31 ARALIK 2023 TARİHİNDE SONA EREN HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLAR ve BAĞIMSIZ DENETÇİ RAPORU

Kilit Denetim Konuları TMS -29 "Yüksek Enflasyonlu	Denetimde Konunun Nasıl Ele Alındığı
Ekonomilerde Finansal Raporlama"Uygulaması
Şirket'in 31.12.2023 tarihinde sona eren yıla ait finansal tablolarında TMS 29 "Yüksek Ekonomilerde Finansal Enflasyonlu Raporlama"(TMS 29) standardı uygulanmıştır. TMS 29'a göre finansal tabloların raporlama dönemi sonundaki cari satın alma gücüne göre yeniden düzenlenmesi gerekmektedir. Bu nedenle 2023 yılı içerisindeki işlemler ve dönem sonundaki parasal olmayan bakiyeler, 31 Aralık 2023 finansal durum tablosundaki güncel fiyat endeksini yansıtacak şekilde yeniden düzenlenmiştir. TMS 29 uygulaması finansal tablolarda yaygın ve tutarsal olarak önemli etkiye sahiptir. Bu sebeplerle birlikte TMS 29'un uygulamasında kullanılan verilerin doğru ve tam olmaması riski ve harcanan ek denetim önünde cabası goz bulundurulduğunda, TMS 29 'un uygulanması tarafımızca kilit denetim konusu olarak belirlenmiştir. uygulanmasına TMS 29'un yönelik açıklamalara Not 3.24.'de yer almaktadır.	Denetim sırasında, TMS 29 uygulaması ile ilgili aşağıdaki denetim prosedürleri uygulanmıştır; · Yönetim tarafından tasarlanan ve uygulanan TMS29 uygulamasına ilişkin sürecin ve kontrollerin anlaşılması ve değerlendirilmesi, · Yönetim tarafından yapılan parasal ve parasal olmayan kalemler ayrımının TMS29'a uygun bir şekilde yapılıp yapılmadığının kontrol edilmesi, · Parasal olmayan kalemlerin detay listeleri temin edilerek, orijinal kayıt tarihlerinin ve tutarlarının örneklem yöntemiyle test edilmesi, · Yönetimin kullandığı hesaplama yöntemlerinin değerlendirilmesi ve her dönemde tutarlı bir şekilde kullanılıp kullanılmadığının kontrol edilmesi, · Hesaplamada kullanılan genel fiyat endeksi oranlarının, Türkiye İstatistik Kurumu tarafından Türkiye'deki Tüketici Fiyat Endeksi'nden elde edilen katsayılar ile kontrol edilmesi. · Enflasyon etkileri ile yeniden düzenlenen parasal olmayan kalemlerin, skar veya zarar tablosunun ve nakit akış tablosunun matematiksel doğruluğunun test edilmesi, 21

Kilit Denetim Konuları
TMS -29 "Yüksek Enflasyonlu

Denetimde Konunun Nasıl Ele Alındığı

Ekonomilerde Finansal
Raporlama"Uygulaması

Şirket'in 31.12.2023 tarihinde sona eren yıla ait
finansal tablolarında TMS 29 "Yüksek
Ekonomilerde
Finansal
Enflasyonlu
Raporlama"(TMS 29) standardı uygulanmıştır.
TMS 29'a göre finansal tabloların raporlama
dönemi sonundaki cari satın alma gücüne göre
yeniden düzenlenmesi gerekmektedir. Bu
nedenle 2023 yılı içerisindeki işlemler ve
dönem sonundaki parasal olmayan bakiyeler,
31 Aralık 2023 finansal durum tablosundaki
güncel fiyat endeksini yansıtacak şekilde
yeniden düzenlenmiştir. TMS 29 uygulaması
finansal tablolarda yaygın ve tutarsal olarak
önemli etkiye sahiptir. Bu sebeplerle birlikte
TMS 29'un uygulamasında kullanılan verilerin
doğru ve tam olmaması riski ve harcanan ek
denetim
önünde
cabası
goz
bulundurulduğunda, TMS 29 'un uygulanması
tarafımızca kilit denetim konusu olarak
belirlenmiştir.
uygulanmasına
TMS
29'un
yönelik
açıklamalara Not 3.24.'de yer almaktadır.

Denetim sırasında, TMS 29 uygulaması ile ilgili
aşağıdaki denetim prosedürleri uygulanmıştır;
· Yönetim tarafından tasarlanan
ve
uygulanan TMS29 uygulamasına ilişkin
sürecin ve kontrollerin anlaşılması ve
değerlendirilmesi,
· Yönetim tarafından yapılan parasal ve
parasal olmayan kalemler ayrımının
TMS29'a uygun bir şekilde yapılıp
yapılmadığının kontrol edilmesi,
· Parasal olmayan kalemlerin detay listeleri
temin edilerek, orijinal kayıt tarihlerinin
ve tutarlarının örneklem yöntemiyle test
edilmesi,
· Yönetimin
kullandığı
hesaplama
yöntemlerinin değerlendirilmesi ve her
dönemde tutarlı bir şekilde kullanılıp
kullanılmadığının kontrol edilmesi,
· Hesaplamada kullanılan genel fiyat
endeksi oranlarının, Türkiye İstatistik
Kurumu tarafından Türkiye'deki Tüketici
Fiyat Endeksi'nden elde edilen katsayılar
ile kontrol edilmesi.
· Enflasyon etkileri ile yeniden düzenlenen
parasal olmayan kalemlerin, skar veya
zarar tablosunun ve nakit akış tablosunun
matematiksel doğruluğunun test edilmesi,
21

Kilit Denetim Konuları	Denetimde Konunun Nasıl Ele Alındığı
Maddi Duran Varlıklar ve Maddi Duran Varlıklar Yeniden Değerleme Dipnot 12 de açıklandığı üzere, 31 Aralık 2023 ve tarihi itibarıyla; Şirketin toplam varlıkları içerisinde önemli bir paya sahip olan binalar için Şirket yönetimi tarafından benimsenmiş olan muhasebe politikası, detayları Dipnot 3.26'da anlatıldığı üzere, "gerçeğe uygun değer" yöntemi olup, bu varlıkların gerçeğe uygun değerleri Sermaye Piyasası Kurulu ("SPK") tarafından yetkilendirilmiş bağımsız değerleme kuruluşu tarafından tespit edilmekte ve Grup yönetiminin değerlendirmeleri sonrasında konsolide finansal tablolarda muhasebeleştirilmektedir. Maddi duran varlıkların gerçeğe uygun değerleri, kullanılan değerleme yöntemine ve değerleme modelindeki girdi ve varsayımlara bağlıdır. Gerçeğe uygun değerler; piyasa koşulları, her bir gayrimenkulün kendine has özellikleri, fiziki durumu ve coğrafi konumu gibi faktörlerden doğrudan etkilenebilmektedir. Türkiye Muhasebe Standardı (TMS) 16'nın 36.paragrafında belirtildiği üzere; bir maddi duran olduğu tüm maddi duran varlık sınıfı da yeniden değerlenir. Bu konuya özellikle yoğunlaşmamızın sebebi; -Maddi duran varlıkların konsolide finansal tablolar içerisindeki tutarsal önemi,	Şirketin atamış olduğu bağımsız gayrımenkul değerleme kuruluşu tarafından hazırlanan değerleme raporları temin edilerek, değerleme çalışmasını yapan bağımsız gayrimenkul değerleme kuruluşunun, Bağımsız Denetim Standartları'nda belirtildiği üzere SPK tarafından takdir edilen gayrimenkul değerleme akreditasyonları ve lisansları kontrol edilmiştir. -Maddi duran varlıkların tapu kayıtları, resmi senetleri ve sahiplik oranları test edilmiştir. -Değerleme raporlarında yer alan ve tespit edilen gayrimenkul değeri üzerinde önemli etkisi olan girdilerin, birim satış değeri gibi, tutarlılığı gözlemlenebilen piyasa fiyatları ile karşılaştırılarak takdir edilen değerlerin kabul edilebilir bir aralıkta olup olmadığı test edilmiştir. -Değerleme raporlarında yer alan gerçeğe uygun değerler, dipnotlar ile karşılaştırılmış, dipnotlarda ve muhasebe kayıtlarında yer alan değerlerin, değerleme raporları ile tutarlı olup olmadığı ve dipnot açıklamalarının TFRS'ler açısından yeterli olup olmadığı değerlendirilmiştir. varlık kalemi yeniden değerlendiğinde, o varlığın ait - Çalışmalarımız neticesinde, gerçeğe uygun değer yöntemi ile muhasebeleştirilen maddi duran varlıkların yeniden değerlemesine ilişkin gerçekleştirilen denetim prosedürlerinde muhasebeleştirilen değerler açısından önemli bir bulgumuz olmamıştır. -Ancak TMS 16 nın 36.paragrafı uyarınca bir maddi duran varlık kalemi yeniden değerlendiğinde o varlığın ait olduğu tüm maddi duran varlık sınıfının yeniden
-Maddi duran varlıkların gerçeğe uygun değerlerinin belirlenmesinde emsal karşılaştırma yol açabilecek girdiler içermesidir.	değerlenmesi gerekirken aynı sınıftaki maddi duran analizi, maliyet ve direkt kapitalizasyon yaklaşımı varlıkların tamamının yeniden değerlemeye tabi gibi yöntemler kullanılması ve bu yöntemlerin tutulmadığı görülmüştür. Yeniden değerlemeye tabi gerçeğe uygun değer tespiti sırasında değişimlere tutulmayanların TMS 29 kapsamında enflasyon düzeltmesi ile yeni değerine getirilerek raporlandığı tespit edilmiştir. Bahse konu bu maddi duran varlıklar Gerçeğe Uygun Değer tespiti kapsamında yeniden değerlenseydi bulunacak değer ile TMS 29 kapsamında enflasyon düzeltmesi sonucu bulunan değer arasındaki fark ile bu farkın finansal tablolara etkisi ölçülememiştir.

Kilit Denetim Konuları

Denetimde Konunun Nasıl Ele Alındığı

Maddi Duran Varlıklar ve Maddi Duran
Varlıklar Yeniden Değerleme
Dipnot 12 de açıklandığı üzere, 31 Aralık 2023 ve
tarihi itibarıyla; Şirketin toplam varlıkları içerisinde
önemli bir paya sahip olan binalar için Şirket
yönetimi tarafından benimsenmiş olan muhasebe
politikası, detayları Dipnot 3.26'da anlatıldığı üzere,
"gerçeğe uygun değer" yöntemi olup, bu varlıkların
gerçeğe uygun değerleri Sermaye Piyasası Kurulu
("SPK") tarafından yetkilendirilmiş bağımsız
değerleme kuruluşu tarafından tespit edilmekte ve
Grup yönetiminin değerlendirmeleri sonrasında
konsolide
finansal
tablolarda
muhasebeleştirilmektedir. Maddi duran varlıkların
gerçeğe uygun değerleri, kullanılan değerleme
yöntemine ve değerleme modelindeki girdi ve
varsayımlara bağlıdır. Gerçeğe uygun değerler;
piyasa koşulları, her bir gayrimenkulün kendine has
özellikleri, fiziki durumu ve coğrafi konumu gibi
faktörlerden doğrudan etkilenebilmektedir.
Türkiye Muhasebe Standardı (TMS) 16'nın
36.paragrafında belirtildiği üzere; bir maddi duran
olduğu tüm maddi duran varlık sınıfı da yeniden
değerlenir.
Bu konuya özellikle yoğunlaşmamızın sebebi;
-Maddi duran varlıkların konsolide finansal
tablolar içerisindeki tutarsal önemi,

Şirketin atamış olduğu bağımsız gayrımenkul
değerleme kuruluşu tarafından hazırlanan değerleme
raporları temin edilerek, değerleme çalışmasını yapan
bağımsız gayrimenkul değerleme kuruluşunun,
Bağımsız Denetim Standartları'nda belirtildiği üzere
SPK tarafından takdir edilen gayrimenkul değerleme
akreditasyonları ve lisansları kontrol edilmiştir.
-Maddi duran varlıkların tapu kayıtları, resmi senetleri
ve sahiplik oranları test edilmiştir.
-Değerleme raporlarında yer alan ve tespit edilen
gayrimenkul değeri üzerinde önemli etkisi olan
girdilerin, birim satış değeri gibi, tutarlılığı
gözlemlenebilen piyasa fiyatları ile karşılaştırılarak
takdir edilen değerlerin kabul edilebilir bir aralıkta
olup olmadığı test edilmiştir.
-Değerleme raporlarında yer alan gerçeğe uygun
değerler, dipnotlar ile karşılaştırılmış, dipnotlarda ve
muhasebe kayıtlarında yer alan değerlerin, değerleme
raporları ile tutarlı olup olmadığı ve dipnot
açıklamalarının TFRS'ler açısından yeterli olup
olmadığı değerlendirilmiştir.
varlık kalemi yeniden değerlendiğinde, o varlığın ait - Çalışmalarımız neticesinde, gerçeğe uygun değer
yöntemi ile muhasebeleştirilen maddi duran varlıkların
yeniden değerlemesine ilişkin gerçekleştirilen denetim
prosedürlerinde muhasebeleştirilen değerler açısından
önemli bir bulgumuz olmamıştır.
-Ancak TMS 16 nın 36.paragrafı uyarınca bir maddi
duran varlık kalemi yeniden değerlendiğinde o varlığın
ait olduğu tüm maddi duran varlık sınıfının yeniden

-Maddi duran varlıkların gerçeğe uygun
değerlerinin belirlenmesinde emsal karşılaştırma
yol açabilecek girdiler içermesidir.

değerlenmesi gerekirken aynı sınıftaki maddi duran
analizi, maliyet ve direkt kapitalizasyon yaklaşımı varlıkların tamamının yeniden değerlemeye tabi
gibi yöntemler kullanılması ve bu yöntemlerin tutulmadığı görülmüştür. Yeniden değerlemeye tabi
gerçeğe uygun değer tespiti sırasında değişimlere tutulmayanların TMS 29 kapsamında enflasyon
düzeltmesi ile yeni değerine getirilerek raporlandığı
tespit edilmiştir. Bahse konu bu maddi duran varlıklar
Gerçeğe Uygun Değer tespiti kapsamında yeniden
değerlenseydi bulunacak değer ile TMS 29 kapsamında
enflasyon düzeltmesi sonucu bulunan değer arasındaki
fark ile bu farkın finansal tablolara etkisi
ölçülememiştir.

	FİNANSAL DURUM TABLOSU 2
	KAPSAMLI GELİR TABLOSU 4
	ÖZKAYNAK DEĞİŞİM TABLOSU 5
	NAKİT AKIŞ TABLOSU 6
1.	ŞİRKET'İN ORGANİZASYON YAPISI VE FAALİYET KONUSU 7
2.	FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR7
3.	ÖNEMLİ MUHASEBE POLİTİKALARI 12
4.	NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ 26
5.	FİNANSAL BORÇLAR27
6.	TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR 28
7.	DİĞER ALACAK VE BORÇLAR 29
8.	STOKLAR29
9.	PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER VE ERTELENMİŞ GELİRLER30
10.	ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR KAPSAMINDA BORÇLAR30
11.	DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER 31
12.	MADDİ DURAN VARLIKLAR31
13.	MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR34
14.	ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALARA İLİŞKİN UZUN VE KISA VADELİ KARŞILIKLAR 35
15.	ÖZKAYNAKLAR37
16.	ERTELENEN VERGİ39
17.	TAAHHÜTLER, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER41
18.	SATIŞLAR VE SATIŞLARIN MALİYETİ41
19.	FAALİYET GİDERLERİ42
20.	DİĞER FAALİYET GELİR VE GİDERLERİ43
21.	FİNANSMAN GELİR VE GİDERLERİ 44
22.	YATIRIM FAALİYETLERİNDEN GELİR VE GİDERLER44
23.	İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI44
24.	FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ46
25.	BAĞIMSIZ DENETİM KURULUŞUNDAN ALINAN HİZMETLERE İLİŞKİN ÜCRETLER53

1 Ocak 2021 – 31 Aralık 2023 Dönemi Bağımsız Denetimden Geçmiş Finansal Durum Tablosu Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası'nın (TL) 31 Aralık 2023 tarihindeki satın alma gücü cinsinden Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)

	Dipnot	31.12.2023	31.12.2022
VARLIKLAR
Dönen Varlıklar
Nakit ve Nakit Benzerleri	4	164.119	691.991
Ticari Alacaklar	6	23.038.349	54.318.237
Diğer Alacaklar	7	660.654	661.311
Stoklar	8	59.838.561	117.223.516
Peşin Ödenmiş Giderler	9	1.787.216	22.084.352
Diğer Dönen Varlıklar	11	0	1.224.290
TOPLAM DÖNEN VARLIKLAR		85.488.899	196.203.697
Duran Varlıklar
Diğer Alacaklar	7	20.336	264.191
Maddi Duran Varlıklar	12	384.552.917	245.822.640
Maddi Olmayan Duran Varlıklar	13	29.781	63.703
Peşin Ödenmiş Giderler	9	57.428	25.771
TOPLAM DURAN VARLIKLAR		384.660.462	246.176.305
TOPLAM VARLIKLAR		470.149.361	442.380.002

KAYNAKLAR	Dipnot	31.12.2023	31.12.2022
Kısa Vadeli Yükümlülükler
Kısa Vadeli Borçlanmalar	5	0	512.929
Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları	5	2.785.923	4.401.045
Ticari Borçlar	6	22.210.479	46.178.845
Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar	10	8.144.705	1.755.129
Diğer Borçlar	11	62.911.797	111.423.001
İlişkili Taraflar		62.280.400	111.216.408
Diğer Taraflar		631.397	206.593
Ertelenmiş Gelirler	9	2.055.940	13.943.191
Kısa Vadeli Karşılıklar	14	920.678	767.582
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar		920.678	767.582
Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler	11	11.655.376	18.774.753
TOPLAM KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER		110.684.898	197.756.475

Uzun Vadeli Yükümlülükler
Uzun Vadeli Borçlanmalar	5	0	2.613.325
Uzun Vadeli Karşılıklar	14	2.735.087	1.314.506
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar		2.735.087	1.314.506
Diğer Karşılıklar		0	0
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü	16	42.198.970	32.096.993
TOPLAM UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER		44.934.057	36.024.824
ÖZKAYNAKLAR
Ödenmiş Sermaye	15	36.600.000	36.600.000
Sermaye Düzeltme Farkları	15	241.721.968	241.721.968
Paylara İlişkin Primler (İskontolar)		13.343.463	13.343.463
Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer
Kapsamlı Gelirler (Giderler)	15	101.283.016	1.208.568
Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler	15	14.561.257	14.561.257
Yasal Yedekler		14.561.257	14.561.257
Geçmiş Yıllar Karları veya Zararları		-98.836.553	-113.827.970
Net Dönem Karı/Zararı		5.857.255	14.991.417
TOPLAM ÖZKAYNAKLAR		314.530.406	208.598.703
TOPLAM KAYNAKLAR		470.149.361	442.380.002

1 Ocak 2021 – 31 Aralık 2023 Dönemi Bağımsız Denetimden Geçmiş Kapsamlı Gelir Tablosu

(Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası'nın (TL) 31 Aralık 2023 tarihindeki satın alma gücü cinsinden Türk Lirası (TL)

olarak ifade edilmiştir.)

		01.01.2023	01.01.2022
	Dipnot	31.12.2023	31.12.2022
Hasılat	1 8	292.934.093	687.397.552
Satışların Maliyeti (-)	1 8	-290.580.425	-625.471.531
BRÜT KAR (ZARAR)		2.353.668	61.926.021

Genel Yönetim Giderleri (-)	1 9	-5.370.373	-6.382.844
Pazarlama Giderleri (-)	1 9	-2.248.612	-8.531.407
Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler	2 0	17.814.892	11.187.776
Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-)	2 0	-17.975.464	-7.467.195
ESAS FAALİYET KARI (ZARARI)		-5.425.889	50.732.351
Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler	2 2	6.184.593	44.850
FİNANSMAN GELİRİ (GİDERİ) ÖNCESİ FAALİYET KARI (ZARARI)		758.704	50.777.201
Finansman Giderleri	2 1	-40.620.749	-45.542.958
Finansman Gelirleri	2 1	2.044.411	1.374.798
Net Parasal Pozisyon Kazançları (Kayıpları)		-571.964	-5.090.560
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI (ZARARI)		-38.389.598	1.518.481
Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gideri/Geliri		44.246.853	13.472.936
Dönem Vergi Gideri/Geliri	1 6	0	-107.052
Ertelenmiş Vergi Gideri/Geliri	1 6	44.246.853	13.579.988
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI (ZARARI)		5.857.255	14.991.417
DÖNEM KARI (ZARARI)		5.857.255	14.991.417
Dönem Karı/Zararının Dağılımı
Ana Ortaklık Payları		5.857.255	14.991.417
		01.01.2023	01.01.2022
DİĞER KAPSAMLI GELİRLER	Dipnot	31.12.2023	31.12.2022
Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacaklar	1 9	100.074.448	150.071
Maddi Duran Varlıklar Yeniden Değerleme Artışları (Azalışları)		156.661.487	0
Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları (Kayıpları)		-2.238.209	-152.578
Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler		-54.348.830	302.649
Maddi Duran Varlıklar Yeniden Değerleme Artışları (Azalışları), Vergi Etkisi		-54.832.846	0
Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları (Kayıpları), Vergi Etkisi		484.016	302.649
DİĞER KAPSAMLI GELİR		100.074.448	150.071

TOPLAM KAPSAMLI GELİR 105.931.703 15.141.488

1 Ocak 2021 – 31 Aralık 2023 Dönemi Bağımsız Denetimden Geçmiş Özkaynak Değişim Tablosu

(Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası'nın (TL) 31 Aralık 2023 tarihindeki satın alma gücü cinsinden Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)

					Tanımlanmış	Kar veya Zararda
		Sermaye	Paylara İlişkin	Maddi Duran Varlıklar Birikmiş	Fayda Planları Birikmiş Yeniden	Yeniden Sınıflandırılmayacak	Kardan Ayrılan	Geçmiş Yıllar		Ana Ortaklığa Ait
	Ödenmiş	Düzeltme	Primler/	Değerleme	Ölçüm Kazançları	Diğer Kapsamlı Gelir	Kısıtlanmış	Karları/Zararları	Dönem Net	Özkaynaklar	Toplam
31.12.2023	Sermaye	Farkları	İskontolar (+/-)	Artışları	(Kayıpları) (+/-)	Toplamı (+/-)	Yedekler	(+/-)	Karı/Zararı (+/-)	Toplamı	Özkaynaklar
Dönem Başı Bakiyeleri	36.600.000	241.721.968	13.343.463		0 1.208.568	1.208.568	14.561.257	-113.827.970	14.991.417	208.598.703	208.598.703

Özkaynaklardaki Değişimler
Transferler	0	0	0	0	0	0	0	14.991.417	-14.991.417	0	0
Dönem Net Karı (Zararı)	0	0	0	0	0	0	0	0	5.857.255	5.857.255	5.857.255
Toplam Diğer Kapsamlı Gelir (+/-)	0	0	0	101.828.641	-1.754.193	100.074.448	0	0		100.074.448	100.074.448
Toplam Kapsamlı Gelir (+/-)	0	0	0	101.828.641	-1.754.193	100.074.448	0	14.991.417	-9.134.162	105.931.703	105.931.703
Dönem Sonu Bakiyeler	36.600.000	241.721.968	13.343.463	101.828.641	-545.625	101.283.016	14.561.257	-98.836.553	5.857.255	314.530.406	314.530.406

31.12.2022	Ödenmiş Sermaye	Sermaye Düzeltme Farkları	Paylara İlişkin Primler/ İskontolar (+/-)	Maddi Duran Varlıklar Birikmiş Değerleme Artışları	Tanımlanmış Fayda Planları Birikmiş Yeniden Ölçüm Kazançları (Kayıpları) (+/-)	Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer Kapsamlı Gelir Toplamı (+/-)	Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler	Geçmiş Yıllar Karları/Zararları (+/-)	Dönem Net Karı/Zararı (+/-)	Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar Toplamı	Toplam Özkaynaklar
Dönem Başı Bakiyeleri	36.600.000	241.721.968	13.343.463		0 1.058.497	1.058.497	14.561.257	-105.342.332	-9.640.723	192.302.130	192.302.130
Özkaynaklardaki Değişimler
Transferler	0	0	0	0	0	0	0	-9.640.723	9.640.723	0	0
Dönem Net Karı (Zararı)	0	0	0	0	0	0	0		14.991.417	14.991.417	14.991.417
Toplam Diğer Kapsamlı Gelir (+/-)	0	0	0	0	150.071	150.071	0	0	0	150.071	150.071
Toplam Kapsamlı Gelir (+/-)	0	0	0		0 150.071	150.071	0	-9.640.723	24.632.140	15.141.488	15.141.488
Diğer Değişiklikler Nedeniyle Artış (Azalış)	0	0	0	0	0	0	0	1.155.085	0	1.155.085	1.155.085
Özkaynak Unsurlarındaki Toplam Artış (Azalış)	0	0	0		0 0	0	0	1.155.085	0	1.155.085	1.155.085
Dönem Sonu Bakiyeler	36.600.000	241.721.968	13.343.463		0 1.208.568	1.208.568	14.561.257	-113.827.970	14.991.417	208.598.703	208.598.703

Ekli dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.

1 Ocak 2021 – 31 Aralık 2023 Bağımsız Denetimden Geçmiş Dönemi Nakit Akış Tablosu (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası'nın (TL) 31 Aralık 2023 tarihindeki satın alma gücü cinsinden Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)

Dipnot A. İşletme Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit Akışları Dönem net karı/(zararı) Sürdürülen Faaliyetlerden Dönem Karı (Zararı) Dönem Net Karı (Zararı) Mutabakatı İle İlgili Düzeltmeler Amortisman ve itfa gideri ile ilgili düzeltmeler Değer düşüklüğü (iptali) ile ilgili düzeltmeler Alacaklarda Değer Düşüklüğü (İptali) ile İlgili Düzeltmeler Karşılıklar İle İlgili Düzeltmeler Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (İptali) ile İlgili Düzeltmeler Genel Karşılıklar (İptali) ile İlgili Düzeltmeler Faiz (Gelirleri) ve Giderleri İle İlgili Düzeltmeler Faiz Gelirleri ile İlgili Düzeltmeler Faiz Giderleri ile İlgili Düzeltmeler Gerçekleşmemiş Yabancı Para Çevrim Farkları İle İlgili Düzeltmeler Vergi (Geliri) Gideri İle İlgili Düzeltmeler Parasal Kayıp/Kazanç İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Değişimler Ticari Alacaklardaki Azalış (Artış) ile İlgili Düzeltmeler İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklardaki Azalış (Artış) Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki Azalış (Artış) ile İlgili Düzeltmeler İlişkili Olmayan Taraflardan Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki Azalış (Artış) Stoklardaki Azalışlar (Artışlar) İle İlgili Düzeltmeler Peşin Ödenmiş Giderlerdeki Azalış (Artış) Ticari Borçlardaki Artış (Azalış) ile İlgili Düzeltmeler İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlardaki Artış (Azalış) Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlardaki Artış (Azalış) Faaliyetler ile İlgili Diğer Borçlardaki Artış (Azalış) ile İlgili Düzeltmeler İlişkili Taraflara Faaliyetlerle İlgili Diğer Borçlardaki Artış (Azalış) İlişkili Olmayan Taraflara Faaliyetlerle İlgili Diğer Borçlardaki Artış (Azalış) Ertelenmiş Gelirlerdeki Artış (Azalış) İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Diğer Artış (Azalış) ile İlgili Düzeltmeler Faaliyetlerle İlgili Diğer Varlıklardaki Azalış (Artış) Vergi İadeleri (Ödemeleri) B. Yatırım Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit Akışları Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Satışından Kaynaklanan Nakit Girişleri Maddi Duran Varlıkların Satışından Kaynaklanan Nakit Girişleri Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları Maddi Duran Varlık Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları Maddi Olmayan Duran Varlık Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları C. Finansman Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit Akışları Borçlanmadan Kaynaklanan Nakit Girişleri Kredilerden Nakit Girişleri Borç Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları Kredi Geri Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları Finansal Kiralama Sözleşmelerinden Kaynaklanan Borç Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları Ödenen Faiz Diğer Nakit Girişleri (Çıkışları) Yabancı Para Çevirim Farklarının Etkisinden Önce Nakit ve Nakit Benzerlerindeki Net Artış/Azalış (A+B+C) Nakit ve Nakit Benzerlerindeki Net Artış / Azalış (A+B+C+D)	1.01.2023	1.01.2022
	31.12.2023	31.12.2022
	-643.326	58.136.702
	5.857.255	14.991.417
	5.857.255	14.991.417
	-29.081.244	926.446
	3.794.254	17.956.064
	-403.355	-409.690
	-403.355	-409.690
	7.122.508	-7.172.202
	3.897.012	81.302
	3.225.496	-7.253.504
	11.932.395	-26.653.009
	-25.335	-26.697.859
	11.957.730	44.850
	26.618.608	17.470.301
	-88.493.706	-27.052.924
	10.348.052	26.787.906
	28.475.750	30.037.704
	28.995.973	31.557.392
	28.995.973	31.557.392
	-654.922	-342.458
	-654.922	-342.458
	57.384.955 20.265.479	26.888.623 5.972.980
	-23.968.366	1.100.939
	-23.968.366	1.100.939
	6.389.576	-10.645.604
	-48.511.204	34.304.990
	-48.936.008	35.440.586
	424.804	-1.135.596
	-11.786.949	-59.173.877
	361.208	374.719
	361.208	374.719
	-5.895.087	12.181.135
	4.856.830	-38.958.375

	5.666.583	510.626
	5.666.583	510.626

	-809.753	-39.469.001
	-805.615	-39.469.001
	-4.138	0
	-4.741.376	-18.818.968
	18.655.111	7.896.039
	18.655.111	7.896.039
	-22.315.117	-10.229.486
	-22.315.117	-10.229.486

	-1.557.458	-12.582.610
	-45.062	-1.342.120
	521.150	-2.560.791
	-527.872	359.359
	-527.872	359.359
E. Dönem Başı Nakit ve Nakit Benzerleri	691.991	332.632
Dönem Sonu Nakit ve Nakit Benzerleri (A+B+C+D+E)	164.119	691.991

1. ŞİRKET'İN ORGANİZASYON YAPISI VE FAALİYET KONUSU

Saray Matbaacılık Kağıtçılık Kırtasiyecilik Ticaret ve Sanayi A.Ş. "Şirket" 1988 yılında "Saray Matbaacılık Kağıtçılık Kırtasiyecilik Ltd.Şti. "ünvanı ile kurulmuş olup, 08.07.2010 tarihinde nevi değişikliği yapılarak Anonim Şirket 'e dönüşmüştür.

Şirketin ana faaliyet konusu; her türlü matbaa ve matbaacılık işini yapmak, baskı, cilt işlerini yapmak gazete imalatı ithalatı, ihracatı ve pazarlamasını yapmak ve hertürlü kağıt, kırtasiye, mürekkep, matbaa, dizgi malzemeleri almak, basmak. ithalatı ihracatı ve pazarlamasını yapmaktır.

Şirketin, 31.12.2023 ve 31.12.2022 tarihleri itibariyle ortaklık yapısı şöyledir.

		31.12.2023		31.12.2022

Nominal Sermaye	Oran	Tutar	Oran	Tutar
Ali KELEŞ	4,10%	1.500.000	4,10%	1.500.000
Raşit KURU	4,10%	1.500.000	4,10%	1.500.000
Halka Arz Edilen Paylar	91,80%	33.600.000	91,80%	33.600.000
Toplam	100%	36.600.000	100%	36.600.000

Şirketin ödenmiş sermayesi 36.600.000 TL olup herbiri 1 TL nominal değerinde 36.600.000 adet paya bölünmüştür.

Şirketin çalışan dönem sonu personel sayıları 2023 dönemi için 85 kişidir. (2022 dönemi: 109 kişi).

2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR

2.1. Sunuma İlişkin Temel Esaslar

2.1.1. Uygulanan Muhasebe Standartları

Şirket, yasal defterlerini ve kanuni finansal tablolarını, SPK tarafından belirlenen prensipler doğrultusunda, Türk Ticaret Kanunu ("TTK") ve vergi mevzuatına uygun muhasebe ilkelerine göre tutmakta ve hazırlamaktadır.

Finansal tablolar, SPK'nın 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmî Gazete'de yayımlanan Seri II, 14.1 No'lu "Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği" ("Tebliğ") hükümlerine uygun olarak, Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yayımlanan uluslararası standartlarla uyumlu olacak şekilde Türkiye Finansal Raporlama Standartları ("TFRS") ile bunlara ilişkin ek ve yorumlar esas alınarak hazırlanmıştır. TFRS, Uluslararası Finansal Raporlama Standartları'nda ("UFRS") meydana gelen değişikliklere paralellik sağlanması amacıyla tebliğler aracılığıyla güncellenmektedir.

Finansal tablolar, KGK tarafından 4 Ekim 2022 tarihinde yayımlanan TMS taksonomisine ve 2013/19 uygun olarak sunulmuştur.

Finansal tablolar gerçeğe uygun değer değişimi diğer kapsamlı gelire yansıtılan finansal varlıklar haricinde maliyet esasına göre hazırlanmıştır.

Şirket'in işlevsel ve sunum para birimi TL olarak kabul edilmiştir.

Finansal tabloların onaylanması:

01 Ocak- 31 Aralık 2023 dönemine ait finansal tablolar yönetim kurulu tarafından onaylanmış ve 24 Mayıs 2024 tarihinde yayınlanması için yetki verilmiştir. Genel Kurul ve belirli düzenleyici kurullar yasal mevzuata göre düzenlenmiş finansal tabloları değiştirme hakkına sahiptir.

2.1.2. İşletmenin Sürekliliği

Şirket, finansal tablolarını işletmenin sürekliliği ilkesine göre hazırlamıştır.

2.1.3. Karşılaştırmalı Bilgiler

Şirket, TMS-TFRS'lere uygun olarak finansal tablolarını hazırlamış olup, finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkân vermek üzere, Şirket'in finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı hazırlanmaktadır. Şirket, 31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla hazırlanmış finansal durum tablosunu 31 Aralık 2022 ve 31 Aralık 2021 tarihleri itibarıyla hazırlanmış finansal durum tablosu ile 31 Aralık 2023 dönemine ait kar veya zarar tablosu, diğer kapsamlı gelir tablosu, nakit akış tablosu ve özkaynaklar değişim tablosunu da 1 Ocak – 31 Aralık 2021, 1 Ocak – 31 Aralık 2022 ve 1 Ocak – 31 Aralık 2023 dönemlerine ait kar veya zarar tablosu, diğer kapsamlı gelir tablosu, nakit akış tablosu ve özkaynaklar değişim tablosu ile karşılaştırmalı olarak düzenlemiştir.

Cari dönem finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlaması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılır.

2.2. Türkiye Finansal Raporlama Standartları'ndaki Değişiklikler

Yeni ve Düzeltilmiş Standartlar ve Yorumlar

31 Aralık 2023 tarihi itibariyle sona eren hesap dönemine ait finansal tabloların hazırlanmasında esas alınan muhasebe politikaları aşağıda özetlenen 1 Ocak 2023 tarihi itibariyle geçerli yeni ve değiştirilmiş TFRS ve TFRS yorumları dışında önceki yılda kullanılanlar ile tutarlı olarak uygulanmıştır. Bu standartların ve yorumların Şirket'in mali durumu ve performansı üzerindeki etkileri ilgili paragraflarda açıklanmıştır.

2.2.1. 1 Ocak 2023 tarihinden itibaren geçerli olan yeni standart, değişiklik ve yorumlar

TMS 8 Değişiklikleri – Muhasebe Tahminlerinin Tanımı

Ağustos 2021'de KGK, TMS 8'de "muhasebe tahminleri" için yeni bir tanım getiren değişiklikler yayımlamıştır. Değişiklikler, muhasebe tahminlerindeki değişiklikler ile muhasebe politikalarındaki değişiklikler ve hataların düzeltilmesi arasındaki ayrıma açıklık getirmektedir. Ayrıca, değiştirilen standart, girdideki bir değişikliğin veya bir ölçüm tekniğindeki değişikliğin muhasebe tahmini üzerindeki etkilerinin, önceki dönem hatalarının düzeltilmesinden kaynaklanmıyorsa, muhasebe tahminlerindeki değişiklikler olduğuna açıklık getirmektedir. Muhasebe tahminindeki değişikliğin önceki tanımı, muhasebe tahminlerindeki değişikliklerin yeni bilgilerden veya yeni gelişmelerden kaynaklanabileceğini belirtmekteydi. Bu nedenle, bu tür değişiklikler hataların düzeltilmesi olarak değerlendirilmemektedir. Tanımın bu yönü KGK tarafından korunmuştur. Değişiklikler yürürlük tarihinde veya sonrasında meydana gelen muhasebe tahmini veya muhasebe politikası değişikliklerine uygulanacaktır.

Söz konusu değişikliğin Şirket'in finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır.

TMS 1 Değişiklikleri – Muhasebe Politikalarının Açıklanması

Ağustos 2021'de KGK, TMS 1 için işletmelerin muhasebe politikası açıklamalarına önemlilik tahminlerini uygulamalarına yardımcı olmak adına rehberlik ve örnekler sağladığı değişiklikleri yayımlamıştır. TFRS'de "kayda değer" teriminin bir tanımının bulunmaması nedeniyle, KGK, muhasebe politikası bilgilerinin açıklanması bağlamında bu terimi "önemli" terimi ile değiştirmeye karar vermiştir. 'Önemli' TFRS'de tanımlanmış bir terimdir ve KGK'ya göre finansal tablo kullanıcıları tarafından büyük ölçüde anlaşılmaktadır. Muhasebe politikası bilgilerinin önemliliğini değerlendirirken, işletmelerin hem işlemlerin boyutunu, diğer olay veya koşulları hem de bunların niteliğini dikkate alması gerekir. Ayrıca işletmenin muhasebe politikası bilgilerini önemli olarak değerlendirebileceği durumlara örnekler eklenmiştir.

Söz konusu değişikliğin Şirket'in finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır.

TMS 12 Değişiklikleri – Tek bir işlemden kaynaklanan varlık ve yükümlülüklere ilişkin ertelenmiş vergi

Ağustos 2021'de KGK, TMS 12'de ilk muhasebeleştirme istisnasının kapsamını daraltan ve böylece istisnanın eşit vergilendirilebilir ve indirilebilir geçici farklara neden olan işlemlere uygulanmamasını sağlayan değişiklikler yayımlamıştır. Değişiklikler, bir yükümlülüğe ilişkin yapılan ödemelerin vergisel açıdan indirilebilir olduğu durumlarda, bu tür indirimlerin, finansal tablolarda muhasebeleştirilen yükümlülükle (ve faiz giderine) ya da ilgili varlık bileşeniyle (ve faiz giderine) vergisel açıdan ilişkilendirilebilir olup olmadığının (geçerli vergi kanunu dikkate alındığında) bir muhakeme meselesi olduğuna açıklık getirmektedir. Bu muhakeme, varlık ve yükümlülüğün ilk defa finansal tablolara alınmasında herhangi bir geçici farkın olup olmadığının belirlenmesinde önemlidir. Değişiklikler karşılaştırmalı olarak sunulan en erken dönemin başlangıcında ya da sonrasında gerçekleşen işlemlere uygulanır. Ayrıca, karşılaştırmalı olarak sunulan en erken dönemin başlangıcında, kiralamalar ile hizmetten çekme, restorasyon ve benzeri yükümlülüklerle ilgili tüm indirilebilir ve vergilendirilebilir geçici farklar için ertelenmiş vergi varlığı (yeterli düzeyde vergiye tabi gelir olması koşuluyla) ve ertelenmiş vergi yükümlülüğü muhasebeleştirilir.

Söz konusu değişikliğin Şirket'in finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır.

TMS 12 Değişiklikleri – Uluslararası Vergi Reformu – İkinci Sütun Modeli Kuralları

Eylül 2023'te KGK, İkinci Sütun gelir vergileriyle ilgili ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülüklerinin muhasebeleştirilmesi ve açıklanmasına zorunlu bir istisna getiren TMS 12'ye yönelik değişiklikler yayımlamıştır. Söz konusu değişiklikler, Ekonomik İşbirliği ve Kalkınma Teşkilatı (OECD) tarafından yayımlanan İkinci Sütun Modeli Kurallarının uygulanması amacıyla yürürlüğe girmiş ya da yürürlüğe girmesi kesine yakın olan vergi kanunlarından ortaya çıkan gelir verilerine TMS 12'nin uygulanacağını açıklığa kavuşturmuştur. Bu değişiklikler ayrıca bu tür vergi kanunlarından etkilenen işletmeler için belirli açıklama hükümleri getirmektedir. Bu kapsamdaki ertelenmiş vergiler hakkındaki bilgilerin muhasebeleştirilmeyeceğine ve açıklanmayacağına yönelik istisna ile istisnanın uygulanmış olduğuna yönelik açıklama hükmü değişikliğin yayımlanmasıyla birlikte uygulanır. Bununla birlikte, değişikle getirilen belirli açıklama hükümlerinin 31 Aralık 2023 tarihi öncesinde sona eren ara hesap dönemlerinde uygulanması zorunlu değildir.

Söz konusu değişikliğin Şirket'in finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır.

2.2.2. Yayımlanan ama yürürlüğe girmemiş ve erken uygulamaya konulmayan standartlar

Finansal tabloların onaylanma tarihi itibarıyla yayımlanmış fakat cari raporlama dönemi için henüz yürürlüğe girmemiş ve Şirket tarafından erken uygulanmaya başlanmamış yeni standartlar, yorumlar ve değişiklikler aşağıda yer almaktadır. Şirket aksi belirtilmedikçe yeni standart ve yorumların yürürlüğe girmesinden sonra finansal tablolarını ve dipnotlarını etkileyecek gerekli değişiklikleri yapacaktır.

TFRS 10 ve TMS 28 Değişiklikleri: Yatırımcı İşletmenin İştirak veya İş Ortaklığına Yaptığı Varlık Satışları veya Katkıları

KGK, özkaynak yöntemi ile ilgili devam eden araştırma projesi çıktılarına bağlı olarak değiştirilmek üzere, Aralık 2017'de TFRS 10 ve TMS 28'de yapılan söz konusu değişikliklerin geçerlilik tarihini süresiz olarak ertelemiştir. Ancak, erken uygulamaya halen izin vermektedir.

Şirket söz konusu değişikliklerin etkilerini, bahsi geçen standartlar nihai halini aldıktan sonra değerlendirecektir.

TFRS 17 – Yeni Sigorta Sözleşmeleri Standardı

KGK Şubat 2019'da sigorta sözleşmeleri için muhasebeleştirme ve ölçüm, sunum ve açıklamayı kapsayan kapsamlı yeni bir muhasebe standardı olan TFRS 17'yi yayımlamıştır. TFRS 17 hem sigorta sözleşmelerinden doğan yükümlülüklerin güncel bilanço değerleri ile ölçümünü hem de karın hizmetlerin sağlandığı dönem boyunca muhasebeleştirmesini sağlayan bir model getirmektedir. KGK tarafından yapılan duyuruyla Standardın zorunlu yürürlük tarihi 1 Ocak 2024 ya da sonrasında başlayan hesap dönemleri olarak ertelenmiştir.

Standart Şirket için geçerli değildir ve Şirket'in finansal durumu veya performansı üzerinde etkisi olmayacaktır.

TMS 1 Değişiklikleri- Yükümlülüklerin kısa ve uzun vade olarak sınıflandırılması

Ocak 2021 ve Ocak 2023'te KGK, yükümlülüklerin kısa ve uzun vadeli sınıflandırılmasına yönelik esasları belirlemek üzere TMS 1'de değişiklikler yapmıştır. Ocak 2023'te yapılan değişikliklere göre, işletmenin bir yükümlülüğü ödemeyi erteleme hakkı, raporlama döneminden sonraki bir tarihte kredi sözleşmesi şartlarına uygunluk sağlamasına bağlıysa, raporlama dönemi sonu itibarıyla söz konusu yükümlülüğü erteleme hakkı bulunmaktadır (raporlama dönemi sonunda ilgili şartlara uygunluk sağlamıyor olsa bile). Kredi sözleşmesinden doğan bir yükümlülük uzun vadeli olarak sınıflandırıldığında ve işletmenin ödemeyi erteleme hakkı 12 ay içinde kredi sözleşmesi şartlarına uygunluk sağlamasına bağlı olduğunda, Ocak 2023 değişiklikleri işletmelerin çeşitli açıklamalar yapmasını istemektedir. Bu açıklamalar kredi sözleşme şartları ve ilgili yükümlülükler hakkındaki bilgileri içermelidir. Ayrıca, söz konusu değişiklikler, sözleşme şartlarına uyumun raporlama tarihinde ya da sonraki bir tarihte test edilecek olmasına bakılmaksızın, uzun vadeli sınıflama için ödemeyi erteleme hakkının raporlama dönemi sonu itibarıyla bulunması gerektiğini açıklığa kavuşturmuştur. Değişiklilerde, ödemeyi raporlama döneminden sonraki en az on iki ay sonraya erteleme hakkını işletmenin kullanmama ihtimalinin yükümlülüğün sınıflandırılmasını etkilemeyeceği açıkça ifade edilmiştir. Değişiklikler 1 Ocak 2024 tarihinde ya da bu tarihten sonra başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerlidir. Yapılan değişiklikler TMS 8'e göre geriye dönük olarak uygulanır. Erken uygulamaya izin verilmektedir. Ancak değişikliklerden herhangi birini erken uygulayan işletmenin diğer değişikliği de erken uygulaması zorunludur.

Söz konusu değişiklik Şirket için geçerli değildir ve finansal durumu veya performansı üzerinde bir etki bulunmamaktadır.

TFRS 16 Değişiklikleri – Satış ve geri kiralama işlemlerinde kira yükümlülükleri

Ocak 2023'te KGK TFRS 16'ya yönelik değişiklikler yayımlamıştır. Söz konusu değişiklikler, elde kalan kullanım hakkıyla ilgili herhangi bir kazanç ya da zarar muhasebeleştirilmemesini sağlayacak şekilde, satıcı-kiracı tarafından satış ve geri kiralama işleminden doğan kira yükümlülüklerinin ölçümünde uygulanacak hükümleri belirlemektedir. Bu kapsamda, satıcı-kiracı satış ve geri kiralama işleminin fiilen başladığı tarihten sonra "Kira yükümlülüğünün sonraki ölçümü" başlığı altındaki TFRS 16 hükümlerini uygularken, elde kalan kalan kullanım hakkıyla ilgili herhangi bir kazanç ya da zarar muhasebeleştirmeyecek şekilde "kira ödemeleri"ni ya da "revize edilmiş kira ödemeleri"ni belirleyecektir. Değişiklikler, geri kiralamadan ortaya çıkan kira yükümlülüklerinin ölçümüne yönelik spesifik bir hüküm içermemektedir. Söz konusu kira yükümlülüğünün ilk ölçümü, TFRS 16'da yer alan kira ödemeleri tanımına dahil edilenlerden farklı ödemelerin kira ödemesi olarak belirlenmesine neden olabilecektir. Satıcı-kiracının TMS 8'e göre güvenilir ve ihtiyaca uygun bilgi sağlayacak muhasebe politikası geliştirmesi ve uygulaması gerekecektir. Değişiklikler 1 Ocak 2024 tarihinde ya da bu tarihten sonra başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerlidir. Erken uygulamaya izin verilmektedir. Satıcı-kiracı değişiklikleri TFRS 16'nın ilk uygulama tarihinden sonra girdiği satış ve geri kiralama işlemlerine TMS 8'e göre geriye dönük uygular.

Söz konusu değişiklik Şirket için geçerli değildir ve finansal durumu veya performansı üzerinde bir etki bulunmamaktadır.

TMS 7 ve TFRS 7 Değişiklikleri- Açıklamalar: Tedarikçi Finansmanı Anlaşmaları

KGK tarafından Eylül 2023'te yayımlanan değişiklikler, tedarikçi finansmanı anlaşmalarının işletmenin yükümlülükleri, nakit akışları ve maruz kaldığı likidite riskleri üzerindeki etkilerinin finansal tablo kullanıcıları tarafından anlaşılmasına katkı sağlamak üzere, mevcut hükümlerde iyileştirmeler yapan açıklamalar getirmektedir. Tedarikçi finansmanı anlaşmaları; bir ya da daha fazla finansman sağlayıcısının işletmenin tedarikçisine olan borcunu ödemeyi üstlendiği ve işletmenin de tedarikçiye ödeme yapıldığı gün ya da sonrasında ödemeyi kabul ettiği anlaşmalar olarak tanımlanmıştır. Söz konusu değişiklikler, bu tür anlaşmaların hüküm ve koşulları, raporlama dönemi başı ve sonu itibarıyla bunlardan ortaya çıkan yükümlülüklerle ilgili nicel bilgiler ile bu yükümlülüklerin defter değerinde meydana gelen nakit dışı değişikliklerin niteliği ve etkileri hakkında açıklamalar yapılmasını zorunlu kılmaktadır. Ayrıca, TFRS 7'de öngörülen likidite riskine yönelik niceliksel açıklamalar kapsamında, tedarikçi finansmanı anlaşmaları, açıklanması gerekli olabilecek diğer faktörlere örnek olarak gösterilmiştir. Değişiklikler 1 Ocak 2024 tarihinde başlayan yıllık raporlama dönemlerinde yürürlüğe girmektedir. Erken uygulamaya izin verilmekte olup bu durumda bu husus açıklanır.

Genel anlamda, Şirket finansal tablolar üzerinde önemli bir etki beklememektedir.

2.2.3. Uluslararası Muhasebe Standartları Kurumu (UMSK) tarafından yayımlanmış fakat KGK tarafından yayımlanmamış değişiklikler

Aşağıda belirtilen UMS 21'e yönelik değişiklikler UMSK tarafından yayımlanmış ancak henüz KGK tarafından TFRS'ye uyarlanmamıştır/yayımlanmamıştır. Bu sebeple TFRS'nin bir parçasını oluşturmazlar. Şirket konsolide finansal tablolarında ve dipnotlarda gerekli değişiklikleri bu değişiklikler TFRS'de yürürlüğe girdikten sonra yapacaktır.

UMS 21 Değişiklikleri – Konvertibl olmama

Ağustos 2023'te UMSK, UMS 21'e yönelik değişiklikler yayımlamıştır. Değişiklikler bir para biriminin konvertibl olup olmadığının nasıl değerlendirileceği ile para birimi konvertibl olmadığında döviz kurunun ne şekilde tespit edileceğini belirlemektedir. Değişikliğe göre, bir para birimi konvertibl olmadığı için döviz kuru tahmini yapıldığında, ilgili para biriminin konvertibl olmaması durumunun işletmenin performansı, finansal durumu ve nakit akışını nasıl etkilediğini ya da nasıl etkilemesinin beklendiğini finansal tablo kullanıcılarının anlamasını sağlayan bilgiler açıklanır.

Söz konusu değişiklik Şirket için geçerli değildir ve finansal durumu veya performansı üzerinde bir etki bulunmamaktadır.

3. ÖNEMLİ MUHASEBE POLİTİKALARI

Finansal tabloların hazırlanmasında önceki dönemlerle tutarlı olarak uygulanan önemli muhasebe politikaları aşağıda özetlenmiştir:

3.1. Nakit ve Nakit Benzerleri

Nakit ve nakit benzerleri finansal durum tablosunda maliyet değerleri ile yansıtılmaktadır. Nakit ve nakit benzerleri, eldeki nakit, banka mevduatları ile tutarı belirli, nakde kolayca çevrilebilen kısa vadeli ve yüksek likiditeye sahip, değerindeki değişim riski önemsiz ve vadesi üç aydan daha kısa olan yatırımları içermektedir

3.2. Ticari alacaklar, değer düşüklüğü karşılığı ve beklenen kredi zararları

Doğrudan bir borçluya mal veya hizmet tedariki ile oluşan Şirket kaynaklı vadeli satışlardan kaynaklanan ticari alacaklar, etkin faiz yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş maliyetleri üzerinden değerlendirilmiştir. Belirtilmiş bir faiz oranı bulunmayan kısa vadeli ticari alacaklar, orijinal etkin faiz oranının etkisinin önemsiz olması durumunda fatura tutarı esas alınarak değerlendirilmiştir. Ticari alacaklara ilişkin kur farkı gelir / giderleri ve vade farkı gelirleri "esas faaliyetlerden diğer gelirler / giderler" içerisinde raporlanmaktadır.

Şirket, ticari alacaklara ilişkin beklenen kredi zararlarının ölçümünde bir karşılık matrisi kullanmaktadır. İlgili matriste ticari alacakların vadelerinin aşıldığı gün sayısına bağlı olarak belirli karşılık oranları hesaplanmakta ve söz konusu oranlar her raporlama döneminde gözden geçirilerek, gerektiği durumlarda, revize edilmektedir. Beklenen kredi zararlarının hesaplamasında, Şirket geçmiş kredi zararı deneyimleri ile birlikte geleceğe yönelik tahminleri de dikkate almaktadır. Beklenen kredi zarar karşılıklarındaki değişim gelir tablosunda "esas faaliyetlerden diğer gelirler / giderler" hesabında muhasebeleştirilmektedir.

Şirket, ticari alacakların belirli sebeplerle değer düşüklüğüne uğramadığı durumlarda (gerçekleşmiş değer düşüklüğü zararları haricinde), ticari alacaklara ilişkin zarar karşılıklarını "ömür boyu beklenen kredi zararlarına" eşit bir tutardan ölçmektedir. Beklenen kredi zararları, bir finansal aracın beklenen ömrü boyunca kredi zararlarının olasılıklarına göre ağırlıklandırılmış bir tahminidir.

3.3. Stoklar

Stoklar, maliyet ve net gerçekleşebilir değerin düşük olanıyla değerlenir.

Stok maliyetleri hareketli ortalama yöntemiyle belirlenmektedir. Üretimi gerçekleşmiş mamul ve yarı mamullerde maliyet, normal üretim kapasitesine uygun oranda genel üretim giderlerini de içerir. Maliyet ayrıca yabancı para ile satın alınan stoklar için, öz kaynaklardan transfer olan özellikli nakit akış riskinden korunma işlemlerinden doğan kazanç ve zararları da içerir. Net gerçekleşebilir değer, işin normal akışı içinde, tahmini satış fiyatından, tahmin edilen tamamlanma maliyeti ve satışı gerçekleştirmek için gerekli tahmini satış giderleri toplamının, düşürülmesiyle elde edilen tutarı ifade eder.

3.4. Ticari Borçlar

Ticari borçlar, kayıtlı değerleriyle deftere alınır ve müteakip dönemlerde etkin faiz oranı yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş değeri ile muhasebeleştirilir. Ticari borçlara ilişkin kur farkı gelir / giderleri ve vade farkı giderleri "esas faaliyetlerden diğer gelirler / giderler" içerisinde raporlanmaktadır.

3.5. Maddi Duran Varlıklar

Maddi varlıklar maliyet değerleri üzerinden birikmiş amortisman ve varsa birikmiş değer kaybı düşülerek gösterilmektedir. Maddi varlıklar satıldığı zaman bu varlığa ait maliyet ve birikmiş amortismanlar ilgili hesaplardan düşüldükten sonra oluşan gelir ya da gider, gelir tablosuna dâhil edilmektedir.

Kiralama veya idari amaçlı ya da hâlihazırda belirlenmemiş olan diğer amaçlar doğrultusunda inşa edilme aşamasındaki duran varlıklar, maliyet değerlerinden varsa değer düşüklüğü kaybı düşülerek gösterilirler. Maliyete yasal harçlar da dâhil edilir. Kullanıma ve satışa hazır hale getirilmesi önemli ölçüde zaman isteyen duran varlıklar, diğer maddi duran varlıklar için kullanılan amortisman yönteminde olduğu gibi, kullanıma hazır olduklarında amortismana tabi tutulurlar.

Müteakip maliyetler bu varlıkla ilgili gelecekteki ekonomik yararların Şirket'e aktarılmasının muhtemel olması ve ilgili varlığın maliyetinin güvenilir bir şekilde ölçülebilmesi durumunda kayıtlı değerine dâhil edilir veya uygunsa, ayrı bir varlık olarak muhasebeleştirilir. Değiştirilen parçaların kayıtlı değeri bilanço dışı bırakılır. Diğer tüm onarım ve bakım maliyetleri oluştukları tarihte gelir tablosu ile ilişkilendirilir.

Her raporlama döneminde, varlıkların hurda değeri ve faydalı ömürleri gözden geçirilir ve gerekli düzenlemeler yapılır.

Bir varlığın kayıtlı değeri, tahmini geri kazanılabilir değerinden fazla ise, varlığın kayıtlı değeri geri kazanılabilir değerine indirilir.

Maddi duran varlıkların tahmin edilen faydalı ömürleri aşağıda belirtilmiştir:

Maddi Duran Varlık	Ekonomik Ömür
Arsa ve Araziler	Sınırsız
Binalar	50 yıl
Makine ve Teçhizatlar	3-15 yıl
Taşıtlar	5 yıl
Demirbaşlar (Mobilya ve Elektronik Eşyalar)	3-30 yıl

Maddi duran varlıkların satışı dolayısıyla oluşan kar ve zararlar yatırım faaliyetlerinden gelirler ve giderler hesaplarına dahil edilirler. Bakım ve onarım giderleri gerçekleştiği tarihte gider yazılır. Eğer bakım ve onarım gideri ilgili aktifte genişleme veya gözle görülür bir gelişme sağlıyorsa aktifleştirilir.

Yeniden Değerleme Yöntemi

Şirket, ilişikteki finansal tablolarda Maddi Duran Varlıkları içerisinde yer alan binaları için TMS 16 Maddi Duran Varlıklar Standardı'nda açıklanan muhasebeleştirme sonrası ölçüm modellerinden yeniden değerleme modelini kullanmayı tercih etmiştir. Yeniden değerlenmiş tutar, yeniden değerleme tarihinde tespit edilen gerçeğe uygun değerden sonraki dönemlerde oluşan birikmiş amortisman ve birikmiş değer düşüklüğü düşülerek tespit edilir. Yeniden değerlemeler bilanço tarihinde belirlenecek gerçeğe uygun değerin defter değerinden önemli farklılık göstermeyecek şekilde düzenli aralıklarla yapılır.

Arazi ve binaların yeniden değerlemesinden kaynaklanan artış, özkaynaktaki yeniden değerleme fonuna kaydedilir. Yeniden değerleme sonucu oluşan değer artışı, maddi duran varlıkla ilgili daha önceden gelir tablosunda gösterilen bir değer düşüklüğünün olması durumunda öncelikle söz konusu değer düşüklüğü nispetinde gelir tablosuna kaydedilir. Bahse konu arazi ve binaların yeniden değerlemesinden oluşan defter değerindeki azalış, söz konusu varlığın daha önceki yeniden değerlemesine ilişkin yeniden değerleme fonunda bulunan bakiyesini aşması durumunda gelir tablosuna kaydedilir.

Arazi ve binalar birikmiş amortisman ve birikmiş değer düşüklükleri düşüldükten sonraki tutar üzerinden gösterilirler.

İdari amaçlı ya da halihazırda belirlenmemiş olan diğer amaçlar doğrultusunda inşa edilme aşamasındaki varlıklar, maliyet değerlerinden varsa değer düşüklüğü kaybı düşülerek gösterilirler. Maliyete yasal harçlar da dahil edilir. Bu varlıkların inşası bittiğinde ve kullanıma hazır hale geldiklerinde ilgili maddi duran varlık kalemine sınıflandırılırlar. Bu tür varlıklar, diğer sabit varlıklar için kullanılan amortisman yönteminde olduğu gibi, kullanıma hazır olduklarında amortismana tabi tutulurlar.

Yeniden değerlenen binaların amortismanı gelir tablosunda yer alır. Yeniden değerlenen gayrimenkul satıldığında veya hizmetten çekildiğinde yeniden değerleme fonunda kalan bakiye doğrudan dağıtılmamış karlara transfer edilir. Varlık bilanço dışı bırakılmadıkça, yeniden değerleme fonundan dağıtılmamış karlara transfer yapılmaz.

Arazi ve arsalar amortismana tabi tutulmazlar. Makine ve ekipmanlar, maliyet değerlerinden birikmiş amortisman ve birikmiş değer düşüklükleri düşüldükten sonraki tutar üzerinden gösterilirler.

Arazi ve yapılmakta olan yatırımlar dışında, maddi duran varlıkların, maliyet veya değerlenmiş tutarları, beklenen faydalı ömürlerine göre doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak amortismana tabi tutulur. Beklenen faydalı ömür, kalıntı değer ve amortisman yöntemi, tahminlerde ortaya çıkan değişikliklerin olası etkileri için her yıl gözden geçirilir ve tahminlerde bir değişiklik varsa ileriye dönük olarak muhasebeleştirilir.

Finansal kiralama ile alınan varlıklar, sahip olunan maddi duran varlıklarda olduğu gibi beklenen faydalı ömrüne göre amortismana tabi tutulur. Eğer finansal kiralama döneminin sonunda sahipliğin kazanılıp kazanılmayacağı kesin değil ise beklenen faydalı ömrü ile söz konusu kiralama süresinden kısa olanına göre amortismana tabi tutulur.

Bir maddi duran varlık elden çıkarıldığında veya kullanımı ya da satışından, gelecekte ekonomik yarar elde edilmesinin beklenmemesi durumunda finansal durum tablosu (bilanço) dışı bırakılır. Maddi duran varlıkların elden çıkarılması ya da bir maddi duran varlığın hizmetten alınması sonucu oluşan kazanç veya kayıp satış hasılatı ile varlığın defter değeri arasındaki fark olarak belirlenir ve gelir tablosuna dahil edilir.

3.6. Maddi Olmayan Duran Varlıklar

Maddi olmayan duran varlıklar lisans hakları, yazılımlar ve araştırma ve geliştirme haklarından oluşmaktadır. Maddi olmayan duran varlıklar, tahmini ekonomik ömrü üzerinden doğrusal amortisman yöntemine göre amortismana tabi tutulmaktadır.

Lisanslar

Lisanslar tarihi maliyet değeriyle gösterilmektedir. Lisansların sınırlı faydalı ömürleri vardır ve maliyetten birikmiş amortisman düşüldükten sonraki değerleri ile takip edilir. Lisansların amortismanları, tahmini faydalı ömürleri boyunca maliyet değerleri üzerinden doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak hesaplanır.

Bilgisayar yazılımı

Satın alınan bilgisayar yazılımları, satın alımı sırasında ve satın almadan kullanıma hazır olana kadar geçen sürede oluşan maliyetler üzerinden aktifleştirilir. Söz konusu maliyetler, faydalı ömürlerine göre itfa edilir.

Maddi olmayan duran varlıkların tahmin edilen faydalı ömürleri aşağıda belirtilmiştir:

Maddi Olmayan Duran Varlıklar	Ekonomik Ömür
Program ve Yazılımlar	3-10 yıl

3.7. Varlıklarda Değer Düşüklüğü

Şirket, maddi ve maddi olmayan duran varlıkları da içeren her varlık için her bir raporlanan dönemler itibarıyla, söz konusu varlığa ilişkin değer kaybının olduğuna dair herhangi bir gösterge olup olmadığını değerlendirir. Eğer böyle bir gösterge mevcutsa, o varlığın geri kazanılabilir tutarı tahmin edilir. Geri kazanılabilir değer, ilgili duran varlığın mevcut kullanımından gelecek net nakit akışları ile net satış fiyatından yüksek olanı olarak kabul edilir.

Eğer söz konusu varlığın veya o varlığa ait nakit üreten herhangi bir biriminin kayıtlı değeri, kullanım veya satış yoluyla geri kazanılacak tutarından yüksekse değer düşüklüğü meydana gelmiştir. Değer düşüklüğü kayıpları kar veya zarar tablosunda muhasebeleştirilir. Bir varlıkta oluşan değer düşüklüğü kaybı, o varlığın geri kazanılabilir tutarındaki müteakip artışın, değer düşüklüğünün kayıtlara alınmasını izleyen dönemlerde ortaya çıkan bir olayla ilişkilendirilebilmesi durumunda daha önce değer düşüklüğü ayrılan tutarı geçmeyecek şekilde geri çevrilir.

3.8. Finansal Varlıklar

Sınıflandırma ve Ölçüm

Şirket, finansal varlıklarını itfa edilmiş maliyet bedelinden muhasebeleştirilen, gerçeğe uygun değer değişimi diğer kapsamlı gelir tablosuna yansıtılan ve gerçeğe uygun değer değişimi kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar olarak üç sınıfta muhasebeleştirmektedir. Sınıflandırma, finansal varlıkların yönetimi için işletmenin kullandığı iş modeli ve finansal varlığın sözleşmeye bağlı nakit akışlarının özellikleri esas alınarak yapılmaktadır.

Şirket, finansal varlıklarının sınıflandırmasını satın alındıkları tarihte yapmaktadır.

"İtfa edilmiş maliyeti üzerinden ölçülen finansal varlıklar", sözleşmeye bağlı nakit akışlarının tahsil edilmesini amaçlayan bir iş modeli kapsamında elde tutulan ve sözleşme şartlarında belirli tarihlerde sadece anapara ve anapara bakiyesinden kaynaklanan faiz ödemelerini içeren nakit akışlarının bulunduğu, aktif bir piyasada işlem görmeyen ve türev araç olmayan finansal varlıklardır.

Şirket'in, itfa edilmiş maliyet bedelinden muhasebeleştirilen finansal varlıkları, "nakit ve nakit benzerleri" ve "ticari alacaklar" kalemlerini içermektedir. İlgili varlıklar, finansal tablolara ilk kayda alımlarında gerçeğe uygun değerleri ile; sonraki muhasebeleştirmelerde ise etkin faiz oranı yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş bedelleri üzerinden ölçülmektedir. İtfa edilmiş maliyeti üzerinden ölçülen ve türev olmayan finansal varlıkların değerlemesi sonucu oluşan kazanç ve kayıplar gelir tablosunda muhasebeleştirilmektedir.

"Gerçeğe uygun değer değişimi kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar", itfa edilmiş maliyeti üzerinden ölçülen ve gerçeğe uygun değer değişimi diğer kapsamlı gelire yansıtılan finansal varlıklar dışında kalan finansal varlıklardan oluşmaktadır. Söz konusu varlıkların değerlemesi sonucu oluşan kazanç ve kayıplar gelir tablosunda muhasebeleştirilmektedir.

"Gerçeğe uygun değer değişimi diğer kapsamlı gelire yansıtılan finansal varlıklar", sözleşmeye bağlı nakit akışlarının tahsil edilmesini ve finansal varlığın satılmasını amaçlayan bir iş modeli kapsamında elde tutulan ve sözleşme şartlarında belirli tarihlerde sadece anapara ve anapara bakiyesinden kaynaklanan faiz ödemelerini içeren nakit akışlarının bulunduğu finansal varlıklardır. İlgili finansal varlıklardan kaynaklanan kazanç veya kayıplardan, değer düşüklüğü kazanç ya da kayıpları ile kur farkı gelir veya giderleri dışında kalanlar diğer kapsamlı gelire yansıtılır. Söz konusu varlıkların satılması durumunda diğer kapsamlı gelire sınıflandırılan değerleme farkları geçmiş yıl karlarına sınıflandırılır.

Şirket, özkaynağa dayalı finansal varlıklara yapılan yatırımlar için, gerçeğe uygun değerinde sonradan oluşan değişimlerin diğer kapsamlı gelire yansıtılması yöntemini, ilk defa finansal tablolara alma sırasında geri dönülemez bir şekilde tercih edebilir. Söz konusu tercihin yapılması durumunda, ilgili yatırımlardan elde edilen temettüler gelir tablosunda muhasebeleştirilir.

3.9. Paylara İlişkin Primler

Paylara ilişkin primler, Şirket'in elinde bulunan bağlı ortaklık ya da iştirak paylarının nominal bedelinden daha yüksek bir fiyat üzerinden satılması neticesinde oluşan farkı ya da Şirket'in iktisap ettiği şirketler ile ilgili çıkarmış olduğu payların nominal değerleri ile gerçeğe uygun değerleri arasındaki farkı temsil eder.

3.10. Sermaye ve Temettüler

Adi paylar özkaynaklar olarak sınıflandırılır. Adi paylar üzerinden dağıtılan temettüler, beyan edildiği dönemde birikmiş karlardan indirilmek suretiyle kaydedilir. Alınacak temettüler ise ilan edildikleri dönemde gelir olarak kaydedilir.

3.11. Kazanç Üzerinden Hesaplanan Vergiler

Dönemin kar veya zararı üzerindeki vergi yükümlülüğü, cari dönem vergisi ve ertelenmiş vergiyi içermektedir.

Cari Dönem Vergisi

Cari dönem vergi yükümlülüğü, dönem karının vergiye tabi olan kısmı üzerinden ve finansal durum tablosu tarihi itibarıyla geçerli olan vergi oranları ile yürürlükteki vergi mevzuatı uyarınca hesaplanan vergi yükümlülüğü kayıtlarını içermektedir.

Ertelenen Vergi

Ertelenmiş vergi, varlık ve yükümlülüklerin finansal durum tablosundaki kayıtlı değerleri ile vergi değerleri arasında oluşan geçici farklar üzerinden hesaplanır. Varlık ve yükümlülüklerin vergi değeri, vergi mevzuatı çerçevesinde söz konusu varlık ve yükümlülükler ile ilgili gelecek dönemlerde vergi matrahını etkileyecek tutarları ifade eder. Ertelenmiş vergi, finansal durum tablosu tarihi itibarıyla yürürlükte olan veya yürürlüğe giren vergi oranları ve vergi mevzuatı dikkate alınarak, vergi varlığının gerçekleşeceği veya yükümlülüğünün ifa edileceği dönemde uygulanması beklenen vergi oranları üzerinden hesaplanır.

Ertelenmiş vergi varlığı veya yükümlülüğü, söz konusu geçici farkların ortadan kalkacağı ilerideki dönemlerde ödenecek vergi tutarlarında yapılacağı tahmin edilen artış ve azalış oranlarında finansal tablolara yansıtılmaktadırlar. Ertelenmiş vergi yükümlülüğü, tüm vergilendirilebilir geçici farklar için hesaplanırken ertelenmiş vergi varlığı gelecekte vergiye tabi kar elde etmek suretiyle indirilebilir geçici farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması şartıyla finansal tablolara alınır. Ertelenmiş vergi varlığının bir kısmının veya tamamının sağlayacağı faydanın elde edilmesine imkân verecek düzeyde mali kar elde etmenin muhtemel olmadığı ölçüde, ertelenmiş vergi varlığının kayıtlı değeri azaltılır.

Aynı ülkenin vergi mevzuatına tabi olunması ve cari vergi varlıklarının cari vergi yükümlülüklerinden mahsup edilmesi konusunda yasal olarak uygulanabilir bir hakkın bulunması şartlarıyla ertelenmiş vergi varlıkları ve ertelenmiş vergi yükümlülükleri, karşılıklı olarak birbirinden mahsup edilir.

Dönem Cari ve Ertelenmiş Vergisi

Doğrudan özkaynakta alacak ya da borç olarak muhasebeleştirilen kalemler (ki bu durumda ilgili kalemlere ilişkin ertelenmiş vergi de doğrudan özkaynakta muhasebeleştirilir) ile ilişkilendirilen ya da işletme birleşmelerinin ilk kayda alımından kaynaklananlar haricindeki cari vergi ile döneme ait ertelenmiş vergi, kar veya zarar tablosunda gider ya da gelir olarak muhasebeleştirilir.

3.12. Hasılat

TFRS 15 uyarınca müşterilerle yapılan tüm sözleşmeler için hasılatın muhasebeleştirilmesinde beş aşamalı yaklaşım izlenir.

Aşama 1: Sözleşmenin tanımlanması

Bir sözleşme ancak yasal olarak uygulanabilir, tahsilatı gerçekleştirilebilir, mal ve hizmetlere ilişkin haklar ve ödeme koşulları tanımlanabilir olduğunda sözleşmenin ticari öze sahip olması, sözleşmenin taraflarca onaylanması ve taraflarca yükümlülüklerinin yerine getirilmesi taahhüt edilmesi şartlarının tamamının karşılanması durumunda, bu sözleşme TFRS 15 kapsamında değerlendirilir.

Sözleşmeler tek bir ticari paket olarak müzakere edildiğinde ya da bir sözleşmede diğer sözleşme ile mallara veya hizmetlere (ya da malların veya hizmetlerin bir kısmına) bağlı olması durumunda, sözleşmeler kapsamında tek bir yükümlülük olduğunda, Şirket sözleşmeleri tek bir sözleşme olarak değerlendirir.

Aşama 2: Edim yükümlülüklerinin tanımlanması

Şirket, "edim yükümlülüğünü" hasılatın muhasebeleştirilmesi için bir hesap birimi olarak tanımlar. Şirket müşteriyle yaptığı bir sözleşmede taahhüt ettiği mal veya hizmetleri değerlendirir ve aşağıdakilerden birini devretmeye yönelik müşteriye verdiği her bir taahhüdü bir edim yükümlülüğü olarak belirler:

(a) Farklı bir mal veya hizmeti (veya bir mal veya hizmetler paketini) ya da
(b) Büyük ölçüde benzerlik gösteren ve müşteriye devir şekli aynı olan farklı bir mal veya hizmetler serisini.

Şirket, sözleşmede yer alan bir mal veya hizmeti, sözleşmedeki diğer taahhütlerden ayrı bir şekilde tanımlayabiliyor ve müşterinin söz konusu mal veya hizmetten tek başına veya kullanımına hazır diğer kaynaklarla birlikte faydalanmasını sağlıyor ise farklı bir mal veya hizmet olarak tanımlar. Bir sözleşme, esas olarak aynı olan bir dizi farklı mal veya hizmet sunma taahhüdünü içerebilir. Sözleşme başlangıcında, bir işletme mal veya hizmet serisinin tek bir edim yükümlülüğü olup olmadığını belirler.

Aşama 3: İşlem bedelinin belirlenmesi

Şirket, işlem fiyatını belirlemek için sözleşme kapsamındaki yükümlülüğünü yerine getirdikten sonra ne kadarlık bir tutarı elde etmeyi beklediğini değerlendirir. Değerlendirme yapılırken, sözleşmenin değişken tutarlara ilişkin unsurları ve önemli bir finansman bileşeni içerip içermediğini göz önünde bulundurur.

Önemli finansman bileşeni

Şirket, taahhüt edilen mal veya hizmetin nakit satış fiyatını yansıtan tutarı, önemli bir finansman bileşeninin etkisi için ödemesi taahhüt edilen tutar ile gözden geçirir. Pratik bir uygulama olarak, Şirket, sözleşmenin başlangıcında, müşteri ödemesi ile mal veya hizmetlerin transferi arasındaki sürenin bir yıl veya daha kısa olmasını beklemesi durumunda, önemli bir finansman bileşeninin etkilerine ilişkin işlem fiyatını düzeltmez. Şirket'in dönem içinde yerine getirdiği yükümlülükler ile alınan avansların ve ödeme planının geniş ölçüde uyumlu olduğu durumlarda, Şirket, yükümlülüğü yerine getirmesi ile ödeme arasındaki sürenin asla 12 aydan fazla olmayacağını değerlendirmektedir.

Değişken bedel

Şirket, fiyat imtiyazları, teşvikler, performans primleri, erken tamamlama primleri, fiyat ayarlama maddeleri, cezalar, iskontolar veya benzeri değişken bedellere neden olabilecek kalemlerin müşteri sözleşmesinde var olup olmadığını tespit eder.

Aşama 4: İşlem bedelinin edim yükümlülüklerine dağıtımı

Farklı mal veya hizmetler tek bir sözleşmeye göre teslim edilmesi durumunda, sözleşme bedeli ayrı mal veya hizmetlerin (farklı edim yükümlülükleri) nispi tek başına satış fiyatlarına dayalı olarak dağıtılır. Doğrudan gözlemlenebilir tek başına satış fiyatları mevcut değilse, sözleşmelerdeki toplam bedel, beklenen maliyet artı kar marjı bazında dağıtılır.

Aşama 5: Hasılatın muhasebeleştirilmesi

Şirket, aşağıdaki koşullardan herhangi biri yerine getirildiğinde geliri zamana yayılı olarak muhasebeleştirir:

• Müşterinin eş zamanlı olarak, işletmenin sağladığı faydalardan yararlanması ve bu faydaları tüketmesi durumunda;

İşletmenin varlığı oluşturdukça veya geliştirdikçe, oluşturulan veya geliştirilen varlığın kontrolünün aynı anda müşteriye geçmesi durumunda ya da
Şirket'in yerine getirdiği yükümlülüğün, Şirket'in kendisi için alternatif kullanımı olan bir varlık oluşturmaması ve Şirket'in o güne kadar tamamlanan yükümlülüğe karşılık yapılacak ödeme üzerinde hukuken icra edilebilir bir tahsil hakkının bulunması durumunda.

Zaman içinde yerine getirilen her bir edim yükümlülüğü için, Şirket, hizmetlerin kontrolünü müşteriye devretmeyi gösteren tek bir ilerleme ölçüsü seçer. Şirket, güvenilir bir şekilde gerçekleştirilen işi ölçen bir yöntem kullanır. Şirket, hizmetin tamamlanmasına yönelik ilerlemeyi ölçmek amacıyla tahmini teslim tarihi ile hizmetin tamamlanan kısmını oranlar ve hasılatı muhasebeleştirir.

Eğer bir edim yükümlülüğü zaman içinde yerine getirilmiyorsa, o zaman Şirket, hizmetin kontrolünü müşteriye transfer ettiği zaman hasılatı muhasebeleştirir.

Şirket tarafından sözleşme kapsamındaki yükümlülüklerin yerine getirilmesi için mutlaka katlanılması gereken maliyetin, söz konusu sözleşme kapsamında elde edilmesi beklenen ekonomik faydayı aştığı durumlarda TMS 37 "Karşılıklar, Koşullu Borçlar ve Koşullu Varlıklar" standardı uyarınca bir karşılık ayırmaktadır.

Sözleşme değişiklikleri

Şirket, ek bir hizmet sunma taahhüdü verdiği takdirde, sözleşme değişikliğini ayrı bir sözleşme olarak kabul eder. Mevcut sözleşmenin feshi ve yeni bir sözleşmenin oluşturulması durumunda, sunulan hizmetler farklıysa ilgili değişiklikler muhasebeleştirir. Sözleşmede yapılan değişiklik, ayrı bir hizmet oluşturmazsa, işletme, ilk sözleşme ile birlikte, ek hizmetler ilk sözleşmenin bir parçasıymış gibi birleştirerek muhasebeleştirir.

3.13. Yabancı Para Cinsinden İşlemler

Yabancı para biriminde yapılan işlemler, Şirket'in geçerli para birimlerine işlemin gerçekleştiği tarihteki kurdan çevrilmiştir.

Yabancı para cinsinden olan parasal varlık ve yükümlülükler raporlama dönemi sonundaki kurlardan geçerli para birimine çevrilmiştir. Gerçeğe uygun değerleriyle ölçülen yabancı para, parasal olmayan varlıklar ve yükümlülükler, gerçeğe uygun değerin yabancı para cinsinden tespit edildiği tarihteki kurdan geçerli para birimine çevrilir. Yeniden çevrimle oluşan yabancı para kur farkları genellikle kar veya zararda muhasebeleştirilir. Yabancı para cinsinden tarihi maliyetiyle ölçülen parasal olmayan kalemler, işlemin gerçekleştiği tarihteki kurdan çevrilmiştir.

Rapor tarihi itibarıyla kullanılan yabancı paralar ve ilgili tarihteki kurları aşağıdaki gibidir.

	31.12.2023	31.12.2022	31.12.2021	31.12.2020
USD
Alış	29,3973	18,6966	12,9775	7,3405
Satış	29,4502	18,7303	13,0009	7,3537
EURO
Alış	32,6937	19,8816	14,6823	9,0079
Satış	32,7526	19,9175	14,7088	9,0241
GBP
Alış	37,5718	22,4663	17,453	9,9438
Satış	37,7677	22,5834	17,544	9,9957
JPY
Alış	20,8217	13,9478	11,2434	7,0930
Satış	20,9596	14,0401	11,3179	7,1400
NOK
Alış	2,9031	1,8838	1,4672	0,8539
Satış	2,9226	1,8965	1,4771	0,8596

3.14. Pay Başına Kazanç

Cari döneme ait Pay başına kazanç hesaplaması, net dönem karından veya zararından adi hisse senedi sahiplerine isabet eden kısmın, dönem içindeki ağırlıklı ortalama adi hisse senedi sayısına bölünmesiyle hesaplanır. Dönem içinde ortakların elinde bulunan ağırlıklı ortalama adi hisse senedi sayısı, dönem başındaki adi hisse senedi sayısı ve dönem içinde ihraç edilen hisse senedi sayısının bir zaman ağırlıklı faktör ile çarpılarak toplanması sonucu bulunan hisse senedi sayısıdır. Türkiye'de şirketler, sermayelerini, hissedarlarına geçmiş yıl karlarından dağıttıkları "bedelsiz hisse" yolu ile arttırabilmektedirler. Bu tip bedelsiz hisse dağıtımları, Pay başına kazanç hesaplamalarında, ihraç edilmiş hisse gibi değerlendirilir. Buna göre, bu hesaplamalarda kullanılan ağırlıklı ortalama hisse sayısı, söz konusu hisse senedi dağıtımlarının geçmişe dönük etkileri de dikkate alınarak bulunmuştur.

3.15. Krediler ve Borçlanma Maliyetleri

Banka kredileri, alındıkları tarihlerde, alınan kredi tutarından işlem masrafları çıkartıldıktan sonraki değerleriyle kaydedilir. Banka kredileri, müteakip dönemlerde etkin faiz yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş maliyet değeri üzerinden gösterilir. İşlem masrafları düşüldükten sonra kalan tutar ile iskonto edilmiş maliyet değeri arasındaki fark, kar veya zarar tablosuna kredi dönemi süresince finansman maliyeti olarak yansıtılır. Kullanıma ve satışa hazır hale getirilmesi önemli ölçüde zaman isteyen varlıklar söz konusu olduğunda, satın alınması, yapımı veya üretimi ile direkt ilişki kurulabilen borçlanma maliyetleri, ilgili varlık kullanıma veya satışa hazır hale getirilene kadar varlığın maliyetine dahil edilmektedir. Borçlanma maliyetleri faiz ve borçlanmaya bağlı olarak katlanılan diğer maliyetleri içerir.

3.16. Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar

Tanımlanan Fayda Planı

Şirket yürürlükteki kanunlara göre, emeklilik dolayısıyla veya istifa ve İş Kanunu'nda belirtilen davranışlar dışındaki sebeplerle istihdamı sona erdirilen çalışanlara kıdem tazminatı ödemekle yükümlüdür. Kıdem tazminatı karşılığı, tüm çalışanların emeklilikleri dolayısıyla ileride doğması beklenen yükümlülük tutarlarının net bugünkü değerine göre hesaplanmış ve finansal tablolara yansıtılmıştır. Tanımlanmış fayda planları yeniden ölçüm kazanç / kayıpları TMS 19, "Çalışanlara sağlanan faydalar" standardında yapılan değişiklikler kapsamında diğer kapsamlı gelir tablosunda muhasebeleştirilir.

Tanımlanan Katkı Planları

Şirket Sosyal Güvenlik Kurumu'na zorunlu olarak sosyal sigortalar primi ödemektedir. Şirket'in bu primleri ödediği sürece başka yükümlülüğü kalmamaktadır. Bu primler tahakkuk ettikleri dönemde personel giderlerine yansıtılmaktadır.

Çalışanlara Sağlanan Diğer Faydalar

"Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin uzun vadeli karşılıklar" olarak tanımlanan kullanılmamış izin haklarından doğan yükümlülükler, hak kazanıldıkları dönemlerde tahakkuk edilir ve etkisi önemli ise iskonto edilerek muhasebeleştirilir.

3.17. Karşılıklar

Geçmiş olaylardan kaynaklanan mevcut bir yükümlülüğün bulunması, yükümlülüğün yerine getirilmesi için ekonomik fayda çıkışlarının muhtemel olması ve yükümlülük tutarının güvenilir bir şekilde ölçülebilmesi durumlarında karşılık ayrılır. Karşılıklar, ilerideki tahmini nakit akışlarının paranın zaman değeri ve yükümlülüğe özel riskleri yansıtan vergi öncesi iskonto oranı kullanılarak bugünkü değerine indirgenmesiyle belirlenir. İskonto tutarı finansal gider olarak muhasebeleştirilir.

3.17.1. Yeniden Yapılandırma

Şirket, detaylı ve resmi bir yeniden yapılandırma planını onayladığında ve bu planı başlattığında veya kamuya bildirdiğinde, yeniden yapılandırma ile ilgili karşılığı ayırır. Gelecekteki faaliyet zararları için karşılık ayrılmaz.

3.17.2. Ekonomik Açıdan Dezavantajlı Sözleşmeler

Eğer Şirket bir sözleşmeden beklediği faydalar sözleme kapsamında yükümlülüğünü yerine getirmek için katlandığı kaçınılmaz maliyetlerin altında ise bu gibi ekonomik açıdan dezavantajlı sözleşmeler için karşılık ayrılır. Karşılık, sözleşmenin feshedilmesi sonucu beklenen maliyetin bugünkü değerinin düşük olanı ile ölçülür. Bir karşılık ayırmadan önce, Şirket sözleşme ile ilgili varlıklara değer düşüklüğü muhasebeleştirilir.

3.18. İlişkili Taraflar

İlişkili taraflar, finansal tablolarını hazırlayan işletmeyle (raporlayan işletme) ilişkili olan kişi veya işletmedir.

a) Bir kişi veya bu kişinin yakın ailesinin bir üyesi, aşağıdaki durumlarda raporlayan işletmeyle ilişkili sayılır: Söz konusu kişinin,

(i) raporlayan işletme üzerinde kontrol veya müşterek kontrol gücüne sahip olması durumunda,

(ii) raporlayan işletme üzerinde önemli etkiye sahip olması durumunda,

(iii) raporlayan işletmenin veya raporlayan işletmenin bir ana ortaklığının kilit yönetici personelinin bir üyesi olması durumunda.

(b) Aşağıdaki koşullardan herhangi birinin mevcut olması halinde işletme raporlayan işletme ile ilişkili sayılır:

(i) İşletme ve raporlayan işletmenin aynı Şirket'in üyesi olması halinde (yani her bir ana ortaklık, bağlı ortaklık ve diğer bağlı ortaklık diğerleri ile ilişkilidir).

(ii) İşletmenin, diğer işletmenin (veya diğer işletmenin de üyesi olduğu bir Şirket'in üyesinin) iştiraki ya da iş ortaklığı olması halinde.

(iii) Her iki işletmenin de aynı bir üçüncü tarafın iş ortaklığı olması halinde.

(iv) İşletmelerden birinin üçüncü bir işletmenin iş ortaklığı olması ve diğer işletmenin söz konusu üçüncü işletmenin iştiraki olması halinde.

(v) İşletmenin, raporlayan işletmenin ya da raporlayan işletmeyle ilişkili olan bir işletmenin çalışanlarına ilişkin olarak işten ayrılma sonrasında sağlanan fayda plânlarının olması halinde. Raporlayan işletmenin kendisinin böyle bir plânının olması halinde, sponsor olan işverenler de raporlayan işletme ile ilişkilidir.

(vi) İşletmenin (a) maddesinde tanımlanan bir kişi tarafından kontrol veya müştereken kontrol edilmesi halinde.

(vii) (a) maddesinin (i) bendinde tanımlanan bir kişinin işletme üzerinde önemli etkisinin bulunması veya söz konusu işletmenin (ya da bu işletmenin ana ortaklığının) kilit yönetici personelinin bir üyesi olması halinde.

İlişkili tarafla yapılan işlem raporlayan işletme ile ilişkili bir taraf arasında kaynakların, hizmetlerin ya da yükümlülüklerin, bir bedel karşılığı olup olmadığına bakılmaksızın transferidir.

Şirket üst düzey yönetim kadrosunu, yönetim kurulu üyeleri, genel müdür, genel müdür yardımcıları, genel müdür ve genel müdür başyardımcısına doğrudan raporlayan direktörler olarak belirlemiştir.

3.19. Nakit Akışının Raporlanması

Nakit akış tablosunda, döneme ilişkin nakit akışları işletme, yatırım ve finansman faaliyetlerine dayalı bir biçimde sınıflandırılarak raporlanır.

İşletme faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışları, Şirket'in esas faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışlarını gösterir.

Yatırım faaliyetleriyle ilgili nakit akışları, Şirket'in yatırım faaliyetlerinde (varlık yatırımları ve finansal yatırımlar) kullandığı ve elde ettiği nakit akışlarını gösterir.

Finansman faaliyetlerine ilişkin nakit akışları, Şirket'in finansman faaliyetlerinde kullandığı kaynakları ve bu kaynakların geri ödemelerini gösterir. Nakit ve nakit benzeri değerler, nakit ve banka mevduatı ile tutarı belirli, nakde kolayca çevrilebilen kısa vadeli, yüksek likiditeye sahip ve vadesi üç ay veya daha kısa olan yatırımları içermektedir.

3.20. Şarta Bağlı Varlık ve Yükümlülükler

Geçmiş olaylardan kaynaklanan ve mevcudiyeti işletmenin tam olarak kontrolünde bulunmayan gelecekteki bir veya daha fazla kesin olmayan olayın gerçekleşip gerçekleşmemesi ile teyit edilebilmesi mümkün yükümlülükler ve varlıklar finansal tablolara dahil edilmemekte ve şarta bağlı yükümlülükler ve varlıklar olarak değerlendirilmektedir.

3.21. Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar

Finansal durum tablosu tarihinden sonraki olaylar; kâra ilişkin herhangi bir duyuru veya diğer seçilmiş finansal bilgilerin kamuya açıklanmasından sonra ortaya çıkmış olsalar bile, finansal durum tablosu tarihi ile finansal durum tablosunun yayımı için yetkilendirilme tarihi arasındaki tüm olayları kapsar. Şirket, finansal durum tablosu tarihinden sonraki düzeltme gerektiren olayların ortaya çıkması durumunda, finansal tablolara alınan tutarları bu yeni duruma uygun şekilde düzeltir.

3.22. Netleştirme/Mahsup

Finansal varlık ve yükümlülükler, gerekli kanuni hakkın bulunması, söz konusu varlık ve yükümlülükleri net olarak değerlendirmeye niyet olması veya varlıkların elde edilmesi ile yükümlülüklerin yerine getirilmesinin eş zamanlı olduğu durumlarda net olarak gösterilirler.

3.23. Kiralamalar

Şirket – Kiracı Olarak

Şirket, bir sözleşmenin başlangıcında, sözleşmenin kiralama sözleşmesi olup olmadığını ya da kiralama işlemi içerip içermediğini değerlendirir. Sözleşmenin, bir bedel karşılığında tanımlanan bir varlığın kullanımını kontrol etme hakkını belirli bir süre için devretmesi durumunda bu sözleşme, bir kiralama sözleşmesidir ya da bir kiralama işlemi içermektedir.

Şirket, bir sözleşmenin tanımlanan bir varlığın kullanımını kontrol etme hakkını belirli bir süre için devredip devretmediğini değerlendirirken aşağıdaki koşulları göz önünde bulundurur:

Sözleşmenin tanımlanan bir varlık içermesi (bir varlığın sözleşmede açık veya zımni bir şekilde belirterek tanımlanması),
Varlığın işlevsel bir bölümünün fiziksel olarak ayrı olması veya varlığın kapasitesinin tamamına yakınını temsil etmesi (tedarikçinin kullanım süresi boyunca varlığı ikame etme yönünde aslî bir hakka sahip olması ve bundan ekonomik fayda sağlaması durumunda varlık tanımlanmış değildir),
Şirket'in tanımlanan varlığın kullanımından sağlanacak ekonomik yararların tamamına yakınını elde etme hakkının olması.
Şirket'in tanımlanan varlığın kullanımını yönetme hakkının olması. Şirket, varlığın kullanımını yönetme hakkına aşağıdaki durumlardan herhangi birinin varlığı halinde sahip olmaktadır:
- o Şirket, kullanım süresi boyunca varlığın nasıl ve hangi amaçla kullanılacağını yönetme ve değiştirebilme hakkına sahip olması veya
- o Varlığın nasıl ve hangi amaçla kullanılacağına ilişkin kararların önceden belirlenmiş olması:
  - Şirket'in, kullanım süresi boyunca varlığı işletme (veya varlığı kendi belirlediği şekilde işletmeleri için başkalarını yönlendirmesi) hakkına sahip olması ve tedarikçinin bu işletme talimatlarını değiştirme hakkının bulunmaması veya
  - Şirket'in, kullanım süresi boyunca varlığın nasıl ve ne amaçla kullanılacağını önceden belirleyecek şekilde varlığı (ya da varlığın belirli özelliklerini) tasarlamış olması.

Şirket, yukarıda yer alan söz konusu değerlendirmeler sonrasında, kiralamanın fiilen başladığı tarihte finansal tablolarına bir kullanım hakkı varlığı ve bir kira yükümlülüğü yansıtır.

Kulanım Hakkı Varlığı

Şirket, kiralamanın fiilen başladığı tarihte kullanım hakkı varlığını maliyeti üzerinde ölçer. Kullanım hakkı varlığının maliyeti aşağıdakileri içerir:

Kira yükümlülüğünün ilk ölçüm tutarı
Kiralamanın fiilen başladığı tarihte veya öncesinde yapılan tüm kira ödemelerinden alınan tüm kiralama teşviklerinin düşülmesiyle elde edilen tutar,
Şirket tarafından katlanılan başlangıçtaki tüm doğrudan maliyetler ve
Dayanak varlığın, kiralamanın hüküm ve koşullarının gerektirdiği duruma getirilmesi için restore edilmesiyle ilgili olarak Şirket tarafından katlanılan maliyetler (stok üretimi için katlanılan maliyetler hariç).

Şirket maliyet yöntemini uygularken, kullanım hakkı varlığını:

Birikmiş amortisman ve birikmiş değer düşüklüğü zararları düşülmüş ve
Kira yükümlülüğünün yeniden ölçümüne göre düzeltilmiş maliyeti üzerinden ölçer.

Şirket, kullanım hakkı varlığını amortismana tabi tutarken TMS 16 Maddi Duran Varlıklar Standardında yer alan amortisman hükümlerini uygular.

Kullanım hakkı varlığının değer düşüklüğüne uğramış olup olmadığını belirlemek ve belirlenen herhangi bir değer düşüklüğü zararını muhasebeleştirmek için TMS 36 Varlıklarda Değer Düşüklüğü Standardı uygulanır.

Kira Yükümlülüğü

Kiralamanın fiilen başladığı tarihte, Şirket kira yükümlülüğünü o tarihte gerçekleşmemiş olan kira ödemelerinin bugünkü değeri üzerinden ölçer. Kira ödemeleri, kiralamadaki zımnî faiz oranının kolaylıkla belirlenebilmesi durumunda, bu oran kullanılarak; zımnî faiz oranın kolaylıkla belirlenememesi durumunda ise kiracının alternatif borçlanma faiz oranı kullanılarak iskonto edilir.

Şirket'in kira yükümlülüğünün ölçümüne dâhil olan ve kiralamanın fiilen başladığı tarihte gerçekleşmemiş olan kira ödemeleri aşağıdakilerden oluşur:

Sabit ödemelerden her türlü kiralama teşvik alacaklarının düşülmesiyle elde edilen tutar
Bir endeks ya da orana bağlı olan, ilk ölçümü kiralamanın fiilen başladığı tarihte bir endeks veya oran kullanılarak yapılan kira ödemeleri,
Kiralama süresinin kiracının kiralamayı sonlandırmak için bir opsiyon kullanacağını göstermesi durumunda, kiralamanın sonlandırılmasına ilişkin ceza ödemeleri.

Kiralamanın fiilen başladığı tarihten sonra Şirket, kira yükümlülüğünü aşağıdaki şekilde ölçer:

Defter değerini, kira yükümlülüğündeki faizi yansıtacak şekilde artırır,
Defter değerini, yapılmış olan kira ödemelerini yansıtacak şekilde azaltır ve
Defter değerini, varsa yeniden değerlendirmeleri ve yeniden yapılandırmaları yansıtacak şekilde yeniden ölçer. Şirket, kira yükümlülüğünün yeniden ölçüm tutarını, kullanım hakkı varlığında düzeltme olarak finansal tablolarına yansıtır.

Uzatma ve Erken Sonlandırma Opsiyonları

Kiralama yükümlülüğü, sözleşmelerdeki uzatma ve erken sonlandırma opsiyonları dikkate alınarak belirlenmektedir. Sözleşmelerde yer alan uzatma ve erken sonlandırma opsiyonlarının büyük kısmı Şirket ve kiralayan tarafından müştereken uygulanabilir opsiyonlardan oluşmaktadır.

Şirket kiralama süresini, söz konusu uzatma ve erken sonlandırma opsiyonları ilgili sözleşmeye göre Şirket'in inisiyatifindeyse ve opsiyonların kullanımı makul derecede kesinse kiralama süresine dâhil ederek belirlemektedir. Eğer şartlarda önemli bir değişiklik olursa yapılan değerlendirme Şirket tarafından gözden geçirilmektedir.

Değişken Kira Ödemeleri

Şirket'in kiralama sözleşmelerinin bir kısmından kaynaklanan kira ödemeleri değişken kira ödemelerinden oluşmaktadır. TFRS 16 standardı kapsamında yer almayan söz konusu değişken kira ödemeleri, ilgili dönemde gelir tablosuna kira gideri olarak kaydedilmektedir.

Kolaylaştırıcı Uygulamalar

Kiralama süresi 12 ay ve daha kısa olan kısa vadeli kiralama sözleşmeleri ile Şirket tarafından düşük değerli olarak belirlenen bilgi teknolojileri ekipman kiralamalarına (ağırlıklı olarak yazıcı, dizüstü bilgisayar, mobil telefon vb.) ilişkin sözleşmeler, TFRS 16 "Kiralamalar" standardının tanıdığı istisna kapsamında değerlendirilmiş olup, bu sözleşmelere ilişkin ödemeler oluştukları dönemde gider olarak muhasebeleştirilmeye devam edilmektedir.

Şirket- Kiralayan Olarak

Şirket'in kiralama suretiyle kullandığı ve sözleşmeye bağlı olarak 1 yıl üzeri olarak kullanım hakkı sözleşmelerinden oluşmaktadır. Kiralama sözleşmesinden doğan bu kullanım hakkına ait yükümlülükler ve varlıklar finansal tablolara TFRS 16 – Kiralamalar standardına uygun olarak yansıtılmıştır.

3.24. Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama

İşletme TMS 29 uygulamasında, Kamu Gözetimi Kurumu'nun yaptığı yönlendirme uyarınca Türkiye İstatistik Kurumu tarafından yayımlanan Tüketici Fiyat Endekslerine (TÜFE) göre elde edilen düzeltme katsayılarını kullanmıştır. Türk lirasının yüksek enflasyonlu bir ekonominin para birimi olarak tanımlanmasına son verildiği 1 Ocak 2005 tarihinden bu yana cari ve geçmiş dönemlere ait TÜFE ile karşılık gelen düzeltme katsayıları aşağıdaki gibidir:

	Ocak	Şubat	Mart	Nisan	Mayıs	Haziran	Temmuz	Ağustos	Eylül	Ekim	Kasım	Aralık
2005	16,24055	16,23771	16,19528	16,08043	15,93436	15,91799	16,00982	15,87450	15,71351	15,43694	15,22335	15,16005
2006	15,04718	15,01437	14,97326	14,77575	14,50374	14,45526	14,33380	14,39706	14,21436	14,03623	13,85736	13,82541
2007	13,68802	13,62982	13,50607	13,34515	13,27844	13,31076	13,40867	13,40577	13,26896	13,03273	12,78364	12,75557
2008	12,65401	12,49248	12,37359	12,16951	11,99058	12,03404	11,96512	11,99445	11,94053	11,63785	11,54178	11,58925
2009	11,55612	11,59576	11,46916	11,46704	11,39396	11,38140	11,35291	11,38698	11,34252	11,07565	10,93689	10,87929
2010	10,68179	10,52936	10,46830	10,40620	10,44361	10,50260	10,55327	10,51091	10,38354	10,19676	10,19397	10,22480
2011	10,18280	10,10917	10,06703	9,98057	9,74467	9,88611	9,92675	9,85520	9,78158	9,47165	9,31087	9,25756
2012	9,20576	9,15410	9,11640	8,98034	8,99947	9,08078	9,10167	9,05116	8,95871	8,78641	8,75332	8,72007
2013	8,57885	8,55320	8,49692	8,46134	8,44904	8,38503	8,35902	8,36767	8,30414	8,15732	8,15661	8,11921
2014	7,96172	7,92777	7,83953	7,73549	7,70504	7,68117	7,64642	7,63919	7,62854	7,48633	7,47279	7,50597
2015	7,42416	7,37147	7,28512	7,16828	7,12816	7,16496	7,15862	7,13007	7,06693	6,95876	6,91271	6,89835
2016	6,77518	6,77666	6,77938	6,72665	6,68794	6,65657	6,58001	6,59916	6,58724	6,49384	6,46044	6,35599
2017	6,20331	6,15342	6,09153	6,01294	5,98622	6,00226	5,99336	5,96242	5,92386	5,80331	5,71800	5,67906
2018	5,62171	5,58087	5,52597	5,42441	5,33783	5,20194	5,17342	5,05734	4,75739	4,63374	4,70158	4,72068
2019	4,67099	4,66349	4,61602	4,53917	4,49647	4,49527	4,43512	4,39736	4,35411	4,26865	4,25244	4,22107
2020	4,16481	4,15022	4,12664	4,09168	4,03669	3,99146	3,96829	3,93428	3,89636	3,81505	3,72935	3,68333
2021	3,62240	3,58981	3,55162	3,49297	3,46221	3,39625	3,33605	3,29911	3,25830	3,18213	3,07417	2,70672
2022	2,43620	2,32443	2,20400	2,05504	1,99556	1,90140	1,85747	1,83073	1,77610	1,71530	1,66722	1,64773
2023	1,54500	1,49789	1,46437	1,43025	1,42963	1,37570	1,25647	1,15181	1,09955	1,06304	1,02927	1,00000

TMS 29 uyarınca finansal tablolarda gerekli düzeltmeleri yapmak üzere, varlık ve yükümlülükler ilk olarak parasal ve parasal olmayan olarak ayrıştırılmış, parasal olmayan varlık ve yükümlülükler ayrıca cari değeriyle ölçülenler ve maliyet değeriyle ölçülenler olarak ilave bir ayrıştırmaya tabi tutulmuştur. Parasal kalemler (bir endekse bağlı olanlar hariç) ile raporlama dönemi sonundaki cari değerleriyle ölçülen parasal olmayan kalemler halihazırda 31 Aralık 2023 tarihindeki cari ölçüm biriminden ifade edildiklerinden enflasyon düzeltmesine tabi tutulmamıştır. 31 Aralık 2023 tarihindeki ölçüm biriminden ifade edilmeyen parasal olmayan kalemler ise ilgili katsayı kullanılarak enflasyon düzeltmesine tabi tutulmuştur. Parasal olmayan kalemlerin enflasyona göre düzeltilmiş değerinin geri kazanılabilir tutarı ya da net gerçekleşebilir değeri aştığı durumda, ilgili TFRS uygulanarak defter değerinde azaltıma gidilmiştir. Bunun yanı sıra, özkaynak unsurları ile kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosundaki tüm kalemlerde enflasyon düzeltmesi yapılmıştır.

Türk lirasının yüksek enflasyonlu bir ekonominin para birimi olarak tanımlanmasına son verildiği 1 Ocak 2005 tarihinden önce edinilmiş ya da üstlenilmiş parasal olmayan kalemler ile bu tarihten önce işletmeye konmuş ya da oluşmuş özkaynaklar TÜFE'de 1 Ocak 2005 tarihinden 31 Aralık 2023 tarihine kadar meydana gelen değişime göre düzeltmeye tabi tutulmuştur.

TMS 29'un uygulanması, Türk lirasının satın alma gücündeki azalıştan kaynaklı ve kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunun kar veya zarar bölümündeki Net Parasal Pozisyon Kazançları (Kayıpları) kaleminde sunulan düzeltmeleri gerekli kılmıştır. Parasal varlık veya yükümlülüklerin değeri endeksteki değişimlere bağlı olmadığı sürece, enflasyon döneminde, parasal yükümlülüklerden daha yüksek tutarda parasal varlık taşıyan işletmelerin satın alma gücü zayıflarken, parasal varlıklardan daha yüksek tutarda parasal yükümlülük taşıyan işletmelerin satın alma gücü artış gösterir. Net parasal pozisyon kazanç ya da kaybı, parasal olmayan kalemlerin, özkaynakların, kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosundaki kalemlerin ve endekse bağlı parasal varlık ve yükümlülüklerin düzeltme farklarından elde edilmiştir.

Ayrıca, TMS 29'un ilk kez uygulandığı raporlama döneminde, Standart hükümleri ilgili ekonomide her zaman yüksek enflasyonun olduğu varsayılarak uygulanmaktadır. Bu nedenle, sonraki raporlama dönemleri için temel teşkil etmesi amacıyla karşılaştırmalı en erken dönemin başlangıcına ait 1 Ocak 2022 tarihli finansal durum tablosu enflasyona göre düzeltilmiştir. 1 Ocak 2021 tarihli finansal durum tablosundaki geçmiş yıllar karları/zararları kaleminin enflasyona göre düzeltilmiş tutarı söz konusu tablonun diğer kalemlerinin enflasyona göre düzeltilmesinden sonra olması gereken bilanço denkliğinden elde edilmiştir.

3.25. Muhasebe Politikaları, Muhasebe Tahminlerinde Değişiklik ve Hatalar

Yeni bir standardın ilk kez uygulanmasından kaynaklanan muhasebe politikası değişiklikleri, şayet varsa, geçiş hükümlerine uygun olarak geriye veya ileriye dönük olarak uygulanmaktadır. Herhangi bir geçiş hükmünün yer almadığı değişiklikler, muhasebe politikasında isteğe bağlı yapılan önemli değişiklikler veya tespit edilen muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanmakta ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenmektedir. Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de ileriye yönelik olarak uygulanır.

3.26. Önemli Muhasebe Değerlendirme, Tahmin ve Varsayımları

Finansal tabloların hazırlanması, finansal durum tablosu tarihi itibarıyla raporlanan varlıklar ve yükümlülüklerin tutarlarını, şarta bağlı varlıkların ve yükümlülüklerin açıklanmasını ve hesap dönemi boyunca raporlanan gelir ve giderlerin tutarlarını etkileyebilecek tahmin ve varsayımların kullanılmasını gerektirmektedir. Bu tahmin ve varsayımlar, Şirket yönetiminin mevcut olaylar ve işlemlere ilişkin en iyi bilgilerine dayanmasına rağmen, fiili sonuçlar varsayımlardan farklılık gösterebilir.

Kıdem tazminatı karşılığının hesaplamasında çalışan devir hızı, iskonto oranları ve maaş artışları gibi aktüeryal varsayımlar kullanılmaktadır. Hesaplamaya ilişkin detaylar çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin karşılıklar notunda belirtilmiştir. (Bkz. Dipnot 14)
Ticari alacaklara ilişkin değer düşüklüğünün tespitinde borçluların kredibiliteleri, geçmiş ödeme performansları ve yeniden yapılandırma söz konusu olan durumlarda yeniden yapılandırma koşulları dikkate alınmaktadır. (Bkz. Dipnot 6)
Stok değer düşüklüğü hesaplanırken stokların iskonto sonrası liste fiyatlarına ilişkin veriler kullanılır. Satış fiyatı ölçülemeyen stoklar için malların stokta bekleme süreleri ve fiziki durumları teknik personelin görüşleri alınarak değerlendirilir. Öngörülen net gerçekleştirilebilir değerin maliyet bedelinin altında kaldığı durumlarda stok değer düşüklüğü karşılığı ayrılır.
Ertelenmiş vergi varlıkları gelecek yıllarda vergilendirilebilir gelirlerin oluşmasının muhtemel olduğunun tespiti halinde kayıtlara alınmaktadır. Ertelenmiş vergi varlıkları, vergilendirilebilir gelirlerin oluşmasının muhtemel olduğu durumlarda her türlü geçici farklar ve yatırım teşvik belgeleri kapsamında elde edilen vergi avantajları dikkate alınarak hesaplanmaktadır. (Bkz. Dipnot 16)
Şirket, maddi ve maddi olmayan duran varlıkları için Not 3.5 ve 3.6'da belirtilen faydalı ekonomik ömürleri dikkate alarak amortisman ve itfa / tükenme payı ayırmaktadır. Şirket yönetimi, maddi ve maddi olmayan duran varlıkların faydalı ömrünü belirlemede teknik personelin deneyimlerine dayanan bazı önemli varsayımlarda bulunmuştur.
Maddi duran varlıklardaki binalar gerçeğe uygun değer yöntemi kullanılarak finansal tablolara yansıtılmaktadır. Gerçeğe uygun değerler, akredite edilmiş SPK nezdinde lisanslı bir bağımsız gayrimenkul değerleme kuruluşu tarafından gerçekleştirilen yıllık değerlemeye göre belirlenir. (Bkz. Dipnot 12)

(Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası'nın (TL) 31 Aralık 2023 tarihindeki satın alma gücü cinsinden Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)

4. NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ

Rapor tarihi itibarıyla Şirket'in nakit ve nakit benzerleri aşağıdaki gibidir:

Nakit ve Nakit Benzerleri	31.12.2023	31.12.2022
Kasa	87.971	546.433
Bankalar	76.148	145.558
Vadesiz Mevduat	76.148	120.790
Vadesiz Mevduat - Yabancı Para		24.768
Toplam	164.119	691.991

*Şirket'in kasa hesabında yabancı para bulunmamaktadır. Şirket'in banka hesabında yer alan tutarların döviz karşılıkları ise aşağıda yer almaktadır. Aşağıdaki tablo düzenlenirken ayrıca endekslemeye tabi tutulmamıştır.

Döviz Cinsi	31.12.2023	31.12.2022
USD	43	3.250
EURO	223	2.852

	1.01.2023	1.01.2022
Nakit Akış Tablosuna İlişkin Açıklama	31.12.2023	31.12.2022
A. İşletme Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit Akışları	-643.326	58.136.702
Dönem net karı/(zararı)	5.857.255	14.991.417
Dönem Net Karı (Zararı) Mutabakatı İle İlgili Düzeltmeler	-29.081.244	926.446
Amortisman ve itfa gideri ile ilgili düzeltmeler	3.794.254	17.956.064
Değer düşüklüğü (iptali) ile ilgili düzeltmeler	-403.355	-409.690
Karşılıklar İle İlgili Düzeltmeler	7.122.508	-7.172.202
Faiz (Gelirleri) ve Giderleri İle İlgili Düzeltmeler	11.932.395	-26.653.009
Vergi (Geliri) Gideri İle İlgili Düzeltmeler	-88.493.706	-27.052.924
Parasal Kayıp/Kazanç	10.348.052	26.787.906
İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Değişimler	28.475.750	30.037.704
B. Yatırım Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit Akışları	4.856.830	-38.958.375
Yabancı Para Çevirim Farklarının Etkisinden Önce Nakit ve
Nakit Benzerlerindeki Net Artış/Azalış (A+B+C)	-527.872	359.359
Nakit ve Nakit Benzerlerindeki Net Artış / Azalış (A+B+C+D)	-527.872	359.359
E. Dönem Başı Nakit ve Nakit Benzerleri	691.991	332.632
Dönem Sonu Nakit ve Nakit Benzerleri (A+B+C+D+E)	164.119	691.991

5. FİNANSAL BORÇLAR

Kısa vadeli finansal borçların detayı aşağıdaki gibidir;

Kısa Vadeli Borçlanmalar	31.12.2023	31.12.2022
Kısa Vadeli Banka Kredileri	0	512.929
Toplam	0	512.929


Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları	31.12.2023	31.12.2022
Uzun Vadeli Kredi Borçlarının Kısa Vadeli Kısımları**	2.785.923	2.388.129
Finansal Kiralama İşlemlerinden Doğan Borçlar	0	2.090.273
Ertelenmiş Finansal Kiralama Borçları(-)	0	-77.357
Toplam	2.785.923	4.401.045

Uzun vadeli finansal borçların detayı aşağıdaki gibidir;

Uzun Vadeli Borçlanmalar	31.12.2023	31.12.2022
Uzun Vadeli Kredi Borçları	0	2.613.325
Toplam	0	2.613.325

Finansal Borçların geri ödemelerine ilişkin likidite detayı aşağıdaki gibidir;

	31.12.2023	31.12.2022
0-3 ay	1.225.227	2.901.058
3-12 AY	1.560.696	1.917.504
1-5 yıl	0	695.821
Toplam	2.785.923	5.514.383

Finansal borçların raporlama dönemleri itibarıyla yıllık faiz oranlarına ilişkin detay aşağıdaki gibidir:

Kredi Cinsi	31.12.2023 (etkin faiz oranı ortalama)	31.12.2022 (etkin faiz oranı ortalama)
Taksitli Krediler	%17-%45	%11-%15

6. TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR

Ticari alacaklara ilişkin detay aşağıdaki gibidir;

Toplam	23.038.349	54.318.237
Şüpheli Ticari Alacak Karşılıkları (-)	-13.438.392	-10.751.122
Şüpheli Ticari Alacaklar*	13.438.392	10.751.122
Ertelenmiş Faiz Gelirleri (Reeskont)	-94.258	-497.613
Alacak Senetleri	1.300.000	3.402.561
Diğer Taraflar	21.832.607	51.413.289
Alıcılar	21.832.607	51.413.289
Ticari Alacaklar - Kısa Vadeli	31.12.2023	31.12.2022

*Şirket'in şüpheli ticari alacaklar tutarına ilişkin detay aşağıdaki gibidir;

31.12.2023	31.12.2022
-10.751.122	-18.004.629
-2.687.270	7.253.507
-13.438.392	-10.751.122

Şirket'in 1 yıl boyunca hareket görmeyen ve tahsili temerrüde düşmüş alacak kalemleri şüpheli olarak sınıflandırılmış ve bu alacakların tamamına karşılık ayrılmıştır.

Ticari borçlara ilişkin detay aşağıdaki gibidir;

Toplam	22.210.479	46.178.845
Borç Senetleri Reeskontu (-)	-455.073	-1.335.869
Borç Senetleri	7.502.997	35.597.664
Diğer Taraflar	15.162.555	11.917.050
Satıcılar	15.162.555	11.917.050
Ticari Borçlar - Kısa Vadeli	31.12.2023	31.12.2022

7. DİĞER ALACAK VE BORÇLAR

Rapor tarihi itibarıyla Şirket'in kısa vadeli diğer alacakları aşağıdaki gibidir:

Diğer Alacaklar - Kısa Vadeli	31.12.2023	31.12.2022
Diğer Alacaklar	459.154	342.458
Diğer Taraflar	459.154	342.458
Verilen Depozito ve Teminatlar	201.500	318.853
Diğer Taraflar	201.500	318.853
Toplam	660.654	661.311

Rapor tarihi itibarıyla Şirket'in uzun vadeli diğer alacakları aşağıdaki gibidir:

Diğer Alacaklar - Uzun Vadeli	31.12.2023	31.12.2022
Verilen Depozito ve Teminatlar	20.336	264.191
Diğer Taraflar	20.336	264.191
Toplam	20.336	264.191

*Uzun vadeli olarak nitelendirilen depozito ve teminatlar Şirket'in faaliyetleri için dışardan sağladığı elektrik, su ve doğalgaz abonelikleri için vermiş olduğu teminat-güvence bedelinden oluşmaktadır.

Rapor tarihi itibarıyla Şirket'in kısa vadeli diğer borçları aşağıdaki gibidir:

Toplam	62.911.797	111.423.001
Diğer Taraflar	631.397	206.593
İlişkili Taraflar (Ortaklara Borçlar)	62.280.400	111.216.408
Diğer Borçlar	62.911.797	111.423.001
Diğer Borçlar - Kısa Vadeli	31.12.2023	31.12.2022

*İlişkili taraflara ait işlemler 23 numaralı dipnotta açıklanmıştır.

8. STOKLAR

Rapor tarihi itibarıyla Şirket'in stokları aşağıdaki gibidir:

Toplam	59.838.561	117.223.516
Diğer Stoklar	11.602	19.098
Ticari Mallar	15.606.485	24.003.396
Mamuller	8.878.921	23.187.340
Yarı Mamüller-Üretim	3.315.598	24.378.594
İlk Madde ve Malzeme	32.025.955	45.635.088
Kısa Vadeli Stoklar	31.12.2023	31.12.2022

9. PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER VE ERTELENMİŞ GELİRLER

Rapor tarihi itibarıyla Şirket'in peşin ödenmiş giderleri aşağıdaki gibidir:

Peşin Ödenmiş Giderler - Kısa Vadeli	31.12.2023	31.12.2022
Verilen Sipariş Avansları	1.787.216	22.084.352
Diğer Taraflar	1.787.216	22.084.352
Toplam	1.787.216	22.084.352

Peşin Ödenmiş Giderler - Uzun Vadeli	31.12.2023	31.12.2022
Gelecek Yıllara Ait Giderler	57.428	25.771
Diğer Taraflar	57.428	25.771
Toplam	57.428	25.771

Rapor tarihi itibarıyla Şirket'in ertelenmiş gelirleri aşağıdaki gibidir:

Ertelenmiş Gelirler - Kısa Vadeli	31.12.2023	31.12.2022
Alınan Sipariş Avansları	1.392.802	12.850.518
Diğer Taraflar	1.392.802	12.850.518
Gelecek Aylara Ait Gelirler	508.287	837.520
Diğer Taraflar	508.287	837.520
Gider Tahakkukları	154.851	255.153
Diğer Taraflar	154.851	255.153
Toplam	2.055.940	13.943.191

10. ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR KAPSAMINDA BORÇLAR

Rapor tarihi itibarıyla Şirket'in çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında borçları aşağıdaki gibidir:

Toplam	8.144.705	1.755.129
Ödenecek Sosyal Güvenlik Kesintileri	6.242.053	498.506
Personele Borçlar	1.902.652	1.256.623
Vadeli Borçlar	31.12.2023	31.12.2022
Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamındaki Kısa

*Personele borçlar olarak raporlanan tutarlar raporlama dönemlerinin son ayına ait personel maaş tahakkuklarından oluşmakta olup takip eden ay itibarıyla ödenmektedir.

11. DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER

Rapor tarihi itibarıyla Şirket'in diğer varlık ve yükümlülükleri aşağıdaki gibidir:

Diğer Dönen Varlıklar	31.12.2023	31.12.2022
Devreden KDV	0	1.224.290
Toplam	0	1.224.290


Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler	31.12.2023	31.12.2022
Ödenecek Vergi ve Fonlar	3.883.098	141.348
Ödenecek Diğer Yükümlülükler	90.642	0
Taksitlendirilmiş Vergi Yükümlülükleri	7.681.636	18.633.405
Toplam	11.655.376	18.774.753

12. MADDİ DURAN VARLIKLAR

Uygulanan Muhasebe Politikası

Muhasebeleştirme ve Ölçüm

Maddi duran varlıklar, maliyet değerlerinden, birikmiş amortisman ve her türlü değer düşüklüğü karşılığı düşülerek ölçülürler.

Maliyet, varlık alımlarıyla doğrudan ilişkilendirilebilen harcamaları içermektedir. Şirket tarafından elde edilen varlıkların maliyeti aşağıdaki kalemleri içermektedir.

i) Malzeme ve doğrudan işçilik maliyetleri
ii) Varlığın kullanım amacına uygun olarak çalışır hale getirilmesiyle doğrudan ilişkilendirilebilen maliyetler
iii) Şirket'in varlığı elden çıkarma veya bulunduğu sahayı eski haline getirme yükümlülüğü bulunması durumunda parçaların sökümüne veya restorasyonuna, parçaların yer değiştirmesine ve yerleştirildiği alanın restorasyonuna ilişkin maliyetler ve
iv) Aktifleştirilmiş borçlanma maliyetleri

Maliyetler, yabancı para ile satın alınan maddi duran varlıklar için, özellikli nakit akışı riskinden korunma işlemlerinden doğan kazanç veya kayıpların öz kaynaktan transferlerini içerir. Satın alınan yazılı, ilgili ekipmanın kullanılabilmesi için tamamlayıcı unsur olduğunda ekipmanın parçası olarak aktifleştirilir.

Maddi duran varlıkları oluşturan parçalar farklı faydalı ömürlere sahip olduğunda bunlar maddi duran varlığın ayrı kısımları olarak muhasebeleştirilir.

Bir maddi varlığın elden çıkartılmasıyla oluşan kazanç veya kayıplar, (söz konusu maddi duran varlığın elden çıkartılmasıyla elde edilen net tutar ile defter değeri arasındaki hesaplanan fark) kar veya zararda muhasebeleştirilir.

Yatırım Amaçlı Elde Tutulan Gayrimenkullere Sınıflandırma

Bir arazi veya bina, sahibi tarafından kullanılırken, kullanım amacı yatırım amaçlı gayrimenkul olarak değiştirilirse, bu gayrimenkul gerçeğe uygun değeri ile yeniden ölçülür ve yatırım amaçlı elde tutulan gayrimenkul olarak sınıflandırılır. Gerçeğe uygun değerin yeniden belirlenmesi esnasında ortaya çıkan kazançlar, belirli bir gayrimenkul üzerindeki önceden var olan bir değer düşüklüğü tutarı kadar kar veya zarara; geri kalan kısmı diğer kapsamlı gelirde muhasebeleştirilir ve özkaynaklarda yeniden değerleme değer artış yedeği olarak sunulur. Zararlar ise doğrudan kar veya zararda muhasebeleştirilir.

Sonradan Oluşan Maliyetler

Sonradan yapılan harcamalar sadece bu harcamalar sonucunda ileride oluşacak ekonomik faydaların Şirket'e aktarılmasının mümkün olduğu durumlarda aktifleştirilebilir. Devam eden onarım ve bakım yapıldıkça gider olarak muhasebeleştirilir

Amortisman

Maddi duran varlık kalemleri, hali hazırda kullanılabilir oldukları veya Şirket tarafından inşa edilen varlıklar için bu varlıkların tamamlandığı ve kullanıma hazır hale geldikleri gün itibarıyla amortismana tabi tutulurlar.

Amortisman, maddi duran varlık kalemlerinin maliyetlerinden tahmini kalıntı değerlerinin düşülmesinden sonra, bu kalemlerin tahmini faydalı ömürleri boyunca doğrusal yöntem ile hesaplanmaktadır. Amortisman, başka bir varlığın defter değerine dahil edilmediği sürece, genellikle kar veya zararda muhasebeleştirilir. Kiralanan varlıklar, Şirket kiralanan varlığın mülkiyetini kiralama sonunda makul bir kesinlikte üzerine almayacaksa, varlığın kiralama süresi ile faydalı ömürden kısa olanı üzerinden amortismana tabi tutulur. Arazi amortismana tabi değildir.

Amortisman yöntemleri, faydalı ömürler ve kalıntı değerler her raporlama tarihi itibarıyla gözden geçirilir ve gerektiğinde düzeltilir.

Brüt Değeri	01.01.2023	Dönem İçi Girişler	Dönem İçi Çıkışlar	Değerleme Farkı	31.12.2023
Arazi ve Arsalar	78.640.155	0	0	80.750.000	159.390.155
Binalar	94.656.837	0	0	87.582.794	182.239.631
Tesis, Makine ve Cihazlar	269.938.547	57.283	-14.757.772	0	255.238.058
Taşıtlar	8.192.950	0	-222.860	0	7.970.090
Mobilya ve Demirbaşlar	7.546.383	748.332	0	0	8.294.715
Toplam	458.974.872	805.615	-14.980.632	168.332.794	613.132.649

Birikmiş Amortismanlar	01.01.2023	Dönem İçi Girişler	Dönem İçi Çıkışlar	Değerleme Farkı	31.12.2023
Binalar	-11.862.956	-1.893.138	0	-11.671.306	-25.427.400
Tesis, Makine ve Cihazlar	-189.474.162	-15.674.283	13.821.364	0	-191.327.081
Taşıtlar	-7.620.003	0	222.859	0	-7.397.144
Mobilya ve Demirbaşlar	-4.195.111	-232.996	0	0	-4.428.107

Net Defter Değeri 245.822.640 384.552.917

31 Aralık 2023 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine Ait Finansal Tablo Dipnotları (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası'nın (TL) 31 Aralık 2023 tarihindeki satın alma gücü cinsinden Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)

Brüt Değeri	01.01.2022	Dönem İçi Girişler	Dönem İçi Çıkışlar	31.12.2022
Arazi ve Arsalar	78.640.155	0	0	78.640.155
Binalar	94.656.837	0	0	94.656.837
Tesis, Makine ve Cihazlar	230.741.707	39.469.001	-272.161	269.938.547
Taşıtlar	8.431.415	0	-238.465	8.192.950
Mobilya ve Demirbaşlar	7.546.383	0	0	7.546.383
Toplam	420.016.497	39.469.001	-510.626	458.974.872

Birikmiş Amortismanlar	01.01.2022	Dönem İçi Girişler	Dönem İçi Çıkışlar	31.12.2022
Binalar	-9.969.815	-1.893.141	0	-11.862.956
Tesis, Makine ve Cihazlar	-173.533.189	-15.967.593	26.620	-189.474.162
Taşıtlar	-7.767.112	-91.347	238.456	-7.620.003
Mobilya ve Demirbaşlar	-3.975.395	-219.716	0	-4.195.111
Toplam	-195.245.511	-18.171.797	265.076	-213.152.232

Şirket, maddi duran varlıklarında yer alan gayrimenkullerini (fabrika binası) değerlemeye tabi tutmuş ve değerleme farklarını özkaynaklar hesabının altında muhasebeleştirmiştir. Bu değer artış fonlarına isabet eden ertelenmiş vergi yükümlülüğünü de bu fondan mahsup etmiştir. Şirket söz konusu değerleme tutarlarını TMS 16 - Maddi Duran Varlıklar Standardı'na uygun olarak finansal tablolara yansıtmıştır.

31.12.2023 tarihi itibarıyla Şirket'in maddi duran varlıklarının gerçeğe uygun değeri olarak bağımsız bir değerleme şirketi olan Varlık Gayrimenkul Değerleme A.Ş. tarafından değerleme raporlarında (28.11.2023 tarihli 2023OZELP00291 numaralı) tespit edilen ekspertiz değerleri dikkate alınmıştır.

Değerlemeye tabi tutulan gayrimenkullere ilişkin detay ve gerçeğe uygun değerleri aşağıdaki gibidir:

Nitelik	Açıklama	Gerçeğe Uygun Değer (31.12.2023)
Arsa	Akyurt 1646 Ada 9 Parsel (Arsa Payı)	80.750.000
Bina	Akyurt 1646 Ada 9 Parsel	151.150.000

13. MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR

Uygulanan Muhasebe Politikası

Şirket tarafından satın alınmış ve belirli bir faydalı ömre sahip diğer maddi olmayan duran varlıklar maliyetlerinden birikmiş itfa payları ve varsa birikmiş değer düşüklükleri çıkarılarak ölçülür.

Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar

Sonradan Oluşan Maliyetler

Sonradan oluşan maliyetler, yalnızca ilişkili oldukları maddi olmayan duran varlıkların gelecekteki ekonomik faydasını arttırıcı bir etkiye sahipse aktifleştirilir. Diğer tüm harcamalar, içsel olarak üretilen şerefiye ve ticari markalar da dahil olmak üzere oluştukları zaman kar veya zararda muhasebeleştirilir.

İtfa Payları

Şerefiye dışında kalan maddi olmayan duran varlık kalemleri için itfa payları, kullanıma hazır oldukları tarihten itibaren ilgili varlıkların tahmini faydalı ömürleri üzerinden doğrusal itfa yöntemi kullanılarak kar veya zararda muhasebeleştirilir.

İtfa yöntemleri, faydalı ömürler ve kalıntı değerler her raporlama tarihi itibarıyla gözden geçirilir ve gerektiğinde düzeltilir.

Brüt Değeri	01.01.2023	Dönem İçi Girişler	Dönem İçi Çıkışlar	31.12.2023
Haklar*	1.514.521	4.138	0	1.518.659
Toplam	1.514.521	4.138	0	1.518.659
Birikmiş Amortismanlar	01.01.2023	Dönem İçi Girişler	Dönem İçi Çıkışlar	31.12.2023
Haklar*	-1.450.818	-38.060	0	-1.488.878
Toplam	-1.450.818	-38.060	0	-1.488.878
Net Defter Değeri	63.703			29.781
Brüt Değeri	01.01.2022	Dönem İçi Girişler	Dönem İçi Çıkışlar	31.12.2022
Haklar*	1.514.521	0	0	1.514.521

Toplam	1.514.521	0	0	1.514.521
Birikmiş Amortismanlar	01.01.2022	Dönem İçi Girişler	Dönem İçi Çıkışlar	31.12.2022
Haklar*	-1.401.475	-49.343	0	-1.450.818
Toplam	-1.401.475	-49.343	0	-1.450.818
Net Defter Değeri	113.046			63.703

14. ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALARA İLİŞKİN UZUN ve KISA VADELİ KARŞILIKLAR

Uygulanan Muhasebe Politikası

Çalışanlara sağlanan kısa vadeli fayda yükümlülükler iskonto edilmeksizin ölçülür ve ilgili fayda verildikçe giderleştirilir. Çalışanlarının geçmiş hizmetleri sonucunda Şirket'in yasal veya zımni kabulden doğan, ödemekle yükümlü olduğu ve bu yükümlülüğün güvenilir olarak tahmin edilebildiği durumlarda kısa vadeli nakit ikramiye veya kar paylaşım planları kapsamında ödenmesi beklenen tutarlar için bir yükümlülük kaydedilir.

Tanımlanmış Fayda Planları

Tanımlanmış fayda planları, tanımlanmış katkı planları dışında kalan, işten ayrılma sonrası sağlanan planlardır. Şirket'in tanımlanmış fayda planları bakımından net yükümlülüğü, her plan için çalışanların şimdiki ve önceki dönemlerde verdikleri hizmetlerin karşılığında kazanacakları gelecekteki fayda tahmin edilerek ayrı hesaplanır. Bu fayda bugünkü değerinin belirlenmesi için iskonto edilir. Kaydedilmemiş geçmiş hizmet maliyetleri ve plan varlıklarının gerçeğe uygun değeri düşülmüştür. İskonto oranı, vade tarihi Şirket'in yükümlülük vadelerine yakın olan ve faydaların ödenmesi beklenen para birimiyle aynı para biriminden çıkarılan ve bir kredi derecelendirme kurumundan kredi değerlendirmesi en az AA olan özel sektör borçlanma senetlerinin raporlama dönemi sonundaki getirisidir.

Hesaplama yıllık olarak yetkin bir aktüer tarafından öngörülen yükümlülük yöntemi kullanılarak yapılır. Hesaplama neticesinde Şirket lehine bir sonuç çıkarsa, kaydedilmiş varlık, kaydedilmemiş geçmiş hizmet maliyetleri ile gelecekteki plandan iade veya katkı paylarından indirimler şeklinde sağlanacak faydaların bugünkü değerleri toplamıyla sınırlıdır. Ekonomik faydaların bugünkü değerini hesaplamak için şirketteki herhangi bir plana uygulanan asgari finansman şartları dikkate alınır.

Ekonomik fayda, planın ömrü süresince gerçekleştirilebilir veya plan yükümlülükleri yerine getirilebilir ise Şirket için mümkündür. Bir planın faydaları arttığında, artan faydanın çalışanların geçmiş hizmetleriyle ilgili olan kısmı faydaya hak kazanan kadar geçecek olan ortalama süre üzerinden doğrusal olarak kar veya zararda muhasebeleştirilir.

Faydaya hak kazanıldığı anda, giderler doğrudan kar veya zararda muhasebeleştirilir.

Şirket tanımlanmış fayda planlarından oluşan aktüeryal kazanç ve kayıplarını doğrudan diğer kapsamlı gelire ve tanımlanmış fayda planlarıyla ilgili tüm giderleri kar veya zararda çalışanlara sağlanan fayda giderlerine kaydeder.

Şirket, tanımlanmış fayda planına ilişkin azaltma veya ödemelerle ilgili kazanç veya zararları ilgili azaltma veya ödemeler gerçekleştiğinde finansal tablolara yansıtır. Azaltma veya ödemelerden kaynaklanan kazanç veya zararlar tanımlanmış fayda yükümlülüğünün bugünkü değerinde meydana gelen değişiklikleri, plan varlıklarının gerçeğe uygun değerindeki değişimleri ve ilişkili aktüeryal kazanç ve kayıplar ile daha önceden muhasebeleştirilmemiş geçmiş hizmet maliyetini içermektedir.

Çalışanlara Sağlanan Diğer Uzun Vadeli Faydalar

Şirket'in emeklilik planları dışında çalışanlara sağlanan diğer uzun vadeli faydalarla ilgili net yükümlülük, çalışanların bu dönem ve geçmiş dönemlerdeki hizmetlerine karşılık kazanacakları gelecekteki fayda tutarıdır. Bu fayda bugünkü değerine indirgenmesi için iskonto edilir ve bu fayda ile ilgili herhangi bir varlığın gerçeğe uygun değeri faydanın belirlenen değerinden düşülür. İskonto oranı, vade tarihi Şirket'in yükümlülük vadelerine yakın olan ve faydaların ödenmesi beklenen para birimi ile aynı para biriminde çıkartılan ve bir kredi derecelendirme kurumundan kredi değerlendirmesi en az AA olan özel sektör borçlanma senetlerinin raporlama dönemi sonundaki getirisidir. Hesaplama öngörülen biri kredi yöntemi kullanılarak yapılır.

Aktüeryal kazanç ve kayıplar ortaya çıktıkları dönemin kar veya zararında muhasebeleştirilir.

İşten Çıkarma Tazminatları

Şirket, uygulamada gerçekçi bir geri adım atma olasılığı olmaksızın ya normal emeklilik yaşından önce iş sözleşmesinin feshedilmesi veya gönüllü olarak işten ayrılmaların teşvik edilmesi amacıyla resmi bir detay plan taahhüt ettiğinde işten çıkarma tazminatlarını gider olarak muhasebeleştirir. Gönüllü olarak işten ayrılmalar için ödenen işten çıkarma tazminatları, Şirket gönüllü işten ayrılma için bir teklifte bulunduğunda, teklifin kabul edileceği olası ise ve kabul edenlerin sayısı güvenilir olarak tahmin edebilecek ise gider olarak muhasebeleştirilir. Eğer tazminatlar rapor tarihinden itibaren 12 aydan fazla bir sürede ödenecekse bugünkü değerine iskonto edilir.

Kıdem tazminatı karşılığı, Şirket'in çalışanların emekli olmasından kaynaklanan gelecekteki muhtemel yükümlülük tutarının bugünkü değerinin tahmin edilmesi yoluyla hesaplanmaktadır. TMS 19 Çalışanlara Sağlanan Faydalar, Şirket'in yükümlülüklerinin, tanımlanmış fayda planları kapsamında aktüeryal değerleme yöntemleri kullanılarak geliştirilmesini öngörür.

Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa Vadeli
Karşılıklar	31.12.2023	31.12.2022
Kullanılmayan İzin Karşılığı	920.678	767.582
Toplam	920.678	767.582

Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun
Vadeli Karşılıklar	31.12.2023	31.12.2022
Kıdem Tazminatı Karşılığı	2.735.087	1.314.506
Toplam	2.735.087	1.314.506

Şirket, Türk İş Kanunu'na göre, en az bir yıllık hizmeti tamamlayarak 25 yıllık çalışma hayatı ardından emekliye ayrılan (kadınlar için 58 erkekler için 60 yaş), iş ilişkisi kesilen, askerlik hizmetleri için çağrılan veya vefat eden her çalışanına kıdem tazminatı ödemek mecburiyetindedir.

Kıdem tazminatı karşılığı herhangi bir fonlamaya tabi değildir ve herhangi bir fonlama şartı bulunmamaktadır. Kıdem tazminatı karşılığı, Şirket'in, Türk İş Kanunu uyarınca personelin emekliye ayrılmasından doğacak gelecekteki olası yükümlülüklerinin tahmini toplam karşılığının bugünkü değerini ifade eder. Tanımlanmış sosyal yardım yükümlülüğünün bugünkü değeri ile ilgili ayrılan karşılık öngörülen yükümlülük yöntemi kullanılarak hesaplanır. Tüm aktüeryal karlar ve zararlar diğer kapsamlı gelirler olarak özkaynaklarda muhasebeleştirilir.

TFRS, belirli fayda planları dahilinde muhtemel tazminat yükümlülüğünün tahmin edilebilmesi için aktüeryal değerleme öngörülerinin geliştirilmesini gerektirir. Finansal tablolarda, Şirket öngörülen yükümlülük yöntemini uygulayarak ve geçmiş yıllardaki deneyimlerine dayanarak, hizmet süresini sonlandırdığı tarih itibarıyla kıdem tazminatı almaya hak kazananları temel alarak bir yükümlülük hesaplamaktadır. Bu karşılık, gelecekte çalışanların emekliliklerinden doğacak muhtemel yükümlüklerin bugünkü değerinin tahmin edilmesiyle bulunmaktadır.

Buna göre toplam karşılığın hesaplanmasına yönelik aşağıdaki finansal ve demografik aktüeryal varsayımlar yapılmıştır, kıdem tazminatı karşılığı hesaplamasında kullanılan önemli varsayımların duyarlılık analizi aşağıdaki gibidir:

	31.12.2023	31.12.2022
Çalışma süresi	K: 20yıl, E: 25 yıl	K: 20yıl, E: 25
		yıl
Zam Oranı	10,00%	11,00%
Tazminat almadan ayrılanların oranı	60,00%	52,00%
İskonto Oranı	25%	15%
Kıdem tazminatı tavanı	23.489	15.371

Raporlama dönemleri içerisindeki kıdem tazminatı karşılığının hareketleri aşağıdaki gibidir:

	31.12.2023	31.12.2022
Dönem Başı Kıdem Tazminatı	1.314.506	2.335.273
İşten Ayrılanlara Yapılan Ödemeler	-2.323.335	-633.399
Faiz Maliyeti	402.633	218.191
Cari Hizmet Maliyeti	873.742	190.498
Aktüeryal Kazanç ve Zararlar	2.984.279	143.901
Enflasyon Etkisi	-516.738	-939.958
Dönem Sonu Kıdem Tazminatı	2.735.087	1.314.506

31.12.2023 tarihi itibarıyla Şirket'in çalışan personel sayısı 85'tir.

15. ÖZKAYNAKLAR

Şirket'in rapor tarihi itibarıyla ortaklık yapısı ve enflasyon muhasebesi kapsamında düzeltilmiş olan sermaye tutarları aşağıdaki gibidir:

	31.12.2023		31.12.2022

Nominal Sermaye	Oran	Tutar	Oran	Tutar
Ali KELEŞ	4,10%	1.500.000	4,10%	1.500.000
Raşit KURU	4,10%	1.500.000	4,10%	1.500.000
Halka Arz Edilen Paylar	91,80%	33.600.000	91,80%	33.600.000
Toplam	100%	36.600.000	100%	36.600.000

Enflasyon Düzeltme Farkları		241.721.968		241.721.968
		241.721.968		241.721.968
Ödenmiş Sermaye		278.321.968		278.321.968

Şirket'in enflasyon etkisi yansıtılmamış sermaye tutarları aşağıdaki gibidir:

	31.12.2023		31.12.2022

Nominal Sermaye	Oran	Tutar	Oran	Tutar
Ali KELEŞ	4,10%	1.500.000	4,10%	1.500.000
Raşit KURU	4,10%	1.500.000	4,10%	1.500.000
Halka Arz Edilen Paylar	91,80%	33.600.000	91,80%	33.600.000
Toplam	100%	36.600.000	100%	36.600.000

Hisse Grubu	Pay Adedi	Pay Oranı (%)	İmtiyaz Türü
A	3.000.000	8	Oyda İmtiyaz
B	33.600.000	92
Toplam	36.600.000,00	100,00

Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler

Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler (Giderler)		31.12.2023	31.12.2022
Maddi Duran Varlıklar Yeniden Değerleme Artışları (Azalışları)		156.661.487		0
Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları (Kayıpları)		-727.500	1.510.709
Maddi Duran Varlıklar Yeniden Değerleme Artışları (Azalışları), Vergi Etkisi		-54.832.846		0
Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları (Kayıpları), Vergi Etkisi	181.875 -302.141
Toplam		101.283.016	1.208.568

Geçmiş Yıl Karları Zararları	31.12.2023		31.12.2022
Geçmiş Yıl Karları Zararları	-98.836.553	-113.827.970
Toplam	-98.836.553	-113.827.970

Net Dönem Karı/Zararı	31.12.2023		31.12.2022
Net Dönem Karı/Zararı	13.172.893		-3.561.775
Toplam	13.172.893		-3.561.775

Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler	31.12.2023		31.12.2022
Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler	14.561.257		14.561.257
Toplam	14.561.257		14.561.257

Paylara İlişkin Primler (İskontolar)	31.12.2023		31.12.2022
Paylara İlişkin Primler (İskontolar)	13.343.463		13.343.463
Toplam	13.343.463		13.343.463

Kar veya Zarardan Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler; MDV'ler içerisinde bulunan gayrimenkullerin değerlemesinden kaynaklı değer artışları ile söz konusu değer artışının ertelenen vergi'ye etkisi burada raporlanmıştır.

Ayrıca diğer kapsamlı gelir veya gider olarak ele alınan ve Dipnot 14-Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar dipnotunda açıklandığı üzere kıdem tazminatı hesaplamalarında meydana gelen aktüeryal hesaplama farkları da burada raporlanmıştır.

Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yasal Yedekler

Türk Ticaret Kanunu'na göre genel kanuni yedek akçe, şirketin ödenmiş sermayesinin %20'sine ulaşılıncaya kadar, yıllık karın %5'i olarak ayrılır. Diğer kanuni yedek akçe, pay sahiplerine yüzde beş oranında kâr payı ödendikten sonra, kârdan pay alacak kişilere dağıtılacak toplam tutarın %10'u oranında ayrılır ve genel kanuni yedek akçeye eklenir.

Türk Ticaret Kanunu'na göre, genel kanuni yedek akçe sermayenin veya çıkarılmış sermayenin yarısını aşmadığı takdirde, sadece zararların kapatılmasına, işlerin iyi gitmediği zamanlarda işletmeyi devam ettirmeye veya işsizliğin önüne geçmeye ve sonuçlarını hafifletmeye elverişli önlemler alınması için kullanılabilir. Rapor tarihi itibarıyla yasal yedek akçe 14.561.257TL'dir. (31.12.2022: 14.561.257 TL)

Pay başına kazanç/(Kayıp)

	31.12.2023	31.12.2022
Dönem Kar/Zararı	5.857.255	14.991.417
Sermaye Pay Adedi	36.600.000	36.600.000
Hisse Nominal Değeri	1	1
Hisse Başına Kazanç / (Kayıp)	0,16	0,41

16. ERTELENEN VERGİ

Uygulanan Muhasebe Politikası

Vergi gideri, dönem vergisi ve ertelenmiş vergi toplamından oluşur. Dönem vergisi ve ertelenmiş vergi işletme birleşmeleri veya doğrudan öz kaynaklar veya diğer kapsamlı gelir ile ilişkilendirilenler dışında kar veya zararda muhasebeleştirilir.

Dönem Vergisi

Dönem vergisi, raporlama dönemi sonu itibarıyla yürürlükte olan veya yürürlüğe girmesi kesine yakın olan vergi oranları dikkate alınarak hesaplanan cari yılda vergiye konu kar veya zarar üzerinden beklenen vergi yükümlülüğü veya alacağıdır ve geçmiş yıllardaki vergi yükümlülükleri ile ilgili düzeltme kayıtlarını da içerir. Dönem vergi yükümlülüğü aynı zamanda temettü dağıtım bildirimlerinden kaynaklanan vergi yükümlülüklerini de içerir.

Ertelenen vergi oranı 31.12.2023'te 0,25 (31.12.2022:0,20, 31.12.2021: 0,25)'dir.

Ertelenmiş Vergi

Ertelenmiş vergi, varlık ve yükümlülüklerin finansal tablolarda yer alan defter değerleri ile vergi matrahında kullanılan değerler arasındaki geçici farklar üzerinden hesaplanır. Aşağıdaki durumlarda meydana gelen geçici farklar için ertelenmiş vergi muhasebeleştirilemez:

Bir işletme birleşmesi olmayan ve ne muhasebe karını ne de vergiye tabi kar veya zararı etkilemeyen bir işlem sonucu oluşan varlık veya yükümlülüklerin ilk kayıtlara alınmasında ortaya çıkan geçici farklar;
Öngörülebilir bir gelecekteki tersine dönmesi muhtemel olmayan ve Şirket'in geri çevrim zamanını kontrol edebildiği bağlı ortaklık, iştirak ve müştereken kontrol edilen işletmelerdeki yatırımlarıyla ilgili geçici farklar ve
Şerefiyenin ilk muhasebeleştirilmesi sırasında oluşan vergilendirilebilir geçici farklar.

Şirket, ertelenmiş vergi borçlarını ve ertelenmiş vergi varlıklarını, defter değerlerini ne şekilde geri kazanacağı veya borçlarını ne şekilde ödeyeceği ile ilgili raporlama dönemi sonundaki beklentilerinin vergisel sonuçlarıyla tutarlı bir şekilde ölçer. Gerçeğe uygun değer yöntemi kullanılarak ölçülen yatırım amaçlı gayrimenkuller için, söz konusu yatırım amaçlı gayrimenkulün defter değerinin satış yoluyla geri kazanılacağına ilişkin aksi ispat edilene kadar geçerli bir varsayım bulunmaktadır.

Ertelenmiş vergi, raporlama dönem sonu itibarıyla geçici farkların geri çevrileceği zamandaki yürüklükte olan veya yürürlüğe girmesi kesine yakın olan vergi oranı ile ölçülür.

Ertelenmiş vergi varlığı ve ertelenmiş vergi yükümlülüğü, yasal olarak dönem vergi varlıklarını dönem vergi yükümlülüklerine mahsup etme hakkının olması ve aynı vergi mükellefi olması veya vergiye tabi işletmeler farklı işletmeler olmakla birlikte bu işletmeler vergi borçlarını ve vergi alacaklarını ya net esasa göre yerine getirecek veya tahsilat ve ödemeyi ayrı ayrı ancak aynı zamanda yapacak olması durumunda mahsuplaştırabilmektedir.

Kullanılmamış geçmiş yıl mali zararları, vergi avantajları ve indirilebilir geçici farklar için ilerideki dönemde bunların mahsup edilmesine yeterli olacak tutarda vergilendirilebilir kar elde edileceğinin muhtemel olması halinde ertelenmiş vergi varlığı muhasebeleştirilir. Ertelenmiş vergi varlıkları her raporlama tarihinde gözden geçirilir ve ilgili vergi avantajının kullanımının muhtemel olmadığı kısımlar için ertelenmiş vergi varlıkları azaltılır.

Şirket, ertelenen vergi varlıklarını ve yükümlülüklerini, finansal durum tablosu kalemlerinin KGK tarafından yayımlanan TMS/TFRS'ler uyarınca düzenlenmiş ve yasal finansal tabloları arasındaki farklı değerlendirilmeleri sonucunda ortaya çıkan geçici farkların etkilerini dikkate alarak hesaplamaktadır. Söz konusu geçici farklar genellikle gelir ve giderlerin, TMS/TFRS'ler ve Vergi Kanunları'na göre değişik raporlama dönemlerinde muhasebeleşmesinden kaynaklanmaktadır.

Vergi Riski

Dönem vergi gideri ile ertelenmiş vergi gideri tutarları belirlenirken, Şirket belirsiz vergi pozisyonlarını ve ödemesi gerekecek ek vergi ve faiz yükümlülüğü olup olmadığını dikkate almaktadır. Bu değerlendirme gelecekteki olaylarla ile ilgili birçok mesleki kanaat içerebilir ve tahmin ve varsayımlara dayanmaktadır.

Şirket'in mevcut vergi yükümlülüğünün yeterliliği ile ilgili mesleki kanaatini değiştirecek yeni bilgiler ortaya çıkması durumunda vergi yükümlülüğündeki bu değişim, bu durumun belirlendiği döneme ait vergi giderini etkileyecektir.

Şirket'in rapor tarihi itibarıyla net vergi varlık veya yükümlülük pozisyonu aşağıdaki gibidir:

	1.01.2023	1.01.2022
	31.12.2023	31.12.2022
Cari Dönem Kurumlar Vergisi Gideri	0	-107.052
Ertelenen Vergi Gelir/Gideri	-10.101.977	13.882.637
Toplam Vergi Gelir/Gideri	-10.101.977	13.775.585

Şirket'in ilgili birikmiş geçici farklar ve ertelenen vergi varlık ve yükümlülüklerinin yürürlükteki vergi oranları kullanılarak hazırlanan dökümü aşağıdaki gibidir:

31.12.2023		31.12.2022
Geçici Fark	Ertelenen Vergi Etkisi	Geçici Fark	Ertelenen Vergi Etkisi

Şüpheli Alacak Karşılıkları	13.438.392	3.359.598	10.751.122	2.150.224

Ertelenmiş Finansman Giderleri (Reeskont)	94.258	23.565	497.613	99.523
Kredilere İlişkin Düzeltmeler	10.625	2.656	103.316	20.663
Kıdem Tazminatı Karşılıkları	1.814.409	453.602	546.924	109.385
Birikmiş İzin Karşılıkları	920.678	230.170	767.582	153.516
Gider Tahakkukları	154.851	38.713	255.153	51.031
Ertelenen Vergi Varlığı		4.108.303		2.584.342

Duran Varlıklarla ilgili Düzeltmeler	184.774.020	-46.193.505	172.595.943	-34.519.189
Ertelenmiş Finansman Gelirleri (Reeskont)	455.073	-113.768	810.733	-162.147
Kredilere İlişkin Düzeltmeler	0	0	0	0
Ertelenen Vergi Yükümlülüğü		-46.307.273		-34.681.335

Net		-42.198.970		-32.096.993

Yukarıda açıklanan geçici farklar ve vergi etkileri sonucunda, ilgili dönemlere yansıyan ertelenen vergi gelir/giderleri aşağıdaki gibidir;

	1.01.2023	1.01.2022
Vergi Gelir Gideri	31.12.2023	31.12.2022
Dönem başı açılış bakiyesi	-32.096.993	-45.979.630
Ertelenmiş vergi gideri/geliri	-10.101.977	13.882.637
Dönem sonu kapanış bakiyesi	-42.198.970	-32.096.993

17. TAAHHÜTLER, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER

Raporlama tarihi itibarıyla Şirket'e ait koşullu varlık veya yükümlülük detayı aşağıdaki gibidir;

Koşullu Yükümlülükler	31.12.2023	31.12.2022
Verilen Teminat Mektupları-TL	4.362.569 TL	7.188.554 TL

	31.12.2023	31.12.2022
A. Kendi tüzel kişiliği adına vermiş olduğu TRİ'ler	4.362.569	7.188.554
B. Tam konsolidasyon kapsamına dahil edilen ortaklıklar lehine vermiş olduğu TRİ'ler	0	0
C. Olağan ticari faaliyetlerinin yürütülmesi amacıyla diğer 3. kişilerin borcunu temin amacıyla vermiş olduğu TRİ'ler	0	0
D. Diğer verilen TRİ'ler	0	0
i) Ana ortak lehine vermiş olduğu TRİ'ler	0	0
ii) B ve C maddeleri kapsamına girmeyen diğer grup şirketleri lehine vermiş olduğu TRİ'ler	0	0
iii) C maddesi kapsamına girmeyen 3. kişiler lehine vermiş olduğu TRİ'ler	0	0
Toplam	4.362.569	7.188.554

18. SATIŞLAR VE SATIŞLARIN MALİYETİ

Uygulanan Muhasebe Politikası

Mal Satışı

Asıl faaliyet konusuna ilişkin malların satışından elde edilen hasılat; karşılığında alınan veya alınacak tutardan iadeler, satış iskontoları ve ciro primleri düşüldükten sonraki gerçeğe uygun değeri ile ölçülür. Hasılat, önemli risk ve getirilerin satın alana transfer olmuş olması, ödenecek bedelin tahsilatının muhtemel olması, yüklenilecek ilgili maliyetlerin ve malların muhtemel iade tutarlarının güvenilir şekilde tahmin edilebilmesi, satışa konu mal üzerinde devam eden yönetim etkinliğinin kalmamış olması ve hasılat tutarının güvenilir bir şekilde ölçülebildiği durumlarda kaydedilir.

Bir indirimin verilmesi muhtemel ve tutarı güvenilir bir biçimde ölçülebiliyorsa, hasılat kaydedildiği anda indirim tutarı hasılattan düşülerek kaydedilir.

Müşteri Sözleşmelerinden Hasılat

Sözleşme hasılatı, sözleşmede ilk anlaşılan tutara ilave olarak gelir yaratması muhtemel olduğu ve bu tutarların güvenilir bir şekilde ölçülebildiği durumda, sözleşme kapsamındaki işte yapılacak değişiklikleri, istihkakları ve teşvik ödemelerini içerir. Bir proje sözleşmesinin sonucu güvenilir bir şekilde tahmin edilebildiğinde sözleşme hasılatı tamamlanma oranına göre kar veya zararda muhasebeleştirilir. Tamamlanma oranı, yapılan işle ilgili saha incelemelerine göre değerlendirilir. Bir proje sözleşmesinin sonucunun güvenilir bir şekilde tahmin edilemediği durumda sözleşme hasılatı oluşan sözleşme maliyetlerinin geri alınabilir tutarı kadar muhasebeleştirilir.

Gelecekteki sözleşme faaliyetleriyle ilgili bir varlık yaratmadıkları sürece sözleşme maliyetleri oluştukları dönemde kar veya zararda muhasebeleştirilir. Beklenen sözleşme zararları hemen kar veya zararda muhasebeleştirilir.

	1.01.2023	1.01.2022
	31.12.2023	31.12.2022
Hasılat	306.644.172	705.400.249
Satış Gelirleri	306.644.172	705.400.249
Brüt Satışlar	306.644.172	705.400.249
Satış İadeleri	-13.710.079	-18.002.697
Net Satışlar	292.934.093	687.397.552

Satışların Maliyeti	-290.580.425	-625.471.531
Brüt Satış Karı	2.353.668	61.926.021

	1.01.2023	1.01.2022
	31.12.2023	31.12.2022
Satışların Maliyeti	290.580.425	625.471.531
Malzeme-İşçilik Giderleri	290.580.425	625.471.531
SATIŞLARIN MALİYETİ (A+B+C)	290.580.425	625.471.531

Raporlanan döneme ait satışlara ilişkin tablo aşağıdaki gibidir:

19. FAALİYET GİDERLERİ

Rapor tarihi itibarıyla Şirket'in genel yönetim giderleri aşağıdaki gibidir:

1.01.2023 1.01.2022

Genel Yönetim Giderleri	31.12.2023	31.12.2022
Personel Giderleri	1.410.155	2.436.923
Vergi, Resim ve Harç Giderleri	294.877	261.034
Mali Danışmanlık Giderleri	632.409	423.722
Dışardan Sağlanan Fayda ve Hizmetler	1.483.753	1.071.038
Çeşitli Giderler	493.621	564.995
Amortisman Giderleri	1.055.558	1.625.132
Toplam	5.370.373	6.382.844

Rapor tarihi itibarıyla Şirket'in pazarlama, satış ve dağıtım giderleri aşağıdaki gibidir:

	1.01.2023	1.01.2022
Pazarlama Satış ve Dağıtım Giderleri	31.12.2023	31.12.2022
Personel Giderleri	32.621	417.303
Vergi Resim ve Harç Giderleri	26.273	308.406
Dışardan Sağlanan Fayda ve Hizmetler	655.450	2.516.482
Ambalaj Malzemesi Giderleri	955.341	2.371.862
İhracat Giderleri	49.012	1.017.009
Çeşitli Giderler	87.945	224.817
Amortisman Giderleri	441.970	1.675.528
Toplam	2.248.612	8.531.407

20. DİĞER FAALİYET GELİR VE GİDERLERİ

Rapor tarihi itibarıyla Şirket'in diğer gelirleri aşağıdaki gibidir:

	1.01.2023	1.01.2022
Diğer Gelirler	31.12.2023	31.12.2022
Diğer Gelir ve Karlar	16.872.612	8.580.189
Reeskont Faiz Gelirleri	942.280	2.347.396
Karşılık İptalleri	0	260.191
Toplam	17.814.892	11.187.776

Rapor tarihi itibarıyla Şirket'in diğer giderleri aşağıdaki gibidir:

	1.01.2023	1.01.2022
Diğer Giderler	31.12.2023	31.12.2022
Reeskont Faiz Giderleri	1.126.384	1.381.606
Karşılık Giderleri	9.274.789	0
Diğer Giderler	7.574.291	6.085.589
Toplam	17.975.464	7.467.195

21. FİNANSMAN GELİR VE GİDERLERİ

Rapor tarihi itibarıyla Şirket'in finansal giderleri aşağıdaki gibidir:

	1.01.2023	1.01.2022
Finansal Gelirler	31.12.2023	31.12.2022
Kur Farkı Geliri	2.044.411	1.374.798
Toplam	2.044.411	1.374.798


	1.01.2023	1.01.2022
Finansal Giderler	31.12.2023	31.12.2022
Faiz Gideri	11.957.730	26.697.859
Kur Farkı Gideri	28.663.019	18.845.099
Toplam	40.620.749	45.542.958

22. YATIRIM FAALİYETLERİNDEN GELİR VE GİDERLER

Rapor tarihi itibarıyla Şirket'in yatırım faaliyetlerinden gelirleri aşağıdaki gibidir:

	1.01.2023	1.01.2022
Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler	31.12.2023	31.12.2022
Menkul Kıymet Satış Karları	6.159.258	0
Faiz Geliri	25.335	44.850
Toplam	6.184.593	44.850

23. İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI

Toplam	62.280.400	111.216.408
	62.280.400	111.216.408
Ortaklardan Alacaklar	62.280.400	111.216.408
Kısa Vadeli Borçlar	31.12.2023	31.12.2022

31 Aralık 2023 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine Ait Finansal Tablo Dipnotları

(Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası'nın (TL) 31 Aralık 2023 tarihindeki satın alma gücü cinsinden Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)

24. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ

Kredi Riski:

31.12.2023	Alacaklar
	Ticari Alacaklar		Diğer Alacaklar		Bankalardaki Mevduat
	İlişkili Taraf	Diğer	İlişkili Taraf	Diğer
Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski	0	23.038.349	0	660.654	76.148
- Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı		0
A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri	0	23.038.349	0	660.654	76.148
B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal varlıkların defter değeri
C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri
D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri
- Vadesi geçmiş (brüt defter değeri)				13.438.392
- Değer düşüklüğü (-)				-13.438.392
- Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı
- Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı
E. Bilanço dışı kredi riski içeren unsurlar

31 Aralık 2023 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine Ait Finansal Tablo Dipnotları

(Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası'nın (TL) 31 Aralık 2023 tarihindeki satın alma gücü cinsinden Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)

31.12.2022	Alacaklar
	Ticari Alacaklar		Diğer Alacaklar		Bankalardaki Mevduat
	İlişkili Taraf	Diğer	İlişkili Taraf	Diğer
Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski	0	54.318.237	0	661.311	145.558
- Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı
A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri	0	54.318.237	0	661.311	145.558
B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal varlıkların defter değeri
C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri
D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri
- Vadesi geçmiş (brüt defter değeri)				10.751.122
- Değer düşüklüğü (-)				-10.751.122
- Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı
E. Bilanço dışı kredi riski içeren unsurlar

SARAY MATBAACILIK KAĞITCILIK KIRTASYECİLİK TİC. VE SAN. A.Ş. 31 Aralık 2023 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine Ait Finansal Tablo Dipnotları

(Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası'nın (TL) 31 Aralık 2023 tarihindeki satın alma gücü cinsinden Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)

Likidite Riski; Likidite riski, Şirket'in net fonlama yükümlülüklerini yerine getirmeme ihtimalidir. Piyasalarda meydana gelen bozulmalar veya kredi puanının düşürülmesi gibi fon kaynaklarının azalması sonucunu doğuran olayların meydana gelmesi, likidite riskinin oluşmasına sebebiyet vermektedir. Şirket yönetimi, fon kaynaklarını dağıtarak mevcut ve muhtemel yükümlülüklerini yerine getirmek için yeterli tutarda nakit ve benzeri kaynağı bulundurmak suretiyle likidite riskini yönetmektedir. Şirket'in likidite riskini gösteren tablo aşağıdadır;

Sözleşme Uyarınca Vadeler	Defter Değeri	Sözleşme	3 aydan kısa	3-12 ay arası	1-5 yıl arası	5 yıldan uzun
		uyarınca nakit çıkışlar toplamı
Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler	95.367.705	95.709.997	4.679.954	90.746.635	0	283.408
Finansal Borçlar	2.785.923	3.128.215	1.225.227	1.902.988	0	0
Ticari Borçlar	22.210.479	22.210.479	0	22.210.479	0	0
Çalışanlara Borçlar	1.902.652	1.902.652	1.902.652	0	0	0
Ertelenmiş Gelirler	1.901.089	1.901.089	0	1.901.089	0	0
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar	3.655.765	3.655.765	920.678	2.451.679	0	283.408
Diğer Yükümlülükler	62.911.797	62.911.797	631.397	62.280.400	0	0

31 Aralık 2023 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine Ait Finansal Tablo Dipnotları

(Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası'nın (TL) 31 Aralık 2023 tarihindeki satın alma gücü cinsinden Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)

31.12.2022
Sözleşme Uyarınca Vadeler	Defter Değeri	Sözleşme uyarınca nakit çıkışlar toplamı	3 aydan kısa	3-12 ay arası	1-5 yıl arası	5 yıldan uzun
Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler	182.155.894	168.545.213	5.131.856	176.405.574	695.821	0
Finansal Borçlar	7.527.299	7.604.656	2.901.058	4.007.777	695.821	0
Ticari Borçlar	46.178.845	46.178.845	0	46.178.845	0	0
Çalışanlara Borçlar	1.256.623	1.256.623	1.256.623	0	0	0
Ertelenmiş Gelirler	13.688.038	0	0	13.688.038	0	0
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar	2.082.088	2.082.088	767.582	1.314.506	0	0
Diğer Yükümlülükler	111.423.001	111.423.001	206.593	111.216.408	0	0

Yabancı Para Pozisyonu

Rapor tarihi itibarıyla, orijinal yabancı para ve TL karşılıkları cinsinden varlık ve yükümlülük tutarları aşağıdaki tabloda sunulmuştur.

31.12.2023	TL Karşılığı (Fonksiyonel para birimi)	USD	EUR
1. Ticari Alacaklar	110.964	3.777
2a. Parasal Finansal Varlıklar	8.549	43	223
2b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar
3. Diğer
4. Dönen Varlıklar	119.513	3.820	223
5. Ticari Alacaklar
6a. Parasal Finansal Varlıklar
6b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar
7. Diğer
8. Duran Varlıklar
9. Toplam Varlıklar	119.513	3.820	223
10. Ticari Borçlar
11. Finansal Yükümlülükler	2.172.954		66.245
12a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler
12b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlükler
13. Kısa Vadeli Yükümlükler	2.172.954		66.245
14. Ticari Borçlar
15. Finansal Yükümlülükler
16 a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler
16 b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler
17. Uzun Vadeli Yükümlülükler
18. Toplam Yükümlülükler	2.172.954		66.245
19. Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev Araçların Net Varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu
19a. Aktif Karakterli Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev Ürünlerin Tutarı
19b. Pasif Karakterli Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev Ürünlerin Tutarı
20. Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu	-2.053.441	3.820	-66.022
21. Parasal Kalemler Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu	-2.053.441	3.820	-66.022

31.12.2022	TL Karşılığı (Fonksiyonel para birimi)	USD	EUR
1. Ticari Alacaklar	2.200.715	112.769	4.721
2a. Parasal Finansal Varlıklar	125.298	174	6.143
2b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar	3.063.520		154.196
3. Diğer
4. Dönen Varlıklar	5.389.533	112.943	165.060
5. Ticari Alacaklar
6a. Parasal Finansal Varlıklar
6b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar
7. Diğer
8. Duran Varlıklar
9. Toplam Varlıklar	5.389.533	112.943	165.060
10. Ticari Borçlar	1.574.443	9.830	69.686
11. Finansal Yükümlülükler	1.231.706		61.748
12a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler	2.806.149	9.830	131.434
12b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlükler
13. Kısa Vadeli Yükümlükler	5.612.297	19.660	262.868
14. Ticari Borçlar
15. Finansal Yükümlülükler
16 a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler
16 b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler
17. Uzun Vadeli Yükümlülükler
18. Toplam Yükümlülükler	5.612.297	19.660	262.868
19. Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev Araçların Net Varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu
19a. Aktif Karakterli Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev Ürünlerin Tutarı
19b. Pasif Karakterli Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev Ürünlerin Tutarı
20. Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu	-222.764	93.283	-97.808
21. Parasal Kalemler Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu	-3.286.284	93.283	-252.004

Duyarlılık analizi

Şirket'in kur riski genel olarak TL'nin Avro, ABD Doları, Norveç Kronu, Japon Yeni ve İngiliz Sterlini karşısındaki değer değişikliklerinden oluşmaktadır. Kur riskinin ölçülebilmesi için yapılan duyarlılık analizinin temeli, kurum genelinde yapılan toplam para birimi açıklamasını yapmaktır. Toplam yabancı para pozisyonu, yabancı para birimi bazlı tüm kısa vadeli ve uzun vadeli satın alım sözleşmeleri ile tüm varlıklar ve yükümlülükleri içermektedir. Analiz net yabancı para yatırımlarını içermemektedir.

31.12.2023	Kar / Zarar
	Değer Kazanması	Değer Kaybetmesi
USD Kurunun % 10 değişmesi halinde
1- varlık / yükümlülüğü	11.223	-11.223
2- riskinden korunan kısım (-)
3- Net Etki (1+2)	11.223	-11.223
EUR Kurunun % 10 değişmesi halinde
4- varlık / yükümlülüğü	-215.700	215.700
5- riskinden korunan kısım (-)
6- Net Etki (1+2)	-215.700	215.700
TOPLAM	-204.477	204.477

31.12.2022	Kar / Zarar
	Değer Kazanması	Değer Kaybetmesi
USD Kurunun % 10 değişmesi halinde
1- varlık / yükümlülüğü	174.285	-174.285
2- riskinden korunan kısım (-)
3- Net Etki (1+2)	174.285	-174.285
EUR Kurunun % 10 değişmesi halinde
4- varlık / yükümlülüğü	-500.674	500.674
5- riskinden korunan kısım (-)
6- Net Etki (1+2)	-500.674	500.674
TOPLAM	-326.389	326.389

Faiz Riski

Şirket'in faiz oranına duyarlı finansal araçlarını gösteren tablo aşağıdaki gibidir:

	31.12.2023	31.12.2022
Sabit Faizli Finansal Araçlar
Vadeli Mevduatlar	0	0
Krediler	2.785.923	7.527.299
Diğer	0	0

Değişken Faizli Finansal Araçlar
Vadeli Mevduatlar	0	0
Krediler	0	0

Sermaye Riski Yönetimi

Şirket'in sermaye yönetimindeki hedefleri; faaliyetlerinin devamlılığını sağlayarak ortaklara getiri ve diğer hissedarlara fayda sağlayabilmek ve hizmetleri risk seviyesine uygun bir şekilde fiyatlandırarak karlılığını arttırmaktır.

Şirket, sermaye miktarını risk düzeyi ile orantılı olarak belirlemektedir. Ekonomik koşullara ve varlıkların risk karakterine göre Şirket öz kaynakların yapısını düzenlemektedir.

Şirket, sermaye yönetimini finansal borç/özkaynak oranını kullanarak izlemektedir. Bu oran, net finansal borcun toplam özkaynaklara bölünmesiyle bulunur.

Raporlanan dönemler itibarıyla toplam net borçların sermayeye oranı aşağıdaki gibidir.

	31.12.2023	31.12.2022
Finansal Borçlar	2.785.923	7.527.299
Nakit ve Nakit Benzerleri (-)	-164.119	-691.991
Net Finansal Borçlar	2.621.804	6.835.308
Özkaynaklar	314.530.406	208.598.703
Özkaynaklar - Net Finansal Borçlar	311.908.602	201.763.395
Net Finansal Borçlar/Özkaynaklar	1%	3%

25. BAĞIMSIZ DENETİM KURULUŞUNDAN ALINAN HİZMETLERE İLİŞKİN ÜCRETLER

KGK'nın 30.03.2021 tarihinde mükerrer Resmi Gazete'de yayımlanan kurul kararına istinaden denetim denetim kuruluşlarınca verilen hizmetlerin ücretine ilişkin açıklamalar aşağıdaki gibidir;

Raporlama Dönemine Ait Bağımsız Denetim Ücreti	31.12.2023	31.12.2022
Toplam	150.000	100.000

AI Terminal

SARAY MATBAACILIK KAĞITÇILIK KIRTASİYECİLİK TİCARET VE SANAYİ A.Ş.

8875_rns_2024-05-24_1daa4c01-9144-4c07-ac40-3973d46195f7.pdf

31 ARALIK 2023 TARİHİNDE SONA EREN HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLAR ve BAĞIMSIZ DENETÇİ RAPORU

1. ŞİRKET'İN ORGANİZASYON YAPISI VE FAALİYET KONUSU

2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR

2.1. Sunuma İlişkin Temel Esaslar

2.1.1. Uygulanan Muhasebe Standartları

Finansal tabloların onaylanması:

2.1.2. İşletmenin Sürekliliği

2.1.3. Karşılaştırmalı Bilgiler

2.2. Türkiye Finansal Raporlama Standartları'ndaki Değişiklikler

Yeni ve Düzeltilmiş Standartlar ve Yorumlar

2.2.1. 1 Ocak 2023 tarihinden itibaren geçerli olan yeni standart, değişiklik ve yorumlar

TMS 8 Değişiklikleri – Muhasebe Tahminlerinin Tanımı

TMS 1 Değişiklikleri – Muhasebe Politikalarının Açıklanması

TMS 12 Değişiklikleri – Tek bir işlemden kaynaklanan varlık ve yükümlülüklere ilişkin ertelenmiş vergi

TMS 12 Değişiklikleri – Uluslararası Vergi Reformu – İkinci Sütun Modeli Kuralları

2.2.2. Yayımlanan ama yürürlüğe girmemiş ve erken uygulamaya konulmayan standartlar

TFRS 10 ve TMS 28 Değişiklikleri: Yatırımcı İşletmenin İştirak veya İş Ortaklığına Yaptığı Varlık Satışları veya Katkıları

TFRS 17 – Yeni Sigorta Sözleşmeleri Standardı

TMS 1 Değişiklikleri- Yükümlülüklerin kısa ve uzun vade olarak sınıflandırılması

TFRS 16 Değişiklikleri – Satış ve geri kiralama işlemlerinde kira yükümlülükleri

TMS 7 ve TFRS 7 Değişiklikleri- Açıklamalar: Tedarikçi Finansmanı Anlaşmaları

2.2.3. Uluslararası Muhasebe Standartları Kurumu (UMSK) tarafından yayımlanmış fakat KGK tarafından yayımlanmamış değişiklikler

UMS 21 Değişiklikleri – Konvertibl olmama

3. ÖNEMLİ MUHASEBE POLİTİKALARI

3.1. Nakit ve Nakit Benzerleri

3.2. Ticari alacaklar, değer düşüklüğü karşılığı ve beklenen kredi zararları

3.3. Stoklar

3.4. Ticari Borçlar

3.5. Maddi Duran Varlıklar

Yeniden Değerleme Yöntemi

3.6. Maddi Olmayan Duran Varlıklar

Lisanslar

Bilgisayar yazılımı

3.7. Varlıklarda Değer Düşüklüğü

3.8. Finansal Varlıklar

Sınıflandırma ve Ölçüm

3.9. Paylara İlişkin Primler

3.10. Sermaye ve Temettüler

3.11. Kazanç Üzerinden Hesaplanan Vergiler

Cari Dönem Vergisi

Ertelenen Vergi

Dönem Cari ve Ertelenmiş Vergisi

3.12. Hasılat

Aşama 1: Sözleşmenin tanımlanması

Aşama 2: Edim yükümlülüklerinin tanımlanması

Aşama 3: İşlem bedelinin belirlenmesi

Önemli finansman bileşeni

Değişken bedel

Aşama 4: İşlem bedelinin edim yükümlülüklerine dağıtımı

Aşama 5: Hasılatın muhasebeleştirilmesi

Sözleşme değişiklikleri

3.13. Yabancı Para Cinsinden İşlemler

3.14. Pay Başına Kazanç

3.15. Krediler ve Borçlanma Maliyetleri

3.16. Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar

Tanımlanan Fayda Planı

Tanımlanan Katkı Planları

Çalışanlara Sağlanan Diğer Faydalar

3.17. Karşılıklar

3.17.1. Yeniden Yapılandırma

3.17.2. Ekonomik Açıdan Dezavantajlı Sözleşmeler

3.18. İlişkili Taraflar

3.19. Nakit Akışının Raporlanması

3.20. Şarta Bağlı Varlık ve Yükümlülükler

3.21. Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar

3.22. Netleştirme/Mahsup

3.23. Kiralamalar

Şirket – Kiracı Olarak

Kulanım Hakkı Varlığı

Kira Yükümlülüğü

Uzatma ve Erken Sonlandırma Opsiyonları

Değişken Kira Ödemeleri

Kolaylaştırıcı Uygulamalar

Şirket- Kiralayan Olarak

3.24. Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama

3.25. Muhasebe Politikaları, Muhasebe Tahminlerinde Değişiklik ve Hatalar

3.26. Önemli Muhasebe Değerlendirme, Tahmin ve Varsayımları