AI assistant
Proximus SA — Annual Report 2010
Mar 18, 2011
3989_rns_2011-03-18_fe6fa176-832e-4581-aeff-5998c46686b8.pdf
Annual Report
Open in viewerOpens in your device viewer
Geconsolideerd jaarverslag1
Belgacom Groep
- Sterke jaaropbrengsten2 : stijging met 10,2% tot 6.603 miljoen EUR
- 1.984 miljoen EUR ebitda over het volledige jaar 2010, of + 1,5% op jaarbasis
- Ebitdamarge van de Groep van 30%
- Vrije kasstroom van 980 miljoen EUR
Opbrengsten
Bedrijfskosten
De Belgacom Groep sloot het jaar 2010 af met sterke opbrengsten voor een bedrag van 6.603 miljoen EUR, exclusief niet-recurrente opbrengsten, wat een stijging van 10,2% betekent ten opzichte van 2009. De groeitrend in 2010 is grotendeels te danken aan de volledige consolidering van de International Carrier Business Unit van Belgacom (BICS), inclusief de bijdrage van MTN ICS3 .
Op een vergelijkbare basis, d.w.z. wanneer de opbrengsten van BICS voor 2010 verhoudingsgewijs worden geconsolideerd tegen 57,6%, liggen de opbrengsten van de Belgacom Groep 0,6% of 37 miljoen EUR lager dan vorig jaar. Daarin zit het opbrengstenverlies als gevolg van regelgeving, die de Belgacom opbrengst met 121 miljoen EUR of - 2% verminderde.
De onderliggende business van Belgacom, d.w.z. afgezien van de negatieve impact van de regelgeving, kende in de loop van het jaar een groei van 1,4%. Dat was te danken aan de gezonde groei van de onderliggende business van de Consumer Business Unit en de organische opbrengstengroei van BICS.
Voor het jaar 2010 rapporteerde de Belgacom Groep in totaal 4.619 miljoen EUR bedrijfskosten vóór niet-recurrente elementen, of een stijging op jaarbasis van 14,5%, onder impuls van de volledige consolidering van BICS en bijkomende business van MTN ICS.
De bijkomende opbrengsten van BICS sinds het begin van het jaar, aan doorgaans lagere marges, hebben gezorgd voor een aanzienlijke stijging van de verkoopkosten van de Belgacom Groep met 26,6% tot 2.642 miljoen EUR. Op een vergelijkbare basis4 bleven de verkoopkosten echter stabiel in vergelijking met vorig jaar. Dat is in de eerste plaats het resultaat van het positieve effect van een aantal regelgevende maatregelen5 op de verkoopkosten.
Voor het volledige jaar 2010 rapporteert Belgacom in totaal 1.107 miljoen EUR HR-uitgaven6 , inclusief een aantal bijkomende HR-kosten naar aanleiding van de volledige consolidering van BICS en de bijdrage van MTN. Op vergelijkbare basis lagen de HR-uitgaven van de Groep 1,6% lager dan vorig jaar, vooral dankzij de vermindering van de personeelsbezetting met - 496 fte's, waardoor het aantal fte's eind 2010 16.308 bedroeg.
Belgacom rapporteert voor 2010 in totaal 870 miljoen EUR niet-HR-uitgaven7 . Daarin zitten bepaalde bijkomende kosten naar aanleiding van de volledige consolidering van BICS en de bijdrage van MTN. Op een vergelijkbare basis stegen de niet-HR-uitgaven met 1,1%, wat gedeeltelijk het gevolg was van de upgrade van het gsm-radiotoegangsnetwerk.
……………………………………………………………………………………………………………………………………………
4 Consolidering van BICS tegen 57,6%
1 Gedetailleerde financiële resultaten vanaf pagina 11
2 De opbrengsten worden gedefinieerd als de som van de netto-opbrengsten en de andere bedrijfsopbrengsten.
3 Op 30 november 2009 bracht MTN zijn internationale carrierdiensten onder bij BICS in ruil voor een belang van 20%. Daardoor verwaterde het belang van Belgacom in BICS van 72% tot 57,6. Op 1 januari 2010 verwierf Belgacom de controle over BICS en werd BICS volledig geconsolideerd.
5 Minder kosten naar aanleiding van de lagere mobiele terminatietarieven en de invoering van een collecting model voor marketingnummers en sms
6 HR-uitgaven: d.w.z. personeelskosten en pensioenen
Ebitda
2010 EBITDA bijdrage per BU (in mio €)
CBU EBU SDE&W S&S
De ebitda van de Groep voor het volledige jaar 2010, vóór niet-recurrente elementen, kwam uit op 1.984 miljoen EUR, d.w.z. 1,5% hoger dan 2009. Op een vergelijkbare basis8 daalde de ebitda met 1,3%, wat overeenkomt met de negatieve impact van de regelgeving, ten bedrage van 26 miljoen EUR. Exclusief de impact van de regelgeving wist Belgacom haar ebitda over het volledige jaar stabiel te houden ten opzichte van vorig jaar.
Het solide ebitdaniveau zorgde voor een ebitdamarge over het hele jaar van 30%. BICS verlaagde de ebitdamarge van de Groep in 2010 op twee manieren: (1) door de volledige consolidering en (2) door de sterke organische groei. Daar de opbrengsten van BICS doorgaans gepaard gaan met een lagere marge, zorgde de opbrengstengroei mathematisch voor een verlaging van de ebitdamarge van de Groep.
Exclusief het effect van de volledige consolidering van BICS ligt de ebitdamarge in 2010 op 32,4% in vergelijking met 32,6% in 2009.
De fiscale kosten voor het volledige jaar 2010 bedragen 233 miljoen EUR, tegenover 241 miljoen EUR in 2009. Dat brengt de effectieve belastingvoet voor de Belgacom Groep in 2010 op 15,4%, vergeleken met 21% in 2009. De effectieve belastingvoet in 2010 vloeit voort uit de toepassing van de algemene principes van de Belgische fiscale wetgeving en omvat het positief effect van de niet-belastbare meerwaarde9 van 436 miljoen EUR.
Exclusief deze niet-recurrente opbrengsten bedraagt de effectieve belastingvoet in 2010 21,6%.
In 2010 investeerde de Belgacom Groep 734 miljoen EUR of 11,1% van de groepsopbrengsten. De stijging met 137 miljoen EUR tegenover vorig jaar kan gedeeltelijk worden verklaard door de capex die nodig was voor de verlenging van de 2G-licentie voor de periode 2010-2015, goed voor in totaal 74 miljoen EUR.
Daarnaast zette Belgacom het uitrollen van haar 'Move to all IP'-project (MaIP) voort, wat in 2010 een totale investering van 50 miljoen EUR vergde. Voor het Broadway-project, d.w.z. de verdere uitrol van fiber-to-the-curb en de installatie van VDSL2, was in 2010 32 miljoen EUR nodig. Daarmee werd het bereik uitgebreid tot 76%. Verder moesten in 2010 een aantal contracten voor inhoudsrechten voor Belgacom TV worden vernieuwd.
Wat haar wagenpark betreft, besliste Belgacom bepaalde bedrijfsauto's aan te kopen in plaats van te leasen, wat in 2010 leidde tot een stijging van de capex van S&S.
Fiscale kosten
-109 -320 129
…………………………………………………………………………………………………………………………………………… * Genormaliseerde belastingvoet
Capex
8 Aangepast voor de volledige consolidering van BICS en de bijdrage van MTN
9 De groepsopbrengsten omvatten in 2010 436 miljoen niet-terugkerende opbrengsten. Dat is het gevolg van de verwerving van de controle over
Vrije kasstroom*
Belgacom sloot het jaar 2010 af met een sterke vrije kasstroom van 980 miljoen EUR, d.w.z. 183 miljoen EUR meer dan in 2009. De positieve afwijking is gedeeltelijk het gevolg van een eenmalige kasverhoging met 51 miljoen EUR naar aanleiding van de volledige consolidering van BICS, terwijl de vrije kasstroom in 2009 de betaling omvatte van de 66 miljoen EUR boete opgelegd door de Belgische mededingingsautoriteit. Daarnaast ondervond de vrije kasstroom in 2010 de positieve impact van enerzijds de betaling van minder inkomstenbelastingen aangezien de fusie van de juridische entiteiten leidde tot het versneld gebruik van de overgedragen fiscale verliezen van Belgacom nv, en anderzijds van een verlaging van het aandeel aan vooraf te betalen belastingen, waardoor tijdelijk een positief verschil ontstaat.
Daarnaast beëindigde Belgacom het jaar 2010 met een hogere ebitda (vóór niet-recurrente elementen). Deze positieve impact werd evenwel gedeeltelijk geneutraliseerd door de verhoogde capex.
……………………………………………………………………………………………………………………………………………
……………………………………………………………………………………………………………………………………………
(*) Kasstroom voor financieringsactiviteiten
Netto financiële positie
| (1.716) | 980 | (702) | (30) | 1 6 |
(1.451) |
|---|---|---|---|---|---|
| Netto schuld december 2009 |
Vrije kasstroom |
Dividenden | Dividenden aan minder heidsbelangen |
Andere | Netto schuld december 2010 |
De financiële positie van Belgacom blijft gezond. De netto financiële schuld daalde in 2010 met 265 miljoen tot 1.451 miljoen EUR, wat overeenstemt met 0,7 x ebitda (vóór niet-recurrente elementen).
De uitstaande financiële schuld bedroeg 2,1 miljard EUR (nominale waarde), waarvan het grootste deel vervalt in 2011 en 2016.
Op 31 januari 2011 gaf Belgacom in het kader van haar Euro Medium Term Note-programma een niet-achtergestelde obligatielening op zeven jaar uit ter waarde van 500 miljoen EUR, met 7 februari 2018 als vervaldag en een coupon met een vaste rente van 3,875%. Het doel van deze transactie is de obligaties die in november 2011 aflopen, te prefinancieren.
Consumer Business Unit - CBU
- Opbrengsten 2010 stabiel op vergelijkbare basis10, ondanks de 60 miljoen EUR impact van de regelgeving
- Ebitda over het volledige jaar + 1,1% op vergelijkbare basis10; solide contributiemarge van 45,3%
- Opbrengsten voor televisie, data en Tango in de lift
- Verder succes van convergente aanbiedingen: 870.000 multiplaypacks verkocht tegen eind 2010
Voor het volledige jaar 2010 rapporteerde CBU 2.368 miljoen EUR opbrengsten of een daling met 1,9% in vergelijking met 2009, wat volledig het gevolg was van de in 2010 weggevallen interbedrijfsstromen na de fusie van juridische entiteiten. Wanneer de cijfers van 2009 worden aangepast aan deze weggevallen stromen, bleven de opbrengsten op jaarbasis stabiel, terwijl 60 miljoen EUR (of - 2,6%) impact van de regelgeving werd geabsorbeerd.
In 2010 stonden de opbrengsten van CBU onder druk door de implementering van een collecting model voor marketingnummers en -sms, de verdere daling van de roamingtarieven in juli 2010, de eerste verlaging van de mobiele terminatietarieven in augustus 2010 en de daaruit voortvloeiende daling van de vast-naar-mobieltarieven. Deze regelgevende maatregelen hadden een impact op de opbrengsten uit vaste en mobiele spraak en mobiele data.
De impact van de regelgeving daargelaten, zette de onderliggende business een gezond financieel resultaat neer, met een opbrengstenstijging van 2,6% in vergelijking met 2009. De onderliggende groei is afkomstig van data, televisie en de mobiele activiteiten in Luxemburg (Tango).
……………………………………………………………………………………………………………………………………………
In 2010 stonden de meer traditionele productlijnen zoals vaste en mobiele spraak onder druk van de regelgeving. In 2009 vertegenwoordigden de opbrengsten uit spraak 52% van de opbrengsten van CBU. In 2010 is dat gedaald tot 49%.
De 506 miljoen EUR opbrengsten uit vaste spraak vertoonden een daling met 9,8% op jaarbasis, te wijten aan het verlies van toegangslijnen, de blijvende kortingen op packs en een aantal regelgevende maatregelen11 . CBU wist het verlies aan vaste lijnen in 2010 terug te dringen tot -129.000 lijnen tegenover -138.000 het jaar voordien. Dat resulteerde eind 2010 in een totaal aantal vaste lijnen van 1.933.000, inclusief Scarlet VoIP-klanten.
De 653 miljoen EUR opbrengsten uit mobiele spraak kenden een daling van 3,3% op een vergelijkbare basis10, wat volledig het gevolg was van regelgevende maatregelen12. De onderliggende opbrengstentrend was in 2010 immers positief. In de loop van het jaar won CBU 74.000 postpaidklanten. Daardoor steeg het aandeel van postpaid van 40% eind 2009 tot 42,6% eind 2010. Het volledige klantenbestand klokte af op 3.769.000, of 54.000 klanten minder dan een jaar geleden, toe te schrijven aan een verlies van prepaid- (- 75.000) en MVNO-klanten (- 53.000).
……………………………………………………………………………………………………………………………………………
Opbrengsten CBU
10 Resultaten 2009 aangepast voor interbedrijfselementen en wijzigingen in de kosten- en opbrengstentoerekening
11 Implementering van een collecting model en lagere vast-naar-mobieltarieven na de verlaging van de mobiele terminatietarieven
12 Lagere roamingtarieven, de verlaging van de mobiele terminatietarieven en de invoering van een collecting model voor marketingnummers en sms
Zowel vaste als mobiele data bleven in 2010 groeien en vertegenwoordigen nu 28% van de opbrengsten van CBU tegenover 26% in 2009.
……………………………………………………………………………………………………………………………………………
Over het volledige jaar stegen de opbrengsten uit mobiele data met 6,5% tot 322 miljoen EUR ondanks de implementering van het collecting model. Onder mobiele data worden de opbrengsten uit zowel sms- als niet-sms-data verstaan, m.a.w. geavanceerde data.
De opbrengsten uit sms stegen op vergelijkbare basis met 11% dankzij het succes van aanbiedingen met gratis sms'en, wat de sms-volumes aanzienlijk opdreef (+ 25%). Geavanceerde data stegen met 11,6% op een vergelijkbare basis en exclusief de impact van het collecting model, als gevolg van de toenemende vraag naar mobiele dataoplossingen.
De opbrengsten uit vast internet stegen met 4,4% tot 337 miljoen EUR onder impuls van het groeiende klantenbestand (+ 38.000 nieuwe klanten) en de vernieuwde internetportefeuille die klanten voor een lichtjes hogere prijs hogere snelheden en meer volume biedt. Eind 2010 telde CBU 1.113.000 internetklanten.
Belgacom TV zette zijn groei verder en zag zijn opbrengsten met bijna 36% stijgen tot 182 miljoen EUR. Het klantenbestand voor televisie groeide met 30% of + 223.000 klanten. De toename van het aantal klanten was voornamelijk te danken aan de unieke marktpositie die Belgacom inneemt met haar packs met gratis tv. Eind 2010 telde CBU 975.000 tvklanten, waaronder 135.000 secondstreamgebruikers. In 2010 vertegenwoordigde televisie 8% van de totale opbrengsten van CBU.
Andere bedrijfskosten CBU
Over het volledige jaar lagen de verkoopkosten op een vergelijkbare basis13 1,4% lager dan vorig jaar, vooral door een positief effect van de regelgevende maatregelen14 en de initiatieven om de winstgevendheid van de producten te verbeteren.
Ten gevolge van het lopende peterschapsprogramma, de herstructurering bij Scarlet en natuurlijke afvloeiing, telde CBU over het volledige jaar 510 fte's minder, wat het totaal op het einde van het jaar op 5.209 fte's bracht. Bijgevolg lagen de 325 miljoen EUR HR-uitgaven over het volledige jaar 5,8% lager dan een jaar eerder.
De niet-HR-uitgaven bleven dalen dankzij de blijvende aandacht voor de kosten. Voor het volledige jaar 2010 kenden de 291 miljoen EUR niet-HR-kosten een daling van 2,3% vergeleken met 2009.
…………………………………………………………………………………………………………………………………………
13 Resultaten 2009 aangepast voor interbedrijfselementen en wijzigingen in de kosten- en opbrengstentoerekening
14 Implementering van een collecting model en de verlaging van de mobiele terminatietarieven
Segmentresultaat en contributiemarge CBU
Over het volledige jaar bedroeg het segmentresultaat van CBU 1.073 miljoen EUR, wat een stijging met 1,1% op jaarbasis betekent op een vergelijkbare basis13. Daarin zit de negatieve impact van de regelgeving voor een bedrag van 19 miljoen EUR. Voor het volledige jaar 2010 bedroeg de contributiemarge 45,3% tegenover een like-for-likemarge13 in 2009 van 44,8%, of een lichte daling met 0,5 ppt op een vergelijkbare basis.
Enterprise Business Unit - EBU
- Impact van de crisis gestabiliseerd in 2010
- Opbrengstendaling in 2010 ingedijkt tot 2,1% op vergelijkbare basis
- Impact van de regelgeving: -39 miljoen EUR op opbrengsten, slechts - 3 miljoen EUR op ebitda
- Sterke contributiemarge van 50%
Opbrengsten EBU
EBU besloot het jaar 2010 met 2.421 miljoen EUR opbrengsten, of een daling op jaarbasis van 3,2%. De lagere opbrengsten kunnen gedeeltelijk worden verklaard door de begin 2010 weggevallen interbedrijfsopbrengsten na de fusie van de juridische entiteiten. Op een vergelijkbare basis, m.a.w. wanneer de cijfers van 2009 worden aangepast voor de interbedrijfsopbrengsten, bleef de opbrengstendaling voor het volledige jaar beperkt tot 2,1%, een verbetering ten opzichte van het jaar voordien toen EBU 4,2% organische opbrengsten verloor naar aanleiding van de economische crisis.
In 2010 werden de opbrengsten negatief beïnvloed door de regelgeving voor een bedrag van 39 miljoen EUR of - 1,6%. Daarin zitten de impact van de lagere mobiele terminatietarieven sinds 1 augustus 2010, de doorwerking naar de vast-naar-mobieltarieven, alsook de lagere tarieven voor spraak- en dataroaming. De impact van de regelgeving daargelaten, kende de onderliggende business van EBU een lichte terugval van 0,5% vergeleken met 2009.
……………………………………………………………………………………………………………………………………………
De opbrengsten uit vaste en mobiele spraak ondervonden de impact van regelgevende maatregelen. Eind 2010 vertegenwoordigden de opbrengsten uit vaste en mobiele spraak 43% van de opbrengsten van EBU.
2008 2009 2010
In 2010 genereerde EBU 539 miljoen EUR opbrengsten uit vaste spraak, een daling met 6,1% vergeleken met 2009. Dat is voornamelijk te wijten aan een aantal regelgevende maatregelen15. Voor de rest is de opbrengstendaling het resultaat van de achteruitgang van de vaste lijn, die werd ingedijkt tot een verlies van 51.000 lijnen tegenover 53.000 het jaar voordien. De achteruitgang van de vaste lijn en het geringere gebruik per lijn hadden een impact op de verkeersvolumes, die in 2010 met 5,7% daalden.
Voor het volledige jaar 2010 rapporteert EBU 502 miljoen EUR opbrengsten uit mobiele spraak. Dat is 27 miljoen EUR of 5% minder dan in 2009 op een vergelijkbare basis16. De daling is grotendeels te wijten aan regelgevende17 maatregelen. Daarnaast kiezen steeds meer EBUklanten voor voordelige mobiele tariefplannen met gratis belkrediet. In 2010 noteerde EBU 75.000 nieuwe mobiele klanten18, wat het totale aantal mobiele klanten op 1.303.000 bracht. Het groeiniveau lag in 2010 iets lager dan het jaar voordien als gevolg van de klantenwervingsstrategie die voor het SME-segment werd gekozen om meer aandacht te besteden aan 'waardevolle' klanten.
EBU genereerde in totaal 692 miljoen EUR opbrengsten uit ICT, m.a.w. 3,3% meer dan het jaar voordien, met vooral sterke resultaten van Telindus International. In 2009 werden de opbrengsten van EBU uit ICT getroffen door de economische crisis, omdat grotere IT-projecten werden uitgesteld of gespreid in de tijd. Vanaf het vierde kwartaal van 2009 kenterde de trend, met een aanzienlijk toename van de opbrengsten als gevolg.
…………………………………………………………………………………………………………………………………………… De opbrengsten uit mobiele data stegen op een vergelijkbare basis19 met
2,8% tot 185 miljoen EUR. Het gaat om opbrengsten uit zowel sms- als niet-sms-data, m.a.w. 'geavanceerde data'.
De opbrengsten uit sms klommen met 4% tot 76 miljoen EUR, inclusief een negatieve impact in de eerste helft van de verlaging van de roamingtarieven voor sms op 1 juli 2009. De opbrengsten uit geavanceerde data20 stegen met 2% tot 109 miljoen EUR, inclusief een beperkte impact van het collecting model voor marketingnummers en -sms vanaf 1 april 2010. De Europese verordening inzake dataroaming om "bill shocks" 21 te voorkomen had een impact op de groeitrend voor geavanceerde data.
Met een totaal van 392 miljoen EUR bedroegen de totale opbrengsten uit vaste data 2,3% minder dan in 2009. Naast de opbrengsten uit vast internet omvatten deze ook opbrengsten uit connectiviteit, waarvoor de migratie van de oudere technologieën (Leased Lines, Frame Relay, ATM) naar het nieuwe en voordeliger Explore-platform (connectiviteit en managed services) doorgaat.
Op een verzadigde en uiterst competitieve markt voor vast internet wist EBU zijn klantenbestand voor breedband vrij stabiel te houden op 445.000.
……………………………………………………………………………………………………………………………………………
15 Lagere vast-naar-mobieltarieven als gevolg van de lagere MTR's vanaf 1 augustus 2010 en de impact van het collecting model voor marketingnummers en –sms.
16 De omzet voor mobiele spraak omvatte traditioneel de interbedrijfsopbrengsten, die vooral betrekking hadden op de opbrengsten uit inkomend verkeer (vast-naar-mobiel). De interbedrijfsstromen zijn echter weggevallen met de fusie van de juridische entiteiten begin 2010.
17 Lagere MTR's en roamingtarieven, en het collecting model voor marketingnummers en -sms vanaf 1 april 2010
18 Omvat niet de 8000 interne mobiele kaarten die werden opgezegd in het eerste kwartaal van 2010 na de fusie van de juridische entiteiten.
19 Vergeleken met 2009, exclusief de interbedrijfsopbrengsten
20 Mobiele data exclusief sms
21 Vanaf 1 juli 2010 geldt standaard voor alle klanten een financiële limiet van 49,85 EUR (excl. btw) per maand voor dataroaming, tenzij ze hebben gekozen voor opt-out.
Bedrijfskosten EBU
EBU rapporteert voor het volledige jaar 2010 685 miljoen EUR verkoopkosten, wat 1,6% minder is dan het jaar voordien, en dat op een vergelijkbare basis22 . . De daling op jaarbasis is het resultaat van het positieve effect op de verkoopkosten van een aantal regelgevende maatregelen, namelijk van de lagere MTR's sinds 1 augustus 2010 en de toepassing van het collecting model voor marketingnummers en -sms.
De lagere personeelsbezetting had in 2010 een positieve impact op de HR-uitgaven van EBU, die met 1,1% daalden tot 375 miljoen EUR.
In 2010 verminderde het totale personeelsbestand van EBU met 65 fte's, wat het totale aantal fte's op het einde van het jaar op 5.263 bracht. Daarin zit ook het bijkomende personeelsbestand naar aanleiding van de oprichting van het nieuwe bedrijf 'Bridging ICT'.
Ondanks de blijvende aandacht voor de vermindering van de kosten in 2010, bedroegen de niet-HR-kosten van EBU over het volledige jaar 149 miljoen EUR, of 5% meer dan in 2009. Dat kan voor een deel worden verklaard door een positief eenmalig effect in 2009.
……………………………………………………………………………………………………………………………………………
……………………………………………………………………………………………………………………………………………
Segmentresultaat en contributiemarge EBU
Voor het volledige jaar rapporteert EBU een segmentresultaat van 1.212 miljoen EUR of 1,6% minder dan het jaar voordien. Op een vergelijkbare basis23 is het segmentresultaat in 2010 met 3,6% gedaald op jaarbasis. Over het volledige jaar beschouwd, bleef de negatieve impact van de regelgeving op het segmentresultaat beperkt tot 3 miljoen EUR.
In 2010 stond de contributiemarge van EBU op 50% in vergelijking met 50,8% in 2009, op een vergelijkbare basis23 .
22 Vergeleken met 2009, aangepast voor de interbedrijfsverkoopkosten die vanaf 2010 niet langer opgenomen worden
Service Delivery Engine & Wholesale – SDE&W
Opbrengsten SDE&W
SDE&W beëindigde het jaar met 342 miljoen EUR opbrengsten, of een daling van 11,4% ten opzichte van het jaar voordien op een gerapporteerde basis. Deze terugval is voornamelijk het resultaat van de interbedrijfsstromen die vanaf 2010 wegvielen naar aanleiding van de fusie van de juridische entiteiten.
Op een vergelijkbare basis daalden de opbrengsten van SDE&W met 1,7% op jaarbasis, waarbij 22 miljoen EUR (- 6,4%) negatieve impact van de regelgeving24 werd geabsorbeerd.
Zonder het effect van de regelgeving kenden de opbrengsten voor het volledige jaar een stijging van 4,7% onder impuls van de migratie van Scarlet-klanten die van een bitstream- op een Carrier DSL-oplossing zijn overgestapt. ……………………………………………………………………………………………………………………………………………
Bedrijfskosten SDE&W
De verkoopkosten voor het jaar 2010 ondervonden een positieve impact van de weggevallen interbedrijfskosten. Op een vergelijkbare basis25 daalden de verkoopkosten voor het volledige jaar met 26,2% tot 46 miljoen EUR dankzij het positieve effect van het collecting model voor marketingnummers en -sms.
De HR-uitgaven voor het volledige jaar bedroegen 203 miljoen EUR, een toename met 5,2% op jaarbasis, als gevolg van het grotere personeelsbestand en de 2% loonindexering in oktober 2010.
De niet-HR-kosten voor het jaar 2010 ondervonden de impact van de overschakeling van het radiotoegangsnetwerk naar Huawei-apparatuur en de extra kosten naar aanleiding van de migratie van Scarlet-klanten. Daardoor stegen de niet-HR-kosten met 9,3% op jaarbasis tot 202 miljoen EUR.
……………………………………………………………………………………………………………………………………………
Staff & Support – S&S
Opbrengsten S&S
Opbrengsten (in mio €)
Staff & Support genereerde in 2010 35 miljoen EUR opbrengsten, een lichte stijging met 4,6%. Dat is onder meer het resultaat van lichtjes hogere meerwaarden gerealiseerd op de verkoop van gebouwen.
Bedrijfskosten S&S
De totale bedrijfskosten daalden met 4,1% tot 355 miljoen EUR, vooral dankzij de bedrijfsbrede aandacht voor kostenvermindering.
24 De opbrengsten stonden vooral onder druk door het collecting model voor marketingnummers en -sms en, in mindere mate, door de verordening inzake de roamingtarieven, de mobiele terminatietarieven en de nieuwe prijzen voor LLU en bitstream vanaf augustus 2010.
International Carrier Services - BICS
- Positief effect van de volledige consolidering en de bijdrage van MTN ICS
- 3,9% stijging van de jaaropbrengsten op vergelijkbare basis
- Ebitdamarge van 8% voor het volledige jaar
- Sterke volumegroei
Opbrengsten BICS
BICS sloot het jaar af met 1.610 miljoen EUR opbrengsten. In 2010 genoten de opbrengsten een positieve impact van de volledige consolidering en de bijkomende business van MTN ICS. Gecorrigeerd, d.w.z. wanneer de opbrengsten van BICS voor 2010 verhoudingsgewijs worden geconsolideerd tegen 57,6%, zijn de opbrengsten van BICS met 3,9% gestegen.
Brutomarge BICS
De gerapporteerde brutomarge voor het jaar steeg met 58,4% op jaarbasis tot 226 miljoen EUR, inclusief de positieve impact van de volledige consolidering. De marges voor spraak stonden onder druk van de intense concurrentie op de internationale carriermarkt, en de sterke schommelingen van de EUR/USDwisselkoers. De marges voor niet-spraakactiviteiten daarentegen groeiden als gevolg van de versterkte leiderschapspositie van BICS in mobiele data.
Ebitda en marge BICS
Volumes BICS
Op het einde van het jaar rapporteerde BICS een ebitda van 129 miljoen EUR, die positief werd beïnvloed door de volledige consolidering en de extra bijdrage van MTN ICS. Op een organische basis daalde de ebitda van BICS lichtjes wegens de druk op de brutomarges, wat voor een deel werd geneutraliseerd door de lagere bedrijfskosten.
De ebitdamarge van 2010 lag iets lager dan het jaar voordien, maar verbeterde van kwartaal tot kwartaal dankzij de sterke resultaten van de niet-spraakactiviteiten. De ebitdamarge lag in 2010 voor het volledige jaar op 8%.
……………………………………………………………………………………………………………………………………………
De volumes werden positief beïnvloed door de extra MTN-business. In 2010 stegen de volumes voor spraak met 31% en die voor niet-spraak met bijna 46% op jaarbasis.
Kwartaalresultaten zoals gerapporteerd
De resultaten werden niet gecorrigeerd voor wijzigingen in de rapportering.
-
De resultaten van de Groep werden beïnvloed door de volledige consolidering van BICS en de bijdrage van MTN vanaf 2010.
-
De segmentresultaten werden beïnvloed door de fusie van de juridische entiteiten en het wegvallen van de interbedrijfsstromen.
Groep – Financiële resultaten
| Q109 | Q209 | Q309 | Q409 | 2009 | Q110 | Q210 | Q310 | Q410 | 2010 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| (in miljoen EUR) | ||||||||||
| Totale opbrengsten van de Groep | 1.492 | 1.504 | 1.476 | 1.518 | 5.990 | 1.641 | 1.664 | 1.640 | 1.658 | 6.603 |
| Consumer Business Unit Enterprise business unit Service Delivery engine Staff&Support International Carrier Services Intersegment eliminaties |
591 640 98 7 217 -61 |
604 626 94 12 227 -60 |
602 602 94 6 228 -55 |
617 632 100 8 221 -60 |
2.414 2.501 386 33 892 -236 |
590 615 94 10 378 -47 |
592 610 85 7 414 -45 |
585 590 79 10 415 -40 |
600 606 83 7 402 -39 |
2.368 2.421 342 35 1.610 -172 |
| Kosten van aan omzetgerelateerde materialen en diensten |
-511 | -511 | -515 | -550 | -2.087 | -662 | -674 | -651 | -655 | -2.642 |
| Personeelskosten en pensioenen | -281 | -280 | -271 | -277 | -1.108 | -274 | -275 | -281 | -278 | -1.107 |
| Andere bedrijfskosten | -207 | -211 | -196 | -225 | -840 | -210 | -212 | -218 | -230 | -870 |
| Segment resultaat | 492 | 502 | 494 | 467 | 1.955 | 495 | 503 | 490 | 495 | 1.984 |
| EBITDA marge* | 33,0% | 33,4% | 33,5% | 30,8% | 32,6% | 30,2% | 30,2% | 29,9% | 29,9% | 30,0% |
| Niet-recurrente elementen | 0 | -62 | 0 | 74 | 12 | 436 | 1 | 0 | 8 | 444 |
| Ebitda | 492 | 440 | 494 | 541 | 1.967 | 931 | 504 | 490 | 503 | 2.428 |
* Voor niet-recurrente elementen
Groep – Capex
| Q109 | Q209 | Q309 | Q409 | 2009 | Q110 | Q210 | Q310 | Q410 | 2010 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| (in miljoen EUR) | ||||||||||
| Capex van de Groep | 135 | 134 | 136 | 192 | 597 | 154 | 222 | 139 | 219 | 734 |
| Consumer Business Unit | 26 | 16 | 19 | 29 | 89 | 49 | 19 | 11 | 54 | 132 |
| Enterprise business unit | 6 | 4 | 4 | 6 | 20 | 2 | 3 | 7 | 7 | 20 |
| Service Delivery Engine & Wholesale | 98 | 106 | 100 | 118 | 422 | 96 | 180 | 96 | 121 | 492 |
| Staff&Support | 3 | 6 | 8 | 27 | 44 | 5 | 13 | 19 | 26 | 62 |
| International Carrier Services | 2 | 3 | 6 | 12 | 22 | 2 | 8 | 6 | 11 | 27 |
CBU - Financiële resultaten
| Q109 | Q209 | Q309 | Q409 | 2009 | Q110 | Q210 | Q310 | Q410 | 2010 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| (in miljoen EUR) | ||||||||||
| Totale opbrengsten | 591 | 604 | 602 | 617 | 2.414 | 590 | 592 | 585 | 600 | 2.368 |
| Van Vast | 290 | 285 | 290 | 298 | 1.163 | 291 | 280 | 281 | 288 | 1.139 |
| Spraak Data T V Toestellen (excl. TV) Scarlet |
144 79 29 13 25 |
141 78 30 12 24 |
138 82 34 13 22 |
138 84 40 14 23 |
561 323 134 51 95 |
133 85 44 8 21 |
125 85 43 7 20 |
124 84 46 8 19 |
124 83 49 7 23 |
506 337 182 31 84 |
| Van Mobiel | 278 | 297 | 291 | 296 | 1.161 | 279 | 288 | 285 | 290 | 1.142 |
| Spraak Data Toestellen Tango |
170 71 14 23 |
178 77 18 23 |
179 75 14 23 |
176 80 16 24 |
704 303 62 93 |
161 80 15 24 |
168 79 16 25 |
165 79 17 25 |
160 84 21 25 |
653 322 68 99 |
| Andere | 24 | 22 | 21 | 23 | 90 | 21 | 24 | 19 | 23 | 87 |
| Kosten van aan omzetgerelateerde materialen en diensten |
-166 | -174 | -178 | -205 | -723 | -180 | -171 | -158 | -169 | -678 |
| Personeelskosten en pensioenen | -89 | -88 | -81 | -87 | -345 | -81 | -81 | -82 | -82 | -325 |
| Andere bedrijfskosten | -68 | -75 | -73 | -81 | -297 | -65 | -73 | -70 | -83 | -291 |
| Segment resultaat | 268 | 266 | 269 | 244 | 1.048 | 264 | 267 | 276 | 266 | 1.073 |
| Marge segment bijdrage | 45,4% | 44,1% | 44,8% | 39,6% | 43,4% | 44,7% | 45,1% | 47,1% | 44,3% | 45,3% |
CBU – Operationele resultaten
| Q109 | Q209 | Q309 | Q409 | 2009 | Q110 | Q210 | Q310 | Q410 | 2010 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| VAN VAST | ||||||||||
| Aantal toegangskanalen (in duizenden) | 3.164 | 3.130 | 3.114 | 3.102 | 3.102 | 3.120 | 3.098 | 3.076 | 3.046 | 3.046 |
| PSTN | 2.013 | 1.979 | 1.956 | 1.934 | 1.934 | 1.904 | 1.877 | 1.850 | 1.817 | 1.817 |
| ISDN | 3 8 |
3 7 |
3 6 |
3 4 |
3 4 |
3 2 |
3 1 |
3 0 |
2 8 |
2 8 |
| IP* | 7 1 |
7 0 |
6 5 |
6 0 |
6 0 |
9 3 |
9 2 |
9 0 |
8 8 |
8 8 |
| ADSL, VDSL | 1.042 | 1.044 | 1.057 | 1.075 | 1.075 | 1.091 | 1.099 | 1.107 | 1.113 | 1.113 |
| Verkeer (in miljoen minuten) | 1.230 | 1.124 | 1.060 | 1.181 | 4.594 | 1.178 | 1.052 | 1.004 | 1.140 | 4.374 |
| Nationaal | 1.022 | 918 | 869 | 973 | 3.781 | 976 | 857 | 824 | 942 | 3.599 |
| Vast naar Mobiel | 105 | 109 | 101 | 108 | 423 | 104 | 103 | 9 4 |
102 | 404 |
| Internationaal | 102 | 9 7 |
9 0 |
100 | 390 | 9 8 |
9 1 |
8 6 |
9 6 |
371 |
| TV (in duizenden) | 555 | 589 | 663 | 752 | 752 | 814 | 868 | 920 | 975 | 975 |
| waarvan gezinnen | 486 | 513 | 575 | 652 | 652 | 713 | 753 | 795 | 839 | 839 |
| waarvan TV - 2de stroom gebruikers | 7 0 |
7 5 |
8 8 |
100 | 100 | 100 | 115 | 125 | 135 | 135 |
| ARPU (in EUR) | ||||||||||
| ARPU Spraak | 21,7 | 21,6 | 21,5 | 21,7 | 21,7 | 21,2 | 20,3 | 20,3 | 20,9 | 20,7 |
| ARPU Breedband | 28,6 | 28,1 | 29,1 | 29,0 | 28,7 | 28,7 | 28,5 | 28,1 | 27,6 | 28,2 |
| ARPU Belgacom TV | 20,4 | 19,2 | 20,6 | 21,3 | 20,4 | 20,7 | 19,1 | 19,3 | 19,7 | 19,7 |
| VAN MOBIEL | ||||||||||
| Aantal actieve klanten (in duizenden) | 3.787 | 3.809 | 3.829 | 3.824 | 3.824 | 3.739 | 3.745 | 3.773 | 3.769 | 3.769 |
| Pre-paid | 2.229 | 2.224 | 2.235 | 2.199 | 2.199 | 2.169 | 2.160 | 2.153 | 2.123 | 2.123 |
| Post-paid | 1.451 | 1.488 | 1.510 | 1.530 | 1.530 | 1.538 | 1.557 | 1.573 | 1.604 | 1.604 |
| MVNO | 107 | 9 7 |
8 4 |
9 5 |
9 5 |
3 1 |
2 9 |
4 7 |
4 2 |
4 2 |
| Geannualiseerde churn rate (gemengd - variatie in p.p.) | 19,6% | 20,8% | 21,5% | 20,5% | 20,7% | 20,9% | 20,1% | 21,8% | 22,8% | 21,4% |
| Netto ARPU (in EUR) | ||||||||||
| Prepaid | 13,3 | 14,4 | 13,8 | 14,6 | 14,2 | 14,3 | 15,0 | 14,7 | 15,3 | 14,8 |
| Postpaid | 35,3 | 36,4 | 36,5 | 35,8 | 35,7 | 32,5 | 32,9 | 32,1 | 31,4 | 32,2 |
| Gemengd | 21,6 | 22,7 | 22,6 | 22,8 | 22,5 | 21,5 | 22,3 | 21,8 | 22,0 | 21,9 |
| Gemengd Spraak | 15,3 | 15,9 | 15,9 | 15,7 | 15,7 | 14,5 | 15,2 | 14,9 | 14,5 | 14,8 |
| Gemengd Data | 6,3 | 6,8 | 6,7 | 7,1 | 6,7 | 7,0 | 7,1 | 7,0 | 7,5 | 7,1 |
| UoU (eenheden) | 262,9 | 290,5 | 275,7 | 312,4 | 286,0 | 318,0 | 335,1 | 307,1 | 345,3 | 326,5 |
| MoU (min) | 107,9 | 112,9 | 108,9 | 111,8 | 110,5 | 104,0 | 109,8 | 104,8 | 106,0 | 106,1 |
| MoU genormaliseerd (min) | 93,6 | 96,5 | 95,6 | 96,9 | 95,6 | 86,1 | 88,9 | 87,6 | 90,5 | 88,7 |
| SMS (eenheden) | 156,0 | 178,7 | 167,8 | 201,8 | 176,5 | 215,2 | 226,5 | 203,5 | 240,5 | 221,6 |
| SMS genormaliseerd (eenheden) | 68,3 | 72,2 | 69,0 | 80,3 | 73,4 | 85,3 | 87,1 | 85,7 | 101,2 | 90,6 |
* Scarlet VoIP klanten zijn inbegrepen vanaf Q1 2010
EBU - Financiële resultaten
| Q109 | Q209 | Q309 | Q409 | 2009 | Q110 | Q210 | Q310 | Q410 | 2010 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| (in miljoen EUR) | ||||||||||
| Totale opbrengsten | 640 | 626 | 602 | 632 | 2.501 | 615 | 610 | 590 | 606 | 2.421 |
| Van Vast | 438 | 429 | 411 | 442 | 1.719 | 432 | 425 | 413 | 427 | 1.697 |
| Spraak Data Toestellen ICT |
148 101 19 171 |
144 100 18 166 |
139 100 18 153 |
142 100 19 181 |
574 401 74 670 |
141 99 18 174 |
136 98 18 172 |
130 98 19 167 |
132 98 18 179 |
539 392 74 692 |
| From Mobile | 193 | 194 | 186 | 186 | 759 | 177 | 180 | 174 | 170 | 702 |
| Spraak Data Toestellen |
146 43 4 |
144 46 4 |
135 48 3 |
135 47 4 |
560 184 15 |
129 45 3 |
130 47 3 |
124 47 3 |
120 46 5 |
502 185 15 |
| Andere | 9 | 4 | 5 | 4 | 22 | 6 | 5 | 3 | 8 | 22 |
| Kosten van aan omzetgerelateerde materialen en diensten |
-198 | -184 | -174 | -192 | -748 | -183 | -175 | -163 | -164 | -685 |
| Personeelskosten en pensioenen | -95 | -94 | -94 | -96 | -379 | -91 | -93 | -96 | -95 | -375 |
| Andere bedrijfskosten | -41 | -39 | -33 | -29 | -142 | -36 | -35 | -39 | -40 | -149 |
| Segment resultaat | 306 | 310 | 301 | 315 | 1.231 | 306 | 308 | 292 | 306 | 1.212 |
| Marge segment bijdrage | 47,7% | 49,4% | 50,0% | 49,7% | 49,2% | 49,7% | 50,4% | 49,5% | 50,6% | 50,0% |
EBU – Operationele resultaten
| Q109 | Q209 | Q309 | Q409 | 2009 | Q110 | Q210 | Q310 | Q410 | 2010 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| VAN VAST | ||||||||||
| Aantal toegangskanalen (in duizenden) | 1.974 | 1.958 | 1.946 | 1.937 | 1.937 | 1.922 | 1.912 | 1.901 | 1.886 | 1.886 |
| PSTN | 664 | 657 | 652 | 649 | 649 | 647 | 644 | 641 | 636 | 636 |
| ISDN | 854 | 847 | 840 | 830 | 830 | 818 | 810 | 801 | 791 | 791 |
| I P |
1 1 |
1 1 |
1 2 |
1 2 |
1 2 |
1 1 |
1 2 |
1 2 |
1 3 |
1 3 |
| ADSL, VDSL | 445 | 443 | 442 | 446 | 446 | 445 | 446 | 446 | 445 | 445 |
| Verkeer (in miljoen minuten) | 901 | 837 | 770 | 828 | 3.336 | 848 | 790 | 727 | 781 | 3.145 |
| Nationaal | 620 | 569 | 522 | 567 | 2.278 | 579 | 529 | 487 | 529 | 2.123 |
| Vast naar Mobiel | 176 | 171 | 157 | 169 | 672 | 173 | 168 | 153 | 165 | 660 |
| Internationaal | 105 | 9 7 |
9 1 |
9 2 |
386 | 9 6 |
9 3 |
8 6 |
8 7 |
362 |
| ARPU (in EUR) | ||||||||||
| ARPU Spraak | 31,3 | 30,9 | 30,1 | 30,9 | 30,8 | 30,9 | 30,2 | 29,0 | 29,7 | 30,0 |
| ARPU Breedband | 40,1 | 39,8 | 40,1 | 39,7 | 39,9 | 39,4 | 39,1 | 39,0 | 38,7 | 39,1 |
| VAN MOBIEL | ||||||||||
| Aantal actieve klanten (in duizenden) | 1.170 | 1.190 | 1.211 | 1.235 | 1.235 | 1.252 | 1.271 | 1.286 | 1.303 | 1.303 |
| Post-paid | 1.170 | 1.190 | 1.211 | 1.235 | 1.235 | 1.252 | 1.271 | 1.286 | 1.303 | 1.303 |
| Geannualiseerde churn rate (gemengd - variatie in p.p.) | 10,7% | 11,0% | 9,0% | 9,9% | 10,2% | 10,6% | 10,9% | 10,0% | 10,8% | 10,6% |
| Net ARPU (EUR) | ||||||||||
| Postpaid | 54,5 | 53,6 | 51,1 | 50,1 | 52,4 | 46,9 | 47,0 | 44,7 | 42,8 | 45,3 |
| Postpaid spraak | 42,1 | 40,7 | 37,6 | 37,2 | 39,5 | 34,8 | 34,5 | 32,4 | 30,9 | 33,1 |
| Postpaid data | 12,4 | 12,9 | 13,4 | 12,9 | 12,9 | 12,1 | 12,5 | 12,3 | 11,9 | 12,2 |
| UoU (eenheden) | 388,5 | 389,2 | 365,4 | 387,8 | 382,4 | 360,7 | 363,6 | 345,3 | 372,8 | 361,3 |
| MoU (min) | 355,4 | 354,5 | 329,3 | 346,6 | 346,0 | 319,7 | 321,8 | 305,6 | 327,3 | 319,2 |
| MoU genormaliseerd (min) | 337,9 | 338,9 | 313,5 | 327,7 | 327,7 | 287,4 | 282,7 | 265,8 | 281,7 | 279,8 |
| SMS (eenheden) | 64,7 | 68,4 | 68,6 | 76,5 | 69,6 | 74,6 | 77,0 | 74,7 | 85,5 | 78,1 |
| SMS genormaliseerd (eenheden) | 53,3 | 54,3 | 53,8 | 57,6 | 54,5 | 59,1 | 60,0 | 59,2 | 66,9 | 61,4 |
SDE&W - Financiële resultaten
| SDE&W - Financiële resultaten |
|||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Q109 | Q209 | Q309 | Q409 | 2009 | Q110 | Q210 | Q310 | Q410 | 2010 | ||||
| (in miljoen EUR) | |||||||||||||
| Totale opbrengsten | 9 8 |
9 4 |
9 4 |
100 | 386 | 9 4 |
8 5 |
7 9 |
8 3 |
342 | |||
| Kosten van aan omzetgerelateerde materialen en diensten |
-16 | -18 | -18 | -20 | -72 | -15 | -10 | -10 | -10 | -46 | |||
| Personeelskosten en pensioenen | -50 | -50 | -47 | -45 | -193 | -51 | -48 | -53 | -50 | -203 | |||
| Andere bedrijfskosten | -48 | -43 | -42 | -51 | -185 | -50 | -50 | -52 | -50 | -202 | |||
| Segment resultaat | -16 | -18 | -13 | -18 | -64 | -23 | -23 | -36 | -27 | -109 | |||
| Marge segment bijdrage | -16,5% | -18,7% | -13,6% | -17,6% | -16,6% | -24,0% | -26,6% | -45,5% | -33,1% | -31,8% |
S&S - Financiële resultaten
| S&S - Financiële resultaten |
|||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Q109 | Q209 | Q309 | Q409 | 2009 | Q110 | Q210 | Q310 | Q410 | 2010 | ||||
| (in miljoen EUR) | |||||||||||||
| Totale opbrengsten | 7 | 1 2 |
6 | 8 | 3 3 |
1 0 |
7 | 1 0 |
7 | 3 5 |
|||
| Kosten van aan omzetgerelateerde materialen en diensten |
0 | -1 | -1 | 1 | 0 | 1 | 0 | 0 | 0 | 1 | |||
| Personeelskosten en pensioenen | -41 | -41 | -42 | -42 | -166 | -41 | -43 | -41 | -40 | -165 | |||
| Andere bedrijfskosten | -50 | -49 | -43 | -61 | -204 | -50 | -45 | -45 | -52 | -192 | |||
| Segment resultaat | -84 | -79 | -80 | -94 | -337 | -80 | -80 | -75 | -85 | -320 |
BICS - Financiële resultaten
| Q109 | Q209 | Q309 | Q409 | 2009 | Q110 | Q210 | Q310 | Q410 | 2010 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| (in miljoen EUR) | ||||||||||
| Totale opbrengsten | 217 | 227 | 228 | 221 | 892 | 378 | 414 | 415 | 402 | 1.610 |
| Kosten van aan omzetgerelateerde materialen en diensten |
-184 | -186 | -193 | -186 | -749 | -325 | -359 | -356 | -344 | -1.383 |
| Personeelskosten en pensioenen | -6 | -6 | -6 | -6 | -24 | -10 | -9 | -9 | -10 | -39 |
| Andere bedrijfskosten | -8 | -11 | -11 | -10 | -40 | -15 | -15 | -16 | -12 | -58 |
| Segment resultaat | 1 9 |
2 3 |
1 7 |
2 0 |
7 8 |
2 8 |
3 2 |
3 4 |
3 6 |
129 |
| Segment EBITDA marge | 8,7% | 10,0% | 7,4% | 8,8% | 8,7% | 7,4% | 7,7% | 8,1% | 8,9% | 8,0% |
BICS – Operationele resultaten
| Q109 | Q209 | Q309 | Q409 | 2009 | Q110 | Q210 | Q310 | Q410 | 2010 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Volumes (in miljoen) | ||||||||||
| Spraak Niet-spraak (SMS/MMS) |
4.498 117 |
4.707 119 |
4.805 149 |
5.306 164 |
19.316 549 |
5.923 168 |
6.254 188 |
6.433 209 |
6.680 235 |
25.290 800 |
Andere inlichtingen
Rechten, verbintenissen en voorwaardelijke verplichtingen per 31 december 2010
Toelichtingen bij rechten, verbintenissen en voorwaardelijke verplichtingen zijn opgenomen in toelichting 33 van de geconsolideerde jaarrekening.
Het gebruik van financiële instrumenten
Toelichting bij het gebruik van financiële instrumenten is opgenomen in toelichting 31 van de geconsolideerde jaarrekening.
Gebeurtenissen welke een belangrijke impact kunnen hebben op de ontwikkeling van de Groep
Gebeurtenissen welke een belangrijke impact kunnen hebben op de ontwikkeling van de Groep worden opgenomen onder de sectie met betrekking tot belangrijke risico"s en onzekerheden.
Activiteiten op het gebied van onderzoek en ontwikkeling
De activiteiten van onderzoek en ontwikkeling concentreerden zich in 2010 op de volgende punten:
- Studie betreffende het potentieel van nieuwe technologieën:
- o Opportuniteiten van IP technologie: de IP technologie is alomtegenwoordig in alle types netwerken en alle diensten bv. Synchroon Ethernet voor backhauling in het mobiele netwerk, evolutie naar IPv6, Access Gateway die de oude spraaktechnologieën (PSTN, ISDN) vervangt;
- o Fiber To The Home studie (FTTH): technische en economische studies werden uitgevoerd teneinde het meest geschikte evolutiepad te bepalen, rekening houdend met de evolutie van de noden van de gebruikers aan bandbreedte. Milieu (Green): Belgacom heeft een continue focus op het aspect "Green". In een nieuw gecreëerde Innovation Lounge worden innoverende oplossingen getoond die moeten bijdragen tot een verhoogde bewustwording en mogelijke toekomstige oplossingen aanbieden voor de vermindering van onze CO2 voetafdruk in België;
- o Smart Metering: er werden nieuwe technologieën getest rond het inzetten van smart meters in een consumentenomgeving.
- Introductie van nieuwe technologieën:
- o IMS (IP Multimedia Subsystems): verdere ontwikkelingen werden uitgevoerd op dit platform om toekomstige voice diensten te ondersteunen (Voice over IP…);
- o Er werden belangrijke IT projecten gelanceerd die de verbetering van de klantenervaring in het oog houdt door meer interactiviteit en flexibiliteit. Ze dragen ook bij tot de verbetering van de interne operationele efficiëntie, vermindering van troubleshooting tijd en tot het faciliteren van de convergentie van mobiel en vast netwerk .
- o In het kader van het project Belgium HF werd verder onderzoek gedaan naar het inzetten van ICT middelen om hartfalen beter te voorspellen.
- Evolutie van de technologie met verbetering en uitbreiding van de bestaande diensten zoals:
- o IPTV platform (TV over IP): na de introductie van de hoge definitie televisie, wordt het platform verder verrijkt met functionaliteiten die de klantervaring verbeteren. 3D TV werd onderzocht en gedemonstreerd.
- o VDSL2: deze technologie wordt verder uitgerold en bijkomende functionaliteiten werden onderzocht om het potentieel nog verder uit te breiden.
- De voorbereiding van de introductie van nieuwe diensten:
- o Er werd overgegaan tot technische piloten in het kader van mobiel betalen. Verschillende pilootprojecten in diverse sectoren werden opgezet met als doel een commerciële lancering voor te bereiden.
Belgacom werkt samen met universiteiten, industriële partners en verschillende instituten, zoals het I.B.B.T. (Interdisciplinair Instituut voor Breedband Technologie), het I.W.T. (Agenschap voor Innovatie door Wetenschap en Technologie) en het H.G.I. (Home Gateway Initiative Forum). Belgacom zetelt ook in verschillende Begeleidingscommissies voor S.B.O. (Strategisch Basis Onderzoek) onderzoeksprojecten. Samen met andere partijen uit de ICT-industrie is Belgacom gestart met het opzetten van een Living Lab in Kortrijk. Dit is een eco-systeem voor testgebruikers en ontwikkelaars van toepassingen dat toelaat om nieuwe en innoverende toepassingen uit te testen.
Eigen aandelen
Toelichtingen bij eigen aandelen zijn opgenomen als toelichting 15 van de geconsolideerde jaarrekening.
Belangrijke risico's en onzekerheden
De bedrijfsopbrengsten en nettowinst van Belgacom kunnen dalen indien de groei in de Belgische telecommunicatiemarkt verder vertraagt of indien in de Internationale carrier diensten business de druk op de marges zich verder zet zonder dat die wordt gecompenseerd door stijgende volumes. Tevens zou de aanhoudende sterke concurrentie in de Belgische markt door zowel kabelbedrijven, alsook mobiele operatoren, kunnen resulteren in een verlies aan marktaandeel. Belgacom treft echter de nodige maatregelen om concurrentieel te blijven. Deze maatregelen zouden kunnen leiden tot verlaagde tarieven, al dan niet door bijkomende promoties. Verder blijft één van de aandachtspunten van Belgacom het voeren van een strikt kostenbeleid.
Om zijn competitieve positie te vrijwaren hecht Belgacom groot belang aan een hoogstaand kwalitatief netwerk, o.a. het breedband netwerk wordt vernieuwd met glasvezel tot in de straatkast. Dit leidt tot een sterke stijging in capaciteit wat de ontwikkeling van nieuwe producten en diensten, waaronder Internet en TV-diensten, mogelijk maakt. Hierdoor kan Belgacom bestaande klanten behouden en nieuwe klanten aantrekken. De noodzaak aan ontwikkeling van nieuwe technologieën en de implementatie ervan kunnen Belgacom verplichten tot het maken van aanzienlijke bijkomende investeringen.
Bepaalde producten en diensten zijn onderworpen aan nationale of Europese regulering, zoals o.a. breedbanddiensten, vaste telefonie alsook mobiele terminatie- en roamingtarieven. Deze regulering kan een een invloed hebben op de prijszetting van deze producten en diensten en als gevolg daarvan ook op bedrijfsomzet en -winsten.
De risico"s m.b.t. de belangrijke lopende claims en gerechtelijke procedures zijn opgenomen in toelichting 33 van de geconsolideerde jaarrekening.
Beheer van kapitaal
Het doel van de Groep inzake het beheer van het eigen vermogen bestaat erin om een gezonde financiële positie, en een gezonde schuldenlast te bewaren, die de Groep op elk moment een gemakkelijke toegang verleent tot de financiële markten , teneinde in staat te zijn strategische projecten te financieren, en om een aantrekkelijke vergoeding aan de aandeelhouders te bieden. Het beleid inzake de winstuitkering werd herzien door de Belgacom Raad van Bestuur van 25 februari 2010 en Belgacom verbindt zich ertoe, in principe, het merendeel van haar jaarlijkse geconsolideerde kasstroom vóór financieringsactiviteiten (of "vrije kasstroom") te laten terugvloeien naar haar aandeelhouders. De uitkering van de vrije kasstroom, hetzij via dividenden, hetzij via aandeleninkoop, zal jaarlijks opnieuw worden bekeken teneinde voldoende strategische financiële flexibiliteit te behouden voor toekomstige organische groei of groei via selectieve fusies en acquisities, met een duidelijke focus op waardecreatie. Dit houdt tevens bevestiging in van adequate niveaus van uitkeerbare reserves.
Over de twee voorgestelde jaren, heeft de Groep geen nieuwe aandelen of andere verwaterende instrumenten uitgegeven.
Gebeurtenissen na balansdatum
Toelichting bij de gebeurtenissen na balansdatum is opgenomen in toelichting 33 en 39 van de geconsolideerde jaarrekening.
Interne controle en het risicobeheersystemen
De Belgacom Raad van Bestuur is verantwoordelijk voor de evaluatie van de doeltreffendheid van de systemen van interne controle en risicobeheer.
Belgacom heeft zijn systeem van interne controle gebaseerd op het COSO model, d.i . een internationaal referentiekader voor een geïntegreerd systeem van interne controle en risicobeheersing zoals opgesteld door het Committee of Sponsoring Organisation of the Treadway Commission ("COSO"). Dit COSO referentiekader is opgesteld rond 5 componenten: de controleomgeving, het risicobeheerproces, de controleactiviteit, de informatie en communicatie en tot slot het toezicht en monitoring.
Het systeem van interne controle van Belgacom wordt gekenmerkt door een organisatie met duidelijk gedefinieerde verantwoordelijkheden, naast voldoende middelen en kennis, alsook met aangepaste informatiesystemen, procedures en praktijken. Uiteraard kan Belgacom niet garanderen dat dit interne controle systeem afdoende zal zijn onder alle omstandigheden. Misbruik van activa en vergissingen kunnen immers nooit volledig worden uitgesloten. Belgacom organiseert wel een doorlopend nazicht en opvolging van al de componenten van zijn systemen van interne controle en risicobeheer, teneinde zich ervan te vergewissen dat ze adequaat blijven.
De op 4 januari 2010 gerealiseerde integratie van de Belgische filialen of activiteiten van de Groep in Belgacom N.V. van publiek recht heeft belangrijke middelen gevergd teneinde de administratieve organisatie en interne controle aan te passen aan de nieuwe activiteiten. Terzelfdertijd bood deze integratie de gelegenheid om de administratieve organisatie en interne controle verder te verbeteren.
Belgacom beschouwt het tijdig verstrekken van volledige, betrouwbare en relevante financiële informatie in overeenstemming met International Financial Reporting Standards (IFRS) en met andere Belgische verslaggevingsvereisten aan al zijn interne en externe belanghebbenden als een essentieel element van beleid en deugdelijk bestuur. Daarom heeft Belgacom zijn interne controle en risicobeheerssystemen over zijn financiële verslaggeving zodanig georganiseerd dat hieraan wordt voldaan.
1. De controleomgeving
1.1 De organisatie van de interne controle:
Overeenkomstig de statuten beschikt Belgacom over een Audit- en Toezichtscomité (Audit and Compliance Committee – ACC), dat bestaat uit vijf niet-uitvoerende bestuurders, waarvan de meerderheid onafhankelijk moet zijn. Overeenkomstig zijn charter wordt het voorgezeten door een onafhankelijke bestuurder.
Alle leden van het ACC hebben voldoende ervaring in financiële zaken om hun functies waar te nemen. De voorzitter, de Heer Pierre-Alain De Smedt, is onderlegd op vlak van accounting en auditing. Hij is houder van een licentiaatdiploma in commerciële en financiële wetenschappen. Gedurende zijn loopbaan heeft hij verschillende functies van CEO, CFO en COO waargenomen. In zijn niet uitvoerende functies was hij lid van het Auditcomité van Avis Europe.
Het ACC heeft als taak de Raad van Bestuur bij te staan en te adviseren met betrekking tot: (i) het proces van financiële rapportering, (ii) de efficiëntie van de systemen voor interne controle en risicobeheer van Belgacom, (iii) de interne-auditfunctie van Belgacom en de efficiëntie ervan, (iv) de kwaliteit, de integriteit en de wettelijke controle van de statutaire en geconsolideerde jaarrekeningen van de onderneming, waaronder de opvolging van de vragen en de aanbevelingen geformuleerd door de commissarissen-revisoren, (v) de relatie met de commissarissen-revisoren van Belgacom en de evaluatie van en het toezicht op de onafhankelijkheid van de commissarissen-revisoren, (vi) de conformiteit van Belgacom met de juridische en regelgevingsvereisten, (vii) en de conformiteit binnen de organisatie met de Gedragscode en de Dealing Code van Belgacom. Het ACC vergadert minstens eenmaal per kwartaal.
1.2. Integriteit en ethiek:
De Raad van Bestuur heeft een Handvest van Deugdelijk Bestuur en een Gedragscode "Onze manier van verantwoord ondernemen" goedgekeurd. Alle werknemers moeten hun dagelijkse activiteiten en hun zakelijke objectieven volgens de meest strikte ethische standaarden en principes uitvoeren, met daarbij de bedrijfswaarden (Respect, Can do en Passie) als leidinggevende principes in het achterhoofd.
De Code "Onze manier van verantwoord ondernemen", beschikbaar op www.belgacom.com, legt de bovenvermelde principes uit en heeft als bedoeling iedere werknemer te inspireren in zijn of haar dagelijks gedrag en houdingen. Het ethisch gedrag is niet beperkt tot de tekst van de Code. De Code is een samenvatting van de hoofdprincipes en is dus niet exhaustief. Bovendien hecht Belgacom in het algemeen en de Finance divisie in het bijzonder veel belang aan het zich strikt houden aan een tijdige en kwalitatieve rapportering.
1.3. Reglementen en procedures:
De principes en de regels in de Code "Onze manier van verantwoord ondernemen" zijn in verschillende interne reglementen en procedures verder uitgewerkt. Deze groepsreglementen en -procedures zijn op de Belgacom intranet-sites beschikbaar. Ieder reglement heeft een verantwoordelijke, die deze op regelmatige basis opnieuw bekijkt en updates doet indien nodig. Regelmatig en bij updates wordt een gepaste communicatie hieromtrent georganiseerd.
Op het vlak van de financiële verslaggeving zijn de algemene en meer gedetailleerde boekhoudprincipes, richtlijnen en instructies samengebracht in de boekhoudhandleidingen, alsook in andere referentiedocumenten, die alle beschikbaar zijn op de Belgacom intranet website. Bovendien organiseert het departement Corporate Accounting regelmatig boekhoudseminaries teneinde medewerkers uit financiële en niet financiële departementen up to date te houden met betrekking tot boekhoudreglementen en procedures.
1.4. Bevoegdheden en verantwoordelijkheden:
Het interne controlesysteem van Belgacom wordt geholpen door het feit dat in de hele Belgacom organisatie de bevoegdheden en verantwoordelijkheden duidelijk bepaald zijn. Iedere business eenheid, divisie en departement heeft zijn visie, missie en verantwoordelijkheden. Op individueel vlak heeft iedere werknemer een duidelijke taakomschrijving en objectieven.
De voornaamste rol van de Finance divisie bestaat erin de divisies en filialen te steunen door hen accurate, betrouwbare en tijdige financiële informatie te bezorgen. Deze moet hen toelaten de juiste bedrijfsbeslissingen te nemen, de rendabiliteit op te volgen en op een efficiënte manier de financiële diensten te beheren. Het opstellen van de externe financiële verslaggeving valt onder de verantwoordelijkheid van het departement Corporate Accounting, Dit departement is georganiseerd met plaatselijke boekhoudkundige vertegenwoordiging gecombineerd met gecentraliseerde ondersteuning en consolidatie.
Door de plaatselijke boekhoudkundige vertegenwoordiging zijn verantwoordelijken voor de boekhouding van verschillende filialen van dezelfde subgroep samengebracht in één accounting team, rekeninghoudend, met de geografische lokalisatie. Dit draagt bij tot de betrouwbaarheid en nauwkeurigheid van de gerapporteerde financiële informatie.
De accounting teams van de moederonderneming Belgacom verlenen ondersteuning aan de andere accounting teams en zij nemen ook boekhoudkundige verantwoordelijkheid waar voor de grote Belgische ondernemingen. Voor deze gecentraliseerde ondersteuning is de organisatie opgesplitst volgens de belangrijkste (financiële) processen. Deze processen omvatten investeringen en activa, voorraden, werken in uitvoering en omzeterkenning, financieel boekhouden, bedrijfsuitgaven, voorzieningen en geschillen, personeelskosten, voordelen na actieve dienst en belastingen. Deze gecentraliseerde ondersteuning laat toe een diepgaande kennis en ervaring op te bouwen en draagt op die manier bij tot de naleving van de richtlijnen van de Groep.
De consolidatie van de verschillende legale entiteiten in de geconsolideerde financiële rapporteringen van de Belgacom Group wordt centraal gerealiseerd. Het consolidatiedepartement bepaalt en verdeelt de informatie m.b.t. de implementatie van boekhoudstandaarden, procedures, principes en regels. Het volgt de regelgeving op teneinde ervoor te waken dat de financiële verslaggeving conform blijft met IFRS zoals die werden aangenomen door de Europese Unie. De maandelijkse consolidatieinstructies bepalen niet alleen de financiële informatie nodig voor de externe rapportering, maar bevat eveneens gedetailleerde deadlines en aandachtspunten, zoals complexe zaken en nieuwe interne richtlijnen.
1.5. Bekwaamheden en ervaring:
Belgacom ziet nauwgezet toe op een gepaste personeelsbezetting. Dit vereist niet alleen voldoende personeel, maar tevens de gepaste bekwaamheden en ervaringen. Met deze vereiste wordt initieel rekening gehouden tijdens het aanwervingsproces, maar ooknadien in de coaching en opleidingsactiviteiten, die begeleid worden door de Belgacom Corporate University.
Op het vlak van de financiële verslaggeving werd er een specifieke opleidingscyclus uitgewerkt, waaraan junior en senior personeelsleden verplicht dienen deel te nemen. Deze seminaries, intern en extern georganiseerd, bestrijken niet alleen het domein van IFRS, maar eveneens de lokale wetgeving en normen op het gebied van boekhouding, belastingen en vennootschapswetgeving. Daarenboven wordt de kennis en ervaring up to date gehouden en uitgebreid in meer specifieke domeinen (revenue assurance, pensioenadministratie, financiële producten, enz.) door het bijwonen van seminaries en zelfstudie. Bovendien nemen de werknemers ook deel aan algemene opleidingen en informatiesessies m.b.t. de nieuwe producten en diensten van Belgacom.
2. Het risicobeheersproces
Belgacom is de mening toegedaan dat risicobeheersing essentieel is voor deugdelijk bestuur en de ontwikkeling van een duurzame bedrijfsactiviteit. De Groep staat achter een risicofilosofie die tot doel heeft het bedrijfssucces en de waarde voor de aandeelhouders te maximaliseren door het juiste evenwicht te vinden tussen risico"s en opbrengsten.
De doelstelling van het risicobeheer bestaat niet alleen uit het veilig stellen van de activa en de financiële positie van de Groep, maar ook om de reputatie van Belgacom te beschermen.
Het risicobeheersysteem (Enterpise Risk Management – ERM) van Belgacom omvat het volledige spectrum van de risico"s ("mogelijke nadelige gebeurtenissen") en de onzekerheden waarmee Belgacom kan geconfronteerd worden. Het Belgacom ERM is een gestructureerd en consistent kader om risico"s, die Belgacom ervan zouden kunnen weerhouden om zijn objectieven te realiseren m.b.t. de strategische ontwikkeling van zijn bedrijfsactiviteit, te evalueren, erop te reageren en erover te rapporteren. Het heeft tot doel de waarde voor de aandeelhouders te maximaliseren door de risicobeheersing in overeenstemming te brengen met de bedrijfsstrategie, alsook door de opkomende risico"s uit regelgeving, nieuwe technologieën of de markt te evalueren en tenslotte door het ontwikkelen van risicotolerantie en risico opvangende strategieën. ERM wordt jaarlijks nagekeken en bijgewerkt sinds 2006. De inschatting en evaluatie van de risico"s vindt plaats als onderdeel van de jaarlijkse strategische planning van Belgacom. Het hieruit voorvloeiend rapport met betrekking tot de belangrijkste risico"s en onzekerheden wordt nadien nagekeken door het Belgacom Management Comité, de CEO en het ACC.
Financiële verslaggeving – nieuwe transacties en nieuwe boekhoudstandaarden
Het is de verantwoordelijkheid van het departement Corporate Accounting om de evolutie in het boekhoudkundig referentiekader (zowel lokale regelgeving als IFRS) op te volgen. Veranderingen worden geïdentificeerd en de invloed ervan op de financiële verslaggeving van Belgacom wordt proactief geanalyseerd.
Voor elke nieuwe transactie (vb. een nieuw product, een nieuw verloningselement voor de werknemers) is een diepgaande analyse van de impact op de financiële verslaggeving en vanuit een belastingsperspectief vereist. Bovendien worden de ontwikkelingsvereisten voor de financiële IT-systemen tijdig bepaald teneinde naleving van interne en externe standaarden te garanderen. De nadruk ligt daarbij op de ontwikkeling van preventieve controles alsook het opzetten van mogelijkheden die a posteriori controles mogelijk maken.
Op regelmatige tijstippen wordt het ACC geïnformeerd over nieuwe standaarden rond financiële verslaggeving en hun mogelijke impact op de financiële staten van de Belgacom Groep.
3. Risicobeperkende factoren en controleactiviteiten
3.1. Algemene risicobeperkende factoren en controleactiviteiten:
De strategieën die Belgacom hanteert bij het beperken van risico"s hangen af van de aard van het risico. Deze omvatten vaak diverse acties, inclusief verzekeringen, toenemende SLA"s / aansprakelijkheden voor de leveranciers en kredietwaardigheidsbepalingen, alsook het vermijden van risico"s of het voeren van een actief risicomanagement door mensen, processen en systemen.
De kost van risico-inperking wordt overwogen in het bepalen van antwoordstrategieën. Bepaalde risico"s worden bewust geaccepteerd op basis van hun potentieel beperkte impact op de Belgacom organisatie en/of hun laag niveau van materialiteit. Risico"s op politiek, economisch en regelgevend vlak vallen buiten Belgacom"s controle en de inperking wordt beperkt tot responsieve acties om hun impact te beperken.
Voor iedere belangrijke transactie voorgesteld aan het Belgacom Management Committee of aan de Raad van Bestuur worden de risico"s & onzekerheidstriggers en de noodzakelijke inperkende acties gerapporteerd, alsook de mogelijke boekhoudkundige impact op de periodieke financiële staten van Belgacom.
3.2. Gedetailleerd en gestructureerd proces van financiële verslaggeving
In het proces van financiële verslaggeving van de Belgacom Groep worden de bevoegdheden en verantwoordelijkheden duidelijk bepaald. Tijdens de maandelijks, trimestriële, semestriële en jaarlijkse afsluitingswerkzaamheden is er een voortdurende opvolging van de vooruitgang in de verschillende stappen. Bovendien worden er verschillende verificaties gedaan teneinde de kwaliteit en de naleving van interne en externe vereisten en richtlijnen te garanderen.
Voor Belgacom en haar belangrijkste filialen wordt er een zeer gedetailleerde afsluitingskalender opgesteld, waarin alle relevante informatie wordt opgenomen. Deze omvat interdivisionele voorbereidende vergaderingen, tijdstippen waarop processen beëindigd dienen te worden, datum en uur waarop financiële systemen worden afgesloten, momenten van valideringsvergaderingen en rapporten.
Voor elk proces en sub-proces worden er verschillende controles uitgevoerd. Niet enkel preventieve controles worden uitgevoerd, waarbij informatie wordt geverifieerd vooraleer ze wordt verwerkt, maar ook detecterende controles, waarbij de uitkomst van het proces wordt geanalyseerd en bevestigd. Tevens wordt speciale aandacht besteed aan redelijkheidscontroles, waarbij financiële informatie wordt geanalyseerd aan de hand van operationele gegevens, en aan coherentiecontroles, waarbij financiële informatie van verschillende domeinen samen wordt gebracht om resultaten of trends te bevestigen. Er worden controles gedaan op individuele boekingen specifiek voor belangrijke of niet –recurrente transacties en op steekproefbasis voor andere. De combinatie van al deze controleactiviteiten biedt voldoende zekerheid omtrent de betrouwbaarheid van de financiële informatie.
4. Informatie en communicatie
4.1. Financiële rapporteringssystemen:
De boekhouding van de onderneming en van de meeste van haar dochterondernemingen wordt gehouden op grote geïntegreerde IT-systemen. Operationele processen zijn vaak geïntegreerd in hetzelfde systeem (vb. toeleveringsproces, salarisadministratie). Voor de facturatiesystemen, die niet geïntegreerd zijn, zijn er doeltreffende interfaces en opvolgingstools ontwikkeld. Voor het financiële consolidatieproces wordt gebruik gemaakt van een specifiek consolidatietool.
De organisatorische opzet en het toegangsbeheer van deze systemen zijn opgebouwd om een adequate functiescheiding te ondersteunen, en om niet geautoriseerde toegang tot gevoelige informatie en niet geautoriseerde verandering van gegevens te voorkomen. De opzet van het systeem is regelmatig het onderwerp van een nazicht door de interne alsook de externe audit.
4.2. Effectieve interne communicatie:
Momenteel worden de meeste boekhoudregistraties zowel volgens IFRS als lokale regelgeving gedaan. In het algemeen wordt financiële informatie die aan het management geleverd wordt en gebruikt wordt voor budgettering, vooruitzichten en controleactiviteiten, opgemaakt volgens IFRS. Een uniforme financiële taal, gebruikt doorheen de organisatie, draagt positief bij tot de effectiviteit en de efficiëntie van de communicatie.
4.3. Rapportering en validering van de financiële resultaten:
De financiële resultaten worden intern gerapporteerd en op verschillende niveaus gevalideerd. Op het niveau van de processen zijn er validatievergaderingen met de business procesverantwoordelijken. Op het niveau van de filialen wordt een validatievergadering georganiseerd met de verantwoordelijke voor de boekhouding en voor controlling. Op Belgacom Groep niveau worden de geconsolideerde resultaten gesplitst per segment. Voor elk segment bevat de analyse en validatie gewoonlijk een vergelijking met historische cijfers alsook een analyse van de vergelijking budget-werkelijk en vooruitzicht-werkelijk. Validering vereist de analyse en afdoende verklaring van (de afwezigheid van) afwijkingen.
Daarna wordt de financiële informatie gerapporteerd en verklaard aan het Belgacom Management Committee (maandelijks) en voorgesteld aan het ACC (per kwartaal).
5.Toezicht en monitoring van de interne controle:
De effectiviteit en efficiëntie van de interne controle worden regelmatig op verschillende manieren en door verschillende partijen geëvalueerd:
- Elke verantwoordelijke van een business activiteit is verantwoordelijk om deze op regelmatige basis te herzien en te verbeteren. Dit omvat o.a. de documentatie van het proces, rapportering over indicatoren en de bijsturing hiervan.
- Teneinde een objectieve overweging en evaluatie van de activiteiten van elk organisationeel departement te hebben, voert Belgacom"s Interne Audit departement regelmatig audits uit over gans de onderneming. De onafhankelijkheid van de Interne Audit is verzekerd door haar directe rapporteringslijn naar de Voorzitter van het ACC. Uitgevoerde auditopdrachten kunnen een specifiek financieel proces betreffen maar zullen ook de effectiviteit en de efficiëntie van de operaties en de naleving van de wetten en regels die van toepassing zijn, evalueren.
- Het ACC kijkt de tussentijdse kwartaalrapportering en de specifieke boekhoudmethodes na. De belangrijkste geschillen en risico"s waarmee de Groep geconfronteerd wordt, worden overwogen, de aanbevelingen van de Interne Audit worden opgevolgd, de naleving van de Gedragscode en Dealing Code wordt regelmatig besproken.
- Alle legale entiteiten van Belgacom, met uitzondering van enkele kleine buitenlandse filialen, zijn het voorwerp van een externe audit. In het algemeen omvat deze audit een evaluatie van de interne controle en leidt tot een opinie over de statutaire jaarrekeningen en over de (halfjaarlijkse en jaarlijkse) cijfers die voor de consolidatie aan Belgacom gerapporteerd worden. Indien de externe audit een zwakte aan het licht brengt of een mogelijkheid identificeert voor de verdere verbetering van de interne controle, dan worden aanbevelingen gemaakt aan het management. Deze aanbevelingen, het gerelateerde actieplan en de implementatiestatus worden minstens jaarlijks gerapporteerd aan het ACC.