SpareBank 1 Nordmøre

Quarterly Report • Nov 10, 2021

Delårsrapport 3. kvartal 2021

SPAREBANK 1 NORDMØRE

INNHOLD

	KONSERNET SPAREBANK 1 NORDMØRE	4
	HOVEDTALL KONSERN	8
	RESULTATREGNSKAP	10
BALANSE		11
	ENDRING I EGENKAPITAL	12
	KONTANTSTRØMOPPSTILLING	14
	RESULTAT FRA KVARTALSREGNSKAPENE KONSERN	15
NOTER		17
NOTE 1	REGNSKAPSPRINSIPPER	18
NOTE 2	KONSERNSTRUKTUR	18
NOTE 3	SEGMENTINFORMASJON	19
NOTE 4	KAPITALDEKNING	20
NOTE 5	RESULTATFØRTE NEDSKRIVNINGER PÅ UTLÅN, BEVILGNINGER OG GARANTIER	21
NOTE 6	BALANSEFØRTE NEDSKRIVNINGER PÅ UTLÅN, BEVILGNINGER OG GARANTIER	22
NOTE 7	MISLIGHOLDTE ENGASJEMENT OG BETALINGSLETTELSER	26
NOTE 8	GJELD STIFTET VED UTSTEDELSE AV VERDIPAPIRER OG ANSVARLIG LÅNEKAPITAL	26
NOTE 9	INNSKUDD OG UTLÅN TIL KUNDER FORDELT PÅ SEKTOR OG NÆRING	28
NOTE 10	NETTO RENTEINNTEKTER	29
NOTE 11	NETTO PROVISJONS- OG ANDRE INNTEKTER	29
NOTE 12	ANDRE EIENDELER	30
NOTE 13	ANNEN GJELD OG FORPLIKTELSER	30
NOTE 14	VURDERING AV VIRKELIG VERDI PÅ FINANSIELLE INSTRUMENTER	31
NOTE 15	EIERANDELSKAPITAL OG EIERSTRUKTUR	33
NOTE 16	VIRKSOMHETSSAMMENSLUTNING	35
NOTE 17	PROFORMA REGSKAPSTALL	37
NOTE 18	PROFORMA REGNSKAPSTALL FOR KVARTALENE	39
NOTE 19	HENDELSER ETTER BALANSEDAGEN	40

KONSERNET SPAREBANK 1 NORDMØRE

SpareBank 1 Nordmøre har sitt primære markedsområde i Møre og Romsdal. Konsernet er totalleverandør av produkter og tjenester innen finansiering, leasing, sparing og plassering, forsikring, betalingsformidling, rådgivning og regnskapstjenester. Banken har kontorer i kommunene Trondheim, Smøla, Heim, Surnadal, Kristiansund, Averøy, Tingvoll, Hustadvika, Gjemnes, Molde og Ålesund.

Konsernet består av morbanken, 70 % av SpareBank 1 Regnskapshuset Nordvest AS og 70 % av Trio Regnskapsservice AS.

Den 3. mai 2021 ble SpareBank 1 Nordvest og Surnadal Sparebank fusjonert, og den sammenslåtte banken endret navn til SpareBank 1 Nordmøre. Sammenslåingen har regnskapsmessig virkning fra samme dato. Tallstørrelser i regnskap, balanse og noter for 2020 refererer seg til tildligere SpareBank 1 Nordvest. I note 17 og 18 er det utarbeidet proforma regnskapstall for den sammenslåtte banken, herunder også oppstilling over historiske kvartalsregnskap.

En vellykket teknisk migrering av banksystemene til de to opprinnelige bankene ble gjennomført 5. – 7. november 2021. Hele SpareBank 1 Nordmøre er nå på felles dataplattform i SpareBank 1 / TietoEVRY.

Hovedtrekkene etter tredje kvartal

Driftsresultat før skatt for konsernet utgjør 140 mill pr. 30.09.2021, mot 148 mill pr. 3. kvartal i fjor.

Det er i perioden bokført kostnader til banksammenslåingen på i sum 105 mill.

Resultatet etter 3. kvartal 2021 inkluderer virksomheten i begge de sammenslåtte bankene fra 3. mai, men resultatene før 3. mai 2021 (herunder også i 2020) gjelder kun tidligere SpareBank 1 Nordvest.

Bankdriften er fremdeles i liten grad påvirket av Covid-19 pandemien.

Norges Bank økte styringsrenten med 0,25 prosentpoeng den 23. september 2021. Dette var et signal om at norsk økonomi er i bedring, og økningen var varslet. SpareBank 1 Nordmøre besluttet den 27. september 2021 å øke renter på utlån og innskudd med inntill 0.25 prosentpoeng. Ny utlånsrenter ble gjort gjeldende fra 29. september for nye kunder og fra 12. november for eksisterende kunder.

Bankens rentekostnader er lavere enn i 2020, og det er samlet sett en økning i netto renteinntekter sammenliknet med året før. (Se note 17.)

Det vises til proforma regnskapstall i note 18 der utlånsvekst siste 12 mnd inklusive kredittforetak er 5,0 % (5,3 %). I samme periode er innskuddene økt med 6,8 % (10,6 %).

Ren kjernekapitaldekning, forholdsmessig konsolidert er 16,9 % (17,1 %) ved utgangen av 3. kvartal.

Annualisert egenkapitalavkastning for konsernet er 5,5 % (7,7 %).

Alle tall gjelder konsernet med mindre annet er angitt.

Ratingbyrået Scope Ratings GmbH offentliggjorde den 28. september 2021 en oppgradert rating av bankens senior usikrede gjeld som ble tildelt rating «A-« med «stable outlook». SpareBank 1 Nordmøre opprettholder sin utsteder-rating 'A-' med «stable outlook».

Rentenetto i kroner Provisjoner Bolig- og Næringskreditt

Driftsinntekter

Bankens netto renteinntekter etter 3. kvartal ble 242 mill. Rentenettoen utgjorde 1,50 % (1,40 %) av gjennomsnittlig forvaltningskapital.

Netto provisjonsinntekter i perioden utgjør 107 mill.

Andre driftsinntekter etter 3. kvartal utgjør 63 mill.

Brutto utlånsvekst siste 12 mnd inklusiv avlastning til kredittforetak ble 5,0 %. Dette er noe lavere enn etter 3. kvartal 2020, da brutto utlånsvekst siste 12 mnd var 5,3 %.

Innskuddsveksten de siste 12 måneder er 6,8 %, som er noe lavere enn 12 måneders innskuddsvekst etter tredje kvartal 2020, som var 10,6 %.

Veksttallene over fremgår av proforma oppstilling i note 18.

Overføring til boligkredittforetak utgjør 6,0 mrd. Overføring til næringskredittforetak utgjør 0,4 mrd. Samlet utgjør overføringene 20,2 % av forretningskapitalen, ned 1,3 %-poeng fra samme periode i fjor.

Avkastning på finansielle investeringer

Netto resultat fra finansielle eiendeler inklusive resultatandeler og utbytter viser et resultat på 52 mill pr. 3. kvartal 2021 mot 56 mill for tilsvarende periode i 2020.

Utvikling i verdiendringer knyttet til bankens finansielle eiendeler framgår av figuren under.

Avkastning knyttet til obligasjonsporteføljen var positiv, annualisert 0,64 % ved utgangen av kvartalet. Det er bokført en negativ verdiendring på 2,0 mill hittil i år.

Bankens investeringer i Samarbeidende Sparebanker AS og SpareBank 1 Gruppen AS er i morbanken ført til kostpris, og i konsernregnskapet etter egenkapitalmetoden.

Helgeland Sparebank ble SpareBank 1-bank i 2021

Helgeland Sparebank har kjøpt 3 % i SamSpar-selskapene Samarbeidende Sparebanker AS og Samarbeidende Sparebanker Utvikling DA. Transaksjonen ble gjennomført den 15. mars 2021 og er verdsatt til 150 mill. SpareBank 1 Nordvest har i transaksjonen solgt 0,3 %-poeng av sine aksjer i Samarbeidende Sparebanker AS og Samarbeidende Sparebanker Utvikling DA for 14,3 mill. SpareBank 1 Nordvest vil etter dette ha en eierandel på 7,53 % i Samarbeidende Sparebanker AS og 6,32 % i Samarbeidende Sparebanker Utvikling DA. Dette gir en indirekte eierandel på 1,47 % i SpareBank 1 Gruppen AS og 1,14 % i SpareBank 1 Utvikling DA. Gevinst fra transaksjonen var 10,7 mill, og ble bokført i 1. kvartal.

SpareBank 1 Forvaltning AS

ODIN Forvaltning ble i 2. kvartal fisjonert ut fra SpareBank 1 Gruppen AS som datterselskap i det nye «Spare-konsernet» SpareBank 1 Forvaltning AS. Per 1. juli ble SpareBank 1 Kapitalforvaltning AS og SpareBank 1 Verdipapirservice AS kjøpt opp av SpareBank 1 Forvaltning AS. SpareBank 1 Alliansen har fått samlet sine spareprodukter i sitt nye «Spare-konsern».

Eierskapet av SpareBank 1 Forvaltning AS er flyttet ut til eierbankene via et tingsutbytte fra Samarbeidende Sparebanker AS. SpareBank 1 Nordmøre eier 1,51 % av SpareBank 1 Forvaltning ved periodens utgang. Aksjene i SpareBank 1 Forvaltning AS er bokført til virkelig verdi og gevinst tingsutbytte er inntektsført med 9,1 mill. kroner i SpareBank 1 Nordmøre-konsernet.

Q4 2019 Q1 2020 Q2 2020 Q3 2020 Q4 2020 Q1 2021 Q3 2021

Trinn 1 Trinn 2 Trinn 3

Driftskostnader

Sum driftskostnader etter 3. kvartal utgjorde 305 mill, som er 1,89 % av gjennomsnittlig forvaltningskapital, opp fra 1,45 % i samme periode i 2020. Tallene for 2021 gjelder for den sammenslåtte banken fra 3. mai 2021, mens tallene for 2020 kun omfatter tidligere SpareBank 1 Nordvest.

Hittil i år er det bokført fusjonskostnader med 105 mill, hvorav 53,4 mill er påløpt i 3. kvartal 2021. Banken har gjennomgått tidligere estimat for fusjonskostnader etter at det ble avklart at det ville bli en forsinkelse av dato for teknisk konvertering. Banken anslår at bokførte fusjonskostnader for SpareBank 1 Nordmøre for 2021 i sum vil ligge i intervallet 110 – 120 mill. Alle fusjonskostnader forventes bokført i løpet av 2021, slik at 2022 blir er ordinært driftsår uten kostnader relatert til sammenslåingen av bankene.

Regnskaps- og rådgivningsvirksomheten i konsernet har mange sysselsatte årsverk. Målet for konsernet er å ha et konkurransedyktig kostnadsbilde i forhold til andre banker det er naturlig å sammenligne seg med.

Nedskrivning på utlån og garantier

Situasjonen med koronapandemien har utfordret konsernets estimering av forventet kredittap (ECL). På balansetidspunktet er det lite tegn til svekkelse av kredittkvaliteten i utlånsporteføljen, men samtidig er usikkerheten for at dette vil kunne skje fortsatt til stede. Spesielt for enkelte bransjer som er sterkt påvirket av nedstengninger grunnet pandemien.

Banken har valgt å gjøre både generell justering på identifiserte kunder og kundegrupper.

Scenariovektingen er gjenstand for løpende vurdering basert på tilgjengelig informasjon. For dette kvartalet har banken valgt å la scenariovektene være uendret. Bakgrunnen er at den generelle usikkerheten vurderes på dette tidspunktet å være tilstrekkelig hensyntatt ved de justeringene som allerede er gjennomført.

Tilsynsmyndighetene har understreket viktigheten av at det fokuseres på forventede langsiktige effekter av krisen og det har også vært bankens fokus i disse vurderingene. Se nærmere beskrivelse i regnskapets note 1.

Nedskrivning på utlån og garantier i prosent av brutto utlån utgjør 0,09 % pr 30.09.2021, som er en reduksjon fra 0,13 % ved utløpet av 3. kvartal 2020. Til sammenligning var gjennomsnittet for norske banker 0,84 % pr. 2. kvartal 2021.

Mislighold ut over 90 dager av brutto utlån utgjorde 0,74 % pr. 30.09.2021, som er 0,36 %-poeng høyere enn etter 3. kvartal 2020. Til sammenligning var gjennomsnittlig mislighold over 90 dager 0,90 % for norske banker pr. 2. kvartal 2021.

Likviditet

Likviditetssituasjonen til banken er god. Ved utgangen av 2. kvartal utgjorde likviditetsreserven 1,3 mrd.

Banken har en tilfredsstillende og diversifisert finansiering.

Etter banksammenslåingen utgjør samlet obligasjonsgjeld 5.354 mill.

Bankens innskuddsdekning er 58,5 % av brutto utlån inklusiv kredittforetak pr 30.09.2021, en økning på 0,9 %-poeng sammenliknet med proforma regnskap 3. kvartal 2020. Se note 18.

Soliditet

Ved utløpet av kvartalet er konsernets egenkapital etter sammenslåingen av SpareBank 1 Nordvest og Surnadal Sparebank (eksklusive fondsobligasjoner klassifisert som egenkapital) 3.037 mill, en økning på 932 mill fra tilsvarende periode i 2020.

Resultatet per 3. kvartal 2021 er ikke innregnet i kapitaldekningsberegningen.

Ved utgangen av kvartalet hadde banken en ren kjernekapitaldekning, forholdsmessig konsolidert på 16,9 %, mot 17,1 % etter 3. kvartal 2020. Uvektet kjernekapitaldekning, forholdsmessig konsolidert er 10,7 % mot 8,9 % etter 3. kvartal 2020.

Utsiktene fremover

Tredje kvartal 2021 er det andre kvartalet med rapportering for SpareBank 1 Nordmøre etter juridisk sammenslåing mellom SpareBank 1 Nordvest og Surnadal Sparebank den 3. mai 2021.

Sammenslåingen av de to bankene har gått svært godt. Vi har integrert og samordnet interne policyer, rutiner, funksjoner og system, kundeavdelingene på person- og bedriftsmarked, og alle øvrige avdelinger. Vi bygger ny felles kultur både internt og eksternt.

I løpet av den første helgen i november gjennomførte vi den tekniske integrasjonen der vi samlet de to tekniske plattformene i ett felles system for alle bankens kunder og ansatte. Dette har vært et omfattende prosjekt, og berører hovedsakelig de av våre kunder som tidligere var kunder i Surnadal Sparebank. Vi gjør vårt ytterste for at kundene skal bli minst mulig berørt, og har mobilisert ressurser internt for å håndtere dette på en best mulig måte.

Den nye lokalbanken SpareBank 1 Nordmøre er en større og sterkere bank, enn det vi var som to sparebanker hver for oss tidligere. SpareBank 1 Nordmøre har en kraftigere motor for hele regionen, med muskler til å utvikle både bedrifter og lokalsamfunn – men med de samme ansatte og den samme nærhet til kundene som tidligere.

Utviklingen for norsk økonomi i tredje kvartal tyder på et betydelig videre oppsving. SSB og Norges Bank ser for seg en vekst for hele 2021 på rundt 4 %, drevet opp av økt privatkonsum og økte investeringer. For 2022 er anslagene en vekst i BNP for fastlandsøkonomien på rundt 4,5 %, drevet opp at et enda sterkere vekst i privatkonsum og økende eksportinntekter fra høyere olje, gass og råvarepriser.

Økonomien er tilbake til veksten vi hadde før Korona, og både bedrifter og husholdninger melder som økende optimisme. Krisen i norsk økonomi er over, og da er tiden kommet til å normalisere rentene. Utsiktene for inflasjon er økende på grunn av særlig høye strøm og energipriser, men og som følge av logistikkutfordringer og øke transportkostnader.

Norges Bank satte opp styringsrenten i september og uttalte «Slik vi nå vurderer utsiktene og risikobildet, vil styringsrenten mest sannsynlig bli satt videre opp i desember». Det betyr at sentralbankrenten kan bli 0,50 % ved utgangen av året og at Nibor 3 mnd vil ligge i området 0,85-1 % mot dagens nivå på rundt 0,70 %. Banken har som følge av endringen i styringsrenten i september varslet renteendringer som har virkning fra november.

Aktiviteten i næringslivet har økt mye de siste månedene ifølge bedriftene i Norges Banks regionale nettverk. Gjenåpningen av samfunnet har bidratt til høyere etterspørsel og veksten har tiltatt i alle næringer.

Møre og Romsdal er blant de fylkene i Norge som har høyest eksport. Det eksporteres fisk, møbler, olje og gass og den maritime klyngen i Norge er lokalisert på Sunnmøre. Kristiansund har basen og heliporten til oljeinstallasjonen i Norskehavet. Regionens næringsstruktur er differensiert, noe som bidrar til å utligne svingninger.

Regionens olje- og leverandørnæring knyttet til olje og gassvirksomhet i Norskehavet er viktig og skaper ringvirkninger. Oljepolitikken vurderes å være uforandret fra forrige til nåværende regjerning. Det er ca. 21 felt som er i produksjon i Norskehavet. I perioden august til november 2021 er det gjort 3 funn av olje og 1 funn av gass. Letevirksomhet er ikke planlagt avsluttet, og det er tildelt en blokk i Norskehavet i 25 konsesjonsrunde. Gitt den vesentlige økningen i energipriser er det ikke å forvente at det skjer vesentlige endringer på kort sikt.

Havbruksnæringen er viktig i bankens region og det er gode tider med god vekst i denne næringen, hvor det også er en stor leverandørindustri. Flere leverandører til olje og gassindustrien har helt eller delvis orientert seg mot havbruk. Vi opplever også at leverandørindustrien til denne næringen er voksende og har stor etterspørsel.

Arbeidsledigheten i Møre og Romsdal kom raskt ned på et normalisert nivå og utgjør for Møre og Romsdal 2,0 % ved utgangen av kvartalet. Til sammenligning er ledigheten i Norge 2,4 %. Knapphet på arbeidskraft har tiltatt i inneværende periode og det forventes at arbeidsledigheten i kommende 3 måneders periode skal reduseres noe.

I banken opplever vi relativt god vekst i utlån både til personkunder og bedrifter, spesielt sett i forhold til at vi som følge av sammenslåing, har vært i en fase med noe mer internt fokus enn normalt. I tiden fremover vil vi være enda mer fokusert mot kunder og økte markedsandeler. Vi forventer vi en økt utlånsvekst både innen personmarked og bedriftsmarked fremover.

Det er fremdeles stabilt lave tap. Misligholdet har økt noe, men er fremdeles på et relativt lavt nivå. Usikkerheten knyttet til utviklingen av koronapandemien er redusert, og vi har tro på en god fremtidig utvikling for banken og regionen vi er en del av.

Vi har et godt underliggende regnskapsresultat hittil i år, men fusjonskostnadene reduserer som forventet det bokførte resultatet. Vi har tro på at også resten av året vil gi et godt underliggende resultat, men at engangskostnadene i forbindelse med fusjon, med samling i én allianse og etablering på én felles teknisk plattform fortsatt vil prege resultatet ut året. Vi legger til grunn at fusjonen vil gi gode synergieffekter, som vil bidra positivt til resultatutviklingen i årene fremover.

SpareBank 1 Nordmøre er godt i rute som den nye lokalbanken for hele regionen. Vi ser frem til å fortsatt være en god støttespiller og medspiller for alle våre kunder, samarbeidspartnere og eiere. Vi ønsker å sikre og utvikle attraktive lokale arbeidsplasser, bidra til et levende og sterkt næringsliv og en god samfunnsutvikling i regionen.

I SpareBank 1 Nordmøre har vi et godt lag med dyktige og engasjerte medarbeidere med lokal bransjekunnskap og med lokale fullmakter. Vi ser frem til fortsettelsen – sammen!

ERKLÆRING FRA STYRET OG ADM. DIREKTØR

Vi erklærer etter beste overbevisning at regnskapet for perioden 1. januar til 30. september 2021 er utarbeidet i samsvar med IAS 34 delårs rapportering, og at opplysningene i regnskapet gir et rettvisende bilde av bankens og konsernets eiendeler, gjeld, finansielle stilling og resultat som helhet. Videre at det viser en oversikt over de viktigste begivenheter i regnskapsperioden og deres innflytelse på perioderegnskapet, de mest sentrale risiko- og usikkerhetsfaktorer virksomheten står overfor i neste regnskapsperiode, samt vesentlige transaksjoner med nærstående.

Kristiansund, 30.09.2021/10.11.2021

I styret for SpareBank 1 Nordmøre

HOVEDTALL KONSERN

Resultatsammendrag	30.09.2021	%	30.09.2020	%	31.12.2020	%
Netto renteinntekter	242	1,50	176	1,40	236	1,40
Netto provisjons- og andre inntekter	170	1,05	116	0,93	159	0,94
Netto avkastning på finansielle investeringer	52	0,32	56	0,44	51	0,30
Sum inntekter	463	2,87	348	2,77	447	2,65
Sum driftskostnader før nedskrivning på utlån og garantier	305	1,89	182	1,45	252	1,49
Driftsresultat før nedskrivning på utlån og garantier	159	0,98	166	1,32	195	1,16
Nedskrivning på utlån og garantier	18	0,11	18	0,14	20	0,12
Driftsresultat før skatt	140	0,87	148	1,18	175	1,04
Skattekostnad	25	0,15	21	0,17	30	0,18
Resultat før øvrige resultatposter	116	0,72	127	1,01	145	0,86

TIL INNHOLDSFORTEGNELSE

Nøkkeltall	30.09.2021	30.09.2020	31.12.2020
Lønnsomhet	SpareBank 1 Nordmøre
Egenkapitalavkastning 1)	5,5 %	7,7 %	6,5 %
Egenkapitalavkastning morbank 1)	5,8 %	6,4 %	5,3 %
Kostnadsprosent	65,8 %	52,4 %	56,3 %
Kostnadsprosent morbank	66,4 %	52,5 %	56,8 %
Gjennomsnittlig rentemargin	1,50 %	1,40 %	1,40 %
Balansetall
Brutto utlån til kunder	20 963	13 955	13 122
Brutto utlån til kunder inkl kredittforetak	27 352	18 691	17 869
Innskudd fra kunder	16 008	10 482	9 333
Innskuddsdekning	76,4 %	75,1 %	74,7 %
Innskuddsdekning inkl kredittforetak	58,5 %	56,1 %	55,8 %
Innskuddsvekst siste 12 mnd	52,7 %	11,5 %	13,7 %
Utlånsvekst inkl kredittforetak	46,3 %	5,1 %	6,3 %
Forvaltningskapital	25 224	17 252	17 391
Forretningskapital	31 613	21 988	22 190
Nedskrivninger på utlån og mislighold
Nedskrivninger i % av brutto utlån	0,12 %	0,17 %	0,14 %
Nedskrivninger i % av brutto utlån inkl kredittforetak	0,09 %	0,13 %	0,11 %
Misligholdt etter 90-dagers definisjonen i % av brutto utlån	0,74 %	0,38 %	0,57 %
Andre misligholdte og tapsutsatte engasjement i % av	0,63 %	0,45 %	0,92 %
brutto utlån
Soliditet forholdsmessig konsolidering
Ren kjernekapitaldekning	16,9 %	17,1 %	16,7 %
Kjernekapitaldekning	18,6 %	19,0 %	18,5 %
Kapitaldekning	20,7 %	21,1 %	20,5 %
Uvektet kjernekapital (Leverage ratio)	10,7 %	8,9 %	8,9 %
Ren kjernekapital	2 697	1 879	1 911
Likviditet (morbank)
Likviditetsdekning (LCR)	219 %	274 %	267 %
Kontor og bemanning
Antall årsverk (morbank)	131	104	104
Antall årsverk	198	147	148
Antall bankkontorer	13	10	10
Egenkapitalbevis
Egenkapitalbevisbrøk	40,1 %	15,5 %	15,6 %
Børskurs	124	108	116
Børsverdi (i mill kroner)	1 124	242	260
Bokført egenkapital pr EKB, morbank	128,43	137,42	138,33
Bokført egenkapital pr EKB, konsern	129,62	138,56	139,33
Resultat per EKB, morbank	4,74	7,01	7,08
Resultat per EKB, konsern	4,73	8,75	9,26
Utbytte pr EKB	6,50	-	6,50
Pris / Resultat pr EKB, morbank	26,13	15,41	16,29
Pris / Resultat pr EKB, konsern	26,24	12,35	12,46
Pris / Bokført egenkapital, morbank	0,97	0,79	0,84
Pris / Bokført egenkapital, konsern	0,96	0,78	0,83

1) Overskudd i prosent av gjennomsnittlig egenkapital. Fondsobligasjon klassifisert som egenkapital er ikke medregnet og dennes tilhørende renter er fratrukket resultatet. Se www.bank.no for definisjoner av nøkkeltall og alternative resultatmål

RESULTATREGNSKAP

		Morbank						Morbank
2020	3. kv. 20	3. kv. 21	30.09.20	30.09.21	Noter	30.09.21	30.09.20	3. kv. 21	3. kv. 20	2020
381	81	128	296	327	Renteinntekter, beregnet etter effektiv rentes metode	327	296	128	81	381
35	10	6	28	21	Renteinntekter, øvrige	21	28	6	10	35
180	33	38	149	107	Rentekostnader	107	149	38	33	180
236	58	96	176	242	Netto renteinntekter 10	242	176	96	58	236
120	34	46	85	114	Provisjonsinntekter	114	85	46	34	120
10	3	3	8	7	Provisjonskostnader	7	8	3	3	10
2	0	0	1	1	Andre driftsinntekter	63	39	17	12	50
112	31	43	79	108	Netto provisjons- og andre inntekter 11	170	116	60	42	159
12	0	3	9	24	Utbytte	24	9	3	0	12
17	0	0	17	43	Netto resultat fra eierinteresser	32	35	6	9	42
-3	12	11	11	-4	Netto resultat fra andre finansielle instrumenter	-4	11	11	12	-3
26	12	14	37	62	Netto resultat fra finansielle eiendeler	52	56	20	21	51
375	102	153	292	412	Sum netto inntekter	463	348	176	122	447
101	27	36	75	82	Personalkostnader	121	99	46	34	132
112	28	86	79	174	Andre driftskostnader	184	84	89	29	120
213	55	122	153	256	Sum driftskostnader før nedskrivning på utlån og garantier	305	182	136	63	252
162	46	31	139	156	Driftsresultat før nedskrivning på utlån og garantier	159	166	40	59	195
20	1	9	18	18	Nedskrivning på utlån og garantier 5	18	18	9	1	20
142	45	21	121	138	Driftsresultat før skatt	140	148	31	58	175
28	9	3	19	22	Skattekostnad	25	21	4	10	30
113	37	19	102	116	Resultat før øvrige resultatposter	116	127	27	48	145
11	2	2	8	9	Hybridkapitaleierenes andel av periodens resultat	9	8	2	2	11
103	34	16	93	107	Majoritetens andel av periodens resultat	104	117	24	45	133
					Minoritetens andel av periodens resultat	2	1	0	1	2
7,08	2,52	0,73	4,49	4,74	Resultat per egenkapitalbevis ex renter på hybridkapital	4,73	8,75	1,69	3,32	9,26
					Utvidet resultatregnskap
113	37	19	102	116	Resultat før øvrige resultatposter	116	127	27	48	145
					Poster som ikke kan bli reklassifisert over resultatet
1	-1	0	-1	0	Estimatavvik pensjoner	0	-1	0	-1	1
0	0		0	0	Skatteeffekt estimatavvik pensjoner	0	0		0	0
11	11	0	11	0	Verdiregulering virkelig verdi bygg	0	11	0	11	11
-3	-2	0	-2	0	Skatteeffekt verdiregulering virkelig verdi bygg	0	-2	0	-2	-3
					Poster som kan bli reklassifisert over resultatet
0	0	1	0	1	Verdiendring på utlån klassifisert til virkelig verdi	1	0	1	0	0
					Andre inntekter og kostnader tilknyttet foretak og FKV	0	1	0	0	1
0	0	0	0	0	Skatteeffekt	0	0	0	0	0
9	7	1	7	1	Sum periodens utvidede resultat	1	8	1	7	11
123	44	19	109	117	Totalresultat	117	135	27	56	155
11	2	2	8	9	Hybridkapitaleierenes andel av periodens totalresultat	9	8	2	2	11
112	42	17	101	108	Majoritetens andel av periodens totalresultat	105	125	27	52	143

Minoritetens andel av periodens totalresultat 2 1 0 1 2

BALANSE

2020 30.09.20 30.09.21 Noter 30.09.21 30.09.20 Eiendeler 88 87 82 Kontanter og fordringer på sentralbanker 82 87 88 1 118 1 151 1 140 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 1 143 1 154 1 120 14 153 13 898 20 889 Utlån til og fordringer på kunder 9, 6 20 888 13 898 14 153 1 062 1 097 1 823 Sertifikater, obligasjoner og rentefond 1 823 1 097 1 062 0 0 0 Finansielle derivater 0 0 522 560 688 Aksjer, andeler og andre egenkapitalinteresser 691 562 524 17 17 32 Investering i konsernselskaper 0 0 89 89 86 Investering i eierinteresser 176 180 188 170 186 224 Varige driftsmidler 226 186 170 0 0 30 Immaterielle eiendeler 73 18 18 57 59 90 Andre eiendeler 12 121 70 68 17 275 17 143 25 085 Sum eiendeler 25 224 17 252 17 391 Gjeld 10 634 10 508 16 040 Innskudd fra og gjeld til kunder 9 16 008 10 482 4 108 4 131 5 354 Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 8 5 354 4 131 24 24 20 Finansielle derivater 20 24 63 56 149 Annen gjeld og forpliktelser 13 180 65 33 19 35 Betalbar skatt 37 21 9 12 18 Utsatt skatt 22 15 23 23 0 Fondsobligasjoner 8 0 23 201 201 301 Ansvarlig lånekapital 8 301 201 15 095 14 973 21 918 Sum gjeld 21 923 14 962 Egenkapital 224 224 895 Eierandelskapital 15 895 224 8 8 116 Overkursfond 15 116 8 68 52 76 Utjevningsfond 15 76 52 1 617 1 546 1 639 Sparebankens fond 15 1 639 1 546 51 51 50 Fond for urealiserte gevinser 50 51 16 2 5 Gavefond 5 2 185 185 245 Fondsobligasjon klassifisert som egenkapital 245 185 10 100 142 Annen egenkapital 169 117	Morbank
					2020
					0
					0
					10 609
					4 108
					24
					73
					35
					13
					23
					201
					15 084
					224
					8
					68
					1 617
					51
					16
					185
					24
		Fond for vurderingsforskjeller	91	92	99
Minoritetsinteresser 15 13					13
2 180 2 169 3 168 Sum egenkapital 3 301 2 291					2 307
17 275 17 143 25 085 Sum gjeld og egenkapital 25 224 17 252					17 391

Kristiansund, 10.11.2021

I styret for SpareBank 1 Nordmøre

ENDRING I EGENKAPITAL

Morbank	Eierandels kapital	Overkurs fond	Utjevnings fond	Spare bankens fond	Gavefond	Fond for urealiserte gevinster	Fondsobl. kl. som egenkapital	Annen egen kapital	Sum egen kapital
Egenkapital pr 01.01.20	224	8	67	1 546	10	44	185	8	2 093
Utbetalt renter på fondsobl. klass som EK							-11		-11
Resultat			16	71	16		11		113
Estimatavvik pensjon								1	1
Avskrivning på verdiregulering						-2		2	0
Verdiregulering Eiendom						8			8
Utbetalt utbytte			-15						-15
Utdelt fra gavefond					-10				-10
Andre endringer								-1	-1
Egenkapital pr 31.12.20	224	8	68	1 617	16	51	185	10	2 180
Egenkapital pr 01.01.21	224	8	68	1 617	16	51	185	10	2 180
Fusjon Surnadal Sparebank	671	108	22	22	3		60	23	908
Utbetalt renter på fondsobl. klass som EK								-9	-9
Nytegnet fondsobl. klass som EK							85		85
Innløst fondsobl. klass som EK							-85		-85
Resultat								116	116
Avskrivning på verdiregulering						-1		1	0
Utbetalt utbytte			-15						-15
Utdelt fra gavefond					-14				-14
Veriendring på utlån klassifisert til virkelig verdi								1	1
Egenkapital pr 30.09.21	895	116	76	1 639	5	50	245	142	3 168

SpareBank 1 Nordmøre

Konsern	Eierandels kapital	Overkurs fond	Utjevnings fond	Spare bankens fond	Gavefond	Fond for urealiserte gevinster	Fondsobl. kl. som egenkapital	Annen egen kapital	Fond for vurderings forskjeller	Minoritets interesser	Sum egen kapital
Egenkapital pr 01.01.20	224	8	67	1 546	10	44	185	19	71	11	2 187
Utbetalt renter på fondsobl. klass som EK							-11				-11
Resultat			16	71	16		11	3	27	2	145
Estimatavvik pensjon								1			1
Avskrivning på verdiregulering						-2		2			0
Verdiregulering Eiendom						8					8
Utbetalt utbytte			-15								-15
Utdelt fra gavefond					-10						-10
Andre inntekter og kostnader fra FKV									1		1
Andre endringer								-1			-1
Endringer ført direkte mot egenkapitalen									1		1
Egenkapital pr 31.12.20	224	8	68	1 617	16	51	185	24	99	13	2 307
Egenkapital pr 01.01.21	224	8	68	1 617	16	51	185	24	99	13	2 307
Fusjon Surnadal Sparebank	671	108	22	22	3	-	60	23			908
Utbetalt renter på fondsobl. klass som EK								-9			-9
Nytegnet fondsobl. klass som EK							85				85
Innløst fondsobl. klass som EK							-85				-85
Resultat			0	0	0			122	-9	2	116
Avskrivning på verdiregulering						-1		1			0
						0					0
Utbetalt utbytte			-15								-15
Utdelt fra gavefond					-14						-14
Veriendring på utlån klassifisert til virkelig verdi								1			1
Andre endringer								7			7
Egenkapital pr 30.09.21	895	116	76	1 639	5	50	245	169	91	15	3 301

KONTANTSTRØMOPPSTILLING

	Morbank					Konsern
2020	30.09.20	30.09.21		Note	30.09.21	30.09.20	2020
-1 085	-272	-6 736	Endring utlån kunder	9	-6 732	-269	-1 082
398	307	401	Renteinnbetaling på utlån til kunder		401	307	398
1 281	233	5 406	Endring innskudd kunder	9	5 374	207	1 255
-92	-76	-65	Renteutbetalinger på innskudd fra kunder		-65	-76	-92
17	-10	-765	Endring sertifikater og obligasjoner		-765	-10	17
-85	-67	-65	Renteutbetaling på sertifikater og obligasjoner		-65	-67	-85
110	77	119	Provisjonsinnbetalinger		181	115	157
-207	-149	-306	Utbetalinger til drift		-355	-178	-246
-28	14	10	Betalt skatt		10	14	-28
20	338	816	Andre tidsavgrensninger		829	353	35
329	395	-1 184	A Netto kontantstrøm fra virksomhet		-1 186	395	329
27	11	-75	Investering i varige driftsmidler		-73	12	27
0	0	0	Innbetaling fra salg av varige driftsmidler		0	0	0
29	26	67	Utbytte og resultat fra investeringer		67	26	29
-73	-73	-236	Kjøp av aksjer og fond		-233	-70	-71
23	0	51	Salg av aksjer og fond		51	0	23
5	-35	-192	B Netto kontantstrøm fra investeringer		-188	-32	8
1 050	700	2 125	Opptak gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer	8	2 125	700	1 050
-992	-627	-655	Tilbakebetaling gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer	8	-655	-627	-992
0	0	100	Opptak ansvarlig lånekapital	8	100	0	0
0	0	-201	Tilbakebetaling ansvarlig lånekapital	8	-201	0	0
0	0	0	Låneopptak obligasjon klassifisert som EK		0	0	0
0	0	0	Tilbakebetaling obligasjon klassifisert som EK		0	0	0
-11	-8	-9	Renter på fondsobligasjon klassifisert som egenkapital		-9	-8	-11
-4		-3	Utbetaling knyttet til leieforpliktelse		-3		-4
0	0	0	Kjøp av egne aksjer		0	0	0
0	0	0	Salg av egne aksjer		0	0	0
6	-2	-11	Utbetalt fra gavefond		-11	-2	6
-15	-15	-15	Utbetalt utbytte		-15	-15	-15
35	48	1 332	C Netto kontantstrøm fra finansiering		1 332	48	35
377	408	-45	A+B+C Netto endring likvider i året		-43	411	380
646	646	1 023	Likviditetsbeholdning periodens start		1 023	646	646
1 023	1 055	978	Likviditetsbeholdning periodens slutt		980	1 057	1 026
			Likviditetsbeholdning spesifisert
88	87	82	Kontanter og fordringer på sentralbanker		82	87	88
936	968	896	Fordringer på kredittintitusjoner uten oppsigelsestid		898	971	938
1 023	1 055	978	Likviditetsbeholdning		980	1 057	1 026

Likviditetsbeholdningen inkluderer kontanter og fordringer på sentralbanken, samt den del av sum utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner som gjelder rene plasseringer i kredittinstitusjoner. Kontantstrømsoppstillingen viser hvordan morbanken og konsernet har fått tilført likvide midler og hvordan disse er brukt. Totalt ble likviditetsbeholdningen i konsernet redusert med 118 millioner i tredje kvartal 2021.

RESULTAT FRA KVARTALSREGNSKAPENE KONSERN

	3. kv 2021	2. kv 2021	1. kv 2021	4. kv 2020	3. kv 2020	2. kv 2020	1. kv 2020	4. kv 2019
Renteinntekter	134	122	92	92	91	102	131	133
Rentekostnader	38	35	34	31	33	51	65	62
Netto renteinntekter	96	87	59	61	58	52	66	71
Provisjonsinntekter	46	38	31	35	34	25	26	28
Provisjonskostnader	3	2	2	2	3	2	3	3
Andre driftsinntekter	17	32	14	11	12	14	14	11
Netto provisjons- og andre inntekter	60	67	43	43	42	36	38	36
Utbytte	3	21	0	3	0	8	1	5
Netto resultat fra eierinteresser	6	20	6	7	9	8	18	-1
Netto verdiendring på finansielle eiendeler	11	-24	8	-14	12	9	-10	1
Netto resultat fra finansielle eiendeler	20	18	14	-4	21	26	9	5
Sum netto inntekter	176	171	116	99	122	114	112	112
Personalkostnader	46	41	34	34	34	27	38	43
Andre driftskostnader	89	56	38	36	29	25	29	26
Sum driftskostnader før nedskrivning	136	97	71	70	63	52	67	69
Nedskrivning på utlån og garantier	9	3	6	3	1	2	15	5
Driftsresultat før skatt	31	71	39	27	58	60	30	38
Skattekostnad	4	15	6	9	10	6	5	5
Resultat etter skatt	27	56	33	18	48	54	25	33
Nøkkeltall	3. kv	2. kv	1. kv	4. kv	3. kv	2. kv	1. kv	4. kv

Nøkkeltall	3. kv 2021	2. kv 2021	1. kv 2021	4. kv 2020	3. kv 2020	2. kv 2020	1. kv 2020	4. kv 2019
Lønnsomhet
Egenkapitalavkastning 1)	3,1 %	7,0 %	5,9 %	2,8 %	8,3 %	9,6 %	4,4 %	5,9 %
Egenkapitalavkastning morbank 1)	2,2 %	6,7 %	4,9 %	0,2 %	5,3 %	10,0 %	0,7 %	6,5 %
Kostnadsprosent	77,3 %	69,2 %	61,4 %	70,0 %	51,7 %	45,6 %	60,1 %	61,7 %
Kostnadsprosent morbank	80,0 %	59,6 %	61,5 %	72,0 %	54,3 %	39,1 %	67,7 %	57,2 %
Gjennomsnittlig rentemargin	1,51 %	1,52 %	1,34 %	1,39 %	1,34 %	1,21 %	1,62 %	1,82 %
Balansetall
Brutto utlån til kunder	20 963	21 043	14 344	14 205	13 955	13 685	13 379	13 122
Brutto utlån til kunder inkl kredittforetak (KF)	27 352	27 155	19 208	19 004	18 691	18 449	18 107	17 869
Innskudd fra kunder	16 008	16 285	11 001	10 609	10 482	10 253	9 912	9 333
Innskuddsdekning	76,4 %	77,4 %	76,7 %	74,7 %	75,1 %	74,9 %	74,1 %	71,1 %
Innskuddsvekst siste 12 mnd	52,7 %	58,8 %	11,0 %	12,9 %	11,5 %	8,4 %	10,1 %	15,4 %
Utlånsvekst inkl kredittforetak	46,3 %	47,2 %	6,1 %	6,9 %	5,1 %	6,5 %	7,1 %	7,3 %
Forvaltningskapital	25 224	25 472	18 078	17 391	17 252	16 903	16 531	15 940
Forvaltningskapital inkl kredittforetak	31 613	31 583	22 941	22 190	21 988	21 666	21 259	20 687

SpareBank 1 Nordmøre

Nøkkeltall	3. kv 2021	2. kv 2021	1. kv 2021	4. kv 2020	3. kv 2020	2. kv 2020	1. kv 2020	4. kv 2019
Nedskrivninger på utlån og mislighold
Nedskrivninger i % av brutto utlån	0,17 %	0,06 %	0,16 %	0,07 %	0,03 %	0,05 %	0,46 %	0,16 %
Nedskrivnininger i % av brutto utlån inkl KF	0,13 %	0,05 %	0,12 %	0,06 %	0,02 %	0,03 %	0,34 %	0,11 %
Misligholdt etter 90-dagers definisjonen i % av brutto utlån	0,74 %	0,39 %	0,51 %	0,57 %	0,38 %	0,51 %	0,45 %	0,44 %
Andre misligholdte og tapsutsatte engasjement i % av brutto utlån	0,63 %	0,88 %	0,90 %	0,92 %	0,45 %	1,00 %	1,06 %	1,09 %
Soliditet (forholdsmessig konsolidert)
Ren kjernekapitaldekning	16,9 %	17,2 %	16,4 %	16,7 %	17,1 %	16,5 %	16,7 %	17,0 %
Kjernekapitaldekning	18,6 %	18,9 %	18,9 %	18,5 %	19,0 %	18,5 %	18,7 %	19,1 %
Kapitaldekning	20,7 %	21,0 %	20,9 %	20,5 %	21,1 %	20,6 %	20,9 %	21,3 %
Uvektet kjernekapital (Leverage ratio)	10,7 %	9,4 %	9,2 %	8,9 %	8,9 %	8,8 %	9,3 %	9,5 %
Kjernekapital	2 697	2 700	1 900	1 911	1 879	1 820	1 836	1 831
Likviditet (morbank)
Likviditetsdekning (LCR)	219 %	219 %	232 %	267 %	274 %	286 %	250 %	286 %
Kontor og bemanning
Antall årsverk (morbank)	131	130	100	104	104	106	109	109
Antall årsverk	198	196	141	148	147	148	152	150
Antall bankkontorer	13	13	10	10	10	10	10	10
Egenkapitalbevis
Egenkapitalbevisbrøk	40,1 %	40,1 %	15,0 %	15,6 %	15,6 %	15,6 %	15,6 %	16,1 %
Børskurs	124	124	124	116	108	111	110	115
Børsverdi (millioner kroner)	1 124	1 124	278	260	242	249	247	258
Bokført egenkapital per EKB, morbank	128,43	127,69	139,79	138,33	137,42	134,66	137,35	137,20
Bokført egenkapital per EKB, konsern	129,62	128,78	140,84	139,33	138,56	135,66	138,22	138,00
Resultat per EKB, morbank	0,73	2,12	2,17	0,64	2,52	4,02	0,46	2,46
Resultat per EKB, konsern	1,69	2,66	2,71	1,09	3,32	3,73	1,69	2,37
Utbytte pr EKB	6,50	6,50	6,50	6,50	-	-	-	6,50
Pris / Resultat pr EKB, morbank	26,13	30,75	76,52	16,29	15,41	24,74	237,04	7,26
Pris / Resultat pr EKB, konsern	26,24	33,90	59,55	12,46	12,35	20,46	64,91	6,95
Pris / Bokført egenkapital, morbank	0,97	0,97	0,89	0,84	0,79	0,82	0,80	0,84
Pris / Bokført egenkapital, konsern	0,96	0,96	0,88	0,83	0,78	0,82	0,80	0,83

1) Overskudd i prosent av gjennomsnittlig egenkapital. Fondsobligasjon klassifisert som egenkapital er ikke medregnet og dennes tilhørende renter er fratrukket resultatet.

Se www.bank.no for definisjoner av nøkkeltall og alternative resultatmål.

NOTE 1 REGNSKAPSPRINSIPPER

Regnskapet for SpareBank 1 Nordmøre er utarbeidet i samsvar med internasjonale regnskapsprinsipper, IFRS. Ved utarbeidelsen av kvartalsregnskapet er IAS 34 Delårsrapportering lagt til grunn. Alle tall er oppgitt i millioner kroner om ikke annet er angitt.

Kvartalsregnskapet omfatter ikke all informasjon som kreves i et fullstendig årsregnskap og bør leses i sammenheng med årsregnskapet for 2020.

Viktige regnskapsestimater og skjønnsmessige vurderinger Ved utarbeidelse av konsernregnskapet foretar ledelsen estimater, skjønnsmessige vurderinger og tar forutsetninger som påvirker effekten av anvendelse av regnskapsprinsipper. Dette vil påvirke regnskapsførte beløp for eiendeler, forpliktelser, inntekter og kostnader. I årsregnskapet for 2020 er det redegjort nærmere for kritiske estimater og vurderinger vedrørende bruk av regnskapsprinsipper i note 3.

Tap på utlån

Det vises til note 2 Regnskapsprinsipper i årsregnskapet for 2020, for en detaljert beskrivelse av anvendt tapsmodell i henhold til IFRS 9. Modellen inneholder flere kritiske estimater. De viktigste er knyttet til definisjonen av vesentlig økt kredittrisiko og sentrale forutsetninger i den generelle tapsmodellen.

Den generelle tapsmodellen beregner forventet kredittap under tre scenarier for økonomisk utvikling; et forventet scenario, et nedsidescenario og et oppsidescenario. Scenarioene benytter ulike estimerte fremtidige nivåer for misligholdsrisiko (PD) og tap gitt mislighold (LGD). I kombinasjon med estimert eksponering ved mislighold (EAD), er PD og LGD de viktigste forutsetningene for beregningene av forventet kredittap (ECL).

Utgangspunktet for forventet scenario er observert og validert nivå for mislighold (DR) og tap (faktisk LGD) de siste tre år. Utgangspunktet er gjenstand for løpende, grundige vurderinger av hvorvidt historisk mislighold og tap er forventningsrett, og nivåene på framtidig PD og LGD justeres deretter.

Situasjonen med koronapandemien har utfordret konsernets estimering av forventet kredittap (ECL). På balansetidspunktet er det lite tegn til svekkelse av kredittkvaliteten i utlånsporteføljen, men samtidig er forventningen at dette kan skje gradvis gjennom året etter hvert som bedrifter og privatpersoner påvirkes av krisen i større grad. Utfordringen består i å definere forventningsrette antagelser om en krise, hvor alvorlighet og varighet er høyst usikker.

Banken har valgt å gjøre en justering på identifiserte kunder og kundegrupper. Det er følgelig foretatt en modelloverstyring hvor det forutsettes at en andel kunder i utsatte bransjer vil migrere fra trinn 1 til trinn 2 som følge av antatt, men ikke observert, vesentlig grad av kredittforverring. I denne prosessen er alle vesentlige BM engasjement gjennomgått enkeltvis.

Scenariovektingen er gjenstand for løpende vurdering basert på tilgjengelig informasjon. For dette kvartalet har banken valgt å la scenariovektene være uendret og likt forrige kvartal. Bakgrunnen er at den generelle usikkerheten vurderes på dette tidspunktet å være tilstrekkelig hensyntatt ved de justeringene som er gjennomført. Tilsynsmyndighetene har understreket viktigheten av at det fokuseres på forventede langsiktige effekter av krisen og det har også vært bankens fokus i disse vurderingene.

NOTE 2 KONSERNSTRUKTUR

Konsernet SpareBank 1 Nordmøre består av morbanken, 70 % av SpareBank 1 Regnskapshuset Nordvest AS og 70 % av Trio Regnskapsservice AS. SpareBank 1 Nordmøre kjøpte 70 % av aksjene i Trio Regnskapsservice AS 1.6.2021. Selskapene er fullkonsolidert.

SpareBank 1 Nordmøre eier videre en indirekte andel av SpareBank 1 Gruppen AS på 1,56 % via selskapet Samarbeidende Sparebanker AS (7,53 %). Eierandelen her ble i 1. kvartal 2021 redusert fra 7,82 % i forbindelse med SpareBank 1 Helgeland sin inntreden i Samarbeidende Sparebanker AS og SpareBank 1 alliansen. Denne eierandelen er klassifisert som felleskontrollert virksomhet og konsolideres iht. egenkapitalmetoden.

Fusjon

Sammenslåingen av SpareBank 1 Nordvest og Surnadal Sparebank ble gjennomført 3. mai 2021 med regnskapsmessig effekt fra samme dato. SpareBank 1 Nordvest er overtakende bank og endret samtidig navn til SpareBank 1 Nordmøre. Fusjonen er behandlet etter oppkjøpsmetoden i samsvar med IFRS 3.

Regnskapet for 3. kvartal for SpareBank 1 Nordmøre består derfor av 4 måneder med SpareBank 1 Nordvest og 5 måneder med den SpareBank 1 Nordmøre. På samme måte består kvartalstallene for andre kvartal 2021 av 1 måned med SpareBank 1 Nordvest og 2 måneder med den sammenslåtte banken. Periodetallene for 3. kvartal 2021 er det første kvartalet der hele perioden er tall for den sammenslåtte banken. Sammenslåtte tall for alle perioder siste 8 kvartal og hittil i år/fjor med begge banker er utarbeidet i proforma regnskapstall i note 17 og 18.

NOTE 3 SEGMENTINFORMASJON

Segmentrapportering er knyttet til den måten konsernet styres og følges opp på internt i virksomheten gjennom resultat og kapitalrapportering, fullmakter og rutiner. Bankens rapporteringsmodell fordeler de aller fleste kostnader og inntekter på morbankens forretningsområder PM og BM. Gjeld og eiendeler er ikke fordelt på forretningsområdende utover innskudd og utlån. Konsernelimineringer fremkommer sammen med øvrige poster i egen kolonne (Øvrige) dersom de ikke er fordelt. Økning i tall skyldes i stor grad fusjon med Surnadal Sparebank gjennomført 3. mai 2021. Økning i Regnskapshus skyldes i all vesentlig grad oppkjøp av 70 % i Trio Regnskapsservice AS. Fusjonskostnader er ikke fordelt på forretningsområdene og fremkommer under Øvrige.

Konsern
30.09.21	Personmarked	Bedriftsmarked	Regnskapshus	Øvrige	Totalt
Resultatregnskap
Netto renteinntekter	125	117	0	0	242
Netto provisjons- og andre inntekter	93	15	62	0	170
Netto resultat fra finansielle eiendeler	35	17	-1	1	52
Driftskostnader	102	45	49	109	305
Nedskrivning på utlån og garantier	6	12	0	0	18
Driftsresultat før skatt	145	92	11	-108	140
Balanse
Brutto utlån til kunder	14 679	6 269	0	0	20 948
Nedskrivninger trinn 1 og 2	-14	-25	0	0	-38
Nedskrivninger trinn 3	-10	-26	0	0	-37
Andre eiendeler	0	0	79	4 272	4 351
Sum eiendeler pr segment	14 655	6 217	79	4 272	25 224
Innskudd fra og gjeld til kunder	9 684	6 324		0	16 008
Annen gjeld	0	0	36	5 878	5 914
Sum gjeld	9 684	6 324	36	5 878	21 923
Egenkapital			43	3 258	3 301
Sum egenkapital og gjeld pr segment	9 684	6 324	79	9 136	25 224

Konsern
30.09.20	Personmarked	Bedriftsmarked	Regnskapshus	Øvrige	Totalt
Resultatregnskap
Netto renteinntekter	84	92	0	0	176
Netto provisjons- og andre inntekter	67	12	38	0	116
Netto resultat fra finansielle eiendeler	26	11	0	20	56
Driftskostnader	109	45	29	0	182
Nedskrivning på utlån og garantier	3	14	0	0	18
Driftsresultat før skatt	65	56	9	20	148
Balanse
Brutto utlån til kunder	9 648	4 307	0	0	13 955
Nedskrivninger trinn 1 og 2	-7	-24	0	0	-30
Nedskrivninger trinn 3	-10	-17	0	0	-27
Andre eiendeler	0	0	35	3 320	3 354
Sum eiendeler pr segment	9 631	4 266	35	3 320	17 252
Innskudd fra og gjeld til kunder	6 406	3 852		225	10 482
Annen gjeld	0	0	14	4 465	4 479
Sum gjeld	6 406	3 852	14	4 690	14 962
Egenkapital			20	2 270	2 291
Sum egenkapital og gjeld pr segment	6 406	3 852	35	6 960	17 252

SpareBank 1 Nordmøre

NOTE 4 KAPITALDEKNING

SpareBank 1 Nordmøre benytter standardmetoden for kredittrisiko og basismetoden for operasjonell risiko.

Minstekravet til ren kjernekapital i pilar 1 er på 4,5 %. I tillegg kommer de ulike bufferkravene. Ved utgangen av perioden var kravet til bevaringsbuffer 2,5 %, systemrisikobuffer 3,0 % og motsyklisk buffer 1,0 %. Det innebærer at minstekravet til ren kjernekapitaldekning var på 11,0 %, kjernekapitaldekning var på 12,5 % og kapitaldekning på 14,5 %. Fusjonen mellom SpareBank 1 Nordvest og Surnadal Sparebank ble godkjent av Finanstilsynet 2. februar 2021. Samtidig meddelte Finanstilsynet at den sammenslåtte banken vil få et pilar 2 krav på 2,7 % poeng frem til ny SREP vurdering foreligger i løpet av 2022. Dette med bakgrunn i forventet økt operasjonell risiko i forbindelse med fusjonen. Dette gir krav til ren kjernekapitaldekning på 13,7 %, kjernekapitaldekning på 15,2 % og total kapitaldekning på 17,2 %.

Krav til uvektet kjernekapitaldekning (leverage ratio) er 5 prosent.

SpareBank 1 Nordmøre sitt mål for ren kjernekapitaldekning, kjernekapitaldekning og kapitaldekning er fastsatt til henholdsvis 16,0 %, 17,5 % og 19,5 %.

Det kom i mai 2021 avklaring om risikovekting av "spekulativ investering i fast eiendom". Det ble i oppdatert rundskriv fra Finanstilsynet slått fast at det er anledning til å benytte 100 % risikovekt fremfor 150 % risikovekt, dersom låntaker har inngått juridisk bindende kjøpsavtaler som dekker mer enn halvparten av engasjementsbeløpet.

Forholdsmessig konsolidering

Bankens investering i datterselskap faller inn under størrelsesunntaket. Det utarbeides derfor ikke kapitaldekning på konsolidert nivå. Forholdsmessig konsolidering skal gjøres ved eierandeler i foretak i samarbeidende grupper helt ned til eierandel på null prosent. SpareBank 1 Nordmøre foretar forholdsmessig konsolidering av eierandeler i SpareBank 1 Boligkreditt AS, SpareBank 1 Næringskreditt AS, SpareBank 1 Kredittkort AS og SpareBank 1 Finans Midt-Norge AS.

Delårsregnskapet er ikke revidert og resultat er ikke innregnet i kapitaldekningen.

Forholdsmessig konsolidering	30.09.21	30.09.20	31.12.20
Ren kjernekapital	2 697	1 879	1 911
Kjernekapital	2 963	2 090	2 121
Ansvarlig kapital	3 295	2 323	2 352
Totalt beregningsgrunnlag	15 948	10 988	11 462
Ren kjernekapitaldekning	16,9 %	17,1 %	16,7 %
Kjernekapitaldekning	18,6 %	19,0 %	18,5 %
Kapitaldekning	20,7 %	21,1 %	20,5 %
Uvektet kjernekapitaldekning (Leverage ratio)	10,7 %	8,9 %	8,9 %

Morbank	30.09.21	30.09.20	31.12.20
Eierandelskapital	895	224	224
Overkursfond	116	8	8
Utjevningsfond	76	52	68
Sparebankens fond	1 639	1 546	1 617
Verdireguleringsfond	50	51	51
Gavefond	5	2	16
Fondsobligasjon klassifisert som egenkapital	245	185	185
Annen egenkapital	142	0	10
Balanseført egenkapital	3 168	2 169	2 180
Fondsobligasjon klassifisert som egenkapital	-245	-185	-185
Sum balanseført egenkapital ekskl. fondsobligasjon klassifisert som EK	2 923	1 984	1 995
Del av delårs-resultat som ikke medregnes	-117	-50	-25
Fradrag for immateriell goodwill	-22
Verdijusteringer som følge av kravene om forsvarlig verdsettelse	-17	-11	-11
Tilleggsfradrag i ren kjernekapital som institusjonen anser som nødvendige	-25	-18	-18
Fradrag for vesentlige og ikke vesentlige eierandeler i finansiell sektor	-398	-373	-337
Ren kjernekapital	2 344	1 531	1 603
		0,0
Fondsobligasjoner	245	208	208
Reduksjon for fondsobligasjoner tatt opp før 31.12.2011 som er omfattet av overgangsordning		-18	-18
Fradrag for vesentlige og ikke vesentlige eierandeler i finansiell sektor	-3	-3	-3
Kjernekapital	2 586	1 718	1 790

TIL INNHOLDSFORTEGNELSE

SpareBank 1 Nordmøre

		30.09.21	30.09.20	31.12.20
Ansvarlig lånekapital		301	201	201
Fradrag for ikke vesentlige eierandeler i finansiell sektor		-14	-15	-15
Ansvarlig kapital		2 874	1 903	1 976
Risikovektet beregningsgrunnlag
Kredittrisiko		13 083	8 389	8 971
Operasjonell risiko		1 015	713	717
CVA-tillegg (motpartsrisiko derivater)		3	2	7
Totalt beregningsgrunnlag		14 100	9 104	9 694
Kapitaldekning
Ren kjernekapitaldekning		16,6 %	16,82 %	16,5 %
Kjernekapitaldekning		18,3 %	18,87 %	18,5 %
Kapitaldekning		20,4 %	20,90 %	20,4 %
Uvektet kjernekapitaldekning (Leverage ratio)		10,0 %	9,99 %	10,3 %
Bufferkrav
Bevaringsbuffer	2,5 %	353	228	242
Motsyklisk buffer	1,0 %	141	91	97
Systemrisikobuffer	3,0 %	423	273	291
Sum bufferkrav til ren kjernekapital	6,5 %	917	592	630
Minimumskrav til ren kjernekapital	4,5 %	635	410	436
Tilgjengelig ren kjernekapital		793	530	537
Spesifikasjon av risikovektet kredittrisiko
Stater		13	7	7
Lokale og regionale myndigheter		60	13	18
Offentlig eide foretak		0	0	0
Institusjoner		206	237	227
Foretak		2 490	1 896	2 356
Massemarked		1 322	1 534	1 495
Pantesikkerhet i eiendom:		6 856	3 990	4 174
Forfalte engasjementer		308	84	85
Høyrisiko-engasjementer		630	40	40
Obligasjoner med fortrinnsrett		114	72	60
Andeler i verdipapirfond		61	31	31
Egenkapitalposisjoner		368	256	255
Øvrige engasjementer inkl utsatt skatt		656	231	223
Sum kredittrisiko		13 083	8 389	8 971

NOTE 5 RESULTATFØRTE NEDSKRIVNINGER PÅ UTLÅN, BEVILGNINGER OG GARANTIER

For detaljert beskrivelse av tapsmodellen se prinsippnoten (note 2) i årsregnskapet for 2020.

	Morbank / Konsern
Periodens tap på utlån, bevilgninger og garantier (i hele tusen kroner)	30.09.21	30.09.20	31.12.20
Endring i IFRS 9 nedskrivning	2	3	5
Konstaterte tap med tidligere nedskrivninger	12	13	17
Konstaterte tap uten tidligere nedskrivninger	1	4	4
Inngang på tidligere konstaterte nedskrivninger	0	-1	-1
Andre korreksjoner / amortisering av nedskrivninger	3	-2	-4
Sum nedskrivning på utlån, bevilgninger og garantier	18	18	20

NOTE 6 BALANSEFØRTE NEDSKRIVNINGER PÅ UTLÅN, BEVILGNINGER OG GARANTIER

Nedskrivningene er like for morbank og konsern. Se note 1 Regnskapsprinsipper for nærmere informasjon om bruk av modellen og note 3 i årsregnskapet for beskrivelse av modellens funksjonalitet. Økning i både avsetninger og utlånsvolum skyldes i stor grad fusjon med Surnadal Sparebank gjennomført 3. mai 2021.

	30.09.21
Totalt balanseført tapsavsetning på utlån, bevilgninger og garantier	Trinn 1	Trinn 2	Trinn 3	Total
IB 01.01.	16	14	24	54
Overført til (fra) trinn 1	2,2	-2,2	0,0	0
Overført til (fra) trinn 2	-1,6	1,6	0,0	0
Overført til (fra) trinn 3	-0,1	-1,1	1,2	0
Nye utstedte eller kjøpte utlån	9,8	6,1	9,3	25
Økning i trekk på eksisterende lån	0,8	6,8	7,5	15
Reduksjon i trekk på eksisterende lån	-5,3	-1,4	-1,0	-8
Utlån som har blitt fraregnet	-3,4	-1,9	-3,2	-8
Konstaterte nedskrivninger	0,0	0,0	-1,0	-1
Innbetalinger på tidligere nedskrivninger	0,0	0,0	0,0	0
UB 30.09.	19	22	37	77
Herav personmarked	4	9	10	24
Herav bedriftsmarked	14	13	27	53

	30.09.21
Engasjement totalt	Trinn 1	Trinn 2	Trinn 3	Total
IB 01.01.	14 036	1 028	202	15 265
Overført til (fra) trinn 1	258	-256	-2	0
Overført til (fra) trinn 2	-519	519	0	0
Overført til (fra) trinn 3	-21	-25	46	0
Nye utstedte eller kjøpte utlån	5 000	76	4	5 079
Økning i trekk på eksisterende lån	6 930	419	72	7 421
Reduksjon i trekk på eksisterende lån	-1 387	-178	-6	-1 570
Utlån som har blitt fraregnet	-3 655	-219	-46	-3 920
Konstaterte nedskrivninger	0	0	0	0
Innbetalinger på tidligere nedskrivninger	0	0	-4	-4
UB 30.09.	20 642	1 362	267	22 271
Herav personmarked	14 248	789	169	15 206
Herav bedriftsmarked	6 394	573	98	7 065
	-	-	-	-

30.09. Avsetning til tap i % av eng.	0,09 %	1,61 %	13,90 %	0,35 %
Herav personmarked	0,03 %	1,17 %	6,12 %	0,16 %
Herav bedriftsmarked	0,22 %	2,20 %	27,38 %	0,76 %

01.01. Avsetning til tap i % av eng. 0,11 % 1,35 % 12,05 % 0,36 %

Kredittrisiko utlån, bevilgninger og garantier (Engasjement)	30.09.21
	Trinn 1	Trinn 2	Trinn 3	Total
Svært lav	7 494	44	0	7 538
Lav	7 499	52	0	7 550
Middels	5 158	680	0	5 839
Høy	347	335	0	683
Svært høy	144	251	0	395
Misligholdte og nedskrevne	0	0	267	267
UB 30.09.	20 642	1 362	267	22 271

SpareBank 1 Nordmøre

	30.09.20
Totalt balanseført tapsavsetning på utlån, bevilgninger og garantier	Trinn 1	Trinn 2	Trinn 3	Total
IB 01.01.	14	11	30	55
Overført til (fra) trinn 1	4	-2	-1	0
Overført til (fra) trinn 2	-1	1	0	0
Overført til (fra) trinn 3	0	-1	1	0
Nye utstedte eller kjøpte utlån	6	3	1	9
Økning i trekk på eksisterende lån	2	5	13	19
Reduksjon i trekk på eksisterende lån	-6	-2	-2	-10
Utlån som har blitt fraregnet	-3	-2	-4	-9
Konstaterte nedskrivninger	0	0	-6	-6
Innbetalinger på tidligere nedskrivninger	0	0	0	0
UB 31.12.	15	13	30	59
Herav personmarked	4	6	7	17
Herav bedriftsmarked	12	7	24	42

	30.09.20
Engasjement totalt	Trinn 1	Trinn 2	Trinn 3	Total
IB 01.01.	12 994	780	204	13 978
Overført til (fra) trinn 1	216	-208	-8	0
Overført til (fra) trinn 2	-377	387	-9	0
Overført til (fra) trinn 3	-53	-18	71	0
Nye utstedte eller kjøpte utlån	4 512	326	90	4 928
Økning i trekk på eksisterende lån	315	36	4	356
Reduksjon i trekk på eksisterende lån	-1 133	-71	-84	-1 289
Utlån som har blitt fraregnet	-2 746	-149	-48	-2 943
Konstaterte nedskrivninger	0	0	-18	-19
Innbetalinger på tidligere nedskrivninger	0	0	0	0
UB 31.12.	13 727	1 083	202	15 011
Herav personmarked	9 406	598	54	10 058
Herav bedriftsmarked	4 321	485	148	4 953
	-	-	-	-
01.01. Avsetning til tap i % av eng.	0,11 %	1,45 %	14,52 %	0,39 %

31.12. Avsetning til tap i % av eng.	0,11 %	1,22 %	14,98 %	0,39 %
Herav personmarked	0,04 %	1,08 %	12,15 %	0,17 %
Herav bedriftsmarked	0,27 %	1,40 %	16,02 %	0,85 %

	30.09.20
Kredittrisiko utlån, bevilgninger og garantier (Engasjement)	Trinn 1	Trinn 2	Trinn 3	Total
Svært lav	4 985	4	0	4 989
Lav	4 892	22	0	4 914
Middels	3 460	589	0	4 049
Høy	272	228	0	500
Svært høy	119	239	0	357
Misligholdte og nedskrevne	0	0	202	202
UB 31.12.	13 727	1 083	202	15 011

	2020
Totalt balanseført tapsavsetning på utlån, bevilgninger og garantier	Trinn 1	Trinn 2	Trinn 3	Total
IB 01.01.	14	11	30	55
Overført til (fra) trinn 1	3	-2	-1	0
Overført til (fra) trinn 2	-1	2	0	0
Overført til (fra) trinn 3	-1	-1	1	0
Nye utstedte eller kjøpte utlån	7	2	1	10
Økning i trekk på eksisterende lån	2	6	13	22
Reduksjon i trekk på eksisterende lån	-6	-2	-3	-11
Utlån som har blitt fraregnet	-4	-2	-7	-12
Konstaterte nedskrivninger	0	0	-10	-10
Innbetalinger på tidligere nedskrivninger	0	0	0	0
UB 31.12.	16	14	24	54
Herav personmarked	4	7	4	15
Herav bedriftsmarked	12	7	21	40

	2020
Engasjement totalt	Trinn 1	Trinn 2	Trinn 3	Total
IB 01.01.	12 994	780	204	13 978
Overført til (fra) trinn 1	216	-207	-9	0
Overført til (fra) trinn 2	-500	509	-9	0
Overført til (fra) trinn 3	-60	-20	80	0
Nye utstedte eller kjøpte utlån	5 836	252	91	6 180
Økning i trekk på eksisterende lån	285	36	8	328
Reduksjon i trekk på eksisterende lån	-1 221	-147	-87	-1 455
Utlån som har blitt fraregnet	-3 514	-176	-50	-3 740
Konstaterte nedskrivninger	0	0	-26	-27
Innbetalinger på tidligere nedskrivninger	0	0	0	0
UB 31.12.	14 036	1 028	202	15 265
Herav personmarked	9 549	484	50	10 083
Herav bedriftsmarked	4 486	543	152	5 182

01.01. Avsetning til tap i % av eng.	0,11 %	1,45 %	14,52 %	0,39 %
31.12. Avsetning til tap i % av eng.	0,11 %	1,35 %	12,05 %	0,36 %
Herav personmarked	0,04 %	1,45 %	7,61 %	0,14 %
Herav bedriftsmarked	0,27 %	1,25 %	13,49 %	0,77 %

	2020
Kredittrisiko utlån, bevilgninger og garantier (Engasjement)	Trinn 1	Trinn 2	Trinn 3	Total
Svært lav	5 078	18	0	5 096
Lav	5 106	94	0	5 201
Middels	3 375	518	0	3 893
Høy	353	221	0	574
Svært høy	124	176	0	300
Misligholdte og nedskrevne	0	0	202	202
UB 31.12.	14 036	1 028	202	15 265

Sensitivitetsanalyse tapsmodell

Tabellene under viser hvor sensitiv banken sitt resultat før skatt pr. 30.09.21 er for endringer i scenariovektingen i tapsmodellen. For nærmere beskrivelse av tapsmodellen se note 2 i årsregnskapet.

	Valgt scenariovekting
Sensitivitetsanalyse tapsmodell	Scenariovekter	PM	BM	Totalt
Scenario 1 (Normal utvikling)	80 %	19	43	50
Scenario 2 (Stress)	10 %	76	154	23
Scenario 3 (Positiv utvikling)	10 %	13	33	5
Totalt	100 %	24	53	77

	Alternativt scenariovekting, økt best case
Sensitivitetsanalyse tapsmodell	Scenariovekter	PM	BM	Totalt
Scenario 1 (Normal utvikling)	70 %	19	43	44
Scenario 2 (Stress)	10 %	76	154	23
Scenario 3 (Positiv utvikling)	20 %	13	33	9
Totalt	100 %	23	52	76

	Alternativt scenariovekting, økt worst case
Sensitivitetsanalyse tapsmodell	Scenariovekter	PM	BM	Totalt
Scenario 1 (Normal utvikling)	70 %	19	43	44
Scenario 2 (Stress)	20 %	76	154	46
Scenario 3 (Positiv utvikling)	10 %	13	33	5
Totalt	100 %	30	64	94

NOTE 7 MISLIGHOLDTE ENGASJEMENT OG BETALINGSLETTELSER

Økning i tall skyldes i stor grad fusjon med Surnadal Sparebank gjennomført 3. mai 2021.

		Morbank / Konsern
Utvikling misligholdte og tapsutsatte engasjement	30.09.21	30.09.20	31.12.20
Misligholdte engasjementer etter 90-dagers definisjonen	155	53	81
- Individuelle nedskrivninger	24	14	11
Netto misligholdte engasjement etter 90-dagers definisjonen	131	39	71
Avsetningsgrad	15,6 %	26,0 %	12,9 %
Misligholdte engasjement etter 90-dagers definisjonen i % av brutto utlån	0,74 %	0,38 %	0,57 %
Andre misligholdte jf. Kapitalkravsforskriften	133	62	131
- Individuelle nedskrivninger	15	17	16
Netto andre misligholdte jf. Kapitalkravsforskriften	117	46	115
Avsetningsgrad	11,6 %	27,1 %	11,9 %
Andre misligholdte jf. Kapitalkravsforskr i % av brutto utlån	0,63 %	0,45 %	0,92 %
Misligholdte engasjement i % av brutto utlån	1,37 %	0,83 %	1,49 %

30.09.2021	Morbank / Konsern
Engasjement med betalingslettelser	Trinn 2	Trinn 3	SUM
Engasjement med betalingslettelser uten nedskrivning	54	14	68
Nedskrevne engasjement med betalingslettelser		81	81
Totale engasjement med betalingslettelser	54	96	150

31.12.2020	Morbank / Konsern
Engasjement med betalingslettelser	Trinn 2	Trinn 3	SUM
Engasjement med betalingslettelser uten nedskrivning	35	13	49
Nedskrevne engasjement med betalingslettelser		52	52
Totale engasjement med betalingslettelser	35	65	101

NOTE 8 GJELD STIFTET VED UTSTEDELSE AV VERDIPAPIRER OG ANSVARLIG LÅNEKAPITAL

	Morbank / Konsern
Obligasjonsgjeld	30.09.21	30.09.20
Obligasjonsgjeld	5 578	4 123
Sum gjeld ved utstedelse av verdipapirer, pålydende verdi	5 578	4 123
Verdijusteringer	-17	3
Påløpte renter	8	5
Sum gjeld ved utstedelse av verdipapirer, virkelig verdi inkludert påløpte renter verdi	5 569	4 131

Obligasjonsgjeld fordelt på forfallstidspunkt	30.09.21	30.09.20
Forfall i løpet av 2020
Forfall i løpet av 2021	75	573
Forfall i løpet av 2022	753	800
Forfall i løpet av 2023	1 650	1 350
Forfall i løpet av 2024	1 200	1 000
Forfall i løpet av 2025	500	400
Forfall i løpet av 2026	1 050	0
Forfall i løpet av 2027	0	0
Forfall i løpet av 2028	350	0
Sum obligasjonsgjeld	5 578	4 123
Endring i verdipapirgjeld	2021	2020
IB 01.01.	4 108	4 064
Utstedt	2 125	700
Forfalt / Innløst	-655	-627
Verdijusteringer	-17	1
Opptjente renter	8	-8

UB 30.09. 5 569 4 131

	Morbank / Konsern
Tidsbegrenset ansvarlig lån:	30.09.21	30.09.20
FRN ansvarlig obligasjonslån, 3 mnd Nibor + 3,500% (Call opsjon 2021)		100
FRN ansvarlig obligasjonslån, 3 mnd Nibor + 2,050% (Call opsjon 2024)	100
FRN ansvarlig obligasjonslån, 3 mnd Nibor + 1,600% (Call opsjon 2024)	100	100
FRN ansvarlig obligasjonslån, 3 mnd Nibor + 1,080 % (Call opsjon 2026)	100
Påløpte renter	1	1
Over/underkurs/markedsverdi	0	0
Sum tidsbegrenset ansvarlig lån	301	201
Endring i ansvarlig lån	2021	2020
IB 01.01.	201	200
Utstedt	100	0
Forfalt / Innløst	-201	0
Fusjon	200
Verdijusteringer	0	0
Opptjente renter	1	1
UB 30.09.	301	201

Fondsobligasjoner klassifisert som EK:	30.09.21	30.09.20
Evigvarende 3 mnd Nibor + 5,50% (Call opsjon 2021)		85
Evigvarende 3 mnd Nibor + 3,70% (Call opsjon 2022)	60
Evigvarende 3 mnd Nibor + 3,60% (Call opsjon 2022)	100	100
Evigvarende 3 mnd Nibor + 2,85% (Call opsjon 2026)	85
Sum fondsobligasjon klassifisert som EK	245	185

NOTE 9 INNSKUDD OG UTLÅN TIL KUNDER FORDELT PÅ SEKTOR OG NÆRING

Tabellen under viser konserntall. Ulikheter mellom morbank og konsern fremgår av balansen og omhandler foretningsmessig tjenesteytende næringer for innskudd og utlån. Vekst i tall skyldes i hovedsak fusjon med Surnadal Sparebank 3. mai 2021. For veksttall som gjelder som gjelder summen av begge banker se proforma tall fra kvartalene i Note 18.

Innskudd			Utlån
30.09.20	30.09.21		30.09.21	30.09.20
102	201	Jordbruk og skogbruk	385	93
496	652	Havbruk, fiske og fangst	1 049	956
169	352	Annen industri	220	178
121	210	Bygg, anlegg, kraft og vannforsyning	274	178
186	219	Varehandel	207	159
49	93	Overnattings- og serveringsvirksomhet	132	48
557	862	Eiendomsdrift, borettslag	3 106	2 301
334	1 157	Forretningsmessig tjenesteyting	558	158
69	139	Transport, frakt og annen relatert virksomhet	135	98
1 475	1 696	Offentlig forvaltning	105	115
608	609	Finansierings- og forsikringsvirksomhet	57	47
123	134	Øvrige sektorer	37	32
4 290	6 324	Sum næring	6 264	4 362
6 193	9 684	Personkunder	14 679	9 559
10 482	16 008	Sum innskudd / brutto utlån	20 943	13 921
		Nedskrivning for tap på utlån	-75	-57
		Virkelig verdivurdering fastrente utlån	16	30
		Virkelig verdivurdering på utlån til virkelig verdi over utvidet resultat	4	4
		Utlån til kunder	20 888	13 898
		Lån overført til SpareBank 1 Boligkreditt	5 974	4 322
		Lån overført til SpareBank 1 Næringskreditt	415	414
		Sum utlån inkl. SB1 Boligkreditt og SB1 Næringskreditt	27 277	18 634

NOTE 10 NETTO RENTEINNTEKTER

Morbank			Konsern
30.09.20	30.09.21	Renteinntekter	30.09.21	30.09.20
8	3	Renter av utlån til og fordringer på kredittinstitsjoner	3	8
143	205	Renter av utlån til og fordringer på kunder, målt til amortisert kost	205	143
-3	126	Renter av utlån til og fordringer på kunder, målt til virkelig verdi over utvidet resultat	126	-3
149	-7	Andre renteinntekter	-7	149
296	327	Renteinntekter, beregnet etter effektiv rentes metode	327	296
12	9	Renter av utlån til og fordringer på kunder, målt til virkelig verdi	9	12
16	12	Renter av sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende papirer	12	16
28	21	Renteinntekter, øvrige	21	28
324	349	Sum renteinntekter	349	324

30.09.20	30.09.21	Rentekostnader	30.09.21	30.09.20
76	53	Renter på innskudd fra og gjeld til kunder	53	76
60	43	Renter på utstedte verdipapirer	43	60
7	4	Renter på ansvarlig lånekapital	4	7
6	6	Andre rentekostnader (Avgift til Bankenes Sikringsfond)	6	6
149	107	Sum rentekostnader	107	149
0
176	242	Sum netto renteinntekter	242	176

NOTE 11 NETTO PROVISJONS- OG ANDRE INNTEKTER

Morbank			Konsern
30.09.20	30.09.21		30.09.21	30.09.20
4	4	Provisjon finansiering	4	4
21	39	Provisjon kredittforetak	39	21
29	41	Inntekter betalingsformidling	41	29
17	19	Provisjon skadeforsikring	19	17
7	8	Provisjon liv og fond	8	7
2	3	Provisjon sparing	3	2
2	2	Garantiprovisjon	2	2
3	-2	Øvrige provisjoner	-2	3
85	114	Provisjonsinntekter	114	85
7	6	Kostnader betalingsformidling	6	7
1	2	Øvrige provisjonskostnader	2	1
8	7	Provisjonskostnader	7	8
1	1	Driftsinntekter faste eiendommer	1	1
0	0	Honorarer fra regnskapsførervirksomhet	62	38
0	0	Øvrige driftsinntekter	0	0
1	1	Sum andre driftsinntekter	63	39
0
79	108	Netto provisjons- og andre inntekter	170	116

NOTE 12 ANDRE EIENDELER

Morbank			Konsern
30.09.20	30.09.21		30.09.21	30.09.20
7	8	Opptjente provisjoner og andre opptjente inntekter	8	7
8	8	Forskuddsbetalte kostnader	9	13
0	13	Bruksrett leieavtaler	28	18
44	61	Øvrige eiendeler	76	50
59	89	Sum andre eiendeler	121	88

NOTE 13 ANNEN GJELD OG FORPLIKTELSER

Morbank			Konsern
30.09.20	30.09.21		30.09.21	30.09.20
7	7	Pensjonsforpliktelser	7	7
25	100	Annen gjeld	108	28
12	13	Leieforpliktelser	29	12
5	10	Leverandørgjeld	12	6
8	19	Påløpne kostnader og forpliktelser	25	12
56	149	Sum annen gjeld og balanseført forpliktelse	180	65
324	349	Renteinntekter	406	324
149	107	Rentekostnader	125	149
176	242	Netto renteinntekter	281	176
79	108	Netto provisjons- og andre inntekter	182	116
59	90	Andre eiendeler	121	88
56	149	Annen gjeld og balanseført forpliktelse	180	65

NOTE 14 VURDERING AV VIRKELIG VERDI PÅ FINANSIELLE INSTRUMENTER

I forbindelse med implementering av IFRS 13 kreves det presentasjon i delårsregnskapene av virkelig verdimåling per nivå med følgende nivåinndeling for måling av virkelig verdi:

• Nivå 1: notert pris i et aktivt marked for en identisk eiendel eller forpliktelse.
• Nivå 2: verdsettelse basert på andre observerbare faktorer enten direkte (pris) eller indirekte (utledet fra priser) enn notert pris (brukt i nivå 1) for eiendelen eller forpliktelsen.
• Nivå 3: verdsettelse basert på faktorer som ikke er hentet fra observerbare markeder (ikke observerbare forutsetninger).
• Bygg og andre faste eiendommer: Bankens egne eide bygg verdireguleres til virkelig verdi, der verdien fastsettes av uavhengige takstmenn. Banken innhenter takster innenfor et intervall på 3-5 år ihht IAS 16.31 og 16.34.

For ytterligere beskrivelse henvises til note 28 Vurdering av virkelig verdi på finansielle instrumenter i årsregnskapet for 2020.

Følgende tabell presenterer konsernets eiendeler og forpliktelser målt til virkelig verdi pr. 30.09.21:

Eiendeler	Nivå 1	Nivå 2	Nivå 3	Total
Finansielle eiendeler til virkelig verdi:
- Derivater (rentebytteavtaler)	0	0	0	0
- Fastrenteutlån	0	0	700	700
- Utlån til og fordringer på kunder over utvidet resultat	0	0	13 955	13 955
- Obligasjoner, sertifikater og rentefond	0	1 823	0	1 823
- Egenkapitalinstrumenter	0	0	691	691
- Bygg og andre faste eiendommer	0	0	159	159
Sum eiendeler	0	1 824	15 505	17 328
Forpliktelser	Nivå 1	Nivå 2	Nivå 3	Total
Finansielle forpliktelser til virkelig verdi over resultatet:
- Derivater (rentebytteavtaler)	0	20	0	20
Sum forpliktelser	0	20	0	20

Følgende tabell presenterer konsernets eiendeler og forpliktelser målt til virkelig verdi pr. 30.09.20:

Eiendeler	Nivå 1	Nivå 2	Nivå 3	Total
Finansielle eiendeler til virkelig verdi:
- Derivater (rentebytteavtaler)	0	0	0	0
Fastrenteutlån	0	0	769	769
- Utlån til og fordringer på kunder over utvidet resultat	0	0	8 862	8 862
- Obligasjoner, sertifikater og rentefond	0	1 097	0	1 097
- Egenkapitalinstrumenter	0	0	562	562
- Bygg og andre faste eiendommer	0	0	111	111
Sum eiendeler	0	1 097	10 305	11 402
Forpliktelser	Nivå 1	Nivå 2	Nivå 3	Total
Finansielle forpliktelser til virkelig verdi over resultatet:
- Derivater (rentebytteavtaler)	0	24	0	24
Sum forpliktelser	0	24	0	24

Endringer i instrumentene klassifisert i nivå 3:

	Egenkapitalinstrumenter		Bygg og andre faste eiendommer		Utlån til kunder
Egenkapitalinstrumenter	2021	2020	2021	2020	2021	2020
Bokført verdi 01.01.	524	548	116	111	9 664	8 852
Investeringer i perioden	236	23	49	0	9 410	3 885
Salg i perioden (salgsverdi)	-51	0	0	0	-4 436	-3 134
Gevinst eller tap ført i resultatet	11	0	0	0	0	0
Gevinst eller tap ført direkte mot totalresultatet	0	0	0	0	0	0
Avskrivninger i perioden	0	0	-7	0	-4	-4
Verdiregulering til virkelig verdi	-28	-9	0	0	20	34
Bokført verdi 30.09.21	691	562	159	111	14 655	9 631
Gevinst eller tap for perioden inkludert i resultatet for eiendeler eiet på balansedagen	-17	-9

Effekt i resultat av finansielle intrumenter tilhørende nivå 3:	30.09.21	30.09.20
Realisert gevinst/tap	-11	0
Endring i urealisert gevinst/tap	-6	2
Sum effekt i resultat	-17	2

NOTE 15 EIERANDELSKAPITAL OG EIERSTRUKTUR

Bankens egenkapitalbeviskapital utgjør 906.183.700 kroner fordelt på 9.061.837 egenkapitalbevis, hvert pålydende 100 kroner. Pr 30.09.21 var det 1434 egenkapitalbeviseiere. Eierandelskapitalen er tatt opp på følgende måte:

			Antall
År	Endring	Eierandelskapital	egenkapitalbevis
2013	Offentlig emisjon	120 000 000	1 200 000
2017	Offentlig emisjon	104 347 800	1 043 478
2021	Kapitalutvidelse i forbindelse med fusjon	681 835 900	6 818 359
Total eierandelskapital		906 183 700	9 061 837
		1 991 101
Beregning av egenkapitalbevisbrøk		03.05.2021	01.01.2020
Egenkapitalbeviskapital		906	224
Overkursfond		116	8
	Utjevningsfond eks utbytte og fond for urealiserte gevinster	76	52
A. Sum egenkapitalbeviseiernes kapital		1 098	285
Sparebankens fond		1 639	1 546
B. Sum samfunnseid kapital		1 639	1 546
	Egenkapital eks utbytte og fond for urealiserte gevinster	2 737	1 842
Egenkapitalbevisbrøk (A/ (A+B))		40,11 %	15,47 %
	Ved beregning av egenkapitalbevisbrøken er Sparebankens fond pr 1.1. lagt til grunn. Egenkapitalbrøken for 2021 er beregnet på fusjonerte tall.
Resultat pr egenkapitalbevis		2021	2020
	Årsresultat i henhold til regnskapet hittil i året etter renter på hybridkapitalen	107	119
	Egenkapitaleiernes andel av resultatet hittil i regnskapsåret	43	18
	Resultat pr egenkapitalbevis hittil i regnskapsåret (i hele kroner)	4,74	2,02

Det var 1434 egenkapitalbeviseiere pr 30.09.21

De største egenkapitalbeviseierne	Antall egenkapitalbevis	Andel
Sparebankstiftelsen Nordvest	3 418 159	37,7 %
Sparebankstiftelsen Surnadal Sparebank	1 409 099	15,5 %
VPF Eika Egenkapitalbevis	262 919	2,9 %
Erik Ohr Eiendom AS	178 829	2,0 %
Bentneset Invest AS	162 521	1,8 %
LLH 2 AS	148 136	1,6 %
SpareBank 1 Nordmøre (Egne egenkapitalbevis)	102 808	1,1 %
Togro Holding AS	87 556	1,0 %
SpareBank 1 SMN	69 423	0,8 %
Pikhaugen 3 AS	68 339	0,8 %
Mase Invest AS	66 371	0,7 %
JBT AS	64 092	0,7 %
Roald Røsand	63 190	0,7 %
Lindvard Invest AS	57 359	0,6 %
LJHH Holding AS	57 222	0,6 %
OS Holding AS	50 386	0,6 %
Oskar Sylte Invest AS	50 000	0,6 %
Odd Einar Folland / Offensive AS	49 670	0,5 %
Norsaga AS	43 448	0,5 %
Rindal Sparebank	39 518	0,4 %
Sum 20 største eiere	6 449 045	71,2 %
Øvrige eiere	2 612 792	28,8 %
Utstedte egenkapitalbevis	9 061 837	100,0 %

NOTE 16 VIRKSOMHETSSAMMENSLUTNING

Sammenslåingen av SpareBank 1 Nordvest og Surnadal Sparebank ble gjennomført 3. mai 2021 med regnskapsmessig virkning fra samme dato. SpareBank 1 Nordvest er overtakende bank og endret samtidig navn til SpareBank 1 Nordmøre. Fusjonen er behandlet etter oppkjøpsmetoden i samsvar med IFRS 3.

1. august 2020 vedtok styrene i bankene en intensjonsavtale om mulig fusjon mellom SpareBank 1 Nordvest og Surnadal Sparebank. Bakgrunnen for sammenslåingen var at bankene sammen ønsket å skape en større og mer slagkraftig bank med økt attraktivitet for kunder, eiere, ansatte og lokalsamfunnene i regionen.

Den sammenslåtte banken får en bredere tilstedeværelse i regionen, med kontorer fra Trondheim i nord til Ålesund i sør.

I forbindelse med sammenslåingen er det opprettet to stiftelser som skal fremme sparebankvirksomhet i de områdene bankene har drevet sin virksomhet, gjennom å eie egenkapitalbevis i den sammenslåtte banken og disponere utbyttet til allmennyttige formål.

1. oktober 2020 ble fusjonsplanen vedtatt av styrene i begge bankene, og fusjonsplanen ble endelig vedtatt i bankenes generalforsamlinger 24. november 2020. Finanstilsynet ga 2. februar 2021 de nødvendige tillatelser til fusjonen. Fusjonen ble vedtatt gjennomført fra 3. mai 2021.

I den endelige fusjonsplanen ble bytteforholdet satt til 67,29 prosent til SpareBank 1 Nordvest og 32,71 prosent til Surnadal Sparebank.

Vederlaget for overtagelsen av virksomheten til Surnadal Sparebank ytes i form av nye egenkapitalbevis i SpareBank 1 Nordmøre. I forbindelse med sammenslåingen er eierandelskapitalen forhøyet med 340 mnok ved utstedelse av 3.400.200 nye egenkapitalbevis herav 1.991.101 egenkapitalbevis til tidligere egenkapitalbeviseiere i Surnadal Sparebank og 1.409.099 egenkapitalbevis til Sparebankstiftelsen Surnadal Sparebank.

Disse egenkapitalbevisene utstedes med pålydende 100 nok per egenkapitalbevis og til tegningskurs 108 nok per egenkapitalbevis, som tilsvarer siste omsetningskurs 30. september 2020 i egenkapitalbeviset til SpareBank 1 Nordvest.

Det er også registrert forhøyelse av eierandelskapitalen med 341,8 mnok ved konvertering av grunnfondskapital til eierandelskapital ved utstedelse av 3.418.159 nye egenkapitalbevis til Sparebankstiftelsen Nordvest til konverteringskurs 127 nok per egenkapitalbevis. Konverteringskursen tilsvarer morbankens bokførte egenkapital per egenkapitalbevis (eksklusive fond for urealiserte gevinster og annen egenkapital) per 30. september 2020.

Etter utstedelsen av nye egenkapitalbevis vil total eierandelskapital utgjøre 906.183.700 fordelt på 9.061.837 egenkapitalbevis pålydende 100 nok per egenkapitalbevis.

Virkelig verdi av de 3.400.200 egenkapitalbevisene som er utstedt som vederlag til egenkapitalbeviseierne i Surnadal Sparebank og Sparebankstiftelsen Surnadal er 108 nok per egenkapitalbevis, som tilsvarer siste omsetningskurs 30. september 2020 i egenkapitalbeviset til SpareBank 1 Nordvest.

Vederlag	Antall	Kurs (nok)	Vederlag (mnok)
Eierandelskapital - Surnadal Sparebank	1 991 101	125	249
Eierandelskapital - Sparebankstiftelsen Surnadal	1 409 099	125	176
Sum vederlag	3 400 200		426

Oppkjøpsanalyse	Surnadal Sparebank
Virkelig verdi av identifiserbare eiendeler og forpliktelser	Balanseført verdi	Mer/-mindre verdier	Virkelig verdi
Kontanter og kontantekvivalenter	2	-	2
Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner og fordringer på sentralbanker	179	-	179
Utlån til og fordringer på kunder	6 057	5	6 063
Sertifikater, obligasjoner og rentefond	643	-	643
Finansielle derivater	-	-	-
Aksjer, andeler og andre egenkapitalinteresser	200	-	200
Investering i eierinteresser	0	-	0
Kunderelasjoner	-	15	15
Varige driftsmidler	58	-	58
Andre eiendeler	3	-	3
Sum eiendeler	7 143	20	7 163
Innlån fra kredittinstitusjoner	162	-	162
Innskudd fra og gjeld til kunder	4 721	-	4 721
Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer	1 202	-	1 202
Finansielle derivater	0	-	0
Annen gjeld og balanseført forpliktelse	21	-	21
Forpliktelser ved skatt	8	5	13
Ansvarlig lånekapital	100	-	100
Sum gjeld	6 215	5	6 220
Hybridkapital (fondsobligasjon)	60		60
Netto eiendeler	868	15	884
Goodwill			15
Estimert kjøpssum			899
Beregnet egenkapital basert på sluttkurs 125 NOK og bytteforhold 67,29 SNV / 32,71 SSB			47,4 %
Oversikt over tilgang goodwill

Sum justering goodwill	34
Tilgang kjøp av aksjer i Trio Regnskapsservice AS 1)	19	konsern
Tilgang fusjon Surnadal Sparebank	15	morbank og konsern

1) Tilgang goodwill ved kjøp av Trio Regnskapsservice AS utgjør NOK 25,1 millioner. Bokført verdi av goodwill i Trio Regnskapsservice AS sin balanse per 31.12.2020 utgjør NOK 6,4 millioner som ikke innregnes som separat eiendel ved oppkjøpet. Tilgang i proforma balanse utgjør NOK 18,8 millioner etter korrigering for NOK 6,4 millioner som allerede er innregnet i selskapsregnskapet.

NOTE 17 PROFORMA REGNSKAPSTALL

Proformaresultat for perioden 1.1 til 30.06.2021 er resultat for begge bankene samlet som om sammenslåingen skulle ha skjedd med regnskapsmessig virkning fra 1. januar. Det er i proformaregnskapet for perioden frem til 30.06.2021 bokført 52,7 millioner i fusjonskostnader.

Resultatregnskap	Morbank	Morbank	Konsern	Konsern
	30.09.21	30.09.20	30.09.21	30.09.20
Renteinntekter	406	477	406	477
Rentekostnader	125	212	125	212
Netto renteinntekter	281	265	281	265
Provisjonsinntekter	128	118	128	118
Provisjonskostnader	9	12	9	12
Andre driftsinntekter	1	1	63	39
Netto provisjons- og andre inntekter	121	107	182	145
Utbytte	24	22	24	22
Netto resultat fra eierinteresser	43	17	32	35
Netto resultat fra andre finansielle instrumenter	-3	13	-3	13
Netto resultat fra finansielle eiendeler	64	51	54	70
Sum netto inntekter	465	424	517	480
Personalkostnader	93	98	132	122
Andre driftskostnader	216	104	226	109
Sum driftskostnader før nedskrivning på utlån og garantier	309	203	358	232
Driftsresultat før nedskrivning på utlån og garantier	156	221	159	248
Nedskrivning på utlån og garantier	18	27	18	27
Driftsresultat før skatt	138	194	141	221
Skattekostnad	22	35	25	37
Resultat etter skatt	116	159	116	184

Nøkkeltall	Morbank	Morbank	Konsern	Konsern
Lønnsomhet	30.09.21	30.09.20	30.09.21	30.09.20
Egenkapitalavkastning			5,1 %	8,7 %
Kostnadsprosent	66,4 %	47,8 %	69,2 %	48,3 %
Gjennomsnittlig rentemargin			1,49 %	1,51 %
Balansetall
Brutto utlån til kunder			20 963	19 695
Brutto utlån til kunder inkl. kredittforetak			27 352	26 046
Utlån overført til kredittforetak			6 389	6 351
Utlånsvekst inkl kredittforetak siste 12 mnd			5,0 %	5,3 %
Innskudd fra kunder			16 008	14 994
Innskuddsdekning			76,4 %	76,1 %
Innskuddsdekning inkl. kredittforetak			58,5 %	57,6 %
Innskuddsvekst siste 12 mnd			6,8 %	10,6 %
Forvaltningskapital			25 224	24 272
Forvaltningskapital inkl kredittforetak			31 613	30 623
Egenkapital ekskl. hybridkapital			3 056	2 930
Kontor og bemanning
Antall årsverk (morbank)			131	140
Antall bankkontorer			13	13

SpareBank 1 Nordmøre NOTE 18 PROFORMA REGNSKAPSTALL FOR KVARTALENE

Proformaresultat for kvartalene er sum av kvartalsregnskapene til SpareBank 1 Nordvest og Surnadal Sparebank. For 2. kvartal 2021 er proformatallene slik det ville vært om fusjonen hadde vært gjennomført før 1. april 2021. Regnskapet for 3. kvartal for SpareBank 1 Nordmøre er det første hele kvartalet for banken. Det er i proforma regnskapene for fjerde kvartal 2020 bokført 8,8 millioner i fusjonskostnader. For første og andre kvartal tallene henholdsvis 12,4 og 40,3 millioner, samt 53,4 millioner for tredje kvartal 2021.

	Regnskap	Proforma
Sammendratte resultater fra kvartalsregnskapene (proforma)	3. kv 2021	2. kv 2021	1. kv 2021	4. kv 2020	3. kv 2020	2. kv 2020	1. kv 2020	4. kv 2019
Renteinntekter	134	137	135	136	135	152	190	192
Rentekostnader	38	40	48	47	49	72	91	88
Netto renteinntekter	96	97	88	89	87	80	99	104
Provisjonsinntekter	46	41	41	47	46	35	37	40
Provisjonskostnader	3	2	4	4	4	4	4	4
Andre driftsinntekter	17	32	14	11	12	14	14	11
Netto provisjons- og andre inntekter	60	70	52	54	53	45	47	47
Utbytte	3	21	0	4	0	19	2	5
Netto resultat fra eierinteresser	6	20	6	7	9	8	18	-1
Netto verdiendring på finansielle eiendeler	11	-23	9	-14	14	18	-19	5
Netto resultat fra finansielle eiendeler	20	18	15	-3	22	46	1	10
Sum netto inntekter	176	185	155	141	162	171	147	161
Personalkostnader	46	43	42	44	42	34	46	53
Andre driftskostnader	89	85	51	49	38	33	38	35
Sum driftskostnader før nedskrivning	136	128	93	93	81	67	84	89
Nedskrivning på utlån og garantier	9	3	5	2	1	2	24	7
Driftsresultat før skatt	31	54	56	46	80	103	38	65
Skattekostnad	4	11	10	14	16	14	7	11
Resultat etter skatt	27	42	46	33	65	88	32	54
Nøkkeltall	3. kv 2021	2. kv 2021	1. kv 2021	4. kv 2020	3. kv 2020	2. kv 2020	1. kv 2020	4. kv 2019
Lønnsomhet
Egenkapitalavkastning	3,1 %	5,6 %	6,3 %	4,4 %	9,0 %	12,5 %	4,6 %	8,1 %
Kostnadsprosent	77,3 %	69,2 %	60,3 %	65,8 %	49,8 %	39,1 %	57,4 %	55,1 %
Gjennomsnittlig rentemargin	1,51 %	1,54 %	1,43 %	1,48 %	1,45 %	1,37 %	1,74 %	1,86 %
Balansetall
Brutto utlån til kunder	20 963	21 043	20 291	20 041	19 695	19 214	18 734	18 502
Brutto utlån til kunder inkl kredittforetak	27 352	27 155	26 646	26 434	26 046	25 670	25 221	25 000
Utlån overført til kredittforetak	6 389	6 111	6 355	6 393	6 351	6 456	6 487	6 498
Utlånsvekst inkl kredittforetak siste 12 mnd	5,0 %	5,8 %	5,7 %	5,7 %	5,3 %	6,3 %	6,8 %	7,5 %
Innskudd fra kunder	16 008	16 285	15 660	15 128	14 994	14 765	14 285	13 446
Innskuddsdekning	76,4 %	77,4 %	77,2 %	75,5 %	76,1 %	76,8 %	76,3 %	72,7 %
Innskuddsdekning inkl kredittforetak	58,5 %	60,0 %	58,8 %	57,2 %	57,6 %	57,5 %	56,6 %	53,8 %
Innskuddsvekst siste 12 mnd	6,8 %	10,3 %	9,6 %	12,5 %	10,6 %	7,9 %	8,6 %	11,8 %
Forvaltningskapital	25 224	25 472	25 217	24 463	24 272	23 682	23 192	22 329
Forvaltningskapital inkl kredittforetak	31 613	31 583	31 572	30 856	30 623	30 138	29 679	28 827
Egenkapital ekskl. hybridkapital	3 056	3 020	3 015	2 978	2 930	2 864	2 815	2 737
Kontor og bemanning
Antall årsverk (morbank)	131	130	137	141	140	142	145	145
Antall bankkontorer	13	13	13	13	13	13	13	13

NOTE 19 HENDELSER ETTER BALANSEDAGEN

Det har ikke inntrådt hendelser etter balansedagen som er av vesentlig betydning for det avlagte delårsregnskapet.

Sammen skaper vi verdier.