Quarterly Report • Aug 3, 2022
Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
| Yhteenveto 3 | |
|---|---|
| Vuoden 2022 toinen neljännes lyhyesti 6 | |
| Konsernijohtajan kommentti 7 | |
| Tulevaisuudennäkymät 8 | |
| Näkymät vuodelle 2022 8 | |
| Konsernin suurimmat riskit ja epävarmuustekijät lyhyellä aikavälillä 8 | |
| Liiketoiminta-alueet 9 | |
| If 9 | |
| Topdanmark 13 | |
| Hastings 14 | |
| Mandatum 16 | |
| Omistusyhteisö 17 | |
| Muut tapahtumat 18 | |
| Nordea-omistuksesta luopuminen 18 | |
| Ylimääräisen pääoman palautus 18 | |
| Konsernin vakavaraisuus 18 | |
| Velka-asema 18 | |
| Luottoluokitukset 19 | |
| Osakkeet ja osakkeenomistajat 19 | |
| Yhtiökokous 20 | |
| Ulkoisten tekijöiden vaikutukset Sampo-konserniin 20 | |
| Palkitseminen 21 | |
| Henkilöstö 21 | |
| Raportointikauden jälkeiset tapahtumat 21 | |
| Taulukot 23 | |
| Konsernin taloudellinen kehitys 23 | |
| Tunnuslukujen laskentakaavat 25 | |
| Konsernin laaja tuloslaskelma kvartaaleittain 27 | |
| Konsernin laaja tuloslaskelma 28 | |
| Konsernitase 29 | |
| Laskelma oman pääoman muutoksista 30 | |
| Konsernin rahavirtalaskelma 31 | |
| Liitetiedot 32 | |
| Tilinpäätöksen laatimisperiaatteet 32 | |
| Laaja tuloslaskelma segmenteittäin 1.1.–30.6.2022 35 | |
| Laaja tuloslaskelma segmenteittäin 1.1.–30.6.2021 36 | |
| Tase segmenteittäin 30.6.2022 37 | |
| Tase segmenteittäin 31.12.2021 38 | |
| Muut liitetiedot 39 | |
| 1 Vakuutusmaksutulo 39 | |
| 2 Sijoitustoiminnan nettotuotot 40 | |
| 3 Liiketoiminnan muut tuotot 41 | |
| 4 Korvauskulut 41 | |
| 5 Henkilöstökulut 42 | |
| 6 Aineettomat hyödykkeet 42 | |
| 7 Rahoitusvarat 43 | |
| 8 Johdannaissopimukset 43 | |
| 9 Käypien arvojen määritys ja hierarkia 44 | |
| 10 Tason 3 käypään arvoon arvostettavien rahoitusvarojen muutokset 50 | |
| 11 Velat vakuutus- ja sijoitussopimuksista 52 | |
| 12 Velat sijoitussidonnaisista vakuutus- ja sijoitussopimuksista 52 | |
| 13 Rahoitusvelat 53 | |
| 14 Ehdolliset velat ja sitoumukset 54 | |
| 15 Myytävänä olevat omaisuuserät 55 | |
| 16 Raportointikauden jälkeiset tapahtumat 55 |
3.8.2022
| Milj. e | 1–6/2022 | 1–6/2021 | Muutos, % | 4–6/2022 | 4–6/2021 | Muutos, % |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Tulos ennen veroja | 1 066 | 1 343 | -21 | 499 | 710 | -30 |
| If | 662 | 566 | 17 | 379 | 309 | 23 |
| Topdanmark | 60 | 208 | -71 | 23 | 71 | -68 |
| Hastings | 25 | 85 | -70 | 23 | 38 | -41 |
| Mandatum | 116 | 141 | -18 | 35 | 65 | -46 |
| Omistusyhteisö | 203 | 343 | -41 | 40 | 227 | -83 |
| Tilikauden tulos | 897 | 1 112 | -19 | 414 | 586 | -29 |
| Underwriting-tulos | 679 | 658 | 3 | 389 | 341 | 14 |
| Muutos | Muutos | |||||
| Tulos/osake, euroa | 1,61 | 1,80 | -0,19 | 0,75 | 0,99 | -0,24 |
| Tulos/osake ilman satunnaisia eriä, euroa *) |
1,42 | 1,64 | -0,22 | 0,61 | 0,82 | -0,21 |
| Tulos/osake markkina-arvoin, euroa | -0,69 | 2,66 | -3,35 | -0,57 | 1,27 | -1,63 |
| Oman pääoman tuotto (ml. laajan tuloksen erät), % |
-6,7 | 25,2 | -31,9 | — | — | — |
* ) Nordeaan liittyvä 103 miljoonan euron suuruinen kirjanpitovaikutus tammi - kesäkuulta 2022 on luokiteltu Sampo-konsernin osinkopolitiikan mukaisesti satunnaiseksi eräksi. Vertailulukuihin sisältyi satunnaisia eriä 93 miljoonaa euroa. Luvut eivät ole tilintarkastettuja.
| Tavoite | 1-6/2022 | |
|---|---|---|
| Underwriting-tuloksen kasvu keskimäärin 4–6 (mid single-digit) prosenttia vuositasolla (ilman koronapandemian vaikutuksia) |
3 % (17 % ilman raportoituja koronan vaikutuksia tammi-kesäkuussa 2021) |
|
| Konserni | Konsernin yhdistetty kulusuhde: alle 86 % | 81,1 % |
| Vakavaraisuussuhde: 170–190 % | 245 % (233 % ml. osinkokertymä) | |
| Velkaisuusaste: alle 30 % | 29,2 % | |
| If | Yhdistetty kulusuhde: alle 85 % | 78,9 % |
| Operatiivinen kulusuhde: alle 88 % | 88,6 % | |
| Hastings | Riskisuhde: alle 76 % | 75,4 % |
Taloudelliset tavoitteet vuosille 2021 - 2023 esiteltiin pääomamarkkinapäivässä 24.2.2021.
Koronapandemian vaikutukset olivat tammi - kesäkuussa 2022 hyvin vähäiset ja näin ollen niitä ei raportoida erikseen. Lisätietoja on saatavilla Muut tapahtumat -osiossa.
YHTEENVETO
Sampo-konsernin ydinliiketoiminta vahinkovakuutus jatkoi vahvaa suoritustaan yltäen 679 miljoonan euron (658) underwriting-tulokseen tammi–kesäkuussa 2022. Underwriting-tulos kasvoi 3 prosenttia vuodentakaisesta tai 17 prosenttia ilman vuoden 2021 ensimmäisellä puoliskolla raportoituja koronaviruspandemian vaikutuksia. Konsernin yhdistetty kulusuhde oli vahva, 81,1 prosenttia (80,7) ja sitä tukivat vahva operatiivinen kehitys sekä nousseet diskonttokorot. Yhdistetyn kulusuhteen nousuun vaikuttivat koronapandemian vaikutusten poistuminen, mistä oikaistuna yhdistetty kulusuhde olisi parantunut 1,7 prosenttiyksikköä vertailukaudesta. Bruttomaksutulo kasvoi 7 prosenttia 4 769 miljoonaan euroon. Kasvua tukivat sopimusten uusimisen ja asiakaspysyvyyden säilyminen vahvalla tasolla sekä hinnantarkistukset kaikilla liiketoiminta-alueilla, mutta erityisesti Suurasiakkaat-liiketoiminnassa. Sampo on asettanut vuosille 2021-2023 taloudelliseksi tavoitteiksi keskimäärin 4-6 prosentin (mid-single digit) suuruisen kasvun underwritingtulokselle ja alle 86 prosentin yhdistetyn kulusuhteen.
Ifin ensimmäinen vuosipuolisko oli vahva underwriting-tuloksen kasvaessa vuositasolla 18 prosenttia 522 miljoonaan euroon (442). Kehitystä siivittivät yhdistetyn kulusuhteen paraneminen 2,2 prosenttiyksikköä 78,9 prosenttiin (81,1) ja maksutulon 7,5 prosentin kasvu kiintein valuuttakurssein. Maksutulon kehitystä vauhdittivat laaja-alainen kasvu, ja vahva kehitys etenkin Suurasiakkaat- ja Baltia-liiketoiminta-alueilla. Ifin oikaistu riskisuhde parani 0,6 prosenttiyksikköä vuodentakaisesta ja tulos ennen veroja vahvistui 662 miljoonaan euroon (566).
Topdanmarkin tulos ennen veroja aleni 60 miljoonaan euroon (208) Sampo-konsernin tuloslaskelmassa. Pääosin laskun taustalla oli sijoitustulokseen heijastunut haastava sijoitusmarkkina. Yhdistetty kulusuhde oli 84,2 prosenttia (82,2).
Hastings on pysynyt kurinalaisena moottoriajoneuvovakuutuksien haastavassa markkinatilanteessa Isossa-Britanniassa, jossa hinnoittelu ei ole pysynyt laaja-alaisen, kiihtyneen korvauskuluinflaation tahdissa. Tämän seurauksena vakuutussopimusten määrä pysyi ensimmäisellä vuosipuoliskolla tasaisena 3,2 miljoonassa, vaikka kotivakuutuksien määrä kasvoi vuodentakaisesta 22 prosenttia yhtiön aseman ollessa vahva tällä nimenomaisella markkinalla. Bruttomaksutulo kasvoi 6 prosenttia kiintein valuuttakurssein Hastingsin nostaessa hintojaan kattaakseen korvauskuluinflaation vaikutukset. Operatiivinen kulusuhde nousi 88,6 prosenttiin (76,5) koronaviruspandemian vaikutusten poistumisen ja korkean korvauskuluinflaation seurauksena. Hastingsin tulos ennen veroja oli 55 miljoonaa euroa (105) ilman yrityskauppaan liittyviä eioperatiivisia poistoja. Raportoitu tulos ennen veroja oli 25 miljoonaa euroa (85).
Mandatum-segmentin tulos ennen veroja laski vuoden 2022 ensimmäisellä puoliskolla 116 miljoonaan euroon (141) realisoitujen sijoitusten tuottojen painaessa sijoitustulosta. Positiivisista 254 miljoonan euron nettomerkinnöistä huolimatta markkina-arvojen lasku sai Mandatumin sijoitussidonnaiset ja muut asiakasvarat alenemaan 10,3 miljardiin euroon vuoden 2021 lopun 11,1 miljardista eurosta ja ensimmäisen neljänneksen 10,9 miljardista eurosta. Mandatum Lifen Solvenssi II -vakavaraisuussuhde vahvistui 255 prosenttiin (190) voimakkaasti laskeneen vakavaraisuusvaatimuksen seurauksena.
Omistusyhteisön tulos ennen veroja oli 203 miljoonaa euroa (343) sisältäen Nordean maksaman 157 miljoonan euron osingon ja 103 miljoonan euron voiton loppujen Nordea-osakkeiden myynnistä vuoden 2022 ensimmäisellä vuosipuoliskolla.
Sampo julkisti 9.6.2022 kolmannen, suuruudeltaan 1 miljardin suuruisen omien osakkeiden osto-ohjelman, joka alkoi 10.6.2022 ja päättyy viimeistään 8.2.2023. Lisäksi johto aikoo ehdottaa hallitukselle vuoden 2022 tulosjulkaisun yhteydessä toista pääoman palautusta, joka toteutettaisiin joko omien osakkeiden osto-ohjelman tai lisäosingon muodossa tai näiden yhdistelmänä. Ennen viimeisintä osto-ohjelmaansa Sampo oli saanut vuoden 2022 ensimmäisellä puoliskolla päätökseen kaksi osto-ohjelmaa. Sampo hankki tammi-kesäkuussa yhteensä 15,7 miljoonaa omaa osakettaan 687 miljoonalla eurolla.
YHTEENVETO
Sampo-konsernin Solvenssi II -vakavaraisuus kasvoi 233 prosenttiin vuodenvaihteen 185 prosentista ja maaliskuun 2022 lopun 200 prosentista 1,70 euron osakekohtainen osinkokertymä ja uusi 1 miljardin euron suuruinen omien osakkeiden takaisinosto-ohjelma huomioiden. Vakavaraisuussuhteen 33 prosenttiyksikön kasvu ensimmäisen vuosineljänneksen lopusta oli vahvan underwriting-tuloksen, Nordean omistuksesta luopumisen ja kohonneiden korkojen ansiota. Sampo tavoittelee 170-190 prosentin vakavaraisuussuhdetta.
Sampo-konsernin velkaisuusaste nousi 29,2 prosenttiin vuoden 2021 lopun 23,8 prosentista ja maaliskuun 2022 lopun 24,8 prosentista. Nousu selittyi osingonmaksulla, toteutetuilla omien osakkeiden ostoilla ja konsernin laajaan tulokseen vaikuttaneella sijoitusten markkina-arvojen heikolla kehityksellä. Sampo tavoittelee alle 30 prosentin velkaisuusastetta.
VUODEN 2022 TOINEN NELJÄNNES LYHYESTI
Sampo-konsernin tulos ennen veroja oli 499 miljoonaa euroa (710) ja osakekohtainen tulos 0,75 euroa (0,99) huhti-kesäkuussa 2022. Ilman Nordea-osakkeiden myynnistä aiheutunutta positiivista kirjanpitovaikutusta, jota käsitellään Sammon osinkopolitiikassa satunnaisena eränä, tulos ennen veroja oli 424 miljoonaa euroa ja osakekohtainen tulos 0,61 euroa. Markkina-arvojen muutokset huomioiva laaja tulos laski -292 miljoonaan euroon (745) sijoitusmarkkinoiden heikon kehityksen seurauksena. Markkina-arvoin laskettava osakekohtainen tulos oli -0,57 euroa (1,27).
Konsernin underwriting-tulos kasvoi 14 prosenttia vuodentakaisesta 389 miljoonaan euroon (341). Ilman vertailukaudella raportoituja koronapandemian vaikutuksia underwriting-tulos kasvoi 29 prosenttia. Konsernin yhdistetty kulusuhde oli 78,9 prosenttia (80,2).
Ifin tulos ennen veroja vahvistui 379 miljoonaan euroon (309) ja underwriting-tulos nousi 26 prosenttia 288 miljoonaan euroon (229). Ifin yhdistetty kulusuhde parani 77,1 prosenttiin (80,7) ja bruttomaksutulo kasvoi 8,4 prosenttia kiintein valuuttakurssein. Oikaistu riskisuhde parani 0,5 prosenttiyksikköä vertailukaudesta, kun laskelmasta jätetään suurvahingot, sääilmiöihin liittyvät vahingot, raportoidut koronapandemian vaikutukset ja aiempien tilikausien vahinkoihin varatun korvausvastuun kehitys.
Topdanmarkin tulos ennen veroja laski 23 miljoonaan euroon (71) ja yhdistetty kulusuhde nousi 80,7 prosenttiin (79,7).
Hastingsin tulos ennen veroja oli 23 miljoonaa euroa (38) ja operatiivinen kulusuhde 85,5 prosenttia (78,8). Voimassa olevien vakuutussopimusten määrä pysyi toisella vuosineljänneksellä tasaisena, kun moottoriajoneuvovakuutuksien underwriting-toiminnan varovaisuus heijastui sopimusten määrään peittäen alleen kotivakuutusten määrän kasvun.
Mandatum-segmentin tulos ennen veroja laski 35 miljoonaan euroon (65).
KONSERNIJOHTAJAN KOMMENTTI
Vuoden alkupuoliskon tuloksemme näytti toteen sopeutumiskykyisen vahinkovakuutusliiketoimintamme, laaja-alaisen hajautuksen ja vankan taseemme hyödyt. Niiden ansiosta ylsimme vahvaan tulokseen pääomamarkkinoiden ja makrotalouden haasteista huolimatta. Saavutimme myös merkittävän strategisen virstanpylvään luopuessamme Nordea-omistuksestamme ja jatkoimme ylimääräisen pääoman palautuksia.
Vahinkovakuutusliiketoimintamme ylsi erittäin vahvaan tulokseen vuoden 2022 ensimmäisellä puoliskolla. Näin erityisesti Pohjoismaissa, joissa Ifin maksutulon kasvu oli kiintein valuuttakurssein 7,5 prosenttia, yhdistetty kulusuhde 78,9 prosenttia ja underwriting-tuloksen kasvu 18 prosenttia. Olemme konsernitasolla edenneet selvästi vuositason taloudellisia tavoitteitamme paremmin.
Pohjoismainen vahinkovakuutusmarkkina on edelleen hyvin kilpailtu mutta kurinalainen, mikä on mahdollistanut tarvittavien hinnankorotusten teon. Korvausinflaatio kiihtyi kuluneella vuosineljänneksellä odotetusti ja yltää nyt hieman yli neljään prosenttiin. Tähän on kuitenkin vastattu järkevin hinnankorotuksin. Seuraamme jatkossakin vahinkokulujen kehitystä tarkasti ja reagoimme tarvittaessa hinnantarkistuksin.
Ifin pohjoismaisella Suurasiakasliiketoiminnalla oli erinomainen alkuvuosi, sillä liiketoiminta-alueen maksutulo kasvoi kiintein valuuttakurssein 23 prosenttia ja yhdistetty kulusuhde oli 85,6 prosenttia. Pohjoismainen markkinatilanne on tällä hetkellä kiinnostava eräiden kilpailijoiden vetäytymisen seurauksena, ja tämän ansiosta olemme päässeet viime vuosina nostamaan hintojamme houkuttelevalle tasolle. Olemme johtavassa asemassa pohjoismaisten suuryritysten markkinoilla pitkäaikaisten asiakassuhteidemme, kilpailijoistamme erottuvan teknisen osaamisemme ja merkittävien skaalaetujemme tukiessa asemaamme.
Ison-Britannian markkinaolosuhteet ovat sen sijaan haastavammat hintakilpailun ja korkean korvausinflaation vallitessa moottoriajoneuvovakuutusmarkkinoilla. Kaikesta huolimatta brittiläinen tytäryhtiömme Hastings teki vankan tuloksen tammi–kesäkuulta 2022 ja ylsi hintavetoisesti 6 prosentin maksutulon kasvuun kiintein valuuttakurssein ja vakaaseen, 88,6 prosentin suuruiseen operatiiviseen kulusuhteeseen. Tämä suhteellisen vahva tulos heijastaa Hastingsin sitoutumista kurinalaiseen hinnoitteluun ja riskien arviointiin muun Sampokonsernin tavoin ja samalla myös osoittaa yhtiön olevan kilpailukykyinen, ketterän toimintamallin omaava moderni vakuutusyhtiö. Loppuvuonna 2022 keskitymme hintojen korotuksiin moottoriajoneuvovakuutusten kannattavuuden turvaamiseksi samaan aikaan, kun pyrimme hyödyntämään edelleen kotivakuutuksien ensimmäisen vuosipuoliskon 22 prosentin kasvua.
Taseen varallisuuseriä tarkastellen ensimmäinen vuosipuolisko oli Sammon näkökulmasta kaksijakoinen: Ajanjaksolla nähty laaja-alainen myyntireaktio heijastui negatiivisesti markkina-arvoin laskettaviin sijoitustuottoihin, mutta toisaalta Nordea-omistuksestamme luopuminen osittain lievensi tätä vaikutusta. Sammon näkökulmasta Venäjän hyökkäys Ukrainaan onkin näkynyt eniten juuri varallisuuserissä; vaikka konsernillamme ei olekaan suoria sijoituksia sota-alueelle, on konflikti lisännyt pääomamarkkinoiden volatiliteettia.
Positiivisiin asioihin palatakseni: Olemme Sammossa hyvissä asemissa korkojen noususta hyötyäksemme, sillä korkosalkullamme on lyhyt duraatio. Pohjoismaisen korkosalkkumme efektiivinen korkotuotto kasvoi 0,5 prosenttiyksikköä 2,1 prosenttiin toisella vuosineljänneksellä ja odotamme sen yhä kasvavan loppuvuonna 2022 ja edelleen vuonna 2023 olettaen, että korot pysyvät vähintään nykytasollaan.
Nordea-omistuksesta luopumisen seurauksena Sammolla on ylimääräisiä pääomia; olemme sitoutuneet pääomien tehokkaaseen käyttöön ja näin ollen käynnistimme 1 miljardin euron suuruisen omien osakkeiden osto-ohjelman kesäkuussa. Tätä edelsi kahden aiemman osto-ohjelman myötä tehty miljardin euron suuruinen pääoman palautus ja 2,2 miljardin euron suuruinen osinko vuodelta 2021.
Lopuksi haluan vielä todeta, että olen tyytyväinen kehitykseemme vuoden 2022 alkupuoliskolla. Katson konsernin olevan vahvoissa asemissa luodakseen osakkeenomistajille arvoa jatkossakin.
Konsernijohtaja
TULEVAISUUDENNÄKYMÄT
Sampo-konsernin vahinkovakuutusliiketoimintojen odotetaan yltävän vuosille 2021-2023 asetettujen tavoitteiden mukaisiin underwriting-marginaaleihin. Konsernitasolla Sampo tavoittelee alle 86 prosentin yhdistettyä kulusuhdetta, ja sen suurimman tytäryhtiön Ifin tavoitteeksi on asetettu alle 85 prosentin yhdistetty kulusuhde. Hastings tavoittelee alle 88 prosentin operatiivista kulusuhdetta. Ensimmäisen vuosipuoliskon vahvan kehityksen myötä näkymää Ifin yhdistetyksi kulusuhteeksi vuodelle 2022 on parannettu 80,5-82,5 prosenttiin ensimmäisen vuosineljänneksen lopun 82-84 prosentista.
Sampo-konsernin vahinkovakuutustoimintojen yhdistetyt kulusuhteet ja operatiiviset kulusuhteet vaihtelevat vuosineljänneksittäin muun muassa sään kausivaihteluiden, suurvahinkojen, aiempina vuosina sattuneisiin vahinkoihin liittyvän korvausvastuun purun sekä koronapandemiaan liittyvän vahinkofrekvenssin heilahtelun vuoksi. Näillä tekijöillä on erityisen olennainen merkitys yksittäisille segmenteille ja liiketoiminta-alueille, kuten Tanskan ja Ison-Britannian toiminnoille.
Sijoitustoiminnan markkina-arvoin laskettavat tulokset ovat varsinkin henkivakuutustoiminnassa vahvasti sidoksissa pääomamarkkinoiden kehitykseen.
Topdanmark julkaisee oman tulosennustemallinsa vuosineljänneksittäin.
Sampo-konserni altistuu päivittäisessä liiketoiminnassaan erilaisille riskeille ja epävarmuustekijöille ensisijaisesti keskeisten liiketoimintayksiköidensä välityksellä.
Sammon konserniyhtiöiden kannattavuuteen ja sen vaihteluihin vaikuttavat eniten markkina-, luotto- ja vakuutusriskit sekä operatiiviset riskit. Konsernitasolla riskien lähteet ovat samoja, mutta hajautusvaikutusten takia ne eivät ole suoraan yhteenlaskettavissa.
Ennalta arvaamattomat, merkittävät tapahtumat voivat vaikuttaa Sampo-konsernin kannattavuuteen välittömästi. Epävarmuustekijöiden identifiointi on helpompaa kuin epävarmuustekijöiden todennäköisyyksien, ajoituksen ja mahdollisten taloudellisten vaikutusten laajuuden arviointi. Koronaviruspandemian alun jälkeen elvyttävä finanssi- ja rahapolitiikka sekä tarjontaketjun ongelmat ja nopeasti vahvistunut kulutustavaroiden kysyntä ovat kiihdyttäneet inflaatiota, mikä on näkynyt erityisesti energian ja tavaroiden hintojen nousuna. Vuoden 2022 aikana sota Ukrainassa on luonut maailmantalouteen uuden negatiivisen tarjontashokin. Tämän seurauksena inflaatiopaineet ovat voimistuneet ja laajentuneet pakottaen keskuspankit aloittamaan rahapolitiikan kiristämisen, mikä voi johtaa sekä talouskasvun merkittävään hidastumiseen että ongelmiin yritysten, kotitalouksien ja valtioiden velanhoitokyvyssä. Nämä tekijät tuovat talouden ja pääomamarkkinoiden kehitykseen tällä hetkellä merkittävää epävarmuutta. On olemassa myös lukuisia yleisesti tunnistettuja makrotaloudellisia ja poliittisia tekijöitä sekä muita epävarmuuden lähteitä, jotka voivat vaikuttaa finanssialaan monella tavoin negatiivisesti.
Muita epävarmuuden lähteitä ovat toimintaympäristön ennalta arvaamattomat rakenteelliset muutokset sekä jo tunnistetut toimintaympäristöön vaikuttavat trendit ja mahdolliset vaikutuksiltaan suuret tapahtumat. Näillä ulkoisilla tekijöillä voi olla vaikutuksia Sampo-konsernin liiketoiminnan harjoittamiseen myös pitkällä aikavälillä. Esimerkkejä tunnistetuista trendeistä ovat demografiset muutokset, kestävän kehityksen teemat ja teknologinen kehitys esimerkiksi keinoälyn ja digitalisaation saralla mukaan lukien kyberturvallisuuteen liittyvät uhat.
If on Pohjoismaiden johtava vahinkovakuutuskonserni. Se tarjoaa vakuutusratkaisuja kaikissa keskeisissä vakuutuslajeissa neljällä liiketoiminta-alueellaan, joita ovat Henkilöasiakkaat, Yritysasiakkaat, Suurasiakkaat ja Baltia-liiketoiminta. Ifin liiketoimintamalli perustuu korkeaan asiakastyytyväisyyteen, alansa parhaaseen riskien arviointiin ja hinnoitteluun sekä pohjoismaisen toimintamallinsa mahdollistamaan skaalaeduista hyötymiseen. Ifin strategian ytimessä ovat erinomaiset digitaaliset myyntikanavat ja muut digitaaliset palvelut etenkin Henkilöasiakkaat-liiketoiminnassa ja Yritysasiakkaat-liiketoiminnan pk-markkinasegmentissä.
| Milj. e | 1–6/2022 | 1–6/2021 | Muutos, % | 4–6/2022 | 4–6/2021 | Muutos, % |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Vakuutusmaksutulo, brutto | 3 267 | 3 045 | 7 | 1 343 | 1 243 | 8 |
| Vakuutusmaksutulo, netto | 2 469 | 2 341 | 5 | 1 253 | 1 190 | 5 |
| Korvauskulut, netto | -1 443 | -1 402 | 3 | -708 | -700 | 1 |
| Liikekulut | -504 | -497 | 2 | -258 | -261 | -1 |
| Underwriting-tulos | 522 | 442 | 18 | 288 | 229 | 26 |
| Muut vakuutustekniset tuotot ja kulut | -1 | -1 | -45 | 1 | -1 | -217 |
| Vakuutustoimintaan kohdistettu sijoitustoiminnan nettotuotto |
5 | 8 | -34 | 2 | 4 | -37 |
| Vakuutustekninen kate | 526 | 449 | 17 | 291 | 232 | 25 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotto | 146 | 146 | — | 89 | 90 | — |
| Sijoitustoiminnan nettotuotto-osuuden siirto |
-19 | -18 | 6 | -10 | -9 | 11 |
| Muut tuotot ja kulut | 9 | -11 | -177 | 8 | -4 | -326 |
| Tulos ennen veroja | 662 | 566 | 17 | 379 | 309 | 23 |
| Avainluvut | Muutos | Muutos |
| Yhdistetty kulusuhde, % | 78,9 | 81,1 | -2,2 | 77,1 | 80,7 | -3,6 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Riskisuhde, % | 58,5 | 59,9 | -1,4 | 56,5 | 58,8 | -2,3 |
| Toimintakulusuhde, % | 20,4 | 21,2 | -0,8 | 20,6 | 21,9 | -1,3 |
| Liikekulusuhde, % | 15,0 | 15,4 | -0,4 | 15,1 | 15,9 | -0,8 |
| Suurvahingot vs. budjetoidut*, % | -0,1 | 1,4 | -1,5 | -1,7 | 2,7 | -4,4 |
| Aiempien tilikausien kehitys **, % | 6,6 | 4,0 | 2,6 | 5,3 | 4,0 | 1,3 |
*) Suurvahinkojen positiivinen poikkeama normaaliin nähden tarkoittaa normaalitasoa suurempia suurvahinkoja. Toisella vuosineljänneksellä 2022 tarkistettu arvio suurvahinkojen kehityksestä huomioiden suurvahinkojen poikkeama olisi ollut vuoden 2021 tammi–kesäkuussa 1,1 prosenttiyksikköä ja vastaavasti vuoden 2021 huhti-kesäkuussa 2,0 prosenttiyksikköä. **) Positiivinen luku kertoo vastuuvelan myönteisestä kehityksestä.
If raportoi vuoden 2022 tammi–kesäkuussa 522 miljoonan euron (442) suuruisen underwriting-tuloksen. Kasvu oli vuositasolla 18 prosenttia, ja sitä vauhditti yhdistetyn kulusuhteen parantuminen 2,2 prosenttiyksikköä 78,9 prosenttiin (81,1) sekä maksutulon 7,5 prosentin kasvu kiintein valuuttakurssein. Tulos on edellä Ifin vuosien 2021–2023 taloudellisia tavoitteita, jotka ovat underwriting-tuloksen kasvu keskimäärin noin 4–6 prosenttia (mid-single digit) ja alle 85 prosentin yhdistetty kulusuhde.
Ifin underwriting-tulos toisella vuosineljänneksellä oli 288 miljoonaa euroa (229) vahvistuen 26 prosenttia vuositasolla. Maksutulo kasvoi 8,4 prosenttia kiintein valuuttakurssein ja yhdistetty kulusuhde parani 3,6 prosenttiyksikköä 77,1 prosenttiin (80,7).
If raportoi tammi–kesäkuulta 2022 bruttomaksutuloa 3 267 miljoonaa euroa (3 045). Maksutulo kasvoi kiintein valuuttakurssein 7,5 prosenttia vuositasolla Suurasiakkaat- ja Baltia-liiketoiminta-alueiden erityisen vahvan kasvun ansiosta. Bruttomaksutulon kasvu oli vahvaa kaikilla liiketoiminta-alueilla ja oli ensisijaisesti hinnankorotuksien, korkean asiakaspysyvyyden ja asiakasmäärän kasvun ansiota. Maksutulon kasvu kiintein valuuttakurssein toisella neljänneksellä oli 8,4 prosenttia.
Ifin Henkilöasiakasliiketoiminnan bruttomaksutulo kasvoi vuoden ensimmäisellä puoliskolla kiintein valuuttakurssein 2,9 prosenttia hinnankorotusten, asiakasmäärien positiivisen kehityksen ja vahvana 90 prosentissa säilyneen asiakaspysyvyyden ansiosta, samalla kun uusien autojen alhaisena pysynyt myynti heikensi edelleen maksutulokehitystä. Maantieteellisesti kasvu oli suurinta Norjassa ja Suomessa. Maksutulo kasvoi toisella neljänneksellä kiintein valuuttakurssein 2,4 prosenttia, jota tuki matkavakuutusten myynnin elpyminen.
Uusien autojen myynti laski Pohjoismaissa edelleen 19 prosenttia ensimmäisellä vuosipuoliskolla. Ifin suurimmalla markkina-alueella Ruotsissa uusien autojen myynti aleni 17 prosenttia viime vuodesta. Asiakaskunta jatkoi Ruotsissa kuitenkin kasvuaan moottoriajoneuvosegmentin heikommasta kehityksestä huolimatta. Ruotsin ajoneuvovakuuttaminen pois lukien bruttomaksutulo kasvoi tammi-kesäkuussa kiintein valuuttakurssein 5,6 prosenttia Henkilöasiakasliiketoiminnassa ja 9,2 prosenttia koko Ifissä. Toisella vuosineljänneksellä vastaavat luvut olivat 5,3 prosenttia ja 11,0 prosenttia.
Ifin Yritysasiakkaat-liiketoiminnan bruttomaksutulon kasvu oli tammi-kesäkuussa 2022 kiintein valuuttakurssein 5,0 prosenttia vuositasolla. Positiivista kehitystä tuki suotuisa kasvu kaikissa maissa kasvun ollessa erityisen vahvaa Ruotsissa ja Norjassa. Hinnantarkistukset, entisestään parantunut asiakaspysyvyys ja asiakasmäärien myönteinen kehitys edesauttoivat kasvua. Bruttomaksutulo kasvoi toisella neljänneksellä kiintein valuuttakurssein 5,9 prosenttia.
Ifin Suurasiakkaat-liiketoiminnan bruttomaksutulon kasvu oli kiintein valuuttakurssein vuoden 2022 ensimmäisellä vuosipuoliskolla erittäin vahvaa, 22,8 prosenttia. Kasvua tukivat ensisijaisesti merkittävät hinnankorotukset sopimusten uusimisen yhteydessä sekä parantunut asiakaspysyvyys. Hinnankorotukset jatkuivat kaikissa maissa kiinteistövakuutuksien hinnankorotusten myötävaikutuksen ollessa kaikkein merkittävin. Maantieteellisesti tarkasteltuna bruttomaksutulon kasvu oli jokaisessa maassa kaksinumeroinen edelliseen vuoteen verrattuna kehityksen ollessa vahvinta Tanskassa ja Norjassa. Maksutulon kasvu oli toisella neljänneksellä kiintein valuuttakurssein 33,2 prosenttia.
Ifin Baltian-liiketoiminnan tammi–kesäkuun 2022 bruttomaksutulo kiintein valuuttakurssein oli erittäin vahva, 22,8 prosenttia. Kasvu oli erittäin voimakasta kaikissa kolmessa Baltian maassa edelleen jatkuneiden hinnankorotusten, korkean asiakaspysyvyyden ja kasvavan asiakaskunnan ansiosta. Maksutulo kasvoi toisella neljänneksellä 23,7 prosenttia.
Ifin tammi-kesäkuun 2022 yhdistetty kulusuhde oli 78,9 prosenttia (81,1) eli 2,2 prosenttiyksikköä parempi kuin viime vuoden vastaavalla ajanjaksolla oikaistun riskisuhteen parannuttua ja aiempina tilikausina sattuneisiin vahinkoihin varattujen korvausvastuiden purun kasvettua, joskin koronapandemian vaikutusten loppuminen osittain kumosi näiden vaikutuksen. Toisen neljänneksen yhdistetty kulusuhde oli 77,1 prosenttia vahvistuen 3,6 prosenttiyksikköä vuodentakaisesta (80,7). Tätä parannusta tukivat suurvahinkojen suotuisa tilanne sekä aiempien tilikausien vahinkoihin varatun korvausvastuun vahva kehitys.
Arviota suurvahinkojen kehityksestä nostettiin vuoden 2022 toisella neljänneksellä heijastaen Suurasiakkaatliiketoiminnan volyymin kasvua; muutos huomioiden suurvahingot, prosenttiosuutena nettomaksutulosta laskettuna, olisivat olleet vuoden 2021 tammi–kesäkuussa 1,1 prosenttiyksikköä ja vuoden 2021 huhtikesäkuussa 2,0 prosenttiyksikköä arvioitua suuremmat. Suurvahinkojen osuus nettovakuutusmaksutuotoista oli 0,1 prosenttiyksikköä odotuksia pienempi tammi-kesäkuussa 2022 – 1,2 prosenttiyksikön parannus viime vuoden vastaavasta ajanjaksosta. Toisella neljänneksellä raportoidut suurvahingot olivat 1,7 prosenttiyksikköä odotuksia pienemmät, ja 3,7 prosenttiyksikköä pienemmät kuin viime vuoden vastaavalla ajanjaksolla (vuoden
2021 toista neljännestä leimasi Suurasiakkaat-liiketoiminnan kiinteistöihin kohdistuneiden suurvahinkojen negatiivinen kehitys).
Tammi-kesäkuussa 2022 raportoidut vakaviin sääilmiöihin liittyvät vahingot olivat 0,4 prosenttiyksikköä odotettua suuremmat ja 0,1 prosenttiyksikköä pienemmät kuin vuotta aiemmin. Vakavat sääilmiöt liittyivät isoihin talvimyrskyihin ensimmäisellä vuosineljänneksellä. Toisella vuosineljänneksellä tai vertailuajankohtana ei raportoitu vakavia sääilmiöitä.
Koronapandemian vaikutukset vuoden 2022 ensimmäisten kuuden kuukauden aikana olivat vähäiset, joten niistä ei anneta kvantitatiivista arviota. Vertailujaksona tammi-kesäkuussa 2021 koronapandemian vaikutukset paransivat yhdistettyä kulusuhdetta noin 3 prosenttiyksikköä. Myös vuoden 2021 toisella vuosineljänneksellä vastaava luku oli 3 prosenttiyksikköä.
Aiempina tilikausina sattuneisiin vahinkoihin varatun korvausvastuun purku vahvisti yhdistettyä kulusuhdetta tammi-kesäkuun 2022 aikana 6,6 prosenttiyksikköä (4,0). Tämä positiivinen kehitys liittyi eliniänodotuksiin liittyvien oletusten muutoksiin Suomessa ja vastuuvelan diskonttokorkojen nousuun. Toisella vuosineljänneksellä korvausvastuun purun vaikutus oli 5,3 prosenttiyksikköä (4,0) johtuen pääasiassa diskonttokorkojen noususta mukaan lukien Suomen diskonttokoron 0,25 prosenttiyksikön nousu 1,0 prosenttiin.
Tammi-kesäkuun riskisuhde parani 1,4 prosenttiyksikköä 58,5 prosenttiin (59,9). Oikaistu riskisuhde parani noin 0,6 prosenttiyksikköä vuositasolla pois lukien suurvahinkojen, vakavien sääilmiöiden ja koronapandemian raportoidut vaikutukset sekä aiempina tilikausina sattuneisiin vahinkoihin varatun korvausvastuun kehityksen. Riskisuhde parani toisella vuosineljänneksellä 2,3 prosenttiyksikköä 56,5 prosenttiin (58,8). Samalla ajanjaksolla oikaistu riskisuhde parani 0,5 prosenttiyksikköä.
Tammi-kesäkuun 2022 toimintakulusuhde parani 0,8 prosenttiyksikköä 20,4 prosenttiin (21,2), kun toisen neljänneksen toimintakulusuhde oli 20,6 prosenttia (21,9). Toimintakulusuhdetta alensi maksutulon vahva kasvu, joka peittosi kulujen kasvun.
| Yhdistetty kulusuhde,% | Riskisuhde,% | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1–6/2022 | 1–6/2021 | Muutos | 1–6/2022 | 1–6/2021 | Muutos | |
| Henkilöasiakkaat | 79,0 | 77,3 | 1,7 | 58,9 | 55,9 | 3,0 |
| Yritysasiakkaat | 75,3 | 85,4 | -10,1 | 53,6 | 63,8 | -10,2 |
| Suurasiakkaat | 85,6 | 95,6 | -10,0 | 68,3 | 76,3 | -8,0 |
| Baltia | 90,6 | 86,0 | 4,6 | 63,3 | 58,1 | 5,2 |
| Ruotsi | 77,0 | 75,3 | 1,8 | 58,6 | 56,3 | 2,3 |
| Norja | 86,7 | 84,0 | 2,7 | 66,7 | 62,7 | 4,1 |
| Suomi | 58,6 | 80,6 | -22,0 | 37,6 | 58,5 | -20,9 |
| Tanska | 99,8 | 98,3 | 1,4 | 73,9 | 69,8 | 4,1 |
| Yhdistetty kulusuhde,% | Riskisuhde,% | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 4–6/2022 | 4–6/2021 | Muutos | 4–6/2022 | 4–6/2021 | Muutos | |
| Henkilöasiakkaat | 80,6 | 77,6 | 3,0 | 60,0 | 54,7 | 5,3 |
| Yritysasiakkaat | 68,2 | 82,2 | -14,0 | 46,7 | 60,8 | -14,1 |
| Suurasiakkaat | 78,7 | 98,4 | -19,7 | 61,4 | 79,4 | -18,0 |
| Baltia | 88,7 | 87,0 | 1,7 | 61,8 | 59,2 | 2,6 |
| Ruotsi | 78,0 | 76,0 | 1,9 | 59,2 | 56,7 | 2,6 |
| Norja | 81,6 | 76,0 | 5,6 | 61,7 | 54,6 | 7,1 |
| Suomi | 54,8 | 85,6 | -30,8 | 33,2 | 62,1 | -28,9 |
| Tanska | 104,4 | 107,5 | -3,1 | 78,1 | 76,3 | 1,8 |
If raportoi 146 miljoonan euron (146) suuruisen sijoitustoiminnan tuloksen tammi-kesäkuulta 2022, ja 89 miljoonan euron (90) toiselta vuosineljännekseltä. Sijoitusten markkina-arvoinen tuotto oli -4,7 prosenttia (2,5) korkojen nousun sekä velka- ja osakemarkkinoiden epävakauden seurauksena. Sijoitusten markkina-arvoinen tuotto toisella neljänneksellä oli -2,7 prosenttia (1,0). Korkoinstrumenttien efektiivinen tuotto (running-yield) oli kauden lopussa 2,1 prosenttia (1,5), joka vastaa 0,5 prosenttiyksikön kasvua ensimmäisen vuosineljänneksen lopussa raportoidusta 1,6 prosentista.
Ifin raportoitu tammi-kesäkuun 2022 tulos ennen veroja oli 662 miljoonaa euroa (566). Kasvu oli vuositasolla 17 prosenttia. Toisella vuosineljänneksellä tulos ennen veroja oli 379 miljoonaa euroa (309). Kauden laaja tulos tammi-kesäkuussa oli -121 miljoonaa euroa (591) ja toisella vuosineljänneksellä -97 miljoonaa euroa (300).
Topdanmark on Tanskan toiseksi suurin vahinkovakuutusyhtiö, jolla on 16 prosentin markkinaosuus. Yhtiö keskittyy henkilöasiakkaiden, maatalouden ja pk-yritysten vakuuttamiseen. Se toimii myös henkivakuuttajana Tanskassa, mutta on solminut sopimuksen henkivakuutustoimintansa myynnistä. Yhtiö on listattu Nasdaq Kööpenhaminassa.
| Milj. e | 1–6/2022 | 1–6/2021 | Muutos, % | 4–6/2022 | 4–6/2021 | Muutos, % |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Vakuutusmaksutulo, netto | 1 535 | 1 523 | 1 | 574 | 590 | -3 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | -1 448 | 809 | — | -965 | 331 | — |
| Liiketoiminnan muut tuotot | — | 2 | -72 | — | 1 | -80 |
| Korvauskulut | -938 | -994 | -6 | -464 | -486 | -4 |
| Vakuutus- ja sijoitussopimusvelkojen muutos |
1 131 | -966 | — | 999 | -249 | — |
| Henkilöstökulut | -156 | -152 | 3 | -78 | -73 | 7 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -57 | -46 | 26 | -38 | -41 | -7 |
| Rahoituskulut | -10 | -6 | 65 | -5 | -3 | 80 |
| Osuus osakkuusyritysten voitoista/ tappioista |
3 | 38 | -93 | 1 | 2 | -44 |
| Tulos ennen veroja | 60 | 208 | -71 | 23 | 71 | -68 |
| Avainluvut | Muutos | Muutos | ||||
| Yhdistetty kulusuhde, % | 84,2 | 82,2 | 2,0 | 80,7 | 79,7 | 1,0 |
| Vahinkosuhde, % | 68,0 | 66,0 | 2,0 | 64,6 | 64,1 | 0,5 |
| Liikekulusuhde, % | 16,2 | 16,2 | — | 16,1 | 15,7 | 0,4 |
Sampo Oyj:n omistuksessa oli kesäkuun 2022 lopulla 43 509 663 Topdanmarkin osaketta eli 48,3 prosenttia kaikista yhtiön osakkeista ja 49,3 prosenttia äänistä. Omistusosuuden markkina-arvo oli 2 140 miljoonaa euroa.
Myrskyt ja sijoitusmarkkinoiden volatiliteetti vaikuttivat Topdanmarkin vuoden 2022 ensimmäiseen vuosipuoliskoon, mutta liiketoiminnan kehitys oli vakaata. Topdanmarkin tammi–kesäkuun 2022 tulos Sampokonsernin tuloslaskelmassa aleni 60 miljoonaan euroon (208). Tammi–kesäkuun 2022 yhdistetty kulusuhde oli 84,2 prosenttia (82,2). Liikekulusuhde oli 16,2 prosenttia (16,2).
Topdanmark sitoutui kesäkuusta 2022 alkaen noudattamaan YK:n tukeman kansainvälisen SBTi-aloitteen (Science Based Targets initiative) tavoitteita. Kyseisellä aloitteella autetaan yrityksiä varmistamaan, että niiden ilmastotavoitteet ovat Pariisin ilmastosopimuksen kasvihuonepäästötavoitteiden mukaisia.
Topdanmark allekirjoitti maaliskuussa 2022 sopimuksen Topdanmark Liv Holdingin ja sen tytäryhtiöiden myymisestä Nordea Life Holdingille. Topdanmark odottaa edelleen kaupan vahvistuvan vuoden 2022 jälkipuoliskolla. Topdanmarkin henkivakuutustoiminnan kirjanpidollinen menettely Sampo-konsernissa on kuvattu liitteessä 15.
Lisätietoja Topdanmark A/S:stä ja sen tammi-kesäkuun 2022 tuloksesta saatavilla osoitteessa www.topdanmark.com.
Hastings on Ison-Britannian johtavia digitaalisella alustalla toimivia vahinkovakuuttajia ja keskittynyt moottoriajoneuvo- ja kotivakuutuksiin. Hastingsilla on yli 3 miljoonaa asiakasta. Yhtiö toimii kahdella päätoiminimellä, jotka ovat Hastings Insurance Services Limited Isossa-Britanniassa ja Advantage Insurance Company Gibraltarilla.
| Milj. e | 1–6/2022 | 1–6/2021 | Muutos, % |
|---|---|---|---|
| Vakuutusmaksutulo, brutto | 605 | 554 | 9 |
| Vakuutusmaksutuotto, netto | 269 | 248 | 9 |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 193 | 184 | 5 |
| Kokonaistuotot | 462 | 431 | 7 |
| Korvauskulut | -203 | -157 | 29 |
| Liikekulut | -207 | -173 | 20 |
| Underwriting-tulos | 53 | 101 | -48 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | 5 | 6 | -17 |
| Ei-operatiiviset poistot | -30 | -20 | 47 |
| Rahoituskulut | -3 | -2 | 13 |
| Tulos ennen veroja | 25 | 85 | -70 |
| Avainluvut | |||
| Voimassa olevat vakuutussopimukset (milj. kpl) | 3,2 | 3,1 | 3 |
| Riskisuhde, % | 75,4 | 63,4 | 12,0 |
| Operatiivinen kulusuhde, % | 88,6 | 76,5 | 12,1 |
Hastings jatkoi vankkaa kehitystään tammi–kesäkuussa 2022 priorisoiden kurinalaista hinnoittelua 10-12 prosentin suuruisen korvausinflaation hallitessa markkinaa.
Bruttovakuutusmaksutulo kasvoi vuodentakaisesta kiintein valuuttakurssein 6 prosenttia ja oli 605 miljoonaa euroa (554). Hastings on toteuttanut hinnankorotuksia muun markkinan edellä, jonka seurauksena sen moottoriajoneuvovakuutusten uusmyynti aleni tammi–kesäkuussa 2022. Markkinoiden keskihinnat ovat nousseet hieman toisella vuosineljänneksellä, mutta hinnannousu ei riitä kattamaan korvausinflaatiota. Hastings noudattaa tammikuun 2022 alussa voimaan tullutta vahinkovakuutuksen hinnoittelukäytännön uudistusta (GIPP) ja odottaa hyötyvänsä uudistuksesta kilpailijoitaan enemmän ajan mittaan.
Voimassa olevien vakuutussopimusten määrä kasvoi vuoden 2021 lopun 3,1 miljoonasta 3,2 miljoonaan kesäkuun 2022 lopulla nousten 3 prosenttia vuodentakaisesta. Kasvu tuli suurelta osin kotivakuutussopimusten 22 prosentin kasvusta 355 000 sopimukseen tietojärjestelmiin ja hinnoitteluun liittyvien uudistusten tukiessa kasvua. Moottoriajoneuvovakuutusten määrä säilyi vakaana kurinalaisen hinnoittelun heijastuessa kehitykseen.
Tilikauden riskisuhde oli 75,4 prosenttia (63,4) tammi–kesäkuussa 2022. Riskisuhteen kasvu vuositasolla heijastelee koronarajoitusten purkamisesta johtuvaa vahinkofrekvenssin kasvua ja koko markkinaan kohdistuvaa korvausinflaatiota. Jälkimmäistä kasvattaa yleinen inflaation kasvu kaikissa korvauskululajeissa mukaan lukien korjauskulut, tappioihin, varkauksiin ja kolmansiin osapuoliin liittyvät kulut sekä tapaturmakulut. Näiden negatiivista vaikutusta on osittain kompensoinut tieliikenneonnettomuuksissa syntyneistä pienistä vammoista koituneiden vahinkokulujen pieneneminen toukokuussa 2021 voimaan tulleiden uudistusten jälkeen.
Operatiivinen kulusuhde kasvoi 88,6 prosenttiin tammi–kesäkuussa 2022 vuodentakaisesta 76,5 prosentista riskisuhteen kasvun myötä.
Tammi–kesäkuun 2022 tulos ennen veroja oli 25 miljoonaa euroa (85) Sammon yritysostoon liittyvät 30 miljoonan euron (20) suuruiset aineettomiin hyödykkeisiin kohdistuvat ei-operatiiviset poistot huomioiden.
Strategisten ja operatiivisten aloitteiden toimeenpanossa edettiin hyvin. Toisella vuosineljänneksellä jatkettiin investointeja erityisesti hinnoitteluun, korvauskäsittelyyn ja digitaalisiin toimintoihin. Hastings on edelleen hyvässä asemassa vastatakseen nykyisiin inflaation ja kilpailutilanteen luomiin paineisiin.
Mandatum on Suomen johtava säästämisen ja varainhoidon palvelujen, henkivakuutuksien sekä palkitsemisratkaisujen tarjoaja asiakaskuntanaan henkilö- ja yritysasiakkaat sekä institutionaaliset asiakkaat. Mandatum tarjoaa tuotteitaan ja palvelujaan lähinnä Suomessa asiantuntija- ja yhteistyökanaviensa kautta, mutta tuotevalikoimaan kuuluu myös tiettyjä palveluja, kuten varainhoitoa pohjoismaisille asiakkaille.
| Tulos | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Milj. e | 1–6/2022 | 1–6/2021 | Muutos, % | 4–6/2022 | 4–6/2021 | Muutos, % |
| Vakuutusmaksutulo, netto | 781 | 703 | 11 | 301 | 433 | -31 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | -844 | 985 | — | -535 | 504 | — |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 17 | 16 | 5 | 9 | 10 | -8 |
| Korvauskulut | -557 | -617 | -10 | -296 | -322 | -8 |
| Vakuutus- ja sijoitussopimusten velkojen muutos |
803 | -870 | — | 598 | -523 | — |
| Henkilöstökulut | -36 | -30 | 21 | -19 | -15 | 27 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -41 | -39 | 4 | -19 | -20 | -3 |
| Rahoituskulut | -7 | -6 | 6 | -3 | -3 | -1 |
| Tulos ennen veroja | 116 | 141 | -18 | 35 | 65 | -46 |
| Avainluvut | Muutos | Muutos | ||||
| Oman pääoman tuotto (ml. laajan tuloksen erät), % |
-31,6 | 28,9 | -60,5 | — | — | — |
Mandatum-segmentin tulos ennen veroja oli 116 miljoonaa euroa (141) tammi-kesäkuussa 2022. Markkinaarvojen muutokset huomioiva laaja tulos verojen jälkeen oli -243 miljoonaa euroa (238).
Markkinaympäristö oli vuoden 2022 ensimmäisellä puoliskolla erityisen haastava volatiliteetin ollessa korkea ja markkina-arvojen laskiessa liki kaikissa omaisuusluokissa. Mandatumin tuloslaskelmaan kirjattava sijoitustulos laski 83 miljoonaan euroon (117), kun taas markkina-arvoin laskettava sijoitustulos oli -350 miljoonaa euroa (273). Sijoitusten tuotto käyvin arvoin oli -7,8 prosenttia tammi-kesäkuussa 2022.
Mandatum Lifen Solvenssi II -laskelmassa oman varallisuuden kehitys säilyi lievästi positiivisena korkotason nousun kompensoidessa realisoitujen sijoitusten tuottojen heikoksi painamaa sijoitustulosta. Samaan aikaan vakavaraisuusvaatimus laski voimakkaasti symmetrisen mukautustekijän ja sijoitusten markkina-arvojen laskun vuoksi. Tämän seurauksena Solvenssi II -vakavaraisuussuhde nousi ennätykselliseen 255 prosenttiin vuoden 2021 lopun 190 prosentista ja maaliskuun 2022 lopun 216 prosentista.
Heikko markkinakehitys painoi Mandatumin sijoitussidonnaisia ja muita hallinnoitavia asiakasvaroja, jotka laskivat kesäkuun lopussa 10,3 miljardiin euroon vuoden 2021 lopun 11,1 miljardista ja ensimmäisen vuosineljänneksen 10,9 miljardista. Nettomerkinnät pysyivät toisella vuosineljänneksellä kuitenkin lievästi positiivisina ja olivat vuoden 2022 ensimmäisellä puoliskolla yhteensä 254 miljoonaa euroa.
Mandatumin operatiivinen tulos (kustannusliikkeen ja varainhoidon tulos) säilyi vahvana ja oli 22 miljoonaa euroa (10). Riskiliikkeen tulos kasvoi 16 miljoonaan euroon (11).
Mandatumin korkeakorkoinen (3,5 ja 4,5 prosenttia) laskuperustekanta supistui 80 miljoonaa euroa 1,7 miljardiin euroon (1,7). Kokonaisuudessaan Mandatumin laskuperustekorkoinen vakuutuskanta oli 3,1 miljardia euroa (3,2) kesäkuun 2022 lopussa. Vastuuvelan vahvistamiseen tarkoitetut varaukset laskivat 243 miljoonaan euroon (274). Ensimmäisellä vuosipuoliskolla ei tehty uusia varauksia. Diskonttokorko on 0,25 prosenttia vuosille 2022–2025 ja 0,75 prosenttia vuodelle 2026.
Sampo Oyj on Sampo-konsernin emoyhtiö, joka vastaa konsernin strategian täytäntöönpanosta ja pääoman allokoinnista. Holding-yhtiössä on vakuutustoimintaa harjoittavien tytäryhtiöiden lisäksi pieni joukko suoria osakesijoituksia. Nordea konsolidoitiin Sammon konsernitilinpäätökseen osakkuusyhtiönä 25.10.2021 saakka ja omistuksesta luovuttiin 29.4.2022.
| Tulos |
|---|
| ------- |
| Milj. e | 1–6/2022 | 1–6/2021 | Muutos, % | 4–6/2022 | 4–6/2021 | Muutos, % |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | 174 | 31 | 458 | -1 | 11 | — |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 103 | 9 | 1 091 | 75 | 4 | 1 634 |
| Henkilöstökulut | -10 | -11 | -14 | -6 | -5 | 3 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -7 | -7 | 5 | -4 | -4 | -8 |
| Rahoituskulut | -64 | -48 | 33 | -30 | -22 | 36 |
| Osuus osakkuusyritysten voitoista/tappioista |
7 | 276 | -97 | 4 | 150 | -97 |
| Arvonalentumistappioiden palautus Nordean osakkeista |
— | 93 | — | — | 93 | — |
| Tulos ennen veroja | 203 | 343 | -41 | 40 | 227 | -83 |
Omistusyhteisön tammi–kesäkuun 2022 tulos ennen veroja aleni 203 miljoonaan euroon (343).
Sampo sai päätökseen Nordean omistuksesta luopumisen toisen vuosineljänneksen aikana, ja tästä kirjataan toiselle vuosineljännekselle 75 miljoonan euron ja ensimmäiselle vuosipuoliskolle 103 miljoonan euron suuruinen positiivinen kirjanpitovaikutus Sammon konsernituloslaskelmaan. Lisätietoa myynnistä on saatavilla Nordea-omistuksesta luopuminen -osiossa.
Sammolle kirjattiin Nordaxin tammi–kesäkuun 2022 tuloksesta 7 miljoonaa euroa (9). Omistusyhteisösegmentin rahoituskulut kasvoivat tammi–kesäkuussa 2022 pääsiassa johdannaisten -23 miljoonan euron suuruisen arvonmuutoksen ja valuuttakurssimuutosten vuoksi.
Sampo luopui kaikista hallussaan olleista Nordean osakkeista myymällä 200 miljoonaa osaketta nopeutetun tarjousmenettelyn kautta 29.4.2022. Sampo oli jo ennen tarjousmenettelyä myynyt 19 miljoonaa osaketta avoimessa pörssikaupankäynnissä vuoden 2022 ensimmäisellä vuosineljänneksellä ja 27 miljoonaa osaketta toisella vuosineljänneksellä.
Transaktioista saatu bruttomyyntitulo oli 2,3 miljardia euroa, josta 2,1 miljardia euroa ajoittui toiselle vuosineljännekselle. Transaktioista kirjattiin Sammon konsernituloslaskelmaan 103 miljoonan euron suuruinen positiivinen kirjanpitovaikutus, josta 75 miljoonaa euroa ajoittui toiselle vuosineljännekselle. Kirjanpitovaikutusta käsitellään satunnaisena eränä laskettaessa Sammon osingonjakosuhdetta vuodelta 2022.
Sampo tiedotti Nordeasta luopumisen yhteydessä 29.4.2022, että sen johto aikoo ehdottaa hallitukselle, että käynnistetään uusi omien osakkeiden osto-ohjelma 18.5.2022 järjestettävän varsinaisen yhtiökokouksen jälkeen sillä edellytyksellä, että yhtiökokous uusii hallituksen valtuutuksen omien osakkeiden ostoon.
Sammon hallitus päätti 9.6.2022, että yhtiökokoukselta saadun valtuutuksen nojalla käynnistetään omien osakkeiden osto-ohjelma, jossa Sammon A-osakkeiden hankintaan käytettävä kokonaissumma on korkeintaan 1 miljardi euroa. Osakkeita voidaan ostaa enintään 30 miljoonaa kappaletta, joka on noin 5,6 prosenttia kaikista Sammon osakkeista. Osto-ohjelma alkoi 10.6.2022 ja päättyy viimeistään 8.2.2023.
Lisäksi Sampo tiedotti, että sen johdon tarkoituksena on ehdottaa hallitukselle, että vuoden 2022 taloudellisen tuloksen julkaisun yhteydessä 10.2.2023 ehdotetaan toista pääoman palautusta, joka toteutettaisiin joko omien osakkeiden osto-ohjelman tai lisäosingon muodossa tai näiden yhdistelmänä.
Sampo-konsernin Solvenssi II -säännöstön mukainen vakavaraisuussuhde oli kesäkuun 2022 lopussa 245 prosenttia. Vakavaraisuussuhde vahvistui 41 prosenttiyksikköä ensimmäisen vuosineljänneksen 204 prosentista ja 60 prosenttiyksikköä vuoden 2021 lopun 185 prosentista.
Vakavaraisuutta tukivat loppujen Nordea-osakkeiden myynti, korkojen nousu ja vahva underwriting-tulos. Nordea-osakkeiden myynti nosti vakavaraisuussuhdetta 29 prosenttiyksikköä, kun taas käynnissä olevalla 1 miljardin euron omien osakkeiden osto-ohjelmalla oli 19 prosenttiyksikön negatiivinen vaikutus. Vakavaraisuussuhde oli 233 prosenttia, kun laskelmassa huomioidaan 1,70 euron osakekohtaiseen osinkoon perustuva osinkokertymä.
Sampo-konsernin tavoitteena on 170–190 prosentin suuruinen, Solvenssi II -säännöstön mukainen vakavaraisuussuhde.
Sampo-konserni tavoittelee alle 30 prosentin velkaisuusastetta. Velkaisuusaste lasketaan jakamalla konsernin rahoitusvelat IFRS:n mukaisen oman pääoman ja rahoitusvelkojen summalla. Sampo-konsernin velkaisuusaste oli kesäkuun 2022 lopussa 29,2 prosenttia eli 5,4 prosenttiyksikköä korkeampi kuin vuoden 2021 lopun 23,8 prosenttia ja 4,4 prosenttiyksikköä korkeampi kuin ensimmäisen vuosineljänneksen lopulla. Velkaisuusasteen nousu selittyi oman pääoman laskulla, joka johtui osingonmaksusta, omien osakkeiden osto-ohjelman etenemisestä sekä negatiivisesta markkina-arvoin laskettavasta sijoitustuloksesta (kirjattu pääosin konsernin laajaan tulokseen).
Konsernin IFRS:n mukainen oma pääoma oli kesäkuun lopulla 10 023 miljoonaa euroa sen oltua vuodenvaihteessa 13 464 miljoonaa euroa. Bruttovelka aleni 70 miljoonaa euroa 4 141 miljoonaan euroon.
Lisätietoja Sampo-konsernin liikkeeseen laskemista lainoista on saatavilla osoitteessa www.sampo.com/ velkarahoitus.
Sampo-konsernin keskeiset luottoluokitukset 30.6.2022 on esitetty alla olevassa taulukossa.
| Yhtiö | Moody's | Standard & Poor's | Fitch Ratings | |||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Luokitus | Näkymä | Luokitus | Näkymä | Luokitus Näkymä | ||
| Sampo Oyj – Issuer Credit Rating | A3 | Positiivinen | A | Vakaa | - | - |
| If Skadeförsäkring AB – Insurance Financial Strength Rating |
A1 | Positiivinen | AA- | Vakaa | - | - |
| If Skadeförsäkring Holding AB – Issuer Credit Rating |
- | - | A | Vakaa | - | - |
| Mandatum Henkivakuutusosakeyhtiö – Issuer Credit Rating |
- | - | AA- | Vakaa | - | - |
| Hastings Group (Finance) - Issuer default rating |
- | - | - | - | A- | Positiivinen |
Sampo hankki tammi–kesäkuussa 2022 omia A-osakkeitaan kolmen eri osto-ohjelman kautta perustuen vuosien 2021 ja 2022 varsinaisten yhtiökokousten antamiin valtuutuksiin.
Sampo tiedotti 750 miljoonan euron suuruisen omien osakkeiden osto-ohjelmasta 1.10.2021. Takaisinostot aloitettiin 4.10.2021 ja saatiin päätökseen 25.3.2022. Tällä ajanjaksolla Sampo osti takaisin 17 128 505 omaa osakettaan 43,79 euron keskihintaan. Määrä oli 3,08 prosenttia Sampo Oyj:n osakkeiden kokonaismäärästä. Osakkeet mitätöitiin hallituksen päätöksen mukaisesti maaliskuun 2022 lopussa.
Sampo tiedotti uuden, enintään 250 miljoonan euron suuruisen osto-ohjelman käynnistämisestä 30.3.2022. Takaisinostot aloitettiin 31.3.2022 ja saatiin päätökseen 17.5.2022. Tällä ajanjaksolla Sampo osti takaisin 4 961 994 omaa osaketta 45,85 euron keskihintaan kokonaishankinnan ollessa 228 miljoonaa euroa. Määrä oli 0,9 prosenttia Sampo Oyj:n osakkeiden kokonaismäärästä. Osakkeet mitätöitiin hallituksen päätöksen mukaisesti toukokuussa 2022.
Sammon hallitus päätti 9.6.2022 vuoden 2022 varsinaiselta yhtiökokoukselta saadun valtuutuksen nojalla 1 miljardin euron suuruisen omien osakkeiden osto-ohjelman käynnistämisestä. Osto-ohjelmassa Sammon osakkeita voidaan ostaa enintään 30 miljoonaa kappaletta, joka on noin 5,6 prosenttia kaikista Sammon osakkeista. Osto-ohjelma alkoi 10.6.2022 ja päättyy viimeistään 8.2.2023. Heinäkuun 2022 lopulla Sampo Oyj omisti yhteensä 5 017 860 omaa A-osaketta, mikä vastasi 0,94 prosenttia Sampo Oyj:n osakkeiden kokonaismäärästä.
Sampo tiedotti 13.6.2022 muuntaneensa yhteensä 1 000 000 B-osaketta A-osakkeiksi Sammon yhtiöjärjestyksen kohdan 4 muuntolausekkeen mukaisesti. Sammon hallitus päätti osakemuunnosta osakkeiden omistajan Keskinäisen Vakuutusyhtiö Kalevan pyynnöstä. Osakemuunnon jälkeen Kalevan omistukseen jäi 200 000 Sammon B-osaketta.
Maaliskuussa ja toukokuussa 2022 toteutettujen A-osakkeiden mitätöintien sekä kesäkuussa toteutetun Bosakkeiden muunnon jälkeen Sammon osakkeiden kokonaismäärä on 533 261 351 osaketta, joista 200 000 on B-osakkeita. Osakkeisiin liittyvien äänioikeuksien määrä on 534 061 351.
Sampo Oyj sai tammi–kesäkuussa 2022 yhteensä viisi Arvopaperimarkkinalain 9 luvun 5 §:n mukaista ilmoitusta. Ilmoitusten mukaan BlackRock, Inc.:n suoraan tai sen rahastojen, välillisesti tai rahoitusvälineiden kautta omistamien Sammon A-osakkeiden ja niihin liittyvien äänioikeuksien osuus oli joko laskenut alle 5 prosentin tai noussut yli 5 prosenttiin Sampo Oyj:n kaikista osakkeista ja niihin liittyvistä äänioikeuksista. Liputusilmoitusten yksityiskohdat ovat saatavilla osoitteessa www.sampo.com/liputukset.
Sampo Oyj:n 18.5.2022 pidetty varsinainen yhtiökokous päätti jakaa vuodelta 2021 osinkoa 4,10 euroa osakkeelta. Osingonmaksun täsmäytyspäivä oli 20.5.2022 ja osingonmaksupäivä 31.5.2022. Yhtiökokous vahvisti vuoden 2021 tilinpäätöksen ja myönsi hallituksen jäsenille ja toimitusjohtajalle vastuuvapauden.
Yhtiökokous päätti kasvattaa hallituksen jäsenten lukumäärää yhdeksään jäseneen. Hallitukseen valittiin uudelleen Christian Clausen, Fiona Clutterbuck, Georg Ehrnrooth, Jannica Fagerholm, Johanna Lamminen, Risto Murto, Markus Rauramo ja Björn Wahlroos. Lisäksi Steve Langan valittiin uudeksi hallituksen jäseneksi. Hallituksen jäsenet valittiin toimikaudelle, joka jatkuu seuraavan varsinaisen yhtiökokouksen päättymiseen saakka. Björn Wahlroos ilmoitti yhtiökokouksen yhteydessä, että ei ole käytettävissä valittavaksi uudelleen Sammon hallitukseen yhtiökokouksessa, joka on suunniteltu järjestettäväksi keväällä 2023.
Hallitus valitsi järjestäytymiskokouksessaan puheenjohtajakseen Björn Wahlroosin ja varapuheenjohtajakseen Jannica Fagerholmin. Nimitys- ja palkitsemisvaliokuntaan valittiin Christian Clausen, Risto Murto, Markus Rauramo ja Björn Wahlroos (puheenjohtaja) sekä tarkastusvaliokuntaan Fiona Clutterbuck, Georg Ehrnrooth, Jannica Fagerholm (puheenjohtaja), Johanna Lamminen ja Steve Langan.
Kaikkien hallituksen jäsenten on arvioitu olevan riippumattomia yhtiöstä sekä sen merkittävistä osakkeenomistajista Arvopaperimarkkinayhdistyksen antaman hallinnointikoodin 2020 mukaisesti. Hallituksen jäsenten ansioluettelot ovat saatavilla osoitteessa www.sampo.com/hallitus.
Yhtiökokous päätti maksaa hallituksen jäsenille palkkioita vuonna 2023 pidettävän varsinaisen yhtiökokouksen päättymiseen saakka seuraavasti: hallituksen puheenjohtajalle maksetaan vuotuisena palkkiona 190 000 euroa ja kullekin hallituksen jäsenelle maksetaan 98 000 euroa. Tämän lisäksi hallituksen ja sen valiokuntien jäsenille maksetaan seuraavat vuosipalkkiot: hallituksen varapuheenjohtajalle 27 000 euroa, tarkastusvaliokunnan puheenjohtajalle 27 000 euroa ja kullekin tarkastusvaliokunnan jäsenelle 6 200 euroa. Hallituksen jäsenen edellytetään hankkivan yhtiökokouksen päätöksen perusteella Sammon A-sarjan osakkeita markkinoilta julkisessa kaupankäynnissä muodostuvaan hintaan 50 prosentilla hallituksen jäsenen vuosipalkkiosta, josta on ensin vähennetty verot ja vastaavat maksut.
Yhtiökokous hyväksyi Sampo Oyj:n toimielinten palkitsemisraportin. Päätös on neuvoa-antava.
Tilintarkastajaksi valittiin uudelleen tilintarkastusyhteisö Deloitte Oy, jolle päätettiin maksaa palkkio yhtiön hyväksymän laskun mukaan. KHT Jukka Vattulainen toimii päävastuullisena tilintarkastajana.
Yhtiökokouksessa oli ennakkoon annetut ja asiamiehen edustamat äänet mukaan luettuna edustettuna 326 496 211 osaketta (60,66 prosenttia osakkeista) ja 331 296 211 ääntä (61,01 prosenttia kaikista äänioikeuksista).
Yhtiökokouksen pöytäkirja on osakkeenomistajien nähtävillä osoitteessa www.sampo.com/yhtiokokous sekä Sampo Oyj:n pääkonttorissa osoitteessa Fabianinkatu 27, Helsinki.
Geopoliittinen epävarmuus jatkui toisella vuosineljänneksellä osittain Venäjän Ukrainaan tekemän hyökkäyksen vuoksi. Sampo-konsernin vakuutusriskit sota-alueella ovat hyvin rajalliset ja koskevat lähinnä Suurasiakkaat-liiketoiminnan tiettyjä pohjoismaisia asiakkaita, joiden vakuutusehdoissa sotatilanteesta seuranneet vahingot on rajattu vakuutusvastuun ulkopuolelle. Sammon taseeseen ei myöskään sisälly merkittäviä suoria sijoituksia Venäjälle tai Ukrainaan.
Suorien riskipositioiden vähyys huomioiden suurin Ukrainan sodasta Sammolle aiheutuva riski liittyy konfliktin toisen asteen vaikutuksiin pääomamarkkinoilla ja makrotaloudessa. Pääomamarkkinoiden volatiliteetti ja yleinen epävarmuus ovat edelleen lisääntyneet toisen vuosineljänneksen aikana. Konsernilla on strategisten sijoitustensa sekä omistamiensa vakuutusyhtiöiden ja niiden sijoitusomaisuuden ja vastuuvelan kautta merkittäviä markkinariskipositioita, joiden arvoihin markkinasokit voivat heijastua epäsuotuisasti. Näiden riskien toteutumisen varalta ja markkinavolatiliteetin sietämiseksi konsernilla on taloudelliset puskurit, ja Sammon vakavaraisuus ja velka-asema olivat edelleen tavoitteita vahvemmat edelleen toisen vuosineljänneksen lopulla.
Makrotaloudelliset vaikutukset voivat heijastua myös Sammon operatiiviseen liiketoimintaan esimerkiksi talouskasvua alentaessaan, toimitusongelmia aiheuttaessaan ja hyödykkeiden hintoja nostaessaan. Näiden tekijöiden huomiointi on erityisen tärkeää, sillä koronapandemian ja siihen liittyneen elvyttävän raha- ja finanssipolitiikan seurauksena toimitusketjun ongelmat ja vauhdittunut inflaatio olivat tosiasia jo ennen sodan alkua. Sammon liiketoiminta on osoittanut kestävyytensä näille vaikutuksille myös toisella vuosineljänneksellä.
Koronapandemian vaikutukset liiketoimintaan olivat Pohjoismaissa ja Baltiassa kuluneella vuosineljänneksellä selkeästi vähäisemmät kuin vuonna 2021. Koronapandemian vaikutusten vähäisyyden ja niiden luotettavan arvioinnin hankaloitumisen vuoksi Sampo on luopunut koronapandemian vaikutuksien kvantitatiivisten arvioiden julkaisusta vuoden 2022 taloudellisessa raportoinnissa.
Sampo-konsernissa maksettiin tammi-kesäkuussa 2022 lyhytaikaisia kannustimia sosiaalikulut mukaan lukien 73 miljoonalla eurolla (66). Pitkäaikaisista kannustinjärjestelmistä maksettiin palkkioita samalla ajanjaksolla 14 miljoonaa euroa (3). Pitkäaikaisista kannustinjärjestelmistä maksettujen palkkioiden kasvu johtui Hastingsin useiden kannustinjärjestelmien erääntymisestä vuoden 2022 toisen vuosineljänneksen aikana. Voimassa olevien pitkäaikaisten kannustinjärjestelmien tulosvaikutus oli -11 miljoonaa euroa (-11). Sampo Oyj:n rahoitusvälineisiin perustuvien pitkäaikaisten kannustinjärjestelmien ehdot ovat saatavilla osoitteessa www.sampo.com/kannustinehdot.
Sampo-konserni julkaisi helmikuussa 2022 toimielinten palkitsemisraportin 2021 osoitteessa www.sampo.com/palkitsemisraportti. Raportti on laadittu Arvopaperimarkkinayhdistyksen hyväksymän, 1.1.2020 voimaan tulleen hallinnointikoodi 2020:n suositusten mukaisesti. Johtoryhmän (konsernijohtaja pois lukien) palkitsemisesta on tiedot saatavilla osoitteessa www.sampo.com/palkitseminen\_johtoryhma.
Sampo-konsernin työntekijöiden määrä (FTE) oli tammi-kesäkuussa 2022 keskimäärin 13 586 (13 266). Sampokonsernissa työskenteli 30.6.2022 yhteensä 13 697 henkilöä (13 374).
| Sampo-konsernin henkilöstömäärä | Henkilöstö keskimäärin (FTE) 1–6/2022 |
% |
|---|---|---|
| Yhtiöittäin | ||
| If | 7 428 | 55 |
| Hastings | 3 055 | 23 |
| Topdanmark | 2 391 | 18 |
| Mandatum | 664 | 5 |
| Sampo Oyj | 48 | 0,4 |
| Yhteensä | 13 586 | 100 |
| Maittain | ||
| Iso-Britannia | 3 029 | 22 |
| Tanska | 2 975 | 22 |
| Suomi | 2 402 | 18 |
| Ruotsi | 2 363 | 17 |
| Norja | 1 583 | 12 |
| Muut maat | 1 234 | 9 |
| Yhteensä | 13 586 | 100 |
Sammon 9.6.2022 julkistama omien osakkeiden takaisinosto-ohjelma jatkui raportointikauden päättymisen jälkeen. Yhtiö oli perjantain 30.7.2022 pörssikaupankäynnin päättymiseen mennessä ostanut yhteensä 5 017 860 Sammon A-osaketta, joka oli 0,94 prosenttia Sampo Oyj:n koko osakemäärästä. Osto-ohjelman etenemistä voi seurata osoitteessa www.sampo.com/tiedotteet.
Mandatum sai Baltian henkivakuutusliiketoimintojensa myynnin päätökseen 30.6.2022 ja henkiliiketoiminnan hallinnointi siirrettiin Invalda INVL:lle 1.7.2022. Kauppa julkistettiin alun perin kesäkuussa 2021.
Hallitus
Knut Arne Alsaker, talousjohtaja, puh. 010 516 0010 Sami Taipalus, sijoittajasuhdejohtaja, puh. 010 516 0030 Maria Silander, viestintäpäällikkö, mediayhteydet, puh. 010 516 0031
Analyytikoille ja sijoittajille järjestetään englanninkielinen puhelinkonferenssi klo 16.00. Puhelinkonferenssiin voi osallistua soittamalla numeroon (09) 8171 0310, +1 631 913 1422, +44 33 3300 0804 tai +46 8 5664 2651. Puhelinkonferenssin tunnus: 90572124#.
Puhelinkonferenssia voi seurata samanaikaisesti osoitteessa www.sampo.com/tulos. Puhelinkonferenssin tallenne on kuunneltavissa myöhemmin samassa osoitteessa.
Tämän lisäksi tulostiedotetta täydentävä englanninkielinen esitysaineisto on nähtävissä osoitteessa www.sampo.com/tulos.
Sampo julkaisee tammi-syyskuun 2022 osavuosiraporttinsa 2.11.2022.
Nasdaq Helsinki Lontoon pörssi Keskeiset tiedotusvälineet Finanssivalvonta
| Tunnusluvut | 1–6/2022 | 1–6/2021 | |
|---|---|---|---|
| KONSERNI | |||
| Voitto ennen veroja | Milj. e | 1 066 | 1 343 |
| Oman pääoman tuotto käyvin arvoin (RoE) | % | -6,7 | 25,2 |
| Omavaraisuusaste | % | 17,0 | 19,8 |
| Konsernin vakavaraisuus ¹) | Milj. e | 5 778 | 6 844 |
| Konsernin vakavaraisuussuhde ¹) | % | 245 | 209 |
| Henkilöstön keskim. lukumäärä | 13 586 | 13 267 | |
| IF | |||
| Vakuutusmaksutulo ennen jälleenvakuuttajien osuutta | Milj. e | 3 267 | 3 045 |
| Vakuutusmaksutuotot | Milj. e | 2 469 | 2 341 |
| Voitto ennen veroja | Milj. e | 662 | 566 |
| Oman pääoman tuotto käyvin arvoin (RoE) | % | -7,7 | 39,3 |
| Riskisuhde ²) | % | 58,5 | 59,9 |
| Toimintakulusuhde ²) | % | 20,4 | 21,2 |
| Vahinkosuhde ²) | % | 63,9 | 65,7 |
| Liikekulusuhde ²) | % | 15,0 | 15,4 |
| Yhdistetty kulusuhde ²) | % | 78,9 | 81,1 |
| Henkilöstön keskim. lukumäärä | 7 427 | 7 209 | |
| TOPDANMARK | |||
| Henkivakuutuksen vakuutusmaksutulo ennen jälleenvakuuttajien osuutta |
Milj. e | 695 | 702 |
| Vahinkovakuutuksen vakuutusmaksutulo ennen jälleenvakuuttajien osuutta |
Milj. e | 897 | 874 |
| Vahinkovakuutuksen vakuutusmaksutuotot | Milj. e | 665 | 640 |
| Voitto ennen veroja | Milj. e | 60 | 208 |
| Vahinkosuhde ²) | % | 68,0 | 66,0 |
| Liikekulusuhde ²) | % | 16,2 | 16,2 |
| Yhdistetty kulusuhde | % | 84,2 | 82,2 |
| Henkilöstön keskim. lukumäärä | 2 391 | 2 427 | |
| HASTINGS | |||
| Vakuutusmaksutulo ennen jälleenvakuuttajien osuutta | Milj. e | 605 | 554 |
| Vakuutusmaksutuotot | Milj. e | 269 | 248 |
| Voitto ennen veroja | Milj. e | 25 | 85 |
| Henkilöstön keskim. lukumäärä | 3 055 | 2 998 |
| MANDATUM | 1–6/2022 | 1–6/2021 | |
|---|---|---|---|
| Vakuutusmaksutulo ennen jälleenvakuuttajien osuutta | Milj. e | 788 | 709 |
| Voitto ennen veroja | Milj. e | 116 | 141 |
| Oman pääoman tuotto käyvin arvoin (RoE) | % | -31,6 | 28,9 |
| Liikekustannussuhde | % | 88,1 | 98,4 |
| Henkilöstön keskim. lukumäärä | 664 | 563 | |
| OMISTUSYHTEISÖ | |||
| Voitto ennen veroja | Milj. e | 203 | 343 |
| Henkilöstön keskim. lukumäärä | 48 | 70 | |
| OSAKEKOHTAISET TUNNUSLUVUT | |||
| Osakekohtainen tulos | euro | 1,61 | 1,8 |
| Osakekohtainen tulos ilman osakkuusyhtiötuloksiin liittyviä poikkeuseriä 3) |
euro | 1,42 | 1,64 |
| Osakekohtainen tulos, ml. muut laajan tuloksen erät | euro | -0,69 | 2,66 |
| Osakekohtainen oma pääoma | euro | 17,94 | 21,47 |
| Osakekohtainen substanssi | euro | 19,24 | 23,6 |
| Antioikaistu ylin kurssi | euro | 48,74 | 41,4 |
| Antioikaistu alin kurssi | euro | 35,85 | 33,82 |
| Osakekannan markkina-arvo | Milj. e | 22 051 | 21 525 |
1) Konsernin vakavaraisuus on laskettu Solvenssi II -direktiivin (2009/138/EY) mukaisella konsolidointimenetelmällä.
2) Vahinkovakuutuksen tunnusluvut on laskettu toimintokohtaisten kulujen pohjalta eikä niitä siksi voida johtaa suoraan konsernin tuloslaskelmasta.
3) Käytetään osinkopolitiikan mukaisen osingon määrittämisessä.
Tilinpäätöspäivän osakemääränä on käytetty 531 094 597 kappaletta ja keskimääräisenä osakemääränä 538 279 471 kappaletta.
Tunnuslukuja laskettaessa veroina on otettu huomioon tilikauden tulosta vastaava vero.
Osakekohtaista substanssia laskettaessa on huomioon otettu konsernin arvostuserot pörssinoteeratusta tytäryhtiö Topdanmarkista. Vertailuvuosi sisältää arvostuserot myös silloisesta osakkuusyhtiö Nordeasta.
| + | kauden laaja tulos | |
|---|---|---|
| ± | sijoitusten arvostuserot laskennallisen verovelan vähentämisen jälkeen | |
| + | oma pääoma yhteensä | x 100 % |
| sijoitusten arvostuserot laskennallisen verovelan vähentämisen jälkeen (vuoden alun ja raportointikauden lopun keskiarvo) |
||
| Omavaraisuusaste (käyvin arvoin), % | ||
| + | oma pääoma yhteensä | |
| ± | sijoitusten arvostuserot laskennallisen verovelan vähentämisen jälkeen | x 100 % |
| + | taseen loppusumma | |
| ± | sijoitusten arvostuserot | |
| Velkaisuusaste | ||
| rahoitusvelat | x 100 % | |
| oma pääoma + rahoitusvelat | ||
| Vahinkovakuutuksen riskisuhde, % | ||
| + | korvauskulut | |
| – | korvausten käsittelykulut | x 100 % |
| vakuutusmaksutuotot | ||
| Vahinkovakuutuksen toimintakulusuhde, % | ||
| + | liikekulut | |
| + | korvausten käsittelykulut | |
| vakuutusmaksutuotot | x 100 % | |
| Vahinkovakuutuksen vahinkosuhde, % | ||
| korvauskulut | ||
| vakuutusmaksutuotot | x 100 % | |
| Vahinkovakuutuksen liikekulusuhde, % | ||
| liikekulut | ||
| vakuutusmaksutuotot | x 100 % | |
| Vahinkovakuutuksen yhdistetty kulusuhde, % | ||
| vahinkosuhde + liikekulusuhde | ||
| Henkivakuutuksen liikekustannussuhde, % | ||
| + | liikekulut ennen vakuutusten aktivoitujen hankintamenojen muutosta | |
| + | korvausten selvittelykulut | |
| kuormitustulo | x 100 % |
emoyhtiön osakkeiden omistajille kuuluva tilikauden voitto osakkeiden antioikaistu keskimääräinen lukumäärä
oma pääoma (emoyhtiön omistajien osuus)
osakkeiden antioikaistu lukumäärä raportointikauden päätöspäivänä
osakkeiden antioikaistu lukumäärä raportointikauden päätöspäivänä
osakkeiden lukumäärä tilikauden viimeisenä päivänä x raportointikauden viimeinen kaupantekokurssi
| 1–6/2022 | 1–3/2022 | 1–12/2021 | 1–9/2021 | 1–6/2021 | 1–3/2021 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| EURSEK | ||||||
| Tuloslaskelma (keskikurssi) | 10,4746 | 10,4837 | 10,1465 | 10,1529 | 10,1312 | 10,1173 |
| Tase (raportointikauden päätöspäivänä) |
10,7300 | 10,3370 | 10,2503 | 10,1683 | 10,1110 | 10,2383 |
| DKKSEK | ||||||
| Tuloslaskelma (keskikurssi) | 1,4085 | 1,4086 | 1,3643 | 1,3652 | 1,3622 | 1,3608 |
| Tase (raportointikauden päätöspäivänä) |
1,4424 | 1,3898 | 1,3784 | 1,3674 | 1,3597 | 1,3766 |
| NOKSEK | ||||||
| Tuloslaskelma (keskikurssi) | 1,0499 | 1,0560 | 0,9983 | 0,9926 | 0,9956 | 0,9865 |
| Tase (raportointikauden päätöspäivänä) |
1,0369 | 1,0645 | 1,0262 | 1,0003 | 0,9940 | 1,0243 |
| EURDKK | ||||||
| Tuloslaskelma (keskikurssi) | 7,4402 | 7,4408 | 7,4371 | 7,4368 | 7,4369 | 7,4373 |
| Tase (raportointikauden päätöspäivänä) |
7,4392 | 7,4379 | 7,4364 | 7,4360 | 7,4362 | 7,4373 |
| EURGBP | ||||||
| Tuloslaskelma (keskikurssi) | 0,8420 | 0,8363 | 0,8599 | 0,8638 | 0,8682 | 0,8748 |
| Tase (raportointikauden päätöspäivänä) |
0,8582 | 0,8460 | 0,8403 | 0,8605 | 0,8581 | 0,8521 |
| Milj. e | 4–6/2022 | 1–3/2022 | 10–12/2021 | 7–9/2021 | 4–6/2021 |
|---|---|---|---|---|---|
| Vakuutusmaksutulo | 2 313 | 3 343 | 2 172 | 1 944 | 2 341 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | -1 417 | -566 | 1 272 | 315 | 932 |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 232 | 144 | 104 | 127 | 125 |
| Korvauskulut | -1 583 | -1 557 | -1 606 | -1 468 | -1 581 |
| Vakuutus- ja sijoitussopimusvelkojen muutos | 1 550 | -221 | -828 | 25 | -776 |
| Henkilöstökulut | -309 | -303 | -298 | -299 | -288 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -263 | -236 | -290 | -242 | -256 |
| Rahoituskulut | -40 | -44 | -36 | -44 | -32 |
| Osuus osakkuusyritysten voitoista/ tappioista | 16 | 6 | -40 | 129 | 153 |
| Arvostusero osakkuusyhtiöosakkeiden luovutuksesta |
— | — | 84 | — | — |
| Arvonalentumistappioiden palautus Nordean osakkeista |
— | — | 662 | 144 | 93 |
| Kauden voitto ennen veroja | 499 | 566 | 1 197 | 632 | 710 |
| Verot | -85 | -84 | -111 | -82 | -124 |
| Kauden voitto | 414 | 483 | 1 086 | 550 | 586 |
| Kauden muut laajan tuloksen erät | |||||
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi | |||||
| Muuntoerot | -142 | -12 | 16 | -13 | 14 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | -744 | -658 | 92 | 5 | 118 |
| Kassavirtasuojaukset | 0 | 1 | 0 | 0 | 0 |
| Osuus osakkuusyhtiöiden laajan tuloksen eristä | -4 | 2 | 84 | 32 | 35 |
| Verot | 162 | 117 | -8 | -1 | -23 |
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi yhteensä nettona verojen jälkeen |
-729 | -550 | 184 | 22 | 144 |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi | |||||
| Etuuspohjaisista eläkejärjestelyistä syntyvät vakuutusmatemaattiset voitot ja tappiot |
29 | 21 | -2 | 28 | 18 |
| Verot | -6 | -5 | 0 | -6 | -4 |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi yhteensä nettona verojen jälkeen |
23 | 17 | -2 | 22 | 15 |
| KAUDEN LAAJA TULOS | -292 | -50 | 1 269 | 595 | 745 |
| Kauden voitosta | |||||
| Emoyhtiön omistajien osuus | 399 | 467 | 1 048 | 518 | 547 |
| Määräysvallattomien osuus | 15 | 16 | 39 | 32 | 39 |
| Tilikauden laajasta tuloksesta | |||||
| Emoyhtiön omistajien osuus | -307 | -66 | 1 232 | 564 | 706 |
| Määräysvallattomien osuus | 15 | 16 | 37 | 30 | 39 |
| Milj. e | Liite | 1–6/2022 | 1–6/2021 |
|---|---|---|---|
| Vakuutusmaksutulo | 1 | 5 656 | 5 295 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | 2 | -1 983 | 1 961 |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 3 | 376 | 260 |
| Korvauskulut | 4 | -3 139 | -3 165 |
| Vakuutus- ja sijoitussopimusvelkojen muutos | 1 328 | -2 321 | |
| Henkilöstökulut | 5 | -612 | -583 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -498 | -443 | |
| Rahoituskulut | -84 | -67 | |
| Osuus osakkuusyritysten voitoista/tappioista | 22 | 312 | |
| Arvonalentumistappioiden palautus Nordean osakkeista | — | 93 | |
| Tilikauden voitto ennen veroja | 1 066 | 1 343 | |
| Verot | -169 | -231 | |
| Tilikauden voitto | 897 | 1 112 | |
| Kauden muut laajan tuloksen erät | |||
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi | |||
| Muuntoerot | -155 | 77 | |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | -1 402 | 363 | |
| Osuus osakkuusyhtöiden laajan tuloksen eristä | -2 | 70 | |
| Verot | 279 | -74 | |
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi yhteensä nettona verojen jälkeen |
-1 279 | 436 | |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi | |||
| Etuuspohjaisista eläkejärjestelyistä syntyvät vakuutus matemaattiset voitot ja tappiot |
50 | 47 | |
| Verot | -10 | -10 | |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi yhteensä nettona | |||
| verojen jälkeen | 39 | 37 | |
| TILIKAUDEN LAAJA TULOS | -342 | 1 585 | |
| Kauden voitosta | |||
| Emoyhtiön omistajien osuus | 866 | 1 001 | |
| Määräysvallattomien osuus | 31 | 111 | |
| Tilikauden laajasta tuloksesta | |||
| Emoyhtiön omistajien osuus | -373 | 1 475 | |
| Määräysvallattomien osuus | 31 | 109 | |
| Osakekohtainen tulos (eur) | 1,61 | 1,80 |
| Milj. e | Liite | 06/2022 | 12/2021 |
|---|---|---|---|
| Varat | |||
| Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet | 356 | 375 | |
| Sijoituskiinteistöt | 172 | 568 | |
| Aineettomat hyödykkeet | 6 | 3 572 | 3 794 |
| Sijoitukset osakkuusyrityksissä | 442 | 777 | |
| Rahoitusvarat 7, 8, 9, 10 |
19 095 | 23 321 | |
| Sijoitussidonnaisten sopimusten katteena olevat sijoitukset | 9 821 | 19 711 | |
| Laskennalliset verosaamiset | 10 | 39 | |
| Saamiset jälleenvakuutussopimuksista | 2 359 | 2 295 | |
| Muut varat | 3 534 | 2 977 | |
| Käteiset varat | 4 064 | 4 819 | |
| Myytävänä olevat omaisuuserät | 15 | 12 655 | 2 385 |
| Varat yhteensä | 56 079 | 61 061 | |
| Velat | |||
| Velat vakuutus- ja sijoitussopimuksista | 11 | 17 362 | 20 369 |
| Velat sijoitussidonnaisista vakuutus- ja sijoitussopimuksista | 12 | 9 801 | 19 550 |
| Huonomman etuoikeuden omaavat lainat | 13 | 2 006 | 2 016 |
| Muut rahoitusvelat | 13 | 2 328 | 2 330 |
| Laskennalliset verovelat | 565 | 855 | |
| Varaukset | 7 | 9 | |
| Eläkevelvoitteet | 26 | 26 | |
| Muut velat | 2 160 | 2 246 | |
| Myytävänä oleviin omaisuuseriin liittyvät velat | 15 | 11 802 | 196 |
| Velat yhteensä | 46 056 | 47 597 | |
| Oma pääoma | |||
| Osakepääoma | 98 | 98 | |
| Rahastot | 1 530 | 1 530 | |
| Kertyneet voittovarat | 7 968 | 9 952 | |
| Muut oman pääoman erät | -71 | 1 208 | |
| Emoyhtiön omistajien osuus | 9 525 | 12 788 | |
| Määräysvallattomien osuus | 498 | 676 | |
| Oma pääoma yhteensä | 10 023 | 13 464 | |
| Oma pääoma ja velat yhteensä | 56 079 | 61 061 |
| Milj. e | Osake pääoma |
Vara rahasto |
Sijoitetun vapaan pääoman rahasto |
Voitto varat 1) |
Muunto erot 2) |
Myytävis sä olevat rahoitus varat 3) |
Yht. | Määräys vallattomien osuudet |
Yht. |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Oma pääoma | |||||||||
| 1.1.2021 | 98 | 4 | 1 527 | 9 282 | -749 | 1 257 | 11 418 | 840 12 258 | |
| Muutokset omassa pääomassa |
|||||||||
| Osingonjako | — | — | — | -944 | — | — | -944 | -132 -1 076 | |
| Osakeperusteiset maksut |
— | — | — | -1 | — | — | -1 | — | -1 |
| Muut oman pääoman muutokset |
— | — | — | -24 | — | — | -24 | — | -24 |
| Kauden voitto | — | — | — | 1 001 | — | — | 1 001 | 111 | 1 112 |
| Muut laajan tuloksen erät |
— | — | — | 67 | 119 | 289 | 475 | -2 | 473 |
| Tilikauden laaja tulos yhteensä |
— | — | — | 1 068 | 119 | 289 | 1 475 | 109 | 1 585 |
| Oma pääoma 30.06.2021 |
98 | 4 | 1 527 | 9 381 | -630 | 1 546 | 11 925 | 817 12 742 | |
| Oma pääoma 1.1.2022 |
98 | 4 | 1 527 | 9 952 | -415 | 1 622 | 12 788 | 676 13 464 | |
| Muutokset omassa pääomassa |
|||||||||
| Hankitut määräysvallat tomien omistajien osuudet |
— | — | — | 1 | — | — | 1 | -1 | — |
| Osingonjako | — | — | — | -2 186 | — | — | -2 186 | -207 -2 393 | |
| Omien osakkeiden hankinta |
— | — | — | -688 | — | — | -688 | — | -688 |
| Osakeperusteiset maksut |
— | — | — | -3 | — | — | -3 | — | -3 |
| Muutokset osakkuusyhtiö omistuksissa |
— | — | — | -12 | — | — | -12 | — | -12 |
| Muut oman pääoman muutokset |
— | — | — | -2 | — | — | -2 | -1 | -4 |
| Kauden voitto | — | — | — | 866 | — | — | 866 | 31 | 897 |
| Muut laajan tuloksen erät |
— | — | — | 39 | -156 | -1 122 | -1 239 | — -1 239 | |
| Tilikauden laaja tulos yhteensä |
— | — | — | 905 | -156 | -1 122 | -373 | 31 | -342 |
| Oma pääoma 30.06.2022 |
98 | 4 | 1 527 | 7 968 | -571 | 500 | 9 525 | 498 10 023 |
1)IAS 19 Eläkevelvoitteet standardin nettovaikutus voittovaroihin oli 39 milj. euroa (67).
2) Vertailuvuonna muut laajan tuloksen erät sisälsivät konsernin omistusosuuden mukaisen osuuden osakkuusyhtiö Nordean takaisin tulokseen kierrätettävistä vastaavista eristä. Voittovarat sisälsivät 30 milj. euron osuuden eristä, joita ei siirretä enää tulosvaikutteisiksi. Muuntoerojen muutos sisälsi 42 milj. euroa valuuttakurssimuutoksia.. Myytävissä olevien varojen muutos piti sisällään -2 milj. euron osuuden Nordean käypään arvoon arvostettavien rahoitusvarojen käypien arvojen muutoksista.
Vuoden 2022 muuntoerot sisältävät osakkuusyhtiö Nordaxin osuuden -2 milj. euroa vastaavista eristä.
3) Myytävissä olevista rahoitusvaroista on kirjattu omaan pääomaan kauden arvostusta -1 081 milj. euroa (428). Kauden tulokseen on siirretty -89 milj. euroa (-133). Mandatumin eriytetylle Suomi-vakuutuskannalle siirretty osuus oli 48 milj. euroa (-5).
Sampo Oyj on mitätöinyt 31.3.2022 vuonna 2021 hankkimansa omat osakkeet, yhteensä 17 128 505 kappaletta. Vuonna 2022 hankittuja omia osakkeita on mitätöity 20.5.2022 yhteensä 4 961 994 kappaletta.
| Milj. e | 1–6/2022 | 1–6/2021 |
|---|---|---|
| Liiketoiminnan rahavirta | ||
| Voitto ennen veroja | 1 066 | 1 343 |
| Oikaisut: | ||
| Poistot | 95 | 100 |
| Realisoitumattomat arvostusvoitot ja -tappiot | 1 001 | -740 |
| Sijoitusten myyntivoitot ja -tappiot | 4 | -163 |
| Vakuutus- ja sijoitussopimusten velkojen muutos | 81 | 2 521 |
| Muut oikaisut *) | -1 843 | -334 |
| Oikaisut yhteensä | -663 | 1 384 |
| Liiketoiminnan varojen lisäys (-) tai vähennys (+) | ||
| Sijoitukset **) | -1 747 | -812 |
| Muut varat | 2 490 | -355 |
| Yhteensä | 743 | -1 167 |
| Liiketoiminnan velkojen lisäys (+) tai vähennys (-) | ||
| Rahoitusvelat | 8 | -72 |
| Muut velat | -903 | 40 |
| Maksetut tuloverot | -180 | -145 |
| Maksetut korot | -86 | -74 |
| Yhteensä | -1 161 | -251 |
| Liiketoimintaan käytetyt nettorahavarat | -16 | 1 309 |
| Investointien rahavirta | ||
| Investoinnit tytäryhtiöosakkeisiin | -1 | — |
| Myydyt osakkuusyhtiöosakkeet | 2 291 | 1 377 |
| Osingot osakkuusyhtiöosakkeista | 157 | 45 |
| Nettoinvestoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin | -58 | -46 |
| Investoinneista kertyneet nettorahavarat | 2 390 | 1 376 |
| Rahoitustoiminnan rahavirta | ||
| Maksetut osingot | -2 186 | -943 |
| Maksetut osingot määräysvallattomille omistajille | -207 | -130 |
| Omien osakkeiden hankinta | -688 | — |
| Liikkeeseen lasketut velkakirjat, liikkeeseen laskut | 52 | 148 |
| Liikkeeseen lasketut velkakirjat, lyhennykset | -70 | -16 |
| Rahoitukseen käytetyt nettorahavarat | -3 098 | -941 |
| Rahavirrat yhteensä | -724 | 1 743 |
| Rahavarat tilikauden alussa | 4 819 | 2 520 |
| Muuntoerot | -30 | 8 |
| Rahavarat tilikauden lopussa | 4 064 | 4 272 |
| Rahavarojen nettomuutos | -724 | 1 743 |
*) Muut oikaisut liittyvät pääosin Nordean osakkeiden myyntiin.
*') Sijoitukset sisältävät sijoituskiinteistöt, rahoitusvarat sekä sijoitussidonnaisten sopimusten katteena olevat sijoitukset.
Rahavirtalaskelman erät eivät ole suoraan johdettavissa taseista mm. vuoden aikana hankittujen ja myytyjen tytäryhtiöiden ja valuuttakurssien muutosten takia.
Tilikauden rahavaroihin sisältyy kassa 3 885 milj. euroa (4 139) sekä lyhytaikaiset enintään 3 kk:n talletukset 180 milj. euroa (133).
Sammon konsernitilinpäätös laaditaan EU:n hyväksymien kansainvälisten tilinpäätösstandardien (International Financial Reporting Standards, IFRS) mukaisesti. Osavuosikatsauksen laatimisessa on noudatettu IAS 34 Osavuosikatsaukset -standardia. Osavuosiraportin laatimisperiaatteet ja laskentamenetelmät ovat olennaisilta osiltaan samat kuin konsernitilinpäätöksessä vuodelta 2021.
Standardit ja tulkinnat löytyvät Sammon vuoden 2021 tilinpäätöksen laatimisperiaatteista. Tilinpäätös on luettavissa osoitteessa www.sampo.com/vuosi2021.
Maaliskuussa 2022 julkaistiin tiedote Sammon tytäryhtiön Topdanmark Forsikringin aikomuksesta myydä sen henki- ja eläkevakuutustoiminnot ('Topdanmark Life') Nordealle. Myynnin toteutuminen edellyttää viranomaisten hyväksyntää. Sampo-konsernissa Topdanmark Lifen toiminnot on raportoitu osana Topdanmarkin segmenttiä.
Johdon arvion mukaan myynti tulee tapahtumaan erittäin todennäköisesti seuraavien 12 kuukauden aikana. Sampo-konsernissa Topdanmark Lifen toimintojen myyntiin liittyvät varat ja velat on luokiteltu myytävänä oleviksi omaisuuseriksi IFRS 5 Myytävänä olevat omaisuuserät ja lopetetut toiminnot -standardin mukaisesti.
Lisätietoja Topdanmark Lifen uudelleenluokittelusta löytyy liitteestä 15 Myytävänä olevat omaisuuserät.
Helmikuussa 2021 Sammon johto julkaisi tiedotteen aikomuksesta vähentää huomattavasti Nordean osakkeissa olevaa omistustaan seuraavien 18 kuukauden kuluessa. Lokakuussa 2021 Nordean osakkuusyhtiöosakkeet luokiteltiin myytävänä olevaksi omaisuuseräksi IFRS 5 Myytävänä olevat omaisuuserät ja lopetetut toiminnot standardin mukaisesti.
Sampo luopui kaikista hallussaan olleista Nordean osakkeista myymällä 200 miljoonaa osaketta nopeutetun tarjousmenettelyn kautta 29.4.2022. Sampo oli jo ennen tarjousmenettelyä myynyt 19 miljoonaa osaketta avoimessa pörssikaupankäynnissä vuoden 2022 ensimmäisellä vuosineljänneksellä ja 27 miljoonaa osaketta toisella vuosineljänneksellä. Nordean osakkeiden myynti päätti osakkeiden luokittelun myytävänä olevaksi omaisuuseräksi.
Transaktioista saatu bruttomyyntitulo oli 2,3 miljardia euroa, josta 2,1 miljardia euroa ajoittui toiselle vuosineljännekselle. Transaktioista kirjattiin Sammon konsernituloslaskelmaan 103 miljoonan euron suuruinen positiivinen kirjanpitovaikutus, josta 75 miljoonaa euroa ajoittui toiselle vuosineljännekselle.
Sampo-konserni tulee noudattamaan IFRS 17 Vakuutussopimukset ja IFRS 9 Rahoitusinstrumentit -standardeja 1.1.2023 alkaen. Uusien tilinpäätösstandardien soveltamisella ei taloudellisesta näkökulmasta odoteta olevan vaikutusta Sammon liiketoimintaan tai vakavaraisuuden hallintaan eikä merkittävää vaikutusta oman pääoman määrään. Sampo-konsernin toiminta keskittyy vahinkovakuutukseen ja Sampo tulee soveltamaan pääosin IFRS 17 mukaista vakuutusmaksujen kohdistamiseen perustuvaa lähestymistapaa (premium allocation approach). Vaikka kyseessä on yksinkertaistettu versio IFRS 17 yleisestä mallista (general measurement model), malli edellyttää muutoksia vakuutusvelkojen laskentaan, mukaan lukien eksplisiittisen muuta riskiä kuin rahoitusriskiä koskevan riskioikaisun määrittämisen. Alustaviin arvioihin perustuen näillä ei kuitenkaan odoteta olevan merkittävää negatiivista vaikutusta omaan pääomaan.
IFRS 9 -standardin käyttöönotolla ei odoteta olevan merkittävää vaikutusta konsernin taseeseen, koska pääosa rahoitusvaroista kirjataan jo tällä hetkellä käyvin arvoin taseeseen. Tulevilla raportointikausilla rahoitusvarojen käyvän arvon muutokset esitetään kuitenkin tuloslaskelmalla, minkä odotetaan lisäävän tulosheilahteluita.
Standardi hyväksyttiin sovellettavaksi Euroopan Unionissa 19.11.2021, lukuun ottamatta vapautusta olla noudattamatta vuosittaisia kohortteja koskevia vaatimuksia vakuutussopimusryhmille. Sampo-konserni ei suunnittele noudattavansa tätä vapautusta.
IFRS 17 korvaa nykyisen IFRS 4:n Vakuutussopimukset -standardin ja asettaa periaatteet koskien vakuutussopimusten merkitsemistä kirjanpitoon, arvostamista ja esittämistä sekä vakuutussopimuksista esitettäviä liitetietoja. IFRS 17:ta sovelletaan vakuutussopimuksiin, jälleenvakuutussopimuksiin sekä joihinkin sijoitussopimuksiin, joihin sisältyy oikeuksia harkinnanvaraiseen osuuteen ylijäämästä. IFRS 17:ssä vakuutussopimusten arvostaminen perustuu yleiseen malliin (general measurement model), jota sovelletaan kaikkien vakuutussopimusten vakuutussopimusvelkoihin. Yleisessä mallissa vakuutussopimusten arvostus perustuu tulevien rahavirtojen nykyarvoon, jossa on huomioitu rahan aika-arvo sekä riskioikaisu ja sopimukseen sisältyvä palvelumarginaali. Sopimukseen sisältyvä palvelumarginaali on kertymätön tuotto, joka kirjataan tuloslaskelmaan silloin, kun palveluja tuotetaan tulevina kausina. Jokaisena raportointipäivänä sopimuksen täyttämisestä aiheutuvat rahavirrat arvostetaan uudelleen käyttäen raportointipäivän oletuksia.
IFRS 17:n mukaan muuttuvaan palkkioon perustuvaa mallia (variable fee approach) käytetään vakuutussopimuksiin, joihin sisältyy suoria oikeuksia osuuteen sopimuksen ylijäämästä. Muuttuvaan palkkioon perustuva malli on yleisen mallin modifikaatio, jossa sopimukseen sisältyvän palvelumarginaalin käsittelyä on muutettu.
Vakuutusyhtiö voi soveltaa vakuutussopimusten arvostamiseen yksinkertaistettua mallia, vakuutusmaksujen kohdistamiseen perustuvaa lähestymistapaa, kun tietyt kriteerit täyttyvät. Tässä lähestymistavassa jäljellä olevan vakuutuskauden velka perustuu saatuihin vakuutusmaksuihin, mikä tarkoittaa yksinkertaistusta yleiseen malliin verrattuna. Vakuutusmaksujen kohdistamiseen perustuvaa lähestymistapaa voidaan soveltaa vakuutussopimuksiin, joiden vakuutuskausi on korkeintaan vuosi, tai vakuutussopimuksiin, joiden osalta vakuutusmaksujen kohdistamiseen perustuvan lähestymistavan noudattaminen ei johda merkittävään eroon verrattuna siihen, että sopimus arvostettaisiin käyttäen yleistä mallia.
Sampo-konserni on jatkanut IFRS 17 -standardin mahdollisten vaikutusten arviointia raportointikauden aikana ja määrittänyt, että vakuutusmaksujen kohdistamiseen perustuvaa lähestymistapaa tullaan noudattamaan konsernin vahinkovakuutusyhtiöissä. Kaikkia kolmea arvostusmallia tullaan noudattamaan henkivakuutustoiminnoissa. VFA-mallia tullaan noudattamaan lähinnä sijoitussidonnaisiin vakuutussopimuksiin.
IFRS 17:n käyttöönoton odotetaan johtavan merkittäviin muutoksiin tilinpäätöksen esittämisessä sekä tilinpäätöksen liitetietojen laajuudessa. Sampo-konsernin henkivakuutustoiminnan taseessa vakuutussopimukset luokitellaan joko IFRS 17:ta mukaisiksi vakuutussopimuksiksi tai IFRS 9:n mukaisiksi sijoitussopimusveloiksi. Vakuutuksiin liittyvät rahoitustuotot tai -kulut odotetaan esitettävän kokonaisuudessaan tulosvaikutteisesti ja näin ollen standardin sallimaa laajan tuloksen erän käyttöä ei tulla soveltamaan.
Siirryttäessä soveltamaan IFRS 17:ää, soveltamisessa tulee noudattaa täysin takautuvaa soveltamista oikaisten edellisen tilikauden vertailutiedot. Mikäli täysin takautuva soveltaminen ei ole käytännössä mahdollista, voidaan noudattaa joko muutettua takautuvaan soveltamiseen perustuvaa lähestymistapaa tai käypään arvoon perustuvaa lähestymistapaa. Tämänhetkisen näkemyksen perusteella täysin takautuvaa soveltamista noudatettaneen konsernin vahinkovakuutusyhtiöissä, kun taas kaikkia kolmea menetelmää noudatettaneen konsernin henkivakuutusyhtiössä.
Sampo-konserni on laatinut raportointikauden aikana alustavan IFRS 17 avaavan taseen laskelman per 1.1.2022. Alustavaan laskelmaan perustuen siirtymän nettovaikutuksen IFRS 17 avaavaan taseeseen ei odoteta olevan merkittävä. Laskennan alustavien tulosten perusteella sekä saamisten että velkojen odotetaan pienenevän johtuen pääasiassa vakuutusmaksusaamisten ja vakuutusten aktivoitujen hankintamenojen uudelleenluokittelusta saamisista vakuutusvelkoihin. Lisäksi merkittävä osa henkivakuutustoiminnan vakuutussopimuksista tulee kuulumaan IFRS 9:n soveltamisalaan, joihin ei sovelleta palvelumarginaalia. Näin ollen sopimuksiin sisältyvän palvelumarginaalin odotetaan olevan melko rajallinen ja pienenevän edelleen sitä mukaan kuin konsernin laskuperustekorollisten sopimusten erääntyminen jatkuu.
Sampo-konserni tekee lisää rinnakkaisajoja ja analyyseja tilikauden aikana ja näin ollen lopulliset IFRS 17 vaikutukset voivat poiketa alustavista arvioista. Sampo-konserni jatkaa prosessien kehittämistä IFRS 17:n raportointivaateiden noudattamiseksi painopisteenä sekä aktuaari- että rahoituserät. IFRS 17 käyttöönotolla ei odoteta vaikuttavan Solvenssi II laskentamenetelmien soveltamiseen.
IFRS 9 Rahoitusinstrumentit -standardi (voimaan 1.1.2018 tai sen jälkeen alkavilla tilikausilla) korvaa IAS 39:n Rahoitusinstrumentit: kirjaaminen ja arvostaminen standardin. Sampo hyödyntää seuraavassa kappaleessa avattua väliaikaista vapautusta ja ottaa standardin käyttöön 1.1.2023 alkavalla tilikaudella. Vertailukauden 2022 tietoja ei oikaista. Uusi standardi muuttaa rahoitusvarojen luokittelua ja arvostamista sekä sisältää uuden arvonalentumismallin perustuen odotettavissa oleviin luottotappioihin.
IFRS 17 Vakuutussopimukset -standardi (voimaan 1.1.2023 tai sen jälkeen alkavilla tilikausilla) tulee vaikuttamaan vakuutusyhtiöiden vakuutusvelkojen arvostukseen ja tästä johtuen vakuutusyhtiöille on annettu vaihtoehtoja IFRS 9:n käyttöönottamiseksi. Yhtiö voi tiettyjen vakuutusvelkojen määrään liittyvien edellytysten täyttyessä käyttää ns. väliaikaista vapautusta, jolloin se siirtää IFRS 9:n standardin käyttöönoton alkamaan samanaikaisesti IFRS 17 -standardin kanssa, viimeistään 1.1.2023 alkavalla tilikaudella. Väliaikaista vapautusta saa soveltaa, mikäli konsernin vakuutustoimintaan liittyvien velkojen suhde taseen kokonaisvelkoihin on yli 90 prosenttia. Soveltaminen on mahdollista myös silloin, kun suhdeluku on yli 80 prosenttia, mikäli konserni ei merkittävässä määrin harjoita muuta kuin vakuutustoimintaa.
Toinen sallittu vaihtoehto ("overlay-lähestymistapa") olisi ollut soveltaa IFRS 9 -standardia 1.1.2018 alkaen, jonka mukaan osa rahoitusvarojen arvostusmuutoksista olisi siirretty tuloslaskelmalta muihin laajan tuloksen eriin, jotta olisi vältetty erilaisista arvostusperiaatteista johtuvat erot tuloslaskelmalla.
Konserni on suorittanut analysoinnin väliaikaisen vapautuksen soveltamisen edellytyksistä ja todennut niiden täyttyvän. Näin ollen Sampo-konserni soveltaa vapautusta ja ottaa käyttöön IFRS 9 -standardin samanaikaisesti tulevan IFRS 17 -standardin kanssa.
IFRS 9 -standardin käyttöönotolla ei odoteta olevan merkittävää vaikutusta konsernin taseeseen, koska pääosa rahoitusvaroista kirjataan jo tällä hetkellä käyvin arvoin taseeseen, mikä tulee olemaan arvostusperiaate myös IFRS 9 -standardia noudatettaessa.
Toisin kuin nykyisessä raportoinnissa, noudatettaessa IFRS 9:ää käyvän arvon muutokset esitetään tuloslaskelmalla, mikä saattaa lisätä tulosheilahteluita tulevilla raportointikausilla. Sampo-konserni on arvioinut, että vain rajallinen määrä rahoitusvaroja tullaan kirjaamaan jaksotettuun hankintamenoon, ja näin ollen odotettavissa olevien luottotappioiden määrän odotetaan olevan pieni. Rahoitusvelkojen arvostamisen ei odoteta muuttuvan.
| Top | Omistus | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Milj. e | If | danmark | Hastings Mandatum | yhteisö | Elim. | Konserni | |
| Vakuutusmaksutulo | 3 010 | 1 535 | 330 | 781 | — | — | 5 656 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | 133 | -1 448 | 4 | -844 | 174 | -2 | -1 983 |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 67 | 0 | 193 | 17 | 103 | -4 | 376 |
| Korvauskulut | -1 443 | -938 | -203 | -557 | — | 2 | -3 139 |
| Vakuutus- ja sijoitussopimusvelkojen muutos |
-541 | 1 131 | -61 | 803 | — | -3 | 1 328 |
| Henkilöstökulut | -329 | -156 | -82 | -36 | -10 | — | -612 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -243 | -57 | -154 | -41 | -7 | 4 | -498 |
| Rahoituskulut | -4 | -10 | -3 | -7 | -64 | 3 | -84 |
| Osuus osakkuusyritysten voitoista/ tappioista |
12 | 3 | — | 0 | 7 | — | 22 |
| Voitto ennen veroja | 662 | 60 | 25 | 116 | 203 | 0 | 1 066 |
| Verot | -136 | -9 | -1 | -23 | 0 | — | -169 |
| Tilikauden voitto | 526 | 51 | 24 | 93 | 203 | 0 | 897 |
| Kauden muut laajan tuloksen erät | |||||||
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi |
|||||||
| Muuntoerot | -105 | 1 | -34 | — | -17 | — | -155 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | -733 | — | -35 | -432 | -202 | — | -1 402 |
| Osuus osakkuusyhtöiden laajan tuloksen eristä |
— | — | — | — | -2 | — | -2 |
| Verot | 151 | — | — | 96 | 33 | — | 279 |
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi yhteensä nettona verojen jälkeen |
-686 | 1 | -69 | -336 | -188 | — | -1 279 |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi | |||||||
| Etuuspohjaisista eläkejärjestelyistä syntyvät vakuutusmatemaattiset voitot ja tappiot |
50 | — | — | — | — | — | 50 |
| Verot | -10 | — | — | — | — | — | -10 |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi yhteensä nettona verojen jälkeen |
39 | — | — | — | — | — | 39 |
| TILIKAUDEN LAAJA TULOS | -121 | 52 | -45 | -243 | 15 | — | -342 |
| Tilikauden voitosta | |||||||
| Emoyhtiön omistajien osuus | 866 | ||||||
| Määräysvallattomien osuus | 31 | ||||||
| Tilikauden laajasta tuloksesta | |||||||
| Emoyhtiön omistajien osuus | -373 | ||||||
| Määräysvallattomien osuus | 31 |
| danmark 1 523 809 2 -994 -966 -152 -46 -6 38 — 208 -45 163 |
243 5 184 -157 4 -78 -114 -2 — — 85 -32 |
Hastings Mandatum 703 985 16 -617 -870 -30 -39 -6 0 — 141 |
yhteisö — 31 9 — — -11 -7 -48 276 93 |
Elim. — -7 -11 5 -4 — 11 6 — |
Konserni 5 295 1 961 260 -3 165 -2 321 -583 -443 -67 312 |
|---|---|---|---|---|---|
| — | 93 | ||||
| 343 | 0 | 1 343 | |||
| -27 | -9 | — | -231 | ||
| 52 | 115 | 333 | 0 | 1 112 | |
| 77 | |||||
| 363 | |||||
| — | — | — | 70 | — | 70 |
| -74 | |||||
| 6 | 65 | 124 | 135 | — | 436 |
| — | — | — | — | — | 47 |
| — | — | — | — | — | -10 |
| — | — | — | — | — | 37 |
| 169 | 118 | 238 | 468 | ||
| 6 — — |
71 -6 — |
— 156 -32 |
-2 84 -17 |
— — — |
Määräysvallattomien osuus 109
| Top | Omistus | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Milj. e | If | danmark | Hastings Mandatum | yhteisö | Elim. | Konserni | |
| Varat | |||||||
| Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet | 185 | 117 | 23 | 27 | 4 | — | 356 |
| Sijoituskiinteistöt | 1 | — | — | 171 | — | — | 172 |
| Aineettomat hyödykkeet | 602 | 1 241 | 1 555 | 172 | 1 | — | 3 572 |
| Sijoitukset osakkuusyrityksissä | 7 | 8 | — | 2 | 425 | — | 442 |
| Rahoitusvarat | 10 844 | 1 791 | 994 | 3 954 | 7 820 | -6 309 | 19 095 |
| Sijoitussidonnaisten sopimusten katteena olevat sijoitukset |
— | — | — | 9 829 | — | -8 | 9 821 |
| Laskennalliset verosaamiset | 4 | 10 | — | — | — | -4 | 10 |
| Saamiset jälleenvakuutussopimuksista | 394 | 100 | 1 864 | 1 | — | — | 2 359 |
| Muut varat | 2 243 | 192 | 749 | 280 | 72 | -2 | 3 534 |
| Käteiset varat | 565 | 5 | 266 | 734 | 2 494 | — | 4 064 |
| Myytävänä olevat omaisuuserät | — | 12 499 | — | 156 | — | — | 12 655 |
| Varat yhteensä | 14 846 | 15 963 | 5 451 | 15 327 | 10 816 | -6 323 | 56 079 |
| Velat | |||||||
| Velat vakuutus- ja sijoitussopimuksista | 9 403 | 2 002 | 2 852 | 3 105 | — | — | 17 362 |
| Velat sijoitussidonnaisista vakuutus- ja sijoitussopimuksista |
— | — | — | 9 809 | — | -8 | 9 801 |
| Huonomman etuoikeuden omaavat lainat |
232 | 255 | — | 350 | 1 488 | -320 | 2 006 |
| Muut rahoitusvelat | 5 | 82 | 372 | 22 | 1 847 | — | 2 328 |
| Laskennalliset verovelat | 219 | 134 | 115 | 89 | 7 | — | 565 |
| Varaukset | 7 | — | — | — | — | — | 7 |
| Eläkevelvoitteet | 26 | — | — | — | — | — | 26 |
| Muut velat | 1 113 | 112 | 583 | 264 | 91 | -2 | 2 160 |
| Myytävänä oleviin omaisuuseriin liittyvät velat |
— | 11 646 | — | 156 | — | — | 11 802 |
| Velat yhteensä | 11 005 | 14 231 | 3 921 | 13 795 | 3 434 | -330 | 46 056 |
| Oma pääoma | |||||||
| Osakepääoma | 98 | ||||||
| Rahastot | 1 530 | ||||||
| Kertyneet voittovarat | 7 968 | ||||||
| Muut oman pääoman erät | -71 | ||||||
| Emoyhtiön omistajien osuus | 9 525 | ||||||
| Määräysvallattomien osuus | 498 | ||||||
| Oma pääoma yhteensä | 10 023 | ||||||
| Oma pääoma ja velat yhteensä | 56 079 |
| Topdan | Omistus | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Milj. e | If | mark | Hastings Mandatum | yhteisö | Elim. | Konserni | |
| Varat | |||||||
| Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet | 196 | 121 | 26 | 28 | 4 | — | 375 |
| Sijoituskiinteistöt | 1 | 394 | — | 173 | — | — | 568 |
| Aineettomat hyödykkeet | 629 | 1 387 | 1 606 | 171 | 1 | — | 3 794 |
| Sijoitukset osakkuusyrityksissä | 17 | 313 | — | 1 | 447 | — | 777 |
| Rahoitusvarat | 11 088 | 5 493 | 966 | 4 427 | 7 654 | -6 308 | 23 321 |
| Sijoitussidonnaisten sopimusten katteena olevat sijoitukset |
— | 9 164 | — | 10 558 | — | -11 | 19 711 |
| Laskennalliset verosaamiset | 4 | 12 | 27 | — | — | -4 | 39 |
| Saamiset jälleenvakuutussopimuksista | 322 | 91 | 1 880 | 1 | — | — | 2 295 |
| Muut varat | 1 873 | 258 | 639 | 157 | 55 | -4 | 2 977 |
| Käteiset varat | 521 | 153 | 159 | 954 | 3 031 | — | 4 819 |
| Myytävänä olevat omaisuuserät | — | — | — | 196 | 2 189 | — | 2 385 |
| Varat yhteensä | 14 651 | 17 385 | 5 305 | 16 668 | 13 380 | -6 328 | 61 061 |
| Velat | |||||||
| Velat vakuutus- ja sijoitussopimuksista | 9 034 | 5 311 | 2 787 | 3 236 | — | — | 20 369 |
| Velat sijoitussidonnaisista vakuutus- ja sijoitussopimuksista |
— | 9 036 | — | 10 525 | — | -11 | 19 550 |
| Huonomman etuoikeuden omaavat lainat |
243 | 255 | — | 349 | 1 487 | -320 | 2 016 |
| Muut rahoitusvelat | 8 | 83 | 329 | 29 | 1 881 | — | 2 330 |
| Laskennalliset verovelat | 353 | 151 | 143 | 167 | 40 | — | 855 |
| Varaukset | 9 | — | — | — | — | — | 9 |
| Eläkevelvoitteet | 26 | — | — | — | — | — | 26 |
| Muut velat | 1 018 | 452 | 447 | 237 | 96 | -4 | 2 246 |
| Myytävänä oleviin omaisuuseriin liittyvät velat |
— | — | — | 196 | — | — | 196 |
| Velat yhteensä | 10 690 | 15 289 | 3 706 | 14 741 | 3 505 | -335 | 47 597 |
| Oma pääoma | |||||||
| Osakepääoma | 98 | ||||||
| Rahastot | 1 530 | ||||||
| Kertyneet voittovarat | 9 952 | ||||||
| Muut oman pääoman erät | 1 208 | ||||||
| Emoyhtiön omistajien osuus | 12 788 | ||||||
| Määräysvallattomien osuus | 676 |
| 1–6/2022 | 1–6/2021 | |
|---|---|---|
| Vahinkovakuutus | 4 769 | 4 473 |
| Henkivakuutus | ||
| Vakuutussopimukset | 893 | 897 |
| Sijoitussopimukset | 591 | 515 |
| Vakuutusmaksutulo yhteensä, brutto | 6 252 | 5 885 |
| Jälleenvakuuttajien osuus | ||
| Vahinkovakuutus | -588 | -582 |
| Henkivakuutus, vakuutussopimukset | -8 | -7 |
| Jälleenvakuutus yhteensä | -596 | -589 |
| Konsernin vakuutusmaksutulo yhteensä, netto | 5 656 | 5 295 |
| 1–6/2022 | 1–6/2021 | |
|---|---|---|
| Rahoitusvaroista | ||
| Johdannaissopimukset | -348 | -295 |
| Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvarat | ||
| Saamistodistukset | -253 | -142 |
| Osakkeet ja osuudet | -75 | -361 |
| Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvarat yhteensä | -327 | -502 |
| Lainat ja muut saamiset | 11 | 15 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | ||
| Saamistodistukset | 148 | 148 |
| Osakkeet ja osuudet | 142 | 233 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat yhteensä | 290 | 381 |
| Sijoitussidonnaisten sopimusten katteena olevista sijoituksista | ||
| Saamistodistukset | -204 | 214 |
| Osakkeet ja osuudet | -1 277 | 1 711 |
| Johdannaissopimukset | -503 | 421 |
| Lainat ja muut saamiset | 0 | -5 |
| Muut varat | 5 | 97 |
| Sijoitussidonnaisten sopimusten katteena olevista sijoituksista yhteensä | -1 978 | 2 437 |
| Rahoitusvarat yhteensä | -2 353 | 2 036 |
| Muut | ||
| Palkkiotuotot, netto | -1 | -8 |
| Kulut muista kuin rahoitusveloista | -6 | -7 |
| Vahinkovakuutuksen diskonttauksen purkuvaikutus | 128 | 48 |
| Nettotuotot sijoituskiinteistöistä | 17 | 17 |
| Henkivakuutusasiakkaiden puolesta maksetut verot | 74 | -125 |
| Osinkotuotot | 157 | 0 |
| Muut yhteensä | 369 | -75 |
| Konsernin sijoitustoiminnan nettotuotot, yhteensä | -1 983 | 1 961 |
| 1–6/2022 | 1–6/2021 | |
|---|---|---|
| Muut tuotot | 253 | 146 |
| Muut vakuutustekniset tuotot | 67 | 60 |
| Broker-toimintaan liittyvät tuotot | 56 | 54 |
| Konsernin liiketoiminnan muut tuotot yhteensä | 376 | 260 |
Ifin liiketoiminnan muista tuotoista noin 66 miljoonaa euroa (60) on vakuutustoimintaan liittyviä tuottoja, joihin ei sisälly vakuutusriskin siirtymistä. Tällaiset tuotot kertyvät pääosin mm. vakuutussopimusten myyntikomissioista sekä hallintoon ja korvauksiin liittyvistä palveluista, joita suoritetaan muiden osapuolten puolesta. Nämä tuotot ovat IFRS 15 Myyntituotot asiakassopimuksista -standardin alaisia eriä. Lisäksi liiketoiminnan muissa tuotoissa on Ifin tytäryhtiö Viking Assistance Group AS:n tarjoamien tiepalveluiden tuotot, jotka kirjataan tulokseen palvelun tultua suoritetuksi.
Hastingsin liiketoiminnan muihin tuottoihin sisältyy 107 miljoonaa euroa (98) IFRS 15 -standardin alaisia tuottoja, jotka koostuvat palkkiosta ja komissioista palveluntarjoajille, lisätuotetuotoista sekä muista vähittäismyyntituotoista. Broker-toimintaan liittyvät tuotot olivat 56 miljoonaa euroa (54).
| 1–6/2022 | 1–6/2021 | |
|---|---|---|
| Maksetut korvaukset | ||
| Vahinkovakuutus | -2 457 | -2 146 |
| Henkivakuutus | ||
| Vakuutussopimukset | -858 | -919 |
| Sijoitussopimukset | -328 | -252 |
| Maksetut korvaukset yhteensä, brutto | -3 642 | -3 317 |
| Jälleenvakuuttajien osuus | ||
| Vahinkovakuutus | 365 | 259 |
| Henkivakuutus, vakuutussopimukset | 0 | 1 |
| Jälleenvakuuttajien osuus yhteensä | 365 | 260 |
| Maksetut korvaukset yhteensä, netto | -3 277 | -3 057 |
| Korvausvastuun muutos | ||
| Vahinkovakuutus | 41 | -178 |
| Henkivakuutus, vakuutussopimukset | 86 | -70 |
| Korvausvastuun muutos yhteensä, brutto | 126 | -248 |
| Jälleenvakuuttajien osuus | ||
| Vahinkovakuutus | 11 | 139 |
| Korvausvastuun muutos yhteensä, netto | 138 | -108 |
| Konsernin korvauskulut yhteensä | -3 139 | -3 165 |
| 1–6/2022 | 1–6/2021 | |
|---|---|---|
| Palkat ja palkkiot | -445 | -420 |
| Käteisvaroina toteutetut osakeperusteiset maksut | -16 | -20 |
| Osakevaroina toteutetut osakeperusteiset maksut | -5 | -5 |
| Eläkekulut | -61 | -58 |
| Muut henkilösivukulut | -84 | -79 |
| Konsernin henkilöstökulut yhteensä | -612 | -583 |
| 06/2022 | 12/2021 | |
|---|---|---|
| Liikearvo | 2 431 | 2 490 |
| Asiakassuhteet | 511 | 560 |
| Trademark | 230 | 278 |
| Muut aineettomat hyödykkeet | 400 | 467 |
| Konsernin aineettomat hyödykkeet yhteensä | 3 572 | 3 794 |
| 06/2022 | 12/2021 | |
|---|---|---|
| Johdannaissopimukset | 45 | 45 |
| Käypään arvoon tulosvaikutteisesti arvostettavat rahoitusvarat | ||
| Saamistodistukset | 1 653 | 4 494 |
| Osakkeet ja osuudet | 145 | 686 |
| Talletukset | 55 | 352 |
| Muut | 1 | 1 |
| Yhteensä | 1 852 | 5 533 |
| Lainat ja muut saamiset | 433 | 387 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | ||
| Saamistodistukset | 13 204 | 12 901 |
| Osakkeet ja osuudet | 3 560 | 4 464 |
| Yhteensä | 16 764 | 17 365 |
| Konsernin rahoitusvarat yhteensä | 19 095 | 23 321 |
| 06/2022 | 12/2021 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Käypä arvo |
Käypä arvo |
Käypä arvo |
Käypä arvo |
|||
| Kohde-et. nimell. arvo |
Varat | Velat | Kohde-et. nimell. arvo |
Varat | Velat | |
| Kaupankäyntijohdannaiset | ||||||
| Korkojohdannaiset | 855 | 4 | 57 | 2 098 | 23 | 49 |
| Valuuttajohdannaiset | 4 866 | 41 | 15 | 9 303 | 22 | 58 |
| Osakejohdannaiset | 15 | — | — | 201 | 0 | 2 |
| Kaupankäyntijohdannaiset yhteensä | 5 736 | 45 | 72 | 11 603 | 45 | 109 |
| Suojaavat johdannaiset | ||||||
| Käypää arvoa suojaavat | 420 | — | 15 | 423 | 0 | 12 |
| Rahavirtasuojaukset | 4 | 0 | — | 9 | — | 0 |
| Suojaavat johdannaiset yhteensä | 424 | 0 | 15 | 433 | 0 | 13 |
| Konsernin johdannaiset yhteensä | 6 160 | 45 | 88 | 12 035 | 45 | 121 |
Suurin osa Sampo-konsernin rahoitusinstrumenteista arvostetaan käypään arvoon. Näiden arvostus perustuu joko julkisiin hintanoteerauksiin tai arvostuksiin, jotka perustuvat saatavilla olevaan markkinainformaatioon. Mikäli näitä ei ole ollut käytettävissä, pienelle osalle instrumenteista on määritetty arvo muita menetelmiä käyttäen. Käypään arvoon arvostetut rahoitusinstrumentit on liitetiedoissa ryhmitelty kolmeen hierarkiatasoon perustuen mm. siihen, ovatko markkinat, joilla instrumentilla käydään kauppaa toimivat tai ovatko arvostustekniikoissa käytettävät syöttötiedot objektiivisesti todennettavissa.
Johdannaissopimusten käypä arvo määritellään käyttäen toimivilla markkinoilla noteerattuja markkinahintoja, rahavirtojen diskonttausmenetelmää tai optiohinnoittelumalleja.
Lainojen ja muiden vastaavien rahoitusinstrumenttien, joilla ei ole hintanoteerausta toimivilla markkinoilla, käypä arvo määritellään diskontattujen rahavirtojen perusteella käyttäen markkinoilla noteerattavia korkoja. Markkinoilta saatavaa korkokäyrää oikaistaan rahoitusinstrumenttien muiden osatekijöiden, esim. luottoriskin perusteella.
Käyvät arvot ovat ns. puhtaita arvoja, joissa ei ole mukana siirtyvien korkojen osuutta.
Tasolla 1 instrumentin arvostus perustuu toimivilla markkinoilla noteerattuun hintaan, jota käytetään täysin samanlaisten rahoitusvarojen tai -velkojen arvostuksessa.
Tasolla 2 instrumentin arvostuksessa käytetään syöttötietoina lisäksi muita todennettavissa olevia kuin toimivilla markkinoilla noteerattuja hintoja joko suoraan tai niistä johdettuna käyttäen arvostustekniikoita.
Tasolla 3 arvostus perustuu muihin kuin todennettavissa oleviin markkinahintoihin. Suurin osa tason 3 sijoituksista on pääomarahastoja tai vaihtoehtorahastoja.
Pääomarahastosijoitusten osalta alla olevien sijoitusten arvon määrittää rahasto, jolla on olennaiset ja riittävät tiedot alla olevien sijoitusten arvonmäärittämiseksi. Pääomarahaston arvonmääritys toteutetaan pääasiassa kvartaaleittain perustuen alla olevien sijoitusten arvoon ja vieraan pääoman määrään. Alla olevien sijoitusten arvonmääritysten pohjana käytetään esimerkiksi hankintahintaan perustuvaa arvostusta, julkisesti vaihdettujen verrokkiyhtiöiden arvoa, tuottokerroinperusteista arvostusta tai kassavirtoihin perustuvaa arvostusta.
Pääomarahastot noudattavat yleisesti International Private Equity and Venture Capital Valuation (IPEV) ohjeistusta, jossa kuvataan erilaisia arvostuskäytäntöjä yksityiskohtaisemmin.
Myös vaihtoehtorahastojen osalta arvon määrittää rahasto ja toteutuksesta vastaa ensisijaisesti rahastonhoitaja. Vaihtoehtorahastot ovat usein ominaisuuksiltaan monimutkaisia ja arvonmääritys on riippuvainen alla olevien instrumenttien luonteesta. Arvonmääritysten pohjana käytetään esimerkiksi kassavirtoihin perustuvaa arvostusta. Vaihtoehtorahastojen toimintaa ja arvonmääritystä sääntelee Alternative Investment Fund Managers Directive (AIFMD), jossa kuvataan tarkemmin arvonlaskennan toimintaperiaatteita ja dokumentointivaatimuksia.
| Kirjanpito | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Rahoitusvarat 30.6.2022 | arvo | Taso 1 | Taso 2 | Taso 3 | Yhteensä |
| Käypään arvoon arvostettavat | |||||
| rahoitusvarat | |||||
| Johdannaissopimukset | |||||
| Koronvaihtosopimukset | 4 | — | 4 | — | 4 |
| Valuuttajohdannaiset | 41 | 0 | 41 | — | 41 |
| Yhteensä | 45 | 0 | 45 | — | 45 |
| Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvarat |
|||||
| Osakkeet ja osuudet | 145 | 98 | 46 | — | 145 |
| Saamistodistukset | 1 592 | 1 375 | 211 | 5 | 1 592 |
| Yhteensä | 1 736 | 1 474 | 257 | 5 | 1 736 |
| Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavaksi määritetyt rahoitusvarat |
|||||
| Talletukset | 55 | — | 55 | — | 55 |
| Saamistodistukset (unit-trusts) | 61 | 45 | 16 | — | 61 |
| Yhteensä | 116 | 45 | 72 | — | 116 |
| Sijoitussidonnaisiin vakuutuksiin liittyvät rahoitusvarat |
|||||
| Osakkeet ja osuudet | 635 | 610 | 2 | 23 | 635 |
| Saamistodistukset | 982 | 79 | 842 | 61 | 982 |
| Rahastot | 7 751 | 4 776 | 665 | 2 310 | 7 751 |
| Muut varat | 454 | — | 454 | — | 454 |
| Yhteensä | 9 821 | 5 465 | 1 962 | 2 393 | 9 821 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | |||||
| Osakkeet ja osuudet | 1 646 | 1 292 | 2 | 352 | 1 646 |
| Saamistodistukset | 13 204 | 7 593 | 5 412 | 199 | 13 204 |
| Muut varat | 1 914 | 875 | 88 | 950 | 1 914 |
| Yhteensä | 16 764 | 9 760 | 5 502 | 1 502 | 16 764 |
| Käypään arvoon arvostettavat | |||||
| rahoitusvarat yhteensä | 28 482 | 16 744 | 7 838 | 3 900 | 28 482 |
| Muut rahoitusvarat | |||||
| Jaksotettuun hankintamenoon arvostettavat rahoitusvarat |
|||||
| Lainat ja muut saamiset | 433 | — | — | 433 | 433 |
| Konsernin rahoitusvarat yhteensä | 28 916 | 16 744 | 7 838 | 4 334 | 28 916 |
| Rahoitusvelat 30.6.2022 | Taso 1 | Taso 2 | Taso 3 | Yhteensä | |
|---|---|---|---|---|---|
| Käypään arvoon arvostettavat rahoitusvelat | |||||
| Johdannaissopimukset | |||||
| Korkojohdannaiset | 40 | — | 40 | — | 40 |
| Valuuttajohdannaiset | 30 | — | 30 | — | 30 |
| Muut johdannaiset | 17 | — | 17 | — | 17 |
| Yhteensä | 88 | — | 88 | — | 88 |
| Käypään arvoon arvostettavat rahoitusvelat yhteensä |
88 | — | 88 | — | 88 |
| Muut rahoitusvelat | |||||
| Velat, joilla on huonompi etuoikeus | |||||
| Pääomalainat | 2 006 | 1 465 | 270 | — | 1 734 |
| Liikkeeseen lasketut velkakirjat | |||||
| Joukkovelkakirjalainat | 2 135 | 1 641 | 419 | — | 2 059 |
| Muut | |||||
| Nostot luottolimiitistä | 64 | — | — | 64 | 64 |
| Velat luottolaitoksille | 41 | 41 | 41 | ||
| Muut rahoitusvelat yhteensä | 4 246 | 3 147 | 688 | 64 | 3 899 |
| Konsernin rahoitusvelat yhteensä | 4 334 | 3 147 | 776 | 64 | 3 986 |
| Kirjanpito | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Rahoitusvarat 31.12.2021 | arvo | Taso 1 | Taso 2 | Taso 3 | Yhteensä |
| Käypään arvoon arvostettavat rahoitusvarat |
|||||
| Johdannaissopimukset | |||||
| Koronvaihtosopimukset | 23 | — | 23 | — | 23 |
| Valuuttajohdannaiset | 22 | — | 22 | — | 22 |
| Yhteensä | 45 | — | 45 | — | 45 |
| Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvarat |
|||||
| Osakkeet ja osuudet | 684 | 478 | 206 | — | 684 |
| Saamistodistukset | 4 437 | 3 923 | 503 | 11 | 4 437 |
| Sijoitusrahastot | 2 | — | 2 | — | 2 |
| Yhteensä | 5 123 | 4 401 | 711 | 11 | 5 123 |
| Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavaksi määritetyt rahoitusvarat Talletukset |
352 | — | 352 | — | 352 |
| Saamistodistukset (unit-trusts) | 58 | 43 | 15 | — | 58 |
| Yhteensä | 411 | 43 | 368 | — | 411 |
| Sijoitussidonnaisiin vakuutuksiin liittyvät rahoitusvarat | |||||
| Osakkeet ja osuudet | 4 222 | 4 200 | 2 | 20 | 4 222 |
| Saamistodistukset | 6 072 | 4 081 | 1 930 | 61 | 6 072 |
| Rahastot | 8 676 | 5 805 | 807 | 2 065 | 8 676 |
| Johdannaissopimukset | 11 | — | 11 | — | 11 |
| Muut varat | 915 | — | 474 | 441 | 915 |
| Yhteensä | 19 897 | 14 086 | 3 225 | 2 587 | 19 897 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | |||||
| Osakkeet ja osuudet | 2 439 | 2 043 | 2 | 394 | 2 439 |
| Saamistodistukset | 12 901 | 7 032 | 5 696 | 173 | 12 901 |
| Muut varat | 2 025 | 913 | 34 | 1 078 | 2 025 |
| Yhteensä | 17 365 | 9 987 | 5 732 | 1 645 | 17 365 |
| Käypään arvoon arvostettavat | |||||
| rahoitusvarat yhteensä | 42 841 | 28 517 | 10 081 | 4 243 | 42 841 |
| Muut rahoitusvarat | |||||
| Jaksotettuun hankintamenoon arvostettavat rahoitusvarat |
|||||
| Lainat ja muut saamiset | 387 | — | — | 387 | 387 |
| Yhteensä | 43 228 | 28 517 | 10 081 | 4 629 | 43 227 |
| Mandatumin myytävänä olevat | |||||
| omaisuuserät | -196 | ||||
| Konsernin rahoitusvarat yhteensä | 43 031 |
| Kirjanpito | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Rahoitusvelat 31.12.2021 | arvo | Taso 1 | Taso 2 | Taso 3 | Yhteensä |
| Käypään arvoon arvostettavat rahoitusvelat | |||||
| Johdannaissopimukset | |||||
| Korkojohdannaiset | 13 | — | 13 | — | 13 |
| Osakejohdannaiset | 2 | — | 2 | — | 2 |
| Valuuttajohdannaiset | 71 | 8 | 63 | — | 71 |
| Muut johdannaiset | 36 | — | 36 | — | 36 |
| Yhteensä | 121 | 8 | 114 | — | 121 |
| Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavaksi määritetyt rahoitusvelat | |||||
| Talletukset | 1 | — | 1 | — | 1 |
| Käypään arvoon arvostettavat rahoitusvelat yhteensä |
123 | 8 | 115 | — | 123 |
| Muut rahoitusvelat | |||||
| Velat, joilla on huonompi etuoikeus | |||||
| Pääomalainat | 2 016 | 1 850 | 611 | — | 2 461 |
| Liikkeeseen lasketut velkakirjat | |||||
| Joukkovelkakirjalainat | 2 195 | 1 868 | 466 | — | 2 334 |
| Muut | |||||
| Nostot luottolimiitistä | 12 | — | — | 12 | 12 |
| Muut rahoitusvelat yhteensä | 4 223 | 3 718 | 1 077 | 12 | 4 806 |
| Konsernin rahoitusvelat yhteensä | 4 345 | 3 726 | 1 192 | 12 | 4 929 |
| 1–6/2022 | 1–12/2021 | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Siirrot tasojen 1 ja 2 välillä | Siirrot tasolta 2 tasolle 1 |
Siirrot tasolta 1 tasolle 2 |
Siirrot tasolta 2 tasolle 1 |
Siirrot tasolta 1 tasolle 2 |
|
| Sijoitussidonnaisiin vakuutuksiin liittyvät rahoitusvarat |
|||||
| Saamistodistukset | 2 | 8 | 3 | 12 | |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | |||||
| Saamistodistukset | 396 | 637 | 595 | 349 | |
| Käypään arvoon arvostettavat rahoitusvarat |
|||||
| Saamistodistukset | 9 | — | — | — |
Siirrot perustuvat pääosin ulkoisen palveluntarjoajan tietoihin perustuviin muutoksiin kaupankäynnin volyymeissa.
Rahoitusvarojen ja -velkojen herkkyyttä valuuttakurssimuutoksille tarkastellaan liiketoiminta-alueittain eri kotivaluuttojen vuoksi. Ifissä kaikkien muiden valuuttojen 10 prosenttiyksikön heikkeneminen kotivaluuttaa (SEK) vastaan lisäisi tulosta 36 milj. euroa (34) ja vähentäisi omaa pääomaa -23 milj. euroa (-24). Topdanmarkissa kaikkien muiden valuuttojen 10 prosenttiyksikön lasku kotivaluuttaa (DKK) vastaan laskisi tulosta 1- milj. euroa (-4), mutta ei vaikuttaisi omaan pääomaan. Mandatumissa kaikkien muiden valuuttojen 10 prosenttiyksikön lasku kotivaluuttaa (EUR) vastaan lisäisi tulosta 36 milj. euroa (32) ja vähentäisi omaa pääomaa -44 milj. euroa (-45). Omistusyhteisössä kaikkien muiden valuuttojen 10 prosenttiyksikön lasku kotivaluuttaa (EUR) vastaan ei vaikuttaisi tulokseen, mutta vähentäisi omaa pääomaa -56 milj. euroa (-65). Hastingsissä valuuttamuutoksilla ei olisi vaikutusta tulokseen tai omaan pääomaan.
Konsernin rahoitusvarojen ja -velkojen käypien arvojen herkkyysanalyysi eri markkinariskiskenaarioissa on esitetty alla. Vaikutukset kuvaavat yksittäisessä markkinamuuttujassa tapahtuvan yhtäkkisen muutoksen vaikutusta instrumenttien käypään arvoon tilanteessa 30.6.2022.
Herkkyystarkastelut sisältävät johdannaispositioiden vaikutukset. Kaikki herkkyysanalyysit on laskettu ennen veroja.
| Korko | Korko | Osake | Muut sijoitukset | |
|---|---|---|---|---|
| 1 % tasoliike alas |
1 % tasoliike ylös |
20% alas | 20% alas | |
| Vaikutus tulokseen | 71 | -63 | -20 | -32 |
| Vaikutus suoraan omaan pääomaan | 113 | -108 | -286 | -205 |
| Kokonaisvaikutus | 184 | -172 | -306 | -237 |
Sampo Oyj:n velkarahoituksen vaikutusta ei ole sisällytetty laskelmiin.
| 1–12/2021 | |||
|---|---|---|---|
| Kirjanpitoarvo | Jokseenkin mahdollisten muutosten vaikutus (+ / -) |
Kirjanpitoarvo | Jokseenkin mahdollisten muutosten vaikutus (+ / -) |
| 355 | -71 | 394 | -79 |
| 199 | -1 | 173 | -2 |
| 948 | -190 | 1 078 | -216 |
| 1 502 | -262 | 1 645 | -296 |
| 1–6/2022 |
Korkoinstrumenttien osalta rahoitusvarojen arvoa on testattu olettamalla korkotason nousevan 1 prosenttiyksiköllä kaikissa maturiteeteissa. Muiden omaisuuslajien osalta on oletettu hintojen laskevan 20 prosenttia. Sampo-konserni ei kanna sijoitussidonnaisiin vakuutuksiin liittyviä sijoitusriskejä, joten niiden osalta vaikutuksia ei ole esitetty. Edellä esitettyjen vaihtoehtoisten oletusten perusteella mahdollinen korkotason muutos aiheuttaisi saamistodistusten osalta -1 milj. euron (-2) ja muiden instrumenttien mahdollinen hinnan alentuminen -261 milj. euron (-294) arvostustappion konsernin muussa laajassa tuloksessa. Jokseenkin mahdollinen tulosvaikutus olisi näin konsernin omaan pääomaan suhteutettuna 2,7 prosenttia (2,3).
| Muihin | Kaudelle | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Tulok | tuloksen | kirjatut | ||||||
| seen | eriin | voitot/ | ||||||
| tappiot rahoitus |
||||||||
| tappiot | tappiot | tasoilta 1 | tasoille | varoista | ||||
| 1.1. | yht. | yht. | Ostot | Myynnit | ja 2 | 1 ja 2 | 30.6. | 30.06.2022 |
| 11 | — | — | — | 5 | — | |||
| 20 | — | 7 | — | 23 | 1 | |||
| 61 | — | 11 | -3 | 61 | -6 | |||
| 2 065 | — | 291 | -5 | 2 310 | 127 | |||
| 2 145 | — | 309 | -7 | 2 393 | 121 | |||
| 394 | -43 | 1 | — | 352 | -43 | |||
| 173 | — | 17 | -4 | 199 | 5 | |||
| 1 078 | -117 | 25 | — | 950 | -94 | |||
| 1 645 | -160 | 43 | -4 | 1 502 | -131 | |||
| 3 802 | -160 | 352 | -10 | |||||
| kirjatut voitot/ — 1 -6 131 126 — 2 23 25 151 |
laajan kirjatut voitot/ |
Siirrot -6 -5 -1 -173 -179 — -10 -59 -69 -255 |
Siirrot — — — — — — 22 — 22 22 |
-12 3 900 |
| 1–6/2022 | |||
|---|---|---|---|
| Reali soituneet voitot/ tappiot |
Käyvän arvon muutokset |
Yhteensä | |
| Tuloslaskelmaan kirjatut tilikauden voitot tai tappiot yhteensä | 151 | -160 | -9 |
| Tuloslaskelmaan kirjatut tilikauden voitot tai tappiot tilikauden lopun taseeseen sisältyvistä varoista |
150 | -160 | -10 |
| Käypään arvoon arvostettavat rahoitusvarat yhteensä |
3 766 | 543 | 292 | 974 | -764 | — | -1 010 3 802 | 796 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Rahastot Yhteensä |
951 1 453 |
18 20 |
228 292 |
95 167 |
-215 -282 |
— — |
— 1 078 -7 1 645 |
243 310 |
|
| Saamistodistukset | 160 | 3 | 1 | 68 | -58 | — | — | 173 | 4 |
| Osakkeet ja osuudet | 342 | — | 63 | 4 | -9 | — | -7 | 394 | 63 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat |
|||||||||
| Yhteensä | 2 119 | 511 | — | 806 | -445 | — | -846 2 145 | 485 | |
| Rahastot | 1 297 | 478 | — | 636 | -346 | — | — 2 065 | 481 | |
| Saamistodistukset | 804 | 29 | — | 169 | -96 | — | -846 | 61 | 1 |
| Sijoitussidonnaisiin vakuutuksiin liittyvät rahoitusvarat Osakkeet ja osuudet |
18 | 4 | — | 2 | -4 | — | — | 20 | 3 |
| Saamistodistukset | 193 | 11 | — | 1 | -37 | — | -157 | 11 | 1 |
| Käypään arvoon tulosvaikutteisesti arvostettavat rahoitusvarat |
|||||||||
| Rahoitusvarat | 1.1. | Tulok seen kirjatut voitot/ tappiot yht. |
Muihin laajan tulok sen eriin kirjatut voitot/ tappiot yht. |
Ostot | Myynnit | Siirrot tasoilta 1 ja 2 |
Siirrot tasoille 1 ja 2 |
31.12. | Kaudelle kirjatut voitot/ tappiot rahoitus varoista 31.12.2021 |
Vuonna 2021 siirroista 1 004 miljoonaa euroa liittyy Topdanmarkin strukturoituihin luottotuotteisiin, joiden markkinat voitiin IFRS 13:n mukaisesti määritellä jälleen aktiivisiksi. Instrumentit on tästä syystä siirretty takaisin tasolle 2 pois tasolta 3.
| 1–12/2021 | |||
|---|---|---|---|
| Reali soituneet voitot/ tappiot |
Käyvän arvon muutokset |
Yhteensä | |
| Tuloslaskelmaan kirjatut tilikauden voitot tai tappiot yhteensä | 504 | 329 | 833 |
| Tuloslaskelmaan kirjatut tilikauden voitot tai tappiot tilikauden lopun taseeseen sisältyvistä varoista |
503 | 292 | 796 |
| 06/2022 | 12/2021 |
|---|---|
| 4 088 | 3 340 |
| 1 391 | 1 460 |
| 25 | 28 |
| 10 169 | 10 781 |
| 1 688 | 1 759 |
| — | 3 012 |
| 20 369 | |
| 17 362 |
Sijoitussopimuksissa ei ole korvausvastuuta. Vastuuvelan riittävyyslaskelmasta ei aiheudu lisävaateita.
Sijoitussopimuksiin, jotka oikeuttavat harkinnanvaraiseen voitonjakoon tai joihin sisältyy oikeus vaihtaa sopimukseen, johon sisältyy yllä mainittu piirre, on sovellettu IFRS 4 Vakuutussopimukset -standardin sallimaa helpotusta. Tällaiset sijoitussopimukset on arvostettu vakuutussopimusten tavoin.
| 06/2022 | 12/2021 | |
|---|---|---|
| Sijoitussidonnaiset vakuutussopimukset | 4 973 | 5 925 |
| Sijoitussidonnaiset sijoitussopimukset | 4 829 | 4 775 |
| Henkivakuutuksen velka vakuutuksenottajille | — | 9 036 |
| Yhteensä | 9 801 | 19 737 |
| Konsernin velat sijoitussidonnaisista vakuutus- ja sijoitussopimuksista | ||
| yhteensä | 9 801 | 19 550 |
| 06/2022 | 12/2021 | |
|---|---|---|
| Velat, joilla on huonompi etuoikeus | ||
| Pääomalainat | 2 006 | 2 016 |
| Velat, joilla on huonompi etuoikeus yhteensä | 2 006 | 2 016 |
| Muut rahoitusvelat | ||
| Johdannaissopimukset | 88 | 121 |
| Liikkeeseen lasketut velkakirjat | ||
| Joukkovelkakirjalainat | 2 135 | 2 195 |
| Muut | ||
| Nostot luottolimiitistä | 64 | 12 |
| Velat luottolaitoksille | 41 | — |
| Konsernin muut rahoitusvelat yhteensä | 2 328 | 2 330 |
| Konsernin rahoitusvelat yhteensä | 4 334 | 4 345 |
Hastingsillä on rahoituslaitoksen kanssa yhteensä 87 miljoonan euron luottolimiittisopimus, josta tilinpäätöshetkellä on nostamatta yhteensä 23 miljoonaa euroa. Luottolimiitti erääntyy 23.11.2023, mutta sopimukseen sisältyy jatko-optio. Lisäksi Hastingsillä on nostamaton luottolimiittisopimus Sampo Oyj:n kanssa. Luottolimiitti on yhteensä 89 miljoonaa euroa ja se erääntyy 29.10.2026.
| 06/2022 | 12/2021 | |
|---|---|---|
| Taseen ulkopuoliset sitoumukset tai velat | ||
| Takaukset | 10 | 2 |
| Sijoitussitoumukset | 2 109 | 1 818 |
| IT-hankinnat | 19 | 15 |
| Muut | 2 | 48 |
| Yhteensä | 2 139 | 1 883 |
| 06/2022 | 12/2021 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Vakuudeksi annettu omaisuus | Annettu vakuus |
Velat/ sitoumukset |
Annettu vakuus |
Velat/ sitoumukset |
||
| Sijoitukset | 315 | 205 | 482 | 162 | ||
| Tytäryhtiöosakkeet | 93 | 29 | 94 | 30 | ||
| Käteisvarat | 43 | 4 | 3 | — | ||
| Yhteensä | 450 | 238 | 579 | 192 |
| Milj. e | 2022 | 2021 |
|---|---|---|
| Johdannaiskaupan vakuudeksi annettu omaisuus, kirjanpitoarvo | ||
| Sijoitukset | 8 | 173 |
| Käteisvarat | 80 | 186 |
| Yhteensä | 89 | 358 |
| Vakuutusvastuista vakuudeksi annettu omaisuus | ||
| Sijoitukset | 275 | 420 |
| Lainojen vakuudeksi annettu omaisuus | ||
| Tytäryhtiöosakkeet | 93 | 94 |
Vakuudeksi annetut varat sisältyvät tase-eriin Rahoitusvarat, Muut saamiset tai Käteisvarat.
Topdanmark Forsikring A/S allekirjoitti 18.03.2022 sopimuksen Topdanmark Liv Holding A/S:n ja sen tytäryhtiöiden myynnistä Nordea Life Holding AB:lle. Sovittu myyntihinta on noin 270 miljoonaa euroa sen jälkeen kun kaupan toteutumista edeltävä osinko on maksettu Topdanmarkille.
IFRS 5:n Myytävänä olevat omaisuuserät ja lopetetut toiminnot -standardin mukaisesti Topdanmark on esittänyt henkivakuutustoimintonsa lopetettuna liiketoimintona katsauskauden raportoinnissaan. Raportointikaudella lopetettujen toimintojen osuus tuloslaskelmalla oli noin 16 miljoonaa euroa (27). Varat ja velat on luokiteltu myytävänä oleviin omaisuuseriin ja niihin liittyviin velkoihin.
Sampo-konsernissa Topdanmarkin henkivakuutustoiminnot eivät edusta merkittävää liiketoimintoa tai maantieteellistä aluetta, joten myyntiä ei ole käsitelty lopetettuna toimintona. Sen sijaan Topdanmarkin henkivakuutustoiminnan varat ja velat on luokiteltu myytävänä oleviksi omaisuuseriksi ja niihin liittyviksi veloiksi. Nämä erät esitetään erikseen taseella.
Raportointikauden päättyessä Topdanmarkin henkivakuutustoiminnan taseen loppusumma oli noin 12 443 miljoonaa euroa (13 599) koostuen pääosin rahoitusvaroista sekä vakuutus- ja sijoitussopimuksiin liittyvistä veloista sekä vastaavista sijoitussidonnaisista eristä.
Mandatum Life allekirjoitti 15.6.2021 sopimuksen Baltian henkivakuutusliiketoimintojen myynnistä liettualaiselle Invalda INVL -konsernille. Kaupan yhteydessä koko Mandatum Lifen Baltian henkivakuutusliiketoiminta siirtyy Invalda INVL -konsernille. Kauppa toteutui kesäkuun viimeisenä päivänä ja määräysvalta siirtyy ostajalle 1 heinäkuuta 2022. Lisätietoja kaupasta kerrotaan liitteessä 16 Tilinpäätöspäivän jälkeiset tapahtumat.
Sopimuksen kohteena oleva sopimuskanta sisältyy pääasiassa Lifen Sijoitussidonnaiset tuotteet -segmenttiin. Laskuperustekorollisen kannan vaikutus Lifen Muut tuotteet ja Palvelut -segmentin sijoitustoiminnan ja kustannusliikkeen tulokseen on vähäinen.
Sammon 9.6.2022 julkistama omien osakkeiden takaisinosto-ohjelma jatkui raportointikauden päättymisen jälkeen. Yhtiö oli perjantain 30.7.2022 pörssikaupankäynnin päättymiseen mennessä ostanut yhteensä 5 017 860 Sammon A-osaketta, joka oli 0,94 prosenttia Sampo Oyj:n koko osakemäärästä. Osto-ohjelman etenemistä voi seurata osoitteessa www.sampo.com/tiedotteet.
Mandatum sai Baltian henkivakuutusliiketoimintojensa myynnin päätökseen 30.6.2022 ja henkiliiketoiminnan hallinnointi siirrettiin Invalda INVL:lle 1.7.2022. Kauppa julkistettiin alun perin kesäkuussa 2021.
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.