Rafako S.A. — AGM Information 2023

May 24, 2023

Warszawa, 24 maja 2023 r.

Zarząd Rafako S.A. Ul. Łąkowa 33 47-400 Racibórz

Dotyczy: Zgłoszenie modyfikacji uchwał opublikowanych przez Spółkę na NWZA Rafako w dniu 05.06.2023

Szanowni Państwo,

w imieniu Funduszu Inwestycji Polskich Przedsiębiorstw Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych ("Fundusz") reprezentowanego przez PFR Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. z siedzibą w Warszawie ("Towarzystwo") niniejszym zgłaszamy propozycję zmodyfikowanych uchwał zgodnie z Agendą ogłoszonego na 05.06.2023 NWZA Rafako S.A.

Z uwagi na brak rozstrzygnięć w toczącym się od 2021 roku procesie inwestorskim Rafako S.A., którego finalizacja warunkowana była zakupem pakietu akcji Spółki należącego do PBG S.A. w restrukturyzacji w likwidacji, uważamy, że w obliczu potrzeb kapitałowych Spółki i konieczności pozyskania Inwestora Wiodącego, a także restrukturyzacji zadłużenia oraz pilnego podwyższenia kapitału w Spółce, wyrażonych proponowanymi uchwałami, warunkowanie tych uchwał sprzedażą akcji Rafako S.A. przez PBG S.A. w restrukturyzacji w likwidacji, nie jest w interesie Spółki oraz wszystkich Akcjonariuszy Rafako S.A. oraz może doprowadzić do fiaska procesu restrukturyzacji Spółki i tym samym jej upadłości.

Jednocześnie zwracamy uwagę, że cel akcjonariusza PBG S.A. w restrukturyzacji w likwidacji, tj. sprzedaż akcji Spółki, może zostać przeprowadzony z nie gorszym rezultatem dla Akcjonariusza poprzez sprzedaż rynkową, po zrealizowaniu przez Spółkę wykonania uchwał niniejszego NWZA Rafako, w szczególności po pozyskaniu przez Spółkę Inwestora Wiodącego.

W imieniu Towarzystwa

Piotr Kuba Elektronicznie podpisany przez Piotr Kuba Data: 2023.05.24 13:31:12 +02'00'

Piotr Kuba Mariusz Świacki Członek Zarządu Prokurent

Mariusz Świacki Elektronicznie podpisany przez Mariusz Świacki Data: 2023.05.24 13:33:37 +02'00'

ul. Krucza 50, 00-025 Warszawa t: +48 22 341 70 00 e: kontakt@pfrtfi.pl www.pfrtfi.pl

PFR TFI S.A. wpisana do Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy w Warszawie, XII Wydział Gospodarczy pod numerem KRS 0000486060, NIP: 1070027625 Kapitał zakładowy 48.000.000 złotych, opłacony w całości.