата , ръководството прави анализ на измененията в стойностите на активите и пасивите, които подлежат на преоценяване, съгласно счетоводните политики на Групата. За този анализ ръководството проверява ключовите входящи данни, използвани в последната оценка и сравняването им с подходяща историческа информация като сключени договори и други подходящи документи. Също така, ръководството, съвместно със специалистите - оценители, сравнява промените в справедливата стойност на всеки актив или пасив с подходящи външни източници, за да прецени дали промените са разумни. За целите на оповестяването на справедливата стойност, Групата определя различни класове активи и пасиви в зависимост от тяхното естество, характеристики и риск и от съответното ниво от йерархията на справедливата стойност, описана по - горе. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 34 5. Съществени счетоводни преценки, приблизителни оценки и предположения (продължение) Приблизителни оценки и предположения (продължение) Законови гаранции Групата не отчита задължения за законови гаранции на продадени стоки, тъй като се поемат от съответния производител на оборудването. Външни временни разлики в консолидирания финансов отчет Групата не признава временна намаляема разлика, свързана с инвестиции в дъщерни дружества и интереси в съвместни предприятия, тъй като Групата счита, че няма вероятност временната разлика да се прояви обратно в обозримо бъдеще и да бъде реализирана облагаема печалба, срещу която да се оползотвори временната разлика . Съществен компонент на финансиране В някои случаи, Групата получава дългосрочни аванси от клиентите си. Групата начислява еднократна авансова сума за услугите, тъй като други условия на плащане биха повлияли на естеството на рисковете, поети от Групата за предоставяне на услугата, и могат да направят неикономично предоставянето на услугата. В резултат на своя анализ Групата заключава, че няма значителен компонент на финансиране. 6. Промени в счетоводните политики и оповестявания Нови и изменени стандарти и разяснения Групата е приложила за първи път някои стандарти и изменения, които влизат в сила за годишни периоди, започващи на или след 1 януари 2022 г. Тя не е приложила по - рано който и да било стандарт, разяснение или изменение, което е публикувано, но все още не е влязло в сила. • МСФО 3 Бизнес комбинации; МСС 16 Имоти, машини и съоръжения; МСС 37 Провизии, условни пасиви и условни активи, както и Годишни подобрения 2018-2020 г. (Изменения) Измененията влизат в сила за годишни периоди, започващи на или след 1 януари 2022 г., като се позволява по- ранното им прилагане. СМСС публикува изменения с тесен обхват в МСФО както следва: • МСФО 3 Бизнес комбинации (Изменения) - актуализира се препратката към предишната версия на Концептуалната рамка за финансова отчетност на СМСС в МСФО 3 с препратка към актуалната й версия, публикувана през 2018 г., без съществени промени в изискванията за счетоводно отчитане на бизнес комбинациите. • МСС 16 Имоти, машини и съоръжения (Изменения) - забранява се на предприятията да приспадат от цената на придобиване на имот, машина и съоръжение каквито и да било постъпления от продажбата на артикули, произведени докато този актив бива привеждан до мястото и състоянието, необходими за да може той да функционира по начина, предвиден от ръководството. Вместо това предприятията признават тези приходи от продажби и свързаните с тях разходи за производство в печалбата или загубата. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 35 6. Промени в счетоводните политики и оповестявания (продължение) • МСС 37 Провизии, условни пасиви и условни активи (Изменения) – упоменава се кои разходи предприятието следва да включва при определянето на цената за изпълнение на даден договор за целите на преценката дали договорът е обременителен. Измененията поясняват, че разходите, които са пряко свързани с договор за предоставяне на стоки или услуги, включват както вътрешноприсъщите разходи, така и разпределение на разходи, пряко свързани с дейностите по договора. • Годишни подобрения 2018 - 2020 г . - въвеждат се незначителни изменения в МСФО 1 Прилагане за първи път на Международните стандарти за финансово отчитане, МСФО 9 Финансови инструменти, МСС 41 Земеделие и илюстративните примери, включени към МСФО 16 Лизинг . • МСФО 16 Лизинг - Отстъпки по наеми в контекста на Covid 19 след 30 юни 2021 г. (Изменение) Изменението е приложимо за годишни отчетни периоди, започващи на или след 1 април 2021 г., като по - ранното приложение е позволено, включително във финансови отчети, които все още не са одобрени за публикуване към датата на издаване на изменението. През март 2021 г. Съветът измени условията на практическата целесъобразна мярка в МСФО 16, която предоставя облекчения за лизингополучателите при прилагането на насоките в МСФО 16 за модификации в лизингите за отстъпки по наеми, които се явяват като пряка последица от пандемията от Covid-19. След изменението сега практическата целесъобразна мярка е приложима за отстъпки, при които всяко намаление в лизинговите плащания засяга единствено плащанията, които първоначално са били дължими на или преди 30 юни 2022 г., при условие, че са удовлетворени останалите условия за прилагането на практическата целесъобразна мярка. Тези изменения не са оказали влияние върху финансовия отчет на Групата. 7. Публикувани стандарти, които все още не са в сила и не са възприети по - рано По - долу са представени накратко публикуваните стандарти, които все още не са действащи или не са приложени по- рано от Групата към датата на издаване на настоящия финансов отчет. Оповестено е как в разумна степен може да се очаква да бъдат повлияни оповестяванията, финансовото състояние и резултатите от дейността, когато Групата възприеме тези стандарти за първи път. Това се очаква да стане, когато те влязат в сила. МСФО 17 Застрахователни договори През май 2017 г. СМСС публикува МСФО 17 Застрахователни договори (МСФО 17), изчерпателен нов счетоводен стандарт за застрахователни договори, обхващащ признаването и оценяването, представянето и оповестяването. Стандартът влиза в сила за годишни периоди, започващи на или след 1 януари 2023 г. По- ранното прилагане е позволено, при условие че предприятието прилага също МСФО 9 на или преди датата, на която започва да прилага МСФО 17 за първи път. Това е изчерпателен нов счетоводен стандарт за застрахователните договори, обхващащ признаването и оценяването, представянето и оповестяването. МСФО 17 се прилага за всички видове застрахователни договори, както и по отношение на определени гаранции и финансови инструменти представляващи инвестиционните договори с дискреционно участие. Възприемането на стандарта не се очаква да окаже влияние върху финансовото състояние или резултати от дейността на Групата . Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 36 7. Публикувани стандарти, които все още не са в сила и не са възприети по- рано (продължение) Изменения в МСС 1 Представяне на финансови отчети и Изложение за практика по МСФО 2: Оповестяване на счетоводни политики През февруари 2021 г. Съветът публикува изменения в МСС 1 и Изложение за практика по МСФО 2 Извършване на преценки относно нивото на същественост (ИП), в което предоставя насоки и примери в помощ на предприятията при прилагането на преценки относно нивото на същественост при оповестяването на счетоводни политики. Измененията целят да подпомогнат предприятията при предоставянето на оповестявания на счетоводни политики, които са по - полезни чрез: • Замяна на изискването към предприятията да оповестяват своите „съществени“ счетоводни политики с изискване да оповестяват своите „значими“ счетоводни политики; и • Добавяне на насоки относно това как предприятията да прилагат концепцията за съществеността, когато вземат решения относно оповестяванията на счетоводните политики. Измененията влизат в сила за годишни отчетни периоди, започващи на или след 1 януари 2023 г. По - ранното приложение на измененията в МСС 1 е позволено, дотолкова доколкото този факт е оповестен. Дружеството ще анализира и оцени ефектите от измененията върху финансовото състояние или резултатите от дейността. Изменения в МСС 8 Счетоводна политика, промени в счетоводните приблизителни оценки и грешки: Дефиниция за счетоводни приблизителни оценки През февруари 2021 г. Съветът публикува изменения в МСС 8, чрез които въвежда нова дефиниция за „счетоводни приблизителни оценки“. Измененията разясняват разликата между промени в счетоводните приблизителни оценки и промени в счетоводните политики и корекцията на грешки. Те също така разясняват по какъв начин предприятията използват техниките за оценяване и входящите данни за разработването на счетоводни приблизителни оценки. Измененият стандарт пояснява, че ефектите върху дадена счетоводна приблизителна оценка в резултат на промяна във входящи данни или промяна в техниката за оценяване, представляват промени в счетоводните приблизителни оценки, ако не водят до корекция на грешки от предходен период. Съветът запазва аспекта от дефиницията за счетоводни приблизителни оценки, че промените в счетоводните приблизителни оценки могат да са резултат от нова информация или нови развития. Измененията влизат в сила за годишни отчетни периоди, започващи на или след 1 януари 2023 г. Позволява се и по- ранното им прилагане. Дружеството ще анализира и оцени ефектите от измененията върху финансовото състояние или резултатите от дейността. Изменения в МСС 12 Данъци върху дохода: Отсрочен данък, свързан с активи и пасиви, възникващи в резултат на една сделка През май 2021 г. Съветът публикува изменения в МСС 12, които стесняват обхвата на позволените изключения от първоначалното признаване съгласно МСС 12, така че те вече не са приложими за сделки, които пораждат равни облагаеми и признаващи се за данъчни цели временни разлики. Измененията поясняват, че когато плащанията, които уреждат дадено задължение, се признават за данъчни цели, е въпрос на преценка дали тези приспадания за данъчни цели могат да бъдат отнесени към признатото във финансовия отчет задължение или към свързания с него актив. Тази преценка е важна при определянето дали при първоначалното признаване на актива и пасива съществува временна разлика. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 37 7. Публикувани стандарти, които все още не са в сила и не са възприети по- рано (продължение) Съгласно измененията изключенията в първоначалното признаване не са приложими за сделки, които при първоначалното признаване, пораждат равни облагаеми и признаващи се за данъчни цели временни разлики. То е приложимо, единствено ако признаването на лизингов актив и задължение по лизинг (или задължение за извеждане от експлоатация и компонент от актив, подлежащ на извеждане от експлоатация) пораждат облагаеми и признаващи се за данъчни цели временни разлики, които не са равни. Измененията влизат в сила за годишни отчетни периоди, започващи на или след 1 януари 2023 г. Предприятието трябва да прилага измененията по отношение на сделки, които възникват на или след началото на най- ранния представен сравнителен период. В допълнение, в началото на най- ранния представен сравнителен период, предприятието трябва също да признае отсрочен данъчен актив (при условие, че е на разположение достатъчна облагаема печалба) и отсрочен данъчен пасив за всички приспадащи се и облагаеми временни разлики, свързани с лизинги и задължения за извеждане от експлоатация. Дружеството ще анализира и оцени ефектите от измененията върху финансовото състояние или резултатите от дейността. Изменения в МСС 1: Класификация на пасивите като текущи или нетекущи През януари 2020 г. СМСС публикува изменения в параграфи 69 до 76 на МСС 1, чрез които се упоменават конкретно изискванията за класифициране на пасивите като текущи или нетекущи. Измененията поясняват: • Какво се има предвид под право за разсрочване на уреждането • Че трябва да съществува право за разсрочване в края на отчетния период • Че класификацията не се засяга от вероятността предприятието да упражни правото си за разсрочване • Че единствено, ако внедрен дериватив в конвертируем пасив сам по себе си е капиталов инструмент, условията на пасива няма да се отразят на неговата класификация. През юли 2021 г. Съветът прие предварително решение да предложи няколко изменения в разясненията, предоставени през януари 2020 г. В частност Съветът реши да предложи, че ако правото за разсрочено уреждане за период от поне дванадесет месеца е предмет на спазването от страна на предприятието на определени условия след отчетната дата, то тези условия не се отразяват на това дали правото за разсрочване на уреждането съществува към отчетната дата за целите на класификацията на даден пасив като текущ или нетекущ. Допълнителни изисквания за представяне и оповестяване ще бъдат приложими при такива обстоятелства. Също така Съветът взе предварително решение да отсрочи датата за влизане в сила до не по- рано от 1 януари 2024 г. (от 1 януари 2023 г.). Дружеството ще анализира и оцени ефектите от измененията върху финансовото състояние или резултатите от дейността. Изменения в МСФО 16 Лизинг: Пасив по лизинг при сделка за продажба с обратен лизинг През септември 2022 г. СМСС публикува изменения в МСФО 16 Лизинг: Пасив по лизинг при сделка за продажба с обратен лизинг. Измененията са предвидени с цел подобряване на изискванията, които продавачът - лизингополучател използва при оценката на пасива по лизинга, възникващ при сделка за продажба с обратен лизинг по МСФО 16, като не променя счетоводното отчитане на лизингите, които не са свързани с тези сделка. По- конкретно, продавачът - лизингополучател определя "лизинговите плащания" или "коригираните лизингови плащания" по такъв начин, че да не признае каквато и да било печалба или загуба, която е свързана с правото на ползване, което той запазва. Приложението на тези изисквания не пречи на продавача - лизингополучател да признае в печалбата или загубата каквато и да било печалба или загуба, свързана с частичното или пълното прекратяване на лизинга. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 38 7. Публикувани стандарти, които все още не са в сила и не са възприети по- рано (продължение) Продавачът - лизингополучател прилага изменението ретроспективно в съответствие с МСС 8 по отношение на сделки за продажба с обратен лизинг, сключени след датата на първоначалното приложение, което е началото на годишния отчетен период, през който предприятието е приложило МСФО 16 за първи път. Измененията влизат в сила за годишни периоди, започващи на или след 1 януари 2024 г., като се позволява по- ранното им прилагане. Измененията все още не са приети от ЕС. Дружеството ще анализира и оцени ефектите от измененията върху финансовото състояние или резултатите от дейността. Изменения в МСФО 10 и МСС 28 - Продажба или вноска на активи между инвеститор и негово асоциирано или съвместно предприятие През декември 2015 г. СМСС реши да отсрочи датата на влизане в сила на измененията до такава бъдеща дата, до която той е финализирал каквито и да било изменения, които възникват в резултат от проекта за проучване на Съвета, отнасящ се за метода на участие в собствения капитал. Измененията адресират противоречието между МСФО 10 Консолидирани финансови отчети и МСС 28 Инвестиции в асоциирани предприятия и съвместни предприятия по отношение на отчитането на загубата на контрол върху дъщерно дружество, което е продадено или е внесено в асоциирано или съвместно предприятие. Измененията поясняват, че пълният размер на печалбата или загубата се признава, когато трансферът към асоциираното предприятие или съвместното предприятие включва бизнес, отговарящ на дефиницията за бизнес в МСФО 3. Всяка печалба или загуба, възникваща в резултат от продажбата или вноската на активи, които не представляват бизнес, обаче, се признава единствено до степента на несвързаните участия на инвеститорите в асоциираното или съвместното предприятие. Измененията все още не са приети от ЕС. Дружеството ще анализира и оцени ефектите от измененията върху финансовото състояние или резултатите от дейността. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 39 8. Приходи от договори с клиенти По - долу са представени приходите от договори с клиенти: Географската информация за приходите от продажба на продукция и предоставяне на услуги се базира на местоположението на клиента. Салда по договори Търговските вземания не са лихвоносни и обичайно се уреждат между 30 и 60 дни. Активите по договори с клиенти включват признати приходи за изпълнени задължения, които не са фактурирани към клиента, както и задържани плащания от клиента за гаранции. Активи по договори с клиенти се рекласифицират в статията търговски вземания, когато плащането стане дължимо. Пасивите по договори с клиенти включват получени авансови плащания от клиенти. Те се признават като приход, когато задължението за изпълнение бъде удовлетворено. Задължения за изпълнение Доставка на оборудване/стоки Задължението за изпълнение се удовлетворява при доставката на оборудването/стоките, а плащането обикновено се извършва в рамките на 30 до 90 дни след доставката. Разширена поддръжка Договори, съгласно които се предоставя разширена гаранция за ново или собственост на клиента оборудване. Поддръжката се отчита счетоводно като отделно задължение за изпълнение и към нея се разпределя част от цената на сделката. Задължението за изпълнение за разширена поддръжка се признава за срока на поддръжката (една, три, пет години), въз основа на изтеклия период от време 2022 2021 Приходи от договори с клиенти хил. лв хил. лв Географски пазари България 94,210 99,176 Други държави от Европа 58,817 65,558 Държави извън Европа 2,136 954 155,163 165,688 Момент във времето за признаване на приходите Прехвърлени в определен момент във времето 111,670 145,826 Прехвърлени в течение на времето 43,493 19,862 155,163 165,688 2022 2021 хил. лв хил. лв Търговски вземания (бележка 22) 24,667 23,684 Активи по договори с клиенти (бележка 22) 2,879 2,468 Пасиви по договори с клиенти (бележка 29) 21,422 19,312 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 40 8 . Приходи от договори с клиенти (продължение) Инсталационни услуги Задължението за изпълнение се удовлетворява в течение на времето и плащането обикновено се дължи при приключване на инсталацията и приемането й от страна на клиента. Управлявани услуги Дългосрочни договори за период от три до пет години за управление на ИТ инфраструктурата на клиента, при които задължението за изпълнение се удовлетворява с течение на времето. Услуги във връзка с предоставяне на лицензи и софтуер, разработени от трети лица В случаите на договори с клиент, които включват комбинация от консултантски услуги и прехвърляне на лицензи, разработени от трети лица, приходът се признава в момента на доставката на софтуерния продукт. Приходите, които са признати през текущата година от суми, включени в пасивите по договори с клиенти на 1 януари 2022 г. , са в размер на 10,165 хил. лв. ( на 1 януари 20 21 са 6,427 хил. лв. ) Цената на сделката, разпределена към оставащите задължения за изпълнение (които не са удовлетворени или които частично не са удовлетворени) към 31 декември, е както следва: 9. Общи и административни разходи Начислените за годината суми за услуги, предоставени от регистрирани одитори са: - За задължителен одит на индивидуалните и консолидирания годишен финансов отчет в размер на 161 хил. лв. (20 21 г.: 116 хил. лв.) 2022 2021 хил. лв хил. лв В рамките на една година 14,092 11,172 След повече от една година 7,330 8,140 21,422 19,312 2022 2021 хил. лв хил. лв Разходи за възнаграждения на наети лица (4,986) (4,579) Амортизация (349) (274) Консултантски услуги (775) (255) Поддръжка на офис и комунални услуги (455) (334) Представителни разходи (251) (163) Други разходи (771) (818) (7,587) (6,423) Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 41 10. Разходи за продажби и маркетинг 11. Разходи по икономически елементи Разходите по икономически елементи, включени в себестойността на продажбите, административните разходи и разходите за продажба и маркетинг, са както следва: 12. Други приходи от / (разходи за) дейността 2022 2021 хил. лв хил. лв Разходи за възнаграждения на наети лица (6,954) (5,394) Амортизация (593) (587) Консултантски и посреднически услуги (1,176) (1,331) Разходи за маркетинг и реклама (1,146) (754) Други разходи (744) (426) (10,613) (8,492) 2022 2021 хил. лв хил. лв Изменение в готова продукция и незавършено производство (214) 1,094 Капитализирани разходи за развойна дейност и договори с клиенти 269 117 Разходи за суровини и материали (732) (511) Разходи за външни услуги (68,891) (46,770) Разходи за възнаграждения на наети лица (бележка 14) (19,043) (15,637) Разходи за амортизации (бележка 18, 20) (3,110) (2,935) Други разходи, включително себестойност на продадените стоки (51,068) (86,489) (142,789) (151,131) 2022 2021 Други приходи от дейността хил. лв хил. лв Печалба от продажба на имоти, машини и съоръжения 3 14 Отписани задължения - 13 Безвъзмездни средства, предоставени от държавата (бел. 25) 157 147 Приходи от наеми 27 28 Други приходи 39 18 226 220 2022 2021 Други разходи за дейността хил. лв хил. лв Загуба от продажба на активи, държани за продажба - (10) Глоби (8) (18) Други разходи (127) (109) (135) (137) Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 42 13. Финансови приходи и финансови разходи 14. Разходи за възнаграждения на наети лица Допълнителна информация за разходите за плащания на базата на акции е предоставена в Бележка 37. Средният брой на наетите лица и разбивка по функции са представени по-долу: 2022 2021 Финансови разходи хил. лв хил. лв Разходи за лихви (166) (226) Други финансови разходи (257) (259) (423) (485) 2022 2021 Финансови приходи хил. лв хил. лв Приходи от лихви по предоставени заеми 36 2 Нетни печалби от промени на валутни курсове 305 124 341 126 2022 2021 хил. лв хил. лв Заплати (16,587) (13,390) Задължителни социални и други осигуровки (2,376) (1,853) Планове с дефенирани доходи (11) (3) Разходи за плащания на базата на акции (69) (391) (19,043) (15,637) 2022 2021 Брой Брой Ръководен персонал 12 9 Оперативен персонал 174 166 Търговски персонал 51 43 Административен персонал 51 45 288 263 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 43 15. Данък върху доходите Основните компоненти на разхода за данък върху доходите са: Равнението между разхода за данък върху доходите, приложим към счетоводната печалба преди данък върху доходите по законовата данъчна ставка към разхода за данък върху доходите по ефективната за Групата ставка за данък върху доходите за 2022, 2021 г., е както следва: Отсрочените данъци за Групата към 31 декември 2022, 2021 са свързани със следните позиции: 2022 2021 хил. лв хил. лв Текущ данък върху доходите Текущ разход за данък върху доходите (1,602) (1,822) Отсрочен данък Свързан с възникването и обратното проявление на временни разлики 151 32 Разход за данък върху доходите, признат в отчета за всеобхватния доход (1,451) (1,790) 2022 2021 хил. лв хил. лв Счетоводна печалба преди данък върху доходите 12,383 14,197 Ставка на данъка върху доходите 10% 10% Данък при данъчна ставка 10% (2021: 10%) (1,238) (1,420) Данъчни ефекти от облагането на печалбите дружества с различна ставка 20 (245) Данъчен ефект от разходи, непризнати за данъчни цели (190) (138) Намаление на текущия дънак с непризнати в предходен период данъчни загуби и временни разлики (19) - Данъчен ефект във връзка със спогодба за двайно данъчно облагане (24) 13 (1,451) (1,790) Ефективна ставка на данъка върху доходите 12% 13% Данък върху доходите, отчетен във финансовия отчет (1,451) (1,790) (1,451) (1,790) Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 44 15 . Данък върху доходите (продължение) Равнението на изменението на отсрочените данъчни активи / пасиви за 2022 и 2021 г., е както следва: Данъчните задължения на Групата се базират на данъчните декларации, подадени пред данъчните органи, и се определят в окончателен размер след проверката им от централните данъчни власти или след изтичането на петгодишен период от годината на подаването им. 16. Активи, класифицирани като държани за продажба В предходен период, Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД придобива апартаменти, намиращи се в Ахелой във връзка с търговски вземания от клиент след премината процедура по публична продажба. През 2021 г. и 2022 г. е реализирана продажба част от апартаментите. Апартаментите са класифицирани като държани за продажба, тъй като ръководството се ангажира с план за продажбата им. Към края на 20 21 година беше направена пазарна оценка от външен експерт, като оценката не даде индикации за необходима обезценка на активите. Към края на 2022 г. е извършена продажба на един от апартаментите и е наличен текущ ангажимент за продажба на останалите три апартамента. 2022 2021 2022 2021 Активи по отсрочени данъци/(пасиви) хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв Начислени разходи 158 202 (44) (89) Разходи за възнаграждения на наети лица 237 182 55 15 Имоти, машини и съоръжения/ Нематериални активи (75) (160) 85 26 Обезценка и отписване на вземания и предоставени заеми 210 330 (120) 7 Плащания на базата на акции 64 57 7 37 Други 18 18 - - Актив за данъчна загуба 204 36 168 36 Отсрочени данъчни активи / (пасиви) 816 665 Изменение на отсрочените данъци 151 32 Отчет за финансовото състояние Отчет за печалбите или загубите и друг 2022 2021 хил. лв хил. лв Салдо на 1 януари 665 633 Отсрочен данък признат в отчета за всеобхватния доход 151 32 Салдо на 31 декември 816 665 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 45 17. Разходи за бъдещи периоди Разходите за бъдещи периоди основно включват предплатена разширена поддръжка в допълнение към стандартната гаранция, предоставена от доставчиците на оборудване. 18. Имоти, машини и съоръжения Активи с право на ползване Машини и оборудван е Компют- ри Моторни превозни средства Стопанск и инвентар Активи за управляв ани услуги Общо Отчетна стойност: хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. Салдо на 1 януари 2021г. 7,969 1,605 1,474 26 700 2,133 13,907 Придобити 223 147 296 - 25 748 1,439 Отписани - (129) (108) - (104) (25) (366) Прехвърлени от материални запаси - 21 3 - - - 24 Прехвърлени към материални запаси - - - - - (13) (13) Салдо на 31 декември 2021г. 8,192 1,644 1,665 26 621 2,843 14,991 Натрупана амортизация: Салдо на 1 януари 2021г. (2,939) (973) (1,210) (17) (427) (431) (5,997) Начислена (1,581) (282) (260) (6) (70) (440) (2,639) Отписана (3) 129 95 - 104 8 333 Прехвърлени към материални запаси - - - - - 1 1 Салдо на 31 декември 2021г. (4,523) (1,126) (1,375) (23) (393) (862) (8,302) Нетна балансова стойност на 1 януари 2021г. 5,030 632 264 9 273 1,702 7,910 Нетна балансова стойност на 31 декември 2021г. 3,669 518 290 3 228 1,981 6,689 2022 2021 хил. лв. хил. лв. Салдо на 1 януари 15,502 8,854 Начислени през годината 17,510 18,478 Признати в печалбата или загубата (14,959) (11,829) Салдо на 31 декември 18,053 15,502 Текущи 9,920 8,142 Нетекущи 8,133 7,360 18,053 15,502 Активи с право на ползване Машини и оборудван е Компют- ри Моторни превозни средства Стопанск и инвентар Активи за управлява ни услуги Общо Отчетна стойност: хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. Салдо на 1 януари 2022г. 8,192 1,644 1,665 26 621 2,843 14,991 Придобити 626 61 322 - 38 2,899 3,946 Отписани (3,168) (10) (16) - (2) - (3,196) Прехвърлени от материални запаси - - - - - 14 14 Прехвърлени към материални запаси - - - - - (105) (105) Салдо на 31 декември 2022г. 5,650 1,695 1,971 26 657 5,651 15,650 Натрупана амортизация: Салдо на 1 януари 2022г. (4,523) (1,126) (1,375) (23) (393) (862) (8,302) Начислена (1,645) (289) (270) (3) (66) (545) (2,818) Отписана 2,510 11 14 - 2 - 2,537 Прехвърлени към материални запаси - - - - - 32 32 Салдо на 31 декември 2022г. (3,658) (1,404) (1,631) (26) (457) (1,375) (8,551) Нетна балансова стойност на 1 януари 2022г. 3,669 518 290 3 228 1,981 6,689 Нетна балансова стойност на 31 декември 2022г. 1,992 291 340 - 200 4,276 7,099 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 46 18. Имоти, машини и съоръжения (продължение) Групата е извършила преглед за обезценка на имоти, машини и съоръжения към края на 2022 г. Не са установени индикатори за това, че балансовата стойност надвишава тяхната възстановима стойност и в резултат на това, не е призната загуба от обезценка във финансовия отчет. Активите за управлявани услуги представляват машини, оборудване, компютри, използвани по договори с клиенти за управлявани услуги. Географска информация 19. Инвестиционни имоти към 31 декември 2022 България Други държави от Европа Държави извън Европа Общо хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв Имоти, машини и съоръжения 1,812 3,916 1 371 7,099 Инвестиционни имоти - 448 - 448 Нематериални активи 1,009 6 - 1,015 Разходи за бъдещи периоди 2,056 5,956 121 8,133 4,877 10,326 1,492 16,695 към 31 декември 2021 България Други държави от Европа Държави извън Европа Общо хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв Имоти, машини и съоръжения 3,401 2,900 388 6,689 Инвестиционни имоти - 409 - 409 Нематериални активи 480 2 - 482 Разходи за бъдещи периоди 2,184 5,021 155 7,360 6,065 8,332 543 14,940 2022 2021 хил. лв хил. лв Салдо на 1 януари 409 372 Промяна в справедлива стойност на инвестиционни имоти 39 37 Салдо на 31 декември 448 409 2022 2021 хил. лв хил. лв Доходи от наеми на инвестиционен имот 28 28 Нетна печалба, възникваща от инвестиционния имот, оценен по справедлива стойност 28 28 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 47 Описание на прилаганите методи и съществените предположения при определяне на справедливата стойност на инвестиционния имот 19. Инвестиционни имоти ( продължение ) 20. Нематериални активи Метод на оценка Съществените предположения - Очаквана цена на наема на кв.м. на месец - Растеж на цена на наема на година 1% - Дисконтов процент 9% EUR 8,50 – 7,10 Метод на дисконтираните парични потоци (DCF method) Софтуер Развойна дейност Други Общо Отчетна стойност: хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. Салдо на 1 януари 2022г. 3,393 139 281 3,813 Придобити 129 267 429 825 Прехвърлени 118 (118) - - Салдо на 31 декември 2022г. 3,640 288 710 4,638 Натрупана амортизация: Салдо на 1 януари 2022г. (3,189) - (142) (3,331) Начислена (235) - (57) (292) Салдо на 31 декември 2022г. (3,424) - (199) (3,623) Нетна балансова стойност на 1 януари 2022г. 204 139 139 482 Нетна балансова стойност на 31 декември 2022г. 216 288 511 1,015 Софтуер Развойна дейност Други Общо Отчетна стойност: хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. Салдо на 1 януари 2021г. 3,382 32 284 3,698 Придобити 28 116 3 147 Отписани (26) - (6) (32) Прехвърлени 9 (9) - - Салдо на 31 декември 2021г. 3,393 139 281 3,813 Натрупана амортизация: Салдо на 1 януари 2021г. (2,973) - (94) (3,067) Начислена (242) - (54) (296) Отписана 26 - 6 32 Салдо на 31 декември 2021г. (3,189) - (142) (3,331) Нетна балансова стойност на 1 януари 2021г. 409 32 190 631 Нетна балансова стойност на 31 декември 2021г. 204 139 139 482 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 48 20. Нематериални активи ( продължение ) Групата инвестира значителен ресурс в развойна дейност на нови продукти – софтуерни решения в области като комуникации от следващо поколение, информационна и киберсигурност, интегрирана сигурност, интернет на вещите . Групата е извършила преглед за обезценка на нематериалните активи към края на 2022 г. Не са установени индикатори за това, че балансовата стойност надвишава тяхната възстановима стойност и в резултат на това, не е призната загуба от обезценка във финансовия отчет. 21. Материални запаси Обезценени материални запаси 22. Търговски и други вземания и активи по договори с клиенти Търговски и други вземания Търговските вземания не са лихвоносни и обикновено са със срок 30 -9 0 дни. Групата е учредила залог върху настоящи и бъдещи търговски вземания по индивидуализирани договори на Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД с оглед обезпечаване на усвоените средства по овърдрафт. Предвидени са и допълнителни залози на настоящи и бъдещи вземания по финансираните от револвиращия кредит проекти. Към 31.12.20 22 г. , усвоените от Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД средства по договора възлизат на нула лева ( към 31.12.20 21 г. - нула лева ) 2022 2021 хил. лв хил. лв Материали 358 219 Стоки 2,134 2,086 Стоки на път 447 162 Незавършено производство 2,357 2,571 5,296 5,038 2022 2021 хил. лв хил. лв Салдо на 1 януари 62 62 Салдо на 31 декември 62 62 2022 2021 хил. лв хил. лв Търговски вземания от свързани лица, брутни (бележка 31) 4,366 1,130 Търговски вземания от трети лица, брутни 20,694 23,007 Обезценка (393) (452) Търговски вземания 24,667 23,684 Дивиденти и други вземания от свързани лица - 1 Други вземания 2,419 1,733 Търговски и други вземания 27,086 25,419 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 49 22. Търговски и други вземания и активи по договори с клиенти (продължение) Съгласно условията на договора за кредит, сключен между Комутел ДОО и Райфайзенбанк АД Белград, съответните кредитни средства се усвояват срещу залог в размер не по - малък от вземанията от основен клиент. Към 31 декември 20 22 г. , усвоените средства са в размер на 1,819 хил. лв. (към 31.12.2021 г. - 1,725 хил. лв. ) Активи по договори с клиенти Към 31 декември 20 22, Групата има активи по договори с клиенти на стойност 2,879 хил. лв (към 31 декември 20 21 г. : 2,468 хил. лв. ). Групата не очаква кредитни загуби на активите по договори с клиенти. По - долу е описано движението в провизиите за очаквани кредитни загуби на търговските вземания: Към 31 декември 2022 г. и 31 декември 2021 г., възрастовият анализ на търговските вземания и активите по договори с клиенти е представен в таблицата по- долу : 2022 2021 хил. лв хил. лв Обезценка на 1 януари 452 471 Отписани суми (59) (19) Обезценка на 31 декември 393 452 < 30 дни 31-60 дни 61 - 90 дни 91 - 180 дни > 181 дни Общо хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. Очакван процент на кредитни загуби 0% 0% 0% 0% 0% 0% Търговски вземания от свързани лица, брутни 4,273 50 9 16 15 3 4,366 Търговски вземания от трети лица, брутни 17,229 1,282 980 209 263 731 20,694 Активи по договори с клиенти, брутни 2,694 - - 185 - - 2,879 Очаквана кредитна загуба - - - - - (393) (393) Общо търговски вземания и активи по договори с клиенти 24,196 1,332 989 410 278 341 27,546 < 30 дни 31-60 дни 61 - 90 дни 91 - 180 дни > 181 дни Общо хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. Очакван процент на кредитни загуби 0% 0% 0% 0% 0% 0% Търговски вземания от свързани лица, брутни 415 280 315 4 17 99 1,130 Търговски вземания от трети лица, брутни 17,928 452 1,815 314 328 2,170 23,007 Активи по договори с клиенти, брутни 2,468 - - - - - 2,468 Очаквана кредитна загуба - - - - - (452) (452) Общо търговски вземания и активи по договори с клиенти 20,811 732 2,130 318 345 1,817 26,153 31 декември 2022 г. 31 декември 2021 г. Текущи Дни в просрочие Текущи Дни в просрочие Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 50 23. Предоставени заеми Към 31 декември 2022 г. дружеството няма предоставени заеми, освен заеми обезценени към 31 декември 2017 г. Преоценката на обезценените заеми свързана с промяната на валутния курс на долара за 2021 година е в размер на минус 84 хил. лева. Към 31.12.2022 г. обезценените заеми в долари са отписани. 24. Парични средства и парични еквиваленти Паричните средства в банкови сметки се олихвяват с плаващи лихвени проценти на база на банковите лихвени проценти за деня. Краткосрочните депозити са за различни периоди между една седмица и три месеца, в зависимост от непосредствените потребности от парични средства на Групата, и се олихвяват по съответните проценти, приложими към краткосрочни депозити. Към 31 декември 2022 и 31 декември 20 21 г. , справедливата стойност на паричните средства и краткосрочните депозити е равна на тяхната балансова стойност. Сумите в сметки със специални условия са преведени и неизтеглени към 31 декември на съответната година дивиденти от определени акционери. 25. Безвъзмездни средства и финансирания През 2019 г. Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД като част от консорциум, в който участват над 30 партньора от различни европейски държави получи първи транш от финансиране по оперативна програма-ECHO European network of Cybersecurity centres and competence Hub for innovation and Operations. Средствата в размер на 464 хил. лв. по програмата са предоставени и използвани за разходи за персонал. През 2020 г. Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД получи втори транш по програмата на стойност 383 хил. лв. и последен транш в размер на 97 хил. лева през 2022 г. През 2022г Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД получи и финансирания по следните Европейски програми: European Commission - SynGReDiT EDIH Stara Zagora 2022 – транш в размер на 61 хил. лева; European Commission AI CISO Horizon Europe 2022 – DYNAMO – транш в размер на 428 хил. лева; ACTING - European Commission EDF 2022/2026 – сума в размер на 704 хил. лева. И в трите програми Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД участва съвместно в консорциуми с европейски и български компании и средствата са предназначени за разходи за персонал, зает в изпълнението на програмите в продължение на две до четири години. 2022 2021 хил. лв хил. лв Трети лица 2017/2020 1,401 2,540 Обезценка на предоставени заеми (1,401) (2,540) - - Текущи Падеж 2022 2021 хил. лв хил. лв Парични средства в брой 3 3 Парични средства и парични еквиваленти по разплащателни сметки 14,379 12,359 Парични средства и парични еквиваленти по сметки със специални условия 298 301 Краткосрочни депозити 148 152 14,828 12,815 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 51 25. Безвъзмездни средства предоставени от държавата ( продължение ) Размерът на безвъзмездните средства, признати във финансовите отчети, е в съответствие с полезния живот на придобитото имущество, машини и съоръжения и нематериални активи и използваните външни услуги: 26. Лихвоносни заеми и привлечени средства На 15.02.2022 г. е подписан договор за овърдрафт между Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД и Райфайзенбанк (България) ЕАД (понастоящем KBC Банк България ЕАД) с общ лимит в размер на 2,000,000 евро, подлежащ на усвояване под формата на което и да е или комбинация от: • Кредит - овърдрафт със срок за погасяване до 28.02.2026 г.; • Банков кредит под условие, обезпечаващ издаването на гаранции, със срок за усвояване до 28.01.2026 г. Всички лимити подлежат на усвояване в лева, евро или щатски долари, при съответно приложими лихвени проценти в размер на референтен лихвен процент (РЛП) + 1.5%, 1м. EURIBOR + 1.5% и 1м. LIBOR + 1.5%, но не по- малко от 1.5% (независимо от валутата на усвояване). Предоставените по договора обезпечения включват: • залог на вземания по сметки в банката; • залог на настоящи и бъдещи вземания по търговски договори на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД с дъщерните дружества; • поръчителство от Телелинк Бизнес Сървисис EАД. Към 31.12.2022 г. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД няма усвоени и непогасени задължения по овърдрафта. 2022 2021 хил. лв хил. лв Салдо на 1 януари 290 290 Получени през годината 1,290 - Признати в печалбата или загубата (бележка 12) (157) (147) Салдо на 31 декември 1,423 143 Текущи 455 143 Нетекущи 821 - 1,276 143 2022 2021 Текущи хил. лв хил. лв Овърдрафт 1M EURIBOR + 1.5% 1,060 - Револвиращи кредитни линии 1M LIBOR + 2.1% 1,819 1,725 2,879 1,725 Лихвен % Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 52 26. Лихвоносни заеми и привлечени средства ( продължение ) На 31.05.202 2 г. е подписан анекс към Договор за поемане на кредитни ангажименти по линия на овърдрафт кредит No 0018/730/10102019 от 10.10.2019 г. между Уникредит Булбанк АД и Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД в качеството си на Кредитополучател, Залогодател и Обезпечител по смисъла на ЗДФО, по който, Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД е Поръчител и Залогодател, с който е удължен срока за усвояване до 31.05.2023 г. и са утвърдени следните подлимити в рамките на Общия кредитен лимит в размер на 13,000,000 евро: • Кредит - овърдрафт до 3,000,000 евро със срок на усвояване до 31.05.2023 и срок за погасяване до 31.07.2023г; • Револвиращ кредит до 4,000,000 евро със срок на усвояване до 31.05.2023 и срок за погасяване до постъпване на плащанията от клиенти по всеки финансиран проект, но не по- късно от 31.05.2023 г.; • Банков кредит под условие до 13,000,000, обезпечаващ издаването на банкови гаранции и акредитиви, със срок за усвояване не по късно от 30.06.2030 г., като срокът на акредитивите е удължен до 15.05.2024 г. Съгласно подписания анекс, всички лимити продължават да подлежат на усвояване в лева, евро или щатски долари, при съответно приложими лихвени проценти в размер на ОЛП + 1.357%, 1 M EURIBOR + 1.5% и 1 M LIBOR + 1.5%, но не по - малко от 1.5% (независимо от валутата на усвояване). Към 31.12.2022 г. няма усвоени и непогасени средства по овърдрафт и револвиращ лимит (към 31 декември 2021 г. няма усвоени и непогасени средства по овърдрафт и револвиращ лимит). Лимитът за ефективно усвояване на средства по договора под формата на револвиращ кредит за оборотни средства, подлежащ на усвояване на база отделни искания до размера на съответно заложени вземания от клиенти, се запазва в размер на 4,2 00 хил. щатски долара. Лихвените проценти по договора са запазени в размер на 1M LIBOR + 2.1% за усвоявания в щатски долари и 1M BELIBOR + 1.5%. за усвоявания в сръбски динари Към 31.12.2022 г. усвоените от Комутел средства по договора се равняват на 1,819 хил. лв. (31 декември 2021: 1,725 хил. лв.) През отчетния период Телелинк Бизнес Сървисис Македония продължава да е страна (заемател) по Рамков договор за финансиране и гаранции с Про Кредит Банка АД Скопие от 20.07.2021 г. с лимит до 500 хил. евро, годишен лихвен процент 3% и максимален срок до 15.07.2031 г. Към 31.12.2022 г. Телелинк Бизнес Сървисис Македония няма усвоени средства по овърдрафт по този договор. На 22.03.2022 г. е подписан рамков договор за финансиране и гаранции между Телелинк Словения и UniCredit Banka Slovenija d.d . с лимит до 1,500 хил. евро, годишен лихвен процент 1 M EURIBOR + 1.5% и максимален срок до 31.03 .2023 г. Като обезпечение по този договор е предоставена е корпоративна гаранция от Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД в размер на 1,500 хил. евро, одобрена от УС на дружеството на 15.03.2022 г. Към 31.12.2022 г. усвоените от Телелинк Словения средства по договора се равняват на 1,060 хил. лв. (545 хил. евро ). Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 53 26. Лихвоносни заеми и привлечени средства ( продължение ) Равнение на движенията на пасиви към парични потоци произтичащи от финансовата дейност: 27. Лизинги Групата има лизингови договори за офис, превозни средства, и активи за управлявани услуги, използвани в дейността. Лизингите за активи за управлявани услуги имат срокове между 3 и 4 години, превозните средства - 4 години, а наетите офиси между 2 и 5 години. Задълженията на Групата по нейните лизинги са обезпечени чрез собствеността на лизингодателя върху лизинговите активи. Обикновено Групата няма право да прехвърля и преотдава на лизинг наетите активи. Групата няма лизингови договори, които включват опции за удължаване и прекратяване и променливи лизингови плащания. Групата също така има лизинги за помещения или оборудване, чиито лизингови срокове са 12 месеца или по- малко, както и лизинги за офис оборудване с ниска стойност. За тези лизинги , Групата прилага освобождаването от признаване за "краткосрочни лизинги" и "лизинги за активи с ниска стойност". По - долу са предоставени балансовите стойност на признатите активи с право на ползване и движенията през периода: 2022 2021 хил. лв хил. лв Лихвоносни заеми и привлечени средства на 1 януари 1,725 2,003 Получени заеми 14,123 9,708 Изплатени заеми (12,969) (9,986) Начислени разходи за лихви 71 109 Платени лихви (71) (109) Лихвоносни заеми и привлечени средства на 31 декември 2,879 1,725 Сгради Моторни превозни средства Активи за управлява ни услуги Общо хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв Към 01 януари 2022 1,901 503 1,265 3,669 вкл. по лизингови договори с прехвърляне на собствеността в края на договор - 63 1,265 1,328 Придобити 379 247 - 626 Отписани (659) - - (659) Разходи за амортизация (907) (276) (461) (1,644) вкл. по лизингови договори с прехвърляне на собствеността в края на договор - (19) (461) (480) Към 31 декември 2022 714 474 804 1,992 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 54 27. Лизинги ( продължение ) Разходи, свързани с краткосрочни лизинги (включени в себестойността на продажбите) за 2022 година са в размер на 29 хил. лв. ( за 20 21 година: 29 хил. лв. ) По - долу са представени балансовите стойности на задълженията по лизинги и движенията през периода: Общите изходящи парични потоци на Дружеството, свързани с лизинги, са в размер на 1,642 хил. лв. през 2022 г. , включително 29 хил. лв. свързани с краткосрочни лизинги (2021 г. са в размер на 2,029 хил. лв., включително 29 хил. лв. краткосрочни лизинги ) По - долу са представени сумите по лизинги признати в печалбата и загубата: Сгради Моторни превозни средства Активи за управлява ни услуги Общо хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв Към 01 януари 2021 2,606 698 1,726 5,030 вкл. по лизингови договори с прехвърляне на собствеността в края на договор - 81 1,726 1,807 Придобити 158 65 - 223 Разходи за амортизация (863) (260) (461) (1,584) вкл. по лизингови договори с прехвърляне на собствеността в края на договор - (19) (461) (480) Към 31 декември 2021 1,901 503 1,265 3,669 2022 2021 хил. лв хил. лв Към 01 януари 2,933 4,590 Упражнена опция за прекратяване (369) - Придобити 348 225 Разходи за лихви 80 118 Плащания (1,613) (2,000) Към 31 декември 1,379 2,933 Текущи 943 1,456 Нетекущи 436 1,477 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 55 27. Лизинги ( продължение ) 28. Търговски и други задължения Търговските задължения не са лихвоносни и обикновено се уреждат в срок от 30-60 дни. Данъчните задължения не са лихвоносни и се уреждат в законово определените срокове. Другите задължения не са лихвоносни и се уреждат средно в срок от 30 дни. Формирани са основно от краткосрочни задължения към персонала за възнаграждения и начислени суми за неизползвани отпуски. Задълженията за дивиденти и други задължения към свързани лица представляват 297 хил. лв. непотърсени от акционер разпределени дивиденти (2021 г.: 302 хил. лв. непотърсен дивидент) 2022 2021 хил. лв. хил. лв. Разходи за амортизации на активи с право на ползване (1,644) (1,584) вкл. по лизингови договори с прехвърляне на собствеността в края на договор (480) (480) Разходи за лихви по лизингови задължения (80) (118) вкл. по лизингови договори с прехвърляне на собствеността в края на договор (2) (5) Разходи, свързани с краткосрочни лизинги (29) (29) Загуба от промени в лизингови договори (4) - Обща сума на разходите за лизинг, признати в отчета за печалбата и загубата (1,757) (1,731) 2022 2021 хил. лв хил. лв Търговски задължения към свързани лица (бележка 31) 37 146 Търговски задължения към трети лица 24,042 21,505 Начислени разходи 1,827 2,192 Търговски задължения 25,906 23,843 Данъчни задължения 3,732 1,752 Дивиденти и други задължения към свързани лица (бележка 33) 297 302 Други задължения 3,239 2,558 Търговски и други задължения 33,174 28,455 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 56 29. Пасиви по договори с клиенти Получените аванси и Отсрочените приходи, представляващи фактурирани суми към клиенти преди изпълнението на договореното задължение, се класифицират към Пасиви по договори с клиенти. Получените аванси са получени суми от клиенти и имат краткосрочен характер за предплащане на стоки или услуги. Като Отсрочените приходи, Групата отчита получени текущи и нетекущи аванси за разширена поддръжка по договори с клиенти. 30. Задължения за доходи на персонала при пенсиониране Основните предположения, използвани за счетоводни цели, са както следва: Не са настъпили вероятни промени в ключовите допускания, които биха могли да окажат съществено влияние върху задължението за доходи на персонала при пенсиониране към края на годината. Средната продължителност на задължението за доходи на персонала е 27.79 години. 2022 2021 хил. лв хил. лв Пасиви по договори със свързани лица 174 29 Получени аванси 1,508 2 172 Отсрочени приходи 19,740 17,111 Общо пасиви по договори с клиенти 21,422 19,312 Текущи 14,092 11,172 Нетекущи 7,330 8,140 21,422 19,312 2022 2021 хил. лв хил. лв Салдо на 1 януари 19 16 Начислени през годината 13 3 Салдо на 31 декември 32 19 Основни предположения 2022 2021 Норма на дисконтиране 0.40% 0.40% Бъдещи увеличения на заплатите 5% 5% Процент на задържане на персонала 80.14% 80.14% Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 57 31. Оповестяване на свързани лица Свързани лица в Групата Име Естество на взаимоотношението Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД (България) Дъщерно дружество на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД - 100% Комутел ДОО (Сърбия) Дъщерно дружество на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД - 100% Телелинк Бизнес Сървисис Черна Гора ДОО (Черна гора) Дъщерно дружество на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД - 100% Телелинк ДОО (Босна и Херцеговина) Дъщерно дружество на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД - 100% Телелинк ДОО (Словения) Дъщерно дружество на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД - 100% Телелинк Албания ШПК (Албания) Дъщерно дружество на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД - 100% Телелинк Бизнес Сървисис ДООЕЛ (Македония) Дъщерно дружество на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД - 100% Телелинк Бизнес Сървисис ДОО (Хърватия) Дъщерно дружество на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД - 100% Телелинк Бизнес Сървисис ЛЛС ( САЩ ) Дъщерно дружество на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД - 100% Телелинк Бизнес Сървисис СРЛ ( Румъния ) Дъщерно дружество на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД - 100% Телелинк Бизнес Сървисис ГмбХ ( Германия ) Дъщерно дружество на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД - 100% Други свързани лица Име Естество на взаимоотношението Te лелинк България АД (България) Под общ контрол Телелинк Инфра Сървисис ЕАД (България) Под общ контрол Телелинк Инвестмънтс ЕООД (България) Под общ контрол Телелинк Сървисис Румъния СРЛ (Румъния) Под общ контрол Телелинк Инфра Сървисис ШПК (Албания) Под общ контрол Телелинк МК ДООЕЛ (Северна Македония) Под общ контрол Телелинк МК ДООЕЛ клон Косово (Косово) Под общ контрол Телелинк ЮКей Лтд. (Великобритания) Под общ контрол Телелинк ГмбХ (Германия) Под общ контрол Марифонс Холдингс Лимитид (Кипър) Под общ контрол Телелинк Сити ЕООД (България) Под общ контрол В-Инвестмънтс България ЕООД (България) Под общ контрол Дивелиът ООД (България) Под общ контрол Фийлд он Трак ООД (България) Под общ контрол Искър Лейк Хаус ООД (България) Под общ контрол Съвместни операции за 2022 и 2021 г.: Име Естество на взаимоотношението Консорциум Систел (България) Участие Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД – 50% Консорциум АТП Сървисиз (България) Участие Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД Консорциум Телесек (България) Участие Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД – 50% Консорциум Телелинк Инфо (България) Участие Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД – 78% Консорциум Телелинк Груп (България) Участие Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД – 50% Консорциум Технолинк (България) Участие Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД – 59,10% Консорциум Български поречия (България) Участие Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД – 15% Консорциум ТелеСистемс (България) Участие Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД – 63,50% Консорциум Дигитална Раница(България) Участие Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД – 50% Консорциум Смарт Транспорт (България) Участие Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД – 20% Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 58 31. Оповестяване на свързани лица ( продължение ) Таблиците по - долу представят общата сума на сделките, сключени със свързани лица през съответната финансова година, както и неуредените салда към края на всяка финансова година. Сумите, дължими от свързани лица, са включени в търговски и други вземания (бележка 22 ). Сумите, дължими на свързани лица, са включени в търговски и други задължения (бележка 28). Вземанията и задълженията от и към свързани лица не могат да бъдат нетирани. Неуредените салда, свързани с търговски вземания и търговски задължения в края на годината, са необезпечени, безлихвени и се уреждат в пари. Към 31.12.2022 г. други задълженията от свързани лица на стойност 297 хил. лв. (2021 г. - 301 хил. лв.) са формирани от непотърсени от акционер разпределени дивиденти. Съвместни операции Интересът на Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД в съвместни операции е определен в споразуменията за консорциум. Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД и другите страни са съгласни, въз основа на взаимно сътрудничество, да обединят усилията си под формата на консорциум за целите на извършване на конкретни проекти, като нито една от страните не притежава контрол. Партньорите участват с активи, пасиви, приходи и разходи в съответствие с техния дял на участие в консорциум. Консорциумите не генерират печалба или загуба. Таблиците по - долу представят интересите на Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД – приходи, разходи, активи и пасиви в консорциумите: Търговска дейност 2022 2021 2022 2021 Име хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв Други свързани лица (под общ контрол) 5,751 1,353 1,421 2,578 5,751 1,353 1,421 2,578 Лихви 2022 2021 2022 2021 Име хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв Други свързани лица (под общ контрол) 24 - - - 24 - - - Търговска дейност 2022 2021 2022 2021 Име хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв Други свързани лица (под общ контрол) 4,351 774 37 146 4,351 774 37 146 Продажби на свързани лица Начислени на свързани лица Покупки от свързани лица Начислени от свързани лица Вземания от свързани лица Задължения към свързани лица Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 59 31. Оповестяване на свързани лица ( продължение ) Към 31.12.2022 г. Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД има Пасиви по договори с клиенти към Консорциум Дигитална раница в размер на 174 хил. лева и Активи по договори с клиенти съответно с Консорциум АТП Сървисиз – 15 хил. лева и Консорциум Телесек – 15 хил. лева. Възнаграждения на ключовия ръководен персонал Търговска дейност 2022 2021 2022 2021 Име хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. Консорциум АТП Сървисиз (България) 211 302 - - Консорциум ТелеЕс (България) 35 523 - - Консорциум Телесек (България) 261 47 - - Консорциум Телелинк Груп (България) 1 478 - - Консорциум Технолинк (България) 7 10 - - Консорциум Систел (България) 8,111 10,637 - - Консорциум ТелеСистемс (България) 13 13 - - Консорциум Дигитална Раница(България) 10,251 - 1 - Консорциум Смарт Транспорт (България) 163 - - - 19,053 12,010 1 - Продажби Покупки Търговска дейност 2022 2021 2022 2021 Име хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. Консорциум АТП Сървисиз (България) 15 22 - - Консорциум Телесек (България) - 312 - - Консорциум Телелинк Груп (България) - 22 - - 15 356 - - Вземания Задължения 2022 2021 хил. лв. хил. лв. Възнаграждения и социални осигуровки 1,929 1,390 Плащания на базата на акции 24 133 1,953 1,523 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 60 32. Акционерен капитал и резерви Регистриран капитал 2022 2021 акции акции Обикновени акции по 1 лв. всяка 12,500,000 12,500,000 12,500,000 12,500,000 акции акции Емитирани обикновени акции, изцяло платени 12,500,000 12,500,000 Всички обикновени акции са изцяло платени. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД е основано през юли 2019 г. с основен капитал от 50 хил. лв. Наличният към 31.12.2020 г. основен капитал в размер на 12,500 хил. лв. е достигнат в резултат от преобразуването на Телелинк България ЕАД през 2019 година, с което в Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД са отделени присъщите на обособената дейност Бизнес услуги нетни активи в размер на 12,667 хил. лв. и за сметка на тази сума са образувани допълнителен основен капитал в размер на 12,450 хил. лв. и общи резерви в размер на 217 хил. лв. Законови резерви Законовите резерви се формират от неразпределената печалба в съответствие със законовите изисквания и могат да се използват за компенсиране на текущи или минали загуби. Съгласно член 246 от Търговския закон в България, законовите резерви се заделят докато достигнат една десета или по - голяма част от капитала. Източници за формиране на законовите резерви са най - малко една десета част от нетната печалба, премии от емисии на акции и средствата, предвидени в устава или по решение на общото събрание на акционерите. Законовите резерви са формирани от неразпределените печалби на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД, (2022: 1,250 хил. лв. и 2021: 981 хил. лв. ), Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД, (20 22 и 20 21 г.: 100 хил. лв.) и Телелинк Бизнес Сървисис Македония (2022: 2 хил. лв.) Към 31 декември 2022 г. , законовите резерви на Групата възлизат на 1,352 хил. лв. (20 21: 1,083 хил. лв.). Други резерви Част от другите резерви са формирани след прилагане на метода на предшественика при придобиването на дружествата под общ контрол и представляват разликата между инвестицията в придобитите дружества и основните капитали на тези дружества. Към 31 декември 2022 и 2021 г. , тази част от други резерви формирани от преобразуване възлизат на (14,124) хил. лв. Останалата част от други резерви е формирана от задълженията по програмите за стимулиране с акции 670 хил. лв. за 2022 г (2021 г – 602 хил. лв. ) и 87 хил. лв. към 31 декември 2022 г. ( 2021 г. - 55 хил. лв. ) от резерви свързани с оценки на инвестиционни имоти в Комутел ДОО. През 2020 г. и 2021 г., Групата установява Процедура за еднократно стимулиране на служители с акции (Процедурата), Програма за дългосрочно стимулиране на служители с акции (Програмата) и Схема за предоставяне на възнаграждение въз основа на акции на членове на Управителния съвет (Схемата). Процедурата и Програмата са приложими, както за служители на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД, така и за служители на дъщерните дружества. (Бележка 37). Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 61 32. Акционерен капитал и резерви ( продължение ) Увеличението в Други резерви от капитала се равнява на разход в размер на 211 хил. лева през 2020 г. и 391 хил. лева през 2021 г . и 68 хил. лева през 2022 г. съгласно програмите за плащания на база на акции ( бележка 37 ). Други компоненти на капитала При реализирането на Процедурата на служители от Групата еднократно са предоставени 28,608 броя акции на 21 декември 2020 г. в полза на 137 физически лица без ограничения за последващо разпореждане. Съгласно съответните решения на Общото събрание на акционерите от 10.09.2020 г. и Управителния съвет от 27.11.2020 г., Процедурата е осъществена изцяло за сметка на обратно изкупени от Дружеството собствени акции. За целите на стимулиране на служители по Процедурата през 2020 г. са изкупени обратно общо 28,964 броя собствени акции. След реализацията на горепосочената програма за еднократно стимулиране, към 31.12.2020 г. и към края на 2021 г. Групата продължава да притежава 356 бр. собствени акции, придобити през 2020 г. През 2021 г., Групата не е извършила нови обратни изкупувания на акции. През 2022 г. Групата е изкупила обратно 5,674 акции на обща стойност 75 хил. лева. Резерви от превалутиране Тези резерви възникват от преизчисляването на резултатите и финансовото състояние на дъщерни дружества във валутата на представяне на Групата. Към 31 декември 2022 г., резервите от превалутиране възлизат на (548) хил. лв. (2021: (558) хил. лв.). 33. Разпределени дивиденти Разпределените дивиденти на компанията майка от дружествата в Групата през 2022 г. и 2021 г. са представени в следната таблица: Към 31 декември 2022 г. и 31 декември 2021 г., няма неизплатени дивиденти. Брой акции Други компоненти на капитал хил. лв. Салдо на 1 януари (356) 40 Обратно изкупени акции (5,674) (75) Салдо на 31 декември (6,030) (35) 2022 2021 Име хил. лв хил. лв Комутел ДОО, Сърбия 1,408 391 Телелинк Бизнес Сървисис ДООЕЛ, Северна Македония 196 - Телелинк ДОО, Босна и Херцеговина - 782 Телелинк ДОО, Словения 1,369 841 Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД, България 10,366 11,442 13,339 13,456 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 62 33. Разпределени дивиденти ( продължение ) Съгласно решение на Общото събрание на акционерите на Дружеството от 21.09.2022 г., през 202 2 г. са разпределени дивиденти в размер на 10,125 хил. лв. (202 1 г.: 10,250 хил. лв.). 34. Оценяване на справедливи стойности Таблицата показва нивата на йерархията на справедливите стойности на активите и пасивите на Групата, оценявани по справедлива стойност. Не е включена информация за справедливите стойности на финансовите активи и пасиви, които не се оценяват по справедлива стойност, когато балансовата им стойност е разумно приближение на справедливата стойност. 2022 2021 хил. лв хил. лв В началото на отчетния период 301 - Финален дивидент за годината (2022 г.: 0.19 лв. на акция, 2021 г.: 0.05 лв. на акция) 2,430 678 Междинен дивидент за годината (2022 г.: 0.62 лв. на акция, 2021 г.: 0.77 лв. на акция) 7,695 9,572 Изплатени (9,724) (9,535) Удържан данък (405) (414) В края на отчетния период 297 301 Котирани цени на активни пазари Значими наблю- даеми входящи данни Значими ненаблю- даеми входящи данни 2022 Общо (Ниво 1) (Ниво 2) (Ниво 3) хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв Активи, оценявани по справедлива стойност Инвестиционни имоти: Офис имоти 31.12.2022 448 - - 448 Общо 448 - - 448 Справедлива стойност Дата на оценката Котирани цени на активни пазари Значими наблю- даеми входящи данни Значими ненаблю- даеми входящи данни 2021 Общо (Ниво 1) (Ниво 2) (Ниво 3) хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв Активи, оценявани по справедлива стойност Инвестиционни имоти: Офис имоти 31.12.2021 409 - - 409 Общо 409 - - 409 Справедлива стойност Дата на оценката Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 63 35. Ангажименти и условни задължения Съдебни производства и искове : Няма съществени съдебни производства и искове срещу Групата . Гаранции : Към 31 декември 20 22 г. , обслужващите банки на Групата са издали банкови гаранции по договори с клиенти и участие в търгове на обща стойност от 11,649 хил. лв. (към 31 декември 2021 г.: 7,375 хил. лв. ). Капиталови ангажименти: Към 31 декември 2022 и 2021 г., Групата няма капиталови ангажименти. Ангажименти в полза на свързани лица Към 31.12.20 22 г. , Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД има поети ангажиментите на поръчител, съответно залогодател по следните договори, сключени за обезпечаване на задълженията на Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД по Договор за поемане на кредитни ангажименти по линия за овърдрафт кредит с „Уникредит Булбанк“ АД: • договор за поръчителство с „Уникредит Булбанк“ АД, обезпечаващ всички вземания на банката от Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД, произтичащи от горепосочения договор за кредит и анексите към него, до окончателното им погасяване • договор за залог на притежаваните от Емитента 100% от акциите в капитала на Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД с „Уникредит Булбанк“ АД, обезпечаващ всички вземания на банката от Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД ЕАД, произтичащи от горепосочения договор за кредит и анексите към него, до окончателното им погасяване Към 31.12.2022 г., продължава да е в сила предоставената от Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД на 29.01.2021 г. контрагаранция, обезпечаваща гаранция от името на Телелинк Бизнес Сървисис Македония /ЕИК 7385986/, във връзка с договор за хардуерна платформа за хибриден облак, в полза на Агенция за електронни комуникации, Скопие, Р. Северна Македония, на стойност 105,900 евро със срок на валидност 15.05.2022 г. На 10.12.2021 г. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД е предоставило корпоративна гаранция, обезпечаваща задълженията на Телелинк Албания /ЕИК L91803017J/ като клиент, във връзка с доставка на оборудване от Veracomp Хърватска за 145,435.43 долара и срок на валидност до 31.03.2022 г. Към 31.12.2022 г. продължава да е в сила издадената от Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД на 01.07.2020 г. корпоративна гаранция в полза на Citi Bank и Cisco Systems International B.V . (Холандия), обезпечаваща възможността за извършване на покупки от страна на Комутел /ЕИК 07554133/ и Телелинк Словения /ЕИК 16434331/ по договори със Cisco Systems International B.V. на оборудване на висока стойност при отложено плащане в размер на до 5,100 хил. щатски долара. На 04.08.2022 г. е освободена издадената от Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД на 29.12.2020 г. корпоративна гаранция в полза на Телелинк Бизнес Сървисис Македония /ЕИК 7385986/ в размер на 730,000 щатски долара, обезпечаваща бъдещи задължения към TS Europe BVBA, Белгия във връзка с доставка на оборудване на висока стойност при отложено плащане. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 64 35. Ангажименти и условни задължения ( продължение ) Към 31.12.202 2 г. продължава да е в сила предоставената от Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД на 26.10 .2020 г. контрагаранция, обезпечаваща добро изпълнение на задълженията на Телелинк Бизнес Сървисис Македония /ЕИК 7385986/ в размер на 22,200 евро, във връзка с договор с Оператор на електропреносни системи, Северна Македония и валидност до 10.11.2023 г. На 10.03.2022 г. е освободена предоставената от Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД на 21.01.2021 г. контрагаранция в размер на 10,550 евро, обезпечаваща добро изпълнение на задълженията на Телелинк Бизнес Сървисис Македония /ЕИК 7385986/ във връзка с договор с Агенция за електронни комуникации, Скопие, Р. Северна Македония до 10.03.2022 г. На 15.02.2022 г., Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД е издало корпоративна гаранция за 56,554.95 евро за обезпечаване на задълженията на Телелинк Бизнес Сървисис Хърватска / ЕИК 081341811/ по договори за оперативен лизинг с Уникредит Лизинг Хърватска д.о.о., с валидност до 20.01.2027 г. На 16.03.2022 г. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД е предоставило корпоративна гаранция за обезпечаване на задълженията на Телелинк Словения /ЕИК 16434331/ по Рамков договор за заем No. 5074/2022 с Уникредит Банкa Словения д.д., в размер на 1,500,000 евро с годишен лихвен процент 1.5% + 1м. EURIBOR и максимален срок до 19.01.2023 г. На 28.06.2022 г. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД е предоставило корпоративна гаранция в размер на 1,500,000 хърватски куни, обезпечаваща задълженията на Телелинк Бизнес Сървисис Хърватска /ЕИК 081341811/, във връзка с договор с Zagrebska banka d.d. за издаване на банкови гаранции, с валидност до 28.02.2023 г. На 15.11.2022 г. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД е предоставило контра гаранция в размер на 9,000 евро към RAIFFEISEN BANK S.A. Румъния, обезпечаваща гаранция за участие в търг на Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД и Телелинк Бизнес Сървисис Румъния /ЕИК J40/19800/2021/, с валидност до 15.05.2023 г. На 18.11.2022 г. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД е предоставило банкова гаранция в размер на 150,000 евро, обезпечаваща задълженията на Телелинк Бизнес Сървисис Македония /ЕИК 7385986/, във връзка с договор за овърдрафт с ProCredit Северна Македония, с валидност до 31.05.2024 г. На 06.12.2022 г. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД е предоставило контра гаранция в размер на 31,000 евро към RAIFFEISEN BANK S.A. Румъния, обезпечаваща гаранция за участие в търг на Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД и Телелинк Бизнес Сървисис Румъния /ЕИК J40/19800/2021/, с валидност до 03.05.2023 г. На 16.03.2021 г. Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД е предоставило контрагаранция, обезпечаваща гаранция за добро изпълнение от името на Телелинк Бизнес Сървисис Македония, във връзка с договор с Министерство на икономиката и околната среда на Р. Косово, с предмет „Хардуер и съдействие за национални изследователски мрежи“, на стойност 69 хил. евро със срок на валидност 15.10.2024 г Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 65 35. Ангажименти и условни задължения ( продължение ) Във връзка с анекс за удължаване на срока на договор за банков заем в размер на 4 , 200 хил. щатски долара между Комутел и „Райфайзен Банк“ АД, Белград, до 31.01.2023 г., на 21.01.2022 г. е сключен Договор за поръчителство, с който Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД гарантира надлежното изпълнение на съответни ангажименти от страна на Комутел. 36. Цели и политика за управление на финансовия риск и капитала Основните финансови пасиви на Групата включват лихвоносни заеми и привлечени средства, и търговски задължения. Основната цел на тези финансови инструменти е да се осигури финансиране за дейността на Групата. Групата притежава финансови активи като търговски вземания, предоставени заеми, парични средства и краткосрочни депозити, които възникват пряко от дейността. През 2022 г., както и през 2021 г., Групата не притежава и не търгува с деривативни финансови инструменти. Основните рискове, произтичащи от финансовите инструменти на Групата са лихвен риск, ликвиден риск, валутен риск и кредитен риск. Политиката, която ръководството на Групата прилага за управление на тези рискове, е обобщена по- долу. Лихвен риск Групата е изложена на риск от промяна в пазарните лихвени проценти основно по револвиращи кредитни линии за текущо финансиране на оборотния капитал и в по - слаба степен, по договори за финансов лизинг с променлив (плаващ) лихвен процент. Политиката на Групата е да управлява разходите за лихви чрез използване на финансови инструменти, както с фиксирани, така и с плаващи лихвени проценти, като поема риска, свързан с револвиращи кредитни линии, поради присъщо променливия характер на експозициите по тях, и проследява измененията в периодично актуализираните и плаващи индекси с оглед на евентуална фиксация или хеджиране на лихвените проценти по договори за финансов лизинг . Лихвоносните финансови инструменти на Групата към датата на отчитане на лихвения профил са: 2022 2021 хил. лв хил. лв Инструменти с фиксиран лихвен процент Финансови активи 14,649 12,812 Парични средства и парични еквиваленти 14,649 12,812 14,649 12,812 14,649 12,812 2022 2021 хил. лв хил. лв Инструменти с променлив лихвен процент Финансови пасиви (3,093) (2,284) Лихвоносни заеми и привлечени средства (главница) (2,879) (1,725) Финансови лизинги (214) (559) (3,093) (2,284) Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 66 36. Цели и политика за управление на финансовия риск и капитала ( продължение ) Лихвен риск ( продължение ) Промяната на 100 базисни пункта на лихвените проценти към датата на отчета ще увеличат (намалят) печалбата или загубата със сумите, посочени по- долу. Този анализ приема, че всички други променливи, особено курсове на чуждестранна валута, остават постоянни. В резултат от договарянето на минимални лихвени проценти, равни на лихвените маржове или на общия лихвен процент към датата на подписване на договора по някои инструменти , ефектите от увеличаване и намаляване с една и съща разлика в лихвения процент са асиметрични. Валутен риск Групата оперира на различни пазари и във валути различни, от функционалната й валута, както и във валути на трети страни, включващи най- вече покупки и финансиране в Щатски долари, и е съответно изложена на транзакционни и транслационни валутни рискове. Експозицията на Групата към риск от изменение на обменните курсове на местни валути е ограничена значително от фиксираните курсове Евро/Лев и Евро/Босненска марка, поддържани от действащите в България и Босна и Херцеговина системи на валутен борд, и от възприемането на Еврото като национална валута в Черна гора, в резултат на което преобладаващ дял в консолидираните резултати заемат общите продажби и печалби, генерирани в юрисдикции, използващи или привързани към Еврото или Лева. Групата е изложена на транслационен риск в Сърбия, Македония , Хърватия , Албания и Румъния свързан с плаващия валутен курс на местните валути. Значителна част от приходите и разходите за продажби, включително местни стоки и услуги, труд и други постоянни разходи, са деноминирани в местните валути на действащите дъщерни дружества. Валутният риск на трети лица по отношение на друга търговия е ограничен от съществуващите договорни условия за индексиране на валутния курс на вземанията в Сърбия, Македония, Хърватия , Албания и Румъния. Рисковете от търговия с чуждестранна валута се смекчават от дружествата от Групата, като се съгласува, доколкото е възможно, времето и валутите на нейните търговски вземания и задължения, както и чрез срочни покупки на щатски долари за плащане на избрани на непокрити задължения. Таблиците по-долу показват чувствителността към възможни промени в следните валути: Ефект в хиляди лева 1.00% -1.00% увеличение намаление Инструменти с променлив лихвен процент (31) 31 Чувствителност на паричните потоци (нетно) (31) 31 Инструменти с променлив лихвен процент (19) 17 Чувствителност на паричните потоци (нетно) (19) 17 Печалби или загуби 31 декември 2022 31 декември 2021 Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 67 36 . Цели и политика за управление на финансовия риск (продължение) Валутен риск (продължение) Кредитен риск Групата се стреми да търгува изключително с утвърдени и платежоспособни контрагенти като водещи телекомуникационни оператори, публични организации и мултинационални предприятия и дългосрочни партньори с доказана платежна история. Салдата и срочната структура на вземанията се следят текущо. Поради това, експозицията на Групата към кредитен риск е силно ограничена. Кредитният риск, който възниква от другите финансови активи на Групата, като например, парични средства и други финансови активи, представлява кредитната експозицията на Групата, произтичаща от възможността неговите контрагенти да не изпълнят своите задължения. Максималната кредитна експозиция на Групата по повод на признатите финансови активи, възлиза на съответната им стойност по баланса към 31 декември 2022 г. и 31 декември 2021 г. Ликвиден риск Ликвидният риск се управлява чрез планиране на паричните потоци и поддържаните парични средства и договарянето на кредитни лимити и финансово съдействие с реномирани местни банки и стратегически ангажирани партньори . Таблицата по- долу обобщава падежния профил на финансовите задължения на Групата към 31 декември на база на договорните дисконтирани плащания . USD MKD RSD ALL HRK RON хил. лв хил. лв BGN'000 BGN'000 BGN'000 BGN'000 Лихвоносни заеми и привлечени средства (главница) (1,724) - - - - - Търговски и други задължения (5,843) (594) (2,101) (87) (334) (6) Пасиви по договори с клиенти - (409) (7,771) - (376) - Предоставени заеми - - - - - - Търговски и други вземания 13,167 1,127 1,929 0 378 33 Активи по договори с клиенти 2 193 - - - - 5,601 317 (7,943) (87) (333) 27 +5% -5% хил. лв хил. лв Промяна в курса на USD 280 (280) Промяна в курса на MKD 16 (16) Промяна в курса на RSD (397) 397 Промяна в курса на ALL (4) 4 Промяна в курса на HRK (17) 17 Промяна в курса на RON 1 (1) (121) 121 Ефект върху печалбата Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 68 36 . Цели и политика за управление на финансовия риск (продължение ) Ликвиден риск ( продължение ) Управление на капитала Основната цел на управлението на капитала на Групата е поддържането на стабилен кредитен рейтинг и подходящи капиталови съотношения, осигуряващи както финансова стабилност на дейността, така и максимална стойност за акционерите. Групата управлява капиталовата си структура и прави корекции в нея с оглед на промените в икономическите условия. За поддържане или коригиране на капиталовата структура тя може да коригира плащането на дивиденти на акционерите, да върне капитал на акционерите или да емитира нови акции. През годините, приключващи на 31 декември 2022 г. и 2021 г. няма промени в целите, политиката или процесите. Групата контролира капитала като използва коефициент на задлъжнялост (гиъринг), който е равен на нетния дълг, разделен на общия капитал плюс нетния дълг. Групата включва в нетния си дълг лихвоносните заеми и привлечени средства, задължения за финансов лизинг, търговските и други задължения, пасиви по договори с клиенти намалени с паричните средства и паричните еквиваленти, без преустановените дейности. 1 - 5 > 5 години години хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв Лихвоносни заеми и привлечени средства - - 2,879 - - 2,879 Лизинг 2 324 596 457 - 1,379 Търговски и други задължения 209 29,341 974 10 - 30,534 Общо На поискван е < 3 месеца 3-12 месеца 31 декември 2022 г. 1 - 5 > 5 години години хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв хил. лв Лихвоносни заеми и привлечени средства - - 1,725 - - 1,725 Лизинг - 302 1,152 1,479 - 2,933 Търговски и други задължения 565 23,079 2,789 - - 26,433 Общо На поискван е < 3 месеца 3-12 месеца 31 декември 2021 г. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 69 36 . Цели и политика за управление на финансовия риск (продължение ) Управление на капитала ( продължение ) 37. Плащания на базата на акции През 2020 г., Групата реализира Програма за дългосрочно стимулиране на служителите с акции (Програмата), в която право на участие имат както служители от Групата с общ стаж от 1 или повече години, заемащи мениджърски позиции или служители, определени като ключови служители от Управителния съвет. Допълнителното възнаграждение съгласно Програмата е обвързано с представянето на Групата през тригодишния период 2020 - 2022 г. и личното представяне на всеки служител по отношение на финансови и други резултати от дейността. Формирането на окончателния брой предоставени акции е на база критерии за представяне на Групата за тригодишен период за проследяване. През 2020г., Групата реализира Схема за предоставяне на възнаграждение въз основа на акции на членовете на Управителния съвет (Схемата). Условията за предоставяне на акциите и формирането на окончателния им брой са свързани с продължаващата заетост на членовете на Управителния съвет и представянето на Групата през тригодишния период 2020- 2022 г. Съгласно Програмата и Схемата акциите се прехвърлят на участниците в годината, следваща тригодишния период на проследяване 2020 - 2022 г. Групата е оценила справедливата стойност на получените услуги за 2020 г., позовавайки се на справедливата стойност на акциите, които очаква да предостави, по цена „затваря“ на Българска Фондова Борса (БФБ) за 31 декември 2020 г., регулирана с настоящата стойност на бъдещ дивидент. Групата отчита Програмата и Схемата като сделки с плащане на базата на акции, уреждани чрез инструменти на собствения капитал. Начисления разход съгласно Програмата и Схемата за период на проследимост 2020-2022 г е (33) хил. лева за 2022 г. (за 2021 г. e 219 хил. лв. ; за 2020 г. е 211 хил. лв. ) 2022 2021 хил. лв хил. лв Лихвоносни заеми и привлечени средства 2,879 1,725 Задължение по лизинг 1,379 2,933 Търговски и други задължения 33,174 28,455 Пасиви по договори с клиенти 21,422 19,312 Намалени с парични средства и краткосрочни депозити (14,828) (12,815) Нетен дълг 44,026 39,610 Собствен капитал 18,311 17,585 Намален с други резерви 13,367 13,467 Коригиран собствен капитал 31,678 31,052 Капитал и нетен дълг 75,704 70,662 Коефициент на задлъжнялост (гиъринг) 58% 56% Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 70 37. Плащания на базата на акции ( продължение ) През 2021 г. Групата установява нови идентични Програма за дългосрочно стимулиране на служителите с акции и Схема за предоставяне на възнаграждение въз основа на акции на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД на членовете на Управителния съвет, които са обвързани с продължаваща заетост и с представянето на Групата за нов тригодишен период 2021- 2023 г. Акциите се прехвърлят на участниците в годината, следваща тригодишния период на проследяване 2021- 2023 г. Групата е оценила справедливата стойност на получените услуги за 2021 г., позовавайки се на справедливата стойност на акциите, които очаква да предаде, по цена „затваря“ на Българска Фондова Борса (БФБ) за 24 септември 2021 г., регулирана с настоящата стойност на бъдещ дивидент. Начисленият разход на за сметка съгласно Програмата и Схемата с период на проследимост 2021-2023 г за 2022 г. е съответно 10 1 хил. лв . ( за 2021 г. e 171 хил. лв. ) Групата отчита всички планове като сделки с плащане на базата на акции, уреждани чрез инструменти на собствения капитал. 38. Събития след датата на Консолидирания финансов отчет На 13.01.2023 е подписан aнекс към Договор за поемане на кредитни ангажименти по линия на овърдрафт кредит No 0018/730/10102019 от 10.10.2019 г. между Уникредит Булбанк АД (заемодател) и Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД (кредитополучател), по който Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД е Поръчител и Залогодател, с който лихвения индекс за овърдрафт в лева е променен от ОЛП на осреднения депозитен индекс (ОДИ) на банката. На 16.01.2023 г. е подписан анекс към Договор за кредит между Комутел и „Райфайзен Банк“ АД Белград, Република Сърбия, за актуализация на лихви и удължаване на срока за ползване до 27.01.2024 г. и поръчителство от Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД за гарантиране надлежното изпълнение на ангажиментите на Комутел. На 16.01.2023г. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД е одобрил подписването на анекс към Договор за издаване на банкови гаранции между Комутел и „Райфайзен Банк“ АД Белград, за срок до 31.01.2024г. На 26.01.2023 г. е подписан анекс към Рамков договор за заем No. 5074/2022 между Уникредит Банкa Словения д.д и Телелинк Словения, с лимит 1 500 000 евро, с който е удължен срока до 18.01.2024 г. и е актуализиран годишен лихвен процент на 1.6% + 3м. EURIBOR. За обезпечаване на задълженията на Телелинк Словения по този договор, продължава да е в сила предоставена корпоративна гаранция от Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД. На 20.02.2023 г. е взето решение от Управителния съвет на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД за допускането на CCL CEECAT Fund II SCSp да извърши бизнес, финансов и правен анализ, съгласно приложимото българско и европейско законодателство, подзаконовите нормативни актове, насоките на Европейския орган за ценни книжа и пазари (ЕОЦКП), във връзка с проявен интерес за закупуване на акции на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД, което е оповестено пред КФН, БФБ и обществеността. На 23.02.2023 г. е подписан Анекс към договора между Телелинк Бизнес Сървисис Хърватска и Zagrebska banka от 27.06.2022 г. за издаване на банкови гаранции, с който валидността на договора е удължена до 29.02.2024 г. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 31 декември 20 22 г. 71 38. Събития след датата на Консолидирания финансов отчет ( продължение ) На 01.03.2023 г. УС е взел решение за предварително одобрение на договор между Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД и „Консорциум ТЕЛЕСЕК“ ДЗЗД във връзка с изпълнение на договор с Министерство на вътрешните работи с предмет: „Изграждане на Национална интелигентна система за сигурност, чрез надграждане на Интегрираната автоматизирана система за сигурност“, по силата на който в полза на консорциума ще бъде доставено оборудване на стойност, превишаваща прага от 5 на сто от стойността на активите на дъщерното дружество, отразена в последния одитиран счетоводен баланс към 31.12.2021 г. предвид участието на заинтересовано лице в сделката. На 01.03.2023 г. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД е предоставило корпоративна гаранция в размер на 245,500 евро за обезпечаване на задълженията на Телелинк Бизнес Сървисис Хърватска във връзка с предстоящ договор за овърдрафт със Zagrebska banka d.d. На 01.03.2023 г. е подписан рамков договор за овърдрафт между Телелинк Бизнес Сървисис Хърватска и Zagrebska banka d.d. със срок на валидност 12 месеца, максимален размер 245,500 евро и годишен лихвен процент 3- месечен EURIBOR плюс 0.39%. На 06.03.2023 г. е подписан договор между Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД и „Консорциум ТЕЛЕСЕК“ ДЗЗД във връзка с изпълнение на договор с Министерство на вътрешните работи с предмет: „Изграждане на Национална интелигентна система за сигурност, чрез надграждане на Интегрираната автоматизирана система за сигурност“, по силата на който в полза на консорциума ще бъде доставено оборудване и услуги на стойност до 19,163 хил. лв. На 05.04.2023 г. е подписан Анекс към договора за овърдрафт между Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД и Райфайзенбанк (България) ЕАД (понастоящем KBC Банк България ЕАД), предварително одобрен с решение на УС на 31.03.2023 г., с който са удължени сроковете както следва: • Кредит - овърдрафт със срок за погасяване до 28.02.2027 г.; • Банков кредит под условие, обезпечаващ издаването на гаранции, със срок за усвояване до 28.01.2027 г. • На 07.04.2023 г., Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД е предоставило корпоративна гаранция в размер на 900 хил. евро, обезпечаваща, задълженията на Телелинк Бизнес Сървисис Хърватска по договор със Zagrebska banka от 27.06.2022 г. за издаване на банкови гаранции. На 07.04.2023 г. е подписан Анекс към договора между Телелинк Бизнес Сървисис Хърватска и Zagrebska banka от 27.06.2022 г. за издаване на банкови гаранции за увеличение на лимита от 1,500,000 хърватски куни (199 хил. евро) на 900 хил. евро. С изключение на описаните по - горе, Ръководството на Групата декларира, че от края на отчетния период до датата на одобрение на настоящия финансов отчет не са настъпвали значителни и / или съществени събития, влияещи върху резултатите или засягащи дейността на Групата, чието неоповестяване би повлияло върху честното и достоверно представяне на финансовия отчет. КОНСОЛИДИРАН ГОДИШЕН ДОКЛАД ЗА ДЕЙНОСТТА ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП АД НАСТОЯЩИЯТ ДОКЛАД ЗА ДЕЙНОСТТА Е ИЗГОТВЕН В СЪОТВЕТСТВИЕ С РАЗПОРЕДБИТЕ НА ЧЛ. 44 - 47 ОТ ЗАКОНА ЗА СЧЕТОВОДСТВОТО, ЧЛ. 100Н, АЛ. 5 ОТ ЗППЦК И ПРИЛОЖЕНИ E No 2 КЪМ ЧЛ. 1 1 , Т. 1 ОТ НАРЕДБА No 2 ОТ 09.11.2021 Г. ЗА ПЪРВОНАЧАЛНО И ПОСЛЕДВАЩО РАЗКРИВАНЕ НА ИНФОРМАЦИЯ ПРИ ПУБЛИЧНО ПРЕДЛАГАНЕ НА ЦЕННИ КНИЖА И ДОПУСКАНЕ НА ЦЕННИ КНИЖА ДО ТЪРГОВИЯ НА РЕГУЛИРАН ПАЗАР ЗА ГОДИНАТА, ЗАВЪРШВАЩА НА 31 ДЕКЕМВРИ 202 2 Г. Обръщение на Главния изпълнителен директор УВАЖАЕМИ ИНВЕСТИТОРИ, КОЛЕГИ И ПАРТНЬОРИ , В международен план предизвикателствата , започнали с COVID пандемията за съжаление не намаляват, а се увеличават. България и светът са изправени пред невиждана в нашето съвремие военна агресия - конфликт, който доведе до нова вълна на обща инфлация и постави сигурността на дневен ред повече от всякога през последните 20 години. Не липсваха и предизвикателства в местен и регионален план, в резултат на които развитието на ИТ в публичния сектор бе както благоприятствано от нарастващите фондове на ЕС, така и задържано от продължилата правителствена криза в България и забавянето на присъединителните процеси в Македония и Албания. В тези условия ТБС отчете както умерено понижение на приходите спрямо извънредно високите доставки на компютри и периферия, реализирани в пика на COVID през 2021 г., и в контекста на забавянето на ИТ инвестициите в Югозападните Балкани, така и многократен ръст в прогресивните направления на специализираните софтуерни разработки и информационната сигурност. Това развитие спомогна за запазване на значителни продажби, повишаване на брутната ни рентабилност и, най - вече, за изключително важната за нас диверсификация в посока решения с висока добавена стойност. С оглед на експанзията на Групата на съществуващи и нови пазари създадохме нови екипи за маркетинг и продажби и продължихме да инвестираме в разширяване на капацитета и повишаване на ефективността си като цяло - разходи с бъдеща възвръщаемост, които доведоха до очаквано умерено понижение на нетната ни печалба и EBITDA в непосредствен план. Въпреки това, успяхме да запазим стабилно финансовото си състояние по всички основни показатели и да реализираме положителен паричен поток, както преди, така и след като за поредна година разпределихме към акционерите си дивиденти, надхвърлящи значително ангажиментите на компанията. Оставайки верни на своята визия, продължаваме напред със стратегическите си инициативи за разрастване на продажбите към нови пазари на Балканите, в Западна Европа и САЩ, затвърждаване и разширяване на компетентността ни в областта на дигиталната трансформация, специализираните софтуерни разработки, информационната сигурност и интернет на нещата и разрастване на екипа на ТБС. С оглед на ускоряване на растежа и максимално бързо достигане до пазарните възможности, разкриващи се на регионалния ИТ пазар, гледаме все по- оперативно и на възможностите за допълване на вътрешните усилия на компанията с придобиването на участия в други дружества с подходящ профил и потенциал за синергии с ТБС. Логично, очакваме тези инвестиции да имат своето отражение както върху оперативната и нетната ни рентабилност, така и върху паричния ни поток в краткосрочен план. Вярваме, че тези краткосрочни ефекти могат и ще бъдат компенсирани многократно от ускорения ръст на Групата в средносрочен и дългосрочен план. _______ Иван Житиянов, Главен изпълнителен директор 02.05.2023 г. 2022 г. в цифри Приходи Брутна печалба EBITDA Нетна печалба 155.2 млн. лв. 30.6 млн. лв. 15.6 млн. лв. 10.9 млн. лв. -6% +4% -10% -12% год. ръст год. ръст год. ръст год. ръст Приходи по регион на клиента България Средни Западни Балкани Югозападни Балкани Други и задгранични пазари 94.2 млн. лв. 44.9 млн. лв. 4.0 млн. лв. 12.0 млн. лв. -5% +14% -66% -22% год. ръст год. ръст год. ръст год. ръст Приходи по технологични групи Решения за телеком оператори Корпоративни мрежи Частни облачни решения Публични облачни решения Модерно работно място Компютри и периферия Програмни услуги Хипер - автоматизация Информацион на сигурност Интернет на нещата Други 35.5 млн . лв . 33.2 млн. лв. 35.3 млн. лв. 1.5 млн. лв. 13.6 млн. лв. 2.6 млн. лв. 11.7 млн. лв . 0.5 млн . лв . 16.5 млн . лв . 1.1 млн . лв . 3.7 млн. лв. -1% +37% -12% -15% -14% -93% +211% - +340% - +7% год. ръст год. ръст год. ръст год. ръст год. ръст год. ръст год. ръст год. ръст год. ръст год. ръст год. ръст 2022 г. в цифри Финансово състояние Общо активи Собствен капитал Финансов дълг Парични средства Нетна кеш позиция 78.4 млн. лв. 17.8 млн. лв. 3.1 млн. лв. 14.8 млн. лв. 11.7 млн. лв. +8.4 млн. лв. +0.7 млн. лв. +0.8 млн. лв. +2.0 млн. лв. +1.2 млн. лв. изменение спрямо 31.12.20 21 г. * парични средства минус финансов дълг Парични потоци Оперативен Инвестиционен Финансов Нетен +15.3 млн. лв. -2.8 млн. лв. -10.7 млн. лв. +2.0 млн. лв. +12.4 млн. лв. Свободен паричен поток Цена на акция Пазарна капитализация Дивидент на акция Дивиденти 31.12.2022 г. 2022 г. 11.30 лв. 141.2 млн. лв. 0.81 лв. 10.1 млн. лв. -27% -27% -0.01 лв. -1% изменение спрямо 20 21 г. Обръщение на Управителния съвет УВАЖАЕМИ АКЦИОНЕРИ, Ние, членовете на Управителния съвет на “ Телелинк Бизнес Сървисис Груп” АД („Дружеството“), водени от стремежа да управляваме Дружеството в интерес на акционерите и в съответствие с разпоредбите на чл. 45 от Закона за счетоводството, чл.100н, ал. 5 от ЗППЦК и Приложение No 2, към чл. 1 1 , т. 1 от Наредба No 2 от 09.11.2021 г. за първоначално и последващо разкриване на информация при публично предлагане на ценни книжа и допускане на ценни книжа до търговия на регулиран пазар, изготвихме настоящият консолидиран доклад за дейността („Доклада“). Докладът съдържа коментар и анализ на основни финансови и нефинансови показатели и обективен преглед, който представя вярно и честно развитието и резултатите от дейността на Дружеството и неговите дъщерни дружества („Групата“), както и нейното състояние, заедно с описание на основните рискове, пред които е изправена. Приложена към настоящия Доклад е Декларация за корпоративно управление на Дружеството, изготвена съгласно разпоредбите на чл. 100н, ал. 8 от ЗППЦК и чл. 40 от Закона за счетоводството . Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. vi I ОБЩА ИНФОРМАЦИЯ ЗА ДРУЖЕСТВОТО И ГРУПАТA I.1 Профил на дейността Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД („ТБСГ АД“, „Дружеството“, „Емитентът“) е основано през 2019 г. с цел обединяване, формиране и управление на инвестиции в дъщерни дружества, работещи в сферата на информационните и комуникационни технологии („ИКТ“), заедно с които формира икономическата „Група ТБС“ („Групата“). Основната търговска дейност на Дружеството включва предоставянето на административно-финансови услуги и услуги по управление и подпомагане на бизнес развитието, маркетинга и продажбите на дъщерните дружества от Групата. Само по себе си, Дружеството не извършва пряка търговска дейност в областта на ИКТ или други области, ориентирана към крайни клиенти извън Групата. Основната дейност на Групата се формира от оперативната дейност на включените в нейния състав дъщерни дружества и включва продажбата на продукти, услуги и реализацията на комплексни решения в областта на ИКТ, като включва основно, но не само: • доставка, гаранционна и извънгаранционна поддръжка на оборудване и софтуер, произведени от външни доставчици на технологии, и разработени по заявка на клиента приложения и услуги; • системна интеграция, обхващаща системен дизайн, конфигуриране, инсталация, настройка и въвеждане в експлоатация на доставяните оборудване, софтуер или интегрирани ИКТ системи, обединяващи функционално два или повече вида продукти; • консултантски услуги, обхващащи анализ на състоянието, потребностите, трансформацията и бъдещото развитие на ИКТ системи, процеси и инфраструктури на клиента; • управлявани услуги, чрез които клиентът прехвърля на Групата управлението и отговорността за определена своя ИКТ функция или комплекс от такива функции, а Групата гарантира тяхното поддържане на определено ниво. Част от оказваните управлявани услуги включват и предоставянето на оборудване и софтуер като услуга, осигуряващо на клиента гъвкава алтернатива на собствените му инвестиции в тези активи. Към 31.12.2022 г. предлаганите от Групата продукти и услуги обхващат широка гама от технологии, организирани в 10 технологични групи – Решения за телеком оператори, Корпоративни мрежи, Частни облачни решения, Публични облачни решения, Модерно работно място, Компютри и периферия, Програмни услуги, Хиперавтоматизация, Интернет на нещата (“IoT“) и Информационна сигурност. За осигуряване на съпоставимост с класификацията, използвана през периода 2020-2021 г., в т. Error! Reference source not found. XII.1 от настоящия Доклад е посочена и относимостта на горепосочените групи към прилаганите през този период. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. vii I.2 Инвестиционен портфейл Към 31.12.2022 г. Дружеството притежава дялове в единадесет дъщерни дружества, включително: • Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД (България) („ТБС ЕАД“), Комутел ДОО (Сърбия) („Комутел“), Телелинк Бизнес Сървисис Монтенегро ДОО (Черна Гора) („ТБС Черна Гора“), Телелинк ДОО (Босна и Херцеговина) („Телелинк Босна“), Телелинк ДОО (Словения) („Телелинк Словения“) и Телелинк Албания ШПК („Телелинк Албания“), участия в които са прехвърлени в Дружеството по силата на преобразуване чрез отделяне на дейността „Бизнес услуги“ от Телелинк България АД през м. август 2019 г.; • Телелинк Бизнес Сървисис ДООЕЛ (Македония) („ТБС Македония“), основано от Дружеството през м. септември 2019 г.; • Телелинк Бизнес Сървисис ДОО (Хърватска) („ТБС Хърватска“), основано от Дружеството през м. ноември 2020 г.; • Телелинк Бизнес Сървисис, ЛЛС (САЩ) („ТБС САЩ“), основано от Дружеството през. м. януари 2021 г.; • Телелинк Бизнес Сървисис СРЛ (Румъния) („ТБС Румъния“), основано от Дружеството през м. ноември 2021 г. • Телелинк Бизнес Сървисис Германия ГМБХ (Германия), („ТБС Германия“), основано от Дружеството през м. януари 2022 г. Kъм 31.12.2022 г. Дружеството е едноличен собственик на всички горепосочени дъщерни дружества и има непряко участие в други две дружества, контролирани от ТБС ЕАД. Всяко от пряко и непряко притежаваните дъщерни дружества се управлява в държавата, в която е учредено. Към 31.12.2022 г. всички пряко контролирани дъщерни дружества с изключение на наскоро основаното ТБС Германия извършват активна търговска дейност. Към 31.12.2022 г. непряко притежаваното Телелинк БС Стафинг ЕООД, учредено с оглед потенциално сътрудничество с водеща консултантска организация от сферата на финансите, все още не е развило съществена стопанска дейност, a съвместното предприятие Грийн Бордър ООД е изчерпало своята цел с реализацията на проекта, във връзка с който е основано, и не се очаква да има съществени бъдещи ефекти за дейността и финансовото състояние на Групата. Дъщерно Дружество Държава на учредяване и управление Акционерно участие на ТБС Груп (пряко) Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД България 100% Комутел ДОО Сърбия 100% Телелинк Бизнес Сървисис Монтенегро ДОО Черна Гора 100% Телелинк ДОО Босна и Херцеговина 100% Телелинк ДОО Словения 100% Телелинк Бизнес Сървисис ДОО Хърватска 100% Телелинк Бизнес Сървисис ДООЕЛ Македония 100% Телелинк Албания ШПК Албания 100% Телелинк Бизнес Сървисис СРЛ Румъния 100% Телелинк Бизнес Сървисис Германия ГмбХ Германия 100% Телелинк Бизнес Сървисис, ЛЛС САЩ 100% (непряко) (чрез ТБС ЕАД) Телелинк БС Стафинг ЕООД България 100% Грийн Бордър ООД България 50% Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. viii I.3 Акционерна структура и капитал Дружеството има регистриран капитал в размер на 12,500 хил. лв., разпределени в 12,500,000 бр. акции с номинал от 1.00 лв. всяка. През 2020 - 2021 г. са осъществени общо три транша на публично предлагане на съществуващи акции на Дружеството, вследствие на което трима съществуващи преди предлагането акционери продават на Българска фондова борса („БФБ“) общо 2,625,000 акции, представляващи 21% от неговия регистриран капитал. Проведените предлагания не включват увеличение на капитала и не пораждат постъпления за Дружеството. Вследствие на обратно изкупуване на акции за целите на програми за стимулиране на служителите, към 31.12.2022 г. Дружеството притежава 6,030 бр. собствени акции, представляващи 0.05% от регистрирания му капитал, 5,674 бр. от които са придобити през второто и третото тримесечие на 2022 г. съгласно решение на УС за изкупуване на до 42,000 бр. акции от 25.05.2022 г. Към 31.12.2022 г. лицата, притежаващи над 5% от капитала на Дружеството, са Любомир Минчев с дял от 8,371,678 акции или 66.97% и Utilico Emerging Markets Trust PLC (Великобритания) с дял от 1,733,837 акции или 13.87%. I.4 Управление Дружеството има двустепенна система на управление. Към 31.12.2022 г. Управителният съвет на Дружеството („УС“) се състои от петима членове в състав: • Иван Житиянов – Председател на УС и Изпълнителен директор; • Теодор Добрев – член на УС; • Орлин Русев – член на УС; • Николета Станаилова – член на УС; • Гойко Мартинович – член на УС. Към 31.12.2022 г. Надзорният съвет на Дружеството („НС“) се състои от трима членове в състав: • Борис Немсич – председател на НС (избран на мястото на Ханс вас Хувелинген на заседание на НС, проведено на 04.10.2022 г., след избирането му за член на мястото на Бернар Жан Люк Москени с решение на ОСА от 29.06.2022 г.); • Ханс ван Хувелинген – Заместник-председател на НС (избран в това си качество на заседание на НС, проведено на 04.10.2022 г.); • Иво Евгениев – член на НС. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. ix I.5 Обобщена структура на собствеността на Дружеството и Групата към 31.12.2022 г. I.6 Публична информация Съгласно изискването на чл. 27 и следващите от Наредба No 2 на КФН, във връзка с чл.100т, ал. 3 от ЗППЦК, Дружеството разкрива регулираната информация пред обществеността чрез избрана информационна медия. Цялата информация, предоставена на медията в пълен нередактиран текст е налична на интернет адрес: http://www.x3news.com/ . Изискуемата информация се представя на КФН чрез единната система е- Register за представяне на информация по електронен път, изградена и поддържана от КФН. 66.97% 100% 100% 4.01% 50% 4.01% 1.07% 100% 1.48% 100% 13.87% 100% 6.13% 100% 2.41% 100% 0.048% 100% 100% 100% 100% 100% Телелинк Бизнес Сървисис СРЛ (Румъния) Телелинк Бизнес Сървисис Германия ГмбХ (Германия) Телелинк Бизнес Сървисис, ЛЛС (САЩ) Собствени акции, държани от Дужеството Телелинк Албания ШПК (Албания) Телелинк Бизнес Сървисис ДООЕЛ (Македония) Други институционални и юридически лица Телелинк ДОО (Словения) Други физически лица Телелинк Бизнес Сървисис ДОО (Хърватска) Др., съществуващи преди публ. предлагане нови акционери Телелинк Бизнес Сървисис ДОО (Черна гора) UTILICO EMERGING MARKETS TRUST PLC Телелинк ДОО (Босна и Херцеговина) Спас Шопов Грийн Бордър ООД Иван Житиянов, ИД ТБС Груп АД Комутел ДОО (Сърбия) Любомир Минчев акционери, съществували преди публичното предлагане Телелинк Бизнес Сървисис ЕАД Иво Евгениев Телелинк БС Стафинг ЕООД акционери Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД дъщерни дружества Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. x Гореспоменатата информация е налична и на интернет страницата за инвеститори на Дружеството на адрес: https://www.tbs.tech/investors/. „Телелинк Бизнес Сървисис Груп“ АД е изпълнило ангажимента си по чл. 89о от ЗППЦК, в резултат на което е присвоен идентификационен код на правния субект (ИКПС) – LEI код 894500RSIIEY6BQP9U56. Емисията акции на Дружеството е регистрирана с ISIN код BG1100017190 и към датата на настоящия Доклад се търгува на Сегмент акции Standard на БФБ с борсов код TBS. Директор за връзки с инвеститорите на Дружеството е Иван Даскалов, телефонен номер: +359 2 9882413, електронна поща: [email protected]. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xi II ПРЕГЛЕД НА ДЕЙНОСТТА И ФИНАНСОВОТО СЪСТОЯНИЕ II.1 Основни финансови показатели Показатели (хил. лв.) 2022 2021 ръст/(спад) Нетни приходи от продажби 155,163 165,688 -6% Себестойност на продажбите -124,589 -136,216 -9% Брутна печалба 30,574 29,472 4% Разходи за маркетинг и продажби -10,613 -8,492 25% Общи и административни разходи -7,587 -6,423 18% Други оперативни приходи и разходи (нето) 91 83 10% Оперативна печалба 12,465 14,640 -15% Финансови приходи и разходи (нето) -82 -443 -81% Разход за данък върху доходите -1,451 -1,790 -19% Нетна печалба 10,932 12,407 -12% Разходи за амортизации -3,110 -2,935 6% Приходи от и разходи за лихви (нето) -130 -224 -42% Печалба преди данъци, лихви и амортизации (EBITDA) 15,623 17,356 -10% Приходи/(разходи) с еднократен или извънреден характер 0 -84 -100% Нормализирана EBITDA 15,623 17,440 -10% Общо активи 78,390 69,943 12% Нетекущи активи 17,544 15,614 12% Текущи активи и активи, държани за продажба 60,846 54,329 12% Собствен капитал 17,763 17,027 4% вкл. Неразпределена печалба и печалба за годината 17,861 17,429 2% Общо пасиви 60,627 52,916 15% Нетекущи пасиви 8,619 9,636 -11% Текущи пасиви 52,008 43,280 20% Парични средства 14,828 12,815 16% Общо финансов дълг 3,092 2,290 35% Нетен финансов дълг -11,736 -10,525 -1,211 Нетен паричен поток от оперативна дейност 15,257 14,579 678 Нетен паричен поток от инвестиционна дейност -2,815 -1,314 -1,501 Нетен паричен поток от финансова дейност -10,734 -12,336 1,602 в т.ч. изплатени дивиденти -9,724 -9,535 -189 в т.ч. данък при източника върху разпределени дивиденти -405 -414 9 Брой служители към края на периода 289 271 7% * Вкл. заеми и договори за финансов лизинг ** Общо финансов дълг - парични средства *** Нето, след удръжка на данък при източника; без неполучени по вина на акционер(и) Коефициенти 2022 2021 ръст/(спад) Брутен марж 19.7% 17.8% 1.9% Оперативен марж 8.0% 8.8% -0.8% Нетен марж 7.0% 7.5% -0.4% EBITDA марж 10.1% 10.5% -0.4% Текуща ликвидност 1.17 1.26 -0.09 Собствен капитал / общо активи 23% 24% -2% Финансов дълг / общо активи 4% 3% 1% Средна възвръщаемост на активите (ROA) 14.7% - - Средна възвръщаемост на собствения капитал (ROE) 62.8% - - * Текущи активи и активи, държани за продажба / текущи пасиви Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xii Към 31.12.202 2 г. Групата осъществява активна търговска дейност чрез всички пряко притежавани от Дружеството дъщерни дружества с изключение на новоучредените ТБС Германия и отчита положителни нетни активи в размер на 17,763 хил. лв. Финансовото състояние и факторите за формирането на активите, пасивите и собствения капитал на Групата са представени в Отчета за финансово състояние, включен в Консолидирания финансов отчет, и анализирани по- долу. II.2 Приходи На фона на рекордното ниво, реализирано през предходната година, консолидираните нетни приходи от продажби за 2022 г. отбелязват понижение от 6%, като възлизат на 155,163 хил. лв. Водещ фактор за отбелязания спад е значителното забавяне на публичните проекти в областта на ИКТ и свързаните с тях приходи на ТБС в Северна Македония на фона на силно положителната тенденция в тази сфера през 2021 г. Този застой е и основна причина за значителния спад на общите продажби в регион Югозападни Балкани, обединяващ ТБС Македония и Телелинк Албания, с 66%1 спрямо предходната година, в резултат на което двете дружества приключват 2022 г. със силно ограничен принос от 3% от консолидираните продажби (в сравнение със 7% през 2021 г.). Въпреки че също отчита понижение от 5% 1 на фона на някои особено големи проекти в българския публичен сектор през 2021 г., ТБС ЕАД продължава да реализира значителни приходи както от българския пазар, където поддържа водещата си роля в изпълнението на обществени поръчки и отчита нарастващи продажби към частния сектор, така и от чуждестранни клиенти, и запазва водещата си роля за формирането на консолидираните продажби с относителен дял от 65% (сходен със съотношението от 64% за 2021 г.). Компенсирайки частично горепосочените изменения, общите продажби, реализирани от дъщерните дружества в Сърбия, Черна Гора, Босна и Херцеговина, Словения и Хърватска (регион Средни Западни Балкани), отбелязват ръст от 5%1 , благоприятстван както от продължаващото разрастване в клиент от телекомуникационния сектор в Хърватска, стартирало през 2021 г., така и от повишаващите се продажби към корпоративни и публични клиенти в Сърбия. Предвид това положително развитие и спада в Северна Македония, дружествата от региона приключват 2022 г. с нарастващ комбиниран принос от 32% от консолидираните продажби (в сравнение с 29% през 2021 г.). II.3 Разходи и печалба II.3.1 Брутна печалба Предвид същественото повишение на консолидирания брутен марж от 17.8% през 2021 г. до 19.7% през 2022 г., консолидираната брутна печалба отбелязва ръст от 4% въпреки понижението на приходите, достигайки 30,574 хил. лв. Отбелязаното подобрение се свързва изцяло с дейността, базирана в България, където ТБС ЕАД отчита брутен марж от 26 % в сравнение с 2 1% през 20 21 г., както на фона на значително по-високия дял на препродажбата на компютърно оборудване и софтуерни лицензи, характеризираща обичайно с по- ниска добавена стойност , през 2021 г., така и благодарение на разрастването в технологични групи с висока рентабилност като Информационна сигурност и Програмни услуги през 2022 г. 1 Ръст на приходите от външни за Групата клиенти. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xiii II.3.2 Разходи за маркетинг и продажби Отбелязвайки ръст от 25 % спрямо 20 21 г. на фона на понижението на приходите, отчетените за 2022 г. консолидирани разходи за маркетинг и продажби в размер на 10,613 хил. лв. достигат съотношение от 6.8% от консолидираните приходи в сравнение с 5.1% през 2021 г. Основен фактор за наблюдаваното през периода увеличение са допълнителните дейности и човешки ресурси, насочени към текущите и планираните продажби, вътрешните и външни маркетингови функции и процеси, навлизането на нови пазари и стратегическото бизнес развитие на Групата като цяло, както от ТБС ЕАД, така и в наскоро основаните ТБС Хърватска и ТБС Румъния. II.3.3 Общи и административни разходи Аналогично, отчетените за 202 2 г. консолидирани общи и административни разходи в размер на 7,587 хил. лв. също отбелязват значителен ръст от 18% и достигат нарастващо съотношение от 4.9% от консолидираните приходи в сравнение с 3.9% през 2021 г . В основната си част, наблюдаваното увеличение също се дължи на разрастването на персонала и поддържащите дейности с оглед разширяване на капацитета за управление и обслужване на текущия и планирания растеж на Групата в ТБС ЕАД, ТБС Хърватска и ТБС Румъния . II.3.4 Оперативна печалба и печалба преди лихви, данъци и амортизации (“EBITDA”) Предвид изпреварващите темпове на нарастване на разходите за маркетинг и продажби и общите и административни разходи спрямо брутната печалба, консолидираната оперативната печалба (12,465 хил. лв.) отбелязва съществено понижение от 15% спрямо 2021 г. при същевременно понижение на маржа на оперативна рентабилност от 8 .8% през 202 1 г. до 8. 0 % през 202 2 г. Отчитайки положителното въздействие на реализираната нетна печалба от промени на валутни курсове (305 хил. лв. в сравнение със 124 хил. лв. за 2021 г.) и умереното увеличение на разходите за амортизации (3,110 хил. лв. в сравнение с 2,935 хил. лв. за 2021 г.), консолидираната EBITDA за 2022 г. (15,623 хил. лв.) отбелязва сравнително по - умерено понижение от 10% при съответен марж на рентабилност от 10.1%, близък до отчетения за 2021 г. (10.5%). II.3.5 Финансови приходи и разходи Отразяващи както горепосочения положителен ефект от валутно курсови операции, така и съществено понижение на нетните разходи за лихви (130 хил. лв. в сравнение с 224 хил. лв. през 2021 г.), нетните финансови разходи (82 хил. лв.) отбелязват съществено общо годишно понижение от 81% спрямо 2021 г., като се свеждат до само 0.1% от консолидираните приходи (в сравнение с 0.3% за 2021 г.). Поради пълното му отписване, обезцененият през предходен период заем, предоставен от ТБС ЕАД, във връзка с който са отчетени извънредни нелихвени финансови разходи за валутна преоценка и е посочена нормализирана EBITDA за 2021 г. , не оказва влияние върху резултатите на Групата за 2022 г. II.3.6 Нетна печалба Въпреки съществените положителни ефекти от изменение на финансовите приходи и разходи и умереното понижение на ефективната данъчна тежест на Групата от 12.6% на 11.7%, съкращаването на оперативната печалба довежда до сходен спад на консолидираната нетна печалба (10,932 хил. лв.) с 12 % спрямо 2021 г. при съответно понижение на нетния марж от 7.5% на 7.0%. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xiv II.4 Активи, пасиви и собствен капитал II.4.1 Активи Към 31.12.2022 г. консолидираните активи достигат 78,390 хил. лв., като отбелязват общо нарастване с 8,447 хил. лв. или 12% спрямо края на 2021 г. Достигнали обща стойност от 60,846 хил. лв. или 78% от общите активи на Групата, консолидираните текущи активи нарастват с 12% или 6,517 хил. лв. както във връзка с търговските и други вземания, авансов данък печалба и разходи за бъдещи периоди, така и благодарение на увеличението на паричните средства (нараснали с 2,013 хил. лв. до 14,828 хил. лв. или 19% от общите активи), благоприятствано от реализирания през годината силно положителен нетен паричен поток от оперативна дейност. Съществено увеличение от 1,930 хил. лв. или 12% отбелязват и консолидираните нетекущи активи (17,544 хил. лв.). Основен фактор е нарастването на активите от група Имоти, машини и съоръжения , които достигат 7,099 хил. лв. или 9 % от общите активи в резултат от ускоряването на инвестициите в оборудване, предоставяно за ползване на клиенти по дългосрочни договори за управлявани услуги от ТБС ЕАД, като продължават да включват и значителни, но намаляващи по размер права на ползване по дългосрочни договори за наем и оперативен лизинг на сгради и транспортни средства, признати като активи от съответните категории съгласно приложимия от 01.01.2019 г. МСФО 16. Увеличения се наблюдават и в стойността на дългосрочните разходи за бъдещи периоди (достигнали 8,133 хил. лв. или 10% от общите активи), които продължават да произтичат преобладаващо от ангажименти за поддръжка на оборудване със срок над 1 година в България и регион Средни Западни Балкани. Въпреки че нарастват повече от двукратно спрямо 31.12.2021 г. (основно по линия на извършените към 31.12.2022 г. подобрения на нов офис на ТБС ЕАД и, в по - слаба степен, във връзка с продължаващата развойна дейност на ТБС ЕАД в областта на IoT) , нематериалните активи остават сравнително ограничени по размер, като достигат 1,015 хил. лв. или 1% от общите активи. II.4.2 Пасиви Успоредно с нарастването на активите, консолидираните пасиви отбелязват увеличение от 7,711 хил. лв. или 15% спрямо 31.12.2021 г., като към края на периода достигат 60,627 хил. лв. Отбелязаното увеличение се дължи изцяло на краткосрочните пасиви, нараснали с 8,728 хил. лв. или 20% до 52,008 хил. лв. или 66% от общите активи и 86% от общите пасиви във връзка с увеличението на търговските и други задължения, краткосрочни приходи за бъдещи периоди и нарастването на задълженията по получени заеми, отразяващи усвоени средства по кредитни линии в Сърбия и Словения (достигнали 2,879 хил. лв. при увеличение от 1,15 4 хил. лв., настъпило основно в резултат от договорената през 2022 г. нова кредитна линия в Словения). Освен последните, Групата продължава да отчита намаляващи краткосрочни задължения по договори за финансов лизинг (192 хил. лв.), както и намаляващи текущи пасиви по договори за наем и оперативен лизинг, отчитани във връзка с МСФО 16 (751 хил. лв.), които не представляват финансов дълг. Паралелни понижения са отчетени и в дългосрочните задължения по договори за финансов лизинг (намалели със 195 хил. лв. до само 2 0 хил. лв.), както и в нетекущите пасиви по дългосрочни договори за наем и оперативен лизинг, отчитани във връзка с МСФО 16 (намалели с 846 хил. лв. до 41 6 хил. лв.), които не представляват финансов дълг. Съществено понижение от 810 хил. лв. отбелязват и дългосрочните приходи за бъдещи периоди (7,330 хил. лв.). Превишавайки значително ефекта от появата на съществени дългосрочни финансирания, получени във връзка с участието на ТБС ЕАД в Европейски програми за развитие (821 хил. лв.), горепосочените фактори довеждат до общо понижение Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xv на консолидираните нетекущи пасиви с 1,0 17 хил. лв. или 11% до 8,619 хил. лв. или 11% от общите активи и 14% от общите пасиви. II.4.3 Финансов дълг Сумирайки горепосочените задължения по заеми (2,87 9 хил. лв.) и финансов лизинг (общо 213 хил. лв.), установеният към 31.12.2022 г. консолидиран финансов дълг възлиза на 3,092 хил. лв., като отбелязва увеличение от 35% или 802 хил. лв. спрямо края на предходната година и остава в съотношения от 4% от общите активи и 5% от общите пасиви, близки до отчетените към 31.12.2021 г. (3% и 4%). Предвид значително по-високата стойност (14,828 хил. лв.) и по-голямото увеличение на паричните средства и еквиваленти с 2,013 хил. лв. спрямо края на 2021 г., консолидираният нетен финансов дълг (разлика между финансовия дълг и паричните средства и еквиваленти) се съкращава с 1,211 хил. лв. и остава отрицателен, като към 31.12.2022 г. паричните средства и еквиваленти продължават да превишават финансовия дълг с 11,736 хил. лв. Задълженията по лизинг, формирани съгласно МСФО 16 в сила от 01.01.2019 г. във връзка с права на ползване на активи по дългосрочни договори за наем и оперативен лизинг, не отразяват реални кредитни отношения и не се следва да се считат за част от финансовия дълг. II.4.4 Ликвидност Към края на периода, Групата отчита по - ниско, но все така съществено превишение на текущите активи и активите, държани за продажба, над текущите пасиви в размер на 8,838 хил. лв. хил. лв. в сравнение с 11,049 хил. лв. към края на 20 21 г. Предвид изпреварващото нарастване на текущите пасиви в сравнение с текущите активи и същевременното съществено увеличение на паричните средства и еквиваленти, Групата отчита леко понижение на коефициентите на текуща и бърза ликвидност от 1.26 и 0.94 към края на 2021 г. до 1.17 и 0.86 към 31.12.2022 г., но запазва почти неизменно ниво на незабавна ликвидност от 0.29 (в сравнение с 0.30 към 31.12.2021 г.), като всички посочени съотношения остават в устойчиви граници. II.4.5 Собствен капитал Предвид извършените разпределения на дивиденти за 2021 г. и първото полугодие на 2022 г. в общ размер на 10,125 хил. лв., равняващи се на 8 2 % от общо реализираната през предходната 2021 г. и 9 3% от отчетената за текущата година нетна печалба, отчетените към 31.12.2021 г. консолидирани нетни активи (собствен капитал) в размер на 17,763 хил. лв. отбелязват сравнително ограничено увеличение от 736 хил. лв. или 4 % спрямо края на 202 1 г. С решение на ОСА от 29.06.2022 г. законовите резерви на Дружеството са увеличени със заделянето на 269 хил. лв. от печалбата му за 2021 г. за допълване на Фонд „Резервен“ до 10% от основния му капитал или 1,250 хил. лв., с достигането на които Дружеството е изпълнило изцяло задължението си по чл. 246 от Търговския закон. Редуциран с горепосоченото отчисление и разпределените дивиденти, акумулираният консолидиран финансов резултат ( печалба) от текущия и предходни периоди, включен в собствения капитал към 31 .12.2022 г., нараства с 4 32 хил. лв., като достига 17,861 хил. лв. С изключение на попълването на Фонд „Резервен“, консолидираните капиталови резерви остават без съществени изменения спрямо 31.12.2021 г., като освен горепосочените и други законови резерви (общо 1,352 хил. лв.) включват специализирани резерви от превалутиране в размер на ( -) 548 хил. лв. и други резерви и компоненти на капитал a в общ размер на (-) 13,402 хил. лв., отразяващи отрицателния Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xvi ефект от ( - ) 14,127 хил. лв., осчетоводен в съответствие с правилата за отчитане на бизнес комбинация под общ контрол при преобразуването на Дружеството от 14.08.2019 г., и положителни нетни ефекти от обратни изкупувания, планове и програми за стимулиране с акции. Към края на периода Дружеството запазва без изменение записания и внесен капитал в размер на 12,500 хил. лв. Номиналната стойност на обратно изкупените и държани от Дружеството към 31.12.2022 г. собствени акции възлиза на 6 хил. лв. Въпреки лекото понижение, отразяващо изпреварващия темп на нарастване на активите спрямо собствения капитал, Групата запазва стабилно ниво на балансова капитализация (съотношение на собствен капитал към общо активи) от 23%, близка до аналогичната стойност от 24% към края 2021 г. II.5 Парични потоци II.5.1 Паричен поток от оперативна дейност Заедно със значителната оперативната печалба преди амортизации, понижението на нетния непаричен оборотен капитал в резултат от изпреварващото нарастване на търговските и други задължения спрямо търговските и други вземания спомага за постигането на значителен положителен нетен паричен поток от оперативна дейност в размер на 15,25 7 хил. лв., показващ умерен ръст спрямо аналогичния резултат от 14,579 хил. лв. за 2021 г. (през която по-високата оперативна печалба е частично балансирана от увеличение на нетния оборотен капитал). В относителен план горепосочената сума възлиза на 98 % от реализираната през периода EBITDA в сравнение с 84% през 20 21 г. II.5.2 Паричен поток от инвестиционна дейност През отчетния период Групата ускорява значително инвестициите си в дълготрайни материални и нематериални активи основно по линия на оборудване, предоставяно на клиенти по дългосрочни договори за управлявани услуги и , в по - слаба, но съществена степен, във връзка с извършването на подобрения на нов офис на ТБС ЕАД, покупките на софтуерни продукти и развойна дейност в областта на IoT. Въпреки частичното им балансиране от получени финансирания по европейски програми за развитие, горепосочените фактори довеждат до значително увеличение на нетния отрицателен паричен поток от инвестиционна дейност до (-) 2,815 хил. лв. в сравнение с аналогичния резултат от ( -) 1,314 хил. лв. за 2021 г. II.5.3 Паричен поток от финансова дейност Въпреки че увеличението на ползваните средства по кредитни линии във връзка с новия договор за банково финансиране на ТБС Словения компенсира до голяма степен редовните погашения по договори за финансов лизинг и разходите за лихви по заеми и лизинг, предвид значителните плащания във връзка с разпределени дивиденти (10,129 хил. лв.) Групата продължава да реализира силно отрицателен нетен паричен поток от финансова дейност в размер на ( -) 10,734 хил. лв. , показващ положително, но умерено съкращаване спрямо аналогичния резултат от (-) 12,336 хил. лв. за 2021 г. II.5.4 Нетен паричен поток Като цяло, реализацията на значителна оперативна печалба, умереното понижение на нетния оборотен капитал и умереното увеличение на ползваното оперативно финансиране продължават да благоприятстват генерирането на значителен свободен паричен поток към акционерите, позволяващ както запазването на висока дивидентна доходност , така и нетно увеличение на паричните средства и Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xvii еквиваленти с 2,013 хил. лв., представляващо близо двукратно увеличение на аналогичния резултат от 1,053 за 2021 г. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xviii III ОСНОВНИ РИСКОВЕ ЗА ГРУПАТА Рисковете, свързани с дейността на Дружеството и Групата, могат да бъдат разделени най - общо на системни (общи) и несистемни (свързани конкретно с дейността им и отрасъла, в който те извършват своята дейност). III.1 Системни рискове Общите (системни) рискове са тези, които се отнасят до всички икономически субекти в страната и са резултат от външни за Групата фактори, върху които включените в нейния състав дружества не могат да влияят. Основните методи за ограничаване на влиянието на тези рискове са отчитането на текущата информация и формирането на очаквания за бъдещото развитие по общи и специфични показатели и техния ефект върху дейността и финансовите резултати на Групата. III.1.1 Политически риск Политическият риск е вероятността за рязка промяна в държавната политика в резултат от смяна на правителството, възникване на вътрешнополитически сътресения и неблагоприятни промени в европейското и/или националното законодателство, вследствие на които стопанският и инвестиционен климат и общата среда, в която оперират местните стопански субекти, да се променят негативно, a инвеститорите да понесат загуби. Политическите рискове за България и страните от Западните Балкани в международен план включват и предизвикателствата, свързани с поети ангажименти за осъществяване на структурни реформи, повишаване на социалната стабилност и жизнения стандарт, ограничаване на неефективните разходи и следването на общи политики в качеството им на членове или кандидат- членове на ЕС, както и със заплахите от терористични атентати в Европа, силната дестабилизация на страните от Близкия изток, военните намеси и конфликти в региона на бившия Съветски съюз, бежанските вълни, породени от тези фактори, и потенциалната нестабилност на други ключови страни в непосредствена близост до Балканите. Други фактори, които също влияят на този риск, са евентуалните законодателни промени и в частност тези, касаещи стопанския и инвестиционния климат в региона. III.1.2 Макроикономически риск Общият макроикономически риск е вероятността различни икономически фактори и тенденции, включително, но не само рецесия, търговски бариери, валутни изменения, инфлация, дефлация и други фактори, да окажат негативно влияние върху търсенето и покупателната способност в страните, в които дружествата от Групата осъществяват своята дейност, както и в страните, в които оперират техни чуждестранни контрагенти. Понастоящем продължава да е налице висока инфлация, а очакванията на множество независими пазарни анализатори и институции продължават да сочат рискове от забавяне на ръста или рецесия на икономиките както на развитите западноевропейски страни и САЩ, така и на България и страните от Западните Балкани, което може да доведе до ограничения на разходите в частния сектор и да не бъде компенсирано в достатъчна степен с антициклични мерки от страна на националните и наднационални правителствени органи . Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xix III.1.3 Валутен риск Системният валутен риск представлява вероятността от изменения на валутните режими или валутните курсове на чуждестранните към местните валути на страните, в които оперират дружествата от Групата, имащи неблагоприятни последици за разходите, рентабилността, международната конкурентоспособност и общата стабилност на икономическите субекти и местната и регионална икономика като цяло. Към момента България продължава да поддържа система на валутен борд, базиран на фиксиран курс Евро / лев, и курс на присъединяване към Еврозоната. Възприемане на Еврото като база за ограничено плаване, фиксация на валутния курс или като местна валута е налице и в Босна и Херцеговина, Черна Гора и Словения. Тези фактори ограничават в съществена степен системния валутен риск, релевантен за Групата. При все това страните, в които тя оперира, както и европейските икономики като цяло, продължават да се влияят и от динамиката на курсовете на други водещи световни валути, и най- вече на щатския долар. III.1.4 Лихвен риск Системният лихвен риск е свързан с възможни промени в лихвените нива, установени от финансовите институции на страните, в които оперират дружествата от Групата, и от международни институции и пазари, имащи отрицателно въздействие върху достъпа до финансиране, разходите за финансиране, възвръщаемостта на инвестициите и растежа на икономиката. В контекста на анти-инфлационните мерки, предприемани от водещите световни икономики и ЕС, през 2022 г. се наблюдава обща тенденция на покачване на всички основни местни и международни лихвени индекси, която е предпоставка за повишено ниво на системен лихвен риск. III.1.5 Кредитен риск Системният кредитен риск представлява вероятността от понижаване на кредитния рейтинг на страните, в които оперират дружествата от Групата или основни техни контрагенти, или други страни, заемащи важно място в техните икономики, имащо потенциално отрицателно въздействие върху достъпа и разходите за дългово финансиране, стабилността и атрактивността на техните икономики. Определянето и измерването на този риск се осъществява от специализирани международни кредитни агенции. III.1.6 Риск от неблагоприятни промени в данъчното законодателство и практика Промяна на данъчното законодателство в посока увеличение на данъчните тежести, въвеждане на нови данъци или неблагоприятна промяна в спогодбите за избягване на двойното данъчно облагане може да доведе до завишени или непредвидени разходи за икономическите субекти. Аналогични последици може да възникнат и в резултат от непредвидени или противоречиви данъчни практики в България и/или други страни, в които оперират дъщерните дружества от Групата. III.1.7 Рискове, свързани с несъвършенства на правната система Въпреки че от 2007 г. насам България въвежда редица значими законови и конституционни реформи и по- голямата част от нейното законодателство е хармонизирано със законодателството на ЕС, правната система в страната все още е в процес на реформиране. Това важи в още по- голяма степен и за страните от Западните Балкани, които все още не са приети в ЕС. Съдебната и административна практика остават проблематични и местните съдилища често се оказват неефективни в разрешаването на спорове, свързани със собственост, нарушения на законите и Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xx договорите и др. Вследствие на това, може да бъде идентифициран риск от недостатъци на правната инфраструктура, които могат да имат за резултат несигурност, възникваща във връзка с корпоративни действия, надзор върху тях и други въпроси. III.2 Рискове, специфични за Групата и сектора, в който тя оперира III.2.1 Рискове, свързани с бизнес стратегията и растежа III.2.1.1 Неподходяща бизнес стратегия Изборът на неподходяща стратегия за развитие, както и ненавременното ѝ адаптиране към променящите се условия на средата може да доведе до реализиране на загуби или пропуснати ползи за Групата. От съществено значение е управлението на стратегическия риск чрез непрекъснато наблюдение и периодично проследяване на измененията в пазарната среда и ключови показатели за дейността и взаимодействие на всички нива на нейната организация с оглед навременно идентифициране на евентуални проблеми и прилагане на съответни мерки. Въпреки осъзнаването на необходимостта и значимостта на този процес е възможно ръководството и персоналът на Групата да се окажат ограничени в прилагането на тези практики поради на липса на достатъчен опит, навременна информация или недостиг на кадри. III.2.1.2 Недостатъчен капацитет и завишени разходи за управление на растежа Въпреки наличието на ръководен персонал със значителен опит и компетентност, достатъчни за управлението на Групата в настоящия ѝ обхват и мащаб на дейността, поставените цели за разрастване могат да изискват допълнителни ръководни кадри. Част от политиката на Групата е да формира такива кадри чрез промотиране на служители с достатъчен опит и висока оценка на даденостите им за растеж в йерархията. При все това броят на подходящите служители е ограничен и е възможно някои от тях да не отговорят на поставените очаквания на управленско ниво. На свой ред привличането на външни управленски кадри с доказан опит, особено на развити пазари, може да се окаже трудно и свързано с високи разходи, които могат да окажат въздействие в посока понижаване на рентабилността. III.2.1.3 Недостатъчен капацитет и завишени разходи за оперативно осигуряване на растежа Разрастването на Групата, както на съществуващи, така и на нови пазари, е в силна зависимост от привличането и успешното интегриране на допълнителни кадри, включително централни и местни екипи от специалисти по маркетинг и продажби и ресурсни центрове за управление на проекти и инженерно- технически персонал. Идентификацията и привличането на подходящи специалисти по маркетинг и продажби с оглед привличане на нови клиенти, може да се окаже трудно, бавно или свързано със завишени разходи, забавящи ръста или понижаващи рентабилността на продажбите. Предвид общата тенденция на растеж и повишеното търсене на инженерно- технически и проектен персонал в ИКТ сектора на пазарите на Групата и в световен мащаб е възможно разширяването на съществуващи и формирането на нови ресурсни центрове също да се забави или да се окаже свързано със завишени разходи. Липсата на опит на дружествата от Групата на нови пазари и сегменти, недостигът и повишената ценова конкуренция за привличането на кадри могат да доведат и до повишено текучество на персонала поради привличането на неподходящи специалисти или привличането на кадри от конкуренти, предлагащи нива на възнаграждение, които Групата не може да си позволи рентабилно да изравни. Всички горепосочени фактори могат да доведат както до пропуснати ползи от невъзможността за спечелване и осигуряване на изпълнението на нови проекти, услуги и клиенти, така и до понижаване Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xxi или елиминиране на конкурентните предимства на Групата, базирани на качеството на обслужване, числеността и цената на човешките ресурси. III.2.1.4 Недостатъчен достъп и завишени разходи за външни ресурси и подизпълнители Доколкото също са обект на завишено търсене на пазара на ИКТ, описаните по - горе рискове са в сила и по отношение на евентуалното привличане на външни специалисти на временна основа и на подизпълнители за допълване на вътрешния капацитет на Групата. III.2.2 Рискове, свързани с човешките ресурси и ръководния персонал Освен за растежа на Групата, управленските кадри и човешките ресурси имат значение и за поддържането на текущата ѝ дейност, поради което Групата е изложена на разнообразни рискове, свързани със задържането, повишеното текучество и разходите за такива кадри. III.2.2.1 Загуба, недостиг и завишени разходи за ръководни кадри и ключов персонал Управлението на дейността и бизнес развитието на Групата зависят в значителна степен от приноса на ограничен брой лица, осъществяващи управлението на ключовите дъщерни дружества и Групата като цяло, изпълняващи ключови роли в администрацията, продажбите и оперативната дейност и/или имащи ключови за тези функции сертификации, опит и други познания, които трудно биха могли да бъдат заместени от аналогично подготвени кадри. Евентуалното оттегляне на тези лица от съответните структури или невъзможност да изпълняват задълженията си за съществен период от време би могло да има неблагоприятни ефекти върху резултатите от дейността, произтичащи от времето на тяхното отсъствие или необходимо за тяхното заместване и обучението и пълноценно навлизане в организацията и спецификата на дейността и разгръщане на функциите на заместващите ги лица. Евентуалните мерки за тяхното задържане биха могли да доведат до повишаване на свързаните с тях разходи по линия на мотивацията им с повишени основни възнаграждения, бонуси и придобивки за сметка на Групата. III.2.2.2 Загуба, недостиг и завишени разходи за изпълнителски персонал Предвид динамичното развитие и високото търсене на човешки ресурси на пазара на ИКТ, Групата е изложена на риск от повишено текучество и разходи за задържане или заместване на инженерно- технически персонал, специалисти по маркетинг и продажби и други специализирани в сферата на дейността кадри. Евентуалното оттегляне на съществен брой такива служители в рамките на кратък период от време би могло да има неблагоприятни ефекти върху резултатите от дейността, произтичащи от времето, необходимо за тяхното заместване и обучението и пълноценно навлизане в организацията и спецификата на дейността и разгръщане на функциите на заместващите ги лица. Евентуалните мерки за тяхното задържане биха могли да доведат до повишаване на свързаните с тях разходи по линия на мотивацията им с повишени основни възнаграждения, бонуси и придобивки за сметка на Групата. III.2.3 Рискове, свързани с пазарната и конкурентната среда III.2.3.1 Забавено или неблагоприятно развитие на търсенето Въпреки наблюдаваното положително развитие и прогнозирания от ключови експертни организации в отрасъла ръст на ключовите за Групата пазарни сегменти и пазара на ИКТ като цяло, няма сигурност, че бъдещото развитие на пазара ще потвърди тези очаквания и ще продължи да бъде положително или че съответният ръст на търсенето няма да се забави значително спрямо очакваните темпове за определени периоди. Търсенето на ИКТ се влияе и от специфични за различните икономически сектори и конкретни клиенти тенденции и обстоятелства, определящи мотивацията и възможностите им за покупки на продукти и услуги на Групата, които могат да се отклоняват в една или друга посока и степен от общите пазарни тенденции. В това число е възможно целевите групи клиенти на Групата на един или Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xxii повече пазари да не проявят очаквания интерес към предлаганите продукти и услуги или да ги възприемат значително по- бавно от очакваното. Горепосочените фактори могат да доведат както до забавяне на ръста на продажбите, така и до влошаване на резултатите от дейността по линия на по- ниски цени и брутна рентабилност и забавена възвръщаемост на оперативните и инвестиционни разходи, свързани с бизнес развитието. III.2.3.2 Неблагоприятни за търсенето промени в нормативната среда Групата генерира съществена част от приходите си от регулирани или влияещи се от правителствени политики сектори и пазарни ниши като телекомуникации, банково дело, разпределителни дружества, национална сигурност, здравеопазване и др. В този смисъл търсенето на продуктите и услугите на Групата, съответно нейните приходи и резултатите от дейността могат да бъдат повлияни съществено от евентуални неблагоприятни изменения в местни и наднационални нормативни актове и политики, включително евентуалното съкращаване или пренасочване към други области на общностни и други структурни фондове, подлежащи на усвояване от нейните текущи и целеви клиенти. III.2.3.3 Интензивна конкуренция Групата осъществява дейността си в сфера с интензивна конкуренция както от местни, така и от международни компании. Местните конкуренти имат установено пазарно присъствие в ключови сегменти, което ограничава възможностите за навлизане или разрастване на Групата в тези сегменти и може да бъде база за разрастване на позицията на тези конкурентни за сметка на Групата. Големите международни компании имат широко разпознаваеми търговски марки, водеща роля в налагането на иновативни решения, широко диверсифицирана клиентска база и пазарно присъствие и мащабен организационен и финансов капацитет, които обуславят по- големи възможности за оказване и устояване на конкурентен натиск. Евентуалното увеличаване на конкурентния натиск от страна на съществуващите или навлизащи нови пазарни играчи на текущите сегменти и пазари, както и евентуалната неблагоприятна реакция срещу навлизането на Групата в нови сегменти и пазари биха могли да доведат до влошаване на резултатите и забавяне или неуспех на планираното разрастване на дейността. III.2.3.4 Нелоялна конкуренция Като част от конкурентния натиск от страна на други пазарни играчи е възможно Групата да бъде изложена и на разнообразни форми на нелоялна конкуренция, които могат да доведат влошаване на резултатите и ограничаване на възможностите за разрастване на дейността на Групата. Подобни действия могат да включват привличане на ключови кадри с цел понижение на нейния технически и организационен капацитет, налагането на негативен имидж пред определени клиенти или на пазара като цяло, скрито лобиране от страна на и в полза на конкурентите, тенденциозното използване на законови и договорни механизми от тяхна страна за възпрепятстване или забавяне на изпълнението на обществени поръчки и други дейности, конкурентни оферти, базирани на нерентабилни цени или скрито понижение на предлаганата полезност и други, имащи за резултат избори на контрагентите на Групата, отклоняващи се от реалното съотношение между предлаганите от нея и нейните конкуренти разходи и ползи. III.2.4 Рискове, свързани с обществените поръчки III.2.4.1 Забавяне на провеждането и изпълнението Реализацията на проекти в публичния сектор зависи от навременното им дефиниране, одобряване на бюджетно или програмно финансиране, обявяване и провеждане на обществени поръчки, сключване на договори и приемане на извършените дейности от съответните държавни предприятия или органи Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xxiii на местната и централната власт. Неуспешното или забавено изпълнение на всяка от тези фази може да доведе до отпадане или забавяне на приходите и съответно влошаване на текущите резултати или забавяне на растежа на Групата. Характерни фактори за забавянето на горепосочените ключови етапи са текущите или предстоящи промени в ръководния и експертния състав във връзка с провеждането на местни и/или централни избори, назначаването на временни органи на управление и други фактори, които водят до забавяне на вземането на решения и извършването на изпълнителни действия от организациите- възложители. Забавяния могат да настъпят и в резултат от обжалването от страна на конкурентни участници на обявените тръжни процедури или резултатите от тях. Независимо от тяхната основателност, по силата на приложимите законови срокове за разглеждането им обжалванията водят до повече или по- малко забавяне на провежданите поръчки и подписването на договори за тяхното изпълнение. III.2.4.2 Конкуренция при обществените поръчки Предвид големия обем и атрактивност на публичния пазар на ИКТ обществените поръчки са предмет на относително по- интензивна и нелоялна конкуренция в сравнение с продажбите към частния сектор. Сред често прилаганите инструменти за нелоялна конкуренция е недобросъвестното използване на законовите възможности за обжалване на тръжните процедури или обявените резултати от тяхното провеждане с цел удължаване на времето за подготовка на конкурентите или влошаване на финансовите резултати на Групата чрез забавяне на изпълнението на проекта и реализацията на съответните приходи и печалби. III.2.5 Рискове, свързани с концентрацията III.2.5.1 Неблагоприятно развитие на отношенията с ключови клиенти Предвид специализацията ѝ в технологични решения и професионални услуги от висок клас, насочени във висока степен към големи и средни организации и проекти, Групата е характерно изложена на концентрационен риск по отношение на ключови клиенти и групи клиенти. В това число, със съществени дялове в приходите за последните три финансови години и/или потенциална значимост за бъдещото развитие се открояват телекомуникационни оператори, публични организации, банки, мултинационални клиенти и други предприятия от частния сектор. Въпреки тенденцията към нарастваща диверсификация на приходите на Групата, евентуална загуба, драстично понижение на продажбите или влошаване на условията на сътрудничество с такива клиенти биха имали неблагоприятно въздействие върху обема и резултатите от дейността в непосредствен план, както и потенциално негативен репутационен ефект за Групата в перспектива. III.2.5.2 Неблагоприятно развитие на отношенията с ключови технологични партньори Предвид съществената роля на иновативни и мащабни технологии, предлагани от водещи глобални производители, за предлаганите продукти и услуги, Групата е изложена на концентрационен риск по отношение на ключови технологични партньори. В това число, със съществени дялове в покупките за последните три финансови години се открояват няколко водещи технологични партньорства в сферите мрежовите технологии, центровете за данни и решенията за офис производителност. Въпреки гъвкавата и отворена към разнообразни партньори технологична политика на Групата, евентуалното прекратяване или влошаване на ключови условия на такива партньорства като изисквания за поддържане на технологични специализации, нива на отстъпки, срокове на плащане и други биха могли да имат неблагоприятно въздействие върху разходите и обема на дейността. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xxiv III.2.6 Рискове, свързани с промени в технологиите и технологичния избор III.2.6.1 Време и разходи за адаптация към нови технологии Секторът на ИКТ се характеризира с бързи темпове на навлизане на нови технологии, което съкращава жизнения цикъл на продуктите и изисква постоянната актуализация на технологичните специализации на Групата съобразно тенденциите в пазарното търсене и възможностите за генериране на приходи от въвеждането на нови решения и услуги. Въпреки системната практика на Групата в това отношение и отворения ѝ подход към установяване на нови и разширяване на съществуващи технологични партньорства, в някои случаи те може да се окажат свързани с допълнително време или разходи за провеждане на проучвателна дейност и установяване на отношения със съответни доставчици. III.2.6.2 Загуба на клиенти във връзка с прехода им към различни технологии Въпреки широкия обхват на предлаганите от Групата технологии и технологични партньори и отворения ѝ подход и богат опит в установяването на нови партньорства с производители на оборудване и софтуер е възможно клиентите да предпочетат да променят ползваните до момента технологии и производители с други, с които Групата няма и не може да установи партньорства, осигуряващи съответната компетентност и изгодни условия за доставка. Възможно е поради наличието на конкуренти с по- добро позициониране в даден технологичен партньор и по - добри условия на доставка на неговите продукти, Групата да не бъде предпочетена от клиента като доставчик въпреки наличието на установено партньорство със същия производител. Подобни обстоятелства също биха могли доведат до съществени понижения на приходите и резултатите от дейността. III.2.6.3 Забавено възприемане на нови технологии от клиентите Основните географски пазари, на които Групата извършва дейността си, изостават по отношение на навлизането на редица иновативни продукти и услуги в областта на ИКТ. Въпреки прилаганото от групата сегментиране на пазара според технологичната зрялост на клиентите, е възможно целевите групи клиенти на съответните решения също да реагират по- консервативно от очакваното, забавяйки значително реализирането на стратегията и планирания растеж на Групата. III.2.6.4 Забавено или неуспешно налагане на собствени продукти и услуги С оглед на усвояване на идентифицираните пазарни възможности в определени пазарни сегменти, Групата може да продължи да инвестира в разработката на собствени комплексни решения и услуги, адаптирани към потребностите и особеностите на определени пазари и категории клиенти. Въпреки тази адаптация, съществува риск новите продукти и услуги да не отговорят на реалните изисквания или да не бъдат възприети достатъчно бързо или като цяло от настоящите и целеви клиенти на Групата, което би довело до забавена, ограничена или отрицателна възвръщаемост от направените инвестиции. III.2.7 Рискове, свързани с дългосрочни договори III.2.7.1 Разходи по ангажименти за редовно обслужване и поддръжка Редица договори, сключвани от Групата, съдържат ангажименти за гаранционно и извънгаранционно обслужване и поддръжка на хардуерни, софтуерни и комплексни системи и инфраструктури или предоставяне на управлявани и други услуги срещу фиксирани еднократни или абонаментни такси. Възможно е разходите за изпълнение на тези ангажименти да надхвърлят размера на приходите, без Групата да има възможност да компенсира допълнителните разходи за сметка на клиента или съответните първични доставчици и технологични партньори, със съответни негативни последици за резултатите от дейността. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xxv III.2.7.2 Предсрочно прекратяване Средносрочните или дългосрочните договори за нееднократни доставки или редовно обслужване под формата на поддръжка, управлявани и други услуги могат да бъдат прекратени едностранно и предсрочно по инициатива на клиента. Въпреки наличието на съответни условия, ограничаващи този риск и съответните загуби на Групата, като неустойки, ангажименти за изкупуване и други по някои от тези договори, те може да се окажат недостатъчни да компенсират пропуснатите ползи или направените допълнителни разходи. Предсрочното прекратяване на такива договори би могло да доведе до понижаване на редовните приходи на Групата, което може да не бъде компенсирано с нови източници на приходи и да доведе до общ спад на приходите и резултатите от дейността. III.2.7.3 Специфични рискове, свързани с предоставянето на оборудване като услуга В зависимост от промените в ИТ политиката на съответните клиенти или други фактори, сключваните от Групата дългосрочни договори за управлявани услуги, включващи предоставянето на оборудване като услуга могат да бъдат прекратени едностранно преди изтичането на пълния им срок. Въпреки регламентираните предизвестия и компенсации на направени до момента разходи, евентуалното им прекратяване би било фактор за понижаване на редовните приходи на Групата и продажбите като цяло. Някои договори предвиждат възможността при определени обстоятелства на прекратяване предоставеното по тях оборудване да не бъде изкупено от клиента и да остане собственост на съответните дружества от Групата. Това може да бъде свързано с допълнително разходи за демонтаж, транспорт и др., а последващата му реализация чрез продажба или предоставяне на други клиенти – да се забави или да не бъде осъществена. Някои договори предвиждат възможности за разширяване на обхвата по инициатива на клиента чрез доставката и интеграцията на допълнително оборудване, предоставяно като услуга, по ценови и други условия, идентични или подлежащи на ограничена актуализация спрямо първоначалните. В случай на междувременно повишаване на пазарните цени на съответното оборудване и съществено повишение на разходите за оказване на съответните съпътстващи услуги това може да доведе до некомпенсирано повишаване на разходите и понижаване на рентабилността на Групата от подобни операции. III.2.8 Финансови рискове III.2.8.1 Валутен риск Групата оперира на различни пазари и във валути различни, от функционалната ѝ валута, както и във валути на трети страни, и е съответно изложена на транзакционни и транслационни валутни рискове. Основен източник на транзакционно обусловените валутни рискове са покупките на оборудване от глобални технологични партньори, деноминирани в щатски долари, и тяхното финансиране от кредитни лимити в същата валута. Въпреки наличието на механизми на валутна индексация по някои договори и практиката на избирателно форуърдно хеджиране на големи покупки по преценка на съответните дружества, тези сделки продължават да са фактор за ежегодното отчитане на нетни резултати (включително загуби) от промяна във валутните курсове в дружествата от Групата. Предвид фиксираните курсове на българския лев и босненската марка към еврото и възприемането на последното като национална валута в Словения и Черна Гора и база за ограничено плаване в Хърватска, Групата остава изложена на транслационен риск, свързан предимно с плаващия курс на сръбския динар, македонския денар и албанския лек, както и към курсовете на румънската лея и щатския долар в перспективата на очакваното навлизане и разрастване на тези пазари. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xxvi III.2.8.2 Лихвен риск Групата е изложена на риск от повишаване на пазарни лихвени проценти основно във връзка с ползването на овърдрафт лимити и револвиращи кредитни линии в България, Сърбия и Словения, базирани на основния лихвен процент (ОЛП) на Българска Народна Банка (до 13.01.2023 г.), EURIBOR и USD LIBOR индекси и референтни лихвени проценти и осреднени депозитни индекси (ОДИ) (от 13.01.2023 г.) на банки- кредитори, базирани на променливата доходност на депозити на нефинансови предприятия и физически лица в България, както и финансови лизинги в България и Северна Македония, базирани на ОДИ и плаващи EURIBOR индекси. Поради динамичния характер и относително ниските нива на експозициите по овърдрафт лимит и кредитни линии, ниската ефективна вариация на лихвените индекси, обусловена от прилагането на фиксирани минимални общи лихвени проценти от финансиращите банки, и ниските или отрицателни нива на повечето индекси, наблюдавани до второто тримесечие на 2022 г., Групата няма изградена практика на лихвено хеджиране. Поради това, в зависимост от размера и дюрацията на бъдещите експозиции по овърдрафт и кредитни линии, покачването на пазарните индекси би могло да има повече или по- малко съществен отрицателен ефект върху резултатите от дейността. III.2.8.3 Ликвиден риск Паричните потоци на Групата могат да претърпят значителни моментни колебания в резултат от разнообразни фактори като пикови нараствания на нетния оборотен капитал, усилена инвестиционна дейност, изплащане на дивиденти и др., в резултат на които паричните средства на дадено дружество от Групата да се окажат недостатъчни за посрещане на неговите изискуеми задължения. Въпреки наличието на договори за финансиране, осигуряващи значителни по размер лимити за ползване на оборотни средства и усвоявания с общо предназначение, и финансирането на значителна част от инвестициите с договори за финансов лизинг, налице е риск тези лимити да се окажат недостатъчни в дадени моменти или периоди. Подобни дефицити могат да доведат до временна неспособност на едно или повече дружества от Групата да обслужват навременно задълженията си към трети лица с разнообразни негативни последици за нейната репутация и финансово състояние. III.2.8.4 Недостатъчен финансов капацитет за реализация на големи проекти Освен отражението им върху текущата ликвидност на дадено дружество от Групата, евентуални случаи на непокрит недостиг на парични средства може да доведат и до невъзможност за влагане на необходимия оборотен капитал за стартиране на нови или изпълнение на текущи големи проекти, водеща до забавяне на приходите, санкции за забавено изпълнение и съответно уронване на репутацията на Групата. В случай на невъзможност за доказване на достатъчен финансов ресурс пред потенциални клиенти или във връзка с изискванията на публични и частни тръжни процедури за големи проекти, е възможно съответното дружество да не успее да договори достатъчно бързо допълващо финансиране и да пропусне възможностите за спечелване на съответните проекти и ползите от тяхната реализация. III.2.8.5 Кредитен риск Въпреки че основните клиенти на Групата са утвърдени и платежоспособни компании и институции с доказана платежна история, тя остава принципно изложена на риск от значително забавяне или неплащане на вземанията поради разнообразни фактори, свързани с вътрешните процеси, финансовото състояние и текущите тенденции в паричните потоци на тези и други клиенти. Просрочията на съществени по размер вземания могат да имат отражение върху паричните потоци и незабавната ликвидност на едно или повече дружества от Групата и способността ѝ да обслужва Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xxvii навременно задълженията си към трети лица с разнообразни негативни последици за нейната репутация и финансово състояние. III.2.8.6 Риск от обезценка на активите При определени обстоятелства (провизиране и отписване на вземания, обезценка на нематериални активи, инвестиционни имоти, материални запаси, активи държани за продажба и др.) е възможно Групата да отчете съществени разходи и понижения в балансовата стойност на активите. III.2.9 Операционни рискове III.2.9.1 Отклонения на процеси и качеството на обслужване Дружествата от Групата са изложени на риск от загуби или непредвидени разходи, свързани с неправилни или неработещи вътрешни процеси, човешки грешки, външни обстоятелства, административни или деловодни грешки, нарушения на дейността, измама, неразрешени транзакции и нанесени щети на активи. Всяко неустановяване или некоригиране на оперативен риск от системата за управление на риска може да има съществен неблагоприятен ефект върху репутацията на Групата и резултатите от дейността ѝ. III.2.9.2 Непригодност и неизправност на специфично ИТ оборудване и системи За осъществяване на основната си дейност, дружествата от Групата използват специфично ИТ оборудване и системи, чиято евентуална неизправност, неправилна употреба или непригодност биха оказали съществено влияние върху възможността те да изпълнят поетите ангажименти към нейни контрагенти или да доведат до непредвидени технически, правни и други разходи, които да се отразят на нейната репутация и резултатите от дейността. III.2.9.3 Осигуряване на съответствие с норми и стандарти Определени клиенти на Групата поставят на доставчиците си условия за съответствие на техните компетенции и правила за организация на процеси и дейности с редица международни стандарти за управление на качеството, процедури при боравене с поверителна информация и др. Въпреки сертификацията на ТБС ЕАД по редица такива стандарти и норми, появата на такива изисквания и към други дружества от Групата, които нямат аналогични сертификации, или промяната в настоящите изисквания и невъзможността на Групата да отговори на тях в кратък срок биха могли да окажат негативно влияние върху приходите и резултатите от дейността на Групата. III.2.9.4 Риск от изтичане на лични и чувствителни данни на служители и клиенти При осъществяване на дейността си, Групата съхранява и обработва лични и чувствителни данни на своите служители, клиенти и трети страни. Евентуалната загуба или неправомерен външен и вътрешен достъп и злоупотреба с такива данни биха могли да имат разнообразни негативни последици за конкурентоспособността, репутацията и резултатите от дейността на Групата, включително съдебни или извънсъдебни дела и производства срещу съответните дружества и сериозни парични санкции от страна на регулаторните органи. III.2.10 Други рискове III.2.10.1 Риск от съдебни спорове и други производства Дружествата от Групата са принципно изложени на риск от завеждането на съдебни дела, включително колективни искове, срещу тях от техни клиенти, работници и служители, акционери и др. чрез завеждане на граждански искове, инициирането на действия на компетентни органи, административни, изпълнителни и други видове съдебни и извънсъдебни производства. Някои от тези производства могат да бъдат съпътствани от ограничителни и изпълнителни мерки срещу имуществото Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xxviii и дейностите на Групата, които да ограничат способността ѝ да осъществява частично или изцяло своята дейност за неопределен период от време. Ищците в този вид дела срещу Групата може да търсят възстановяване на големи или неопределени суми, или други обезщетения, които могат да влошат значително финансовото състояние на Групата. Разходите за защита по бъдещи съдебни дела могат да бъдат значителни. Възможно е оповестяването или неблагоприятните ефекти върху дейността да доведат до влошаване на репутацията на съответните дружества и Групата като цяло, независимо дали съответните претенции и негативните определения са основателни. Възможно е потенциалните финансови и други последици от такива производства да останат неизвестни за продължителен период от време. III.2.10.2 Риск от сделки със свързани лица В своята практика дружествата от Групата осъществяват сделки и поемат ангажименти както помежду си, така и със свързани лица извън нейния състав. Въпреки стремежа към следване на добри практики при сключване на подобни сделки и ангажимента за спазване на приложимите разпоредби на ЗППЦК и други приложими нормативни актове е възможно поради незнание, небрежност на служители и други причини една или повече такива сделки да се окажат сключени при условия, които да се различават съществено от пазарните и да имат неблагоприятен ефект върху резултатите от дейността и финансовото състояние на Групата. III.2.10.3 Кибератаки Освен към нерегламентирания достъп до данни на Групата и нейните контрагенти, евентуални атаки срещу Групата и нейни контрагенти биха могли да бъдат насочени или да имат за последица неизправност или невъзможност за използване на информационни и комуникационни системи, включително специализирани ИТ системи за оказване на услуги. Въпреки специализацията на Групата в областта на информационната сигурност и напредналите ѝ компетентности в предотвратяването, ограничаването, проследяването и възстановяването на системи и данни след такива атаки е възможно последното да отнеме време, през което ефектите от тези атаки да имат отрицателно въздействие върху резултатите от дейността, както и те да компрометират репутацията на Групата. III.2.10.4 Форсмажорни събития Както всички стопански субекти, Групата е изложена на общ риск от възникването на природни бедствия, военни действия, тероризъм, политически, обществени и други актове и събития извън нейния контрол и неподлежащи на застраховане, които могат да окажат значително негативно влияние върху бизнеса, резултатите от дейността и перспективите ѝ в една или повече териториални и други сфери на дейността. III.3 Епидемия от коронавирус COVID 19 Въпреки общата тенденция на затихване на пандемията и смекчаване или отпадане на повечето противоепидемични мерки, продължават да се налице разнопосочни колебания на заболеваемостта и Групата остава изложена както на потенциалния риск от нова ескалация, така и на въздействието на разни икономически последици от COVID- 19 като засилената инфлация, удължаването на цикъла на производство и доставките на електронни компоненти и оборудване и забавянето на инвестициите на някои отрасли на частния сектор в определени категории информационни и комуникационни технологии. Същевременно, продължават да са налице и съществени фактори, балансиращи горепосочените рискове, включително засилването на публичните разходи за технологично развитие и модернизация Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xxix и подкрепа на икономиката като цяло, както и тенденция на съществено ускорение на инвестициите на частния сектор в дигитализация и дигитална трансформация. Вероятните ефекти от влиянието на горепосочените фактори върху продажбите и финансовите резултати на Групата са отчетени като част от настоящите и бъдещи фактори на икономическата среда в нейните текущи бюджети и средносрочни планове за развитие. В този смисъл към датата на настоящия Доклад последните не се считат за изложени на съществен риск от продължаващото развитие на епидемията и/или нейните последици. Независимо от това, ръководството на Дружеството ще продължи да следи на текуща основа развитието на ситуацията с оглед навременното идентифициране на реални и потенциални отрицателни ефекти, като предприема всички възможни стъпки за ограничаване на тяхното въздействие. III.4 Военен конфликт между Русия и Украйна Вследствие на военния конфликт между Русия и Украйна, ескалирал през м. февруари 2022, през изминалата година се наблюдават както повишено геополитическо напрежение, така и разнообразни икономически последици, включително ограничаване или спиране на дейността на множество украински и руски компании в резултат от военните действия и санкциите, насочени към Русия, повишена инфлация в резултат от поскъпването на горива и ключови селскостопански суровини и засилена нестабилност на фондовите и валутни пазари, имащи пряко или косвено реално или потенциално отражение и върху дейността на множество компании и отрасли в Европейския съюз и САЩ. Емитентът и дъщерните му дружества нямат пряка експозиция към свързани лица, клиенти и/или доставчици от въвлечените в конфликта страни. По тази причина Групата не се счита за пряко изложена на рискове, произтичащи от горепосочените събития. Предвид неизвестността, свързана с динамичното развитие на конфликта и неговите последици, ръководството на Дружеството счита, че не са налице необходимите условия и предпоставки за достоверна количествена оценка на потенциалното косвено въздействие на съответни промени в микро- и макроикономическата среда върху финансовото състояние и резултати на Групата. Независимо от това, то остава ангажирано с текущото проследяване на ситуацията и анализ на възможните бъдещи последици от конфликта с оглед навременното идентифициране на реални и потенциални отрицателни ефекти и предприемане на всички възможни стъпки за ограничаване на тяхното въздействие. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xxx IV ИНФОРМАЦИЯ ПО ВЪПРОСИ, СВЪРЗАНИ С ЕКОЛОГИЯТА Като цяло основната дейност на Групата не е свързана с работни операции, имащи съществено пряко отражение върху околната среда. Физическите дейности, извършвани във връзка със системна интеграция, доставка и поддръжка, са ограничени до транспортиране, инсталация и настройка, подмяна или ремонт на място на ИКТ оборудване и материали, и не включват строителната дейност по изграждането или преустройството на инфраструктури, съоръжения и комплексни обекти. По своя характер и обхват извършваните транспортни, инсталационни и ремонтни дейности не пораждат съществени екологични рискове. Доколкото законодателството съдържа норми за рециклирането и разпореждането с бракувано ИКТ оборудване и материали, съответни задължения и рискове за Групата възникват дотолкова, доколкото такова оборудване е собственост на дружествата от Групата или в която те са поели договорни ангажименти за извършването на съответните операции от името и за сметка на клиента. При оказване на услуги по доставка, системна интеграция на проектна основа и поддръжка собствеността, рисковете и задълженията, свързани с експлоатацията, разпореждането и рециклирането на доставяното оборудване се прехвърлят върху клиента в момента на изпълнение на доставката или интеграционната дейност по проекта. При оказване на Управлявани услуги, включващи предоставянето на Оборудване като услуга, оборудването остава собственост на Групата. В този смисъл дружествата от Групата, оказващи такива услуги, поемат договорни и законови задължения за безопасното експлоатиране, отстраняване и изхвърляне или рециклиране на съответните ИКТ оборудване и материали. Доколкото по своя характер и обхват експлоатацията на ИКТ оборудване не поражда съществени рискове за околната среда, вероятността от възникване на екологични проблеми, които могат да повлияят използването на собствено ИКТ оборудване на Групата с цел предоставяне на услуги или за вътрешни цели, е несъществена. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xxxi V ИНФОРМАЦИЯ ПО ВЪПРОСИ, СВЪРЗАНИ СЪС СЛУЖИТЕЛИТЕ V.1 Тенденции в числеността и развитието на персонала Към 31.12.2022 г. общият брой служители, заети по трудови договори и договори за управление в дружествата от Групата, достига 289 , като нараства с 18 души или 7% спрямо края на 2021 г. Малко по- висок ръст от 25 служителя или 10 % отбелязва средната численост на консолидирания персонал. Основен фактор за отбелязания ръст е общото увеличение на персонала в България, дължащо се на разрастването на маркетинговия, оперативния и административен капацитет на ТБС ЕАД с оглед на ресурсното осигуряване на текущия и планирания растеж на Групата. Принос имат и разрастването на екипа, базиран в ТБС Македония, както и формирането на такъв в ТБС Румъния във връзка с целите на Групата за навлизане на този пазар. Kъм края на периода 84 % от общия състав на Групата продължават да се формират от заетите лица на територията на България, която запазва преобладаващ дял от реализираните услуги и продължава да съсредоточава основните функции, свързани с бизнес развитието на Групата като цяло. V.2 Организационна политика и управление на човешките ресурси С оглед на ресурсното осигуряване и ефективното обслужване на планираното стратегическо развитие, Групата продължава разгръщането на матрична организационна структура, стартирано през 2019 г. с цел интегриране наличните човешки ресурси на дружествата от Групата в единна международна организация за предоставяне на услуги. Внедряваната структура се основава на установяването на взаимодействия на всички функционални нива, включително технически кадри, управление на проекти, маркетинг и продажби, взаимоотношения с доставчици, човешки ресурси, финанси и обща администрация с всяко от продуктовите направления на Групата. По своя характер, оперативната дейност на дружествата от Групата е свързана със сравнително ограничен обхват на полевите дейности, пораждащи съществени рискове за здравето и безопасността на служителите. Независимо от това, дружествата от Групата следват системна политика на безопасни и здравословни условия на труд, включваща осигуряването на подходящи работни условия и инструктаж на служителите съобразно профила на извършваната от тях работа. Ръководството на ТБС Груп АД осъзнава първостепенната значимост на човешкия капитал като ключов фактор за конкурентните предимства на Групата и потенциала за усвояване на нейните пазарни възможности, както по линия на иновативност и качество на предлаганите решения и услуги, така и по отношение на административното и управленско осигуряване на нейната стратегия за развитие. Отчитайки горепосочените фактори, Групата възнамерява да запази общата си политика за развитие на човешкия капитал, основана на системна актуализация и повишаване на квалификацията, насърчаване на кариерното развитие и мотивирането, задържането и лоялността на ключовия персонал. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xxxii VI ВАЖНИ СЪБИТИЯ, НАСТЪПИЛИ СЛЕД ДАТА НА СЪСТАВЯНЕ НА КОНСОЛИДИРАНИЯ ГОДИШЕН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ На 13.01.2023 е подписан aнекс към Договор за поемане на кредитни ангажименти по линия на овърдрафт кредит No 0018/730/10102019 от 10.10.2019 г. между Уникредит Булбанк АД (заемодател) и ТБС ЕАД (кредитополучател), по който ТБСГ АД е Поръчител и Залогодател, с който лихвения индекс за овърдрафт в лева е променен от ОЛП на осреднения депозитен индекс (ОДИ) на банката . На 16.01.2023 г. е подписан анекс към Договор за кредит между Комутел и „Райфайзен Банк“ АД Белград, Република Сърбия, за актуализация на лихви и удължаване на срока за ползване до 27.01.2024 г. и поръчителство от ТБС ЕАД за гарантиране надлежното изпълнение на ангажиментите на Комутел. На 16.01.2023 г. ТБСГ АД е одобрил подписването на анекс към Договор за издаване на банкови гаранции между Комутел и „Райфайзен Банк“ АД Белград, за срок до 31.01.2024 г. На 26.01.2023 г. е подписан анекс към Рамков договор за заем No. 5074/2022 между Уникредит Банкa Словения д.д и Телелинк Словения, с лимит 1 500 000 евро, с който е удължен срока до 18.01.2024 г. и е актуализиран годишен лихвен процент на 1.6% + 3м. EURIBOR. За обезпечаване на задълженията на Телелинк Словения по този договор, продължава да е в сила предоставена корпоративна гаранция от "ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП" АД . На 20.02.2023 г. е взето решение от Управителния съвет на Дружеството за допускането на CCL CEECAT Fund II SCSp да извърши бизнес, финансов и правен анализ, съгласно приложимото българско и европейско законодателство, подзаконовите нормативни актове, насоките на Европейския орган за ценни книжа и пазари (ЕОЦКП), във връзка с проявен интерес за закупуване на акции на „Телелинк Бизнес Сървисис Груп“ АД, което е оповестено пред КФН, БФБ и обществеността. На 23.02.2023 г. е подписан Анекс към договора между ТБС Хърватска и Zagrebska banka от 27.06.2022 г. за издаване на банкови гаранции, с който валидността на договора е удължена до 29.02.2024 г. На 01.03.2023 г. УС е взел решение за предварително одобрение на договор между ТБС ЕАД и „Консорциум ТЕЛЕСЕК“ ДЗЗД във връзка с изпълнение на договор с Министерство на вътрешните работи с предмет: „Изграждане на Национална интелигентна система за сигурност, чрез надграждане на Интегрираната автоматизирана система за сигурност“, по силата на който в полза на консорциума ще бъде доставено оборудване на стойност, превишаваща прага от 5 на сто от стойността на активите на дъщерното дружество, отразена в последния одитиран счетоводен баланс към 31.12.2021 г. предвид участието на заинтересовано лице в сделката. На 01.03.2023 г. Дружеството е предоставило корпоративна гаранция в размер на 245,500 евро за обезпечаване на задълженията на ТБС Хърватска във връзка с предстоящ договор за овърдрафт със Zagrebska banka d.d. На 01.03.2023 г. е подписан рамков договор за овърдрафт между ТБС Хърватска и Zagrebska banka d.d. със срок на валидност 12 месеца, максимален размер 245,500 евро и годишен лихвен процент 3 - месечен EURIBOR плюс 0.39%. На 06.03.2023 г. е подписан договор между ТБС ЕАД и „Консорциум ТЕЛЕСЕК“ ДЗЗД във връзка с изпълнение на договор с Министерство на вътрешните работи с предмет: „Изграждане на Национална интелигентна система за сигурност, чрез надграждане на Интегрираната автоматизирана система за Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xxxiii сигурност“, по силата на който в полза на консорциума ще бъде доставено оборудване и услуги на стойност до 19,163 хил. лв. На 0 5 .04.2023 г. е подписан Анекс към договора за овърдрафт между Дружеството и Райфайзенбанк (България) ЕАД (понастоящем KBC Банк България ЕАД), предварително одобрен с решение на УС на 31.03.2023 г., с който са удължени сроковете както следва: • Кредит - овърдрафт със срок за погасяване до 28.02.202 7 г .; • Банков кредит под условие, обезпечаващ издаването на гаранции, със срок за усвояване до 28.01.2027 г. На 07.04.2023 г., Дружеството е предоставило корпоративна гаранция в размер на 900 хил. евро, обезпечаваща, задълженията на ТБС Хърватска по договор със Zagrebska banka от 27.06.2022 г. за издаване на банкови гаранции. На 07.04.2023 г. е подписан Анекс към договора между ТБС Хърватска и Zagrebska banka от 27.06.2022 г. за издаване на банкови гаранции за увеличение на лимита от 1,500,000 хърватски куни (199 хил. евро) на 900 хил. евро. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xxxiv VII ДЕЙСТВИЯ В ОБЛАСТТА НА НАУЧНО - ИЗСЛЕДОВАТЕЛСКАТА И РАЗВОЙНА ДЕЙНОСТ През изминалата година, ТБС ЕАД насочва вътрешни ресурси и външни услуги към разработки от областта на Интернет на нещата (“IoT”). Като цяло, отчетените от дружеството разходи за формиране на дълготрайни нематериални активи от развойна дейност през годината възлизат на 267 хил. лв., като отбелязват умерено по размер увеличение в сравнение с аналогичната сума от 116 хил. лв., насочена към разработката на системи за информационна сигурност през 202 1 г. С изключение на горепосоченото, няма други дружества от Групата, извършвали научно- изследователска и развойна дейност през периода 20 21-2022 г. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xxxv VIII ВЕРОЯТНО БЪДЕЩО РАЗВИТИЕ НА ГРУПАТА VIII.1 Обща стратегия за развитие на Групата Базирайки се на доказания опит и конкурентни предимства на Групата, ръководството възнамерява да запази нейната обща продуктова ориентация към комплексните интеграционни проекти и дългосрочните услуги с добавена стойност в сферата на ИКТ, като продължи да се разграничава от специализираните дистрибутори и бизнес модели, основани в съществена или преобладаваща степен на разработката и маркетирането на собствени крайни продукти (оборудване и софтуер) и/или отдаването на оперативен капацитет по проекти и разработки на трети лица. В съответствие с идентифицираните пазарни тенденции, конкурентни позиции и възможности, стратегията за развитие на предлаганите продукти и услуги цели: • запазването и непрестанната актуализация съобразно технологичното развитие на традиционните специализации в областта на Решенията за телеком оператори, Корпоративните мрежи, Частните и Публични облачни решения и Модерно работно място със стратегически акцент върху управляваните услуги, базирани на ИТ инфраструктура, и Публичните облачни решения като атрактивна основа за навлизане и разрастване в нови клиенти от Западна Европа и САЩ ; • запазването на постигнатия през 2022 г. мащаб и продължаващо разрастване на Информационната сигурност и Програмните услуги като сравнително прогресивни направления с висока добавена стойност със стратегически акцент върху възможностите, създадени от европейските фондове за възстановяване, устойчивост и развитие в краткосрочен и средносрочен план, и потенциала на Информационна сигурност като атрактивна основа за навлизане в нови корпоративни клиенти на подходящите пазари; • успешното налагане на Групата в областта на Хиперавтоматизацията и Интернет на нещата ( “ IoT ”) и усвояването на техния потенциал на развиващите се в тези отношения балкански пазари. В съответствие с идентифицираните пазарни тенденции, конкурентни позиции и възможности, стратегията за териториално развитие на Групата цели : • запазването и продължаващото развитие на ТБС ЕАД като основно оперативно дружество с водеща роля за продуктовото и секторното позициониране на Групата и реализация на значителния му потенциал за растеж както в публичния сектор, благоприятстван от разрастващите се европейски фондове за възстановяване, устойчивост и развитие и кохезионни фондове в краткосрочен и средносрочен план, така и в корпоративния сектор на местния и международния пазар, където дружеството има утвърдени позиции и потенциал с оглед на очакваната следваща вълна на модернизация и оптимизация на ИТ процесите и инфраструктурите на частните бизнес организации в средносрочен и дългосрочен план; • усвояване на търсенето, генерирано от установените партньорства на ТБС ЕАД, Комутел, Телелинк Черна Гора, Телелинк Босна и Телелинк Словения с традиционни клиенти от балканския телекомуникационен сектор, при оптимални нива на разходите за поддържане на тази дейност; • усвояване на възможностите за възобновен растеж в Югозападните Балкани, обусловени от очакваното разрастване на предприсъединителните европейски и други структурни фондове на разположение на публичния сектор в Македония, Косово и Албания ; Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xxxvi • разгръщане на потенциала на стартиралите през 2021-2022 г. ТБС Хърватска и ТБС Румъния в публичния и частния сектор въз основа на изградените местни екипи за маркетинг и продажби и оперативната подкрепа на ТБС ЕАД с акцент върху възможностите, създадени от разрастващите се европейски фондове за възстановяване, устойчивост и развитие и кохезионни фондове в краткосрочен и средносрочен план ; • установяване на местно пазарно присъствие и ускорено разрастване в Германия и САЩ чрез привличането на нови големи и средни корпоративни клиенти, основано на положителния опит на ТБС ЕАД в задграничното обслужване на съществуващи мултинационални клиенти от тези страни, доказаните преимущества по отношение на цена, качество и гъвкавост на оказваните управлявани услуги за тези клиенти, формирането на силни местни екипи за маркетинг и продажби и оперативната подкрепа на ТБС ЕАД. VIII.2 Очаквани тенденции във финансовите резултати Предвид горепосочените цели и инициативи, основните очаквани краткосрочни и средносрочни тенденции в бъдещото развитие на дейността и финансовите резултати на Групата при успешна реализация на нейната стратегия включват: • нарастваща продуктова , териториална и секторна диверсификация и значителен средносрочен ръст на приходите с водещата роля на засилените публични разходи по европейски и други програми за възстановяване, устойчивост и развитие, предприсъединителни и кохезионни фондове в тригодишен хоризонт и разгръщането на потенциала в Хърватска, Румъния, Германия и САЩ и частния сектор като цяло в петгодишен план; • постепенно подобряване на брутната рентабилност, считано от 202 4 г. (предвид очакваното задържащо влияние на специфични проекти и нови пазари през 2023 г.), благоприятствано от нарастващия дял на продукти и услуги с характерно висока добавена стойност от областта на Програмните услуги, Информационната сигурност, Хиперавтоматизацията и Интернет на нещата, постигането на устойчиво позициониране на новите местни пазари в Балканския регион и нарастващия дял на местните приходи от Германия и САЩ, където Групата очаква да реализира предимно управлявани услуги с висока добавена стойност; • продължаващ преходен спад на оперативната и нетната печалба в резултат от планирания изпреварващ ръст на разходите за маркетинг и продажби и общите и административни разходи спрямо брутната печалба през 202 3 г. с оглед на бизнес развитието, навлизането на нови пазари, повишаването на вътрешната производителност и осигуряването с човешки ресурси на планирания растеж в средносрочен план, последван от реверсиране на това съотношение и възобновен ръст на оперативната и нетна печалба през 2024 г. и ускоряване на техния ръст предвид очакваната нормализация на темпа на нарастване на разходите за маркетинг и продажби и общите и административни разходи и постигането на значителни икономии от мащаба на разрастващите се приходи, считано от 202 5 г. ; • изпреварващ ръст на EBITDA спрямо оперативната печалба предвид повишаването на дела на разходите за амортизация в оперативните разходи на Групата в резултат от нарастващите инвестиции в оборудване, предоставяно като услуга по договори за управлявани услуги, във връзка с планираната експанзия в Германия и САЩ. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xxxvii VIII.3 Възможни отклонения и рискове за бъдещото развитие на Групата Възможно е действителното развитие на Групата да се отклонява в едно или повече отношения от горепосочените очаквания, цели, инициативи и ефекти от тяхната реализация под въздействието на различни контролируеми и неконтролируеми от Групата фактори. Рисковете, свързани със стратегията на Групата, дейността на включените в нея дружества и икономическата и политическа среда, в която те оперират, са описани в т. III по - горе. VIII.4 Потенциални придобивания Въпреки че няма подписани договорености, създаващи обвързващи ангажименти за покупка и/или определящи конкретна цена и/или условия на плащане към датата на настоящия Доклад, Дружеството проявява активен интерес към придобиването на капиталови участия в други дружества с профил, отговарящ на стратегията за развитие на Групата, включващ напреднала степен на проучване на потенциална сделка с най- малко едно чуждестранно дружество от региона на Западните Балкани. В допълнение към и независимо от изхода на горепосочения процес, ръководството остава отворено и към други евентуални бъдещи придобивания с потенциал за синергии, които биха могли да подпомогнат или ускорят реализацията на стратегията за местно и международно развитие и растеж на Групата. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xxxviii IX ИНФОРМАЦИЯ ЗА ПРИДОБИВАНЕ НА СОБСТВЕНИ АКЦИИ, ИЗИСКВАНА ПО РЕДА НА ЧЛ. 187д ОТ ТЪРГОВСКИЯ ЗАКОН IX.1 Брой, номинална стойност и цена на придобитите и прехвърлените през отчетния период собствени акции, частта от капитала, която те представляват, и основания за придобиването и прехвърлянето им Съгласно решение на УС за изкупуване на до 42,000 бр. акции от 25.05.2022 г., прието с оглед на предстоящите изпълнения ангажименти на Дружеството по програми за стимулиране на служителите, през второто и третото тримесечие на 2022 г. Дружеството изкупува общо 5,674 бр. акции с номинал 1 лв. всяка на средна цена от 13.24 лв. за акция. През 2022 г. Дружеството не е прехвърляло акции в полза на служители на Групата, ръководния персонал или трети лица. През 2022 г. дъщерните дружества от Групата не са придобивали и прехвърляли собствени акции. IX.2 Брой и номинална стойност на притежаваните собствени акции и частта от капитала, която те представляват В резултат от горепосочените и предходни изкупувания, към 31.12.2022 г. Дружеството притежава общо 6,030 бр. собствени акции с номинал 1 лв. всяка, представляващи 0.048% от регистрирания му капитал. Към същата дата дъщерните дружества от Групата не са придобивали и не притежават собствени акции. X НАЛИЧИЕ НА КЛОНОВЕ НА ДРУЖЕСТВОТО И ДРУЖЕСТВАТА ОТ ГРУПАТА Към 31.12.202 2 г. и датата на настоящия Доклад Дружеството няма регистрирани клонове в страната или чужбина. Към същите дати ТБС ЕАД има регистриран клон в Румъния, който не е осъществявал активна търговска дейност. С изключение на горепосоченото, не са налице други дъщерни дружества от Групата с регистрирани клонове в страните, в които са учредени, или в други страни. Обратно изкупени и прехвърлени акции 31.12.2022 % 31.12.2021 % Обратно изкупени собствени акции (бр.) 5,674 0.045% 0 0.000% Средна цена обратно изкупуване (лв./бр.) 13.24 - 0.00 - Обща стойност на обратно изкупените акции (хил. лв.) 75,114 - 0 - Прехвърлени акции (бр.) 0 0.000% 0 0.000% Средна цена към датата на прехвърляне (лв./бр.) 0.00 - 0.00 - Обща стойност на прехвърлените акции (хил. лв.) 0 - 0 - Притежавани собствени акции към края на периода (бр.) 6,030 0.048% 356 0.003% * % от регистрирания капитал Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xxxix XI ИЗПОЛЗВАНИ ФИНАНСОВИ ИНСТРУМЕНТИ XI.1 Цели и политика по управление на финансовия риск, включително хеджиране В своята дейност и във връзка с нейното финансиране Дружеството и дъщерните предприятия от Групата са изложени на валутните и лихвени рискове, описани в т. III.2.8.1 и III.2.8.2 на настоящия Доклад. XI.1.1 Управление на валутния риск Поради формирането на неговите приходи изцяло от дъщерни дружества в евро и на разходите му – предимно или изцяло в местна валута (лева) или евро в условията на валутен борд, Дружеството не е пряко изложено на съществен валутен риск и не поражда такъв за Групата като цяло. В своята дейност, дъщерните дружества от Групата се стремят на първо място да минимизират транзакционно обусловените валутни рискове от покупки на оборудване в щатски долари и препродажбата му в местна валута или евро чрез договарянето на механизми на валутна индексация на продажните цени и/или синхронизацията на падежите и валутите на вземанията и задълженията, доколкото това е възможно. Непокритите по горепосочените начини съществени експозиции се хеджират чрез форуърдни покупки на щатски долари по преценка на съответните дружества. XI.1.2 Управление на лихвения риск В отсъствието на съществени по размер и продължителност усвоявания на средства по Договора за овърдрафт с KBC Банк България ЕАД, Дружеството не е било изложено на съществен риск от изменение на плаващи лихвени индекси от значение за консолидираните резултати на Групата. Предвид плаващия характер на експозициите по овърдрафт лимити и револвиращи кредити за оборотни средства, които формират преобладаващата част от финансирането на Групата в исторически план и към датата на настоящия Доклад, тя няма изградена практика на лихвено хеджиране. Доколкото последното се свързва предимно с ползването на инструменти с предварително фиксирани суми и падежи, които не са подходящи за управление на риска от експозиции с променлив характер, на този етап, Групата възнамерява да продължи да управлява лихвения риск от такива експозиции предимно чрез проследяването на пазарната динамика на приложимите лихвени индекси и договарянето и/или предоговарянето на възможно най- добри лихвени условия с финансиращите банки в случай на съществени неблагоприятни изменения в тях, като прибягва до евентуална фиксация или хеджиране на лихвени проценти само в случай на значителни бъдещи експозиции по дългосрочни договори за финансиране с фиксиран погасителен план. XI.2 Експозиция към ценови, кредитен и ликвиден риск и риск на паричния поток XI.2.1 Риск от промяна в цените по сключени договори Преобладаващата част от продажбите на Групата се реализират по договори и/или поръчки с еднократно изпълнение в рамките на ограничен срок, цените по които са фиксирани с подписването на договора и не подлежат на промяна. Доколкото са налице рамкови договори или проекти с етапно изпълнение в рамките на по-дълъг период от време, дружествата от Групата се стремят да инкорпорират в тях подходящи механизми на Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xl индексация на цените при съществени изменения в пазарни условия, валутни курсове и други фактори. При все това, невинаги такива механизми са приложими или в съответствие с установените пазарни практики или регулаторни правила за някои видове сделки като например подадени оферти по обществени поръчки. С оглед спазване на съответните правила и запазване на конкурентната си позиция, Групата може да приема риска, произтичащ от подобни сделки, като прави възможното за неговото ограничаване или компенсиране чрез договаряне на по-високи отстъпки от съответните доставчици или чрез условията на бъдещи сделки . В своята дейност дружества от Групата са изложени на рискове от дългосрочна фиксация на цените по някои дългосрочни договори за поддръжка и управлявани услуги, описани в т. III.2.7 на настоящия Доклад. Политиката на ограничаване на тези рискове се основава на залагането на по- високи резерви за дългосрочна вариация на разходите при договарянето на съответните цени и на клаузи за индексиране на цените с инфлацията след първоначалния срок на съответните договори . XI.2.2 Риск от неблагоприятни изменения на пазарните цени В своята дейност дъщерните дружества от Групата са изложени на рисковете, свързани с пазарната и конкурентната среда, описани в т. III.2.3 на настоящия Доклад, които могат да имат за последица понижаване на пазарните цени на предлаганите от тях продукти и услуги. Профилът на дейността и стратегията на Групата са ориентирани към ограничаване на последиците от тези рискове за цените и брутната рентабилност на предлаганите базисни продукти и услуги чрез интегрирането им в комплексни решения и услуги с висока добавена стойност, разработката на специфични решения без преки пазарни аналози и политиката на устойчиво повишаване на дела на такива решения и услуги в приходите на Групата като цяло. Съществена роля играе и стратегическият фокус на Групата върху създаването на оптимална организация за предоставяне на услуги и поддържането на качеството на обслужване на най- високо ниво. Отчитането на горепосочените ползи от клиентите на Групата в общата полезност на предлаганите от нея решения в сравнение с конкурентни предложения е предпоставка за ограничаването на ценовата конкуренция като фактор за крайния избор на клиента и потенциалните й неблагоприятни последици за финансовото състояние и резултатите от дейността. Съществен принос за ограничаване на отрицателните ефекти от понижаване на цените на препродажба на оборудване и софтуер имат и стратегическите партньорства на дружества от Групата с водещи световни производители. Чрез инкорпорираната в тях политика на отстъпки и подкрепа за реализацията на големи проекти тези партньорства са предпоставка за получаването на най- благоприятни ценови условия, спомагащи за запазването на рентабилността на Групата в условия на засилена ценова конкуренция на пазара . XI.2.3 Експозиция и управление на кредитния риск В своята дейност дъщерните предприятия от Групата са изложени на кредитните рискове, описани в т. III.2.8.5 на настоящия Доклад. Дружествата от Групата се стремят да търгуват само с утвърдени и платежоспособни контрагенти. Салдата и сроковете по вземанията са предмет на непрекъснато текущо проследяване както реактивно, така и превантивно, с оглед своевременно установяване на потенциалния риск от неплащане или съществена забава предвид развитието и състоянието на клиента. Поради това експозицията на Групата към кредитен риск се определя като относително несъществена. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xli Въпреки че някои основни клиенти заемат съществени дялове от консолидираните продажби и вземания, тези клиенти обичайно са утвърдени и платежоспособни компании и институции, включително водещи телекомуникационни оператори, правителствени и общински организации , водещи мултинационални или държавни предприятия, и/или дългосрочни партньори с доказана платежна история. Съгласно посоченото в т. XII.2.2 от настоящия Доклад, през отчетния период Групата няма пряк клиент, формиращ над 10% от консолидираните годишни приходи. XI.2.4 Експозиция и управление на ликвидния риск и риска на паричния поток В своята дейност дъщерните предприятия от Групата са изложени на ликвидните рисове и рисковете на паричния поток, описани в т. III.2.8.3 и III.2.8.4 на настоящия Доклад. Дружествата от Групата управляват ликвидния риск и риска на паричния поток чрез системно проследяване на качеството и падежите на вземанията и задълженията си и навременно планиране на входящите и изходящи парични потоци. С оглед посрещане на дефицити от налични средства, произтичащи от текущата вариация на нетния оборотен капитал, водещите и други дружества от Групата договарят кредитни лимити с реномирани местни банки, осигуряващи достатъчни ликвидни резерви с целево и общо предназначение. В случай на необходимост аналогичните потребности на останалите дружества от Групата биват посрещани чрез вътрешногрупово финансиране под формата на договори за заем с еднократно или многократно усвояване и възможност за текущо погасяване на усвоените средства. Ръководството на ТБС Груп АД счита договорените към момента кредитни лимити по договори между ТБСГ АД и Райфайзенбанк (България) ЕАД и между ТБС ЕАД и Уникредит Булбанк АД в България, между Комутел и Raiffeisen Banka AD Beograd в Сърбия, между ТБС Македония и Про Кредит Банка АД Скопие , между Телелинк Словения и UniCredit Banka Slovenija d.d. и между ТБС Хърватска и Zagrebska banka d.d. за достатъчни за осигуряване на дейността, като има готовност да инициира преговори за тяхното увеличаване и/или сключването на нови договори за банков кредит в случай на допълнително нарастване на потребностите от оборотно финансиране в бъдеще. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xlii XII ДОПЪЛНИТЕЛНА ИНФОРМАЦИЯ ПО ПРИЛОЖЕНИЕ No 2 НА НАРЕДБА No 2 НА КФН XII.1 Приходи по основни категории продукти и услуги Реципрочно на водещия им принос за отбелязания растеж през 2021 г. във връзка с реализацията на големи публични проекти в България, продажбите на Компютри и периферия (отбелязали понижение от 93% до 2,587 хил. лв.) са основен фактор за наблюдавания през 2022 г. спад на консолидираните приходи. Въпреки положителното им развитие в България, приходите от Частни облачни решения (35,342 хил. лв.) също отбелязват съществено понижение от 12% в отсъствието на публични проекти, съпоставими по мащаб с реализираните през 2021 г. в Северна Македония. Съществен фактор е и свиването на продажбите от група Модерно работно място (13, 609 хил. лв.) с 14% на фона на високите приходи от българския пазар през предходната година. За разлика от Частните облачни решения и продуктите от група Модерно работно място, които продължават да имат съществен принос към консолидираните приходи с относителни дялове от 23% и 9% (съпоставими с отбелязаните 24% и 10% за 2021 г.), доставките на Компютри и периферия имат участие от само 2% в реализирания през 2022 г. микс (на фона на 22% за предходната година). Същевременно, българският публичен сектор е и водещ фактор за значителното ускоряване на продажбите по направления Програмни услуги (11,748 хил. лв.) и Информационна сигурност (16,49 1 хил. лв.), отбелязали съответни нараствания от 211% и 340%, както и за отчетените приходи по развиващите се нови категории Хиперавтоматизация (472 хил. лв.) и IoT (1,085 хил. лв.). С относителни дялове от 8% и 11% (в сравнение с по 2% за 2021 г.), приходите от Програмни услуги и Информационна сигурност се нареждат сред значителните фактори на реализирания продуктов микс и се открояват като най- бързо растящите технологични направления на Групата за 2022 г. Положително изменение отчитат и продажбите на Корпоративни мрежи (нараснали с 37% до 33,200 хил. лв. както в резултат от реализираните доставки към нови клиенти извън телекомуникационния сектор в Сърбия, така и във връзка с положителното им развитие в ТБС ЕАД), които формират нарастващ дял от 21% от консолидираните приходи (в сравнение със спада им до 15% през 2021 г.). Въпреки лекото им понижение от 1% спрямо 2021 г., продажбите на Решения за телеком оператори (35,470 хил. лв.) остават сред водещите източници на консолидираните приходи с дял от 23%, като 31.12.22 31.12.21 ръст/ (спад) отн. д. 31.12.22 отн. д. 31.12.21 Решения за телеком оператори Решения за телеком оператори 35,470 35,674 -1% 23% 22% Корпоративни мрежи Корпоративни мрежи 33,200 24,288 37% 21% 15% Частни облачни решения Хибридни облачни решения 35,342 40,027 -12% 23% 24% Публични облачни решения Модерно работно място 1,485 1,739 -15% 1% 1% Модерно работно място Модерно работно място 13,609 15,887 -14% 9% 10% Компютри и периферия Модерно работно място 2,587 37,117 -93% 2% 22% Програмни услуги Програмни услуги 11,748 3,777 211% 8% 2% Хиперавтоматизация Хиперавтоматизация 472 0 - 0% 0% Информационна сигурност Информационна сигурност 16,491 3,748 340% 11% 2% IoT Други 1,085 0 - 1% 0% Други Други 3,674 3,430 7% 2% 2% Общо 155,163 165,688 -6% 100% 100% Продуктова група Технологична група 2020-2021 Нетни приходи от продажби (хил. лв.) Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xliii отбелязват съществено годишно увеличение в публичния и телекомуникационния сектор на българския пазар. Аналогично, въпреки отчетеното общо понижение на продажбите, отнесени към група Публични облачни решения (1,4 85 хил. лв.), с 1 5 % спрямо 2021 г. на фона на съществен проект на ТБС Северна Македония без аналог в 2022 г., те отбелязват умерено увеличение в ТБС ЕАД. Независимо от относителното им увеличение със 7 % спрямо 2021 г., отчетените през годината продажби извън горепосочените продуктови категории (3, 674 хил. лв.) запазват характерно ниска значимост за Групата. XII.2 Приходи по географски пазари и значителни контрагенти XII.2.1 Приходи по географски пазари Като основен фактор на горепосоченото в т. Error! Reference source not found. понижение в приходите на ТБС ЕАД, доставките към клиенти, регистрирани в България (94,212 хил. лв.), отбелязват сходен умерен спад от 5 % спрямо 2021 г. Въпреки това, с дял от 61% (сходен с аналогичното съотношение от 60% за 2021 г.), българският пазар запазва своята водеща роля в географската структура на консолидираните продажби. Отчитайки нарастващи приходи от Сърбия и Хърватска, Групата реализира 1 4 % по - високи комбинирани продажби към местни клиенти от регион Средни Западни Балкани спрямо 2021 г. С общ размер от 44,907 хил. лв., приходите от региона заемат и нарастващ относителен дял от 29% от консолидираните продажби за периода (в сравнение с 24% за предходната година). В сравнение с интензивните първоначални доставки към нов клиент от гръцкия телекомуникационен сектор през 2021 г., общите продажби към клиенти от Други балкански пазари ( 5,010 хил. лв.), 31.12.2022 31.12.2021 ръст/ (спад) отн. дял 31.12.2022 отн. дял 31.12.2021 България 94,212 98,843 -5% 61% 60% Сърбия 28,402 21,727 31% 18% 13% Словения 7,015 10,079 -30% 5% 6% Босна и Херцеговина 5,401 5,822 -7% 3% 4% Хърватска 4,001 1,767 126% 3% 1% Северна Македония 2,727 8,096 -66% 2% 5% САЩ 2,103 1,259 67% 1% 1% Германия 1,832 1,659 10% 1% 1% Албания 904 1,001 -10% 1% 1% Румъния 264 149 78% 0% 0% Черна Гора 88 157 -44% 0% 0% Други 8,214 15,130 -46% 5% 9% България 94,212 98,843 -5% 61% 60% Средни Западни Балкани 44,907 39,552 14% 29% 24% Югозападни Балкани 4,012 11,814 -66% 3% 7% Други балкански пазари 5,010 7,594 -34% 3% 5% Централна и Западна Европа 4,812 6,554 -27% 3% 4% Други пазари 2,211 1,331 66% 1.4% 0.8% Общо 155,163 165,688 -6% 100% 100% * По регистрация на клиента. Страна/регион Нетни приходи от продажби (хил. лв.) Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xliv отбелязват спад от 34%, като се свеждат до 3% от консолидираните приходи (в сравнение с 5% за 2021 г.). Във връзка с посочения в т. II.2 спад на приходите на ТБС Северна Македония, продажбите към клиенти от регион Югозападни Балкани (4,0 12 хил. лв.) отбелязват рязко понижение от 66% спрямо 2021 г. като също формират само 3% от консолидираните продажби (в сравнение със 7% през предходната година). На фона на значителните проекти, реализирани за задграничен клиент на ТБС ЕАД във Великобритания и Италия през предходната година, продажбите към клиенти от Централна и Западна Европа (4,812 хил. лв.) отбелязват спад от 27 %, като въпреки това запазват съществен относителен дял от 3% от консолидираните приходи (близък до съотношението от 4% за 2021 г.) и продължават да се формират основно от международни и мултинационални клиенти, обслужвани от ТБС ЕАД. Отбелязвайки годишно увеличение от 66%, продажбите към клиенти от Други пазари извън Европа достигат 2,211 хил. лв. или 1.4% от консолидираните продажби (в сравнение с 0. 8 % през 2021 г.), като продължават да се формират основно от нарастващите приходи от базирани в САЩ звена на мултинационални клиенти на ТБС ЕАД. XII.2.2 Значителни клиенти През 2022 г. Групата няма пряк клиент, формиращ над 10% от консолидираните годишни приходи. Към 31.12.2022 г. са налице трима клиенти с дялове от над 10% всеки в консолидираните търговски вземания на Групата, а именно Serbia Broadband - Srpske kablovske mreže doo с дял от 16.2 1 %, „Телелинк Инфра Сървисис“ ЕАД с дял от 14.42 % и „Виваком България“ ЕАД с дял от 10.03% . Всички посочени дружества са традиционни за Групата клиенти с доказана история. В този смисъл горепосочените експозиции не се считат за източник на съществен кредитен риск. XII.2.3 Значителни доставчици Ключови източници на външно доставяни елементи на предлаганите от Групата стоки и комплексни решения ( обединяващи стоки и услуги ) , са водещите световни производители и местните и регионални дистрибутори на ИКТ оборудване и софтуер. Групата идентифицира следните контрагенти от горепосочените категории като значителни доставчици с покупки (кредитни обороти по сметки за търговски задължения), надвишаващи 10% от консолидираната годишната себестойност на продажбите за 2021 г.: • Algotech d.o.o. Beograd Дружеството е дистрибутор и пряк доставчик на Групата на оборудване, произведено от групата на Cisco Systems и др., за Сърбия. Съотношението на съответните покупки към консолидираната себестойност на продажбите за 2022 г. възлиза на 13.45%. • Cisco International Limited Дружеството е водещ световен производител и технологичен партньор на Групата в областта на Решенията за телеком оператори, Корпоративните мрежи, управляваните услуги, включително оборудване като услуга, и др. Съотношението на съответните покупки към консолидираната годишната себестойност на продажбите за 2022 г. възлиза на 12.06%. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xlv Към 31.12.2022 г. е налице само един доставчик с дял от над 10% в консолидираните търговски задължения на Групата, а именно „Алсо България“ ЕООД , дистрибутор за България и пряк доставчик на ТБС ЕАД на оборудване, произведено от групите на Cisco Systems, DellEMC и др., с дял от 17.76% . XII.3 Сключени големи сделки и такива от съществено значение за дейността на емитента Дружеството е приело, че съществени сделки са такива, които водят или може основателно да се предположи, че ще доведат до благоприятна или неблагоприятна промяна в размер на 5 или повече на сто от консолидираните приходи или консолидираната нетна печалба. В качеството си на участник в Консорциум „Дигитална раница“ ДЗЗД и с оглед на изпълнението на договора за „Доставка и внедряване на единна електронна платформа за образователни услуги и съдържание (ЕЕПОУС) и модули към нея“ между консорциума и Министерството на образованието и науката на Република България , през 2022 г. ТБС ЕАД извършва доставки, формиращи над 5% (6.61%) от консолидираните приходи на Групата за годината . Към 31.12.202 2 г., всички съответни доставки и плащания между консорциума и ТБС ЕАД са изцяло приключени. XII.4 Сделки, сключени между Емитента и свързани лица през отчетния период, предложения за сключване на такива сделки, както и сделки, които са извън обичайната му дейност или съществено се отклоняват от пазарните условия, по които Емитентът, или негово дъщерно дружество е страна XII.4.1 Сделки, сключени между Емитента и свързани лица през отчетния период През отчетния период са сключени следните договори между Дружеството и дъщерните му дружества, за оказване на услуги, свързани с корпоративното и бизнес развитие на съответните дъщерни дружества, включително, но не само услуги по продуктово позициониране, консултации по бизнес планиране, финансово отчитане, консултации по юридически въпроси, консултации и услуги във връзка с PR и маркетинг дейности и популяризиране на дейността: • Договор от 25.02.2022 г. и договор от 12.04.2022 г. между Дружеството и ТБС ЕАД, като за отчетния период са извършени услуги за 1, 504 хил. лв.; • Договор от 25.02.2022 г. и договор от 12.04.2022 г. между Дружеството и Комутел, като за отчетния период са извършени услуги за 20 хил. лв.; • Договор от 25.02.2022 г. и договор от 12.04.2022 г. между Дружеството и Телелинк Черна Гора, като за отчетния период са извършени услуги за 4 хил. лв.; • Договор от 25.02.2022 г. и договор от 12.04.2022 г. между Дружеството и Телелинк Босна, като за отчетния период са извършени услуги за 4 хил. лв.; • Договор от 25.02.2022 г. и договор от 12.04.2022 г. между Дружеството и Телелинк Словения, като за отчетния период са извършени услуги за 4 хил. лв.; • Договор от 25.02.2022 г. и договор от 12.04.2022 г. между Дружеството и Телелинк Албания, като за отчетния период са извършени услуги за 5 хил. лв.; • Договор от 25.02.2022 г. и договор от 12.04.2022 г. между Дружеството и ТБС Македония, като за отчетния период за извършени услуги за 7 хил. лв. • Договор от 25.02.2022 г. и договор от 12.04.2022 г. между Дружеството и ТБС Хърватска, като за отчетния период за извършени услуги за 6 хил. лв. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xlvi • Договор от 12.04.2022 г. между Дружеството и ТБС Румъния, като за отчетния период за извършени услуги за 8 хил. лв. • Договор от 01.10. 2022 г. между Дружеството и ТБС САЩ, като за отчетния период за извършени услуги за 16 хил. лв. • Договор от 01.10 .2022 г. между Дружеството и ТБС Германия, като за отчетния период за извършени услуги за 3 хил. лв. През отчетния период продължава да е в сила договор между Дружеството и ТБС ЕАД за наем на обзаведени работни места, сключен на 01.11.2019 г. и анекси към него . Съответните разходи на Дружеството за периода възлизат на 119 хил. лв. През отчетния период е в сила Договор от 21.09.2021 г. и анекси към него за паричен заем между ТБСГ АД (заемодател) и ТБС Хърватска (заемател) с максимален размер до 1,000 хил. евро и възможност за многократно усвояване и погасяване за срок до 31.12.2023 г. при годишна лихва 2.5%. На 21.12.2022 г. е подписан анекс към договора за увеличаване на максималния размер до 1,500 хил. евро и на годишната лихва до 4%, считано от 01.01.2023 г. Към 31.12.2022 г. усвоеният заем е в размер на 1,404 хил. лв. (718 хил. евро). На 21.02.2022 г. е подписан Договор за паричен заем между ТБСГ АД (заемодател) и ТБС Румъния (заемател) с максимален размер до 200 хил. евро и възможност за многократно усвояване и погасяване за срок до 31.12.2022 г. при годишна лихва 2.5%. На 21.12.2022 г. е подписан анекс към договора за увеличаване на максималния размер до 500 хил. евро и на годишната лихва до 4%, считано от 01.01.2023 г. и удължаване на срока до 31.12.2023 г. Към 31.12.2022 г. усвоеният заем е в размер на 391 хил. лв. (200 хил. евро). На 23.03.2022 г. е подписан Договор за паричен заем между ТБС ЕАД (заемодател) и Дружеството (заемател) с лимит до 1,000 хил. лв., лихва в размер на 2.25% годишно върху ползваната част от заема и срок до 23.03.2023 г. Съответните разходи за лихви на Дружеството за периода възлизат на 4 хил. лв. Към 31.12.2022 г. няма дължими главница и лихви по договора. XII.4.2 Предложения за сключване на сделки между Емитента и дъщерните дружества през отчетния период На извънредно ОСА на ТБС Груп АД, проведено на 11.04.2022 г. , е взето решени e за овластяване на УС на Дружеството през периода 11.04.2022 г. до 31.12.202 4 г. да сключва договори с дъщерните дружества за предоставяне на услуги, свързани с корпоративното и бизнес развитие на съответните дъщерни дружества, включително, но не само услуги по продуктово позициониране, консултации по бизнес планиране, финансово отчитане, консултации по юридически въпроси, консултации и услуги във връзка с PR и маркетинг дейности и популяризиране на дейността. Горепосочените сделки са от вътрешен за Групата характер и не следва да участват във формирането на нейните консолидирани активи и пасиви. С решение на ОСА от 11.04.2022 г. УС на Дружеството е овластен да предоставя гаранции от страна на Дружеството за надлежно изпълнение на ангажименти на дъщерните дружества към трети страни с валидност до 31.12.2025 г. и общ размер до 10, 000 хил. лв. През отчетния период Дружеството и дъщерните Дружества от Групата не са извършвали сделки, които са извън обичайната им дейност или съществено се отклоняват от пазарните условия. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xlvii XII.5 Събития и показатели с необичаен за Емитента характер, имащи съществено влияние върху дейността му Към 31.12.202 2 г. и през отчетния период като цяло не са налице събития или показатели с необичаен за Емитента и Групата характер, повлияли съществено резултатите от дейността. XII.6 Сделки, водени извънбалансово Поетите от Дружеството и дъщерните дружества от Групата условни ангажименти към 31.12.202 2 г. са посочени в т. XII.9.2 и XII.9.4 от настоящия Доклад, както и в т. 35 от бележките към консолидирания годишен финансов отчет. XII.7 Дялови участия и основни инвестиции в страната и чужбина XII.7.1 Дялови участия в дъщерни дружества Към 31.12.2022 г. Дружеството отчита общи инвестиции в пряко притежавани дъщерни дружества в размер на 15,844 хил. лв., 15,718 хил. лв. от които преминали в Дружеството по силата на преобразуването му на 14.08.2019 г. като част от имуществото, присъщо на обособената от „Телелинк България“ АД дейност „Бизнес услуги“, и 126 хил. лв., формирани във връзка с основаването на ТБС Македония през 2019 г., увеличението на участието в Телелинк Албания и основаването на Телелинк Хърватска през 2020 г., основаването на ТБС САЩ и ТБС Румъния през 2021 г. и основаването ТБС Германия през 2022 г. Притежаваните от дружество дялове в капитала на дъщерни дружества са посочени в процентно изражение по дружества в т. I.2 на настоящия Доклад. Стойността на отчетените инвестиции по дружества към 31.12.2022 г. е посочена в т. 12 от бележките към самостоятелния годишен финансов отчет на Дружеството. Към 31.12.202 2 г. Дружеството няма инвестиции в дялови ценни книжа на дружества извън Групата. Дяловете на ТБС ЕАД в неактивните през периода и към датата на настоящия Доклад Телелинк БС Стафинг ЕООД и Грийн Бордър ООД остават с относително несъществена балансова стойност. Отчетената инвестиция в Телелинк БС Стафинг ЕООД е в размер на уставния му капитал от 2 лв., а предвид проектния характер на Грийн Бордър ООД участието в него на стойност от 10 хил. лв. се отчита по същество като краткосрочен актив. XII.7.2 Инвестиции в нематериални активи Към 3 1.12.2022 г. Групата отчита консолидирани нематериални активи в размер на 1,015 хил. лв. основно във връзка с инвестиции на ТБС Груп АД и ТБС ЕАД. Отчетените от Дружеството нематериални активи включват външно разработена концепция за брандиране, преминала в Дружеството по силата на преобразуването му 14.08.2019 г. като част от имуществото, присъщо на обособена дейност „Бизнес услуги“, и последващи разработки на новия сайт на Групата през 2020 и 2022 г. Първоначалната стойност на тези инвестиции възлиза на 193 хил. лв., а балансовата им стойност към 31.12.2022 г. – на 88 хил. лв. Отчетените от ТБС ЕАД нематериални активи са свързани основно с придобиване на софтуер, развойна дейност в областта на Информационната сигурност и Интернет на нещата и подобрения на нов офис. Първоначалната стойност на инвестиционните разходи на дружеството за придобиване или формиране на наличните нематериални активи възлиза на общо 4,436 хил. лв., а балансовата им стойност към 31.12.2022 г. – на 921 хил. лв. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xlviii XII.7.3 Инвестиции в недвижими имоти Към 31.12.2022 г. Групата отчита като част от своите консолидирани нетекущи активи инвестиционни имоти на стойност от 448 хил. лв. , формирана съгласно независима външна оценка към същата дата на офис, притежаван от Комутел, който отдава под наем на трети лица извън Групата. Към края на отчетния период ТБС ЕАД продължава да притежава апартаменти, придобити през предходни периоди като обезпечение на търговски вземания. В съответствие с намеренията на ръководството за тяхната реализация, тези имоти са класифицирани като активи, държани за продажба, и не се разглеждат като инвестиции на Групата. XII.7.4 Инвестиции във финансови инструменти и други дружества Към 31.12.2022 г. дружествата от Групата нямат инвестиции във финансови инструменти, нито в дялови ценни книжа на дружества извън икономическата група на Дружеството. XII.8 Договори за заем, сключени от Емитента, негово дъщерно дружество или дружество майка, в качеството им на заемополучатели XII.8.1 Сключени договори за заем, гаранции и поемане на задължения от Дружеството XII.8.1.1 Договор с KBC Банк (България) ЕАД (предишна Райфайзенбанк (България) ЕАД) На 15.02.2022 г. е подписан договор за овърдрафт между Дружеството и Райфайзенбанк (България) ЕАД (понастоящем KBC Банк България ЕАД) с общ лимит в размер на 2,000,000 евро, подлежащ на усвояване под формата на което и да е или комбинация от: • Кредит - овърдрафт със срок за погасяване до 28.02.2026 г.; • Банков кредит под условие, обезпечаващ издаването на гаранции, със срок за усвояване до 28.01.2026 г. Всички лимити подлежат на усвояване в лева, евро или щатски долари, при съответно приложими лихвени проценти в размер на референтен лихвен процент (РЛП) + 1.5%, 1м. EURIBOR + 1.5% и 1м. LIBOR + 1.5%, но не по- малко от 1.5% (независимо от валутата на усвояване). Предоставените по договора обезпечения включват: • залог на вземания по сметки в банката; • залог на настоящи и бъдещи вземания по търговски договори на ТБСГ АД с дъщерните дружества; • поръчителство от ТБС E АД. XII.8.1.2 Договор с ТБС ЕАД Към 31.12.2022 г. Дружеството продължава да е страна (заемополучател) по Договора за паричен заем с ТБС ЕАД (заемодател) от 23.03.2022 г. с лимит от 1,000 хил. лв., описан в т. Error! Reference source not found.. По договора не са предвидени и предоставяни обезпечения, включително гаранции или поемане на задължения от трети лица. Към 31.12.2022 г. и към датата на настоящия Доклад задълженията за главница и лихва по заема са изцяло погасени. Предоставените и поетите от Дружеството гаранции и задължения са описани в т. XII.9.2. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. xlix XII.8.2 Сключени договори за заем, гаранции и поемане на задължения от дъщерни дружества XII.8.2.1 Договори, сключени от ТБС ЕАД На 31.05.2022 е подписан анекс към Договор за поемане на кредитни ангажименти по линия на овърдрафт кредит No 0018/730/10102019 от 10.10.2019 г. между Уникредит Булбанк АД и ТБС ЕАД в качеството му на Кредитополучател, Залогодател и Обезпечител по смисъла на ЗДФО, по който ТБСГ АД е Поръчител и Залогодател, с който срокът за усвояване е удължен до 31.05.2023 г. и са утвърдени следните подлимити в рамките на Общия кредитен лимит в размер на 13,000,000 евро: • Кредит - овърдрафт до 3,000,000 евро със срок на усвояване до 31.05.2023 и срок за погасяване до 31.07.2023г; • Револвиращ кредит до 4,000,000 евро със срок на усвояване до 31.05.2023 и срок за погасяване до постъпване на плащанията от клиенти по всеки финансиран проект, но не по- късно от 31.05.2023 г.; • Банков кредит под условие до 13,000,000, обезпечаващ издаването на банкови гаранции и акредитиви, със срок за усвояване не по късно от 30.06.2030 г., като срокът на акредитивите е удължен до 15.05.2024 г. Съгласно подписания анекс, всички лимити продължават да подлежат на усвояване в лева, евро или щатски долари, при съответно приложими лихвени проценти в размер на ОЛП + 1.357%, 1м. EURIBOR + 1.5% и 1м. LIBOR + 1.5%, но не по- малко от 1.5% (независимо от валутата на усвояване). Договорът подлежи на ежегодно подновяване на база годишен преглед на кредитополучателя и одобрение от банката - кредитор. Предоставените по договора обезпечения включват: • залог на вземания по сметки в банката; • залог на настоящи и бъдещи вземания по индивидуализирани договори на ТБС ЕАД с оглед обезпечаване на усвоените средства по овърдрафт и допълнителни залози на настоящи и бъдещи вземания на ТБС ЕАД по проектите, финансирани от револвиращия кредит; • залог на 100% от акциите в капитала на ТБС ЕАД и свързаните с тях вземания; • поръчителство от ТБСГ АД, включително ангажимент за запазване на участието му в капитала на ТБС ЕАД. В тази връзка, на 31.05.2022 г. е подписан и анекс към Договор за поемане на поръчителство от 10.10.2019 г. към Договор за поемане на кредитни ангажименти по линия на овърдрафт кредит No 0018/730/10102019 от 10.10.2019 г., по който ТБСГ АД е Поръчител, с който срокът на Договора за поемане на поръчителство в удължен до 31.05.2023 г. Към 31.12.2022 г. ТБС ЕАД няма усвоени и непогасени средства по овърдрафт и револвиращ лимит. Предоставените и поетите от Дружеството гаранции и задължения са включени в т. XII.9.4. XII.8.2.2 Договори, сключени от Комутел На 21.01.2022 г. Комутел подписва анекс за ежегодно подновяване на сключения през 2015 г. Договор за кредитно улеснение с Raiffeisen Banka AD Beograd (Сърбия) до 31.01.2023 г. Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. l Лимитът за ефективно усвояване на средства по договора под формата на револвиращ кредит за оборотни средства, подлежащ на усвояване на база отделни искания до размера на съответно заложени вземания от клиенти, се запазва в размер на 4,2 00 хил. щатски долара. Лихвените проценти по договора са запазени в размер на 1м. LIBOR + 2.1% за усвоявания в щатски долари и 1м. BELIBOR + 1.5%. за усвоявания в сръбски динари Предоставяните по договора обезпечения включват: • залози на конкретни вземания от определен основен клиент на дружеството, представяни при всяко отделно усвояване; • поръчителство от ТБС ЕАД. Към 31.12.2022 г. усвоените от Комутел средства по договора се равняват на 1,819 хил. лв. През периода остава в сила и Договор за кредитно улеснение за издаване на банкови гаранции с Raiffeisen Banka AD Beograd (Сърбия) от 2016 г. и анекс към него, подписан през 2021 г. със срок до 31.03.2023 г. XII.8.2.3 Договори, сключени от Телелинк Албания Към края на отчетния период Телелинк Албания е страна (заемател) по Договор за паричен заем с ТБС ЕАД (заемодател) от 15.02.2021 г. с лимит до 500 хил. евро, годишен лихвен процент 2.5% и срок до 31.12.2022 г., съгласно анекс от 31.12.2021 г. На 21.12.2022 г. е сключен анекс към договора за удължаване срока на договора до 31.12.2023 г. и промяна на годишния лихвен процент на 4%, считано от 01.01.2023 г. Задълженията по договора не са обезпечени. Към 31.12.2022 г. усвоените от Телелинк Албания средства по договора са в размер на 376 хил. лв. (192 хил. евро). Задълженията и насрещните вземания на ТБС ЕАД по договора имат вътрешен за Групата характер и не участват във формирането на нейните консолидирани активи и пасиви. XII.8.2.4 Договори, сключени от ТБС Македония През отчетния период ТБС Македония продължава да е страна (заемател) по Рамков договор за финансиране и гаранции с Про Кредит Банка АД Скопие от 20.07.2021 г. с лимит до 500 хил. евро, годишен лихвен процент 3% и максимален срок до 15.07.2031 г. Към 31.12.2022 г. ТБС Македония няма усвоени средства по овърдрафт по този договор. През отчетния период е в сила и Договор за паричен заем между ТБС Македония (заемател) и ТБС ЕАД (заемодател) от 15.02.2021 г. с лимит до 2,000 хил. евро, годишен лихвен процент 2.5% и срок до 31.12.2022 г., съгласно анекс от 31.12.2021 г. На 21.12.2022 г. е подписан анекс към договора удължаване срока на договора до 31.12.2023 г., промяна на лимита до 1 , 000 хил. евро и увеличение на годишния лихвен процент на 4%, считано от 01.01.2023 г. Задълженията по договора не са обезпечени. Към 31.12.2022 г. усвоените от ТБС Македония средства по договора са в размер на 489 хил. лв. (250 хил. евро). Задълженията и насрещните вземания на ТБС ЕАД по договора имат вътрешен за Групата характер и не участват във формирането на нейните консолидирани активи и пасиви. XII.8.2.5 Договори, сключени от Телелинк Словения На 22.03.2022 г. е подписан рамков договор за финансиране между Телелинк Словения и UniCredit Banka Slovenija d.d. с лимит до 1,500 хил. евро, годишен лихвен процент 1м. EURIBOR + 1.5% и максимален срок до 31.03 .2023 г. Като обезпечение по този договор е предоставена корпоративна Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. li гаранция от ТБСГ АД в размер на 1,500 хил. евро, одобрена от УС на Дружеството на 15.03.2022 г. Към 31.12.2022 г. усвоените от Телелинк Словения средства по договора се равняват на 1,060 хил. лв. (545 хил. евро ). XII.8.2.6 Договори, сключени от ТБС Хърватска През отчетния период е в сила Договор от 21.09.2021 г. и анекси към него за паричен заем между ТБСГ АД (заемодател) и ТБС Хърватска (заемател) с максимален размер до 1,000 хил. евро и възможност за многократно усвояване и погасяване за срок до 31.12.2023 г. при годишна лихва 2.5%. На 21.12.2022 г. е подписан анекс към договора за увеличаване на максималния размер до 1 500 хил. евро и на годишната лихва до 4%, считано от 01.01.2023 г. Задълженията по договора не са обезпечени. Към 31.12.2022 г. усвоеният заем е в размер на 1,404 хил. лв. (718 хил. евро). Задълженията и насрещните вземания на ТБСГ АД по договора имат вътрешен за Групата характер и не участват във формирането на нейните консолидирани активи и пасиви. XII.8.2.7 Договори, сключени от ТБС Румъния На 21.02.2022 г. е подписан Договор за паричен заем между ТБСГ АД (заемодател) и ТБС Румъния (заемател) с максимален размер до 200 хил. евро и възможност за многократно усвояване и погасяване за срок до 31.12.2022 г. при годишна лихва 2.5%. На 21.12.2022 г. е подписан анекс към договора за и удължаване на срока до 31.12.2023 г., увеличаване на максималния размер до 500 хил. евро и на годишната лихва до 4%, считано от 01.01.2023 г. Задълженията по договора не са обезпечени. Към 31.12.2022 г. усвоеният заем е в размер на 391 хил. лв. (200 хил. евро). Задълженията и насрещните вземания на ТБСГ АД по договора имат вътрешен за Групата характер и не участват във формирането на нейните консолидирани активи и пасиви. XII.8.2.8 Договори, сключени от ТБС САЩ На 28.04.2022 г. е подписан Договор за паричен заем между ТБС EАД (заемодател) и ТБС САЩ (заемател) с максимален размер до 1,000 хил. щатски долара и възможност за многократно усвояване и погасяване за срок до 31.12.2022 г. при годишна лихва 2.5%. На 06. 10 .2022 г. е подписан анекс към договора за удължаване на срока на договора до 31.12.2024 г., увеличаване на максималния размер до 2,000 хил. щатски долара и годишната лихва до 3.5%, считано от 01.11.2022 г. На 21.12.2022 г. е подписан анекс за увеличение на годишната лихва на 4%, считано от 01.01.2023 г. Задълженията по договора не са обезпечени. Към 31.12.2022 г. усвоеният заем е в размер на 1,522 хил. лв. (830 хил. щатски долара). Задълженията и насрещните вземания на ТБС ЕАД по договора имат вътрешен за Групата характер и не участват във формирането на нейните консолидирани активи и пасиви. XII.9 Договори за заем, сключени от Емитента, негово дъщерно дружество или дружество майка, в качеството им на заемодатели XII.9.1 Заеми, отпуснати от Дружеството XII.9.1.1 Договор, сключен с ТБС Хърватска През отчетния период, към подписания на 21.09.2021 г. Договор за паричен заем между ТБСГ АД (заемодател) и ТБС Хърватска /ЕИК 081341811/ (заемател) с максимален размер до 200 хил. евро и възможност за многократно усвояване и погасяване за срок от 12 месеца при годишна лихва 2.5%, са подписани следните анекси: • Анекс No 1 от 29.03.2022 г. за увеличение на лимита до 500 хил. евро и срока на валидност до 31.12.2022 г.; Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. lii • Анекс No 2 от 09.09.2022 г. за увеличение на лимита до 1 000 хил. евро и срока на валидност до 31.12.2023 г.; • Анекс No 3 от 21.12.2022 г. за увеличение на лимита до 1 500 хил. евро и промяна на годишната лихва на 4%, считано от 01.01.2023 г. Към 31.12.2022 г. усвоената главница е в размер на 1,404 хил. лв. (718 хил. евро). Вземанията и насрещните задължения на ТБС Хърватска по договора имат вътрешен за Групата характер и не участват във формирането на нейните консолидирани активи и пасиви. XII.9.1.2 Договор, сключен с ТБС Румъния На 21.02.2022 г. е подписан Договор за паричен заем между ТБСГ АД (заемодател) и ТБС Румъния /ЕИК J40/19800/2021/ (заемател) с максимален размер до 200 хил. евро и възможност за многократно усвояване и погасяване, за срок до 31.12.2022 г. при годишна лихва 2.5%. На 21.12.2022 г. е подписан анекс към договора за и удължаване на срока до 31.12.2023 г., увеличаване на максималния размер до 500 хил. евро и на годишната лихва до 4%, считано от 01.01.2023 г. Задълженията по договора не са обезпечени. Към 31.12.2022 г. усвоеният заем е в размер на 391 хил. лв. (200 хил. евро). Вземанията и насрещните задължения на ТБС Румъния по договора имат вътрешен за Групата характер и не участват във формирането на нейните консолидирани активи и пасиви. XII.9.2 Предоставени гаранции и поемане на задължения от Дружеството Към 31.12.2022 г. и през отчетния период като цяло Дружеството продължава да поддържа ангажиментите си на поръчител, съответно залогодател по следните договори, сключени за обезпечаване на задълженията на ТБС ЕАД / ЕИК 130545438/ по Договор за поемане на кредитни ангажименти по линия за овърдрафт кредит с „Уникредит Булбанк“ АД: • договор за поръчителство с „Уникредит Булбанк“ АД, обезпечаващ всички вземания на банката от ТБС ЕАД, произтичащи от горепосочения договор за кредит и анексите към него, до окончателното им погасяване; • договор за залог на притежаваните от Емитента 100% от акциите в капитала на ТБС ЕАД с „Уникредит Булбанк“ АД, обезпечаващ всички вземания на банката от ТБС ЕАД, произтичащи от горепосочения договор за кредит и анексите към него, до окончателното им погасяване. През отчетния период е била в сила предоставената от Дружеството на 21.01.2021 г. контрагаранция в размер на 10,550 евро, обезпечаваща добро изпълнение на задълженията на ТБС Македония /ЕИК 7385986/ във връзка с договор с Агенция за електронни комуникации, Скопие, Р. Северна Македония до 10.03.2022 г. През отчетния период е била в сила предоставената от Дружеството на 10.12.2021 г. корпоративна гаранция, обезпечаваща задълженията на Телелинк Албания /ЕИК L91803017J/ като клиент, във връзка с доставка на оборудване от Veracomp Хърватска за 145,435.43 долара и срок на валидност до 31.03.2022 г. През отчетния период е била в сила предоставената от Дружеството на 29.01.2021 г. контрагаранция, обезпечаваща гаранция от името на ТБС Македония /ЕИК 7385986/ във връзка с договор за хардуерна платформа за хибриден облак, в полза на Агенция за електронни комуникации, Скопие, Р. Северна Македония, на стойност 105,900 евро със срок на валидност 15.05.2022 г. На 04.08.2022 г. е освободена издадената от Дружеството на 29.12.2020 г. корпоративна гаранция в полза на ТБС Македония /ЕИК 7385986/ в размер на 730,000 щатски долара, обезпечаваща бъдещи Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. liii задължения към TS Europe BVBA, Белгия във връзка с доставка на оборудване на висока стойност при отложено плащане. Към 31.12.2022 г. продължава да е в сила издадената от Дружеството на 01.07.2020 г. корпоративна гаранция в полза на Citi Bank и Cisco Systems International B.V . (Холандия), обезпечаваща възможността за извършване на покупки от страна на Комутел /ЕИК 07554133/ и Телелинк Словения /ЕИК 16434331/ по договори със Cisco Systems International B.V. на оборудване на висока стойност при отложено плащане в размер на до 5,100 хил. щатски долара. Към 31.12.2022 г. продължава да е в сила предоставената от Дружеството на 26.10 .2020 г. контрагаранция, обезпечаваща добро изпълнение на задълженията на ТБС Македония /ЕИК 7385986/ в размер на 22,200 евро, във връзка с договор с Оператор на електропреносни системи, Северна Македония и валидност до 10.11.2023 г. На 15.02.2022 г., Дружеството е издало корпоративна гаранция за 56,554.95 евро за обезпечаване на задълженията на ТБС Хърватска /ЕИК 081341811/ по договори за оперативен лизинг с Уникредит Лизинг Хърватска д.о.о., с валидност до 20.01.2027 г. На 16.03.2022 г. Дружеството е предоставило корпоративна гаранция за обезпечаване на задълженията на Телелинк Словения /ЕИК 16434331/ по Рамков договор за заем No 5074/2022 с Уникредит Банкa Словения д.д., в размер на 1,500,000 евро с годишен лихвен процент 1.5% + 1м. EURIBOR и максимален срок до 19.01.2023 г. На 28.06.2022 г. Дружеството е предоставило корпоративна гаранция в размер на 1,500,000 хърватски куни, обезпечаваща задълженията на ТБС Хърватска /ЕИК 081341811/, във връзка с договор с Zagrebska banka d.d. за издаване на банкови гаранции, с валидност до 28.02.2023 г. На 15.11.2022 г. Дружеството е предоставило контра гаранция в размер на 9,000 евро към Raiffeisen Bank S.A., Румъния, обезпечаваща гаранция за участие в търг на ТБС ЕАД / ЕИК 130545438/ и ТБС Румъния /ЕИК J40/19800/2021/, с валидност до 15.05.2023 г. На 18.11.2022 г. Дружеството е предоставило банкова гаранция в размер на 150,000 евро, обезпечаваща задълженията на ТБС Македония /ЕИК 7385986/, във връзка с договор за овърдрафт с ProCredit Северна Македония, с валидност до 31.05.2024 г. На 06.12.2022 г. Дружеството е предоставило контра гаранция в размер на 31,000 евро към Raiffeisen Bank S.A., Румъния, обезпечаваща гаранция за участие в търг на ТБС ЕАД / ЕИК 130545438/ и ТБС Румъния /ЕИК J40/19800/2021/, с валидност до 03.05.2023 г. XII.9.3 Заеми, отпуснати от дъщерни дружества Към 31.12.2022 г. са в сила следните договори за заеми, отпуснати от дъщерни дружества на Емитента: • Договор за паричен заем от 23.0 3 .2022 г. между ТБС ЕАД (заемодател) и ТБСГ АД /ЕИК 205744019/ (заемател) с лимит до 1,000 хил. лв., отпуснат при условия на револвиране и частично усвояване и погасяване със срок на пълно погасяване до 23.03.2023 г. при годишна лихва в размер на 2.25% годишно върху ползваната част от заема, задълженията по който са погасени изцяло към 31.12.2022 г.; • Договор за паричен заем от 15.02.2021 г. между ТБС ЕАД (заемодател) и Телелинк Албания /ЕИК L91803017J/ (заемател) с лимит до 500 хил. евро, годишен лихвен процент от 2.5% , изменен с анекс от 21.12.2022 г. за удължаване срока на договора до 31.12.2023 г. и промяна на годишния Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. liv лихвен процент на 4%, считано от 01.01.2023 г., задълженията по който не са обезпечени, като към 31.12.2022 г. усвоените от Телелинк Албания средства са в размер на 376 хил. лв. (192 хил. евро); • Договор за паричен заем от 15.02.2021 г. между ТБС ЕАД (заемодател) и ТБС Македония /ЕИК 7385986/ (заемател) с лимит до 2,000 хил. евро и лихва в размер на 2.5%, изменен с анекс от 21.12.2022 г. за удължаване срока на договора до 31.12.2023 г., промяна на лимита до 1,000 хил. евро и увеличение на годишния лихвен процент на 4%, считано от 01.01.2023 г. задълженията по който не са обезпечени, като към 31.12.2022 г. усвоените от ТБС Македония средства са в размер на 489 хил. лв. (250 хил. евро). • Договор за паричен заем между от 28.04.2022 г. между ТБС EАД (заемодател) и ТБС САЩ /ЕИК 87- 3162431/ (заемател) с максимален размер до 1,000 хил. щатски долара при годишна лихва 2.5%, изменен с анекс от 06.12.2022 г. за увеличаване на максималния размер до 2,000 хил. щатски долара, удължаване на срока на договора до 31.12.2024 г. и увеличение на годишната лихва на 3.5%, считано от 01.11.2022 г., и анекс от 21.12.2022 г. за увеличение на годишната лихва на 4%, считано от 01.01.2023 г., задълженията по който не са обезпечени, като към 31.12.2022 г. усвоеният от ТБС САЩ заем е в размер на 1,522 хил. лв. (830 хил. щатски долара). Всички вземания и съответните задължения по горепосочените договори имат вътрешен за Групата характер и не участват във формирането на нейните консолидирани активи и пасиви. XII.9.4 Предоставени гаранции и поемане на задължения от дъщерни дружества Към 31.12.202 2 г. дъщерното дружество ТБС ЕАД е предоставило следните гаранции, обезпечаващи задължения на трети страни във връзка с изпълнение на проекти от Групата: XII.10 Използване на средствата от извършена нова емисия ценни книжа през отчетния период През отчетния период Дружеството не е емитирало и няма постъпления от нови акции, други ценни книжа или опции върху тях. Гаранция, обезпечеваща: ЕИК Вид гаранция Сума (BGN) Крайна дата Консорциум Дигитална раница ДЗЗД 180705429 добро изпълнение 258,368.81 30.9.2024 Консорциум Сигурни граници Телесек ДЗЗД 177158206 добро изпълнение 39,152.25 30.12.2024 Консорциум Сигурни граници Телесек ДЗЗД 177158206 добро изпълнение 151,277.00 27.2.2026 Консорциум Систел ДЗЗД 177424500 добро изпълнение 212,121.21 29.10.2023 Консорциум Систел ДЗЗД 177424500 добро изпълнение 212,121.21 29.10.2023 Консорциум Систел ДЗЗД 177424500 добро изпълнение 710,000.00 1.9.2024 Консорциум Систел ДЗЗД 177424500 добро изпълнение 73,966.80 31.12.2023 Консорциум Телелинк Груп ДЗЗД 177239104 добро изпълнение 66,238.86 17.6.2024 Консорциум Технолинк ДЗЗД 177359593 добро изпълнение 28,834.89 31.8.2023 ТБС Македония 7385986 добро изпълнение 378,453.12 31.7.2023 ТБС Македония 7385986 добро изпълнение 1,513,812.50 31.7.2023 ТБС Македония 7385986 контрагаранция 135,433.97 15.10.2024 ТБС Румъния J40/19800/2021 контрагаранция 22,276.24 15.1.2023 ТБС Хърватка 81341811 добро изпълнение 260,777.35 1.2.2023 Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. lv XII.11 Анализ на съотношението между постигнатите финансови резултати, отразени във финансовия отчет за годината, и по - рано публикувани прогнози за тези резултати На 2 4.03.2022 г. Емитентът разкрива в рамките на проведено дигитално събитие „Очаквано развитие и стратегически акценти 2022- 2026 г.“ и публикува на уеб страницата си презентация, включваща бюджетираните консолидирани финансови резултати за цялата финансова 2022 г., посочени в колона „Бюджет (Б)“ на приложената по - долу таблица („Бюджета“). На 30.09.2022 г. Емитентът разкрива в рамките на проведено дигитално събитие „Финансов преглед на първото полугодие на 2022 и актуални насоки за 2022- 2026 г.“ и публикува на уеб страницата си презентация, включваща актуализирана прогноза на консолидираните финансови резултати за 202 2 г., посочени в колона „Актуализирана прогноза (АП)“ на приложената по- долу таблица („Актуализираната прогноза“). Отклоненията на постигнатите фактически консолидирани резултати за 2022 г. , Бюджета и Актуализираната прогноза са представени в раздел „Окончателни резултати за 2022 г.“ на същата таблица. млн. евро хил. лв. млн. евро хил. лв. млн. евро хил. лв. % откл. от Б % откл. от АП Нетни приходи от продажби 95.5 186,782 83.4 163,116 79.3 155,163 -17% -5% Брутна печалба 16.9 33,054 15.6 30,511 15.6 30,574 -8% 0% Разходи за маркетинг и продажби -6.4 -12,517 -5.6 -10,953 -5.4 -10,613 -15% -3% Общи и административни разходи -4.1 -8,019 -3.9 -7,628 -3.9 -7,587 -5% -1% ППДЛА (EBITDA) 8.0 15,647 8.0 15,647 8.0 15,623 0% 0% Оперативна печалба 6.4 12,517 6.2 12,126 6.4 12,465 0% 3% Нетна печалба 5.4 10,561 5.5 10,757 5.6 10,932 4% 2% Приходи по страни/региони: България 61.9 121,193 55.6 108,744 51.8 101,307 -16% -7% Средни Западни Балкани 27.2 53,254 25.7 50,265 25.4 49,735 -7% -1% Югозападни Балкани 5.9 11,551 2.0 3,912 2.1 4,042 -65% 3% Румъния 0.3 587 0.0 0 0.0 0 -100% 0% Германия и САЩ 0.1 196 0.1 196 0.0 79 -60% -59% Приходи по технологични групи: Решения за телеком оператори 20.5 40,137 15.7 30,780 18.1 35,470 -12% 15% Корпоративни мрежи 27.4 53,646 20 39,211 17.0 33,200 -38% -15% Частни облачни решения 24.6 48,164 19.8 38,818 18.1 35,342 -27% -9% Публични облачни решения 0.4 783 0.5 980 0.8 1,485 90% 52% Модерно работно място 6.2 12,139 7 13,724 7.0 13,609 12% -1% Компютри и периферия 0.4 783 1 1,961 1.3 2,587 230% 32% Програмни услуги 5.9 11,551 6.9 13,528 6.0 11,748 2% -13% Хиперавтоматизация 0.2 392 0.2 392 0.2 472 21% 20% Информационна сигурност 6.9 13,509 9.5 18,625 8.4 16,491 22% -11% IoT 0.3 587 0.7 1,372 0.6 1,085 85% -21% Други 2.6 5,090 1.9 3,725 1.9 3,674 -28% -1% * По страна / регион на фактуриране. Окончателни резултати за 2022 г. Показатели Бюджет (Б) Актуализирана прогноза (АП) Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. lvi Видно от установените съотношения, реализираните консолидирани приходи за 2022 г. са значително по- ниски в сравнение с Бюджета и умерено по - ниски от Актуализираната прогноза, като се отклоняват от тях съответно със 17 % и 5% основно в резултат от по - бавното от очакваното развитие на продажбите към публичния сектор. Същевременно, Групата отбелязва значително по - малко изоставане от Бюджета по отношение на брутната печалба (8%) и постига без съществено отклонение стойността на този показател, заложена в Актуализирана прогноза, като реализира марж на брутна рентабилност, надхвърлящ с 2% заложения в Бюджета и с 1% заложения в Актуализираната прогноза. В допълнение са отчетени значително по-ниски разходи за маркетинг и продажби, отклоняващи се с 15% от заложените в Бюджета и 3 % от съответната Актуализирана прогноза, както и умерени съкращения на прогнозираните общи и административни разходи с 5% спрямо Бюджета и 1% спрямо Актуализирана прогноза. В резултат, Групата постига без съществено отклонение заложената в Бюджета и Актуализираната прогноза EBITDA , като освен това отчита леко преизпълнение (съответно с 4% и 2%) на заложените в тях стойности на нетната печалба благодарение на по - ниските нетни финансови разходи, отразяващи положителния нетен ефект от валутно курсови операции за периода. В териториален аспект, реализираните приходи показват съществени отрицателни отклонения от Бюджета по всички основни географски направления, като се отклоняват и спрямо Актуализираната Прогноза за продажбите от България. Отклоненията в България и Югозападните Балкани произтичат основно от по-бавното от очакваното развитие на продажбите към публичния сектор, включително забавянето на процесите по присъединяване на Македония и Албания към ЕС, докато изоставането в регион Средни Западни Балкани е свързано предимно с по- ниските от очакваното инвестиции на основни клиенти от телекомуникационния сектор. В продуктов аспект, основните фактори за изоставането от прогнозираните приходи са Корпоративните мрежи и Частните облачни решения, повлияни в най - висока степен от по - бавното от очакваното развитие в публичния сектор. Въпреки че надвишават Актуализираната прогноза, продажбите на Решения за телеком оператори остават значително под първоначалния Бюджет основно във връзка с отбелязаното изоставане от очакваните разходи на телеком операторите, обслужвани от регион Средни Западни Балкани. Обратно, въпреки умереното им изоставане от Актуализираната прогноза, приходите от Програмни услуги изпълняват, а тези от Информационна сигурност преизпълняват първоначалния Бюджет, като се утвърждават сред водещите фактори за диверсификация на продуктовия микс на Групата през 2022 г. Положителна роля в това отношение изиграват и повечето от останалите технологични направления на Групата, като всички освен категория Други преизпълняват първоначалния си Бюджет. XII.12 Политиката за управлението на финансовите ресурси, възможности за обслужване на задълженията, евентуални заплахи и мерки за тяхното отстраняване Политиката на управление на финансовите ресурси с оглед навременно и надлежно посрещане на задълженията на дружествата от Групата се основава на осигуряването на налични средства от следните основни източници: • приходи от продажби към трети лица, които са основен източник за всички дъщерни дружества от Групата, осъществяващи непосредствена оперативна дейност в областта на ИКТ; Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. lvii • приходи от продажби към други дружества от Групата, които са спомагателен източник за дъщерните дружества от Групата, осъществяващи непосредствена оперативна дейност в областта на ИКТ, и основен източник за ТБСГ АД на самостоятелна основа; • приходи от дивиденти от преки участия в капитала на дъщерни дружества от Групата, които са значителен източник за ТБСГ АД на самостоятелна основа; • финансиране на недостига на средства за покриване на задължения към трети лица и други дружества от Групата чрез овърдрафт и револвиращи кредитни лимити по кредитни линии, договорени с водещи местни банки, които са значим резервен източник за ТБСГ АД и дъщерните дружества ТБС ЕАД , Комутел и Телелинк Словения и допълващ такъв за ТБС Македония и ТБС Хърватска; • финансиране на недостига на средства за покриване на задължения към трети лица и други дружества от Групата чрез заеми от водещи дъщерни дружества от Групата, които са значим настоящ или потенциален спомагателен източник за ТБСГ АД и за всички дружества от Групата освен ТБС ЕАД и Комутел на самостоятелна основа. Очаква се горепосочените източници да бъдат достатъчни за покриването на потребностите от оборотни средства и покупки на дълготрайни активи от общ характер в хода на обичайната дейност на дружествата от Групата, както и за изплащането на дивиденти и обратното изкупуване на акции за целите на стимулиране на ръководния състав и служителите от страна на ТБСГ АД. Независимо от това, Дружеството и дружествата от Групата продължават да осъществяват постоянен мониторинг и планиране на финансовите ресурси, като имат готовност за своевременното договаряне или предоговаряне на съществуващи и нови кредитни улеснения в случай на необходимост. XII.13 Оценка на възможностите за реализация на инвестиционните намерения, разполагаеми средства и възможни промени в структурата на тяхното финансиране Към датата на настоящия Доклад, планираните инвестиции за целите на основната дейност на Групата са свързани основно с продължаващите покупки на оборудване от ТБС ЕАД с цел предоставяне за ползване от клиенти по дългосрочни договори за управлявани услуги. Съгласно установената практика, ТБС ЕАД възнамерява да финансира горепосочените инвестиции със собствени средства и/или договори за финансов лизинг, аналогични на сключените през предходни периоди, когато такова финансиране е необходимо и/или целесъобразно. Във връзка с продуктовото развитие на Групата ръководството предвижда умерено увеличение на инвестиционните разходи за развойна дейност в областта на Интернет на нещата. Съгласно обичайната практика се очаква тази дейност бъде осигурени предимно с вътрешни ресурси. Групата възнамерява да запази политиката си на ползване на превозни средства предимно по договори за оперативен лизинг, без да извършва инвестиционни разходи за тяхното придобиване. Доколкото в изключение от тази политика могат да възникнат покупки на автомобили, те следва да бъдат извършени при наличието на осигурено финансиране чрез средносрочен целеви банков кредит или финансов лизинг. Дружествата от Групата предвиждат умерени по размер покупки на други дълготрайни активи, включително компютърна техника, машини, оборудване и софтуер за общо осигуряване на служителите, вътрешната ИТ инфраструктура и други обичайни изисквания на дейността. Очакванията Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. lviii са наличните средства и генерираните бъдещи парични потоци да бъдат достатъчни за покриването на тези инвестиционни разходи, без да се прибягва до кредитни инструменти за тяхното финансиране. Във връзка с потенциалните придобивания на дялове в други дружества съгласно т. VIII.4 от настоящия Доклад, ръководството на Дружеството отчита, че капиталови инвестиции, надхвърлящи наличните му финансови ресурси и очакваните нетни парични потоци от обичайната му дейност, следва да бъдат предприемани само след осигуряването на допълнителни средства от вътрешногрупови заеми, дългово финансиране от трети лица и/или увеличения на капитала. XII.14 Информация за настъпили промени през отчетния период в основните принципи за управление на емитента и на неговата икономическа група През отчетния период не са внасяни промени в основните принципи на управление на Дружеството и Групата. XII.15 Информация за основните характеристики на системите за вътрешен контрол и управление на риска на Емитента във връзка с процеса на финансово отчитане Информацията се разглежда в т. 3 от Декларация за корпоративно управление, съгласно чл. 100н, ал. 8 от ЗППКЦ, която е отделен документ, публикуван заедно с настоящия Доклад. XII.16 Информация за настъпили промени в управителните органи на Дружеството На 29.06.2022 г. ОСА приема решение за промяна в състава на НС на Дружеството, като освобождава Бернар Жан Люк Москени по негово искане и на негово място избира Борис Немсич за член на НС с мандат, равен на остатъка от срока, за който са избрани останалите членове на НС. На 04.10.2022 г. НС избира Борис Немсич за председател на НС и Ханс ван Хувелинген - за заместник- председател на НС. През отчетния период не са извършвани други промени в състава или правомощията на НС и УС на Дружеството. XII.17 Информация за размера на възнагражденията, наградите и/или ползите на всеки от членовете на управителните и на контролните органи за отчетната финансова година, изплатени от емитента, който не е публично дружество, съответно лицето по § 1д от допълнителните разпоредби на ЗППЦК, и негови дъщерни дружества, независимо от това, дали са били включени в разходите на емитента, който не е публично дружество, съответно лицето по § 1д от допълнителните разпоредби на ЗППЦК, или произтичат от разпределение на печалбата С оглед на това, че ТБСГ АД е публично дружество, информация за възнагражденията на членовете на управителните и контролни органи е предоставена съгласно чл. 100н, ал. 4, т. 5 от ЗППЦК в Доклад за Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. lix изпълнение на политиката за възнаграждения към индивидуалния годишен отчет на Дружеството , оповестен на 30.03.2023 г . XII.18 Притежавани от членовете на управителните органи, прокуристите и висшия ръководен състав акции на Емитента XII.18.1 Акции на Емитента, притежавани от членове на неговите управителни органи През отчетния период членове на УС не са прехвърляли или придобивали акции на Дружеството. Към 31.12.2022 г., членовете на УС продължават да притежават общо 142,924 бр. акции, представляващи 1.14% от регистрирания капитал на Дружеството. През отчетния период членове на НС не са прехвърляли или придобивали акции на Дружеството. Към 31.12.2022 г., членовете на НС продължават да притежават общо 502,561 бр. акции, представляващи 4.02% от регистрирания капитал на Дружеството. Към датата на настоящия Доклад Дружеството не е издавало и няма членове на УС, НС и/или висшия му ръководен състав, притежаващи опции върху акции от неговия капитал или други емитирани от него ценни книжа. XII.18.2 Акции на Емитента, притежавани от членове на управителните органи на дъщерни дружества Към 31.12.202 2 г. следните членове на управителните и контролните органи на дъщерни дружества на Емитента, различни от членовете на НС и УС на Дружеството, притежават акции от неговия капитал: • Йорданка Кленовска, член на Съвета на директорите на ТБС ЕАД, притежаваща дял от 0.0 1%; • Боби Цветковски, Управител на ТБС Македония, притежаващ дял от 0.003%; • Иво Русев, член на Съвета на директорите на ТБС ЕАД, притежаващ дял от 0.002% 31.12.2022 % 31.12.2021 % Иван Житиянов 133,258 1.07% 133,258 1.07% Теодор Добрев 4,996 0.04% 4,996 0.04% Орлин Русев 284 0.00% 284 0.00% Николета Станаилова 3,352 0.03% 3,352 0.03% Гойко Мартинович 1,034 0.01% 1,034 0.01% Общо 142,924 1.14% 142,924 1.14% * % от регистрирания капитал Акции на членовете на УС (бр.) Притежавани към 31.12.2022 % 31.12.2021 % Борис Немсич 0 0.00% - - Ханс Ван Хувелинген 900 0.01% 900 0.01% Иво Евгениев 501,661 4.01% 501,661 4.01% Бернар Москени* 0 0.00% 0 0.00% Общо 502,561 4.02% 502,561 4.02% * % от регистрирания капитал ** не е бил член към 31.12.2021 г. *** не е член към 31.12.2022 г. Акции на членовете на НС (бр.) Притежавани към Консолидиран годишен доклад за дейността 2022 г. lx Към датата на настоящия Доклад Дружеството не е издавало и няма членове на управителните и контролните органи и висшия ръководен състав на негови дъщерни дружества, притежаващи опции върху акции от неговия капитал или други емитирани от него ценни книжа. XII.19 Информация за известни на Дружеството договорености, в резултат на които, в бъдещ период могат да настъпят промени в притежавания относителен дял акции от настоящи акционери Към датата на настоящия Доклад на ръководството на Дружеството не e е известно да са в сила ангажименти по договорености, в резултат на които, в бъдещ период могат да настъпят промени в притежавания относителен дял акции от настоящи акционери. XII.20 Информация за висящи съдебни, административни или арбитражни производства, касаещи задължения или вземания на Емитента в размер най - малко 10 на сто от собствения му капитал Към датата на настоящия Доклад, няма висящи съдебни, административни или арбитражни производства, по които Дружеството да е страна и/или касаещи негови задължения или вземания в размер 10 или повече на сто от собствения му капитал. XII.21 Данни за директора за връзки с инвеститорите Към датата на настоящия Доклад Директор за връзки с инвеститорите на Дружеството е Иван Даскалов, с телефон за контакт +359 2 9882413 и електронна поща [email protected] . XII.22 Нефинансова декларация Към 31.12.20 22 г. и датата на настоящия Доклад нито Дружеството, нито Групата на консолидирана основа надвишават критерия на чл. 19а и чл. 29а на Директива 2014/95/ЕС на Европейския парламент и на Съвета и чл. 41 от Закона за счетоводството за среден брой служители през финансовата година от 500 души. По тази причина за Дружеството и Групата като цяло не възниква задължение за включване на нефинансова декларация в консолидирания доклад за дейността. XII.23 Друга информация по преценка на Дружеството Дружеството счита, че не е налице друга информация за Групата освен включената в настоящия Доклад , Декларацията за корпоративно управление и Консолидирания финансов отчет, която да не е публично оповестена и която би била от съществено значение за вземането на обосновани инвестиционни решения от акционерите и потенциалните инвеститори в Дружеството. Дата на съставяне: 02.05.2023 г. ______ Иван Житиянов, „Телелинк Бизнес Сървисис Груп“ АД стр. 1 от 17 ДЕКЛАРАЦИЯ ЗА КОРПОРАТИВНО УПРАВЛЕНИЕ НА „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД КЪМ КОНСОЛИДИРАН ГОДИШЕН ФИНАСОВ ОТЧЕТ СЪГЛАСНО ИЗИСКВАНЕТО НА РАЗПОРЕДБИТЕ НА ЧЛ. 100Н, АЛ. 8 ОТ ЗППЦК стр. 2 от 17 Информация относно прилагане на Националния Кодекс за Корпоративно управление „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД, след вписването си като публично дружество с решение на КФН от 28.11.2019 г. , спазва по целесъобразност Националния кодекс за корпоративно управление и осъществява дейността си в съответствие с принципите и разпоредбите на кодекса. „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД не прилага практики на корпоративно управление, в допълнение на Националния кодекс за корпоративно управление. Прилагане на Националния кодекс за корпоративно управление До 28.11.2019 г. „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД не притежава статут на публично дружество, поради което дейността му е осъществявана в съответствие с разпоредбите на Търговския закон, Закона за счетоводството, добрите корпоративни практики, приложими за бранша, в който оперира. След вписването му като публично дружество, респективно след допускане на акциите му до търговия на регулиран пазар, организиран и поддържан от „Българска фондова борса“ АД, дейността на Управителния и Надзорния съвет на „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД е осъществявана в съответствие с нормативните изисквания, заложени в ЗППЦК и актовете по прилагането му, в устава на дружеството, както и в Националния кодекс за корпоративно управление. Корпоративното ръководство на „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД e предприело всички необходими правни и фактически действия през 2021 г. за пълно изпълнение на всички препоръки на Кодекса. Корпоративното ръководство на „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД осъзнава, че устойчивото развитие е постигане на баланс между социалните и екологичните принципи, като социално оправдано и екологосъобразно икономическо развитие и затова се ангажира с установяване на конкретни действия и политики относно устойчивото развитие на компанията, включително, но не само, разкриването на информация, свързана със социални и екологични аспекти от дейността си. Като технологична компания, „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД се стреми да предоставя „технология с цел“, която прави производството по- чисто, а инфраструктурата – енергийно по- ефективна. По този начин ние помагаме на клиентите, градовете и държавите да постигнат индивидуалните си цели за устойчивост, за да създадат различни ползи за служителите, хората и обществото като цяло. Нашите непрекъснати усилия в областта на опазването на околната среда следват и изпълняват насоките и изискванията на международен стандарт ISO 14001:2015 „Системи за управление по отношение на околната среда. Изисквания с указания за прилагане“ Корпоративното ръководство на „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД при изпълнение на своите функции, работи за определяне на цели за устойчиво развитие и модел за тяхното постигане и отчитане. Съществуват препоръки на Кодекса, които са неприложими за „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД поради структурата на капитала, организацията на дейността и цялостната концепция за корпоративното управление на дружеството. Неприложимостта на препоръките са описани в декларация със съответно основание за неприложимостта. Кодексът се прилага на основата на принципа „спазвай или обяснявай”. Това означава, че дружеството спазва Кодекса, а в случай на отклонение, неговото ръководство следва да изясни причините за това. стр. 3 от 17 І. Корпоративни ръководства „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД (или наричано за краткост „Дружеството“) е дружество с двустепенна система на управление. Дружеството се управлява и представлява от Управителен съвет, под контрола на Надзорен съвет. Към датата на изготвяне на настоящия документ , членове на Управителния съвет са: Иван Красимиров Житиянов – Председател и изпълнителен член на УС Теодор Димитров Добрев – член на УС Орлин Емилов Русев – член на УС Николета Еленкова Станаилова – член на УС Гойко Мартинович – член на УС Към датата на изготвяне на настоящия документ, членове на Надзорния съвет са: Борис Нечсич - Председател на НС, избран от ОСА от 29.06.2022 Ханс ван Хувелинген – Зам. председател на НС Иво Евгениев Евгениев - член на НС Функции и задължения на Управителния съвет Управителният съвет управлява Дружеството под контрола на Надзорния съвет, като осъществява своите права и задължения в съответствие с изискванията на закона, Устава и Правилника за работата си. Управителният съвет на Дружеството взема решения, като своя изключителна компетентност, за: 1. закриване или прехвърляне на предприятия на дъщерните дружества на Дружеството или на значителни части от тях; 2. съществена промяна в дейността на дружеството; 3. съществени организационни промени; 4. откриване и закриване на клонове и представителства на дружеството в страната и чужбина; 5. придобиване, прекратяване или друго разпореждане с акции, други ценни книжа, дялове или дялово участие в търговски дружества в страната и чужбина, както и в юридически лица с нестопанска цел; 6. образуване на парични фондове и реда за набирането и разходването им; 7. извършване на сделки по чл. 236 от Търговския закон; 8. придобиване и отчуждаване на недвижими имоти и вещни права върху тях; 9. изготвяне, приемане и подписване на проспект за публично предлагане на ценни книжа, издадени от дружеството; 10. избор и освобождаване на инвестиционни посредници, които да поемат и/или администрират емисия ценни книжа, издадена от дружеството, която ще бъде обект на публично предлагане; 11. приемане и представяне на годишния финансов отчет на дружеството, годишния доклад за дейността и доклада на регистрираните одитори на Надзорния съвет; 12. приемане на годишния консолидиран финансов отчет на дружеството; стр. 4 от 17 13. приемане на годишен бюджет и бизнес план на дружеството и/или негово дъщерно дружество, както и изменения на годишен бюджет и бизнес план; 14. взима решения за сделки или действия, които не попадат в обичайната търговска дейност на дружеството, и сделки, които не са сключени при пазарни условия; 15. взимане на банкови кредити; 16. прехвърляне на правата по извършване на разрасналата се дейност на дружеството и пряко свързаните е него лица, на лице, което не е изключителна собственост на дружеството или на пряко свързано с дружеството лице; 17. всяко прехвърляне, отдаване под наем или учредяване на право на плодоползване , наем, залог, ипотека или други тежести върху имуществото на дружеството и пряко свързаните с дружеството лица; 18. предложение до Общото събрание на акционерите за отделяне на отделни сфери на дейност на дружеството и пряко свързаните с него лица , така че една или повече от тези сфери на дейност да преминат върху дружество или дружества, които не са свързани с дружеството лица, независимо от формата на отделяне на съответната сфера на дейност; 19. сключване или изменение на договори за управление на изпълнителния директор на дружеството; 20. всички други въпроси по управлението на Дружеството , които не са от изключителната компетентност на Общото събрание на акционерите или на Надзорния съвет. Управителният съвет приема решения, ако присъстват най-малко половината от членовете му лично или представлявани от друг член на съвета. Присъстващ член не може да представлява повече от един отсъстващ. Решенията се вземат с обикновено мнозинство. Управителният съвет може да взема решения неприсъствено, в случай че всички членове на съвета заявят писмено съгласието си с тези решения. Управителният съвет се отчита за своята дейност пред Надзорния съвет най - малко веднъж на три месеца. Избор и освобождаване на членове на Управителния съвет Надзорният съвет избира и освобождава членовете на Управителния съвет съобразно закона и Устава на Дружеството, както и в съответствие с принципите за непрекъснатост и устойчивост на работата на Управителния съвет. При предложения за избор на нови членове на Управителния съвет се спазват принципите за съответствие на компетентност на кандидатите с естеството на дейността на Дружеството. Всички членове на Управителния съвет отговарят на законовите изисквания за заемане на длъжността им. Функциите и задълженията на корпоративното ръководство, както и структурата и компетентността му, са в съответствие с изискванията на Кодекса. В договорите за възлагане на управлението, сключвани с членовете на Управителния съвет, се определят техните задължения и задачи, задълженията им за лоялност към Дружеството и основанията за освобождаване. Структура и компетентност на Управителния съвет Броят на членовете и структурата на Управителния съвет се определят съобразно установеното в Устава на Дружеството. Управителният съвет на Дружеството се състои от петима членове, което е оптимален брой с оглед на гарантиране на ефективната дейност на Дружеството. стр. 5 от 17 В състава на Управителния съвет влизат професионалисти с различни компетентности, вкл. такива с финансов и счетоводен опит, технически и технологичен, търговски и мениджърски, с цел да се гарантира професионализма, безпристрастността и независимостта на решенията му във връзка с управлението на Дружеството. Функциите и задълженията на корпоративното ръководство, както и структурата и компетентността му са в съответствие с изискванията на Кодекса. Управителният съвет осигурява надлежно разделение на задачите и задълженията между своите членове за осъществяване на ефективност в дейността на Дружеството, в съответствие с интересите и правата на акционерите. Компетенциите, правата и задълженията на членовете на Управителния съвет следват изискванията на закона, устройствените актове и стандартите на добрата професионална и управленска практика. Членовете на Управителния съвет имат ангажимент да се информират за новите тенденции в областта на корпоративното управление и устойчивото развитие. Членовете на Управителния съвет имат професионален опит и познания в областта на мениджмънта, финансите, търговията и технологиите, които се изискват за заемането на подобна позиция. Повишаването на квалификацията на членовете на Управителния съвет е техен постоянен ангажимент, като те преминават различни обучения, присъстват на международни изложения и семинари и търговски панаири. Членовете на Управителния съвет разполагат с необходимото време за изпълнение на техните задачи и задължения, въпреки че устройствените актове на Дружеството не определят броя на дружествата, в които членовете на Управителния съвет могат да заемат ръководни позиции. Това обстоятелство се съблюдава при предложенията и избора на нови членове на Управителния съвет. Конфликт на интереси Членовете на Управителния съвет избягват и не допускат реален или потенциален конфликт на интереси. Членовете на Управителния съвет незабавно разкриват конфликти на интереси, в случай че такива са налице и осигуряват достъп до информация за сделки между Дружеството или негови дъщерни дружества от една страна и членове на Управителния съвет или свързани с тях лица, от друга страна, чрез представяне на декларация по чл. 114б от ЗППЦК. Изрично в устава на Дружеството-майка е предвидено, че най- късно до започване на заседанието, член на Управителния съвет е длъжен да уведоми писмено Председателя му, че той/тя или свързано с него/нея лице има конфликт на интереси по поставен на разглеждане в дневния ред въпрос и не участва във вземането на решението. През 2020 г. Управителният съвет е разработил процедура за избягване на конфликти на интереси при сделки със заинтересовани лица и разкриване на информация, която процедура се прилага и през 2022 г. Функции и задължения на Надзорния съвет Надзорният съвет на Дружеството взема решения, като своя изключителна компетентност, за: 1. избор и освобождаване на членовете на Управителния 2. съвет и определяне на възнаграждението на членовете на Управителния съвет и Изпълнителните директори; 3. одобрява бизнес плана и годишния бюджет на Дружеството и на дъщерните му дружества; 4. одобрява следните решения на Управителния съвет: стр. 6 от 17 3.1. разпределение на функциите между членовете на Управителния съвет, и овластяването на членове на Управителния съвет да представляват Дружеството; 3.2. откриване и закриване на клонове и представителства на Дружеството в страната и чужбина; 3.3. придобиване, прекратяване или друго разпореждане с акции, други ценни книжа, дялове или дялово участие в търговски дружества в страната и чужбина, както и в юридически лица с нестопанска цел: 3.4. за извършване на сделките по чл. 236 от Търговския закон; 3.5. одобрява Правилата за работа на Управителния съвет и всякакви предложени изменения или допълнения към тях; 3.6. други въпроси, изрично посочени в Правилата за работата на Надзорния съвет. 5. Надзорният съвет има право да иска по всяко време от Управителния съвет да представи информация, отчети или проекто-решения по всички въпроси, които засягат Дружеството. Надзорният съвет има право да проверява всички документи, книги и доклади, касаещи дейността на Дружеството и да изисква писмени и устни сведения по всички въпроси от всички членове на Управителния съвет и от всички служители в Дружеството. Надзорният съвет се събира на заседания поне веднъж на три месеца. Заседанията се свикват от Председателя на Надзорния съвет по негов почин или по искане на член на Надзорния съвет или по искане на член на Управителния съвет, направено чрез Председателя на Управителния съвет. Надзорният съвет приема решения, ако присъстват най-малко половината от членовете му лично или представлявани от друг член на съвета. Присъстващ член не може да представлява повече от един отсъстващ. Решенията се вземат с обикновено мнозинство. Надзорният съвет може да взема решения неприсъствено, в случай че всички членове на съвета заявят писмено съгласието си с тези решения. Избор и освобождаване на членове на Надзорния съвет Членовете на Надзорния съвет се избират и освобождават от Общото събрание на акционерите, съобразно закона и Устава на Дружеството, както и в съответствие с принципите за непрекъснатост и устойчивост на работата на Надзорния съвет. При разглеждане на предложения за избор на нови членове на Надзорния съвет , се спазват принципите за съответствие на компетентността на кандидатите, както се изисква от Националния кодекс за корпоративно управление, прилаган в дейността на Дружеството. Всички членове на Надзорния съвет отговарят на законовите изисквания за заемане на длъжността им. Функциите и задълженията на Надзорния съвет, както и структурата и компетентността му, са в съответствие с изискванията на Кодекса. В договорите за възлагане на управлението, сключвани с членовете на Надзорния съвет, се определят техните задължения и задачи, задълженията им за лоялност към Дружеството и основанията за освобождаване. Структура и компетентност на Надзорния съвет Броят на членовете и структурата на Надзорния съвет се определят в Устава на Дружеството. Надзорният съвет на Дружеството се състои от трима членове, което е оптимален брой с оглед на осъществяването на ефективен контрол върху дейността на Дружеството. стр. 7 от 17 Съставът на Надзорния съвет е структуриран по начин, който да гарантира професионализма, безпристрастността и независимостта на решенията му. Функциите и задълженията на корпоративното ръководство, както и структурата и компетентността му, са в съответствие с изискванията на Кодекса. Компетенциите, правата и задълженията на членовете на Надзорния съвет следват изискванията на закона, устройствените актове и стандартите на добрата професионална и управленска практика, като те имат ангажимент да се информират за новите тенденции в областта на корпоративното управление и устойчивото развитие. Членовете на Надзорния съвет имат подходящи знания и опит, които се изискват за заеманата от тях позиция. Сред тях има специалисти с повече от 20 г. опит в областта на инвестициите и финансите, високите технологии и телекомуникациите. Повишаването на квалификацията на членовете на Надзорния съвет е техен постоянен ангажимент. Членовете на Надзорния съвет разполагат с необходимото време за изпълнение на техните задачи и задължения, въпреки че устройствените актове на Дружеството не определят броя на дружествата, в които членовете на Надзорния съвет могат да заемат ръководни позиции. Това обстоятелство се съблюдава при предложенията и избора на нови членове на Надзорния съвет. Изборът на членовете на Надзорния съвет на Дружеството става посредством прозрачна процедура, която осигурява освен всичко останало навременна и достатъчна информация относно личните и професионалните качества на кандидатите за членове. Като част от материалите за общото събрание, на което се предлага избор на нов член на Надзорния съвет , се представят всички изискуеми от ЗППЦК и Търговския закон декларации, свидетелство за съдимост и професионална биография на кандидата за изборна длъжност. При избора на членове на Надзорния съвет , кандидатите потвърждават с декларация или лично пред акционерите, верността на представените данни и информация. Процедурата по избор се провежда при явно гласуване и отчитане на гласовете „За“, „Против“ и „Въздържал се“. Резултатите от гласуването се оповестяват чрез протокола от Общото събрание на акционерите. Конфликт на интереси Членовете на Надзорния съвет избягват и не допускат реален или потенциален конфликт на интереси. Членовете на Надзорния съвет незабавно разкриват конфликти на интереси и осигуряват достъп до информация за сделки между Дружеството или негови дъщерни дружества, от една страна, и членове на Надзорния съвет или свързани с тях лица чрез представяне на декларацията по чл. 114б от ЗППЦК. Изрично в устава на Дружеството е предвидено, че най-късно до започване на заседанието, член на Надзорния съвет е длъжен да уведоми писмено Председателя му, че той/тя или свързано с него/нея лице има конфликт на интереси по поставен на разглеждане в дневния ред въпрос и не участва във вземането на решението. Възнаграждения на членовете на Надзорния и Управителния съвет Възнагражденията на членовете на Управителния и Надзорния съвети на “Телелинк Бизнес Сървисис Груп” АД са определени от общо събрание на акционерите, като изплащането им е в съответствие с приетата от акционерите политика за възнагражденията. Политиката за възнагражденията на членовете на Надзорния и Управителния съвет на „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД“, разработена от членовете на Надзорния съвет, е приета с тяхно решение на 03.08.2020 г. и е утвърдена от Общо събрание на акционерите на Дружеството, проведено на 10.09.2020 г. стр. 8 от 17 Политиката е влязла в сила от датата на одобрение от Общото събрание на акционерите на Дружеството. От приемането ѝ , до датата на съставяне на настоящия документ, са налице две изменения и допълнения в приетата политика, разработени от членовете на Надзорния съвет и приети с решения на общо събрание на акционерите, проведени съответно на 10.12.2020 г. и на 14.09.2021 г. Дружеството е начислявало и изплащало възнаграждения в съответствие с приетата от общото събрание политика за възнагражденията . Информация относно принципите за формиране на възнагражденията на членовете на Управителния и Надзорния съвет на Дружеството, както и относно техния размер, са оповестени в доклад относно прилагане на политиката за възнагражденията на членовете на Надзорния и Управителния съвет , изготвен в съответствие с изискванията на чл. 12 от Наредба No 48 на КФН от 20.03.2013 г. за изискванията към възнагражденията. В съответствие с изискванията на наредбата, докладът за изпълнение на политиката за възнагражденията е част от писмените материали при провеждане на редовно годишно общо събрание, като на акционерите се предоставя възможност да отправят препоръки към съдържанието и начина на представяне на информацията в доклада. Акционерите имат лесен достъп до информацията за изплатените възнаграждения на членовете на Надзорния и Управителния съвет на „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД“ чрез интернет страницата на Дружеството, където се публикува ежегодно доклада за изпълнение на политиката за възнагражденията, незабавно след приемането му от общото събрание на акционерите. Управителни органи на дъщерните дружества Управителните органи на дъщерните дружества се назначават и освобождават от ръководството на „Телелинк Бизнес Сървисис Груп“ АД, като се спазват правилата за избягване на конфликт на интереси, в случаите когато член на Управителния съвет на контролиращото дружество има интерес от вземането на определено решение. Управителните органи на дъщерните дружества имат право да извършва всички действия и сделки, които са свързани с дейността на дружеството. По отношение на сделките, за сключването на които, съгласно уставите на дружествата, е необходимо решение на друг орган като съвет на директорите, надзорен съвет и/или едноличния собственик , сделките се сключват след наличието на съответното решение. Примерни такива сделки са: • издаване на облигации или други дългови ценни книжа; • всяка продажба, прехвърляне или прехвърляне на дейността на дружеството или действащото предприятие или част от него; • създаване на клонове и представителства на дружеството в страната и чужбина; • сключване на договор или сделка при непазарни условия, включително, но не само, всички сделки със свързани лица; • за придобиване и прекратяване на участия в други търговски дружества в страната и чужбина, както и в юридически лица с нестопанска цел; • установяване или промяна на схеми за разпределение на печалбата, опция за дялово участие или други бонусни схеми за служителите на дружеството ; • всякакви капиталови разходи или разпореждане с активи, които не са одобрени в годишния бюджет и надвишават определен размер ; • вземане на всякакви банкови кредити или заеми, включително лизингови договори; • придобиване или прехвърляне на недвижим имот, тежести върху недвижими имоти; стр. 9 от 17 Конфликт на интереси – дъщерни дружества Членовете на органите на управление на дъщерните дружества от Групата избягват и не допускат реален или потенциален конфликт на интереси. Членовете на органите на управление на дружествата от Групата незабавно разкриват потенциални или реални конфликти на интереси, в случай че такива са налице, като дъщерните дружества уведомяват писмено за възникването им контролиращото ги дружество „Телелинк Бизнес Сървисис Груп“ АД. През 2020 г. Управителният съвет е разработил процедура за избягване на конфликти на интереси при сделки със заинтересовани лица и разкриване на информация, която процедура се прилага и през 2021 г. В изпълнение на разработената процедура и добрите практики, Управителният съвет одобрява сделки на дъщерните си дружества, в случаите когато последните са страна по сделки, в резултат на които придобиват, прехвърлят и предоставят за ползване или като обезпечение свои активи на висока стойност и когато насрещни страни по сделките са заинтересовани лица. Възнаграждения на членовете на Управителни органи на дъщерните дружества Възнагражденията на членовете на управителните органи на дъщерните дружества се определят въз основа на обективни критерии при определяне на възнагражденията на ръководствата на дъщерните дружества, с оглед привличане и задържане на квалифицирани и лоялни членове на управителни органи и мотивирането им да работят в интерес на управляваното от тях дружество и Групата като цяло. ІІ. Описание на системата за вътрешен контрол и управление на риска на „Телелинк Бизнес Сървисис Груп“ АД и Групата във връзка с процеса на финансово отчитане В Дружеството функционира избран от Общото събрание на акционерите Одитен комитет. Процедурите за избор на членове на одитен комитет, начин на функциониране, отчитане и мандат, са описани в „Статут на одитния комитет“ от дата 10.09.2020 г. В Дружествата от Групата е изградена и функционира система за вътрешен контрол и управление на риска, която осигурява на Дружеството холистичен подход на управление, като прилага превантивни (оценка и третиране на риска), контролни (вътрешен контрол) и коригиращи действия (вътрешен одит), които осигуряват механизъм за непрекъснато подобрение на процесите в Дружествата от Групата и гарантират ефективното функциониране на системите за отчетност и разкриване на информация. При описание на основните характеристики на системите за вътрешен контрол и управление на риска e взето предвид, че ЗППЦК и Националния кодекс за корпоративно управление, не дефинират вътрешно- контролна рамка, която публичните дружества в България да следват. Ето защо , за целите на изпълнението на задълженията на дружеството по чл. 100н, ал. 8, т. 4 от ЗППЦК при описанието на основните характеристика на системите, са ползвани рамките на : • Международен одиторски стандарт 315 • Международен стандарт ISO 31000:2018 „Управление на риска. Указания“ • Международен стандарт ISO 31010:2019 „Управление на риска. Методи за оценяване на риска“ стр. 10 от 17 Ръководството спазва следните основни принципи при изграждането, управлението и поддържането на системата за вътрешен контрол и управление на риска: • Осигурява основа за взимане на информирани решения • Изпълнимост и приложимост към дейността на Дружеството • Неразделна част от процесите на Дружеството • Взима предвид човешките, културни и организационни фактори • Компетентност: Управителният съвет на дружеството и лицата, ангажирани с процеса на вътрешен контрол и управление на риска притежават необходимите познания и умения. • Допринася за постоянно подобряване на процесите на Дружеството • Допринася за постигане на целите на Дружеството Вътрешен контрол Целта на вътрешния контрол в Дружествотои Групата е проследяване на функционирането на процесите, изпълнението на възприетите правила, спазване на приложимото законодателство и стандарти, определяне на процеси / области за одитиране, както и индикатори на риска за проследяване. Вътрешната контролна система на финансовото отчитане е базирана на досегашен опит на ръководството, проучвания на добри отчетни и контролни практики, спазване на законови изисквания за гарантиране на ефективното функциониране на системите за отчетност и разкриване на информация. Тя е в постоянен процес на наблюдение и непрекъснато подобрение. Вътрешният контрол се провежда постоянно и осигурява на Управителния съвет на Дружеството данни за взимане на информирано решение по отношение на функционирането на процесите, управлението на рисковете и възможностите, подобрение на контрола и операциите, както и надеждна информация относно спазване на приложимото законодателство и стандарти. Вътрешен контрол се упражнява върху всички дейности, без значение дали са финансови или не. Вътрешният контрол се осъществява чрез постоянно наблюдение на индикатори, вградени в оперативните и управленски процеси на Дружеството и не пречи на оперативната работа. Ръководствата на Дружествата отговарят за изготвянето на годишен финансов отчет, който дава вярна и честна представа за финансовото състояние на предприятието, в съответствие с приложимата счетоводна политика. Отговорността на ръководствата включва и прилагане на система за вътрешен контрол за предотвратяване, разкриване и изправяне грешки и неверни изложения, допуснати в резултат на действия на счетоводната система, базирана на следните основни принципи: • Спазване на счетоводна политика, пълнота и правилност на счетоводната информация, оповестена във финансовите отчети; • Отразяване на всички операции в съответствие със законовите и подзаконови нормативни актове; • Своевременно отразяване на операции и събития, с точния им размер, при изготвянето на финансовите отчети; • Спазване на принципа на предпазливостта при оценката на активите, пасивите, приходите и разходите; установяване и прекратяване на измами и грешки; • Изготвяне на надеждна финансова информация; • Придържане към международните стандарти за финансова отчетност и спазване на „принципа на действащото предприятие“. стр. 11 от 17 Управление на риска Целта на Управлението на риска е да създаде механизъм за взимане на информирани и последователни решения от ръководствата на Дружествата в Група за постигане на устойчиво бизнес развитие на Дружеството. За да се постигне максимална ефективност, процесът по управление на риска е неразделна част от дейностите в Дружествата в Групата, изграден като структуриран подход според вътрешния и външен контекст на организацията и съобразен с динамичните промени, които могат да настъпят в този контекст. За осъществяване на процеса се използва историческа и текуща информация, бъдещо прогнозиране и влиянието, което човешкия фактор може да окаже. Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД постоянно наблюдава и адаптира подхода за управление на риска, за да осигури постоянно подобрение. Подробно описание на рисковете, характерни за дейността на „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД, е представено в раздел „Основни рискове, пред които е изправено дружеството“ от доклада за дейността. Информационна система и свързаните с нея бизнес процеси, съществени за финансовото отчитане и комуникацията В Групата е налице информационна система, съществена за целите на финансовото отчитане, управление на Дружествата и комуникация, която представлява интегрирана цялост от системи, платформи и процедури, които се използват за : • иницииране, отразяване, обработка и отчитане на сделки и операции на дружествата (както и събития и условия) и поддържане на отчетност за свързаните активи, пасиви и собствен капитал; • разрешаване на проблеми с неправилна обработка на сделки и операции; • прехвърляне на информацията от системите за обработка на сделките и операциите в главната книга; • обхващане на информация, съществена за финансовото отчитане на събития и условия, различни от сделки и операции. Експертите от счетоводния екип, работещи с Информационната система на Дружествата и изпълняващи свързаните с нея бизнес процеси , са с необходимата компетентност и ясно разбират индивидуалните роли и отговорности, свързани с вътрешния контрол – своите и на ръководния персонал и разбират по какъв начин дейностите му в информационната система за финансово отчитане, са свързани с работата на други лица и средствата за докладване на изключения към корпоративното ръководство. Откритите канали за комуникация помагат за гарантиране, че изключенията се докладват и за тях се предприемат действия. Текущо наблюдение на контролите Текущото наблюдение на контролите е процес за оценка на ефективността на резултатите от функционирането на вътрешния контрол във времето. То включва своевременна оценка на ефективността на контролите и предприемане на необходимите оздравителни действия. Корпоративното ръководство извършва текущо наблюдение на контролите чрез текущи дейности, отделни оценки или комбинация от двете. Текущите дейности по наблюдение често са вградени в нормалните повтарящи се дейности на дружеството и включват регулярни управленски и надзорни дейности. стр. 12 от 17 ІІІ. Защита правата на акционерите на ТБСГ Корпоративното ръководство на ТБСГ гарантира равнопоставеното третиране на всички акционери, включително миноритарните и чуждестранните акционери, защитава техните права, както и улеснява упражняването им в границите, допустими от действащото законодателство и в съответствие с разпоредбите на устройствените актове на Дружеството. Поканата за общото събрание на ТБСГ съдържа изискуемата съгласно Търговския закон и ЗППЦК информация, както и допълнителна информация относно упражняване правото на глас и възможността да бъдат добавяни нови точки в дневния ред по реда на чл. 223а от ТЗ. Корпоративното ръководство осигурява информираност на всички настоящи и бъдещи инвеститори чрез публикуване на електронната страница на Дружеството, както и на избраната от Дружеството информационна агенция за предоставяне на регулирана информация (X3 News), информация за финансовите резултати на Дружеството, както и за предстоящи корпоративни събития (като провеждане на общо събрание, разпределяне на дивидент и др.). Общо събрание на акционерите Всички акционери са информирани за правилата, съгласно които се свикват и провеждат общите събрания на акционерите, включително процедурите за гласуване, чрез Устава на Дружеството, както и чрез покана за всяко конкретно общо събрание на акционерите. Корпоративното ръководство предоставя достатъчна и навременна информация относно датата и мястото на провеждане на общото събрание, както и пълна информация относно въпросите, които ще се разглеждат и решават на събранието. Поканата и материалите за общото събрание на акционерите се оповестява чрез Екстри Нюз и достига до обществеността, Комисията за финансов надзор и регулирания пазар на ценни книжа. С оглед улесняване упражняването на правата от страна на трансгранични акционери, Дружеството предоставя на Централен депозитар съобщения за предстоящи корпоративни събития. След представяне на поканата и материалите за общото събрание на акционерите , същите са достъпни и на електронната страница на Дружеството. Акционерите с право на глас имат възможност да упражняват правото си на глас в Общото събрание на Дружеството лично или чрез представители и чрез кореспонденция. Като част от материалите за Общото събрание на акционерите, корпоративното ръководство предоставя образец на пълномощно, Правила за гласуване чрез пълномощник, декларация за гласуване чрез кореспонденция и Правила за гласуване чрез кореспонденция. Управителният съвет осъществява ефективен контрол, като създава необходимата организация за гласуването чрез кореспонденция или чрез упълномощените лица в съответствие с инструкциите на акционерите и по разрешените от закона начини. Със заповед на Изпълнителния директор се определя състав на мандатна комисия, която регистрира акционерите за всяко конкретно общо събрание. Ръководството на Общото събрание следи стриктно за законосъобразното провеждане на Общото събрание, включително и за начина на гласуване на упълномощените лица. При констатиране на разлики във волята на упълномощителя и вота на упълномощеното лице, това обстоятелство се вписва в протокола и съответно се зачита волята на упълномощителя. Управителният съвет организира процедурите и реда за провеждане на Общото събрание на акционерите по начин, който не затруднява или оскъпява ненужно гласуването. стр. 13 от 17 С оглед максимално улесняване упражняване на правото на глас на акционери в ситуация на здравна криза, в устава на Дружеството се въведе допълнителен способ за упражняване на право на глас чрез кореспонденция. В допълнение, дружеството осигурява възможност на акционерите си, които не могат да присъстват лично на общото събрание, нито да упражнят правото си на глас чрез кореспонденция или пълномощник, да наблюдават в реално време събранието, без да имат възможност да упражняват право на глас. Целта е информацията за вземаните решения от страна на акционерите, както и отговорите на ръководството по поставени в хода на събранието въпроси за финансовото състояние на Дружеството, да достига до всички лица, придобили акции от капитала на “Телелинк Бизнес Сървисис Груп” АД. Материали за Общото събрание на акционерите Текстовете в писмените материали, свързани с дневния ред на Общото събрание , са конкретни и ясни и не въвеждат акционерите в заблуждение. Те са на разположение на акционерите от деня на обявяването на поканата за свикването му в Търговския регистър и се публикуват на сайта на Дружеството. Всички предложения относно основни корпоративни събития се представят като отделни точки в дневния ред на Общото събрание, в т.ч. предложението за разпределяне на печалба. Управителният съвет , съгласно действащото законодателство, съдейства на акционерите, имащи право да включват допълнителни въпроси и да предлагат решения по вече включени въпроси в дневния ред на Общото събрание, като извършват всички необходими правни и фактически действия за оповестяване на добавените допълнително въпроси в дневния ред на вече свикано общо събрание. Управителният съвет гарантира правото на акционерите да бъдат информирани относно взетите решения на Общото събрание на акционерите чрез оповестяване на Протокола от общото събрание на акционерите чрез избраната медийна агенция. Еднакво третиране на акционери от един клас Съгласно ЗППЦК , Устава на Дружеството и вътрешните актове на Дружеството , всички акционери от един клас се третират еднакво, както и всички акции в рамките на един клас дават еднакви права на акционерите от същия клас. Управителният съвет гарантира предоставянето на достатъчно информация на инвеститорите относно правата, които дават всички акции от всеки клас преди придобиването им чрез публикуваната информация на електронната страница на Дружеството, както и чрез провеждане на разговори и персонални срещи с ръководството и/или директора за връзки с инвеститорите. Консултации между акционерите относно основни акционерни права Управителният съвет не препятства акционерите, включително институционалните такива, да се консултират помежду си по въпроси, които се отнасят до упражняването на техните основни акционерни права, по начин, който не допуска извършване на злоупотреби. Сделки на акционери с контролни права и сделки на злоупотреба Управителният съвет не допуска осъществяването на сделки с акционери с контролни права, които нарушават правата и/или законните интереси на останалите акционери, включително при условията на договаряне сам със себе си. При извършването този вид сделки е необходимо изрично решение на Управителния съвет, като заинтересованите лица се изключват от гласуването. При индикации за стр. 14 от 17 преминаване на законоустановените прагове по чл. 114, ал. 1 от ЗППЦК, Управителният съвет изготвя мотивиран доклад и инициира свикването и провеждането на общо събрание на акционерите, на което сделките да бъдат подложени на гласуване. ІV. Разкриване на информация от ТБСГ Управителният съвет е разработил „Правила за разкриване на вътрешна информация и относно вътрешните лица“ за „Телелинк Бизнес Сървисис Груп“ АД, които са в сила от 26.05.2020 г. и се прилагат във всички дружества в Групата. Въз основа на тези правила, УС на „Телелинк Бизнес Сървисис Груп“ АД изисква от управителните органи на дъщерните си дружества предварителна информация за предстоящи сделки на висока стойност и когато в тях участват заинтересовани лица. Документът е разработен в съответствие със законовите изисквания и устройствените актове на Дружеството. В съответствие с възприетите правила, корпоративното ръководство е създало и поддържа система за разкриване на информация . Към датата на настоящия документ, изискването на разкриване на нефинансова информация, не е приложимо за „Телелинк Бизнес Сървисис Груп“ АД. Системата за разкриване на информация гарантира равнопоставеност на адресатите на информацията (акционери, заинтересовани лица, инвестиционна общност) и не позволява злоупотреби с вътрешна информация. Вътрешната информация се оповестява в законоустановените форми, ред и срокове чрез избраната медийна агенция. Дружеството ползва единна точка за разкриване на информация по електронен път, като по този начин информацията достига едновременно и в некоригиран вид до обществеността, КФН и регулирания пазар на ценни книжа. Информация в некоригиран вид и в същия обем се публикува и на електронната страница на Дружеството. По този начин , Дружеството гарантира, че системата за разкриване на информация осигурява пълна, навременна, вярна и разбираема информация, която дава възможност за обективни и информирани решения и оценки. Управителният съвет своевременно оповестява структурата на капитала на Дружеството и споразумения, които водят до упражняване на контрол съгласно неговите правила за разкриване на информация. Управителният съвет гарантира , че правилата и процедурите, съгласно които се извършват придобиването на контрол и извънредни сделки като преобразувания и продажба на съществени части от активите, са ясно и своевременно оповестявани. Управителният съвет утвърждава и контролира процеса по изготвянето на годишните и междинните отчети, както и на междинните финансови уведомления, както и реда за оповестяването им. Дружеството поддържа електронна страница с утвърдено съдържание, обхват и периодичност на разкриваната чрез нея информация. Съдържанието на електронната страница на Дружеството покрива изцяло препоръките на Националния кодекс за корпоративно управление. Дружеството периодично разкрива информация за корпоративното управление. Управителният съвет счита, че с дейността си през 2022 г. e създал предпоставки за достатъчна прозрачност във взаимоотношенията си с инвеститорите, финансовите медии и анализатори на капиталовия пазар. През 2022 г. Дружеството е оповестявало всяка регулирана информация в сроковете и по реда, предвиден в ЗППЦК и актовете по прилагането му. стр. 15 от 17 V. Заинтересовани лица В Дружеството има изготвена политика спрямо заинтересованите лица, която дефинира заинтересованите лица и установява принципите на ефективно взаимодействие с тях, съобразно законовите изисквания и при спазване принципите на прозрачност, отчетност и бизнес етика, приета от Надзорния съвет на Дружеството. „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД регулярно комуникира със заинтересованите лица както финансова, така и нефинансова информация, във връзка с приетата от Управителния съвет корпоративна политика. VI. Информация по Директива 2004/25/ЕО на Европейския парламент и на Съвета от 21 април 2004 г. относно предложенията за поглъщане ( Информация по член 10, параграф 1, букви "в", "г", "е", "з" и "и) 6 .1. Информация по член 10, параграф 1, буква "в" от Директива 2004/25/ЕО на Европейския парламент и на Съвета от 21 април 2004 г. относно предложенията за поглъщане – значими преки или косвени акционерни участия (включително косвени акционерни участия чрез пирамидални структури и кръстосани акционерни участия) по смисъла на член 85 от Директива 2001/34/ЕО Към 31.12.20 22 г. акционерите, притежаващи 5 на сто или повече от капитала и правата на глас в общото събрание на дружеството са: • Любомир Минчев притежаващ пряко 8 371 678 броя акции с номинална стойност от 1 лв. всяка, представляващи 66.97 % от общия капитал на дружеството; • UTILICO EMERGING MARKETS TRUST PLC притежаващ пряко 1 733 837 броя акции с номинална стойност от 1 лв. всяка, представляващи 13.87% от общия капитал на дружеството. Информация за лица, достигнали, надхвърлили или паднали под една от следните граници от 10%, 20%, 1/3, 50% и 2/3 през 2021 г. : Няма 6 .2. Информация по член 10, параграф 1, буква "г" от Директива 2004/25/ЕО на Европейския парламент и на Съвета от 21 април 2004 г. относно предложенията за поглъщане – притежателите на всички ценни книжа със специални права на контрол и описание на тези права „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД няма акционери със специални контролни права. 6 .3. Информация по член 10, параграф 1, буква "е" от Директива 2004/25/ЕО на Европейския парламент и на Съвета от 21 април 2004 г. относно предложенията за поглъщане – всички ограничения върху правата на глас, като например ограничения върху правата на глас на притежателите на определен процент или брой гласове, крайни срокове за упражняване на правата на глас или системи, посредством които чрез сътрудничество с дружеството финансовите права, предоставени на ценните книжа, са отделени от притежаването на ценните книжа Не съществуват ограничения върху правата на глас на акционерите на „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД. 6 .4. Информация по член 10, параграф 1, буква "з" от Директива 2004/25/ЕО на Европейския парламент и на Съвета от 21 април 2004 г. относно предложенията за поглъщане – правилата, с които се регулира назначаването или смяната на членове на съвета и внасянето на изменения в учредителния договор стр. 16 от 17 Съгласно разпоредбите на чл. 17, т. 4 от Устава на „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД, общото събрание на акционерите определя броя, избира и освобождава членовете на Надзорния съвет и определя възнаграждението им. Съгласно разпоредбите на чл. 29, ал. 2 от Устава на „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД , Надзорният съвет определя броя, избира и освобождава членовете на Управителния съвет . Общото събрание на акционерите, съответно Надзорния съвет , може по всяко време да реши извършване на промени в числеността и състава на Надзорния съвет, съответно на Управителния съвет, като членовете на съветите могат да бъдат преизбирани без ограничение. Член на Надзорния и Управителния съвет може да бъде дееспособно физическо лице или юридическото лице, което отговаря на изискванията на закона и притежава необходимата професионална квалификация във връзка с дейността на дружеството. Съгласно разпоредбата на чл. 17, т. 1 от Устава на „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД, общото събрание на акционерите е органът, който може да изменя и допълва Устава на „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД. 6 .5. Информация по член 10, параграф 1, буква "и" от Директива 2004/25/ЕО на Европейския парламент и на Съвета от 21 април 2004 г. относно предложенията за поглъщане – правомощия на членовете на съвета, и по- специално правото да се емитират или изкупуват обратно акции Управителният съвет не може да приема решения за издаване и обратно изкупуване на акции на дружеството. Тези решения са от правомощията на Общото събрание на акционерите. През 2020 г. и 2021 г. Управителният съвет е упълномощен за извършване на обратно изкупуване на акции при определени условия и срокове, съгласно решения на ОСА, проведени на 30.06.2020 г., на 10.12.2020 г. и на 21.06.2021 г. VII. Описание на политиката на многообразие, прилагана по отношение на административните, управителните и надзорните органи на „Телелинк Бизнес Сървисис Груп” АД и дъщерните дружества “Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД и дъщерните дружества се ангажират да поддържат съответствие с най- високите етични и правни стандарти в областта на правата на човека, правото на труд, опазване на околната среда и борбата с корупцията. Разработени са редица вътрешни документи, които могат да бъдат класифицирани като политика на многообразие по отношение на управителните и надзорните органи във връзка с аспекти, като възраст, пол или образование и професионален опит. Такива вътрешни документи са: • Кодекс за етично и професионално поведение на Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД, който цели да установи морално- етичните норми, принципи и стандарти за поведение на служителите съобразно корпоративните принципи като законност, професионализъм, конфиденциалност, екипност, отговорност и отчетност, взаимно уважение, зачитане на личното достойнство и обмен на знания. • Обща политика за обработване на лични данни Всеки един от горепосочените документи, самостоятелно и съвкупно с останалите, изграждат политиката за многообразие на управителните и надзорните органи във връзка с аспекти, като възраст, пол или образование и професионален опит. В Дружествата в Групата се прилага балансирана политика за номиниране на членове на корпоративното ръководство, които да притежават стр. 17 от 17 образование и квалификация, които съответстват на естеството на работа на компанията, нейните дългосрочни цели и бизнес план. Вътрешните актове на Дружествата в Групата насърчават търсенето на баланс между половете на всички управленски нива. Дружествата не дискриминират членовете на корпоративните ръководства и административните органи на основата на критерии възраст или пол. Дружествата забраняват и не допускат по никакъв начин пряка или непряка дискриминация въз основа на раса, народност, етническа принадлежност, човешки геном, гражданство, пол, произход, религия, образование, възраст, увреждане, ХИВ/СПИН статус, политическа принадлежност, убеждения, лично и обществено положение, членство в профсъюзи, сексуална ориентация, семейно положение, имуществено състояние или всякакви други особени признаци, установени в закон или в международен договор и спазва всички приложими закони за дискриминация в областта на заетостта. Забраната за пряка или непряка дискриминация се отнася за всички дейности на дружествата и се прилага осъзнато при подбора на кадри, в т.ч. във връзка с участието им в административни, управителни или надзорни органи на Дружествата в Групата, както и по отношение на условията на труд и определяне на възнагражденията на служителите. В Дружествата в Групата е забранено изрично всяка проява на дискриминационно поведение от страна на служителите на Дружествата към други лица, както подбуждането към дискриминация или осъществяването на тормоз на тази основа. Всеки сигнал или оплакване за проява на дискриминация или тормоз се разследват и проверяват. Дата на съставяне: ______ 02.05.2023 г . Иван Житиянов, „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП“ АД Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД ДЕКЛАРАЦИЯ по чл. 100 н, ал. 4, т. 4 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа Долуподписаните, Иван Красимиров Житиянов , в качеството ми на изпълнителен директор на ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП АД , Йорданка Любчова Кленовска , в качеството ми на заместник финансов директор и съставител на годишния консолидиран финансов отчет за 2022 година на ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП АД, ДЕКЛАРИРАМЕ , че доколкото не е известно, 1. Консолидираният финансов отчет към 31.12.2022 г. , съставен съгласно приложимите счетоводни стандарти, отразява вярно и честно информацията за активите и пасивите, финансовото състояние и финансовия резултат на ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП АД, и 2. Консолидираният доклад за дейността на ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП АД към 31.12.2022 г. , съдържат достоверен преглед на развитието и резултатите от дейността, както и състоянието на Групата, заедно с описание на основните рискове и несигурности, пред които е изправена. 02.05.2023 г. гр. София ______ Иван Красимиров Житиянов , Изпълнителен директор __________ Йорданка Любчова Кленовска, Заместник финансов директор Ърнст и Янг Одит ООД Полиграфия офис център бул. Цариградско шосе 47А, ет.4 София 1124 Централа: +359 2 81 77 100 Факс: +359 2 81 77 111 ey.com Член на Ърнст и Янг Глобал Ърнст и Янг Одит ООД, седалище и адрес на управление в гр. София, район Триадица, бул. Цариградско шосе 47А, ет. 4 ЕИК: 130972874, ДДС No: BG130972874; BGN IBAN: BG48 UNCR 7000 1520 6686 91, BIC: BPBIBGSF в Уникредит Булбанк АД. Доклад на независимия одитор До акционерите На „Телелинк Бизнес Сървисис Груп ” АД Доклад относно одита на консолидирания финансов отчет Мнение Ние извършихме одит на приложения консолидиран финансов отчет на „Телелинк Бизнес Сървисис Груп ” АД и неговите дъщерни дружества („Групата“), включващ консолидиран отчет за финансовото състояние към 31 декември 2022 година, консолидиран отчет за всеобхватния доход, консолидиран отчет за промените в собствения капитал и консолидиран отчет за паричните потоци за годината, завършваща на тази дата, както и пояснителни бележки към консолидирания финансов отчет, съдържащи и обобщено оповестяване на съществените счетоводни политики. По наше мнение, приложеният консолидиран финансов отчет дава вярна и честна представа за консолидираното финансово състояние на Групата към 31 декември 2022 година и за нейните консолидирани финансови резултати от дейността и консолидираните парични потоци за годината, завършваща на тази дата, в съответствие с Международните стандарти за финансово отчитане (МСФО), приети от Европейския съюз (ЕС). База за изразяване на мнение Ние извършихме нашия одит в съответствие с Международните одиторски стандарти (МОС). Нашите отговорности съгласно тези стандарти са описани допълнително в раздела от нашия доклад „Отговорности на одитора за одита на консолидирания финансов отчет“. Ние сме независими от Групата в съответствие с Международния етичен кодекс на професионалните счетоводители (включително Международни стандарти за независимост) на Съвета за международни стандарти по етика за счетоводители (Кодекса на СМСЕС), заедно с етичните изисквания на Закона за независимия финансов одит (ЗНФО), приложими по отношение на нашия одит на консолидирания финансов отчет в България, като ние изпълнихме и нашите други етични отговорности в съответствие с изискванията на ЗНФО и Кодекса на СМСЕС. Ние считаме, че одиторските доказателства, получени от нас, са достатъчни и уместни, за да осигурят база за нашето мнение. 2 Ключови одиторски въпроси Ключови одиторски въпроси са тези въпроси, които съгласно нашата професионална преценка са били с най- голяма значимост при одита на консолидирания финансов отчет за текущия период. Тези въпроси са разгледани като част от нашия одит на консолидирания финансов отчет като цяло и формирането на нашето мнение относно него, като ние не предоставяме отделно мнение относно тези въпроси. За всеки въпрос, включен в таблицата по - долу, описанието на това как този въпрос беше адресиран при проведения от нас одит, е направено в този контекст. Ние изпълнихме нашите отговорности, описани в раздела от нашия доклад „Отговорности на одитора за одита на консолидирания финансов отчет“, в т.ч. по отношение на тези въпроси. Съответно, нашият одит включи изпълнението на процедури, разработени в отговор на нашата оценка на рисковете от съществени неправилни отчитания в консолидирания финансов отчет. Резултатите от нашите одиторски процедури, включително процедурите, изпълнени да адресират въпросите по- долу, осигуряват база за нашето мнение относно одита на приложения консолидиран финансов отчет . Ключов одиторски въпрос Как този ключов одиторски въпрос беше адресиран при проведения от нас одит Признаване на приходи от договори с клиенти Информация за признаване на приходи по договори с клиенти е оповестена от Групата в Пояснителна бележка 5 Съществени счетоводни преценки, приблизителни оценки и предположения и бележка 8 Приходи от договори с клиенти към консолидирания финансов отчет. В консолидирания финансов отчет за годината, приключваща на 31 декември 2022 година, Групата отчита приходи от договори с клиенти в размер на 155,163 хил. лв. Договореностите на Групата с клиентите са разнородни и специфични като условия, продължителност и естество на задължения за изпълнение. Групата е разработила политика за признаване на приходи по договори с клиенти съобразно изискванията на МСФО 15 „Приходи от договори с клиенти“, както е оповестено в Пояснителни бележка 8. Прилагането на В тази област, нашите одиторски процедури, наред с други такива, включиха: - Получаване на разбиране за вътрешно разработени методи, процеси, контролни механизми на Групата за управление на проекти във фазите на договаряне и изпълнение на договорите с клиенти. - Анализиране за разумност на ключовите преценки и предположения, приложени от ръководството при признаване на приходите по договори с клиенти за рисково- базирана извадка от договори с клиенти. - Извършване на преглед на оценката от ръководството на икономическата 3 тази политика изисква ръководството на Групата да направи значителни преценки, за да определи отделните задължения за изпълнение по договорите с клиенти, които влияят съществено върху сумата на признатите приходи за отчетния период. Ключовите преценки включват анализ на икономическата същност и търговския контекст на договорите с клиенти за идентифициране на отделни задължения за изпълнение, както и оценка на техния прогрес към края на отчетния период, включваща преценки и предположения за съществен компонент на финансиране в продажбите с разсрочено плащане на цената, съображения, свързани с принципал спрямо агент, обема на услугите, дейностите и материалните запаси, необходими за удовлетворяване на задълженията за изпълнение, очакваните общи разходи по договора, оставащите разходи за завършване на договора, общите приходи от договора, както и рисковете по договорите, включително технически и правни рискове. Поради съществеността на приходите от договори с клиенти и направените съществени преценки и предположения от ръководството при тяхното отчитане, ние сме определили тази област като ключов одиторски въпрос. същност и търговския контекст на извадка от договори с клиенти като се фокусирахме на техните общи условия, права за прекратяване, санкции за забавяне и нарушаване на договора, както и признатите активи и пасиви по договори с клиенти в отчета за финансовото състояние. - Оценяване дали определените от Ръководството задължения за изпълнение по договорите с клиенти са идентифицирани съобразно изискванията на МСФО 15. За рисково избрана извадка от договори с клиенти, ние се фокусирахме върху получаване на одиторски доказателства от външни източници за прогреса на отделните задължения за изпълнение към отчетната дата чрез преглед на приемо- предавателни протоколи, договорени общи условия и получаване на изявления от юристи на Групата, относно наличието на потенциални нарушения по договори и/или предявени претенции. - Извършване на аналитични процедури с цел идентифициране на необичайни изменения в брутния марж по време на изпълнение на договорите с клиенти. - Преглед и оценка на пълнотата, уместността и адекватността на оповестяванията във финансовия отчет във връзка с отчитане на приходи, включително значими счетоводни политики, преценки и предположения, оповестени от ръководството. 4 Друга информация, различна от консолидирания финансов отчет и одиторския доклад върху него Ръководството носи отговорност за другата информация. Другата информация се състои от консолидиран доклад за дейността, в т.ч. декларация за корпоративно управление на Групата, изготвен от ръководството съгласно Глава седма от Закона за счетоводството, но не включва консолидирания финансов отчет и нашия одиторски доклад, върху него, която получихме преди датата на нашия одиторски доклад. Нашето мнение относно консолидирания финансов отчет не обхваща другата информация и ние не изразяваме каквато и да е форма на заключение за сигурност относно нея, освен ако не е изрично посочено в доклада ни и до степента, до която е посочено. Във връзка с нашия одит на консолидирания финансов отчет, нашата отговорност се състои в това да прочетем другата информация и по този начин да преценим дали тази друга информация е в съществено несъответствие с консолидирания финансов отчет или с нашите познания, придобити по време на одита, или по друг начин изглежда да съдържа съществено неправилно докладване . В случай че на базата на работата, която сме извършили, ние достигнем до заключение, че е налице съществено неправилно докладване в тази друга информация, от нас се изисква да докладваме този факт. Нямаме какво да докладваме в това отношение. Отговорности на ръководството и лицата, натоварени с общо управление за консолидирания финансов отчет Ръководството носи отговорност за изготвянето и представянето на този консолидиран финансов отчет, който дава вярна и честна представа в съответствие с МСФО, приети от ЕС и за такава система за вътрешен контрол, каквато ръководството определя като необходима за осигуряване изготвянето на консолидираните финансови отчети, които не съдържат съществени неправилни отчитания, независимо дали дължащи се на измама или грешка. При изготвяне на консолидирания финансов отчет ръководството носи отговорност за оценяване способността на Групата да продължи да функционира като действащо предприятие, оповестявайки, когато това е приложимо, въпроси, свързани с предположението за действащо предприятие и използвайки счетоводната база на основата на предположението за действащо предприятие, освен ако ръководството не възнамерява да ликвидира Групата или да преустанови дейността на Групата, или ако ръководството на практика няма друга алтернатива, освен да постъпи по този начин . Лицата, натоварени с общо управление, носят отговорност за осъществяването на надзор над процеса по финансово отчитане на Групата . Отговорности на одитора за одита на консолидирания финансов отчет 5 Нашите цели са да получим разумна степен на сигурност относно това дали консолидираният финансов отчет като цяло не съдържа съществени неправилни отчитания, независимо дали дължащи се на измама или грешка, и да издадем одиторски доклад, който да включва нашето одиторско мнение. Разумната степен на сигурност е висока степен на сигурност, но не е гаранция, че одит, извършен в съответствие с МОС, винаги ще разкрива съществено неправилно отчитане, когато такова съществува. Неправилни отчитания могат да възникнат в резултат на измама или грешка и се считат за съществени, ако би могло разумно да се очаква, че те, самостоятелно или като съвкупност, биха могли да окажат влияние върху икономическите решения на потребителите, вземани въз основа на този консолидиран финансов отчет. Като част от одита в съответствие с МОС, ние използваме професионална преценка и запазваме професионален скептицизъм по време на целия одит. Ние също така: — идентифицираме и оценяваме рисковете от съществени неправилни отчитания в консолидирания финансов отчет, независимо дали дължащи се на измама или грешка, разработваме и изпълняваме одиторски процедури в отговор на тези рискове и получаваме одиторски доказателства, които да са достатъчни и уместни, за да осигурят база за нашето мнение. Рискът да не бъде разкрито съществено неправилно отчитане, което е резултат от измама, е по - висок, отколкото риска от съществено неправилно отчитане, което е резултат от грешка, тъй като измамата може да включва тайно споразумяване, фалшифициране, преднамерени пропуски, изявления за въвеждане на одитора в заблуждение, както и пренебрегване или заобикаляне на вътрешния контрол. — получаваме разбиране за вътрешния контрол, имащ отношение към одита, за да разработим одиторски процедури, които да са подходящи при конкретните обстоятелства, но не с цел изразяване на мнение относно ефективността на вътрешния контрол на Групата . — оценяваме уместността на използваните счетоводни политики и разумността на счетоводните приблизителни оценки и свързаните с тях оповестявания, направени от ръководството. — достигаме до заключение относно уместността на използване от страна на ръководството на счетоводната база на основата на предположението за действащо предприятие и, на базата на получените одиторски доказателства, относно това дали е налице съществена несигурност, отнасяща се до събития или условия, които биха могли да породят значителни съмнения относно способността на Групата да продължи да функционира като действащо предприятие. Ако ние достигнем до заключение, че е налице съществена несигурност, от нас се изисква да привлечем внимание в одиторския си доклад към свързаните с тази несигурност оповестявания в консолидирания финансов отчет или в случай че тези оповестявания са неадекватни, да модифицираме мнението си. Нашите заключения се основават на одиторските доказателства, получени до датата на одиторския ни доклад. Бъдещи събития или условия обаче могат да станат причина Групата да преустанови функционирането си като действащо предприятие. 6 — оценяваме цялостното представяне, структура и съдържание на консолидирания финансов отчет, включително оповестяванията, и дали консолидираният финансов отчет представя основополагащите за него сделки и събития по начин, който постига вярно и честно представяне. — получаваме достатъчни и уместни одиторски доказателства относно финансовата информация на предприятията или стопанските дейности в рамките на Групата, за да изразим мнение относно консолидирания финансов отчет. Ние носим отговорност за инструктирането, надзора и изпълнението на одита на Групата. Ние носим изключителната отговорност за нашето одиторско мнение. Ние комуникираме с лицата, натоварени с общо управление, наред с останалите въпроси, планирания обхват и време на изпълнение на одита и съществените констатации от одита, включително съществени недостатъци във вътрешния контрол, които идентифицираме по време на извършвания от нас одит. Ние предоставяме също така на лицата, натоварени с общо управление, изявление, че сме изпълнили приложимите етични изисквания във връзка с независимостта и че ще комуникираме с тях всички взаимоотношения и други въпроси, които биха могли разумно да бъдат разглеждани като имащи отношение към независимостта ни, а когато е приложимо и предприетите действия за елиминиране на заплахите или приложените предпазни мерки. Сред въпросите, комуникирани с лицата, натоварени с общо управление, ние определяме тези въпроси, които са били с най- голяма значимост при одита на консолидирания финансов отчет за текущия период и които следователно са ключови одиторски въпроси. Ние описваме тези въпроси в нашия одиторски доклад, освен в случаите, в които закон или нормативна уредба възпрепятства публичното оповестяване на информация за този въпрос или когато, в изключително редки случаи, ние решим, че даден въпрос не следва да бъде комуникиран в нашия доклад, тъй като би могло разумно да се очаква, че неблагоприятните последствия от това действие биха надвишили ползите от гледна точка на обществения интерес от тази комуникация. Доклад във връзка с други законови и регулаторни изисквания Допълнителни въпроси, които поставят за докладване Законът за счетоводството и Законът за публичното предлагане на ценни книжа В допълнение на нашите отговорности и докладване съгласно МОС , описани по - горе в раздела „Друга информация, различна от консолидирания финансов отчет и одиторския доклад върху него”, по отношение на консолидирания доклад за дейността, в т.ч. декларацията за корпоративно управление на Групата, ние изпълнихме и процедурите, добавени към изискваните по МОС, съгласно „Указания относно нови и разширени одиторски доклади и комуникация от страна на одитора" на професионалната организация на регистрираните одитори в България, Института на дипломираните експерт- счетоводители (ИДЕС). Тези процедури касаят проверки за наличието, както и 7 проверки на формата и съдържанието на тази друга информация с цел да ни подпомогнат във формиране на становища относно това дали другата информация включва оповестяванията и докладванията, предвидени в Глава седма от Закона за счетоводството и в Закона за публичното предлагане на ценни книжа, (чл. 100н, ал. 10 от ЗППЦК във връзка с чл. 100н, ал. 8, т. 3 и 4 от ЗППЦК), приложими в България. Становище във връзка с чл. 37, ал. 6 от Закона за счетоводството На базата на извършените процедури, нашето становище е, че: а) Информацията, включена в консолидирания доклад за дейността за финансовата година, за която е изготвен консолидираният финансов отчет, съответства на консолидирания финансов отчет. б) Консолидираният доклад за дейността е изготвен в съответствие с изискванията на Глава седма от Закона за счетоводството и на чл. 100( н ) , ал. 7 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа. в) В декларацията за корпоративно управление на Групата за финансовата година, за която е изготвен консолидираният финансов отчет, е представена изискваната съгласно Глава седма от Закона за счетоводството и чл. 100 (н), ал. 8 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа информация. Становище във връзка с чл. 100(н), ал. 10 във връзка с чл. 100 н, ал. 8, т. 3 и 4 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа На база на извършените процедури и на придобитото познаване и разбиране на дейността на Групата и средата, в която тя работи, по наше мнение, описанието на основните характеристики на системите за вътрешен контрол и управление на риска на Групата във връзка с процеса на финансово отчитане , което е част от консолидирания доклад за дейността (като елемент от съдържанието на декларацията за корпоративно управление) и информацията по чл. 10, параграф 1, букви "в", "г", "е", "з" и "и" от Директива 2004/25/ЕО на Европейския парламент и на Съвета от 21 април 2004 година относно предложенията за поглъщане, не съдържат случаи на съществено неправилно докладване. Докладване за съответствие на електронния формат на консолидирания финансов отчет, включен в годишния консолидиран финансов отчет за дейността по чл. 100н, ал.5 от ЗППЦК с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ Ние извършихме ангажимент за изразяване на разумна степен на сигурност по отношение на съответствието на електронния формат на консолидирания финансов отчет на „Телелинк Бизнес Сървисис Груп ” АД за годината, завършваща на 31 декември 2022 година, приложен в електронния файл „ TBSG (consolidated) Reporting package.zip “ (894500RSIIEY6BQP9U56-20221231-BG-CON.zip) , с изискванията на Делегиран Регламент (ЕС) 2019/815 на Комисията от 17 декември 2018 г. за допълнение на Директива 2004/109/ЕО на Европейския парламент и на Съвета чрез регулаторни технически стандарти за определянето на единния електронен формат за отчитане 8 („Регламент за ЕЕЕФ“). Нашето становище е само по отношение на електронния формат на консолидирания финансов отчет и не обхваща другата информация, включена в годишния консолидиран финансов отчет за дейността по чл. 100н, ал. 5 от ЗППЦК. Описание на предмета и приложимите критерии Ръководството е изготвило електронен формат на консолидирания финансов отчет на Групата за годината, завършваща на 31 декември 2022 година по реда на Регламента за ЕЕЕФ с цел спазване на изискванията на ЗППЦК. Правилата за изготвяне на консолидирани финансови отчети в този електронен формат са посочени в Регламентa за ЕЕЕФ и те по наше мнение притежават характеристиките на подходящи критерии за формиране на становище за разумна степен на сигурност. Отговорности на ръководството и лицата, натоварени с общо управление Ръководството на Групата е отговорно за прилагането на изискванията на Регламента за ЕЕЕФ при изготвяне на електронния формат на консолидирания финансов отчет в XHTML. Тези отговорности включват избора и прилагането на подходящи iXBRL маркировки, използвайки таксономията на Регламента за ЕЕЕФ, както и въвеждането и прилагането на такава система за вътрешен контрол, каквато ръководството счита за необходима за изготвянето на електронния формат на годишния консолидирания финансов отчет на Групата, който да не съдържа съществени несъответствия с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ. Лицата, натоварени с общо управление, носят отговорност за осъществяването на надзор над процеса по изготвянето на годишния консолидиран финансов отчет на Групата, включително прилагането на Регламента за ЕЕЕФ. Отговорности на одитора Нашата отговорност се състои в изразяване на становище за разумна степен на сигурност относно това дали електронният формат на консолидирания финансов отчет е в съответствие с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ. За тази цел ние изпълнихме „Указания относно изразяване на одиторско мнение във връзка с прилагането на единния европейски електронен формат (ЕЕЕФ) за финансовите отчети на дружества, чиито ценни книжа са допуснати за търгуване на регулиран пазар в Европейския съюз (ЕС)" на професионалната организация на регистрираните одитори в България, Института на дипломираните експерт- счетоводители (ИДЕС)“ и извършихме ангажимент за изразяване на разумна степен на сигурност съгласно МСАИС 3000 (преработен) „Ангажименти за изразяване на сигурност, различни от одити и прегледи на историческа финансова информация“ (МСАИС 3000 (преработен)). Този стандарт изисква от нас да спазваме етичните изисквания, да планираме и изпълним подходящи процедури, за да получим разумна степен на сигурност дали електронният формат на консолидирания финансов отчет на Групата е изготвен във всички съществени аспекти в съответствие с приложимите критерии, посочени по- горе. Характерът, времето и обхвата на избраните 9 процедури зависят от нашата професионална преценка, включително оценката на риска от съществени несъответствия с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ, независимо дали дължащи се на измама или грешка. Разумната степен на сигурност е висока степен на сигурност, но не е гаранция, че ангажимент, извършен в съответствие с МСАИС 3000 (преработен), винаги ще разкрива съществено несъответствие с изискванията, когато такова съществува. Изисквания за управление на качеството Ние прилагаме Международен стандарт за управление на качеството (МСУК) 1, който изисква да разработим, внедрим и поддържаме система за управление на качеството, включително политики или процедури относно спазването на етичните изисквания, професионалните стандарти и приложимите законови и регулаторни изисквания към регистрираните одитори в България. Ние отговаряме на етичните и изискванията за независимост на Международния етичен кодекс на професионалните счетоводители (включително Международни стандарти за независимост) на Съвета за международни стандарти по етика за счетоводители (Кодекса на СМСЕС), приет от ИДЕС чрез ЗНФО. Обобщение на извършената работа Целта на планираните и извършени от нас процедури беше получаването на разумна степен на сигурност, че електронният формат на консолидирания финансов отчет е изготвен, във всички съществени аспекти в съответствие с изискванията на Регламента ЕЕЕФ. Като част от оценяване на спазването на изискванията на Регламента за ЕЕЕФ по отношение на електронния (XHTML) формат за отчитане на консолидирания отчет на Групата, ние запазихме професионален скептицизъм и използвахме професионална преценка. Ние също така: — получихме разбиране за вътрешния контрол и процесите, свързани с прилагането на Регламента за ЕЕЕФ по отношение на консолидирания финансов отчет на Групата и включващи изготвянето на консолидирания финансов отчет на Групата в XHTML формат и маркирането му в машинно четим език (iXBRL); — проверихме дали приложеният XHTML формат е валиден; — проверихме дали четимата от човек част на електронния формат на консолидирания финансов отчет съответства на одитирания консолидиран финансов отчет; — оценихме пълнотата на маркировките в консолидирания финансов отчет на Групата при използването на машинно четим език (iXBRL) съобразно изискванията на Регламента за ЕЕЕФ; — оценихме уместността на използваните iXBRL маркировки, избрани от основната таксономия, както и създаването на елемент от разширената таксономия в съответствие с Регламента за ЕЕЕФ, когато липсва подходящ елемент в основната таксономия; 10 — оценяваме уместността на съотнасянето (фиксиране) на елементите от разширената таксономия в съответствие с Регламента за ЕЕЕФ. Ние считаме, че доказателствата, получени от нас, са достатъчни и уместни, за да осигурят база за нашето становище. Становище за съответствие на електронния формат на консолидирания финансов отчет с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ По наше мнение, на база на извършените от нас процедури, електронният формат на консолидирания финансов отчет на Групата за годината, завършваща на 31 декември 2022 година, съдържащ се в приложения електронен файл „TBSG (consolidated) Reporting package.zip“ ((894500RSIIEY6BQP9U56-20221231-BG-CON.zip) , е изготвен във всички съществени аспекти в съответствие с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ. Докладване съгласно чл. 10 от Регламент (ЕС) No 537/2014 във връзка с изискванията на чл. 59 от Закона за независимия финансов одит Съгласно изискванията на Закона за независимия финансов одит във връзка с чл. 10 от Регламент (ЕС) No 537/2014, ние докладваме допълнително и изложената по - долу информация. — „Ърнст и Янг Одит” ООД е назначено за задължителен одитор на консолидирания финансов отчет за годината, завършваща на 31 декември 2022 година на „Телелинк Бизнес Сървисис Груп“ АД от общото събрание на акционерите, проведено на 14 септември 2022 година , за период от една година. — Одитът на консолидирания финансов отчет за годината, завършваща на 31 декември 2022 година на Групата представлява четвърти пълен непрекъснат ангажимент за задължителен одит на тази група, извършен от нас. — Потвърждаваме, че изразеното от нас одиторско мнение е в съответствие с допълнителния доклад, представен на одитния комитет на ”Телелинк Бизнес Сървисис Груп“ АД , съгласно изискванията на чл. 60 от Закона за независимия финансов одит. — Потвърждаваме, че не сме предоставяли посочените в чл. 64 от Закона за независимия финансов одит забранени услуги извън одита. — Потвърждаваме, че при извършването на одита сме запазили своята независимост спрямо Групата. 11 Одиторско дружество „Ърнст и Янг Одит” ООД с регистрационен номер 108: Николай Гърнев Управител Николай Гърнев Регистриран одитор, отговорен за одита 2 май 2023 година гр. София, България 1 ДЕКЛАРАЦИЯ по чл. 100н, ал. 4, т. 3 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа До акционерите На „ТЕЛЕЛИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД Долуподписания: 1. Николай Гърнев , в качеството ми на Управител на одиторско дружество „Ърнст и Янг Одит” ООД, с ЕИК 130972874, със седалище и адрес на управление : Полиграфия офис център, бул. Цариградско шосе 47 A, ет. 4, София 1124 и адрес зa кореспонденция : Полиграфия офис център, бул. Цариградско шосе 47 A, ет. 4, София 1124, и 2. Николай Гърнев, в качеството ми на регистриран одитор (с рег. No: 0612 от регистъра при ИДЕС по чл. 20 от Закона за независимия финансов одит ), отговорен за одит ангажимента от името на одиторско дружество „Ърнст и Янг Одит” ООД (с рег. No .108 от регистъра при ИДЕС по чл. 20 от Закона за независимия финансов одит) при ИДЕС, и декларирам , че „Ърнст и Янг Одит” ООД бе ангажирано да извърши задължителен финансов одит на консолидирания финансов отчет на „ТЕЛЕЛНИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД за 2022 г., съставен съгласно Международните стандарти за финансово отчитане, приети от ЕС, общоприето наименование на счетоводната база, дефинирана в т. 8 на ДР на Закона за счетоводството под наименование „Международни счетоводни стандарти”. В резултат на нашия одит ние издадохме одиторски доклад от 2 май 2023 г. Одиторско дружество с рег. No 108 „Ърнст и Янг Одит“ ООД Полиграфия офис център бул. „Цариградско шосе“ No 47A, ет. 4 София, п. к. 1124 2 С настоящото удостоверяваме, че както е докладвано в издадения от нас одиторски доклад относно годишния консолидиран финансов отчет на „ ТЕЛЕЛНИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД за 2022 година, издаден на 2 май 2023 г. : 1. Чл. 100н, ал. 4, т. 3, буква „а” Одиторско мнение: По наше мнение, приложеният консолидиран финансов отчет дава вярна и честна представа за финансовото състояние на Дружеството към 31 декември 2022 г. и за неговите финансови резултати от дейността и паричните му потоци за годината, завършваща на тази дата, в съответствие с Международните стандарти за финансово отчитане (МСФО), приети от Европейския съюз (ЕС) (стр . 1 от одиторския доклад ); 2. Чл. 100н, ал. 4, т. 3, буква „б” Информация, отнасяща се до сделките на „ ТЕЛЕЛНИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД със свързани лица. Информация относно сделките със свързани лица е надлежно оповестена в Пояснителна бележка 18 към консолидирания финансов отчет за 2022 г. На база на извършените от нас одиторски процедури върху сделките със свързани лица като част от нашия одит на консолидирания финансов отчет като цяло, не са ни станали известни факти, обстоятелства или друга информация, на база на които да направим заключение, че сделките със свързани лица не са оповестени в приложения консолидиран финансов отчет за годината, завършваща на 31 декември 2022 г., във всички съществени аспекти, в съответствие с изискванията на МСС 24 Оповестяване на свързани лица. Резултатите от нашите одиторски процедури върху сделките със свързани лица са разгледани от нас в контекста на формирането на нашето мнение относно консолидирания финансов отчет като цяло, а не с цел изразяване на отделно мнение върху сделките със свързани лица (стр . 7 от одиторския доклад) . 3. Чл. 100н, ал. 4, т. 3, буква „в” Информация, отнасяща се до съществените сделки. Нашите отговорности за одит на консолидирания финансов отчет като цяло, описани в раздела на нашия доклад „Отговорности на одитора за одита на консолидирания финансов отчет“, включват оценяване дали консолидираният финансов отчет представя съществените сделки и събития по начин, който постига вярно и честно представяне. На база на извършените от нас одиторски процедури върху съществените сделки, основополагащи за консолидирания финансов отчет за годината, завършваща на 31 декември 2022 г., не са ни станали известни факти, обстоятелства или друга информация, на база на които да направим заключение, че са налице случаи на съществено недостоверно представяне и оповестяване в съответствие с приложимите изисквания на МСФО, приети от Европейския съюз. 3 Резултатите от нашите одиторски процедури върху съществените за консолидирания финансов отчет сделки и събития на Дружеството са разгледани от нас в контекста на формирането на нашето мнение относно консолидирания финансов отчет като цяло, а не с цел изразяване на отделно мнение върху тези съществени сделки (стр . 7 от одиторския доклад ). Удостоверяванията, направени с настоящата декларация, следва да се разглеждат единствено и само в контекста на издадения от нас одиторски доклад в резултат на извършения независим финансов одит на годишния консолидиран финансов отчет на „ ТЕЛЕЛНИНК БИЗНЕС СЪРВИСИС ГРУП” АД за отчетния период, завършващ на 31.12.2022 г., с дата 2 май 2023 г. Настоящата декларация е предназначена единствено за посочения по- горе адресат и е изготвена единствено и само в изпълнение на изискванията, които са поставени с чл. 100н, ал. 4, т. 3 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа (ЗППЦК) и не следва да се приема като заместваща нашите заключения, съдържащи се в издадения от нас одиторски доклад от 2 май 2023 г. по отношение на въпросите, обхванати от чл. 100н, т. 3 от ЗППЦК. Одиторско дружество „Ърнст и Янг Одит” ООД, с регистрационен номер 108: Николай Гърнев Управител Николай Гърнев Регистриран одитор, отговорен за одита 2 май 2023 година гр. София, България

AI Terminal

More from Telelink Business Services Group AD

Talk to a Data Expert