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Salvatore Ferragamo — Earnings Release 2021
May 11, 2021
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Earnings Release
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| Informazione Regolamentata n. 1220-20-2021 |
Data/Ora Ricezione 11 Maggio 2021 17:41:12 |
MTA | |
|---|---|---|---|
| Societa' | : | SALVATORE FERRAGAMO | |
| Identificativo Informazione Regolamentata |
: | 146907 | |
| Nome utilizzatore | : | FERRAGAMON06 - Benocci | |
| Tipologia | : | REGEM | |
| Data/Ora Ricezione | : | 11 Maggio 2021 17:41:12 | |
| Data/Ora Inizio Diffusione presunta |
: | 11 Maggio 2021 17:41:13 | |
| Oggetto | : | 2021 | Price Sensitive: Comunicato Stampa 1Q |
| Testo del comunicato |
Vedi allegato.
COMUNICATO STAMPA
Salvatore Ferragamo S.p.A.
Il Consiglio di Amministrazione approva il Resoconto Intermedio Consolidato di Gestione al 31 marzo 2021
Ricavi del primo trimestre 2021 del Gruppo Salvatore Ferragamo in crescita del +10,3% rispetto al primo trimestre 2020, Risultato Operativo (EBIT) pari a 7 milioni di euro, Utile Netto in sostanziale equilibrio e Posizione Finanziaria Netta5positiva pari a 169 milioni di euro
Ricavi Retail in aumento del 20,8% a tassi di cambio costanti2 rispetto al primo trimestre 2020 e canale digitale in crescita a tripla cifra
Ulteriore accelerazione delle vendite nella prima parte del secondo trimestre particolarmente in Cina, Corea, Stati Uniti e nel canale digitale
- Ricavi: 245 milioni di euro (+10,3% rispetto ai 222 milioni del primo trimestre 2020, +13,0% a tassi di cambio costanti2 )
- Risultato Operativo Lordo (EBITDA1 ): 48 milioni di euro (rispetto ai 12 milioni di euro del primo trimestre 2020)
- Risultato Operativo (EBIT): 7 milioni di euro (rispetto ai -36 milioni di euro del primo trimestre 2020)
- Utile Netto del Periodo: -0,6 milioni di euro (rispetto ai -41 milioni di euro del primo trimestre 2020)
- Posizione Finanziaria Netta5 (al netto dell'effetto del principio contabile IFRS16): liquidità netta di 169 milioni di euro (rispetto ai 123 milioni di euro di liquidità netta al 31 marzo 2020)
Firenze, 11 maggio 2021 – Il Consiglio di Amministrazione di Salvatore Ferragamo S.p.A. (MTA: SFER), società a capo del Gruppo Salvatore Ferragamo, uno dei principali operatori mondiali del settore del lusso, riunitosi in data odierna sotto la Presidenza di Leonardo Ferragamo, ha esaminato e approvato il Resoconto Intermedio Consolidato di Gestione al 31 marzo 2021, redatto secondo i principi contabili internazionali IAS/IFRS (dati "non audited").
Principali dati Economici Consolidati relativi ai primi tre mesi dell'esercizio 2021
Ricavi consolidati
Al 31 marzo 2021, il Gruppo Salvatore Ferragamo ha realizzato Ricavi Consolidati pari a 245 milioni di euro, riportando un aumento del 10,3% a tassi di cambio correnti (+13,0% a cambi costanti2) rispetto ai 222 milioni di euro registrati nel primo trimestre 2020.
L'aumento del fatturato è stato realizzato nonostante il permanere, in alcuni paesi, di blocchi delle attività commerciali e divieti e limitazioni del traffico internazionale, dovuti alla pandemia di Covid-19.
Ricavi per canale distributivo3
Al 31 marzo 2021 la rete distributiva del Gruppo, composta da un totale di 638 negozi, poteva contare su 390 punti vendita diretti (DOS) e 248 punti vendita monomarca operati da terzi (TPOS) nel canale Wholesale e Travel Retail, nonché sulla presenza nei principali Department Stores e Specialty Stores multimarca di alto livello.
Il canale distributivo Retail ha registrato, al 31 marzo 2021, Ricavi Consolidati in aumento del 17,2% (+20,8% a tassi di cambio costanti2), con un andamento del +14,7% a tassi e perimetro costanti (likefor-like), rispetto allo stesso periodo del 2020, con una sovraperfomance del canale primario.
Il canale Wholesale ha riportato, al 31 marzo 2021, Ricavi stabili (-0,7% a cambi correnti e +0,3% a tassi di cambio costanti2), nonostante il persistente andamento negativo del canale Travel Retail.
Ricavi per area geografica3
L'area Asia Pacifico si riconferma il primo mercato in termini di Ricavi per il Gruppo, in aumento del 50,6% (+51,7% a tassi di cambio costanti2), rispetto al primo trimestre 2020.
I negozi diretti nella Greater China hanno registrato un incremento delle vendite di oltre il 105% rispetto al primo trimestre 2020 a tassi di cambio costanti2 e del 6,1% rispetto allo stesso periodo del 2019. In particolare, i negozi diretti in Cina, nel primo trimestre 2021, hanno registrato un aumento delle vendite di oltre il 128% a tassi di cambio costanti2 rispetto al primo trimestre 2020, portando la performance al +39,4% a tassi di cambio costanti2 rispetto al primo trimestre del 2019. Anche i negozi diretti in Corea hanno riportato un solido incremento delle vendite nel primo trimestre 2021 (+33,7% rispetto al primo trimestre 2020 e +25,4% rispetto al primo trimestre 2019 a cambi costanti).
Il mercato giapponese nel primo trimestre 2021 ha riportato una diminuzione dei Ricavi del 9,3% (-6,5% a tassi di cambio costanti2), penalizzato dall'andamento della pandemia e dalle conseguenti restrizioni.
L'intero Continente Asiatico rappresenta pertanto oltre il 51% delle vendite totali del Gruppo per l'intero anno.
L'area EMEA ha registrato nel primo trimestre 2021, un calo dei Ricavi del 20,5% (-22,5% a tassi di cambio costanti2) rispetto allo stesso periodo dell'anno precedente, ancora fortemente impattato dalle chiusure dei negozi e dall'assenza dei flussi turistici nel periodo, a causa delle restrizioni e dei divieti imposti dai governi per fronteggiare la pandemia di Covid-19.
L'area del Nord America ha registrato, nel corso del primo trimestre 2021, un aumento dei Ricavi pari al 9,9% (+18,2% a tassi di cambio costanti2), rispetto al primo trimestre 2020.
L'area del Centro e Sud America ha registrato un calo del 20,1% (-10,0% a tassi di cambio costanti2) rispetto al primo trimestre 2020, con un andamento positivo in tutti i mercati ad eccezione del Messico, a causa del prolungato lockdown
Ricavi per categoria merceologica3
Tutte le principali categorie di prodotto hanno registrato un incremento del fatturato rispetto il primo trimestre dell'esercizio 2020.
Margine Lordo
Il Margine Lordo del primo trimestre 2021 è stato pari a 157 milioni di euro, in aumento del 20,6% rispetto al primo trimestre 2020. L'incidenza sul fatturato è aumentata di 550 punti base, passando dal 58,7% al 64,2%, principalmente grazie ad un aumento delle vendite a prezzo pieno, al mix favorevole geografico, di canale e di prodotto e a minori accantonamenti per obsolescenza.
Costi Operativi
I Costi Operativi, hanno registrato nel primo trimestre 2021 un calo a cambi correnti del 10,2% (- 6,8% a cambi costanti2), portandosi a 150 milioni di euro, rispetto ai 167 milioni del primo trimestre 2020. Il decremento su tutte le componenti di spesa operativa è attribuibile alle azioni di contenimento già avviate nel 2020 e in particolare alla riduzione dei costi per il personale derivante dall'avvio di un piano di semplificazione organizzativa.
Risultato Operativo Lordo (EBITDA1)
Il Risultato Operativo Lordo (EBITDA1) è passato pertanto dai 12 milioni di euro del primo trimestre 2020, ai 48 milioni di euro, con un'incidenza percentuale sui Ricavi del 19,5% rispetto al 5,2% del primo trimestre 2020.
Risultato Operativo (EBIT)
Il Risultato Operativo (EBIT) è stato positivo per 7 milioni di euro, rispetto ai 36 milioni di euro negativi registrati nel primo trimestre 2020.
Risultato prima delle imposte
Il Risultato prima delle imposte è stato positivo per 3 milioni di euro, rispetto ai 48 milioni di euro negativi del primo trimestre 2020.
Utile Netto del Periodo
L'Utile Netto del Periodo, inclusivo del risultato di terzi, è stato sostanzialmente in pareggio (-0,6 milioni di euro), rispetto ai 41 milioni di euro negativi registrati nel primo trimestre 2020. L'Utile Netto di pertinenza del Gruppo risulta negativo per 1 milione di euro rispetto ai 39 milioni di euro negativi del primo trimestre 2020.
Dati Patrimoniali relativi ai primi tre mesi dell'esercizio 2021
Capitale Circolante Netto4
Il capitale circolante netto al 31 marzo 2021 è sceso del 4,0%, passando dai 334 milioni di euro al 31 marzo 2020, a 321 milioni di euro. In particolare, le giacenze di Magazzino sono scese del 9,2% (- 12,5% a cambi costanti).
Investimenti
Gli Investimenti, al 31 marzo 2021, ammontano a 6 milioni di euro, in aumento del 12,6% rispetto ai 5 milioni di euro allo stesso periodo dell'anno precedente, a seguito di maggiori investimenti nel network di negozi e nel canale digitale.
Posizione Finanziaria Netta
Al 31 marzo 2021 il Gruppo ha registrato una Posizione Finanziaria Netta adjusted5, al netto dell'effetto del principio contabile IFRS16, positiva di 169 milioni di euro, rispetto ad una Posizione Finanziaria Netta adjusted5 positiva di 123 milioni di euro al 31 marzo 2020.
Includendo l'effetto del principio contabile IFRS 16, la Posizione Finanziaria Netta del Gruppo al 31 marzo 2021 è negativa per 402 milioni di euro.
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La Direzione Aziendale continua a perseguire il rafforzamento della posizione competitiva del Gruppo Salvatore Ferragamo tra i leader del mercato del lusso. Il quadro di mercato rimane volatile, in conseguenza della pandemia, ancorché in fase di progressivo recupero. Non si ritiene, comunque, di fornire previsioni dettagliate relative alla performance nei vari mercati per l'esercizio in corso, mentre si conferma l'impegno allo sviluppo dei ricavi nei canali a più alto potenziale e alla razionalizzazione dei costi.
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Note al comunicato stampa
1 L'EBITDA è rappresentato dal Risultato Operativo al lordo degli Ammortamenti e delle Svalutazioni delle Attività materiali ed immateriali e delle Attività per diritto d'uso. L'EBITDA così definito è una misura utilizzata dal management della Società per monitorare e valutare l'andamento operativo della stessa e non è identificata come misura contabile nell'ambito degli IFRS e, pertanto, non deve essere considerata una misura alternativa per la valutazione dell'andamento dell'utile del Gruppo. Poiché la composizione dell'EBITDA non è regolamentata dai principi contabili di riferimento, il criterio di determinazione applicato dal Gruppo potrebbe non essere omogeneo con quello adottato da altri e quindi non comparabile.
2 I Ricavi/Costi Operativi a "cambi costanti" vengono calcolati applicando ai Ricavi/Costi Operativi di periodo 2020, non inclusivi dell'"effetto hedging", i cambi medi dello stesso periodo 2021.
3 Le variazioni dei Ricavi si intendono a cambi correnti (inclusivi dell'effetto hedging), qualora non indicato diversamente.
4 Il Capitale circolante operativo netto è calcolato come somma delle Rimanenze, dei Diritti di recupero prodotti da clienti per resi e dei Crediti commerciali al netto dei Debiti commerciali e delle Passività per resi. Si precisa che è stato determinato in conformità a quanto stabilito nella Raccomandazione del CESR 05-054/b del 10 febbraio 2005 "Raccomandazioni per l'attuazione uniforme del regolamento della Commissione Europea sui prospetti informativi". Il capitale circolante operativo non è identificato come misura contabile nell'ambito degli IFRS. Il criterio di determinazione applicato dall'Emittente potrebbe non essere omogeneo con quello adottato da altri gruppi e, pertanto, il saldo ottenuto dall'Emittente potrebbe non essere comparabile con quello determinato da questi ultimi.
5 La Posizione Finanziaria si riferisce alla Posizione Finanziaria Netta Adjusted, ovvero al netto dell'impatto del principio contabile IFRS 16.
Il dirigente preposto alla redazione dei documenti contabili societari, Alessandro Corsi, dichiara ai sensi dell'articolo 154–bis, comma 2, del D. Lgs. n. 58/1998 che l'informativa contenuta nel presente comunicato corrisponde alle risultanze documentali, ai libri ed alle scritture contabili.
* * *
Si evidenzia che nel presente comunicato, in aggiunta agli indicatori finanziari convenzionali previsti dagli IFRS, sono presentati alcuni indicatori alternativi di performance (ad esempio EBITDA) al fine di consentire una migliore valutazione dell'andamento della gestione economico-finanziaria. Tali indicatori sono calcolati secondo le usuali prassi di mercato.
Si precisa che il documento può contenere dichiarazioni previsionali, relative a eventi futuri e risultati operativi, che per loro natura hanno una componente di rischiosità ed incertezza, in quanto dipendono da eventi e sviluppi futuri e non prevedibili. I risultati effettivi potranno pertanto discostarsi in misura anche significativa rispetto a quelli preannunciati in relazione ad una pluralità di fattori.
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Salvatore Ferragamo S.p.A. rende noto che il Resoconto Intermedio Consolidato di Gestione al 31 marzo 2021, approvato dal Consiglio di Amministrazione in data 11 maggio 2021, sarà messo a disposizione del pubblico presso la sede legale della Società in Firenze, Via Tornabuoni n. 2, presso il meccanismo di stoccaggio autorizzato di eMarket STORAGE all'indirizzo , e sarà altresì consultabile sul sito Internet della Società all'indirizzo http://group.ferragamo.com nella sezione "Investor Relations/Documenti Finanziari", nei termini di legge.
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I risultati del primo trimestre 2021 saranno illustrati oggi, 11 maggio 2021 alle ore 18:00 (CET) nel corso di una conference call con la comunità finanziaria. La presentazione è disponibile sul sito internet della società http://group.ferragamo.com nella sezione "Investor Relations/Presentazioni".
Salvatore Ferragamo S.p.A.
Salvatore Ferragamo S.p.A. è la capogruppo del Gruppo Salvatore Ferragamo, uno dei principali player del settore del lusso le cui origini possono farsi risalire al 1927.
Il Gruppo è attivo nella creazione, produzione e vendita di calzature, pelletteria, abbigliamento, prodotti in seta e altri accessori, nonché profumi per uomo e donna. La gamma dei prodotti si completa, inoltre, con occhiali e orologi, realizzati su licenza da terzi.
Attenzione all'unicità e all'esclusività, realizzate coniugando stile, creatività e innovazione con la qualità e l'artigianalità tipiche del Made in Italy, sono le caratteristiche che contraddistinguono da sempre i prodotti del Gruppo.
Con circa 3.750 dipendenti e una rete di 638 punti vendita mono-marca al 31 marzo 2021, il Gruppo Ferragamo è presente in Italia e nel mondo attraverso società che consentono di presidiare il mercato europeo, americano e asiatico.
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Per ulteriori informazioni:
Salvatore Ferragamo S.p.A.
Paola Pecciarini Group Investor Relations
Tel. (+39) 055 3562230 [email protected] Image Building
Giuliana Paoletti, Mara Baldessari, Alfredo Mele Media Relations
Tel. (+39) 02 89011300 [email protected]
Il comunicato è disponibile anche sul sito http://group.ferragamo.com, nella sezione "Investor Relations/Comunicati Finanziari".
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Si riportano di seguito, oltre ad alcune analisi di dettaglio dei Ricavi, gli schemi di conto economico consolidato, la sintesi della situazione patrimoniale e finanziaria consolidata, la posizione finanziaria consolidata e il rendiconto finanziario consolidato del Gruppo Salvatore Ferragamo al 31 marzo 2021.
Ricavi per canale distributivo al 31 marzo 2021
| Trimestre chiuso al 31 marzo | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| (In migliaia di Euro) | 2021 | % sui Ricavi | 2020 | % sui Ricavi |
Var % | a cambi costanti Var % |
| Retail | 166.701 | 68,2% | 142.257 | 64,1% | 17,2% | 20,8% |
| Wholesale | 75.869 | 31,0% | 76.411 | 34,5% | (0,7%) | 0,3% |
| Licenze e prestazioni | 1.514 | 0,6% | 2.213 | 1,0% | (31,6%) | (31,6%) |
| Locazioni immobiliari | 566 | 0,2% | 853 | 0,4% | (33,6%) | (27,5%) |
| Totale | 244.650 | 100,0% | 221.734 | 100,0% | 10,3% | 13,0% |
Ricavi per area geografica al 31 marzo 2021
| Trimestre chiuso al 31 marzo | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| (In migliaia di Euro) | 2021 | % sui Ricavi | 2020 | % sui Ricavi |
Var % | a cambi costanti Var % |
| Europa | 47.311 | 19,3% | 59.488 | 26,8% | (20,5%) | (22,5%) |
| Nord America | 58.533 | 23,9% | 53.243 | 24,0% | 9,9% | 18,2% |
| Giappone | 22.076 | 9,0% | 24.353 | 11,0% | (9,3%) | (6,5%) |
| Asia Pacifico | 104.575 | 42,8% | 69.438 | 31,3% | 50,6% | 51,7% |
| Centro e Sud America | 12.155 | 5,0% | 15.212 | 6,9% | (20,1%) | (10,0%) |
| Totale | 244.650 | 100,0% | 221.734 | 100,0% | 10,3% | 13,0% |
Ricavi per categoria merceologica al 31 marzo 2021
| Trimestre chiuso al 31 marzo | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| (In migliaia di Euro) | 2021 | % sui Ricavi | 2020 | % sui Ricavi |
Var % | a cambi costanti Var % |
| Calzature | 99.186 | 40,5% | 91.860 | 41,4% | 8,0% | 11,9% |
| Pelletteria | 106.786 | 43,7% | 90.356 | 40,8% | 18,2% | 19,6% |
| Abbigliamento | 12.429 | 5,1% | 12.934 | 5,8% | (3,9%) | (1,0%) |
| Accessori | 13.688 | 5,6% | 13.565 | 6,1% | 0,9% | 3,7% |
| Profumi | 10.481 | 4,3% | 9.953 | 4,5% | 5,3% | 7,3% |
| Licenze e prestazioni | 1.514 | 0,6% | 2.213 | 1,0% | (31,6%) | (31,6%) |
| Locazioni immobiliari | 566 | 0,2% | 853 | 0,4% | (33,6%) | (27,5%) |
| Totale | 244.650 | 100,0% | 221.734 | 100,0% | 10,3% | 13,0% |
Risultati consolidati del Gruppo Salvatore Ferragamo
Conto economico consolidato al 31 marzo 2021
| Trimestre chiuso al 31 marzo | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| (In migliaia di Euro) | 2021 | % sui Ricavi | 2020 | % sui Ricavi |
Var % |
| Ricavi da contratti con clienti | 244.084 | 99,8% | 220.881 | 99,6% | 10,5% |
| Locazioni immobiliari | 566 | 0,2% | 853 | 0,4% | (33,6%) |
| Ricavi | 244.650 | 100,0% | 221.734 | 100,0% | 10,3% |
| Costo del venduto | (87.613) | (35,8%) | (91.495) | (41,3%) | (4,2%) |
| Margine Lordo | 157.037 | 64,2% | 130.239 | 58,7% | 20,6% |
| Costi stile, sviluppo prodotto e logistica in uscita | (10.272) | (4,2%) | (10.300) | (4,6%) | (0,3%) |
| Costi di vendita e distribuzione | (96.085) | (39,3%) | (106.924) | (48,2%) | (10,1%) |
| Costi di comunicazione e marketing | (15.968) | (6,5%) | (17.227) | (7,8%) | (7,3%) |
| Costi generali e amministrativi | (30.873) | (12,6%) | (31.653) | (14,3%) | (2,5%) |
| Altri costi operativi | (5.148) | (2,1%) | (5.666) | (2,6%) | (9,1%) |
| Altri proventi | 8.687 | 3,6% | 5.202 | 2,3% | 67,0% |
| Totale costi operativi (al netto altri proventi) | (149.659) | (61,2%) | (166.568) | (75,1%) | (10,2%) |
| Risultato operativo | 7.378 | 3,0% | (36.329) | (16,4%) | na |
| Oneri e proventi finanziari netti | (4.306) | (1,8%) | (11.603) | (5,2%) | (62,9%) |
| Risultato ante imposte | 3.072 | 1,3% | (47.932) | (21,6%) | na |
| Imposte sul reddito | (3.657) | (1,5%) | 6.486 | 2,9% | na |
| Risultato netto del periodo | (585) | (0,2%) | (41.446) | (18,7%) | na |
| Risultato di Gruppo | (1.235) | (0,5%) | (39.076) | (17,6%) | na |
| Risultato di terzi | 650 | 0,3% | (2.370) | (1,1%) | na |
| EBITDA (*) | 47.742 | 19,5% | 11.561 | 5,2% | 313,0% |
(*) L'EBITDA è rappresentato dal risultato operativo al lordo degli ammortamenti e delle svalutazioni di attività materiali ed immateriali e delle Attività per diritto d'uso. L'EBITDA così definito è una misura utilizzata dal management per monitorare e valutare l'andamento operativo e non è identificata come misura contabile nell'ambito degli IFRS e, pertanto, non deve essere considerata una misura alternativa per la valutazione dell'andamento del risultato del Gruppo. Poiché la composizione dell'EBITDA non è regolamentata dai principi contabili di riferimento, il criterio di determinazione applicato dal Gruppo potrebbe non essere omogeneo con quello adottato da altri e quindi non comparabile.
Sintesi della situazione patrimoniale e finanziaria consolidata al 31 marzo 2021
| (In migliaia di Euro) | 31 marzo | 31 Dicembre | |
|---|---|---|---|
| 2021 | 2020 | Var% | |
| Immobili, impianti e macchinari | 180.157 | 183.121 | (1,6%) |
| Investimenti immobiliari | 32.269 | 31.824 | 1,4% |
| Attività per diritto d'uso | 474.585 | 475.240 | (0,1%) |
| Avviamento | 6.679 | 6.679 | - |
| Attività immateriali a vita utile definita | 36.661 | 38.891 | (5,7%) |
| Rimanenze e Diritti di recupero prodotti da clienti per resi | 356.189 | 346.181 | 2,9% |
| Crediti commerciali | 99.028 | 113.909 | (13,1%) |
| Debiti commerciali e Passività per resi | (134.461) | (145.538) | (7,6%) |
| Altre attività/(passività) non correnti nette | 97.059 | 91.973 | 5,5% |
| Altre attività/(passività) correnti nette | (22.208) | (3.418) | 549,7% |
| Capitale Investito Netto | 1.125.958 | 1.138.862 | (1,1%) |
| Patrimonio netto di Gruppo | 706.317 | 693.582 | 1,8% |
| Patrimonio netto di terzi | 17.858 | 16.114 | 10,8% |
| Patrimonio Netto (A) | 724.175 | 709.696 | 2,0% |
| Indebitamento /(surplus) finanziario netto (B) (1) | 401.783 | 429.166 | (6,4%) |
| Totale fonti di finanziamento (A+B) | 1.125.958 | 1.138.862 | (1,1%) |
| Indebitamento /(surplus) finanziario netto (B) | 401.783 | 429.166 | (6,4%) |
| Passività per leasing (C ) | 570.524 | 567.909 | 0,5% |
| Indebitamento/(surplus) finanziario netto adjusted (B-C) (2) | (168.741) | (138.743) | 21,6% |
| Indebitamento/(surplus) finanziario netto adjusted/ Patrimonio netto |
(23,3%) | (19,5%) |
(1) L'Indebitamento/(surplus) finanziario netto è calcolato come somma dei Prestiti e finanziamenti correnti e non correnti, delle Passività per leasing correnti e non correnti e delle Altre passività finanziarie correnti e non correnti comprendenti il valore equo negativo degli strumenti derivati (componente non di copertura), al netto delle Disponibilità liquide e mezzi equivalenti e delle Altre attività finanziarie correnti, comprendenti il valore equo positivo degli strumenti derivati (componente non di copertura).
(2) L'Indebitamento/(surplus) finanziario netto adjusted è rappresentato dall'Indebitamento/(surplus) finanziario netto al netto delle Passività per leasing correnti e non correnti
Posizione finanziaria consolidata al 31 marzo 2021
| (In migliaia di Euro) | 31 marzo | 31 dicembre | Variazione |
|---|---|---|---|
| 2021 | 2020 | 03.21 vs 12.20 |
|
| A. Cassa | 759 | 901 | (142) |
| B. Altre disponibilità Liquide | 339.367 | 326.979 | 12.388 |
| C. Liquidità (A)+(B) | 340.126 | 327.880 | 12.246 |
| Strumenti derivati - componente non di copertura | 558 | 287 | 271 |
| Altre attività finanziarie | 144 | 279 | (135) |
| D. Crediti Finanziari Correnti | 702 | 566 | 136 |
| E. Debiti bancari correnti | 61.743 | 56.698 | 5.045 |
| F. Strumenti derivati - componente non di copertura | 1.283 | 74 | 1.209 |
| G. Altri debiti finanziari correnti* | 104.528 | 107.138 | (2.610) |
| H. Indebitamento finanziario corrente (E)+(F)+(G) | 167.554 | 163.910 | 3.644 |
| I. Indebitamento finanziario corrente netto (H)-(C)-(D) | (173.274) | (164.536) | (8.738) |
| J. Debiti bancari non correnti | 109.061 | 129.302 | (20.241) |
| K. Strumenti derivati - componente non di copertura | - | - | - |
| M. Altri debiti non correnti* | 465.996 | 464.400 | 1.596 |
| N. Indebitamento finanziario non corrente (J)+(K)+(M) | 575.057 | 593.702 | (18.645) |
| O. Indebitamento finanziario netto (I)+(N) | 401.783 | 429.166 | (27.383) |
| (In migliaia di Euro) | 31 marzo | 31 dicembre | Variazione |
|---|---|---|---|
| 2021 | 2020 | 03.21 vs 12.20 |
|
| Indebitamento/(surplus) finanziario netto (a) | 401.783 | 429.166 | (27.383) |
| Passività per leasing non correnti | 465.996 | 464.400 | 1.596 |
| Passività per leasing correnti | 104.528 | 103.509 | 1.019 |
| Passività per leasing (b) | 570.524 | 567.909 | 2.615 |
| Indebitamento/(surplus) finanziario netto adjusted (a-b) | (168.741) | (138.743) | (29.998) |
Rendiconto finanziario consolidato al 31 marzo 2021
| (In migliaia di Euro) | Trimestre chiuso al 31 marzo | |
|---|---|---|
| 2021 | 2020 | |
| RISULTATO NETTO DEL PERIODO | (585) | (41.446) |
| Ammortamenti e svalutazioni attività materiali, immateriali, inv. Immobiliari | 12.727 | 16.890 |
| Ammortamenti attività per diritto d'uso | 27.637 | 31.000 |
| Imposte sul reddito | 3.657 | (6.486) |
| Variazione netta dei fondi per benefici a dipendenti | (611) | 54 |
| Minusvalenze (plusvalenze) su vendite di attività materiali e immateriali | 15 | 60 |
| Interessi netti e Interessi sulle passività per leasing | 3.775 | 4.138 |
| Altre componenti economiche senza movimenti di cassa | (3.857) | (525) |
| Variazione netta capitale circolante operativo netto | 22.362 | (7.321) |
| Variazione netta delle altre attività e passività | 1.552 | 105 |
| Imposte sul reddito pagate | 119 | (8.952) |
| Interessi netti e Interessi sulle passività per leasing pagati | (3.869) | (5.356) |
| FLUSSO DI CASSA NETTO GENERATO (UTILIZZATO) DALL'ATTIVITA' OPERATIVA | 62.922 | (17.839) |
| Attività materiali acquistate | (4.539) | (4.348) |
| Attività immateriali acquistate | (1.082) | (1.084) |
| Incassi dalla vendita di attività materiali e immateriali | 11 | 2 |
| Acquisizione Arts S.r.l. e Aura 1 S.r.l. - corrispettivo differito | (3.629) | - |
| FLUSSO DI CASSA NETTO GENERATO (UTILIZZATO) DALL'ATTIVITA' DI INVESTIMENTO |
(9.239) | (5.430) |
| Variazione netta dei crediti finanziari | 142 | - |
| Variazione netta dei debiti finanziari | (15.416) | 15.794 |
| Rimborso delle passività per leasing | (24.713) | (28.700) |
| FLUSSO DI CASSA GENERATO (UTILIZZATO) DALL'ATTIVITA' DI FINANZIAMENTO | (39.987) | (12.906) |
| INCREMENTO (DECREMENTO) NETTO NELLE DISPONIBILITA' LIQUIDE NETTE | 13.696 | (36.175) |
| DISPONIBILITA' LIQUIDE NETTE ALL'INIZIO DELL'ESERCIZIO | 327.880 | 222.332 |
| Incremento/(decremento) delle disponibilità liquide nette | 13.696 | (36.175) |
| Effetto differenza cambio di conversione | (1.450) | 4.580 |
| DISPONIBILITA' LIQUIDE NETTE ALLA FINE DEL PERIODO | 340.126 | 190.737 |
| FLUSSO DI CASSA NETTO GENERATO (UTILIZZATO) DALL'ATTIVITA' OPERATIVA | 62.922 | (17.839) |
|---|---|---|
| Rimborso delle passività per leasing | (24.713) | (28.700) |
| FLUSSO DI CASSA NETTO GENERATO (UTILIZZATO) DALL'ATTIVITA' OPERATIVA | ||
| ADJUSTED (*) | 38.209 | (46.539) |
(*) Flusso di cassa generato (utilizzato) dall'attività operativa adjusted: è rappresentato dal Flusso di cassa netto generato (utilizzato) dall'Attività operativa al netto del Rimborso delle passività per leasing (classificato nel Flusso di cassa generato (utilizzato) dall'attività di finanziamento).