AI assistant
Proact IT Group Interim / Quarterly Report 2023
3095_ir_2023-07-14_dec8385e-6617-4542-9593-5c757afde45a.pdf
Interim / Quarterly Report
Open in viewerOpens in your device viewer
Delårsrapport januari Q- juni 2 2023
God tillväxt för återkommande intäkter och besparingsprogram implementerat
- Intäkterna ökade med 4,2 procent till 1 201,7 MSEK (1 153,7).
- Justerad EBITA minskade med 0,9 procent och uppgick till 81,4 MSEK (82,1), motsvarande en justerad EBITA-marginal om 6,8 procent (7,1).
- Kostnadsbesparingsprogram implementerat med beräknade besparingar uppgående till mellan 45 och 50 MSEK innevarande år, vilket resulterat i omstruktureringskostnader redovisat som jämförelsestörande poster om 19.6 MSEK.
- Resultat före skatt uppgick till 34,4 MSEK (64,7).
- Resultat efter skatt uppgick till 28,7 MSEK (49,1).
- Resultat per aktie uppgick till 1,05 SEK (1,79).
- Nya avtal avseende molntjänster tecknades till ett totalt värde om 115,6 MSEK (141,4), en minskning med 18,2 procent.
- Återkommande intäkter (intäkter från moln- och supporttjänster) uppgick till 419,8 MSEK (353,3) motsvarande en årstakt om 1 679,4 MSEK (1 413,3) och en ökning om 18,8 procent.
April – juni 2023 Januari – juni 2023
- Intäkterna ökade med 9,2 procent till 2 422,0 MSEK (2 218,2).
- Justerad EBITA ökade med 3,0 procent och uppgick till 138,6 MSEK (134,6), motsvarande en justerad EBITA-marginal om 5,7 procent (6,1).
- Resultat före skatt uppgick till 71,8 MSEK (102,1).
- Resultat efter skatt uppgick till 56,6 MSEK (83,0).
- Resultat per aktie uppgick till 2,06 SEK (3,03).
- Nya avtal avseende molntjänster tecknades till ett totalt värde om 232,2 MSEK (262,9), en minskning med 11,7 procent.
- Återkommande intäkter (intäkter från moln- och supporttjänster) uppgick till 818,9 MSEK (699,6) en ökning om 17,1 procent.
Finansiellt sammandrag
| apr-jun | apr-jun | jan-jun | jan-jun | rullande 12 | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Belopp i MSEK | 2023 | 2022 | 2023 | 2022 | månader | 2022 |
| Totala intäkter | 1 201,7 | 1 153,7 | 2 422,0 | 2 218,2 | 4 960,6 | 4 756,8 |
| Tillväxt, % | 4,2 | 31,3 | 9,2 | 25,2 | 24,9 | 34,9 |
| varav valutapåverkan, % | 4,5 | 2,9 | 4,1 | 3,6 | 4,3 | 4,4 |
| varav påverkan från förvärv och avyttringar, % | 1,9 | 7,1 | 2,2 | 8,6 | 6,7 | 7,7 |
| Organisk tillväxt, %¹ | -2,2 | 21,3 | 2,9 | 13,0 | 15,1 | 22,8 |
| Justerad EBITA² | 81,4 | 82,1 | 138,2 | 134,6 | 318,6 | 315,0 |
| Justerad EBITA marginal, % | 6,8 | 7,1 | 5,7 | 6,1 | 6,4 | 6,6 |
| Rörelseresultat (EBIT) | 47,9 | 70,4 | 91,0 | 111,8 | 239,7 | 260,6 |
| Rörelsemarginal (EBIT), % | 4,0 | 6,1 | 3,8 | 5,0 | 4,8 | 5,5 |
| Resultat före skatt | 34,4 | 64,7 | 71,8 | 102,1 | 213,8 | 244,2 |
| Nettomarginal, % | 2,9 | 5,6 | 3,0 | 4,6 | 4,3 | 5,1 |
| Resultat efter skatt | 28,7 | 49,1 | 56,6 | 83,0 | 165,1 | 191,5 |
| Vinstmarginal, % | 2,4 | 4,3 | 2,3 | 3,7 | 3,3 | 4,0 |
| Resultat per aktie (utestående aktier), kr³ | 1,05 | 1,79 | 2,06 | 3,02 | 6,00 | 6,97 |
| Räntabilitet på sysselsatt kapital, %⁴ | - | - | - | - | 16,2 | 17,2 |
| Kassaflöde från den löpande verksamheten | 128,9 | 129,9 | 159,0 | 168,2 | 445,1 | 442,9 |
1) Organisk tillväxt avser finansiell förändring justerad för valutaförändringar, förvärv och avyttringar.
2) EBITA före jämförelsestörande poster.
3) Proact har långsiktiga prestationsaktieprogram, vilka kan ge upphov till utspädningseffekt om maximalt 1,82 procent.
Bolaget har återköpt egna aktier som finns i eget förvar vilket påverkar nyckeltal ovan. 4) Beräknas endast för helår och rullande 12 månader.
Om Proact
Proact är Europas ledande specialist inom data- och informationshantering med fokus på molntjänster och datacenterlösningar. Vi hjälper våra kunder att lagra, koppla samman, skydda, säkra och skapa värde genom data, med fokus på förbättrad flexibilitet, produktivitet och effektivitet.
Vi har genomfört tusentals framgångsrika projekt världen över, har mer än 4 000 kunder och hanterar hundratals petabyte information i molnet. Proactkoncernen har fler än 1 200 anställda med verksamhet i 13 länder i Europa och i USA.
Proact grundades 1994 och moderbolaget Proact IT Group AB (publ) är noterat på Nasdaq Stockholm sedan 1999 under symbolen PACT.
Kommentarer från Proacts VD
Vi har under det andra kvartalet 2023 över lag sett en god efterfrågan på flera marknader även om vissa länder sett något svagare försäljningstakt kopplat till den makroekonomiska osäkerheten. Omsättningen i kvartalet ökade totalt med 4% till 1 202 MSEK (1 154) och organiskt minskade den med 2%.
Efter ett antal kvartal med hög organiskt tillväxt i systemaffären slutade det andra kvartalet med en nedgång i omsättningen om 6%, och en organisk nedgång om 9% jämfört med ett rekordkvartal föregående år. Samtliga Business Units utom UK visade en organisk nedgång, till stor del beroende på ett starkt jämförelsekvartal, samt i framför allt Tyskland också svagare efterfrågan kopplad till det osäkra makroekonomiska läget.
Tjänsteaffären fortsätter att utvecklas väl och växte med 20% till 537 MSEK (447) där den organiska tillväxten var 9%. Det är framför allt våra återkommande intäkter, det vill säga intäkter från kontrakterade molnoch supporttjänster, som fortsätter att växa i hög takt med god efterfrågan på marknaden. Totalt ökade de med 19% till en årstakt om 1 679 MSEK (1 413) och organiskt ökade de med 10%, med organisk tillväxt inom alla Business Units. De återkommande intäkterna ökar även kvartal för kvartal, med en tillväxt om 5% från det första kvartalet 2023. Vi slöt avtal för våra kontrakterade molntjänster om 116 MSEK (141) där Business Unit West samt Business Unit NOBA minskade jämfört med förra året, då de stängt ett färre antal stora affärer detta kvartal. Liksom första kvartalet i år är vår bedömning att det handlar om timing av när affärer stängs snarare än en ökad försiktighet i marknaden, då vi ser en god kundefterfrågan på våra molnlösningar generellt. Konsultaffären visar en begränsad organisk tillväxt och vi ser inom vissa områden något lägre efterfrågan och beläggning, men vad gäller specialistkompetens inom våra strategiska områden är utmaningen fortfarande att rekrytera tillräckligt många erfarna medarbetare.
Som vi kommunicerade i förra delårsrapporten har vi under detta kvartal implementerat ett kostnadsbesparingsprogram. Kostnadsneddragningarna sker i ett flertal av våra länder och berör samtliga våra kostnadsslag, med huvudfokus på administrationskostnader och kostnader kopplade till vår tjänsteleverans.
Jämfört med vår kostnadsmassa i det första kvartalet i år uppskattar vi att programmet minskar våra kostnader under innevarande år med mellan 45 och 50 MSEK, framför allt under det tredje och fjärde kvartalet, och att vi går in i 2024 med en minskad kostnadsbas på i storleksordningen 60 MSEK på årlig basis. Denna besparing ger oss utökat utrymme att fortsätta investera i framtida tillväxt i de marknader och segment där vi fortsätter att se god efterfrågan samt kompenserar för de inflationsdrivna kostnadsökningar vi sett. Programmet har totalt resulterat i omstruktureringskostnader om 20 MSEK, vilket rapporterats som jämförelsestörande poster i kvartalet.
Bruttomarginalen efter avskrivningar ökade något i kvartalet från 22,3% till 22,6%, där systemmarginalerna var oförändrade medan tjänstemarginalen ökade något både tack vare pågående besparingsprogram samt tidigare genomfört effektiviseringsarbete inom framför allt NOBA.
Justerad EBITA minskade marginellt under kvartalet till 81.4 MSEK (82.1) motsvarande en marginal på 6,8% (7,1). Den något högre omsättningen och bruttovinsten kompenserade inte fullt ut de ökade sälj- och administrationskostnaderna jämfört med föregående år.
Vi fortsätter att arbeta nära våra viktiga samarbetspartners och har erhållit ytterligare utmärkelser under kvartalet, som exempelvis av NetApp i UK för vår satsning på publika sektorn samt erhållna nya brittiska kunder. Vi fortsätter även att leverera kundnytta och utsågs till en av topp fem leverantörer i Radars årliga rapport om leverantörskvalitet inom Infrastruktur och drift samt inom konsulttjänster i Sverige.
Sammantaget levererade Proact och våra medarbetare ett bra kvartal givet marknadsförutsättningarna, och vi är strategiskt väl positionerade för fortsatt tillväxt i omsättning och lönsamhet framöver.
Solna 14 juli, 2023
Jonas Hasselberg VD och koncernchef
Koncernens utveckling april-juni
Intäkter och resultat
Under andra kvartalet uppgick bolagets totala intäkter till 1 201,7 MSEK (1 153,7), en ökning om 4,2 procent. Valutakursförändringar påverkade positivt med 4,5 procent, förvärv och avyttringar påverkade med 1,9 procent, och organiskt minskade intäkterna med 2,2 procent.
Systemintäkterna minskade med 6,1 procent till 663,1 MSEK (706,0) och organiskt minskade de med 9,5 procent jämfört med samma period föregående år, framför allt på grund av ett starkt jämförelsekvartal. På några marknader, framför allt i Business Unit Central, påverkar även en svagare efterfrågan och längre säljcykler.
Tjänsteintäkterna ökade med 20,1 procent till 537,2 MSEK (447,4) och organiskt med 9,0 procent, som ett resultat av god efterfrågan på support- och molntjänster både i nuvarande och tidigare kvartal. Tjänsteintäkterna utgjorde 44,7 procent (38,8) av bolagets totala intäkter under kvartalet.
Nya avtal avseende molntjänster tecknades under kvartalet till ett totalt värde om 115,6 MSEK (141,4). Avtalen har normalt en löptid på tre till fem år. De totala intäkterna avseende molntjänster ökade med 18,7 procent och uppgick till 271,1 MSEK (228,3). Organiskt ökade de med 8,5 procent. Återkommande intäkter, det vill säga intäkter från molnsamt supporttjänster, uppgick till 419,8 MSEK (353,3), vilket motsvarar en årstakt om 1 679,4 MSEK (1 413,3). Detta motsvarar en ökning i kvartalet om 18,8 procent varav den organiska ökningen var 10,4 procent.
Intäkter Justerad EBITA
Återkommande intäkter
Bruttomarginalen efter avskrivningar ökade något i kvartalet jämfört med samma period föregående år och uppgick till 22,6 procent (22,3), med en oförändrad bruttomarginal inom systemaffären, medan tjänstemarginalen ökade något jämfört med föregående år. Kostnadsökningar på grund av inflation och inhyrd personal har i kvartalet kompenserats genom prisökningar och fortsatta effektiviseringar samt vissa effekter från det implementerade kostnadsbesparingsprogrammet.
Försäljnings- och administrationskostnader ökade organiskt med 1,8 procent där ökningar i försäljningsomkostnader till stor del kompenserades av lägre administrationskostnader.
Justerad EBITA minskade marginellt med 0,9 procent jämfört med samma period föregående år och uppgick till 81,4 MSEK (82,1) då ökningen i omsättning inte fullt ut kompenserade ökningen i försäljnings- och administrationskostnader. Justerad EBITA-marginal minskade till 6,8 procent (7,1). Resultat före skatt uppgick till 34,4 MSEK (64,7) och där nedgången framför allt är hänförlig till jämförelsestörande poster samt ökade räntekostnader.
Proact särredovisar jämförelsestörande poster för att tydliggöra utvecklingen i den underliggande verksamheten. Med jämförelsestörande poster avses poster som är icke återkommande och avviker från den normala verksamheten. Under andra kvartalet 2023 uppgick jämförelsestörande poster till 19,6 MSEK (0,8), vilket utgjordes av omstruktureringskostnader relaterade till det under kvartalet implementerade kostnadsbesparingsprogrammet.
Resultat per aktie, SEK och avkastning på eget kapital rullande 12 månader, %
Koncernens utveckling januari-juni
Intäkter och resultat
Under första halvåret uppgick bolagets totala intäkter till 2 422,0 MSEK (2 218,2), en ökning med 9,2 procent. Valutakursförändringar påverkade positivt med 4,1 procent och förvärv och avyttringar påverkade positivt med 2,2 procent. Organiskt ökade intäkterna med 2,9 procent.
Systemintäkterna ökade med 3,3 procent till 1 362,5 MSEK (1 319,6) och organiskt minskade de med 0,4 procent.
Tjänsteintäkterna ökade med 17,7 procent till 1 056,5 MSEK (897,9) och organiskt var ökningen 7,5 procent. Tjänsteintäkterna utgjorde 43,6 procent (40,5) av bolagets totala intäkter under första halvåret.
Nya avtal avseende molntjänster tecknades under första halvåret till ett totalt värde om 232,2 MSEK (262,9). Avtalen har normalt en löptid på tre till fem år. De totala intäkterna avseende molntjänster ökade med 17,2 procent och uppgick till 532,9 MSEK (454,7). Organiskt ökade de med 9,7 procent.
Bruttomarginalen ökade något under första halvåret jämfört med föregående år, både inom system- och tjänsteaffären.
Försäljnings- och administrationskostnader ökade organiskt med 8,4 procent framför allt på grund av ökade försäljningsomkostnader kopplat till ökad försäljning, men också på grund av ett allmänt ökat kostnadsläge.
Justerad EBITA ökade med 3,0 procent jämfört med föregående år och uppgick till 138,6 MSEK (134,6). Justerad EBITA-marginal var 5,7 procent (6,1). Resultat före skatt uppgick till 71,8 MSEK (102,1).
Intäkter per bransch
| Belopp i MSEK | apr-jun 2023 |
apr-jun 2022 |
jan-jun 2023 |
jan-jun 2022 |
rullande 12 månader |
jan-dec 2022 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Telekom | 112,1 | 163,7 | 187,5 | 266,4 | 347,0 | 425,8 |
| Bank, Finans | 84,3 | 74,4 | 147,9 | 142,9 | 317,9 | 312,8 |
| Energi Tillverkande | 50,4 | 62,7 | 153,2 | 120,1 | 284,3 | 251,2 |
| industri | 152,2 | 165,6 | 282,9 | 324,5 | 633,6 | 675,2 |
| Media Handel & | 29,1 | 24,5 | 59,8 | 54,5 | 118,6 | 113,3 |
| Tjänster | 215,9 | 226,9 | 457,4 | 414,2 | 1 013,5 | 970,3 |
| Offentlig sektor | 407,1 | 255,5 | 757,4 | 561,8 | 1 468,6 | 1 272,9 |
| Övrigt | 150,7 | 180,3 | 375,8 | 333,8 | 777,3 | 735,3 |
| Totala intäkter | 1 201,7 | 1 153,7 | 2 422,0 | 2 218,2 | 4 960,6 | 4 756,8 |
Under första halvåret uppgick jämförelsestörande poster i rörelseresultatet till 19,6 MSEK (0,8), och avser det kostnadsbesparingsprogram som kommunicerades under det första kvartalet och implementerades under det andra kvartalet.
| apr-jun | apr-jun | jan-jun | jan-jun | rullande 12 | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Beloppp i MSEK | 2023 | 2022 | 2023 | 2022 | månader | 2022 |
| Totala intäkter | 1 201,7 | 1 153,7 | 2 422,0 | 2 218,2 | 4 960,6 | 4 756,8 |
| Kostnad för sålda varor och tjänster exkl. avskrivningar | -889,7 | -861,9 | -1 805,9 | -1 667,1 | -3 696,3 | -3 557,5 |
| Bruttoresultat exkl. avskrivningar | 312,0 | 291,9 | 616,1 | 551,1 | 1 264,3 | 1 199,3 |
| Bruttomarginal exkl. avskrivningar, % | 26,0 | 25,3 | 25,4 | 24,8 | 25,8 | 25,2 |
| Rörelsens kostnader exkl. avskrivningar | -187,2 | -171,0 | -391,6 | -337,5 | -774,4 | -720,4 |
| Justerad EBITDA¹ | 124,8 | 120,8 | 224,3 | 213,6 | 485,9 | 475,1 |
| Justerad EBITDA marginal, % | 10,4 | 10,5 | 9,3 | 9,6 | 9,8 | 10,0 |
| Av- och nedskrivningar på materiella anläggningstillgångar | -43,4 | -38,8 | -86,3 | -79,0 | -167,4 | -160,1 |
| Justerad EBITA¹ | 81,4 | 82,1 | 138,2 | 134,6 | 318,6 | 315,0 |
| Justerad EBITA marginal, % | 6,8 | 7,1 | 5,7 | 6,1 | 6,4 | 6,6 |
| Av- och nedskrivningar på immateriella anläggningstillgångar | -13,9 | -10,9 | -27,6 | -21,9 | -58,2 | -52,5 |
| Jämförelsestörande poster i EBITA | -19,6 | -0,8 | -19,6 | -0,8 | -20,8 | -2,0 |
| Rörelseresultat (EBIT) | 47,9 | 70,4 | 91,0 | 111,8 | 239,7 | 260,6 |
| Rörelsemarginal (EBIT), % | 4,0 | 6,1 | 3,8 | 5,0 | 4,8 | 5,5 |
1) EBITDA resp. EBITA före jämförelsestörande poster.
Kassaflöde
April-juni
För kvartalet var kassaflödet -77,6 MSEK (102,8), varav 128.9 MSEK (129,9) från den löpande verksamheten. Förändring av rörelsekapitalet påverkade kassaflödet med 42,7 MSEK (23,0), framför allt genom ökade leverantörs- och operativa skulder om 197,5 MSEK till viss del motverkade av ökade rörelsefordringar om 136,6 MSEK.
Kassaflödet från finansieringsverksamheten var -197.3 MSEK där betald utdelning om 50,8 MSEK samt återbetalning av lån om 109,2 MSEK påverkade.
Januari – juni
För första halvåret var kassaflödet -80,4 MSEK (48,9), varav 159,0 MSEK (168,2) från den löpande verksamheten. Kassaflöde från förändringar i rörelsekapitalet uppgick till -17,5 MSEK (-32,8), där minskningen av kund- och övriga operativa fordringar motverkades av en minskning i leverantörs- och operativa skulder. Kassaflödet från investeringsverksamheten var -32,7 MSEK (-23,0). Under perioden har amorteringar på leasingskulder gjorts med 49,3 MSEK.
Investeringar
Under andra kvartalet 2023 har 10,1 MSEK (18,1) investerats i anläggningstillgångar, varav 4,0 MSEK (8,1) i Proact Finance avseende kundleveranser.
Under första halvåret förvärvades den utestående minoriteten i det tjeckiska dotterbolaget ut, och Proact äger numera 100 procent av aktierna, vilket påverkade kassaflödet från investeringar negativt med 8,3 MSEK.
Finansiell ställning
Likvida medel uppgick till 442,9 MSEK per den 30 juni 2023, jämfört med 528,0 MSEK föregående år. Av total checkräkningskredit om 155,0 MSEK har inget nyttjats. Banklån uppgick till 359,4 MSEK och avser en treårig revolverande kreditfacilitet som Proact slöt avtal om under det tredje kvartalet 2021. Faciliteten uppgår totalt till 600 MSEK och kan förlängas upp till två år. Under 2022 utnyttjades optionen att förlänga faciliteten ett år och efter andra kvartalets slut 2023 utnyttjades optionen om att förlänga ytterligare ett år. Efter kvartalets slut har även en ny treårig kreditfacilitet om 20 MEUR tagits upp, vilket ger ytterligare utrymme för fortsatt utveckling av verksamheten organiskt och genom förvärv.
Investeringar i IT-utrustning för molnverksamheten finansieras genom leasingavtal.
Vid periodens slut uppgick koncernens soliditet till 23,2 procent (21,6).
Nettoskuld
| 30 jun 31 mar | 30 jun 31 mar | |||
|---|---|---|---|---|
| Belopp i MSEK | 2023 | 2023 | 2022 | 2022 |
| Likvida medel | 442,9 | 501,1 | 528,0 | 418,3 |
| Checkräkningskredit | - | - | - | - |
| Skulder till kreditinstitut, exkl. skulder avseende finansiell leasing |
-361,5 | -453,8 | -502,3 | -436,0 |
| Nettokassa (+)/Nettoskuld (-) exkl. finansiell leasing |
81,4 | 47,3 | 25,7 | -17,7 |
| Skulder avseende finansiell leasing | -280,0 | -296,6 | -223,9 | -229,9 |
| Nettokassa (+)/Nettoskuld (-) inkl. finansiell leasing |
-198,6 | -249,2 | -198,2 | -247,6 |
| Outnyttjad checkräkningskredit | 155,0 | 164,4 | 158,6 | 158,0 |
| Total checkräkningskredit | 155,0 | 164,4 | 158,6 | 158,0 |
Skatt
Koncernens skattekostnad innefattar summa aktuell skatt och uppskjuten skatt beräknad utifrån gällande skattesatser i respektive land. Den redovisade skattekostnaden uppgår för första halvåret till 15,2 MSEK (19,1) motsvarande en effektiv skatt om 21,2 procent (18,7).
Återköp av egna aktier
Årsstämman den 4 maj 2023 bemyndigade styrelsen att förvärva upp till 10 procent av bolagets aktier fram till nästa årsstämma. Per den 30 juni 2023 har inga aktier förvärvats inom detta bemyndigande. Bolaget innehar 501 710 aktier i eget förvar per den 30 juni 2023,
vilket motsvarar 1,8 procent av totalt antal aktier.
Medarbetare
Den 30 juni 2023 uppgick antalet anställda till 1 221 (1 163), varav förvärvet av sepago har bidragit med 75 personer.
Moderbolaget i sammandrag
Moderbolagets totala intäkter under perioden uppgick till 77,1 MSEK (67,2). Resultat före skatt uppgick till 69,5 MSEK (28,8).
Moderbolagets skuld i gemensamt koncernvalutakonto uppgick per den 30 juni 2023 till 392,3 MSEK (292,2).
Antalet anställda i moderbolaget uppgick vid periodens slut till 21 personer (19).
Moderbolagets verksamhet har varit oförändrad under perioden. Inga väsentliga transaktioner med närstående har skett.
Business Units
Nordic & Baltics Danmark, Estland, Finland, Lettland, Litauen, Norge, Sverige och USA
Intäkter och resultat
April – juni
I Nordic & Baltics minskade intäkterna under kvartalet med 0,5 procent och organiskt med 1,8 procent, där skillnaden förklaras av valutakurseffekter. Systemintäkterna minskade med 6,6 procent och organiskt med 7,5 procent jämfört med ett mycket starkt andra kvartal 2022. Tjänsteintäkterna ökade med 17,4 procent och organiskt med 15,0 procent, med en god tillväxt inom samtliga delar, delvis kopplat till vunna systemaffärer under detta och tidigare kvartal men även tack vare vunna molntjänstaffärer.
Justerad EBITA uppgick till 56,2 MSEK (46,1) och EBITA-marginalen uppgick till 8,7 procent (7,1) för kvartalet. EBITA och EBITA-marginal ökade framför allt som ett resultat av lägre försäljnings- och administrationskostnader samt ökad bruttomarginal i tjänsteaffären som ett resultat av implementerade effektivitetsförbättringar.
Januari – juni
I Nordic & Baltics ökade intäkterna under första halvåret med 10,0 procent och organiskt ökade de med 8,5 procent. Systemintäkterna ökade med 7,3 procent och organiskt var ökningen 6,1 procent. Systemintäkterna utvecklades positivt inom flertalet länder tack vare god efterfrågan. Tjänsteintäkterna ökade med 16,7 procent och organiskt ökade de med 14,3 procent, med god efterfrågan inom samtliga tjänstesegment.
Justerad EBITA uppgick till 98,0 MSEK (67,9) och EBITA-marginalen uppgick till 7,7 procent (5,8) för året. I Nordic & Baltics utvecklades EBITA samt EBITA-marginal positivt tack vare ökade intäkter i kombination med ökad bruttomarginal delvis motverkat av högre försäljnings- och administrationskostnader.
| apr-jun | apr-jun | förändring, | jan-jun | jan-jun | förändring, | rullande 12 | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Belopp i MSEK | 2023 | 2022 | % | 2023 | 2022 | % | månader | 2022 |
| Systemintäkter | 456,4 | 488,5 | -6,6 | 898,2 | 836,7 | 7,3 | 1 887,4 | 1 825,9 |
| Tjänsteintäkter | 191,7 | 163,3 | 17,4 | 379,0 | 324,8 | 16,7 | 734,8 | 680,7 |
| varav supportintäkter | 87,8 | 72,9 | 20,4 | 169,9 | 142,6 | 19,2 | 330,9 | 303,6 |
| varav intäkter från molntjänster | 56,1 | 47,6 | 17,8 | 113,3 | 93,9 | 20,7 | 216,8 | 197,4 |
| varav konsultintäkter | 47,9 | 42,8 | 11,9 | 95,8 | 88,3 | 8,4 | 187,0 | 179,6 |
| Övrigt | 0,7 | 0,4 | 50,5 | 1,9 | 0,8 | 130,1 | 2,7 | 1,6 |
| Totala intäkter | 648,8 | 652,2 | -0,5 | 1 279,1 | 1 162,3 | 10,0 | 2 624,9 | 2 508,2 |
| Justerad EBITA | 56,2 | 46,1 | 21,9 | 98,0 | 67,9 | 44,3 | 204,2 | 174,1 |
| Marginal, % | 8,7 | 7,1 | 7,7 | 5,8 | 7,8 | 6,9 |
Intäkter och resultat
April – juni
I UK ökade intäkterna under kvartalet med 31,5 procent och organiskt med 24,3 procent, där skillnaden förklaras av valutakurseffekter. Systemintäkterna ökade med 56,9 procent, och organiskt med 47,9 procent, jämfört med ett svagt andra kvartal 2022. Tjänsteintäkterna ökade med 15,4 procent, och ökade organiskt med 8,8 procent, där framför allt molntjänster växte tack vare tidigare vunna kontrakt. Konsultintäkterna minskade på grund av något lägre efterfrågan på marknaden.
Justerad EBITA uppgick till 9,0 MSEK (5,5) och EBITA-marginalen uppgick till 4,9 procent (3,9) för kvartalet. EBITA samt EBITA-marginal ökade tack vare ökade intäkter, delvis motverkat av högre försäljnings- och administrationskostnader.
Januari – juni
I UK minskade intäkterna under första halvåret med 2,2 procent, med en organisk minskning av intäkter om 5,6 procent, där skillnaden förklaras av valutakurseffekter. Systemintäkterna minskade med 13,6 procent och organiskt med 16,8 procent på grund av något förlängda säljcykler jämfört med föregående år. Tjänsteintäkterna ökade med 10,0 procent och organiskt med 6,3 procent där molntjänsterna visar god tillväxt, vilket motverkats av minskade supportintäkter kopplade till svagare systemförsäljning.
Justerad EBITA uppgick till 13,3 MSEK (18,9) och EBITA-marginalen uppgick till 3,9 procent (5,4) under första halvåret. EBITA och EBITAmarginal påverkades negativt av minskade intäkter samt ökade försäljnings- och administrationskostnader jämfört med föregående år.
| apr-jun | apr-jun | förändring, | jan-jun | jan-jun | förändring, | rullande 12 | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Belopp i MSEK | 2023 | 2022 | % | 2023 | 2022 | % | månader | 2022 |
| Systemintäkter | 86,0 | 54,9 | 56,9 | 154,6 | 179,0 | -13,6 | 348,1 | 372,4 |
| Tjänsteintäkter | 99,6 | 83,7 | 15,4 | 185,2 | 168,4 | 10,0 | 355,8 | 338,4 |
| varav supportintäkter | 27,2 | 26,3 | 3,4 | 49,9 | 52,5 | -5,0 | 102,1 | 104,1 |
| varav intäkter från molntjänster | 60,2 | 47,8 | 26,1 | 115,7 | 96,7 | 19,6 | 215,2 | 196,2 |
| varav konsultintäkter | 9,2 | 9,6 | -4,2 | 19,6 | 19,1 | 3,0 | 38,5 | 38,1 |
| Övrigt | - | - | - | - | - | - | 0,8 | 0,8 |
| Totala intäkter | 182,7 | 138,9 | 31,5 | 339,9 | 347,4 | -2,2 | 704,7 | 711,6 |
| Justerad EBITA | 9,0 | 5,5 | 64,2 | 13,3 | 18,9 | -29,8 | 30,7 | 36,4 |
| Marginal, % | 4,9 | 3,9 | 3,9 | 5,4 | 4,4 | 5,1 |
Intäkter och resultat
April – juni
I West ökade intäkterna under kvartalet med 7,7 procent men minskade organiskt med 1,5 procent, där skillnaden förklaras av valutakurseffekter. Systemintäkterna minskade med 2,9 procent och organiskt med 11,4 procent, på grund av något längre säljcykler. Tjänsteintäkterna ökade med 11,9 procent och organiskt med 2,3 procent, där supporttjänsterna visar hög tillväxt tack vare nya vunna kontrakt, medan konsultintäkterna minskade dels som ett resultat av brist på personal inom vissa kompetensområden, dels lägre efterfrågan inom andra områden.
Justerad EBITA uppgick till 0,7 MSEK (11,5) och EBITA-marginalen uppgick till 0,3 procent (6,0) för kvartalet där EBITA och EBITAmarginalen minskade på grund av lägre bruttomarginaler och ökade sälj- och administrationskostnader både hänförligt till inflationsdrivna kostnadsökningar och större beroende av inhyrd personal.
Januari – juni
I West ökade intäkterna under första halvåret med 11,1 procent och organiskt var ökningen 2,8 procent. Systemintäkterna ökade med 12,5 procent och organiskt med 4,1 procent, framför allt som ett resultat av god efterfrågan i det första kvartalet. Tjänsteintäkterna ökade med 10,5 procent och organiskt var ökningen 2,3 procent, med en god underliggande efterfrågan på framför allt moln- och supporttjänster, medan konsultintäkterna minskade på grund av brist på personal inom vissa kompetensområden och lägre efterfrågan inom några områden.
Justerad EBITA uppgick till 5,8 MSEK (21,5) och EBITA-marginalen uppgick till 1,4 procent (5,6) för första halvåret. Minskningen är hänförlig till lägre bruttomarginal samt högre sälj- och administrationskostnader på grund av kostnadsinflation samt större beroende av inhyrd personal.
| apr-jun | apr-jun | förändring, | jan-jun | jan-jun | förändring, | rullande 12 | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Belopp i MSEK | 2023 | 2022 | % | 2023 | 2022 | % | månader | 2022 |
| Systemintäkter | 51,9 | 53,4 | -2,9 | 117,0 | 104,0 | 12,5 | 253,9 | 240,9 |
| Tjänsteintäkter | 153,5 | 137,2 | 11,9 | 306,5 | 277,3 | 10,5 | 594,1 | 564,9 |
| varav supportintäkter | 17,5 | 13,5 | 29,9 | 34,5 | 26,7 | 29,4 | 62,7 | 54,9 |
| varav intäkter från molntjänster | 102,9 | 90,2 | 14,1 | 203,2 | 177,7 | 14,4 | 394,2 | 368,7 |
| varav konsultintäkter | 33,0 | 33,5 | -1,4 | 68,7 | 72,9 | -5,7 | 137,2 | 141,3 |
| Övrigt | 0,0 | 0,0 | -90,0 | 0,0 | 0,0 | 240,0 | 0,1 | - |
| Totala intäkter | 205,3 | 190,6 | 7,7 | 423,5 | 381,3 | 11,1 | 848,0 | 805,8 |
| Justerad EBITA | 0,7 | 11,5 | -93,9 | 5,8 | 21,5 | -72,9 | 29,6 | 45,3 |
| Marginal, % | 0,3 | 6,0 | 1,4 | 5,6 | 3,5 | 5,6 |
Intäkter Justerad EBITA
Intäkter och resultat
April – juni
I Central minskade intäkterna med 1,0 procent under kvartalet och organiskt med 21,7 procent. Förvärvet av sepago bidrog positivt till framför allt intäkterna från konsulttjänster, men även till system- och molnintäkterna. Systemintäkterna minskade med 37,2 procent och organiskt med 47,2 procent på grund av svagare efterfrågan kopplat till makroekonomisk osäkerhet. Tjänsteintäkterna ökade med 48,6 procent och organiskt med 13,1 procent, tack vare en god underliggande efterfrågan på framför allt support- och konsulttjänster.
Justerad EBITA uppgick till 9,6 MSEK (16,6) och EBITA-marginalen uppgick till 5,1 procent (8,8) för kvartalet. I Central påverkades EBITA och EBITA-marginal framför allt negativt av organiskt minskade intäkter, samtidigt som försäljnings- och administrationskostnaderna organiskt ökade något.
Januari – juni
I Central ökade intäkterna under året med 18,8 procent tack vare förvärvet av sepago och valutaeffekter men minskade organiskt med 3,8 procent, Systemintäkterna minskade med 3,4 procent och organiskt minskade de med 15,2 procent, på grund av längre säljcykler i det andra kvartalet. Tjänsteintäkterna ökade med 45,9 procent och organiskt ökade de med 9,7 procent, tack vare en god organisk tillväxt för samtliga tjänsteområden.
Justerad EBITA uppgick till 15,9 MSEK (19,7) och EBITA-marginalen uppgick till 3,8 procent (5,5) för första halvåret. I Central påverkades EBITA och EBITA-marginal negativt framför allt av lägre organisk försäljning i kombination med ökade försäljnings- och administrationskostnader, dels kopplat till kostnadsinflation, och dels till integrationskostnader för förvärv.
| apr-jun | apr-jun | förändring, | jan-jun | jan-jun | förändring, | rullande 12 | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Belopp i MSEK | 2023 | 2022 | % | 2023 | 2022 | % | månader | 2022 |
| Systemintäkter | 68,9 | 109,7 | -37,2 | 191,8 | 198,6 | -3,4 | 409,7 | 416,4 |
| Tjänsteintäkter | 117,1 | 78,8 | 48,6 | 230,5 | 158,0 | 45,9 | 444,8 | 372,3 |
| varav supportintäkter | 16,3 | 12,0 | 36,2 | 31,3 | 22,6 | 38,2 | 57,5 | 48,9 |
| varav intäkter från molntjänster | 70,6 | 56,6 | 24,6 | 139,1 | 113,1 | 23,0 | 268,3 | 242,2 |
| varav konsultintäkter | 30,2 | 10,2 | 196,5 | 60,1 | 22,3 | 169,4 | 119,0 | 81,2 |
| Övrigt | 0,6 | 0,0 | 2 709,1 | 1,3 | 0,1 | 1 489,3 | 1,8 | 0,5 |
| Totala intäkter | 186,6 | 188,6 | -1,0 | 423,6 | 356,6 | 18,8 | 856,2 | 789,2 |
| Justerad EBITA | 9,6 | 16,6 | -42,3 | 15,9 | 19,7 | -19,2 | 41,9 | 45,7 |
| Marginal, % | 5,1 | 8,8 | 3,8 | 5,5 | 4,9 | 5,8 |
Intäkter Justerad EBITA
Rörelsesegment
Nordics & Baltics: Danmark, Estland, Finland, Lettland, Litauen, Norge, Sverige och USA | UK: Storbritannien | West: Belgien och Nederländerna |
Central: Tjeckien och Tyskland
Då verksamheten i Proact Finance minskat betydligt genom beslutet att framför allt erbjuda finansiering via partners, rapporteras inte Proact Finance längre som ett separat segment, utan rapporteras som en del av Koncerngemensamt.
| jan-jun 2023 | Nordics & | Koncern | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Belopp i MSEK | Baltics | UK | West | Central | gemensamt Elimineringar | Koncernen | |
| Totala intäkter | 1 279,1 | 339,9 | 423,5 | 423,6 | 96,0 | -140,0 | 2 422,0 |
| EBITDA före jämförelsestörande poster Av- och nedskrivningar materiella |
117,4 | 40,9 | 29,3 | 31,2 | 5,5 | - | 224,1 |
| anläggningstillgångar | -19,4 | -27,7 | -23,5 | -15,3 | -0,4 | - | -86,3 |
| EBITA före jämförelsestörande poster | 98,0 | 13,3 | 5,8 | 15,9 | 5,1 | - | 138,2 |
| Jämförelsestörande poster | -7,8 | -0,9 | -6,4 | -2,0 | -2,5 | - | -19,6 |
| EBITA | 90,2 | 12,3 | -0,5 | 13,5 | 2,7 | - | 118,6 |
| Av- och nedskrivningar immateriella | |||||||
| anläggningstillgångar | -2,9 | -2,6 | -4,1 | -14,8 | -3,3 | - | -27,6 |
| EBIT | 87,3 | 9,7 | -4,6 | -1,2 | -0,6 | - | 90,9 |
| Finansnetto | -5,3 | -1,4 | -4,7 | -9,4 | 1,7 | - | -19,2 |
| Resultat före skatt | 82,0 | 8,3 | -9,3 | -10,7 | 1,1 | - | 71,8 |
| Skatt | -15,2 | ||||||
| Periodens resultat | 56,6 |
| jan-jun 2022 | Nordics & | Koncern | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Belopp i MSEK | Baltics | UK | West | Central | gemensamt Elimineringar | Koncernen | |
| Totala intäkter | 1 162,3 | 347,4 | 381,3 | 356,6 | 103,3 | -132,8 | 2 218,2 |
| EBITDA före jämförelsestörande poster Av- och nedskrivningar materiella |
86,0 | 41,8 | 38,3 | 33,1 | 14,4 | - | 213,6 |
| anläggningstillgångar | -18,1 | -22,9 | -16,7 | -13,4 | -7,9 | - | -79,0 |
| EBITA före jämförelsestörande poster | 67,9 | 18,9 | 21,5 | 19,7 | 6,5 | - | 134,6 |
| Jämförelsestörande poster | - | - | - | -0,8 | - | - | -0,8 |
| EBITA | 67,9 | 18,9 | 21,5 | 18,9 | 6,5 | - | 133,7 |
| Av- och nedskrivningar immateriella | |||||||
| anläggningstillgångar | -2,9 | -2,5 | -4,0 | -9,0 | -3,5 | - | -21,9 |
| EBIT | 65,0 | 16,4 | 17,5 | 9,9 | 3,0 | - | 111,8 |
| Finansnetto | -3,5 | -1,5 | -1,4 | -2,7 | -0,6 | - | -9,7 |
| Resultat före skatt | 61,6 | 14,8 | 16,2 | 7,1 | 2,4 | - | 102,1 |
| Skatt | -19,1 | ||||||
| Periodens resultat | 83,0 |
Marknadsöversikt
Proacts strategiska riktning och verksamhet drivs till stor del av tre övergripande marknadstrender:
- Digitalisering och värdeskapande från data
- Nyttjande av hybrida moln för att möjliggöra en mer flexibel och smidig IT-leverans
- Oro för cyberattacker och säkerhetsrisker i alltmer komplexa IT-miljöer
Digitalisering och värdeskapande från data
.
Företag behöver digitalisera för att effektivisera processer, bibehålla marknadsandelar och driva tillväxt samt för operativ och finansiell effektivitet. IT-driven automation, artificiell intelligens och mer effektiv leverans av interna och externa IT-tjänster möjliggör nya sätt att analysera och behandla data. De nya möjligheterna måste balanseras mot risker kring ökad komplexitet, resursbegränsningar och allt snävare IT-budgetar. Proacts portfölj av konsulttjänster, ITinfrastrukturlösningar samt support- och molntjänster blir allt viktigare när kunderna behöver rätt specialistkompetens och lösningar för digitalisering.
Proact hjälper till att konceptualisera, implementera och bygga ITlösningar, och kan dessutom lagra, koppla samman, skydda och säkra data för att driva digitalisering, innovation, avancerad analys och automation.
Införande av hybrida molnlösningar
Olika typer av verksamhetsdata, arbetsflöden och applikationer har olika krav. Hybrid molnlösningar kombinerar sömlöst olika typer av privata, driftade och publika molntjänster för snabbare, säkrare och effektivare respons på affärsbehoven. Hur verksamheter balanserar olika IT-leveransmodeller varierar beroende på bransch, kompetenstillgänglighet och verksamhetens strategiska mål. Om det görs på fel sätt kommer kunderna inte bara misslyckas med att dra
Övrig information
Händelser efter balansdagen
Efter kvartalet har optionen att förlänga existerande revolverande kreditfacilitet på 600 MSEK ytterligare ett år utnyttjats, och den löper nu till 2026. Dessutom har ytterligare en treårig lånefacilitet om 20 MEUR upptagits.
Efter kvartalets slut meddelade Proacts CFO och VP Investor Relations, Linda Höljö, att hon lämnar Proact senast i januari 2024.
Transaktioner med närstående
Inga transaktioner mellan Proact och närstående, som väsentligen påverkat koncernens ställning och resultat, har ägt rum under kvartalet.
Risker och osäkerhetsfaktorer i verksamheten
Proact påverkas inte direkt i någon betydande omfattning av Rysslands invasion av Ukraina. Däremot kan utvecklingen i den globala ekonomin, i form av inflation, valutakursfluktuationer, lägre ekonomisk tillväxt samt störningar i leveranskedjor medföra ökade risker för Proact. Leveransstörningar kopplade till den globala halvledarbristen påverkar i nuläget Proact begränsat, då situationen normaliserats under det andra halvåret 2022, men nya störningar kan nytta av fördelarna med hybrid moln, utan även öka riskerna för säkerhetshot och ökade kostnader.
Proact hjälper kunder med alltifrån utvärdering av nuvarande IT miljö och att tillhandahålla strategiska råd till design, leverans, implementation, support och full hantering av IT-tjänsterna. Proacts starka portfölj och kompetenser ger kunderna unik flexibilitet att kombinera traditionell IT-infrastruktur med privata, driftade och publika molntjänster.
Fokus på cybersäkerhet
Den snabba teknologiska utvecklingen, ökad digitalisering i kombination med geopolitisk turbulens har lett till en markant ökning av antalet cyberhot och dataintrång. Verksamheter kämpar med hur de bäst kan hantera säkerhetshot och skärpta regelkrav. När distribuerad och ostrukturerade data ökar så ökar även antalet tänkbara angreppspunkter som möjliggör säkerhetsöverträdelser. Många verksamheter saknar interna resurser för att hantera säkerhetshoten, vilket utsätter dem för säkerhetsrisker. De riskerar även att gå miste om affärsmöjligheter, förlora försäljning och skada sitt rykte.
Proact erbjuder unik tillgång till lokal och internationell specialistkompetens, välpaketerade säkerhetslösningar och tjänster, beprövade affärskontinuitetsplaner, backup- och katastrofsäkringslösningar och tjänster samt dygnet-runt-övervakning och processer via egna Security Operations Center (SOC).
komma att påverka Proacts förmåga att leverera erhållna kundorder negativt. I övrigt har inga risker eller osäkerhetsfaktorer förändrats i jämförelse med de som omnämnts i senast avgivna årsredovisning. För en utförligare beskrivning av väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer hänvisas till Proacts årsredovisning 2022.
Alternativa nyckeltal
Bolaget presenterar finansiella nyckeltal i delårsrapporten som inte definieras enligt IFRS. Bolaget anser att dessa nyckeltal ger värdefull kompletterande information till investerare och bolagets ledning. För definitioner av de finansiella nyckeltalen hänvisas till Årsredovisning 2022.
Årsstämma 4 maj 2023
Årsstämman som hölls den 4 maj 2023 omvalde Anna Söderblom (ordförande), Martin Gren, Erik Malmberg, Annikki Schaeferdiek och Thomas Thuresson (styrelseledamöter). Beslut fattades om att 1,85 kr per aktie skulle lämnas i utdelning för verksamhetsåret 2022, vilket verkställdes under kvartalet. För verksamhetsåret 2021 lämnades utdelning med 1,50 kr per aktie.
Finansiell kalender
27 okt 2023 Delårsrapport Q3 2023 8 feb 2024 Bokslutskommuniké 2023
Styrelsen och verkställande direktören försäkrar att delårsrapporten ger en rättvisande översikt av företagets och koncernens verksamhet, ställning och resultat. Inga nya risker eller osäkerhetsfaktorer har tillkommit under första halvåret i jämförelse med dem som kommenterades i senast avgivna årsredovisning
Solna den 14 juli 2023 Proact IT Group AB (publ)
Jonas Hasselberg Anna Söderblom Martin Gren VD och koncernchef Ordförande
Annikki Schaeferdiek Thomas Thuresson Erik Malmberg
Rapporten har ej varit föremål för översiktlig granskning av bolagets revisorer.
Notera
Informationen i denna delårsrapport är sådan som Proact IT Group (publ) är skyldig att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning, lagen om värdepappersmarknad och/eller om handel med finansiella instrument. Informationen lämnades för offentliggörande den 14 juli 2023 klockan 13:00 (CET).
KONTAKT Proact IT Group AB
Jonas Hasselberg, CEO +46 722 13 55 56 [email protected] Frösundaviks Allé 1, Solna Linda Höljö, CFO +46 725 07 40 85 [email protected] Telefon 08 410 666 00 www.proact.eu
Org.nr: 556494-3446 | Säte: Stockholm
Finansiella rapporter
Rapport över totalresultatet för koncernen
| Beloppp i MSEK | apr-jun 2023 |
apr-jun 2022 |
jan-jun 2023 |
jan-jun 2022 |
rullande 12 månader |
jan-dec 2022 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Systemintäkter | 663,1 | 706,0 | 1 362,5 | 1 319,6 | 2 904,3 | 2 861,4 |
| Tjänsteintäkter | 537,2 | 447,4 | 1 056,5 | 897,9 | 2 047,7 | 1 889,0 |
| varav supportintäkter | 148,7 | 125,0 | 286,0 | 244,9 | 554,5 | 513,3 |
| varav intäkter från molntjänster | 271,1 | 228,3 | 532,9 | 454,7 | 1 022,0 | 943,8 |
| varav konsultintäkter | 117,3 | 94,1 | 237,6 | 198,2 | 471,2 | 431,8 |
| Övriga intäkter | 1,4 | 0,4 | 3,0 | 0,7 | 8,6 | 6,4 |
| Totala intäkter | 1 201,7 | 1 153,7 | 2 422,0 | 2 218,2 | 4 960,6 | 4 756,8 |
| Kostnad för sålda varor och tjänster | -929,9 | -896,5 | -1 885,6 | -1 737,9 | -3 851,8 | -3 704,2 |
| Bruttoresultat | 271,8 | 257,3 | 536,4 | 480,3 | 1 108,8 | 1 052,7 |
| Försäljnings- och marknadsföringskostnader | -124,7 | -109,4 | -254,4 | -219,0 | -502,2 | -466,8 |
| Administrationskostnader | -79,5 | -76,7 | -171,3 | -148,6 | -342,2 | -319,5 |
| Jämförelsestörande poster | -19,6 | -0,8 | -19,6 | -0,8 | -24,5 | -5,8 |
| Rörelseresultat (EBIT) | 47,9 | 70,4 | 91,0 | 111,8 | 239,7 | 260,6 |
| Finansnetto | -13,5 | -5,7 | -19,2 | -9,7 | -25,9 | -16,4 |
| Resultat före skatt | 34,4 | 64,7 | 71,8 | 102,1 | 213,8 | 244,2 |
| Inkomstskatt | ||||||
| Periodens resultat | -5,7 | -15,5 | -15,2 | -19,1 | -48,6 | -52,6 |
| 28,7 | 49,1 | 56,6 | 83,0 | 165,1 | 191,5 | |
| Övrigt totalt resultat | ||||||
| Poster som kan komma att omföras till årets resultat | ||||||
| Förändring av säkringsreserv | ||||||
| (nettoinvestering i utländsk verksamhet) | 18,1 | 12,3 | 22,9 | 15,7 | 37,2 | 29,9 |
| Skatteffekt på förändring av säkringsreserv | ||||||
| (nettoinvestering i utländsk verksamhet) | -3,7 | -2,5 | -4,7 | -3,2 | -7,7 | -6,2 |
| Omräkningsdifferenser från kvarvarande verksamheter | 1,5 | 6,5 | -17,9 | 13,9 | -2,0 | 29,8 |
| Totalt poster som kan komma att omföras till årets resultat | 15,9 | 16,3 | 0,3 | 26,4 | 27,5 | 53,6 |
| Summa totalresultat för perioden, netto efter skatt | 44,6 | 65,4 | 56,9 | 109,4 | 192,6 | 245,1 |
| Periodens resultat hänförligt till: | ||||||
| Moderbolagets aktieägare | 28,8 | 49,0 | 56,7 | 83,1 | 164,8 | 191,3 |
| Innehav utan bestämmande inflytande | -0,1 | 0,1 | -0,1 | -0,1 | 0,3 | 0,3 |
| Periodens totalresultat hänförligt till: | ||||||
| Moderbolagets aktieägare | ||||||
| Innehav utan bestämmande inflytande | 44,5 | 65,3 | 56,7 | 109,3 | 191,9 | 244,5 |
| 0,1 | 0,2 | 0,2 | 0,1 | 0,8 | 0,6 | |
| apr-jun | apr-jun | jan-jun | jan-jun | rullande 12 | jan-dec | |
| Data per aktie¹ | 2023 | 2022 | 2023 | 2022 | månader | 2022 |
| Periodens resultat per aktie hänförligt till moderbolagets | ||||||
| aktieägare, kr | 1,05 | 1,79 | 2,06 | 3,02 | 6,00 | 6,97 |
| Eget kapital per aktie hänförligt till moderbolagets | ||||||
| aktieägare, kr | 35,12 | 28,43 | 35,12 | 28,43 | 33,44 | 33,49 |
| Kassaflöde från löpande verksamheten per aktie, kr | 4,69 | 4,73 | 5,79 | 6,13 | 15,79 | 16,13 |
| Antal utestående aktier vid periodens slut | 27 499 948 | 27 454 851 | 27 499 948 | 27 454 851 | 27 499 948 | 27 454 851 |
| Vägt genomsnittligt antal utestående aktier | 27 467 761 | 27 454 851 | 27 461 342 | 27 454 851 | 27 458 070 | 27 454 851 |
1) Proact har långsiktiga prestationsaktieprogram, vilka kan ge upphov till utspädningseffekt om maximalt 1,82 procent.
Balansräkning för koncernen i sammandrag
| 30 jun | 30 jun | 31 dec | |
|---|---|---|---|
| Belopp i MSEK | 2023 | 2022 | 2022 |
| TILLGÅNGAR | |||
| Anläggningstillgångar | |||
| Goodwill | 1 037,2 | 844,0 | 983,6 |
| Övriga immateriella anläggningstillgångar | 215,1 | 210,7 | 230,7 |
| Materiella anläggningstillgångar | 359,8 | 298,3 | 366,8 |
| Andra långfristiga fordringar | 560,0 | 423,4 | 548,2 |
| Uppskjutna skattefordringar | 24,7 | 22,6 | 25,6 |
| Omsättningstillgångar | |||
| Varulager | 46,7 | 37,1 | 64,1 |
| Kundfordringar och övriga fordringar | 1 472,4 | 1 262,0 | 1 517,1 |
| Likvida medel | 442,9 | 528,0 | 505,7 |
| Summa tillgångar | 4 158,8 | 3 626,0 | 4 241,9 |
| EGET KAPITAL OCH SKULDER | |||
| Eget kapital hänförligt till moderbolagets aktieägare | 965,8 | 780,4 | 919,5 |
| Eget kapital hänförligt till innehav utan bestämmande inflytande | 0,3 | 3,3 | 3,9 |
| Summa eget kapital | 966,1 | 783,8 | 923,4 |
| Långfristiga skulder | |||
| Långfristiga skulder, räntebärande | 535,6 | 622,6 | 631,3 |
| Långfristiga skulder, ej räntebärande | 774,5 | 518,9 | 737,0 |
| Uppskjutna skatteskulder | 65,8 | 60,9 | 73,1 |
| Kortfristiga skulder | |||
| Kortfristiga skulder, räntebärande | 124,6 | 131,0 | 118,7 |
| Kortfristiga skulder, ej räntebärande | 1 692,2 | 1 508,9 | 1 758,4 |
| Summa eget kapital och skulder | 4 158,8 | 3 626,0 | 4 241,9 |
Förändring av koncernens egna kapital
| 30 jun | 30 jun | 31 dec | |
|---|---|---|---|
| Belopp i MSEK | 2023 | 2022 | 2022 |
| Vid periodens början | 923,4 | 713,9 | 713,9 |
| Periodens totalresultat | 56,9 | 109,3 | 245,1 |
| Utdelning | -50,8 | -41,2 | -41,2 |
| Förvärv från innehav utan bestämmande inflytande | 8,4 | - | - |
| Aktiesparprogram och personaloptioner | 16,0 | 1,7 | 6,0 |
| Vid periodens slut | 966,1 | 783,8 | 923,4 |
Innehav utan bestämmande inflytande: Proact Lietuva UAB 26,14 procent.
Kassaflödesanalys för koncernen i sammandrag
| apr-jun | apr-jun | jan-jun | jan-jun | rullande 12 | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Belopp i MSEK | 2023 | 2022 | 2023 | 2022 | månader | 2022 |
| KASSAFLÖDE FRÅN ÅRETS VERKSAMHET | ||||||
| Årets Rörelseresultat | 47,9 | 70,4 | 91,0 | 111,8 | 239,7 | 260,6 |
| Justeringar för poster som ej är kassaflödespåverkande: Återläggning av av- och nedskrivningar av |
||||||
| anläggningstillgångar | 57,3 | 61,1 | 113,9 | 112,3 | 214,1 | 212,6 |
| Finansiell leasingförsäljning | 2,0 | 7,8 | 12,1 | 19,1 | 29,8 | 36,7 |
| Återläggning av icke kassaflödespåverkande poster | -20,3 | -15,6 | -22,6 | -16,5 | 0,4 | 6,5 |
| Förändring avsättningar | 3,9 | 0,0 | 4,9 | -0,3 | 10,5 | 5,3 |
| Betald Inkomstskatt | -4,6 | -16,9 | -22,8 | -25,5 | -44,2 | -46,9 |
| Kassaflöde från den löpande verksamheten före | ||||||
| förändring av rörelsekapital | 86,2 | 106,9 | 176,5 | 201,0 | 450,3 | 474,7 |
| Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital | ||||||
| Varulager | -18,1 | -16,5 | 19,8 | -21,1 | -4,3 | -45,1 |
| Rörelsefordringar | -136,6 | 36,1 | 84,1 | -129,5 | -233,4 | -447,0 |
| Rörelseskulder | 197,5 | 3,5 | -121,3 | 117,8 | 232,6 | 471,7 |
| Kassaflöde från den löpande verksamheten | 128,9 | 129,9 | 159,0 | 168,2 | 445,1 | 454,3 |
| INVESTERINGSVERKSAMHETEN | ||||||
| Förvärv av verksamheter | 0,4 | -12,3 | -7,9 | -12,3 | -149,0 | -153,4 |
| Investeringar i materiella anläggningstillgångar | -9,7 | -7,3 | -24,6 | -17,3 | -46,7 | -39,4 |
| Avyttring materiella anläggningstillgångar | 0,1 | 0,1 | 0,2 | 1,6 | 0,5 | 1,9 |
| Investeringar i immateriella anläggningstillgångar | -0,2 | -0,5 | -0,4 | -0,9 | -1,1 | -1,6 |
| Ökning / Minskning långfristig fordran | 0,1 | -0,3 | -0,0 | -0,5 | 0,9 | -2,1 |
| Kassaflöde från investeringsverksamheten | -9,2 | -14,0 | -32,7 | -23,0 | -204,3 | -194,6 |
| FINANSIERINGSVERKSAMHETEN | ||||||
| Utdelning | -50,8 | -41,2 | -50,8 | -41,2 | -50,8 | -41,2 |
| Upptagna / amorterade lån | -109,2 | 58,8 | -101,2 | 8,8 | -172,3 | -62,3 |
| Erhållna räntor | 7,7 | 0,1 | 11,0 | 0,2 | 13,7 | 2,9 |
| Betalda räntor | -6,5 | -2,6 | -14,9 | -5,2 | -24,9 | -15,2 |
| Amortering leasingskulder | -33,0 | -31,2 | -49,3 | -63,9 | -118,5 | -133,1 |
| Övrigt kassaflöde från finansieringsverksamheten | -5,4 | 2,4 | -1,6 | 4,9 | -5,0 | 1,4 |
| Kassaflöde från finansieringsverksamheten | -197,3 | -13,7 | -206,7 | -96,4 | -357,8 | -247,4 |
| Periodens totala kassaflöde | -77,6 | 102,8 | -80,4 | 48,9 | -117,0 | 12,2 |
| Likvida medel vid periodens början | 501,1 | 418,3 | 505,7 | 463,9 | 528,0 | 463,9 |
| Kursdifferens i likvida medel | 19,3 | 7,1 | 17,5 | 15,3 | 31,7 | 29,5 |
| Likvida medel vid periodens slut | 442,9 | 528,0 | 442,9 | 528,0 | 442,9 | 505,7 |
Nyckeltal
| apr-jun | apr-jun | jan-jun | jan-jun | rullande 12 | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Beloppp i MSEK | 2023 | 2022 | 2023 | 2022 | månader | 2022 |
| Totala intäkter | 1 201,7 | 1 153,7 | 2 422,0 | 2 218,2 | 4 960,6 | 4 756,8 |
| varav hänförligt till förvärv och avyttringar | 22,0 | 62,7 | 48,4 | 152,0 | 205,8 | 271,0 |
| varav valutapåverkan | 51,7 | 25,7 | 90,9 | 63,6 | 183,7 | 156,4 |
| Totala intäkter, organiskt | 1 128,0 | 1 065,3 | 2 282,7 | 2 002,5 | 4 571,2 | 4 174,0 |
| Organisk tillväxt totala intäkter, % | -2,2 | 21,3 | 2,9 | 13,0 | 15,1 | 22,8 |
| Systemintäkter | 663,1 | 706,0 | 1 362,5 | 1 319,6 | 2 904,3 | 2 861,4 |
| varav hänförligt till förvärv och avyttringar | 4,1 | 20,5 | 8,6 | 52,3 | 61,4 | 69,5 |
| varav valutapåverkan | 20,1 | 13,0 | 39,2 | 34,6 | 89,2 | 84,5 |
| Totala systemintäkter, organiskt | 638,9 | 672,4 | 1 314,6 | 1 232,8 | 2 753,7 | 2 707,4 |
| Organisk tillväxt systemintäkter, % | -9,5 | 32,6 | -0,4 | 18,3 | 20,8 | 35,2 |
| Tjänsteintäkter | 537,2 | 447,4 | 1 056,5 | 897,9 | 2 047,7 | 1 889,0 |
| varav hänförligt till förvärv och avyttringar | 17,9 | 44,4 | 39,8 | 104,2 | 144,4 | 201,6 |
| varav valutapåverkan | 31,4 | 12,7 | 51,6 | 29,1 | 94,3 | 71,8 |
| Totala tjänsteintäkter, organiskt | 487,9 | 390,3 | 965,2 | 764,6 | 1 809,0 | 1 615,7 |
| Organisk tillväxt tjänsteintäkter, % | 9,0 | 5,9 | 7,5 | 5,5 | 7,1 | 6,3 |
| EBITDA | 104,8 | 120,1 | 204,4 | 212,7 | 464,9 | 473,2 |
| EBITDA marginal, % | 8,7 | 10,4 | 8,4 | 9,6 | 9,4 | 9,9 |
| Av- och nedskrivningar på materiella | ||||||
| anläggningstillgångar | -43,0 | -38,8 | -85,9 | -79,0 | -167,0 | -160,1 |
| EBITA | 61,8 | 81,3 | 118,6 | 133,7 | 297,9 | 313,1 |
| EBITA marginal, % | 5,1 | 7,0 | 4,9 | 6,0 | 6,0 | 6,6 |
| Av- och nedskrivningar på immateriella | ||||||
| anläggningstillgångar | -13,9 | -10,9 | -27,6 | -21,9 | -58,2 | -52,5 |
| EBIT | 47,9 | 70,4 | 91,0 | 111,8 | 239,7 | 260,6 |
| EBIT marginal, % | 4,0 | 6,1 | 3,8 | 5,0 | 4,8 | 5,5 |
| Resultat före skatt | 34,4 | 64,7 | 71,8 | 102,1 | 213,8 | 244,2 |
| Nettomarginal, % | 2,9 | 5,6 | 3,0 | 4,6 | 4,3 | 5,1 |
| Resultat efter skatt | 28,7 | 49,1 | 56,6 | 83,0 | 165,1 | 191,5 |
| Vinstmarginal, % | 2,4 | 4,3 | 2,3 | 3,7 | 3,3 | 4,0 |
| Eget kapital | 966,1 | 783,8 | 966,1 | 783,8 | 966,1 | 923,4 |
| Balansomslutning | 4 158,8 | 3 626,0 | 4 158,8 | 3 626,0 | 4 158,8 | 4 241,9 |
| Soliditet, % | 23,2 | 21,6 | 23,2 | 21,6 | 23,2 | 21,8 |
| Kapitalomsättningshastighet, ggr ¹ | - | - | - | - | 1,3 | 1,2 |
| Räntabilitet på eget kapital, %¹ | - | - | - | - | 18,9 | 23,4 |
| Finansiella kostnader inkluderade i finansnetto | 17,8 | 6,8 | 27,2 | 11,9 | 41,9 | 26,7 |
| Sysselsatt eget kapital | 1 626,3 | 1 537,3 | 1 626,3 | 1 537,3 | 1 626,3 | 1 673,4 |
| Räntabilitet på sysselsatt kapital, %¹ | - | - | - | - | 16,2 | 17,2 |
| Investeringar i anläggningstillgångar | 33,5 | 27,6 | 85,1 | 58,1 | 424,6 | 397,5 |
| Resultat före skatt per anställd, kSEK | 29,4 | 57,6 | 60,9 | 90,6 | 180,8 | 210,6 |
| Medelantal årsanställda | 1 171,2 | 1 121,7 | 1 178,4 | 1 127,2 | 1 182,2 | 1 159,5 |
1) Beräknas endast för helår och rullande 12 månader.
Flerårsöversikt se not 2. För definitioner av nyckeltal, se Årsredovisning 2022
De nyckeltal som Proact redovisar och följer sin verksamhet på är de sedvanliga nyckeltalen som används för branschen och av bolag noterade på Nasdaq Stockholm.
Moderbolagets resultaträkning i sammandrag
| jan-jun | jan-jun | jan-dec | ||
|---|---|---|---|---|
| Belopp i MSEK | 2023 | 2022 | 2022 | |
| Nettoomsättning | 77,1 | 67,2 | 139,9 | |
| Kostnad sålda varor och tjänster | - | - | - | |
| Bruttoresultat | 77,1 | 67,2 | 139,9 | |
| Administrationskostnader | -77,6 | -68,9 | -144,4 | |
| Rörelseresultat | -0,5 | -1,7 | -4,5 | |
| Finansnetto | 70,0 | 30,5 | 78,3 | |
| Resultat efter finansnetto | 69,5 | 28,8 | 73,8 | |
| Bokslutsdispositioner | - | - | - | |
| Resultat före skatt | 69,5 | 28,8 | 73,8 | |
| Inkomstskatt | -5,3 | -2,8 | -5,1 | |
| Periodens resultat | 64,2 | 26,0 | 68,8 |
Moderbolagets balansräkning i sammandrag
| 30 jun | 30 jun | 31 dec | ||
|---|---|---|---|---|
| Belopp i MSEK | 2023 | 2022 | 2022 | |
| TILLGÅNGAR | ||||
| Anläggningstillgångar | 1 065,3 | 1 197,7 | 1 204,0 | |
| Omsättningstillgångar | 134,1 | 113,1 | 108,9 | |
| Summa tillgångar | 1 199,4 | 1 310,7 | 1 312,9 | |
| EGET KAPITAL OCH SKULDER | ||||
| Bundet eget kapital | 82,1 | 81,2 | 81,7 | |
| Fritt eget kapital | 214,4 | 299,1 | 345,6 | |
| Summa Eget kapital | 296,5 | 380,3 | 427,3 | |
| Långfristiga skulder | 373,1 | 512,6 | 453,2 | |
| Kortfristiga skulder | 529,8 | 417,9 | 432,3 | |
| Summa eget kapital och skulder | 1 199,4 | 1 310,7 | 1 312,9 |
Förklarande upplysningar
Not 1. Redovisningsprinciper
Delårsrapporten för koncernen är upprättad i enlighet med IAS34 och Årsredovisningslagen och för moderbolaget i enlighet med Årsredovisningslagen och RFR2. Tillämpade redovisningsprinciper överensstämmer med vad som framgår i årsredovisningen för 2022.
Finansiella instrument
Proacts finansiella instrument består av derivat, kundfordringar, likvida medel, leverantörsskulder, upplupna leverantörskostnader och räntebärande skulder. Derivatinstrument redovisas i balansräkningen per kontraktsdagen och värderas till verkligt värde, både initialt och vid efterföljande omvärderingar. Samtliga derivat redovisas löpande till verkligt värde med värdeförändringarna redovisade i rapporten över totalresultatet inom kostnad såld vara för de derivat som är kopplade till leverantörsskulder respektive finansiella poster för de derivat som är kopplade till finansiella leasingkontrakt. Derivat är
värderade till verkligt värde inom nivå 2 det vill säga verkligt värde fastställt utifrån värderingstekniker med observerbara marknadsdata, antingen direkt (som pris) eller indirekt (härlett till pris). Samtliga övriga finansiella tillgångar har klassificerats som låne- och kundfordringar, vilket inkluderar kundfordringar och likvida medel. Samtliga övriga finansiella skulder har klassificerats som övriga finansiella skulder värderat till upplupet anskaffningsvärde, vilket inkluderar leverantörsskulder, upplupna leverantörskostnader och skulder till kreditinstitut. Skulder till kreditinstitut löper med rörlig ränta, och redovisad ränta ligger i nivå med aktuell ränta på skulder till kreditinstitut och övriga finansiella tillgångar och skulder löper med korta löptider. Baserat på detta bedöms samtliga finansiella tillgångars och skulders bokförda värden vara en rimlig uppskattning av verkligt värde.
Not 2. Flerårsöversikt
| jul-jun | jan-dec | jan-dec | jan-dec | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|
| Beloppp i MSEK | 22/23 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 |
| Totala intäkter | 4 960,6 | 4 756,8 | 3 525,0 | 3 633,1 | 3 407,9 |
| EBITDA | 464,9 | 473,2 | 348,6 | 369,6 | 271,7 |
| EBITDA marginal, % | 9,4 | 9,9 | 9,9 | 10,2 | 8,0 |
| EBITA | 297,9 | 313,1 | 197,5 | 216,7 | 134,2 |
| EBITA marginal, % | 6,0 | 6,6 | 5,6 | 6,0 | 3,9 |
| EBIT | 239,7 | 260,6 | 166,2 | 182,1 | 105,4 |
| EBIT marginal, % | 4,8 | 5,5 | 4,7 | 5,0 | 3,1 |
| Resultat före skatt | 213,8 | 244,2 | 151,9 | 167,7 | 101,7 |
| Nettomarginal, % | 4,3 | 5,1 | 4,3 | 4,6 | 3,0 |
| Resultat efter skatt | 165,1 | 191,5 | 117,2 | 132,3 | 80,2 |
| Vinstmarginal, % | 3,3 | 4,0 | 3,3 | 3,6 | 2,4 |
| Soliditet, % | 23,2 | 21,8 | 21,0 | 20,7 | 18,3 |
| Kapitalomsättningshastighet, ggr | 1,3 | 1,2 | 1,1 | 1,3 | 1,3 |
| Räntabilitet på eget kapital, % | 18,9 | 23,4 | 17,8 | 23,4 | 16,1 |
| Räntabilitet på sysselsatt kapital, % | 16,2 | 17,2 | 13,4 | 17,1 | 13,2 |
| Utdelning till moderbolagets aktieägare¹ | 50,8 | 41,2 | 41,2 | 22,9 | 38,0 |
| Investeringar i anläggningstillgångar | 424,6 | 397,5 | 550,7 | 269,1 | 440,7 |
| Finansiella kostnader inkluderade i finansnetto | 41,9 | 26,7 | 19,8 | 20,7 | 11,3 |
| Resultat före skatt per anställd, kSEK | 180,8 | 210,6 | 147,9 | 172,3 | 122,0 |
| Medelantal årsanställda | 1 182,2 | 1 159,5 | 1 027,3 | 973,4 | 833,5 |
| Periodens resultat per aktie, kr² | 6,00 | 6,97 | 4,27 | 4,80 | 2,92 |
1) Avser det år då utdelning verkställdes. För verksamhetsåret 2022 lämnades en utdelning om 1,85 kr per aktie, totalt 50,8 MSEK.
2)Beräknat på genomsnittligt antal utestående aktier. Jämförelsesiffrorna har justerats för aktiesplit 1:3 som genomfördes i maj 2021.
Proact har långsiktiga prestationsaktieprogram, vilka kan ge upphov till utspädningseffekt om maximalt 1,82 procent
.