Rainbow Tours S.A.

25940062QUG3WEUEGE88 25940062QUG3WEUEGE88 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:ReserveOfCashFlowHedgesMember 25940062QUG3WEUEGE88 2022-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 25940062QUG3WEUEGE88 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-01-01 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-12-31 ifrs-full:ReserveOfCashFlowHedgesMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:ReserveOfCashFlowHedgesMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-01-01 ifrs-full:ReserveOfCashFlowHedgesMember 25940062QUG3WEUEGE88 2022-12-31 ifrs-full:ReserveOfCashFlowHedgesMember 25940062QUG3WEUEGE88 2022-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 25940062QUG3WEUEGE88 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-01-01 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 25940062QUG3WEUEGE88 2022-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 25940062QUG3WEUEGE88 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-01-01 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 25940062QUG3WEUEGE88 2022-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 25940062QUG3WEUEGE88 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-01-01 ifrs-full:RetainedEarningsMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 25940062QUG3WEUEGE88 2022-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 25940062QUG3WEUEGE88 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 25940062QUG3WEUEGE88 2022-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 25940062QUG3WEUEGE88 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-01-01 ifrs-full:SharePremiumMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-01-01 ifrs-full:IssuedCapitalMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 25940062QUG3WEUEGE88 2021-01-01 25940062QUG3WEUEGE88 2021-01-01 2021-12-31 25940062QUG3WEUEGE88 2022-01-01 2022-12-31 iso4217:PLN 25940062QUG3WEUEGE88 2021-12-31 25940062QUG3WEUEGE88 2022-12-31 ‎ SPIS TREŚCI 1. WYBRANE DANE FINANSOWE 2. ROCZNE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE 2.1. Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej - aktywa 2.2. Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej - pasywa 2.3. Skonsolidowane sprawozdanie z zysków i strat i innych całkowitych dochodów 2.4. Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym 2.5. Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych 3. PODSTAWA SPORZĄDZENIA SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 3.1. Oświadczenie o zgodności 3.2. Ogólne informacje o sprawozdaniu finansowym 3.3. Porównywalność danych 3.4. Kontynuacja działalności 3.5. Potencjalny wpływ na działalność Grupy sytuacji polityczno-gospodarczej związanej z konfliktem zbrojnym na Ukrainie 4. ZASADY (POLITYKA) RACHUNKOWOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ 4.1. Konsolidacja 4.2. Wycena składników aktywów i zobowiązań Grupy Kapitałowej 4.3. Zasady ustalania wyniku finansowego 4.4. Sprawozdawczość według segmentów działalności 4.5. Ważne oszacowania i założenia 4.6. Nowe standardy rachunkowości i interpretacje KIMSF 5. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Nota 5.1. Dane Podmiotu Dominującego Nota 5.2. Informacje dotyczące składu osobowego Zarządu oraz Rady Nadzorczej Spółki Nota 5.3. Opis organizacji Grupy Kapitałowej Emitenta, ze wskazaniem jednostek podlegających konsolidacji Nota 5.4. Opis zmian organizacji Grupy Kapitałowej Nota 5.5. Przychody i wyniki przypadające na poszczególne segmenty działalności Nota 5.6. Przychody uzyskiwane sezonowo, cyklicznie lub sporadycznie 6. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA Z SYTUACJI FINANSOWEJ Nota 6.1. Rzeczowe aktywa trwałe Nota 6.2. Nieruchomości inwestycyjne Nota 6.3. Wartość firmy Nota 6.4. Pozostałe aktywa niematerialne Nota 6.5. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Nota 6.6. Należności Nota 6.7. Zapasy Nota 6.8. Pozostałe aktywa finansowe Nota 6.9. Bieżące aktywa i zobowiązania podatkowe Nota 6.10. Pozostałe aktywa Nota 6.11. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Nota 6.12. Wyemitowany kapitał akcyjny Nota 6.13. Kapitał rezerwowy Nota 6.14. Zyski zatrzymane i dywidendy Nota 6.15. Kredyty i pożyczki bankowe i zobowiązania leasingowe Nota 6.16. Rezerwa z tytułu podatku odroczonego Nota 6.17. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania Nota 6.18. Rezerwy, w tym na świadczenia pracownicze i urlopowe Nota 6.19. Posiadane linie kredytowe na dzień 31.12.2022 r. Nota 6.20. Posiadane linie kredytowe na dzień 31.12.2021 r. Nota 6.21. Pozostałe zobowiązania Nota 6.22. Zobowiązania związane bezpośrednio z aktywami trwałymi przeznaczonymi do sprzedaży 7. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW Nota 7.1. Przychody ze sprzedaży usług, materiałów i towarów Nota 7.2. Koszty według rodzajów Nota 7.3. Pozostałe przychody / koszty operacyjne Nota 7.4. Przychody / koszty finansowe Nota 7.5. Podatek dochodowy Nota 7.6. Działalność zaniechana 8. OBJAŚNIENIA DO SPRAWOZDANIA Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH Nota 8.1. Dodatkowa nota objaśniająca do sprawozdania z przepływów finansowych wyjaśniająca zmiany bilansowe w stosunku do kwot ujętych w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych Nota 8.2. Dodatkowa nota objaśniająca do skonsolidowanego sprawozdania z przepływów finansowych wyjaśniających zmiany bilansowe pokazująca zmiany zobowiązań finansowych 9. POZOSTAŁE NOTY OBJAŚNIAJĄCE Nota 9.1. Pozycje warunkowe Nota 9.2. Informacje o transakcjach z podmiotami powiązanymi Nota 9.3. Połączenia, nabycia jednostek gospodarczych i ich zbywanie Nota 9.4. Udział we wspólnych przedsięwzięciach Nota 9.5. Wynagrodzenie członków Zarządu i Rady Nadzorczej Nota 9.6. Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym Nota 9.7. Wycena w wartości godziwej Nota 9.8. Korekty błędów 10. ZDARZENIA PO DNIU BILANSOWYM 11. INFORMACJE O FIRMIE AUDYTORSKIEJ – PODMIOCIE UPRAWNIONYM DO BADANIA SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH 12. ZATWIERDZENIE DO PUBLIKACJI ‎ 1. WYBRANE DANE FINANSOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ PLN’000 PLN’000 EUR’000 EUR’000 Stan na ‎ 31/12/2022 Stan na ‎ 31/12/2021 Stan na ‎ 31/12/2022 Stan na ‎ 31/12/2021 Aktywa trwałe 287 469 275 001 61 295 59 791 Aktywa obrotowe 438 521 280 044 93 503 60 887 Aktywa razem 725 990 555 045 154 798 120 678 Kapitał własny 153 903 149 332 32 816 32 468 Wyemitowany kapitał akcyjny 1 455 1 455 310 316 Kapitały przypadające akcjonariuszom jednostki dominującej 111 959 108 221 23 872 23 529 Zobowiązania długoterminowe 133 520 118 104 28 470 25 678 Zobowiązania krótkoterminowe 438 567 287 609 93 513 62 532 Wartość księgowa na jedną akcję 10,58 10,26 2,26 2,23 SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW PLN’000 PLN’000 EUR’000 EUR’000 od 01/01/2022 do 31/12/2022 od 01/01/2021 do 31/12/2021 od 01/01/2022 do 31/12/2022 od 01/01/2021 do 31/12/2021 Działaln. kontyn. przychody ze sprzedaży 2 393 306 1 279 424 510 485 279 503 Zysk (strata) na działalności operacyjnej 32 828 19 888 7 002 4 345 Zysk (strata) przed opodatkowaniem 28 751 16 960 6 133 3 705 Zysk (strata) netto 22 330 16 480 4 763 3 600 Zysk (strata) netto przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej 21 497 17 272 4 585 3 773 Zysk (strata) netto na jedną akcję zwykłą przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej (wyrażony w PLN / EUR na jedną akcję) - podstawowy 1,53 1,13 0,33 0,25 - rozwodniony 1,53 1,13 0,33 0,25 Całkowite dochody (ogółem) 24 721 14 620 5 273 3 194 Całkowite dochody ogółem przypisane: - akcjonariuszom jednostki dominującej 23 888 15 412 5 095 3 367 SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH PLN’000 PLN’000 EUR’000 EUR’000 od 01/01/2022 do 31/12/2022 od 01/01/2021 do 31/12/2021 od 01/01/2022 do 31/12/2022 od 01/01/2021 do 31/12/2021 Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 82 518 145 017 17 601 31 680 Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (20 170) (44 359) (4 302) (9 691) Środki pieniężne netto z działalności finansowej (3 866) (45 533) (825) (9 947) Zwiększenie (zmniejszenie) netto środków pieniężnych i ich ekwiwalentów 58 482 55 125 12 475 12 043 Do przeliczenia poszczególnych pozycji wybranych skonsolidowanych danych finansowych zastosowano następujące kursy: ● do wyceny pozycji sprawozdania z sytuacji finansowej – średni kurs euro obowiązujący na ostatni dzień okresu, ustalony przez Narodowy Bank Polski na dzień 30.12.2022 r. (kurs 4,6899) oraz na dzień 31.12.2021 r. (kurs 4,5994); ● do wyceny pozycji sprawozdania z całkowitych dochodów oraz sprawozdania z przepływów pieniężnych – kurs euro będący średnią arytmetyczną średnich kursów ustalonych przez Narodowy Bank Polski, obowiązujących na ostatni dzień każdego zakończonego miesiąca okresu obrotowego: za okres od 01.01.2022 r. do 31.12.2022 r. (kurs 4,6883) oraz za okres od 01.01.2021 r. do 31.12.2021 r. (kurs 4,5775). 2. ROCZNE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE 2.1. Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej - aktywa AKTYWA Nota Stan na ‎ 31/12/2022 Stan na ‎ 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe 6.1. 243 594 236 868 Nieruchomości inwestycyjne 6.2. 196 196 Wartość firmy 6.3. 4 541 4 541 Pozostałe aktywa niematerialne 6.4. 4 691 4 302 Aktywa z tytułu podatku odroczonego 6.5. 12 210 7 443 Pozostałe należności 6.6. 22 237 21 651 Aktywa trwałe razem 287 469 275 001 Aktywa obrotowe Zapasy 6.7. 181 99 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 6.6. 52 302 19 579 Przedpłaty 6.6. 177 374 132 307 Pozostałe aktywa finansowe 6.8. 159 46 Bieżące aktywa podatkowe 6.9. 6 075 5 845 Pozostałe aktywa 6.10. 60 015 38 234 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 6.11. 142 415 83 934 Aktywa obrotowe razem 438 521 280 044 Aktywa razem 725 990 555 045 Noty stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego. ‎ 2.2. Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej - pasywa PASYWA Nota Stan na ‎ 31/12/2022 Stan na ‎ 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA Kapitał własny Wyemitowany kapitał akcyjny 6.12. 1 455 1 455 Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej 6.12. 36 558 36 558 Kapitał rezerwowy 6.13. ( 3294) 37 Kapitał z przeliczenia jednostek zagranicznych 8 678 2 956 Zyski zatrzymane 6.14. 68 562 67 215 111 959 108 221 Kapitały przypadające akcjonariuszom jednostki dominującej 111 959 108 221 Kapitały przypadające udziałom niedającym kontroli 41 944 41 111 Razem kapitał własny 153 903 149 332 Zobowiązania długoterminowe Długoterminowe pożyczki i kredyty bankowe 6.15,6.19.,6.20. 102 023 80 871 Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych 6.18. 286 145 Rezerwy długoterminowe 516 0 Rezerwa na podatek odroczony 6.16. 1 150 0 Pozostałe zobowiązania 6.21. 29 545 37 088 Zobowiązania długoterminowe razem 133 520 118 104 Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 6.17. 93 382 92 252 Krótkoterminowe pożyczki, kredyty bankowe i zobowiązania leasingowe 6.15.,6.19.,6.20. 40 164 30 986 Pozostałe zobowiązania finansowe 4 067 0 Bieżące zobowiązania podatkowe 6.9. 14 165 4 467 w tym podatek dochodowy 8 412 341 Rezerwy krótkoterminowe 6.18. 46 262 7 011 Przychody przyszłych okresów 6.21. 232 984 145 978 Pozostałe zobowiązania 6.21. 7 543 6 915 Zobowiązania krótkoterminowe razem 438 567 287 609 Zobowiązania razem 572 087 405 713 Pasywa razem 725 990 555 045 Noty stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego. 2.3. ‎ Skonsolidowane sprawozdanie z zysków i strat i innych całkowitych dochodów Nota Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2022 Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Działalność kontynuowana Przychody ze sprzedaży 7.1. 2393 306 1279 424 Koszt własny sprzedaży 7.2. ( 2138 463) ( 1134191) Zysk (strata) brutto na sprzedaży 254 843 145 233 Koszty sprzedaży 7.2. (172 394) ( 120146) Koszty zarządu 7.2. (48 524) ( 34700) Pozostałe przychody operacyjne 7.3. 6 007 31 150 Pozostałe koszty operacyjne 7.3. (7 104) ( 1649) Zysk (strata) na działalności operacyjnej 32 828 19 888 Przychody finansowe 7.4. 6 070 1 287 Koszty finansowe 7.4. ( 10147) ( 4215) Zysk (strata) przed opodatkowaniem 28 751 16 960 Podatek dochodowy 7.5. ( 6421) (480) Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej 22 330 16 480 Działalność zaniechana Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej 0 0 ZYSK (STRATA) NETTO 22 330 16 480 Składniki, które mogą zostać przeniesione ‎ w późniejszych okresach do sprawozdania z całkowitych dochodów Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych 5 722 ( 1532) Ujęcie rachunkowości zabezpieczeń ( 3331) (328) Pozostałe całkowite dochody netto razem 2 391 (1 860) SUMA CAŁKOWITYCH DOCHODÓW 24 721 14 620 Zysk netto przypadający: Akcjonariuszom jednostki dominującej 21 497 17 272 Udziałom niedającym kontroli 833 (792) 22 330 16 480 Suma całkowitych dochodów przypadająca: Akcjonariuszom jednostki dominującej 23 888 15 412 Udziałom niedającym kontroli 833 (792) 24 721 14 620 Noty stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego. 2.4. Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym Kapitał podstawowy Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Kapitał rezerwowy -rachunkowość ‎ zabezpieczeń Kapitał z ‎ przeliczenia ‎ jednostek ‎ zagranicznych Zyski zatrzymane Przypadające akcjonariuszom jednostki dominującej Przypadające udziałom niedającym kontroli Razem PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 Za okres od 01/01/2021 do 31/12/2021 Stan na 01/01/2021 1 455 36 558 365 4488 49 943 92809 0 92 809 Wynik netto za rok obrotowy 0 0 0 0 17 272 17 272 (792) 16 480 Pozostałe całkowite dochody za rok obrotowy (netto) 0 0 (328) ( 1532) 0 ( 1860) 0 ( 1860) Suma całkowitych dochodów 0 0 (328) ( 1532) 17 272 15 412 (792) 14 620 Objęcie akcji przez FEZ FIZ AN PFR 0 0 0 0 0 0 41 903 41 903 Inne 0 0 0 0 0 0 0 0 Stan na 31/12/2021 1 455 36 558 37 2 956 67 215 108 221 41 111 149 332 Za okres od 01/01/2022 do 31/12/2022 Stan na 01/01/2022 1 455 36 558 37 2 956 67 215 108 221 41 111 149 332 Wynik netto za rok obrotowy 0 0 0 0 21 497 21 497 833 22 330 Pozostałe całkowite dochody za rok obrotowy (netto) 0 0 ( 3331) 5 722 0 2 391 0 2 391 Suma całkowitych dochodów 0 0 (3331) 5 722 21 497 23 888 833 24 721 Wypłata dywidendy 0 0 0 0 ( 21828) ( 21828) 0 ( 21828) Inne 0 0 0 0 1 678 1 678 0 1 678 Stan na 31/12/2022 1 455 36 558 ( 3294) 8 678 68 562 111 959 41 944 153 903 2.5. Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2022 Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 I. Zysk (strata) przed opodatkowaniem 28 751 16 960 II. Korekty razem 54 587 128 272 Amortyzacja 21 588 19 445 Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych (370) (1 535) Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) 0 0 Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej 1 854 2 427 Zmiana stanu rezerw 41 193 5 240 Zmiana stanu zapasów (82) 16 Zmiana stanu należności i czynnych rozliczeń międzyokresowych kosztów ( 4823) 66 283 Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych oraz zobowiązań z tytułu przedpłat, ‎ z wyjątkiem pożyczek, kredytów oraz leasingu finansowego 8 701 55 446 Inne korekty * ** ( 13474) ( 19050) Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej 83 338 145 232 Podatek dochodowy zapłacony (820) (215) Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 82 518 145 017 Odsetki otrzymane 5 163 74 Wpływy ze sprzedaży majątku trwałego 456 53 Zaciągnięcie / Spłata pożyczek / kredytów 0 8 Spłata pożyczek / kredytów 0 0 Udzielenie pożyczek / kredytów 0 0 Wydatki na zakup majątku trwałego 25 789 44 494 Zakup podmiotu zależnego 0 0 Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej ( 20170) ( 44359) Środki uzyskane z objęcia akcji przez FEZ FIZ AN PFR 0 41 649 Zaciągnięcie pożyczek / kredytów bankowych 48 034 12 058 Spłata pożyczek / kredytów bankowych ( 20520) 96 691 Zaciągnięcie inne 0 0 Dywidendy wypłacone ( 21828) 0 Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego 0 0 Odsetki zapłacone 9 552 2 549 Środki pieniężne netto z działalności finansowej ( 3866) ( 45533) Zwiększenie /(zmniejszenie) netto środków pieniężnych i ich ekwiwalentów 58 482 55 125 Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych 58 482 55 125 Zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych 0 0 Saldo otwarcia środków pieniężnych i ich ekwiwalentów 83 934 28 809 Saldo zamknięcia środków pieniężnych i ich ekwiwalentów 142 415 83 934 * Pozycja „Inne” dla okresu 12 miesięcy zakończonego 31.12.2021 r. dotyczy umorzenia pożyczki preferencyjnej udzielonej Spółce przez Polski Fundusz Rozwoju w ramach programu pomocowego „Tarcza Finansowa dla Dużych Firm” (wersja 1.0.) ** Pozycja „Inne” dla okresu 12 miesięcy zakończonego 31.12.2022 r. dotyczy umorzenia pożyczki preferencyjnej udzielonej Spółce przez Polski Fundusz Rozwoju w ramach programu pomocowego „Tarcza Finansowa dla Dużych Firm” (wersja 2.0.) 3. PODSTAWA SPORZĄDZENIA SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 3.1. Oświadczenie o zgodności Niniejsze Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (MSSF) zatwierdzonymi przez Unię Europejską opublikowanymi i obowiązującymi na dzień ‎ 31 grudnia 2022 roku, obejmującymi Międzynarodowe Standardy Rachunkowości (MSR) oraz Interpretacje Stałego Komitetu ds. Interpretacji (SKI) i Komitetu ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej (KIMSF), wydanymi i obowiązującymi na dzień niniejszego sprawozdania finansowego. Grupa zastosowała wszystkie MSR i MSSF zgodnie z datą wejścia ich w życie. Jednostka ustala dzień 28.04.2023 r. jako dzień podpisania i zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji. 3.2. Ogólne informacje o sprawozdaniu finansowym Sprawozdania finansowe poszczególnych jednostek Grupy są wykazywane w walucie podstawowego środowiska gospodarczego, w którym działają poszczególne jednostki (w „walucie funkcjonalnej”). Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządza się w złotych polskich (PLN), które są walutą prezentacji i walutą funkcjonalną jednostki dominującej. Wszystkie dane finansowe przedstawia się w tysiącach polskich złotych, chyba że zaznaczono inaczej. Zakres skonsolidowanego sprawozdania finansowego został ustalony i jest zgodny z wymogami rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29.03.2018 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz.U. z 2018 roku, poz. 757). Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje dane za rok obrotowy 2022 (tj. za okres 12 miesięcy kończących się w dniu 31.12.2022 r.), a w przypadku bilansu (sprawozdania z sytuacji finansowej) – dane na koniec roku obrotowego (tj. na dzień 31.12.2022 r.), a także dane porównywalne: za rok obrotowy 2021 (tj. za okres 12 miesięcy kończących się w dniu 31.12.2021 r.), a w przypadku bilansu (sprawozdania z sytuacji finansowej) – dane na koniec roku obrotowego (tj. na dzień 31.12.2021 r.). Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego, z wyjątkiem tych instrumentów finansowych, które są wyceniane według wartości godziwej. Niektóre dane finansowe zawarte w niniejszym sprawozdaniu finansowym zostały zaokrąglone. Z tego powodu w niektórych przedstawionych w sprawozdaniu tabelach suma kwot w danej kolumnie lub wierszu może różnić się nieznacznie od wartości łącznej podanej dla danej kolumny lub wiersza. Ilekroć w niniejszym sprawozdaniu finansowym mowa o „(skonsolidowanym) rachunku zysków i strat” należy przez to rozumieć „skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów”. Ilekroć w niniejszym sprawozdaniu finansowym mowa o „bilansie” należy przez to rozumieć „skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej”. Zamiennie używane są również określenia „(skonsolidowany) rachunek przepływów pieniężnych” oraz „(skonsolidowane) sprawozdanie z przepływów pieniężnych”. 3.3. Porównywalność danych Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzono przy zastosowaniu tych samych zasad dla okresu bieżącego i okresów porównywalnych. W niniejszym sprawozdaniu finansowym dokonano zmian w prezentacji składników aktywów sprawozdania finansowego. Uznano, iż pozycja przedpłat dokonanych na rzecz kontrahentów (kontrahenci hotelowi oraz kontrahenci świadczący usługi transportu lotniczego) Grupy Kapitałowej jest istotna z perspektywy prezentacji Należności w aktywach bilansu. AKTYWA BYŁO: JEST: Stan na 31/12/2021 Zmiana Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 PLN’000 Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe 236 868 - 236 868 Nieruchomości inwestycyjne 196 - 196 Wartość firmy 4 541 - 4 541 Pozostałe aktywa niematerialne 4 302 - 4 302 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych - - - Inwestycje we wspólnych przedsięwzięciach - - - Aktywa z tytułu podatku odroczonego 7 443 - 7 443 Należności z tytułu leasingu finansowego - - - Pozostałe aktywa finansowe - - - Pozostałe aktywa 21 651 - 21 651 Aktywa trwałe razem 275 001 - 275 001 Aktywa obrotowe Zapasy 99 - 99 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 140 975 (121 396) 19 579 Przedpłaty - 132 307 132 307 Należności z tytułu leasingu finansowego - - - Należności z tytułu kontraktów budowlanych - - - Pozostałe aktywa finansowe 46 - 46 Bieżące aktywa podatkowe 5 845 - 5 845 w tym z tytułu podatku dochodowego 280 - 280 Pozostałe aktywa 49 145 (10 911) 38 234 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 83 934 - 83 934 280 044 - 280 044 Aktywa klasyfikowane jako przeznaczone do zbycia - - - Aktywa obrotowe razem 280 044 - 280 044 Aktywa razem 555 045 - 555 045 3.4. Kontynuacja działalności Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy 2022 zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Spółkę dominującą oraz spółki Grupy Kapitałowej Rainbow Tours w dającej się przewidzieć przyszłości i nie zawiera żadnych korekt dotyczących różnych metod wyceny i klasyfikacji aktywów i zobowiązań, które mogłyby zostać uznane za konieczne, gdyby Spółka oraz spółki Grupy Kapitałowej Rainbow Tours nie były w stanie kontynuować działalności w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego do publikacji (tj. na dzień 28.04.2023 r.) nie stwierdza się istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności przez spółki Grupy Kapitałowej Rainbow Tours, a w tym przez Spółkę dominującą. 3.5. Potencjalny wpływ na działalność Grupy sytuacji polityczno-gospodarczej związanej z konfliktem zbrojnym na Ukrainie W kontekście występowania potencjalnych czynników ryzyka związanych z sytuacją polityczno-gospodarczą na świecie w związku z nieuzasadnioną agresją wojskową Federacji Rosyjskiej na terytorium Ukrainy i wywołanym nią konfliktem zbrojnym, Zarząd Spółki dominującej zwraca uwagę na potencjalny, chociaż w ocenie Zarządu Spółki dominującej prawdopodobnie mało istotny lub nieznaczący wpływ tych czynników ryzyka (i ich łącznego lub jednostkowo potencjalnego negatywnego wpływu na płynność, sytuację majątkową oraz rentowność Spółki i spółek Grupy) m.in. na: ● utrzymujące się długookresowo lub średnioterminowo niekorzystne poziomy cen na rynku paliwowym (w perspektywie krótko- lub średnioterminowej Spółka dominująca wprowadza do umów czarterowych zapisów o stosowaniu średnich cen paliwa z okresów wcześniejszych oraz stosuje bufory kalkulacyjne, zakładające kurs paliwa wyższy od ceny rynkowej obowiązującej w danym momencie), ● destabilizację i wzrost kursów na rynku walutowym, w tym w szczególności w odniesieniu do osłabienia złotego polskiego (PLN) w odniesieniu do walut rozliczeniowych: dolara amerykańskiego (USD) i euro (EUR), co potencjalnie może skutkować obniżeniem poziomów rentowności sprzedawanych wycieczek i prowadzonej działalność, a w związku z tym na obniżenie kwoty przepływów pieniężnych netto i większe zapotrzebowanie na finansowanie zewnętrzne, negatywne zmiany warunków finansowania lub ograniczenie finansowania bankowego. Oferta produktowa realizowana przez Spółkę dominującą na terytorium Rosji lub Ukrainy przed wystąpieniem konfliktu zbrojnego miała nieznaczący wolumen (głównie wycieczki objazdowe) i nie stanowiła istotnego udziału w sprzedaży realizowanej w ramach podstawowej działalności Spółki dominującej. Spółka dominująca dokonała anulacji/zawieszenia realizacji wszystkich programów turystycznych realizowanych na terenie Federacji Rosyjskiej planowanych na rok 2022 i następne. Ponadto Spółka dominująca dokonała anulacji/zawieszenia ofertowania podróży lotniczych uwzględniających połączenia realizowane przez rosyjskie linie lotnicze Aerofłot i Rossiya oraz anulacji/zawieszenia ofertowania jakichkolwiek pobytów w hotelach na terenie Federacji Rosyjskiej oraz w hotelach sieci kapitałowo powiązanych z Rosją w innych krajach na świecie. Sytuacja mająca miejsce na Ukrainie nie ma wpływu na program lotów Rainbow. Wszystkie zaplanowane operacje lotnicze odbywały się w 2022 roku i aktualnie odbywają się bez zmian. Samoloty czarterowe nie mają wyznaczonych tras i nie latają ani nad Ukrainą, ani nad Rosją. Również imprezy zaplanowane w oparciu o samoloty rejsowe, takimi liniami, jak: Emirates, Lufthansa, KLM, Air France, Fly Dubaj czy Turkish Airlines, są realizowane na trasach, które nie są wyznaczone nad terytorium Ukrainy i Rosji. W związku z sytuacją polityczno-gospodarczą związaną z konfliktem zbrojnym na Ukrainie (wskutek agresji wojskowej Federacji Rosyjskiej na terytorium Ukrainy) do treści niniejszego sprawozdania w odniesieniu do danych za 2022 rok nie wprowadzono żadnych korekt ani danych korygujących. ‎ 4. ZASADY (POLITYKA) RACHUNKOWOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ Główne zasady rachunkowości zastosowane przy sporządzaniu skonsolidowanego sprawozdania finansowego przedstawiono poniżej. Zasady te były stosowane w sposób ciągły we wszystkich latach objętych sprawozdaniem finansowym. Ujmowanie transakcji gospodarczych Transakcje gospodarcze są rozpoznawane w księgach rachunkowych w chwili, w której zachodzą i ujmowane odpowiednio w okresie, którego dotyczą. Zasada istotności Informację (finansową lub niefinansową) uznaje się za istotną, jeżeli jej nieuwzględnienie lub zniekształcenie (w księgach rachunkowych lub notach do sprawozdania finansowego) mogłoby mieć wpływ na decyzje ekonomiczne podejmowane przez użytkowników sprawozdań finansowych na ich podstawie. 4.1. Konsolidacja Konsolidacja ma na celu przedstawienie majątku, sytuacji finansowej oraz wyników finansowych jednostek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej, tak jakby była to jedna jednostka. Grupa Kapitałowa Rainbow Tours obejmuje jednostkę dominującą oraz jednostki od niej zależne. Jednostką dominującą jest jednostka gospodarcza posiadająca jedną lub więcej jednostek zależnych. Jednostką zależną jest jednostka gospodarcza, która jest kontrolowana przez jednostkę dominującą. Przyjmuje się, że kontrola jest sprawowana, jeżeli jednostka dominująca posiada bezpośrednio lub pośrednio – poprzez swe jednostki zależne – więcej niż połowę praw głosu w jednostce zależnej. O sprawowaniu kontroli można mówić także wówczas, gdy jednostka dominująca ● sprawuje władzę nad jednostką, w której dokonano inwestycji, ● z tytułu swojego zaangażowania w jednostce, w której dokonano inwestycji, podlega ekspozycji na zmienne wyniki finansowe lub posiada prawa do zmiennych wyników finansowych, oraz ● posiada możliwość wykorzystania sprawowanej władzy nad jednostką, w której dokonano inwestycji, do wywierania wpływu na wysokość swoich wyników finansowych. Jednostki zależne od Rainbow Tours S.A., które są jednostkami dominującymi wobec własnych jednostek zależnych, nie sporządzają skonsolidowanego sprawozdania finansowego, jeżeli spełnione są następujące warunki: 1) właściciele udziałów mniejszości w tych jednostkach dominujących zostali o tym fakcie poinformowani i nie zgłosili sprzeciwu, 2) dłużne i kapitałowe papiery wartościowe emitowane przez jednostki dominujące nie są przedmiotem publicznego obrotu na urzędowym rynku papierów wartościowych. W celu ustalenia listy jednostek objętych skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym oraz listy jednostek wyłączonych z konsolidacji, stosowane są kryteria jakościowe, uzupełniane przez kryteria ilościowe. Odniesienie powiązań pomiędzy jednostkami Grupy Kapitałowej do tych kryteriów jest podstawą stwierdzenia, czy dana jednostka jest nieistotna z punktu widzenia prawidłowej prezentacji Grupy Kapitałowej jako całości, a co za tym idzie, czy może być wyłączona z konsolidacji. Nie można uznać jednostki Grupy Kapitałowej za nieistotną, jeżeli: 1) dostarcza towary i usługi, które są zgodne z główną działalnością jednostki dominującej lub innych jednostek Grupy Kapitałowej, a brak tej jednostki może mieć negatywny wpływ na sytuację ekonomiczną całej Grupy, 2) stanowi dla jednostki dominującej źródło długoterminowego kapitału lub funduszy służących utrzymaniu jej głównej działalności, 3) powoduje ponoszenie przez jednostkę dominującą dużego ryzyka związanego z posiadaniem tej jednostki lub z posiadaniem aktywów służących uzyskaniu większości korzyści z jej działalności, prowadzi działalność w imieniu jednostki dominującej zgodnie z jej potrzebami gospodarczymi, z tytułu których jednostka dominująca uzyskuje korzyści, posiada akcje własne jednostki dominującej. Skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym jest sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej sporządzone w taki sposób, jakby było ono sprawozdaniem pojedynczej jednostki gospodarczej. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzają jednostki dominujące. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej zawiera: 1) Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji majątkowej, 2) Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów, 3) Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych, 4) Skonsolidowane sprawozdanie zmian w kapitale własnym, 5) Dodatkowe noty objaśniające Skonsolidowane sprawozdania finansowe powinny przedstawiać operacje zrealizowane pomiędzy Spółkami wchodzącymi w skład Grupy Kapitałowej Rainbow Tours a podmiotami zewnętrznymi. Aby osiągnąć ten cel należy: 1) zidentyfikować w każdej Spółce konta, na których rejestrowane są operacje z innymi Spółkami wchodzącymi w skład holdingu, 2) dokonać uzgodnienia sald i obrotów pomiędzy każdą ze Spółek konsolidowanych, 3) wyłączyć operacje dotyczące: a) wartości nabycia udziałów (akcji) przez jednostkę dominującą w jednostkach zależnych (wyłączenie ze sprawozdania jednostki dominującej), b) części kapitałów własnych jednostek zależnych odpowiadającej udziałowi jednostki dominującej we własnościach tych jednostek (wyłączenie ze sprawozdań spółek zależnych) c) wzajemnych należności i zobowiązań oraz innych rozrachunków o podobnym charakterze jednostek objętych konsolidacją, d) przychodów i kosztów z tytułu operacji dokonanych między jednostkami objętymi konsolidacją, e) zysków i strat powstałych w wyniku operacji gospodarczych dokonanych między jednostkami objętymi konsolidacją, zawartych w wartościach aktywów podlegających konsolidacji. Wartość firmy jednostek zależnych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym jest dodatnią różnicą pomiędzy przyszłymi korzyściami ekonomicznymi z tytułu aktywów, których nie można pojedynczo zidentyfikować ani osobno ująć. Wartość firmy jednostek zależnych jest prezentowana w odrębnej pozycji aktywów skonsolidowanego sprawozdania z sytuacji finansowej. Wartość firmy jednostek zależnych nie podlega amortyzacji, natomiast jest pomniejszana o ewentualne odpisy z tytułu trwałej utraty wartości. W odniesieniu do wartości firmy jednostek zależnych na koniec każdego roku obrotowego przeprowadza się test na utratę wartości. Test na utratę wartości jest przeprowadzany również na inne dni bilansowe, jeżeli wystąpiły okoliczności wskazujące na konieczność przeprowadzenia testu. Ewentualna ujemna różnica pomiędzy wartością w cenie nabycia udziału w aktywach netto jednostki zależnej i jego wartością godziwą określoną na dzień nabycia jest odnoszona na wynik finansowy okresu, w którym nastąpiło nabycie tego udziału. Sprawozdania finansowe Spółek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej Rainbow Tours, dla których waluty funkcjonalne różnią się od waluty prezentacji, przeliczane są na walutę prezentacji w następujący sposób: 1) aktywa i zobowiązania ujmuje się według kursu zamknięcia obowiązującego na dzień bilansowy 2) przychody i koszty w sprawozdaniu z całkowitych dochodów i strat wykazywane są według kursu średniego stanowiącego średnią arytmetyczną kursów zamknięcia, obowiązujących na ostatnie dni miesiąca w danym okresie obliczeniowym, 3) wszystkie wynikające stąd różnice kursowe ujmuje się jako odrębny składnik kapitału własnego. 4.2. Wycena składników aktywów i zobowiązań Grupy Kapitałowej 4.2.1. Wartość firmy Wartość firmy jednostek zależnych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym jest dodatnią różnicą pomiędzy wartością w cenie nabycia udziału w aktywach netto jednostki zależnej i jego wartością godziwą określoną na dzień nabycia. Wartość firmy jednostek zależnych jest prezentowana w odrębnej pozycji aktywów skonsolidowanego sprawozdania z sytuacji finansowej Wartość firmy jednostek zależnych nie podlega amortyzacji, natomiast jest pomniejszana o ewentualne odpisy z tytułu trwałej utraty wartości. W odniesieniu do wartości firmy jednostek zależnych na koniec każdego roku obrotowego przeprowadza się test na utratę wartości. Test na utratę wartości jest przeprowadzany również na inne dni bilansowe, jeżeli wystąpiły okoliczności wskazujące na konieczność przeprowadzenia testu. Ewentualna ujemna różnica pomiędzy wartością w cenie nabycia udziału a aktywach netto jednostki zależnej i jego wartością godziwą określoną na dzień nabycia jest odnoszona na wynik finansowy okresu, w którym nastąpiło nabycie tego udziału. 4.2.2. Wartości niematerialne Grupa ujmuje w księgach rachunkowych wartości niematerialne, jeżeli prawdopodobny jest napływ przyszłych korzyści ekonomicznych z tytułu posiadanych wartości niematerialnych oraz kiedy ich koszt można określić w wiarygodny sposób. W przypadku zakupionych wartości niematerialnych ujęcie w księgach rachunkowych następuje w momencie ich zakupu. Grupa dokonuje zakupów jedynie takich wartości niematerialnych, z których spodziewa się w przyszłości osiągnąć korzyści ekonomiczne. Odzwierciedlanie utraty zdolności do generowania korzyści ekonomicznych w okresach po dokonaniu zakupu dokonywane jest przez badanie utraty wartości składnika aktywów niematerialnych. Zarząd spółki określa, czy składnik wartości niematerialnych posiada określony czy nieokreślony okres użytkowania. Nieokreślony okres użytkowania będą w szczególności posiadały składniki wartości niematerialnych, dla których na dzień ich przyjęcia do użytkowania Grupa nie będzie w stanie stwierdzić przez jaki okres będzie odnosiła z nich korzyści ekonomiczne. Sytuacja taka może nastąpić dla marek. Wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania nie są amortyzowane. Na każdy dzień bilansowy Grupa dokonuje: ● przeglądu tych składników aktywów pod kątem trwałej utraty wartości; ● weryfikacji, czy założenie o nieokreślonym okresie użyteczności jest nadal zasadne. Okres użytkowania wartości niematerialnych używanych na podstawie umowy jest równy długości trwania umowy lub krótszy, jeżeli Grupa zamierza korzystać z wartości niematerialnych objętych tą umową nie przez cały okres jej trwania. Jeżeli umowa może zostać przedłużona, okres użytkowania zawiera okresy odnawialne tylko wtedy, jeżeli istnieje prawdopodobieństwo skorzystania z możliwości przedłużenia umowy. Grupa amortyzuje składniki wartości niematerialnych metodą liniową. Amortyzacja rozpoczyna się w miesiącu następującym po miesiącu, w którym składnik jest dostępny do użytkowania. Grupa zaprzestaje amortyzacji w miesiącu, w którym składnik wartości niematerialnych zostaje przekwalifikowany do aktywów trwałych dostępnych do sprzedaży zgodnie z MSSF 5 lub zostaje wycofany z użytkowania (zlikwidowany lub sprzedany). Okresy amortyzacji poszczególnych kategorii wartości niematerialnych: oprogramowanie 5 lat Spółki Grupy nie prowadzą prac badawczych i rozwojowych. Koszty wytworzenia stron internetowych są ujmowane w kosztach bieżącego okresu – koszcie własnym sprzedanych usług. 4.2.3. Rzeczowe aktywa trwałe Grupa ujmuje środki trwałe w księgach rachunkowych, jeżeli prawdopodobny jest napływ przyszłych korzyści ekonomicznych oraz kiedy ich koszt można określić w wiarygodny sposób. W przypadku zakupionych lub wytworzonych we własnym zakresie środków trwałych ujęcie w księgach rachunkowych następuje w momencie ich zakupu lub wytworzenia. Grupa dokonuje zakupów jedynie takich środków trwałych, z których spodziewa się w przyszłości osiągnąć korzyści ekonomiczne. Odzwierciedlanie utraty zdolności do generowania korzyści ekonomicznych w okresach po dokonaniu zakupu dokonywane jest przez badanie utraty wartości składnika środków trwałych. Późniejsze nakłady uwzględnia się w wartości bilansowej danego środka trwałego lub ujmuje jako odrębny środek trwały tylko wówczas, gdy jest prawdopodobne, że z tytułu tej pozycji nastąpi wpływ korzyści ekonomicznych do Spółki, zaś koszt danej pozycji można wiarygodnie zmierzyć. Wszelkie pozostałe wydatki na naprawę i konserwację odnoszone są do sprawozdania z całkowitych dochodów w okresie obrotowym, w którym je poniesiono. W przypadku wymiany części środka trwałego w jego wartości bilansowej ujmuje się koszt wymienianej części składowej tego środka i jednocześnie usuwa się ze sprawozdania z sytuacji finansowej wartość bilansową wymienionej części składowej, niezależnie, czy była osobno amortyzowana. Wartość netto usuniętej części ujmowana jest w rachunku zysków i strat. Środki trwałe w Grupie są amortyzowane w określonym dla nich okresie użytkowania. Kwotą podlegającą amortyzacji jest różnica między kosztem nabycia środka trwałego a jego wartością rezydualną (kwotą jaką Grupa spodziewa się uzyskać z jego sprzedaży po okresie jego użytkowania). Kwotę tę oraz okres użytkowania określa Zarząd, lub komórka odpowiedzialna za zakupy środków trwałych w momencie otrzymania faktury zakupu na dany środek trwały przed przekazaniem do ujęcia w księgach. Jeżeli wartość rezydualna tak określona jest nieistotna w stosunku do wartości środka trwałego (nie więcej niż 10% kosztu nabycia), przyjmuje się, iż wynosi ona zero. W przypadku składników aktywów o okresie użytkowania powyżej roku, dla których jednostkowy koszt nabycia jest nieistotny w stosunku do wartości wszystkich środków trwałych w danej grupie, Grupa dokonuje jednorazowego odpisu amortyzacyjnego takiego środka trwałego w miesiącu wprowadzenia do ksiąg. W momencie zakupu środków trwałych komórka odpowiedzialna za te zakupy określa, czy kupowane środki trwałe składają się z elementów o różnym okresie użytkowania i czy wartość tych elementów jest istotna w stosunku do wartości całego środka trwałego. W przypadku zidentyfikowania takich elementów są one osobno ujmowane w rejestrze środków trwałych i amortyzowane przez ich indywidualny okres użytkowania. Koszt nabycia tych elementów określany jest przez komórkę odpowiedzialną za zakupy jako procent kosztu całego środka trwałego. Grupa stosuje model kosztowy w zakresie określenia wartości księgowej netto środków trwałych. Model kosztowy polega na początkowym ujęciu środka trwałego w koszcie nabycia i późniejszej jego amortyzacji przez okres użytkowania do wartości rezydualnej. Okresy amortyzacji poszczególnych kategorii środków trwałych: ● Budynki 40 lat ● Urządzenia – sprzęt komputerowy 3 - 4 lata ● Środki transportu 3 - 5 lat ● Pozostałe składniki aktywów trwałych 5-8 lat Podlegająca amortyzacji wartość środka trwałego jest rozkładana w systematyczny sposób na przestrzeni okresu użytkowania. Co najmniej raz w roku weryfikuje się ich okres użytkowania oraz wartość rezydualną. Naliczanie odpisów amortyzacyjnych rozpoczyna się w miesiącu następującym po miesiącu, gdy składnik aktywów trwałych jest dostępny do użytkowania. Amortyzacja kończy się w momencie, gdy składnik aktywów trwałych jest wycofany z użytkowania (np. likwidacja lub sprzedaż) lub wartość umorzenia będzie równa wartości środka. Kosztem środków trwałych budowanych przez jednostkę jest suma wszystkich nakładów poniesionych w związku z doprowadzeniem środka trwałego do użytkowania łącznie z kosztami amortyzacji tych środków trwałych, które są wykorzystywane do budowy. Koszt obsługi zobowiązań zaciągniętych w celu sfinansowania budowy nowych i przebudowy posiadanych środków trwałych pomniejszony o przychody z tego tytułu podlega aktywowaniu w wartości środka trwałego – zgodnie z podejściem wyrażonym w MSR 23 „Koszty finansowania zewnętrznego”. Składniki środków trwałych podlegają testowi na utratę wartości w momencie zajścia przesłanek utraty wartości. 4.2.4. Środki trwałe przeznaczone do sprzedaży Grupa klasyfikuje środki trwałe jako przeznaczone do sprzedaży, jeżeli korzyści ekonomiczne z tych składników aktywów będą uzyskane poprzez ich sprzedaż, a nie przez ich dalsze użytkowanie. Decyzję o zmianie klasyfikacji podejmuje Zarząd w formie wiążącego postanowienia. Warunkiem zaklasyfikowania środków trwałych jako przeznaczonych do sprzedaży jest ich dostępność do natychmiastowej sprzedaży. Okres od momentu zakwalifikowania środka trwałego jako przeznaczonego do sprzedaży do momentu jego sprzedaży nie powinien przekroczyć 1 roku. Środki trwałe przeznaczone do sprzedaży są ujmowane w wartości niższej z: 1) wartości księgowej 2) wartości godziwej pomniejszonej o koszty sprzedaży. Środki trwałe przeznaczone do sprzedaży nie są amortyzowane. Wartość godziwa aktywów przeznaczonych do sprzedaży ustalana jest na podstawie porównania cen transakcji podobnymi lub takimi samymi składnikami aktywów. Informacje na ten temat gromadzone są przez kierowników komórek, w których gestii znajduje się dany składnik aktywów. Dokonywane jest to: 1) na podstawie ich wiedzy fachowej dotyczącej kształtowania się cen podobnych składników aktywów; 2) na podstawie informacji uzyskanych od pośredników, z których usług Grupa zamierza skorzystać; 3) na podstawie otrzymanych ofert zakupu. Ustalona w powyższy sposób wartość godziwa pomniejszana jest o koszty niezbędne do sprzedaży, w szczególności: 1) szacowane koszty prowizji pośredników związanej ze sprzedażą, 2) szacowane koszty napraw, których dokonanie będzie niezbędne przed dokonaniem sprzedaży, szacowane koszty podatków i innych opłat publiczno-prawnych związanych z transakcją sprzedaży, do których poniesienia Grupa zobowiązana jest na mocy przepisów lub zobowiązała się na mocy umowy sprzedaży, 3) wszelkie nieponiesione jeszcze opłaty związane z rozmontowaniem lub transportowaniem składników aktywów do nabywcy. W przypadku środków trwałych oddanych do używania na podstawie umowy najmu, dzierżawy lub innej umowy o podobnym charakterze, środki trwałe zalicza się do aktywów trwałych jednej ze stron umowy, zgodnie z zasadami opisanymi w punkcie „Aktywa trwałe użytkowane (oddane w użytkowanie) na podstawie umowy najmu, dzierżawy lub innej umowy o podobnym charakterze”. 4.2.5. Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie – udzielone pożyczki i należności własne Do aktywów finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie zalicza się aktywa, które spełniają kryteria modelu biznesowego zakładającego utrzymanie ich do terminu wymagalności oraz które spełniają wymóg uzyskania przepływów pieniężnych odpowiadających wyłącznie płatności kapitału i odsetek (test SPPI). Udzielone pożyczki ujmowane są w księgach rachunkowych w dacie, w której przekazanie kwot do pożyczkobiorcy staje się wymagalne zgodnie z zapisami umowy, zaś wyłącza ze sprawozdania z sytuacji finansowej, gdy wygasają umowne prawa do przepływów pieniężnych ze składnika aktywów finansowych lub gdy składnik aktywów finansowych jest przenoszony łącznie z całym ryzykiem i korzyściami wynikającymi z posiadania owego składnika aktywów. Na dzień wprowadzenia do ksiąg aktywa te wyceniane są w wartości godziwej przekazanych środków powiększonej o koszty transakcji. Na dzień bilansowy aktywa wycenia się w koszcie zamortyzowanym używając efektywnej stopy procentowej wbudowanej w udzieloną pożyczkę z uwzględnieniem odpisu z tytułu trwałej utraty wartości. Efektywna stopa ustalana jest jako stopa procentowa dyskontująca wartość wszystkich przepływów pieniężnych związanych z pożyczką do zera. Na każdy dzień sprawozdawczy Grupa powinna oszacować kwotę odpisu aktywa finansowego wycenianego w zamortyzowanym koszcie w wysokości równej oczekiwanym stratom kredytowym: ● do końca oczekiwanego okresu wymagalności (tzw. okresu życia) danego składnika aktywów finansowych, jeżeli ryzyko kredytowe związane z danym instrumentem znacząco wzrosło od momentu początkowego ujęcia tego instrumentu lub, ● w okresie najbliższych 12 miesięcy, jeżeli ryzyko kredytowe związane z danym instrumentem nie wzrosło znacząco od momentu początkowego ujęcia danego instrumentu. 4.2.6. Instrumenty finansowe – aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Aktywem finansowym wycenianym w wartości godziwej przez wynik finansowy są instrumenty finansowe, które zostały zakupione w celu odsprzedaży lub odkupienia w bliskim terminie (nie później niż w ciągu 12 miesięcy od daty ich zakupu) w celu uzyskania krótkoterminowych zysków z wahań ich cen rynkowych. Aktywa wprowadza się do ksiąg pod datą zawarcia transakcji, zaś wyłącza ze sprawozdania z sytuacji finansowej, gdy wygasają umowne prawa do przepływów pieniężnych ze składnika aktywów finansowych lub gdy składnik aktywów finansowych jest przenoszony łącznie z całym zyskiem i korzyściami wynikającymi z posiadania owego składnika aktywów. Zarówno na dzień wprowadzenia do ksiąg jak i na dzień bilansowy aktywa finansowe przeznaczone do obrotu wyceniane są według wartości godziwej bez potrącenia o koszty transakcyjne związane ze sprzedażą instrumentu. Różnice z wyceny instrumentów odnoszone są do sprawozdania z całkowitych dochodów Grupy. Do tej kategorii zalicza się instrumenty, które nie spełniają kryteriów ujęcia w zamortyzowanym koszcie. 4.2.7. Instrumenty pochodne Instrumenty pochodne są zaliczane do aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy, z wyjątkiem tych przypadków, gdy stanowią one zabezpieczenie przepływów pieniężnych. Przyjęta polityka rachunkowości w sprawie ustalania wartości godziwej instrumentów finansowych: Za najlepsze odzwierciedlenie wartości godziwej składników aktywów lub zobowiązań Grupa uznaje powszechnie dostępną cenę rynkową na aktywnym publicznym rynku giełdowym. Aktywny rynek oznacza, iż transakcje zawierane są na tyle regularnie, iż ustalona na nim cena nie musi być korygowana ze względu na zmieniające się warunki ekonomiczne oraz w takich ilościach, które gwarantują: a) że ustalona cena nie jest wynikiem pozarynkowej umowy stron zawierających transakcję, b) że możliwe jest dokonanie sprzedaży posiadanych przez jednostkę instrumentów finansowych bez istotnego wpływu na cenę rynkową. W przypadku niespełnienia przez rynek kryteriów przyjętych dla rynku aktywnego jednostka wyceniając instrumenty finansowe odzwierciedli zmiany, które zaszły w środowisku ekonomicznym (w zakresie ratingu kredytowego emitenta instrumentów, zmian w rynkowych stopach zwrotu, zmian w ryzyku bazowym emitenta itp.) i skoryguje w ten sposób cenę, która została ostatnio ustalona na rynku. Jeżeli instrument nie jest notowany na rynku giełdowym jednostka: a) w przypadku instrumentów dających prawo do udziału w kapitale wycena nastąpi według kosztu nabycia skorygowanego o odpis z tytułu trwałej utraty wartości, jeżeli wystąpią przesłanki takiej utraty; b) weźmie pod uwagę ceny z transakcji posiadanymi instrumentami finansowymi spoza rynku regulowanego (jeżeli informacje takie będą dostępne) i skoryguje je o dostępne informacje dotyczące zmian w otoczeniu ekonomicznym mających wpływ na cenę instrumentu; c) jeżeli nie będzie dostępna cena spoza rynku regulowanego jednostka użyje powszechnie uznanych metod wyceny danego instrumentu finansowego, którymi kierowaliby się uczestnicy rynku określając cenę danego instrumentu w transakcji rynkowej. W szczególności w przypadku instrumentów dłużnych szacowanie wartości instrumentu odbywać się będzie za pomocą metody efektywnej stopy zwrotu wyliczonej na podstawie wszelkich przepływów pieniężnych z tytułu danego instrumentu finansowego. Jakakolwiek wartość ustalona w ten sposób będzie poddawana testowi na trwałą utratę wartości w przypadku wystąpienia przesłanek takiej utraty wartości. Ustalanie wartości instrumentów dostępnych do sprzedaży przy pomocy efektywnej stopy zwrotu. Wartość instrumentów dostępnych do sprzedaży przy pomocy efektywnej stopy zwrotu ustalana jest w sposób analogiczny do pożyczek udzielanych przez jednostkę. Jeżeli instrument dłużny posiada oryginalną datę zapadalności do 12 miesięcy za przybliżenie efektywnej stopy zwrotu uznaje liniowe rozliczenie dyskonta i odsetek, o ile różnica nie będzie istotna dla sprawozdania finansowego ze względu na wartość posiadanych instrumentów. Ujmowanie i wycena instrumentów pochodnych Instrumenty pochodne ujmowane są w księgach, w momencie, gdy Spółki Grupy stają się stroną wiążącej umowy. Spółka Dominująca korzysta z instrumentów pochodnych w celu ograniczenia ryzyka związanego ze zmianami kursów walut. Na dzień bilansowy instrumenty pochodne wyceniane są w wartości godziwej. Instrumenty pochodne o wartości godziwej większej od zera są aktywami finansowymi, zaś instrumenty o ujemnej wartości godziwej stanowią zobowiązania finansowe. Zysk lub strata z zabezpieczających instrumentów pochodnych ujmowana jest odpowiednio w kapitale z aktualizacji wyceny zaś w sprawozdaniu z przepływu środków pieniężnych jako przepływy działalności operacyjnej. Ujmowanie i wycena wbudowanych instrumentów pochodnych Na dzień bilansowy jednostka dokonuje oceny, czy zawarte przez nią umowy nie zawierają w sobie zapisów stanowiących w istocie pochodnych instrumentów finansowych, jeżeli natura tych instrumentów odbiega od natury umowy podstawowej. Wbudowane instrumenty pochodne to wynikające z zawartej umowy warunki powodujące, że część lub całość przepływów pieniężnych uzyskiwanych z umowy zmienia się w sposób podobny do tego jaki powodowałyby samodzielne instrumenty pochodne. Stanowią one tzw. części umów zasadniczych. W szczególności przypadkami, w których jednostka dokona oceny istnienia pochodnych instrumentów finansowych wbudowanych w zawarte umowy, w których: a) cena zakupu lub sprzedaży wynikająca z umowy uzależniona jest od ruchów kursów walut, stóp procentowych lub kursów innych instrumentów finansowych i nie jest to zwykły w danym środowisku ekonomicznym sposób ustalania ceny w tego rodzaju transakcjach; b) kupujący lub sprzedający posiadają opcje dotyczące rozliczenia (waluty lub ceny) danej umowy. Wszelkie zidentyfikowane w ten sposób instrumenty pochodne są traktowane jako instrumenty utrzymywane do obrotu i wyceniane według ich wartości godziwej. Zmiany tej wartości godziwej odnoszone są do rachunku wyników jednostki. Wartość godziwa ustalana jest w oparciu o wartość godziwą podobnych instrumentów finansowych, dla których określona jest wartość rynkowa lub w oparciu o model wyceny ogólnie przyjęty dla danego typu instrumentu pochodnego. Model taki określony zostanie na podstawie identyfikacji i klasyfikacji wbudowanego instrumentu pochodnego. 4.2.8. Zapasy W Grupie występują obrotowe zasoby majątkowe podlegające magazynowaniu wyłącznie w celach handlowych. Pozostałe materiały nabywane przez Spółkę materiały obejmujące materiały biurowe, administracyjne i gospodarcze przeznaczone do bezpośredniego bieżącego zużycia. Towary przyjmowane są do ewidencji magazynowej w cenie nabycia. Rozchód towarów dokonywany jest w momencie ich sprzedaży. Materiały, ze względu na to, że są przeznaczone wyłącznie do bezpośredniego i bieżącego zużycia, odnoszone są w cenie zakupu w ciężar kosztów okresu. Powyższe nie zniekształca stanu aktywów oraz wyniku finansowego jednostki. Rozchód towarów dokonywany jest w momencie ich sprzedaży według metody FIFO. 4.2.9. Należności Należności z tytułu dostaw towarów i usług ujmowane są w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w dacie, w której zachodzi sprzedaż usług, materiałów lub towarów zgodnie z polityką dotyczącą uznawania przychodów ze sprzedaży. Należności z tytułu dostaw towarów i usług wykazywane są w wartości nominalnej. Jednostka na bieżąco monitoruje odzyskiwalność kwot należności. Są pozycje rotujące w normalnym cyklu operacyjnym jednostki stąd ich prezentacja w majątku firmy dokonywana jest w pozycji należności krótkoterminowych. W ramach należności prezentowane są zaliczki zapłacone kontrahentom, którymi spółka podpisała umowy o współpracy w zakresie rezerwacji miejsc hotelowych. Spółka tworzy odpisy aktualizujące wartość należności z uwzględnieniem modelu uproszczonego przewidzianego w MSSF9, tj. oceny przyszłych strat kredytowych w oparciu o dane historyczne. Szacunki podlegają okresowej weryfikacji. Należności z elementem finansowania W przypadku należności z tytułu dostaw towarów lub usług, dla których termin płatności jest wydłużony na tyle, iż dostawa taka zawiera element finansowania (jednostka przyjmuje, iż termin zapłaty należności powinien przekraczać 12 miesięcy, aby dostawa zawierała element finansowania), jednostka ujmuje należność w kwocie nominalnej pomniejszonej o dyskonto naliczone według efektywnej stopy zwrotu: 1) wbudowanej w umowę, jeżeli cena w dokonywanej dostawie usług lub towarów ustalona została na poziomie innym, niż byłby ustalony, gdyby płatność za dostawę następowała natychmiast; lub 2) wynikającej z oszacowania zdolności kredytowej odbiorcy i odpowiadającej stopie procentowej pożyczki, którą jednostka byłaby skłonna udzielić temu odbiorcy, jeżeli wbudowana w umowę stopa zwrotu nie istnieje lub nie odpowiada warunkom rynkowym. Różnica między kwotami nominalnymi otrzymywanymi od odbiorców, a wartością przychodu ze sprzedaży ujmowana jest jako przychód finansowy w okresie do spłaty. Przyjęta polityka rachunkowości: Należności wycenia się nie rzadziej niż na dzień bilansowy w kwocie wymagalnej, tj. w wartości nominalnej należności powiększonej o ewentualne należne jednostce na dzień wyceny odsetki za zwłokę, z zachowaniem zasady ostrożności, tj. po ewentualnym pomniejszeniu o odpisy aktualizujące ich wartość. Wycena należności wyrażonych w walucie obcej na dzień bilansowy następuje poprzez przeliczenie na walutę polską według średniego kursu ustalonego przez NBP na ten dzień. Wyjątek stanowią zaliczki, które wyceniane są po kursie historycznym tj. na dzień bilansowy nie stosuje się zasad opisanych w zdaniu poprzednim. 4.2.10. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Jednostka za gotówkę uznaje gotówkę w kasie oraz depozyty płatne na żądanie. Innymi aktywami pieniężnymi (ekwiwalentami) są krótkoterminowe inwestycje o dużej płynności. Są one traktowane jako ekwiwalenty gotówki, jeżeli są łatwo wymienialne na określone z góry kwoty środków pieniężnych i narażone są na nieznaczne ryzyko zmian wartości. W szczególności za gotówkę poza pieniędzmi w kasie i na rachunkach bankowych jednostka uznaje: ● otrzymane weksle i czeki; ● bony skarbowe i inne instrumenty pieniężne o oryginalnym terminie wykupu nie przekraczającym 3 miesięcy, jeżeli istnieje dla nich aktywny rynek. Aktywa pieniężne wyceniane są w czasie roku obrotowego w wartości nominalnej, przy czym środki pieniężne w walutach obcych na dzień przeprowadzenia operacji przeliczane są według kursu: kupna lub sprzedaży walut stosowanego przez bank, z którego usług korzystają Spółki – w przypadku operacji sprzedaży lub kupna walut oraz operacji zapłaty należności i zobowiązań, średniego ustalonego przez NBP dla danej waluty na ten dzień– w przypadku pozostałych operacji. Na dzień bilansowy aktywa pieniężne wycenia się w wartości wymagalnej, zaś wyrażone w walutach obcych według kursu średniego ustalonego dla danej waluty przez NBP na ten dzień. 4.2.11. Czynne rozliczenia międzyokresowe W przypadku ponoszenia wydatków dotyczących przyszłych okresów sprawozdawczych Grupa dokonuje czynnych rozliczeń międzyokresowych kosztów. Do kosztów rozliczanych w czasie Spółka zalicza przede wszystkim koszty organizacji imprez, ponoszonych kosztów prowizji od imprez, które dotyczą sprzedaży kolejnego roku obrotowego, ubezpieczenia i prenumeraty dotyczące następnego okresu. Odpisy czynnych rozliczeń międzyokresowych kosztów mogą następować stosownie do upływu czasu lub wielkości świadczeń. Czas i sposób rozliczenia uzasadniony jest charakterem rozliczanych kosztów, z zachowaniem zasady ostrożności. Wartość ww. kosztów wycenia się w wartości zapłaconej – z uwzględnieniem zasady ostrożności. 4.2.12. Inne pozostałe aktywa Inne / Pozostałe aktywa obejmują pozycje kosztów dotyczących przyszłych okresów sprawozdawczych. Aktywa tworzone jako Inne / Pozostałe aktywa muszą spełniać następujące warunki: ● wynikają z przeszłych zdarzeń, stanowią poniesione wydatki na cel operacyjny Spółki, których wysokość można wiarygodnie określić, ● powodują w przyszłości wpływ do Spółki korzyści ekonomicznych. Odpisy Innych / Pozostałych aktywów mogą następować stosownie do upływu czasu lub wielkości świadczeń. Czas i sposób rozliczenia uzasadniony jest charakterem rozliczanych kosztów, z zachowaniem zasady ostrożności. 4.2.13. Kapitały własne Kapitał własny (aktywa netto) stanowi różnicę pomiędzy aktywami jednostki a zobowiązaniami. Kapitał własny wykazywany jest według wartości nominalnej z podziałem na jego rodzaje i według zasad określonych przepisami prawa i postanowieniami Statutu. Kapitał akcyjny w sprawozdaniu finansowym wykazuje się w wysokości określonej w statucie i wpisanej w Krajowym Rejestrze Sądowym. Kapitał akcyjny wykazywany jest według wartości nominalnych akcji wydanych w zamian za dokonane wpłaty lub wniesione aporty. Nadwyżka wpłat nad wartością nominalną akcji lub nadwyżka wartości godziwej dokonanych aportów ponad wartość nominalną wydanych akcji ujmowana jest jako kapitał zapasowy. Kwoty nieopłaconego kapitału z tytułu akcji wydanych przez jednostkę ujmowane są z minusem po stronie pasywów sprawozdania z sytuacji finansowej jako zmniejszenie kapitałów własnych. Kapitał zapasowy tworzony jest w szczególności z nadwyżki ceny emisyjnej (lub wartości godziwej wniesionych aportem składników aktywów) akcji spółki nad ich wartością nominalną. Kapitał z aktualizacji wyceny w sprawozdaniu finansowym ujmowany jest w wysokości zysku lub straty z zabezpieczających instrumentów pochodnych. Akcje własne jednostki wykazywane są w sprawozdaniu finansowym z minusem jako pomniejszenie kapitałów własnych. Akcje własne wyceniane są według wartości nabycia. Zyski zatrzymane obejmują głównie niepodzielone wyniki finansowe. 4.2.14. Zobowiązania Zobowiązania obejmują wynikające z przeszłych zdarzeń obowiązki wykonania świadczeń o wiarygodnie określonej wartości, które spowodują wykorzystanie już posiadanych lub przyszłych aktywów Grupy. Przyjęta polityka rachunkowości Zobowiązanie zalicza się do zobowiązań krótkoterminowych, jeżeli spełnia jedno z poniższych kryteriów: a) oczekuje się, że zostanie ono uregulowane w toku normalnego cyklu operacyjnego jednostki; b) jest utrzymane głównie z przeznaczeniem do obrotu; c) jest ono wymagalne w ciągu dwunastu miesięcy od dnia bilansowego; lub d) jednostka nie posiada bezwarunkowego prawa do odroczenia daty wymagalności zobowiązania przez okres co najmniej dwunastu miesięcy od dnia bilansowego. Wszystkie pozostałe zobowiązania zalicza się do zobowiązań długoterminowych. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług są zaliczane do zobowiązań finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie. Zobowiązanie z tytułu umów leasingu finansowego Wartość zobowiązania z tytułu leasingu finansowego na moment zawarcia umowy jest równa zdyskontowanej wartości wszystkich płatności z tytułu leasingu finansowego przy pomocy stopy dyskontowej wbudowanej w umowę leasingu. W kolejnych okresach wartość zobowiązania pomniejszana jest o część kapitałową każdej płatności określoną przez odjęcie od całkowitej płatności, wartości części finansowej wynikającej z przemnożenia wartości zobowiązania na koniec poprzedniego okresu przez ustaloną stopę dyskonta wbudowaną w umowę leasingu. 4.2.15. Rezerwy na zobowiązania Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Spółce ciąży istniejący prawny lub zwyczajowy obowiązek wynikający z przeszłych zdarzeń i jest prawdopodobne, że w celu wywiązania się z niego nastąpi wypływ zasobów, a kwotę tego wypływu można wiarygodnie oszacować. Rezerwy tworzy się i klasyfikuje w zależności od tytułu ich utworzenia do następujących grup: ● rezerwy na zobowiązania, w szczególności dotyczące umów rodzących obciążenia, z tytułu udzielonych gwarancji, poręczeń oraz skutków postępowania sądowego, ● rezerwy restrukturyzacyjne Nie tworzy się rezerw na przyszłe straty operacyjne. Rezerwy na zawarte umowy, w których nieuchronne koszty spełnienia świadczeń umownych przekroczą spodziewane przychody W przypadku stwierdzenia istnienia umowy, w której nieuchronne koszty związane z jej wypełnieniem przekroczą spodziewane z tej umowy korzyści ekonomiczne jednostka uznaje stratę, która zostanie odniesiona na umowie w okresie, w którym stwierdzono nadwyżkę kosztów. Na wymienioną powyżej stratę jednostka zawiązuje rezerwę w wysokości: ● całości straty z umowy – jeżeli do dnia bilansowego rozpoznane przychody przewyższały poniesione koszty; ● różnicy między stratą z umowy, a nadwyżką poniesionych kosztów nad uzyskanymi przychodami – jeżeli do dnia bilansowego poniesione koszty przewyższały rozpoznane przychody. Inne rezerwy Inne rezerwy ujmowane są w bilansie, jeżeli istnieje na dzień bilansowy obowiązek dokonania świadczenia w przyszłości, którego termin lub kwota podlegająca zapłacie nie jest w chwili obecnej znana. W szczególności jednostka szacuje rezerwy na: ● niepomyślne wyniki spraw sądowych, w których jednostka występuje jako pozwana (jeżeli zobowiązania z tego tytułu nie są ujęte w innych pozycjach) jeżeli niepomyślny wynik rozprawy jest dla jednostki prawdopodobny. Wartość rezerwy szacowana jest przez Zarząd jednostki na podstawie opinii prawnika zaangażowanego w sprawę, ● koszty niezafakturowanych prowizji dotyczących sprzedanych w roku obrotowym usług, którymi jednostka będzie obciążono przez touroperatora na początku roku następnego. 4.2.16. Świadczenia pracownicze Krótkoterminowe świadczenia pracownicze Na dzień bilansowy jednostka dokonuje oszacowania wartości kosztów pracowniczych związanych z otrzymaniem dodatkowych korzyści ekonomicznych z uwagi na niewykorzystaną cześć należnych urlopów przez pracowników. Dodatkowy koszt wykazywany jest w rezerwach krótkoterminowych w wysokości wartości przepracowanych dni należnego urlopu w danym roku lub w latach poprzednich wraz z należnymi narzutami. Aktualizacji wartości kosztów rozliczanych w czasie dokonuje się na bieżąco. Nie rozliczone na dzień bilansowy zobowiązania z tego tytułu nie podlegają dyskontowaniu. Świadczenia po okresie zatrudnienia Rezerwy na odprawy emerytalne, których obowiązek wypłaty wynika z obowiązujących regulacji prawnych tworzone są w wysokości oszacowanej przez metodą aktuarialną przy uwzględnieniu kryterium istotności. Inne długoterminowe świadczenia pracownicze W jednostce nie obowiązują regulaminy nagród jubileuszowych czy odroczonych wypłat z zysku – dlatego jednostka nie posiada zwyczajowego ani prawnego obowiązku wypłacania długoterminowych świadczeń z tego tytułu. Świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy Jednostka tworzy rezerwę, jeśli posiada wyraźne zobowiązanie do rozwiązania stosunku pracy z aktualnymi pracownikami bez możliwości wycofania się lub wypłacenia świadczeń z tytułu rozwiązania stosunku pracy. Jednostka dyskontuje świadczenia, jeśli termin ich zapadalności wystąpi w okresie dłuższym niż rok od dnia bilansowego. 4.2.17. Podatek odroczony Przyjęta polityka rachunkowości Podatek dochodowy obejmuje rzeczywiste zobowiązanie podatkowe za dany okres sprawozdawczy, ustalony zgodnie z obowiązującymi przepisami ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych oraz zmianę stanu aktywu z tytułu podatku odroczonego lub rezerwy na podatek odroczony. W związku z przejściowymi różnicami między wykazywaną w księgach rachunkowych wartością aktywów i pasywów, a ich wartością podatkową oraz stratą podatkową możliwą do odliczenia w przyszłości, Spółka tworzy rezerwę i ustala aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego, którego jest podatnikiem. Wartość podatkowa aktywów jest to kwota wpływająca na pomniejszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego w przypadku uzyskania z nich, w sposób pośredni lub bezpośredni korzyści ekonomicznych. Jeżeli uzyskanie korzyści ekonomicznych z tytułu określonych aktywów nie powoduje pomniejszenia podstawy obliczenia podatku dochodowego, to wartość podatkowa aktywów jest ich wartością księgową. Wartością podatkową pasywów jest ich wartość księgowa pomniejszona o kwoty, które w przyszłości pomniejszą podstawę podatku dochodowego. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego ustala się w wysokości kwoty przewidzianej w przyszłości do odliczenia od podatku dochodowego, w związku z ujemnymi różnicami przejściowymi, które spowodują w przyszłości zmniejszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego oraz straty podatkowej możliwej do odliczenia, ustalonej przy uwzględnieniu zasady ostrożności. Rezerwę z tytułu odroczonego podatku dochodowego tworzy się w wysokości kwoty podatku dochodowego, wymagającej w przyszłości zapłaty, w związku z występowaniem dodatnich różnic przejściowych to jest różnic, które spowodują zwiększenie podstawy obliczenia podatku dochodowego w przyszłości. Wysokość rezerwy i aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego ustala się przy uwzględnieniu stawek podatku dochodowego obowiązujących w roku powstania obowiązku podatkowego. W zależności od wysaldowania kwoty podatku (zobowiązanie lub należność) wykazywane są jest ona w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako rezerwa lub aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego. 4.2.18. Zobowiązania i aktywa warunkowe Zobowiązania warunkowe to: 1) Prawdopodobne zobowiązanie, które powstało w wyniku przeszłych zdarzeń i którego istnienie będzie potwierdzone jedynie poprzez wystąpienie lub jego brak – jednego lub więcej niepewnych przyszłych zdarzeń, które nie znajdują się pod kontrolą Spółki, lub 2) Obecne zobowiązanie, które wywodzi się ze zdarzenia z przeszłości, ale nie jest rozpoznawane, ponieważ: a) wypływ korzyści w celu uregulowania tego zobowiązania jest mało prawdopodobny, b) nie jest możliwe wiarygodne oszacowanie wielkości tego zobowiązania. Aktywa warunkowe to prawdopodobne aktywa wynikające z przeszłych zdarzeń, których istnienie będzie potwierdzone przez wystąpienie lub brak jednego lub więcej przyszłych zdarzeń, na które Grupa nie ma wpływu. 4.2.19. Pozostałe zobowiązania Zakres: Pozostałe zobowiązania dotyczą kosztów obejmują prawdopodobne zobowiązania przypadające na bieżący okres sprawozdawczy, wynikające w szczególności: ● ze świadczeń wykonanych na rzecz Grupy przez kontrahentów jednostki, gdy kwotę zobowiązania można oszacować w sposób wiarygodny, ● z obowiązku wykonania, związanych z bieżącą działalnością, przyszłych świadczeń wobec nieznanych osób, których kwotę można oszacować, mimo że data powstania zobowiązania nie jest jeszcze znana, w tym z tytułu napraw gwarancyjnych i rękojmi za sprzedane produkty długotrwałego użytku. Pozostałe zobowiązania dotyczą również przychodów w szczególności: ● równowartość otrzymanych lub należnych od kontrahentów środków z tytułu świadczeń, których wykonanie nastąpi w następnych okresach sprawozdawczych, ● środki pieniężne otrzymane na sfinansowanie nabycia lub wytworzenia środków trwałych, ● w tym także środków trwałych w budowie oraz prac rozwojowych, jeżeli stosownie do innych ustaw nie zwiększają one kapitałów własnych, Przyjęta polityka rachunkowości: Pozostałe zobowiązania tworzy się na koszty: ● których kwota lub termin zapłaty są niepewne, ● ich powstanie jest pewne lub o dużym stopniu prawdopodobieństwa, wynikają one z przeszłych zdarzeń i istnieje obowiązek świadczenia, które spowoduje wykorzystanie już posiadanych albo przyszłych aktywów jednostki, ● jest możliwy wiarygodny szacunek kwoty rezerwy. W sprawozdaniu finansowym Pozostałe zobowiązania, prezentowane są w podziale na długo- i krótkoterminowe, przy czym do krótkoterminowych należą wszystkie rozliczenia, które dotyczą normalnego cyklu działalności operacyjnej jednostki oraz wszystkie inne rezerwy podlegające rozliczeniu w okresie 12 miesięcy, pozostałe są kwalifikowane jako rozliczenia długoterminowe. 4.2.20. Aktywa i zobowiązania wyrażone w walucie obcej Walutą funkcjonalną oraz walutą prezentacji jednostki jest złoty polski. Zasada określania odpowiedniego kursu wymiany dla poszczególnych grup aktywów i zobowiązań na dzień bilansowy. Składniki bilansu zaklasyfikowane jako pieniężne na dzień bilansowy będą wyceniane według kursu zamknięcia z dnia bilansowego. W szczególności dotyczyć to będzie następujących grup aktywów: należności, zobowiązania, udzielone pożyczki, otrzymane pożyczki i kredyty, gotówka. Składniki bilansu zaklasyfikowane jako niepieniężne wyceniane według wartości godziwej będą przeliczane na złote polskie według średniego kursu z dnia ustalenia wartości godziwej. Jeżeli Spółki będą ustalać wartość godziwą na dzień bilansowy - kursem wykorzystywanym do przeliczenia niepieniężnych składników bilansu wycenianych według wartości godziwej będzie kurs obowiązujący dla danej waluty w dniu bilansowym. Jeżeli wartość godziwa danego składnika bilansu nie będzie określona na dzień bilansowy, jego wartość przeliczona na złote polskie zostanie określona przy pomocy kursu obowiązującego w dniu, w którym określono po raz ostatni wartość godziwą składnika sprawozdania z sytuacji finansowej, jeżeli różnica będzie istotna dla sprawozdania finansowego. W szczególności sytuacja ta dotyczyć będzie składników majątku trwałego przeznaczonych do sprzedaży. Pozostałe składniki sprawozdania z sytuacji finansowej (niepieniężne wyceniane według kosztu historycznego lub zmodyfikowanego kosztu historycznego) będą na dzień bilansowy wyceniane według kursu obowiązującego w dniu transakcji nabycia danego składnika. W ramach stosowanych uproszczeń – ze względów praktycznych jednostka jako kurs zamknięcia stosuje średni kurs ogłaszany przez NBP. Zasada określania odpowiedniego kursu wymiany dla poszczególnych grup aktywów i zobowiązań w trakcie roku oraz odniesienie skutków różnic kursowych. Transakcje i salda wyrażone w walutach obcych przelicza się na walutę funkcjonalną według kursu obowiązującego do rozliczenia transakcji. Zyski i straty kursowe z tytułu rozliczenia tych transakcji oraz z tytułu wyceny bilansowej aktywów i zobowiązań pieniężnych wyrażonych w walutach obcych ujmuje się odpowiednio w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, o ile: 1) nie odracza się ich w kapitale własnym, gdy kwalifikują się do uznania za zabezpieczenie przepływów pieniężnych i zabezpieczenie udziału w aktywach netto oraz 2) nie dotyczą budowanych środków trwałych w okresie budowy, przez okres finansowania – do wysokości korekty kosztów odsetek. Różnice kursowe (zarówno dodatnie jak i ujemne) dotyczące transakcji związanych z pozyskaniem finansowania zewnętrznego (kredyty, pożyczki, umowy leasingowe, środki pieniężne i ich ekwiwalenty) zaliczane są do kosztów finansowych. Różnice kursowe z tytułu takich pozycji niepieniężnych, jak instrumenty kapitałowe zaklasyfikowane do aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży uwzględnia się w kapitale z wyceny wartości godziwej. Różnice kursowe dotyczące finansowania wytwarzanych środków trwałych – do wysokości korekty kosztów odsetek, pomniejszone o przychody z tego tytułu podlegają aktywowaniu w wartości środka trwałego. Różnice kursowe dotyczące pozostałych transakcji (realizacja i wycena bilansowa rozrachunków handlowych) powiększają lub pomniejszają pozycje przychodowe lub kosztowe, z którymi operacje są powiązane. 4.2.21. Trwała utrata wartości aktywów Grupa dokonuje analizy utraty wartości jej aktywów analizując możliwość generowania przepływów pieniężnych przez ośrodek wypracowujący przepływy pieniężne. W jednostce identyfikacja przesłanek wskazujących na możliwość zajścia trwałej utraty wartości aktywów dokonywana jest przez: 1) Kierowników punktów sprzedaży, którzy odpowiedzialni są za przekazanie do działu księgowości i dyrektora finansowego informacji o przesłankach zewnętrznych świadczących o możliwej utracie wartości składników aktywów tj. m.in. o: a) znaczącym spadku atrakcyjności rynkowej marki biura podróży, b) zmianach w otoczeniu rynkowym, gospodarczym i prawnym bezpośrednio wpływających na możliwość sprzedaży imprez turystycznych. 2) Dział księgowości, który jest odpowiedzialny za poinformowanie dyrektora finansowego o zaistnieniu znacznych odchyleń (powyżej 20% w stosunku do poprzedniego roku) w zakresie kosztów bieżących. 3) Zarząd, który odpowiedzialny jest za analizowanie przesłanek utraty wartości w wyniku zmian stóp procentowych i znaczących zmian kursów walut Jeżeli obliczona według poniżej opisanego schematu wartość użytkowa jest niższa od wartości bilansowej aktywów – dokonywany jest odpis z tytułu trwałej utraty wartości. Zarząd Jednostki dominującej na podstawie uzyskanych informacji sporządza sprawozdania z całkowitych dochodów, a następnie na tej podstawie prognozowane przepływy pieniężne. Przepływy pieniężne powinny zawierać wydatki (w tym także niezbędne inwestycje) związane z użytkowaniem aktywów w okresie objętym prognozą oraz przewidywane wpływy z majątku likwidowanego oraz koszty likwidacji. Dyrektor finansowy w uzgodnieniu z Zarządem Jednostki dominującej ustala stopę dyskonta odpowiadającą średnioważonemu kosztowi kapitału. Stopa dyskonta ustalona jest przed opodatkowaniem i odzwierciedla bieżącą ocenę rynkowej wartości pieniądza w czasie oraz ryzyko wiążące się z danym składnikiem majątkowym. Wartość przepływów pieniężnych kalkulacji pochodzi z planów finansowych jednostki na lata następne, a w okresach wykraczających poza plan z ekstrapolacji wielkości planowanych przez okres ekonomicznej użyteczności podstawowych elementów ośrodka przy zachowaniu zasady ostrożności (zakładając, że przychody i koszty zmienne w kolejnych latach wykażą tendencję, taką jaką jednostka obserwowała w ciągu dotychczasowych 3 lat lub inną opartą na decyzji podjętej przez Zarząd). Zasady ujmowania i odwracania trwałej utraty wartości w księgach rachunkowych. Jeżeli wartość odzyskiwalna jest niższa niż wartość księgowa netto, jednostka dokonuje odpisu zmniejszającego wartość księgową netto do wartości odzyskiwalnej. Odpis ten traktowany jest jako koszt okresu, w którym jest dokonywany i ujmowany w sprawozdaniu z całkowitych dochodów za ten okres. W celu obniżenia wartości bilansowej aktywów – jako ośrodka wypracowującego środki pieniężne – odpis aktualizacyjny z tytułu utraty wartości przypisywany jest do poszczególnych składników aktywów proporcjonalnie do udziału wartości bilansowej każdego ze składników, chyba, że w sprawozdaniu z sytuacji finansowej występuje wartość firmy. W takim przypadku utrata wartości najpierw obciąża wartość firmy, a następnie zostaje rozliczona proporcjonalnie na pozostałe składniki aktywów. W wyniku przypisania odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości bilansowej danego składnika nie może osiągnąć wartości niższej niż: 1) jego wartości godziwej pomniejszonej o koszty sprzedaży (jeśli jest możliwość jej ustalenia), 2) jego wartości użytkowej (jeśli jest możliwość jej ustalenia), 3) zera. Dyrektor finansowy na podstawie uzyskanych informacji może stwierdzić, iż przestały istnieć przesłanki wskazujące na trwałą utratę wartości aktywów. W takim przypadku (na podstawie ponownego wyliczenia wartości w użytkowaniu) dokonany uprzednio odpis z tytułu utraty wartości podlega odwróceniu. Odwrócenie odpisu z tytułu utraty wartości ujmuje się w jednorazowo w rachunku wyników. Kwotę odwrócenia przyporządkowuje się proporcjonalnie każdemu ze składników ośrodka generującego środki pieniężne (poza wartością firmy), z tym, że wartość żadnego z elementów ośrodka nie może wzrosnąć ponad niższą z wartości: jego wartość odzyskiwaną i wartość księgową netto (tj. pomniejszoną o umorzenie), jaka byłaby zarejestrowana w księgach rachunkowych, gdyby wcześniej nie dokonywano odpisu z tytułu utraty wartości. 4.2.22. Działalność zaniechana Za działalność zaniechaną jednostka uznaje element jednostki gospodarczej, który został zbyty lub jest zakwalifikowany jako przeznaczony do sprzedaży oraz: a) stanowi odrębną, ważną dziedzinę działalności lub geograficzny obszar działalności; b) jest częścią pojedynczego, skoordynowanego planu zbycia odrębnej, ważnej dziedziny działalności lub geograficznego obszaru działalności; lub c) jest jednostką zależną nabytą wyłącznie z zamiarem jej odsprzedaży. Decyzję o prezentacji tak zidentyfikowanego składnika jako działalności zaniechanej podejmuje Zarząd jednostki. 4.2.23. Leasing Grupa jest leasingobiorcą w przypadku umów najmu powierzchni sklepowych, biurowych oraz samochodów i innego sprzętu a także najmu budynków hotelowych. Grupa zgodnie z MSSF 16 stosuje jedno podejście do ujmowania i wyceny dla wszystkich umów leasingu, których jest leasingobiorcą, z wyjątkiem leasingu krótkoterminowego i leasingu o niskiej wartości. Grupa zobowiązania z tytułu leasingu wycenia według wartości bieżącej opłat leasingowych na rzecz leasingodawcy przez okres leasingu, gdzie stopę dyskonta ustala się na podstawie stopy procentowej leasingu, chyba że (jak to ma zwykle miejsce) nie jest ona łatwa do ustalenia, w którym to przypadku stosuje się krańcową stopę procentową spółki/grupy na dzień rozpoczęcia leasingu. Zmienne opłaty leasingowe są uwzględniane w wycenie zobowiązania z tytułu leasingu tylko wtedy, gdy zależą od indeksu lub stawki. W takich przypadkach, początkowa wycena zobowiązania z tytułu leasingu zakłada, że element zmienny pozostanie taki sam przez cały okres leasingu. Pozostałe zmienne opłaty leasingowe są odnoszone w koszty w okresie, którego dotyczą. W momencie początkowego ujęcia wartość bilansowa zobowiązania z tytułu leasingu obejmuje także: ● kwoty, których zapłata jest oczekiwana w ramach gwarantowanej wartości końcowej; ● cenę wykonania opcji kupna przyznanej spółce/grupie, jeśli istnieje wystarczająca pewność, że Grupa z tej opcji skorzysta; ● wszelkie kary za wypowiedzenie umowy leasingu, jeżeli okres leasingu został oszacowany z założeniem, że opcja wypowiedzenia może zostać wykonana. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania są początkowo wyceniane w kwocie zobowiązania z tytułu leasingu, pomniejszonej o wszelkie otrzymane zachęty leasingowe i powiększonej o: ● opłaty leasingowe zapłacone w momencie lub przed rozpoczęciem leasingu; ● poniesione początkowe koszty bezpośrednie; oraz ● kwotę ujętej rezerwy w przypadku, gdy Grupa jest umownie zobowiązana do demontażu, usunięcia lub renowacji leasingowanego składnika aktywów (zniszczenia przedmiotu leasingu). Po początkowej wycenie, zobowiązania z tytułu leasingu wzrastają w rezultacie naliczenia odsetek według stałej stopy procentowej od niezapłaconego salda oraz zmniejszają się w rezultacie wnoszonych opłat leasingowych. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania podlegają amortyzacji metodą liniową przez pozostały okres leasingu lub przez pozostały okres użyteczności ekonomicznej składnika aktywów, jeżeli, co jest rzadkością, jest on oceniany jako krótszy niż okres leasingu. Gdy Grupa dokonuje rewizji szacunku okresu jakiegokolwiek leasingu (ponieważ, przykładowo, dokonała ponownej oceny prawdopodobieństwa wykonania opcji przedłużenia lub rozwiązania umowy), dokonuje korekty wartości bilansowej zobowiązania z tytułu leasingu, aby odzwierciedlić opłaty, których należy dokonać do końca zmienionego okresu leasingu, które są dyskontowane tą samą stopą dyskonta, która została zastosowana przy rozpoczęciu leasingu. Wartość bilansowa zobowiązań z tytułu leasingu jest zmieniana w podobny sposób, gdy modyfikacji ulega element zmienny przyszłych opłat leasingowych zależący od indeksu lub stawki. W obu przypadkach dokonuje się odpowiedniej korekty wartości bilansowej aktywa z tyt. prawa do użytkowania, a zmieniona wartość bilansowa podlega amortyzacji przez pozostały (zmodyfikowany) okres leasingu. W przypadku, gdy Grupa renegocjuje warunki umowy leasingowej z leasingodawcą, ujęcie księgowe zależy od charakteru modyfikacji: ● jeżeli renegocjacje skutkują dodatkowym leasingiem jednego lub więcej składników aktywów za kwotę współmierną do ceny jednostkowej pozyskanych dodatkowych praw do użytkowania, to modyfikacja rozliczana jest jako odrębny leasing zgodnie z powyższą polityką, ● we wszystkich innych przypadkach, gdy renegocjacje poszerzają zakres leasingu (czy to poprzez przedłużenie jego okresu czy przez dodanie jednego lub więcej składników aktywów), zobowiązanie z tytułu leasingu jest wyceniane ponownie przy użyciu stopy dyskonta z daty uzgodnienia zmiany, a składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania zostaje skorygowany o tę samą kwotę, ● jeśli renegocjacje skutkują zmniejszeniem zakresu leasingu, to zarówno wartość bilansowa zobowiązania z tytułu leasingu, jak i wartość bilansowa składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania zostaje redukowana w tej samej proporcji w celu odzwierciedlenia częściowego lub całościowego zakończenia leasingu, a wynikająca różnica zostaje ujęta w zysku lub stracie. Zobowiązanie z tytułu leasingu podlega następnie dalszej korekcie w celu zapewnienia, że jego wartość bilansowa odzwierciedla renegocjowane opłaty przez okres renegocjowanego okresu leasingu, gdzie zmodyfikowane opłaty leasingowe dyskontuje się przy użyciu stopy dyskonta z daty uzgodnienia zmiany. Składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania zostaje skorygowany o tę samą kwotę. Dla umów, które zarówno dają grupie prawo użytkowania określonego składnika aktywów, jak i wymagają świadczenia usług na rzecz grupy przez leasingodawcę, spółka zdecydowała się na ujęcie tylko kwoty czynszu najmu na podstawie umowy jako leasing, to jest pozostałe opłaty w ramach umowy traktuje jako koszt. Grupa ma prawo do rozwiązania umów najmu lokalów. Najczęściej spotykany okres trwania umowy to 5 lub 10 lat. Dodatkowo Grupa ma zawarte umowy długoterminowe na leasing środków transportu. Umowy te zawierają wyłącznie zapisy o ratach miesięcznych. Co do zasady najemcy przysługuje prawo do rozwiązania umowy najmu środków transportu za 30-dniowym okresem wypowiedzenia. Umowy nie zawierają ograniczeń np. dotyczących dywidend, dodatkowego zadłużenia czy dodatkowych umów leasingowych. Grupa wdrożyła MSSF 16 z zastosowaniem metody retrospektywnej. Grupa skorzystała z następujących dopuszczalnych praktycznych rozwiązań w odniesieniu do leasingów uprzednio sklasyfikowanych jako leasingi operacyjne zgodnie z MSR 17: ● Grupa zastosowała jedną stopę dyskonta dla portfela leasingów o podobnych cechach; ● Grupa zastosowała uproszczone podejście w odniesieniu do umów leasingu, których okres kończy się przed upływem 12 miesięcy od dnia pierwszego zastosowania, polegające na ujęciu tych leasingów zgodnie z wymogami dotyczącymi krótkoterminowych umów leasingu oraz przedstawieniu kosztów z nimi związanych w ujawnieniu obejmującym poniesione koszty krótkoterminowych umów leasingowych. W wyniku wdrożenia MSSF 16 Grupa w pierwszym etapie rozpoznała aktywa z tytułu prawa do użytkowania w wartości równej zobowiązaniom z tytułu leasingu. Następnie wartość aktywa z tytułu prawa do użytkowania została skorygowana o wartość rozliczanych w czasie zachęt leasingowych, które Spółka, na dzień 01.01.2018 r. miała w swoim bilansie oraz wartość rozpoznanych na 01.01.2018 r. prowizji dla pośredników. Średnioważona stopa dyskontowa przyjęta do wyceny standardu na dzień 31.12.2021 r. wyniosła 5,19%. Przy wdrożeniu MSSF 16 Zarząd jednostki dominującej zastosował następujące osądy i szacunki: ● Okres leasingu dla umów z opcjami przedłużenia Zarząd jednostki dominującej ustala okres leasingu jako nieodwołalny okres leasingu, łącznie z okresami objętymi opcją przedłużenia leasingu, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że opcja zostanie zrealizowana, oraz okresami objętymi opcją wypowiedzenia leasingu, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że opcja nie zostanie wykonana. ● Zarząd jednostki dominującej ma możliwość, w ramach niektórych umów leasingu, wydłużyć okres trwania leasingu aktywów. Spółka stosuje osąd przy ocenie, czy istnieje wystarczająca pewność skorzystania z opcji przedłużenia. Oznacza to, że uwzględnia wszystkie istotne fakty i okoliczności, które stanowią zachętę ekonomiczną do jej przedłużenia lub karę ekonomiczną za jej nieprzedłużenie. Po dacie rozpoczęcia Zarząd jednostki dominującej ponownie ocenia okres leasingu, jeśli wystąpi znaczące zdarzenie lub zmiana okoliczności pozostających pod jej kontrolą i wpływa na jej zdolność do wykonywania (lub niewykonywania) opcji przedłużenia (np. zmiana strategii biznesowej). ● Zarząd jednostki dominującej uwzględnił okres przedłużenia dla niektórych umów - np. powierzchni sklepowych ze względu na wystarczającą pewność skorzystania z tej opcji. Opcje przedłużenia umowy leasingu środków transportu nie zostały uwzględnione w ramach okresu leasingu, ponieważ polityka Spółki dominującej w zakresie leasingu tych aktywów przewiduje maksymalny okres użyteczności nie dłuższy niż pięć lat, a zatem Spółka nie korzysta z opcji przedłużenia. Okres leasingu dla umów na czas nieokreślony Grupa posiada umowy leasingu zawarte na czas nieokreślony. Ustalając okres leasingu, Grupa określa okres egzekwowalności umowy. Leasing przestaje być egzekwowalny, gdy zarówno leasingobiorca, jak i leasingodawca mają prawo wypowiedzenia umowy bez konieczności uzyskania zezwolenia drugiej strony bez ponoszenia kar większych niż nieznaczące. 4.2.24. Rachunkowość zabezpieczeń W związku z prowadzoną działalnością, Spółka Dominująca dokonuje zabezpieczeń przed ryzykiem finansowym, związanym ze zmianami kursów walut poprzez zawieranie terminowych transakcji walutowych (forward) oraz zero kosztowych transakcji opcyjnych (struktury opcyjnie). Zabezpieczenie, dla celów rachunkowości, polega na kompensowaniu zmian wartości godziwej pozycji zabezpieczanych ze zmianami wartości godziwej instrumentów pochodnych, wyznaczonych jako instrumenty zabezpieczające. W grupie instrumentów zabezpieczających wyróżnia się: instrumenty zabezpieczające wartość godziwą, instrumenty zabezpieczające przyszłe przepływy środków pieniężnych. Aktywa finansowe niebędące pochodnym instrumentem finansowym lub zobowiązania finansowe niebędące pochodnym instrumentem finansowym mogą być wyznaczone jako instrument zabezpieczający jedynie dla zabezpieczenia ryzyka walutowego. Instrumenty zabezpieczające wyznacza się jako zabezpieczające przyszłe przepływy środków pieniężnych. Instrumenty pochodne zabezpieczające przepływy środków pieniężnych Instrument pochodny zabezpieczający przepływy środków pieniężnych, to taki instrument, który: ● służy ograniczeniu zmienności przepływu środków pieniężnych i można go przypisać konkretnemu rodzajowi ryzyka związanemu z ujętym w sprawozdaniu z sytuacji finansowej składnikiem aktywów lub zobowiązań lub z wysoce prawdopodobną prognozowaną przyszłą transakcją oraz ● będzie miał wpływ na wykazany zysk lub stratne netto. Zyski i straty wynikające ze zmiany wartości godziwej instrumentu zabezpieczającego przepływy pieniężne ujmowane są w odrębnej pozycji kapitałów własnych, w takiej części, w jakiej dany instrument stanowi skuteczne zabezpieczenie związanej z nim pozycji zabezpieczanej. Część nieskuteczną odnosi się do sprawozdania z całkowitych dochodów. Zyski lub straty powstałe na instrumencie zabezpieczającym przepływy pieniężne odnoszone są w sprawozdanie z całkowitych dochodów w momencie, gdy dana pozycja zabezpieczana wpływa sprawozdanie z całkowitych dochodów. Efektywność (skuteczność) zabezpieczenia oznacza stopień w jakim zmiany przepływów pieniężnych związanych z zabezpieczana pozycją możliwe do przypisania zabezpieczanemu ryzyku, są kompensowane zmianami przepływów pieniężnych związanych z instrumentami zabezpieczającymi. Jeżeli zabezpieczane przyszłe zobowiązanie lub prognozowana transakcja prowadzą do ujęcia w sprawozdaniu z sytuacji finansowej niefinansowego składnika aktywów lub zobowiązań, wówczas w chwili ujęcia tego składnika, związane z nim zyski i straty są uwzględnione w cenie nabycia lub innej wartości bilansowej danego składnika aktywów lub zobowiązania. Zgodnie z przyjętą w Spółce polityką zabezpieczeń, wyznaczane zabezpieczenia nie mogą stanowić więcej niż 80% przepływów walutowych wynikających z posiadanego portfela kontraktacji w danej walucie. Przy zawieraniu transakcji Spółka Dominująca dokumentuje związek pomiędzy instrumentami zabezpieczającymi, a pozycjami zabezpieczanymi, a także cel zawarcia danej transakcji. Spółka Dominująca dokumentuje również swoja ocenę, zarówno na dzień rozpoczęcia zabezpieczenia, jak i na bieżąco, czy instrumenty zabezpieczające są skuteczne oraz czy w przyszłości oczekuje się wysokiej skuteczności w kompensowaniu zmian przepływów pieniężnych instrumentów zabezpieczających oraz zabezpieczanych pozycji. Zaprzestanie stosowania zasad rachunkowości zabezpieczeń. Zaprzestaje się ujmowania instrumentów pochodnych jako zabezpieczających, jeżeli instrument pochodny wygaśnie, zostanie sprzedany, wypowiedziany lub zrealizowany lub jeżeli Spółka Dominująca wycofa wyznaczenie danego instrumentu jako zabezpieczenie. Wówczas, dla zabezpieczeń przepływu środków pieniężnych zyski lub straty powstałe w okresach, w których zabezpieczenie było efektywne pozostają w kapitałach aż do momentu, w którym zabezpieczana pozycja wpływa na sprawozdanie z całkowitych dochodów. Jeśli zabezpieczenie przyszłego zobowiązania lub prognozowanej przyszłej transakcji przestanie funkcjonować, ponieważ pozycja zabezpieczana przestała spełniać definicję przyszłego zobowiązania, bądź też ze względu na zaistniałe prawdopodobieństwo, że planowana transakcja nie zostanie zawartą wówczas zysk lub strata netto ujęta w kapitałach zostaje natychmiast przeniesiona do sprawozdania z całkowitych dochodów. 4.3. Zasady ustalania wyniku finansowego 4.3.1. Przychody ze sprzedaży Zasady ujmowania przychodów są zgodne z MSSF15 „Przychody z umów z klientami”, który zakłada pięcioetapowy model ujęcia przychodu: Wymogi identyfikacji umowy z klientem Umowa z klientem spełnia swoją definicję gdy zostaną spełnione wszystkie następujące kryteria: strony umowy zawarły umowę i są zobowiązane do wykonania swoich obowiązków; Grupa jest w stanie zidentyfikować prawa każdej ze stron dotyczące dóbr lub usług, które mają zostać przekazane; Grupa jest w stanie zidentyfikować warunki płatności za dobra lub usługi, które mają zostać przekazane; umowa ma treść ekonomiczną oraz jest prawdopodobne, że Grupa otrzyma wynagrodzenie, które będzie jej przysługiwało w zamian za dobra lub usługi, które zostaną przekazane klientowi. Identyfikacja zobowiązań do wykonania świadczenia W momencie zawarcia umowy Grupa dokonuje oceny dóbr lub usług przyrzeczonych w umowie z klientem i identyfikuje jako zobowiązanie do wykonania świadczenia każde przyrzeczenie do przekazania na rzecz klienta: dobra lub usługi (lub pakietu dóbr lub usług), które można wyodrębnić lub grupy odrębnych dóbr lub usług, które są zasadniczo takie same i w przypadku których przekazanie na rzecz klienta ma taki sam charakter. Określenie ceny transakcyjnej W celu ustalenia ceny transakcyjnej Grupa uwzględnia warunki umowy oraz stosowane przez nią zwyczajowe praktyki handlowe. Cena transakcyjna to kwota wynagrodzenia, które – zgodnie z oczekiwaniem Grupy – będzie jej przysługiwać w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług na rzecz klienta, z wyłączeniem kwot pobranych w imieniu osób trzecich (na przykład niektórych podatków od sprzedaży). Wynagrodzenie określone w umowie z klientem może obejmować kwoty stałe. Alokacja ceny transakcyjnej do poszczególnych zobowiązań do wykonania świadczenia Grupa przypisuje cenę transakcyjną do każdego zobowiązania do wykonania świadczenia (lub do odrębnego dobra lub odrębnej usługi) w kwocie, która odzwierciedla kwotę wynagrodzenia, które – zgodnie z jej oczekiwaniem – przysługuje jej w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług klientowi. Ujęcie przychodów w momencie spełniania zobowiązań do wykonania świadczenia Grupa ujmuje przychody w momencie spełnienia (lub w trakcie spełniania) zobowiązania do wykonania świadczenia poprzez przekazanie przyrzeczonego dobra lub usługi (tj. składnika aktywów) klientowi (klient uzyskuje kontrolę nad tym składnikiem aktywów). Przychody ujmowane są jako kwoty równe cenie transakcyjnej, która została przypisana do danego zobowiązania do wykonania świadczenia. Zakres Momentem ujęcia przychodów jest odebranie usługi przez odbiorcę w momencie rozpoczęcia imprezy turystycznej lub przekazanie mu towarów. W przypadku Grupy do przychodów ze sprzedaży produktów zalicza się przede wszystkim przychody ze sprzedaży usług: 1) turystycznych, 2) pośrednictwa, 3) innych. W przypadku organizowania imprez turystycznych przychody ze sprzedaży usług ujmuje się w miesiącu rozpoczęcia imprezy. Ze względu na krótkie terminy trwania imprez turystycznych jednostka przyjmuje uproszczenie – uznając, że dniem powstania przychodu jest data rozpoczęcia usługi także dla tych imprez, które rozpoczynają się na koniec jednego, a kończą się na początku kolejnego roku obrotowego. Kwota pobranych przedpłat na usługi wykazywana jest w pasywach sprawozdania z sytuacji finansowej – jako zobowiązania z tytułu pobranych zaliczek na usługi, które będą wykonane w przyszłych okresach. W odniesieniu do przychodów ze sprzedaży usług pośrednictwa w sprzedaży imprez, biletów lotniczych, autokarowych i ubezpieczeń wysokość rzeczywistej prowizji ze sprzedaży wymienionych wyżej usług jest ustalana z chwilą rozliczenia sprzedanych usług z przewoźnikiem lub touroperatorem. Grupa na dzień bilansowy dokonuje rozpoznania przychodów, które są świadczone na przełomie dnia bilansowego. Spełnianie umownego świadczenia w miarę upływu czasu stanowi podstawę do ujmowania przez Grupę przychodów stopniowo w trakcie wykonywania umowy. W odniesieniu do przypadków, kiedy realizacja przez Grupę świadczeń umownych następować będzie na przełomie okresów, Grupa dokonuje testów istotności w zakresie ujmowania przychodów proporcjonalnie do zrealizowanej części umownego zobligowania (wykonania usługi) oraz wpływu zniekształcenia na sprawozdanie finansowe. Jeżeli wpływ zniekształcenia okaże się istotny, wówczas alokacja przychodów odbywać się będzie przy uwzględnieniu stopnia wykonania świadczeń proporcjonalnie do ilości dni oznaczających długość imprezy turystycznej przyporządkowanej do właściwego okresu sprawozdawczego, co określa poniższy algorytm: Przychód kwalifikowany do danego okresu sprawozdawczego dotyczący danej imprezy turystycznej w PLN = (całkowita cena imprezy turystycznej w PLN / długość imprezy turystycznej w dniach) * ilości dni danej imprezy turystycznej przypadająca dla danego okresu sprawozdawczego]. 4.3.2. Koszty działalności podstawowej Koszty działalności podstawowej ujmowane są w sprawozdaniu z całkowitych dochodów zgodnie z zasadą współmierności przychodów i kosztów (przychody i koszty dotyczące tej samej transakcji ujmowane są równolegle). Koszty działalności podstawowej obejmują uprawdopodobnione zmniejszenia w okresie sprawozdawczym korzyści ekonomicznych, wynikłe z prowadzenia statutowej działalności Spółki, o wiarygodnie określonej wartości, w formie zmniejszenia wartości aktywów albo zwiększenia wartości zobowiązań i rezerw, które doprowadzą do zmniejszenia kapitału własnego lub zwiększenia jego niedoboru w inny sposób niż wycofanie środków przez udziałowców. Koszty wytworzenia, które można bezpośrednio przyporządkować przychodom osiągniętym przez jednostkę, wpływają na wynik finansowy jednostki za ten okres sprawozdawczy, w którym przychody te wystąpiły. Koszty wytworzenia, które można jedynie w sposób pośredni przyporządkować przychodom lub innym korzyściom osiąganym przez jednostkę, wpływają na wynik finansowy jednostki w części, w której dotyczą danego okresu sprawozdawczego, zapewniając ich współmierność do przychodów lub innych korzyści ekonomicznych. 4.3.3. Pozostałe przychody i koszty operacyjne Pozostałe przychody i koszty operacyjne obejmują koszty i przychody związane pośrednio z działalnością operacyjną jednostki. Do pozostałych przychodów i kosztów operacyjnych zaliczane są w szczególności pozycje związane: ● ze zbyciem środków trwałych, środków trwałych w budowie, wartości niematerialnych, ● z odpisaniem należności i zobowiązań przedawnionych, umorzonych, nieściągalnych, z wyjątkiem należności i zobowiązań o charakterze publicznoprawnym nieobciążających kosztów, ● z utworzeniem i rozwiązaniem rezerw, z wyjątkiem rezerw związanych z operacjami finansowymi, ● z odpisami aktualizującymi wartość aktywów i ich korektami, z wyjątkiem odpisów obciążających koszty wytworzenia sprzedanych produktów lub sprzedanych towarów, koszty sprzedaży lub koszty finansowe, ● z odszkodowaniami, karami i grzywnami, ● z przekazaniem lub otrzymaniem nieodpłatnie, w tym w drodze darowizny aktywów, w tym także środków pieniężnych na inne cele niż nabycie lub wytworzenie środków trwałych, środków trwałych w budowie albo wartości niematerialnych. 4.3.4. Przychody i koszty finansowe Przychody i koszty finansowe obejmują koszty i przychody związane z działalnością finansową jednostki. Przychody i koszty finansowe obejmują w szczególności przychody i koszty dotyczące: ● odsetki od posiadanych środków, ● odsetki od udzielonych pożyczek i kredytów, ● odsetki od otrzymanych kredytów, pożyczek oraz leasingu, ● różnice kursowe od pożyczek i kredytów, ● zbycia finansowych aktywów trwałych oraz inwestycji, ● aktualizacji wartości aktywów finansowych oraz inwestycji, ● przychodów z tytułu udziału z zyskach innych jednostek, ● naliczonych, zapłaconych oraz otrzymanych odsetek, ● zrealizowanych i niezrealizowanych różnic kursowych, nie związanych z operacyjną działalnością jednostki ● pozostałych pozycji związanych z działalnością finansową. Przychody i koszty finansowe ujmowane są w sprawozdaniu zgodnie z zasadą ostrożności i współmierności. 4.3.5. Podatek dochodowy i podatek odroczony Podatek dochodowy obejmuje rzeczywiste zobowiązanie podatkowe za dany okres sprawozdawczy, ustalony zgodnie z obowiązującymi przepisami ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych oraz zmianę stanu aktywu z tytułu podatku odroczonego lub zobowiązania z tytułu podatku odroczonego (rezerwy na podatek odroczony). W związku z przejściowymi różnicami między wykazywaną w księgach rachunkowych wartością aktywów i pasywów, a ich wartością podatkową oraz stratą podatkową możliwą do odliczenia w przyszłości, Grupa tworzy rezerwę i ustala aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego, którego jest podatnikiem. Wartość podatkowa aktywów jest to kwota wpływająca na pomniejszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego w przypadku uzyskania z nich, w sposób pośredni lub bezpośredni korzyści ekonomicznych. Jeżeli uzyskanie korzyści ekonomicznych z tytułu określonych aktywów nie powoduje pomniejszenia podstawy obliczenia podatku dochodowego, to wartość podatkowa aktywów jest ich wartością księgową. Wartością podatkową pasywów jest ich wartość księgowa pomniejszona o kwoty, które w przyszłości pomniejszą podstawę podatku dochodowego. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego ustala się w wysokości kwoty przewidzianej w przyszłości do odliczenia od podatku dochodowego, w związku z ujemnymi różnicami przejściowymi, które spowodują w przyszłości zmniejszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego oraz straty podatkowej możliwej do odliczenia, ustalonej przy uwzględnieniu zasady ostrożności. Rezerwę z tytułu odroczonego podatku dochodowego tworzy się w wysokości kwoty podatku dochodowego, wymagającej w przyszłości zapłaty, w związku z występowaniem dodatnich różnic przejściowych to jest różnic, które spowodują zwiększenie podstawy obliczenia podatku dochodowego w przyszłości. Wysokość rezerwy i aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego ustala się przy uwzględnieniu stawek podatku dochodowego obowiązujących w roku powstania obowiązku podatkowego. W zależności od wysaldowania kwoty podatku (zobowiązanie lub należność) wykazywane są jest ona w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako rezerwa lub aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego. 4.3.6. Wypłata dywidendy Płatności dywidend na rzecz akcjonariuszy ujmuje się jako zobowiązanie w sprawozdaniu finansowym Grupy w okresie, w którym nastąpiło ich zatwierdzenie przez Walne Zgromadzenie Jednostki dominującej. 4.4. Sprawozdawczość według segmentów działalności Podstawowym segmentowym układem sprawozdawczym przyjętym przez Grupę jest układ według segmentów branżowych, wyodrębnionych w oparciu o źródła przychodów oraz strukturę funkcjonalną jednostki: ● Sprzedaż imprez turystycznych, ● Segment hotelowy ● Pozostałe. Układem uzupełniającym jest układ według segmentów geograficznych, przy czym podział na segmenty geograficzne odbywa się w oparciu o kryterium lokalizacji aktywów. Grupa Kapitałowa począwszy od danych za rok 2021 dokonała zmiany prezentacji segmentów w stosunku do danych za rok 2020 polegającej na włączeniu segmentu „pośrednictwa” do segmentu „sprzedaż imprez turystycznych”. Zmiana kwalifikacji wynikała z dokonanych analiz działalności Spółki dominującej, która prowadzi w tym zakresie działalność o jednorodnym charakterze. Ponadto, z uwagi na rozwój i wzrost wartości przychodów generowanych z tytułu działalności hotelowej (prowadzonej przez spółki zależne: White Olive A.E. i White Olive Premium Lindos A.E.) począwszy od danych za rok 2021 Grupa wyodrębniła dodatkowy segment w postaci „działalności hotelowej” (segment hotelowy). Przychodami segmentu są przychody osiągnięte ze sprzedaży klientom zewnętrznym lub z transakcji z innymi segmentami, wykazywane w sprawozdania z całkowitych dochodów i dające się bezpośrednio przyporządkować do danego segmentu oraz część przychodów, które można do danego segmentu przypisać na podstawie racjonalnych przesłanek. Kosztami segmentu są koszty działalności operacyjnej segmentu, które można do niego przyporządkować, wraz z częścią pozostałych kosztów, które można przypisać do tego segmentu przypisać na podstawie racjonalnych przesłanek. Do kosztów segmentu zalicza się w szczególności: ● Koszt własny sprzedaży, ● Koszty sprzedaży. Wynik segmentu jest różnicą między przychodami a kosztami segmentu. Odzwierciedla on zysk z działalności operacyjnej przed uwzględnieniem kosztów biura zarządu, przychodów lub wydatków z tytułu odsetek, podatku dochodowego, zysków lub strat z inwestycji. Grupa angażuje wszystkie aktywa i zobowiązania łącznie do wszystkich segmentów działalności (segmentów branżowych, segmentów geograficznych). 4.5. Ważne oszacowania i założenia 4.5.1. Profesjonalny osąd W przypadku, gdy dana transakcja nie jest uregulowana w żadnym standardzie bądź interpretacji, Zarząd Spółki dominującej, kierując się subiektywną oceną, określa i stosuje polityki rachunkowości, które zapewnią, iż sprawozdanie finansowe będzie zawierać właściwe i wiarygodne informacje oraz będzie: ● prawidłowo, jasno i rzetelnie przestawiać sytuację majątkową i finansową Grupy, wyniki jej działalności i przepływy pieniężne, odzwierciedlać treść ekonomiczną transakcji, ● obiektywne, ● sporządzone zgodnie z zasadą ostrożnej wyceny, ● kompletne we wszystkich istotnych aspektach. Subiektywna ocena dokonana na dzień 31.12.2022 r. dotyczy zobowiązań warunkowych (Nota 6.21. i Nota 9.1.) oraz oceny możliwości zrealizowania zaliczek wpłaconych hotelom na poczet przyszłych usług (Nota 6.6.) oraz szacowanego potencjalnego wpływu na płynność finansową (Nota 3.5.). 4.5.2. Niepewność szacunków Sporządzenie sprawozdania finansowego wymaga od Zarządu Spółki dominującej dokonania szacunków, jako że wiele informacji zawartych w sprawozdaniu finansowym nie może zostać wycenione w sposób precyzyjny. Zarząd weryfikuje przyjęte szacunki w oparciu o zmiany czynników branych pod uwagę przy ich dokonywaniu, nowe informacje lub doświadczenia z przeszłości. Dlatego też szacunki dokonane na 31.12.2022 r. mogą zostać w przyszłości zmienione. Główne szacunki zostały opisane w następujących notach: Nota Rodzaj ujawnionej informacji Zasady (polityka) rachunkowości) Grupy – 4.2. „Instrumenty finansowe” (4.2.6.), Zasady (polityka) rachunkowości) Grupy – 4.2. „Trwała utrata wartości aktywów” (4.2.21.) 6.3. „Wartość firmy” 6.8. „Pozostałe aktywa finansowe” Utrata wartości instrumentów finansowych oraz pojedynczych składników środków trwałych i wartości niematerialnych (w tym wartości firmy) Główne założenia przyjęte w celu ustalenia wartości odzyskiwalnej: przesłanki wskazujące na utratę wartości, modele, stopy dyskontowe, stopa wzrostu. Zasady (polityka) rachunkowości) Grupy – 4.2. „Podatek odroczony” (4.2.17.) Zasady (polityka) rachunkowości) Grupy – 4.3. „Podatek dochodowy i podatek odroczony” (4.3.5.) 6.5. „Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego” 6.9. „Bieżące aktywa i zobowiązania podatkowe” 6.16. „Rezerwa z tytułu podatku odroczonego” Podatek dochodowy Założenia przyjęte w celu rozpoznania aktywów z tytułu podatku odroczonego. Zasady (polityka) rachunkowości) Grupy – 4.2. „Należności” (4.2.9.) 6.6. „Należności” Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności Odpis aktualizujący z tytułu ryzyka kredytowego i związanej z tym utraty wartości należności Zasady (polityka) rachunkowości) Grupy – 4.2. Instrumenty finansowe – nowe zasady wyceny i klasyfikacji (4.2.6.) Utrata wartości instrumentów finansowych innych niż należności z tytułu dostaw i usług Odpis aktualizujący z tytułu ryzyka kredytowego i związanej z tym utraty wartości należności 6.18. „Rezerwy, w tym na świadczenia pracownicze i urlopowe” Rezerwy Ocena prawdopodobieństwa wypływu korzyści ekonomicznych 6.18. „Rezerwy, w tym na świadczenia pracownicze i urlopowe” Świadczenia pracownicze Stopy dyskontowe, inflacja, wzrost płac, oczekiwany przeciętny okres zatrudnienia, rotacja Zasady (polityka) rachunkowości) Grupy – 4.2. „Wartości niematerialne” (4.2.2.) Zasady (polityka) rachunkowości) Grupy – 4.2. „Rzeczowe aktywa trwałe” (4.2.3.) Okres ekonomicznej użyteczności środków trwałych oraz wartości niematerialnych Okres ekonomicznej użyteczności oraz metodę amortyzacji aktywów weryfikuje się co najmniej na koniec każdego r. finansowego. Zasady (polityka) rachunkowości) Grupy – 4.2 „Leasing” (4.2.23.) Zastosowana stopa dyskontowa Stopa przyjęta do kalkulacji 8,62% Oszacowania i osądy poddaje się nieustannej weryfikacji. Wynikają one z dotychczasowych doświadczeń oraz innych czynników, w tym przewidywań co do przyszłych zdarzeń, które w danej sytuacji wydają się zasadne. 4.6. Nowe standardy rachunkowości i interpretacje KIMSF 4.6.1. Efekt zastosowania nowych standardów rachunkowości i zmian polityki rachunkowości Zasady (polityka) rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok obrotowy kończący się 31.12.2022 r. są spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzeniu rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r., z wyjątkiem zmian opisanych poniżej. Zastosowano takie same zasady dla okresu bieżącego i porównywalnego. 4.6.2. Zmiany wynikające ze zmian MSSF obowiązujące na dzień bilansowy Od początku roku obrotowego 2022 obowiązują następujące nowe lub zmienione standardy oraz interpretacje wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR) lub Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej: ● Zmiany w MSSF 3, MSR 16, MSR 37 oraz coroczne poprawki do standardów 2018-2020 (Annual improvements) Zmiany w tych standardach zostały opublikowane w dniu 14.05.2020 r. i mają zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 01.01.2022 r. lub później. Wśród zmian jest m.in. wprowadzenie zakazu pomniejszania kosztu wytworzenia środków trwałych o przychody ze sprzedaży produktów testowych powstałych w procesie tworzenia/uruchamiania środka trwałego oraz doprecyzowanie jakie koszty jednostka uwzględnia przy ocenie, czy dana umowa przyniesie straty. ● Zmiana w MSSF 16 Leasing – Ulgi związane z COVID-19 przyznane po 30.06.2021 r. Zmiana w MSSF 16 została opublikowana w dniu 31.03.2021 r. i ma zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 01.04.2021 r. lub później. Celem zmiany standardu jest wyłącznie wydłużenie o rok (do 30.06.2022 r.) okresu, w którym przyznanie ulg w płatnościach leasingowych związanych z COVID-19 nie musi wiązać się z modyfikacją umowy leasingu. Zmiana ta jest ściśle związana z już obowiązującą zmianą MSSF 16 opublikowaną w maju 2020 roku. Wyżej wymienione zmiany do istniejących standardów nie miały istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe Grupy za rok obrotowy 2022. Wyżej wymienione zmiany nie miały wpływu na kwoty wykazane w poprzednich okresach i nie należy się spodziewać ich istotnego wpływu na bieżący okres lub przyszłe okresy. Grupa nie dokonała korekty prezentacyjnej danych porównywalnych na dzień 31.12.2021 r. i za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. 4.6.3. Standardy nieobowiązujące na dzień bilansowy (nowe standardy i interpretacje) W niniejszym sprawozdaniu Grupa nie zdecydowała się na wcześniejsze zastosowanie żadnego standardu, interpretacji lub zmiany, która została opublikowana, lecz na dzień bilansowy nie weszła w życie w świetle przepisów Unii Europejskiej. Następujące standardy i interpretacje zostały wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR) lub Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej, a nie weszły jeszcze w życie na dzień bilansowy: ● MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe Nowy standard został opublikowany w dniu 18.05.2017 r., a następnie zmieniony w dniu 25.06.2020 r. i ma zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 01.01.2023 r. lub później. Dozwolone jest jego wcześniejsze zastosowanie (pod warunkiem równoczesnego zastosowania MSSF 15 i MSSF 9). Standard zastępuje dotychczasowe regulacje dotyczące umów ubezpieczeniowych (MSSF 4). W dniu 25.06.2020 r. zmieniono również MSSF 4 – w zakresie wydłużenia okresu zwolnienia ubezpieczycieli z zastosowania MSSF 9 Instrumenty finansowe do 01.01.2023 r. Grupa zastosuje zmieniony standard od 01.01.2023 r. W ocenie Grupy na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego zastosowanie nowego standardu nie będzie miało wpływu na sprawozdania finansowe Grupy. ● Zmiana w MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych: Klasyfikacja zobowiązań jako krótko- i długoterminowe Zmiana w MSR 1 została opublikowana w dniu 23.01.2020 r., następnie ją zmodyfikowano w lipcu 2020 r. i ostatecznie została przyjęta 31.10.2022 r. Zmiana ma zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 01.01.2024 r. lub później. Zmiana na nowo definiuje kryteria jakie muszą być spełnione, aby zobowiązanie uznać za krótkoterminowe. Zmiana może wpłynąć na zmianę prezentacji zobowiązań i ich reklasyfikację pomiędzy zobowiązaniami krótko- i długoterminowymi. Grupa zastosuje zmieniony standard od 01.01.2024 r. W ocenie Grupy na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego zastosowanie nowego standardu nie będzie miało wpływu na sprawozdania finansowe Grupy. ● Zmiany w MSR 1 – Ujawnianie zasad (polityki) rachunkowości i MSR 8 – Definicja wartości szacunkowych Zmiany w tych standardach zostały opublikowane w dniu 12.02.2021 r. i mają zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 01.01.2023 r. lub później. Celem tych zmian jest położenie większego nacisku na ujawnianie istotnych zasad rachunkowości oraz doprecyzowanie charakteru różnic pomiędzy zmianami wartości szacunkowych a zmianami zasad (polityki) rachunkowości. Grupa zastosuje zmienione standardy od 01.01.2023 r. W ocenie Grupy na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego zastosowanie nowych standardów nie będzie miało wpływu na sprawozdania finansowe Grupy. ● Zmiana w MSR 12 Podatek dochodowy: podatek odroczony dotyczący aktywów i zobowiązań powstających na skutek pojedynczej transakcji Zmiana w MSR 12 została opublikowana w dniu 07.05.2021 r. i ma zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 01.04.2023 r. lub później. Zmiany doprecyzowują, że zwolnienie dotyczące początkowego ujęcia podatku odroczonego nie ma zastosowania do transakcji, w których w momencie początkowego ujęcia powstają równe kwoty ujemnych i dodatnich różnic przejściowych, a jednostki są zobowiązane do ujmowania podatku odroczonego od takich transakcji, a tym samym wyjaśniają pojawiające się wątpliwości co do tego, czy zwolnienie to ma zastosowanie do transakcji takich jak leasing i zobowiązania z tytułu wycofania z eksploatacji. Grupa zastosuje zmianę w standardzie od 01.01.2023 r. W ocenie Grupy na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego zastosowanie zmian standardu nie będzie miało wpływu na sprawozdania finansowe Grupy. ● Zmiana w MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe: Pierwsze zastosowanie MSSF 17 i MSSF 9 – informacje porównawcze Zmiana w MSSF 17 została opublikowana w dniu 09.12.2021 r. i ma zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 01.04.2023 r. lub później. Zmiana zawiera opcję przejściową dotyczącą informacji porównawczych o aktywach finansowych prezentowanych przy początkowym zastosowaniu MSSF 17. Zmiana ma na celu pomóc jednostkom uniknąć tymczasowych niedopasowań księgowych pomiędzy aktywami finansowymi a zobowiązaniami z tytułu umów ubezpieczeniowych. Grupa zastosuje zmianę w standardzie od 01.01.2023 r. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego zastosowanie zmienionego standardu nie będzie miało wpływu na sprawozdania finansowe Grupy. ● Zmiana w MSSF 16: Leasing Zobowiązanie leasingowe w transakcji sprzedaży i leasingu zwrotnego opublikowana w dniu 22.09.2022 r. Zmiany wymagają, aby sprzedający-leasingobiorca ustalił „opłaty leasingowe” lub „zweryfikowane opłaty leasingowe” w taki sposób, aby sprzedający-leasingobiorca nie ujął żadnej kwoty zysku lub straty, która odnosi się do prawa do użytkowania zachowanego przez sprzedającego-leasingobiorcę. Grupa zastosuje zmianę w standardzie od 01.01.2024 r. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego zastosowanie zmienionego standardu nie będzie miało wpływu na sprawozdania finansowe Grupy. MSSF w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji przyjętych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem poniższych standardów, interpretacji oraz zmian do nich, które na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego do publikacji nie zostały jeszcze przyjęte do stosowania przez kraje UE: ● Zmiana w MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych: Klasyfikacja zobowiązań jako krótko- i długoterminowe opublikowana w dniu 23.01.2020 r., wraz z późniejszymi zmianami, ● Zmiana w MSSF 16: Leasing Zobowiązanie leasingowe w transakcji sprzedaży i leasingu zwrotnego opublikowana w dniu 22.09.2022 r. ‎ 5. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Nota 5.1. Dane Podmiotu Dominującego Nazwa (firma) Podmiotu Dominującego [Spółka, Emitent, Spółka dominująca, Jednostka Dominująca, Podmiot dominujący]: Rainbow Tours Spółka Akcyjna Siedziba Podmiotu Dominującego: 90-361 Łódź, ul. Piotrkowska 270 Nr NIP: 7251868136 Nr REGON: 473190014 Nr KRS: 0000178650 Rainbow Tours Spółka Akcyjna zarejestrowana jest w rejestrze przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonym przez Sąd Rejonowy dla Łodzi-Śródmieścia w Łodzi, XX Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000178650 (data rejestracji: 4 listopada 2003 r.). Przedmiot głównej działalności, sektor branżowy na GPW: Przedmiotem podstawowej działalności Spółki dominującej (wg KRS) jest działalność organizatorów turystyki (PKD 7912Z). Według klasyfikacji Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie Spółka należy do sektora: 600 [handel i usługi] / 630 [rekreacja i wypoczynek] / 632 [biura podróży]; sektor branżowy: „hotele i restauracje”. Czas trwania: Czas trwania Spółki dominującej i Grupy Kapitałowej jest nieoznaczony. Notowania na giełdach: Rainbow Tours Spółka Akcyjna notowana jest w systemie notowań ciągłych, na rynku równoległym na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie, pod skróconą nazwą „Rainbow Tours” i oznaczeniem „RBW”. Kod ISIN dla akcji Spółki będących przedmiotem obrotu na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie w łącznej liczbie 10.727.000 sztuk: PLRNBWT00031. Kod ISIN nie będących przedmiotem obrotu na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie pozostałych zdematerializowanych akcji Spółki (akcje imienne uprzywilejowane serii A i serii C1 w łącznej liczbie 3.825.000 sztuk): PLRNBWT00049. Kod LEI (Legal Entity Identifier) Spółki: 25940062QUG3WEUEGE88. Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji (28.04.2023 r.) Spółka dominująca należy do sektora branżowego GPW: „Hotele i Restauracje”. Akcje Spółki należą do indeksów: WIG, WIG-Poland, sWIG80, sWIG80TR, sWIG80dvr, WIG140. Nota 5.2. Informacje dotyczące składu osobowego Zarządu oraz Rady Nadzorczej Spółki Informacje dotyczące składu osobowego Zarządu oraz Rady Nadzorczej Spółki dominującej na dzień 31.12.2022 r. oraz na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego do publikacji, tj. na dzień 28.04.2023 r.: Zarząd Spółki dominującej: Na dzień 31.12.2022 r. oraz na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego do publikacji, tj. na dzień 28.04.2023 r. skład Zarządu Spółki przedstawiał się następująco: ● Grzegorz Baszczyński - Prezes Zarządu, ● Piotr Burwicz - Członek Zarządu, ● Jakub Puchałka - Członek Zarządu, ● Maciej Szczechura - Członek Zarządu. W trakcie okresu objętego niniejszym sprawozdaniem finansowym (rok obrotowy 2023), jak również po dniu bilansowym (31.12.2022 r.), do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji (28.04.2023 r.), nie miały miejsca zmiany w składzie Zarządu Spółki dominującej. Aktualna, czwarta, wspólna, pięcioletnia kadencja Zarządu Spółki upływa w dniu 25.08.2025 r., zaś mandaty wygasają najpóźniej z dniem odbycia walnego zgromadzenia zatwierdzającego sprawozdanie finansowe za ostatni pełny rok obrotowy pełnienia funkcji członka Zarządu; mandaty członków Zarządu wygasają również wskutek śmierci, rezygnacji albo odwołania członka Zarządu ze składu Zarządu. W związku z nowelizacją (na podstawie ustawy z dnia 09.02.2022 r. o zmianie ustawy – Kodeks spółek handlowych oraz niektórych innych ustaw - Dz.U. z 12.04.2022 r., poz. 807) treści przepisu art. 369 § 1 Kodeksu spółek handlowych, który wszedł w życie i obowiązuje od dnia 13.10.2022 r. (i mającego zastosowanie również do mandatów i kadencji członków organów, które trwały w dniu wejścia w życie powołanej wyżej ustawy z dnia 09.02.2022 r., tj. w dniu 13.10.2022 r.), okres trwania aktualnej, czwartej kadencji Zarządu obliczać się będzie w pełnych latach obrotowych (w przypadku Zarządu Rainbow Tours S.A. w odniesieniu do pełnych pięciu lat obrotowych) i w związku z tym aktualna pięcioletnia, wspólna kadencja Zarządu obowiązywać będzie od dnia 25.08.2020 r. do dnia 25.08.2025 r., a mandat członka Zarządu aktualnej, czwartej kadencji wygaśnie z dniem odbycia walnego zgromadzenia Spółki zatwierdzającego sprawozdanie finansowe za rok obrotowy 2025, tj. w roku 2026. Rada Nadzorcza Spółki dominującej: Na dzień 31.12.2022 r. oraz na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego do publikacji, tj. na dzień 28.04.2023 r. skład Rady Nadzorczej Spółki przedstawiał się następująco: ● Paweł Walczak - Przewodniczący Rady Nadzorczej, ● Paweł Niewiadomski - Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej, ● Tomasz Czapla - Członek Rady Nadzorczej, ● Monika Kulesza - Członkini Rady Nadzorczej, Przewodnicząca Komitetu Audytu, ● Paweł Pietras - Członek Rady Nadzorczej, Członek Komitetu Audytu, ● Joanna Stępień-Andrzejewska - Członkini Rady Nadzorczej, Członkini Komitetu Audytu, ● Remigiusz Talarek - Członek Rady Nadzorczej. W trakcie okresu objętego niniejszym sprawozdaniem finansowym (rok obrotowy 2022), miały miejsce poniżej opisane zmiany dotyczące składu Rady Nadzorczej Spółki. W związku z wygaśnięciem w dniu 30.06.2022 r. (tj. z dniem odbycia Walnego Zgromadzenia zatwierdzającego sprawozdanie finansowe za ostatni pełny rok obrotowy pełnienia funkcji członka Rady Nadzorczej) mandatów członków Rady Nadzorczej Spółki, wskutek upływu w dniu 24.06.2022 r. wspólnej, szóstej kadencji Rady Nadzorczej Spółki, Walne Zgromadzenie postanowiło, co następuje: (1) na mocy postanowień uchwały Nr 22 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 30.06.2022 r. (treść wszystkich uchwał podjętych przez Zwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki, wraz z informacją o wynikach głosowania została przekazana do publicznej wiadomości w drodze raportu bieżącego ESPI Spółki dominującej Nr 17/2022 z dnia 30.06.2022 r.) – Walne Zgromadzenie Spółki, działając na podstawie § 20 ust. 8 Statutu Spółki postanowiło określić liczbę osób wchodzących w skład Rady Nadzorczej Spółki kolejnej (siódmej) kadencji na siedem osób; (2) na mocy postanowień uchwał Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 30.06.2022 r. o numerach od Nr 23 do Nr 29 – Walne Zgromadzenie Spółki, działając na podstawie § 20 ust. 1, ust. 2 oraz § 27 ust. 2 lit. g) Statutu Spółki, w związku z art. 385 § 1 Kodeksu spółek handlowych, postanawiało powołać do składu Rady Nadzorczej Spółki kolejnej (siódmej), wspólnej, trzyletniej kadencji następujące osoby: (-) Pana Tomasza Czaplę (uchwała ZWZ Nr 23), (-) Panią Monikę Kuleszę (uchwała ZWZ Nr 24), (-) Pana Pawła Niewiadomskiego (uchwała ZWZ Nr 25), (-) Pana Pawła Pietrasa (uchwała ZWZ Nr 26), (-) Panią Joannę Stępień-Andrzejewską (uchwała ZWZ Nr 27), (-) Pana Remigiusza Talarka (uchwała ZWZ Nr 28), (-) Pana Pawła Walczaka (uchwała ZWZ Nr 29). W miejsce Pana Grzegorza Kubicy, pełniącego dotychczas funkcję Członka Rady Nadzorczej szóstej kadencji Rady Nadzorczej, którego mandat wygasł z dniem 30.06.2022 r. powołano nową członkinię Rady Nadzorczej w osobie Pani Moniki Kuleszy. Poza wskazaną zmianą w składzie Rady Nadzorczej siódmej, wspólnej, trzyletniej kadencji nie nastąpiły inne zmiany osobowe. Poza w/w, w trakcie okresu objętego niniejszym sprawozdaniem finansowym (rok obrotowy 2022), jak również po dniu bilansowym (31.12.2022 r.), do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji (28.04.2023 r.), nie miały miejsca inne zmiany w składzie Rady Nadzorczej Spółki dominującej. Aktualna, siódma, wspólna, trzyletnia kadencja Rady Nadzorczej Spółki upływa z dniem 30.06.2025 r., zaś mandaty wygasają najpóźniej z dniem odbycia walnego zgromadzenia zatwierdzającego sprawozdanie finansowe Spółki za ostatni pełny rok obrotowy pełnienia funkcji członka Rady Nadzorczej. Mandaty członków Rady Nadzorczej wygasają także wskutek śmierci, rezygnacji lub odwołania członka Rady Nadzorczej ze składu Rady. W związku z nowelizacją (na podstawie ustawy z dnia 09.02.2022 r. o zmianie ustawy – Kodeks spółek handlowych oraz niektórych innych ustaw - Dz.U. z 12.04.2022 r., poz. 807) treści przepisu art. 369 § 1 Kodeksu spółek handlowych (stosowanego do Rady Nadzorczej odpowiednio na podstawie art. 386 § 2 Kodeksu spółek handlowych), który wszedł w życie i obowiązuje od dnia 13.10.2022 r. (i mającego zastosowanie również do mandatów i kadencji członków organów, które trwały w dniu wejścia w życie powołanej wyżej ustawy z dnia 09.02.2022 r., tj. w dniu 13.10.2022 r.), okres trwania nowej, siódmej kadencji Rady Nadzorczej obliczać się będzie w pełnych latach obrotowych (w przypadku Rady Nadzorczej Rainbow Tours S.A. w odniesieniu do pełnych trzech lat obrotowych) i w związku z tym nowa, trzyletnia, wspólna kadencja Rady Nadzorczej obowiązywać będzie od dnia 30.06.2022 r. do dnia 30.06.2025 r., a mandat członka Rady Nadzorczej nowej, siódmej kadencji wygaśnie z dniem odbycia walnego zgromadzenia Spółki zatwierdzającego sprawozdanie finansowe za rok obrotowy 2025, tj. w roku 2026. Nota 5.3. Opis organizacji Grupy Kapitałowej Emitenta, ze wskazaniem jednostek podlegających konsolidacji Poniżej zaprezentowana została, na dzień 31.12.2022 r. oraz na dzień 31.12.2021 r., struktura Grupy Kapitałowej Rainbow Tours, obejmującej jednostkę dominującą i jej jednostki zależne (zwane łącznie „Grupą Kapitałową Rainbow Tours”, „Grupą Kapitałową” lub „Grupą”) wraz z określeniem udziału procentowego jednostki dominującej w kapitale poszczególnych jednostek zależnych. Na dzień bilansowy (31.12.2022 r.) Emitent był jednostką dominującą wobec spółek (jednostek zależnych) zaprezentowanych poniżej, które objęte zostały konsolidacją: ● „My Way by Rainbow Tours” Sp. z o.o.; ● White Olive A.E. [Anonymi Etaireia - spółka akcyjna prawa greckiego] ● Rainbow Tours Destination Services Turkey Turizm Ve Seyahat Hizmetleri A.S. [Anonim Sirketi - spółka akcyjna prawa tureckiego]. GRUPA KAPITAŁOWA RAINBOW TOURS ‎ NA DZIEŃ 31.12.2022 R. Nazwa/firma Siedziba Podstawowy przedmiot działalności Właściwy Sąd / organ prowadzący rejestr Udział w kapitale / głosach Uwagi „My Way by Rainbow Tours” ‎ Sp. z o.o. Polska, Łódź Organizacja i prowadzenie szkoleń dla pilotów, animatorów i rezydentów w ramach projektu „Akademii Rainbow” Sąd Rejonowy dla Łodzi-Śródmieścia w Łodzi, XX Wydział KRS – nr KRS 0000261006 100% / 100% Zależna bezpośrednio White Olive A.E. Grecja, Ateny Działalność hotelowa GEMI (Rejestr Handlowy) – nr 137576424000 71,54% / 71,54% Zależna bezpośrednio Rainbow Tours Destination Services Turkey Turizm Ve Seyahat Hizmetleri A.S. Turcja, Alanya Działalność organizatorów turystyki Rejestr Handlowy (Ticaret Sicilinin): 25046; Centralny System Ewidencyjny (MERSIS): 0734199873400001 100% / 100% Zależna bezpośrednio Na dzień 31.12.2021 r. Emitent był jednostką dominującą wobec spółek (jednostek zależnych) zaprezentowanych poniżej: ● „My Way by Rainbow Tours” Sp. z o.o.; ● White Olive A.E. [Anonymi Etaireia - spółka akcyjna prawa greckiego]; ● White Olive Premium Lindos A.E. [Anonymi Etaireia - spółka akcyjna prawa greckiego]; ● Rainbow Tours Destination Services Turkey Turizm Ve Seyahat Hizmetleri A.S. [Anonim Sirketi - spółka akcyjna prawa tureckiego]. GRUPA KAPITAŁOWA RAINBOW TOURS ‎ NA DZIEŃ 31.12.2021 R. Nazwa/firma Siedziba Podstawowy przedmiot działalności Właściwy Sąd / organ prowadzący rejestr Udział w kapitale / głosach Uwagi „My Way by Rainbow Tours” ‎ Sp. z o.o. Polska, Łódź Organizacja i prowadzenie szkoleń dla pilotów, animatorów i rezydentów w ramach projektu „Akademii Rainbow” Sąd Rejonowy dla Łodzi-Śródmieścia w Łodzi, XX Wydział KRS – nr KRS 0000261006 100% / 100% Zależna bezpośrednio White Olive A.E. Grecja, Ateny Działalność hotelowa GEMI (Rejestr Handlowy) – nr 137576424000 65,98% / 65,98% Zależna bezpośrednio White Olive Premium Lindos A.E. Grecja, Ateny Działalność hotelowa GEMI (Rejestr Handlowy) – nr 126193120000 100% / 100% Zależna pośrednio (udział pośredni) – Podmiot zależny bezpośrednio od spółki zależnej White Olive A.E. Rainbow Tours Destination Services Turkey Turizm Ve Seyahat Hizmetleri A.S. Turcja, Alanya Działalność organizatorów turystyki Rejestr Handlowy (Ticaret Sicilinin): 25046; Centralny System Ewidencyjny (MERSIS): 0734199873400001 100% / 100% Zależna bezpośrednio Poniżej opisano jednostki zależne, które wchodziły w skład Grupy Kapitałowej Rainbow Tours i objęte zostały konsolidacją na dzień 31.12.2022 r.: 1) Rainbow Tours Spółka Akcyjna – jednostka dominująca Działalność Emitenta jako jednostki dominującej w Grupie Kapitałowej Rainbow Tours, koncentruje się przede wszystkim na organizacji i sprzedaży usług turystycznych własnych oraz pośrednictwie w sprzedaży usług turystycznych obcych, biletów autobusowych i biletów lotniczych. Zadaniem Emitenta jest zapewnienie finansowania zewnętrznego podmiotom Grupy Kapitałowej oraz jej rozwoju. 2) „My Way by Rainbow Tours” Sp. z o.o. (dawniej: Portal Turystyczny Sp. z o.o.) – jednostka bezpośrednio zależna Działalność „My Way by Rainbow Tours” Sp. z o.o. skoncentrowana jest na organizowaniu i prowadzeniu szkoleń dla pilotów, animatorów i rezydentów w ramach projektu „Akademii Rainbow” [strona internetowa: http://akademiarainbow.pl/]. 3) White Olive A.E. [Anonymi Etaireia - spółka akcyjna prawa greckiego] – jednostka bezpośrednio zależna Rainbow Tours S.A. utworzyła wskazaną spółkę akcyjną prawa greckiego w styczniu 2016 roku. W okresie miesięcy październik-listopad 2022 roku w Grupie przeprowadzono proces połączenia (przez przejęcie) White Olive A.E. (spółka przejmująca) ze spółką dotychczas zależną od White Olive A.E., tj. White Olive Premium Lindos A.E. (spółka przejęta); w dniu 21.11.2022 r. do Głównego Rejestru Przedsiębiorców w Republice Grecji (G.E.MI.) wpisano Decyzję Urzędu G.E.MI. o przedmiotowym połączeniu. Ponadto, w okresie miesięcy listopad-grudzień 2022 roku przeprowadzono proces podwyższenia kapitału zakładowego White Olive A.E. Szczegółowe informacje w zakresie opisu zmian organizacji Grupy Kapitałowej Emitenta zostały zawarte w Nocie 5.4. do niniejszego sprawozdania finansowego. White Olive A.E. prowadzi działalność hotelową i po połączeniu z White Olive Premium Lindos A.E. (spółka dotychczas zależna; spółka przejęta) jest właścicielem czterech nieruchomości hotelowych (dwie nieruchomości położone na greckiej wyspie Zakynthos oraz jedna nieruchomość na wyspie Kreta i jedna nieruchomość na wyspie Rodos) oraz dodatkowo najemcą (na zasadzie najmu długoterminowego) nieruchomości hotelowej w Grecji na wyspie Zakynthos. W skład sieci hotelowej „White Olive” zarządzanej bezpośrednio przez spółkę White Olive A.E. wchodzą następujące hotele: ● „White Olive Premium 518s” – czterogwiazdkowy hotel położony na greckiej wyspie Zakynthos w miejscowości Laganas; hotel stanowiący własność i zarządzany przez spółkę White Olive A.E.; hotel „White Olive Premium Laganas” oferuje 137 przestronnych i nowocześnie urządzonych pokoi w czterogwiazdkowym standardzie, w sześciu różnych typach; ● „White Olive Premium Cameo” – czterogwiazdkowy hotel zlokalizowany w miejscowości Agios Sostis na greckiej wyspie Zakynthos; hotel zarządzany przez spółkę White Olive A.E. na zasadzie najmu długoterminowego; hotel „White Olive Premium Cameo” oferuje 123 przestronne i nowocześnie urządzone pokoje w czterogwiazdkowym standardzie, w czterech różnych typach, zlokalizowane w dwóch budynkach; ● „White Olive Elite Laganas” – nowo wybudowany kompleks hotelowy w standardzie pięciogwiazdkowym (otwarty w lipcu 2019 roku), położony na greckiej wyspie Zakynthos w miejscowości Laganas; hotel stanowiący własność i zarządzany przez spółkę White Olive A.E.; hotel „White Olive Elite Laganas” to nowoczesny hotel posiadający 194 przestronne i doskonale wyposażone pokoje o pięciogwiazdkowym standardzie, w trzech różnych typach; ● „White Olive Elite Rethymno” – pięciogwiazdkowy hotel położony w miejscowości Sfakaki na wyspie Kreta, w sąsiedztwie miasta Rethymno; hotel stanowiący własność i zarządzany przez spółkę White Olive A.E. (w okresie od października 2019 r. do czerwca 2021 r. hotel zarządzany przez spółkę White Olive A.E. na zasadzie najmu długoterminowego); po przeprowadzonym w okresie zimy 2020/2021 gruntownym remoncie, zarówno pokoi jak i części wspólnych hotelu, „White Olive Elite Rethymno” oferuje obecnie 70 komfortowo i nowocześnie urządzonych pokoi w pięciogwiazdkowym standardzie (186 miejsc hotelowych), usytuowanych w pięciopiętrowym budynku głównym (hotel oferuje pokoje w czterech różnych typach, duża część z widokiem na morze, w tym pokoje z bezpośrednim wyjściem na basen hotelowy); ● „White Olive Premium Lindos” (dawniej „Pefkos Garden”) – czterogwiazdkowy hotel stanowiący własność i zarządzany przez spółkę White Olive A.E., zlokalizowany w miejscowości Pefkos na greckiej wyspie Rodos; hotel „White Olive Premium Lindos” oferuje 97 przestronnych i nowoczesnych pokoi w czterogwiazdkowym standardzie; hotel „White Olive Premium Lindos” przeszedł zimą 2019/2020 gruntowny remont zarówno pokoi jak i części wspólnych hotelu. Szczegółowe informacje w zakresie opisu zmian organizacji Grupy Kapitałowej Emitenta zostały zawarte w Nocie 5.4. do niniejszego sprawozdania finansowego. 4) Rainbow Tours Destination Services Turkey Turizm Ve Seyahat Hizmetleri A.S. [Anonim Sirketi - spółka akcyjna prawa tureckiego] – jednostka bezpośrednio zależna W wyniku rozpoczętego w lutym 2020 roku i realizowanego w miesiącach następnych procesu zawiązania i powołania na terytorium Republiki Turcji spółki zależnej od Rainbow Tours S.A., w dniu 26.08.2020 r. spółka zależna od Emitenta, tj. spółka akcyjna prawa tureckiego pod firmą (nazwą handlowa): Rainbow Tours Destination Services Turkey Turizm Ve Seyahat Hizmetleri Anonim Sirketi została wpisana przez Izbę Handlowo-Przemysłową w Alanyi (Alanya Ticaret Ve Sanayi Odasi) do właściwego rejestru handlowego. Przedmiotowej spółce nadano numer w Rejestrze Izby (Oda Sicilinin): 24876, numer w Rejestrze Handlowym (Ticaret Sicilinin): 25046 oraz numer w Centralnym Systemie Ewidencyjnym (MERSIS): 0734199873400001. Siedziba przedmiotowej spółki zależnej mieści się w Alanyi (Antalya), w Republice Turcji. Przedmiotowa spółka zależna ma formę spółki akcyjnej i została zawiązana w oparciu o właściwe przepisy prawa Republiki Turcji. Jedynym akcjonariuszem, posiadającym 100% udział w kapitale zakładowym i w głosach na Walnym Zgromadzeniu przedmiotowej spółki zależnej, jest Rainbow Tours S.A. Powołanie przedmiotowej spółki zależnej miało na celu rozwój prowadzonej przez Grupę Kapitałową Rainbow Tours działalności gospodarczej w zakresie działalności organizatorów turystyki, a także usprawnienie wewnętrznej struktury organizacyjnej Grupy oraz przyczynienie się do uzyskania oszczędności kosztów operacyjnych i podniesienia efektywności działania Grupy Kapitałowej, co tym samym wpisuje się w strategię integracji pionowej Emitenta, w ramach której zamiarem Rainbow Tours S.A. jest, przy jednoczesnej rezygnacji z usług dostawców zewnętrznych, istotna optymalizacja kosztów realizacji imprez turystycznych, a także podwyższenie rentowności usług dodatkowych sprzedawanych do klientów Rainbow Tours Spółki Akcyjnej (imprezy objazdowe i wycieczki fakultatywne), przy czym w kolejnym etapie przedmiotowa spółka zależna będzie gotowa oferować produkty turystyczne także do innych podmiotów rynkowych (touroperatorów). Spółka zależna Rainbow Tours Destination Services Turkey Turizm Ve Seyahat Hizmetleri Anonim Sirketi rozpoczęła działalność operacyjną od sezonu „Lato 2021”. Nota 5.4. Opis zmian organizacji Grupy Kapitałowej W trakcie okresu sprawozdawczego objętego niniejszym sprawozdaniem (tj. w okresie roku obrotowego 2022) miały miejsce następujące zmiany w organizacji Grupy Kapitałowej Rainbow Tours: 1) w okresie miesięcy październik-listopad 2022 roku w Grupie przeprowadzono proces połączenia (przez przejęcie) White Olive A.E. (spółka przejmująca) ze spółką dotychczas zależną od White Olive A.E., tj. White Olive Premium Lindos A.E. (spółka przejęta); w dniu 21.11.2022 r. do Głównego Rejestru Przedsiębiorców w Republice Grecji (G.E.MI.) wpisano Decyzję Urzędu G.E.MI. o przedmiotowym połączeniu; 2) w okresie miesięcy listopad-grudzień 2022 roku przeprowadzono proces podwyższenia kapitału zakładowego White Olive A.E.; zmiana (zwiększenie) udziału Rainbow Tours S.A. w kapitale zakładowym i w głosach na walnym zgromadzeniu White Olive A.E., z dotychczasowego wynoszącego 65,98% na nowy wynoszący 71,54%, została przeprowadzona w wyniku realizacji, na podstawie uchwały Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia White Olive A.E. z dnia 25.11.2022 r., procesu podwyższenia kapitału akcyjnego (kapitału zakładowego) White Olive A.E. o kwotę 2.901.550 EUR poprzez emisję 58.031 nowych akcji zwykłych imiennych o wartości nominalnej 50,00 EUR każda akcja i po cenie emisyjnej wynoszącej 86,16 EUR za jedną akcję; w wyniku rejestracji w Głównym Rejestrze Przedsiębiorców w Republice Grecji (G.E.MI.) w dniu 09.12.2022 r. zmiany Statutu i rejestracji w dniu 16.12.2022 r. wpłat na akcje w ramach przedmiotowego podwyższenia, kapitał akcyjny (kapitał zakładowy) White Olive A.E. osiągnął wartość 17.744.750 EUR i dzieli się łącznie na 354.895 akcji zwykłych imiennych o wartości nominalnej 50,00 EUR każda akcja; po dokonanym podwyższeniu Rainbow Tours S.A. posiada w kapitale akcyjnym (kapitale zakładowym) White Olive A.E. 253.897 akcji stanowiących 71,54% udziału w kapitale i w głosach na walnym zgromadzeniu White Olive A.E. (dotychczas udział stanowiący 65,98%), zaś Fundusz Ekspansji Zagranicznej Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych, zarządzany przez PFR Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. (Grupa Polskiego Funduszu Rozwoju), posiada w kapitale akcyjnym (kapitale zakładowym) White Olive A.E. pozostałe 100.998 akcji stanowiących 28,46% udziału w kapitale i w głosach na walnym zgromadzeniu White Olive A.E. (dotychczas udział stanowiący 34,02%). W trakcie okresu sprawozdawczego roku obrotowego 2022, jak również po dniu bilansowym, do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji (28.04.2023 r.), nie miały miejsca inne zmiany w organizacji Grupy Kapitałowej Rainbow Tours. Nota 5.5. Przychody i wyniki przypadające na poszczególne segmenty działalności Podstawowym segmentowym układem sprawozdawczym przyjętym przez Spółkę jest układ według segmentów branżowych, układem uzupełniającym – układ według segmentów geograficznych, przy czym podział na segmenty geograficzne odbywa się w oparciu o kryterium lokalizacji aktywów. Spółka dominująca działa w jednym regionie geograficznym, którym jest Polska, zaś spółki operacyjne działają w innych regionach geograficznych niż Polska. Spółka wydzieliła następujące segmenty branżowe: ● Sprzedaż imprez turystycznych, ● Sprzedaż usług w segmencie hotelowym, ● Pozostałe. Przychodami segmentu są przychody osiągnięte ze sprzedaży klientom zewnętrznym lub z transakcji z innymi segmentami, wykazywane w rachunku zysków i strat i dające się bezpośrednio przyporządkować do danego segmentu oraz część przychodów, które można do danego segmentu przypisać na podstawie racjonalnych przesłanek. Kosztami segmentu są koszty działalności operacyjnej segmentu, które można do niego przyporządkować, wraz z częścią pozostałych kosztów, które można przypisać do tego segmentu przypisać na podstawie racjonalnych przesłanek. Do kosztów segmentu zalicza się w szczególności: ● Koszt własny sprzedaży, ● Koszty sprzedaży, ● Koszty zarządu. Wynik segmentu jest różnicą między przychodami a kosztami segmentu. Odzwierciedla on zysk z działalności operacyjnej z uwzględnieniem kosztów biura zarządu. Aktywa segmentu to aktywa zaliczane do działalności operacyjnej: ● wykorzystywane przez segment w działalności operacyjnej, ● dające się bezpośrednio przyporządkować do danego segmentu lub przypisać do niego na podstawie racjonalnych przesłanek. Do aktywów segmentu nie są zaliczane aktywa powstające z tytułu podatku dochodowego ani aktywa wykorzystywane w ramach ogólnej działalności jednostki. Zobowiązania segmentu to zobowiązania zaliczane do działalności operacyjnej, które dają się bezpośrednio przyporządkować do danego segmentu lub przypisać do niego na podstawie racjonalnych przesłanek. Tabela. Przychody w podziale na poszczególne segmenty działalności za okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2022 r.: Segmenty działalności Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za okres 01/01/2022-31/12/2022 Działalność touroperatorska Segment hotelowy Działalność pozostała Korekty konsolidacyjne RAZEM Polska Zagranica Polska Zagranica Polska Zagranica PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 Działaln. kontyn. przychody ze sprzedaży 2 347 482 78 367 - 47 080 5 252 2 (84 877) 2 393 306 - w ramach Grupy 10 578 49 564 - 23 698 998 39 (84 877) - - od klientów 2 336 904 28 803 - 23 382 4 254 (37) 2 393 306 Działaln. kontyn. koszt własny sprzedaży (2 121 201) (63 035) - (33 292) (4 775) - 83 840 (2 138 463) - w ramach Grupy (73 262) (10 578) - - - - 83 840 - - od klientów (2 047 939) (52 457) - (33 292) (4 775) - (2 138 463) Zysk (strata) brutto na sprzedaży 226 281 15 332 - 13 788 477 2 (1 037) 254 843 Działaln. kontyn. koszty sprzedaży (163 563) (4 551) - (4 221) (59) - - (172 394) - w ramach Grupy - - - - - - - - - od klientów (163 563) (4 551) - (4 221) (59) - - (172 394) Działaln. kontyn. koszty ogólnego zarządu (40 744) (2 735) - (5 180) (1 239) - 1 374 (48 524) - w ramach Grupy - (209) - (611) (554) - 1 374 - - od klientów (40 744) (2 526) - (4 569) (685) - - (48 524) Działaln. kontyn. pozostałe przychody operacyjne 3 866 299 - 2 156 23 - (337) 6 007 - w ramach Grupy - - - - - 337 (337) - - od klientów 3 866 299 - 2 156 23 (337) - 6 007 Działaln. kontyn. pozostałe koszty operacyjne (5 123) (1 550) - (423) (8) - - (7 104) - w ramach Grupy - - - - - - - - - od klientów (5 123) (1 550) - (423) (8) - - (7 104) Zysk (strata) na działalności operacyjnej 20 717 6 795 - 6 120 (806) 2 - 32 828 Tabela. Przychody w podziale na poszczególne segmenty działalności za okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2021 r.: Segmenty działalności Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za okres 01/01/2021-31/12/2021 Działalność touroperatorska Segment hotelowy Działalność pozostała Korekty konsolidacyjne RAZEM Polska Zagranica Polska Zagranica Polska Zagranica PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 Działaln. kontyn. przychody ze sprzedaży 1 261 698 44 003 - 27 811 2 983 - (57 071) 1 279 424 - w ramach Grupy 4 928 32 163 18 439 1081 460 (57 071) - - od klientów 1 256 770 11 840 - 9 372 1 902 (460) - 1 279 424 Działaln. kontyn. koszt własny sprzedaży (1 125 308) (35 913) - (26 407) (2 706) - 56 143 (1 134 191) - w ramach Grupy (50 757) (4 928) - (458) - - 56 143 - - od klientów (1 074 551) (30 985) - (25 949) (2 706) - - (1 134 191) Zysk (strata) brutto na sprzedaży 136 390 8 090 - 1 404 277 - (928) 145 233 Działaln. kontyn. koszty sprzedaży (113 721) (3 239) - (3 133) (53) - - (120 146) - w ramach Grupy - - - - - - - - - od klientów (113 721) (3 239) - (3 133) (53) - - (120 146) Działaln. kontyn. koszty ogólnego zarządu (27 926) (1 788) - (4 862) (1 159) - 1 035 (34 700) - w ramach Grupy (67) (60) - (908) - - 1 035 - - od klientów (27 859) (1 728) - (3 954) (1 159) - - (34 700) Działaln. kontyn. pozostałe przychody operacyjne 28 180 38 - 2 618 421 - (107) 31 150 - w ramach Grupy - - - 96 - 11 (107) - - od klientów 28 180 38 - 2 522 421 (11) - 31 150 Działaln. kontyn. pozostałe koszty operacyjne (1 383) (79) - (184) (3) - - (1 649) - w ramach Grupy - - - - - - - - - od klientów (1 383) (79) - (184) (3) - - (1 649) Zysk (strata) na działalności operacyjnej 21 540 3 022 (4 157) (517) - - 19 888 Nota 5.6. Przychody uzyskiwane sezonowo, cyklicznie lub sporadycznie Działalność Grupy, z uwagi na rodzaj prowadzonej działalności cechuje się sezonowością – najwyższe przychody są osiągane w okresie letnim, w III kwartale roku, a najniższe – w IV kwartale roku kalendarzowego. Poniżej przedstawiono wartość przychodów ze sprzedaży usług turystycznych od stycznia 2011 roku do stycznia 2023 roku. Prezentowane wartości dotyczą wyłącznie podmiotu dominującego. Grupa zrezygnowała z porównywania danych skonsolidowanych z uwagi na różny termin obejmowania kontroli nad podmiotami zależnymi oraz ze względu na ścisłą współpracę wszystkich podmiotów i późniejsze wyłączenia wzajemnych transakcji. Tabela. – Miesięczne przychody ze sprzedaży w okresie od 2015.01 do 2023.01 Tabela. – Porównanie przychodów ze sprzedaży w ujęciu miesięcznym na przełomie lat 2015 – 2022 Tabela. – Porównanie przychodów ze sprzedaży w ujęciu kwartalnym na przełomie lat 2012 – 2022 ‎ 6. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA Z SYTUACJI FINANSOWEJ Nota 6.1. Rzeczowe aktywa trwałe Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 RAZEM Własne Używane na podstawie umów leasingowych RAZEM Własne Używane na podstawie umów leasingowych PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 Grunty własne 24 277 24 277 - 23 818 23 818 - Budynki 148 777 148 777 - 145 522 145 522 - Aktywa z tyt. prawa do użytkowania 48 712 - 48 712 49 119 - 49 119 Maszyny i urządzenia 1 358 1 358 - 1 246 1 191 55 Samochody 1 318 411 907 1 259 130 1 129 Wyposażenie 14 199 14 199 - 15 276 15 276 - Nakłady na środki trwałe * 4 953 4 953 - 628 628 - 243 594 193 975 49 619 236 868 186 565 50 303 Zabezpieczenie roszczeń Towarzystwa Ubezpieczeń Europa S.A. z siedzibą we Wrocławiu o zwrot kwot zapłaconych na rzecz Marszałka Województwa Łódzkiego z tytułu realizacji dla Spółki dominującej, w związku z działalnością wykonywaną przez organizatorów turystyki lub przedsiębiorców ułatwiających nabywanie powiązanych usług turystycznych, z tytułu gwarancji ubezpieczeniowej Nr GT 518/2022 z dnia 15.09.2022 r. (jednocześnie także zabezpieczenie roszczeń z tytułu: gwarancji ubezpieczeniowej Nr GT 500/2021 z dnia 10.09.2021 r., gwarancji ubezpieczeniowej Nr GT 359/2020 z dnia 08.09.2020 r., zmienionej Aneksem nr 1 z dnia 11.08.2021 r.) – na podstawie umowy z dnia 14.09.2022 r. o udzielenie gwarancji ubezpieczeniowej dla organizatorów turystyki lub przedsiębiorców ułatwiających nabywanie powiązanych usług turystycznych – stanowi notarialnie ustanowiona hipoteka łączna na pierwszym wolnym miejscu na majątku trwałym Rainbow Tours S.A. tj. nieruchomości położonej przy ul. Piotrkowskiej 270 w Łodzi wpisanej do Księgi Wieczystej o nr: LD1M/00264242/0, LD1M/00264245/1, LD1M/00264246/8, LD1M/00264247/5, LD1M/00264248/2, LD1M/00264253/0, LD1M/00264254/7, LD1M/00264255/4, LD1M/00264257/8, LD1M/00264259/2, LD1M/00264263/3, LD1M/00264264/0, LD1M/00264266/4, LD1M/00187747/6, LD1M/00172644/6, LD1M/00273816/1, LD1M/00273817/8, LD1M/00273818/5, LD1M/00273819/2, LD1M/00273820/2, LD1M/00273822/6, LD1M/00273823/3, LD1M/00273824/0, LD1M/00273825/7, LD1M/00273826/4, LD1M/00273827/1, LD1M/00273843/9, LD1M/00273844/6, LD1M/00273847/7, LD1M/00273846/0, LD1M/00273845/3, LD1M/00272177/2, LD1M/00272179/6, LD1M/00272180/6, LD1M/00272181/3, LD1M/00272182/0, LD1M/00272183/7, LD1M/00272184/4, LD1M/00272185/1, LD1M/00272186/8, LD1M/00272187/5, LD1M/00272188/2, prowadzonej przez Sąd Rejonowy dla Łodzi-Śródmieścia w Łodzi XVI Wydział Ksiąg Wieczystych o wartości 13.518.000 zł, tj. w kwocie stanowiącej 120% wartości nieruchomości wykazanych w operatach szacunkowych. Wartość ww. nieruchomości w cenie zakupu w wynosi 4.506.907,10 zł. Z tytułu zabezpieczenia roszczeń Banku Gospodarstwa Krajowego z siedzibą w Warszawie, o zwrot kredytu inwestycyjnego zaciągniętego przez Rainbow Hotels A.E. i White Olive A.E oraz Rainbow Tours S.A. ustanowiono hipoteki na nieruchomościach położonych w Laganas, Wyspa Zakynthos, Grecja, należących do spółek greckich. Wartość zabezpieczenia hipotecznego na nieruchomościach spółki Rainbow Hotels A.E. wynosi 3.150 tys. EUR w postaci hipoteki łącznej oraz wartość zabezpieczenia hipotecznego na nieruchomościach spółki White Olive A.E. wynosi 13.900 tys. EUR w postaci hipoteki łącznej. Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży nie wystąpiły. Na dzień 31.12.2022 r. Spółka dominująca dokonała aktualizacji wyliczeń zobowiązań czynszowych wynikających z renegocjacji umów z wynajmującymi związanych z wydłużeniem umów w zamian za uzyskane obniżki czynszów z uwzględnieniem harmonogramu spłat rat leasingowych oraz nowych stóp procentowych. Różnica między obliczoną kwotą zobowiązania a kwotą ze zmodyfikowanych umów odpowiednio zwiększyła wartość aktywa z tytułu prawa do użytkowania oraz wartość zobowiązań leasingowych. Grunty własne Budynki Maszyny ‎ i urządzenia wg kosztu Samochody Wyposażenie Prawo do użytkowania aktywów Środki trwałe ‎ w budowie RAZEM PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 Wartość brutto Stan na 01/01/2021 22 023 132 023 2 337 3 137 18 390 84 684 3 579 266 173 Zwiększenia 1 857 39 902 1 153 337 4 811 14 464 775 63 299 Zbycia - - - (146) - - - (146) Wpływ różnic kursowych (62) 758 (1) - (216) (42) (5) 432 Inne - (10) - - (992) (12 324) (3 721) (17 047) Stan na 31/12/2021 i na 01/01/2022 23 818 172 673 3 489 3 328 21 993 86 782 628 312 711 Zwiększenia - 419 556 644 4 822 12 631 4 311 23 383 Zbycia - - - (611) - - - (611) Wpływ różnic kursowych 417 2 590 - - - (820) 14 2 541 Inne 42 (4 057) (229) 142 189 (3 489) - (8 562) Stan na 31/12/2022 24 277 171 625 3 816 3 494 23 675 97 622 4 953 329 462 Grunty własne Budynki Maszyny ‎ i urządzenia wg kosztu Samochody Wyposażenie Prawo do użytkowania aktywów Środki trwałe ‎ w budowie RAZEM PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 Skumulowane umorzenie i utrata wartości Stan 01/01/2021 - (20 071) (1 966) (1 718) (5 633 (27 730) - (57 118) Eliminacja wskutek zbycia składników majątku - - - - - - - Koszty amortyzacji - (7 082) (277) (493) (1 660) (9 933) - (19 445) Wpływ różnic kursowych - 2 - - 576 - - 578 Inne - - - 142 - - - 142 Stan na 31/12/2021 i na 01/01/2022 - (27 151) (2 243) (2 069) (6 717) (37 663) - (75 843) Eliminacja wskutek zbycia składników majątku - 79 - 611 - - - 690 Koszty amortyzacji - (4 787) (417) (578) (2 329) (11 917) - (20 028) Wpływ różnic kursowych - (224) - 3 (94) 670 - 355 Inne - 9 235 - 202 (143) (336) - 8 958 Stan na 31/12/2022 - (22 848) (2 458) (2 176) (9 476) (48 910) - (85 868) Aktywa z tytułu prawa do użytkowania Grunty i budynki Maszyny, urządzenia, pojazdy Suma PLN’000 PLN’000 PLN’000 Na dzień 01/01/2021 56 954 1 313 58 267 Zwiększenia 14 464 284 14 748 Amortyzacja (9 933) (413) (10 346) Modyfikacja warunków leasingu - - - Korekta z tytułu zmiennych opłat leasingowych - - - Inne (12 324) - (12 324) Różnice kursowe (42) - (42) Na dzień 31/12/2021 49 119 1 184 50 303 Grunty i budynki Maszyny, urządzenia, pojazdy Suma PLN’000 PLN’000 PLN’000 Na dzień 01/01/2022 49 119 1 184 50 303 Zwiększenia 1 054 565 1 619 Amortyzacja (11 918) (505) (12 423) Modyfikacja warunków leasingu 11 577 - 11 577 Korekta z tytułu zmiennych opłat leasingowych - - - Inne (1 349) (337) (1 686) Różnice kursowe 229 - 229 Na dzień 31/12/2022 48 712 907 49 619 * Wartość Inne zawiera zmniejszenie zobowiązania w wyniku zakupu środka trwałego, który uprzednio był dzierżawiony Nota 6.2. Nieruchomości inwestycyjne Stan na ‎ 31/12/2022 Stan na ‎ 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Wartość godziwa ukończonych nieruchomości inwestycyjnych 196 196 Okres zakończony 31/12/2022 Okres zakończony 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Stan na początek okresu sprawozdawczego 196 196 Zwiększenia - - Stan na koniec okresu sprawozdawczego 196 196 Nota 6.3. Wartość firmy Stan na ‎ 31/12/2022 Stan na ‎ 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Według kosztu 4 541 4 541 Skumulowana utrata wartości - - 4 541 4 541 Okres zakończony 31/12/2022 Okres zakończony 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Według kosztu Stan na początek okresu sprawozdawczego 4 541 4 541 Inne - wykorzystanie odpisu w związku z połączeniami jednostek Grupy - - Stan na koniec okresu sprawozdawczego 4 541 4 541 Skumulowane odpisy aktualizacyjne z tytułu utraty wartości Stan na początek okresu sprawozdawczego - - Odpisy aktualizacyjne z tytułu utraty wartości ujęte w ciągu roku - - Wyksięgowane po połączeniu jednostek zależnych - - Sklasyfikowane jako aktywa do zbycia - - Wpływ różnic kursowych - - Stan na koniec okresu sprawozdawczego - - Wartość firmy powstała w wyniku zakupu udziałów w spółki Rainbow Hotels A.E., połączonej ze spółką White Olive A.E. Zarząd Spółki dominującej przeprowadził test na utratę wartości posiadanych udziałów w White Olive A.E. Test przeprowadzono metodą dochodową w oparciu o szczegółowe prognozy finansowe dla okresu kolejnych 10 lat, a następnie okres rezydualny bez zakładanych wzrostów w okresie rezydualnym. Jako stopę dyskonta przyjęto WACC – średnioważony koszt kapitału – na poziomie 10,1% (w roku 2021 r. 7,9%). Stopa WACC została ustalona przy zastosowaniu wielu komponentów na podstawie wskazań rynkowych oraz osądu dokonanego przez powołanego przez Zarząd eksperta. Stopa ta może ulegać zmianom w zależności od zmienności rynków finansowych, inflacji oraz wielu inny parametrów, co ma bezpośredni wpływ na wartość wyceny. Przy tak ustalonej stopie WACC test wykazał, iż nie ma podstaw do tworzenia odpisów aktualizujących. Nota 6.4. Pozostałe aktywa niematerialne Wartości bilansowe Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Licencje 4 691 4 302 4 691 4 302 Skapitalizo-wane prace rozwojowe Patenty Znaki handlowe Licencje RAZEM PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 Wartość brutto Stan na 01/01/2021 - - - 9 431 9 431 Zwiększenia w wyniku odrębnych nabyć - - - 561 561 Inne - - - (1) (1) Stan na 31/12/2021 i na 01/01/2022 - - - 9 991 9 991 Zwiększenia w wyniku odrębnych nabyć - - - 758 758 Wpływ różnic kursowych - - - (63) (63) Inne - - - 1 189 1 189 Stan na 31/12/2022 - - - 11 875 11 875 Skapitalizo-wane prace rozwojowe Patenty Znaki handlowe Licencje RAZEM PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 Skumulowane umorzenie i utrata wartości Stan na 01/01/2021 - - - (4 486) (4 486) Koszty amortyzacji - - - (1 203) (1 203) Inne - - - - - Stan na 31/12/2021 i na 01/01/2022 - - - (5 689) (5 689) Koszty amortyzacji - - - (1 563) (1 563) Wpływ różnic kursowych - - - 68 68 Inne - - - - - Stan na 31/12/2022 - - - (7 184) (7 184) Nota 6.5. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Aktywa na podatek odroczony Stan na 01/01/2022 Zmiana stanu Zmiana stanu Stan na 31/12/2022 (+ /-) ujęta w kapitałach (+ /-) ujęta w wyniku bieżącego okresu PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 Rezerwy na świadczenia pracownicze 228 - 58 286 Utworzenie pozostałych rezerw 1 106 - 7 410 8 516 Wycena/odpisy aktualizujące aktywa 581 - 1 911 2 492 Wycena instrumentów pochodnych 9 787 - 772 Pozostałe aktywa 6 475 - - Niezrealizowane ujemne różnice kursowe – podstawowe (6) - (275) (142) Niezrealizowane ujemne różnice kursowe – udziały (950) - (5 124) 286 Razem 7 443 787 3 980 12 210 * Na dzień bilansowy 31.12.2022 r. stan aktywów z tytułu podatku odroczonego został skompensowany z oszacowanym stanem rezerw z tytułu podatku odroczonego Aktywa na podatek odroczony Stan na 01/01/2021 Zmiana stanu Zmiana stanu Stan na 31/12/2021 (+ /-) ujęta w kapitałach (+ /-) ujęta w wyniku bieżącego okresu PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 Rezerwy na świadczenia pracownicze 213 - 15 228 Utworzenie pozostałych rezerw 163 - 943 1 106 Wycena/odpisy aktualizujące aktywa 549 - 32 581 Wycena instrumentów pochodnych 85 (76) - 9 Pozostałe aktywa 6 825 - (350) 6 475 Niezrealizowane ujemne różnice kursowe – podstawowe (24) - 18 (6) Niezrealizowane ujemne różnice kursowe – udziały - (950) - (950) Razem 7 811 (1 026) 658 7 443 * Na dzień bilansowy 31.12.2021 r. stan aktywów z tytułu podatku odroczonego został skompensowany z oszacowanym stanem rezerw z tytułu podatku odroczonego Nota 6.6. Należności Należności przedstawione są w poniższej tabeli: Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Należności z tytułu dostaw i usług 27 907 22 120 Odpis na należności (4 331) (3 843) 23 576 18 277 Odroczone wpływy ze sprzedaży: Należności inne 10 017 2 531 Inne należności - kaucje i depozyty 22 237 20 422 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty rozliczenia 18 709 - 74 539 41 230 Aktywa trwałe 22 237 21 651 Aktywa obrotowe 52 302 19 579 Razem 74 539 41 230 Poniższa tabela przedstawia stan należności oraz zmianę stanu odpisów aktualizujących należności: Okres zakończony 31/12/2022 Okres zakończony 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Stan na początek okresu sprawozdawczego 3 843 3 843 Odpisy z tytułu utraty wartości należności 488 - Kwoty odpisane jako nieściągalne - - Kwoty odzyskane w ciągu roku - - Odwrócenie odpisów z tytułu utraty wartości - - Odwrócenie dyskonta - - Stan na koniec okresu sprawozdawczego 4 331 3 843 Analiza wiekowa należności przeterminowanych, ale nieobjętych odpisem z tytułu utraty wartości. W kwocie odpisu na należności wątpliwe uwzględnia się poszczególne należności z tytułu dostaw i usług, które utraciły wartość (i dotyczą kontrahentów, którzy zostali postawieni w stan upadłości). Ujęte odpisy z tytułu utraty wartości stanowią różnicę pomiędzy wartością bilansową takich należności z tytułu dostaw i usług a bieżącą wartością spodziewanych wpływów z likwidacji. Jednostka nie ma żadnego zabezpieczenia na powyższe kwoty. W przypadku pozostałych należności przeterminowanych nie zidentyfikowano konieczności utworzenia odpisów. W 2021 roku rozwiązano odpis w wysokości 5.000 tys. zł, utworzony dla okresu roku 2019 na potencjalne ryzyko kredytowe kontrahentów zapewniających usługi hotelowe spowodowane pandemią COVID-19. Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 w terminie 10 496 12 481 30-90 dni 6 314 3 101 powyżej 90 dni 6 766 2 695 Razem 23 576 18 277 Średni wiek należności (dni) 102 70 Przedpłaty Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Przedpłaty - zaliczki przekazane -hotele 163 980 126 342 Odpis na należności zagrożone (5 838) (2 946) Inne należności - zaliczki przekazane - transport lotniczy 19 232 8 911 177 374 132 307 Przedpłaty - odpisy Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Stan na początek okresu sprawozdawczego (2 946) (7 946) Odpisy z tytułu utraty wartości należności (2 892) - Kwoty odpisane jako nieściągalne - - Kwoty odzyskane w ciągu roku - - Odwrócenie odpisów z tytułu utraty wartości - 5 000 Odwrócenie dyskonta - - Stan na koniec okresu sprawozdawczego (5 838) (2 946) Działalność touroperatorska dominuje w strukturze przychodów ze sprzedaży. Sprzedaż usług odbywa się w dwóch kanałach (własnym – biura i call center oraz agencyjnym – poprzez sieć agentów). W kanale sprzedaży własnym klienci mają dokonać natychmiastowej płatności za imprezy. Należności powstają głównie w kanale agencyjnym, który ma określony czas na przekazanie środków za sprzedane imprezy. Dodatkowo Spółka dominująca dokonuje sprzedaży imprez w ramach działalności pośrednictwa [sprzedaż biletów lotniczych, miejsc (bloków w samolotach)] oraz innych usług wspomagających usługi turystyczne. Przed rozpoczęciem współpracy z nowym agentem jednostka stosuje system zewnętrznej oceny kredytowej do oceny zdolności kredytowej tego agentem i na tej podstawie wyznacza danemu agentowi limity kredytowe. Limity i punktacja danego agenta podlegają weryfikacji dwa razy w roku. Należności zabezpieczane są również poprzez weksle „in blanco” wraz z deklaracją wekslową oraz gwarancje bankowe, a także system kaucji. Z analizy wiekowej wyłączono zaliczki z uwagi na fakt, że nie posiadają one terminu wymagalności. W ocenie Zarządu pozycje zaprezentowane w bilansie (tzn. netto należność główna pomniejszona o odpis aktualizacyjny) są w pełni odzyskiwalne i nie ma konieczności tworzenia na nie odpisów z tytułu utraty wartości, poza należnościami. Zgodnie z klasyfikacją podziału należności wynikającym z polityki rachunkowości Zarząd dokonuje okresowej analizy oszacowania odpisów aktualizujących wartości należności: 1) należności od klienta indywidulanego (pozyskanego poprzez kanał własny lub agencyjny) 2) należności od klientów instytucjonalnych 3) zaliczki przekazywane do podmiotów świadczących usługi turystyczne Ad. 1) Zgodnie z ogólnymi warunkami uczestnictwa w imprezach turystycznych Klient indywidulany winien dokonać przedpłaty w wysokości 30% oraz wpłacić pozostałą część w wysokości 70% na 30 dni przed rozpoczęciem imprezy turystycznej. Należności z tego tytułu nie są objęte zagrożeniem ryzyka kredytowego. Jeżeli klient zrezygnuje w uczestnictwie w imprezie wpłacone środki – w zależności od daty rezygnacji podlegają proporcjonalnie zwrotowi. W przypadku zaistnienia takiej sytuacji Spółka dominująca wprowadza ponowienie do oferty sprzedaży taką imprezę turystyczną. Odnośnie sprzedaży imprez poprzez kanał agencyjny należności z tego tytułu zabezpiecza wierzytelności poprzez kaucje, gwarancje bankowe, deklaracje wekslowe oraz oświadczenia o dobrowolnym poddaniu się egzekucji. W odniesieniu do MSSF 9 w ocenie Zarządu Spółki dominującej ryzyko utraty wartości takich należności jest marginalne. W okresach historycznych Spółka dominująca nie tworzyła odpisów na tego typu należności. Ad. 2) Należności z tego tytułu powstają głownie w związku ze sprzedażą bloków (miejsc) w samolotach czarterowych. Umowy tego typu zawierane są z klientami instytucjonalnymi, których standing finansowy jest analizowany przed podpisaniem umów. Termin spłat należności ustalany jest na 7 dni przed wylotem. Należności tego typu są zabezpieczane kaucjami oraz gwarancjami bankowymi, na kwoty oszacowane jako wartość 1 tygodniowego rejsów. Należności z tego tytułu podlegają bardzo dużemu rygorowi kontroli. Brak wpłat za sprzedane bloki samolotowe w terminie ich zapadalności powoduje prawo do uruchomienia zabezpieczeń w postaci kaucji oraz gwarancji bankowych. Należności tego typu powstają głównie o okresie wysokiego sezonu, tj. w II i III kwartale roku kalendarzowego. Grupa dostrzega coraz mniejszą możliwość sprzedaży bloków w samolotach w kolejnych latach. Ograniczenie możliwości sprzedaży bloków wynika z rozwoju rynku turystycznego w Polsce. Miejsca w samolotach są przeznaczane na potrzeby zwiększenia wolumenu organizowanych przez Grupę własnych imprez turystycznych. W 2022 roku Spółka nie tworzyła odpisu na tego typu należności. Ad. 3) Spółka dominująca dokonuje wpłat zaliczek/depozytów w celu zarezerwowania atrakcyjnych lokalizacji hotelowych. Kwoty te w każdym z kolejnych okresów (przed pandemią COVID-19) wzrastały w korelacji ze wzrostem działalności Spółki. W prezentowanych okresach wartości wskaźników zostały zaburzone. Kwoty przekazane stanowią należność do rozliczenia w okresie nie dłuższym niż 3 lata w ramach świadczonych usług hotelowych 2021 2022 PLN’000 PLN’000 Stan depozytów hotelowych 138 524 163 351 Aktywa razem 448 039 612 381 Przychody ze sprzedaży 1 264 295 2 352 088 Stan depozytów do aktywów razem 30,92% 26,67% Stan depozytów do przychodów w okresie 10,96% 6,94% Przekazując środki Spółka posiada zabezpieczania ww. wierzytelności w postaci deklaracji wekslowych, a w szczególnych wypadkach ustanawia zastawy hipoteczne na nieruchomościach hotelowych. W 2021 roku Spółka dominująca rozwiązała odpis dotyczący zaliczek na poczet realizacji przyszłych usług hotelowych w kwocie 5.000 tys. zł, ze względu ma wygaśniecie przesłanek stanowiących przesłanki jego utworzenia. Stan odpisu na koniec 2021 roku wynosił 2.946 tys. zł, zaś w trakcie 2022 roku utworzono dodatkowe odpisy w kwocie 3.381 tys. zł. Stan odpisu na koniec 2022 roku wynosił 5.838 tys. zł Nota 6.7. Zapasy Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Materiały spożywcze 181 99 181 99 Nota 6.8. Pozostałe aktywa finansowe Stan na ‎ 31/12/2022 Stan na ‎ 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Instrumenty pochodne wyznaczone i wykorzystywane jako zabezpieczenie, ‎ wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Kontrakty forward w walutach obcych - 46 - 46 Aktywa wyceniane w zamortyzowanym koszcie – udzielone pożyczki Pożyczki udzielone jednostkom powiązanym - - Pożyczki udzielone pozostałym jednostkom 159 - 159 - Razem 159 46 Aktywa obrotowe 159 46 Aktywa trwałe - - 159 46 Nota 6.9. Bieżące aktywa i zobowiązania podatkowe Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Bieżące aktywa podatkowe Należny zwrot podatku CIT 280 280 Inne do zwrotu VAT, ZUS 5 795 5 565 6 075 5 845 Bieżące zobowiązania podatkowe Podatek dochodowy do zapłaty 8 412 341 Inne - ubezpieczenia społeczne, PIT 5 753 4 126 14 165 4 467 Nota 6.10. Pozostałe aktywa Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Rozliczenia międzyokresowe czynne: koszty imprez poza okresem 50 483 33 553 koszty katalogu poza okresem - 46 prowizje poza okresem 2 665 961 ubezpieczenia poza okresem 3 156 1 479 inne poza okresem 2 067 245 Inne - prowizja TFP 1 644 1 950 60 015 38 234 Aktywa obrotowe 60 015 38 234 Aktywa trwałe - - 60 015 38 234 * koszty imprez następnego okresu dotyczą zarachowanych obciążeń, których moment wykonania jeszcze nie nastąpił, a nastąpi zgodnie z realizacją usług turystycznych ** koszty prowizji zaliczane są do okresu, którego będą dotyczyć w związku z momentem niewykonania jeszcze usługi, zgodnie z realizacją usług turystycznych Nota 6.11. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Środki pieniężne w kasie i na rachunkach bankowych 142 415 83 934 142 415 83 934 Nota 6.12. Wyemitowany kapitał akcyjny Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Kapitał podstawowy 1 455 1 455 Nadwyżka ze sprzedaży akcji 36 558 36 558 38 013 38 013 Kapitał zakładowy (akcyjny) składa się z: Na dzień 31/12/2021 r. i 01/01/2022 r.: 4.725.000 akcji uprzywilejowanych co do głosów mających pełne pokrycie w kapitale oraz 9.827.000 akcji zwykłych mających pełne pokrycie w kapitale 382 472 Na dzień 31/12/2022 r.: 3.825.000 akcji uprzywilejowanych co do głosów mających pełne pokrycie w kapitale oraz 10.727.000 akcji zwykłych mających pełne pokrycie w kapitale 1 073 983 1 455 1 455 Akcje uprzywilejowane mające pełne pokrycie w kapitale Liczba akcji Kapitał podstawowy Nadwyżka ze sprzedaży akcji szt. PLN’000 PLN’000 Stan na 01/01/2021 r. 4 725 000 472 - Zwiększenia / zmniejszenia - przeniesienie do zwykłych - - - Stan na 31/12/2021 r. i na 01/01/2022 r. 4 725 000 472 - Zwiększenia / zmniejszenia - przeniesienie do zwykłych 900 000 90 - Stan na 31/12/2022 r. 3 825 000 382 - W pełni pokryte akcje uprzywilejowane o wartości nominalnej 0,10 PLN, są równoważne podwójnemu głosowi na walnym zgromadzeniu Spółki dominującej i posiadają prawo do dywidendy. Akcje zwykłe mające pełne pokrycie w kapitale Liczba akcji Kapitał podstawowy Nadwyżka ze sprzedaży akcji szt. PLN’000 PLN’000 Stan na 01/01/2021 r. 9 872 000 983 32 384 Zwiększenia / zmniejszenia - przeniesienie z uprzywilejowanych - - - Stan na 31/12/2021 r. i 01/01/2022 r. 9 827 000 983 32 384 Zwiększenia / zmniejszenia – przeniesienie z uprzywilejowanych 900 000 90 - Stan na 31/12/2022 r. 10 727 000 1 073 32 384 Kapitał zakładowy / Akcjonariusze Tabela. Informacje na temat akcji tworzących kapitał zakładowy Spółki dominującej na dzień bilansowy (31.12.2022 r.) seria akcji rodzaj akcji liczba akcji [szt.] łączna wartość nominalna emisji [PLN] sposób pokrycia kapitału data rejestracji prawo do dywidendy Akcje serii A imienne uprzywilejowane ‎ co do głosu (x 2) 3 605 000 360 500 Gotówka 2003-11-04 tak Akcje serii AA zwykłe na okaziciela 495 000 49 500 Gotówka 2020-09-30 tak Akcje serii AB zwykłe na okaziciela 900 000 90 000 Gotówka 2022-09-01 tak Akcje serii B zwykłe na okaziciela 2 000 000 200 000 Gotówka 2005-01-20 tak Akcje serii C1 imienne uprzywilejowane ‎ co do głosu (x 2) 220 000 22 000 Aport 2007-01-29 tak Akcje serii C2 zwykłe na okaziciela 1 000 000 100 000 Aport 2007-01-29 tak Akcje serii C3 zwykłe na okaziciela 200 000 20 000 Aport 2017-09-12 tak Akcje serii C4 zwykłe na okaziciela 120 000 12 000 Aport 2017-09-12 tak Akcje serii C5 zwykłe na okaziciela 900 000 90 000 Aport 2018-12-12 tak Akcje serii C6 zwykłe na okaziciela 560 000 56 000 Aport 2020-09-30 tak Akcje serii D zwykłe na okaziciela 52 000 5 200 Gotówka 2007-11-12 tak Akcje serii E zwykłe na okaziciela 2 000 000 200 000 Gotówka 2009-03-02 tak Akcje serii F zwykłe na okaziciela 2 500 000 250 000 Gotówka 2011-01-14 tak Liczba akcji – razem [szt.]: 14 552 000 Kapitał zakładowy – razem [PLN]: 1 455 200 Wartość nominalna jednej akcji [PLN]: 0,10 Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji (28.04.2028 r.) akcje serii AA, AB, B, C2-C6, D, E i F w łącznej liczbie 10.727.000 sztuk (co stanowi łącznie 73,72% udziału w kapitale zakładowym Spółki dominującej), reprezentujące 10.727.000 głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki (co stanowi 58,37% łącznej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki dominującej) są przedmiotem obrotu na rynku regulowanym, na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie Tabela. Informacje na temat akcji tworzących kapitał zakładowy Spółki dominującej na dzień 31.12.2021 r. seria akcji rodzaj akcji liczba akcji [szt.] łączna wartość nominalna emisji [PLN] sposób pokrycia kapitału data rejestracji prawo do dywidendy Akcje serii A imienne uprzywilejowane ‎ co do głosu (x 2) 4 505 000 450 500 Gotówka 2003-11-04 tak Akcje serii AA zwykłe na okaziciela 495 000 49 500 Gotówka 2020-09-30 tak Akcje serii B zwykłe na okaziciela 2 000 000 200 000 Gotówka 2005-01-20 tak Akcje serii C1 imienne uprzywilejowane ‎ co do głosu (x 2) 220 000 22 000 Aport 2007-01-29 tak Akcje serii C2 zwykłe na okaziciela 1 000 000 100 000 Aport 2007-01-29 tak Akcje serii C3 zwykłe na okaziciela 200 000 20 000 Aport 2017-09-12 tak Akcje serii C4 zwykłe na okaziciela 120 000 12 000 Aport 2017-09-12 tak Akcje serii C5 zwykłe na okaziciela 900 000 90 000 Aport 2018-12-12 tak Akcje serii C6 zwykłe na okaziciela 560 000 56 000 Aport 2020-09-30 tak Akcje serii D zwykłe na okaziciela 52 000 5 200 Gotówka 2007-11-12 tak Akcje serii E zwykłe na okaziciela 2 000 000 200 000 Gotówka 2009-03-02 tak Akcje serii F zwykłe na okaziciela 2 500 000 250 000 Gotówka 2011-01-14 tak Liczba akcji – razem [szt.]: 14 552 000 Kapitał zakładowy – razem [PLN]: 1 455 200 Wartość nominalna jednej akcji [PLN]: 0,10 Na dzień 31.12.2021 r. akcje serii AA, B, C2-C6, D, E i F w łącznej liczbie 9.827.000 sztuk (co stanowiło łącznie 67,53% udziału w kapitale zakładowym Spółki dominującej), reprezentujące 9.827.000 głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki (co stanowiło 50,98% łącznej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki dominującej) były przedmiotem obrotu na rynku regulowanym, na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie Tabela. Wykaz akcjonariuszy posiadających bezpośrednio na dzień bilansowy (31.12.2022 r.) znaczne pakiety akcji Spółki dominującej, tj. pakiety akcji stanowiące co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki dominującej Akcjonariusz liczba posiadanych akcji [szt.] liczba głosów na WZ przypadających z posiadanych akcji [szt.] udział w kapitale zakładowym Spółki [%] udział w łącznej liczbie głosów na WZ Spółki [%] Sławomir Wysmyk 1 868 346 3 428 346 12,84% 18,66% Flyoo Sp. z o.o. 1 580 000 2 435 000 10,86% 13,25% Elephant Capital Sp. z o.o. 1 645 000 2 345 000 11,30% 12,76% TCZ Holding Sp. z o.o. 1 335 000 2 035 000 9,17% 11,07% Nationale-Nederlanden PTE S.A. (przez zarządzane fundusze) 1 718 000 1 718 000 11,81% 9,35% Generali PTE S.A. (przez zarządzane fundusze) 1 008 459 1 008 459 6,93% 5,49% POZOSTALI AKCJONARIUSZE 5 397 195 5 407 195 ≈37,09% 29,42% RAZEM: 14.552.000 18.377.000 100,00% 100,00% Tabela. Wykaz akcjonariuszy posiadających bezpośrednio i pośrednio na dzień bilansowy (31.12.2022 r.) znaczne pakiety akcji Spółki dominującej, tj. pakiety akcji stanowiące co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariusz Liczba Akcji [szt.] Liczba głosów na WZ [szt.] Udział w kapitale zakładowym [%] Udział w głosach na WZ [%] Sławomir Wysmyk Bezpośrednio 1 868 346 3 428 346 12,84% 18,66% Grzegorz Baszczyński Pośrednio, przez podmiot zależny: Flyoo Sp. z o.o. 1 580 000 2 435 000 10,86% 13,25% Remigiusz Talarek Bezpośrednio 1 050 1 050 0,0072% 0,0057% Pośrednio, przez podmiot zależny: Elephant Capital Sp. z o.o. 1 645 000 2 345 000 11,30% 12,76% Razem – Bezpośrednio i pośrednio 1 646 050 2 346 050 11,31% 12,77% Tomasz Czapla Pośrednio, przez podmiot zależny: TCZ Holding Sp. z o.o. 1 335 000 2 035 000 9,17% 11,07% Nationale-Nederlanden PTE S.A. (przez zarządzane fundusze) Pośrednio (przez zarządzane fundusze) 1 718 000 1 718 000 11,81% 9,35% Generali PTE S.A. (przez zarządzane fundusze) Pośrednio (przez zarządzane fundusze) 1 008 459 1 008 459 6,93% 5,49% POZOSTALI AKCJONARIUSZE 5 396 145 5 406 145 ≈37,08% ≈29,42% RAZEM: 14 552 000 18 377 000 100,00% 100,00% Tabela. Wykaz akcjonariuszy posiadających bezpośrednio na dzień 31.12.2021 r. znaczne pakiety akcji Spółki dominującej, tj. pakiety akcji stanowiące co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariusz liczba posiadanych akcji [szt.] liczba głosów na WZ przypadających z posiadanych akcji [szt.] udział w kapitale zakładowym Spółki [%] udział w łącznej liczbie głosów na WZ Spółki [%] Sławomir Wysmyk 1 868 346 3 428 346 12,84% 17,78% Flyoo Sp. z o.o. 1 580 000 2 735 000 10,86% 14,19% Elephant Capital Sp. z o.o. 1 645 000 2 645 000 11,30% 13,72% TCZ Holding Sp. z o.o. 1 335 000 2 335 000 9,17% 12,11% Nationale-Nederlanden PTE S.A. (przez zarządzane fundusze) 1 718 000 1 718 000 11,81% 8,91% Generali PTE S.A. (przez zarządzane fundusze) 1 008 459 1 008 459 6,93% 5,23% POZOSTALI AKCJONARIUSZE 5 397 195 5 407 195 ≈37,09% 28,05% RAZEM: 14.552.000 19.277.000 100,00% 100,00% Tabela. Wykaz akcjonariuszy posiadających bezpośrednio i pośrednio na dzień 31.12.2021 r. znaczne pakiety akcji Spółki dominującej, tj. pakiety akcji stanowiące co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariusz Liczba Akcji [szt.] Liczba głosów na WZ [szt.] Udział w kapitale zakładowym [%] Udział w głosach na WZ [%] Sławomir Wysmyk Bezpośrednio 1 868 346 3 428 346 12,84% 17,78% Grzegorz Baszczyński Pośrednio, przez podmiot zależny: Flyoo Sp. z o.o. 1 580 000 2 735 000 10,86% 14,19% Remigiusz Talarek Bezpośrednio 1 050 1 050 0,0072% 0,0054% Pośrednio, przez podmiot zależny: Elephant Capital Sp. z o.o. 1 645 000 2 645 000 11,30% 13,72% Razem – Bezpośrednio i pośrednio 1 646 050 2 646 050 11,31% 13,73% Tomasz Czapla Pośrednio, przez podmiot zależny: TCZ Holding Sp. z o.o. 1 335 000 2 335 000 9,17% 12,11% Nationale-Nederlanden PTE S.A. (przez zarządzane fundusze) Pośrednio (przez zarządzane fundusze) 1 718 000 1 718 000 11,81% 8,91% Generali PTE S.A. (przez zarządzane fundusze) Pośrednio (przez zarządzane fundusze) 1 008 459 1 008 459 6,93% 5,23% POZOSTALI AKCJONARIUSZE 5 396 145 5 406 145 ≈37,08% ≈28,05% RAZEM: 14 552 000 19 277 000 100,00% 100,00% Powyższe, zawarte w niniejszej Nocie, informacje o stanie posiadania akcji Spółki dominującej przez akcjonariuszy posiadających co najmniej 5% w ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki dominującej sporządzone zostały w szczególności na podstawie informacji uzyskanych od akcjonariuszy w drodze realizacji przez nich obowiązków nałożonych na akcjonariuszy spółek publicznych mocą odpowiednich przepisów prawa, a w tym na podstawie postanowień ustawy z dn. 29.07.2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych (art. 69 i art. 69a) oraz na podstawie postanowień Rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) Nr 596/2014 z dn. 16.04.2014 r. w sprawie nadużyć na rynku oraz uchylającego dyrektywę 2003/6/WE Parlamentu Europejskiego i Rady i dyrektywę Komisji 2003/124/WE, 2003/125/WE i 2004/72/WE (Rozporządzenie MAR, art. 19). Dodatkowo informacje o stanie posiadania akcji Spółki podawane są na podstawie dostępnych publicznie danych o zaangażowaniu portfelowym i strukturze aktywów funduszy inwestycyjnych lub funduszy emerytalnych, w tym na podstawie informacji o liczbie akcji rejestrowanych na Walnym Zgromadzeniu Spółki dominującej (dane dostępne okresowo, m.in. na podstawie informacji pochodzących ze sprawozdań finansowych funduszy inwestycyjnych i funduszy emerytalnych – od dnia publikacji ostatniej informacji dane mogą podlegać zmianom). Nota 6.13. Kapitał rezerwowy Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Rachunkowość zabezpieczeń (3 294) 37 (3 294) 37 Kapitał rezerwowy na zabezpieczenia Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2022 Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Stan na początek okresu sprawozdawczego 37 365 Ujęty zysk/(strata) wynikający ze zmiany wartości godziwej instrumentów zabezpieczających przepływy pieniężne: Kontrakty forward i opcje w walutach obcych (46) (451) Podatek dochodowy dotyczący ujętych zysków i strat rozpoznany w pozostałych całkowitych dochodach 9 86 Kontrakty forward i opcje w walutach obcych (4 067) 46 Podatek dochodowy dotyczący przeniesień do wyniku 773 (9) Stan na koniec okresu sprawozdawczego (3 294) 37 Nota 6.14. Zyski zatrzymane i dywidendy Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Zyski zatrzymane 68 562 67 215 Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2022 Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Stan na początek okresu sprawozdawczego 67 215 49 943 Zysk netto przypadający właścicielom jednostki dominującej 21 497 17 272 Różnica ze sprzedaży udziałów w spółce - - Wypłata dywidendy (21 828) - Inne 1 678 - Stan na koniec okresu sprawozdawczego 68 562 67 215 Nota 6.15. Kredyty i pożyczki bankowe i zobowiązania leasingowe Stan na ‎ 31/12/2022 Stan na ‎ 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Zabezpieczone – wg kosztu zamortyzowanego Kredyty w rachunku bieżącym 20 380 - Kredyty rewolwingowe 26 851 10 000 Kredyty bankowe – inwestycje 50 426 57 839 Pożyczki od podmiotów rządowych - - Inne pomocowe 469 1 961 Transfer należności - - Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 574 614 Zobowiązania z tytułu prawa 43 487 41 443 142 187 111 857 Zobowiązania krótkoterminowe 40 164 30 986 Zobowiązania długoterminowe 102 023 80 871 142 187 111 857 Grupa użytkuje środki transportu w ramach umów leasingu finansowego. Okres średni umowy wynosi około 3 lat. Grupa ma możliwość zakupu wynajmowanych składników za kwotę jego wartości nominalnej na koniec obowiązywania umowy. Zobowiązania Grupy wynikające z umów są zabezpieczone prawami leasingodawców do składników aktywów objętych umową. Zobowiązania z tytułu leasingu wprowadzone na podstawie MSSF 16 (umowy najmu lokali objęte zakresem tego standardu) zostały ujęte w danych porównawczych. Zobowiązania z tytułu leasingu Grunty i budynki Maszyny, urządzenia, pojazdy Suma PLN’000 PLN’000 PLN’000 Na dzień 01/01/2022 41 443 614 42 057 Zwiększenia 1 054 569 1 623 Koszt odsetek (2 829) (28) (2 857) Modyfikacja warunków leasingu - - - Korekta z tytułu zmiennych opłat leasingowych 14 009 9 14 018 Płatności leasingowe (10 419) (590) (11 009) Różnice kursowe 229 - 229 Na dzień 31/12/2022 43 487 574 44 061 Grunty i budynki Maszyny, urządzenia, pojazdy Suma PLN’000 PLN’000 PLN’000 Na dzień 01/01/2021 44 190 877 45 067 Zwiększenia 14 463 294 14 757 Koszt odsetek (217) (24) (241) Modyfikacja warunków leasingu (7 982) - (7 982) Korekta z tytułu zmiennych opłat leasingowych - 22 22 Płatności leasingowe (9 011) (555) (9 566) Różnice kursowe - - - Na dzień 31/12/2021 41 443 614 42 057 Na dzień 31/12/2022 Do 3 m-cy Od 3 do 12 m-cy Od 1 roku do 2 lat Od 2 do 5 lat Powyżej 5 lat PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 Zobowiązania z tytułu leasingu 2 424 8 424 8 976 17 435 6 802 Na dzień 31/12/2021 Do 3 m-cy Od 3 do 12 m-cy Od 1 roku do 2 lat Od 2 do 5 lat Powyżej 5 lat PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 Zobowiązania z tytułu leasingu 2 625 8 161 14 373 9 676 7 222 Nota 6.16. Rezerwa z tytułu podatku odroczonego Rezerwy na podatek odroczony Stan na 01/01/2022 Zmiana stanu ‎ (+ /-) ujęta w kapitałach Zmiana stanu ‎ (+ /-) ujęta w wyniku bieżącego okresu Stan na 31/12/2022 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 Wycena aktywów - - - - Wycena instrumentów pochodnych 9 (9) - - Niezrealizowane ujemne różnice kursowe - podstawowe 6 - 136 142 Niezrealizowane ujemne różnice kursowe - udziały - - - - Pozostałe - - - - Razem 15 (9) 136 142 Kwota oszacowanych rezerw została skompensowana z aktywami z tytułu podatku odroczonego. Rezerwy na podatek odroczony Stan na 01/01/2021 Zmiana stanu ‎ (+ /-) ujęta w kapitałach Zmiana stanu ‎ (+ /-) ujęta w wyniku bieżącego okresu Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 Wycena aktywów - - - - Wycena instrumentów pochodnych 86 (77) - 9 Niezrealizowane ujemne różnice kursowe - podstawowe 24 - (18) 6 Niezrealizowane ujemne różnice kursowe - udziały - - - - Pozostałe - - - - Razem 110 (77) (18) 15 Kwota oszacowanych rezerw została skompensowana z aktywami z tytułu podatku odroczonego. Nota 6.17. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 73 217 82 050 Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń 4 551 3 948 Inne zobowiązania - rozrachunki z tytułu zakupu udziałów i akcji 2 600 2 600 Inne zobowiązania - udokumentowane po dniu bilansowym - - Inne zobowiązania - pozostałe 13 014 3 654 Razem 93 382 92 252 Nota 6.18. Rezerwy, w tym na świadczenia pracownicze i urlopowe Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Świadczenia pracownicze (i) 680 1 058 Świadczenia pracownicze (ii) 286 145 Koszty reklamacji 739 56 Inne rezerwy - nieotrzymane koszty 45 359 5 897 47 064 7 156 Rezerwy krótkoterminowe 46 262 7 011 Rezerwy długoterminowe 802 145 47 064 7 156 (i) Rezerwa na świadczenia pracownicze obejmuje roczne urlopy, narosłe prawa do urlopów i roszczenia pracownicze z tytułu wynagrodzeń. Zmniejszenie wartości rezerwy wynika ze spłat świadczeń pracowniczych dokonanych w ciągu bieżącego roku. (ii) Rezerwa na świadczenia pracownicze obejmuje potencjalne odprawy emerytalne, które spółka dominująca będzie zobowiązana wypłacić w przypadku odejścia pracowników na emerytury. Świadczenia pracownicze (i) Świadczenia pracownicze (ii) Koszty reklamacji Inne rezerwy koszty PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 Stan na 01/01/2022 1 058 145 56 5 897 Ujęcie rezerw dodatkowych (378) 141 683 39 462 Stan na 31/12/2022 680 286 739 45 359 Wycena rezerw na potencjalne odprawy emerytalne na dzień 31.12.2022 r. została oszacowana przez biuro aktuarialne. Zastosowana metodologia kalkulacji obliczeń zgodna jest z Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości (MSR 19). Jest to tzw. metoda prognozowanych świadczeń jednostkowych (ang. projected unit method), zwana także metodą świadczeń narosłych w funkcji stażu pracy. Istota tej metody polega na postrzeganiu narastającego stażu pracy jako powodującego narastanie zobowiązań zakładu pracy do wypłaty świadczeń pozapłacowych w przyszłości. W świetle powyższej definicji wartość przyszłych zobowiązań obliczana jest jako część przyszłych świadczeń oszacowana przy uwzględnieniu prognozowanego wynagrodzenia stanowiącego podstawę ich naliczania. Do wyznaczenia stopy dyskontowej wykorzystano rynkową rentowność 10-letnich obligacji skarbowych wynoszącą 6,74%. Jako długookresową, roczną stopę wzrostu wynagrodzeń przyjęto nominalnie 4,50% (realnie 4,5% rocznie, tzn. faktyczny wzrost, a nie ponad inflację). Na dzień 31.12.2021 r. oszacowane prawdopodobieństwa odejścia z pracy określone zostały na podstawie analizy danych za lata ubiegłe (uwzględniając m.in. wiek, płeć, staż) oraz w oparciu o informacje dotyczące rynku pracy w Polsce. Po konsultacji z przedstawicielami Spółki przyjęto prawdopodobieństwa rezygnacji pracowników z zatrudnienia wg poniższej tabeli: pracownicy zatrudnieni płeć wiek 20 30 40 50 60 65 na czas określony kobieta 12,8% 12,8% 9,4% 4,7% 0,0% 0,0% mężczyzna 12,8% 12,8% 9,8% 5,9% 2,0% 0,0% na czas nieokreślony kobieta 12,8% 12,8% 9,4% 4,7% 0,0% 0,0% mężczyzna 12,8% 12,8% 9,8% 5,9% 2,0% 0,0% Świadczenia pracownicze (i) Świadczenia pracownicze (ii) Koszty reklamacji Inne rezerwy koszty PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 Stan na 01/01/2021 902 221 56 688 Ujęcie rezerw dodatkowych 156 (76) - 5 209 Stan na 31/12/2021 1 058 145 56 5 897 Nota 6.19. Posiadane linie kredytowe na dzień 31.12.2022 r. Kwota kredytu według umowy oznacza dostępny limit kredytu. Firma jednostki, ze wskazaniem formy prawnej Produkt kredytowy Siedziba Kwota kredytu/pożyczki wg umowy Kwota kredytu/pożyczki pozostała do spłaty Warunki oprocentowania Termin spłaty Zabezpieczenia oryginalna waluta Waluta oryginalna waluta Waluta ‘000 ’000 PLN’000 Bank Gospodarstwa Krajowego kredyt inwestycyjny Warszawa 15 500 EUR 10 842 50 345 EUR rynkowe 30.08.2027 Pełnomocnictwo do rachunków, hipoteka na nieruchomościach, zastaw na akcjach spółki zależnej Republika Grecji pożyczka preferencyjna Ateny 112 EUR 26 123 EUR rynkowe 30.04.2025 Brak Republika Grecji pożyczka preferencyjna Ateny 169 EUR 40 187 EUR rynkowe 30.04.2025 Brak Republika Grecji pożyczka preferencyjna Ateny 144 EUR 34 159 EUR rynkowe 29.06.2024 Brak Bank Millennium S.A. kredyt obrotowy Warszawa 10 000 PLN - - PLN rynkowe 07.12.2024 Gwarancja płynnościowa BGK na kwotę 80 % kwoty kredytu, pełnomocnictwo do rachunków, dobrowolne poganie się egzekucji, pełnomocnictwo do rachunków Bank Millennium S.A. kredyt w rachunku bieżącym Warszawa 29 002 PLN 1 1 PLN rynkowe 31.01.2023 Gwarancja płynnościowa BGK na kwotę 80 % kwoty kredytu, pełnomocnictwo do rachunków, dobrowolne poganie się egzekucji, pełnomocnictwo do rachunków Bank Gospodarstwa Krajowego* kredyt w rachunku bieżącym Warszawa 30 000 PLN 9 949 9 949 PLN, USD, EUR rynkowe 10.11.2024 pełnomocnictwo do rachunków, dobrowolne poganie się egzekucji Santander Bank Polska S.A. kredyt w rachunku bieżącym Warszawa 20 000 PLN 10 430 10 430 PLN, USD, EUR rynkowe 30.06.2024 Gwarancja płynnościowa BGK na kwotę 80 % kwoty kredytu, cesja wierzytelności, pełnomocnictwo do rachunków, dobrowolne poganie się egzekucji Santander Bank Polska S.A. kredyt rewolwingowy Warszawa 30 000 PLN 26 851 26 851 PLN, USD, EUR rynkowe 30.06.2024 Gwarancja płynnościowa BGK na kwotę 80 % kwoty kredytu, cesja wierzytelności, pełnomocnictwo do rachunków, dobrowolne poganie się egzekucji Denzi Bank A.S. Kredyt inwestycyjny Istambuł 275 000 TLY 275 000 81 TLY Rynkowe 15.12.2023 Zastaw na przedmiocie finansowania Razem 98 126 * Stan zobowiązania kredytowego z tytułu kredytu inwestycyjnego w przeliczeniu na PLN wynosi 50.846 tys. PLN pomniejszony w bilansie o koszty rozliczane według zamortyzowanego kosztu w kwocie 501 tys. PLN ** finansowanie w formie linii wielolekowej w BGK prolongowano na okres kolejnego roku na mocy aneksu nr 4 ‎ Nota 6.20. Posiadane linie kredytowe na dzień 31.12.2021 r. Kwota kredytu według umowy oznacza dostępny limit kredytu. Firma jednostki, ze wskazaniem formy prawnej Produkt kredytowy Siedziba Kwota kredytu/pożyczki ‎ wg umowy Kwota kredytu/pożyczki pozostała do spłaty Warunki oprocentowania Termin spłaty Zabezpieczenia ’000 Waluta PLN’000 Waluta Bank Gospodarstwa Krajowego kredyt inwestycyjny Warszawa 15 500 EUR 57 838 PLN rynkowe 30.08.2027 Pełnomocnictwo do rachunków, hipoteka na nieruchomościach, zastaw na akcjach spółki zależnej Republika Grecji pożyczka preferencyjna Ateny 112 EUR 516 PLN rynkowe 30.04.2025 Brak Republika Grecji pożyczka preferencyjna Ateny 169 EUR 782 PLN rynkowe 30.04.2025 Brak Republika Grecji pożyczka preferencyjna Ateny 144 EUR 664 PLN rynkowe 30.04.2025 Brak Bank Millennium S.A. kredyt obrotowy Warszawa 10 000 PLN 10 000 PLN rynkowe 09.07.2022 Gwarancja płynnościowa BGK na kwotę 80 % kwoty kredytu, pełnomocnictwo do rachunków, dobrowolne poganie się egzekucji. Bank Millennium S.A. kredyt w rachunku bieżącym Warszawa 38 878 PLN - PLN rynkowe 07.12.2022 Gwarancja płynnościowa BGK na kwotę 80 % kwoty limitu, pełnomocnictwo do rachunków, dobrowolne poganie się egzekucji, przewłaszczenie kwoty pieniężnej tj.1.000 KPLN Bank Gospodarstwa Krajowego kredyt w rachunku bieżącym Warszawa 30 000 PLN - PLN rynkowe 31.01.2023 Pełnomocnictwo do rachunków, dobrowolne poganie się egzekucji Santander Bank Polska S.A. kredyt w rachunku bieżącym Warszawa 20 000 PLN - PLN rynkowe 12.11.2022 Gwarancja płynnościowa BGK na kwotę 80 % kwoty kredytu, cesja wierzytelności, pełnomocnictwo do rachunków, dobrowolne poganie się egzekucji. Santander Bank Polska S.A. kredyt rewolwingowy Warszawa 30 000 PLN - PLN rynkowe 30.06.2022 Gwarancja płynnościowa BGK na kwotę 80 % kwoty kredytu, cesja wierzytelności, pełnomocnictwo do rachunków, dobrowolne poganie się egzekucji. Razem 68 900 * kwota wykorzystanego kredytu stanowi równowartość 12.732 tys. EUR pomniejszoną o koszty finansowania w kwocie 158 tys. EUR Nota 6.21. Pozostałe zobowiązania Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Zaliczki wpłacone przez klientów 232 984 145 978 Zobowiązania wobec klientów przejętych przez UFG 37 088 44 003 Zobowiązania wobec klientów - - Dotacje rządowe - - 270 072 189 981 Krótkoterminowe 240 527 152 893 Długoterminowe 29 545 37 088 270 072 189 981 Nota 6.22. Zobowiązania związane bezpośrednio z aktywami trwałymi przeznaczonymi do sprzedaży Nie wystąpiły zobowiązania związane bezpośrednio z aktywami trwałymi przeznaczonymi do sprzedaży. Jednostka nie zakwalifikowała według stanu na dzień 31.12.2022 r. oraz na dzień 31.12.2021 r. żadnych aktywów trwałych jako przeznaczone do sprzedaży. ‎ 7. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW Nota 7.1. Przychody ze sprzedaży usług, materiałów i towarów Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2022 Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2021 PLN’ 000 PLN’ 000 Przychody ze sprzedaży imprez turystycznych 2 389 052 1 268 610 Przychody inne 4 254 10 814 2 393 306 1 279 424 Grupa ujmuje przychody ze sprzedaży w momencie spełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia (w praktyce usługa jest świadczona w czasie). Za moment ten Grupa uznaje koniec imprezy turystycznej, ale ze względu na nieistotność ujęcia przychodów na przełomie okresów sprawozdawczych (imprezy rozpoczęte w jednym okresie i zakończone w kolejnym) Grupa stosuje uproszczenie i rozpoznaje przychody w pierwszym dniu rozpoczęcia imprezy turystycznej. W przypadku sprzedaży usług czarterowych (miejsca w samolotach) dzień ujęcia przychodu odpowiada dacie wykonaniu usługi przez przewoźnika. W prowadzonej działalności Grupy nie identyfikuje się czynników zmiennych wynagrodzenia, które w istotny sposób wpływają na przychody ujmowane z tego tytułu. W Grupie nie występuje też konieczność dyskontowania płatności odroczonych w czasie. Przedpłaty na poczet imprez turystycznych nie wymagają specjalnego traktowania. W poniższej tabeli zaprezentowano kwotę przychodów Spółki dominującej realizowanych na przełomie dnia bilansowego, a zaalokowanych do przychodów ze sprzedaży w momencie rozpoczęcia imprez turystycznych: Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2022 Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Przychody ze sprzedaży Spółki wykazane w całkowitych dochodach 2 352 088 1 264 295  w tym: kwota przychodów realizowanych na przełomie roku (dnia bilansowego) 63 757 43 902 udział przychodów na przełomie dnia bilansowego w przychodach ogółem 2,71% 3,47% W celu zbadania wpływu na wartości przychodów ze sprzedaży rozliczono kwoty przychodów realizowanych na przełomie roku (dnia bilansowego) w stosunku do ilości trwania dni poszczególnych imprez. W poniższej tabeli zaprezentowano kwotę korekty przychodów Spółki dominującej za rok obrotowy 2022 i 2021: Alokacja podziału przychodów Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2022 Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Przychody ze sprzedaży wykazane w całkowitych dochodach 2 352 088 1 264 295 korekta o przychody realizowane na przełomie lat 2021 i 2022 (63 757) (43 902) Skorygowane przychody ze sprzedaży imprez turystycznych wykazane w całkowitych dochodach 2 288 331 1 220 393 Kwota przychodów realizowanych na przełomie 2020 i 2021 roku rozliczone metodą liniową i ich alokacja do poszczególnych okresów - 2 237 Kwota przychodów realizowanych na przełomie 2021 i 2022 roku rozliczone metodą liniową i ich alokacja do poszczególnych okresów 20 964 22 938 Kwota przychodów realizowanych na przełomie 2022 i 2023 roku rozliczone metodą liniową i ich alokacja do poszczególnych okresów 32 863 - Korekta o przychody realizowane na przełomie roku rozliczane linowo 53 827 25 175 Skorygowane przychody ze sprzedaży wykazane w całkowitych dochodach 2 342 158 1 245 568 Wpływ kwotowy między kwotą przychodów wykazane w całkowitych dochodach i skorygowanych przychodów (9 930) (18 727) Wpływ procentowy między kwotą przychodów wykazane w całkowitych dochodach i skorygowanych przychodów (0,42%) (1,48%) W poniższej tabeli zaprezentowano wpływ korekt przychodów na wyniki Spółki: Opis Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2022 Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Przychody ze sprzedaży wykazane w całkowitych dochodach 2 352 088 1 264 295 Skorygowane przychody ze sprzedaży wykazane w całkowitych dochodach 2 342 158 1 245 568 Wpływ wartościowy: różnica między kwotą przychodów wykazaną w całkowitych dochodach i kwotą skorygowanych przychodów (9 930) (18 727) Marża operacyjna (zysk na sprzedaży / przychody ze sprzedaży) 9,64% 10,81% Kwota marży operacyjnej (957) (2 025) Podatek dochodowych od kwoty marży operacyjnej 182 385 Wpływ kwotowy na wynik netto Spółki (775) (1 640) Zysk (strata) netto wykazany w całkowitych dochodach 13 921 19 092 Skorygowany zysk (strata) netto 13 146 17 452 Efekt zastosowanego uproszczenia na koniec 2022 r. i 2021 r. nie jest istotny. Informacje geograficzne Przychody od klientów zewnętrznych Przychody od klientów zewnętrznych Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2022 Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Polska 2 338 781 1 254 393 Litwa 2 428 2 786 Czechy 10 879 7 116 Pozostałe kraje 41 218 15 129 2 393 306 1 279 424 Nota 7.2. Koszty według rodzajów Okres 12 miesięcy ‎ zakończony 31/12/2022 Okres 12 miesięcy ‎ zakończony 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Amortyzacja 21 588 19 445 Zużycie surowców i materiałów 13 481 8 218 Usługi obce 2 149 463 1 145 145 Koszty świadczeń pracowniczych * 94 711 66 419 Podatki i opłaty 4 323 2 840 Pozostałe koszty 75 815 46 970 Wartość sprzedanych towarów i materiałów - - Razem 2 359 381 1 289 037 Koszty własny sprzedaży 2 138 463 1 134 191 Koszty sprzedaży 172 394 120 146 Koszty zarządu 48 524 34 700 Razem 2 359 381 1 289 037 * Spółka dominująca jako podmiot prowadzący przeważającą działalność oznaczoną kodem 79.12.Z „Działalność organizatorów turystyki”, otrzymała w 2021 roku, w ramach instrumentów pomocowych przewidzianych przez właściwe przepisy prawa wydane w związku z zapobieganiem, przeciwdziałaniem i zwalczaniem COVID-19, a także w ramach wsparcia uczestników obrotu gospodarczego poszkodowanych wskutek pandemii COVID-19, na podstawie stosownych decyzji Zakładu Ubezpieczeń Społecznych zwolnienie z obowiązku opłacenia należności z tytułu składek dla płatników w określonych branżach (prawo do zwolnienia z obowiązku opłacania należnych składek na ubezpieczenia społeczne, na ubezpieczenie zdrowotne, na Fundusz Pracy, Fundusz Solidarnościowy, Fundusz Gwarantowanych Świadczeń Pracowniczych lub Fundusz Emerytur Pomostowych) w łącznej kwocie wynoszącej 1.326 tys. zł. Przedmiotowe zwolnienie zostało ujęte w sprawozdaniu finansowym jako korekta (zmniejszenie) kosztów rodzajowych, tj. kosztów świadczeń pracowniczych. Nota 7.3. Pozostałe przychody / koszty operacyjne Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2022 Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Zyski ze zbycia aktywów: Zysk ze sprzedaży majątku trwałego 413 48 Zyski ze sprzedaży nieruchomości inwestycyjnych - - 413 48 Rozwiązane odpisy aktualizujące: Aktywa niematerialne - - Rzeczowe aktywa trwałe - - Aktywa finansowe - - Należności handlowe - - Pozostałe - 5 000 - 5 000 Pozostałe przychody operacyjne: Zyski z wyceny nieruchomości inwestycyjnych - - Dotacje ** 2 318 25 562 Kary i grzywny 84 117 Odszkodowania 387 22 Umorzenie przedawnionych zobowiązań - - Pozostałe 2 805 401 6 007 31 150 * Rozwiązano odpis utworzony dla okresu roku 2019 na potencjalne ryzyko kredytowe kontrahentów zapewniających usługi hotelowe spowodowane pandemią COVID-19. ** W 2020 roku Spółka dominująca w związku z pandemią COVID-19 uzyskała środki w kwocie 24.800 tys. zł z tytułu udzielonej pożyczki preferencyjnej w Ramach Programu Rządowego „Tarcza Finansowa Polskiego Funduszu Rozwoju Dla Dużych Firm” (umowa pożyczki preferencyjnej z dnia 10.11.2020 r. zawarta przez Spółkę, jako pożyczkobiorcę z Polskim Funduszem Rozwoju Spółką Akcyjną, jako pożyczkodawcą); częściowe umorzenie Pożyczki w kwocie 18.600.000 zł nastąpiło ze skutkiem od dnia 24.09.2021 r.; w 2020 r. Spółka uzyskała też dofinansowanie w ramach środków z Funduszu Gwarantowanych Świadczeń Pracowniczych (FGŚP) do wynagrodzeń pracowników objętych przestojem ekonomicznym i obniżonym wymiarem czasu pracy w kwocie 1.934 tys. zł; kwota przysporzeń dla roku 2020 r. dotyczyła też subwencji i dotacji otrzymanych od rządów państw obcych (Włochy, Bułgaria, Macedonia). W związku z wprowadzeniem w Spółce, od dnia 01.02.2021 r. do dnia 31.07.2021 r., w odniesieniu do określonych grup pracowników, okresu przestoju ekonomicznego i okresu obniżonego wymiaru czasu pracy, Spółka, jako przedsiębiorca, u którego wystąpił spadek obrotów gospodarczych w następstwie wystąpienia COVID-19 uzyskała dofinansowanie w ramach środków z Funduszu Gwarantowanych Świadczeń Pracowniczych (FGŚP) do wynagrodzeń pracowników objętych przestojem ekonomicznym i obniżonym wymiarem czasu pracy w kwocie 4.745 tys. zł. Spółka White Olive A.E jako przedsiębiorca, u którego wystąpił spadek obrotów gospodarczych w następstwie wystąpienia pandemii COVID-19 uzyskała dofinansowanie rządu Grecji w wysokości 481 tys. EUR (równowartość 2.230,6 tys. PLN) w ramach zawieszenia płatności zobowiązań podatkowych (typu CIT) oraz ubezpieczenia społecznego. W 2022 roku Spółka White Olive A.E. uzyskała częściowe umorzenie pożyczek w kwocie 320 tys. EUR ((równowartość 1 500 tys. zł). Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2022 Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Straty ze zbycia aktywów: Strata ze sprzedaży majątku trwałego - - Strata ze sprzedaży nieruchomości inwestycyjnych - - - - Utworzone odpisy aktualizujące: Wartość firmy - - Aktywa niematerialne - - Rzeczowe aktywa trwałe - - Aktywa finansowe - - Należności handlowe 3 380 - Pozostałe należności zaliczki - - 3 380 - Pozostałe koszty operacyjne: Straty z wyceny nieruchomości inwestycyjnych - - Koszty likwidacji majątku trwałego i obrotowego - - Reklamacje 875 1 066 Pozostałe (zagregowane pozycje nieistotne) 2 849 583 7 104 1 649 Nota 7.4. Przychody / koszty finansowe Przychody z tytułu leasingu: Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2022 Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Przychody z leasingu operacyjnego - - Przychody odsetkowe Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Aktywa wyceniane w zamortyzowanym koszcie (obejmujące gotówkę w kasie i lokaty bankowe) 6 070 74 Przychody odsetkowe ogółem - - Przychody finansowe uzyskane z aktywów niefinansowych - 1 213 Razem 6 070 1 287 Koszty odsetkowe: Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2022 Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Zobowiązania wyceniane w zamortyzowanym koszcie - odsetki od kredytów i ‎ kredytów w rachunku bieżącym 1 774 947 Odsetki od zobowiązań z tytułu leasingu finansowego 426 24 Pozostałe koszty odsetkowe 12 2 044 Koszty odsetkowe razem 2 202 3 015 Minus: kwoty ujęte w kosztach aktywów spełniających warunki kapitalizacji - - 2 202 3 015 Pozostałe koszty finansowe: Koszty gwarancji touroperatorskiej 2 817 1 030 Koszty produktów kredytowych 2 696 - Inne dyskonto 2 432 170 Pozostałe koszty finansowe - - 10 147 4 215 Nota 7.5. Podatek dochodowy Podatek dochodowy Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2022 Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Zysk (strata) brutto 28 751 16 960 Trwałe różnice zwiększające podstawę opodatkowania 1 450 (21 431) Przejściowe różnice w podstawie opodatkowania: 45 357 7 933 Podstawa opodatkowania 75 558 3 462 Podatek wg stawki 19,00% 19,00% Podatek bieżący (14 565) 1 952 Podatek odroczony 8 144 (1 472) Podatek dochodowy wykazany w rachunku zysków i strat (6 421) (480) Efektywna stawka podatkowa 8,5% 13,90% Podatek dochodowy odniesiony w wynik finansowy Stan na ‎ 31/12/2022 Stan na ‎ 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Bieżący podatek dochodowy: Dotyczący roku bieżącego - - Odroczony podatek dochodowy: Dotyczący roku bieżącego (6 421) (480) (6 421) (480) Koszt podatkowy ogółem ujęty w roku bieżącym z działalności kontynuowanej - - Nota 7.6. Działalność zaniechana W Grupie Kapitałowej w 2022 roku jak również w 2021 roku nie dokonano zbycia lub likwidacji spółki zależnej. ‎ 8. OBJAŚNIENIA DO SPRAWOZDANIA Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH Nota 8.1. Dodatkowa nota objaśniająca do sprawozdania z przepływów finansowych wyjaśniająca zmiany bilansowe w stosunku do kwot ujętych w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych Stan na 31.12.2021 Stan na 31.12.2022 Zmiana bilansowa Wyłączenie pozycji niewpływających na przepływy w tym obszarze Korekta przepływów działalności operacyjnej PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 (Zwiększenie) / zmniejszenie bieżących aktywów podatkowych 5 845 6 075 230 5 708 5938 Zwiększenie / (zmniejszenie) bieżących zobowiązań podatkowych 4 467 14 165 9 698 8 857 18555 Podatek bieżący 14 565 Podatek zapłacony (1 795) 12 770 Nota 8.2. Dodatkowa nota objaśniająca do skonsolidowanego sprawozdania z przepływów finansowych wyjaśniających zmiany bilansowe pokazująca zmiany zobowiązań finansowych Stan na 31.12.2021 Przepływy pieniężne (wpływy) Przepływy pieniężne (wydatki) Zmiany niepieniężne Zwiększenia/ Zmniejszenia Efekt różnic kursowych Zmiany w wartości godziwej Stan na 31.12.2022 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 Kredyty i pożyczki 69 800 48 034 (17 647) - 141 (2 202) * 98 126 Zobowiązania leasingowe 614 - (672) 632 - - 574 Zobowiązania leasingowe 41 443 - (2 201) 4 245 - - 43 487 Zobowiązania z działalności finansowej 111 857 48 034 (20 520) 4 877 141 (2 202) 142 187 * umorzenie pożyczki preferencyjnej udzielonej przez Polski Fundusz Rozwoju S.A. w ramach programu pomocowego „Tarczy dla Dużych Firm” (wer. 2.0.) Stan na 31.12.2020 Przepływy pieniężne (wpływy) Przepływy pieniężne (wydatki) Zmiany niepieniężne Zwiększenia/ Zmniejszenia Efekt różnic kursowych Zmiany w wartości godziwej Stan na 31.12.2021 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 Kredyty i pożyczki 164 349 12 058 (86 247) - (1 723) (18 637) * 69 800 Zobowiązania leasingowe 877 - (557) 294 - - 614 Zobowiązania leasingowe 36 790 - (9 887) 14 757 (217) - 41 443 Zobowiązania z działalności finansowej 202 016 12 058 (96 691) 15 051 (1 940) (18 637) 111 857 * umorzenie pożyczki preferencyjnej udzielonej przez Polski Fundusz Rozwoju S.A. w ramach programu pomocowego „Tarczy dla Dużych Firm” (wer. 1.0.) ‎ 9. POZOSTAŁE NOTY OBJAŚNIAJĄCE Nota 9.1. Pozycje warunkowe 9.1.1. Udzielone gwarancje i poręczenia Limity transakcji operacji pochodnych Spółka dominująca posiada limity transakcji umożliwiające dokonywanie transakcji operacji pochodnych. Spółka wykorzystuje instrumenty pochodne do zabezpieczania przyszłych przepływów walutowych poprzez zawieranie operacji forwardowych. Tabela. Wartość limitów skarbowych (w tys. PLN) Bank rodzaj kwota limitu ważny do dnia PLN’000 Santander Bank Polska S.A. limit transakcyjny 15 000 2023-10-31 Polska Kasa Opieki Bank Polski S.A. limit transakcyjny 41 520 2023-12-14 Tabela. Informacja o otwartych kontraktach z terminem realizacji po 31.12.2022 r. w tys. PLN i odpowiednio (o ile występuje) w tys. USD i w tys. EUR: Waluta Kwota zakontraktowana w walucie Kwota PLN w dacie realizacji kontraktu USD 5 450 25 575 EUR - - Na dzień 31.12.2021 r. Spółka dominująca posiadała zawarte kontrakty terminowe typu forward na zakup walut USD i EUR za PLN. Tabela. Informacja o otwartych kontraktach z terminem realizacji po 31.12.2021 r. w tys. PLN i odpowiednio (jeśli ma zastosowanie) w tys. USD i w tys. EUR: Waluta Kwota zakontraktowana w walucie Kwota PLN w dacie realizacji kontraktu USD 8 500 34 473 EUR 1 000 4 628 Na dzień 24.03.2023 r. Spółka posiadała zawarte kontrakty terminowe typu forward na zakup walut USD i EUR za PLN realizowane od 31.12.2022 r. do września 2023 r.: Waluta Kwota zakontraktowana w walucie Kwota PLN w dacie realizacji kontraktu USD 70 550 317 167 EUR - - Tabela. Zmiany wycen portfela zabezpieczeń na poszczególne okresy sprawozdawcze (bez efektu podatku odroczonego) Opis 01/01/2022-31/12/2022 01/01/2021-31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Kapitał z aktualizacji wyceny stan na początek okresu 46 451 utworzony celowo - inne zwiększenia / zmniejszenia (wycena walutowych operacji zabezpieczających) (4 067) 46 wykorzystany celowo - Przeklasyfikowanie do wyniku – ujęcie w koszcie własnym sprzedaży (46) (451) Kapitał rezerwowy stan na koniec okresu (4 067) 46 Gwarancje bankowe udzielone przez banki na rzecz kontrahentów Rainbow Tours S.A. Spółka w ramach posiadanych linii gwarancji bankowych zleca wystawianie gwarancji bankowych na rzecz kontrahentów współpracujących z Rainbow Tours S.A. W 2022 roku Emitent zlecił wystawienie gwarancji poza posiadanymi limitami w kwocie 13.358 tys. zł. W poniższej tabeli zaprezentowano stan wystawionych gwarancji na dzień 31.12.2022 r. Kwoty gwarancji wystawionych w walutach przeliczono przy zastosowaniu średniego kursu NBP z dnia 30.12.2022 r. Tabela. Stan wystawionych gwarancji na dzień 31.12.2022 r. Bank wystawiający gwarancje Kwota wystawionych gwarancji PLN’000 Bank Millennium S.A. 45 356 Santander Bank Polska S.A. - Razem 45 356 Tabela. Stan wystawionych gwarancji na dzień 31.12.2021 r. Bank wystawiający gwarancje Kwota wystawionych gwarancji PLN’000 Bank Millennium S.A. 5 247 Santander Bank Polska S.A. 1 421 Razem 6 668 Gwarancja ubezpieczeniowa udzielona przez Towarzystwo Ubezpieczeń Europa S.A. Umowa gwarancji Nr GT 500/2021 W dniu 10.09.2021 r. Spółka dominująca zawarła z Towarzystwem Ubezpieczeń Europa Spółką Akcyjną z siedzibą we Wrocławiu (Gwarantem) umowę gwarancji ubezpieczeniowej Nr GT 500/2021 z dnia 10.09.2021 r., wraz z dokumentami towarzyszącymi (umowa o udzielenie gwarancji ubezpieczeniowej, umowa ustanowienia kaucji, deklaracja wekslowa), zwaną dalej łącznie „Umową gwarancji Nr GT 500/2021”, dotyczącą udzielenia przez Gwaranta gwarancji ubezpieczeniowej dla Rainbow Tours S.A., jako organizatora turystyki i przedsiębiorcy ułatwiającego nabywanie powiązanych usług turystycznych, której beneficjentem jest Marszałek Województwa Łódzkiego oraz każdy podróżny, który w okresie obowiązywania Gwarancji zawarł umowę ze Zobowiązanym (Beneficjent). Przedmiotem umowy jest określenie zasad udzielenia przez Gwaranta dla Rainbow Tours S.A., jako organizatora turystyki i przedsiębiorcy ułatwiającego nabywanie powiązanych usług turystycznych, której beneficjentem jest Marszałek Województwa Łódzkiego oraz każdy podróżny, który w okresie obowiązywania Gwarancji zawarł umowę ze Spółką (Zobowiązanym), nowej gwarancji ubezpieczeniowej, zgodnie z art. 7 ust. 1 pkt 1 i ust. 2 pkt 1 ustawy z dnia 24.11.2017 r. o imprezach turystycznych i powiązanych usługach turystycznych, w z związku z obowiązkiem zapewnienia podróżnym na wypadek swojej niewypłacalności: a) zapłaty kwoty niezbędnej na pokrycie kosztów kontynuacji imprezy turystycznej lub kosztów powrotu do kraju, obejmujących w szczególności koszty transportu i zakwaterowania, w tym także w uzasadnionej wysokości koszty poniesione przez podróżnych, w przypadku, gdy organizator turystyki lub przedsiębiorca ułatwiający nabywanie powiązanych usług turystycznych, wbrew obowiązkowi, nie zapewnia tej kontynuacji lub tego powrotu, b) zwrotu wpłat wniesionych tytułem zapłaty za imprezę turystyczną lub każdą opłaconą usługę przedsiębiorcy ułatwiającemu nabywanie powiązanych usług turystycznych, w przypadku gdy z przyczyn dotyczących organizatora turystyki lub przedsiębiorcy ułatwiającego nabywanie powiązanych usług turystycznych lub osób, które działają w ich imieniu, impreza turystyczna lub którakolwiek opłacona usługa przedsiębiorcy ułatwiającemu nabywanie powiązanych usług turystycznych nie została lub nie zostanie zrealizowana, c) zwrotu części wpłat wniesionych tytułem zapłaty za imprezę turystyczną odpowiadającą części imprezy turystycznej lub za każdą usługę opłaconą przedsiębiorcy ułatwiającemu nabywanie powiązanych usług turystycznych odpowiadającą części usługi, która nie została lub nie zostanie zrealizowana z przyczyn dotyczących organizatora turystyki lub przedsiębiorcy ułatwiającego nabywanie powiązanych usług turystycznych, lub osób, które działają w ich imieniu. Gwarancja objęta Umową gwarancji Nr GT 500/2021 zabezpiecza spłatę roszczeń powstałych wskutek zaistnienia zdarzeń, o których mowa powyżej (lit. a, b i c), powstałych z umów o udział w imprezie turystycznej oraz umów o powiązane usługi turystyczne, zawartych przez Rainbow Tours SA z podróżnymi w okresie od dnia 17.09.2021 r. do dnia 16.09.2022 r., chociażby ich wykonanie nie nastąpiło w tym okresie. W przypadku realizacji przedmiotowej Gwarancji przez Gwaranta na rzecz Beneficjenta, Zobowiązany zwróci Gwarantowi kwotę wypłaconą na podstawie tej Gwarancji w terminie do 7 dni od otrzymania od Gwaranta wezwania do zapłaty wraz kosztami poniesionymi przez Gwaranta z tytułu realizacji Gwarancji. W razie opóźnienia z zapłatą Zobowiązany zapłaci Gwarantowi dodatkowo odsetki ustawowe. Zobowiązany zwróci Gwarantowi kwotę wypłaconą na podstawie Gwarancji, bez względu na jakiekolwiek zarzuty dotyczące zasadności wypłaty dokonanej na podstawie dyspozycji Beneficjenta gwarancji co do podstawy żądania zapłaty zobowiązania Zobowiązanego objętego Gwarancją jakie mógłby podnieść lub podniósł. Gwarant uprawniony jest do zaliczania kwot otrzymanych od Zobowiązanego na podstawie niniejszej Umowy na spłatę wierzytelności przysługujących Gwarantowi wobec Zobowiązanego wynikającej z niniejszej Umowy, w następującej kolejności: (1) odsetki ustawowe, (2) koszty, (3) należność główna. Zgodnie z postanowieniami przedmiotowej Umowy gwarancji Nr GT 500/2021, jej wartość w dniu podpisania, a tym samym wartość Gwarancji udzielanej przez Gwaranta na rzecz Beneficjenta, zwana dalej „Sumą Gwarancji”, wynosiła 90.000.000 zł, co stanowi równowartość kwoty 19.786.742,88 EUR, przeliczonej przy zastosowaniu kursu średniego euro ogłoszonego przez Narodowy Bank Polski po raz pierwszy w roku wystawienia gwarancji, to jest w dniu 04.01.2021 r. (1 euro = 4,5485 zł). Z uwagi na powyższe, tj. w związku z zawarciem Umowy gwarancji Nr GT 500/2021 z dnia 10.09.2021 r., celem zabezpieczenia roszczeń Gwaranta o zwrot zapłaconych z tytułu Gwarancji kwot na rzecz Beneficjenta ustanowiono następujące zabezpieczenia: a) kaucja w wysokości 18.550.000 zł, ustanowiona na rachunku bankowym Towarzystwa Ubezpieczeń Europa S.A., przy czym kaucja została ustanowiona w drodze dopłaty kwoty w wysokości 8.000.000 zł na rachunek Towarzystwa Ubezpieczeń Europa S.A. do kaucji w wysokości 10.550.000 zł z dnia 08.09.2020 r. (na poczet kaucji została zaliczona kaucja w kwocie 10.550.000,00 zł ustanowiona na mocy zawartej przez Spółkę z Towarzystwem Ubezpieczeń Europa S.A. Umowy ustanowienia kaucji z dnia 08.09.2020 r.); b) notarialnie ustanowiona hipoteka łączna na pierwszym wolnym miejscu na majątku trwałym Rainbow Tours S.A. tj. nieruchomości położonej przy ul. Piotrkowskiej 270 w Łodzi wpisanej do Księgi Wieczystej o nr: LD1M/00264242/0, LD1M/00264245/1, LD1M/00264246/8, LD1M/00264247/5, LD1M/00264248/2, LD1M/00264253/0, LD1M/00264254/7, LD1M/00264255/4, LD1M/00264257/8, LD1M/00264259/2, LD1M/00264263/3, LD1M/00264264/0, LD1M/00264266/4, LD1M/00187747/6, LD1M/00172644/6, LD1M/00273816/1, LD1M/00273817/8, LD1M/00273818/5, LD1M/00273819/2, LD1M/00273820/2, LD1M/00273822/6, LD1M/00273823/3, LD1M/00273824/0, LD1M/00273825/7, LD1M/00273826/4, LD1M/00273827/1, LD1M/00273843/9, LD1M/00273844/6, LD1M/00273847/7, LD1M/00273846/0, LD1M/00273845/3, LD1M/00272177/2, LD1M/00272179/6, LD1M/00272180/6, LD1M/00272181/3, LD1M/00272182/0, LD1M/00272183/7, LD1M/00272184/4, LD1M/00272185/1, LD1M/00272186/8, LD1M/00272187/5, LD1M/00272188/2, prowadzonych przez Sąd Rejonowy dla Łodzi-Śródmieścia w Łodzi, XVI Wydział Ksiąg Wieczystych, o wartości 13.518.000 zł, tj. w kwocie stanowiącej 120% wartości nieruchomości wykazanych w operatach z dnia 10.09.2018 r. i 28.02.2020 r., w terminie do 16.10.2023 r. c) weksel własny in blanco z klauzulą „bez protestu”, który może zostać wypełniony do kwoty 9.000.000 zł, stanowiącej równowartość Sumy Gwarancji. Łączna wartość prowizji należnej Gwarantowi od Zobowiązanego z tytułu wystawienia Gwarancji została ustalona w wysokości rynkowej, tj. w wysokości 1.890.000 zł. Przedmiotowa Umowa gwarancji Nr GT 500/2021 ani umowy i dokumenty towarzyszące (umowa o udzielenie gwarancji ubezpieczeniowej, umowa ustanowienia kaucji) nie zawierają i nie przewidują zapisów o karach umownych. Aneks z dnia 23.06.2022 r. do umowy gwarancji ubezpieczeniowej (wraz z odpowiednimi aneksami do dokumentów towarzyszących: aneks do gwarancji, aneks do deklaracji wekslowej) Nr GT 500/2021 z dnia 10.09.2021 r. W dniu 23.06.2022 r., Spółka dominująca zawarła z Towarzystwem Ubezpieczeń Europa S.A. (Gwarantem) aneks do umowy gwarancji ubezpieczeniowej (wraz z odpowiednimi aneksami do dokumentów towarzyszących: aneks do gwarancji, aneks do deklaracji wekslowej) Nr GT 500/2021 z dnia 10.09.2021 r., na mocy którego dokonano podwyższenia górnej granicy odpowiedzialności Gwaranta z tytułu Gwarancji (Suma Gwarancji) z dotychczasowej kwoty w wysokości 90.000.000 zł (równowartość 19.786.742,88 EUR, obliczona przy zastosowaniu kursu średniego euro ogłoszonego przez Narodowy Bank Polski po raz pierwszy w roku wystawienia gwarancji, to jest w dniu 02.01.2021 r., w wysokości 4,5485 zł) do kwoty 150.000.000 zł (równowartość 32.977.904,80 EUR), tj. o kwotę 60.000.000 zł (równowartość 13.191.161,92 EUR). Podwyższenie Sumy Gwarancji zostało dokonane w związku ze znaczącym wzrostem rzeczywistych przychodów, wypracowywanych przez Spółkę w odniesieniu do wcześniej zakładanych oraz w celu zagwarantowania wypełniania wymogów i dyspozycji w zakresie minimalnej wysokości sumy gwarancyjnej, zgodnie z przepisami Rozporządzenia Ministra Rozwoju i Finansów z dnia 27.12.2017 r. w sprawie minimalnej wysokości sumy gwarancji bankowej i ubezpieczeniowej wymaganej w związku z działalnością wykonywaną przez organizatorów turystyki i przedsiębiorców ułatwiających nabywanie powiązanych usług turystycznych. Gwarancja w podwyższonej wysokości 150.000.000 zł (równowartość 32.977.904,80 EUR), zabezpiecza spłatę roszczeń powstałych wskutek zaistnienia zdarzeń powstałych z umów o udział w imprezie turystycznej oraz umów o powiązane usługi turystyczne, zawartych przez Spółkę dominującą z podróżnymi w okresie od 17.09.2021 r. do 16.09.2022 r., chociażby ich wykonanie nie nastąpiło w tym okresie, przy czym, umowy o udział w imprezie turystycznej oraz umowy o powiązane usługi turystyczne zawarte w okresie od 17.09.2021 r. do dnia 13.05.2022 r. objęte są gwarancją do kwoty 90.000.000 zł (równowartość 19.786.742,88 EUR), co oznacza, że podwyższona Suma Gwarancji obowiązuje i dotyczy umów o świadczenie usług turystycznych oraz umów o powiązane usługi turystyczne zawartych w okresie od 14.05.2022 r. do 16.09.2022 r. Celem zabezpieczenia roszczeń Gwaranta o zwrot zapłaconych z tytułu Gwarancji kwot na rzecz Beneficjenta utrzymano dotychczasowe rodzaje zabezpieczenia, tj. następujące zabezpieczenia: (a) kaucja ustanowiona na rachunku bankowym Towarzystwa Ubezpieczeń Europa S.A., (b) notarialnie ustanowiona hipoteka łączna na pierwszym wolnym miejscu na majątku trwałym Rainbow Tours S.A. tj. nieruchomości położonej przy ul. Piotrkowskiej 270 w Łodzi (zwiększenie kwoty zabezpieczenia hipotecznego wskutek aktualizacji wyceny i zwiększenia wartości nieruchomości) oraz (c) weksel własny in blanco z klauzulą „bez protestu” (zmiana treści deklaracji wekslowej i zwiększenie kwoty do jakiej weksel może być wypełniony). Dodatkowa prowizja na rzecz Gwaranta należna w związku z zawarciem aneksu do Umowy gwarancji Nr GT 500/2021 została ustalona w wysokości rynkowej, proporcjonalnie do okresu ochrony objętego podwyższoną Sumą Gwarancji, w kwocie 600 tys. zł. Umowa gwarancji Nr GT 518/2022 W dniu 15.09.2022 r. Spółka dominująca uzyskała od Towarzystwa Ubezpieczeń Europa Spółki Akcyjnej z siedzibą we Wrocławiu („Gwarant”) wystawioną przez to Towarzystwo Ubezpieczeń gwarancję ubezpieczeniową dla organizatorów turystyki lub przedsiębiorców ułatwiających nabywanie powiązanych usług turystycznych, której beneficjentem jest Marszałek Województwa Łódzkiego oraz każdy podróżny, który w okresie obowiązywania Gwarancji zawarł umowę z Zobowiązanym („Beneficjent”) i która została wystawiona przez Gwaranta pod numerem GT 518/2022, a to na podstawie zawartej przez Spółkę dominującą z Towarzystwem Ubezpieczeń Europa Spółką Akcyjną z siedzibą we Wrocławiu (Gwarantem) umowy ustanowienia gwarancji ubezpieczeniowej z dnia 14.09.2022 r., zwaną dalej „Umową gwarancji Nr GT 518/2022”, dotyczącą udzielenia przez Gwaranta gwarancji ubezpieczeniowej dla Rainbow Tours S.A., jako organizatora turystyki i przedsiębiorcy ułatwiającego nabywanie powiązanych usług turystycznych, której beneficjentem jest Marszałek Województwa Łódzkiego oraz każdy podróżny, który w okresie obowiązywania Gwarancji zawarł umowę ze Zobowiązanym (Beneficjent). Przedmiotem umowy jest określenie zasad udzielenia przez Gwaranta dla Rainbow Tours S.A., jako organizatora turystyki i przedsiębiorcy ułatwiającego nabywanie powiązanych usług turystycznych, której beneficjentem jest Marszałek Województwa Łódzkiego oraz każdy podróżny, który w okresie obowiązywania Gwarancji zawarł umowę ze Spółką (Zobowiązanym), nowej gwarancji ubezpieczeniowej, zgodnie z ustawą z dnia 24.11.2017 r. o imprezach turystycznych i powiązanych usługach turystycznych, w z związku z obowiązkiem zapewnienia podróżnym na wypadek swojej niewypłacalności: a) zapłaty kwoty niezbędnej na pokrycie kosztów kontynuacji imprezy turystycznej lub kosztów powrotu do kraju, obejmujących w szczególności koszty transportu i zakwaterowania, w tym także w uzasadnionej wysokości koszty poniesione przez podróżnych, w przypadku, gdy organizator turystyki lub przedsiębiorca ułatwiający nabywanie powiązanych usług turystycznych, wbrew obowiązkowi, nie zapewnia tej kontynuacji lub tego powrotu, b) zwrotu wpłat wniesionych tytułem zapłaty za imprezę turystyczną lub każdą opłaconą usługę przedsiębiorcy ułatwiającemu nabywanie powiązanych usług turystycznych, w przypadku gdy z przyczyn dotyczących organizatora turystyki lub przedsiębiorcy ułatwiającego nabywanie powiązanych usług turystycznych lub osób, które działają w ich imieniu, impreza turystyczna lub którakolwiek opłacona usługa przedsiębiorcy ułatwiającemu nabywanie powiązanych usług turystycznych nie została lub nie zostanie zrealizowana, c) zwrotu części wpłat wniesionych tytułem zapłaty za imprezę turystyczną odpowiadającą części imprezy turystycznej lub za każdą usługę opłaconą przedsiębiorcy ułatwiającemu nabywanie powiązanych usług turystycznych odpowiadającą części usługi, która nie została lub nie zostanie zrealizowana z przyczyn dotyczących organizatora turystyki lub przedsiębiorcy ułatwiającego nabywanie powiązanych usług turystycznych, lub osób, które działają w ich imieniu. Gwarancja objęta Umową gwarancji Nr GT 518/2022 zabezpiecza spłatę roszczeń powstałych wskutek zaistnienia zdarzeń, o których mowa powyżej (lit. a, b i c), powstałych z umów o udział w imprezie turystycznej oraz umów o powiązane usługi turystyczne, zawartych przez Rainbow Tours S.A. z podróżnymi w okresie od dnia 17.09.2022 r. do dnia 16.09.2023 r., chociażby ich wykonanie nie nastąpiło w tym okresie. W przypadku realizacji przedmiotowej Gwarancji przez Gwaranta na rzecz Beneficjenta, Zobowiązany zwróci Gwarantowi kwotę wypłaconą na podstawie tej Gwarancji w terminie do 7 dni od otrzymania od Gwaranta wezwania do zapłaty wraz kosztami poniesionymi przez Gwaranta z tytułu realizacji Gwarancji. W razie opóźnienia z zapłatą Zobowiązany zapłaci Gwarantowi dodatkowo odsetki ustawowe. Zobowiązany zwróci Gwarantowi kwotę wypłaconą na podstawie Gwarancji, bez względu na jakiekolwiek zarzuty dotyczące zasadności wypłaty dokonanej na podstawie dyspozycji Beneficjenta gwarancji co do podstawy żądania zapłaty zobowiązania Zobowiązanego objętego Gwarancją jakie mógłby podnieść lub podniósł. Gwarant uprawniony jest do zaliczania kwot otrzymanych od Zobowiązanego na podstawie niniejszej Umowy na spłatę wierzytelności przysługujących Gwarantowi wobec Zobowiązanego wynikającej z niniejszej Umowy, w następującej kolejności: (1) odsetki ustawowe, (2) koszty, (3) należność główna. Zgodnie z postanowieniami przedmiotowej Umowy gwarancji Nr GT 518/2022 wartość Gwarancji udzielanej przez Gwaranta na rzecz Beneficjenta (Suma Gwarancji), wynosi 150.000.000,00 zł, co stanowi równowartość 32.687.572,18 EUR, przeliczonej przy zastosowaniu kursu średniego euro ogłoszonego przez Narodowy Bank Polski po raz pierwszy w roku wystawienia gwarancji, to jest w dniu 03.01.2022 r. (1 euro = 4,5889 zł). Z uwagi na powyższe, tj. w związku z zawarciem Umowy gwarancji Nr GT 518/2022, celem zabezpieczenia roszczeń Gwaranta o zwrot zapłaconych z tytułu Gwarancji kwot na rzecz Beneficjenta ustanowiono następujące zabezpieczenia: a) kaucja pieniężna ustanowiona na rachunku bankowym Towarzystwa Ubezpieczeń Europa S.A. w wysokości 18.986.000 zł, przy czym na poczet przedmiotowej kaucji zaliczone zostają: (i) kaucja w kwocie 18.550.000 zł ustanowiona na mocy umowy ustanowienia kaucji z dnia 10.09.2021 r., która stanowi jednocześnie zabezpieczenie Gwarancji Nr GT 518/2022 i Gwarancji Nr GT 500/2021 (zabezpieczającej spłatę roszczeń powstałych wskutek zaistnienia zdarzeń powstałych z umów o udział w imprezie turystycznej oraz umów o powiązane usługi turystyczne, zawartych przez Zobowiązanego z podróżnymi w okresie od 17.09.2021 r. do 16.09.2022 r.) oraz (ii) odsetki w wysokości 435.915,86 zł należne z tytułu lokat kaucji trwających w okresie od 20.10.2020 r. do 20.10.2022 r. i ustanowionych na podstawie umowy ustanowienia kaucji z dnia 10.09.2021 r. oraz umowy ustanowienia kaucji z dnia 08.09.2020 r.; b) notarialnie ustanowiona hipoteka łączna na pierwszym wolnym miejscu na majątku trwałym Rainbow Tours S.A. tj. nieruchomości położonej przy ul. Piotrkowskiej 270 w Łodzi wpisanej do Księgi Wieczystej o numerach: LD1M/00264242/0, LD1M/00264245/1, LD1M/00264246/8, LD1M/00264247/5, LD1M/00264248/2, LD1M/00264253/0, LD1M/00264254/7, LD1M/00264255/4, LD1M/00264257/8, LD1M/00264259/2, LD1M/00264263/3, LD1M/00264264/0, LD1M/00264266/4, LD1M/00187747/6, LD1M/00172644/6, LD1M/00273816/1, LD1M/00273817/8, LD1M/00273818/5, LD1M/00273819/2, LD1M/00273820/2, LD1M/00273822/6, LD1M/00273823/3, LD1M/00273824/0, LD1M/00273825/7, LD1M/00273826/4, LD1M/00273827/1, LD1M/00273843/9, LD1M/00273844/6, LD1M/00273847/7, LD1M/00273846/0, LD1M/00273845/3, LD1M/00272177/2, LD1M/00272179/6, LD1M/00272180/6, LD1M/00272181/3, LD1M/00272182/0, LD1M/00272183/7, LD1M/00272184/4, LD1M/00272185/1, LD1M/00272186/8, LD1M/00272187/5, LD1M/00272188/2 prowadzonej przez Sąd Rejonowy dla Łodzi-Śródmieścia w Łodzi XVI Wydział Ksiąg Wieczystych o wartości 17.484.000,00 zł w kwocie stanowiącej 120% wartości nieruchomości wykazanych w operatach wykonanych przez mgr. inż. Andrzeja Zarychtę z dnia 19.10.2021 r.; ustanowione zabezpieczenia hipoteczne stanowią jednocześnie zabezpieczenie: gwarancji ubezpieczeniowej nr GT 359/2020 z dnia 08.09.2020 r., zmienionej Aneksem nr 1 z dnia 11.08.2021 r. oraz gwarancji ubezpieczeniowej nr GT 500/2021 z dnia 10.09.2021 r., zmienionej Aneksem nr 1 z dnia 23.06.2022 r.; c) weksel własny in blanco z klauzulą „bez protestu” wraz z deklaracją wekslową; d) gwarancja bankowa / gwarancje bankowe (wystawiana / wystawiane przed dniem udzielenia Gwarancji Nr GT 528/2022), przy czym Umowa o udzielenie Gwarancji przewiduje, że zabezpieczenie to może zostać zastąpione w całości lub w części zabezpieczeniem w postaci dodatkowej kaucji pieniężnej. Łączna wartość prowizji należnej Gwarantowi od Zobowiązanego z tytułu wystawienia Gwarancji została ustalona w wysokości rynkowej, w kwocie 3.625.479,00 zł. Przedmiotowa Umowa gwarancji Nr GT 518/2022 ani umowy i dokumenty towarzyszące (umowa o udzielenie gwarancji ubezpieczeniowej, umowa ustanowienia kaucji) nie zawierają i nie przewidują zapisów o karach umownych. 9.1.2. Sprawy sporne Na dzień 31.12.2022 r. oraz na dzień publikacji niniejszego sprawozdania Spółka była i jest stroną postępowań sądowych, w których łączna wartość przedmiotu sporu przekracza 10% kapitałów własnych Spółki, prowadzonych wobec kontrahenta gwarancja& SIA E.E., o zapłatę rozliczeń z tytułu zawartych przez Spółkę (w ramach normalnej działalności) kontraktów touroperatorskich (dotyczących trzech hoteli położonych w Grecji), przy czym podstawę uznania łącznej wartości sporu jako przekraczającej 10% kapitałów własnych Spółki stanowią dodatkowo oszacowane i obejmowane sporem wartości kar umownych z tytułu zawartych i niezrealizowanych przez kontrahenta kontraktów i zobowiązań. Zgodnie z zawartymi umowami oszacowana wartość sporu wynosi 5.269.560 EUR (równowartość w EUR została przeliczona przy zastosowaniu kursu NBP z dnia 30.12.2022 r. i stanowi kwotę 24.713.709,44 PLN) i na podstawie stosownych postanowień sądu powszechnego na terenie Republiki Grecji podjęta została decyzja o zajęciu majątku kontrahenta oraz majątku osobistego osoby fizycznej do wskazanej wysokości 5.269.560 EUR. Postępowanie egzekucyjne jest w toku. Poza w/w, na dzień 31.12.2022 r. oraz na dzień publikacji niniejszego sprawozdania Spółka nie jest stroną innych postępowań sądowych i arbitrażowych, w których jednostkowa lub łączna wartość przedmiotu sporu przekraczałaby 10% kapitałów własnych Spółki. 9.1.3. Rozliczenia podatkowe Regulacje prawne dotyczące podatków, w tym m.in. podatku od towarów i usług, podatku dochodowego od osób prawnych i fizycznych, podlegają częstym zmianom, wskutek czego niejednokrotnie brak jest odniesienia do utrwalonych regulacji bądź precedensów prawnych. Obowiązujące przepisy zawierają również niejasności, które powodują różnice w opiniach, co do interpretacji prawnej przepisów podatkowych zarówno między organami państwowymi, jak i między organami państwowymi i przedsiębiorstwami. Rozliczenia podatkowe oraz inne (na przykład celne czy dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli organów, które uprawnione są do nakładania wysokich kar, a ustalone w wyniku kontroli dodatkowe kwoty zobowiązań muszą zostać wpłacone wraz z odsetkami. W Polsce organy skarbowe posiadają prawo kontroli deklaracji podatkowych przez okres pięciu lat, jednak spółki mogą w tym okresie dokonywać kompensat należności ze zobowiązaniami z tytułu bieżącego podatku dochodowego. Grupa ocenia, że wykazane zobowiązania podatkowe są prawidłowe dla wszystkich lat podatkowych, które mogą być poddane kontroli przez organy skarbowe. Osąd ten opiera się na ocenie wielu czynników, w tym interpretacji prawa podatkowego oraz doświadczeń z lat poprzednich. Niemniej fakty i okoliczności, które mogą zaistnieć w przyszłości, mogą wpłynąć na ocenę prawidłowości istniejących lub przeszłych zobowiązań podatkowych. W ocenie Grupy na dzień 31.12.2022 r. utworzono odpowiednie rezerwy na rozpoznane i policzalne ryzyko podatkowe. 9.1.4. Należności warunkowe Przed rozpoczęciem współpracy z nowym agentem Spółka dominująca stosuje system zewnętrznej oceny kredytowej do oceny zdolności kredytowej tego agenta i na tej podstawie wyznacza danemu agentowi limity kredytowe. Limity i punktacja danego agenta podlegają weryfikacji dwa razy w roku. Należności zabezpieczane są również poprzez weksle „in blanco” wraz z deklaracją wekslową oraz gwarancje bankowe, a także system kaucji. Nota 9.2. Informacje o transakcjach z podmiotami powiązanymi W rozumieniu MSR 24 Podmiotami powiązanymi z Grupą są poza spółkami objętymi konsolidacją również członkowie kadry zarządzającej i nadzorującej. 9.2.1. Jednostki powiązane Wykaz jednostek powiązanych, objętych skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym: Lp. Nazwa Podmiotu Siedziba Podmiotu Udział w kapitale Udział w głosach na ZW / WZ Data objęcia kontroli 1 „My Way by Rainbow Tours” Sp. z o.o. Polska, Łódź 100,00% 100,00% 2006 rok 2 White Olive A.E. Grecja, Ateny 71,54% 71,54% 2016 rok 3 Rainbow Tours Destination Services Turkey Turizm Ve Seyahat Hizmetleri A.S. Turcja, Alanya 100,00% 100,00% 2020 rok Wykaz jednostek powiązanych osobowo: Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji, tj. na dzień 28.04.2023 r.: ● Pan Grzegorz Baszczyński, pełniący funkcję Prezesa Zarządu Spółki, posiada pośrednio, przez podmiot zależny w rozumieniu art. 4 pkt 15 w zw. z pkt 14 ustawy z dnia 29.07.2005 r. o ofercie publicznej, tj. przez Flyoo Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi (Pan Grzegorz Baszczyński posiada w Flyoo Sp. z o.o. 99,97% w kapitale i w głosach na Zgromadzeniu Wspólników) 1.580.000 akcji Spółki, z których przysługuje 2.435.000 głosów na Walnym Zgromadzeniu, co stanowi odpowiednio: 10,86% udziału w kapitale zakładowym Spółki oraz 13,25% udziału w liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki; Pan Grzegorz Baszczyński nie posiada żadnych akcji Spółki w sposób bezpośredni; ● Pan Remigiusz Talarek, pełniący funkcję Członka Rady Nadzorczej Spółki, posiada pośrednio, przez podmiot zależny w rozumieniu art. 4 pkt 15 w zw. z pkt 14 ustawy z dnia 29.07.2005 r. o ofercie publicznej, tj. przez Elephant Capital Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi (Pan Remigiusz Talarek posiada w Elephant Capital Sp. z o.o. 99,97% w kapitale i w głosach na Zgromadzeniu Wspólników) 1.645.000 akcji Spółki, z których przysługuje 2.345.000 głosów na Walnym Zgromadzeniu, co stanowi odpowiednio: 11,30% udziału w kapitale zakładowym Spółki oraz 12,76% udziału w liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki; Pan Remigiusz Talarek posiada w sposób bezpośredni 1.050 akcji Spółki, z których przysługuje 1.050 głosów na Walnym Zgromadzeniu, co stanowi odpowiednio: 0,0072% udziału w kapitale zakładowym Spółki oraz 0,0057% udziału w liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki; łącznie Pan Remigiusz Talarek posiada w sposób bezpośredni i pośredni 1.646.050 akcji Spółki, z których przysługuje 2.346.050 głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki, co stanowi odpowiednio: około 11,31% udziału w kapitale zakładowym Spółki oraz około 12,77% udziału w liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki; ● Pan Tomasz Czapla, pełniący funkcję Członka Rady Nadzorczej Spółki, posiada pośrednio, przez podmiot zależny w rozumieniu art. 4 pkt 15 w zw. z pkt 14 ustawy z dnia 29.07.2005 r. o ofercie publicznej, tj. przez TCZ Holding Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi (Pan Tomasz Czapla posiada w TCZ Holding Sp. z o.o. 99,97% w kapitale i w głosach na Zgromadzeniu Wspólników) 1.335.000 akcji Spółki, z których przysługuje 2.035.000 głosów na Walnym Zgromadzeniu, co stanowi odpowiednio: 9,17% udziału w kapitale zakładowym Spółki oraz 11,07% udziału w liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki; Pan Tomasz Czapla nie posiada żadnych akcji Spółki w sposób bezpośredni. 9.2.2. Informacje o transakcjach z podmiotami powiązanymi Wszystkie transakcje dotyczące sprzedaży były typowe i rutynowe, wynikające z podstawowej działalności podmiotów. W okresie miesięcy październik-listopad 2022 roku w Grupie Kapitałowej Rainbow Tours przeprowadzono proces połączenia (przez przejęcie) White Olive A.E. (spółka przejmująca) ze spółką dotychczas zależną od White Olive A.E., tj. White Olive Premium Lindos A.E. (spółka przejęta); w dniu 21.11.2022 r. do Głównego Rejestru Przedsiębiorców w Republice Grecji (G.E.MI.) wpisano Decyzję Urzędu G.E.MI. o przedmiotowym połączeniu. Operacje sprzedaży z tytułu produktów i usług, dokonane pomiędzy spółkami Grupy Kapitałowej Rainbow Tours w okresie 01.01.2022 r. – 31.12.2022 r. oraz w okresie porównywalnym 01.01.2021 r. – 31.12.2021 r. wyspecyfikowane zostały w poniższej tabeli: Sprzedaż usług Zakup usług Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2022 Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2021 Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2022 Okres 12 miesięcy zakończony 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 White Olive A.E. 24 072 18 535 611 1 355 White Olive Premium Lindos A.E. - 469 - - „My Way by Rainbow Tours” Sp. z o. o. 389 186 - - Rainbow Tours Destination Services Turkey Turizm Ve Seyahat Hizmetleri A.S. 24 134 20 437 4 926 2 334 RT SUCURSAL -Oddział w Hiszpanii 9 414 - 1 622 - „Rainbow Tours Spółka Akcyjna - Oddział w Atenach” 16 018 11 728 4 239 2 665 Rainbow Tours S.A. 11 187 5 823 73 816 50 824 Razem 85 214 57 178 85 214 57 178 Należności / zobowiązania z tytułu dostaw i usług wykazane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej Rainbow Tours S.A. ze spółkami z Grupy Kapitałowej zawiera poniższa tabela: Następujące stany występują na koniec okresu sprawozdawczego: Kwoty należne od stron powiązanych Kwoty płatne na rzecz stron powiązanych Stan na ‎ 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 Stan na ‎ 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 White Olive A.E. 359 17 820 5 248 24 534 White Olive Premium Lindos A.E. - 28 - 17 745 „My Way by Rainbow Tours” Sp. z o. o. 60 10 - - Rainbow Tours Destination Services Turkey Turizm Ve Seyahat Hizmetleri A.S. - 2 174 2 025 27 RT SUCURSAL -Oddział w Hiszpanii 746 - - - „Rainbow Tours Spółka Akcyjna - Oddział w Atenach” 4 066 2 370 359 103 Rainbow Tours S.A. 7 234 24 561 4 833 4 554 Razem 12 465 46 963 12 465 46 963 Pożyczki udzielone podmiotom powiązanym: Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Pożyczki udzielone spółce zależnej 300 300 Poza wymienionymi operacjami w okresie nie wystąpiły inne, znaczące transakcje z podmiotami powiązanymi osobowo. W roku obrotowym 2022 r. Spółka nie dokonała transakcji ze spółką Flyoo Sp. z o.o. W 2021 roku Spółka dokonała transakcji ze spółką Flyoo sp. z o.o. w łącznej kwocie netto 12,4 tys. zł. Poza wymienionymi operacjami w okresie od 01.01.2022 r. do 31.12.2022 r. oraz w okresie porównywalnym od 01.01.2021 r. do 31.12.2021 r. nie wystąpiły inne, znaczące transakcje z podmiotami powiązanymi osobowo. Nota 9.3. Połączenia, nabycia jednostek gospodarczych i ich zbywanie W trakcie okresu sprawozdawczego objętego niniejszym sprawozdaniem finansowym (tj. w okresie roku obrotowego 2022, w okresie miesięcy październik-listopad 2022 roku) w Grupie Kapitałowej Rainbow Tours przeprowadzono proces połączenia (przez przejęcie) White Olive A.E. (spółka przejmująca) ze spółką dotychczas zależną od White Olive A.E., tj. White Olive Premium Lindos A.E. (spółka przejęta); w dniu 21.11.2022 r. do Głównego Rejestru Przedsiębiorców w Republice Grecji (G.E.MI.) wpisano Decyzję Urzędu G.E.MI. o przedmiotowym połączeniu. Szczegółowy opis zmian w strukturze Grupy Kapitałowej Rainbow Tours został zawarty w Nocie 5.4. do niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego. Nota 9.4. Udział we wspólnych przedsięwzięciach Spółki Grupy Kapitałowej Rainbow Tours S.A. nie posiadają udziałów we wspólnych przedsięwzięciach Nota 9.5. Wynagrodzenie członków Zarządu i Rady Nadzorczej Wynagrodzenia członków organu zarządzającego i organu nadzorującego Spółki dominującej przedstawione zostały poniżej zbiorczo i w podziale na kategorie wymagane przez MSR 24 „Podmioty powiązane – ujawnienia”. Członkowie Zarządu Spółki dominującej nie pobierają wynagrodzeń w spółkach zależnych. Wartość wynagrodzeń wypłaconych członkom organów Spółki (Zarządu i Rady Nadzorczej) w roku obrotowym 2022 Tabela. Wynagrodzenia brutto członków Zarządu Spółki należne i wypłacone w 2022 roku [w PLN] Tytuł wypłaty Wynagrodzenie stałe ‎ z tytułu umowy o pracę w Rainbow Tours S.A. Wynagrodzenie stałe ‎ z tytułu pełnienia funkcji w Zarządzie Rainbow Tours S.A. Wynagrodzenie zmienne (premie – nagrody) ‎ w Rainbow Tours S.A. Razem Osoba Należne Wypłacone Należne Wypłacone Należne Wypłacone Należne Wypłacone Grzegorz Baszczyński 174 432 174 432 300 000 300 000 1 090 614 1 089 881 1 565 046 1 564 313 Piotr Burwicz 245 529 244 800 - - 656 476 700 109 902 005 944 909 Jakub Puchałka 122 000 121 600 120 000 120 000 469 759 469 392 711 759 710 992 Maciej Szczechura 226 800 226 800 - - 545 308 544 941 772 108 771 741 Razem 768 761 767 632 420 000 420 000 2 762 157 2 804 323 3 950 918 3 991 955 Tabela. Wynagrodzenia brutto członków Rady Nadzorczej Spółki należne i wypłacone w 2022 roku [w PLN] Tytuł wypłaty Wynagrodzenie stałe ‎ z tytułu pełnienia funkcji w Radzie Nadzorczej i w komitetach Rady Nadzorczej Rainbow Tours S.A. Wynagrodzenie stałe ‎ z tytułu umowy o pracę w Rainbow Tours S.A. Razem Osoba Należne Wypłacone Należne Wypłacone Należne Wypłacone Tomasz Czapla * 607 105 903 639 - - 607 105 903 639 Grzegorz Kubica ** 30 450 35 525 - - 30 450 35 525 Monika Kulesza *** 30 000 25 000 - - 30 000 25 000 Paweł Niewiadomski 60 900 60 900 - - 60 900 60 900 Paweł Pietras 60 000 60 000 - - 60 000 60 000 Joanna Stępień-Andrzejewska 60 900 60 900 - - 60 900 60 9000 Remigiusz Talarek * 607 105 903 639 - 607 105 903 639 Paweł Walczak 73 080 73 080 155 295 155 250 228 375 225 330 Razem 1 529 540 2 122 683 155 295 155 250 1 684 835 2 274 933 ) Część wynagrodzenia należnego/wypłaconego za rok 2022 na rzecz Pana Tomasza Czapli i Pana Remigiusza Talarka – Członków Rady Nadzorczej stanowi wynagrodzenie należne/wypłacone z tytułu pełnienia funkcji w Zarządzie Spółki (Panowie Tomasz Czapla i Remigiusz Talarek pełnili funkcje Wiceprezesów Zarządu Spółki do 30/06/2021). ) Pan Grzegorz Kubica w 2022 roku pełnił funkcję Członka Rady Nadzorczej Spółki szóstej, wspólnej, trzyletniej kadencji Rady Nadzorczej w okresie od 01/01/2022 do 30/06/2022. Szósta, wspólna kadencja Rady Nadzorczej Spółki upłynęła w dniu 30/06/2022 r. ) Pani Monika Kulesza w 2022 roku pełniła funkcję Członkini Rady Nadzorczej Spółki w okresie od 01/07/2022 do 31/12/2022. Na mocy postanowień Uchwały Nr 24 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 30.06.2022 r. – Walne Zgromadzenie Spółki postanowiło, począwszy od dnia 01.07.2021 r., powołać Panią Monikę Kuleszę do składu Rady Nadzorczej Spółki kolejnej (siódmej), wspólnej, trzyletniej kadencji Rady Nadzorczej ) Pan Paweł Walczak, niezależnie od pełnienia funkcji w Radzie Nadzorczej, posiada od dnia 01.11.2016 r. status pracownika Spółki niższego szczebla (tj. nie należącego do kadry kierowniczej wysokiego szczebla) na stanowisku Konsultanta ds. Relacji Inwestorskich, odpowiedzialnego za konsultacje, współpracę i wsparcie działów relacji inwestorskich, finansowego i księgowego. Pan Paweł Walczak nie spełnia co najmniej jednego z kryteriów niezależności przewidzianych przez: § 24 Statutu Spółki, zasadę ładu korporacyjnego nr 2.3. objętą zbiorem „Dobrych Praktyk Spółek Notowanych na GPW 2021”, ustawę z dnia 11.05.2017 r. o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym oraz załącznik II do Zaleceń Komisji UE 2005/162/WE i w związku z tym nie posiada statusu wymaganego dla niezależnego członka Rady Nadzorczej Rainbow Tours S.A. Wartość wynagrodzeń wypłaconych członkom organów Spółki (Zarządu i Rady Nadzorczej) w roku obrotowym 2021 Tabela. Wynagrodzenia brutto członków Zarządu Spółki należne i wypłacone w 2021 roku [w PLN] Tytuł wypłaty Wynagrodzenie stałe ‎ z tytułu umowy o pracę w Rainbow Tours S.A. Wynagrodzenie stałe ‎ z tytułu pełnienia funkcji w Zarządzie Rainbow Tours S.A. Wynagrodzenie zmienne (premie – nagrody) ‎ w Rainbow Tours S.A. Razem Osoba Należne Wypłacone Należne Wypłacone Należne Wypłacone Należne Wypłacone Grzegorz Baszczyński 174 432 174 432 300 000 300 000 851 541 800 631 1 325 973 1 275 063 Tomasz Czapla * 74 886 74 886 436 500 136 500 385 362 385 362 896 748 596 748 Remigiusz Talarek * 74 886 74 886 436 500 136 500 385 362 385 362 896 748 596 748 Piotr Burwicz 244 800 244 800 - - 635 770 586 315 880 570 831 115 Jakub Puchałka ** 60 000 60 000 60 000 60 000 184 919 159 464 304 919 279 464 Maciej Szczechura 225 150 225 150 - - 295 770 275 315 520 920 500 465 Razem 854 154 854 154 1 233 000 633 000 2 738 724 2 592 449 4 825 878 4 079 603 ) Panowie Tomasz Czapla i Remigiusz Talarek w 2021 roku pełnili funkcje w Zarządzie Spółki w okresie od 01/01/2021 do 30/06/2021. W dniu 22.06.2021 r. członkowie Zarządu Spółki: (-) Pan Tomasz Czapla – pełniący dotychczas funkcję Wiceprezesa Zarządu Spółki oraz (-) Pan Remigiusz Talarek – pełniący dotychczas funkcję Wiceprezesa Zarządu Spółki, złożyli pisemne rezygnacje z dniem 30.06.2021 r., z członkostwa w Zarządzie Spółki i z pełnienia funkcji Wiceprezesów Zarządu Spółki, co – zgodnie z treścią pisemnych rezygnacji – podyktowane zostało zamiarem kandydowania Pana Tomasza Czapli i Pana Remigiusza Talarka do składu Rady Nadzorczej Rainbow Tours Spółki Akcyjnej. Na mocy postanowień uchwał Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 30.06.2021 r. – Walne Zgromadzenie postanowiło, począwszy od dnia 01.07.2021 r., powołać: Pana Tomasza Czaplę (na mocy uchwały Nr 20 ZWZ Spółki z dnia 30.06.2021 r.) oraz Pana Remigiusza Talarka (na mocy uchwały Nr 21 ZWZ Spółki z dnia 30.06.2021 r.) do składu Rady Nadzorczej Spółki szóstej, wspólnej, trzyletniej kadencji Rady Nadzorczej. ) Pan Jakub Puchałka w 2021 roku pełnił funkcję w Zarządzie Spółki w okresie od 01/07/2021 do 31/12/2021. Na mocy postanowień Uchwały Nr 23 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 30.06.2021 r. – Walne Zgromadzenie Spółki postanowiło, począwszy od dnia 01.07.2021 r., powołać Pana Jakuba Puchałkę do składu Zarządu Spółki czwartej, wspólnej, pięcioletniej kadencji Zarządu Spółki i powierzyć mu pełnienie funkcji Członka Zarządu Spółki. Tabela. Wynagrodzenia brutto członków Rady Nadzorczej Spółki należne i wypłacone w 2021 roku [w PLN] Tytuł wypłaty Wynagrodzenie stałe ‎ z tytułu pełnienia funkcji w Radzie Nadzorczej i w komitetach Rady Nadzorczej Rainbow Tours S.A. Wynagrodzenie stałe ‎ z tytułu umowy o pracę w Rainbow Tours S.A. Razem Osoba Należne Wypłacone Należne Wypłacone Należne Wypłacone Tomasz Czapla * 247 033,74 205 861,45 - - 247 033,74 205 861,45 Grzegorz Kubica 42 630,00 39 585,00 - - 42 630,00 39 585,00 Paweł Niewiadomski 42 630,00 39 585,00 - - 42 630,00 39 585,00 Paweł Pietras 42 000,00 39 000,00 - - 42 000,00 39 000,00 Joanna Stępień-Andrzejewska 42 630,00 39 585,00 - - 42 630,00 39 585,00 Remigiusz Talarek * 247 033,74 205 861,45 - - 247 033,74 205 861,45 Paweł Walczak ** 54 810,00 51 765,00 146 160,00 146 160,00 200 970,00 197 925,00 Razem 718 767,48 621 242,90 146 160,00 146 160,00 864 927,48 767 402,90 ) patrz: odnośnik * do Tabeli: „Wynagrodzenia brutto członków Zarządu należne i wypłacone w 2021 roku”. *) Pan Paweł Walczak, niezależnie od pełnienia funkcji w Radzie Nadzorczej, posiada od dnia 01.11.2016 r. status pracownika Spółki niższego szczebla (tj. nie należącego do kadry kierowniczej wysokiego szczebla) na stanowisku Konsultanta ds. Relacji Inwestorskich, odpowiedzialnego za konsultacje, współpracę i wsparcie działów relacji inwestorskich, finansowego i księgowego. Pan Paweł Walczak nie spełnia co najmniej jednego z kryteriów niezależności przewidzianych przez: § 24 Statutu Spółki, zasadę ładu korporacyjnego nr 2.3. objętą zbiorem „Dobrych Praktyk Spółek Notowanych na GPW 2021”, ustawę z dnia 11.05.2017 r. o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym oraz załącznik II do Zaleceń Komisji UE 2005/162/WE i w związku z tym nie posiada statusu wymaganego dla niezależnego członka Rady Nadzorczej Rainbow Tours S.A. Nota 9.6. Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym 9.6.1. Polityka zarządzania ryzykiem finansowym Grupa Kapitałowa zarządza kapitałem by zagwarantować, że należące do niej jednostki będą zdolne kontynuować działalność przy jednoczesnej maksymalizacji rentowności dla akcjonariuszy. Spółka dominująca i spółki zależne pozyskują źródła finansowania bieżącego i przyszłych działań, także w zakresie inwestycji i przejęć, przede wszystkim na rynku finansowym (podpisane umowy kredytowe). Spółka dominująca ma także możliwość dokonania skupu akcji własnych jako formy sfinansowania ewentualnych przedsięwzięć inwestycyjnych. Ogólna strategia działania jednostek nie zmieniła się od 2017 roku. Struktura kapitałowa jednostek obejmuje zadłużenie, na które składają się kredyty, środki pieniężne i ich ekwiwalenty oraz kapitał Grupy Kapitałowej, w tym wyemitowane akcje, kapitały rezerwowe i zysk zatrzymany. W wypadku dodatkowych potrzeb Spółka dominująca ma możliwość pozyskania środków w ramach Grupy Kapitałowej, od spółek, które mają wolne środki pieniężne. Na jednostkę nie są nałożone żadne zewnętrzne wymagania kapitałowe za wyjątkiem tego, iż zgodnie z art. 396 §1 Kodeksu Spółek Handlowych, któremu podlega jednostka na pokrycie straty należy utworzyć kapitał zapasowy, do którego przelewa się co najmniej 8% zysku za dany rok obrotowy, dopóki kapitał ten nie osiągnie co najmniej jednej trzeciej kapitału akcyjnego. Ta część kapitału zapasowego (zysków zatrzymanych) nie jest dostępna do dystrybucji na rzecz akcjonariuszy. Główne obszary ryzyka, na które jest narażona Grupa Kapitałowa Rainbow Tours, to ryzyko zmian kursów walut oraz ryzyko zmian cen na rynku paliw, wynikające ze zmienności na rynkach pieniężnym i kapitałowym. Grupa prowadzi jednolitą politykę zarządzania ryzykiem finansowym oraz stały monitoring obszarów ryzyka, wykorzystując dostępne strategie i mechanizmy w celu zminimalizowania ujemnych efektów zmienności rynku. Grupa ogranicza ryzyko finansowe (definiowane jako zmienność przepływów pieniężnych), jak również ryzyko związane ze zmiennością na rynkach pieniężnych i kapitałowych w sposób opisany w poniższych punktach. Polityka i strategia zarządzania ryzykiem jest określona i monitorowana przez Zarząd, a bieżące obowiązki w tym zakresie sprawują komórki merytoryczne Spółki Rainbow Tours S.A. oraz spółek Grupy Kapitałowej Rainbow Tours. 9.6.2. Kategorie instrumentów finansowych Kategorie instrumentów finansowych Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 Aktywa finansowe 166 150 102 257 Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne 142 415 83 934 Należności z tytułu dostaw i usług 23 576 18 277 Udzielone pożyczki 159 - Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy - - Instrumenty pochodne pozostające w powiązaniach zabezpieczających - 46 Zobowiązania finansowe 215 404 193 907 Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie Pożyczki i kredyty otrzymane 98 126 69 800 Zobowiązania z tytułu leasingu 44 061 42 057 Koszt zamortyzowany - zobowiązania handlowe 73 217 82 050 Instrumenty pochodne pozostające w powiązaniach zabezpieczających - - Wartość godziwa aktywów i zobowiązań finansowych, które są wyceniane na bieżąco w wartości godziwej: 31/12/2022 31/12/2021 Aktywa finansowe Pochodne instrumenty finansowe walutowe 46 Poziom 2 Zobowiązania finansowe Pochodne instrumenty finansowe walutowe 4 067 Techniki wyceny i podstawowe dane wsadowe przyjęte dla wyceny do wartości godziwej Poziom 2 Pochodne instrumenty finansowe walutowe – forwardy walutowe i opcje Wartość godziwa dla walutowych symetrycznych transakcji terminowych została określona w oparciu o model do wyceny transakcji forward w którym wykorzystano kursy NBP z dnia wyceny oraz terminowe stopy procentowe dla poszczególnych walut. Zarówno w okresie sprawozdawczym jak i w okresie porównywalnym, w spółce dominującej nie miało miejsca przesunięcie instrumentów między poziomem 1 i 2. W okresie sprawozdawczym jak i w okresie porównywalnym w spółce dominującej nie dokonano przesunięcia do poziomu 3 instrumentów kwalifikowanych do poziomu 1 i 2. Wartość godziwa aktywów i zobowiązań finansowych, które nie są wyceniane na bieżąco w wartości godziwej (ale wymagane są ujawnienia o wartościach godziwych) Aktywa / zobowiązania finansowe. Wartość bilansowa na dzień: 31/12/2022 31/12/2021 Aktywa finansowe PLN’000 PLN’000 Należności z tytułu dostaw i usług 23 576 18 277 Udzielone pożyczki 159 - Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 142 415 83 934 Zobowiązania finansowe PLN’000 Kredyty i pożyczki 98 126 69 800 Leasing 574 614 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług i pozostałe 73 217 82 050 Wartość godziwa instrumentów finansowych, które nie są na bieżąco wyceniane w wartości godziwej, jakie posiadała Grupa Kapitałowa na dzień 31.12.2022 r. i 31.12.2021 r. nie odbiegała istotnie od wartości prezentowanej w sprawozdaniach finansowych za poszczególne lata z następujących powodów: ● w odniesieniu do instrumentów krótkoterminowych ewentualny efekt dyskonta nie jest istotny (należności i zobowiązania z tytułu dostaw i usług, udzielone pożyczki, zobowiązania pożyczek, środki pieniężne, pozostałe zobowiązania), ● instrumenty te dotyczą transakcji zawieranych na warunkach rynkowych (dotyczy oprocentowanych należności ‎ i zobowiązań, kredytów i pożyczek, dla których oprocentowanie ustalane jest w oparciu o warunki rynkowe). 9.6.3. Cele zarządzania ryzykiem finansowym Dział Finansowy wraz z Zarządem Grupy Kapitałowej koordynuje dostęp do krajowych i zagranicznych rynków finansowych, monitoruje i zarządza ryzykiem finansowym związanym z działalnością. Rodzaje ryzyka obejmują ryzyko rynkowe (w tym przede wszystkim walutowe), ryzyko kredytowe i ryzyko płynności. Jednostki dążą do minimalizacji wpływu tego ryzyka poprzez monitorowanie bieżącej sytuacji na rynku walutowym i dokonywanie zakupu walut przy korzystnym kształtowaniu się kursów (w oparciu o analizy dostarczane przez zewnętrzne wyspecjalizowane podmioty doradcze), analizę i monitorowanie kontrahentów (odbiorców), pozyskiwanie źródeł finansowania zewnętrznego na potrzeby bieżące oraz inwestycyjne. Spółka dominująca stosuje instrumenty pochodne. 9.6.4. Ryzyko rynkowe Działalność jednostek wiąże się z ekspozycją na ryzyko finansowe zmian kursów walut oraz w mniejszym stopniu na ryzyko stóp procentowych. Narażenie jednostki na ryzyko rynkowe i zarządzania nim nie uległy zmianie. Spółka nie stosuje kwantyfikowalnych metod pomiaru narażenia na ryzyko (VaR). 9.6.5. Zarządzenie ryzykiem walutowym Spółka dominująca zamawiając imprezy turystyczne rozliczają się ze swoimi kontrahentami w walutach obcych (zazwyczaj w Euro lub w Dolarze Amerykańskim). Natomiast sprzedaje imprezy polskim klientom w walucie krajowej. Niekorzystne zmiany kursów walutowych pomiędzy okresem wpływu środków od klientów, a okresem wpłaty zagranicznym dostawcom może spowodować obniżenie rentowności i zysków osiąganych przez Spółkę Dominującą. Część ekspozycji ryzyka walutowego zabezpieczone jest w Rainbow Tours S.A poprzez „naturalny” hedging w postaci odsprzedaży miejsc czarterowych w swoim kontrahentom w walutach obcych. Pozostała część ekspozycji zabezpieczana jest walutowych transakcjami typu forward oraz korytarzami opcyjnymi. Spółka dominująca posiada politykę zabezpieczeń w walutowych, którą stosuje w sposób ciągły. ‎ Od 2019 r. Spółka dominująca nie zawierała już transakcji opcyjnych i w tymże roku jedynie dokonywała rozliczeń zawartych uprzednio kontraktów w okresach wcześniejszych. Grupa narażona jest również na ryzyko walutowe związane z wahaniami kursu waluty EUR, w związku z rozliczeniem kosztów imprez. Ryzyko zmiany kursu EUR i USD jest częściowo minimalizowane przez wcześniej dokonywany przedpłaty, wynikającej ze stosowanego przez usługodawców (hotelarzy, firm transportowych) systemu przedpłat. Wolumen zakupów płaconych w EUR i USD stały i wynosi około 60% dla waluty EUR i 40% dla USD. Spółkę obciąża ryzyko kursu EUR i USD w odniesieniu do rozliczeń z tytułu zakontraktowanych i zakupionych usług. Wartość bilansowa aktywów (należności handlowe, środki pieniężne) oraz zobowiązań pieniężnych (zobowiązania handlowe) jednostki denominowanych w walutach obcych na dzień bilansowy przedstawia się następująco: Pozycje walutowe Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 a) Aktywa 274 735 124 959 USD w PLN 61 268 26 930 EUR w PLN 213 467 98 029 b) Zobowiązania 130 638 73 856 USD w PLN 23 427 21 007 EUR w PLN 107 211 52 849 9.6.6. Wrażliwość na ryzyko walutowe Grupa jest narażona przede wszystkim na ryzyko związane z walutą USD oraz EUR. Stopień wrażliwości jednostki na 10-proc. wzrostu i 10-proc. spadku kursu wymiany PLN na waluty obce przedstawiony jest w poniższej tabeli. Są to parametry wykorzystywane w wewnętrznych raportach dotyczących ryzyka walutowego przeznaczonych dla zarządu i odzwierciedlających ocenę zarządu dotyczącą możliwych zmian kursów wymiany walut obcych. Analiza wrażliwości obejmuje wyłącznie nierozliczone pozycje pieniężne denominowane w walutach obcych i koryguje przewalutowanie na koniec okresu obrachunkowego o 10-proc. zmianę kursów. Analiza ta obejmuje należności i zobowiązania handlowe oraz środki pieniężne w walutach. Na koniec 2022 i 2021 roku wartość należności USD przekraczała wartość zobowiązań w tej walucie – w rezultacie 10% wzrost kursu spowodowałby wzrost zysku i zwiększenie kapitału własnego. Dla waluty EUR sytuacja na koniec 2022 i 2021 roku jest przeciwna. 31/12/2022 31/12/2021 PLN’000 PLN’000 a) Wpływ spadku waluty (14 410) (5 110) USD w PLN (3 784) (592) EUR w PLN (10 626) (4 518) b) Wpływ wzrostu waluty 14 410 5 110 USD w PLN 3 784 592 EUR w PLN 10 626 4 518 Wpływ na kapitał jest równy wpływowi na wynik okresu. Wrażliwość jednostki na ryzyko walutowe w bieżącym okresie nie uległa istotnej zmianie. 9.6.7. Zarządzanie ryzykiem stóp procentowych Jednostka jest narażona na ryzyko stóp procentowych w ograniczonym stopniu, ponieważ linie kredytowe są wykorzystywane w zakresie kredytu w rachunku bieżącym. Wszystkie umowy kredytowe mają oprocentowanie zmienne, ustalone w oparciu o WIBOR 1M skorygowany o marżę banku. Sytuacja rynkowa jest na bieżąco monitorowana i w wypadku wzrostu stóp procentowych Spółka będzie podejmowała działania służące zminimalizowaniu ekspozycji na ryzyko w tym obszarze. Narażenie jednostki na ryzyko stóp procentowych związane z aktywami finansowymi omówiono szczegółowo w części noty poświęconej zarządzaniu ryzykiem płynności. Obowiązujące na dzień bilansowy (31.12.2022 r.) zmiany standardów rachunkowości dotyczące reformy wskaźników referencyjnych stóp procentowych (Faza 2) nie mają wpływu na niniejsze sprawozdanie finansowe. 9.6.8. Zarządzanie ryzykiem kredytowym Ryzyko kredytowe rozumiane jest jako możliwość niewywiązania się ze zobowiązań przez dłużników Spółek, co oznacza, że Spółki poniesie straty finansowe. Spółki narażone są ryzyko kredytowe głównie w trzech obszarach związanych z: ● należnościami z tytułu dostaw i usług, ● środkami pieniężnymi i lokatami bankowymi, ● transakcjami w instrumentach pochodnych (dotyczy Spółki Dominującej). Za zarządzanie ryzykiem kredytowym w spółkach i przestrzeganie przyjętej w tym zakresie polityki odpowiada Zarząd Grupy. Monitoring należności dokonywany jest na bieżąco we wszystkich spółkach Grupy. W zakresie obrotu środkami pieniężnymi Spółka dominująca lokuję nadwyżki finansowe wyłącznie bezpieczne instrumenty dostępne wyłącznie w podmiotach bankowych. Ryzyko kredytowe dotyczące środków płynnych jest ograniczone, ponieważ kontrahentami jednostki są banki o wysokim ratingu kredytowym przyznawanym przez międzynarodowe agencje ratingowe. W ocenie Zarządu Spółki wartość bilansowa aktywów finansowych odpowiada maksymalnej kwocie narażonej na ryzyko kredytowe. 9.6.9. Zabezpieczenie ryzyka kredytowego Jednostka monitoruje na bieżąco ryzyko kredytowe oraz posiada zabezpieczenia ryzyka kredytowego związanego z należnościami handlowymi w postaci kaucji wpłacanych przez agentów lub zabezpieczenia prawne, złożone przez Agentów. Wartość bilansowa zobowiązań z tytułu wpłaconych kaucji wynosi na dzień 31.12.2022 r. 1.080 tys. zł. 9.6.10. Zarządzanie ryzykiem płynności Spółki monitorują płynność finansową. Zabezpieczeniem płynności spółek jest rodzaj dokonywanej sprzedaży – głównie w systemie przedpłat oraz pozyskanie kredytów obrotowych mających zabezpieczyć lukę płynnościową w okresach niskich wpływów. Spółka dominująca posiada adekwatne limity instrumentów płynnościowych w postaci linii kredytowych. Duży nacisk kładziony jest również na windykację bieżących należności Spółek Grupy. Ostateczną odpowiedzialność za zarządzanie ryzykiem płynności ponosi Zarząd, który opracował odpowiedni system służący do zarządzania krótko-, średnio- i długoterminowymi wymogami dotyczącymi finansowania i zarządzania płynnością. Zarządzanie ryzykiem płynności w jednostce ma formę utrzymywania odpowiedniego poziomu kapitału rezerwowego, rezerwowych linii kredytowych, ciągłego monitoringu prognozowanych i faktycznych przepływów pieniężnych. Tabele ryzyka płynności i stopy procentowej Poniższe tabele przedstawiają umowne terminy wymagalności niepochodnych zobowiązań finansowych z uzgodnionymi terminami spłaty, do których na dzień bilansowy zaliczają się zobowiązania handlowe. Średnia ważona Średnia ważona efektywnej stopy procentowej do 1 miesiąca powyżej 1 miesiąca do 3 miesiąca powyżej 3 miesięcy do 6 miesięcy powyżej 6 miesięcy do 1 roku powyżej 1 roku Razem % PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 31.12.2022 nieoprocentowane 0% 67 220 2 319 2 870 808 0 73 217 31.12.2022 oprocentowane 4% 12 785 1 240 6 597 89 492 98 126 31.12.2021 nieoprocentowane 0% 72 297 5 607 4 146 - - 82 050 31.12.2021 oprocentowane 2% 49 847 1 331 16 697 50 876 69 800 Nota podaje szczegółowe informacje dotyczące niewykorzystanych linii kredytowych, którymi jednostka dysponuje jako narzędziami redukcji ryzyka płynności. Zabezpieczone kredyty Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021 PLN/000 PLN’000 Kwota wykorzystana 47 231 10 000 Kwota niewykorzystana 71 771 119 738 Razem 119 002 129 738 Nota 9.7. Wycena w wartości godziwej Zdaniem Zarządu Spółki dominującej, wartości bilansowe aktywów i zobowiązań finansowych - udzielonych pożyczek, należności i zobowiązań handlowych - ujętych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym są przybliżeniem ich wartości godziwej. Nota 9.8. Korekty błędów W prezentowanym sprawozdaniu nie wprowadzano korekty błędów. ‎ 10. ZDARZENIA PO DNIU BILANSOWYM Zawarcie przez Spółkę umowy dotyczącej świadczenia przez Enter Air Sp. z o.o. na rzecz Rainbow Tours S.A. lotniczych usług czarterowych W dniu 24.02.2023 r. Spółka zawarła z kontrahentem, tj. z Enter Air Spółką z ograniczoną odpowiedzialnością z siedzibą w Warszawie, umowę czarteru (Air Charter Transport Agreement wraz z załącznikiem), zwaną dalej „Umową Czarteru”, dotyczącą zakupu przez Rainbow Tours S.A. miejsc w samolotach wraz z załogą i świadczenia przez Enter Air Sp. z o.o. na rzecz Rainbow Tours S.A. lotniczych usług czarterowych (transport lotniczy pasażerów i bagażu) w sezonie turystycznym „Lato 2023” oraz „Zima 2023/2024”, związaną bezpośrednio z podstawową działalnością Rainbow Tours S.A. jako organizatora imprez turystycznych. Przedmiotowa Umowa Czarteru została zawarta na czas określony do dnia 30.04.2024 r. i reguluje zasady świadczenia przez Enter Air sp. z o.o. na rzecz Rainbow Tours S.A. lotniczych usług czarterowych dla wskazanych sezonów turystycznych objętych ofertą Spółki. Wartość szacunkowa Umowy Czarteru wynosi około 44,1 mln USD (czterdzieści cztery miliony sto tysięcy dolarów amerykańskich), co stanowi równowartość 196.818.300 PLN (sto dziewięćdziesiąt sześć milionów osiemset osiemnaście tysięcy trzysta złotych polskich) według kursu średniego dolara amerykańskiego w NBP na dzień 24.02.2023 r. (Tabela Nr 039/A/NBP/2023) wynoszącego 4,4630. Łączna wartość świadczeń wynikających z Umowy Czarteru nie jest możliwa do ustalenia w sposób ścisły, w związku z czym podane wyżej wartości mają charakter szacunkowy, a ostateczna wartość Umowy Czarteru może różnić się od podanych wyżej szacunków. Na wartość świadczeń wynikających z Umowy Czarteru wpływa szereg zmiennych, w tym przewidziany w Umowie Czarteru tryb rezygnacji z poszczególnych lotów oraz zmienne składniki kosztów. Rozliczenia z tytułu przedmiotowej Umowy Czarteru będą realizowane na bieżąco i zgodnie z harmonogramem poszczególnych lotów czarterowych. Umowa Czarteru nie zawiera postanowień nietypowych, które odbiegałyby istotnie od warunków zawieranych w podobnych umowach przez Rainbow Tours S.A. z innymi przewoźnikami. Zawarcie przez Spółkę umowy dotyczącej świadczenia przez Smartwings Poland sp. z o.o. na rzecz Rainbow Tours S.A. lotniczych usług czarterowych W dniu 31.03.2023 r. Spółka zawarła z kontrahentem, tj. ze Smartwings Poland Spółką z ograniczoną odpowiedzialnością z siedzibą w Warszawie, umowę czarteru (Aircraft Charter Framework Agreement wraz z załącznikami), zwaną dalej „Umową Czarteru”. Przedmiotowa Umowa Czarteru, zawarta na czas jej obowiązywania do dnia 15.05.2025 r., dotyczy zakupu przez Rainbow Tours S.A. miejsc w samolotach wraz z załogą i świadczenia przez Smartwings Poland Sp. z o.o. na rzecz Rainbow Tours S.A. lotniczych usług czarterowych (transport lotniczy pasażerów i bagażu) w sezonach turystycznych „Lato 2023”, „Zima 2023/2024”, „Lato 2024” oraz „Zima 2024/2025” niezbędnych do prowadzenia przez Emitenta podstawowej działalności z zakresu świadczenia usług turystycznych, obejmującej lotnicze usługi czarterowe na przewidzianych treścią Umowy Czarteru różnych kierunkach wakacyjnych destynacji. Rozpoczęcie realizacji przedmiotu Umowy Czarteru i świadczenia usług czarterowych (pierwszy lot czarterowy, w sezonie „Lato 2023”) przypada w dniu 28.04.2023 r., zaś zakończenie świadczenia usług czarterowych (ostatni lot czarterowy, w sezonie „Zima 2024/2025”) przewidziano na dzień kwiecień 2025 roku. Strony ustaliły, że szczegółowy rozkład lotów ustalony dla sezonów „Lato 2023” i „Zima 2023/2024” będzie domyślnym rozkładem lotów dla sezonów „Lato 2024” i „Zima 2024-2025”, a szczegółowy kalendarz lotów będzie aktualizowany i dostosowany do odpowiednich dni w roku kalendarzowym, natomiast liczba rotacji, destynacji itp. pozostaną bez zmian. Wartość usług stwierdzonych Umową Czarteru w dniu jej podpisania jest szacowana w kwocie w wysokości około 39.784,3 tys. USD, co stanowi ekwiwalent w złotych polskich w wysokości około 170.809,9 tys. PLN, przeliczonych (w zakresie waluty obcej) według kursu średniego dolara amerykańskiego z dnia 31.03.2023 r. opublikowanego przez Narodowy Bank Polski w tabeli nr 064/A/NBP/2023 (kurs 4,2934). Z uwagi na fakt, iż wpływ na wartość świadczeń wynikających z Umowy Czarteru ma szereg czynników o charakterze zmiennym (w tym m.in. zmienne składniki kosztów) ostateczna i rzeczywista wartość świadczeń wynikających z Umowy Czarteru może różnić się od podanej powyżej wartości szacunkowej. Emitent ma możliwość zmiany ilości realizowanych na podstawie Umowy Czarteru rejsów w ślad za rosnącym lub malejącym popytem rynkowym, co również może przełożyć się na zmianę wartości całkowitej Umowy Czarteru. Rozliczenia z tytułu przedmiotowej Umowy Czarteru będą realizowane na bieżąco i zgodnie z harmonogramem poszczególnych lotów czarterowych. Umowa Czarteru zawiera standardowe zapisy, co do możliwości jej rozwiązania przez Strony. Umowa Czarteru nie przewiduje zapisów o karach umownych jednak zawiera opłaty za redukcję programu lotów w przypadku anulowania rejsów przez Rainbow Tours S.A., których wysokość jest uzależniona m.in. od okresu wyprzedzenia, z jakim dany rejs został anulowany. W opinii Zarządu Spółki pomiędzy dniem bilansowym, a dniem zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji (28.04.2023 r.) nie miały miejsca inne, poza w/w, znaczące wydarzenia nie uwzględnione w sprawozdaniu finansowym. ‎ 11. INFORMACJE O FIRMIE AUDYTORSKIEJ – PODMIOCIE UPRAWNIONYM DO BADANIA SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH Podmiot uprawniony do badania sprawozdań finansowych, przeprowadzający przegląd i badanie sprawozdań finansowych Spółki za rok obrotowy 2021 W dniu 14.06.2019 r. Rada Nadzorcza Spółki, jako organ dokonujący wyboru firmy audytorskiej i biegłego rewidenta do przeprowadzenia badań i przeglądów, o których mowa w § 1 ust. 1 „Polityki wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzania badania i przeglądu sprawozdań finansowych w Rainbow Tours Spółce Akcyjnej” (zwanej dalej „Polityką”), tj. organ inny, niż organ, o którym mowa w art. 66 ust. 4 ustawy z dnia 29.09.1994 r. o rachunkowości, niebędący organem zatwierdzającym sprawozdanie finansowe jednostki, działając w oparciu o postanowienia § 22 lit. d) Statutu Spółki oraz § 3 ust. 5 pkt 3) Regulaminu Rady Nadzorczej, a także przy uwzględnieniu postanowień § 10 ust. 2 i ust. 5 „Procedury wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzania badania i przeglądu sprawozdań finansowych w Rainbow Tours Spółce Akcyjnej” (zwanej dalej „Procedurą”), mocą uchwały Rady Nadzorczej Nr 1/06/2019 z dnia 14.06.2019 r. postanowiła – po zapoznaniu się z „Rekomendacją Komitetu Audytu dla Rady Nadzorczej Rainbow Tours Spółki Akcyjnej w przedmiocie propozycji wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzenia badania i przeglądu sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours” w ramach procesu powoływania biegłego rewidenta/firmy audytorskiej przewidzianego przez Politykę i Procedurę – dokonać wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzenia przeglądu i badania ustawowego jednostkowych sprawozdań finansowych Rainbow Tours Spółki Akcyjnej oraz skonsolidowanych sprawozdań finansowych Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za okresy obejmujące trzy kolejne lata obrotowe, tj. za okresy lat obrotowych 2019, 2020 oraz 2021, a w tym za następujące okresy roku obrotowego 2021, obejmujące przegląd i badanie następujących sprawozdań finansowych: a) przeglądu jednostkowego sprawozdania finansowego Rainbow Tours Spółki Akcyjnej za pierwsze półrocze 2021 r., tj. za okres od dnia 01.01.2021 r. do dnia 30.06.2021 r., sporządzanego według stanu na dzień na dzień 30.06.2021 r., b) przeglądu skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za pierwsze półrocze 2021 r., tj. za okres od dnia 01.01.2021 r. do dnia 30.06.2021 r., sporządzanego według stanu na dzień na dzień 30.06.2021 r., c) badania jednostkowego sprawozdania finansowego Rainbow Tours Spółki Akcyjnej za rok obrotowy 2021, tj. za okres od dnia 01.01.2021 r. do dnia 31.12.2021 r., sporządzanego według stanu na dzień 31.12.2021 r., d) badania skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2021, tj. za okres od dnia 01.01.2021 r. do dnia 31.12.2021 r., sporządzanego według stanu na dzień 31.12.2021 r., i postanowiła powierzyć przeprowadzenie powyższych czynności audytorskich podmiotowi: Nazwa (firma) podmiotu: BDO spółka z ograniczoną odpowiedzialnością sp.k. (dawniej: BDO Sp. z o.o.) Adres siedziby: 02-676 Warszawa, ul. Postępu 12 Dane o rejestracji: spółka zarejestrowana w rejestrze przedsiębiorców prowadzonym przez Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy w Warszawie, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, pod numerem KRS: 0000729684 Nr KRBR: Podmiot wpisany na „Listę firm audytorskich” prowadzoną przez Krajową Radę Biegłych Rewidentów (obecnie: Polską Agencję Nadzoru Audytowego) pod numerem 3355 Wybór w/w firmy audytorskiej został przeprowadzony w procedurze wyboru przewidzianej przez § 5 ust. 1 Procedury, na podstawie którego Komitet Audytu Rady Nadzorczej Rainbow Tours postanowił o odstąpieniu od przeprowadzania i realizacji procedury ofertowej, o której mowa w § 4 ust. 1 Procedury, podejmując po dokonaniu analizy dotychczasowej współpracy z BDO Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Spółką komandytową, jako firmą audytorską przeprowadzającą badanie sprawozdań finansowych w Spółce za okresy poprzednie, decyzję o przedłużeniu umowy z tą samą firmą audytorską, a to przy zastrzeżeniu i w związku ze spełnianiem wymagań w zakresie obowiązkowej rotacji firmy audytorskiej i biegłego rewidenta, okresów karencji oraz w zakresie czasu trwania umowy, określonych w ustawie z dnia 11.05.2017 r. o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym („Ustawa o Biegłych Rewidentach”), Rozporządzeniu Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) nr 537/2014 z dnia 16.04.2014 r. w sprawie szczegółowych wymogów dotyczących ustawowych badań sprawozdań finansowych jednostek interesu publicznego, uchylającego decyzję Komisji 2005/909/WE, zwanym dalej „Rozporządzeniem 537/2004”, Ustawie o Rachunkowości i funkcjonującej w Spółce Polityce. Przy dokonywania oceny firmy audytorskiej BDO Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k. Rada Nadzorcza zapoznała się m.in. z ustaleniami i wnioskami zawartymi w rocznym sprawozdaniu Komisji Nadzoru Audytowego, o którym mowa w art. 90 ust. 5 Ustawy o Biegłych Rewidentach (Sprawozdanie Komisji Nadzoru Audytowego za rok 2018 z dnia 24.05.2019 r., pobrane ze strony internetowej Ministerstwa Finansów). W związku z dokonanym wyborem, biorąc pod uwagę przepis art. 66 ust. 5 Ustawy o Rachunkowości, Rada Nadzorcza Spółki upoważniła i zobowiązała Zarząd Spółki (jako kierownika jednostki) do zawarcia z BDO Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Spółką komandytową stosownej umowy lub umów w przedmiocie przeprowadzenia przeglądu i badania sprawozdań finansowych (jednostkowych i skonsolidowanych). Umowa została zawarta w dniu 27.08.2019 r. Do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania BDO Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k. świadczyła na rzecz Spółki następujące usługi dotyczące roku obrotowego 2021: ● przeprowadziła przegląd skróconego śródrocznego jednostkowego sprawozdania finansowego spółki Rainbow Tours S.A. za okres sześciu następujących po sobie miesięcy, rozpoczynający się w dniu 01.01.2021 r., a zakończony w dniu 30.06.2021 r., ● przeprowadziła przegląd skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za okres sześciu następujących po sobie miesięcy, rozpoczynający się w dniu 01.01.2021 r., a zakończony w dniu 30.06.2021 r., ● przeprowadziła wstępne badanie jednostkowego sprawozdania finansowego za 2021 rok, ● przeprowadziła badanie jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki za rok obrotowy 2021, tj. za okres od dnia 01.01.2021 r. do dnia 31.12.2021 r., sporządzanego według stanu na dzień 31.12.2021 r., ● przeprowadziła badanie skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2021, tj. za okres od dnia 01.01.2021 r. do dnia 31.12.2021 r., sporządzanego według stanu na dzień 31.12.2021 r., ● przeprowadziła usługę atestacyjną zaliczającą się do katalogu czynności rewizji finansowej, zgodnie z właściwymi przepisami ustawy z dnia 11.05.2017 r. o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym, dotyczącą oceny sporządzonego przez Radę Nadzorczą Spółki „Sprawozdania o wynagrodzeniach członków Zarządu i Rady Nadzorczej Rainbow Tours S.A. za rok obrotowy 2021”. Wynagrodzenie podmiotu za usługi świadczone za 2021 rok: ● za przegląd jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego za I półrocze 2021 roku – 66 tys. zł netto, ● za badanie jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2021 rok – 113 tys. zł netto, ● usługa atestacyjna – weryfikacja „tagowania” skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2021 rok (w związku z obowiązkiem stosowania przez emitentów, których papiery wartościowe są dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym, jednolitego elektronicznego formatu raportowania ESEF i sporządzenia jednostkowych i skonsolidowanych sprawozdań finansowych w formacie XHTML oraz dodatkowo oznakowania skonsolidowanych sprawozdań finansowych znacznikami XBRL, tj. tzw. „tagowanie”, dla raportów za lata obrotowe zaczynające się dnia 1 stycznia 2021 r. lub później) – 22 tys. zł netto, ● usługa atestacyjna – ocena sporządzonego przez Radę Nadzorczą Spółki „Sprawozdania o wynagrodzeniach członków Zarządu i Rady Nadzorczej Rainbow Tours S.A. za rok obrotowy 2021” – 6 tys. zł netto. Razem wartość usług za 2021 rok: 207 tys. zł netto. W roku 2021 na rzecz Spółki nie były świadczone przez firmę audytorską dokonującą przeglądu i badającą jego sprawozdania finansowe (tj. przez BDO Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k.) jakiekolwiek inne usługi, poza wchodzącymi w zakres wyżej wymienionych, a w tym nie były świadczone przez firmę audytorską jakiekolwiek inne dozwolone usługi niebędące badaniem. Podmiot uprawniony do badania sprawozdań finansowych, przeprowadzający przegląd i badanie sprawozdań finansowych Spółki za rok obrotowy 2022 W dniu 14.06.2022 r. Rada Nadzorcza Spółki, jako organ dokonujący wyboru firmy audytorskiej i biegłego rewidenta do przeprowadzenia badań i przeglądów, o których mowa w § 1 ust. 1 „Polityki wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzania badania i przeglądu sprawozdań finansowych w Rainbow Tours Spółce Akcyjnej” (zwanej dalej „Polityką”), tj. organ inny, niż organ, o którym mowa w art. 66 ust. 4 ustawy z dnia 29.09.1994 r. o rachunkowości, niebędący organem zatwierdzającym sprawozdanie finansowe jednostki, działając w oparciu o postanowienia § 22 lit. d) Statutu Spółki oraz § 3 ust. 5 pkt 3) Regulaminu Rady Nadzorczej, a także przy uwzględnieniu postanowień § 10 ust. 2 i ust. 5 „Procedury wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzania badania i przeglądu sprawozdań finansowych w Rainbow Tours Spółce Akcyjnej” (zwanej dalej „Procedurą”), mocą uchwały Rady Nadzorczej Nr 5/06/2022 z dnia 14.06.2022 r. postanowiła – po zapoznaniu się przez Radę Nadzorczą z „Rekomendacją Komitetu Audytu dla Rady Nadzorczej Rainbow Tours Spółki Akcyjnej w przedmiocie propozycji wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzenia badania i przeglądu sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours” w ramach procesu powoływania biegłego rewidenta/firmy audytorskiej przewidzianego przez Politykę i Procedurę – dokonać wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzenia przeglądu i badania ustawowego jednostkowych sprawozdań finansowych Rainbow Tours Spółki Akcyjnej oraz skonsolidowanych sprawozdań finansowych Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za okresy obejmujące trzy kolejne lata obrotowe, tj. za okresy lat obrotowych 2022, 2023 oraz 2024, a w tym za następujące okresy roku obrotowego 2022, obejmujące przegląd i badanie następujących sprawozdań finansowych: a) przeglądu jednostkowego sprawozdania finansowego Rainbow Tours Spółki Akcyjnej za pierwsze półrocze 2022 r., tj. za okres od dnia 01.01.2022 r. do dnia 30.06.2022 r., sporządzanego według stanu na dzień na dzień 30.06.2022 r., b) przeglądu skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za pierwsze półrocze 2022 r., tj. za okres od dnia 01.01.2022 r. do dnia 30.06.2022 r., sporządzanego według stanu na dzień na dzień 30.06.2022 r., c) badania jednostkowego sprawozdania finansowego Rainbow Tours Spółki Akcyjnej za rok obrotowy 2022, tj. za okres od dnia 01.01.2022 r. do dnia 31.12.2022 r., sporządzanego według stanu na dzień 31.12.2022 r., d) badania skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2022, tj. za okres od dnia 01.01.2022 r. do dnia 31.12.2022 r., sporządzanego według stanu na dzień 31.12.2022 r., i postanowiła powierzyć przeprowadzenie powyższych czynności audytorskich podmiotowi: Nazwa (firma) podmiotu: BDO spółka z ograniczoną odpowiedzialnością sp.k. (dawniej: BDO Sp. z o.o.) Adres siedziby: 02-676 Warszawa, ul. Postępu 12 Dane o rejestracji: spółka zarejestrowana w rejestrze przedsiębiorców prowadzonym przez Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy w Warszawie, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, pod numerem KRS: 0000729684 Nr PANA: Podmiot wpisany na „Listę firm audytorskich” prowadzoną przez Polską Agencję Nadzoru Audytowego pod numerem 3355 Wybór w/w firmy audytorskiej został przeprowadzony w procedurze wyboru przewidzianej przez § 5 ust. 1 Procedury, na podstawie którego Komitet Audytu Rady Nadzorczej Rainbow Tours postanowił o odstąpieniu od przeprowadzania i realizacji procedury ofertowej, o której mowa w § 4 ust. 1 Procedury, podejmując po dokonaniu analizy dotychczasowej współpracy z BDO Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Spółką komandytową, jako firmą audytorską przeprowadzającą badanie sprawozdań finansowych w Spółce za okresy poprzednie, decyzję o przedłużeniu umowy z tą samą firmą audytorską, a to przy zastrzeżeniu i w związku ze spełnianiem wymagań w zakresie obowiązkowej rotacji firmy audytorskiej i biegłego rewidenta, okresów karencji oraz w zakresie czasu trwania umowy, określonych w ustawie z dnia 11.05.2017 r. o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym („Ustawa o Biegłych Rewidentach”), Rozporządzeniu Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) nr 537/2014 z dnia 16.04.2014 r. w sprawie szczegółowych wymogów dotyczących ustawowych badań sprawozdań finansowych jednostek interesu publicznego, uchylającego decyzję Komisji 2005/909/WE, zwanym dalej „Rozporządzeniem 537/2004”, Ustawie o Rachunkowości i funkcjonującej w Spółce Polityce. Przy dokonywaniu oceny firmy audytorskiej BDO Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k. Rada Nadzorcza zapoznała się m.in. z ustaleniami i wnioskami zawartymi w rocznym sprawozdaniu Komisji Nadzoru Audytowego, o którym mowa w art. 90 ust. 5 Ustawy o Biegłych Rewidentach (Sprawozdanie Polskiej Agencji Nadzoru Audytowego za rok 2021, pobrane w dniu 14.06.2022 r. ze strony internetowej Polskiej Agencji Nadzoru Audytowego: https://pana.gov.pl/sprawozdania/). W związku z dokonanym wyborem, biorąc pod uwagę przepis art. 66 ust. 5 Ustawy o Rachunkowości, Rada Nadzorcza Spółki upoważniła i zobowiązała Zarząd Spółki (jako kierownika jednostki) do zawarcia z BDO Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Spółką komandytową stosownej umowy lub umów w przedmiocie przeprowadzenia przeglądu i badania sprawozdań finansowych (jednostkowych i skonsolidowanych). Umowa została zawarta w dniu 22.08.2022 r. Do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania BDO Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k. świadczyła na rzecz Spółki następujące usługi dotyczące roku obrotowego 2022: ● przeprowadziła przegląd skróconego śródrocznego jednostkowego sprawozdania finansowego spółki Rainbow Tours S.A. za okres sześciu następujących po sobie miesięcy, rozpoczynający się w dniu 01.01.2022 r., a zakończony w dniu 30.06.2022 r., ● przeprowadziła przegląd skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za okres sześciu następujących po sobie miesięcy, rozpoczynający się w dniu 01.01.2022 r., a zakończony w dniu 30.06.2022 r., ● przeprowadziła wstępne badanie jednostkowego sprawozdania finansowego za 2022 rok, ● przeprowadziła badanie jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki za rok obrotowy 2022, tj. za okres od dnia 01.01.2022 r. do dnia 31.12.2022 r., sporządzanego według stanu na dzień 31.12.2022 r., ● przeprowadziła badanie skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2022, tj. za okres od dnia 01.01.2022 r. do dnia 31.12.2022 r., sporządzanego według stanu na dzień 31.12.2022 r. Wynagrodzenie podmiotu za usługi świadczone za 2022 rok: ● za przegląd jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego za I półrocze 2022 roku – łącznie 100 tys. zł netto, ● za badanie rocznego jednostkowego sprawozdania finansowego za 2022 rok – 128 tys. zł netto ● za badanie rocznego skonsolidowanego za 2022 rok wraz z usługą atestacyjną (oceną zgodności rocznego sprawozdania finansowego i rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego sporządzonych w Jednolitym Europejskim Formacie Raportowania - format ESEF/XBRL - z wymogami Rozporządzenia Delegowanego Komisji (UE) 2019/815 z dnia 17.12.2018 r. uzupełniającego dyrektywę 2004/109/WE Parlamentu Europejskiego i Rady w odniesieniu do regulacyjnych standardów technicznych dotyczących specyfikacji jednolitego elektronicznego formatu sprawozdawczego) – 82,5 tys. zł netto. Razem wartość usług za 2022 rok: 319,5 tys. zł netto. W roku 2022 na rzecz Spółki nie były świadczone przez firmę audytorską dokonującą przeglądu i badającą jego sprawozdania finansowe (tj. przez BDO Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k.) jakiekolwiek inne usługi, poza wchodzącymi w zakres wyżej wymienionych, a w tym nie były świadczone przez firmę audytorską jakiekolwiek inne dozwolone usługi niebędące badaniem. ‎ 12. ZATWIERDZENIE DO PUBLIKACJI Niniejsze sprawozdanie zostało zatwierdzone do publikacji w dniu 28 kwietnia 2023 roku. Zarząd Rainbow Tours Spółki Akcyjnej / Osoby odpowiedzialne za prowadzenie ksiąg rachunkowych: Łódź, dnia 28 kwietnia 2023 roku ____ ___ ____ ___ Grzegorz Baszczyński ‎ Prezes Zarządu Piotr Burwicz ‎ Członek Zarządu Jakub Puchałka ‎ Członek Zarządu Maciej Szczechura ‎ Członek Zarządu

AI Terminal

More from Rainbow Tours S.A.

Talk to a Data Expert