Quarterly Report • Nov 10, 2025
Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
1 OCAK – 30 EYLÜL 2025 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR VE DİPNOTLAR
| İÇİNDEKİLER | Sayfa | |
|---|---|---|
| ARA DÖNEM KONSOLİDE FİNANSAL DURUM TABLOSU | 1-2 | |
| ARA DÖNEM KONSOLİDE KAR VEYA ZARAR TABLOSU | 3 | |
| ARA DÖNEM KONSOLİDE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU | 4 | |
| ARA DÖNEM KONSOLİDE ÖZKAYNAKLAR DEĞİŞİM TABLOSU | 5 | |
| ARA DÖNEM KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOSU | 6 | |
| ARA DÖNEM KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI NOTLAR | ||
| NOT 1 | GRUP'UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU | 7-8 |
| NOT 2 | KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR | 8-25 |
| NOT 3 | NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ | 26 |
| NOT 4 | FİNANSAL YATIRIMLAR | 26 |
| NOT 5 | FİNANSAL BORÇLANMALAR | 27-28 |
| NOT 6 | TİCARİ ALACAKLAR VE BORÇLAR | 28-29 |
| NOT 7 | DİĞER ALACAKLAR VE BORÇLAR | 29 |
| NOT 8 | STOKLAR | 30 |
| NOT 9 | PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER VE ERTELENMİŞ GELİRLER | 30 |
| NOT 10 | KULLANIM HAKKI VARLIKLARI | 31 |
| NOT 11 | MADDİ DURAN VARLIKLAR | 32-33 |
| NOT 12 | ŞEREFİYE DIŞINDAKİ MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR | 34 |
| NOT 13 | KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER | 35 |
| NOT 14 | ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR KAPSAMINDAKİ BORÇLAR VE KARŞILIKLAR | 36-37 |
| NOT 15 | DİĞER VARLIKLAR VE YÜKÜMLÜLÜKLER VE CARİ DÖNEM VERGİSİYLE İLGİLİ VARLIKLAR | 37 |
| NOT 16 | ÖZKAYNAKLAR | 38-39 |
| NOT 17 | ŞEREFİYE | 40 |
| NOT 18 | HASILAT VE SATIŞLARIN MALİYETİ | 41-42 |
| NOT 19 | GENEL YÖNETİM GİDERLERİ VE PAZARLAMA GİDERLERİ | 43-44 |
| NOT 20 | NİTELİKLERİNE GÖRE GİDERLER | 45 |
| NOT 21 | ESAS FAALİYETLERDEN DİĞER GELİRLER VE GİDERLER | 45 |
| NOT 22 | YATIRIM FAALİYETLERİNDEN GELİRLER VE GİDERLER | 46 |
| NOT 23 | FİNANSMAN GELİRLERİ VE GİDERLERİ | 46 |
| NOT 24 | NET PARASAL POZİSYON KAZANÇLARI (KAYIPLARI) | 47 |
| NOT 25 | GELİR VERGİLERİ | 48-49 |
| NOT 26 | İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI | 50-51 |
| NOT 27 | FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ | 52-58 |
| NOT 28 | RAPORLAMA DÖNEMİNDEN SONRAKİ OLAYLAR | 58 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Cari Dönem | Önceki Dönem | ||
|---|---|---|---|
| Dipnot | Bağımsız | Bağımsız | |
| No | Denetimden Geçmemiş | Denetimden Geçmiş | |
| Dönem | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| VARLIKLAR | |||
| Dönen Varlıklar | 2.918.446.276 | 2.391.572.330 | |
| Nakit ve Nakit Benzerleri | 3 | 773.635.030 | 793.414.626 |
| Finansal Yatırımlar | 4 | 122.261.473 | 22.836.206 |
| Ticari Alacaklar | 1.518.267.922 | 1.050.526.427 | |
| - İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar | 26 | 90.660.009 | 72.984.491 |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar | 6 | 1.427.607.913 | 977.541.936 |
| Diğer Alacaklar | 32.183.296 | 70.315.888 | |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar | 7 | 32.183.296 | 70.315.888 |
| Stoklar | 8 | 325.884.900 | 376.221.546 |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 9 | 53.263.941 | 21.927.327 |
| Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar | 15 | 21.367.358 | 3.402.512 |
| Diğer Dönen Varlıklar | 15 | 71.582.356 | 52.927.798 |
| Duran Varlıklar | 3.818.399.550 | 3.888.343.619 | |
| Finansal Yatırımlar | 4 | 373.610.412 | 339.730.013 |
| Diğer Alacaklar | 816.027 | 709.486 | |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar | 7 | 816.027 | 709.486 |
| Kullanım Hakkı Varlıkları | 10 | 7.051.897 | 14.707.715 |
| Maddi Duran Varlıklar | 11 | 2.869.833.423 | 2.965.309.181 |
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 567.087.791 | 567.886.042 | |
| - Şerefiye | 17 | 562.242.018 | 562.242.018 |
| - Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 12 | 4.845.773 | 5.644.024 |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 9 | - | 1.182 |
| TOPLAM VARLIKLAR | 6.736.845.826 | 6.279.915.949 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Cari Dönem | Önceki Dönem | ||
|---|---|---|---|
| Dipnot | Bağımsız | Bağımsız | |
| No | Denetimden Geçmemiş | Denetimden Geçmiş | |
| Dönem | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| KAYNAKLAR | |||
| Kısa Vadeli Yükümlülükler | 2.061.161.785 | 1.296.313.233 | |
| Kısa Vadeli Borçlanmalar | 39.000.983 | 164.249.495 | |
| - Banka Kredileri | 5 | 35.202.057 | 157.952.938 |
| - Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 5 | 3.798.926 | 6.296.557 |
| Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları | 5 | 110.425.994 | 128.148.627 |
| Ticari Borçlar | 1.779.325.449 | 955.277.625 | |
| - İlişkili Taraflara Ticari Borçlar | 26 | 23.504.211 | 6.761.934 |
| - İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar | 6 | 1.755.821.238 | 948.515.691 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar | 14 | 32.428.582 | 32.894.088 |
| Diğer Borçlar | - | 41.130 | |
| - İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar | 7 | - | 41.130 |
| Ertelenmiş Gelirler | 9 | 86.409.815 | 5.347.615 |
| Kısa Vadeli Karşılıklar | 9.301.537 | 8.782.964 | |
| - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa Vadeli | 14 | 6.591.231 | 6.577.538 |
| Karşılıklar | |||
| - Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar | 13 | 2.710.306 | 2.205.426 |
| Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler | 15 | 4.269.425 | 1.571.689 |
| Uzun Vadeli Yükümlülükler | 729.989.014 | 722.613.513 | |
| Uzun Vadeli Borçlanmalar | 263.515.463 | 345.739.302 | |
| - Banka Kredileri | 5 | 260.306.149 | 336.991.351 |
| - Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 5 | 3.209.314 | 8.747.951 |
| Uzun Vadeli Karşılıklar | 39.323.602 | 40.502.180 | |
| - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun | 14 | 39.323.602 | 40.502.180 |
| Vadeli Karşılıklar | |||
| Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü | 25 | 427.149.949 | 336.372.031 |
| Toplam Özkaynaklar | 16 | 3.945.695.027 | 4.260.989.203 |
| Ödenmiş Sermaye | 386.500.000 | 386.500.000 | |
| Sermaye Düzeltme Farkları | 1.736.322.553 | 1.736.322.553 | |
| Paylara İlişkin Primler (İskontolar) | 1.243.881.836 | 1.243.881.836 | |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak | 1.235.037.727 | 1.240.147.378 | |
| Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler (Giderler) | |||
| - Maddi Duran Varlık Yeniden Değerleme Artışları/ | 1.259.997.464 | 1.265.459.374 | |
| (Azalışları) | |||
| - Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm | (24.959.737) | (25.311.996) | |
| Kazançları | |||
| Kardan Ayrılmış Kısıtlanmış Yedekler | 135.866.965 | 135.866.965 | |
| Geçmiş Yıllar Karları (Zararları) | (442.112.771) | (131.378.689) | |
| Net Dönem Karı (Zararı) | (304.928.817) | (316.195.992) | |
| Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar | 3.990.567.493 | 4.295.144.051 | |
| Kontrol Gücü Olmayan Paylar | (44.872.466) | (34.154.848) | |
| TOPLAM KAYNAKLAR | 6.736.845.826 | 6.279.915.949 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Cari Dönem | Önceki Dönem | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Dipnot | Bağımsız | Bağımsız | |||
| NI - | Denetimden | Denetimden | |||
| No | Geçmemiş | Geçmemiş | |||
| D | 1 Ocak- | 1 Temmuz- | 1 Ocak- | 1 Temmuz- | |
| Dönem | 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2024 | 30 Eylül 2024 | |
| Hasılat | 18 | 4.984.780.220 | 1.985.405.762 | 5.136.764.221 | 1.884.765.635 |
| Satışların Maliyeti | 18 | (4.589.452.668) | (1.834.502.226) | (4.523.945.975) | (1.691.305.835) |
| BRÜT KAR/ZARAR | 395.327.552 | 150.903.536 | 612.818.246 | 193.459.800 | |
| • | |||||
| Genel Yönetim Giderleri | 19 | (104.569.563) | (31.922.320) | (97.936.233) | (26.101.962) |
| Pazarlama Giderleri | 19 | (308.954.470) | (110.848.486) | (374.982.962) | (100.220.959) |
| Araştırma ve Geliştirme Giderleri | 19 | (1.127.286) | (302.943) | (2.477.697) | (691.084) |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | 21 | 121.324.102 | 24.120.210 | 74.561.943 | 9.515.018 |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler | 21 | (79.257.267) | (54.567.261) | (28.934.670) | (10.723.170) |
| ESAS FAALİYET KARI/ZARARI | - |
22.743.068 | (22.617.264) | 183.048.627 | 65.237.643 |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler | 22 | 24.132.237 | 15.362.906 | 32.841.232 | 6.825.435 |
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler | 22 | (6.899.202) | (662.516) | (1.574.400) | (1.467.320) |
| TFRS 9 Uyarınca Belirlenen Değer Düşüklüğü | (******** | (00=.0.0) | (1.01 11.00) | (, | |
| Kazançları (Zararları) ve Değer Düşüklüğü | 22 | (733.876) | 73.287 | (81.593) | (41.162) |
| Zararlarının İptalleri | (, | (3.222) | , | ||
| FİNANSMAN GİDERİ ÖNCESİ FAALİYET | 20.242.227 | (7.043.507) | 244 222 066 | 70 554 506 | |
| KARI/ZARARI | 39.242.227 | (7.843.587) | 214.233.866 | 70.554.596 | |
| Finansman Gelirleri | 23 | 205.305.677 | 64.015.390 | 105.598.214 | 48.883.325 |
| Finansman Giderleri | 23 | (345.931.819) | (55.668.448) | (195.438.284) | (77.738.379) |
| Net Parasal Pozisyon Kazançları (Kayıpları) | 24 | (123.676.412) | (16.442.366) | (421.966.386) | (86.803.443) |
| SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ | |||||
| KARI/(ZARARI) | (225.060.327) | (15.939.011) | (297.572.590) | (45.103.901) | |
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gideri / Geliri | (90.764.528) | (35.963.305) | (3.623.914) | (9.707.092) | |
| Dönem Vergi Gideri / Geliri | - | - | - | ||
| Ertelenmiş Vergi Gideri / Geliri | 25 | (90.764.528) | (35.963.305) | (3.623.914) | (9.707.092) |
| DÖNEM KARI (ZARARI) | (315.824.855) | (51.902.316) | (301.196.504) | (54.810.993) | |
| Dönom Karının (Zararının) Dağılımı | (315.824.855) | (51.902.316) | (301.196.504) | (54.810.993) | |
| Dönem Karının (Zararının) Dağılımı | • | • | • • | ||
| Kontrol Gücü Olmayan Paylar | (10.896.038) | 1.291.996 | (18.329.407) | (4.727.222) | |
| Ana Ortaklık Payları | (304.928.817) | (53.194.312) | (282.867.097) | (50.083.771) | |
| Pay başına kazanç / (kayıp) | (0,79) | (0,14) | (0,73) | (0,13) | |
| Sürdürülen Faaliyetlerden Pay Başına Kazanç / (Kayıp) | 16 | (0,79) | (0,14) | (0,73) | (0,13) |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Cari Dönem | Önceki Dönem | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Dipnot | Bağımsız | Bağımsız | · | ||
| No | Denetimden | Denetimden | |||
| Geçmemiş | Geçmemiş | ||||
| Dönem | 1 Ocak- | 1 Temmuz- | 1 Ocak- | 1 Temmuz- | |
| _ | 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2024 | 30 Eylül 2024 | |
| Dönem Karı (Zararı) | - | (315.824.855) | (51.902.316) | (301.196.504) | (54.810.993) |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacaklar |
_ | 696.885 | (1.930.492) | (2.104.192) | (5.746.111) |
| Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları (Kayıpları) |
696.885 | (1.930.492) | (2.104.192) | (5.746.111) | |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler |
_ | (166.206) | 482.021 | 534.714 | 1.438.629 |
| Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları (Kayıpları), Vergi Etkisi |
(166.206) | 482.021 | 534.714 | 1.438.629 | |
| DİĞER KAPSAMLI GELİR (GİDER) | 530.679 | (1.448.471) | (1.569.478) | (4.307.482) | |
| TOPLAM KAPSAMLI GELİR/(GİDER) | - | (315.294.176) | (53.350.787) | (302.765.982) | (59.118.475) |
| Toplam Kapsamlı Gelirin / (Giderin) Dağılımı |
(315.294.176) | (53.350.787) | (302.765.982) | (59.118.475) | |
| Kontrol Gücü Olmayan Paylar | (10.717.618) | 1.273.712 | (18.238.541) | (4.704.819) | |
| Ana Ortaklık Payları | (304.576.558) | (54.624.499) | (284.527.441) | (54.413.656) |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler |
Birikmiş Karlar | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Dipnot No |
Ödenmiş Sermaye |
Sermaye Düzeltme Farkları |
Pay İhraç Primleri / İskontoları |
Maddi Duran Varlık Yeniden Değerleme Artışlar (Azalışları) |
Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları / (Kayıpları) |
Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler |
Geçmiş Yıllar Kar/Zararları |
Net Dönem Karı/Zararı |
Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar |
Kontrol Gücü Olmayan Paylar |
Özkaynaklar | |
| 01.01.2024 İtibariyle Bakiyeler | 386.500.000 | 1.736.322.553 | 1.243.881.836 | 960.215.630 | (18.319.099) | 135.866.965 | 40.968.666 (177.074.568) | 4.308.361.983 | (9.336.812) | 4.299.025.171 | ||
| Transferler | - | - | - | - | - | - | (177.074.568) | 177.074.568 | - | - | - | |
| Toplam Kapsamlı Gelir (Gider) | - | - | - | - | (1.660.344) | - | - | (282.867.097) | (284.527.441) | (18.238.541) | (302.765.982) | |
| - Dönem Karı (Zararı) | - | - | - | - | - | - | - | (282.867.097) | (282.867.097) | (18.329.407) | (301.196.504) | |
| - Diğer Kapsamlı Gelir (Gider) | - | - | - | - | (1.660.344) | - | - | - | (1.660.344) | 90.866 | (1.569.478) | |
| Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirlerden Geçmiş Yıl Karlarına (Zararlarına) Aktarılan Diğer Tutarlar |
- | - | - | (1.174.800) | - | - | 1.174.800 | - | - | - | - | |
| Diğer Değişiklikler Nedeni İle Artış (Azalış) |
- | - | - | - | - | - | 3.621.725 | - | 3.621.725 | - | 3.621.725 | |
| 30.09.2024 İtibariyle Bakiyeler | 386.500.000 | 1.736.322.553 | 1.243.881.836 | 959.040.830 | (19.979.443) | 135.866.965 | (131.309.377) | (282.867.097) | 4.027.456.267 | (27.575.353) | 3.999.880.914 | |
| 01.01.2025 İtibariyle Bakiyeler | 16 | 386.500.000 | 1.736.322.553 | 1.243.881.836 | 1.265.459.374 | (25.311.996) | 135.866.965 | (131.378.689) | (316.195.992) | 4.295.144.051 | (34.154.848) | 4.260.989.203 |
| Transferler | - | - | - | - | - | - | (316.195.992) | 316.195.992 | - | - | - | |
| Toplam Kapsamlı Gelir (Gider) | - | - | - | - | 352.259 | - | - | (304.928.817) | (304.576.558) | (10.717.618) | (315.294.176) | |
| - Dönem Karı (Zararı) | - | - | - | - | - | - | - | (304.928.817) | (304.928.817) | (10.896.038) | (315.824.855) | |
| - Diğer Kapsamlı Gelir (Gider) | - | - | - | - | 352.259 | - | - | - | 352.259 | 178.420 | 530.679 | |
| Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirlerden Geçmiş Yıl Karlarına (Zararlarına) Aktarılan Diğer Tutarlar |
- | - | - | (5.461.910) | - | - | 5.461.910 | - | - | - | - | |
| 30.09.2025 İtibariyle Bakiyeler | 16 | 386.500.000 | 1.736.322.553 | 1.243.881.836 | 1.259.997.464 | (24.959.737) | 135.866.965 | (442.112.771) | (304.928.817) | 3.990.567.493 | (44.872.466) | 3.945.695.027 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Cari Dönem | Önceki Dönem | ||
|---|---|---|---|
| Dipnot No |
Bağımsız Denetimden Geçmemiş |
Bağımsız Denetimden Geçmemiş |
|
| Dönem | 1 Ocak 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 30 Eylül 2024 |
|
| İşletme Faaliyetlerinden Nakit Akışları | 84.660.194 | (286.523.559) | |
| Dönem Karı (Zararı) | (315.824.855) | (301.196.504) | |
| - Sürdürülen Faaliyetlerden Dönem Karı (Zararı) | 16 | (315.824.855) | (301.196.504) |
| Dönem Net Karı (Zararı) Mutabakatı ile İlgili Düzeltmeler | 40.952.963 | 153.555.443 | |
| - Amortisman ve İtfa Gideri ile İlgili Düzeltmeler | 10,11,12 | 162.268.767 | 173.879.680 |
| - Karşılıklar ile İlgili Düzeltmeler | 6,14 | 24.056.382 | 12.423.367 |
| - Faiz (Gelirleri) ve Giderleri ile İlgili Düzeltmeler | 23 | (92.691.580) | 60.916.540 |
| - Vergi (Geliri) Gideri ile İlgili Düzeltmeler | 25 | 90.764.528 | 3.623.914 |
| - Parasal Pozisyon Kayıp / Kazanç | (143.445.134) | (97.288.058) | |
| İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Değişimler | 373.015.580 | (129.305.115) | |
| - Finansal Yatırımlardaki Azalış (Artış) | 4 | (115.322.871) | 7.042.950 |
| - Ticari Alacaklardaki Azalış (Artış) ile İlgili Düzeltmeler | 6,26 | (467.741.495) | (169.542.533) |
| - Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki Azalış (Artış) ile İlgili Düzeltmeler | 7 | 7.392.572 | 47.319.973 |
| - Stoklardaki Azalışlar (Artışlar) ile İlgili Düzeltmeler | 8 | 72.721.690 | 242.226.354 |
| - Peşin Ödenmiş Giderlerdeki Azalış (Artış) | 9 | (31.335.432) | (13.783.121) |
| - Ticari Borçlardaki Artış (Azalış) ile İlgili Düzeltmeler | 6,26 | 824.047.824 | (244.361.243) |
| - Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlardaki Artış (Azalış) | 14 | (465.506) | 109.788 |
| - Faaliyetler ile İlgili Diğer Borçlardaki Artış (Azalış) ile İlgili Düzeltmeler | 7 | 2.656.598 | 6.448.822 |
| - Ertelenmiş Gelirlerdeki Artış (Azalış) | 9 | 81.062.200 | (4.766.105) |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar Kapsamında Yapılan Ödemeler | 14 | (13.483.494) | (9.577.383) |
| Yatırım Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit Akışları | (71.125.032) | (310.074.988) | |
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Satışından Kaynaklanan Nakit Girişleri | 24.351.552 | 38.221.199 | |
| - Maddi Duran Varlıkların Satışından Kaynaklanan Nakit Girişleri | 11 | 24.351.552 | 38.221.199 |
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları | (95.476.584) | (348.296.187) | |
| - Maddi Duran Varlık Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları | 11 | (94.911.531) | (346.179.034) |
| - Maddi Olmayan Duran Varlık Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları | 12 | (565.053) | (2.117.153) |
| Finansman Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit Akışları | (33.314.758) | 579.556.730 | |
| Borçlanmadan Kaynaklanan Nakit Girişleri | 189.648.707 | 707.163.425 | |
| - Kredilerden Nakit Girişleri | 5 | 189.648.707 | 707.163.425 |
| Borç Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları | (307.069.573) | (76.052.800) | |
| - Kredi Geri Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları | 5 | (307.069.573) | (76.052.800) |
| Kira sözleşmelerinden Kaynaklanan Borç Ödemelerine ilişkin Nakit Çıkışları | 5 | (4.664.066) | (4.066.035) |
| Ödenen Faiz | 23 | (109.493.111) | (150.273.419) |
| Alınan Faiz | 23 | 198.263.285 | 102.785.559 |
| Yabancı Para Çevirim Farklarının Etkisinden Önce Nakit | |||
| ve Benzerindeki Net Artış (Azalış) | (19.779.596) | (17.041.817) | |
| Yabancı Para Çevrim Farklarının Nakit ve Nakit Benzerleri Üzerindeki Etkisi | - | - | |
| Nakit ve Nakit Benzerlerindeki Net Artış (Azalış) | (19.779.596) | (17.041.817) | |
| Dönem Başı Nakit ve Nakit Benzerleri | 3 | 793.414.626 | 791.023.927 |
| Dönem Sonu Nakit ve Nakit Benzerleri | 3 | 773.635.030 | 773.982.110 |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Söke Değirmencilik Sanayi ve Ticaret A.Ş. ("Şirket" veya "Söke Değirmencilik") 1963 yılında Söke'de kurulmuştur. Şirket, genellikle Türkiye pazarına, Söke'de ve Ankara'da bulunan fabrikalarda olmak üzere 2 lokasyonda, un ve un ürünleri üretmektedir. Bunun yanında Samsun'da, "Söke" markalı ve özel markalı unlu mamuller üretimi yapılması amacıyla üretim tesisi kiralanmıştır. Şirket'in adresi ve başlıca faaliyet merkezi, Sazlı Mahallesi Fabrika Sokak No:2 Söke/Aydın'dır. Şirket'in; Ankara şubesinin adresi, Ahi Evranosb Mahallesi Kazakistan Caddesi No:8 Sincan/Ankara, İstanbul şubesinin adresi, Levent Mah. Şener Sok. N5 Beşiktaş/İstanbul, Samsun şubesinin adresi, Çiftlikosb Mahallesi 4. Cadde No :5/1 Tekkeöy/Samsun ve Konya şubesinin adresi Göstere Mahallesi, 123001 Sokak, Numara:81 Ilgın/Konya'dır.
Şirket'in hisselerinin tamamı, 11 Ocak 2022 tarihinde gerçekleşen hisse satış işlemi neticesinde Ulusoy Un Sanayi ve Ticaret A.Ş. ("Ulusoy Un") tarafından satın alınmıştır. 11 Ocak 2022 tarihinde ticaret sicilde tescil edilen işlem neticesinde, Şirket'in ana ortağı Ulusoy Un olmuştur.
Şirket'in, 4-5-6 Ocak 2023 tarihleri arasında 7,50 TL birim fiyat ile talep toplanarak halka arz edilen payları 12 Ocak 2023 tarihinden itibaren Yıldız Pazar'da işlem görmeye başlamıştır. Şirket'in çıkarılmış sermayesi, 8 Şubat 2023 tarihinde Söke Ticaret Sicili Müdürlüğü'nde tescil edilen Yönetim Kurulu Kararı ile, 309.000.000 TL'den 386.500.000 TL'ye çıkarılmış, artırılan 77.500.000 TL nominal değerli 77.500.000 adet B grubu nama yazılı paylar halka arz edilmiştir.
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, Şirket'in sermaye yapısı aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Adı | Pay Oranı (%) | Pay Tutarı | Pay Oranı (%) | Pay Tutarı | |
| Ulusoy Un Sanayi ve Ticaret A.Ş. | 75,49 | 291.750.000 | 75,49 | 291.750.000 | |
| Halka Açık (*) | 24,51 | 94.750.000 | 24,51 | 94.750.000 | |
| 100 | 386.500.000 | 100 | 386.500.000 |
Grup'un 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla toplam personel sayısı 463'tür. (31 Aralık 2024: 447 kişi).
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibariyle, Şirket'in konsolidasyon kapsamındaki bağlı ortaklığı aşağıda belirtilmiştir:
| Ortaklık Oranları | ||||
|---|---|---|---|---|
| Bağlı Ortaklık | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | ||
| Gen Oyuncak Sanayi ve Ticaret A.Ş. ("Gen Oyuncak") | %60 | %60 |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Gen Oyuncak, Gen Proje Yönetimi Mimarlık İnşaat Oyuncak San. ve Tic. Ltd. Şti. unvanı ile; her türlü oyun hamuru, zıplayan hamur, modelleme hamurları, boyama ürünleri, kalem, silgi, ofis ürünleri ve her türlü oyuncak imalatı, alımı satımı, ithalatı ve ihracatını yapma faaliyetinde bulunmak üzere 1 Kasım 2019 tarihinde kurulmuştur.
Gen Oyuncak'ın unvanı, 14 Mart 2023 tarihinde tescil edilen 7 Mart 2023 tarihli Genel Kurul Kararı ile Gen Oyuncak Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi olarak mevcut şeklini almıştır.
Gen Oyuncak'ın merkez adresi Ferhatpaşa Mah. 37. Sk. No:11-13a Ataşehir/İstanbul olup, Kozyatağı Mah. Filiz Soydemir Sk. No:4/a Kadıköy/İstanbul adresinde şubesi bulunmaktadır. 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla çalışan personel sayısı 44 kişidir. (31 Aralık 2024 :34 Kişi)
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla sermayesi 2.714.000 TL (31 Aralık 2024: 2.714.000 TL) olup, ödenmemiş sermayesi bulunmamaktadır.
Grup, 30 Eylül 2025 tarihinde sona eren ara döneme ilişkin konsolide finansal tablolarını SPK'nın Seri: II, 14.1 No'lu tebliği ve bu tebliğe açıklama getiren duyuruları çerçevesinde, TMS 34 "Ara Dönem Finansal Raporlama" standardına uygun olarak hazırlamıştır. Tebliğ'in 5. Maddesine göre Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yayımlanan Türkiye Finansal Raporlama Standartları ("TFRS") esas alınmıştır. TFRS'ler; KGK tarafından Türkiye Muhasebe Standartları ("TMS"), Türkiye Finansal Raporlama Standartları, TMS Yorumları ve TFRS Yorumları adlarıyla yayımlanan Standart ve Yorumları içermektedir. TFRS'ler, Uluslararası Finansal Raporlama Standartları'nda ("UFRS") meydana gelen değişikliklere paralellik sağlanması amacıyla tebliğler aracılığıyla güncellenmektedir.
Ara dönem konsolide finansal tablolar, KGK tarafından yayımlanan ("TMS Taksonomisi Hakkında Duyuru") ile SPK tarafından yayımlanan Finansal Tablo Örnekleri ve Kullanım Rehberi'nde belirlenmiş olan formatlara uygun olarak sunulmuştur.
TFRS'leri uygulayan işletmeler, Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu (KGK) tarafından 23 Kasım 2023 tarihinde yapılan açıklamayla birlikte, 31 Aralık 2023 tarihinde veya sonrasında sona eren yıllık raporlama dönemine ait finansal tablolarından itibaren TMS 29 Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama Standardına göre enflasyon muhasebesi uygulamaya başlamıştır. TMS 29, geçerli para birimi yüksek enflasyonlu bir ekonominin para birimi olan işletmelerin, konsolide finansal tabloları da dahil olmak üzere, finansal tablolarında uygulanmaktadır.
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Söz konusu standart uyarınca, yüksek enflasyonlu bir ekonomiye ait para birimi esas alınarak hazırlanan finansal tablolar, bu para biriminin bilanço tarihindeki satın alma gücünde hazırlanmıştır. Önceki dönem finansal tablolar da karşılaştırma amacıyla karşılaştırmalı bilgiler raporlama dönemi sonundaki cari ölçüm birimi cinsinden ifade edilmiştir. Grup bu nedenle, 30 Eylül 2024 ve 31 Aralık 2024 tarihli konsolide finansal tablolarını da 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre sunmuştur.
SPK'nın 28 Aralık 2023 tarih ve 81/1820 sayılı kararı uyarınca, Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartlarını uygulayan finansal raporlama düzenlemelerine tabi ihraççılar ile sermaye piyasası kurumlarının, 31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla sona eren hesap dönemlerine ait yıllık finansal raporlarından başlamak üzere TMS 29 hükümlerini uygulamak suretiyle enflasyon muhasebesi uygulamasına karar verilmiştir.
TMS 29 uyarınca yapılan yeniden düzenlemeler, Türkiye İstatistik Kurumu ("TÜİK") tarafından yayınlanan Türkiye'deki Tüketici Fiyat Endeksi'nden ("TÜFE") elde edilen düzeltme katsayısı kullanılarak yapılmıştır. 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla, konsolide finansal tabloların düzeltilmesinde kullanılan endeksler ve düzeltme katsayıları aşağıdaki gibidir:
| Tarih | Endeks | Düzeltme Katsayısı | Üç Yıllık Kümülatif Enflasyon Oranı |
|---|---|---|---|
| 30 Eylül 2025 | 3.367,22 | 1,00000 | %222 |
| 31 Aralık 2024 | 2.684,55 | 1,25430 | %291 |
| 30 Eylül 2024 | 2.526,16 | 1,33294 | %343 |
Grup'un yüksek enflasyonlu ekonomilerde finansal raporlama amacıyla yaptığı düzeltme işleminin ana unsurları aşağıdaki gibidir:
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Finansal tablolar, Şirket'in faaliyetlerinin doğal akışı içerisinde varlıklardan fayda elde edeceği ve yükümlülüklerini yerine getireceği varsayımı altında işletmenin sürekliliği esasına göre hazırlanmıştır.
Grup'un konsolide finansal tabloları, faaliyette bulunduğu temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi (fonksiyonel para birimi) ile sunulmuştur. Grup'un konsolide finansal durumu ve faaliyet sonucu, Grup'un geçerli para birimi olan ve konsolide finansal tablolar için sunum para birimi olan TL cinsinden ifade edilmiştir.
Finansal varlık ve yükümlülükler, gerekli kanuni hak olması, söz konusu varlık ve yükümlülükleri net olarak değerlendirmeye niyet olması veya varlıkların elde edilmesi ile yükümlülüklerin yerine getirilmesinin birbirini takip ettiği durumlarda net olarak gösterilirler.
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla hazırlanan ara dönem konsolide finansal tablolar, 10 Kasım 2025 tarihinde Şirket Yönetimi tarafından onaylanmıştır. Genel Kurul'un yayımladıktan sonra ara dönem konsolide finansal tabloları değiştirme yetkisi bulunmaktadır.
Konsolide finansal tablolar, Şirket ve Şirket'in bağlı ortaklıklarının finansal tablolarını kapsar. Kontrol, Şirket'in aşağıdaki şartları sağlaması ile sağlanır:
Şirket'in yatırım yapılan şirket/varlık üzerinde çoğunluk oy hakkına sahip olmadığı durumlarda, ilgili yatırımın faaliyetlerini tek başına yönlendirebilecek/yönetebilecek şekilde yeterli oy hakkının olması halinde, yatırım yapılan şirket/varlık üzerinde kontrol gücü vardır.
Şirket, aşağıdaki unsurlar da dahil olmak üzere, ilgili yatırımdaki oy çoğunluğunun kontrol gücü sağlamak için yeterli olup olmadığının değerlendirmesinde konuyla ilgili tüm olayları ve şartları göz önünde bulundurur:
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Yukarıda listelenen kriterlerin en az birinde herhangi bir değişiklik oluşmasına neden olabilecek bir durumun ya da olayın ortaya çıkması halinde Şirket yatırımının üzerinde kontrol gücünün olup olmadığını yeniden değerlendirir.
Bir bağlı ortaklığın konsolidasyon kapsamına alınması Şirket'in bağlı ortaklık üzerinde kontrole sahip olmasıyla başlar ve kontrolünü kaybetmesiyle sona erer. Yıl içinde satın alınan veya elden çıkarılan bağlı ortaklıkların gelir ve giderleri, satın alım tarihinden elden çıkarma tarihine kadar konsolide kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosuna dahil edilir.
Bağlı Ortaklıkların finansal durum tabloları ile kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tabloları tam konsolidasyon yöntemi kullanılarak konsolide edilmiştir.
Konsolide kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelirin her bir kalemi ana ortaklık hissedarlarına ve kontrol gücü olmayan paylara aittir. Kontrol gücü olmayan paylar ters bakiye ile sonuçlansa dahi, bağlı ortaklıkların toplam konsolide kar veya zarar ve diğer kapsamlı geliri ana ortaklık hissedarlarına ve kontrol gücü olmayan paylara aktarılır.
Gerekli olması halinde, Grup'un izlediği muhasebe politikalarıyla aynı olması amacıyla bağlı ortaklıkların finansal tablolarında muhasebe politikalarıyla ilgili düzeltmeler yapılmıştır.
Tüm grup içi varlıklar ve yükümlülükler, özkaynaklar, gelir ve giderler ile Grup şirketleri arasındaki işlemlere ilişkin nakit akışları konsolidasyonda elimine edilir.
Şirket tarafından kontrol edilen bağlı ortaklıkların 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibariyle sahiplik oranları aşağıdaki gibidir:
| Ortaklık Oranları | ||
|---|---|---|
| Bağlı Ortaklık | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
| Gen Oyuncak Sanayi ve Ticaret A.Ş. | %60 | %60 |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Mayıs 2024'te KGK, TMS 21'e yönelik değişiklikler yayımlamıştır. Değişiklikler bir para biriminin takas edilebilirliğinin olup olmadığının nasıl değerlendirileceği ile para biriminin takas edilebilirliğinin olmadığı durumda geçerli kurun ne şekilde tespit edileceğini belirlemektedir. Değişikliğe göre, bir para biriminin takas edilebilirliği olmadığı için geçerli kur tahmini yapıldığında, ilgili para biriminin diğer para birimiyle takas edilememesinin işletmenin performansı, finansal durumu ve nakit akışını nasıl etkilediğini ya da nasıl etkilemesinin beklendiğini finansal tablo kullanıcılarının anlamasını sağlayan bilgiler açıklanır. Değişiklikler uygulandığında, karşılaştırmalı bilgiler yeniden düzenlenmez.
Konsolide finansal tabloların onaylanma tarihi itibarıyla yayımlanmış fakat cari raporlama dönemi için henüz yürürlüğe girmemiş ve Grup tarafından erken uygulanmaya başlanmamış yeni standartlar, yorumlar ve değişiklikler aşağıdaki gibidir. Grup aksi belirtilmedikçe yeni standart ve yorumların yürürlüğe girmesinden sonra konsolide finansal tablolarını ve dipnotlarını etkileyecek gerekli değişiklikleri yapacaktır.
KGK, özkaynak yöntemi ile ilgili devam eden araştırma projesi çıktılarına bağlı olarak değiştirilmek üzere, Aralık 2017'de TFRS 10 ve TMS 28'de yapılan söz konusu değişikliklerin geçerlilik tarihini süresiz olarak ertelemiştir. Ancak, erken uygulamaya halen izin vermektedir.
KGK Şubat 2019'da sigorta sözleşmeleri için muhasebeleştirme ve ölçüm, sunum ve açıklamayı kapsayan kapsamlı yeni bir muhasebe standardı olan TFRS 17'yi yayımlamıştır. TFRS 17 hem sigorta sözleşmelerinden doğan yükümlülüklerin güncel bilanço değerleri ile ölçümünü hem de karın hizmetlerin sağlandığı dönem boyunca muhasebeleştirmesini sağlayan bir model getirmektedir. KGK tarafından yapılan duyuruyla Standardın zorunlu yürürlük tarihi 1 Ocak 2026 ya da sonrasında başlayan hesap dönemleri olarak ertelenmiştir.
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
KGK Mayıs 2025'te, TMS 1'in yerini alan TFRS 18 Standardını yayımlamıştır. TFRS 18 belirli toplam ve alt toplamların verilmesi dahil, kar veya zarar tablosunun sunumuna ilişkin yeni hükümler getirmektedir. TFRS 18 işletmelerin, kar veya zarar tablosunda yer verilen tüm gelir ve giderleri, esas faaliyetler, yatırım faaliyetleri, finansman faaliyetleri, gelir vergileri ve durdurulan faaliyetler olmak üzere beş kategoriden biri içerisinde sunmasını zorunlu kılmaktadır. Standart ayrıca yönetim tarafından belirlenmiş performans ölçütlerinin açıklanmasını gerektirmekte ve bunun yanı sıra asli finansal tablolar ile dipnotlar için tanımlanan işlevlere uygun şekilde finansal bilgilerin toplulaştırılmasına ya da ayrıştırılmasına yönelik yeni hükümler getirmektedir. TFRS 18'in yayımlanmasıyla beraber TMS 7, TMS 8 ve TMS 34 gibi diğer finansal raporlama standartlarında da belirli değişiklikler meydana gelmiştir. TFRS 18 ve ilgili değişiklikler 1 Ocak 2027 tarihinde ya da sonrasında başlayan raporlama dönemlerinde yürürlüğe girecektir. Bununla birlikte, erken uygulamaya izin verilmektedir. TFRS 18 geriye dönük olarak uygulanacaktır.
Ağustos 2025'te KGK, finansal araçların sınıflandırılmasına ve ölçümüne yönelik değişiklikler yayımlamıştır. Değişiklik finansal yükümlülüklerin sona erme tarihinde finansal tablo dışı bırakılacağını açıklığa kavuşturmuştur.
Bununla birlikte değişiklikle, belirli koşulların sağlanması durumunda, elektronik ödeme sistemiyle yerine getirilen finansal yükümlülüklerin sona erme tarihinden önce finansal tablo dışı bırakılmasına yönelik muhasebe politikası tercihi getirilmektedir. Ayrıca yapılan değişiklik, Çevresel, Sosyal Yönetimsel (ESG) bağlantılı ya da koşula bağlı benzer diğer özellikler içeren finansal varlıkların sözleşmeye bağlı nakit akış özelliklerinin nasıl değerlendirileceği ile sınırsız sorumluluk doğurmayan varlıklar ve sözleşmeyle birbirine bağlı finansal araçlara yönelik uygulamalar hakkında açıklayıcı hükümler getirmektedir. Bunun yanı sıra bu değişiklik ile birlikte, koşullu bir olaya (ESG bağlantılı olanlar dahil) referans veren sözleşmesel hükümler içeren finansal varlık ve yükümlülükler ile gerçeğe uygun değer farkı diğer kapsamlı gelire yansıtılarak ölçülen özkaynağa dayalı finansal araçlar için TFRS 7'ye ilave açıklamalar eklenmiştir. Söz konusu değişiklik, 1 Ocak 2026 tarihinde ya da sonrasında başlayan yıllık raporlama döneminde yürürlüğe girecektir. İşletmelerin, finansal varlıkların sınıflandırılması ile bununla ilgili açıklamalara yönelik değişiklikleri erken uygulaması ve diğer değişiklikleri sonrasında uygulaması mümkündür. Yeni hükümler, geçmiş yıllar karları (zararları) kaleminin açılış bakiyesinde düzeltme yapılmak suretiyle geriye dönük olarak uygulanacaktır.
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
KGK, Ağustos 2025'te "Doğaya Bağlı Elektriğe Dayanan Sözleşmeler" değişikliğini (TFRS 9 ve TFRS 7'ye ilişkin) yayımlamıştır. Değişiklik, kendi için kullanım istisnasına yönelik hükümlerin uygulanmasını açıklığa kavuşturmakta ve bu tür sözleşmelerin korunma aracı olarak kullanılması durumunda korunma muhasebesine izin vermektedir. Değişiklik ayrıca, bu sözleşmelerin işletmenin finansal performansı ve nakit akışları üzerindeki etkisinin yatırımcılar tarafından anlaşılmasını sağlamak amacıyla yeni açıklama hükümleri getirmektedir. Değişiklik, 1 Ocak 2026 tarihinde ya da sonrasında başlayan yıllık hesap dönemlerinde yürürlüğe girmektedir. Erken uygulamaya izin verilmekte olup erken uygulama durumunda bu husus dipnotlarda açıklanır. Kendi için kullanım hükümleriyle ilgili olarak yapılan açıklığa kavuşturmalar geriye dönük olarak uygulanır, ancak riskten korunma muhasebesine izin veren hükümler ilk uygulama tarihi ya da sonrasında tanımlanan yeni riskten korunma ilişkilerine ileriye yönelik uygulanır.
Ağustos 2025 tarihinde KGK, belirli işletmeler için, TFRS'lerdeki finansal tablolara alma, ölçüm ve sunum hükümlerini uygularken azaltılmış açıklamalar verilmesi opsiyonunu sunan TFRS 19'u yayımlamıştır. Aksi belirtilmedikçe, TFRS 19'u uygulamayı seçen kapsam dahilindeki işletmelerin diğer TFRS'lerdeki açıklama hükümlerini uygulamasına gerek kalmayacaktır. Bağlı ortaklık niteliğinde olan, kamuya hesap verilebilirliği bulunmayan ve kamunun kullanımına açık şekilde TFRS'lerle uyumlu finansal tablolar hazırlayan ana ortaklığı (ara ya da nihai) bulunan bir işletme TFRS 19'u uygulamayı seçebilecektir. TFRS 19, 1 Ocak 2027 tarihi ya da sonrasında başlayan raporlama dönemlerinde yürürlüğe girmekle birlikte erken uygulamaya izin verilmektedir. Bu Standardın erken uygulanması tercih edildiğinde, bu husus dipnotlarda açıklanır. Bu Standardın ilk kez uygulandığı ilk raporlama döneminde (yıllık ya da ara dönem), karşılaştırmalı dönem için sunulan açıklamaların, TFRS 19 uyarınca cari dönemde yer verilen açıklamalar ile uyumlu hale getirilmesi gerekir.
TFRS'lere İlişkin Yıllık İyileştirmeler – 11. Değişiklik; 1 Ocak 2026 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir (erken uygulamaya izin verilir). Yıllık iyileştirmeler, bir Muhasebe Standardındaki ifadeleri açıklığa kavuşturan veya Muhasebe Standartlarındaki hükümler arasındaki nispeten küçük beklenmeyen sonuçları, gözden kaçırılan noktaları veya tutarsızlıkları düzelten değişikliklerle sınırlıdır.
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Yeni bir TFRS'nin ilk kez uygulanmasından kaynaklanan muhasebe politikası değişiklikleri söz konusu TFRS'nin şayet varsa, geçiş hükümlerine uygun olarak; herhangi bir geçiş hükmü yer almıyorsa veya muhasebe politikasında isteğe bağlı önemli bir değişiklik yapılmışsa geriye dönük olarak uygulanmakta ve önceki dönem konsolide finansal tabloları yeniden düzenlenmektedir.
İlişikteki konsolide finansal tablolar, Grup'un konsolide finansal durumu, performansı ve nakit akışındaki eğilimleri belirleyebilmek amacıyla, önceki dönemle karşılaştırmalı hazırlanmaktadır. Konsolide finansal tabloların kalemlerinin gösterimi veya sınıflandırılması değiştiğinde karşılaştırılabilirliği sağlamak amacıyla, önceki dönem konsolide finansal tabloları da buna uygun olarak yeniden sınıflandırılmakta ve bu hususlara ilişkin olarak açıklama yapılmaktadır.
Bir muhasebe tahminindeki değişikliğin etkisi, yalnızca bir döneme ilişkinse, değişikliğin yapıldığı cari dönemde; gelecek dönemlere de ilişkinse hem değişikliğin yapıldığı hem de gelecek dönemde, ileriye yönelik olarak, net dönem karı veya zararının belirlenmesinde dikkate alınacak şekilde konsolide finansal tablolara yansıtılır.
Bir hatanın düzeltme tutarı geriye dönük olarak dikkate alınır. Bir hata, ortaya çıktığı önceki dönemlere ilişkin karşılaştırmalı tutarların yeniden düzenlenmesi veya bir sonraki raporlama döneminden önce meydana geldiğinde, söz konusu döneme ait birikmiş karlar hesabının yeniden düzenlenmesi yoluyla düzeltilir. Bilgilerin yeniden düzenlenmesi aşırı bir maliyete neden oluyorsa önceki dönemlere ait karşılaştırmalı bilgiler yeniden düzenlenmemekte, bir sonraki dönemin birikmiş karlar hesabı, söz konusu dönem başlamadan önce hatanın kümülatif etkisiyle yeniden düzenlenmektedir.
Hasılat, teslimatın gerçekleşmesi, gelir tutarının güvenilir şekilde belirlenebilmesi, performans yükümlülüğünün tamamlanması ve işlemle ilgili ekonomik faydaların Grup'a akmasının muhtemel olması üzerine alınan veya alınabilecek bedelin makul değeri üzerinden tahakkuk esasına göre kayıtlara alınır. Net satışlar, malların satış tutarından mal satışlarından iade, indirim, komisyonların ve satış ile ilgili vergilerin düşülmesi suretiyle gösterilmiştir. Grup hasılatı aşağıdaki ana koşullara bağlı olarak kaydeder:
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Grup yalnızca aşağıdaki koşullar sağlandığında müşterilerinden elde ettiği hasılatı kaydeder:
Stoklar, net gerçekleşebilir değer ya da maliyet bedelinden düşük olanı ile değerlenmektedir. Stokların maliyeti tüm satın alma maliyetlerini, stokların mevcut durumuna ve konumuna getirilmesi için katlanılan diğer maliyetleri içermektedir. Net gerçekleşebilir değer, olağan ticari faaliyet içerisinde oluşan tahmini satış fiyatından tahmini tamamlanma maliyeti ve satışı gerçekleştirmek için gerekli tahmini satış maliyeti toplamının indirilmesiyle elde edilen tutardır.
Arsalar, yeraltı ve yerüstü düzenleri, binalar, tesis makine ve cihazlar ile taşıtlar yeniden değerleme modeline göre konsolide finansal tablolara alınmış olup, oluşan değer farkı maddi duran varlık yeniden değerleme fonu altında özkaynaklar arasında ve ilgili dönemin konsolide kapsamlı gelir tablosunda raporlanmaktadır. Maddi duran varlıkların satılması durumunda bu varlığa ait maliyet ve birikmiş amortismanlar ilgili hesaplardan düşüldükten sonra oluşan kar ya da zarar konsolide kar veya zarar tablosuna intikal ettirilmektedir. Arsalar dışındaki varlıklar amortismana tabi tutulurken varlığın faydalı ömrüne göre belirlenen oranlar esas alınmak suretiyle amortismana tabi tutulmaktadır. Maddi duran varlıkların herhangi bir parçasını değiştirmekten doğan giderler, bakım onarım maliyetleri ile birlikte varlığın gelecekteki ekonomik faydasını arttırıcı nitelikte ise aktifleştirilebilir. Tüm diğer giderler oluştukça gelir tablosunda gider kalemleri içinde muhasebeleştirilir.
Maddi duran varlıklarda değer düşüklüğü oluştuğuna işaret eden koşulların mevcut olması halinde olası bir değer düşüklüğünün tespiti amacıyla inceleme yapılır ve bu inceleme sonunda maddi varlığın kayıtlı değeri, geri kazanılabilir değerinden fazla ise, karşılık ayrılmak suretiyle kayıtlı değeri geri kazanılabilir değerine indirilir.
Maddi varlığın kayıtlı değeri yeniden değerleme sonucunda artmışsa, bu artış, doğrudan öz sermaye hesap grubunda "yeniden değerleme fonu" adı altında konsolide finansal tablolara alınır. Ancak, bir yeniden değerleme artışı, aynı varlığın daha önce giderleştirilmiş bulunan yeniden değerleme değer azalışını tersine çevirdiği ölçüde gelir olarak konsolide finansal tablolara alınır. Yeniden değerleme sonucunda varlığın kayıtlı değeri azalmışsa, bu azalma gider olarak konsolide finansal tablolara alınır. Ancak, söz konusu varlıkla ilgili olarak daha önce bir yeniden değerleme fonu oluşturulmuşsa, azalış ilk olarak söz konusu hesaptan düşülür. Değer azalışının yeniden değerleme fonundan yüksek olması durumunda, artan kısım gelir tablosu ile ilişkilendirilir.
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Maddi duran varlıkların tahmini ekonomik ömürleri aşağıdaki gibidir:
| Duran Varlık Cinsi | Tahmini Ekonomik Ömür |
|---|---|
| Yeraltı ve Yerüstü Düzenleri | 5-25 Yıl |
| Binalar | 5-30 Yıl |
| Tesis Makine ve Cihazlar | 2-20 Yıl |
| Taşıtlar | 2-15 Yıl |
| Demirbaşlar | 2-33 Yıl |
| Özel Maliyetler | 2-3 Yıl |
Amortisman yöntemleri, faydalı ömürler ve kalıntı değerler her raporlama tarihi itibarıyla gözden geçirilir ve gerektiğinde düzeltilir.
Şerefiye dışındaki maddi olmayan duran varlıklar elde etme maliyetleri üzerinden kayda alınmakta, varlığın faydalı ömrüne göre belirlenen oranlar esas alınmak suretiyle amortismana tabi tutulmaktadır.
| Maddi Olmayan Duran Varlık Cinsi | Tahmini Ekonomik Ömür |
|---|---|
| Haklar | 3-15 Yıl |
Kar veya zararda muhasebeleştirilmeyen finansal varlıklarda her raporlama döneminde değer düşüklüğüne dair nesnel bir kanıt olup olmadığı değerlendirilir.
Finansal varlıklarda değer düşüklüğüne dair nesnel kanıtlar aşağıdakileri içerir:
Hisse senetlerine dayalı bir yatırımın gerçeğe uygun değerinin, maliyet bedelinin altına önemli ölçüde veya uzun süreli kalıcı olarak düşmesi de değer düşüklüğünün nesnel kanıtıdır.
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Kullanıma ve satışa hazır hale getirilmesi önemli ölçüde zaman isteyen özellikli varlıklar (amaçlandığı şekilde kullanıma ve satışa hazır hale getirilmesi uzun bir süreyi gerektiren varlığı ifade eder) söz konusu olduğunda, ilgili varlığın satın alınması, inşası veya üretimi ile doğrudan ilişki kurulabilen borçlanma maliyetleri, ilgili varlık kullanıma veya satışa hazır hale getirilene kadar maliyetinin bir unsuru olarak aktifleştirilir. Bu kapsamda olmayan borçlanma maliyetleri ise oluştukları dönemde giderleştirilir. Grup, tüm finansman giderlerini oluştukları dönemde konsolide kar veya zarar tablosuna kaydetmektedir.
Bir sözleşmenin başlangıcında, Grup, bu sözleşmenin bir kira sözleşmesi veya kira unsuru içeren bir sözleşme olup olmadığını belirler. Sözleşmenin başlangıcında veya yeniden değerlendirilmesine takiben Grup, böyle bir sözleşmenin gerektirdiği ödemeleri kiralama ve diğer konular için yapılan ödemeler olarak gerçeğe uygun nispi değerlerine göre ayırır. Grup, bir finansal kiralama sözleşmesiyle ilgili olarak ödemelerin güvenilir bir şekilde ayrılmasının mümkün olmadığına karar verirse, ilgili varlığın gerçeğe uygun değeri kadar bir varlık ve bir yükümlülük muhasebeleştirilir. Sonradan ödemeler yapıldıkça yükümlülük azalır ve yükümlülük üzerine ilave edilen finansman maliyetleri Grup'un alternatif borçlanma oranı kullanılarak kaydedilir.
Varlığın sahipliğine ilişkin önemli bütün risk ve getirilerin Grup'a devrolduğu kiralama işlemleri yoluyla kullanılan varlıklar finansal kiralama olarak sınıflandırılır. İlk olarak finansal kiralama yoluyla elde edilen sabit kıymetler ilgili varlığın gerçeğe uygun değeri ile asgari finansal kiralama ödemelerinin bugünkü değerinden düşük olanı üzerinden ölçülür. İlk kayıtlara alınmasını takiben ise ilgili varlık için geçerli olan muhasebe politikalarına göre muhasebeleştirilir.
Finansal kiralama kapsamında yapılan asgari kira ödemeleri, finansal giderler ve kalan yükümlülüğün azaltılması olarak paylaştırılır. Finansman giderleri, yükümlülüğün kalan bakiyesi üzerinden sabit dönem faiz oranı belirlenecek şekilde kira süresince her bir döneme dağıtılır.
Nakit ve nakit benzeri kalemleri; nakit para, vadesiz mevduat, vadeli mevduat (vadesi 3 aydan kısa olan mevduat) ve satın alım tarihinden itibaren vadeleri 3 ay veya 3 aydan daha az olan, hemen nakde çevrilebilecek olan ve önemli tutarda değer değişikliği riski taşımayan yüksek likiditeye sahip diğer kısa vadeli yatırımlardır. Grup, nakit ve nakit benzerlerini beklenen kredi zararı modelini kullanarak değer düşüklüğü için gözden geçirmektedir.
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Alıcıya ürün sağlanması sonucunda oluşan ticari alacaklar orijinal fatura değerinden kayda alınan alacakların izleyen dönemlerde elde edilecek tutarlarının etkin faiz yöntemi ile itfa edilmiş değerinden muhasebeleştirilirler. Belirlenmiş faiz oranı olmayan kısa vadeli alacaklar, orijinal etkin faiz oranının etkisinin çok büyük olmaması durumunda, fatura tutarından gösterilmiştir. Ödenmesi gereken tutarların tahsil edilemeyecek olduğunu gösteren bir durumun söz konusu olması halinde, ticari alacaklar için tahmini tahsil edilmeyecek tutarları için karşılık ayrılarak konsolide kar/zarar hesabına kaydedilmektedir. Grup, ticari alacaklarını beklenen kredi zararı modelini kullanarak değer düşüklüğü için gözden geçirmektedir.
Değer düşüklüğü karşılığı ayrılmasını takiben, değer düşüklüğüne uğrayan alacak tutarının tamamının veya bir kısmının tahsil edilmesi durumunda, tahsil edilen tutar ayrılan değer düşüklüğü karşılığından düşülerek esas faaliyetlerden diğer gelirlere kaydedilir. Ticari işlemlere ilişkin kur farkı kar/zararları, kar veya zarar tablosunda "Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler/Giderler" hesabı içerisinde muhasebeleştirilirler.
Türev araçlar ilk olarak sözleşme tarihindeki gerçeğe uygun değerini yansıtan elde etme maliyeti üzerinden kayda alınmakta ve kayda alınmalarını izleyen dönemlerde gerçeğe uygun değer ile değerlenmektedir. Söz konusu türev araçlar ekonomik olarak Grup için risklere karşı etkin bir koruma sağlamakla birlikte, risk muhasebesi yönünden gerekli koşulları taşımadıkları durumlarda finansal tablolarda alım-satım amaçlı türev araçlar olarak muhasebeleştirilmekte ve bunlara ilişkin gerçeğe uygun değer değişiklikleri gelir tablosuna yansıtılmaktadır.
Grup, finansal yatırımlarını gerçeğe uygun değeri kar veya zarara yansıtılan ve gerçeğe uygun değeri diğer kapsamlı gelir tablosuna yansıtılan finansal yatırımlar olarak iki sınıfta muhasebeleştirmektedir. Sınıflandırma, finansal varlıklardan faydalanma amaçlarına göre belirlenen iş modeli ve beklenen nakit akışları esas alınarak yapılmaktadır. Yönetim, finansal varlıklarının sınıflandırmasını satın alma tarihinde yapmaktadır.
Yönetimin sözleşmeye dayalı nakit akışlarını tahsil etme ve/veya satış yapma iş modelini benimsediği varlıklar gerçeğe uygun değerinden muhasebeleştirilen varlıklar olarak sınıflandırılır. Yönetim, ilgili varlıkları bilanço tarihinden itibaren 12 ay içinde elden çıkarmaya niyetli değilse söz konusu varlıklar duran varlıklar olarak sınıflandırılmaktadır.
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Grup, ticari alacaklar dışındaki bir finansal varlığı veya finansal yükümlülüğü ilk defa finansal tablolara alırken gerçeğe uygun değerinden ölçer. Gerçeğe uygun değer değişimleri kâr veya zarara yansıtılanlar dışındaki finansal varlık ve yükümlülüklerin ilk ölçümünde, bunların edinimiyle veya ihracıyla doğrudan ilişkilendirilebilen işlem maliyetleri de gerçeğe uygun değere ilave edilir veya gerçeğe uygun değerden düşülür.
Finansal yatırımın ilk defa finansal tablolara alınması sırasındaki gerçeğe uygun değerinin işlem fiyatından farklı olması durumunda gerçeğe uygun değerin, özdeş bir varlığın veya yükümlülüğün aktif bir piyasadaki kotasyon fiyatıyla doğrulanması veya sadece gözlemlenebilir piyasalardan veriler kullanan bir değerleme yöntemine dayanması durumunda, Grup, ilk defa finansal tablolara alma sırasındaki gerçeğe uygun değer ile işlem fiyatı arasındaki farkı kazanç veya kayıp olarak finansal tablolara alır.
Gerçeğe uygun değer farkı diğer kapsamlı gelire yansıtılan finansal varlıklar dışında kalan finansal varlıklardan oluşmaktadır. Finansal varlıkların, sözleşmeye bağlı nakit akışlarının tahsil edilmesini amaçlayan bir iş modeli ya da sözleşmeye bağlı nakit akışlarının tahsil edilmesini ve finansal varlıkların satılmasını amaçlayan bir iş modeli kapsamında elde tutulmaması durumunda, bu finansal varlıklar gerçeğe uygun değer değişimi kâr veya zarara yansıtılarak ölçülür. Söz konusu varlıkların değerlemesi sonucu oluşan kazanç ve kayıplar konsolide gelir tablosunda muhasebeleştirilmektedir.
Gerçeğe uygun değeri diğer kapsamlı gelire yansıtılan finansal varlıklar, finansal durum tablosunda "finansal yatırımlar" kalemlerini içermektedir. Grup, söz konusu varlıklarını gerçeğe uygun bedelinden ölçer. İlgili finansal varlıklardan kaynaklanan kazanç veya kayıplardan, değer düşüklüğü ile kur farkı gelir veya giderleri dışında kalanlar diğer kapsamlı gelire yansıtılır. Gerçeğe uygun değer farkı diğer kapsamlı gelire kaydedilen varlıkların satılması durumunda diğer kapsamlı gelire sınıflandırılan değerleme farkı geçmiş yıl karlarına sınıflandırılır.
Faizli finansal borçlar başlangıçta gerçeğe uygun değerleri ile kayıtlara alınmakta sonradan etkin faiz oranı yöntemi kullanılarak değerlenmektedir.
Ticari ve diğer borçlar başlangıçta gerçeğe uygun değerleri ile kayıtlara alınmakta sonradan etkin faiz oranı yöntemi kullanılarak itfa edilmiş değerleri ile değerlenmektedir.
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Grup'un yasal kayıtlarında, yabancı para cinsinden (TL dışındaki para birimleri) muhasebeleştirilen işlemler, işlem tarihindeki kurlar kullanılarak Türk Lirası'na çevrilmektedir. Konsolide finansal durum tablosunda yer alan dövize bağlı varlık ve borçlar raporlama tarihinde geçerli olan kurlar kullanılarak Türk Lirası'na çevrilmektedir. Bu çevrimden ve dövizli işlemlerin tahsil ve tediyelerinden kaynaklanan kambiyo karları ve zararları konsolide kar veya zarar tablosunda yer almaktadır.
Hisse başına kazanç / (zarar), dönem net karı veya zararının cari dönemde adi hisse senedi sahiplerine ait adi hisse senetleri adedinin ağırlıklı ortalamasına bölünmesi suretiyle hesaplanmaktadır.
Türkiye'de şirketler, mevcut hissedarlarına birikmiş karlardan ve özsermaye enflasyon düzeltme farklarından hisseleri oranında hisse dağıtarak (bedelsiz hisseler) sermayelerini arttırabilirler. Hisse başına kar /(zarar) hesaplanırken, bu bedelsiz hisseler çıkarılmış hisseler olarak sayılır. Dolayısıyla hisse başına kar /(zarar) hesaplamasında kullanılan ağırlıklı hisse senedi ortalaması, bedelsiz hisseler açısından geriye dönük olarak uygulanmak suretiyle elde edilir.
Raporlama dönemi sonu ile konsolide finansal durum tablosunun yayımı için yetkilendirme tarihi arasında, Grup lehine veya aleyhine ortaya çıkan olayları ifade etmektedir. Raporlama döneminden sonraki olaylar ikiye ayrılmaktadır:
Raporlama dönemi sonu itibarıyla söz konusu olayların var olduğuna ilişkin yeni deliller olması veya ilgili olayların raporlama döneminden sonra ortaya çıkması durumunda ve bu olayların konsolide finansal tabloların düzeltilmesini gerektirmesi durumunda, Grup konsolide finansal tablolarını yeni duruma uygun şekilde düzeltmektedir. Söz konusu olaylar finansal tabloların düzeltilmesini gerektirmiyor ise, Grup söz konusu hususları ilgili dipnotlarında açıklamaktadır.
Ekteki konsolide finansal tablolarda Grup hissedarları, onların sahibi oldukları şirketler, bunların yöneticileri ve ilişkili oldukları bilinen diğer kişiler ve kuruluşlar, ilişkili şirketler olarak tanımlanmaktadır. Buradaki ilişkili taraf deyimi; doğrudan ya da dolaylı olarak bir Grup'un kontrol edilmesi, Grup üzerinde önemli derecede etki sağlayacak bir hakkın bulunması ya da Grup'un iştiraki, yönetim kurulu üyesi, genel müdür gibi yöneticisini ifade etmektedir.
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Gelir vergisi gideri, dönem vergisi ve ertelenmiş vergi toplamından oluşur.
Dönem vergisi cari yılda vergiye konu kar veya zarar üzerinden beklenen vergi yükümlülüğü veya alacağıdır ve geçmiş yıllardaki vergi yükümlülükleri ile ilgili düzeltme kayıtlarını da içerir.
Raporlama dönemi sonu itibarıyla yürürlükte olan veya yürürlüğe girmesi kesine yakın olan vergi oranları dikkate alınarak hesaplanır. Cari vergi varlığı ve yükümlülüğü mahsuplaştırılması sadece belirli şartlar sağlandığında yapılabilir.
Ertelenen vergi, yükümlülük yöntemi kullanılarak, varlık ve yükümlülüklerin konsolide finansal tablolarda yer alan kayıtlı değerleri ile vergi değerleri arasındaki geçici farklar üzerinden hesaplanır.
Ertelenen vergi yükümlülüğü vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanırken, indirilebilir geçici farklardan oluşan ertelenen vergi varlıkları, gelecekte vergiye tabi kar elde etmek suretiyle bu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması şartıyla hesaplanmaktadır.
Çalışanlara sağlanan kısa vadeli fayda yükümlülükler ilgili hizmet verildikçe giderleştirilir. Çalışanlarının geçmiş hizmetleri sonucunda Grup'un yasal veya zımni kabulden doğan, ödemekle yükümlü olduğu ve bu yükümlülüğün güvenilir olarak tahmin edilebildiği durumlarda ödenmesi beklenen tutarlar için bir yükümlülük kaydedilir.
Kıdem tazminatı karşılığı 30 gün bazında Grup'un çalışanlarının emekli olması durumunda gelecekteki tahmini muhtemel yükümlülüğünün bugünkü değerini ifade etmektedir. Kıdem tazminatı karşılığı, tüm çalışanlar bu tür bir ödemeye tabi tutulacakmış gibi hesaplanmış olup, konsolide finansal tablolarda tahakkuk esası ile yansıtılmıştır. Kıdem tazminatı karşılığı, Hükümet tarafından açıklanan kıdem tazminatı tavanına göre hesaplanmıştır.
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla kıdem tazminatı tavanı tam 53.919,68 TL tutarındadır (31 Aralık 2024: 46.655,43 TL). Grup yönetimi kıdem tazminatı karşılığı hesaplamasında bazı tahminler kullanmıştır.
Kıdem tazminat karşılığına ilişkin tüm aktüeryal kazanç ve kayıplar diğer kapsamlı gelirde muhasebeleştirilir.
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
TMS 37 "Karşılıklar, Koşullu Borçlar ve Koşullu Varlıklar" uyarınca herhangi bir karşılık tutarının konsolide finansal tablolara alınabilmesi için; Grup'un geçmiş olaylardan kaynaklanan mevcut bir hukuki veya zımni yükümlülüğün bulunması, bu yükümlülüğün yerine getirilmesi için ekonomik fayda içeren kaynakların Grup'tan çıkmasının muhtemel olması ve söz konusu yükümlülük tutarının güvenilir bir biçimde tahmin edilebiliyor olması gerekmektedir. Söz konusu kriterler oluşmamışsa, Grup söz konusu hususları ilgili dipnotlarda açıklamaktadır.
Ekonomik faydanın işletmeye gireceğinin muhtemel hale gelmesi halinde, koşullu varlıkla ilgili olarak konsolide finansal tablo dipnotlarında açıklama yapılır. Ekonomik faydanın işletmeye gireceğinin kesinleşmesi durumundaysa, söz konusu varlık ve bununla ilgili gelir değişikliğinin olduğu tarihte finansal tablolara alınır.
İşletme satın alımları, satın alım yöntemi kullanılarak, muhasebeleştirilir. Bir işletme birleşmesinde transfer edilen bedel, gerçeğe uygun değeri üzerinden ölçülür; transfer edilen bedel, edinen işletme tarafından transfer edilen varlıkların birleşme tarihindeki gerçeğe uygun değerlerinin, edinen işletme tarafından edinilen işletmenin önceki sahiplerine karşı üstlenilen borçların ve edinen işletme tarafından çıkarılan özkaynak paylarının toplamı olarak hesaplanır. Satın alıma ilişkin maliyetler genellikle oluştukları anda gider olarak muhasebeleştirilir.
Satın alınan tanımlanabilir varlıklar ile üstlenilen yükümlülükler, satın alım tarihinde gerçeğe uygun değerleri üzerinden muhasebeleştirilir. Aşağıda belirtilenler bu şekilde muhasebeleştirilmez:
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Şerefiye, satın alım için transfer edilen bedelin, satın alınan işletmedeki varsa kontrol gücü olmayan payların ve varsa, aşamalı olarak gerçekleşen bir işletme birleşmesinde edinen işletmenin daha önceden elinde bulundurduğu edinilen işletmedeki özkaynak paylarının gerçeğe uygun değeri toplamının, satın alınan işletmenin satın alma tarihinde tanımlanabilen varlıklarının ve üstlenilen tanımlanabilir yükümlülüklerinin net tutarını aşan tutar olarak hesaplanır. Yeniden değerlendirme sonrasında satın alınan işletmenin satın alma tarihinde tanımlanabilen varlıklarının ve üstlenilen tanımlanabilir yükümlülüklerinin net tutarının, devredilen satın alma bedelinin, satın alınan işletmedeki kontrol gücü olmayan payların ve varsa, satın alma öncesinde satın alınan işletmedeki payların gerçeğe uygun değeri toplamını aşması durumunda, bu tutar pazarlıklı satın almadan kaynaklanan kazanç olarak doğrudan kar/zarar içinde muhasebeleştirilir.
Hissedar paylarını temsil eden ve sahiplerine tasfiye durumunda işletmenin net varlıklarının belli bir oranda pay hakkını veren kontrol gücü olmayan paylar, ilk olarak ya gerçeğe uygun değerleri üzerinden ya da satın alınan işletmenin tanımlanabilir net varlıklarının kontrol gücü olmayan paylar oranında muhasebeleştirilen tutarları üzerinden ölçülür. Ölçüm esası, her bir işleme göre belirlenir. Diğer kontrol gücü olmayan pay türleri gerçeğe uygun değere göre ya da uygulanabilir olduğu durumlarda, bir başka TFRS'de belirtilen yöntemler uyarınca ölçülür.
Bir işletme birleşmesinde Grup tarafından transfer edilen bedelin, koşullu bedeli de içerdiği durumlarda, koşullu bedel satın alım tarihindeki gerçeğe uygun değer üzerinden ölçülür ve işletme birleşmesinde transfer edilen bedele dahil edilir. Ölçme dönemi içerisinde ortaya çıkan ek bilgilerin sonucunda koşullu bedelin gerçeğe uygun değerinde düzeltme yapılması gerekiyorsa, bu düzeltme şerefiyeden geçmişe dönük olarak düzeltilir. Ölçme dönemi, birleşme tarihinden sonraki, edinen işletmenin işletme birleşmesinde muhasebeleştirdiği geçici tutarları düzeltebildiği dönemdir. Bu dönem satın alım tarihinden itibaren 1 yıldan fazla olamaz.
Ölçme dönemi düzeltmeleri olarak nitelendirilmeyen koşullu bedelin gerçeğe uygun değerindeki değişiklikler için uygulanan sonraki muhasebeleştirme işlemleri, koşullu bedel için yapılan sınıflandırma şekline göre değişir. Özkaynak olarak sınıflandırılmış koşullu bedel yeniden ölçülmez ve buna ilişkin sonradan yapılan ödeme, özkaynak içerisinde muhasebeleştirilir.
İşletme birleşmesi ile ilgili satın alma muhasebesinin birleşmenin gerçekleştiği raporlama tarihi sonunda tamamlanamadığı durumlarda, Grup muhasebeleştirme işleminin tamamlanamadığı kalemler için geçici tutarları raporlar. Bu geçici raporlanan tutarlar, ölçüm döneminde düzeltilir ya da satın alım tarihinde muhasebeleştirilen tutarlar üzerinde etkisi olabilecek ve bu tarihte ortaya çıkan olaylar ve durumlar ile ilgili olarak elde edilen yeni bilgileri yansıtmak amacıyla fazladan varlık veya yükümlülük muhasebeleştirilir.
Satın alınan işletmenin daha önce kendi finansal tablosunda varlık ve yükümlülük olarak muhasebeleştirmediği bazı varlık ve yükümlülükler muhasebeleştirilmektedir. Satın alma tarihi itibariyle satın alınan işletmenin tanımlanabilir varlıkları, tanımlanabilir yükümlülükleri ve azınlık payları gerçeğe uygun değerleri ile muhasebeleştirilir. İlgili hesaplar bazı varsayım ve değerlendirmelere göre yapılmaktadır.
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Satın alım işleminde oluşan şerefiye tutarı, varsa, değer düşüklüğü karşılıkları düşüldükten sonra satın alım tarihindeki maliyet değeriyle değerlenir.
Değer düşüklüğü testi için, şerefiye Grup'un birleşmenin getirdiği sinerjiden fayda sağlamayı bekleyen nakit üreten birimlerine (ya da nakit üreten birim gruplarına) dağıtılır.
Şerefiyenin tahsis edildiği nakit üreten birimi, her yıl değer düşüklüğü testine tabi tutulur. Birimin değer düşüklüğüne uğradığını gösteren belirtilerin olması durumunda ise değer düşüklüğü testi daha sık yapılır. Nakit üreten birimin geri kazanılabilir tutarı defter değerinden düşük ise, değer düşüklüğü karşılığı ilk olarak birime tahsis edilen şerefiyeden ayrılır, ardından birim içindeki varlıkların defter değeri düşürülür. Şerefiye için ayrılan değer düşüklüğü karşılığı, doğrudan konsolide kar veya zarar ve diğer kapsamlı kar veya zarar tablosunda muhasebeleştirilir. Şerefiye değer düşüklüğü karşılığı sonraki dönemlerde iptal edilmez. İlgili nakit üreten birimin satışı sırasında, şerefiye için belirlenen tutar, satış işleminde kar/zararın hesaplamasına dahil edilir.
Bazen, edinen işletme, pazarlıklı bir satın alım yapar, bu durum, TFRS'ye uygun olarak ölçülmüş, edinilen tanımlanabilir varlıkların ve üstlenilen tanımlanabilir borçların birleşme tarihindeki net tutarlarının, TFRS'ye uygun olarak ölçülmüş, genellikle birleşme tarihindeki gerçeğe uygun değer üzerinden ölçümü gerektiren transfer edilmiş bedeli geçtiği bir işletme birleşmesidir. Eğer söz konusu fazla tutar, TFRS 3 - 36 ncı Paragraf hükümleri uygulandıktan sonra da kalıyorsa edinen işletme sonuç olarak ortaya çıkan kazancı birleşme tarihinde kar veya zararda muhasebeleştirir. Söz konusu kazanç, edinen işletmeye atfedilir.
Pazarlıklı bir satın alım, örneğin, satıcının baskı altında davrandığı zorla satış şeklindeki bir işletme birleşmesinde görülebilir. Ancak, TFRS 3 - 22-31 inci Paragraflarda ifade edilen belirli kalemlere ilişkin muhasebeleştirme ve ölçme istisnaları, ayrıca pazarlıklı bir satın alımdaki kazancın muhasebeleştirilmesine (veya muhasebeleştirilen kazancın tutarının değişmesine) neden olabilir.
Pazarlıklı bir satın alımda kazancı muhasebeleştirmeden önce, edinen işletme, edindiği varlıkları ve üstlendiği borçları doğru bir şekilde belirleyip belirlemediğini yeniden değerlendirir ve bu değerlendirme sırasında belirlediği ek varlık veya borçları da muhasebeleştirir. Daha sonra edinen işletme, bu TFRS'nin birleşme tarihi itibariyle muhasebeleştirilmesini gerektirdiği aşağıdakilerin tümünün tutarlarını ölçmede kullanılan işlemleri gözden geçirir:
Gözden geçirmenin amacı, ölçümlerin, birleşme tarihi itibariyle mevcut tüm bilgileri uygun bir şekilde yansıttığından, emin olmaktır.
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla nakit ve nakit benzerlerin detayı aşağıdaki gibidir:
| Nakit ve Nakit Benzerleri | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Kasa | 110.626 | 111.020 |
| Bankalar | 766.847.370 | 780.863.634 |
| -Vadesiz Mevduat TL | 291.888.199 | 21.032.236 |
| -Vadeli Mevduat TL (*) | 434.554.304 | 754.403.791 |
| -Vadesiz Mevduat USD | 40.060.934 | 5.398.448 |
| -Vadesiz Mevduat EUR | 337.231 | 29.159 |
| -Vadesiz Mevduat CHF | 6.702 | - |
| POS Hesapları | 6.677.034 | 12.439.972 |
| 773.635.030 | 793.414.626 |
(*) 30 Eylül 2025 tarihi itibariyle %43 faiz oranı ile TL overnight vadeli mevduatlardan oluşmaktadır (31 Aralık 2024: TL Vadeli Mevduat: : %45-%52).
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla kısa vadeli finansal yatırımların detayı aşağıdaki gibidir:
| Kısa Vadeli Finansal Yatırımlar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Para Piyasası Fonları | 100.355.796 | 4.504 |
| Girişim Sermayesi Fonları | 21.905.677 | 22.831.702 |
| 122.261.473 | 22.836.206 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla uzun vadeli finansal yatırımların detayı aşağıdaki gibidir:
| Uzun Vadeli Finansal Yatırımlar | Pay Oranı | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|---|
| Rudi's Organic and Gluten Free Brands Inc. | %12,65 | 373.610.412 | 339.730.013 |
| 373.610.412 | 339.730.013 |
Şirket'in 22 Eylül 2023 tarihli Yönetim Kurulu Kararı ile, yurtdışında büyüme ve gıda sektöründe son tüketiciyi hedefleyen, sektörün katma değeri yüksek alanlarına yatırım yapma stratejisi kapsamında; 1976 yılında, Amerika Birleşik Devletleri'nin Colorado Eyaletinde kurulmuş, ABD'nin önde gelen gıda sertifikalarına sahip, organik, gluten içermeyen, lezzetli ekmek ve unlu mamuller üretimi ve dağıtımında faaliyet gösteren Rudi's Organic and Gluten Free Brands Inc.'nin ("Rudi's") paylarına sermaye artırımından tahsis yöntemi ile iştirak edilerek, Şirket'in sermaye artırımı sonrasında Rudi's paylarının %12,65'ine sahip olması için anlaşma sağlanmıştır. Satın alım bedelinin ödemesi 20 Kasım 2023 tarihinde tamamlanmıştır.
SPK tarafından yetkilendirilmiş bağımsız değerleme kuruluşu tarafından hazırlanan fiyat tespit raporunda Rudi's'in 31 Aralık 2024 tarihi itibariyle piyasa değeri 60.689.160 USD'dir.
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla kısa vadeli borçlanmaların detayı aşağıdaki gibidir:
| Kısa Vadeli Finansal Borçlanmalar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Kısa Vadeli Banka Kredileri | 34.634.824 | 148.276.389 |
| Kredi Kartı Borçları | 567.233 | 9.676.549 |
| 35.202.057 | 157.952.938 | |
| 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla uzun vadeli borçlanmaların kısa vadeli kısımları aşağıdaki gibidir: | ||
| Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
| Uzun Vadeli Kredilerin Anapara Taksitleri | 110.425.994 | 128.148.627 |
| 110.425.994 | 128.148.627 | |
| 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla uzun vadeli borçlanmaların detayı aşağıdaki gibidir: | ||
| Uzun Vadeli Borçlanmalar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
| Uzun Vadeli Banka Kredileri | 260.306.149 | 336.991.351 |
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla banka kredilerine ilişkin vade ve faiz oranı dağılımı detayları aşağıda yer almaktadır:
260.306.149 336.991.351
| 30 Eylül 2025 | 0-3 Ay | 3-6 Ay | 6-9 Ay | 9-12 Ay | 1-5 Yıl Arası |
|---|---|---|---|---|---|
| Kısa Vadeli Banka Kredileri | 27.360.427 | - | - | 7.841.630 | - |
| Uzun Vadeli Bankaların Kısa Vadeli Kısımları | 29.437.951 | 28.100.815 | 27.068.567 | 25.818.661 | - |
| Uzun Vadeli Banka Kredileri | - | - | - | - | 260.306.149 |
| 56.798.378 | 28.100.815 | 27.068.567 | 33.660.291 | 260.306.149 |
| Döviz Cinsi | Vade | Faiz Aralığı (%) | Kısa Vadeli | Uzun Vadeli |
|---|---|---|---|---|
| TRY | 2024-2025 | %40-%41 | 32.998.118 | - |
| USD | 2024-2030 | SOFR+%4,90- %11 | 112.629.933 | 260.306.149 |
| 145.628.051 | 260.306.149 |
31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla banka kredilerine ilişkin vade ve faiz oranı dağılımı detayları aşağıda yer almaktadır:
| 31 Aralık 2024 | 0-3 Ay | 3-6 Ay | 6-9 Ay | 9-12 Ay | 1-5 Yıl Arası |
|---|---|---|---|---|---|
| Kısa Vadeli Banka Kredileri | 119.599.204 | - | 4.829.039 | 33.524.695 | - |
| Uzun Vadeli Bankaların Kısa Vadeli Kısımları | 35.891.560 | 32.733.592 | 30.456.661 | 29.066.814 | - |
| Uzun Vadeli Banka Kredileri | - | - | - | - | 336.991.351 |
| 155.490.764 | 32.733.592 | 35.285.700 | 62.591.509 | 336.991.351 |
| Döviz Cinsi | Vade | Faiz Aralığı (%) | Kısa Vadeli | Uzun Vadeli |
|---|---|---|---|---|
| TRY | 2024-2025 | %40-%41 | 159.628.676 | - |
| USD | 2024-2030 | SOFR+%4,90 - %8 | 126.472.889 | 336.991.351 |
| 286.101.565 | 336.991.351 |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla kiralama işlemlerinden borçların detayı aşağıdaki gibidir:
| Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Kısa Vadeli Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 3.798.926 | 6.296.557 |
| Uzun Vadeli Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 3.209.314 | 8.747.951 |
| 7.008.240 | 15.044.508 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, kısa vadeli ticari alacaklar aşağıdaki gibidir:
| Kısa Vadeli Ticari Alacaklar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar | 90.660.009 | 72.984.491 |
| İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar | 1.427.607.913 | 977.541.936 |
| 1.518.267.922 | 1.050.526.427 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, ilişkili olmayan taraflardan kısa vadeli ticari alacaklar aşağıdaki gibidir:
| Kısa Vadeli Ticari Alacaklar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Ticari Alacaklar | 1.351.600.273 | 919.256.590 |
| Alacak Senetleri | 87.523.842 | 65.281.362 |
| Alacak Reeskontu (-) | (11.516.202) | (6.996.016) |
| Şüpheli Ticari Alacaklar | 7.452.231 | 4.343.502 |
| Şüpheli Ticari Alacaklar Karşılığı (-) | (7.452.231) | (4.343.502) |
| 1.427.607.913 | 977.541.936 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, şüpheli ticari alacakların dönem içi hareketleri aşağıdaki gibidir:
| Şüpheli Ticari Alacaklar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| 1 Ocak Bakiyesi | (4.343.502) | (3.529.947) |
| Dönem İçi Ayrılan Karşılık | (2.225.001) | (2.265.547) |
| İptal Edilen Karşılık (-) | 235.671 | 327.138 |
| Parasal Pozisyon Farkı | (1.119.399) | 1.124.854 |
| Dönem Sonu Bakiyesi | (7.452.231) | (4.343.502) |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, kısa vadeli ticari borçlar aşağıdaki gibidir:
| Kısa Vadeli Ticari Borçlar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| İlişkili Taraflara Ticari Borçlar | 23.504.211 | 6.761.934 |
| İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar | 1.755.821.238 | 948.515.691 |
| 1.779.325.449 | 955.277.625 |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, ilişkili olmayan taraflara kısa vadeli ticari borçlar aşağıdaki gibidir:
| Kısa Vadeli Ticari Borçlar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Ticari Borçlar | 1.722.663.174 | 914.808.812 |
| Borç Reeskontu (-) | (14.009.845) | (4.053.444) |
| Diğer Ticari Borçlar | 47.167.909 | 37.760.323 |
| 1.755.821.238 | 948.515.691 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, kısa vadeli diğer alacaklar aşağıdaki gibidir:
| Kısa Vadeli Diğer Alacaklar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar | - | - |
| İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar | 32.183.296 | 70.315.888 |
| 32.183.296 | 70.315.888 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, ilişkili olmayan taraflardan kısa vadeli diğer alacaklar aşağıdaki gibidir:
| Kısa Vadeli Diğer Alacaklar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Vergi Dairesinden Alacaklar | 32.144.502 | 70.289.922 |
| Personelden Alacaklar | 22.822 | 10.915 |
| Verilen Depozito ve Teminatlar | 15.972 | 15.051 |
| 32.183.296 | 70.315.888 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, ilişkili olmayan taraflardan uzun vadeli diğer alacaklar aşağıdaki gibidir:
| Uzun Vadeli Diğer Alacaklar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|---|
| Verilen Depozito ve Teminatlar | 816.027 | 709.486 | |
| 816.027 | 709.486 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, ilişkili olmayan taraflara kısa vadeli diğer borçlar aşağıdaki gibidir:
| Kısa Vadeli Diğer Borçlar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Diğer Borçlar | - | 41.130 |
| - | 41.130 |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla stokların detayı aşağıdaki gibidir:
| Stoklar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| İlk Madde ve Malzeme | 174.936.059 | 291.607.591 |
| Yarı Mamuller | 42.069.410 | 30.879.481 |
| Mamuller | 21.442.075 | 51.433.526 |
| Ticari Mallar | 84.716.614 | 1.692.120 |
| Diğer Stoklar | 2.720.742 | 608.828 |
| 325.884.900 | 376.221.546 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla kısa vadeli peşin ödenmiş giderlerin detayı aşağıdaki gibidir:
| Kısa Vadeli Peşin Ödenmiş Giderler | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Verilen Sipariş Avansları | 35.806.507 | 9.219.589 |
| Gelecek Aylara Ait Giderler | 17.457.434 | 12.707.738 |
| 53.263.941 | 21.927.327 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla uzun vadeli peşin ödenmiş giderlerin detayı aşağıdaki gibidir:
| Uzun Vadeli Peşin Ödenmiş Giderler | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Gelecek Yıllara Ait Giderler | - | 1.182 |
| - | 1.182 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla kısa vadeli ertelenmiş gelirlerin detayı aşağıdaki gibidir:
| Kısa Vadeli Ertelenmiş Gelirler | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Alınan Sipariş Avansları | 69.743.148 | 5.347.615 |
| Gelecek Aylara Ait Giderler | 16.666.667 | - |
| 86.409.815 | 5.347.615 |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla kullanım hakkı varlıkların detayı aşağıdaki gibidir:
| Açıklama | 1 Ocak 2025 | Girişler | Çıkışlar | Transferler | 30 Eylül 2025 |
|---|---|---|---|---|---|
| Taşıt Araçları | 7.465.195 | 6.433.474 | (5.574.643) | - | 8.324.026 |
| Makineler | - | 725.392 | - | - | 725.392 |
| Tesisler | 16.104.474 | - | (16.104.474) | - | - |
| Toplam | 23.569.669 | 7.158.866 | (21.679.117) | - | 9.049.418 |
| Taşıt Araçları | (5.146.310) | (2.338.548) | 5.514.719 | - | (1.970.139) |
| Makineler | - | (27.382) | - | - | (27.382) |
| Tesisler | (3.715.644) | (12.388.830) | 16.104.474 | - | - |
| Birikmiş Amortismanlar | (8.861.954) | (14.754.760) | 21.619.193 | - | (1.997.521) |
| Net Defter Değeri | 14.707.715 | 7.051.897 |
| Açıklama | 1 Ocak 2024 | Girişler | Çıkışlar | Transferler | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|---|---|---|
| Taşıt Araçları | 15.914.688 | 1.890.555 | (10.340.048) | - | 7.465.195 |
| Makineler | 933.812 | - | - | (933.812) | - |
| Tesisler | - | 16.104.474 | - | - | 16.104.474 |
| Toplam | 16.848.500 | 17.995.029 | (10.340.048) | (933.812) | 23.569.669 |
| Taşıt Araçları | (12.339.979) | (3.146.379) | 10.340.048 | - | (5.146.310) |
| Makineler | (210.892) | (79.555) | - | 290.447 | - |
| Tesisler | - | (3.715.644) | - | - | (3.715.644) |
| Birikmiş Amortismanlar | (12.550.871) | (6.941.578) | 10.340.048 | 290.447 | (8.861.954) |
| Net Defter Değeri | 4.297.629 | 14.707.715 |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla maddi duran varlıkların detayı aşağıdaki gibidir:
| Açıklama | 1 Ocak 2025 | Girişler | Çıkışlar | Transfer | Yeniden Değerleme | 30 Eylül 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Arazi ve Arsalar | 808.003.890 | - | - | - | - | 808.003.890 |
| Yeraltı ve Yerüstü Düzenleri | 90.728.159 | - | - | - | - | 90.728.159 |
| Binalar | 568.040.687 | 363.723 | - | 1.560.741 | - | 569.965.151 |
| Tesis Makine ve Cihazlar | 932.456.552 | 55.647.835 | (94.568) | - | - | 988.009.819 |
| Taşıtlar | 315.887.029 | 26.618 | (23.518.048) | - | - | 292.395.599 |
| Demirbaşlar | 52.435.691 | 1.673.941 | (139.429) | - | - | 53.970.203 |
| Yapılmakta Olan Yatırımlar | 201.979.065 | 36.083.085 | (599.507) | (1.560.741) | - | 235.901.902 |
| Özel Maliyetler | 26.841.780 | 1.116.329 | - | - | - | 27.958.109 |
| Verilen Avanslar | 32.994.156 | - | - | (22.385.044) | - | 10.609.112 |
| Toplam Maliyet Bedeli | 3.029.367.009 | 94.911.531 | (24.351.552) | (22.385.044) | - | 3.077.541.944 |
| Birikmiş Amortismanlar | 1 Ocak 2025 | Girişler | Çıkışlar | Transfer | Yeniden Değerleme | 30 Eylül 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Yeraltı ve Yerüstü Düzenleri | (25.163.192) | (5.798.217) | - | - | - | (30.961.409) |
| Binalar | - | (10.650.763) | - | - | - | (10.650.763) |
| Tesis Makine ve Cihazlar | (1.288.538) | (73.147.597) | 5.067 | - | - | (74.431.068) |
| Taşıtlar | (2.598.571) | (47.175.149) | 2.416.502 | - | - | (47.357.218) |
| Demirbaşlar | (28.863.072) | (4.778.530) | 78.441 | - | - | (33.563.161) |
| Özel Maliyetler | (6.144.455) | (4.600.447) | - | - | - | (10.744.902) |
| Toplam | (64.057.828) | (146.150.703) | 2.500.010 | - | - | (207.708.521) |
| Maddi Duran Varlıklar (Net) | 2.965.309.181 | 2.869.833.423 |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla maddi duran varlıkların detayı aşağıdaki gibidir:
| Açıklama | 1 Ocak 2024 | Girişler | Çıkışlar | Transfer | Yeniden Değerleme | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Arazi ve Arsalar | 634.623.268 | - | - | - | 173.380.622 | 808.003.890 |
| Yeraltı ve Yerüstü Düzenleri | 78.482.333 | 2.104.163 | - | 10.141.663 | - | 90.728.159 |
| Binalar | 583.699.628 | 334.309 | - | 78.367.533 | (94.360.783) | 568.040.687 |
| Tesis Makine ve Cihazlar | 606.678.617 | 60.109.122 | (4.956.825) | 544.955.322 | (274.329.684) | 932.456.552 |
| Taşıtlar | 252.575.903 | 36.556.038 | (22.484.847) | - | 49.239.935 | 315.887.029 |
| Demirbaşlar | 44.106.360 | 7.693.778 | (240.741) | 876.294 | - | 52.435.691 |
| Özel Maliyetler | 17.796.778 | 7.769.244 | - | 1.275.758 | - | 26.841.780 |
| Yapılmakta Olan Yatırımlar | 216.565.401 | 250.700.817 | (18.781.700) | (246.505.453) | - | 201.979.065 |
| Verilen Avanslar | 407.761.151 | 32.994.156 | (5.583.048) | (402.178.103) | - | 32.994.156 |
| Toplam Maliyet Bedeli | 2.842.289.439 | 398.261.627 | (52.047.161) | (13.066.986) | (146.069.910) | 3.029.367.009 |
| Birikmiş Amortismanlar | 1 Ocak 2024 | Girişler | Çıkışlar | Transfer | Yeniden Değerleme | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Yeraltı ve Yerüstü Düzenleri | (14.955.466) | (10.207.726) | - | - | - | (25.163.192) |
| Binalar | (86.284.787) | (24.985.114) | - | - | 111.269.901 | - |
| Tesis Makine ve Cihazlar | (214.047.335) | (135.618.150) | 2.033.268 | (290.447) | 346.634.126 | (1.288.538) |
| Taşıtlar | (35.856.772) | (52.472.457) | 4.956.612 | - | 80.774.046 | (2.598.571) |
| Demirbaşlar | (23.343.479) | (5.554.273) | 34.680 | - | - | (28.863.072) |
| Özel Maliyetler | (867.667) | (5.276.788) | - | - | - | (6.144.455) |
| Toplam | (375.355.506) | (234.114.508) | 7.024.560 | (290.447) | 538.678.073 | (64.057.828) |
| Maddi Duran Varlıklar (Net) | 2.466.933.933 | 2.965.309.181 |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla maddi olmayan duran varlıkların detayı aşağıdaki gibidir:
| Açıklama | 1 Ocak 2025 | Girişler | Çıkışlar | Transfer | 30 Eylül 2025 |
|---|---|---|---|---|---|
| Haklar | 24.535.417 | 565.053 | - | - | 25.100.470 |
| Toplam Maliyet Bedeli | 24.535.417 | 565.053 | - | - | 25.100.470 |
| Birikmiş Amortismanlar | 1 Ocak 2025 | Dönem Gideri | Çıkışlar | Transfer | 30 Eylül 2025 |
| Haklar | (18.891.393) | (1.363.304) | - | - | (20.254.697) |
| Toplam | (18.891.393) | (1.363.304) | - | - | (20.254.697) |
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar (Net) | 5.644.024 | 4.845.773 | |||
| Açıklama Haklar |
1 Ocak 2024 21.533.318 |
Girişler 2.167.684 |
Çıkışlar - |
Transfer 834.415 |
31 Aralık 2024 24.535.417 |
| Toplam Maliyet Bedeli | 21.533.318 | ||||
| 2.167.684 | - | 834.415 | 24.535.417 | ||
| Birikmiş Amortismanlar | 1 Ocak 2024 | Dönem Gideri | Çıkışlar | Transfer | 31 Aralık 2024 |
| Haklar | (17.251.575) | (1.639.818) | - | - | (18.891.393) |
| Toplam | (17.251.575) | (1.639.818) | - | - | (18.891.393) |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla diğer kısa vadeli karşılıkların detayı aşağıdaki gibidir:
| Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Gider Tahakkukları | 1.506.608 | 546.301 |
| Dava Karşılıkları | 1.203.698 | 1.659.125 |
| 2.710.306 | 2.205.426 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, Grup'un teminat, rehin ve ipotek pozisyonuna ilişkin tablo aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | TL Karşılığı | ABD Doları | TL |
|---|---|---|---|
| Kendi tüzel kişiliği ve konsolidasyon kapsamındaki diğer şirketler tarafından verilmiş olan TRİ'lerin toplam tutarı |
1.571.828.415 | 36.800.000 | 44.378.175 |
| -Teminat | 44.378.175 | - | 44.378.175 |
| -İpotek | 830.136.000 | 20.000.000 | - |
| -Rehin | 697.314.240 | 16.800.000 | - |
| Toplam | 1.571.828.415 | 36.800.000 | 44.378.175 |
| 31 Aralık 2024 | TL Karşılığı | ABD Doları | TL |
| Kendi tüzel kişiliği ve konsolidasyon kapsamındaki diğer şirketler tarafından verilmiş olan TRİ'lerin toplam tutarı |
1.653.940.765 | 36.800.000 | 25.469.562 |
| -Teminat | 25.469.562 | - | 25.469.562 |
| -İpotek | 885.038.697 | 20.000.000 | - |
| -Rehin | 743.432.506 | 16.800.000 | - |
| Toplam | 1.653.940.765 | 36.800.000 | 25.469.562 |
| 30 Eylül 2025 | TL Karşılığı | ABD Doları | TL |
| Kendi tüzel kişiliği ve konsolidasyon kapsamındaki diğer şirketler tarafından alınmış olan TRİ'lerin toplam tutarı |
152.455.491 | - | 152.455.491 |
| -Teminat | 152.455.491 | - | 152.455.491 |
| Toplam | 152.455.491 | - | 152.455.491 |
| 31 Aralık 2024 | TL Karşılığı | ABD Doları | TL |
| Kendi tüzel kişiliği ve konsolidasyon kapsamındaki diğer şirketler tarafından alınmış olan TRİ'lerin toplam tutarı |
160.802.125 | - | 160.802.125 |
| -Teminat | 160.802.125 | - | 160.802.125 |
| Toplam | 160.802.125 | - | 160.802.125 |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Türkiye'de mevcut kanunlar çerçevesinde, Grup bir yıllık hizmet süresini dolduran ve herhangi bir geçerli nedene bağlı olmaksızın işine son verilen, askerlik hizmeti için göreve çağrılan, vefat eden, erkekler için 25, kadınlar için 20 yıllık hizmet süresini dolduran ve emeklilik yaşına gelmiş (kadınlarda 58, erkeklerde 60 yaş) personele kıdem tazminatı ödemesi yapılmak zorundadır. Mevzuatın 8 Eylül 1999 tarihi itibarıyla değişmesinden dolayı emekliliğe bağlı hizmet süresi ile ilgili belirli geçiş yükümlülükleri vardır.
Bu ödemeler 30 Eylül 2025 itibarıyla 30 günlük maaşın üzerinden en fazla tam 53.919,68 TL'ye göre (31 Aralık 2024: 46.655,43 TL) çalışılan yıl başına emeklilik ya da fesih günündeki orana göre hesaplanır. Kıdem tazminatı karşılığı cari bazda hesaplanır ve finansal tablolara yansıtılır. Karşılık Grup'un çalışanlarının emekliliklerinden kaynaklanan gelecekteki muhtemel yükümlülüğünün bugünkü değeri tahmin edilerek hesaplanır. Hesaplama Hükümet tarafından açıklanan kıdem tazminatı tavanına göre yapılmaktadır.
Kıdem tazminatı yükümlülüğü, Grup'un çalışanlarının emekli olmasından doğan gelecekteki olası yükümlülüğün bugünkü değerinin tahminine göre hesaplanır. TFRS, Grup'un yükümlülüklerini tanımlanmış fayda planları kapsamında aktüeryal değerleme yöntemleri kullanılarak hesaplanmasını öngörür. Buna uygun olarak, toplam yükümlülüklerin hesaplanmasında kullanılan aktüeryal varsayımlar aşağıda belirtilmiştir.
Temel varsayım, her hizmet yılı için olan azami yükümlülüğün enflasyona paralel olarak artmasıdır. Dolayısıyla, uygulanan iskonto oranı, gelecek enflasyon etkilerinin düzeltilmesinden sonraki beklenen reel faiz oranını ifade eder. Sonuçta, 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla ilişikteki konsolide finansal tablolarda yükümlülükler, çalışanların emekliliğinden kaynaklanan geleceğe ait olası yükümlülüğün bugünkü değeri tahmin edilerek hesaplanır. 30 Eylül 2025 tarihindeki karşılık yıllık yüzde 19,00 enflasyon oranı ve yüzde 23,00 faiz oranı varsayımına göre, yaklaşık yüzde 3,36 iskonto oranı ile hesaplanmıştır. (31 Aralık 2024 tarihindeki karşılık yıllık yüzde 19,00 enflasyon oranı ve yüzde 23,00 faiz oranı varsayımına göre, yaklaşık yüzde 3,36 iskonto oranı ile hesaplanmıştır.)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 itibarıyla Grup'un kıdem tazminatı karşılığı hareket tablosu aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| 1 Ocak Bakiyesi | 40.502.180 | 29.514.903 |
| Cari Hizmet Maliyeti | 12.666.318 | 13.702.215 |
| Faiz Maliyeti | 10.871.482 | 11.271.489 |
| Dönem İçi Ödemeler | (13.483.494) | (11.822.119) |
| Aktüeryal Fark | (987.282) | 9.263.605 |
| Parasal Pozisyon Farkı | (10.245.602) | (11.427.913) |
| Dönem Sonu Bakiyesi | 39.323.602 | 40.502.180 |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 itibarıyla çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında hesaplanan kısa vadeli karşılıklar aşağıdaki gibidir:
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Kısa Vadeli Karşılıklar |
30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Kullanılmamış İzin Karşılığı | 6.591.231 | 6.577.538 |
| 6.591.231 | 6.577.538 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında borçlar aşağıdaki gibidir:
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamındaki Borçlar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Ödenecek SGK Primleri | 7.022.886 | 7.841.734 |
| Personele Borçlar | 25.405.696 | 25.052.354 |
| 32.428.582 | 32.894.088 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla diğer dönen varlıklar detayı aşağıdaki gibidir:
| Diğer Dönen Varlıklar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Devreden KDV | 70.651.147 | 52.587.520 |
| Personel Avansları | 421.346 | - |
| İş Avansları | 484.601 | 340.278 |
| Diğer KDV | 25.262 | - |
| 71.582.356 | 52.927.798 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla diğer kısa vadeli yükümlülükler detayı aşağıdaki gibidir:
| Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Ödenecek Vergi ve Fonlar | 4.269.425 | 1.571.689 |
| 4.269.425 | 1.571.689 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla cari dönem vergisiyle ilgili varlıklar detayı aşağıdaki gibidir:
| Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Peşin Ödenen Vergi ve Fonlar | 21.367.358 | 3.402.512 |
| 21.367.358 | 3.402.512 |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Şirket'in, 4-5-6 Ocak 2023 tarihleri arasında talep toplanarak halka arz edilen payları 12 Ocak 2023 tarihinden itibaren Yıldız Pazar'da işlem görmeye başlamıştır. Şirket'in çıkarılmış sermayesi, 8 Şubat 2023 tarihinde Söke Ticaret Sicili Müdürlüğü'nde tescil edilen Yönetim Kurulu Kararı ile, 309.000.000 TL'den 386.500.000 TL'ye çıkarılmış, artırılan 77.500.000 TL nominal değerli 77.500.000 adet B grubu nama yazılı paylar halka arz edilmiştir.
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, Şirket'in sermaye yapısı aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Pay Oranı Pay Tutarı Adı (%) (TL) |
Pay Oranı (%) |
Pay Tutarı (TL) |
|||
| Ulusoy Un Sanayi ve Ticaret A.Ş. | 75,49% | 291.750.000 | 75,49% | 291.750.000 | |
| Halka Açık (*) | 24,51% | 94.750.000 | 24,51% | 94.750.000 | |
| 100% | 386.500.000 | 100% | 386.500.000 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, Şirket'in sermaye yapısı gruplar bazında aşağıdaki gibidir:
| Ortaklar | Hisse Adeti | Grubu | Oranı (%) | Tutar |
|---|---|---|---|---|
| Ulusoy Un Sanayi ve Ticaret A.Ş. | 30.900.001 | A | 7,99 | 30.900.001 |
| Ulusoy Un Sanayi ve Ticaret A.Ş. | 260.849.999 | B | 67,50 | 260.849.999 |
| Halka Açık | 94.750.000 | B | 24,51 | 94.750.000 |
| 386.500.000 | 100 | 386.500.000 | ||
| Ortaklar | Hisse Adeti | Grubu | Oranı (%) | Tutar |
| Ulusoy Un Sanayi ve Ticaret A.Ş. | 30.900.001 | A | 7,99 | 30.900.001 |
| Ulusoy Un Sanayi ve Ticaret A.Ş. | 260.849.999 | B | 67,50 | 260.849.999 |
| Halka Açık | 94.750.000 | B | 24,51 | 94.750.000 |
| 386.500.000 | 100 | 386.500.000 |
Türk Ticaret Kanunu'na göre, yasal yedekler birinci ve ikinci tertip yasal yedekler olmak üzere ikiye ayrılmaktadır. Türk Ticaret Kanunu'na göre birinci tertip yasal yedekler, Şirket'in ödenmiş sermayesinin %20'sine ulaşılıncaya kadar, kanuni net karın %5'i olarak ayrılmaktadır. Halka açık şirketler, kâr payı dağıtımlarını SPK'nın II-19.1 numaralı Kar Payı Tebliği'ne uygun olarak yapmaktadır.
Ortaklıklar, karlarını genel kurulları tarafından belirlenecek kar dağıtım politikaları çerçevesinde ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak genel kurul kararıyla dağıtmaktadır. Söz konusu tebliğ kapsamında, asgari bir dağıtım oranı tespit edilmemiştir. Şirketler esas sözleşmelerinde veya kar dağıtım politikalarında belirlenen şekilde kâr payı dağıtmaktadır. Ayrıca, kar payları eşit veya farklı tutarlı taksitler halinde ödenebilmekte ve finansal tablolarda yer alan kar üzerinden nakden kâr payı avansı dağıtılabilmektedir. Türk Ticaret Kanunu'na göre ayrılması gereken yedek akçeler ile esas sözleşmede veya kar dağıtım politikasında pay sahipleri için belirlenen kâr payı ayrılmadıkça; başka yedek akçe ayrılmasına, ertesi yıla kar aktarılmasına ve intifa senedi sahiplerine, yönetim kurulu üyelerine, ortaklık çalışanlarına ve pay sahibi dışındaki kişilere kardan pay dağıtılmasına karar verilemeyeceği gibi, pay sahipleri için belirlenen kâr payı nakden ödenmedikçe bu kişilere kardan pay dağıtılamaz.
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla özkaynak kalemleri detayı aşağıdaki gibidir:
| Özkaynaklar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Ödenmiş Sermaye | 386.500.000 | 386.500.000 |
| Sermaye Düzeltme Farkları | 1.736.322.553 | 1.736.322.553 |
| Paylara İlişkin Primler | 1.243.881.836 | 1.243.881.836 |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler (Giderler) |
1.235.037.727 | 1.240.147.378 |
| - Maddi Duran Varlık Yeniden Değerleme Artışları / (Azalışları) | 1.259.997.464 | 1.265.459.374 |
| - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Aktüeryal Kazanç/(Kayıplar) | (24.959.737) | (25.311.996) |
| Kardan Ayrılmış Kısıtlanmış Yedekler | 135.866.965 | 135.866.965 |
| Geçmiş Yıllar Karları | (442.112.771) | (131.378.689) |
| Net Dönem Zararı | (304.928.817) | (316.195.992) |
| Kontrol Gücü Olmayan Paylar | (44.872.466) | (34.154.848) |
| 3.945.695.027 | 4.260.989.203 |
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren dönemler itibarıyla pay başına kazanç detayı aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Dönem Net Karı/(Zararı) | (304.928.817) | (53.194.312) | (282.867.097) | (50.083.771) |
| Tedavüldeki Toplam Adi Hisse Senedinin Ağırlıklı Ortalama Adedi |
386.500.000 | 386.500.000 | 386.500.000 | 386.500.000 |
| Pay Başına Kazanç | (0,79) | (0,14) | (0,73) | (0,13) |
Vergi Usul Kanunu ve TMS 29 enflasyon muhasebesi uygulamasında farklı endekslerin kullanılması nedeniyle; "sermaye düzeltme farkları" "paylara ilişkin primler" ve "kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler" kalemlerine ilişkin Vergi Usul Kanunu'na göre hazırlanan bilançoda yer alan tutarlar ile TMS/TFRS uyarınca hazırlanan konsolide finansal tablolarda yer alan tutarlar arasında farklar oluşmuştur. Söz konusu farklar TMS/TFRS finansal tablolarında "Geçmiş Yıllar Karları veya Zararları" kalemine yansıtılmış olup, bu farklara ayrıntılarıyla aşağıda yer verilmiştir:
| 30 Eylül 2025 | Vergi Usul Kanununa göre hazırlanmış finansal tablolarda yer alan enflasyona göre düzeltilmiş tutarlar |
TMS/TFRS Finansal Tablolarına göre hazırlanan finansal tablolarda yer alan enflasyona göre düzeltilmiş tutarlar |
Geçmiş yıl zararlarında izlenen fark |
|---|---|---|---|
| Sermaye Düzeltme Farkları | 615.592.281 | 1.736.322.553 | (1.120.730.272) |
| Paylara İlişkin Primler | 1.108.613.340 | 1.243.881.836 | (135.268.496) |
| Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler | 292.475.920 | 135.866.965 | 156.608.955 |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Şirket, ana ortağı olan MKU Un ile 29 Aralık 2016 tarihinde birleşmiştir. Bu birleşme öncesinde 16 Nisan 2015 tarihinde MKU Un, Şirket'in hisselerinin tamamını satın almış, satın alma maliyeti kontrol gücü de içerdiğinden dolayı bu işlem neticesinde şerefiye hesaplanmıştır.
Satın alım için ödenen bedel, beklenen gelir artışının gelecekteki pazarın geliştirilmesinin ve elde edilen bağlı ortaklıkların bir araya getirilmiş iş gücünün yararına etkili bir şekilde dahil olmuştur. Bu faydalar tanımlanabilir maddi olmayan duran varlıkların tanıma kriterlerini karşılamadığı için şerefiyeden ayrı olarak muhasebeleştirilmemiştir.
Şirket yönetimi şerefiye üzerinde TMS 36 hükümleri uyarınca indirgenmiş nakit akım yöntemi kullanılarak değer düşüklüğü testi yapmıştır. Şirket yönetimi tarafından yapılan şerefiye değer düşüklüğü çalışmalarında herhangi bir değer düşüklüğü tespit edilmemiştir.
Şirket hisselerinin tamamı, 11 Ocak 2022 tarihinde gerçekleşen hisse satış işlemi neticesinde 168.900.000 TL tutarında peşin ödeme ve 650.000 Avro tutarında 11 Ocak 2023 tarihinde ödenmek üzere Ulusoy Un Sanayi ve Ticaret A.Ş. tarafından satın alınmıştır. Gerçekleşen işlem tutarı, Şirket'in 31 Aralık 2021 tarihi itibarıyla net varlıkları ile karşılaştırılmış olup, şerefiye ile ilgili herhangi bir değer düşüklüğü tespit edilmemiştir.
Şirket, Gen Oyuncak Sanayi ve Ticaret A.Ş.'nin tamamı nama yazılı toplam 2.714.000 TL nominal değerli sermayesinin %60'ına karşılık gelen payları 29 Mart 2023 tarihinde satın almıştır.
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla şerefiyenin detayı aşağıda yer almaktadır:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| 1 Ocak İtibariyle | 562.242.018 | 562.242.018 |
| Dönem İçi Değişimler | - | - |
| Dönem Sonu İtibarıyla | 562.242.018 | 562.242.018 |
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| MKU Un San. ve Tic. A.Ş. | 561.465.182 | 561.465.182 |
| Gen Oyuncak San. ve Tic. A.Ş. | 776.836 | 776.836 |
| 562.242.018 | 562.242.018 |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren dönemler itibarıyla hasılat ve satışların maliyeti aşağıdaki gibidir:
| Hasılat ve Satışların Maliyeti | 1 Ocak 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 30 Eylül 2024 |
|---|---|---|---|---|
| Yurtiçi Satış Gelirleri | 4.096.291.016 | 1.226.953.107 | 5.050.153.333 | 1.506.365.329 |
| Yurtdışı Satış Gelirleri | 1.260.139.977 | 847.378.842 | 542.552.385 | 536.922.519 |
| Diğer Gelirler | 18.541.892 | 9.251.953 | 2.764.486 | 462.259 |
| Brüt Satışlar | 5.374.972.885 | 2.083.583.902 | 5.595.470.204 | 2.043.750.107 |
| Satışlardan İadeler (‐) | (77.023.368) | (30.574.653) | (99.780.234) | (42.305.796) |
| Satış İskontoları (‐) | (312.887.817) | (67.550.118) | (358.316.732) | (116.504.092) |
| Diğer İndirimler | (281.480) | (53.369) | (609.017) | (174.584) |
| Net Satışlar | 4.984.780.220 | 1.985.405.762 | 5.136.764.221 | 1.884.765.635 |
| Satışların Maliyeti | (4.589.452.668) | (1.834.502.226) | (4.523.945.975) | (1.691.305.835) |
| Satılan Ticari Mal Maliyeti | (1.752.738.969) | (952.828.092) | (1.143.025.662) | (542.262.337) |
| Satılan Mamul Maliyeti | (2.785.396.813) | (865.653.675) | (3.297.645.736) | (1.072.616.320) |
| Satılan Hizmet Maliyeti | (47.942.856) | (14.557.115) | (50.669.340) | (47.248.885) |
| Diğer Satışların Maliyeti | (3.374.030) | (1.463.344) | (32.605.237) | (29.178.293) |
| Brüt Kar | 395.327.552 | 150.903.536 | 612.818.246 | 193.459.800 |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren dönemler itibarıyla satışların maliyeti aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak | 1 Temmuz | 1 Ocak | 1 Temmuz | |
|---|---|---|---|---|
| Satışların Maliyeti | 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2024 | 30 Eylül 2024 |
| Satılan Ticari Mallar Maliyeti | (1.752.738.969) | (952.828.092) | (1.143.025.662) | (542.262.337) |
| Diğer Satışların Maliyeti | (3.374.030) | (1.463.344) | (32.605.237) | (29.178.293) |
| Satılan Hizmet Maliyeti | (47.942.856) | (14.557.115) | (50.669.340) | (47.248.885) |
| Satılan Mamuller Maliyeti | (2.785.396.813) | (865.653.675) | (3.297.645.736) | (1.072.616.320) |
| Malzeme Giderleri | (2.358.039.996) | (755.115.376) | (2.888.500.272) | (921.475.258) |
| Personel Giderleri | (222.673.242) | (57.071.427) | (210.418.162) | (69.411.990) |
| Amortisman Giderleri | (119.822.469) | (36.127.682) | (111.549.441) | (58.691.516) |
| Bakım Onarım Giderleri | (14.957.040) | (3.481.188) | (13.352.102) | (4.040.798) |
| Elektrik, Isınma ve Su Giderleri | (14.848.815) | (3.326.019) | (35.762.745) | (3.587.845) |
| Kiralama İşlemlerine İlişkin Amortisman | ||||
| Gideri | (12.694.233) | 1.641.638 | - | - |
| Yemek Giderleri | (11.530.954) | (3.663.287) | (12.062.771) | (4.052.729) |
| Diğer Giderler | (10.502.905) | (3.156.478) | (11.202.346) | (5.003.773) |
| Sigorta Giderleri | (7.430.507) | (1.945.458) | (6.340.347) | (2.494.522) |
| Kira Giderleri | (5.519.979) | (1.564.812) | (2.323.105) | (1.653.920) |
| Dışarıdan Sağlanan Fayda ve Hizmetler | (1.865.065) | (609.777) | (993.648) | (147.067) |
| Danışmanlık Giderleri | (1.396.796) | (298.482) | (759.852) | (255.998) |
| Araç Giderleri | (1.264.275) | (405.717) | (1.162.037) | (373.071) |
| Seyahat Giderleri | (1.192.381) | (343.742) | (299.978) | (299.978) |
| Geri Kazanım Katkı Payı | (900.620) | (8.376) | (2.633.636) | (842.562) |
| Nakliye Giderleri | (577.728) | (94.789) | (113.956) | (113.956) |
| Temsil ve Ağırlama Giderleri | (123.506) | (81.207) | (61.844) | (61.844) |
| Eğitim ve Yayın Giderleri | (33.814) | (550) | (94.725) | (94.725) |
| Vergi, Resim ve Harçlar | (22.488) | (946) | (14.769) | (14.768) |
| (4.589.452.668) | (1.834.502.226) | (4.523.945.975) | (1.691.305.835) |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren dönemler itibarıyla toplam faaliyet giderleri aşağıdaki gibidir:
| Faaliyet Giderleri | 1 Ocak 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 30 Eylül 2024 |
|---|---|---|---|---|
| Genel Yönetim Giderleri | (104.569.563) | (31.922.320) | (97.936.233) | (26.101.962) |
| Pazarlama Giderleri | (308.954.470) | (110.848.486) | (374.982.962) | (100.220.959) |
| Araştırma ve Geliştirme Giderleri | (1.127.286) | (302.943) | (2.477.697) | (691.084) |
| (414.651.319) | (143.073.749) | (475.396.892) | (127.014.005) |
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren dönemler itibarıyla genel yönetim giderleri aşağıdaki gibidir:
| Genel Yönetim Giderleri | 1 Ocak 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 30 Eylül 2024 |
|---|---|---|---|---|
| Personel Ücret ve Giderleri | (53.140.607) | (15.296.642) | (49.489.634) | (15.248.960) |
| Dışardan Sağlanan Fayda ve Hizmetler | (15.293.344) | (5.577.187) | (11.196.650) | (3.652.728) |
| Amortisman Giderleri | (11.764.755) | (3.899.994) | (12.212.792) | (138.024) |
| Diğer Giderler | (10.029.006) | (3.607.399) | (9.843.916) | (2.406.049) |
| Güvenlik Hizmetleri | (8.893.020) | (2.085.408) | (9.890.934) | (3.125.560) |
| Vergi, Resim ve Harçlar | (1.307.043) | (170.283) | (1.189.582) | (334.106) |
| Tamir Bakım ve Onarım Giderleri | (953.455) | (269.063) | (771.165) | (292.201) |
| Seyahat Giderleri | (792.137) | (355.269) | (772.062) | (201.746) |
| Kiralama İşlemlerine İlişkin Amortisman Giderleri |
(610.497) | (316.555) | - | - |
| Temsil Ağırlama Giderleri | (500.322) | (130.392) | (337.482) | (44.486) |
| Akaryakıt Giderleri | (479.396) | (147.388) | (866.227) | (331.169) |
| Borsa Giderleri | (390.796) | - | (663.446) | (15.827) |
| Sigorta Giderleri | (245.853) | (31.003) | (434.396) | (109.342) |
| Noter ve İcra Giderleri | (120.695) | (31.878) | (128.014) | (128.014) |
| Kırtasiye bedeli | (48.637) | (3.859) | - | - |
| Kira Giderleri | - | - | (66.183) | - |
| Danışmanlık Giderleri | - | - | (73.750) | (73.750) |
| (104.569.563) | (31.922.320) | (97.936.233) | (26.101.962) |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren dönemler itibarıyla pazarlama giderleri aşağıdaki gibidir:
| Pazarlama Giderleri | 1 Ocak 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 30 Eylül 2024 |
|---|---|---|---|---|
| Nakliye Giderleri | (104.136.516) | (44.120.665) | (142.651.035) | (45.912.443) |
| Personel Giderleri | (86.757.700) | (26.009.129) | (78.949.413) | (23.704.089) |
| Amortisman Giderleri | (30.681.543) | (11.663.117) | (50.117.447) | (2.362.881) |
| Diğer Giderler | (15.196.028) | (5.709.324) | (9.493.141) | (3.252.847) |
| Reklam ve Tanıtım Giderleri | (14.038.566) | (4.567.476) | (18.158.211) | (4.858.917) |
| Araç Giderleri | (11.677.321) | (3.887.113) | (15.767.483) | (4.639.134) |
| Kargo Giderleri | (8.075.864) | (2.232.032) | (8.389.609) | (2.693.184) |
| Sosyal Medya Giderleri | (6.987.136) | (2.039.093) | (6.702.380) | (1.986.563) |
| Borsa Giderleri | (4.392.787) | (1.404.865) | (5.299.342) | (1.803.077) |
| İhracat Giderleri | (4.119.786) | (1.246.069) | (611.140) | (203.272) |
| Yemek Giderleri | (3.353.051) | (1.195.394) | (3.649.985) | (1.189.030) |
| Seyahat Giderleri | (3.115.153) | (1.115.884) | (11.339.500) | (1.694.511) |
| Komisyon Giderleri | (2.983.093) | (803.451) | (4.175.324) | (1.146.301) |
| Bakım Onarım Giderleri | (2.410.853) | (754.169) | (2.406.542) | (736.540) |
| Sigorta Giderleri | (1.922.106) | (593.319) | (2.510.309) | (476.330) |
| Kiralama İşlemlerine İlişkin Amortisman Gideri |
(1.450.039) | (1.387.746) | (2.505.336) | (451.999) |
| Promosyon Giderleri | (1.293.815) | (242.305) | (1.239.098) | (262.140) |
| Pazar Araştırması Giderleri | (1.228.766) | (414.912) | (2.441.368) | (621.781) |
| Numune Giderleri | (920.517) | (299.156) | (1.129.628) | (323.127) |
| Fuar Giderleri | (725.065) | (463.482) | (3.632.384) | (793.806) |
| Temsil ve Ağırlama Giderleri | (678.782) | (274.118) | (799.593) | (241.419) |
| Kira Giderleri | (1.577.245) | (335.239) | (1.016.735) | (315.922) |
| Dışarıdan Sağlanan Fayda ve Hizmetler | (557.340) | (206) | (1.212.756) | (440.696) |
| Organizasyon Giderleri | (435.674) | (14.949) | (424.564) | - |
| Vergi, Resim ve Harç Giderleri | (239.724) | (75.273) | (360.639) | (110.950) |
| (308.954.470) | (110.848.486) | (374.982.962) | (100.220.959) |
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren dönemler itibarıyla araştırma ve geliştirme giderleri aşağıdaki gibidir:
| Araştırma ve Geliştirme Giderleri | 1 Ocak 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 30 Eylül 2024 |
|---|---|---|---|---|
| Personel Giderleri | (663.328) | (234.913) | (630.973) | - |
| Diğer Giderler | (463.958) | (68.030) | (1.846.724) | (691.084) |
| (1.127.286) | (302.943) | (2.477.697) | (691.084) |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren dönemler itibarıyla, personel giderlerinin fonksiyonel dağılımı aşağıdaki gibidir:
| Personel Giderleri | 1 Ocak | 1 Temmuz | 1 Ocak | 1 Temmuz |
|---|---|---|---|---|
| 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2025 30 Eylül 2024 |
30 Eylül 2024 | ||
| Satılan Mamul Maliyeti | (222.673.242) | (57.071.427) | (210.418.162) | (69.411.990) |
| Pazarlama Giderleri | (86.757.700) | (26.009.129) | (78.949.413) | (23.704.089) |
| Genel Yönetim Giderleri | (53.140.607) | (15.296.642) | (49.489.634) | (15.248.960) |
| Araştırma ve Geliştirme Giderleri | (663.328) | (234.913) | (630.973) | - |
| (363.234.877) | (98.612.111) | (339.488.182) | (108.365.039) |
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren dönemler itibarıyla, amortisman giderlerinin fonksiyonel dağılımı aşağıdaki gibidir:
| Amortisman Giderleri | 1 Ocak 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 30 Eylül 2024 |
|---|---|---|---|---|
| Satılan Mamul Maliyeti | (119.822.469) | (36.127.682) | (111.549.441) | (58.691.516) |
| Pazarlama Giderleri | (30.681.543) | (11.663.117) | (50.117.447) | (2.362.881) |
| Genel Yönetim Giderleri | (11.764.755) | (3.899.994) | (12.212.792) | (138.024) |
| (162.268.767) | (51.690.793) | (173.879.680) | (61.192.421) |
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren dönemler itibarıyla esas faaliyetlerden diğer gelirler aşağıdaki gibidir:
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | 1 Ocak 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 30 Eylül 2024 |
|---|---|---|---|---|
| Ticari İşlemlerden Kaynaklanan Kur Farkı Gelirleri |
80.300.730 | 15.749.835 | 45.301.365 | 2.070.042 |
| Reeskont Faiz Gelirleri | 22.694.385 | 2.604.472 | 14.520.750 | 2.441.539 |
| Konusu Kalmayan Karşılıklar | 14.341.180 | 5.463.182 | 9.762.821 | 3.436.544 |
| Banka Promosyon Gelirleri | 1.968.491 | 251 | - | - |
| Teşvik Gelirleri | 753.729 | 127.679 | 1.033.682 | 326.414 |
| Diğer Gelirler | 713.831 | 69.546 | 2.704.449 | 1.603 |
| Fuar Destek Gelirleri | 276.280 | 29.643 | - | - |
| Kasko Tazminat Gelirleri | 275.476 | 75.602 | 1.238.876 | 1.238.876 |
| 121.324.102 | 24.120.210 | 74.561.943 | 9.515.018 |
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren dönemler itibarıyla esas faaliyetlerden diğer giderler aşağıdaki gibidir:
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler | 1 Ocak 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 30 Eylül 2024 |
|---|---|---|---|---|
| Ticari İşlemlerden Kaynaklanan Kur Farkı Giderleri |
(52.144.771) | (48.336.264) | (11.518.454) | (6.404.127) |
| Reeskont Faiz Giderleri | (17.785.939) | (4.261.021) | (15.359.573) | (3.726.186) |
| Diğer Giderler | (5.450.414) | (3.190) | (1.438.650) | (118.112) |
| Karşılık Giderleri | (3.876.143) | (1.966.786) | (617.993) | (474.745) |
| (79.257.267) | (54.567.261) | (28.934.670) | (10.723.170) |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren dönemler itibarıyla yatırım faaliyetlerinden gelirler aşağıdaki gibidir:
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler | 1 Ocak 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 30 Eylül 2024 |
|---|---|---|---|---|
| Girişim Sermayesi Fonu Gerçeğe Uygun Değer Artışı |
24.132.237 | 15.362.906 | 29.844.408 | 6.190.257 |
| Duran Varlık Satış Gelirleri | - | - | 2.996.824 | 635.178 |
| Menkul Kıymet Satış Karı | - | - | - | - |
| 24.132.237 | 15.362.906 | 32.841.232 | 6.825.435 |
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren dönemler itibarıyla yatırım faaliyetlerinden giderler aşağıdaki gibidir:
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler | 1 Ocak 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 30 Eylül 2024 |
|---|---|---|---|---|
| Duran Varlık Satış Zararları | (6.899.202) | (662.516) | (1.574.400) | (1.467.320) |
| (6.899.202) | (662.516) | (1.574.400) | (1.467.320) |
TFRS 9 uyarınca belirlenen değer düşüklüğü kazançları (zararları) ve değer düşüklüğü zararlarının iptalleri detayı aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Beklenen Kredi Zararı | (733.876) | 73.287 | (81.593) | (41.162) |
| (733.876) | 73.287 | (81.593) | (41.162) |
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren dönemler itibarıyla finansman gelirleri aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak | 1 Temmuz | 1 Ocak | 1 Temmuz | |
|---|---|---|---|---|
| Finansman Gelirleri | 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2024 | 30 Eylül 2024 |
| Faiz Gelirleri | 198.263.285 | 61.067.463 | 102.785.559 | 48.671.630 |
| Kambiyo Karları | 7.042.392 | 2.947.927 | 2.812.655 | 211.695 |
| 205.305.677 | 64.015.390 | 105.598.214 | 48.883.325 |
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren dönemler itibarıyla finansman giderleri aşağıdaki gibidir:
| Finansman Giderleri | 1 Ocak 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 30 Eylül 2024 |
|---|---|---|---|---|
| Kambiyo Zararları | (222.487.061) | (18.487.469) | (33.890.345) | (19.266.958) |
| Banka Masrafları | (56.028.683) | (17.446.066) | (94.441.285) | (27.986.311) |
| Kredi Faiz Giderleri | (53.464.428) | (19.978.428) | (55.832.133) | (28.755.160) |
| Kıdem Tazminatı Faiz Gideri | (10.871.482) | 1.376.498 | (9.140.208) | (954.423) |
| Kiralama Yükümlülüğünden Kaynaklanan Finansman Gideri |
(1.798.747) | (777.127) | (129.275) | (27.595) |
| Komisyon Giderleri | (1.185.689) | (280.564) | (1.897.967) | (692.966) |
| Çek Senet Masrafları | (95.729) | (75.292) | (107.071) | (54.966) |
| (345.931.819) | (55.668.448) | (195.438.284) | (77.738.379) |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla, net parasal pozisyon kazançları (kayıpları) aşağıdaki gibidir:
| Parasal Olmayan Kalemler | 30 Eylül 2025 |
|---|---|
| Finansal Durum Tablosu Kalemleri | (105.667.171) |
| Stoklar | 30.346.136 |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 7.532.449 |
| Finansal Yatırımlar | 72.417.624 |
| Şerefiye | 114.179.287 |
| Kullanım Hakkı Varlıkları | 3.637.983 |
| Maddi Duran Varlıklar | 603.091.782 |
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 1.182.114 |
| Ertelenmiş Gelirler | (5.079.793) |
| Ertelenmiş Vergi Varlığı (Yükümlülüğü) | (68.196.047) |
| Sermaye Düzeltme Farkları | (430.380.929) |
| Pay İhraç Primleri | (252.184.536) |
| Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler | (27.535.522) |
| Geçmiş Yıllar Karları / Zararları | 97.404.461 |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler (Giderler) | (252.082.180) |
| Kar veya Zarar Tablosu Kalemleri | (18.009.241) |
| Hasılat | (405.907.085) |
| Satışların Maliyeti (-) | 345.143.651 |
| Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-) | 97.758 |
| Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-) | 23.419.391 |
| Genel Yönetim Giderleri (-) | 8.275.429 |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | (11.772.022) |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) | 4.724.041 |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler | (1.236.932) |
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) | 460.794 |
| TFRS 9 Uyarınca Belirlenen Değer Düşüklüğü Kazançları (Zararları) | 74.093 |
| Finansman Gelirleri | (18.665.285) |
| Finansman Giderleri (-) | 37.376.926 |
| Net Parasal Pozisyon Kazançları/(Kayıpları) | (123.676.412) |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Vergi gideri, cari dönem vergi giderini ve ertelenmiş vergi giderini kapsar. Vergi, doğrudan özkaynaklar altında muhasebeleştirilen bir işlemle ilgili olmaması koşuluyla, gelir tablosuna dahil edilir. Aksi takdirde vergi de ilgili işlemle birlikte özkaynaklar altında muhasebeleştirilir.
Dönem vergi gideri, finansal durum tablosu tarihi itibariyle Grup'un bağlı ortaklıklarının ve özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımlarının faaliyet gösterdiği ülkelerde yürürlükte olan vergi kanunları dikkate alınarak hesaplanır. Türk Vergi mevzuatına göre, kanuni veya iş merkezleri Türkiye'de bulunan kurumlar, kurumlar vergisine tabidir.
Türk vergi mevzuatına göre mali zararlar, gelecekte oluşacak kurum kazancından mahsuplaştırılmak üzere beş yıl süre ile taşınabilir. Ancak, mali zararlar, geçmiş yıl karlarından mahsup edilemez.
Ayrıca, 2025 yılında kurumlar vergisine mahsup edilmek üzere yıl içinde ara dönemlerde beyan edilen matrahlar üzerinden %25 oranında geçici vergi ödenmektedir (31 Aralık 2024: %25). Kurumlar vergisi oranı kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirimi kabul edilmeyen giderlerin ilave edilmesi, vergi yasalarında yer alan istisna ve indirimlerin indirilmesi sonucu bulunacak safi kurum kazancına uygulanır.
Türkiye'de ödenecek vergiler konusunda vergi idaresi ile mutabakat sağlama gibi bir uygulama yoktur. Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı takip eden dört ay içerisinde verilir. Vergi incelemesine yetkili makamlar, hesap dönemini takip eden beş yıl süresince vergi beyannamelerini ve bunlara temel olan muhasebe kayıtlarını inceleyebilir ve bulguları neticesinde yeniden tarhiyat yapabilirler.
Türkiye'de mukim şirketlerden, kurumlar vergisi ve gelir vergisinden sorumlu olmayanlar ve muaf tutulanlar haricindekilere yapılanlarla Türkiye'de mukim olan ve olmayan gerçek kişilere ve Türkiye'de mukim olmayan tüzel kişilere yapılan temettü ödemeleri %10 gelir vergisine tabidir. Türkiye'de mukim şirketlerden yine Türkiye'de mukim anonim şirketlere yapılan temettü ödemeleri gelir vergisine tabi değildir. Ayrıca karın dağıtılmaması veya sermayeye eklenmesi durumunda gelir vergisi hesaplanmamaktadır.
Türk vergi mevzuatı, ana ortaklık olan şirketin bağlı ortaklıkları konsolide ettiği finansal tabloları üzerinden vergi beyannamesi vermesine olanak tanımamaktadır. Bu sebeple Grup'un konsolide finansal tablolarına yansıtılan vergi yükümlülükleri, konsolidasyon kapsamına alınan tüm şirketler için ayrı ayrı hesaplanmıştır.
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren dönemler itibarıyla toplam vergi gideri aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Dönem vergi gideri | - | - | - | |
| Ertelenmiş vergi geliri / (gideri) | (90.764.528) | (35.963.305) | (3.623.914) | (9.707.092) |
| (90.764.528) | (35.963.305) | (3.623.914) | (9.707.092) |
Grup, ertelenen vergi varlıklarını ve yükümlülüklerini, bilanço kalemlerinin TFRS uyarınca düzenlenmiş ve yasal finansal tabloları arasındaki farklı değerlendirilmeleri sonucunda ortaya çıkan geçici farkların etkilerini dikkate alarak hesaplamaktadır. Söz konusu geçici farklar genellikle gelir ve giderlerin, TFRS ve Vergi Kanunlarına göre değişik raporlama dönemlerinde muhasebeleştirilmesinden kaynaklanmaktadır.
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Grup'un, 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülüklerini oluşturan kalemler aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | Ertelenmiş Vergi Varlığı |
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü |
|---|---|---|
| Borç ve Alacak Reeskontları | - | (503.262) |
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlık Düzeltmeleri | - | (417.550.084) |
| Kullanılmayan İzin Günü Karşılıkları | 1.814.744 | - |
| Dava Karşılıkları | 349.231 | - |
| Kıdem Tazminatı Karşılıkları | 11.567.205 | - |
| Şüpheli Alacaklar | 802.167 | - |
| Kur Farkları | 8.621.377 | - |
| Krediler | - | (2.140.353) |
| Faiz Tahakkukları | 4.461.057 | - |
| Kiralama Yükümlülükleri | - | (27.863) |
| Gelir Tahakkukları | 364.321 | - |
| Finansal Yatırımlar | - | (44.313.873) |
| Stoklara İlişkin Düzeltmeler | 9.955.996 | - |
| Diğer Düzeltmeler | - | (550.612) |
| Toplam | 37.936.098 | (465.086.047) |
| Ertelenen Vergi Varlığı /Yükümlülüğü (Net) | (427.149.949) |
| 31 Aralık 2024 | Ertelenmiş Vergi Varlığı |
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü |
|---|---|---|
| Borç ve Alacak Reeskontları | 460.092 | - |
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlık Düzeltmeleri | - | (316.811.513) |
| Kullanılmayan İzin Günü Karşılıkları | 1.477.939 | - |
| Dava Karşılıkları | 398.490 | - |
| Kıdem Tazminatı Karşılıkları | 9.853.328 | - |
| Şüpheli Alacaklar | 304.834 | - |
| Kur Farkları | 8.125.957 | - |
| Krediler | 91.493 | - |
| Faiz Tahakkukları | 4.547.803 | - |
| Kiralama Yükümlülükleri | 38.299 | - |
| Finansal Yatırımlar | - | (53.385.434) |
| Stoklara İlişkin Düzeltmeler | 8.922.705 | - |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 83.497 | - |
| Diğer Düzeltmeler | - | (511.844) |
| Ertelenmiş Gelirler | 32.323 | - |
| Toplam | 34.336.760 | (370.708.791) |
| Ertelenen Vergi Varlığı /Yükümlülüğü (Net) | (336.372.031) |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren dönemler itibarıyla ilişkili taraf bakiyeleri aşağıdaki gibidir:
| İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Ulusoy Un San. Ve Tic. A.Ş. | 18.573.312 | 8.350.356 |
| Unay Un San. Ve Tic. A.Ş. | 5.717.192 | 832.554 |
| Alfaway Gıda San. Ve Tic. A.Ş. | 66.359.596 | 63.801.581 |
| Ulusoy Petrol Ürünleri Tic. A.Ş. | 9.909 | - |
| 90.660.009 | 72.984.491 | |
| İlişkili Taraflara Ticari Borçlar | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
| Ulusoy Un San. Ve Tic. A.Ş. | 5.352.148 | 5.217.846 |
| Ulidaş Tarım Ürünleri Lisanslı Depoculuk San. Ve Tic. A.Ş. | 301.287 | 1.126.970 |
| Unay Un San. Ve Tic. A.Ş. | 17.329.091 | 17.717 |
| Ulusoy Petrol Ürünleri Tic.A.Ş. | 521.685 | 399.401 |
| 23.504.211 | 6.761.934 |
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren dönemler itibarıyla ilişkili taraf işlemleri aşağıdaki gibidir:
| İlişkili Taraflardan Satış Gelirleri | 1 Ocak 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 30 Eylül 2024 |
|---|---|---|
| Ulusoy Un San. ve Tic. A.Ş. | 54.992.762 | 63.929.041 |
| Alfaway Gıda San. ve Tic. A.Ş. | 360.733.884 | 139.942.312 |
| Ulidaş Tarım Ürünleri Lisanlı Depoculuk San. ve Tic. A.Ş. | 132.955 | 1.485.326 |
| Unay Un San. ve Tic. A.Ş. | 45.514.915 | 29.484.925 |
| Ulusoy Petrol Ürünleri Tic. A.Ş. | 10.681 | - |
| 461.385.197 | 234.841.604 | |
| İlişkili Taraflardan Stok Alımları | 1 Ocak | 1 Ocak |
| 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2024 | |
| Ulusoy Un San. ve Tic. A.Ş. | 228.629.068 | 661.489.108 |
| Unay Un San. ve Tic. A.Ş. | 57.312.606 | 32.123.609 |
| Ulidaş Tarım Ürünleri Lisanlı Depoculuk San. ve Tic. A.Ş. | 2.817.988 | 2.037.314 |
| Alfaway Gıda San. ve Tic. A.Ş. | 1.467.580 | - |
| Ulusoy Petrol Ürünleri Tic. A.Ş. | 4.195.618 | - |
| 294.422.860 | 695.650.031 | |
| İlişkili Taraflardan Hizmet Alımları | 1 Ocak | 1 Ocak |
| 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2024 | |
| Ulusoy Un San. ve Tic. A.Ş. | 31.880.129 | 1.976.645 |
| Unay Un San. ve Tic. A.Ş. | 7.089.107 | 282.249 |
| Alfaway Gıda San. ve Tic. A.Ş. | 118.456 | 142.869 |
| Ulusoy Petrol Ürünleri Tic. A.Ş. | - | 1.435.254 |
| Ulidaş Tarım Ürünleri Lisanlı Depoculuk San. ve Tic. A.Ş. | 552.611 | - |
| 39.640.303 | 3.837.017 |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 1 Ocak | 1 Ocak | |
|---|---|---|
| İlişkili Taraflara Hizmet Satımları | 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2024 |
| Ulusoy Un San. ve Tic. A.Ş. | 680.907 | 236.326 |
| Alfaway Gıda San. ve Tic. A.Ş. | 4.983.314 | 2.913.279 |
| Unay Un San. ve Tic. A.Ş. | 13.564 | 45.604 |
| 5.677.785 | 3.195.209 | |
| İlişkili Taraflardan Kira Gelirleri | 1 Ocak 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 30 Eylül 2024 |
| Unay Un San. ve Tic. A.Ş. | 30.186 | 42.827 |
| 30.186 | 42.827 | |
| İlişkili Taraflara Kira Giderleri | 1 Ocak 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 30 Eylül 2024 |
| Ulidaş Tarım Ürünleri Lisanslı Depoculuk San. ve Tic. A.Ş. | 2.540.152 | 2.965.187 |
| Ulusoy Un San. ve Tic. A.Ş. | - | 82.482 |
| 2.540.152 | 3.047.669 | |
| İlişkili Taraflara Faiz Gelirleri | 1 Ocak 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 30 Eylül 2024 |
| Ulusoy Un San. ve Tic. A.Ş. | 12.209.919 | 32.449.045 |
| 12.209.919 | 32.449.045 |
Grup'un üst yönetimi yönetim kurulu üyeleri, genel müdür ve bölüm müdürlerinden oluşmaktadır. Grup'un üst yönetime sağlamış olduğu fayda ve ücretler 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla 23.853.449 TL'dir (31 Aralık 2024: 37.218.191 TL).
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Alacaklar | Bankalardaki | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 30 Eylül 2025 |
Ticari alacaklar | Diğer Alacaklar | Mevduat | Diğer | |||
| İlişkili taraf | Diğer taraf | İlişkili taraf | Diğer taraf | ||||
| Raporlama tarihi itibarıyla maruz kalınan azami kredi riski (A+B+C+D+E+F) |
90.660.009 | 1.427.607.913 | - | 32.999.323 | 766.847.370 | 6.787.660 | |
| - Azami riskin teminat vs. ile güvence altına alınmış kısmı |
- | 152.455.491 | - | - | - | - | |
| A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri |
90.660.009 | 1.428.000.151 | - | 32.999.323 | 766.847.370 | 6.787.660 | |
| B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal varlıkların defter değeri |
- | - | - | - | - | - | |
| C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri |
- | - | - | - | - | - | |
| - Teminat vs. ile güvence altına alınmış kısmı |
- | - | - | - | - | - | |
| D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri |
- | - | - | - | - | - | |
| - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) |
- | 7.452.231 | - | - | - | - | |
| - Değer düşüklüğü (-) |
- | (7.452.231) | - | - | - | - | |
| - Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri) |
- | - | - | - | - | - | |
| - Değer düşüklüğü (-) |
- | - | - | - | - | - | |
| E. Bilanço dışı kredi içeren unsurlar |
- | - | - | - | - | - | |
| F. Beklenen Kredi Zararı | - | (392.238) | - | - | - | - |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Alacaklar | Bankalardaki | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 31 Aralık 2024 | Ticari alacaklar | Diğer Alacaklar | Mevduat | Diğer | |||
| İlişkili taraf | Diğer taraf | İlişkili taraf | Diğer taraf | ||||
| Raporlama tarihi itibarıyla maruz kalınan azami kredi riski (A+B+C+D+E+F) |
72.984.491 | 977.541.936 | - | 71.025.374 | 780.863.634 | 12.550.992 | |
| - Azami riskin teminat vs. ile güvence altına alınmış kısmı |
- | 57.353.071 | - | - | - | - | |
| A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri |
72.984.491 | 977.837.537 | - | 71.025.374 | 780.863.634 | 12.550.992 | |
| B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal varlıkların defter değeri |
- | - | - | - | - | - | |
| C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri |
- | - | - | - | - | - | |
| - Teminat vs. ile güvence altına alınmış kısmı |
- | - | - | - | - | - | |
| D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri |
- | - | - | - | - | - | |
| - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) |
- | 4.343.502 | - | - | - | - | |
| - Değer düşüklüğü (-) |
- | (4.343.502) | - | - | - | - | |
| - Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri) |
- | - | - | - | - | - | |
| - Değer düşüklüğü (-) |
- | - | - | - | - | - | |
| E. Bilanço dışı kredi içeren unsurlar |
- | - | - | - | - | - | |
| F. Beklenen Kredi Zararı | - | (295.601) | - | - | - | - |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 30 Eylül 2025 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler |
Defter Değeri | Sözleşme Uyarınca nakit çıkışlar toplamı (I+II+III+IV) |
3 Aydan Kısa (I) |
3-12 Ay arası (II) |
1-5 Yıl arası (III) |
5 Yıldan uzun (IV) |
| Finansal Borçlar | 400.489.131 | 412.942.440 | 56.798.378 | 92.628.600 | 263.515.462 | - |
| Ticari Borçlar | 1.790.011.688 | 1.779.325.449 | 1.779.325.449 | - | - | - |
| Diğer Borçlar | 24.591.930 | 32.428.582 | 32.428.582 | - | - | - |
| Diğer Yükümlülükler | 103.275.672 | 139.304.379 | 90.679.240 | 9.301.537 | 39.323.602 | - |
| Toplam Yükümlülük | 2.318.368.421 | 2.364.000.850 | 1.959.231.649 | 101.930.137 | 302.839.064 | - |
| 31 Aralık 2024 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler |
Defter Değeri | Sözleşme Uyarınca nakit çıkışlar toplamı |
3 Aydan Kısa (I) |
3-12 Ay arası (II) |
1-5 Yıl arası (III) |
5 Yıldan uzun (IV) |
| (I+II+III+IV) | ||||||
| Finansal Borçlar | 593.605.362 | 638.137.424 | 155.490.764 | 136.907.357 | 345.739.303 | - |
| Ticari Borçlar | 960.542.320 | 955.277.625 | 955.277.625 | - | - | - |
| Diğer Borçlar | 36.834.098 | 32.935.218 | 32.935.218 | - | - | - |
| Diğer Yükümlülükler | 18.503.880 | 56.204.448 | 6.919.309 | 8.782.964 | 40.502.175 | - |
| Toplam Yükümlülük | 1.609.485.660 | 1.682.554.715 | 1.150.622.916 | 145.690.321 | 386.241.478 | - |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 30 Eylül 2025 | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| TL karşılığı | ABD Doları | Euro | Chf | ||
| 1. | Ticari alacaklar | 796.181.668 | 19.163.304 | 15.881 | - |
| 2a. | Parasal finansal varlıklar (Kasa. Banka hesapları dâhil) | 40.404.867 | 965.166 | 6.917 | 129 |
| 2b. | Parasal olmayan finansal varlıklar | - | - | - | - |
| 3. | Verilen Sipariş Avansları | 124.276 | 2.994 | - | - |
| 4. | Dönen varlıklar (1+2+3) | 836.710.811 | 20.131.464 | 22.798 | 129 |
| 5. | Ticari alacaklar | - | - | - | - |
| 6a. | Parasal finansal varlıklar | - | - | - | - |
| 6b. | Parasal olmayan finansal varlıklar | - | - | - | - |
| 7. | Verilen Sipariş Avansları | 15.212.723 | 305.000 | 52.371 | - |
| 8. | Duran varlıklar (5+6+7) | 15.212.723 | 305.000 | 52.371 | - |
| 9. | Toplam varlıklar (4+8) | 851.923.534 | 20.436.464 | 75.169 | 129 |
| 10. | Ticari borçlar | 1.407.916.793 | 33.777.617 | 69.400 | - |
| 11. | Finansal yükümlülükler | 112.505.074 | 2.705.646 | - | - |
| 12a. | Parasal olan diğer yükümlülükler | 323.461 | - | 6.623 | - |
| 12b. | Parasal olmayan diğer yükümlülükler | - | - | - | - |
| 13. | Kısa vadeli yükümlükler (10+11+12) | 1.520.745.328 | 36.483.263 | 76.023 | - |
| 14. | Ticari borçlar | - | - | - | - |
| 15. | Finansal yükümlülükler | 260.306.149 | 6.260.128 | - | - |
| 16 a. | Parasal olan diğer yükümlülükler | 412.152 | - | 8.439 | - |
| 16 b. | Parasal olmayan diğer yükümlülükler | - | - | - | - |
| 17. | Uzun vadeli yükümlükler (14+15+16) | 260.718.301 | 6.260.128 | 8.439 | - |
| 18. | Toplam yükümlülükler (13+17) | 1.781.463.629 | 42.743.391 | 84.462 | - |
| 19. | Bilanço dışı türev araçların net varlık/(yük.) pozisyonu (19a 19b) |
- | - | - | |
| 19a. | Hedge edilen toplam varlık tutarı | - | - | - | - |
| 19b. | Hedge edilen toplam yükümlülük tutarı | - | - | - | - |
| 20. | Net yabancı para varlık/(yükümlülük) pozisyonu (9- 18+19) |
(929.540.095) | (22.306.927) | (9.293) | 129 |
| 21. | Döviz hedge'i için kullanılan finansal araçların toplam gerçeğe uygun değeri (1 +2a+3+5+6a+7-10-11 -12a-14- 15-16a) |
- | - | - | - |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 31 Aralık 2024 | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| TL karşılığı | ABD Doları | Euro | Chf | ||
| 1. | Ticari alacaklar | 286.708.092 | 6.478.996 | - | - |
| 2a. | Parasal finansal varlıklar (Kasa. Banka hesapları dâhil) | 5.427.607 | 121.993 | 633 | - |
| 2b. | Parasal olmayan finansal varlıklar | - | - | - | - |
| 3. | Verilen Sipariş Avansları | 1.843.123 | - | 40.000 | - |
| 4. | Dönen varlıklar (1+2+3) | 293.978.822 | 6.600.989 | 40.633 | - |
| 5. | Ticari alacaklar | - | - | - | - |
| 6a. | Parasal finansal varlıklar | - | - | - | - |
| 6b. | Parasal olmayan finansal varlıklar | - | - | - | - |
| 7. | Verilen Sipariş Avansları | 18.143.293 | 410.000 | - | - |
| 8. | Duran varlıklar (5+6+7) | 18.143.293 | 410.000 | - | - |
| 9. | Toplam varlıklar (4+8) | 312.122.115 | 7.010.989 | 40.633 | - |
| 10. | Ticari borçlar | 821.249.314 | 18.272.714 | 242.433 | - |
| 11. | Finansal yükümlülükler | 126.472.889 | 2.852.885 | - | - |
| 12a. | Parasal olan diğer yükümlülükler | - | - | - | - |
| 12b. | Parasal olmayan diğer yükümlülükler | - | - | - | - |
| 13. | Kısa vadeli yükümlükler (10+11+12) | 947.722.203 | 21.125.599 | 242.433 | - |
| 14. | Ticari borçlar | - | - | - | - |
| 15. | Finansal yükümlülükler | 336.991.351 | 7.601.608 | - | - |
| 16 a. | Parasal olan diğer yükümlülükler | - | - | - | - |
| 16 b. | Parasal olmayan diğer yükümlülükler | - | - | - | - |
| 17. | Uzun vadeli yükümlükler (14+15+16) | 336.991.351 | 7.601.608 | - | - |
| 18. | Toplam yükümlülükler (13+17) | 1.284.713.554 | 28.727.207 | 242.433 | - |
| 19. | Bilanço dışı türev araçların net varlık/(yük.) pozisyonu (19a 19b) |
- | - | - | - |
| 19a. | Hedge edilen toplam varlık tutarı | - | - | - | - |
| 19b. | Hedge edilen toplam yükümlülük tutarı | - | - | - | - |
| 20. | Net yabancı para varlık/(yükümlülük) pozisyonu (9- 18+19) |
(972.591.439) | (21.716.218) | (201.800) | - |
| 21. | Döviz hedge'i için kullanılan finansal araçların toplam gerçeğe uygun değeri (1 +2a+3+5+6a+7-10-11 -12a-14- 15-16a) |
- | - | - | - |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Aşağıdaki tablo Grup'un döviz kurlarındaki yüzde 10'luk artışa ve azalışa olan duyarlılığını göstermektedir. Duyarlılık analizi sadece dönem sonundaki açık yabancı para cinsinden parasal kalemleri kapsar ve söz konusu kalemlerin dönem sonundaki yüzde 10'luk kur değişiminin etkilerini gösterir. Pozitif değer, kar/zararda ve diğer özkaynak kalemlerindeki artışı ifade eder.
| Döviz kuru duyarlılık analizi tablosu | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 30 Eylül 2025 | |||||||
| Kar/zarar | Özkaynaklar | ||||||
| YABANCI PARANIN DEĞER KAZANMASI |
YABANCI PARANIN DEĞER KAYBETMESİ |
YABANCI PARANIN DEĞER KAZANMASI |
YABANCI PARANIN DEĞER KAYBETMESİ |
||||
| ABD Doları'nın TL karşısında % 10 değer kazanması/kaybetmesi halinde | |||||||
| 1- ABD Doları net varlık/yükümlülüğü | (92.908.633) | 92.908.633 | (92.908.633) | 92.908.633 | |||
| 2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - | |||
| 3- ABD Doları net etki (1+2) | (92.908.633) | 92.908.633 | (92.908.633) | 92.908.633 | |||
| Avro'nun TL karşısında % 10 değer kazanması/kaybetmesi halinde | |||||||
| 4- Avro net varlık/yükümlülüğü | (46.047) | 46.047 | (46.047) | 46.047 | |||
| 5- Avro riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - | |||
| 6- TL net etki (4+5) | (46.047) | 46.047 | (46.047) | 46.047 | |||
| Diğer'in TL karşısında % 10 değer kazanması/kaybetmesi halinde | |||||||
| 7- Chf net varlık/yükümlülüğü | 670 | (670) | 670 | (670) | |||
| 8- Chf riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - | |||
| 9- TL net etki (7+8) | 670 | (670) | 670 | (670) | |||
| Toplam (3+6+9) | (92.954.010) | 92.954.010 | (92.954.010) | 92.954.010 |
| Döviz kuru duyarlılık analizi tablosu | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 31 Aralık 2024 | |||||||
| Kar/zarar | Özkaynaklar | ||||||
| YABANCI PARANIN | YABANCI PARANIN | YABANCI PARANIN | YABANCI PARANIN | ||||
| DEĞER KAZANMASI | DEĞER KAYBETMESİ | DEĞER KAZANMASI | DEĞER KAYBETMESİ | ||||
| ABD Doları'nın TL karşısında % 10 değer kazanması/kaybetmesi halinde | |||||||
| 1- ABD Doları net varlık/yükümlülüğü | (96.327.273) | 96.327.273 | (96.327.273) | 96.327.273 | |||
| 2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - | |||
| 3- ABD Doları net etki (1+2) | (96.327.273) | 96.327.273 | (96.327.273) | 96.327.273 | |||
| Avro'nun TL karşısında % 10 değer kazanması/kaybetmesi halinde | |||||||
| 4- Avro net varlık/yükümlülüğü | (931.870) | 931.870 | (931.870) | 931.870 | |||
| 5- Avro riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - | |||
| 6- TL net etki (4+5) | (931.870) | 931.870 | (931.870) | 931.870 | |||
| Diğer'in TL karşısında % 10 değer kazanması/kaybetmesi halinde | |||||||
| 7- Chf net varlık/yükümlülüğü | - | - | - | - | |||
| 8- Chf riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - | |||
| 9- TL net etki (7+8) | - | - | - | - | |||
| Toplam (3+6+9) | (97.259.143) | 97.259.143 | (97.259.143) | 97.259.143 |
30 Eylül 2025 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Sermayeyi yönetirken Grup'un hedefleri, ortaklarına getiri ve fayda sağlamak ve sermaye maliyetini azaltmak amacıyla en uygun sermaye yapısını sürdürmek için Grup'un faaliyette bulunabilirliğinin devamını korumaktır.
Grup sermayeyi net finansal borç/özkaynaklar oranını kullanarak izlemektedir. Net finansal borç, nakit ve nakit benzerlerinin, toplam finansal borç tutarından düşülmesiyle hesaplanmaktadır.
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, net finansal borç/sermaye oranları aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Toplam Finansal Borç | 412.942.440 | 638.137.424 |
| Nakit Değerler ve Bankalar | (773.635.030) | (793.414.626) |
| Net Finansal Borç | (360.692.590) | (155.277.202) |
| Özkaynaklar | 3.945.695.027 | 4.260.989.203 |
| Net Finansal Borç / Özkaynaklar Oranı | (0,09) | (0,04) |
Şirket'in ana ortaklığı Ulusoy Sanayi ve Ticaret A.Ş.'nin Avrupa İmar ve Kalkınma Bankası (EBRD) ile imzaladığı kredi kullanımı anlaşmasına istinaden, Şirket'in Konya Ilgın'da bulunan GES Projesi için 7 milyon Euro tutarında refinansman gerçekleştirilmiştir.
Have a question? We'll get back to you promptly.