AI Terminal
SpareBank 1 SMN
Quarterly Report • May 8, 2025
3751_rns_2025-05-08_8aa73968-2fa0-4b70-a174-db42e0b53611.pdf
Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
Regnskap 1. kvartal 2025
Innhold
| Hovedtall | 3 |
|---|---|
| Styrets beretning | 5 |
| Resultatregnskap | 14 |
| Balanse | 16 |
| Kontantstrømoppstilling | 18 |
| Endring i egenkapital | 20 |
| Noter | 24 |
| Resultater fra kvartalsregnskapene | 60 |
| Nøkkeltall fra kvartalsregnskapene | 61 |
| Egenkapitalbevis | 63 |
| Revisors beretning | 65 |
Hovedtall
| Januar - Mars | |||
|---|---|---|---|
| Resultatsammendrag (mill.kr.) | 2025 | 2024 | 2024 |
| Netto renteinntekter | 1.321 | 1.336 | 5.373 |
| Netto provisjons- og andre inntekter | 648 | 579 | 2.392 |
| Netto avk. på finansielle investeringer | 179 | 250 | 1.357 |
| Sum inntekter | 2.148 | 2.166 | 9.123 |
| Sum driftskostnader | 859 | 789 | 3.300 |
| Resultat før tap | 1.289 | 1.377 | 5.823 |
| Tap på utlån, garantier m.v. | 21 | 24 | 176 |
| Resultat før skatt | 1.269 | 1.353 | 5.647 |
| Skattekostnad | 262 | 273 | 1.054 |
| Resultat virksomhet holdt for salg, etter skatt | -3 | 3 | -2 |
| Periodens resultat | 1.004 | 1.084 | 4.591 |
| Renter hybridkapital | 50 | 48 | 146 |
| Periodens resultat fratrukket renter hybridkapital | 954 | 1.035 | 4.446 |
| Balansetall | 31.03.2025 | 31.03.2024 | 31.12.2024 |
| Brutto utlån til kunder | 179.729 | 169.326 | 180.102 |
| Brutto utlån inkl SB1 Boligkreditt og SB1 Næringskreditt | 249.905 | 238.270 | 249.350 |
| Innskudd fra kunder | 148.169 | 134.396 | 140.897 |
| Gjennomsnittlig forvaltningskapital | 249.362 | 234.219 | 246.825 |
| Forvaltningskapital | 251.025 | 235.721 | 247.699 |
Nøkkeltall
| Januar - Mars | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Lønnsomhet | 2025 | 2024 | 2024 | Soliditet | 31.03.2025 | 31.03.2024 | 31.12.2024 |
| Egenkapitalavkastning 1) | 14,0 % |
16,0 % |
16,6 % |
Kapitaldekningsprosent | 22,6 % |
23,1 % |
22,8 % |
| Kostnadsprosent konsern1) | 44 % | 41 % | 42 % | Kjernekapitaldekningsprosent | 20,0 % |
20,4 % |
20,2 % |
| Kostnadsprosent morbank | 36 % | 33 % | 35 % | Ren kjernekapitalprosent | 18,1 % |
18,5 % |
18,3 % |
| Innskuddsdekning ekskl. SB1 Boligkreditt og SB1 Næringskreditt | 82 % | 79 % | 78 % | Kjernekapital | 24.936 | 24.073 | 24.769 |
| Innskuddsdekning inkl. SB1 Boligkreditt og SB1 Næringskreditt 1) | 59 % | 56 % | 57 % | Netto ansvarlig kapital | 28.172 | 27.250 | 28.004 |
| Utlånsvekst (bto.) i kvartalet / siste 12 mnd (inkl SB1 Boligkreditt og SB1 | 0,2 % |
0,8 % |
5,5 % |
Likviditetsreserve (LCR) | 186 % | 160 % | 183 % |
| Næringskreditt) | Uvektet kjernekapitalandel (Leverage Ratio) | 7,0 % |
7,1 % |
7,0 % |
|||
| Innskuddsvekst i kvartalet / siste 12 mnd. | 5,2 % |
1,1 % |
6,0 % |
MREL | 51,6 % |
53,7 % |
52,8 % |
| Tap i % av brutto utlån inkl SB1 Boligkreditt og SB1 Næringskreditt | MREL, etterstilt | 35,4 % |
36,7 % |
35,8 % |
|||
| Tapsprosent utlån 1) | 0,03 % | 0,04 % | 0,07 % | NSFR | 127 % |
130 % |
125 % |
| Trinn 3 i prosent av brutto utlån | 0,92 % | 0,82 % | 0,89 % | ||||
| Kontor og bemanning | |||||||
| Antall bankkontor | 47 | 46 | 47 |
| Egenkapitalbevis (EKB) | 31.03.2025 | 31.03.2024 | 31.12.2024 | 31.12.2023 | 31.12.2022 | 31.12.2021 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Egenkapitalbevisbrøk | 67 % | 67 % | 67 % | 67 % | 64 % | 64 % |
| Antall utstedte bevis (mill.) 1) | 144,17 | 144,13 | 144,21 | 144,20 | 129,29 | 129,39 |
| Børskurs | 182,76 | 137,80 | 171,32 | 141,80 | 127,40 | 149,00 |
| Børsverdi (mill. kroner) | 26.349 | 19.861 | 24.706 | 20.448 | 16.471 | 19.279 |
| Bokført egenkapital per EKB (inkl. utbytte) 1) | 122,57 | 113,24 | 128,09 | 120,48 | 109,86 | 103,48 |
| Resultat per EKB, majoritetsandel 1) | 4,31 | 4,68 | 20,10 | 16,88 | 12,82 | 13,31 |
| Utbytte per EKB | 12,50 | 12,00 | 6,50 | 7,50 | ||
| Pris / Resultat per EKB 1) | 10,46 | 7,36 | 8,32 | 8,40 | 9,94 | 11,19 |
| Pris / Bokført egenkapital 1) | 1,49 | 1,22 | 1,34 | 1,18 | 1,16 | 1,44 |
1) Definert som alternative resultatmål, se vedlegg til kvartalsrapporten
Antall årsverk 1.689 1.637 1.660
Styrets beretning
Første kvartal 2025
(Konserntall. Tall i parentes gjelder tilsvarende periode i fjor hvis ikke annet er nevnt.)
- • Resultat før skatt 1.269 millioner kroner (1.353 millioner)
- • Resultat 1.004 millioner kroner (1.084 millioner)
- • Avkastning på egenkapital 14,0 prosent (16,0 prosent)
- • Ren kjernekapitaldekning 18,1 prosent (18,5 prosent)
- • Vekst i utlån på 0,2 prosent (0,8 prosent) og på innskudd 5,2 prosent (1,1 prosent)
- • Utlån til privatmarkedet i banken økte med 0,7 prosent i kvartalet (0,7 prosent), 0,6 prosentpoeng lavere vekst enn i fjerde kvartal. Utlån til næringsliv i banken ble redusert med 0,9 prosent (1,5 prosent vekst) som var 1,2 prosentpoeng lavere vekst enn i fjerde kvartal
- • Innskudd fra privatmarked økte med 3,4 prosent (0,7 prosent), 1,7 prosentpoeng høyere vekst enn i fjerde kvartal 2024. Innskudd fra næringslivskunder økte med 5,5 prosent (3,4 prosent). Dette er 3,0 prosentpoeng høyere vekst enn i fjerde kvartal
- • Netto resultat eierinteresser på 191 millioner kroner (194 millioner)
- • Netto resultat finansielle instrumenter (inkludert utbytte) minus 17 millioner kroner (54 millioner)
- • Tap på utlån og garantier på 21 millioner kroner (24 millioner)
- • Resultat per egenkapitalbevis 4,31 kroner (4,68 kroner)
- • Bokført verdi per egenkapitalbevis 122,57 kroner (113,24 kroner)
Hendelser i kvartalet
Uendret styringsrente og økt usikkerhet
Norges Bank holdt styringsrenten uendret på 4,50 prosent i mars 2025, etter høyere prisstigning enn ventet i første kvartal. Sentralbankens egne prognoser tilsier nå at styringsrenten vil settes ned i løpet av inneværende år. Usikkerheten rundt den makroøkonomiske utviklingen har økt ytterligere som følge av globale handelsrestriksjoner.
Tolvmånedersveksten i konsumprisindeksen (KPI) var 2,6 prosent ved utgangen av første kvartal 2025. Underliggende inflasjon i samme periode, målt ved KPI-JAE var 3,4 prosent. Andelen av arbeidsstyrken som er helt ledige er fortsatt på et lavt nivå. Andelen helt ledige er 1,9 prosent i Trøndelag og 1,8 prosent i Møre og Romsdal. På nasjonalt nivå er andelen 2,1 prosent.
Kredittveksten til husholdninger siste 12 måneder var 4,1 prosent per mars 2025. Tilsvarende tall for ikke-finansielle foretak var 2,2 prosent. Norges Bank venter at gjeldsveksten blant husholdninger vil være 3,8 prosent i 2025.
Indikatoren i Norges Banks regionale nettverksundersøkelsen var uendret fra desember 2024 til mars 2025 for SpareBank 1 SMNs nedslagsfelt. Midt-Norge er nøytral og Nordvest har en svakt positiv regional indikator. Det er fortsatt bygg- og anleggsnæringen som har de svakeste forventningene, men bedriftene venter at nedgangen vil avta frem mot sommeren.
SpareBank 1 og Swedbank etablerer nordisk investeringsbank
SpareBank 1 og Swedbank inngår et partnerskap for å skape en ledende nordisk investeringsbank. Swedbanks virksomhet innen Corporate Finance og High Yield vil bli innlemmet i SpareBank 1 Markets. Samtidig vil SpareBank 1 Markets utvide sin virksomhet innen aksjeanalyse og megling av verdipapirer til å omfatte det svenske markedet. Swedbank vil erverve 20 prosent av SpareBank 1 Markets, som vil endre navn til SB1 Markets.
Etter gjennomføringen av transaksjonen vil SpareBank 1 SMN eie 31,9 prosent av SB1 Markets. SpareBank 1 Sør-Norge, SpareBank 1 Nord-Norge og Swedbank vil eie henholdsvis 28,1 prosent, 14,4 prosent og 20,0 prosent av SB1 Markets.
Transaksjonen er betinget av godkjenning fra Finanstilsynet i Norge. Samarbeidet forventes å være operativt i tredje kvartal 2025.
Strategisk satsing på næringsmegling
SpareBank 1 SMN har gjennom EiendomsMegler 1 Midt-Norge iverksatt en offensiv satsning for å ta nummer en posisjon på salg, utleie og verdivurdering av næringseiendom i Midt-Norge. Med overtakelse av Norion Næringsmegling AS fra 1. april 2025, og sammenslåing med forretningsområdet for næringsmegling i EiendomsMegler 1 MidtNorge, er de to ledende miljøene innen næringsmegling i Midt-Norge samlet for å oppnå vekst også utover regionen.
Det nye selskapet vil til sammen ha 25 ansatte og vil tilby tjenester i hele verdikjeden innen næringsmegling og er også rigget for å følge Midt-Norske investorer og eiendomsaktører ut av regionen, samt å følge kapital og aktører fra resten av landet inn til regionen.
Ski-VM
Som hovedsponsor til VM på ski 2025 har Sparebank 1 SMN skapt opplevelser knyttet til folkehelse og like muligheter. I VM-perioden fra 26. februar til 9. mars ble det gjennomført en rekke arrangement og tiltak i Trondheim, med over 80.000 deltakere til sammen: SpareBank 1 SMN inviterte barnefamilier til SpareBank 1 SMN Campen i Litjåsen og til SpareBank 1 SMN Arena i Søndre gate. Det var også utstilling og aktiviteter i Medaljehvelvet i bankens hovedkontor. Det ble arrangert fagseminar og VM-kvelder for kunder og samarbeidspartnere. I tillegg ble alle ansatte invitert til en egen VM-dag i Granåsen, med påfølgende samling.
Ansatt konserndirektør for Økonomisk kriminalitet og forretningsstøtte
Johan-Petter Winsnes har vært ansatt i SpareBank 1 SMN siden 2012 og har bred erfaring fra bankvirksomheten, blant annet som mangeårig leder for Mennesker og organisasjon og prosjektleder for integrering med SpareBank 1 Søre Sunnmøre. Winsnes har vært konstituert konserndirektør for divisjonen Økonomisk kriminalitet og forretningsstøtte siden årsskiftet, og tiltrådte stillingen permanent 1. april 2025.
SpareBank 1 SMN har siden 2020 jobbet etter strategien om "Ett SMN". I den forbindelse ble det høsten 2024 besluttet å etablere divisjonen for å gi ytterligere kraft og kvalitet i arbeidet med effektivisering på tvers av forretningsområder i konsernet.
Divisjonen består av avdelingene Økonomisk kriminalitet, Antihvitvask kundehåndtering, Kvalitet samt Eiendom, sikkerhet og innkjøp.
Første kvartal 2025 ble nok et sterkt kvartal for SpareBank 1 SMN. Resultatet på 1.004 millioner kroner er drevet av en fortsatt sterk rentenetto, høye provisjonsinntekter og godt bidrag fra eierinteresser. Egenkapitalavkastningen i kvartalet ble 14,0 prosent.
Netto renteinntekter er redusert fra foregående kvartal. Justert for antall rentedager er samlede netto renteinntekter og provisjoner fra kredittforetakene uendret fra foregående kvartal.
SpareBank 1 Regnskapshuset SMN og Eiendomsmegler 1 Midt-Norge leverer omsetningsvekst målt mot tilsvarende periode i fjor. Første kvartal er preget av høyt aktivitetsnivå i tråd med sesongvariasjonene i de respektive bransjene.
Resultat fra tilknyttede selskap er på nivå med tilsvarende kvartal i 2024. Målt mot foregående kvartal er det noe redusert grunnet lavere resultatbidrag fra SpareBank 1 Gruppen. Konsernets kostnader i første kvartal ble redusert fra foregående kvartal.
Tap på utlån i første kvartal holder seg fortsatt på et moderat nivå. Ren kjernekapitaldekning er ved utgangen av kvartalet 18,1 prosent, og med det godt over konsernets egne mål og regulatoriske krav.
Netto renteinntekter
Markedsrentene uttrykt ved NIBOR falt gjennom kvartalet. Gjennomsnittlig 3 måneders NIBOR var 4,54 prosent i første kvartal, en nedgang på 0,15 prosentpoeng sammenlignet med foregående kvartal. Netto renteinntekter ble 1.321 millioner kroner (1.336 millioner) mot 1.372 millioner i fjerde kvartal 2024, tilsvarende en reduksjon på 3,7 prosent. Netto renteinntekter reduseres i hovedsak som følge av færre rentedager i kvartalet og økt volum solgt til SpareBank 1 Boligkreditt.
Netto renteinntekter og provisjoner fra kredittforetakene ble redusert med til sammen 31 millioner kroner fra fjerde kvartal, tilsvarende en reduksjon på 2,2 prosent. Justert for antall rentedager er netto renteinntekter og provisjoner fra kredittforetakene uendret.
Provisjons- og andre driftsinntekter
Strategien til SpareBank 1 SMN om å utnytte bredden i konsernet og øke samhandlingen på tvers av de ulike forretningsområdene ligger fast. Dette realiseres blant annet ved samlokalisering i finanshus. Høy produktdekning hos kundene bidrar til en kapitaleffektiv og diversifisert inntektsstrøm samt høy kundetilfredshet.
| Provisjonsinntekter (mill.kr.) | 1. kvartal 2025 |
4. kvartal 2024 |
1. kvartal 2024 |
|---|---|---|---|
| Betalingstjenester | 80 | 107 | 77 |
| Kredittkort | 13 | 18 | 18 |
| Sparing og forvaltning | 12 | 13 | 11 |
| Forsikring | 71 | 69 | 63 |
| Garantiprovisjoner | 17 | 17 | 15 |
| Eiendomsmegling | 125 | 112 | 115 |
| Regnskapstjenester | 225 | 160 | 200 |
| Øvrige provisjoner | 18 | 16 | 18 |
| Provisjoner eks. SB1 Boligkreditt og SB1 Næringskreditt | 560 | 512 | 516 |
| Provisjoner fra SB1 Boligkreditt | 84 | 65 | 59 |
| Provisjoner fra SB1 Næringskreditt | 4 | 3 | 4 |
| Sum provisjons- og andre inntekter | 648 | 580 | 579 |
Provisjonsinntekter ekskludert kredittforetak økte med 48 millioner kroner fra foregående kvartal og 44 millioner kroner fra første kvartal 2024. Det er spesielt inntekter fra regnskapstjenester og eiendomsmegling som øker sammenlignet med fjerde kvartal som følge av sesongvariasjoner. Målt mot første kvartal 2024 øker provisjonsinntekter ekskludert kredittforetak med 8,4 prosent.
For utlån solgt til SpareBank 1 Boligkreditt og SpareBank 1 Næringskreditt mottar banken en provisjon som tilsvarer utlånsrenten fratrukket finansierings, - og driftskostnader i selskapene.
Avkastning finansielle investeringer
Avkastning på finansielle instrumenter ble minus 17 millioner kroner (54 millioner) i første kvartal. Gevinst på aksjer er knyttet til urealiserte verdiendringer og ble 25 millioner kroner i kvartalet. Finansielle instrumenter, herunder obligasjoner og sertifikater, ga kurstap på 39 millioner kroner (kurstap på 11 millioner kroner) og inntekter fra valutaforretninger ble minus 2 millioner kroner (22 millioner).
| Avkastning finansielle investeringer (mill.kr.) | 1. kvartal 2025 |
4. kvartal 2024 |
1. kvartal 2024 |
|---|---|---|---|
| Gevinst/(tap) på aksjer | 25 | 44 | 42 |
| Gevinst/(tap) på finansielle instrumenter | -39 | -47 | -11 |
| Gevinst/(tap) på valuta | -2 | 42 | 22 |
| Netto resultat fra finansielle instrumenter | -17 | 40 | 54 |
Tilknyttede selskaper
SpareBank 1 SMN har en bred og veldiversifisert inntektsplattform. Konsernet tilbyr sine kunder et bredt produktspekter fra ulike selskaper, både med direkte eierskap og eierskap i SpareBank 1 Gruppen. Dette gir både provisjonsinntekter og avkastning på investert kapital.
Samlet resultatandel fra produktselskapene og andre tilknyttede selskaper ble 191 millioner kroner (194 millioner) i kvartalet. I fjerde kvartal 2024 var tilsvarende resultat 227 millioner kroner.
| Resultat fra eierinteresser (mill.kr.) | 1. kvartal 2025 |
4. kvartal 2024 |
1. kvartal 2024 |
|---|---|---|---|
| SpareBank 1 Gruppen (19,5%) | 59 | 99 | 40 |
| SpareBank 1 Boligkreditt (23,2%) | 24 | 23 | 33 |
| SpareBank 1 Næringskreditt (12,7%) | 3 | 4 | 4 |
| BN Bank (35,02%) | 74 | 68 | 84 |
| SpareBank 1 Markets (39,9%) | 19 | 19 | 25 |
| Kredittbanken (15,1%) | -1 | -5 | -4 |
| SpareBank 1 Betaling (20,9%) | -4 | -4 | -12 |
| SpareBank 1 Forvaltning (21,5%) | 14 | 17 | 10 |
| Andre selskaper | 4 | 4 | 13 |
| Sum resultat fra tilknyttede selskaper | 191 | 227 | 194 |
SpareBank 1-alliansen
SpareBank 1-alliansen er Norges nest største finansgruppering. Samarbeidet er et bank-, og produktsamarbeid som skal sikre bankene i SpareBank 1-alliansen stordriftsfordeler og tilgang til konkurransedyktige finansielle tjenester og produkter. Alliansesamarbeidet drives gjennom eierskap i SpareBank 1 Gruppen som eier og forvalter flere av produktselskapene og deltakelse i SpareBank 1 Utvikling, som utvikler og leverer felles produkter og tjenester.
SpareBank 1 Gruppen fikk et resultat på 735 millioner kroner (271 millioner) i første kvartal, hvorav SpareBank 1 SMNs andel av majoritetens resultat ble 59 millioner kroner (40 millioner). SpareBank 1 SMNs andel av resultatet er redusert med 21 millioner kroner som følge av korrigering av fjorårsresultatet.
De viktigste selskapene i SpareBank 1 Gruppen (SpareBank 1 Gruppens eierandel):
• Fremtind Forsikring (51,4 prosent) er et skade- og personforsikringsselskap med hovedkontor i Oslo. Selskapet fikk et resultat i første kvartal på 606 millioner kroner (206 millioner) etter skatt.
- • SpareBank 1 Forsikring (100 prosent) er et pensjonsselskap med hovedkontor i Oslo. Selskapet tilbyr hovedsakelig innskuddsbasert tjenestepensjon, kollektive uføredekninger og privat pensjonssparing. SpareBank 1 Forsikring fikk et resultat på 87 millioner kroner (112 millioner) i første kvartal.
- • SpareBank 1 Factoring (100 prosent) tilbyr administrativ og finansiell factoring. Selskapet har hovedkontor i Ålesund. Overskudd i første kvartal ble 19 millioner kroner (19 millioner).
- • Kredinor (69,0 prosent) er Norges største inkassoselskap, og er et datterselskap i SpareBank 1 Gruppen. Kredinor fikk et resultat på 86 millioner kroner (minus 70 millioner).
SpareBank 1 Boligkreditt er et kredittforetak som utsteder obligasjoner med fortrinnsrett med sikkerhet i boliglån for å oppnå stabil finansiering med lave finansieringskostnader. SpareBank 1 SMNs andel av resultatet ble 24 millioner kroner (33 millioner) i kvartalet.
SpareBank 1 Næringskreditt er et kredittforetak som utsteder obligasjoner med fortrinnsrett med sikkerhet i lån til næringseiendom for å oppnå stabil finansiering med lave finansieringskostnader. SpareBank 1 SMNs andel av resultatet ble 3 millioner kroner (4 millioner) i kvartalet.
BN Bank tilbyr boliglån og lån til næringseiendom med hovedmarked i østlandsområdet. SpareBank 1 SMNs andel av resultatet i BN Bank ble 74 millioner kroner (84 millioner) i kvartalet.
SpareBank 1 Markets er et ledende norsk verdipapirforetak. Selskapet tilbyr tjenester innen aksje- og kredittanalyse, handel i aksjer og obligasjoner og tjenester innen corporate finance. SpareBank 1 SMNs andel av resultatet i SpareBank 1 Markets i første kvartal ble 19 millioner kroner (25 millioner).
Kredittbanken tilbyr finansiering uten sikkerhet til privatmarkedet. SpareBank 1 SMNs andel av resultatet i første kvartal ble minus 1 million kroner (minus 4 millioner). Kredittbanken er et resultat av fusjonen mellom SpareBank 1 Kreditt og Eika Kredittbank.
SpareBank 1 Betaling er SpareBank 1-bankenes eierselskap i Vipps AS. SpareBank 1 SMNs resultatandel ble minus 4 millioner kroner (minus 12 millioner) i første kvartal.
SpareBank 1 Forvaltning leverer produkter og tjenester til et bredt spekter av kunder innen kapitalforvaltning og verdipapirservice. SpareBank 1 SMNs resultatandel i første kvartal ble 14 millioner kroner (10 millioner).
Konsernets kostnadsmål er en kostnadsandel under 40 prosent i banken og under 85 prosent i datterselskapene EiendomsMegler 1 Midt-Norge og SpareBank 1 Regnskapshuset SMN. Kostnadsandelen er definert som driftskostnader som andel av netto renteinntekter og provisjons - og andre inntekter.
Kostnadsandelen i banken var 35,7 prosent i kvartalet (33,3 prosent). Tilsvarende tall for EiendomsMegler 1 Midt-Norge og SpareBank 1 Regnskapshuset SMN var henholdsvis 93,9 (83,0) og 78,7 (83,9) prosent.
| Driftskostnader (mill.kr.) | 1. kvartal 2025 |
4. kvartal 2024 |
1. kvartal 2024 |
|---|---|---|---|
| Personalkostnader | 532 | 516 | 482 |
| IT-kostnader | 109 | 83 | 110 |
| Markedsføring | 25 | 30 | 26 |
| Avskrivninger | 46 | 48 | 47 |
| Driftskostnader faste eiendommer | 16 | 10 | 13 |
| Kjøpte tjenester | 64 | 98 | 74 |
| Øvrige driftskostnader | 67 | 116 | 36 |
| Sum driftskostnader | 859 | 901 | 789 |
Samlede kostnader i konsernet ble redusert med 42 millioner kroner fra forrige kvartal. Sammenlignet med tilsvarende kvartal i fjor økte kostnadene med 70 millioner kroner, tilsvarende en økning på 8,9 prosent.
Bankens kostnader er redusert med 54 millioner kroner sammenlignet med fjerde kvartal 2024. Foregående kvartal inneholdt om lag 60 millioner kroner i kostnader knyttet til formuesskatt og økt arbeidsgiveravgift. Økningen i arbeidsgiveravgift skyldtes etterberegnet avgift knyttet til perioden 2019 til 2024 som følge av feil anvendelse av regional differensiering av arbeidsgiveravgiftssats.
Sammenlignet med første kvartal 2024 økte bankens kostnader med 41 millioner kroner. Første kvartal 2024 inneholdt en kostnadsreduksjon på 30 millioner kroner grunnet et forlik om forsikringsoppgjør. Justert for dette er kostnadsveksten i banken 11 millioner kroner, tilsvarende 2,0 prosent.
Datterselskapenes kostnader er økt med 12 millioner kroner fra fjerde kvartal. Dette skyldes i hovedsak endret regnskapsføring av provisjonsbasert lønn i EiendomsMegler 1 Midt-Norge, som medfører at første kvartal 2025 inkluderer provisjonslønn for fire måneder.
Datterselskapenes kostnader er økt med 29 millioner kroner sammenlignet med tilsvarende kvartal i 2024. Økningen er i hovedsak drevet av økte personalkostnader i EiendomsMegler 1 Midt-Norge, både som følge av ovennevnte endring i regnskapsføring av provisjonslønn og økning i øvrige personalkostnader.
Tap på utlån og garantier
Konsernets tap på utlån og garantier utgjorde 21 millioner kroner (24 millioner kroner) i første kvartal 2025. Det er per første kvartal ikke gjort endringer i bankens vekting av makroøkonomiske scenario i modellen for tapsavsetninger.
| Tap (mill.kr.) | 1. kvartal 2025 |
4. kvartal 2024 |
1. kvartal 2024 |
|---|---|---|---|
| Privatmarked i morbank | -4 | 14 | -2 |
| Næringsliv i morbank | 15 | 49 | -25 |
| SpareBank 1 Finans Midt-Norge | 9 | 12 | 47 |
| Sum tap | 21 | 75 | 20 |
Tap i kvartalet fordeler seg med netto tilbakeføring på 14 millioner kroner i trinn 1 og 2, og 34 millioner kroner i tap i trinn 3. Tap i perioden utgjorde 0,03 prosent av totale utlån (0,04 prosent).
Samlede nedskrivninger på utlån og garantier per 31. mars 2025 utgjør 877 millioner kroner (955 millioner), tilsvarende 0,35 prosent (0,40 prosent) av brutto utlån.
Kredittkvaliteten i bankens utlånsportefølje er god. Porteføljen fordeler seg med henholdsvis 167.090 millioner kroner (161.553 millioner) i trinn 1 og 2 og 2.311 millioner kroner (1.964 millioner) i trinn 3.
Resultater fra forretningsområder
I konsernet SpareBank 1 SMN er Privatmarked, Næringsliv samt datterselskap av vesentlig betydning definert som forretningsområder. Strategien til SpareBank 1 SMN om å utnytte bredden i konsernet og øke samhandlingen på tvers av de ulike forretningsområdene ligger fast. Fra og med første kvartal 2025 er landbruk flyttet fra Privatmarked til Næringsliv. Historikk er omarbeidet.
Personmarkedet
Privatmarked i banken oppnådde et resultat før skatt på 404 millioner kroner (382 millioner) i første kvartal 2025.
Privatmarkedsporteføljen består av lønnstakere og enkeltpersonforetak.
| Resultatregnskap (mill.kr.) | 1. kvartal 2025 |
4. kvartal 2024 |
1. kvartal 2024 |
|---|---|---|---|
| Netto renteinntekter | 521 | 556 | 511 |
| Netto provisjons- og andre inntekter | 215 | 218 | 172 |
| Sum inntekter | 737 | 773 | 684 |
| Sum driftskostnader | 336 | 353 | 297 |
| Resultat før tap | 400 | 420 | 387 |
| Tap på utlån, garantier m.v. | −4 | 4 | 4 |
| Resultat før skatt | 404 | 416 | 382 |
| Balanse | |||
|---|---|---|---|
| Utlån til kunder | 162.739 | 161.582 | 155.275 |
| Herav solgt til Boligkreditt og Næringskreditt | −68.231 | −67.431 | −66.904 |
| Innskudd fra og gjeld til kunder | 68.864 | 66.630 | 62.371 |
| Nøkkeltall | |||
| Utlånsmargin | 1,01% | 0,88% | 0,83% |
| Innskuddsmargin | 1,38% | 1,62% | 1,85% |
Utlånsveksten i kvartalet var 0,7 prosent og innskuddsveksten 3,4 prosent. Tilsvarende tall i første kvartal 2024 var henholdsvis 0,7 og 0,7 prosent.
Privatmarkedsdivisjonen prioriterer balansert vekst, som reflekteres i veksten siste 12 måneder, med 4,8 prosent utlånsvekst og 10,4 prosent innskuddsvekst. Fokus på innskudd i rådgivningen gir robusthet i bankens inntjening og øker kundenes økonomiske trygghet i form av økt bufferkapital. Det er gjennomgående lav direkte risiko i utlån til personkunder, og dette reflekteres i fortsatt lave tap.
Distribusjonsmodellen er forbedret med samlokalisering i finanshus, overgang fra personlig rådgiver til kundeteam og et tettere samspill mellom fysisk og digital rådgivningskanal. For å øke kvaliteten i kundesamtalene er KI tatt i bruk for å skrive referat. Investeringen i digital rådgivningskanal har ført til høyere andel digitalt salg blant personkunder.
EiendomsMegler 1 Midt-Norge er markedsleder i Trøndelag og Møre og Romsdal. Resultat før skatt ble 8 millioner kroner (20 millioner) i første kvartal.
| EiendomsMegler 1 Midt-Norge (92,4%) | 1. kvartal 2025 |
4. kvartal 2024 |
1. kvartal 2024 |
|---|---|---|---|
| Sum inntekter | 126 | 128 | 117 |
| Sum driftskostnader | 118 | 120 | 97 |
| Resultat før skatt (mill.kr.) | 8 | 8 | 20 |
| Driftsmargin | 6% | 6% | 17% |
Det er høy aktivitet for EiendomsMegler 1 Midt-Norge, som solgte 50 flere boliger enn samme kvartal i fjor. Kostnadene er økt med 21 millioner kroner sammenlignet med tilsvarende kvartal i fjor. Endringen ut over prisvekst skyldes i hovedsak endret regnskapsføring av provisjonsbasert lønn i EiendomsMegler 1 Midt-Norge, som medfører at første kvartal 2025 inkluderer provisjonslønn for fire måneder.
Antall salg i kvartalet ble 1.698 (1.648) og antall nye oppdrag ble 2.262 (2.090). Selskapets markedsandel hittil i 2025 ble 37,2 prosent, tilsvarende tall i 2024 var 38,7 prosent.
Bedriftsmarkedet
Næringsliv i banken oppnådde et resultat før skatt på 505 millioner kroner (483 millioner). Næringslivsporteføljen består av bedrifter og landbrukskunder.
| Resultatregnskap (mill.kr.) | 1. kvartal 2025 |
4. kvartal 2024 |
1. kvartal 2024 |
|---|---|---|---|
| Netto renteinntekter | 611 | 639 | 584 |
| Netto provisjons- og andre inntekter | 96 | 91 | 86 |
| Sum inntekter | 707 | 730 | 670 |
| Sum driftskostnader | 187 | 183 | 171 |
| Resultat før tap | 520 | 547 | 499 |
| Tap på utlån, garantier m.v. | 15 | 28 | 17 |
| Resultat før skatt | 505 | 519 | 483 |
| Balanse | |||
| Utlån til kunder | 73.267 | 73.956 | 68.873 |
| Herav solgt til Boligkreditt og Næringskreditt | −1.945 | −1.817 | −2.041 |
| Innskudd fra og gjeld til kunder | 75.682 | 71.768 | 67.183 |
| Nøkkeltall | |||
| Utlånsmargin | 2,43% | 2,41% | 2,56% |
| Innskuddsmargin | 0,44% | 0,45% | 0,56% |
Næringslivsdivisjonens utlånsvolum ble redusert med 0,9 prosent i første kvartal (1,5 prosent vekst) og innskuddsvolumet økte med 5,5 prosent (3,4 prosent).
Kredittkvaliteten i utlånsporteføljen er god. Antall konkurser i SpareBank 1 SMNs nedslagsfelt er redusert i første kvartal. Tap på utlån og garantier har vært moderate de siste kvartalene.
Forsterket satsing i Trondheim og økt samhandling med SpareBank 1 Regnskapshuset SMN bidrar til at Næringsliv tar markedsandeler i Midt-Norge. Oslo-etableringen har utviklet seg som planlagt og bidratt til utlånsvekst innen utvalgte bransjer hvor SpareBank 1 SMN har kompetanse og erfaring.
SpareBank 1 Regnskapshuset SMN er markedsleder i Trøndelag og Møre og Romsdal. Selskapet oppnådde et resultat før skatt på 52 millioner kroner (35 millioner).
| SpareBank 1 Regnskapshuset SMN (93,3%) | 1. kvartal 2025 |
4. kvartal 2024 |
1. kvartal 2024 |
|---|---|---|---|
| Sum inntekter | 244 | 164 | 217 |
| Sum driftskostnader | 192 | 171 | 182 |
| Resultat før skatt (mill.kr.) | 52 | -7 | 35 |
| Driftsmargin | 21% | −4% | 16% |
SpareBank 1 Regnskapshuset SMN har videreført endringsprogrammet for å utvikle fremtidens regnskapsrådgivere, kombinert med implementeringen av nye skybaserte løsninger. Betydelige investeringer i rådgiverapparatet er avgjørende for å oppnå målet om å forbli bedriftenes nærmeste sparringspartner.
I tillegg til utviklingen av regnskapsrådgivere vil et utvidet samarbeid med næringslivsrådgivere i banken være avgjørende. SpareBank 1 SMN er i en unik posisjon til å levere en kundeopplevelse som skiller seg ut fra andre aktører.
Netto kundetilgang i kvartalet ble 176 (116).
SpareBank 1 Finans Midt-Norges satsingsområder er leasing og fakturakjøp til bedrifter og billån til personkunder. SpareBank 1 Finans Midt-Norge oppnådde et resultat før skatt på 69 millioner kroner (66 millioner).
| SpareBank 1 Finans Midt-Norge (64,8%) | 1. kvartal 2025 |
4. kvartal 2024 |
1. kvartal 2024 |
|---|---|---|---|
| Sum inntekter | 115 | 112 | 108 |
| Sum driftskostnader | 37 | 32 | 39 |
| Tap på utlån, garantier m.v. | 9 | 12 | 3 |
| Resultat før skatt (mill.kr.) | 69 | 68 | 66 |
SpareBank 1 Finans Midt-Norge har en markedsandel på salgspantlån på om lag 10 prosent i fylkene hvor eierbanker er representert. Fra 1. oktober 2024 inngår ikke salg via SpareBank 1 Sørøst-Norge i SpareBank 1 Finans Midt-Norge.
SpareBank 1 SMN Invest eier aksjer og andeler i regionale vekstselskaper og fond. Porteføljen blir forvaltet sammen med øvrige anleggsaksjer i banken og skal trappes ned over tid. Selskapets verdipapirportefølje er verdt 604 millioner kroner (561 millioner) per 31. mars 2025.
Selskapet hadde et resultat før skatt i første kvartal 2025 på 4 millioner kroner (48 millioner kroner).
Balanse, finansiering og likviditet
Forvaltningskapital
Konsernets forvaltningskapital per første kvartal 2025 var 251,0 milliarder kroner (235,7 milliarder) og har økt med 6,5 prosent siste 12 måneder.
Per 31. mars 2025 er utlån på til sammen 70,2 milliarder kroner (68,9 milliarder) solgt fra SpareBank 1 SMN til SpareBank 1 Boligkreditt og SpareBank 1 Næringskreditt. Disse lånene fremkommer ikke som utlån i bankens balanse. Kommentarene som omhandler utlånsvekst, inkluderer utlån solgt til SpareBank 1 Boligkreditt og SpareBank 1 Næringskreditt.
Utlån
Siste 12 måneder har brutto utlånsvolum økt med 11,6 milliarder kroner, tilsvarende 4,9 prosent og var 249,9 milliarder kroner (238,3 milliarder) ved utgangen av kvartalet. Utlånsvekst i kvartalet var 0,2 prosent.
Utlån til privatmarkedskunder i banken økte med 1,2 milliarder kroner i kvartalet (1,1 milliarder). Dette tilsvarer en utlånsvekst på 0,7 prosent (0,7 prosent). Utlånsvekst siste 12 måneder var 4,8 prosent. Totale utlån til privatmarked i banken var 162,7 milliarder kroner (155,3 milliarder) ved utgangen av første kvartal 2025.
Utlån til næringslivssegmentet i banken ble redusert med 0,7 milliarder kroner i kvartalet (vekst på 1,0 milliard), tilsvarende minus 0,9 prosent (1,5 prosent). Siste 12 måneder var veksten 6,4 prosent. Totale utlån til næringsliv i banken var 73,3 milliarder (68,9) per 31. mars 2025.
SpareBank 1 Finans Midt-Norges brutto utlånsvolum var 13,2 milliarder kroner (12,7 milliarder) ved utgangen av første kvartal 2025.
(Fordelt i henhold til sektor – se note 5).
Innskudd
Innskudd fra kunder var 148,2 milliarder kroner (134,4 milliarder) per 31. mars 2025. Innskuddsvekst i kvartalet var 5,2 prosent.
Innskudd fra personmarkedet økte med 2,2 milliarder kroner i kvartalet (0,4 milliarder). Dette tilsvarer en innskuddsvekst på 3,4 prosent (0,7 prosent). Innskuddsvekst siste 12
måneder var 10,4 prosent. Totale innskudd fra personmarkedet var 68,9 milliarder kroner (62,4 milliarder) ved utgangen av kvartalet.
Innskudd fra næringslivssegmentet i banken økte med 3,9 milliarder kroner i kvartalet (2,2 milliarder), tilsvarende en vekst på 5,4 prosent (3,4 prosent). Innskuddsvekst siste 12 måneder var 12,6 prosent. Totale innskudd fra næringslivskunder i banken var 75,7 milliarder kroner (67,2 milliarder) per 31. mars 2025.
(Fordelt i henhold til sektor – se note 9).
Finansiering og likviditet
SpareBank 1 SMN har god likviditet og god tilgang til finansiering. Banken følger en konservativ likviditetsstrategi, med likviditetsreserver som sikrer bankens overlevelse i tolv måneder med ordinær drift uten behov for ny ekstern finansiering.
Banken skal ha tilstrekkelige likviditetsbuffere for å tåle perioder med begrenset tilgang på markedsfinansiering. Liquidity Coverage Ratio (LCR) måler størrelsen på bankenes likvide eiendeler i forhold til netto likviditetsutgang 30 dager frem i tid gitt en stressituasjon. LCR er beregnet til 186 prosent (160 prosent) per 31. mars 2025.
Konsernets innskuddsdekning inklusive SpareBank 1 Boligkreditt og SpareBank 1 Næringskreditt var 59 prosent (56 prosent) ved utgangen av kvartalet.
Banken har god diversifisering mellom ulike finansieringskilder og produkter. Andelen av bankens samlede pengemarkedsfinansiering med over ett års løpetid var 77 prosent (96 prosent) ved utgangen av første kvartal.
SpareBank 1 Boligkreditt og SpareBank 1 Næringskreditt er viktige finansieringskilder for banken, og lån på samlet 70 milliarder kroner (69 milliarder) er solgt til kredittforetakene per 31. mars 2025.
SpareBank 1 SMN har i første kvartal utstedt 250 millioner kroner i etterstilt senior gjeld (SNP) og hadde ved utgangen av kvartalet 13,6 milliarder kroner i SNP. Etterstilt MREL var 35,8 prosent per 31. mars 2025, og SpareBank 1 SMN tilfredsstiller etterstillelseskravet med god margin.
Rating
Bankens rating hos Moody's er Aa3 (outlook stable).
Soliditet
Ren kjernekapitaldekning per 31. mars 2025 ble 18,1 prosent (18,5 prosent) mot 18,3 prosent per 31. desember 2024.
SpareBank 1 SMN mottok i fjerde kvartal 2023 nytt pilar 2-krav. Kravet ble redusert til 1,7 prosentpoeng og må tilfredsstilles med minimum 56,25 prosent ren kjernekapital. Som følge av endringen er konsernets langsiktige kapitalmål for ren kjernekapitaldekning endret til 16,3 prosent, inkludert Pilar 2-guidance. Banken skal ha et midlertidig tillegg
på 0,7 prosent i pilar 2-krav frem til søknad om reviderte IRB-modeller er behandlet. Det midlertidige tillegget på 0,7 prosent er ikke inkludert i bankens langsiktige kapitalmål.
Uvektet kjernekapitalandel (leverage ratio) på 7,0 prosent per 31. mars 2025 (7,1 prosent) viser at banken er svært solid. Se note 4 for detaljer.
Bankens egenkapitalbevis (MING)
Bokført verdi per egenkapitalbevis per 31. mars 2025 var 122,57 kroner (113,24) og resultatet per egenkapitalbevis i første kvartal ble 4,31 kroner (4,68).
Pris/Inntjening var 10,46 (7,36) og pris/bok 1,49 (1,22).
Bærekraft
SpareBank 1 SMN har i første kvartal publisert sin første årsrapport i tråd med Bærekraftsdirektivet (CSRD). Årsrapporten gir et grundig underlag for vårt videre omstillingsarbeid, som omfatter utvikling av policydokumenter, konkretisering av mål og styringsindikatorer og handlingsplaner.
Konsernet har igangsatt prosjekter for å etablere vitenskapsbaserte klimamål (SBTi) og for å utforske potensial for sirkulær omstilling i egen drift og i utlånsporteføljen. I første kvartal har det vært fokus på å utvikle utslippsbaner for næringseiendom og boliglån, og det er etablert en pilot for økt ressurseffektivitet innenfor blant annet merkevarebygging. Begge prosjektene inngår i arbeidet med konsernets omstillingsplan og tilpasning til bærekraftsdirektivet.
Utsikter
SpareBank 1 SMN oppnådde et sterkt resultat i første kvartal 2025 drevet av solid underliggende drift og gode resultater fra eierinteresser.
Konsernets ambisjon om økte markedsandeler ligger fast. Vekstambisjonen skal realiseres i utvalgte geografier og bransjer, understøttet av synergier på tvers av konsernets forretningsområder. Det forventes at satsingene vil bidra ytterligere til konsernets veldiversifiserte inntektsplattform og lønnsomhet i årene fremover.
Kostnadsprosent er et av konsernets viktigste nøkkeltall, og det forventes at kostnadsveksten i banken vil være moderat i 2025. Kostnadsutviklingen i datterselskapene er i større grad drevet av aktivitetsnivå, og vil variere med markedsforholdene.
Usikkerheten rundt den makroøkonomiske utviklingen er økt ved inngang til andre kvartal 2025. Globale handelsrestriksjoner og usikkerhet rundt økonomisk vekst øker utfallsrommet for inflasjon, renter og arbeidsledighet. SpareBank 1 SMN har en diversifisert og robust utlånsportefølje med god kredittkvalitet, hvorav 67 prosent er eksponering mot husholdninger. Banken har god likviditet og tilgang på finansiering. Det er foreløpig få tegn til redusert kredittkvalitet, noe som reflekteres i fortsatt lave tap.
Konsernets langsiktige mål for ren kjernekapitaldekning er 16,3 prosent. Konsernet venter fortsatt på en avklaring rundt søknaden om reviderte IRB-modeller. Det midlertidige kravet på 0,7 prosentpoeng i pilar 2-krav må derfor fortsatt hensyntas. Implementering av CRR3 og risikovektgulv for boliglån vil isolert sett redusere konsernets ren kjernekapitaldekning, men kapitaldekningen er fortsatt over regulatoriske krav og SpareBank 1 SMN er i posisjon til å levere på vekstambisjonene samtidig som man ivaretar en god utbyttekapasitet.
SpareBank 1 SMN skal være blant de best presterende i Norden og konsernets overordnede finansielle mål om å levere en avkastning på egenkapitalen på mer enn 13 prosent over tid ligger fast. Hovedpilarene i konsernets strategi er uendret, og fokuset er på gjennomføring og realisering av effekter.
Konsernet er godt rustet for å styrke markedsposisjonen med en effektiv distribusjon av produkter og tjenester. På tross av økt usikkerhet forventer styret at 2025 blir et godt år for konsernet.
Trondheim, 7. mai 2025
Styret i SpareBank 1 SMN
Kjell Bjordal Christian Stav Mette Kamsvåg Styrets leder Nestleder Freddy Aursø Nina Olufsen Ingrid Finboe Svendsen Kristian Sætre Inge Lindseth Christina Straub Ansatterepresentant Ansatterepresentant
Jan-Frode Janson Konsernsjef
13
Resultatregnskap
| Morbank | Konsern | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Januar - Mars | Januar - Mars | ||||||
| 2024 | 2024 | 2025 | (mill.kr.) | Note | 2025 | 2024 | 2024 |
| 11.122 | 2.693 | 2.747 | Renteinntekter effektiv rentes metode | 2.889 | 2.831 | 11.685 | |
| 1.883 | 454 | 514 | Andre renteinntekter | 512 | 452 | 1.875 | |
| 8.180 | 1.943 | 2.077 | Rentekostnader | 2.080 | 1.947 | 8.187 | |
| 4.824 | 1.205 | 1.184 | Netto renteinntekter | 10 | 1.321 | 1.336 | 5.373 |
| 1.315 | 299 | 331 | Provisjonsinntekter | 402 | 367 | 1.611 | |
| 135 | 32 | 27 | Provisjonskostnader | 48 | 51 | 224 | |
| 65 | 19 | 16 | Andre driftsinntekter | 294 | 263 | 1.006 | |
| 1.245 | 286 | 320 | Netto provisjons- og andre inntekter | 11 | 648 | 579 | 2.392 |
| 361 | 115 | 319 | Utbytte | 4 | 3 | 33 | |
| - | - | - | Netto resultat fra eierinteresser | 3 | 191 | 194 | 1.254 |
| 45 | 23 | -16 | Netto resultat fra finansielle instrumenter | 13 | -17 | 54 | 70 |
| 406 | 138 | 303 | Netto resultat fra finansielle eiendeler og forpliktelser | 179 | 250 | 1.357 | |
| 6.475 | 1.629 | 1.806 | Sum inntekter | 2.148 | 2.166 | 9.123 | |
| 1.012 | 252 | 278 | Personalkostnader | 532 | 482 | 1.981 | |
| 1.084 | 244 | 260 | Andre driftskostnader | 12 | 326 | 306 | 1.319 |
| 2.096 | 497 | 537 | Sum driftskostnader | 859 | 789 | 3.300 | |
| 4.379 | 1.132 | 1.269 | Resultat før tap | 1.289 | 1.377 | 5.823 | |
| 156 | 21 | 12 | Tap på utlån, garantier m.v. | 6, 7 | 21 | 24 | 176 |
| 4.223 | 1.111 | 1.257 | Resultat før skatt | 3 | 1.269 | 1.353 | 5.647 |
| 940 | 242 | 230 | Skattekostnad | 262 | 273 | 1.054 | |
| - | - | - | Resultat virksomhet holdt for salg, etter skatt | 2, 3 | -3 | 3 | -2 |
| 3.283 | 869 | 1.028 | Periodens resultat | 1.004 | 1.084 | 4.591 | |
| 137 | 39 | 48 | Hybridkapitaleiernes andel av periodens resultat | 50 | 48 | 146 | |
| 2.101 | 2.376 | 655 | Egenkapitalbeviseiernes andel av periodens resultat | 623 | 675 | 2.898 | |
| 1.044 | 1.181 | 325 | Grunnfondskapitalens andel av periodens resultat | 310 | 336 | 1.442 | |
| Ikke-kontrollerende eierinteressers andel av periodens resultat | 21 | 25 | 106 | ||||
| 3.283 | 3.678 | 1.028 | Periodens resultat | 1.004 | 1.084 | 4.591 | |
| Resultat/Utvannet resultat per egenkapitalbevis | 19 | 4,32 | 4,68 | 4,31 |
Utvidet resultatregnskap
| Morbank | Konsern | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Januar - Mars | Januar - Mars | ||||||
| 2024 | 2024 | 2025 | (mill.kr.) | 2025 | 2024 | 2024 | |
| 3.283 | 3.678 | 1.028 | Periodens resultat | 1.004 | 1.084 | 4.591 | |
| Poster som ikke vil bli reklassifisert til resultat | |||||||
| - | -27 | - | Aktuarielle gevinster og tap pensjoner | - | - | - | |
| - | 7 | - | Skatt på estimatavvik pensjon | - | - | - | |
| - | Andre inntekter og kostnader tilknyttede og felleskontrollerte foretak | 1 | 1 | - | |||
| - | -20 | - | Sum | 1 | 1 | - | |
| Poster som vil bli reklassifisert til resultat | |||||||
| - | - | - | Endring i virkelig verdi for investeringer over totalresultat | - | - | - | |
| - | -5 | - | Verdiendring utlån klassifisert til virkelig verdi over totalresultat | - | 0 | - | |
| - | Andre inntekter og kostnader tilknyttede og felleskontrollerte foretak | 35 | -33 | - | |||
| - | - | - | Skatt | - | - | - | |
| - | -5 | - | Sum | 35 | -33 | - | |
| - | -25 | - | Sum andre inntekter og kostnader | 36 | -32 | - | |
| 3.283 | 3.653 | 1.028 | Totalresultat | 1.040 | 1.051 | 4.591 | |
| 137 | 122 | 48 | Hybrikapitaleiernes andel av periodens totalresultat | 50 | 48 | 146 | |
| 2.101 | 2.359 | 655 | Egenkapitalbeviseiernes andel av periodens totalresultat | 647 | 653 | 2.970 | |
| 1.044 | 1.173 | 325 | Grunnfondskapitalens andel av periodens totalresultat | 322 | 325 | 1.370 | |
| Ikke-kontrollerende eierinteressers andel av periodens totalresultat | 21 | 25 | 106 | ||||
| 3.283 | 3.653 | 1.028 | Totalresultat | 1.040 | 1.051 | 4.591 |
15
Balanse
| Morbank | Konsern | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 31.12.2024 | 31.03.2024 | 31.03.2025 | (mill.kr.) | Note | 31.03.2025 | 31.03.2024 | 31.12.2024 |
| 654 | 2.021 | 2.072 | Kontanter og fordringer på sentralbanker | 2.072 | 2.021 | 654 | |
| 19.785 | 18.721 | 21.023 | Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner | 10.340 | 8.140 | 9.166 | |
| 166.312 | 155.824 | 165.859 | Netto utlån til kunder | 5 | 178.873 | 168.407 | 179.254 |
| 36.649 | 36.080 | 37.617 | Sertifikater og obligasjoner | 17 | 37.618 | 36.080 | 36.650 |
| 7.231 | 7.260 | 6.594 | Derivater | 17 | 6.594 | 7.260 | 7.231 |
| 587 | 715 | 570 | Aksjer, andeler og andre egenkapitalinteresser | 17 | 1.046 | 1.156 | 1.050 |
| 6.789 | 6.547 | 6.789 | Investering i eierinteresser | 10.037 | 9.024 | 10.084 | |
| 2.225 | 2.090 | 2.358 | Investering i konsernselskaper | - | - | - | |
| 98 | 98 | 98 | Virksomhet holdt for salg | 2 | 191 | 104 | 190 |
| 797 | 808 | 789 | Immaterielle eiendeler | 1.222 | 1.234 | 1.230 | |
| 1.599 | 1.682 | 2.404 | Øvrige eiendeler | 14 | 3.031 | 2.295 | 2.189 |
| 242.726 | 231.846 | 246.173 | Eiendeler | 251.025 | 235.721 | 247.699 |
| Morbank | Konsern | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 31.12.2024 | 31.03.2024 | 31.03.2025 | (mill.kr.) | Note | 31.03.2025 | 31.03.2024 | 31.12.2024 |
| 13.940 | 14.941 | 10.796 | Innskudd fra kredittinstitusjoner | 10.796 | 14.941 | 13.941 | |
| 141.485 | 134.986 | 148.747 | Innskudd fra og gjeld til kunder 9 |
148.168 | 134.396 | 140.897 | |
| 36.570 | 31.054 | 35.281 | Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 16 |
35.281 | 31.054 | 36.570 | |
| 13.352 | 12.718 | 13.643 | Etterstilt gjeld | 13.643 | 12.718 | 13.352 | |
| 6.152 | 7.084 | 6.152 | Derivater 17 |
6.152 | 7.084 | 6.152 | |
| 2.673 | 5.013 | 4.862 | Annen gjeld 15 |
5.726 | 5.770 | 3.527 | |
| - | - | - | Virksomhet holdt for salg 2 |
1 | 2 | 2 | |
| 2.656 | 2.672 | 2.671 | Ansvarlig lånekapital 16 |
2.750 | 2.752 | 2.735 | |
| 216.829 | 208.468 | 222.152 | Sum gjeld | 222.517 | 208.716 | 217.175 | |
| 2.884 | 2.884 | 2.884 | Eierandelskapital | 2.884 | 2.884 | 2.884 | |
| -0 | -2 | -2 | Egenbeholdning eierandelskapital | -2 | -2 | -0 | |
| 2.422 | 2.422 | 2.422 | Overkursfond | 2.422 | 2.422 | 2.422 | |
| 8.721 | 8.472 | 8.710 | Utjevningsfond | 8.710 | 8.472 | 8.721 | |
| 1.803 | - | - | Avsatt utbytte | - | - | 1.803 | |
| 896 | - | - | Avsatt gaver | - | - | 896 | |
| 6.984 | 6.865 | 6.984 | Grunnfondskapital | 6.984 | 6.865 | 6.984 | |
| 245 | 106 | 245 | Fond for urealiserte gevinster | 245 | 106 | 245 | |
| - | 0 | -2 | Annen egenkapital | 3.719 | 2.644 | 3.709 | |
| 1.943 | 1.761 | 1.752 | Hybridkapital | 1.846 | 1.862 | 2.039 | |
| 869 | 1.028 | Ordinært resultat | 1.004 | 1.084 | |||
| Ikke-kontrollerende eierinteresser | 696 | 666 | 821 | ||||
| 25.898 | 23.378 | 24.021 | Sum egenkapital | 28.508 | 27.004 | 30.523 | |
| 242.726 | 231.846 | 246.173 | Gjeld og egenkapital | 251.025 | 235.721 | 247.699 |
Kontantstrømoppstilling
| Morbank | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Januar - Mars | Januar - Mars | |||||
| 2024 | 2024 | 2025 | (mill.kr.) | 2025 | 2024 | 2024 |
| −9.987 | 655 | 437 | Reduksjon/(økning) utlån til kunder | 344 | 562 | −10.458 |
| 10.324 | 2.472 | 2.581 | Renteinnbetalinger på utlån til kunder | 2.751 | 2.625 | 10.961 |
| −538 | 523 | −1.226 | Reduksjon/(økning) utlån til kredittinstitusjoner | −1.161 | 609 | −414 |
| 1.017 | 228 | 257 | Renteinnbetalinger på utlån til kredittinstitusjoner | 234 | 205 | 919 |
| 8.048 | 1.076 | 6.556 Økning/(reduksjon) innskudd fra kunder | 6.565 | 1.059 | 8.034 | |
| −4.974 | −719 | −574 | Renteutbetalinger på innskudd fra kunder | −565 | −711 | −4.926 |
| 748 | 1.774 | −3.120 | Økning/(reduksjon) innskudd kredittinstusjoner | −3.120 | 1.774 | 748 |
| −551 | −149 | −150 | Renteutbetalinger på innskudd fra kredittinstitusjoner | −150 | −149 | −551 |
| −1.902 | −1.341 | −1.414 Reduksjon/(økning) sertifikater og obligasjoner | −1.409 | −1.325 | −1.765 | |
| 1.579 | 347 | 380 Renteinnbetalinger fra sertifikater og obligasjoner | 364 | 345 | 1.466 | |
| −766 | −510 | 667 | Reduksjon/(økning) derivater | 667 | −510 | −766 |
| −837 | −315 | −319 | Renter derivater | −319 | −315 | −837 |
| 1.221 | 139 | −463 | Reduksjon/(økning) øvrige fordringer | 382 | 2.424 | |
| −2.737 | −598 | 1.406 Reduksjon/(økning) annen gjeld | 916 | −931 | −3.959 | |
| 646 | 3.582 | 5.018 A) Netto likviditetsendring fra virksomhet | 4.973 | 3.619 | 877 | |
| −176 | −104 | −23 | Brutto investeringer bygninger/driftsmidler | −43 | −128 | −241 |
| 0 | 0 | 0 | Salg bygninger/driftsmidler | 0 | 0 | 0 |
| 117 | 0 | 51 | Utbytte datterselskap | - | - | - |
| −37 | 0 | 0 | Innbetalt kapital ved reduksjon eierandel datterselskaper | 0 | 0 | 0 |
| −97 | 0 | −134 | Utbetalinger av kapital ved økning eierandel datterselskap | 0 | 0 | 0 |
| - | - | - Utbytte fra tilknyttede selskaper og felleskontrollert virksomhet | 263 | 0 | 201 | |
| 200 | 43 | 0 | Innbetalinger fra salg av eierandeler tilknyttede selskaper og felleskontrollert virksomhet |
0 | 43 | 198 |
| −717 | −319 | 0 | Utbetalinger fra kjøp av eierandeler tilknyttede selskaper og felleskontrollert virksomhet |
0 | −319 | −717 |
| - | - | - Innbetalinger fra eiendeler holdt for salg | −4 | 12 | −80 |
18
| 43 | 6 | 5 Utbytte fra øvrige aksjer og andeler | 4 | 3 | 33 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1.411 | 0 | 110 | Reduksjon/salg aksjer og eierinteresser | 120 | 23 | 1.382 |
| −1.175 | 42 | −77 | Økning/kjøp aksjer og eierinteresser | −91 | 0 | −1.208 |
| −432 | −332 | −67 | B) Netto likviditetsendring investeringer | 248 | −366 | −432 |
| 7.589 | 357 | 250 | Opptak av gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer | 250 | 357 | 7.589 |
| −4.820 | −2.899 | −927 | Tilbakebetaling av utstedte verdipapirer | −927 | −2.899 | −4.820 |
| −1.430 | −273 | −189 Renteutbetalinger på gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer | −189 | −273 | −1.430 | |
| 900 | 500 | 0 | Opptak av ansvarlig lånekapital | 0 | 502 | 902 |
| −400 | 0 | 0 | Tilbakebetaling av ansvarlig lånekapital | 0 | 0 | −400 |
| −187 | −37 | −28 | Renteutbetalinger på utstedt ansvarlig lånekapital | −30 | −39 | −194 |
| 1 | −11 | −13 | Utbetalinger knyttet til eierandelskapital | −13 | −11 | 1 |
| −1.730 | 0 | −1.803 | Utbetalt utbytte | −1.803 | 0 | −1.730 |
| 201 | 0 | 263 Utbetalt utbytte til ikke-kontrollerende eierinteresser | −4 | 0 | −9 | |
| −860 | 0 | −896 | Gaveutdeling | −896 | 0 | −860 |
| 143 | 0 | 0 | Opptak av hybridkapital | 0 | 0 | 450 |
| 0 | 0 | −143 | Tilbakebetaling av hybridkapital | −143 | 0 | −315 |
| −137 | −39 | −48 | Renteutbetalinger på utstedt hybridkapital | −50 | −41 | −146 |
| −731 | −2.401 | −3.534 C) Netto likviditetsendringer finansiering | −3.804 | −2.403 | −962 | |
| −517 | 849 | 1.417 A) + B) + C) Netto endringer i likvider i året | 1.417 | 849 | −517 | |
| 1.172 | 1.172 | 1.172 Likviditetsbeholdning per 1.1 | 1.172 | 1.172 | 1.172 | |
| 654 | 2.021 | 2.072 | Likviditetsbeholdning ved utgangen av perioden | 2.072 | 2.021 | 654 |
| −517 | 849 | 900 Endring | 900 | 849 | −517 |
19
Endringer i egenkapital
Morbank (2024)
| Opptjent egenkapital | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| (mill. kr) | Eierandels kapital |
Overkurs fond |
Grunnfonds kapital |
Utjevnings fond |
Utbytte og gaver |
Fond for urealiserte gevinster |
Annen egenkapital |
Hybrid kapital |
Sum egenkapital |
| Egenkapital per 1.1.24 | 2.884 | 2.422 | 6.865 | 8.482 | 2.591 | 106 | - | 1.800 | 25.150 |
| Periodens resultat | - | - | 119 | 239 | 2.698 | 139 | -49 | 137 | 3.283 |
| Utvidede resultatposter | |||||||||
| Verdiendring utlån klassifisert til virkelig verdi over totalresultat | - | - | - | - | - | - | -4 | - | -4 |
| Estimatavvik pensjoner | - | - | - | - | - | - | 52 | - | 52 |
| Sum utvidede resultatposter | - | - | - | - | - | - | 48 | - | 48 |
| Totalresultat for perioden | - | - | 119 | 239 | 2.698 | 139 | -1 | 137 | 3.331 |
| Transaksjoner med eierne | |||||||||
| Utbetalt utbytte for 2023 | - | - | - | - | -1.730 | - | - | - | -1.730 |
| Besluttet utbetalt til gaveformål | - | - | - | - | -860 | - | - | - | -860 |
| Ny hybridkapital | - | - | - | - | - | - | - | 450 | 450 |
| Tilbakekjøp hybridkapital | -307 | -307 | |||||||
| Betalte renter hybridkapital | - | - | - | - | - | - | - | -137 | -137 |
| Kjøp og salg egne egenkapitalbevis | 0 | - | - | 1 | - | - | - | - | 1 |
| Andre egenkapitalføringer | - | - | - | - | - | - | 1 | - | 1 |
| Sum transaksjoner med eierne | 0 | - | - | 1 | -2.591 | - | 1 | 6 | -2.583 |
| Egenkapital per 31.12.24 | 2.884 | 2.422 | 6.984 | 8.721 | 2.698 | 245 | -0 | 1.943 | 25.898 |
Morbank (1. kv. 2025)
| Innskutt egenkapital | Opptjent egenkapital | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Fond for | |||||||||
| Eierandels | Overkurs | Grunnfonds | Utjevnings | Utbytte | urealiserte | Annen | Hybrid | Sum | |
| (mill. kr) | kapital | fond | kapital | fond | og gaver | gevinster | egenkapital | kapital | egenkapital |
| Egenkapital per 1.1.25 | 2.884 | 2.422 | 6.984 | 8.721 | 2.698 | 245 | -0 | 1.943 | 25.898 |
| Periodens resultat | - | - | - | - | - | - | 1.028 | - | 1.028 |
| Utvidede resultatposter | |||||||||
| Verdiendring utlån klassifisert til virkelig verdi over totalresultat | - | - | - | - | - | - | -3 | - | -3 |
| Estimatavvik pensjoner | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
| Sum utvidede resultatposter | - | - | - | - | - | - | -3 | - | -3 |
| Totalresultat for perioden | - | - | - | - | - | - | 1.024 | - | 1.024 |
| Transaksjoner med eierne | |||||||||
| Utbetalt utbytte for 2024 | - | - | - | - | -1.803 | - | - | - | -1.803 |
| Besluttet utbetalt til gaveformål | - | - | - | - | -896 | - | - | - | -896 |
| Ny hybridkapital | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
| Tilbakekjøp hybridkapital | -143 | -143 | |||||||
| Betalte renter hybridkapital | - | - | - | - | - | - | - | -48 | -48 |
| Kjøp og salg egne egenkapitalbevis | -1 | - | - | -11 | - | - | - | - | -13 |
| Andre egenkapitalføringer | - | - | - | - | - | - | 1 | - | 1 |
| Sum transaksjoner med eierne | -1 | - | - | -11 | -2.698 | - | 1 | -191 | -2.901 |
| Egenkapital per 31.3.25 | 2.883 | 2.422 | 6.984 | 8.710 | - | 245 | 1.025 | 1.752 | 24.021 |
Konsern (2024)
| Innskutt egenkapital | Opptjent egenkapital | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| (mill. kr) | Eierandels kapital |
Overkurs fond |
Grunnfonds kapital |
Utjevnings fond |
Utbytte og gaver |
Fond for urealiserte gevinster |
Annen egen kapital |
Hybrid kapital |
IKE 1) | Sum egen kapital |
| Egenkapital per 1.1.24 | 2.884 | 2.422 | 6.865 | 8.482 | 2.591 | 106 | 2.677 | 1.903 | 666 | 28.597 |
| Periodens resultat | - | - | 119 | 239 | 2.698 | 139 | 1.145 | 146 | 106 | 4.591 |
| Utvidede resultatposter | ||||||||||
| Andre inntekter og kostnader tilknyttede foretak og felleskontrollert virksomhet |
- | - | - | - | - | - | -139 | - | - | -139 |
| Verdiendring utlån klassifisert til virkelig verdi over totalresultat | - | - | - | - | - | - | -4 | - | - | -4 |
| Estimatavvik pensjoner | - | - | - | - | - | - | 52 | - | - | 52 |
| Sum utvidede resultatposter | - | - | - | - | - | - | -91 | - | - | -91 |
| Totalresultat for perioden | - | - | 119 | 239 | 2.698 | 139 | 1.053 | 146 | 106 | 4.500 |
| Transaksjoner med eierne | ||||||||||
| Utbetalt utbytte for 2023 | - | - | - | - | -1.730 | - | - | - | - | -1.730 |
| Besluttet utbetalt til gaveformål | - | - | - | - | -860 | - | - | - | - | -860 |
| Ny hybridkapital | - | - | - | - | - | - | - | 450 | - | 450 |
| Tilbakekjøp hybridkapital | - | - | - | - | - | - | - | -315 | - | -315 |
| Betalte renter hybridkapital | - | - | - | - | - | - | -146 | - | -146 | |
| Kjøp og salg av egne egenkapitalbevis | 0 | - | - | 1 | - | - | - | - | - | 1 |
| Andre egenkapitalføringer | - | - | - | - | - | - | 0 | - | 0 | |
| Andre transaksjoner tilknyttede foretak og felleskontrollert virksomhet |
- | - | - | - | - | - | -21 | - | - | -21 |
| Endring ikke-kontrollerende eierinteresser | - | - | - | - | - | - | - | - | 48 | 48 |
| Sum transaksjoner med eierne | 0 | - | - | 1 | -2.591 | - | -21 | -10 | 48 | -2.573 |
| Egenkapital per 31.12.24 | 2.884 | 2.422 | 6.984 | 8.721 | 2.698 | 245 | 3.709 | 2.039 | 821 | 30.523 |
1) IKE = Ikke-kontrollerende eierinteresser
Konsern (1. kv. 2025)
| Kontrollerende eierinteresser | ||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Innskutt egenkapital | Opptjent egenkapital | |||||||||
| (mill.kr.) | Eierandels kapital |
Overkurs fond |
Grunnfonds kapital |
Utjevnings fond |
Utbytte og gaver |
Fond for urealiserte gevinster |
Annen egen kapital |
Hybrid kapital |
IKE 1) | Sum egen kapital |
| Egenkapital per 1.1.25 | 2.884 | 2.422 | 6.984 | 8.721 | 2.698 | 245 | 3.709 | 2.039 | 821 | 30.523 |
| Periodens resultat | - | - | - | - | - | - | 982 | - | 21 | 1.004 |
| Utvidede resultatposter | ||||||||||
| Andre inntekter og kostnader tilknyttede foretak og felleskontrollert virksomhet |
- | - | - | - | - | - | 36 | - | - | 36 |
| Verdiendring utlån klassifisert til virkelig verdi over totalresultat | - | - | - | - | - | - | -3 | - | - | -3 |
| Estimatavvik pensjoner | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
| Sum utvidede resultatposter | - | - | - | - | - | - | 32 | - | - | 32 |
| Totalresultat for perioden | - | - | - | - | - | - | 1.015 | - | 21 | 1.036 |
| Transaksjoner med eierne | ||||||||||
| Utbetalt utbytte for 2024 | - | - | - | - | -1.803 | - | - | - | - | -1.803 |
| Besluttet utbetalt til gaveformål | - | - | - | - | -896 | - | - | - | - | -896 |
| Ny hybridkapital | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
| Tilbakekjøp hybridkapital | - | - | - | - | - | - | - | -143 | - | -143 |
| Betalte renter hybridkapital | - | - | - | - | - | - | -50 | - | -50 | |
| Kjøp og salg av egne egenkapitalbevis | -1 | - | - | -11 | - | - | - | - | - | -13 |
| Andre egenkapitalføringer | - | - | - | - | - | - | 3 | - | 3 | |
| Andre transaksjoner tilknyttede foretak og felleskontrollert virksomhet |
- | - | - | - | - | - | -4 | - | - | -4 |
| Endring ikke-kontrollerende eierinteresser | - | - | - | - | - | - | - | - | -146 | -146 |
| Sum transaksjoner med eierne | -1 | - | - | -11 | -2.698 | - | -1 | -193 | -146 | -3.051 |
| Egenkapital per 31.3.25 | 2.883 | 2.422 | 6.984 | 8.710 | - | 245 | 4.723 | 1.846 | 696 | 28.508 |
1) IKE = Ikke-kontrollerende eierinteresser
Foto:
Stryn, Lovatnet
Bondhusvatnet i Sunndal, Møre og Romsdal
Noter
| Note 1: Regnskapsprinsipper | 25 |
|---|---|
| Note 2: Viktige regnskapsestimater og skjønnsmessige vurderinger | 26 |
| Note 3: Segmentrapportering | 28 |
| Note 4: Kapitaldekning | 31 |
| Note 5: Utlån til kunder fordelt på sektor og næring | 35 |
| Note 6: Tap på utlån og garantier | 36 |
| Note 7: Tapsavsetning | 37 |
| Note 8: Brutto utlån | 45 |
| Note 9: Innskudd fra kunder fordelt på sektor og næring | 47 |
| Note 10: Netto renteinntekter | 48 |
| Note 11: Netto provisjons- og andre inntekter | 49 |
| Note 12: Andre driftskostnader | 50 |
| Note 13: Netto resultat fra finansielle eiendeler og forpliktelser | 51 |
| Note 14: Øvrige eiendeler | 52 |
| Note 15: Annen gjeld | 53 |
| Note 16: Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer | |
| og ansvarlig lånekapital | 54 |
| Note 17: Vurdering av virkelig verdi på finansielle instrumenter | 55 |
| Note 18: Likviditetsrisiko | 58 |
| Note 19: Resultat per egenkapitalbevis | 59 |
Note 1 - Regnskapsprinsipper
SpareBank 1 SMN avlegger kvartalsregnskapet i samsvar med børsforskrift, børsregler og International Financial Reporting Standards (IFRS), godkjent av EU, herunder IAS 34 om delårsrapportering. Kvartalsregnskapet omfatter ikke all informasjon som kreves i et fullstendig årsregnskap og bør leses i sammenheng med årsregnskapet for 2024. Konsernet har i denne kvartalsrapporten benyttet de samme regnskapsprinsipper og beregningsmetoder som i siste årsregnskap.
Note 2: Viktige regnskapsestimater og skjønnsmessige vurderinger
Ved utarbeidelse av konsernregnskapet foretar ledelsen estimater, skjønnsmessige vurderinger og tar forutsetninger som påvirker effekten av anvendelsen av regnskapsprinsipper. Dette vil derfor påvirke regnskapsførte beløp for eiendeler, forpliktelser, inntekter og kostnader. I fjorårets årsregnskap er det redegjort nærmere for vesentlige estimater og forutsetninger i note 3 Kritiske estimater og vurderinger vedrørende bruk av regnskapsprinsipper.
Virksomhet holdt for salg
SpareBank 1 SMNs strategi er at eierskap som følge av misligholdte engasjementer i utgangspunktet skal ha kort varighet, normalt ikke lengre enn ett år. Investeringene bokføres til virkelig verdi i morbankens regnskap, og klassifiseres som holdt for salg.
| Januar - Mars 2025 (mill. kr) |
Eiendeler | Gjeld | Inntekter | Kostnader | Virksom hetens resultat |
Eierandel |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Mavi XV AS konsern | 191 | 1 | 3 | -7 | -3 | 100% |
| Sum Holdt for salg | 191 | 1 | 3 | -7 | -3 |
Tap på utlån og garantier
For detaljert beskrivelse av bankens tapsmodell viser vi til note 10 i årsregnskapet for 2024.
Måling av forventet kredittap for hvert trinn krever både informasjon om hendelser og nåværende forhold, samt forventede hendelser og fremtidige økonomiske forhold. Estimering og bruk av framoverskuende informasjon krever stor grad av skjønn. Hvert makroøkonomiske scenario som benyttes, inkluderer en fremskriving i en femårsperiode. For kreditter der kredittrisikoen er vurdert å ha økt vesentlig siden innvilgelse (trinn 2), er tapsanslag for perioden etter år 5 basert på år 5 når det gjelder nivå for PD og LGD.
Vårt estimat på forventet kredittap i trinn 1 og 2 er et sannsynlighetsvektet snitt av tre scenarier; Basis, Lavt og Høyt scenario. Modellen som beregner modellnedskrivninger er basert på to makrovariable – rentenivå (NIBOR 3 mnd.) og arbeidsledighet (AKU). Forutsetningene i basis scenarioet er basert på forutsetningene i Pengepolitisk Rapport 1/25 men banken gjør egne vurderinger av forutsetningene. Lavt scenario er et scenario preget av høy rente og høy arbeidsledighet som i stor grad er basert på Finanstilsynets stresstest i Finansielt utsyn juni 2023. Høyt scenario er et scenario med lav rente og lav arbeidsledighet.
Beregning av konsernets samlede modellnedskrivninger er basert på delberegninger av ECL (forventet kredittap) for 5 porteføljer. For hver av porteføljene er det definert separate forutsetninger med hensyn til hvordan makrovariablene rente og arbeidsledighet påvirker PD og LGD. Sammenhengene mellom makrovariablene og PD er utviklet ved
bruk av regresjonsanalyse og simulering, mens sammenhengene mellom makrovariablene og LGD i stor grad er basert på ekspertvurderinger og skjønn. Sammenhengene mellom nivå på makrovariablene og nivå på PD i modellen rekalibreres årlig basert på oppdatert misligholdsstatistikk til og med foregående kalenderår. De 5 porteføljene er:
- • Boliglån
- • Øvrige lån til personmarkedet
- • Landbruk
- • Bransjer med store balanser / høy langsiktig gjeldsgrad (eiendom, skipsfart, offshore, havbruk, fiskeri)
- • Bransjer med mindre balanser / lav langsiktig gjeldsgrad (øvrige bransjer)
Kriteriene for å klassifisere en eksponering i trinn 2 ("vesentlig økt kredittrisiko siden innvilgelse") er ikke endret i kvartalet og omfatter kunder med 30-90 dagers betalingsmislighold, lån med vesentlig økning i PD etter diskontering, kunder med betalingslettelser og kunder som er på bankens watchlist for særlig oppfølging. Kundene innenfor bygg og anlegg (inkludert industrisegment med særlig eksponering mot bygg og anlegg) og i enkelte segment innen fiskeri er vurdert generelt å ha fått vesentlig økt kredittrisiko siden innvilgelse og er derfor klassifisert i trinn 2 eller 3.
Forventet kredittap (ECL) per 31. mars 2025 er beregnet som en kombinasjon av 80 prosent sannsynlighet for basis scenario, 10 prosent sannsynlighet for lavt scenario og 10 prosent sannsynlighet for høyt scenario (80/10/10 prosent).
Effekten av endringen av forutsetninger i første kvartal 2025 er vist på linjen "Endring som skyldes endrede forutsetninger i tapsmodellen" i note 7. Oppdaterte makroforutsetninger dette kvartalet medfører isolert sett et økt nedskrivningsnivå gjennom en hevet rentebane i basis scenarioet og økte anslag for arbeidsledighet. Basis scenarioet er svakere enn forutsetningene i siste Pengepolitiske rapport som ble utarbeidet før USAs annonserte økninger i tollsatser med påfølgende økning av global makrousikkerhet. Retningen på endringen i basis scenarioet er i tråd med IMFs oppdaterte makroprognoser der anslag for global vekst i 2025-26 er redusert med totalt 0,8%-poeng over to år. Samtidig er det foretatt justeringer i modellforutsetninger for verdiutvikling på sikkerheter innenfor næringsliv og nedjustering av PD-bane for Privatmarked som reduserer nedskrivingsnivået.
Samlet for første kvartal 2025 utgjør dette 7 millioner kroner for banken og 22 millioner kroner for konsernet i reduserte nedskrivninger.
Sensitiviteter
Første del av tabellen under viser fullt modellberegnet forventet kredittap på grunnlag per 31. mars 2025 i de tre scenarioene, fordelt på porteføljene Privatmarked (PM), Bedriftsmarked (BM), og landbruk som summerer seg til Morbank. I tillegg viser tabellen fullt modellberegnet forventet kredittap i datterselskapet SpareBank 1 Finans Midt-Norge (SB1 Finans MN). ECL for morbanken og datterselskapet er summert i kolonnen Konsern.
Andre del av tabellen viser porteføljefordelt ECL ved anvendt scenariovekting samt en alternativ scenariovekting med doblet sannsynlighet for nedsidescenariet.
Dersom man doblet nedsidescenarioets sannsynlighet på bekostning av basisscenariet ved utgangen av første kvartal 2025 ville dette medført en økning i tapsavsetningene på 121 millioner kroner for morbanken og 146 millioner kroner for konsernet.
| BM | PM | Landbruk | Sum morbank | SB 1 Finans MN, BM |
SB 1 Finans MN, PM |
Sum konsern | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ECL i forventet scenario | 602 | 96 | 79 | 777 | 40 | 11 | 828 |
| ECL i nedsidescenariet | 1.492 | 316 | 179 | 1.988 | 220 | 81 | 2.289 |
| ECL i oppsidescenariet | 434 | 76 | 59 | 569 | 22 | 8 | 598 |
| ECL med anvendt scenariovekting 80/10/10 | 674 | 116 | 87 | 877 | 56 | 18 | 951 |
| ECL med alternativ scenariovekting 70/20/10 | 763 | 138 | 97 | 998 | 74 | 25 | 1.097 |
| Endring ECL ved alternativ vekting | 89 | 22 | 10 | 121 | 18 | 7 | 146 |
Tabellen reflekterer at det er til dels betydelige forskjeller i underliggende PD- og LGD-estimater i de ulike scenarioene og at det er differensierte nivåer og nivåforskjeller mellom porteføljene. På konsernnivå er ECL i oppsidescenarioet, som i stor grad reflekterer taps- og misligholdsbildet de seneste årene, om lag 70 prosent av ECL i forventet scenario. Nedsidescenarioet gir over dobbel ECL sammenlignet med forventet scenario. Anvendt scenariovekting gir om lag 15 prosent høyere ECL enn i forventet scenario.
Note 3 - Segmentrapportering
For datterselskapene oppgis tall fra de respektive selskapsregnskapene, mens for tilknyttede og felleskontrollerte selskaper som tas inn etter egenkapitalmetoden oppgis konsernets resultatandel etter skatt samt bokført verdi av investeringen på konsernnivå.
Konsern Januar - Mars 2025
| SB 1 Finans | SB 1 Regnskapshuset | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Resultatregnskap (mill.kr.) | Privatmarked | Næringsliv | EM 1 | MN | SMN | Øvrig | elim | Total |
| Netto renteinntekter | 442 | 547 | 1 | 139 | 1 | - | 192 | 1.321 |
| Renter av anvendt kapital | 79 | 64 | - | - | - | - | -143 | - |
| Sum renteinntekter | 521 | 611 | 1 | 139 | 1 | - | 49 | 1.321 |
| Netto provisjons- og andre inntekter | 215 | 92 | 125 | -24 | 243 | - | -2 | 648 |
| Netto avkastning på finansielle investeringer 1) | 1 | 4 | -0 | - | - | 191 | -17 | 179 |
| Sum inntekter | 737 | 706 | 126 | 115 | 244 | 191 | 30 | 2.148 |
| Sum driftskostnader | 335 | 187 | 118 | 37 | 192 | - | -11 | 859 |
| Resultat før tap | 401 | 519 | 8 | 78 | 52 | 191 | 41 | 1.289 |
| Tap på utlån, garantier m.v. | -4 | 15 | - | 9 | - | - | -0 | 21 |
| Resultat før skatt | 405 | 504 | 8 | 69 | 52 | 191 | 41 | 1.269 |
FØRSTE KVARTAL 2025
28
Konsern Januar - Mars 2024
| SB 1 Finans | SB 1 Regnskapshuset | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Resultatregnskap (mill.kr.) | Privatmarked | Næringsliv | EM 1 | MN | SMN | Øvrig | elim | Total |
| Netto renteinntekter | 448 | 529 | 2 | 130 | 1 | - | 227 | 1.336 |
| Renter av anvendt kapital | 63 | 55 | - | - | - | - | -118 | - |
| Sum renteinntekter | 511 | 584 | 2 | 130 | 1 | - | 109 | 1.336 |
| Netto provisjons- og andre inntekter | 173 | 83 | 115 | -22 | 216 | - | 14 | 579 |
| Netto avkastning på finansielle investeringer 1) | -0 | 3 | - | - | - | 194 | 54 | 250 |
| Sum inntekter | 684 | 670 | 117 | 108 | 217 | 194 | 177 | 2.166 |
| Sum driftskostnader | 287 | 171 | 97 | 39 | 182 | - | 4 | 789 |
| Resultat før tap | 387 | 499 | 20 | 69 | 35 | 194 | 173 | 1.377 |
| Tap på utlån, garantier m.v. | 4 | 17 | - | 3 | - | - | -0 | 24 |
| Resultat før skatt | 382 | 483 | 20 | 66 | 35 | 194 | 173 | 1.353 |
Konsern 2024
| SB 1 Finans | SB 1 Regnskapshuset | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Resultatregnskap (mill.kr.) | Privatmarked | Næringsliv | EM 1 | MN | SMN | Øvrig | elim | Total |
| Netto renteinntekter | 1.888 | 2.219 | 6 | 549 | 4 | - | 708 | 5.373 |
| Renter av anvendt kapital | 282 | 242 | - | - | - | - | -524 | - |
| Sum renteinntekter | 2.170 | 2.461 | 6 | 549 | 4 | - | 184 | 5.373 |
| Netto provisjons- og andre inntekter | 800 | 346 | 505 | -96 | 804 | - | 33 | 2.392 |
| Netto avkastning på finansielle investeringer 1) | -3 | 7 | 1 | - | - | 1.254 | 98 | 1.357 |
| Sum inntekter | 2.967 | 2.814 | 512 | 453 | 808 | 1.254 | 314 | 9.123 |
| Sum driftskostnader | 1.277 | 700 | 442 | 136 | 730 | - | 15 | 3.300 |
| Resultat før tap | 1.689 | 2.144 | 71 | 317 | 78 | 1.254 | 299 | 5.823 |
| Tap på utlån, garantier m.v. | 18 | 138 | - | 20 | - | - | -0 | 176 |
| Resultat før skatt | 1.671 | 1.976 | 71 | 298 | 78 | 1.254 | 299 | 5.647 |
| Januar - Mars | |||
|---|---|---|---|
| 1) Spesifikasjon av øvrig virksomhet (mill.kr.) | 2025 | 2024 | 2024 |
| SpareBank 1 Gruppen | 59 | 40 | 226 |
| Gevinst forsikringsfusjon Fremtind/Eika | - | - | 452 |
| SpareBank 1 Boligkreditt | 24 | 33 | 129 |
| SpareBank 1 Næringskreditt | 3 | 4 | 14 |
| BN Bank | 74 | 84 | 302 |
| SpareBank 1 Markets | 19 | 25 | 89 |
| Kredittbanken | −1 | −4 | -10 |
| SpareBank 1 Betaling | −4 | −12 | -19 |
| SpareBank 1 Forvaltning | 14 | 10 | 54 |
| Andre selskaper | 4 | 13 | 15 |
| Sum avkastning på eierinteresser | 191 | 194 | 1.253 |
Note 4: Kapitaldekning
Kapitaldekning beregnes og rapporteres i samsvar med EUs kapitalkrav for banker og verdipapirforetak (CRR/CRD IV). SpareBank 1 SMN benytter interne målemetoder (Internal Rating Based Approach) for kredittrisiko. For foretaksporteføljene benyttes Avansert IRB. Bruk av IRB stiller omfattende krav til bankens organisering, kompetanse, risikomodeller og risikostyringssystemer.
Per 31. mars 2025 er samlet minstekrav til ren kjernekapital 14,0 prosent. Kravet til bevaringsbuffer er 2,5 prosent, systemrisikobufferen for norske IRB-A banker 4,5 prosent og den norske motsykliske kapitalbuffer 2,5 prosent. Disse kravene er i tillegg til kravet om ren kjernekapital på 4,5 prosent. I tillegg har Finanstilsynet fastsatt et pilar 2-krav for SpareBank 1 SMN. Fra 31. desember 2023 er dette kravet 1,7 prosent og må tilfredsstilles med minimum 56,25 prosent. I tillegg må banken ha ytterligere 0,7 prosent i pilar 2-krav frem til søknad om justering av IRBmodeller er behandlet.
I henhold til CRR/CRDIV-forskiften kan ikke gjennomsnittlig risikovekt for engasjementer med pantesikkerhet i boligeiendom i Norge være lavere enn 20 prosent. Per 31. mars 2025 er gjennomsnittlige risikovekter over 20 prosent for konsernet.
Systemrisikobufferen er på 4,5 prosent for de norske engasjementene. For engasjement i andre land skal det aktuelle lands sats benyttes. Per 31. mars 2025 er den reelle satsen for konsern 4,44 prosent.
Motsyklisk kapitalbuffer beregnes på differensierte satser. For engasjementer i andre land benyttes den motsyklisk kapitalbuffersatsen som er fastsatt av myndighetene i vedkommende land. Dersom landet ikke har fastsatt sats benyttes samme sats som for engasjementer i Norge med mindre Finansdepartementet fastsetter en annen sats. Per 31. mars 2025 er både morbank og konsern under unntaksgrensen slik at den norske satsen benyttes på alle aktuelle engasjementer.
31
| Morbank | Konsern | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 31.12.2024 | 31.03.2024 | 31.03.2025 | (mill.kr.) | 31.03.2025 | 31.03.2024 | 31.12.2024 | |
| 25.898 | 23.378 | 24.021 | Sum balanseført egenkapital | 28.508 | 27.004 | 30.523 | |
| -1.943 | -1.761 | -1.752 | Hybridkapital inkludert i egenkapital | -1.846 | -1.862 | -2.039 | |
| -771 | -808 | -764 | Utsatt skattefordel, goodwill og andre immaterielle eiendeler | -2.282 | -1.700 | -2.272 | |
| -2.698 | - | - | Fradrag for avsatt utbytte og gaver | - | - | -2.698 | |
| - | - | - | Ikke-kontrollerende eierinteresser bokført i annen egenkapital | -696 | -691 | -821 | |
| - | - | - | Ikke-kontrollerende eierinteresser som kan medregnes i ren kjernekapital | 522 | 683 | 700 | |
| -869 | -1.028 | Periodens resultat | -1.004 | -1.084 | |||
| 73 | 401 | Delårsresultat som inngår i kjernekapitalen (39 prosent (27 prosent) etter skatt av konsernresultat) | 375 | 285 | |||
| -58 | -56 | -58 | Verdijusteringer som følge av kravene om forsvarlig verdsettelse | -76 | -76 | -78 | |
| -407 | -348 | -417 | Positiv verdi av justert forventet tap etter IRB-metoden | -661 | −488 | -641 | |
| - | - | - | Verdiendring på sikringsinstrumenter ved kontantstrømsikring | - | −4 | -2 | |
| -350 | -350 | -350 | Fradrag ren kjernekapital for vesentlige investeringer i finansinstitusjoner | -263 | -268 | -264 | |
| 19.670 | 19.258 | 20.052 | Sum ren kjernekapital | 22.578 | 21.799 | 22.409 | |
| 1.800 | 1.800 | 1.800 | Fondsobligasjon | 2.407 | 2.322 | 2.409 | |
| -49 | -48 | -49 | Fradrag kjernekapital for vesentlige investeringer i finansinstitusjoner | -49 | -48 | -49 | |
| 21.422 | 21.010 | 21.803 | Sum kjernekapital | 24.936 | 24.073 | 24.769 | |
| Tilleggskapital utover kjernekapital | |||||||
| 2.650 | 2.650 | 2.650 | Ansvarlig kapital | 3.465 | 3.390 | 3.465 | |
| -230 | -214 | -229 | Fradrag for vesentlige investeringer i finansinstitusjoner | -229 | -214 | -230 | |
| 2.420 | 2.436 | 2.421 | Sum tilleggskapital | 3.236 | 3.177 | 3.235 | |
| 23.842 | 23.447 | 24.224 | Netto ansvarlig kapital | 28.172 | 27.250 | 28.004 |
| Morbank | Konsern | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 31.12.2024 | 31.03.2024 | 31.03.2025 | (mill.kr.) | 31.03.2025 | 31.03.2024 | 31.12.2024 |
| Beregningsgrunnlag (RWA) | ||||||
| 17.015 | 16.782 | 17.138 | Spesialiserte foretak | 20.964 | 20.183 | 20.514 |
| 12.252 | 10.888 | 12.913 | Foretak | 13.063 | 11.212 | 12.422 |
| 21.185 | 19.783 | 22.153 | Massemarked eiendom | 40.890 | 37.692 | 39.806 |
| 1.498 | 1.591 | 1.493 | Massemarked øvrig | 1.548 | 1.632 | 1.540 |
| 19.411 | 19.164 | 19.381 | Egenkapitalposisjoner IRB | - | - | - |
| 71.361 | 68.208 | 73.077 | Sum kredittrisiko IRB | 76.465 | 70.719 | 74.283 |
| 15 | 58 | 16 | Stater og sentralbanker | 290 | 64 | 324 |
| 1.450 | 1.242 | 1.416 | Obligasjoner med fortrinnsrett | 1.904 | 2.040 | 2.100 |
| 4.540 1.032 |
4.545 1.359 |
4.228 1.484 |
Institusjoner Lokale og regionale myndigheter, offentlige foretak |
3.099 1.581 |
3.448 1.820 |
3.327 1.177 |
| 3.145 | 3.623 | 2.931 | Foretak | 6.863 | 6.961 | 6.895 |
| 216 | 115 | 224 | Massemarked | 9.113 | 8.853 | 9.141 |
| 840 | 544 | 1.083 | Engasjementer med pant i fast eiendom | 1.640 | 1.444 | 1.592 |
| 889 | 792 | 1.023 | Egenkapitalposisjoner | 6.077 | 5.978 | 5.946 |
| 1.682 | 1.668 | 1.690 | Øvrige eiendeler | 2.848 | 2.571 | 2.734 |
| 13.810 | 13.946 | 14.096 | Sum kredittrisiko Standardmetoden | 33.413 | 33.179 | 33.235 |
| 409 | 380 | 494 | Gjeldsrisiko | 476 | 383 | 405 |
| - | - | - | Egenkapitalrisiko | 186 | 132 | 137 |
| - | - | - | Valutarisiko og oppgjørsrisiko | 32 | 0 | 13 |
| 7.859 | 6.810 | 7.859 | Operasjonell risiko | 13.112 | 11.542 | 13.125 |
| 463 | 405 | 207 | Risiko for svekket kredittverdighet for motpart (CVA) | 1.148 | 1.766 | 1.424 |
| 93.902 | 89.750 | 95.734 | Beregningsgrunnlag (RWA) | 124.832 | 117.721 | 122.622 |
| 7.512 | 7.180 | 7.659 | Minimumskrav ansvarlig kapital | 9.987 | 9.418 | 9.810 |
| 4.226 | 4.039 | 4.308 | Minimumskrav ren kjernekapital, 4,5 prosent | 5.617 | 5.297 | 5.518 |
| Bufferkrav | ||||||
| 2.348 | 2.244 | 2.393 | Bevaringsbuffer, 2,5 prosent | 3.121 | 2.943 | 3.066 |
| 4.179 | 4.003 | 4.260 | Systemrisikobuffer, 4,44 prosent på konsern | 5.543 | 5.218 | 5.444 |
| 2.348 | 2.244 | 2.393 | Motsykliskbuffer, 2,5 prosent | 3.121 | 2.943 | 3.066 |
| 8.874 | 8.490 | 9.047 | Sum bufferkrav til ren kjernekapital | 11.784 | 11.104 | 11.576 |
| 6.571 | 6.729 | 6.697 | Tilgjengelig ren kjernekapital etter bufferkrav | 5.176 | 5.397 | 5.315 |
| Kapitaldekning | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 20,9 % |
21,5 % |
20,9 % |
Ren kjernekapitaldekning | 18,1 % |
18,5 % |
18,3 % |
| 22,8 % |
23, 4 % |
22,8 % |
Kjernekapitaldekning | 20,0 % |
20,4 % |
20,2 % |
| 25, 4 % |
26,1 % |
25,3 % |
Kapitaldekning | 22,6 % |
23,1 % |
22,8 % |
| Uvektet kjernekapitalandel | ||||||
| 235.069 | 224.379 | 237.611 | Balanseposter | 344.473 | 329.436 | 342.557 |
| 8.473 | 7.777 | 9.749 | Poster utenom balansen | 11.388 | 9.211 | 10.145 |
| -513 | -452 | -524 | Øvrige justeringer | -786 | -612 | -768 |
| 243.028 | 231.704 | 246.836 | Beregningsgrunnlag for uvektet kjernekapitalandel | 355.075 | 338.035 | 351.934 |
| 21.422 | 21.010 | 21.803 | Kjernekapital | 24.936 | 24.073 | 24.769 |
| 8,8 % |
9,1 % |
8,8 % |
Uvektet kjernekapitalandel (Leverage Ratio) | 7,0 % |
7,1 % |
7,0 % |
34
Note 5 - Utlån til kunder fordelt på sektor og næring
| Morbank | Konsern | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 31.12.2024 | 31.03.2024 | 31.03.2025 | (mill.kr.) | 31.03.2025 | 31.03.2024 | 31.12.2024 |
| 13.029 | 11.919 | 12.642 Jordbruk og skogbruk | 13.149 | 12.398 | 13.519 | |
| 6.055 | 5.599 | 6.134 Fiske og fangst | 6.163 | 5.626 | 6.085 | |
| 3.835 | 2.239 | 3.060 Havbruk | 3.447 | 2.499 | 4.144 | |
| 3.697 | 3.206 | 2.949 Industri og bergverk | 3.614 | 3.806 | 4.362 | |
| 4.996 | 6.238 | 5.086 | Bygg, anlegg, kraft og vannforsyning | 6.430 | 7.484 | 6.332 |
| 3.266 | 3.019 | 3.369 Varehandel, hotell- og restaurantvirksomhet | 4.353 | 3.961 | 4.201 | |
| 4.043 | 5.066 | 4.038 | Sjøfart og offshore | 4.038 | 5.066 | 4.043 |
| 24.845 | 22.121 | 24.449 Eiendomsdrift | 24.563 | 22.237 | 24.964 | |
| 4.965 | 4.050 | 5.733 Forretningsmessig tjenesteyting | 6.439 | 4.904 | 5.701 | |
| 6.099 | 6.275 | 6.533 Transport og annen tjenesteytende virksomhet | 7.730 | 7.424 | 7.311 | |
| 37 | 10 | 25 Offentlig forvaltning | 48 | 46 | 62 | |
| 1.548 | 2.038 | 1.519 Øvrige sektorer | 1.437 | 1.958 | 1.466 | |
| 76.414 | 71.779 | 75.536 Sum næring | 81.411 | 77.407 | 82.191 | |
| 159.911 | 153.782 | 161.272 | Lønnstakere | 168.494 | 160.863 | 167.159 |
| 236.326 | 225.561 | 236.808 Sum utlån inkl. SB1 Boligkreditt og SB1 Næringskreditt | 249.905 | 238.270 | 249.350 | |
| 67.830 | 67.249 | 68.763 | Herav Boligkreditt | 68.763 | 67.249 | 67.830 |
| 1.419 | 1.695 | 1.413 | Herav Næringskreditt | 1.413 | 1.695 | 1.419 |
| 167.077 | 156.617 | 166.632 Brutto utlån til kunder | 179.729 | 169.326 | 180.102 | |
| 641 | 667 | 642 | - Tapsavsetning utlån til amortisert kost | 725 | 793 | 724 |
| 124 | 126 | 125 | - Tapsavsetning utlån til virkelig verdi over totalresultat | 125 | 126 | 124 |
| 166.312 | 155.824 | 165.865 Netto utlån til kunder | 178.880 | 168.407 | 179.254 |
Note 6 - Tap på utlån og garantier
Morbank
| Januar - Mars | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 2024 | 2024 | |||||||
| (mill.kr.) | PM 1) | NL 1) | Totalt | PM 1) | NL 1) | Totalt | PM 1) | NL 1) | Totalt |
| Periodens endring i tapsavsetninger | −2 | 12 | 9 | 10 | 11 | 21 | 38 | 28 | 65 |
| Mertap ved konstatering | 0 | 4 | 4 | 2 | 2 | 4 | 3 | 105 | 109 |
| Inngang på tidligere konstaterte utlån, garantier m.v. | −1 | 0 | −1 | −1 | −3 | −4 | −5 | −13 | −18 |
| Sum tap på utlån og garantier | −4 | 15 | 12 | 11 | 10 | 21 | 36 | 120 | 156 |
1) PM = Privatmarked, NL = Næringsliv
Konsern
| Januar - Mars | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 2024 | 2024 | |||||||
| (mill.kr.) | PM 1) | NL 1) | Totalt | PM 1) | NL 1) | Totalt | PM 1) | NL 1) | Totalt |
| Periodens endring i tapsavsetninger | −6 | 15 | 9 | 5 | 11 | 16 | 33 | −14 | 19 |
| Mertap ved konstatering | 2 | 11 | 13 | 4 | 8 | 11 | 9 | 166 | 175 |
| Inngang på tidligere konstaterte utlån, garantier m.v. | −1 | 0 | −2 | −1 | −3 | −4 | −5 | −14 | −19 |
| Sum tap på utlån og garantier | −6 | 26 | 21 | 8 | 16 | 24 | 37 | 139 | 176 |
1) PM = Privatmarked, NL = Næringsliv
Note 7 - Tapsavsetning på utlån og garantier
| Morbank (mill.kr.) | 01.01.2025 1) | Endring avsetning for tap | Endring pga. konstatering | 31.03.2025 |
|---|---|---|---|---|
| Utlån til amortisert kost Næringsliv | 718 | 13 | -19 | 712 |
| Utlån til amortisert kost Privatmarked | 27 | -1 | - | 26 |
| Utlån til virkelig verdi over utvidet resultat Privatmarked | 97 | -2 | - | 95 |
| Utlån til virkelig verdi over utvidet resultat Næringsliv | 57 | -1 | - | 55 |
| Sum avsetning til tap på utlån og garantier | 899 | 9 | -19 | 889 |
| Presentert som: | ||||
| Avsetning til tap på utlån | 765 | 20 | -19 | 767 |
| Annen gjeld - avsetninger | 102 | -8 | - | 95 |
| Utvidet resultat - virkelig verdi justering av tap | 31 | -3 | - | 28 |
| Morbank (mill.kr.) | 01.01.2024 | Endring avsetning for tap | Endring pga. konstatering | 31.03.2024 |
| Utlån til amortisert kost Næringsliv | 671 | 6 | -1 | 677 |
| Utlån til amortisert kost Privatmarked | 43 | 5 | - | 48 |
| Utlån til virkelig verdi over utvidet resultat Privatmarked | 137 | 5 | - | 142 |
| Utlån til virkelig verdi over utvidet resultat Næringsliv | 13 | 4 | - | 17 |
| Sum avsetning til tap på utlån og garantier | 864 | 21 | -1 | 884 |
| Presentert som: | ||||
| Avsetning til tap på utlån | 776 | 18 | -1 | 793 |
| Annen gjeld - avsetninger | 53 | 3 | - | 55 |
| Morbank (mill.kr.) | 01.01.2024 | Endring avsetning for tap | Endring pga. konstatering | 31.12.2024 |
|---|---|---|---|---|
| Utlån til amortisert kost Næringsliv | 671 | 37 | -31 | 677 |
| Utlån til amortisert kost Privatmarked | 43 | 26 | -0 | 69 |
| Utlån til virkelig verdi over utvidet resultat Privatmarked | 137 | 12 | - | 149 |
| Utlån til virkelig verdi over utvidet resultat Næringsliv | 13 | -9 | - | 4 |
| Sum avsetning til tap på utlån og garantier | 864 | 65 | -31 | 899 |
| Presentert som: | ||||
| Avsetning til tap på utlån | 776 | 20 | -31 | 765 |
| Annen gjeld - avsetninger | 53 | 50 | - | 102 |
| Utvidet resultat - virkelig verdi justering av tap | 36 | -4 | - | 31 |
| Konsern (mill.kr.) | 01.01.2025 1) | Endring avsetning for tap | Endring pga. konstatering | 31.03.2025 |
|---|---|---|---|---|
| Utlån til amortisert kost Næringsliv | 780 | 16 | -19 | 778 |
| Utlån til amortisert kost Privatmarked | 48 | -4 | - | 44 |
| Utlån til virkelig verdi over utvidet resultat Privatmarked | 97 | -2 | - | 95 |
| Utlån til virkelig verdi over utvidet resultat Næringsliv | 57 | -1 | - | 55 |
| Sum avsetning til tap på utlån og garantier | 981 | 9 | -19 | 972 |
| Presentert som: | ||||
| Avsetning til tap på utlån | 848 | 20 | -19 | 849 |
| Annen gjeld - avsetninger | 102 | -8 | - | 95 |
| Utvidet resultat - virkelig verdi justering av tap | 31 | -3 | - | 28 |
| Konsern (mill.kr.) | 01.01.2024 | Endring avsetning for tap | Endring pga. konstatering | 31.03.2024 |
|---|---|---|---|---|
| Utlån til amortisert kost Næringsliv | 777 | 7 | -1 | 783 |
| Utlån til amortisert kost Privatmarked | 68 | 0 | - | 69 |
| Utlån til virkelig verdi over utvidet resultat Privatmarked | 137 | 5 | - | 142 |
| Utlån til virkelig verdi over utvidet resultat Næringsliv | 13 | 4 | - | 17 |
| Sum avsetning til tap på utlån og garantier | 995 | 16 | -1 | 1.011 |
| Presentert som: | ||||
| Avsetning til tap på utlån | 907 | 13 | -1 | 919 |
| Annen gjeld - avsetninger | 53 | 3 | - | 55 |
| Utvidet resultat - virkelig verdi justering av tap | 36 | 0 | - | 36 |
| Konsern (mill.kr.) | 01.01.2024 | Endring avsetning for tap | Endring pga. konstatering | 31.12.2024 |
|---|---|---|---|---|
| Utlån til amortisert kost Næringsliv | 777 | 39 | -77 | 739 |
| Utlån til amortisert kost Privatmarked | 68 | 21 | -0 | 89 |
| Utlån til virkelig verdi over utvidet resultat Privatmarked | 137 | 12 | - | 149 |
| Utlån til virkelig verdi over utvidet resultat Næringsliv | 13 | -9 | - | 4 |
| Sum avsetning til tap på utlån og garantier | 995 | 63 | -77 | 981 |
| Presentert som: | ||||
| Avsetning til tap på utlån | 907 | 18 | -77 | 848 |
| Annen gjeld - avsetninger | 53 | 50 | - | 102 |
| Utvidet resultat - virkelig verdi justering av tap | 36 | -4 | - | 31 |
Avsetning til tap på utlån
Morbank
| 31.03.2025 | 31.03.2024 | 31.12.2024 | ||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| (mill.kr.) | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total |
| Privatmarked | ||||||||||||
| Inngående balanse 1) | 22 | 53 | 44 | 119 | 38 | 95 | 45 | 179 | 38 | 95 | 45 | 179 |
| Overført til (fra) trinn 1 | 7 | −7 | 0 | 0 | 14 | −14 | 0 | 0 | 16 | −16 | 0 | 0 |
| Overført til (fra) trinn 2 | −1 | 1 | 0 | 0 | −2 | 3 | 0 | 0 | −4 | 5 | −1 | 0 |
| Overført til (fra) trinn 3 | 0 | −3 | 4 | 0 | 0 | −5 | 5 | 0 | −1 | −9 | 10 | 0 |
| Netto ny måling av tap | −6 | 10 | −2 | 2 | −13 | 21 | 9 | 18 | −16 | 36 | 25 | 45 |
| Nye utstedte eller kjøpte utlån | 3 | 4 | 0 | 8 | 4 | 3 | 0 | 8 | 14 | 20 | 2 | 36 |
| Utlån som har blitt fraregnet | −2 | −5 | 0 | −8 | −3 | −10 | −2 | −15 | −12 | −26 | −5 | −42 |
| Endring som skyldes endrede forutsetninger | −2 | −1 | 0 | −3 | 1 | −2 | 0 | −2 | 1 | −3 | −4 | −6 |
| Konstaterte nedskrivninger (konstaterte tap) | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Utgående balanse | 20 | 52 | 44 | 116 | 39 | 91 | 58 | 188 | 36 | 103 | 72 | 211 |
| Næringsliv | ||||||||||||
| Inngående balanse 1) | 169 | 328 | 180 | 678 | 160 | 267 | 205 | 633 | 160 | 267 | 205 | 633 |
| Overført til (fra) trinn 1 | 24 | −24 | 0 | 0 | 10 | −10 | 0 | 0 | 29 | −29 | 0 | 0 |
| Overført til (fra) trinn 2 | −7 | 9 | −3 | 0 | −4 | 4 | 0 | 0 | −9 | 11 | −2 | 0 |
| Overført til (fra) trinn 3 | 0 | −16 | 16 | 0 | −6 | −1 | 8 | 0 | −7 | −19 | 26 | 0 |
| Netto ny måling av tap | −22 | 36 | 19 | 34 | −13 | 28 | 11 | 26 | −23 | 90 | −49 | 18 |
| Nye utstedte eller kjøpte utlån | 16 | 22 | 1 | 39 | 21 | 10 | 3 | 34 | 70 | 57 | 3 | 131 |
| Utlån som har blitt fraregnet | −8 | −35 | −4 | −47 | −13 | −56 | −12 | −82 | −60 | −108 | −14 | −181 |
| Endring som skyldes endringer i forutsetninger | −13 | 5 | 0 | −7 | 6 | 25 | 0 | 31 | −7 | 8 | 14 | 15 |
| Konstaterte nedskrivninger (konstaterte tap) | 0 | 0 | −19 | −19 | 0 | 0 | −1 | −1 | 0 | 0 | −31 | −31 |
| Utgående balanse | 159 | 327 | 192 | 678 | 160 | 267 | 214 | 641 | 155 | 278 | 152 | 585 |
| Total balanseført tapsavsetning | 179 | 379 | 236 | 794 | 198 | 359 | 271 | 829 | 191 | 382 | 224 | 796 |
Konsern
| 31.03.2025 | 31.03.2024 | 31.12.2024 | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| (mill.kr.) | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total | |
| Privatmarked | |||||||||||||
| Inngående balanse 1) | 28 | 66 | 45 | 139 | 46 | 111 | 46 | 204 | 46 | 111 | 46 | 204 | |
| Overført til (fra) trinn 1 | 8 | −8 | 0 | 0 | 18 | −18 | 0 | 0 | 19 | −19 | −1 | 0 | |
| Overført til (fra) trinn 2 | −1 | 1 | 0 | 0 | −3 | 3 | 0 | 0 | −5 | 6 | −1 | 0 | |
| Overført til (fra) trinn 3 | 0 | −4 | 4 | 0 | 0 | −6 | 6 | 0 | −1 | −11 | 12 | 0 | |
| Netto ny måling av tap | −7 | 12 | −3 | 2 | −16 | 25 | 8 | 18 | −19 | 41 | 25 | 47 | |
| Nye utstedte eller kjøpte utlån | 4 | 4 | 0 | 8 | 5 | 4 | 0 | 10 | 17 | 23 | 2 | 42 | |
| Utlån som har blitt fraregnet | −3 | −6 | 0 | −9 | −4 | −11 | −2 | −17 | −14 | −29 | −5 | −48 | |
| Endring som skyldes endrede forutsetninger | −3 | −3 | 0 | −7 | −1 | −5 | 0 | −6 | −1 | −7 | −4 | −13 | |
| Konstaterte nedskrivninger (konstaterte tap) | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | |
| Utgående balanse | 26 | 61 | 46 | 134 | 46 | 103 | 59 | 208 | 43 | 116 | 73 | 232 | |
| Næringsliv | |||||||||||||
| Inngående balanse 1) | 181 | 363 | 196 | 740 | 172 | 299 | 268 | 739 | 172 | 299 | 268 | 739 | |
| Overført til (fra) trinn 1 | 24 | −24 | 0 | 0 | 11 | −11 | 0 | 0 | 34 | −33 | 0 | 0 | |
| Overført til (fra) trinn 2 | −7 | 10 | −3 | 0 | −5 | 6 | 0 | 0 | −10 | 13 | −3 | 0 | |
| Overført til (fra) trinn 3 | 0 | −16 | 16 | 0 | −6 | −3 | 9 | 0 | −7 | −20 | 27 | 0 | |
| Netto ny måling av tap | −20 | 43 | 20 | 43 | −13 | 31 | 11 | 29 | −25 | 98 | −46 | 27 | |
| Nye utstedte eller kjøpte utlån | 19 | 23 | 1 | 43 | 22 | 12 | 4 | 38 | 75 | 70 | 4 | 149 | |
| Utlån som har blitt fraregnet | −9 | −36 | −4 | −48 | −14 | −57 | −13 | −84 | −62 | −112 | −14 | −188 | |
| Endring som skyldes endrede forutsetninger | −14 | 2 | −4 | −15 | 5 | 22 | −1 | 26 | −10 | −1 | 9 | −2 | |
| Konstaterte nedskrivninger (konstaterte tap) | 0 | 0 | −19 | −19 | 0 | 0 | −1 | −1 | 0 | 0 | −77 | −77 | |
| Utgående balanse | 174 | 365 | 204 | 743 | 172 | 298 | 277 | 747 | 166 | 313 | 168 | 647 | |
| Total balanseført tapsavsetning | 200 | 427 | 250 | 877 | 218 | 401 | 336 | 955 | 209 | 429 | 241 | 879 |
Avsetning til tap på garantier og ubenyttede kreditter
Morbank og konsern
| 31.03.2025 | 31.03.2024 | 31.12.2024 | ||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| (mill.kr.) | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total |
| Inngående balanse | 26 | 26 | 50 | 102 | 18 | 27 | 8 | 53 | 18 | 27 | 8 | 53 |
| Overført til (fra) trinn 1 | 1 | −1 | 0 | 0 | 3 | −3 | 0 | 0 | 12 | −12 | 0 | 0 |
| Overført til (fra) trinn 2 | −1 | 1 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | −1 | 1 | 0 | 0 |
| Overført til (fra) trinn 3 | 0 | −3 | 3 | 0 | 0 | 0 | 1 | 0 | 0 | 0 | 1 | 0 |
| Netto ny måling av tap | −2 | 0 | −6 | −8 | −4 | 0 | 0 | −4 | −11 | 9 | 44 | 41 |
| Nye utstedte eller kjøpte utlån | 2 | 1 | 0 | 3 | 2 | 0 | 5 | 7 | 18 | 4 | 2 | 23 |
| Utlån som har blitt fraregnet | 0 | −2 | −1 | −3 | −1 | −1 | 0 | −3 | −6 | −4 | −2 | −12 |
| Endring som skyldes endrede forutsetninger | −1 | 1 | 1 | 0 | 1 | 2 | 0 | 2 | −3 | 2 | −2 | −3 |
| Konstaterte nedskrivninger (konstaterte tap) | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Utgående balanse | 23 | 24 | 48 | 95 | 17 | 25 | 13 | 55 | 26 | 26 | 50 | 102 |
| Herav | ||||||||||||
| Privatmarked | 5 | 3 | 6 | |||||||||
| Næringsliv | 89 | 53 | 96 |
Næringsfordeling av avsetning til tap på utlån
Morbank
| 31.03.2025 | 31.03.2024 | 31.12.2024 | ||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| (mill.kr.) | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total |
| Jordbruk og skogbruk | 2 | 47 | 21 | 69 | 3 | 44 | 16 | 63 | 2 | 49 | 28 | 80 |
| Fiske og fangst | 8 | 67 | 17 | 92 | 8 | 73 | 0 | 81 | 9 | 65 | 18 | 92 |
| Havbruk | 6 | 2 | 5 | 13 | 6 | 1 | 18 | 25 | 7 | 2 | 1 | 9 |
| Industri og bergverk | 8 | 23 | 19 | 50 | 10 | 29 | 14 | 52 | 11 | 26 | 14 | 51 |
| Bygg, anlegg, kraft og vannforsyning | 27 | 42 | 40 | 108 | 35 | 28 | 32 | 96 | 28 | 37 | 43 | 108 |
| Varehandel, hotell- og restaurantvirksomhet | 15 | 40 | 4 | 58 | 15 | 20 | 4 | 40 | 14 | 34 | 14 | 63 |
| Sjøfart og offshore | 5 | 2 | 25 | 31 | 6 | 18 | 102 | 127 | 3 | 2 | 25 | 30 |
| Eiendomsdrift | 42 | 81 | 35 | 157 | 37 | 72 | 27 | 136 | 41 | 86 | 28 | 156 |
| Forretningsmessig tjenesteyting | 22 | 22 | 19 | 63 | 20 | 20 | 6 | 46 | 22 | 22 | 2 | 46 |
| Transport og annen tjenesteytende virksomhet | 16 | 5 | 4 | 25 | 21 | 8 | 6 | 36 | 22 | 7 | 3 | 32 |
| Offentlig forvaltning | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Øvrige sektorer | 1 | 0 | 0 | 1 | 1 | 1 | 0 | 1 | 1 | 0 | 0 | 1 |
| Lønnstakere | 1 | 49 | 49 | 99 | 1 | 44 | 46 | 91 | 1 | 50 | 48 | 99 |
| Sum avsetning til tap på utlån | 151 | 379 | 236 | 767 | 163 | 359 | 271 | 793 | 160 | 382 | 224 | 765 |
| Utvidet resultat - virkelig verdi justering av tap | 28 | 0 | 0 | 28 | 36 | 0 | 0 | 36 | 31 | 0 | 0 | 31 |
| Total balanseført tapsavsetning | 179 | 379 | 236 | 794 | 198 | 359 | 271 | 829 | 191 | 382 | 224 | 796 |
Konsern
| 31.03.2025 | 31.03.2024 | 31.12.2024 | ||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| (mill.kr.) | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total |
| Jordbruk og skogbruk | 3 | 49 | 21 | 73 | 4 | 45 | 17 | 66 | 3 | 51 | 29 | 83 |
| Fiske og fangst | 8 | 67 | 17 | 92 | 8 | 73 | 0 | 81 | 9 | 65 | 18 | 92 |
| Havbruk | 8 | 2 | 6 | 16 | 7 | 1 | 18 | 26 | 8 | 2 | 2 | 11 |
| Industri og bergverk | 10 | 28 | 22 | 60 | 13 | 33 | 17 | 63 | 13 | 31 | 17 | 61 |
| Bygg, anlegg, kraft og vannforsyning | 27 | 60 | 42 | 129 | 35 | 45 | 36 | 116 | 28 | 55 | 45 | 129 |
| Varehandel, hotell- og restaurantvirksomhet | 19 | 42 | 4 | 64 | 18 | 22 | 4 | 44 | 17 | 36 | 14 | 67 |
| Sjøfart og offshore | 5 | 2 | 25 | 31 | 6 | 18 | 102 | 127 | 3 | 2 | 25 | 30 |
| Eiendomsdrift | 42 | 81 | 35 | 158 | 37 | 73 | 27 | 137 | 41 | 87 | 28 | 156 |
| Forretningsmessig tjenesteyting | 25 | 26 | 23 | 74 | 23 | 22 | 59 | 104 | 24 | 24 | 10 | 58 |
| Transport og annen tjenesteytende virksomhet | 20 | 12 | 5 | 37 | 23 | 13 | 9 | 46 | 25 | 13 | 4 | 42 |
| Offentlig forvaltning | 0 | 0 | - | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Øvrige sektorer | 1 | 0 | 0 | 1 | 1 | 1 | 0 | 1 | 1 | 0 | 0 | 1 |
| Lønnstakere | 6 | 58 | 51 | 115 | 7 | 54 | 47 | 109 | 7 | 62 | 49 | 117 |
| Sum avsetning til tap på utlån | 173 | 427 | 250 | 849 | 182 | 401 | 336 | 919 | 178 | 429 | 241 | 848 |
| Utvidet resultat - virkelig verdi justering av tap | 28 | - | - | 28 | 36 | - | - | 36 | 31 | - | - | 31 |
| Total balanseført tapsavsetning | 200 | 427 | 250 | 877 | 218 | 401 | 336 | 955 | 209 | 429 | 241 | 879 |
Note 8 - Brutto utlån
Morbank
| 31.03.2025 | 31.03.2024 | 31.12.2024 | ||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| (mill.kr.) | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total |
| Privatmarked | ||||||||||||
| Inngående balanse 1) | 80.631 | 3.410 | 736 | 84.777 | 90.901 | 4.553 | 725 | 96.178 | 90.901 | 4.553 | 725 | 96.178 |
| Overført til (fra) trinn 1 | 700 | −686 | −14 | 0 | 880 | −868 | −13 | 0 | 986 | −955 | −32 | 0 |
| Overført til (fra) trinn 2 | −663 | 689 | −26 | 0 | −875 | 889 | −14 | 0 | −1.808 | 1.852 | −44 | 0 |
| Overført til (fra) trinn 3 | −13 | −73 | 86 | 0 | −5 | −111 | 116 | 0 | −125 | −211 | 336 | 0 |
| Netto økning/reduksjon saldo eksisterende utlån | −779 | −18 | −6 | −803 | −1.184 | −45 | −17 | −1.246 | −2.207 | −94 | −37 | −2.337 |
| Nye utstedte eller kjøpte utlån | 13.686 | 264 | 25 | 13.975 | 12.389 | 281 | 72 | 12.743 | 44.893 | 1.607 | 360 | 46.860 |
| Utlån som har blitt fraregnet | −12.185 | −442 | −31 | −12.658 | −12.729 | −525 | −93 | −13.346 | −41.895 | −2.003 | −320 | −44.218 |
| Finansielle eiendeler som har blitt konstatert | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | −1 | −1 | 0 | 0 | −1 | −1 |
| Utgående balanse | 81.378 | 3.144 | 769 | 85.291 | 89.377 | 4.175 | 775 | 94.327 | 90.744 | 4.749 | 988 | 96.481 |
| Næringsliv | ||||||||||||
| Inngående balanse 1) | 62.596 | 7.876 | 1.258 | 71.730 | 47.327 | 6.988 | 1.165 | 55.480 | 47.327 | 6.988 | 1.165 | 55.480 |
| Overført til (fra) trinn 1 | 727 | −724 | −3 | 0 | 249 | −245 | −5 | 0 | 1.259 | −1.258 | −1 | 0 |
| Overført til (fra) trinn 2 | −1.023 | 1.030 | −7 | 0 | −1.008 | 1.008 | 0 | 0 | −2.487 | 2.631 | −144 | 0 |
| Overført til (fra) trinn 3 | −5 | −128 | 133 | 0 | −4 | −31 | 35 | 0 | −44 | −342 | 386 | 0 |
| Netto ny måling av tap | −1.510 | −26 | −66 | −1.602 | −131 | −55 | −3 | −189 | −1.780 | −253 | 0 | −2.033 |
| Nye utstedte eller kjøpte utlån | 5.671 | 497 | 128 | 6.297 | 6.193 | 1.257 | 188 | 7.638 | 19.037 | 971 | 272 | 20.281 |
| Utlån som har blitt fraregnet | −4.780 | −604 | −109 | −5.494 | −4.768 | −1.370 | −408 | −6.546 | −10.827 | −2.202 | −627 | −13.655 |
| Finansielle eiendeler som har blitt konstatert | 0 | −1 | −21 | −22 | 0 | 0 | −3 | −3 | 0 | 0 | −46 | −46 |
| Utgående balanse | 61.677 | 7.920 | 1.313 | 70.910 | 47.858 | 7.553 | 969 | 56.380 | 52.484 | 6.536 | 1.006 | 60.026 |
| Utgående balanse amortisert kost og virkelig verdi over resultatet |
143.055 | 11.064 | 2.082 | 156.201 | 137.236 | 11.727 | 1.744 | 150.707 | 143.228 | 11.286 | 1.994 | 156.508 |
| Utlån til virkelig verdi over resultatet | 10.430 | 5.909 | 10.570 | |||||||||
| Brutto utlån ved utgangen av perioden | 166.632 | 156.617 | 167.077 |
Konsern
| 31.03.2025 | 31.03.2024 | 31.12.2024 | ||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| (mill.kr.) | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total | Trinn 1 | Trinn 2 | Trinn 3 | Total |
| Privatmarked | ||||||||||||
| Inngående balanse 1) | 86.807 | 4.358 | 855 | 92.021 | 96.963 | 5.474 | 825 | 103.263 | 96.963 | 5.474 | 825 | 103.263 |
| Overført til (fra) trinn 1 | 839 | −824 | −15 | 0 | 1.223 | −1.209 | −13 | 0 | 1.229 | −1.193 | −36 | 0 |
| Overført til (fra) trinn 2 | −819 | 853 | −33 | 0 | −1.052 | 1.070 | −18 | 0 | −2.267 | 2.322 | −55 | 0 |
| Overført til (fra) trinn 3 | −14 | −99 | 114 | 0 | −11 | −145 | 156 | 0 | −152 | −267 | 419 | 0 |
| Netto ny måling av tap | −703 | −25 | −8 | −735 | −1.159 | −51 | −19 | −1.229 | −2.191 | −170 | −52 | −2.414 |
| Nye utstedte eller kjøpte utlån | 14.541 | 278 | 27 | 14.846 | 13.231 | 301 | 73 | 13.605 | 47.975 | 1.825 | 371 | 50.171 |
| Utlån som har blitt fraregnet | −12.973 | −539 | −45 | −13.557 | −13.502 | −600 | −108 | −14.210 | −44.637 | −2.293 | −364 | −47.294 |
| Finansielle eiendeler som har blitt konstatert | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | −1 | −1 | 0 | 0 | −1 | −1 |
| Utgående balanse | 87.677 | 4.003 | 895 | 92.575 | 95.694 | 4.839 | 895 | 101.428 | 96.920 | 5.698 | 1.107 | 103.725 |
| Næringsliv | ||||||||||||
| Inngående balanse 1) | 66.375 | 9.864 | 1.375 | 77.614 | 51.327 | 8.533 | 1.259 | 61.119 | 51.327 | 8.533 | 1.259 | 61.119 |
| Overført til (fra) trinn 1 | 766 | −762 | −4 | 0 | 332 | −323 | −9 | 0 | 1.419 | −1.412 | −6 | 0 |
| Overført til (fra) trinn 2 | −1.149 | 1.164 | −15 | 0 | −1.132 | 1.137 | −5 | 0 | −2.835 | 2.995 | −161 | 0 |
| Overført til (fra) trinn 3 | −5 | −136 | 141 | 0 | −10 | −54 | 64 | 0 | −79 | −378 | 458 | 0 |
| Netto ny måling av tap | −1.510 | −33 | −66 | −1.608 | −97 | −61 | −4 | −162 | −1.867 | −286 | −14 | −2.167 |
| Nye utstedte eller kjøpte utlån | 6.040 | 593 | 130 | 6.762 | 6.668 | 1.367 | 188 | 8.223 | 20.250 | 1.664 | 304 | 22.218 |
| Utlån som har blitt fraregnet | −5.001 | −795 | −123 | −5.920 | −5.137 | −1.530 | −421 | −7.088 | −11.953 | −2.591 | −670 | −15.214 |
| Finansielle eiendeler som har blitt konstatert | 0 | −1 | −21 | −22 | 0 | 0 | −3 | −3 | 0 | 0 | −46 | −46 |
| Utgående balanse | 65.517 | 9.893 | 1.417 | 76.827 | 51.952 | 9.068 | 1.069 | 62.089 | 56.263 | 8.524 | 1.123 | 65.910 |
| Utgående balanse amortisert kost og virkelig verdi over resultatet |
153.194 | 13.896 | 2.311 | 169.401 | 147.646 | 13.907 | 1.964 | 163.517 | 153.182 | 14.222 | 2.231 | 169.635 |
| Utlån til virkelig verdi over resultatet | 10.327 | 5.809 | 10.467 | |||||||||
| Brutto utlån ved utgangen av perioden | 179.729 | 169.326 | 180.102 |
Note 9 - Innskudd fra kunder fordelt på sektor og næring
| Morbank | Konsern | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 31.12.2024 | 31.03.2024 | 31.03.2025 | (mill.kr.) | 31.03.2025 | 31.03.2024 | 31.12.2024 |
| 2.638 | 3.129 | 3.422 Jordbruk og skogbruk | 3.422 | 3.129 | 2.638 | |
| 1.658 | 1.352 | 1.733 Fiske og fangst | 1.733 | 1.352 | 1.658 | |
| 1.538 | 1.076 | 1.370 Havbruk | 1.370 | 1.076 | 1.538 | |
| 3.041 | 2.392 | 2.843 | Industri og bergverk | 2.843 | 2.392 | 3.041 |
| 3.833 | 4.551 | 3.381 | Bygg, anlegg, kraft og vannforsyning | 3.381 | 4.551 | 3.833 |
| 5.707 | 5.033 | 4.826 | Varehandel, hotell- og restaurantvirksomhet | 4.826 | 5.033 | 5.707 |
| 1.373 | 1.348 | 1.235 Sjøfart og offshore | 1.235 | 1.348 | 1.373 | |
| 7.503 | 6.196 | 8.389 | Eiendomsdrift | 8.296 | 6.111 | 7.413 |
| 13.004 | 12.334 | 13.876 | Forretningsmessig tjenesteyting | 13.876 | 12.334 | 13.004 |
| 14.119 | 11.895 | 15.140 Transport og annen tjenesteytende virksomhet | 14.671 | 11.428 | 13.641 | |
| 16.535 | 20.866 | 18.732 | Offentlig forvaltning | 18.732 | 20.866 | 16.535 |
| 7.954 | 6.215 | 8.965 | Øvrige sektorer | 8.949 | 6.176 | 7.933 |
| 78.904 | 76.386 | 83.912 Sum næring | 83.333 | 75.795 | 78.316 | |
| 62.581 | 58.600 | 64.836 Lønnstakere | 64.836 | 58.600 | 62.581 | |
| 141.485 | 134.986 | 148.748 Sum innskudd | 148.169 | 134.395 | 140.897 |
Note 10 - Netto renteinntekter
| Morbank | Konsern | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Januar - Mars | Januar - Mars | |||||
| 2024 | 2024 | 2025 | (mill.kr.) | 2025 | 2024 | 2024 |
| Renteinntekter | ||||||
| 1.045 | 236 | 274 Renter og lignende inntekter av utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner (amortisert kost) | 126 | 91 | 443 | |
| 5.621 | 1.361 | 1.388 | Renter og lignende inntekter av utlån til og fordringer på kunder (amortisert kost) | 1.671 | 1.638 | 6.763 |
| 4.456 | 1.096 | 1.086 | Renter og lignende inntekter av utlån til og fordringer på kunder (virkelig verdi over andre inntekter og kostnader) | 1.086 | 1.096 | 4.456 |
| 269 | 49 | 106 Renter og lignende inntekter av utlån til og fordringer på kunder (virkelig verdi over resultatet) | 106 | 49 | 269 | |
| 1.614 | 405 | 408 Renter og lign. inntekter av sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende verdipapirer (virkelig verdi over resultatet) |
406 | 403 | 1.606 | |
| 0 | 0 | 0 Andre renteinntekter | 6 | 6 | 24 | |
| 13.005 | 3.148 | 3.261 Sum renteinntekter | 3.401 | 3.283 | 13.560 | |
| Rentekostnader | ||||||
| 628 | 168 | 137 | Renter og lignende kostnader på gjeld til kredittinstitusjoner | 137 | 168 | 628 |
| 4.949 | 1.166 | 1.279 | Renter og lignende kostnader på innskudd fra og gjeld til kunder | 1.270 | 1.159 | 4.900 |
| 2.324 | 542 | 593 Renter og lignende kostnader på utstedte verdipapirer | 593 | 542 | 2.324 | |
| 175 | 40 | 43 Renter og lignende kostnader på ansvarlig lånekapital | 45 | 42 | 180 | |
| 12 | 3 | 3 Andre rentekostnader | 13 | 12 | 62 | |
| 93 | 23 | 22 Avgift Sparebankenes sikringsfond | 22 | 23 | 93 | |
| 8.180 | 1.943 | 2.077 Rentekostnader og lignende kostnader | 2.080 | 1.947 | 8.187 | |
| 4.824 | 1.205 | 1.184 Netto renteinntekter | 1.321 | −1.336 | −5.373 |
Note 11 - Netto provisjons- og andre inntekter
| Morbank | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Januar - Mars | Januar - Mars | |||||
| 2024 | 2024 | 2025 | (mill.kr.) | 2025 | 2024 | 2024 |
| Provisjonsinntekter | ||||||
| 73 | 17 | 19 | Garantiprovisjon | 19 | 17 | 73 |
| 0 | 0 | 0 Meglerprovisjon | 75 | 71 | 304 | |
| 62 | 15 | 14 | Provisjon spareprodukter | 14 | 15 | 62 |
| 272 | 59 | 84 Provisjon fra SpareBank 1 Boligkreditt | 84 | 59 | 272 | |
| 14 | 4 | 4 | Provisjon fra SpareBank 1 Næringskreditt | 4 | 4 | 14 |
| 550 | 123 | 116 Betalingsformidling | 116 | 123 | 546 | |
| 263 | 63 | 71 | Provisjon fra forsikringstjenester | 71 | 63 | 263 |
| 80 | 17 | 22 Andre provisjonsinntekter | 20 | 15 | 76 | |
| 1.315 | 299 | 331 Sum provisjonsinntekter | 402 | 367 | 1.611 | |
| Provisjonskostnader | ||||||
| 120 | 28 | 23 Betalingsformidling | 23 | 28 | 121 | |
| 15 | 4 | 4 Andre provisjonskostnader | 25 | 23 | 103 | |
| 135 | 32 | 27 Sum provisjonskostnader | 48 | 51 | 224 | |
| Andre driftsinntekter | ||||||
| 44 | 11 | 11 Driftsinntekter fast eiendom | 11 | 9 | 41 | |
| 0 | 0 | 0 Eiendomsforvaltning og -omsetning | 51 | 44 | 201 | |
| 0 | 0 | 0 Regnskapsførerhonorarer | 225 | 200 | 733 | |
| 21 | 8 | 5 Andre driftsinntekter | 8 | 10 | 32 | |
| 65 | 19 | 16 Sum andre driftsinntekter | 294 | 263 | 1.006 | |
| 1.245 | 286 | 320 Sum netto provisjons- og andre driftsinntekter | 648 | 579 | 2.392 |
Note 12 - Andre driftskostnader
| Morbank | Konsern | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Januar - Mars | Januar - Mars | |||||||
| 2024 | 2024 | 2025 | (mill.kr.) | 2025 | 2024 | 2024 | ||
| 338 | 91 | 90 IT-kostnader | 109 | 110 | 410 | |||
| 11 | 3 | 3 | Porto og verditransport | 4 | 4 | 13 | ||
| 84 | 20 | 19 Markedsføring | 25 | 26 | 104 | |||
| 138 | 37 | 35 Avskrivninger | 46 | 47 | 183 | |||
| 51 | 13 | 16 Driftskostnader faste eiendommer | 16 | 13 | 48 | |||
| 252 | 60 | 47 Kjøpte tjenester | 64 | 74 | 298 | |||
| 211 | 21 | 50 Øvrige driftskostnader | 63 | 32 | 262 | |||
| 1.084 | 244 | 260 Sum driftskostnader | 326 | 306 | 1.319 |
Note 13 - Netto resultat fra finansielle eiendeler og forpliktelser
| Morbank | Konsern | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Januar - Mars | Januar - Mars | |||||
| 2024 | 2024 | 2025 | (mill.kr.) | 2025 | 2024 | 2024 |
| Vurdert til virkelig verdi over resultatet | ||||||
| −291 | −126 | −13 | Verdiendring på renteinstrumenter | −13 | −125 | −293 |
| Verdiendring på derivater/sikring | ||||||
| 8 | 6 | −2 | Netto verdiendring på sikrede obligasjoner og derivater 1) | −2 | 6 | 8 |
| 27 | 11 | 20 | Netto verdiendring på sikrede fastrente utlån og derivater | 20 | 11 | 27 |
| 142 | 96 | −45 | Øvrige derivater | −45 | 96 | 142 |
| Inntekter fra egenkapitalinstrumenter | ||||||
| 0 | 0 | 0 | Inntekter fra eierinteresser | 191 | 194 | 1.254 |
| 318 | 109 | 313 | Utbytte fra eierinteresser | 0 | 0 | 0 |
| 1 | 1 | 0 | Verdiendring og gevinst fra eierinteresser | 0 | 1 | 1 |
| 43 | 6 | 5 | Utbytte fra egenkapitalinstrumenter | 4 | 3 | 33 |
| 60 | 11 | 25 | Verdiendring og gevinst på egenkapitalinstrumenter | 25 | 41 | 87 |
| 308 | 116 | 304 | Sum netto inntekter fra finansielle eiendeler og forpliktelser til virkelig verdi | 180 | 228 | 1.259 |
| Vurdert til amortisert kost | ||||||
| −2 | 0 | −1 | Verdiendring på renteinstrumenter holde til forfall | −1 | 0 | −2 |
| −2 | 0 | −1 Sum netto inntekter fra finansielle eiendeler og forpliktelser til amortisert kost | −1 | 0 | −2 | |
| 99 | 22 | −1 | Netto inntekter fra valutahandel | −1 | 22 | 100 |
| 406 | 138 | 303 | Sum netto resultat fra finansielle eiendeler | 179 | 250 | 1.357 |
| 1) Virkelig verdi sikring | ||||||
| 513 | −185 | 40 Virkelig verdi-endringer på sikringsinstrumentet | 40 | −185 | 513 | |
| −505 | 191 | −42 | Virkelig verdi-endringer på den sikrede posten henførbar til sikret risko | −42 | 191 | −505 |
| 8 | 6 | −2 | Netto gevinster eller tap fra sikringsbokføring | −2 | 6 | 8 |
Note 14 - Øvrige eiendeler
| Morbank | Konsern | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 31.12.2024 | 31.03.2024 | 31.03.2025 | (mill.kr.) | 31.03.2025 | 31.03.2024 | 31.12.2024 |
| 0 | 0 | 0 Utsatt skattefordel | 1 | 6 | 1 | |
| 188 | 161 | 190 Varige driftsmidler | 290 | 268 | 290 | |
| 297 | 331 | 291 Bruksrett eiendom | 448 | 481 | 447 | |
| 187 | 159 | 182 | Opptjente ikke motatte inntekter | 251 | 215 | 211 |
| 221 | 278 | 1.076 Fordringer verdipapirer | 1.076 | 278 | 221 | |
| 296 | 221 | 296 | Pensjonsmidler | 296 | 221 | 296 |
| 408 | 532 | 362 Andre eiendeler | 663 | 826 | 722 | |
| 1.599 | 1.682 | 2.398 Sum øvrige eiendeler | 3.025 | 2.296 | 2.189 |
Note 15 - Annen gjeld
| Morbank | Konsern | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 31.12.2024 | 31.03.2024 | 31.03.2025 | (mill.kr.) | 31.03.2025 | 31.03.2024 | 31.12.2024 |
| 202 | 158 | 202 Utsatt skatt | 290 | 216 | 290 | |
| 958 | 757 | 792 Betalbar skatt | 850 | 812 | 1.042 | |
| 30 | 22 | 30 Formuesskatt | 30 | 22 | 30 | |
| 178 | 681 | 55 Tidsavgrensninger | 425 | 1.001 | 541 | |
| 378 | 617 | 553 Avsetninger | 553 | 617 | 378 | |
| 101 | 55 | 94 Tapsavsetninger garantier og ubenyttede kreditter | 94 | 55 | 101 | |
| 8 | 9 | 8 Pensjonsforpliktelser | 8 | 9 | 8 | |
| 307 | 338 | 302 | Leieforpliktelse | 462 | 491 | 460 |
| 1 | 4 | 2 | Trasseringsgjeld | 2 | 4 | 1 |
| 76 | 99 | 55 | Leverandørgjeld | 168 | 189 | 149 |
| 251 | 288 | 2.478 Gjeld verdipapirer | 2.478 | 288 | 251 | |
| 183 | 1.985 | 290 | Annen gjeld | 365 | 2.065 | 276 |
| 2.673 | 5.013 | 4.861 | Sum annen gjeld | 5.725 | 5.770 | 3.527 |
Note 16 - Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer og ansvarlig lånekapital
Konsern
| Endring i verdipapirgjeld (mill.kr.) | 01.01.2025 | Emittert | Forfalt/ innløst |
Øvrige endringer |
31.03.2025 |
|---|---|---|---|---|---|
| Obligasjonsgjeld, nominell verdi | 37.204 | - | 482 | −987 | 35.735 |
| Verdijusteringer | −878 | 72 | −805 | ||
| Påløpte renter | 244 | 107 | 351 | ||
| Totalt | 36.570 | - | 482 | −807 | 35.281 |
| Endring i etterstilt gjeld | 01.01.2025 | Emittert | Forfalt/ innløst |
Øvrige endringer |
31.03.2025 |
|---|---|---|---|---|---|
| Senior non preferred, nominell verdi | 13.386 | 250 | - | −32 | 13.604 |
| Verdijusteringer | −167 | 6 | −161 | ||
| Påløpte renter | 134 | 67 | 200 | ||
| Totalt | 13.352 | 250 | - | 40 | 13.643 |
| Endring i ansvarlig lånekapital (mill.kr.) | 01.01.2025 | Emittert | Forfalt/ innløst |
Øvrige endringer |
31.03.2025 |
|---|---|---|---|---|---|
| Ordinære ansvarlig lånekapital, nominell verdi | 2.728 | - | - | - | 2.728 |
| Verdijusteringer | 0 | 0 | |||
| Påløpte renter | 7 | 15 | 22 | ||
| Totalt | 2.735 | - | - | 15 | 2.750 |
Note 17 - Vurdering av virkelig verdi på finansielle instrumenter
Finansielle instrumenter til virkelig verdi klassifiseres i ulike nivåer.
Nivå 1: Verdsettelse basert på noterte priser i aktivt marked
Virkelig verdi av finansielle instrumenter som handles i aktive markeder er basert på markedspris på balansedagen. Et marked er betraktet som aktivt dersom markedskursene er enkelt og regelmessig tilgjengelig fra en børs, forhandler, megler, næringsgruppering, prissettingstjeneste eller reguleringsmyndighet, og disse prisene representerer faktiske og regelmessige forekommende markedstransaksjoner på armlengdes avstand. I kategorien inngår blant annet børsnoterte aksjer og statskasseveksler.
Nivå 2: Verdsettelse basert på observerbare markedsdata
Nivå 2 består av instrumenter som verdsettes ved bruk av informasjon som ikke er noterte priser, men hvor priser er direkte eller indirekte observerbare for eiendelene eller forpliktelsene, og som også inkluderer noterte priser i ikke aktive markeder.
Nivå 3: Verdsettelse basert på annet enn observerbare data
Hvis fastsettelse av verdi ikke er tilgjengelig i forhold til nivå 1 og 2 benyttes verdsettelsesmetoder som baserer seg på ikke-observerbar informasjon.
Konsernets eiendeler og gjeld målt til virkelig verdi per 31. mars 2025:
| Eiendeler (mill.kr.) | Nivå 1 | Nivå 2 | Nivå 3 | Total |
|---|---|---|---|---|
| Finansielle eiendeler til virkelig verdi over resultatet | ||||
| - Derivater | - | 6.594 | - | 6.594 |
| - Obligasjoner og sertifikater | 3.018 | 34.600 | - | 37.618 |
| - Egenkapitalinstrumenter | 278 | 95 | 673 | 1.046 |
| - Fastrentelån og ansvarlig lån | - | - | 10.329 | 10.329 |
| Finansielle eiendeler virkelig verdi over totalresultatet | ||||
| - Utlån til kunder | - | - | 93.427 | 93.427 |
| Sum eiendeler | 3.297 | 41.289 | 104.429 | 149.014 |
| Forpliktelser | ||||
| Finansielle forpliktelser til virkelig verdi over resultatet | ||||
| - Derivater | - | 6.152 | - | 6.152 |
| Sum forpliktelser | - | 6.152 | - | 6.152 |
Konsernets eiendeler og gjeld målt til virkelig verdi per 31. mars 2024:
| Nivå 1 | Nivå 2 | Nivå 3 | Total |
|---|---|---|---|
| - | 7.260 | - | 7.260 |
| 4.104 | 31.976 | - | 36.080 |
| 385 | 110 | 660 | 1.156 |
| - | 101 | 5.808 | 5.909 |
| - | - | 90.820 | 90.820 |
| 4.490 | 39.447 | 97.288 | 141.225 |
Forpliktelser
| Sum forpliktelser | - | 7.084 | - | 7.084 |
|---|---|---|---|---|
| - Derivater | - | 7.084 | - | 7.084 |
| Finansielle forpliktelser til virkelig verdi over resultatet |
Konsernets eiendeler og gjeld målt til virkelig verdi per 31. desember 2024:
| Eiendeler (mill.kr.) | Nivå 1 | Nivå 2 | Nivå 3 | Total |
|---|---|---|---|---|
| Finansielle eiendeler til virkelig verdi over resultatet | ||||
| - Derivater | - | 7.231 | - | 7.231 |
| - Obligasjoner og sertifikater | 2.680 | 33.971 | - | 36.650 |
| - Egenkapitalinstrumenter | 280 | 107 | 663 | 1.050 |
| - Fastrentelån og ansvarlig lån | - | - | 10.468 | 10.468 |
| Finansielle eiendeler virkelig verdi over utvidet resultat | ||||
| - Utlån til kunder | - | - | 92.738 | 92.738 |
| Sum eiendeler | 2.959 | 41.309 | 103.870 | 148.137 |
| Forpliktelser |
Finansielle forpliktelser til virkelig verdi over resultatet
| - Derivater | - | 6.152 | - | 6.152 |
|---|---|---|---|---|
| Sum forpliktelser | - | 6.152 | - | 6.152 |
Endringer i instrumentene klassifisert i nivå 3 per 31. mars 2025:
| (mill.kr.) | Egenkapitalinstrumenter til virkelig verdi over resultatet |
Fastrentelån | Utlån til virkelig verdi over utvidet resultat |
Sum |
|---|---|---|---|---|
| Inngående balanse | 663 | 10.468 | 92.738 | 103.870 |
| Tilgang | 15 | 246 | 13.894 | 14.155 |
| Fraregning | −5 | −336 | −13.205 | −13.546 |
| Nedskrivning forventet tap på utlån | - | - | 4 | 4 |
| Netto gevinst/tap på finansielle instrumenter | 0 | −49 | −4 | −53 |
| Utgående balanse | 673 | 10.329 | 93.427 | 104.429 |
Endringer i instrumentene klassifisert i nivå 3 per 31. mars 2024:
| Egenkapitalinstrumenter til virkelig verdi over |
Utlån til virkelig verdi over utvidet |
|||
|---|---|---|---|---|
| (mill.kr.) | resultatet | Fastrentelån | resultat | Sum |
| Inngående balanse | 622 | 5.480 | 92.263 | 98.365 |
| Tilgang | 5 | 612 | 11.544 | 12.161 |
| Fraregning | −1 | −257 | −12.978 | −13.236 |
| Nedskrivning forventet tap på utlån | - | - | −9 | −9 |
| Netto gevinst/tap på finansielle instrumenter | 34 | (26) | 0 | 8 |
| Utgående balanse | 660 | 5.808 | 90.820 | 97.288 |
Endringer i instrumentene klassifisert i nivå 3 per 31. desember 2024:
| Egenkapitalinstrumenter til virkelig verdi over |
Utlån til virkelig verdi over utvidet |
||||
|---|---|---|---|---|---|
| (mill.kr.) | resultatet | Fastrentelån | resultat | Sum | |
| Inngående balanse | 622 | 5.480 | 92.263 | 98.365 | |
| Tilgang | 38 | 5.995 | 40.293 | 46.327 | |
| Fraregning | −4 | −814 | −39.808 | −40.626 | |
| Nedskrivning forventet tap på utlån | - | - | −6 | −6 | |
| Netto gevinst/tap på finansielle instrumenter | 7 | −194 | −4 | −192 | |
| Utgående balanse | 662 | 10.468 | 92.738 | 103.870 |
Metode for verdsettelse
Verdsettelsesmetodene som benyttes er tilpasset til hvert finansielle instrument, og har som formål å benytte mest mulig av informasjonen som er tilgjengelig i markedet.
Metode for verdsettelse av finansielle instrumenter i nivå 2 og 3 er beskrevet i det følgende:
Fastrenteutlån til kunder (nivå 3)
Utlånene består i hovedsak av fastrenteutlån i norske kroner. Verdien av fastrenteutlånene fastsettes ved at avtalte rentestrømmer neddiskonteres over løpetiden med en diskonteringsfaktor som er justert for marginkrav. Ved beregning av sensitivitet, er diskonteringsfaktor økt med 10 punkter.
Utlån til virkelig verdi over totalresultatet (nivå 3)
Boliglån med flytende rente klassifisert til virkelig verdi med verdiendring over totalresultat blir verdsatt basert på pålydende saldo og forventet tap. Utlån uten vesentlig kredittrisikoforverring etter første gangs balanseføring har estimert virkelig verdi lik pålydende saldo. For utlån med en vesentlig økning i kredittrisiko etter innvilgelse eller objektive bevis for tap, beregnes forventet tap over instrumentenes levetid på linje med tapsnedskriving av utlån til amortisert kost. Estimert virkelig verdi settes lik saldo fratrukket beregnet forventet livstidstap. Dersom man dobler worst case scenarioets sannsynlighet i tapsmodellen, medfører det en reduksjon i virkelig verdi på 3 millioner kroner.
Sertifikater og obligasjoner (nivå 2 og 3)
Verdivurderingen i nivå 2 baseres i hovedsak på observerbar markedsinformasjon i form av rentekurver, valutakurser og kredittmarginer til den enkelte kreditt og obligasjonens eller sertifikatets karakteristika. For papirer vurdert under nivå 3 baseres verdsettelsen på indikative priser fra tredjepart eller sammenlignbare papirer.
Aksjer (nivå 3)
Aksjer som er klassifisert i nivå 3 omfatter i det vesentligste investeringer i unoterte aksjer. Disse omfatter blant annet 604 millioner kroner i Private Equity-investeringer, eiendomsfond, hedgefond og unoterte aksjer gjennom selskapet SMN Invest. Verdsettelsene er i all hovedsak basert på rapportering fra forvaltere av fondene, som benytter kontantstrømbaserte modeller eller multipler ved fastsettelse av virkelig verdi. Konsernet har ikke full tilgang til informasjon om alle elementene i disse verdsettelsene og har derfor ikke grunnlag for å fastsette alternative forutsetninger.
Finansielle derivater (nivå 2)
Finansielle derivater i nivå 2 omfatter i hovedsak valutaterminer og rente- og valutaswapper. Verdsettelsen er basert på observerbare rentekurver. I tillegg omfatter posten derivater knyttet til FRAer. Disse er verdsatt med utgangspunkt i observerbare priser i markedet. Derivater klassifisert i nivå 2 omfatter også aksjederivater knyttet til Markets' market-making aktiviteter. Hoveddelen av disse derivatene er knyttet opp mot de mest omsatte aksjene på Oslo Børs, og verdsettelsen baseres på kursutvikingen på den aktuelle/underliggende aksjen og observerbar eller beregnet volatilitet.
Sensitivitetsanalyse, nivå 3 pr 31. mars 2025:
| (mill.kr.) | Balanseført verdi | Effekt av mulige alternative forutsetninger |
|---|---|---|
| Fastrentelån | 10.468 | −25 |
| Egenkapitalinstrumenter til virkelig verdi over resultatet 1) | 662 | |
| Utlån til virkelig verdi over totalresultatet | 92.738 | −3 |
1) Som beskrevet over er ikke informasjon for å foreta alternative beregninger tilgjengelig
Note 18 - Likviditetsrisiko
Likviditetsrisiko er risikoen for at konsernet ikke er i stand til å refinansiere sin gjeld eller finansiere økninger i eiendeler uten at det oppstår vesentlige ekstraomkostninger. Styringen av likviditetsrisikoen tar utgangspunkt i konsernets overordnede likviditetsstrategi som blir revidert og vedtatt av styret minimum årlig. Likviditetsstrategien gjenspeiler konsernets moderate risikoprofil.
Konsernet reduserer sin likviditetsrisiko gjennom retningslinjer og rammer for å oppnå en diversifisert balanse, både på aktiva- og passivasiden. Det er utarbeidet beredskapsplaner både for konsernet og SpareBank 1-alliansen for håndtering av likviditetssituasjonen i perioder med urolige kapitalmarkeder. Det kjøres månedlig stresstesting på bankens likviditetssituasjon med ulike løpetider og krisescenarier; et bankspesifikt, et markedsrelatert og en kombinasjon. Konsernet har som mål å kunne overleve i tolv måneder uten tilgang på ny finansiering samtidig som boligpriser faller med 30 prosent. Banken skal i samme periode tilfredsstille minstekrav til LCR.
Gjennomsnittlig restløpetid for gjeld stiftet ved utstedelser av verdipapirer er på 2,7 år ved utgangen av første kvartal 2025. Samlet LCR for konsernet var 186 prosent ved utgangen av første kvartal 2025. LCR i norske kroner var 170 prosent og LCR i EUR var 691 prosent. Gjennomsnittlig LCR var 200 prosent for kvartalet.
Note 19 - Resultat per egenkapitalbevis
Egenkapitalbeviseiernes andel av resultatet er beregnet som resultat etter skatt fordelt i forhold til gjennomsnittlig antall egenkapitalbevis i regnskapsåret. Det foreligger ikke opsjonsavtaler knyttet til egenkapitalbevisene slik at utvannet resultatet er overensstemmende med resultat pr. egenkapitalbevis.
| Januar - Mars | |||
|---|---|---|---|
| (mill.kr.) | 2025 | 2024 | 2024 |
| Grunnlag resultat som fordeles mellom EK-beviseiere og grunnfondskapital 1) | 933 | 1.011 | 4.339 |
| Resultat til egenkapitalbeviseiere, fordelt etter egenkapitalbevisbrøk 2) | 623 | 675 | 2.898 |
| Gjennomsnittlig antall utstedte egenkapitalbevis fratrukket egne bevis | 144.172.426 | 144.166.778 | 144.187.578 |
| Resultat per egenkapitalbevis | 4,32 | 4,68 | 20,10 |
| Januar - Mars | |||
|---|---|---|---|
| 1) Korrigert resultat | 2025 | 2024 | 2024 |
| Konsernets resultat i perioden | 1.004 | 1.084 | 4.591 |
| -ikke-kontrollerende eierinteressers andel av periodens resultat | −21 | −25 | −106 |
| - korrigert for renter på hybridkapital ført direkte mot EK | −50 | −48 | −146 |
| Korrigert resultat i perioden | 933 | 1.011 | 4.339 |
| 2) Beregning av egenkapitalbevisbrøk (morbank) | 31.03.2025 | 31.03.2024 | 31.12.2024 |
|---|---|---|---|
| Eierandelskapital | 2.884 | 2.884 | 2.884 |
| Utjevningsfond | 8.710 | 8.472 | 8.482 |
| Overkursfond | 2.422 | 2.422 | 2.422 |
| Fond for urealiserte gevinster | 164 | 71 | 71 |
| Annen egenkapital | −2 | 1.749 | 2.478 |
| A. Sum egenkapitalbeviseiernes kapital | 14.178 | 15.59 | 16.669 |
| Grunnfondskapital | 6.984 | 6.865 | 6.984 |
| Fond for urealiserte gevinster | 81 | 35 | 81 |
| Annen egenkapital | −1 | 870 | 1.231 |
| B. Sum grunnfondskapital | 7.064 | 7.771 | 8.297 |
| Avsetning gaver | 0 | 0 | 896 |
| Avsatt utbytte | 0 | 0 | 1.803 |
| Egenkapital ekskl. hybridkapital | 21.243 | 23.370 | 27.664 |
| Egenkapitalbevisbrøk A/(A+B) | 66,8 % |
66,8 % |
66,8 % |
Resultater fra kvartalsregnskapene
| 1. kv | 4. kv | 3. kv | 2. kv | 1. kv | 4. kv | 3. kv | 2. kv | 1. kv | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Konsern (mill.kr.) | 2025 | 2024 | 2024 | 2024 | 2024 | 2023 | 2023 | 2023 | 2023 |
| Renteinntekter | 3.401 | 3.483 | 3.469 | 3.326 | 3.283 | 3.297 | 3.029 | 2.654 | 2.382 |
| Rentekostnader | 2.080 | 2.110 | 2.114 | 2.016 | 1.947 | 1.951 | 1.803 | 1.544 | 1.332 |
| Netto renteinntekter | 1.321 | 1.372 | 1.355 | 1.310 | 1.336 | 1.345 | 1.226 | 1.110 | 1.050 |
| Provisjonsinntekter | 402 | 411 | 407 | 426 | 367 | 325 | 336 | 367 | 341 |
| Provisjonskostnader | 48 | 53 | 68 | 51 | 51 | 40 | 58 | 51 | 50 |
| Andre driftsinntekter | 294 | 223 | 214 | 305 | 264 | 213 | 206 | 245 | 249 |
| Netto provisjons- og andre inntekter | 648 | 580 | 553 | 680 | 579 | 498 | 484 | 561 | 541 |
| Utbytte | 4 | 16 | 8 | 6 | 3 | −10 | 16 | 18 | 2 |
| Netto resultat fra eierinteresser | 191 | 227 | 685 | 148 | 194 | 90 | −2 | 85 | 125 |
| Netto resultat fra finansielle instrumenter | −17 | 40 | −22 | −1 | 54 | 458 | 48 | −16 | −114 |
| Netto resultat fra finansielle eiendeler og forpliktelser | 179 | 283 | 670 | 153 | 251 | 538 | 62 | 86 | 13 |
| Sum inntekter | 2.148 | 2.235 | 2.578 | 2.143 | 2.166 | 2.382 | 1.772 | 1.757 | 1.604 |
| Personalkostnader | 532 | 516 | 498 | 484 | 482 | 476 | 435 | 383 | 398 |
| Andre driftskostnader | 326 | 384 | 312 | 316 | 306 | 390 | 306 | 300 | 330 |
| Sum driftskostnader | 859 | 901 | 810 | 801 | 789 | 866 | 741 | 683 | 728 |
| Resultat før tap | 1.289 | 1.335 | 1.769 | 1.343 | 1.377 | 1.517 | 1.032 | 1.074 | 875 |
| Tap på utlån, garantier m.v. | 21 | 30 | 75 | 47 | 24 | 20 | 35 | 29 | −71 |
| Resultat før skatt | 1.269 | 1.305 | 1.693 | 1.296 | 1.353 | 1.496 | 996 | 1.045 | 946 |
| Skattekostnad | 262 | 253 | 252 | 276 | 273 | 262 | 278 | 159 | 206 |
| Resultat virksomhet holdt for salg, etter skatt | −3 | −1 | 0 | −5 | 3 | 12 | 22 | 37 | 38 |
| Periodens resultat | 1.004 | 1.052 | 1.441 | 1.015 | 1.084 | 1.247 | 740 | 923 | 778 |
Nøkkeltall fra kvartalsregnskapene
| 1. kv | 4. kv | 3. kv | 2. kv | 1. kv | 4. kv | 3. kv | 2. kv | 1. kv | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Konsern (mill.kr.) | 2025 | 2024 | 2024 | 2024 | 2024 | 2023 | 2023 | 2023 | 2023 |
| Lønnsomhet | |||||||||
| Egenkapitalavkastning per kvartal 1) | 14,0 % |
14,4 % |
21,0 % |
15,4 % |
16,0 % |
18,3 % |
11,1 % |
15,1 % |
13,0 % |
| Kostnadsprosent 1) | 43,6 % |
46,1 % |
42,4 % |
40,8 % |
41,0 % |
47,0 % |
43,3 % |
40,9 % |
45,8 % |
| Balansetall fra kvartalsregnskapene | |||||||||
| Utlån til kunder (brutto) | 179.729 | 180.102 | 179.590 | 173.440 | 169.326 | 169.862 | 168.940 | 166.819 | 153.181 |
| Brutto utlån til kunder inkl. SB1 Boligkreditt og SB1 Næringskreditt | 249.905 | 249.350 | 247.148 | 241.832 | 238.270 | 236.329 | 234.316 | 232.100 | 213.967 |
| Innskudd fra kunder | 148.169 | 140.897 | 138.042 | 139.661 | 134.395 | 132.888 | 138.230 | 140.164 | 123.529 |
| Forvaltningskapital | 251.025 | 247.699 | 245.951 | 243.363 | 235.721 | 232.717 | 243.472 | 248.806 | 228.207 |
| Kvartalets gjennomsnittlige forvaltningskapital | 246.825 | 246.825 | 244.657 | 239.542 | 234.219 | 238.095 | 246.139 | 238.507 | 225.759 |
| Utlånsvekst inkl. SB1 Boligkreditt og SB1 Næringskreditt i kvartalet 1) | 0,2 % |
0,9 % |
2,2 % |
1,5 % |
0,8 % |
0,9 % |
1,0 % |
8,5 % |
1,3 % |
| Innskuddsvekst i kvartalet | 5,2 % |
2,1 % |
−1,2 % |
3,9 % |
1,1 % |
−3,9 % |
−1,4 % |
13,5 % |
1,2 % |
| Tap i % av brutto utlån (inkl SB1 Boligkreditt og SB1 Næringskreditt) | |||||||||
| Tapsprosent utlån, annualisert 1) | 0,03% | 0,05% | 0,12% | 0,08% | 0,04% | 0,03% | 0,06% | 0,05% | −0,13% |
| Trinn 3 i prosent av brutto utlån 1) | 0,92% | 0,89% | 0,91% | 0,78% | 0,82% | 0,88% | 0,98% | 0,99% | 0,96% |
| Soliditet | |||||||||
| Ren kjernekapitaldekningsprosent | 18,1 % |
18,3 % |
18,2 % |
18,5 % |
18,5 % |
18,8 % |
19,7 % |
19,1 % |
18,2 % |
| Kjernekapitalprosent | 20,0 % |
20,2 % |
20,2 % |
20,4 % |
20,4 % |
20,8 % |
21,3 % |
21,0 % |
20,1 % |
| Kapitaldekningsprosent | 22,6 % |
22,8 % |
23,1 % |
23,1 % |
23,1 % |
23,0 % |
23,7 % |
23,5 % |
22,2 % |
| Kjernekapital | 24.936 | 24.769 | 24.097 | 24.216 | 24.073 | 23.793 | 24.283 | 24.192 | 21.985 |
| Netto ansvarlig kapital | 28.172 | 28.004 | 27.557 | 27.474 | 27.250 | 26.399 | 26.950 | 27.106 | 24.298 |
| Likviditetsdekning (LCR) | 186% | 183% | 172% | 188% | 160% | 175% | 173% | 188% | 194% |
| Uvektet kjernekapitalandel (Leverage Ratio) | 7,0 % |
7,0 % |
6,9 % |
7,1 % |
7,1 % |
7,2 % |
7,3 % |
7,2 % |
6,9 % |
61
| 1. kv | 4. kv | 3. kv | 2. kv | 1. kv | 4. kv | 3. kv | 2. kv | 1. kv | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Konsern (mill.kr.) | 2025 | 2024 | 2024 | 2024 | 2024 | 2023 | 2023 | 2023 | 2023 |
| Egenkapitalbevis (EKB) | |||||||||
| Børskurs ved utgangen av kvartalet | 182,76 | 171,32 | 153,46 | 151,12 | 137,80 | 141,80 | 137,20 | 141,00 | 123,60 |
| Antall utstedte bevis (i mill.) 1) | 144,17 | 144,19 | 144,21 | 144,19 | 144,13 | 144,20 | 143,82 | 143,80 | 129,43 |
| Bokført egenkapital per EKB, i kr 1) | 122,57 | 128,09 | 124,05 | 117,31 | 113,24 | 120,48 | 116,39 | 112,81 | 105,63 |
| Resultat per EKB, majoritetsandel, i kr per kvartal 1) | 4,31 | 4,67 | 6,42 | 4,43 | 4,68 | 5,62 | 3,28 | 4,21 | 3,51 |
| Pris / Resultat per EKB (annualisert) 1) | 10,46 | 9,17 | 5,97 | 8,53 | 7,36 | 6,31 | 10,47 | 8,38 | 8,79 |
| Pris / Bokført egenkapital 1) | 1,49 | 1,34 | 1,24 | 1,29 | 1,22 | 1,18 | 1,18 | 1,25 | 1,17 |
1) Definert som alternative resultatmål, se vedlegg til kvartalsrapporten
Egenkapitalbevis
Kursutvikling sammenlignet med OSEBX og OSEEX
- april 2023 til 31. mars 2025
OSEBX = Oslo Stock Exchange Benchmark Index , OSEEX = Oslo Stock Exchange ECC Index
Omsetningsstatistikk
- mars 2024 til 31. mars 2025
| 20 største eiere | Antall | Andel |
|---|---|---|
| Sparebankstiftinga Søre Sunnmøre | 10.471.224 | 7,26% |
| Sparebankstiftelsen SMN | 6.470.110 | 4,49% |
| KLP | 4.782.748 | 3,32% |
| VPF Eika Egenkapitalbevis | 3.675.533 | 2,55% |
| State Street Bank and Trust Comp | 3.359.795 | 2,33% |
| VPF Alfred Berg Gamba | 3.015.315 | 2,09% |
| Skandinaviska Enskilda Banken AB | 2.988.362 | 2,07% |
| Pareto Aksje Norge VPF | 2.826.798 | 1,96% |
| J. P. Morgan Chase Bank, N.A., London | 2.819.059 | 1,95% |
| J. P. Morgan SE | 2.323.783 | 1,61% |
| The Northern Trust Comp | 2.308.400 | 1,60% |
| State Street Bank and Trust Comp | 2.183.072 | 1,51% |
| VPF Holberg Norge | 2.080.000 | 1,44% |
| Spesialfondet Borea Utbytte | 2.046.195 | 1,42% |
| Forsvarets personellservice | 2.018.446 | 1,40% |
| VPF Odin Norge | 1.997.177 | 1,38% |
| J. P. Morgan SE | 1.936.446 | 1,34% |
| RBC Investor Services Trust | 1.827.104 | 1,27% |
| MP Pensjon PK | 1.412.140 | 0,98% |
| VPF DNB AM Norske Aksjer | 1.347.132 | 0,93% |
| Sum 20 største eiere | 61.888.839 | 42,91% |
| Øvrige eiere | 82.326.751 | 57,09% |
| Utstedte egenkapitalbevis | 144.215.590 | 100,00% |
SpareBank 1 SMN sitt mål er å forvalte konsernets ressurser på en måte som gir egenkapitalbeviseierne en god, stabil og konkurransedyktig avkastning i form av utbytte og kursstigning på egenkapitalbevisene.
Årsoverskuddet vil bli fordelt mellom eierkapitalen (egenkapitalbeviseierne) og grunnfondskapitalen (tidligere sparebankens fond) i samsvar med deres andel av bankens egenkapital.
SpareBank 1 SMN legger til grunn at om lag halvparten av eierkapitalens andel av overskuddet utbetales som utbytte, og tilsvarende at om lag halvparten av grunnfondskapitalens andel av overskuddet utbetales som gaver eller overføres til en stiftelse. Dette forutsatt at soliditeten er på et tilfredsstillende nivå. Ved fastsettelse av utbyttet blir det tatt hensyn til forventet resultatutvikling i en normalisert markedssituasjon, eksterne rammebetingelser og behov for kjernekapital.
Til styret i SpareBank 1 SMN
Uttalelse vedrørende forenklet revisorkontroll av delårsregnskap
Innledning
Vi har foretatt en forenklet revisorkontroll av vedlagte konsoliderte balanse for SpareBank 1 SMN per 31. mars 2025 og tilhørende konsoliderte resultatregnskap, utvidet resultatregnskap, oppstilling over endringer i egenkapital og kontantstrømoppstilling for tremånedersperioden avsluttet denne dato, og av beskrivelsen av regnskapsprinsipper og andre noter. Ledelsen er ansvarlig for utarbeidelsen av delårsregnskapet og at det gir et rettvisende bilde i samsvar med IAS 34 Delårsrapportering. Vår oppgave er å avgi en uttalelse om delårsregnskapet basert på vår forenklede revisorkontroll.
Omfanget av den forenklede revisorkontrollen
Vi har utført vår forenklede revisorkontroll i samsvar med ISRE 2410 for forenklet revisorkontroll av et delårsregnskap utført av foretakets valgte revisor. En forenklet revisorkontroll av delårsregnskapet består i å rette forespørsler, primært til personer med ansvar for økonomi og regnskap, og å gjennomføre analytiske og andre kontrollhandlinger. En forenklet revisorkontroll har et betydelig mindre omfang enn en revisjon utført i samsvar med de internasjonale revisjonsstandardene International Standards on Auditing (ISA-ene), og gjør oss følgelig ikke i stand til å oppnå sikkerhet om at vi er blitt oppmerksomme på alle vesentlige forhold som kunne ha blitt avdekket i en revisjon. Vi avgir derfor ikke revisjonsberetning.
Konklusjon
Vi har ved vår forenklede revisorkontroll ikke blitt oppmerksomme på noe som gir oss grunn til å tro at det vedlagte konsoliderte delårsregnskapet ikke, i det alt vesentlige, gir et rettvisende bilde av foretakets finansielle stilling per 31. mars 2025 og av resultatet og kontantstrømmene i tremånedersperioden avsluttet denne dato, i samsvar med IAS 34 Delårsrapportering.
Trondheim, 7. mai 2025 PricewaterhouseCoopers AS
Rune Kenneth S. Lædre Statsautorisert revisor (elektronisk signert)
SpareBank 1 SMN Søndre gate 4 7011 Trondheim Organisasjonsnummer: NO 937901003 Telefon: 915 03900 E-post: [email protected]
