Solvac S.A. — M&A Activity 2015

Jul 29, 2015

SOLVAC SOCIETE ANONYME Rue des Champs Elysées, 43- B-1050 Bruxelles – Belgique Tél. + 32 2 639 66 30 Fax + 32 2 639 66 31 www.solvac.be

Embargo, le 29 juillet 2015 à 7h40 Information réglementée

Solvac soutient pleinement l'acquisition envisagée par Solvay de Cytec

Bruxelles, 29 juillet 2015. Solvay a annoncé aujourd'hui avoir conclu un accord de fusion définitif avec la société américaine Cytec, aux termes duquel Solvay va acquérir 100% du capital social de Cytec pour une valeur en numéraire de 75,25 US dollars par action. Le prix total d'acquisition payable en espèces s'élèvera à 5,5 milliards de dollars, correspondant à une valeur d'entreprise de 6,4 milliards de dollars. Solvay a par ailleurs conclu un crédit bancaire garantissant intégralement la réalisation de l'opération et a indiqué avoir l'intention de financer l'acquisition par le biais d'une augmentation de capital de 1,5 milliard d'euros, de 1,0 milliard d'euros d'obligations hybrides et d'autres emprunts obligataires, conformément à sa volonté de préserver sa notation de crédit « investment grade » et de poursuivre sa politique établie de croissance du dividende.

Le Conseil d'Administration de Solvac soutient unanimement l'acquisition proposée qui permettra à Solvay de franchir une nouvelle étape significative dans l'amélioration de son portefeuille d'activités, en ligne avec sa stratégie orientée vers les activités à croissance et valeur ajoutée fortes, afin de soutenir la création de valeur à long terme et la croissance du dividende. Solvac a l'intention de voter en faveur de l'augmentation de capital de Solvay et d'exercer pleinement ses droits de souscription aux actions nouvelles afin de conserver sa participation actuelle de 30,2% en Solvay. Solvac a conclu un « bridge financing » pour sa participation à l'augmentation de capital de Solvay lui offrant toute flexibilité.

En ce qui concerne la structure de financement définitive, Solvac a l'intention de financer principalement sa participation à l'augmentation de capital de Solvay par une augmentation de son propre capital social. Davantage d'informations quant à l'augmentation de capital envisagée seront communiquées en temps utile.

Pour plus d'information, nous vous invitons à contacter:

SOLVAC S.A. Investor Relations Rue des Champs Elysées, 43 - 1050 Bruxelles Tél. : 32/2/639.66.30 Fax : 32/2/639 66 31 Mail : Investor.relations@solvac.be

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