SICHUAN EM TECHNOLOGY CO.,LTD. — Call Transcript 2024

Jun 13, 2024

证券代码： 601208 证券简称：东材科技 公告编号： 2024-065 转债代码： 113064 转债简称：东材转债

四川东材科技集团股份有限公司

关于 2023 年度业绩说明会召开情况的公告

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

为加强与投资者的沟通交流，使广大投资者更加全面、深入地了解公司经营 情况，四川东材科技集团股份有限公司（以下简称“公司”或“本公司”）于 2024 年 6 月 13 日上午 10:00-11:30 在上海证券交易所“上证路演中心”网络平台 （http//roadshow.sseinfo.com），以视频录播结合网络文字互动方式召开了 2023 年度业绩说明会，针对公司的经营情况、战略发展规划等事项与投资者进行了充 分交流，现将本次业绩说明会召开情况公告如下：

一、本次业绩说明会召开情况

公司于 2024 年 6 月 4 日在《上海证券报》、《中国证券报》及上海证券交 易所网站（www.sse.com.cn）披露了《关于召开 2023 年度业绩说明会的公告》 （公告编号：2024-062）。2024 年 6 月 13 日，公司在上海证券交易所“上证路 演中心”网络平台（http：//roadshow.sseinfo.com），以视频录播结合网络文字互 动方式召开了 2023 年度业绩说明会，公司董事长唐安斌先生、总经理李刚先生、 独立董事李双海先生，董事会秘书陈杰先生、副总经理兼财务负责人敬国仁先生 出席了本次业绩说明会，就公司的经营情况、战略发展规划等事项与投资者进行 了充分交流，在信息披露允许的范围内就投资者普遍关注的问题进行了回答。

二、 投资者提出的问题及公司的回复情况

问题 1 ：请问光刻胶业务占公司收入份额，以及公司光刻胶业务的优势？

回复：尊敬的投资者，您好！公司与韩国 Chemax、种亿化学共同投资设立 成都东凯芯半导体材料公司，重点开展高端光刻胶所需单体、光酸材料的合成和

纯化业务。目前，生产设备已安装、调试完毕，近期将进行投料试生产。公司的 中试产品已实现小批量销售，但营收占比较小，感谢您的关注！

问题 2 ： 1. 公司主要产品环氧树脂二季度的价格？ 2. 高端树脂在公司收入结 构中的占比？ 3.PP 膜下游客户的拓展情况？

回复：尊敬的投资者，您好！目前，环氧树脂的产品价格已小幅回升，公司 正在持续加大市场开拓力度，积极拓展销售渠道，产品结构和盈利能力正在逐月 改善。公司生产的 BOPP 薄膜产品，质量稳定、订单饱满、市场竞争力强，产品 已广泛应用到特高压输电、汽车电子、风光储等电容器领域，感谢您的关注！

问题 3 ： 1. 公司在绵阳小枧厂区、绵阳塘汛厂区、绵阳东林厂区、江苏海安 厂区、河南新乡厂区、山东东营厂区的在建产能的进度，预计 24 年给公司带来 多少的营收。 2. 公司在高频高速印制电路板用特种树脂的预计什么时候可以投产， 公司预计还有扩产计划吗？

回复：尊敬的投资者，您好！公司正积极推进各基地的产业化项目建设，目 前项目进度基本符合预期，预计 2024 年可带来 10 亿元左右的增量营收。

公司“年产 5200 吨高频高速印制电路板用特种树脂材料产业化项目”大部 分产线已正式投产，双马来酰亚胺树脂、活性酯、碳氢树脂等产品已实现规模化 销售，并通过国内外一线覆铜板厂商供应到英伟达、华为、苹果、英特尔等主流 产业链体系。未来，公司将不断加大研发投入实现产品的迭代升级，并根据市场 需求和生产经营状况，适时实施下一步扩产计划，感谢您的关注！

问题 4 ：公司认为本年度营收能够超过 50 亿元，请问这个信心有哪些事实 性的支撑依据？

回复：尊敬的投资者，您好！2023 年，公司的多个在建项目如期转固，预 计 2024 年可带来 10 亿元左右的增量营收；此外，公司正持续加大市场开拓力度，

积极拓展销售渠道，在多个新兴领域的市占率稳步提升，为公司的经营业绩带来 稳定的增长动能，感谢您的关注！

问题 5 ：公司主要产品环氧树脂的价格走势？

回复：尊敬的投资者，您好！目前，公司正持续加大市场开拓力度，积极拓 展销售渠道，环氧树脂产品价格已小幅回升，产品结构和盈利能力正在逐月改善， 感谢您的关注！

问题 6 ：请问贵公司股价连创新低，是不是基本面出现了问题，会不会被 ST ？谢谢！

回复：尊敬的投资者，您好！二级市场股价受宏观经济、市场情绪、大盘指 数、经营业绩等多重因素影响。目前，公司生产经营管理一切正常，不存在被 ST 风险，感谢您的支持与关注！

问题 7 ： 1. 公司的高速树脂材料（双马来酰亚胺树脂、活性酯等）产能为多 少，预计 2024 年能为公司带来多少的创收呢？ 2. 公司的在建产能预计什么时候 完工，对公司接下来的 3 年带来多少的创收呢？

回复：尊敬的投资者，您好！公司已建成 3,700 吨双马来酰亚胺树脂产能、 1,200 吨活性酯产能，目前，生产制造和产品性能稳定，且竞争力较强、市场拓 展顺利。近年来，公司积极推进各个基地的产业化项目建设，项目进度符合公司 定期报告披露的进展情况，敬请查阅相关公告内容，感谢您的关注！

问题 8 ：公司质子交换膜项目还有可能重新启动吗？

回复：尊敬的投资者，您好！公司氢能源功能高分子材料产业化项目（质子 交换膜）的生产设备已安装、调试完毕，目前已进入投料试车、样品认证阶段， 感谢您的关注！

问题 9 ：公司回购股票的金额还未达标，还继续回购吗？何时在继续回购， 是否只是作秀而已？

回复：尊敬的投资者，您好！截至 2024 年 5 月 31 日，公司通过上海证券交 易所交易系统以集中竞价交易方式累计回购公司股份 6,449,091 股，已回购股份 占公司当前总股本的比例为 0.7027%，回购的最高成交价为 10.46 元/股，最低成 交价为 7.78 元/股，已支付的总金额为 59,993,184.47 元。根据《公司回购股份报 告书》的相关条款，回购金额已达到本次回购股份方案的下限金额。未来，公司 将根据自身的资金安排和市场情况，择机实施股份回购事项，并及时履行信息披 露义务，敬请查阅公司每月初披露的回购进展公告，感谢您的关注！

问题 10 ： 1. 可视化年报显示，公司去年增收不增利，毛利率连续三年下滑， 投资和筹资净现金流都出现负值，能否分析一下原因？ 2. 公司发行 14 亿元可转 债尚未转股，下一步将如何推动转股？目前溢价率比较高，在何种情形下会考 虑下修？

回复：尊敬的投资者，您好！2023 年度，公司投资净现金流为负值，主要 原因是加大产业化项目的投资力度，购建固定资产支付的现金增多；筹资净现金 流为负值，主要原因是用于偿还负债、利润分配的现金流出增多，有利于改善企 业的资本结构，降低财务风险；公司经营净现金流同比明显好转，提升了公司的 负债保障能力。

2023 年度，光伏背板基膜的价格大幅下滑，环氧树脂市场发生较大变化， 且相关产业化项目的产能爬坡、经营成果不及预期，上述因素共同拉低了公司整 体的盈利水平。2024 年以来，公司在光伏板块继续坚持差异化产品路线，并积 极开拓新兴应用场景和海外市场，不断提升高附加值产品的销售占比；在环氧树 脂领域，公司进一步加大市场开拓力度，积极拓展销售渠道，新建产线的设备开 工率稳步提升，产品质量和订单结构均有所改善。未来，公司将专注生产经营， 积极提升企业的经营业绩和投资价值，暂不计划下修转股价格，感谢您的关注！

问题 11 ：董事长，您好！公司年初披露了多个募投项目延期，请问目前的 光学膜、丙膜的在建项目进展如何？

尊敬的投资者，您好！公司募投项目的“年产 25000 吨偏光片用光学级聚酯 基膜项目（江苏 7 号线）”、“成都创新中心及生产基地项目（一期）-超薄型 聚丙烯薄膜 1 号线”，已于 2024 年 4 月中旬开始投料试车，目前调试工作进展 顺利，已生产出小批量产品，并进入客户验证阶段。“年产 20000 吨超薄 MLCC 用光学级聚酯基膜技术改造项目（山东 9 号线）”，生产设备已安装、调试完毕， 计划于 2024 年 6 月中旬开始投料试车，感谢您的关注！

三、其他事项

感谢各位投资者积极参与公司本次业绩说明会，欢迎广大投资者继续通过投 资者关系电话、上证 E 互动平台等方式与公司进行互动交流，衷心感谢各位投 资者长期以来对公司的关注与支持！

特此公告。

四川东材科技集团股份有限公司董事会

2024 年 6 月 13 日