Seco/Warwick S.A. — Annual Report 2022

Apr 27, 2023

Raport JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES OD 1 STYCZNIA DO 31 GRUDNIA 2022 ROKU SECO/WARWICK S.A. Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 2 SPIS TREŚCI JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ....................................................................................................... 1 JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW ....................................................................... 4 JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ ............................................................................... 6 JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ ............................................................................... 7 JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH ....................................................................... 8 JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM ............................................................... 10 INFORMACJA DODATKOWA DO JEDNOSTKOWEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ....................................... 11 I. INFORMACJE OGÓLNE.................................................................................................................................... 12 II. ZATWIERDZENIE SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ...................................................................................... 16 III. WPŁYW WOJNY W UKRAINIE NA SYTUACJĘ SPÓŁKI .................................................................................... 16 IV. PODSTAWA SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA ............................................................................................. 17 V. OPIS PRZYJĘTYCH ZASAD (POLITYKI) RACHUNKOWOŚCI, W TYM METOD WYCENY AKTYWÓW I PASYWÓW ORAZ PRZYCHODÓW I KOSZTÓW...................................................................................................................... 18 VI. ISTOTNE WARTOŚCI OPARTE NA PROFESJONALNYM OSĄDZIE I SZACUNKACH .......................................... 31 VII. ZMIANY ZASAD (POLITYKI) RACHUNKOWOŚCI ORAZ KOREKTY .................................................................. 34 VIII. STANDARDY I INTERPRETACJE NIEZASTOSOWANE W NINIEJSZYM SPRAWOZDANIU FINANSOWYM ...... 34 DODATKOWE NOTY I OBJAŚNIENIA DO JEDNOSTKOWEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ........................... 38 Nota 1. PRZYCHODY .......................................................................................................................................... 39 Nota 2. SEGMENTY OPERACYJNE ...................................................................................................................... 40 Nota 3. KOSZTY DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ .................................................................................................. 40 Nota 4. POZOSTAŁE PRZYCHODY I KOSZTY OPERACYJNE .................................................................................. 41 Nota 5. PRZYCHODY I KOSZTY FINANSOWE ...................................................................................................... 42 Nota 6. PODATEK DOCHODOWY I ODROCZONY PODATEK DOCHODOWY ....................................................... 43 Nota 7. ZYSK PRZYPADAJĄCY NA JEDNĄ AKCJĘ ................................................................................................. 45 Nota 8. DYWIDENDY ZAPROPONOWANE LUB UCHWALONE DO DNIA ZATWIERDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ................................................................................................................................................. 45 Nota 9. RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE .............................................................................................................. 46 Nota 10. WARTOŚCI NIEMATERIALNE ............................................................................................................... 49 Nota 11. INWESTYCJE W JEDNOSTKACH POWIĄZANYCH ................................................................................. 51 Nota 12. TEST NA UTRATĘ WARTOŚCI .............................................................................................................. 52 Nota 13. ZAPASY ............................................................................................................................................... 53 Nota 14. AKTYWA/ZOBOWIĄZANIA KONTRAKTOWE ....................................................................................... 53 Nota 15. NALEŻNOŚCI HANDLOWE ORAZ POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI ................................................................ 55 Nota 16. POZOSTAŁE AKTYWA I ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE ........................................................................ 57 Nota 17. POZOSTAŁE AKTYWA NIEFINANSOWE ............................................................................................... 62 Nota 18. ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY ............................................................................................ 62 Nota 19. KAPITAŁ PODSTAWOWY I POZOSTAŁE KAPITAŁY ............................................................................... 62 Nota 20. KREDYTY I POŻYCZKI ........................................................................................................................... 65 SECO/WARWICK S.A. Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 3 Nota 21. LEASING .............................................................................................................................................. 68 Nota 22. ZOBOWIĄZANIA HANDLOWE ORAZ POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA ..................................................... 69 Nota 23. ŚWIADCZENIA PRACOWNICZE ............................................................................................................ 70 Nota 24. POZOSTAŁE REZERWY ........................................................................................................................ 71 Nota 25. OBJAŚNIENIA DO RACHUNKU PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH .............................................................. 72 Nota 26. INFORMACJE O PODMIOTACH POWIĄZANYCH.................................................................................. 75 Nota 27. WYNAGRODZENIE KLUCZOWEGO PERSONELU .................................................................................. 75 Nota 28. INSTRUMENTY FINANSOWE ............................................................................................................... 77 Nota 29. STRUKTURA ZATRUDNIENIA ............................................................................................................... 81 Nota 30. CELE I POLITYKA ZARZĄDZANIA RYZYKIEM FINANSOWYM ............................................................... 81 Nota 31. PROGRAM MOTYWACYJNY ................................................................................................................ 85 Nota 32. ZDARZENIA PO DNIU BILANSOWYM .................................................................................................. 85 Nota 33. WYNAGRODZENIE BIEGŁYCH REWIDENTÓW ..................................................................................... 86 SECO/WARWICK S.A. Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 4 JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW (dane sporządzone w tys. PLN) Rok zakończony 31 grudnia 2022 Rok zakończony 31 grudnia 2021 nota Przychody ze sprzedaży 1 265 649 275 226 Koszt własny sprzedaży 3 -220 210 -222 658 Zysk brutto ze sprzedaży 45 438 52 568 Pozostałe przychody operacyjne 4 3 956 2 013 Koszty sprzedaży 3 -16 212 -14 964 Koszty ogólnego zarządu 3 -27 037 -23 198 Utrata wartości należności i aktywów kontraktowych 4 -172 49 Pozostałe koszty operacyjne 4 -3 047 -2 675 Zysk z działalności operacyjnej 2 925 13 793 Przychody finansowe 5 16 982 927 Koszty finansowe 5 -10 167 -4 586 Zysk brutto 9 740 10 133 Podatek dochodowy 6 2 568 -1 808 Zysk netto 12 308 8 325 Sprawozdanie z całkowitych dochodów należy analizować łącznie z notami i dodatkowymi informacjami. Rok zakończony 31 grudnia 2022 Rok zakończony 31 grudnia 2021 Zysk netto 12 308 8 325 INNE CAŁKOWITE DOCHODY: Pozycje niepodlegające przeklasyfikowaniu do zysku/(straty) w kolejnych okresach sprawozdawczych: - - Zyski aktuarialne programu emerytalnego określonych świadczeń - - Pozycje, które mogą zostać przeklasyfikowane do zysku/(straty) w kolejnych okresach sprawozdawczych: 2 530 -415 Wycena instrumentów pochodnych zabezpieczających przepływy pieniężne 2 530 -415 Inne całkowite dochody, przed opodatkowaniem 2 530 -415 Podatek dochodowy dotyczący innych całkowitych dochodów Podatek dochodowy związany ze składnikami innych całkowitych dochodów, które nie zostaną przeklasyfikowane do zysku lub straty - - SECO/WARWICK S.A. Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 5 Podatek dochodowy związany ze składnikami innych całkowitych dochodów, które zostaną przeklasyfikowane do zysku lub straty -481 79 Inne całkowite dochody netto razem 2 049 -337 Całkowite dochody ogółem 14 356 7 988 ZYSK NA JEDNĄ AKCJĘ: 7 - podstawowy zysk (podstawowa strata) przypadający na jedną akcję 1,45 0,94 - rozwodniony zysk (rozwodniona strata) przypadający na jedną akcję 1,40 0,94 SECO/WARWICK S.A. Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 6 JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ (dane sporządzone w tys. PLN) 31 grudnia 2022 31 grudnia 2021 Nota AKTYWA Rzeczowe aktywa trwałe 9 41 950 41 587 Aktywa z tytułu praw do użytkowania 9 11 379 9 937 Nieruchomości inwestycyjne 262 286 Inwestycje w jednostkach powiązanych 11 70 820 58 422 Wartości niematerialne 10 47 012 46 133 Należności długoterminowe 15 1 641 1 279 Pozostałe aktywa finansowe 16 100 3 Koszty kontraktowe 14 92 65 Aktywa trwałe 173 257 157 711 Zapasy 13 47 731 30 045 Należności handlowe oraz pozostałe należności krótkoterminowe 15 57 210 67 342 Należności z tytułu podatku dochodowego 15 1 565 - Pozostałe aktywa finansowe 16 1 214 2 035 Pozostałe aktywa niefinansowe 17 2 101 1 545 Koszty kontraktowe 14 1 001 1 809 Aktywa kontraktowe 14 90 667 65 945 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 18 13 206 17 878 Aktywa obrotowe inne niż przeznaczone do sprzedaży 214 696 186 599 Aktywa sklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - - Aktywa obrotowe 214 696 186 599 AKTYWA RAZEM 387 953 344 310 Sprawozdanie z sytuacji finansowej należy analizować łącznie z notami i dodatkowymi informacjami. SECO/WARWICK S.A. Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 7 JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ (dane sporządzone w tys. PLN) 31 grudnia 2022 31 grudnia 2021 Nota PASYWA Kapitał podstawowy 19 3 616 3 616 Kapitał zapasowy z nadwyżki ceny emisyjnej nad wartością nominalną akcji 19 78 666 78 666 Akcje własne 19 -28 532 -28 532 Pozostałe kapitały rezerwowe 19 50 556 46 981 Zyski zatrzymane 19 88 322 78 563 Kapitał własny 192 627 179 294 Kredyty i pożyczki 20 7 827 12 431 Zobowiązania leasingowe 21 6 715 5 504 Pochodne instrumenty finansowe 16 - 90 Rezerwa na odroczony podatek dochodowy 6 6 937 9 442 Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 23 816 1 061 Zobowiązania kontraktowe 14 1 357 1 357 Zobowiązania długoterminowe 23 652 29 884 Kredyty i pożyczki 20 57 858 33 370 Zobowiązania leasingowe 21 2 077 1 926 Pochodne instrumenty finansowe 16 1 984 3 782 Pozostałe zobowiązania finansowe 16 - - Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania 22 48 153 52 243 Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 23 15 478 10 767 Pozostałe rezerwy 24 5 607 6 636 Zobowiązania kontraktowe 14 40 516 26 408 Zobowiązania związane bezpośrednio z aktywami trwałymi klasyfikowanymi jako przeznaczone do sprzedaży - - Zobowiązania krótkoterminowe 171 673 135 132 Zobowiązania razem 195 325 165 016 PASYWA RAZEM 387 953 344 310 Sprawozdanie z sytuacji finansowej należy analizować łącznie z notami i dodatkowymi informacjami. SECO/WARWICK S.A. Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 8 JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH (dane sporządzone w tys. PLN) nota Rok zakończony 31 grudnia 2022 Rok zakończony 31 grudnia 2021 PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ Zysk brutto 9 740 10 133 Korekty razem: -23 710 -4 150 Amortyzacja 3 8 120 7 320 (Zyski)/ straty z tytułu różnic kursowych 80 -385 Korekty z tytułu przychodów (kosztów) finansowych 25 597 551 Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej 25 -13 844 529 Inne korekty 25 -186 -331 Zmiany w pozycjach bilansowych: Zmiana stanu rezerw 25 3 437 3 913 Zmiana stanu zapasów -17 686 -3 714 Zmiana stanu należności 9 769 5 000 Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych z wyjątkiem zobowiązań finansowych 25 -4 499 5 847 Zmiana stanu aktywów i zobowiązań kontraktowych -9 834 -24 609 Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych -556 398 Zmiana stanu walutowych instrumentów pochodnych 25 -633 683 Korekty z tytułu płatności w formie akcji 1 525 648 Przychody pieniężne z działalności operacyjnej -13 970 5 983 Podatek dochodowy zapłacony -1 983 -147 Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej -15 953 5 836 PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI INWESTYCYJNEJ 25 Wpływy ze zbycia wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych 1 493 1 349 Inne wpływy z aktywów finansowych 2 009 60 Otrzymane dywidendy 3 507 - Wydatki inwestycyjne na wartości niematerialne i rzeczowe aktywa trwałe -7 370 -6 340 Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej -361 -4 931 PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI FINANSOWEJ 25 Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów 24 488 15 716 Wpływy ze sprzedaży lub emisji akcji własnych - 153 Otrzymane dotacje 523 849 Nabycie akcji własnych 19 - -8 750 Dywidendy i inne wypłaty na rzecz właścicieli 8 -2 549 -4 944 SECO/WARWICK S.A. Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 9 Spłata kredytów -4 604 Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu -2 024 -1 766 Odsetki -4 113 -611 Środki pieniężne netto z działalności finansowej 11 721 648 Zwiększenie (zmniejszenie) stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów przed skutkami zmian kursów wymiany -4 593 1 553 Skutki zmiany kursów wymiany, które dotyczą środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych -80 385 Zwiększenie (zmniejszenie) stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów -4 672 1 938 Środki pieniężne na początek okresu 17 878 15 940 Środki pieniężne na koniec okresu 13 206 17 878 Sprawozdanie z przepływów pieniężnych należy analizować łącznie z notami i dodatkowymi informacjami. SECO/WARWICK S.A. Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 10 JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM (dane sporządzone w tys. PLN) Kapitał zakładowy Kapitał zapasowy z nadwyżki ceny emisyjnej nad wartością nominalną akcji Akcje własne Pozostałe kapitały rezerwowe Zyski zatrzymane Kapitał własny ogółem Nota 19 19 19 19 8,19 Kapitał własny na dzień 1 stycznia 2022 r. 3 616 78 666 -28 533 46 981 78 563 179 294 Zysk za okres - - - - 12 308 12 308 Inne całkowite dochody - - - 2 049 - 2 049 Razem całkowite dochody za rok obrotowy 0 0 0 2 049 12 308 14 357 Wypłata dywidendy - - - - -2 549 -2 549 Wycena programu opcji menadżerskich - - - 1 525 - 1 525 Zmiany w kapitale własnym 0 0 0 3 574 9 759 13 333 Kapitał własny na dzień 31 grudnia 2022 r. 3 616 78 666 -28 533 50 556 88 322 192 627 Kapitał własny na dzień 1 stycznia 2021 r. 3 616 78 666 -22 338 36 071 88 182 184 198 Zysk za okres - - - - 8 325 8 325 Inne całkowite dochody - - - -336 - -336 Razem całkowite dochody za rok obrotowy - - - -336 8 325 7 989 Sprzedaż akcji własnych w ramach programu motywacyjnego - - - 153 - 153 Wypłata dywidendy - - - - -4 944 -4 944 Wycena programu opcji menadżerskich - - - 648 - 648 Utworzenie kapitału rezerwowego na realizację odkupu akcji własnych 13 000 -13 000 - Wykup akcji - - -8 750 - - -8 750 Wartość akcji własnych sprzedanych w ramach programu motywującego - - 2 555 -2 555 - - Zmiany w kapitale własnym 0 0 -6 195 10 910 -9 619 -4 904 Kapitał własny na dzień 31 grudnia 2021 r. 3 616 78 666 -28 533 46 981 78 563 179 294 Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym należy analizować łącznie z notami i dodatkowymi informacjami. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 11 INFORMACJA DODATKOWA DO JEDNOSTKOWEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2022 ROKU Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 12 I. INFORMACJE OGÓLNE 1. Dane jednostki SECO/WARWICK Spółka Akcyjna z siedzibą w Świebodzinie (dalej: Emitent, Spółka, Spółka dominująca) jest jednostką dominującą Grupy Kapitałowej SECO/WARWICK (dalej: Grupa Kapitałowa, Grupa Kapitałowa Emitenta, Grupa). Spółka została utworzona w dniu 2 stycznia 2007 roku, na podstawie postanowienia Sądu Rejonowego w Zielonej Górze VIII Wydział Gospodarczy KRS, który wpisał Spółkę do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000271014. Nazwa Jednostki sprawozdawczej lub inne dane identyfikacyjne: SECO/WARWICK S.A. Wyjaśnienie zmian w nazwie jednostki sprawozdawczej lub innych danych identyfikacyjnych, które to zmiany nastąpiły od zakończenia poprzedniego okresu sprawozdawczego: zmiany nie wystąpiły Siedziba jednostki: 66-200 Świebodzin, ul. Sobieskiego 8 Forma prawna jednostki: Spółka akcyjna Państwo rejestracji: Polska Nazwa jednostki sprawozdawczej: SECO/WARWICK S .A. Adres zarejestrowanego biura jednostki: 66-200 Świebodzin, ul. Sobieskiego 8 Podstawowe miejsce prowadzenia działalności gospodarczej: Polska Opis charakteru oraz podstawowego zakresu działalności: działalność Grupy SECO/WARWICK dzieli się na cztery główne grupy produktów: piece próżniowe, linie do obróbki cieplnej aluminium i linie CAB, piece topialne oraz usługi posprzedażowe Nazwa jednostki dominującej: SECO/WARWICK S .A. Nazwa jednostki dominującej najwyższego szczebla grupy: SECO/WARWICK S .A. Numer statystyczny REGON: 970011679 Podstawowy przedmiot działalności według PKD: 28,21,Z Produkcja pieców, palenisk i palników piecowych, 25 Produkcja metalowych wyrobów gotowych, z wyłączeniem maszyn i urządzeń 33 Naprawa, konserwacja i instalowanie maszyn i urządzeń 46 Handel hurtowy, z wyłączeniem handlu pojazdami samochodowymi 49 Transport lądowy oraz transport rurociągowy 52 Magazynowanie i działalność usługowa wspomagająca transport 62 Działalność związana z oprogramowaniem i doradztwem w zakresie informatyki oraz działalność powiązana 71 Działalność w zakresie architektury i inżynierii; badania i analizy techniczne 72 Badania naukowa i prace rozwojowe 64,20,Z Działalność holdingów finansowych Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 13 2. Czas trwania Czas trwania spółki jest nieoznaczony. 3. Okresy prezentowane Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe Spółki obejmuje okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku. Dane porównawcze prezentowane są: • według stanu na dzień 31 grudnia 2021 roku dla jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej, • za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku dla jednostkowego sprawozdania z całkowitych dochodów, • okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku dla jednostkowego sprawozdania z przepływów pieniężnych, • okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku dla jednostkowego sprawozdania ze zmian w kapitale własnym. 4. Zarząd i Rada Nadzorcza SECO/WARWICK S.A. Na dzień zatwierdzenia do publikacji niniejszego sprawozdania finansowego, 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień 31 grudnia 2021 roku Zarząd SECO/WARWICK S.A. funkcjonował w składzie: ▪ Sławomir Woźniak - Prezes Zarządu ▪ Bartosz Klinowski – Członek Zarządu ▪ Earl Good – Członek Zarządu ▪ Piotr Walasek – Członek Zarządu. Na dzień zatwierdzenia do publikacji niniejszego sprawozdania finansowego, 31 grudnia 2022 roku Rada Nadzorcza SECO/WARWICK S.A. funkcjonowała w składzie: ▪ Andrzej Zawistowski - Przewodniczący Rady Nadzorczej ▪ Maciej Karnicki - Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej ▪ Jeffrey Boswell - Członek Rady Nadzorczej ▪ Marcin Murawski - Członek Rady Nadzorczej ▪ Robert Jasiński - Członek Rady Nadzorczej. Na dzień 31 grudnia 2021 roku Rada Nadzorcza SECO/WARWICK S.A. funkcjonowała w składzie: ▪ Andrzej Zawistowski - Przewodniczący Rady Nadzorczej ▪ Henryk Pilarski - Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej ▪ Jeffrey Boswell - Członek Rady Nadzorczej ▪ Marcin Murawski - Członek Rady Nadzorczej ▪ Jacek Tucharz - Członek Rady Nadzorczej. Zmiany w składzie Zarządu: Od dnia 1 stycznia 2022 roku do dnia publikacji niniejszego sprawozdania nie było zmian w składzie Zarządu. Zmiany w składzie Rady Nadzorczej: W dniu 25 maja 2022 roku Pan Maciej Karnicki oraz Pan Robert Jasiński, odpowiednio uchwałą nr 23 i 25 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia SECO/WARWICK S.A. zostali powołani do pełnienia funkcji Członków Rady Nadzorczej. Jednocześnie na nową kadencję Rady Nadzorczej nie zostali powołani Pan Henryk Pilarski oraz Pan Jacek Tucharz. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 14 5. Firma audytorska KPMG Audyt Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością sp.k. ul. Inflancka 4A 00-189 Warszawa 6. Znaczący Akcjonariusze Akcjonariat posiadający bezpośrednio lub pośrednio poprzez podmioty zależne co najmniej 5% w ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu na dzień 31 grudnia 2022 roku przedstawia się następująco: Akcjonariusze Liczba akcji Udział w kapitale zakładowym (%) Liczba głosów Udział w ogólnej liczbie głosów na WZA (%) SW Holding 3 387 139 32,89% 3 387 139 32,89% Spruce Holding Limited Liability Company (USA) 1 091 952 10,60% 1 091 952 10,60% Nationale-Nederlanden Otwarty Fundusz Emerytalny 600 000 5,83% 600 000 5,83% Metlife OFE 577 470 5,61% 577 470 5,61% uprzednio: MetLife OFE W dniu 3 lutego 2023 roku do Spółki wpłynęło zawiadomienie od Generali Powszechnego Towarzystwa Emerytalnego S.A. (Generali PTE) przekazane w trybie art. 69 w związku z art. 87 ust. 1 pkt 2b Ustawy o ofercie publicznej o przekroczeniu łącznie przez fundusze zarządzane przez Generali PTE progu 5% ogólnej liczby głosów w Spółce w związku z przejęciem zarządzania NNLife Otwartym Funduszem Emerytalnym (uprzednio Metlife OFE) oraz NNLife Dobrowolnym Funduszem Emerytalnym. Akcjonariat posiadający bezpośrednio lub pośrednio poprzez podmioty zależne co najmniej 5% w ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu na dzień przekazania sprawozdania przedstawia się następująco: Akcjonariusze Liczba akcji Udział w kapitale zakładowym (%) Liczba głosów Udział w ogólnej liczbie głosów na WZA (%) SW Holding 3 387 139 32,89% 3 387 139 32,89% Spruce Holding Limited Liability Company (USA) 1 091 952 10,60% 1 091 952 10,60% Nationale-Nederlanden Otwarty Fundusz Emerytalny 600 000 5,83% 600 000 5,83% NNLife Otwarty Fundusz Emerytalny 640 798 6,22% 640 798 6,22% uprzednio: MetLife OFE Dane zawarte w tabeli zostały podane na podstawie zawiadomień od akcjonariuszy otrzymanych przez Spółkę w trybie art. 69 Ustawy o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych. Na dzień 31 grudnia 2022 roku SECO/WARWICK S.A. posiada 1 802 189 akcji własnych stanowiących 17,50% udział w kapitale zakładowym. Spółka nie wykonuje prawa głosu z akcji własnych. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 15 7. Spółki zależne i stowarzyszone Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka SECO/WARWICK S.A. była podmiotem dominującym wobec poniższych spółek zależnych: ▪ SECO/WARWICK Corporation, ▪ SECO/WARWICK Rus, ▪ Retech Systems LLC, ▪ SECO/WARWICK Retech Thermal Equipment Manufacturing Tianjin Co. Ltd., ▪ SECO/WARWICK Germany GmbH, ▪ SECO/WARWICK Services Sp. z o.o., ▪ SECO/WARWICK of Delaware Inc, ▪ Retech Tianjin Holdings LLC, ▪ SECO WARWICK USA HOLDING LLC, ▪ SECO VACUUM TECHNOLOGIES LLC, ▪ SECO/WARWICK Systems and Services India PVT. Ltd. ▪ SECO/WARWICK Technical Services (Tianjin) Co.Ltd., Na dzień 31 grudnia 2022 roku do Grupy należała spółka współkontrolowana: ▪ OOO SCT (Sołniecznogorsk) Rosja, w której SECO/WARWICK S.A. posiada 50% udziałów uprawniających do 50% głosów w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu Spółki. Zmiany w składzie Grupy: 20 maja 2022 roku utworzona została spółka SECO/WARWICK Technical Services Tianjin Co.Ltd, (Chiny) zależna w 100% od spółki SECO/WARWICK Retech Thermal Equipment Manufacturing Tianjin Co. Ltd. Skład Grupy na dzień 31.12.2022: Nazwa podmiotu Siedziba Przedmiot działalności Procentowy udział Grupy w kapitale podstawowym Podmiot dominujący SECO/WARWICK S.A. Świebodzin Spółka holdingowa w Grupie SECO/WARWICK. Nadzór właścicielski oraz świadczenie usług zarządzania strategicznego. Produkcja urządzeń do obróbki cieplnej metali. Nie dotyczy Spółki zależne bezpośrednio i pośrednio SECO/WARWICK Corp. Meadville (USA) Sprzedaż i działalność serwisowa. 100% SECO/WARWICK of Delaware, Inc Wilmington (USA) Działalność holdingowa i rejestracja znaków towarowych i patentów oraz udzielanie licencji na ich używanie przez SECO/WARWICK Corp. 100% Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 16 SECO/WARWICK Rus Moskwa (Rosja) Pośrednictwo w sprzedaży produktów Grupy SECO/WARWICK. 100% Retech Systems LLC Buffalo (USA) Działalność handlowo-usługowa oraz produkcja urządzeń metalurgicznych do topienia, odlewania próżniowego metali i stopów specjalnych. 100% SECO/WARWICK Retech Thermal Equipment Manufacturing Tianjin Co., Ltd. Tianjin (Chiny) Produkcja urządzeń do obróbki cieplnej metali. 93% Retech Tianjin Holdings LLC (USA) Działalność holdingowa. 80% OOO SCT Sołniecznogorsk (Rosja) Świadczenie usług w dziedzinie termicznej obróbki metali na terenie Rosji. 50% SECO/WARWICK Germany GmbH Bedburg-Hau (Niemcy) Sprzedaż i działalność serwisowa. 100% SECO/WARWICK Services Sp.z o.o. Świebodzin Działalność serwisowa. 100% SECO WARWICK USA HOLDING LLC Wilmington (USA) Działalność holdingowa. 100% SECO VACUUM TECHNOLOGIES LLC Wilmington (USA) Sprzedaż i dystrybucja pieców próżniowych. 100% SECO/WARWICK Systems and Services India PVT. Ltd. Mumbai (Indie) Sprzedaż i działalność serwisowa. 100% SECO/WARWICK Technical Services Tianjin Co.Ltd. Tianjin (Chiny) Sprzedaż i działalność serwisowa. 93% II. ZATWIERDZENIE SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd w dniu 27 kwietnia 2023 roku. III. WPŁYW WOJNY W UKRAINIE NA SYTUACJĘ SPÓŁKI WOJNA W UKRAINIE W omawianym okresie konflikt zbrojny w Ukrainie nie miał istotnego negatywnego wpływu na działalność Spółki. Spółka posiada w Rosji spółkę zależną z siedzibą w Moskwie (SECO/WARWICK Rus) prowadzącą działalność pośrednictwa w sprzedaży produktów Grupy na terenie Rosji. Udział Grupy w kapitale tej spółki wynosi 100% i jest ona konsolidowana metodą pełną. Ponadto w skład Grupy wchodzi spółka współkontrolowana OOO SCT z siedzibą w Sołniecznogorsku, która zajmuje się świadczeniem usług w obszarze termicznej obróbki metali na terenie Rosji. Udział Grupy w kapitale i głosach na walnym zgromadzeniu tej spółki wynosi 50% (pozostałe 50% w kapitale i głosach należy do podmiotu prawa rosyjskiego) i jest ona konsolidowana metodą praw Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 17 własności. Grupa nie posiada aktywów (spółek, aktywów trwałych) zlokalizowanych w Ukrainie ani w Białorusi. Zarząd na bieżąco śledzi zakres nakładanych sankcji gospodarczych na Federację Rosyjską i Białoruś. Wszelkie sfery aktywności biznesowej są prowadzone z pełnym poszanowaniemsankcji gospodarczych o charakterze bezpośrednim, pośrednim, podmiotowym oraz przedmiotowym. W roku obrotowym 2022, na skutek sankcji gospodarczych, wstrzymane zostały prace umożliwiające zakończenie jednego kontraktu na rynku rosyjskim. W 2022 roku Spółka ani inne spółki z Grupy nie udzielały spółkom SECO/WARWICK Rus ani OOO SCT pożyczek. Ponadto na dzień 31 grudnia 2022 r.: • aktywa netto spółki SECO/WARWICK Rus wynosiły -1,2 mln zł, • Spółka posiadała nierozliczone depozyty w kwocie 0,6 mln zł przekazane klientom z rynków wschodnich. Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania spółka SECO/WARWICK SA nie utworzyła odpisów aktualizujących na powyższe aktywa z uwagi na fakt, iż nie przewiduje się braku spłaty tych płatności. Zarząd SECO/WARWICK SA monitoruje sytuację i w przypadku wystąpienia uzasadnionych przesłanek aktualizacja wartości nastąpi w okresach sprawozdawczych 2023 r. lub w późniejszych. Spółka identyfikuje następujące obszary potencjalnego wpływu wojny w Ukrainie na działalność sytuację finansową Spółki oraz Grupy Kapitałowej: • wzrost zmienności kursów walutowych, • osłabienie koniunktury gospodarczej w skali globalnej przy jednoczesnej rosnącej inflacji (zjawiska stagflacyjne), • wzrost ryzyka geopolitycznego przekładający się na ryzyko ograniczenia aktywności inwestycyjnej w branżach obsługiwanych przez Grupę, • pogłębiające się zawirowania w łańcuchach dostaw – problemy z dostępnością wybranych komponentów, surowców i materiałów, np. stali oraz z istotnym wzrostem ich cen, • rosnące koszty energii (energii elektrycznej, paliw i gazu ziemnego), • wzrost stóp procentowych skutkujący wzrostem kosztów finansowania, • ryzyka w obszarze IT. Spółka nie zidentyfikowała istotnej zmiany terminowości regulowania należności. W związku z powyższym nie wprowadzono istotnych odpisów z tytułu utraty wartości należności oraz aktywów kontraktowych. Zarząd Spółki w oparciu o najlepszą wiedzę nie spodziewa się wzrostu liczby sporów sądowych lub otrzymania kar z tytułu nieterminowej realizacji kontraktów, zerwania kontraktów lub niewypłacalności klientów Spółki. Zarząd na bieżąco monitoruje oraz analizuje rozwój sytuacji, wartość zamówień, stopień zaawansowania realizacji pozyskanych zamówień w celu podjęcia potencjalnych działań zmierzających do zabezpieczenia interesów Spółki. Jak dotąd Spółka nie odnotowała znaczących problemów z dostępnością surowców, materiałów i towarów. IV. PODSTAWA SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA 1. Podstawa sporządzenia Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej w kształcie zatwierdzonym przez UE oraz z Rozporządzeniem Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim („Rozporządzenie”). Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 18 Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe Spółki winno być czytane łącznie ze skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym zatwierdzonym do publikacji przez Zarząd i opublikowanym tego samego dnia co jednostkowe sprawozdanie finansowe. 2. Założenie kontynuacji działalności gospodarczej i porównywalność sprawozdań finansowych Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Spółkę w dającej się przewidzieć przyszłości obejmujący okres nie krótszy, niż 12 miesięcy po ostatnim dniu bilansowym, czyli 31 grudnia 2022 roku. Na dzień 31 grudnia 2022 roku, Zarząd Spółki przeprowadził analizę możliwości kontynuowania działalności Spółki biorąc pod uwagę wojnę w Ukrainie, a także m.in. bieżący portfel zamówień, prognozowane szacunki przepływów pieniężnych, wartość kapitału obrotowego, aktualny stan zadłużenia oraz dostępne linie kredytowe. W oparciu o przeprowadzoną analizę Zarząd Spółki nie stwierdził istnienia istotnych niepewności dla możliwości kontynuowania działalności przez Spółkę przez okres co najmniej 12 miesięcy od daty bilansowej. Zarząd Emitenta ocenia również, że rosyjska inwazja na Ukrainę i tocząca się tam wojna nie mają bezpośredniego wpływu na działalności Spółki, w tym na założenie kontynuacji działalności. Zarząd ma jednak na uwadze fakt, że działania zbrojne w Ukrainie charakteryzują się dużą zmiennością i niepewnością, co może wpłynąć na wyniki finansowe Spółki w przyszłych okresach. 3. Zdarzenia, które nie zostały, a powinny być ujęte w księgach rachunkowych okresu sprawozdawczego Do dnia sporządzenia sprawozdania finansowego za 2022 roku nie wystąpiły zdarzenia, które nie zostały, a powinny być ujęte w księgach rachunkowych okresu sprawozdawczego. Jednocześnie w niniejszym sprawozdaniu finansowym nie występują istotne zdarzenia dotyczące lat ubiegłych. V. OPIS PRZYJĘTYCH ZASAD (POLITYKI) RACHUNKOWOŚCI, W TYM METOD WYCENY AKTYWÓW I PASYWÓW ORAZ PRZYCHODÓW I KOSZTÓW Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o zasadę kosztu historycznego za wyjątkiem: pochodnych instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej. Koszt historyczny ustalany jest co do zasady na bazie wartości godziwej dokonanej zapłaty za dobra lub usługi. Za wartość godziwą uznaje się cenę, którą można uzyskać przy sprzedaży składnika aktywów lub zapłacona w celu przeniesienia zobowiązania w zwyczajowej transakcji w głównym (lub najkorzystniejszym) rynku w dniu wyceny i na obecnych warunkach rynkowych, niezależnie od tego, czy cena jest bezpośrednio obserwowalna czy oszacowana przy użyciu innej techniki wyceny. W wycenie do wartości godziwej składnika aktywów lub zobowiązania, Spółka bierze pod uwagę właściwości danego składnika aktywów lub zobowiązań, jeżeli uczestnicy rynku podejmują te cechy pod uwagę przy wycenie aktywów lub zobowiązań na dzień wyceny. Niniejsze sprawozdanie finansowe jest przedstawione w złotych („PLN”), a wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach PLN. Ewentualne różnice pomiędzy kwotami ogółem, a sumą ich składników, wynikają z zaokrągleń. Różnice kursowe z przeliczenia pozycji bilansowych kalkulowane są jako różnice pomiędzy kursem z bilansu otwarcia i zamknięcia. Pozostałe nowe lub zmienione standardy oraz interpretacje, które mają zastosowanie po raz pierwszy w 2022 roku, nie mają istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe Spółki. Podsumowanie istotnych polityk rachunkowości Prezentacja sprawozdania z sytuacji finansowej Zgodnie z MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” aktywa oraz zobowiązania są prezentowane w bilansie jako krótkoterminowe i długoterminowe. Prezentacja sprawozdania z całkowitych dochodów Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 19 Zgodnie z MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” w sprawozdaniu z całkowitych dochodów koszty są prezentowane w układzie kalkulacyjnym. Zysk przypadający na jedną akcję Podstawowy zysk netto przypadający na jedną akcję za każdy okres ustalany jest jako iloraz zysku netto przypadającego akcjonariuszom jednostki dominującej za dany okres i średniej ważonej liczby akcji. Rozwodniony zysk netto przypadający na jedną akcję uwzględnia efekt funkcjonującego w Spółce programu motywacyjnego zakładającego wydanie beneficjentom programu akcji własnych posiadanych przez SECO/WARWICK S.A. Wartości niematerialne Jako składniki wartości niematerialnych Spółka ujmuje niepieniężne składniki aktywów, które są możliwe do zidentyfikowania (można je wydzielić lub sprzedać), są kontrolowane przez jednostkę oraz jest prawdopodobne, że przyniosą jednostce korzyści ekonomiczne. Wartości niematerialne zawierają głównie oprogramowanie, koszty prac rozwojowych i są początkowo wyceniane w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia obejmującymi cenę zakupu, cła importowe, niepodlegające odliczeniu podatki zawarte w cenie, pomniejszone o upusty i rabaty oraz powiększone o nakłady bezpośrednio związane z przygotowaniem składnika aktywów do użytkowania zgodnie z jego planowanym przeznaczeniem. W celu ustalenia czy składnik wartości niematerialnych wytworzony we własnym zakresie spełnia kryteria ujmowania jako aktywa, jednostka dokonuje podziału procesu powstawania aktywów na dwa etapy: - etap prac badawczych, - etap prac rozwojowych. Koszty powstałe w fazie badawczej zawsze powiększają bezpośrednio koszty okresu. Spółka ujmuje w bilansie składniki wartości niematerialnych powstałe w wyniku realizacji prac rozwojowych, jedynie w przypadku, jeśli spełniają one następujące warunki: - istnieje pewność ukończenia składnika wartości niematerialnych, - można wykazać możliwości wykorzystania lub sprzedaży, - istnieje możliwość wiarygodnego pomiaru poniesionych kosztów. Szczegółowy sposób ujmowania kosztów na prace rozwojowe został opisany w rozdziale VI podpunkt Ujmowanie kosztów na prace rozwojowe. Spółka ustala, czy okres użytkowania aktywów niematerialnych jest określony czy nieokreślony. Aktywa niematerialne o określonym okresie użytkowania są amortyzowane przez okres użytkowania oraz poddawane testom na utratę wartości każdorazowo, gdy istnieją przesłanki wskazujące na utratę ich wartości. Okres i metoda amortyzacji aktywów niematerialnych o określonym okresie użytkowania są weryfikowane przynajmniej na koniec każdego roku obrotowego. Zmiany w oczekiwanym okresie użytkowania lub oczekiwanym sposobie konsumowania korzyści ekonomicznych pochodzących z danego składnika aktywów są ujmowane poprzez zmianę odpowiednio okresu lub metody amortyzacji, i traktowane jak zmiany wartości szacunkowych. Odpis amortyzacyjny składników aktywów niematerialnych o określonym okresie użytkowania ujmuje się w zysku lub stracie w ciężar tej kategorii, która odpowiada funkcji danego składnika aktywów niematerialnych. Podsumowanie zasad stosowanych w odniesieniu do wartości niematerialnych Spółki przedstawia się następująco: Wyszczególnienie Aktywowane koszty prac rozwojowych Patenty i licencje Oprogramowanie komputerowe Okresy użytkowania 5-20 lat 5- 20 lat 5 - 15 lat Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 20 Wyszczególnienie Aktywowane koszty prac rozwojowych Patenty i licencje Oprogramowanie komputerowe Wykorzystana metoda Amortyzowane metodą liniową po zakończeniu prac Amortyzowane przez okres umowy - metodą liniową Amortyzowane metodą liniową Pochodzenie Wytworzone Nabyte Nabyte Weryfikacja pod kątem utraty wartości / badanie wartości odzyskiwalnej Coroczna ocena czy wystąpiły przesłanki świadczące o wystąpieniu utraty wartości oraz test na utratę wartości w odniesieniu do niezakończonych kosztów prac rozwojowych Coroczna ocena czy wystąpiły przesłanki świadczące o wystąpieniu utraty wartości. Coroczna ocena czy wystąpiły przesłanki świadczące o wystąpieniu utraty wartości. Otrzymane dofinasowanie ujmowane są jako pomniejszenie wartości bilansowej składnika aktywów, będącego przedmiotem otrzymanej dotacji, a nie jako odrębna pozycja w pasywach sprawozdania z sytuacji finansowej. Jednocześnie w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, rozliczenie otrzymanych dotacji Spółka prezentuje jako pomniejszenie kosztów odpisów amortyzacyjnych związanych z tymi aktywami. Rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe są wykazywane według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonego o odpisy umorzeniowe oraz ewentualne odpisy z tytułu utraty wartości. Amortyzacja jest naliczana metodą liniową przez oszacowanie okresu użytkowego danego aktywa, wynoszącego zazwyczaj: Budynki i budowle od 10 do 40 lat Urządzenia techniczne i maszyny od 5 do 30 lat Środki transportu od 5 do 10 lat Pozostałe rzeczowe aktywa trwałe od 5 do 15 lat Zyski i straty wynikłe ze sprzedaży lub likwidacji są określone jako różnica pomiędzy przychodami ze sprzedaży a wartością netto tych rzeczowych aktywów trwałych i są ujmowane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów. Otrzymane dofinasowanie ujmowane są jako pomniejszenie wartości bilansowej składnika aktywów, będącego przedmiotem otrzymanej dotacji, a nie jako odrębna pozycja w pasywach sprawozdania z sytuacji finansowej. Jednocześnie w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, rozliczenie otrzymanych dotacji Spółka prezentuje jako pomniejszenie kosztów odpisów amortyzacyjnych związanych z tymi aktywami. Rzeczowe aktywa trwałe w budowie Rzeczowe aktywa trwałe w budowie obejmują nakłady na rzeczowe aktywa trwałe, które nie są jeszcze zdatne do użytkowania i istnieje duże prawdopodobieństwo, że zostaną one zakończone. Prezentowane są w bilansie według kosztu wytworzenia pomniejszonego o odpisy z tytułu trwałej utraty wartości. Rzeczowe aktywa trwałe w budowie nie są amortyzowane. Nieruchomości inwestycyjne Za nieruchomości inwestycyjne uznaje się nieruchomości, które traktowane są jako źródło przychodów z czynszów lub/i utrzymywane są w posiadaniu ze względu na spodziewany przyrost ich wartości. Nieruchomości inwestycyjne są wykazywane według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonego o odpisy umorzeniowe oraz ewentualne odpisy z tytułu trwałej utraty wartości. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 21 Amortyzację wylicza się przez oszacowany okres ekonomicznej przydatności tych aktywów, używając metody liniowej. Nie amortyzuje się gruntów. Udziały w podmiotach powiązanych Udziały i akcje w jednostkach zależnych, stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach wykazywane są według kosztu historycznego po uwzględnieniu odpisów z tytułu utraty wartości. Aktywa i zobowiązania finansowe Klasyfikacja aktywów finansowych Aktywa finansowe klasyfikowane są do następujących kategorii wyceny: ▪ wyceniane według zamortyzowanego kosztu, ▪ wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy, ▪ wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody. Spółka klasyfikuje składnik aktywów finansowych na podstawie modelu biznesowego Spółki w zakresie zarządzania aktywami finansowymi oraz charakterystyki wynikających z umowy przepływów pieniężnych dla składnika aktywów finansowych (tzw. „kryterium SPPI”). Spółka dokonuje reklasyfikacji inwestycji w instrumenty dłużne wtedy i tylko wtedy, gdy zmianie ulega model zarządzania tymi aktywami. Wycena na moment początkowego ujęcia Z wyjątkiem niektórych należności handlowych, w momencie początkowego ujęcia Spółka wycenia składnik aktywów finansowych w jego wartości godziwej, którą w przypadku aktywów finansowych niewycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy powiększa się o koszty transakcyjne, które można bezpośrednio przypisać do nabycia tych aktywów finansowych. Zaprzestanie ujmowania Aktywa finansowe wyłącza się z ksiąg rachunkowych, w sytuacji gdy: ▪ prawa do uzyskania przepływów pieniężnych z aktywów finansowych wygasły, lub ▪ prawa do uzyskania przepływów pieniężnych z aktywów finansowych zostały przeniesione a Spółka dokonała przeniesienia zasadniczo całego ryzyka i wszystkich pożytków z tytułu ich własności. Wycena po początkowym ujęciu Dla celów wyceny po początkowym ujęciu, aktywa finansowe klasyfikowane są do jednej z czterech kategorii: ▪ Instrumenty dłużne wyceniane w zamortyzowanym koszcie, ▪ Instrumenty dłużne wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody, ▪ Instrumenty kapitałowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody, ▪ Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy. Instrumenty dłużne – aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie Składnik aktywów finansowych wycenia się w zamortyzowanym koszcie, jeśli spełnione są oba poniższe warunki: ▪ składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy, oraz ▪ warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej pozostałej do spłaty. Do kategorii aktywów finansowych wycenianych zamortyzowanym kosztem Spółka klasyfikuje: ▪ należności handlowe, Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 22 ▪ pożyczki spełniające test klasyfikacyjny SPPI, które zgodnie z modelem biznesowym wykazywane są jako utrzymywane w celu uzyskania przepływów pieniężnych, ▪ środki pieniężne i ekwiwalenty. Ujmowanie i wycena zobowiązań finansowych Zobowiązania z tytułu kredytów i inne zobowiązania finansowe Zobowiązania z tytułu kredytów oraz inne zobowiązania finansowe są początkowo ujmowane w wartości godziwej, a następnie są wyceniane według zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej. Koszty transakcji, bezpośrednio związane z nabyciem lub emisją zobowiązania finansowego, powiększają wartość bilansową tego zobowiązania, ponieważ w momencie początkowego ujęcia składnik zobowiązań ujmuje się w wartości godziwej kwot zapłaconych lub otrzymanych w zamian za zobowiązanie. W okresach późniejszych koszty te są amortyzowane przez okres trwania zobowiązania, przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej. Zobowiązania handlowe Zobowiązania krótkoterminowe handlowe wykazywane są w kwocie wymagającej zapłaty. Rachunkowość zabezpieczeń Zgodnie z MSSF 9 „Instrumenty finansowe” istnieją trzy rodzaje powiązań zabezpieczających: a) zabezpieczenie wartości godziwej: zabezpieczenie przed zagrożeniem zmianami wartości godziwej ujętego składnika aktywów lub zobowiązania, albo wyodrębnionej części takiego składnika aktywów, zobowiązania lub uprawdopodobnionego przyszłego zobowiązania, które przypisać można konkretnemu rodzajowi ryzyka, i które mogłoby wpływać na sprawozdanie z całkowitych dochodów. b) zabezpieczenie przepływów pieniężnych: zabezpieczenie przed zagrożeniem zmiennością przepływów pieniężnych, które i) przypisać można konkretnemu rodzajowi ryzyka związanym z ujętym składnikiem aktywów lub zobowiązaniem i które ii) mogłoby wpływać na sprawozdanie z całkowitych dochodów. c) zabezpieczenie w aktywach netto w podmiocie zagranicznym zgodnie z definicją zawartą w MSR 21. Wycena bilansowa instrumentów pochodnych zabezpieczających przepływy pieniężne ujmowana jest w kapitałach własnych Spółki. W momencie, gdy transakcja, dla której został zawarty walutowy kontrakt terminowy ma wpływ na sprawozdanie z całkowitych dochodów – wycena pierwotnie ujęta w kapitałach własnych reklasyfikowana jest do sprawozdania z całkowitych dochodów. Ze względu na to, że instrumenty pochodne zawierane są w celu zabezpieczenia przepływów pieniężnych związanych z kontraktami sprzedażowymi, w odniesieniu do których przychody są ujmowane w czasie według stopnia zaawansowania, wycena instrumentów pochodnych wpływa na wynik finansowy proporcjonalnie do zaawansowania procentowego danego kontraktu w pozycji przychodów lub kosztów finansowych w wysokości efektywnej części zabezpieczenia. Rachunkowość zabezpieczeń stosuje się do powiązania zabezpieczającego wtedy i tylko wtedy, gdy spełnione są wszystkie następujące warunki: a) W momencie ustanowienia zabezpieczenia formalnie wyznaczono i udokumentowano powiązanie zabezpieczające, jak również cel zarządzania ryzykiem przez jednostkę oraz strategie ustanowienia zabezpieczenia. Dokumentacja zawiera identyfikacje instrumentu zabezpieczającego, zabezpieczanej pozycji lub transakcji, charakter zabezpieczanego ryzyka, a także sposób, w jaki jednostka będzie oceniała efektywność instrumentu zabezpieczającego w kompensowaniu zagrożenia zmianami wartości godziwej pozycji zabezpieczanej lub przepływów pieniężnych związanych z zabezpieczanym ryzykiem. b) Oczekuje się, że zabezpieczenie będzie wysoce efektywne w kompensowaniu zmian wartości godziwej lub przepływów pieniężnych wynikających z zabezpieczanego ryzyka, zgodnie z Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 23 udokumentowaną pierwotnie strategią zarządzania ryzykiem, dotyczącą tego konkretnego powiązania zabezpieczającego. c) W przypadku zabezpieczeń przepływów pieniężnych, planowana transakcja będąca przedmiotem zabezpieczenia musi być wysoce prawdopodobna oraz musi podlegać zagrożeniu zmianami przepływów pieniężnych, które w rezultacie mogą wpływać na sprawozdanie z całkowitych dochodów. d) Efektywność zabezpieczenia można wiarygodnie ocenić, tj. wartość godziwa lub przepływy pieniężne związane z pozycją zabezpieczaną wynikające z zabezpieczanego ryzyka oraz wartość godziwa instrumentu zabezpieczającego mogą być wiarygodnie wycenione. e) Zabezpieczenie jest na bieżąco oceniane i stwierdza się jego wysoka efektywność we wszystkich okresach sprawozdawczych, na które zabezpieczenie zostało ustanowione. Zapasy Zapasy są wyceniane według niższej z dwóch wartości: ceny nabycia/ kosztu wytworzenia i możliwej do uzyskania ceny sprzedaży netto. Obniżka wartości zapasów do ceny sprzedaży netto dokonywana jest do wartości netto możliwej do odzyskania. Ponadto na koniec każdego roku obrotowego dokonywana jest aktualizacja wartości zapasów dla zapasów zalegających bądź dla tych, które utraciły swoją przydatność lub ich przydatność została w jakiś sposób ograniczona. W przypadku ustania okoliczności, które spowodowały obniżenie wartości zapasów, dokonuje się operacji odwrotnej tj. przywrócenia wartości zapasów. Skutki wyceny do ceny sprzedaży netto obciążają pozostałe koszty operacyjne. Rozchód magazynowy realizowany jest metodą FIFO, polegającą na księgowaniu rozchodu począwszy od tej jednostki materiału, która została przyjęta do magazynu najwcześniej, po cenie nabycia. Podatek odroczony Podatek odroczony ujmuje się od różnic przejściowych między wartością bilansową składników aktywów i zobowiązań w jednostkowym sprawozdaniu finansowym a ich wartością podatkową. Rezerwy z tytułu podatku odroczonego ujmuje się dla wszystkich dodatnich różnic przejściowych. Składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego ujmuje się w odniesieniu do wszystkich ujemnych różnic przejściowych do wysokości, do której jest prawdopodobne, iż zostanie osiągnięty dochód do opodatkowania, który pozwoli na potrącenie tych różnic przejściowych. Tego rodzaju aktywów i rezerw z tytułu odroczonego podatku dochodowego nie ujmuje się, jeżeli różnice przejściowe wynikają z wartości firmy lub z początkowego ujęcia (poza połączeniem jednostek) innych aktywów i zobowiązań w transakcji, która nie wpływa ani na zysk lub stratę brutto ani na dochód do opodatkowania czy stratę podatkową. Dodatkowo, nie rozpoznaje się podatku odroczonego jeżeli przejściowe różnice wynikają z początkowego ujęcia wartości firmy. Ujmuje się rezerwę z tytułu odroczonego podatku dochodowego od dodatnich różnic przejściowych wynikających z inwestycji w jednostkach zależnych i stowarzyszonych oraz udziałów we wspólnych przedsięwzięciach, chyba że Spółka jest w stanie kontrolować odwrócenie różnicy przejściowej i jest prawdopodobne, że różnice przejściowe nie ulegną odwróceniu w dającej się przewidzieć przyszłości. Spółka jest w stanie kontrolować odwrócenie różnic przejściowych związanych z jej inwestycjami w Spółki zależne oraz stowarzyszone i według najlepszej wiedzy Zarządu na dzień bilansowy: nie istniały różnice przejściowe z tego tytułu i w dającej się przewidzieć przyszłości różnice takie nie zostaną zrealizowane. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego wynikające z ujemnych różnic przejściowych związanych z takimi inwestycjami i udziałami są ujmowane tylko do tego stopnia, że jest prawdopodobne, że będą wystarczające zyski podlegające opodatkowaniu, na podstawie których będzie można wykorzystać korzyści podatkowe wynikające z różnic przejściowych oraz że oczekuje się, iż różnice przejściowe ulegną odwróceniu w dającej się przewidzieć przyszłości. Wartość bilansowa składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku jest weryfikowana na każdy dzień bilansowy i ulega stosownemu obniżeniu o tyle, o ile przestało być prawdopodobne osiągnięcie dochodu do Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 24 opodatkowania wystarczającego do częściowego lub całkowitego zrealizowania składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Nieujęty składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego podlega ponownej ocenie na każdy dzień bilansowy i jest ujmowany do wysokości odzwierciedlającej prawdopodobieństwo osiągnięcia w przyszłości dochodów do opodatkowania, które pozwolą na odzyskanie tego składnika aktywów. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz rezerwy na podatek odroczony wyceniane są z zastosowaniem stawek podatkowych, które według przewidywań będą obowiązywać w okresie, gdy składnik aktywów zostanie zrealizowany lub rezerwa rozwiązana, przyjmując za podstawę stawki podatkowe (i przepisy podatkowe) obowiązujące na dzień bilansowy lub takie, których obowiązywanie w przyszłości jest pewne na dzień bilansowy. Spółka kompensuje ze sobą aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego z rezerwami z tytułu odroczonego podatku dochodowego wtedy i tylko wtedy, gdy posiada możliwy do wyegzekwowania tytuł prawny do przeprowadzenia kompensat należności ze zobowiązaniami z tytułu bieżącego podatku i odroczony podatek dochodowy ma związek z tym samym podatnikiem i tym samym organem podatkowym. Regulacje dotyczące podatku od towarów i usług, podatku dochodowego od osób prawnych oraz obciążeń związanych z ubezpieczeniami społecznymi podlegają częstym zmianom. Te częste zmiany powodują brak odpowiednich punktów odniesienia, niespójne interpretacje oraz nieliczne ustanowione precedensy, które mogłyby mieć zastosowanie. Obowiązujące przepisy zawierają również niejasności, które powodują różnice w opiniach, co do interpretacji prawnej przepisów podatkowych, zarówno pomiędzy organami państwowymi jak i organami państwowymi i przedsiębiorstwami. Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności (na przykład kwestie celne czy dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli organów, które uprawnione są do nakładania wysokich kar i grzywien, a wszelkie dodatkowe zobowiązania podatkowe, wynikające z kontroli, muszą zostać zapłacone wraz z wysokimi odsetkami. Te warunki powodują, że ryzyko podatkowe w Polsce jest większe niż w krajach o bardziej dojrzałym systemie podatkowym. W konsekwencji, kwoty prezentowane i ujawniane w sprawozdaniach finansowych mogą się zmienić w przyszłości w wyniku ostatecznej decyzji organu kontroli podatkowej. Z dniem 15 lipca 2016 r. do Ordynacji Podatkowej zostały wprowadzone zmiany w celu uwzględnienia postanowień Ogólnej Klauzuli Zapobiegającej Nadużyciom (GAAR). GAAR ma zapobiegać powstawaniu i wykorzystywaniu sztucznych struktur prawnych tworzonych w celu uniknięcia zapłaty podatku w Polsce. GAAR definiuje unikanie opodatkowania, jako czynność dokonaną przede wszystkim w celu osiągnięcia korzyści podatkowej, sprzecznej w danych okolicznościach z przedmiotem i celem przepisy ustawy podatkowej. Zgodnie z GAAR taka czynność nie skutkuje osiągnięciem korzyści podatkowej, jeżeli sposób działania był sztuczny. Wszelkie występowanie (i) nieuzasadnionego dzielenia operacji, (ii) angażowania podmiotów pośredniczących mimo braku uzasadnienia ekonomicznego lub gospodarczego, (iii) elementów wzajemnie się znoszących lub kompensujących oraz (iv) inne działania o podobnym działaniu do wcześniej wspomnianych, mogą być potraktowane jako przesłanka istnienia sztucznych czynności podlegających przepisom GAAR. Nowe regulacje będą wymagać znacznie większego osądu przy ocenie skutków podatkowych poszczególnych transakcji. Klauzulę GAAR należy stosować w odniesieniu do transakcji dokonanych po jej wejściu w życie oraz do transakcji, które zostały przeprowadzone przed wejściem w życie klauzuli GAAR, ale dla których po dacie wejścia klauzuli w życie korzyści były lub są nadal osiągane. Wdrożenie powyższych przepisów umożliwi polskim organom kontroli podatkowej kwestionowanie realizowanych przez podatników prawnych ustaleń i porozumień, takich jak restrukturyzacja i reorganizacja grupy. Spółka ujmuje i wycenia aktywa lub zobowiązania z tytułu bieżącego i odroczonego podatku dochodowego przy zastosowaniu wymogów MSR 12 Podatek dochodowy w oparciu o zysk (stratę podatkową), podstawę opodatkowania, nierozliczone straty podatkowe, niewykorzystane ulgi podatkowe i stawki podatkowe, uwzględniając ocenę niepewności związanych z rozliczeniami podatkowymi. Gdy istnieje niepewność co do tego, czy i w jakim zakresie organ podatkowy będzie akceptował poszczególne rozliczenia podatkowe transakcji, Spółka ujmuje te rozliczenia uwzględniając ocenę niepewności. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 25 Spółka posiada nierozliczone straty z zysków kapitałowych, jednak nie ma istotnych niepewności co do ich rozliczenia w kolejnych latach. Rezerwy Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Spółce ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowo oczekiwany) wynikający ze zdarzeń przeszłych, i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu korzyści ekonomicznych oraz można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty tego zobowiązania. Jeżeli Spółka spodziewa się, że koszty objęte rezerwą zostaną zwrócone, na przykład na mocy umowy ubezpieczenia, wówczas zwrot ten jest ujmowany jako odrębny składnik aktywów, ale tylko wtedy, gdy jest rzeczą praktycznie pewną, że zwrot ten rzeczywiście nastąpi. Koszty dotyczące danej rezerwy są wykazane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów po pomniejszeniu o wszelkie zwroty. W przypadku, gdy wpływ wartości pieniądza w czasie jest istotny, wielkość rezerwy jest ustalana poprzez zdyskontowanie prognozowanych przyszłych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy zastosowaniu stopy dyskontowej brutto odzwierciedlającej aktualne oceny rynkowe wartości pieniądza w czasie. Jeżeli zastosowana została metoda polegająca na dyskontowaniu, zwiększenie rezerwy w związku z upływem czasu jest ujmowane jako koszty finansowe. Szacunki wyniku oraz skutku finansowego są dokonywane na drodze osądu kierownictwa spółek, wspomaganego dotychczasowymi doświadczeniami dotyczącymi podobnych transakcji oraz – w niektórych przypadkach – raportami niezależnych ekspertów. Stan rezerw weryfikuje się na każdy dzień bilansowy i koryguje w celu odzwierciedlenia bieżącego, najbardziej właściwego szacunku. Jeśli przestało być prawdopodobne, że wystąpienie wypływu środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne będzie niezbędne do wypełnienia obowiązku, to rezerwa jest rozwiązywana. Spółka tworzy następujące rodzaje rezerw: • na naprawy gwarancyjne – tworzy się na podstawie przyszłych szacowanych kosztów napraw gwarancyjnych proporcjonalnie do stopnia zaawansowania danego kontraktu. • na sprawy sporne. Stan założeń do wykonania szacunków oraz wysokość rezerw są weryfikowane są na każdy dzień bilansowy. Świadczenia pracownicze Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych obejmują zobowiązania z tytułu bieżących wynagrodzeń, szacowanych premii pracowniczych oraz niewykorzystanych urlopów w równowartości ilości pozostałych do wykorzystania dni urlopowych przemnożonych przez średnią stawkę dzienną wynagrodzenia brutto. Spółka ponosi również koszty związane z funkcjonowaniem Pracowniczych Planów Kapitałowych („PPK”) poprzez dokonywanie wpłat do funduszu inwestycyjnego. Stanowią one świadczenia po okresie zatrudnienia w formie programu określonych składek. Spółka rozpoznaje koszty wpłat na PPK w tej samej pozycji kosztów, w której ujmuje koszty wynagrodzeń, od których są naliczane. Zobowiązania z tytułu PPK są prezentowane w ramach innych zobowiązań. Płatności w formie akcji Pracownicy (w tym członkowie zarządu) Spółki otrzymują nagrody w formie akcji. Koszt transakcji rozliczanych z pracownikami w instrumentach kapitałowych jest wyceniany przez odniesienie do wartości godziwej na dzień przyznania praw. Wartość godziwa ustalana jest przez niezależnego rzeczoznawcę w oparciu o model dwumianowy. Przy wycenie transakcji rozliczanych w instrumentach kapitałowych uwzględniane są rynkowe warunki nabycia uprawnień (związane z ceną akcji Spółki) oraz warunki inne niż warunki nabycia uprawnień. Koszt transakcji rozliczanych w instrumentach kapitałowych jest ujmowany wraz z odpowiadającym mu wzrostem wartości kapitału własnego w okresie, w którym spełnione zostały warunki dotyczące efektywności/ wyników lub/ i świadczenia pracy bądź usług, kończącym się w dniu, w którym określeni pracownicy zdobędą pełne uprawnienia do świadczeń („dzień nabycia praw”). Skumulowany koszt ujęty Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 26 z tytułu transakcji rozliczanych w instrumentach kapitałowych na każdy dzień bilansowy do dnia nabycia praw odzwierciedla stopień upływu okresu nabywania praw oraz liczbę nagród, do których prawa – w opinii Zarządu Spółki na ten dzień, opartej na możliwie najlepszych szacunkach liczby instrumentów kapitałowych – zostaną ostatecznie nabyte. Żadne koszty nie są ujmowane z tytułu nagród, do których prawa nie zostaną ostatecznie nabyte, z wyjątkiem nagród, w przypadku których nabycie praw zależy od warunków rynkowych lub warunków innych niż warunki nabycia uprawnień, które są traktowane jako nabyte bez względu na fakt spełnienia warunków rynkowych lub warunków innych niż warunki nabycia uprawnień, pod warunkiem spełnienia wszystkich innych warunków dotyczących efektywności/ wyników lub/ i świadczenia pracy bądź usług. W przypadku modyfikacji warunków przyznawania nagród rozliczanych w instrumentach kapitałowych, w ramach spełnienia wymogu minimum ujmuje się koszty, jak w przypadku, gdyby warunki te nie uległy zmianie. Ponadto, ujmowane są koszty z tytułu każdego wzrostu wartości transakcji w wyniku modyfikacji, wycenione na dzień zmiany. W przypadku anulowania nagrody rozliczanej w instrumentach kapitałowych, jest ona traktowana w taki sposób, jakby prawa do niej zostały nabyte w dniu anulowania, a wszelkie jeszcze nieujęte koszty z tytułu nagrody są niezwłocznie ujmowane. Dotyczy to również nagród w przypadku, których warunki inne niż warunki nabycia uprawnień będące pod kontrolą Spółki lub pracownika nie są spełnione. Jednakże w przypadku zastąpienia anulowanej nagrody nową nagrodą – określoną jako nagroda zastępcza w dniu jej przyznania, nagroda anulowana i nowa nagroda są traktowane tak, jakby stanowiły modyfikację pierwotnej nagrody, tj. w sposób opisany w paragrafie powyżej. Akcje własne Spółka nabywa akcje własne na rynku w dacie ich przyznania i utrzymuje jako akcje własne do czasu nabycia uprawnień do nich. Akcje własne są wyceniane w wartości godziwej na dzień ujęcia, a następnie wykazywane w koszcie nabycia jako pozycja pomniejszająca kapitały własne. Aktywa kontraktowe Aktywa kontraktowe obejmują nadwyżkę szacunkowych przychodów wynikających z zaawansowania realizacji kontraktów długoterminowych mierzonych stopniem spełnienia zobowiązania opisanym poniżej nad otrzymanymi zaliczkami i nad wysokością zafakturowania kontraktu. Zobowiązania kontraktowe Zobowiązania kontraktowe odzwierciedlają zobowiązania Spółki do wyświadczenia usługi lub dostarczenia sprzętu klientowi, za które Spółka otrzymała już wynagrodzenie w postaci zaliczki lub jest ono należne w oparciu o wystawioną fakturę. Zobowiązania kontraktowe powiększane są również o koszty kooperacji, w sytuacji gdy koszty te są istotne i tym samym rozpoznawane procentem zaawansowania prac. Koszty kontraktowe Koszty kontraktowe obejmują dodatkowe koszty doprowadzenia do zawarcia umowy z klientem czyli takie, których jednostka nie poniosłaby, jeżeli umowa nie zostałaby zawarta. Spółka identyfikuje w ramach prowadzonej działalności operacyjnej koszty kontraktowe spełniające poniższe kryteria: ▪ koszty te są bezpośrednio powiązane z umową lub przewidywaną umową, którą jednostka może wyraźnie zidentyfikować; ▪ koszty te prowadzą do wytworzenia lub ulepszenia zasobów Spółki, które będą wykorzystywane do spełnienia (lub do dalszego spełniania) zobowiązań do wykonania świadczenia w przyszłości. Dodatkowe koszty doprowadzenia do zawarcia umowy obejmują prowizje od sprzedaży. Koszty kontraktowe są ujmowane w aktywach kontraktowych i systematycznie amortyzowane, z uwzględnieniem stopnia zaawansowania realizacji kontraktu, z którymi są powiązane w przypadku jeżeli dotyczą kontraktu, od którego przychody ujmowane są w czasie lub jednorazowo w momencie ujęcia przychodów w przypadku kontraktu, od którego przychody ujmowane są w punkcie czasu. Dotacje projektów rozwojowych Obejmują w szczególności dotacje rządowe na sfinansowanie aktywów. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 27 Otrzymane dofinasowanie na prace rozwojowe w wartości uzyskanych środków pomniejszają wartość bilansową składnika aktywów. W sprawozdaniu z całkowitych dochodów, rozliczenie otrzymanych dotacji Spółka prezentuje jako pomniejszenie kosztów odpisów amortyzacyjnych związanych z tymi aktywami. Dotacje nie zwiększają bezpośrednio kapitału własnego. Przychody Przychody ze sprzedaży ujmuje się w kwocie wynagrodzenia, którego Spółka oczekuje w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub wykonanie przyrzeczonych usług. Głównymi źródłami przychodów Spółki jest sprzedaż: ▪ pieców próżniowych, ▪ pieców aluminiowych, ▪ pieców topialnych, ▪ usług posprzedażowych m.in. serwis urządzeń. Spółka stosuje MSSF 15 Przychody z umów z klientami do wszystkich umów z klientami, z wyjątkiem umów leasingowych objętych zakresem MSSF 16 Leasing, instrumentów finansowych i innych praw lub zobowiązań umownych objętych zakresem MSSF 9 Instrumenty finansowe, MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe, MSSF 11 Wspólne ustalenia umowne, MSR 27 Jednostkowe sprawozdania finansowe i MSR 28 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach. Podstawową zasadą MSSF 15 jest ujmowanie przychodów w momencie transferu dóbr i usług do klienta, w wartości odzwierciedlającej cenę oczekiwaną przez Spółkę, w zamian za przekazanie tych dóbr i usług. MSSF 15 nakazuje aby wszystkie umowy sprzedaży były rozpoznawane przy wykorzystaniu tzw. modelu pięciu kroków, obejmującego następujące etapy: ▪ identyfikacja umowy z klientem, ▪ identyfikacja zobowiązania do wykonania świadczenia w ramach umowy z klientem, ▪ określenie ceny transakcji, ▪ alokacja ceny transakcji do poszczególnych zobowiązań do wykonania świadczenia, ▪ ujęcie przychodów w momencie realizacji zobowiązania wynikającego z umowy. Identyfikacja umowy z klientem Spółka ujmuje umowę z klientem tylko wówczas, gdy spełnione są wszystkie następujące kryteria: ▪ Strony umowy zawarły umowę (w formie pisemnej, ustnej lub zgodnie z innymi zwyczajowymi praktykami handlowymi) i są zobowiązane do wykonania swoich obowiązków; ▪ Spółka jest w stanie zidentyfikować prawa każdej ze stron dotyczące dóbr lub usług, które mają zostać przekazane; ▪ Spółka jest w stanie zidentyfikować warunki płatności za dobra lub usługi, które mają zostać przekazane; ▪ umowa ma treść ekonomiczną (tzn. można oczekiwać, że w wyniku umowy ulegnie zmianie ryzyko, rozkład w czasie lub kwota przyszłych przepływów pieniężnych Spółki); oraz ▪ jest prawdopodobne, że Spółka otrzyma wynagrodzenie, które będzie jej przysługiwało w zamian za dobra lub usługi, które zostaną przekazane klientowi. Identyfikacja zobowiązań do wykonania świadczenia W momencie zawarcia umowy Spółka dokonuje oceny dóbr lub usług przyrzeczonych w umowie z klientem i identyfikuje jako zobowiązanie do wykonania świadczenia każde przyrzeczenie do przekazania na rzecz klienta dobra lub usługi (lub pakietu dóbr lub usług), które można wyodrębnić lub grupy odrębnych dóbr lub Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 28 usług, które są zasadniczo takie same i w przypadku których przekazanie na rzecz klienta ma taki sam charakter. Usługi przyrzeczone klientowi są odrębne, jeżeli spełnione są obydwa następujące warunki: ▪ klient może odnosić z nich korzyści bezpośrednio, albo poprzez powiązanie z innymi zasobami, które są dla niego łatwo dostępne, oraz ▪ zobowiązanie Spółki do wykonania usługi na rzecz klienta można zidentyfikować jako odrębne w stosunku do innych zobowiązań określonych w umowie. Cena transakcyjna W celu ustalenia ceny transakcyjnej Spółka uwzględnia warunki umowy oraz stosowane przez nią zwyczajowe praktyki handlowe. Cena transakcyjna to kwota wynagrodzenia, które – zgodnie z oczekiwaniem Spółki – będzie jej przysługiwać w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług na rzecz klienta, z wyłączeniem kwot pobranych w imieniu osób trzecich (na przykład niektórych podatków od sprzedaży). Wynagrodzenie określone w umowie z klientem może obejmować kwoty stałe, kwoty zmienne lub oba te rodzaje kwot. Podczas ustalania ceny transakcyjnej Spółka rozważa występowanie wynagrodzenia zmiennego (rabaty, premie i kary umowne), jednak co do zasady tego typu komponenty w umowach nie występują. Przypisanie ceny transakcyjnej do zobowiązań do wykonania świadczenia Spółka przypisuje cenę transakcyjną do każdego zobowiązania do wykonania świadczenia (lub do odrębnego dobra lub odrębnej usługi) w kwocie, która odzwierciedla kwotę wynagrodzenia, które – zgodnie z oczekiwaniem Spółki – przysługuje jej w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług klientowi. Spełnianie zobowiązań do wykonania świadczenia Spółka ujmuje przychody w momencie spełnienia (lub w trakcie spełniania) zobowiązania do wykonania świadczenia poprzez przekazanie przyrzeczonego dobra lub usługi klientowi. Spółka ujmuje przyrzeczone dobra oraz usługi montażu jako jedno zobowiązanie do wykonania świadczenia, ze względu na fakt, iż są to świadczenia nierozłączne. Przekazanie kontroli w miarę upływu czasu W przypadku gdy spełniony jest jeden z poniższych kryteriów MSSF 15.35: ▪ klient jednocześnie otrzymuje i czerpie korzyści płynące ze świadczenia jednostki, w miarę wykonywania przez jednostkę tego świadczenia; lub ▪ w wyniku wykonania świadczenia przez jednostkę powstaje lub zostaje ulepszony składnik aktywów (na przykład produkcja w toku), a kontrolę nad tym składnikiem aktywów – w miarę jego powstawania lub ulepszania – sprawuje; lub ▪ w wyniku wykonania świadczenia przez jednostkę nie powstaje składnik aktywów o alternatywnym zastosowaniu dla jednostki, a jednostce przysługuje egzekwowalne prawo do zapłaty za dotychczas wykonane świadczenie. Spółka przenosi kontrolę nad dobrem lub usługą w miarę upływu czasu i tym samym spełnia zobowiązanie do wykonania świadczenia oraz ujmuje przychody w miarę upływu czasu. Przychodami podlegającymi rozliczaniu w czasie są przychody udokumentowane. Za przychody udokumentowane uznaje się przychody zagwarantowane na podstawie umów pierwotnych skorygowanych o wszelkie następne zmiany umowy (aneksy). Zmiany w przychodach z umowy są uwzględniane w przypadku, gdy istnieje pewność (podpisana umowa bądź aneksy do umowy) lub co najmniej wysokie prawdopodobieństwo (parafowane aneksy do umowy, bądź umowy wstępne), że odbiorca zaakceptuje zmiany i kwoty przychodów wynikające z tych zmian, oraz wartość tych przychodów może być wiarygodnie wyceniona. Spółka ujmuje również w czasie istotne koszty kooperacji (podwykonawstwa). Koszty te są rozpoznawane procentem zaawansowania prac, gdy przekraczają kwotę 50 tysięcy złotych. Procent zaawansowania prac podawany jest Spółce przez kooperanta. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 29 Przekazanie kontroli w określonym momencie Jeżeli zobowiązanie do wykonania świadczenia nie jest spełniane w czasie, wówczas jest ono spełniane w określonym momencie i w tym momencie ujmowany jest przychód ze sprzedaży. W celu określenia momentu spełnienia zobowiązania i ujęcia przychodu uwzględniane są wymogi dotyczące przeniesienia na klienta kontroli nad przyrzeczonym składnikiem aktywów. Następujące okoliczności mogą wskazywać na przeniesienie kontroli: ▪ jednostka ma bieżące prawo do zapłaty za składnik aktywów, ▪ klient posiada tytuł prawny do składnika aktywów, ▪ składnik aktywów został fizycznie przekazany klientowi, ▪ klient ponosi istotne ryzyko i uzyskuje istotne korzyści wynikające z własności składnika aktywów, ▪ klient przyjął składnik aktywów. Spółka ujmuje również przychód w określonym momencie biorąc pod uwagę istotność kontraktu. Poniżej kwoty 200 tysięcy złotych lub 50 tysięcy euro lub 40 tysięcy funtów lub 60 tysięcy dolarów przychód ujmowany jest w punkcie czasu. Metody pomiaru spełnienia zobowiązania Metodą pomiaru stopnia spełnienia zobowiązania jest metoda oparta o nakłady. Jest to miara stopnia zaawansowania polegająca na odniesieniu poniesionych rzeczywistych kosztów do ogółu szacowanych kosztów planowanych wykonania danego kontraktu. Na koszty rzeczywiste składają się koszty poniesione przez Spółkę oraz koszty kooperacji (podwykonawców). Zaliczki na poczet umowy Zaliczki (przedpłaty) uzyskane na poczet umowy w kwocie przekraczającej poziom oszacowanych przychodów przypadających na dany okres sprawozdawczy wykazywane są w pozycji zobowiązań jako zobowiązania kontraktowe. Natomiast zaliczki do kwoty oszacowanych przychodów na kontrakcie pomniejszają należności wynikające z rozliczenia kontraktów długoterminowych. Ujęcie przychodów na dzień bilansowy Nadwyżka zafakturowanych przychodów nad rozpoznanymi przychodami w okresie sprawozdawczym jest wykazywana w pozycji zobowiązań kontraktowych. Przychód na koniec okresu sprawozdawczego ustala się proporcjonalnie do stopnia zaawansowania realizacji kontraktu, po odliczeniu przychodów, które wpłynęły na wynik finansowy w poprzednich okresach sprawozdawczych. Dla kontraktów, dla których cena ustalona jest w walucie innej niż funkcjonalna, do kalkulacji przychodu na koniec okresu sprawozdawczego uwzględnia się w pierwszej kolejności do poziomu stopnia zaawansowania realizacji kontraktu kurs waluty z fakturowania częściowego. W celu ustalenia kursu wymiany zaliczek datą transakcji jest data początkowego ujęcia zaliczki jako składnika aktywów lub zobowiązania. Jeżeli istnieje wiele płatności lub wpływów zaliczkowych, ustala się datę transakcji w odniesieniu do każdej płatności lub wpływu. Oszacowane przychody na kontrakcie przypadające w danym okresie sprawozdawczym ujmuje się w przychodach okresu, jako przychody ze sprzedaży produktów i usług natomiast w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako aktywa kontraktowe. Wynagrodzenie z tytułu zawartych przez Spółkę umów jest stałe i nie ma zmiennych elementów. Zawierane umowy mają jedno zobowiązanie do świadczenia usług, ponieważ charakter dokonywanej dostawy wymusza świadczenie usługi kompleksowej tj. dostawy z montażem. Z uwagi na poziom skomplikowania instalacji urządzenia, przedmiotem świadczenia nie jest wyłącznie nabycie samego urządzenia, ale również nadzoru nad jego montażem oraz szkolenia, niezbędnego z punktu widzenia prawidłowego uruchomienia i obsługi urządzenia. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 30 Leasing Aktywa z tytułu prawa do użytkowania Spółka rozpoznaje aktywa z tytułu prawa do użytkowania w dacie rozpoczęcia leasingu (tj. dzień, kiedy bazowy składnik aktywów jest dostępny do użytkowania). Aktywa z tytułu prawa do użytkowania wyceniane są według kosztu, pomniejszone o łączne odpisy amortyzacyjne i odpisy z tytułu utraty wartości, skorygowanego z tytułu jakiejkolwiek aktualizacji wyceny zobowiązań z tytułu leasingu. Koszt aktywów z tytułu prawa do użytkowania obejmuje kwotę ujętych zobowiązań z tytułu leasingu, poniesionych początkowych kosztów bezpośrednich oraz wszelkich opłat leasingowych zapłaconych w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszone o wszelkie otrzymane zachęty leasingowe. O ile Spółka nie ma wystarczającej pewności, że na koniec okresu leasingu uzyska tytuł własności przedmiotu leasingu, ujęte aktywa z tytułu prawa do użytkowania są amortyzowane metodą liniową przez krótszy z dwóch okresów: szacowany okres użytkowania lub okres leasingu. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania podlegają analizie pod kątem utraty wartości w razie zaistnienia przesłanek wskazujących na utratę wartości. Zobowiązania z tytułu leasingu W dacie rozpoczęcia leasingu Spółka wycenia zobowiązania z tytułu leasingu w wysokości wartości bieżącej opłat leasingowych pozostających do zapłaty w tej dacie. Opłaty leasingowe obejmują opłaty stałe (w tym zasadniczo stałe opłaty leasingowe) pomniejszone o wszelkie należne zachęty leasingowe, zmienne opłaty, które zależą od indeksu lub stawki oraz kwoty, których zapłaty oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości końcowej. Opłaty leasingowe obejmują również cenę wykonania opcji kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć jej wykonanie przez Spółkę oraz płatności kar pieniężnych za wypowiedzenie leasingu, jeżeli w warunkach leasingu przewidziano możliwość wypowiedzenia leasingu przez Spółkę. Zmienne opłaty leasingowe, które nie zależą od indeksu lub stopy, są ujmowane jako koszty w okresie, w którym następuje zdarzenie lub warunek powodujący płatność. Przy obliczaniu wartości bieżącej opłat leasingowych Spółka stosuje krańcową stopę procentową leasingobiorcy w dniu rozpoczęcia leasingu, jeżeli stopy procentowej leasingu nie można z łatwością ustalić. Po dacie rozpoczęcia kwota zobowiązań z tytułu leasingu zostaje zwiększona w celu odzwierciedlenia odsetek i zmniejszona o dokonane płatności leasingowe. Ponadto wartość bilansowa zobowiązań z tytułu leasingu podlega ponownej wycenie w przypadku zmiany okresu leasingu, zmiany zasadniczo stałych opłat leasingowych lub zmiany osądu odnośnie zakupu aktywów bazowych. Leasing krótkoterminowy i leasing aktywów o niskiej wartości Spółka stosuje zwolnienie z ujmowania leasingu krótkoterminowego do swoich krótkoterminowych umów leasingu (tj. umów, których okres leasingu wynosi 12 miesięcy lub krócej od daty rozpoczęcia i nie zawiera opcji kupna). Spółka stosuje również zwolnienie w zakresie ujmowania leasingu aktywów o niskiej wartości. Niska wartość w przypadku leasingu samochodów i maszyn wynosi 5 tysięcy złotych, natomiast w przypadku budynków- 5 tysięcy dolarów. Opłaty leasingowe z tytułu leasingu krótkoterminowego i leasingu aktywów o niskiej wartości ujmowane są jako koszty metodą liniową przez okres trwania leasingu. Spółka jako leasingodawca Umowy leasingowe, zgodnie z którymi Spółka zachowuje zasadniczo całe ryzyko i wszystkie pożytki wynikające z posiadania przedmiotu leasingu, zaliczane są do umów leasingu operacyjnego. Początkowe koszty bezpośrednie poniesione w toku negocjowania umów leasingu operacyjnego dodaje się do wartości bilansowej środka stanowiącego przedmiot leasingu i ujmuje przez okres trwania leasingu na tej samej podstawie, co przychody z tytułu wynajmu. Warunkowe opłaty leasingowe są ujmowane jako przychód w okresie, w którym staną się należne. Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji Pozycje zawarte w sprawozdaniu finansowym wycenia się w walucie podstawowego środowiska gospodarczego, w którym Spółka prowadzi działalność („waluta funkcjonalna”). Sprawozdanie finansowe prezentowane jest w złotych polskich (PLN), który jest walutą funkcjonalną i walutą prezentacji Spółki. Transakcje i salda Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 31 Transakcje wyrażone w walutach obcych przelicza się na moment początkowego ujęcia na walutę funkcjonalną według średniego kursu NBP obowiązującego w dniu poprzedzającym dzień transakcji. Na koniec okresu sprawozdawczego wyrażone w walucie obcej pozycje pieniężne przelicza się przy zastosowaniu średniego kursu NBP obowiązującego na dzień wyceny dla danej waluty. Pozycje niepieniężne wyrażone w walutach obcych i wyceniane w wartości godziwej wykazywane są według kursu wymiany z dnia ustalenia wartości godziwej, tj. średniego kursu ustalonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski na ten dzień. Zyski i straty z tytułu różnic kursowych powstałe w wyniku rozliczenia transakcji w walucie obcej oraz wyceny aktywów i zobowiązań pieniężnych wyrażonych w walutach obcych ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu. VI. ISTOTNE WARTOŚCI OPARTE NA PROFESJONALNYM OSĄDZIE I SZACUNKACH Sporządzenie sprawozdania finansowego Spółki wymaga od Zarządu dokonania osądów, szacunków oraz założeń, które mają wpływ na prezentowane przychody, koszty, aktywa i zobowiązania i powiązane z nimi noty oraz ujawnienia dotyczące zobowiązań warunkowych. Niepewność co do tych założeń i szacunków może spowodować istotne korekty wartości bilansowych aktywów i zobowiązań w przyszłości. Stawki amortyzacyjne Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu użytkowania składników rzeczowego majątku trwałego oraz wartości niematerialnych. Spółka corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków. Stawki amortyzacyjne dla aktywów z tytułu praw do użytkowania W przypadku jeżeli umowa leasingu zawiera opcję wykupu przedmiotu leasingu, za której zapłata została zaliczona w poczet minimalnych opłat leasingowych jako okres amortyzacji przyjmuje się okres użytkowania równy okresowi ekonomicznej użyteczności bazowego składnika aktywów. W przypadku, gdy wartość opcji zakupu nie została zaliczona do minimalnych opłat leasingowych – okresem amortyzacji jest okres trwania umowy leasingowej. Istotne osądy i szacunki dotyczące okresu leasingu oraz stopy dyskonta Spółka posiada umowy leasingu nieruchomości, samochodów, maszyn, oraz prawo wieczystego użytkowania gruntów. Okres leasingu wynosi: Nieruchomości od 2 do 4 lat Samochody od 4 do 5 lat Maszyny od 4 do 5 lat Prawo wieczystego użytkowania gruntów od 68 do 82 lat Niektóre umowy leasingowe zawierają opcje przedłużenia lub wypowiedzenia leasingu. Spółka posiada również umowy leasingu urządzeń czy samochodów, których okres leasingu wynosi 12 miesięcy lub krócej oraz umowy leasingowe o niskiej wartości. Spółka korzysta ze zwolnienia dla leasingów krótkoterminowych i leasingów, w przypadku których bazowy składnik aktywów ma niską wartość. Zobowiązania Spółki z tytułu leasingu zabezpieczone są tytułem własności leasingodawcy do przedmiotu leasingu. Zasadniczo Spółka nie jest uprawniona do przekazania leasingowanych aktywów w subleasing, ani też do cesji praw przysługujących jej na podstawie umów leasingu. Niektóre umowy zawierają wymagania dotyczące poziomów określonych wskaźników finansowych. Spółka nie dysponuje stopami procentowymi leasingu wynikającymi z umów i stosuje krańcowe stopy oprocentowania długu. Krańcowa stopa procentowa to stopa, którą Spółka musiałaby zapłacić, aby na podobny okres i przy podobnych zabezpieczeniach pożyczyć środki niezbędne do zakupu składnika aktywów o podobnej wartości, co składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania w podobnym środowisku gospodarczym. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 32 Poniższa tabela przedstawia przedziały stóp dyskonta zastosowanych do wyceny zobowiązań z tytułu leasingu z uwzględnieniem waluty płatności leasingowych: Waluta płatności Stopa dyskonta PLN 7-12% Istotne osądy i szacunki przy określaniu okresu leasingu umów z opcjami przedłużenia Spółka ustala okres leasingu jako nieodwołalny okres leasingu, łącznie z okresami objętymi opcją przedłużenia leasingu, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że opcja zostanie zrealizowana, oraz okresami objętymi opcją wypowiedzenia leasingu, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że opcja nie zostanie wykonana. Spółka ma możliwość, w ramach niektórych umów leasingu, wydłużyć okres trwania leasingu aktywów. Spółka stosuje osąd przy ocenie, czy istnieje wystarczająca pewność skorzystania z opcji przedłużenia. Oznacza to, że uwzględnia wszystkie istotne fakty i okoliczności, które stanowią zachętę ekonomiczną do jej przedłużenia lub karę ekonomiczną za jej nieprzedłużenie. Po dacie rozpoczęcia Spółka ponownie ocenia okres leasingu, jeśli wystąpi znaczące zdarzenie lub zmiana okoliczności pozostających pod jej kontrolą i wpływa na jej zdolność do wykonywania (lub niewykonywania) opcji przedłużenia (np. zmiana strategii biznesowej). Ujmowanie kosztów na prace rozwojowe Spółka ujmuje koszty na pracę rozwojowe wtedy i tylko wtedy, gdy jest w stanie wykazać: ▪ możliwość, z technicznego punktu widzenia, ukończenia składnika wartości niematerialnych tak, aby nadawał się on do użytkowania lub sprzedaży; ▪ zamiar ukończenia składnika wartości niematerialnych; ▪ zdolność do użytkowania lub sprzedaży składnika wartości niematerialnych; ▪ sposób, w jaki składnik wartości niematerialnych będzie wytwarzał prawdopodobne przyszłe korzyści ekonomiczne; ▪ dostępność odpowiednich środków technicznych, finansowych i innych, które mają służyć ukończeniu prac rozwojowych oraz użytkowaniu lub sprzedaży składnika wartości niematerialnych; ▪ możliwość wiarygodnego ustalenia nakładów poniesionych w czasie prac rozwojowych, które można przyporządkować temu składnikowi wartości niematerialnych. Analizując powyższe Spółka ocenia, czy składnik wartości niematerialnych wytworzony przez jednostkę spełnia kryteria dotyczące ujmowania, ponadto proces powstawania aktywów dzielony jest na: a) etap prac badawczych oraz b) etap prac rozwojowych W przypadku, gdy Spółka nie jest w stanie oddzielić etapu prac badawczych od etapu prac rozwojowych przedsięwzięcia prowadzącego do wytworzenia składnika wartości niematerialnych, traktuje nakłady na to przedsięwzięcie, jak gdyby zostały poniesione wyłącznie na etapie prac badawczych. Utrata wartości poniesionych kosztów na prace rozwojowe Spółka przeprowadza coroczne testy na utratę wartości poniesionych kosztów na niezakończone prace rozwojowe, w przypadku wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania oraz w przypadku istnienia wartości niematerialnych, które nie są użytkowane. Testy tych wartości niematerialnych przeprowadzane są na odpowiednim poziomie wynikającym z przypisania aktywów Spółki do Ośrodków Wypracowujących Środki Pieniężne. Wartości niematerialne w postaci nakładów na prace rozwojowe są testowane na poziomie grupy ośrodków wraz z aktywami korporacyjnymi. Utrata wartości udziałów w spółkach zależnych Spółka przeprowadziła testy na utratę wartości udziałów w spółkach zależnych, dla których zidentyfikowano przesłanki utraty wartości. Wymagało to oszacowania wartości użytkowej poszczególnych spółek zależnych Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 33 podlegających testowi na utratę wartości. Oszacowanie wartości użytkowej polega na ustaleniu przyszłych przepływów pieniężnych generowanych przez spółkę i wymaga ustalenia stopy dyskontowej do zastosowania w celu obliczenia bieżącej wartości tych przepływów. Przyjęte w tym celu założenia zostały przedstawione w nocie. Utrata wartości innych aktywów trwałych Inne aktywa, poza wartościami niematerialnymi o nieokreślonym okresie użytkowania i wartością firmy, analizuje się pod kątem utraty wartości, ilekroć jakieś zdarzenia lub zmiany okoliczności wskazują, że wartość bilansowa może nie być odzyskiwalna. Odpis z tytułu utraty wartości ujmuje się w wysokości kwoty, o jaką wartość bilansowa danego składnika aktywów przewyższa jego wartość odzyskiwalną. Wartość odzyskiwalna stanowi wyższa z dwóch kwot: wartość godziwa aktywów, pomniejszona o koszty zbycia, lub wartość użytkowa. Dla potrzeb analizy utraty wartości, aktywa grupuje się identyfikując najmniejsze, możliwe do określenia zespoły aktywów generujące wpływy pieniężne, w znacznym stopniu niezależne od wpływów pieniężnych pochodzących z innych aktywów lub grup aktywów (ośrodki wypracowujące środki pieniężne). Wcześniej stwierdzona utrata wartości aktywów niefinansowych (innych niż wartość firmy) oceniana jest na każdy dzień bilansowy pod kątem występowania przesłanek wskazujących na możliwość odwrócenia dokonanego odpisu. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Spółka ujmuje aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego w odniesieniu do wszystkich różnic przejściowych w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, że zostanie osiągnięty dochód podatkowy pozwalający na ich wykorzystanie. Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i rentowych Odprawy emerytalne i rentowe, w Spółce, wypłacane są zgodnie z zapisami art. 92 Kodeksu Pracy. Wycena aktuarialna świadczeń długo – i krótkoterminowych dokonywana jest na koniec każdego roku obrotowego. Rezerwy na koszty gwarancyjne Spółka udziela gwarancji na sprzedane produkty, które stanowią zapewnienie klienta, że dany produkt jest zgodny z ustaloną przez strony specyfikacją. Ponieważ nie stanowią one odrębnej usługi pod kątem MSSF 15 Spółka ujmuje takie gwarancje zgodnie z MSR 37 Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe. Rezerwę na naprawy gwarancyjne szacuje się na bazie danych historycznych dotyczących kosztów wytworzenia sprzedanych urządzeń oraz kosztów napraw gwarancyjnych poniesionych w latach poprzednich. Kontrakty długoterminowe W przypadku kontraktów rozliczanych w czasie przychody rozpoznawane są zgodnie ze stopniem zaawansowania spełnienia świadczenia, natomiast w pozostałych przypadkach przychody rozpoznawane są w momencie przekazania kontroli nad produktem do klienta zewnętrznego. Miarą stopnia zaawansowania jest relacja poniesionych rzeczywistych kosztów do ogółu szacowanych według najlepszej wiedzy Spółki kosztów planowanych wykonania danego kontraktu (metoda oparta o nakłady). Spółka na koniec każdego okresu sprawozdawczego dokonuje szacunków wyniku na każdym kontrakcie. W przypadku możliwości wystąpienia straty na kontrakcie, jest ona niezwłocznie ujmowana w rachunku zysków i strat w postaci rezerwy na przyszłe koszty realizacji kontraktu. . Na nieuniknione koszty wynikające z umowy składają się m.in. koszty netto zakończenia umowy, odpowiadające niższej spośród kwot kosztów wypełnienia umowy i kosztów wszelkich odszkodowań lub kar wynikających z jej niewypełnienia. Wysokość straty określa się niezależnie od: faktu rozpoczęcia prac wynikających z umowy, stanu zaawansowania prac wynikających z umowy oraz wysokości przewidywanych zysków z tytułu innych umów. Przychodami podlegającymi rozliczaniu w czasie są przychody zagwarantowane na podstawie umów pierwotnych skorygowanych o wszelkie następne zmiany umowy (aneksy). ). Zmiany w przychodach z umowy są uwzględniane w przypadku, gdy obie strony umowy zaakceptują zmiany i kwoty przychodów wynikające z tych zmian, oraz wartość tych przychodów może być wiarygodnie wyceniona. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 34 Pochodne instrumenty finansowe Instrumenty pochodne ujmuje się początkowo w wartości godziwej umów momencie, gdy Spółka staje się stroną umowy, a następnie przeszacowuje do wartości godziwej na koniec każdego okresu sprawozdawczego. Zmiany wartości godziwej ujmuje się bezpośrednio w wynik, chyba że dany instrument wykorzystywany jest jako instrument zabezpieczający. W takim przypadku moment ujęcia w wynik zależy od charakteru powiązania zabezpieczającego. VII. ZMIANY ZASAD (POLITYKI) RACHUNKOWOŚCI ORAZ KOREKTY Za wyjątkiem zmian wynikających z wprowadzenia nowych lub zmiany standardów obowiązujących dla okresów sprawozdawczych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 r. lub później, Spółka przygotowując sprawozdanie finansowe zastosowała te same zasady rachunkowości, co opisane w sprawozdaniu finansowym sporządzonym na dzień i za rok zakończony 31 grudnia 2021 r. 1. Nowe standardy, interpretacje i zmiany do istniejących standardów, które obowiązują w roku 2022. 1.1 Zmiany do MSSF 3 Połączenia Przedsięwzięć, MSR 16 Rzeczowe Aktywa Trwałe, MSR 37 Rezerwy, Zobowiązania Warunkowe oraz Aktywa Warunkowe oraz Zmiany do Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej 2018-2020 Pakiet zmian zawiera trzy zmiany do standardów: - aktualizuje odniesienie w MSSF 3 Połączenia Przedsięwzięć do Założeń koncepcyjnych sporządzania i prezentacji sprawozdań finansowych bez zmiany wymogów księgowych ujmowania połączeń przedsięwzięć, - wyklucza możliwość pomniejszenia kosztu wytworzenia rzeczowych aktywów trwałych o kwoty otrzymane ze sprzedaży produktów wyprodukowanych w okresie, kiedy jednostka przygotowuje składnik rzeczowych aktywów trwałych do zamierzonego wykorzystania. Takie przychody ze sprzedaży oraz związane z nimi koszty powinny zostać ujęte w rachunku zysków i strat okresu (MSR 16), - wyjaśnia jakie koszty wywiązania się z zobowiązań umownych jednostka uwzględnia przy dokonywaniu oceny czy dana umowa będzie rodziła obciążenia (MSR 37). Pakiet zawiera również Zmiany do Międzynarodowych Standarów Sprawozdawczości Finansowej 2018-2020, które zawierają wyjaśnienia oraz doprecyzowują zapisy standardów w zakresie MSSF 1 Zastosowanie Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej po raz pierwszy, MSSF 9 Instrumenty Finansowe, MSR 41 Rolnictwo oraz przykładów ilustrujących do MSSF 16 Leasing. Powyższa zmiana nie miała wpływu na sprawozdanie finansowe Spółki. VIII. STANDARDY I INTERPRETACJE NIEZASTOSOWANE W NINIEJSZYM SPRAWOZDANIU FINANSOWYM Standardy i Interpretacje Rodzaj przewidywanej zmiany w zasadach rachunkowości Zmiany do MSR 1 Prezentacja Sprawozdań Finansowych oraz MSSF- stanowisko praktyczne 2: Dokonywanie osądów istotności (Obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 r. lub Zmiany do MSR 1 wymagają od spółek ujawniania informacji dotyczących istotnych zasad rachunkowości zamiast znaczących zasad (polityki) rachunkowości. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 35 Standardy i Interpretacje Rodzaj przewidywanej zmiany w zasadach rachunkowości później, wcześniejsze zastosowanie jest dozwolone) Zmiany do MSR 8 Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów: Definicja wartości szacunkowych (wydany 12 lutego 2021 r.) (Obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 r. lub później, wcześniejsze zastosowanie jest dozwolone) Zmiany wprowadzają definicję wartości szacunkowych jako kwot pieniężnych ujętych w sprawozdaniu finansowym, które są przedmiotem niepewności pomiaru oraz doprecyzowują powiązanie pomiędzy zasadami rachunkowości a wartościami szacunkowymi, wskazując, że jednostka opracowuje wartości szacunkowe by zrealizować cele wskazane w zasadach rachunkowości. Zmiany do MSR 12 Podatek dochodowy: Podatek odroczony dotyczący aktywa oraz zobowiązania ujętego w wyniku pojedynczej transakcji (Obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 r. lub później, wcześniejsze zastosowanie jest dozwolone) Zmiany zawężają zakres zastosowania zwolnienia z początkowego ujęcia podatku odroczonego w celu wyłączenia transakcji, w wyniku których powstają różnice przejściowe w równej wysokości lub które wzajemnie się kompensują - przykładowo leasing i zobowiązania z tytułu likwidacji. W przypadku leasingu i zobowiązań z tytułu likwidacji związane z tym aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego należy ujmować od początku najwcześniejszego prezentowanego okresu porównawczego, a wszelkie skumulowane skutki ujmowane są jako korekta zysków zatrzymanych lub innych składników kapitału własnego na ten dzień. W przypadku wszystkich pozostałych transakcji zmiany mają zastosowanie do transakcji, które mają miejsce po rozpoczęciu najwcześniejszego prezentowanego okresu. Zmiany do MSSF 10 i MSR 28 Sprzedaż lub wniesienie aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem (Data wejścia w życie odroczona na czas nieokreślony. Dostępne do opcjonalnego przyjęcia w pełnych sprawozdaniach finansowych MSSF. Komisja Europejska postanowiła odroczyć zatwierdzenie na czas nieokreślony; jest mało prawdopodobne, że Zmiany doprecyzowują, że w przypadku transakcji dotyczącej jednostki stowarzyszonej lub wspólnego przedsięwzięcia, zakres rozpoznania zysku lub straty zależy od tego, czy sprzedane lub wniesione aktywa stanowią przedsięwzięcie, w taki sposób, że: - pełny zysk lub stratę ujmuje się, gdy transakcja pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem obejmuje przeniesienie składnika aktywów lub aktywów stanowiących działalność gospodarczą (niezależnie od tego, czy są one zlokalizowane w jednostce zależnej, czy nie), podczas gdy częściowy zysk lub stratę ujmuje się, gdy transakcja pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem obejmuje aktywa, które nie stanowią działalności gospodarczej, nawet jeśli aktywa te znajdują się w jednostce zależnej. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 36 Standardy i Interpretacje Rodzaj przewidywanej zmiany w zasadach rachunkowości zostanie ono zatwierdzone przez UE w przewidywalnej przyszłości) Zmiany do MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych: Zobowiązania krótkoterminowe lub długoterminowe zawierające warunki dotyczące wskaźników finansowych określone w umowie kredytowej (kowenantów) (Obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 r. i później, powinny być stosowane retrospektywnie. Wcześniejsze zastosowanie jest dozwolone. W przypadku jednostek, które wcześniej przyjęły poprzednio wydane, ale jeszcze nieobowiązujące zmiany z 2020 r., mają zastosowanie szczególne wymogi przejściowe.) Zgodnie z obowiązującymi wymogami MSR 1, jednostki klasyfikują zobowiązanie jako krótkoterminowe, gdy nie posiadają bezwarunkowego prawa do odroczenia uregulowania zobowiązania o co najmniej 12 miesięcy od dnia bilansowego. Zmiany wprowadzone w 2020 r. usunęły wymóg, aby prawo było bezwarunkowe, a zamiast tego wymagają, aby prawo do odroczenia płatności istniało na dzień sprawozdawczy i posiadało uzasadnienie (na klasyfikację zobowiązań nie mają wpływu intencje lub oczekiwania kierownictwa co do tego, czy spółka skorzysta z prawa do odroczenia uregulowania zobowiązania lub zdecyduje się na wcześniejsze rozliczenie). Zmiany wprowadzone w 2022 r. precyzują ponadto, że w przypadku gdy prawo do odroczenia uregulowania zobowiązania jest uzależnione od spełnienia przez spółkę warunków dotyczących wskaźników określonych w umowie kredytowej (kowenantów), na prezentację zobowiązania jako krótkoterminowe lub długoterminowe. Umowy, których spółka musi przestrzegać po dacie bilansowej, nie wpływają na klasyfikację zobowiązania na ten dzień. Jednak zmiany wymagają od jednostek ujawnienia informacji o tych przyszłych umowach, aby pomóc użytkownikom zrozumieć ryzyko, że zobowiązania te mogą stać się wymagalne w ciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego. Zmiany doprecyzowują również, w jaki sposób jednostka klasyfikuje zobowiązanie, które może być uregulowane w zamian za akcje własne (np. dług zamienny). Zmiany do MSSF 16 Leasing: Zobowiązanie leasingowe w ramach transakcji sprzedaży i leasingu zwrotnego (Obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 r. i później, wcześniejsze zastosowanie jest dozwolone) Zmiany do MSSF 16 Leasing wpływają na sposób rozliczania przez sprzedawcę-leasingodawcę zmiennych opłat leasingowych w ramach transakcji sprzedaży i leasingu zwrotnego. Zmiany wprowadzają nowy model księgowania płatności zmiennych i będą wymagać od sprzedających- leasingobiorców ponownej oceny i ewentualnego przekształcenia transakcji sprzedaży i leasingu zwrotnego zawieranych od 2019 r. Zmiany potwierdzają, co następuje: - w momencie początkowego ujęcia sprzedawca- leasingobiorca uwzględnia zmienne opłaty leasingowe, gdy wycenia zobowiązanie z tytułu leasingu wynikające z transakcji sprzedaży i leasingu zwrotnego; Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 37 Spółka nie zdecydowała się na wcześniejsze zastosowanie żadnego standardu, interpretacji lub zmiany, która została opublikowana, lecz nie weszła dotychczas w życie. Zarząd Spółki nie oczekuje istotnego wpływu zastosowania powyższych nowych standardów oraz interpretacji na sprawozdanie finansowe. Standardy i Interpretacje Rodzaj przewidywanej zmiany w zasadach rachunkowości - po początkowym ujęciu sprzedawca-leasingobiorca stosuje ogólne wymogi dotyczące późniejszego ujmowania zobowiązania z tytułu leasingu w taki sposób, że nie ujmuje żadnych zysków ani strat związanych z zachowanym prawem użytkowania. Sprzedawca-leasingobiorca może przyjąć różne podejścia, które spełniają nowe wymagania dotyczące późniejszej wyceny. Zmiany tenie zmieniają rachunkowości leasingów innych niż te, które wynikają z transakcji sprzedaży i leasingu zwrotnego. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 38 DODATKOWE NOTY I OBJAŚNIENIA DO JEDNOSTKOWEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2022 ROKU Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 39 Nota 1. PRZYCHODY Przedmiotem umów zawartych z klientami jest zaprojektowanie, produkcja oraz instalacja urządzeń do obróbki cieplnej metali, a także sprzedaż części zamiennych oraz usług utrzymania tych urządzeń. Tego typu urządzenia często są zależne od infrastruktury klienta takiej jak obecne instalacje i fundamenty. Ponadto proces projektowania urządzenia jest wysoce skomplikowany ze względu na konieczność parametryzacji urządzenia do oczekiwań klienta. Polityka rachunkowości w zakresie przychodów została szerzej opisana w rozdziale V podrozdział Przychody. Przychody ze sprzedaży i przychody ogółem Spółki prezentują się następująco: Wyszczególnienie 01.01.2022 – 31.12.2022 01.01.2021 – 31.12.2021 Sprzedaż produktów i usług 265 634 275 218 - w tym przychody rozpoznawane w czasie 252 220 255 874 Sprzedaż towarów i materiałów 15 8 SUMA przychodów ze sprzedaży 265 649 275 226 Pozostałe przychody operacyjne 3 956 2 013 Przychody finansowe 16 982 927 SUMA przychodów ogółem 286 587 278 166 Przychody ze sprzedaży w podziale na rynki geograficzne: Wyszczególnienie 01.01.2022 – 31.12.2022 01.01.2021 – 31.12.2021 Unia Europejska 152 931 102 397 Rosja 1 496 60 488 USA 41 910 40 090 Azja 63 158 62 527 Pozostałe 6 155 9 724 SUMA przychodów 265 649 275 226 Wszystkie przychody ze sprzedaży rozpoznane przez Spółkę są ujmowane zgodnie z MSSF 15. Przychody w podziale na rodzaje produktów 01.01.2022 – 31.12.2022 01.01.2021 – 31.12.2021 Piece Próżniowe 154 914 118 236 Piece Topialne 37 929 86 256 Piece Atmosferowe 243 1 578 Aluminium Process 52 786 54 456 Aftersales - usługi serwisowe 19 444 14 623 Pozostałe 333 77 SUMA przychodów 265 649 275 226 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 40 Nota 2. SEGMENTY OPERACYJNE Informacje dotyczące poszczególnych segmentów działalności operacyjnej prezentowane są w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy Kapitałowej SECO/WARWICK (nota nr 2 do skonsolidowanego sprawozdania finansowego za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2022 roku). Nota 3. KOSZTY DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ KOSZTY WYTWORZENIA SPRZEDANYCH PRODUKTÓW I USŁUG KOSZTY WEDŁUG RODZAJU 01.01.2022 – 31.12.2022 01.01.2021 – 31.12.2021 Amortyzacja 8 120 7 320 Zużycie materiałów i energii 117 166 130 569 Usługi obce 44 174 69 830 Podatki i opłaty 951 891 Wynagrodzenia 70 352 56 181 Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 14 173 11 686 Pozostałe koszty rodzajowe 10 557 6 895 Koszty według rodzajów ogółem, w tym: 265 494 283 372 Koszty sprzedaży -16 212 -14 964 Koszty ogólnego zarządu -27 037 -23 198 Zmiana stanu produktów 9 165 -15 295 Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby -11 199 -7 257 Koszt wytworzenia sprzedanych produktów i usług 220 210 222 658 KOSZTY AMORTYZACJI UJĘTE W SPRAWOZDANIU Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW 01.01.2022 – 31.12.2022 01.01.2021 – 31.12.2021 Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży: 6 057 5 356 Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych 2 175 2 132 Amortyzacja aktywa z tytułu praw do użytkowania 1 110 1 081 Amortyzacja wartości niematerialnych 2 772 2143 Pozycje ujęte w kosztach sprzedaży 935 1 001 Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych 419 501 Amortyzacja aktywa z tytułu praw do użytkowania 194 188 Amortyzacja wartości niematerialnych 323 312 Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu: 1 128 939 Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych 287 172 Amortyzacja aktywa z tytułu praw do użytkowania 743 667 Amortyzacja wartości niematerialnych 98 99 Pozycje ujęte w pozostałych kosztach operacyjnych: 24 24 Amortyzacja nieruchomości inwestycyjnych 24 24 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 41 KOSZTY ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH KOSZTY ZATRUDNIENIA 01.01.2022 – 31.12.2022 01.01.2021 – 31.12.2021 Wynagrodzenia 70 352 56 181 Koszty ubezpieczeń społecznych 14 173 11 686 Koszty świadczeń pracowniczych ogółem, w tym: 84 525 67 867 Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży 55 833 46 512 Pozycje ujęte w kosztach sprzedaży 6 832 5 773 Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu 21 859 15 582 KOSZTY SPRZEDAŻY I OGÓLNEGO ZARZĄDU KOSZTY SPRZEDAŻY 01.01.2022 – 31.12.2022 01.01.2021 – 31.12.2021 Amortyzacja 935 1 000 Zużycie materiałów i energii 181 161 Usługi 2 477 4 480 Podatki i opłaty 16 10 Wynagrodzenia 5 789 4 959 Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 1 149 927 Podróże służbowe 524 125 Koszty reklamy 1 326 857 Pozostałe koszty 3 815 2 445 Razem 16 212 14 964 KOSZTY OGÓLNEGO ZARZĄDU 01.01.2022 – 31.12.2022 01.01.2021 – 31.12.2021 Amortyzacja 985 886 Zużycie materiałów i energii 535 343 Usługi 3 093 3 296 Podatki i opłaty 70 49 Wynagrodzenia 15 265 11 844 Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 1 831 2 021 Podróże służbowe 264 92 Ubezpieczenia majątkowe 1 123 1 301 Pozostałe koszty 3 871 3 365 Razem 27 037 23 198 Nota 4. POZOSTAŁE PRZYCHODY I KOSZTY OPERACYJNE POZOSTAŁE PRZYCHODY OPERACYJNE 01.01.2022 - 31.12.2022 01.01.2021 - 31.12.2021 Zysk na sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych 1 445 - Rozwiązanie odpisu na zapasy 138 - Otrzymane odszkodowania i kary 355 1 Przychody z tytułu wynajmu środków trwałych i nieruchomości inwestycyjnych 920 897 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 42 Usługi świadczone na rzecz spółek zależnych 538 362 Rozliczenie leasingu w związku z nieskorzystaniem z prawa wykupu przedmiotu leasingu 186 331 Inne 373 422 Pozostałe przychody operacyjne ogółem 3 956 2 012 POZOSTAŁE KOSZTY OPERACYJNE 01.01.2022 - 31.12.2022 01.01.2021 - 31.12.2021 Utworzenie odpisu na zapasy 1 792 1 381 Strata na sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych - 529 Koszty sądowe, odszkodowania, kary 46 38 Darowizny 21 4 Koszty związane z przychodami z tytułu wynajmu środków trwałych 764 552 Inne 424 171 Pozostałe koszty operacyjne ogółem 3 047 2 675 Utrata wartości należności i aktywów kontraktowych 01.01.2022 - 31.12.2022 01.01.2021 - 31.12.2021 Zmiana wartości odpisu z tytułu utraty wartości należności 172 -127 - w tym utrata wartości należności od SECO/WARWICK RUS 63 - - w tym utrata wartości należności od SECO VACUUM TECHNOLOGIES LLC -190 - - w tym utrata wartości należności od SECO/WARWICK Corporation - -193 - w tym utrata wartości należności od SECO/WARWICK Retech - 28 Zmiana wartości odpisu z tytułu utraty wartości aktywów kontraktowych - 78 Utrata wartości należności i aktywów kontraktowych 172 -49 Nota 5. PRZYCHODY I KOSZTY FINANSOWE PRZYCHODY FINANSOWE 01.01.2022 - 31.12.2022 01.01.2021 - 31.12.2021 Przychody z tytułu odsetek 183 131 Aktualizacja wartości inwestycji 12 399 - Otrzymane dywidendy 3 507 - Nadwyżka dodatnich różnic kursowych nad ujemnymi 759 795 Pozostałe 134 - Przychody finansowe ogółem 16 982 927 KOSZTY FINANSOWE 01.01.2022 - 31.12.2022 01.01.2021 - 31.12.2021 Odsetki od kredytów bankowych 4 983 897 Odsetki od leasingów 549 333 Wynik na instrumentach pochodnych 4 418 3 327 Odpis aktualizujący pożyczki 32 29 Pozostałe 185 - Koszty finansowe ogółem 10 167 4 586 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 43 Nota 6. PODATEK DOCHODOWY I ODROCZONY PODATEK DOCHODOWY Główne składniki obciążenia podatkowego za lata zakończone 31 grudnia 2022 roku i 31 grudnia 2021 roku przedstawiają się następująco: PODATEK DOCHODOWY WYKAZANY W SPRAWOZDANIU Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW 01.01.2022 - 31.12.2022 01.01.2021 - 31.12.2021 Bieżący podatek dochodowy 418 147 Podatek potrącony u źródła 418 147 Odroczony podatek dochodowy -2 986 1 661 Podatek dochodowy wykazywany w wyniku finansowym 2 568 -1 808 Podatek dochodowy dotyczący pozostałych całkowitych dochodów 481 -79 Wykazany w Sprawozdaniu z całkowitych dochodów podatek odroczony stanowi różnicę między stanem rezerw i aktywów z tytułu podatku odroczonego na koniec i początek okresów sprawozdawczych bez uwzględnienia pozycji odnoszonych z kapitałem własnym. Wyszczególnienie 2022 2021 Zysk brutto w PLN 9 740 10 133 Stawka podatku obowiązująca w Polsce 19% 19% Podatek dochodowy obliczony według obowiązującej w Polsce stawki podatkowej 1 851 1 925 Podatek dochodowy obliczony według obowiązującej stawki 1 851 1 925 Efekt podatkowy wydatków, które nie podlegają odliczeniu przy ustalaniu dochodu do opodatkowania 522 315 Przychody niepodatkowe -2 377 -90 Rozpoznanie aktywa z tytułu straty podatkowej z poprzednich lat -1 293 - Ulgi prac rozwojowych -1 297 -732 Pozostałe 25 389 Koszt podatkowy -2 568 1 808 Efektywna stawka podatkowa -26% 18% Wykorzystanie strat podatkowych dotyczy głównie rozliczenia zysków ze stratami z lat ubiegłych, na które nie były utworzone aktywa z tytułu podatku odroczonego. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 44 Wyszczególnienie 31.12.2022 31.12.2021 podatek odroczony pozostałe dochody całkowite kwota ujęta w sprawozdaniu z całkowitych dochodów podatek odroczony pozostałe dochody całkowite kwota ujęta w sprawozdaniu z całkowitych dochodów Rezerwa z tytułu podatku odroczonego Rzeczowe trwałe i wartości niematerialne 7 808 - 1 217 6 591 - -1 044 Aktywa kontraktowe 12 178 - 1 349 10 829 - 666 Aktywa z tytułu praw do użytkowania 660 - -332 993 - 993 Dodatnie różnice kursowe - - - 60 - -70 Wycena kontraktów forward 249 158 84 7 -17 -42 Pozostałe 16 - -121 136 - 118 Rezerwa z tytułu podatku odroczonego 20 911 158 2 198 18 616 -17 622 Aktywa z tytułu podatku odroczonego Rezerwa na odprawy emerytalne i rentowe 128 - -48 176 - -46 Rezerwa na nagrody jubileuszowe i premie 1 810 - 610 1 200 - 294 Świadczenia pracownicze z tytułu niewykorzystanych urlopów 325 - -34 359 - 56 Rezerwa na straty na kontraktach 20 - -60 80 - -31 Rezerwa na gwarancje 1 004 - -135 1 139 - 338 Pozostałe rezerwy 42 - - 42 - - Straty podatkowe do rozliczenia 1 720 - 1 720 - - -289 Zobowiązania kontraktowe 573 - 218 355 - -1 405 Ujemne różnice kursowe 40 - 100 - - - Wynagrodzenia i ubezpieczenia społeczne płatne w następnych okresach 388 - 50 337 - 55 Zobowiązania z tytułu leasingu 1 502 - 277 1 225 - -343 Odpis aktualizujący należności 2 634 - 1 330 1 304 - 192 Odpis aktualizujący zapasy 1 688 - 346 1 343 - 87 Ulga B+R 1 672 - 806 866 - -36 Wycena kontraktów forward 377 -323 -36 736 62 88 Pozostałe 50 - 40 11 - 0 Aktywa z tytułu podatku odroczonego 13 974 -323 5 184 9 174 62 -1 039 Rezerwa z tytułu podatku odroczonego (netto) 6 937 9 442 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 45 Nota 7. ZYSK PRZYPADAJĄCY NA JEDNĄ AKCJĘ Zysk podstawowy przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za okres przypadającego na zwykłych akcjonariuszy jednostki dominującej przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji zwykłych występujących w ciągu okresu po pomniejszeniu o akcje własne. Zysk rozwodniony przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za okres przypadającego na zwykłych akcjonariuszy (po korektach o koszty generowane przez instrumenty zamienialne w przyszłości na rozwadniające akcje zwykłe) przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji zwykłych występujących w ciągu okresu skorygowaną o wpływ potencjalnych akcji wynikających z instrumentów finansowych wyemitowanych przez jednostkę dominującą, które mogą w przyszłości skutkować emisjami akcji jednostki dominującej poniżej ich wartości rynkowej. Wyszczególnienie 2022 2021 Zysk netto z działalności kontynuowanej przypadającej na akcjonariuszy 12 308 8 325 Zysk netto przypadający na akcjonariuszy jednostki dominującej 12 308 8 325 Zysk netto przypadający na zwykłych akcjonariuszy, zastosowany do obliczenia zysku na jedną akcję 12 308 8 325 Średnia ważona liczba wyemitowanych akcji zwykłych zastosowana do obliczenia podstawowego zysku na jedną akcję 8 496 365 8 845 099 Zysk na jedną akcję w PLN 1,45 0,94 Wpływ rozwodnienia: Ilość potencjalnych wydanych akcji w ramach Programu Motywacyjnego 315 000 - Ilość potencjalnych akcji wyemitowanych po cenie rynkowej -29 373 - Skorygowana średnia ważona liczba akcji zwykłych zastosowana do obliczenia rozwodnionego zysku na jedną akcję 8 781 992 8 845 099 Rozwodniony zysk na jedną akcję w PLN 1,40 0,94 Program motywacyjny opisany został w Nocie 31. Średnioważona liczba akcji to liczba akcji pomniejszona o akcje własne. Zgodnie z MSR 33 Spółka sporządza kalkulację rozwodnionego zysku na jedną akcję, uwzględniając akcje emitowane warunkowo w ramach Programu Motywacyjnego opisanego w Nocie 31. W kalkulacjach nie uwzględniono tych elementów programów motywacyjnych, które miały działanie antyrozwadniające w prezentowanych okresach sprawozdawczych, a które w przyszłości potencjalnie mogą wpłynąć na rozwodnienie zysku na akcję. Nota 8. DYWIDENDY ZAPROPONOWANE LUB UCHWALONE DO DNIA ZATWIERDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Rada Nadzorcza SECO/WARWICK S.A. w dniu 21 kwietnia 2022 roku pozytywnie oceniła wniosek Zarządu SECO/WARWICK S.A. wyrażony w Uchwale Nr 1/2022 Zarządu SECO/WARWICK S.A. z dnia 21 kwietnia 2022 roku w sprawie podziału zysku netto SECO/WARWICK S.A. za rok 2021. W dniu 21 kwietnia 2022 roku raportem bieżącym nr 2/2022 Spółka poinformowała o rekomendacji Zarządu w sprawie wypłaty dywidendy. Zarząd w swojej rekomendacji zaproponował, aby zysk netto Spółki w kwocie 8.324.846,47 zł (słownie: osiem milionów trzysta dwadzieścia cztery tysiące osiemset czterdzieści sześć złotych 47/100) został podzielony w następujący sposób: Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 46 ▪ Część zysku netto w kwocie 2.548.909,50 zł (słownie: dwa miliony pięćset czterdzieści osiem tysięcy dziewięćset dziewięć złotych 50/100) z przeznaczeniem na wypłatę dywidendy dla akcjonariuszy, ▪ Część zysku netto w kwocie 5.775.936,97zł (słownie: pięć milionów siedemset siedemdziesiąt pięć tysięcy dziewięćset trzydzieści sześć złotych 97/100) z przeznaczeniem na kapitał zapasowy Spółki. Ponadto Zarząd Spółki zarekomendował, aby dniem ustalenia prawa do dywidendy (dzień D) był 15 czerwca 2022 roku, a wypłata dywidendy (dzień W) nastąpiła w dniu 29 czerwca 2022 roku. W dniu 25 maja 2022 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie dokonało podziału zysku netto Spółki za rok 2021 zgodnie z rekomendacją Zarządu Spółki. Dywidenda została wypłacona w dniu 29 czerwca 2022 roku. Wyszczególnienie Rok bieżący Rok poprzedni Dywidendy ujęte jako wypłaty na rzecz właścicieli na jedną akcję 0,3 PLN 0,55 PLN Dywidendy zaproponowane lub uchwalone do dnia zatwierdzenia sprawozdania finansowego do publikacji, ale nie ujęte jako przekazane posiadaczom akcji - - Dywidendy zaproponowane lub uchwalone do dnia zatwierdzenia sprawozdań finansowych do publikacji, ale nie ujęte jako przekazane posiadaczom akcji, na jedną akcję - - Nota 9. RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE Zmiany rzeczowych aktywów trwałych (wg grup rodzajowych) – za okres 1.01.2022-31.12.2022 Wyszczególnienie Grunty Budynki i budowle Maszyny i urządzenia Środki transportu Pozostałe rzeczowe aktywa trwałe Razem Wartość bilansowa brutto na dzień 01.01.2022 r. 32 36 343 21 819 1 085 4 140 63 418 Zwiększenia, z tytułu: - 1 356 330 355 160 2 201 nabycia - 1 356 330 - 160 1 846 inne - - - 355 - 355 Zmniejszenia, z tytułu: - - 23 247 97 367 zbycia - - 15 247 97 359 likwidacji - - 8 - - 8 Wartość bilansowa brutto na dzień 31.12.2022 r. 32 37 698 22 126 1 194 4 203 65 252 Umorzenie na dzień 01.01.2022 r. - 8 865 10 858 960 2 498 23 181 Zwiększenia, z tytułu: - 1 050 1 565 284 291 3 189 amortyzacji -3 1 050 1 565 42 291 2 944 inne 3 - - 242 - 245 Zmniejszenia, z tytułu: - - 23 209 88 320 zbycia - - 15 209 88 312 likwidacji - - 8 - - 8 Umorzenie na dzień 31.12.2022 r. - 9 915 12 400 1 035 2 701 26 051 Odpisy aktualizujące na 01.01.2022 r. - - - - - - Odpisy aktualizujące na 31.12.2022 r. - - - - - - Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2022 r. 32 27 784 9 725 159 1 502 39 202 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 47 Zmiany rzeczowych aktywów trwałych (wg grup rodzajowych) – za okres 1.01.2021-31.12.2021 Wyszczególnienie Grunty Budynki i budowle Maszyny i urządzenia Środki transportu Pozostałe rzeczowe aktywa trwałe Razem Wartość bilansowa brutto na dzień 01.01.2021 r. 32 36 153 25 971 1 284 4 217 67 657 Zwiększenia, z tytułu: - 189 645 18 70 923 nabycia - 189 645 18 70 923 Zmniejszenia, z tytułu: - - 4 798 217 148 5 162 zbycia - - 3 956 197 - 4 153 likwidacji - - 842 20 148 1 009 Wartość bilansowa brutto na dzień 31.12.2021 r. 32 36 343 21 819 1 085 4 140 63 418 Umorzenie na dzień 01.01.2021 r. - 7 803 12 334 979 2 360 23 476 Zwiększenia, z tytułu: - 1 061 1 482 90 286 2 918 amortyzacji - 1 061 1 482 90 286 2 918 Zmniejszenia, z tytułu: - - 2 958 109 148 3 214 zbycia - - 2 190 16 - 2 206 likwidacji - - 768 93 148 1 008 Umorzenie na dzień 31.12.2021 r. - 8 865 10 858 960 2 498 23 181 Odpisy aktualizujące na 01.01.2021 r. - - - - - - Odpisy aktualizujące na 31.12.2021 r. - - - - - - Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2021 r. 32 27 478 10 961 125 1 642 40 237 Spółka dokonała na dzień 31 grudnia 2022 roku analizy przesłanek pochodzących z zewnętrznych i wewnętrznych źródeł informacji dotyczących celowości przeprowadzenia testu na utratę wartości aktywów. W wyniku analizy nie stwierdzono istnienia powyższych przesłanek świadczących o utracie wartości posiadanych środków trwałych, wobec czego nie przeprowadzono testu. Spółka ujmuje odpisy rzeczowych aktywów trwałych w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji pozostałych kosztów operacyjnych. W bieżącym roku, ani w poprzednim odpisy rzeczowych aktywów trwałych nie wystąpiły. AKTYWA Z TYTUŁU PRAW DO UŻYTKOWANIA Spółka na dzień 31 grudnia 2022 r. posiada umowy leasingowe, które dotyczą przede wszystkim floty samochodowej. Zawierały one opcje przedłużenia oraz opcje wypowiedzenia. Spółka posiada umowy leasingowe zawierające gwarantowane wartości końcowe, zostały one jednak uwzględnione w wycenie zobowiązań z tytułu leasingu. Zmiany aktywów z tytułu praw do użytkowania (wg grup rodzajowych) – za okres 1.01.2022-31.12.2022 Wyszczególnienie Grunty Budynki i budowle Maszyny i urządzenia Środki transportu Razem Wartość bilansowa brutto na dzień 01.01.2022 r. 2 625 1 258 4 144 6 126 14 153 Zwiększenia, z tytułu: - 818 678 1 888 3 384 nowych umów leasingu - 818 678 1 888 3 384 Zmniejszenia, z tytułu: - 537 - 1 129 1 667 likwidacji - 537 - 1 129 1 667 Wartość bilansowa brutto na dzień 31.12.2022 r. 2 625 2 075 4 823 6 885 15 870 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 48 Umorzenie na dzień 01.01.2022 r. 96 935 483 2 701 4 216 Zwiększenia, z tytułu: 40 338 225 1 462 2 066 amortyzacji 40 338 225 1 462 2 066 Zmniejszenia, z tytułu: 3 537 - 1 250 1 790 likwidacji - 537 - 1 008 1 545 inne 3 - - 242 245 Umorzenie na dzień 31.12.2022 r. 133 1 273 709 2 913 4 491 Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2022 r. 2 492 802 4 114 3 972 11 379 Zmiany aktywów z tytułu praw do użytkowania (wg grup rodzajowych) – za okres 1.01.2021-31.12.2021 Wyszczególnienie Grunty Budynki i budowle Maszyny i urządzenia Środki transportu Razem Wartość bilansowa brutto na dzień 01.01.2021 r. 2 625 1 244 4 144 6 722 14 734 Zwiększenia, z tytułu: - 14 - 911 925 nowych umów leasingu - - - 911 911 modyfikacji umów - 14 - - 14 Zmniejszenia, z tytułu: - - - 1 506 1 506 modyfikacji umów - - - 1 506 1 506 Wartość bilansowa brutto na dzień 31.12.2021 r. 2 625 1 258 4 144 6 126 14 153 Umorzenie na dzień 01.01.2021 r. 59 612 299 2 509 3 480 Zwiększenia, z tytułu: 37 323 184 1 393 1 936 amortyzacji 37 323 184 1 393 1 936 Zmniejszenia, z tytułu: - - - 1 201 1 201 modyfikacji umów - - - 1 201 1 201 Umorzenie na dzień 31.12.2021 r. 96 935 483 2 701 4 216 Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2021 r. 2 529 323 3 661 3 425 9 937 KOSZT WYTWORZENIA RZECZOWYCH AKTYWÓW TRWAŁYCH W BUDOWIE ORAZ RZECZOWYCH AKTYWÓW TRWAŁYCH NA WŁASNE POTRZEBY PONIESIONY W OKRESIE Rzeczowe aktywa trwałe w budowie stan na 01.01.2022 Poniesione nakłady w roku obrotowym Rozliczenie nakładów Stan na 31.12.2022 Budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej Urządzenia techniczne i maszyny Środki transportu Inne rzeczowe aktywa trwałe 1 349 3 974 1 356 1 219 - - 2 748 Rzeczowe aktywa trwałe w budowie stan na 01.01.2021 Poniesione nakłady w roku obrotowym Rozliczenie nakładów Stan na 31.12.2021 Budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej Urządzenia techniczne i maszyny Środki transportu Inne rzeczowe aktywa trwałe 404 1 986 268 772 - - 1 349 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 49 Nota 10. WARTOŚCI NIEMATERIALNE Zmiany wartości niematerialnych (wg grup rodzajowych) – za okres 1.01.2022 - 31.12.2022 Wyszczególnienie Koszty prac rozwojowych Patenty, koncesje, licencje, oprogramowanie Inne wartości niematerialne Ogółem Wartość bilansowa brutto na dzień 01.01.2022 r. 48 689 11 220 4 955 64 865 Zwiększenia, z tytułu: 4 027 83 - 4 110 nabycia 4 012 83 - 4 095 inne 15 - - 15 Zmniejszenia, z tytułu: - 21 - 21 inne - 21 - 21 Wartość bilansowa brutto na dzień 31.12.2022 r. 52 716 11 282 4 955 68 954 Umorzenie na dzień 01.01.2022 r. 8 436 6 297 3 999 18 732 Zwiększenia, z tytułu: 2 383 565 261 3 209 amortyzacji 2 383 565 261 3 209 Zmniejszenia, z tytułu: - - - - - - - - - Umorzenie na dzień 31.12.2022 r. 10 819 6 862 4 260 21 942 Odpisy aktualizujące na 01.01.2022 r. - - - - Odpisy aktualizujące na 31.12.2022 r. - - - - Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2022 r. 41 897 4 420 695 47 012 Zmiany wartości niematerialnych (wg grup rodzajowych) – za okres 1.01.2021 - 31.12.2021 Wyszczególnienie Koszty prac rozwojowych Patenty, koncesje, licencje, oprogramowanie Inne wartości niematerialne Ogółem Wartość bilansowa brutto na dzień 01.01.2021 r. 45 035 11 004 4 955 60 994 Zwiększenia, z tytułu: 3 672 396 - 4 068 nabycia 3 624 394 - 4 017 inne 48 2 - 50 Zmniejszenia, z tytułu: 18 179 - 197 likwidacji - 158 - 158 inne 18 21 - 39 Wartość bilansowa brutto na dzień 31.12.2021 r. 48 689 11 220 4 955 64 865 Umorzenie na dzień 01.01.2021 r. 6 700 5 895 3 736 16 331 Zwiększenia, z tytułu: 1 736 560 263 2 560 amortyzacji 1 736 560 263 2 560 Zmniejszenia, z tytułu: - 158 - 158 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 50 likwidacji - 158 - 158 Umorzenie na dzień 31.12.2021 r. 8 436 6 297 3 999 18 732 Odpisy aktualizujące na 01.01.2021 r. - - - - Odpisy aktualizujące na 31.12.2021 r. - - - - Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2021 r. 40 253 4 923 956 46 133 Na wartościach niematerialnych nie istnieją żadne zabezpieczenia z tytułu zobowiązań. Na dzień na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz 31 grudnia 2021 roku Spółka nie posiadała wartości niematerialnych przeznaczonych do sprzedaży. Koszty badawcze rozpoznane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w roku 2022 roku wyniosły 1 967 tys. PLN, natomiast w 2021 roku 1 087 tys. PLN. Na dzień 31 grudnia 2022 roku występuje 32 486 tys. PLN kosztów prac rozwojowych zakończonych oraz 9 411 tys. PLN kosztów prac rozwojowych w toku w toku wytwarzania. Koszty obejmują rozwój innowacyjnych urządzeń obróbki cieplnej metali i metalurgii próżniowej. Prace związane z prowadzonymi projektami rozwojowymi realizowanymi polegają między innymi na rozwoju prototypów nowych urządzeń, rozwijaniu nowych technologii obróbki termicznej, a także udoskonalaniu obecnych produktów poprzez poprawę ich parametrów technicznych. W kosztach prac rozwojowych zakończonych występuje: - 23 807 tys. PLN przypisanych do grupy produktów - pieców próżniowych; - 3 185 tys. PLN przypisanych do grupy produktów - pieców aluminiowych; - 4 622 tys. PLN przypisanych do grupy produktów - pieców topialnych; - 872 tys. PLN pozostałych. W kosztach prac rozwojowych w toku wytwarzania występuje: - 7 743 tys. PLN przypisanych do grupy produktów - pieców próżniowych; - 602 tys. PLN przypisanych do grupy produktów - pieców aluminiowych; - 389 tys. PLN przypisanych do grupy produktów - pieców topialnych; - 677 tys. PLN pozostałych. Spółka dokonuje rozróżnienia pomiędzy pracami badawczymi a pracami rozwojowymi w ramach prowadzonych projektów niezależnie od rodzaju segmentu, w którym prace są prowadzone, zgodnie z wewnętrznymi ustaleniami już na etapie rozpoczęcia prac nad nowym zabudżetowanym projektem. Każdy projekt, który nie spełnia kryteriów ujęcia jako wartość niematerialna jest traktowany jako projekt realizowany w ramach prac badawczych. Kryteria Spółki, które pozwalają na kapitalizację nakładów projektów rozwojowych są zgodne z MSR 38 a wszystkie nakłady, na prace badawcze i rozwojowe, które nie spełniają ustalonych kryteriów są wykazywane jako koszt w momencie poniesienia. Koszty prac rozwojowych, które były uprzednio ujmowane jako koszt, nie są w kolejnym okresie wykazywane w aktywach. W odniesieniu do nakładów na prace rozwojowe przeprowadzone zostały testy na utratę wartości. Spółka przeprowadza testy w ramach zidentyfikowanych ośrodków wypracowujących środki pieniężne. Skapitalizowane koszty prac rozwojowych testowane są na poziomie grupy ośrodków razem z aktywami korporacyjnymi. Łączna wartość odzyskiwalna poszczególnych ośrodków wypracowujących środki pieniężne została ustalona na podstawie wartości użytkowej skalkulowanej na bazie prognozy przepływów środków pieniężnych opartej na zatwierdzonych przez wyższą kadrę kierowniczą budżetach finansowych obejmujących pięcioletni okres wraz z dodatkowym uwzględnieniem wartości rezydualnej po zakończeniu pięcioletniego okresu analizy mając na uwadze spodziewany długoterminowy zakres wykorzystywania rozwijanych technologii w oparciu o dotychczasowe doświadczenie Spółki. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 51 Kluczowe założenia zastosowane do obliczenia wartości użytkowej Celem obliczenia wartości użytkowej poszczególnych ośrodków wypracowujących środki pieniężne uwzględniane są takie założenia, jak: • Poziom sprzedaży grupy ośrodków, • Marża brutto w oparciu o średnie procentowe wartości marży realizowane przez dany ośrodek, • Średni roczny wzrost EBITDA w okresie prognozy oraz długoterminowa stopa wzrostu po okresie prognozy • Stopy dyskontowe oszacowane w oparciu o poziom ryzyka dla każdego ośrodka. Wrażliwość na zmiany założeń W przypadku oszacowania wartości użytkowej kierownictwo jest przekonane, iż żadna racjonalnie możliwa zmiana jakiegokolwiek kluczowego założenia określonego powyżej nie spowoduje, że wartość bilansowa tego ośrodka znacząco przekroczy jego wartość odzyskiwalną. Nota 11. INWESTYCJE W JEDNOSTKACH POWIĄZANYCH Inwestycje w jednostkach powiązanych Stan na 31.12.2022 Wartość brutto udziałów Odpisy na udziały Wartość bilansowa udziałów Procent posiadanych udziałów Procent posiadanych głosów SECO/WARWICK Corporation 21 806 21 806 - 100% 100% SECO/WARWICK Rus 172 172 - 100% 100% RETECH Systems LLC 50 863 - 50 863 100% 100% SECO/WARWICK Retech 7 601 7 601 93% 93% OOO SCT Rosja 4 228 4 228 - 50% 50% SECO/WARWICK Germany GmbH 6 035 6 035 - 100% 100% SECO/WARWICK SYSTEMS AND SERVICES Indie PVT Ltd 1 268 - 1 268 100% 100% SECO/WARWICK Service Sp. z o.o. 3 412 26 3 386 100% 100% SECO/WARWICK USA Holding 7 703 7 703 100% 100% Razem 103 088 32 267 70 820 Stan na 31.12.2021 Wartość brutto udziałów Odpisy na udziały Wartość bilansowa udziałów Procent posiadanych udziałów Procent posiadanych głosów SECO/WARWICK Corporation 21 806 21 806 - 100% 100% SECO/WARWICK Rus 172 172 - 100% 100% RETECH Systems LLC 50 863 12 399 38 464 100% 100% SECO/WARWICK Retech 7 601 7 601 93% 93% OOO SCT Rosja 4 228 4 228 - 50% 50% SECO/WARWICK Germany GmbH 6 035 6 035 - 100% 100% SECO/WARWICK SYSTEMS AND SERVICES Indie PVT Ltd 1 268 - 1 268 100% 100% SECO/WARWICK Service Sp. z o.o. 3 412 26 3 386 100% 100% SECO/WARWICK USA Holding 7 703 - 7 703 100% 100% Razem 103 088 44 666 58 421 Zmiana stanu inwestycji w jednostkach powiązanych Wyszczególnienie 2022 2021 Stan na początek okresu 58 421 58 421 Zwiększenia w okresie sprawozdawczym 12 399 - - rozwiązanie odpisu aktualizującego wartość udziałów RETECH Systems LLC 12 399 - Stan na koniec okresu 70 820 58 421 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 52 Nota 12. TEST NA UTRATĘ WARTOŚCI Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka zidentyfikowała przesłanki ku odwróceniu odpisu na utratę wartości w odniesieniu do spółki RETECH SYSTEMS LLC w związku z czym przeprowadzono testy na utratę wartości udziałów. Wartość odzyskiwalną udziałów ustalono w oparciu o projekcje przyszłych przepływów pieniężnych na bazie budżetu na rok 2023, oraz o prognozy obejmujące okres kolejnych 5 lat. Prognozy odzwierciedlają dotychczasowe doświadczenie kierownictwa związane z prowadzonym biznesem oraz analizę przesłanek pochodzących ze źródeł zewnętrznych. Istotne założenia dotyczące stopy dyskontowej oraz zakładanego wzrostu po okresie szczegółowej prognozy zawiera poniższa tabela: Wyszczególnienie RETECH SYSEMS LLC (USA) Średni roczny wzrost przychodów w okresie prognozy 11,06% Długoterminowa stopa wzrostu po okresie prognozy 2,00% Stopa dyskonta 13,82% Wartość odzyskiwalna 120 189 Wartość udziałów 44 664 Nadwyżka wartości odzyskiwalnej na wartością udziałów 75 525 Stopa dyskonta została określona na podstawie bazowego kosztu kapitału po opodatkowaniu. Wrażliwość na zmiany założeń: Wykonano symulację wartości odzyskiwanej przy zmienionych poziomach stóp dyskontowych w latach 2022-2026 dla każdej spółki, dla której wykonano test na utratę wartości: Stopy dyskontowe przyjęte w teście zmiana stopy dyskonta o +1/-1% -7 616 8 275 zmiana średniej stopy wzrostu przychodów +10/-10% 23 929 -6 286 zmiana stopy wzrostu po okresie prognozowym +1/-1% 5 265 -4 443 Jako kluczowe założenie, dla każdego z ośrodków wypracowujących środki pieniężne, Zarząd przyjął prognozowane wskaźniki przychodów wynikające z planu finansowego na okres prognozy oraz długoterminową stopę wzrostu tego wskaźnika po okresie prognozy. Wielkość sprzedaży oraz cena sprzedaży produktów dla każdego okresu stanowi główny czynnik wpływający na wielkość przychodów. Założenia kosztowe wynikają z szacowanych poziomów kosztów materiałów oraz pracy dla wolumenów warunkujących uzyskanie przychodów. Skumulowany roczny wskaźnik wzrostu wolumenu jest oparty na oczekiwaniach Zarządu, co do rozwoju rynku oraz ograniczony przez maksymalną zdolność produkcyjną zakładów. Zastosowane długoterminowe stopy wzrostu zgodne są z prognozami przedstawionymi w raportach branżowych. Stopa dyskontowa – w testach na utratę wartości jako stopy dyskontowe zastosowano średnioważony koszt kapitału, korygowany w poszczególnych przypadkach o premie i dyskonta z tytułu ryzyk specyficznych dla danego testowanego aktywu. W związku z powyższym spółka dokonała odwrócenia odpisu w wysokości 12 394 tys. zł w przychodach finansowych. Na dzień 31 grudnia 2021 roku Spółka nie zidentyfikowała zmian do utraty wartości w odniesieniu do spółek zależnych w związku z czym nie przeprowadzono testów na utratę wartości udziałów. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 53 Nota 13. ZAPASY Wyszczególnienie 31.12.2022 31.12.2021 Materiały 40 152 21 917 Półprodukty i produkty w toku 7 579 8 128 Zapasy, razem (wartość bilansowa) 47 731 30 045 Odpis wartości zapasów 8 886 7 232 Zapasy brutto 56 617 37 278 ZMIANA STANU ODPISU ODPISY materiały półprodukty i produkty w toku produkty gotowe towary Razem 01.01.2021 1 415 4 437 - - 5 852 Zwiększenia w tym: 793 588 - - 1 381 -utworzenie odpisów wartości zapasów 793 588 - - 1 381 Zmniejszenia w tym: - - - - - - rozwiązanie odpisów wartości zapasów - - - - - 31.12.2021 2 207 5 025 - - 7 233 Zwiększenia w tym: 1 234 558 - - 1 792 -utworzenie odpisów wartości zapasów 1 234 558 - - 1 792 Zmniejszenia w tym: - 138 - - 138 - rozwiązanie odpisów wartości zapasów - 138 - - 138 31.12.2022 3 441 5 445 - - 8 887 Na podstawie przeprowadzonej analizy wartości zapasów na dzień 31.12.2022 r. i 31.12.2021 r. dokonano aktualizacji ich wartości poprzez utworzenie odpisów z tytułu utraty wartości zapasów, które zostały uszkodzone, utraciły całkowicie lub częściowo swoją przydatność, spadły ich ceny sprzedaży, wzrosły szacowane koszty przygotowania sprzedaży, wzrosły koszty niezbędne do doprowadzenia do sprzedaży do skutku. W związku z wykorzystaniem w Spółce zapasów, których wartość była uprzednio objęta odpisem, w okresie, którym miało miejsce wykorzystanie, dokonano odwrócenia odpisu z tytułu utraty wartości zapasów w korespondencji z kontem pozostałe koszty operacyjne. Nota 14. AKTYWA/ZOBOWIĄZANIA KONTRAKTOWE Spółka rozpoznała następujące aktywa i zobowiązania z tytułu umów z klientami: Aktywa kontraktowe Aktywa kontraktowe ujmuje się, gdy Spółka spełniła zobowiązanie w stosunku do klienta, przekazując mu dobra lub usługi, a płatność za te usługi czy dobra jeszcze nie nastąpiła i nie została wystawiona faktura. W sytuacji, gdy prawo do otrzymania wynagrodzenia jest bezwarunkowe, tj. gdy Spółka spełniła swoje zobowiązanie wobec klienta i wystawiła fakturę za dostarczone dobra/usługi, prawo do otrzymania wynagrodzenia ujmuje się jako Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 54 należności handlowe. Z uwagi na realizację dużych kontraktów dla poszczególnych klientów, w ocenie Spółki w odniesieniu do aktywów kontraktowych oraz należności, występuje koncentracja ryzyka kredytowego, w związku z powyższym przy ustalaniu odpisów aktualizujących Spółki przeprowadza indywidualną analizę poszczególnych sald. Maksymalną ekspozycję Spółki na ryzyko kredytowe na dzień zakończenia okresu sprawozdawczego odzwierciedla wartość bilansowa tych aktywów. Zmiany stanu aktywów kontraktowych w okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2022 roku przedstawiały się następująco: 2022 2021 Saldo początkowe 65 944 48 524 Zwiększenia 250 261 260 667 Zafakturowane kwoty przeniesione do należności handlowych -225 539 -243 246 Odpisy z tytułu utraty wartości aktywów kontraktowych - -78 Saldo zamknięcia 90 667 65 944 Przeprowadzono kalkulację wysokości oczekiwanych strat kredytowych i nie dokonano zmiany wysokości odpisu. Na dzień 31 grudzień 2022 roku stan odpisu wynosi 224 tys. PLN. Zobowiązania kontraktowe Około 25 330 tys. PLN salda zobowiązań kontraktowych na dzień 1 stycznia 2022 roku zostało rozpoznane jako przychody w okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2022 roku. Znaczące kwoty w pozycji aktywa i zobowiązania kontraktowe wynikają z harmonogramów płatności ustalonych z klientami i są ujmowane na poziomie poszczególnych umów. Na dzień 31 grudnia 2022 roku, cena transakcyjna przypisana do niespełnionych zobowiązań do wykonania świadczenia wynikających z umów z klientami wyniosła 41 874 tys. PLN. Poniższa tabela przedstawia przedziały czasowe, w których Spółka oczekuje, że spełni te zobowiązania do wykonania świadczenia i rozpozna przychody z nimi związane. 31.12.2022 31.12.2021 Do 1 roku 40 516 26 408 Od 1 roku do 2 lat 1 357 1 357 Niespełnione zobowiązania do wykonania świadczenia razem 41 874 27 766 Koszty kontraktowe Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka rozpoznała także następujące koszty doprowadzenia do zawarcia umowy z klientem: 31.12.2022 31.12.2021 Bilans otwarcia na dzień 1 stycznia 1 874 3 882 - koszty kontraktowe aktywowane w okresie 1 196 992 - odpis amortyzacyjny za okres 1 976 3 001 - odpis aktualizujący - - Bilans zamknięcia na dzień 31 grudnia, w tym: 1 094 1 874 - długoterminowe koszty kontraktowe 92 65 - krótkoterminowe koszty kontraktowe 1 001 1 809 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 55 Nota 15. NALEŻNOŚCI HANDLOWE ORAZ POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI Należności długoterminowe Wyszczególnienie 31.12.2022 31.12.2021 Należności handlowe 1 641 1 279 a) od jednostek powiązanych - - b) od jednostek pozostałych 1 641 1 279 Pozostałe należności - - a) od jednostek powiązanych - - b) od jednostek pozostałych - - Należności długoterminowe ogółem 1 641 1 279 Należności krótkoterminowe Wyszczególnienie 31.12.2022 31.12.2021 a) od jednostek powiązanych 29 178 22 973 - handlowe, o okresie spłaty do 12 miesięcy 28 036 14 340 - wypłacone zaliczki i kaucje 1 141 8 633 b) od jednostek pozostałych 29 597 44 369 - handlowe, o okresie spłaty do 12 miesięcy 21 667 34 345 - z tytułu podatków, dotacji, ceł, ubezpieczeń 4 484 7 081 społecznych i innych świadczeń - z tytułu podatku dochodowego 1 565 - - inne, w tym: 1 881 2 943 zaliczki wypłacone dla dostawców 1 620 2 034 należności z tytułu sprzedaży udziałów w S/W Brasil - 328 Należności handlowe oraz pozostałe należności netto ogółem 58 775 67 342 Odpis aktualizujący wartość należności 8 126 7 980 Należności handlowe oraz pozostałe należności brutto ogółem 66 901 75 322 Na 31 grudnia 2022 roku należności handlowe w kwocie 8 126 tys. PLN (2021: 7 980 tys. PLN) zostały objęte odpisem aktualizującym. Metoda kalkulacji szacunku oczekiwanych strat kredytowych została szerzej opisana w punkcie 30.5. Zmiany odpisu aktualizującego należności były następujące: ZMIANA STANU ODPISÓW AKTUALIZUJĄCYCH WARTOŚĆ NALEŻNOŚCI HANDLOWYCH ORAZ POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI 31.12.2022 31.12.2021 Zmiana stanu odpisów aktualizujących wartość w jednostkach powiązanych Stan odpisów na początek okresu 5 965 7 910 a) zwiększenia: 1 168 232 - utworzenie odpisu na należności handlowe 1 168 232 b) zmniejszenia: 1 041 2 178 - rozwiązanie odpisu na należności handlowe 1 041 397 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 56 - spisanie należności - 1 781 Stan odpisów aktualizujących wartość należności handlowych na koniec okresu od jednostek powiązanych 6 092 5 965 Zmiana stanu odpisów aktualizujących wartość w jednostkach pozostałych Stan odpisów na początek okresu 2 016 1 978 a) zwiększenia: 19 55 - utworzenie odpisu na należności handlowe 19 55 b) zmniejszenia: - 17 - rozwiązanie odpisu na należności handlowe - 17 Stan odpisów aktualizujących wartość należności handlowych na koniec okresu od jednostek pozostałych 2 035 2 016 Stan odpisów aktualizujących wartość należności handlowych na koniec okresu 8 126 7 980 Poniższe tabele prezentują wartości należności i wartość odpisu z tytułu oczekiwanych strat dla należności handlowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie w podziale na termin przeterminowania. 31 grudnia 2022 Średnioważona stopa straty Odpis z tytułu oczekiwanej straty kredytowej za okres od 01.01.2022 do 31.12.2022 Przed terminem wymagalności 0% 45 Przeterminowane od 1 do 90 dni 6% 83 Przeterminowane od 91 do 180 dni 21% 65 Przeterminowane ponad 180 dni 60% 160 Wynikające z indywidualnej analizy sald 7 773 Razem 8 126 31 grudnia 2021 Średnioważona stopa straty Odpis z tytułu oczekiwanej straty kredytowej za okres od 01.01.2021 do 31.12.2021 Przed terminem wymagalności 0% 45 Przeterminowane od 1 do 90 dni 7% 20 Przeterminowane od 91 do 180 dni 22% 67 Przeterminowane ponad 180 dni 60% 221 Wynikające z indywidualnej analizy sald 7 627 Razem 7 980 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 57 Struktura czasowa należności handlowych (netto): Wyszczególnienie 31.12.2022 31.12.2021 bieżące 34 515 38 986 Przeterminowane powyżej 1 miesiąca do 6 miesięcy 7 607 4 666 Przeterminowane powyżej 6 miesięcy do 12 miesięcy 2 023 484 Przeterminowane powyżej 12 miesięcy 5 560 4 549 Należności handlowe ogółem (netto) 49 704 48 686 odpisy aktualizujące należności handlowe 8 126 7 980 Należności handlowe ogółem (brutto) 57 830 56 666 Należności handlowe (brutto) o pozostałym od dnia bilansowego okresie spłaty: Wyszczególnienie 31.12.2022 31.12.2021 do 1 miesiąca 15 849 10 984 powyżej 1 miesiąca do 6 miesięcy 16 113 25 864 powyżej 6 miesięcy do 1 roku 2 624 2 238 powyżej 1 roku 1 641 1 279 należności przeterminowane 15 118 9 599 Należności z tytułu dostaw i usług, razem (netto) 51 345 49 965 Należności długoterminowe 1 641 1 279 Należności krótkoterminowe 49 704 48 686 Odpisy aktualizujące wartość należności handlowe 8 126 7 980 Należności z tytułu dostaw i usług, razem (brutto) 59 470 57 944 W okresie rocznym zakończonym dnia 31 grudnia 2022 roku oraz 31 grudnia 2021 roku Spółka nie dochodziła należności handlowych na drodze sądowej. Należności z tytułu podatku dochodowego Na dzień 31 grudnia 2022 roku należności z tytułu podatku dochodowego wynosiły 1 565 tys. PLN, a na dzień 31.12.2021 roku nie było należności z tytułu podatku dochodowego. Należności warunkowe Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka nie posiadała gwarancji otrzymanych. Na dzień 31 grudnia 2021 roku Spółka otrzymała gwarancje na kwotę 11 211 tys. PLN. Nota 16. POZOSTAŁE AKTYWA I ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE Pozostałe aktywa finansowe Wyszczególnienie 31.12.2022 31.12.2021 Pochodne instrumenty finansowe 1 311 35 Udzielone pożyczki 0 2 000 Akcje i udziały w pozostałych jednostkach 3 3 Razem aktywa finansowe, w tym: 1 314 2 038 - długoterminowe 100 3 - krótkoterminowe 1 214 2 035 * Pożyczka udzielona dla spółki SECO/WARWICK Services Sp. z o.o., spłacona w dniu 24.02.2022 roku. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 58 Zobowiązania finansowe Wyszczególnienie 31.12.2022 31.12.2021 Inne zobowiązania finansowe: 10 776 11 301 - pochodne instrumenty finansowe 1 984 3 872 - zobowiązania leasingowe 8 792 7 429 Razem zobowiązania finansowe, w tym: 10 776 11 301 - długoterminowe 6 715 5 594 - krótkoterminowe 4 061 5 707 Pochodne instrumenty finansowe 31.12.2022 31.12.2021 Aktywa Zobowiązania Aktywa Zobowiązania Pochodne instrumenty finansowe 1 311 1 984 35 3871 Razem instrumenty zabezpieczające - długoterminowe 97 - - 90 - krótkoterminowe 1 214 1 984 35 3 781 Ujawnienia dotyczące instrumentów pochodnych spełniających kryteria rachunkowości zabezpieczeń Spółka stosuje rachunkowość zabezpieczeń przepływów pieniężnych w odniesieniu do ryzyka walutowego wynikającego z przyszłych, wysoce prawdopodobnych przepływów pieniężnych związanych z wyrażonymi w walutach obcych przychodami Spółki, wynikającymi ze sprzedaży towarów w walutach obcych. Zabezpieczenie ryzyka walutowego W ramach realizacji strategii zarządzania ryzykiem polegającej w szczególności na zarządzaniu ryzykiem walutowym przychodów denominowanych w walutach obcych wynikających ze sprzedaży eksportowej produktów realizowanej przez Spółkę, Spółka zawiera odpowiednie walutowe kontrakty terminowe zabezpieczające prognozowane przepływy pieniężne. Celem podejmowanych przez Spółkę działań zabezpieczających przed ryzykiem zmiany kursu walutowego (Spółka zabezpiecza waluty EUR i USD) jest ograniczenie zmienności poziomu przychodów denominowanych w walucie obcej z tytułu sprzedaży towarów. Spółka zawiera instrumenty zabezpieczające FX Forward o terminach rozliczenia dopasowanych do oczekiwanych terminów realizacji zabezpieczanych przychodów ze sprzedaży. Spółka zabezpiecza maksymalnie do 80% przychodów w horyzoncie maksymalnie 2 lat kalendarzowych. W związku z możliwymi przesunięciami terminów występowania i wysokości przepływów pieniężnych, Spółka zakłada możliwość odpowiedniego dostosowywania kontraktów terminowych stanowiących instrument zabezpieczający, w szczególności poprzez zawieranie kontraktów FX Swap o odpowiednich parametrach. Instrumentami zabezpieczającymi są: ▪ kontrakty FX Forward na sprzedaż waluty obcej (EUR , USD lub GBP), ▪ kontrakty FX Swap przesuwające terminy płatności, w tych samych walutach, co pierwotne kontrakty FX Forward. Spółka ustala, czy między pozycją zabezpieczaną, a instrumentem zabezpieczającym istnieje powiązanie ekonomiczne poprzez porównanie kluczowych warunków pozycji zabezpieczanej oraz instrumentu zabezpieczającego, w szczególności daty zapadalności, waluty przepływu oraz wysokości przepływu w walucie obcej. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 59 Spółka wyznaczyła wskaźnik zabezpieczenia na poziomie 1 : 1, poprzez porównanie wartości nominalnych przepływu w walucie obcej z instrumentu zabezpieczającego i pozycji zabezpieczanej. W zakresie ryzyka walutowego w powiązaniach zabezpieczających przepływy pieniężne głównymi zidentyfikowanymi przez Spółkę źródłami nieefektywności są: ▪ nieliniowość punktów Swap wpływająca na inne kursy terminowe wynikające z rolowania instrumentu pochodnego niż kursy terminowe uzyskane na ten sam termin zapadalności bez uwzględnienia rolowania (za pomocą jednego instrumentu FX Forward), ▪ wpływ ryzyka kredytowego na wartość godziwą walutowych kontraktów terminowych. Spółka nie identyfikuje innych niż powyżej wskazane źródeł nieefektywności w zakresie stosowanych powiązań zabezpieczających ryzyko walutowe. Ujawnienia liczbowe dotyczące łącznie wszystkich stosowanych powiązań zabezpieczających: Kwota, rozkład w czasie oraz niepewność przyszłych przepływów pieniężnych W poniższej tabeli prezentujemy wartości nominalne instrumentów zabezpieczających i ich rozkład w czasie wg stanu na 31.12.2022: POZOSTAŁY CZAS DO ZAPADALNOŚCI RAZEM DO 1 MIESIĄCA OD 1 DO 3 MIESIĘCY OD 3 MIESIĘCY DO 1 ROKU OD 1 DO 5 LAT POWYŻEJ 5 LAT ZABEZPIECZENIE PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH RYZYKO WALUTOWE Kontrakty FX Forward EUR / PLN (w tym FX Swap) Wartość nominalna (tys. EUR) 1 550 2 956 6 066 550 - 11 122 Średni kurs transakcyjny 4,79 4,78 4,98 5,15 - 4,91 Kontrakty FX Forward USD / PLN (w tym FX Swap) Wartość nominalna (tys. USD) 1 378 1 890 3 555 - - 6 823 Średni kurs transakcyjny 4,02 4,11 4,27 - - 4,18 Kontrakty FX Forward GBP / PLN (w tym FX Swap) Wartość nominalna (tys. USD) - - - - - - Średni kurs transakcyjny - - - - - - Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 60 Skutki rachunkowości zabezpieczeń dla sytuacji finansowej i wyników: Poniższa tabela prezentuje wpływ zastosowania zabezpieczenia przepływów pieniężnych na bilans i wynik finansowy w odniesieniu do instrumentów zabezpieczających wg stanu na 31.12.2022: Typ instrumentu Jednostka miary Wartość nominalna Aktywa Zobowiązania Nazwa pozycji w bilansie, która zawiera instrument zabezpieczający Zmiany wartości godziwej pozycji zabezpieczanej (jako podstawa do ustalenia części nieefektywnej w danym okresie) Zyski lub straty z tytułu zabezpieczenia dla okresu sprawozdawczeon, które zostały ujęte w innych całkowitych dochodach Kwota nieefektywności zabezpieczenia ujęta w rachunku zysków i strat Pozycja zestawienia całkowitych dochodów (rachunku zysków i strat), w której ujęto kwotę nieefektywności Kwota przeklasyfikowana z rezerwy z tytułu zabezpieczenia przepływów pieniężnych do wyniku finansowego jako korekta z tytułu przeklasyfikowania Pozycja w sprawozdaniu z całkowitych dochodów (rachunku zysków i strat), która zawiera korektę z tytułu przeklasyfikowania 31 12 2022 31 12 2022 31 12 2022 Forward sprzedaż waluty EUR 54 584 1 246 78 Pochodne instrumenty finansowe 1 168 1 252 - Przychody / koszty finansowe -907 Przychody / koszty finansowe Forward sprzedaż waluty USD 28 495 65 1 906 Pochodne instrumenty finansowe -1 841 774 - Przychody / koszty finansowe -3 926 Przychody / koszty finansowe Forward sprzedaż waluty GBP - - - Pochodne instrumenty finansowe - 23 - Przychody / koszty finansowe 8 Przychody / koszty finansowe RAZEM 83 079 1 311 1 984 -673 2 049 -4 825 Oraz według stanu na 31.12.2021: Typ instrumentu Jednostka miary Wartość nominalna Aktywa Zobowiązania Nazwa pozycji w bilansie, która zawiera instrument zabezpieczający Zmiany wartości godziwej pozycji zabezpieczanej (jako podstawa do ustalenia części nieefektywnej w danym okresie) Zyski lub straty z tytułu zabezpieczenia dla okresu sprawozdawczeon, które zostały ujęte w innych całkowitych dochodach Kwota nieefektywności zabezpieczenia ujęta w rachunku zysków i strat Pozycja zestawienia całkowitych dochodów (rachunku zysków i strat), w której ujęto kwotę nieefektywności Kwota przeklasyfikowana z rezerwy z tytułu zabezpieczenia przepływów pieniężnych do wyniku finansowego jako korekta z tytułu przeklasyfikowania Pozycja w sprawozdaniu z całkowitych dochodów (rachunku zysków i strat), która zawiera korektę z tytułu przeklasyfikowania 31 12 2021 31 12 2021 31 12 2021 Forward sprzedaż waluty EUR 21 116 35 1 712 Pozostałe aktywa/ zobowiazania finansowe 68 540 - nd -974 koszty finansowe Forward sprzedaż waluty USD 7 859 - 2 128 Pozostałe aktywa/ zobowiazania finansowe - - - nd -563 koszty finansowe Forward sprzedaż waluty GBP 210 - 31 Pozostałe aktywa/ zobowiazania finansowe - - - nd -2 koszty finansowe RAZEM 29 185 35 3 872 68 540 - -1 539 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 61 Poniższa tabela prezentuje wpływ zastosowania zabezpieczenia przepływów pieniężnych na bilans i wynik finansowy w odniesieniu do pozycji zabezpieczanych wg stanu na 31.12.2022: Zmiana wartości pozycji zabezpieczanej stosowanej jako podstawa ujęcia nieefektywności zabezpieczenia w danym okresie Saldo rezerwy z tytułu zabezpieczenia przepływów pieniężnych dla kontynuowanych zabezpieczeń Saldo pozostające w rezerwie z tytułu zabezpieczenia przepływów pieniężnych z tytułu wszelkich powiązań zabezpieczających, dla których nie stosuje się już rachunkowości zabezpieczeń , tys. PLN ZABEZPIECZENIE PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH RYZYKO WALUTOWE Przychody w EUR wynikające ze sprzedaży towarów -1 168 682 - Przychody w USD wynikające ze sprzedaży towarów 1 841 -493 - Przychody w GBP wynikające ze sprzedaży towarów - - - RAZEM 673 189 - Poniższa tabela prezentuje zmianę stanu rezerwy z tytułu zabezpieczenia przepływów pieniężnych w ciągu okresu sprawozdawczego: 2022 2021 STAN NA POCZĄTEK OKRESU -1 861 -1 524 ZABEZPIECZENIE PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH RYZYKO WALUTOWE Zyski lub straty wynikające z zabezpieczenia, ujęte w pozostałych całkowitych dochodach w ciągu okresu sprawozdawczego -2 776 -3 725 Część straty przeniesiona do rachunku zysków i strat w związku z brakiem oczekiwania wystąpienia pozycji zabezpieczanej nd nd Kwota przeklasyfikowana z rezerwy z tytułu zabezpieczenia przepływów pieniężnych do rachunku zysków i strat (przychodów ze sprzedaży) jako korekta z tytułu przeklasyfikowania -4 825 -3 389 STAN NA KONIEC OKRESU 189 -1 861 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 62 Nota 17. POZOSTAŁE AKTYWA NIEFINANSOWE Wyszczególnienie 31.12.2022 31.12.2021 Rozliczenia międzyokresowe czynne 2 101 1 545 Pozostałe aktywa niefinansowe ogółem 2 101 1 545 Główne pozycje rozliczeń międzyokresowych czynnych to ubezpieczenia i dzierżawa oprogramowania. Nota 18. ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY Wyszczególnienie 31.12.2022 31.12.2021 Środki pieniężne w banku i w kasie 12 887 17 284 Lokaty krótkoterminowe 318 594 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty ogółem 13 206 17 878 Nota 19. KAPITAŁ PODSTAWOWY I POZOSTAŁE KAPITAŁY Kapitał podstawowy Wyszczególnienie 31.12.2022 31.12.2021 Liczba akcji 10 298 554 10 298 554 Wartość nominalna akcji 0,2 0,2 Kapitał podstawowy 2 060 2 060 Przeszacowanie z tytułu hiperinflacji 1 557 1 557 Kapitał podstawowy na koniec okresu 3 616 3 616 Kapitał z przeszacowania wskaźnikami hiperinflacji jest prezentowany jako część kapitału podstawowego. Struktura kapitału podstawowego: Akcjonariusze na 31.12.2022 Rodzaj uprzywilejowania akcji Rodzaj ograniczenia praw do akcji Liczba akcji Udział procentowy SW Holding brak - 3 387 139 32,89% Spruce Holding Limited Liability Company (USA) brak - 1 091 952 10,60% Nationale-Nederlanden Otwarty Fundusz Emerytalny brak - 600 000 5,83% SECO/WARWICK S.A. brak - 1 802 189 17,50% Metlife OFE brak - 577 470 5,61% Pozostali brak - 2 839 804 27,57% RAZEM 10 298 554 100% Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 63 Akcjonariusze na 31.12.2021 Rodzaj uprzywilejowania akcji Rodzaj ograniczenia praw do akcji Liczba akcji Udział procentowy SW Holding brak - 3 387 139 32,89% Spruce Holding Limited Liability Company (USA) brak - 1 091 952 10,60% Nationale-Nederlanden Otwarty Fundusz Emerytalny brak - 600 000 5,83% SECO/WARWICK S.A. brak - 1 802 189 17,50% Metlife OFE brak - 577 470 5,61% Pozostali brak - 2 839 804 27,57% RAZEM 10 298 554 100% Pozostałe kapitały Pozostałe kapitały: Kapitał z wyceny programu płatności w formie akcji Kapitał na nabycie akcji własnych Kapitał z aktualizacji wyceny instrumentów zabezpieczających Zyski/straty aktuarialne Pozostałe kapitały ogółem Pozostałe kapitały na dzień 1 stycznia 2022 r. 6 219 42 765 -1 861 -142 46 981 Inne całkowite dochody - - 2 049 - 2 049 Wycena programu opcji menadżerskich 1 526 - - - 1 526 Pozostałe kapitały na dzień 31 grudnia 2022 r. 7 745 42 765 188 -142 50 556 Pozostałe kapitały na dzień 1 stycznia 2021 r. 7 973 29 765 -1 524 -142 36 071 Inne całkowite dochody - - -336 - -336 Wycena programu opcji menadżerskich 648 - - - 648 Przyznanie opcji menadżerskich -2 555 - - - -2 555 Skup akcji własnych - 13 000 - - 13 000 Sprzedaż akcji własnych w ramach programu motywacyjnego 153 - - - 153 Pozostałe kapitały na dzień 31 grudnia 2021 r. 6 219 42 765 -1 861 -142 46 981 Kapitał na nabycie akcji własnych został przeniesiony z kwot kapitału zapasowego uchwałą NWZ w dniu 30 października 2014 roku, w celu nabycia akcji własnych. Kapitał z wyceny instrumentów zabezpieczających Kapitał z wyceny instrumentów zabezpieczających Spółki dotyczy następujących instrumentów finansowych: Rezerwa z tytułu zabezpieczenia przepływów pieniężnych - wartość godziwa kontraktu forward Stan na 01.01.2021 r. -1 524 Plus Zmiany wartości godziwej instrumentów zabezpieczających ujęta w innych całkowitych dochodach -37 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 64 Minus: reklasyfikacja z innych całkowitych dochodów do wyniku finansowego -378 Minus: Podatek odroczony 79 Stan na 31.12.2021 r. -1 861 Plus Zmiany wartości godziwej instrumentów zabezpieczających ujęta w innych całkowitych dochodach 68 Minus: reklasyfikacja z innych całkowitych dochodów do wyniku finansowego 2 462 Minus: Podatek odroczony -481 Stan na 31.12.2022 r. 189 Kapitał na nabycie akcji własnych i akcje własne Fakt i cel nabycia przez Spółkę akcji własnych zostało ujawnione w części I. Informacje ogólne punkt 6. Znaczący Akcjonariusze. Spółka posiadała na dzień 31.12.2021 – 1 802 189 sztuk akcji własnych stanowiących 17,50 % udział w kapitale zakładowym, na dzień 31.12.2020 – 1 308 904 sztuk akcji własnych stanowiących 12,71 % udział w kapitale zakładowym. W 2021 roku nabyto 595 488 sztuk akcji własnych, co stanowi 8 750 tys. PLN, wydano w ramach programu motywacyjnego 102 203 sztuk akcji własnych, co stanowi 2 555 tys. PLN. Spółka nabyte akcje własne prezentuje zgodnie z MSR 1 jako odrębna pozycję w kapitale odejmując ich wartość od kapitału własnego. Na dzień 31.12.2021 wartość ta wynosiła -28 533 tys. PLN, na dzień 31.12.2020 -22 338 tys. PLN. Nabycie, sprzedaż, emisja lub umorzenie własnych akcji nie powoduje ujęcia w wyniku finansowym jednostki żadnych zysków lub strat. Wpływy ze sprzedaży lub emisji akcji własnych w 2021 wyniosły 153 tys. PLN i wynikały z warunków przystąpienia do Programu Motywacyjnego zawartych w regulaminie. Akcje własne stanowią akcje SECO/WARWICK S.A. utrzymywane przez Biuro Maklerskie mBanku na potrzeby emisji akcji w ramach umowy nabycia akcji własnych z osobami objętymi Programem Motywacyjnym, o którym szerzej mowa w nocie 31. Opcje Menadżerskie. Kapitał na nabycie akcji własnych służy do ujmowania wartości godziwej na datę przyznania akcji wyemitowanych w związku z Programem Motywacyjnym. Dane sporządzone w PLN: Wyszczególnienie Liczba udziałów (akcji) Wartość nominalna udziałów (akcji) Wartość księgowa udziałów (akcji) Równowartość nabytych lub sprzedanych odpłatnie udziałów (akcji) Część kapitału podstawowego, którą udziały (akcje) reprezentują Udziały (akcje) na dzień 01.01.2022 1 802 189 0,20 360 438 28 532 101 17,5% Zwiększenia (z tytułu) - nabycie akcji na potrzeby Programu Motywacyjnego - - - - Zmniejszenia (z tytułu): '- zbycie akcji w ramach realizacji Programu Motywacyjnego - - - - Udziały (akcje) na 31.12.2022 1 802 189 0,20 360 438 28 532 101 17,5% Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 65 Wyszczególnienie Liczba udziałów (akcji) Wartość nominalna udziałów (akcji) Wartość księgowa udziałów (akcji) Równowartość nabytych lub sprzedanych odpłatnie udziałów (akcji) Część kapitału podstawowego, którą udziały (akcje) reprezentują Udziały (akcje) na dzień 01.01.2021 1 308 904 0,20 261 781 22 337 600 12,7% Zwiększenia (z tytułu) - nabycie akcji na potrzeby Programu Motywacyjnego 595 488 0,20 119 098 8 749 576 Zmniejszenia (z tytułu): '- zbycie akcji w ramach realizacji Programu Motywacyjnego -102 203 0,20 -20 441 -2 555 075 Udziały (akcje) na 31.12.2021 1 802 189 0,20 360 438 28 532 101 17,5% Kapitał zapasowy z nadwyżki ceny emisyjnej nad wartością nominalną akcji Na dzień 31.12.2022 oraz 31.12.2021 wartość kapitału wynosi 78 666 tys. PLN, kapitał ten powstał w wyniku emisji akcji Spółki. Zyski zatrzymane Wyszczególnienie 31.12.2022 31.12.2021 Zyski/Straty zatrzymane 88 322 78 563 Wynik bieżący 12 308 8 325 Kapitał zapasowy 54 399 48 623 Niepodzielony wynik z lat ubiegłych 21 615 21 615 Nota 20. KREDYTY I POŻYCZKI Dnia 12 marca 2020 roku Spółka SECO/WARWICK S.A. podpisała umowę kredytową o kredyt inwestycyjny z mBank S.A. w Warszawie na kwotę 15 000 tys. PLN. Kredyt został udzielony na sfinansowanie zakupu maksymalnie 1.000.000 akcji własnych Spółki na podstawie uchwały nr 5 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 12 lutego 2020 roku. Wykorzystanie kredytu na dzień podpisania Aneksu nr 3, czyli 10 listopada 2020 roku wynosiło 14 500 tys. PLN. Na dzień 31 grudnia 2022 roku wykorzystanie kredytu wynosiło 7 250 tys. PLN. Na dzień 31 grudnia 2021 roku wykorzystanie kredytu wynosiło 10 472 tys. PLN. Dnia 5 października 2021 roku Spółka SECO/WARWICK S.A. podpisała umowę kredytową o kredyt inwestycyjny z mBank S.A. w Warszawie na kwotę 10 400 tys. PLN. Kredyt został udzielony na sfinansowanie zakupu maksymalnie 850.000 akcji własnych Spółki, zgodnie z programem ustanowionym na podstawie uchwały nr 5 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 7 października 2021 roku. Wykorzystanie kredytu na dzień podpisania Aneksu nr 1, czyli 26 listopada 2021 roku wynosiło 6 908 tys. PLN. Na dzień 31 grudnia 2022 roku wykorzystanie kredytu wynosiło 5 181 tys. PLN. Na dzień 31 grudnia 2021 roku wykorzystanie kredytu wynosiło 6 562 tys. PLN. Zabezpieczenie spłaty kredytów stanowi hipoteka umowna na nieruchomości składającej się z działek użytkowanych wieczyście o numerach: ▪ 195/94, położonej w Świebodzinie przy ul. Zachodniej 76, ▪ 195/80, położonej w Świebodzinie przy ul. Zachodniej 76. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 66 Kredyty na 31.12.2022: Nazwa jednostki Wartość kredytu w tys. PLN Waluta kredytu Limit kredytu wg Umowy Warunki oprocentowania Termin spłaty Zabezpieczenia mBank S.A. 7 250 PLN 14 500 WIBOR 1 M + 1,35% p.a. 31.03.2025 hipoteka, zastaw finansowy na papierach wartościowych mBank S.A. 5 181 PLN 6 908 WIBOR 1 M + 1,35% p.a. 30.09.2026 hipoteka, zastaw finansowy na papierach wartościowych mBank S.A. 0 PLN 5 000 WIBOR 1 M + 1,1% p.a. 28.06.2024 Oświadczenie o dobrowolnym poddaniu się egzekucji wg art. 777.1 KPC mBank - limity na kartach kredytowych 76 PLN - - brak brak mBank - limity na kartach kredytowych 39 USD - - brak brak mBank - limity na kartach kredytowych 81 EUR - - brak brak Kredyt w rachunku SANTANDER S.A. 8 080 PLN 19 000 WIBOR 1 M + 1,0% p.a. 28.02.2024 Oświadczenie o dobrowolnym poddaniu się egzekucji wg art. 777.1 KPC Kredyt w rachunku BNP Paribas S.A. 21 622 PLN 30 000 WIBOR 1 M + 1,1% p.a. 25.10.2023 Oświadczenie o dobrowolnym poddaniu się egzekucji wg art. 777.1 KPC Kredyt w rachunku PEKAO 23 356 PLN 35 000 WIBOR 1 M + 1,25% p.a. 31.08.2023 Oświadczenie o dobrowolnym poddaniu się egzekucji wg art. 777.1 KPC Razem 65 685 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 67 Kredyty na 31.12.2021: Nazwa jednostki Wartość kredytu Waluta kredytu Limit kredytu wg Umowy Warunki oprocentowania Termin spłaty Zabezpieczenia mBank S.A. 10 472 PLN 14 500 WIBOR 1 M + 1,35% p.a. 31.03.2025 hipoteka, zastaw finansowy na papierach wartościowych mBank S.A. 6 562 PLN 6 908 WIBOR 1 M + 1,35% p.a. 30.09.2026 hipoteka, zastaw finansowy na papierach wartościowych mBank - limity na kartach kredytowych 46 PLN - - brak brak mBank - limity na kartach kredytowych 2 USD - - brak brak mBank - limity na kartach kredytowych 101 EUR - - brak brak Kredyt w rachunku SANTANDER S.A. 14 535 PLN 19 000 WIBOR 1 M + 1,0% p.a. 28.02.2022 Oświadczenie o dobrowolnym poddaniu się egzekucji wg art. 777.1 KPC Kredyt w rachunku BNP Paribas S.A. 14 082 PLN 20 000 WIBOR 1 M + 1,1% p.a. 30.09.2022 Oświadczenie o dobrowolnym poddaniu się egzekucji wg art. 777.1 KPC Kredyt w rachunku PEKAO - PLN 25 000 WIBOR 1 M + 1,25% p.a. 31.08.2022 Oświadczenie o dobrowolnym poddaniu się egzekucji wg art. 777.1 KPC Razem 45 801 Struktura zapadalności kredytów: Wyszczególnienie 31.12.2022 31.12.2021 Kredyty i pożyczki krótkoterminowe 57 858 33 370 Kredyty i pożyczki długoterminowe: 7 827 12 431 - płatne powyżej 1 roku do 3 lat 6 791 9 208 - płatne powyżej 3 roku do 5 lat 1 036 3 223 Kredyty i pożyczki ogółem 65 685 45 801 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 68 Kredyty i pożyczki 31.12.2022 31.12.2021 Kredyty w rachunku 53 059 28 617 Kredyt inwestycyjny 12 431 17 035 Limity na kartach kredytowych 196 150 Razem 65 685 45 801 Kredyty i pożyczki Stan na dzień 01.01.2022 45 801 Zwiększenia w tym: 24 488 - zaciągnięcie kredytów w rachunku 24 442 - zaciągnięcie kredytu inwestycyjnego - - zaciągnięcie limitów na kartach kredytowych 46 Zmniejszenia w tym: 4 604 - spłata kredytu inwestycyjnego 4 604 Stan na dzień 31.12.2022 65 685 Nota 21. LEASING Spółka jako leasingobiorca Poniżej przedstawiono wartości bilansowe zobowiązań z tytułu leasingu oraz ich zmiany w okresie sprawozdawczym. Wyszczególnienie 2022 Wartość zobowiązania na dzień 01.01.2022 7 429 Zwiększenia (nowe leasingi) 3 762 Zmiany umów leasingu -376 Odsetki 549 Płatności -2 572 Na dzień 31.12.2022 8 792 Krótkoterminowe 2 077 Długoterminowe 6 715 Wyszczególnienie 2021 Wartość zobowiązania na dzień 01.01.2021 8 984 Zwiększenia (nowe leasingi) 911 Zmiany umów leasingu -700 Odsetki 333 Płatności -2 099 Na dzień 31.12.2021 7 429 Krótkoterminowe 1 926 Długoterminowe 5 504 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 69 Największą pozycję zwiększającą stan zobowiązań leasingowych na koniec roku 2022 tj. 2 895 tys PLN stanowi flota samochodowa. W 2021 nie było istotnych zwiększeń stanu zobowiązań leasingowych. Analiza wymagalności zobowiązań z tytułu leasingu została przedstawiona w nocie 30.4. „Ryzyko związane z płynnością”. Poniżej przedstawiono kwoty przychodów, kosztów, zysków i strat wynikających z leasingu ujęte w sprawozdaniu z całkowitych dochodów: Wyszczególnienie 2022 2021 Koszt amortyzacji aktywów z tytułu prawa do użytkowania 2 066 1 936 Koszty odsetek od zobowiązań z tytułu leasingu 549 333 Koszty leasingów krótkoterminowych (uwzględnione w kosztach wytworzenia sprzedanych produktów i usług) 378 253 Koszty leasingu aktywów o niskiej wartości (uwzględnione w kosztach ogólnego zarządu) 103 46 Łączna kwota ujęta w sprawozdaniu z całkowitych dochodów 3 096 2 569 Całkowity wypływ środków pieniężnych z tytułu zawartych przez Spółkę umów leasingu wyniósł 2 494 tys. PLN w roku 2022, a w roku 2021 2 362 tys. PLN. Niedyskontowane kwoty przyszłych płatności z tytułu leasingu operacyjnego – Spółka jako leasingodawca Dochód z tytułu leasingu ujęty przez Spółkę w pozostałych przychodach operacyjnych w roku 2022 wyniósł 920 tys. PLN., a w roku 2021 wyniósł 897 tys. PLN. Na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień 31 grudnia 2021 roku analiza terminów zapadalności opłat leasingowych w wartościach niezdyskontowanych przedstawiała się następująco: Wyszczególnienie 31 grudnia 2022 31 grudnia 2021 W 1 roku 920 897 W 2 roku 610 574 W 3 roku 598 563 W 4 roku 598 563 W 5 roku 598 563 Powyżej 5 lat 299 281 Razem: 3 623 3 441 Spółka leasinguje głównie pomieszczenia własne dla podmiotów, z którymi warunki współpracy wymagają bliskiej lokalizacji. Nota 22. ZOBOWIĄZANIA HANDLOWE ORAZ POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA ZOBOWIĄZANIA HANDLOWE ORAZ ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE INNE 31.12.2022 31.12.2021 a) handlowe, o okresie wymagalności do 12 miesięcy 42 011 47 059 b) z tyt. podatków, ceł, ubezpieczeń i innych świadczeń (bez podatku dochodowego) 5 289 4 670 c) zobowiązania inwestycyjne 709 300 d) inne 143 214 RAZEM 48 153 52 243 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 70 Zobowiązania warunkowe Zobowiązania warunkowe z tytułu udzielonych gwarancji i poręczeń na koniec 2022 roku wynosiły 27 329 tys. PLN, natomiast na koniec 2021 roku wynosiły 44 317 tys. PLN. Gwarancje zostały udzielone tytułem: Wyszczególnienie 31.12.2022 31.12.2021 dobrego wykonania kontraktu 855 749 akredytywa stand-by 5 722 9 338 płatności - 5 592 wadialna 2 110 2 070 zobowiązań gwarancyjnych 4 537 3 810 Razem 13 224 21 559 Na dzień 31.12.2022 oczekiwane straty kredytowe z tytułu udzielonych gwarancji finansowych nie były istotne. Informacja o udzielonych poręczeniach wykazana jest w punkcie 17 Sprawozdania Zarządu SECO/WARWICK S.A. z działalności Spółki. Majątek socjalny oraz zobowiązania ZFŚS Ustawa z dnia 4 marca 1994 r. o zakładowym funduszu świadczeń socjalnych z późniejszymi zmianami stanowi, że Zakładowy Fundusz Świadczeń Socjalnych („Fundusz”) tworzą pracodawcy zatrudniający powyżej 50 pracowników na pełne etaty. Spółka tworzy taki fundusz i dokonuje okresowych odpisów w wysokości odpisu podstawowego/kwot uzgodnionych ze związkami zawodowymi. Ponadto Fundusz posiada rzeczowe aktywa trwałe. Celem Funduszu jest subsydiowanie działalności socjalnej Spółki, pożyczek udzielonych jej pracownikom oraz pozostałych kosztów socjalnych. Spółka skompensowała aktywa Funduszu ze swoimi zobowiązaniami wobec Funduszu, ponieważ aktywa te nie stanowią oddzielnych aktywów Spółki. Tabela poniżej przedstawia analitykę aktywów, zobowiązań oraz kosztów Funduszu. Wyszczególnienie 31.12.2022 31.12.2021 Pożyczki udzielone pracownikom 49 32 Środki pieniężne 696 169 Zobowiązania z tytułu Funduszu 582 207 Saldo po skompensowaniu 163 -6 Odpisy na Fundusz w okresie obrotowym 858 - Nota 23. ŚWIADCZENIA PRACOWNICZE Świadczenia emerytalne oraz inne świadczenia po okresie zatrudnienia Spółka wypłacała pracownikom przechodzącym na emerytury kwoty odpraw emerytalnych w wysokości określonej przez Kodeks pracy. W związku z tym w Spółce na podstawie wyceny dokonanej przez profesjonalną firmę aktuarialną tworzona jest rezerwa na wartość bieżącą zobowiązania z tytułu odpraw emerytalnych. Kwotę tej rezerwy oraz uzgodnienie przedstawiające zmiany stanu w ciągu okresu obrotowego przedstawiono w poniższej tabeli: Długoterminowe zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 01.01.2022 - 31.12.2022 01.01.2021 - 31.12.2021 stan na początek okresu 1 060 1 334 zwiększenia - - - utworzenie rezerwy - - zmniejszenia 245 274 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 71 - wykorzystanie rezerwy 45 10 - rozwiązanie rezerwy 200 264 stan na koniec okresu 816 1 060 Główne założenia przyjęte na dzień bilansowy do wyliczenia kwoty zobowiązania z tytułu odpraw emerytalno-rentowych są następujące: Wyszczególnienie 31.12.2022 31.12.2021 Stopa dyskontowa (%) 6,80% 3,60% Przewidywana stopa wzrostu wynagrodzeń (%) w 1 roku 10% 5% Przewidywana stopa wzrostu wynagrodzeń (%) w kolejnych latach 5% 5% Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 01.01.2022 - 31.12.2022 01.01.2021 - 31.12.2021 - zobowiązania z tytułu niewykorzystanych urlopów 1 709 1 891 - zobowiązania z tytułu premii 9 352 5 190 - zobowiązania z tytułu odpraw emerytalno-rentowych 32 42 - bieżące zobowiązania z tytułu wynagrodzeń 4 384 3 643 15 478 10 767 Nota 24. POZOSTAŁE REZERWY Wyszczególnienie Rezerwy na naprawy gwarancyjne Rezerwa na kary Rezerwy na kontrakty ze stratą Ogółem Na dzień 1 stycznia 2021 roku 4 211 220 589 5 020 utworzone w ciągu roku obrotowego 5 286 - - 5 286 wykorzystanie -3 505 - - -3 505 rozwiązane - - -164 -164 Na dzień 31 grudnia 2021 roku 5 992 220 424 6 637 utworzone w ciągu roku obrotowego 2 081 - - 2 081 wykorzystanie -2 792 - - -2 792 rozwiązane - - -318 -318 Na dzień 31 grudnia 2022 roku 5 281 220 107 5 607 Spółka weryfikuje stan rezerw na koniec każdego okresu sprawozdawczego i koryguje w celu odzwierciedlenia bieżącego, najbardziej właściwego szacunku. Jeśli przestało być prawdopodobne, że wystąpienie wypływu środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne będzie niezbędne do wypełnienia obowiązku, to rezerwa jest rozwiązywana. W związku z powyższym wszystkie pozostałe rezerwy zawiązane są jako rezerwy krótkoterminowe, gdyż w każdym przypadku zostaną wykorzystane lub rozliczone w ciągu następnych 12 miesięcy. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 72 Spółka nie widzi przesłanek do utworzenia rezerw na demontaż rzeczowych aktywów trwałych i rekultywację terenu oraz likwidację rzeczowych aktywów trwałych. Rezerwy na naprawy gwarancyjne Rezerwa na naprawy gwarancyjne jest ustalana indywidualnie dla każdego kontraktu i uwzględnia wynikające z kontraktu zobowiązania wobec Klienta podczas okresu gwarancji. Wartość rezerwy jest planowana według wewnętrznych wytycznych poszczególnych technologii. Średnio około 1,5% - 2% wartości kontraktu. Założenia przyjmowane w odniesieniu do bieżącego okresu są spójne z zastosowanymi w poprzednim roku. Spółka kalkuluje rezerwę na naprawy gwarancyjne na podstawie kosztów planowanych zaktualizowanych dla celów wyliczenia rezerw gwarancyjnych pomniejszając je o koszty poniesione na gwarancje z uwzględnieniem zaawansowania kosztowego kontraktu. Spółka tworząc rezerwę na gwarancję uwzględnia % zaawansowania kontraktu (proporcjonalnie do rozpoznawania przychodu) planując koszty reklamacji do momentu osiągnięcia 100% zaawansowania kontraktu (podpisania protokołu odbioru końcowego). W momencie pojawiania się kosztów gwarancyjnych, lub w momencie rozpoczęcia okresu gwarancji rezerwa zostaje stopniowo pomniejszana o koszty poniesionych napraw gwarancyjnych lub o kwoty podane przez jednostkę realizującą kontrakt w przypadku, gdy uzna ona, że roszczenia, na które zawiązano rezerwę nie wystąpią w przyszłości. Rezerwa jest w 100% rozwiązywana w momencie zakończenia okresu gwarancji, lub po wykonaniu wszystkich zaległych, rozpoczętych napraw gwarancyjnych. Na dzień 31 grudnia 2022 r. wartość bilansowa odnośnej rezerwy wynosiła 5 281 tys. PLN (na dzień 31.12.2021 r.: 5 992 tys. PLN). Różnica kosztów roszczeń gwarancyjnych o 10% w stosunku do szacunków kierownictwa spowodowałaby wzrost lub spadek rezerwy na koszty gwarancji o około 528,1 tys. PLN (na dzień 31.12.2021 r. - wzrost lub spadek o 599,2 tys. PLN). Rezerwa na kary Rezerwa na kary tworzona jest w przypadku wystąpienia dużego prawdopodobieństwa wypłaty w przyszłości kar umownych wynikających z realizowanych kontraktów. W roku 2022 i 2021 nie tworzono i nie rozwiązywano rezerwy na karę. Rezerwa na kontrakty ze stratą Rezerwa na kontrakty ze stratą ustalana jest indywidualnie dla każdego kontraktu. Tworzona jest wtedy, gdy różnica planowanych przychodów i planowanych kosztów na kontrakcie jest mniejsza od różnicy przychodów i kosztów rozpoznanych w okresie. Na dzień 31 grudnia 2022 r. wartość bilansowa odnośnej rezerwy wynosiła 107 tys. PLN (na dzień 31.12.2021 r.: 424 tys. PLN). Nota 25. OBJAŚNIENIA DO RACHUNKU PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH Wyszczególnienie 2022 2021 Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) 597 551 zapłacone odsetki finansowe 4 113 611 otrzymane odsetki od pożyczek -9 -60 otrzymane dywidendy -3 507 - Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej -13 844 529 Zysk ze zbycia rzeczowych aktywów trwałych -1 445 529 Odpis wartości udziałów w spółkach zależnych -12 399 - Zmiana stanu rezerw wynika z następujących pozycji, wraz z wyłączeniem zmiany stanu rezerw z tytułu podatku dochodowego: 3 437 3 913 bilansowa zmiana stanu rezerw 932 5 495 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 73 wyłączenie zmiany stanu rezerw z tytułu podatku dochodowego 2 505 -1 582 Zmiana stanu zobowiązań, z wyjątkiem zobowiązań finansowych, wynika z następujących pozycji: -4 499 5 847 zmiana stanu zobowiązań wynikająca z bilansu -4 615 5 375 wyłączenie zobowiązań leasingowych -1 362 1 555 wyłączenie zobowiązań z tytułu transakcji terminowych 1 887 -788 wyłączenie zobowiązań inwestycyjnych -409 -295 Zmiana stanu walutowych instrumentów pochodnych wynika z: -633 683 bilansowa zmiana stanu aktywów -1 276 310 kapitał z aktualizacji wyceny 2 530 -415 bilansowa zmiana stanu zobowiązań -1 887 788 Pozostałe: -186 -331 Rozliczenie leasingu w związku z nieskorzystaniem z prawa wykupu przedmiotu leasingu -186 -331 PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI INWESTYCYJNEJ 2022 2021 Wpływy ze zbycia wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych 1 493 1 349 Sprzedaż środka trwałego nr AOO/00419 1 331 - Sprzedaż środka trwałego nr 452/01130 52 1 017 Sprzedaż środka trwałego nr 741/00278 - 96 Sprzedaż środka trwałego nr 452/01045 - 227 Sprzedaż środków trwałych pracownikom 65 0 Pozostałe 45 8 Inne wpływy z aktywów finansowych 2 009 60 Spłata pożyczki przez SECO/WARWICK Services Sp. z o.o. 2 000 - Spłata odsetek od pożyczki przez SECO/WARWICK Services Sp. z o.o. 9 60 Otrzymane dywidendy 3 507 - Dywidenda otrzymana od SECO/WARWICK Retech 3 367 - Dywidenda otrzymana od SECO/WARWICK Services Sp. z o.o. 140 - Wydatki inwestycyjne na wartości niematerialne i rzeczowe aktywa trwałe -7 370 -6 340 Prace rozwojowe -4 012 -3 531 Komputery i licencje -203 -352 Fotowoltaika -1 077 - Budowa i modernizacja hal i budynków administracyjnych -1 118 -1 135 Maszyny i urządzenia -432 -264 Pozostałe środki trwałe -528 -1 058 Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej -361 -4 931 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 74 Uzgodnienie zobowiązań z tytułu zadłużenia do przepływów z działalności finansowej według stanu na 31.12.2022 roku: Kredyty Zobowiązania z tytułu leasingów Inne Razem 01.01.2022 Zmiany przepływów pieniężnych z działalności finansowej Spłaty zobowiązań z tytułu kredytów -4 604 - - -4 604 Spłaty zobowiązań z tytułu leasingu - -2 024 - -2 024 Spłaty odsetek od kredytów i leasingu -3 564 -549 - -4 113 Wpływy z tytułu kredytów 24 488 - - 24 488 Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej 16 320 -2 573 0 13 747 Inne zmiany Dywidendy i inne wypłaty na rzecz właścicieli - - -2 549 -2 549 Otrzymane dotacje - - 523 523 Razem inne zmiany 0 0 -2 026 -2 026 Razem wg stanu na dzień 31.12.2022 16 320 -2 573 -2 026 11 721 Uzgodnienie zobowiązań z tytułu zadłużenia do przepływów z działalności finansowej według stanu na 31.12.2021 roku: Kredyty Zobowiązania z tytułu leasingów Inne Razem 01.01.2021 Zmiany przepływów pieniężnych z działalności finansowej Spłaty zobowiązań z tytułu kredytów -3 568 - - -3 568 Spłaty zobowiązań z tytułu leasingu - -1 766 - -1 766 Spłaty odsetek od kredytów i leasingu -278 -333 - -611 Wpływy z tytułu kredytów 19 284 - - 19 284 Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej 15 439 -2 099 0 13 340 Inne zmiany Dywidendy i inne wypłaty na rzecz właścicieli - - -4 944 -4 944 Wpływy ze sprzedaży lub emisji akcji własnych - - -8 750 -8 750 Nabycie akcji własnych - - 153 153 Otrzymane dotacje - - 849 849 Razem inne zmiany 0 0 -12 692 -12 692 Razem wg stanu na dzień 31.12.2021 15 439 -2 099 -12 692 648 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 75 Nota 26. INFORMACJE O PODMIOTACH POWIĄZANYCH Podmiot powiązany (podmioty zależne) rok Sprzedaż na rzecz podmiotów powiązanych Zakup od podmiotów powiązanych Należności od podmiotów powiązanych Zobowiązania wobec podmiotów powiązanych SECO/WARWICK Corporation 2022 408 649 2 194 168 2021 46 482 2 309 324 SECO/WARWICK Rus 2022 3 904 110 396 - 2021 6 557 955 4 584 32 RETECH SYSTEMS LLC 2022 6 828 6 826 142 4 792 2021 11 579 36 123 990 13 542 SECO/WARWICK RETECH Thermal Equipment Manufacturing Tianjin Co., Ltd. 2022 2 448 2 458 2 926 5 125 2021 1 289 3 049 1 232 6 209 SECO/WARWICK Germany GmbH 2022 314 1 949 2 119 13 2021 409 688 3 323 0 SECO/WARWICK Services 2022 4 667 583 866 64 2021 4 451 895 1 078 157 SECO VACUUM TECHNOLOGIES LLC 2022 40 574 701 19 249 733 2021 3 635 267 711 32 SECO/WARWICK Systems and Services India 2022 160 1 503 145 232 2021 135 933 113 543 Nota 27. WYNAGRODZENIE KLUCZOWEGO PERSONELU Do głównej kadry kierowniczej SECO\WARWICK S.A. zaliczamy członków Zarządu oraz członków Rady Nadzorczej. WYNAGRODZENIA ZARZĄDU: Imię i nazwisko Wynagrodzenie zasadnicze danego okresu Inne świadczenia, w tym premie, nagrody Naliczone koszty programu motywacyjnego Łączne wynagrodzenie danego okresu 31.12.2022 w tys. PLN w tys. PLN w tys. PLN w tys. PLN Sławomir Woźniak 548 549 444 1 541 Piotr Walasek 387 255 218 859 Earl Good 1 104 250 223 1 578 Bartosz Klinowski 387 311 218 916 Razem 2 426 1 365 1 103 4 894 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 76 31.12.2021 w tys. PLN w tys. PLN w tys. PLN w tys. PLN Sławomir Woźniak 480 365 262 1 107 Jarosław Talerzak (1) 130 43 - 173 Piotr Walasek 360 250 87 697 Earl Good 1 162 - 87 1 249 Bartosz Klinowski 360 215 87 662 Razem 2 492 873 524 3 888 (1) Prezentowane wynagrodzenie dotyczy okresu sprawowania funkcji w Zarządzie, tj. okresu od 1 stycznia 2021 roku do 27 kwietnia 2021 r. WYNAGRODZENIA RADY NADZORCZEJ: Imię i nazwisko Razem wynagrodzenie 31.12.2022 31.12.2021 Andrzej Zawistowski, w tym: 332 325 - z tytułu pełnienia funkcji Przewodniczącego Rady Nadzorczej 212 205 - z tytułu umowy o świadczenie usług doradczych (1) 120 120 Jeffrey Boswell, w tym: 196 169 - z tytułu umowy o pracę (2) 196 169 Henryk Pilarski (3) 22 54 Marcin Murawski 43 45 Jacek Tucharz (4) 17 42 Robert Jasiński (5) 25 - Maciej Karnicki (6) 38 - Razem 673 635 (1) Z tytułu Umowy o współpracy zawartej pomiędzy spółką SECO/WARWICK S.A. a Panem Andrzejem Zawistowskim prowadzącym działalność gospodarczą USŁUGI DORADCZE Andrzej Zawistowski. Przedmiotem umowy z dnia 2 stycznia 2020 roku jest współpraca w zakresie świadczenia usług doradztwa technicznego i rozwoju produktów. (2) Z tytułu umowy o pracę pomiędzy spółką SECO/WARWICK Corp. a Panem Jeffrey’em Boswell. (3) Pan Henryk Pilarski pełnił funkcję w Radzie Nadzorczej do 25 maja 2022 roku. (4) Pan Jacek Tucharz pełnił funkcję w Radzie Nadzorczej do 25 maja 2022 roku. (5) Pan Robert Jasiński pełni funkcję w Radzie Nadzorczej od 25 maja 2022 roku. (6) Pan Maciej Karnicki pełni funkcję w Radzie Nadzorczej od 25 maja 2022 roku. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 77 Nota 28. INSTRUMENTY FINANSOWE Wyszczególnienie Kategoria zgodnie z MSSF 9 Wartość bilansowa Maksymalne narażenie na ryzyko kredytowe na dzień 31.12.2022 r. 31.12.2022 31.12.2021 Aktywa finansowe Pożyczki udzielone WwZK 0 2 000 0 Należności handlowe oraz pozostałe należności WwZK 58 775 67 342 58 775 Należności długoterminowe WwZK 1 641 1 279 1 641 Instrumenty zabezpieczające WwWGpWF 1 311 35 1 311 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty WwZK 13 206 17 878 13 206 Aktywa kontraktowe WwZK 91 761 67 818 91 761 Udzielone poręczenia - - - 14 105 Zobowiązania finansowe Krótkoterminowe Krótkoterminowe kredyty bankowe WwZK 57 858 33 370 - Zobowiązania z tytułu leasingu WwZK 2 077 1 926 - Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania WwZK 48 153 52 243 - Instrumenty zabezpieczające WwWGpWF 1 984 3 782 - Długoterminowe Długoterminowe kredyty bankowe WwZK 7 827 12 431 - Instrumenty zabezpieczające WwWGpWF 0 90 Zobowiązania z tytułu leasingu WwZK 6 715 5 504 - WwZK- wycena wg zamortyzowanego kosztu, WwWGpWF - wycena w wartości godziwej przez wynik finansowy. W przypadku instrumentów pochodnych służących jako instrumenty zabezpieczające wycena jest ujmowana w wyniku finansowym poprzez przychody lub koszty finansowe proporcjonalnie do zaawansowania procentowego realizacji kontraktu zabezpieczanego. Nie występują istotne różnice pomiędzy wartością bilansową a wartością godziwą aktywów i zobowiązań finansowych. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 78 Pozycje przychodów, kosztów, zysków i strat ujęte w rachunku zysków i strat/ sprawozdaniu z całkowitych dochodów w podziale na kategorie instrumentów finansowych w 2022 Pozostałe przychody/ (koszty) z tytułu odsetek Zyski/ (straty) z tytułu różnic kursowych zrealizowanych Rozwiązanie/ (utworzenie) odpisów aktualizujących Zyski/ (straty) z tytułu wyceny bilansowej Zyski/ (straty) z rozliczenia instrumentów finansowych Zyski/ (straty) z zaprzestania ujmowania aktywów finansowych Aktywa finansowe Pożyczki udzielone 41 - - - - - Należności handlowe oraz pozostałe należności 123 -748 - -876 - - Należności długoterminowe - - - - - - Pochodne instrumenty finansowe - - - 444 270 - Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 17 2 439 - 80 - - RAZEM 182 1 691 0 -352 270 0 Pozostałe przychody/ (koszty) z tytułu odsetek Zyski/ (straty) z tytułu różnic kursowych zrealizowanych Rozwiązanie/ (utworzenie) odpisów aktualizujących Zyski/ (straty) z tytułu wyceny bilansowej Zyski/ (straty) z rozliczenia instrumentów finansowych Zobowiązania finansowe krótkoterminowe Krótkoterminowe kredyty bankowe -4 851 7 - -4 - - Zobowiązania z tytułu leasingu -549 - - - - - Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania -131 -362 - 224 - - Instrumenty zabezpieczające - - - 141 -5 321 - długoterminowe - Długoterminowe kredyty bankowe - - - - - - Zobowiązania z tytułu leasingu - - - - - - Instrumenty zabezpieczające - - - 48 - - RAZEM -5 532 -356 0 409 -5 321 - Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 79 Pozycje przychodów, kosztów, zysków i strat ujęte w rachunku zysków i strat/ sprawozdaniu z całkowitych dochodów w podziale na kategorie instrumentów finansowych w 2021 Pozostałe przychody/ (koszty) z tytułu odsetek Zyski/ (straty) z tytułu różnic kursowych zrealizowanych Rozwiązanie/ (utworzenie) odpisów aktualizujących Zyski/ (straty) z tytułu wyceny bilansowej Zyski/ (straty) z rozliczenia instrumentów finansowych Zyski/ (straty) z zaprzestania ujmowania aktywów finansowych Aktywa finansowe Pożyczki udzielone 89 - -29 - - - Należności handlowe oraz pozostałe należności 15 1 142 127 -537 - - Należności długoterminowe - - - - - - Pochodne instrumenty finansowe - - - -219 383 - Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 33 414 - -385 - - RAZEM 137 1 556 98 -1 140 383 - Pozostałe przychody/ (koszty) z tytułu odsetek Zyski/ (straty) z tytułu różnic kursowych zrealizowanych Rozwiązanie/ (utworzenie) odpisów aktualizujących Zyski/ (straty) z tytułu wyceny bilansowej Zyski/ (straty) z rozliczenia instrumentów finansowych Zobowiązania finansowe krótkoterminowe Krótkoterminowe kredyty bankowe -749 - - -3 - - Zobowiązania z tytułu leasingu -333 - - - - - Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania -153 -377 - 541 - - Instrumenty zabezpieczające - - - -512 -3 028 - długoterminowe - Długoterminowe kredyty bankowe - - - - - - Zobowiązania z tytułu leasingu - - - - - - Instrumenty zabezpieczające - - - 48 - - RAZEM -1 235 -377 - 74 -3 028 - Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 80 Zmiany zobowiązań wynikających z działalności finansowej 1 stycznia 2022 zmiany wynikające z przepływów pieniężnych z działalności finansowej zwiększenia z tytułu leasingu wykup/zbycie/cesje skutki wyceny instrumentów zabezpieczających Reklasyfikacja 31 grudnia 2022 Długoterminowe: Oprocentowane kredyty i pożyczki 12 431 -4 604 0 0 - - 7 827 Zobowiązania z tytułu leasingu 5 504 - 2 476 24 -28 -1 261 6 715 Krótkoterminowe: Oprocentowane kredyty i pożyczki 33 370 24 488 0 0 - - 57 858 Zobowiązania z tytułu leasingu 1 926 -2 024 1 236 -332 10 1 261 2 077 Razem zobowiązania wynikające z działalności finansowej 53 231 17 860 3 713 -308 -18 0 74 476 1 stycznia 2021 zmiany wynikające z przepływów pieniężnych z działalności finansowej zwiększenia z tytułu leasingu wykup/zbycie/cesje skutki wyceny instrumentów zabezpieczających Reklasyfikacja 31 grudnia 2021 Długoterminowe: Oprocentowane kredyty i pożyczki 10 472 1 959 0 0 - - 12 431 Zobowiązania z tytułu leasingu 6 678 - 803 -49 -4 -1 923 5 504 Krótkoterminowe: Oprocentowane kredyty i pożyczki 19 612 13 758 0 0 - - 33 370 Zobowiązania z tytułu leasingu 2 306 -1 766 122 -636 -24 1 923 1 926 Razem zobowiązania wynikające z działalności finansowej 39 069 13 950 925 -685 -28 - 53 231 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 81 Nota 29. STRUKTURA ZATRUDNIENIA Wyszczególnienie 31.12.2022 31.12.2021 Pracownicy produkcyjni i zakładów produktowych 403 390 Pracownicy administracyjni 117 115 Uczniowie 7 - Pracownicy przebywający na urlopach wychowawczych 2 3 Razem 529 508 Nota 30. CELE I POLITYKA ZARZĄDZANIA RYZYKIEM FINANSOWYM Spółka SECO/WARWICK S.A. w ramach działalności operacyjnej i finansowej jest narażona na ryzyka związane przede wszystkim z posiadanymi instrumentami finansowymi. Ryzyko to można określić jako ryzyko rynkowe w skład, którego wchodzi ryzyko walutowe, ryzyko stopy procentowej, ryzyko płynności oraz ryzyko kredytowe. Spółka zarządza ryzykiem finansowym w celu ograniczenia niekorzystnego wpływu zmian kursów walutowych i stóp procentowych, jak również stabilizacji przepływów pieniężnych oraz zapewnienia odpowiedniego poziomu płynności i elastyczności finansowej. Zasady zarządzania ryzykiem finansowym w Grupie są ustalane przez Zarząd jednostki dominującej. W ramach procesu zarządzania ryzykiem opracowano oraz wdrożono system ekspercki do rachunkowości zarządczej. Na bazie miesięcznych raportów monitorowane są kluczowe parametry ryzyka na poziomie operacyjnym oraz finansowym dla spółek grupy. 30.1 Ryzyko walutowe Spółka ze względu na aktywną i szeroką obecność na rynkach zagranicznych zawiera określone transakcje denominowane w walutach obcych. Spółka posiada również kredyty i inne zobowiązania finansowe denominowane w walucie obcej. W związku z tym pojawia się ryzyko wahań kursów walut. W celu zarządzania ryzykiem walutowym Spółka zawiera transakcje FX forward, które zostały szczegółowo opisane w nocie nr 16 niniejszego sprawozdania. Aktywa oraz zobowiązania wyrażone w walutach obcych, przeliczone na PLN kursem zamknięcia obowiązującym na dzień bilansowy przedstawiają się następująco: Stan na Stan na Stan na Stan na Zobowiązania 31.12.2022 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2021 w walucie w PLN w walucie w PLN EUR 3 184 14 933 5 956 27 393 USD 1 601 7 047 1 102 4 473 GBP 19 100 45 248 Stan na Stan na Stan na Stan na Aktywa 31.12.2022 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2021 w walucie w PLN w walucie w PLN EUR 6 592 30 914 14 238 65 488 USD 5 811 25 577 3 835 15 572 GBP 123 651 215 1 179 Nominał instrumentu zabezpieczającego - dotyczy transakcji sprzedaży waluty EUR 11 122 52 161 48 086 221 167 USD 6 823 30 033 11 781 47 831 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 82 Wrażliwość na ryzyko walutowe Spółka jest przede wszystkim narażona na ryzyko związane z walutą EUR oraz USD. Poniżej przedstawiono analizę wrażliwości wyniku finansowego oraz innych całkowitych dochodów w odniesieniu do aktywów oraz zobowiązań finansowych oraz wahań kursu EUR do PLN Kurs waluty na dzień 31.12.2022 kurs wymiany wzrost kursu walutowego +10% spadek kursu walutowego -10% USD 4,4018 0,440 -0,440 EUR 4,6899 0,469 -0,469 GBP 5,2957 0,530 -0,530 Kurs waluty na dzień 31.12.2021 kurs wymiany wzrost kursu walutowego +10% spadek kursu walutowego -10% USD 4,0600 0,406 -0,406 EUR 4,5994 0,460 -0,460 GBP 5,4846 0,548 -0,548 Analiza zakłada: - kurs na dzień bilansowy 31.12.2022 - wzrost kursu walutowego +10% - spadek kursu walutowego -10% Wpływ na kapitał własny Wpływ waluty USD Wpływ waluty USD Wpływ waluty EUR Wpływ waluty EUR Wpływ waluty GBP Wpływ waluty GBP Okres zakończony Okres zakończony Okres zakończony Okres zakończony Okres zakończony Okres zakończony 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2022 31.12.2021 AKTYWA Wzrost kursu 10% 2 558 1 688 3 091 6 678 65 114 Spadek kursu -10% -2 558 -1 688 -3 091 -6 678 -65 -114 ZOBOWIĄZANIA I KREDYTY Wzrost kursu 10% -705 -485 -1 493 -2 793 -10 -24 Spadek kursu -10% 705 485 1 493 2 793 10 24 RAZEM Wzrost kursu 10% 1 853 1 203 1 598 3 884 55 90 Spadek kursu -10% -1 853 -1 203 -1 598 -3 884 -55 -90 Wpływ na wynik finansowy Wpływ waluty USD Wpływ waluty USD Wpływ waluty EUR Wpływ waluty EUR Wpływ waluty GBP Wpływ waluty GBP Okres zakończony Okres zakończony Okres zakończony Okres zakończony Okres zakończony Okres zakończony 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2022 31.12.2021 AKTYWA Wzrost kursu 10% 2 558 1 688 3 091 6 678 65 114 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 83 Spadek kursu -10% -2 558 -1 688 -3 091 -6 678 -65 -114 ZOBOWIĄZANIA I KREDYTY Wzrost kursu 10% -705 -485 -1 493 -2 793 -10 -24 Spadek kursu -10% 705 485 1 493 2 793 10 24 RAZEM Wzrost kursu 10% 1 853 1 203 1 598 3 884 55 90 Spadek kursu -10% -1 853 -1 203 -1 598 -3 884 -55 -90 Ekspozycja na ryzyko walutowe ulega zmianom w ciągu roku w zależności od wolumenu transakcji przeprowadzanych w walucie. Niemniej powyższą analizę wrażliwości można uznać za reprezentatywną dla określenia ekspozycji na ryzyko walutowe. 30.2 Ryzyko stóp procentowych Spółka korzysta z oprocentowanych kredytów. Kredyty w kwocie 65 685 tys. PLN oraz zobowiązania leasingowe w kwocie 7 194 tys. PLN są oprocentowane wg zmiennych stóp procentowych, podczas gdy 1 598 tys. PLN zobowiązań leasingowych jest oprocentowanych wg stałej stopy procentowej. W związku z powyższym spółka narażona jest na ryzyko stopy procentowej. Szacunek ryzyka przedstawiono na bazie wzrostu/spadku stopy procentowej odsetek o 1%. Wpływ na wynik finansowy brutto Wpływ na wynik finansowy brutto + 1%/- 1% + 1%/- 1% Rok zakończony 31 grudnia 2022 Rok zakończony 31 grudnia 2021 Zobowiązania leasingowe +/- 88 +/- 74 Pozostałe zobowiązania finansowe wyceniane wg zamortyzowanego kosztu (kredyty) +/- 657 +/- 458 30.3 Zarządzanie kapitałem Głównym celem zarządzania kapitałem w Spółce jest utrzymanie dobrego ratingu kredytowego i bezpiecznych wskaźników kapitałowych, które wspierałyby działalność operacyjną Spółki i zwiększały wartość dla jej akcjonariuszy. Spółka zarządza strukturą kapitałową i w wyniku zmian warunków ekonomicznych wprowadza do niej zmiany. W celu utrzymania lub skorygowania struktury kapitałowej, Spółka może zmienić wypłatę dywidendy dla akcjonariuszy, zwrócić kapitał akcjonariuszom lub wyemitować nowe akcje. W roku zakończonym dnia 31 grudnia 2022 roku nie wprowadzono żadnych zmian do celów, zasad i procesów obowiązujących w tym obszarze. Spółka monitoruje stan kapitałów stosując wskaźnik dźwigni, który jest liczony jako stosunek zadłużenia netto do sumy kapitałów powiększonych o zadłużenie netto. Do zadłużenia netto Spółka wlicza oprocentowane kredyty i pożyczki oraz zobowiązania z tytułu leasingu finansowego, pomniejszone o środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych. Wskaźnik dźwigni finansowej na koniec roku kształtuje się następująco: Stan na 31.12.2022 Stan na 31.12.2021 w tys. PLN w tys. PLN Zadłużenie 74 476 53 231 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty -13 206 -17 878 Zadłużenie netto 61 271 35 353 Kapitał własny 192 627 179 294 Stosunek zadłużenia netto do kapitału własnego 31,81% 19,72% Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 84 Poziom wskaźnika zadłużenia netto do kapitału własnego wynika z konserwatywnego podejścia Zarządu Spółki do zadłużenia. Zgromadzone środki pieniężne wykorzystywane są do działalności operacyjnej Spółki. Wzrost wartości wskaźnika wynikaw 2022 roku ze zwiększonych limtów w rachunkach bieżących, a w 2021 roku z zaciągniętego kredytu inwestycyjnego, opisanego w nocie nr 20 niniejszego sprawozdania. Wartość wskaźnika jest na poziomie oczekiwanym przez Spółkę. 30.4 Ryzyko związane z płynnością Ryzyko płynności jest to ryzyko napotkania trudności w realizacji zobowiązań finansowych. Proces zarządzania ryzykiem płynności w Spółce polega na prognozowaniu przyszłych przepływów pieniężnych, analizie poziomu aktywów płynnych w relacji do przepływów pieniężnych, monitorowaniu wskaźników płynności opartych na pozycjach bilansowych oraz utrzymywaniu dostępu do różnych źródeł finansowania. Spółka zarządza ryzykiem płynności również przez utrzymywanie otwartych i niewykorzystanych linii kredytowych. Tworzą one rezerwę płynności i zabezpieczają wypłacalność i elastyczność finansową. Spółka uznaje kredyty bankowe jako instrumenty finansowe, które mogą potencjalnie powodować koncentrację ryzyka płynności ponieważ Spółka współpracuje z wybranymi instytucjami finansowymi. Kredyty bankowe krótkoterminowe stanowią na dzień 31 grudnia 2022 roku 34% pozycji zobowiązania krótkoterminowe (na dzień 31 grudnia 2021 roku - 25%). Spółka posiada niewykorzystane linie kredytowe w wysokości 35 941 tys. PLN, które podsumowano w nocie nr 20 niniejszego sprawozdania. Zobowiązania finansowe Spółki wg daty zapadalności na podstawie umownych płatności na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz 31 grudnia 2021 roku. 31.12.2022 do 1 roku 1-2 lata 2-3 lata 3-4 lata 4-5 lat powyżej 5 lat Razem (bez dyskonta) Razem bilansowa Kredyty i pożyczki 57 858 4 604 2 187 1 036 - - 65 685 65 685 Zobowiązania handlowe 42 011 - - - - - 42 011 42 011 Zobowiązania leasingowe 2 465 3 319 1 482 590 302 6 680 14 838 8 792 Pochodne instrumenty finansowe 1 984 0 - - - - 1 984 1 984 Zobowiązania krótkoterminowe inne 6 142 - - - - - 6 142 6 142 RAZEM 110 462 7 923 3 669 1 626 302 6 680 130 661 124 615 31.12.2021 do 1 roku 1-2 lata 2-3 lata 3-4 lata 4-5 lat powyżej 5 lat Razem (bez dyskonta) Razem bilansowa Kredyty i pożyczki 33 370 4 604 4 604 2 187 1 036 - 45 802 45 802 Zobowiązania handlowe 47 059 - - - - - 47 059 47 059 Zobowiązania leasingowe 2 243 1 466 2 160 567 108 6778 13 322 7 429 Pochodne instrumenty finansowe 3 782 90 - - - - 3 872 3 872 Zobowiązania krótkoterminowe inne 5 184 - - - - - 5 184 5 184 RAZEM 91 639 6 160 6 764 2 754 1 144 6 778 115 239 109 346 30.5 Ryzyko kredytowe Spółka zawiera transakcje wyłącznie z renomowanymi firmami o dobrej zdolności kredytowej. Wszyscy klienci, którzy pragną korzystać z kredytów kupieckich, poddawani są procedurom wstępnej weryfikacji. Ponadto, dzięki bieżącemu monitorowaniu stanów należności, narażenie Spółki na ryzyko nieściągalnych należności jest nieznaczne. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 85 W odniesieniu do innych aktywów finansowych Spółki, takich jak instrumenty pochodne, ryzyko kredytowe Spółki powstaje w wyniku niemożności dokonania zapłaty przez drugą stronę umowy, a maksymalna ekspozycja na to ryzyko równa jest wartości bilansowej tych instrumentów. Spółka monitoruje ryzyko utraty wartości innych aktywów finansowych poprzez wykonywanie testów na utratę wartości zdyskontowanych przepływów pieniężnych. Natomiast w przypadku aktywów kontraktowych dokonuje się analizy indywidualnej oraz odpisu w ramach uproszczonego modelu opisanego w kolejnym akapicie. Spółka stosuje model uproszczony kalkulacji odpisów z tytułu utraty wartości dla należności handlowych (bez względu na termin zapadalności). Oczekiwana strata kredytowa jest kalkulowana w momencie ujęcia należności w sprawozdaniu z sytuacji finansowej oraz jest aktualizowana na każdy kolejny dzień kończący okres sprawozdawczy, w zależności od ilości dni przeterminowania danej należności. Dla celów oszacowania oczekiwanej straty kredytowej dla należności od odbiorców Spółka wykorzystuje macierz rezerw oszacowaną w oparciu o historyczne poziomy spłacalności należności od kontrahentów. Spółka uwzględnia informacje dotyczące przyszłości w stosowanych parametrach modelu szacowania strat oczekiwanych, poprzez korektę bazowych współczynników prawdopodobieństwa niewypłacalności. Oczekiwana strata kredytowa dla należności od odbiorców jest kalkulowana w momencie ujęcia należności w sprawozdaniu z sytuacji finansowej oraz jest aktualizowana na każdy kolejny dzień kończący okres sprawozdawczy, w zależności od ilości dni przeterminowania danej należności. Struktura wiekowa należności została przedstawiona w nocie nr 15. Wyliczenie współczynników odpisów aktualizujących dla poszczególnych kategorii przeterminowań należności handlowych zostało dokonane na bazie dwuletniego historycznego okresu referencyjnego. Stworzona została matryca obejmująca kwartalne współczynniki przejść należności między kategoriami przeterminowania dla 8 kolejnych kwartałów historycznych. Dla najdłuższego rozpatrywanego okresu przeterminowania (powyżej 180 dni) wzięto również pod uwagę współczynnik naprawy (tzw. cure) odzwierciedlający odzyski z należności uznanych uprzednio za nieodzyskiwalne. Współczynniki te zostały następnie uśrednione i na tej podstawie wyliczono ostateczne parametry odpisów aktualizujących dla poszczególnych kwartalnych kategorii przeterminowania, których wartości rosną od 1,13% dla należności nieprzeterminowanych do 59,78% dla należności przeterminowanych powyżej 180 dni. Nota 31. PROGRAM MOTYWACYJNY Uchwalenie Programu Motywacyjnego dla członków kadry kierowniczej Grupy Kapitałowej SECO/WARWICK na lata 2022-2024. W dniu 16 grudnia 2021 roku Rada Nadzorcza uchwałą nr 1/2021 określiła cele jednostkowe na rok 2022 dla uczestników Programu Motywacyjnego na lata 2022 - 2024, o czym Spółka informowała w raporcie bieżącym nr 21/2021 z dnia 17 grudnia 2021 roku. Osiągnięcie celów jednostkowych warunkuje przyznanie uczestnikom Programu uprawnień wynikających z Programu, przy jednoczesnym warunku pozostaniu przez nich w stosunku pracy ze Spółką w okresie od 1 stycznia 2022 roku do 31 grudnia 2022 roku. Cele te dotyczą wskaźników finansowo-operacyjnych poszczególnych spółek zależnych, jednostek organizacyjnych związanych z poszczególnymi technologiami lub całej Grupy Kapitałowej, w zależności od funkcji pełnionej przez danego uczestnika Programu. Ramowe warunki Programu Motywacyjnego na lata 2022 - 2024 przyjęło Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie w dniu 7 października 2021 roku, o czym Spółka informowała w raporcie bieżącym nr 15/2021 z dnia 7 października 2021 r. Koszty poniesione w 2022 roku w związku z Programem Motywacyjnym za lata 2022-2024 wyniosły 1 460 tys. PLN. Koszty poniesione okresie 2022 roku w związku z Programem Motywacyjnym 2018-2020 wyniosły 65 tys. PLN. Łącznie w 2022 roku ujęto 1 525 tys. PLN kosztów z tytułu nabywania uprawnień beneficjentów programu, w 2021 roku 648 tys. PLN. Nota 32. ZDARZENIA PO DNIU BILANSOWYM W dniu 16 lutego 2023 roku podpisano Aneks do Umowy o Kredyt z Santander Bank Polska Spółka Akcyjna, z terminem spłaty kredytu do dnia 28 lutego 2024 roku. Kwota przyznanego Kredytu w Rachunku Bieżącym wynosi 19 mln PLN z przeznaczeniem na finansowanie bieżącej działalności gospodarczej. Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 86 Nota 33. WYNAGRODZENIE BIEGŁYCH REWIDENTÓW W roku 2022 Spółka korzystała z wybranych usług firmy audytorskiej takich jak: badanie rocznego jednostkowego sprawozdania finansowego SECO/WARWICK S.A., skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej SECO/WARWICK, przeglądu półrocznego jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego, a także z oceny sprawozdania o wynagrodzeniach Rady Nadzorczej oraz Zarządu. Łączną wysokość wynagrodzenia podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych za lata 2022 i 2021 przedstawia poniższa tabela. Tabela: Wynagrodzenie podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych za lata 2022 i 2021. Rodzaj usługi Wynagrodzenie za rok 2022 w tys. PLN Wynagrodzenie za rok 2021 w tys. PLN Badanie rocznego sprawozdania finansowego 205 180 Inne usługi atestacyjne, w tym przegląd sprawozdania finansowego 217 190 Pozostałe usługi 23 20 Razem 445 390 Informacje ogólne oraz noty objaśniające na stronach od 11 do 86 stanowią integralną cześć sprawozdania finansowego 87 Data: 27 kwietnia 2023 roku Prezes Zarządu Sławomir Woźniak Członek Zarządu Bartosz Klinowski Członek Zarządu Earl Good Członek Zarządu Piotr Walasek Główny Księgowy Krzysztof Opszalski