Sescom S.A. — M&A Activity 2023

Oct 16, 2023

W nawiązaniu do raportu ESPI nr 33/2023 z dnia 09.08.2023 r., dotyczącego zawarcia umowy inwestycyjnej z dnia 08.08.2023 r. ("Umowa") pomiędzy Sescom S.A. ("Emitent"), SES Hydrogen S.A. i NDI H2 Sp. z o.o. ("NDI") (dawne NDI Projekt 104 Sp. z o.o.) należącą do Grupy NDI S.A. ("Inwestorzy") oraz SES Hydrogen Energy Sp. z o.o. ("SES Hydrogen Energy", "Spółka"), Zarząd Emitenta stwierdził, że powstały przesłanki dotyczące zmiany statusu kontroli nad spółką SES Hydrogen Energy Sp. z o.o.

Wobec powyższego Emitent przeprowadził analizę sprawowania kontroli.

W wyniku przeprowadzonej analizy stwierdzono istnienie ustaleń umownych pomiędzy Emitentem a NDI wskazujących na sprawowanie współkontroli nad SES Hydrogen Energy poprzez przyjęcie zapisów statutowych, że wszelkie istotne działania wymagają jednomyślnego działania udziałowców spółki i w rezultacie utratę pełnej kontroli nad jednostką.

Skutkiem zmiany statusu kontroli nad spółką SES Hydrogen Energy będzie zmiana sposobu konsolidacji danych finansowych tej spółki z metody konsolidacji pełnej na metodę praw własności.

Sescom S.A. bezpośrednio oraz pośrednio przez spółkę zależną SES Hydrogen S.A., pozostaje głównym udziałowcem SES Hydrogen Energy. Zarząd Emitenta zaznacza, że w obliczu konieczności pozyskania kolejnych środków finansowych od zewnętrznych inwestorów, partycypacja grupy Sescom S.A. w strukturze SES Hydrogen Energy może ulegać stopniowemu zmniejszeniu. Emitent deklaruje jednak pozostanie wiodącym udziałowcem w Spółce oraz nie wyklucza odkupu jej udziałów w dalszym terminie. Inwestorzy w Umowie jako jedną z możliwości wyjścia z inwestycji wymienili również ofertę publiczną Spółki oraz wprowadzenie jej instrumentów do obrotu na rynku regulowanym.

Obecna struktura udziałowa SES Hydrogen Energy pozostaje następująca:

1) Emitent posiada 7.023 udziałów w Spółce, uprawniających do 7.023 głosów, to jest 14,33% głosów na jej Zgromadzeniu Wspólników,

2) SES Hydrogen S.A. będąca spółką zależną od Emitenta, posiada 26.600 udziałów w Spółce, uprawniających do 26.600 głosów, to jest 54,29% głosów na jej Zgromadzeniu Wspólników,

3) NDI H2 Sp. z o.o. posiada 5.123 udziałów w Spółce, uprawniających do 15.369 głosów, to jest 31,37% głosów na jej Zgromadzeniu Wspólników.

SES Hydrogen Energy została powołana do rozwoju i komercjalizacji projektów związanych z wykorzystaniem zielonej energii wodorowej w ramach Segmentu Technologii Wodorowych Grupy Sescom.