Solstad Offshore ASA — Proxy Solicitation & Information Statement 2010

Oct 22, 2010

SOLSTAD OFFSHORE ASA

Til aksjeeierne i Solstad Offshore ASA

www.solstad.no

---

EKSTRAORDINÆR GENERALFORSAMLING

SOLSTAD OFFSHORE ASA

TIL AKSJEEIERNE I SOLSTAD OFFSHORE ASA

Innkalling til ekstraordinær generalforsamling

Det innkalles herved til ekstraordinær generalforsamling i Solstad Offshore ASA.

Sted: Selskapets lokaler, "Neset Fort" - Nesavegen 39, Skudeneshavn
Tid: Fredag 5. november 2010 kl 14.30

Til behandling foreligger følgende:

1. Åpning av generalforsamlingen ved styrets leder.
2. Valg av møteleder.
3. Valg av to personer til å undertegne protokollen sammen med møteleder.
4. Godkjenning av innkalling og dagsorden.
5. Valg av nytt styremedlem.

Styremedlemmer i dag er Harald Eikesdal, Johannes Solstad, Anette Solstad, Toril Eidesvik og Arne Austreid. Per Gunnar Solstad er møtende varamedlem.

Arne Austreid må fratre som styremedlem som følge av at han skal tiltre som adm dir i SpareBank 1 SR-Bank. Valgkomiteen i selskapet innstiller overfor generalforsamlingen på at Ketil Lenning velges til nytt styremedlem i Solstad Offshore ASA, se vedlagte kopi av valgkomiteens innstilling.

Av praktiske grunner anmoder vi om at de aksjeeiere som vil møte i generalforsamlingen eller ønsker å være representert med fullmektig, fyller ut egen melding/fullmakt [se vedlegg] om dette og sender denne slik at selskapet har den i hende innen onsdag 3. november 2010 kl 16:00. Innkallingen er sendt til de aksjeeiere som var registrert i VPS pr. 19. oktober 2010.

I henhold til selskapets vedtekter er denne innkallingen til generalforsamling, med vedlegg, publisert på selskapets nettside www.solstad.no.

Selskapets aksjekapital består av 37.794.160 aksjer hver pålydende NOK 2. Hver aksje har en stemme.

Velkommen til generalforsamlingen.

Skudeneshavn, 19. oktober 2010

Johannes Solstad

For styret i Solstad Offshore ASA

Johannes Solstad

Styrets nestleder

---

EKSTRAORDINÆR GENERALFORSAMLING

SOLSTAD OFFSHORE ASA

VALGKOMITEEN I SOLSTAD OFFSHORE ASA

Til: Generalforsamlingen i Solstad Offshore ASA

[EKSTRAORDINÆR GENERALFORSAMLING 5. NOVEMBER 2010]

1. Bakgrunn

Som en følge av at Arne Austreid skal tiltre som adm dir i SpareBank 1 SR-Bank må han, som følge av banklovgivningen, fratre som styremedlem i Solstad Offshore ASA [heretter kalt "Selskapet"]. På denne bakgrunn vil Selskapets styre innkalle til ekstraordinær generalforsamling for valg av nytt styremedlem. I denne saken skal valgkomiteen avgi sin innstilling.

2. Valgkomiteens arbeid

Valgkomiteen har i sitt arbeid innhentet slike opplysninger m.v. som komiteen har ansett som relevante for sitt arbeid.

Valgkomiteen har tatt utgangspunkt i at Selskapets styre samlet sett skal ha en sammensetning som er egnet til å ivareta aksjeeiernes interesser og selskapets behov for kompetanse, kapasitet og mangfold. Dessuten er det tatt hensyn til at styret kan fungere godt som et kollegialt organ.

3. Innstilling til valg av nytt styremedlem

Av de sittende styremedlemmer er det kun Arne Austreid som er på valg. Valgkomiteen vurderer Ketil Lenning som svært godt kvalifisert til vervet, og har vedtatt å foreslå ham som nytt styremedlem etter Arne Austreid. Han er uavhengig av selskapets hovedaksjeeiere.

Ketil Lenning er født i 1950, er avtroppende CEO i Oddfjell Drilling Ltd, med bred nasjonal og internasjonal erfaring fra ulike verv og posisjoner innenfor oljeindustrien. Han er utdannet petroleumsingeniør fra NTNU/Texas A&M University, USA, og har diverse tilleggsutdanning.

Valgkomiteen innstiller, på bakgrunn av ovenstående, enstemmig overfor generalforsamlingen på at Ketil Lenning velges til nytt styremedlem i Solstad Offshore ASA.

1. oktober 2010

Valgkomiteen i Solstad Offshore ASA

---

EKSTRAORDINÆR GENERALFORSAMLING

SOLSTAD OFFSHORE ASA

Hvis De vil møte på selskapets ekstraordinære generalforsamling ber vi Dem vennligst sende denne melding til Solstad Offshore ASA, Postboks 13, 4297 Skudeneshavn, slik at den er fremkommet innen onsdag 3. november 2010 kl 16:00 (telefaks nr. 52 85 65 01)

Melding om deltakelse på ekstraordinær generalforsamling

Undertegnede aksjeeier i Solstad Offshore ASA vil møte på selskapets ekstraordinære generalforsamling fredag 5. november 2010 kl 14.30 i selskapets lokaler, "Neset Fort", Nesavegen 39, Skudeneshavn.

Jeg vil avgi stemmer for følgende aksjer:

Egne aksjer: _______ AKSJER

Andre aksjer i henhold til vedlagte fullmakter: _______ AKSJER

Tilsammen: _______ AKSJER

____ DEN _

[UNDERSKRIFT]

[NAVN MED BLOKKBOKSTAVER]

[ADRESSE MED BLOKKBOKSTAVER]

---

EKSTRAORDINÆR GENERALFORSAMLING

SOLSTAD OFFSHORE ASA

Denne fullmakten kan benyttes til å oppnevne en fullmektig til å møte og stemme på aksjeeiernes vegne på selskapets ekstraordinære generalforsamling den 5. november 2010.

Av hensyn til flaggebestemmelsene i verdipapirhandelloven § 4-2 [3] oppfordres aksjeeierne som ønsker å gi fullmakt til styreleder Harald Eikesdal eller adm. dir. Lars Peder Solstad å krysse av sine valg vedrørende pkt. 5 på agendaen i stemmeinstruksen nedenfor.

Fullmakten sendes til selskapet, slik at den er fremkommet innen 3. november 2010 kl 16:00. (telefaks nr. 52 85 65 01).

Fullmakt

Undertegnede eier av ______ aksjer i Solstad Offshore ASA bemyndiger herved:

[MÅ FYLLES INN MED NAVN]

til å møte og stemme for meg på den ekstraordinære generalforsamling i selskapet fredag 5. november 2010.

____ DEN ____

[UNDERSKRIFT]

[NAVN MED BLOKKBOKSTAVER]

[ADRESSE MED BLOKKBOKSTAVER]

Stemmeinstruks

Hva gjelder pkt 5 på agendaen, er fullmektigen herved instruert om å stemme som følger (vennligst kryss av og evt. fyll inn ett alternativ):

Sak 9 – Valg av styremedlem

☐ Stemme for Ketil Lenning

☐ Stemme for _______

---

SOLSTAD OFFSHORE ASA

A

PRIORITERT PRIORITAIR

NORGE P.P. PORTO BETALT

A

posten

NORGE P.P. PORTO BETALT

www.solstad.no

SOLSTAD OFFSHORE ASA

Hovedkontor:	Avdelingskontor:	Avdelingskontor:	Avdelingskontor:
Solstad Offshore ASA	Solstad Offshore [UK] Ltd.	Solstad Offshore Ltda.	NOR Offshore Ltd.
P.B. 13	3rd. Floor, Salvesen Tower	Rua Lauro Muller 116,	29 International Business Park #05-05
4297 Skudeneshavn	Blaikies Quay	Suite 2401 - Torre do Rio Sul	Acer Building Tower B
NORGE	Aberdeen AB 11 SPW	Botafogo, Rio de Janeiro - RJ	SINGAPORE 609923
Tlf: +47 52 85 65 00	UNITED KINGDOM	22290-160 BRASIL	Tlf: +55 21 3544-0040/41
Faks: +47 52 85 65 01	Tlf: +44 1224 560 280	Tlf: +55 21 8176-3180	Tlf: +65 6319 8799
E-post: firmapost@solstad.no	Faks: +44 1224 560 281	E-post: post@solstad.com.br	Faks: +65 6319 8783
	E-post: office@solstad.co.uk		E-post: info@noroffshore.com