AI assistant
Tarjetas del Mar S.A. — Annual Report 2012
Feb 2, 2016
Preview isn't available for this file type.
Download source fileTarjetas del Mar S.A.
Estados Contables
Correspondientes al ejercicio económico iniciado el 1 de enero de 2012 y finalizado el 31 de diciembre de 2012, presentados en forma comparativa
Tarjetas del Mar S.A.
Estados Contables
Correspondientes al ejercicio económico iniciado el 1 de enero de 2012 y finalizado el 31 de diciembre de 2012, presentados en forma comparativa
Índice
Memoria
Balance General
Estado de Resultados
Estado de Evolución del Patrimonio Neto
Estado de Flujo de Efectivo
Notas
Anexos
Informe de los Auditores
Informe de la Comisión Fiscalizadora
Memoria del Ejercicio iniciado el 1° de enero al 31 de Diciembre de 2012:
Señores Accionistas de Tarjetas del Mar S.A.:
En cumplimiento de normas legales y estatutarias, sometemos a vuestra consideración la presente Memoria, Balance General, Estado de Resultados, Evolución del Patrimonio Neto, de Flujo de Efectivo, Información Complementaria e Informe de la Comisión Fiscalizadora, correspondientes al ejercicio económico N° 16, cerrado el 31 de diciembre de 2012.
En el ejercicio 2012 Tarjetas del Mar S.A. focalizó su trabajo en los siguientes puntos:
-
Tarjeta La Anónima.
-
Comercialización soluciones financieras.
Tarjeta La Anónima:
-
Productos. Trabajamos en dos aspectos principales: 1. El desarrollo de nuevos atributos del producto Tarjeta La Anónima y 2. La ampliación y estandarización de la oferta de productos a todos los puntos de venta. Respecto al primer punto incorporamos, como principales novedades los productos “Compra Inmediata” y “Préstamos Personales”.
-
Red de Distribución. El proceso de venta y postventa del producto se brinda a través de una red compuesta por: Centros de Atención Personalizada (45), Líneas de Call Center (119 líneas telefónicas ubicadas en las sucursales de Supermercados La Anónima) y por último, nuestra página web.
Adicionalmente, durante el año informado, sumamos atención y ventas en más de 10 nuevos puntos, acompañando el proceso de expansión de nuestro socio, como ser: Calafate, Playa Unión, Mercedes, Goya, Tolhuin, Centenario y Las Grutas, entre otros.
-
Estructura de RRHH: El negocio de Tarjeta La Anónima se brinda a través de una estructura compuesta por un total de 210 colaboradores, siendo en nuestra cultura organizacional un pilar fundamental su bienestar dentro de la Empresa. Por este motivo y por segunda vez en la historia de Tarjetas del Mar S.A., realizamos la encuesta de Great Place to Work, incluso ampliándola a la totalidad de colaboradores. El resultado, si bien es satisfactorio (obtuvimos 72 puntos sobre 100 posibles) nos compromete a seguir fortaleciendo las políticas de gestión del Capital Humano, en pos de mejorar y diferenciar nuestra posición competitiva a nivel mercado.
-
Proyectos: Algunos de los proyectos que desarrollamos fueron los siguientes:
o Scoring Mobile: dispositivo de análisis y venta móvil.
o Tarjeta Empresas: desarrollamos un producto diferencial a través del cual sumamos un nuevo canal de ventas masivo: Grandes Empresas.
o Atención La Anónima: capacitación e incorporación de personal de Supermercados La Anónima para la resolución de consultas básicas del producto en puntos geográficos críticos y/o en horarios especiales.
o Tarjeta La Anónima empleados LA: entregamos el producto a los empleados del Supermercado.
o SMS: alternativa para que el cliente acceda a consultas y servicios a través de mensajes de texto.
Comercialización soluciones financieras:
-
A través de la comercializadora entregamos en los mercados objetivo, los siguientes productos: cuentas corrientes y tarjetas bancarias (Visa, Amex y Mastercard), así como también tarjetas no bancarias, terminales de captura (Lapos) y seguros integrales de comercios.
-
Mercado objetivo: La oferta de productos se realiza principalmente en Capital Federal y GBA, Rosario, Mar del Plata, Pinamar, Balcarce, Tandil, Azul y Olavarría. Adicionalmente se realizan operativos de venta puntuales en el resto del país, según las oportunidades comerciales detectadas.
-
Estructura de RRHH: El delivery de productos en estos mercados se gestiona a través de 101 colaboradores, ubicados en dos sedes: Capital Federal y Mar del Plata.
Resultados:
El resultado del ejercicio arrojó una ganancia de $ 1.894.853,75.-
El Patrimonio Neto al 31 de diciembre de 2012 asciende a $ 34.274.244,78.-
Corresponde a la Asamblea la determinación del número de Directores y su elección, como así también la de los Síndicos Titulares y Suplentes.
Asimismo, se solicita la aprobación de los documentos sometidos a consideración de los Señores Accionistas.
Ciudad de Córdoba, Provincia de Córdoba, 13 de febrero de 2013.
Tarjetas del Mar S.A.
| Domicilio legal: | Sucre 151 – Córdoba | |
| Actividad principal: | Administradora de tarjeta de crédito, sistemas de tickets de compras y otorgamiento de crédito. | |
| Estados Contables Ejercicio económico Nº 17 Correspondientes al ejercicio económico iniciado el 1 de enero de 2012 y finalizado el 31 de diciembre de 2012, presentado en forma comparativa Expresado en miles de pesos (Nota 2) | ||
| Fecha de constitución: | 11 de marzo de 1996 | |
| Fecha de última modificación del Estatuto: | 07 de septiembre de 2011 | |
| Fecha de la última modificación inscripta en el Registro Público de Comercio de la Provincia de Córdoba | 11 de junio de 2007 Nº 3823-A5 | |
| Fecha de finalización del plazo de duración de la Sociedad: | 12 de junio de 2094 | |
| Denominación de la Sociedad controlante: | Banco Galicia y Buenos Aires S.A. | |
| Domicilio legal: | Tte. Gral. Juan Domingo Perón 407 – Buenos Aires | |
| Actividad principal: | Banco comercial privado local de capital nacional | |
| Participación de la sociedad controlante sobre el patrimonio: | 98 % | |
| Porcentaje de votos de la sociedad controlante: | 98 % |
| ComposiciOn del capital SUSCRIPTO (Nota 3) | ||||
| ACCIONES | ||||
| Cantidad | Clase | Suscripto | Integrado | |
| $ (000) | ||||
| 3.787.962 | Ordinarias escriturales de 1 voto y de VN $ 10 cada acción | 37.880 | 37.880 |
Tarjetas del Mar S.A.
Balance General al 31 de diciembre de 2012 y al 31 de diciembre de 2011
(Cifras expresadas en miles de pesos)
(Nota 2)
| 31.12.12 | 31.12.11 | 31.12.12 | 31.12.11 | ||
| $ (000) | $ (000) | ||||
| ACTIVO | PASIVO | ||||
| ACTIVO CORRIENTE | PASIVO CORRIENTE | ||||
| Caja y bancos (Nota 4.1) | 1.113 | 1.910 | Cuentas por pagar (Notas 4.4 y 5) | 172.397 | 110.781 |
| Inversiones (Nota 5 y Anexo D) | - | 25.647 | Deudas bancarias y financieras (Notas 4.5 y 5) | 90.192 | 55.619 |
| Créditos por servicios (Notas 4.2 y 5) | 274.938 | 169.748 | Remuneraciones y cargas sociales (Notas 4.6 y 5) | 3.390 | 5.069 |
| Otros créditos (Notas 4.3 y 5) | 19.355 | 7.998 | Cargas fiscales (Notas 4.7 y 5) | 7.612 | 4.928 |
| Otros pasivos (Notas 4.8 y 5) | 764 | 6.507 | |||
| Total del Activo Corriente | 295.406 | 205.303 | Total del Pasivo Corriente | 274.355 | 182.904 |
| ACTIVO NO CORRIENTE | PASIVO NO CORRIENTE | ||||
| Créditos por servicios (Notas 4.2 y 5) | 2.792 | 1.475 | Deudas bancarias y financieras (Notas 4.5 y 5) | - | 9.000 |
| Otros créditos (Notas 4.3 y 5) | 8.641 | 5.244 | Previsiones (Anexo E) | 1.650 | 1.629 |
| Bienes de uso (Anexo A) | 2.839 | 3.322 | Total del Pasivo No Corriente | 1.650 | 10.629 |
| Activos intangibles (Anexo B) | 601 | 569 | Total del Pasivo | 276.005 | 193.533 |
| Total del Activo No Corriente | 14.873 | 10.610 | PATRIMONIO NETO (según estado respectivo) | 34.274 | 22.380 |
| Total del Activo | 310.279 | 215.913 | Total del Pasivo y Patrimonio Neto | 310.279 | 215.913 |
Las notas y anexos que se acompañan son parte integrante de los estados contables.
Tarjetas del Mar S.A.
Estado de Resultados
Correspondiente a los ejercicios económicos iniciados el 1 de enero de 2012
y 2011 y finalizados el 31 de diciembre de 2012 y 2011
(Cifras expresadas en miles de pesos)
(Nota 2)
| 31 de diciembre | ||
| 2012 | 2011 | |
| $ (000) | ||
| Ingresos por servicios prestados | 74.338 | 41.009 |
| Ingresos por financiación | 40.541 | 27.743 |
| Ingresos operativos | 114.879 | 68.752 |
| Gastos de comercialización (Anexo H) | (66.669) | (46.003) |
| Gastos de administración (Anexo H) | (21.415) | (44.627) |
| Resultados financieros y por tenencia | ||
| Generados por activos | ||
| Cargos por incobrabilidad neto de recupero (Nota 4.10) | (31.326) | (9.723) |
| Intereses plazos fijos | - | 193 |
| Intereses fondos comunes de inversión | 1.342 | 1.062 |
| Diferencia de cambio | 79 | 47 |
| Generados por pasivos | ||
| Intereses por préstamos bancarios (Nota 6) | (18.876) | (15.829) |
| Resultado operativo | (21.986) | (46.128) |
| Otros ingresos y egresos (Nota 4.9) | 23.880 | 28.596 |
| Resultado antes del impuesto a las ganancias | 1.894 | (17.532) |
| Impuesto a las ganancias (Nota 7) | - | - |
| Resultado neto del ejercicio | 1.894 | (17.532) |
Las notas y anexos que se acompañan son parte integrante de los estados contables.
Tarjetas del Mar S.A.
Estado de Evolución del Patrimonio Neto
Correspondiente a los ejercicios económicos iniciados el 1 de enero de 2012 y
2011 y finalizados el 31 de diciembre de 2012 y 2011
(Cifras expresadas en miles de pesos)
(Nota 2)
| Aportes de los propietarios | Resultados acumulados | Total del Patrimonio Neto | ||||
| Rubros | Capital suscripto | Aportes irrevocables no capitalizados | Total | Resultados no asignados | 31.12.12 | 31.12.11 |
| (Nota 3) | ||||||
| $ (000) | ||||||
| Saldos al inicio del ejercicio | 37.880 | - | 37.880 | (15.500) | 22.380 | 21.092 |
| Aportes irrevocables recibidos (1) | - | 10.000 | 10.000 | - | 10.000 | 35.000 |
| Patrimonio Neto escindido | - | - | - | - | - | (16.180) |
| Resultado neto del ejercicio | - | - | - | 1.894 | 1.894 | (17.532) |
| Saldos al 31.12.12 | 37.880 | 10.000 | 47.880 | (13.606) | 34.274 | |
| Saldos al 31.12.11 | 37.880 | - | 37.880 | (15.500) | 22.380 |
(1) Según Reunión de Directorio de fecha 27 de abril de 2012.
Las notas y anexos que se acompañan son parte integrante de los estados contables.
Tarjetas del Mar S.A.
Estado de Flujo de Efectivo
Correspondiente a los ejercicios económicos iniciados el 1 de enero de 2012 y
2011 y finalizados el 31 de diciembre de 2012 y 2011
(Cifras expresadas en miles de pesos)
(Nota 2)
| 31.12.12 | 31.12.11 | |
| $ (000) | ||
| VARIACIONES DEL EFECTIVO | ||
| Efectivo al inicio del ejercicio | 27.557 | 15.719 |
| Efectivo al cierre del ejercicio (Nota 4.11) | 1.113 | 27.557 |
| (Disminución) / Aumento neto del efectivo | (26.444) | 11.838 |
| CAUSAS DE LAS VARIACIONES DEL EFECTIVO | ||
| Actividades operativas | ||
| Resultado neto del ejercicio | 1.894 | (17.532) |
| Más intereses y otros gastos financieros devengados en el ejercicio | 18.876 | 15.829 |
| Ajustes para arribar al flujo neto de efectivo proveniente de las actividades operativas: | ||
| Cargos por incobrabilidad (Nota 4.10) | 32.401 | 10.836 |
| Constitución previsión para contingencias (Anexo E) | 104 | 173 |
| Depreciación de bienes de uso (Anexo A) | 901 | 1.530 |
| Amortización de activos intangibles (Anexo B) | 820 | 319 |
| Provisión vacaciones y SAC a pagar (Nota 4.6.) | 720 | 1.636 |
| Provisión gratificaciones a pagar (Nota 4.6.) | 679 | 1.667 |
| Bajas netas de bienes de uso | (1) | 1.741 |
| Bajas netas de activos intangibles | - | 53 |
| Escisión del patrimonio neto para conformar Tarjeta Mira S.A. | - | (16.181) |
| Cambios en activos y pasivos operativos: | ||
| Aumento en créditos por servicios | (138.908) | (85.410) |
| Aumento en otros créditos | (14.754) | (3.630) |
| Aumento en cuentas por pagar | 61.616 | 72.583 |
| (Disminución) en remuneraciones y cargas sociales | (3.078) | (1.459) |
| Aumento en cargas fiscales | 2.684 | 1.475 |
| (Disminución) / Aumento en otros pasivos | (5.743) | 4.493 |
| (Disminución) de previsiones | (83) | - |
| Flujo neto de efectivo utilizado en las actividades operativas | (41.872) | (11.877) |
| Actividades de inversión | ||
| Pagos por compras de bienes de uso (Anexo A) | (417) | (1.639) |
| Pagos por compras de activos intangibles (Anexo B) | (852) | (569) |
| Flujo neto de efectivo generado por / ( utilizado en) las actividades de inversión | (1.269) | (2.208) |
| Actividades de financiación | ||
| Préstamos bancarios obtenidos | 28.998 | 14.499 |
| Pago de capital de préstamos bancarios | (2.499) | (10.000) |
| Pago de intereses de préstamos bancarios | (19.802) | (13.576) |
| Aportes irrevocables recibidos | 10.000 | 35.000 |
| Flujo neto de efectivo generado por las actividades de financiación | 16.697 | 25.923 |
| (Disminución) / Aumento neto del efectivo | (26.444) | 11.838 |
Las notas y anexos que se acompañan son parte integrante de los estados contables.
NOTA 1 – ESCISION DE LA SOCIEDAD
Con fecha 7 de septiembre de 2011, la asamblea general extraordinaria de Tarjetas del Mar S.A. aprobó la escisión sin disolución de ciertos activos y pasivos de la sociedad mediante la creación de una nueva sociedad escisionaria, denominada Tarjeta Mira S.A.
En el mismo acto se estableció como principio de distribución la atribución a la sociedad escisionaria Tarjeta Mira S.A. de todo el negocio relativo a la tarjeta de crédito Mira, por lo que se le otorgaron a esta última todos los activos, pasivos, cuentas de orden, personal y cualquier otro concepto indicado relacionado al negocio citado y a la sociedad escindente Tarjetas del Mar S.A., el mantenimiento de todo el negocio relativo a la comercialización de la Tarjeta La Anónima y cualquier otro concepto que no formara parte del patrimonio escindido.
La distribución accionaria, luego de la reorganización societaria, de Tarjetas del Mar S.A. quedó conformada de la siguiente manera:
| Sociedad | Accionistas | Capital | Cantidad de acciones | Participación |
| $ (000) | ||||
| Tarjetas del Mar S.A. | Banco de Galicia y Buenos Aires S.A. | 37.122 | 3.712.203 | 98% |
| Compañía Financiera Argentina S.A. | 758 | 75.759 | 2% | |
| Totales | 37.880 | 3.787.962 | 100% |
Producto de la mencionada escisión, realizada con fecha 1 de septiembre de 2011, los estados contables de Tarjetas del Mar S.A. reflejan una disminución en sus activos, pasivos y patrimonio de $82.795, $66.614 y $16.181 respectivamente.
Los estados contables de Tarjetas del Mar S.A. deben ser leídos a la luz de la mencionada transacción descripta precedentemente.
NOTA 2 - NORMAS CONTABLES
A continuación se detallan las normas contables más relevantes utilizadas por la Sociedad para la preparación de los presentes estados contables, las que han sido aplicadas uniformemente respecto del ejercicio anterior.
2.1. Preparación y presentación de los estados contables
Los presentes estados contables han sido confeccionados conforme a las normas contables de exposición y valuación contenidas en las Resoluciones Técnicas emitidas por la Federación Argentina de Consejos Profesionales de Ciencias Económicas, aprobadas por el Consejo Profesional de Ciencias Económicas de la Provincia de Córdoba.
Los presentes estados contables están expresados en moneda homogénea y han sido confeccionados conforme a las Normas Generales y Particulares de valuación y exposición contable exigidas por las Resoluciones Generales Nº 485/05 y 487/06 de la Comisión Nacional de Valores. Estas Resoluciones, con vigencia a partir del 1 de enero de 2006 adoptaron con ciertas modificaciones las Resoluciones Técnicas N° 6, 8, 9, 11, 14, 16, 17, 18, 21 y 22 e interpretaciones 1, 2, 3 y 4 de la Federación Argentina de Consejos Profesionales de Ciencias Económicas (FACPCE), con las modificaciones incorporadas por la Resolución N° 312/05 emitida por dicha Federación.
La Dirección de la Sociedad entiende que las Resoluciones Generales 485/05 y 487/06, así como la Resolución General 441/03 (ver nota 2.3.), de la Comisión Nacional de Valores resultan de aplicación como cuerpo de normas contables profesionales vigentes en el ámbito de su jurisdicción ya que en virtud del artículo 4° de la Resolución Nº 22/88 del Consejo Profesional de Ciencias Económicas de la Provincia de Córdoba se determina que, cuando los estados contables de una entidad pertenezcan a sociedades sujetas a organismos oficiales de control, que establezcan regímenes distintos a los aprobados por dicho Consejo, dichos estados contables y el correspondiente informe del auditor se ajustarán a las normas emitidas por los citados organismos.
Los estados contables se exponen en miles de pesos argentinos sin centavos al igual que las notas y anexos que los complementan.
NOTA 2 - NORMAS CONTABLES (Cont.)
2.2. Estimaciones contables
La preparación de estados contables a una fecha determinada requiere que la gerencia de la Sociedad realice estimaciones y evaluaciones que afectan el monto de los activos y pasivos registrados y los activos y pasivos contingentes revelados a dicha fecha, como así también los ingresos y egresos registrados en el ejercicio. La gerencia de la Sociedad realiza estimaciones para poder calcular a un momento dado, por ejemplo, las previsiones para deudores incobrables y para contingencias, las depreciaciones y amortizaciones, el valor recuperable de los activos y la determinación del cargo por el impuesto a las ganancias y a la ganancia mínima presunta. Los resultados reales futuros pueden diferir de las estimaciones y evaluaciones realizadas a la fecha de preparación de los presentes estados contables.
2.3. Consideración de los efectos de la inflación
De acuerdo con normas contables profesionales y con requerimientos de los organismos de contralor, los presentes estados contables han sido preparados sin reconocer los cambios en el poder adquisitivo de la moneda hasta el 31 de diciembre de 2001 debido a la existencia de un ejercicio de estabilidad monetaria.
A partir del 1 de enero de 2002, debido a la existencia de un ejercicio inflacionario y de acuerdo con lo establecido por las normas contables profesionales, se ha iniciado el reconocimiento de los efectos de la inflación sobre estos estados contables considerando que las mediciones contables que tengan fecha de origen anterior al 31 de diciembre de 2001 se encuentran expresadas en moneda de esa fecha.
Con fecha 25 de marzo de 2003, el Poder Ejecutivo Nacional emitió el Decreto N° 664 el cual estableció que los estados contables correspondientes a ejercicios que cierran a partir de dicha fecha sean expresados en moneda nominal. En consecuencia, de acuerdo con lo estipulado por la Resolución N° 441 emitida por la Comisión Nacional de Valores, la Sociedad discontinuó la reexpresión de los estados contables a partir del 1 de marzo de 2003. Dicha discontinuación fue aprobada por el Consejo Profesional el 1 de octubre de 2003.
NOTA 2 – NORMAS CONTABLES (Cont.)
2.3. Consideración de los efectos de la inflación (Cont.)
Los coeficientes utilizados a los efectos de la reexpresión de las partidas de los presentes estados contables han sido calculados sobre la base del índice de precios internos mayoristas publicado por el Instituto Nacional de Estadística y Censos.
2.4. Información comparativa
Los saldos al 31 de diciembre de 2011 se exponen en estos estados contables a efectos comparativos surgen de los estados contables de la Sociedad a dicha fecha. Adicionalmente, se han reclasificado ciertas cifras no significativas de los estados de situación patrimonial, de resultados y de flujo de efectivo correspondientes al ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2011 a los efectos de su presentación comparativa con las cifras al 31 de diciembre de 2012.
2.5. Criterios de valuación
a) Caja y bancos
El efectivo disponible se ha computado a su valor nominal.
b) Activos en moneda extranjera
Los activos en moneda extranjera han sido valuados al tipo de cambio comprador vigente al cierre del ejercicio.
c) Inversiones
Las colocaciones en fondos comunes de inversión, se encuentran valuadas al valor de la cuota parte vigente al cierre del ejercicio.
NOTA 2 - NORMAS CONTABLES (Cont.)
2.5. Criterios de valuación (Cont.)
d) Créditos por servicios
Los créditos por servicios han sido valuados a su valor de contado estimado al momento de la transacción más los intereses y componentes financieros devengados al cierre del ejercicio y se exponen netos de la previsión por riesgo de incobrabilidad, la cual fue calculada de acuerdo a las pautas definidas en el acápite m.
La Sociedad ha registrado en cuentas de orden los créditos por servicios clasificados como irrecuperables, considerándose como tales a aquellos que tienen más de 360 días de mora, con la correspondiente aplicación de la previsión para deudores incobrables por el 100 % de los créditos citados.
e) Otros créditos y otros pasivos (incluye los rubros remuneraciones, cargas sociales, cargas fiscales y otros pasivos)
Los créditos y pasivos diversos han sido valuados a su valor nominal. Los valores obtenidos de esta forma no difieren significativamente de los que se hubieran obtenido de aplicarse las normas contables vigentes, que establecen que deben valuarse en base a la mejor estimación posible de las sumas a cobrar y a pagar, respectivamente, descontadas utilizando una tasa que refleje el valor tiempo del dinero y los riesgos específicos de la transacción estimada en el momento de su incorporación al activo y pasivo, respectivamente.
El activo generado por la aplicación del método del impuesto diferido para la determinación del cargo del impuesto a las ganancias ha sido valuado a su valor nominal. En función a lo descripto en la nota 7 se ha constituido una previsión sobre la totalidad del activo impositivo diferido cuya recuperabilidad no es probable.
NOTA 2 - NORMAS CONTABLES (Cont.)
2.5. Criterios de valuación (Cont.)
f) Saldos por transacciones financieras, por refinanciaciones y créditos y deudas diversas con partes relacionadas
Los créditos y deudas con partes relacionadas generados por transacciones financieras, por refinanciaciones y por otras transacciones diversas han sido valuados de acuerdo con las condiciones pactadas entre las partes involucradas.
g) Bienes de uso
Los bienes de uso han sido valuados a su costo de adquisición reexpresado siguiendo los lineamientos indicados en el punto 2.3, neto de sus depreciaciones acumuladas.
Las depreciaciones han sido calculadas por el método de línea recta en base a la vida útil estimada de los bienes, aplicando tasas anuales suficientes para extinguir sus valores al final de su vida útil estimada.
El valor residual contable de estos activos no supera su valor recuperable estimado al cierre del ejercicio.
h) Activos intangibles
Los activos intangibles han sido valuados a su costo reexpresado siguiendo los lineamientos indicados en el punto 2.3, neto de sus amortizaciones acumuladas al cierre del ejercicio.
En el rubro se incluyen: i) licencias y software de aplicación adquiridos y ii) los costos preoperativos activados, que son directamente atribuibles a la operación en las nuevas localidades y los mismos se activan hasta el momento en que se produce la apertura del local en las nuevas zonas de operación.
Las amortizaciones han sido calculadas por el método de línea recta en base a una vida útil estimada de 3 años. Al 31 de diciembre de 2012 los costos preoperativos se encuentran totalmente amortizados.
NOTA 2 - NORMAS CONTABLES (Cont.)
2.5. Criterios de valuación (Cont.)
h) Activos intangibles (Cont.)
Las amortizaciones han sido clasificadas en los rubros gastos de comercialización y de administración del estado de resultados.
El valor residual contable de estos activos no supera su valor recuperable estimado al cierre del ejercicio.
i) Cuentas por pagar
Las cuentas por pagar han sido valuadas a su valor nominal. Los valores obtenidos de esta forma no difieren significativamente de los que se hubieran obtenido de aplicarse las normas contables vigentes, que establecen que deben valuarse al precio de contado estimado al momento de la transacción más los intereses y componentes financieros devengados en base a la tasa interna de retorno determinada en dicha oportunidad.
j) Deudas bancarias y financieras
Los deudas bancarias y financieras han sido valuadas de acuerdo con las sumas de dinero recibidas, netas de las cancelaciones efectuadas, más los resultados financieros devengados en base a la tasa pactada en cada transacción.
k) Impuesto a las ganancias
La Sociedad ha contabilizado el cargo por impuesto a las ganancias en base al método del pasivo por impuesto diferido, reconociendo de esta manera el efecto de las diferencias temporarias entre las mediciones contables e impositivas de los activos y pasivos, excepto por lo mencionado en el párrafo siguiente.
NOTA 2 – NORMAS CONTABLES (Cont.)
2.5. Criterios de valuación (Cont.)
k) Impuesto a las ganancias (Cont.)
De acuerdo a lo establecido por la interpretación número 3/03 de la FACPCE, la Dirección de la Sociedad ha decidido no reconocer el pasivo impositivo diferido generado por el criterio de tratar como diferencia temporaria al efecto del ajuste por inflación sobre los bienes de uso.
A los efectos de determinar los activos y pasivos diferidos se ha aplicado, sobre las diferencias temporarias identificadas y los quebrantos impositivos acumulados, la tasa impositiva del 35% que se espera esté vigente al momento de su reversión o utilización, considerando las normas legales sancionadas a la fecha de emisión de estos estados contables.
La composición y evolución de los activos y pasivos por impuesto diferido se detallan en nota 7.
En función de estimaciones realizadas a la fecha de emisión de los presentes estados contables, debido a la improbabilidad de que las ganancias impositivas futuras permitan absorber íntegramente las diferencias temporarias netas activas y los quebrantos impositivos acumulados al cierre del ejercicio, la Sociedad ha computado una desvalorización sobre dicho crédito por
$ 10.226 (ver Notas 4.3 y 7 y Anexo E).
l) Impuesto a la ganancia mínima presunta
La Sociedad determina el impuesto a la ganancia mínima presunta aplicando la tasa vigente del 1% sobre los activos computables al cierre del ejercicio. Este impuesto es complementario del impuesto a las ganancias, y la obligación fiscal de la Sociedad en cada ejercicio coincidirá con el mayor de ambos impuestos; sin embargo, si el impuesto a la ganancia mínima presunta excede en un ejercicio fiscal al impuesto a las ganancias, dicho exceso podrá computarse como pago a cuenta de cualquier excedente del impuesto a las ganancias sobre el impuesto a la ganancia mínima presunta que pudiera producirse en cualquiera de los diez ejercicios siguientes.
NOTA 2 – NORMAS CONTABLES (Cont.)
2.5. Criterios de valuación (Cont.)
l) Impuesto a la ganancia mínima presunta (Cont.)
La Sociedad ha reconocido el impuesto a la ganancia mínima presunta devengado en el ejercicio y el pagado en ejercicios anteriores como crédito no corriente. En función de estimaciones realizadas a la fecha de emisión de los presentes estados contables, el recupero de dicho crédito como pago a cuenta del impuesto a las ganancias es incierto, por lo que la Sociedad ha computado una desvalorización sobre dicho crédito por $ 331 correspondiente a los montos registrados que prescriben en los ejercicios 2012 y 2013. (Ver Notas 4.3 y 7 y Anexo E).
m) Previsiones
Para deudores incobrables: la previsión para incobrables es reconocida en base a la evaluación de la capacidad de repago de los clientes, el grado de cumplimiento del deudor de los pagos contractuales y las garantías que respaldan las operaciones.
Para activo impositivo diferido y activo por ganancia mínima presunta: fue constituida en base a las estimaciones efectuadas por la Gerencia según lo indicado en nota 2.5.k) y 2.5.l).
Para contingencias: se ha constituido para cubrir eventuales situaciones contingentes de carácter laboral, comercial, civil, fiscal y otros riesgos diversos que podrían originar obligaciones para la Sociedad. En la estimación de sus importes y probabilidad de concreción se ha considerado la opinión de los asesores legales de la Sociedad y las coberturas de seguros contratadas por la misma.
A la fecha de emisión de los presentes estados contables, la Gerencia de la Sociedad entiende que no existen elementos que permitan determinar que otras contingencias puedan materializarse y generar un impacto negativo en la posición económica y financiera de la Sociedad.
NOTA 2 – NORMAS CONTABLES (Cont.)
2.5. Criterios de valuación (Cont.)
n) Cuentas del patrimonio neto
En aquellos casos que corresponda, las cifras que conforman los saldos al inicio de las cuentas del patrimonio neto han sido reexpresadas siguiendo los lineamientos detallados en la nota 2.3. y los movimientos de las mismas se exponen en moneda corriente del ejercicio al que corresponden.
La cuenta “Capital Social” se expone a su valor nominal histórico.
o) Cuentas del estado de resultados
Los resultados del ejercicio se exponen de la siguiente forma:
Los cargos por activos consumidos se determinaron en función de los valores registrados de tales activos.
Los demás resultados del ejercicio se exponen a valores corrientes del mes en que se generaron.
p) Estado de flujo de efectivo
Se ha optado por exponer el estado de flujo de efectivo por el método indirecto y se considera efectivo a las disponibilidades y a las inversiones corrientes de rápida realización.
NOTA 2 – NORMAS CONTABLES (Cont.)
2.5. Criterios de valuación (Cont.)
q) Adopción de normas internacionales de información financiera por la Comisión Nacional de Valores
Mediante las Resoluciones Generales N° 562 y 576, la C.N.V. ha establecido la aplicación de las Resoluciones Técnicas N° 26 y 29 de la F.A.C.P.C.E. que adoptan, para ciertas entidades incluidas en el régimen de oferta pública de la Ley N° 17811, ya sea por su capital y/o por sus emisiones de obligaciones negociables, o que hayan solicitado autorización para estar incluidas en el citado régimen, las normas internacionales de información financiera emitidas por el IASB (Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad) para los estados contables correspondientes a los ejercicios anuales que se inicien a partir del 1 de enero de 2012, admitiendo su aplicación anticipada a partir del 1 de enero de 2011; y requiriendo la presentación de cierta información complementaria durante el ejercicio de transición.
Dicha resolución no resulta obligatoria para Tarjetas del Mar S.A.
NOTA 3 - ESTADO DEL CAPITAL SUSCRIPTO
Al 31 de diciembre de 2012, el estado del capital suscripto es el siguiente:
| Capital | Valor nominal en miles de $ | APROBADO POR | |
| Órgano | Fecha | ||
| Suscripto, emitido e integrado | 37.880 | Asamblea general extraordinaria de accionistas | 07.09.11 |
El capital suscripto está compuesto por 3.787.962 acciones de valor nominal $ 10 cada una y de un voto por acción.
NOTA 3 - ESTADO DEL CAPITAL SUSCRIPTO (Cont.)
Asimismo, en cumplimiento de la Resolución N° 368 de la Comisión Nacional de Valores se expone lo siguiente:
| 2010 | 2011 | 2012 | |
| Capital Social al inicio | 24.243 | 24.243 | 37.880 |
| Aumentos de Capital | - | 35.000 | - |
| Reducción de Capital por Escisión | - | (21.363) | - |
| Capital Social al cierre | 24.243 | 37.880 | 37.880 |
NOTA 4 – COMPOSICION DE LOS PRINCIPALES RUBROS
BALANCE GENERAL
| 31.12.12 | 31.12.11 | |
| $ (000) | ||
| 4.1 Caja y bancos | ||
| Fondo fijo | 69 | 32 |
| Bancos cuentas corrientes en pesos | 355 | 1.205 |
| Bancos cuentas corrientes en dólares (Anexo G) | 689 | 673 |
| Total | 1.113 | 1.910 |
| 4.2 Créditos por servicios | ||
| Corrientes | ||
| Deudores comerciales | 279.323 | 170.103 |
| Deudores comerciales en mora | 25.629 | 7.341 |
| Subtotal | 304.952 | 177.444 |
| Menos: | ||
| Intereses a devengar | (204) | (104) |
| Previsión para incobrables (Anexo E) | (29.810) | (7.592) |
| Total | 274.938 | 169.748 |
NOTA 4 - COMPOSICION DE LOS PRINCIPALES RUBROS (Cont.)
BALANCE GENERAL (Cont.)
| 31.12.12 | 31.12.11 | |
| $ (000) | ||
| 4.2 Créditos por servicios (Cont.) | ||
| No Corrientes | ||
| Deudores comerciales | 2.792 | 1.475 |
| Total | 2.792 | 1.475 |
| 4.3 Otros créditos | ||
| Corrientes | ||
| Cobranzas en poder de terceros | 6.749 | 1.324 |
| Otras cuentas a cobrar | 8.399 | 3.654 |
| Gastos pagados por adelantado | 210 | 539 |
| Anticipo a Proveedores | 81 | 15 |
| Otras cuentas a cobrar por seguro de vida del tarjetahabiente | 985 | 593 |
| Retenciones impuesto a las ganancias | 508 | 318 |
| Anticipo ganancia mínima presunta (Nota 7) | 1.587 | 787 |
| Diversos | 836 | 768 |
| Total | 19.355 | 7.998 |
| No Corrientes | ||
| Activo impositivo diferido (Nota 7) | 10.226 | 10.890 |
| Previsión activo impositivo diferido (Nota 7 y Anexo E) | (10.226) | (10.890) |
| Impuesto a la ganancia mínima presunta (Nota 7) | 8.833 | 5.494 |
| Previsión al activo por ganancia mínima presunta (Nota 7 y Anexo E) | (331) | (331) |
| Depósitos en garantía | 139 | 81 |
| Total | 8.641 | 5.244 |
NOTA 4 - COMPOSICION DE LOS PRINCIPALES RUBROS (Cont.)
BALANCE GENERAL (Cont.)
| 31.12.12 | 31.12.11 | |
| $ (000) | ||
| 4.4 Cuentas por pagar | ||
| Comercios a pagar | 70.797 | 25.501 |
| Deuda comercial por cheque diferido | 100.222 | 83.975 |
| Proveedores | 1.374 | 1.305 |
| Cobranzas por préstamos BGBA a rendir | 4 | - |
| Total | 172.397 | 110.781 |
| 4.5 Deudas bancarias y financieras | ||
| Corrientes | ||
| Deudas bancarias con terceros | 12.030 | 5.582 |
| Deudas bancarias con relacionadas (Nota 6) | 78.162 | 50.037 |
| Total | 90.192 | 55.619 |
| No Corrientes | ||
| Deudas bancarias con terceros | - | 9.000 |
| Total | - | 9.000 |
| 4.6 Remuneraciones y cargas sociales | ||
| Retenciones y cargas sociales a pagar | 1.991 | 1.722 |
| Sueldos a pagar | - | 44 |
| Provisión para vacaciones y sueldo anual complementario | 720 | 1.636 |
| Provisión para gratificaciones y beneficios al personal | 679 | 1.667 |
| Total | 3.390 | 5.069 |
NOTA 4 - COMPOSICION DE LOS PRINCIPALES RUBROS (Cont.)
BALANCE GENERAL (Cont.)
| 31.12.12 | 31.12.11 | |
| $ (000) | ||
| 4.7 Cargas fiscales | ||
| Provisión impuesto a la ganancia mínima presunta (Nota 7) | 2.671 | 1.850 |
| Retenciones impuesto sobre los ingresos brutos a depositar | 70 | 200 |
| Ingresos brutos a pagar | 2.603 | 1.021 |
| Sellados a pagar | 268 | 133 |
| IVA a pagar | 1.854 | 1.582 |
| IVA Retenciones a depositar | 10 | 32 |
| Retenciones impuesto a las ganancias a depositar | 91 | 110 |
| Percepción compra en moneda extrajera (RG 3378) | 45 | - |
| Total | 7.612 | 4.928 |
| 4.8 Otros pasivos | ||
| Seguro a pagar | 759 | 284 |
| Sellos a pagar y otros pasivos | 1 | 363 |
| Diversos | 4 | 5.860 |
| Total | 764 | 6.507 |
NOTA 4 - COMPOSICION DE LOS PRINCIPALES RUBROS (Cont.)
ESTADO DE RESULTADOS
| 31.12.12 | 31.12.11 | |
| Ganancia /(Pérdida) | ||
| 4.9 Otros ingresos y egresos | $ (000) | |
| Otros ingresos | ||
| Comisiones cobradas | 9.507 | 20.533 |
| Desarrollo Negocio LA | 11.906 | 6.594 |
| Intereses punitorios | - | 1.081 |
| Recupero de previsión para contingencias (Anexo E) | 83 | - |
| Diversos | 3.026 | 582 |
| Total de otros ingresos | 24.522 | 28.790 |
| Otros egresos | ||
| Constitución de previsión para contingencias (Anexo E) | (104) | (173) |
| Egresos diversos | (538) | (21) |
| Total de otros egresos | (642) | (194) |
| Total de otros ingresos y egresos | 23.880 | 28.596 |
| 4.10 Cargos por incobrabilidad neto de recuperos | ||
| Cargo por incobrabilidad (Anexo E) | (32.401) | (10.836) |
| Recupero de deudores incobrables | 1.075 | 1.113 |
| Total | (31.326) | (9.723) |
NOTA 4 - COMPOSICION DE LOS PRINCIPALES RUBROS (Cont.)
ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO
| 31.12.12 | 31.12.11 | |
| $ (000) | ||
| 4.11 Efectivo y equivalentes de efectivo | ||
| Caja y bancos | 1.113 | 1.910 |
| Inversiones equivalentes de efectivo | - | 25.647 |
| Total | 1.113 | 27.557 |
NOTA 5 – APERTURA POR PLAZOS DE INVERSIONES, CREDITOS Y PASIVOS
La composición de créditos y deudas según el plazo estimado de cobro o pago al 31 de diciembre de 2012 era la siguiente:
| Créditos por servicios (1) | Otros créditos | Cuentas por pagar | Deudas bancarias y financieras | Remuneraciones y cargas sociales | Cargas fiscales | Otros pasivos | |
| $ (000) | |||||||
| 1er. Trimestre | 222.956 | 19.355 | 172.397 | 48.192 | 3.390 | 7.612 | 764 |
| 2do. Trimestre | 34.661 | - | - | 29.000 | - | - | - |
| 3er. Trimestre | 15.306 | - | - | 13.000 | - | - | - |
| 4to. Trimestre | 6.196 | - | - | - | - | - | - |
| Más de un año | 2.792 | 8.641 | - | - | - | - | - |
| Subtotal | 281.911 | 27.996 | 172.397 | 90.192 | 3.390 | 7.612 | 764 |
| De plazo vencido | 25.629 | - | - | - | - | - | - |
| Total | 307.540 | 27.996 | 172.397 | 90.192 | 3.390 | 7.612 | 764 |
| Que no devengan interés | 35.564 | 27.996 | 172.397 | 3.194 | 3.390 | 7.612 | 764 |
| Que devengan interés | |||||||
| A tasa fija | 271.976 | - | - | 15.998 | - | - | - |
| A tasa variable | - | - | - | 71.000 | - | - | - |
| Total | 307.540 | 27.996 | 172.397 | 90.192 | 3.390 | 7.612 | 764 |
- No incluye previsión para incobrables.
NOTA 5 – APERTURA POR PLAZOS DE INVERSIONES, CREDITOS Y PASIVOS (Cont.)
La composición de inversiones, créditos y deudas según el plazo estimado de cobro o pago al 31 de diciembre de 2011 era la siguiente:
| Inversiones | Créditos por servicios (1) | Otros créditos | Cuentas por pagar | Deudas bancarias y financieras | Remuneraciones y cargas sociales | Cargas fiscales | Otros pasivos | |
| $ (000) | ||||||||
| 1er. Trimestre | 25.647 | 133.884 | 7.998 | 110.781 | 13.619 | 5.069 | 3.078 | 6.507 |
| 2do. Trimestre | - | 23.522 | - | - | 29.000 | - | 1.850 | - |
| 3er. Trimestre | - | 9.311 | - | - | 13.000 | - | 0 | - |
| 4to. Trimestre | - | 3.282 | - | - | - | - | - | - |
| Más de un año | - | 1.475 | 5.243 | - | 9.000 | - | - | - |
| Subtotal | 25.647 | 171.474 | 13.241 | 110.781 | 64.619 | 5.069 | 4.928 | 6.507 |
| De plazo vencido | - | 7.341 | - | - | - | - | - | - |
| Total | 25.647 | 178.815 | 13.241 | 110.781 | 64.619 | 5.069 | 4.928 | 6.507 |
| Que no devengan interés | - | 6.447 | 13.241 | 110.781 | - | 5.069 | 4.928 | 6.507 |
| Que devengan interés | ||||||||
| A tasa fija | - | 172.368 | - | - | - | - | - | - |
| A tasa variable | 25.647 | - | - | - | 64.619 | - | - | - |
| Total | 25.647 | 178.815 | 13.241 | 110.781 | 64.619 | 5.069 | 4.928 | 6.507 |
| 1. No incluye previsión para incobrables. |
NOTA 6 – SALDOS Y OPERACIONES CON SOCIEDADES Y PARTES RELACIONADAS
Tarjetas del Mar S.A. es controlada por Banco de Galicia y Buenos Aires S.A., con domicilio legal en Tte. Gral. Juan D. Perón 407 – Ciudad Autónoma de Buenos Aires, quien posee el 98% de participación en el capital social que es a su vez controlado por Grupo Financiero Galicia S.A., con domicilio legal en Tte. Gral. Juan D. Perón 456 – 2° Piso – Ciudad Autónoma de Buenos Aires, quien posee una participación accionaria del 94,93%.
Los saldos que Tarjetas del Mar S.A. presenta al 31 de diciembre de 2012 con Sociedades y partes relacionadas y los resultados por las operaciones realizadas con las mismas durante el ejercicio finalizado en esa fecha, son los siguientes:
| Sociedades Art. 33 Ley 19.550 | Otras partes relacionadas | ||||
| Banco de Galicia y Bs. As. S.A. (Sociedad controlante en forma directa) | Tarjeta Naranja S.A. | Compañía Financiera Argentina S.A. | Cobranzas Regionales S.A. | Galicia Seguros S.A. | |
| $ (000) | |||||
| ACTIVO | |||||
| Caja y bancos | 729 | - | - | - | - |
| Otros activos | 4.583 | 1.216 | 112 | 111 | |
| Total Activo al 31.12.12 | 5.312 | 1.216 | 112 | - | 111 |
| PASIVO | |||||
| Deudas bancarías y financieras | 78.162 | - | - | - | - |
| Otros pasivos | - | - | - | 108 | - |
| Total Pasivo al 31.12.12 | 78.162 | - | - | 108 | - |
NOTA 6 – SALDOS Y OPERACIONES CON SOCIEDADES Y PARTES RELACIONADAS (Cont.)
| Sociedades Art. 33 Ley 19.550 | Otras partes relacionadas | |||
| Banco de Galicia y Bs. As. S.A. (Sociedad controlante en forma directa) | Procesadora Regional S.A. | Cobranzas Regionales S.A. | Compañía Financiera Argentina S.A. | |
| $ (000) | ||||
| INGRESOS | ||||
| Comisiones por servicios | 19.440 | - | - | 726 |
| Total Ingresos al 31.12.12 | 19.440 | - | - | 726 |
| EGRESOS | ||||
| Intereses préstamos | 15.479 | - | - | - |
| Gastos y comisiones bancarias | 87 | - | - | - |
| Gastos por gestión de cobranzas | - | - | 1104 | - |
| Comisiones por servicios | - | 382 | - | - |
| Total Egresos al 31.12.12 | 15.566 | 382 | 1104 | - |
Los saldos que Tarjetas del Mar S.A. presentaba al 31 de diciembre de 2011 con Sociedades y partes relacionadas y los resultados por las operaciones realizadas con las mismas durante el ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2011, son los siguientes:
| Sociedad Art. 33 Ley 19.550 | Otras partes relacionadas | |||
| Banco de Galicia y Bs. As. S.A. (Sociedad controlante en forma directa) | Tarjeta Mira S.A. | Compañía Financiera Argentina S.A. | Cobranzas Regionales S.A | |
| $ (000) | ||||
| ACTIVO | ||||
| Caja y bancos | 1.788 | - | - | - |
| Créditos por servicios | - | 99 | 13 | - |
| Total Activo al 31.12.11 | 1.788 | 99 | 13 | - |
| PASIVO | ||||
| Cuentas por pagar | - | - | - | 319 |
| Deudas bancarias y financieras | 50.037 | - | - | - |
| Otros pasivos | - | 5.859 | - | - |
| Total Pasivo al 31.12.11 | 50.037 | 5.859 | - | 319 |
NOTA 6 – SALDOS Y OPERACIONES CON SOCIEDADES Y PARTES RELACIONADAS (Cont.)
| Sociedad Art. 33 Ley 19.550 | Otras partes relacionadas | |||
| Banco de Galicia y Bs. As. S.A. (Sociedad controlante en forma directa) | Tarjeta Mira S.A. | Compañía Financiera Argentina S.A. | Cobranzas Regionales S.A. | |
| $ (000) | ||||
| INGRESOS | ||||
| Intereses Ganados | 193 | - | - | - |
| Comisiones por servicios | 12.115 | 319 | 35 | - |
| Total Ingresos al 31.12.11 | 12.308 | 319 | 35 | - |
| EGRESOS | ||||
| Intereses préstamos | 14.811 | - | - | - |
| Gastos y comisiones bancarias | 128 | - | - | - |
| Gastos por gestión de cobranzas | - | - | - | 1.088 |
| Total Egresos al 31.12.11 | 14.939 | - | - | 1.088 |
NOTA 7 - IMPUESTO A LAS GANANCIAS - IMPUESTO DIFERIDO E IMPUESTO A LA GANANCIA MINIMA PRESUNTA
Impuesto a las ganancias - Impuesto diferido
La evolución de los activos por impuesto diferido netos se detalla en el siguiente cuadro:
| Activos impositivos diferidos netos | |
| $ (000) | |
| Saldo al inicio del ejercicio | - |
| Previsión para contingencias | 36 |
| Diferencia incobrables contables versus impositivos a la tasa del impuesto | 4.601 |
| Prescripción / Utilización de quebrantos acumulados | (5.301) |
| Quebrantos impositivos generados en el ejercicio | - |
| Aumento de previsión para desvalorización (Anexo E) | 664 |
| Saldo al 31 de diciembre de 2012 | - |
El activo diferido neto al 31 de diciembre de 2012 derivado de la información incluida en el cuadro anterior se encuentra totalmente previsionado. Su composición al 31 de diciembre de 2012 y al 31 de diciembre de 2011 se detalla a continuación.
NOTA 7 - IMPUESTO A LAS GANANCIAS - IMPUESTO DIFERIDO E IMPUESTO A LA GANANCIA MINIMA PRESUNTA (CONT.)
Impuesto a las ganancias - Impuesto diferido (Cont.)
| Rubros | Saldo Inicial | Cargo a resultados | Saldo Final |
| $ (000) | |||
| Créditos por servicios prestados | 3.736 | 4.601 | 8.337 |
| Previsiones para contingencias | 483 | 36 | 519 |
| Quebrantos impositivos acumulados | 6.671 | (5.301) | 1.370 |
| SUBTOTALES | 10.890 | (664) | 10.226 |
| Previsión para desvalorización | (10.890) | 664 | (10.226) |
| TOTALES | - | - | - |
Los quebrantos impositivos acumulados determinados por la Sociedad que se encuentran pendientes de utilización al cierre del ejercicio, que a la tasa vigente del 35 % representan $ 1.370 y podrán ser compensados con utilidades impositivas de ejercicios futuros, en caso de existir, se detallan a continuación:
| Año de generación | Año de expiración | Importe quebranto | Importe quebranto a la tasa del impuesto |
| $ (000) | |||
| Dic-2009 | 2014 | 842 | 295 |
| Dic-2010 | 2015 | 7.224 | 2.528 |
| Dic-2011 | 2016 | 10.993 | 3.848 |
| Dic-2012 | 2017 | (15.145) | (5.301) |
| Total | 3.914 | 1.370 |
En función de los resultados obtenidos por la sociedad en ejercicios anteriores y de las proyecciones efectuadas por la Dirección para los próximos ejercicios, no existe seguridad de que los resultados impositivos que se derivarán de las operaciones comerciales de la sociedad permitan recuperar totalmente el activo impositivo diferido al 31 de diciembre de 2012 y, por tal motivo, se ha constituido una previsión sobre la totalidad del saldo, según se expone en el anexo E.
NOTA 7 - IMPUESTO A LAS GANANCIAS - IMPUESTO DIFERIDO E IMPUESTO A LA GANANCIA MINIMA PRESUNTA (Cont.)
Impuesto a las ganancias - Impuesto diferido (Cont.)
De acuerdo con lo permitido por las Resoluciones Generales 485/05 y 487/06 de la Comisión Nacional de Valores, la Sociedad ha optado por no reconocer el pasivo por impuesto diferido generado por el efecto de considerar como diferencia temporaria al ajuste por inflación de los activos no monetarios.
A continuación se detalla la conciliación entre el impuesto a las ganancias cargado a resultados y el que resultaría de aplicar la tasa del impuesto vigente sobre el resultado contable antes de impuesto a las ganancias:
| 31.12.12 | 31.12.11 | ||
| $ (000) | |||
| Resultado del ejercicio antes de impuesto a las ganancias | 1.895 | (17.532) | |
| Tasa del impuesto vigente | 35% | 35% | |
| Resultado del ejercicio a la tasa del impuesto | (664) | 6.136 | |
| Diferencias permanentes a la tasa del impuesto | |||
| - Previsión de créditos impositivos | - | - | |
| - Aumento de previsión para desvalorización (Anexo E) | 664 | (6.136) | |
| Total cargo por impuesto a las ganancias del ejercicio | - | - |
NOTA 7 - IMPUESTO A LAS GANANCIAS - IMPUESTO DIFERIDO E IMPUESTO A LA GANANCIA MINIMA PRESUNTA (Cont.)
Impuesto a las ganancias - Impuesto diferido (Cont.)
A continuación se presenta una conciliación entre el impuesto a las ganancias cargado a resultados y el impuesto del ejercicio determinado a fines fiscales:
| 31.12.12 | 31.12.11 | ||
| $ (000) | |||
| Total cargo del ejercicio por impuesto a las ganancias | - | - | |
| Diferencias temporarias a la tasa del impuesto | |||
| Altas: | |||
| Créditos por servicios prestados | (4.601) | 2.250 | |
| Previsión para contingencias | (36) | 38 | |
| Cargo de previsión para desvalorización | (664) | (6.136) | |
| Generación de quebrantos impositivos | (5.301) | 3.848 | |
| Total impuesto a las ganancias del ejercicio determinado a los fines fiscales | - | - |
Impuesto a la ganancia mínima presunta
Al 31 de diciembre de 2012
Tal como se indica en la Nota 2.5.l) la Sociedad ha considerado los efectos del impuesto a la ganancia mínima presunta cuyo cómputo se expone en el rubro Otros créditos no corrientes por $ 8.833 y su provisión para el ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2012 por $ 2.671, en el rubro Cargas fiscales corrientes. Además en el rubro Otros créditos corrientes se exponen los anticipos abonados por $ 1.587. En función de estimaciones realizadas a la fecha de emisión de los presentes estados contables, la Sociedad ha computado una desvalorización sobre dicho crédito por $ 331 a los montos registrados que prescriben en los ejercicios 2012 y 2013.
NOTA 7 - IMPUESTO A LAS GANANCIAS - IMPUESTO DIFERIDO E IMPUESTO A LA GANANCIA MINIMA PRESUNTA (Cont.)
Impuesto a la ganancia mínima presunta (Cont.)
Al 31 de diciembre de 2011
Tal como se indica en la Nota 2.5.l) la Sociedad ha considerado los efectos del impuesto a la ganancia mínima presunta cuyo cómputo se expone en el rubro Otros créditos no corrientes por $ 5.494 y su provisión para el ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2011 por $ 1.850, en el rubro Cargas fiscales corrientes. Además en el rubro Otros créditos corrientes se exponen los anticipos abonados por $ 787. En función de estimaciones realizadas a la fecha de emisión de los presentes estados contables, la Sociedad ha computado una desvalorización sobre dicho crédito por $ 331 los montos registrados que prescriben en los ejercicios 2011 y 2012.
NOTA 8 - CONCENTRACION DEL RIESGO CREDITICIO Y OTORGAMIENTO DE LIMITES DE COMPRA DE CONTADO, A PLAZO Y ENDEUDAMIENTO TOTAL
La Sociedad otorga tarjetas de crédito a personas físicas y les brinda otros servicios propios del sistema de tarjetas de crédito como adelantos de efectivo, débitos automáticos de servicios públicos, etc. El otorgamiento de los límites de crédito a cada cliente se basa en la evaluación de la situación particular del mismo, generalmente sin exigir garantías, considerando entre otros aspectos sus ingresos mensuales, composición de su grupo familiar, etc. En tal sentido se establecen tres límites: (i) el límite de compra de contado que se determina de acuerdo con los ingresos netos del solicitante: este límite es el monto máximo que podrán sumar las compras de contado más las cuotas que vencen en el mes (tanto de las compras como de los adelantos), más los adelantos en una cuota, y más el resto de los conceptos liquidados en el resumen, tales como cargos, intereses, gastos de resumen, etc; (ii) el límite de compra en cuotas que al igual que el de contado se determina de acuerdo a los ingresos netos del solicitante: este límite es el monto máximo que podrán sumar las cuotas pendientes de las compras y adelantos, y (iii) el límite de compra total que es el equivalente al límite de compra de contado más el de cuotas; este límite es el máximo que puede deber el cliente a Tarjetas del Mar S.A. por todo concepto. Estos límites de crédito forman parte de las denominadas cuentas “Classic” que son las que actualmente se encuentran en vigencia de acuerdo a la política de créditos de la sociedad vigente a la fecha.
NOTA 8 - CONCENTRACION DEL RIESGO CREDITICIO Y OTORGAMIENTO DE LIMITES DE COMPRA DE CONTADO, A PLAZO Y ENDEUDAMIENTO TOTAL (Cont.)
El riesgo de incobrabilidad varía para cada cliente, dependiendo entre otros factores de la situación económica de cada uno de ellos. La Sociedad evalúa el riesgo de incobrabilidad y mantiene previsiones, calculadas de acuerdo al criterio descripto en el acápite m) de la nota 2.5. de los presentes estados contables, que son consideradas adecuadas para reconocer probables pérdidas por créditos incobrables.
Debido a la naturaleza de la actividad no existe riesgo de concentración del riesgo crediticio en este sector de deudores ya que se otorga tarjetas de crédito a miles de clientes, ninguno de ellos significativo, quienes desarrollan una muy amplia gama de actividades.
En tal sentido, y teniendo en cuenta lo descripto precedentemente, la Sociedad ha otorgado a sus clientes al 31 de diciembre de 2012 y 2011 los límites para la utilización de tarjetas de crédito que se detallan a continuación:
| 31.12.12 | 31.12.11 | |
| $ (000) | ||
| Límite de compras contado cuentas "Classic" | 157.403 | 91.667 |
| Límite de compras en cuotas cuentas "Classic" | 613.534 | 365.055 |
| Límite de compras total cuentas "NA" | 4 | - |
| Límite de compras total | 770.941 | 456.722 |
NOTA 9- RESTRICCIONES SOBRE DISTRIBUCION DE UTILIDADES
De acuerdo con la Ley de Sociedades Comerciales, la sociedad debe transferir a la Reserva legal el 5% de las ganancias de cada ejercicio más (menos) los ajustes de resultados de ejercicios anteriores, hasta que la Reserva Legal alcance el 20% del capital ajustado. A la fecha de emisión de los presentes estados contables, dicha reserva no ha alcanzado el 20% del capital ajustado.
nota 10 - CUENTAS DE ORDEN
La Sociedad registra en cuentas de orden a los deudores con una mora de más de 360 días de atraso y sobre los cuales se aplicó el 100% de previsiones por riesgo de incobrabilidad. Al 31 de diciembre de 2012 la Sociedad registró en cuentas de orden Créditos por servicios por
$ 51.760.
Al 31 de diciembre de 2011 la Sociedad había registrado en cuentas de orden Créditos por servicios prestados por $ 1.040.
NOTA 11 – CESIÓN DE CARTERA DE TARJETAS DEL MAR
Con fecha 29 de junio de 2011, la Sociedad cedió y transfirió al Fideicomiso Financiero CREDITIA TN, cartera por un total de $ 429 a un precio de $ 44.
NOTA 12 - INFORMACION POR SEGMENTOS
A continuación se detalla cierta información contable al 31 de diciembre de 2012 clasificada según el segmento de negocio relacionado:
Segmento primario: Geográfico
| Situación Patrimonial al 31 de diciembre de 2012 | COM BG | ZONA VALLE | ZONA SUR | ZONA COSTA | ZONA CORDILLERA | ZONA NORTE | ZONA CENTRO | TOTAL |
| $ (000) | ||||||||
| Créditos por servicios | ||||||||
| Deudores comerciales | - | 72.942 | 130.783 | 51.467 | 20.052 | 18.405 | 13.891 | 307.540 |
| Previsión deudores incobrables | - | (7.341) | (6.275) | (10.240) | (1.490) | (1.762) | (2.702) | (29.810) |
| Total Créditos por servicios prestados | - | 65.601 | 124.508 | 41.227 | 18.562 | 16.643 | 11.189 | 277.730 |
| Bienes de uso | ||||||||
| Valor de origen | 164 | 2.209 | 3.604 | 739 | 1.116 | 739 | 831 | 9.402 |
| Depreciación acumulada | (114) | (1.542) | (2.516) | (516) | (779) | (516) | (580) | (6.563) |
| Total Bienes de uso | 50 | 667 | 1.088 | 223 | 337 | 223 | 251 | 2.839 |
| Activos intangibles | ||||||||
| Valor de origen | - | 665 | 1.086 | 222 | 336 | 222 | 250 | 2.781 |
| Amortización acumulada | - | (521) | (852) | (174) | (263) | (174) | (196) | (2.180) |
| Total Activos intangibles | - | 144 | 234 | 48 | 73 | 48 | 54 | 601 |
| Resultados al 31 de diciembre de 2012 | COM BG | ZONA VALLE | ZONA SUR | ZONA COSTA | ZONA CORDILLERA | ZONA NORTE | ZONA CENTRO | TOTAL |
| $ (000) | ||||||||
| Ingresos operativos | 19.440 | 21.951 | 18.133 | 23.859 | 8.590 | 13.362 | 9.544 | 114.879 |
| Resultado del ejercicio | 3.148 | (626) | (160) | 463 | (651) | 647 | (927) | 1.894 |
| Cargos por incobrabilidad del ejercicio | - | 7.980 | 6.820 | 10.055 | 1.619 | 1.915 | 2.937 | 31.326 |
| Depreciación de bienes de uso | 15 | 202 | 370 | 68 | 102 | 68 | 76 | 901 |
| Amortización de activos intangibles | - | 187 | 345 | 62 | 94 | 62 | 70 | 820 |
NOTA 12 - INFORMACION POR SEGMENTOS (Cont.)
A continuación se detalla cierta información contable al 31 de diciembre de 2011, clasificada según el segmento de negocio relacionado.
Segmento primario: Geográfico
| Situación Patrimonial al 31 de diciembre de 2011 | COM BG | ZONA VALLE | ZONA SUR | ZONA COSTA | ZONA CORDILLERA | ZONA NORTE | ZONA CENTRO | TOTAL |
| $ (000) | ||||||||
| Créditos por servicios | ||||||||
| Deudores comerciales | - | 42.411 | 76.044 | 29.924 | 11.658 | 10.701 | 8.077 | 178.815 |
| Previsión deudores incobrables | - | (2.412) | (2.847) | (1.521) | (255) | (311) | (246) | (7.592) |
| Total Créditos por servicios prestados | - | 39.999 | 73.197 | 28.403 | 11.403 | 10.390 | 7.831 | 171.223 |
| Bienes de uso | ||||||||
| Valor de origen | 28 | 2.602 | 5.095 | 111 | 1.087 | 17 | 81 | 9.021 |
| Depreciación acumulada | (18) | (1.645) | (3.219) | (70) | (687) | (11) | (49) | (5.699) |
| Total Bienes de uso | 10 | 957 | 1.876 | 41 | 400 | 6 | 32 | 3.322 |
| Activos intangibles | ||||||||
| Valor de origen | - | 570 | 1.116 | 24 | 237 | 4 | 19 | 1.970 |
| Amortización acumulada | - | (405) | (795) | (17) | (167) | (3) | (14) | (1.401) |
| Total Activos intangibles | - | 165 | 321 | 7 | 70 | 1 | 5 | 569 |
NOTA 12 - INFORMACION POR SEGMENTOS (Cont.)
| Resultados al 31 de diciembre de 2011 | COM BG | ZONA VALLE | ZONA SUR | ZONA COSTA | ZONA CORDILLERA | ZONA NORTE | ZONA CENTRO | TOTAL |
| $ (000) | ||||||||
| | ||||||||
| Ingresos operativos | 6.723 | 15.623 | 19.223 | 10.413 | 5.219 | 6.925 | 4.626 | 68.752 |
| Resultado del ejercicio | (1.718) | (5.347) | (10.858) | (4.022) | (1.743) | 2.796 | 3.360 | (17.532) |
| Cargos por incobrabilidad del ejercicio | - | (3.443) | (2.950) | (2.171) | (364) | (444) | (351) | (9.723) |
| Depreciación de bienes de uso | (5) | (441) | (863) | (19) | (184) | (3) | (15) | (1.530) |
| Amortización de activos intangibles | - | (92) | (180) | (4) | (39) | (1) | (3) | (319) |
NOTA 13 - ASPECTOS FISCALES
Con fecha 8 de julio de 2005 la Sociedad fue notificada de una resolución de vista por medio de la cual la Administración Federal de Ingresos Públicos (“AFIP”) le efectuó un reclamo por la suma de $ 721 en concepto de capital correspondiente al impuesto sobre los intereses pagados y el costo financiero del endeudamiento empresario con relación a las series IV a X de Obligaciones Negociables emitidas por la Sociedad durante el ejercicio comprendido entre el 16 de diciembre de 1999 y el 5 de diciembre de 2001. Con fecha 22 de agosto de 2005 la Sociedad contestó la vista rechazando la pretensión fiscal mencionada e impugnando la liquidación efectuada por la AFIP, alegando defensa y ofreciendo las pruebas que hacen a su derecho. El 14 de noviembre de 2005, una vez producidas y consideradas las pruebas aportadas por la Sociedad, la AFIP procedió a notificar a la Sociedad la determinación de oficio con carácter parcial del impuesto sobre los intereses pagados y el costo financiero del endeudamiento empresario correspondiente a los ejercicios fiscales 12/1999, 04/2000, 06/2000, 10/2000, 06/2001, 10/2001 y 12/2001, reclamando a través de la misma un impuesto a ingresar por la suma de $ 721 a la que debe agregarse la suma de $ 1.131 en concepto de intereses resarcitorios devengados al 14 de noviembre de 2005 y la aplicación de una multa por la suma de $ 577. Al cierre del presente ejercicio, dicha cifra actualizada asciende a la suma de $ 3.808.
Con relación a este asunto, la Dirección de la Sociedad basada en la opinión de sus asesores fiscales considera que el mencionado reclamo es improcedente y que Tarjetas del Mar S.A. no se encuentra alcanzada por el impuesto sobre los intereses pagados y el costo financiero del endeudamiento empresario con relación a las Obligaciones Negociables antes citadas.
Por tal motivo, con fecha 9 de diciembre de 2005 la Sociedad ha presentado ante el Tribunal Fiscal de la Nación un recurso de apelación en contra de la determinación de oficio antes citada, rechazando la pretensión fiscal mencionada. Con fecha 9 de febrero de 2007, la Sociedad fue notificada de la contestación efectuada por el Fisco Nacional del traslado del recurso y además se corrió traslado de la oposición del representante del Fisco a las pruebas ofrecidas. La oposición fue oportunamente contestada con fecha 23 de febrero de 2007 y en caso de ser necesario, la Dirección de la Sociedad continuará ejerciendo los derechos constitucionales que le asisten a fin de resolver esta circunstancia.
NOTA 13 - ASPECTOS FISCALES (Cont.)
No obstante, por tratarse de un asunto que está siendo discutido en el Tribunal Fiscal de la Nación, la Dirección de la Sociedad no está en condiciones de anticipar cuál será el resultado final de dicha discusión y al igual que en todos los casos en que ello ocurre, adoptando un criterio de prudencia, se ha decidido registrar contablemente ciertas coberturas en el rubro previsiones del pasivo.
NOTA 14 – CESIÓN DE CARTERA
Con fecha 1 de abril de 2012 Tarjetas del Mar S.A. (“la sociedad”) en su carácter de cesionario, ha celebrado un contrato de Cesión de Carteras de Créditos con Tarjeta Naranja S.A. en carácter de cedente, por el cual la sociedad adquirió la propiedad de los créditos del cedente por un total de $9.245 a un precio de $2.779.
Tarjetas del Mar S.A.
Bienes de Uso
Balance General al 31 de diciembre de 2012 y al 31 de diciembre de 2011
(Cifras expresadas en miles de pesos)
Anexo A
| VALORES DE ORIGEN | DEPRECIACIONES | Neto resultante | |||||||||
| Cuenta principal | Al inicio del ejercicio | Altas del ejercicio | Bajas del ejercicio | Al cierre del ejercicio | Acumuladas al inicio del ejercicio | Alícuota | Bajas del ejercicio | Del ejercicio (1) | Acumuladas al cierre del ejercicio | 31.12.12 | 31.12.11 |
| $ (000) | % | $ (000) | |||||||||
| Mejoras sobre inmuebles de terceros | 2.943 | 2 | - | 2.945 | (2.533) | 18,18 / 34,29 | - | (280) | (2.813) | 132 | 410 |
| Equipos de computación | 2.761 | 113 | - | 2.874 | (1.668) | 20 | - | (317) | (1.985) | 889 | 1.093 |
| Muebles y útiles | 2.084 | 120 | - | 2.204 | (807) | 10 | - | (147) | (954) | 1.250 | 1.277 |
| Instalaciones | 642 | - | (9) | 633 | (320) | 10 | 10 | (50) | (360) | 273 | 322 |
| Equipos de telefonía | 429 | 71 | - | 500 | (277) | 20 | - | (51) | (328) | 172 | 152 |
| Equipos de seguridad en locales | 90 | 12 | - | 102 | (60) | 10 | - | (5) | (65) | 37 | 30 |
| Equipos de sistema de TV y audio | 27 | - | (27) | - | (27) | - | 27 | - | - | - | - |
| Rodados | 45 | 99 | - | 144 | (7) | 5 | - | (51) | (58) | 86 | 38 |
| Total al 31.12.12 | 9.021 | 417 | (36) | 9.402 | (5.699) | 37 | (901) | (6.563) | 2.839 | ||
| Total al 31.12.11 | 11.181 | 1.639 | (3.799) | 9.021 | (6.226) | 2.057 | (1.530) | (5.699) | 3.322 |
(1) El destino contable de las depreciaciones del ejercicio se informa en el Anexo H.
Tarjetas del Mar S.A.
Activos Intangibles
Balance General al 31 de diciembre de 2012 y al 31 de diciembre de 2011
(Cifras expresadas en miles de pesos)
Anexo B
| VALORES DE ORIGEN | AMORTIZACIONES | Neto resultante | |||||||||
| Cuenta principal | Al inicio del ejercicio | Altas del ejercicio | Bajas del ejercicio | Al cierre del ejercicio | Acumuladas al inicio del ejercicio | Alícuota | Bajas del ejercicio | Del ejercicio (1) | Acumuladas al cierre del ejercicio | 31.12.12 | 31.12.11 |
| $ (000) | % | $ (000) | |||||||||
| Programas de computación | 1.794 | 852 | (47) | 2.599 | (1.225) | 33,33 | 47 | (820) | (1.998) | 601 | 569 |
| Gastos Preoperativos | 182 | - | - | 182 | (182) | 33,33 | - | - | (182) | - | - |
| Total al 31.12.12 | 1.976 | 852 | (47) | 2.781 | (1.407) | 47 | (820) | (2.180) | 601 | ||
| Total al 31.12.11 | 1.472 | 569 | (71) | 1.970 | (1.100) | 18 | (319) | (1.401) | 569 |
(1) El destino contable de las amortizaciones del ejercicio se informa en el Anexo H.
Tarjetas del Mar S.A.
Inversiones
Balance General al 31 de diciembre de 2012 y al 31 de diciembre de 2011
(Cifras expresadas en miles de pesos)
Anexo D
| Valor de libros | ||
| Concepto | 31.12.12 | 31.12.11 |
| $ (000) | ||
| Corrientes | ||
| Cuotas partes fondos Fima en pesos | - | 25.647 |
| TOTAL INVERSIONES CORRIENTES | - | 25.647 |
Tarjetas del Mar S.A.
Previsiones
Balance General al 31 de diciembre de 2012 y al 31 de diciembre de 2011
(Cifras expresadas en miles de pesos)
Anexo E
| Saldos al inicio del ejercicio | Aumentos del ejercicio | Utilizaciones y aplicaciones del ejercicio | Recuperos del ejercicio | Saldos al cierre del ejercicio | |
| $ (000) | |||||
| Deducidas del Activo | |||||
| Créditos por servicios prestados | |||||
| - Previsión para deudores incobrables | 7.592 | (1) 38.867 | (16.649) | - | 29.810 |
| Otros Créditos | |||||
| - Previsión activo impositivo diferido | 10.890 | - | (664) | - | 10.226 |
| - Previsión mínima presunta | 331 | - | - | - | 331 |
| Total al 31.12.12 | 18.813 | 38.867 | (17.313) | - | 40.367 |
| Total al 31.12.11 | 9.195 | 16.013 | (1.113) | (5.282) | 18.813 |
| Incluidas en el Pasivo | |||||
| Previsiones | |||||
| - Para contingencias | 1.629 | (2) 104 | (83) | - | 1.650 |
| Total al 31.12.12 | 1.629 | 104 | (83) | - | 1.650 |
| Total al 31.12.11 | 1.456 | 173 | - | - | 1.629 |
| (1) | Los aumentos del ejercicio corresponden al cargo a resultados que se expone en Nota 4.10 y el aumento en la previsión por compra de cartera a Tarjeta Naranja S.A. por $ 6.466, que se describe en Nota 14. |
| (2) | El cargo a resultados se expone en Nota 4.9 |
Tarjetas del Mar S.A.
Activos y Pasivos en Moneda Extranjera
Balance General al 31 de diciembre de 2012 y al 31 de diciembre de 2011
(Cifras expresadas en miles de pesos)
Anexo G
| Rubros | Clase y monto de la moneda extranjera | Cambio vigente | Monto en moneda argentina al 31.12.12 | Monto en moneda argentina al 31.12.11 | |
| $ (000) | |||||
| ACTIVO | |||||
| ACTIVO CORRIENTE | |||||
| Caja y bancos | U$S | 141 | 4,89 | 689 | 673 |
| Total del activo corriente | 689 | 673 | |||
| Total del activo | 689 | 673 |
Tarjetas del Mar S.A.
Información sobre Gastos y su Aplicación Art. 64 Inc. b) Ley N° 19550
Correspondiente a los ejercicios iniciados el 1 de enero de 2012 y 2011
y finalizados el 31 de diciembre de 2012 y 2011
(Cifras expresadas en miles de pesos)
Anexo H
| Rubros | Gastos de comercialización | Gastos de administración | 31.12.12 | 31.12.11 |
| $ (000) | ||||
| Sueldos y jornales | 31.738 | 981 | 32.719 | 38.360 |
| Contribuciones sociales | 8.050 | 249 | 8.299 | 6.807 |
| Honorarios profesionales | 87 | 784 | 871 | 1.234 |
| Impuestos, tasas y contribuciones | 9.541 | 1.060 | 10.601 | 8.433 |
| Gastos y comisiones bancarias | - | 374 | 374 | 319 |
| Depreciaciones de bienes de uso | 721 | 180 | 901 | 1.530 |
| Amortizaciones de activos intangibles | 492 | 328 | 820 | 319 |
| Análisis de riesgo | 270 | - | 270 | 983 |
| Servicios públicos | 753 | 815 | 1.568 | 1.389 |
| Seguros | 104 | 104 | 208 | 85 |
| Gastos por gestión de cobranzas | 729 | 2.918 | 3.647 | 3.203 |
| Gastos de procesamiento de datos | - | 10.644 | 10.644 | 10.426 |
| Papelería y útiles | 241 | 241 | 482 | 668 |
| Alquileres | 1.533 | 384 | 1.917 | 2.219 |
| Traslados | 79 | 34 | 113 | 214 |
| Gastos de limpieza y mantenimiento | 300 | 129 | 429 | 515 |
| Publicidad y promociones | 6.936 | - | 6.936 | 5.933 |
| Franqueos y sellados | 80 | 716 | 796 | 1.573 |
| Gastos de personal | 495 | 124 | 619 | 629 |
| Gastos de seguridad | 241 | 563 | 804 | 1.433 |
| Movilidad | 2.022 | 224 | 2.246 | 2.225 |
| Gastos generales | 1.953 | 487 | 2.440 | 1.301 |
| Gastos de capacitación | 304 | 76 | 380 | 832 |
| Totales al 31.12.12 | 66.669 | 21.415 | 88.084 | |
| Totales al 31.12.11 | 46.003 | 44.627 | 90.630 |
INFORME DE LOS AUDITORES
A los señores Accionistas, Presidente y Directores de
TARJETAS DEL MAR S.A.
Domicilio Legal: Sucre 151
CORDOBA - ARGENTINA
- Hemos efectuado un examen de auditoría de los balances generales de Tarjetas del Mar S.A. al 31 de diciembre de 2012 y 2011, de los correspondientes estados de resultados y de flujo de efectivo por los ejercicios terminados en esas fechas, del estado de evolución del patrimonio neto por el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2012 y las notas 1 a 14 y anexos A, B, D, E, G y H que los complementan. La preparación y emisión de los mencionados estados contables es responsabilidad de la Sociedad. Nuestra responsabilidad consiste en expresar una opinión sobre los estados contables, en base a las auditorías que efectuamos.
- Nuestros exámenes fueron practicados de acuerdo con normas de auditoría vigentes en la República Argentina. Tales normas requieren que planifiquemos y realicemos nuestro trabajo con el objeto de obtener un razonable grado de seguridad que los estados contables estén exentos de errores significativos y formarnos una opinión acerca de la razonabilidad de la información relevante que contienen los estados contables. Una auditoría comprende el examen, en base a pruebas selectivas, de evidencias que respaldan los importes y las informaciones expuestas en los estados contables. Una auditoría también comprende una evaluación de las normas contables aplicadas y de las estimaciones significativas hechas por la Sociedad, así como una evaluación de la presentación general de los estados contables. Consideramos que las auditorías efectuadas constituyen una base razonable para fundamentar nuestra opinión.
- En nuestra opinión, los estados contables de Tarjetas del Mar S.A. reflejan razonablemente, en todos sus aspectos significativos, su situación patrimonial al 31 de diciembre de 2012 y 2011 y los resultados de sus operaciones, las variaciones en su patrimonio neto y el flujo de efectivo por los ejercicios terminados en esas fechas, de acuerdo con normas contables profesionales vigentes en la Provincia de Córdoba.
- En cumplimiento de disposiciones vigentes informamos que:
- los estados contables de Tarjetas del Mar S.A. se encuentran asentados en el libro "Inventarios y Balances" y cumplen, en lo que es materia de nuestra competencia, con lo dispuesto en la Ley de Sociedades Comerciales y en las resoluciones pertinentes de la Comisión Nacional de Valores.
- los estados contables de Tarjetas del Mar S.A. surgen de registros contables llevados en sus aspectos formales de conformidad con normas legales.
- los importes totales correspondientes al balance general y al estado de resultados se detallan a continuación:
c.1) balance general al 31 de diciembre de 2012 y 2011:
| 31.12.2012 | 31.12.2011 | |
| En miles de pesos | ||
| Activo | 310.279 | 215.913 |
| Pasivo | 276.005 | 193.533 |
| Patrimonio neto | 34.274 | 22.380 |
c.2) estados de resultados por los ejercicios finalizados el 31 de diciembre de 2012 y 2011 expresados en miles de pesos, arrojan una ganancia de $ 1.894 y una pérdida de $ (17.532), respectivamente.
d) al 31 de diciembre de 2012 la deuda devengada a favor del Sistema Integrado Previsional Argentino de Tarjetas del Mar S.A. que surge de los registros contables de la Sociedad ascendía a $ 1.440.136,94, no siendo exigible a dicha fecha.
e) hemos aplicado los procedimientos sobre prevención de lavado de activos y financiación del terrorismo para Tarjeta del Mar S.A. previstos en las correspondientes normas profesionales emitidas por la Federación Argentina de Consejos Profesionales de Ciencias Económicas.
Córdoba, 13 de febrero de 2013
| PRICE WATERHOUSE & Co. S.R.L. (Socio) |
| C.P.C.E.C. N° 21.00004.3 |
| Dr. Gabriel M. Perrone Contador Público (U.C.A.) Mat. Profes. Nº 10.14509.8 – C.P.C.E.C. |
INFORME DE LA COMISION FISCALIZADORA
A los señores Accionistas, Presidente y Directores de
Tarjetas del Mar S.A.
Sucre 151
Córdoba
- Hemos efectuado un examen del Inventario y Balance General de Tarjetas del Mar S.A. al 31 de diciembre de 2012, y de los correspondientes estados de resultados, de evolución del patrimonio neto y de flujo de efectivo por el ejercicio terminado en esa fecha y las notas 1 a 14 y anexos A, B, D, E, G y H que los complementan, los que han sido presentados por la Sociedad para nuestra consideración. Además hemos revisado la Memoria del Directorio correspondiente a dicho ejercicio. La preparación y emisión de los mencionados estados contables es responsabilidad de la Sociedad.
- Nuestro examen fue practicado de acuerdo con normas de sindicatura vigentes. Dichas normas requieren que el examen de los estados contables se efectúe de acuerdo con las normas de auditoría vigentes e incluya la verificación de la razonabilidad de la información significativa de los documentos examinados y su congruencia con la restante información sobre las decisiones societarias de las que hemos tomado conocimiento, expuestas en actas y la adecuación de dichas decisiones a la ley y a los estatutos en lo relativo a sus aspectos formales y documentales. Para realizar nuestra tarea profesional, hemos efectuado una revisión del trabajo efectuado por los auditores externos de Tarjetas del Mar S.A., Price Waterhouse & Co. S.R.L., quienes emitieron su informe de auditoría con fecha 13 de febrero de 2013, sin salvedades. Una auditoría requiere que el auditor planifique y desarrolle su tarea con el objetivo de obtener un grado razonable de seguridad acerca de la inexistencia de manifestaciones no veraces o errores significativos en los estados contables. Una auditoría incluye examinar, sobre bases selectivas, los elementos de juicio que respaldan la información expuesta en los estados contables, así como evaluar las normas contables utilizadas, las estimaciones significativas efectuadas por la Sociedad y la presentación de los estados contables tomados en su conjunto. No hemos evaluado los criterios empresarios de las diversas áreas de la Sociedad, dado que ellos son de incumbencia exclusiva de la Sociedad.
Informamos además, que en cumplimiento del ejercicio de control de legalidad que nos compete, hemos aplicado durante el ejercicio los restantes procedimientos descriptos en el art. 294 de la Ley 19.550 que consideramos necesarios de acuerdo con las circunstancias, incluyendo entre otros, el control de la constitución y subsistencia de la garantía de los directores.
Consideramos que nuestro trabajo nos brinda una base razonable para fundamentar nuestro informe.
- En base a nuestra opinión, con el alcance descripto en el párrafo precedente, informamos que:
i) los estados contables de Tarjetas del Mar S.A., demuestran razonablemente, en todos sus aspectos significativos, su situación patrimonial al 31 de diciembre de 2012, los resultados de sus operaciones, las variaciones de su patrimonio neto y el flujo de efectivo por el ejercicio terminado en esa fecha, de acuerdo con normas contables profesionales vigentes en la Provincia de Córdoba. Todos los hechos y circunstancias significativos que son de nuestro conocimiento han sido expuestos en los citados Estados. En relación con la Memoria del Directorio no tenemos observaciones que formular, siendo las afirmaciones sobre hechos futuros responsabilidad exclusiva del Directorio. En cumplimiento del control de legalidad que nos compete, no tenemos objeciones que señalar.
ii) los estados contables adjuntos y el correspondiente inventario surgen de registros contables llevados, en sus aspectos formales, de conformidad con las disposiciones legales vigentes en la República Argentina y
iii) hemos aplicado los procedimientos sobre prevención de lavado de activos y financiación del terrorismo previstos en las correspondientes normas profesionales emitidas por la Federación Argentina de Consejos Profesionales de Ciencias Económicas.
Córdoba, 13 de febrero de 2013.
________________________
Norberto Corizzo
Por Comisión Fiscalizadora
Tarjetas del Mar S.A.
Ratificación de Firmas Litografiadas
Por la presente se ratifican las firmas que en facsímil obran en las hojas que anteceden, desde la página 1 hasta la página 44 de los estados contables de Tarjetas del Mar S.A. al 31 de diciembre de 2012.
| PRICE WATERHOUSE & CO. S.R.L. (Socio) | ||
| C.P.C.E.C. 21.00004.3 | ||
| Gabriel M. Perrone Contador Público (U.C.A.) Mat. Profes. N° 10.14509.8 – C.P.C.E.Cba. | Norberto Corizzo Síndico Titular | Sebastián J. Pujato Presidente |