SYNCMOLD — Capital/Financing Update 2014

Dec 8, 2014

股票代碼：1582

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信錦企業股份有限公司 Syncmold Enterprise Corp.

簡式公開說明書

(發行九十五年第一次員工認股權憑證申報用稿本)

一、公司名稱：信錦企業股份有限公司

• 二、本次公開說明書編印目的：發行九十五年第一次員工認股權憑證

• (一)發行單位總數：1,000單位。

• (二)每單位認股權憑證得認購之股數：1,000股。

• (三)認購條件：請參閱本文之第32頁。

• (四)履約方式：發行新股。

• 三、本次資金運用計劃之用途及預計可能產生效益之概要：不適用

• 四、有價證券之生效(核准)，不得藉以作為證實申報（請）事項或保證證券價值之宣傳。

• 五、本公開說明書之內容如有虛偽或隱匿之情事者，應由發行人及其負責人與其他曾在公 開說明書上簽名或蓋章者依法負責。

• 六、投資人應詳閱本公開說明書之內容，並應注意本公司之風險事項(請參閱本公開說明 書第5頁)。

• 七、查詢本公開說明書之網址：公開資訊觀測站 http://mops.tse.com.tw

信錦企業股份有限公司 編製

中華民國九十五年七月五日 刊印

0

一、本次發行前實收資本額之來源：

資本來源	金額(新台幣仟元)	佔實收資本額比率(%)
設立資本額	500	0.2
現金增資	219,500	87.8
盈餘轉增資	30,000	12.0
實收資本額(合計)	250,000	100.0

二、公開說明書之分送計劃：

• 陳列處所：財團法人中華民國證券櫃檯買賣中心、財團法人中華民國證券暨期貨市場 發展基金會、本公司及本公司股務代理機構。

• 分送方式：依財團法人中華民國證券櫃檯買賣中心之規定方式辦理。

• 索取方法：請親赴前述陳列處所或附回郵信封來函向本公司索取，或透過網路下載 (http://mops.tse.com.tw)。

• 三、證券承銷商名稱、地址、網址及電話：不適用

• 四、公司債保證機構之名稱、地址、網址及電話：不適用

• 五、公司債受託機構之名稱、地址、網址及電話：不適用

• 六、股票簽證機構之名稱、地址、網址及電話：因採無實體發行，無股票簽證機構。

• 七、辦理股票過戶機構之名稱、地址、網址及電話：

• 名稱：中國信託商業銀行信託部 地址：台北市重慶南路一段83號6樓

網址：http://www.chinatrust.com.tw 電話：(02)2361-3033

八、信用評等機構之名稱、地址、網址及電話：不適用

• 九、公司債簽證會計師及律師姓名、事務所名稱、地址、網址及電話：不適用

• 十、最近年度財務報告簽證會計師姓名、事務所名稱、地址、網址及電話：

• 會計師姓名：李東峰、張敬人會計師事務所名稱：勤業眾信會計師事務所 地址：台北市民生東路三段156號12樓電話：(02)2545－9988

網址：http：//www.deloitte.com.tw

十一、複核律師姓名、事務所名稱、地址、網址、及電話：不適用

十二、本公司發言人、代理發言人姓名、職稱、聯絡電話及電子郵件信箱：

發言人姓名：許淑芬 代理發言人：張雨農 職稱：副總經理 職稱：董事長特別助理 聯絡電話：(02)2202－9108 聯絡電話：(02)2202－9108

電子郵件信箱：conniehsu@syncmold.com.tw 電子郵件信箱：tony-chang@syncmold.com.tw 十三、公司網址：www.syncmold.com.tw

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信錦企業股份有限公司公開說明書摘要

實收資本額：新台幣250,000仟元	實收資本額：新台幣250,000仟元	公司地址：台北縣新莊市民安路403巷6號	公司地址：台北縣新莊市民安路403巷6號	公司地址：台北縣新莊市民安路403巷6號	公司地址：台北縣新莊市民安路403巷6號	公司地址：台北縣新莊市民安路403巷6號	公司地址：台北縣新莊市民安路403巷6號	電 話：(02)22029108	電 話：(02)22029108	電 話：(02)22029108	電 話：(02)22029108
設立日期：民國68年7月7日					網址：http：//www.syncmold.com.tw
上市日期：不適用	上櫃日期：不適用				公開發行日期：94年11月1日				管理股票日期：不適用
負責人：董事長 總 經理 陳秋郎 葉廷圭					發 言 人：許淑芬 代理發言人：張雨農 職稱：副總經理 職稱：董事長特別助理
股票過機構：中國信託商業銀行信託部 電話：(02)2361-3033網址：http://www.chinatrust.com.tw 地址：台北市重慶南路一段83號6樓 股票承銷機構：略
最近年度簽證會計師：李東峰、張敬人會計師電話：(02)2545－9988 ：http:// 地 址： 台北市民生東路三段156號12樓						www.deloitte.com.tw
複核律師：不適用
信用評等機構：不適用 電話：不適用 網址：不適用 地址：不適用
最近一次經信用評等日期：不適用 評等標的：不適用 評等結果：不適用
董事選任日期：94年5 月24 日，任期：三年					監察人選任日期：94年5 月24 日，任期：三年
全體董事持股比例：15.52%（95年4月25日）					全體監察人持股比例：1.61 %（95年4月25日）
董事、監察人及持股10%以上股東及其持股比例：（95 年6 月23 日）
職 稱 姓 名 持 股 比 例 職 稱 姓 名 董事長 陳秋郎 7.06% 監察人 翁三和 副董事長 葉廷圭 7.08% 監察人 鄭棟評(註1) 董事 蔡永祿 — 監察人 包金昌 董事 吳光耀 1.38% 董事 高文宏(註2) — 註1：94.12.13新任 註2：於94.11.1解任監察人職務並於94.12.13新任董事職務。											持股比例 0.01% 1.60% 0.00%
主要產品：各種鋼模、塑膠模之加工製造 及買賣。			市場結構：內銷 487,201仟元外銷 110,775仟元							參閱本文之頁次
										第23頁
風險事項			詳如參閱頁次							第5頁
去(94)年度			營業收入：597,976 仟元 稅前純益：137,355仟元 每股盈餘：4.65元(稅後)							第46頁
本次募集發行有價證券種類、金額及發行條件				發行九十五年度員工認股權憑證1,000單位
發行條件				請參閱本公開說明書第32頁，或參閱公開說明書封面。
募集資金用途及預計產生效益概述				不適用
主辦證券承銷商執行過額配售及價格穩定之相關資訊				不適用
本次公開說明書刊印日期：95年7月5日				刊印目的：發行員工認股憑證
其他重要事項之扼要說明及參閱本文之頁次：請參閱目錄

職 稱	姓 名	持 股 比	例	職 稱	姓 名	姓 名	持股比例
董事長	陳秋郎	7.06%		監察人		翁三和	0.01%
副董事長	葉廷圭	7.08%		監察人	鄭棟評(註1)		1.60%
董事	蔡永祿	—		監察人		包金昌	0.00%
董事	吳光耀	1.38%
董事	高文宏(註2)	—
註1：94.12.13新任	註2：於94.11.1解任監察人職務並於94.12.13新任董事職務。
主要產品：各種鋼模、塑膠模之加工製造 及買賣。		市場結構：內銷 487,201仟元外銷 110,775仟元					參閱本文之頁次 第23頁
風險事項		詳如參閱頁次					第5頁
		營業收入：597,976 仟元
去(94)年度		稅前純益：137,355仟元					第46頁
		每股盈餘：4.65元(稅後)
本次募集發行有價證券種類、金額及發行條件			發行九十五年度員工認股權憑證1,000單位
發行條件			請參閱本公開說明書第32頁，或參閱公開說明書封面。
募集資金用途及預計產生效益概述			不適用
主辦證券承銷商執行過額配售及價格穩定之相關資訊			不適用
本次公開說明書刊印日期：95年7月5日			刊印目的：發行員工認股憑證
其他重要事項之扼要說明及參閱本文之頁次：請參閱目錄

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信錦企業股份有限公司

公開說明書目錄

壹、 公司概況.............................................................. 4 一、 公司簡介............................................................. 4 二、 風險事項............................................................. 5 三、 公司組織............................................................. 8 四、 資本及股份.......................................................... 13 貳、 營運概況............................................................. 17 一、 業務內容............................................................ 17 二、 市場及產銷概況...................................................... 23 三、 轉投資事業.......................................................... 27 四、 重要契約：.......................................................... 27 參、 發行計畫及執行情形................................................... 28 一、 本次現金增資、發行公司債或發行員工認股權憑證資金運用計畫分析：...... 28 二、 本次受讓他公司股份發行新股應記載事項：不適用........................ 28 三、 本次併購發行新股應記載事項：不適用.................................. 28 肆、 財務概況............................................................. 29 一、 最近五年度簡明財務資料.............................................. 29 二、 財務報表應記載事項.................................................. 31 三、 財務概況其他重要事項................................................ 31 四、 財務狀況及經營結果檢討分析.......................................... 59 伍、 特別記載事項......................................................... 62 一、 內部控制制度執行狀況：.............................................. 62 二、 委託經財政部證期會核准或認可之信用評等機構進行評等者，應揭露該信用評等機 構所出具之評等報告：不適用。........................................ 62 三、 證券承銷商評估總結意見：不適用。.................................... 62 四、 律師法律意見書：不適用。............................................ 62 五、 由發行人填寫並經會計師複核之案件檢查表彙總意見：請參閱第66 頁。..... 62 六、 本次募集與發行有價證券於申報生效(申請核准)時，經行政院金融監督管理委員會 證券期貨局通知應補充揭露之事項：不適用。............................ 62 七、 最近年度及截至公開說明書刊印日止，董事或監察人對董事會通過重要決議有不同 意見且紀錄或書面聲明者：無。........................................ 62 八、 上市上櫃公司應就公司治理運作情形應記載事項：........................ 63

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壹、公司概況

一、公司簡介

• (一)設立日期：中華民國六十八年七月七日

• (二)總公司、分公司及工廠之地址及電話：

• 1.總公司及工廠地址：台北縣新莊市民安路403 巷6 號

電話：（02）2202-9108

• 2.分公司：無

• (三)公司沿革：

• 民國68年07月 成立信錦鋼模有限公司，登記資本額為新台幣伍拾萬元，專事 於各種鋼模及塑膠模之加工製造。

• 民國69年08月 現金增資新台幣壹佰伍拾萬元，增資後實收資本額為新台幣貳 佰萬元。

• 民國76年06月 為因應業務量之擴充而增購新莊市民安路6號之廠辦房地。 民國77年11月 現金增資新台幣壹仟萬元，增資後實收資本額為新台幣壹仟貳 佰萬元，公司並更名為信錦企業股份有限公司。

• 民國86年08月 現金增資新台幣壹仟三佰萬元，增資後實收資本額為新台幣貳 仟伍佰萬元。

• 民國93年12月 現金增資新台幣壹億貳仟伍佰萬元，增資後實收資本額為新台 幣壹億伍仟萬元。並取得ISO9001:2000之認證。

• 民國94年02月 取得ISO14001之認證。 民國94年05月 透過第三地子公司取得福州富鴻齊公司100%之股權，從事顯示 器樞紐之銷售製造。

• 民國94年06月 辦理盈餘轉增資新台幣三仟萬元暨現金增資新台幣柒仟萬 元，增資後實收資本額為新台幣貳億伍仟萬元。

• 民國94年11月 金融監督管理委員會證券期貨局核准通過股票公開發行。 民國94年12月 經財團法人中華民國證券櫃檯買賣中心核准登錄為興櫃股票。 民國94年12月 透過第三地子公司投資武漢富鴻齊公司100%股權，從事模具及 樞紐之銷售製造。

• 民國94年12月 透過第三地子公司取得福建冠華公司51.4%股權，從事模具之 銷售製造。

• 民國95年04月 透過第三地子公司投資福清富群公司100%股權，從事壓鑄件之 銷售製造。

  • 武漢富鴻齊公司更名為武漢富群公司

• 民國95年05月 透過第三地子公司再取得福建冠華公司48.6%股權，累計取得 100%股權，從事模具之銷售製造。

• 民國95年05月 投資高誠科技股份有限公司51%股權，從事TV WALL MOUNT、 PROJECTOR CEILING MOUNT產品之設計及銷售。

• 民國95年06月 透過第三地子公司投資天津富群公司100%股權，從事模具及樞 紐之銷售製造。

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二、風險事項

• (一)風險因素：

• 1.利率、匯率變動、通貨膨脹情形對公司損益之影響及未來因應措施：

  • (1)利率變動對公司損益之影響及未來因應措施

A.影響：

最近年度及截至公開說明書刊印日止銀行存放款利率水準逐年調 降，故近年度利率變動對本公司之損益尚無重大不利之影響。 B.未來因應措施：

未來本公司如有舉債之必要，則本公司擬與銀行約定採浮動利率計 息，對於已簽訂之借款合約，則協調銀行調降利率或轉貸利率較低之銀 行，以降低利息負擔。

• (2)匯率變動對公司損益之影響及未來因應措施

• A.影響：

本公司係以內銷為主，因此匯率變動對本公司之損益尚無重大影響。 B.未來因應措施：

未來本公司如外銷比重提高，則為有效降低匯率變動對營收及獲利之影 響，除將積極蒐集匯率變化資訊以充份掌握匯率變化外，並擬於報價時考量 匯率變動之影響，且適度保留銷貨收入之該外幣部位以支應外幣採購支出， 進而達到自動避險功能。

• (3)通貨膨脹對公司損益之影響及未來因應措施

本公司隨時注意市場價格之波動，並與供應商及客戶保持良好之互動關 係，故未有因通貨膨脹而產生重大影響之情事。

• 2.從事高風險、高槓桿投資、資金貸與他人、背書保證及衍生性商品交易之政策、 獲利或虧損之主要原因及未來因應措施：

本公司近期並未有從事高風險、高槓桿投資、背書保證及衍生性商品交易之 情事。

• 3.未來度研發計劃及預計投入之研發費用：

本公司係於94年度正式成立研發部門，初期將以液晶監視器及LCD TV之螢幕 軸承研發與改良為重點，94年度投入之研究發展費用約為新台幣5,093仟元，佔 營收1%左右，預計未來將投入更多的資源進行研發，以加強本公司之核心競爭力。

• 4.國內外重要政策及法律變動對公司財務業務之影響及因應措施：

本公司隨時注意國內外重要政策及法律變動之情形，並適時主動提出因應措 施，最近年度本公司並未受到國內外重要政策及法律變動而有影響財務業務之重 大情事。

• 5.科技改變對公司財務業務之影響及因應措施：

本公司隨時注意所處行業相關科技之發展演變，並著手評估及研發以迎合市 場潮流。最近年度並無重大科技改變，致對本公司財務業務有重大影響之情事。

• 6.企業形象改變對企業危機管理之影響及因應措施：

5

本公司設有專責之發言人，負責與社會大眾及投資人間之關係維護、公司形 象之樹立。故本公司近期並無因企業形象改變而對公司產生重大影響之情事。

• 7.進行併購之預期效益、可能風險及因應措施：

本公司未有併購事項，故不適用。

• 8.擴充廠房之預期效益、可能風險及因應措施：

本公司因營業規模日益擴大，營運空間有漸不敷使用之狀況，因而於93年12 月購入緊鄰原廠房不動產乙筆作為擴充生產場地。擴充廠房雖有資金支出、人才 培訓及市場變化等之風險，但以94年度公司營收成長逾三成之表現，及本公司於 全體員工長年之努力已在產業奠定良好之品質口碑，且輔以穩定成長之客源與新 應用領域之有效切入等諸多正面因素挹注下，預期將可有效降低擴充廠房所帶來 之各項潛在風險。

• 9.進貨或銷貨集中所面臨之風險及因應措施：

• (1)銷貨集中所面臨之風險

本公司銷貨主要對象為國際知名專業電腦監視器製造廠商、液晶電視及 電漿電視研發生產廠商—冠捷集團之成員捷聯電子股份有限公司(以下簡稱 捷聯電子)，該集團以AOC及Envision品牌銷售全球，因本公司與其合作關係 長久且良好，加上該集團係國際知名大廠，所需模具數量及金額明顯較本公 司其他客戶為高，故產生銷貨集中之情事。本公司已採拓展更多其他客源之 策略以為因應，冀以達成最佳獲利並降低客戶過度集中之風險。

• (2)進貨集中所面臨之風險

本公司尚無進貨集中之情況，故不適用。

• 10.董事、監察人或持股超過百分之十之大股東，股權之大量移轉或更換對公司之 影響、風險及因應措施：

本公司未有董事、監察人或持股超過百分之十之大股東，股權大量移轉之情 事，另本公司於94年度增改選新任董監事致董監事產生變動，本公司為求企業永 續經營之理念，計劃推動上市櫃，特延攬具豐富財務業務經驗及能力之專業人士 擔任董事，以期對本公司公司治理及經營管理有所貢獻，本次董事之變動，應對 本公司無重大之影響。

惟因係屬為配合申請上市櫃相關法令之規定所致，故對本公司尚無重大之影 響。

• 11.經營權之改變對公司之影響、風險及因應措施：

本公司未有經營權改變之情事，故不適用。

• 12.其他重要風險及因應措施：無。

• (二)訴訟或非訟事件

• 1.公司最近二年度及截至公開說明書刊印日止已判決確定或目前尚在繫屬中之訴 訟、非訟或行政爭訟事件，其結果可能對股東權益或證券價格有重大影響者，應 揭露其系爭事實、標的金額、訴訟開始日期、主要涉訟當事人及目前處理情形： 無。

• 2.公司董事、監察人、總經理、實質負責人、持股比例超過百分之十之大股東及從

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屬公司，最近二年度及截至公開說明書刊印日止已判決確定或目前尚在繫屬中之 訴訟、非訟或行政爭訟事件，其結果可能對股東權益或證券價格有重大影響者： 無。

• 3.公司董事、監察人、經理人及持股比例超過百分之十之大股東，最近二年度及截 至公開說明書刊印日止發生證券交易法第一百五十七條規定情事及公司目前辦 理情形：無。

• (三)公司董事、監察人、經理人及持股比例超過百分之十之大股東最近二年度及截至公 開說明書刊印日止，如有發生財務週轉困難或喪失債信情事，應列明其對公司財務 狀況之影響：無。

• (四)其他重要事項：無。

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三、公司組織

(一)關係企業圖

日期：95年06月30日

信錦企業股份有限公司

高誠科技股份有限公司 信錦企業(薩摩亞)股份 持股比例：51.00% 有限公司 新台幣7,650 仟元 持股比例：100.00% 股數：765 仟股 355 仟美元 股數：3,546 仟股 天津富群電子 福州富鴻齊電子 武漢富群電子 福清富群電子 福建冠華精密模具 有限公司 有限公司 有限公司 有限公司 有限公司 持股比例：100% 持股比例：100% 持股比例：100% 持股比例：100% 持股比例：100% 600仟美元 550 仟美元 650仟美元 600仟美元 2,846 仟美元 股數：股數：股數：股數：股數：-

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(二)董事及監察人

1.董事及監察人資料

95年06月23日

															95年06月23日	95年06月23日	95年06月23日
職稱	姓名	初次選任 日期	選任日期	任期	選任時持有股份		現在持有股份		配偶、未成子女 現在持有股份		利用他人名 義持有股份		主要經 (學)歷	目前兼任本公司及其他公 司之職務	具配偶或二親等以內關係 之其他主管、董事或監察人
					股數	持股 比率	股數	持股 比率	股數	持股 比率	股數	持股 比率			職稱	姓名	關係
董事長	陳秋郎	68.07.07	94.05.24	3年	1,470,000	9.8	1,764,000	7.06%	582,000	2.33%	—	—	揚子國中	PreciseTimeHoldingLimi ted董事長 信錦企業(薩摩亞)(股)公 司董事長 福建冠華精密模具有限公 司董事長 福州富鴻齊電子有限公司 董事長 武漢富群電子五金有限公 司董事長 福清富群電子五金有限公 司董事長 天津富群電子五金有限公 司董事長 高誠科技股份有限公司董 事長	—	—	—

9

職稱	姓名	初次選任 日期	選任日期	任期	選任時持有股份	選任時持有股份	現在持有股份	現在持有股份	配偶、未成子女 現在持有股份	配偶、未成子女 現在持有股份	利用他人名 義持有股份	利用他人名 義持有股份	主要經 (學)歷	目前兼任本公司及其他公 司之職務	具配偶或二親等以內關係 之其他主管、董事或監察人	具配偶或二親等以內關係 之其他主管、董事或監察人	具配偶或二親等以內關係 之其他主管、董事或監察人
					股數	持股 比率	股數	持股 比率	股數	持股 比率	股數	持股 比率			職稱	姓名	關係
副董事長	葉廷圭	94.05.24	94.05.24	3年	1,470,000	9.8	1,770,000	7.08%	576,000	2.30%	—	—	過溝國中	本公司總經理 福建冠華精密模具有限公 司董事 福州富鴻齊電子有限公司 董事 武漢富群電子五金有限公 司董事 福清富群電子五金有限公 司董事 天津富群電子五金有限公 司董事 高誠科技股份有限公司董 事	—	—	—
董事	蔡永祿	94.05.24	94.05.24	3年	—	—	—	—	—	—	—	—	美國密蘇里 大學MBA 交通大學管 理學士	五鼎生物技術(股)公司董 事 鑫創科技(股)公司董事 振維電子(股)公司董事	—	—	—
董事	吳光耀	94.05.24	94.05.24	3年	—	—	343,750	1.38%	—	—	—	—	龍華工專 華泰金屬有 限公司	富鴻齊科技(股)公司研發 經理	—	—	—
董事	高文宏	94.12.13	94.12.13	3年	—	—	—	—	—	—	—	—	建行工專 捷泰精密 (股)公司總 經理	懷明投資(股)公司董事 振維電子(股)公司董事	—	—	—
監察人	翁三和	94.05.24	94.05.24	3年	2,000	—	2,400	0.01%	50,000	0.20%	—	—	淡江大學日 文系 日立中國有 限公司台灣 分公司採購 部資深經理	日立中國有限公司台灣分 公司採購部資深經理	—	—	—

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職稱	姓名	初次選任 日期	選任日期	任期	選任時持有股份	選任時持有股份	現在持有股份	現在持有股份	配偶、未成子女 現在持有股份	配偶、未成子女 現在持有股份	利用他人名 義持有股份	利用他人名 義持有股份	主要經 (學)歷	目前兼任本公司及其他公 司之職務	具配偶或二親等以內關係 之其他主管、董事或監察人	具配偶或二親等以內關係 之其他主管、董事或監察人	具配偶或二親等以內關係 之其他主管、董事或監察人
					股數	持股 比率	股數	持股 比率	股數	持股 比率	股數	持股 比率			職稱	姓名	關係
監察人	鄭棟評	94.12.13	94.12.13	3年	200,000	0.8%	400,000	1.60%	0	0.00%	—	—	十信工商 群鵬電子業 務經理	匯英通電子(股)公司董事 長 聯濤電子(股)公司董事長 寶銳科技(股)公司董事 衛道科技(股)公司監察人	—	—	—
監察人	包金昌	94.05.24	94.05.24	3年	—	—	0	0.00%	30,000	0.12%	—	—	市立紐約大 學MBA 證券櫃檯買 賣中心上櫃 部組長	旺三豐興業(股)公司財務 長 皇田工業(股)公司監察人	—	—	—

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2.董事及監察人所具專業知識及獨立性情形：

條件 姓名	是否具有 五年以上 商務、法 律、財務 或公司業 務所須之 工作經驗	非為公司 之受僱人 或其關係 企業之董 事、監察人 或受僱人	非直接或間 接持有公司 已發行股份 總額百分之 一以上或持 股前十名之 自然人股東	非為前二項 人員之配偶 或其二親等 以內直系親屬	非直接持有公司已發行股 份總額百分之五以上法人 股東之董事、監察人、受僱 人或持股前五名法人股東 之董事、監察人、受僱人	非與公司有財務、業 務往來之特定公司 或機構之董事、監察 人、經理人或持股百 分之五以上股東	非為最近一年內提供公司或關 係企業財務、商務、法律等服 務、諮詢之專業人士、獨資、合 夥、公司或機構團體之企業主、 合夥人、董事（理事）、監察人 （監事）、經理人及其配偶	非為公司法第二十 七條所訂之法人或 代表人	備註
陳秋郎	�				�		�	�
葉廷圭	�				�		�	�
蔡永祿	�	�	�	�	�	�	�	�	3
吳光耀	�	�	�	�	�	�	�	�
高文宏	�	�	�	�	�	�	�	�
鄭棟評	�	�		�	�	�	�	�
包金昌	�	�	�	�	�	�	�	�	1
翁三和	�	�	�	�	�		�	�

註：獨立董事蔡永祿兼任3家獨立董事，獨立監察人包金昌兼任一家獨立監察人

3.董事屬法人股東代表者，法人股東之主要股東：不適用

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四、資本及股份

(一)股本形成經過

95年06月23日單位：仟股/仟元

						95年06月23日單位：仟股/仟元	95年06月23日單位：仟股/仟元	95年06月23日單位：仟股/仟元
年月	發行價格	核定股本		實收股本		備註
		股數	金額	股數	金額	股本來源	以現金以外之財 產抵充股款者	其他
68.07	—	—	—	—	500	創立股本 500仟元	—	註1
69.08	—	—	—	—	2,000	現金增資 1,500仟元	—	註2
77.11	10,000元	1.2	12,000	1.2	12,000	現金增資 10,000仟元	—	註3
86.08	10,000元	2.5	25,000	2.5	25,000	現金增資 13,000仟元	—	註4
93.12	10元	15,000	150,000	15,000	150,000	現金增資 125,000仟元	—	註5
94.07	10元	40,000	400,000	25,000	250,000	現金增資 70,000仟元 盈餘轉增資 30,000仟元	—	註6

註1：68年6月16日68建三字第157386號函核准。 註2：69年8月27日69建三字第160618號函核准。

註3：77年11月29日77建三字第400899號函核准。

註4：86年8月30日86建三字第226727號函核准。

註5：93年12月13日經授中字第09333164610號函核准。

註6：94年7月7日經授中字第09432406570號函核准。

(二)最近股權分散情形

1.主要股東名單：

95年06月23日單位：股；﹪

主要股東名稱	持有股數	持有比率％
陳建宏	2,163,000	8.65%
陳建源	2,120,000	8.48%
葉廷圭	1,770,000	7.08%
陳秋郎	1,764,000	7.06%
葉沛纓	1,660,800	6.64%
葉宣伶	1,632,800	6.53%
葉于慈	1,620,000	6.48%
陳毓昌	1,495,000	5.98%
邱柏森	1,250,000	5.00%
陳毓佑	1,050,000	4.20%

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• 2.最近二年度及當年度董事、監察人及持股比例超過百分之十之大股東放棄現金增 資認股之情形

• (1)董事、監察人及持股比例超過百分之十以上之股東放棄現金增資認股之情形

單位：股

						單位：股	單位：股
職稱	姓 名	93年度		94年度		95.06.23
		可認股數	實認股數	可認股數	實認股數	可認股數	實認股數
董事長 副董事長 董事（註1） 董事（註1） 監察人	陳秋郎 葉廷圭 陳王碧鑾 莊淑嫣 翁三和	3,037,500 3,037,500 2,160,000 2,160,000 0	795,000 795,000 5,000 0 0	617,400 617,400 0 0 840	0 0 0 0 0	- - - - -	- - - - -

註1：已於94年5月24日經改選並卸任

• (2)董事、監察人及持股比例超過百分之十以上之股東所放棄之現金增資洽關係 人認購情形：

日 期	認 購 人 姓 名	與公司、董事、監察人、持股 比例超過百分之十股東之關係	認 購 股 數	價 格
93年度 93年度 93年度 93年度 93年度 93年度 93年度 93年度 93年度 93年度 93年度 93年度 93年度 93年度 94年度 94年度 94年度	陳建宏 陳建源 陳秋興 羅桂美 吳陳秀繼 陳額 葉進金 葉李碖 葉燈輝 唐榮波 唐葉麗華 葉沛櫻 葉宣伶 翁三和 吳光耀 翁婕晞 林明怡	董事長之子女 董事長之子女 董事長之二親等 董事長之二親等 董事長之二親等 董事長之父母 總經理之父母 總經理之父母 總經理之二親等 總經理之二親等 總經理之二親等 總經理之子女 總經理之子女 監察人 董事 監察人之子女 監察人之配偶	1,102,500 1,075,000 5,000 3,000 4,000 4,000 5,000 5,000 1,000 1,000 6,000 1,102,500 1,075,000 2,000 343,750 50,000 30,000	10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10

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(三)最近二年度每股市價、淨值、盈餘、股利及相關資料

單位：新台幣元；仟股；﹪

年度 項目	年度 項目	年度 項目	年度 項目	93年	94年
每股 市價	最高			—（註一）	67.00(註二)
	最低			—（註一）	53.76(註二)
	平均			—（註一）	60.70(註二)
每股 淨值	分配前			12.30	14.87
	分配後			12.28	—
每股 盈餘	加權平均股數			4,520	21,816
	每股盈餘		調整前	7.49	4.65
			調整後	6.24	—
每股 股利	現金股利			—	1.00
	無償配股	盈餘配股		2.00	2.00
		資本公積配股		—	—
	累積未付股利			—	—
投資 報酬 分析	本益比			—（註一）	13.05
	本利比			—（註一）	60.70
	現金股利殖利率			—（註一）	1.65%

• 註一：本公司未上市(櫃)，故尚無每股市價及每股收盤價。

註二：本公司興櫃價格。

註三：本表之計算公式如下：

(1)本益比＝當年度每股平均收盤價／每股盈餘。

  - (2)本利比＝當年度每股平均收盤價／每股現金股利。

  - (3)現金股利殖利率＝每股現金股利／當年度每股平均收盤價

• (四)員工分紅及董事、監察人酬勞：

• 1.公司章程所載員工分紅及董事、監察人酬勞之成數或範圍：

本公司章程規定，每年度決算如有盈餘，應先依法繳納營利事業所得稅，彌 補以往年度虧損後，次提撥百分之十為法定盈餘公積，如尚有盈餘再分派如下： (1)董事監察人酬勞不高於百分之五。

• (2)員工紅利不低於百分之五。

• (3)加計其他分配項目及保留未分配盈餘合計為百分之百。

• 2.股東會通過之擬配發員工分紅等資訊：

(1)配發員工現金紅利、股票紅利及董事、監察人酬勞金額：

配發員工現金紅利、股票紅利及董事、監察人酬勞金額：配發之員工現 金紅利新台幣1,650,000元、股票紅利8,100,000元及董監事酬勞新台幣 3,970,000元。

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• (2)決議配發員工股票紅利者，所配發股數及其占盈餘轉增資之比例：

  • 擬議配發員工股票紅利股數及其占盈餘轉增資之比例：810,000股

  • 13.94%。

• (3)考慮擬議配發員工紅利及董事、監察人酬勞後之設算每股盈餘：

  • 考慮已議配發員工紅利及董事、監察人酬勞後之設算每股盈餘：新台幣

  • 4.02元。

• 3.上年度盈餘用以配發員工紅利及董事、監察人酬勞情形：本公司股東會決議數額 與董事會決議相同。

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貳、營運概況

一、業務內容

(一)業務範圍

1.所營業務之主要內容

• (1)各種鋼模、塑膠模之加工製造及買賣。

• (2)各種車床、銑床、沖床、五金機械等製造加工之買賣。

• (3)有關進出口貿易（許可業務除外）

(4)代理國內外廠商有關產品之報價及投標業務

• (5)電腦及其週邊設備製造業。

• (6)電子零組件製造業。

• (7)有線通信機械器材製造業

• (8)電子材料批發業。

• (9)國際貿易業。

• (10)除許可業務外，得經營法令非禁止或限制之業務。

• 2.主要產品及其營業比重

品及其營業比重	品及其營業比重	品及其營業比重	品及其營業比重	品及其營業比重
單位:新台幣仟元；﹪ 主要產品 93年度營業 淨額 營業比重 （%） 94年度營業 淨額 營業比重 （%） 資訊產品模具 322,653 72.79 301,443 50.41 家電產品模具 91,341 20.61 172,907 28.92 文書處理機器模具 20,287 4.58 48,251 8.07 其他收入 8,963 2.02 75,375 12.60 營業收入淨額 443,244 100.00 597,976 100.00
	93年度營業	營業比重	94年度營業	營業比重
主要產品
	淨額	（%）	淨額	（%）
資訊產品模具	322,653	72.79	301,443	50.41
家電產品模具	91,341	20.61	172,907	28.92
文書處理機器模具	20,287	4.58	48,251	8.07
其他收入	8,963	2.02	75,375	12.60
營業收入淨額	443,244	100.00	597,976	100.00

3.公司目前產品及服務項目

本公司目前主要服務項目為模具之造型/機構設計、模型製作、模 具製造及Hinge(樞紐產品)設計製造等，可依多年累積之豐富經驗提供 客戶產品外觀或機構之設計及模具製作等一貫開發作業，製成品完成驗 收到量產之完整服務。

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產品(服務)項目	說明
造型/機構設計	可提供客戶由產品外觀設計/機構設計及模具製作等一 貫開發作業直至成品完成驗收至量產，並可依多年之經 驗提供客戶新產品開發設計之改善建議以降低模具成 本及生產成本
模型製作	配合新產品之開發可提供小量產品之模型製作以減少 開模之風險，並可以此模型樣品作為商品行銷之業務推 展之用
模具製造	依據客戶提供之2D、3D圖檔，透過CAM軟體設計程式， 以CNC、放電加工等自動化設備製造精密模具。
Hinge設計製造	針對LCD顯示器設計符合客戶所需求之多軸向或其他特 殊功能，可提供小批量產、改善良率、減短工時以期增 加產能及降低成本。

4.計劃開發之新產品(服務)

本公司現有產品項目包括CRT 顯示器、LCD 顯示器、家電、文書處理機器及 醫療器材等產品之模具製作。未來將朝向多元化經營，積極尋求其他高附加價值 及穩定成長之模具訂單，例如目前國內模具第二大應用市場之汽車週邊零組件領 域。另亦擬藉由轉投資液晶監視器樞紐生產線之策略達到垂直整合，冀以有效落 實透過集團方式提供客戶更完整快捷服務之目標。

(二)產業概況

1.產業之現況與發展

本公司自民國六十八年設立以來一直係以專業模具廠自居，且已將服務 範圍有效延伸，可提供由機構設計直至產出模具並試模之一體服務。近期為 有效拓展營運領域、降低營運風險及進一步有效鞏固與主要客戶之合作緊密 度，已於94年6月透過海外第三地轉投資大陸設立一專門生產液晶監視器及 LCD TV樞紐產品之公司，且隨即為本公司帶來可觀之獲利，故本公司之主要 獲利來源成為模具與Hinge之設計生產兩大部分，茲分別就其產業現況與發展 分別說明如下：

(1)模具

模具為產業大量製造產品之必備器具，舉凡金屬、塑膠、橡膠、玻璃 或礦物等材料經過高溫、高壓或高衝擊之製程而形成一定形狀之成品，皆 需靠模具方得以竟其功。模具之定義可從英文molds及dies兩個字來看， molds係指被成形材料經熔融狀態而成形，例如塑膠模或壓鑄模；dies則 指將被成形材料直接沖壓、鍛打或擠壓而成形，例如沖壓模、鍛造模、擠 型模等。依據經濟部工業產品分類，金屬模具分為壓鑄模具、鍛造模具、 沖壓模具、塑膠成形模具及其他模具等五個項目，本公司即屬於塑膠成形 模具領域之廠商。

模具工業具備工業發展「二高」(附加價值高與技術層次高)及「二低」 (污染程度低與能源依存度低)之特性，係一技術密集、資本密集及附加價 值高之特殊行業，更是各類終端產品量產之重要工具，因此模具產業向來 素有「工業之母」之美稱。發展模具產業不僅可提高工業產品之精良度，

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亦可帶動整體製造業之進步，進而加速工業之升級，因此模具產業可說是 支持製造業蓬勃發展最重要之基礎工業。

台灣之模具工業起步較歐、美及日本等先進國家略晚，約於民國52年 金屬工業發展中心成立後，民間方有專業之模具廠，當時主要產品集中於 家電、鑄造用模具、木模、玻璃、陶瓷用模及橡膠模具等領域。民國71年 政府將模具業納入策略性工業適用範圍並大力推展後，致造就了模具業於 70年代兩位數之高成長期。至90年代中期，模具業隨著國內製造業之蓬勃 發展而快速成長茁壯，於1998年產值達到604億元，為近十年來之最高產 值紀錄。之後1999年因受到亞洲金融風暴後續影響致東南亞之模具訂單減 少，且國內土地、人力等生產成本逐漸升高，導致下游產業外移至中國或 東南亞各國設廠等因素，產值開始逐年下滑，2001年更因美國發生911恐 怖攻擊事件，全球低迷之景氣雪上加霜，我國該年之模具產值一路下滑至 1994年之水準394億元。此波產值下滑趨勢直至2002年方因汽車、光電及 3C產品等需求成長才止跌回升。值得注意的是，模具產業此一波不景氣之 現象，連鄰近之日本、韓國，甚至遠在太平洋另一端之美國，均都同樣面 臨相同之危機。在國際分工模式運作、外包等全球運籌(Global Logistics) 經營模式盛行之下，使得供應鍊體系產生明顯之改變。廠商開始大規模將 生產基地外移到大陸等開發中國家，希望借用其廉價之勞動力及土地取得 成本，藉以獲取較高之獲利或成本優勢，並搶佔廣大之市場商機。2003年 後我國模具產業規模穩定成長，預期未來隨電子資訊、汽車、家電、塑膠 製品及機械五金等各產業之快速發展與品質重視，模具業可望隨其市場擴 大與精密度要求提高而發展，故我國模具工業前景仍值得期待。

(2)樞紐產品

本公司轉投資公司所生產之樞紐產品，主係供應液晶監視器之零 件，具體使用在包含Dell及PHILIPS等國際知名品牌，信錦集團所設計 之樞紐產品即供應該等國際品牌的液晶監視器組裝廠所需，故信錦集團 所生產之Hinge均能符合該等國際大廠之要求。另外未來液晶電視樞紐 產品亦將成為主要之獲利來源，茲就液晶監視器之產業現況概述如下：

數十年來之電視影像管，均係以陰極射線管（Cathode Ray Tube； CRT）為主，之後個人電腦於1970年代開始風行，與人之介面亦是透過 CRT製成之監視器（Monitor），使用者由監視器看到自己輸進電腦之資 料，亦從監視器看到電腦輸出之資料，以上我們均統稱為CRT顯示器 （CRTDisplay）。

隨著科技之進步，平面顯示器（Flat Panel Display）隨之出現， 液晶監視器相較於映像管監視器(CRTMonitor)之好處極多，包括平面顯 示、低輻射性、不佔空間、數位化等優勢。唯一缺點即是價格過高，過 去一台液晶監視器零售價格甚至超過一台個人電腦主機。惟之後受惠於 TFT-LCD面板產能不斷擴增致使面板價格持續下跌，促使液晶監視器之 價格隨之走低，需求亦開始逐漸出現明顯之成長。液晶監視器從2000年 開始萌芽至今，根據DisplaySearch之資料指出，液晶監視器之產值已 於2002年正式超越CRT顯示器，躍居各顯示器之主流地位。2003年更由 於LCD面板價格之下跌導致液晶監視器與CRT監視器之價差減少，更刺激 了終端客戶之需求，加上系統廠商搭配液晶監視器之比例提高，已使液 晶監視器之產值明顯與CRT顯示器產生差距。目前以冠捷科技、韓國三 星（Samsung）及樂金（LG）為此產業之領導廠商，上述公司佔全球之

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總出貨量即約佔六成左右，預估未來短期內其餘各家大廠將不易撼動該 等公司於液晶監視器之地位。

2.產業上、中、下游之關聯性

(1)模具

本公司設計之模具主要係供生產電子、家電及醫療器材等相關零組件 所用，於模具產業中係屬中游之領域。於國內目前模具之塑膠模、沖壓模、 壓鑄模、鍛造模及其他模具等五大領域中，係屬應用最廣泛之塑膠模領 域，茲將該產業之上、中、下游關聯性列示如下圖：

我國模具產業關聯圖

		我國模具產業關聯圖
		工具鋼：代理商-台灣芬可樂及天文貿易等。
上游		碳化鎢：春保工廠、台灣保來得及泰登工業等。
		零配件：台灣富得巴、新石、聲遠、春長等。
		熱處理：高力熱處理、興光工業、賀盛高週波、鑫光金屬
		及中日金屬等。
周邊		表面處理：巨擘、輝鈦等。 CAD/CAM/CAE系統：達康、實威科技、愛發、參數科技、
		優擎、希馬頓、創格等。
		製造商-科盛科技。
		塑膠模：信錦、南榮實業、宏易鋼模、合興鋼模、開銘及
		帝寶等。
中游		沖壓模：濱川、公準精密、瑞利、鉅祥、金利、同協、協 欣、倉佑、宜捷等。
		壓鑄模：永茂、富雄鋼模等。
		鍛造模：熊楊鍛模全特、江興、源恆等。
		主要：直接銷售予國內廠商。
通路		次要：直接銷售予國外廠商。
		少部份透過貿易商外銷或經銷商內銷。
		電子電腦通訊業：捷聯、宏碁、鴻海、光寶、華碩、建興
		等。
下游		光電業：中環、錸德、奇美、友達、瀚宇彩晶等。
		運輸工具業：裕隆、福特、中華、光陽、巨人、美利達等。
		產業機械：台中精機、楊鐵、金豐、東台精機等。

資料來源：金屬中心ITIS計畫及本公司彙整

(2)樞紐產品

信錦集團所生產之樞紐產品主係為支撐顯示器與TV之用，並提供前俯 後仰、左右旋轉及升降等功能之主要組件。其上游為提供製造樞紐之製造 原材料，包含鋼板材料、塑膠材料、製作彈簧之線材及壓鑄用鋅鋁合金等， 下游則為將所有關鍵零組件，組裝成具影像顯示功能與其它相關功能之顯

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示器或TV電子廠。彼此間之關聯性如下圖所概示：

		鋼鐵板材：中鋼、東洋、唐榮
上游		鋅/鋁合金：精信、得裕
		塑膠原料：奇美、LG
中游		樞紐製造：富鴻齊、兆利、呈杰、福生。
下游		TV/Monitor電子廠：冠捷、明基、群創、光寶。

3.產品之各種發展趨勢

(1)模具

我國模具產業主要之優勢在於我國在亞洲之塑膠模具製造實力僅次 於日本，價格卻僅有日本之2/3，故具有相當之競爭力。惟亦存有諸如土 地成本高漲、人力取得困難、同業削價競爭及大陸與東南亞國家技術競爭 等隱憂，致使國內塑膠模產業必須有效轉型。低單價及簡單之塑膠模具， 於國內已日漸喪失競爭優勢，故研發高精密度、高附加價值之模具成為必 然之趨勢，未來模具之發展於配合產品輕、薄、短、小、精密與複合式成 型化、成型一體化之要求下，將面臨更多技術層面之挑戰，而其中模具設 計/製造技術扮演了極重要之角色。在此環境下，不但促進了模具業另一 波轉型之需求，亦使該產業未來之發展趨勢亦形明確及必要。

(2)樞紐產品

信錦集團所生產之樞紐產品，主係應用於液晶監視器、LCD TV及PDP 等，其中係以應用於液晶監視器樞紐為最大宗(約佔八成)。由於液晶監視 器係屬相對較成熟之產品，薄型TV(包括LCD TV,PDP TV)則於未來擁有較 大之成長空間，薄型TV目前雖尚處於發展初期，惟之前由於價格偏高，致 無法大量取代傳統映像管TV，而近期由於TV Panel之大幅降價，使薄型TV 與傳統映像管TV之價差大幅縮小致有效刺激市場買氣，因此呈現大幅度成 長。預計隨著數位化節目之普及，以及薄型TV價格之持續降低，未來將會 有極大之成長空間。

4.產品競爭情形:

(1)模具

依據金屬工業研究發展中心之研究報告指出，我國模具產業經營型態 仍以中小企業為主，資本額在1,000萬元以下者約佔整體同業之八成，資 本額5,000萬元以上者僅約2%左右。本公司之資本規模於同業中相對較 高，輔以合作長久之良好客戶關係與從設計至模具製造到協同試產之整體 服務，本公司之模具及相關服務於該市場實具相當之競爭力。

(2)樞紐產品

由於冠捷科技係信錦集團最主要之客戶，且冠捷科技已於2005年併入 飛利浦OEM顯示器業務以及品牌顯示器，已明顯提高冠捷科技於液晶監視 器之市場佔有率。輔以信錦企業持續提供其高品質、多功能、即時交貨與

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合理價格之樞紐產品，加上與全球第一大液晶監視器冠捷科技已有數十年 之良好合作基礎與關係，將可有效加強彼此之依存度並創造雙贏，亦可進 一步提高及維持信錦集團於樞紐產品之市場競爭力。

(三)技術及研發概況

• 1.所營業務之技術層次

(1)模具

滿足顧客對於模具之品質、成本及交期之三大需求為模具產業競爭之 基本要素，因此本公司之模具產品不論在設計、加工技術或整體流程上， 均力求與市場需求脈動確實結合及走在顧客需求之前端。本公司係屬模具 產業中之塑膠模具產業，相關技術人員均累積可觀之經驗，輔以各項嚴格 之生產控管及交期跟催制度，使本公司各項模具之產出品質深受客戶之肯 定，本公司亦擁有產品繪制及模具之設計能力，使本公司之服務鏈更顯完 整。

(2)樞紐產品

由於樞紐組件其應用範圍廣泛，無論目前液晶監視器產品如何變化， 信錦集團所生產之各類樞紐組件均為其不可或缺之組件。另外在該項產品 之研發方面，本公司在四連桿升降結構與上下升降等高階樞紐產品具有技 術上之ㄧ定優勢，可做為市場競爭之有利後盾。此外本公司為求營運風險 之有效分散，近期亦積極朝向其他領域多角化研究發展，目前除持續現有 液晶監視器樞紐之技術優勢外，未來更將致力於研發LCD TV用樞紐與相關 之加工技術，以及早達成營運風險分散之目標。

2.研發概況

本公司於民國68年成立，主要係生產各項資訊及家電產品之模具，鑑於 未來液晶監視器及LCD TV螢幕將出現爆炸性之需求成長，及為求公司永續發 展及有效拓展公司營運領域之目標下，乃於民國94年3月份正式成立研發部 門。初期係以研發及改良高附加價值及多功能之LCD螢幕軸承為主，長期則以 整合生產技術、製程能力及各項技術資源之應用，期以提昇其他模具之研發 能力為目標。

3.研究發展人員與其學經歷

截至95年3月底，本公司研發人員共有15人，除一人外，學歷均在大專程 度以上，其主要幹部在液晶監視器及LCD TV螢幕等相關產品有相當資歷及豐 富之產品研發經驗，對於本公司液晶監視器螢幕樞紐之研發工作進展，及各 種相關技術及經驗之傳承有極大之幫助。本公司研發人員之學歷分佈如下表 所示：

示：
項目 學歷	碩(博)士以上	大學(專)	高(職)	高中(職)以下	合計
人數	0	14	1	0	15
比率(%)	0	93.33	6.67	0	100.00

4.最近五年度每年投入之研發費用：

本公司於94年度正式成立研發部門，於94年度投入之研發費用為5,093仟 元，佔營收之1%，95年度則預計投入約14,000仟元，較94年度大幅提升，以

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因應更多的設計開發專案。

5.研發成果：

本公司雖係於94年度方正式成立研發部門，惟之前仍能依據模具相關生 產及設計經驗之累積，成功切入或開發下列模具之應用領域：

(1)資訊產品(CRT顯示器、TFT-LCD及NoteBook)模具

• (2)家電產品(吸塵器、TV、冷氣機及洗衣機)模具

• (3)文書處理機器(彩色影印機、印表機及傳真機)模具

(4)Hinge產品：係本公司新開發之產品，主要有顯示器支撐裝置、承載裝置、螢 幕支撐架結構、顯示器之承座結構、塑膠進料之控制方法及其裝置…等。

(5)其他(醫療器材、汽車及運動器材)模具

二、市場及產銷概況

(一)市場分析

1.主要商品、服務之銷售及提供地區

本公司業務於最近兩年度係呈現穩定成長之態勢，目前之銷售地區仍以 國內為主，最近兩年度及申請年度之銷售情形如下：

本公司業務於最近兩年度係呈現穩定成長之態勢，目前之銷售地區仍以 內為主，最近兩年度及申請年度之銷售情形如下：	本公司業務於最近兩年度係呈現穩定成長之態勢，目前之銷售地區仍以 內為主，最近兩年度及申請年度之銷售情形如下：	本公司業務於最近兩年度係呈現穩定成長之態勢，目前之銷售地區仍以 內為主，最近兩年度及申請年度之銷售情形如下：	本公司業務於最近兩年度係呈現穩定成長之態勢，目前之銷售地區仍以 內為主，最近兩年度及申請年度之銷售情形如下：	本公司業務於最近兩年度係呈現穩定成長之態勢，目前之銷售地區仍以 內為主，最近兩年度及申請年度之銷售情形如下：	本公司業務於最近兩年度係呈現穩定成長之態勢，目前之銷售地區仍以 內為主，最近兩年度及申請年度之銷售情形如下：	本公司業務於最近兩年度係呈現穩定成長之態勢，目前之銷售地區仍以 內為主，最近兩年度及申請年度之銷售情形如下：
單位：新台幣仟元；% 93年度 94年度 95年第1季 年度 地區 金額 % 金額 % 金額 % 外銷 46,847 10.57 110,775 18.52 52,633 21.52 內銷 396,397 89.43 487,201 81.48 191,964 78.48 營業收入淨額 443,244 100.00 597,976 100.00 244,597 100.00
年度 地區	93年度		94年度		95年第1季
	金額	%	金額	%	金額	%
外銷	46,847	10.57	110,775	18.52	52,633	21.52
內銷	396,397	89.43	487,201	81.48	191,964	78.48
營業收入淨額	443,244	100.00	597,976	100.00	244,597	100.00

• 2.市場占有率

(1)模具

目前國內從事塑膠射出模具之生產廠商眾多，惟大多數營運規模尚 小，且製模技術及模具品質均稱不上專業品質。本公司自六十八年成立以 來一直以專業模具廠自居，致力於模具研發及生產技術之提升，對於產品 開發及國外技術引進不遺餘力，十幾年來培養許多穩定配合之客戶，其中 不乏國際大廠，對本公司而言，產品品質及生產技術均受國內外肯定。

依據研究發展處之資料指出，塑膠模佔國內模具總產值比重約50%， 故如以93年度國內模具總產值567.7億元觀之，推估塑膠模之產值約為 283.85億元，則本公司94年度6億元之營收約佔塑膠模具產值比率尚低， 未來應有極大的成長及努力之空間。

(2)樞紐產品

由於目前國內尚無就樞紐產品總產銷值之客觀統計資料，且國內生產 業者除新日興之外大部分均尚未公開發行，故尚無法求得本集團於該產業 之市場佔有率。惟以本集團主要出貨對象為世界第一大液晶監視器廠之冠 捷科技，加上該等下游應用項目未來需求仍將呈現穩定成長之趨勢綜合觀 之，預計信錦集團未來於樞紐產品之市場佔有率可有效提升。

3.市場未來之供需狀況與成長性

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(1)模具

根據ITIS之研究資料顯示，我國模具業之供需面自2002年起均呈現回 升之趨勢，2002年至2004年之產值分別為425.6億元、501億元及567.7億 元，於國內總需求方面2002年至2004年分別為282.7億元、355.9億元及 435.6億元，故國內模具業之供需面均呈現成長之趨勢已然成型，且近年 汽車產量持續快速成長致帶動各類模具大量需求，另在國內則因光電及3C 產業新產品之持續推出等因素所致，在未來該產業主客觀條件無重大變動 之大環境下，未來仍有持續成長之榮景可期。

單位：新台幣億元

項目 (年)	產值 A	出口值 B	進口值 C	國內總需求 D=A-B+C	需求成長率 E	出口比例 F=B/A	進口依存度 G=C/D	國內自給率 H=1-G
1998	604.1	154.7	48.2	497.6	2.3%	25.6%	9.7%	90.3%
1999	531.8	169.6	46.3	408.5	(17.9%)	31.9%	11.3%	88.7%
2000	481.4	203.5	69.2	347.1	(15.0%)	42.3%	19.9%	80.1%
2001	394.1	184.8	49.3	258.6	(25.5%)	46.9%	19.1%	80.9%
2002	425.6	183.4	40.5	282.7	9.3%	43.1%	14.3%	85.7%
2003	501.0	193.6	48.5	355.9	25.9%	38.6%	13.6%	86.4%
2004	567.7	206.2	74.1	435.6	22.4%	36.3%	17.0%	83.0%

資料來源：工業生產統計月報、海關進出口資料/金屬中心ITIS計畫整理

(2)樞紐產品

因信錦集團所生產之樞紐產品主係應用於液晶監視器，該項下游應用 產品之供需亦與本集團之樞紐產品有高度之連動性，故說明液晶監視器之 供需及未來成長性如下：

近期因受桌上型電腦之返校需求效應顯著影響，2005年第三季全球液 晶監視器市場需求因而提昇，再加上受到面板價格相較前季回穩及CRT價 格跌幅有限之影響，成熟市場如歐美國家對液晶監視器之需求成長穩定； 而新興市場如中國及其它東南亞國家之需求則持續呈現高度成長態勢。整 體而言，2005年第三季台灣液晶監視器之出貨規模，因受到去年同期面板 供過於求造成買氣觀望影響，導致2005年第三季出貨量年成長率相對較 高，年成長率高達38.8%。展望2006年，液晶監視器亦可因採取與桌上型 電腦搭售及面板價格回穩等因素下，未來應可持續及穩定帶動液晶監視器 之出貨成長。

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TaiwaneseMonitorShipmentVolume,1Q2003-1Q2006 Unit:Thousand

		2Q03	3Q03	4Q03	1Q04	2Q04	3Q04	4Q04	1Q05	2Q05	3Q05	4Q05(e)	1Q06(f)
ShipmentVolume	16,171	15,485	18,841	21,516	19,671	19,086	19,215	23,050	22,099	23,107	25,721	26,673	25,234
QoQGrowth	-11.0%	-4.2%	21.7%	14.2%	-8.6%	-3.0%	0.7%	20.0%	-4.1%	4.6%	11.3%	3.7%	-5.4%
YoYGrowth	6.4%	9.2%	19.9%	18.4%	21.6%	23.3%	2.0%	7.1%	12.3%	21.1%	38.8%	15.7%	14.2%
LCDMonitorVolumeShare	43.3%	46.6%	47.2%	48.8%	52.8%	54.6%	55.8%	61.5%	72.9%	74.5%	76.6%	76.1%	81.5%

Source:MIC,November2005

4.競爭利基

• (1)經驗豐富之模具設計及開發能力

模具為工業發展之基礎，而本公司現有之高階管理人員皆已累積多年 之專業模具工程師經驗並深諳本業動態，亦使本公司自設立以來，已累積 深厚之模具開發設計能力，使本公司得以順利配合客戶產品之創新而設計 開發所需之模具，故本公司之模具設計能力深受國內外大廠所肯定。

(2)有效利用兩岸優勢之佈局

本公司已著手於大陸福州等地設立生產基地以就近服務客戶，此一策 略不但可有效降低相關土地取得及人力成本，更可提供客戶更及時與完整 之服務。

• (3)更具效率及互動性之生產流程掌握

本公司已於94年度實施一生產流程之即時查核系統，客戶可隨時於本 公司網頁確認目前之模具進度等相關資料，此一措施將可使客戶隨時有效 掌握本公司之交期及目前完工程度，進而增加本公司之附加價值以獲取更 高之利潤。

• 5.發展遠景之有利、不利因素與因應對策

• (1)有利因素

A.未來擬切入汽車零組件模具之領域

我國模具業之主要應用產業，已由早期之民生家電與五金業及汽機 車運輸工具業，轉變成以電子資訊產業為主，其次是汽機車業，前述兩 者合計約佔我國模具總產值8成左右，因此本公司已積極規劃跨入該第 二大領域，以有效擴大本公司之營運規模。

B.擴大本公司之營運領域以有效提供客戶更完整之服務

本公司為有效擴大營運規模及分散營運風險，已藉由轉投資海外 LCD樞紐生產線之策略，有效達到產業垂直整合，並期以透過集團方式 提供客戶更完整及多元化之服務。

C.穩定之訂單來源

本公司除致力於品質之穩定及提昇外，對下游廠商之交期要求亦能 加以配合，本公司目前主要之銷售客戶多為國際知名大廠，銷售客源穩 定，且與客戶間建立有長期穩定的合作關係，故與客戶穩定之合作關係 亦係本公司業績得以穩定成長之重要基礎。

(2)不利因素與因應對策

A.近年來因鋼鐵價格節節上升，增加材料取得成本

本公司所生產之模具主要原料其中之ㄧ即為模具用特殊鋼材，故近

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期鋼價上漲連帶使本公司原材料之取得成本增加，進而影響本公司之獲 利空間。

因應對策：

本公司擬於合理之漲價空間自行吸收該等成本，如漲幅超過本公司 可承受之範圍，則將與下游客戶討論合理之調漲幅度以實際反應該等成 本以為因應。

• B.模具業技術人員相關費用調漲，進而影響人事成本

國內製造業目前勞力普遍缺乏，工資及各項資源取得成本日益提高 與中國大陸及東南亞新興地區低廉之人力與土地成本相較，競爭日趨激 烈。

因應對策：

本公司已於94年赴大陸地區設立海外生產基地，藉由大陸地區低廉 土地取得成本及勞工從事生產，以收國際分工之利，進而有效降低生產 成本及增加公司的競爭力。

C.同業削價競爭，市場競爭逐漸趨於激烈

國內模具業目前因同業削價競爭致市場競爭日趨激烈，將影響本公 司之業務拓展及獲利維持。

因應對策：

國內模具廠大部分以中小企業為主，公司規模愈大愈能享受規模經 濟所帶來之利益，且本公司經年所累積之技術與經驗及客戶關係非該等 中小企業模具公司所能望其項背，故本公司將持續以高附加價值之服務 有效做好市場區隔，進而降低同業削價競爭所帶來之影響。

• (二)最近二年度主要產品或部門別毛利率重大變化之說明：

單位：新台幣仟元；﹪

		單位：新台幣仟元；
	93年度	94年度
營業收入淨額	443,244	597,976
營業成本	366,926	487,111
營業毛利	76,318	110,865
毛利率	17.22	18.54
毛利率變化比率	54.16%	7.66%

1.本公司九十三年度營業毛利較上期增加34,078 仟元，茲就毛利變動分析如下：

產 品 別	售	價 差 異	成本價格差異	成本價格差異	銷售組合差異	銷售組合差異	數 量 差 異	數 量 差 異
資訊類		$97,129	($68,490)		($2,569)		($6,317)
家電類		19,038	(9,533)			4,109	(1,110)
文書處理類		1,227	( 658)			840	( 283)
其他		8,963	(	6,389 )		-	(	1,879 )
合計		$126,357	(	$ 85,070 )		$ 2,380	(	$ 9,589 )

• (1)售價差異：主要係九十三年度資訊類產品調整售價，使其銷售價格增加，致 使售價產生有利差異。

• (2)成本價格差異：主要係資訊類產品九十三年度生產成本較高，致使成本價格 產生不利差異。

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• (3)銷售組合差異：主要係九十三年度毛利較高之家電類產品銷量比重較九十二 年度增加，致使銷售組合產生有利差異。

• (4)數量差異：主要係九十三年度資訊類產品銷售數量較去年同期大幅減少，致 使數量產生不利差異。

• 2.本公司九十四年度營業毛利率變化未超過20%。

三、轉投資事業

• (一)轉投資事業概況：

				94年12月31日 單位：新台幣仟元；仟股	94年12月31日 單位：新台幣仟元；仟股	94年12月31日 單位：新台幣仟元；仟股	94年12月31日 單位：新台幣仟元；仟股	94年12月31日 單位：新台幣仟元；仟股	94年12月31日 單位：新台幣仟元；仟股	94年12月31日 單位：新台幣仟元；仟股	94年12月31日 單位：新台幣仟元；仟股
轉投資事業名稱	主要營 業項目	投資 成本	帳面 價值	投資股份		股權 淨值	市價 （每股淨值）	會計處 理方法	94年度 投資報酬		持有公 司股份 數額
				股數	股權 比例				投資 損益	分配 股利
信錦企業(薩摩 亞)股份有限公司	投資	110,598	226,229	3,546	100%	226,229	63.80	權益法	99,690	—	—

• (二)上市或上櫃公司最近二年度及截至公開說明書刊印日止，子公司持有或處分本公司 股票情形及其設定質權之情形：不適用。

四、重要契約：

契約性質	當事人	契約起迄 日期	主要內容	限制條款
專利授權契約書	甲方：邱柏森 乙方：信錦企業(股)公司	2005/04/20	甲方同意將契約所列之專利權授權供乙方 及乙方持股50%以上之子公司使用。	-
專利授權契約書	甲方：富鴻齊科技(股)公司 乙方：信錦企業(股)公司	2006/03/31	甲方同意將契約所列之專利權授權供乙方 及乙方持股50%以上之子公司使用。	-

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參、發行計畫及執行情形

• 一、本次現金增資、發行公司債或發行員工認股權憑證資金運用計畫分析：

• 請參閱本公司九十五年度員工認股權憑證發行及認股辦法：(第32 頁至第35 頁)

• 二、本次受讓他公司股份發行新股應記載事項：不適用

• 三、本次併購發行新股應記載事項：不適用

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肆、財務概況

一、最近五年度簡明財務資料

(一)最近五年度財務分析：

(一)最近五年度財務分析：	(一)最近五年度財務分析：	(一)最近五年度財務分析：
年度（註1） 分析項目（註2）			最近五年度財務分析
			90年	91年	92年	93年	94年
財務結構 （％）	負債占資產比率		82.32	77.24	79.10	41.86	43.53
	長期資金占固定資產比率		343.73	295.27	250.28	680.99	1,307.54
償債能力％	流動比率		131.45	128.40	112.78	247.81	158.56
	速動比率		105.95	100.01	101.99	226.65	144.78
	利息保障倍數		1.44	1.68	5.85	17.57	367.28
經營能力	應收款項週轉率（次）		5.75	6.99	6.68	4.94	3.82
	平均收現日數		63	52	55	74	96
	存貨週轉率（次）		11.65	8.94	16.14	19.85	18.91
	應付款項週轉率（次）		1.56	2.49	5.46	4.93	5.48
	平均銷貨日數		31	41	23	18	19
	固定資產週轉率（次）		18.28	18.16	25.56	16.36	21.04
	總資產週轉率（次）		1.72	2.05	2.13	1.39	0.91
獲利能力	資產報酬率（％）		1.16	1.42	5.14	12.08	20.83
	股東權益報酬率（％）		1.78	1.92	19.48	25.48	36.49
	占實收資本比 率％	營業利益	11.22	10.95	42.54	27.62	15.21
		稅前純益	4.57	6.15	37.52	25.38	54.94
	純益率（％）		0.18	0.21	1.79	6.37	16.97
	每股盈餘（元）	追溯調整前	0.23	0.25	2.71	7.49	4.65
		追溯調整後	0.19	0.21	2.26	6.24	-
現金流量	現金流量比率（％）		－	－	－	37.80	3.03
	現金流量允當比率（％）		297.53	208.99	97.73	－	-
	現金再投資比率（％）		－	－	－	16.96	1.77
槓桿度	營運槓桿度		14.04	22.22	8.75	2.90	1.15
	財務槓桿度		13.36	5.67	1.22	1.06	1.01

註1：上述年度之財務報表均經會計師查核簽證。

註2：年報本表末端，應列示如下之計算公式：

• 1.最近五年度合併財務分析：

• 2.財務結構

• (1)負債占資產比率＝負債總額／資產總額。

• (2)長期資金占固定資產比率＝（股東權益淨額＋長期負債）／固定資產淨額。

• 3.償債能力

• (1)流動比率＝流動資產／流動負債。

• (2)速動比率＝（流動資產－存貨－預付費用）／流動負債。

• (3)利息保障倍數＝所得稅及利息費用前純益／本期利息支出。

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4.經營能力

• (1)應收款項(包括應收帳款與因營業而產生之應收票據)週轉率＝銷貨淨額／各 期平均應收款項(包括應收帳款與因營業而產生之應收票據)餘額。

• (2)平均收現日數＝365／應收款項週轉率。

• (3)存貨週轉率＝銷貨成本／平均存貨額。

• (4)應付款項(包括應付帳款與因營業而產生之應付票據)週轉率＝銷貨成本／各 期平均應付款項(包括應付帳款與因營業而產生之應付票據)餘額。

• (5)平均銷貨日數＝365／存貨週轉率。

• (6)固定資產週轉率＝銷貨淨額／固定資產淨額。

• (7)總資產週轉率＝銷貨淨額／資產總額。

• 5.獲利能力

• (1)資產報酬率＝［稅後損益＋利息費用×（１－稅率）］／平均資產總額。

• (2)股東權益報酬率＝稅後損益／平均股東權益淨額。

• (3)純益率＝稅後損益／銷貨淨額。

• (4)每股盈餘＝（稅後淨利－特別股股利）／加權平均已發行股數。（註3）

6.現金流量

• (1)現金流量比率＝營業活動淨現金流量／流動負債。

• (2)淨現金流量允當比率＝最近五年度營業活動淨現金流量／最近五年度(資本支 出＋存貨增加額＋現金股利)。

• (3)現金再投資比率＝(營業活動淨現金流量－現金股利)／(固定資產毛額＋長期 投資＋其他資產＋營運資金)。(註4)

7.槓桿度：

  - (1)營運槓桿度＝(營業收入淨額－變動營業成本及費用)／營業利益(註5)。

  - (2)財務槓桿度＝營業利益／(營業利益－利息費用)。

• 註3：前項每股盈餘之計算公式，在衡量時應特別注意下列事項：

• 1.以加權平均普通股股數為準，而非以年底已發行股數為基礎。

• 2.凡有現金增資或庫藏股交易者，應考慮其流通期間，計算加權平均股數。

• 3.凡有盈餘轉增資或資本公積轉增資者，在計算以往年度及半年度之每股盈餘時，應按增資比例追溯 調整，無庸考慮該增資之發行期間。

• 4.若特別股為不可轉換之累積特別股，其當年度股利（不論是否發放）應自稅後淨利減除或增加稅後 淨損。特別股若為非累積性質，在有稅後淨利之情況，特別股股利應自稅後淨利減除；如為虧損，則 不必調整。

• 註4：現金流量分析在衡量時應特別注意下列事項：

• 1.營業活動淨現金流量係指現金流量表中營業活動淨現金流入數。

• 2.資本支出係指每年資本投資之現金流出數。

• 3.存貨增加數僅在期末餘額大於期初餘額時方予計入，若年底存貨減少，則以零計算。

• 4.現金股利包括普通股及特別股之現金股利。

• 5.固定資產毛額係指扣除累計折舊前的固定資產總額。

• 註5：發行人應將各項營業成本及營業費用依性質區分為固定及變動，如有涉及估計或主觀判斷，應注意其合 理性並維持一致。

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• 二、財務報表應記載事項

• (一)最近二年度財務報表及會計師查核報告書：請參閱第36 頁至第50 頁。

• (二)最近一年度經會計師查核簽證之母子公司合併財務報表：請參閱第51 頁至第58 頁。

• (三)發行人申報(請)募集發行有價證券後，截至公開說明書刊印日前之最近期經會計師查核簽 證之財務報表：不適用。

三、財務概況其他重要事項

• (一)最近二年度及截至公開說明書刊印日止，有發生公司法第185 條情事者，應揭露資訊：無。

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信錦企業股份有限公司

九十五年度員工認股權憑證發行及認股辦法

一、發行目的

本公司為吸引及留任公司所需專業人才，並提高員工對公司之向心力及歸屬感，以共同創造 公司及股東之利益，依據證券交易法第二十八條及財政部證券暨期貨管理委員會發佈之「發 行人募集與發行有價証券處理準則」等相關規定，訂定本公司本次員工認股權憑證發行及認 股辦法。

二、發行期間

預定於金融監督管理委員會證券暨期貨管理局申報生效通知到達之日起一年內一次或分次 發行。實際發行日期由董事會訂定之。

三、認股權人資格條件

以認股資格基準日當天本公司及由本公司直接或間接持有同一被投資公司有表決權之股份 超過百分之五十之子公司之全職員工為限。實際得為認股權人之員工及所得認股之數量，將 參酌年資、職級、工作績效、整體貢獻、特殊功績及其他因素為決定原則，由董事長核訂後， 並經董事會三分之二以上董事出席，及出席董事超過二分之一之同意後認定之。任一員工被 授予之認股權數量不得超過本次發行員工認股權憑證總數之10％，且任一員工每一會計年度 得認購股數不得超過年度結束日已發行股份總數之1%。

四、發行總數

本次發行總額為1,000 單位，得分次發行。每單位認股權證得認購普通股股數為1,000 股， 因認股權行使而需發行之普通股新股總數為1,000,000 股。

五、認股條件

• (一)認股價格：股票上市(櫃)掛牌日前發行者，其認股價格不得低於發行日最近期經會計師查 核簽證之財務報告每股淨值，股票上市(櫃)掛牌日後發行者，認股價格不得低於發行日標 的股票之收盤價。

(二)權利期間：

• 1、認股權憑證之存續期間五年，屆滿後，未行使之認股權視同放棄認股權利，認股權人 不得再行主張其認股權利。該認股權憑證及其權益不得轉讓、質押、贈與，但遇認股 權人死亡其繼承者不在此限。

70

• 2、認股權人自被授予員工認股權憑證屆滿二年後可依下列認股權憑證授予期間及比例 行使認股權：

32

認股權憑證授予期間

累積最高可行使認股權比例

屆滿2 年 50% 屆滿3 年 75% 屆滿4 年 100%

前述權利期間及比例，董事會得依每次發行情形調整之。

• 3、認股權人自公司授予員工認股權憑證後，遇有違反勞動契約或工作規則等重大過失 者，公司有權就其尚未具行使權之認股權憑證酌予收回註銷一部份或全部。

• (三)認購股份之種類：本公司普通股股票。

• (四)認股權人因故離職，應於認股權憑證存續期間內依下列方式處理：

• 1、離職(含自願離職、資遣、開除)

已具行使權之認股權憑證，應自離職日起一個月內行使認股權利；未具行使權之認股 權憑證，公司得於離職當日即予收回並註銷。

• 2、退休

已授予之認股權憑證，於退休時得行使全部之認股權利。除仍應於被授予認股權憑證 屆滿二年後方得行使外，不受本條例第(二)項有關時程屆滿可行使認股權比例之限 制。惟該認股權利，應自退休日起或被授予認股權憑證屆滿二年時起(以日期較晚者 為準)一年內行使之。

• 3、死亡

已具行使權之認股權憑證，得由繼承人自認股權人死亡日起一年內行使之；未具行使 權之認股權憑證，於死亡當日視為放棄認股權利。

• 4、調職

本公司員工(認股權人)調動至本公司持股未達50%之關係企業時，其認股權憑證應比 照離職員工辦理，惟若因應本公司要求而被調動者，得由董事長或其授權主管人員核 准後，認股權人得依本條例第(二)項規定之認股權憑證授予期間及比例行使認股權。

5、留職停薪

依政府法令規定及遇個人重大疾病、家庭重大變故、赴國外進修等原因經由公司特別 核准之留職停薪員工，已具行使權之認股權憑證，得自留職停薪起始日起一個月內行 使認股權利。未具行使權利之認股權憑證得於復職後恢復權益，惟認股權行使期間應 依留職停薪期間往後遞延，並以認股權憑證存續期間為限。

• 6、因受職業災害殘疾或死亡者 71

• (1)因受職業災害致身體殘疾而無法繼續任職者，已授予之認股權憑證，於離職時， 可行使全部之認股權利。除仍應於被授予認股權憑證屆滿二年後方得行使外，不 受本條例第(二)項有關時程屆滿可行使認股權比例之限制。惟該認股權利，應自 離職日起或被授予認股權憑證屆滿二年時起(以日期較晚者為準)一年內行使之。

33

  - (2)因受職業災害致死亡者，已授予之認股權憑證，得由繼承人行使全部之認股權利。 除仍應於被授予認股權憑證屆滿二年後方得行使外，不受本條例第(二)項有關時 程屆滿可行使認股權比例之限制。惟該認股權利，應自認股權人死亡日起或被授 予認股權憑證屆滿二年時起(以日期較晚者為準)一年內行使之。

• 7、認股權人或其繼承人，若未能於上述期限內行使認股權利者，即視為放棄，不得於事 後再行要求行使該認股權利。

• (五)放棄認股權利之認股權憑證處理方式

對於放棄認股權利之認股權憑證，本公司將予收回註銷，且其額度不再發行。

• 六、履約方式

以本公司發行新股方式交付之。

七、認股價格之調整

• (一)本認股權憑證發行後，遇有本公司普通股股份發生變動時(即辦理現金增資、盈餘轉增資、 資本公積轉增資、公司合併、股票分割、及現金增資參與發行海外存託憑證等)，認股價 格應依下列公式調整之(計算至新台幣角為止，分以下四捨五入)：

• 調整後認股價格=(調整前認股價格×已發行股數+每股繳款金額×新股發行股數)/( 已發 行股數+新股發行股數)

• 註2.每股繳款金額如係屬無償配股或股票分割時，則其繳款金額為零。

• 註3.遇有公司合併、公司分割時，其每股認股價格則依相關法令予以調整之。

• 註4.遇有調整後認股價格高於調整前認股價格時，則不予調整。

• (二)認股權憑證發行後，本公司若有發放現金股利，認股價格等幅調降之。

• (三)認股權憑證發行後，本公司如遇非因庫藏股註銷之減資致普通股股份減少，應依下列公 式，計算其調整後認股價格：

• 調整後認股價格＝調整前認股價格×［減資前已發行普通股股數／減資後已發行普通股股 數］。 72

• (四)認股權憑證發行後，遇有辦理盈餘轉增資及資本公積轉增資時，得增發員工認股權憑證或 調整認股股數，惟需以認股時公司章程載明有足以供認購股份數額者為限。

八、行使認股權之程序：

• (一)認股權人除依法暫停過戶期間外，得依本辦法所定之時程行使認股權利，並填具認股請求 書，向本公司之股務單位(或本公司)提出申請。

• (二)本公司之股務單位(或本公司)於受理認股之請求後，應通知認股權人於繳款期間內至指定 銀行繳納股款，認股權人未於繳款期間內繳足股款，則視同放棄認股權利。

34

• (三)本公司股務單位(或本公司)於確認收足股款後，將員工認購之股數登載於本公司之股東名 簿，並於五個營業日內採無實體發行以集保劃撥方式發給普通股新股。

• (四)本公司將於每季結束後十五日內，向公司登記之主管機關申請當季已發放予認股權人新股 股份之資本額變更登記。

九、認股後之權利義務

• (一)本公司所交付予員工認股權憑證，每年度於以下期間不得行使認股權：

  • 1、當年度股東會召開前之法定停止過戶期間。

  • 2、當年度向主管機關洽辦無償配股停止過戶除權公告日、現金股息停止過戶除息公告日 或現金增資認股停止過戶除權公告日前三個營業日起，至權利分配基準日止期間。

  • 3、其他依事實發生之法定停止過戶期間。

• (二)於其餘時間內，本公司所交付之新發行普通股股票之權利義務與本公司已發行普通股股票 相同。

• 十、 簽約及保密

• (一)本公司完成法定發行程序後，即由承辦部門通知認股權人簽署「員工認股權憑證受領同意 書」，經認股權人完成簽署後，即視為取得受領權利；未依規定完成簽署者，視同放棄 受領權利。

• (二)凡經通知簽署後，均應遵守保密規定，不探詢他人或洩漏被授予之認股權憑證相關內容及 數量，若有違反，依本辦法第五條第二項第三款之規定辦理。

• 十一、 其他重要事項

• (一)本辦法經本公司董事會三分之二以上董事出席及出席董事超過二分之一之同意，並報經主 管機關申報生效後執行，發行前修訂時亦同。

• (二)本辦法之修訂及其他未盡事宜，悉依相關法令規定辦理。

35

會計師查核報告

信錦企業股份有限公司 公鑒：

信錦企業股份有限公司民國九十三年十二月三十一日之資產負債表，暨民國九 十三年一月一日至十二月三十一日之損益表、股東權益變動表及現金流量表，業經 本會計師查核竣事。上開財務報表之編製係管理階層之責任，本會計師之責任則為 根據查核結果對上開財務報表表示意見。信錦企業股份有限公司民國九十二年度之 財務報表係由其他會計師查核，並於九十三年五月十日出具無保留意見之查核報告。

本會計師係依照會計師查核簽證財務報表規則及一般公認審計準則規劃並執行 查核工作，以合理確信財務報表有無重大不實表達。此項查核工作包括以抽查方式 獲取財務報表所列金額及所揭露事項之查核證據、評估管理階層編製財務報表所採 用之會計原則及所作之重大會計估計，暨評估財務報表整體之表達。本會計師相信 此項查核工作可對所表示之意見提供合理之依據。

依本會計師之意見，第一段所述民國九十三年度財務報表在所有重大方面係依 照證券發行人財務報告編製準則及一般公認會計原則編製，足以允當表達信錦企業 股份有限公司民國九十三年十二月三十一日之財務狀況，暨民國九十三年一月一日 至十二月三十一日之經營成果與現金流量。

如附註三所述，本公司於民國九十三年底採用財務會計準則公報第十八號「退 休金會計處理準則」。是項變動，使民國九十三年底之遞延退休金成本及退休金負 債各增加29,488仟元。

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財政部證券暨期貨管理委員會核准文號 財政部證券暨期貨管理委員會核准文號 台財證六字第0930128050號 台財證六字第0920123784號 中 華 民 國 九十五 年 四 月 二十一 日

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信錦企業股份有限公司 資 產 負 債 表 民國九十三年十二月三十一日 （附列民國九十二年十二月三十一日比較資料）

		信錦企業股份有限公司 資 產 負 債 表 民國九十三年十二月三十一日 （附列民國九十二年十二月三十一日比較資料）	信錦企業股份有限公司 資 產 負 債 表 民國九十三年十二月三十一日 （附列民國九十二年十二月三十一日比較資料）	信錦企業股份有限公司 資 產 負 債 表 民國九十三年十二月三十一日 （附列民國九十二年十二月三十一日比較資料）
代 碼 1100 1110 1120 1140 1150 1210 1250 1291 1298 11XX 1501 1521 1531 1551 1561 1681 15X1 15X9 1672 15XX 1770 1820 1830 18XX 1XXX	資 產 流動資產 現金（附註四） 短期投資（附註二） 應收票據 應收帳款－減備抵呆帳九十三年 387 仟元後之淨額（附註二） 應收關係人款項（附註十三） 存貨（附註二及五） 預付貨款（附註十三） 質押定存單（附註十四） 其他流動資產（附註二及十一） 流動資產合計 固定資產（附註二、六、十三及十 四） 成 本 土 地 房屋及建築 機械設備 運輸設備 生財器具 其他設備 成本合計 減：累積折舊 預付設備款 固定資產淨額 遞延退休金成本（附註二、三及十） 其他資產 存出保證金 遞延費用－淨額（附註十三） 其他資產合計 資 產 總 計	九十三年十二月三十一日 九十二年十二月三十一日 金 額 ％ 金 額 ％ 代 碼 負 債 及 股 東 權 益 流動負債 $ 97,082 31 $ 28,997 16 2100 短期借款（附註七及十四） 840 - - - 2120 應付票據 1,093 - - - 2140 應付帳款 2170 應付關係人款項（附註十三） 101,765 32 76,048 43 2160 應付所得稅（附註二及十一） 414 - - - 2260 預收貨款 21,965 7 15,003 9 2280 應付費用及其他流動負債 32,851 10 12,702 7 21XX 流動負債合計 - - 25,000 14 1,394 1 332 - 其他負債 257,404 81 158,082 89 2810 應計退休金負債（附註二、三及 十） 2XXX 負債合計 9,637 3 1,240 1 股東權益 4,210 1 968 - 31XX 股本－九十三年每股面額10 元， 18,736 6 33,708 19 額定40,000 仟股，發行15,000 2,083 1 1,383 1 仟股；九十二年每股面額 5,303 2 8,994 5 10,000 元，額定及發行3 仟股 74 - 74 - 保留盈餘 40,043 13 46,367 26 3310 法定公積 13,173 4 31,568 18 3350 未分配盈餘 26,870 9 14,799 8 33XX 保留盈餘合計 222 - - - 3XXX 股東權益合計 27,092 9 14,799 8 29,488 9 - - 234 - 758 1 3,635 1 3,563 2 3,869 1 4,321 3 $ 317,853 100 $ 177,202 100 負債及股東權益總計 後附之附註係本財務報表之一部分。 （參閱勤業眾信會計師事務所民國九十四年四月二十日查核報告）			單位：除每股面額為新台 幣元外，餘係仟元 九十三年十二月三十一日 九十二年十二月三十一日 金 額 ％ 金 額 ％ $ - - $ 70,000 40 697 - - - 44,993 14 24,042 14 3,920 1 6,309 4 8,754 3 2,174 1 37,940 12 30,738 17 7,568 3 6,900 4 103,872 33 140,163 79 29,488 9 - - 133,360 42 140,163 79 150,000 47 25,000 14 1,312 - 635 - 33,181 11 11,404 7 34,493 11 12,039 7 184,493 58 37,039 21 $ 317,853 100 $ 177,202 100
		金			金			額 $ - 697 44,993 3,920 8,754 37,940 7,568 103,872 29,488 133,360 150,000 1,312 33,181 34,493 184,493 317,853
			$
							$

負責人：

經理人： 主辦會計： 主辦會計：

37

信錦企業股份有限公司 損 益 表

民國九十三年一月一日至十二月三十一日

（附列民國九十二年一月一日至十二月三十一日比較資料）

單位：除每股純益為新台 幣元外，餘係仟元

代碼 營業收入（附註二） 4110 銷貨收入 4170 減：銷貨退回及折讓 4100 銷貨收入淨額 4800 其他營業收入 4000 營業收入合計 5000 營業成本（附註二、十二及十三） 5910 營業毛利 營業費用（附註十二） 6100 銷售費用 6200 管理費用 6000 營業費用合計 6900 營業利益 營業外收入及利益 7110 利息收入 7220 下腳收入 7480 其他收入 7100 營業外收入及利益合計 營業外費用及損失 7510 利息費用 7530 處分固定資產損失 7560 兌換淨損 7880 其 他 7500 營業外費用及損失合計 （接次頁）	九	十 三	年 度 ％ 98 - 98 2 100 83 17 3 4 7 10 - - - - 1 1 - - 2	九	十 二	年 度	年 度
	金	額 $ 434,742 461 434,281 8,963 443,244 366,926 76,318 12,973 20,300 33,273 43,045 367 1,289 435 2,091 2,297 3,398 1,039 337 7,071		金	額 $ 373,946 3,105 370,841 7,446 378,287 336,047 42,240 13,155 18,451 31,606 10,634 549 - 190 739 1,936 - 56 - 1,992		％
							99 1 98 2 100 89 11 3 5 8 3 - - - - - - - - -

38

（承前頁）

代碼 7900 稅前利益 8110 所得稅（附註二及十一） 9600 純 益 代碼 9950 每股純益（附註九） 基本每股純益	九	十 三	十 三	十 三
	金
	稅	$ 38,065 9,844 $ 28,221 前稅 $10.10

後附之附註係本財務報表之一部分。 （參閱勤業眾信會計師事務所民國九十四年四月二十日查核報告）

負責人： 經理人：

主辦會計：

39

信錦企業股份有限公司

股東權益變動表

民國九十三年一月一日至十二月三十一日 （附列民國九十二年一月一日至十二月三十一日比較資料）

發行股本（附註八） 保 留 盈 餘 （ 附 股數（仟股） 金 額 法定公積 未分配盈餘 九十二年初餘額 3 $ 25,000 $ 573 $ 6,930 九十一年度盈餘分配 法定公積 - - 62 ( 62 ) 現金股利 - - - ( 2,236) 九十二年度純益 - - - 6,772 九十二年底餘額 3 25,000 635 11,404 九十二年度盈餘分配 法定公積 - - 677 ( 677) 現金股利 - - - ( 5,735) 員工紅利 - - - ( 16 ) 董監事酬勞 - - - ( 16 ) 股票分割 2,497 - - - 現金增資－每股10 元（九十三年十一月二十五日） 12,500 125,000 - - 九十三年度純益 - - - 28,221 九十三年底餘額 15,000 $ 150,000 $ 1,312 $ 33,181 後附之附註係本財務報表之一部分。 （參閱勤業眾信會計師事務所民國九十四年四月二十日查核報告） 負責人： 經理人：	保 留 盈	餘 （ 附	單位：除每股現金增資為新 台幣元外，餘係仟元 註 八 ） 合 計 股東權益合計 $ 7,503 $ 32,503 - - ( 2,236) ( 2,236 ) 6,772 6,772 12,039 37,039 - - ( 5,735) ( 5,735 ) ( 16 ) ( 16 ) ( 16 ) ( 16 ) - - - 125,000 28,221 28,221 $ 34,493 $ 184,493 主辦會計：
			合
			( (

主辦會 計：

40

信錦企業股份有限公司 現 金 流 量 表 民國九十三年一月一日至十二月三十一日

（附列民國九十二年一月一日至十二月三十一日比較資料）

營業活動之現金流量 純 益 折舊及攤提 處分固定資產損失 提列呆帳損失 遞延所得稅 資產及負債之淨變動 應收票據 應收帳款 應收關係人款項 存 貨 質押定存單 預付貨款 其他流動資產 應付票據 應付帳款 應付關係人款項 應付所得稅 預收貨款 應付費用及其他流動負債 營業活動之淨現金流入（出） 投資活動之現金流量 非以交易目的之短期投資增加 購置固定資產 處分固定資產價款 遞延費用增加 存出保證金減少 投資活動之淨現金流出	單位：新台幣仟元 九十三年度 九 十 二 年 度 $ 28,221 $ 6,772 3,918 3,869 3,398 - 387 - ( 356 ) - ( 1,093 ) - ( 26,104 ) ( 38,783 ) ( 414 ) - ( 6,962 ) 11,647 25,000 ( 25,000 ) ( 20,149 ) 5,759 ( 706 ) 866 697 - 20,951 ( 10,021) ( 2,389) 6,309 6,580 2,174 7,202 2,354 668 2,016 38,849 (32,038 ) ( 840 ) - ( 19,125 ) ( 1,496 ) 860 - ( 1,416 ) ( 594 ) 524 - (19,997 ) (2,090 )
	( ( ( (

（接次頁）

[41]

（承前頁）

融資活動之現金流量 短期借款增加（減少） 現金增資 發放現金股利 發放員工紅利及董監事酬勞 長期銀行借款減少 融資活動之淨現金流入 現金淨增加（減少） 年初現金餘額 年底現金餘額 現金流量資訊之補充揭露： 支付利息 支付所得稅	九 十 三 年 度 ( $ 70,000 ) 125,000 ( 5,735 ) ( 32 ) - 49,233 68,085 28,997 $ 97,082 $ 2,297 $ 3,620	九 十	二 年 度	二 年 度	二 年 度	二 年 度
		(	$ 42,050 - ( 2,236 ) - 15,000 ) 24,814 ( 9,314 ) 38,311 $ 28,997 $ 1,939 $ 310
			(
				9,314 ) 38,311
				$ 28,997
					$ 1,939
						$ 310

後附之附註係本財務報表之一部分。 （參閱勤業眾信會計師事務所民國九十四年四月二十日查核報告）

負責人：

經理人：

主辦會計：

[42]

會計師查核報告

信錦企業股份有限公司 公鑒：

信錦企業股份有限公司民國九十四年及九十三年十二月三十一日之資產負債 表，暨民國九十四年及九十三年一月一日至十二月三十一日之損益表、股東權益變 動表及現金流量表，業經本會計師查核竣事。上開財務報表之編製係管理階層之責 任，本會計師之責任則為根據查核結果對上開財務報表表示意見。

本會計師係依照會計師查核簽證財務報表規則及一般公認審計準則規劃並執行 查核工作，以合理確信財務報表有無重大不實表達。此項查核工作包括以抽查方式 獲取財務報表所列金額及所揭露事項之查核證據、評估管理階層編製財務報表所採 用之會計原則及所作之重大會計估計，暨評估財務報表整體之表達。本會計師相信 此項查核工作可對所表示之意見提供合理之依據。

依本會計師之意見，第一段所述財務報表在所有重大方面係依照證券發行人財 務報告編製準則及一般公認會計原則編製，足以允當表達信錦企業股份有限公司民 國九十四年及九十三年十二月三十一日之財務狀況，暨民國九十四年及九十三年一 月一日至十二月三十一日之經營成果與現金流量。

如財務報表附註三所述，信錦企業股份有限公司於民國九十三年底採用財務會 計準則公報第十八號「退休金會計處理準則」，因此自民國九十三年底按精算結果 補列遞延退休金成本及應計退休金負債各新台幣29,488 仟元，並於民國九十四年度 起認列相關退休金成本。是項會計準則之採用，使民國九十四年度之純益減少新台 幣5,437 仟元。

信錦企業股份有限公司已編製民國九十四年度之合併財務報表，並經本會計師 出具修正式無保留意見之查核報告在案，備供參考。

[43]

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財政部證券暨期貨管理委員會核准文號 財政部證券暨期貨管理委員會核准文號 台財證六字第0930128050 號 台財證六字第0920123784 號

中 華 民 國 九十五 年 四 月 二十一 日

[44]

信錦企業股份有限公司 資 產 負 債 表 民國九十四年及九十三年十二月三十一日

							信錦企業股份有限公司 資 產 負 債 表 民國九十四年及九十三年十二月三十一日	信錦企業股份有限公司 資 產 負 債 表 民國九十四年及九十三年十二月三十一日	信錦企業股份有限公司 資 產 負 債 表 民國九十四年及九十三年十二月三十一日	信錦企業股份有限公司 資 產 負 債 表 民國九十四年及九十三年十二月三十一日	信錦企業股份有限公司 資 產 負 債 表 民國九十四年及九十三年十二月三十一日	信錦企業股份有限公司 資 產 負 債 表 民國九十四年及九十三年十二月三十一日
代 碼 1100 1110 1120 1140 1150 1190 1210 1250 1298 11XX 142101 1501 1521 1531 1551 1561 1681 15X1 15X9 1672 15XX 1770 1820 1830 18XX 1XXX	資 產 流動資產 現金（附註四） 短期投資（附註二） 應收票據（附註二） 應收帳款－減備抵呆帳九十四年 4,490仟元及九十三年387仟元後 之淨額 （附註二） 應收關係人款項（附註二及十四） 其他金融資產－流動（附註十五） 存貨（附註二及五） 預付貨款（附註十四） 其他流動資產（附註二及十二） 流動資產合計 長期股權投資（附註二及六） 按權益法計價之長期股權投資 固定資產（附註二、七及十四） 成 本 土 地 房屋及建築 機器設備 運輸設備 生財器具 其他設備 成本合計 減：累積折舊 預付設備款 固定資產淨額 遞延退休金成本（附註二、三及十一） 其他資產 存出保證金 遞延費用－淨額（附註二） 其他資產合計 資 產 總 計	九十四年十二月三十一日 金 額 ％ $ 75,386 11 840 - 6,802 1 198,397 30 - - 4,000 1 29,547 4 62,895 10 5,690 1 383,557 58 226,229 35 9,637 2 7,543 1 13,515 2 2,823 - 7,517 1 319 - 41,354 6 12,968 2 28,386 4 37 - 28,423 4 15,598 2 234 - 4,090 1 4,324 1 $ 658,131 100					九十三年十二月三十一日 金 額 ％ 代 碼 負 債 及 股 東 權 益 流動負債 $ 97,082 31 2100 短期銀行借款（附註八及十五） 840 - 2120 應付票據 1,093 - 2140 應付帳款 2150 應付關係人款項（附註十四） 2160 應付所得稅（附註二及十二） 101,765 32 2260 預收貨款 414 - 2280 應付費用及其他流動負債 - - 21XX 流動負債合計 21,965 7 32,851 10 其他負債 1,394 1 2810 應計退休金負債（附註二、三及十一） 257,404 81 2860 遞延所得稅負債－非流動（附註二及十 二） 28XX 其他負債合計 - - 2XXX 負債合計 股東權益 9,637 3 31XX 股本－每股面額10元，額定40,000 4,210 1 仟股，發行九十四年25,000仟股， 18,736 6 九十三年15,000仟股 2,083 1 保留盈餘 5,303 2 3310 法定公積 74 - 3350 未分配盈餘 40,043 13 33XX 保留盈餘合計 13,173 4 3420 累積換算調整數 26,870 9 3XXX 股東權益合計 222 - 27,092 9 29,488 9 234 - 3,635 1 3,869 1 $ 317,853 100 負債及股東權益總計 後附之附註係本財務報表之一部分。						單位：除每股面額為新台 幣元外，餘係仟元 九十四年十二月三十一日 九十三年十二月三十一日 金 額 ％ 金 額 ％ $ 20,000 3 $ - 540 - 697 - 72,342 11 44,993 14 16,363 3 3,920 1 7,914 1 8,754 3 109,949 17 37,940 12 14,785 2 7,568 3 241,893 37 103,872 33 21,034 3 29,488 9 23,563 4 - - 44,597 7 29,488 9 286,490 44 133,360 42 250,000 38 150,000 47 4,134 1 1,312 - 101,566 15 33,181 11 105,700 16 34,493 11 15,941 2 - - 371,641 56 184,493 58 $ 658,131 100 $ 317,853 100
		金					金						金			額 20,000 540 72,342 16,363 7,914 109,949 14,785 241,893 21,034 23,563 44,597 286,490 250,000 4,134 101,566 105,700 15,941 371,641 $ 658,131
				$					$						$
			$

（參閱勤業眾信會計師事務所民國九十五年四月二十一日查核報告）

董事長：陳秋郎 經理人：葉廷圭 會計主管：張雨農

45

信錦企業股份有限公司

損 益 表

民國九十四年及九十三年一月一日至十二月三十一日

代碼 營業收入（附註二） 4110 銷貨收入 4170 減：銷貨退回及折讓 4100 銷貨收入淨額 4800 其他營業收入 4000 營業收入合計 5000 營業成本（附註二、十三及十四） 5910 營業毛利 營業費用（附註十三） 6100 銷售費用 6200 管理費用 6300 研發費用 6000 營業費用合計 6900 營業利益 營業外收入及利益 7110 利息收入 7121 按權益法認列之投資收益 （附註二及六） 7480 其 他 7100 營業外收入及利益合計 營業外費用及損失 7510 利息費用 7530 處分固定資產淨損 7880 其 他 7500 營業外費用及損失合計	九	十 四	年 度 ％ 97 - 97 3 100 82 18 5 6 1 12 6 - 17 - 17 - - - -	九	單位：除每股盈餘為新台 幣元外，餘係仟元 十 三 年 度 額 ％ $ 434,742 98 461 - 434,281 98 8,963 2 443,244 100 366,926 83 76,318 17 12,973 3 20,300 4 - - 33,273 7 43,045 10 367 - - - 1,724 - 2,091 - 2,297 1 3,398 1 1,376 - 7,071 2	單位：除每股盈餘為新台 幣元外，餘係仟元 十 三 年 度 額 ％ $ 434,742 98 461 - 434,281 98 8,963 2 443,244 100 366,926 83 76,318 17 12,973 3 20,300 4 - - 33,273 7 43,045 10 367 - - - 1,724 - 2,091 - 2,297 1 3,398 1 1,376 - 7,071 2
	金	額 $ 580,295 824 579,471 18,505 597,976 487,111 110,865 28,388 39,360 5,093 72,841 38,024 217 99,690 477 100,384 375 665 13 1,053		金	額 $ 434,742 461 434,281 8,963 443,244 366,926 76,318 12,973 20,300 - 33,273 43,045 367 - 1,724 2,091 2,297 3,398 1,376 7,071

（接次頁）

46

（承前頁）

代碼 7900 稅前利益 8110 所得稅（附註二及十二） 9600 純 益 代碼 9950 每股盈餘（附註十） 基本每股盈餘	九	十 四	十 四	十 四
	金
	稅	$ 137,355 35,894 $ 101,461 前稅 $ 6.30

後附之附註係本財務報表之一部分。

（參閱勤業眾信會計師事務所民國九十五年四月二十一日查核報告）

董事長：陳秋郎 經理人：葉廷圭 會計主管：張雨農

47

信錦企業股份有限公司 股東權益變動表

民國九十四年及九十三年一月一日至十二月三十一日

																單位：除每股現金增資為新	單位：除每股現金增資為新	單位：除每股現金增資為新	單位：除每股現金增資為新	單位：除每股現金增資為新
																	台幣元外，餘係仟元
發	行		股	本	保	留	盈	餘			（ 附	註	九	）	累積換算調整數
股數（仟股）			金	額	法定公積			未分配盈餘				合		計	（附註二）			股東權益合計
九十三年初餘額		3	$25,000			$	635	$			11,404	$	12,039			$	-		$	37,039
九十二年盈餘分配
法定公積		-		-			677			( 677)				-			-			-
現金股利		-		-			-	(			5,735)	(	5,735)				-	(	5,735 )
員工紅利		-		-			-				( 16)		(	16)			-	(	16	)
董監事酬勞		-		-			-				( 16)		(	16)			-	(	16	)
股票分割	2,497			-			-				-			-			-			-
現金增資－每股10 元（九十三年十一月二十五日）	12,500		125,000				-				-			-			-			125,000
九十三年度純益		-		-			-				28,221		28,221				-			28,221
九十三年底餘額	15,000		150,000			1,312					33,181		34,493				-			184,493
九十三年盈餘分配
法定公積		-		-		2,822			(		2,822)			-			-			-
股票股利－20%	3,000			30,000			-	(			30,000)		(30,000)				-			-
員工紅利		-		-			-			( 127)			(	127)			-		(	127)
董監事酬勞		-		-			-			( 127)			(	127)			-		(	127)
現金增資－每股10 元（九十四年六月十六日）	7,000			70,000			-				-			-			-			70,000
九十四年度純益		-		-			-				101,461		101,461				-			101,461
外幣長期股權投資換算調整數		-		-			-				-			-		15,941				15,941
九十四年底餘額	25,000		$250,000		$	4,134				$ 101,566			$105,700		$	15,941			$	371,641
		後附之附註係本財務報表之一部分。
（參閱勤業眾信會計師事務所民國九十五年四月二十一日查核報告）
董事長：陳秋郎	經理人：葉廷圭															會計主管：張雨農

48

信錦企業股份有限公司 現 金 流 量 表

民國九十四年及九十三年一月一日至十二月三十一日

單位：新台幣仟元

營業活動之現金流量 純 益 折舊及攤提 按權益法認列之投資利益 處分固定資產淨損 提列呆帳損失 應計退休金負債 遞延所得稅 資產及負債之淨變動 應收票據 應收帳款 應收關係人款項 其他金融資產－流動 存 貨 預付貨款 其他流動資產 應付票據 應付帳款 應付關係人款項 應付所得稅 預收貨款 應付費用及其他流動負債 營業活動之淨現金流入 投資活動之現金流量 非以交易目的之短期投資增加 購置長期股權投資 購置固定資產 處分固定資產價款 遞延費用增加 存出保證金減少 投資活動之淨現金流出	九十四年度 $ 101,461 5,860 ( 99,690 ) 665 4,103 5,436 23,153 ( 5,709 ) ( 100,735 ) 414 ( 4,000 ) ( 7,582 ) ( 30,044 ) ( 3,886 ) ( 157 ) 27,349 12,443 ( 840 ) 72,009 7,090 7,340 - ( 110,598 ) ( 6,912 ) 733 ( 2,132 ) - (118,909 )	九十三年度 $ 28,221 3,918 - 3,398 387 - ( 356 ) ( 1,093 ) ( 26,104 ) ( 414 ) 25,000 ( 6,962 ) ( 20,149 ) ( 706 ) 697 20,951 ( 2,389) 6,580 7,202 668 38,849 ( 840 ) - ( 19,125 ) 860 ( 1,416 ) 524 ( 19,997 )

（接次頁）

49

（承前頁）

融資活動之現金流量 短期銀行借款增加（減少） 現金增資 發放現金股利 發放董監事酬勞 發放員工紅利 融資活動之淨現金流入 現金淨增加（減少） 年初現金餘額 年底現金餘額 現金流量資訊之補充揭露： 支付利息 支付所得稅 不影響現金流量之融資活動 應付董監事酬勞	九十四年度 $ 20,000 70,000 - - ( 127 ) 89,873 ( 21,696 ) 97,082 $ 75,386 $ 357 $ 13,581 $ 127	九十三年度 ( $ 70,000 ) 125,000 ( 5,735 ) ( 16 ) ( 16 ) 49,233 68,085 28,997 $ 97,082 $ 2,297 $ 3,620 $ -

後附之附註係本財務報表之一部分。 （參閱勤業眾信會計師事務所民國九十五年四月二十一日查核報告）

董事長：陳秋郎

經理人：葉廷圭 會計主管：張雨農

50

關係企業合併財務報表聲明書

本公司民國九十四年度依「關係企業合併營業報告書、關係企業合 併財務報表及關係報告書編製準則」，應納入編製關係企業合併財務報 表之公司與依財務會計準則公報第七號「合併財務報表」規定應納入編 製母子公司合併財務報表之公司均相同，且關係企業合併財務報表所應 揭露相關資訊於前揭母子公司合併財務報表中均已揭露，爰不再另行編 製關係企業合併財務報表。 特此聲明

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51

會計師查核報告

信錦企業股份有限公司 公鑒：

信錦企業股份有限公司及其子公司民國九十四年十二月三十一日之 合併資產負債表，暨民國九十四年一月一日至十二月三十一日之合併損 益表、合併股東權益變動表及合併現金流量表，業經本會計師查核竣事。 上開合併財務報表之編製係管理階層之責任，本會計師之責任則為根據 查核結果對上開合併財務報表表示意見。

本會計師係依照會計師查核簽證財務報表規則及一般公認審計準則 規劃並執行查核工作，以合理確信財務報表有無重大不實表達。此項查 核工作包括以抽查方式獲取財務報表所列金額及所揭露事項之查核證 據、評估管理階層編製財務報表所採用之會計原則及所作之重大會計估 計，暨評估財務報表整體之表達。本會計師相信此項查核工作可對所表 示之意見提供合理之依據。

依本會計師之意見，第一段所述合併財務報表在所有重大方面係依 照證券發行人財務報告編製準則及一般公認會計原則編製，足以允當表 達信錦企業股份有限公司及其子公司民國九十四年十二月三十一日之合 併財務狀況，暨民國九十四年一月一日至十二月三十一日之合併經營成 果與現金流量。

如財務報表附註三所述，信錦企業股份有限公司於民國九十三年底 採用財務會計準則公報第十八號「退休金會計處理準則」，因此自民國 九十三年底按精算結果補列遞延退休金成本及應計退休金負債各新台幣 29,488 仟元，並於民國九十四年度起認列相關退休金成本。是項會計準 則之採用，使民國九十四年度之合併總純益減少新台幣5,437 仟元。

如合併財務報表附註二所述，信錦企業股份有限公司及其子公司依 行政院金融監督管理委員會規定，於首次編製民國九十四年度合併財務 報表時，得以單期方式表達。

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財政部證券暨期貨管理委員會核准文號 台財證六字第0930128050號

財政部證券暨期貨管理委員會核准文號 台財證六字第0920123784號

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52

信錦企業股份有限公司及其子公司 合併資產負債表 民國九十四年十二月三十一日

代碼 1100 1110 1120 1140 1190 1210 1250 1298 11XX 1501 1521 1531 1551 1561 1681 15X1 15X9 1672 15XX 1770 1780 17XX 1820 1830 18XX 1XXX	資 產 金 額 ％ 代 碼 流動資產 現金（附註四） $ 113,152 11 2100 短期投資（附註二） 840 - 2120 應收票據（附註二） 8,723 1 2140 應收帳款－減備抵呆帳4,490 仟元後之淨額（附註二） 486,186 46 2150 其他金融資產－流動（附註十四） 4,000 - 2160 存貨－淨額（附註二及五） 108,868 10 2170 預付貨款 61,362 6 2260 其他流動資產 15,729 2 2280 流動資產合計 798,860 76 21XX 固定資產（附註二、六及十四） 成 本 2810 土 地 9,637 1 2860 房屋及建築 89,472 8 2880 機器設備 114,863 11 28XX 運輸設備 7,938 1 生財器具 17,408 2 2XXX 其他設備 6,156 - 成本合計 245,474 23 減：累積折舊 22,092 2 31XX 223,382 21 未完工程及預付設備款 1,387 - 固定資產淨額 224,769 21 3310 3350 無形資產 33XX 遞延退休金成本（附註二及十） 15,598 1 3420 土地使用權（附註二） 10,176 1 無形資產合計 25,774 2 3610 3XXX 其他資產 存出保證金 316 - 遞延費用－淨額（附註二） 8,003 1 其他資產合計 8,319 1 資 產 總 計 $ 1,057,722 100	單位：除每股面額為新台 幣元外，餘係仟元 負 債 及 股 東 權 益 金 額 ％ 流動負債 短期銀行借款（附註七及十四） $ 81,058 8 應付票據 540 - 應付帳款 271,191 25 應付關係人款項（附註十三） 2,346 - 應付所得稅（附註二及十一） 7,914 1 應付費用 31,488 3 預收貨款 134,699 13 其他流動負債（附註二及十一） 52,983 5 流動負債合計 582,219 55 其他負債 應計退休金負債（附註二及十） 21,034 2 遞延所得稅負債－非流動（附註二及十一） 22,872 2 合併貸項（附註二） 10,580 1 其他負債合計 54,486 5 負債合計 636,705 60 股東權益 股本－每股面額10 元，額定40,000 仟股；發行25,000 仟股 250,000 24 保留盈餘 法定公積 4,134 - 未分配盈餘 101,566 10 保留盈餘合計 105,700 10 累積換算調整數 15,941 1 母公司股東權益合計 371,641 35 少數股權 49,376 5 股東權益合計 421,017 40 負債及股東權益總計 $ 1,057,722 100

後附之附註係本合併財務報表之一部分。

（請參閱勤業眾信會計師事務所民國九十五年四月二十一日查核報告）

董事長：陳秋郎

經理人：葉廷圭

會計主管：張雨農

53

信錦企業股份有限公司及其子公司 合併損益表

民國九十四年一月一日至十二月三十一日

單位：除合併每股盈餘為新 台幣元，餘係仟元

代 碼 營業收入（附註二） 4110 銷貨收入 4170 減：銷貨退回及折讓 4100 銷貨收入淨額 4800 其他營業收入 4000 營業收入合計 5000 營業成本（附註二、十二及十三） 5910 營業毛利 營業費用（附註十二） 6100 銷售費用 6200 管理費用 6300 研發費用 6000 營業費用合計 6900 營業利益 營業外收入及利益 7110 利息收入 7150 存貨盤盈 7480 其 他 7100 營業外收入及利益合計 營業外費用及損失 7510 利息費用 7530 處分固定資產淨損 7570 存貨跌價損失 7880 其 他 7500 營業外費用及損失合計	金	額 $ 912,416 824 911,592 18,505 930,097 683,755 246,342 31,283 58,900 5,093 95,276 151,066 537 588 1,690 2,815 1,286 685 733 318 3,022		％
				98 - 98 2 100 74 26 3 6 1 10 16 - - - - - - - - -

（接次頁）

54

（承前頁）

代 碼 7900 稅前利益 8110 所得稅（附註二及十一） 9600 合併總純益 歸屬予 母公司股東 少數股權 代 碼 9950 合併每股盈餘（附註九） 合併基本每股盈餘	金		額 稅			％
	稅	＄ 150,859 43,579 $ 107,280 $ 101,461 5,819 $ 107,280 前 $ 6.30				16 4 12 11 1 12 後
				$ 4.65

後附之附註係本合併財務報表之一部分。 （請參閱勤業眾信會計師事務所民國九十五年四月二十一日查核報告）

董事長：陳秋郎

經理人：葉廷圭 會計主管：張雨農

55

信錦企業股份有限公司及其子公司 合併股東權益變動表

民國九十四年一月一日至十二月三十一日

九十三年底餘額 九十三年盈餘分配 法定公積 股票股利－20% 員工紅利 董監事酬勞 現金增資－每股10 元（九十四年六月十六日） 九十四年度合併總純益 外幣長期股權投資換算調整數 子公司首次併入影響數 九十四年底餘額	發 行	股 本 金 額 $150,000 - 30,000 - - 70,000 - - - $250,000	保 留 盈	餘 （ 附 註 八 ） 未分配盈餘 合 計 $ 33,181 $ 34,493 ( 2,822 ) - ( 30,000 ) (30,000) ( 127 ) ( 127) ( 127 ) ( 127 ) - - 101,461 101,461 - - - - $ 101,566 $105,700	餘 （ 附 註 八 ） 未分配盈餘 合 計 $ 33,181 $ 34,493 ( 2,822 ) - ( 30,000 ) (30,000) ( 127 ) ( 127) ( 127 ) ( 127 ) - - 101,461 101,461 - - - - $ 101,566 $105,700	累積換算調整數 （附註二） $ - - - - - - - 15,941 - $ 15,941	單位：除每股現金增資為新 台幣元外，餘係仟元 少數股權 股東權益合計 $ - $ 184,493 - - - - - ( 127 ) - ( 127 ) - 70,000 5,819 107,280 - 15,941 43,557 43,557 $ 49,376 $ 421,017
	股數（仟股） 15,000 - 3,000 - - 7,000 - - - 25,000		法定公積 $ 1,312 2,822 - - - - - - - $ 4,134	未分配盈餘 $ 33,181 ( 2,822 ) ( 30,000 ) ( 127 ) ( 127 ) - 101,461 - - $ 101,566
				( (

後附之附註係本合併財務報表之一部分。

（參閱勤業眾信會計師事務所民國九十五年四月二十一日查核報告）

董事長：陳秋郎

經理人：葉廷圭

會計主管：張雨農

56

信錦企業股份有限公司及其子公司 合併現金流量表 民國九十四年一月一日至十二月三十一日

單位：新台幣仟元

營業活動之現金流量 合併總純益 折舊及攤提 處分固定資產淨損 提列呆帳損失 提列存貨跌價損失 存貨盤盈 應計退休金負債 遞延所得稅 資產及負債之淨變動 應收票據 應收帳款 其他金融資產－流動 存 貨 預付貨款 其他流動資產 應付票據 應付帳款 應付關係人款項 應付所得稅 預收貨款 應付費用及其他流動負債 營業活動之淨現金流入 投資活動之現金流量 購置固定資產 處分固定資產價款 遞延費用增加 存出保證金增加 投資活動之淨現金流出	金 額
	$ 107,280 16,464 685 4,103 733 ( 588 ) 5,436 23,681 ( 7,630 ) ( 388,110 ) ( 4,000 ) ( 87,075 ) ( 28,511 ) ( 14,691 ) ( 157 ) 226,130 ( 1,506) ( 840 ) 96,759 76,323 24,486 ( 161,809 ) 843 ( 3,704 ) (82 ) (164,752 )

（接次頁）

57

（承前頁）

融資活動之現金流量 合併貸項增加 短期銀行借款增加 現金增資 發放員工紅利 融資活動之淨現金流入 現金淨增加 匯率影響數 子公司首次併入影響數 年初現金餘額 年底現金餘額 現金流量資訊之補充揭露： 支付利息 支付所得稅 不影響現金流量之融資活動 應付董監事酬勞	金	額	額	額	額
	(	$ 10,580 81,058 70,000 (127 ) 161,511 21,245 12,536 17,711 ) 97,082 $ 113,152
			$ 1,026 $ 20,738	$ 1,026
					$ 127

後附之附註係本財務報表之一部分。

（參閱勤業眾信會計師事務所民國九十五年四月二十一日查核報告）

董事長：陳秋郎 經理人：葉廷圭 會計主管：張雨農

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四、財務狀況及經營結果檢討分析

(一)財務狀況：

最近二年度資產、負債及股東權益發生重大變動之主要原因及其影響，若影響 重大者應說明未來因應計劃。

單位：新台幣仟元

			單位：新台幣仟元	單位：新台幣仟元
年 度 項 目	九十四年度	九十三年度	差 異
			金 額	％
流動資產	$383,557	$257,404	$126,153	49
長期股權投資	226,229	-	226,229	100
固定資產	28,423	27,092	1,331	5
無形資產	15,598	29,488	(13,890)	(47)
其他資產	4,324	3,869	455	12
資產總額	658,131	317,853	340,278	107
流動負債	241,893	103,872	138,021	133
負債總額	286,490	133,360	153,130	115
股本	250,000	150,000	100,000	67
保留盈餘	105,700	34,493	71,207	206
股東權益總額	371,641	184,493	187,148	101
說 明： 1.流動資產增加，係九十四年度客戶驗收時點多集中於第四季致使九十四年 底應收款項餘額增加所致。 2.長期股權投資增加，係為擴充產能及多角化經營而新增轉投資公司所致。 3.無形資產減少，係九十四年度開始依退休金精算報告提列退休金及部分員 工選擇新制之退休金制度，致使應補提列之遞延退休金成本減少。 4.流動負債增加，係因九十四年下半年度訂單增加致使預收貨款大幅增加所 致。 5.股本增加，係辦理盈餘及現金增資所致。 6.保留盈餘增加，係九十四年度淨利較上年度成長所致。

59

(二)經營結果：

• 1.最近二年度營業收入、營業純益及稅前純益重大變動之主要原因及預期銷售數量 與其依據，對公司未來財務業務之可能影響及因應計劃。

經營結果比較分析表

經營結果比較分析表	經營結果比較分析表	經營結果比較分析表	經營結果比較分析表	經營結果比較分析表
單位：新台幣仟元
年 度 項目	九十四年度	九十三年度	增（減） 金 額	變動比 例（％）
營業收入淨額	$597,976	$443,244	$154,732	35
營業成本	487,111	366,926	120,185	33
營業毛利	110,865	76,318	34,547	45
營業費用	72,841	33,273	39,568	119
營業利益	38,024	43,045	(5,021)	(12)
營業外收入及利益	100,384	2,091	98,293	4,701
營業外費用及損失	1,053	7,071	(6,018)	(85)
稅前利益	137,355	38,065	99,290	261
所得稅	35,894	9,844	26,050	265
稅後純益	101,461	28,221	73,240	260
增減變動分析： 1.營業收入、成本及毛利增加，主要係業務大量擴展，致使營業額增加相 對成本及毛利隨之成長。 2.營業費用增加，主要係增加人員以因應業務擴展之規模編制致薪資支出 增加所致。 3.營業外收入及利益增加，主要係新增大陸轉投資公司而認列投資收益增 加所致。 4.營業外費用及損失減少，主要係因九十四年度減少短期銀行借款而利息 費用相對減少及減少處份固定資產所致。 5.所得稅增加，主要係因本年度稅前利益大幅增加所致。

• 2.預期未來一年度銷售數量及其依據與公司預期銷售數量得以持續成長或衰退之 主要影響因素

本公司經考量市場成長量、價格趨勢及各項產品銷售統計等整體模具產業之 評估，本公司之營收應可持續成長，故預計九十五年度模具之銷售數量將可達900 組，較九十四年度之761組可呈現約18.27%之成長率。

60

(三)現金流量：

最近年度現金流量變動之分析說明、流動性不足之改善計劃及未來一年現金流 動性分析。

性分析。
年 度 項 目	九十四年度	九十三年度	增（減）比例 （％）
現金流量比率	3.03	37.80	(92)
現金流量允當比率	-	-	-
現金再投資比率	1.77	16.96	(90)
一、本年度現金流量變動情形： 1.增減比例變動分析說明： 現金流量比率減少主要係九十四年度客戶驗收時點多集中於第四 季，故造成九十四年底應收帳款增加而致使營業活動之淨現金流入減少 所致。 現金再投資比例減少主要係九十四年度因應收帳款增加而使營業 活動之淨現金流入減少且為擴充產能及多角化經營而增加長期股權投 資之資本支出所致。 2.現金不足額之補救措施及流動性分析：無。 3.未來一年現金流動性分析：詳下表

期初現金 餘額	全年來自營業活 動淨現金流量	全年現金流 出量	現金剩餘 （不足）數額	現金不足額 之補救措施	現金不足額 之補救措施
				投資計劃	理財計劃
75,386	10,000	76,000	9,386	-	-
二、未來一年現金流量變動分析： 1.營業活動：因預期變動不大，故不予分析。 2.投資活動：為擴充產能及多角化經營，預計增加轉投資公司。 3.融資活動：為因應營運擴充之資金需求，預計辦理現金增資籌措資金。 4.預計現金不足之補救措施及流動性分析：不適用。

(四)最近年度重大資本支出對財務業務之影響

單位：新台幣仟元

計 劃 項 目	實際或預期 之資金來源	實際或預期 完工日期	所需資金總額	實際或預定資 金運用情形
				9 4 年 度
其他轉投資	自有資金	94.12	$110,598	$110,598

其他轉投資將使本公司提升模具之加工製造產能及買賣之相關業務並多角化 經營，使本公司競爭能力大幅提升。

61

• (五)最近年度轉投資政策、其獲利或虧損之主要原因、改善計畫及未來一年投資計劃 1.最近年度轉投資政策：

配合公司營運規模擴大及客戶需求，適度進行跨區域及產品垂直整合之多角 化投資。

• 2.最近年度轉投資獲利或虧損之主要原因、改善計畫：

本公司於九十四年度認列信錦企業(薩摩亞)股份有限公司之投資收益為新 台幣99,690仟元，主要係福州富鴻齊電子有限公司的生產及銷售情況均已達正常 之狀況，因而獲利情形良好。

• 3.改善計劃及未來一年投資計劃

本公司目前轉投資公司之營運尚稱順利，足見本公司之投資方向正確，未來 應該會再衡量公司多角化經營之需求適當進行轉投資作業，相關之投資決策均會 經本公司董事會決議。

(六)其他重要事項：無。

伍、特別記載事項

一、內部控制制度執行狀況：

• (一)委託會計師專案審查內部控制制度之會計師審查報告：請參閱第65 頁。

• 二、委託經財政部證期會核准或認可之信用評等機構進行評等者，應揭露該信用評等機構 所出具之評等報告：不適用。

三、證券承銷商評估總結意見：不適用。

四、律師法律意見書：不適用。

• 五、由發行人填寫並經會計師複核之案件檢查表彙總意見：請參閱第66 頁。

• 六、本次募集與發行有價證券於申報生效(申請核准)時，經行政院金融監督管理委員會證 券期貨局通知應補充揭露之事項：不適用。

• 七、最近年度及截至公開說明書刊印日止，董事或監察人對董事會通過重要決議有不同意 見且紀錄或書面聲明者：無。

62

八、上市上櫃公司應就公司治理運作情形應記載事項：

一 ( )公司治理運作情形及其與上市上櫃公司治理實務守則差異情形及原因：

項目	運作情形	與上市上櫃公司治 理實務守則差異情形 及原因
一、公司股權結構及股東權益
（一）公司處理股東建議或糾 紛等問題之方式	本公司為確保股東權益，設有專責人員 處理股東建議、疑義或糾紛等事項。	與治理實務守則規定 相符。
（二）公司掌握實際控制公司 之主要股東及主要股 東之最終控制者名單 之情形	本公司目前主要股東大多為經營團隊或 其親屬所有，本公司可隨時掌握實際控 制公司之主要股東名單，確保經營權之 穩定性。	與治理實務守則規定 相符。
（三）公司建立與關係企業風 險控管機制及防火牆 之方式	管理權責均明確區隔。除訂有子公司監 理作業外，稽核人員並定期監督執行情 形。	與治理實務守則規定 相符。
二、董事會之組成及職責
（一）公司設置獨立董事之情 形	本公司五席董事中佔有二席之獨立董 事。	與治理實務守則規定 相符。
（二）定期評估簽證會計師獨 立性之情形	不適用。	本公司目前之簽證會 計師之專業能力及獨 立性值得肯定。
三、監察人之組成及職責
（一）公司設置獨立監察人之 情形	本公司設置三席監察人，其中佔一席獨 立監察人	與治理實務守則規定 相符。
（二）監察人與公司之員工及 股東溝通之情形	本公司監察人與公司員工、股東之溝通 管道尚且通暢。	與治理實務守則規定 相符。
四、建立與利害關係人溝通管 道之情形	本公司與往來銀行及其他債權人、員 工、客戶、供應商均有暢通之管道，並 尊重、維護其應有之合法權益。	與治理實務守則規定 相符。
五、資訊公開
（一）公司架設網站，揭露財 務業務及公司治理資 訊之情形	目前本公司財務業務及相關揭露事項， 都依規定揭露於交易所網站。	與治理實務守則規定 相符。
（二）公司採行其他資訊揭露 之方式（如架設英文網 站、指定專人負責公司 資訊之蒐集及揭露、落 實發言人制度、法人說 明會過程放置公司網	公司有專人負責揭露資訊的收集，並落 實發言人制度。	與治理實務守則規定 相符。

63

項目	運作情形	與上市上櫃公司治 理實務守則差異情形 及原因
站等）
六、公司設置審計委員會等功 能委員會之運作情形	本公司董事會並未設置審計委員會，係 已於三席監察人中設一席獨立監察人。	與治理實務守則規定 相符。
七、公司如依據「上市上櫃公司治理實務守則」訂有公司治理實務守則者，請敘明其運作與 所訂公司治理實務守則之差異情形： 本公司目前尚未訂定公司治理實務守則，但已訂定與公司治理相關之發言人及代理發言 人作業程序、股東會議事規則、內部控制制度、內部稽核制度、取得或處分資產處理程 序、資金貸與他人作業程序、背書保證作業程序等。 八、請敘明公司對社會責任（如人權、員工權益、環保、社區參與、供應商關係及利害關係 人之權利等）所採行之制度與措施及履行社會責任情形： 本公司對員工權益、環保、供應商關係及利害關係人之權利等皆依本公司內控制度及管 理辦法執行，並依據相關法令履行企業對社會應盡之責任。 九、其他有助於瞭解公司治理運作情形之重要資訊（如董事及監察人進修之情形、董事出席 及監察人列席董事會狀況、風險管理政策及風險衡量標準之執行情形、保護消費者或客 戶政策之執行情形、董事對利害關係議案迴避之執行情形、公司為董事及監察人購買責 任保險之情形及社會責任等）： (一)本公司董事及監察人進修之情形： 本公司並未強制要求董事及監察人進修專業知識課程，係以積極態度鼓勵董事與監察 人參與。 (二)董事出席及監察人列席董事會狀況 董事會出席狀況：董事會會議除了公司法另有規定外均有董事過半數之出席，因故無 法出席時，亦有董事依規定委託出席董事為代表。 監察人出席狀況：每次之董事會均有至少一位監察人列席。 (三)董事對利害關係議案迴避之執行情形 本公司董事將秉持高度之自律，對董事會所列議案如涉有董事本身利害關係致損及公 司利益之虞時，不得加入表決。 (四)公司為董事及監察人購買責任險之情形及社會責任 本公司已於94年4月21日董事會決議通過將為本公司董監事購買責任險一案，於94年股 東常會決議通過。,

• (二)公司治理制度守則及相關規章其查詢方式：無。

• (三)其他足以增進對公司治理運作情形之瞭解的重要資訊及原因：無。

64

內部控制制度審查報告

後附信錦企業股份有限公司民國九十四年十月十二日謂其與財務報導有 關及與保障資產安全（使資產不致在未經授權之情況下取得、使用及處分） 有關之內部控制制度（含對子公司之監理、取得或處分資產、從事衍生性商 品交易、資金貸與他人、為他人背書或提供保證等之相關作業程序），於民 國九十三年七月一日至九十四年六月三十日，係有效設計及執行之聲明，業 經本會計師予以審查完竣。

本會計師係依照「公開發行公司建立內部控制制度處理準則」及一般公 認審計準則之規定進行審查，其程序包括瞭解與評估上述制度之設計，並測 試及評估其執行，以及本會計師認為必要的其他審查程序。本會計師相信本 人之審查可作為支持本人意見之合理基礎。

任何內部控制制度均有其先天上之限制，故信錦企業股份有限公司上述 內部控制制度可能未能查出業已發生之錯誤或舞弊。此外，未來之環境可能 變遷，遵循內部控制制度之程度亦可能降低，故在本期有效之內部控制制度， 並不表示在未來亦必有效。

依本會計師意見，信錦企業股份有限公司上述與財務報導有關及與保障 資產安全（使資產不致在未經授權之情況下取得、使用及處分）有關之內部 控制制度（含對子公司之監理、取得或處分資產、從事衍生性商品交易、資 金貸與他人、為他人背書或提供保證等之相關作業程序）於民國九十三年七 月一日至九十四年六月三十日為有效之聲明，依照證期會訂頒「公開發行公 司建立內部控制制度處理準則」之內部控制制度判斷項目判斷，在重大性方 面，係屬允當。

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中 華 民 國 九十四 年 十 月 十三 日

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信錦企業股份有限公司申報案件檢查表 會計師複核彙總意見

信錦企業股份有限公司本次為發行員工認股權憑證，向行政院金融監督 管理委員會提出申報，業依規定填報案件檢查表，並經本會計師採取必要程 序予以複核，特依「發行人募集與發行有價證券處理準則」（以下簡稱處理 準則）規定，出具本複核意見。

依本會計師意見，信錦企業股份有限公司本次向行政院金融監督管理委 員會提出之案件檢查表所載事項，並未發現有違反法令致影響發行員工認股 權憑證之情事。

此 致

信錦企業股份有限公司

勤業眾信會計師事務所

==> picture [230 x 105] intentionally omitted <==

==> picture [385 x 12] intentionally omitted <==

66

信錦企業股份有限公司

董 事 長：陳秋郎

副董事長：葉廷圭

董 事：吳光耀

董 事：蔡永祿

董 事：高文宏

總 經 理：葉廷圭

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