Shanghai XFH Technology Co., Ltd. — Audit Report / Information 2020

May 17, 2021

深圳市翔丰华科技股份有限公司

年报问询函之回复

众会字(2021)第 05769 号

深圳证券交易所 :

我们接受委托，审计了深圳市翔丰华科技股份有限公司（以下简称“翔丰华”）2020 年 的年度财务报表，包括 2020 年 12 月 31 日的合并及公司资产负债表，2020 年度的合并及公 司利润表、合并及公司现金流量表、合并所有者权益变动表及公司所有者权益变动表以及财 务报表附注，并出具了众会字(2021)第 04203 号审计报告。

贵所于 2021 年 5 月 10 日下达了《关于对深圳市翔丰华科技股份有限公司的年报问询函》 （创业板年报问询函【2021】第 202 号）（以下简称：“问询函”）。

本回复主要数值保留两位小数，若出现总数与各分项数值之和尾数不符的情况，均为四 舍五入原因造成。

会计师根据问询函的要求对问询函中与财务会计相关的问题进行了核查，回复如下：

1. 问询函第 2 问

1）问询内容

你公司在年报“主营业务分析（8）主要销售客户和主要供应商情况”注释中披露称，个 别中小客户存在退货情况。请你公司详细说明上述退货情况的发生原因及具体金额，与客户 约定的退货相关协议条款内容，退货客户是否为你公司关联方，并说明上述退货前期收入确 认情况，包括确认时点、确认依据、确认金额、相关会计处理及其对公司净利润的影响等， 公司以前年度及报告期收入确认是否合理估计退货率，收入确认金额是否准确。

请年审会计师发表明确意见。

2）会计师回复

1

一、公司上述退货情况的发生原因及具体金额，与客户约定的退货相关协议条款内容，退货客户是否为你公司关联方

公司 2020 年度退货情况如下：

							单位：万元	单位：万元
客户名称	是否 关联方	退货 金额	其中：2020 年退 2019 年销售的 产品	其中：退货占2019 年 向该客户销售总额的 比例	截至2020 年末 转售占退货金 额比例	截至2021 年4 月末转售占退 货金额比例	退货原因	退货时点
客户一	否	158.02	158.02	0.10%	100.00%	100.00%	客户材料体系变更，公司产品消 耗较慢，考虑到该产品可转售其 他客户，改善应收账款	2020年11月
客户二	否	353.33	353.33	37.22%	100.00%	100.00%	客户战略转型，原量产项目暂停 且暂无其他量产项目可使用，该 产品已转售其他客户	2020年5月
客户三	否	1,103.89	1,103.89	61.15%	99.43%	100.00%	客户使用公司产品的订单受疫 情影响停产，公司考虑其产品可 转售且改善公司应收款	2020年5月、 9月、10月、 11月、12月
		112.82	112.82				产品粒径超标导致堵网，二次加 工后转售其他客户
客户四	否	262.83	262.83	46.84%	100.00%	100.00%	客户产品因受疫情影响需转型， 暂时不使用公司产品，公司考虑 其可转售且改善公司应收款	2020年9月
客户五	否	209.22	34.07	10.00%	-	100.00%	产品磁性物质超标，二次加工后 销售给该客户	2020年11月、 12 月
客户六	否	1,214.12	1,214.12	40.16%	100.00%	100.00%	客户产品因受疫情影响需转型， 暂时不使用公司产品，公司考虑 其可转售且改善公司应收款	2020年11月、 12月
		208.47	208.47				产品压实未达到客户要求，二次 加工后转售其他客户
客户七	否	718.29	718.29	51.52%	-	56.65%	因疫情影响客户为及时顺应市	2020 年12 月

2

客户名称	是否 关联方	退货 金额	其中：2020 年退 2019 年销售的 产品	其中：退货占2019 年 向该客户销售总额的 比例	截至2020 年末 转售占退货金 额比例	截至2021 年4 月末转售占退 货金额比例	退货原因	退货时点
							场需求升级改造其产线，需在加 工改进公司销售的产品，目前已 改进并陆续销售给该客户
其他客户	否	183.78	157.32	5.32%	44.20%	96.36%	产品个别指标未达到客户要求， 二次加工后转售其他客户	2020年9月、 10月、11月、 12月
		71.91	65.48				客户暂无产品消耗，公司考虑可 转售改善应收款，已转售其他公 司
		43.97	43.97				产品个别指标未达到客户要求， 二次加工后转售其他客户
合计		4,640.65	4,432.61	28.17%	76.26%	**92.91% **

3

2020 年度，公司退货主要原因在于：（1）2020 年度疫情对部分客户影响较大，订单减 少，为控制应收账款风险，公司同意退货转售其他回款较好的客户；（2）部分客户因疫情 影响需调整产品结构、型号，影响公司产品的消耗，公司考虑到退货产品可转售其他客户， 满足其他大客户的发货需求，故同意退货处理；（3）个别产品指标未达到客户要求，需退 回二次加工重新出售。

截至本回复出具日，除少量退货未完成二次加工返售外，其他退货产品均转售，不存在 纠纷情况。 其中在 2020 年底前转售给其他客户的占比为 76.26%。

二、说明上述退货前期收入确认情况，包括确认时点、确认依据、确认金额、相关会 计处理及其对公司净利润的影响等

根据公司 2019 年收入确认政策，对于内销客户（除某一客户外），按合同约定交货期将 货物运至购买方指定交地点，经客户验收后确认收入。以上退货客户有 4,432.61 万元是 2019 年发货并经客户验收，故公司在 2019 年度借记应收账款，贷记销项税-暂估和主营业务收入， - 同时结转成本，具体账务处理为借记主营业务成本、贷记存货 库存商品，上述存货确认时 均已经客户验收确认，符合企业会计准则的规定，收入确认的金额准确，对公司 2019 年度 的净利润没有影响。

2020 年，客户发生退货时，相应的账务作借方冲回应收账款，贷方冲回暂估销项税及 - 主营业务收入处理，同时借方冲回结转的主营业务成本，贷方冲回存货 库存商品，公司将 - 退回的存货转卖时，借记应收账款，贷记销项税 暂估和主营业务收入，同时结转成本，具 体账务处理为借记主营业务成本、贷记存货-库存商品，上述退货导致 2020 年净利润减少 1,592.94 万元。

三、公司以前年度及报告期收入确认是否合理估计退货率，收入确认金额是否准确。

公司 2017 年至 2019 年退货占当年营业收入占比情况如下：

单位：万元，%

			单位：万元，%
项目	2017 年度	2018 年度	2019 年度
退货金额	1,439.75	2,320.90	1,917.81
营业收入	36,277.34	59,954.88	64,552.88
占比	3.97	3.87	2.97

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2017 年至 2019 年公司出现退货的主要原因系客户根据实际需要更换产品品种或客户间 调配货物所致，占比较低，且退货情况具有偶然性。2020 年公司收入主要集中于大客户， 而大客户本年度未出现退货的情况，收入确认金额是准确的。

会计师的核查程序

• 1、获取公司 2020 年度退货明细表与明细账核对一致；

• 2、通过天眼查查询退货客户的公开信息，未发现退货客户与公司存在关联关系；

• 3、结合 2020 年营业收入的审计，抽取部分退货客户的物流信息进行核对，对主要的退

货客户进行函证，检查公司对退货的会计处理，未发现异常情况；

• 4、获取退货对应的 2019 年度的主要合同、2020 年公司与客户之间的联络函等进行复

• 核，未发现异常情况。

会计师的核查意见

经核查，会计师认为，公司在 2020 年度的退货情况真实，退货发生原因符合实际情况， 上述退货前期收入的确认时点、确认依据、确认金额和相关的会计处理等符合企业会计准则 的规定，公司以前年度及 2020 年度收入确认准确。

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2. 问询函第 4 问

1）问询内容

年报显示，你公司 2020 年计提存货跌价准备 195.94 万元，主要系库存商品计提跌价准 备 132.04 万元。2019 年你公司未计提存货跌价准备。请结合你公司相关业务开展情况，详 细说明你公司 2020 年存货跌价准备的计提明细、可变现净值的测算依据、减值原因等，并 说明是否存在以前年度存货跌价准备未充分计提的情形。请年审会计师发表明确意见。 2）会计师回复

一、公司 2020 年存货跌价准备的计提明细

单位：万元

			单位：万元
项目	账面余额	跌价准备	账面价值
原材料	3,095.67	-	3,095.67
在产品	6,132.76	63.89	6,068.86
库存商品	7,387.77	132.05	7,255.73
委托加工物资	967.57	-	967.57
合计	17,583.77	195.94	17,387.83

二、可变现净值的测算依据

公司采取订单生产为主、计划生产为辅的生产模式，对于有执行订单对应的库存商 品，按照单个存货品种测试其可变现净值；对于持有库存商品数量多于订单数量的，超 出部分的库存商品的可变现净值以一般销售价格为基础计算。对于常规原材料备货，因 该原材料最终用于生产订单，通过对比原材料采购单价是否发生大幅度变动，如果采购 单价平稳则不存在跌价迹象，如果采购单价发生大幅度波动，则进一步测试该种原材料 生产出的库存商品的价格是否高于其可变现净值，可变现净值按估计售价减去至完工时 估计将要发生的成本、估计的销售费用以及相关税费后的金额确定。

根据上述减值测算依据，产成品 A 及在产品 B（产成品 A 的在制品）是公司为某 客户的备货，上述产品 2020 年末的单位成本高于该客户的期后订单的销售单价，，其减 值测试的计算过程如下表所示：

单位：万元

产品	估计 售价	估计 销售费用	估计相关 税费	估计 加工成本	可变现 净值	存货 成本	计提存货 跌价准备金额
产成品A	1,362.59	27.25	5.45	-	1,329.89	1,461.93	132.04
在产品B	654.24	13.08	2.66	28.50	610.00	673.90	63.90

注：存货跌价准备=存货成本-可变现净值； 产成品可变现净值=估计售价-估计销售费用-估计相关税费 在产品可变现净值=估计售价-估计销售费用-估计相关税费-估计加工成本

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三、减值原因

根据《企业会计准则第 01 号—存货》第 15 条规定，资产负债表日，存货应当按照成本 与可变现净值孰低计量。存货成本高于其可变现净值的，应当计提存货跌价准备，计入当期 损益。公司与客户签订的销售合同价格减去估计的销售费用以及相关税费后测算的可变现净 值，低于存货的成本，故计提了存货跌价准备。

四、说明是否存在以前年度存货跌价准备未充分计提的情形

以前年度，存货销售均价和单位成本如下：

单位：万元/吨	单位：万元/吨	单位：万元/吨	单位：万元/吨
项目	2017 年	2018 年	2019 年
石墨负极材料销售均价	3.77	4.31	3.94
石墨负极材料单位成本	2.62	3.36	3.07

2017 年至 2019 年，公司石墨负极材料销售均价有波动，但各期销售均价均高于单位成 本。公司在以前年度各期末通过比较成本与可变现净值孰低对存货进行计量，结果表明公司 存货成本均低于可变现净值，且以前年度各期末，公司存货库龄基本为一年以内，存货整体 周转较快，产品盈利情况较好，因此各期均未计提存货跌价准备。。

会计师的核查程序

1、 通过询问、观察、检查了解公司采购与付款、生产与仓储循环相关内部控制的设 计，通过执行穿行测试证实对相关内部控制的了解，并确定相关控制得到执行，通过执行 控制测试确认公司相关内部控制运行有效；

2、 实施存货监盘程序，盘点存货的数量，观察存货的状态和流动情况等，未发现异 常；

3、 获取公司存货跌价准备计提表，核查存货跌价准备是否计提充分、准确。

会计师的核查意见

经核查，会计师认为，公司 2020 年度及以前年度公司计提的存货跌价准备符合企业会 计准则的要求，是合理、充分的。

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3. 问询函第 5 问

1）问询内容

年报显示，你公司实行“以销定产”的经营模式，2020 年销售量下降 10.56%,而库存量增 长 108.85%。2020 年年末公司存货账面余额为 1.738 亿元，较期初增加 16.24%。请你公司 说明 2020 年销售量下降情形下库存量大幅增长的原因，是否符合“以销定产”的经营模式， 库存量增长幅度与存货余额增长幅度是否匹配。

请年审会计师发表明确意见。

2）会计师回复

一、 2020 年库存量增长的原因

2020 年末公司库存情况与 2019 年末对比如下表：

单位：万元

项 目		2020年12月31日 账面价值	2020年12月31日 账面价值	2020年12月31日 账面价值	2019年12月31日 账面价值	2019年12月31日 账面价值	同比增减	同比增减
原材料		3,095.67			2,782.75		11.25%
在产品		6,068.86			5,081.82		19.42%
库存商品		7,255.73			4,521.69		60.46%
委托加工物资		967.57			2,571.60		-62.37%
合计		17,387.83			14,957.85		16.25%
行业分类	项目		单位	2020年		2019年		同比增减
锂电池材料	销售量		吨	14,523.81		16,239.01		-10.56%
	生产量		吨	17,379.15		17,770.73		-2.20%
	库存量		吨	3,729.22		1,785.57		108.85%

2020 年末存货 17,387.83 万元较 2019 年末增加 16.25%，主要是库存商品的增长。2020 年末库存商品 7,255.73 万元，较 2019 年末增长 60.46%，对应的库存量为 3,729.22 吨，较 2019 年末增长 108.85%。在销售量下滑的情况下，库存商品的增加主要是春节期间合理备货。

库存商品金额与数量同比变动幅度差异较大主要是： 2020 年度公司石墨负极产品因产 品结构调整和主要原材料价格下降等原因使得单位成本下降，导致库存商品金额同比增长幅 度小于库存量增长幅度，库存商品单位成本较 2019 年末下降 21.77%。

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二、结合公司生产模式分析库存量增长幅度与存货余额增长幅度相匹配

公司采取以销定产、直销为主的经营方式，生产模式为“订单式生产为主，辅以计划生 产”。生产部门根据客户订单和销售部门预测的销售计划，结合成品实际库存、上月出货量 以及车间生产能力等情况制定下月的生产计划。在当期实际操作时，生产部门根据具体订单 合理调整生产计划，确保准时发货以满足客户需求。

公司期末存货主要为库存商品、原材料、在产品及委托加工物资，其具有一定的生产周 期。2020年度，随着公司一体化生产能力提高，自有石墨化产能的释放，产品的生产周期缩 短，2020年末委托加工物资为967.57万元，较2019年末下降62.37%。期末存货一方面部分按 订单正常备货；另一方面公司的大客户订单较为稳定，为防止春节期间的停工停产影响后期 的正常供货，公司会根据客户以往需求进行合理的提前备货。2020年末成品库存量为3,729.22 吨，金额为7,255.73万元，2021年一季度累计销量6,196.22吨，月均销量2,065.41吨，故2020 年末公司因提前备货所致的库存商品库存量增长是合理的。

综上所述，公司存货中委托加工物资减少是公司一体化生产能力提高，自有石墨化产能 的释放所致；同时 2020 年末公司存货中库存商品增长是根据在手订单及应对春节假期的停 工停产进行合理备货，符合公司生产模式。故公司的库存量增长幅度与存货余额增长幅度相 匹配。

会计师的核查程序

• 1、实施存货监盘程序，对存货的数量和状况进行检查，未发现异常；

• 2、获取公司 2021 年第一季度的在手订单情况及销售明细账，与公司期末存货增长情况相符。

会计师的核查意见

经核查，会计师认为，公司 2020 年销售量下降情形下库存量大幅增长的原因主要为按 订单备货及提前为春节期间合理备货所致，符合公司“以销定产”的经营模式。同时公司 2020 年期末库存量增长幅度大于存货余额增长幅度的原因主要为本期公司石墨负极产品因产品 结构调整等原因使产品单位成本下降所致，期末库存量增长幅度大于存货余额增长幅度是相 匹配的。

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（此页无正文）

众华会计师事务所（特殊普通合伙）

中国注册会计师

（项目合伙人）

中国，上海

中国注册会计师 2021 年 5 月 17 日

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