PPH Kompap S.A.

Management Reports • Apr 25, 2024

SSDKMP_2023-12-31_pl.xhtml Roczne sprawozdanie Zarządu z działalności GK Kompap S.A. za 2023rok Laskowice 2024 2 Roczne sprawozdanie Zarządu z działalności GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPAP S.A. za 2023 rok I. Informacja ogólna dotycząca Jednostki Dominującej Grupy Kapitałowej (Emitenta): Nazwa: Przedsiębiorstwo Produkcyjno-Handlowe KOMPAP S.A. Forma prawna: spółka akcyjna Siedziba: Laskowice Adres: ul. Parkowa 56 REGON: 001372100 NIP: 725-000-79-81 KRS: 0000064285- Sąd Rejonowy Gdańsk - Północ w Gdańsku VII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego. Przedmiot i zakres działalności Spółki dominującej: Według klasyfikacji GPW S.A. działalność PPH KOMPAP S.A. zaliczana jest do sektora drzewnego. Podstawowym przedmiotem działania Spółki zgodnie z Polską Klasyfikacją Działalności (PKD) jest pozostałe drukowanie (18.12.Z), działalność usługowa związana z przygotowaniem do druku (18.13.Z), introligatorstwo i podobne usługi (18.14.Z). Działalność prowadzona jest w Laskowicach. Skład organów Zarządzających oraz organów nadzoru: Skład Zarządu PPH KOMPAP S.A. w okresie od dnia 01.01.2023 r. do dnia przekazania raportu rocznego: Skład Zarządu od dnia 01 stycznia 2023 r. do dnia 31 grudnia 2023 r. - Waldemar Lipka Prezes Zarządu Aktualny skład Zarządu: - Waldemar Lipka Prezes Zarządu Aktualny skład Rady Nadzorczej PPH KOMPAP SA: - Jakub Knabe – Przewodniczący Rady Nadzorczej - Marek Głuchowski - Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej - Edward Łaskawiec - Członek Rady Nadzorczej - Piotr Ciosk - Członek Rady Nadzorczej - Agnieszka Napiórkowska – Członek Rady Nadzorczej - Magdalena Czarzasta – Członek Rady Nadzorczej 3 Kapitał zakładowy Wartość kapitału zakładowego: 5 616 595,20 zł. Łączna liczba akcji: 4 680 496 akcji zwykłych na okaziciela o wartości nominalnej 1,20 zł. Ogólna liczba głosów na WZA: 4 680 496. Akcje Spółki notowane są na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. od listopada 1996 r. PPH KOMPAP S.A. jest jednostką dominującą Grupy Kapitałowej najwyższego szczebla. Konsolidacją zostały objęte Spółki: PPH KOMPAP S.A., OZGraf - Olsztyńskie Zakłady Graficzne S.A, BZGraf - Białostockie Zakłady Graficzne S.A. oraz Komunikacja Masowa Sp. z o.o. II. Informacja o powiązaniach kapitałowych Emitenta z innymi podmiotami (Spółki zależne wchodzące w skład Grupy Kapitałowej): Według stanu na koniec na 31.12.2023 roku oraz na dzień sporządzenia raportu w skład Grupy Kapitałowej PPH KOMPAP S.A., oprócz spółki dominującej PPH Kompap S.A. wchodzą trzy spółki zależne zgodnie z poniższym zestawieniem: 1. Nazwa: OZGraf Olsztyńskie Zakłady Graficzne S.A. Forma prawna: spółka akcyjna Siedziba: Olsztyn Adres: ul. Towarowa 2 REGON: 000274223 NIP: 739-010-10-71 KRS: 0000076084 Sąd Rejonowy w Olsztynie VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego; Kapitał akcyjny: 1 005 157,40 zł opłacony w całości - stan na dzień 31.12.2023 r. oraz na dzień sporządzenia raportu 1 005 157,40 zł opłacony w całości. Przedmiot działalności: poligrafia i działalność usługowa związana z poligrafią. Przeważająca działalność - zgodnie z Polską Klasyfikacją Działalności (PKD2007) to: 1812Z – pozostałe drukowanie Udział spółki dominującej PPH KOMPAP S.A. na dzień 31.12.2023 oraz na dzień sporządzenia raportu wynosi 773 198 akcji, tj. 100,00 % kapitału akcyjnego OZGraf Olsztyńskie Zakłady Graficzne S.A 2. Nazwa: Białostockie Zakłady Graficzne Spółka Akcyjna Forma prawna: spółka akcyjna Siedziba: Białystok Adres: ul. Aleja Tysiąclecia Państwa Polskiego 2 REGON: 000274080 NIP: 542-020-05-24 KRS: 0000148154 - Sąd Rejonowy w Białymstoku XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego; 4 Kapitał akcyjny: 1.003.568,22 zł opłacony w całości - stan na dzień 31.12.2023 r. oraz stan na dzień sporządzenia raportu 1.003.568,22 zł opłacony w całości. Przedmiot działalności: poligrafia i działalność usługowa związana z poligrafią. Przeważająca działalność - zgodnie z Polską Klasyfikacją Działalności (PKD2007) to: 1812Z – pozostałe drukowanie Udział spółki dominującej PPH KOMPAP S.A. na dzień sporządzenia raportu wynosi 880 323 akcji, tj.100,00% kapitału akcyjnego Białostockich Zakładów Graficznych S.A. (880 323 głosów) na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy BZGraf S.A. 3. Nazwa: Komunikacja Masowa Forma prawna: spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Siedziba: Laskowice Adres: ul. Parkowa 56 REGON: 520921884 NIP: 517-04-222-34 KRS: 0000945136 - Sąd Rejonowy w Bydgoszczy, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego. Kapitał akcyjny: 1 594 100 zł opłacony w całości - stan na dzień 31.12.2023 r. oraz na dzień sporządzenia raportu 1 594 100 zł opłacony w całości. Przedmiot działalności: poligrafia i działalność usługowa związana z poligrafią. Przeważająca działalność - zgodnie z Polską Klasyfikacją Działalności (PKD2007) to: 1812Z – pozostałe drukowanie Na dzień sporządzenia raportu spółka dominująca PPH Kompap S.A. posiada 15.941 (słownie: piętnaście tysięcy dziewięćset czterdzieści jeden) równych niepodzielonych udziałów, łącznie reprezentujących 100,00% kapitału zakładowego Komunikacji Masowej sp. z o.o. III. Wskazanie skutków zmian w strukturze Grupy Kapitałowej, w tym w wyniku połączenia jednostek gospodarczych, przejęcia lub sprzedaży jednostek Grupy kapitałowej Emitenta, inwestycji długoterminowych, podziału, restrukturyzacji i zaniechania działalności. PPH KOMPAP S.A. posiada trzy spółki zależne OZGraf S.A., BZGraf S.A. oraz Komunikacja Masowa Sp. z o. o. 5 STUKTURA ORGANIZACYJNA GRUPY KAPITAŁOWEJ 6 Zdarzenia istotne wpływające na działalność grupy, jakie nastąpiły po zakończeniu roku obrotowego, do dnia zatwierdzenia sprawozdania finansowego. Zarząd PPH KOMPAP SA z siedzibą w Laskowicach poinformował w komunikacie bieżącym nr 9/2024, że w dniu 2 kwietnia 2024r. spółka zależna od emitenta - OZGraf Olsztyńskie Zakłady Graficzne S.A. z siedzibą w Olsztynie otrzymała decyzję wydaną przez Prezydenta Miasta Olsztyna w dniu 28 marca 2024r. ustalającą warunki zabudowy na dz. Nr 28; 30/1; 29/2 w obrębie geodezyjnym 92 przy ul. Towarowej w Olsztynie dla inwestycji obejmującej budowę zespołu budynków mieszkalnych wielorodzinnych wraz z usługami na poziomie -1, z garażami podziemnymi na poziomach -1; -2 -3 i niezbędną infrastrukturą wraz z rozbiórką istniejących budynków. Decyzja jest nieostateczna. W PPH Kompap S.A.: 1) Po dniu bilansowym Spółka OZGraf spłaciła zobowiązanie wobec PPH Kompap SA z tytułu obniżenia kapitału akcyjnego OZGraf SA w kwocie 2 650 000,00 zł oraz zwiększyła zadłużenie z tytułu umowy pożyczki zawartej 15.12.2023 r. z PPH Kompap SA o 2 950 000,00 zł do wysokości:4 450 000,00 zł, nie udzielono poręczeń i gwarancji. 2) Natomiast Spółka BZGraf spłaciła zobowiązanie wobec PPH Kompap SA z tytułu obniżenia kapitału akcyjnego BZGraf SA w kwocie 2 700 000,00 zł oraz zwiększyła zadłużenie z tytułu umowy pożyczki zawartej 18.01.2024 r. z PPH Kompap SA o 2 300 000,00 zł, nie udzielono poręczeń i gwarancji. Inne istotne informacje mające istotny wpływ na ocenę sytuacji majątkowej, finansowej oraz wynik finansowy GK Kompap. Na sytuację majątkową, finansową oraz wynik finansowy GK Kompap mogą wpływać ogólna sytuacja makroekonomiczna, wahania cen surowców, zwłaszcza cen papieru, wahania kursów walut, rozwój rozwiązań technologicznych w branży poligraficznej, a także sytuacja w zakresie dynamiki globalnych łańcuchów dostaw, zwłaszcza cen transportu pomiędzy Azją a Europą. W związku z powyższym zarząd dokonuje bieżącej analizy sytuacji w Polsce i na świecie, dostosowując działania operacyjne w zależności od potrzeb. IV. Opis znaczących transakcji z podmiotami powiązanymi W roku 2023 nie zawierano znaczących transakcji z podmiotami powiązanymi, jak również nie zawierano transakcji z podmiotami powiązanymi na warunkach innych niż rynkowe. V. Struktura aktywów i pasywów skonsolidowanego sprawozdania z sytuacji finansowej Grupy Kapitałowej 7 Tabela nr 1: GRUPA KAPITAŁOWA PPH KOMPAP S.A. – Bilans na 31.12.23 r. w ujęciu skonsolidowanym (Aktywa i Pasywa) Wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN) SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU Aktywa Nota 31.12.2023 31.12.2022 AKTYWA TRWAŁE 85 522 84 170 Wartości niematerialne 1 129 154 Rzeczowe aktywa trwałe 2 80 509 78 890 Aktywa z tytułu podatku odroczonego 24 83 170 Inwestycje w nieruchomości 3 4 801 4 956 Czynne rozliczenia międzyokresowe kosztów - - AKTYWA OBROTOWE 29 644 30 054 Zapasy 6 6 649 9 423 Należności z tytułu dostaw i usług 8 14 464 14 022 Pozostałe należności 8 1 712 2 556 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 10 6 674 3 888 Czynne rozliczenia międzyokresowe kosztów 9 145 165 AKTYWA RAZEM 115 166 114 224 Pasywa Nota 31.12.2023 31.12.2022 KAPITAŁ WŁASNY 78 304 78 461 Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej 78 304 78 461 Kapitał akcyjny 13 5 617 5 617 Kapitał zapasowy 14 36 408 34 087 Udziały (akcje) własne - - Pozostałe kapitały rezerwowe 15 8 720 10 789 Zyski zatrzymane, z tego: 15 27 559 27 968 Wynik finansowy bieżącego okresu 4 199 8 508 Zysk lat ubiegłych 23 360 19 460 Kapitał własny przypadający udziałom niekontrolującym - - ZOBOWIĄZANIA 36 862 35 763 Zobowiązania długoterminowe 16 860 14 427 Rezerwa na podatek odroczony 24 10 882 11 304 Rezerwy długoterminowe 16 748 600 Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 18,19,21 5 230 2 523 Zobowiązania krótkoterminowe 20 002 21 336 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 17 10 555 10 533 Zobowiązania pozostałe 17 3 640 5 814 Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 18,19,21 3 317 3 003 Inne zobowiązania finansowe 18,19 - - Krótkoterminowe pożyczki i kredyty bankowe 18,19 1 145 886 Rezerwy krótkoterminowe 16 995 772 Rozliczenia międzyokresowe 17 350 328 PASYWA RAZEM 115 166 114 224 ROCZNE SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁANOŚCI GRUPY KAPITAŁÓWEJ KOMPAP S.A. 8 Tabela nr 2: GRUPA KAPITAŁOWA PPH KOMPAP S.A. – skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów ZA OKRES OD 1 STYCZNIA DO 31 GRUDNIA 2023 ROKU SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW Wyszczególnienie Nota od 01.01.2023 do 31.12.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2022 Działalność kontynuowana Przychody ze sprzedaży 25 118 476 112 085 Koszt własny sprzedaży 26 97 417 89 435 Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 21 059 22 650 Koszty sprzedaży 3 167 2 751 Koszty ogólnego zarządu 12 852 11 022 Pozostałe przychody operacyjne 27 1 296 1 220 Pozostałe koszty operacyjne 27 851 669 Zysk (strata) na działalności operacyjnej 5 485 9 428 Przychody i koszty finansowe netto 28 (255) (402) Zysk na okazyjnym nabyciu 39 - 1 217 Zysk (strata) brutto 5 230 10 243 Podatek dochodowy 23 1 031 1 735 Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej 4 199 8 508 Działalność zaniechana Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej - - Działalność kontynuowana i zaniechana Zysk (strata) netto za rok obrotowy 4 199 8 508 Inne całkowite dochody 290 308 Całkowite dochody za rok obrotowy 4 489 8 816 Zysk (strata) netto przypadający na: - akcjonariuszy podmiotu dominującego 4 199 8 508 - udziały niekontrolujące - Całkowite dochody za rok obrotowy przypadające na: - akcjonariuszy podmiotu dominującego 4 489 8 816 - udziały niekontrolujące - Zysk (strata) netto na jedną akcję zwykłą: PLN / akcję z działalności kontynuowanej - podstawowy 0,90 1,82 - rozwodniony 0,90 1,82 z działalności kontynuowanej i zaniechanej - podstawowy 0,90 1,82 - rozwodniony 0,90 1,82 ROCZNE SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁANOŚCI GRUPY KAPITAŁÓWEJ KOMPAP S.A. 9 VI. Opis podstawowych danych finansowych, ważniejszych zdarzeń mających wpływ na działalność Grupy Kapitałowej oraz dalszych perspektyw rozwoju. VI.1. Ocena zarządzania zasobami finansowymi, ze szczególnym uwzględnieniem zdolności do wywiązywania się z zobowiązań oraz określeniem ewentualnych zagrożeń Kluczowe finansowe wskaźniki GK KOMPAP SA wyrażone w tys. zł Nazwa Treść ekonomiczna 2023 2022 Wskaźnik rentowności Marża I – produkcji Relacja przychodów ze sprzedaży produktów 16,91% 18,95% Kosztów wytworzenia sprzedanych produktów Marża pokrycia Relacja przychodów ze sprzedaży produktów , towarów , materiałów 17,77% 20,21% Kosztów sprzedanych produktów, towarów, materiałów Wskaźnik rentowności sprzedaży ROS Zysk ze sprzedaży 16,49% 18,20% Przychody netto ze sprzedaży Rentowność brutto Zysk brutto 4,41 9,14 Przychody ogółem (przychody ze sprzedaży i zrównanie z nimi) Rentowność kapitału własnego Wynik finansowy 0,90 1,82 Kapitał własny (akcyjny) Rentowność netto Zysk netto 3,54 7,59 Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów EBIT Zysk z działalności operacyjnej 5 485 9 428 EBITDA Zysk z działalności operacyjnej + amortyzacja 12 827 15 983 Wskaźnik płynności Poziom płynności bieżącej/CR/ Majątek obrotowy /aktywa obrotowe 1,48 1,41 Zob. krótkoterminowe Poziom płynności szybkiej/QR/ Majątek obrotowy/ aktywa obrotowe -zapasy-RMC 1,14 0,96 Zob. krótkoterminowe Wskaźniki efektywności gospodarowania Cykl rotacji należności w dniach Należności handlowe (z tyt. dostaw i usług ) x liczba dni w okresie (360) 44 43 Sprzedaż netto Cykl rotacji zobowiązań w dniach Zobowiązania handlowe(z tyt. dostaw, robót i usług) x liczba dni w okresie (360) 29 29 Sprzedaż netto Wskaźniki zadłużenia Wskaźnik zadłużenia netto do EBITDA Zobowiązania ogółem - Środki pieniężne 2,35 1,99 Zysk operacyjny + Amortyzacja ROCZNE SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁANOŚCI GRUPY KAPITAŁÓWEJ KOMPAP S.A. 10 Wskaźniki rentowności spadły w porównaniu do roku ubiegłego i są na dobrym, bezpiecznym poziomie, natomiast wskaźnik płynności szybkiej wzrósł, a cykl rotacji należności wzrósł o 1 dzień. Analiza wskaźnika bieżącej płynności grupy kapitałowej emitenta. Rosnąca tendencja wskaźnika bieżącej płynności finansowej świadczy o polepszającej się zdolności regulowania zobowiązań krótkoterminowych. Oznacza to także poprawę płynności firmy. Przedsiębiorstwa w takiej sytuacji lepiej wykorzystują posiadany majątek obrotowy, spłacając tym samym zobowiązania bieżące na czas. Ocena możliwości realizacji zamierzeń inwestycyjnych oraz opis czynników i zdarzeń o nietypowym charakterze, mających znaczący wpływ na osiągnięte wyniki finansowe. Plany inwestycyjne poszczególnych spółek są ustalane na bardzo konserwatywnym poziomie, jak pokazuje doświadczenie z lat poprzednich, są realizowane zgodnie z harmonogramem. Charakterystyka zewnętrznych i wewnętrznych czynników istotnych dla rozwoju przedsiębiorstwa emitenta Przyjęte przez Zarząd założenia stabilnego wzrostu, związane z dalszą eksploatacją obszarów, na których aktualnie spółka i spółki zależne funkcjonują, oznacza dużą stabilność biznesową i małe ryzyko niepowodzenia. Również skala działania i stosunkowo niewielki udział w całym rynku poligraficznym, w tym w rynku druku dziełowego (np. 2 spółki zależne OZGraf i BZGraf mają łącznie nie więcej niż około 10-15% rynku druku książek), oznacza, że nawet zmiany w którymś z obszarów rynku nie powinny mieć istotnego przełożenia na prowadzony biznes. Wewnętrzne czynniki istotne dla rozwoju Grupy zostały w większości zdefiniowane i przyjęto dla nich cele poprawy w spółkach, głównie w zakresie efektywności i wydajności. W spółkach zależnych OZGraf i BZGraf zostały zakończone już programy restrukturyzacyjne i trwają tam projekty dot. optymalizacji produkcji. We wszystkich spółkach prowadzone będą inwestycje racjonalizujące strukturę majątku trwałego i parku maszynowego. W 2023 r. Grupa odnotowała wzrost przychodów ze sprzedaży o 6 391 tys. zł w porównaniu z rokiem 2022 r. do poziomu 118 476 tys. zł, EBITDA za 2023 wyniosła 12 827 tys. zł, tj. zmalała o 3 156 tys. zł w porównaniu z 2022 r. Przyczyny tego spadku to wzrost kosztów energii i ogrzewania, wzrost kursów funta i euro wobec złotówki, a także wzrost wynagrodzeń pracowniczych. Kosztów tych grupa nie mogła pokryć zwiększonymi cenami za swoje usługi bez utraty konkurencyjności. Grupa podjęła jednak działania zaradcze w ww. obszarach, aby ograniczyć wpływ tych czynników na jej przyszłe wyniki, a jednocześnie zwiększyć źródła przychodów i podnieść wydajność produkcji m.in. poprzez inwestycje w park maszynowy zakładów produkcyjnych oraz instalacje fotowoltaiczną. ROCZNE SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁANOŚCI GRUPY KAPITAŁÓWEJ KOMPAP S.A. 11 W świetle powyższego Zarząd Kompap SA ocenia, że kontynuacja działalności Spółki w dającym się przewidzieć horyzoncie czasowym i dalszy jej rozwój nie są zagrożone. Działania akwizycyjne W chwili obecnej nie są prowadzone żadne działania akwizycyjne, jednak nie wyklucza się pozyskania innego podmiotu z branży poligraficznej w przyszłości. VI.3. Opis czynników ryzyka i zagrożeń dla rozwoju Grupy Do głównych instrumentów finansowych, z których korzysta Grupa należą kredyty bankowe, pożyczki, zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania. Głównym celem tych instrumentów finansowych jest pozyskanie środków finansowych na działalność Grupy. Grupa posiada też aktywa finansowe, takie jak należności z tytułu dostaw i usług, środki pieniężne i depozyty krótkoterminowe, które powstają bezpośrednio w toku prowadzonej przez nią działalności. Główne rodzaje ryzyka Grupy obejmują ryzyko stopy procentowej, ryzyko płynności, ryzyko rynkowe oraz ryzyko kredytowe. Nad zarządzaniem ryzykiem pieczę sprawuje zarząd Spółki dominującej, wspomagany przez zarządy poszczególnych Spółek zależnych. Organy te określają zasady zarządzania ryzykiem zarówno dla potrzeby całej Grupy Kapitałowej, jak i poszczególnych Spółek. Zadaniem Zarządu Spółki dominującej jest zapewnienie, by działania obarczone ryzykiem finansowym prowadzone były według odpowiednich zasad i procedur, a ryzyka finansowe były identyfikowane, mierzone i zarządzane zgodnie z polityką Grupy i przyjętą przez nią tolerancją ryzyka. Bardziej szczegółowo ryzyko opisano w Skonsolidowanym Sprawozdaniu Finansowym Grupy Kompap S.A. VI.4. Perspektywy rozwoju działalności Grupy przynajmniej na najbliższy rok obrotowy W związku z trudną sytuacją na rynku poligraficznym Zarząd przewiduje postępującą konsolidację rynku drukarń dziełowych i w związku z tym będą prowadzone rozmowy w celu zakupu następnego podmiotu, który będzie pasował do GK Kompap. ROCZNE SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁANOŚCI GRUPY KAPITAŁÓWEJ KOMPAP S.A. 12 VII . Podstawowe produkty, towary oraz rynki zbytu Podstawową działalnością spółek Grupy Kapitałowej PPH KOMPAP S.A. jest poligrafia i działalność usługowa związana z poligrafią. Główny asortyment produkcji spółek zależnych to książka – przede wszystkim w oprawie twardej i zintegrowanej (4+4). Drukarnie – w Olsztynie, Białymstoku i w Laskowicach - należą do największych w kraju zakładów poligraficznych w zakresie produkcji dziełowej. Działalność Grupy Kapitałowej PPH KOMPAP S.A. obejmuje także produkcję przetworzonych artykułów papierniczych i produktów pochodnych, galanterii papierniczej oraz hurtowy handel artykułami papierniczymi, biurowymi, opakowaniami kartonowymi. Odbiorcami produktów Grupy Kapitałowej są podmioty zarówno krajowe, jak i zagraniczne m.in.: PZU SA, Tauron, Energa, Wydawnictwo Dwie Siostry, Vigmostad & Bjorke AS z Norwegii, PWN, Wydawnictwo C.H. Beck, Firma Księgarska Olesiejuk, Publicat, Egmont Polska, Burda Sp. z o.o. i inne. Poniższa tabela prezentuje wartości sprzedawanych towarów produktów i usług : PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY W OKRESIE OD 01.01.2023 DO 31.12.2023 Wyszczególnienie za okres od 01.01.2023 do 31.12.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2022 Książki 71 477 78 647 Czasopisma, katalogi, gazety 120 - Kalendarze 292 153 Składanka komputerowa - - Rolki - 2 662 Wyroby samoprzylepne, poligraficzne - - Druki i pozostałe usługi 38 720 21 581 Przychody ze sprzedaży wyrobów: 110 609 103 043 w tym od jednostek powiązanych - - Przychody ze sprzedaży towarów 1 671 1 714 Przychody ze sprzedaży materiałów 1 306 2 748 Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów 2 977 4 462 Przychody z tytułu świadczonych usług 4 890 4 580 Przychody ze sprzedaży ogółem, w tym: 118 476 112 085 sprzedaż krajowa 91 396 82 259 sprzedaż zagraniczna 27 080 29 823 PRZYCHODY Z UMÓW Z KLIENTAMI W OKRESIE OD 01.01.2023 DO 31.12.2023 Wyszczególnienie za okres od 01.01.2023 do 31.12.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2022 Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów 113 586 107 505 Przychody z tytułu świadczonych usług 4 890 4 580 Przychody ze sprzedaży ogółem 118 476 112 085 ROCZNE SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁANOŚCI GRUPY KAPITAŁÓWEJ KOMPAP S.A. 13 Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów GK Kompap w 2023 roku wzrosły o 6 081 tys. zł w porównaniu do roku ubiegłego pomimo bardzo trudnej sytuacji gospodarczej.Nieznacznie spadła sprzedaz książek w stosunku do roku poprzedniego, a druki i pozostałe uslugi zwiększyły swój wolumen. VIII. Źródła zaopatrzenia W okresie sprawozdawczym Grupa Kapitałowa korzystała głównie z krajowych źródeł zaopatrzenia w materiały do produkcji. Podstawowymi surowcami wykorzystywanymi do produkcji wyrobów są: papier offsetowy, tektura, karton, papier samokopiujący, papier termiczny, papier samoprzylepny, farby drukarskie, kleje. Surowiec do produkcji wyrobów pochodził od dostawców krajowych i zagranicznych, do których zalicza się m.in.: Arctic Paper Kostrzyn S.A., MM Kwidzyn Sp. z o.o., Sappi Papier Holding Gmbh, Koehler Paper SE, INKDYSTRYBUCJA Warszawa Sp. z o.o. IX. Znaczące umowy W roku 2023 r. Emitent nie zawierał znaczących umów, tj. umów spełniających kryterium uznania za znaczące jako stanowiących co najmniej 10% kapitałów własnych Emitenta. X. Zmiany w zasadach zarządzania Na dzień 31.12.2023 r. oraz na dzień przekazania raportu półrocznego nie nastąpiły zmiany w zasadach zarządzania Spółką. Skład Zarządu PPH KOMPAP S.A. jest jednoosobowy i stanowi go: - Waldemar Lipka - Prezes Zarządu Działalność produkcyjna spółek Grupy Kapitałowej PPH KOMPAP S.A. zlokalizowana jest w Olsztynie, Białymstoku, Laskowicach, Szczecinie oraz Łodzi. XI. Informacja o zaciągniętych kredytach, umowach pożyczek, udzielonych poręczeniach i gwarancjach Zobowiązania z tytułu zaciągniętych kredytów, umów pożyczek, umów leasingowych i faktoringowych Grupy Kapitałowej PPH KOMPAP S.A. na dzień 31.12.2023 prezentuje tabela poniżej: ROCZNE SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁANOŚCI GRUPY KAPITAŁÓWEJ KOMPAP S.A. 14 INFORMACJE NA TEMAT WARUNKÓW ZOBOWIĄZAŃ FINANSOWYCH ORAZ STRUKTURA ICH ZAPADALNOŚCI Wyszczególnienie na dzień 31.12.2023 31.12.2022 Kredyty, pożyczki i inne zobowiązania finansowe krótkoterminowe 1 145 886 Kredyty, pożyczki i inne zobowiązania finansowe długoterminowe 0 0 - płatne powyżej 1 roku do 2 lat 0 0 - płatne od 2 lat do 5 lat 0 0 - płatne powyżej 5 lat 0 0 RAZEM 1 145 886 W nocie nr 21 Skonsolidowanego Sprawozdania Finansowego PPH KOMPAP S.A. zostały opisane istotne, szczegółowe informacje na temat kredytów i pożyczek zaciągniętych przez Grupę Kapitałową: Nie wypowiedziano w danym roku obrotowym żadnej umowy dotyczącej kredytów i pożyczek. W skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym omówiono instrumenty finansowe w zakresie: 1. ryzyka: zmiany cen, kredytowego, istotnych zakłóceń przepływów środków pieniężnych oraz utraty płynności finansowej, na jakie narażona jest jednostka, 2. przyjętych przez jednostkę celach i metodach zarządzania ryzykiem finansowym, łącznie z metodami zabezpieczenia istotnych rodzajów planowanych transakcji, dla których stosowana jest rachunkowość zabezpieczeń. Stanowisko Zarządu odnośnie do możliwości zrealizowania wcześniej publikowanych prognoz GK KOMPAP nie publikowała prognoz dotyczących roku 2023. XII. Zmiany w składzie osób zarządzających i nadzorujących Jednostką Dominującą Grupy Kapitałowej, zmiany zasad dotyczących powoływania i odwoływania osób zarządzających oraz zmiany uprawnień osób zarządzających, w szczególności z zakresie prawa do podjęcia decyzji o emisji lub wykupie akcji W roku obrotowym 2023 nie nastąpiły zmiany w składzie osób nadzorujących Jednostką Dominującą Grupy Kapitałowej. Aktualny skład Rady Nadzorczej PPH KOMPAP SA: - Jakub Knabe – Przewodniczący Rady Nadzorczej ROCZNE SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁANOŚCI GRUPY KAPITAŁÓWEJ KOMPAP S.A. 15 - Marek Głuchowski – Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej - Edward Łaskawiec - Członek Rady Nadzorczej - Piotr Ciosk - Członek Rady Nadzorczej - Agnieszka Napiórkowska - Członek Rady Nadzorczej - Magdalena Czarzasta – Członek Rady Nadzorczej. XIII. Umowy zawarte pomiędzy Grupą Kapitałową a osobami zarządzającymi Na dzień 31.12.2023 r. ani członkowie Zarządu, ani członkowie Rady Nadzorczej nie posiadali żadnych umów ze Spółką, które przewidywałyby rekompensaty w przypadku ich rezygnacji lub zwolnienia z pełnionej funkcji. XIV. Wartość wynagrodzeń, nagród lub korzyści dla osób zarządzających lub nadzorujących Grupę Kapitałową, w tym wynikających z programów motywacyjnych lub premiowych opartych na kapitale emitenta, w tym programów opartych na obligacjach z prawem pierwszeństwa, zamiennych, warrantach subskrypcyjnych (w pieniądzu, naturze lub jakiejkolwiek innej formie), wypłaconych, należnych lub potencjalnie należnych, odrębnie dla każdej z osób zarządzających i nadzorujących emitenta w przedsiębiorstwie emitenta, bez względu na to, czy odpowiednio były one zaliczone w koszty, czy też wynikały z podziału zysku; w przypadku gdy emitentem jest jednostka dominująca lub znaczący inwestor – oddzielnie informacje o wartości wynagrodzeń i nagród otrzymanych z tytułu pełnienia funkcji we władzach jednostek podporządkowanych . Wynagrodzenie Zarządu i Rady Nadzorczej Wynagrodzenie Zarządu za rok 2023 w Spółce Dominującej wyniosło 700 tys. zł: Zarząd Jednostki Dominującej Osoba wynagrodzenie w okresie sprawozdawczym za okres od 01.01.2023 od 31.12.2023 wynagrodzenie w okresie sprawozdawczym za okres od 01.01.2022 do 31.12.2022 w Spółce w Jednostkach Powiązanych w Spółce w Jednostkach Powiązanych Waldemar Lipka - prezes zarządu 700 412 300 380 RAZEM 700 412 300 380 Rada Nadzorcza Jednostki Dominującej Osoba wynagrodzenie w okresie sprawozdawczym wynagrodzenie w poprzednim okresie sprawozdawczym ROCZNE SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁANOŚCI GRUPY KAPITAŁÓWEJ KOMPAP S.A. 16 w Spółce w Jednostkach Powiązanych w Spółce w Jednostkach Powiązanych Jakub Knabe - Przewodniczący Rady Nadzorczej 25 21 Członek Rady Nadzorczej Magdalena Czarzasta 7 - Marek Głuchowski - Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej 18 15 Piotr Ciosk - Członek Rady Nadzorczej 12 8 10 Edward Łaskawiec - Członek Rady Nadzorczej 12 4 10 10 Agnieszka Napiórkowska - Członek Rady Nadzorczej 12 10 Dariusz Lipka - Członek Rady Nadzorczej - 8 - 7 RAZEM 86 20 66 17 XV. Informacje o znanych emitentowi umowach (w tym również zawartych po dniu bilansowym w wyniku których mogą w przyszłości nastąpić zmiany w proporcjach posiadanych akcji przez dotychczasowych akcjonariuszy i obligatariuszy. Na dzień 31.12.2023 r. oraz na dzień sporządzenia raportu Zarząd PPH Kompap S.A. nie posiada informacji o istnieniu takich umów. XVI. Posiadacze papierów wartościowych dających specjalne uprawnienia kontrolne w stosunku do emitenta i spółek Grupy Kapitałowej. Spółka nie emitowała papierów wartościowych dających specjalne uprawnienia kontrolne w stosunku do Emitenta, według wiedzy Zarządu Emitenta takie papiery wartościowe nie były także emitowane przez spółki zależne PPH KOMPAP S.A. XVII. Ograniczenia dotyczące papierów wartościowych. Na dzień 31.12.2023 r. nie istnieją żadne ograniczenia dotyczące przenoszenia prawa własności papierów własnościowych Spółki dominującej (Emitenta) oraz ograniczenia w zakresie wykonywania prawa głosu akcji Emitenta. XVIII. Wskazanie akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio poprzez podmioty zależne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu jednostki Dominującej na dzień przekazania sprawozdania wraz ze wskazaniem liczby posiadanych przez te podmioty akcji, ich procentowego udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu oraz wskazaniem zmian w strukturze własności znacznych pakietów jednostki Dominującej do nich (opcji) przez osoby zarządzające i nadzorujące Emitenta, zgodnie z posiadanymi przez Zarząd informacjami. Akcjonariusze PPH KOMPAP S.A. posiadający bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne co najmniej 5 % ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu PPH KOMPAP S.A. na dzień 31 grudnia 2023r.: ROCZNE SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁANOŚCI GRUPY KAPITAŁÓWEJ KOMPAP S.A. 17 Akcjonariusze PPH KOMPAP S.A. posiadający bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu PPH KOMPAP S.A. na dzień 31 grudnia 2023 r. Akcjonariusze Liczba akcji Udział w kapitale zakładowym Liczba głosów Udział w ogólnej liczbie głosów na WZA (%) Waldemar Lipka 1.489.724 31,83 % 1.489.724 31,83 % Łącznie Danuta i Witold Knabe: w tym Danuta Knabe Witold Knabe 1.283.151 955.482 327.669 27,41 % 20,41% 7,00% 1.283.151 955.482 327.669 27,41 % 20,41% 7,00% Edward Łaskawiec 1.100.905 23,52 % 1.100.905 23,52 % Akcjonariusze PPH KOMPAP S.A. posiadający bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu PPH KOMPAP S.A. na dzień przekazania raportu rocznego: Akcjonariusze Liczba akcji Udział w kapitale zakładowym Liczba głosów Udział w ogólnej liczbie głosów na WZA (%) Waldemar Lipka 1.501.574 32,08 % 1.501.574 32,08 % Łącznie Danuta i Witold Knabe: w tym Danuta Knabe Witold Knabe 1.283.151 955.482 327.669 27,41 % 20,41% 7,00% 1.283.151 955.482 327.669 27,41 % 20,41% 7,00% Edward Łaskawiec 1.100.905 23,52 % 1.100.905 23,52 % Skład Zarządu i Rady Nadzorczej i zestawienie stanu posiadania akcji PPH KOMPAP S.A. lub uprawnień do nich przez osoby zarządzające i nadzorujące Spółki, odrębnie dla każdej osób: Skład Zarządu PPH KOMPAP S.A.: Skład Zarządu od dnia 1 stycznia 2023 r. do dnia 31 grudnia 202 3r. - Waldemar Lipka - Prezes Zarządu Aktualny skład Zarządu: - Waldemar Lipka - Prezes Zarządu ROCZNE SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁANOŚCI GRUPY KAPITAŁÓWEJ KOMPAP S.A. 18 Skład Rady Nadzorczej PPH KOMPAP S.A. w okresie od dnia 01.01.2023 r. do dnia do dnia przekazania raportu rocznego.: Skład Rady Nadzorczej PPH KOMPAP S.A. w okresie od dnia 01.01.2023 r. do dnia do dnia 21.06.2023 r.: - Jakub Knabe – Przewodniczący Rady Nadzorczej - Marek Głuchowski – Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej - Edward Łaskawiec - Członek Rady Nadzorczej - Piotr Ciosk - Członek Rady Nadzorczej - Agnieszka Napiórkowska - Członek Rady Nadzorczej Skład Rady Nadzorczej PPH KOMPAP S.A. w okresie od dnia 21.06.2023 r. do dnia do dnia 31.12.2023 r.: - Jakub Knabe – Przewodniczący Rady Nadzorczej - Marek Głuchowski – Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej - Edward Łaskawiec - Członek Rady Nadzorczej - Piotr Ciosk - Członek Rady Nadzorczej - Agnieszka Napiórkowska - Członek Rady Nadzorczej - Magdalena Czarzasta – Członek Rady Nadzorczej Skład Rady Nadzorczej PPH KOMPAP S.A. w okresie od dnia 01.01.2024r. do dnia do dnia przekazania raportu rocznego za 2023r.: - Jakub Knabe – Przewodniczący Rady Nadzorczej - Marek Głuchowski – Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej - Edward Łaskawiec - Członek Rady Nadzorczej - Piotr Ciosk - Członek Rady Nadzorczej - Agnieszka Napiórkowska - Członek Rady Nadzorczej - Magdalena Czarzasta – Członek Rady Nadzorczej ZESTAWIENIE STANU POSIADANIA AKCJI PPH KOMPAP SA LUB UPRAWNIEŃ DO NICH (OPCJI) PRZEZ OSOBY ZARZĄDZAJĄCE I NADZORUJĄCE SPÓŁKI: Imię i nazwisko Funkcja Stan na dzień 31.12.2023 r. OSOBY ZARZĄDZAJĄCE Waldemar Lipka Prezes Zarządu 1.489.724 OSOBY NADZORUJĄCE Członek Rady nadzorczej, który nie wyraził zgody na publikację swoich danych osobowych Przewodniczący Rady Nadzorczej 10.030 ROCZNE SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁANOŚCI GRUPY KAPITAŁÓWEJ KOMPAP S.A. 19 Marek Głuchowski Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej Nie posiada Edward Łaskawiec Członek Rady Nadzorczej 1.100.905 Wskazanie postępowań toczących się przed sadem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej. Obecnie nie toczą się przed sądem lub organem administracji publicznej postępowania dotyczące zobowiązań i wierzytelności emitenta lub jednostek od niego zależnych, których wartość (oddzielnie oraz łącznie) stanowi co najmniej 10% kapitałów własnych. XX. Wskazanie zdarzeń, które nastąpiły po dniu, na który sporządzono sprawozdanie finansowe, nieujętych w tym sprawozdaniu, a mogących wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe Grupy Kapitałowej. W szczególności wskazać należy, że Grupa nie posiada aktywów na terenie Ukrainy, jak również nie prowadzi działalności na terenie Ukrainy i Rosji. Udział podmiotów z Ukrainy, Białorusi czy Rosji jako klientów i dostawców w strukturze Grupy jest nieistotny. Niemniej jednak, z uwagi na ryzyko związane z działaniami Rosji, w tym potencjalne ryzyko rozlania się obecnej inwazji W związku z inwazją Rosji na Ukrainę, Zarząd Spółki dokonał analizy wpływu trwającej wojny na działalność prowadzoną przez Grupę. Zarząd nie zidentyfikował istotnych obszarów ryzyka,Rosji na Ukrainie sąsiednie kraje, a także z uwagi na dynamiczny i nieprzewidywalny charakter obecnej sytuacji na Ukrainie, Zarząd Grupy na bieżąco analizuje sytuację w kontekście tego ryzyka geopolitycznego. XXI. Wskazanie postępowań toczących się przed sadem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej. Obecnie nie toczą się przed sądem lub organem administracji publicznej postępowania dotyczące zobowiązań i wierzytelności Grupy Kapitałowej KOMPAP S.A., których wartość przekracza 10% kapitałów własnych. XXII. Udziały /Akcje własne Spółka Dominująca PPH Kompap S.A. w 2023 roku dopłaciła 2 mln zł z tytułu zakupu 15.941 (słownie: piętnaście tysięcy dziewięćset czterdzieści jeden) równych niepodzielonych udziałów ROCZNE SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁANOŚCI GRUPY KAPITAŁÓWEJ KOMPAP S.A. 20 (udziały), łącznie reprezentujących 100,00% kapitału zakładowego Komunikacji Masowej sp. z o.o. XXIII. Informacje dotyczące wyboru firmy audytorskiej. KPW Audyt Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi (90-350), przy ul. Tymienieckiego 25c/410 została wybrana uchwałą Rady Nadzorczej Jednostki dominującej z dnia 26 maja 2023 r., aby wykonać usługę przeprowadzenia przeglądów półrocznych i rocznych skróconych sprawozdań finansowych Spółki oraz półrocznych i rocznych skróconych skonsolidowanych sprawozdań finansowych Grupy Kapitałowej Spółki za pierwsze półrocze 2023 - 2024 roku na warunkach określonych w ofercie z dnia 11 kwietnia 2023 r. Informacje na temat wynagrodzenia należnego za badanie rocznego sprawozdania finansowego zostały zamieszczone w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym w nocie nr 35. Laskowice, 23.04.2024 r. Zarząd: Waldemar Lipka Prezes Zarządu