Quarterly Report • Oct 30, 2024
Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
SUR TATİL EVLERİ GAYRİMENKUL YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 EYLÜL 2024 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT ÖZET FİNANSAL TABLOLAR VE SINIRLI DENETİM RAPORU
| NOT 1 | ŞİRKET'İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU 1-2 | |
|---|---|---|
| NOT 2 | FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR 2-14 | |
| NOT 3 | İŞLETME BİRLEŞMELERİ 14 | |
| NOT 4 | NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ 14 | |
| NOT 5 | FİNANSAL YATIRIMLAR 15 | |
| NOT 6 | İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI 15-16 | |
| NOT 7 | TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR 16 | |
| NOT 8 | DİĞER ALACAK VE BORÇLAR 16 | |
| NOT 9 | PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER VE ERTELENMİŞ GELİRLER. 17 | |
| NOT 10 | MADDİ DURAN VARLIKLAR 17-18 | |
| NOT 11 | MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR 18 | |
| NOT 12 | KULLANIM HAKKI VARLIKLAR 18 | |
| NOT 13 | KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE BORÇLAR 19 | |
| NOT 14 | ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR 19-20 | |
| NOT 15 | STOKLAR 21 | |
| NOT 16 | YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER 21-22 | |
| NOT 17 | NİTELİKLERE GÖRE GİDERLER 22-23 | |
| NOT 18 | DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER 23 | |
| NOT 19 | SERMAYE, YEDEKLER VE DİĞER ÖZKAYNAK KALEMLERİ 24-26 | |
| NOT 20 | GENEL YÖNETİM GİDERLERİ, PAZARLAMA, SATIŞ VE DAĞITIM GİDERLERİ 26 | |
| NOT 21 | ESAS FAALİYETLERDEN DİĞER GELİR VE GİDERLER 26-27 | |
| NOT 22 | FİNANSMAN GELİRLERİ / GİDERLERİ 27 | |
| NOT 23 | DİĞER KAPSAMLI GELİR UNSURLARININ ANALİZİ 27 | |
| NOT 24 | GELİR VERGİLERİ 28 | |
| NOT 25 | PAY BAŞINA KAZANÇ 29 | |
| NOT 26 | FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ 29-36 | |
| NOT 27 | FİNANSAL ARAÇLAR 37 | |
| NOT 28 | RAPORLAMA DÖNEMİNDEN SONRAKİ OLAYLAR 37 | |
| EK DİPNOT: PORTFÖY SINIRLAMALARINA UYUMUN KONTROLÜ 38-40 | ||
| Sınırlı | Bağımsız | ||
|---|---|---|---|
| Denetimden | Denetimden | ||
| Geçmiş | Geçmiş | ||
| Dipnot | |||
| VARLIKLAR | Referansı | 30.09.2024 | 31.12.2023 |
| Dönen Varlıklar | |||
| Nakit ve Nakit Benzerleri | 4 | 50.669.478 | 622.886.566 |
| Finansal Yatırımlar | 5 | 183.352.243 | 749.363.887 |
| Ticari Alacaklar | 1.185.050 | 5.740 | |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar | 7 | 1.185.050 | 5.740 |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 1.528.912.466 | 747.565.558 | |
| - İlişkili Taraflara Peşin Ödenmiş Giderler | 6 - 9 | 1.430.392.055 | 658.986.124 |
| - İlişkili Olmayan Taraflara Peşin Ödenmiş Giderler | 9 | 98.520.411 | 88.579.434 |
| Diğer Dönen Varlıklar | 18 | 199.134.191 | 93.134.202 |
| Toplam Dönen Varlıklar | 1.963.253.428 | 2.212.955.953 | |
| Duran Varlıklar | |||
| Stoklar | 15 | 713.737.239 | 283.773.236 |
| Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller | 16 | 5.606.034.166 | 5.283.733.463 |
| Maddi Duran Varlıklar | 10 | 61.581.166 | 62.719.784 |
| Toplam Duran Varlıklar | 6.381.352.571 | 5.630.226.483 | |
| TOPLAM VARLIKLAR | 8.344.605.999 | 7.843.182.436 |
| Sınırlı | Bağımsız | |||
|---|---|---|---|---|
| Denetimden | Denetimden | |||
| Geçmiş | Geçmiş | |||
| Dipnot | ||||
| KAYNAKLAR | Referansı | 30.09.2024 | 31.12.2023 | |
| Kısa Vadeli Yükümlülükler | ||||
| Ticari Borçlar | 122.785.433 | 57.671.160 | ||
| - İlişkili Taraflara Ticari Borçlar | 6 - 7 | 38.707.558 | 30.837.956 | |
| - İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar | 7 | 84.077.875 | 26.833.204 | |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar | 14 | 2.102.919 | 788.706 | |
| Diğer Borçlar | 6.887.983 | 5.384.153 | ||
| - İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar | 8 | 6.887.983 | 5.384.153 | |
| Kısa Vadeli Karşılıklar | 284.495 | 109.798 | ||
| - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa Vadeli Karşılıklar | 13 | 284.495 | 109.798 | |
| Toplam Kısa Vadeli Yükümlülükler | 132.060.830 | 63.953.818 | ||
| Uzun Vadeli Yükümlülükler | ||||
| Ertelenmiş Gelirler | 9 | 1.569.900.492 | 1.200.733.517 | |
| Uzun Vadeli Karşılıklar | 406.415 | 500.673 | ||
| - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli Karşılıklar | 14 | 406.415 | 500.673 | |
| Toplam Uzun Vadeli Yükümlülükler | 1.570.306.907 | 1.201.234.190 | ||
| Özkaynaklar | 60.066.070 | |||
| Ödenmiş Sermaye | 19 | 167.500.000 | 167.500.000 | |
| Sermaye Düzeltme Farkları | 19 | 190.037.697 | 190.037.697 | |
| Paylara İlişkin Primler | 19 | 1.384.469.274 | 1.384.469.274 | |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı | ||||
| Gelirler veya Giderler | 19 | 287.670 | 104.119 | |
| - Tanımlanmış fayda planları yeniden ölçüm kazançları / (kayıpları) | 19 | 287.670 | 104.119 | |
| Geçmiş Yıllar Karları | 19 | 4.835.883.338 | 3.600.795.196 | |
| Dönem Net Karı | 64.060.283 | 1.235.088.142 | ||
| Toplam Özkaynaklar | 6.642.238.262 | 6.577.994.428 | ||
| TOPLAM KAYNAKLAR | 8.344.605.999 | 7.843.182.436 |
| Sınırlı | Sınırlı | Sınırlı | Sınırlı | ||
|---|---|---|---|---|---|
| Denetimden | Denetimden | Denetimden | Denetimden | ||
| Geçmiş | Geçmiş | Geçmemiş | Geçmemiş | ||
| Dipnot | 01.01.- | 01.01.- | 01.07.- | 01.07.- | |
| KAR VEYA ZARAR KISMI | Referansı | 30.09.2024 | 30.09.2023 | 30.09.2024 | 30.09.2023 |
| Hasılat | -- | -- | -- | -- | |
| Satışların Maliyeti (-) | -- | -- | -- | -- | |
| BRÜT KAR | -- | -- | -- | -- | |
| Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-) | 17 - 20 | (75.137.579) | (122.163.558) | (25.447.107) | (58.874.281) |
| Genel Yönetim Giderleri (-) | 17 - 20 | (11.321.029) | (9.032.955) | (5.264.549) | (3.222.774) |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | 21 | 250.488.029 | 1.036.226.353 | 136.415.205 | 248.537.375 |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) | 21 | (4.376.801) | (3.725.208) | (943.887) | (496.383) |
| ESAS FAALİYET KARI | 159.652.620 | 901.304.632 | 104.759.662 | 185.943.937 | |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler | -- | -- | -- | -- | |
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) | -- | -- | -- | -- | |
| FİNANSMAN GİDERLERİ ÖNCESİ FAALİYET KARI | 159.652.620 | 901.304.632 | 104.759.662 | 185.943.937 | |
| Finansman Gelirleri | 22 | 107.224.279 | -- | 105.631 | -- |
| Finansman Giderleri (-) | 22 | (1.510.185) | (279.502) | (1.174.984) | (58.600) |
| Parasal Kazanç/ (Kayıp) | (201.306.431) | (132.437.676) | (147.967.513) | (747.039.210) | |
| SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI /(ZARARI) | 64.060.283 | 768.587.454 | (44.277.204) | (561.153.873) | |
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gideri/Geliri | -- | -- | -- | -- | |
| - Dönem Vergi Gideri/Geliri | 24 | -- | -- | -- | -- |
| - Ertelenmiş Vergi Gideri/Geliri | 24 | -- | -- | -- | -- |
| SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI /(ZARARI) | 64.060.283 | 768.587.454 | (44.277.204) | (561.153.873) | |
| DÖNEM KARI /(ZARARI) | 64.060.283 | 768.587.454 | (44.277.204) | (561.153.873) | |
| Pay Başına Kazanç | 0,38 | 5,30 | (0,26) | (8,02) | |
| - Sürdürülen Faaliyetlerden Pay Başına Kazanç / (Kayıp) | 25 | 0,38 | 5,30 | (0,26) | (8,02) |
| DİĞER KAPSAMLI GELİR | |||||
| Kar veya zararda yeniden sınıflandırılmayacaklar | |||||
| Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm | |||||
| Kazançları/Kayıpları | 23 | 183.551 | (49.046) | (5.346) | (360.144) |
| Kapsamlı gelire ilişkin vergiler | |||||
| - Ertelenmiş Vergi Gideri (-)/Geliri | 23 | -- | -- | -- | -- |
| DİĞER KAPSAMLI GELİR | 183.551 | (49.046) | (5.346) | (360.144) | |
| TOPLAM KAPSAMLI GELİR | 64.243.834 | 768.538.408 | (44.282.550) | (561.514.017) |
| Ka Zar ard r ve ya a |
|||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ide Yen n |
|||||||
| Sın ıfla ndı rılm cak aya |
|||||||
| Bir ikm iş D iğe r |
|||||||
| Ka mlı Ge lirl psa er |
|||||||
| a G ide rler vey |
Bir ikm iş K |
arla r |
|||||
| Tan ıml ış F da anm ay |
|||||||
| Pla nla rı Y eni den |
|||||||
| Öd | Ölç üm |
Geç miş Yı llar |
Top lam Özk |
||||
| iş S enm erm aye |
Ser Dü zelt Fa rkl ma ye me arı |
İliş Pay lar kin Pr iml a er |
Ka çlar ı/K ları zan ayı p |
Ka rlar ı |
D öne m N et K arı |
akl ayn ar |
|
| 1 O 20 23 ihi itib aki cak tar la b ler arıy ye |
70. 000 .00 0 |
139 .60 5.0 44 |
-- | -- | 2.9 318 .25 0 77. |
623 .47 6.9 46 |
3.8 10.4 00. 239 |
| Nak it ö den ( Dip ) 19 not en s erm aye |
75. 000 .000 |
42. 364 .075 |
-- | -- | -- | -- | 117 .364 .075 |
| nsf erle Tra r |
-- | -- | -- | -- | 623 .476 .946 |
( 623 .476 .946 ) |
-- |
| Top lam kap lı g elir ( Dip 23 ) not sam |
-- | -- | -- | ( 49. 046 ) |
-- | 768 .587 .454 |
768 .53 8.40 8 |
| 30 lül 202 3 ta rih i iti aki Ey bar la b ler ye ıy |
145 .00 0.0 00 |
181 .96 9.1 19 |
-- | ( 49. 046 ) |
3.6 00. 795 .19 6 |
768 .58 7.4 54 |
4.6 96. 302 .723 |
| 1 O cak 20 24 tar ihi itib la b aki ler arıy ye |
167 .50 0.0 00 |
190 .03 7.6 97 |
1.3 84. 469 .27 4 |
104 .11 9 |
3.6 00. 795 .19 6 |
1.2 35. 088 .142 |
6.5 77. 994 .42 8 |
| Tra nsf erle r |
-- | -- | -- | -- | 1.2 35. 088 .142 |
( 1.23 5.0 88. 142 ) |
-- |
| lam kap lı g elir / (g ider ) ( Dip ) Top 23 not sam |
-- | -- | -- | 183 .55 1 |
-- | 64. 060 .283 |
64. 243 .834 |
| 30 Ey lül 202 4 ta rih i iti bar la b aki ler ıy ye |
167 .50 0.0 00 |
190 .03 7.6 97 |
1.3 84. 469 .27 4 |
287 .67 0 |
4.8 35. 883 .33 8 |
64. 060 .283 |
6.6 42. 238 .262 |
| Sınırlı | Sınırlı | ||
|---|---|---|---|
| Denetimden | Denetimden | ||
| Geçmiş | Geçmiş | ||
| Dipnot | 01.01.- | 01.01.- | |
| Referansı | 30.09.2024 | 30.09.2023 | |
| İŞLETME FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLAR | |||
| Net Dönem Karı | 64.060.283 | 768.587.454 | |
| Dönem Net Kârı/Zararı Mutabakatı İle İlgili Düzeltmeler | (211.072.188) | (827.987.264) | |
| - Amortisman ve itfa giderleri | 10 | 1.178.113 | 224.275 |
| - Stoklarla ilgili düzeltmeler | 15 | 119.699.470 | 121.342.296 |
| - Yatırım amaçlı gayrimenkullerin gerçeğe uygun değerindeki değişim | 16 | (322.300.703) | (1.036.854.546) |
| - Kıdem tazminatı karşılığı | 14 | 221.445 | 299.993 |
| - Kullanılmamış izin karşılığı | 14 | 203.678 | 39.496 |
| - Parasal kazanç kayıp ile ilgili düzeltmeler | (10.074.191) | 86.961.221 | |
| İşletme Sermayesindeki Değişim Öncesi Faaliyet Zararı | (147.011.905) | (59.399.810) | |
| İşletme sermayesinde gerçekleşen değişimler: | |||
| - Stoklardaki artış / azalış | 15 | (549.663.473) | (147.613.282) |
| - Ticari alacaklardaki artış / azalış | 7 | (1.179.310) | (569.610) |
| - Faaliyetle ilgili diğer alacaklardaki artış / azalış | 18 | (115.940.966) | (94.798.944) |
| - Ticari borçlardaki artış / azalış | 7 | 65.114.273 | 6.984.120 |
| - Faaliyetlerle ilgili diğer borçlardaki artış | 8 | 2.818.043 | 1.745.257 |
| - Ertelenmiş gelirlerdeki artış/azalış | 9 | 369.166.975 | 496.552.535 |
| A. İşletme Faaliyetlerinden Sağlanan Nakit Girişleri /(Çıkışları) | (376.696.363) | 202.900.266 | |
| FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI | |||
| - Nakit sermaye ödemesi | 20 | -- | 75.000.000 |
| -İlişkili taraflardan alacaklar/(borçlar) | 6 | (771.405.931) | (154.578.459) |
| B. Finansman Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit Çıkışları | (771.405.931) | (79.578.459) | |
| YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI | 740.296.132 | 30.423.839 | |
| - Yatırım amaçlı gayrimenkullerin nakit girişleri | 16 | 174.284.488 | 30.423.839 |
| - Yatırım ya da finansman faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışlarına neden olan diğer kalemlere ilişkin düzeltmeler | 5 | 566.011.644 | -- |
| C. Yatırım Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit Girişleri | 740.296.132 | 30.423.839 | |
| Nakit ve nakit benzerlerindeki enflasyon etkisi | (164.410.926) | (138.565.653) | |
| Nakit ve nakit benzerlerindeki net artış/(azalış) (A+B+C) | (407.806.162) | 153.745.645 | |
| Dönem başı nakit ve nakit benzerleri | 4 | 622.886.566 | 1.854.857 |
| Dönem Sonu Nakit ve Nakit Benzerleri | 50.669.478 | 17.034.849 |
Sur Tatil Evleri Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş. ("Şirket" veya "Sur Tatil Evleri"), Sur Yapı Endüstri San. ve Tic. A.Ş.' nin ("Sur Yapı") sahibi olduğu Sur Yapım İnşaat A.Ş.' nin ("Sur Yapım") 14.02.2022 tarihinde gerçekleştirilen Olağanüstü Genel Kurul Toplantısında alınan karar kapsamında Sur Yapım'ın kısmi bölünmesi yoluyla sahibi Sur Yapı olacak şekilde 24.03.2022 tarihinde kurulmuştur. Şirket Türk Ticaret Kanunu hükümleri çerçevesinde Anonim Şirket olarak kurulmuştur.
Sur Tatil Evleri Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş.'nin esas sözleşme ve unvan değişikliği 08.03.2023 tarihinde tescil edilmiş, 13.03.2023 tarihli ve 10788 numaralı ticaret sicil gazetesinde Sur Tatil Evleri Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş. olarak ilan edilmiştir.
Şirket'in payları 14.12.2023 tarihinde Borsa İstanbul Yıldız Pazar'da işlem görmeye başlamıştır.
Şirket'in sermayesinin 145.000.000 TL'den 167.500.000 TL'ye çıkarılması nedeniyle artırılan 22.500.000 TL nominal değerli pay ve mevcut ortakların sahip olduğu 22.500.000 TL nominal değerli pay olmak üzere toplam 45.000.000 TL nominal değerli pay halka arz edilmiş ve tamamı 49,18 TL'den satılmıştır. Buna göre halka arz büyüklüğü 2.213.100.000 TL olarak gerçekleşmiştir. Satılan Paylar sonrası Şirket'in halka açıklık oranı % 26,87 olmuştur.
Şirket gayrimenkul projeleri, gayrimenkule dayalı haklar, sermaye piyasası araçları ve Sermaye Piyasası Kurulu'nca belirlenecek diğer varlık ve haklardan oluşan portföyü işletmek amacıyla paylarını ihraç etmek üzere kurulan ve sermaye piyasası mevzuatında izin verilen diğer faaliyetlerde bulunabilen sermaye piyasası kurumu niteliğinde kayıtlı sermayeli halka açık anonim ortaklıktır.
Şirket'in mevcut durumda tek yatırımı Antalya ili Kepez ilçesi Kepez mah. 28868 Ada 1 numaralı parsel üzerinde geliştirilmekte olan Sur Tatil Evleri Projesi'dir. Sur Yapı Tatil Evleri Antalya Projesi'nde 1.401 adet mesken ve 7 adet ticari birim bulunmaktadır.
Bahsi geçen meskenler yıllık 48 hafta esasına göre devremülk olarak satılmakta olup, projede 67.248 adet devremülk bulunmaktadır. Sur Tatil Evleri Projesi'nin ön satışlarına Haziran 2021 itibari ile başlanmış, 30.09.2024 tarihi itibarıyla 7.636 adet devre mülkün ön satışı gerçekleşmiştir. Sur Tatil Evleri Projesi'nde devre mülk sahiplerine pek çok imkan sunulacak şekilde planlanmıştır. Bu imkanlar arasında aquapark, özel plaj, kadınlara özel yüzme havuzları, ormana yakınlığı sebebi ile çeşitli doğa aktiviteleri, park ve yeşil alanlar, spor alanları, spa&welness kulübü ve çocuk kulübü yer almaktadır.
Şirket'in kayıtlı adresi Burhaniye Mahallesi, Abdullahağa Caddesi, No:21/1, Üsküdar, İstanbul'dur.
Şirket'in 30.09.2024 tarihi itibarıyla personel sayısı 9 kişidir (31.12.2023: 8).
Ortak kontrol altındaki işletmeler arasında gerçekleşen işlemlerde, TFRS 3, "İşletme Birleşmeleri'nde yer alan hükümler, TFRS 3'ün yada bir başka TFRS'nin, söz konusu işlemleri kapsamamasından dolayı uygulanmamaktadır. Bu kapsamda gerçekleştirilen hisse alım işlemlerinde, kullanılabilen önceki değerler yöntemine göre, söz konusu işletmenin ve şirket'in ortak kontrol altında oldukları Şirket veya nihai ana ortaklık tarafından kullanılan finansal tabloları bu yöntemin uygulanmasında kullanılabilir.
Şirket, Sur Yapım bünyesinden kısmi bölünerek 24.03.2022 tarihinde kurulmuştur. Bölünen şirket Sur Yapım'ın ana ortaklığı olan Sur Yapı Endüstri San. ve Tic. A.Ş. devralan şirketin (Sur Tatil Evleri Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş.) paylarını ve haklarını da iktisap etmiş ve devralan şirketin de ana ortaklığı olmuştur. Bahsi geçen bölünme sırasında uygulanan muhasebe politikası, ortak kontrol altındaki işletmeler arasındaki hisse alım-satım ve benzeri işlemlere uygulanabilen "önceki değerler yöntemi" olarak tespit edilmiştir. Söz konusu muhasebe politikasına göre, bölünen şirket Sur Yapım'ın Türkiye Finansal Raporlama Standartları'na göre daha önceden hazırlanan finansal tabloları için oluşturulan finansal pozisyon ve faaliyet sonuçlarının kullanılması esastır. Buna istinaden, önceki değerler yöntemi, Şirket'in kuruluş tarihinden itibaren ileriye dönük olarak uygulanmış olup, söz konusu işlemin etkileri özkaynaklarda "Ortak kontrol altındaki işletmeler arasındaki işlemlerin etkileri" altında muhasebeleştirilmiş olup, söz konusu etkiler TMS 29 kapsamında geçmiş yıl karlarında muhasebeleştirilmiştir.
İlişikteki finansal tablolar Sermaye Piyasası Kurulu'nun ("SPK") 13.06.2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Seri II–14.1 No'lu "Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği" hükümlerine uygun olarak hazırlanmış olup Tebliğin 5. Maddesine istinaden Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yürürlüğe konulmuş olan Türkiye Finansal Raporlama Standartları ("TFRS") esas alınmıştır.
TMS'ler; Türkiye Muhasebe Standartları, Türkiye Finansal Raporlama Standartları ("TFRS") ile bunlara ilişkin ek ve yorumları içermektedir.
Finansal tablolar, KGK tarafından 3 Temmuz 2024 tarihinde yayımlanan "TMS Taksonomisi Hakkında Duyuru" ile SPK tarafından yayımlanan Finansal Tablo Örnekleri ve Kullanım Rehberi'nde belirlenmiş olan formatlara uygun olarak sunulmuştur.
30 Eylül 2024 tarihinde sona eren ara döneme ilişkin özet finansal tablolar Türkiye Muhasebe Standardı No.34 Ara Dönem Finansal Raporlama' ya uygun olarak hazırlanmıştır.
TFRS'leri uygulayan işletmeler, Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu (KGK) tarafından 23 Kasım 2023 tarihinde yapılan açıklamayla birlikte, 31 Aralık 2023 tarihinde veya sonrasında sona eren yıllık raporlama dönemine ait finansal tablolarından itibaren TMS 29 Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama Standardına göre enflasyon muhasebesi uygulamaya başlamıştır. TMS 29, geçerli para birimi yüksek enflasyonlu bir ekonominin para birimi olan işletmelerin, konsolide finansal tabloları da dahil olmak üzere, finansal tablolarında uygulanmaktadır.
İlişikteki finansal tablolar, gerçeğe uygun değeri üzerinden ölçülen finansal yatırımlar ve yeniden değerlenmiş tutarları ile ölçülen yatırım amaçlı gayrimenkuller haricinde, endekslenmiş maliyet esasına göre hazırlanmaktadır.
Söz konusu finansal tablolar ile önceki dönemlere ait karşılaştırmalı tüm tutarlar, TMS 29 uyarınca Türk lirasının genel satın alma gücünde meydana gelen değişimlere göre düzeltilmiş ve nihayetinde Türk lirasının 30 Eylül 2024 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.
Şirket TMS 29 uygulamasında, KGK'nın yaptığı yönlendirme uyarınca Türkiye İstatistik Kurumu tarafından yayımlanan Tüketici Fiyat Endekslerine (TÜFE) göre elde edilen düzeltme katsayılarını kullanmıştır. Türk lirasının yüksek enflasyonlu bir ekonominin para birimi olarak tanımlanmasına son verildiği 1 Ocak 2005 tarihinden bu yana cari ve geçmiş dönemlere ait TÜFE ile karşılık gelen düzeltme katsayıları aşağıdaki gibidir:
| Yıl sonu | Endeks | Endeks, % | Düzeltme katsayısı |
|---|---|---|---|
| 30.09.2024 | 2.526,16 | %343 | 1,00000 |
| 31.12.2023 | 1.859,38 | %268 | 1,38560 |
| 30.09.2023 | 1.691,04 | %254 | 1,49385 |
TMS 29 uyarınca finansal tablolarda gerekli düzeltmeleri yapmak üzere, varlık ve yükümlülükler ilk olarak parasal ve parasal olmayan olarak ayrıştırılmış, parasal olmayan varlık ve yükümlülükler ayrıca cari değeriyle ölçülenler ve maliyet değeriyle ölçülenler olarak ilave bir ayrıştırmaya tabi tutulmuştur.
Parasal kalemler (bir endekse bağlı olanlar hariç) ile raporlama dönemi sonundaki cari değerleriyle ölçülen parasal olmayan kalemler halihazırda 30 Eylül 2024 tarihindeki cari ölçüm biriminden ifade edildiklerinden enflasyon düzeltmesine tabi tutulmamıştır. 30 Eylül 2024 tarihindeki ölçüm biriminden ifade edilmeyen parasal olmayan kalemler ise ilgili katsayı kullanılarak enflasyon düzeltmesine tabi tutulmuştur. Parasal olmayan kalemlerin enflasyona göre düzeltilmiş değerinin geri kazanılabilir tutarı ya da net gerçekleşebilir değeri aştığı durumda, ilgili TFRS uygulanarak defter değerinde azaltıma gidilmiştir. Bunun yanı sıra, özkaynak unsurları ile kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosundaki tüm kalemlerde enflasyon düzeltmesi yapılmıştır.
Türk lirasının yüksek enflasyonlu bir ekonominin para birimi olarak tanımlanmasına son verildiği 1 Ocak 2005 tarihinden önce edinilmiş ya da üstlenilmiş parasal olmayan kalemler ile bu tarihten önce işletmeye konmuş ya da oluşmuş özkaynaklar TÜFE'de 1 Ocak 2005 tarihinden 30 Eylül 2024 tarihine kadar meydana gelen değişime göre düzeltmeye tabi tutulmuştur.
TMS 29'un uygulanması, Türk lirasının satın alma gücündeki azalıştan kaynaklı ve kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunun kar veya zarar bölümündeki Net Parasal Pozisyon Kazançları (Kayıpları) kaleminde sunulan düzeltmeleri gerekli kılmıştır. Parasal varlık veya yükümlülüklerin değeri endeksteki değişimlere bağlı olmadığı sürece, enflasyon döneminde, parasal yükümlülüklerden daha yüksek tutarda parasal varlık taşıyan işletmelerin satın alma gücü zayıflarken, parasal varlıklardan daha yüksek tutarda parasal yükümlülük taşıyan işletmelerin satın alma gücü artış gösterir. Net parasal pozisyon kazanç ya da kaybı, parasal olmayan kalemlerin, özkaynakların, kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosundaki kalemlerin ve endekse bağlı parasal varlık ve yükümlülüklerin düzeltme farklarından elde edilmiştir.
Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Şirket'in cari dönem finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Cari dönem finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılır.
Şirket'in finansal tabloları, faaliyette bulunduğu temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi (fonksiyonel para birimi) ile sunulmuştur. İşletmenin finansal durumu ve faaliyet sonucu, Şirket'in geçerli para birimi olan ve finansal tablo için sunum para birimi olan Türk Lirası ("TL") cinsinden ifade edilmiştir.
Bir muhasebe politikası değiştirildiğinde, finansal tablolarda sunulandan daha önceki dönemlere ilişkin toplam düzeltme tutarı bir sonraki dönem birikmiş karlara alınır. Önceki dönemlere ilişkin diğer bilgiler de yeniden düzenlenir. Muhasebe politikalarındaki değişikliklerin cari döneme, önceki dönemlere veya birbirini izleyen dönemlerin faaliyet sonuçlarına etkisi olduğunda; değişikliğin nedenleri, cari döneme ve önceki dönemlere ilişkin düzeltme tutarı, sunulandan daha önceki dönemlere ilişkin düzeltme tutarları ve karşılaştırmalı bilginin yeniden düzenlendiği ya da aşırı bir maliyet gerektirdiği için bu uygulamanın yapılmadığı kamuya açıklanır.
Finansal tablolar, Şirket'in önümüzdeki bir yılda ve faaliyetlerinin doğal akışı içerisinde varlıklarından fayda elde edeceği ve yükümlülüklerini yerine getireceği varsayımı altında işletmenin sürekliliği esasına göre hazırlanmıştır.
İlişikteki mali tablolar açısından, Şirket'in önemli yönetim personeli ve yönetim kurulu üyeleri, aileleri ve onlar tarafından kontrol edilen veya onlara bağlı şirketler, iştirak ve bağlı ortaklıklar, ilişkili kuruluşlar olarak düşünülmüş ve dikkate alınmıştır.
Nakit ve nakit benzerleri, kasadaki nakit varlıkları, banka mevduatlarını ve tutarı belirli nakde kolayca çevrilebilen kısa vadeli, yüksek likiditeye sahip olan, vadesi 3 ay veya daha kısa süreli olan yatırımları içermektedir. Ters repo anlaşmaları dahilinde yapılan ödemeler de nakit ve nakit benzerlerine dahil edilir. Bu varlıkların kayıtlı defter değeri rayiç değerlerine yakındır.
Stoklar, endekslenmiş maliyet esasına göre değerlenmektedir.
"Geliştirilmekte olan ve inşaatı devam eden konut ve inşaat projeleri", direk ve dolaylı maliyetleri, hammaddeleri, pazarlama, reklam ve satış sonrasında oluşan giderleri ve belirli genel yönetim gideri ile proje ile ilgili borçlanma maliyetlerini içermektedir.
Finansal yatırımlar endekslenmiş maliyet bedeli üzerinden kaydedilir. İştiraklerin değeri kalıcı değer düşüklüklerini yansıtmak için gerektiğinde azaltılır.
Kira sertifikası fonu (Sukuk): TFRS 9 kapsamında gerçeğe uygun değer değişimi kâr veya zarara yansıtılarak ölçülecektir. Bu doğrultuda kira sertifikası fonu, Finansal Durum Tablosunda "Finansal Yatırımlar" sınıfında sunulacak ve raporlama dönemi sonlarında kira sertifikası fonu'nun gerçeğe uygun değerindeki değişimler Kar veya Zarar ve Diğer Kapsamlı Gelir Tablosunda "Finansman Gelirleri" kalemine yansıtılacaktır.
Yatırım amaçlı gayrimenkuller, kira ve/veya değer artış kazancı elde etmek amacıyla elde tutulan gayrimenkuller olup ilk olarak maliyet değerleri ve buna dahil olan işlem maliyetleri ile ölçülürler. Başlangıç muhasebeleştirmesi sonrasında yatırım amaçlı gayrimenkuller, bilanço tarihi itibarıyla piyasa koşullarını yansıtan gerçeğe uygun değer ile değerlenirler. Yatırım amaçlı gayrimenkullerin gerçeğe uygun değerindeki değişikliklerden kaynaklanan kazanç veya zararlar oluştukları dönemde gelir tablosuna dahil edilirler.
Şirket'in 30 Eylül 2024 tarihinde portföyünde bulunan yatırım amaçlı gayrimenkullerinin gerçeğe uygun değerleri SPK tarafından yetkilendirilmiş Lider Gayrimenkul Değerleme A.Ş. tarafından 6 Ağustos 2024 tarih ve 2024-OZ-164 sayılı değerleme raporunu göre hazırlanan 30 Haziran 2024 dönemine ait değerleme raporundaki değerlemelere göre belirlenmiş olup 30 Eylül 2024 seviyesine getirilerek sunulmuştur. Gerçeğe uygun değerler değerleme gününde istekli bir alıcı ve satıcı arasında piyasa koşullarına uygun şekilde oluşacak fiyat esas alınarak belirlenir. 30 Haziran 2024 tarihinden itibaren yeni girişler endekslenmiş maliyet bedeli ile gösterilmektedir.
Yatırım amaçlı gayrimenkuller, satılmaları veya kullanılamaz hale gelmeleri ve satışından gelecekte herhangi bir ekonomik yarar sağlanamayacağının belirlenmesi durumunda bilanço dışı bırakılırlar. Yatırım amaçlı gayrimenkulün kullanım süresini doldurmasından veya satışından kaynaklanan kar/zarar, oluştukları dönemde gelir tablosuna dahil edilir.
Transferler, yatırım amaçlı gayrimenkullerin kullanımında bir değişiklik olduğunda yapılır. Gerçeğe uygun değer esasına göre izlenen yatırım amaçlı gayrimenkulden, sahibi tarafından kullanılan gayrimenkul veya stok sınıfına yapılan bir transferde, transfer sonrasında yapılan muhasebeleştirme işlemindeki tahmini maliyeti, anılan gayrimenkulün kullanım şeklindeki değişikliğin gerçekleştiği tarihteki gerçeğe uygun değeridir. Sahibi tarafından kullanılan veya stok olarak sınıflanan bir gayrimenkulün, gerçeğe uygun değer esasına göre gösterilecek yatırım amaçlı bir gayrimenkule dönüşmesi durumunda, işletme, kullanımdaki değişikliğin gerçekleştiği tarihe kadar "Maddi Duran Varlıklar"a veya "Stoklar"a uygulanan muhasebe politikasını uygular.
Maddi duran varlıklar endekslenmiş elde etme maliyetinden birikmiş amortisman ve kalıcı değer kayıpları düşülerek gösterilmektedir. Arsalar amortismana tabi değildir.
Maddi duran varlıkların endekslenmiş maliyet tutarları, beklenen faydalı ömürlerine göre kıst amortismana tabi tutulur. Arsa ve araziler amortismana tabi tutulmazlar. Beklenen faydalı ömür, kalıntı değer ve amortisman yöntemi, tahminlerde ortaya çıkan değişikliklerin olası etkileri için her yıl gözden geçirilir ve tahminlerde bir değişiklik varsa ileriye dönük olarak muhasebeleştirilir.
Maddi duran varlıkların elden çıkarılması ya da bir maddi varlığın hizmetten alınması sonucu oluşan kazanç veya kayıp, satış hasılatı ile varlığın defter değeri arasındaki fark olarak belirlenir ve gelir tablosuna dahil edilir.
Maddi duran varlıkların, tahmin edilen faydalı ömürleri aşağıdaki gibidir:
| Yıl | |
|---|---|
| Binalar | 50 |
| Demirbaşlar | 4 |
Ticari borçlar, olağan faaliyetler içerisinde tedarikçilerden sağlanan mal ve hizmetlere ilişkin yapılması gereken ödemeleri ifade etmektedir. Ticari borçlar, ilk olarak gerçeğe uygun değerinden ve müteakip dönemlerde etkin faiz yöntemiyle hesaplanan itfa edilmiş maliyetinden ölçülürler.
Şirket, şerefiye dışındaki tüm maddi ve maddi olmayan duran varlıkları için, her bilanço tarihinde söz konusu varlığa ilişkin değer düşüklüğü olduğuna dair herhangi bir gösterge olup olmadığını değerlendirir. Söz konusu uyarıların olması veya taşınan değerlerin gerçekleşebilir değeri aşması durumunda varlıklar gerçekleşebilir değerlerine indirgenmektedir. Varlıkların taşıdıkları değer, gerçekleşebilir değeri aştığında değer düşüklüğü karşılık gideri gelir tablosuna yansıtılır. Paraya çevrilebilecek tutar, varlığın net satış fiyatı ve kullanımdaki net defter değerinden yüksek olanıdır. Paraya çevrilebilecek tutar, belirlenebiliyorsa her bir kıymet için, belirlenemiyorsa kıymetin dahil olduğu nakit akımı sağlayan Şirket için tahmin edilir. Ancak, değer düşüklüğü karşılığının ters çevrilmesi sonucu varlığın taşınan değerinde meydana gelen artış, bu varlığa geçmiş yıllarda hiç değer düşüklüğü ayrılmamış olması halinde belirlenecek değerini aşmaması koşuluyla kayda alınmaktadır.
Maddi varlıkların gerçekleşebilir değeri net satış fiyatı veya kullanımdaki değerinden büyük olanıdır. Kullanım değeri bulunurken, gelecekteki nakit akışları, cari piyasa koşullarındaki paranın zaman değeri ve bu varlığa özel riskleri yansıtan vergi öncesi iskonto oranı kullanılarak iskonto edilmektedir. Bağımsız olarak büyük bir nakit girişi sağlamayan bir varlığın geçekleşebilir değeri varlığın ait olduğu nakit girişi sağlayan birim tarafından belirlenmektedir. Maddi varlıkların yeniden değerlemesinden kaynaklanan taşınan bedelindeki değer düşüklüğü ilk olarak özsermayedeki yeniden değerleme fonundan netlenerek borç olarak kaydedilir, daha sonra toplam değer düşüklüğünden kalan bir tutar varsa gelir tablosuna gider olarak kaydedilir.
Kullanıma ve satışa hazır hale getirilmesi önemli ölçüde zaman isteyen varlıklar söz konusu olduğunda, satın alınması, yapımı veya üretimi ile doğrudan ilişkilendirilen borçlanma maliyetleri, ilgili varlık kullanıma veya satışa hazır hale getirilene kadar varlığın maliyetine dahil edilmektedir. Diğer tüm borçlanma maliyetleri, oluştukları dönemde gelir tablosuna kaydedilmektedir.
Vergi gideri, cari dönem vergi giderini ve ertelenmiş vergi giderini kapsar. Vergi, doğrudan özkaynaklar altında muhasebeleştirilen bir işlemle ilgili olmaması koşuluyla, gelir tablosuna dahil edilir. Aksi takdirde vergi de ilgili işlemle birlikte özkaynaklar altında muhasebeleştirilir.
Bununla birlikte Şirket, 08.03.2023 tarihinde Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı ("GYO") statüsü elde ettiğinden, 30.09.2024 tarihi itibarıyla kurumlar vergisinden istisnadır.
GYO statüsünde olan Şirket'in gayrimenkul yatırım ortaklığı faaliyetlerinden elde edilen kiralama ve değer artış kazancı, 13 Haziran 2006 tarih, 5520 numaralı Kurumlar Vergisi Kanunu uyarınca kurumlar vergisinden istisnadır. Kurumlar Vergisi Kanunu Madde 15(3)'e göre kurumlar vergisinden istisna edilen söz konusu gayrimenkul yatırım ortaklığı faaliyetlerinden elde edilen kazanç üzerinden %15 oranında vergi kesintisi (stopaj) hesaplanır. Bakanlar kurulu, 15. maddede belirtilen vergi kesintisi oranlarını sıfıra kadar indirmeye, kurumlar vergisi oranına kadar yükseltmeye yetkilidir. Halihazırda, gayrimenkul yatırım ortaklıklarının kurumlar vergisinden istisna edilen portföy işletmeciliği kazançları üzerinden, bakanlar kurulu Kararı gereği %0 oranında vergi kesintisi yapılmaktadır. Bu nedenle, Şirket GYO statüsü elde ettikten sonra finansal tablolarında cari veya ertelenmiş vergi karşılığı hesaplamamıştır.
Faaliyet giderleri hizmetin yerine getirilmesi veya giderin doğduğu tarihte gelir tablosuna aktarılır. Garanti giderleri ilgili olduğu satıştan doğan gelir ile aynı dönem içerisinde karşılık gideri olarak mali tablolara yansıtılır.
Gelirler, tahsil edilmiş veya edilecek olan alacak tutarının gerçeğe uygun değeri üzerinden ölçülür. İndirimler ve karşılıklar söz konusu tutardan düşülmektedir.
Satışından elde edilen gelir, aşağıdaki şartlar karşılığında muhasebeleştirilir:
Faiz geliri, kalan anapara bakiyesi ile beklenen ömrü boyunca ilgili finansal varlıktan elde edilecek tahmini nakit girişlerini söz konusu varlığın kayıtlı değerine indirgeyen efektif faiz oranı nispetinde ilgili dönemde tahakkuk edilir.
Gayrimenkullerden elde edilen kira geliri, ilgili kiralama sözleşmesi boyunca doğrusal yönteme göre muhasebeleştirilir.
Satışlar içerisinde önemli bir finansman unsurunun bulunması durumunda makul bedel gelecekte oluşacak nakit akımlarının finansman unsuru içerisinde yer alan gizli faiz oranı ile indirgenmesi ile tespit edilir. Fark tahakkuk esasına göre finansal tablolara yansıtılır.
Finansal aktif ve pasifler netleştirmeye yönelik yasal bir hakka ve yaptırım gücüne sahip olunması durumunda ve eğer gelecekte netleştirilerek kazanılacak veya ödenecekse bilançoda net tutar üzerinden raporlanır.
Yabancı para işlemleri, işlem tarihindeki cari kurlardan muhasebeleştirilmektedir. Yabancı para cinsinden kayıtlara geçirilmiş olan aktif ve pasif hesaplar dönem sonlarındaki kurlar esas alınarak evalüasyona tabi tutulmaktadır. Evalüasyon işleminden doğan kur farkları gelir tablosu içinde finansman gelir ve giderleri içerisinde gösterilmektedir.
Dönem sonu ABD\$ ve EURO kurları aşağıdadır:
| 30.09.2024 | |
|---|---|
| ABD \$ | 34,1210 |
| EURO | 38,1714 |
Karşılıklar ancak ve ancak Şirket'in geçmişten gelen ve halen devam etmekte olan bir yükümlülüğü (hukuki veya yapısal yükümlülük) varsa, bu yükümlülük sebebiyle işletmeye ekonomik çıkar sağlayan kaynakların elden çıkarılma olasılığı mevcutsa ve yükümlülüğün tutarı güvenilir bir şekilde belirlenebiliyorsa kayıtlara alınır. Karşılıklar her bilanço tarihinde gözden geçirilmekte ve yönetimin en iyi tahminlerini yansıtacak şekilde gerekli düzenlemeler yapılmaktadır.
Taahhüt ve muhtemel yükümlülük doğuran işlemler, gerçekleşmesi gelecekte bir veya birden fazla olayın neticesine bağlı durumları ifade etmektedir. Dolayısıyla, bazı işlemler ileride doğması muhtemel zarar, risk veya belirsizlik taşımaları açısından bilanço dışı kalemler olarak tanınmıştır. Gelecekte gerçekleşmesi muhtemel mükellefiyetler veya oluşacak zararlar için bir tahmin yapılması durumunda bu yükümlülükler Şirket için gider ve borç olarak kabul edilmektedir.
İlişikteki mali tabloların TFRS ile uyumlu bir şekilde hazırlanması Yönetim tarafından hazırlanmış mali tablolarda yer alan bazı aktif ve pasiflerin taşıdıkları değerler, muhtemel mükellefiyetlerle ilgili verilen açıklamalar ile raporlanan gelir ve giderlerin tutarlarına ilişkin olarak bazı tahminler yapılmasını gerektirmektedir. Bu tahminler dönemsel olarak gözden geçirilmekte ve gerekli görüldüklerinde düzeltilmektedirler. Gerçekleşen tutarlar tahminlerden farklılıklar içerebilir.
Şirket'in ekli mali tablolarının hazırlanması esnasında kullanılan önemli değerlendirme, tahmin ve varsayımları aşağıda açıklanmıştır.
Yatırım amaçlı gayrimenkullerin gerçeğe uygun değerleri:
Şirket'in yatırım amaçlı gayrimenkullerinin gerçeğe uygun değeri, Lider Gayrimenkul Değerleme A.Ş. tarafından hazırlanan 6 Ağustos 2024 tarih ve 2024-OZ-164 sayılı değerleme raporu dikkate alınarak belirlenmiştir. Anılan raporda indirgenmiş nakit akımları yöntemi kullanılarak Antalya İli, Kepez İlçesi, Kepez Mahallesi, 28868 ada 1 parsel üzerinde geliştirilmekte olan Sur Yapı Tatil Evleri Antalya Projesi'nin 30 Haziran 2024 tarihi itibarıyla piyasa değeri takdir edilmiştir.
Sur Yapı Tatil Evleri Antalya Projesi'nde 1.401 adet mesken ve 7 adet ticari birim bulunmaktadır.
Bahsi geçen meskenler yıllık 48 hafta esasına göre devremülk olarak satılmakta olup, projede 67.248 adet devremülk bulunmaktadır.
Şirket'in 30 Eylül 2024 tarihinde portföyünde bulunan yatırım amaçlı gayrimenkullerinin gerçeğe uygun değerleri Lider Gayrimenkul Değerleme A.Ş. tarafından hazırlanan 6 Ağustos 2024 tarih ve 2024-OZ-164 sayılı değerleme raporundaki değerlemelere göre belirlenmiştir. Devremülklerin %67'sinin satılacağı, kalan %33'ünün ve ticari birimlerin ise şirket tarafından kiraya verileceği varsayılmıştır. Bu çerçevede Sur Yapı Tatil Evleri Antalya Projesi'ndeki devre mülklerin %33'ü ile ticari birimlerin tamamı yatırım amaçlı gayrimenkul olarak sınıflanmıştır.
Gelir indirgeme yöntemine göre bulunan gerçeğe uygun değer, çeşitli tahmin ve varsayımlar (iskonto oranı, doluluk oranı, kira fiyatları ve artış oranları, nihai büyüme oranları vb.) kullanılarak belirlenmektedir. Bu tahmin ve varsayımlarda gelecekte ortaya çıkabilecek değişiklikler Şirket'in finansal tablolarında önemli ölçüde etkiye neden olabilir.
Söz konusu değerler, endekslenmiş tutarlar üzerinden sunulmuştur.
Lider Gayrimenkul Değerleme A.Ş. tarafından hazırlanan 6 Ağustos 2024 tarih ve 2024-OZ-164 sayılı değerleme raporunda yer alan önemli tahmin ve varsayımlar aşağıdaki gibidir:
| - | İskonto oranı | : %34 |
|---|---|---|
| - | Devremülklerin ortalama satış fiyatı (1. yıl) | : 409.936 TL/m2 |
| - | Devremülk yıllık kira getirisi | : %8,5 |
| - | Ticari birimler aylık kira getirisi | : 529 TL/m2 |
30 Eylül 2024 tarihi itibarıyla rapor sonunda "Ek Dipnot: Portföy Sınırlamalarına Uyumun Kontrolü" başlığı altında verilen bilgiler; SPK Seri II, No: 14.1 "Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği"nin 16. Maddesi uyarınca finansal tablolarından türetilmiş özet bilgiler niteliğinde olup 28 Mayıs 2013 tarihinde 28.660 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Seri III, No: 48.1 sayılı "Gayrimenkul Yatırım Ortaklıklarına İlişkin Esaslar Tebliği" ve 9 Ekim 2020 tarihinde 31269 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Seri III, No: 48.1.e sayılı "Gayrimenkul Yatırım Ortaklıklarına İlişkin Esaslar Tebliği'nde Değişiklik Yapılmasına Dair Tebliği"nin portföy sınırlamalarına uyumun kontrolüne ilişkin hükümleri çerçevesinde hazırlanmıştır.
Nakit akım tablosunda, döneme ilişkin nakit akımları esas, yatırım ve finansman faaliyetlerine dayalı bir biçimde sınıflandırılarak raporlanır.
Nakit akım tablosunda yer alan nakit ve nakit benzeri değerler, kasa ve bankalarda bulunan mevduatları içermektedir.
30 Eylül 2024 tarihi itibarıyla sona eren hesap dönemine ait finansal tabloların hazırlanmasında esas alınan muhasebe politikaları aşağıda özetlenen 1 Ocak 2024 tarihi itibarıyla geçerli yeni ve değiştirilmiş Türkiye Muhasebe Standartları ("TMS")/TFRS ve TMS/TFRS yorumları dışında önceki yılda kullanılanlar ile tutarlı olarak uygulanmıştır. Bu standartların ve yorumların Şirket'in mali durumu ve performansı üzerindeki etkileri ilgili paragraflarda açıklanmıştır.
Şirket'in finansal durumu, performansı veya nakit akımları üzerindeki işlemlerin ve olayların etkilerinin finansal tablolarda daha uygun ve güvenilir bir sunumu sonucunu doğuracak nitelikte olması durumunda muhasebe politikalarında değişiklik yapılır. İsteğe bağlı olarak muhasebe politikalarında yapılan değişikliklerin önceki dönemleri etkilemesi durumunda, söz konusu politika hep kullanımdaymış gibi finansal tablolarda geriye dönük olarak uygulanır. Yeni bir standardın uygulanmasından kaynaklanan muhasebe politikası değişiklikleri, söz konusu standardın şayet varsa geçiş hükümlerine uygun olarak geriye ya da ileriye dönük olarak uygulanır. Herhangi bir geçiş hükmünün yer almadığı değişiklikler geriye dönük olarak uygulanır.
gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
a) 30 Eylül 2024 tarihi itibarıyla yürürlükte olan yeni standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen değişiklikler ve yorumlar:
TMS 1, Yükümlülüklerin kısa ve uzun vade olarak sınıflandırılmasına ilişkin değişiklik; Mart 2020 ve Ocak 2023'te KGK, yükümlülüklerin kısa ve uzun vadeli sınıflandırılmasına yönelik esasları belirlemek üzere TMS 1'de değişiklikler yapmıştır. Ocak 2023'te yapılan değişikliklere göre, işletmenin bir yükümlülüğü ödemeyi erteleme hakkı, raporlama döneminden sonraki bir tarihte kredi sözleşmesi şartlarına uygunluk sağlamasına bağlıysa, raporlama dönemi sonu itibarıyla söz konusu yükümlülüğü erteleme hakkı bulunmaktadır (raporlama dönemi sonunda ilgili şartlara uygunluk sağlamıyor olsa bile). Kredi sözleşmesinden doğan bir yükümlülük uzun vadeli olarak sınıflandırıldığında ve işletmenin ödemeyi erteleme hakkı 12 ay içinde kredi sözleşmesi şartlarına uygunluk sağlamasına bağlı olduğunda, Ocak 2023 değişiklikleri işletmelerin çeşitli açıklamalar yapmasını istemektedir. Bu açıklamalar kredi sözleşme şartları ve ilgili yükümlülükler hakkındaki bilgileri içermelidir. Ayrıca, söz konusu değişiklikler, sözleşme şartlarına uyumun raporlama tarihinde ya da sonraki bir tarihte test edilecek olmasına bakılmaksızın, uzun vadeli sınıflama için ödemeyi erteleme hakkının raporlama dönemi sonu itibarıyla bulunması gerektiğini açıklığa kavuşturmuştur. Değişiklilerde, ödemeyi raporlama döneminden sonraki en az on iki ay sonraya erteleme hakkını işletmenin kullanmama ihtimalinin yükümlülüğün sınıflandırılmasını etkilemeyeceği açıkça ifade edilmiştir. Yapılan değişiklikler TMS 8'e göre geriye dönük olarak uygulanmaktadır. Şirket'in finansal durumu ve performansı üzerinde önemli bir etkisi bulunmamaktadır.
TFRS 16, Satış ve geri kiralama işlemlerinde kira yükümlülüklerine ilişkin değişiklik; Ocak 2023'te KGK TFRS 16'ya yönelik değişiklikler yayımlamıştır. Söz konusu değişiklikler, elde kalan kullanım hakkıyla ilgili herhangi bir kazanç ya da zarar muhasebeleştirilmemesini sağlayacak şekilde, satıcı-kiracı tarafından satış ve geri kiralama işleminden doğan kira yükümlülüklerinin ölçümünde uygulanacak hükümleri belirlemektedir. Bu kapsamda, satıcı- kiracı satış ve geri kiralama işleminin fiilen başladığı tarihten sonra "Kira yükümlülüğünün sonraki ölçümü" başlığı altındaki TFRS 16 hükümlerini uygularken, elde kalan kalan kullanım hakkıyla ilgili herhangi bir kazanç ya da zarar muhasebeleştirmeyecek şekilde "kira ödemeleri"ni ya da "revize edilmiş kira ödemeleri"ni belirleyecektir. Değişiklikler, geri kiralamadan ortaya çıkan kira yükümlülüklerinin ölçümüne yönelik spesifik bir hüküm içermemektedir. Söz konusu kira yükümlülüğünün ilk ölçümü, TFRS 16'da yer alan kira ödemeleri tanımına dahil edilenlerden farklı ödemelerin kira ödemesi olarak belirlenmesine neden olabilecektir. Satıcı-kiracının TMS 8'e göre güvenilir ve ihtiyaca uygun bilgi sağlayacak muhasebe politikası geliştirmesi ve uygulaması gerekecektir. Satıcı-kiracı, değişiklikleri TFRS 16'nın ilk uygulama tarihinden sonra girdiği satış ve geri kiralama işlemlerine TMS 8'e göre geriye dönük uygulamaktadır. Şirket'in finansal durumu ve performansı üzerinde önemli bir etkisi bulunmamaktadır.
2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)
TMS 7 ve TFRS 7, Tedarikçi finansmanı anlaşmalarına ilişkin değişiklik; KGK tarafından Eylül 2023'te yayımlanan değişiklikler, tedarikçi finansmanı anlaşmalarının işletmenin yükümlülükleri, nakit akışları ve maruz kaldığı likidite riskleri üzerindeki etkilerinin finansal tablo kullanıcıları tarafından anlaşılmasına katkı sağlamak üzere, mevcut hükümlerde iyileştirmeler yapan açıklamalar getirmektedir. Tedarikçi finansmanı anlaşmaları; bir ya da daha fazla finansman sağlayıcısının işletmenin tedarikçisine olan borcunu ödemeyi üstlendiği ve işletmenin de tedarikçiye ödeme yapıldığı gün ya da sonrasında ödemeyi kabul ettiği anlaşmalar olarak tanımlanmıştır. Söz konusu değişiklikler, bu tür anlaşmaların hüküm ve koşulları, raporlama dönemi başı ve sonu itibarıyla bunlardan ortaya çıkan yükümlülüklerle ilgili nicel bilgiler ile bu yükümlülüklerin defter değerinde meydana gelen nakit dışı değişikliklerin niteliği ve etkileri hakkında açıklamalar yapılmasını zorunlu kılmaktadır. Ayrıca, TFRS 7'de öngörülen likidite riskine yönelik niceliksel açıklamalar kapsamında, tedarikçi finansmanı anlaşmaları, açıklanması gerekli olabilecek diğer faktörlere örnek olarak gösterilmiştir. Şirket'in finansal durumu ve performansı üzerinde önemli bir etkisi bulunmamaktadır.
TFRS 10 ve TMS 28, Yatırımcı işletmenin iştirak veya iş ortaklığına yaptığı varlık satışları veya katkılarına ilişkin değişiklik; KGK, özkaynak yöntemi ile ilgili devam eden araştırma projesi çıktılarına bağlı olarak değiştirilmek üzere, Aralık 2017'de TFRS 10 ve TMS 28'de yapılan söz konusu değişikliklerin geçerlilik tarihini süresiz olarak ertelemiştir. Ancak, erken uygulamaya halen izin vermektedir. Söz konusu değişikliğin, Şirket'in finansal durumu ve performansı üzerindeki etkileri değerlendirilmektedir.
TFRS 17, Yeni sigorta sözleşmeleri standardı; KGK Şubat 2019'da sigorta sözleşmeleri için muhasebeleştirme ve ölçüm, sunum ve açıklamayı kapsayan kapsamlı yeni bir muhasebe standardı olan TFRS 17'yi yayımlamıştır. TFRS 17 hem sigorta sözleşmelerinden doğan yükümlülüklerin güncel bilanço değerleri ile ölçümünü hem de karın hizmetlerin sağlandığı dönem boyunca muhasebeleştirmesini sağlayan bir model getirmektedir. KGK tarafından yapılan duyuruyla Standardın zorunlu yürürlük tarihi 1 Ocak 2025 ya da sonrasında başlayan hesap dönemleri olarak ertelenmiştir. Söz konusu değişikliğin, Şirket'in finansal durumu ve performansı üzerindeki etkileri değerlendirilmektedir.
gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
TMS 21, Takas edilebilirliğin bulunmaması; Mayıs 2024'te KGK, TMS 21'e yönelik değişiklikler yayımlamıştır. Değişiklikler bir para biriminin takas edilebilirliğinin olup olmadığının nasıl değerlendirileceği ile para biriminin takas edilebilirliğinin olmadığı durumda geçerli kurun ne şekilde tespit edileceğini belirlemektedir. Değişikliğe göre, bir para biriminin takas edilebilirliği olmadığı için geçerli kur tahmini yapıldığında, ilgili para biriminin diğer para birimiyle takas edilememesinin işletmenin performansı, finansal durumu ve nakit akışını nasıl etkilediğini ya da nasıl etkilemesinin beklendiğini finansal tablo kullanıcılarının anlamasını sağlayan bilgiler açıklanır. Değişiklikler 1 Ocak 2025 tarihinde ya da sonrasında başlayan yıllık raporlama dönemlerinde uygulanır. Erken uygulamaya izin verilmekte olup bu durumda dipnotlarda bilgi verilir. Değişiklikler uygulandığında, karşılaştırmalı bilgiler yeniden düzenlenmez. Söz konusu değişikliklerin, Şirket'in finansal durumu ve performansı üzerindeki etkileri değerlendirilmektedir.
TMS 12, Uluslararası Vergi Reformu – İkinci Sütun Modeli Kuralları; Eylül 2023'te KGK, İkinci Sütun gelir vergileriyle ilgili ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülüklerinin muhasebeleştirilmesi ve açıklanmasına zorunlu bir istisna getiren TMS 12'ye yönelik değişiklikler yayımlamıştır. Söz konusu değişiklikler, Ekonomik İşbirliği ve Kalkınma Teşkilatı (OECD) tarafından yayımlanan İkinci Sütun Modeli Kurallarının uygulanması amacıyla yürürlüğe girmiş ya da yürürlüğe girmesi kesine yakın olan vergi kanunlarından ortaya çıkan gelir verilerine TMS 12'nin uygulanacağını açıklığa kavuşturmuştur. Bu değişiklikler ayrıca bu tür vergi kanunlarından etkilenen işletmeler için belirli açıklama hükümleri getirmektedir. Bu kapsamdaki ertelenmiş vergiler hakkındaki bilgilerin muhasebeleştirilmeyeceğine ve açıklanmayacağına yönelik istisna ile istisnanın uygulanmış olduğuna yönelik açıklama hükmü değişikliğin yayımlanmasıyla birlikte uygulanır. Söz konusu değişikliklerin, Şirket'in finansal durumu ve performansı üzerindeki etkileri değerlendirilmektedir.
Bulunmamaktadır.
| 30.09.2024 | 31.12.2023 | |
|---|---|---|
| Bankalar | ||
| -Vadesiz mevduat | 3.669.478 | 11.515.034 |
| -Vadeli mevduat (*) | 47.000.000 | 611.371.532 |
| 50.669.478 | 622.886.566 |
(*) 30.09.2024 tarihi itibarıyla vadeli mevduatın vadesi 32 günlük olup faiz oranı %43,50'dir (31.12.2023: %43,50).
| Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan kısa vadeli | ||
|---|---|---|
| finansal varlıklar | 30.09.2024 | 31.12.2023 |
| Finansal yatırımlar (*) | 181.448.743 | 749.363.887 |
| (**) Hisse senedi alımı |
1.903.500 | -- |
| Toplam | 183.352.243 | 749.363.887 |
(*) Şirket'in likidite amaçlı kısa vadeli yapmış olduğu finansal yatırımlardır. Kuveyt Türk Katılım Bankası katılım serbest fonunun, 09.01-30.09.2024 tarihleri aralığında gerçekleşen alım ve satım işlemleri sonucu nominal adedi 17.937.810 dönem sonu bakiyesi ise 46.686.744 TL'dir.
Ziraat Bankası aracılığıyla 14.12.2023 tarihinde alınan 364.139.040 nominal adetli ve 1.064.999.999 TL değerli kira sertifikası katılım fonunun, 21.12.2023-04.04.2024 tarihleri aralığında tamamının satılması ile 30.09.2024 tarihi itibarıyla bakiyesi yoktur (31.12.2023: Kuveyt Türk Katılım Bankası 203.788.797 TL ve nominal adedi 74.446.086; Ziraat Bankası 545.575.090 TL ve nominal adedi 137.302.824'tür).
Denizbank aracılığıyla 26.04-17.09.2024 tarihlerinde alımı ve satımı gerçekleşen 61.699.904 nominal adetli kira sertifikası katılım fonunun 30.09.2024 sonu itibariyle değeri 134.761.999 TL' dir.
(**) Şirket'in 20.08.2024 tarihinde 75.000 adet Kıraç Galvaniz Telekominikasyon Metal Makine İnşaat Elektrik Sanayi ve Ticaret A.Ş. hisse senedi alımından oluşmaktadır.
| İlişkili taraflara ticari borçlar (Dipnot 7) | 30.09.2024 | 31.12.2023 |
|---|---|---|
| Sur Yapı Endüstri Sanayi ve Ticaret A.Ş. (*) | 38.707.558 | 30.837.956 |
| 38.707.558 | 30.837.956 |
(*) Şirket ile Sur Yapı Endüstri Sanayi ve Ticaret A.Ş. arasında 31.12.2022 tarihinde imzalanmış Proje Pazarlama ve Satış Faaliyetleri Danışmanlık Hizmet Sözleşmesi hükümleri gereğince, Sur Yapı Endüstri Sanayi ve Ticaret A.Ş. adına tahakkuk etmiş pazarlama ve satış danışmanlık hizmeti bedelinden oluşmaktadır. Şirket'in yapmış olduğu satışlardan %3 oranında pazarlama ve satış hizmeti hesaplanmaktadır.
| İlişkili taraflara peşin ödenmiş giderler (Dipnot 9) | 30.09.2024 | 31.12.2023 |
|---|---|---|
| Sur Yapım İnşaat A.Ş. (*) | 1.430.392.055 | 658.986.124 |
| 1.430.392.055 | 658.986.124 |
(*) Şirket'in ana yüklenici firmasına verdiği avans tutarlarından oluşmaktadır.
Şirket'in üst düzey yöneticileri, yönetim kurulu başkanı ve üyeleri ile genel müdür ve genel müdür yardımcılarından oluşmaktadır. Üst yönetime sağlanan menfaatlerin 01.01.-30.09.2024 tarihleri aralığındaki toplamı 2.537.628 TL'dir.
| Ticari alacaklar | 30.09.2024 | 31.12.2023 |
|---|---|---|
| Alıcılar cari hesabı | -- | 5.740 |
| Alacak senetleri | 1.185.050 | -- |
| 1.185.050 | 5.740 | |
| Ticari Borçlar | 30.09.2024 | 31.12.2023 |
| Satıcılar cari hesabı | 84.077.875 | 26.833.204 |
| İlişkili taraflara ticari borçlar (Dipnot 6) | 38.707.558 | 30.837.956 |
| 122.785.433 | 57.671.160 |
30 Eylül 2024 ve 31 Aralık 2023 tarihleri itibarıyla Şirket'in kısa ve uzun vadeli diğer alacağı bulunmamaktadır.
| Diğer borçlar - kısa vade | 30.09.2024 | 31.12.2023 |
|---|---|---|
| Ödenecek vergi harç ve diğer kesintiler | 6.887.983 | 5.384.153 |
| 7 | 6.887.983 | 5.384.153 |
| Kısa vade | 30.09.2024 | 31.12.2023 |
|---|---|---|
| (*) (Dipnot 6) İlişkili taraflara verilen sipariş avansları Diğer |
1.430.392.055 98.520.411 |
658.986.124 88.579.434 |
| 1.528.912.466 | 747.565.558 |
(*) Şirket'in ana yüklenici firması olan Sur Yapım İnşaat A.Ş.'ye verdiği avans tutarlarından oluşmaktadır.
| Uzun vade | 30.09.2024 | 31.12.2023 |
|---|---|---|
| Alınan avanslar (*) | 1.569.900.492 | 1.200.733.517 |
| 1.569.900.492 | 1.200.733.517 |
(*) Şirket'in yapmış olduğu ön satışlara ilişkin olarak tahsil ettiği avans tutarlarıdır.
| Maliyet | 31.12.2023 | Girişler | 30.09.2024 |
|---|---|---|---|
| Binalar | 62.054.527 | -- | 62.054.527 |
| Demirbaşlar | 1.334.026 | 39.495 | 1.373.521 |
| 63.388.553 | 39.495 | 63.428.048 | |
| Birikmiş amortisman | |||
| Binalar | 413.697 | 930.818 | 1.344.515 |
| Demirbaşlar | 255.072 | 247.295 | 502.367 |
| 668.769 | 1.178.113 | 1.846.882 | |
| Net defter değeri | 62.719.784 | 61.581.166 |
| Maliyet | 31.12.2022 | Girişler | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| (*) Binalar |
-- | 62.054.527 | 62.054.527 |
| Demirbaşlar | 434.832 | 899.194 | 1.334.026 |
| 434.832 | 62.953.721 | 63.388.553 | |
| Birikmiş amortisman | |||
| Binalar | -- | 413.697 | 413.697 |
| Demirbaşlar | 54.354 | 200.718 | 255.072 |
| 54.354 | 614.415 | 668.769 | |
| Net defter değeri | 380.478 | 62.719.784 |
(*) Söz konusu giriş Şirket'in satış faaliyetlerini sürdürmek amacıyla 21.09.2023 tarihinde 41.540.000 TL bedelle satın aldığı ve İstanbul/Kadıköy/İbrahimağa Mah. 1222 ada 54 parsel üzerinde inşaası devam eden ve Sur Yapı Excellence Projesi'nde yer alan dükkan nitelikli 1 (bir) adet bağımsız bölümden oluşmakta olup ilgili tutar enflasyon endekslemesi sonucu 62.054.527 TL olmuştur.
Şirketin amortisman giderlerinin dağılımı aşağıdaki şekildedir:
| 01.01.- 30.09.2024 |
01.01.- 30.09.2023 |
|
|---|---|---|
| Genel yönetim giderleri (Dipnot 17) | 1.178.113 | 224.275 |
| 1.178.113 | 224.275 |
30 Eylül 2024 ve 31 Aralık 2023 tarihleri itibarıyla Şirket'in maddi olmayan duran varlıkları bulunmamaktadır.
30 Eylül 2024 ve 31 Aralık 2023 tarihleri itibarıyla Şirket'in kullanım hakkı varlıkları bulunmamaktadır.
| Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin kısa vadeli karşılıklar | 30.09.2024 | 31.12.2023 |
|---|---|---|
| Kullanılmamış personel izin karşılıkları | 284.495 | 109.798 |
| 284.495 | 109.798 |
Kullanılmamış personel izin karşılığı hareket tablosu aşağıdaki gibidir:
| 01.01. 30.09.2024 |
01.01. 31.12.2023 |
|
|---|---|---|
| 1 Ocak bakiyesi | 109.798 | -- |
| Dönem içerisindeki artış | 203.678 | 109.798 |
| Parasal kazanç / (kayıp) | (28.981) | -- |
| Dönem sonu bakiyesi | 284.495 | 109.798 |
30 Eylül 2024 ve 31 Aralık 2023 tarihleri itibarıyla Şirket'in almış veya vermiş olduğu başka bir teminat, rehin, ipotek ve kefalet ("TRİK") bulunmamaktadır.
30 Eylül 2024 ve 31 Aralık 2023 tarihleri itibarıyla Şirket'e açılan veya Şirket'in açmış olduğu herhangi bir dava bulunmamaktadır.
| Çalışanlara sağlanan faydalar kapsamındaki borçlar | 30.09.2024 | 31.12.2023 |
|---|---|---|
| Sosyal güvenlik ve vergi borçları | 1.223.133 | 427.175 |
| Personele borçlar (*) | 879.786 | 361.531 |
| 2.102.919 | 788.706 |
(*) Söz konusu bakiye Şirket'in ağırlıklı olarak ücret tahakkuklarını içermekte olup rapor tarihi itibarıyla kapanmıştır.
Şirket, Türkiye'de mevcut iş kanunu gereğince, emeklilik nedeniyle işten ayrılan veya istifa ve kötü davranış dışındaki nedenlerle işine son verilen personele belirli miktarda kıdem tazminatı ödemekle yükümlüdür. Bu tazminatlar, işten ayrılma veya çıkarılma tarihindeki ücret esas alınarak çalışılan her yıl için 30 günlük ücret (30.09.2024 tarihi itibarıyla kıdem tazminatı ödemelerinin tavanı 41.828 TL/yıl) üzerinden hesaplanmaktadır.
TMS 19 "Çalışanlara Sağlanan Faydalar" standardına uygun olarak Şirket'in yükümlülüklerinin hesaplanabilmesi için aktüer hesaplama gerekmektedir. Şirket, kıdem tazminatı karşılığını, TMS 19'a uygun olarak "Öngörülen Birim Kredi Yöntemi"ni kullanarak, Şirket'in geçmiş yıllardaki personel hizmet süresini tamamlama ve kıdem tazminatına hak kazanma konularındaki deneyimlerini baz alarak hesaplamış ve finansal tablolara yansıtmıştır. Kıdem tazminatı karşılığı, çalışanların emekliliği halinde ödenmesi gerekecek muhtemel yükümlülüğün bugünkü değeri hesaplanarak ayrılır.
Buna uygun olarak toplam yükümlülüklerin hesaplanmasında kullanılan aktüeryal varsayımlar aşağıda belirtilmiştir.
| Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin kısa vadeli karşılıklar | 30.09.2024 | 31.12.2023 |
|---|---|---|
| Faiz oranı | %28,00 | %25,00 |
| Beklenen ücret / limit artışları | %23,00 | %21,00 |
| İskonto oranı | %4,41 | %3,31 |
Temel varsayım, her yıllık hizmet için belirlenen tavan karşılığının enflasyon ile orantılı olarak artmasıdır. Böylece uygulanan iskonto oranı, enflasyonun beklenen etkilerinden arındırılmış gerçek oranı gösterir. Şirket'in kıdem tazminatı karşılığı 01.07.2024 tarihinden itibaren geçerli olan 41.828 TL tavan tutarı üzerinden hesaplanmaktadır.
| 30.09.2024 | 31.12.2023 | |
|---|---|---|
| Kıdem tazminatı karşılığı | 406.415 | 500.673 |
| Dönemsonu bakiyesi | 406.415 | 500.673 |
| Kıdem tazminatı yükümlülüğü hareket tablosu aşağıdaki gibidir: | 30.09.2024 | 31.12.2023 |
| Dönem başı Cari dönem hizmet maliyeti Faiz maliyeti Cari dönem içerisinde yapılan ödemeler (-) Aktüeryal fark (Dipnot 23) Parasal kazanç / (kayıp) |
500.673 129.315 92.130 -- (183.551) (132.152) |
996.880 167.732 108.900 (276.843) (104.119) (391.877) |
| Dönem sonu | 406.415 | 500.673 |
| 30.09.2024 | 31.12.2023 | |
|---|---|---|
| Ham maddeler | 93.336.572 | 26.788.793 |
| Geliştirilmekte olan ve inşaatı devam eden konut inşaat projeleri (*) | 620.400.667 | 256.984.443 |
| 713.737.239 | 283.773.236 |
(*) Şirket'in, 30 Eylül 2024 ve 31 Aralık 2023 tarihleri itibarıyla inşaatı devam eden devre mülk inşaat projesi, Sur Yapı Tatil Evleri Antalya Projesi'dir.
Stoklar maliyet bedeliyle gösterilmekte olup, Sur Yapı Tatil Evleri Antalya Projesi'ndeki devre mülklerin %68'si stok olarak sınıflanmıştır. Stokların içerisinde aktifleştirilmiş finansman maliyeti bulunmamaktadır.
30 Eylül 2024 ve 31 Aralık 2023 tarihleri itibarıyla yatırım amaçlı gayrimenkullerin hareket tablosu aşağıdaki gibidir:
| Yatırım Amaçlı | Alan | Yapılan Harcamalar |
Gerçeğe Uygun Değer |
||
|---|---|---|---|---|---|
| Gayrimenkuller | m2 | 31.12.2023 | ve Girişler | Değişimi | 30.09.2024 |
| Sur Yapı Tatil Evleri Antalya Projesi |
|||||
| - Devremülkler |
39.452 | 4.980.240.484 | 164.537.111 | 147.722.473 | 5.292.500.068 |
| - Ticari Birimler |
6.005 | 303.492.979 | 9.747.377 | 293.742 | 313.534.098 |
| 5.283.733.463 | 174.284.488 | 148.016.215 | 5.606.034.166 | ||
| Yatırım Amaçlı | Alan | Yapılan Harcamalar |
Gerçeğe Uygun Değer |
||
| Gayrimenkuller | m2 | 31.12.2022 | ve Girişler | Değişimi | 31.12.2023 |
| Sur Yapı Tatil Evleri Antalya Projesi |
|||||
| - Devremülkler |
39.452 3.523.379.005 | 28.676.321 | 1.428.185.158 4.980.240.484 | ||
| - Ticari Birimler |
6.005 | 338.759.970 | 1.747.518 | (37.014.509) | 303.492.979 |
| 3.862.138.975 | 30.423.839 | 1.391.170.649 5.283.733.463 | |||
Sur Yapı Tatil Evleri Antalya Projesi'ndeki devre mülklerin %33'ü ile ticari birimlerin tamamı yatırım amaçlı gayrimenkul olarak sınıflanmıştır.
Şirket'in 30 Eylül 2024 tarihinde portföyünde bulunan yatırım amaçlı gayrimenkullerinin gerçeğe uygun değerleri Lider Gayrimenkul Değerleme A.Ş. tarafından hazırlanan 6 Ağustos 2024 tarih ve 2024-OZ-164 sayılı değerleme raporundaki değerlemelere göre belirlenmiştir. Devremülklerin %67'sinin satılacağı, kalan %33'ünün ve ticari birimlerin ise şirket tarafından kiraya verileceği varsayılmıştır. Bu çerçevede Sur Yapı Tatil Evleri Antalya Projesi'ndeki devre mülklerin %33'ü ile ticari birimlerin tamamı yatırım amaçlı gayrimenkul olarak sınıflanmıştır.
Söz konusu gerçeğe uygun değerler gelir indirgenme yöntemine göre belirlenmiştir. Ticari birimlerde geçmiş dönemde yaşanan değer azalışı, ilgili dönemlerdeki değerlerin tespitindeki yöntem ve kabul farklılıkları kaynaklıdır. 24 Mart 2022 tarihi itibarıyla esas alınan değerleme raporunda ticari ünitelerin değeri gelir kapitalizasyonu yöntemi ile tespit edilirken; 30 Eylül 2024 ve 31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla olan finansal tablolara yansıyan ticari ünitelerin değeri indirgenmiş nakit akımı yöntemi ile tespit edilmiştir.
| 01.01.- | 01.01.- | 01.07.- | 01.07.- | |
|---|---|---|---|---|
| Pazarlama, satış ve dağıtım giderleri | 30.09.2024 | 30.09.2023 | 30.09.2024 | 30.09.2023 |
| Reklam giderleri | 68.692.778 | 113.966.033 | 23.006.511 | 54.661.819 |
| Personel giderleri | 3.352.799 | 6.656.559 | 1.302.500 | 3.625.147 |
| Ofis giderleri | 785.300 | 482.624 | 181.703 | -- |
| Kullanılmamış izin hakları karşılığı | 79.977 | 43.718 | 43.556 | 23.809 |
| Kıdem tazminatı karşılık giderleri | 52.613 | 99.858 | 28.653 | 54.382 |
| Danışmanlık giderleri | 10.565 | 59.906 | -- | 43.569 |
| Diğer giderler | 2.163.547 | 854.860 | 884.184 | 465.555 |
| 75.137.579 | 122.163.558 | 25.447.107 | 58.874.281 |
gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 01.01.- | 01.01.- | 01.07.- | 01.07.- | |
|---|---|---|---|---|
| Genel yönetim giderleri | 30.09.2024 | 30.09.2023 | 30.09.2024 | 30.09.2023 |
| Personel giderleri | 4.887.935 | 1.539.586 | 1.716.731 | 103.109 |
| Müşavirlik ve danışmanlık giderleri | 3.315.023 | 5.531.554 | 2.102.317 | 2.549.579 |
| Amortisman ve itfa payı giderleri (Dipnot 8) | 1.178.113 | 224.275 | 627.383 | 169.922 |
| Ofis giderleri | 697.500 | 655.433 | 191.024 | 94.112 |
| Kıdem tazminatı karşılık giderleri | 76.703 | 27.550 | 41.773 | 15.004 |
| Kullanılmamış izin hakları karşılığı | 123.701 | 12.060 | 67.368 | 3.316 |
| Vergi, resim ve harç giderleri | 54.006 | 695.250 | 25.844 | 31.647 |
| Diğer giderler | 988.048 | 347.247 | 492.109 | 256.085 |
| 11.321.029 | 9.032.955 | 5.264.549 | 3.222.774 |
| Diğer dönen varlıklar | 30.09.2024 | 31.12.2023 |
|---|---|---|
| Devreden KDV | 172.634.455 | 89.990.945 |
| İndirilecek KDV | 20.927.266 | 3.143.256 |
| Peşin ödenen vergi ve fonlar | 5.076.556 | -- |
| Verilen iş avansları | 495.914 | -- |
| 199.134.191 | 93.134.201 |
30 Eylül 2024 ve 2023 tarihleri itibarıyla Şirket'in sermaye yapısı aşağıdaki gibidir:
| 30.09.2024 | % | 31.12.2023 | % | |
|---|---|---|---|---|
| Sur Yapı Endüstri Sanayi ve Ticaret A.Ş. | 167.500.000 | 100 | 167.500.000 | 100 |
| Ödenmiş Sermaye | 167.500.000 | 100 | 167.500.000 | 100 |
| Sermaya enflasyon düzeltmesi | 190.037.697 | 190.037.697 | ||
| Düzeltilmiş sermaye | 357.537.697 | 357.537.697 |
Şirket'in 7 Mart 2024 tarihinde yayımlanan Sermaye Piyasası Kurulu Bülteni'ne istinaden hazırladığı TMS 29 uyarıınca düzeltilmiş özsermaye hesapları ile ilgili açıklama aşağıdaki gibidir:
| Özsermaye | ÜFE Endeksli Yasal Kayıtlar |
TÜFE Endeksli Yasal Kayıtlar |
Geçmiş Yıllar Karları/Zararlarında Takip Edilen Farklar |
|---|---|---|---|
| Sermaye düzeltmesi farkları | 157.758.962 | 190.037.697 | (32.278.735) |
| Hisse senedi ihraç primleri | 1.279.414.250 | 1.384.469.274 | (105.055.024) |
Şirket'in 7 Mart 2024 tarihinde yayımlanan Sermaye Piyasası Kurulu Bülteni'ne istinaden hazırladığı TMS 29 uyarınca düzeltilmiş geçmiş yıl karları hesapları ile ilgili açıklama aşağıdaki gibidir:
| Geçmiş Yıllar Karları | Enflasyon Muhasebesi Öncesi Tutar |
Enflasyon Muhasebesi Sonrası Tutar |
|
|---|---|---|---|
| 1 Ocak 2024 | 2.681.204.100 | 4.835.883.338 | |
| 1 Ocak 2023 | 1.133.919.238 | 3.600.795.196 |
30 Eylül 2024 tarihi itibarıyla Şirket'in çıkarılmış sermayesi 167.500.000 TL olup tamamı ödenmiştir. Söz konusu sermaye her biri 1 TL değerde 167.500.000 adet paya ayrılmıştır.
Şirket, SPK Kurulu'nun 17 Ağustos 2023 tarihli ve E-12233903-340.05.05-41039 sayılı iznini müteakip, 70.000.000 TL olan çıkarılmış sermayesini, 350.000.000 TL'lik kayıtlı sermaye tavanı içerisinde olmak üzere 75.000.000 TL artırarak 145.000.000 TL'ye yükseltmiştir. Sermaye artırımına ilişkin yönetim kurulu kararı 22 Ağustos 2023 tarihinde İstanbul Ticaret Sicil Müdürlüğü nezdinde tescil edilmiş ve 22 Ağustos 2023 tarihli ve 10898 sayılı TTSG ile ilan olunmuştur.
Çıkarılmış sermayeyi temsil eden pay grupları, A grubu nama yazılı 2.071.428,57 adet pay karşılığı 2.071.428,57 TL'den, B grubu hamiline yazılı 165.428.571,43 adet pay karşılığı 165.428.571,43 TL'den oluşmaktadır.
Şirket, 145.000.000 TL olan çıkarılmış sermayesini 18 Aralık 2023 tarihli ve 2023/27 sayılı yönetim kurulu kararı ile 22.5000.000 TL arttırarak 167.500.000 TL'ye yükseltmiştir. 22.500.000 TL tutarındaki artırılmış sermayeyi temsil eden pay grubu, B grubu hamiline yazılı 22.500.000 adet pay karşılığı 22.500.000 TL'den oluşmaktadır.
Şirket'in sermayesinin 145.000.000 TL'den 167.500.000 TL'ye çıkarılması nedeniyle artırılan 22.500.000 TL nominal değerli pay ve mevcut ortakların sahip olduğu 22.500.000 TL nominal değerli pay olmak üzere toplam 45.000.000 TL nominal değerli pay halka arz edilmiş ve tamamı 49,18 TL'den satılmıştır. Buna göre halka arz büyüklüğü 2.213.100.000 TL olarak gerçekleşmiştir. Satılan Paylar sonrası Şirket'in halka açıklık oranı % 26,87 olmuştur.
Yoktur.
c. Geçmiş yıl karları
| 30.09.2024 | 31.12.2023 | |||
|---|---|---|---|---|
| Geçmiş yıl karları | 4.835.883.338 | 3.600.795.196 | ||
| 4.835.883.338 | 3.600.795.196 | |||
| d. Kar veya zararda yeniden sınıflandırılmayacak birikmiş diğer kapsamlı gelirler veya giderler |
||||
| 30.09.2024 | 31.12.2023 | |||
| Tanımlanmış fayda planları yeniden ölçüm kazançları / kayıpları | 287.670 | 104.119 | ||
| 287.670 | 104.119 | |||
Bulunmamaktadır.
30 Eylül 2024 ve 31 Aralık 2023 tarihleri itibarıyla Şirket'in paylara ilişkin primler detayı aşağıdaki gibidir:
| 30.09.2024 | 31.12.2023 | |
|---|---|---|
| Hisse senedi ihraç primleri | 1.384.469.274 | 1.384.469.274 |
| 1.384.469.274 | 1.384.469.274 |
Şirket'in sermayesinin 145.000.000 TL'den 167.500.000 TL'ye çıkarılması nedeniyle artırılan 22.500.000 TL nominal değerli pay ve mevcut ortakların sahip olduğu 22.500.000 TL nominal değerli pay olmak üzere toplam 45.000.000 TL nominal değerli pay halka arz edilmiş ve tamamı 49,18 TL'den satılmıştır. 45.000.000 TL nominal değerli payların satışından halka arz masrafları sonrası yukarıdaki tabloda da sunulduğu üzere 1.384.469.274 TL paylara ilişkin ihraç primi elde edilmiştir.
Söz konusu değerler endekslenmiş tutarlar üzerinden sunulmuştur
| 01.01.- | 01.01.- | 01.07.- | 01.07.- | |
|---|---|---|---|---|
| 30.09.2024 | 30.09.2023 | 30.09.2024 | 30.09.2023 | |
| Pazarlama, satış ve dağıtım giderleri (Dipnot 17) | 75.137.579 | 122.163.558 | 25.447.107 | 58.874.281 |
| Genel yönetim giderleri (Dipnot 17) | 11.321.029 | 9.032.955 | 5.264.549 | 3.222.774 |
| 01.01.- | 01.01.- | 01.07.- | 01.07.- | |
|---|---|---|---|---|
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | 30.09.2024 | 30.09.2023 | 30.09.2024 | 30.09.2023 |
| Gerçeğe uygun değer değişikliğinden | ||||
| kaynaklanan kazanç | 148.016.215 | 1.034.196.095 | 80.609.291 | 248.061.204 |
| Menkul kıymet satış karı | 101.323.470 | -- | 55.180.529 | -- |
| Kur farkı geliri | 563.422 | 1.900.050 | 306.838 | 405.260 |
| Diğer gelirler | 584.922 | 130.208 | 318.547 | 70.911 |
| 250.488.029 | 1.036.226.353 | 136.415.205 | 248.537.375 |
| 01.01.- | 01.01.- | 01.07.- | 01.07.- | |
|---|---|---|---|---|
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler | 30.09.2024 | 30.09.2023 | 30.09.2024 | 30.09.2023 |
| Kur farkı gideri | 1.852.701 | 3.267.805 | 523.201 | 38.980 |
| Bağış ve yardım gideri | 2.216.700 | -- | 259.772 | -- |
| Diğer | 307.400 | 457.403 | 160.914 | 457.403 |
| 4.376.801 | 3.725.208 | 943.887 | 496.383 |
| 01.01.- | 01.01.- | 01.07.- | 01.07.- | |
|---|---|---|---|---|
| Finansman Giderleri | 30.09.2024 | 30.09.2023 | 30.09.2024 | 30.09.2023 |
| Banka komisyon giderleri | 1.418.055 | 40.899 | 1.174.984 | -- |
| Diğer finansman giderleri | 92.130 | 89.805 | -- | 11.512 |
| Kur farkı giderleri | -- | 148.798 | -- | 47.088 |
| 1.510.185 | 279.502 | 1.174.984 | 58.600 | |
| 01.01.- | 01.01.- | 01.07.- | 01.07.- | |
| Finansman Gelirleri | 30.09.2024 | 30.09.2023 | 30.09.2024 | 30.09.2023 |
| Katılımhesabı kar payı gelirleri (*) | 107.224.279 | -- | 105.631 | -- |
| 107.224.279 | -- | 105.631 | -- |
(*) Şirket'in Türkiye Emlak Katılım Bankası bulunan katılım hesabı kar payı gelirlerinden oluşmaktadır.
Şirket'in kar veya zararda yeniden sınıflandırılmayacak diğer kapsamlı gelir unsurları aşağıdaki gibidir:
| 01.01.- 30.09.2024 |
01.01.- 30.09.2023 |
01.07.- 30.09.2024 |
01.07.- 30.09.2023 |
|
|---|---|---|---|---|
| Aktüeryal kazanç/(kayıplar) (Dipnot 14) | 183.551 | (49.046) | (5.346) | (360.144) |
| 183.551 | (49.046) | (5.346) | (360.144) |
Şirket, 08.03.2023 tarihinde Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı ("GYO") statüsü elde ettiğinden, 30.09.2024 ve 31.12.2023 tarihleri itibarıyla kurumlar vergisinden istisnadır.
Türkiye'de, kurumlar vergisi oranı 2024 yılı için %25'tir (2023: %25). Kurumlar vergisi oranı, kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirimi kabul edilmeyen giderlerin ilave edilmesi, vergi yasalarında yer alan istisna (iştirak kazançları istisnası gibi) ve indirimlerin (yatırım indirimi gibi) indirilmesi sonucu bulunacak vergi matrahına uygulanır.
Kar dağıtımı olmadığı takdirde kurumlar vergisine ilave olarak gelir üzerinden başka bir vergi ödenmemektedir. Tam mükellef kurumlar tarafından, Türkiye'de bir işyeri veya daimi temsilci aracılığıyla kar payı elde edenler hariç olmak üzere dar mükellef kurumlara veya kurumlar vergisinden muaf olan dar mükelleflere dağıtılan kar payları üzerinden %15 oranında vergi kesintisi yapılır. Karın sermayeye eklenmesinin kar dağıtımı sayılmaz ve stopaja tabi tutulmaz.
Türkiye'de ödenecek vergiler konusunda vergi otoritesi ile mutabakat sağlamak gibi bir uygulama bulunmamaktadır. Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı takip eden dördüncü ayın son günü akşamına kadar bağlı bulunulan vergi dairesine verilir. Bununla beraber, vergi incelemesine yetkili makamlar 5 yıl zarfında muhasebe kayıtlarını inceleyebilir ve hatalı işlem tespit edilirse ödenecek vergi miktarları değişebilir.
Kurumlar Vergisi Kanun'a göre beyanname üzerinde gösterilen zararlar 5 yılı aşmamak kaydıyla dönem Kurumlar Vergisi matrahından indirilebilir.
6824 sayılı "Bazı Alacakların Yeniden Yapılandırılması ile Bazı Kanun Hükmünde Kararnamelerde Değişiklik Yapılmasına Dair Kanun" 08 Mart 2017 tarihinde Resmi Gazetede yayımlanarak yürürlüğe girmiştir. Bu kanuna göre mükelleflerin kurumlar vergisine ilişkin beyannamesine ait olduğu yıl ile bu yıldan önceki son iki yıla ait vergi beyannamelerinin kanuni süresinde verilmiş olması, ikmalen, resen, veya idarece yapılmış bir tarhiyat bulunmaması ve 1.000 TL üzerinde vadesi geçmiş borcun bulunmaması halinde Kurumlar Vergisi Beyannamelerin'de %5 vergi indirimi yapılacaktır.
Bununla birlikte Şirket'in vergi durumu GYO statüsü kazandıktan sonra değişmiştir. 21 Haziran 2006 tarihli Resmi Gazete'de yayımlanarak yürürlüğe giren 5520 Sayılı Kurumlar Vergisi Kanunu'nun 5. maddesi ile gayrimenkul yatırım ortaklıkları kurumlar vergisinden muaf tutulmuştur. Ancak, aynı kanunun 15. maddesi gereği, gayrimenkul yatırım ortaklıklarının kurumlar vergisinden muaf tutulan bu kazançları üzerinden %15 kurum stopajı yükümlülüğü doğmaktadır. Öte yandan, söz konusu kesinti oranını kanunda belirtilen hadler çerçevesinde belirleme konusunda bakanlar kuruluna yetki verilmiş bulunmaktadır. Aynı kanunun geçici birinci maddesinin (4) numaralı fıkrasında ise, "Bu kanunla tanınan yetkiler çerçevesinde bakanlar kurulu tarafından yeni kararlar alınıncaya kadar, 193 sayılı Gelir Vergisi Kanunu ile 5422 sayılı kanun kapsamında vergi oranlarına ve diğer hususlara ilişkin olarak yayınlanan bakanlar kurulu kararlarında yer alan düzenlemeler, bu kanunda belirlenen yasal sınırları aşmamak üzere geçerliliğini korur." hükmü yer almaktadır. Bakanlar kurulu tarafından kesinti oranları belirlenmediği için ekli finansal tablolarda cari dönem vergi karşılığı ve ertelenmiş vergi karşılığı hesaplanmamıştır.
Pay başına esas (kayıp)/kazanç, ana ortaklık paylarına ait net karın çıkarılmış adi hisselerin söz konusu dönemdeki ağırlıklı ortalama adedine bölünmesi ile hesaplanır. Şirketler mevcut hissedarlara birikmiş karlardan payları oranında hisse dağıtarak ("Bedelsiz Hisseler") sermayelerini artırabilir. Pay başına (kayıp)/kazanç hesaplanırken, bu bedelsiz hisse ihracı çıkarılmış hisseler olarak sayılır. Dolayısıyla hisse başına (kayıp)/kazanç hesaplamasında kullanılan ağırlıklı hisse adedi ortalaması, hisselerin bedelsiz olarak çıkarılmasını geriye dönük olarak uygulamak suretiyle elde edilir.
| 01.01.- | 01.01.- | 01.07.- | 01.07.- | |
|---|---|---|---|---|
| 30.09.2024 | 30.09.2023 | 30.09.2024 | 30.09.2023 | |
| Net Dönem Karı (TL) | 64.060.283 | 768.587.454 | (44.277.204) | (561.153.873) |
| Çıkarılmış Adi Hisselerin Ağırlıklı Ortalama Adedi |
167.500.000 | 145.000.000 | 167.500.000 | 70.000.000 |
| Hisse Başına Kar (TL) | 0,38 | 5,30 | (0,26) | (8,02) |
Şirket, hisse başına 1 TL nominal değeri olan 70.000.000 adet hissesini, 17 Ağustos 2023 tarihinde hisse başına 1 TL nominal değer üzerinden 145.000.000 adete yükselterek sermayesini 70.000.000 TL'den 145.000.000 TL'ye çıkarmıştır. 18 Aralık 2023 tarihinde ise hisse başına 1 TL nominal değeri olan 145.000.000 adet hissesini hisse başına 1 TL nominal değer üzerinden 167.500.000 adete yükselterek sermayesini 145.000.000 TL'den 167.500.00 TL'ye çıkarmıştır.
Şirket'in belli başlı finansal araçları banka kredileri, alınan çekler, nakit ve banka mevduatlarından oluşmaktadır. Bu finansal aracların temel amacı Şirket'in faaliyetlerinin finanse edilmesine yönelik kaynak sağlamaktır. Bunlar dışında Şirket'in ticari faaliyetlerinden kaynaklanan ticari borç ve alacaklarını içeren finansal araçları bulunmaktadır.
Şirket'in finansal araçlardan kaynaklanan başlıca riskleri likidite riski ve kredi riskleridir. Şirket yönetimi bu risklerin yönetimi için aşağıda özetlenen politikaları belirlemiştir. Şirket ayrıca tüm finansal araçların taşıdığı piyasa fıyatı riskini yönetmektedir.
Şirket'in sermaye maliyeti ile birlikte her bir sermaye sınıfıyla ilişkilendirilen riskler Şirket'in üst yönetimi tarafından değerlendirilir. Bu incelemeler sırasında üst yönetim sermaye maliyeti ile birlikte her bir sermaye sınıfıyla ilişkilendirilebilen riskleri değerlendirir ve Yönetim Kurulu'nun kararına bağlı olanları Yönetim Kurulu'nun değerlendirmesine sunar. Şirket, üst yönetim ve Yönetim Kurulu'nun değerlendirmelerine dayanarak, sermaye yapısını yeni borç edinilmesi veya mevcut olan borcun geri ödenmesiyle olduğu kadar, temettü ödemeleri, yeni hisse ihracı ve hisselerin geri satın alımı yoluyla dengede tutmayı amaçlamaktadır. Şirket'in genel stratejisi önceki dönemden bir farklılık göstermemektedir.
Şirket, kaynaklarını kullanılan finansal borç/sermaye oranını kullanarak izler. Bu oran kullanılan finansal borcun sermayeye bölünmesiyle bulunur. Net borç, nakit ve nakit benzeri değerlerin toplam finansal borç tutarından (bilançoda gösterildiği gibi kredileri ve ticari akreditif borçları içerir) düşülmesiyle hesaplanır. Kullanılan kaynaklar, bilançoda gösterildiği gibi özkaynak ile net borcun toplanmasıyla hesaplanır.
Bilanço tarihi itibarıyla net finansal borç / kullanılan sermaye oranı aşağıdaki gibidir:
| 30.09.2024 | 31.12.2023 | |
|---|---|---|
| Finansal borçlar | -- | -- |
| Eksi: nakit ve nakit benzerleri | (50.669.478) | (622.886.566) |
| Net finansal borç | -- | -- |
| Toplam öz sermaye | 6.642.238.262 | 6.577.994.428 |
| Kullanılan sermaye | 6.642.238.262 | 6.577.994.428 |
Faiz Oranı Riski Şirket'in finansal yükümlülükleri olmadığından Şirket'in faiz oranı riski yoktur.
Finansal varlıkların sahipliği karşı tarafın sözleşmeyi yerine getirmeme riskini beraberinde getirir.
Finansal araç türleri itibarıyla maruz kalınan kredi riskleri aşağıdaki gibidir:
| 30.09.2024 Alacaklar |
||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Ticari Alacaklar | Diğer Alacaklar | |||||
| İlişkili | Diğer | İlişkili | Diğer | Bankalardaki | Finansal | |
| Taraf | Taraf | Taraf | Taraf | Mevduat | Yatırımlar | |
| Raporlama tarihi itibarıyla maruz kalınan azami kredi riski |
-- | 1.185.050 | 1.430.392.055 | 98.520.411 | 50.669.478 | 183.352.243 |
| - Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı |
-- | -- | -- | -- | -- | -- |
| A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri |
-- | 1.185.050 | 1.430.392.055 | 98.520.411 | 50.669.478 | 183.352.243 |
| B. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri |
-- | -- | -- | -- | -- | -- |
| - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) - Değer düşüklüğü (-) |
-- | -- | -- | -- | -- | -- |
| 31.12.2023 Alacaklar |
||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Ticari Alacaklar | Diğer Alacaklar | |||||
| İlişkili | Diğer | İlişkili | Diğer | Bankalardaki | Finansal | |
| Taraf | Taraf | Taraf | Taraf | Mevduat | Yatırımlar | |
| Raporlama tarihi itibarıyla maruz kalınan azami kredi riski |
-- | 5.740 | 658.986.124 | 88.579.434 | 622.886.566 | 749.363.887 |
| - Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı |
-- | -- | -- | -- | -- | -- |
| A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri |
-- | 5.740 | 658.986.124 | 88.579.434 | 622.886.566 | 749.363.887 |
| B. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri |
-- | -- | -- | -- | -- | -- |
| - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) - Değer düşüklüğü (-) |
-- -- |
-- -- |
-- -- |
-- -- |
-- -- |
-- -- |
Şirket, nakit akımlarını düzenli olarak takip ederek finansal varlıkların ve yükümlülüklerin vadelerinin eşleştirilmesi yoluyla yeterli fonların ve borçlanma rezervinin devamını sağlayarak, likidite riskini yönetir. İhtiyatlı likidite riski yönetimi, yeterli ölçüde nakit tutmayı, yeterli miktarda kredi işlemleri ile fon kaynaklarının kullanılabilirliğini ve piyasa pozisyonlarını kapatabilme gücünü ifade eder.
Mevcut ve ilerideki muhtemel borç gereksinimlerinin fonlanabilme riski, yeterli sayıda ve yüksek kalitedeki kredi sağlayıcılarının erişilebilirliğinin sürekli kılınması suretiyle yönetilmektedir.
| 30.09.2024 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sözleşme uyarınca vadeler | Defter Değeri |
Sözleşme uyarınca nakit çıkışlar toplamı (=I+II+III) |
3 Aydan Kısa (I) |
3 - 12 Ay arası (II) |
1- 5 Yıl arası (III) |
||
| Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler | -- | -- | -- | -- | -- | ||
| Banka kredileri Kiralama İşlemlerinden kaynaklanan |
-- | -- | -- | -- | -- | ||
| yükümlülükler | -- | -- | -- | -- | -- | ||
| Sözleşme uyarınca vadeler | Defter Değeri |
Sözleşme uyarınca nakit çıkışlar toplamı (=I+II+III) |
3 Aydan Kısa (I) |
3 - 12 Ay arası (II) |
1- 5 Yıl arası (III) |
||
| Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler | -- | -- | -- | -- | -- | ||
| Ticari Borçlar | -- | -- | -- | -- | -- | ||
| İlişkili Taraflara Ticari Borçlar | 38.707.558 | 38.707.558 | 38.707.558 | -- | -- | ||
| İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar |
84.077.875 -- |
84.077.875 -- |
84.077.875 -- |
-- -- |
-- -- |
||
| Diğer Borçlar | |||||||
| İlişkili Taraflara Diğer Borçlar | -- | -- | -- | -- | -- | ||
| İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar | 6.887.983 | 6.887.983 | 6.887.983 | -- | -- | ||
| Diğer Yükümlülükler | 1.569.900.492 | 1.569.900.492 | -- | -- 1.569.900.492 |
| 31.12.2023 | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Sözleşme uyarınca vadeler | Defter Değeri |
Sözleşme uyarınca nakit çıkışlar toplamı (=I+II+III) |
3 Aydan Kısa (I) |
3 - 12 Ay arası (II) |
1- 5 Yıl arası (III) |
| Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler | -- | -- | -- | -- | -- |
| Banka kredileri | -- | -- | -- | -- | -- |
| Kiralama İşlemlerinden kaynaklanan yükümlülükler |
-- | -- | -- | -- | -- |
| Sözleşme uyarınca vadeler | Defter Değeri |
Sözleşme uyarınca nakit çıkışlar toplamı (=I+II+III) |
3 Aydan Kısa (I) |
3 - 12 Ay arası (II) |
1- 5 Yıl arası (III) |
| Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler | -- | -- | -- | -- | -- |
| Ticari Borçlar | |||||
| İlişkili Taraflara Ticari Borçlar | 30.837.956 | 30.837.956 | 30.837.956 | -- | -- |
| İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında |
26.833.204 | 26.833.204 | 26.833.204 | -- | -- |
| Borçlar Diğer Borçlar |
-- | -- | -- | -- | -- |
| -- | -- | -- | -- | -- | |
| İlişkili Taraflara Diğer Borçlar İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar |
5.384.153 | 5.384.153 | 5.384.153 | -- | -- |
Şirket, döviz cinsinden varlık ve yükümlülüklerinin Türk Lirası'na çevriminde kullanılan kur oranlarının değişimi nedeniyle bir miktar kur riski taşımaktadır. Şirket'in döviz cinsinden varlık ve yükümlülükleri esas olarak yabancı para cinsinden alınan ve verilen avanslardan oluşmaktadır.
30 Eylül 2024 ve 31 Aralık 2023 tarihleri itibarıyla Şirket'in net yabancı para birimi pozisyonu aşağıdaki gibidir:
| TL | |||
|---|---|---|---|
| 30.09.2024 | ABD \$ | EURO | Karşılığı |
| Nakit ve nakit benzerleri | -- | 2.476 | 94.512 |
| Ticari alacak ve diğer aktifler | -- | 101.438 | 3.872.030 |
| Yabancı para varlıklar | -- | 103.914 | 3.966.542 |
| Diğer borçlar | 23.272 | 326.513 | 13.257.522 |
| Yabancı para yükümlülükler | 23.272 | 326.513 | 13.257.522 |
| Yabancı para pozisyonu, net | (23.272) | (222.599) | (9.290.980) |
| TL | |||
| 31.12.2023 | ABD \$ | EURO | Karşılığı |
| Nakit nakit benzerleri | -- | 1.387 | 61.382 |
| Ticari alacak ve diğer aktifler | -- | 96.437 | 4.267.820 |
| Yabancı para varlıklar |
-- | 97.824 | 4.329.202 |
| Diğer Borçlar | 23.272 | 282.732 | 13.443.068 |
| Yabancı para yükümlülükler | 23.272 | 282.732 | 13.443.068 |
| Yabancı para pozisyonu, net | (23.272) | (184.908) | (9.113.866) |
| Döviz Kuru Duyarlılık Analizi Tablosu | ||||
|---|---|---|---|---|
| 30.09.2024 | ||||
| Kar/(Zarar) | Özkaynaklar | |||
| Yabancı paranın değer kazanması |
Yabancı paranın değer kaybetmesi |
Yabancı paranın değer kazanması |
Yabancı paranın değer kaybetmesi |
|
| ABD Doları kurunun %10 değişmesi halinde: | ||||
| 1- ABD Doları net varlık/yükümlülüğü | (79.406) | 79.406 | (79.406) | 79.406 |
| 2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-) | -- | -- | -- | -- |
| 3- ABD Doları net etki (1+2) | (79.406) | 79.406 | (79.406) | 79.406 |
| EUR'nun kurunun % 10 değişmesi halinde: | ||||
| 4- EUR net varlık/yükümlülüğü | (849.692) | 849.692 | (849.692) | 849.692 |
| 5- EUR riskinden korunan kısım (-) | -- | -- | -- | -- |
| 6- EUR net etki (4+5) | (849.692) | 849.692 | (849.692) | 849.692 |
| Toplam (3+6) | (929.098) | 929.098 | (929.098) | 929.098 |
| 31.12.2023 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Kar/(Zarar) | Özkaynaklar | ||||||
| Yabancı paranın değer kazanması |
Yabancı paranın değer kaybetmesi |
Yabancı paranın değer kazanması |
Yabancı paranın değer kaybetmesi |
||||
| ABD Doları kurunun %10 değişmesi halinde: | |||||||
| 1- ABD Doları net varlık/yükümlülüğü | (93.076) | 93.076 | (93.076) | 93.076 | |||
| 2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-) | -- | -- | -- | -- | |||
| 3- ABD Doları net etki (1+2) | (93.076) | 93.076 | (93.076) | 93.076 | |||
| EUR'nun kurunun % 10 değişmesi halinde: | |||||||
| 4- EUR net varlık/yükümlülüğü | (818.311) | 818.311 | (818.311) | 818.311 | |||
| 5- EUR riskinden korunan kısım (-) | -- | -- | -- | -- | |||
| 6- EUR net etki (4+5) | (818.311) | 818.311 | (818.311) | 818.311 | |||
| Toplam (3+6) | (911.387) | 911.387 | (911.387) | 911.387 |
Finansal varlıkların ve yükümlülüklerin gerçeğe uygun değeri aşağıdaki gibi belirlenir;
Gerçeğe uygun değerleriyle gösterilen finansal varlık ve yükümlülüklerin seviye sınıflamaları aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2024 tarihi itibarıyla gerçeğe uygun değer seviyesi |
|||||
|---|---|---|---|---|---|
| Finansal Varlıklar | 1. Seviye | 2. Seviye | 3. Seviye | Toplam | |
| Yatırım amaçlı gayrimenkuller | -- | 5.606.034.166 | -- | 5.606.034.166 | |
| Toplam | -- | 5.606.034.166 | -- | 5.606.034.166 | |
| 31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla gerçeğe uygun değer seviyesi |
|||||
| Finansal Varlıklar | 1. Seviye | 2. Seviye | 3. Seviye | Toplam | |
| Yatırım amaçlı gayrimenkuller | -- | 5.283.733.463 | -- | 5.283.733.463 |
Bulunmamaktadır.
Şirket'in portföy sınırlamalarına uyumun kontrölü tablosu 30 Eylül 2024 tarihi itibarıyla aşağıdaki gibidir.
| Ek Dipnot: Portföy Sınırlamalarına Uyumun Kontrolü | |||
|---|---|---|---|
| Konsolide Olmayan (Bireysel) Finansal Tablo Ana Hesap | |||
| Kalemleri | Tebliğdeki İlgili Düzenleme | 30.09.2024 | |
| A | Para ve Sermaye Piyasası Araçları | Md.24/(b) | 230.352.243 |
| Gayrimenkuller, Gayrimenkule Dayalı Projeler, Gayrimenkule | |||
| Dayalı Haklar, Gayrimenkul Yatırım Fonu Katılma Payları ve Sermayesine %100 Oranında İştirak Ettikleri 28 inci Maddenin |
|||
| B | Birinci Fıkrasının (ç) Bendi Kapsamındaki Şirketler | Md.24/(a) | 6.319.771.405 |
| C | İştirakler | Md.24/(b) | |
| İlişkili Taraflardan Alacaklar (Ticari Olmayan) | Md.23/(f) | ||
| Diğer Varlıklar | 1.794.482.351 | ||
| D | Toplam Varlıklar (Aktif Toplamı) | Md.3/(p) | 8.344.605.999 |
| E | Finansal Borçlar | Md.31 | |
| F | Diğer Finansal Yükümlülükler | Md.31 | |
| G | Finansal Kiralama Borçları | Md.31 | |
| H | İlişkili Taraflara Borçlar (Ticari Olmayan) | Md.23/(f) | |
| İ | Özkaynaklar | Md.31 | 6.642.238.262 |
| Diğer Kaynaklar | 1.702.367.737 | ||
| D | Toplam Kaynaklar | Md.3/(p) | 8.344.605.999 |
gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Konsolide Olmayan (Bireysel) Diğer Finansal Bilgiler | Tebliğdeki İlgili Düzenleme | 30.09.2024 | |
|---|---|---|---|
| A1 | Para ve Sermaye Piyasası Araçlarının 3 Yıllık Gayrimenkul Ödemeleri İçin Tutulan Kısmı |
Md.24/(b) | |
| A2 | Döviz Cinsinden Vadeli - Vadesiz Mevduat / Özel Cari Katılma Hesabı ve TL Cinsinden Vadeli Mevduat / Katılma Hesabı |
Md.24/(b) | 47.000.000 |
| A3 | Yabancı Sermaye Piyasası Araçları | Md.24/(d) | |
| B1 | Yabancı Gayrimenkuller, Gayrimenkule Dayalı Projeler, Gayrimenkule Dayalı Haklar |
Md.24/(d) | |
| B2 | Atıl Tutulan Arsa / Araziler | Md.24/(c) | |
| C1 | Yabancı İştirakler | Md.24/(d) | |
| C2 | İşletmeci Şirkete İştirakler | Md.28/1(a) | |
| J | Gayrinakdi Krediler | Md.31 | |
| K | Üzerine Proje Geliştirilecek Mülkiyeti Ortaklığa Ait Olmayan İpotekli Arsaların İpotek Bedelleri |
Md.22/(e) | |
| L | Tek Bir Şirketteki Para ve Sermaye Piyasası Araçları Yatırımlarının Toplamı |
Md.22/(l) | 47.000.000 |
30 Eylül 2024 Tarihinde Sona Eren Ara Hesap Dönemine Ait
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2024 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Po Sı lam ala |
İlg ili Dü lem |
He lam |
As i / g ar Az i O |
3 0. 0 9. 20 24 |
|
|---|---|---|---|---|---|
| föy rt nır rı |
zen e |
sap a |
am ran |
||
| 1 | Üz in de je l iş ir i lec k m l k iye i o k lığ it o lm ipo k l i ar lar ipo k ü t t rta te te er pro ge e a a aya n sa ın be de l ler i |
d. / (e ) M 22 |
/D K |
% 10 ≤ |
% 0, 0 0 |
| 2 | im ku l ler im ku le day lı p je ler im ku le day lı ha k lar Ga yr en , g ayr en a ro , g ayr en a , im ku l y fon kat lm lar ine % 10 0 o da iş ira k atı t gay r en rım u ı a p ay ı v e s erm aye s ran ın i k ler i 2 inc i m d den in b ir inc i fı kra (ç ) ben d i kap da k i ş ir ket ler 8 ett a sın ın sam ın |
d. / (a ), ( b ) M 24 |
( ) /D B+ A1 |
% 5 1 ≥ |
% 75 7 3 |
| , | |||||
| 3 | iya lar iş ira k ler Pa t ra ve ser ma ye p sas ı ar aç ı v e |
d. 24 / ( b ) M |
( A+ C- A1 ) /D |
% 49 ≤ |
% 2, 6 7 |
| 4 | ban im ku l ler im ku le day lı p je ler im ku le day lı ha k lar Ya cı gay r en , g ayr en a ro , g ayr en a , iş ira k ler iya lar t , se rm aye p sas ı ar aç ı |
d. / ( d ) M 24 |
( ) /D A3 +B 1+ C 1 |
% 49 ≤ |
% 0, 0 0 |
| 5 | At l tu lan / a i ler tu ı ar sa raz |
d. 24 / (c ) M |
B2 /D |
% 20 ≤ |
% 0, 0 0 |
| 6 | İş let i ş ir ket iş ira k t me c e |
M d. 28 / 1 (a ) |
C 2 /D |
% 10 ≤ |
% 0, 0 0 |
| 7 | lan Bo rç ma sın ırı |
d. M 3 1 |
İ ( ) / E+ F+ G+ H+ J |
% 5 0 0 ≤ |
% 0, 0 0 |
| 8 | Dö iz ins in den de l i - de iz m du / ö l c i- kat lm he bı TL ins in den at v c va va s ev ze ar ı a sa ve c de l i m du / kat lm he bı at va ev ı a sa |
d. / ( b ) M 24 |
( A2 -A ) /D 1 |
% 10 ≤ |
% 0, 5 6 |
| 9 | k b ir ş ir ket k i p iya lar lar lam Te te atı n t ara ve se rm aye p sas ı ar aç ı y rım ını op ı |
d. 22 / ( l ) M |
/D L |
% 10 ≤ |
% 0, 6 5 |
30 Eylül 2024 tarihi itibarıyla "Portföy Sınırlamalarına Uyumun Kontrolü" başlıklı dipnotta yer verilen bilgiler II-14.1 sayılı "Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği"nin 16. maddesi uyarınca finansal tablolardan türetilmiş özet bilgiler niteliğinde olup, III-48.1 sayılı "Gayrimenkul Yatırım Ortaklıklarına İlişkin Esaslar Tebliği"nin portföy sınırlamalarına uyumun kontrolüne ilişkin hükümleri çerçevesinde hazırlanmıştır.
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.