Sparebanken Sør

M&A Activity • Jun 17, 2024

Frendebankene med fondssatsing: Kjøper kapitalforvaltningsselskapet Borea

Frendebankene med fondssatsing: Kjøper kapitalforvaltningsselskapet Borea

– Borea skal skape godt presterende fondsprodukter for Frendebankenes kunder, bidra til å bygge et sterkt finansmiljø tett på bankene og skape nye inntekter og avkastning til bankene.

Det sier Heidi Nag Flikka, leder av Frendegruppens interimstyre.

Borea Asset Management forvalter i dag i overkant av ti milliarder kroner, tungt vektet mot spesialfond. Med Frendebankene på eiersiden, som har kunder med over 40 milliarder i fondskapital, skal selskapet nå også styrke satsingen på fondsprodukter til bankenes person- og bedriftskunder gjennom en distributørmodell. Dette gir sparebankkundene tilgang til et høyt presterende fondsmiljø som frem til nå bare har vært forbeholdt profesjonelle investorer.

– Vi har lenge vært på jakt etter en god partner for en kraftfull forvaltningssatsing. Borea har imponert oss med godt presterende fondsprodukter i kombinasjon med effektiv drift. Vi tror Boreas kompetanse og kultur gir et godt utgangspunkt for videre skalering, sier Geir Bergskaug, konsernsjef i Sparebanken Sør.

Kjøper 70 prosent

Sparebanken Sør er én av bankene i Frendegruppen, et samarbeid mellom frittstående, selvstendige banker. Bankene har det til felles at de er eiere og distributører av Frende Forsikring, Brage Finans og Norne Securities. Nå går de sammen om å kjøpe 70 prosent av kapitalforvaltningsselskapet Borea Asset Management.

Målet er å bygge en fondsforvaltningssatsing med hovedsete i bankenes markedsområder.

- Fra 1. januar 2025 håper vi at våre kunder vil finne nye og gode fondsprodukter i handelsløsningene sine, sier Heidi Nag Flikka.

Nye synergier og flere arbeidsplasser

- Med de nye eiernes enorme distribusjonskraft og vår robuste forvaltningsmodell er jeg overbevist om dette vil medføre store synergieffekter som vil komme kundene til gode. Vi står klare til å ta imot bankenes kunder og vil bruke de neste månedene til å tiltrekke oss enda flere av de skarpeste hodene innen kapitalforvaltning, sier Hilde Nødset, daglig leder i Borea.

– For Frendegruppens andel av selskapet kommer vi til å etablere en struktur som jevnlig rebalanserer eierskapet etter den verdien bankene tilfører selskapet. Dette gjør at vi lykkes med noe av det som er kjernen i Frendegruppen, nemlig at verdiene skal tilbake til bankene, ikke forsvinne i finansiering av gruppeaktiviteter, sier daglig leder i Frendegruppen, Hans Olav Ingdal

Oppkjøpet planlegges gjennomført i løpet av tredje kvartal 2024, under forutsetning om godkjenning fra regulatoriske myndigheter. Perioden frem til januar 2025 skal Borea og de nye distributørene bruke til å gjøre de nødvendige tilpasningene for å kunne tilby Borea-fond til kundene.

Kontaktpersoner:

Frendegruppen:

Hans Olav Ingdal, Daglig leder Frendegruppen, +47 94 80 93 28

Heidi Nag Flikka, Administrerende direktør Flekkefjord Sparebank, +47 99 21 67 69,

Geir Bergskaug, Administrerende direktør Sparebanken Sør, +47 90 12 72 06

Bent Eidem, Administrerende direktør Lokalbank, + 47 90 59 51 72

Borea Asset Management:

Hilde Nødseth, Administrerende direktør, +47 90 12 14 41

Willy Helleland, Investeringsdirektør, +47 41 12 05 11

Magnus Vie Sundal, Porteføljeforvalter, +47 47 40 89 67