사업보고서

3.9 주식회사 텔콘알에프제약

C A 134511-0031382

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정 정 신 고 (보고)

2021년 05월 28일

정정대상 공시서류 : 제21기 사업보고서
정정대상 공시서류의 최초제출일 : 2020년 3월 27일
정정사유 : 당기손익-공정가치측정 금융자산의 평가손실 오류로 인한 연결 및 별도재무제표 재작성
정정사항

항목	정정 전	정정 후
I. 회사의 개요
6. 배당에 관한 사항 등
`<주요배당지표>`
구분	주식의 종류	당기 (제21기)
주당액면가액(원)	100	100
(연결)당기순이익(백만원)	-52,649	-13,755
(별도)당기순이익(백만원)	-41,225	-5,674
(연결)주당순이익(원)	-635	-179
현금배당금총액(백만원)	-	-
주식배당금총액(백만원)	-	-
(연결)현금배당성향(%)	-	-
현금배당수익률(%)	-	-
주식배당수익률(%)	-	-
주당 현금배당금(원)	-	-
주당 주식배당(주)	-	-

II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

나. 사업부문별 주요 재무정보 (단위 : 백만원)

구분	제21기		제20기		제19기
	금액	비중	금액	비중	금액	비중
RF 부문
매출액	48,345	85.43%	50,870	88.15%	31,651	76.92%
영업이익	5,203	173.72%	-6,275	79.69%	-8,618	67.83%
자산총액	107,217	81.44%	176,692	97.19%	179,637	85.69%
제약ㆍ바이오부문
매출액	14,157	25.02%	11,733	20.33%	10,790	26.22%
영업이익	-2,075	-69.28%	-1,387	17.61%	-5,868	46.18%
자산총액	41,757	31.72%	10,703	5.89%	49,348	23.54%
내부거래제거 등
매출액	-5,912	-10.45%	-4,894	-8.48%	-1,292	-3.14%
영업이익	-133	-4.44%	-213	2.70%	1,780	-14.01%
자산총액	-17,326	-13.16%	-5,600	-3.08%	-19,343	-9.23%
합계
매출액	56,590	100.00%	57,708	100.00%	41,149	100.00%
영업이익	2,995	100.00%	-7,874	100.00%	-12,706	100.00%
자산총액	131,648	100.00%	181,795	100.00%	209,642	100.00%

(단위 : 백만원)

구분	제21기		제20기		제19기
	금액	비중	금액	비중	금액	비중
RF 부문
매출액	48,345	85.43%	50,870	88.15%	31,651	76.92%
영업이익	5,203	173.72%	-6,275	79.69%	-8,618	67.83%
자산총액	105,056	81.13%	176,692	97.19%	179,637	85.69%
제약ㆍ바이오부문
매출액	14,157	25.02%	11,733	20.33%	10,790	26.22%
영업이익	-2,075	-69.28%	-1,387	17.61%	-5,868	46.18%
자산총액	41,757	32.25%	10,703	5.89%	49,348	23.54%
내부거래제거 등
매출액	-5,912	-10.45%	-4,894	-8.48%	-1,292	-3.14%
영업이익	-133	-4.44%	-213	2.70%	1,780	-14.01%
자산총액	-17,326	-13.38%	-5,600	-3.08%	-19,343	-9.23%
합계
매출액	56,590	100.00%	57,708	100.00%	41,149	100.00%
영업이익	2,995	100.00%	-7,874	100.00%	-12,706	100.00%
자산총액	129,487	100.00%	181,795	100.00%	209,642	100.00%

6. 시장위험과 위험관리

가. 금융위험관리

2) 신용위험 (단위 : 천원)

구분	제21기	제20기
상각후원가측정 금융자산	29,340,659	21,706,315
당기손익-공정가치측정 금융자산	12,945,864	36,206,395
합계	42,286,523	57,912,710

구분	제21기	제20기
상각후원가측정 금융자산	29,340,659	21,706,315
당기손익-공정가치측정 금융자산	10,784,980	36,206,395
합계	40,125,639	57,912,710

III. 재무에 관한 사항

1. 요약재무정보

(*1)

2. 연결재무제표

(*2)

3. 연결재무제표 주석

(*3)

4. 재무제표

(*4)

5. 재무제표 주석

(*5)

6. 기타 재무에 관한 사항

가. 재무제표 재작성 등 유의사항

1) (연결)재무제표 재작성사유, 내용 및 (연결)재무제표에 미치는 영향

3) 기타 재무제표 이용에 유의하여야 할 사항

(*6)

6. 기타 재무에 관한 사항

라. 재고자산의 보유 및 실사내역 등(연결 기준)

1) 최근 3사업연도의 재고자산 보유현황 (단위 : 백만원)

계정과목	제21기	제20기	제19기	비고
RF 부문
제품	2,014	889	1,201	-
재공품	696	1,575	949	-
원재료	855	1,270	348	-
미착품	-	-	-	-
소계	3,565	3,734	2,498	-
제약ㆍ바이오부문
상품	-	-	28	-
제품	250	406	500	-
재공품	18	29	-	-
원재료	286	223	270	-
부재료	70	100	88	-
미착품	-	-	66	-
소계	624	758	952	-
합계
상품	-	-	28	-
제품	2,264	1,295	1,701	-
재공품	714	1,604	949	-
원재료	1,141	1,493	618	-
부재료	70	100	88	-
미착품	-	-	66	-
소계	4,189	4,492	3,450	-
총자산대비 재고자산 구성비율(%)	3.18%	2.47%	1.65%	-
`[재고자산합계÷기말자산총계×100]`
재고자산회전율(회수)	9.55회	12.14회	9.91회	-
`[연 매출원가÷{(기초재고＋기말재고)÷2}]`

(단위 : 백만원)

계정과목	제21기	제20기	제19기	비고
RF 부문
제품	2,014	889	1,201	-
재공품	696	1,575	949	-
원재료	855	1,270	348	-
미착품	-	-	-	-
소계	3,565	3,734	2,498	-
제약ㆍ바이오부문
상품	-	-	28	-
제품	250	406	500	-
재공품	18	29	-	-
원재료	286	223	270	-
부재료	70	100	88	-
미착품	-	-	66	-
소계	624	758	952	-
합계
상품	-	-	28	-
제품	2,264	1,295	1,701	-
재공품	714	1,604	949	-
원재료	1,141	1,493	618	-
부재료	70	100	88	-
미착품	-	-	66	-
소계	4,189	4,492	3,450	-
총자산대비 재고자산 구성비율(%)	3.24%	2.47%	1.65%	-
`[재고자산합계÷기말자산총계×100]`
재고자산회전율(회수)	9.55회	12.14회	9.91회	-
`[연 매출원가÷{(기초재고＋기말재고)÷2}]`

IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

2. 개요

2019년 매출은 CABLE ASS'Y 등 RF사업부문의 일부 품목의 매출 감소로 인하여 2018년대비 11억원 감소한 566억원을 달성하였으나 매출원가 및 비용 절감 활동을 통한 영업이익 증가로 인해 3년 연속 영업손실을 탈피하고 2019년 현재 30억원의 흑자전환을 달성하였습니다. 하지만 자산 가치평가 및 손상평가로 인한 영업 외 비용 증가로 당기순손실은 545억원이 되었습니다.

3. 재무상태 및 경영성과

(*7)

4. 유동성 및 자금조달과 지출

가. 유동성

연결기업은 순부채를 총자본, 즉 자기자본과 순부채를 합한 총자본으로 나눈 부채비율을 사용하여 감독하고 있는 바, 연결기업은 순부채를 매입채무및기타채무, 차입금과 전환사채에서 현금및현금성자산을 차감하여 산정하고 있습니다. 당기말과 전기말현재 순부채 및 자기자본은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당기말	전기말
매입채무및기타채무(유동성포함)	4,054,966	6,990,271
차입금과 전환사채(유동성포함)	11,039,330	19,159,256
차감:현금및현금성자산	(15,727,795)	(7,239,129)
순부채(A)	(633,499)	18,910,398
자기자본(B)	115,285,726	155,451,636
총자본(A+B)	114,652,227	174,362,034
부채비율[A/(A+B)]	10.85% (*)

(*) 부채비율이 부(-)의 수치로 산출되어 계산하지 아니하였습니다.

(단위 : 천원)

구분	당기말	전기말
매입채무및기타채무(유동성포함)	4,054,966	6,990,271
차입금과 전환사채(유동성포함)	11,039,330	19,159,256
차감:현금및현금성자산	(15,727,795)	(7,239,129)
순부채(A)	(633,499)	18,910,398
자기자본(B)	113,124,842	155,451,636
총자본(A+B)	112,491,343	174,362,034
부채비율[A/(A+B)]	10.85% (*)

(*) 부채비율이 부(-)의 수치로 산출되어 계산하지 아니하였습니다.

V. 감사인의 감사의견 등

가. 감사의견

(*8)

IX. 계열회사 등에 관한 사항

4. 타법인출자 현황

(*9)

(*1)

<정정 전>
가. 요약연결재무정보
아래의 요약연결재무정보는 한국채택국제회계기준(K-IFRS) 작성기준에 따라 작성되었으며, 제21기, 제20기, 제19기의 재무정보는 외부감사인의 감사를 받은 자료입니다.

2017년 12월 31일로 종료하는 회계연도(제19기)는 종속기업인 ㈜비보존의 매출액의 수정사항으로 인하여 2017년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표를 재작성하였으며, 해당 조정사항들은 외부감사인의 감사를 받은 자료입니다.

주식회사 텔콘알에프제약과 그 종속기업 (단위: 원)

구분	제21기	제20기	제19기
자산
유동자산	32,592,795,468	25,623,916,138	51,679,950,270
현금및현금성자산	15,727,795,422	7,239,128,866	16,445,904,295
기타유동금융자산	160,000,000	127,561,782	13,535,230,000
매출채권및기타채권	12,379,532,198	13,284,582,773	11,995,422,714
기타유동자산	134,741,647	459,327,141	6,149,066,715
당기법인세자산	1,516,530	20,935,600	104,085,930
재고자산	4,189,209,671	4,492,379,976	3,450,240,616
비유동자산	99,054,789,875	156,170,743,270	157,962,294,305
비유동매출채권및기타채권	1,073,332,457	1,055,041,000	967,185,740
기타비유동금융자산	12,945,863,790	36,206,395,121	33,541,800,351
기타비유동자산	3,747,976	3,680,590	5,352,272
관계기업투자	42,460,128,776	63,279,683,162	38,850,732,961
유형자산	5,953,235,164	6,640,868,609	16,117,015,061
사용권자산	1,153,855,404	-	-
무형자산	31,285,196,454	44,805,644,934	41,375,551,689
영업권	4,179,429,854	4,179,429,854	25,902,837,260
투자부동산	-	-	1,201,818,971
자산총계	131,647,585,343	181,794,659,408	209,642,244,575
부채
유동부채	14,603,107,575	26,335,723,383	70,253,812,912
비유동부채	1,758,751,695	7,300,345	4,892,385,890
부채총계	16,361,859,270	26,343,023,728	75,146,198,802
자본
지배기업 소유주지분	114,015,691,129	154,029,662,176	107,685,481,807
자본금	8,527,702,800	8,233,008,300	7,270,798,200
자본잉여금	164,326,955,487	150,887,634,330	94,010,468,492
자본조정	1,015,853,336	1,956,415,250	555,099,638
기타포괄손익누계액	303,185,530	461,710,673	(1,153,050,025)
이익잉여금(결손금)	(60,158,006,024)	(7,509,106,377)	7,002,165,502
비지배지분	1,270,034,944	1,421,973,504	26,810,563,966
자본총계	115,285,726,073	155,451,635,680	134,496,045,773
자본과 부채총계	131,647,585,343	181,794,659,408	209,642,244,575

구분	2019년 1월 1일부터 2019년 12월 31일까지	2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지	2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지
매출액	56,590,830,934	57,708,456,068	41,149,342,286
영업이익(손실)	2,995,155,268	(7,874,448,216)	(12,706,152,945)
법인세비용차감전순이익(손실)	(52,800,506,004)	(15,172,689,415)	(20,410,939,778)
당기순이익(손실)	(52,800,838,207)	(15,174,104,762)	(20,466,467,954)
지배기업소유주지분	(52,648,899,647)	(13,754,594,876)	(16,440,417,431)
비지배지분	(151,938,560)	(1,419,509,886)	(4,026,050,523)
기타포괄손익	(158,525,143)	864,235,515	(4,409,755,299)
총포괄손익	(52,959,363,350)	(14,309,869,247)	(24,876,223,253)
지배기업소유주지분	(52,807,424,790)	(12,922,615,367)	(20,710,718,337)
비지배지분	(151,938,560)	(1,387,253,880)	(4,165,504,916)
지배기업소유주의 주당순이익(원)	(635)	(179)	(253)
연결에 포함된 회사 수	4	6	7

(*) 제19기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 제1039호와 K-IFRS 제1018호, 제1011호, 제2031호, 제2113호, 제2115호, 제2118호에 따라 작성되었습니다.

나. 요약재무정보
아래의 요약재무정보는 한국채택국제회계기준(K-IFRS) 작성기준에 따라 작성되었으며, 제21기, 제20기, 제19기 재무정보는 외부감사인의 감사를 받은 자료입니다.

주식회사 텔콘알에프제약 (단위: 원)

구분	제21기	제20기	제19기
자산
유동자산	26,751,350,748	20,695,628,793	23,394,723,267
현금및현금성자산	12,588,849,831	5,676,517,502	5,252,359,406
기타유동금융자산	160,000,000	-	1,000,000,000
매출채권및기타채권	11,009,645,327	11,632,232,458	9,194,546,332
기타유동자산	27,463,547	223,707,076	5,774,396,036
당기법인세자산	1,470,430	20,868,070	97,287,220
재고자산	2,963,921,613	3,142,303,687	2,076,134,273
비유동자산	112,114,551,012	157,438,956,442	151,903,088,468
비유동매출채권및기타채권	1,005,432,723	1,054,641,000	614,591,000
종속기업투자	2,735,154,363	2,781,986,308	50,132,712,647
관계기업투자	54,272,158,771	62,889,913,173	30,627,233,630
기타비유동금융자산	12,945,863,790	36,206,395,121	32,052,537,338
기타비유동자산	-	-	5,352,272
유형자산	5,334,541,479	5,520,946,052	1,000,745,854
사용권자산	425,353,676	-	-
무형자산	31,216,616,356	44,805,644,934	36,268,096,756
영업권	4,179,429,854	4,179,429,854	-
투자부동산	-	-	1,201,818,971
자산총계	138,865,901,760	178,134,585,235	175,297,811,735
부채
유동부채	13,654,596,113	25,681,318,836	65,489,505,982
비유동부채	1,196,557,350	7,300,345	68,939,165
부채총계	14,851,153,463	25,688,619,181	65,558,445,147
자본
자본금	8,527,702,800	8,233,008,300	7,270,798,200
자본잉여금	149,321,001,341	135,881,680,184	90,184,467,794
자본조정	1,015,853,336	1,956,415,250	286,097,586
기타포괄손익누계액	-	-	-
이익잉여금(결손금)	(34,849,809,180)	6,374,862,320	11,998,003,008
자본총계	124,014,748,297	152,445,966,054	109,739,366,588
자본과부채총계	138,865,901,760	178,134,585,235	175,297,811,735
종속/관계기업투자주식의 평가방법	원가법	원가법	원가법

구분	2019년 1월 1일부터 2019년 12월 31일까지	2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지	2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지
매출액	51,215,125,806	47,959,826,850	29,704,738,981
영업이익(손실)	2,949,050,666	(5,925,667,076)	(7,885,900,034)
법인세비용차감전순이익(손실)
# (41,224,671,500) (5,674,081,218) (15,968,287,891) 기타포괄손익 - - 406,986,759
# 총포괄손익 (41,224,671,500) (5,674,081,218) (15,561,301,132)
# 기본및희석주당손익 (498) (74) (245)
# (*) 제19기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 제1039호와 K-IFRS 제1018호, 제1011호, 제2031호, 제2113호, 제2115호, 제2118호에 따라 작성되었습니다.

<정정 후>

가. 요약연결재무정보

아래의 요약연결재무정보는 한국채택국제회계기준(K-IFRS) 작성기준에 따라 작성되었으며, 제21기, 제20기, 제19기의 재무정보는 외부감사인의 감사를 받은 자료입니다.

2017년 12월 31일로 종료하는 회계연도(제19기)는 종속기업인 ㈜비보존의 매출액의 수정사항으로 인하여 2017년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표를 재작성하였으며, 해당 조정사항들은 외부감사인의 감사를 받은 자료입니다.

주식회사 텔콘알에프제약과 그 종속기업 (단위: 원)

구분	제21기	제20기	제19기
자산
유동자산	32,592,795,468	25,623,916,138	51,679,950,270
현금및현금성자산	15,727,795,422	7,239,128,866	16,445,904,295
기타유동금융자산	160,000,000	127,561,782	13,535,230,000
매출채권및기타채권	12,379,532,198	13,284,582,773	11,995,422,714
기타유동자산	134,741,647	459,327,141	6,149,066,715
당기법인세자산	1,516,530	20,935,600	104,085,930
재고자산	4,189,209,671	4,492,379,976	3,450,240,616
비유동자산	96,893,905,589	156,170,743,270	157,962,294,305
비유동매출채권및기타채권	1,073,332,457	1,055,041,000	967,185,740
기타비유동금융자산	10,784,979,504	36,206,395,121	33,541,800,351
기타비유동자산	3,747,976	3,680,590	5,352,272
관계기업투자	42,460,128,776	63,279,683,162	38,850,732,961
유형자산	5,953,235,164	6,640,868,609	16,117,015,061
사용권자산	1,153,855,404	-	-
무형자산	31,285,196,454	44,805,644,934	41,375,551,689
영업권	4,179,429,854	4,179,429,854	25,902,837,260
투자부동산	-	-	1,201,818,971
자산총계	129,486,701,057	181,794,659,408	209,642,244,575
부채
유동부채	14,603,107,575	26,335,723,383	70,253,812,912
비유동부채	1,758,751,695	7,300,345	4,892,385,890
부채총계	16,361,859,270	26,343,023,728	75,146,198,802
자본
지배기업 소유주지분	111,854,806,843	154,029,662,176	107,685,481,807
자본금	8,527,702,800	8,233,008,300	7,270,798,200
자본잉여금	164,326,955,487	150,887,634,330	94,010,468,492
자본조정	1,015,853,336	1,956,415,250	555,099,638
기타포괄손익누계액	303,185,530	461,710,673	(1,153,050,025)
이익잉여금(결손금)	(60,158,006,024)	(7,509,106,377)	7,002,165,502
비지배지분	1,270,034,944	1,421,973,504	26,810,563,966
자본총계	113,124,841,787	155,451,635,680	134,496,045,773
자본과 부채총계	129,486,701,057	181,794,659,408	209,642,244,575

구분	2019년 1월 1일부터 2019년 12월 31일까지	2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지	2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지
매출액	56,590,830,934	57,708,456,068	41,149,342,286
영업이익(손실)	2,995,155,268	(7,874,448,216)	(12,706,152,945)
법인세비용차감전순이익(손실)	(54,961,390,290)	(15,172,689,415)	(20,410,939,778)
당기순이익(손실)	(54,961,722,493)	(15,174,104,762)	(20,466,467,954)
지배기업소유주지분	(54,809,783,933)	(13,754,594,876)	(16,440,417,431)
비지배지분	(151,938,560)	(1,419,509,886)	(4,026,050,523)
기타포괄손익	(158,525,143)	864,235,515	(4,409,755,299)
총포괄손익	(55,120,247,636)	(14,309,869,247)	(24,876,223,253)
지배기업소유주지분	(54,968,309,076)	(12,922,615,367)	(20,710,718,337)
비지배지분	(151,938,560)	(1,387,253,880)	(4,165,504,916)
지배기업소유주의 주당순이익(원)	(662)	(179)	(253)
연결에 포함된 회사 수	4	6	7
(*) 제19기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 제1039호와 K-IFRS 제1018호, 제1011호, 제2031호, 제2113호, 제2115호, 제2118호에 따라 작성되었습니다.

나. 요약재무정보

아래의 요약재무정보는 한국채택국제회계기준(K-IFRS) 작성기준에 따라 작성되었으며, 제21기, 제20기, 제19기 재무정보는 외부감사인의 감사를 받은 자료입니다.

주식회사 텔콘알에프제약 (단위: 원)

구분	제21기	제20기	제 19기
자산
유동자산	26,751,350,748	20,695,628,793	23,394,723,267
현금및현금성자산	12,588,849,831	5,676,517,502	5,252,359,406
기타유동금융자산	160,000,000	-	1,000,000,000
매출채권및기타채권	11,009,645,327	11,632,232,458	9,194,546,332
기타유동자산	27,463,547	223,707,076	5,774,396,036
당기법인세자산	1,470,430	20,868,070	97,287,220
재고자산	2,963,921,613	3,142,303,687	2,076,134,273
비유동자산	109,953,666,726	157,438,956,442	151,903,088,468
비유동매출채권및기타채권	1,005,432,723	1,054,641,000	614,591,000
종속기업투자	2,735,154,363	2,781,986,308	50,132,712,647
관계기업투자	54,272,158,771	62,889,913,173	30,627,233,630
기타비유동금융자산	10,784,979,504	36,206,395,121	32,052,537,338
기타비유동자산	-	-	5,352,272
유형자산	5,334,541,479	5,520,946,052	1,000,745,854
사용권자산	425,353,676	-	-
무형자산	31,216,616,356	44,805,644,934	36,268,096,756
영업권	4,179,429,854	4,179,429,854	-
투자부동산	-	-	1,201,818,971
자산총계	136,705,017,474	178,134,585,235	175,297,811,735
부채
유동부채	13,654,596,113	25,681,318,836	65,489,505,982
비유동부채	1,196,557,350	7,300,345	68,939,165
부채총계	14,851,153,463	25,688,619,181	65,558,445,147
자본
자본금	8,527,702,800	8,233,008,300	7,270,798,200
자본잉여금	149,321,001,341	135,881,680,184	90,184,467,794
자본조정	1,015,853,336	1,956,415,250	286,097,586
기타포괄손익누계액	-	-	-
이익잉여금(결손금)	(37,010,693,466)	6,374,862,320	11,998,003,008
자본총계	121,853,864,011	152,445,966,054	109,739,366,588
자본과부채총계	136,705,017,474	178,134,585,235	175,297,811,735
종속/관계기업투자주식의 평가방법	원가법	원가법	원가법

구분	2019년 1월 1일부터 2019년 12월 31일까지	2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지	2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지
매출액	51,215,125,806	47,959,826,850	29,704,738,981
영업이익(손실)	2,949,050,666	(5,925,667,076)	(7,885,900,034)
법인세비용차감전순이익(손실)	(43,385,555,786)	(5,674,081,218)	(15,958,443,068)
당기순이익(손실)	( 43,385,555,786 )	(5,674,081,218)	(15,968,287,891)
기타포괄손익	-	-	406,986,759
총포괄손익	( 43,385,555,786 )	(5,674,081,218)	(15,561,301,132)
기본및희석주당손익	(524)	(74)	(245)
(*) 제19기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 제1039호와 K-IFRS 제1018호, 제1011호, 제2031호, 제2113호, 제2115호, 제2118호에 따라 작성되었습니다.

(*2)

<정정 전>

연결 재무상태표

제 21 기 2019.12.31 현재

제 20 기 2018.12.31 현재

제 19 기 2017.12.31 현재

(단위 : 원)

제 21 기	제 20 기	제 19 기
자산
유동자산	32,592,795,468	25,623,916,138
현금및현금성자산 (주5,6,16,35,36)	15,727,795,422	7,239,128,866
기타유동금융자산 (주8,35,36)	160,000,000	127,561,782
매출채권 및 기타유동채권 (주7,33,35,36)	12,379,532,198	13,284,582,773
기타유동자산 (주9)	134,741,647	459,327,141
당기법인세자산	1,516,530	20,935,600
재고자산 (주10)	4,189,209,671	4,492,379,976
비유동자산	99,054,789,875	156,170,743,270
장기매출채권 및 기타비유동채권 (주7,35,36)	1,073,332,457	1,055,041,000
기타비유동금융자산 (주8,35,36)	12,945,863,790	36,206,395,121
기타비유동자산 (주9)	3,747,976	3,680,590
관계기업에 대한 투자자산 (주11,33,37)	42,460,128,776	63,279,683,162
유형자산 (주12,37)	5,953,235,164	6,640,868,609
사용권자산 (주3,13)	1,153,855,404
영업권 (주14)	4,179,429,854	4,179,429,854
영업권 이외의 무형자산 (주14)	31,285,196,454	44,805,644,934
투자부동산
자산총계	131,647,585,343	181,794,659,408
부채
유동부채	14,603,107,575	26,335,723,383
매입채무 및 기타유동채무 (주5,17,35,36)	4,053,796,711	6,990,270,680
단기차입금 (주5,20,32,33,35,36,37)	24,553,893	7,466,738,328
유동성장기차입금 (주5,20,32,35,36,37)	240,000,000	158,000,000
기타유동금융부채 (주18,35,36)	1,219,454	20,914,500
유동리스부채 (주3,13,32,35,36)	514,863,874
유동성전환사채 (주5,20,32,33,35,36)	9,634,775,830	11,534,517,483
기타유동부채 (주19)	133,897,813	165,007,871
당기법인세부채		274,521
비유동부채	1,758,751,695	7,300,345
장기매입채무 및 기타비유동채무 (주5,17,32,35,36)	1,169,180
장기차입금 (주5,20,32,35,36,37)	1,140,000,000
비유동리스부채 (주3,13,32,35,36)	617,582,515
기타비유동금융부채 (주18,35,36)		7,300,345
기타비유동부채
부채총계	16,361,859,270	26,343,023,728
자본
지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본	114,015,691,129	154,029,662,176
자본금 (주1,22)	8,527,702,800	8,233,008,300
자본잉여금 (주22)	164,326,955,487	150,887,634,330
기타자본구성요소 (주34)	1,015,853,336	1,956,415,250
기타포괄손익누계액 (주23)	303,185,530	461,710,673
이익잉여금(결손금) (주24)	(60,158,006,024)	(7,509,106,377)
비지배지분	1,270,034,944	1,421,973,504
자본총계	115,285,726,073	155,451,635,680
자본과부채총계	131,647,585,343	181,794,659,408

연결 포괄손익계산서

제 21 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

제 20 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지

제 19 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지

(단위 : 원)

제 21 기	제 20 기	제 19 기
수익(매출액) (주25,33,38)	56,590,830,934	57,708,456,068
매출원가 (주25,26,33)	41,440,534,210	48,198,040,060
매출총이익	15,150,296,724	9,510,416,008
판매비와관리비 (주26,27)	10,445,029,104	13,584,458,069
경상연구개발비 (주14,26,27)	1,710,112,352	3,800,406,155
영업이익(손실) (주38)	2,995,155,268	(7,874,448,216)
기타이익 (주28)	2,629,629,562	1,271,347,950
기타손실 (주28)	20,767,941,819	11,825,729,245
금융수익 (주29,35)	1,902,653,890	6,591,349,057
금융원가 (주29,33,35)	26,464,591,606	6,075,494,773
지분법이익 (주11)		4,129,187,362
지분법손실 (주11)	13,095,411,299	1,388,901,550
법인세비용차감전순이익(손실)	(52,800,506,004)	(15,172,689,415)
법인세비용 (주30)	332,203	1,415,347
당기순이익(손실)	(52,800,838,207)	(15,174,104,762)
당기순이익(손실)의 귀속
지배기업의 소유주에게 귀속되는 당기순이익(손실)	(52,648,899,647)	(13,754,594,876)
비지배지분에 귀속되는 당기순이익(손실)	(151,938,560)	(1,419,509,886)
기타포괄손익	(158,525,143)	864,235,515
당기손익으로 재분류될 수 있는 항목(세후기타포괄손익)	(158,525,143)	864,235,515
해외사업장환산외환차이(세후기타포괄손익)	77,666,430	146,949,031
지분법 적용대상 관계기업과 공동기업의 기타포괄손익에 대한 지분(세후기타포괄손익)		1,850,853,693
지분법자본변동	(236,191,573)
지분법자본잉여금		(1,133,567,209)
매도가능금융자산평가손익
총포괄손익	(52,959,363,350)	(14,309,869,247)
총 포괄손익의 귀속
총 포괄손익, 지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분	(52,807,424,790)	(12,922,615,367)
총 포괄손익, 비지배지분	(151,938,560)	(1,387,253,880)
주당이익
기본주당이익(손실) (단위 : 원) (주31)	(635)	(179)
희석주당이익(손실) (단위 : 원) (주31)	(643)	(179)

연결 자본변동표

제 21 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

제 20 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지

제 19 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지

(단위 : 원)

자본	지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본	비지배지분	자본 합계	자본금	자본잉여금	기타자본구성요소	기타포괄손익누계액	이익잉여금	지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 합계
2017.01.01 (기초자본)	5,809,677,000	32,388,471,441	121,235,017	3,117,250,881	23,442,582,933	64,879,217,272	17,482,726,326	82,361,943,598
회계정책변경에 따른 증가(감소)
연결대상범위의 변동
당기순이익(손실)							(16,440,417,431)	(4,026,050,523)	(20,466,467,954)
해외사업환산손익						(378,891,769)	(62,841,256)	(441,733,025)
지분법자본변동						(4,669,066,441)	(162,152,493)	(4,831,218,934)
2017.12.31 (기말자본)	5,809,677,000	32,388,471,441	121,235,017	-1,551,815,560	23,442,582,933	60,110,305,503	13,231,682,054	76,650,291,611	```markdown
# 연결 재무상태표

제 21 기 2019.12.31 현재

제 20 기 2018.12.31 현재

제 19 기 2017.12.31 현재

(단위 : 원)

	제 21 기	제 20 기	제 19 기
자산
유동자산	32,592,795,468	25,623,916,138	51,679,950,270
현금및현금성자산 (주5,6,16,35,36)	15,727,795,422	7,239,128,866	16,445,904,295
기타유동금융자산 (주8,35,36)	160,000,000	127,561,782	13,535,230,000
매출채권 및 기타유동채권 (주7,33,35,36)	12,379,532,198	13,284,582,773	11,995,422,714
기타유동자산 (주9)	134,741,647	459,327,141	6,149,066,715
당기법인세자산	1,516,530	20,935,600	104,085,930
재고자산 (주10)	4,189,209,671	4,492,379,976	3,450,240,616
비유동자산	96,893,905,589	156,170,743,270	157,962,294,305
장기매출채권 및 기타비유동채권 (주7,35,36)	1,073,332,457	1,055,041,000	967,185,740
기타비유동금융자산 (주8,35,36)	10,784,979,504	36,206,395,121	33,541,800,351
기타비유동자산 (주9)	3,747,976	3,680,590	5,352,272
관계기업에 대한 투자자산 (주11,33,37)	42,460,128,776	63,279,683,162	38,850,732,961
유형자산 (주12,37)	5,953,235,164	6,640,868,609	16,117,015,061
사용권자산 (주3,13)	1,153,855,404
영업권 (주14)	4,179,429,854	4,179,429,854	25,902,837,260
영업권 이외의 무형자산 (주14)	31,285,196,454	44,805,644,934	41,375,551,689
투자부동산			1,201,818,971
자산총계	129,486,701,057	181,794,659,408	209,642,244,575
부채
유동부채	14,603,107,575	26,335,723,383	70,253,812,912
매입채무 및 기타유동채무 (주5,17,35,36)	4,053,796,711	6,990,270,680	6,550,051,380
단기차입금 (주5,20,32,33,35,36,37)	24,553,893	7,466,738,328	12,952,398,679
유동성장기차입금 (주5,20,32,35,36,37)	240,000,000	158,000,000	551,533,098
기타유동금융부채 (주18,35,36)	1,219,454	20,914,500	886,145,240
유동리스부채 (주3,13,32,35,36)	514,863,874
유동성전환사채 (주5,20,32,33,35,36)	9,634,775,830	11,534,517,483	48,488,768,516
기타유동부채 (주19)	133,897,813	165,007,871	823,953,792
당기법인세부채		274,521	962,207
비유동부채	1,758,751,695	7,300,345	4,892,385,890
장기매입채무 및 기타비유동채무 (주5,17,32,35,36)	1,169,180		595,500,000
장기차입금 (주5,20,32,35,36,37)	1,140,000,000		4,168,000,000
비유동리스부채 (주3,13,32,35,36)	617,582,515
기타비유동금융부채 (주18,35,36)		7,300,345	3,885,890
기타비유동부채			125,000,000
부채총계	16,361,859,270	26,343,023,728	75,146,198,802
자본
지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본	111,854,806,843	154,029,662,176	107,685,481,807
자본금 (주1,22)	8,527,702,800	8,233,008,300	7,270,798,200
자본잉여금 (주22)	164,326,955,487	150,887,634,330	94,010,468,492
기타자본구성요소 (주34)	1,015,853,336	1,956,415,250	555,099,638
기타포괄손익누계액 (주23)	303,185,530	461,710,673	(1,153,050,025)
이익잉여금(결손금) (주24)	(62,318,890,310)	(7,509,106,377)	7,002,165,502
비지배지분	1,270,034,944	1,421,973,504	26,810,563,966
자본총계	113,124,841,787	155,451,635,680	134,496,045,773
자본과부채총계	129,486,701,057	181,794,659,408	209,642,244,575

연결 포괄손익계산서

제 21 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

제 20 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지

제 19 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지

(단위 : 원)

	제 21 기	제 20 기	제 19 기
수익(매출액) (주25,33,38)	56,590,830,934	57,708,456,068	41,149,342,286
매출원가 (주25,26,33)	41,440,534,210	48,198,040,060	36,611,463,206
매출총이익	15,150,296,724	9,510,416,008	4,537,879,080
판매비와관리비 (주26,27)	10,445,029,104	13,584,458,069	11,916,289,183
경상연구개발비 (주14,26,27)	1,710,112,352	3,800,406,155	5,327,742,842
영업이익(손실) (주38)	2,995,155,268	(7,874,448,216)	(12,706,152,945)
기타이익 (주28)	2,629,629,562	1,271,347,950	338,108,483
기타손실 (주28)	20,767,941,819	11,825,729,245	976,394,826
금융수익 (주29,35)	1,902,653,890	6,591,349,057	1,215,820,085
금융원가 (주29,33,35)	28,625,475,892	6,075,494,773	6,685,062,069
지분법이익 (주11)		4,129,187,362
지분법손실 (주11)	13,095,411,299	1,388,901,550	1,597,258,506
법인세비용차감전순이익(손실)	(54,961,390,290)	(15,172,689,415)	(20,410,939,778)
법인세비용 (주30)	332,203	1,415,347	55,528,176
당기순이익(손실)	(54,961,722,493)	(15,174,104,762)	(20,466,467,954)
당기순이익(손실)의 귀속
지배기업의 소유주에게 귀속되는 당기순이익(손실)	(54,809,783,933)	(13,754,594,876)	(16,440,417,431)
비지배지분에 귀속되는 당기순이익(손실)	(151,938,560)	(1,419,509,886)	(4,026,050,523)
기타포괄손익	(158,525,143)	864,235,515	(4,409,755,299)
당기손익으로 재분류될 수 있는 항목(세후기타포괄손익)	(158,525,143)	864,235,515	(4,409,755,299)
해외사업장환산외환차이(세후기타포괄손익)	77,666,430	146,949,031	(441,733,025)
지분법 적용대상 관계기업과 공동기업의 기타포괄손익에 대한 지분(세후기타포괄손익)		1,850,853,693	(4,831,218,934)
지분법자본변동	(236,191,573)
지분법자본잉여금		(1,133,567,209)
매도가능금융자산평가손익			863,196,660
총포괄손익	(55,120,247,636)	(14,309,869,247)	(24,876,223,253)
총 포괄손익의 귀속
총 포괄손익, 지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분	(54,968,309,076)	(12,922,615,367)	(20,710,718,337)
총 포괄손익, 비지배지분	(151,938,560)	(1,387,253,880)	(4,165,504,916)
주당이익
기본주당이익(손실) (단위 : 원) (주31)	(662)	(179)	(253)
희석주당이익(손실) (단위 : 원) (주31)	(669)	(179)	(253)

연결 현금흐름표

제 21 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

제 20 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지

제 19 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지

(단위 : 원)

	제 21 기	제 20 기	제 19 기
영업활동현금흐름	5,012,725,854	(9,249,386,698)	(9,868,413,228)
당기순이익(손실)	(52,800,838,207)	(15,174,104,762)	(20,466,467,954)
당기순이익조정을 위한 가감 (주32)	63,379,864,338	13,507,294,209	10,688,192,693
영업활동으로인한자산ㆍ부채의변동 (주32)	(4,439,777,965)	(5,194,878,052)	1,336,585,058
이자수취(영업)	183,822,889	482,040,008	403,461,436
이자지급(영업)	(1,329,157,547)	(2,873,862,788)	(1,931,191,740)
법인세납부(환급)	18,812,346	4,124,687	101,007,279
투자활동현금흐름	(118,049,295)	(57,422,604,148)	(82,208,888,721)
단기금융상품의 처분	127,561,782	3,535,130,000	3,500,000,000
단기대여금및수취채권의 처분	50,555,574	89,444,498	222,330,041
장기금융상품의 처분			23,000,000
임차보증금의 감소	70,000,000	105,363,000	106,788,675
매도가능금융상품의 처분			645,942,420
당기손익인식금융자산의 처분	225,324,322	4,435,179,537
관계기업투자주식의 처분		15,486,563,600
유형자산의 처분	755,441,148	48,189,581	17,484,796
종속기업합병으로 인한 순현금유입		301,234,375
정부보조금의 수취	11,721,820		1,620,000,000
단기금융상품의 취득	(160,000,000)	(70,232,200,789)	(15,035,130,000)
단기대여금및수취채권의 취득		(60,000,000)	(191,000,000)
제3자에 대한 선급금 및 대여금의 회수에 따른 현금유입			(5,653,000,000)
임차보증금의 증가	(30,107,000)	(415,129,906)	(64,357,620)
매도가능금융자산의 취득			(9,498,847,338)
파생상품자산의 취득			(516,430,000)
당기손익인식금융자산의 취득		(2,000,000,000)
관계기업투자주식의 취득		(40,000,000)	(7,353,675,000)
종속기업투자주식의 취득			(1,247,500,000)
유형자산의 취득	(957,108,840)	(2,647,407,517)	(10,635,576,869)
무형자산의 취득	(122,094,108)	(145,507,023)	(36,065,559,221)
건설중인자산의 취득
취득중인무형자산의 증가		(5,361,000,000)
정부보조금의 사용	(89,343,993)	(522,463,504)	(2,083,358,605)
재무활동현금흐름	3,804,481,729	94,285,900,566	99,239,727,176
전환사채의 증가	9,790,000,000	9,940,000,000	33,480,000,000
단기차입금의 증가	131,436,934	10,515,381,965	62,399,273,200
장기차입금의 증가	1,500,000,000		4,100,000,000
유상증자		90,433,364,015	52,238,858,740
주식의 발행
주식선택권행사로 인한 현금유입	934,005,000
임대보증금의 증가		12,000,000	77,000,000
장기미지급금의 증가	1,169,180		180,000,000
단기차입금의 상환	(7,573,621,369)	(16,133,312,316)	(51,949,128,626)
장기차입금의 상환	(278,000,000)	(481,533,098)	(1,107,076,138)
전환사채의 감소			(100,000,000)
리스부채의 상환	(700,508,016)
장기미지급금의 감소			(79,200,000)
현금및현금성자산에 대한 환율변동효과	(210,491,732)	(50,260,510)	(61,450,790)
현금및현금성자산의순증가(감소)	8,488,666,556	27,563,649,210	7,100,974,437
기초현금및현금성자산 (주6)	7,239,128,866	17,904,892,331	10,803,917,894
연결범위의 변동으로 인한 현금및현금성자산의 증가(감소)		(38,229,412,675)
기말현금및현금성자산 (주6)	15,727,795,422	7,239,128,866	17,904,892,331

연결 자본변동표

	자본	지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본	비지배지분
	제 21 기	제 20 기	제 19 기
2017.12.31 (기말자본)	134,496,045,773	107,685,481,807	26,810,563,966
2018.01.01 (기초자본)	134,496,045,773	107,685,481,807	26,810,563,966
회계정책변경에 따른 증가(감소)	50,940,530	24,836,344	26,104,186
연결대상범위의 변동	(117,391,420,725)	(117,241,494,971)	(149,925,754)
당기순이익(손실)	(15,174,104,762)	(13,754,594,876)	(13,754,594,876)
해외사업환산손익	146,949,031	3,076,850	143,872,181
지분법자본변동	1,850,853,693	193,254,131	1,657,599,562
지분법이익잉여금	(1,133,567,209)	(164,074,975)	(969,492,234)
매도가능증권평가손실
종속기업의 취득	97,595,865,700	91,308,507,981	6,287,357,719
연결실체내 자본거래	2,029,908,525	1,906,814,064	123,094,461
지분의 발행
전환사채의 전환	56,415,468,362	55,453,258,262	962,210,100
전환사채의 상환
전환권대가	(5,003,324,090)		(5,003,324,090)
전환사채의 발행
종속기업합병으로 인한 변동
주식선택권 행사	(126,218,565)		(126,218,565)
주식기준보상거래	1,694,239,417		433,864,621
2018.12.31 (기말자본)	155,451,635,680	107,685,481,807	7,270,798,200
2019.01.01 (기초자본)	155,451,635,680	107,685,481,807	7,270,798,200
회계정책변경에 따른 증가(감소)
연결대상범위의 변동
당기순이익(손실)	(52,800,838,207)	(15,174,104,762)	(20,466,467,954)
해외사업환산손익	77,666,430	143,872,181
지분법자본변동	(236,191,573)	1,850,853,693
지분법이익잉여금		(1,133,567,209)
매도가능증권평가손실
종속기업의 취득		6,287,357,719
연결실체내 자본거래		2,029,908,525
지분의 발행
전환사채의 전환	11,790,930,097	56,415,468,362
전환사채의 상환
전환권대가		(5,003,324,090)
전환사채의 발행	717,812,590
종속기업합병으로 인한 변동
주식선택권 행사	934,005,000	(126,218,565)
주식기준보상거래	(649,293,944)	1,694,239,417
2019.12.31 (기말자본)	115,285,726,073	155,451,635,680	107,685,481,807

연결 재무상태표

<정정 후>

제 21 기 2019.12.31 현재

제 20 기 2018.12.31 현재

제 19 기 2017.12.31 현재

(단위 : 원)

	제 21 기	제 20 기	제 19 기
자산
유동자산	32,592,795,468	25,623,916,138	51,679,950,270
현금및현금성자산 (주5,6,16,35,36)	15,727,795,422	7,239,128,866	16,445,904,295
기타유동금융자산 (주8,35,36)	160,000,000	127,561,782	13,535,230,000
매출채권 및 기타유동채권 (주7,33,35,36)	12,379,532,198	13,284,582,773	11,995,422,714
기타유동자산 (주9)	134,741,647	459,327,141	6,149,066,715
당기법인세자산	1,516,530	20,935,600	104,085,930
재고자산 (주10)	4,189,209,671	4,492,379,976	3,450,240,616
비유동자산	96,893,905,589	156,170,743,270	157,962,294,305
장기매출채권 및 기타비유동채권 (주7,35,36)	1,073,332,457	1,055,041,000	967,185,740
기타비유동금융자산 (주8,35,36)	10,784,979,504	36,206,395,121	33,541,800,351
기타비유동자산 (주9)	3,747,976	3,680,590	5,352,272
관계기업에 대한 투자자산 (주11,33,37)	42,460,128,776	63,279,683,162	38,850,732,961
유형자산 (주12,37)	5,953,235,164	6,640,868,609	16,117,015,061
사용권자산 (주3,13)	1,153,855,404
영업권 (주14)	4,179,429,854	4,179,429,854	25,902,837,260
영업권 이외의 무형자산 (주14)	31,285,196,454	44,805,644,934	41,375,551,689
투자부동산			1,201,818,971
자산총계	129,486,701,057	181,794,659,408	209,642,244,575
부채
유동부채	14,603,107,575	26,335,723,383	70,253,812,912
매입채무 및 기타유동채무 (주5,17,35,36)	4,053,796,711	6,990,270,680	6,550,051,380
단기차입금 (주5,20,32,33,35,36,37)	24,553,893	7,466,738,328	12,952,398,679
유동성장기차입금 (주5,20,32,35,36,37)	240,000,000	158,000,000	551,533,098
기타유동금융부채 (주18,35,36)	1,219,454	20,914,500	886,145,240
유동리스부채 (주3,13,32,35,36)	514,863,874
유동성전환사채 (주5,20,32,33,35,36)	9,634,775,830	11,534,517,483	48,488,768,516
기타유동부채 (주19)	133,897,813	165,007,871	823,953,792
당기법인세부채		274,521	962,207
비유동부채	1,758,751,695	7,300,345	4,892,385,890
장기매입채무 및 기타비유동채무 (주5,17,32,35,36)	1,169,180		595,500,000
장기차입금 (주5,20,32,35,36,37)	1,140,000,000		4,168,000,000
비유동리스부채 (주3,13,32,35,36)	617,582,515
기타비유동금융부채 (주18,35,36)		7,300,345	3,885,890
기타비유동부채			125,000,000
부채총계	16,361,859,270	26,343,023,728	75,146,198,802
자본
지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본	111,854,806,843	154,029,662,176	107,685,481,807
자본금 (주1,22)	8,527,702,800	8,233,008,300	7,270,798,200
자본잉여금 (주22)	164,326,955,487	150,887,634,330	94,010,468,492
기타자본구성요소 (주34)	1,015,853,336	1,956,415,250	555,099,638
기타포괄손익누계액 (주23)	303,185,530	461,710,673	(1,153,050,025)
이익잉여금(결손금) (주24)	(62,318,890,310)	(7,509,106,377)	7,002,165,502
비지배지분	1,270,034,944	1,421,973,504	26,810,563,966
자본총계	113,124,841,787	155,451,635,680	134,496,045,773
자본과부채총계	129,486,701,057	181,794,659,408	209,642,244,575
```# 연결기업의 자본변동표

2017.01.01 (기초자본)

구분	자본금	자본잉여금	기타자본구성요소	기타포괄손익누계액	이익잉여금	지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 합계	비지배지분	자본 합계
2017.01.01 (기초자본)	5,809,677,000	32,388,471,441	121,235,017	3,117,250,881	23,442,582,933	64,879,217,272	17,482,726,326	82,361,943,598
회계정책변경에 따른 증가(감소)
연결대상범위의 변동
당기순이익(손실)					(16,440,417,431)	(16,440,417,431)	(4,026,050,523)	(20,466,467,954)
해외사업환산손익				(378,891,769)		(378,891,769)	(62,841,256)	(441,733,025)
지분법자본변동				(4,669,066,441)		(4,669,066,441)	(162,152,493)	(4,831,218,934)
지분법이익잉여금
매도가능증권평가손실				777,657,304		777,657,304	85,539,356	863,196,660
종속기업의 취득							(1,583,630,572)	(1,583,630,572)
연결실체내 자본거래		193,611,801				193,611,801	15,076,973,128	15,270,584,929
지분의 발행	664,355,900	35,597,551,340				36,261,907,240		36,261,907,240
전환사채의 전환	796,765,300	21,869,208,703				22,665,974,003		22,665,974,003
전환사채의 상환		1,114,409				1,114,409		1,114,409
전환권대가		3,980,513,656				3,980,513,656		3,980,513,656
전환사채의 발행
종속기업합병으로 인한 변동		(20,002,858)				(20,002,858)		(20,002,858)
주식선택권 행사
주식기준보상거래			433,864,621			433,864,621		433,864,621
2017.12.31 (기말자본)	7,270,798,200	94,010,468,492	555,099,638	(1,153,050,025)	7,002,165,502	107,685,481,807	26,810,563,966	134,496,045,773

2018.01.01 (기초자본)

구분	자본금	자본잉여금	기타자본구성요소	기타포괄손익누계액	이익잉여금	지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 합계	비지배지분	자본 합계
2018.01.01 (기초자본)	7,270,798,200	94,010,468,492	555,099,638	(1,153,050,025)	7,002,165,502	107,685,481,807	26,810,563,966	134,496,045,773
회계정책변경에 따른 증가(감소)				(186,711,045)	212,815,231	26,104,186	24,836,344	50,940,530
연결대상범위의 변동		16,779,486	(166,705,240)			(149,925,754)	(117,241,494,971)	(117,391,420,725)
당기순이익(손실)					(13,754,594,876)	(13,754,594,876)	(1,419,509,886)	(15,174,104,762)
해외사업환산손익				143,872,181		143,872,181	3,076,850	146,949,031
지분법자본변동				1,657,599,562		1,657,599,562	193,254,131	1,850,853,693
지분법이익잉여금					(969,492,234)	(969,492,234)	(164,074,975)	(1,133,567,209)
매도가능증권평가손실
종속기업의 취득		6,287,357,719				6,287,357,719	91,308,507,981	97,595,865,700
연결실체내 자본거래		123,094,461				123,094,461	1,906,814,064	2,029,908,525
지분의 발행
전환사채의 전환	962,210,100	55,453,258,262				56,415,468,362		56,415,468,362
전환사채의 상환
전환권대가		(5,003,324,090)				(5,003,324,090)		(5,003,324,090)
전환사채의 발행
종속기업합병으로 인한 변동
주식선택권 행사			(126,218,565)			(126,218,565)		(126,218,565)
주식기준보상거래			1,694,239,417			1,694,239,417		1,694,239,417
2018.12.31 (기말자본)	8,233,008,300	150,887,634,330	1,956,415,250	461,710,673	(7,509,106,377)	154,029,662,176	1,421,973,504	155,451,635,680

2019.01.01 (기초자본)

연결 현금흐름표

제 21 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

제 20 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지

제 19 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지

(단위 : 원)

구분	제 21 기	제 20 기	제 19 기
영업활동현금흐름	5,012,725,854	(9,249,386,698)	(9,868,413,228)
당기순이익(손실)	(54,961,722,493)	(15,174,104,762)	(20,466,467,954)
당기순이익조정을 위한 가감 (주32)	65,540,748,624	13,507,294,209	10,688,192,693
영업활동으로인한자산ㆍ부채의변동 (주32)	(4,439,777,965)	(5,194,878,052)	1,336,585,058
이자수취(영업)	183,822,889	482,040,008	403,461,436
이자지급(영업)	(1,329,157,547)	(2,873,862,788)	(1,931,191,740)
법인세납부(환급)	18,812,346	4,124,687	101,007,279
투자활동현금흐름	(118,049,295)	(57,422,604,148)	(82,208,888,721)
단기금융상품의 처분	127,561,782	3,535,130,000	3,500,000,000
단기대여금및수취채권의 처분	50,555,574	89,444,498	222,330,041
장기금융상품의 처분			23,000,000
임차보증금의 감소	70,000,000	105,363,000	106,788,675
매도가능금융상품의 처분			645,942,420
당기손익인식금융자산의 처분	225,324,322	4,435,179,537
관계기업투자주식의 처분		15,486,563,600
유형자산의 처분	755,441,148	48,189,581	17,484,796
종속기업합병으로 인한 순현금유입		301,234,375
정부보조금의 수취	11,721,820		1,620,000,000
단기금융상품의 취득	(160,000,000)	(70,232,200,789)	(15,035,130,000)
단기대여금및수취채권의 취득		(60,000,000)	(191,000,000)
제3자에 대한 선급금 및 대여금의 회수에 따른 현금유입			(5,653,000,000)
임차보증금의 증가	(30,107,000)	(415,129,906)	(64,357,620)
매도가능금융자산의 취득			(9,498,847,338)
파생상품자산의 취득			(516,430,000)
당기손익인식금융자산의 취득		(2,000,000,000)
관계기업투자주식의 취득		(40,000,000)	(7,353,675,000)
종속기업투자주식의 취득			(1,247,500,000)
유형자산의 취득	(957,108,840)	(2,647,407,517)	(10,635,576,869)
무형자산의 취득	(122,094,108)	(145,507,023)	(36,065,559,221)
건설중인자산의 취득
취득중인무형자산의 증가		(5,361,000,000)
정부보조금의 사용	(89,343,993)	(522,463,504)	(2,083,358,605)
재무활동현금흐름	3,804,481,729	94,285,900,566	99,239,727,176
전환사채의 증가	9,790,000,000	9,940,000,000	33,480,000,000
단기차입금의 증가	131,436,934	10,515,381,965	62,399,273,200
장기차입금의 증가	1,500,000,000		4,100,000,000
유상증자		90,433,364,015	52,238,858,740
주식의 발행
주식선택권행사로 인한 현금유입	934,005,000
임대보증금의 증가		12,000,000	77,000,000
장기미지급금의 증가	1,169,180		180,000,000
단기차입금의 상환	(7,573,621,369)	(16,133,312,316)	(51,949,128,626)
장기차입금의 상환	(278,000,000)	(481,533,098)	(1,107,076,138)
전환사채의 감소			(100,000,000)
리스부채의 상환	(700,508,016)
장기미지급금의 감소			(79,200,000)
현금및현금성자산에 대한 환율변동효과	(210,491,732)	(50,260,510)	(61,450,790)
현금및현금성자산의순증가(감소)	8,488,666,556	27,563,649,210	7,100,974,437
기초현금및현금성자산 (주6)	7,239,128,866	17,904,892,331	10,803,917,894
연결범위의 변동으로 인한 현금및현금성자산의 증가(감소)		(38,229,412,675)
기말현금및현금성자산 (주6)	15,727,795,422	7,239,128,866	17,904,892,331

(*3)

<정정 전>
5. 위험관리
금융상품과 관련하여 연결기업은 신용위험, 유동성위험 및 시장위험에 노출되어 있습니다. 본 주석은 연결기업은 노출되어 있는 위의 위험에 대한 정보와 연결기업의 위험관리 목표, 정책, 위험 평가 및 관리 절차, 그리고 자본관리에 대해 공시하고 있습니다. 추가적인 계량적 정보에 대해서는 동 연결재무제표 전반에 걸쳐서 공시되어 있습니다.

(1) 금융위험관리
1) 위험관리 체계
연결기업의 위험관리 체계를 구축하고 감독할 책임은 이사회에 있으며 연결기업의 위험관리 정책은 연결기업이 직면한 위험을 식별 및 분석하고, 적절한 위험 한계치 및 통제를 설정하며, 위험이 한계치를 넘지 않도록 하기 위해 수립되었습니다. 위험관리정책과 시스템은 시장 상황과 연결기업의 활동의 변경을 반영하기 위해 정기적으로 검토되고 있습니다. 연결기업은 훈련 및 관리기준, 절차를 통해 모든 종업원들이 자신의 역할과 의무를 이해할 수 있는 엄격하고 구조적인 통제환경을 구축하는 것을 목표로 하고 있습니다.
연결기업의 내부감사는 경영진이 연결기업의 위험관리 정책 및 절차의 준수여부를 어떻게 관리하는지 감독하고, 연결기업의 위험관리체계가 적절한지 검토하여 위험관리 통제 및 절차에 대한 정기 및 특별 검토를 수행하고 결과는 이사회에 보고하고 있습니다.

2) 신용위험
연결기업은 신용위험을 관리하기 위하여 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고 있으며, 금융자산의 신용보강을 위한 정책과 절차를 마련하여 운영하고 있습니다. 연결기업은 신규 거래처와 계약시 공개된 재무정보와 신용평가기관에 의하여 제공된 정보 등을 이용하여 거래처의 신용도를 평가하고 이를 근거로 신용거래한도를 결정하고 있으며, 담보 또는 지급보증을 제공받고 있습니다. 연결기업은 주기적으로 거래처의 신용도를 재평가하여 신용거래한도를 재검토하고 담보수준을 재조정하고 있으며, 회수가 지연되는 금융자산에 대하여는 당기 단위로 회수지연 현황 및 회수대책이 보고되고 있으며 지연사유에 따라 적절한 조치를 취하고 있습니다.

3) 유동성위험
유동성위험이란 연결기업이 금융부채에 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 위험을 의미합니다. 연결기업의 유동성 관리방법은 재무적으로 어려운 상황에서도 받아들일 수 없는 손실이 발생하거나, 연결기업의 평판에 손상을 입힐 위험 없이, 만기일에 부채를 상환할 수 있는 충분한 유동성을 유지하도록 하는 것입니다.
일반적으로 연결기업은 금융부채 상환을 포함하여 상당한 기간 에 대한 예상운영비용을 충당할 수 있는 충분한 자금여력을 보유하고 있다고 판단하고 있습니다. 여기에는합리적으로 예상할 수 없는 극단적인 상황으로 인한 잠재적인 효과는 포함되지 않았습니다.

4) 시장위험
시장위험이란 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 시장가격 관리의 목적은 수익을 최적화하는 반면 수용가능한 한계 이내로 시장위험 노출을 관리 및 통제하는 것입니다.
연결기업의 주요 경영진은 아래에서 설명하는 바와 같이, 각 위험별 관리절차를 검토하고 정책에 부합하는지 검토하고 있습니다. 또한, 연결기업은 투기 목적의 파생상품거래를 실행하지 않는 것이 기본적인 정책입니다.

① 환위험
연결기업의 기능통화인 원화 외의 통화로 표시되는 판매, 구매 및 차입에 대해 환위험에 노출되어 있습니다. 이러한 거래들이 표시되는 주된 통화는 USD, JPY 등 입니다. 연결기업은 외화부채 규모의 최소화 및 조기결제 등 환위험 노출을 최소화하기 위한 정책을 수립, 운용하고 있습니다.

② 이자율위험
이자율위험은 시장이자율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험입니다. 연결기업은 변동이자부 차입금과 관련된 시장이자율의 변동위험에 노출되어 있는 경우, 연결기업의 경영진은 이자율 현황을 주기적으로 검토하여 고정이자율차입금과 변동이자율차입금의 적절한 균형을 유지하고 있습니다.

(2) 자본관리
자본관리의 주목적은 연결기업의 영업활동을 유지하고 주주가치를 극대화하기 위하여 높은 신용등급과 건전한 자본비율을 유지하기 위한 것입니다.
연결기업은 자본구조를 경제환경의 변화에 따라 수정하고 있으며, 이를 위하여 배당정책을 수정하거나 자본감소 혹은 신주발행을 검토하도록 하고 있습니다. 한편, 기중자본 관리의 목적, 정책 및 절차에 대한 어떠한 사항도 변경되지 않았습니다.

연결기업은 순부채를 총자본, 즉 자기자본과 순부채를 합한 총자본으로 나눈 부채비율을 사용하여 감독하고 있는 바, 연결기업은 순부채를 매입채무및기타채무, 차입금과 전환사채에서 현금및현금성자산을 차감하여 산정하고 있습니다.

당기말과 전기말 현재 순부채 및 자기자본은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
매입채무및기타채무(유동성포함)	4,054,966	6,990,271
차입금과 전환사채(유동성포함)	11,039,330	19,159,256
차감:현금및현금성자산	(15,727,795)	(7,239,129)
순부채(A)	(633,499)	18,910,398
자기자본(B)	115,285,726	155,451,636
총자본(A+B)	114,652,227	174,362,034
부채비율[A/(A+B)] (*)	10.85%	(*) 부채비율이 부(-)의 수치로 산출되어 계산하지 아니하였습니다.

기타금융자산
(1) 당기말과 전기말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말		전기말
	유 동	비유동	유 동	비유동
단기금융상품	160,000	-	127,562	-
당기손익-공정가치측정 금융자산	-	12,945,864	-	36,206,395
합 계	160,000	12,945,864	127,562	36,206,395

(2) 당기말과 전기말 현재 당기손익-공정가치측정 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

① 당기말

(단위: 천원)

구 분	취득원가	장부금액
시장성 있는 지분증권 Biomerica, Inc.	1,211,217	920,812
시장성 없는 지분증권 Emmaus Life Sciences, Inc.	28,482,686	9,411,852
시장성 없는 채무증권 (주)에이엠아이인베스트먼트	2,000,000	2,613,200
합 계	31,693,903	12,945,864

당기 중 당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익 1,021,952천원과 당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실 24,148,794천원을 인식하였으며, 당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익 91,636천원을 인식하였습니다.

② 전기말

(단위: 천원)

구 분	취득원가	장부금액
시장성 있는 지분증권 Biomerica, Inc.	1,344,906	633,591
시장성 없는 지분증권 Emmaus Life Sciences, Inc.	28,482,686	33,560,646
시장성 없는 채무증권 (주)에이엠아이인베스트먼트	2,000,000	2,012,158
합 계	31,827,592	36,206,395

전기 중 당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익 5,090,117천원과 당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실 711,315천원을 인식하였습니다.

결손금
당기말과 전기말 현재 결손금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
법정적립금 이익준비금	193,000	193,000
임의적립금 연구및인력개발준비금	-	450,000
미처리결손금	(60,351,006)	(8,152,106)
합 계	(60,158,006)	(7,509,106)

금융수익과 금융원가
(1) 당기와 전기 중 금융수익의 내역은 다음과 같습니다.## 30. 법인세비용

(1) 당기와 전기 중 법인세비용의 구성요소는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
법인세부담액	-	-
일시적차이 등의 발생과 소멸로 인한 이연법인세 변동	(12,387,203)	(417,278)
총법인세효과	(12,387,203)	(417,278)
이월세액공제로 인한 이연법인세 변동액	(236,610)	1,352,952
세무상결손금으로 인한 이연법인세 변동액	51,072	(225,970)
이연법인세미인식효과	12,572,741	(709,704)
기타	332	1,415
법인세비용	332	1,415

(2) 당기와 전기 중 기타포괄손익으로 인식되는 항목과 관련된 법인세는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기			전 기
	세전금액	세금효과	세후금액	세전금액	세금효과	세후금액
해외사업환산손익	77,666	-	77,666	146,949	-	146,949
지분법자본변동	(238,555)	-	(238,555)	1,850,854	-	1,850,854
합 계	(160,889)	-	(160,889)	1,997,803	-	1,997,803

(3) 당기와 전기 중 법인세비용과 회계손실의 관계는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
법인세비용차감전순손실	(52,800,506)	(15,172,689)
적용세율에 따른 법인세	(11,616,111)	(3,337,992)
조정사항
- 비공제비용	476,798	1,531,075
- 비과세수익	(492,661)	(2,340,432)
- 세액공제	(236,610)	1,352,952
- 이연법인세미인식효과	12,572,741	(709,704)
- 기타(연결범위 변동등)	(703,825)	3,505,516
법인세비용	332	1,415
유효세율(법인세비용/법인세비용차감전순이익)	(*)	(*)
(*) 법인세비용차감전순손실이 발생하여 유효세율을 계산하지 않습니다.

(4) 보고기간종료일 현재 일시적차이의 법인세효과는 당해 일시적차이가 소멸되는 회계연도의 미래 예상세율을 적용하여 산정하였습니다.

(5) 연결기업의 이연법인세자산과 이연법인세부채는 동일 과세당국이 부과하는 법인세이며, 연결기업은 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 가지고 있으므로 이연법인세자산과 이연법인세부채를 상계하여 연결재무상태표에 표시하였습니다.

(6) 당기와 전기 중 이연법인세자산(부채)의 변동내역은 다음과 같습니다.

① 당기 (단위: 천원)

구분	기초잔액	당기손익	기타포괄손익	당기말 순 액
	이연법인세자산	이연법인세부채		이연법인세자산
미수수익	-	(178)	-	(178)
대손금	618,178	-	-	618,178
대손충당금	1,029,070	570,760	-	1,599,830
재고자산평가손실	54,033	16,483	-	70,516
종속기업투자	1,107,282	10,303	-	1,117,585
관계기업투자	(400,592)	1,521,296	(51,962)	1,068,742
지분법손익	(602,863)	3,059,006	-	2,456,143
당기손익-공정가치측정 금융자산	(997,306)	5,062,054	-	4,064,748
감가상각비	2,197	(2,197)	-	-
유형자산손상차손	517,509	-	-	517,509
미지급비용	29,463	10,167	-	39,630
금융보증부채	6,207	(5,939)	-	268
전환사채	(429,135)	256,386	-	(172,749)
리스부채	-	90,337	-	90,337
사용권자산	-	(93,578)	-	(93,578)
취득중인무형자산	-	1,938,464	-	1,938,464
현재가치할인차금	-	5,544	-	5,544
장기미지급금	-	257	-	257
이월결손금	1,937,713	(51,072)	-	1,886,641
이월세액공제	906,075	236,610	-	1,142,685
상계 전 이연법인세자산(부채)	3,777,831	12,624,703	(51,962)	16,350,572
상계 효과	(266,505)	266,505
소 계	16,350,572	-
인식하지 아니한 이연법인세자산(부채)	16,350,572	-

② 전기 (단위: 천원)

구분	기초잔액	당기손익	기타포괄손익	당기말 순 액
	이연법인세자산	이연법인세부채		이연법인세자산
미수수익	(13,972)	13,972	-	-
대손금	660	617,518	-	618,178
대손충당금	528,528	500,542	-	1,029,070
재고자산평가손실	44,261	9,772	-	54,033
종속기업투자	1,309,978	(202,696)	-	1,107,282
관계기업투자	(955,473)	554,881	-	(400,592)
지분법손익	-	(602,863)	-	(602,863)
당기손익-공정가치측정 금융자산	-	(997,306)	-	(997,306)
감가상각비	10,161	(7,964)	-	2,197
유형자산손상차손	-	517,509	-	517,509
미지급비용	33,082	(3,619)	-	29,463
금융보증부채	214,494	(208,287)	-	6,207
연구개발준비금	(99,000)	99,000	-	-
전환사채	(1,500,671)	1,071,536	-	(429,135)
이월결손금	1,711,743	225,970	-	1,937,713
이월세액공제	2,259,027	(1,352,952)	-	906,075
정부보조금	1,399,648	(1,399,648)	-	-
장기미지급금	114,070	(114,070)	-	-
상계 전 이연법인세자산(부채)	5,056,536	(1,278,705)	-	3,777,831
상계 효과	(2,429,896)	2,429,896
소 계	3,777,831	-
인식하지 아니한 이연법인세자산(부채)	3,777,831	-

(7) 이연법인세자산에 대한 미래 실현가능성은 연결기업의 성과, 전반적인 경제환경과 산업에 대한 전망, 향후 예상수익, 세액공제와 이월결손금의 공제가능기간 등 다양한 요소들을 고려하여 평가합니다. 연결기업은 주기적으로 이러한 사항들을 검토하고 있으며, 당기말 현재 가산할 일시적차이를 초과하는 모든 차감할 일시적차이에 대하여 실현가능성이 높지 않다고 판단하여 이연법인세자산ㆍ부채를 인식하지 않았습니다.

당기말 현재 인식하지 않은 일시적 차이의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당기말	만기일
결손금	8,575,640
2017년 발생분	3,753,999	2027년
2018년 발생분	4,285,745	2028년
2019년 발생분	535,896	2029년
이월세액공제	1,142,684
2016년 발생분	109,259	2021년
2017년 발생분	532,506	2022년
2018년 발생분	264,310	2023년
2019년 발생분	236,609	2024년
일시적차이	50,613,273
종속기업투자	5,079,932
관계기업투자	4,857,918

31. 주당손익

기본주당손익은 보통주 1주에 대한 순이익을 계산한 것으로, 지배기업의 1주당 기본주당순손익의 산출내역은 다음과 같습니다.

(1) 기본주당손실 (단위: 원)

구분	당 기	전 기
지배기업 당기순손실	(52,648,899,647)	(13,754,594,876)
가중평균유통보통주식수(*)	82,855,004	77,053,321
기본주당손실	(635)	(179)

(*) 가중평균유통보통주식수

① 당기 (단위: 주)

구분	기간	일 수	주식수	가중평균 유통보통주식수
기초	2019-01-01	2019-12-31	365	82,330,083
전환권 행사	2019-03-15	2019-12-31	292	406,173
주식선택권 행사	2019-07-04	2019-12-31	181	250,000
전환권 행사	2019-11-05	2019-12-31	57	84,833
전환권 행사	2019-11-06	2019-12-31	56	16,967
전환권 행사	2019-11-07	2019-12-31	55	8,483
전환권 행사	2019-11-25	2019-12-31	37	8,483
주식선택권 행사	2019-11-29	2019-12-31	33	52,000
전환권 행사	2019-12-06	2019-12-31	26	21,208
주식선택권 행사	2019-12-16	2019-12-31	16	3,000
전환권 행사	2019-12-23	2019-12-31	9	2,095,798
당기말 가중평균유통보통주식수				82,855,004

② 전기 (단위: 주)

구분	기간	일 수	주식수	가중평균 유통보통주식수
기초	2018-01-01	2018-12-31	365	72,707,982
전환권 행사	2018-03-05	2018-12-31	302	1,385,360
전환권 행사	2018-03-06	2018-12-31	301	2,598,877
전환권 행사	2018-07-20	2018-12-31	165	1,622,247
전환권 행사	2018-11-14	2018-12-31	48	684,931
전환권 행사	2018-11-15	2018-12-31	47	342,458
전환권 행사	2018-11-16	2018-12-31	46	126,024
전환권 행사	2018-12-10	2018-12-31	22	2,862,204
전기말 가중평균유통보통주식수				77,053,321

(2) 당기의 희석주당손실 계산내역은 다음과 같으며, 전기의 희석주당손익은 희석효과가 없으므로 기본주당손익과 동일합니다. (단위: 원)

구분	당 기
보통주 기본당기순손실	(52,648,899,647)
조정: 주식선택권 주식보상비용	(649,293,944)
보통주 희석당기순손실	(53,298,193,591)
가중평균유통보통주식수(*)	82,855,004
희석주당손실	(643)

(*) 가중평균유통보통주식수 (단위: 주)

구분	당 기
가중평균유통보통주식수	82,855,004
주식선택권	-
가중평균유통보통주식수(희석)	82,855,004

당기말 현재 반희석효과로 인하여 희석주당순손익을 계산할 때 고려하지 않았지만 잠재적으로 미래에 기본주당순손익을 희석화할 수 있는 잠재적 보통주의 내용은 다음과 같습니다. (단위: 주)

구분	청구기간	발행될 보통주식수
제7회 무보증 사모 전환사채	2018.11.14 ~ 2020.10.14	89,077
제13회 무보증 사모 전환사채	2020.05.31 ~ 2022.04.30	2,018,163
합 계		2,107,240

32. 현금흐름표

(1) 당기와 전기의 영업활동 현금흐름 중 비현금항목의 조정과 관련된 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
비현금항목의 조정 :
외화환산손실	292,107	149,557
대손상각비	2,976,356	(80,651)
기타의대손상각비	49,048	1,485,840
재고자산평가손실	138,974	27,240
재고자산폐기손실	-	204,432
감가상각비	1,804,033	1,296,135
무형자산상각비	2,628,269	2,819,803
유형자산처분손실	166,961	8,428
주식보상비용	(649,294)	1,694,239
이자비용	1,835,015	5,123,255
종속기업투자처분손실	-	7,875,166
관계기업투자손상차손	9,399,922	-
유형자산손상차손	-	2,352,314
무형자산손상차손	11,014,000	-
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	24,148,794	711,315
경상연구개발비	-	(636)
지분법손실	13,095,411	1,388,901
법인세비용	332	1,415
외화환산이익	(26,859)	(18,472)
재고자산평가손실환입	(35,725)	(10,830)
유형자산손상차손환입	(348,470)	-
이자수익	(56,456)	(384,828)
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	(91,636)	(728,440)
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	(1,021,952)	(5,090,117)
관계기업투자주식처분이익	(1,938,966)	(1,187,585)
지분법이익	-	(4,129,187)
합 계	63,379,864	13,507,294

(2) 당기와 전기의 영업활동현금흐름 중 자산부채의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
영업활동으로 인한 자산부채의 변동 :
매출채권의 감소(증가)	(2,593,564)	(2,483,805)
선급금의 감소(증가)	238,171	(1,438,781)
장기선급금의 감소(증가)	-	1,672
선급비용의 감소(증가)	40,562	127,485
미수금의 감소(증가)	224,210	(328,825)
부가세대급금의 감소(증가)	-	(2,848)
재고자산의 감소(증가)	199,920	(1,262,989)
매입채무의 증가(감소)	(2,389,741)	794,242
예수금의 증가(감소)	(71,423)	(8,527)
미지급비용의 증가(감소)	169,494	(174,792)
장기선급비용의 감소(증가)	(67)	-
선수수익의 증가(감소)	-	(500,000)
선수금의 증가(감소)	42,497	(11,283)
미지급금의 증가(감소)	(299,837)	142,423
부가세예수금의 증가(감소)	-	(48,850)
합 계	(4,439,778)	(5,194,878)

(3) 당기와 전기의 연결현금흐름표에 포함되지 않는 주요 비현금거래는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
선급금의 취득중인무형자산 대체	-	5,653,000
건설중인자산의 기계장치 대체	761,100	-
사용권자산 취득	1,869,376	-
리스부채 증가	1,780,458	-
리스부채 유동성 대체	424,400	-
전환사채 유동성 대체	9,095,468	10,171,732
전환권 행사	14,147,002	56,415,468
신주인수권 행사	-	312,548
주식선택권 행사	291,268	126,219
장기차입금 유동성 대체	360,000	188,000

(4) 당기와 전기 중 재무활동에서 생기는 부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

① 당기 (단위: 천원)

구분	기초 장부금액	재무현금흐름에서 생기는 변동	비현금 변동	기말 장부금액
		유동성대체	전 환	이자비용
단기차입금	7,466,738	(7,442,184)	-	-
유동성장기차입금	158,000	(278,000)	360,000	-
장기차입금	-	1,500,000	(360,000)	-
유동성리스부채	-	(700,508)	424,400	-
리스부채	-	-	(424,400)	-
유동성전환사채	11,534,517	-	9,095,468	(11,790,930)
전환사채	-	9,072,188	(9,095,468)	-
장기미지급금	-	-	-	-
재무활동 관련 총부채	19,159,255	2,151,496	-	(11,790,930)

② 전기 (단위: 천원)

구분	기초 장부금액	연결범위의 변동	재무현금흐름에서 생기는 변동	비현금 변동	기말 장부금액
			유동성대체	전 환	이자비용
단기차입금	12,952,399	-	(5,492,541)	-	-
유동성장기차입금	551,533	(100,000)	(481,533)	188,000	-
장기차입금	4,168,000	(3,980,000)	-	(188,000)	-
유동성전환사채	48,488,769	-	-	10,171,732	(49,166,821)
전환사채	-	-	8,099,657	(10,171,732)	-
임대보증금	77,000	(89,000)	12,000	-	-
장기미지급금	518,500	(518,500)	-	-	-
재무활동 관련 총부채	66,756,201	(4,687,500)	2,137,583	-	(49,166,821)

35. 금융상품

(1) 당기말과 전기말 현재 금융상품의 범주별 분류내역은 다음과 같습니다.

① 당기말 (단위: 천원)

구분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합 계
자산:
현금및현금성자산	15,727,795	-	-	15,727,795
기타유동금융자산	160,000	-	-	160,000
매출채권및기타채권	12,379,532	-	-	12,379,532
비유동매출채권및기타채권	1,073,332	-	-	1,073,332
기타비유동금융자산	-	12,945,864	-	12,945,864
합 계	29,340,659	12,945,864	-	42,286,523
부채:
매입채무및기타채무	-	-	4,053,797	4,053,797
단기차입금	-	-	24,554	24,554
기타유동금융부채	-	-	1,219	1,219
비유동매입채무및기타채무	-	-	1,169	1,169
장기차입금(유동성 포함)	-	-	1,380,000	1,380,000
리스부채(유동성 포함)	-	-	1,132,446	1,132,446
전환사채(유동성 포함)	-	-	9,634,776	9,634,776
합 계	-	-	16,227,961	16,227,961

② 전기말 (단위: 천원)

구분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합 계
자산:
현금및현금성자산	7,239,129	-	-	7,239,129
기타유동금융자산	127,562	-	-	127,562
매출채권및기타채권	13,284,583	-	-	13,284,583
비유동매출채권및기타채권	1,055,041	-	-	1,055,041
기타비유동금융자산	-	36,206,395	-	36,206,395
합 계	21,706,315	36,206,395	-	57,912,710
부채:
매입채무및기타채무	-	-	6,990,271	6,990,271
단기차입금	-	-	7,466,738	7,466,738
기타유동금융부채	-	-	20,915	20,915
장기차입금(유동성 포함)	-	-	158,000	158,000
전환사채(유동성포함)	-	-	11,534,517	11,534,517
기타비유동금융부채	-	-	7,300	7,300
합 계	-	-	26,177,741	26,177,741

(2) 당기와 전기 중 금융상품의 범주별 손익의 내역은 다음과# 35. 위험관리

(1) 금융위험관리

① 당기 및 전기 중 금융수익 및 금융원가

구분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합계
금융수익
이자수익	56,456	-	-	56,456
외화환산이익	26,399	-	460	26,859
외환차익	703,586	-	2,165	705,751
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	-	91,636	-	91,636
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	-	1,021,952	-	1,021,952
합계	786,441	1,113,588	2,625	1,902,654
금융원가
이자비용	23,343	-	1,811,672	1,835,015
외화환산손실	292,107	-	-	292,107
외환차손	178,956	-	9,720	188,676
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	-	24,148,794	-	24,148,794
합계	494,406	24,148,794	1,821,392	26,464,592

② 전기 (단위: 천원)

구분	상각후원가로 측정하는 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합계
금융수익
이자수익	384,828	-	-	384,828
외화환산이익	17,353	-	1,119	18,472
외환차익	363,764	-	5,728	369,492
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	-	728,440	-	728,440
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	-	5,090,117	-	5,090,117
합계	765,945	5,818,557	6,847	6,591,349
금융원가
이자비용	-	-	5,123,255	5,123,255
외화환산손실	146,426	-	3,131	149,557
외환차손	86,984	-	4,384	91,368
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	-	711,315	-	711,315
합계	233,410	711,315	5,130,770	6,075,495

(3) 신용위험

① 신용위험에 대한 노출

금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 나타냅니다. 연결기업은 현금및현금성자산을 신용등급이 우수한 금융기관에 예치하고 있어, 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 당기말과 전기말 현재 연결기업의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당기말	전기말
상각후원가측정 금융자산	29,340,659	21,706,315
당기손익-공정가치측정 금융자산	12,945,864	36,206,395
합계	42,286,523	57,912,710

② 손상차손

당기말과 전기말 현재 상각후원가측정 금융자산의 연령 및 각 연령별로 손상된 채권금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당기말		전기말
	가중평균채무불이행률	채권잔액	손상된 금액	가중평균채무불이행률
만기일 미도래	-	25,299,491	-	-
1개월 초과 ~ 1년 이내	0.29% ~ 91.67%	2,199,957	21,994	0.4% ~36.31%
1년 초과 ~ 5년 이내	100%	67,708	67,708	44.65% ~ 100%
기타조정(*)	-	7,472,367	5,609,162	-
합계		35,039,523	5,698,864

(*) 기대신용손실율을 적용하지 않은 개별평가 대상 채권입니다.

당기와 전기 중 상각후원가측정 금융자산의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
기초금액	2,828,120	1,506,964
기업회계기준서 1109호 최초적용에 따른 조정	-	(50,941)
합병으로 인한 변동	-	(24,248)
설정액	3,025,404	1,405,189
제각	(154,660)	(8,844)
기말금액	5,698,864	2,828,120

상각후원가측정 금융자산의 손실충당금은 연결기업이 자산금액을 회수할 수 없다는 것을 확신하기 전까지 손상차손을 기록하기 위하여 사용됩니다. 연결기업이 자산을 회수할 수 없다고 결정하면, 손실충당금은 금융자산과 상계제거 됩니다.

③ 연체되었으나 손상되지 않은 금융자산

당기말과 전기말 현재 연체되었으나 손상되지 않은 상각후원가측정 금융자산의 연령은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당기말	전기말
1개월 초과 ~ 1년 이내	2,177,963	3,632,629
1년 초과 ~ 5년 이내	-	33,668
기타(*)	1,863,205	357,622
합계	4,041,168	4,023,919

(*) 기대신용손실율을 적용하지 않은 개별평가 대상 채권잔액입니다.

(4) 유동성위험

당기말과 전기말 현재 금융부채의 계약상 만기는 다음과 같습니다.

① 당기말 (단위: 천원)

구분	장부금액	계약상 현금흐름	3개월 이내	3개월 ~ 1년	1년 ~ 5년	5년 이상
매입채무및기타채무(유동성포함)	4,054,966	4,054,966	4,053,797	-	1,169	-
단기차입금	24,554	24,554	-	24,554	-	-
장기차입금(유동성 포함)	1,380,000	1,506,305	75,723	223,319	1,207,263	-
기타금융부채(유동성 포함)	1,219	1,219	-	1,219	-	-
리스부채(유동성 포함)	1,132,446	1,287,728	204,213	353,552	729,963	-
전환사채(유동성 포함)	9,634,776	11,691,000	130,250	810,750	10,750,000	-
합계	16,227,961	18,565,772	4,463,983	1,413,394	12,688,395	-

② 전기말 (단위: 천원)

구분	장부금액	계약상 현금흐름	3개월 이내	3개월 ~ 1년	1년 ~ 5년	5년 이상
매입채무및기타채무	6,990,271	6,990,271	6,990,271	-	-	-
단기차입금	7,466,738	8,032,144	2,068,543	5,963,601	-	-
장기차입금(유동성 포함)	158,000	160,731	79,995	80,736	-	-
기타금융부채(유동성포함)	28,215	28,215	-	20,915	7,300	-
전환사채(유동성 포함)	11,534,517	15,143,707	176,064	528,192	14,439,451	-
합계	26,177,741	30,355,068	9,314,873	6,593,444	14,446,751	-

당기말과 전기말 현재 유동성위험과 관련된 금액은 이자 지급액을 포함하고, 상계약정의 효과는 포함하지 않았습니다. 연결기업은 이 현금흐름이 유의적으로 더 이른 기간에 발생하거나, 유의적으로 다른 금액일 것으로 기대하지 않습니다.

(5) 환위험

① 당기말과 전기말 현재 환위험에 대한 노출정도는 다음과 같습니다. (원화단위: 천원)

구분	단위	당기말		전기말
		외화금액	환산금액	외화금액	환산금액
현금및현금성자산	USD	7,643,160	8,849,251	3,639,084	4,068,859
	JPY	62,468,850	664,337	27,400,929	277,621
	AUD	-	-	436,995	344,269
매출채권및기타채권	USD	8,590,958	9,946,610	1,509,534	1,687,810
	JPY	11,151,300	118,591	37,917,574	384,173
	AUD	1,252,522	1,014,969	3,401,715	2,679,905
매입채무및기타채무	USD	50,506	58,475	1,020	1,140
단기차입금	USD	-	-	200,000	223,620

② 민감도분석

당기말과 전기말 현재 연결기업의 금융자산과 부채를 구성하는 주요 외화에 대하여 원화가 변동을 보인다면 연결기업의 손익(당기손익)과 자본(포괄손익)은 증가하거나 감소하였을 것입니다. 이와 같은 분석은 연결기업이 각 기말에 합리적으로 가능하다고 판단하는 정도의 변동을 가정한 것입니다. 또한, 민감도 분석시에는 이자율과 같은 다른 변수는 변동하지 않는다고 가정하였습니다. 구체적인 손익(당기손익)의 변동금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기		전 기
	5% 상승시	5% 하락시	5% 상승시	5% 하락시
USD	936,869	(936,869)	276,595	(276,595)
JPY	39,146	(39,146)	33,090	(33,090)
AUD	50,748	(50,748)	151,209	(151,209)
합 계	1,026,763	(1,026,763)	460,894	(460,894)

(6) 이자율위험

① 당기말과 전기말 현재 연결기업이 보유하고 있는 이자부 금융상품의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당기말	전기말
고정이자율 금융자산	15,783,702	7,364,607
금융부채	(11,039,330)	(17,559,072)
합 계	4,744,372	(10,194,465)
변동이자율 금융자산	100,000	-
금융부채	-	(1,600,184)
합 계	100,000	(1,600,184)

② 고정이자율 금융상품의 공정가치 민감도 분석

연결기업은 고정이자율 금융상품을 당기손익-공정가치측정 금융상품으로 처리하고 있지 않으며, 파생상품을 공정가치위험회피회계의 위험회피수단으로 지정하지 않았습니다. 따라서, 이자율의 변동은 손익에 영향을 주지 않습니다.

③ 변동이자율 금융상품의 현금흐름 민감도 분석

당기말과 전기말 현재 이자율이 0.5% 변동한다면, 손익은 증가 또는 감소하였을 것입니다. 이 분석은 환율과 같은 다른 변수는 변동하지 않는다고 가정하며, 구체적인 손익의 변동금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당기말		전기말
	0.5% 상승시	0.5% 하락시	0.5% 상승시	0.5% 하락시
이자수익	500	(500)	-	-
이자비용	-	-	8,001	(8,001)

36. 공정가치

(1) 당기말과 전기말 현재 금융상품의 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당기말		전기말
	장부금액	공정가치	장부금액	공정가치
[공정가치로 인식된 자산]
당기손익-공정가치측정 금융자산	12,945,864	12,945,864	36,206,395	36,206,395
[상각후원가로 인식된 자산]
현금및현금성자산(*)	15,727,795	-	7,239,129	-
기타유동금융자산(*)	160,000	-	127,562	-
매출채권및기타채권(*)	12,379,532	-	13,284,583	-
비유동매출채권및기타채권(*)	1,073,332	-	1,055,041	-
자산 합계	42,286,523	12,945,864	57,912,710	36,206,395
[상각후원가로 인식된 부채]
매입채무및기타채무(*)	4,053,797	-	6,990,271	-
단기차입금(*)	24,554	-	7,466,738	-
비유동매입채무및기타채무(*)	1,169	-	-	-
기타금융부채(유동성포함)(*)	1,219	-	28,215	-
장기차입금(유동성포함)(*)	1,380,000	-	158,000	-
리스부채(유동성포함)(*)	1,132,446	-	-	-
전환사채(유동성포함)(*)	9,634,776	-	11,534,517	-
부채 합계	16,227,961	-	26,177,741	-

(*) 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치에 해당하여 공정가치를 측정하지 않은 금융자산과 금융부채에 대한 공정가치는 포함하고 있지 아니합니다.

(2) 공정가치 서열체계

연결기업은 공정가치측정에 사용된 투입변수의 유의성을 반영하는 공정가치 서열체계에 따라 공정가치측정치를 분류하고 있으며, 공정가치 서열체계의 수준은 다음과 같습니다.

구분	투입변수의 유의성 수준
수준 1	동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 공시가격
수준 2	직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수
수준 3	관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수

당기말과 전기말 현재 금융상품의 수준별 공정가치 측정치는 다음과 같습니다.

① 당기말 (단위: 천원)

구분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계
당기손익-공정가치측정 금융자산	920,812	-	12,025,052	12,945,864

② 전기말 (단위: 천원)

구분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계
당기손익-공정가치측정 금융자산	633,591	-	35,572,804	36,206,395

공정가치로 측정되는 자산 중 공정가치 서열체계 수준 3으로 분류된 자산의 당기 및 전기의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
기초잔액	35,572,804	32,052,537
당기손익에 포함된 손익(*)	(23,547,752)	5,787,503
취득	-	2,000,000
처분	-	(3,569,850)
기말잔액	12,025,052	35,572,804

(*) 당기손익-공정가치측정 금융자산의 평가이익 601,042천원과 평가손실 24,148,794천원 입니다.

당기말 현재 연결재무상태표에서 공정가치로 측정된 자산 중 공정가치 서열체계 수준 3으로 분류된 항목의 가치평가기업, 투입변수, 투입변수에 대한 범위는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	공정가치	가치평가기법	투입변수	투입변수의 범위
지분상품	9,411,852	현금흐름할인모형	성장률	0%
			할인율	8.52%
채무상품	2,613,200	이항모형	무위험이자율	1.34%
			할인율	8.38%
			변동성	40.64%

38. 영업부문

연결기업의 영업부문은 RF사업부문 및 제약/바이오사업부문으로 구성되어 있으며, 최고영업의사결정자는 영업부문에 배부될 자원과 영업부문의 성과를 평가하는데 책임이 있으며, 전략적 의사결정을 수행하는 대표이사를 최고영업의사결정자로 보고 있습니다.

(1) 당기말 현재 연결기업이 제조 및 판매하고 있는 주요 제품 및 영업부문별 정보는 다음과 같습니다.

구분	재화 또는 용역	주요 고객
RF사업부문	CABLE ASS'Y, CONNECTOR 등	삼성전자(주), KMW 등
제약/바이오사업부문	PGLG, 거드액 등	엠마우스, 삼아제약(주) 등

(2) 당기와 전기의 영업부문별 재무현황은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분		당 기			전 기
	매출액	영업이익	총자산	매출액	영업이익	총자산
RF사업부문	48,345,259	5,203,612	107,217,116	50,869,751	(6,274,984)	176,691,508
제약/바이오사업부문	14,157,141	(2,075,190)	41,756,850	11,732,760	(1,386,741)	10,702,957
소 계	62,502,400	3,128,422	148,973,966	62,602,511	(7,661,725)	187,394,465
내부거래제거 등	(5,911,569)	(133,267)	(17,326,381)	(4,894,055)	(212,723)	(5,599,806)
합 계	56,590,831	2,995,155	131,647,585	57,708,456	(7,874,448)	181,794,659

(3) 당기와 전기 중 지역별 매출액 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
국내	26,487,729	31,754,217
아시아	25,376,205	20,675,722
북아메리카	3,617,614	3,337,618
오세아니아	1,109,283	1,940,899
합 계	56,590,831	57,708,456

(4) 당기와 전기 중 매출액의 10% 이상을 차지하는 외부고객과 관련된 정보는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
A사	6,278,700	5,394,190

<br당기말과 전기말 현재 순부채 및 자기자본은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
매입채무및기타채무(유동성포함)	4,054,966	6,990,271
차입금과 전환사채(유동성포함)	11,039,330	19,159,256
차감:현금및현금성자산	(15,727,795)	(7,239,129)
순부채(A)	(633,499)	18,910,398
자기자본(B)	113,124,842	155,451,636
총자본(A+B)	112,491,343	174,362,034
부채비율[A/(A+B)] (*)	10.85%

기타금융자산
(1) 당기말과 전기말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말		전기말
	유 동	비유동	유 동	비유동
단기금융상품	160,000	-	127,562	-
당기손익-공정가치측정 금융자산	-	10,784,980	-	36,206,395
합 계	160,000	10,784,980	127,562	36,206,395

(2) 당기말과 전기말 현재 당기손익-공정가치측정 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

① 당기말 (단위: 천원)

구 분	취득원가	장부금액
시장성 있는 지분증권 Biomerica, Inc.	1,211,217	920,812
시장성 없는 지분증권 Emmaus Life Sciences, Inc.	28,482,686	7,250,968
시장성 없는 채무증권 (주)에이엠아이인베스트먼트	2,000,000	2,613,200
합 계	31,693,903	10,784,980

당기 중 당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익 1,021,952천원과 당기손익-공정가치측정 금융자산평가 손실 26,309,679 천원을 인식 하였으며, 당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익 91,636천원을 인식하였습니다.

② 전기말 (단위: 천원)

구 분	취득원가	장부금액
시장성 있는 지분증권 Biomerica, Inc.	1,344,906	633,591
시장성 없는 지분증권 Emmaus Life Sciences, Inc.	28,482,686	33,560,646
시장성 없는 채무증권 (주)에이엠아이인베스트먼트	2,000,000	2,012,158
합 계	31,827,592	36,206,395

전기 중 당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익 5,090,117천원과 당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실 711,315천원을 인식하였습니다.

결손금
당기말과 전기말 현재 결손금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
법정적립금 이익준비금	193,000	193,000
임의적립금 연구및인력개발준비금	-	450,000
미처리결손금	(62,511,890)	(8,152,106)
합 계	(62,318,890)	(7,509,106)

금융수익과 금융원가
(1) 당기와 전기 중 금융수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
이자수익	56,456	384,828
외화환산이익	26,859	18,472
외환차익	705,751	369,492
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	91,636	728,440
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	1,021,952	5,090,117
합 계	1,902,654	6,591,349

(2) 당기와 전기 중 금융원가의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
이자비용	1,835,015	5,123,255
외화환산손실	292,107	149,557
외환차손	188,675	91,368
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	26,309,679	711,315
합 계	28,625,476	6,075,495

법인세비용
(1) 당기와 전기 중 법인세 비용의 구성요소는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
법인세부담액	-	-
일시적차이 등의 발생과 소멸로 인한 이연법인세 변동	(12,862,597)	(417,278)
총법인세효과	(12,862,597)	(417,278)
이월세액공제로 인한 이연법인세 변동액	(236,610)	1,352,952
세무상결손금으로 인한 이연법인세 변동액	51,072	(225,970)
이연법인세미인식효과	13,048,135	(709,704)
기타	332	-
법인세비용	332	1,415

(2) 당기와 전기 중 기타포괄손익으로 인식되는 항목과 관련된 법인세는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기		전 기
	세전금액	세금효과	세후금액	세전금액
해외사업환산손익	77,666	-	77,666	146,949
지분법자본변동	(238,555)	-	(238,555)	1,850,854
합 계	(160,889)	-	(160,889)	1,997,803

(3) 당기와 전기 중 법인세비용과 회계손실의 관계는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
법인세비용차감전순손실	(54,961,390)	(15,172,689)
적용세율에 따른 법인세	(12,091,506)	(3,337,992)
조정사항 - 비공제비용	476,798	1,531,075
- 비과세수익	(492,661)	(2,340,432)
- 세액공제	(236,610)	1,352,952
- 이연법인세미인식효과	13,048,135	(709,704)
- 기타(연결범위 변동등)	(703,824)	3,505,516
법인세비용	332	1,415
유효세율(법인세비용/법인세비용차감전순이익)	(*)	(*)

(*) 법인세비용차감전순손실이 발생하여 유효세율을 계산하지 않습니다.

(4) 보고기간종료일 현재 일시적차이의 법인세효과는 당해 일시적차이가 소멸되는 회계연도의 미래 예상세율을 적용하여 산정하였습니다.
(5) 연결기업의 이연법인세자산과 이연법인세부채는 동일 과세당국이 부과하는 법인세이며, 연결기업은 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 가지고 있으므로 이연법인세자산과 이연법인세부채를 상계하여 연결재무상태표에 표시하였습니다.
(6) 당기와 전기 중 이연법인세자산(부채)의 변동내역은 다음과 같습니다.

구 분	기초잔액	당기손익	기타포괄손익	당기말 순 액
	이연법인세자산	이연법인세부채
미수수익	-	(178)	-	(178)
대손금	618,178	-	-	618,178
대손충당금	1,029,070	570,760	-	1,599,830
재고자산평가손실	54,033	16,483	-	70,516
종속기업투자	1,107,282	10,303	-	1,117,585
관계기업투자	(400,592)	1,521,296	(51,962)	1,068,742
지분법손익	(602,863)	3,059,006	-	2,456,143
당기손익-공정가치측정 금융자산	(997,306)	5,537,448	-	4,540,142
감가상각비	2,197	(2,197)	-	-
유형자산손상차손	517,509	-	-	517,509
미지급비용	29,463	10,167	-	39,630
금융보증부채	6,207	(5,939)	-	268
전환사채	(429,135)	256,386	-	(172,749)
리스부채	-	90,337	-	90,337
사용권자산	-	(93,578)	-	(93,578)
취득중인무형자산	-	1,938,464	-	1,938,464
현재가치할인차금	-	5,544	-	5,544
장기미지급금	-	257	-	257
이월결손금	1,937,713	(51,072)	-	1,886,641
이월세액공제	906,075	236,610	-	1,142,685
상계 전 이연법인세자산(부채)	3,777,831	13,100,097	(51,962)	16,825,966
상계 효과	(266,505)	266,505
소 계	16,825,966	-
인식하지 아니한 이연법인세자산(부채)	16,825,966	-

구 분	기초잔액	당기손익	기타포괄손익	당기말 순 액
	이연법인세자산	이연법인세부채
미수수익	(13,972)	13,972	-	-
대손금	660	617,518	-	618,178
대손충당금	528,528	500,542	-	1,029,070
재고자산평가손실	44,261	9,772	-	54,033
종속기업투자	1,309,978	(202,696)	-	1,107,282
관계기업투자	(955,473)	554,881	-	(400,592)
지분법손익	-	(602,863)	-	(602,863)
당기손익-공정가치측정 금융자산	-	(997,306)	-	(997,306)
감가상각비	10,161	(7,964)	-	2,197
유형자산손상차손	-	517,509	-	517,509
미지급비용	33,082	(3,619)	-	29,463
금융보증부채	214,494	(208,287)	-	6,207
연구개발준비금	(99,000)	99,000	-	-
전환사채	(1,500,671)	1,071,536	-	(429,135)
이월결손금	1,711,743	225,970	-	1,937,713
이월세액공제	2,259,027	(1,352,952)	-	906,075
정부보조금	1,399,648	(1,399,648)	-	-
장기미지급금	114,070	(114,070)	-	-
상계 전 이연법인세자산(부채)	5,056,536	(1,278,705)	-	3,777,831
상계 효과	(2,429,896)	2,429,896
소 계	3,777,831	-
인식하지 아니한 이연법인세자산(부채)	3,777,831	-

당기말 현재 인식하지 않은 일시적 차이의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	만기일
결손금	8,575,640	2017년 발생분 3,753,999 (2027년), 2018년 발생분 4,285,745 (2028년), 2019년 발생분 535,896 (2029년)
이월세액공제	1,142,684	2016년 발생분 109,259 (2021년), 2017년 발생분 532,506 (2022년), 2018년 발생분 264,310 (2023년), 2019년 발생분 236,609 (2024년)
일시적차이	52,774,155	종속기업투자 5,079,932, 관계기업투자 4,857,918

주당손익
기본주당손익은 보통주 1주에 대한 순이익을 계산한 것으로, 지배기업의 1주당 기본주당순손익의 산출내역은 다음과 같습니다.

(1) 기본주당손실 (단위: 원)

구 분	당 기	전 기
지배기업 당기순손실	(54,809,783,933)	(13,754,594,876)
가중평균유통보통주식수(*)	82,855,004	77,053,321
기본주당손실	(662)	(179)

(*) 가중평균유통보통주식수

① 당기 (단위: 주)

구 분	기 간	일 수	주식수	가중평균 유통보통주식수
기초	2019-01-01 ~ 2019-12-31	365	82,330,083	82,330,083
전환권 행사	2019-03-15 ~ 2019-12-31	292	406,173	324,938
주식선택권 행사	2019-07-04 ~ 2019-12-31	181	250,000	123,973
전환권 행사	2019-11-05 ~ 2019-12-31	57	84,833	13,248
전환권 행사	2019-11-06 ~ 2019-12-31	56	16,967	2,603
전환권 행사	2019-11-07 ~ 2019-12-31	55	8,483	1,278
전환권 행사	2019-11-25 ~ 2019-12-31	37	8,483	860
주식선택권 행사	2019-11-29 ~ 2019-12-31	33	52,000	4,701
전환권 행사	2019-12-06 ~ 2019-12-31	26	21,208	1,511
주식선택권 행사	2019-12-16 ~ 2019-12-31	16	3,000	132
전환권 행사	2019-12-23 ~ 2019-12-31	9	2,095,798	51,677
당기말 가중평균유통보통주식수				82,855,004

② 전기 (단위: 주)

구 분	기 간	일 수	주식수	가중평균 유통보통주식수
기초	2018-01-01 ~ 2018-12-31	365	72,707,982	72,707,982
전환권 행사	2018-03-05 ~ 2018-12-31	302	1,385,360	1,146,243
전환권 행사	2018-03-06 ~ 2018-12-31	301	2,598,877	2,143,183
전환권 행사	2018-07-20 ~ 2018-12-31	165	1,622,247	733,345
전환권 행사	2018-11-14 ~ 2018-12-31	48	684,931	90,073
전환권 행사	2018-11-15 ~ 2018-12-31	47	342,458	44,097
전환권 행사	2018-11-16 ~ 2018-12-31	46	126,024	15,882
전환권 행사	2018-12-10 ~ 2018-12-31	22	2,862,204	172,516
전기말 가중평균유통보통주식수				77,053,321

(2) 당기의 희석주당손실 계산내역은 다음과 같으며, 전기의 희석주당손익은 희석효과가 없으므로 기본주당손익과 동일합니다. (단위: 원)

구 분	당 기
보통주 기본당기순손실	(54,809,783,933)
조정: 주식선택권 주식보상비용	(649,293,944)
보통주 희석당기순손실	(55,459,077,877)
가중평균유통보통주식수(*)	82,855,004
희석주당손실	(669)

(*) 가중평균유통보통주식수 (단위: 주)

구 분	당 기
가중평균유통보통주식수	82,855,004
주식선택권	-
가중평균유통보통주식수(희석)	82,855,004

구 분	청구기간	발행될 보통주식수
제7회 무보증 사모 전환사채	2018.11.14 ~ 2020.10.14	89,077
제13회 무보증 사모 전환사채	2020.05.31 ~ 2022.04.30	2,018,163
합 계		2,107,240

현금흐름표
(1) 당기와 전기의 영업활동 현금흐름 중 비현금항목의 조정과 관련된 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
비현금항목의 조정 : 외화환산손실	292,107	149,557
대손상각비	2,976,356	(80,651)
기타의대손상각비	49,048	1,485,840
재고자산평가손실	138,974	27,240
재고자산폐기손실	-	204,432
감가상각비	1,804,033	1,296,135
무형자산상각비	2,628,269	2,819,803
유형자산처분손실	166,961	8,428
주식보상비용	(649,294)	1,694,239
이자비용	1,835,015	5,123,255
종속기업투자처분손실	-	7,875,166
관계기업투자손상차손	9,399,922	-
유형자산손상차손	-	2,352,314
무형자산손상차손	11,014,000	-
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	26,309,679	711,315
경상연구개발비	-	(636)
지분법손실	13,095,411	1,388,901
법인세비용	332	1,415
외화환산이익	(26,859)	(18,472)
재고자산평가손실환입	(35,725)	(10,830)
유형자산손상차손환입	(348,470)	-
이자수익	(56,456)	(384,828)
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	(91,636)	(728,440)
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	(1,021,952)	(5,090,117)
관계기업투자주식처분이익	(1,938,966)	(1,187,585)
지분법이익	-	(4,129,187)
합 계	65,540,749	13,507,294

(2) 당기와 전기의 영업활동현금흐름 중 자산부채의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
영업활동으로 인한 자산부채의 변동 : 매출채권의 감소(증가)	(2,593,564)	(2,483,805)
선급금의 감소(증가)	238,171	(1,438,781)
장기선급금의 감소(증가)	-	1,672
선급비용의 감소(증가)	40,562	127,485
미수금의 감소(증가)	224,210	(328,825)
부가세대급금의 감소(증가)	-	(2,848)
재고자산의 감소(증가)	199,920	(1,262,989)
매입채무의 증가(감소)	(2,389,741)	794,242
예수금의 증가(감소)	(71,423)	(8,527)
미지급비용의 증가(감소)	169,494	(174,792)
장기선급비용의 감소(증가)	(67)	-
선수수익의 증가(감소)	-	(500,000)
선수금의 증가(감소)	42,497	(11,283)
미지급금의 증가(감소)	(299,837)	142,423
부가세예수금의 증가(감소)	-	(48,850)
합 계	(4,439,778)	(5,194,878)

(3) 당기와 전기의 연결현금흐름표에 포함되지 않는 주요 비현금거래는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
선급금의 취득중인무형자산 대체	-	5,653,000
건설중인자산의 기계장치 대체	761,100	-
사용권자산 취득	1,869,376	-
리스부채 증가	1,780,458	-
리스부채 유동성 대체	424,400	-
전환사채 유동성 대체	9,095,468	10,171,732
전환권 행사	14,147,002	56,415,468
신주인수권 행사	-	312,548
주식선택권 행사	291,268	126,219
장기차입금 유동성 대체	360,000	188,000

(4) 당기와 전기 중 재무활동에서 생기는 부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

구 분	기초 장부금액	재무현금흐름에서 생기는 변동	비현금 변동	기말 장부금액
		유동성대체	전 환	이자비용
단기차입금	7,466,738	(7,442,184)	-	-
유동성장기차입금	158,000	(278,000)	360,000	-
장기차입금	-	1,500,000	(360,000)	-
유동성리스부채	-	(700,508)	424,400	-
리스부채	-	-	(424,400)	-
유동성전환사채	11,534,517	-	9,095,468	(11,790,930)
전환사채	-	9,072,188	(9,095,468)	-
장기미지급금	-	-	-	-
재무활동 관련 총부채	19,159,255	2,151,496	-	(11,790,930)

| 구 분 | 기초 장부금액 | 연결범위의 변동 | 재무현금흐름에서 생기는 변동 | 비현금 변동 | 기말 장부금액 |
| :-- | :-- | :-- | :-- | :-- | :-- | :-- | :-- |
| | | | 유동성대체 | 전 환 | 이자비용 | 기 타 | |
| 단기차입금 | 12,952,399 | - | (5,492,541) | 　- | 　- | 　- | 6,880 | 7,466,738 |
| 유동성장기차입금 | 551,533 | (100,000) | (481,533) | 188,000 | 　- | 　- | 　- | 158,000 |
| 장기차입금 | 4,168,000 | (3,980,000) | 　- | (188,000) | 　- | 　- | 　- | - |
| 유동성전환사채 | | | | | | | | |## 35. 금융상품

(1) 당기말과 전기말 현재 금융상품의 범주별 분류내역은 다음과 같습니다.

① 당기말 (단위: 천원)

구 분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합 계
자산:
현금및현금성자산	15,727,795	-	-	15,727,795
기타유동금융자산	160,000	-	-	160,000
매출채권및기타채권	12,379,532	-	-	12,379,532
비유동매출채권및기타채권	1,073,332	-	-	1,073,332
기타비유동금융자산	-	10,784,980	-	10,784,980
합 계	29,340,659	10,784,980	-	40,125,639
부채:
매입채무및기타채무	-	-	4,053,797	4,053,797
단기차입금	-	-	24,554	24,554
기타유동금융부채	-	-	1,219	1,219
비유동매입채무및기타채무	-	-	1,169	1,169
장기차입금(유동성 포함)	-	-	1,380,000	1,380,000
리스부채(유동성 포함)	-	-	1,132,446	1,132,446
전환사채(유동성 포함)	-	-	9,634,776	9,634,776
합 계	-	-	16,227,961	16,227,961

② 전기말 (단위: 천원)

구 분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합 계
자산:
현금및현금성자산	7,239,129	-	-	7,239,129
기타유동금융자산	127,562	-	-	127,562
매출채권및기타채권	13,284,583	-	-	13,284,583
비유동매출채권및기타채권	1,055,041	-	-	1,055,041
기타비유동금융자산	-	36,206,395	-	36,206,395
합 계	21,706,315	36,206,395	-	57,912,710
부채:
매입채무및기타채무	-	-	6,990,271	6,990,271
단기차입금	-	-	7,466,738	7,466,738
기타유동금융부채	-	-	20,915	20,915
장기차입금(유동성 포함)	-	-	158,000	158,000
전환사채(유동성포함)	-	-	11,534,517	11,534,517
기타비유동금융부채	-	-	7,300	7,300
합 계	-	-	26,177,741	26,177,741

(2) 당기와 전기 중 금융상품의 범주별 손익의 내역은 다음과 같습니다.

① 당기 (단위: 천원)

구 분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합 계
금융수익
이자수익	56,456	-	-	56,456
외화환산이익	26,399	-	460	26,859
외환차익	703,586	-	2,165	705,751
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	-	91,636	-	91,636
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	-	1,021,952	-	1,021,952
합 계	786,441	1,113,588	2,625	1,902,654
금융원가
이자비용	23,343	-	1,811,672	1,835,015
외화환산손실	292,107	-	-	292,107
외환차손	178,955	-	9,720	188,675
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	-	26,309,679	-	26,309,679
합 계	494,405	26,309,679	1,821,392	28,625,476

② 전기 (단위: 천원)

구 분	상각후원가로 측정하는 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합 계
금융수익
이자수익	384,828	-	-	384,828
외화환산이익	17,353	-	1,119	18,472
외환차익	363,764	-	5,728	369,492
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	-	728,440	-	728,440
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	-	5,090,117	-	5,090,117
합 계	765,945	5,818,557	6,847	6,591,349
금융원가
이자비용	-	-	5,123,255	5,123,255
외화환산손실	146,426	-	3,131	149,557
외환차손	86,984	-	4,384	91,368
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	-	711,315	-	711,315
합 계	233,410	711,315	5,130,770	6,075,495

(3) 신용위험

① 신용위험에 대한 노출

구 분	당기말	전기말
상각후원가측정 금융자산	29,340,659	21,706,315
당기손익-공정가치측정 금융자산	10,784,980	36,206,395
합 계	40,125,639	57,912,710

② 손상차손

당기말과 전기말 현재 상각후원가측정 금융자산의 연령 및 각 연령별로 손상된 채권금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말		전기말
	가중평균 채무불이행률	채권잔액	손상된 금액	가중평균 채무불이행률
만기일 미도래	-	25,299,491	-	-
1개월 초과 ~ 1년 이내	0.29% ~ 91.67%	2,199,957	21,994	0.4% ~36.31%
1년 초과 ~ 5년 이내	100%	67,708	67,708	44.65% ~ 100%
기타조정(*)	-	7,472,367	5,609,162	-
합 계		35,039,523	5,698,864

(*) 기대신용손실율을 적용하지 않은 개별평가 대상 채권입니다.

당기와 전기 중 상각후원가측정 금융자산의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
기초금액	2,828,120	1,506,964
기업회계기준서 1109호 최초적용에 따른 조정	-	(50,941)
합병으로 인한 변동	-	(24,248)
설정액	3,025,404	1,405,189
제각	(154,660)	(8,844)
기말금액	5,698,864	2,828,120

③ 연체되었으나 손상되지 않은 금융자산

당기말과 전기말 현재 연체되었으나 손상되지 않은 상각후원가측정 금융자산의 연령은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
1개월 초과 ~ 1년 이내	2,177,963	3,632,629
1년 초과 ~ 5년 이내	-	33,668
기타(*)	1,863,205	357,622
합 계	4,041,168	4,023,919

(*) 기대신용손실율을 적용하지 않은 개별평가 대상 채권잔액입니다.

(4) 유동성위험

당기말과 전기말 현재 금융부채의 계약상 만기는 다음과 같습니다.

① 당기말 (단위: 천원)

구 분	장부금액	계약상 현금흐름	3개월 이내	3개월 ~ 1년	1년 ~ 5년	5년 이상
매입채무및기타채무(유동성포함)	4,054,966	4,054,966	4,053,797	-	1,169	-
단기차입금	24,554	24,554	-	24,554	-	-
장기차입금(유동성 포함)	1,380,000	1,506,305	75,723	223,319	1,207,263	-
기타금융부채(유동성 포함)	1,219	1,219	-	1,219	-	-
리스부채(유동성 포함)	1,132,446	1,287,728	204,213	353,552	729,963	-
전환사채(유동성 포함)	9,634,776	11,691,000	130,250	810,750	10,750,000	-
합 계	16,227,961	18,565,772	4,463,983	1,413,394	12,688,395	-

② 전기말 (단위: 천원)

구 분	장부금액	계약상 현금흐름	3개월 이내	3개월 ~ 1년	1년 ~ 5년	5년 이상
매입채무및기타채무	6,990,271	6,990,271	6,990,271	-	-	-
단기차입금	7,466,738	8,032,144	2,068,543	5,963,601	-	-
장기차입금(유동성 포함)	158,000	160,731	79,995	80,736	-	-
기타금융부채(유동성포함)	28,215	28,215	-	20,915	7,300	-
전환사채(유동성 포함)	11,534,517	15,143,707	176,064	528,192	14,439,451	-
합 계	26,177,741	30,355,068	9,314,873	6,593,444	14,446,751	-

(5) 환위험

① 당기말과 전기말 현재 환위험에 대한 노출정도는 다음과 같습니다. (원화단위: 천원)

구 분	단위	당기말		전기말
		외화금액	환산금액	외화금액	환산금액
현금및현금성자산	USD	7,643,160	8,849,251	3,639,084	4,068,859
	JPY	62,468,850	664,337	27,400,929	277,621
	AUD	-	-	436,995	344,269
매출채권및기타채권	USD	8,590,958	9,946,610	1,509,534	1,687,810
	JPY	11,151,300	118,591	37,917,574	384,173
	AUD	1,252,522	1,014,969	3,401,715	2,679,905
매입채무및기타채무	USD	50,506	58,475	1,020	1,140
단기차입금	USD	-	-	200,000	223,620

② 민감도분석

구 분	당 기		전 기
	5% 상승시	5% 하락시	5% 상승시	5% 하락시
USD	936,869	(936,869)	276,595	(276,595)
JPY	39,146	(39,146)	33,090	(33,090)
AUD	50,748	(50,748)	151,209	(151,209)
합 계	1,026,763	(1,026,763)	460,894	(460,894)

(6) 이자율위험

① 당기말과 전기말 현재 연결기업이 보유하고 있는 이자부 금융상품의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
고정이자율 금융자산	15,783,702	7,364,607
금융부채	(11,039,330)	(17,559,072)
합 계	4,744,372	(10,194,465)
변동이자율 금융자산	100,000	-
금융부채	-	(1,600,184)
합 계	100,000	(1,600,184)

② 고정이자율 금융상품의 공정가치 민감도 분석

③ 변동이자율 금융상품의 현금흐름 민감도 분석

구 분	당기말		전기말
	0.5% 상승시	0.5% 하락시	0.5% 상승시	0.5% 하락시
이자수익	500	(500)	-	-
이자비용	-	-	8,001	(8,001)

36. 공정가치

(1) 당기말과 전기말 현재 금융상품의 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말		전기말
	장부금액	공정가치	장부금액	공정가치
[공정가치로 인식된 자산]
당기손익-공정가치측정 금융자산	10,784,980	10,784,980	36,206,395	36,206,395
[상각후원가로 인식된 자산]
현금및현금성자산(*)	15,727,795	-	7,239,129	-
기타유동금융자산(*)	160,000	-	127,562	-
매출채권및기타채권(*)	12,379,532	-	13,284,583	-
비유동매출채권및기타채권(*)	1,073,332	-	1,055,041	-
자산 합계	40,125,639	10,784,980	57,912,710	36,206,395
[상각후원가로 인식된 부채]
매입채무및기타채무(*)	4,053,797	-	6,990,271	-
단기차입금(*)	24,554	-	7,466,738	-
비유동매입채무및기타채무(*)	1,169	-	-	-
기타금융부채(유동성포함)(*)	1,219	-	28,215	-
장기차입금(유동성포함)(*)	1,380,000	-	158,000	-
리스부채(유동성포함)(*)	1,132,446	-	-	-
전환사채(유동성포함)(*)	9,634,776	-	11,534,517	-
부채 합계	16,227,961	-	26,177,741	-

(2) 공정가치 서열체계

구 분	투입변수의 유의성 수준
수준 1	동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 공시가격
수준 2	직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수
수준 3	관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수

당기말과 전기말 현재 금융상품의 수준별 공정가치 측정치는 다음과 같습니다.

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계
당기손익-공정가치측정 금융자산	920,812	-	9,864,168	10,784,980

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계
당기손익-공정가치측정 금융자산	633,591	-	35,572,804	36,206,395

공정가치로 측정되는 자산 중 공정가치 서열체계 수준 3으로 분류된 자산의 당기 및 전기의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
기초잔액	35,572,804	32,052,537
당기손익에 포함된 손익(*)	(25,708,636)	5,787,503
취득	-	2,000,000
처분	-	(3,569,850)
기말잔액	9,864,168	35,572,804

(*) 당기손익-공정가치측정 금융자산의 평가이익 601,042천원과 평가손실 26,309,679 천원 입니다.

구 분	공정가치	가치평가기법	투입변수	투입변수의 범위
지분상품	7,250,968	현금흐름할인모형	성장률	0%
			할인율	2.80%
채무상품	2,613,200	이항모형	무위험이자율	1.34%
			할인율	8.38%
			변동성	40.64%

38. 영업부문

(1) 당기말 현재 연결기업이 제조 및 판매하고 있는 주요 제품 및 영업부문별 정보는 다음과 같습니다.

구 분	재화 또는 용역	주요 고객
RF사업부문	CABLE ASS'Y, CONNECTOR 등	삼성전자(주), KMW 등
제약/바이오사업부문	PGLG, 거드액 등	엠마우스, 삼아제약(주) 등

(2) 당기와 전기의 영업부문별 재무현황은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	매출액	영업이익	총자산	매출액	영업이익	총자산
	당 기			전 기
RF사업부문	48,345,259	5,203,612	105,056,232	50,869,751	(6,274,984)	176,691,508
제약/바이오사업부문	14,157,141	(2,075,190)	41,756,850	11,732,760	(1,386,741)	10,702,957
소 계	62,502,400	3,128,422	146,813,082	62,602,511	(7,661,725)	187,394,465
내부거래제거 등	(5,911,569)	(133,267)	(17,326,381)	(4,894,055)	(212,723)	(5,599,806)
합 계	56,590,831	2,995,155	129,486,701	57,708,456	(7,874,448)	181,794,659

(3) 당기와 전기 중 지역별 매출액 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
국내	26,487,729	31,754,217
아시아	25,376,205	20,675,722
북아메리카	3,617,614	3,337,618
오세아니아	1,109,283	1,940,899
합 계	56,590,831	57,708,456

(4) 당기와 전기 중 매출액의 10% 이상을 차지하는 외부고객과 관련된 정보는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
A사	6,278,700	5,394,190
39.

연결기업은 2019년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 당기손익-공정가치측정 금융자산의 평가손실 오류로 인하여 2019년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표를 재작성하였으며, 그 내역은 다음과 같습니다.

(1) 연결재무상태표 (단위: 천원)

과 목	정정전	정정후	차 이
비유동자산	99,054,790	96,893,906	(2,160,884)
기타비유동금융자산	12,945,864	10,784,980	(2,160,884)
자산총계	131,647,585	129,486,701	(2,160,884)
결손금	(60,158,006)	(62,318,890)	(2,160,884)
자본총계	115,285,726	113,124,842	(2,160,884)
부채및자본총계	131,647,585	129,486,701	(2,160,884)

(2) 연결포괄손익계산서 (단위: 천원)

과 목	정정전	정정후	차 이
금융원가	26,464,592	28,625,476	2,160,884
법인세비용차감전순손실	(52,800,506)	(54,961,390)	(2,160,884)
당기순손실	(52,800,838)	(54,961,722)	(2,160,884)
지배기업 소유주지분	(52,648,900)	(54,809,784)	(2,160,884)
총포괄손익	(52,959,364)	(55,120,248)	(2,160,884)
지배기업 소유주지분	(52,807,425)	(54,968,309)	(2,160,884)
지배기업 소유주지분
기본주당손실(단위:원)	(635)	(662)	(27)
지배기업 소유주지분
희석주당손실(단위:원)	(643)	(669)	(26)

(3) 연결자본변동표 (단위: 천원)

과 목		이익잉여금(결손금) 총 계		이익잉여금(결손금) 총 계		이익잉여금(결손금) 총 계
	정정전	정정후	정정전	정정후	정정전	정정후
당기순손실	(52,648,900)	(54,809,784)	(52,800,838)	(54,961,722)	(2,160,884)	(2,160,884)
2019년 12월 31일(당기말)	(60,158,006)	115,285,726	(62,318,890)	113,124,842	(2,160,884)	(2,160,884)

(4) 연결현금흐름표 (단위: 천원)

과 목	제 21(당)기	정정전	정정후	차 이
1.당기순손실		(52,800,838)	(54,961,722)	(2,160,884)
2.비현금항목의조정		63,379,865	65,540,749	2,160,884

(5) 주석

상기에 기재된 연결재무상태표, 연결포괄손익계산서, 연결자본변동표 및 연결현금흐름표 수정과 관련된 주석을 재작성하였습니다.

(*4)

<정정 전>

재무상태표

제 21 기 2019.12.31 현재	제 20 기 2018.12.31 현재	제 19 기 2017.12.31 현재
(단위 : 원)	제 21 기	제 20 기
자산
유동자산	26,751,350,748	20,695,628,793
현금및현금성자산 (주5,6,7,34,35)	12,588,849,831	5,676,517,502
기타유동금융자산 (주9,34,35)	160,000,000	0
매출채권 및 기타유동채권 (주8,32,34,35)	11,009,645,327	11,632,232,458
기타유동자산 (주10)	27,463,547	223,707,076
당기법인세자산	1,470,430	20,868,070
재고자산 (주11,13)	2,963,921,613	3,142,303,687
비유동자산	112,114,551,012	157,438,956,442
장기매출채권 및 기타비유동채권 (주8,34,35)	1,005,432,723	1,054,641,000
종속기업에 대한 투자자산 (주12)	2,735,154,363	2,781,986,308
관계기업에 대한 투자자산 (주12)	54,272,158,771	62,889,913,173
기타비유동금융자산 (주9,34,35)	12,945,863,790	36,206,395,121
기타비유동자산
유형자산 (주13,36)	5,334,541,479	5,520,946,052
사용권자산 (주3,14)	425,353,676
영업권 이외의 무형자산 (주15)	31,216,616,356	44,805,644,934
영업권 (주15)	4,179,429,854	4,179,429,854
투자부동산
자산총계	138,865,901,760	178,134,585,235
부채
유동부채	13,654,596,113	25,681,318,836
매입채무 및 기타유동채무 (주5,17,32,34,35,36)	3,346,355,363	6,395,328,757
단기차입금 (주5,20,32,34,35)		7,442,184,435
유동성장기차입금 (주5,20,32,34,35)	240,000,000	158,000,000
유동리스부채 (주3,14,34,35)	355,234,383
기타유동금융부채 (주18,34,35)	1,219,454	20,914,500
기타유동부채 (주19)	77,011,083	130,373,661
유동성전환사채 (주5,20,34,35)	9,634,775,830	11,534,517,483
비유동부채	1,196,557,350	7,300,345
비유동매입채무및기타채무 (주5,17,32,34,35,36)	1,169,180
장기차입금 (주5,20,30,34,35)	1,140,000,000
비유동리스부채 (주4,14,34,35)	55,388,170
기타비유동금융부채 (주18,34,35)		7,300,345
부채총계	14,851,153,463	25,688,619,181
자본
자본금 (주1,22)	8,527,702,800	8,233,008,300
자본잉여금 (주22)	149,321,001,341	135,881,680,184
기타자본구성요소 (주33)	1,015,853,336	1,956,415,250
이익잉여금(결손금) (주23)	(34,849,809,180)	6,374,862,320
자본총계	124,014,748,297	152,445,966,054
자본과부채총계	138,865,901,760	178,134,585,235

포괄손익계산서

제 21 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지	제 20 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지	제 19 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지
(단위 : 원)	제 21 기	제 20 기
수익(매출액) (주24,32,37)	51,215,125,806	47,959,826,850
매출원가 (주24,25,30)	37,517,819,895	41,138,543,541
매출총이익	13,697,305,911	6,821,283,309
판매비와관리비 (주25,26)	9,119,777,615	10,408,664,399
경상연구개발비 (주25,26)	1,628,477,630	2,338,285,986
영업이익(손실)	2,949,050,666	(5,925,667,076)
기타이익 (주27)	327,209,205	1,266,233,903
기타손실 (주27)	19,804,270,541	1,570,045,763
금융수익 (주28,34)	1,727,559,726	6,514,638,239
금융원가 (주28,34)	26,424,220,556	5,959,240,521
법인세비용차감전순이익(손실)	(41,224,671,500)	(5,674,081,218)
법인세비용 (주29)
당기순이익(손실)	(41,224,671,500)	(5,674,081,218)
기타포괄손익
당기손익으로 재분류되지 않는항목(세후기타포괄손익)
당기손익으로 재분류될 수 있는 항목(세후기타포괄손익)
매도가능금융자산평가손익
총포괄손익	(41,224,671,500)	(5,674,081,218)
주당이익
기본주당이익(손실) (단위 : 원) (주30)	(498)	(74)
희석주당이익(손실) (단위 : 원) (주30)	(505)	(74)

자본변동표

제 21 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지	제 20 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지	제 19 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지
(단위 : 원)	자본	자본금
2017.01.01 (기초자본)		5,809,677,000
회계정책변경에 따른 증가(감소)
당기순이익(손실)
매도가능증권평가손익
지분의 발행		664,355,900
전환사채의 전환		796,765,300
전환사채의 상환
전환권대가
종속기업합병으로 인한 변동
전환사채의 발행
주식선택권 행사
주식기준보상거래
2017.12.31 (기말자본)		7,270,798,200
2018.01.01 (기초자본)		7,270,798,200
회계정책변경에 따른 증가(감소)
당기순이익(손실)
매도가능증권평가손익
지분의 발행
전환사채의 전환		962,210,100
전환사채의 상환
전환권대가
종속기업합병으로 인한 변동
전환사채의 발행
주식선택권 행사
주식기준보상거래
2018.12.31 (기말자본)		8,233,008,300
2019.01.01 (기초자본)		8,233,008,300
회계정책변경에 따른 증가(감소)
당기순이익(손실)
매도가능증권평가손익
지분의 발행
전환사채의 전환		264,194,500
전환사채의 상환
전환권대가
종속기업합병으로 인한 변동
전환사채의 발행
주식선택권 행사		30,500,000
주식기준보상거래
2019.12.31 (기말자본)		8,527,702,800

현금흐름표

<정정 후>

재무상태표

제 21 기 2019.12.31 현재	제 20 기 2018.12.31 현재	제 19 기 2017.12.31 현재
(단위 : 원)	제 21 기	제 20 기
자산
유동자산	26,751,350,748	20,695,628,793
현금및현금성자산 (주5,6,7,34,35)	12,588,849,831	5,676,517,502
기타유동금융자산 (주9,34,35)	160,000,000	0
매출채권 및 기타유동채권 (주8,32,34,35)	11,009,645,327	11,632,232,458
기타유동자산 (주10)	27,463,547	223,707,076
당기법인세자산	1,470,430	20,868,070
재고자산 (주11,13)	2,963,921,613	3,142,303,687
비유동자산	109,953,666,726	157,438,956,442
장기매출채권 및 기타비유동채권 (주8,34,35)	1,005,432,723	1,054,641,000
종속기업에 대한 투자자산 (주12)	2,735,154,363	2,781,986,308
관계기업에 대한 투자자산 (주12)	54,272,158,771	62,889,913,173
기타비유동금융자산 (주9,34,35)	10,784,979,504	36,206,395,121
기타비유동자산
유형자산 (주13,36)	5,334,541,479	5,520,946,052
사용권자산 (주3,14)	425,353,676
영업권 이외의 무형자산 (주15)	31,216,616,356	44,805,644,934
영업권 (주15)	4,179,429,854	4,179,429,854
투자부동산
자산총계	136,705,017,474	178,134,585,235
부채
유동부채	13,654,596,113	25,681,318,836
매입채무 및 기타유동채무 (주5,17,32,34,35,36)	3,346,355,363	6,395,328,757
단기차입금 (주5,20,32,34,35)		7,442,184,435
유동성장기차입금 (주5,20,32,34,35)	240,000,000	158,000,000
유동리스부채 (주3,14,34,35)	355,234,383
기타유동금융부채 (주18,34,35)	1,219,454	20,914,500
기타유동부채 (주19)	77,011,083	130,373,661
유동성전환사채 (주5,20,34,35)	9,634,775,830	11,534,517,483
비유동부채	1,196,557,350	7,300,345
비유동매입채무및기타채무 (주5,17,32,34,35,36)	1,169,180
장기차입금 (주5,20,30,34,35)	1,140,000,000
비유동리스부채 (주4,14,34,35)	55,388,170
기타비유동금융부채 (주18,34,35)		7,300,345
부채총계	14,851,153,463	25,688,619,181
자본
자본금 (주1,22)	8,527,702,800	8,233,008,300
자본잉여금 (주22)	149,321,001,341	135,881,680,184
기타자본구성요소 (주33)	1,015,853,336	1,956,415,250
이익잉여금(결손금) (주23)	(36,909,659,682)	6,374,862,320
자본총계	121,954,897,795	152,445,966,054
자본과부채총계	136,705,017,474	178,134,585,235
## 자산

	:----------------------------------	:--------
	자산총계	136,705,017,474

부채


부채
유동부채	13,654,596,113	25,681,318,836	65,489,505,982
매입채무 및 기타유동채무 (주5,17,32,34,35,36)	3,346,355,363	6,395,328,757	4,473,080,807
단기차입금 (주5,20,32,34,35)		7,442,184,435	11,504,684,711
유동성장기차입금 (주5,20,32,34,35)	240,000,000	158,000,000
유동리스부채 (주3,14,34,35)	355,234,383
기타유동금융부채 (주18,34,35)	1,219,454	20,914,500	906,036,410
기타유동부채 (주19)	77,011,083	130,373,661	116,935,538
유동성전환사채 (주5,20,34,35)	9,634,775,830	11,534,517,483	48,488,768,516
비유동부채	1,196,557,350	7,300,345	68,939,165
비유동매입채무및기타채무 (주5,17,32,34,35,36)	1,169,180
장기차입금 (주5,20,30,34,35)	1,140,000,000
비유동리스부채 (주4,14,34,35)	55,388,170
기타비유동금융부채 (주18,34,35)		7,300,345	68,939,165
부채총계	14,851,153,463	25,688,619,181	65,558,445,147

자본


자본
자본금 (주1,22)	8,527,702,800	8,233,008,300	7,270,798,200
자본잉여금 (주22)	149,321,001,341	135,881,680,184	90,184,467,794
기타자본구성요소 (주33)	1,015,853,336	1,956,415,250	286,097,586
이익잉여금(결손금) (주23)	(37,010,693,466)	6,374,862,320	11,998,003,008
자본총계	121,853,864,011	152,445,966,054	109,739,366,588
자본과부채총계	136,705,017,474	178,134,585,235	175,297,811,735

포괄손익계산서

제 21 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

제 20 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지

제 19 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지

(단위 : 원)

	제 21 기	제 20 기	제 19 기
수익(매출액) (주24,32,37)	51,215,125,806	47,959,826,850	29,704,738,981
매출원가 (주24,25,30)	37,517,819,895	41,138,543,541	26,692,318,550
매출총이익	13,697,305,911	6,821,283,309	3,012,420,431
판매비와관리비 (주25,26)	9,119,777,615	10,408,664,399	8,591,819,900
경상연구개발비 (주25,26)	1,628,477,630	2,338,285,986	2,306,500,565
영업이익(손실)	2,949,050,666	(5,925,667,076)	(7,885,900,034)
기타이익 (주27)	327,209,205	1,266,233,903	100,370,793
기타손실 (주27)	19,804,270,541	1,570,045,763	2,727,719,540
금융수익 (주28,34)	1,727,559,726	6,514,638,239	1,016,866,486
금융원가 (주28,34)	28,585,104,842	5,959,240,521	6,462,060,773
법인세비용차감전순이익(손실)	(43,385,555,786)	(5,674,081,218)	(15,958,443,068)
법인세비용 (주29)			9,844,823
당기순이익(손실)	(43,385,555,786)	(5,674,081,218)	(15,968,287,891)
기타포괄손익			406,986,759
당기손익으로 재분류되지 않는 항목(세후기타포괄손익)
당기손익으로 재분류될 수 있는 항목(세후기타포괄손익)			406,986,759
매도가능금융자산평가손익			406,986,759
총포괄손익	(43,385,555,786)	(5,674,081,218)	(15,561,301,132)
주당이익
기본주당이익(손실) (단위 : 원) (주30)	(524)	(74)	(245)
희석주당이익(손실) (단위 : 원) (주30)	(531)	(74)	(245)

자본변동표

제 21 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

제 20 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지

제 19 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지

(단위 : 원)

	자본금	자본잉여금	기타자본구성요소	기타포괄손익누계액	이익잉여금	자본 합계
2017.01.01 (기초자본)	5,809,677,000	28,756,082,544	26,920,062	(406,986,759)	27,966,290,899	62,151,983,746
회계정책변경에 따른 증가(감소)
당기순이익(손실)					(15,968,287,891)	(15,968,287,891)
매도가능증권평가손익				406,986,759		406,986,759
지분의 발행	664,355,900	35,597,551,340				36,261,907,240
전환사채의 전환	796,765,300	21,869,208,703				22,665,974,003
전환사채의 상환		1,114,409				1,114,409
전환권대가		3,980,513,656				3,980,513,656
종속기업합병으로 인한 변동		(20,002,858)				(20,002,858)
전환사채의 발행
주식선택권 행사
주식기준보상거래			259,177,524			259,177,524
2017.12.31 (기말자본)	7,270,798,200	90,184,467,794	286,097,586		11,998,003,008	109,739,366,588
2018.01.01 (기초자본)	7,270,798,200	90,184,467,794	286,097,586		11,998,003,008	109,739,366,588
회계정책변경에 따른 증가(감소)					50,940,530	50,940,530
당기순이익(손실)					(5,674,081,218)	(5,674,081,218)
매도가능증권평가손익
지분의 발행
전환사채의 전환	962,210,100	55,453,258,262				56,415,468,362
전환사채의 상환
전환권대가		(5,003,324,090)				(5,003,324,090)
종속기업합병으로 인한 변동		(4,752,721,782)				(4,752,721,782)
전환사채의 발행
주식선택권 행사
주식기준보상거래			1,670,317,664			1,670,317,664
2018.12.31 (기말자본)	8,233,008,300	135,881,680,184	1,956,415,250		6,374,862,320	152,445,966,054
2019.01.01 (기초자본)	8,233,008,300	135,881,680,184	1,956,415,250	0	6,374,862,320	152,445,966,054
회계정책변경에 따른 증가(감소)
당기순이익(손실)					(43,385,555,786)	(43,385,555,786)
매도가능증권평가손익
지분의 발행
전환사채의 전환	264,194,500	11,526,735,597				11,790,930,097
전환사채의 상환
전환권대가
종속기업합병으로 인한 변동
전환사채의 발행		717,812,590				717,812,590
주식선택권 행사	30,500,000	1,194,772,970	(291,267,970)			934,005,000
주식기준보상거래			(649,293,944)			(649,293,944)
2019.12.31 (기말자본)	8,527,702,800	149,321,001,341	1,015,853,336	0	(37,010,693,466)	121,853,864,011

현금흐름표

제 21 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

제 20 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지

제 19 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지

(단위 : 원)

	제 21 기	제 20 기	제 19 기
영업활동현금흐름	3,975,466,324	(5,872,463,493)	(5,347,153,604)
당기순이익(손실)	(43,385,555,786)	(5,674,081,218)	(15,968,287,891)
당기순이익조정을 위한 가감 (주31)	53,289,838,367	5,015,913,422	10,949,944,568
영업활동으로 인한 자산ㆍ부채의 변동 (주31)	(4,822,884,813)	(2,839,047,924)	889,218,698
이자수취(영업)	180,485,314	330,852,355	349,152,119
이자지급(영업)	(1,305,814,398)	(2,733,471,328)	(1,617,403,478)
법인세납부(환급)	19,397,640	27,371,200	50,222,380
투자활동현금흐름	(770,667,848)	2,079,564,709	(72,186,744,713)
단기금융상품의 처분		1,000,000,000
단기대여금 및 수취채권의 처분	50,555,574	489,444,498	462,250,041
임차보증금의 감소	70,000,000	1,800,000
정부보조금의 수취	11,721,820
유동매도가능금융자산의 처분			645,942,420
관계기업에 대한 투자자산의 처분		15,486,563,600
당기손익인식금융자산의 처분	225,324,322	4,267,236,600
유형자산의 처분		19,899,216	45,541,997
투자부동산의 처분		2,532,210
종속기업합병으로 인한 순현금유입		301,234,375
취득 중인 무형자산의 증가		(5,361,000,000)
단기대여금 및 수취채권의 취득	(160,000,000)	(160,000,000)	(2,291,000,000)
단기금융상품의 취득			(1,000,000,000)
임차보증금의 증가	(30,107,000)	(356,350,000)	(17,391,000)
정부보조금의 사용	(89,343,993)
매도가능금융자산의 취득			(9,498,847,338)
당기손익인식금융자산의 취득		(2,000,000,000)
종속기업에 대한 투자자산의 취득		(10,314,735,900)	(10,550,076,088)
관계기업에 대한 투자자산의 취득		(40,000,000)	(7,353,675,000)
유형자산의 취득	(809,084,089)	(1,153,253,690)	(449,400,000)
무형자산의 취득	(39,734,482)	(103,806,200)	(36,010,659,745)
제3자에 대한 선급금 및 대여금			(5,653,000,000)
파생상품의 취득			(516,430,000)
재무활동현금흐름	3,918,025,585	4,258,693,123	81,146,591,951
장기미지급금의 증가	1,169,180
단기차입금의 증가	131,436,934	10,515,381,965	61,899,273,200
장기차입금의 증가	1,500,000,000
전환사채의 증가	9,790,000,000	9,940,000,000	33,480,000,000
유상증자			36,261,907,240
주식선택권행사로 인한 현금유입	934,005,000
단기차입금의 상환	(7,573,621,369)	(15,998,028,842)	(50,394,588,489)
전환사채의 감소			(100,000,000)
장기차입금의 상환	(278,000,000)	(198,660,000)
리스부채의 상환	(586,964,160)
현금및현금성자산의 순증가(감소)	6,912,332,329	424,158,096	3,612,098,390
기초현금및현금성자산	5,676,517,502	5,252,359,406	1,640,261,016
현금및현금성자산에 대한 환율변동효과	(210,491,732)	(41,636,243)	(595,244)
기말현금및현금성자산 (주6)	12,588,849,831	5,676,517,502	5,252,359,406

(*5)
<정정 전>
5. 위험관리
금융상품과 관련하여 당사는 신용위험, 유동성위험 및 시장위험에 노출되어 있습니다. 본 주석은 당사가 노출되어 있는 위의 위험에 대한 정보와 당사의 위험관리 목표,정책, 위험 평가 및 관리 절차, 그리고 자본관리에 대해 공시하고 있습니다. 추가적인 계량적 정보에 대해서는 동 재무제표 전반에 걸쳐서 공시되어 있습니다.

(1) 금융위험관리
1) 위험관리 체계
당사의 위험관리 체계를 구축하고 감독할 책임은 이사회에 있으며 당사의 위험관리 정책은 당사가 직면한 위험을 식별 및 분석하고, 적절한 위험 한계치 및 통제를 설정하며, 위험이 한계치를 넘지 않도록 하기 위해 수립되었습니다. 위험관리정책과 시스템은 시장 상황과 당사의 활동의 변경을 반영하기 위해 정기적으로 검토되고 있습니다. 당사는 훈련 및 관리기준, 절차를 통해 모든 종업원들이 자신의 역할과 의무를 이해할 수 있는 엄격하고 구조적인 통제환경을 구축하는 것을 목표로 하고 있습니다.
당사의 내부감사는 경영진이 당사의 위험관리 정책 및 절차의 준수여부를 어떻게 관리하는지 감독하고, 당사의 위험관리체계가 적절한지 검토하여 위험관리 통제 및 절차에 대한 정기 및 특별 검토를 수행하고 결과는 이사회에 보고하고 있습니다.
2) 신용위험
당사는 신용위험을 관리하기 위하여 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고 있으며, 금융자산의 신용보강을 위한 정책과 절차를 마련하여 운영하고 있습니다. 당사는 신규 거래처와 계약시 공개된 재무정보와 신용평가기관에 의하여 제공된 정보 등을 이용하여 거래처의 신용도를 평가하고 이를 근거로 신용거래한도를 결정하고 있으며, 담보 또는 지급보증을 제공받고 있습니다. 당사는 주기적으로 거래처의 신용도를 재평가하여 신용거래한도를 재검토하고 담보수준을 재조정하고 있으며, 회수가 지연되는 금융자산에 대하여는 당기 단위로 회수지연 현황 및 회수대책이 보고되고 있으며 지연사유에 따라 적절한 조치를 취하고 있습니다.
3) 유동성위험
유동성위험이란 당사가 금융부채에 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 위험을 의미합니다. 당사의 유동성 관리방법은 재무적으로 어려운 상황에서도 받아들일 수 없는 손실이 발생하거나, 당사의 평판에 손상을 입힐 위험 없이, 만기일에 부채를 상환할 수 있는 충분한 유동성을 유지하도록 하는 것입니다.
일반적으로 당사는 금융부채 상환을 포함하여 상당한 기간에 대한 예상운영비용을 충당할 수 있는 충분한 자금여력을 보유하고 있다고 판단하고 있습니다. 여기에는 합리적으로 예상할 수 없는 극단적인 상황으로 인한 잠재적인 효과는 포함되지 않았습니다.
4) 시장위험
시장위험이란 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 시장가격 관리의 목적은 수익을 최적화하는 반면 수용가능한 한계 이내로 시장위험 노출을 관리 및 통제하는 것입니다.
당사의 주요 경영진은 아래에서 설명하는 바와 같이, 각 위험별 관리절차를 검토하고 정책에 부합하는지 검토하고 있습니다. 또한, 당사는 투기 목적의 파생상품거래를 실행하지 않는 것이 기본적인 정책입니다.
① 환위험
당사의 기능통화인 원화 외의 통화로 표시되는 판매, 구매 및 차입에 대해 환위험에 노출되어 있습니다. 이러한 거래들이 표시되는 주된 통화는 USD, JPY 등 입니다. 당사는 외화부채 규모의 최소화 및 조기결제 등 환위험 노출을 최소화하기 위한 정책을 수립, 운용하고 있습니다.
② 이자율위험
이자율위험은 시장이자율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험입니다. 당사는 변동이자부 차입금과 관련된 시장이자율의 변동위험에 노출되어 있는 경우, 당사의 경영진은 이자율 현황을 주기적으로 검토하여 고정이자율차입금과 변동이자율차입금의 적절한 균형을 유지하고 있습니다.
(2) 자본관리
자본관리의 주목적은 당사의 영업활동을 유지하고 주주가치를 극대화하기 위하여 높은 신용등급과 건전한 자본비율을 유지하기 위한 것입니다.
당사는 자본구조를 경제환경의 변화에 따라 수정하고 있으며, 이를 위하여 배당정책을 수정하거나 자본감소 혹은 신주발행을 검토하도록 하고 있습니다. 한편, 기중자본 관리의 목적, 정책 및 절차에 대한 어떠한 사항도 변경되지 않았습니다.
당사는 순부채를 총자본, 즉 자기자본과 순부채를 합한 총자본으로 나눈 부채비율을 사용하여 감독하고 있는 바, 당사는 순부채를 매입채무및기타채무, 차입금, 전환사채에서 현금및현금성자산을 차감하여 산정하고 있습니다.
당기말과 전기말 현재 순부채 및 자기자본은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
매입채무및기타채무(유동성포함)	3,347,525	6,395,329
차입금(유동성포함)	1,380,000	7,600,184
전환사채(유동성포함)	9,634,776	11,534,517
차감: 현금및현금성자산	(12,588,850)	(5,676,518)
순부채(A)	1,773,451	19,853,512
자기자본(B)	124,014,748	152,445,966
총자본(A+B)	125,788,199	172,299,478
부채비율[A/(A+B)]	1.41%	11.52%

기타금융자산
(1) 당기말과 전기말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
	유동	비유동
단기금융상품	160,000
당기손익-공정가치측정 금융자산		12,945,864
합 계	160,000	12,945,864

(2) 당기말과 전기말 현재 당기손익-공정가치측정 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.
① 당기말 (단위: 천원)

구 분	취득원가	장부금액
시장성 있는 지분증권	Biomerica, Inc.	1,211,217
시장성 없는 지분증권	Emmaus Life Sciences	28,482,686
시장성 없는 채무증권	(주)에이엠아이인베스트먼트	2,000,000
합 계	31,693,903	12,945,864
당기 중 당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익 1,021,952천원 과 당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실 24,148,794천원을 인식하였으며, 당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익 91,636천원을 인식하였습니다.

구 분	취득원가	장부금액
시장성 있는 지분증권	Biomerica, Inc.	1,344,906
시장성 없는 지분증권	Emmaus Life Sciences	28,482,686
시장성 없는 채무증권	(주)에이엠아이인베스트먼트	2,000,000
합 계	31,827,592	36,206,395
전기 중 당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익 5,090,117천원과 당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실 711,315천원을 인식하였습니다.

이익잉여금(결손금)
(1) 당기말과 전기말 현재 이익잉여금(결손금) 내역은 다음과 같습니다.(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
법정적립금 이익준비금	193,000	193,000
임의적립금 연구및인력개발준비금	-	450,000
미처분이익잉여금(미처리결손금)	(35,042,809)	5,731,862
합 계	(34,849,809)	6,374,862

(2) 당기말과 전기말 현재 결손금처리계산서 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기
처리예정일 : 2020년 3월 27일
처분확정일 : 2019년 3월 28일
I.미처리결손금(미처분이익잉여금)	(35,042,809,180)	5,731,862,320
전기이월미처분이익잉여금	6,181,862,320	11,355,003,008
회계정책변경효과	-	50,940,530
당기순손실	(41,224,671,500)	(5,674,081,218)
II.임의적립금등의 이입액	-	450,000,000
연구및인력개발준비금	-	450,000,000
III.결손금처리액	-	-
IV.차기이월미처리결손금(미처분이익잉여금)	(35,042,809,180)	6,181,862,320

금융수익과 금융원가

(1) 당기와 전기 중 금융수익의 내역은 다음과 같습니다.

구 분	당 기	전 기
이자수익	51,786	290,149
외화환산이익	26,859	93,670
외환차익	535,327	343,316
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	91,636	697,386
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	1,021,952	5,090,117
합 계	1,727,560	6,514,638

(2) 당기와 전기 중 금융원가의 내역은 다음과 같습니다.

구 분	당 기	전 기
이자비용	1,794,644	5,014,543
외화환산손실	292,107	142,122
외환차손	188,675	91,261
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	24,148,795	711,315
합 계	26,424,221	5,959,241

법인세 비용

(1) 당기와 전기 중 법인세비용의 구성요소는 다음과 같습니다.

구 분	당 기	전 기
법인세부담액	-	-
일시적차이 등의 발생과 소멸로 인한 이연법인세 변동	(9,754,769)	(2,011,331)
총법인세효과	(9,754,769)	(2,011,331)
이월세액공제로 인한 이연법인세 변동액	(236,610)	(264,334)
세무상결손금으로 인한 이연법인세 변동액	493,807	(618,027)
당기 이연법인세자산 미인식효과	9,497,572	2,893,692
법인세비용	-	-

(2) 당기와 전기 중 자본에 직접 인식되는 항목과 관련된 법인세는 없습니다.

(3) 당기와 전기 중 법인세비용과 회계이익(손실)의 관계는 다음과 같습니다.

구 분	당 기	전 기
법인세비용차감전순손실	(41,224,672)	(5,674,081)
적용세율에 따른 법인세	(9,069,428)	(1,248,298)
조정사항
- 비공제비용	476,798	1,531,075
- 비과세수익	(492,661)	(2,340,432)
- 세액공제	(236,610)	(264,310)
- 인식되지 않은 이연법인세자산	9,497,572	2,893,692
- 기타(세율차이 등)	(175,671)	(571,727)
법인세비용	-	-
유효세율(법인세비용/법인세비용차감전순이익)	(*)	(*)

(*) 법인세비용차감전순손실이 발생하여 유효세율을 계산하지 않습니다.

(4) 보고기간종료일 현재 일시적차이의 법인세효과는 당해 일시적차이가 소멸되는 회계연도의 미래 예상세율을 적용하여 산정하였습니다.

(5) 당사의 이연법인세자산과 이연법인세부채는 동일 과세당국이 부과하는 법인세이며, 당사는 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 가지고 있으므로 이연법인세자산과 이연법인세부채를 상계하여 재무상태표에 표시하였습니다.

(6) 당기와 전기 중 이연법인세자산(부채)의 변동내역은 다음과 같습니다.

① 당기

구 분	기초잔액	당기손익	기말잔액	이연법인세자산	이연법인세부채
미수수익	-	(178)	(178)	-	(178)
대손금	618,178	-	618,178	618,178	-
대손충당금	1,029,070	570,760	1,599,830	1,599,830	-
재고자산평가손실	54,033	16,483	70,516	70,516	-
종속기업투자	1,107,282	10,303	1,117,585	1,117,585	-
관계기업투자	(400,592)	1,895,906	1,495,314	1,495,314	-
당기손익-공정가치측정 금융자산	(997,306)	5,062,054	4,064,748	4,064,748	-
감가상각비	2,197	(2,197)	-	-	-
미지급비용	29,463	10,167	39,630	39,630	-
금융보증부채	6,207	(5,939)	268	268	-
전환사채	(429,135)	256,386	(172,749)	-	(172,749)
리스부채	-	90,337	90,337	90,337	-
- 사용권자산	-	(93,578)	(93,578)	-	(93,578)
취득중인무형자산	-	1,938,464	1,938,464	1,938,464	-
현재가치할인차금	-	5,544	5,544	5,544	-
장기미지급금	-	257	257	257	-
이월결손금	1,937,713	(493,550)	1,444,163	1,444,163	-
이월세액공제	906,075	236,610	1,142,685	1,142,685	-
상계 전 이연법인세자산(부채)	3,863,185	9,497,829	13,361,014	13,627,519	(266,505)
상계 효과	(266,505)	266,505
소 계	13,360,757	-
인식하지 아니한 이연법인세자산(부채)	13,360,757	-

② 전기

구 분	기초잔액	당기손익	기말잔액	이연법인세자산	이연법인세부채
미수수익	(8,955)	8,955	-	-	-
대손금	660	617,518	618,178	618,178	-
대손충당금	528,528	500,542	1,029,070	1,029,070	-
재고자산평가손실	44,262	9,771	54,033	54,033	-
종속기업투자	1,309,978	(202,696)	1,107,282	1,107,282	-
관계기업투자	(955,473)	554,881	(400,592)	-	(400,592)
당기손익-공정가치측정 금융자산	-	(997,306)	(997,306)	-	(997,306)
감가상각비	6,165	(3,968)	2,197	2,197	-
미지급비용	33,058	(3,595)	29,463	29,463	-
금융보증부채	214,495	(208,288)	6,207	6,207	-
연구개발준비금	(99,000)	99,000	-	-	-
전환사채	(1,500,671)	1,071,536	(429,135)	-	(429,135)
이월결손금	1,319,686	618,027	1,937,713	1,937,713	-
이월세액공제	641,765	264,310	906,075	906,075	-
상계 전 이연법인세자산(부채)	965,498	2,184,790	3,863,185	5,690,218	(1,827,033)
상계 효과	(1,827,033)	1,827,033
소 계	3,863,185	-
인식하지 아니한 이연법인세자산(부채)	3,863,185	-

(7) 이연법인세자산에 대한 미래 실현가능성은 당사의 성과, 전반적인 경제환경과 산업에 대한 전망, 향후 예상수익, 세액공제와 이월결손금의 공제가능기간 등 다양한 요소들을 고려하여 평가합니다. 당사는 주기적으로 이러한 사항들을 검토하고 있으며, 당기말 현재 가산할 일시적차이를 초과하는 모든 차감할 일시적차이에 대하여 실현가능성이 높지 않다고 판단하여 이연법인세자산ㆍ부채를 인식하지 않았습니다.

당기말 현재 인식하지 않은 일시적 차이의 내역은 다음과 같습니다.

구 분	당기말	만기일
결손금	(6,563,210)
2017년 발생분	(3,753,999)	2027년
2018년 발생분	(2,809,211)	2028년
이월세액공제	(1,142,684)
2016년 발생분	(109,259)	2021년
2017년 발생분	(532,506)	2022년
2018년 발생분	(264,310)	2023년
2019년 발생분	(236,609)	2024년
일시적차이	(37,096,673)
종속기업투자	(5,079,930)
관계기업투자	(6,796,881)

주당손익

(1) 당기와 전기의 기본주당손익 계산내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기
당기순손실	(41,224,671,500)	(5,674,081,218)
가중평균유통보통주식수(*)	82,855,004	77,053,321
기본주당손실	(498)	(74)

① 당기

(단위: 주)

구 분	기 간	일 수	주식수	가중평균유통보통주식수
기초	2019-01-01 ~ 2019-12-31	365	82,330,083	82,330,083
전환권 행사	2019-03-15 ~ 2019-12-31	292	406,173	324,938
주식선택권 행사	2019-07-04 ~ 2019-12-31	181	250,000	123,973
전환권 행사	2019-11-05 ~ 2019-12-31	57	84,833	13,248
전환권 행사	2019-11-06 ~ 2019-12-31	56	16,967	2,603
전환권 행사	2019-11-07 ~ 2019-12-31	55	8,483	1,278
전환권 행사	2019-11-25 ~ 2019-12-31	37	8,483	860
주식선택권 행사	2019-11-29 ~ 2019-12-31	33	52,000	4,701
전환권 행사	2019-12-06 ~ 2019-12-31	26	21,208	1,511
주식선택권 행사	2019-12-16 ~ 2019-12-31	16	3,000	132
전환권 행사	2019-12-23 ~ 2019-12-31	9	2,095,798	51,677
당기말 가중평균유통보통주식수				82,855,004

② 전기

(단위: 주)

구 분	기 간	일 수	주식수	가중평균유통보통주식수
기초	2018-01-01 ~ 2018-12-31	365	72,707,982	72,707,982
전환권 행사	2018-03-05 ~ 2018-12-31	302	1,385,360	1,146,243
전환권 행사	2018-03-06 ~ 2018-12-31	301	2,598,877	2,143,183
전환권 행사	2018-07-20 ~ 2018-12-31	165	1,622,247	733,345
전환권 행사	2018-11-14 ~ 2018-12-31	48	684,931	90,073
전환권 행사	2018-11-15 ~ 2018-12-31	47	342,458	44,097
전환권 행사	2018-11-16 ~ 2018-12-31	46	126,024	15,882
전환권 행사	2018-12-10 ~ 2018-12-31	22	2,862,204	172,516
전기말 가중평균유통보통주식수				77,053,321

(2) 당기의 희석주당손실 계산내역은 다음과 같으며, 전기의 희석주당손익은 희석효과가 없으므로 기본주당손익과 동일합니다.

(단위: 원)

구 분	당 기
보통주 기본당기순손실	(41,224,671,500)
조정:
주식선택권 주식보상비용	(649,293,944)
보통주 희석당기순손실	(41,873,965,444)
가중평균유통보통주식수(*)	82,855,004
희석주당손실	(505)

(단위: 주)

구 분	당 기
가중평균유통보통주식수	82,855,004
주식선택권	-
가중평균유통보통주식수(희석)	82,855,004

당기말 현재 반희석효과로 인하여 희석주당순손익을 계산할 때 고려하지 않았지만 잠재적으로 미래에 기본주당순손익을 희석화할 수 있는 잠재적 보통주의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 주)

구 분	청구기간	발행될 보통주식수
제7회 무보증 사모 전환사채	2018.11.14~2020.10.14	89,077
제13회 무보증 사모 전환사채	2020.5.31~2022.4.30	2,018,163
합 계		2,107,240

현금흐름표

(1) 당기와 전기의 영업활동현금흐름 중 비현금항목의 조정과 관련된 내역은 다음과 같습니다.

구 분	당 기	전 기
재고자산평가손실	138,974	6,479
재고자산폐기손실	-	176,427
대손상각비(환입)	2,720,642	(103,069)
기타의대손상각비	49,048	-
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	24,148,794	711,315
종속기업투자주식손상차손	46,832	1,532,120
관계기업투자주식손상차손	8,590,759	-
무형자산손상차손	11,014,000	-
유형자산처분손실	19,583	1,837
투자부동산처분손실	-	26,025
감가상각비	1,576,058	550,418
무형자산상각비	2,614,763	2,670,100
외화환산손실	292,107	142,122
이자비용	1,794,644	5,014,543
주식보상비용	(649,294)	1,670,318
재고자산평가손실환입	(35,724)	(10,830)
관계기업투자주식처분이익	-	(1,187,585)
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	(91,636)	(697,386)
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	(1,021,952)	(5,090,117)
유형자산처분이익	-	(12,985)
외화환산이익	(26,859)	(93,670)
이자수익	(51,786)	(290,149)
합 계	51,128,953	5,015,913

(2) 당기와 전기의 영업활동현금흐름 중 자산부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

구 분	당 기	전 기
매출채권의 감소(증가)	(2,503,976)	(2,244,467)
미수금의 감소(증가)	185,427	(197,436)
선급금의 감소(증가)	156,965	(107,232)
선급비용의 감소(증가)	(607)	11,522
재고자산의 감소(증가)	75,133	(354,005)
장기선급금의 감소(증가)	-	5,352
매입채무의 증가(감소)	(2,568,450)	480,007
미지급금의 증가(감소)	(285,691)	(140,355)
미지급비용의 증가(감소)	169,493	(174,792)
예수금의 증가(감소)	(69,476)	(24,790)
선수금의 증가(감소)	18,297	(92,852)
합 계	(4,822,885)	(2,839,048)

(3) 당 기와 전기의 현금흐름표에 포함되지 않는 주요 비현금거래는 다음과 같습니다.

구 분	당 기	전 기
선급금의 취득중인무형자산 대체	-	5,653,000
건설중인자산의 기계장치 대체	761,100	-
종속기업투자주식의 취득	-	3,605,130
종속기업을 관계기업투자로 대체	-	47,448,528
사용권자산 취득	1,025,916	-
리스부채 증가	962,118	-
리스부채 유동성 대체	343,953	-
전환사채 유동성 대체	9,095,468	10,171,732
전환권 행사	14,147,002	56,415,468
주식선택권 행사	291,268	-
합병으로 인한 채권채무상계	-	1,606,944
장기차입금 유동성대체	360,000	80,000

(4) 당기와 전기의 재무활동에서 생기는 부채의 변동은 다음과 같습니다.

① 당기

구 분	기초 장부금액	재무현금흐름에서 생기는 변동	비현금 변동 (유동성대체, 전환, 이자비용, 기타)	기말 장부금액
단기차입금	7,442,184	(7,442,184)	-	-
유동성장기차입금	158,000	(278,000)	360,000	240,000
장기차입금	-	1,500,000	(360,000)	1,140,000
유동성리스부채	-	(586,964)	343,953 (35,469)	562,777
리스부채	-	-	(343,953) (399,341)	55,388
유동성전환사채	11,534,517	-	9,095,468 (11,790,930) (795,721)	9,634,776
전환사채	-	9,072,188	(9,095,468) (23,280)	-
재무활동 관련 총부채	19,134,701	2,265,040	(11,790,930) (854,470) (962,118)	11,425,399

② 전기

구 분	기초 장부금액	사업결합	재무현금흐름에서 생기는 변동	비현금 변동 (유동성대체, 전환, 이자비용, 기타)	기말 장부금액
단기차입금	11,504,685	2,972,287	(5,482,648)	-	(1,552,140)
유동성장기차입금	-	276,660	(198,660)	80,000	-
장기차입금	-	80,000	-	(80,000)	-
유동성전환사채	48,488,769	-	-	10,171,732 (49,166,821) (2,040,837)	-
전환사채	-	-	8,099,657	(10,171,732) (71,925)	2,000,150
재무활동 관련 총부채	59,993,454	3,328,947	2,418,349	- (49,166,821) (2,112,762) (448,010)	19,134,701

금융상품

① 당기말

구 분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합 계
자산:
현금및현금성자산	12,588,850	-	-	12,588,850
기타유동금융자산	160,000	-	-	160,000
매출채권및기타채권	11,009,645	-	-	11,009,645
비유동매출채권및기타채권	1,005,433	-	-	1,005,433
기타비유동금융자산	-	12,945,864	-	12,945,864
합 계	24,763,928	12,945,864	-	37,709,792
부채:
매입채무및기타채무	-	-	3,346,355	3,346,355
기타유동금융부채	-	-	1,219	1,219
비유동매입채무및기타채무	-	-	1,169	1,169
장기차입금(유동성포함)	-	-	1,380,000	1,380,000
리스부채(유동성포함)	-	-	410,623	410,623
전환사채(유동성포함)	-	-	9,634,776	9,634,776
합 계	-	-	14,774,142	14,774,142

② 전기말

| 구 분 | 상각후원
가측정 금융자산 | 당기손익-공정가치측정금융자산 | 상각후원가로 측정하는 금융부채 | 합 계 |
| :----------------------------- | :---------------------- | :---------------------------- | :--------------------------- | :---------- |
| 자산: | | | | |
| 현금및현금성자산 | 5,676,518 | - | - | 5,676,518 |
| 매출채권및기타채권 | 11,632,232 | - | - | 11,632,232 |
| 비유동매출채권및기타채권 | 1,054,641 | - | - | 1,054,641 |
| 기타비유동금융자산 | - | 36,206,395 | - | 36,206,395 |
| 합 계 | 18,363,391 | 36,206,395 | - | 54,569,786 |
| 부채: | | | | |
| 매입채무및기타채무 | - | - | 6,395,329 | 6,395,329 |
| 단기차입금 | - | - | 7,442,184 | 7,442,184 |
| 기타유동금융부채 | - | - | 20,915 | 20,915 |
| 장기차입금(유동성포함) | - | - | 158,000 | 158,000 |
| 전환사채(유동성포함) | - | - | 11,534,517 | 11,534,517 |
| 기타비유동금융부채 | - | - | 7,300 | 7,300 |
| 합 계 | - | - | 25,558,245 | 25,558,245 |

(2) 당기와 전기 중 금융상품의 범주별 손익의 내역은 다음과 같습니다.

① 당기

구 분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합 계
금융수익
이자수익	51,786	-	-	51,786
외화환산이익	26,399	-	460	26,859
외환차익	533,162	-	2,165	535,327
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	-	91,636	-	91,636
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	-	1,021,952	-	1,021,952
합 계	611,347	1,113,588	2,625	1,727,560
금융원가
이자비용	-	-	1,794,644	1,794,644
외화환산손실	292,107	-	-	292,107
외환차손	178,955	-	9,720	188,675
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	-	24,148,795	-	24,148,795
합 계	471,062	24,148,795	1,804,364	-

구 분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합 계
금융수익
이자수익	290,149	-	-	290,149
외화환산이익	93,531	-	139	93,670
외환차익	342,004	-	1,313	343,317
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	-	697,386	-	697,386
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	-	5,090,117	-	5,090,117
합 계	725,684	5,787,503	1,452	6,514,639
금융원가
이자비용	-	-	5,014,543	5,014,543
외화환산손실	134,262	-	7,860	142,122
외환차손	86,983	-	4,277	91,260
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	-	711,315	-	711,315
합 계	221,245	711,315	5,026,680	5,959,240

(3) 신용위험

① 신용위험에 대한 노출

금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 나타냅니다. 당사는 현금및현금성자산을 신용등급이 우수한 금융기관에 예치하고 있어, 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 당기말과 전기말 현재 당사의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
상각후원가측정 금융자산	24,763,928	18,363,391
당기손익-공정가치측정 금융자산	12,945,864	36,206,395
합 계	37,709,792	54,569,786

② 손상차손

구 분	당기말		전기말
	가중평균 채무불이행률	채권잔액	손상된금액	가중평균 채무불이행률
만기일 미도래	-	20,749,406	-	-
1개월 초과 ~ 1년 이내	0.29% ~ 91.67%	2,173,145	21,828	0.4% ~ 36.3%
1년 초과 ~ 5년 이내	100%	67,708	67,708	44.6% ~ 100%
기타조정(*)	-	9,258,742	7,395,537	-
합 계		32,249,001	7,485,073

당기와 전기 중 상각후원가측정 금융자산에 대한 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
기초금액	4,870,043	2,498,879
기업회계기준서 1109호 최초적용에 따른 조정	-	(50,941)
합병으로 인한 변동	-	2,534,018
설정(환입)액	2,769,690	(103,069)
제 각	(154,660)	(8,844)
기말금액	7,485,073	4,870,043

상각후원가측정 금융자산의 손실충당금은 당사가 자산금액을 회수할 수 없다는 것을 확신하기 전까지 손상차손을 기록하기 위하여 사용됩니다. 당사가 자산을 회수할 수 없다고 결정하면, 손실충당금은 금융자산과 상계제거 됩니다.

③ 연체되었으나 손상되지 않은 금융자산

구 분	당기말	전기말
1개월 초과 ~ 1년 이내	2,151,317	3,620,737
1년 초과 ~ 5년 이내	-	33,668
기타(*)	1,863,205	673,701
합 계	4,014,522	4,328,106

(4) 유동성위험

구 분	장부금액	계약상 현금흐름	3개월 이내	3개월 ~ 1년	1년 ~ 5년	5년 이상
매입채무및기타채무(유동성포함)	3,347,525	3,347,525	3,346,356	1,169	-	-
장기차입금(유동성포함)	1,380,000	1,506,305	75,723	223,319	1,207,263	-
기타금융부채(유동성포함)	1,219	1,219	-	1,219	-	-
리스부채(유동성포함)	410,623	421,379	149,741	215,210	56,428	-
전환사채(유동성포함)	9,634,776	11,691,000	130,250	810,750	10,750,000	-
합 계	14,774,143	16,967,428	3,702,070	1,250,498	12,014,860	-

구 분	장부금액	계약상 현금흐름	3개월 이내	3개월 ~ 1년	1년 ~ 5년	5년 이상
매입채무및기타채무	6,395,329	6,395,329	6,395,329	-	-	-
단기차입금	7,442,184	8,007,590	2,068,543	5,939,047	-	-
장기차입금(유동성포함)	158,000	160,731	79,995	80,736	-	-
기타금융부채(유동성포함)	28,215	28,215	-	20,915	7,300	-
전환사채(유동성포함)	11,534,517	15,143,707	176,064	528,192	14,439,451	-
합 계	25,558,245	29,735,572	8,719,931	6,568,890	14,446,751	-

당기말과 전기말 현재 유동성위험과 관련된 금액은 이자 지급액을 포함하고, 상계약정의 효과는 포함하지 않았습니다. 당사는 이 현금흐름이 유의적으로 더 이른 기간에 발생하거나, 유의적으로 다른 금액일 것으로 기대하지 않습니다.

(5) 환위험

① 당기말과 전기말 현재 환위험에 대한 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 외화, 천원)

구 분	단 위	당기말		전기말
		외 화	원 화	외 화	원 화
현금및현금성자산	USD	7,643,160	8,849,251	3,639,084	4,068,859
	JPY	62,468,850	664,337	27,400,929	277,621
	AUD	-	-	436,995	344,269
매출채권및기타채권	USD	8,590,958	9,946,610	3,945,289	4,411,228
	JPY	11,151,300	118,591	37,917,574	384,173
	AUD	1,252,522	1,014,969	3,401,715	2,679,905
매입채무및기타채무	USD	50,506	58,475	13,080	14,625
단기차입금	USD	-	-	200,000	223,620

② 민감도분석

당기말과 전기말 현재 당사의 금융자산과 부채를 구성하는 주요 외화에 대하여 원화가 변동을 보인다면 당사의 손익(당기손익)과 자본(포괄손익)은 증가하거나 감소하였을 것입니다. 이와 같은 분석은 당사가 각 기말에 합리적으로 가능하다고 판단하는 정도의 변동을 가정한 것입니다. 또한, 민감도 분석시에는 이자율과 같은 다른 변수는 변동하지 않는다고 가정하였습니다. 구체적인 손익(당기손익)의 변동금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말		전기말
	5% 상승시	5% 하락시	5% 상승시	5% 하락시
USD	936,869	(936,869)	412,092	(412,092)
JPY	39,146	(39,146)	33,090	(33,090)
AUD	50,748	(50,748)	151,209	(151,209)
합 계	1,026,763	(1,026,763)	596,391	(596,391)

(6) 이자율위험

① 당기말과 전기말 현재 당사가 보유하고 있는 이자부 금융상품의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
고정이자율 금융자산(*)	12,648,509	5,675,953
금융부채	(11,014,776)	(17,534,518)
합 계	1,633,733	(11,858,565)
변동이자율 금융자산	100,000	-
금융부채	-	(1,600,184)
합 계	100,000	(1,600,184)

(*) 당사의 보유현금은 제외하였습니다.

② 고정이자율 금융상품의 공정가치 민감도 분석

당사는 고정이자율 금융상품을 당기손익-공정가치측정 금융상품으로 처리하고 있지 않으며, 파생상품을 공정가치위험회피회계의 위험회피수단으로 지정하지 않았습니다. 따라서, 이자율의 변동은 손익에 영향을 주지 않습니다.

③ 변동이자율 금융상품의 현금흐름 민감도 분석

구 분	당기말		전기말
	0.5% 상승시	0.5% 하락시	0.5% 상승시	0.5% 하락시
이자수익	500	(500)	-	-
이자비용	-	-	8,001	(8,001)

35. 공정가치

(1) 당기말과 전기말 현재 금융상품의 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말		전기말
	장부금액	공정가치	장부금액	공정가치
[공정가치로 인식된 자산]
당기손익-공정가치측정 금융자산	12,945,864	12,945,864	36,206,395	36,206,395
[상각후원가로 인식된 자산]
현금및현금성자산(*)	12,588,850	-	5,676,518	-
기타유동금융자산(*)	160,000	-	-	-
매출채권및기타채권(*)	11,009,645	-	11,632,232	-
비유동매출채권및기타채권(*)	1,005,433	-	1,054,641	-
자산 합계	37,709,792	12,945,864	54,569,786	36,206,395
[상각후원가로 인식된 부채]
매입채무및기타채무(*)	3,346,356	-	6,395,329	-
단기차입금(*)	-	-	7,442,184	-
장기차입금(유동성포함)(*)	1,380,000	-	158,000	-
비유동매입채무및기타채무(*)	1,169	-	-	-
기타금융부채(유동성포함)(*)	1,219	-	28,215	-
리스부채(유동성포함)(*)	410,623	-	-	-
전환사채(유동성포함)(*)	9,634,776	-	11,534,517	-
부채 합계	14,774,143	-	25,558,245	-

(2) 공정가치 서열체계

당사는 공정가치측정에 사용된 투입변수의 유의성을 반영하는 공정가치 서열체계에 따라 공정가치측정치를 분류하고 있으며, 공정가치 서열체계의 수준은 다음과 같습니다.

구 분	투입변수의 유의성 수준
수준 1	동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 공시가격
수준 2	직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수
수준 3	관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계
당기손익-공정가치측정 금융자산	920,812	-	12,025,052	12,945,864

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계
당기손익-공정가치측정 금융자산	633,591	-	35,572,804	36,206,395

공정가치로 측정되는 자산 중 공정가치 서열체계 수준 3으로 분류된 자산의 당기와 전기의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
기초잔액	35,572,804	32,052,537
당기손익에 포함된 손익(*)	(23,547,752)	5,787,503
취 득	-	2,000,000
처 분	-	(3,569,850)
기말잔액	12,025,052	35,572,804

(*) 당기손익-공정가치측정 금융자산의 평가이익 601,042천원과 평가손실 24,148,794천원 입니다.

당기말 현재 재무상태표에서 공정가치로 측정된 자산 중 공정가치 서열체계 수준 3으로 분류된 항목의 가치평가기업, 투입변수, 투입변수에 대한 범위는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	공정가치	가치평가기법	투입변수	투입변수의 범위
지분상품	9,411,852	현금흐름할인모형	성장률	0%
			할인율	8.52%
채무상품	2,613,200	이항모형	무위험이자율	1.34%
			할인율	8.38%
			변동성	40.64%

37. 영업부문

당사의 영업부문은 RF사업부문 및 제약/바이오사업부문으로 구성되어 있으며, 최고영업 의사결정자는 영업부문에 배부될 자원과 영업부문의 성과를 평가하는데 책임이 있으며, 전략적 의사결정을 수행하는 대표이사를 최고영업 의사결정자로 보고 있습니다.

(1) 당기말 현재 당사가 제조 및 판매하고 있는 주요 제품 및 영업부문별 정보는 다음과 같습니다.

구 분	재화 또는 용역	주요 고객
RF사업부문	CABLE ASS'Y, CONNECTOR 등	삼성전자(주), KMW 등
제약/바이오사업부문	PGLG, 거드액 등	엠마우스, 삼아제약(주) 등

(2) 당기와 전기의 영업부문별 재무현황은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기			전 기
	매출액	영업이익	총자산	매출액	영업이익	총자산
RF사업부문	37,776,849	4,656,617	99,990,340	41,582,381	(6,887,725)	170,828,027
제약/바이오사업부문	13,438,277	(1,707,566)	38,875,562	6,377,446	962,058	7,306,558
합 계	51,215,126	2,949,051	138,865,902	47,959,827	(5,925,667)	178,134,585

(3) 당기와 전기 중 지역별 매출액 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
국 내	25,768,866	21,552,091
아시아	20,719,363	21,129,220
북아메리카	3,617,614	3,337,617
오세아니아	1,109,283	1,940,899
합 계	51,215,126	47,959,827

(4) 당기와 전기 중 매출액의 10% 이상을 차지하는 외부고객과 관련된 정보는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
A사	6,278,700	5,394,190

<정정 후>

5. 위험관리

금융상품과 관련하여 당사는 신용위험, 유동성위험 및 시장위험에 노출되어 있습니다. 본 주석은 당사가 노출되어 있는 위의 위험에 대한 정보와 당사의 위험관리 목표,정책, 위험 평가 및 관리 절차, 그리고 자본관리에 대해 공시하고 있습니다. 추가적인 계량적 정보에 대해서는 동 재무제표 전반에 걸쳐서 공시되어 있습니다.

(1) 금융위험관리

1) 위험관리 체계

당사의 위험관리 체계를 구축하고 감독할 책임은 이사회에 있으며 당사의 위험관리 정책은 당사가 직면한 위험을 식별 및 분석하고, 적절한 위험 한계치 및 통제를 설정하며, 위험이 한계치를 넘지 않도록 하기 위해 수립되었습니다. 위험관리정책과 시스템은 시장 상황과 당사의 활동의 변경을 반영하기 위해 정기적으로 검토되고 있습니다. 당사는 훈련 및 관리기준, 절차를 통해 모든 종업원들이 자신의 역할과 의무를 이해할 수 있는 엄격하고 구조적인 통제환경을 구축하는 것을 목표로 하고 있습니다.

당사의 내부감사는 경영진이 당사의 위험관리 정책 및 절차의 준수여부를 어떻게 관리하는지 감독하고, 당사의 위험관리체계가 적절한지 검토하여 위험관리 통제 및 절차에 대한 정기 및 특별 검토를 수행하고 결과는 이사회에 보고하고 있습니다.

2) 신용위험

당사는 신용위험을 관리하기 위하여 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고 있으며, 금융자산의 신용보강을 위한 정책과 절차를 마련하여 운영하고 있습니다. 당사는 신규 거래처와 계약시 공개된 재무정보와 신용평가기관에 의하여 제공된 정보 등을 이용하여 거래처의 신용도를 평가하고 이를 근거로 신용거래한도를 결정하고 있으며, 담보 또는 지급보증을 제공받고 있습니다. 당사는 주기적으로 거래처의 신용도를 재평가하여 신용거래한도를 재검토하고 담보수준을 재조정하고 있으며, 회수가 지연되는 금융자산에 대하여는 당기 단위로 회수지연 현황 및 회수대책이 보고되고 있으며 지연사유에 따라 적절한 조치를 취하고 있습니다.

3) 유동성위험

유동성위험이란 당사가 금융부채에 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 위험을 의미합니다. 당사의 유동성 관리방법은 재무적으로 어려운 상황에서도 받아들일 수 없는 손실이 발생하거나, 당사의 평판에 손상을 입힐 위험 없이, 만기일에 부채를 상환할 수 있는 충분한 유동성을 유지하도록 하는 것입니다.

일반적으로 당사는 금융부채 상환을 포함하여 상당한 기간에 대한 예상운영비용을 충당할 수 있는 충분한 자금여력을 보유하고 있다고 판단하고 있습니다. 여기에는 합리적으로 예상할 수 없는 극단적인 상황으로 인한 잠재적인 효과는 포함되지 않았습니다.

4) 시장위험

시장위험이란 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 시장가격 관리의 목적은 수익을 최적화하는 반면 수용가능한 한계 이내로 시장위험 노출을 관리 및 통제하는 것입니다.

당사의 주요 경영진은 아래에서 설명하는 바와 같이, 각 위험별 관리절차를 검토하고 정책에 부합하는지 검토하고 있습니다. 또한, 당사는 투기 목적의 파생상품거래를 실행하지 않는 것이 기본적인 정책입니다.

① 환위험

당사의 기능통화인 원화 외의 통화로 표시되는 판매, 구매 및 차입에 대해 환위험에 노출되어 있습니다. 이러한 거래들이 표시되는 주된 통화는 USD, JPY 등 입니다. 당사는 외화부채 규모의 최소화 및 조기결제 등 환위험 노출을 최소화하기 위한 정책을 수립, 운용하고 있습니다.

② 이자율위험

이자율위험은 시장이자율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험입니다. 당사는 변동이자부 차입금과 관련된 시장이자율의 변동위험에 노출되어 있는 경우, 당사의 경영진은 이자율 현황을 주기적으로 검토하여 고정이자율차입금과 변동이자율차입금의 적절한 균형을 유지하고 있습니다.

(2) 자본관리

자본관리의 주목적은 당사의 영업활동을 유지하고 주주가치를 극대화하기 위하여 높은 신용등급과 건전한 자본비율을 유지하기 위한 것입니다.

당사는 자본구조를 경제환경의 변화에 따라 수정하고 있으며, 이를 위하여 배당정책을 수정하거나 자본감소 혹은 신주발행을 검토하도록 하고 있습니다. 한편, 기중 자본 관리의 목적, 정책 및 절차에 대한 어떠한 사항도 변경되지 않았습니다.

당사는 순부채를 총자본, 즉 자기자본과 순부채를 합한 총자본으로 나눈 부채비율을 사용하여 감독하고 있는 바, 당사는 순부채를 매입채무및기타채무, 차입금, 전환사채에서 현금및현금성자산을 차감하여 산정하고 있습니다.

당기말과 전기말 현재 순부채 및 자기자본은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
매입채무및기타채무(유동성포함)	3,347,525	6,395,329
차입금(유동성포함)	1,380,000	7,600,184
전환사채(유동성포함)	9,634,776	11,534,517
차감:현금및현금성자산	(12,588,850)	(5,676,518)
순부채(A)	1,773,451	19,853,512
자기자본(B)	121,853,864	152,445,966
총자본(A+B)	123,627,315	172,299,478
부채비율[A/(A+B)]	1.43%	11.52%

9. 기타금융자산

(1) 당기말과 전기말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말		전기말
	유 동	비유동	비유동
단기금융상품	160,000	-	-
당기손익-공정가치측정 금융자산	-	10,784,980	36,206,395
합 계	160,000	10,784,980	36,206,395

(2) 당기말과 전기말 현재 당기손익-공정가치측정 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

① 당기말 (단위: 천원)

구 분	취득원가	장부금액
시장성 있는 지분증권
Biomerica, Inc.
* Emmaus Life Sciences: 28,482,686 / 7,250,968
* 시장성 없는 채무증권: (주)에이엠아이인베스트먼트: 2,000,000 / 2,613,200
* 합 계: 31,693,903 / 10,784,980

당기 중 당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익 1,021,952천원과 당기손익-공정가치측정 금융자산평가 손실 26,309,679천원을 인식하였으며, 당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익 91,636천원을 인식하였습니다.

구 분	취득원가	장부금액
시장성 있는 지분증권	Biomerica, Inc.	1,344,906
시장성 없는 지분증권	Emmaus Life Sciences	28,482,686
시장성 없는 채무증권	(주)에이엠아이인베스트먼트	2,000,000
합 계		31,827,592

이익잉여금(결손금)

(1) 당기말과 전기말 현재 이익잉여금(결손금) 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
법정적립금 이익준비금	193,000	193,000
임의적립금 연구및인력개발준비금	-	450,000
미처분이익잉여금(미처리결손금)	(37,203,693)	5,731,862
합 계	(37,010,693)	6,374,862

(2) 당기말과 전기말 현재 결손금처리계산서 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구 분	당 기	전 기
처리예정일 : 2020년 3월 27일
처분확정일 : 2019년 3월 28일
I. 미처리결손금(미처분이익잉여금)	(37,203,693,466)	5,731,862,320
전기이월미처분이익잉여금	6,181,862,320	-
11,355,003,008
회계정책변경효과	-	50,940,530
당기순손실	(43,385,555,786)	(5,674,081,218)
II. 임의적립금등의 이입액	-	450,000,000
연구및인력개발준비금	-	450,000,000
III. 결손금처리액	-	-
IV. 차기이월미처리결손금(미처분이익잉여금)	(37,203,693,466)	6,181,862,320

금융수익과 금융원가

(1) 당기와 전기 중 금융수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
이자수익	51,786	290,149
외화환산이익	26,859	93,670
외환차익	535,327	343,316
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	91,636	697,386
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	1,021,952	5,090,117
합 계	1,727,560	6,514,638

(2) 당기와 전기 중 금융원가의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
이자비용	1,794,644	5,014,543
외화환산손실	292,107	142,122
외환차손	188,675	91,261
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	26,309,679	711,315
합 계	28,585,105	5,959,241

법인세비용

(1) 당기와 전기 중 법인세비용의 구성요소는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
법인세부담액	-	-
일시적차이 등의 발생과 소멸로 인한 이연법인세 변동	(10,230,163)	(2,011,331)
총법인세효과	(10,230,163)	(2,011,331)
이월세액공제로 인한 이연법인세 변동액	(236,610)	(264,334)
세무상결손금으로 인한 이연법인세 변동액	493,807	(618,027)
당기 이연법인세자산 미인식효과	9,972,966	2,893,692
법인세비용	-	-

(2) 당기와 전기 중 자본에 직접 인식되는 항목과 관련된 법인세는 없습니다.

(3) 당기와 전기 중 법인세비용과 회계이익(손실)의 관계는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
법인세비용차감전순손실	(43,385,556)	(5,674,081)
적용세율에 따른 법인세	(9,544,822)	(1,248,298)
조정사항 - 비공제비용	476,798	1,531,075
- 비과세수익	(492,661)	(2,340,432)
- 세액공제	(236,610)	(264,310)
- 인식되지 않은 이연법인세자산	9,972,966	2,893,692
- 기타(세율차이 등)	(175,671)	(571,727)
법인세비용	-	-
유효세율(법인세비용/법인세비용차감전순이익)	(*)	(*)

구 분	기초잔액	당기손익	기말잔액	이연법인세자산	이연법인세부채
미수수익	-	(178)	(178)	-	(178)
대손금	618,178	-	618,178	618,178	-
대손충당금	1,029,070	570,760	1,599,830	1,599,830	-
재고자산평가손실	54,033	16,483	70,516	70,516	-
종속기업투자	1,107,282	10,303	1,117,585	1,117,585	-
관계기업투자	(400,592)	1,895,906	1,495,314	1,495,314	-
당기손익-공정가치측정 금융자산	(997,306)	5,537,448	4,540,142	4,540,142	-
감가상각비	2,197	(2,197)	-	-	-
미지급비용	29,463	10,167	39,630	39,630	-
금융보증부채	6,207	(5,939)	268	268	-
전환사채	(429,135)	256,386	(172,749)	-	(172,749)
리스부채	-	90,337	90,337	90,337	-
사용권자산	-	(93,578)	(93,578)	-	(93,578)
취득중인무형자산	-	1,938,464	1,938,464	1,938,464	-
현재가치할인차금	-	5,544	5,544	5,544	-
장기미지급금	-	257	257	257	-
이월결손금	1,937,713	(493,807)	1,443,906	1,443,906	-
이월세액공제	906,075	236,610	1,142,685	1,142,685	-
상계 전 이연법인세자산(부채)	3,863,185	9,972,966	13,836,151	14,102,656	(266,505)
상계 효과	(266,505)	266,505	-	-	-
소 계	13,836,151	-	-	13,836,151	-
인식하지 아니한 이연법인세자산(부채)	13,836,151	-	-	-	-

구 분	기초잔액	당기손익	기말잔액	이연법인세자산	이연법인세부채
미수수익	(8,955)	8,955	-	-	-
대손금	660	617,518	618,178	618,178	-
대손충당금	528,528	500,542	1,029,070	1,029,070	-
재고자산평가손실	44,262	9,771	54,033	54,033	-
종속기업투자	1,309,978	(202,696)	1,107,282	1,107,282	-
관계기업투자	(955,473)	554,881	(400,592)	-	(400,592)
당기손익-공정가치측정 금융자산	-	(997,306)	(997,306)	-	(997,306)
감가상각비	6,165	(3,968)	2,197	2,197	-
미지급비용	33,058	(3,595)	29,463	29,463	-
금융보증부채	214,495	(208,288)	6,207	6,207	-
연구개발준비금	(99,000)	99,000	-	-	-
전환사채	(1,500,671)	1,071,536	(429,135)	-	(429,135)
이월결손금	1,319,686	618,027	1,937,713	1,937,713	-
이월세액공제	641,765	264,310	906,075	906,075	-
상계 전 이연법인세자산(부채)	965,498	2,184,790	3,863,185	5,690,218	(1,827,033)
상계 효과	(1,827,033)	1,827,033	-	-	-
소 계	3,863,185	-	-	3,863,185	-
인식하지 아니한 이연법인세자산(부채)	3,863,185	-	-	-	-

구 분	당기말	만기일
결손금	(6,563,210)	2017년 발생분 (3,753,999)
		2027년 2018년 발생분 (2,809,211)
		2028년
이월세액공제	(1,142,684)	2016년 발생분 (109,259)
		2021년 2017년 발생분 (532,506)
		2022년 2018년 발생분 (264,310)
		2023년 2019년 발생분 (236,609)
		2024년
일시적차이	(39,257,555)
종속기업투자	(5,079,930)
관계기업투자	(6,796,881)

주당손익

(1) 당기와 전기의 기본주당손익 계산내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구 분	당 기	전 기
당기순손실	(43,385,555,786)	(5,674,081,218)
가중평균유통보통주식수(*)	82,855,004	77,053,321
기본주당손실	(524)	(74)

구 분	기 간	일 수	주식수	가중평균 유통보통주식수
기초	2019-01-01~2019-12-31	365	82,330,083	82,330,083
전환권 행사	2019-03-15~2019-12-31	292	406,173	324,938
주식선택권 행사	2019-07-04~2019-12-31	181	250,000	123,973
전환권 행사	2019-11-05~2019-12-31	57	84,833	13,248
전환권 행사	2019-11-06~2019-12-31	56	16,967	2,603
전환권 행사	2019-11-07~2019-12-31	55	8,483	1,278
전환권 행사	2019-11-25~2019-12-31	37	8,483	860
주식선택권 행사	2019-11-29~2019-12-31	33	52,000	4,701
전환권 행사	2019-12-06~2019-12-31	26	21,208	1,511
주식선택권 행사	2019-12-16~2019-12-31	16	3,000	132
전환권 행사	2019-12-23~2019-12-31	9	2,095,798	51,677
당기말 가중평균유통보통주식수				82,855,004

구 분	기 간	일 수	주식수	가중평균 유통보통주식수
기초	2018-01-01~2018-12-31	365	72,707,982	72,707,982
전환권 행사	2018-03-05~2018-12-31	302	1,385,360	1,146,243
전환권 행사	2018-03-06~2018-12-31	301	2,598,877	2,143,183
전환권 행사	2018-07-20~2018-12-31	165	1,622,247	733,345
전환권 행사	2018-11-14~2018-12-31	48	684,931	90,073
전환권 행사	2018-11-15~2018-12-31	47	342,458	44,097
전환권 행사	2018-11-16~2018-12-31	46	126,024	15,882
전환권 행사	2018-12-10~2018-12-31	22	2,862,204	172,516
전기말 가중평균유통보통주식수				77,053,321

구 분	당 기
보통주 기본당기순손실	(43,385,555,786)
조정: 주식선택권 주식보상비용	(649,293,944)
보통주 희석당기순손실	(44,034,849,730)
가중평균유통보통주식수(*)	82,855,004
희석주당손실	(531)

구 분	당 기
가중평균유통보통주식수	82,855,004
주식선택권	-
가중평균유통보통주식수(희석)	82,855,004

구 분	청구기간	발행될 보통주식수
제7회 무보증 사모 전환사채	2018.11.14~2020.10.14	89,077
제13회 무보증 사모 전환사채	2020.5.31~2022.4.30	2,018,163
합 계		2,107,240

현금흐름표

(1) 당기와 전기의 영업활동현금흐름 중 비현금항목의 조정과 관련된 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
재고자산평가손실	138,974	6,479
재고자산폐기손실	-	176,427
대손상각비(환입)	2,720,642	(103,069)
기타의대손상각비	49,048	-
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	26,309,679	711,315
종속기업투자주식손상차손	46,832	1,532,120
관계기업투자주식손상차손	8,590,759	-
무형자산손상차손	11,014,000	-
유형자산처분손실	19,583	1,837
투자부동산처분손실	-	26,025
감가상각비	1,576,058	550,418
무형자산상각비	2,614,763	2,670,100
외화환산손실	292,107	142,122
이자비용	1,794,644	5,014,543
주식보상비용	(649,294)	1,670,318
재고자산평가손실환입	(35,724)	(10,830)
관계기업투자주식처분이익	-	(1,187,585)
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	(91,636)	(697,386)
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	(1,021,952)	(5,090,117)
유형자산처분이익	-	(12,985)
외화환산이익	(26,859)	(93,670)
이자수익	(51,786)	(290,149)
합 계	53,289,838	5,015,913

구 분	당 기	전 기
매출채권의 감소(증가)	(2,503,976)	(2,244,467)
미수금의 감소(증가)	185,427	(197,436)
선급금의 감소(증가)	156,965	(107,232)
선급비용의 감소(증가)	(607)	11,522
재고자산의 감소(증가)	75,133	(354,005)
장기선급금의 감소(증가)	-	5,352
매입채무의 증가(감소)	(2,568,450)	480,007
미지급금의 증가(감소)	(285,691)	(140,355)
미지급비용의 증가(감소)	169,493	(174,792)
예수금의 증가(감소)	(69,476)	(24,790)
선수금의 증가(감소)	18,297	(92,852)
합 계	(4,822,885)	(2,839,048)

(3) 당기 와 전기의 현금흐름표에 포함되지 않는 주요 비현금거래는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
선급금의 취득중인무형자산 대체	-	5,653,000
건설중인자산의 기계장치 대체	761,100	-
종속기업투자주식의 취득	-	3,605,130
종속기업을 관계기업투자로 대체	-	47,448,528
사용권자산 취득	1,025,916	-
리스부채 증가	962,118	-
리스부채 유동성 대체	343,953	-
전환사채 유동성 대체	9,095,468	10,171,732
전환권 행사	14,147,002	56,415,468
주식선택권 행사	291,268	-
합병으로 인한 채권채무상계	-	1,606,944
장기차입금 유동성대체	360,000	80,000

(4) 당기와 전기의 재무활동에서 생기는 부채의 변동은 다음과 같습니다.

구 분	기초 장부금액	재무현금흐름에서 생기는 변동	비현금 변동	이자비용	기타	기말 장부금액
		유동성대체 전 환
단기차입금	7,442,184	(7,442,184)	-	-	-	-
유동성장기차입금	158,000	(278,000)	360,000	-	-	240,000
장기차입금	-	1,500,000	(360,000)	-	-	1,140,000
유동성리스부채	-	(586,964)	343,953	35,469	562,777	355,235
리스부채	-	-	(343,953)	-	399,341	55,388
유동성전환사채	11,534,517	-	9,095,468	(11,790,930)	795,721	-
전환사채	-	9,072,188	(9,095,468)	-	23,280	-
재무활동 관련 총부채	19,134,701	2,265,040	-	(11,790,930)	854,470	962,118

구 분	기초 장부금액	사업결합	재무현금흐름에서 생기는 변동	비현금 변동	이자비용	기타	기말 장부금액
			유동성대체 전 환
단기차입금	11,504,685	2,972,287	(5,482,648)	-	-	-	(1,552,140)
유동성장기차입금	-	276,660	(198,660)	80,000	-	-	-
장기차입금	-	80,000	-	(80,000)	-	-	-
유동성전환사채	48,488,769	-	-	10,171,732	(49,166,821)	2,040,837	-
전환사채	-	-	8,099,657	(10,171,732)	-	71,925	2,000,150
재무활동 관련 총부채	59,993,454	3,328,947	2,418,349	-	(49,166,821)	2,112,762	448,010

34.# 35. 금융상품 및 공정가치

(1) 금융상품의 범주별 분류내역

① 당기말

구분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합계
자산:
현금및현금성자산	12,588,850	-	-	12,588,850
기타유동금융자산	160,000	-	-	160,000
매출채권및기타채권	11,009,645	-	-	11,009,645
비유동매출채권및기타채권	1,005,433	-	-	1,005,433
기타비유동금융자산	-	10,784,980	-	10,784,980
합계	24,763,928	10,784,980	-	35,548,908
부채:
매입채무및기타채무	-	-	3,346,355	3,346,355
기타유동금융부채	-	-	1,219	1,219
비유동매입채무및기타채무	-	-	1,169	1,169
장기차입금(유동성포함)	-	-	1,380,000	1,380,000
리스부채(유동성포함)	-	-	410,623	410,623
전환사채(유동성포함)	-	-	9,634,776	9,634,776
합계	-	-	14,774,142	14,774,142

② 전기말

구분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합계
자산:
현금및현금성자산	5,676,518	-	-	5,676,518
매출채권및기타채권	11,632,232	-	-	11,632,232
비유동매출채권및기타채권	1,054,641	-	-	1,054,641
기타비유동금융자산	-	36,206,395	-	36,206,395
합계	18,363,391	36,206,395	-	54,569,786
부채:
매입채무및기타채무	-	-	6,395,329	6,395,329
단기차입금	-	-	7,442,184	7,442,184
기타유동금융부채	-	-	20,915	20,915
장기차입금(유동성포함)	-	-	158,000	158,000
전환사채(유동성포함)	-	-	11,534,517	11,534,517
기타비유동금융부채	-	-	7,300	7,300
합계	-	-	25,558,245	25,558,245

(2) 금융상품의 범주별 손익의 내역

① 당기

구분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합계
금융수익
이자수익	51,786	-	-	51,786
외화환산이익	26,399	-	460	26,859
외환차익	533,162	-	2,165	535,327
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	-	91,636	-	91,636
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	-	1,021,952	-	1,021,952
합계	611,347	1,113,588	2,625	1,727,560
금융원가
이자비용	-	-	1,794,644	1,794,644
외화환산손실	292,107	-	-	292,107
외환차손	178,955	-	9,720	188,675
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	-	26,309,679	-	26,309,679
합계	471,062	26,309,679	1,804,364	28,585,105

② 전기

구분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합계
금융수익
이자수익	290,149	-	-	290,149
외화환산이익	93,531	-	139	93,670
외환차익	342,004	-	1,313	343,317
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	-	697,386	-	697,386
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	-	5,090,117	-	5,090,117
합계	725,684	5,787,503	1,452	6,514,639
금융원가
이자비용	-	-	5,014,543	5,014,543
외화환산손실	134,262	-	7,860	142,122
외환차손	86,983	-	4,277	91,260
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	-	711,315	-	711,315
합계	221,245	711,315	5,026,680	5,959,240

(3) 신용위험

① 신용위험에 대한 노출

금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 나타냅니다. 당사는 현금및현금성자산을 신용등급이 우수한 금융기관에 예치하고 있어, 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 당기말과 전기말 현재 당사의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

구분	당기말	전기말
상각후원가측정 금융자산	24,763,928	18,363,391
당기손익-공정가치측정 금융자산	10,784,980	36,206,395
합계	35,548,908	54,569,786

② 손상차손

당기말과 전기말 현재 상각후원가측정 금융자산의 연령 및 각 연령별로 손상된 채권금액은 다음과 같습니다.

구분	당기말		전기말
	가중평균채무불이행률	채권잔액	손상된금액	가중평균채무불이행률
만기일 미도래	-	20,749,406	-	-
1개월 초과 ~ 1년 이내	0.29% ~ 91.67%	2,173,145	21,828	0.4% ~ 36.3%
1년 초과 ~ 5년 이내	100%	67,708	67,708	44.6% ~ 100%
기타조정(*)	-	9,258,742	7,395,537	-
합계		32,249,001	7,485,073

당기와 전기 중 상각후원가측정 금융자산에 대한 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

구분	당 기	전 기
기초금액	4,870,043	2,498,879
기업회계기준서 1109호 최초적용에 따른 조정	-	(50,941)
합병으로 인한 변동	-	2,534,018
설정(환입)액	2,769,690	(103,069)
제 각	(154,660)	(8,844)
기말금액	7,485,073	4,870,043

③ 연체되었으나 손상되지 않은 금융자산

당기말과 전기말 현재 연체되었으나 손상되지 않은 상각후원가측정 금융자산의 연령은 다음과 같습니다.

구분	당기말	전기말
1개월 초과 ~ 1년 이내	2,151,317	3,620,737
1년 초과 ~ 5년 이내	-	33,668
기타(*)	1,863,205	673,701
합계	4,014,522	4,328,106

(4) 유동성위험

① 당기말

구분	장부금액	계약상 현금흐름	3개월 이내	3개월 ~ 1년	1년 ~ 5년	5년 이상
매입채무및기타채무(유동성포함)	3,347,525	3,347,525	3,346,356	-	1,169	-
장기차입금(유동성포함)	1,380,000	1,506,305	75,723	223,319	1,207,263	-
기타금융부채(유동성포함)	1,219	1,219	-	1,219	-	-
리스부채(유동성포함)	410,623	421,379	149,741	215,210	56,428	-
전환사채(유동성포함)	9,634,776	11,691,000	130,250	810,750	10,750,000	-
합계	14,774,143	16,967,428	3,702,070	1,250,498	12,014,860	-

② 전기말

구분	장부금액	계약상 현금흐름	3개월 이내	3개월 ~ 1년	1년 ~ 5년	5년 이상
매입채무및기타채무	6,395,329	6,395,329	6,395,329	-	-	-
단기차입금	7,442,184	8,007,590	2,068,543	5,939,047	-	-
장기차입금(유동성포함)	158,000	160,731	79,995	80,736	-	-
기타금융부채(유동성포함)	28,215	28,215	-	20,915	7,300	-
전환사채(유동성포함)	11,534,517	15,143,707	176,064	528,192	14,439,451	-
합계	25,558,245	29,735,572	8,719,931	6,568,890	14,446,751	-

(5) 환위험

① 당기말과 전기말 현재 환위험에 대한 노출정도

(단위: 외화, 천원)

구분	단위	당기말		전기말
		외 화	원 화	외 화	원 화
현금및현금성자산	USD	7,643,160	8,849,251	3,639,084	4,068,859
	JPY	62,468,850	664,337	27,400,929	277,621
	AUD	-	-	436,995	344,269
매출채권및기타채권	USD	8,590,958	9,946,610	3,945,289	4,411,228
	JPY	11,151,300	118,591	37,917,574	384,173
	AUD	1,252,522	1,014,969	3,401,715	2,679,905
매입채무및기타채무	USD	50,506	58,475	13,080	14,625
단기차입금	USD	-	-	200,000	223,620

② 민감도분석

구분	당기말		전기말
	5% 상승시	5% 하락시	5% 상승시	5% 하락시
USD	936,869	(936,869)	412,092	(412,092)
JPY	39,146	(39,146)	33,090	(33,090)
AUD	50,748	(50,748)	151,209	(151,209)
합계	1,026,763	(1,026,763)	596,391	(596,391)

(6) 이자율위험

① 당기말과 전기말 현재 당사가 보유하고 있는 이자부 금융상품의 장부금액

구분	당기말	전기말
고정이자율 금융자산(*)	12,648,509	5,675,953
금융부채	(11,014,776)	(17,534,518)
합계	1,633,733	(11,858,565)
변동이자율 금융자산	100,000	-
금융부채	-	(1,600,184)
합계	100,000	(1,600,184)

(*) 당사의 보유현금은 제외하였습니다.

② 고정이자율 금융상품의 공정가치 민감도 분석

③ 변동이자율 금융상품의 현금흐름 민감도 분석

당 기말과 전기말 현재 이자율이 0.5% 변동한다면, 손익은 증가 또는 감소하였을 것입니다. 이 분석은 환율과 같은 다른 변수는 변동하지 않는다고 가정하며, 구체적인 손익의 변동금액은 다음과 같습니다.

구분	당기말		전기말
	0.5% 상승시	0.5% 하락시	0.5% 상승시	0.5% 하락시
이자수익	500	(500)	-	-
이자비용	-	-	8,001	(8,001)

35. 공정가치

(1) 당기말과 전기말 현재 금융상품의 장부금액과 공정가치

구분	당기말		전기말
	장부금액	공정가치	장부금액	공정가치
[공정가치로 인식된 자산]
당기손익-공정가치측정 금융자산	10,784,980	10,784,980	36,206,395	36,206,395
[상각후원가로 인식된 자산]
현금및현금성자산(*)	12,588,850	-	5,676,518	-
기타유동금융자산(*)	160,000	-	-	-
매출채권및기타채권(*)	11,009,645	-	11,632,232	-
비유동매출채권및기타채권(*)	1,005,433	-	1,054,641	-
자산 합계	35,548,908	10,784,980	54,569,786	36,206,395
[상각후원가로 인식된 부채]
매입채무및기타채무(*)	3,346,356	-	6,395,329	-
단기차입금(*)	-	-	7,442,184	-
장기차입금(유동성포함)(*)	1,380,000	-	158,000	-
비유동매입채무및기타채무(*)	1,169	-	-	-
기타금융부채(유동성포함)(*)	1,219	-	28,215	-
리스부채(유동성포함)(*)	410,623	-	-	-
전환사채(유동성포함)(*)	9,634,776	-	11,534,517	-
부채 합계	14,774,143	-	25,558,245	-

(2) 공정가치 서열체계

구분	투입변수의 유의성 수준
수준 1	동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 공시가격
수준 2	직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수
수준 3	관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수

① 당기말

구분	수준 1	수준 2	수준 3	합계
당기손익-공정가치측정 금융자산	920,812	-	9,864,168	10,784,980

② 전기말

구분	수준 1	수준 2	수준 3	합계
당기손익-공정가치측정 금융자산	633,591	-	35,572,804	36,206,395

공정가치로 측정되는 자산 중 공정가치 서열체계 수준 3으로 분류된 자산의 당기와 전기의 변동내역은 다음과 같습니다.

구분	당 기	전 기
기초잔액	35,572,804	32,052,537
당기손익에 포함된 손익(*)	(25,708,636)	5,787,503
취 득	-	2,000,000
처 분	-	(3,569,850)
기말잔액	9,864,168	35,572,804

(*) 당기손익-공정가치측정 금융자산의 평가이익 601,042천원과 평가손실 26,309,679 천원 입니다.

당기말 현재 재무상태표에서 공정가치로 측정된 자산 중 공정가치 서열체계 수준 3으로 분류된 항목의 가치평가기업, 투입변수, 투입변수에 대한 범위는 다음과 같습니다.

구분	공정가치	가치평가기법	투입변수	투입변수의 범위
지분상품	7,250,968	현금흐름할인모형	성장률	0%
			할인율	2.80%
채무상품	2,613,200	이항모형	무위험이자율	1.34%
			할인율	8.38%
			변동성	40.64%

37. 영업부문

(1) 당기말 현재 당사가 제조 및 판매하고 있는 주요 제품 및 영업부문별 정보

구분	재화 또는 용역	주요 고객
RF사업부문	CABLE ASS'Y, CONNECTOR 등	삼성전자(주), KMW 등
제약/바이오사업부문	PGLG, 거드액 등	엠마우스, 삼아제약(주) 등

(2) 당기와 전기의 영업부문별 재무현황

구분	당 기			전 기
	매출액	영업이익	총자산	매출액	영업이익	총자산
RF사업부문	37,776,849	4,656,617	97,829,455	41,582,381	(6,887,725)	170,828,027
제약/바이오사업부문	13,438,277	(1,707,566)	38,875,562	6,377,446	962,058	7,306,558
합 계	51,215,126	2,949,051	136,705,017	47,959,827	(5,925,667)	178,134,585

(3) 당기와 전기의 지역별 매출액 내역

구분	당 기	전 기
국 내	25,768,866	21,552,091
아시아	20,719,363	21,129,220
북아메리카	3,617,614	3,337,617
오세아니아	1,109,283	1,940,899
합 계	51,215,126	47,959,827

(4) 당기와 전기 중 매출액의 10% 이상을 차지하는 외부고객과 관련된 정보

구분	당 기	전 기
A사	6,278,700	5,394,190

38. 재무제표 재작성

당사는 2019년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 당기손익-공정가치측정 금융자산의 평가손실 오류로 인하여 2019년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 재무제표를 재작성하였으며, 그 내역은 다음과 같습니다.

(1) 재무상태표

과 목	제 21(당)기 정정전	정정후	차 이
비유동자산	112,114,551	109,953,667	(2,160,884)
기타비유동금융자산	12,945,864	10,784,980	(2,160,884)
자산총계	138,865,901	136,705,017	(2,160,884)
이익잉여금(결손금)	(34,849,809)	(37,010,693)	(2,160,884)
자본총계	124,014,748	121,853,864	(2,160,884)
부채및자본총계	138,865,901	136,705,017	(2,160,884)

(2) 포괄손익계산서

과 목	제 21(당)기 정정전	정정후	차 이
금융원가	26,424,221	28,585,105	2,160,884
법인세비용차감전순손실	(41,224,672)	(43,385,556)	(2,160,884)
당기순손실	(41,224,672)	(43,385,556)	(2,160,884)
총포괄손익	(41,224,672)	(43,385,556)	(2,160,884)
기본주당손실(단위:원)	(498)	(524)	(26)
희석주당손실(단위:원)	(505)	(531)	(26)

(3) 자본변동표

과 목	정정전		정정후		차 이
	이익잉여금(결손금) 총 계		이익잉여금(결손금) 총 계		이익잉여금(결손금) 총 계
당기순손실	(41,224,672)		(43,385,556)		(2,160,884)
2019년 12월 31일(당기말)	(34,849,809)	124,014,748	(37,010,693)	121,853,864	(2,160,884)	(2,160,884)

(4) 현금흐름표

과 목	제 21(당)기 정정전	정정후	차 이
1.당기순손실	(41,224,672)	(43,385,556)	(2,160,884)
2.비현금항목의조정	51,128,954	53,289,838	2,160,884

(5) 주석

상기에 기재된 재무상태표, 포괄손익계산서, 자본변동표 및 현금흐름표 수정과 관련된 주석을 재작성하였습니다.

(*6)

<정정 전>
1) (연결)재무제표 재작성사유, 내용 및 (연결)재무제표에 미치는 영향

가) 당사는 2016년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 영업권의 손상차손 오류로 인하여 2016년 12월 31일, 2017년 3월 31일, 2017년 6월 30일, 2017년 9월 30일로 종료되는 보고기간의 (연결)재무제표를 재작성하였습니다.# (정정 후) 1) (연결)재무제표 재작성사유, 내용 및 (연결)재무제표에 미치는 영향

가) 당사는 2016년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 영업권의 손상차손 오류로 인하여 2016년 12월 31일, 2017년 3월 31일, 2017년 6월 30일, 2017년 9월 30일로 종료되는 보고기간의 (연결)재무제표를 재작성하였습니다. 이로 인해 (연결)기업의 순자산과 이익잉여금이 감소하였으며, 동일로 종료되는 보고기간의 순손실의 변동은 없습니다. 재무제표 재작성 내역은 2017년 12월 29일 공시한 사업보고서(2016.12), 분기보고서(2017.03), 반기보고서(2017.06), 분기보고서(2017.09)를 참고하여 주시기 바랍니다.

나) 당사는 종속기업인 ㈜비보존의 개발비 및 이연법인세자산의 수정과 관련하여 2016년 9월 30일, 2016년 12월 31일, 2017년 3월 31일, 2017년 6월 30일, 2017년 9월 30일, 2017년 12월 31일, 2018년 3월 31일, 2018년 6월 30일, 2018년 9월 30일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표를 재작성하였습니다. 종속기업인 ㈜비보존의 개발비 및 이연법인세자산의 수정으로 인하여 회사의 순자산이 감소하였으며, 동일로 종료되는 보고기간의 당기순이익이 감소하였습니다. 재무제표 재작성 내역은 2019년 2월 8일 공시한 분기보고서, 반기보고서, 사업보고서를 참고하여 주시기 바랍니다.

다) 연결기업은 2017년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 종속기업인 ㈜비보존의 매출액의 수정사항으로 인하여 2017년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표를 재작성하였으며, 그 내역은 다음과 같습니다.

(1) 연결재무상태표 (단위 : 천원)

과 목	제19기 정정전	제19기 정정후	차 이
유동부채	69,753,813	70,253,813	500,000
기타유동부채	323,954	823,954	500,000
비유동부채	4,767,386	4,892,386	125,000
기타비유동부채	-	125,000	125,000
부채총계	74,521,199	75,146,199	625,000
지배기업 소유주지분	107,913,044	107,685,482	(227,562)
이익잉여금	7,229,728	7,002,166	(227,562)
비지배지분	27,208,001	26,810,564	(397,437)
자본총계	135,121,046	134,496,046	(625,000)

(2) 연결포괄손익계산서 (단위 : 천원)

과 목	제19기 정정전	제19기 정정후	차 이
매출액	41,774,342	41,149,342	(625,000)
매출총이익	5,162,879	4,537,879	(625,000)
영업손실	(12,081,153)	(12,706,153)	(625,000)
법인세비용차감전순손실	(19,785,940)	(20,410,940)	(625,000)
당기순손실	(19,841,468)	(20,466,468)	(625,000)
지배기업 소유주지분	(16,212,855)	(16,440,417)	(227,562)
비지배지분	(3,628,613)	(4,026,051)	(397,438)
총포괄손익	(24,251,223)	(24,876,223)	(625,000)
지배기업 소유주지분	(20,483,156)	(20,710,718)	(227,562)
비지배지분	(3,768,067)	(4,165,505)	(397,438)
지배기업 소유주지분
기본 및 희석주당손익	(249)	(253)	(4)

(3) 연결자본변동표

(가) 정정전 (단위 : 천원)

과 목	이익잉여금	비지배지분	총 계
당기순손실	(16,212,855)	(3,628,613)	(19,841,468)
2017년 12월 31일(전기말)	7,229,728	27,208,001	135,121,046

(나) 정정후 (단위 : 천원)

과 목	이익잉여금	비지배지분	총 계
당기순손실	(16,440,417)	(4,026,051)	(20,466,468)
2017년 12월 31일(전기말)	7,002,166	26,810,564	134,496,046

(다) 차이 (단위 : 천원)

과 목	이익잉여금	비지배지분	총 계
당기순손실	(227,562)	(397,438)	(625,000)
2017년 12월 31일(당기말)	(227,562)	(397,437)	(625,000)

(4) 연결현금흐름표 (단위 : 천원)

과 목	제19기 정정전	제19기 정정후	차 이
1.당기순손실	(19,841,468)	(20,466,468)	(625,000)
3.영업활동으로 인한 자산부채의 변동	711,585	1,336,585	625,000

(5) 주석

상기에 기재된 연결재무상태표, 연결포괄손익계산서, 연결자본변동표, 연결현금흐름표 수정과 관련된 주석을 재작성하였습니다.

라) 연결기업은 2019년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 당기손익-공정가치측정 금융자산의 평가손실 오류로 인하여 2019년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표를 재작성하였으며, 그 내역은 다음과 같습니다.

(1) 연결재무상태표 (단위: 천원)

과 목	제 21(당)기 정정전	제 21(당)기 정정후	차 이
비유동자산	99,054,790	96,893,906	(2,160,884)
기타비유동금융자산	12,945,864	10,784,980	(2,160,884)
자산총계	131,647,585	129,486,701	(2,160,884)
결손금	(60,158,006)	(62,318,890)	(2,160,884)
자본총계	115,285,726	113,124,842	(2,160,884)
부채및자본총계	131,647,585	129,486,701	(2,160,884)

(2) 연결포괄손익계산서 (단위: 천원)

과 목	제 21(당)기 정정전	제 21(당)기 정정후	차 이
금융원가	26,464,592	28,625,476	2,160,884
법인세비용차감전순손실	(52,800,506)	(54,961,390)	(2,160,884)
당기순손실	(52,800,838)	(54,961,722)	(2,160,884)
지배기업 소유주지분	(52,648,900)	(54,809,784)	(2,160,884)
총포괄손익	(52,959,364)	(55,120,248)	(2,160,884)
지배기업 소유주지분	(52,807,425)	(54,968,309)	(2,160,884)
지배기업 소유주지분
기본주당손실(단위:원)	(635)	(662)	(27)
지배기업 소유주지분
희석주당손실(단위:원)	(643)	(669)	(26)

(3) 연결자본변동표 (단위: 천원)

과 목	정정전	정정후	차 이
이익잉여금 (결손금)	총 계	이익잉여금 (결손금)	총 계
당기순손실	(52,648,900)	(52,800,838)	(54,809,784)
2019년 12월 31일(당기말)	(60,158,006)	115,285,726	(62,318,890)

(4) 연결현금흐름표 (단위: 천원)

과 목	제 21(당)기 정정전	제 21(당)기 정정후	차 이
1.당기순손실	(52,800,838)	(54,961,722)	(2,160,884)
2.비현금항목의 조정	63,379,865	65,540,749	2,160,884

(5) 주석

상기에 기재된 연결재무상태표, 연결포괄손익계산서, 연결자본변동표 및 연결현금흐름표 수정과 관련된 주석을 재작성하였습니다.

3) 기타 재무제표 이용에 유의하여야 할 사항

가) 2016년 감사의견의 강조사항

- 최대주주 변경

연결재무제표에 대한 주석 1에서 기술하고 있는 바와 같이 당기 중에 지배기업의 최대주주인 ㈜케이엠더블유가 보통주식 3,060,000주를 텔콘홀딩스㈜ 등에게 매도함에 따라 텔콘홀딩스㈜가 지배기업의 최대주주로 변경되었습니다.

- 보고기간 후 사건

연결재무제표에 대한 주석 39에서 기술하고 있는 바와 같이 당기 중에 지배기업은 2017년 3월 2일 개최된 이사회를 통하여 타법인증권 취득을 목적으로 제4회 무기명식무보증사모 전환사채(7,000백만원)를 발행하기로 결의하여 2017년 3월 3일에 발행하였습니다. 지배기업은 2017년 3월 2일 개최된 이사회를 통하여 타법인증권 취득을 목적으로 제5회 무기명식 무보증 사모 전환사채(10,000백만원)를 발행하기로 결의하여 2017년 3월 6일에 발행하였습니다.
지배기업은 2016년 11월 10일 개최된 이사회를 통하여 지분강화 및 사업시너지 제고의 일환으로 관계기업인 주식회사 케이피엠테크의 지분 8.7%(14,007백만원)를 ㈜케이피엠테크의 주주인 ㈜오에프씨, 필로스제1호투자조합으로부터 취득하기로 결의하였으며, 2017년 3월 6일까지 잔금지급이 완료되었습니다. 지배기업은 2017년 3월 7일 개최된 이사회를 통하여 사업시너지 제고의 일환으로 관계기업인 ㈜케이피엠테크가 발행한 제2회 전환사채(10,000백만원)를 취득하기로 결의하여 2017년 3월 7일에 취득하였습니다.

- 연결재무제표 재작성

연결재무제표에 대한 주석 40에서 설명하고 있는 바와 같이 회사는 종속기업인 ㈜비보존의 개발비 및 이연법인세자산의 수정과 관련하여 2016년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표를 재작성하였습니다. 종속기업인 ㈜비보존의 개발비 및 이연법인세자산의 수정으로 인하여 2016년 12월 31일 현재 회사의 순자산은 6,085백만원 감소하였으며, 동일로 종료되는 보고기간의 당기순손실은 2,024백만원 증가하였습니다.

나) 2017년 감사의견의 강조사항

- 최대주주 변경

연결재무제표에 대한 주석 1에서 설명하고 있는 바와 같이 당기 중에 제3자 배정 유상증자로 인하여 지배기업의 최대주주는 (주)에버코어인베스트먼트홀딩스(구, 텔콘홀딩스(주))에서 Emmaus Life Sciences Inc.로 변경되었습니다.

- 계속기업 가정에 관한 불확실성

연결재무제표에 대한 주석 38에서 설명하고 있는 바와 같이 회사는 2017년 12월 31일로 종료하는 보고기간에 영업손실과 당기순손실이 각각 12,081백만원과 19,841백만원 만큼 발생하였고, 보고기간말 현재 유동부채가 유동자산을 18,074백만원 만큼 초과하여 회사의 계속기업으로서의 존속능력에 중대한 의문이 있는 상황입니다. 이에 따라 연결기업은 SCD API 독점공급권에 따른 매출 발생, 해외시장 매출 증대, 원가와 비용 절감노력을 계속할 예정입니다. 또한, 유동성확보가 가능한 투자자산을 72,393백만원 보유하고 있으며, 전환사채가 17,000백만원 만큼 보통주로 전환되었으며, 앞으로도 계속 전환사채가 보통주로 전환되어 유동부채가 감소할 것으로 예상하고 있습니다. 회사가 계속기업으로서 존속할지 여부는 회사의 향후 영업성과 등에 따라 좌우되며, 이러한 불확실성의 결과로 인해 발생할 수 있는 자산과 부채 및 관련 손익금액에 대한 수정사항은 동 연결재무제표에 반영되어 있지 않습니다.

- 연결재무제표 재작성

연결재무제표에 대한 주석 39에서 설명하고 있는 바와 같이 회사는 종속기업인 ㈜비보존의 개발비 및 이연법인세자산의 수정과 관련하여 2017년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표를 재작성하였습니다. 종속기업인 ㈜비보존의 개발비 및 이연법인세자산의 수정으로 인하여 2017년 12월 31일 현재 회사의 순자산은 8,695백만원 감소하였으며, 동일로 종료되는 보고기간의 당기순손실은 2,610백만원 증가하였습니다.

- 보고기간 후 사건

연결재무제표에 대한 주석 40에서 설명하고 있는 바와 같이 지배기업은 Emmaus Life Sciences Inc.와 2017년 6월 19일에 계약한 게실증 치료제의 아시아 판매권에 대한 잔금 USD 5,000,000를 2018년 1월 11일에 납입하였습니다.

지배기업이 발행한 제4회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채 6,000백만원과 1,000백만원이 2018년 3월 5일과 3월 6일에 각각 전환청구되어 보통주로 전환되었습니다.
지배기업이 발행한 제5회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채 10,000백만원이 2018년 3월 6일에 전환청구되어 보통주로 전환되었습니다.

지배기업은 2018년 3월 8일 개최된 이사회를 통하여 타법인증권 취득을 목적으로 제10회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채(2,405백만원)를 발행하기로 결의하여 2018년 3월 8일에 발행하였습니다.
지배기업은 2018년 3월 8일 개최된 이사회를 통하여 조직합병을 통한 경영효율화, 제약ㆍ바이오 사업의 시너지효과를 위해 종속기업인 (주)텔콘제약과의 흡수합병을 결의하였으며, 합병비율은 1.0000 : 0.0000 입니다.

지배기업은 2018년 3월 14일 개최된 이사회를 통하여 제11회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채(3,000백만원)를 발행하기로 결의하여 2018년 3월 14일에 발행하였습니다.

다) 2018년 감사의견의 강조사항

- 합병

주석 39에 기술하고 있는 바와 같이, ㈜텔콘알에프제약은 2018년 5월 25일자로 신규사업인 제약ㆍ바이오 부문이 경쟁력 강화와 계열회사간 사업시너지를 창출하고 경영의 효율성 제고를 위해 ㈜텔콘제약을 흡수합병하였습니다.

- 계속기업 관련 불확실성

주석 40에 기술하고 있는 바와 같이, 2018년 12월 31일로 종료되는 보고기간에 순손실 15,174백만원이 발생하였고, 연결재무제표일 현재로 기업의 유동부채가 유동자산보다 712백만원 만큼 더 많음을 나타내고 있습니다. 주석 40에서 기술된 바와 같이, 계속기업으로서의 존속능력에 유의적 의문을 제기할 만한 중요한 불확실성이 존재함을 나타냅니다. 우리의 의견은 이 사항으로부터 영향을 받지 아니합니다.## 2017년 감사의견의 강조사항

최대주주 변경

계속기업 가정에 관한 불확실성

연결재무제표 재작성

보고기간 후 사건

2018년 감사의견의 강조사항

합병

계속기업 관련 불확실성

2019년 감사의견의 강조사항

연결재무제표 재작성

연결재무제표에 대한 주석 39에서 설명하고 있는 바와 같이 연결회사는 당기손익-공정가치측정 금융자산의 평가손실 오류로 인하여 2019년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표를 재작성하였습니다. 당기손익-공정가치측정 금융자산의 평가손실 오류로 인하여 2019년 12월 31일 현재 연결회사의 순자산은 2,161백만원 감소하였으며 동일로 종료되는 보고기간의 당기순손실은 2,161백만원 증가하였습니다.

(*7)

<정정 전>

가. 당기말 연결대상에 포함되는 종속회사는 4개이며, 연결실체의 2개년도 재무상태 및 경영성과는 다음과 같습니다.

1) 요약 연결재무상태표 (단위 : 백만원)

구 분	제 21기 말 (2019년 12월말)	제 20기 말 (2018년 12월말)	증감액	증감률
I.유동자산	32,593	25,624	6,969	27.20%
II.비유동자산	99,055	156,171	-57,116	-36.57%
자산총계	131,648	181,795	-50,147	-27.58%
I.유동부채	14,603	26,336	-11,733	-44.55%
II.비유동부채	1,759	7	1,752	25,028.57%
부채총계	16,362	26,343	-9,981	-37.89%
지배기업 소유주지분	114,016	154,030	-40,014	-25.98%
I.자본금	8,528	8,233	295	3.58%
II.자본잉여금	164,327	150,888	13,439	8.91%
III.자본조정	1,016	1,956	-940	-48.06%
IV.기타포괄손익누계액	303	462	-159	-34.42%
V.이익잉여금	-60,158	-7,509	-52,649	701.15%
비지배지분	1,270	1,422	-152	-10.69%
자본총계	115,286	155,452	-40,166	-25.84%
부채및자본총계	131,648	181,795	-50,147	-27.58%

가) 자산

현금 및 현금성자산 내역 (단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말
보유현금	4,093	2,084
보통예금	4,355,134	1,859,781
외화예금	11,368,568	5,377,264
합 계	15,727,795	7,239,129

나) 부채
당사는 재무건전성을 개선하기 위하여 채무(매입채무, 미지급금 등)를 29억원 상환, 단기차입금 (일반 운전자금 등)을 74억원 상환하였고, 전환사채가 131억원 전환(100억원 신규 발행)되는 등 유동부채가 전년대비 117억원 감소하였습니다.
또한, 전환사채의 지속적인 보통주 전환으로 인하여 유동부채가 감소할 것으로 예상하고 있습니다. 비유동부채의 경우 운전자금을 위한 장기차입금을 11억원 발행하는 등 부채총계는 전년대비 100억원 감소한 163억원이 되었습니다.

매입채무 및 기타채무 내역 (단위 : 천원)

구 분	당기말	유동	비유동
매입채무	2,352,490	-	4,809,335
미지급금	1,065,667	1,169	1,349,150
미지급비용	635,640	-	831,786
합 계	4,053,797	1,169	6,990,271

단기차입금 내역 (단위 : 천원)

구 분	차입처	이자율(%)	당기말	전기말
일반운전자금(원화)	(주)국민은행	-	-	1,000,000
	(주)부산은행	-	-	1,218,564
	(주)에버코어인베스트먼트홀딩스	-	-	5,000,000
	채종우	-	24,554	24,554
일반운전자금(외화)	(주)부산은행	-	-	223,620
합 계			24,554	7,466,738

장기차입금 내역 (단위 : 천원)

구 분	차입처	이자율(%)	당기말	전기말
일반운전자금	(주)신한은행	4.65	1,380,000	-
시설자금	(주)부산은행	-	-	158,000
차감 : 유동성장기차입금			(240,000)	(158,000)
합 계			1,140,000	-
(*) 당기말 현재 장ㆍ단기차입금과 관련하여 연결기업의 유형자산 등이 담보로 제공되어있습니다.

전환사채 내역 (단위 : 천원)

구 분	발행일	만기일	이자율(%)	당기말	전기말
제7회 무보증 사모 전환사채	2017.11.14	2020.11.14	5.00%	420,000	1,080,000
제10회 무보증 사모 전환사채	2018.03.08	2121.03.08	5.00%	-	2,405,130
제11회 무보증 사모 전환사채	2018.03.14	2121.03.14	6.00%	-	3,000,000
제12회 무보증 사모 전환사채	2018.05.10	2021.05.10	5.00%	-	7,000,000
제13회 무보증 사모 전환사채	2019.05.31	2022.05.31	5.00%	10,000,000	-
전환권조정				(785,224)	(1,950,613)
전환사채 소계				9,634,776	11,534,517
차감 : 유동성대체(*)				(9,634,776)	(11,534,517)
합 계				-	-
(*) 조기상환 청구권 조항에 따라 유동성대체 되었습니다.

다) 자본
당기 자산 가치평가 및 손상평가로 인한 영업외 비용 증가로 이익잉여금(결손금)이 전년대비 527억원 감소, 지배기업소유주지분이 전년대비 400억원 감소 하였습니다.
또한, 당사가 발행한 전환사채의 전환청구(제10회 ~ 제12회 / 상기 부채의 전환사채내역 참조)로 인하여 자본금 3억원, 자본잉여금이 134억원이 증가하여 자본총계는 전년대비 402억원 감소한 1,153억원이 되었습니다.

자본잉여금 내역 (단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말
주식발행초과금	153,304,322	138,226,742
기타자본잉여금	10,234,344	10,234,344
전환권대가	788,289	2,426,548
합 계	164,326,955	150,887,634

결손금 내역 (단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말
법정적립금
이익준비금	193,000	193,000
임의적립금
연구및인력개발준비금	-	450,000
미처리결손금	(60,351,006)	(8,152,106)
합 계	(60,158,006)	(7,509,106)

2) 요약 연결손익계산서 (단위 : 백만원)

구 분	(2019년 1월 1일부터 2019년 12월 31일까지)	(2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지)	증감액	증감률
I.매출액	56,590	57,708	-1,118	-1.94%
II.매출원가	41,440	48,198	-6,758	-14.02%
III.매출총이익	15,150	9,510	5,640	59.31%
IV.판매비와관리비	10,445	13,584	-3,139	-23.11%
V.경상연구개발비	1,710	3,800	-2,090	-55.00%
VI.영업이익(손실)	2,995	(7,874)	10,869	-138.04%
XII.법인세비용차감전순이익(손실)	(52,801)	(15,173)	-37,628	247.99%
당기순이익(손실)	(52,801)	(15,174)	-37,627	247.97%
연결에 포함된 회사 수	4	6	-2	-33.33%

가) 매출
(1) RF사업부문
통신부품 시장은 국내외 이동통신시장과 밀접한 관련이 있으며, 최근 차세대 통신 기술인 5G(5세대 이동통신) 기술 주도권을 잡기 위해 주요 국가들 및 주요 통신사들의 경쟁이 심화되고 있습니다.
또한, 이동통신 시장은 과거 2G부터 현재 5G로 망이 고도화될 때마다 기지국을 구성하는 각종 장비가 교체되어야 하기 때문에 5G로의 변화는 통신부품의 수요가 지속적으로 증가할 것으로 예상됩니다.

중국은 2019년을 5G 상용화 원년으로 삼아 2018년부터 7년간 5G 네트워크 구축을 위해 약 200조원 이상을 투자하겠다고 밝혔으며 이러한 투자 등으로 인하여 당사의 종속회사인 Xian Detong Electronic Technology Inc는 전년대비 2억원 증가한 42억원의 매출이 발생 하였습니다.

베트남의 경우 2017년 전국적으로 4G 상용화가 본격화된 가운데, 이동통신 사업자들은 4G 네트워크 확대와 5G 도입을 위한 신규 네트워크 구축에 지속적인 투자를 지속하고 있습니다. 이로 인해 당사는 지난 2017년 5월 베트남 등 동남아시아 시장을 공략하기 위하여 TELCON VINA를 설립하였으며, 2017년은 약 3천만원의 매출이 발생하였으나, 2018년 현지 사업이 안정화 되면서 2019년 현재 전년대비 12억원 증가한 64억원의 매출이 발생 하였습니다.

또한, 글로벌 시장 환경이 5G로 변화됨에 따라 국내 및 아시아 지역에 집중되어 있던 당사의 시장범위를 전세계적으로 넓혀가고 있으며, 2018년에는 오세아니아 지역에 진출하여 5G 광케이블을 공급하였고 2019년 현재 전년대비 3억원 증가한 36억원의 매출이 발생 하였습니다.

(2) 제약 및 바이오 부문
당사의 제약 및 바이오부문 매출의 경우, 국내 시장은 경쟁 과열로 인하여 전년대비 1억원 증가하였으며, 엠마우스생명과학(Emmaus Life Sciences Inc.)과 체결한 SCD API(겸상적혈구질환 치료제 원료의약품) 독점공급권 계약으로 수출 매출 등이 발생하여 2018년대비 24억원이 증가한 142억원의 매출이 발생 하였습니다.

당기말 현재 종속기업의 요약 재무 정보 (단위 : 천원)

종속기업명	자 산	부 채	자 본	매출액	당기손익	포괄손익
Xian Detong ElectronicTechnology Inc.	2,422,634	2,273,665	148,969	4,164,029	26,685	27,829
(주)중원바이오팜	2,881,287	201,542	2,679,745	718,864	(535,896)	(535,896)
(주)텔콘파트너스	2,527	-	2,527	-	(2,465)	(2,465)
TELCON VINA	4,801,615	1,638,704	3,162,911	6,404,381	641,482	718,550

지역별 매출내역 (단위 : 천원)

구 분	당 기	전 기
국 내	26,487,729	31,754,217
아 시 아	25,376,205	20,675,722
오세아니아	3,617,614	3,337,618
북아메리카	1,109,283	1,940,899
합 계	56,590,831	57,708,456

주요제품 매출 현황 (단위 : 백만원)

구 분	제21기	제20기	제19기
	금액	비중	금액
RF부문
CABLE ASS'Y	3,694	6.53%	16,375
CONNECTOR	21,036	37.17%	14,427
기타	17,704	31.28%	15,174
부문 계	42,434	74.98%	45,976
제약ㆍ바이오부문
알지셀액, 거드액 등	2,032	3.59%	1,843
기타	12,124	21.42%	9,889
부문 계	14,156	25.02%	11,732
총 매출액	56,590	100.00%	57,708
(*) 제19기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 제1039호와 K-IFRS 제1018호, 제1011호, 제2031호, 제2113호, 제2115호, 제2118호에 따라 작성되었습니다.

나) 영업이익

(1) RF사업부문
2015년부터 이어져온 매출원가(당사의 주 원재료인 CABLE 단가)의 상승으로 3년 연속 영업손실을 기록하였으나 매출원가 및 비용절감 활동을 통해 2019년 현재 영업이익은 2018년(영업손실 63억원) 대비 115억원이 증가한 52억원이 되었습니다.

(2) 제약 및 바이오 부문
2016년부터 종속회사의 신규편입(텔콘제약, 중원바이오팜, 비보존) 및 합병(텔콘제약)과 SCI API 원료공급권 및 게실증 치료제 판매권 등의 취득으로 인한 무형자산이 증가하였고 이에 따른 무형자산상각비와 2019년 대손상각비의 증가 등으로 영업손실이 지속되고 있습니다. 2019년 현재 영업이익은 2018년(영업이익 -14억원) 대비 7억원이 감소한 -21억원이 되었으나 매출원가 및 비용절감 활동을 지속적으로 진행하여 제약ㆍ바이오 사업부문 또한 흑자 전환으로 개선하고자 노력하고 있습니다.

사업부문별 영업실적 (단위 : 천원)

| 구 분 | 당 기 | | 전 기 | | 증감 |
| :--- | :---- | :---- | :---- | :---- | :---- | :---- |
| | 매출액 | 영업이익 | 매출액 | 영업이익 | 매출액 | 영업이익 |
| RF사업부문 | 48,345,259 | 5,203,612 | 50,869,751 | -6,274,984 | -2,524,492 | 11,478,596 |
| 제약/바이오사업부문 | 14,157,141 | -2,075,190 | 11,732,760 | -1,386,741 | 2,424,381 | -688,449 |
| 소 계 | 62,502,400 | 3,128,422 | 62,602,511 | -7,661,725 | -100,111 | 10,790,147 |
| 내부거래제거등 | -5,911,569 | -133,267 | -4,894,055 | -212,723 | -1,017,514 | 79,456 |
| 합 계 | 56,590,831 | 2,995,155 | 57,708,456 | -7,874,448 | -1,117,625 | 10,869,603 |

매출원가 내역 (단위 : 천원)

구 분	당 기	전 기
제품매출원가	41,375,547	47,770,074
상품매출원가	-	427,966
기타매출원가	64,987	-
매출원가 합계	41,440,534	48,198,040

판관비 내역 (단위 : 천원)

구 분	당 기	전 기
급여	2,618,518	3,445,548
퇴직급여	219,255	369,018
복리후생비	371,865	481,481
여비교통비	106,003	145,443
접대비	132,923	396,801
통신비	32,799	46,494
수도광열비	45,530	101,094
세금과공과	83,926	212,547
감가상각비	292,342	482,601
지급임차료	35,546	508,669
보험료	30,304	75,090
차량유지비	58,511	205,248
소모품비	119,001	171,517
지급수수료	743,002	1,743,708
운반비	362,205	494,549
광고선전비	38,522	2,069
대손상각비	2,976,356	(80,651)
도서인쇄비	7,938	18,388
무형자산상각비	2,608,638	2,775,955
견본비	39,826	29,805
건물관리비	-	38,018
판매수수료	16,448	48,537
판매촉진비	16,787	-
해외시장개척비	101,823	151,326
잡비	26,385	13,088
주식보상비용	(649,294)	1,694,239
기타	9,870	13,876
합 계	10,445,029	13,584,458

경상연구개발비 내역 (단위 : 천원)

구 분	당 기	전 기
재료비	638,265	1,221,060
급여	831,967	1,500,039
퇴직급여	67,537	116,163
잡급	-	100
감가상각비	177	164
복리후생비	100,633	86,009
여비교통비	13,862	9,859
접대비	510	-
지급수수료	15,852	569,076
소모품비	16,042	268,709
견본비	22,606	27,502
기타	2,661	1,725
합 계	1,710,112	3,800,406

다) 당기순이익
당기말 자산가치평가 및 손상평가로 인하여 기타비용(무형자산손상차손 등)이 전년대비 136억 증가하였고 금융수익(공정가치측정 금융자산평가이익 등)이 전년대비 47억원 감소하였으며 금융원가(공정가치측정 금융자산평가손실)# 사업보고서

나. 재무제표에 관한 사항

1. 요약 연결재무상태표

<정정 후>
가. 당기말 연결대상에 포함되는 종속회사는 4개이며, 연결실체의 2개년도 재무상태 및 경영성과는 다음과 같습니다.

1) 요약 연결재무상태표 (단위 : 백만원)

구 분	제 21기 말 (2019년 12월말)	제 20기 말 (2018년 12월말)	증감액	증감률
I.유동자산	32,593	25,624	6,969	27.20%
II.비유동자산	96,894	156,171	-59,277	-37.96%
자산총계	129,487	181,795	-52,308	-28.77%
I.유동부채	14,603	26,336	-11,733	-44.55%
II.비유동부채	1,759	7	1,752	25028.57%
부채총계	16,362	26,343	-9,981	-37.89%
지배기업 소유주지분	111,855	154,030	-42,175	-27.38%
I.자본금	8,528	8,233	295	3.58%
II.자본잉여금	164,327	150,888	13,439	8.91%
III.자본조정	1,016	1,956	-940	-48.06%
IV.기타포괄손익누계액	303	462	-159	-34.42%
V.이익잉여금	-60,158	-7,509	-52,649	701.15%
비지배지분	1,270	1,422	-152	-10.69%
자본총계	113,125	155,452	-42,327	-27.23%
부채및자본총계	129,487	181,795	-52,308	-28.77%

가) 자산

현금 및 현금성자산 내역 (단위 : 천원)

구 분 당기말 전기말

보유현금 4,093 2,084

보통예금 4,355,134 1,859,781

외화예금 11,368,568 5,377,264

합 계 15,727,795 7,239,129

나) 부채

당사는 재무건전성을 개선하기 위하여 채무(매입채무, 미지급금 등)를 29억원 상환, 단기차입금 (일반 운전자금 등)을 74억원 상환 하였고, 전환사채가 131억원 전환(100억원 신규 발행)되는 등 유동부채가 전년대비 117억원 감소하였습니다.
또한, 전환사채의 지속적인 보통주 전환으로 인하여 유동부채가 감소할 것으로 예상하고 있습니다. 비유동부채의 경우 운전자금을 위한 장기차입금을 11억원 발행하는 등 부채총계는 전년대비 100억원 감소한 163억원이 되었습니다.

매입채무및기타채무 내역 (단위 : 천원)

구 분	당기말	유동	비유동	전기말
매입채무	2,352,490	-	-	4,809,335
미지급금	1,065,667	1,169	-	1,349,150
미지급비용	635,640	-	-	831,786
합 계	4,053,797	1,169	-	6,990,271

단기차입금 내역 (단위 : 천원)

구 분	차입처	이자율(%)	당기말	전기말
일반운전자금(원화)	(주)국민은행	-	-	1,000,000
	(주)부산은행	-	-	1,218,564
	(주)에버코어인베스트먼트홀딩스	-	-	5,000,000
	채종우	-	24,554	24,554
일반운전자금(외화)	(주)부산은행	-	-	223,620
합 계			24,554	7,466,738

장기차입금 내역 (단위 : 천원)

구 분	차입처	이자율(%)	당기말	전기말
일반운전자금	(주)신한은행	4.65	1,380,000	-
시설자금	(주)부산은행	-	-	158,000
차감 : 유동성장기차입금			(240,000)	(158,000)
합 계			1,140,000	-
(*) 당기말 현재 장ㆍ단기차입금과 관련하여 연결기업의 유형자산 등이 담보로 제공되어있습니다.

전환사채 내역 (단위 : 천원)

구 분	발행일	만기일	이자율(%)	당기말	전기말
제7회 무보증 사모 전환사채	2017.11.14	2020.11.14	5.00%	420,000	1,080,000
제10회 무보증 사모 전환사채	2018.03.08	2121.03.08	5.00%	-	2,405,130
제11회 무보증 사모 전환사채	2018.03.14	2121.03.14	6.00%	-	3,000,000
제12회 무보증 사모 전환사채	2018.05.10	2021.05.10	5.00%	-	7,000,000
제13회 무보증 사모 전환사채	2019.05.31	2022.05.31	5.00%	10,000,000	-
전환권조정				(785,224)	(1,950,613)
전환사채 소계				9,634,776	11,534,517
차감 : 유동성대체(*)				(9,634,776)	(11,534,517)
합 계				-	-
(*) 조기상환 청구권 조항에 따라 유동성대체 되었습니다.

다) 자본

당기 자산 가치평가 및 손상평가로 인한 영업외 비용 증가로 이익잉여금(결손금)이 전년대비 527억원 감소, 지배기업소유주지분이 전년대비 422억원 감소 하였습니다.
또 한, 당사가 발행한 전환사채의 전환청구(제10회 ~ 제12회 / 상기 부채의 전환사채내역 참조)로 인하여 자본금 3억원 , 자본잉여금이 134억원이 증가하여 자본총계는 전년대비 402억원 감소한 1,131억원이 되었습니다.

자본잉여금 내역 (단위 : 천원)

구 분 당기말 전기말

주식발행초과금 153,304,322 138,226,742

기타자본잉여금 10,234,344 10,234,344

전환권대가 788,289 2,426,548

합 계 164,326,955 150,887,634

결손금 내역 (단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말
법정적립금
이익준비금	193,000	193,000
임의적립금
연구및인력개발준비금	-	450,000
미처리결손금	(62,511,890)	(8,152,106)
합 계	(62,318,890)	(7,509,106)

2) 요약 연결손익계산서 (단위 : 백만원)

구 분	(2019년 1월 1일부터 2019년 12월 31일까지)	(2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지)	증감액	증감률
I.매출액	56,590	57,708	-1,118	-1.94%
II.매출원가	41,440	48,198	-6,758	-14.02%
III.매출총이익	15,150	9,510	5,640	59.31%
IV.판매비와관리비	10,445	13,584	-3,139	-23.11%
V.경상연구개발비	1,710	3,800	-2,090	-55.00%
VI.영업이익(손실)	2,995	(7,874)	10,869	-138.04%
XII.법인세비용차감전순이익(손실)	(54,961)	(15,173)	-37,628	247.99%
당기순이익(손실)	(54,962)	(15,174)	-37,627	247.97%
연결에 포함된 회사 수	4	6	-2	-33.33%

가) 매출

(1) RF사업부문
통신부품 시장은 국내외 이동통신시장과 밀접한 관련이 있으며, 최근 차세대 통신 기술인 5G(5세대 이동통신) 기술 주도권을 잡기 위해 주요 국가들및 주요 통신사들의 경쟁이 심화되고 있습니다
또한, 이동통신 시장은 과거 2G부터 현재 5G로 망이 고도화될 때마다 기지국을 구성하는 각종 장비가 교체되어야 하기 때문에 5G로의 변화는 통신부품의 수요가 지속적으로 증가할 것으로 예상됩니다.

당기말 현재 종속기업의 요약 재무 정보 (단위 : 천원)

종속기업명	자 산	부 채	자 본	매출액	당기손익	포괄손익
Xian Detong ElectronicTechnology Inc.	2,422,634	2,273,665	148,969	4,164,029	26,685	27,829
(주)중원바이오팜	2,881,287	201,542	2,679,745	718,864	(535,896)	(535,896)
(주)텔콘파트너스	2,527	-	2,527	-	(2,465)	(2,465)
TELCON VINA	4,801,615	1,638,704	3,162,911	6,404,381	641,482	718,550

지역별 매출내역 (단위 : 천원)

구 분	당 기	전 기
국 내	26,487,729	31,754,217
아 시 아	25,376,205	20,675,722
오세아니아	3,617,614	3,337,618
북아메리카	1,109,283	1,940,899
합 계	56,590,831	57,708,456

주요제품 매출 현황 (단위 : 백만원)

구 분	제21기		제20기		제19기
	금액	비중	금액	비중	금액	비중
RF부문
CABLE ASS'Y	3,694	6.53%	16,375	28.38%	13,017	31.63%
CONNECTOR	21,036	37.17%	14,427	25.00%	9,771	23.75%
기타	17,704	31.28%	15,174	26.29%	7,571	18.40%
부문 계	42,434	74.98%	45,976	79.67%	30,359	73.78%
제약ㆍ바이오부문
알지셀액,거드액 등	2,032	3.59%	1,843	3.19%	1,757	4.27%
기타	12,124	21.42%	9,889	17.14%	9,033	21.95%
부문 계	14,156	25.02%	11,732	20.33%	10,790	26.22%
총 매출액	56,590	100.00%	57,708	100.00%	41,149	100.00%
(*) 제19기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 제1039호와 K-IFRS 제1018호, 제1011호, 제2031호, 제2113호, 제2115호, 제2118호에 따라 작성되었습니다.

나) 영업이익

사업부문별 영업실적 (단위 : 천원)

구 분	당 기		전 기		증감
	매출액	영업이익	매출액	영업이익	매출액
RF사업부문	48,345,259	5,203,612	50,869,751	-6,274,984	-2,524,492
제약/바이오사업부문	14,157,141	-2,075,190	11,732,760	-1,386,741	2,424,381
소 계	62,502,400	3,128,422	62,602,511	-7,661,725	-100,111
내부거래제거등	-5,911,569	-133,267	-4,894,055	-212,723	-1,017,514
합 계	56,590,831	2,995,155	57,708,456	-7,874,448	-1,117,625

매출원가 내역 (단위 : 천원)

구 분 당 기 전 기

제품매출원가 41,375,547 47,770,074

상품매출원가 - 427,966

기타매출원가 64,987 -

매출원가 합계 41,440,534 48,198,040

판관비 내역 (단위 : 천원)

구 분	당 기	전 기
급여	2,618,518	3,445,548
퇴직급여	219,255	369,018
복리후생비	371,865	481,481
여비교통비	106,003	145,443
접대비	132,923	396,801
통신비	32,799	46,494
수도광열비	45,530	101,094
세금과공과	83,926	212,547
감가상각비	292,342	482,601
지급임차료	35,546	508,669
보험료	30,304	75,090
차량유지비	58,511	205,248
소모품비	119,001	171,517
지급수수료	743,002	1,743,708
운반비	362,205	494,549
광고선전비	38,522	2,069
대손상각비	2,976,356	(80,651)
도서인쇄비	7,938	18,388
무형자산상각비	2,608,638	2,775,955
견본비	39,826	29,805
건물관리비	-	38,018
판매수수료	16,448	48,537
판매촉진비	16,787	-
해외시장개척비	101,823	151,326
잡비	26,385	13,088
주식보상비용	(649,294)	1,694,239
기타	9,870	13,876
합 계	10,445,029	13,584,458

경상연구개발비 내역 (단위 : 천원)

구 분	당 기	전 기
재료비	638,265	1,221,060
급여	831,967	1,500,039
퇴직급여	67,537	116,163
잡급	-	100
감가상각비	177	164
복리후생비	100,633	86,009
여비교통비	13,862	9,859
접대비	510	-
지급수수료	15,852	569,076
소모품비	16,042	268,709
견본비	22,606	27,502
기타	2,661	1,725
합 계	1,710,112	3,800,406

다) 당기순이익

당기말 자산가치평가 및 손상평가로 인하여 기타비용(무형자산손상차손 등)이 전년대비 136억 증가하였고 금융수익(공정가치측정 금융자산평가이익 등)이 전년대비 47억원 감소하였으며 금융원가(공정가치측정 금융자산평가손실 등)가 전년대비 225억 증가하였습니다. 또한, 지분법 손실(관계기업의 지분투자 등)이 전년대비 117억원 감소 등으로 당기순손실은 전년대비 398억원 감소한 550억원이 되었습니다.

기타비용 내역 (단위 : 천원)

구 분	당 기	전 기
수수료수익	4,950	7,590
유형자산손상차손환입	348,470	-
관계기업투자처분이익	1,938,966	1,187,585
잡이익	337,243	76,173
합 계	2,629,629	1,271,348

금융수익 내역 (단위 : 천원)

구 분	당 기	전 기
이자수익	56,456	384,828
외화환산이익	26,859	18,472
외환차익	705,751	369,492
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	91,636	728,440
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	1,021,952	5,090,117
합 계	1,902,654	6,591,349

금융원가 내역 (단위 : 천원)

구 분	당 기	전 기
이자비용	1,835,015	5,123,255
외화환산손실	292,107	149,557
외환차손	188,676	91,368
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	26,309,679	711,315
합 계	28,625,476	6,075,495

관계기업투자의 변동내역 (단위 : 천원)

관계기업명	기초	지분법손익	기타증(감)	손 상	기 말
(주)케이피엠테크	18,098,718	(1,821,990)	(28,121)	(9,399,922)	6,848,685
(주)비보존	45,180,965	(11,273,421)	1,703,900	-	35,611,444
(주)에이엠아이인베스트먼트	-	-	-	-	-
합 계	63,279,683	(13,095,411)	1,675,779	(9,399,922)	42,460,129

<정정 전>

(*8)

사업연도 감사인 감사의견 강조사항 등 핵심감사사항

제21기
- 호연회계법인
  - 적정
  - - 핵심감사사항은 우리의 전문가적 판단에 따라 당기 연결재무제표감사에서 가장 유의적인 사항들입니다.
  - 해당 사항들은 연결재무제표 전체에 대한 감사의 관점에서 우리의 의견형성시 다루어졌으며, 우리는 이런 사항에 대하여 별도의 의견을 제공하지는 않습니다.
  - (1) 관계기업투자 손상
    - 주석 11에서 설명하고 있는 바와 같이, 연결회사의 연결재무상태표상 관계기업투자의 장부금액은 42,460백만원으로 총자산의 32.3%를 차지하고 있으며, 당기 중 9,400백만원의 손상차손을 인식하였습니다.
    - 연결회사는 보고기간말마다 관계기업에 대하여 손상징후가 있는지를 검토하며, 손상징후가 있다면 해당 자산의 회수가능액을 추정하여 손상검사를 수행하고 있습니다.
    - 해당 자산의 회수가능액이 장부금액에 미치지 못하는 경우 자산의 장부금액을 회수가능액으로 감액하고 감소금액을 손상차손으로 인식하고 있습니다.
    - 회수가능액 추정에 중요한 영향을 미치는 매출성장률, 할인율 및 영구성장률 등의 가정에는 경영진의판단이 개입되며, 경영진의 판단에 따라 연결회사의 연결재무제표에 미치는 영향이 중요하므로 관계기업 손상을 핵심감사사항으로 선정하였습니다.
    - 관계기업투자 손상에 대한 우리의 감사절차는 여러 절차들 중에서 다음을 포함합니다.# II. 사업의 내용

1. 회사의 개요

가. 회사의 법적, 상업적 명칭

당사의 명칭은 '주식회사 텔콘알에프제약'이고 '주식회사 텔콘RF제약'이라고 칭합니다. 당사의 영문명은 'TELCON RF PHARMACEUTICAL. Inc.' 입니다.

나. 설립일자 및 존속기간

당사는 1999년 1월 8일에 설립되어 기타 무선 통신장비제조에 쓰이는 커넥터와 케이블 어셈블리 등의 제조 및 완제의약품 제조업을 주요 사업으로 영위하고 있으며, 2014년 11월 24일에 코스닥시장에 상장하여 매매가 개시되었습니다.

다. 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소

본사주소: 경기도 용인시 기흥구 동탄기흥로 684 (고매동)
전화번호: 031-371-8502
홈페이지: http://www.telcon.co.kr

라. 중소기업 해당 여부

당사는 '중소기업기본법' 제2조에 의한 중기업에 해당됩니다.

마. 주요 사업의 내용 및 향후 추진 신규사업

1) RF사업 부문
기타 무선 통신장비제조에 쓰이는 커넥터와 케이블 어셈블리 등의 제조를 주요 사업으로 영위하고 있으며, RF부문의 신규사업으로는 광 사업장 확대를 추진하는 등 향후 광전복합 커넥터 외 광Cable Ass'y 공급을 통한 광 솔루션 업체로의 도약을 준비하고 있습니다. 또한, 5G 관련 차세대 기지국 핵심 기술인 FTTA(Fiber-To-The Antenna) Solution과 베트남 등의 동남아시아 진출을 통한 국내 및 글로벌 시장의 leader로 발돋움 하는데 중점을 두고 있습니다.

2) 제약ㆍ바이오사업 부문
액제 KGMP(우수의약품 제조 및 품질관리 기준) 생산시설을 보유해 액상 제형의 제품과 타정, 환제, 캅셀 등의 다양한 제형의 제품 생산이 가능하고, 외주생산 등을 통해 매출이 발생하고 있으며, 다양한 신약개발 등에 투자하고 있습니다.

(*) 기타 사업 부문별 자세한 사항은 'Ⅱ. 사업의 내용'을 참조하시기 바랍니다.

바. 계열회사에 관한 사항

'독점규제 및 공정거래에 관한 법률' 상 당사의 계열회사는 당사를 제외한 총 4개사입니다.

계열회사명	법인등록번호	지분율	주권상장여부	비고
Xian Detong ElectronicTechnology Inc.	-	100.00%	비상장	(*1)
TELCON VINA CO.LTD	-	100.00%	비상장	(*1)
(주)중원바이오팜	161511-0038640	56.33%	비상장	-
(주)텔콘파트너스	134511-0316057	100.00%	비상장	-
(주)한일진공	110111-4305614	-	코스닥상장	(2)(3)
(주)코스인베스트먼트	120111-0760050	-	비상장	(*4)

(1) 해외법인으로 별도 법인등록번호 및 사업자등록번호를 기재하지 않았습니다.
(2) 2019년 12월 23일 제 10, 12회차 전환사채의 권리행사에 따라, 당사의 최대주주가 Emmaus Life Sciences Inc.에서 (주)한일진공으로 변경되었습니다.
(3) 코스닥상장사인 (주)한일진공의 계열회사 현황은 전자공시시스템(http://dart.fss.or.kr/)의 공시사항을 참고하시기 바랍니다.
(4) '공정거래법 시행령' 제3조 2항에 의거하여 동일한 기업집단에 속합니다.

※ 계열회사에 관한 자세한 사항은 동 보고서 'IX. 계열회사 등에 관한 사항'을 참조하시기 바랍니다.

사. 연결대상 종속회사 개황

지배회사의 연결대상 종속회사는 총 4개사이며, 종속회사의 개요와 사업의 내용은 다음과 같습니다.

1) 연결대상 종속회사 개황 (단위 : 백만원)

상호	설립일	주소	주요사업	최근사업연도말 자산총액	지배관계 근거	주요종속 회사 여부 (*)
Xian Detong Electronic Technology Inc.	2013.05	No.38,South Tuanjie Road, High Tech Zone of XI'AN, XI'AN City Shanx'xi Province CHINA	무선통신 부품제조	2,423	의결권의 과반수 소유 (기업회계기준서 1110호)	미해당
TELCON VINA	2017.05	Khu cong nghiep Dong Van 1, Xa Bach Thuong, Huyen Duy Tien, Tinh Ha Nam, VietNam	무선통신장비 제조 및 가공	4,802	의결권의 과반수 소유 (기업회계기준서 1110호)	미해당
(주)중원바이오팜	2000.09	충청남도 천안시 동남구 병천면 충절로 1529-14	의약품 제조 및 도,소매업	2,881	의결권의 과반수 소유 (기업회계기준서 1110호)	미해당
(주)텔콘파트너스	2017.02	경기도 용인시 기흥구 동탄기흥로 684	경영 컨설팅업	3	의결권의 과반수 소유 (기업회계기준서 1110호)	미해당

(*) 최근사업연도말 자산총액은 연결재무제표 작성시 적용된 종속회사의 별도(개별)재무제표상 자산총액을 기재하였습니다.

2) 당기 중 연결대상회사의 변동내용

구 분	자회사	사 유	신규 연결	연결 제외
제21기
제20기
제19기

3) 연결대상회사의 변동내용

구분	연결대상 회사	비고
제21기	Xian Detong Electronic Technology Inc. TELCON VINA (주)중원바이오팜 (주)텔콘파트너스
제20기	Xian Detong Electronic Technology Inc. TELCON VINA (주)중원바이오팜 (주)텔콘파트너스 (주)텔콘제약 (주)비보존	당사에 흡수합병되어 소멸 지배력 상실로 제외
제19기	Xian Detong Electronic Technology Inc. TELCON VINA (주)중원바이오팜 (주)텔콘파트너스 (주)텔콘제약 (주)비보존 (주)텔콘생명과학	신설 신설

아. 회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부 및 특례상장에 관한 사항

주권상장 (또는 등록ㆍ지정)여부	주권상장 (또는 등록ㆍ지정)일자	특례상장 등 여부	특례상장 등 적용법규
코스닥시장	2014년 11월 24일	--	--

자. 신용평가에 관한 사항

당사의 신용평가 이력은 아래와 같습니다.

평가기준일	재무기준일	당사 신용등급	평가회사	신용등급체계	당사 신용등급의 의미
2019.09	2019.06	B+	이크레더블	D-AAA	채무이행 능력이 있으나, 장례의 경제 환경 악화시 채무불이행 가능성이 있어 그 안정성 면에서 투기적임

2. 회사의 연혁

가. 회사의 주요 연혁

년	월	주요 내용
2014	05	우리사주조합 설립
	06	중공 내부도체를 갖는 동축 케이블의 커넥터 [특허획득]
	08	무선통신장비용 커넥터 [특허획득]
	11	제3자 배정 유상증자(우리사주조합대상, 40백만원)
	11	광전복합 커넥터 [특허획득]
	11	유상증자(471백만원)
	11	코스닥상장
2015	01	덕통전자 증자(USD1,000,000)
	03	통신커넥터(통신용터미널) [디자인등록]
	03	다중포트통신터미널(전기통신용커넥터) [디자인등록]
	09	KMW VIETNAM 투자 (USD750,000)
	11	KMW VIETNAM 투자 (USD250,000)
	11	KMW VIETNAM 투자 (USD500,000)
2016	01	멀티포트 케이블 터미널 [특허획득]
	03	베트남자체 진출결정으로 인한 KMW 베트남투자금 회수 (USD1,500,000)
	03	최대주주변경(㈜케이엠더블유 → 텔콘홀딩스㈜)
	05	셀티스팜(주) 주요종속회사 편입
	05	㈜중원제약 종속회사 편입
	07	제3자 배정 유상증자(약 50억원)
	07	무상증자(1:1)
	08	㈜비보존 주요종속회사 편입
	08	제3자 배정 유상증자(약 89억원)
	08	액면분할(액면가 500원 → 100원)
	09	㈜케이피엠테크 지분취득(최대주주)
	12	셀티스팜㈜ → ㈜텔콘제약으로 상호변경
	12	㈜텔콘생명과학 종속회사 편입(신규설립)
2017	02	㈜텔콘파트너스 종속회사 편입(신규설립)
	03	본점 소재지 변경(경기도 용인시 기흥구 동탄기흥로 684)
	05	베트남 현지법인(TELCON VINA) 설립
	06	㈜비보존(존속법인)과 ㈜텔콘생명과학(소멸법인) 합병
	06	제3자 배정 유상증자(약 362억원)
	06	최대주주 변경(텔콘홀딩스㈜ → Emmaus Life Sciences Inc.)
	09	이두현 대표이사 취임
	11	㈜비보존 주주배정 유상증자 참여
	11	김지훈 대표이사 취임(각자 대표이사)
2018	01	㈜중원제약 → ㈜중원바이오팜으로 상호변경
	03	㈜텔콘제약과의 합병계약 체결
	05	㈜텔콘 → ㈜텔콘알에프제약으로 상호변경
	05	㈜텔콘알에프제약(존속법인)이 ㈜텔콘제약(소멸법인)을 흡수합병
2019	12	최대주주 변경(Emmaus Life Sciences Inc. → ㈜한일진공)

나. 회사의 본점소재지 및 그 변경

변경일	본점 소재지	비고
1999.01	경기도 용인시 기흥읍 고매리 234번지	설립
2000.10	경기도 화성시 동탄면 영천리 65번지	-
2014.04	경기도 화성시 동탄면 영천로 183-6	도로명 표기
2015.03	경기도 화성시 영천로 183-6	행정구역 변경
2017.03	경기도 용인시 기흥구 동탄기흥로 684	본점 이전

다.# 경영진의 중요한 변동

변동일자	퇴임임원	취임(재선임) 임원
2013.06.05	대표이사 조창휘	대표이사 임진훈
2014.03.31	사내이사 유대익&cr;사내이사 김윤용&cr;감사 정식현	사내이사 유문근&cr;사내이사 오정관&cr;감사 조영창
2014.05.28	-	사외이사 임원현
2016.03.30	대표이사 임진훈&cr;사내이사 유문근&cr;사내이사 오정관&cr;사외이사 임원현&cr;감사 조영창	대표이사 김정민&cr;사내이사 James Pak&cr;사외이사 배성규&cr;감사 박일주
2016.07.14	-	사외이사 성 감
2017.03.28	사내이사 James Pak	-
2017.03.31	-	사내이사 문석중
2017.06.27	대표이사 김정민&cr;사내이사 문석중&cr;사외이사 배성규&cr;감사 박일주	대표이사 김백선&cr;사내이사 Yutaka Niihara &cr;사내이사 Willis Lee &cr;사내이사 이두현 &cr;사내이사 이창현 &cr;사외이사 손영돈 &cr;감사 한상곤
2017.09.29	대표이사 김백선&cr;사내이사 Yutaka Niihara &cr;사내이사 Willis Lee &cr;사외이사 손영돈	대표이사 이두현 &cr;(사내이사 → 대표이사)
2017.11.13	감사 한상곤	대표이사 김지훈(각자대표)&cr;사내이사 강진우&cr;사외이사 고윤기&cr;사외이사 김민우&cr;상근감사 서진수
2018.06.08	대표이사 이두현&cr;사내이사 이창현	-
2019.03.28	사내이사 강진우	사내이사 최지한&cr;사내이사 김 건&cr;사내이사 임방글&cr;사외이사 성 감 &cr;

라. 최대주주의 변동

| 일자 | 변경 전 | 변경 후 | 비고 # 사업부문 주요제품 적용분야

RF 부문

CONNECTOR, CABLE ASS'Y&cr;및 COMPONENT 등 RRH, ANTENNA 및 RF 장비 등 네트웍 장비 분야 제품생산 및 판매 등

제약ㆍ바이오 부문

알지셀, 거드액, 리바맥스현탁액 등 액상, 타정, 환제, 캅셀 제형등의 제품생산 및 판매 등

&cr;당사 및 종속회사별 사업의 내용은 아래와 같습니다.

회사명	사업의 영역	소재지
(주)텔콘알에프제약	RF 생산, 판매 및 연구 제약부문 생산, 판매 및 연구	한국
Xian Detong ElectronicTechnology Inc.	RF 생산, 판매 및 연구	중국
TELCON VINA	RF 생산, 판매 및 연구	베트남
(주)중원바이오팜	건강보조식품 및 화장품, 화장품원료 제조, 도소매	한국
(주)텔콘파트너스	경영 컨설팅업	한국

&cr;

1) RF사업 부문

가) 산업의 특성 등

RF(Radio Frequency)란 본래 넓은 의미에서 무선 전체를 가리키는 말로 쓰이고 있으나 최근에는 주로 전파에 의한 음성 및 정보의 송신과 이를 수신하는 기기를 가리키게 되었습니다. Radio란 말의 근원적 정의는 결국 '무선'이라는 개념 전체를 지칭하고 있으며 무선을 의미하는 Radio와 주파수를 의미하는 Frequency가 합쳐진 RF(무선주파수)라는 말은 300Mhz~300Ghz 이상의 고주파 무선통신 및 고주파를 이용하는 장비 및 부품의 설계와 이와 관련된 연구공학 분야 일체를 말합니다.

당사의 주요 목표시장은 RF/광커넥터 시장입니다. 당사가 목표로 하는 시장의 규모는 통계자료가 없어 정확한 산출은 어려우나, 국내외 이동통신시장과 밀접한 관련이 있습니다. 이동통신시장의 경우 1G(아날로그)와 2G(CDMA) 및 3G(W-CDMA)를 거쳐 4G(LTE)로 진화하였으며 현재는 최대 속도가 LTE의 20배(20Gbps)에 달하는 5세대 이동통신 기술인 5G(IMT-2020) 서비스가 상용화 실현 중입니다. 최초의 이동통신서비스가 오직 음성만을 전달하는데 그쳤다면 2G에 이르러서는 주파수의 효율적인 이용, 서비스의 다양화 및 고도화, 비용의 저렴화, 수용 용량의 증가 등의 장점을 지닌 디지털방식으로 전환되어 음성은 물론이고 간단한 단문 메세지(SMS)서비스가 가능해졌습니다.
이후 지속적인 기술의 발전으로 데이터 전송 속도를 획기적으로 증가시켜 그 결과 현재는 실시간 고화질(HD)방송, 대용량 네트워크게임 등 다양한 멀티미디어 서비스가 가능한 4G 서비스가 제공되고 있으며 상용화 단계로 접어든 5G(IMT-2020)의 경우, 2G(CDMA), 3G(W-CDMA), 4G(LTE)가 휴대폰과 연결하는 통신망에 불과했던 반면 휴대폰의 영역을 넘어 모든 전자 기기를 연결하는 기술로 가상현실(VR), 사물인터넷(IoT), 인공지능(AI), 빅데이터 등과 연계해 스마트 팩토리, 원격의료, 무인배달, 클라우드ㆍ스트리밍 게임까지 다양한 분야에서 엄청난 변화를 일으킬 것으로 전망됩니다.

한편 이와 같은 이동통신서비스를 제공하는 사업자는 서비스 제공 지역을 포괄하는 기지국을 설치하여야 하며, 또한, 과거 2G부터 현재 5G로 통신망이 고도화될 때마다 기지국을 구성하는 각종 장비가 교체되어야 하고, 이는 이동통신 장비 업체에 있어서 대규모 시장이 열린다는 것을 의미합니다.

과거 통신장비시장은 기술경쟁력과 가격경쟁력 중심의 시장으로 양분되어 업체 간 경쟁이 그리 치열하지 않았으나 최근 세계 최대의 시장을 기반으로 기술경쟁력까지 갖춘 중국의 Huawei나 ZTE 등의 장비업체 등장으로 인하여 과거 High-end 시장을 석권하였던 Ericsson, Alcatel-Lucent, Nokia 등의 메이저 장비 업체 또한 제품의 원가절감에 의한 제품 경쟁력 확보가 필수적인 요소가 되었으며, 연구 개발의 축 또한 과거 미국, 유럽 등의 선진국에서 신흥 시장인 중국으로 이동하고 있는 등 제품 개발 및 생산의 중국 현지화가 가속화될 것으로 예상됩니다.

현재 통신시장의 경우 세계적으로는 4G(LTE) 인구가 다수를 차지하고 있으나 글로벌 시장조사기관들에 따르면 시간이 지남에 따라 5G(IMT-2020)가 점진적으로 이전세대 기술을 대체하여 향후 지속적인 성장이 가능 할 것으로 입니다. 'Ericsson Mobility Report(2019.11)'에 따르면 전 세계 50여 개 통신사가 상용 5G 서비스 개시를 발표하였으며 그중 한국에서 5G 가입이 크게 늘어나고 있는데, 4월 초에 모든 서비스 제공업체들이 상용 5G 서비스를 시작했습니다. 글로벌 차원에서 2020년에는 5G 네트워크 구축이 증가할 것으로 예상돼 5G 가입의 대규모 도입의 토대가 마련될 전망이며 2019년 10월 5G 사용자가 1,000만 명을 넘어서는 등 향후 6년간 5G 가입은 2009년 출시된 이후 4G 가입률보다 훨씬 더 빠를 것으로 예상됩니다. 또한, 2025년에는 전세계적으로 26억의 5G 가입이 예상되며, 당시 전체 모바일 가입의 29%를 차지할 것으로 전망하고 있습니다. 한편 4G의 경우 2022년에 54억 가입을 정점으로 2025년 말까지 약 48억으로 감소할 것으로 전망하고 있습니다.
이와 같은 통신시장의 동향을 볼 때 5G( IMT-2020 ) 기술과 시장 선점 을 잡기 위해 주요 국가들의 경쟁이 본격화 되고 있기 때문에 RF부품 시장또한 지속적인 성장세가 예상되고 있습니다.

나) 시장 및 경쟁현황

당사의 국내 시장 점유율은 RF CONNECTOR, CABLE ASSEMBLY 및 COMPONENT에 대한 통계 자료가 없는 부분과 당사의 진출 시장이 타사와 많은 부분이 겹치지 않기 때문에 전체 시장 규모와 시장 점유율 등을 정확히 산출하기는 어렵습니다. 따라서 주요 RF부품사의 매출액을 표기하였습니다. (단위 : 백만원)

회사명	2019년도	2018년도	2017년도
와이솔	185,061	260,038	303,437
에이스테크	257,501	272,283	258,445
기가레인	63,361	114,668	89,874

(*) 출처 : 금융감독원 전자공시스템에 공시된 별도기준 매출액을 표기

한편 세계 이동통신 기지국장비 시장의 매출 규모는 2016년 397억 달러를 기록한 가운데, 연평균 0.7% 성장하여 2021년 411억 달러를 형성할 것으로 전망되는데 2G와 3G가 기지국장비 매출의 28%를 차지하였으나 2021년에는 5.4%로 축소될 것으로 전망됩니다. 반면에 LTE, 4G는 50%의 비중을 차지하였고 연평균 4.5% 성장하여 2021년에는 전체 기지국장비 매출의 60%를 차지할 것으로 예상되고 있습니다.

이외에도 커버리지 확대 및 음영지역 해소를 위해 통신사업자 및 개인이 구축하는 소형기지국 매출은 2016년 40억 달러에서 연평균 9.9% 성장하여 2021년 64억 달러를 기록할 전망이며. 5G 조기상용화를 목표로 2018년부터 5G 장비가 일부 도입되기 시작하여 해당 시장은 급속한 신장을 경험할 수도 있을 것으로 전망되고 있습니다.
5세대(5G)관련 국내이동통신시장은 2018년 평창 동계올림픽에서 5G통신을 시범 서비스 한 바 있으며, 2019년 4월 우리나라는 공식적으로 세계 최초 5G 통신 서비스를 개통하는 국가가 되었습니다. 이처럼 2019년 상용화를 시작으로 2020년부터 본격적인 시장 확대에 나설 것으로 전망되면서 관련 부품 수요도 크게 늘어날 것으로 예상됩니다. 또한, 세계 각국이 5세대(5G)이동통신 조기 상용화를 위한 표준안에 합의함으로써 글로벌 5세대 이동통신시장의 인프라 구축은 가속화될 전망입니다.

다) 영업의 개황 등

당사는 설립 이래 업계의 선두가 되기 위해 ICT 산업의 핵심인 무선통신 부품 개발에 끊임없는 투자를 하고 있습니다. 또한, 무선망 구축, 통신시스템, 군 통신 장비 등의 영역에서 최고의 서비스를 가능하게 한 기술력으로 업계를 선도해 왔으며, 가스와 염분 등으로부터 통신용 커넥터의 부식을 막는 도금과 정밀가공 기술은 당사의 핵심기술입니다.
당사는 무선동축커넥터와 계측용, 광산용 케이블어셈블리 시스템 등 다양한 인터커넥션 제품을 보유하고 있고, 공사용 커넥터와 점퍼케이블, 신호를 분리하는 스플리터(Splitter), 결합/분리하는 커플러(Coupler), 낙뢰로부터 시스템을 분리하는 어레스터(Arrester) 등 효율적인 무선 통신망 구축을 위한 제품을 국내외 통신사에 공급하고 있습니다.
특히 무선통신망 장비 부품으로 각종 컴포넌트와 3천여 종의 소형 커넥터를 제작해 다양한 수요를 충족하고 있으며, 계측용 장비의 호환성을 연결시켜주는 동축어답터(Coaxial Adaptor)는 330가지 이상의 라인업을 갖추고 있으며, 250여 종의 신호를 종단시켜주는 더미로드(Dummy LOAD)와 통신시스템에서 특정 주파수의 노이즈를 감쇄시키는 280여종의 어테뉴에이터(Attenuator) 등 무선통신망 구축을 위한 폭 넓은 제품을 보유하고 있습니다.

라) 시장전망 및 신규사업 등의 내용

이동통신 영역을 넘어 여러 산업에 걸쳐 다양하게 활용될 수 있는 혁신 플랫폼인 5G의 상용화가 점차 가시화되고 있습니다. 2018년 세계이동통신공급자협회(GSA)의 집계에 따르면 5G 상용화를 준비 중인 이동통신사 및 통신장비 업체는 134개로 1년 사이 60% 가량 늘어났으며, 5G를 상용화하겠다는 이동통신사들도 속속 등장하고 있습니다.
우리나라는 2018년 6월에 시행된 주파수 경매를 통해 5G 이동통신에 필수적인 중대역(3.5㎓대역) 및 초고대역(28㎓대역) 주파수를 동시에 할당한 최초의 국가가 되어 5G 기반의 다양한 혁신과 도전이 가능한 최적의 환경을 갖추고, 5G 이동통신의 글로벌 선도자로서 발돋움할 수 있는 초석을 마련하였습니다.

미국은 2018년 11월 부터 초고대역 주파수 경매를 실시하고 있으며, AT&T와 Verizon 등의 이동통신 사업자들은 2018년 일부 시범 도시를 대상으로 5G 서비스를 상용화하하고 있습니다. 또한, 트럼프 대통령은 2018년 10월 백안관에 주파수 전략 태스크포스(TF)를 만들었고, 미국 상무부가 미국통신정보관리청(NTIA)과 함께 장기 주파수 전략을 개발한다는 내용의 교서에 서명하는 등 미국 기업을 적극 지원하고 있습니다.
중국은 2019년을 5G 상용화 원년으로 삼아 2018년부터 7년간 5G 네트워크 구축을 위해 약 200조원 이상을 투자하겠다고 밝혔으며 2019년 6월 중국 정부는 차이나모바일 외 3곳의 이동통신사에 5G 영업 허가증을 발급하여 본격 상용화를 추진 중입니다.

일본은 도쿄올림픽이 열리는 2020년 도쿄 전역에서 5G 상용 서비스를 개시하여 2023년까지 5G 전국망 구축을 위해 약 460억 달러의 투자 계획을 발표한 바 있습니다.

이처럼 5G 선점과 경쟁력 강화를 준비하고 있는 선진국들과는 달리 인도와 동남아시아 주요 국가에서는 4G 상용화와 함께 5G 도입을 준비하고 있습니다. 인도의 Reliance Jio는 4G 네트워크 수요가 늘어남에 따라 '인도 무선통신망 확장 프로젝트'를 통해 4G 서비스의 성능 향상에 지속적으로 투자하는 한편 미국의 통신 솔루션 회사인 Radisys를 인수해 5G 도입을 계획 중입니다. 베트남은 2017년 전국적으로 4G 상용화가 본격화된 가운데, 이동통신 사업자들은 4G 네트워크 확대 노력에 박차를 가하고 있으며, 향후 5G 도입을 위한 신규 네트워크 구축에 지속적인 투자가 예상되고 있습니다.
이러한 5G를 실현하기 위해서는 차세대 기지국 핵심 기술인 FTTA(Fiber-To-The Antenna)가 중요한 역할을 하고 있으며 당사는 2015년부터 5G시장을 목표로 정밀급 고주파 커넥터를 지속적으로 개발하고 있습니다. 또한, 5G 관련 FTTA Solution 개발 및 영업을 지속적으로 확대해 나가고 있는 등 지속적인 투자와 연구개발을 통해 5G시장을 준비하고 있습니다.

2) 제약ㆍ바이오사업 부문

가) 산업의 특성 등

제약산업은 생명을 구하고 질병을 치료하는 고도의 기술을 요하는 특수한 산업으로 타산업과는 구별되며, 정밀화학공업의 일종으로 각종 의약품을 생산하는 기술집약형ㆍ연구개발형 고부가가치 산업이라는 특성을 갖고 있습니다. 또한, 제약산업은 연구 결과가 곧바로 산업적 성과와 긴밀하게 연결되는 특징을 가지고 있으며, 신제품 및 신약개발을 위해서는 비용 및 시간이 투자되어야 하므로 타 업종에 비하여 연구개발 비중이 높은 것이 특징입니다.
국내 제약업계는 수백여 개의 국내 제약사들과 다국적 제약기업들의 국내시장 진출 증가로 타 산업에 비해 업체 간 경쟁이 치열한 편이며, 이러한 상황속에서 품질 경쟁력이 약한 제네릭((Generic)은 화학합성의약품의 복제약을 뜻함) 위주의 회사와 마케팅 중심의 중소업체 등은 어려운 경영환경이 예상되고 있습니다.

국내 제약업계의 원료 수입의존도는 상당히 높으며, 환율에 따른 수익성 변동요인이 큰 편입니다. 더구나 '물질특허제도'의 도입에 따라 신제품에 대한 해외 의존도가 심화되고 있으며, 국내에 진출한 외국기업들의 자사제품 수입증가로 의약품 수입은 매년 큰 폭으로 증가하고 있습니다.

하지만 인구 고령화와 만성질환 환자의 증가로 인하여 국내의 전체 의약품시장이 꾸준히 성장하고 있으며, 이에 의약품시장의 규모도 점진적으로 확대되고 있습니다.
제약시장의 촉진요인으로는, 국내 업체의 풍부한 영업 인력과 판매 경험, 유통구조의 이해를 바탕으로 내수시장의 산업기반이 유지되고 있고, 국내업체의 뛰어난 생산기술을 바탕으로 수입 핵심원료를 자체 생산하는 업체가 늘고 있으며, 기존 품목을 개량한 완전의약품 공급을 기대할 수 있고, 타 산업 기업과 비교하여 경기변동에 대한 민감도가 낮은 편인 점을 고려할 수 있습니다.

반면에 시장 저해요인으로, 시장집중도가 높지 않아 업체 간 경쟁강도가 다소 높은 수준이며, 글로벌 의약품 기업대비 국내 기업의 연구개발비는 낮은 수준이고, 완제 의약품의 국내 자급도가 낮은 점은 저해요인입니다. 또한, 해외 의약품 유통업체의 국내 시장 진출, 정부의 약가 인하정책, 기 등재의약품(旣登載醫藥品) 평가제도 시행 등은 의약품 시장에 부정적인 요소로 작용할 것으로 예상됩니다.

나) 시장 및 경쟁현황

최근 과학기술의 발전은 인간의 기대수명을 연장시켜왔고, 기대수명의 연장은 다시 의약품 등 보건산업 신의료 기술에 대한 수요를 증가시키고 있습니다. 이처럼 전 세계적으로 증가하는 의약품에 대한 수요로 인해 제약산업은 IT 시대 이후 새로운 국가 성장동력 산업으로 전 세계의 주목을 받고 있는 상황인데, 우리나라의 경우 초고령 사회 도달 속도가 세계에서 가장 빠른 만큼 그에 따라 의약품 및 제약산업의 중요성이 더욱 커지고 있습니다.

2017년 우리나라 제약 산업 시장규모(생산-수출+수입)는 22조 822억 원으로 2016년 18조 8,061억 원에 비해 8.3% 증가하였으며, 2013~2017년 동안 연평균 3.4%로 시장규모가 확대되고 있습니다. 2017년 국내 의약품 생산은 국내총생산에서 차지하는 비중은 1.24%(제조업 GDP 대비 3.7%)의 비중을 차지하고 있습니다.

우리나라 의약품 시장규모 및 동향 (단위 : 억원, %)

구분	2013	2014	2015	2016	2017	전년대비 성장률	CAGR '13-'17
생산	163,761	164,194	169,696	188,061	203,580	8.25%	5.6%
수출	23,857	26,319	30,964	35,199	47,131	33.90%	18.6%
수입	53,052	55,789	50,866	62,268	64,373	3.38%	5.0%
무역수지	-29,195	-29,470	-19,903	-27,069	-17,242	-	-
시장규모	192,956	193,664	189,599	215,130	220,822	2.65%	3.4%

(1) 의약품의 범위는 완제, 마약, 한외마약, 향정정신성, 원료의약품
(2) 의약품 수출입액은 한국은행 원/달러 연평균환율을 적용하여 계산
(*3) 출처 : 한국보건산업진흥원 2018년 11월 보고서

코스닥 주요 제약사 매출액 (단위 : 백만원)

회사명	2019년도	2018년도	2017년도
동국제약	428,613	353,839	323,278
휴온스	333,128	313,390	278,012
안국약품	149,280	180,053	178,849
경동제약	175,991	175,237	175,566
대한약품공업	168,762	158,720	144,439
삼천당제약	138,758	121,920	120,422
JW신약	89,980	83,627	70,485
대화제약	87,314	79,981	85,802
삼아제약	71,560	66,947	61,792
고려제약	55,529	52,027	55,403

(*) 출처 : 금융감독원 전자공시 시스템에 공시된 별도기준 매출액을 표기

세계 의약품 시장 규모는 파머징() 시장 확대 등에 힘입어 연평균 약 6%로 성장, 2021년 약 1조5000억 달러에 이를 전망합니다. 세계 의약품 시장은 미국, EU, 일본 등 선진국 의약품 시장이 약 70%를 차지하고 있으며, 파머징() 지역 경제성장에 따른 시장 확대, 고령화, 의료수요 증가 등으로 빠른 성장세가 지속되고 있습니다. 특히 인도는 인도는 의약품 제조 허브로서의 입지를 다지고 있으며 파머징() 국가의 약 7.2%(2016년 기준)를 차지하는 작은 시장이나 세계에서 가장 빠르게 성장할 것으로 기대됩니다.
() 파머징 : 의약품을 뜻하는 'Pharma'와 신흥을 뜻하는 'Emerging'을 합친 신조어로, 중국을 비롯한 인도, 러시아, 브라질 등의BRICs 국가와 태국, 이집트, 남아프리카공화국 등 의약품 산업 신흥시장을 뜻하며, 전 세계 의약품 시장의 성장을 주도합니다.

지역별/국가별 의약품 시장 현황 및 전망

국가	2016 (십억달러)	2011-2016 CAGR (%)	2021 (십억달러)	2016-2021 CAGR (%)
글로벌 전체	1,104.6	6.2%	1,455~1,485	4~7%
선진국	749.3	5.4%	975~1005	4~7%
미국	461.7	6.9%	645~675	6~9%
EU5개국	151.8	3.9%	170~200	1~4%
독일	43.1	4.4%	49~59	2~5%
영국	27	6.7%	34~38	4~7%
이탈리아	28.8	5.2%	34~38	1~4%
프랑스	32.1	0.7%	33~37	(-1)~2%
스페인	20.7	3.2%	23~27	1~4%
일본	90.1	2.0%	90~94	(-1)~2%
캐나다	19.3	3.0%	27~31	2~5%
한국	13	2.9%	14~18	3~6%
호주	13.5	6.3%	13~16	0~3%
파머징 국가	242.9	10.3%	315~345	6~9%
중국	116.7	12.4%	140~170	5~8%
Tier 2	55.8	11.4%	75~85	8~11%
브라질	26.9	11.3%	32~36	7~10%
인도	17.4	12.1%	26~30	10~13%
러시아	11.6	10.5%	14~18	5~8%
Tier 3	61.5	6.5%	82~86	6~9%
그 외 국가	112.4	3.5%	130~160	3~6%

(1) 출처 : QuintilesIMS Institute, 생명공학정책연구센터
(2) 세계 제약사 중 상위 16위권 내의 빅파마(매출액이 연간 150억 달러 이상인 대형 의약품 업체)들은 주로 미국, 유럽기업들로 구성되어 있습니다.

다) 영업의 개황 등

당사는 2016년부터 제약ㆍ바이오 분야에 진출하여 신약물질 개발에서부터 제조, 판매에 이르는 사업구조를 갖추어 종합 제약ㆍ바이오 기업으로의 성장 기반을 마련하였습니다.

또한, 국내 200여개 제약사 가운데 액제의약품 생산이 가능한 곳은 20여 개에 불과한 상황에서 당사는 우수의약품 제조ㆍ품질관리기준(KGMP) 생산시설을 보유하고 있어 액상제형의 제품 경쟁력을 갖추고 있습니다.# 2. 사업의 내용

당사는 타정ㆍ환제ㆍ캅셀 등 여러 가지 제형의 제품생산이 가능하여 다양한 정제 생산능력과 연구개발(R&D) 역량을 통해 국내 제약 시장에서 입지가 강화될 것으로 기대하고 있으며, 국내외 관계회사를 통하여 영업활동을 활발히 진행 중에 있습니다.

라) 시장전망 및 신규사업 등의 내용

제약산업은 인간의 생명과 보건에 관련된 제품을 생산하는 국민의 건강과 직결된 산업으로서 제품의 개발에서 임상시험, 인ㆍ허가 및 제조, 유통, 판매 등 전 과정을 매우 엄격히 국가에서 규제하고 있습니다. 또한, 신약개발을 위한 연구에서부터 원료 및 완제의약품의 생산과 판매 등 모든 과정을 포괄하는 첨단 부가가치 산업으로 기술 집약도가 높고 신제품 개발 여부에 따라 엄청난 부가가치를 창출할 수 있는 미래 신성장 동력산업입니다.

또한, 고령화와 신의료기술 출현 등에 따라 지속적으로 성장하고 있으며, 2020년 세계 제약시장의 규모는1조4,000억 달러가 될 것으로 전망하고 있습니다. 국내 제약산업의 시장규모는 약19조원('14년)으로 세계시장의 2%이지만, 신약개발 등으로 국부창출이 기대됨에 따라 국가의 신성장동력의 주력산업으로서 중요성이 더욱 부각되고 있습니다.

또한, 정부는 BT-IT-NT가 집약된 최첨단 지식기반산업인 제약산업을 미래창조의 핵심 산업으로 육성하고자 '제약산업 육성 및 지원에 관한 특별법('12.3)' 의거, '2020년 7대 제약강국 도약' 을 비전으로 제약산업 5개년 종합계획을 '13년 7월에 수립을 시작으로 지속적으로 제약업계와 산업현장의 애로사항을 반영하여 업계가 필요로 하는 정책을 추진하고 있습니다. 현재 최근에는 2019년 5월 제조업 혁신 차원에서 바이오헬스 산업을 비메모리 반도체, 미래형 자동차와 함께 차세대 3대 주력산업 분야로 중점적으로 육성, 세계 시장 선도기업 창출과 산업생태계를 조성한다는 방침을 발표했습니다. 이를 위해 2030년까지 정부 R&D자금 8.4조원을 지원하여 민간투자 180조원을 이끌어 내겠다는 계획입니다.

글로벌 제약시장은 향후 매년 4.8% 성장해 2019년에 이르러 1조2,986억 달러)에 달할 것으로 추정하고 있습니다. 유럽 및 일본은 세계시장 성장률을 하회하는 최대 4%의 저성장 추세가 유지될 것으로 보이며, 북미, 아시아/아프리카/호주 및 중남미 지역은 세계시장의 약 2배에 달하는 성장을 이어나갈 것으로 예측하고 있습니다.

이러한 시장환경 속에 당사는 제네릭ㆍ바이오시밀러 제품 생산뿐 아니라 라이센스 인ㆍ아웃과 제품 파이프라인 구축에 필요한 기반을 모두 보유하여 국내외 다양한 신약 벤처기업들과 신약 개발, 제네릭의약품 파이프라인 구축, 바이오시밀러 원천기술 개발 등을 진행할 예정입니다. 또한, 2017년 6월 15일 엠마우스생명과학(Emmaus Life Sciences Inc.)의 게실증 치료제와 관련하여 아시아 판매권(한국, 일본, 중국)을 취득하였고, 2017년 6월 16일 엠마우스생명과학(Emmaus Life Sciences Inc.)과 계약기간 15년의 SCD 원료 공급권 취득계약을 체결하는 등 안정적인 매출 확보를 위해 노력하고 있습니다.

또한, 액제 KGMP(우수의약품 제조 및 품질관리기준) 생산시설을 보유해 액상 제형의 제품과 타정, 환제, 캅셀 등의 다양한 제형의 제품 생산이 가능하고, 일부 원재료는 외주생산 등을 진행하고 있으며, 다양한 신약개발 등에 투자하고 있습니다.

3) 조직현황

조직도.jpg 조직도

나. 사업부문별 주요 재무정보

당사는 전 세계를 대상으로 이동통신 기지국에 장착되는각종 장비 및 부품류 등을 생산, 판매하는 RF 부문과 신약개발 및 액상, 타정, 환제, 캅셀 등 다양한 제형의 제품을 생산, 판매 하는 제약ㆍ바이오 부문이 있습니다.

구분	제21기		제20기		제19기
	금액	비중	금액	비중	금액	비중
RF 부문
매출액	48,345	85.43%	50,870	88.15%	31,651	76.92%
영업이익	5,203	173.72%	-6,275	79.69%	-8,618	67.83%
자산총액	105,056	81.13%	176,692	97.19%	179,637	85.69%
제약ㆍ바이오
부문
매출액	14,157	25.02%	11,733	20.33%	10,790	26.22%
영업이익	-2,075	-69.28%	-1,387	17.61%	-5,868	46.18%
자산총액	41,757	32.25%	10,703	5.89%	49,348	23.54%
내부거래
제거 등
매출액	-5,912	-10.45%	-4,894	-8.48%	-1,292	-3.14%
영업이익	-133	-4.44%	-213	2.70%	1,780	-14.01%
자산총액	-17,326	-13.38%	-5,600	-3.08%	-19,343	-9.23%
합계
매출액	56,590	100.00%	57,708	100.00%	41,149	100.00%
영업이익	2,995	100.00%	-7,874	100.00%	-12,706	100.00%
자산총액	129,487	100.00%	181,795	100.00%	209,642	100.00%

(*) 제19기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 제1039호와 K-IFRS 제1018호, 제1011호, 제2031호, 제2113호, 제2115호, 제2118호에 따라 작성되었습니다.

2. 주요제품 및 원재료 등

가. 주요제품 매출 현황

구분	제21기		제20기		제19기
	금액	비중	금액	비중	금액	비중
RF 부문
CABLE ASS'Y	3,694	6.53%	16,375	28.38%	13,017	31.63%
CONNECTOR	21,036	37.17%	14,427	25.00%	9,771	23.75%
기타	17,704	31.28%	15,174	26.29%	7,571	18.40%
부문 계	42,434	74.98%	45,976	79.67%	30,359	73.78%
제약ㆍ바이오 부문
알지셀	525	0.93%	325	0.56%	681	1.65%
거드액	1,507	2.66%	1,518	2.63%	1,076	2.61%
기타	12,124	21.42%	9,889	17.14%	9,033	21.95%
부문 계	14,156	25.02%	11,732	20.33%	10,790	26.22%
총 매출액	56,590	100.00%	57,708	100.00%	41,149	100.00%

(1) 당사의 CABLE ASS'Y, CONNECTOR 등은 전원과 기기 등을 전기적으로 연결하거나 기기내부 단위를 간단히 조립 분해 할 수 있도록 도와주는 역할을 하고 있으며, 고주파 신호의 전송을 손실 없이 전송할 수 있는 부품으로서 가스와 염분 등으로부터 부식을 막는 도금과 정밀가공 기술이 핵심기술 입니다.
(2) 제19기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 제1039호와 K-IFRS 제1018호, 제1011호, 제2031호, 제2113호, 제2115호, 제2118호에 따라 작성되었습니다.

나. 주요제품 등의 가격변동추이

(단위 : 원)

제품명	제21기	제20기	제19기
RF 부문
CABLE ASS'Y	5,856	11,144	10,302
CONNECTOR	829	986	1,312
제약ㆍ바이오 부문
알지셀액	129	142	146
거드액	138	139	141

1) 산출기준

RF 부문 : 당사의 RF 제품은 일반제품처럼 시장수요를 예측하여 제조, 판매가 이루어지는 방식이 아니며, 제품의 Spec 및 새로운 버젼에 따라 제품의 가격 차이가 발생하여 제품별 개별 단가를 산정하기에 어려움이 있으므로 가격 산출은 평균 판매단가를 적용하였습니다.
제약ㆍ바이오 부문 : 제품 및 상품 관련 품목수, 판매 방법등이 다양하여 개별단가에 대한 기재에 어려움이 있으므로 평균 판매단가를 적용하였습니다.

2) 주요 가격변동원인

RF 부문 : 물량에 따른 단가조정, 환율변동 및 선적조건에 따라 가격차이가 발생 하고 있으며, 동일제품도 제품의 버젼, 수량, 납품하는 거래처에 따라 가격 차이가 발생하고 있습니다. 2017년 및 2018년의 경우 특정거래처에 제공하는 CABLE ASS'Y가 다른 ITEM 보다 높은 단가를 가지고 있기 때문에 일시적인 상승을 보였고 당기에는 해당 건의 매출이 감소하여 전년대비 단가가 하락하였습니다.
제약ㆍ바이오 부문 : 형태에 따른 단가변동, 물량에 따른 단가조정, 환율변동 및 선적조건에 따라 가격차이가 발생하고 있으며, 동일제품도 제품의 형태, 수량, 납품하는 거래처에 따라 가격이 차이가 발생하고 있습니다.

다. 주요 원재료 등의 현황

(기준일 : 2019년 12월 31일)

사업부문	매입유형	품목	용도	금액	주요매입처 상호	당사와의 특수관계 여부
RF 부문	원재료	BODY	무선통신장비의 기능성, 외장성 자재	6,621	대흥이앤지㈜	-
		CABLE		537	㈜비마	-
		INSULATOR		2,274	㈜상일테프론	-
		PIN		3,735	삼백정밀	-
		기타		2,951	㈜에스제이정밀	-
제약ㆍ바이오	원재료	알긴산나트륨	주성분	1,148	파마라인	-
부문		LOLA		361	동진파마㈜	-
		시트룰린말산염		132	팜스젠	-

(*) 원재료 공급시장은 독과점 시장이 아닌 많은 기업들이 존재하고 있고, 당사는 다양한 매입처를 통해서 원재료를 안정적으로 매입하고 있습니다.

라. 주요 원재료 등의 가격변동 추이

(단위 : 원)

사업부문	품목	제21기	제20기	제19기
RF 부문	BODY	249	347	456
	CABLE	1,813	1,755	1,377
	INSULATOR	55	75	73
	PIN	82	79	88
	기타	105	192	240
제약ㆍ바이오 부문	알긴산나트륨	22,500	26,000	26,000
	LOLA	46,000	46,000	46,000

1) 산출기준

실제로 구매행위가 이루어져 당사로 입고된 원재료 입고금액을 기준으로 하였습니다.

2) 주요 가격변동원인

RF 부문 : 동일품목도 품목의 Spec 및 새로운 버젼에 따라 원가 차이가 발생합니다 .
제약ㆍ바이오 부문 : 동일품목도 매입수량 및 시기 등에 따라 원가 차이가 발생합니다.

3. 생산 및 설비에 관한 사항

연결실체의 생산 및 설비의 소재지는 아래와 같습니다.

사업부문	회사명	소재지
RF 부문	(주)텔콘알에프제약	한국 경기도 용인시
	Xian Detong ElectronicTechnology Inc.	중국 서안
	TELCON VINA CO.LTD	베트남 하남성
	(주)텔콘파트너스	한국 경기도 용인시
제약ㆍ바이오	(주)텔콘알에프제약	한국 충북 충주시
부문	(주)중원바이오팜	한국 충남 천안시

가. 생산능력 및 생산능력의 산출근거

(단위 : EA)

사업부문	품목	제21기	제20기	제19기
RF 부문	CABLE ASS'Y	1,475,115	5,635,253	4,653,170
	CONNECTOR	23,897,451	15,494,588	14,737,728
	기타	331,134	345,080	130,081
부문 계		25,703,700	21,474,921	19,520,979
제약ㆍ바이오
부문	알지셀	10,990,731	19,815,712	10,292,143
	거드액	22,146,156	18,939,892	14,829,154
	기타	77,116,565	52,184,314	60,678,619
부문 계		110,253,452	90,939,918	85,799,916

(*) 제약ㆍ바이오 부문은 개별생산 단위로 생산능력 판단이 가능한 포장제품 기준으로만 작성되었습니다.

나. 생산실적 및 가동율

1) 생산실적

(단위 : EA)

사업부문	품목	제21기	제20기	제19기
RF 부문	CABLE ASS'Y	696,483	4,033,092	3,207,286
	CONNECTOR	22,327,376	13,007,808	8,738,850
	기타	159,322	332,733	102,621
부문 계		23,183,181	17,373,633	12,048,757
제약ㆍ바이오
부문	알지셀	5,186,049	10,281,671	7,559,032
	거드액	10,449,810	9,912,860	10,891,225
	기타	38,064,488	26,744,061	35,793,007
부문 계		53,700,347	46,938,592	54,243,264

2) 당해사업연도의 가동률

(기준일 : 2019년 12월 31일)

(단위 : EA)

사업부문	생산능력	생산실적	평균가동률
RF 부문	25,703,700	23,183,181	90.19%
제약ㆍ바이오 부문	110,253,452	53,700,347	48.71%

(*) 생산능력 및 생산실적은 완제품을 기준으로, 현재 생산인원 및 라인 현황 등을 참고하여 계산하였습니다.

다. 생산설비의 현황 등

(단위 : 천원)

구 분	기초 장부금액	취득 및 자본적지출	처 분	상 각	외화환산으로 인한 변동	손상환입	대 체	기말 장부금액
토지	863,366	-	-	-	-	-	-	863,366
건물	2,608,902	-	-	(120,529)	-	22,470	68,891	2,579,734
구축물	-	-	(24,875)	(1,125)	-	26,000	-	-
기계장치	1,645,741	291,599	(214)	(665,875)	14,080	-	-	2,046,431
시설장치	222,442	8,000	(19,583)	(198,841)	-	-	-	12,018
차량운반구	66,862	18,483	-	(18,272)	1,430	-	5,900	74,403
공구와기구	92,936	8,500	-	(31,530)	1,589	-	-	71,495
금형	89,022	44,900	-	(25,667)	-	-	-	108,255
비품	55,668	10,026	-	(25,712)	51	-	-	40,033
건설중인자산	995,930	575,601	(877,730)	-	-	300,000	(836,301)	157,500
합 계	6,640,869	957,109	(922,402)	(1,087,551)	17,150	348,470	(410)	5,953,235

4. 매출에 관한 사항

가. 매출실적

사업부문	매출유형	품목	제21기	제20기	제19기
RF 부문	제품	CABLE ASS'Y
		수출	1,191	5,181	1,084
		내수	2,503	11,194	11,933
		합 계	3,694	16,375	13,017
	제품	CONNECTOR
		수출	12,873	8,865	6,774
		내수	8,163	5,562	2,997
		합 계	21,036	14,427	9,771
	제품	기타
		수출	7,946	6,405	3,119
		내수	9,758	8,769	4,452
		합 계	17,704	15,174	7,571
	소계		42,434	45,976	30,359
제약ㆍ바이오
부문	제품	알지셀액
		수출	-	-	-
		내수	525	325	681
		합 계	525	325	681
	제품	거드액
		수출	-	-	-
		내수	1,507	1,518	1,076
		합 계	1,507	1,518	1,076
	제품	기타
		수출	-	-	-
		내수	8,688	8,770	9,033
		합 계	8,688	8,770	9,033
	상품	기타
		수출	3,436	1,119	-
		내수	-	-	-
		합 계	3,436	1,119	-
	소계		14,156	11,732	10,790
합 계
	수 출		25,446	21,570	10,977
	내 수		31,144	36,138	30,172
	합 계		56,590	57,708	41,149

나. 판매경로 및 판매방법 등

1) 판매경로 및 비중

판매자 (당사)	판매경로 및 비중	소비자	직판	관계회사	대리점	도매상	기타
RF 부문	국내	법인	48.13%	-	-	-	-
	수출	법인	51.87%	-	-	-	-
제약ㆍ바이오	국내	법인, 개인	-	-	-	70.66%	5.07%
부문	수출	법인	-	-	-	-	24.27%

2) 판매방법 및 조건

사업부문	판매방법	판매조건
RF 부문	주문생산 및 판매	TT(수출), 현금(내수)
제약ㆍ바이오 부문	주문생산 및 판매	현금 및 어음

3) 판매전략

[RF 부문]

당사의 주요 제품인 RF부품/광커넥터는 불특정 다수를 대상으로 판매하는 제품이 아니라 특정 기술을 필요로 하는 특수 목적용 제품으로 고객의 니즈에 맞춰야 하는 Customizing(맞춤형) 제품입니다. 따라서 당사의 영업형태는 기술적 측면의 부가서비스가 함께 수반되는 B to B 비즈니스를 기반으로 하고 있습니다. 당사가 고객의 제품사양을 접하게 되면 당사는 이에 대한 기술적 검토는 물론 최종 고객의 사용 환경까지 고려하여 최적의 솔루션을 제공해야 합니다. 고객은 제안된 내용으로 당사와 협의하여 최종 사양을 결정하게 되며 시제품을 통해 제품의 품질이나 기능을 테스트 한 후 최종적으로 양산결정에 이르게 됩니다. 그러므로 고객과의 기술적인 소통능력과 서비스 능력, 고객의 입장에서 판단하는 사업적인 관점이 영업의 성과를 내는데 매우 중요합니다.

당사는 (1) 고객과의 소통을 통해 고객 니즈에 선제적 대응을 하며 (2) 고객이 필요로 하는 기술지원이나 고객의 불만에 즉시 대응할 수 있는 Back up 능력을 제고시키며, (3) 현재 유지하고 있는 솔벤더의 지위를 확고히 하기 위한 신뢰 구축을 판매 전략으로 하고 있습니다. 이에 더하여 최고의 품질과 정확한 납기준수를 통해 고객만족을 극대화하며, 끊임없이 개발되는 신기술에 맞는 신제품 개발 및 대응을 통해 거래처를 다변화하고 차기 성장동력 확보를 위해 신규 시장을 지속적으로 창출해 나갈 예정입니다.

[제약ㆍ바이오 부문]

당사는 전국적 판매망을 통한 판매 네크워크를 구축하기 위해 노력하고 있으며, 고객지원시스템을 통하여 지식정보등을 DB로 축적하고 이를 실시간으로 영업현장에서 활용할 수 있게 하여 고객 중심의 경영을 실현할 수 있도록 시스템을 구축해 나아가고 있습니다. 또한, 생산 및 연구개발과 관련된 전문적인 기술을 확보한 전문 인력을 바탕으로 자체적인 제품 개발과 다양한 형태의 제품등을 생산하여 수익실현에 이바지 하고 있습니다.

신제품 개발과 관련하여 당사가 보유한 노하우와 연구개발 실적 등을 활용하여 새로운 분야의 개발과 새로운 제품의 생산능력도 갖추기 위한 시스템을 완비하기 위해 준비하고 있습니다. 현재 이러한 시스템을 위한 과정으로 다양한 형태의 제품 생산과 판매가 가능한 제약업체와 신제품 개발이 가능한 바이오 업체를 인수하여 종합 제약ㆍ바이오 업체로서의 구조를 완성해 나아가고 있습니다.

이로 인해 보다 넓은 판매시장에 진출할 수 있으며, 제약ㆍ바이오 산업의 핵심인 사회 공헌에도 이바지 할 수 있을 것입니다.

다. 주요매출처

사업부문	매출처	금액	비중
RF 부문	삼성전자(주)	6,279	11.10%
	(주)케이엠더블유	3,260	5.76%
제약ㆍ바이오부문	Emmaus Life Sciences Inc.(USA)	3,436	6.07%

5. 수주상황

수주의 대부분은 고객사의 주문, 입찰 및 Project 등으로 발생하며, 이를 공개하였을때 영업상 제품코드(제품명)등의 정보 노출에 따른 과열경쟁 및 시장에서 고객사 및 당사의 경쟁관계에 영향을 줄 수 있으며, 거래업체와의 기밀유지협약으로 보고서 기준일 현재 공시된 수주현황만 기재하였습니다.# 6. 시장위험과 위험관리

금융상품과 관련하여 연결기업은 신용위험, 유동성위험 및 시장위험에 노출되어 있습니다.

가. 금융위험관리

1) 위험관리 체계

연결기업의 위험관리 체계를 구축하고 감독할 책임은 이사회에 있으며 연결기업의 위험관리 정책은 연결기업이 직면한 위험을 식별 및 분석하고, 적절한 위험 한계치 및 통제를 설정하고, 위험이 한계치를 넘지 않도록 하기 위해 수립되었습니다. 위험관리정책과 시스템은 시장 상황과 연결기업의 활동의 변경을 반영하기 위해 정기적으로 검토되고 있습니다. 연결기업은 훈련 및 관리기준, 절차를 통해 모든 종업원들이 자신의 역할과 의무를 이해할 수 있는 엄격하고 구조적인 통제환경을 구축하는 것을 목표로 하고 있습니다.

연결기업의 내부감사는 경영진이 연결기업의 위험관리 정책 및 절차의 준수여부를 어떻게 관리하는지 감독하고, 연결기업의 위험관리체계가 적절한지 검토하여 위험관리 통제 및 절차에 대한 정기 및 특별 검토를 수행하고 결과는 이사회에 보고하고 있습니다.

2) 신용위험

연결기업은 신용위험을 관리하기 위하여 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고 있으며, 금융자산의 신용보강을 위한 정책과 절차를 마련하여 운영하고 있습니다. 연결기업은 신규 거래처와 계약시 공개된 재무정보와 신용평가기관에 의하여 제공된 정보 등을 이용하여 거래처의 신용도를 평가하고 이를 근거로 신용거래한도를 결정하고 있으며, 담보 또는 지급보증을 제공받고 있습니다. 연결기업은 주기적으로 거래처의 신용도를 재평가하여 신용거래한도를 재검토하고 담보수준을 재조정하고 있으며, 회수가 지연되는 금융자산에 대하여는 당기 단위로 회수지연 현황 및 회수대책이 보고되고 있으며 지연사유에 따라 적절한 조치를 취하고 있습니다.

금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 나타냅니다. 연결기업은 현금 및 현금성자산을 신용등급이 우수한 금융기관에 예치하고 있어, 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 당기말과 전기말 현재 연결기업의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	제21기	제20기
상각후원가측정 금융자산	29,340,659	21,706,315
당기손익-공정가치측정 금융자산	10,784,980	36,206,395
합계	40,125,639	57,912,710

당기말과 전기말 현재 대여금 및 수취채권의 연령 및 각 연령별로 손상된 채권금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	제21기	제20기
	가중평균채무불이행률	채권잔액
만기일 미도래	-	25,299,491
1개월 초과 ~ 1년 이내	0.29% ~ 91.67%	2,199,957
1년 초과 ~ 5년 이내	100%	67,708
기타조정(*)	-	7,472,367
합 계		35,039,523

당기와 전기 중 상각후원가 측정 금융자산의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

구 분	제21기	제20기
기초금액	2,828,120	1,506,964
기업회계기준서 1109호 최초적용에 따른 조정	-	(50,941)
합병으로 인한 변동	-	(24,248)
설정액	3,025,404	1,405,189
제 각	(154,660)	(8,844)
기말금액	5,698,864	2,828,120

(*) 상각후원가측정 금융자산의 손실충당금은 연결기업이 자산금액을 회수할 수 없다는 것을 확신하기 전까지 손상차손을 기록하기 위하여 사용 됩니다. 연결기업이 자산을 회수할 수 없다고 결정하면, 손실충당금은 금융자산과 상계제거 됩니다.

당기말과 전기말 현재 연체되었으나 손상되지 않은 상각후원가측정 금융자산의 연령은 다음과 같습니다.

구 분	제21기	제20기
1개월 초과 ~ 1년 이내	2,177,963	3,632,629
1년 초과 ~ 5년 이내	-	33,668
기 타	1,863,205	357,622
합 계	4,041,168	4,023,919

3) 유동성위험

유동성위험이란 연결기업이 금융부채에 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 위험을 의미합니다. 연결기업의 유동성 관리방법은 재무적으로 어려운 상황에서도 받아들일 수 없는 손실이 발생하거나, 연결기업의 평판에 손상을 입힐 위험 없이, 만기일에 부채를 상환할 수 있는 충분한 유동성을 유지하도록 하는 것입니다.

일반적으로 연결기업은 금융부채 상환을 포함하여 최소 180일 이상에 대한 예상운영비용을 충당할 수 있는 충분한 자금여력을 보유하고 있다고 판단하고 있습니다. 여기에는 합리적으로 예상할 수 없는 극단적인 상황으로 인한 잠재적인 효과는 포함되지 않았습니다.

당기말 현재 금융부채의 계약상 만기는 다음과 같습니다.

(기준일 : 2019년 12월 31일) (단위 : 천원)

구 분	장부금액	계약상 현금흐름	3개월 이내	3개월 ~ 1년	1년 ~ 5년	5년 이상
매입채무및기타채무	4,054,966	4,054,966	4,053,797	-	1,169	-
단기차입금	24,554	24,554	-	24,554	-	-
장기차입금(유동성 포함)	1,380,000	1,506,305	75,723	223,319	1,207,263	-
기타금융부채(유동성 포함)	1,219	1,219	-	1,219	-	-
리스부채(유동성 포함)	1,132,446	1,287,728	204,213	353,552	729,963	-
전환사채(유동성 포함)	9,634,776	11,691,000	130,250	810,750	10,750,000	-
합 계	16,227,961	18,565,772	4,463,983	1,413,394	12,688,395	-

(*) 당기말 현재 유동성위험과 관련된 금액은 이자 지급액을 포함하고, 상계약정의 효과는 포함하지 않았습니다. 연결기업은 이 현금흐름이 유의적으로 더 이른 기간에 발생하거나, 유의적으로 다른 금액일 것으로 기대하지 않습니다.

4) 시장위험

연결기업의 주요 경영진은 아래에서 설명하는 바와 같이, 각 위험별 관리절차를 검토하고 정책에 부합하는지 검토하고 있습니다. 또한, 연결기업은 투기 목적의 파생상품거래를 실행하지 않는 것이 기본적인 정책입니다.

가) 환위험

연결기업의 기능통화인 원화 외의 통화로 표시되는 판매, 구매 및 차입에 대해 환위험에 노출되어 있습니다. 이러한 거래들이 표시되는 주된 통화는 USD, JPY 등 입니다. 연결기업은 외화부채 규모의 최소화 및 조기결제 등 환위험 노출을 최소화하기 위한 정책을 수립, 운용하고 있습니다.

당기말과 전기말 현재 환위험에 대한 노출정도는 다음과 같습니다.

(원화단위 : 천원)

구분	단위	제21기		제20기
		외화금액	환산금액	외화금액	환산금액
현금 및 현금성자산	USD	7,643,160	8,849,251	3,639,084	4,068,859
	JPY	62,468,850	664,337	27,400,929	277,621
	AUD	-	-	436,995	344,269
매출채권 및 기타채권	USD	8,590,958	9,946,610	1,509,534	1,687,810
	JPY	11,151,300	118,591	37,917,574	384,173
	AUD	1,252,522	1,014,969	3,401,715	2,679,905
매입채무 및 기타채무	USD	50,506	58,475	1,020	1,140
단기차입금	USD	-	-	200,000	223,620

(원화단위 : 천원)

구분	제21기		제20기
	5% 상승시	5% 하락시	5% 상승시	5% 하락시
USD	936,869	(936,869)	276,595	(276,595)
JPY	39,146	(39,146)	33,090	(33,090)
AUD	50,748	(50,748)	151,209	(151,209)
합 계	1,026,763	(1,026,763)	460,894	(460,894)

나) 이자율위험

이자율위험은 시장이자율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험입니다. 연결기업은 변동이자부 차입금과 관련된 시장이자율의 변동위험에 노출되어 있는 경우, 연결기업의 경영진은 이자율 현황을 주기적으로 검토하여 고정이자율차입금과 변동이자율차입금의 적절한 균형을 유지하고 있습니다.

연결기업은 변동이자율 금융상품과 관련하여 이자율변동위험에 노출되어 있으며 당기말과 전기말 현재 연결기업이 보유하고 있는 이자부 금융상품의 장부금액은 다음과 같습니다.

구분	제21기	제20기
고정이자율 금융자산	15,783,702	7,364,607
금융부채	(11,039,330)	(17,559,072)
합 계	4,744,372	(10,194,465)
변동이자율 금융자산	100,000	-
금융부채	-	(1,600,184)
합 계	100,000	(1,600,184)

당기말과 전기말 현재 이자율이 0.5% 변동한다면, 손익은 증가 또는 감소하였을 것입니다. 이 분석은 환율과 같은 다른 변수는 변동하지 않는다고 가정하며, 구체적인 손익의 변동금액은 다음과 같습니다.

구분	제21기		제20기
	0.5% 상승시	0.5% 하락시	0.5% 상승시	0.5% 하락시
이자수익	500	(500)	-	-
이자비용	-	-	8,001	(8,001)

나. 자본관리

자본관리의 주목적은 연결기업의 영업활동을 유지하고 주주가치를 극대화하기 위하여 높은 신용등급과 건전한 자본비율을 유지하기 위한 것입니다.

연결기업은 자본구조를 경제환경의 변화에 따라 수정하고 있으며, 이를 위하여 배당정책을 수정하거나 자본감소 혹은 신주발행을 검토하도록 하고 있습니다. 한편, 기중자본관리의 목적, 정책 및 절차에 대한 어떠한 사항도 변경되지 않았습니다.

연결기업은 순부채를 총자본, 즉 자기자본과 순부채를 합한 총자본으로 나눈 부채비율을 사용하여 감독하고 있는 바, 연결기업은 순부채를 매입채무 및 기타채무, 차입금과 전환사채에서 현금 및 현금성자산을 차감하여 산정하고 있습니다.

당기말과 전기말 현재 순부채 및 자기자본은 다음과 같습니다.

구분	제21기	제20기
매입채무 및 기타채무(유동성포함)	4,054,966	6,990,271
차입금과 전환사채(유동성포함)	11,039,330	19,159,256
차감:현금 및 현금성자산	(15,727,795)	(7,239,129)
순부채(A)	(633,499)	18,910,398
자기자본(B)	115,285,726	155,451,636
총자본(A+B)	114,652,227	174,362,034
부채비율[A/(A+B)]		10.85%

7. 연구개발 활동

가. 연구개발활동의 개요

1) 연구개발 담당조직

[연구개발조직도.jpg] 연구개발 조직도

2) 연구개발비용

(단위 : 백만원)

과 목	제21기	제20기	제19기	비 고
원재료비	638	1,221	1,219	-
국고보조금	-	-	-18	-
인건비	900	1,616	1,877	-
복리후생비	101	86	80	-
기 타	71	877	2,170	-
경상연구개발비 총계	1,710	3,800	5,328	-
매출액	56,690	57,708	41,149	-
연구개발비 / 매출액 비율	3.02%	6.59%	12.95%	-

[연구개발비용계÷당기매출액×100]

나. 연구개발실적

| 구분 | 연구 과제 # 요약연결재무정보

아래의 요약연결재무정보는 한국채택국제회계기준(K-IFRS) 작성기준에 따라 작성되었으며, 제21기, 제20기, 제19기의 재무정보는 외부감사인의 감사를 받은 자료입니다.

주식회사 텔콘알에프제약과 그 종속기업 (단위: 원)

구분	제21기	제20기	제19기
자산
유동자산	32,592,795,468	25,623,916,138	51,679,950,270
현금및현금성자산	15,727,795,422	7,239,128,866	16,445,904,295
기타유동금융자산	160,000,000	127,561,782	13,535,230,000
매출채권및기타채권	12,379,532,198	13,284,582,773	11,995,422,714
기타유동자산	134,741,647	459,327,141	6,149,066,715
당기법인세자산	1,516,530	20,935,600	104,085,930
재고자산	4,189,209,671	4,492,379,976	3,450,240,616
비유동자산	96,893,905,589	156,170,743,270	157,962,294,305
비유동매출채권및기타채권	1,073,332,457	1,055,041,000	967,185,740
기타비유동금융자산	10,784,979,504	36,206,395,121	33,541,800,351
기타비유동자산	3,747,976	3,680,590	5,352,272
관계기업투자	42,460,128,776	63,279,683,162	38,850,732,961
유형자산	5,953,235,164	6,640,868,609	16,117,015,061
사용권자산	1,153,855,404	-	-
무형자산	31,285,196,454	44,805,644,934	41,375,551,689
영업권	4,179,429,854	4,179,429,854	25,902,837,260
투자부동산	-	-	1,201,818,971
자산총계	129,486,701,057	181,794,659,408	209,642,244,575
부채
유동부채	14,603,107,575	26,335,723,383	70,253,812,912
비유동부채	1,758,751,695	7,300,345	4,892,385,890
부채총계	16,361,859,270	26,343,023,728	75,146,198,802
자본
지배기업 소유주지분	111,854,806,843	154,029,662,176	107,685,481,807
자본금	8,527,702,800	8,233,008,300	7,270,798,200
자본잉여금	164,326,955,487	150,887,634,330	94,010,468,492
자본조정	1,015,853,336	1,956,415,250	555,099,638
기타포괄손익누계액	303,185,530	461,710,673	(1,153,050,025)
이익잉여금(결손금)	(60,158,006,024)	(7,509,106,377)	7,002,165,502
비지배지분	1,270,034,944	1,421,973,504	26,810,563,966
자본총계	113,124,841,787	155,451,635,680	134,496,045,773
자본과 부채총계	129,486,701,057	181,794,659,408	209,642,244,575

구분	2019년 1월 1일부터 2019년 12월 31일까지	2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지	2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지
매출액	56,590,830,934	57,708,456,068	41,149,342,286
영업이익(손실)	2,995,155,268	(7,874,448,216)	(12,706,152,945)
법인세비용차감전순이익(손실)	(54,961,390,290)	(15,172,689,415)	(20,410,939,778)
당기순이익(손실)	(54,961,722,493)	(15,174,104,762)	(20,466,467,954)
지배기업소유주지분	(54,809,783,933)	(13,754,594,876)	(16,440,417,431)
비지배지분	(151,938,560)	(1,419,509,886)	(4,026,050,523)
기타포괄손익	(158,525,143)	864,235,515	(4,409,755,299)
총포괄손익	(55,120,247,636)	(14,309,869,247)	(24,876,223,253)
지배기업소유주지분	(54,968,309,076)	(12,922,615,367)	(20,710,718,337)
비지배지분	(151,938,560)	(1,387,253,880)	(4,165,504,916)
지배기업소유주의 주당순이익(원)	(662)	(179)	(253)
연결에 포함된 회사 수	4	6	7

나. 요약재무정보

아래의 요약재무정보는 한국채택국제회계기준(K-IFRS) 작성기준에 따라 작성되었으며, 제21기, 제20기, 제19기 재무정보는 외부감사인의 감사를 받은 자료입니다.

주식회사 텔콘알에프제약 (단위: 원)

구분	제21기	제20기	제 19기
자산
유동자산	26,751,350,748	20,695,628,793	23,394,723,267
현금및현금성자산	12,588,849,831	5,676,517,502	5,252,359,406
기타유동금융자산	160,000,000	-	1,000,000,000
매출채권및기타채권	11,009,645,327	11,632,232,458	9,194,546,332
기타유동자산	27,463,547	223,707,076	5,774,396,036
당기법인세자산	1,470,430	20,868,070	97,287,220
재고자산	2,963,921,613	3,142,303,687	2,076,134,273
비유동자산	109,953,666,726	157,438,956,442	151,903,088,468
비유동매출채권및기타채권	1,005,432,723	1,054,641,000	614,591,000
종속기업투자	2,735,154,363	2,781,986,308	50,132,712,647
관계기업투자	54,272,158,771	62,889,913,173	30,627,233,630
기타비유동금융자산	10,784,979,504	36,206,395,121	32,052,537,338
기타비유동자산	-	-	5,352,272
유형자산	5,334,541,479	5,520,946,052	1,000,745,854
사용권자산	425,353,676	-	-
무형자산	31,216,616,356	44,805,644,934	36,268,096,756
영업권	4,179,429,854	4,179,429,854	-
투자부동산	-	-	1,201,818,971
자산총계	136,705,017,474	178,134,585,235	175,297,811,735
부채
유동부채	13,654,596,113	25,681,318,836	65,489,505,982
비유동부채	1,196,557,350	7,300,345	68,939,165
부채총계	14,851,153,463	25,688,619,181	65,558,445,147
자본
자본금	8,527,702,800	8,233,008,300	7,270,798,200
자본잉여금	149,321,001,341	135,881,680,184	90,184,467,794
자본조정	1,015,853,336	1,956,415,250	286,097,586
기타포괄손익누계액	-	-	-
이익잉여금(결손금)	(37,010,693,466)	6,374,862,320	11,998,003,008
자본총계	121,853,864,011	152,445,966,054	109,739,366,588
자본과부채총계	136,705,017,474	178,134,585,235	175,297,811,735
종속/관계기업투자주식의 평가방법	원가법	원가법	원가법

구분	2019년 1월 1일부터 2019년 12월 31일까지	2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지	2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지
매출액	51,215,125,806	47,959,826,850	29,704,738,981
영업이익(손실)	2,949,050,666	(5,925,667,076)	(7,885,900,034)
법인세비용차감전순이익(손실)	(43,385,555,786)	(5,674,081,218)	(15,958,443,068)
당기순이익(손실)	( 43,385,555,786 )	(5,674,081,218)	(15,968,287,891)
기타포괄손익	-	-	406,986,759
총포괄손익	( 43,385,555,786 )	(5,674,081,218)	(15,561,301,132)
기본및희석주당손익	(524)	(74)	(245)

※ 아래 『재무제표』단위서식을 클릭하여 해당사항을 선택하면, 2.연결재무제표 ~ 5.재무제표주석 항목을 삽입할 수 있습니다.

◆click◆『재무제표』 삽입 11011#재무제표_.* 2019_4q_(주)텔콘알에프제약_210526수정.ixd

2. 연결재무제표

연결 재무상태표

제 21 기 2019.12.31 현재
제 20 기 2018.12.31 현재
제 19 기 2017.12.31 현재

(단위 : 원)

	제 21 기	제 20 기	제 19 기
자산
유동자산	32,592,795,468	25,623,916,138	51,679,950,270
현금및현금성자산 (주5,6,16,35,36)	15,727,795,422	7,239,128,866	16,445,904,295
기타유동금융자산 (주8,35,36)	160,000,000	127,561,782	13,535,230,000
매출채권 및 기타유동채권 (주7,33,35,36)	12,379,532,198	13,284,582,773	11,995,422,714
기타유동자산 (주9)	134,741,647	459,327,141	6,149,066,715
당기법인세자산	1,516,530	20,935,600	104,085,930
재고자산 (주10)	4,189,209,671	4,492,379,976	3,450,240,616
비유동자산	96,893,905,589	156,170,743,270	157,962,294,305
장기매출채권 및 기타비유동채권 (주7,35,36)	1,073,332,457	1,055,041,000	967,185,740
기타비유동금융자산 (주8,35,36)	10,784,979,504	36,206,395,121	33,541,800,351
기타비유동자산 (주9)	3,747,976	3,680,590	5,352,272
관계기업에 대한 투자자산 (주11,33,37)	42,460,128,776	63,279,683,162	38,850,732,961
유형자산 (주12,37)	5,953,235,164	6,640,868,609	16,117,015,061
사용권자산 (주3,13)	1,153,855,404
영업권 (주14)	4,179,429,854	4,179,429,854	25,902,837,260
영업권 이외의 무형자산 (주14)	31,285,196,454	44,805,644,934	41,375,551,689
투자부동산			1,201,818,971
자산총계	129,486,701,057	181,794,659,408	209,642,244,575
부채
유동부채	14,603,107,575	26,335,723,383	70,253,812,912
매입채무 및 기타유동채무 (주5,17,35,36)	4,053,796,711	6,990,270,680	6,550,051,380
단기차입금 (주5,20,32,33,35,36,37)	24,553,893	7,466,738,328	12,952,398,679
유동성장기차입금 (주5,20,32,35,36,37)	240,000,000	158,000,000	551,533,098
기타유동금융부채 (주18,35,36)	1,219,454	20,914,500	886,145,240
유동리스부채 (주3,13,32,35,36)	514,863,874
유동성전환사채 (주5,20,32,33,35,36)	9,634,775,830	11,534,517,483	48,488,768,516
기타유동부채 (주19)	133,897,813	165,007,871	823,953,792
당기법인세부채		274,521	962,207
비유동부채	1,758,751,695	7,300,345	4,892,385,890
장기매입채무 및 기타비유동채무 (주5,17,32,35,36)	1,169,180		595,500,000
장기차입금 (주5,20,32,35,36,37)	1,140,000,000		4,168,000,000
비유동리스부채 (주3,13,32,35,36)	617,582,515
기타비유동금융부채 (주18,35,36)		7,300,345	3,885,890
기타비유동부채			125,000,000
부채총계	16,361,859,270	26,343,023,728	75,146,198,802
자본
지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본	111,854,806,843	154,029,662,176	107,685,481,807
자본금 (주1,22)	8,527,702,800	8,233,008,300	7,270,798,200
자본잉여금 (주22)	164,326,955,487	150,887,634,330	94,010,468,492
기타자본구성요소 (주34)	1,015,853,336	1,956,415,250	555,099,638
기타포괄손익누계액 (주23)	303,185,530	461,710,673	(1,153,050,025)
이익잉여금(결손금) (주24)	(62,318,890,310)	(7,509,106,377)	7,002,165,502
비지배지분	1,270,034,944	1,421,973,504	26,810,563,966
자본총계	113,124,841,787	155,451,635,680	134,496,045,773
자본과부채총계	129,486,701,057	181,794,659,408	209,642,244,575

연결 포괄손익계산서

제 21 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지
제 20 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지
제 19 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지

(단위 : 원)

	제 21 기	제 20 기	제 19 기
수익(매출액) (주25,33,38)	56,590,830,934	57,708,456,068	41,149,342,286
매출원가 (주25,26,33)	41,440,534,210	48,198,040,060	36,611,463,206
매출총이익	15,150,296,724	9,510,416,008	4,537,879,080
판매비와관리비 (주26,27)	10,445,029,104	13,584,458,069	11,916,289,183
경상연구개발비 (주14,26,27)	1,710,112,352	3,800,406,155	5,327,742,842
영업이익(손실) (주38)	2,995,155,268	(7,874,448,216)	(12,706,152,945)
기타이익 (주28)	2,629,629,562	1,271,347,950	338,108,483
기타손실 (주28)	20,767,941,819	11,825,729,245	976,394,826
금융수익 (주29,35)	1,902,653,890	6,591,349,057	1,215,820,085
금융원가 (주29,33,35)	28,625,475,892	6,075,494,773	6,685,062,069
지분법이익 (주11)		4,129,187,362
지분법손실 (주11)	13,095,411,299	1,388,901,550	1,597,258,506
법인세비용차감전순이익(손실)	(54,961,390,290)	(15,172,689,415)	(20,410,939,778)
법인세비용 (주30)	332,203	1,415,347	55,528,176
당기순이익(손실)	(54,961,722,493)	(15,174,104,762)	(20,466,467,954)
당기순이익(손실)의 귀속
지배기업의 소유주에게 귀속되는 당기순이익(손실)	(54,809,783,933)	(13,754,594,876)	(16,440,417,431)
비지배지분에 귀속되는 당기순이익(손실)	(151,938,560)	(1,419,509,886)	(4,026,050,523)
기타포괄손익	(158,525,143)	864,235,515	(4,409,755,299)
당기손익으로 재분류될 수 있는 항목(세후기타포괄손익)	(158,525,143)	864,235,515	(4,409,755,299)
해외사업장환산외환차이(세후기타포괄손익)	77,666,430	146,949,031	(441,733,025)
지분법 적용대상 관계기업과 공동기업의 기타포괄손익에 대한 지분(세후기타포괄손익)		1,850,853,693	(4,831,218,934)
지분법자본변동	(236,191,573)
지분법자본잉여금		(1,133,567,209)
매도가능금융자산평가손익			863,196,660
총포괄손익	(55,120,247,636)	(14,309,869,247)	(24,876,223,253)
총 포괄손익의 귀속
총 포괄손익, 지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분	(54,968,309,076)	(12,922,615,367)	(20,710,718,337)
총 포괄손익, 비지배지분	(151,938,560)	(1,387,253,880)	(4,165,504,916)
주당이익
기본주당이익(손실) (단위 : 원) (주31)	(662)	(179)	(253)
희석주당이익(손실) (단위 : 원) (주31)	(669)	(179)	(253)

연결 자본변동표

제 21 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지
제 20 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지
제 19 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지

	자본	지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본	비지배지분	자본 합계
	자본금	자본잉여금	기타자본구성요소	기타포괄손익누계액
2017.01.01 (기초자본)	5,809,677,000	32,388,471,441	121,235,017	3,117,250,881
회계정책변경에 따른 증가(감소)
연결대상범위의 변동
당기순이익(손실)
해외사업환산손익				(378,891,769)
지분법자본변동				(4,669,066,441)
지분법이익잉여금
매도가능증권평가손실				777,657,304
종속기업의 취득
연결실체내 자본거래		193,611,801
지분의 발행
# 연결 현금흐름표
## 제 21 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지
## 제 20 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지
## 제 19 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지
(단위 : 원)

	제 21 기	제 20 기	제 19 기
영업활동현금흐름	5,012,725,854	(9,249,386,698)	(9,868,413,228)
당기순이익(손실)	(54,961,722,493)	(15,174,104,762)	(20,466,467,954)
당기순이익조정을 위한 가감 (주32)	65,540,748,624	13,507,294,209	10,688,192,693
영업활동으로인한자산ㆍ부채의변동 (주32)	(4,439,777,965)	(5,194,878,052)	1,336,585,058
이자수취(영업)	183,822,889	482,040,008	403,461,436
이자지급(영업)	(1,329,157,547)	(2,873,862,788)	(1,931,191,740)
법인세납부(환급)	18,812,346	4,124,687	101,007,279
투자활동현금흐름	(118,049,295)	(57,422,604,148)	(82,208,888,721)
단기금융상품의 처분	127,561,782	3,535,130,000	3,500,000,000
단기대여금및수취채권의 처분	50,555,574	89,444,498	222,330,041
장기금융상품의 처분			23,000,000
임차보증금의 감소	70,000,000	105,363,000	106,788,675
매도가능금융상품의 처분			645,942,420
당기손익인식금융자산의 처분	225,324,322	4,435,179,537
관계기업투자주식의 처분		15,486,563,600
유형자산의 처분	755,441,148	48,189,581	17,484,796
종속기업합병으로 인한 순현금유입		301,234,375
정부보조금의 수취	11,721,820		1,620,000,000
단기금융상품의 취득	(160,000,000)	(70,232,200,789)	(15,035,130,000)
단기대여금및수취채권의 취득		(60,000,000)	(191,000,000)
제3자에 대한 선급금 및 대여금의 회수에 따른 현금유입			(5,653,000,000)
임차보증금의 증가	(30,107,000)	(415,129,906)	(64,357,620)
매도가능금융자산의 취득			(9,498,847,338)
파생상품자산의 취득			(516,430,000)
당기손익인식금융자산의 취득		(2,000,000,000)
관계기업투자주식의 취득		(40,000,000)	(7,353,675,000)
종속기업투자주식의 취득			(1,247,500,000)
유형자산의 취득	(957,108,840)	(2,647,407,517)	(10,635,576,869)
무형자산의 취득	(122,094,108)	(145,507,023)	(36,065,559,221)
건설중인자산의 취득
취득중인무형자산의 증가		(5,361,000,000)
정부보조금의 사용	(89,343,993)	(522,463,504)	(2,083,358,605)
재무활동현금흐름	3,804,481,729	94,285,900,566	99,239,727,176
전환사채의 증가	9,790,000,000	9,940,000,000	33,480,000,000
단기차입금의 증가	131,436,934	10,515,381,965	62,399,273,200
장기차입금의 증가	1,500,000,000		4,100,000,000
유상증자		90,433,364,015	52,238,858,740
주식의 발행
주식선택권행사로 인한 현금유입	934,005,000
임대보증금의 증가		12,000,000	77,000,000
장기미지급금의 증가	1,169,180		180,000,000
단기차입금의 상환	(7,573,621,369)	(16,133,312,316)	(51,949,128,626)
장기차입금의 상환	(278,000,000)	(481,533,098)	(1,107,076,138)
전환사채의 감소			(100,000,000)
리스부채의 상환	(700,508,016)
장기미지급금의 감소			(79,200,000)
현금및현금성자산에 대한 환율변동효과	(210,491,732)	(50,260,510)	(61,450,790)
현금및현금성자산의순증가(감소)	8,488,666,556	27,563,649,210	7,100,974,437
기초현금및현금성자산 (주6)	7,239,128,866	17,904,892,331	10,803,917,894
연결범위의 변동으로 인한 현금및현금성자산의 증가(감소)		(38,229,412,675)
기말현금및현금성자산 (주6)	15,727,795,422	7,239,128,866	17,904,892,331

3. 연결재무제표 주석

제 21(당)기 2019년 12월 31일 현재

제 20(전)기 2018년 12월 31일 현재

주식회사 텔콘알에프제약과 그 종속기업

1. 일반사항

기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표'에 의한 지배기업인 주식회사 텔콘알에프제약(이하, "지배기업")과 Xian Detong Electronic Technology Inc.외 3개의 연결재무제표 작성대상 종속기업(이하, "종속기업")의 일반적인 사항은 다음과 같습니다.

(1) 지배기업의 개요

지배기업은 1999년 1월에 설립되어 RF 동축 커넥터, 동축케이블 및 의약품 등의 제조 및 판매 등을 주요영업으로 하고 있으며, 2014년 11월에 한국거래소 코스닥시장에 상장되었습니다.

2018년 5월 10일 지배기업의 상호를 주식회사 텔콘에서 주식회사 텔콘알에프제약으로 변경하였습니다. 또한, 2018년 5월 25일 ㈜텔콘제약을 합병하여 제약/바이오사업부문으로 편성하였습니다.
당기말 현재 자본금은 8,527,703천원이며, 지배기업의 주주현황은 다음과 같습니다.

주주명	보유주식수(주)	지분율(%)
(주)한일진공	7,265,180	8.52
Emmaus Life Sciences, Inc.(USA)	6,643,559	7.79
우리사주조합	62,503	0.07
기타 소액주주	71,305,786	83.62
합 계	85,277,028	100.00

(2) 종속기업의 현황

당기말과 전기말 현재 연결재무제표 작성대상에 포함된 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.

종속기업명	소유지분율(%)	소재지	결산월	업 종
Xian Detong ElectronicTechnology Inc.	100.00	중국	12월	제조업
(주)중원바이오팜	56.33	대한민국	12월	도매업 외
(주)텔콘파트너스	100.00	대한민국	12월	서비스
TELCON VINA	100.00	베트남	12월	제조업

(3) 당기말과 전기말 현재 종속기업의 요약재무정보는 다음과 같습니다.

구 분	Xian Detong ElectronicTechnology Inc.	(주)중원바이오팜	(주)텔콘파트너스	TELCON VINA
자 산	2,422,634	2,881,287	2,527	4,801,615
부 채	2,273,665	201,542	-	1,638,704
자 본	148,969	2,679,745	2,527	3,162,911
매출액	4,164,029	718,864	-	6,404,381
당기손익	26,685	(535,896)	(2,465)	641,482
포괄손익	27,829	(535,896)	(2,465)	718,550

구 분	Xian Detong &cr;Electronic&cr;Technology Inc.	(주)텔콘제약(*1)	(주)중원바이오팜	(주)비보존(*2)	(주)텔콘파트너스	TELCON VINA
자 산	2,499,075	-	3,396,399	-	4,992	3,359,414
부 채	2,377,935	-	180,758	-	-	915,053
자 본	121,140	-	3,215,641	-	4,992	2,444,361
매출액	4,037,262	4,295,702	524,212	535,400	-	5,250,108
당기손익	138,929	(981,489)	(529,345)	(2,392,204)	(2,398)	506,170
포괄손익	138,717	(981,489)	(529,345)	(2,388,208)	(2,398)	550,567

(1) 전기 중 지배기업으로의 흡수합병으로 인해 종속기업에서 제외되었습니다. 손익은 2018년 1월 1일 부터 2018년 5월 24일까지 금액입니다.
(2) 전기 중 지배력을 상실하여 관계기업투자로 대체되었습니다. 손익은 2018년 1월 1일부터 2018년 5월 31일까지 금액입니다.

2. 재무제표의 작성기준

연결기업은 주식회사 등의 외부감사에 관한 법률에서 규정하고 있는 국제회계기준위원회의 국제회계기준을 채택하여 정한 회계처리기준인 한국채택국제회계기준에 따라 연결재무제표를 작성하였습니다.

연결기업의 연결재무제표는 2020년 3월 27일자 주주총회에서 최종 승인될 예정입니다.

연결기업의 연결재무제표에는 기업회계기준서 제1116호 '리스'가 처음 적용되었으며, 이로 인한 변동은 주석 3 에서 설명하고 있습니다.

(1) 측정기준

연결재무제표는 아래에서 열거하고 있는 연결재무상태표의 주요 항목을 제외하고는 역사적원가를 기준으로 작성되었습니다.
- 공정가치로 측정되는 당기손익-공정가치측정 금융상품

(2) 기능통화와 표시통화

연결기업의 연결재무제표는 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경의 통화인 기능통화로 작성되고 있습니다. 연결기업의 연결재무제표는 기능통화 및 표시통화인 원화로 작성하여 보고하고 있습니다.

(3) 추정과 판단

한국채택국제회계기준에서는 연결재무제표를 작성함에 있어서 회계정책의 적용이나, 보고기간말 현재 자산, 부채 및 수익, 비용의 보고금액에 영향을 미치는 사항에 대하여 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정의 사용을 요구하고 있습니다. 보고기간말 현재 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정이 실제 환경과 다를 경우 이러한 추정치와 실제 결과는 다를 수 있습니다.

추정치와 추정에 대한 기본 가정은 지속적으로 검토되고 있으며, 회계추정의 변경은 추정이 변경된 기간과 미래 영향을 받을 기간 동안 인식되고 있습니다.

① 경영진의 판단

연결재무제표에 인식된 금액에 유의한 영향을 미치는 회계정책의 적용과 관련된 주요한 경영진의 판단에 대한 정보는 다음의 주석에 포함되어 있습니다.
- 주석 11: 관계기업투자 - 지배기업이 유의적인 영향력을 행사하는지 여부

② 가정과 추정의 불확실성

다음 보고기간 이내에 중요한 조정이 발생할 수 있는 유의한 위험이 있는 가정과 추정의 불확실성에 대한 정보는 다음의 주석에 포함되어 있습니다.
- 주석 30: 법인세비용 - 이연법인세자산의 인식

③ 공정가치 측정

연결기업의 회계정책과 공시사항은 다수의 금융 및 비금융자산과 부채에 대해 공정가치 측정이 요구되고 있습니다. 연결기업은 공정가치평가 정책과 절차를 수립하고 있습니다. 동 정책과 절차에는 공정가치 서열체계에서 수준 3으로 분류되는 공정가치를 포함한 모든 유의적인 공정가치 측정의 검토를 책임지는 평가부서의 운영을 포함하고 있으며, 그 결과는 재무담당임원에게 직접 보고되고 있습니다. 평가부서는 정기적으로 관측가능하지 않은 유의적인 투입변수와 평가 조정을 검토하고 있습니다. 공정가치측정에서 중개인 가격이나 평가기관과 같은 제3자 정보를 사용하는 경우, 평가부서에서 제3자로부터 입수한 정보에 근거한 평가가 공정가치 서열체계내 수준별 분류를 포함하고 있으며 해당 기준서의 요구사항을 충족한다고 결론을 내릴 수 있는지 여부를 판단하고 있습니다.

연결기업은 유의적인 평가 문제를 이사회에 보고하고 있습니다.

자산이나 부채의 공정가치를 측정하는 경우, 연결기업은 최대한 시장에서 관측가능한 투입변수를 사용하고 있습니다. 공정가치는 다음과 같이 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 공정가치 서열체계 내에서 분류됩니다.
- 수준 1 : 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대한 접근 가능한 활성시장의 조정되지 않은 공시가격
- 수준 2 : 수준1의 공시가격 이외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 투입변수
- 수준 3 : 자산이나 부채에 대한 관측가능하지 않은 투입변수

자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위해 사용되는 여러 투입변수가 공정가치 서열체계 내에서 다른 수준으로 분류되는 경우, 연결기업은 측정치 전체에 유의적인 공정가치 서열체계에서 가장 낮은 수준의 투입변수와 동일한 수준으로 공정가치 측정치 전체를 분류하고 있으며, 변동이 발생한 보고기간말에 공정가치 서열체계의 수준간 이동을 인식하고 있습니다.

공정가치 측정시 사용된 가정의 자세한 정보는 아래 주석에 포함되어 있습니다.
- 주석 34 : 주식기준보상제도
- 주석 35: 금융상품

3. 회계정책의 변경

연결기업은 2019년 1월 1일에 기업회계기준서 제1116호 '리스'를 최초 적용하였습니다. 2019년 1월 1일부터 시행되는 다른 회계기준도 있으나, 그 기준들은 연결기업의 연결재무제표에 중요한 영향을 미치지 않습니다.

기업회계기준서 제1116호에서는 단일 리스이용자 회계모형을 도입하였고, 그 결과 연결기업은 리스이용자로서 기초자산에 대한 사용권을 나타내는 사용권자산을 인식하고 리스료를 지급할 의무를 나타내는 리스부채를 인식합니다. 리스제공자 회계모형은 이전의 회계 정책과 유사합니다.

비교 표시되는 재무정보는 이전에 보고된 것과 같이 기업회계기준서 제1017호와 관련 해석서를 적용하였으며 재작성되지 않았습니다. 회계정책 변경의 구체적인 사항은 아래에 공시하였습니다.

(1) 리스의 정의

종전에 연결기업은 계약 약정일에 기업회계기준해석서 제2104호에 따라 계약이 리스인지 또는 리스가 포함되어 있는지를 판단하였습니다. 연결기업은 현재 기업회계기준서 제1116호에 따라 주석 4 .(10)에 설명된 바와 같이 리스의 정의에 기초하여 계약이 리스인지또는 리스를 포함하는지 평가합니다.
```&cr;&cr;# 기업회계기준서 제1116호의 전환시점에 연결기업은 계약이 리스인지를 다시 평가하지 않는 실무적 간편법을 적용하기로 결정하였습니다. 연결기업은 종전에 리스로 식별된 계약에만 기업회계기준서 제1116호를 적용합니다. 종전 리스 기준서인 기업회계기준서 제1017호와 기업회계기준해석서 제2104호에 따라 리스로 식별되지 않은 계약은 해당 계약이 리스인지 다시 평가하지 않는 실무적 간편법을 적용하였습니다. 그러므로 기업회계기준서 제1116호에 따른 리스의 정의는 2019년 1월 1일 이후에 체결되거나 변경된 계약에만 적용합니다. (2) 리스이용자&cr; 연결기업은 건물, 차량을 포함한 많은 자산을 리스하고 있습니다.&cr;&cr;리스이용자로서 연결기업은 종전에 리스가 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 연결기업으로 이전하는지에 기초하여 리스를 운용리스나 금융리스로 분류하였습니다. 기업회계기준서 제1116호 하에서 대부분의 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하며, 연결재무상태표에 표시됩니다. &cr;&cr;리스요소를 포함하는 계약의 개시일이나 변경유효일에 연결기업은 계약대가를 상대적 개별 가격에 기초하여 각 리스요소에 배분합니다. &cr;&cr;다만, 연결기업은 부동산 리스에 대하여 비리스요소를 분리하지 않는 실무적 간편법을 적용하여 리스요소와 관련된 비리스요소를 하나의 리스요소로 회계처리합니다. &cr;&cr;1) 기업회계기준서 제1017호에 따라 종전에 운용리스로 분류한 리스 &cr;연결기업은 종전에 부동산리스를 기업회계기준서 제1017호에 따라 운용리스로 분류하였습니다. 전환 시점에 이러한 리스에 대하여 리스부채는 연결기업의 2019년 1월 1일의 증분차입이자율로 할인한 나머지 리스료의 현재가치로 측정하였습니다. 사용권자산은 다음 중 하나의 방법으로 측정하였습니다. &cr; &cr;- 대규모 부동산 리스에 적용한 방법: 전환시점에 기업회계기준서 제1116호를 적용해 온 것처럼 측정한 장부금액. 다만 최초 적용일 현재 리스이용자의 증분 차입이자율로 할인함&cr;- 그 밖의 리스에 적용한 방법: 리스부채와 동일한 금액. 다만 선급하거나 미지급한 리스료 금액을 조정함 &cr; &cr;연결기업은 기업회계기준서 제1017호에 따라 종전에 운용리스로 분류한 리스에 기업회계기준서 제1116호를 적용할 때 다음과 같은 실무적 간편법을 적용하였습니다. &cr;- 리스기간이 12개월 이내인 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않음&cr;- 소액 기초자산 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않음&cr;- 최초 적용일의 사용권자산 측정치에서 리스개설직접원가를 제외함&cr;- 리스기간을 산정할 때 사후판단을 사용함 (3) 연결재무제표에 미치는 영향&cr;1) 경과규정의 영향&cr; 기업회계기준서 제1116호의 전환시점에 연결기업은 사용권자산과 리스부채를 추가로 인식하였습니다. 전환 효과는 아래에 요약되어 있습니다. (단위: 천원)
| 구 분 | 2019년 1월 1일 |
|---|---|
| 사용권자산 | 1,026,064 |
| 임차보증금 | |
| 현재가치할인차금 | (60,883) |
| 리스부채 | 965,181 |
| 이익잉여금 | - |

&cr; 리스부채를 측정할 때, 연결기업은 운용리스로 분류하였던 리스에 대하여 2019년 1월 1일의 증분차입이자율로 리스료를 할인하였습니다. 적용된 가중평균 증분차입이자율은 5.12%입니다. &cr;2) 전환기간에 미치는 영향&cr; 기업회계기준서 제1116호를 최초 적용한 결과 연결기업은 2019년 12월 31일에 종전에 운용리스로 분류하였던 리스에 대하여 사용권자산을 1,153,855천원 인식하였고 리스부채를 1,132,446천원 인식하였습니다. 또한, 기업회계기준서 제1116호에 따른 리스에 관련하여 연결기업은 운용리스비용 대신에 감가상각비와 이자비용을 인식하였습니다. 연결기업은 이 리스에 대하여 2019년에 감가상각비 716,482천원과 이자비용 52,496천원을 인식하였습니다.

4. 유의적인 회계정책

연결기업이 한국채택국제회계기준에 따른 연결재무제표 작성에 적용한 유의적인 회계정책은 아래 기술되어 있으며, 주석 3에서 설명하고 있는 회계정책의 변경을 제외하고, 당기 및 비교표시된 전기의 연결재무제표는 동일한 회계정책을 적용하여 작성되었습니다.

(1) 연결
① 사업결합
사업결합은 동일지배 하에 있는 기업실체나 사업에 대한 결합을 제외하고 취득법을 적용하여 회계처리하고 있습니다.

이전대가는 일반적으로 식별가능한 취득 순자산을 공정가치로 측정하는 것과 동일하게 공정가치로 측정하고 있습니다. 사업결합의 결과 영업권이 발생되면 매년 손상검사를 수행하고 있으며, 염가매수차익이 발생되면 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 취득관련원가는 기업회계기준서 제1032호와 기업회계기준서 제1109호에 따라 인식하는 채무증권과 지분증권의 발행원가를 제외하고, 원가가 발생하고 용역을 제공받은 기간에 비용으로 회계처리하고 있습니다.

이전대가는 기존관계의 정산과 관련된 금액을 포함하고 있지 않으며, 기존관계의 정산금액은 일반적으로 당기손익으로 인식하고 있습니다.

조건부대가는 취득일에 공정가치로 측정되고 있습니다. 자본으로 분류되는 조건부대가는 재측정하지 않으며, 그 후속 정산은 자본내에서 회계처리하고 있습니다. 조건부대가가 자본으로 분류되지 않는 경우, 후속적으로 조건부대 가의 공정가치 변동을 인식하여 당기손익으로 처리하고 있습니다.

피취득자의 종업원이 보유하고 있는 보상과 교환된 취득자의 주식기준보상의 경우, 취득자의 대체보상에 대한 시장기준 측정치의 전부 또는 일부는 사업 결합의 이전대가 측정에 포함되고 있습니다. 피취득자에 대한 이전대가의 일부인 대체보상 부분과 사업결합 후 근무용역에 대한 보수부분은 피취득자의 보상에 대한 시장기준측정치와사업결합 전 근무용역에 대한 대체 보상액을 비교하여 결정되고 있습니다.

② 종속기업
종속기업은 연결실체에 의해 지배되는 기업입니다. 연결실체는 피투자기업에 대한 관여로 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고 피투자기업에 대하여 자신의 힘으로 그러한 이익에 영향을 미치는 능력이 있을 때 피 투자기업을 지배합니다. 종속기업의 재무제표는 지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 획득하는 날부터 지배력을 상실할 때까지 연결재무제표에 포함됩니다.

③ 비지배지분
비지배지분은 취득일에 피취득자의 식별가능한 순자산에 대해 인식한 금액 중 현재의 지분상품의 비례적 몫으로 측정하고 있습니다.

지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 지배기업의 소유지분 변동은 자본거래로 회계처리하고 있습니다.

④ 지배력의 상실
지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 상실한다면, 연결재무상태표에서 종전의 종속기업에 대한 자산과 부채를 제거하고 종전의 지배지분에 귀속되는 지배력 상실 관련 손익을 인식합니다. 종속기업에 대한 잔존투자는 지배력을 상실한 때의 공정가치로 인식합니다.

⑤ 지분법피투자기업에 대한 지분
연결기업의 지분법피투자기업에 대한 지분은 관계기업과 공동기업의 지분으로 구성되어 있습니다.

관계기업은 연결기업이 재무정책 및 영업정책에 대한 유의적인 영향력을 보유하고 있으나, 지배하거나 공동지배하지 않는 기업입니다. 공동기업은 연결기업이 약정의 자산에 대한 권리와 부채에 대한 의무를 보유하는 것이 아니라 약정의 순자산에 대한권리를 보유하고 있는 기업입니다.

관계기업과 공동기업에 대한 투자지분은 최초에 거래원가를 포함하여 원가로 인식하고, 취득 후에는 지분법을 사용하여 회계처리하고 있습니다. 즉, 취득일 이후에 발생한 피투자자의 당기순손익 및 기타포괄손익 중 연결기업의 지분에 해당하는 금액을 장부금액에 가감하고, 피투자자에게 받은 분배액은 투자지분의 장부금액에서 차감하고 있습니다.

⑥ 내부거래제거
연결기업 내의 거래, 이와 관련된 잔액, 수익과 비용, 미실현손익은 연결재무제표 작성시 모두 제거하고 있습니다. 한편, 연결기업은 지분법피투자기업과의 거래에서 발생한 미실현이익 중 연결기업의 몫은 제거하고 있으며, 미실현손실은 자산손상의 증거가 없다면 미실현이익과 동일한 방식으로 제거하고 있습니다.

⑦ 동일지배하 사업결합
동일지배하에 있는 기업실체나 사업에 대한 결합은 취득한 자산과 인수한 부채를 최상위지배기업의 연결재무제표상 장부금액으로 인식하고 있습니다. 연결기업은 이전대가와 취득한 순자산 장부금액의 차액을 자본잉여금에서 가감하고 있습니다.

(2) 현금및현금성자산
연결기업은 취득일로부터 만기일이 3개월 이내인 투자자산을 현금및현금성자산으로분류하고 있습니다. 지분상품은 현금성자산에서 제외되나, 상환일이 정해져 있고 취득일로부터 상환일까지의 기간이 단기인 우선주와 같이 실질적으로 현금성자산인 경우에는 현금성자산에 포함됩니다.

(3) 재고자산
재고자산의 단위원가는 총평균법으로 결정하고 있으며, 취득원가는 매입원가, 전환원가 및 재고자산을 이용가능한 상태로 준비하는데 필요한 기타원가를 포함하고 있습니다. 제품이나 재공품의 원가에 포함되는 고정제조간접원가는 생산설비의 정상조업도에 기초하여 배부하고 있습니다.

재고자산은 취득원가와 순실현가능가치 중 낮은 금액으로 측정하고 있습니다. 재고자산을 순실현가능가치로 감액한 평가손실과 모든 감모손실은 감액이나 감모가 발생한 기간에 비용으로 인식하고 있으며, 재고자산의 순실현가능가치의 상승으로 인한 재고자산평가손실의 환입은 환입이 발생한 기간의 비용으로 인식된 재고자산의 매출원가에서 차감하고 있습니다.

(4) 비파생금융자산
① 인식 및 최초측정
매출채권과 발행 채무증권은 발행되는 시점에 최초로 인식됩니다. 다른 금융상품과 금융부채는 연결기업이 금융상품의 계약당사자가 되는 때에만 인식됩니다.

유의적인 금융요소를 포함하지 않는 매출채권을 제외하고는, 최초 인식시점에 금융자산이나 금융부채를 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치측정 금융자산 또는 당기손익-공정가치측정 금융부채가 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득이나 해당 금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가감합니다. 유의적인 금융요소를 포함하지 않는 매출채권은 최초에 거래가격으로 측정합니다.

② 분류 및 후속측정
최초 인식시점에 금융자산은 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치 채무상품, 기타포괄손익-공정가치-지분상품 또는 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류합니다.
금융자산은 연결기업이 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하지 않는 한 최초 인식 후에 재분류되지 않으며, 이 경우 영향 받는 모든 금융자산은 사업모형의 변경 이후 첫 번째 보고기간의 첫 번째 날에 재분류됩니다.

금융자산이 다음 두가지 조건을 모두 만족하고, 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정되지 않은 경우에 상각후원가로 측정합니다.
- 계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 보유합니다.
- 금융자산의 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생합니다.

채무상품이 다음 두 가지 조건을 충족하고 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정되지 않은 경우에 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다.
- 계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유합니다.
- 금융자산의 계약조건에 따라 특정일에 원리금 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생합니다.

단기매매를 위해 보유하는 것이 아닌 지분상품의 최초 인식 시에 연결기업은 투자자산의 공정가치의 후속적인 변동을 기타포괄손익으로 표시하도록 선택할 수 있습니 다. 다만 한번 선택하면 이를 취소할 수 없습니다. 이러한 선택은 투자자산별로 이루어집니다.

상기에서 설명된 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정되지 않는 모든 금융자산은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 이러한 금융자산은 모든 파생금융자산을 포함합니다. 최초 인식시점에 연결기업은 상각후원가나 기타포괄손익-당기손익으로측정되는 금융자산을 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정한다면 회계불일치를 제거하거나 유의적으로 줄이는 경우에는 해당 금융자산을 당기손익-공정가치측정 항목으로 지정할 수 있습니다. 다만 한번 지정하면 이를 취소할 수 없습니다.

금융자산
연결기업은 사업이 관리되는 방식과 경영진에게 정보가 제공되는 방식을 가장 잘 반영하기 때문에 금융자산의 포트폴리오 수준에서 보유되는 사업모형의 목적을 평가합니다. 그러한 정보는 다음을 고려합니다.
- 포트폴리오에 대해 명시된 회계정책과 목적 및 실제 이러한 정책의 운영
여기에는 계약상 이자수익의 획득, 특정 이자수익률 수준의 유지, 금융자산을 조달하는 부채의 듀레이션과 해당 금융자산의 듀레이션의 일치 및 자산의 매도를 통한 기대현금흐름의 유출 또는 실현하는 것에 중점을 둔 경영진의 전략을 포함함
- 사업모형에서 보유하는 금융자산의 성과를 평가하고, 그 평가내용을 주요 경영진에게 보고하는 방식
- 사업모형(그리고 사업모형에서 보유하는 금융자산)의 성과에 영향을 미치는 위험과 그 위험을 관리하는 방식
- 경영진에 대한 보상방식(예: 관리하는 자산의 공정가치에 기초하여 보상하는지 아니면 수취하는 계약상 현금흐름에 기초하여 보상하는지)
- 과거기간 금융자산의 매도의 빈도, 금액, 시기, 이유, 미래의 매도활동에 대한 예상
이러한 목적을 위해 제거요건을 충족하지 않는 거래에서 제3자에게 금융자산을 이전하는 거래는 매도로 간주되지 않습니다. 단기매매의 정의를 충족하거나 포트폴리오의 성과가 공정가치 기준으로 평가되는 금융자산 포트폴리오는 당기손익-공정가치로 측정됩니다.

금융자산: 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 이루어져 있는지에 대한 평가
원금은 금융자산의 최초 인식시점의 공정가치로 정의됩니다. 이자는 화폐의 시간가치에 대한 대가, 특정기간에 원금 잔액과 관련된 신용위험에 대한 대가, 그밖에 기본적인 대여위험과 원가에 대한 대가(예: 유동성위험과 운영 원가)뿐만 아니라 이윤으로 구성됩니다.

계약상 현금흐름이 원금과 이자에 대한 지급만으로 이루어져 있는지를 평가할 때, 연결기업은 해당 상품의 계약조건을 고려합니다. 금융자산이 계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건을 포함하고 있다면, 그 계약 조건 때문에 해당 금융상품의 존속기간에 걸쳐 생길 수 있는 계약상 현금흐름이 원리금 지급만으로 구성되는지를 판단해야 합니다.
이를 평가할 때 연결기업은 다음을 고려합니다.
- 현금흐름의 금액이나 시기를 변경시키는 조건부 상황
- 변동 이자율 특성을 포함하여 계약상 액면 이자율을 조정하는 조항
- 중도상환특성과 만기연장특성
- 특정 자산으로부터 발생하는 현금흐름에 대한 연결기업의 청구권을 제한하는 계약조건

중도상환금액이 실질적으로 미상환된 원금과 잔여원금에 대한 이자를 나타내고, 계약의 조기청산에 대한 합리적인 추가 보상을 포함하고 있다면, 조기상환특성은 특정일에 원금과 이자를 지급하는 조건과 일치합니다.

또한, 계약상 액면금액을 유의적으로 할인하거나 할증하여 취득한 금융자산에 대해서, 중도상환금액이 실질적으로 계약상 액면금액과 계약상 이자 발생액(그러나 미지급된)을 나타내며 (이 경우 계약의 조기 청산에 대한 합리적인 추가 보상이 포함될 수있는), 중도상환특성이 금융자산의 최초 인식시점에 해당 특성의 공정가치가 경미한 경우에는 이러한 조건을 충족한다고 판단합니다. 금융자산: 후속측정과 손익 당기손익 - 공정가치로 측정하는 금융자산 이러한 자산은 후속적으로 공정가치로 평가합니다. 이자 혹은 배당금 수익을 포함한 순손익은 당기손익으로 인식합니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산 이러한 자산은 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가는 손상차손에 의해 감소됩니다. 이자수익, 외화환산손익 및 손상차손은 당기손익으로 인식합니다. 제거에서 발생하는 손익은 당기손익으로 인식합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품 이러한 자산은 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 이자수익은 유효이자율법을 사용하여 계산되고, 외화환산손익과 손상차손은 당기손익으로 인식합니다. 기타 순손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 제거시의 손익은 기타포괄손익누계액에서 당기손익으로 재분류 합니다. 기타포괄손익-공정 가치로 측정하는 지분상품 이러한 자산은 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 배 당금은 명확하게 투자원가의 회수를 나타내지 않는다면 당기손익으로 인식합니다. 다른 순손익은 기타포괄 손익으로 인식하고 당기손익으로 절대 재분류하지 않습니다.

③ 제거
금융자산
연결기업은 금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸한 경우, 금융자산의 현금흐름을 수취할 계약상 권리를 양도하고 이전된 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 실질적으로 이전한 경우, 또는 연결기업이 소유에 따른 위험과 보상의대부분을 보유 또는 이전하지 아니하고 금융자산을 통제하고 있지 않은 경우에 금융자산을 제거합니다.
연결기업이 연결재무상태표에 인식된 자산을 이전하는 거래를 하였지만, 이전되는 자산의 소유에 따른 대부분의 위험과 보상을 보유하고 있는 경우에는 이전된 자산을 제거하지 않습니다.

④ 상계
연결기업은 연결기업이 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를현재 갖고 있고, 차액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에만 금융자산과 금융부채를 상계하고 연결재무상태표에 순액으로 표시합니다.

(5) 금융자산의 손상
① 금융상품과 계약자산
연결기업은 다음 자산의 기대신용손실에 대해 손실충당금을 인식합니다.
- 상각후원가로 측정하는 금융자산
- 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품
- 기업회계기준서 제1115호에서 정의된 계약자산
연결기업은 12개월 기대신용손실로 측정되는 다음의 금융자산을 제외하고는 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정합니다.
- 보고기간말에 신용이 위험이 낮다고 결정된 채무증권
- 최초 인식 이후 신용위험(즉, 금융자산의 기대존속기간동안에 걸쳐 발생 할 채무불이행 위험)이 유의적으로 증가하지 않은 기타 채무증권과 은행 예금
매출채권과 계약자산에 대한 손실충당금은 항상 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 측정됩니다.

금융자산의 신용위험이 최초 인식 이후 유의적으로 증가했는지를 판단할 때와 기대신용손실을 추정할 때, 연결기업은 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있고 합리적이고 뒷받침될 수 있는 정보를 고려합니다. 여기에는 미래지향적인 정보를 포함하여 연결기업의 과거 경험과 알려진 신용평가에 근거한 질적, 양적인 정보 및 분석이 포함됩니다.
전체기간 기대신용손실은 금융상품의 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건에 따른 기대신용손실입니다.

12개월 기대신용손실은 보고기간말 이후 12개월 이내(또는 금융상품의 기대존속기간이 12개월 보다 적은 경우 더 짧은 기간)에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실을 나타내는 전체기간 기대신용손실의 일부입니다.

기대신용손실을 측정할 때 고려하는 가장 긴 기간은 연결기업이 신용위험에 노출되는 최장 계약기간입니다.
② 기대신용손실의 측정
기대신용손실은 신용손실의 확률가중추정치입니다. 신용손실은 모든 현금부족액(즉,계약에 따라 지급받기로 한 모든 계약상 현금흐름과 수취할 것으로 예상하는 모든 계약상 현금흐름의 차이)의 현재가치로 측정됩니다. 기대신용손실은 해당 금융자산의 유효이자율로 할인됩니다.

③ 신용이 손상된 금융자산
매 보고기간말에 연결기업은 상각후원가로 측정되는 금융자산과 기타포괄손익-공정가치로 측정되는 채무증권의 신용이 손상되었는지 평가합니다. 금융자산의 추정미래현금흐름에 악영향을 미치는 하나 이상의 사건이 발생한 경우에 해당 금융자산은 신용이 손상된 것입니다.

금융자산의 신용이 손상된 증거는 다음과 같은 관측가능한 정보를 포함합니다.# (6) 유형자산
유형자산은 최초에 원가로 측정하여 인식하고 있습니다. 유형자산의 원가에는 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 가동하는데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는데 직접 관련되는 원가 및 자산을 해체, 제거하거나 부지를 복구하는데 소요될 것으로 추정되는 원가가 포함됩니다. 유형자산은 최초 인식 후에 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 하고 있습니다.

유형자산 중 토지는 감가상각을 하지 않으며, 그 외 유형자산은 자산의 취득원가에서잔존가치를 차감한 금액에 대하여 아래에 제시된 내용연수에 걸쳐 해당 자산에 내재되어 있는 미래 경제적 효익의 예상 소비 형태를 가장 잘 반영한 정액법으로 상각하고 있습니다.

유형자산을 구성하는 일부의 원가가 당해 유형자산의 전체 원가와 비교하여 유의적이라면, 해당 유형자산을 감가상각할 때, 그 부분은 별도로 구분하여 감가상각하고 있습니다.

유형자산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정되고 그 차액은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 당기 및 전기의 추정 내용연수는 다음과 같습니다.

구 분	추정내용연수
건물	30년
나머지 유형자산	5년
사용권자산	리스기간

연결기업은 매 보고기간말에 자산의 잔존가치와 내용연수 및 감가상각방법을 재검토하고 재검토 결과 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다.

(7) 무형자산

무형자산은 최초 인식할 때 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 상각누계액과손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 인식하고 있습니다.

무형자산은 사용가능한 시점부터 잔존가치를 영('0')으로 하여 아래의 내용연수동안정액법으로 상각하고 있습니다. 다만, 일부 무형자산에 대해서는 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간이 예측가능하지 않아 당해 무형자산의 내용연수가 비한정인 것으로 평가하고 상각하지 아니하고 있습니다.

구 분	추정내용연수
산업재산권	5~10년
소프트웨어 등	5년
기타의무형자산	15년
영업권	비한정

내용연수가 유한한 무형자산의 상각기간과 상각방법은 매 보고기간말에 재검토하고 내용연수가 비한정인 무형자산에 대해서는 그 자산의 내용연수가 비한정이라는 평가가 계속하여 정당한지를 매 보고기간말에 재검토하며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다.

① 연구 및 개발

연구 또는 내부프로젝트의 연구단계에 대한 지출은 발생시점에 비용으로 인식하고 있습니다. 개발단계의 지출은 자산을 완성할 수 있는 기술적 실현가능성, 자산을 완성하여 사용하거나 판매하려는 기업의 의도와 능력 및 필요한 자원의 입수가능성, 무형자산의 미래 경제적 효익을 모두 제시할 수 있고, 관련 지출을 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 무형자산으로 인식하고 있으며, 기타 개발관련 지출은 발생시점에 비용으로 인식하고 있습니다.

② 후속지출

후속지출은 관련되는 특정자산에 속하는 미래의 경제적 효익이 증가하는 경우에 한하여 자본화하며, 내부적으로 창출한 영업권 및 상표명 등을 포함한 다른 지출은 발생 즉시 비용화하고 있습니다.

(8) 투자부동산

임대수익이나 시세차익 또는 두 가지 모두를 얻기 위하여 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류하고 있습니다. 투자부동산은 취득시 발생한 거래원가를 포함하여최초 인식시점에 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다.

후속원가는 자산으로부터 발생하는 미래 경제적 효익이 유입될 가능성이 높으며, 그 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 자산의 장부금액에 포함하거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식하고 있으며, 후속지출에 의해 대체된 부분의 장부금액은 제거하고 있습니다. 한편, 일상적인 수선유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 투자부동산 중 토지에 대해서는 감가상각을 하지 않으며, 토지를 제외한 투자부동산은 경제적 내용연수에 따라 정액법으로 상각하고 있습니다.

투자부동산의 감가상각방법, 잔존가치 및 내용연수는 매 보고기간말에 재검토하고 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다.

(9) 비금융자산의 손상

고객과의 계약에서 생기는 수익에 따라 인식하는 계약자산과 계약을 체결하거나 이행하기 위해 든 원가에서 생기는 자산, 종업원급여에서 발생한 자산, 재고자산, 이연법인세자산을 제외한 모든 비금융자산에 대해서는 매 보고기간말마다 자산손상을 시사하는 징후가 있는지를 검토하며, 만약 그러한 징후가 있다면 당해 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 단, 사업결합으로 취득한 영업권 및 내용연수가 비한정인 무형자산, 아직 사용할 수 없는 무형자산에 대해서는 자산손상을 시사하는 징후와 관계없이 매년 회수가능액과 장부금액을 비교하여 손상검사를 하고 있습니다.

회수가능액은 개별 자산별로, 또는 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없다면 그 자산이 속하는 현금창출단위별로 회수가능액을 추정하고 있습니다. 회수가능액은 사용가치와 순공정가치 중 큰 금액으로 결정하고 있습니다. 사용가치는 자산이나 현금창출단위에서 창출될 것으로 기대되는 미래현금흐름을 화폐의 시간가치 및 미래현금흐름을 추정할 때 조정되지 아니한 자산의 특유위험에 대한 현행시장의 평가를 반영한 적절한 할인율로 할인하여 추정합니다.

자산이나 현금창출단위의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우 자산의 장부금액을 감소시키며 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.

사업결합으로 취득한 영업권은 사업결합으로 인한 시너지효과의 혜택을 받게 될 것으로 기대되는 각 현금창출단위에 배분합니다. 현금창출단위에 대한 손상차손은 현금창출단위에 배분된 영업권의 장부금액을 우선 감소시키고, 그 다음 현금창출단위에 속하는 다른 자산 각각의 장부금액에 비례하여 자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다. 영업권에 대해 인식한 손상차손은 후속기간에 환입할 수 없습니다. 매 보고기간말에 영업권을 제외한 자산에 대해 과거기간에 인식한 손상차손이 더 이상 존재하지 않거나 감소된 것을 시사하는 징후가 있는지를 검토하고 직전 손상차손의 인식시점 이후 회수가능액을 결정하는 데 사용된 추정치에 변화가 있는 경우에만 환입합니다. 손상차손환입으로 증가된 장부금액은 과거에 손상차손을 인식하기 전 장부금액의 감가상각 또는 상각 후 잔액을 초과할 수 없습니다.

(10) 리스

연결기업은 수정 소급법을 이용하여 기업회계기준서 제1116호를 적용하였습니다. 따라서 비교 표시되는 재무정보는 재작성되지 않았으며, 기업회계기준서 제1017호 및 기업회계기준해석서 제2104호를 적용하여 작성되었습니다. 기업회계기준서 제1017호와 기업회계기준해석서 제2104호에 따른 회계정책은 별도로 공시하였습니다.

연결기업은 계약의 약정시점에 계약이 리스인지 또는 리스를 포함하는지 판단합니 다. 계약에서 대가와 교환하여, 식별되는 자산의 사용 통제권을 일정기간 이전하게 한다면 그 계약은 리스이거나 리스를 포함합니다. 계약이 식별되는 자산의 사용 통제권을 이전하는지를 판단할 때, 연결기업은 기업회계기준서 제1116호의 리스의 정의를 이용합니다.

이 회계정책은 2019년 1월 1일부터 체결되는 계약에 적용합니다.

1) 리스이용자

리스요소를 포함하는 계약의 개시일이나 변경유효일에 연결기업은 계약대가를 상대적 개별 가격에 기초하여 각 리스요소에 배분합니다.

연결기업은 리스개시일에 사용권자산과 리스부채를 인식합니다. 사용권자산은 최초에 원가로 측정하며, 해당 원가는 리스부채의 최초 측정금액, 리스개시일이나 그 전에 지급한 리스료(받은 리스 인센티브 차감), 리스개설직접원가, 기초자산을 해체 및 제거하거나 기초자산이나 기초자산이 위치한 부지를 복구할 때 리스이용자가 부담하는 원가의 추정치로 구성됩니다.

사용권자산은 후속적으로 리스개시일부터 리스기간 종료일까지 정액법으로 감가상각합니다. 다만, 리스기간 종료일에 사용권자산의 소유권이 이전되거나 사용권자산의 원가에 매수선택권의 행사가격이 반영된 경우에는 유형자산의 감가상각과 동일한방식에 기초하여 기초자산의 내용연수 종료일까지 사용권 자산을 감가상각합니다. 또한 사용권자산은 손상차손으로 인하여 감소하거나 리스부채의 재측정으로 인하여 조정될 수 있습니다. 리스부채는 리스개시일 현재 지급되지 않은 리스료의 현재가치로 최초 측정합니다. 리스료는 리스의 내재이자율로 할인하되, 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 연결기업의 증분차입이자율로 할인합니다. 일반적으로 연결기업은 증분차입이자율을 할인율로 사용합니다.

연결기업은 다양한 외부 재무정보에서 얻은 이자율에서 리스의 조건과 리스 자산의 특성을 반영하기 위한 조정을 하고 증분차입이자율을 산정합니다.

리스부채 측정에 포함되는 리스료는 다음 항목으로 구성됩니다.
- 고정 리스료(실질적인 고정리스료 포함)
- 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료. 최초에는 리스개시일의 지수 나 요율(이율)을 사용하여 측정함
- 잔존가치보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액
- 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우 매수선택권의 행사가격, 연장선택 권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우 연장기간의 리스료, 리스기간이 종료선택권 행사를 반영하는 경우에 리스를 종료하기 위하여 부담하는 금액

리스부채는 유효이자율법에 따라 상각합니다. 리스부채는 지수나 요율(이율)의 변동으로 미래 리스료가 변동되거나 잔존가치 보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액이 변동되거나 매수, 연장, 종료선택권을 행사할지에 대한 평가가 변동되거나 실질적인 고정리스료가 수정되는 경우에 재측정됩니다.

리스부채를 재측정할 때 관련되는 사용권자산을 조정하고, 사용권자산의 장부금액이영(0)으로 줄어드는 경우에는 재측정 금액을 당기손익으로 인식합니다.

단기리스와 소액 기초자산 리스

연결기업은 IT 장비를 포함하여 리스기간이 12개월 이내인 단기리스와 소액 기초자산 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않는 실무적 간편법을 선택하였습니다. 연결기업은 이러한 리스에 관련된 리스료를 리스기간에 걸쳐 정액법에 따라 비용으로인식합니다.

(11) 비파생금융부채

연결기업은 계약상 내용의 실질과 금융부채의 정의에 따라 금융부채를 당기손익인식금융부채와 기타금융부채로 분류하고 계약의 당사자가 되는 때에 연결재무상태표에 인식하고 있습니다.

① 당기손익인식금융부채

금융부채는 단기매매항목으로 분류되거나, 파생상품인 경우, 혹은 최초인식 시점에 당기손익인식항목으로 지정되는 경우에 당기손익인식항목으로 분류합니다. 당기손익인식금융부채는 최초인식 후 공정가치로 측정하며, 공정가치의 변동은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 한편, 최초 인식시점에 발행과 관련하여 발생한 거래비용은 발생 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.

② 기타금융부채

당기손익인식금융부채로 분류되지 않은 비파생금융부채는 기타금융부채로 분류하고 있습니다. 기타금융부채는 최초 인식시 발행과 직접 관련되는 거래원가를 차감한 공정가치로 측정하고 있습니다. 후속적으로 기타금융부채는 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정하며, 이자비용은 유효이자율법을 적용하여 인식합니다.

③ 금융부채의 제거

연결기업은 금융부채의 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료된 경우에만 금융부채를 제거합니다. 연결기업은 금융부채의 계약조건이 변경되어 현금흐름이 실질적으로 달라진 경우 기존 부채를 제거하고 새로운 계약에 근거하여 새로운 금융부채를 공정가치로 인식합니다.
금융부채의 제거 시에, 장부금액과 지급한 대가(양도한 비현금자산이나 부담한 부채를 포함)의 차액은 당기손익으로 인식합니다.

(12) 종업원급여

① 단기종업원급여

종업원이 관련 근무용역을 제공한 보고기간말부터 12개월 이내에 결제될 단기종업원급여는 근무용역과 교환하여 지급이 예상되는 금액을 근무용역이 제공된 때에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 단기종업원급여는 할인하지 않은 금액으로 측정하고있습니다.

② 기타장기종업원급여

종업원이 관련 근무용역을 제공한 보고기간말부터 12개월 이내에 지급되지 않을 기타장기종업원급여는 당기와 과거기간에 제공한 근무용역의 대가로 획득한 미래의 급여액을 현재가치로 할인하고 있습니다. 재측정에 따른 변동은 발생한 기간에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

③ 퇴직급여: 확정기여제도

확정기여제도와 관련하여 일정기간 종업원이 근무용역을 제공하였을 때에는 그 근무용역과 교환하여 확정기여제도에 납부해야 할 기여금에 대하여 자산의 원가에 포함되는 경우를 제외하고는 당기손익으로 인식하고 있습니다. 납부해야 할 기여금은 이미 납부한 기여금을 차감한 후 부채(미지급비용)로 인식하고 있습니다. 또한, 이미 납부한 기여금이 보고기간말 이전에 제공된 근무용역에 대해 납부하여야 하는 기여금을 초과하는 경우에는 초과 기여금 때문에 미래 지급액이 감소하거나 현금이 환급되는 만큼을 자산(선급비용)으로 인식하고 있습니다.

(13) 충당부채

충당부채는 과거사건의 결과로 존재하는 현재의무(법적의무 또는 의제의무)로서, 당해 의무를 이행하기 위하여 경제적효익을 갖는 자원이 유출될 가능성이 높으며 그 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할수 있는 경우에 인식하고 있습니다.

충당부채로 인식하는 금액은 관련된 사건과 상황에 대한 불가피한 위험과 불확실성을 고려하여 현재의무를 보고기간말에 이행하기 위하여 소요되는 지출에 대한 최선의 추정치입니다. 화폐의 시간가치 효과가 중요한 경우 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 평가하고 있습니다.

충당부채를 결제하기 위해 필요한 지출액의 일부 또는 전부를 제3자가 변제 할 것이 예상되는 경우 이행한다면 변제를 받을 것이 거의 확실하게 되는 때에 한하여 변제금액을 인식하고 별도의 자산으로 회계처리하고 있습니다.

매 보고기간말마다 충당부채의 잔액을 검토하고, 보고기간말 현재 최선의 추정치를 반영하여 조정하고 있습니다. 의무이행을 위하여 경제적효익이 내재된 자원이 유출될 가능성이 더 이상 높지 아니한 경우에는 관련 충당부채를 환입하고 있습니다.

충당부채는 최초 인식과 관련있는 지출에만 사용하고 있습니다.

(14) 전환사채

전환사채의 부채요소는 최초 인식 시 전환권이 없는 유사한 사채의 공정가치로 인식하고, 전환으로 인한 소멸 또는 만기까지 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정하고 있습니다. 자본요소는 최초 인식시 전체 전환사채의 공정가치에서 부채요소의 공정가치를 차감하여 법인세효과를 반영한 금액으로 인식하고, 이후 재측정하지 않고 있습니다. 직접거래원가는 부채요소와 자본요소의 장부금액 비율로 안분하여 계상합니다. 또한 자본으로 분류된 전환권옵션(전환권대가)은 전환권옵션이 행사될 때까지 자본에 남아있으며, 전환권옵션이 행사되는 경우 자본으로 인식한 금액은 주식발행초과금으로 대체하고 있습니다. 전환사채가 지분상품으로 전환되거나 전환권이 소멸되는 때에 당기손익으로 인식될 손익은 없습니다.
연결기업은 금융감독원 질의회신 "회제이-00094"에 의거하여 전환권을 자본으로 인식하였으며, 동 회계처리는 "주식회사 등의 외부감사에 관한 법률" 제5조 제1항 제1호의 한국채택국제회계기준에 한하여 효력이 있습니다.

(15) 외화

연결기업의 연결재무제표 작성에 있어서 기능통화외의 통화(외화)로 이루어진 거래는 거래일의 환율을 적용하여 기록하고 있습니다. 매 보고기간 말에 화폐성 외화항목은 보고기간말의 마감환율로 환산하고 있습니다. 공정가치로 측정하는 비화폐성 외화항목은 공정가치가 결정된 날의 환율로 환산하고, 역사적원가로 측정하는 비화폐성항목은 거래일의 환율로 환산하고 있습니다.

화폐성항목의 결제시점에 생기는 외환차이와 해외사업장순투자 환산차이 또는 현금흐름위험회피로 지정된 금융부채에서 발생한 환산차이를 제외한 화폐성항목의 환산으로 인해 발생한 외환차이는 모두 당기손익으로 인식하고 있습니다. 비화폐성항목에서 발생한 손익을 기타포괄손익으로 인식하는 경우에 는 그 손익에 포함된 환율변동효과도 기타포괄손익으로 인식하고, 당기손익으로 인식하는 경우에는 환율변동효과도 당기손익으로 인식하고 있습니다.

(16) 납입자본

보통주는 자본으로 분류하며 자본거래와 직접 관련되어 발생하는 증분원가는 세금효과를 반영한 순액으로 자본에서 차감하고 있습니다.

연결기업이 자기지분상품을 재취득하는 경우에 이러한 지분상품은 자기주식의 과목으로 자본에서 직접 차감하고 있습니다. 자기지분상품을 매입 또는 매도하거나 발행 또는 소각하는 경우의 손익은 당기손익으로 인식하지 아니합니다. 연결기업이 자기주식을 취득하여 보유하는 경우 지급하거나 수취한 대가는 자본에서 직접 인식하고 있습니다.

(17) 주식기준보상

연결기업은 제공받는 재화나 용역의 대가로 종업원에게 주식이나 주식선택권을 부여하는 주식결제형 주식보상거래에 대하여 제공받는 재화나 용역의 공정가치 또는 제공받는 재화나 용역의 공정가치를 신뢰성있게 측정할 수 없다면 부여한 지분상품의 공정가치에 기초하여 재화나 용역의 공정가치를 간접측정하고 그 금액을 가득기간 동안에 종업원급여(당기비용)과 자본으로 인식하고 있습니다. 주식선택권의 가득조건이 용역제공조건 또는 시장조건이 아닌 가득조건인 경우에는 궁극적으로 가득되는주식선택권의 실제 수량에 기초하여 결정되도록 인식된 종업원비용을 조정하고 있습니다.
제공받는 재화나 용역의 대가로 현금을 지급하는 현금결제형 주식기준보상거래의 경우 제공받는 재화나 용역과 그 대가로 부담하는 부채를 공정가치로 측정하고 가득기간동안 종업원급여비용과 부채로 인식하고 있습니다. 또한 부채가 결제될 때까지 매 보고기간말과 최종결제일에 부채의 공정가치를 재측정하고, 공정가치의 변동액은 종업원급여로 인식하고 있습니다.

(18) 고객과의 계약에서 생기는 수익

기업회계기준서 제1115호 하에서 수익은 고객이 재화나 용역을 통제하는 시기에 인식합니다.# (19) Financial Income and Expenses

The consolidated financial income and financial expenses are comprised of the following:
- Interest income
- Interest expense
- Dividend income
- Dividend expense on preferred shares classified as financial liabilities
- Net gains or losses on disposal of debt instruments measured at fair value through other comprehensive income
- Net gains or losses on financial assets measured at fair value through profit or loss
- Foreign exchange gains or losses on financial assets and financial liabilities
- Impairment losses (or reversals of impairment losses) on debt instruments measured at amortized cost or fair value through other comprehensive income
- Fair value losses on contingent consideration classified as financial liabilities

Interest income or interest expense has been recognized using the effective interest method.

The effective interest method is an interest rate that exactly matches the present value of estimated future cash payments or receipts over the expected life of a financial instrument with the gross carrying amount of a financial asset or the amortized cost of a financial liability.

When calculating interest income or interest expense, the effective interest rate is applied to the gross carrying amount of the asset (if the credit of the asset has not been impaired) or the amortized cost of the liability. However, for financial assets where credit has subsequently been impaired after initial recognition, interest income is calculated by applying the effective interest rate to the amortized cost of that financial asset. If the asset is no longer considered to be impaired, interest income is calculated by applying the effective interest rate to the gross carrying amount.

(20) Income Tax

Income tax expense consists of current tax and deferred tax, and is recognized as profit or loss, except for taxes arising from transactions or events or business combinations that are recognized directly in other comprehensive income or equity.

Interest and penalties related to income tax are assessed to determine if they fall under income tax. If they are deemed to be income tax, Korean IFRS 1012 'Income Taxes' is applied. If they are not deemed to be income tax, Korean IFRS 1037 'Provisions, Contingent Liabilities and Contingent Assets' is applied.

① Current Tax

Current tax is calculated based on the taxable income of the current period. Taxable income differs from profit or loss in the statement of comprehensive income because it excludes income and losses that are added or deducted in other tax periods, and non-taxable items or non-deductible items. The consolidated entity calculates its current income tax and related taxes payable using enacted or substantively enacted tax rates.

Current tax assets and current tax liabilities are offset only if all of the following conditions are met:
- The consolidated entity has a legally enforceable right to offset the recognized amounts.
- The consolidated entity intends to settle on a net basis or to realize the asset and settle the liability simultaneously.

② Deferred Tax

When measuring deferred tax assets and deferred tax liabilities, the consolidated entity reflects the tax effects in the manner it expects to recover or settle the carrying amounts of the related assets and liabilities at the end of the reporting period. For taxable temporary differences related to investments in subsidiaries, associates, and joint ventures, the consolidated entity recognizes a deferred tax liability unless it controls the timing of the reversal of the temporary difference and it is probable that the temporary difference will not reverse in the foreseeable future. Furthermore, a deferred tax asset arising from deductible temporary differences is recognized if it is probable that the temporary differences will reverse in the foreseeable future and taxable profit will be available in the periods in which the temporary differences reverse.

A deferred tax asset is recognized for deductible temporary differences, unused tax losses and tax credits to the extent that it is probable that future taxable profit will be available to allow the deductible temporary differences, unused tax losses and tax credits to be utilized. Future taxable profit is determined by the reversal of related taxable temporary differences. If taxable temporary differences are not sufficient to fully recognize a deferred tax asset, the reversal of existing temporary differences and the consolidated entity's business plans are considered in future taxable profit.

The carrying amount of a deferred tax asset is reviewed at the end of each reporting period, and the carrying amount of a deferred tax asset is reduced when it is no longer probable that the benefit of the deferred tax asset will be realized because sufficient taxable profit will not arise.

Deferred tax assets and liabilities are measured using the tax rates that are expected to apply to the period when the asset is realized or the liability is settled, based on tax laws enacted or substantively enacted at the end of the reporting period. When measuring deferred tax assets and liabilities, the tax effects are reflected in the manner the consolidated entity expects to recover or settle the carrying amounts of the related assets and liabilities at the end of the reporting period.

Deferred tax assets and liabilities are offset only if they are levied by the same tax authority, the consolidated entity has a legal right to offset the recognized amounts, and there is an intention to settle on a net basis. Additional income tax expense arising from dividend payments is recognized at the time the related liability for dividend payments is recognized.

(21) Earnings Per Share

The consolidated entity calculates and presents basic earnings per share and diluted earnings per share for continuing operations and net profit or loss for the period in the statement of comprehensive income. Basic earnings per share is calculated by dividing net profit or loss attributable to ordinary shareholders by the weighted average number of ordinary shares outstanding during the reporting period. Diluted earnings per share is calculated by adjusting net profit or loss attributable to ordinary shareholders and the weighted average number of ordinary shares outstanding to reflect the impact of all dilutive potential ordinary shares, such as convertible bonds and share-based compensation awarded to employees.

(22) Segment Information

The consolidated entity classifies its segments based on internal reporting reviewed periodically by the chief operating decision-maker for the purpose of making decisions about the allocation of resources to segments and assessing segment performance. As described in Note 38, there are two reporting segments, and each segment is a strategic business unit of the consolidated entity. Strategic business units are operated separately because they offer different products and services and require different technologies and marketing strategies.

(23) Unapplied Standards and Interpretations

The following are major standards and interpretations that have been issued or amended but whose effective date has not yet arrived for the fiscal year beginning on or after January 1, 2019. The consolidated entity has not applied the following amended standards and interpretations early in the preparation of the consolidated financial statements.

The following amended standards and interpretations are not expected to have a significant impact on the consolidated entity.
- Conceptual Framework for Financial Reporting (Amendments)
- Definition of a Business (Amendments to IFRS 1103 Business Combinations)
- Definition of Materiality (Amendments to IFRS 1001 Presentation of Financial Statements and IFRS 1008 Accounting Policies, Changes in Accounting Estimates and Errors)
- IFRS 1117 Insurance Contracts

5. Risk Management

In relation to financial instruments, the consolidated entity is exposed to credit risk, liquidity risk, and market risk. This note discloses information about the risks to which the consolidated entity is exposed, the consolidated entity's risk management objectives, policies, risk assessment and management procedures, and capital management. Additional quantitative information is disclosed throughout the consolidated financial statements.

(1) Financial Risk Management

1) Risk Management Framework

The Board of Directors is responsible for establishing and overseeing the consolidated entity's risk management framework. The consolidated entity's risk management policies are established to identify and analyze the risks faced by the consolidated entity, set appropriate risk limits and controls, and prevent risks from exceeding the limits. Risk management policies and systems are reviewed regularly to reflect changes in market conditions and the consolidated entity's activities. The consolidated entity aims to establish a strict and structured control environment where all employees understand their roles and responsibilities through training and management standards and procedures.

The consolidated entity's internal audit function monitors how management manages compliance with the consolidated entity's risk management policies and procedures, reviews the appropriateness of the consolidated entity's risk management system, and performs regular and special reviews of risk management controls and procedures, reporting the results to the Board of Directors.

2) Credit Risk

To manage credit risk, the consolidated entity trades with customers whose creditworthiness is above a certain level and has established and operates policies and procedures for the credit enhancement of financial assets. When entering into new customer contracts, the consolidated entity assesses the customer's creditworthiness using publicly available financial information and information provided by credit rating agencies, determines credit limits based on this assessment, and obtains collateral or guarantees. The consolidated entity periodically re-evaluates customer creditworthiness, re-examines credit limits, and adjusts collateral levels. The status of overdue financial assets and recovery plans are reported on a quarterly basis, and appropriate measures are taken depending on the reason for the delay.

3) Liquidity Risk

Liquidity risk refers to the risk that the consolidated entity will experience difficulty in meeting its obligations related to financial liabilities. The consolidated entity's approach to liquidity management is to maintain sufficient liquidity to be able to repay its debts at maturity without incurring unacceptable losses or damaging its reputation, even in financially difficult situations.

The consolidated entity generally believes it has sufficient funding capacity to cover its expected operating expenses for a significant period, including the repayment of financial liabilities. This does not include the potential effects of extreme situations that are not reasonably foreseeable.

4) Market Risk

Market risk refers to the risk that the fair value or future cash flows of financial instruments will fluctuate due to changes in market prices. The objective of market price management is to manage and control market risk exposure within acceptable limits while optimizing returns.

The consolidated entity's senior management reviews the management procedures for each risk described below and verifies compliance with policies. Furthermore, the consolidated entity's basic policy is not to engage in derivative transactions for speculative purposes.

① Foreign Exchange Risk

The consolidated entity is exposed to foreign exchange risk for sales, purchases, and borrowings denominated in currencies other than its functional currency, the Korean Won. The primary currencies in which these transactions are denominated are USD, JPY, etc. The consolidated entity has established and operates policies to minimize foreign exchange risk exposure, such as minimizing the amount of foreign currency liabilities and early settlement.

② Interest Rate Risk

Interest rate risk is the risk that the fair value or future cash flows of financial instruments will fluctuate due to changes in market interest rates. If the consolidated entity is exposed to the risk of market interest rate fluctuations related to variable-rate borrowings, the consolidated entity's management periodically reviews interest rate status to maintain an appropriate balance between fixed-rate and variable-rate borrowings.

(2) Capital Management

The primary objective of capital management is to maintain a high credit rating and a sound capital ratio in order to sustain the consolidated entity's business operations and maximize shareholder value.

The consolidated entity modifies its capital structure in response to changes in the economic environment. To this end, it reviews dividend policies, capital reductions, or new share issuances. In addition, there have been no changes to the objectives, policies, and procedures for capital management during the period.

The consolidated entity monitors its debt-to-equity ratio, which is calculated as net debt divided by total capital (total capital is the sum of equity and net debt). Net debt is calculated as trade and other payables, borrowings, and convertible bonds less cash and cash equivalents.

At the end of the current and previous periods, net debt and equity are as follows. (Unit: Thousand KRW)

Classification	Current Period-End	Previous Period-End
Trade and other payables (including current)	4,054,966	6,990,271
Borrowings and convertible bonds (including current)	11,039,330	19,159,256
Less: Cash and cash equivalents	(15,727,795)	(7,239,129)
Net debt (A)	(633,499)	18,910,398
Equity (B)	113,124,842	155,451,636
Total Capital (A+B)	112,491,343	174,362,034
Debt-to-equity ratio [A/(A+B)] (*)

(*) The debt-to-equity ratio resulted in a negative value and was not calculated.

6. Cash and Cash Equivalents

The breakdown of cash and cash equivalents at the end of the current and previous periods is as follows. (Unit: Thousand KRW)

Classification	Current Period-End	Previous Period-End
Cash on hand	4,093	2,084
Demand deposits	4,355,134	1,859,781
Foreign currency deposits	11,368,568	5,377,264
Total	15,727,795	7,239,129

7. Trade and Other Receivables

The breakdown of trade and other receivables at the end of the current and previous periods is as follows. (Unit: Thousand KRW)

Classification	Current Period-End		Previous Period-End
	Current	Non-current	Current	Non-current
Trade receivables from related parties	4,920,650	-	-	-
Trade receivables	10,159,041	-	12,696,002	-
Allowance for doubtful accounts (*)	(3,149,536)	-	(327,839)	-
Amounts receivable from related parties	123,614	-	-	-
Amounts receivable	2,848,865	24,000	3,340,729	-
Allowance for doubtful accounts	(2,549,329)	-	(2,500,281)	-
Loans	25,417	-	-	-
Accrued income	810	-	75,972	-
Security deposits	-	1,049,332	-	1,055,041
Total	12,379,532	1,073,332	13,284,583	1,055,041

(*) As of the end of the current period, an allowance for doubtful accounts of KRW 3,059,834 thousand has been set up for trade receivables from Emmaus Life Sciences, a related party. Accordingly, bad debt expense recognized during the current period was KRW 3,059,834 thousand.

8. Other Financial Assets

(1) The breakdown of other financial assets at the end of the current and previous periods is as follows. (Unit: Thousand KRW)

Classification	Current Period-End		Previous Period-End
	Current	Non-current	Current	Non-current
Short-term financial instruments	160,000	-	127,562	-
Financial assets at fair value through profit or loss	-	10,784,980	-	36,206,395
Total	160,000	10,784,980	127,562	36,206,395

(2) The breakdown of financial assets at fair value through profit or loss at the end of the current and previous periods is as follows.

① Current Period-End (Unit: Thousand KRW)

Classification	Acquisition Cost	Carrying Amount
Equity securities with market value
Biomerica, Inc.	1,211,217	920,812
Equity securities without market value
Emmaus Life Sciences, Inc.	28,482,686	7,250,968
Debt securities without market value
AMI Investment Co., Ltd.	2,000,000	2,613,200
Total	31,693,903	10,784,980

During the current period, unrealized gains on financial assets at fair value through profit or loss of KRW 1,021,952 thousand and unrealized losses of KRW 26,309,679 thousand were recognized. Gains on disposal of financial assets at fair value through profit or loss of KRW 91,636 thousand were also recognized.

② Previous Period-End (Unit: Thousand KRW)

Classification	Acquisition Cost	Carrying Amount
Equity securities with market value
Biomerica, Inc.	1,344,906	633,591
Equity securities without market value
Emmaus Life Sciences, Inc.	28,482,686	33,560,646
Debt securities without market value
AMI Investment Co., Ltd.	2,000,000	2,012,158
Total	31,827,592	36,206,395

During the previous period, unrealized gains on financial assets at fair value through profit or loss of KRW 5,090,117 thousand and unrealized losses of KRW 711,315 thousand were recognized.

9. Other Assets

The breakdown of other assets at the end of the current and previous periods is as follows. (Unit: Thousand KRW)

Classification	Current Period-End		Previous Period-End
	Current	Non-current	Current	Non-current
Prepaid expenses	12,527	-	296,549	-
Prepaid expenses	122,215	3,748	162,778	3,681
Total	134,742	3,748	459,327	3,681

10. Inventories

The breakdown of inventories at the end of the current and previous periods is as follows. (Unit: Thousand KRW)

Classification	Current Period-End			Previous Period-End
	Acquisition Cost	Allowance for	Book Value	Acquisition Cost	Allowance for	Book Value
		Inventory Losses			Inventory Losses
Merchandise	-	-	-	28,006	(28,006)	-
Finished Goods	2,341,084	(77,152)	2,263,932	1,408,084	(112,876)	1,295,208
Work-in-progress	713,703	-	713,703	1,604,264	-	1,604,264
Raw Materials	1,384,387	(243,213)	1,141,174	1,597,343	(104,725)	1,492,618
Materials	70,887	(486)	70,401	100,290	-	100,290
Total	4,510,061	(320,851)	4,189,210	4,737,987	(245,607)	4,492,380

Inventory write-downs recognized as cost of sales during the current and previous periods were KRW 103,250 thousand and KRW 16,410 thousand, respectively.

11. Investments in Associates

(1) The breakdown of investments in associates at the end of the current and previous periods is as follows. (Unit: Thousand KRW)

Associate Name	Ownership (%)	Location	Fiscal Month	Industry	Current Period-End		Previous Period-End
					Acquisition Cost	Book Value	Acquisition Cost	Book Value
KPM Tech Co., Ltd.(*)	7.42	South Korea	December	Manufacturing	15,438,224	6,848,685	15,438,224	18,098,718
Vivon Co., Ltd.	22.72	South Korea	December	Other than Manufacturing	47,383,474	35,611,444	47,383,474	45,180,965
AMI Investment Co., Ltd.	40.00	South Korea	December	Service	40,000	-	40,000	-
Total					62,861,698	42,460,129	62,861,698	63,279,683

(*) Although the ownership percentage is less than 20%, it is included as an associate because the CEO is the same and the entity is deemed to have significant influence over the investee's financial and operating policy decisions.

(2) The changes in investments in associates during the current and previous periods are as follows.

① Current Period (Unit: Thousand KRW)

Associate Name	Beginning Balance	Equity in Net Loss of Associates	Other Increases (Decreases)	Disposal	Ending Balance
KPM Tech Co., Ltd.	18,098,718	(1,821,990)	(28,121)	(9,399,922)	6,848,685
Vivon Co., Ltd.	45,180,965	(11,273,421)	1,703,900		35,611,444
AMI Investment Co., Ltd.	-	-	-	-	-
Total	63,279,683	(13,095,411)	1,675,779	(9,399,922)	42,460,129

② Previous Period (Unit: Thousand KRW)

Associate Name	Beginning Balance	Acquisition	Change in Consolidation Scope	Equity in Net Loss of Associates	Other Increases (Decreases)	Disposal	Ending Balance
KPM Tech Co., Ltd.	38,850,733	-	(11,260,200)	4,129,187	677,977	(14,298,979)	18,098,718
Vivon Co., Ltd.	-	-	47,383,474	(1,348,901)	(853,608)	-	45,180,965
AMI Investment Co., Ltd.	-	40,000	-	(40,000)	-	-	-
Total	38,850,733	40,000	36,123,274	2,740,286	(175,631)	(14,298,979)	63,279,683

(3) The summarized financial information of associates at the end of the current and previous periods is as follows. (Unit: Thousand KRW)

Classification	Current Period-End			Previous Period-End
	KPM Tech Co., Ltd.	Vivon Co., Ltd.	AMI Investment Co., Ltd.	KPM Tech Co., Ltd.	Vivon Co., Ltd.	AMI Investment Co., Ltd.
Assets	162,104,920	158,466,678	9,066,179	199,152,116	128,541,845	9,717,589
Liabilities	55,290,682	74,348,290	9,677,955	62,398,882	5,188,199	6,920,991
Equity	106,814,238	84,118,388	(611,776)	136,753,234	123,353,646	2,796,598
Revenue	17,724,886	343,704	-	29,535,233	788,385	-
Profit or loss	(35,339,299)	(49,818,564)	(3,408,375)	32,768,619	(8,366,056)	(817,687)
Comprehensive income	(35,372,002)	(50,850,008)	(3,408,375)	33,201,687	(10,445,598)	(817,687)

12. Property, Plant, and Equipment

(1) The breakdown of property, plant, and equipment at the end of the current and previous periods is as follows.# (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
토지	1,723,285	1,723,285
손상차손누계액	(859,919)	(859,919)
건물	3,664,779	3,595,888
감가상각누계액	(800,611)	(680,082)
손상차손누계액	(284,434)	(306,904)
구축물	894,426	924,426
감가상각누계액	(117,383)	(121,383)
손상차손누계액	(777,043)	(803,043)
기계장치	7,705,517	6,633,773
감가상각누계액	(5,601,508)	(4,930,454)
손상차손누계액	(57,578)	(57,578)
시설장치	1,564,803	1,603,803
감가상각누계액	(1,535,039)	(1,363,615)
손상차손누계액	(17,746)	(17,746)
차량운반구	208,044	182,077
감가상각누계액	(129,649)	(111,223)
손상차손누계액	(3,992)	(3,992)
공구와기구	255,982	245,571
감가상각누계액	(184,487)	(152,635)
금형	236,895	191,995
감가상각누계액	(128,640)	(102,973)
비품	254,853	244,755
감가상각누계액	(211,689)	(185,956)
손상차손누계액	(3,131)	(3,131)
건설중인자산	157,500	1,295,930
손상차손누계액	-	(300,000)
합 계	5,953,235	6,640,869

(2) 당기와 전기 중 유형자산의 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다.

① 당기 (단위: 천원)

구 분	기초 장부금액	취득 및 자본적지출	처 분	상 각	외화환산으로 인한 변동	손상환입	대 체	기말 장부금액
토지	863,366	-	-	-	-	-	-	863,366
건물	2,608,902	-	-	(120,529)	22,470	-	68,891	2,579,734
구축물	-	-	(24,875)	(1,125)	-	-	26,000	-
기계장치	1,645,741	291,599	(214)	(665,875)	14,080	-	761,100	2,046,431
시설장치	222,442	8,000	(19,583)	(198,841)	-	-	-	12,018
차량운반구	66,862	18,483	-	(18,272)	1,430	-	5,900	74,403
공구와기구	92,936	8,500	-	(31,530)	1,589	-	-	71,495
금형	89,022	44,900	-	(25,667)	-	-	-	108,255
비품	55,668	10,026	-	(25,712)	51	-	-	40,033
건설중인자산	995,930	575,601	(877,730)	-	300,000	-	(836,301)	157,500
합 계	6,640,869	957,109	(922,402)	(1,087,551)	17,150	348,470	(410)	5,953,235

구 분	기초 장부금액	연결범위의 변동	취득 및 자본적지출	처 분	상 각	외화환산으로 인한 변동	손상	대 체	기말 장부금액
토지	2,961,510	(2,134,144)	-	-	-	-	(859,919)	895,919	863,366
건물	7,157,119	(4,399,565)	-	(143,176)	-	(306,904)	301,428	2,608,902
구축물	849,264	-	-	(46,221)	-	(803,043)	-	-
기계장치	3,522,998	(2,090,165)	1,080,681	(5)	(814,540)	4,350	(57,578)	-	1,645,741
시설장치	1,087,088	(733,648)	44,670	-	(158,524)	602	(17,746)	-	222,442
차량운반구	149,980	(58,138)	54,696	(43,627)	(33,500)	1,443	(3,992)	-	66,862
공구와기구	88,932	-	37,520	-	(34,469)	953	-	-	92,936
금형	4,076	(48)	98,325	-	(13,331)	-	-	-	89,022
비품	296,048	(224,510)	35,586	(1)	(47,902)	(422)	(3,131)	-	55,668
건설중인자산	-	-	1,295,930	-	-	-	(300,000)	-	995,930
합 계	16,117,015	(9,640,218)	2,647,408	(43,633)	(1,291,663)	6,926	(2,352,313)	1,197,347	6,640,869

(3) 보험가입자산
당기말 현재 보험에 가입한 자산의 내역은 다음과 같습니다.

보험종류	자 산	장부금액	부보금액	보험회사
화재보험	기계장치	762,074	6,957,000	DB손해보험&cr;KB손해보험
	재고자산	2,407,067
	건물	2,579,734	5,010,000	한화손해보험
	기계장치	775,625
	건물 등	-	2,374,000	MG손해보험
합 계		6,524,500	14,341,000

연결기업은 상기 보험 이외에 가스배상책임보험, 자동차보험 등에 가입하고 있습니다.

13. 사용권자산 및 리스부채

(1) 당기말 현재 사용권자산의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말
건물	1,580,697
감가상각누계액	(577,435)
차량운반구	288,678
감가상각누계액	(138,085)
합 계	1,153,855

(2) 당기 중 사용권자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	기초장부금액	회계정책의 변경	증 가	상 각	외화환산으로 인한 변동	기말장부금액
건물	-	737,386	843,311	(578,397)	962	1,003,262
차량운반구	-	288,678	-	(138,085)	-	150,593
합 계	-	1,026,064	843,311	(716,482)	962	1,153,855

(3) 당기 중 리스부채의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	기초장부금액	회계정책의 변경	증 가	이자비용	지 급	외화환산으로 인한 변동	기말장부금액
리스부채	-	965,181	815,277	52,496	(701,328)	820	1,132,446

(4) 당기 중 리스로 인한 현금유출액은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기
리스부채에서 발생한 현금유출	701,328
단기리스 관련 비용	92,554
소액자산 리스 관련 비용	33,665
총 현금 유출액	827,547

14. 무형자산과 영업권

(1) 당기말과 전기말 현재 무형자산과 영업권의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
특허권	79,601	68,867
상각누계액	(44,118)	(37,085)
소프트웨어	848,634	737,273
상각누계액	(609,605)	(487,346)
의장권	6,856	6,856
상각누계액	(5,810)	(5,211)
상표권	5,680	5,680
상각누계액	(3,278)	(2,142)
실용신안권	2,032	2,032
상각누계액	(576)	(169)
기타의무형자산	36,000,000	36,000,000
상각누계액	(4,994,220)	(2,497,110)
취득중인무형자산	11,014,000	11,014,000
손상차손누계액	(11,014,000)	-
무형자산 합계	31,285,196	44,805,645
영업권	8,225,184	8,225,184
손상차손누계액	(4,045,754)	(4,045,754)
영업권 합계	4,179,430	4,179,430

(2) 당기 및 전기 중 무형자산과 영업권의 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다.

구 분	기초 장부금액	취 득	상 각	외화환산으로 인한 변동	손 상	기말 장부금액
특허권	31,782	10,734	(7,033)	-	-	35,483
상표권	3,538	-	(1,136)	-	-	2,402
실용신안권	1,863	-	(407)	-	-	1,456
의장권	1,645	-	(599)	-	-	1,046
소프트웨어	249,927	111,360	(121,984)	(274)	-	239,029
기타의무형자산(*1)	33,502,890	-	(2,497,110)	-	-	31,005,780
취득중인무형자산(*2)	11,014,000	-	-	-	(11,014,000)	-
영업권	4,179,430	-	-	-	-	4,179,430
합 계	48,985,075	122,094	(2,628,269)	(274)	(11,014,000)	35,464,626

(1) SCD API 독점공급권입니다.
(2) 게실증치료제 아시아판권이며, 딩기 중 손상차손 11,014백만원을 인식하였습니다.

구 분	기초 장부금액	연결범위의 변동	취 득	대 체(*1)	처 분	상 각	기말 장부금액
특허권	94,256	(72,017)	19,814	-	-	(10,271)	31,782
상표권	5,973	(1,121)	-	-	-	(1,314)	3,538
실용신안권	-	-	2,032	-	-	(169)	1,863
의장권	2,260	-	-	-	-	(615)	1,645
소프트웨어	358,356	(53,176)	123,663	-	-	(178,916)	249,927
기타의무형자산(*2)	40,914,706	(4,783,297)	-	-	-	(2,628,519)	33,502,890
취득중인무형자산(*3)	-	-	5,361,000	5,653,000	-	-	11,014,000
영업권	25,902,837	(21,723,407)	-	-	-	-	4,179,430
합 계	67,278,388	(26,633,018)	5,506,509	5,653,000	-	(2,819,804)	48,985,075

(1) 선급금에서 취득중인무형자산으로 대체되었습니다.
(2) SCD API 독점공급권입니다.
(*3) 게실증치료제 아시아판권입니다.

(3) 당기 중 무형자산상각비는 판매비와관리비에 2,608,638천원 및 제조원가에 19,630천원이 계상되어 있으며, 전기 중 무형자산상각비는 판매비와관리비에 2,775,955천원 및 제조원가에 43,848천원이 계상되었습니다.

(4) 당기와 전기 중 비용으로 인식한 경상연구개발비는 각각 1,710,112천원 및 3,800,406천원입니다.

(5) 당기말과 전기말 현재 영업부문별 각 현금창출단위에 배부된 영업권은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
제약/바이오사업부문	4,179,430	4,179,430

현금창출단위에 배분된 영업권의 손상평가는 영업권의 장부금액과 해당 현금창출단위의 회수가능액을 비교하여 회수가능액이 영업권을 포함한 현금창출단위의 장부가액에 미달되는 경우 영업권의 손상차손을 인식하고 있습니다. 이 때 회수가능액은 영업권이 배부된 현금창출단위의 사용가치에 근거하여 결정되고 있습니다.

연결기업의 영업권은 경영진이 영업권을 관리하는 단위인 영업부문 중 제약/바이오 사업부문에 전액 배분되고 있으며, 당기의 영업권 배분방식에 변동은 없습니다.

한편, 연결기업은 영업권에 대한 손상평가를 매 보고기간말에 수행하고 있으며, 현금창출단위의 회수가능액은 장부금액을 하회하지 아니할 것으로 판단하고 있어 영업권에 대한 손상을 인식하지 아니하였습니다.

당기말과 전기말 현재 회수가능액의 추정치에 사용된 주요가정은 아래와 같습니다. 주요 가정치는 해당 산업의 미래 추세에 대한 경영진의 평가를 반영하고 있으며, 내ㆍ외부의 역사적 자료에 기초하고 있습니다. (단위: %)

구 분	당 기	전 기
할인율	12.31	12.23
영구성장률	1.00	1.00
예상 EBITDA 성장률(향후 5년간 평균)	9.54	9.59

15. 투자부동산

(1) 당기말과 전기말 현재 보유하고 있는 투자부동산은 없으며, 전기 중 투자부동산의 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	기초장부금액	취득 및 자본적지출	처 분	상 각	대 체	기말장부금액
토지	895,919	-	-	-	(895,919)	-
건물	305,900	-	-	(4,472)	(301,428)	-
합 계	1,201,819	-	-	(4,472)	(1,197,347)	-

(2) 전기 중 투자부동산과 관련하여 손익으로 인식한 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	전 기
감가상각비	(4,472)

16. 정부보조금

당기와 전기 중 정부보조금 변동내역은 다음과 같습니다.

구 분	기초장부금액	증 가	감 소	기말장부금액
현금및현금성자산	-	8,574	(8,574)	-

구 분	기초장부금액	연결범위의 변동	증 가	감 소	기말장부금액
현금및현금성자산	1,458,988	(935,888)	-	(523,100)	-
기계장치	5,553	-	-	(5,553)	-
비품	1,110	-	-	(1,110)	-
시설장치	3,325	-	-	(3,325)	-
합 계	1,468,976	(935,888)	-	(533,088)	-

17. 매입채무및기타채무

당기말과 전기말 현재 매입채무및기타채무의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	유 동	비유동	유 동
매입채무	2,352,490	-	4,809,335
미지급금	1,065,667	1,169	1,349,150
미지급비용	635,640	-	831,786
합 계	4,053,797	1,169	6,990,271

18. 기타 금융부채

당기말과 전기말 현재 기타금융부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	유 동	유 동	비유동
금융보증부채	1,219	20,915	7,300

지배기업은 관계기업의 차량리스에 대하여 지급보증을 제공하고 있습니다.

19. 기타 부채

당기말과 전기말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
예수금	57,478	128,902
선수금	76,420	36,106
합 계	133,898	165,008

20. 차입금 및 전환사채

(1) 당기말과 전기말 현재 차입금 및 전환사채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	유 동	비유동	유 동
단기차입금	24,554	-	7,466,738
유동성장기차입금	240,000	-	158,000
장기차입금	-	1,140,000	-
유동성전환사채	9,634,776	-	11,534,517
합 계	9,899,330	1,140,000	19,159,255

(2) 당기말과 전기말 현재 장ㆍ단기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

① 단기차입금 (단위: 천원)

구 분	차입처	당기말	이자율(%)	당기말	전기말
일반운전자금(원화)	(주)국민은행	-	-	-	1,000,000
	(주)부산은행	-	-	-	1,218,564
	(주)에버코어인베스트먼트홀딩스	-	-	-	5,000,000
	채종우	24,554	24,554	24,554
일반운전자금(외화)	(주)부산은행	-	-	-	223,620
합 계		24,554		7,466,738

② 장기차입금 (단위: 천원)

구 분	차입처	당기말	이자율(%)	당기말	전기말
일반운전자금	(주)신한은행	1,380,000	4.65	1,380,000	-
시설자금	(주)부산은행	-	-	-	158,000
차감 : 유동성장기차입금				(240,000)	(158,000)
합 계				1,140,000	-

당기말 현재 장ㆍ단기차입금과 관련하여 연결기업의 유형자산 등이 담보로 제공되어있습니다.

③ 당기말 현재 장기차입금의 연도별 상환계획은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	장기차입금
2020년	240,000
2021년	240,000
2022년	900,000
합 계	1,380,000

(3) 당기말과 전기말 현재 전환사채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	발행일	만기일	이자율(%)	당기말	전기말
제7회 무보증 사모 전환사채	2017.11.14	2020.11.14	5.00%	420,000	1,080,000
제10회 무보증 사모 전환사채	2018.03.08	2121.03.08	5.00%	-	2,405,130
제11회 무보증 사모 전환사채	2018.03.14	2121.03.14	6.00%	-	3,000,000
제12회 무보증 사모 전환사채	2018.05.10	2021.05.10	5.00%	-	7,000,000
제13회 무보증 사모 전환사채	2019.05.31	2022.05.31	5.00%	10,000,000	-
전환권조정				(785,224)	(1,950,613)
전환사채 소계				9,634,776	11,534,517
차감 : 유동성대체(*)				(9,634,776)	(11,534,517)
합 계				-	-

(*) 조기상환 청구권 조항에 따라 유동성대체 되었습니다.

(4) 당기말 현재 연결기업이 발행한 전환사채의 상세내역은 다음과 같습니다.

구 분	제7회 전환사채
사채의 종류	무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채
사채발행금액(액면금액)	420,000,000원
사채발행일	2017년 11월 14일
사채만기일	2020년 11월 14일
원금상환방법	만기일에 액면가액의 100.00%에 해당하는 금액을 일시상환
전환권의 행사기간	2018년 11월 14일 ~ 2020년 10월 14일
전환가액	4,715원
조기상환 청구권	발행일로부터 1년이 경과한 시점(2018년 11월 14일)부터 매 3개월 단위 조기상환 청구 가능

구 분	제13회 전환사채
사채의 종류	무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채
사채발행금액(액면금액)	10,000,000,000원
사채발행일	2019년 5월 31일
사채만기일	2022년 5월 31일
원금상환방법	만기일에 액면가액의 100.00%에 해당하는 금액을 일시상환
전환권의 행사기간	2020년 05월 31일 ~ 2022년 04월 30일
전환가액	4,955원
조기상환 청구권	발행일로부터 1년이 경과한 시점(2020년 05월 31일)부터 매 3개월 단위 조기상환 청구 가능

21. 종업원급여

확정기여형 퇴직연금제도 시행으로 인해 연결기업은 금융기관에 납입하는 기여금을 당기비용으로 계상하고 있습니다. 당기와 전기 중 확정기여형 퇴직연금제도로 인하여 비용으로 인식된 금액은 각각 565,488천원 및 658,879천원입니다.

22. 자본금과 자본잉여금

(1) 당기말과 전기말 현재 자본금에 관련된 사항은 다음과 같습니다. (단위: 주, 원)

구 분	당기말	전기말
수권주식수	500,000,000	500,000,000
주당액면금액	100	100
발행주식수	85,277,028	82,330,083
보통주자본금	8,527,702,800	8,233,008,300

(2) 당기와 전기 중 지배기업의 발행주식수 및 유통주식수 변동은 다음과 같습니다.

① 당기 (단위: 주, 천원)

구 분	주식수(주)	자본금	주식발행초과금
기 초	82,330,083	8,233,008	138,226,742
전환권 행사(2019.03.15)	406,173	40,618	3,041,970
주식선택권 행사(2019.07.04)	250,000	25,000	648,680
전환권 행사(2019.03.15)	84,833	8,483	432,420
전환권 행사(2019.11.06)	16,967	1,697	86,496
전환권 행사(2019.11.07)	8,483	848	43,255
전환권 행사(2019.11.25)	8,483	848	43,375
주식선택권 행사(2019.11.29)	52,000	5,200	516,306
전환권 행사(2019.12.06)	21,208	2,121	108,631
주식선택권 행사(2019.12.16)	3,000	300	29,787
전환권 행사(2019.12.23)	2,095,798	209,580	10,126,660
기 말	85,277,028	8,527,703	153,304,322

② 전기 (단위: 주, 천원)

구 분	주식수(주)	자본금	주식발행초과금
기 초	72,707,982	7,270,798	82,773,483
전환권 행사 (2018.03.05)	1,385,360	138,536	6,014,009
전환권 행사 (2018.03.06)	2,598,877	259,888	11,020,428
전환권 행사 (2018.07.20)	1,622,247	162,225	7,140,773
전환권 행사 (2018.11.14)	684,931	68,493	5,145,638
전환권 행사 (2018.11.15)	342,458	34,246	2,582,408
전환권 행사 (2018.11.16)	126,024	12,602
당기말과 전기말 현재 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당기말	전기말
주식발행초과금	153,304,322	138,226,742
기타자본잉여금	10,234,344	10,234,344
전환권대가	788,289	2,426,548
합 계	164,326,955	150,887,634

23. 기타포괄손익누계액

당기말과 전기말 현재 기타포괄손익누계액의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당기말	전기말
지분법자본변동	428,370	664,562
해외사업환산손익	(125,184)	(202,851)
합 계	303,186	461,711

24. 결손금

당기말과 전기말 현재 결손금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당기말	전기말
법정적립금
이익준비금	193,000	193,000
임의적립금
연구및인력개발준비금	-	450,000
미처리결손금	(62,511,890)	(8,152,106)
합 계	(62,318,890)	(7,509,106)

25. 매출액 및 매출원가

당기와 전기 중 매출액 및 매출원가의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
매출액
제품매출액	53,089,790	56,041,610
상품매출액	-	1,119,150
기타매출액	3,501,041	547,696
매출액 합계	56,590,831	57,708,456
수익인식 시기
한 시점에 이행	56,590,831	57,708,456
기간에 걸쳐 이행	-	-
매출원가
제품매출원가	41,375,547	47,770,074
상품매출원가	-	427,966
기타매출원가	64,987	-
매출원가 합계	41,440,534	48,198,040

26. 비용의 성격별 분류

당기와 전기 중 발생한 비용의 성격별 분류는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
제품및재공품등의 변동	150,783	(1,081,288)
원재료매입액	26,793,503	34,023,286
외주가공비	10,871,180	10,386,250
급여	7,123,732	8,406,396
퇴직급여	565,488	702,125
복리후생비	1,115,708	1,219,768
감가상각비와 무형자산상각비	4,432,302	4,115,938
기타	2,542,979	7,810,429
매출원가와 판매비와관리비 및 경상연구개발비의 합계	53,595,675	65,582,904

27. 판매비와관리비 및 경상연구개발비

(1) 당기와 전기 중 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
급여	2,618,518	3,445,548
퇴직급여	219,255	369,018
복리후생비	371,865	481,481
여비교통비	106,003	145,443
접대비	132,923	396,801
통신비	32,799	46,494
수도광열비	45,530	101,094
세금과공과	83,926	212,547
감가상각비	292,342	482,601
지급임차료	35,546	508,669
보험료	30,304	75,090
차량유지비	58,511	205,248
소모품비	119,001	171,517
지급수수료	743,002	1,743,708
운반비	362,205	494,549
광고선전비	38,522	2,069
대손상각비	2,976,356	(80,651)
도서인쇄비	7,938	18,388
무형자산상각비	2,608,638	2,775,955
견본비	39,826	29,805
건물관리비	-	38,018
판매수수료	16,448	48,537
판매촉진비	16,787	-
해외시장개척비	101,823	151,326
잡비	26,385	13,088
주식보상비용	(649,294)	1,694,239
기타	9,870	13,876
합 계	10,445,029	13,584,458

(2) 당기와 전기 중 경상연구개발비의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
재료비	638,265	1,221,060
급여	831,967	1,500,039
퇴직급여	67,537	116,163
잡급	-	100
감가상각비	177	164
복리후생비	100,633	86,009
여비교통비	13,862	9,859
접대비	510	-
지급수수료	15,852	569,076
소모품비	16,042	268,709
견본비	22,606	27,502
기타	2,661	1,725
합 계	1,710,112	3,800,406

28. 기타수익과 기타비용

(1) 당기와 전기 중 기타수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
수수료수익	4,950	7,590
유형자산손상차손환입	348,470	-
관계기업투자처분이익	1,938,966	1,187,585
잡이익	337,243	76,173
합 계	2,629,629	1,271,348

(2) 당기와 전기 중 기타비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
재고자산폐기손실	-	28,006
기타의대손상각비	49,048	1,485,840
유형자산처분손실	166,961	8,428
유형자산손상차손	-	2,352,314
무형자산손상차손	11,014,000	-
종속기업투자처분손실	-	7,875,166
관계기업투자손상차손	9,399,922	-
잡손실	138,010	75,975
합 계	20,767,941	11,825,729

29. 금융수익과 금융원가

(1) 당기와 전기 중 금융수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
이자수익	56,456	384,828
외화환산이익	26,859	18,472
외환차익	705,751	369,492
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	91,636	728,440
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	1,021,952	5,090,117
합 계	1,902,654	6,591,349

(2) 당기와 전기 중 금융원가의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
이자비용	1,835,015	5,123,255
외화환산손실	292,107	149,557
외환차손	188,675	91,368
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	26,309,679	711,315
합 계	28,625,476	6,075,495

30. 법인세비용

(1) 당기와 전기 중 법인세비용의 구성요소는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
법인세부담액	-	-
일시적차이 등의 발생과 소멸로 인한 이연법인세 변동	(12,862,597)	(417,278)
총법인세효과	(12,862,597)	(417,278)
이월세액공제로 인한 이연법인세 변동액	(236,610)	1,352,952
세무상결손금으로 인한 이연법인세 변동액	51,072	(225,970)
이연법인세미인식효과	13,048,135	(709,704)
기타	332	-
법인세비용	332	1,415

(2) 당기와 전기 중 기타포괄손익으로 인식되는 항목과 관련된 법인세는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기			전 기
	세전금액	세금효과	세후금액	세전금액	세금효과	세후금액
해외사업환산손익	77,666	-	77,666	146,949	-	146,949
지분법자본변동	(238,555)	-	(238,555)	1,850,854	-	1,850,854
합 계	(160,889)	-	(160,889)	1,997,803	-	1,997,803

(3) 당기와 전기 중 법인세비용과 회계손실의 관계는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
법인세비용차감전순손실	(54,961,390)	(15,172,689)
적용세율에 따른 법인세	(12,091,506)	(3,337,992)
조정사항
- 비공제비용	476,798	1,531,075
- 비과세수익	(492,661)	(2,340,432)
- 세액공제	(236,610)	1,352,952
- 이연법인세미인식효과	13,048,135	(709,704)
- 기타(연결범위 변동등)	(703,824)	3,505,516
법인세비용	332	1,415
유효세율(법인세비용/법인세비용차감전순이익)	(*)	(*)
(*) 법인세비용차감전순손실이 발생하여 유효세율을 계산하지 않습니다.

(4) 보고기간종료일 현재 일시적차이의 법인세효과는 당해 일시적차이가 소멸되는 회계연도의 미래 예상세율을 적용하여 산정하였습니다.

(5) 연결기업의 이연법인세자산과 이연법인세부채는 동일 과세당국이 부과하는 법인세이며, 연결기업은 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 가지고 있으므로 이연법인세자산과 이연법인세부채를 상계하여 연결재무상태표에 표시하였습니다.

(6) 당기와 전기 중 이연법인세자산(부채)의 변동내역은 다음과 같습니다.

① 당기 (단위: 천원)

구분	기초잔액	당기손익	기타포괄손익	당기말 순 액	이연법인세자산	이연법인세부채
미수수익	-	(178)	-	(178)	-	(178)
대손금	618,178	-	-	618,178	618,178	-
대손충당금	1,029,070	570,760	-	1,599,830	1,599,830	-
재고자산평가손실	54,033	16,483	-	70,516	70,516	-
종속기업투자	1,107,282	10,303	-	1,117,585	1,117,585	-
관계기업투자	(400,592)	1,521,296	(51,962)	1,068,742	1,068,742	-
지분법손익	(602,863)	3,059,006	-	2,456,143	2,456,143	-
당기손익-공정가치측정 금융자산	(997,306)	5,537,448	-	4,540,142	4,540,142	-
감가상각비	2,197	(2,197)	-	-	-	-
유형자산손상차손	517,509	-	-	517,509	517,509	-
미지급비용	29,463	10,167	-	39,630	39,630	-
금융보증부채	6,207	(5,939)	-	268	268	-
전환사채	(429,135)	256,386	-	(172,749)	-	(172,749)
리스부채	-	90,337	-	90,337	90,337	-
사용권자산	-	(93,578)	-	(93,578)	-	(93,578)
취득중인무형자산	-	1,938,464	-	1,938,464	1,938,464	-
현재가치할인차금	-	5,544	-	5,544	5,544	-
장기미지급금	-	257	-	257	257	-
이월결손금	1,937,713	(51,072)	-	1,886,641	1,886,641	-
이월세액공제	906,075	236,610	-	1,142,685	1,142,685	-
상계 전 이연법인세자산(부채)	3,777,831	13,100,097	(51,962)	16,825,966	17,092,471	(266,505)
상계 효과	(266,505)	266,505
소 계	16,825,966
인식하지 아니한 이연법인세자산(부채)	16,825,966

② 전기 (단위: 천원)

구분	기초잔액	당기손익	기타포괄손익	당기말 순 액	이연법인세자산	이연법인세부채
미수수익	(13,972)	13,972	-	-	-	-
대손금	660	617,518	-	618,178	618,178	-
대손충당금	528,528	500,542	-	1,029,070	1,029,070	-
재고자산평가손실	44,261	9,772	-	54,033	54,033	-
종속기업투자	1,309,978	(202,696)	-	1,107,282	1,107,282	-
관계기업투자	(955,473)	554,881	-	(400,592)	-	(400,592)
지분법손익	-	(602,863)	-	(602,863)	-	(602,863)
당기손익-공정가치측정 금융자산	-	(997,306)	-	(997,306)	-	(997,306)
감가상각비	10,161	(7,964)	-	2,197	2,197	-
유형자산손상차손	-	517,509	-	517,509	517,509	-
미지급비용	33,082	(3,619)	-	29,463	29,463	-
금융보증부채	214,494	(208,287)	-	6,207	6,207	-
연구개발준비금	(99,000)	99,000	-	-	-	-
전환사채	(1,500,671)	1,071,536	-	(429,135)	-	(429,135)
이월결손금	1,711,743	225,970	-	1,937,713	1,937,713	-
이월세액공제	2,259,027	(1,352,952)	-	906,075	906,075	-
정부보조금	1,399,648	(1,399,648)	-	-	-	-
장기미지급금	114,070	(114,070)	-	-	-	-
상계 전 이연법인세자산(부채)	5,056,536	(1,278,705)	-	3,777,831	6,207,727	(2,429,896)
상계 효과	(2,429,896)	2,429,896
소 계	3,777,831
인식하지 아니한 이연법인세자산(부채)	3,777,831

(7) 이연법인세자산에 대한 미래 실현가능성은 연결기업의 성과, 전반적인 경제환경과 산업에 대한 전망, 향후 예상수익, 세액공제와 이월결손금의 공제가능기간 등 다양한 요소들을 고려하여 평가합니다. 연결기업은 주기적으로 이러한 사항들을 검토하고 있으며, 당기말 현재 가산할 일시적차이를 초과하는 모든 차감할 일시적차이에 대하여 실현가능성이 높지 않다고 판단하여 이연법인세자산ㆍ부채를 인식하지 않았습니다.

구분	당기말	만기일
결손금	8,575,640
2017년 발생분	3,753,999	2027년
2018년 발생분	4,285,745	2028년
2019년 발생분	535,896	2029년
이월세액공제	1,142,684
2016년 발생분	109,259	2021년
2017년 발생분	532,506	2022년
2018년 발생분	264,310	2023년
2019년 발생분	236,609	2024년
일시적차이	52,774,155
종속기업투자	5,079,932
관계기업투자	4,857,918

31. 주당손익

기본주당손익은 보통주 1주에 대한 순이익을 계산한 것으로, 지배기업의 1주당 기본주당순손익의 산출내역은 다음과 같습니다.

(1) 기본주당손실 (단위: 원)

구분	당 기	전 기
지배기업 당기순손실	(54,809,783,933)	(13,754,594,876)
가중평균유통보통주식수(*)	82,855,004	77,053,321
기본주당손실	(662)	(179)

(*) 가중평균유통보통주식수

① 당기 (단위: 주)

구분	기간	일 수	주식수	가중평균 유통보통주식수
기초	2019-01-01 ~ 2019-12-31	365	82,330,083	82,330,083
전환권 행사	2019-03-15 ~ 2019-12-31	292	406,173	324,938
주식선택권 행사	2019-07-04 ~ 2019-12-31	181	250,000	123,973
전환권 행사	2019-11-05 ~ 2019-12-31	57	84,833	13,248
전환권 행사	2019-11-06 ~ 2019-12-31	56	16,967	2,603
전환권 행사	2019-11-07 ~ 2019-12-31	55	8,483	1,278
전환권 행사	2019-11-25 ~ 2019-12-31	37	8,483	860
주식선택권 행사	2019-11-29 ~ 2019-12-31	33	52,000	4,701
전환권 행사	2019-12-06 ~ 2019-12-31	26	21,208	1,511
주식선택권 행사	2019-12-16 ~ 2019-12-31	16	3,000	132
전환권 행사	2019-12-23 ~ 2019-12-31	9	2,095,798	51,677
당기말 가중평균유통보통주식수				82,855,004

② 전기 (단위: 주)

구분	기간	일 수	주식수	가중평균 유통보통주식수
기초	2018-01-01 ~ 2018-12-31	365	72,707,982	72,707,982
전환권 행사	2018-03-05 ~ 2018-12-31	302	1,385,360	1,146,243
전환권 행사	2018-03-06 ~ 2018-12-31	301	2,598,877	2,143,183
전환권 행사	2018-07-20 ~ 2018-12-31	165	1,622,247	733,345
전환권 행사	2018-11-14 ~ 2018-12-31	48	684,931	90,073
전환권 행사	2018-11-15 ~ 2018-12-31	47	342,458	44,097
전환권 행사	2018-11-16 ~ 2018-12-31	46	126,024	15,882
전환권 행사	2018-12-10 ~ 2018-12-31	22	2,862,204	172,516
전기말 가중평균유통보통주식수				77,053,321

(2) 당기의 희석주당손실 계산내역은 다음과 같으며, 전기의 희석주당손익은 희석효과가 없으므로 기본주당손익과 동일합니다. (단위: 원)

구분	당 기
보통주 기본당기순손실	(54,809,783,933)
조정: 주식선택권 주식보상비용	(649,293,944)
보통주 희석당기순손실	(55,459,077,877)
가중평균유통보통주식수(*)	82,855,004
희석주당손실	(669)

(*) 가중평균유통보통주식수 (단위: 주)

구분	당 기
가중평균유통보통주식수	82,855,004
주식선택권
가중평균유통보통주식수(희석)	82,855,004

구분	청구기간	발행될 보통주식수
제7회 무보증 사모 전환사채	2018.11.14 ~ 2020.10.14	89,077
제13회 무보증 사모 전환사채	2020.05.31 ~ 2022.04.30	2,018,163
합 계		2,107,240

32. 현금흐름표

(1) 당기와 전기의 영업활동 현금흐름 중 비현금항목의 조정과 관련된 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
비현금항목의 조정 :
외화환산손실	292,107	149,557
대손상각비	2,976,356	(80,651)
기타의대손상각비	49,048	1,485,840
재고자산평가손실	138,974	27,240
재고자산폐기손실	-	204,432
감가상각비	1,804,033	1,296,135
무형자산상각비	2,628,269	2,819,803
유형자산처분손실	166,961	8,428
주식보상비용	(649,294)	1,694,239
이자비용	1,835,015	5,123,255
종속기업투자처분손실	-	7,875,166
관계기업투자손상차손	9,399,922	-
유형자산손상차손	-	2,352,314
무형자산손상차손	11,014,000	-
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	26,309,679	711,315
경상연구개발비	-	(636)
지분법손실	13,095,411	1,388,901
법인세비용	332	1,415
외화환산이익	(26,859)	(18,472)
재고자산평가손실환입	(35,725)	(10,830)
유형자산손상차손환입	(348,470)	-
이자수익	(56,456)	(384,828)
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	(91,636)	(728,440)
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	(1,021,952)	(5,090,117)
관계기업투자주식처분이익	(1,938,966)	(1,187,585)
지분법이익	-	(4,129,187)
합 계	65,540,749	13,507,294

(2) 당기와 전기의 영업활동현금흐름 중 자산부채의 변동내역은 다음과 같습니다.(단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
영업활동으로 인한 자산부채의 변동 : 매출채권의 감소(증가)	(2,593,564)	(2,483,805)
선급금의 감소(증가)	238,171	(1,438,781)
장기선급금의 감소(증가)	-	1,672
선급비용의 감소(증가)	40,562	127,485
미수금의 감소(증가)	224,210	(328,825)
부가세대급금의 감소(증가)	-	(2,848)
재고자산의 감소(증가)	199,920	(1,262,989)
매입채무의 증가(감소)	(2,389,741)	794,242
예수금의 증가(감소)	(71,423)	(8,527)
미지급비용의 증가(감소)	169,494	(174,792)
장기선급비용의 감소(증가)	(67)	-
선수수익의 증가(감소)	-	(500,000)
선수금의 증가(감소)	42,497	(11,283)
미지급금의 증가(감소)	(299,837)	142,423
부가세예수금의 증가(감소)	-	(48,850)
합 계	(4,439,778)	(5,194,878)

(3) 당기와 전기의 연결현금흐름표에 포함되지 않는 주요 비현금거래는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)
구 분 | 당 기 | 전 기
---|---|---
선급금의 취득중인무형자산 대체 | - | 5,653,000
건설중인자산의 기계장치 대체 | 761,100 | -
사용권자산 취득 | 1,869,376 | -
리스부채 증가 | 1,780,458 | -
리스부채 유동성 대체 | 424,400 | -
전환사채 유동성 대체 | 9,095,468 | 10,171,732
전환권 행사 | 14,147,002 | 56,415,468
신주인수권 행사 | - | 312,548
주식선택권 행사 | 291,268 | 126,219
장기차입금 유동성 대체 | 360,000 | 188,000

① 당기
(단위: 천원)
구 분 | 기초 장부금액 | 재무현금흐름에서
생기는 변동 | 비현금 변동 | 기말 장부금액
---|---|---|---|---
| | | 유동성대체 | 전환 | 이자비용 | 기타 |
| 단기차입금 | 7,466,738 | (7,442,184) | - | - | - | - | 24,554
| 유동성장기차입금 | 158,000 | (278,000) | 360,000 | - | - | - | 240,000
| 장기차입금 | - | 1,500,000 | (360,000) | - | - | - | 1,140,000
| 유동성리스부채 | - | (700,508) | 424,400 | - | 52,496 | 738,476 | 514,864
| 리스부채 | - | - | (424,400) | - | - | 1,041,983 | 617,583
| 유동성전환사채 | 11,534,517 | - | 9,095,468 | (11,790,930) | 795,721 | - | 9,634,776
| 전환사채 | - | 9,072,188 | (9,095,468) | - | 23,280 | - | -
| 장기미지급금 | - | - | - | - | - | 1,169 | 1,169
| 재무활동 관련 총부채 | 19,159,255 | 2,151,496 | - | (11,790,930) | 871,497 | 1,781,628 | 12,172,946

② 전기
(단위: 천원)
구 분 | 기초 장부금액 | 연결범위의
변동 | 재무현금흐름에서
생기는 변동 | 비현금 변동 | 기말 장부금액
---|---|---|---|---|---
| | | 유동성대체 | 전환 | 이자비용 | 기타 |
| 단기차입금 | 12,952,399 | - | (5,492,541) | - | - | - | 7,466,738
| 유동성장기차입금 | 551,533 | (100,000) | (481,533) | 188,000 | - | - | 158,000
| 장기차입금 | 4,168,000 | (3,980,000) | - | (188,000) | - | - | -
| 유동성전환사채 | 48,488,769 | - | - | 10,171,732 | (49,166,821) | 2,040,837 | 11,534,517
| 전환사채 | - | - | 8,099,657 | (10,171,732) | - | 71,925 | 2,000,150
| 임대보증금 | 77,000 | (89,000) | 12,000 | - | - | - | -
| 장기미지급금 | 518,500 | (518,500) | - | - | - | - | -
| 재무활동 관련 총부채 | 66,756,201 | (4,687,500) | 2,137,583 | - | (49,166,821) | 2,112,762 | 2,007,030 | 19,159,255

특수관계자

(1) 당기말과 전기말 현재 관계기업 현황은 다음과 같습니다.

구 분	회사명	지분율(%)
		당기말	전기말
관계기업	(주)케이피엠테크(*)	7.42	7.90
관계기업	(주)비보존	22.72	22.99
관계기업	(주)에이엠아이인베스트먼트	40.00	40.00

(*) 지분율이 20% 미만이나 대표이사가 동일하며 피투자회사의 재무정책과 영업정책에 관한 의사결정과정에 참여할 수 있는 등 유의적인 영향력을 행사할 수 있다고 판단하여 관계기업에 포함하였습니다.

(2) 주요 경영진에 대한 보상

연결기업은 기업활동의 계획, 운영, 통제에 대하여 중요한 권한과 책임을 가진 임원등을 주요 경영진으로 판단하였으며 당기 및 전기 중 연결기업의 주요 경영진에 대한보상내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)
구 분 | 당 기 | 전 기
---|---|---
급여 | 1,064,079 | 2,618,048
퇴직급여 | 123,428 | 180,033
합 계 | 1,187,507 | 2,798,081

(3) 당기와 전기 중 특수관계자와의 매출ㆍ매입 등 거래내역은 다음과 같습니다.

① 당기
(단위: 천원)
구 분 | 회사명 | 매 출 | 기타수익 | 이자비용 | 기타(최대주주)
---|---|---|---|---|---
| (주)한일진공 | - | - | 978,992 | - |
| | Emmaus Life Sciences, Inc. | 3,436,054 | 116,553 | - | - |
| 합 계 | | 3,436,054 | 116,553 | 978,992 | - |

② 전기
(단위: 천원)
구 분 | 회사명 | 매 출 | 이자비용 | 기타 | 매입()
---|---|---|---|---|---
관계기업 | (주)케이피엠테크 | - | 2,682,484 | - | -
관계기업 | (주)에이엠아이인베스트먼트 | - | - | 2,000,000 | -
기타(최대주주) | Emmaus Life Sciences, Inc. | 1,119,150 | - | 5,361,000 | -
합 계 | | 1,119,150 | 2,682,484 | 7,361,000 | -*

(*) 기타 매입거래는 (주)에이엠아이인베스트먼트가 발행한 신주인수권부사채 취득 금액 및 엠마우스 생명과학(Emmaus Life Science, Inc.)에서 취득 중인 게실증 판권 대금입니다.

(4) 당기말과 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무 내역은 다음과 같습니다.

① 당기말
(단위: 천원)
구 분 | 회사명 | 채 권 | |
|---|---|---|---|
| | | 매출채권() | 미수금 |
| 기타(최대주주) | (주)한일진공 | - | 7,061 |
| 기타(주주) | Emmaus Life Sciences, Inc. | 4,920,650 | 116,553 |
| 합 계 | | 4,920,650 | 123,614* |

(*) 상기 매출채권 금액은 대손충당금 설정 전 금액입니다. 또한, 당기말 현재 특수관계자 Emmaus Life Sciences에 대한 매출채권에 대하여 대손충당금 3,059,834천원을 설정하고 있으며, 이와 관련하여 당기 중 인식한 대손상각비는 3,059,834천원입니다.

② 전기말
(단위: 천원)
구 분 | 회사명 | 채 무 | |
|---|---|---|---|
| | | 단기차입금 | 전환사채 | 기타채무 |
| 관계기업 | (주)케이피엠테크 | - | 7,947,215 | 58,332 |
| 기타(주주) | (주)에버코어인베스트먼트홀딩스 | 5,000,000 | - | 333,712 |
| 합 계 | | 5,000,000 | 7,947,215 | 392,044 |

(5) 당기와 전기 중 특수관계자와의 자금거래 내역은 다음과 같습니다.

① 당기
(단위: 천원)
구 분 | 회사명 | 자금대여 거래 | 자금차입 거래 |
|---|---|---|---|
| | | 회 수 | 상 환 | 기타 |
| (주)에버코어인베스트먼트홀딩스 | - | 5,000,000 | - |
| 임원ㆍ종업원 | 50,556 | - | - |
| 합 계 | | 50,556 | 5,000,000 |

② 전기
(단위: 천원)
구 분 | 회사명 | 자금대여 거래 | 현금출자 등() | 투자회수 | 자금차입 거래 | 전환사채 거래 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| | | 대 여 | 회 수 | 차 입 | 상 환 | 발 행 |
| 관계기업 | (주)케이피엠테크 | - | - | - | - | - | 9,405,130 |
| 관계기업 | (주)에이엠아이인베스트먼트 | - | - | 40,000 | - | - | - |
| 기타(주주) | (주)에버코어인베스트먼트홀딩스 | - | - | - | - | 1,000,000 | 4,100,000 |
| 기타(최대주주) | Emmaus Life Sciences, Inc. | - | - | - | 4,267,170 | - | - |
| 임원ㆍ종업원 | 60,000 | 89,444 | - | - | - | - |
| 합 계 | | 60,000 | 89,444 | 40,000 | 4,267,170 | 1,000,000 | 4,100,000 | 9,405,130*

(6) 당기말 현재 연결기업이 특수관계자에게 제공받은 지급보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)
구 분 | 특수관계자명 | 지급보증처 | 보증금액 | 내용 |
|---|---|---|---|---|
| 기타 | 전 대표이사 | 제7회 전환사채 | 420,000 | 전환사채 연대보증 |
| 기타 | 대표이사 | 기업은행 | 1,680,000 | 차입금 연대보증 |

(7) 당기말 현재 연결기업이 특수관계자에게 제공한 지급보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)
구 분 | 회사명 | 지급보증처 | 보증금액 | 내용 |
|---|---|---|---|---|
| 관계기업 | (주)케이피엠테크 | 현대캐피탈 | 69,953 | 법인차량리스 연대보증 |

주식기준보상제도

(1) 당기말 현재 주식결제형 주식기준보상을 부여하고 있으며 내역은 다음과 같습니다.

구 분	주식선택권	2차 주식선택권
부여일	2016년 07월 01일	2017년 11월 13일
부여대상	임직원	임직원
부여방법	신주교부	신주교부
부여주식 총수	250,000주(*)	304,334주
행사가격	1주당 2,264원(*)	1주당 6,691원
결의기관	이사회	이사회
가득기간	부여일 이후 2년	부여일 이후 2년
행사가능기간	가득일 이후 3년	가득일 이후 3년

(*) 상기 부여수량은 부여일 이후 유ㆍ무상증자, 액면분할 등을 반영하여 기재하였습니다.

(2) 당기말 현재 주식선택권의 공정가치를 추정하는데 사용된 주요가정은 다음과 같습니다.

(단위: 원)
구 분 | 주식선택권 | 2차 주식선택권 | 3차 |
|---|---|---|---|
| 보통주 공정가치 | 1,403 | 3,338 |
| 무위험이자율 | 1.25% | 2.16% |
| 기대행사기간 | 3년 | 2년 |
| 예상주가변동성 | 13.48% | 83.92% |
| 주식선택권 공정가치 | - | 1,015,853,336 |

(3) 당기와 전기 중 연결기업이 부여한 주식선택권의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 주)
구 분 | 당 기 | 전 기
---|---|---
기 초 | 1,479,000 | 1,902,500
연결범위의 변동 | - | (630,000)
부 여 | - | 345,000
행 사 | 305,000 | 117,500
기 타 | 619,666 | 21,000
기 말 | 554,334 | 1,479,000
기말 현재 행사가능수량 | 304,334 | -

(4) 당기와 전기 중 주식기준보상의 부여로 인하여 비용으로 인식한 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)
구분 | 당 기 | 전 기
---|---|---
기초 누적보상비용 | 1,956,415 | 555,100
연결범위의 변동 | - | (166,705)
당기 중 인식보상비용 | (649,294) | 1,694,239
기말 누적보상비용 | 1,307,121 | 2,082,634
-누적행사분 보상비용 | 291,268 | 126,219
-미행사분 보상비용 | 1,015,853 | 1,956,415

금융상품

① 당기말
(단위: 천원)
구 분 | 상각후원가측정
금융자산 | 당기손익-공정가치측정
금융자산 | 상각후원가로
측정하는 금융부채 | 합 계
---|---|---|---|---
자산: | | | |
현금및현금성자산 | 15,727,795 | - | - | 15,727,795
기타유동금융자산 | 160,000 | - | - | 160,000
매출채권및기타채권 | 12,379,532 | - | - | 12,379,532
비유동매출채권및기타채권 | 1,073,332 | - | - | 1,073,332
기타비유동금융자산 | - | 10,784,980 | - | 10,784,980
합 계 | 29,340,659 | 10,784,980 | - | 40,125,639
부채: | | | |
매입채무및기타채무 | - | - | 4,053,797 | 4,053,797
단기차입금 | - | - | 24,554 | 24,554
기타유동금융부채 | - | - | 1,219 | 1,219
비유동매입채무및기타채무 | - | - | 1,169 | 1,169
장기차입금(유동성 포함) | - | - | 1,380,000 | 1,380,000
리스부채(유동성 포함) | - | - | 1,132,446 | 1,132,446
전환사채(유동성 포함) | - | - | 9,634,776 | 9,634,776
합 계 | - | - | 16,227,961 | 16,227,961

② 전기말
(단위: 천원)
구 분 | 상각후원 가측정
금융자산 | 당기손익-공정가치측정
금융자산 | 상각후원가로
측정하는 금융부채 | 합 계
---|---|---|---|---
자산: | | | |
현금및현금성자산 | 7,239,129 | - | - | 7,239,129
기타유동금융자산 | 127,562 | - | - | 127,562
매출채권및기타채권 | 13,284,583 | - | - | 13,284,583
비유동매출채권및기타채권 | 1,055,041 | - | - | 1,055,041
기타비유동금융자산 | - | 36,206,395 | - | 36,206,395
합 계 | 21,706,315 | 36,206,395 | - | 57,912,710
부채: | | | |
매입채무및기타채무 | - | - | 6,990,271 | 6,990,271
단기차입금 | - | - | 7,466,738 | 7,466,738
기타유동금융부채 | - | - | 20,915 | 20,915
장기차입금(유동성 포함) | - | - | 158,000 | 158,000
전환사채(유동성포함) | - | - | 11,534,517 | 11,534,517
기타비유동금융부채 | - | - | 7,300 | 7,300
합 계 | - | - | 26,177,741 | 26,177,741

① 당기
(단위: 천원)
구 분 | 상각후원가측정
금융자산 | 당기손익-공정가치
측정 금융자산 | 상각후원가로
측정하는 금융부채 | 합 계
---|---|---|---|---
금융수익 | | | |
이자수익 | 56,456 | - | - | 56,456
외화환산이익 | 26,399 | - | 460 | 26,859
외환차익 | 703,586 | - | 2,165 | 705,751
당기손익-공정가치측정
금융자산처분이익 | - | 91,636 | - | 91,636
당기손익-공정가치측정
금융자산평가이익 | - | 1,021,952 | - | 1,021,952
합 계 | 786,441 | 1,113,588 | 2,625 | 1,902,654
금융원가 | | | |
이자비용 | 23,343 | - | 1,811,672 | 1,835,015
외화환산손실 | 292,107 | - | - | 292,107
외환차손 | 178,955 | - | 9,720 | 188,675
당기손익-공정가치측정
금융자산평가손실 | - | 26,309,679 | - | 26,309,679
합 계 | 494,405 | 26,309,679 | 1,821,392 | 28,625,476

② 전기
(단위: 천원)
구 분 | 상각후원가로
측정하는 금융자산 | 당기손익-공정가치
측정 금융자산 | 상각후원가로
측정하는 금융부채 | 합 계
---|---|---|---|---
금융수익 | | | |
이자수익 | 384,828 | - | - | 384,828
외화환산이익 | 17,353 | - | 1,119 | 18,472
외환차익 | 363,764 | - | 5,728 | 369,492
당기손익-공정가치측정
금융자산처분이익 | - | 728,440 | - | 728,440
당기손익-공정가치측정
금융자산처분이익 | - | 5,090,117 | - | 5,090,117
합 계 | 765,945 | 5,818,557 | 6,847 | 6,591,349
금융원가 | | | |
이자비용 | - | - | 5,123,255 | 5,123,255
외화환산손실 | 146,426 | - | 3,131 | 149,557
외환차손 | 86,984 | - | 4,384 | 91,368
당기손익-공정가치측정
금융자산평가손실 | - | 711,315 | - | 711,315
합 계 | 233,410 | 711,315 | 5,130,770 | 6,075,495

(3) 신용위험

① 신용위험에 대한 노출
금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 나타냅니다. 연결기업은 현금및현금성자산을 신용등급이 우수한 금융기관에 예치하고 있어, 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 당기말과 전기말 현재 연결기업의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)
구 분 | 당기말 | 전기말
---|---|---
상각후원가측정 금융자산 | 29,340,659 | 21,706,315
당기손익-공정가치측정 금융자산 | 10,784,980 | 36,206,395
합 계 | 40,125,639 | 57,912,710

② 손상차손
당기말과 전기말 현재 상각후원가측정 금융자산의 연령 및 각 연령별로 손상된 채권금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)
구 분 | 당기말 | 전기말
---|---|---|---|---|---|
| | 가중평균
채무불이행률 | 채권잔액 | 손상된 금액 | 가중평균
채무불이행률 | 채권잔액 | 손상된 금액 |
| 만기일 미도래 | - | 25,299,491 | - | - | 17,682,396 | - |
| 1개월 초과 ~ 1년 이내 | 0.29% ~ 91.67% | 2,199,957 | 21,994 | 0.4% ~36.31% | 3,677,052 | 44,423 |
| 1년 초과 ~ 5년 이내 | 100% | 67,708 | 67,708 | 44.65% ~ 100% | 317,084 | 283,416 |
| 기타조정() | - | 7,472,367 | 5,609,162 | - | 2,857,903 | 2,500,281 |
| 합 계 | | 35,039,523 | 5,698,864 | | 24,534,435 | 2,828,120* |

당기와 전기 중 상각후원가측정 금융자산의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)
구 분 | 당 기 | 전 기
---|---|---
기초금액 | 2,828,120 | 1,506,964
기업회계기준서 1109호 최초적용에 따른 조정 | - | (50,941)
합병으로 인한 변동 | - | (24,248)
설정액 | 3,025,404 | 1,405,189
제 각 | (154,660) | (8,844)
기말금액 | 5,698,864 | 2,828,120

③ 연체되었으나 손상되지 않은 금융자산
당기말과 전기말 현재 연체되었으나 손상되지 않은 상각후원가측정 금융자산의 연령은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)
구 분 | 당기말 | 전기말
---|---|---
1개월 초과 ~ 1년 이내 | 2,177,963 | 3,632,629
1년 초과 ~ 5년 이내 | - | 33,668
기타() | 1,863,205 | 357,622
합 계 | 4,041,168 | 4,023,919*

(4) 유동성위험
당기말과 전기말 현재 금융부채의 계약상 만기는 다음과 같습니다.

① 당기말
(단위: 천원)
구 분 | 장부금액 | 계약상
현금흐름 | 3개월 이내 | 3개월 ~ 1년 | 1년 ~ 5년 | 5년 이상
---|---|---|---|---|---|---
매입채무및기타채무(유동성포함) | 4,054,966 | 4,054,966 | 4,053,797 | - | 1,169 | -
단기차입금 | 24,554 | 24,554 | - | 24,554 | - | -
장기차입금(유동성 포함) | 1,380,000 | 1,506,305 | 75,723 | 223,319 | 1,207,263 | -
기타금융부채(유동성 포함) | 1,219 | 1,219 | - | 1,219 | - | -
리스부채(유동성 포함) | 1,132,446 | 1,287,728 | 204,213 | 353,552 | 729,963 | -
전환사채(유동성 포함) | 9,634,776 | 11,691,000 | 130,250 | 810,750 | 10,750,000 | -
합 계 | 16,227,961 | 18,565,772 | 4,463,983 | 1,413,394 | 12,688,395 | -

② 전기말
(단위: 천원)
구 분 | 장부금액 | 계약상
현금흐름 | 3개월 이내 | 3개월 ~ 1년 | 1년 ~ 5년 | 5년 이상
---|---|---|---|---|---|---
매입채무및기타채무 | 6,990,271 | 6,990,271 | 6,990,271 | - | - | -
단기차입금 | 7,466,738 | 8,032,144 | 2,068,543 | 5,963,601 | - | -
장기차입금(유동성 포함) | 158,000 | 160,731 | 79,995 | 80,736 | - | -
기타금융부채(유동성포함) | 28,215 | 28,215 | - | 20,915 | 7,300 | -
전환사채(유동성 포함) | 11,534,517 | 15,143,707 | 176,064 | 528,192 | 14,439,451 | -
합 계 | 26,177,741 | 30,355,068 | 9,314,873 | 6,593,444 | 14,446,751 | -

(5) 환위험

① 당기말과 전기말 현재 환위험에 대한 노출정도는 다음과 같습니다.(원화단위: 천원)

구분	단위	당기말 외화금액	당기말 환산금액	전기말 외화금액	전기말 환산금액
현금및현금성자산	USD	7,643,160	8,849,251	3,639,084	4,068,859
	JPY	62,468,850	664,337	27,400,929	277,621
	AUD	-	-	436,995	344,269
매출채권및기타채권	USD	8,590,958	9,946,610	1,509,534	1,687,810
	JPY	11,151,300	118,591	37,917,574	384,173
	AUD	1,252,522	1,014,969	3,401,715	2,679,905
매입채무및기타채무	USD	50,506	58,475	1,020	1,140
단기차입금	USD	-	-	200,000	223,620

② 민감도분석
당기말과 전기말 현재 연결기업의 금융자산과 부채를 구성하는 주요 외화에 대하여 원화가 변동을 보인다면 연결기업의 손익(당기손익)과 자본(포괄손익)은 증가하거나 감소하였을 것입니다. 이와 같은 분석은 연결기업이 각 기말에 합리적으로 가능하다고 판단하는 정도의 변동을 가정한 것입니다. 또한, 민감도 분석시에는 이자율과 같은 다른 변수는 변동하지 않는다고 가정하였습니다. 구체적인 손익(당기손익)의 변동금액은 다음과 같습니다.

구분	당 기 5% 상승시	당 기 5% 하락시	전 기 5% 상승시	전 기 5% 하락시
USD	936,869	(936,869)	276,595	(276,595)
JPY	39,146	(39,146)	33,090	(33,090)
AUD	50,748	(50,748)	151,209	(151,209)
합 계	1,026,763	(1,026,763)	460,894	(460,894)

(6) 이자율위험
① 당기말과 전기말 현재 연결기업이 보유하고 있는 이자부 금융상품의 장부금액은 다음과 같습니다.

구분	당기말	전기말
고정이자율 금융자산	15,783,702	7,364,607
금융부채	(11,039,330)	(17,559,072)
합 계	4,744,372	(10,194,465)
변동이자율 금융자산	100,000	-
금융부채	-	(1,600,184)
합 계	100,000	(1,600,184)

② 고정이자율 금융상품의 공정가치 민감도 분석
연결기업은 고정이자율 금융상품을 당기손익-공정가치측정 금융상품으로 처리하고 있지 않으며, 파생상품을 공정가치위험회피회계의 위험회피수단으로 지정하지 않았습니다. 따라서, 이자율의 변동은 손익에 영향을 주지 않습니다.

③ 변동이자율 금융상품의 현금흐름 민감도 분석
당 기말과 전기말 현재 이자율이 0.5% 변동한다면, 손익은 증가 또는 감소하였을 것입니다. 이 분석은 환율과 같은 다른 변수는 변동하지 않는다고 가정하며, 구체적인 손익의 변동금액은 다음과 같습니다.

구분	당기말 0.5% 상승시	당기말 0.5% 하락시	전기말 0.5% 상승시	전기말 0.5% 하락시
이자수익	500	(500)	-	-
이자비용	-	-	8,001	(8,001)

공정가치
(1) 당기말과 전기말 현재 금융상품의 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다.

구분	당기말 장부금액	당기말 공정가치	전기말 장부금액	전기말 공정가치
[공정가치로 인식된 자산]
당기손익-공정가치측정 금융자산	10,784,980	10,784,980	36,206,395	36,206,395
[상각후원가로 인식된 자산]
현금및현금성자산(*)	15,727,795	-	7,239,129	-
기타유동금융자산(*)	160,000	-	127,562	-
매출채권및기타채권(*)	12,379,532	-	13,284,583	-
비유동매출채권및기타채권(*)	1,073,332	-	1,055,041	-
자산 합계	40,125,639	10,784,980	57,912,710	36,206,395
[상각후원가로 인식된 부채]
매입채무및기타채무(*)	4,053,797	-	6,990,271	-
단기차입금(*)	24,554	-	7,466,738	-
비유동매입채무및기타채무(*)	1,169	-	-	-
기타금융부채(유동성포함)(*)	1,219	-	28,215	-
장기차입금(유동성포함)(*)	1,380,000	-	158,000	-
리스부채(유동성포함)(*)	1,132,446	-	-	-
전환사채(유동성포함)(*)	9,634,776	-	11,534,517	-
부채 합계	16,227,961	-	26,177,741	-

(2) 공정가치 서열체계
연결기업은 공정가치측정에 사용된 투입변수의 유의성을 반영하는 공정가치 서열체계에 따라 공정가치측정치를 분류하고 있으며, 공정가치 서열체계의 수준은 다음과 같습니다.

구분	투입변수의 유의성
수준 1	동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 공시가격
수준 2	직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수
수준 3	관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수

구분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계
당기손익-공정가치측정 금융자산	920,812	-	9,864,168	10,784,980

구분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계
당기손익-공정가치측정 금융자산	633,591	-	35,572,804	36,206,395

공정가치로 측정되는 자산 중 공정가치 서열체계 수준 3으로 분류된 자산의 당기 및 전기의 변동내역은 다음과 같습니다.

구분	당 기	전 기
기초잔액	35,572,804	32,052,537
당기손익에 포함된 손익(*)	(25,708,636)	5,787,503
취 득	-	2,000,000
처 분	-	(3,569,850)
기말잔액	9,864,168	35,572,804

당기말 현재 연결재무상태표에서 공정가치로 측정된 자산 중 공정가치 서열체계 수준 3으로 분류된 항목의 가치평가기업, 투입변수, 투입변수에 대한 범위는 다음과 같습니다.

구분	공정가치	가치평가기법	투입변수	투입변수의 범위
지분상품	7,250,968	현금흐름할인모형	성장률	0%
			할인율	2.80%
채무상품	2,613,200	이항모형	무위험이자율	1.34%
			할인율	8.38%
			변동성	40.64%

우발채무와 주요 약정사항
(1) 당기말 현재 금융기관과의 약정사항은 다음과 같습니다.

금융기관명	구 분	한도액	실행액
신한은행	일반운전자금	1,380,000	1,380,000
신한은행	종합통장대출	200,000	-
기업은행	외상매출채권담보대출	1,400,000	-
교보증권		2,000,000	-

(2) 당기말 연결기업이 타인으로부터 제공받은 지급보증의 내역은 다음과 같습니다.

제공자	보증금액	보증내용
서울보증보험	28,751	이행지급 등

(3) 당기말 현재 연결기업의 채무를 위하여 담보로 제공되어 있는 자산의 내역은 다음과 같습니다.

담보제공자산	장부금액	담보설정금액	담보제공사유	차입금액	담보권자
관계기업투자주식	4,426,875	4,426,875	전환사채	420,000	히스토리투자자문주식회사
관계기업투자주식	9,050,500	9,050,500	전환사채	10,000,000	IBK금융그룹
토지 및 건물	3,443,101	2,040,000	차입금	1,380,000	신한은행

(4) 당기말 현재 SCD API의 독점공급권 계약 체결에 따른 지배기업의 매출 및 이익 보장을 위하여 엠마우스생명과학(Emmaus Life Sciences, Inc.(USA))이 보유한 지배기업의 주식 6,643,559주가 입고된 계좌를 담보로 제공받고 있습니다.

영업부문
연결기업의 영업부문은 RF사업부문 및 제약/바이오사업부문으로 구성되어 있으며, 최고영업의사결정자는 영업부문에 배부될 자원과 영업부문의 성과를 평가하는데 책임이 있으며, 전략적 의사결정을 수행하는 대표이사를 최고영업의사결정자로 보고 있습니다.

(1) 당기말 현재 연결기업이 제조 및 판매하고 있는 주요 제품 및 영업부문별 정보는 다음과 같습니다.

구분	재화 또는 용역	주요 고객
RF사업부문	CABLE ASS'Y, CONNECTOR 등	삼성전자(주), KMW 등
제약/바이오사업부문	PGLG, 거드액 등	엠마우스, 삼아제약(주) 등

(2) 당기와 전기의 영업부문별 재무현황은 다음과 같습니다.

구분	매출액	영업이익	총자산	매출액	영업이익	총자산
	당 기	당 기	당 기	전 기	전 기	전 기
RF사업부문	48,345,259	5,203,612	105,056,232	50,869,751	(6,274,984)	176,691,508
제약/바이오사업부문	14,157,141	(2,075,190)	41,756,850	11,732,760	(1,386,741)	10,702,957
소 계	62,502,400	3,128,422	146,813,082	62,602,511	(7,661,725)	187,394,465
내부거래제거 등	(5,911,569)	(133,267)	(17,326,381)	(4,894,055)	(212,723)	(5,599,806)
합 계	56,590,831	2,995,155	129,486,701	57,708,456	(7,874,448)	181,794,659

(3) 당기와 전기 중 지역별 매출액 내역은 다음과 같습니다.

구분	당 기	전 기
국내	26,487,729	31,754,217
아시아	25,376,205	20,675,722
북아메리카	3,617,614	3,337,618
오세아니아	1,109,283	1,940,899
합 계	56,590,831	57,708,456

(4) 당기와 전기 중 매출액의 10% 이상을 차지하는 외부고객과 관련된 정보는 다음과 같습니다.

구분	당 기	전 기
A사	6,278,700	5,394,190

연결재무제표 재작성
연결기업은 2019년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 당기손익-공정가치측정 금융자산의 평가손실 오류로 인하여 2019년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표를 재작성하였으며, 그 내역은 다음과 같습니다.

(1) 연결재무상태표 (단위: 천원)

과 목	제 21(당)기 정정전	제 21(당)기 정정후	차 이
비유동자산	99,054,790	96,893,906	(2,160,884)
기타비유동금융자산	12,945,864	10,784,980	(2,160,884)
자산총계	131,647,585	129,486,701	(2,160,884)
결손금	(60,158,006)	(62,318,890)	(2,160,884)
자본총계	115,285,726	113,124,842	(2,160,884)
부채및자본총계	131,647,585	129,486,701	(2,160,884)

(2) 연결포괄손익계산서 (단위: 천원)

과 목	제 21(당)기 정정전	제 21(당)기 정정후	차 이
금융원가	26,464,592	28,625,476	2,160,884
법인세비용차감전순손실	(52,800,506)	(54,961,390)	(2,160,884)
당기순손실	(52,800,838)	(54,961,722)	(2,160,884)
지배기업 소유주지분	(52,648,900)	(54,809,784)	(2,160,884)
총포괄손익	(52,959,364)	(55,120,248)	(2,160,884)
지배기업 소유주지분	(52,807,425)	(54,968,309)	(2,160,884)

지배기업 소유주지분
기본주당손실(단위:원)	(635)	(662)	(27)
지배기업 소유주지분
희석주당손실(단위:원)	(643)	(669)	(26)

(3) 연결자본변동표 (단위: 천원)

과 목	이익잉여금(결손금)	총 계	이익잉여금 (결손금)	총 계	이익잉여금 (결손금)	총 계
	정정전	정정전	정정후	정정후	차 이	차 이
당기순손실	(52,648,900)	(52,800,838)	(54,809,784)	(54,961,722)	(2,160,884)	(2,160,884)
2019년 12월 31일(당기말)	(60,158,006)	115,285,726	(62,318,890)	113,124,842	(2,160,884)	(2,160,884)

(4) 연결현금흐름표 (단위: 천원)

과 목	제 21(당)기 정정전	제 21(당)기 정정후	차 이
1.당기순손실	(52,800,838)	(54,961,722)	(2,160,884)
2.비현금항목의조정	63,379,865	65,540,749	2,160,884

(5) 주석
상기에 기재된 연결재무상태표, 연결포괄손익계산서, 연결자본변동표 및 연결현금흐름표 수정과 관련된 주석을 재작성하였습니다.

재무제표

재무상태표
제 21 기 2019.12.31 현재 | 제 20 기 2018.12.31 현재 | 제 19 기 2017.12.31 현재
---|---|---
(단위 : 원) | |
| 제 21 기 | 제 20 기 | 제 19 기
자산 | | |
유동자산 | 26,751,350,748 | 20,695,628,793 | 23,394,723,267
　현금및현금성자산 (주5,6,7,34,35) | 12,588,849,831 | 5,676,517,502 | 5,252,359,406
　기타유동금융자산 (주9,34,35) | 160,000,000 | 0 | 1,000,000,000
　매출채권 및 기타유동채권 (주8,32,34,35) | 11,009,645,327 | 11,632,232,458 | 9,194,546,332
　기타유동자산 (주10) | 27,463,547 | 223,707,076 | 5,774,396,036
　당기법인세자산 | 1,470,430 | 20,868,070 | 97,287,220
　재고자산 (주11,13) | 2,963,921,613 | 3,142,303,687 | 2,076,134,273
비유동자산 | 109,953,666,726 | 157,438,956,442 | 151,903,088,468
　장기매출채권 및 기타비유동채권 (주8,34,35) | 1,005,432,723 | 1,054,641,000 | 614,591,000
　종속기업에 대한 투자자산 (주12) | 2,735,154,363 | 2,781,986,308 | 50,132,712,647
　관계기업에 대한 투자자산 (주12) | 54,272,158,771 | 62,889,913,173 | 30,627,233,630
　기타비유동금융자산 (주9,34,35) | 10,784,979,504 | 36,206,395,121 | 32,052,537,338
　기타비유동자산 | 　 | 　 | 5,352,272
　유형자산 (주13,36) | 5,334,541,479 | 5,520,946,052 | 1,000,745,854
　사용권자산 (주3,14) | 425,353,676 | 　 | 　
　영업권 이외의 무형자산 (주15) | 31,216,616,356 | 44,805,644,934 | 36,268,096,756
　영업권 (주15) | 4,179,429,854 | 4,179,429,854 | 　
　투자부동산 | 　 | 　 | 1,201,818,971
자산총계 | 136,705,017,474 | 178,134,585,235 | 175,297,811,735
부채 | | |
유동부채 | 13,654,596,113 | 25,681,318,836 | 65,489,505,982
　매입채무 및 기타유동채무 (주5,17,32,34,35,36) | 3,346,355,363 | 6,395,328,757 | 4,473,080,807
　단기차입금 (주5,20,32,34,35) | 　 | 7,442,184,435 | 11,504,684,711
　유동성장기차입금 (주5,20,32,34,35) | 240,000,000 | 158,000,000 | 　
　유동리스부채 (주3,14,34,35) | 355,234,383 | 　 | 　
　기타유동금융부채 (주18,34,35) | 1,219,454 | 20,914,500 | 906,036,410
　기타유동부채 (주19) | 77,011,083 | 130,373,661 | 116,935,538
　유동성전환사채 (주5,20,34,35) | 9,634,775,830 | 11,534,517,483 | 48,488,768,516
비유동부채 | 1,196,557,350 | 7,300,345 | 68,939,165
　비유동매입채무및기타채무 (주5,17,32,34,35,36) | 1,169,180 | 　 | 　
　장기차입금 (주5,20,30,34,35) | 1,140,000,000 | 　 | 　
　비유동리스부채 (주4,14,34,35) | 55,388,170 | 　 | 　
　기타비유동금융부채 (주18,34,35) | 　 | 7,300,345 | 68,939,165
부채총계 | 14,851,153,463 | 25,688,619,181 | 65,558,445,147
자본 | | |
자본금 (주1,22) | 8,527,702,800 | 8,233,008,300 | 7,270,798,200
자본잉여금 (주22) | 149,321,001,341 | 135,881,680,184 | 90,184,467,794
기타자본구성요소 (주33) | 1,015,853,336 | 1,956,415,250 | 286,097,586
이익잉여금(결손금) (주23) | (37,010,693,466) | 6,374,862,320 | 11,998,003,008
자본총계 | 121,853,864,011 | 152,445,966,054 | 109,739,366,588
자본과부채총계 | 136,705,017,474 | 178,134,585,235 | 175,297,811,735

포괄손익계산서
제 21 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지 | 제 20 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지 | 제 19 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지
---|---|---
(단위 : 원) | |
| 제 21 기 | 제 20 기 | 제 19 기
수익(매출액) (주24,32,37) | 51,215,125,806 | 47,959,826,850 | 29,704,738,981
매출원가 (주24,25,30) | 37,517,819,895 | 41,138,543,541 | 26,692,318,550
매출총이익 | 13,697,305,911 | 6,821,283,309 | 3,012,420,431
판매비와관리비 (주25,26) | 9,119,777,615 | 10,408,664,399 | 8,591,819,900
경상연구개발비 (주25,26) | 1,628,477,630 | 2,338,285,986 | 2,306,500,565
영업이익(손실) | 2,949,050,666 | (5,925,667,076) | (7,885,900,034)
기타이익 (주27) | 327,209,205 | 1,266,233,903 | 100,370,793
기타손실 (주27) | 19,804,270,541 | 1,570,045,763 | 2,727,719,540
금융수익 (주28,34) | 1,727,559,726 | 6,514,638,239 | 1,016,866,486
금융원가 (주28,34) | 28,585,104,842 | 5,959,240,521 | 6,462,060,773
법인세비용차감전순이익(손실) | (43,385,555,786) | (5,674,081,218) | (15,958,443,068)
법인세비용 (주29) | 　 | 　 | 9,844,823
당기순이익(손실) | (43,385,555,786) | (5,674,081,218) | (15,968,287,891)
기타포괄손익 | 　 | 　 | 406,986,759
당기손익으로 재분류되지 않는항목(세후기타포괄손익) | 　 | 　 | 　
당기손익으로 재분류될 수 있는 항목(세후기타포괄손익) | 　 | 　 | 406,986,759
　매도가능금융자산평가손익 | 　 | 　 | 406,986,759
총포괄손익 | (43,385,555,786) | (5,674,081,218) | (15,561,301,132)
주당이익 | | |
기본주당이익(손실) (단위 : 원) (주30) | (524) | (74) | (245)
　희석주당이익(손실) (단위 : 원) (주30) | (531) | (74) | (245)

자본변동표
제 21 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지 | 제 20 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지 | 제 19 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지
---|---|---
(단위 : 원) | |
| 자본 | 자본금 | 자본잉여금 | 기타자본구성요소 | 기타포괄손익누계액 | 이익잉여금 | 자본 합계
2017.01.01 (기초자본) | 5,809,677,000 | 28,756,082,544 | 26,920,062 | (406,986,759) | 27,966,290,899 | 62,151,983,746
회계정책변경에 따른 증가(감소) | 　 | 　 | 　 | 　 | 　 | 　# Statement of Cash Flows

For the Year Ended December 31, 2019

As of December 31, 2019, 2018 and 2017

Statement of Cash Flows

For the Year Ended December 31, 2019

	The 21st Term	The 20th Term	The 19th Term
	Jan. 1, 2019 to Dec. 31, 2019	Jan. 1, 2018 to Dec. 31, 2018	Jan. 1, 2017 to Dec. 31, 2017
Operating Activities Cash Flows	3,975,466,324	(5,872,463,493)	(5,347,153,604)
Net income (loss)	(43,385,555,786)	(5,674,081,218)	(15,968,287,891)
Adjustments to reconcile net income to operating cash flows (Note 31)	53,289,838,367	5,015,913,422	10,949,944,568
Changes in assets and liabilities from operating activities (Note 31)	(4,822,884,813)	(2,839,047,924)	889,218,698
Interest received (operating)	180,485,314	330,852,355	349,152,119
Interest paid (operating)	(1,305,814,398)	(2,733,471,328)	(1,617,403,478)
Corporate tax paid (refunded)	19,397,640	27,371,200	50,222,380
Investing Activities Cash Flows	(770,667,848)	2,079,564,709	(72,186,744,713)
Proceeds from disposal of short-term financial instruments		1,000,000,000
Proceeds from disposal of short-term loans and receivables	50,555,574	489,444,498	462,250,041
Decrease in lease deposits	70,000,000	1,800,000
Government subsidies received	11,721,820
Proceeds from disposal of available-for-sale financial assets (current)			645,942,420
Proceeds from disposal of investment assets in affiliated companies		15,486,563,600
Proceeds from disposal of financial assets at fair value through profit/loss	225,324,322	4,267,236,600
Proceeds from disposal of tangible assets		19,899,216	45,541,997
Proceeds from disposal of investment properties		2,532,210
Net cash inflow from merger of subsidiaries		301,234,375
Increase in intangible assets acquired		(5,361,000,000)
Acquisition of short-term loans and receivables	(160,000,000)	(160,000,000)	(2,291,000,000)
Acquisition of short-term financial instruments			(1,000,000,000)
Increase in lease deposits	(30,107,000)	(356,350,000)	(17,391,000)
Use of government subsidies	(89,343,993)
Acquisition of available-for-sale financial assets			(9,498,847,338)
Acquisition of financial assets at fair value through profit/loss		(2,000,000,000)
Acquisition of investment assets in subsidiaries		(10,314,735,900)	(10,550,076,088)
Acquisition of investment assets in affiliated companies		(40,000,000)	(7,353,675,000)
Acquisition of tangible assets	(809,084,089)	(1,153,253,690)	(449,400,000)
Acquisition of intangible assets	(39,734,482)	(103,806,200)	(36,010,659,745)
Advances and loans to third parties			(5,653,000,000)
Acquisition of derivatives			(516,430,000)
Financing Activities Cash Flows	3,918,025,585	4,258,693,123	81,146,591,951
Increase in long-term unsecured debts	1,169,180
Increase in short-term borrowings	131,436,934	10,515,381,965	61,899,273,200
Increase in long-term borrowings	1,500,000,000
Increase in convertible bonds	9,790,000,000	9,940,000,000	33,480,000,000
Capital increase through stock issuance			36,261,907,240
Cash inflow from exercise of stock options	934,005,000
Repayment of short-term borrowings	(7,573,621,369)	(15,998,028,842)	(50,394,588,489)
Decrease in convertible bonds			(100,000,000)
Repayment of long-term borrowings	(278,000,000)	(198,660,000)
Repayment of lease liabilities	(586,964,160)
Net increase (decrease) in cash and cash equivalents	6,912,332,329	424,158,096	3,612,098,390
Cash and cash equivalents at beginning of period	5,676,517,502	5,252,359,406	1,640,261,016
Effect of exchange rate fluctuations on cash and cash equivalents	(210,491,732)	(41,636,243)	(595,244)
Cash and cash equivalents at end of period (Note 6)	12,588,849,831	5,676,517,502	5,252,359,406

Notes to Financial Statements

5. Notes to the Financial Statements

As of December 31, 2019 (Current Term), December 31, 2018 (Previous Term)

Telkon RF Pharma Co., Ltd.

1. General Information

Telkon RF Pharma Co., Ltd. (hereinafter referred to as "the Company") was established in January 1999, and its main businesses include the manufacturing and sale of RF coaxial connectors, coaxial cables, and pharmaceuticals. The Company was listed on the KOSDAQ market of the Korea Exchange in November 2014.

The Company's headquarters and factory are located at 684, Dongtan Giheung-ro, Giheung-gu, Yongin-si, Gyeonggi-do. On May 10, 2018, the Company changed its trade name from Telkon Co., Ltd. to Telkon RF Pharma Co., Ltd. Furthermore, on May 25, 2018, the Company merged with Telkon Pharmaceuticals Co., Ltd. and organized it as the pharmaceutical/bio business division.

As of the end of the current term, the capital stock is KRW 8,527,703 thousand, and the Company's shareholder structure is as follows.

Shareholder Name	Number of Shares Held (shares)	Ownership (%)
Hanil Vacuum Co., Ltd.	7,265,180	8.52
Emmaus Life Sciences, Inc.(USA)	6,643,559	7.79
Employee Stock Ownership Plan	62,503	0.07
Other Small Shareholders	71,305,786	83.62
Total	85,277,028	100.00

2. Basis of Preparation of Financial Statements

The Company has prepared its financial statements in accordance with Korean International Financial Reporting Standards (K-IFRS), which are accounting standards based on International Financial Reporting Standards issued by the International Accounting Standards Board, as stipulated by the Act on External Audit of Stock Companies.

The Company's financial statements are separate financial statements in accordance with Statement of Company Accounting Standards No. 1027 'Separate Financial Statements', which present investments in investees not based on the reported performance and net assets of the investee but based on direct equity investments.

The Company's financial statements are scheduled to be finally approved at the shareholders' meeting on March 27, 2020.

The Company's financial statements have applied Statement of Company Accounting Standards No. 1116 'Leases' for the first time. Significant accounting policy changes are described in Note 3.

(1) Measurement Basis
The financial statements are prepared on a historical cost basis, except for the main items of the statement of financial position listed below.
- Financial assets at fair value through profit or loss

(2) Functional Currency and Presentation Currency
The Company's financial statements are prepared and reported in its functional currency, which is the currency of the primary economic environment in which it operates. The Company's financial statements are prepared and reported in KRW, which is the functional and presentation currency.

(3) Estimates and Judgments
Korean International Financial Reporting Standards require management to make estimates and assumptions regarding the application of accounting policies and the reported amounts of assets, liabilities, revenues, and expenses at the end of the reporting period. If the actual results differ from these estimates and assumptions, the actual results may differ.

Estimates and underlying assumptions are continuously reviewed, and changes in accounting estimates are recognized in the period of change and in future periods affected.

① Management's Judgment
Information about significant management judgments related to the application of accounting policies that have a material effect on the amounts recognized in the financial statements is included in the following notes.
- Note 12: Investments in subsidiaries and associates

② Assumptions and Uncertainty of Estimates
Information about assumptions and the uncertainty of estimates that have a significant risk of causing a material adjustment in the next reporting period is included in the following notes.
- Note 29: Income Tax Expense - Recognition of Deferred Tax Assets

③ Fair Value Measurement
The Company's accounting policies and disclosures require fair value measurements for a number of financial and non-financial assets and liabilities. The Company has established fair value valuation policies and procedures. These policies and procedures include the operation of a valuation department responsible for reviewing all significant fair value measurements, including those classified as Level 3 in the fair value hierarchy, and its results are reported directly to the Chief Financial Officer.

The valuation department periodically reviews significant unobservable inputs and valuation adjustments. When third-party information, such as brokers' prices or appraisers, is used in fair value measurements, the valuation department determines whether the valuation based on information obtained from the third party satisfies the requirements of the relevant standard, including the classification within the fair value hierarchy. The Company reports significant valuation issues to the Board of Directors.

When measuring the fair value of an asset or liability, the Company uses observable inputs from the market to the greatest extent possible. Fair value is classified within the fair value hierarchy based on the inputs used in the valuation technique as follows.
- Level 1: Unadjusted quoted prices in active markets for identical assets or liabilities accessible at the measurement date.
- Level 2: Inputs to the asset or liability that are observable for the asset or liability, either directly or indirectly, other than quoted prices included in Level 1.
- Level 3: Unobservable inputs to the asset or liability.

When multiple inputs that are used to measure the fair value of an asset or liability are classified in different levels of the fair value hierarchy, the Company classifies the entire fair value measurement at the lowest level of the fair value hierarchy for which there is a significant input, and recognizes transfers between levels of the fair value hierarchy at the end of the reporting period in which the changes occur.

Detailed information about the assumptions used in fair value measurements is included in the following notes.
- Note 33: Share-based Payment Plans
- Note 34: Financial Instruments

3. Changes in Accounting Policies

The Company initially applied Statement of Company Accounting Standards No. 1116 'Leases' on January 1, 2019. Other standards applied after January 1, 2019, have no significant impact on the Company's financial statements.

Statement of Company Accounting Standards No. 1116 introduces a single lessee accounting model, and as a result, the Company recognizes a right-of-use asset representing the right to use the underlying asset and a lease liability representing the obligation to pay lease payments as a lessee. The lessor accounting model is similar to the previous accounting policy.

Comparative financial information is presented in accordance with Statement of Company Accounting Standards No. 1017 and related interpretations, as previously reported, and has not been restated. Specific details of the accounting policy change are disclosed below.

(1) Definition of a Lease
Previously, the Company determined at the contract inception date whether a contract was a lease or contained a lease in accordance with Statement of Company Accounting Standards Interpretation No. 2104. The Company now evaluates whether a contract is a lease or contains a lease based on the definition of a lease as described in Note 4.(10) under Statement of Company Accounting Standards No. 1116.

At the transition date of Statement of Company Accounting Standards No. 1116, the Company decided to apply a practical expedient not to re-evaluate whether a contract is a lease. The Company applies Statement of Company Accounting Standards No. 1116 only to contracts previously identified as leases. Contracts that were not identified as leases under the previous lease standard, Statement of Company Accounting Standards No. 1017 and Statement of Company Accounting Standards Interpretation No. 2104, are not re-evaluated to determine if they are leases, applying a practical expedient. Therefore, the definition of a lease under Statement of Company Accounting Standards No. 1116 applies only to contracts entered into or modified on or after January 1, 2019.

(2) Lessee
The Company leases many assets, including buildings and vehicles.

As a lessee, the Company previously classified leases as operating leases or finance leases based on whether the lease transferred substantially all the risks and rewards of ownership of the underlying asset to the Company. Under Statement of Company Accounting Standards No. 1116, for most leases, a right-of-use asset and a lease liability are recognized and presented on the statement of financial position.

On the commencement date or effective date of modification of a contract that includes a lease component, the Company allocates the contract consideration to each lease component based on their relative stand-alone prices.

However, for real estate leases, the Company applies a practical expedient not to separate non-lease components, accounting for the lease component and related non-lease components as a single lease component.

1) Leases Previously Classified as Operating Leases under Statement of Company Accounting Standards No. 1017
The Company previously classified real estate leases as operating leases under Statement of Company Accounting Standards No. 1017. At the transition date, for these leases, the lease liability was measured at the present value of the remaining lease payments discounted at the Company's incremental borrowing rate as of January 1, 2019. The right-of-use asset was measured using one of the following methods:

Method applied to large real estate leases: The carrying amount measured as if Statement of Company Accounting Standards No. 1116 had been applied at the transition date. However, discounted at the lessee's incremental borrowing rate as of the date of initial application.
Method applied to other leases: The same amount as the lease liability. However, adjusted for the amount of prepaid or deferred lease payments.

The Company applied the following practical expedients when applying Statement of Company Accounting Standards No. 1116 to leases previously classified as operating leases under Statement of Company Accounting Standards No. 1017:
- Leases with a lease term of 12 months or less: No right-of-use asset or lease liability is recognized.
- Leases of low-value underlying assets: No right-of-use asset or lease liability is recognized.
- Lease commencement costs are excluded from the measurement of the right-of-use asset at the date of initial application.
- Judgment is used in determining the lease term.

(3) Impact on Financial Statements

1) Impact of Transitional Provisions
At the transition date of Statement of Company Accounting Standards No. 1116, the Company additionally recognized right-of-use assets and lease liabilities. The transition effects are summarized below. (Unit: KRW thousand)

Classification	January 1, 2019
Right-of-use asset	954,704
Lease deposits
Discounting of prepaid rent	(60,883)
Lease liability	893,821
Retained earnings	-

When measuring the lease liability, the Company discounted the lease payments for leases previously classified as operating leases at the Company's incremental borrowing rate as of January 1, 2019. The weighted average incremental borrowing rate applied was 5.12%.

2) Impact on the Transition Period
As a result of the initial application of Statement of Company Accounting Standards No. 1116, the Company recognized a right-of-use asset of KRW 425,354 thousand and a lease liability of KRW 410,623 thousand for leases previously classified as operating leases as of December 31, 2019. Furthermore, in relation to leases under Statement of Company Accounting Standards No. 1116, the Company recognized depreciation and interest expense instead of operating lease expenses. For these leases, the Company recognized depreciation of KRW 600,562 thousand and interest expense of KRW 35,469 thousand in 2019.

4. Significant Accounting Policies

The significant accounting policies applied by the Company in preparing the financial statements in accordance with Korean International Financial Reporting Standards are described below. Except for the changes in accounting policies described in Note 3, the financial statements for the current and comparative prior periods have been prepared applying the same accounting policies.

(1) Cash and Cash Equivalents
The Company classifies investment assets with maturities of three months or less from the acquisition date as cash and cash equivalents. Equity instruments are excluded from cash equivalents, but preferred shares that are redeemable and have a short period to redemption from the acquisition date, which are substantially cash equivalents, are included in cash equivalents.

(2) Inventories
The unit cost of inventories is determined using the weighted average method. The acquisition cost includes the purchase cost, conversion cost, and other costs incurred to prepare the inventories for their intended use. Fixed manufacturing overhead costs included in the cost of finished goods or work-in-process are allocated based on the normal operating capacity of the production facilities.

Inventories are measured at the lower of acquisition cost and net realizable value. Inventory valuation losses and all inventory count losses due to reduction to net realizable value are recognized as expenses in the period in which the reduction or count loss occurs. Reversals of inventory valuation losses due to an increase in the net realizable value of inventories are recognized as a reduction of the cost of sales of inventories recognized as expenses in the period of reversal.

(3) Non-derivative Financial Assets
① Recognition and Initial Measurement
Accounts receivable and issued debt securities are recognized initially at the time of issuance. Other financial assets and financial liabilities are recognized only when the Company becomes a contractual party to the financial instrument.## (4) 금융자산 및 금융부채의 인식 및 측정

① 금융자산 및 금융부채의 최초 인식

② 분류 및 후속측정

최초 인식시점에 금융자산은 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치 채무상품, 기타포괄손익-공정가치-지분상품 또는 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류합니다.

금융자산은 당사가 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하지 않는 한 최초 인식 후에 재분류되지 않으며, 이 경우 영향 받는 모든 금융자산은 사업모형의 변경 이후 첫 번째 보고기간의 첫 번째 날에 재분류됩니다.

금융자산이 다음 두 가지 조건을 모두 만족하고, 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정되지 않은 경우에 상각후원가로 측정합니다.
- 계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 보유합니다.
- 금융자산의 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생합니다.

단기매매를 위해 보유하는 것이 아닌 지분상품의 최초 인식 시에 당사는 투자자산의 공정가치의 후속적인 변동을 기타포괄손익으로 표시하도록 선택할 수 있습니다. 다만 한번 선택하면 이를 취소할 수 없습니다. 이러한 선택은 투자자산별로 이루어집니다.

상기에서 설명된 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정되지 않는 모든 금융자산은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 이러한 금융자산은 모든 파생금융자산을 포함합니다. 최초 인식시점에 당사는 상각후원가나 기타포괄손익-당기손익으로 측정되는 금융자산을 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정한다면 회계불일치를 제거하거나 유의적으로 줄이는 경우에는 해당 금융자산을 당기손익-공정가치측정 항목으로 지정할 수 있습니다. 다만 한번 지정하면 이를 취소할 수 없습니다.

금융자산

당사는 사업이 관리되는 방식과 경영진에게 정보가 제공되는 방식을 가장 잘 반영하기 때문에 금융자산의 포트폴리오 수준에서 보유되는 사업모형의 목적을 평가합니다. 그러한 정보는 다음을 고려합니다.
- 포트폴리오에 대해 명시된 회계정책과 목적 및 실제 이러한 정책의 운영. 여기에는 계약상 이자수익의 획득, 특정 이자수익률 수준의 유지, 금융자산을 조달하는 부채의 듀레이션과 해당 금융자산의 듀레이션의 일치 및 자산의 매도를 통한 기대현금흐름의 유출 또는 실현하는 것에 중점을 둔 경영진의 전략을 포함함.
- 사업모형에서 보유하는 금융자산의 성과를 평가하고, 그 평가내용을 주요 경영진에게 보고하는 방식.
- 사업모형(그리고 사업모형에서 보유하는 금융자산)의 성과에 영향을 미치는 위험과 그 위험을 관리하는 방식.
- 경영진에 대한 보상방식(예: 관리하는 자산의 공정가치에 기초하여 보상하는지 아니면 수취하는 계약상 현금흐름에 기초하여 보상하는지).
- 과거기간 금융자산의 매도의 빈도, 금액, 시기, 이유, 미래의 매도활동에 대한 예상.

이러한 목적을 위해 제거요건을 충족하지 않는 거래에서 제3자에게 금융자산을 이전하는 거래는 매도로 간주되지 않습니다.

단기매매의 정의를 충족하거나 포트폴리오의 성과가 공정가치 기준으로 평가되는 금융자산 포트폴리오는 당기손익-공정가치로 측정됩니다.

금융자산: 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 이루어져 있는지에 대한 평가

원금은 금융자산의 최초 인식시점의 공정가치로 정의됩니다. 이자는 화폐의 시간가치에 대한 대가, 특정기간에 원금 잔액과 관련된 신용위험에 대한 대가, 그밖에 기본적인 대여위험과 원가에 대한 대가(예: 유동성위험과 운영 원가)뿐만 아니라 이윤으로 구성됩니다.

계약상 현금흐름이 원금과 이자에 대한 지급만으로 이루어져 있는지를 평가할 때, 당사는 해당 상품의 계약조건을 고려합니다. 금융자산이 계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건을 포함하고 있다면, 그 계약 조건 때문에 해당 금융상품의 존속기간에 걸쳐 생길 수 있는 계약상 현금흐름이 원리금 지급만으로 구성되는지를 판단해야 합니다.

이를 평가할 때 당사는 다음을 고려합니다.
- 현금흐름의 금액이나 시기를 변경시키는 조건부 상황.
- 변동 이자율 특성을 포함하여 계약상 액면 이자율을 조정하는 조항.
- 중도상환특성과 만기연장특성.
- 특정 자산으로부터 발생하는 현금흐름에 대한 당사의 청구권을 제한하는 계약조건.

중도상환금액이 실질적으로 미상환된 원금과 잔여 원금에 대한 이자를 나타내고, 계약의 조기 청산에 대한 합리적인 추가 보상을 포함하고 있다면, 조기상환특성은 특정일에 원금과 이자를 지급하는 조건과 일치합니다.

금융자산: 후속측정과 손익

당기손익 - 공정가치로 측정하는 금융자산
이러한 자산은 후속적으로 공정가치로 평가합니다. 이자 또는 배당금 수익을 포함한 순손익은 당기손익으로 인식합니다.
상각후원가로 측정하는 금융자산
이러한 자산은 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가는 손상차손에 의해 감소됩니다. 이자수익, 외화환산손익 및 손상차손은 당기손익으로 인식합니다. 제거에서 발생하는 손익은 당기손익으로 인식합니다.
기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품
이러한 자산은 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 이자수익은 유효이자율법을 사용하여 계산되고, 외화환산손익과 손상차손은 당기손익으로 인식합니다. 기타 순손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 제거시의 손익은 기타포괄손익누계액에서 당기손익으로 재분류 합니다.
기타포괄손익-공정 가치로 측정하는 지분상품
이러한 자산은 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 배당금은 명확하게 투자원가의 회수를 나타내지 않는다면 당기손익으로 인식합니다. 다른 순손익은 기타포괄 손익으로 인식하고 당기손익으로 절대 재분류하지 않습니다.

③ 제거

금융자산

당사는 금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸한 경우, 금융자산의 현금흐름을 수취할 계약상 권리를 양도하고 이전된 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 실질적으로 이전한 경우, 또는 당사가 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유 또는 이전하지 아니하고 금융자산을 통제하고 있지 않은 경우에 금융자산을 제거합니다.

당사가 재무상태표에 인식된 자산을 이전하는 거래를 하였지만, 이전되는 자산의 소유에 따른 대부분의 위험과 보상을 보유하고 있는 경우에는 이전된 자산을 제거하지 않습니다.

④ 상계

당사는 당사가 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 갖고 있고, 차액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에만 금융자산과 금융부채를 상계하고 재무상태표에 순액으로 표시합니다.

(4) 금융자산의 손상

① 금융상품과 계약자산

당사는 다음 자산의 기대신용손실에 대해 손실충당금을 인식합니다.
- 상각후원가로 측정하는 금융자산
- 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품
- 기업회계기준서 제1115호에서 정의된 계약자산

당사는 12개월 기대신용손실로 측정되는 다음의 금융자산을 제외하고는 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정합니다.
- 보고기간말에 신용이 위험이 낮다고 결정된 채무증권
- 최초 인식 이후 신용위험(즉, 금융자산의 기대존속기간동안에 걸쳐 발생할 채무불이행 위험)이 유의적으로 증가하지 않은 기타 채무증권과 은행 예금

매출채권과 계약자산에 대한 손실충당금은 항상 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 측정됩니다. 금융자산의 신용위험이 최초 인식 이후 유의적으로 증가했는지를 판단할 때와 기대신용손실을 추정할 때, 당사는 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있고 합리적이고 뒷받침될 수 있는 정보를 고려합니다. 여기에는 미래지향적인 정보를 포함하여 당사의 과거 경험과 알려진 신용평가에 근거한 질적, 양적인 정보 및 분석이 포함됩니다.

전체기간 기대신용손실은 금융상품의 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건에 따른 기대신용손실입니다.

12개월 기대신용손실은 보고기간 말 이후 12개월 이내(또는 금융상품의 기대존속기간이 12개월 보다 적은 경우 더 짧은 기간)에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실을 나타내는 전체기간 기대신용손실의 일부입니다.

기대신용손실을 측정할 때 고려하는 가장 긴 기간은 당사가 신용위험에 노출되는 최장 계약기간입니다.

② 기대신용손실의 측정

기대신용손실은 신용손실의 확률가중추정치입니다. 신용손실은 모든 현금부족액(즉, 계약에 따라 지급받기로 한 모든 계약상 현금흐름과 수취할 것으로 예상하는 모든 계약상 현금흐름의 차이)의 현재가치로 측정됩니다. 기대신용손실은 해당 금융자산의 유효이자율로 할인됩니다.

③ 신용이 손상된 금융자산

매 보고기간말에 당사는 상각후원가로 측정되는 금융자산과 기타포괄손익-공정가치로 측정되는 채무증권의 신용이 손상되었는지 평가합니다. 금융자산의 추정미래현금흐름에 악영향을 미치는 하나 이상의 사건이 발생한 경우에 해당 금융자산은 신용이 손상된 것입니다.

금융자산의 신용이 손상된 증거는 다음과 같은 관측가능한 정보를 포함합니다.
- 발행자나 차입자의 유의적인 재무적 어려움.
- 채무불이행이나 90일 이상 연체와 같은 계약 위반.
- 차입자의 재무적 어려움에 관련된 경제적이나 계약상 이유로 당초 차입조건의 불가피한 완화.
- 차입자의 파산가능성이 높아지거나 그 밖의 재무구조조정 가능성이 높아짐.
- 재무적 어려움으로 인해 해당 금융자산에 대한 활성시장 소멸.

④ 재무상태표 상 신용손실충당금의 표시

상각후원가로 측정하는 금융자산에 대한 손실충당금은 해당 자산의 장부금액에서 차감합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대해서는 손실충당금은 당기 손익에 포함하고 기타포괄손익에 인식합니다.

⑤ 제각

금융자산의 계약상 현금흐름 전체 또는 일부의 회수에 대한 합리적인 기대가 없는 경우 해당 자산을 제거합니다. 개인고객에 대해 당사는 유사자산의 회수에 대한 과거 경험에 근거하여 금융자산이 연체되는 경우에 장부금액을 제각하고, 기업고객에 대해서는 회수에 대한 합리적인 기대가 있는지를 평가하여 제각의 시기와 금액을 개별적으로 평가합니다. 당사는 제각한 금액이 유의적으로 회수할 것이라는 기대를 갖고 있지 않습니다. 그러나 제각된 금융자산은 당사의 만기가 된 금액의 회수 절차에 따라 회수활동의 대상이 될 수 있습니다.

(5) 유형자산

유형자산은 최초에 원가로 측정하여 인식하고 있습니다. 유형자산의 원가에는 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 가동하는데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는데 직접 관련되는 원가 및 자산을 해체, 제거하거나 부지를 복구하는데 소요될 것으로 추정되는 원가가 포함됩니다. 유형자산은 최초 인식 후에 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 하고 있습니다.

유형자산 중 토지는 감가상각을 하지 않으며, 그 외 유형자산은 자산의 취득원가에서 잔존가치를 차감한 금액에 대하여 아래에 제시된 내용연수에 걸쳐 해당 자산에 내재되어 있는 미래 경제적 효익의 예상 소비 형태를 가장 잘 반영한 정액법으로 상각하고 있습니다.

유형자산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정되고 그 차액은 당기손익으로 인식하고 있습니다.

당기 및 전기의 추정 내용연수는 다음과 같습니다.

구분	추정내용연수
건물	30년
나머지 유형자산	5년
사용권자산	리스기간

당사는 매 보고기간말에 자산의 잔존가치와 내용연수 및 감가상각방법을 재검토하고 재검토 결과 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다.

(6) 무형자산

무형자산은 최초 인식할 때 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 인식하고 있습니다.

무형자산은 사용 가능한 시점부터 잔존가치를 영('0')으로 하여 아래의 내용연수 동안 정액법으로 상각하고 있습니다. 다만, 일부 무형자산에 대해서는 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간이 예측가능하지 않아 당해 무형자산의 내용연수가 비한정인 것으로 평가하고 상각하지 아니하고 있습니다.

구분	추정내용연수
산업재산권	5~10년
소프트웨어 등	5년
기타의무형자산	15년
영업권	비한정

내용연수가 유한한 무형자산의 상각기간과 상각방법은 매 보고기간말에 재검토하고 내용연수가 비한정인 무형자산에 대해서는 그 자산의 내용연수가 비한정이라는 평가가 계속하여 정당한 지를 매 보고기간말에 재검토하며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다.

① 연구 및 개발

② 후속지출

(7) 정부보조금

정부보조금은 당사가 정부보조금에 부수되는 조건을 준수하고 그 보조금을 수취하는 것에 대해 합리적인 확신이 있을 경우에만 인식하고 있습니다.

당사는 정부보조금을 정부보조금으로 보전하려 하는 관련원가가 비용으로 인식되는 기간에 걸쳐 관련비용에서 차감하는 방법으로 인식하고 있습니다.

(8) 투자부동산

임대수익이나 시세차익 또는 두 가지 모두를 얻기 위하여 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류하고 있습니다. 투자부동산은 취득시 발생한 거래원가를 포함하여 최초 인식시점에 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다.

투자부동산 중 토지에 대해서는 감가상각을 하지 않으며, 토지를 제외한 투자부동산은 경제적 내용연수에 따라 정액법으로 상각하고 있습니다.

(9) 비금융자산의 손상

회수가능액은 개별 자산별로, 또는 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없다면 그 자산이 속하는 현금창출단위 별로 회수가능액을 추정하고 있습니다. 회수가능액은 사용가치와 순공정가치 중 큰 금액으로 결정하고 있습니다. 사용가치는 자산이나 현금창출단위에서 창출될 것으로 기대되는 미래현금흐름을 화폐의 시간가치 및 미래현금흐름을 추정할 때 조정되지 아니한 자산의 특유위험에 대한 현행시장의 평가를 반영한 적절한 할인율로 할인하여 추정합니다.

자산이나 현금창출단위의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우 자산의 장부금액을 감소시키며 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.

(10) 리스

당사는 수정 소급법을 이용하여 기업회계기준서 제1116호를 적용하였습니다. 따라서 비교 표시되는 재무정보는 재작성되지 않았으며, 기업회계기준서 제1017호 및 기업회계기준해석서 제2104호를 적용하여 작성되었습니다. 기업회계기준서 제1017호와 기업회계기준해석서 제2104호에 따른 회계정책은 별도로 공시하였습니다.

당사는 계약의 약정시점에 계약이 리스인지 또는 리스를 포함하는지 판단합니다. 계약에서 대가와 교환하여, 식별되는 자산의 사용 통제권을 일정기간 이전하게 한다면 그 계약은 리스이거나 리스를 포함합니다. 계약이 식별되는 자산의 사용 통제권을 이전하는지를 판단할 때, 당사는 기업회계기준서 제1116호의 리스의 정의를 이용합니다.

이 회계정책은 2019년 1월 1일부터 체결되는 계약에 적용합니다.

1) 리스이용자

리스요소를 포함하는 계약의 개시일이나 변경유효일에 당사는 계약대가를 상대적 개별 가격에 기초하여 각 리스요소에 배분합니다.

당사는 리스개시일에 사용권자산과 리스부채를 인식합니다. 사용권자산은 최초에 원가로 측정하며, 해당 원가는 리스부채의 최초 측정금액, 리스개시일이나 그 전에 지급한 리스료(받은 리스 인센티브 차감), 리스개설직접원가, 기초자산을 해체 및 제거하거나 기초자산이나 기초자산이 위치한 부지를 복구할 때 리스이용자가 부담하는 원가의 추정치로 구성됩니다.

사용권자산은 후속적으로 리스개시일부터 리스기간 종료일까지 정액법으로 감가상각합니다.# (11) 비파생금융부채

당사는 계약상 내용의 실질과 금융부채의 정의에 따라 금융부채를 당기손익인식금융부채와 기타금융부채로 분류하고 계약의 당사자가 되는 때에 재무상태표에 인식하고있습니다.

① 당기손익인식금융부채

② 기타금융부채

당기손익인식금융부채로 분류되지 않은 비파생금융부채는 기타금융부채로 분류하고 있습니다. 기타금융부채는 최초 인식시 발행과 직접 관련되는 거래원가를 차감한 공정가치로 측정하고 있습니다. 후속적으로 기타금융부채는 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정되며, 이자비용은 유효이자율법을 적용하여 인식합니다.

③ 금융부채의 제거

당사는 금융부채의 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료된 경우에만 금융부채를 제거합니다. 당사는 금융부채의 계약조건이 변경되어 현금흐름이 실질적으로 달라진 경우 기존 부채를 제거하고 새로운 계약에 근거하여 새로운 금융부채를 공정가치로 인식합니다.
금융부채의 제거 시에, 장부금액과 지급한 대가(양도한 비현금자산이나 부담한 부채를 포함)의 차액은 당기손익으로 인식합니다.

(12) 종업원급여

① 단기종업원급여

종업원이 관련 근무용역을 제공한 보고기간말부터 12 개월 이내에 결제될 단기종업원급여는 근무용역과 교환하여 지급이 예상되는 금액을 근무용역이 제공된 때에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 단기종업원급여는 할인하지 않은 금액으로 측정하고있습니다.

② 기타장기종업원급여

③ 퇴직급여: 확정기여제도

(13) 충당부채

충당부채는 최초 인식과 관련있는 지출에만 사용하고 있습니다.

(14) 전환사채

전환사채의 부채요소는 최초 인식시 전환권이 없는 유사한 사채의 공정가치로 인식하고, 전환으로 인한 소멸 또는 만기까지 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정하고 있습니다. 자본요소는 최초 인식시 전체 전환사채의 공정가치에서 부채요소의 공정가치를 차감하여 법인세효과를 반영한 금액으로 인식하고, 이후 재측정하지 않고 있습니다. 직접거래원가는 부채요소와 자본요소의 장부금액 비율로 안분하여 계상합니다. 또한 자본으로 분류된 전환권옵션(전환권대가)은 전환권옵션이 행사될 때까지 자본에 남아있으며, 전환권옵션이 행사되는 경우 자본으로 인식한 금액은 주식발행초과금으로 대체하고 있습니다. 전환사채가 지분상품으로 전환되거나 전환권이 소멸되는 때에 당기손익으로 인식될 손익은 없습니다.
당사는 금융감독원 질의회신 "회제이-00094"에 의거하여 전환권을 자본으로 인식하였으며, 동 회계처리는 "주식회사 등의 외부감사에 관한 법률" 제5조 제1항 제1호의 한국채택국제회계기준에 한하여 효력이 있습니다.

(15) 외화

당사의 재무제표 작성에 있어서 기능통화외의 통화(외화)로 이루어진 거래는 거래일의 환율을 적용하여 기록하고 있습니다. 매 보고기간 말에 화폐성 외화항목은 보고기간 말의 마감환율로 환산하고 있습니다. 공정가치로 측정하는 비화폐성 외화항목은 공정가치가 결정된 날의 환율로 환산하고, 역사적원가로 측정하는 비화폐성항목은 거 래일의 환율로 환산하고 있습니다. 화폐성항목의 결제시점에 생기는 외환차이와 해외사업장순투자 환산차이 또는 현금흐름위험회피로 지정된 금융부채에서 발생한 환산차이를 제외한 화폐성항목의 환산으로 인해 발생한 외환차이는 모두 당기손익으로 인식하고 있습니다. 비화폐성항목에서 발생한 손익을 기타포괄손익으로 인식하는 경우에는 그 손익에 포함된 환율변동효과도 기타포괄손익으로 인식하고, 당기손익으로 인식하는 경우에는 환율변동효과도 당기손익으로 인식하고 있습니다.

(16) 납입자본

보통주는 자본으로 분류하며 자본거래와 직접 관련되어 발생하는 증분원가는 세금효과를 반영한 순액으로 자본에서 차감하고 있습니다.

당사가 자기지분상품을 재취득하는 경우에 이러한 지분상품은 자기주식의 과목으로 자본에서 직접 차감하고 있습니다. 자기지분상품을 매입 또는 매도하거나 발행 또는 소각하는 경우의 손익은 당기손익으로 인식하지 아니합니다. 당사가 자기주식을 취득하여 보유하는 경우 지급하거나 수취한 대가는 자본에서 직접 인식하고 있습니다.

(17) 주식기준보상

당사는 제공받는 재화나 용역의 대가로 종업원에게 주식이나 주식선택권을 부여하는주식결제형 주식보상거래에 대하여 제공받는 재화나 용역의 공정가치 또는 제공받는재화나 용역의 공정가치를 신뢰성있게 측정할 수 없다면 부여한 지분상품의 공정가치에 기초하여 재화나 용역의 공정가치를 간접측정하고 그 금액을 가득기간 동안에 종업원급여(당기비용)과 자본으로 인식하고 있습니다. 주식선택권의 가득조건이 용역제공조건 또는 시장조건이 아닌 가득조건인 경우에는 궁극적으로 가득되는 주식선택권의 실제 수량에 기초하여 결정되도록 인식된 종업원비용을 조정하고 있습니다.

제공받는 재화나 용역의 대가로 현금을 지급하는 현금결제형 주식기준보상거래의 경우 제공받는 재화나 용역과 그 대가로 부담하는 부채를 공정가치로 측정하고 가득기간동안 종업원급여비용과 부채로 인식하고 있습니다. 또한 부채가 결제될 때까지 매 보고기간 말과 최종결제일에 부채의 공정가치를 재측정하고, 공정가치의 변동액은 종업원급여로 인식하고 있습니다.

(18) 고객과의 계약에서 생기는 수익

수익은 고객과의 계약에서 약속된 대가를 기초로 측정됩니다. 당사는 고객에게 재화나 용역에 대한 통제가 이전될 때 수익을 인식합니다.

(19) 금융수익과 금융비용

당사의 금융수익과 금융비용은 다음으로 구성되어 있습니다.
* 이자수익
* 이자비용
* 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 투자자산의 처분에서 발생하 는 순손익
* 당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산에 대한 순손익
* 금융자산과 금융부채에 대한 외환손익
* 상각후원가 혹은 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 투자자산에 서 발생하는 손상차손(혹은 손상차손환입)
* 금융부채로 분류된 조건부대가에 대한 공정가치손실

이자수익 혹은 이자비용은 유효이자율법을 사용하여 인식하였습니다.
유효이자율법은 금융상품의 기대존속기간에 추정되는 미래현금지급액이나 수취액의 현재가치를 금융자산의 총 장부금액이나 금융부채의 상각후원가와 정확하게 일치시키는 이자율입니다.
이자수익이나 이자비용을 계산할 때, 유효이자율은 자산의 총장부금액(해당 자산의 신용이 손상되지 않은 경우)이나 부채의 상각후원가에 적용합니다. 그러나, 최초 인식 이후에 후속적으로 신용이 손상된 금융자산에 대해서는 이자수익은 해당 금융자산의 상각후원가에 유효이자율을 적용하여 계산합니다. 만일 해당 자산이 더는 신용이 손상된 것으로 볼 수 없다면 총장부금액에 유효이자율을 적용하여 이자수익을 계산합니다.

(20) 법인세

법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성되어 있으며, 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식되는 거래나 사건 또는 사업결합에서 발생하는 세액을 제외하고는 당기손익으로 인식하고 있습니다.

법인세와 관련된 이자와 벌금은 법인세에 해당하는지 판단하고 법인세에 해당한다면기업회계기준서 제1012호 '법인세'를 적용하고 법인세에 해당하지 않는다면 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채, 우발자산'을 적용하고 있습니다.

① 당기법인세

당기법인세는 당기의 과세소득을 기초로 산정하고 있습니다. 과세소득은 포괄손익계산서상의 법인세비용차감전순이익에서 다른 과세기간에 가산되거나 차감될 손익 및 비과세항목이나 손금불인정항목을 제외하므로 포괄손익계산서상 손익과 차이가 있습니다. 당사의 당기법인세와 관련된 미지급법인세는 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율을 사용하여 계산하고 있습니다.

당기법인세자산과 당기법인세부채는 다음의 조건을 모두 충족하는 경우에만 상계를 합니다.
* 인식된 금액에 대한 법적으로 집행가능한 상계권리를 가지고 있음
* 순액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있음

② 이연법인세

이연법인세자산과 이연법인세부채를 측정할 때에는 보고기간말에 당사가 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상되는 방식에 따른 세효과를 반영하고 있습니다. 종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분에 관한 가산할 일시적차이에 대해서는 당사가 일시적차이의 소멸시점을 통제할 수 있으며, 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고는 모두 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한, 차감할 일시적차이로 인하여 발생하는 이연법인세자산은 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높고, 일시적차이가 사용될 수 있는 기간에 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에 인식하고 있습니다. 미사용 세무상결손금과 세액공제, 차감할 일시적 차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우 그 범위 안에서 이월된 미사용 세무상결손금과 세액공제, 차감할 일시적차이에 대하여 이연법인세자산을 인식합니다. 미래 과세소득은 관련 가산할 일시적차이의 소멸에 의해 결정됩니다. 가산할 일시적차이가 이연법인세자산을 완전히 인식하기에 충분하지 않다면, 현재 일시적차이들의 소멸과 당사의 사업계획을 미래 과세소득에 고려합니다.

이연법인세자산의 장부금액은 매 보고기간말에 검토하고, 이연법인세자산으로 인한 혜택이 사용되기에 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 더 이상 높지 않은 경우 이연법인세자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다.

이연법인세자산과 부채는 보고기간말 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 근거하여 당해 자산이 실현되거나 부채가 지급될 보고기간에 적용될 것으로 기대되는 세율을 사용하여 측정하고 있습니다. 이연법인세자산과 이연법인세부채를 측정할 때 보고기간말 현재 당사가 관련 자산과 부채의 장부 금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상되는 방식에 따라 법인세효과를 반영하고 있습니다.

이연법인세자산과 부채는 동일 과세당국이 부과하는 법인세이고, 당사가 인식된 금액을 상계할 수 있는 법적 권한을 가지고 있으며 당기 법인세부채와 자산을 순액으로결제할 의도가 있는 경우에만 상계하고 있습니다. 배당금 지급에 따라 추가적으로 발생하는 법인세비용이 있다면 배당금 지급과 관련한 부채가 인식되는 시점에 인식하고 있습니다.

(21) 주당이익

당사는 보통주 기본주당이익과 희석주당이익을 계속영업손익과 당기순손익에 대하여 계산하고 포괄손익계산서에 표시하고 있습니다. 기본주당이익은 보통주에 귀속되는 당기순손익을 보고기간 동안에 유통된 보통주식수를 가중평균한 주식수로 나누어계산하고 있습니다. 희석주당이익은 전환사채와 종업원에게 부여한 주식기준보상 등모든 희석화 효과가 있는 잠재적 보통주의 영향을 고려하여 보통주에 귀속되는 당기순손익 및 가중평균유통보통주식수를 조정하여 계산하고 있습니다.

(22) 부문별 정보

당사는 부문에 배분될 자원에 대한 의사결정을 하고 부문의 성과를 평가하기 위하여 최고영업의사결정자가 주기적으로 검토하는 내부보고 자료에 기초하여 부문을구분하고 있습니 다. 주석 37에서 기술 한 대로 2개의 보고부문이 있으며, 각 부문은 당사의 전략적 영업 단위들입니다. 전략적 영업단위들은 서로 다른 생산품과 용역을 제공하며 각 영업단위 별로 요구되는 기술과 마케팅전략이 다르므로 분리되어 운영되고 있습니다.

(23) 미적용 제ㆍ개정 기준서

제정ㆍ공표되었으나 2019년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지 아니한 주요 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. 당사는 재무제표 작성시다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 조기적용하지 아니하였습니다.

다음의 제ㆍ개정 기준서는 당사에 중요한 영향을 미치지 않을 것으로 판단됩니다.
* 재무보고를 위한 개념체계 개정
* 사업의 정의 (기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 개정)
* 중요성의 정의 (기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 및 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류'의 개정)
* 기업회계기준서 제1117호 '보험계약'

5. 위험관리

금융상품과 관련하여 당사는 신용위험, 유동성위험 및 시장위험에 노출되어 있습니다. 본 주석은 당사가 노 출되어 있는 위의 위험에 대한 정보와 당사의 위험관리 목표,정책, 위험 평가 및 관리 절차, 그리고 자본관리에 대해 공시하고 있습니다. 추가적인계량적 정보에 대해서는 동 재무제표 전반에 걸쳐서 공시되어 있습니다.

(1) 금융위험관리

1) 위험관리 체계

2) 신용위험

3) 유동성위험

유동성위험이란 당사가 금융부채에 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 위험을 의미합니다. 당사의 유동성 관리방법은 재무적으로 어려운 상황에서도 받아들일 수 없는 손실이 발생하거나, 당사의 평판에 손상을 입힐 위험 없이, 만기일에 부채를 상환할 수 있는 충분한 유동성을 유지하도록 하는 것입니다.
일반적으로 당사는 금융부채 상환을 포함하여 상당한 기간에 대한 예상운영비용을 충당할 수 있는 충분한 자금여력을 보유하고 있다고 판단하고 있습니다. 여기에는 합리적으로 예상할 수 없는 극단적인 상황으로 인한 잠재적인 효과는 포함되지 않았습니다.

4) 시장위험

시장위험이란 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 시장가격 관리의 목적은 수익을 최적화하는 반면 수용가능한 한계 이내로 시장위험 노출을 관리 및 통제하는 것입니다.
당사의 주요 경영진은 아래에서 설명하는 바와 같이, 각 위험별 관리절차를 검토하고정책에 부합하는지 검토하고 있습니다. 또한, 당사는 투기 목적의 파생상품거래를 실행하지 않는 것이 기본적인 정책입니다.

① 환위험

당사의 기능통화인 원화 외의 통화로 표시되는 판매, 구매 및 차입에 대해 환위험에 노출되어 있습니다.## 5. 금융상품 및 위험관리

(1) 위험관리

당사는 환율, 이자율 변동으로 인한 금융상품의 가치 변동 위험을 관리하고 있으며, 구체적인 내용은 다음과 같습니다.

외환위험: 당사는 외화 거래 시 주요 결제 통화로 USD, JPY 등을 사용하고 있습니다. 외화부채 규모의 최소화 및 조기결제 등을 통해 환위험 노출을 최소화하기 위한 정책을 수립 및 운용하고 있습니다.
이자율위험: 이자율위험은 시장이자율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험입니다. 당사는 변동이자부 차입금과 관련된 시장이자율의 변동위험에 노출되어 있는 경우, 경영진은 이자율 현황을 주기적으로 검토하여 고정이자율차입금과 변동이자율차입금의 적절한 균형을 유지하고 있습니다.

(2) 자본관리

자본관리의 주목적은 영업활동을 유지하고 주주가치를 극대화하기 위하여 높은 신용등급과 건전한 자본비율을 유지하는 것입니다. 당사는 경제환경의 변화에 따라 자본구조를 수정하고 있으며, 이를 위하여 배당정책을 수정하거나 자본감소 또는 신주발행을 검토하도록 하고 있습니다. 한편, 기중 자본 관리의 목적, 정책 및 절차에 대한 어떠한 사항도 변경되지 않았습니다.

당사는 순부채를 총자본(자기자본과 순부채를 합한 총자본)으로 나눈 부채비율을 사용하여 감독하고 있으며, 순부채는 매입채무 및 기타채무, 차입금, 전환사채에서 현금 및 현금성자산을 차감하여 산정합니다.

당기말과 전기말 현재 순부채 및 자기자본은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
매입채무및기타채무(유동성포함)	3,347,525	6,395,329
차입금(유동성포함)	1,380,000	7,600,184
전환사채(유동성포함)	9,634,776	11,534,517
차감:현금및현금성자산	(12,588,850)	(5,676,518)
순부채(A)	1,773,451	19,853,512
자기자본(B)	121,853,864	152,445,966
총자본(A+B)	123,627,315	172,299,478
부채비율[A/(A+B)]	1.43%	11.52%

6. 현금및현금성자산

당기말과 전기말 현재 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
보유현금	341	565
보통예금	3,074,921	985,204
외화예금	9,513,588	4,690,749
합 계	12,588,850	5,676,518

7. 정부보조금

당기 중 정부보조금의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	기초장부금액	증 가	감 소	기말장부금액
현금및현금성자산	-	8,574	(8,574)	-

8. 매출채권및기타채권

당기말과 전기말 현재 매출채권 및 기타채권의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말		전기말
	유 동	비유동	유 동	비유동
특수관계자매출채권	7,498,209	-	2,715,647	-
- 매출채권	8,059,630	-	10,548,092	-
- 대손충당금(*)	(4,935,745)	-	(2,369,762)	-
특수관계자미수금	123,614	-	7,771	-
미수금	2,787,039	24,000	3,154,794	-
- 대손충당금	(2,549,329)	-	(2,500,281)	-
- 대여금	25,417	-	75,971	-
- 미수수익	810	-	-	-
보증금	-	981,433	-	1,054,641
합 계	11,009,645	1,005,433	11,632,232	1,054,641

(*) 당기말 현재 종속기업 Detong Electronic에 대한 매출채권에 대하여 대손충당금 1,786,375천원을, 기타 특수관계자 Emmaus Life Sciences에 대한 매출채권에 대하여 대손충당금 3,059,834천원을 설정하고 있으며, 이와 관련하여 당기 중 인식한 대손상각비는 2,804,264천원입니다.

9. 기타금융자산

(1)

당기말과 전기말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
	유 동	비유동
단기금융상품	160,000	-
당기손익-공정가치측정 금융자산	-	10,784,980
합 계	160,000	10,784,980

(2)

당기말과 전기말 현재 당기손익-공정가치측정 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

구 분	취득원가	장부금액
시장성 있는 지분증권
Biomerica, Inc.	1,211,217	920,812
시장성 없는 지분증권
Emmaus Life Sciences	28,482,686	7,250,968
시장성 없는 채무증권
(주)에이엠아이인베스트먼트	2,000,000	2,613,200
합 계	31,693,903	10,784,980

당기 중 당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익 1,021,952천원과 당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실 26,309,679천원을 인식하였으며, 당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익 91,636천원을 인식하였습니다.

구 분	취득원가	장부금액
시장성 있는 지분증권
Biomerica, Inc.	1,344,906	633,591
시장성 없는 지분증권
Emmaus Life Sciences	28,482,686	33,560,646
시장성 없는 채무증권
(주)에이엠아이인베스트먼트	2,000,000	2,012,158
합 계	31,827,592	36,206,395

10. 기타자산

당기말과 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
	유 동	유 동
선급금	8,119	204,969
선급비용	19,345	18,738
합 계	27,464	223,707

11. 재고자산

당기말과 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	평가손실&cr;충당금	장부금액	전기말	평가손실&cr;충당금	장부금액
상품	-	-	-	28,006	(28,006)	-
제품	1,679,116	(77,152)	1,601,964	979,810	(112,875)	866,935
재공품	660,107	-	660,107	1,450,344	-	1,450,344
원재료	874,662	(243,213)	631,449	829,459	(104,725)	724,734
부재료	70,887	(485)	70,402	100,291	-	100,291
합 계	3,284,772	(320,850)	2,963,922	3,387,910	(245,606)	3,142,304

당기와 전기 중 매출원가로 인식한 재고자산평가손실(환입)은 각각 103,250천원 및 (4,351)천원입니다.

12. 종속기업투자 및 관계기업투자

(1)

당기말과 전기말 현재 종속기업투자 및 관계기업투자의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	회사명	업 종	결산월	소재지	지분율(%)	당기말 장부금액	지분율(%)	전기말 장부금액
종속&cr;기업	Detong Electronic	제조업	12월	중국	100	-	100	-
	(주)중원바이오팜	도매업외	12월	대한민국	56.33	447,626	56.33	494,458
	(주)텔콘파트너스	서비스	12월	대한민국	100	10,000	100	10,000
	TELCON VINA	제조업	12월	베트남	100	2,277,528	100	2,277,528
종속기업 합계						2,735,154		2,781,986
관계&cr;기업	(주)케이피엠테크(*)	제조업	12월	대한민국	7.42	6,848,685	7.90	15,466,439
	(주)비보존	제조업외	12월	대한민국	22.72	47,383,474	22.99	47,383,474
	(주)에이엠아이인베스트먼트	서비스	12월	대한민국	40.00	40,000	40.00	40,000
관계기업 합계						54,272,159		62,889,913

(2)

당기와 전기 중 종속기업투자 및 관계기업투자의 변동내역은 다음과 같습니다.

① 당기 (단위: 천원)

구 분	회사명	기초	손 상	기타증(감)	기 말
종속기업	(주)중원바이오팜(*1)	494,458	(46,832)	-	447,626
	(주)텔콘파트너스	10,000	-	-	10,000
	TELCON VINA	2,277,528	-	-	2,277,528
종속기업 합계		2,781,986	(46,832)	-	2,735,154
관계기업	(주)케이피엠테크(*2)	15,466,439	(8,590,759)	(26,995)	6,848,685
	(주)비보존	47,383,474	-	-	47,383,474
	(주)에이엠아이인베스트먼트	40,000	-	-	40,000
관계기업 합계		62,889,913	(8,590,759)	(26,995)	54,272,159

(1) 당기 중 46,832천원의 손상차손을 인식하였습니다.
(2) 당기 중 8,590,759천원의 손상차손을 인식하였으며, 기타증(감)은 금융보증부채로 인한 변동입니다.

② 전기 (단위: 천원)

구 분	회사명	기초	취 득	처 분	손 상	기타증(감)	기 말
종속기업	(주)텔콘제약(*1)	9,870,079	2,419,865	-	-	(12,289,944)	-
	(주)중원바이오팜(*2)	526,578	1,500,000	-	(1,532,120)	-	494,458
	(주)비보존(*3)	37,448,528	10,000,000	-	-	(47,448,528)	-
	(주)텔콘파트너스	10,000	-	-	-	-	10,000
	TELCON VINA	2,277,528	-	-	-	-	2,277,528
종속기업 합계		50,132,713	13,919,865	-	(1,532,120)	(59,738,472)	2,781,986
관계기업	(주)케이피엠테크(*4)	30,627,234	-	(14,298,979)	-	(861,816)	15,466,439
	(주)비보존(*3)	-	-	-	-	47,383,474	47,383,474
	(주)에이엠아이인베스트먼트	-	40,000	-	-	-	40,000
관계기업 합계		30,627,234	40,000	(14,298,979)	-	46,521,658	62,889,913

(1) 취득액에는 제10회 전환사채 발행금액 2,405,130천원이 포함되어 있으며, 기타증(감)은 당사로의 흡수합병으로 인한 변동 12,270,053천원과 금융보증부채로 인한 변동 19,891천원입니다.
(2) 취득액에는 투자부동산 처분액 1,200,000천원이 포함되어 있으며, 전기 중 1,532,120천원의 손상차손을 인식하였습니다.
(3) 기타증(감)은 관계기업투자 대체로 인한 변동 47,448,528천원과 금융보증부채로 인한 변동 (65,054)천원입니다.
(4) 기타증(감)은 금융보증부채로 인한 변동입니다.

13. 유형자산

(1)

당기말과 전기말 현재 유형자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
토지	827,366	827,366
건물	3,342,779	3,273,888
감가상각누계액	(763,045)	(653,248)
기계장치	6,427,271	5,519,371
감가상각누계액	(4,889,572)	(4,310,759)
시설장치	1,473,030	1,512,030
감가상각누계액	(1,461,012)	(1,289,589)
차량운반구	134,912	110,529
감가상각누계액	(94,116)	(81,368)
공구와기구	202,895	194,395
감가상각누계액	(167,550)	(143,229)
금형	236,895	191,995
감가상각누계액	(128,640)	(102,974)
비품	218,704	211,904
감가상각누계액	(182,876)	(157,565)
건설중인자산	157,500	418,200
합 계	5,334,541	5,520,946

(2)

당기와 전기 중 유형자산의 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다.

구 분	기초장부금액	취득 및&cr;자본적지출	대 체	처 분	상 각	기말장부금액
토지	827,366	-	-	-	-	827,366
건물	2,620,640	-	68,891	-	(109,797)	2,579,734
기계장치	1,208,611	146,800	761,100	-	(578,812)	1,537,699
시설장치	222,441	8,000	-	(19,583)	(198,840)	12,018
차량운반구	29,161	18,483	5,900	-	(12,748)	40,796
공구와기구	51,166	8,500	-	-	(24,321)	35,345
금형	89,022	44,900	-	-	(25,667)	108,255
비품	54,339	6,800	-	-	(25,311)	35,828
건설중인자산	418,200	575,601	(836,301)	-	-	157,500
합 계	5,520,946	809,084	(410)	(19,583)	(975,496)	5,334,541

구 분	기초장부금액	사업결합(*)	취득 및&cr;자본적지출	처 분	상 각	기말장부금액
토지	-	827,366	-	-	-	827,366
건물	-	2,673,827	-	-	(53,187)	2,620,640
기계장치	885,850	157,770	574,191	(5)	(409,195)	1,208,611
시설장치	-	233,476	-	-	(11,035)	222,441
차량운반구	16,640	14,280	23,608	(8,745)	(16,622)	29,161
공구와기구	41,251	-	37,520	-	(27,605)	51,166
금형	3,950	59	98,325	-	(13,312)	89,022
비품	53,055	14,866	1,409	(1)	(14,990)	54,339
건설중인자산	-	-	418,200	-	-	418,200
합 계	1,000,746	3,921,644	1,153,253	(8,751)	(545,946)	5,520,946

(*) (주)텔콘제약과 합병으로 인하여 발생하였습니다.

(3) 보험가입자산

당기말 현재 보험에 가입한 자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

보험종류	자 산	장부금액	부보금액	보험회사
화재보험	기계장치	762,074	6,957,000	DB손해보험, KB손해보험
	재고자산
	건물	2,579,734	5,010,000	한화손해보험
	기계장치	775,625
합 계		6,524,500	11,967,000

당사는 상기 보험 이외에 자동차보험 등에 가입하고 있습니다.

14. 사용권자산 및 리스부채

(1)

당기말 현재 사용권자산의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말
건물	760,251
감가상각누계액	(472,340)
차량운반구	265,665
감가상각누계액	(128,222)
합 계	425,354

(2)

당기 중 사용권자산의 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	기초장부금액	회계정책의 변경	증 가	상 각	기말장부금액
건물	-	689,039	71,212	(472,340)	287,911
차량운반구	-	265,665	-	(128,222)	137,443
합 계	-	954,704	71,212	(600,562)	425,354

(3)

당기 중 리스부채의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	기초장부금액	회계정책의 변경	증 가	이자비용	지 급	기말장부금액
리스부채	-	893,821	68,297	35,469	(586,964)	410,623

(4)

당기 중 리스로 인한 현금유출액은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기
리스부채에서 발생한 현금유출	586,964
단기리스 관련 비용	23,601
소액자산 리스 관련 비용	26,300
총 현금 유출액	636,865

15. 무형자산 및 영업권

(1)

당기말과 전기말 현재 무형자산과 영업권의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말		전기말
		상각누계액		상각누계액
특허권	79,601	(44,118)	68,867	(37,086)
상표권	5,680	(3,278)	5,680	(2,142)
실용신안권	2,032	(576)	2,032	(169)
의장권	6,856	(5,810)	6,856	(5,211)
소프트웨어	739,704	(569,255)	710,704	(460,776)
기타의무형자산	36,000,000	(4,994,220)	36,000,000	(2,497,110)
취득중인무형자산	11,014,000	(11,014,000)	11,014,000	-
무형자산 합계
영업권	4,179,430		4,179,430

(2)

당기 및 전기 중 무형자산과 영업권의 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다.

구 분	기초장부금액	취 득	상 각	손 상	기말장부금액
특허권	31,781	10,734	(7,032)	-	35,483
상표권	3,538	-	(1,136)	-	2,402
실용신안권	1,863	-	(407)	-	1,456
의장권	1,645	-	(599)	-	1,046
소프트웨어	249,928	29,000	(108,479)	-	170,449
기타의무형자산(*1)	33,502,890	-	(2,497,110)	-	31,005,780
취득중인무형자산(*2)	11,014,000	-	-	(11,014,000)	-
영업권	4,179,430	-	-	-	4,179,430
합 계	48,985,075	39,734	(2,614,763)	(11,014,000)	35,396,046

(1) SCD API 독점공급권입니다.
(2) 게실증치료제 아시아판권이며, 당기 중 손상차손 11,014백만원을 인식하였습니다.

구 분	기초장부금액	사업결합(*1)	취 득	상 각	대 체(*2)	기말장부금액
특허권	36,176	-	2,224	(6,619)	-	31,781
상표권	4,674	-	-	(1,136)	-	3,538
실용신안권	-	-	2,032	(169)	-	1,863
의장권	2,261	-	-	(616)	-	1,645
소프트웨어	224,986	89,842	99,550	(164,450)	-	249,928
기타의무형자산(*3)	36,000,000	-	-	(2,497,110)	-	33,502,890
취득중인무형자산(*4)	-	-	5,361,000	-	5,653,000	11,014,000
영업권	-	4,179,430	-	-	-	4,179,430
합 계	36,268,097	4,269,272	5,464,806	(2,670,100)	5,653,000	48,985,075

(1) (주)텔콘제약과 합병으로 인하여 발생하였습니다.
(2) 선급금에서 취득중인무형자산으로 대체되었습니다.
(3) SCD API 독점공급권입니다.
(4) 게실증치료제 아시아판권입니다.

(3)

당기 중 무형자산상각비는 판매비와관리비에 2,595,133천원 및 제조원가에 19,630천원이 계상되어 있으며, 전기 중 무형자산상각비는 판매비와관리비에 2,626,252천원 및 제조원가에 43,848천원이 계상되었습니다.

(4)

당기말과 전기말 현재 영업부문별 각 현금창출단위에 배부된 영업권은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
제약/바이오사업부문	4,179,430	4,179,430

현금창출단위에 배분된 영업권의 손상평가는 영업권의 장부금액과 해당 현금창출단위의 회수가능액을 비교하여 회수가능액이 영업권을 포함한 현금창출단위의 장부가액에 미달되는 경우 영업권의 손상차손을 인식하고 있습니다. 이때 회수가능액은 영업권이 배부된 현금창출단위의 사용가치에 근거하여 결정되고 있습니다.

당사의 영업권은 경영진이 영업권을 관리하는 단위인 영업부문 중 제약/바이오사업부문에 전액 배분되고 있으며, 당기의 영업권 배분방식에 변동은 없습니다. 한편, 당사는 영업권에 대한 손상평가를 매 보고기간말에 수행하고 있으며, 현금창출단위의 회수가능액은 장부금액을 하회하지 아니할 것으로 판단하고 있어 영업권에 대한 손상을 인식하지 아니하였습니다.

당기말 및 전기말 현재 회수가능액의 추정치에 사용된 주요 가정은 아래와 같습니다. 주요 가정치는 해당 산업의 미래 추세에 대한 경영진의 평가를 반영하고 있으며, 내·외부의 역사적 자료에 기초하고 있습니다.16. 투자부동산
(1) 당기말과 전기말 현재 투자부동산 잔액은 없으며, 전기 중 투자부동산의 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	기초장부금액	취득 및 자본적지출	처 분	상 각	기말장부금액
토지	895,919	-	(895,919)	-	-
건물	305,900	-	(301,428)	(4,472)	-
합 계	1,201,819	-	(1,197,347)	(4,472)	-

(2) 전기 중 투자부동산과 관련하여 손익으로 인식한 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	전기
수입임대료	10,000
감가상각비	(4,472)
투자부동산처분손실	(26,025)

매입채무및기타채무
당기말과 전기말 현재 매입채무및기타채무의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
	유 동	비유동
특수관계자매입채무	24,995	-
매입채무	1,799,277	-
미지급금	886,443	1,169
미지급비용	635,640	-
합 계	3,346,355	1,169

기타금융부채
당기말과 전기말 현재 기타금융부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
	유 동	유 동
금융보증부채	1,219	20,915

당사는 관계기업 의 차량리스에 대하여 지급보증을 제공하고 있습니다.

기타 부채
당기말과 전기말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
	유 동	유 동
예수금	55,791	125,268
선수금	21,220	5,106
합 계	77,011	130,374

차입금 및 전환사채
(1) 당기말과 전기말 현재 차입금 및 전환사채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
	유 동	비유동
단기차입금	-	-
유동성장기차입금	240,000	-
장기차입금	-	1,140,000
유동성전환사채	9,634,776	-
합 계	9,874,776	1,140,000

(2) 당기말과 전기말 현재 차입금의 내역은 다음과 같습니다.
① 단기차입금 (단위: 천원)

구 분	차입처	전기말
일반운전자금(원화)	(주)국민은행	1,000,000
	(주)부산은행	1,218,564
	(주)에버코어인베스트먼트홀딩스	5,000,000
일반운전자금(외화)	(주)부산은행	223,620
합 계		7,442,184

② 장기차입금 (단위: 천원)

구 분	차입처	이자율(%)	당기말	전기말
일반운전자금	(주)신한은행	4.65	1,380,000	-
시설자금	(주)부산은행	-	-	158,000
차감: 유동성장기차입금			(240,000)	(158,000)
합 계			1,140,000	-

③ 당기말 현재 장기차입금의 연도별 상환계획은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	장기차입금
2020년	240,000
2021년	240,000
2022년	900,000
합 계	1,380,000

(3) 당기말과 전기말 현재 전환사채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	발행일	만기일	이자율(%)	당기말	전기말
제7회 무보증 사모 전환사채	2017.11.14	2020.11.14	5.00	420,000	1,080,000
제10회 무보증 사모 전환사채	2018.03.08	2021.03.08	5.00	-	2,405,130
제11회 무보증 사모 전환사채	2018.03.14	2021.03.14	6.00	-	3,000,000
제12회 무보증 사모 전환사채	2018.05.10	2021.05.10	5.00	-	7,000,000
제13회 무보증 사모 전환사채	2019.05.31	2022.05.31	5.00	10,000,000	-
전환권조정				(785,224)	(1,950,613)
전환사채 소계				9,634,776	11,534,517
차감 : 유동성대체(*)				(9,634,776)	(11,534,517)
합 계				-	-

(*) 조기상환 청구권 조항에 따라 유동성대체 되었습니다.

(4) 당기말 현재 당사가 발행한 전환사채의 상세내역은 다음과 같습니다.

구 분	제7회 전환사채
사채의 종류	무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채
사채발행금액(액면금액)	420,000,000원
사채발행일	2017년 11월 14일
사채만기일	2020년 11월 14일
원금상환방법	만기일에 액면가액의 100.00%에 해당하는 금액을 일시상환
전환권의 행사기간	2018년 11월 14일 ~ 2020년 10월 14일
전환가액	4,715원
조기상환 청구권	발행일로부터 1년이 경과한 시점(2018년 11월 14일)부터 매 3개월 단위 조기상환 청구 가능

구 분	제13회 전환사채
사채의 종류	무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채
사채발행금액(액면금액)	10,000,000,000원
사채발행일	2019년 5월 31일
사채만기일	2022년 5월 31일
원금상환방법	만기일에 액면가액의 100.00%에 해당하는 금액을 일시상환
전환권의 행사기간	2020년 05월 31일 ~ 2022년 04월 30일
전환가액	4,955원
조기상환 청구권	발행일로부터 1년이 경과한 시점(2020년 05월 31일)부터 매 3개월 단위 조기상환 청구 가능

종업원급여
확정기여형 퇴직연금제도 시행으로 인해 당사는 금융기관에 납입하는 기여금을 당기비용으로 계상하고 있습니다. 당기와 전기 중 확정기여형 퇴직연금제도로 인하여 비용으로 인식된 금액은 각각 537,417천원 및 570,366천원입니다.
자본금과 자본잉여금
(1) 당기말과 전기말 현재 자본금에 관련된 사항은 다음과 같습니다. (단위: 주, 원)

구 분	당기말	전기말
수권주식수	500,000,000	500,000,000
주당액면금액	100	100
발행주식수	85,277,028	82,330,083
보통주자본금	8,527,702,800	8,233,008,300

(2) 당기와 전기 중 당사의 발행주식수 및 유통주식수 변동은 다음과 같습니다.
① 당기 (단위: 주, 천원)

구 분	주식수	자본금	주식발행초과금
기 초	82,330,083	8,233,008	138,226,742
전환권 행사(2019.03.15)	406,173	40,618	3,041,970
주식선택권 행사(2019.07.04)	250,000	25,000	648,680
전환권 행사 (2019.11.05)	84,833	8,483	432,420
전환권 행사(2019.11.06)	16,967	1,697	86,496
전환권 행사(2019.11.07)	8,483	848	43,255
전환권 행사(2019.11.25)	8,483	848	43,375
주식선택권 행사(2019.11.29)	52,000	5,200	516,306
전환권 행사(2019.12.06)	21,208	2,121	108,631
주식선택권 행사(2019.12.16)	3,000	300	29,787
전환권 행사(2019.12.23)	2,095,798	209,580	10,126,660
기 말	85,277,028	8,527,703	153,304,322

② 전기 (단위: 주, 천원)

구 분	주식수	자본금	주식발행초과금
기 초	72,707,982	7,270,798	82,773,483
전환권 행사(2018.03.05)	1,385,360	138,536	6,014,009
전환권 행사(2018.03.06)	2,598,877	259,888	11,020,428
전환권 행사(2018.07.20)	1,622,247	162,225	7,140,773
전환권 행사(2018.11.14)	684,931	68,493	5,145,638
전환권 행사(2018.11.15)	342,458	34,246	2,582,408
전환권 행사(2018.11.16)	126,024	12,602	950,470
전환권 행사(2018.12.10)	2,862,204	286,220	22,599,533
기 말	82,330,083	8,233,008	138,226,742

(3) 당기말과 전기말 현재 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
주식발행초과금	153,304,322	138,226,742
전환권대가	788,289	2,426,548
기타의자본잉여금(*)	(4,771,610)	(4,771,610)
합 계	149,321,001	135,881,680

(*) (주)텔콘제약과 합병등으로 발생한 금액입니다.

이익잉여금(결손금)
(1) 당기말과 전기말 현재 이익잉여금(결손금) 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당기말	전기말
법정적립금
이익준비금	193,000	193,000
임의적립금
연구및인력개발준비금	-	450,000
미처분이익잉여금(미처리결손금)	(37,203,693)	5,731,862
합 계	(37,010,693)	6,374,862

(2) 당기말과 전기말 현재 결손금처리계산서 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구 분	당 기	전 기
처리예정일 : 2020년 3월 27일		처분확정일 : 2019년 3월 28일
I.미처리결손금(미처분이익잉여금)	(37,203,693,466)	5,731,862,320
전기이월미처분이익잉여금	6,181,862,320	11,355,003,008
회계정책변경효과	-	50,940,530
당기순손실	(43,385,555,786)	(5,674,081,218)
II.임의적립금등의 이입액	-	450,000,000
연구및인력개발준비금	-	450,000,000
III.결손금처리액	-	-
IV.차기이월미처리결손금(미처분이익잉여금)	(37,203,693,466)	6,181,862,320

매출액 및 매출원가
당기와 전기 중 매출액 및 매출원가의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
매출액
제품매출액	47,681,441	46,840,677
상품매출액	-	1,119,150
기타매출액	3,533,685	-
합 계	51,215,126	47,959,827
수익인식 시기
한 시점에 이행	51,215,126	47,959,827
기간에 걸쳐 이행	-	-
매출원가
제품매출원가	37,420,188	40,710,578
상품매출원가	-	427,966
기타매출원가	97,631	-
합 계	37,517,819	41,138,544

비용의 성격별 분류
당기와 전기 중 발생한 비용의 성격별 분류는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
제품및재공품등의 변동	55,884	(1,102,248)
원재료매입액	18,914,204	25,329,215
외주가공비	10,733,938	9,183,412
급여	5,870,227	5,541,043
퇴직급여	537,417	570,366
복리후생비	896,283	918,498
감가상각비와 무형자산상각비	4,190,821	3,220,518
기타	7,067,301	10,224,690
매출원가와 판매비와관리비 및 경상연구개발비의 합계	48,266,075	53,885,494

판매비와관리비 및 경상연구개발비
(1) 당기와 전기 중 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
급여	2,094,976	2,372,818
퇴직급여	199,426	306,569
복리후생비	272,839	318,116
여비교통비	84,891	89,569
접대비	105,502	356,490
통신비	22,225	30,406
수도광열비	6,552	5,206
세금과공과	35,721	103,855
감가상각비	244,008	31,857
지급임차료	24,045	368,587
보험료	17,383	23,179
차량유지비	30,586	167,837
소모품비	63,936	92,163
지급수수료	674,521	1,252,634
운반비	345,226	464,568
광고선전비	38,522	1,809
판매촉진비	16,787	-
대손상각비(환입)	2,720,642	(103,069)
교육훈련비	5,694	1,728
도서인쇄비	7,938	15,768
판매수수료	16,448	30,807
무형자산상각비	2,595,133	2,626,252
해외시장개척비	101,823	151,326
주식보상비	(649,294)	1,670,318
견본비	38,884	27,616
기타	5,364	2,255
합 계	9,119,778	10,408,664

(2) 당기와 전기 중 경상연구개발비의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
재료비	638,265	1,221,060
급여	797,849	904,587
퇴직급여	67,537	70,045
복리후생비	89,490	77,304
여비교통비	4,757	9,209
교육훈련비	1,400	950
운반비	35	105
지급수수료	15,852	21,525
소모품비	12,091	32,301
포상비	1,200	1,200
통신비	2	-
합 계	1,628,478	2,338,286

기타수익과 기타비용
(1) 당기와 전기 중 기타수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
수입임대료	2,400	12,400
수수료수익	4,950	7,590
관계기업투자처분이익	-	1,187,585
유형자산처분이익	-	12,985
잡이익	319,859	45,674
합 계	327,209	1,266,234

(2) 당기와 전기 중 기타비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
종속기업투자손상차손	46,832	1,532,120
관계기업투자손상차손	8,590,759	-
유형자산처분손실	19,583	1,837
무형자산손상차손	11,014,000	-
투자부동산처분손실	-	26,025
기타의대손상각비	49,048	-
잡손실	84,049	10,064
합 계	19,804,271	1,570,046

금융수익과 금융원가
(1) 당기와 전기 중 금융수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
이자수익	51,786	290,149
외화환산이익	26,859	93,670
외환차익	535,327	343,316
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	91,636	697,386
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	1,021,952	5,090,117
합 계	1,727,560	6,514,638

구 분	당 기	전 기
이자비용	1,794,644	5,014,543
외화환산손실	292,107	142,122
외환차손	188,675	91,261
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	26,309,679	711,315
합 계	28,585,105	5,959,241

법인세비 용
(1) 당기와 전기 중 법인세비용의 구성요소는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
법인세부담액	-	-
일시적차이 등의 발생과 소멸로 인한 이연법인세 변동	(10,230,163)	(2,011,331)
총법인세효과	(10,230,163)	(2,011,331)
이월세액공제로 인한 이연법인세 변동액	(236,610)	(264,334)
세무상결손금으로 인한 이연법인세 변동액	493,807	(618,027)
당기 이연법인세자산 미인식효과	9,972,966	2,893,692
법인세비용	-	-

(3) 당기와 전기 중 법인세비용과 회계이익(손실)의 관계는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
법인세비용차감전순손실	(43,385,556)	(5,674,081)
적용세율에 따른 법인세	(9,544,822)	(1,248,298)
조정사항
- 비공제비용	476,798	1,531,075
- 비과세수익	(492,661)	(2,340,432)
- 세액공제	(236,610)	(264,310)
- 인식되지 않은 이연법인세자산	9,972,966	2,893,692
- 기타(세율차이 등)	(175,671)	(571,727)
법인세비용	-	-
유효세율(법인세비용/법인세비용차감전순이익)	(*)	(*)

(6) 당기와 전기 중 이연법인세자산(부채)의 변동내역은 다음과 같습니다.
① 당기 (단위: 천원)

구 분	기초잔액	당기손익	기말잔액
	이연법인세자산	이연법인세부채
미수수익	-	(178)	(178)
대손금	618,178	-	618,178
대손충당금	1,029,070	570,760	1,599,830
재고자산평가손실	54,033	16,483	70,516
종속기업투자	1,107,282	10,303	1,117,585
관계기업투자	(400,592)	1,895,906	1,495,314
당기손익-공정가치측정 금융자산	(997,306)	5,537,448	4,540,142
감가상각비	2,197	(2,197)	-
미지급비용	29,463	10,167	39,630
금융보증부채	6,207	(5,939)	268
전환사채	(429,135)	256,386	(172,749)
리스부채	-	90,337	90,337
- 사용권자산		(93,578)	(93,578)
취득중인무형자산		1,938,464	1,938,464
현재가치할인차금		5,544	5,544
장기미지급금	-	257	257
이월결손금	1,937,713	(493,807)	1,443,906
이월세액공제	906,075	236,610	1,142,685
상계 전 이연법인세자산(부채)	3,863,185	9,972,966	13,836,151
상계 효과	(266,505)	266,505
소 계	13,836,151	-
인식하지 아니한 이연법인세자산(부채)	13,836,151	-

구 분	기초잔액	당기손익	기말잔액
	이연법인세자산	이연법인세부채
미수수익	(8,955)	8,955	-
대손금	660	617,518	618,178
대손충당금	528,528	500,542	1,029,070
재고자산평가손실	44,262	9,771	54,033
종속기업투자	1,309,978	(202,696)	1,107,282
관계기업투자	(955,473)	554,881	(400,592)
당기손익-공정가치측정 금융자산	-	(997,306)	(997,306)
감가상각비	6,165	(3,968)	2,197
미지급비용	33,058	(3,595)	29,463
금융보증부채	214,495	(208,288)	6,207
연구개발준비금	(99,000)	99,000	-
전환사채	(1,500,671)	1,071,536	(429,135)
이월결손금	1,319,686	618,027	1,937,713
이월세액공제	641,765	264,310	906,075
상계 전 이연법인세자산(부채)	965,498	2,184,790	3,863,185
상계 효과	(1,827,033)	1,827,033
소 계	3,863,185	-
인식하지 아니한 이연법인세자산(부채)	3,863,185	-

(7) 이연법인세자산에 대한 미래 실현가능성은 당사의 성과, 전반적인 경제환경과 산업에 대한 전망, 향후 예상수익, 세액공제와 이월결손금의 공제가능기간 등 다양한 요소들을 고려하여평가합니다. 당사는 주기적으로 이러한 사항들을 검토하고 있으며, 당기말 현재 가산할 일시적차이를 초과하는 모든 차감할 일시적차이에 대하여 실현가능성이 높지 않다고 판단하여 이연법인세자산ㆍ부채를 인식하지 않았습니다.

구 분	당기말	만기일
결손금	(6,563,210)
2017년 발생분	(3,753,999)	2027년
2018년 발생분	(2,809,211)	2028년
이월세액공제	(1,142,684)
2016년 발생분	(109,259)	2021년
2017년 발생분	(532,506)	2022년
2018년 발생분	(264,310)	2023년
2019년 발생분	(236,609)	2024년
일시적차이	(39,257,555)
종속기업투자	(5,079,930)
관계기업투자	(6,796,881)

30. 주당손익

(1) 당기와 전기의 기본주당손익 계산내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구 분	당 기	전 기
당기순손실	(43,385,555,786)	(5,674,081,218)
가중평균유통보통주식수(*)	82,855,004	77,053,321
기본주당손실	(524)	(74)

구 분	기간	일 수	주식수	가중평균 유통보통주식수
기초	2019-01-01 ~ 2019-12-31	365	82,330,083	82,330,083
전환권 행사	2019-03-15 ~ 2019-12-31	292	406,173	324,938
주식선택권 행사	2019-07-04 ~ 2019-12-31	181	250,000	123,973
전환권 행사	2019-11-05 ~ 2019-12-31	57	84,833	13,248
전환권 행사	2019-11-06 ~ 2019-12-31	56	16,967	2,603
전환권 행사	2019-11-07 ~ 2019-12-31	55	8,483	1,278
전환권 행사	2019-11-25 ~ 2019-12-31	37	8,483	860
주식선택권 행사	2019-11-29 ~ 2019-12-31	33	52,000	4,701
전환권 행사	2019-12-06 ~ 2019-12-31	26	21,208	1,511
주식선택권 행사	2019-12-16 ~ 2019-12-31	16	3,000	132
전환권 행사	2019-12-23 ~ 2019-12-31	9	2,095,798	51,677
당기말 가중평균유통보통주식수				82,855,004

구 분	기간	일 수	주식수	가중평균 유통보통주식수
기초	2018-01-01 ~ 2018-12-31	365	72,707,982	72,707,982
전환권 행사	2018-03-05 ~ 2018-12-31	302	1,385,360	1,146,243
전환권 행사	2018-03-06 ~ 2018-12-31	301	2,598,877	2,143,183
전환권 행사	2018-07-20 ~ 2018-12-31	165	1,622,247	733,345
전환권 행사	2018-11-14 ~ 2018-12-31	48	684,931	90,073
전환권 행사	2018-11-15 ~ 2018-12-31	47	342,458	44,097
전환권 행사	2018-11-16 ~ 2018-12-31	46	126,024	15,882
전환권 행사	2018-12-10 ~ 2018-12-31	22	2,862,204	172,516
전기말 가중평균유통보통주식수				77,053,321

구 분	당 기
보통주 기본당기순손실	(43,385,555,786)
조정: 주식선택권 주식보상비용	(649,293,944)
보통주 희석당기순손실	(44,034,849,730)
가중평균유통보통주식수(*)	82,855,004
희석주당손실	(531)

구 분	당 기
가중평균유통보통주식수	82,855,004
주식선택권 - 가중평균유통보통주식수(희석)	82,855,004

구 분	청구기간	발행될 보통주식수
제7회 무보증 사모 전환사채	2018.11.14~2020.10.14	89,077
제13회 무보증 사모 전환사채	2020.5.31~2022.4.30	2,018,163
합 계		2,107,240

31. 현금흐름표

(1) 당기와 전기의 영업활동현금흐름 중 비현금항목의 조정과 관련된 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
재고자산평가손실	138,974	6,479
재고자산폐기손실	-	176,427
대손상각비(환입)	2,720,642	(103,069)
기타의대손상각비	49,048	-
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	26,309,679	711,315
종속기업투자주식손상차손	46,832	1,532,120
관계기업투자주식손상차손	8,590,759	-
무형자산손상차손	11,014,000	-
유형자산처분손실	19,583	1,837
투자부동산처분손실	-	26,025
감가상각비	1,576,058	550,418
무형자산상각비	2,614,763	2,670,100
외화환산손실	292,107	142,122
이자비용	1,794,644	5,014,543
주식보상비용	(649,294)	1,670,318
재고자산평가손실환입	(35,724)	(10,830)
관계기업투자주식처분이익	-	(1,187,585)
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	(91,636)	(697,386)
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	(1,021,952)	(5,090,117)
유형자산처분이익	-	(12,985)
외화환산이익	(26,859)	(93,670)
이자수익	(51,786)	(290,149)
합 계	53,289,838	5,015,913

구 분	당 기	전 기
매출채권의 감소(증가)	(2,503,976)	(2,244,467)
미수금의 감소(증가)	185,427	(197,436)
선급금의 감소(증가)	156,965	(107,232)
선급비용의 감소(증가)	(607)	11,522
재고자산의 감소(증가)	75,133	(354,005)
장기선급금의 감소(증가)	-	5,352
매입채무의 증가(감소)	(2,568,450)	480,007
미지급금의 증가(감소)	(285,691)	(140,355)
미지급비용의 증가(감소)	169,493	(174,792)
예수금의 증가(감소)	(69,476)	(24,790)
선수금의 증가(감소)	18,297	(92,852)
합 계	(4,822,885)	(2,839,048)

(3) 당기 와 전기의 현금흐름표에 포함되지 않는 주요 비현금거래는 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
선급금의 취득중인무형자산 대체	-	5,653,000
건설중인자산의 기계장치 대체	761,100	-
종속기업투자주식의 취득	-	3,605,130
종속기업을 관계기업투자로 대체	-	47,448,528
사용권자산 취득	1,025,916	-
리스부채 증가	962,118	-
리스부채 유동성 대체	343,953	-
전환사채 유동성 대체	9,095,468	10,171,732
전환권 행사	14,147,002	56,415,468
주식선택권 행사	291,268	-
합병으로 인한 채권채무상계	-	1,606,944
장기차입금 유동성대체	360,000	80,000

구 분	기초 장부금액	재무현금흐름에서 생기는 변동	비현금 변동	유동성대체	전환	이자비용	기타	기말 장부금액
단기차입금	7,442,184	(7,442,184)	-	-	-	-	-	-
유동성장기차입금	158,000	(278,000)	360,000	-	-	-	-	240,000
장기차입금	-	1,500,000	(360,000)	-	-	-	-	1,140,000
유동성리스부채	-	(586,964)	343,953	-	35,469	562,777	355,235	-
리스부채	-	-	(343,953)	-	-	399,341	55,388	-
유동성전환사채	11,534,517	-	9,095,468	(11,790,930)	795,721	-	-	9,634,776
전환사채	-	9,072,188	(9,095,468)	-	23,280	-	-	-
재무활동 관련 총부채	19,134,701	2,265,040	-	(11,790,930)	854,470	962,118	11,425,399

구 분	기초 장부금액	사업결합	재무현금흐름에서 생기는 변동	비현금 변동	유동성대체	전환	이자비용	기타	기말 장부금액
단기차입금	11,504,685	2,972,287	(5,482,648)	-	-	-	-	-	7,442,184
유동성장기차입금	-	276,660	(198,660)	80,000	-	-	-	-	158,000
장기차입금	-	80,000	-	(80,000)	-	-	-	-	-
유동성전환사채	48,488,769	-	-	10,171,732	(49,166,821)	2,040,837	-	-	11,534,517
전환사채	-	-	8,099,657	(10,171,732)	-	71,925	2,000,150	-	-
재무활동 관련 총부채	59,993,454	3,328,947	2,418,349	-	(49,166,821)	2,112,762	448,010	19,134,701

32. 특수관계자

(1) 당기말과 전기말 현재 종속기업 및 관계기업 현황은 다음과 같습니다.

구 분	회사명	지분율(%)	당기말	전기말
종속기업	Detong Electronic	100	100	100
	(주)중원바이오팜	56.33	56.33	56.33
	(주)텔콘파트너스	100	100	100
	TELCON VINA	100	100	100
관계기업	(주)케이피엠테크 (*)	7.42	7.90
	(주)비보존	22.72	22.99
	(주)에이엠아이인베스트먼트	40	40

(2) 주요 경영진에 대한 보상

당사는 기업활동의 계획, 운영, 통제에 대하여 중요한 권한과 책임을 가진 임원 등을 주요 경영진으로 판단하였으며 당기 및 전기 중 당사의 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
급여	1,064,079	2,618,048
퇴직급여	123,428	180,033
합 계	1,187,507	2,798,081

(3) 당기와 전기 중 특수관계자와의 매출ㆍ매입 등 거래내역은 다음과 같습니다.

구 분	회사명	매 출	수입임대료	기 타	매 입	이자비용
종속기업	Detong Electronic	1,427,943	-	-	51,295	-
종속기업	(주)텔콘파트너스	-	2,400	-	-	-
종속기업	TELCON VINA	3,706,144	-	385	220,304	-
기타(최대주주)	(주)한일진공	-	-	-	-	978,992
기타(주주)	Emmaus Life Sciences, Inc.	3,436,054	-	116,553	-	-
합 계		8,570,141	2,400	116,938	271,599	978,992

구 분	회사명	매 출	수입임대료	투자부동산 매각(*1)	유형자산 매각(*2)	매 입	기타 매입(*3)	이자비용
종속기업	Detong Electronic	581,210	-	-	-	46,878	-	-
종속기업	(주)중원바이오팜	-	10,000	1,202,532	-	-	-	-
종속기업	(주)텔콘파트너스	-	2,400	-	-	-	-	-
종속기업	TELCON VINA	3,745,929	-	-	12,990	66,540	-	-
관계기업	(주)케이피엠테크	-	-	-	-	-	-	2,682,484
관계기업	(주)에이엠아이인베스트먼트	-	-	-	-	-	2,000,000	-
기타(최대주주)	Emmaus Life Sciences, Inc.	1,119,150	-	-	-	-	5,361,000	-
합 계		5,446,289	12,400	1,202,532	12,990	113,418	7,361,000	2,682,484

(1) 투자부동산 매각거래와 관련하여 투자부동산처분손실 26,025천원이 발생하였으며, 기타비용에 계상되어 있습니다.
(2) 유형자산 매각거래와 관련하여 유형자산처분이익 12,985천원이 발생하였으며, 기타수익에 계상되어 있습니다.
(*3) 기타 매입거래는 (주)에이엠아이인베스트먼트가 발행한 신주인수권부사채 취득금액 및 엠마우스생명과학(Emmaus Life Science, Inc.)에서 취득 중인 게실증 판권 대금입니다.

(4) 당기말과 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무 내역은 다음과 같습니다.

구 분	회사명	채 권	채 무	미수금	매입채무
종속기업	Detong Electronic	1,786,375	-
종속기업	TELCON VINA	791,184	-	24,995
기타(주주)	Emmaus Life Sciences, Inc.	4,920,650	116,553
기타(최대주주)	(주)한일진공	-	7,061
합 계		7,498,209	123,614		24,995

(*) 상기 매출채권 금액은 대손충당금 설정 전 금액입니다. 또한, 당기말 현재 종속기업 Detong Electronic에 대한 매출채권에 대하여 대손충당금 1,786,375천원을, 기타특수관계자 Emmaus Life Sciences에 대한 매출채권에 대하여 대손충당금 3,059,834천원을 설정하고 있으며, 이와 관련하여 당기 중 인식한 대손상각비는 2,804,264천원입니다.

구 분	회사명	채 권	채 무	매입채무	단기차입금	전환사채	기타채무
종속기업	Detong Electronic	2,041,945	-
종속기업	TELCON VINA	673,702	7,771	13,485
관계기업	(주)케이피엠테크	-	-			7,947,215	58,332
기타(주주)	(주)에버코어인베스트먼트홀딩스	-	-		5,000,000		333,712
합 계		2,715,647	7,771	13,485	5,000,000	7,947,215	392,044

(*) 상기 매출채권 금액은 대손충당금 설정 전 금액입니다. 또한, 전기말 현재 종속기업 Detong Electronic 과 TELCON VINA에 대한 매출채권에 대하여 대손충당금 2,041,945천원을 설정하고 있으며, 이와 관련하여 전기 중 인식한 대손상각비는 (23,379)천원입니다.

(5) 당기와 전기 중 특수관계자와의 자금거래 내역은 다음과 같습니다.

구 분	자금대여 거래	자금차입 거래
(주)에버코어인베스트먼트홀딩스	-	5,000,000
임원ㆍ종업원	50,556	-
합 계	50,556	5,000,000

구 분	회사명	자금대여 거래	현금출자등	투자회수	자금차입 거래	전환사채 거래	대 여	회 수	차 입	상 환	발 행
종속기업	(주)텔콘제약(*1)	-	1,660,000	2,419,866	-	-	-	-	-	-	-
종속기업	(주)중원바이오팜(*2)	100,000	300,000	1,500,000	-	-	-	-	-	-	-
종속기업	(주)비보존	-	-	10,000,000	-	-	-	-	-	-	-
관계기업	(주)케이피엠테크	-	-	-	-	9,405,130	-	-	-	-	-
관계기업	(주)에이엠아이인베스트먼트	-	-	40,000	-	-	-	-	-	-	-
기타(주주)	(주)에버코어인베스트먼트홀딩스	-	-	-	-	1,000,000	4,100,000	-	-	-	-
기타(최대주주)	Emmaus Life Sciences, Inc.	-	-	-	4,267,170	-	-	-	-	-	-
임원ㆍ종업원		60,000	89,444	-	-	-	-	-	-	-	-
합 계		160,000	2,049,444	13,959,866	4,267,170	1,000,000	4,100,000	9,405,130

(1) 현물출자등에는 제10회 전환사채 발행금액 2,405,130천원이 포함되어 있습니다.
(2) 현물출자등에는 투자부동산 처분액 1,200,000천원이 포함되어 있습니다.

(6) 당기말 현재 당사가 특수관계자에게 제공받은 지급보증의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	특수관계자명	지급보증처	보증금액	내 용	기 타
전 대표이사		제7회 전환사채	420,000	전환사채 연대보증
기타	대표이사	기업은행	1,680,000	차입금 연대보증

(7) 당기말 현재 당사가 특수관계자에게 제공한 지급보증의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	회사명	지급보증처	보증금액	내 용
관계기업	(주)케이피엠테크	현대캐피탈	69,953	법인차량리스 연대보증

33. 주식기준보상제도

(1) 당기말 현재 주식결제형 주식기준보상을 부여하고 있으며 내역은 다음과 같습니다.

구 분	주식선택권(2차)	주식선택권(3차)
부여일	2016년 07월 01일	2017년 11월 13일
부여대상	임직원	임직원
부여방법	신주교부	신주교부
부여주식 총수	250,000주(*)	304,334주
행사가격	1주당 2,264원(*)	1주당 6,691원
결의기관	이사회	이사회
가득기간	부여일 이후 2년	부여일 이후 2년
행사가능기간	가득일 이후 3년	가득일 이후 3년

(*) 상기 부여수량 및 행사가격은 부여일 이후 유ㆍ무상증자, 액면분할 등을 반영하였습니다.

(2) 당기말 현재 주식선택권의 공정가치를 추정하는데 사용된 주요가정은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구 분	주식선택권(2차)	주식선택권(3차)
보통주 공정가치	1,403	3,338
무위험이자율	1.25%	2.16%
기대행사기간	3년	2년
예상주가변동성	13.48%	83.92%
주식선택권 공정가치		1,015,853,336

(3) 당기와 전기 중 당사가 부여한 주식선택권의 변동내역은 다음과 같습니다.

구 분	주식선택권수량	행사가격	주식선택권수량	행사가격
기초(2차)	500,000주	2,264원	500,000주	2,264원
기초(3차)	979,000주	6,691원	1,000,000주	6,691원
행사(2차)	250,000주	2,264원	-	-
행사(3차)	55,000주	6,691원	-	-
기타	619,666주	6,691원	21,000주	6,691원
기말(2차)(*)	250,000주	2,264원	500,000주	2,264원
기말(3차)	304,334주	6,691원	979,000주	6,691원
당기말 현재 행사가능수량	304,334주	6,691원	-	-

(*) 가득기간은 충족하였으나, 행사가능요건을 충족하지 못하여 당기말 현재 행사가능수량에서 제외하였습니다.

(4) 당기와 전기 중 주식기준보상으로 인하여 비용으로 인식한 금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당 기	전 기
기초 누적보상비용	1,956,415	286,098
당기 중 인식 보상비용	(649,294)	1,670,317
기말 누적보상비용	1,307,121	1,956,415
누적행사분 보상비용	291,268	-
미행사분 보상비용	1,015,853	1,956,415

34.# 35. 금융상품 및 공정가치

(1) 금융상품의 범주별 분류내역

(2) 금융상품의 범주별 손익의 내역

구분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합 계
금융수익
이자수익	51,786	-	-	51,786
외화환산이익	26,399	-	460	26,859
외환차익	533,162	-	2,165	535,327
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	-	91,636	-	91,636
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	-	1,021,952	-	1,021,952
합 계	611,347	1,113,588	2,625	1,727,560
금융원가
이자비용	-	-	1,794,644	1,794,644
외화환산손실	292,107	-	-	292,107
외환차손	178,955	-	9,720	188,675
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	-	26,309,679	-	26,309,679
합 계	471,062	26,309,679	1,804,364	28,585,105

구분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합 계
금융수익
이자수익	290,149	-	-	290,149
외화환산이익	93,531	-	139	93,670
외환차익	342,004	-	1,313	343,317
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	-	697,386	-	697,386
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	-	5,090,117	-	5,090,117
합 계	725,684	5,787,503	1,452	6,514,639
금융원가
이자비용	-	-	5,014,543	5,014,543
외화환산손실	134,262	-	7,860	142,122
외환차손	86,983	-	4,277	91,260
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	-	711,315	-	711,315
합 계	221,245	711,315	5,026,680	5,959,240

(3) 신용위험

구분	당기말	전기말
상각후원가측정 금융자산	24,763,928	18,363,391
당기손익-공정가치측정 금융자산	10,784,980	36,206,395
합 계	35,548,908	54,569,786

구분	당기말		전기말
	가중평균 채무불이행률	채권잔액	손상된금액	가중평균 채무불이행률
만기일 미도래	-	20,749,406	-	-
1개월 초과 ~ 1년 이내	0.29% ~ 91.67%	2,173,145	21,828	0.4% ~ 36.3%
1년 초과 ~ 5년 이내	100%	67,708	67,708	44.6% ~ 100%
기타조정(*)	-	9,258,742	7,395,537	-
합 계		32,249,001	7,485,073

당기와 전기 중 상각후원가측정 금융자산에 대한 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
기초금액	4,870,043	2,498,879
기업회계기준서 1109호 최초적용에 따른 조정	-	(50,941)
합병으로 인한 변동	-	2,534,018
설정(환입)액	2,769,690	(103,069)
제각	(154,660)	(8,844)
기말금액	7,485,073	4,870,043

구분	당기말	전기말
1개월 초과 ~ 1년 이내	2,151,317	3,620,737
1년 초과 ~ 5년 이내	-	33,668
기타(*)	1,863,205	673,701
합 계	4,014,522	4,328,106

(4) 유동성위험

구분	장부금액	계약상 현금흐름	3개월 이내	3개월 ~ 1년	1년 ~ 5년	5년 이상
매입채무및기타채무(유동성포함)	3,347,525	3,347,525	3,346,356	-	1,169	-
장기차입금(유동성포함)	1,380,000	1,506,305	75,723	223,319	1,207,263	-
기타금융부채(유동성포함)	1,219	1,219	-	1,219	-	-
리스부채(유동성포함)	410,623	421,379	149,741	215,210	56,428	-
전환사채(유동성포함)	9,634,776	11,691,000	130,250	810,750	10,750,000	-
합 계	14,774,143	16,967,428	3,702,070	1,250,498	12,014,860	-

구분	장부금액	계약상 현금흐름	3개월 이내	3개월 ~ 1년	1년 ~ 5년	5년 이상
매입채무및기타채무	6,395,329	6,395,329	6,395,329	-	-	-
단기차입금	7,442,184	8,007,590	2,068,543	5,939,047	-	-
장기차입금(유동성포함)	158,000	160,731	79,995	80,736	-	-
기타금융부채(유동성포함)	28,215	28,215	-	20,915	7,300	-
전환사채(유동성포함)	11,534,517	15,143,707	176,064	528,192	14,439,451	-
합 계	25,558,245	29,735,572	8,719,931	6,568,890	14,446,751	-

(5) 환위험

① 당기말과 전기말 현재 환위험에 대한 노출정도

구분	단위	당기말		전기말
		외화	원화	외화	원화
현금및현금성자산	USD	7,643,160	8,849,251	3,639,084	4,068,859
	JPY	62,468,850	664,337	27,400,929	277,621
	AUD	-	-	436,995	344,269
매출채권및기타채권	USD	8,590,958	9,946,610	3,945,289	4,411,228
	JPY	11,151,300	118,591	37,917,574	384,173
	AUD	1,252,522	1,014,969	3,401,715	2,679,905
매입채무및기타채무	USD	50,506	58,475	13,080	14,625
단기차입금	USD	-	-	200,000	223,620

구분	당기말		전기말
	5% 상승시	5% 하락시	5% 상승시	5% 하락시
USD	936,869	(936,869)	412,092	(412,092)
JPY	39,146	(39,146)	33,090	(33,090)
AUD	50,748	(50,748)	151,209	(151,209)
합 계	1,026,763	(1,026,763)	596,391	(596,391)

(6) 이자율위험

① 당기말과 전기말 현재 당사가 보유하고 있는 이자부 금융상품의 장부금액

구분	당기말	전기말
고정이자율 금융자산(*)	12,648,509	5,675,953
금융부채	(11,014,776)	(17,534,518)
합 계	1,633,733	(11,858,565)
변동이자율 금융자산	100,000	-
금융부채	-	(1,600,184)
합 계	100,000	(1,600,184)

구분	당기말		전기말
	0.5% 상승시	0.5% 하락시	0.5% 상승시	0.5% 하락시
이자수익	500	(500)	-	-
이자비용	-	-	8,001	(8,001)

35. 공정가치

(1) 당기말과 전기말 현재 금융상품의 장부금액과 공정가치

구분	당기말		전기말
	장부금액	공정가치	장부금액	공정가치
[공정가치로 인식된 자산]
당기손익-공정가치측정 금융자산	10,784,980	10,784,980	36,206,395	36,206,395
[상각후원가로 인식된 자산]
현금및현금성자산(*)	12,588,850	-	5,676,518	-
기타유동금융자산(*)	160,000	-	-	-
매출채권및기타채권(*)	11,009,645	-	11,632,232	-
비유동매출채권및기타채권(*)	1,005,433	-	1,054,641	-
자산 합계	35,548,908	10,784,980	54,569,786	36,206,395
[상각후원가로 인식된 부채]
매입채무및기타채무(*)	3,346,356	-	6,395,329	-
단기차입금(*)	-	-	7,442,184	-
장기차입금(유동성포함)(*)	1,380,000	-	158,000	-
비유동매입채무및기타채무(*)	1,169	-	-	-
기타금융부채(유동성포함)(*)	1,219	-	28,215	-
리스부채(유동성포함)(*)	410,623	-	-	-
전환사채(유동성포함)(*)	9,634,776	-	11,534,517	-
부채 합계	14,774,143	-	25,558,245	-

(2) 공정가치 서열체계

구분	투입변수의 유의성 수준
수준 1	동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 공시가격
수준 2	직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수
수준 3	관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수

구분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계
당기손익-공정가치측정 금융자산	920,812	-	9,864,168	10,784,980

구분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계
당기손익-공정가치측정 금융자산	633,591	-	35,572,804	36,206,395

공정가치로 측정되는 자산 중 공정가치 서열체계 수준 3으로 분류된 자산의 당기와 전기의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당 기	전 기
기초잔액	35,572,804	32,052,537
당기손익에 포함된 손익(*)	(25,708,636)	5,787,503
취득	-	2,000,000
처분	-	(3,569,850)
기말잔액	9,864,168	35,572,804

구분	공정가치	가치평가기법	투입변수	투입변수의 범위
지분상품	7,250,968	현금흐름할인모형	성장률	0%
			할인율	2.80%
채무상품	2,613,200	이항모형	무위험이자율	1.34%
			할인율	8.38%
			변동성	40.64%

36. 우발채무와 주요 약정사항

(1) 당기말 현재 금융기관과의 약정사항

금융기관명	종류	약정한도	실행액
신한은행	일반운전자금	1,380,000	1,380,000
신한은행	종합통장대출	200,000	-
기업은행	외상매출채권담보대출	1,400,000	-
교보증권	-	2,000,000	-

(2) 당기말 현재 타인으로부터 제공받은 지급보증의 내역

제공자	보증금액	보증내용
서울보증보험	16,751	이행지급 등

(3) 당기말 현재 특수관계자외에 타인에게 담보로 제공되어 있는 자산의 내역

담보제공자산	장부금액	담보설정금액	담보제공사유	차입금액	담보권자
관계기업투자주식	4,426,875	4,426,875	전환사채	420,000	히스토리투자자문 주식회사
관계기업투자주식	9,050,500	9,050,500	전환사채	10,000,000	IBK금융그룹 시너지아이비 메자닌 신기술조합 등
토지 및 건물	3,407,101	2,040,000	차입금	1,380,000	신한은행

(4) 당기말 현재 SCD API의 독점공급권 계약 체결에 따른 당사의 매출 및 이익 보장을 위하여 엠마우스생명과학(Emmaus Life Sciences, Inc.(USA))이 보유한 당사 주식 6,643,559주가 입고된 계좌를 담보로 제공받고 있습니다.

37. 영업부문

(1) 당기말 현재 당사가 제조 및 판매하고 있는 주요 제품 및 영업부문별 정보

(2) 당기와 전기의 영업부문별 재무현황

구분	매출액	영업이익	총자산	매출액	영업이익	총자산
	당 기	당 기	당 기	전 기	전 기	전 기
RF사업부문	37,776,849	4,656,617	97,829,455	41,582,381	(6,887,725)	170,828,027
제약/바이오사업부문	13,438,277	(1,707,566)	38,875,562	6,377,446	962,058	7,306,558
합 계	51,215,126	2,949,051	136,705,017	47,959,827	(5,925,667)	178,134,585

(3) 당기와 전기 중 지역별 매출액 내역

구분	당 기	전 기
국 내	25,768,866	21,552,091
아시아	20,719,363	21,129,220
북아메리카	3,617,614	3,337,617
오세아니아	1,109,283	1,940,899
합 계	51,215,126	47,959,827

(4) 당기와 전기 중 매출액의 10% 이상을 차지하는 외부고객과 관련된 정보

구분	당 기	전 기
A사	6,278,700	5,394,190

(1) 재무상태표 (단위: 천원)

과 목	정정전	정정후	차 이
비유동자산	112,114,551	109,953,667	(2,160,884)
기타비유동금융자산	12,945,864	10,784,980	(2,160,884)
자산총계	138,865,901	136,705,017	(2,160,884)
이익잉여금(결손금)	(34,849,809)	(37,010,693)	(2,160,884)
자본총계	124,014,748	121,853,864	(2,160,884)
부채및자본총계	138,865,901	136,705,017	(2,160,884)

(2) 포괄손익계산서 (단위: 천원)

과 목	정정전	정정후	차 이
금융원가	26,424,221	28,585,105	2,160,884
법인세비용차감전순손실	(41,224,672)	(43,385,556)	(2,160,884)
당기순손실	(41,224,672)	(43,385,556)	(2,160,884)
총포괄손익	(41,224,672)	(43,385,556)	(2,160,884)
기본주당손실(단위:원)	(498)	(524)	(26)
희석주당손실(단위:원)	(505)	(531)	(26)

(3) 자본변동표 (단위: 천원)

과 목	이익잉여금 (결손금) 총 계	이익잉여금 (결손금) 총 계	이익잉여금 (결손금) 총 계	차 이
당기순손실	(41,224,672)	(41,224,672)	(43,385,556)	(2,160,884)
2019년 12월 31일(당기말)	(34,849,809)	124,014,748	(37,010,693)	(2,160,884)

(4) 현금흐름표 (단위: 천원)

과 목	제 21(당)기	정정전	정정후	차 이
1.당기순손실		(41,224,672)	(43,385,556)	(2,160,884)
2.비현금항목의조정		51,128,954	53,289,838	2,160,884

(5) 주석

상기에 기재된 재무상태표, 포괄손익계산서, 자본변동표 및 현금흐름표 수정과 관련된 주석을 재작성하였습니다.

6. 기타 재무에 관한 사항

가. 재무제표 재작성 등 유의사항

1) (연결)재무제표 재작성사유, 내용 및 (연결)재무제표에 미치는 영향

가) 당사는 2016년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 영업권의 손상차손 오류로 인하여 2016년 12월 31일, 2017년 3월 31일, 2017년 6월 30일, 2017년 9월 30일로 종료되는 보고기간의 (연결)재무제표를 재작성하였습니다. 이로 인해 (연결)기업의 순자산과 이익잉여금이 감소하였으며, 동일로 종료되는 보고기간의 순손실의 변동은 없습니다. 재무제표 재작성 내역은 2017년 12월 29일 공시한 사업보고서(2016.12), 분기보고서(2017.03), 반기보고서(2017.06), 분기보고서(2017.09)를 참고하여 주시기 바랍니다.

나) 당사는 종속기업인 ㈜비보존의 개발비 및 이연법인세자산의 수정과 관련하여 2016년 9월 30일, 2016년 12월 31일, 2017년 3월 31일, 2017년 6월 30일, 2017년 9월 30일, 2017년 12월 31일, 2018년 3월 31일, 2018년 6월 30일, 2018년 9월 30일로 종료되는보고기간의 연결재무제표를 재작성하였습니다. 종속기업인 ㈜비보존의 개발비 및 이연법인세자산의 수정으로 인하여 회사의 순자산이 감소하였으며, 동일로 종료되는 보고기간의 당기순이익이 감소하였습니다. 재무제표 재작성 내역은 2019년 2월 8일 공시한 분기보고서, 반기보고서, 사업보고서를 참고하여 주시기 바랍니다.

다) 연결기업은 2017년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 종속기업인 ㈜비보존의 매출액의 수정사항으로 인하여 2017년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표를 재작성하였으며, 그 내역은 다음과 같습니다.

(1) 연결재무상태표 (단위 : 천원)

과 목	정정전	정정후	차 이
유동부채	69,753,813	70,253,813	500,000
기타유동부채	323,954	823,954	500,000
비유동부채	4,767,386	4,892,386	125,000
기타비유동부채	-	125,000	125,000
부채총계	74,521,199	75,146,199	625,000
지배기업 소유주지분	107,913,044	107,685,482	(227,562)
이익잉여금	7,229,728	7,002,166	(227,562)
비지배지분	27,208,001	26,810,564	(397,437)
자본총계	135,121,046	134,496,046	(625,000)

(2) 연결포괄손익계산서 (단위 : 천원)

과 목	정정전	정정후	차 이
매출액	41,774,342	41,149,342	(625,000)
매출총이익	5,162,879	4,537,879	(625,000)
영업손실	(12,081,153)	(12,706,153)	(625,000)
법인세비용차감전순손실	(19,785,940)	(20,410,940)	(625,000)
당기순손실	(19,841,468)	(20,466,468)	(625,000)
지배기업 소유주지분	(16,212,855)	(16,440,417)	(227,562)
비지배지분	(3,628,613)	(4,026,051)	(397,438)
총포괄손익	(24,251,223)	(24,876,223)	(625,000)
지배기업 소유주지분	(20,483,156)	(20,710,718)	(227,562)
비지배지분	(3,768,067)	(4,165,505)	(397,438)
지배기업 소유주지분 기본 및 희석주당손익	(249)	(253)	(4)

(3) 연결자본변동표

(가) 정정전 (단위 : 천원)

과 목	이익잉여금	비지배지분	총 계
당기순손실	(16,212,855)	(3,628,613)	(19,841,468)
2017년 12월 31일(전기말)	7,229,728	27,208,001	135,121,046

(나) 정정후 (단위 : 천원)

과 목	이익잉여금	비지배지분	총 계
당기순손실	(16,440,417)	(4,026,051)	(20,466,468)
2017년 12월 31일(전기말)	7,002,166	26,810,564	134,496,046

(다) 차이 (단위 : 천원)

과 목	이익잉여금	비지배지분	총 계
당기순손실	(227,562)	(397,438)	(625,000)
2017년 12월 31일(당기말)	(227,562)	(397,437)	(625,000)

(4) 연결현금흐름표 (단위 : 천원)

과 목	제19기	정정전	정정후	차 이
1.당기순손실		(19,841,468)	(20,466,468)	(625,000)
3.영업활동으로 인한 자산부채의 변동		711,585	1,336,585	625,000

(5) 주석

상기에 기재된 연결재무상태표, 연결포괄손익계산서, 연결자본변동표, 연결현금흐름표 수정과 관련된 주석을 재작성하였습니다.

라) 연결기업은 2019년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 당기손익-공정가치측정 금융자산의 평가손실 오류로 인하여 2019년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표를 재작성하였으며, 그 내역은 다음과 같습니다.

(1) 연결재무상태표 (단위: 천원)

과 목	정정전	정정후	차 이
비유동자산	99,054,790	96,893,906	(2,160,884)
기타비유동금융자산	12,945,864	10,784,980	(2,160,884)
자산총계	131,647,585	129,486,701	(2,160,884)
결손금	(60,158,006)	(62,318,890)	(2,160,884)
자본총계	115,285,726	113,124,842	(2,160,884)
부채및자본총계	131,647,585	129,486,701	(2,160,884)

(2) 연결포괄손익계산서 (단위: 천원)

과 목	정정전	정정후	차 이
금융원가	26,464,592	28,625,476	2,160,884
법인세비용차감전순손실	(52,800,506)	(54,961,390)	(2,160,884)
당기순손실	(52,800,838)	(54,961,722)	(2,160,884)
지배기업 소유주지분	(52,648,900)	(54,809,784)	(2,160,884)
총포괄손익	(52,959,364)	(55,120,248)	(2,160,884)
지배기업 소유주지분	(52,807,425)	(54,968,309)	(2,160,884)
지배기업 소유주지분 기본주당손실(단위:원)	(635)	(662)	(27)
지배기업 소유주지분 희석주당손실(단위:원)	(643)	(669)	(26)

(3) 연결자본변동표 (단위: 천원)

과 목	이익잉여금 (결손금) 총 계	이익잉여금 (결손금) 총 계	이익잉여금 (결손금) 총 계	차 이
당기순손실	(52,648,900)	(52,800,838)	(54,809,784)	(2,160,884)
2019년 12월 31일(당기말)	(60,158,006)	115,285,726	(62,318,890)	(2,160,884)

(4) 연결현금흐름표 (단위: 천원)

과 목	제 21(당)기	정정전	정정후	차 이
1.당기순손실		(52,800,838)	(54,961,722)	(2,160,884)
2.비현금항목의조정		63,379,865	65,540,749	2,160,884

(5) 주석

2) 합병, 분할, 자산양수도, 영업양수도

가) (주)텔콘제약 구주취득(구 셀티스팜(주))

2016년 4월 21일 (주)텔콘(양수인)이 (주)텔콘제약의 대표이사 마상규(양도인)에게 (주)텔콘제약(대상회사) 주식의 지분(지분율 70%)을 양수하는 계약을 체결하였고, 2016년 5월 20일 주식의 양수가 완료되었습니다. 자산양수도 가액은 7,000,000,000원입니다.

(1) 합병등의 배경 및 목적 : 사업 다각화를 통한 제약ㆍ바이오 사업 진출 및 신규 성장동력 확보를 위한 취득

(2) 양수 완료일자 : 2016년 5월 20일

(3) 상대방
| 상대방 | 상대방 주소 | 비고 |
| :------- | :---------- | :--- |
| 마상규 | 경기도 용인시 수지구 만현로 | - |

(4) 계약내용
- 자산양수도 내역 및 가액
| 구분 | 내역 | 발행회사 | (주)텔콘제약 주식의 종류 | 총 발행주식수 | 양수도 대상자산 | 주주명(양수인) | 양수도 가액 |
| :--- | :--- | :--- | :--- | :--- | :--- | :--- | :--- |
| 주식 | (주)텔콘제약의 발행주식 98,000주(지분율 70%) | (주)텔콘제약 | 보통주 | 140,000주 | (주)텔콘제약의 발행주식 98,000주(지분율 70%) | (주)텔콘 | 금7,000,000,000원 (주당 금71,429원) |

자산양수도 대금 지급방법
| 구분 | 지급일 | 금액(단위 : 원) |
| :----- | :------------- | :-------------- |
| 계약금 | 2016년 04월 21일 | 6,000,000,000 |
| 잔금 | 2016년 05월 20일 | 1,000,000,000 |
| 합계 | | 7,000,000,000 |
(*) 계약금 60억원은 계약체결일에 양도인의 계좌로 현금지급 하였으며 잔금 10억원은 (주)텔콘의 제1차 전환사채를 발행하여 지급하였습니다.
자산양수도 진행결과 및 일정
| 구분 | 일자 | 비고 |
| :------------------------ | :------------- | :----------------------------------------------------------------- |
| 외부평가기간 | 2016년 04월 04일 ~ 2016년 04월 21일 | 신아회계법인 |
| 이사회결의일 | 2016년 04월 21일 | - |
| 주요사항보고서제출일 | 2016년 04월 21일 | - |
| 자산양수도 계약 체결일 | 2016년 04월 21일 | - |
| 주식 양수일 | 2016년 05월 20일 | - |
| 자산양수도 완료일 및 대금 지급일 | 2016년 05월 20일 | 2016년 04월 21일 계약금 60억원 현금지급
2016년 05월 20일 (주)텔콘의 제1차 전환사채를 발행하여 잔금 10억원 지급 |

(5) 합병등의 전후 주요 재무정보 (단위 : 백만원)

대상회사	계정과목	예측	실적	비고
		1차연도	2차연도	1차연도
				실적 괴리율
(주)텔콘제약	매출액	15,999	19,438	8,284
				48.2%
				9,301
				52.2%
	영업이익	1,065	1,940	-1,735
				262.9%
				181
				90.7%
	당기순이익	853	1,535	-2,988
				450.3%
				-13
				100.8%

(1) 상기 실적치는 한국회계기준(K-GAAP) 재무제표 이며, 1차연도는 2016년, 2차연도는 2017년 기준입니다.
(2) 예측치와 실적치의 차이발생 사유
- (주)텔콘제약은 제품매출의 비중을 확대하고, 상품매출의 비중을 축소하는 과정에서 규제 및 경쟁이 심화됨에 따라 예측치보다 매출이 감소하였습니다.

나) (주)비보존 구주취득

2016년 7월 1일 (주)텔콘(양수인)이 (주)비보존의 주주 이두현외 61명(양도인)에게 (주)비보존(대상회사) 주식의 지분(33.40%)을 양수하고, (주)비보존이 발행한 제 3차 신주인수권증권의 권면금액 34억원(행사가격 1주당 2,500원)을 양수하는 계약을 체결하였고, 2016년 8월 10일 양수가 완료되었습니다. 자산양수도 가액은 23,503,557,200원입니다.

(1) 합병등의 배경 및 목적 : 바이오사업의 확장과 계열회사간 사업 시너지 제고 및 종합 제약ㆍ바이오 기업의 성장기반을 마련하기 위함.

(2) 양수 완료일자 : 2016년 8월 10일

(3) 상대방
| 상대방 | 상대방 주소 | 비고 |
| :--------- | :---------- | :------- |
| 이두현 외 61명 | 서울 중구 동호로 10길 | - |

(4) 계약내용
- 자산양수도 내역 및 가액
| 구분 | 내역 | 발행회사 | 주식의 종류 | 총 발행주식수 | 양수도 대상자산 | 주주명(양수인) | 양수도 가액 |
| :--- | :--- | :--- | :--- | :--- | :--- | :--- | :--- |
| 주식 및 신주인수권증권 | (주)비보존의 발행주식 2,089,174주(지분율 33.40%)
(주)비보존이 발행한 제3차 신주인수권증권의 권면금액 34억원(행사가격 1주당 2,500원) | (주)비보존 | 보통주 | 6,255,770주 | (주)비보존의 발행주식 2,089,174주(지분율 33.40%)
(주)비보존이 발행한 제3차 신주인수권증권의 권면금액 34억원(행사가격 1주당 2,500원) | (주)텔콘 | 금23,503,557,200원 |

자산양수도 대금 지급방법
| 구 분 | 지급일 | 지급구분 | 금액(단위 : 원) |
| :------ | :------------- | :------- | :-------------- |
| 계약금 | 2016년 07월 01일 | 현금 | 1,200,000,000 |
| 잔금 | 2016년 08월 09일 | 현금 | 8,979,393,800 |
| | | 전환사채 | 10,981,199,010 |
| | 2016년 08월 10일 | 현금 | 2,342,964,390 |
| 합계 | | | 23,503,557,200 |
자산양수도 진행결과 및 일정
| 구 분 | 일자 | 비고 |
| :--------------------- | :----------------- | :----------------------------------------------------------------------- |
| 외부평가기간 | 2016년 06월 25일 ~ 2016년 06월 30일 | 현대회계법인 |
| 이사회결의일 | 2016년 07월 01일 | - |
| 주요사항보고서제출일 | 2016년 07월 01일(최초)
2016년 08월 09일(정정) | - |
| 자산양수도 계약 체결일 | 2016년 07월 01일 | - |
| 주식 양수일 | 2016년 08월 10일 | - |
| 자산양수도 완료일 및 대금 지급일 | 2016년 08월 10일 | - 계약금: 계약체결일에 1,200,000,000원 현금지급
- 잔금
2016년 08월 09일 : 8,979,393,800원 현금지급
: 10,981,199,010원 당사의 전환사채로 발행하여 지급
2016년 08월 10일 : 2,342,964,390원 현금지급 |

(5) 합병등의 전후 주요 재무정보 (단위 : 백만원)

대상회사	계정과목	예측	실적	비고
		1차연도 (2016년)	2차연도 (2017년)	1차연도
				실적 괴리율
(주)비보존	매출액	1,800	1,800	8
				99.6%
				567
				68.50%
	영업이익	753	-213	-3,362
				546.4%
				-5,334
				-2,404.20%
	당기순이익	753	-213	-4,367
				680.0%
				-5,507
				-2,485.40%

(1) 상기 실적치는 한국채택국제회계기준(K-IFRS) 별도재무제표 입니다.
(2) 예측치와 실적치의 차이발생 사유
- R&D집중 및 시장경쟁 심화로 인하여 매출이 부진하였으며, 비용으로 인식한 연구개발비가 2016년도 21억원, 2017년도 30억원이 발생하여 영업이익 및 당기순이익의 예측치와 차이가 발생하였습니다.

다) 자산양수도((주)케이피엠테크 구주)

2016년 11월 10일 (주)텔콘(양수인)이 (주)케이피엠테크의 주주 (주)오에프씨, 필로스제1호투자조합(양도인)에게 (주)케이피엠테크(대상회사) 주식의 지분(8.70%)을 양수하는하는 계약을 체결하였고, 2017년 3월 6일 양수가 완료되었습니다. 자산양수도 가액은 14,007,000,000원입니다.

(1) 합병등의 배경 및 목적 : 최근 바이오 사업에 진출한 당사와의 사업 연계 및 양사 모두 정보기술(IT) 부품용 장비를 생산하고 있는 등 사업 전반에 있어서의 시너지 효과 기대

(2) 양수 완료일자 : 2017년 3월 6일

(3) 상대방
| 상대방 | 상대방 주소 | 비고 |
| :------------------- | :-------------------- | :----------- |
| (주)오에프씨 | 서울 강남구 영동대로 85길 | 대표이사 백남길 |
| 필로스제1호투자조합 | 서울 강남구 압구정로 30길 | 대표조합원 (유)서광파트너스 |

(4) 계약내용
- 자산양수도 내역 및 가액
| 구분 | 내역 | 발행회사 | 주식의 종류 | 총 발행주식수 | 양수도 대상자산 | 주주명(양수인) | 양수도 가액 |
| :--------- | :--------------------------------------- | :------------- | :---------- | :------------ | :------------------------------------------------- | :------------- | :---------------- |
| 주식 | (주)케이피엠테크의 발행주식 966,000주(지분율 8.70%) | (주)케이피엠테크 | 보통주 | 11,107,324주 | (주)케이피엠테크의 발행주식 966,000주(지분율 8.70%) | (주)텔콘 | 금14,007,000,000원 |

자산양수도 대금 지급방법
| 구분 | 지급일 | 금액(단위 : 원) |
| :----- | :------------- | :-------------- |
| 계약금 | 2016년 11월 10일 | 2,801,400,000 |
| 중도금 | 2016년 11월 14일 | 3,851,925,000 |
| 잔 금 | 2017년 03월 03일 | 7,000,000,000 |
| | 2017년 03월 06일 | 353,675,000 |
| 합계 | | 14,007,000,000 |
자산양수도 진행결과 및 일정
| 구분 | 일자 | 비고 |
| :------------------------ | :------------------------------------------- | :----------------------------------------------------------------------------------------------------------------- |
| 외부평가기간 | 2016년 11월 04일 ~ 2016년 11월 09일 | 세일회계법인 |
| 이사회결의일 | 2016년 11월 10일 | - |
| 주요사항보고서제출일 | 2016년 11월 10일(최초)
2016년 12월 09일(정정)
2016년 12월 29일(정정)
2017년 02월 03일(정정) | -
잔금지급일 및 양수후 소유주식수 변경(장내매수 반영)
잔금지급일 변경
잔금지급일 변경 |
| 자산양수도 계약 체결일 | 2016년 11월 10일 | - |
| 주식 양수일 | 2017년 03월 06일 | - |
| 자산양수도 완료일 및 대금 지급일 | 2017년 03월 06일 | 총 양수대금 : 14,007,000,000원
- 계약금 : 계약체결일에 2,801,400,000원 현금지급
- 중도금 : 2016년 11월 14일 3,851,925,000원 현금지급
- 잔 금 : 2017년 03월 03일 7,000,000,000원 현금지급
2017년 03월 06일 353,675,000원 현금지급 |

(5) 합병등의 전후 주요 재무정보
당사는 (주)케이피엠테크의 주식을 양수하기 위하여 외부 평가기관의 평가의견서를 받았으나, 외부 평가시 매출액 등의 예측치를 산출하지 않았으므로 합병등의 전후 주요 재무정보는 기재 생략합니다.

라) 자산양수도(SCD API 독점공급권)

2017년 6월 16일 (주)텔콘(양수인)은 엠마우스생명과학(양도인)의 SCD API의 독점공급권을 양수하는 계약을 체결하였고, 2017년 6월 19일 양수가 완료되었습니다. 자산양수도 가액은 36,000,000,000원입니다.

(1) 합병등의 배경 및 목적 : 제약ㆍ바이오 사업의 장기적인 매출 및 이익을 확보하여 안정성과 성장성을 갖춘 글로벌 바이오 기업으로의 도약을 하기 위함.

(2) 자산양수도의 구체적인 내용
- 엠마우스생명과학(Emmaus Life Sciences Inc.)에 SCD API의 독점공급권에 대한 대가로 36,000,000,000원을 지급함.# SCD API의 독점공급권 부여 후 엠마우스생명과학(Emmaus Life Sciences Inc.) 이 필요로 하는 원료수량의 25%이상을 당사로부터 구매하며, 이 계약은 체결일로부터 15년간 유효함.
- 제품 : Sickle Cell Disease 치료를 위한 제약 등급 L-글루타민(API) 벌크 컨테이너
(3) 상대방
| 상대방 | 주소 | 비고 |
| :-------------------------- | :----------------------------------------- | :------------------------------------ |
| 엠마우스생명과학 (Emmaus Life Sciences Inc.) | 21250 Hawthorne Blvd., Suite 800, Torrance, CA 90503, USA | 대표이사 : Yutaka Niihara |

(4) 진행경과 및 일정
| 구분 | 일자 | 비고 |
| :----------------------- | :-------------------------------- | :---------------------------------------- |
| 외부평가기관 계약 체결 | 2017년 04월 10일 | - |
| 외부평가기관 평가 | 2017년 04월 10일 ~ 2017년 06월 16일 | - |
| 이사회 결의일 | 2017년 06월 16일 | - |
| 계약 체결일 | 2017년 06월 16일 | SCD API의 독점공급권 계약 체결 |
| 주요사항보고서 제출일 | 2017년 06월 16일 | - |
| 양수도대금 지급일 | 2017년 06월 19일 | 전액 현금 지급 |

(5) 자산양수도의 대금 지급
- 2017년 6월 19일 전액 현금지급

(6) 합병등의 전후 주요 재무정보 (단위 : 백만원)
| 대상회사 | 계정과목 | 예측 (1차연도(2018년)) | 예측 (2차연도(2019년)) | 실적 (1차연도) | 괴리율 | 실적 (2차연도) | 괴리율 | 비고 |
| :------------------- | :------- | :--------------------- | :--------------------- | :------------- | :----- | :------------- | :--------- | :--- |
| (주)텔콘알에프제약 | 매출액 | 5,939 | 6,300 | 1,119 | 81.16% | 5,189 | 17.63% | - |
| | 영업이익 | 3,314 | 3,490 | - | - | - | - | - |
| | 당기순이익 | 2,512 | 2,645 | - | - | - | - | - |

(*) 예측치와 실적치의 차이발생 사유
- 1차연도의 경우 거래상대방의 본격적인 판매개시 및 발주지연 등으로 인하여 2018년말 기준 총 USD2,500,000(2018년 12월 31일 기준환율 기준 2,795백만원)의 주문을 받았습니다. 2018년 회계기준 매출은 USD1,000,000(1,119백만원)이며, USD1,500,000의 경우 2019년 1분기에 매출로 인식되었습니다.
- 2차연도의 경우 PO에 따른 실제 매출액을 기재하였으며, 회계처리 기준 변경에 따라 기타매출 3,436백만원으로 인식되었습니다.
- 원료공급 매출로 인한 영업이익 및 당기순이익은 개별적으로 분리가 불가능하여 기재하지 않았습니다.

마) 자산양수도(Emmaus Life Sciences Inc. 구주)
2017년 12월 8일 (주)텔콘(양수인)이 엠마우스생명과학(Emmaus Life Sciences Inc.)의 주주 (주)한일진공, (주)케이피엠테크(양도인)에게 엠마우스생명과학(대상회사) 주식의 지분(12.74%)을 양수하는하는 계약을 체결하였고, 2017년 12월 8일 양수가 완료되었습니다. 자산양수도 가액은 32,052,537,338 원입니다.

(1) 합병등의 배경 및 목적 : 당사의 최대주주인 엠마우스생명과학(Emmaus Life Sciences Inc.)의 임상시험 및 FDA승인 경험 공유 등 계열회사간 제약ㆍ바이오사업 시너지 제고

(2) 양수 완료일자 : 2017년 12월 8일

(3) 상대방
| 상대방 | 주소 | 비고 |
| :--------- | :--------------------------------- | :----------------------- |
| (주)한일진공 | 인천광역시 남동구 남동동로 183번길 | 대표이사 이청균, 이희신 |
| (주)케이피엠테크 | 경기도 안산시 단원구 산단로 163번길 | 대표이사 이청균 |

(4) 계약내용
- 자산양수도 내역 및 가액
| 구분 | 내역 | 발행회사 |
| :--------------- | :---------------------------------------- | :--------------------------------- |
| 주식의 종류 | 보통주 | Emmaus Life Sciences Inc.(엠마우스생명과학) |
| 총 발행주식수 | 34,873,611주 | |
| 양수도 대상자산 | 엠마우스생명과학의 발행주식 4,444,445주(지분율 12.74%) | |
| 주주명(양수인) | (주)텔콘 | |
| 양수도 가액 | 금 32,052,537,338원 | |

자산양수도 대금 지급방법

○ 총 양수대금 32,052,537,338원(USD29,333,337) / (기준환율 1,092.70)

| | # 연결기업이 자산을 회수할 수 없다고 결정하면, 대손충당금은 금융자산과 상계제거 됩니다.

3) 매출채권 관련 대손충당금 설정방침

당사는 매출채권에 대한 기대신용손실을 측정하기 위해 충당금설정율표를 사용하고 있습니다. 채무불이행률은 매출채권이 연체에서 제각이 되기까지의 가능성을 기초로한 'Roll-rate'방법을 사용하여 계산되고 있습니다. 'Roll-rate'은 고객관계가 형성된 기간 및 매입된 상품의 유형 등과 같은 공통적인 신용 위험특성에 근거한 Segment별 익스포저에 대해 별도로 산출되었습니다.

4) 당해 사업연도말 현재 경과기간별 매출채권 및 미수금 잔액 현황 (단위 : 백만원)

구분	6월 이하	6월 초과 1년 이하	1년 초과 3년 초과	합계
금액	12,730	2,726	2,620	18,076
구성비율(%)	70.42%	15.08%	14.49%	100.0%

(*) 대손충당금 차감전 금액 기준입니다.

라. 재고자산의 보유 및 실사내역 등 (연결 기준)

1) 최근 3사업연도의 재고자산 보유현황 (단위 : 백만원)

계정과목	제21기	제20기	제19기	비고
RF 부문
제품	2,014	889	1,201	-
재공품	696	1,575	949	-
원재료	855	1,270	348	-
미착품	-	-	-	-
소 계	3,565	3,734	2,498	-
제약ㆍ바이오
부문
상품	-	-	28	-
제품	250	406	500	-
재공품	18	29	-	-
원재료	286	223	270	-
부재료	70	100	88	-
미착품	-	-	66	-
소 계	624	758	952	-
합계
상품	-	-	28	-
제품	2,264	1,295	1,701	-
재공품	714	1,604	949	-
원재료	1,141	1,493	618	-
부재료	70	100	88	-
미착품	-	-	66	-
소 계	4,189	4,492	3,450	-
총자산대비 재고자산 구성비율(%)	3.24%	2.47%	1.65%	-
재고자산회전율(회수)	9.55회	12.14회	9.91회	-

(*) 상기 재고자산은 평가손실충당금을 반영하였습니다.

2) 재고자산 실사내역

실사일자 : 2019년 12월 27일
전문가의 참여 또는 감사인의 입회여부 : 당사 담당자 및 외부감사인 입회
실사방법 : 재고자산 실사는 당사 담당자와 외부감사인이 실사당일 직접 참여하여 실사일 현재의 재고수량을 조사하였습니다.

3) 재고자산의 담보제공여부 : 해당사항 없습니다.

4) 장기 체화등의 내역

연결기업은 재고자산을 취득원가와 순실현가능가치 중 낮은 금액으로 평가하고 있습니다. 재고자산별 취득원가는 매입원가, 전환원가 및 재고자산을 현재의 장소에 현재의 상태로 이르게 하는데 발생한 기타원가를 포함하고 있습니다.

연결기업이 적용하고 있는 재고자산 분류별 단위원가 결정방법은 총평균법입니다.

재고자산에 대한 평가내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원)

구분	제21기	제20기
	취득원가	평가손실충당금
상품	-	-
제품	2,341,084	(77,152)
재공품	713,703	-
원재료	1,384,387	(243,213)
부재료	70,887	(486)
미착품	-	-
합계	4,510,061	(320,851)

(*) 당기와 전기 중 매출원가로 인식한 재고자산평가손실은 각각 103,250천원 및 16,410천원입니다.

마. 공정가치평가 내역

당사의 공정가치 평가와 관련된 내역은 본 공시서류 'Ⅲ. 재무에 관한 사항의 2. 연결재무제표 주석 중 2. 재무제표 작성기준, 3. 회계정책의 변경, 4. 유의적인 회계정책, 35. 금융상품, 36. 공정가치'를 참고하여 주시기 바랍니다.

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바. 채무증권 발행실적

채무증권 발행실적 2019년 12월 31일 (단위 : 원, %)

발행회사	증권종류	발행방법	발행일자	권면(전자등록)총액	이자율 (%)	평가등급 (평가기관)	만기일	상환 여부	주관회사
(주)텔콘알에프제약	회사채	사모	2016.05.20	1,000	0.00	-	2019.05.20	전액상환	-
(제1회차 전환사채)
(주)텔콘알에프제약	회사채	사모	2016.08.09	12,681	0.00	-	2021.08.09	전액상환	-
(제2회차 전환사채)
(주)텔콘알에프제약	회사채	사모	2016.08.02	8,000	5.00	-	2019.08.02	전액상환	-
(제3회차 전환사채)
(주)텔콘알에프제약	회사채	사모	2017.03.03	7,000	6.00	-	2020.03.03	전액상환	-
(제4회차 전환사채)
(주)텔콘알에프제약	회사채	사모	2017.03.06	10,000	6.00	-	2020.03.06	전액상환	-
(제5회차 전환사채)
(주)텔콘알에프제약	회사채	사모	2017.06.19	7,000	6.00	-	2020.06.19	전액상환	-
(제6회차 전환사채)
(주)텔콘알에프제약	회사채	사모	2017.11.14	4,500	5.00	-	2020.11.14	일부상환	-
(제7회차 전환사채)
(*)-(주)텔콘알에프제약	회사채	사모	2017.11.14	5,000	6.00	-	2020.11.14	전액상환	-
(제8회차 전환사채)
(주)텔콘알에프제약	회사채	사모	2017.12.08	21,810	5.00	-	2020.12.08	전액상환	-
(제9회차 전환사채)
(주)텔콘알에프제약	회사채	사모	2018.03.08	2,405	5.00	-	2021.03.08	전액상환	-
(제10회차 전환사채)
(주)텔콘알에프제약	회사채	사모	2018.03.14	3,000	6.00	-	2021.03.14	전액상환	-
(제11회차 전환사채)
(주)텔콘알에프제약	회사채	사모	2018.05.10	7,000	5.00	-	2021.05.10	전액상환	-
(제12회차 전환사채)
(주)텔콘알에프제약	회사채	사모	2019.05.31	10,000	5.00	-	2022.05.31	미상환	-
(제13회차 전환사채)
합 계	-	-	-	99,396	-	-	-	-	-

(*) 제7회차 전환사채는 권면총액 4,500백만원 중 4,080백만원이 상환되어 보고서 작성기준일 현재 420백만원이 남아있습니다.

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사. 기업어음증권 미상환 잔액

기업어음증권 미상환 잔액 2019년 12월 31일 (단위 : 백만원)

구분	잔여만기 10일 이하	10일초과 30일이하	30일초과 90일이하	90일초과 180일이하	180일초과 1년이하	1년초과 2년이하	2년초과 3년이하	3년 초과	합 계
미상환 잔액
공모
사모
합계

아. 전자단기사채 미상환 내역

단기사채 미상환 잔액 2019년 12월 31일 (단위 : 백만원)

구분	잔여만기 10일 이하	10일초과 30일이하	30일초과 90일이하	90일초과 180일이하	180일초과 1년이하	합 계
미상환 잔액
발행 한도
잔여 한도
공모
사모
합계

자. 회사채 미상환 잔액

회사채 미상환 잔액 2019년 12월 31일 (단위 : 백만원)

구분	잔여만기 1년 이하	1년초과 2년이하	2년초과 3년이하	3년초과 4년이하	4년초과 5년이하	5년초과 10년이하	10년초과	합 계
미상환 잔액
공모
사모
합계

차. 신종자본증권 미상환 잔액

신종자본증권 미상환 잔액 2019년 12월 31일 (단위 : 백만원)

구분	잔여만기 1년 이하	1년초과 5년이하	5년초과 10년이하	10년초과 15년이하	15년초과 20년이하	20년초과 30년이하	30년초과	합 계
미상환 잔액
공모
사모
합계

카. 조건부자본증권 미상환 잔액

조건부자본증권 미상환 잔액 2019년 12월 31일 (단위 : 백만원)

구분	잔여만기 1년 이하	1년초과 2년이하	2년초과 3년이하	3년초과 4년이하	4년초과 5년이하	5년초과 10년이하	10년초과 20년이하	20년초과 30년이하	30년초과	합 계
미상환 잔액
공모
사모
합계

IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

1. 예측정보에 대한 주의사항

당사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상 · 예측한 활동, 사건 또는 현상은, 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련되 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다. 당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로, 동 사업보고서상에, 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다.

2. 개요

3. 재무상태 및 경영성과

가. 당기말 연결대상에 포함되는 종속회사는 4개이며, 연결실체의 2개년도 재무상태 및 경영성과는 다음과 같습니다.

1) 요약 연결재무상태표 (단위 : 백만원)

구분	제 21기 말 (2019년 12월말)	제 20기 말 (2018년 12월말)	증감액	증감률
I. 유동자산	32,593	25,624	6,969	27.20%
II. 비유동자산	96,894	156,171	-59,277	-37.96%
자산총계	129,487	181,795	-52,308	-28.77%
I. 유동부채	14,603	26,336	-11,733	-44.55%
II. 비유동부채	1,759	7	1,752	25028.57%
부채총계	16,362	26,343	-9,981	-37.89%
지배기업 소유주지분	111,855	154,030	-42,175	-27.38%
I. 자본금	8,528	8,233	295	3.58%
II. 자본잉여금	164,327	150,888	13,439	8.91%
III. 자본조정	1,016	1,956	-940	-48.06%
IV. 기타포괄손익누계액	303	462	-159	-34.42%
V. 이익잉여금	-60,158	-7,509	-52,649	701.15%
비지배지분	1,270	1,422	-152	-10.69%
자본총계	113,125	155,452	-42,327	-27.23%
부채및자본총계	129,487	181,795	-52,308	-28.77%

가) 자산

현금 및 현금성자산 내역 (단위 : 천원)

구분	당기말	전기말
보유현금	4,093	2,084
보통예금	4,355,134	1,859,781
외화예금	11,368,568	5,377,264
합 계	15,727,795	7,239,129

나) 부채

당사는 재무건전성을 개선하기 위하여 채무(매입채무, 미지급금 등)를 29억원 상환, 단기차입금 (일반 운전자금 등)을 74억원 상환하였고, 전환사채가 131억원 전환(100억원 신규 발행)되는 등 유동부채가 전년대비 117억원 감소하였습니다.

또한, 전환사채의 지속적인 보통주 전환으로 인하여 유동부채가 감소할 것으로 예상하고 있습니다. 비유동부채의 경우 운전자금을 위한 장기차입금을 11억원 발행하는 등 부채총계는 전년대비 100억원 감소한 163억원이 되었습니다.

매입채무 및 기타채무 내역 (단위 : 천원)

구분	유동	비유동	유동
매입채무	2,352,490	-	4,809,335
미지급금	1,065,667	1,169	1,349,150
미지급비용	635,640	-	831,786
합 계	4,053,797	1,169	6,990,271

단기차입금 내역 (단위 : 천원)

구분	차입처	이자율(%)	당기말	전기말
일반운전자금(원화)	(주)국민은행	-	-	1,000,000
	(주)부산은행	-	-	1,218,564
	(주)에버코어인베스트먼트홀딩스	-	-	5,000,000
	채종우	-	24,554	24,554
일반운전자금(외화)	(주)부산은행	-	-	223,620
합 계			24,554	7,466,738

장기차입금 내역 (단위 : 천원)

구분	차입처	이자율(%)	당기말	전기말
일반운전자금	(주)신한은행	4.65	1,380,000	-
시설자금	(주)부산은행	-	-	158,000
차감 : 유동성장기차입금			(240,000)	(158,000)
합 계			1,140,000	-

(*) 당기말 현재 장ㆍ단기차입금과 관련하여 연결기업의 유형자산 등이 담보로 제공되어있습니다.

전환사채 내역 (단위 : 천원)

구분	발행일	만기일	이자율(%)	당기말	전기말
제7회 무보증 사모 전환사채	2017.11.14	2020.11.14	5.00%	420,000	1,080,000
제10회 무보증 사모 전환사채	2018.03.08	2121.03.08	5.00%	-	2,405,130
제11회 무보증 사모 전환사채	2018.03.14	2121.03.14	6.00%	-	3,000,000
제12회 무보증 사모 전환사채	2018.05.10	2021.05.10	5.00%	-	7,000,000
제13회 무보증 사모 전환사채	2019.05.31	2022.05.31	5.00%	10,000,000	-
전환권조정				(785,224)	(1,950,613)
전환사채 소계				9,634,776	11,534,517
차감 : 유동성대체(*)				(9,634,776)	(11,534,517)
합 계				-	-

다) 자본

당기 자산 가치평가 및 손상평가로 인한 영업외 비용 증가로 이익잉여금(결손금)이 전년대비 527억원 감소, 지배기업소유주지분이 전년대비 422억원 감소하였습니다.

또한, 당사가 발행한 전환사채의 전환청구(제10회 ~ 제12회 / 상기 부채의 전환사채내역 참조)로 인하여 자본금 3억원, 자본잉여금이 134억원이 증가하여 자본총계는 전년대비 402억원 감소한 1,131억원이 되었습니다.

자본잉여금 내역 (단위 : 천원)

구분	당기말	전기말
주식발행초과금	153,304,322	138,226,742
기타자본잉여금	10,234,344	10,234,344
전환권대가	788,289	2,426,548
합 계	164,326,955	150,887,634

결손금 내역 (단위 : 천원)

구분	당기말	전기말
법정적립금
이익준비금	193,000	193,000
임의적립금
연구및인력개발준비금	-	450,000
미처리결손금	(62,511,890)	(8,152,106)
합 계	(62,318,890)	(7,509,106)

2) 요약 연결손익계산서 (단위 : 백만원)

구분	(2019년 1월 1일부터 2019년 12월 31일까지)	(2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지)	증감액	증감률
I. 매출액	56,590	57,708	-1,118	-1.94%
II. 매출원가	41,440	48,198	-6,758	-14.02%
III. 매출총이익	15,150	9,510	5,640	59.31%
IV. 판매비와관리비	10,445	13,584	-3,139	-23.11%
V. 경상연구개발비	1,710	3,800	-2,090	-55.00%
VI. 영업이익(손실)	2,995	(7,874)	10,869	-138.04%
XII. 법인세비용차감전순이익(손실)	(54,961)	(15,173)	-37,628	247.99%
당기순이익(손실)	(54,962)	(15,174)	-37,627	247.97%
연결에 포함된 회사 수	4	6	-2	-33.33%

가) 매출

(1) RF사업부문

통신부품 시장은 국내외 이동통신시장과 밀접한 관련이 있으며, 최근 차세대 통신 기술인 5G(5세대 이동통신) 기술 주도권을 잡기 위해 주요 국가들 및 주요 통신사들의 경쟁이 심화되고 있습니다.

또한, 이동통신 시장은 과거 2G부터 현재 5G로 망이 고도화될 때마다 기지국을 구성하는 각종 장비가 교체되어야 하기 때문에 5G로의 변화는 통신부품의 수요가 지속적으로 증가할 것으로 예상됩니다.

당기말 현재 종속기업의 요약 재무 정보 (단위 : 천원)

구분	Xian Detong ElectronicTechnology Inc.	(주)중원바이오팜	(주)텔콘파트너스	TELCON VINA
자산	2,422,634	2,881,287	2,527	4,801,615
부채	2,273,665	201,542	-	1,638,704
자본	148,969	2,679,745	2,527	3,162,911
매출액	4,164,029	718,864	-	6,404,381
당기손익	26,685	(535,896)	(2,465)	641,482
포괄손익	27,829	(535,896)	(2,465)	718,550

지역별 매출내역 (단위 : 천원)

구분	당 기	전 기
국 내	26,487,729	31,754,217
아시아	25,376,205	20,675,722
오세아니아	3,617,614	3,337,618
북아메리카	1,109,283	1,940,899
합 계	56,590,831	57,708,456

주요제품 매출 현황 (단위 : 백만원)

구분	제21기	제20기	제19기
	금액	비중	금액
RF&cr;부문 CABLE ASS'Y	3,694	6.53%	16,375
CONNECTOR	21,036	37.17%	14,427
기타	17,704	31.28%	15,174
부문 계	42,434	74.98%	45,976
제약ㆍ바이오&cr;부문
알지셀액,&cr;거드액 등	2,032	3.59%	1,843
기타	12,124	21.42%	9,889
부문 계	14,156	25.02%	11,732
총 매출액	56,590	100.00%	57,708

나) 영업이익

(1) RF사업부문

2015년부터 이어져온 매출원가(당사의 주 원재료인 CABLE 단가)의 상승으로 3년 연속 영업손실을 기록하였으나 매출원가 및 비용절감 활동을 통해 2019년 현재 영업이익은 2018년(영업손실 63억원) 대비 115억원이 증가한 52억원이 되었습니다.

(2) 제약 및 바이오 부문

2016년 부 터 종속회사의 신규편입(텔콘제약, 중원바이오팜, 비보존) 및 합병(텔콘제약)과 S CI API 원료공급권 및 게실증 치료제 판매권 등의 취득으로 인한 무형자산이 증가하였고 이에 따른 무형자산상각비 와 2019년 대손상각비의 증가 등으로 영업손실이 지속되고 있습니다. 2019년 현재 영 업이익은 2018년(영업이익 -14억원) 대비 7억원이 감소한 -21억원이 되었으 나 매출원가 및 비용절감 활동을 지속적으로 진행하여 제약ㆍ바이오 사업부문 또한 흑자 전환으로 개선하고자 노력하고 있습니다.

사업부문별 영업실적 (단위 : 천원)

구분	당 기	전 기	증감
	매출액	영업이익	매출액
RF사업부문	48,345,259	5,203,612	50,869,751
제약/바이오사업부문	14,157,141	-2,075,190	11,732,760
소 계	62,502,400	3,128,422	62,602,511
내부거래제거등	-5,911,569	-133,267	-4,894,055
합 계	56,590,831	2,995,155	57,708,456

매출원가 내역 (단위 : 천원)

구분	당 기	전 기
제품매출원가	41,375,547	47,770,074
상품매출원가	-	427,966
기타매출원가	64,987	-
매출원가 합계	41,440,534	48,198,040

판관비 내역 (단위 : 천원)

구분	당 기	전 기
급여	2,618,518	3,445,548
퇴직급여	219,255	369,018
복리후생비	371,865	481,481
여비교통비	106,003	145,443
접대비	132,923	396,801
통신비	32,799	46,494
수도광열비	45,530	101,094
세금과공과	83,926	212,547
감가상각비	292,342	482,601
지급임차료	35,546	508,669
보험료	30,304	75,090
차량유지비	58,511	205,248
소모품비	119,001	171,517
지급수수료	743,002	1,743,708
운반비	362,205	494,549
광고선전비	38,522	2,069
대손상각비	2,976,356	(80,651)
도서인쇄비	7,938	18,388
무형자산상각비	2,608,638	2,775,955
견본비	39,826	29,805
건물관리비	-	38,018
판매수수료	16,448	48,537
판매촉진비	16,787	-
해외시장개척비	101,823	151,326
잡비	26,385	13,088
주식보상비용	(649,294)	1,694,239
기타	9,870	13,876
합 계	10,445,029	13,584,458

경상연구개발비 내역 (단위 : 천원)

구분	당 기	전 기
재료비	638,265	1,221,060
급여	831,967	1,500,039
퇴직급여	67,537	116,163
잡급	-	100
감가상각비	177	164
복리후생비	100,633	86,009
여비교통비	13,862	9,859
접대비	510	-
지급수수료	15,852	569,076
소모품비	16,042	268,709
견본비	22,606	27,502
기타	2,661	1,725
합 계	1,710,112	3,800,406

다) 당기순이익

기타비용 내역 (단위 : 천원)

구분	당 기	전 기
수수료수익	4,950	7,590
유형자산손상차손환입	348,470	-
관계기업투자처분이익	1,938,966	1,187,585
잡이익	337,243	76,173
합 계	2,629,629	1,271,348

금융수익 내역 (단위 : 천원)

구분	당 기	전 기
이자수익	56,456	384,828
외화환산이익	26,859	18,472
외환차익	705,751	369,492
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	91,636	728,440
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	1,021,952	5,090,117
합 계	1,902,654	6,591,349

금융원가 내역 (단위 : 천원)

구분	당 기	전 기
이자비용	1,835,015	5,123,255
외화환산손실	292,107	149,557
외환차손	188,676	91,368
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	26,309,679	711,315
합 계	28,625,476	6,075,495

관계기업투자의 변동내역 (단위 : 천원)

관계기업명	기초	지분법손익	기타증(감)	손 상	기 말
(주)케이피엠테크	18,098,718	(1,821,990)	(28,121)	(9,399,922)	6,848,685
(주)비보존	45,180,965	(11,273,421)	1,703,900	-	35,611,444
(주)에이엠아이인베스트먼트	-	-	-	-	-
합 계	63,279,683	(13,095,411)	1,675,779	(9,399,922)	42,460,129

4. 유동성 및 자금조달과 지출

가. 유동성

기 업의 지불능력을 나타내는 유동비율은 223.19% 수준으로 전년대비 125.89%p 증가하였습니다. 유동비율이 증가한 원인으로는 현금 및 현금성자산( 보통예금 및 외화예금 등) 의 증가로 인한 유동자산의 증가와 채무 및 단기차입금 감소 및 전환사채의 보통주식 전환으로 인한 유동부채의 감소입니다. 또한, 전환사채의 보통주 전환으로 인하여 유동부채가 지속적으로 감소할 것으로 예상하고 있습니다.

당기말과 전기말 현재 현금및현금성자산 내역 (단위 : 천원)

구분	당기말	전기말
보유현금	4,093	2,084
보통예금	4,355,134	1,859,781
외화예금	11,368,568	5,377,264
합 계	15,727,795	7,239,129

연결기업은 순부채를 총자본, 즉 자기자본과 순부채를 합한 총자본으로 나눈 부채비율을 사용하여 감독하고 있는 바, 연결기업은 순부채를 매입채무및기타채무, 차입금과 전환사채에서 현금및현금성자산을 차감하여 산정하고 있습니다. 당기말과 전기말현재 순부채 및 자기자본은 다음과 같습니다. (단위 : 천원)

구분	당기말	전기말
매입채무및기타채무(유동성포함)	4,054,966	6,990,271
차입금과 전환사채(유동성포함)	11,039,330	19,159,256
차감:현금및현금성자산	(15,727,795)	(7,239,129)
순부채(A)	(633,499)	18,910,398
자기자본(B)	113,124,842	155,451,636
총자본(A+B)	112,491,343	174,362,034
부채비율[A/(A+B)]	10.85% (*)

연결실체의 당기말 유동비율 (단위 : 백만원)

구분	제21기	제20기	증감율
유동자산	32,593	25,624	27.20%
유동부채	14,603	26,336	-44.55%
유동비율	223.19%	97.30%	-

(*) 유동비율 = 유동자산/유동부채

나. 자금조달 현황

(1) 당기말 현재 차입금 및 전환사채의 내역 (단위 : 천원)

구분	당기말	전기말
	유 동	비유동
단기차입금	24,554	-
유동성장기차입금	240,000	-
장기차입금	-	1,140,000
유동성전환사채	9,634,776	-
합 계	9,899,330	1,140,000

( 2) 당기말 현재 장ㆍ단기차입금의 내역

① 단기차입금 (단위 : 천원)

구분	차입처	이자율(%)	당기말	전기말
일반운전자금(원화)	(주)국민은행	-	-	1,000,000
	(주)부산은행	-	-	1,218,564
	(주)에버코어인베스트먼트홀딩스	-	-	5,000,000
채종우	-	24,554	24,554
일반운전자금(외화)	(주)부산은행	-	-	223,620
합 계			24,554	7,466,738

② 장기차입금 (단위 : 천원)

구분	차입처	이자율(%)	당기말	전기말
일반운전자금	(주)신한은행	4.65	1,380,000	-
시설자금	(주)부산은행	-	-	158,000
차감 : 유동성장기차입금			(240,000)	(158,000)
합 계			1,140,000	-

(*) 당기말 현재 장ㆍ단기차입금과 관련하여 연결기업의 유형자산 등이 담보로 제공되어있습니다.

(3) 당기말 현재 전환사채의 내역 (단위 : 천원)

구분	발행일	만기일	이자율(%)	당기말	전기말
제7회 무보증 사모 전환사채	2017.11.14	2020.11.14	5.00%	420,000	1,080,000
제10회 무보증 사모 전환사채	2018.03.08	2121.03.08	5.00%	-	2,405,130
제11회 무보증 사모 전환사채	2018.03.14	2121.03.14	6.00%	-	3,000,000
제12회 무보증 사모 전환사채	2018.05.10	2021.05.10	5.00%	-	7,000,000
제13회 무보증 사모 전환사채	2019.05.31	2022.05.31	5.00%	10,000,000	-
전환권조정				(785,224)	(1,950,613)
전환사채 소계				9,634,776	11,534,517
차감 : 유동성대체(*)				(9,634,776)	(11,534,517)
합 계				-	-

다. 중요한 자금의 지출

(1) 게실증 치료제 아시아 판권 계약 체결

2017년 6월 15일 (주)텔콘은 엠마우스생명과학의 게실증 치료제와 관련하여 아시아 판매권(한국, 일본, 중국)을 취득하였습니다. 취득금액은 USD10,000,000 이며, 2017년 6월 19일 500만 달러의 선급금을 지불하였고, 2017년 12월 27일 이후 1개월 이내 잔금 500만 달러 지불에 합의하여 2018년 1월 11일 지불 완료하였습니다.

5. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항

구분	당 기	전 기
	5% 상승시	5% 하락시
USD	936,869	(936,869)
JPY	39,146	(39,146)
AUD	50,748	(50,748)
합 계	1,026,763	(1,026,763)

V. 감사인의 감사의견 등

가. 감사의견

제19기, 제20기, 제21기 연결재무제표 및 재무제표에 대한 회계감사인의 감사의견은 다음과 같습니다.

※ 회계감사인의 감사(검토)의견, 회계감사인과의 감사/비감사 용역 체결현황이 있을 경우
아래 『회계감사인의 감사의견』단위서식을 클릭하여 삽입하신 후 입력하세요.
◆click◆『회계감사인의 감사의견』 삽입
11011#*회계감사인의감사의견.dsl

25_회계감사인의감사의견

제21기 호연회계법인 적정 (연결재무제표 재작성)

핵심감사사항은 우리의 전문가적 판단에 따라 당기 연결재무제표감사에서 가장 유의적인 사항들입니다.
해당 사항들은 연결재무제표 전체에 대한 감사의 관점에서 우리의 의견형성시 다루어졌으며,
우리는 이런 사항에 대하여 별도의 의견을 제공하지는 않습니다.

(1) 관계기업투자 손상

주석 11에서 설명하고 있는 바와 같이, 연결회사의 연결재무상태표상 관계기업투자의 장부금액은 42,460백만원으로 총자산의 32.8%를 차지하고 있으며, 당기 중 9,400백만원의 손상차손을 인식하였습니다. 연결회사는 보고기간말마다 관계기업에 대하여 손상징후가 있는지를 검토하며, 손상징후가 있다면 해당 자산의 회수가능액을 추정하여 손상검사를 수행하고 있습니다.
해당 자산의 회수가능액이 장부금액에 미치지 못하는 경우 자산의 장부금액을 회수가능액으로 감액하고 감소금액을 손상차손으로 인식하고 있습니다.
회수가능액 추정에 중요한 영향을 미치는 매출성장률, 할인율 및 영구성장률 등의 가정에는 경영진의판단이 개입되며, 경영진의 판단에 따라 연결회사의 연결재무제표에 미치는 영향이 중요하므로 관계기업 손상을 핵심감사사항으로 선정하였습니다. 관계기업투자 손상에 대한 우리의 감사절차는 여러 절차들 중에서 다음을 포함합니다.
* 우리는 연결회사가 제시한 관계기업투자별 손상징후에 대한 판단근거를 검토하였으며, 그 근거가 연결회사의 회계정책과 부합하는지 확인하였습니다.
* 우리는 연결회사가 사용한 손상검사 평가모형의 수학적인 정확성을 확인하였습니다.
* 우리는 회수가능액 평가시 참여한 연결회사 측 전문가의 적격성 및 독립성을 평가하였습니다.
* 우리는 연결회사가 사용가치 추정시 사용한 미래현금흐름의 추정, 할인율 등의 타당성에 대해 확인하였습니다.

제20기 호연회계법인 적정

감사의견에는 영향을 미치지 않는 사항으로서, 이용자는 다음 사항들에 주의를 기울여야 할 필요가 있습니다.

합병

주석 39에 기술하고 있는 바와 같이, 주식회사 텔콘알에프제약은 2018년 5월 25일자로 신규사업인 제약ㆍ바이오 부문이 경쟁력 강화와 계열회사간 사업시너지를 창출하고 경영의 효율성
제고를 위해 주식회사 텔콘제약을 흡수합병하였습니다.

계속기업 관련 불확실성

주석 40에 기술하고 있는 바와 같이, 2018년 12월 31일로 종료되는 보고기간에 순손실 15,174백만원이 발생하였고, 연결재무제표일 현재로 기업의 유동부채가 유동자산보다 712백만원 만큼 더 많음을 나타내고 있습니다.
주석 40에서 기술된 바와 같이, 계속기업으로서의 존속능력에 유의적 의문을 제기할 만한 중요한 불확실성이 존재함을 나타냅니다.
우리의 의견은 이 사항으로부터 영향을 받지 아니합니다.

제19기 세일회계법인 적정

(1) 최대주주 변경

연결재무제표에 대한 주석 1에서 설명하고 있는 바와 같이 당기 중에 제3자 배정 유상증자로 인하여 지배기업의 최대주주는 (주)에버코어인베스트먼트홀딩스(구, 텔콘홀딩스(주))에서
Emmaus Life Sciences Inc.로 변경되었습니다.

(2) 계속기업 가정에 관한 불확실성

연결재무제표에 대한 주석 38에서 설명하고 있는 바와 같이 회사는 2017년 12월 31일로 종료하는 보고기간에 영업손실과 당기순손실이 각각 12,081백만원과 19,841백만원 만큼 발생하였고, 보고기간말 현재 유동부채가 유동자산을 18,074백만원 만큼 초과하여 회사의 계속기업으로서의 존속능력에 중대한 의문이 있는 상황입니다.
이에 따라 연결기업은 SCD API 독점공급권에 따른 매출 발생, 해외시장 매출 증대, 원가와 비용 절감노력을 계속할 예정입니다.
또한, 유동성확보가 가능한 투자자산을 72,393백만원 보유하고 있으며, 전환사채가 17,000백만원 만큼 보통주로 전환되었으며, 앞으로도 계속 전환사채가 보통주로 전환되어 유동부채가 감소할 것으로 예상하고 있습니다.
회사가 계속기업으로서 존속할지 여부는 회사의 향후 영업성과 등에 따라 좌우되며, 이러한 불확실성의 결과로 인해 발생할 수 있는 자산과 부채 및 관련 손익금액에 대한 수정사항은 동 연결재무제표에 반영되어 있지 않습니다.

(3) 연결재무제표 재작성

연결재무제표에 대한 주석 39에서 설명하고 있는 바와 같이 회사는 종속기업인 ㈜비보존의 개발비 및 이연법인세자산의 수정과 관련하여 2017년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표를 재작성하였습니다.&cr;종속기업인 ㈜비보존의 개발비 및 이연법인세자산의 수정으로 인하여 2017년 12월 31일 현재 회사의 순자산은 8,695백만원 감소하였으며, 동일로 종료되는 보고기간의 당기순손실은 2,610백만원 증가하였습니다.&cr;&cr;(4) 보고기간 후 사건 연결재무제표에 대한 주석 40에서 설명하고 있는 바와 같이 지배기업은 Emmaus Life Sciences Inc.와 2017년 6월 19일에 계약한 게실증 치료제의 아시아 판매권에 대한 잔금 USD 5,000,000를 2018년 1월 11일에 납입하였습니다.&cr;&cr;지배기업이 발행한 제4회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채 6,000백만원과 1,000백만원이 2018년 3월 5일과 3월 6일에 각각 전환청구되어 보통주로 전환되었습니다. &cr;지배기업이 발행한 제5회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채 10,000백만원이 2018년 3월 6일에 전환청구되어 보통주로 전환되었습니다.&cr;&cr;지배기업은 2018년 3월 8일 개최된 이사회를 통하여 타법인증권 취득을 목적으로 제10회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채(2,405백만원)를 발행하기로 결의하여 2018년 3월 8일에 발행하였습니다. &cr;지배기업은 2018년 3월 8일 개최된 이사회를 통하여 조직합병을 통한 경영효율화, 제약ㆍ바이오 사업의 시너지효과를 위해 종속기업인 (주)텔콘제약과의 흡수합병을 결의하였으며, 합병비율은 1.0000 : 0.0000 입니다.&cr;&cr;지배기업은 2018년 3월 14일 개최된 이사회를 통하여 제11회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채(3,000백만원)를 발행하기로 결의하여 2018년 3월 14일에 발행하였습니다. - 사업연도 감사인 감사의견 강조사항 등 핵심감사사항 나. 감사용역 체결현황 (단위 : 백만원) 제21기(당기)호연회계법인반기 재무제표 검토,&cr;연결 및 별도재무제표에 대한 감사901,232시간제20기호연회계법인반기 재무제표 검토,&cr;연결 및 별도재무제표에 대한 감사801,130시간제19기세일회계법인반기 재무제표 검토,&cr;연결 및 별도재무제표에 대한 감사63961시간 사업연도 감사인 내 용 보수 총소요시간 다. 회계감사인과의 비감사용역 계약체결 현황 (단위 : 백만원) 제21기(당기)2019.04.01세무조정2019.04.01~2020.03.31. 5-제20기2018.04.25세무조정2018.04.01~2019.03.31.3-제19기2017.03.31세무조정2017.04.01~2018.03.31.3- 사업연도 계약체결일 용역내용 용역수행기간 용역보수 비고 &cr; 2. 회계감사인의 변경&cr;&cr; 당사는 세일회계법인과의 계약기간 만료로 인하여 2018년 4월 25일 감사인 선임 위원회를 개최하여 호연회계법인과 3개년간(2018년 1월 1일 부터 2020년 12월 31일 까지) 감사 계약을 체결하여 수행하기로 결정하였으 나 2020년 회계연도부터 '주식회사의 외부감사에 관한 법률 시행령' 제17조 및 '외부 감사 및 회계 등에 관한 규정' 제10조 및 제15조 1항에 의거하여 성도ㆍ이현회계법인을 감사인으로 지정받아 3개년간(2020년 1월 1일 부터 2022년 12월 31일까지) 감사 계약을 체결하는 것으로 결정하였습니다. &cr; 3. 내부통제에 관한 사항&cr;&cr;감사인은 2019년 12월 31일 현재의 내부회계관리제도의 운영실태평가보고서를 검토하였으며, 중요성의 관점에서 내부회계관리제도 모범규준 제5장 '중소기업에 대한 적용'의 규정에 따라 작성되지 않았다고 판단하게 하는 점이 발견되지 아니하였다는 의견을 표명하였습니다.&cr; ◆click◆『내부감사기구가 회계감사인과 논의한 결과』 삽입 11011#회계감사인과논의한결과.dsl 46_회계감사인과논의한결과 4. 재무제표 중 이해관계자의 판단에 상당한 영향을 미칠 수 있는 사항에 대해 내부감사기구가 회계감사인과 논의한 결과 12019년 07월 31일회사측: 감사&cr;감사인측: 담당이사외 1인대면보고감사계획, 반기재무제표 검토결과22019년 11월 22일회사측: 감사&cr;감사인측: 담당이사외 1인대면보고감사계획, 유의적 위험의 식별32020년 03월 13일회사측: 감사&cr;감사인측: 담당이사외 1인대면보고기말재무제표 감사결과 구분 일자 참석자 방식 주요 논의 내용 VI. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항 1. 이사회에 관한 사항 가. 이사회 구성 개요&cr;1) 이사의 수&cr;본 보고서 작성기준일 현재 당사의 이사회는 4명의 사내이사(대표이사 1명 포함)와 3명의 사외이사로 구성되어 있으며, 이사회 내 별도의 위원회는 구성되어 있지 않습니다. &cr;&cr;() 이사회 구성원의 주요 이력등 자세한 사항은 'VIII. 임원및 직원등에 관한 사항' 을 참조하시기 바랍니다. &cr;&cr;2) 이사회 의장&cr;- 이사회 의장 성명 : 김지훈&cr;- 대표이사 겸직여부 및 선임사유 : 당사의 이사회 의장은 당사 '정관' 제38조에 의거하여 김지훈 대표이사가 이사회 의장을 겸직하고 있습니다. 제38조 (이사회의 구성과 소집) ① 이사회는 이사로 구성하며 이 회사 업무의 중요사항을 결의한다. ② 이사회는 대표이사(사장) 또는 이사회에서 따로 정한 이사가 있을 때에는 그 이사가 회일 1일전에 각 이사 및 감사에게 통지하여 소집한다. 그러나 이사 및 감사 전원의 동의가 있을 때에는 소집절차를 생략할 수 있다. ③ 제2항의 규정에 의하여 소집권자로 지정되지 않은 다른 이사는 소집권자에게 이사회 소집을 요구할 수 있다. 소집권자인 이사가 정당한 이유 없이 이사회 소집을 거절하는 경우에는 다른 이사가 이사회를 소집할 수 있다. ④ 이사회의 의장은 제2항 및 제3항 규정에 의한 이사회의 소집권자로 한다. &cr;3) 이사후보의 인적사항에 관한 주총 전 공시여부 및 추천여부&cr;당사는 '상법' 제362조 및 당사 '정관' 제32조에 의거하여 이사 선임을 위한 주주총회를소집함에 있어 이사의 선출 목적과 이사 후보자의 성명, 약력 등의 정보를 총회일 2주전에 서면 및 공시로 주주에게 통지하고 있습니다.&cr;&cr;4) 이사회 권한&cr;당사의 이사회는 이사로 구성되며 '법령' 또는 '정관'에 정하여진 사항, 주주총회로부터 위임받은 사항, 회사의 기본방침 및 업무집행에 관한 주요사항을 의결하며 이사 및 경영진의 직무집행을 감독하고 있습니다. &cr;&cr;[이사회운영규정] 구 분 내 용 구성과&cr;소집 제3조 (이사회의 구성) 1. 이사회는 주주총회에서 선임된 이사 전원으로 구성한다. 2. 감사는 이사회에 출석하여 의견을 진술할 수 있다. 3. 이사회의 업무처리를 위하여 1명의 간사를 둘 수 있다.&cr;&cr;제4조 (이사회의 구분 및 소집) 1. 이사회는 정기이사회와 임시이사회로 구분한다. 2. 정기이사회는 매월단위로 정해진 날에 개최한다. 그러나 정기이사회 일이 공휴일인 때에는 그 익일에 개최한다. 3. 임시이사회는 대표이사 사장이 필요하다고 인정할 때와 재적이사 과반수의 요구가 있을 때 이를 개최한다.&cr;4. 대표이사 사장이 유고시에는 회사 정관에서 정한 순서로 소집권자가 된다. 5. 이사회를 소집할 때에는 이사회일 1일 전에 각 이사 및 감사에 대하여 소집일시, 장소를 기재한 소집통지서를 각 이사 및 감사에게 통지하여 소집한다. 그러나 이사 전원의 동의가 있을 때에는 이 절차를 생략할 수 있다. 6. 재적이사 과반수에 의한 이사회소집청구가 거절되거나 또는 청구한 날로부터 3일 이내에 소집통지서가 발송되지 아니할 경우에는 청구자 공동명의로 이를 소집할 수 있다. 권한 제2조 (적용범위)&cr;회사의 이사회에 관한 사항은 법령이나 정관에서 다른 정함이 있는 경우를 제외하고는 이 규정에 따른다.&cr;&cr;제8조 (이사회 의결사항) 이사회는 다음 사항을 심의·의결한다. 1. 주주총회의 소집과 이에 부의할 안건에 관한 사항 2. 경영전반에 관한 사항 3. 조직 및 직제의 제정 및 개폐에 관한 사항 4. 이사 및 이사 아닌 임원의 선임 및 해임에 관한 사항 5. 보수, 기밀비의 결정에 관한 사항 6. 신규사업 및 투자, 매각, 결손의 처리에 관한 사항 7. 신주의 발행, 주식의 발행, 사채의 발행, 자금의 차입 등 자금조달에 관한 사항 8. 이사회운영에 관한 사항 9. 본점이전 및 지점설치에 관한 사항 10. 기타 법령, 정관 및 주주총회에서 위임받은 사항과 이사회에서 필요하다고 인정하는 사항 결의방법 제7조 (이사회의 결의방법) 1. 이사는 각 1개의 의결권을 갖는다. 2. 이사회의 결의는 재적이사 과반수의 출석과 출석이사 과반수로 결정한다. 3. 이사회의 결의에 관하여 특별한 이해관계가 있는 자는 의결권을 행사하지 못하며 의결권의 수에 산입하지 않는다. 4. 이사회의 의결권은 대리하지 못한다. 의사록 제11조 (이사회 의사록)&cr;이사회의 의사진행 및 그 결과는 이사회 회의록에 기재하여 출석한 이사의 기명날인을 받아 이를 본점에 비치하여야. &cr; 나. 이사회 중요의결사항 회차 개최일자 의안내용 가결&cr;여부 사내이사 사외이사 김지훈&cr; (출석률&cr;100%) 최지한&cr;(출석률&cr;100%) 김건&cr; (출석률&cr;67%) 임방글&cr; (출석률&cr;67%) 강진우&cr;(출석률&cr;100%) 성감&cr;(출석률&cr;83%) 고윤기&cr;(출석률&cr;0%) 김민우&cr;(출석률&cr;0%) 1 2019.03.07 내부회계관리규정 개정의 건 가결 찬성 해당없음 해당없음 해당없음 찬성 찬성 불참 불참 2 2019.03.08 제20기 결산이사회 가결 찬성 해당없음 해당없음 해당없음 찬성 찬성 불참 불참 3 2019.03.12 제20기 정기주주총회 소집의 건&cr;전자투표제도 및 전자위임장제도 도입의 건 가결 찬성 해당없음 해당없음 해당없음 찬성 찬성 불참 불참 4 2019.05.24 제13회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채 발행의 건 가결 찬성 찬성 찬성 불참 해당없음 찬성 불참 불참 5 2019.06.24 신한은행과의 신규 여신거래에 대한 승인건 가결 찬성 찬성 불참 찬성 해당없음 찬성 불참 불참 6 2019.07.22 KMW 외상매출채권 담보 신규대출 승인의 건 가결 찬성 찬성 찬성 찬성 해당없음 불참 불참 불참 (1) 상기 이사회의 활동내역은 중요 사항에 대하여만 기재하였습니다.&cr; (2) 최지한, 김건, 임방글 사내이사는 2019년 3월 28일 선임되었습니다.&cr; (3) 강진우 사내이사는 2019년 3월 28일자로 사임하였습니다.&cr;&cr; 다. 이사회내의 위원회 구성 현황과 그 활동내역&cr;당사는 보고서 제출일 현재 이사회 내에 위원회가 구성되어 있지 않습니다.&cr;&cr; 라. 이사의 독립성&cr;1) 이사회 구성원 및 선임에 관한 사항&cr;당사의 이사는 주주총회에서 선임하며, 주주총회에서 선임할 이사 후보자는 이사회가 선정하여 주주총회에 제출할 의안으로 확정하고 있습니다.&cr;당사의 이사회는 사내이사 4인(대표이사 1명 포함)과 사외이사 3인으로 구성되어 있으며, 회사 경영의 중요한 의사결정과 업무집행은 이사회의 심의 및 결정을 통하여 이루어지고 있습니다. 독립성과 전문성을 갖춘 감사를 선임하여 기업경영에 대한 견제와 책임추궁을 위한 제도적 장치를 보완하였습니다. 또한, 당사는 최대주주의 독단적인 경영과 이로 인한 소액주주의 이익 침해가 발생하지 않도록 이사회 운영규정을 제정하여 성실히 준수하고 있습니다. 성명 임기 연임여부&cr;및 횟수 선임배경&cr;및 추천인 회사와의&cr;거래 최대주주, &cr;주요주주와의 관계 활동분야 비고 김지훈 2017.11.13~&cr;2023.03.26 - 이사회&cr;추천 - - 대표이사 2017년 11월 13일 &cr;임시주주총회에서 선임 최지한 2019.03.28~&cr;2022.03.27 - 이사회&cr;추천 - - 사내이사 2019년 3월 28일&cr;정기주주총회에서 선임 김건 2019.03.28~&cr;2022.03.27 - 이사회&cr;추천 - - 사내이사 2019년 3월 28일&cr;정기주주총회에서 선임 임방글 2019.03.28~&cr;2022.03.27 - 이사회&cr;추천 - - 사내이사 2019년 3월 28일&cr;정기주주총회에서 선임 성감 2016.07.14~&cr;2022.03.27 1 이사회&cr;추천 - - 사외이사 2019년 3월 28일 &cr;정기주주총회에서 재선임 고윤기 2017.11.13~&cr;2023.03.26 - 이사회&cr;추천 - - 사외이사 2017년 11월 13일 &cr;임시주주총회에서 선임 김민우 2017.11.13~&cr;2023.03.26 - 이사회&cr;추천 - - 사외이사 22017년 11월 13일 &cr;임시주주총회에서 선임 () 강진우 사내이사는 2019년 3월 28일자로 사임하였습니다.&cr;&cr;2) 사외이사 후보 선정 및 추천&cr; 가) 사외이사 후보 선정을 위한 내부지침 : 해당사항 없음&cr; 나) 사외이사 선임과정 성명 내용 성감 2019년 3월 12일 당사 이사회의 추천으로 정기주주총회 안건으로 상정, 2019년 3월 28일 정기주주총회에서 원안대로 가결되어 재선임 고윤기, 김민우 2017년 10월 27일 당사 이사회의 추천으로 임시주주총회 안건으로 상정, 2017년 11월 13일 정기주주총회에서 원안대로 가결되어 선임 &cr;3) 사외이사후보추천위원회&cr;당사는 보고서 제출일 현재 사외이사후보추천위원회를 구성하고 있지 않습니다.&cr;&cr; 마. 사외이사의 전문성&cr;당사는 보고서 제출일 현재 사외이사의 직무수행을 보조하기 위한 별도의 지원조직이 없으며, 사외이사를 대상으로 교육을 실시하거나 위탁교육 등 외부기관이 제공하는 교육을 이수하도록 한 바 없습니다.&cr; ◆click◆『사외이사 교육실시 현황』 삽입 11011#사외이사_교육.dsl 40_02_사외이사_교육_미실시내역 사외이사 교육 미실시 내역 경영상 중요한 사항이 있을 경우 교육을 대신하여 이사회 개최 전 해당 안건 내용을 충분히 검토할 수 있도록 사전에 관련 자료 등을 제공하며, 사내 주요 현안 및 요청사항 등에 대해서도 수시로 정보를 제공하고 있습니다. 사외이사 교육 실시여부 사외이사 교육 미실시 사유 미실시 2. 감사제도에 관한 사항 가. 감사위원회 설치여부 및 구성방법 등&cr;당사는 보고서 제출일 현재 감사위원회를 별도로 설치하고 있지 않으며, 주주총회를 통해 선임된 상근 감사 1인이 감사업무를 수행하고 있습니다.&cr;&cr; 나. 감사의 인적사항 성 명 주요 경력 다른회사겸직현황 선임배경 &cr;및 추천인 회사와의&cr;관계 최대주주, &cr;주요주주와의 관계 결격요건 &cr;여부 비 고 서진수 - 1983.01~2015.12 하나은행 &cr;- 2011.12~2013.07 금융감독원 파견 근무 - 이사회&cr; 추천 - - - 2017년 11월 13일&cr;임시주주총회에서 선임 &cr;다. 감사의 독립성&cr;당사의 감사는 '상법'상 감사로서의 자격요건을 충족하며, 이사회 및 타부서와 독립적인 위치에서 업무를 수행하고 있습니다. 또한, 당사는 감사의 감사업무에 필요한 경영정보접근을 위하여 당사의 '정관'에 다음과 같은 규정을 두고 있습니다. 구분 조항 내용 권한과&cr;책임 정관 제45조 ① 감사는 이 회사의 회계와 업무를 감사한다. ② 감사는 이사회에 출석하여 의견을 진술할 수 있다. ③ 감사는 회의의 목적사항과 소집의 이유를 기재한 서면을 이사회에 제출하여 임시총회의 소집을 청구할 수 있다. ④ 감사는 그 직무를 수행하기 위하여 필요한 때에는 자회사에 대하여 영업의 보고를 요구할 수 있다. 이 경우 자회사가 지체없이 보고를 하지 아니할 때 또는 그 보고의 내용을 확인할 필요가 있는 때에는 자회사의 업무와 재산상태를 조사할 수 있다. ⑤ 감사는 회사의 비용으로 전문가의 도움을 구할 수 있다. ⑥ 감사는 필요하면 회의의 목적사항과 소집이유를 적은 서면을 이사(소집권자가 있는 경우에는 소집권자)에게 제출하여 이사회 소집을 청구할 수 있다. ⑦ 제6항의 청구를 하였는데도 이사가 지체 없이 이사회를 소집하지 아니하면 그 청구한 감사가 이사회를 소집할 수 있다. &cr; 라. 감사의 주요 활동내역&cr;- 회계 및 업무에 대한 감사 실시&cr;- 내부회계관리제도의 설계 및 운영실태 평가&cr;- 내부감사장치의 가동현황에 대한 평가&cr;- 이사회 출석 및 의견 진술 &cr; 마. 감사 지원조직 및 교육현황&cr;당사는 보고서 제출일 현재 감사의 직무수행을 보조하기 위한 별도의 지원조직이 없으며, 감사를 대상으로 교육을 실시하거나 위탁교육 등 외부기관이 제공하는 교육을 이수하도록 한 바 없습니다.&cr;&cr; 바. 감사 교육현황 ◆click◆『감사위원회 위원의 인적사항 및 사외이사 여부』 삽입 11011#감사위원현황.dsl ◆click◆『감사위원회(감사) 교육실시 현황』 삽입 11011#감사교육.dsl 41_04_감사_교육_미실시내역 감사 교육 미실시 내역 경영상 중요한 사항이 있을 경우 교육을 대신하여 이사회 개최 전 해당 안건 내용을 충분히 검토할 수 있도록 사전에 관련 자료 등을 제공하며, 사내 주요 현안 및 요청사항 등에 대해서도 수시로 정보를 제공하고 있습니다. 감사 교육 실시여부 감사 교육 미실시 사유 미실시 ◆click◆『감사위원회(감사) 지원조직 현황』 삽입 11011#_감사_지원조직.dsl 42_03_감사위원회(감사)_지원조직_해당사항없음 지원조직이 없는 경우에는 그 사실을 기재한다. ◆click◆『준법지원인 등 지원조직 현황』 삽입 11011#준법지원인등_지원조직.dsl 43_02_준법지원인등_지원조직_해당사항없음 지원조직이 없는 경우에는 그 사실을 기재한다. 사. 감사위원회(감사) 지원조직 현황&cr;- 해당사항 없습니다.&cr; 아. 준법지원인 등 지원조직 현황&cr;- 해당사항 없습니다. 3. 주주의 의결권 행사에 관한 사항 가. 투표제도&cr;당사는 공시대상 기간 중 집중투표제, 서면투표제를 채택하고 있지 않으며, '상법' 제368조의 4에 따른 전자투표제도와 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령' 제160조 제5호에 따른 전자위임장권유제도를 활용하고 있습니다.&cr;&cr; 나. 소수주주권의 행사여부&cr;- 해당사항 없습니다.&cr;&cr; 다. 경영권 경쟁여부&cr;- 해당사항 없습니다.&cr;&cr; VII. 주주에 관한 사항 1. 최대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황&cr; 2019년 12월 31일(단위 : 주, %) (기준일 : ) (주)한일진공최대주주보통주745,7950.917,265,1808.52()보통주745,7950.917,265,1808.52--- 성 명 관 계 주식의&cr;종류 소유주식수 및 지분율 비고 기 초 기 말 주식수 지분율 주식수 지분율 계 () 2019년 12월 23일 제 10, 12회차 전환사채의 권리행사에 따라, Emmaus Life Sciences Inc.에서 (주)한일진공으로 최대주주가 변경되었으며, 변동일 기준 최대주주 보유주식수는 7,265,180주(8.52%)입니다.&cr; 2. 최대주주의 주요경력 및 개요&cr; ◆복수click가능◆『최대주주가 법인 또는 투자조합 등 단체인 경우』 삽입 11011#최대주주가단체인경우.dsl 33_최대주주가단체인경우 가. 최대주주(법인 또는 단체)의 기본정보 (주)한일진공10,702김지훈0.00--코스인베스트먼트15.34--- 명 칭 출자자수&cr;(명) 대표이사&cr;(대표조합원) 업무집행자&cr;(업무집행조합원) 최대주주&cr;(최대출자자) 성명 지분(%) 성명 지분(%) 성명 지분(%) * 법인 또는 단체의 대표이사, 업무집행자, 최대주주의 지분율을 기재 () 상기 최대주주의 출자자수는 2019년 12월 31일 기준입니다.&cr; ◆click◆『공시대상기간 중 법인 또는 단체의 대표이사, 업무집행자, 최대주주의 성명 또는&cr; 지분율 변동이 있는경우』 삽입 11011#성명또는지분율변동인경우.dsl 34_성명또는지분율변동인경우 나. 법인 또는 단체의 대표이사, 업무집행자, 최대주주의 지분율 변동내역 2019.12.23김지훈0.00--코스인베스트먼트15.34 변동일 대표이사&cr;(대표조합원) 업무집행자&cr;(업무집행조합원) 최대주주&cr;(최대출자자) 성명 지분(%) 성명 지분(%) 성명 지분(%) (*) 상기 변동내역은 당사의 최대주주가 변경된 날로부터 기재하였습니다.&cr; 다.

VI. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항

1. 이사회에 관한 사항

가. 이사회 구성 개요

1) 이사의 수

본 보고서 작성기준일 현재 당사의 이사회는 4명의 사내이사(대표이사 1명 포함)와 3명의 사외이사로 구성되어 있으며, 이사회 내 별도의 위원회는 구성되어 있지 않습니다.

(*) 이사회 구성원의 주요 이력등 자세한 사항은 'VIII. 임원및 직원등에 관한 사항' 을 참조하시기 바랍니다.

2) 이사회 의장

이사회 의장 성명 : 김지훈
대표이사 겸직여부 및 선임사유 : 당사의 이사회 의장은 당사 '정관' 제38조에 의거하여 김지훈 대표이사가 이사회 의장을 겸직하고 있습니다.

제38조 (이사회의 구성과 소집)
① 이사회는 이사로 구성하며 이 회사 업무의 중요사항을 결의한다.
② 이사회는 대표이사(사장) 또는 이사회에서 따로 정한 이사가 있을 때에는 그 이사가 회일 1일전에 각 이사 및 감사에게 통지하여 소집한다. 그러나 이사 및 감사 전원의 동의가 있을 때에는 소집절차를 생략할 수 있다.
③ 제2항의 규정에 의하여 소집권자로 지정되지 않은 다른 이사는 소집권자에게 이사회 소집을 요구할 수 있다. 소집권자인 이사가 정당한 이유 없이 이사회 소집을 거절하는 경우에는 다른 이사가 이사회를 소집할 수 있다.
④ 이사회의 의장은 제2항 및 제3항 규정에 의한 이사회의 소집권자로 한다.

3) 이사후보의 인적사항에 관한 주총 전 공시여부 및 추천여부

당사는 '상법' 제362조 및 당사 '정관' 제32조에 의거하여 이사 선임을 위한 주주총회를 소집함에 있어 이사의 선출 목적과 이사 후보자의 성명, 약력 등의 정보를 총회일 2주전에 서면 및 공시로 주주에게 통지하고 있습니다.

4) 이사회 권한

당사의 이사회는 이사로 구성되며 '법령' 또는 '정관'에 정하여진 사항, 주주총회로부터 위임받은 사항, 회사의 기본방침 및 업무집행에 관한 주요사항을 의결하며 이사 및 경영진의 직무집행을 감독하고 있습니다.

[이사회운영규정]
| 구 분 | 내 용 # 최대주주(법인 또는 단체)의 최근 결산기 재무현황 (단위 : 백만원)

법인 또는 단체의 명칭	자산총계	부채총계	자본총계	매출액	영업이익	당기순이익
주식회사 한일진공	122,792	24,832	97,960	26,220	-8,378	-31,587

(*) 상기 재무현황은 (주)한일진공의 제10기(2019.01.01~2019.12.31) 감사보고서 연결 재무제표 기준입니다.

라. 사업현황 등 회사 경영 안정성에 영향을 미칠 수 있는 주요 내용

1) 최대주주 개요

주식회사 한일진공의 사업부문은 제조부문과 환경부문으로 별됩니다.

가) 제조부문

진공증착장비 개발, 생산, 판매 등을 주요 사업으로 영위하고 있으며, 주요 제품으로는 휴대폰 case 및 window 코팅용 진공증착장비, 광학(렌즈) 및 휴대폰 카메라 렌즈 코팅용 진공증착장비, 안경 코팅용 진공증착장비 등이 있습니다.

기계산업은 B2B 산업으로 전방산업과의 연관 효과가 크고 다양한 소재와 부품을 가공하고 조립하기 때문에 후방산업과의 연관 효과도 높은 편입니다. 여러 전방 산업 중 당사의 주요 전방산업은 휴대폰, 휴대폰 부품(case, window, lens 등), 안경, 광학 산업 등으로 구분할 수 있으며, 이들 산업의 변화는 사업에 큰 영향력을 미칠 수 있습니다.

나) 환경부문

폐기물 자원화 산업은 폐기물 처리(선별, 파쇄, 소각, 약품처리 등) 설비, 자원화(정제, 고형연료화 등) 설비 등이 필수적인 산업이며 자본집약적인 장치산업입니다. 동 산업은 공공재적 성격으로 정부의 인허가가 필요한 산업이며 국내외 환경정책 및 법적, 제도적 요인에 의해 시장규모가 결정되고 지역주민들의 의견 검토가 선행되어야하기에 자연적인 진입장벽이 존재하는 산업입니다. 국민소득의 증가, 도시화, 산업화 등의 영향으로 국내 유기성 폐기물의 총 발생량은 점진적으로 증가하는 추세에 있습니다. 특히 경제성장과 함께 산업발달 및 산업구조의 변화, 소비패턴의 변화 등에 따라 꾸준히 증가하는 추세에 있습니다.

2) 최대주주의 변동을 초래할 수 있는 특정거래

해당사항 없습니다.

◆복수click가능◆『최대주주의 최대주주(최대출자자)가 법인 또는 단체인 경우』 삽입 11011#*최대주주의최대출자자가단체인경우.dsl 44_최대주주의최대출자자가단체인경우

마. 최대주주의 최대주주(법인 또는 단체)의 기본정보

명 칭	자산총계	부채총계	자본총계	매출액	영업이익	당기순이익
(주)코스인베스트먼트	21,958	4,250	17,708	2,603	-5,242	-5,110

(*) 상기 재무현황은 (주)코스인베스트먼트의 제5기(2019.01.01~2019.12.31) 재무제표 기준입니다.

바. 최대주주의 최대주주(법인 또는 단체)의 최근 결산기 재무현황 (단위 : 백만원)

구분	법인 또는 단체의 명칭	자산총계	부채총계	자본총계	매출액	영업이익	당기순이익
	주식회사 코스인베스트먼트	21,958	4,250	17,708	2,603	-5,242	-5,110

(*) 상기 재무현황은 (주)코스인베스트먼트의 제5기(2019.01.01~2019.12.31) 재무제표 기준입니다.

3. 최대주주 변동현황

◆click◆『최대주주 변동내역』 삽입 11011#*최대주주변동내역.dsl 8_최대주주변동내역

변동일	최대주주명	소유주식수	지분율	변동원인	비 고
2016년 03월 29일	텔콘홀딩스(주)	997,826	19.87%	주식양수도 계약	-
2017년 06월 22일	Emmaus Life Sciences Inc.	6,643,559	10.26%	제3자 배정 유상증자 참여	-
2019년 12월 23일	(주)한일진공	7,265,180	8.52%	제10, 12회차 전환사채의 권리행사	-

(기준일 : 2019년 12월 31일) (단위 : 주, %)

4. 주식소유 현황

가. 주식 소유현황

구분	주주명	소유주식수	지분율	비고
5% 이상 주주	-	-	-	-
우리사주조합	-	-	-	-

(기준일 : 2019년 12월 31일) (단위 : 주)

(주)한일진공 | 7,265,180 | 8.52% | -
Emmaus Life Sciences Inc. | 6,643,559 | 7.79% | -
| 62,503 | 0.07% | -

(*) 상기 주주 현황은 2019년 12월 31일 주주명부에 등재된 주주를 기준으로 작성하였으므로, 보고서 작성기준일 현재 주식 소유현황과 차이가 발생할 수 있습니다.

나. 소액주주 현황

◆click◆『소액주주현황』 삽입 11011#*소액주주현황.dsl 10_소액주주현황

구분	주주수	비율	주식수	비율	비고
소액주주	-	-	-	-	-

(기준일 : 2019년 12월 31일) (단위 : 주)

| | 58,167 | 99.99% | 71,368,289 | 83.69% | - |

소액주주는 발행주식 총수의 100분의 1에 미달하는 주식을 소유한 주주임을 알려드립니다.

5. 주식사무

구분	내용
정관상 신주인수권의 내용	제9조 (신주인수권) ① 이 회사의 주주는 신주발행에 있어서 그가 소유한 주식수에 비례하여 신주의 배정을 받을 권리를 가진다. ② 회사는 제1항의 규정에도 불구하고 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우 이사회의 결의로 주주 외의 자에게 신주를 배정할 수 있다. 1. 액면총액 100억원을 초과하지 않는 범위 내에서 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제165조의6에 따라 일반공모증자 방식으로 신주를 발행하는 경우 2. 상법 제542조의 3에 의하여 주식매수선택권의 행사로 인하여 신주를 발행하는 경우 3. 발행하는 주식총수의 100분의 20 범위 내에서 우리사주조합원에게 주식을 우선 배정하는 경우 4. 근로자복지기본법 제39조의 규정에 의한 우리사주매수선택권의 행사로 인하여 신주를 발행하는 경우 5. 액면총액 100억원을 초과하지 않는 점위 내에서 회사의 장기적인 발전, 신규영업의 진출, 사업목적의 확대, 신기술의 도입, 재무구조의 개선 또는 긴급한 자금조달을 위해 국내외 금율기관, 기관투자자, 국내외 전략적 투자자, 구조조정기금, 외국의 합작 법인 또는 거래관계의 유지 또는 사업상 제휴관계가 필요한 자에게 신주를 배정하는 경우 6. 액면총액 100억원을 초과하지 않는 범위 내에서 사업상 중요한 기술도입, 연구개발, 생산.판매.자본제휴를 위하여 그 상대방에게 신주를 발행하는 경우 7. 임직원의 사기진작을 위해 우리사주조합원에게 신주를 발행하는 경우 8. 주주우선공모의 방식으로 신주를 발행하는 경우 9. 액면총액 100억원을 초과하지 않는 범위내에서 주식예탁증서(DR)발행에 따라 신주를 발행하는 경우 10. 회사가 경영상 필요로 외국인투자촉진법에 의한 외국인 투자를 위하여 신주를 발행하는 경우 ③제2항 각 호 중 어느 하나의 규정에 의해 신주를 발행할 경우 발행할 주식의 종류와 수 및 발행가격 등은 이사회의 결의로 정한다. ④신주인수권의 포기 또는 상실에 따른 주식과 신주배정에서 발생한 단주에 대한 처리방법은 이사회의 결의로 정한다.
결산일	매년 12월 31일
정기주주총회	매 사업년도 종료 후 3월 이내
주주명부 폐쇄시기	매년 1월 1일부터 1월 7일까지
주권의 종류	1주권, 5주권, 10주권, 50주권, 100주권, 500주권, 1,000주권, 10,000주권 (8종)
명의개서대리인	국민은행 증권대행부
주주의 특전	해당사항 없음
공고게재신문	한국경제신문

6. 최근 6개월간의 주가 및 주식 거래 실적

(기준일 : 2019년 12월 31일 ) (단위 : 원, 주)

종 류	'19년 7월	'19년 8월	'19년 9월	'19년 10월	'19년 11월	'19년 12월
기명식 보통주
최 고	6,110	5,050	5,540	6,620	9,710	8,350
최 저	4,520	3,955	4,740	4,900	6,830	4,860
평 균	5,587	4,625	5,126	5,423	8,390	7,197
최고 일 거래량	6,481,037	5,126,018	5,939,760	19,473,807	41,412,821	21,946,412
최저 일 거래량	428,727	534,795	371,662	471,273	2,501,083	1,325,784
월간거래량	40,510,156	28,895,824	23,983,834	75,294,007	237,989,540	105,944,113

(1) 출처 : 한국거래소 (http://www.krx.co.kr)
(2) 상기 주가는 해당 일자의 종가를 기준으로 작성하였습니다.

VIII. 임원 및 직원 등에 관한 사항

1. 임원 및 직원 등의 현황

가. 임원 현황

성명	성별	출생년월	직위	등기임원 여부	상근 여부	담당 업무	주요 경력	소유주식수	최대주주와의 관계	재직기간	임기 만료일	의결권 있는 주식	의결권 없는 주식
김지훈	남	1970.10	대표이사	등기임원	상근	대표이사	㈜텔콘알에프제약 대표이사 ㈜케이피엠테크 대표이사 ㈜한일진공 대표이사	---	---	17.11.13~현재	2020.11.12	---	---
최지한	남	1976.02	사내이사	등기임원	상근	사내이사	중앙대학교 회계학과 ㈜엘지씨엔에스 ㈜지에스아이티엠 ㈜중원바이오팜 감사	---	---	19.03.28~현재	2022.03.27	---	---
김건	남	1977.06	사내이사	등기임원	비상근	사내이사	고려대학교 법학대학원 제39기 사법연수원 수료 법무법인 (유)로고스 기업송무팀 변호사 법무법인 준경 구성원 변호사 법무법인 아리율 대표변호사 서울지방변호사회 사무총장 겸 제1총무이사	---	---	19.03.28~현재	2022.03.27	---	---
임방글	여	1978.05	사내이사	등기임원	비상근	사내이사	이화여자대학교 법학과 제40기 사법연수원 수료 법무법인 거인 구성원 변호사 비앤아이법률사무소 대표변호사 법무법인 정향 소속변호사 서울지방변호사회 비상임위원	---	---	19.03.28~현재	2022.03.27	---	---
성감	남	1969.07	사외이사	등기임원	비상근	사외이사	경희대학교 정경대학 회계학과 한국산업개발연구원 ㈜대동고려삼 감사	---	---	16.07.14~현재	2022.03.27	---	---
고윤기	남	1975.12	사외이사	등기임원	비상근	사외이사	연세대학교 독어독문학과 ㈜제이투엘인베스트먼트아시아 감사 로펌고우법률사무소 변호사	---	---	17.11.13~현재	2020.11.12	---	---
김민우	남	1972.09	사외이사	등기임원	비상근	사외이사	경희대학교 경영학부 현대회계법인 이사 KPMG 삼정 회계법인 Director Deloitte 안진 회계법인 S.Senior	---	---	17.11.13~현재	2020.11.12	---	---
서진수	남	1960.02	감사	등기임원	상근	감사	㈜하나은행 근무 금융감독원 파견 근무	---	---	17.11.13~현재	2020.11.12	---	---

(*1) 강진우 사내이사는 2019년 3월 28일자로 사임하였습니다.

나. 주요 미등기임원 현황

당사의 주요 미등기임원 현황은 다음과 같습니다.

(기준일 : 2019년 12월 31일 ) (단위 : 주)

성명	성별	출생년월	직위	등기 임원 여부	상근 여부	담당 업무	주요 경력	소유주식수	최대주주와의 관계	재직기간	임기 만료일	의결권 있는 주식	의결권 없는 주식
임진훈	남	1964.02	사장	미등기임원	상근	RF 총괄	산업기술대학교 ㈜케이엠더블유 영업부문장 ㈜텔콘알에프제약 대표이사	-	-	1999~2000 2002~2011 2013~현재	-	-	-
권도선	남	1964.12	사장	미등기임원	상근	제약ㆍ바이오 총괄	충북대학교 경영학과 ㈜종근당 영업기획 상무	-	-	2018.12~현재	-	-	-
권용일	남	1963.12	상무	미등기임원	상근	제약ㆍ바이오 공장장	환인제약㈜ 참제약㈜ 한국프라임제약㈜ 총괄부장 ㈜다산메디켐 생산본부장 정우신약㈜ 생산이사	-	-	2017.07~현재	-	-	-
이석희	남	1967.01	상무	미등기임원	상근	제약ㆍ바이오 영업	한국신텍스㈜ 한국MSD(유) 충.호남 영업소장 한국노바티스㈜ 서울영업본부장	-	-	2019.01~현재	-	-	-
인선준	남	1963.05	이사	미등기임원	비상근	제약ㆍ바이오 영업	동국대학교 국문과 졸업 ㈜종근당 OTC 마케팅 팀장 ㈜종근당 특판 팀장	-	-	2019.04~현재	-	-	-

다. 직원 현황

(기준일 : 2019년 12월 31일) (단위 : 백만원)

사업부문	성별	직원 수	평균 근속연수	연간급여 총액	1인평균 급여액	비고
RF	남	70	---	3,245	46	---
RF	여	19	---	537	28	---
제약ㆍ바이오	남	22	---	883	40	---
제약ㆍ바이오	여	34	---	690	27	---
합 계		145	-	5,573	38	---
기간의 정함이 없는 근로자
전체 (단시간 근로자)
기간제 근로자
전체 (단시간 근로자)

구분	직원	소속	비고

직원 현황 표는 미등기임원을 포함하여 작성한다
(1) 연간 급여총액 및 1인 평균급여액은 '소득세법' 제20조에 따라 관할 세무서에 제출하는 근로소득지급명세서의 근로소득공제 반영전 근로소득 기준입니다.
(2) 상기 직원의 수는 등기임원을 제외한 기준입니다.

라. 미등기임원 보수 현황

(기준일 : 2019년 12월 31일) (단위 : 백만원)

구분	인원수	연간급여 총액	1인평균 급여액	비고
미등기임원	9	640	71	---

(*) 상기 인원수, 보수총액 및 1인당 평균보수액은 퇴임한 임원을 포함하였습니다.

2. 임원의 보수 등

가. 주주총회 승인금액

<이사ㆍ감사 전체의 보수현황> (단위 : 백만원)

구분	인원수	주주총회 승인금액	비고
등기/사외이사	7	1,000	---
감사	1	100	---

나. 보수지급금액

1) 이사ㆍ감사 전체

구분	인원수	보수총액	1인당 평균보수액	비고
	9	256	28	---

(*) 상기 인원수, 보수총액 및 1인당 평균보수액은 퇴임한 이사를 포함하였습니다.

2-2. 유형별 (단위 : 백만원)

구분	인원수	보수총액	1인당 평균보수액	비고
등기이사 (사외이사, 감사위원회 위원 제외)	5	148	30	---
사외이사 (감사위원회 위원 제외)	3	72	24	---
감사위원회 위원	-	-	-	---
감사	1	36	36	---

<이사ㆍ감사의 개인별 보수현황>

가. 개인별 보수지급금액 (단위 : 백만원)

이름	직위	보수총액	보수총액에 포함되지 않는 보수
----	----	----	----

(*) 당사는 개인별 보수가 5억원 이상인 임직원이 없으므로 본 항목은 기재하지 않습니다.

나. 산정기준 및 방법 (단위 : 백만원)

보수의 종류	총액	산정기준 및 방법
근로소득 급여	-	-
상여	-	-
주식매수선택권 행사이익	-	-
기타 근로소득	-	-
퇴직소득	-	-
기타소득	-	-

(*) 당사는 개인별 보수가 5억원 이상인 임직원이 없으므로 본 항목은 기재하지 않습니다.

<보수지급금액 5억원 이상 중 상위 5명의 개인별 보수현황>

가. 개인별 보수지급금액 (단위 : 백만원)

이름	직위	보수총액	보수총액에 포함되지 않는 보수
----	----	----	----

나. 산정기준 및 방법 (단위 : )

보수의 종류	총액	산정기준 및 방법
근로소득 급여	-	-
상여	-	-
주식매수선택권 행사이익	-	-
기타 근로소득	-	-
퇴직소득	-	-
기타소득	-	-

◆click◆『주식매수선택권의 부여 및 행사현황』 삽입 11011#*주식매수선택권의부여및행사현황.dsl 14_주식매수선택권의부여및행사현황

<주식매수선택권의 부여 및 행사현황>

<표1> (단위 : 원)

구분	인원수	주식매수선택권의 공정가치 총액	비고
등기이사	-	21,015,853,336	-
사외이사	-	-	-
감사위원회 위원 또는 감사	-	-	-
계	-	21,015,853,336	-

(1) 상기 공정가치 총액은 등기이사, 미등기임원, 계열회사 임원, 직원을 포함한 총액임을 알려드립니다.
(2) 공정가치 산출내역은 'Ⅲ. 재무에 관한 사항 5. 재무제표 주석의 31. 주식기준보상제도'를 참조하시기 바랍니다.

<표2> (기준일 : 2019년 12월 31일) (단위 : 원, 주)

부여받은자	관계	부여일	부여방법	주식의 종류	변동수량	미행사 수량	행사기간	행사 가격	부여 취소	비고
이두현	-	2016.07.01	신주교부	보통주	500,000	250,000	2018년 07월 01일~2021년 06월 30일	2,264	-	---
이두현	-	2017.11.13	신주교부	보통주	500,000	-	2019년 11월 13일~2022년 11월 13일	6,691	-	---
김지훈	등기임원	2017.11.13	신주교부	보통주	89,667	-	2019년 11월 13일~2022년 11월 13일	6,691	-	---
최지한	등기임원	2017.11.13	신주교부	보통주	5,000	-	2019년 11월 13일~2022년 11월 13일	6,691	-	---
강진우	-	2017.11.13	신주교부	보통주	89,666	-	2019년 11월 13일~2022년 11월 13일	6,691	-	---
윤성노	미등기임원	2017.11.13	신주교부	보통주	89,667	-	2019년 11월 13일~2022년 11월 13일	6,691	-	---
직원 53명	직원	2017.11.13	신주교부	보통주	226,000	55,000	2019년 11월 13일~2022년 11월 13일	6,691	-	---

(1) 상기 부여수량 및 행사가격은 부여일 이후 유/무상증자, 액면분할 등을 반영하여 기재하였습니다.
(2) 상기 주식매수선택권의 부여받은자 및 취소수량은 퇴사자를 반영하였습니다.
(*3) 2019년 12월 31일 현재 종가는 4,860원입니다.

IX. 계열회사 등에 관한 사항

1. 계열회사의 현황

'독점규제 및 공정거래에 관한 법률' 상 당사의 계열회사는 당사를 제외한 총 4개사입니다.

계열회사명	법인등록번호	지분율	주권상장여부	비고
Xian Detong ElectronicTechnology Inc.	-	100.00%	비상장	(*1)
TELCON VINA CO.LTD	-	100.00%	비상장	(*1)
(주)중원바이오팜	161511-0038640	56.33%	비상장	-
(주)텔콘파트너스	134511-0316057	100.00%	비상장	-
(주)한일진공	110111-4305614	-	코스닥상장	(2)(3)
(주)코스인베스트먼트	120111-0760050	-	비상장	(*4)

2. 회사와 계열회사간 임원 겸직 현황

당사와 계열회사간의 임원 겸직현황은 다음과 같습니다.

성명	(주)텔콘알에프제약 직위	상근여부	계열회사 직위	상근여부	회사명
김지훈	대표이사	상근	사내이사	비상근	(주)텔콘파트너스
최지한	사내이사	상근	감사	비상근	(주)중원바이오팜

3. 계열회사간 계통도

계통도.jpg

계통도# 타법인출자 현황

타법인출자 현황

2019년 12월 31일 (단위 : 백만원, 주, %)

법인명	최초취득일자	출자 목적	최초취득금액	기초잔액	증가(감소)	기말잔액	최근사업연도 재무현황
			수량	지분율	장부가액	취득(처분)	평가손익
Xian Detong Electronic (비상장)	2013.05.13	중국 현지법인	1,142	-	100.00	-	-
TELCON VINA (비상장)	2017.05.16	사업영역 확대	789	-	100.00	2,278	-
(주)중원바이오팜 (비상장)	2016.06.14	사업영역 확대	1,800	217,823	56.33	494	-
(주)비보존 (비상장)	2016.08.10	사업영역 확대	16,296	6,021,015	22.99	47,383	-
(주)텔콘파트너스 (비상장)	2017.02.27	사업투자	10	20,000	100.00	10	-
Emmaus Life Sciences (비상장) (*1)	2017.12.08	투자	32,053	3,949,445	11.11	33,561	198,046
(주)케이피엠테크 (코스닥 상장)	2016.07.29	사업영역 확대	2,110	7,023,041	7.90	15,466	-
Biomerica, Inc. (나스닥 상장) (*2)	2016.05.25	합병으로 인한 취득	1,345	333,334	3.59	634	-70,334
(주)에이엠아이 인베스트먼트 (비상장)	2018.07.13	사업영역 확대	40	8,000	40.00	40	-

합 계

(*1) 2019년 7월 9일 Mynd Analytics, Inc. 와 합병(합병비율 1:1.0501)으로 기존 출자 수량이 198,046주 증가하였으며, 재무현황은 2019년 09월 30일 기준으로 작성된 미국 SEC공시 내용을 반영하였습니다. 2019년 09월 30일 하나은행이 고시한 매매기준환율(1,201.30원/달러)기준입니다.
(*2) 기말잔액 지분율 및 최근 사업연도 재무현황은 2019년 11월 30일 기준으로 작성된 미국 SEC공시 내용을 반영하였습니다. 2019년 11월 29일 하나은행이 고시한 매매기준환율(1,179.30원/달러)기준입니다.

X. 이해관계자와의 거래내용