ShenZhen YUTO Packaging Technology Co., Ltd. — Audit Report / Information 2018

Mar 30, 2018

中信证券股份有限公司

关于深圳市裕同包装科技股份有限公司

开展外汇套期保值业务的核查意见

深圳市裕同包装科技股份有限公司（以下简称 “ 裕同科技 ” 、 “ 公司 ” ）于 2016 年 12 月 16 日在深圳证券交易所中小企业板上市。中信证券股份有限公司（以 下简称 “ 中信证券 ” 或 “ 保荐机构 ” ）担任本次首次公开发行股票工作的保荐机构， 根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《深圳证券交易所股票上市规则》、《深 圳证券交易所中小企业板上市公司规范运作指引》、《深圳证券交易所上市公司 保荐工作指引》等有关规定，经审慎核查，就公司开展外汇套期保值业务发表 核查意见如下：

公司于 2018 年 3 月 29 日召开的第三届董事会第十六次会议审议通过了《关 于 2018 年度开展外汇套期保值业务的议案》，批准公司 2018 年度开展外汇套 期保值业务额度为 33,000 万美元（折合），包括但不限于远期结售汇、外汇掉 期、外汇互换、外汇期权业务及其他外汇衍生产品业务，各项业务可以在上述 额度内循环开展。

一、开展外汇套期保值业务的目的

本公司出口业务所占比重超过 60% ，主要采用美元、欧元、港币等外币进 行结算，因此当汇率出现较大波动时，汇兑损益对公司的经营业绩会造成较大影 响。为有效规避和防范外汇市场风险，防止汇率大幅波动对公司生产经营造成的 不利影响，公司拟与银行等金融机构开展外汇套期保值业务。

二、拟开展的外汇套期保值业务情况

1 、外汇套期保值业务的品种及币种

公司拟开展的外汇套期保值业务是为满足国际贸易及投融资业务需要，在银 行等金融机构办理的以规避和防范汇率风险为目的的包括但不限于远期结售汇、 外汇掉期、货币掉期、外汇期权及相关组合产品等业务。公司拟开展的外汇套期

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保值业务涉及的币种包括但不限于公司生产经营所使用的主要结算货币，如美元、 欧元、港币等。

2 、拟投入的资金

根据公司国际贸易业务及对外投融资的发展情况，预计自 2018 年度公司及 控股子公司开展的外汇套期保值业务额度为 33,000 万美元（折合），各项业务 可以在上述额度内循环开展。公司及控股子公司除根据与银行签订的协议缴纳一 定比例的保证金外（如需要），不需要投入其他资金，该保证金将使用公司的自 有资金，不涉及募集资金。缴纳的保证金比例根据与不同银行签订的具体协议确 定。

三、授权及期限

根据公司《外汇套期保值业务管理制度》的规定，所涉及的单次或连续十二 个月累计余额不超过最近一期经审计净资产的 50% 的，由董事会审议批准；超 出此范围的，需经股东大会审议批准。

本次董事会审议批准了 2018 年 1 月 1 日至本董事会审批日，公司已开展的 相关外汇套期保值业务，以及公司 2018 年度开展外汇套期保值业务额度为 33,000 万美元，期限为本次董事会审批之日起至 2018 年 12 月 31 日。

四、外汇套期保值业务的风险分析

开展外汇套期保值业务可以有效降低汇率波动对公司经营的影响，但也可能 存在如下风险：

1 、汇率波动风险：在汇率行情变动较大的情况下，银行远期结售汇汇率报 价可能偏离公司实际收付时的汇率，造成汇兑损失。

2 、内部控制风险：外汇套期保值业务专业性较强，复杂程度较高，可能会 由于内控制度不完善而造成风险。

3 、客户及供应商违约风险：由于客户的付款或支付给供应商等的款项逾期， 货款无法在预测的回款期内收回，会造成远期结汇延期交割而产生损失。

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4 、收付款预测风险：公司根据销售订单和采购订单等进行收付款预测，实 际执行过程中，客户或供应商可能会调整订单，造成公司收付款预测不准，导致 交割风险。

五、公司采取的风险控制措施

1 、公司及控股子公司开展外汇套期保值业务将遵循以锁定汇率风险目的进 行套期保值的原则，不进行投机和套利交易，在签订合约时严格按照公司进出口 业务外汇收支（含国际投融资）的预测金额进行交易。

2 、公司制定了《外汇套期保值业务管理制度》，对外汇套期保值业务的操 作原则、审批权限、内部操作流程、信息隔离措施、内部风险报告制度及风险处 理程序、信息披露等做出了明确规定。

3 、为避免汇率大幅波动风险，公司会加强对汇率的研究分析，实时关注国 际市场环境变化，适时调整经营策略，最大限度的避免汇兑损失。

4 、为防止外汇套期保值延期交割，公司将严格按照客户回款计划，控制外 汇资金总量及结售汇时间。外汇套期保值业务锁定金额和时间原则上应与外币货 款回笼金额和时间相匹配。同时公司将高度重视外币应收账款管理，避免出现应 收账款逾期的现象。

5 、公司内控部将定期对外汇套期保值业务的实际操作情况、资金使用情况 及盈亏情况进行审查。

六、开展外汇套期保值业务的会计核算原则

公司根据《企业会计准则第 22 号 —— 金融工具确认和计量》、《企业会计 准则第 24 号 —— 套期保值》、《企业会计准则第 37 号 —— 金融工具列报》等 相关规定及其指南，对外汇套期保值业务进行相应核算和披露。

七、独立董事意见

• 1 、公司外汇套期保值业务的相关审批程序符合国家相关法律、法规及《公

• 司章程》的有关规定。

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• 2 、公司已就外汇套期保值业务的行为建立了健全的组织机构、业务操作流

• 程、审批流程及《外汇套期保值业务管理制度》。

3 、在保证正常生产经营的前提下，公司开展外汇套期保值业务，有利于规 避和防范汇率大幅波动对公司经营造成的不利影响，有利于控制外汇风险，不存 在损害公司和全体股东利益的情形。

综上，独立董事同意公司已经开展以及即将开展的外汇套期保值业务。 八、保荐机构意见

经核查，中信证券股份有限公司认为，公司开展外汇套期保值业务，有利于 规避和防范汇率波动对公司经营造成的不利影响，有利于控制汇率风险，具有一 定的必要性。公司已按照相关法规的规定制定了《外汇套期保值业务管理制度》， 建立了较为完善的外汇套期保值业务内控和风险管理制度。上述事项已经公司董 事会审议通过，独立董事对该项事项发表了同意意见。相关审批程序符合《公司 法》、《深圳证券交易所股票上市规则》、《深圳证券交易所中小企业板上市公 司规范运作指引》以及公司《公司章程》等法规的规定。

保荐机构提请投资者关注：虽然公司对外汇套期保值业务采取了相应的风险 控制措施，但套期保值业务固有的汇率波动风险、内部控制固有的局限性等风险， 都可能对公司的经营业绩产生影响。

（以下无正文）

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（本页无正文，为《中信证券股份有限公司关于深圳市裕同包装科技股份有限 公司开展外汇套期保值业务的核查意见》）之盖章页）

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