Quarterly Report • Oct 27, 2025
Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
1 OCAK - 30 EYLÜL 2025 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT ÖZET FİNANSAL TABLOLAR
| İÇİNDEKİLER | SAYFA | |
|---|---|---|
| ÖZET FİNANSAL DURUM TABLOLARI (BİLANÇOLAR) |
1-2 | |
| ARA DÖNEM ÖZET KAR VEYA ZARAR VE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOLARI |
3 | |
| ARA DÖNEM ÖZET ÖZKAYNAKLAR DEĞİŞİM TABLOLARI | 4 | |
| ARA DÖNEM ÖZET NAKİT AKIŞ TABLOLARI | 5 | |
| 1 OCAK - | 30 EYLÜL 2025 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT ÖZET FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR |
6-47 |
| jDİPNOT 1 DİPNOT 2 |
ŞİRKET'İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU ARA DÖNEM ÖZET FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR |
6 |
| DIPNOT 3 DIPNOT 4 |
VE UYGULANAN MUHASEBE POLİTİKALARI İLİŞKİLİ TARAFLAR AÇIKLAMALARI TİCARİ ALACAKLAR |
6-17 18-22 22-23 |
| DİPNOT 5 DIPNOT 6 DIPNOT 7 |
TİCARİ BORÇLAR FİNANSAL YATIRIMLAR MADDİ DURAN VARLIKLAR VE KULLANIM HAKKI VARLIKLARI |
23 24 24-29 |
| DIPNOT 8 DİPNOT 9 DİPNOT 10 DIPNOT 11 |
DİĞER ALACAK VE BORÇLAR STOKLAR DİĞER VARLIKLAR BORÇLANMALAR VE BORÇLANMA MALİYETLERİ |
29 30 30 30-31 |
| DIPNOT 12 DIPNOT 13 DIPNOT 14 |
GELİR VERGİLERİ (ERTELENMİŞ VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ DAHİL) SERMAYE, YEDEKLER VE DİĞER ÖZKAYNAK KALEMLERİ HASILAT VE SATIŞLARIN MALİYETİ |
32-34 34-35 35 |
| DIPNOT 15 DİPNOT 16 DIPNOT 17 |
PAZARLAMA GİDERLERİ VE GENEL YÖNETİM GİDERLERİ ESAS FAALİYETLERDEN DİĞER GELİRLER VE GİDERLER YATIRIM FAALİYETLERİNDEN GELİRLER VE GİDERLER |
36 36-37 37 |
| DIPNOT 18 DİPNOT 19 DIPNOT 20 |
FİNANSMAN GİDERLERİ PAY BAŞINA (KAYIP)/KAZANÇ YABANCI PARA POZİSYONU |
37-38 38 39-41 |
| DIPNOT 21 DIPNOT 22 |
KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE BORÇLAR FİNANSAL ARAÇLAR (GERÇEĞE UYGUN DEĞER AÇIKLAMALARI VE |
42-44 |
| DIPNOT 23 DIPNOT 24 |
FİNANSAL RİSKTEN KORUNMA MUHASEBESİ ÇERÇEVESİNDEKİ AÇIKLAMALAR) NET PARASAL POZİSYON KAZANÇLARI/ (KAYIPLARI)'NA İLİŞKİN AÇIKLAMALAR RAPORLAMA DÖNEMİNDEN SONRAKİ OLAYLAR |
45-46 47 47 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Dipnot Referansları |
30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|---|
| VARLIKLAR | |||
| Dönen Varlıklar | |||
| Nakit ve Nakit Benzerleri | 23.666.854 | 53.229.763 | |
| Ticari Alacaklar | 323.625.532 | 213.500.215 | |
| - İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar | 3 | 17.421.863 | 13.295.102 |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar | 4 | 306.203.669 | 200.205.113 |
| Diğer Alacaklar | 43.178.351 | 29.021.874 | |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar | 8 | 43.178.351 | 29.021.874 |
| Stoklar | 9 | 155.646.967 | 147.646.153 |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 4.049.893 | 8.080.346 | |
| - İlişkili Olmayan Taraflara Peşin | |||
| Ödenmiş Giderler | 4.049.893 | 8.080.346 | |
| Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar | 1.953.712 | - | |
| Finansal Yatırımlar | 22.589 | 642.062 | |
| Diğer Dönen Varlıklar | 79.731.568 | 144.566.286 | |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan | |||
| Diğer Dönen Varlıklar | 10 | 79.731.568 | 144.566.286 |
| TOPLAM DÖNEN VARLIKLAR | 631.875.466 | 596.686.699 | |
| Duran Varlıklar | |||
| Yatırım Amaçlı Gayrimenkul | 7-a | 55.523.916 | 55.523.916 |
| Finansal Yatırımlar | 6, 22 | 33.041.126 | 41.443.348 |
| Diğer Alacaklar | 1.800 | 2.258 | |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar | 1.800 | 2.258 | |
| Maddi Duran Varlıklar | 7-b | 2.824.986.539 | 2.880.358.086 |
| - Arazi ve Arsalar | 294.615.283 | 294.615.283 | |
| - Yeraltı ve Yerüstü Düzenlemeleri | 176.300.369 | 184.869.414 | |
| - Binalar | 767.703.730 | 792.308.604 | |
| - Tesis, Makine ve Cihazlar | 1.301.754.691 | 1.335.630.894 | |
| - Taşıtlar | 617.217 | 881.745 | |
| - Mobilya ve Demirbaşlar | 265.116.327 | 246.844.287 | |
| - Yapılmakta Olan Yatırımlar | 18.878.922 | 25.207.859 | |
| Kullanım Hakkı Varlıkları | 7-c | 282.742.189 | 119.152.271 |
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 57.260.603 | 47.949.489 | |
| - Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 57.260.603 | 47.949.489 | |
| TOPLAM DURAN VARLIKLAR | 3.253.556.173 | 3.144.429.368 | |
| TOPLAM VARLIKLAR | 3.885.431.639 | 3.741.116.067 |
1 Ocak - 30 Eylül 2025 ara hesap dönemine ait özet finansal tablolar, Pınar Su ve İçecek Sanayi ve Ticaret A.Ş. Yönetim Kurulu tarafından 27 Ekim 2025 tarihinde onaylanmıştır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Dipnot Referansları |
30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|---|
| KAYNAKLAR | |||
| Kısa Vadeli Yükümlülükler | |||
| Kısa Vadeli Borçlanmalar | 257.390.399 | 338.981.570 | |
| -İlişkili Taraflardan Kısa Vadeli Borçlanmalar | 462.500 | 66.145.293 | |
| - Banka Kredileri - İlişkili Olmayan Taraflardan Kısa Vadeli Borçlanmalar |
3, 11 | 462.500 256.927.899 |
66.145.293 272.836.277 |
| - Banka Kredileri | 11 | 256.927.899 | 272.836.277 |
| Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları | 131.539.175 | 91.496.489 | |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Uzun Vadeli | |||
| Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları | 131.539.175 | 91.496.489 | |
| - Banka Kredileri | 11 | 72.131.544 | 68.889.836 |
| - Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 11 | 59.407.631 | 22.606.653 |
| Diğer Finansal Yükümlülükler | 36.136 | 6.238 | |
| Ticari Borçlar - İlişkili Taraflara Ticari Borçlar |
3 | 379.240.748 30.603.207 |
368.809.590 46.070.898 |
| - İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar | 5 | 348.637.541 | 322.738.692 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar | 9.902.123 | 7.917.457 | |
| Diğer Borçlar | 90.762.418 | 57.893.083 | |
| - İlişkili Taraflara Diğer Borçlar | 3 | 6.443.038 | 176.740 |
| - İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar | 8 | 84.319.380 | 57.716.343 |
| Ertelenmiş Gelirler | 24.963.475 | 16.102.867 | |
| - İlişkili Taraflardan Ertelenmiş Gelirler | - | 637.941 | |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Ertelenmiş Gelirler | 24.963.475 | 15.464.926 | |
| Kısa Vadeli Karşılıklar | 32.975.492 | 27.057.956 | |
| - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa Vadeli Karşılıklar |
10.844.930 | 13.432.285 | |
| - Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar | 21 | 22.130.562 | 13.625.671 |
| TOPLAM KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER | 926.809.966 | 908.265.250 | |
| Uzun Vadeli Yükümlülükler | |||
| Uzun Vadeli Borçlanmalar | 183.675.417 | 62.680.379 | |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Uzun Vadeli Borçlanmalar | 183.675.417 | 62.680.379 | |
| - Banka Kredileri | 11 | 7.225.000 | 9.062.288 |
| - Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 11 | 176.450.417 | 53.618.091 |
| Uzun Vadeli Karşılıklar | 28.252.246 | 23.935.363 | |
| - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin | |||
| Uzun Vadeli Karşılıklar Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü |
12 | 28.252.246 376.779.585 |
23.935.363 386.383.111 |
| TOPLAM UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER | 588.707.248 | 472.998.853 | |
| TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER | 1.515.517.214 | 1.381.264.103 | |
| ÖZKAYNAKLAR | |||
| Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar | 2.369.914.425 | ||
| 13 | 284.288.125 | ||
| 13 | 1.064.997.940 | ||
| Ödenmiş Sermaye Sermaye Düzeltme Farkları Paylara İlişkin Primler (İskontolar) |
1.924.052 | ||
| 417.847.997 | |||
| 421.284.497 | |||
| - Maddi Duran VarlıkYeniden Değerleme Artışları | 7 | 463.122.848 | |
| - Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden | |||
| Ölçüm Kayıpları | (41.838.351) | ||
| Yansıtılan Varlıkların Yeniden Değerleme veya | |||
| Sınıflandırma Kazançları | (3.436.500) | ||
| 92.678.871 | |||
| 92.678.871 | |||
| 483.772.179 | |||
| - Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler - Yeniden Değerleme ve Ölçüm Kazançları - Gerçeğe Uygun Değer Farkı Diğer Kapsamlı Gelirlere Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler -Yasal Yedekler Geçmiş Yıllar Karları Net Dönem Karı |
24.405.261 | 2.359.851.964 284.288.125 1.064.997.940 1.924.052 465.602.033 458.579.135 496.534.084 (37.954.949) 7.022.898 92.678.871 92.678.871 407.181.969 43.178.974 |
|
| TOPLAM ÖZKAYNAKLAR | 2.369.914.425 | 2.359.851.964 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Dipnot Referansları |
1 Ocak - 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2025 |
1 Ocak - 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|---|
| KAR VEYA ZARAR KISMI | |||||
| Hasılat | 14 | 2.045.924.564 | 807.822.687 | 1.894.197.331 | 834.862.992 |
| Satışların Maliyeti | 14 | (1.000.976.946) | (375.059.306) | (1.031.265.071) | (413.822.645) |
| BRÜT KAR | 1.044.947.618 | 432.763.381 | 862.932.260 | 421.040.347 | |
| Genel Yönetim Giderleri | 15 | (199.721.164) | (67.097.448) | (181.054.705) | (57.222.977) |
| Pazarlama Giderleri | 15 | (732.132.908) | (266.235.210) | (637.581.376) | (232.964.598) |
| Araştırma ve Geliştirme Giderleri | (6.002.230) | (1.900.177) | (5.315.556) | (1.454.104) | |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | 16 | 59.473.504 | 9.526.459 | 43.865.474 | 35.390.731 |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler | 16 | (113.897.426) | (14.254.741) | (46.416.724) | (15.232.017) |
| ESAS FAALİYET KARI | 52.667.394 | 92.802.264 | 36.429.373 | 149.557.382 | |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler | 17 | 12.208.037 | 8.504.738 | 369.483 | 2.261 |
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler | 17 | (5.642.373) | (4.187.681) | (1.869.992) | (2.136.383) |
| FİNANSMAN GELİRİ/ (GİDERİ) ÖNCESİ | |||||
| FAALİYET KARI | 59.233.058 | 97.119.321 | 34.928.864 | 147.423.260 | |
| Finansman Gelirleri | 18 | 13.643.558 | 6.095.641 | 15.230.540 | 7.166.708 |
| Finansman Giderleri | 18 | (210.297.338) | (59.598.168) | (207.514.482) | (73.841.314) |
| Net Parasal Pozisyon Kazançları | 151.459.747 | 52.035.162 | 272.133.782 | 32.848.958 | |
| SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER | |||||
| VERGİ ÖNCESİ KARI/ (ZARARI) | 14.039.025 | 95.651.956 | 114.778.704 | 113.597.612 | |
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi Geliri/ (Gideri) | 10.366.236 | (27.006.735) | (21.313.828) | (12.223.159) | |
| - Ertelenmiş Vergi Geliri/ (Gideri) | 12 | 10.366.236 | (27.006.735) | (21.313.828) | (12.223.159) |
| SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER | |||||
| DÖNEM KARI | 24.405.261 | 68.645.221 | 93.464.876 | 101.374.453 | |
| DÖNEM KARI | 24.405.261 | 68.645.221 | 93.464.876 | 101.374.453 | |
| Pay Başına Kazanç Sürdürülen Faaliyetlerden Nominal Değeri |
|||||
| 1Kr Olan 100 Adet pay Başına Kazanç | 19 | 0,0858 | 0,2415 | 0,3288 | 0,3566 |
| DİĞER KAPSAMLI GELİR/(GİDER) KISMI | |||||
| Kar veya Zarar Olarak Yeniden Sınıflandırılmayacaklar |
(14.342.800) | (2.045.671) | (14.245.225) | (2.098.509) | |
| Tanımlanmış Fayda Planları | |||||
| Yeniden Ölçüm Kazançları/ (Kayıpları) Gerçeğe Uygun Değer Farkı Diğer Kapsamlı Gelire |
(5.177.869) | (145.701) | (7.265.471) | 212.710 | |
| Kaydedilen Varlıkların Yeniden | |||||
| Değerleme Kayıpları | 6 | (8.402.222) | (2.479.530) | (9.376.301) | (2.402.349) |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler |
(762.709) | 579.560 | 2.396.547 | 91.130 | |
| - Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm | |||||
| Kazançları/ (Kayıpları) Vergi Etkisi - Gerçeğe Uygun Değer Farkı Diğer Kapsamlı Gelire |
1.294.467 | 36.425 | 1.816.366 | (53.178) | |
| Kaydedilen Varlıkların Yeniden | |||||
| Değerleme ve/veya Sınıflandırma Kayıpları | |||||
| Vergi Etkisi | 6 | (2.057.176) | 543.135 | 580.181 | 144.308 |
| DİĞER KAPSAMLI GİDER | (14.342.800) | (2.045.671) | (14.245.225) | (2.098.509) | |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Kâr veya Zararda Yeniden Diğer Sınıflandırılmayacak Birikmiş Kapsamlı Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler |
||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ödenmiş Sermaye |
Sermaye Düzeltme Farkları |
Pay İhraç Primleri (İskontoları) |
Maddi Duran Varlık Yeniden Değerleme Artışları |
Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kayıpları |
Gerçeğe Uygun Değer Farkı Diğer Kapsamlı Gelire Yansıtılan Finansal Varlıklardan Kazançlar/ (Kayıplar) |
Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler |
Geçmiş Yıl Karları |
Net Dönem Karı |
Toplam Özkaynaklar |
|
| Önceki Dönem 1 Ocak - 30 Eylül 2024 |
||||||||||
| Dönem Başı Bakiyeler | 94.762.708 | 1.254.523.358 | 1.924.052 | 226.190.304 | (30.903.974) | 1.140.780 | 92.678.871 | 23.018.756 | 366.771.218 | 2.030.106.073 |
| Transferler Toplam Kapsamlı Gelir - Dönem Karı - Diğer Kapsamlı Gelir Sermaye Arttırımı |
- - - - 189.525.417 |
- - - - (189.525.417) |
- - - - - |
(15.052.927) - - - - |
- (5.449.102) - (5.449.102) - |
- (8.796.123) - (8.796.123) - |
- - - - - |
381.824.145 - - - - |
(366.771.218) 93.464.876 93.464.876 - - |
- 79.219.651 93.464.876 (14.245.225) - |
| Dönem Sonu Bakiyeler 284.288.125 | 1.064.997.941 | 1.924.052 | 211.137.377 | (36.353.076) | (7.655.343) | 92.678.871 | 404.842.901 | 93.464.876 | 2.109.325.724 | |
| Cari Dönem 1 Ocak - 30 Eylül 2025 |
||||||||||
| Dönem Başı Bakiyeler | 284.288.125 | 1.064.997.940 | 1.924.052 | 496.534.084 | -37.954.949 | 7.022.898 | 92.678.871 | 407.181.969 | 43.178.974 | 2.359.851.964 |
| Transferler Toplam Kapsamlı Gelir - Dönem Karı - Diğer Kapsamlı Gelir |
- - - - |
- - - - |
- - - - |
(33.411.236) - - - |
- (3.883.402) - (3.883.402) |
- (10.459.398) - (10.459.398) |
- - - - |
76.590.210 - - - |
(43.178.974) 24.405.261 24.405.261 - |
- 10.062.461 24.405.261 (14.342.800) |
| Dönem Sonu Bakiyeler 284.288.125 | 1.064.997.940 | 1.924.052 | 463.122.848 | (41.838.351) | (3.436.500) | 92.678.871 | 483.772.179 | 24.405.261 | 2.369.914.425 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Dipnot | 1 Ocak - | 1 Ocak - | |
|---|---|---|---|
| Referansları | 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2024 | |
| İŞLETME FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI | 419.845.701 | 395.063.777 | |
| Dönem Karı | 24.405.261 | 93.464.876 | |
| - Sürdürülen Faaliyetlerden Dönem Karı | 24.405.261 | 93.464.876 | |
| Dönem Net Zararı Mutabakatı İle İlgili Düzeltmeler | 272.654.646 | 246.563.955 | |
| Amortisman ve İtfa Gideri İle İlgili Düzeltmeler | 7 | 222.608.623 | 194.594.443 |
| Değer Düşüklüğü İle İlgili Düzeltmeler | 401.780 | 415.499 | |
| - Alacaklarda Değer Düşüklüğü İle İlgili Düzeltmeler - net | 16 | 401.780 | 415.499 |
| Karşılıklar İle İlgili Düzeltmeler | 26.717.962 | 41.052.499 | |
| - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar İle İlgili Düzeltmeler | 11.624.496 | 21.744.109 | |
| - İzin Karşılıkları (İptalleri) ile İlgili Düzeltmeler | 2.419.791 | 2.570.555 | |
| - Dava ve/veya Ceza Karşılıkları(İptali) İle İlgili Düzeltmeler | 4.168.783 | - | |
| - Diğer Karşılıklar İle İlgili Düzeltmeler | 21 | 8.504.892 | 16.737.835 |
| Kar Payı Gelirleri/ (Giderleri) | 17 | - | (195.962) |
| Faiz (Gelirleri) Ve Giderleri İle İlgili Düzeltmeler - Faiz Gelirleri İle İlgili Düzeltmeler - Faiz Giderleri İle İlgili Düzeltmeler |
18 18 |
141.164.891 (13.494.345) 154.659.236 |
153.860.512 (14.608.199) 168.468.711 |
| Gerçekleşmemiş Yabancı Para Çevrim Farkları İle İlgili Düzeltmeler | 12 | 14.177.047 | 20.959.270 |
| Vergi Gideri/ (Geliri) İle İlgili Düzeltmeler | (10.366.236) | 21.313.828 | |
| Duran Varlıkların Elden Çıkarılmasından Kaynaklanan Kayıplar İle İlgili Düzeltmeler |
(6.558.814) | 1.702.653 | |
| - Maddi Duran Varlıkların Elden Çıkarılmasından Kaynaklanan Kazançlar/ (Kayıplar) İle İlgili Düzeltmeler Kar (Zarar) Mutabakatı İle İlgili Diğer Düzeltmeler |
17 | (6.558.814) 31.512.828 |
1.702.653 63.836.543 |
| Parasal Kazanç /(Kayıp) | (147.003.435) | (250.975.330) | |
| İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Değişimler | 131.939.561 | 63.394.902 | |
| Ticari Alacaklardaki Azalış İle İlgili Düzeltmeler | (179.115.754) | (181.197.525) | |
| - İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklardaki Artış | (5.573.596) | (8.439.610) | |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklardaki Artış | (173.542.158) | (172.757.915) | |
| Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki Artış İle İlgili Düzeltmeler | (21.929.101) | (22.955.266) | |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki Artış | (21.929.101) | (22.955.266) | |
| Stoklardaki Artışlar İle İlgili Düzeltmeler | (8.000.814) | (30.467.540) | |
| Peşin Ödenmiş Giderlerdeki Artış/ (Azalış) | 4.030.453 | 9.803.556 | |
| Ticari Borçlardaki Artış/ (Azalış) İle İlgili Düzeltmeler | 107.070.119 | 138.410.682 | |
| - İlişkili Taraflara Borçlardaki Artış/ (Azalış) İlgili Düzeltmeler | (6.587.882) | (434.722) | |
| - İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlardaki Artış/ (Azalış) | 113.658.001 | 138.845.404 | |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlardaki Artış/ (Azalış) | 3.462.461 | 4.758.216 | |
| Faaliyetler İle İlgili Diğer Borçlardaki (Azalış)/ Artış İle İlgili Düzeltmeler | 164.023.984 | 147.639.012 | |
| - İlişkili Taraflara Faaliyetlerle İlgili Diğer Borçlardaki Artış/ (Azalış) | 6.876.443 | (15.210.169) | |
| - İlişkili Olmayan Taraflara Faaliyetlerle İlgili Diğer Borçlardaki Artış/ (Azalış | 157.147.541 | 162.849.181 | |
| Ertelenmiş Gelirlerdeki Artış/ (Azalış) | 20.732.992 | 8.486.555 | |
| Finansal Yatırımlardaki Artış/ (Azalış) | 1.585.807 | (91.388) | |
| İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Diğer Artış/ (Azalış) İle İlgili Düzeltmeler | 40.079.414 | (10.991.400) | |
| - Faaliyetlerle İlgili Diğer Yükümlülüklerdeki Artış/ (Azalış) | 40.079.414 | (10.991.400) | |
| Faaliyetlerden Sağlanan Nakit Akışları | 428.999.468 | 403.423.733 | |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar Kapsamında Yapılan Ödemeler | (7.200.055) | (7.441.024) | |
| Vergi İadeleri (Ödemeleri) | (1.953.712) | (918.932) | |
| YATIRIM FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI | (74.244.650) | (106.850.901) | |
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlık Satışından Kaynaklanan Nakit Girişleri | 13.881.371 | 3.762.062 | |
| - Maddi Duran Varlıkların Satışından Kaynaklanan Nakit Girişleri | 13.881.371 | 3.762.062 | |
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlık Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları | 7 | (88.126.021) | (110.808.925) |
| - Maddi Duran Varlık Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları | (72.562.721) | (92.166.523) | |
| - Maddi Olmayan Duran Varlık Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları | 17 | (15.563.300) | (18.642.402) |
| Alınan Temettüler | - | 195.962 | |
| FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN SAĞLANAN / (FAALİYETLERİNDE KULLANILAN) NAKİT AKIŞLARI |
(366.462.398) | (311.485.603) | |
| Borçlanmadan Kaynaklanan Nakit Girişleri | 461.202.144 | 348.841.343 | |
| - Kredilerden Nakit Girişleri | 461.202.144 | 348.841.343 | |
| Borç Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları | (476.927.494) | (282.211.477) | |
| - Kredi Geri Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları | (476.927.494) | (282.211.477) | |
| Kira Sözleşmelerinden Kaynaklanan Borç Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları | (199.640.702) | (204.533.564) | |
| Ödenen Faiz | (132.057.483) | (149.148.647) | |
| Alınan Faiz | 13.494.345 | 14.608.199 | |
| Diğer Nakit Girişleri YABANCI PARA ÇEVRİM FARKLARININ ETKİSİNDEN ÖNCE NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ |
(32.533.208) (20.861.347) |
(39.041.457) (23.272.727) |
|
| YABANCI PARA ÇEVRİM FARKLARININ NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ÜZERİNDEKİ ETKİSİ |
(88.480) | 193.003 | |
| NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ/ (AZALIŞ) ÜZERİNDEKİ ETKİSİ |
(20.949.827) | (23.079.724) | |
| DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ | 53.229.763 | 43.835.022 | |
| NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ÜZERİNDEKİ ENFLASYON ETKİSİ | (8.613.082) | (455.410) | |
| DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ | 23.666.854 | 20.299.888 | |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Pınar Su ve İçecek Sanayi ve Ticaret A.Ş.'nin ("Şirket") ana faaliyet konusu, su dolumu, pet şişe üretimi, gazlı, gazsız ve meyveli içecek üretimi ile "Pınar Yaşam Pınarım" markası altında su satışının gerçekleştirilmesidir. Şirket'in üretim tesisleri Aydın, Isparta, Sakarya ve Bursa'da bulunmakta olup Şirket merkezi İzmir'dedir. Şirket Isparta / Eğirdir'de bulunan Akçaağaç tesisindeki üretim faaliyetini 2020 yılında durdurmuştur.
Şirket, üretmekte olduğu ürünlerin yurtiçi satış ve dağıtımını kendi satış kadroları aracılığı ile yurtdışı satışını ise ağırlıklı olarak Yaşar grubu şirketlerinden Yaşar Dış Ticaret A.Ş. ("YDT") aracılığı ile gerçekleştirmektedir (Dipnot 3).
Şirket hisseleri Borsa İstanbul'da ("BİST") işlem görmektedir. Şirket'in %58,09 (31 Aralık 2024: %58,09) oranında hissesine sahip olan Yaşar Holding A.Ş. ("Yaşar Holding"), Şirket'in ana ortağı konumundadır (Dipnot 13).
Şirket'in faaliyet gösterdiği sektör nedeniyle, ara dönem finansal tablolarını önemli ölçüde etkileyebilecek mevsimsel veya dönemsel özellikler taşıyan faaliyetleri bulunmakla birlikte Şirket'in satışları hava sıcaklıklarındaki artışlardan olumlu etkilenmekte ve sıcaklık artışları ile paralel mevsimsel değişimler göstermektedir.
Şirket, Türkiye'de kayıtlı olup kayıtlı ofis adresi aşağıdaki gibidir:
Kemalpaşa Mah. Kemalpaşa Caddesi No: 262 Bornova/ İzmir
Şirket'in bünyesinde dönem içinde istihdam edilen ortalama personel sayısı 433'dür. (31 Aralık 2024: 411).
Ara dönem özet finansal tablolar Sermaye Piyasası Kurulu'nun ("SPK") 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Seri II-14.1 No'lu "Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği" hükümlerine uygun olarak hazırlanmış olup Tebliğin 5. Maddesine istinaden Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yürürlüğe konulmuş olan Türkiye Finansal Raporlama Standartları ("TFRS") ile buna ilişkin ek ve yorumları esas alınmıştır. TFRS, Uluslararası Finansal Raporlama Standartları'nda ("UFRS") meydana gelen değişikliklere paralellik sağlanması amacıyla tebliğler aracılığıyla güncellenmektedir.
Ara dönem özet finansal tablolar, KGK tarafından 4 Temmuz 2024 tarihinde yayımlanan "TFRS Taksonomisi Hakkında Duyuru" ile SPK tarafından yayımlanan Finansal Tablo Örnekleri ve Kullanım Rehberi'nde belirlenmiş olan formatlara uygun olarak sunulmuştur.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Şirket, 30 Eylül 2025 tarihinde sona eren ara hesap dönemine ilişkin özet finansal tablolarını, SPK'nın Seri: II, 14.1 No'lu tebliği ve bu tebliğe açıklama getiren duyuruları çerçevesinde, TMS 34 "Ara Dönem Finansal Raporlama" standardına uygun olarak işletmenin sürekliliği ilkesine göre hazırlamıştır. Ara dönem özet finansal tablolar ve notlar, SPK tarafından uygulanması tavsiye edilen formatlara uygun olarak ve zorunlu kılınan bilgiler dahil edilerek sunulmuştur. İşletmeler, TMS 34 standardına uygun olarak ara dönem finansal tablolarını tam set veya özet olarak hazırlamakta serbesttirler. Şirket bu çerçevede, ara dönemlerde özet finansal tablo hazırlamayı tercih etmiştir.
Şirket'in ara dönem özet finansal tabloları yıl sonu finansal tablolarını içermesi gerekli olan açıklama ve dipnotların tamamını içermemektedir ve bu sebeple Şirket'in 31 Aralık 2024 tarihli finansal tabloları ile beraber okunmalıdır.
Şirket muhasebe kayıtlarının tutulmasında ve kanuni finansal tablolarının hazırlanmasında, SPK tarafından çıkarılan prensiplere ve şartlara, Türk Ticaret Kanunu ("TTK"), vergi mevzuatı ve Maliye Bakanlığı tarafından çıkarılan Tekdüzen Hesap Planı şartlarına uymaktadır.
SPK'nın Seri II. 14.1 No'lu tebliği ve ona açıklama getiren duyuruları uyarınca, ara dönemlerde özet finansal tablo hazırlayan işletmelerin döviz pozisyonu tablosunu, toplam ihracat ve toplam ithalat tutarları ile toplam döviz yükümlülüğünün hedge edilme oranını özet finansal tablo dipnotlarında sunmaları zorunludur (Dipnot 20).
Bu finansal tablolar "TMS 29 Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama" standardına göre, parasal varlık ve yükümlülükler ile gerçeğe uygun değer üzerinden ölçülen maddi duran varlıklar grubundan arazi ve arsalar, binalar, yeraltı ve yerüstü düzenleri, makine, tesis ve cihazlar raporlama tarihindeki enflasyonun Türk Lirası üzerindeki etkilerine göre düzeltilmiş tarihi maliyet esasına göre hazırlanmıştır.
Bu finansal tablolar, Şirket'in geçerli para birimi olan Türk Lirası ("TL") cinsinden sunulmuştur. TL olarak sunulan bütün finansal bilgiler aksi belirtilmedikçe TL olarak gösterilmiştir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
KGK 23 Kasım 2023 tarihinde yapmış olduğu "TMS 29 Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama ile BOBİ FRS Bölüm 25 Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama'nın Uygulanması Hakkında Duyuru" ile TFRS uygulayan işletmelerin 31 Aralık 2024 tarihinde veya sonrasında sona eren raporlama dönemlerine ait finansal tablolarının "TMS 29 Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama" standardında yer alan ilgili muhasebe ilkelerine uygun olarak enflasyon etkisine göre düzeltilerek sunulması gerektiğini açıklamıştır.
SPK'nın 28 Aralık 2023 tarih ve 81/1820 sayılı kararı uyarınca, Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartlarını uygulayan finansal raporlama düzenlemelerine tabi ihraççılar ile sermaye piyasası kurumlarının, 31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla sona eren hesap dönemlerine ait yıllık finansal raporlarından başlamak üzere TMS 29 hükümlerini uygulamak suretiyle enflasyon muhasebesi uygulamasına karar verilmiştir.
Sonuç olarak geçerli para birimi TL olan işletmelerin finansal tabloları, 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla Türk Lirası'nın genel satın alma gücündeki değişimlere göre TMS 29'a göre düzeltilir. Düzeltme, Türkiye genelinden türetilen Türkiye İstatistik Kurumu ("TÜİK") tarafından yayınlanan tüketici fiyat endeksi düzeltme katsayıları ile hesaplanır.
Finansal tabloların yeniden düzenlenmesinde kullanılan endeksler ve düzeltme katsayıları aşağıdaki gibidir:
| Tarih | Endeks | Düzeltme katsayısı |
|---|---|---|
| 30 Eylül 2025 | 3.367,22 | 1,00000 |
| 31 Aralık 2024 | 2.684,55 | 1,25430 |
| 30 Eylül 2024 | 2.526,16 | 1,33294 |
TFRS, geçerli para birimi yüksek enflasyonlu olan bir işletmenin finansal tablolarının, ister tarihi maliyet ister cari maliyet yaklaşımına göre hazırlanmış olsun, TMS 29 gerekliliklerine göre yeniden düzenlenmesini ve para biriminin yer aldığı ekonomide her zaman yüksek enflasyon olduğu varsayımıyla geriye dönük olarak uygulanmasını gerektirir. TMS 29'daki temel ilke, yüksek enflasyonlu bir ekonominin para birimiyle raporlama yapan bir işletmenin finansal tablolarının, raporlama tarihindeki cari ölçüm birimi cinsinden raporlanması gerekliliğidir. Önceki dönem için karşılaştırmalı rakamlar, aynı cari ölçüm birimine göre yeniden düzenlenir.
Yukarıda belirtilen düzeltmeler için uygulanmış olan ana prosedürler aşağıdaki gibidir:
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkân vermek üzere, Şirket'in finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Cari dönem finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılır ve önemli farklılıklar açıklanır. Cari dönemde Şirket, önceki dönem finansal tablolarında sınıflama yapmamıştır.
Finansal tablolar, Şirket'in faaliyetlerinin doğal akışı içerisinde varlıklarından fayda elde edeceği ve yükümlülüklerini yerine getireceği varsayımı altında işletmenin sürekliliği esasına göre hazırlanmıştır.
1 Ocak - 30 Eylül 2025 ara hesap dönemi için hazırlanan ara dönem özet finansal tablolar, 1 Ocak - 31 Aralık 2024 hesap dönemine ait yıllık finansal tablolarla birlikte değerlendirilmelidir.
Bir yıllık mali dönem içerisinde eşit dağılmayan giderler, sadece bu giderlerin mali yıl sonunda uygun bir şekilde tahmin edilebileceği veya ertelenebileceği durumlarda ara dönem özet finansal tablolarda dikkate alınmıştır. Şirket'in faaliyetleri hava sıcaklıklarına bağlı olarak dönemsellik arz etmektedir. Hava sıcaklıklarındaki artışlardan olumlu etkilenmektedir.
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla sona eren ara hesap dönemine ait özet finansal tabloların hazırlanmasında esas alınan muhasebe politikaları aşağıda özetlenen 1 Ocak 2025 tarihi itibarıyla geçerli yeni ve değiştirilmiş Türkiye Muhasebe Standartları ("TMS")/TFRS ve TMS/TFRS yorumları dışında önceki yılda kullanılanlar ile tutarlı olarak uygulanmıştır. Bu standartların ve yorumların Şirket'in mali durumu ve performansı üzerindeki etkileri ilgili paragraflarda açıklanmıştır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla yayımlanmış ancak henüz yürürlüğe girmemiş olan standartlar ve değişiklikler:
Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu ("UMSK") tarafından yayımlanmış fakat Kamu Gözetimi, Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından henüz yayımlanmamış yeni ve güncellenmiş standartlar ve yorumlar:
UMSK, 9 Nisan 2024 tarihinde UMS 1 Finansal Tabloların Sunuluşu standardının yerine geçecek olan UFRS 18 Finansal Tabloların Sunuluşu ve Açıklamaları standardını yayınlamıştır. UMS 1'de yer alan birçok hükmü değiştirmeden ileriye taşımaktadır.
UFRS 18'in amacı, bir işletmenin varlıklarını, yükümlülüklerini, özkaynaklarını, gelir ve giderlerini gerçeğe uygun bir şekilde yansıtan ilgili bilgileri sağlamaya yardımcı olmak için genel amaçlı finansal tablolardaki (finansal tablolar) bilgilerin sunumu ve açıklanmasına ilişkin gereklilikleri ortaya koymaktır.
UFRS 18, kar veya zarar tablosunun yapısını iyileştirmek için gelir ve giderler için üç tanımlı kategori (faaliyet, yatırım ve finansman) getirmekte ve tüm şirketlerin faaliyet karı da dahil olmak üzere yeni tanımlanmış alt toplamlar sunmasını gerektirmektedir.
UFRS 18, 1 Ocak 2027 tarihinde ve sonrasında başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir ve geriye dönük olarak uygulanacaktır. Erken uygulamaya izin verilmektedir.
Şirket, UFRS 18 uygulamasının, finansal tabloları üzerinde önemli bir etkisinin olmasını beklenmemektedir.
Finansal Araçların Sınıflandırma ve Ölçümüne İlişkin Değişiklikler - UFRS 9 Finansal Araçlar ve UFRS 7 Finansal Araçlar : Açıklamalar standartlarındaki değişiklikler
Değişiklikler, temel kredi riskleri veya maliyetlerindeki bir değişiklikle doğrudan ilgili olmayan koşullu özelliklere sahip finansal varlıkların sınıflandırılmasının netleştirilebilmesi için ek bir SPPI (yalnızca anapara ve faiz ödemesi) testi gerekliliği getirmektedir - örneğin, nakit akışlarının borçlunun kredi sözleşmesinde belirtilen bir ESG (çevresel, sosyal ve yönetişim) hedefini karşılayıp karşılamadığına bağlı olarak değiştiği durumlarda, bu koşullu finansal varlığın sınıflandırılması, SPPI testi ile yapılacaktır. SPPI testi, varlığın itfa edilmiş maliyeti ya da gereceğe uygun değerinden hangisi ile muhasebeleştirileceğini belirler.
Değişiklikler kapsamında, ESG ile bağlantılı özelliklere sahip olanlar da dahil olmak üzere belirli finansal varlıklar, nakit akışlarının böyle bir özelliği olmayan özdeş bir finansal varlıktan önemli ölçüde farklı olmaması koşuluyla SPPI kriterini artık karşılayabilir. Ancak şirketlerin bunu kanıtlamak için yargılama gerektirecek ek çalışmalar yapması gerekecektir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Finansal Araçların Sınıflandırma ve Ölçümüne İlişkin Değişiklikler - UFRS 9 Finansal Araçlar ve UFRS 7 Finansal Araçlar : Açıklamalar standartlarındaki değişiklikler (Devamı)
Değişiklikler ayrıca, aşağıdaki belirli koşullu özelliklere sahip tüm finansal varlıklar ve finansal yükümlülükler için ek açıklamaları da içermektedir:
Ticari borcunu elektronik bir ödeme sistemi kullanarak kapatan bir şirket, genellikle ticari borcunu ödeme tarihinde kayıtlarından çıkarır. Değişiklikler, bu tür finansal yükümlülüklerin finansal tablo dışı bırakılmasına ilişkin bir istisna getirmektedir. Bu istisna, şirketin aşağıdaki kriterlerin tamamını karşılayan bir elektronik ödeme sistemi kullanması durumunda, ticari borcunu ödeme tarihinden önce finansal durum tablosu dışı bırakmasına izin vermektedir:
Sözleşmeye bağlı araçlar (CLI'ler) ve rücu edilemeyen özellikler
Değişiklikler, sözleşmeye bağlı araçların temel özelliklerini ve bu araçların rücu edilemeyen özelliklere sahip finansal varlıklardan nasıl farklılaştığını netleştirmektedir. Değişiklikler ayrıca, bir şirketin rücu edilemeyen özelliklere sahip finansal varlıklarını oluşturan nakit akışlarını değerlendirirken göz önünde bulundurması gereken faktörleri de belirlemiştir ('gözden geçirme' testi).
Özkaynağa dayalı finansal araçlara yapılan yatırımlara ilişkin açıklamalar
Değişiklikler, 1 Ocak 2026 tarihinde veya sonrasında başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Şirketler, finansal varlıkların ve finansal yükümlülüklerin muhasebeleştirilmesi ve finansal durum tablosu dışı bırakılmasına ilişkin değişikliklerden ayrı olarak, bu değişiklikleri (ilgili açıklama gereklilikleri de dahil olmak üzere) erken uygulamayı seçebilirler.
Şirket,
UFRS 9 ve UFRS 7'de yapılan bu değişikliklerin uygulanmasının, şirketin finansal tabloları üzerinde önemli bir etkisinin olması beklenmemektedir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
UFRS Muhasebe Standartları'nı kullanan şirketlerin bağlı ortaklıkları, UFRS 19'un yayınlanmasının ardından açıklamalarını önemli ölçüde azaltabilir ve kullanıcıların ihtiyaçlarına daha fazla odaklanabilir.
Bir bağlı ortaklık, aşağıdaki kriterleri karşılıyorsa, konsolide, bireysel ya da münferit finansal tablolarında yeni standardı uygulamayı seçebilir:
UFRS 19'a göre azaltılmış açıklama standartlarını uygulayan bir bağlı ortaklık, UFRS'lerdeki tanıma, ölçme ve sunum gerekliliklerini tamamen yerine getirecektir ancak açıklamaları azaltacaktır ve UFRS Muhasebe Standartları'na uygunluk beyanında UFRS 19'u uyguladığını açık ve net bir şekilde belirtmesi gerekmektedir. Değişiklikler 1 Ocak 2027 ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerlidir. Erken uygulamaya izin verilmektedir.
Şirket, UFRS 19 uygulamasının finansal tabloları üzerinde önemli bir etkisinin olmasını beklenmemektedir.
Yıllık iyileştirmeler süreci, UFRS Muhasebe Standartlarının netliğini ve iç tutarlılığını iyileştirmeyi amaçlamaktadır. Temmuz 2024'te, UMSK 5 standarda küçük değişiklikler yapmak amacıyla "UFRS Muhasebe Standartlarına Yıllık İyileştirmeler—11. Değişiklik " başlıklı yayınını yayımlamıştır.
İşlem Fiyatı (UFRS 9: Finansal Araçlar'a Yapılan Değişiklikler) :
UFRS 9'da yer alan ve özellikle UFRS 9'un bazı paragraflarında, UFRS 15'teki tanımıyla mutlaka tutarlı olmayan bir anlamda kullanılan 'İşlem fiyatı' terimi, 'UFRS 15 uygulayarak belirlenen tutar' ile değiştirecek şekilde güncellemiştir.
Kira Yükümlülüklerinin finansal tablo dışı bırakılması (UFRS 9: Finansal Araçlar'a Yapılan Değişiklikler):
Bir kira yükümlülüğünün finansal tablo dışı bırakması durumunda, bu işlem UFRS 9'a göre muhasebeleştirilir. Ancak, kiralamada değişiklik, UFRS 16'ya göre muhasebeleştirilir. UMSK'nin değişikliği ile, kira yükümlülüklerinin UFRS 9 kapsamında finansal tablo dışı bırakıldığında , defter değeri ile ödenen bedel arasındaki farkın kar veya zararda muhasebeleştirileceğini belirlemektedir.
Kira yükümlülüklerinin finansal tablo dışı bırakmasına ilişkin değişiklik, yalnızca değişikliğin ilk kez uygulandığı yıllık raporlama döneminin başlangıcından sonra sona erdirilen kira yükümlülüklerine uygulanır.
Değişiklikler, 1 Ocak 2026 veya sonrasında başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Erken uygulamaya izin verilmiştir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
İlk Defa Uygulayıcılar İçin Korunma Muhasebesi (UFRS 1 Uluslararası Finansal Raporlama Standartlarının İlk Defa Uygulaması'na Yapılan Değişiklikler)
UFRS 1, şu amaçlarla değiştirilmiştir:
UFRS 1'de, UFRS 9'a "Diğer UFRS'lerin geriye dönük uygulanması istisnası" kısmında çapraz başvuru eklenmiştir.
Finansal Tablodan Çıkarma sırasında oluşan Kar veya Zararlar (UFRS 7 Finansal Araçlar: Açıklamalar'a Yapılan Değişiklikler):
UFRS 7'deki rehberliğin finansal tablodan çıkarma sırasında oluşan kayıp ve kazançların muhasebeleştirilmesine ilişkin, tüm gereklilikleri örneklemediğini açıklayan bir ifade eklenmiştir. Ayrıca, "gözlemlenebilir piyasa verilerine dayanmayan girdiler" ifadesi, UFRS 13 terminolojisiyle uyumlu olması için "gözlemlenemeyen girdiler" olarak düzeltilmiştir.
Gerçeğe Uygun Değer ile İşlem Fiyatı Arasındaki Ertelenmiş Farkın Açıklanması (UFRS 7 Finansal Araçlar: Açıklamalar'a Yapılan Değişiklikler):
Mayıs 2011'de yayımlanan UFRS 13 sonrası düzeltilmeyen ifade, bu değişiklikle işlem fiyatının ilk tanımlama anında piyasa değerinden farklı olabileceği kavramını basitleştirip netleştirerek açıklamaktadır. Gerçeğe uygun değeri, aynı varlık veya yükümlülük için aktif bir piyasada alınıp satılan bir fiyatla (Seviye 1 girdi) veya yalnızca gözlemlenebilir piyasa verilerine dayanan bir değerleme tekniğiyle desteklenmez. (Bu durumlarda sonraki dönemlerde fark, UFRS 9'a göre kar veya zararda tanınacaktır.)
Kredi Riski Açıklamaları:
UFRS 7'nin atıfta bulunulan paragraflarındaki tüm gereklilikleri mutlaka örneklemediğini açıklamak için IG1 paragrafını değiştirerek netlik sağlamıştır.
Fiili Vekilin Belirlenmesi (UFRS 10 Konsolide Finansal Tablolar'a Yapılan Değişiklikler)
Yatırımcının başka bir tarafın kendi adına hareket edip etmediğini belirlenmesi sırasında, yatırımcı faaliyetlerini yönlendiren tarafların, yatırımcının adına hareket etmesi için o tarafı yönlendirme yeteneğine sahip olduğunda, bir tarafın fiili vekil olarak hareket edip etmediğini belirlemek için daha az kesin bir dil kullanacak şekilde değiştirilmiştir, bu durumda değerlendirme gereklidir.
Maliyet Yöntemi (UMS 7'ye Yapılan Değişiklikler)
Daha önceki değişikliklerle "maliyet yöntemi" ifadesinin kaldırılması sonrası, UMS 7'deki ifade, "maliyet yöntemi"nden "maliyet üzerinden muhasebeleştirilen" şeklinde düzeltilmiştir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Aralık 2024'te, UMSK doğal kaynaklardan üretilen elektriği konu edinen sözleşmelere, bazen yenilenebilir enerji tedarik antlaşmaları ("YETA'lar") denilen sözleşmelere UFRS 9'un uygulanmasındaki zorlukları ele almak amacıyla UFRS 9'u değiştirmiştir. Değişiklikler şunlara yönelik rehberlik içermektedir:
Bu değişiklikler, 1 Ocak 2026 veya sonrasında başlayan raporlama dönemleri için geçerlidir. Erken uygulama izinlidir.
YETA'lar için Kendi için Kullanım Muafiyeti
Eğer YETA'lar aracılığıyla elektrik satın alırken UFRS 9 kapsamında kendi için kullanım muafiyeti uygulanmazsa, YETA'lar türev olarak kabul edilir ve gerçeğe uygun değer değişimi kar veya zararda muhasebeleşirilen olarak ölçülür; bu da YETA'lar genellikle uzun vadeli sözleşmeler olduğundan, gelir tablosunda önemli dalgalanmalara yol açabilir.
Kendi için kullanım muafiyetinin YETA'lara uygulanabilmesi için, UFRS 9, şirketlerin sözleşmenin, şirketin beklenen alım veya kullanım gereksinimlerine uygun olup olmadığını değerlendirmelerini gerektirir – örneğin, şirketin satın alınan elektriği tüketeceğini beklemesi gibi. Elektriğin benzersiz özellikleri, depolanamaması ve kullanılmayan elektriğin kısa bir süre içinde piyasaya satılması gerekliliği ve bu satışların piyasa koşullarına göre gerçekleşmesi, kısa vadeli fiyat spekülasyonlarından değildir, bu da mevcut muafiyetin uygulanmasında bir netlik ihtiyacı doğurmuştur. Değişiklikler, şirketlerin, sözleşme dönemi boyunca net elektrik alıcısı olmaya devam etmeleri bekleniyorsa, YETA'lar için kendi için kullanım muafiyetini uygulamalarına izin verir.
Bu değişiklikler, önceki dönemlerin düzeltilmesini gerektirmeksizin, ilk uygulama raporlama döneminin başlangıcındaki durum ve koşullara dayanarak geriye dönük olarak uygulanır.
YETA'lar için Korunma Muhasebesi Gerekliliği
Sanal YETA'lar (fark sözleşmeleri) ile kendi için kullanım muafiyeti karşılamayan YETA'lar türev olarak muhasebeleştirilip gerçeğe uygun değer değişimi kar veya zararda muhasebeleşirilen olarak ölçüldüğünden, UFRS 9'daki korunma muhasebesi gereklilikleri, YETA'lar için korunma muhasebesinin uygulanmasına izin verecek şekilde değiştirilmiştir. Bu değişiklik, kar veya zarar dalgalanmalarını azaltmayı amaçlamaktadır:
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Doğal Kaynaklardan Üretilen Elektriği Konu Edinen Sözleşmeler- UFRS 9 ve UFRS 7 Değişiklikleri (Devamı)
Bu değişiklikler, yalnızca ilk uygulama tarihinden sonra belirlenen yeni korunma işlemlerine ileriye yönelik olarak uygulanır. Ayrıca, şirketlerin mevcut bir korunma muhasebesi ilişkisini sonlandırmalarına, ve aynı korunma aracını (yani doğal kaynaklardan üretilen elektriği konu edinen sözleşmeleri) yeni bir korunma ilişkisinde belirlemesine ve değişikliklerin uygulanmasına olanak tanır.
Yeni uygulamaya konulmuş bu standart değişikliklerinin şirketin finansal tabloları üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır.
Mali durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Şirket'in ara dönem özet finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Şirket, 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla ara dönem özet bilançosunu, 31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla hazırlanmış bilançosu ile; 1 Ocak - 30 Eylül 2025 ara hesap dönemine ait özet kar veya zarar ve kapsamlı gelir, nakit akış ve özkaynaklar değişim tablolarını ise 1 Ocak - 30 Eylül 2024 ara hesap dönemi ile karşılaştırmalı olarak düzenlemiştir. Cari dönem finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılır ve önemli farklılıklar açıklanır.
Yeni bir standardın ilk kez uygulanmasından kaynaklanan muhasebe politikası değişiklikleri, şayet varsa, geçiş hükümlerine uygun olarak geriye veya ileriye dönük olarak uygulanmaktadır. Herhangi bir geçiş hükmünün yer almadığı değişiklikler, muhasebe politikasında isteğe bağlı yapılan önemli değişiklikler veya tespit edilen muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanmakta ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenmektedir. Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde, hem de ileriye yönelik olarak uygulanır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
İçerik ve tutar itibarıyla önem arz eden her türlü kalem, benzer nitelikte dahi olsa, finansal tablolarda ayrı gösterilir. Önemli olmayan tutarlar, esasları veya fonksiyonları açısından birbirine benzeyen kalemler itibarıyla toplulaştırılarak gösterilir. İşlem ve olayın özünün mahsubu gerekli kılması sonucunda, bu işlem ve olayın net tutarları üzerinden gösterilmesi veya varlıkların, değer düşüklüğü düşüldükten sonraki tutarları üzerinden izlenmesi, mahsup edilmeme kuralının ihlali olarak değerlendirilmez. Şirket'in normal iş akışı içinde gerçekleştirdiği işlemler sonucunda, elde ettiği gelirler, işlem veya olayın özüne uygun olması şartıyla, net değerleri üzerinden gösterilir.
Şirket'in ara dönem özet finansal tabloları "İşletmenin Sürekliliği" ilkesi uyarınca hazırlanmıştır.
Ara dönem özet finansal tabloların hazırlanması, bilanço tarihi itibarıyla raporlanan varlıklar ve yükümlülüklerin tutarlarını, şarta bağlı varlıkların ve yükümlülüklerin açıklamasını ve hesap dönemi boyunca raporlanan gelir ve giderlerin tutarlarını etkileyebilecek tahmin ve varsayımların kullanılmasını gerektirmektedir. Bu tahmin ve varsayımlar, Şirket yönetiminin mevcut olaylar ve işlemlere ilişkin en iyi bilgilerine dayanmasına rağmen, fiili sonuçlar varsayımlardan farklılık gösterebilir.
Şirket'in önemli muhasebe varsayım ve tahminleri aşağıdaki gibidir:
Yeniden değerleme çalışmalarının sıklığı, yeniden değerlemesi yapılan maddi duran varlıkların taşınan değerlerinin ilgili raporlama dönemi sonu itibarıyla gerçeğe uygun değerlerinden önemli ölçüde farklı olmadığından emin olacak şekilde belirlenir. Yeniden değerleme çalışmalarının yapılma sıklığı maddi duran varlık kalemlerinin gerçeğe uygun değerlerindeki değişime bağlıdır. Yeniden değerlenen bir varlığın gerçeğe uygun değerinin taşınan değerinden önemli ölçüde farklı olduğu düşünülen durumlarda, yeniden değerleme çalışmasının tekrarlanması gerekmektedir ve bu çalışma aynı tarih itibarıyla yeniden değerlenen varlığın bulunduğu varlık sınıfının tamamı için yapılmaktadır. Öte yandan gerçeğe uygun değer değişimleri önemsiz olan maddi duran varlıklar için yeniden değerleme çalışmalarının tekrarlanması gerekli görülmemektedir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Bu kapsamda, Şirket yönetiminin yapmış olduğu değerlendirmeler sonucunda arazi ve arsalar ile binalar ve yeraltı ve yerüstü düzenleri 31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla bir bağımsız profesyonel değerleme şirketi tarafından yapılan değerleme çalışmalarında tespit edilen gerçeğe uygun değeri üzerinden müteakip dönemdeki varsa, amortismanları tenzil edilmek suretiyle finansal tablolara yansıtılmıştır. Bununla birlikte, arazi ve arsalar ile binalar, yeraltı ve yerüstü düzenleri ve makine ve taçhizatların 31 Aralık 2024 tarihi itibariyle yapılan değerleme çalışmalarından tespit edilen gerçeğe uygun değerlerinin, binalar, yerüstü düzenleri ve makine ve teçhizatlar için cari dönem amortismanı düşüldükten sonra 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla ilgili gerçeğe uygun değerlerine yakınsayacağı varsayılmıştır. Makine, tesis ve cihazların taşınan değerlerinde önemli oranda değişiklik olmayacağı ve cari dönem amortismanı düşüldükten sonra 30 Eylül 2025 tarihi itibariyle gerçeğe uygun değerlerine yakınsayacağına kanaat getirmiştir.
Şirket yönetimi, söz konusu ticari alacakların geri kazanılabilirliğinin değerlendirilmesini yaparken müşterilerden alınan teminatlar, geçmiş tahsilat performansları, vade analizleri, alacaklara ilişkin anlaşmazlık veya davaları dikkate almaktadır. Tüm bu değerlendirmeler sonucunda şüpheli alacakların tespiti ile bu alacaklar için ayrılan karşılık tutarlarının belirlenmesi yönetimin varsayım ve tahminlerini de içermektedir.
Şirket yönetimi, finansal tabloların TFRS'lere ve KGK ilke kararlarına göre hazırlanması ve dürüst bir şekilde sunumundan sorumludur. Şirket yönetimi olarak, cari ve önceki döneme ait özet ara dönem finansal tablolar ile dipnotların TMS 34'e uygun olarak hazırlanıp sunulduğunu beyan ederiz.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla ilişkili taraflardan alacaklar ve ilişkili taraflara borçlar bakiyeleri ile 30 Eylül 2025 ve 2024 tarihlerinde sona eren ara hesap dönemleri içerisinde ilişkili taraflarla yapılan işlemlerin özeti aşağıda sunulmuştur:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Yaşar Dış Ticaret A.Ş. ("YDT) (1) | 10.968.057 | 9.752.251 |
| Yaşar Birleşik Pazarlama Dağıtım Turizm Tic. A.Ş. ("YBP") (1) | 1.751.882 | - |
| Pınar Süt Mamülleri Sanayii A.Ş. ("Pınar Süt") (1) | 1.493.488 | - |
| DYO Boya Fabrikaları Sanayi ve Ticaret A.Ş. ("DYO Boya") (1) | 1.068.052 | 505.525 |
| Viking Kağıt (1) | 908.199 | 403.134 |
| Altın Yunus Çeşme Turistik Tesisler A.Ş. ("Altın Yunus") (1) | - | 1.307.265 |
| Diğer | 1.232.185 | 1.326.927 |
| 17.421.863 | 13.295.102 |
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla ilişkili taraflardan kısa vadeli ticari alacakların ortalama vadeleri 1 ay içerisindedir (31 Aralık 2024: 3 ay). Şirket'in alacakları temel olarak pet şişe su ve damacana su satışlarından doğmaktadır. Dipnot 1'de açıklandığı üzere Şirket üretmekte olduğu ürünlerin tamamının yurtiçi satış ve dağıtımını kendi satış kadroları aracılığı ile yurtdışı satış ve dağıtımı ise ağırlıklı olarak YDT aracılığıyla yapmaktadır.
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla ilişkili taraflardan vadesi geçen ticari alacaklar toplamı 7.409.441 TL (31 Aralık 2024: 4.673.937 TL) olup ortalama gecikme süresi 1 aydır (31 Aralık 2024: 3 aydır).
Şirket yönetimi geçmiş deneyimlerini göz önünde bulundurarak önemli bir tahsilat problemi yaşamayacağını öngörmektedir.
| Yaşar Holding (2) | 462.500 | 66.145.293 |
|---|---|---|
| 462.500 | 66.145.293 |
Yaşar Holding A.Ş.'ye olan borçlar yıllık %51,25 faizli kısa vadeli krediden oluşmaktadır (31 Aralık 2024: %52,89)
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| c) İlişkili taraflara ticari borçlar: | 30 Eylül 2025 | 31Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Yaşar Holding (2) | 11.252.987 | 17.620.830 |
| Desa Elektrik ve Tedarik Toptan Satış ve | ||
| Tic. A.Ş.("Desa Elektrik") (1) | 8.081.733 | 11.814.396 |
| Yaşar Bilgi İşlem ve Ticaret A.Ş. ("Yaşar Bilgi İşlem") (1) | 5.687.845 | 8.417.669 |
| YDT (1) | 4.338.615 | 7.511.372 |
| Diğer | 1.242.027 | 706.631 |
| 30.603.207 | 46.070.898 |
(1) Ana ortak olarak Yaşar Holding'in kontrol ettiği şirketler
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla ilişkili taraflara olan kısa vadeli ticari borçların ortalama vadeleri 1 ay içerisindedir (31 Aralık 2024: 1 ay).
| 6.443.038 | 176.740 | |
|---|---|---|
| Yaşar Holding (2) | 6.443.038 | 176.740 |
(2) Ana ortak
| 1 Ocak - | 1 Temmuz - | 1 Ocak - | 1 Temmuz - | |
|---|---|---|---|---|
| 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2024 | 30 Eylül 2024 | |
| YDT (1) | 54.807.571 | 23.591.119 | 50.706.423 | 16.755.881 |
| YBP (1) | 15.011.372 | 6.482.531 | 19.847.845 | 8.939.920 |
| Altın Yunus (1) | 3.421.048 | 1.898.690 | 3.435.004 | 1.908.343 |
| DYO (1) | 3.054.891 | 1.610.579 | 3.554.835 | 1.506.601 |
| Pınar Entegre Et ve Un Sanayi A.Ş. ("Pınar Et") (1) |
||||
| Un Sanayi A.Ş. ("Pınar Et") (1) | 2.980.952 | 1.265.869 | 3.067.700 | 1.447.950 |
| Diğer | 8.413.797 | 3.275.051 | 7.813.462 | 2.880.533 |
| 87.689.631 | 38.123.839 | 88.425.269 | 33.439.228 |
(1) Ana ortak olarak Yaşar Holding'in kontrol ettiği şirketler
(2) Ana ortak
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 1 Ocak - 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2025 |
1 Ocak - 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Desa Enerji Elektrik Üretim | ||||
| A.Ş. ("Desa Enerji") (1) | 4.428.611 | 1.782.973 | 3.947.950 | 1.267.172 |
| Pınar Süt A.Ş. (1) | 2.921.244 | 960.162 | 2.722.799 | 496.953 |
| Diğer | 1.410.662 | 850.982 | 45.663 | 612 |
| 8.760.517 | 3.594.117 | 6.716.412 | 1.764.737 |
| 123.692.650 | 44.084.821 | 117.762.125 | 85.733 43.798.465 |
|---|---|---|---|
| 364.025 | |||
| 2.986.629 | 1.088.801 | 3.275.750 | 1.027.729 |
| 4.259.835 | 406.651 | 6.307.968 | 1.268.192 |
| 6.039.357 | 2.231.886 | 6.910.953 | 1.063.064 |
| 17.195.405 | 5.626.272 | 15.522.691 | 4.981.216 |
| 9.082.422 | |||
| 57.426.237 | 23.369.073 | 57.633.411 | 25.926.084 |
| 27.392.769 2.953.760 5.438.658 |
9.799.154 775.786 787.198 |
26.351.568 1.477.632 282.152 |
(1) Ana ortak olarak Yaşar Holding'in kontrol ettiği şirketler
Desa Elektrik'ten yapılan hizmet alımları enerji alım bedelleri, Yaşar Holding'den yapılan hizmet alımları muhtelif hizmetler ve danışmanlık bedelleri, Yaşar Bilgi İşlem'den yapılan alımlar ise bilgi işlem hizmet bedelleri ile ilişkilidir.
| Yaşar Holding (2) | 14.607.361 | 1.304.877 | 43.323.699 | 19.989.711 |
|---|---|---|---|---|
| 14.607.361 | 1.304.877 | 43.323.699 | 19.989.711 |
(2) Ana ortak
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 1 Ocak - | 1 Temmuz - |
1 Ocak - | 1 Temmuz - |
|
|---|---|---|---|---|
| 30 Eylül 2025 |
30 Eylül 2025 |
30 Eylül 2024 |
30 Eylül 2024 |
|
| YDT (1) |
1.060.466 | 282.933 | 1.608.007 | 519.976 |
| Viking Kağıt (1) | 259.824 | 74.007 | 330.420 | 163.296 |
| DYO (1) | 242.547 | 134.551 | 231.502 | 126.749 |
| Çamlı Yem Besicilik | ||||
| A.Ş. (1) | 113.179 | 59.130 | 137.605 | 64.674 |
| Diğer | 157.196 | - | 295.505 | 105.730 |
| 1.833.212 | 550.621 | 2.603.039 | 980.425 |
Şirket'in ilişkili taraflardan olan esas faaliyetlerden sağlanan gelirlerin önemli bir kısmı kur farkı gelirinden kaynaklanmaktadır.
| Diğer | - 11.170.296 |
- 3.428.636 |
6.576.183 14.262.605 |
1.828.166 4.330.295 |
|---|---|---|---|---|
| Yaşar Bilgi İşlem (1) | 837.993 | 58.823 | 2.831.510 | 906.934 |
| YDT (1) |
2.790.773 | 841.886 | 1.250.269 | 455.520 |
| Yaşar Holding (2) | 2.975.254 | 925.818 | 1.787.546 | 133.164 |
| Desa Elektrik (1) | 4.566.276 | 1.602.109 | 1.817.097 | 1.006.511 |
(1) Ana ortak olarak Yaşar Holding'in kontrol ettiği şirketler
Şirket'in ilişkili taraflardan olan esas faaliyetlerden sağlanan giderlerin bir kısmı kur farkı giderlerinden kaynaklanmaktadır.
| Yaşar Bilgi İşlem (1) | 6.499.913 | 3.102.593 | 16.477.153 | 9.128.381 |
|---|---|---|---|---|
| Yaşar Holding (2) | 4.444.507 | 3.698.579 | 7.237.838 | 4.582.961 |
| 10.944.420 | 6.801.172 | 23.714.991 | 13.711.342 |
(1) Ana ortak olarak Yaşar Holding'in kontrol ettiği şirketler
(2) Ana ortak
(2) Ana ortak
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 itibarıyla Şirket'in 28.603.811 TL (31 Aralık 2024: 85.332.736 TL) tutarında ilişkili taraflardan alınan kefaleti bulunmaktadır.
Üst düzey yöneticiler, genel müdür, direktörler ve yönetim kurulu üyelerinden oluşmakta olup bu yöneticilere sağlanan faydalar aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak - 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2025 |
1 Ocak - 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Kısa vadeli faydalar | 18.581.420 | 5.504.933 | 14.579.003 | 3.565.504 |
| Kar payı ve performans ikramiyesi | 3.337.368 | (141.672) | 1.167.256 | 168.889 |
| Diğer uzun vadeli faydalar | 195.842 | 105.673 | 215.528 | 79.811 |
| 22.114.630 | 5.468.934 | 15.961.787 | 3.814.204 |
| 30 Eylül 2025 |
31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Müşteri cari hesapları | 265.059.421 | 189.040.956 |
| Vadeli çekler ve alacak senetleri | 47.533.936 | 18.607.648 |
| 312.593.357 | 207.648.604 | |
| Eksi: Şüpheli alacak karşılığı |
(6.389.688) | (7.443.491) |
| 306.203.669 | 200.205.113 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla ilişkili olmayan taraflardan ticari alacakların vadeleri aşağıdaki gibidir:
| Vadesi geçen alacaklar | 36.725.305 | 17.114.890 |
|---|---|---|
| 0 - 30 gün vadeli |
161.407.269 | 86.073.645 |
| 31 - 60 gün vadeli |
45.046.612 | 36.653.602 |
| 61 - 90 gün vadeli |
32.752.870 | 52.070.050 |
| 91 gün ve üzeri | 30.271.613 | 8.292.926 |
| 306.203.669 | 200.205.113 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla vadesi geçen ilişkili olmayan taraflardan ticari alacakların yaşlandırması aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 |
31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| 0 - 90 gün |
36.551.405 | 16.753.905 |
| 91 - 180 gün vadeli |
173.900 | 360.985 |
| 36.725.305 | 17.114.890 |
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış 36.263.274 TL (31 Aralık 2024: 17.114.890 TL) tutarındaki ticari alacak için toplam 19.878.096 TL (31 Aralık 2024: 10.258.803 TL) tutarında teminat alınmıştır.
Şüpheli alacaklar karşılığının dönem içerisindeki hareketleri aşağıdaki gibidir:
| 2025 | 2024 | |
|---|---|---|
| 1 Ocak | (7.443.491) | (10.011.979) |
| Dönem içerisinde ayrılan karşılık (Dipnot 16.b) |
(2.582.395) | (1.107.696) |
| Konusu kalmayan karşılık (Dipnot 16.a) |
2.180.615 | 692.196 |
| Enflasyon düzeltmesi farkı | 1.455.583 | 2.672.589 |
| 30 Eylül | (6.389.688) | (7.754.890) |
Üretim, dağıtım ve çeşitli satış noktalarını kapsayan Şirket'in geniş ve dağılmış müşteri yelpazesinden dolayı, ticari alacaklarının konsantrasyon riski sınırlıdır. Şirket'in ticari alacaklarını tahsil etmedeki geçmiş deneyimi göz önünde bulundurularak gerekli karşılık ayrılmıştır. Bu nedenle, Şirket yönetimi ayrılmış olan şüpheli alacakların dışında herhangi bir ek şüpheli alacak riskinin yer almadığına inanmaktadır.
| 30 Eylül 2025 |
31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Satıcılar cari hesapları | 348.637.541 | 322.738.692 |
| 348.637.541 | 322.738.692 |
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla ilişkili olmayan taraflara ticari borçların ortalama vadeleri 2 ay içerisindedir (31 Aralık 2024: 2 ay).
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Gerçeğe uygun değer farkı diğer kapsamlı gelire kaydedilen varlıklar:
| 30 Eyli | 30 Eylül 2024 | ık 2024 | ||
|---|---|---|---|---|
| Defter değeri (TL) |
8 | Hisse oranı (%) |
||
| YDT | 21.187.308 | 0,93 | 26.575.153 | 0,93 |
| Desa Enerji | 11.853.818 | 1,29 | 14.868.195 | 1,29 |
| - | 33.041.126 | 41.443.348 |
Gerçeğe uygun değer farkı diğer kapsamlı gelire kaydedilen varlıklar 1 Ocak - 30 Eylül ara hesap dönemleri içerisindeki hareketleri aşağıdaki gibidir:
| 2025 | 2024 | |
|---|---|---|
| 1 Ocak | 41.443.348 | 35.169.093 |
| Makul değer fonu (azalışı)/artışı : | ||
| YDT | (5.387.845) | (6.591.941) |
| Desa Enerji | (3.014.377) | (2.690.942) |
| 30 Eylül | 33.041.126 | 25.886.210 |
| 1 Ocak 2025 Açılış |
Transferler | 30 Eylül 2025 Kapanış |
|
|---|---|---|---|
| Araziler | 3.282.493 | - | 3.282.493 |
| Binalar, yeraltı ve yerüstü düzenleri | 52.241.423 | - | 52.241.423 |
| Net defter değeri | 55.523.916 | - | 55.523.916 |
Şirket 31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla Isparta/Eğirdir'de bulunan Akçaağaç Tesisini yatırım amaçlı olarak kullanmaya karar vermiştir. Bu nedenle, 31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla ilgili arsa ve bina Yatırım Amaçlı Gayrimenkul olarak sınıflanmıştır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
1 Ocak - 30 Eylül 2025 ara hesap dönemindeki maddi duran varlık hareketleri aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak | 30 Eylül | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | İlaveler(*) | Çıkışlar | Transferler | 2025 | |
| Maliyet değeri/yeniden değerlenmiş değer: | |||||
| Arazi ve arsalar | 294.615.283 | - | - | - | 294.615.283 |
| Binalar, yeraltı ve yerüstü düzenleri | 977.178.018 | 1.369.363 | - | - | 978.547.381 |
| Makine, tesis ve cihazlar |
1.335.630.894 | 25.560.341 | (5.569.677) | 10.961.233 | 1.366.582.791 |
| Taşıt araçları | 3.357.728 | - | - | - | 3.357.728 |
| Döşeme ve demirbaşlar | 741.800.534 | 41.000.721 | (5.097.260) | - | 777.703.995 |
| Yapılmakta olan yatırımlar | 25.207.859 | 4.632.296 | - | (10.961.233) | 18.878.922 |
| 3.377.790.316 | 72.562.721 | (10.666.937) | - | 3.439.686.100 | |
| Birikmiş amortismanlar: | |||||
| Binalar, yeraltı ve yerüstü düzenleri |
- | (34.543.282) | - | - | (34.543.282) |
| Makine, tesis ve cihazlar | - | (65.069.953) | 241.853 | - | (64.828.100) |
| Taşıt araçları | (2.475.983) | (264.528) | - | - | (2.740.511) |
| Döşeme ve demirbaşlar | (494.956.247) | (20.733.948) | 3.102.527 | - | (512.587.668) |
| (497.432.230) | (120.611.711) | 3.344.380 | - | (614.699.561) | |
| Net defter değeri | 2.880.358.086 | 2.824.986.539 |
(*) 30 Eylül 2025 itibarıyla ilavelerin önemli bir kısmı polikarbon ve cam damacanalardan oluşmaktadır.
Şirket polikarbon ve cam damacanalarını, sepetler ile birlikte bilançosunda maddi duran varlık olarak sınıflamakta olup taşınan değeri 217.576.980 TL tutarındadır (31 Aralık 2024: 197.995.430 TL).
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
1 Ocak - 30 Eylül 2024 ara hesap dönemindeki maddi duran varlık hareketleri aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak | 30 Eylül | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| 2024 | İlaveler(*) | Çıkışlar | Transferler | 2024 | |
| Maliyet değeri/yeniden değerlenmiş değer: | |||||
| Arazi ve arsalar | 240.046.843 | - | - | - | 240.046.843 |
| Binalar, yeraltı ve yerüstü düzenleri | 821.014.996 | 206.605 | - | - | 821.221.601 |
| Makine, tesis ve cihazlar |
1.550.747.489 | 18.601.037 | - | - | 1.569.348.526 |
| Taşıt araçları | 3.357.726 | - | - | - | 3.357.726 |
| Döşeme ve demirbaşlar | 679.332.899 | 67.157.131 | (7.905.251) | - | 738.584.779 |
| Yapılmakta olan yatırımlar | 5.726.287 | 6.201.750 | - | - | 11.928.037 |
| 3.300.226.240 | 92.166.523 | (7.905.251) | - | 3.384.487.512 | |
| Birikmiş amortismanlar: | |||||
| Binalar, yeraltı ve yerüstü düzenleri |
(37.141.954) | (27.762.291) | - | - | (64.904.245) |
| Makine, tesis ve cihazlar | (184.515.138) | (63.686.718) | - | - | (248.201.856) |
| Taşıt araçları | (2.123.326) | (264.481) | - | - | (2.387.807) |
| Döşeme ve demirbaşlar | (480.020.550) | (12.845.379) | 2.440.536 | - | (490.425.393) |
| (703.800.968) | (104.558.869) | 2.440.536 | - | (805.919.301) | |
| Net defter değeri | 2.596.425.272 | 2.578.568.211 |
(*) 30 Eylül 2024 itibarıyla ilavelerin önemli bir kısmı polikarbon ve cam damacanalardan oluşmaktadır.
Şirket polikarbon ve cam damacanalarını, sepetler ile birlikte bilançosunda maddi duran varlık olarak sınıflamakta olup taşınan değeri 197.684.809 TL tutarındadır (31 Aralık 2023: 178.825.439 TL ).
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 1 Ocak 2025 | İlaveler | Çıkışlar | 30 Eylül 2025 |
|
|---|---|---|---|---|
| Maliyet değeri: | ||||
| Binalar, yeraltı ve yerüstü düzenleri | 449.687.160 | 198.955.946 | - | 648.643.106 |
| Taşıt araçları | 48.716.541 | 60.378.698 | - | 109.095.239 |
| 498.403.701 | 259.334.644 | - | 757.738.345 | |
| Birikmiş amortismanlar: | ||||
| Binalar, yeraltı ve yerüstü düzenleri | (370.034.787) | (66.176.054) | - | (436.210.841) |
| Taşıt araçları | (9.216.643) | (29.568.672) | - | (38.785.315) |
| (379.251.430) | (95.744.726) | - | (474.996.156) | |
| Net defter değeri | 119.152.271 | 282.742.189 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 1 Ocak 2024 | İlaveler | Çıkışlar | 30 Eylül 2024 | |
|---|---|---|---|---|
| Maliyet değeri: | ||||
| Binalar, yeraltı ve yerüstü düzenleri | 407.043.636 | 56.316.094 | - | 463.359.730 |
| Taşıt araçları | 85.130.420 | 48.079.688 | (85.127.705) | 48.082.403 |
| 492.174.056 | 104.395.782 | (85.127.705) | 511.442.133 | |
| Birikmiş amortismanlar: | ||||
| Binalar, yeraltı ve yerüstü düzenleri | (280.949.745) | (71.626.041) | - | (352.575.786) |
| Taşıt araçları | (81.972.259) | (13.958.574) | 85.127.705 | (10.803.128) |
| (362.922.004) | (85.584.615) | 85.127.705 | (363.378.914) | |
| Net defter değeri | 129.252.052 | 148.063.219 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Dönemin amortisman ve itfa payı maliyetlerinin 153.242.354 TL'si (1 Ocak - 30 Eylül 2024: 143.386.617 TL) satılan malın maliyetine, 53.280.592 TL'si (1 Ocak - 30 Eylül 2024: 36.641.169 TL) pazarlama giderlerine (Dipnot 15.a) ve 15.100.371 TL'si (1 Ocak - 30 Eylül 2024: 13.976.548 TL) genel yönetim giderlerine (Dipnot 15.b) ve 985.306 TL'si (1 Ocak - 30 Eylül 2024: 590.109 TL) araştırma ve geliştirme giderlerine dağıtılmıştır.
Arazi ve arsalar, binalar, yeraltı ve yerüstü düzenleri ile makine, tesis ve cihazların yeniden değerleme fonunun 1 Ocak - 30 Eylül 2025 ve 2024 ara hesap dönemlerine ait hareketleri aşağıdaki gibidir:
| 2025 | 2024 | |
|---|---|---|
| 1 Ocak | 496.534.084 | 226.190.304 |
| Geçmiş yıllar karlarına sınıflandırılan yeniden değerleme artışından kaynaklanan amortisman transferi Amortisman transferi üzerinden hesaplanan |
(41.770.527) | (20.070.569) |
| ertelenmiş vergi | 10.442.632 | 5.017.642 |
| Maddi duran varlık satışından kaynaklanan fon çıkışı - net |
(2.083.341) | - |
| 30 Eylül | 463.122.848 | 211.137.377 |
| 30 Eylül 2025 |
31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Katma Değer Vergisi ("KDV") alacakları | 42.552.865 | 27.082.513 |
| Verilen depozito ve teminatlar | 347.758 | 431.400 |
| Diğer | 277.728 | 1.507.961 |
| 43.178.351 | 29.021.874 | |
| b) İlişkili olmayan taraflara kısa vadeli diğer borçlar |
||
| Ödenecek vergi ve fonlar | 46.615.809 | 21.155.837 |
| Alınan depozito ve teminatlar | 37.677.658 | 36.560.506 |
| Diğer | 25.913 | - |
| 84.319.380 | 57.716.343 |
Alınan depozito ve teminatların önemli bir kısmı Şirket'in damacana su operasyonuna ilişkin müşterileriyle yaptığı sözleşmelerine istinaden aldığı bedellerden oluşmaktadır. Şirket damacana ve sepetlere ilişkin depozito yükümlülüklerinin hesaplanmasında, geçmiş tecrübe ve veriler doğrultusunda birtakım tahmin ve varsayımları kullanmaktadır. Kullanılan veri ve analizlerin bazıları; polikarbon damacanalarla ilgili mevzuat ve yönetmeliklerdeki kullanım süreleri, dolaşımda olan polikarbon ve cam damacana adedi ile amortisman oranlarının tahminlerine yönelik ulaşılabilir ve takip edilebilir tüm geçmiş dönemler için damacana hareketlerinin istatistiki verileri, depozito birim fiyatları ile birlikte her bir hesap dönemi sonu itibarıyla polikarbon damacanaların kalıntı birim değerleridir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| DİPNOT 9 - | STOKLAR |
|---|---|
| ------------ | --------- |
| 30 Eylül 2025 |
31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Hammaddeler | 64.746.205 | 50.271.810 |
| Mamuller | 40.461.014 | 37.864.248 |
| Palet ve viyol stokları | 23.905.921 | 20.262.516 |
| Ticari mallar | 1.902.820 | - |
| Diğer | 24.631.007 | 39.247.579 |
| 155.646.967 | 147.646.153 |
Cari dönem içerisinde giderleştirilen ve satışların maliyeti ile ilişkilendirilen hammadde, malzeme, mamuller ve ticari malların toplam tutarı 626.814.965 TL'dir (1 Ocak - 30 Eylül 2024: 615.353.683 TL). Hammaddeler ağırlıklı olarak pet şişe üretiminde kullanılan malzemeler ve paketleme malzemelerinden oluşmaktadır. Stoklar maliyet bedeli ile değerlenmiş olup herhangi bir değer düşüklüğü bulunmamaktadır.
| 30 Eylül 2025 |
31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Devreden KDV | 78.460.878 | 143.885.578 |
| Diğer | 1.270.690 | 680.708 |
| 79.731.568 | 144.566.286 |
| 30 Eylül 2025 |
31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| İlişkili olmayan taraflardan kısa vadeli banka kredileri | 256.927.899 | 272.836.277 |
| İlişkili taraflardan diğer kısa vadeli borçlanmalar (*) |
462.500 | 66.145.293 |
| Kısa vadeli borçlanmalar | 257.390.399 | 338.981.570 |
| Uzun vadeli banka kredilerinin kısa vadeli kısımları | 72.131.544 | 68.889.836 |
| Kiralama işlemlerinden borçlar | 59.407.631 | 22.606.653 |
| Uzun vadeli borçlanmaların kısa vadeli kısımları | 131.539.175 | 91.496.489 |
| Uzun vadeli banka kredileri | 7.225.000 | 9.062.288 |
| Uzun vadeli kiralama işlemlerinden borçlar | 176.450.417 | 53.618.091 |
| Uzun vadeli borçlanmalar |
183.675.417 | 62.680.379 |
| Toplam finansal borçlanmalar | 572.604.991 | 493.158.438 |
(*) İlişkili taraflardan diğer kısa vadeli borçlanmalar, Yaşar Holding'ten aynı şartlarda devir almış olduğu kredi ana para ve faiz tahakksuklarından oluşmaktadır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Yıllık etkin faiz oranı (%) | Orijinal para birimi değeri | TL karşılığı | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 30 Eylül 2025 |
31 Aralık 2024 | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| Kısa vadeli banka kredileri | ||||||
| TL krediler (*) | 51,82 | 53,24 | 257.390.399 | 338.981.570 | 257.390.399 | 338.981.570 |
| Toplam kısa vadeli krediler |
257.390.399 | 338.981.570 | ||||
| Uzun vadeli banka kredilerinin | ||||||
| kısa vadeli kısımları: | ||||||
| TL krediler (**) | 50,50 | 46,41 | 4.205.402 | 8.858.267 | 4.205.402 | 8.858.268 |
| Avro krediler (***) | 8,95 | 8,95 | 1.390.818 | 1.302.586 | 67.926.142 | 60.031.568 |
| Toplam uzun vadeli kredilerin kısa vadeli kısımları |
72.131.544 | 68.889.836 | ||||
| Uzun vadeli banka kredileri: | ||||||
| TL krediler (**) | 50,50 | 50,50 | 7.225.000 | 9.062.288 | 7.225.000 | 9.062.288 |
| Toplam uzun vadeli krediler | 7.225.000 | 9.062.288 | ||||
| Toplam banka kredileri |
336.746.943 | 416.933.694 |
(*) 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla TL kısa vadeli kredilerin 97.547.899 TL tutarındaki kısmı ortalama faiz oranı yıllık %51,90 olan sabit faizli kredileri, 159.842.500 TL tutarındaki kısmı ise faiz oranı %54,15 olan değişken faizli kredileri içermektedir. (31 Aralık 2024: Kredilerin 182.131.870 TL tutarındaki kısmı ortalama faiz oranı yıllık %47,76 olan sabit faizli kredileri, 156.849.700 TL tutarındaki kısmı ise faiz oranı %54,83 olan değişken faizli kredileri içermektedir).
(**) 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla TL kredilerin 11.430.402 TL tutarındaki kısmı ortalama faiz oranı yıllık %50,50 olan sabit faizli kredileri içermektedir (31 Aralık 2024: Kredilerin 9.062.297 TL tutarındaki kısmı ortalama faiz oranı yıllık %50.50 olan sabit faizli kredileri, 8.858.269 TL tutarındaki kısmı ise faiz oranı %51,34 olan değişken faizli kredileri içermektedir).
(***) 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla EUR krediler, ortalama faiz oranı yıllık %8.95 olan sabit faizli kredileri içermektedir (31 Aralık 2024: EUR krediler, faiz oranı yıllık %8,95 olan sabit faizli kredileri içermektedir).
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 2024 tarihlerinde sona eren ara hesap dönemlerine ait kapsamlı gelir tablolarında yer alan vergi geliri/(gideri) aşağıda özetlenmiştir:
| 1 Ocak - 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2025 |
1 Ocak - 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Ertelenmiş vergi geliri/(gideri) | 10.366.236 | (27.006.735) | (21.313.828) | (12.223.159) |
| Toplam vergi geliri/(gideri) | 10.366.236 | (27.006.735) | (21.313.828) | (12.223.159) |
Türkiye'de, kurumlar vergisi oranı 2025 yılı için %25'dir (2024: %25). Kurumlar vergisi oranı kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirimi kabul edilmeyen giderlerin ilave edilmesi, vergi yasalarında yer alan istisna (iştirak kazançları istisnası, yatırım indirimi istisnası vb.) ve indirimlerin (Ar-Ge indirimi gibi) indirilmesi sonucu bulunacak vergi matrahına uygulanır. Kar dağıtılmadığı takdirde başka bir vergi ödenmemektedir. Vergi Usul Kanunu ile Kurumlar Vergisi Kanununda değişiklik yapılmasına dair kanun 20 Ocak 2022 tarihinde Kanun No. 7352 sayıyla yasalaşmış olup, geçici hesap dönemleri de dahil olmak üzere 2021 ve 2022 hesap dönemleri ile 2023 hesap dönemi geçici vergi dönemlerinde Mükerrer 298'inci madde kapsamındaki enflasyon düzeltmesine ilişkin şartların oluşup oluşmadığına bakılmaksızın mali tabloların enflasyon düzeltmesine tabi tutulmayacağı karara bağlanmıştır.
Türkiye'de ödenecek vergiler konusunda vergi otoritesi ile mutabakat sağlamak gibi bir uygulama bulunmamaktadır. Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı takip eden dördüncü ayın 25 inci günü akşamına kadar bağlı bulunulan vergi dairesine verilir.
Ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülükleri, varlıkların gerçekleştiği veya yükümlülüklerin yerine getirildiği 2025 dönemi için %25 vergi oranı ile hesaplanmıştır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, birikmiş geçici farklar ve ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülüklerinin bilanço tarihleri itibarıyla, yürürlülükteki vergi oranları kullanılarak hesaplamalarının dökümü aşağıdaki gibidir:
| Vergilendirilebilir birikmiş geçici farklar |
Ertelenmiş vergi varlığı/ (yükümlülüğü) |
|||
|---|---|---|---|---|
| 30 Eylül | 31 Aralık | 30 Eylül | 31 Aralık | |
| 2025 | 2024 | 2025 | 2024 | |
| Maddi ve maddi olmayan duran | ||||
| varlıklar | 1.615.546.095 | 1.475.188.226 | (388.404.283) | (384.646.020) |
| Kıdem tazminatı karşılığı | (24.707.572) | (21.285.664) | 6.176.893 | 5.321.417 |
| Finansal varlıklar gerçeğe uygun | ||||
| değer fonu | (77.947.241) | (71.134.650) | 9.743.405 | 4.445.916 |
| Yatırım amaçlı gayrimenkuller | 55.523.916 | 55.523.916 | (13.675.823) | (13.880.979) |
| Üzerinden ertelenmiş vergi varlığı | ||||
| hesaplanan geçmiş yıl zararları | (32.421.140) | - | 8.105.285 | - |
| Diğer | (5.920.374) | (9.506.216) | 1.274.938 | 2.376.555 |
| Ertelenmiş vergi varlığı | 25.300.521 | 12.143.888 | ||
| Ertelenmiş vergi yükümlülüğü | (402.080.106) | (398.526.999) | ||
| Ertelenmiş vergi yükümlülüğü- net | (376.779.585) | (386.383.111) |
Net ertelenmiş vergi yükümlülüğünün hareket tablosu aşağıdaki gibidir:
| 2025 | 2024 | |
|---|---|---|
| 1 Ocak | (386.383.112) | (243.910.128) |
| Cari dönem kapsamlı gelir tablosuna yansıtılan Tanımlanmış fayda planları yeniden ölçüm |
10.366.236 | (21.313.828) |
| kayıpları ile ilişkilendirilen |
1.294.467 | 1.816.366 |
| Finansal varlıklar gerçeğe uygun değer fonuna verilen | (2.057.176) | 580.181 |
| 30 Eylül | (376.779.585) | (262.827.409) |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla muhasebenin ihtiyatlılık ilkesi doğrultusunda, üzerinden ertelenmiş vergi varlığı hesaplanmayan mahsup edilebilecek mali zararların en son kullanım yılları aşağıdaki gibidir:
| En son kullanım yılı | 30 Eylül 2025 |
31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| 2025 | 27.455.402 | 34.305.856 |
| 2026 | 48.027.110 | 60.240.206 |
| 2027 | 24.923.671 | 31.261.658 |
| 2028 | 18.412.171 | - |
| 118.818.354 | 125.807.720 |
Şirket, Sermaye Piyasası Mevzuatı'na tabi şirketlere tanınan kayıtlı sermaye sistemini uygulamakta olup nominal değeri 1 Kr olan paylarını temsil eden kayıtlı sermayesi için tavan tespit etmiştir.
Şirket'in 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihlerindeki pay sahipleri ve sermaye içerisindeki payları tarihi değerlerle aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül | 2025 | 31 Aralık 2024 | |||
|---|---|---|---|---|---|
| Pay Oranı | Pay Tutarı | Pay Oranı | Pay Tutarı | ||
| Pay Sahipleri | (%) | TL | (%) | TL | |
| Yaşar Holding | 58,09 | 165.132.622 | 58,09 | 165.132.622 | |
| Halka açık kısım | 32,31 | 91.860.774 | 32,31 | 91.860.774 | |
| Pınar Süt | 8,77 | 24.943.730 | 8,77 | 24.943.730 | |
| YBP | 0,80 | 2.267.139 | 0,80 | 2.267.139 | |
| YDT | 0,03 | 83.860 | 0,03 | 83.860 | |
| Toplam Sermaye | 100,00 | 284.288.125 | 100,00 | 284.288.125 | |
| Sermaye düzeltmesi farkları | 1.064.997.940 | 1.064.997.940 | |||
| Toplam ödenmiş sermaye | 1.349.286.065 | 1.349.286.065 |
Şirket'in onaylanmış ve ödenmiş nominal değerdeki sermayesi, 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 |
31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Kayıtlı sermaye tavanı (tarihi değeri ile) |
5.000.000.000 | 220.000.000 |
| Nominal değeri ile onaylanmış ve çıkarılmış sermaye | 284.288.125 | 284.288.125 |
Türkiye'deki şirketler, nakit artırım dışındaki tüm iç kaynakların sermayeye ilavesi suretiyle bir defaya mahsus olmak üzere kayıtlı sermaye tavanını aşabilirler. Nakit artırım suretiyle kayıtlı sermaye tavanı aşılamaz.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
1.064.997.940 TL tutarındaki (31 Aralık 2024: 1.064.997.940 TL) sermaye düzeltmesi farkları, Şirket sermayesinin enflasyona göre düzeltilmiş toplam tutarı ile Şirket'in enflasyon düzeltmesi öncesindeki sermaye tutarı arasındaki farktan 2003 yılı birikmiş zararları mahsubu yapılmasından sonra geriye kalan tutarı ifade eder.
Şirket'in 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla kardan ayrılan kısıtlanmış yedeklerinin nominal tutarı 92.678.871 TL'dir (31 Aralık 2024: 92.678.871 TL).
Şirket'in 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla onaylanmış, tescil edilmiş ve ödenmiş sermayesi nominal beheri 1 Kr olan 28.428.812.535 paydan oluşmaktadır (31 Aralık 2024: 28.428.812.535).
Şirket sermayesi hamiline paylardan oluşmakta olup Borsa İstanbul'da işlem görmektedir. Pay senetlerinde imtiyaz bulunmamaktadır.
| 1 Ocak - 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2025 |
1 Ocak - 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Yurtiçi mamül satışları | 3.676.539.347 | 1.475.547.119 | 3.185.191.962 | 1.627.716.853 |
| Yurtdışı mamül satışları | 281.903.025 | 99.583.216 | 254.567.022 | 90.620.314 |
| Ticari mal satışları | 35.870.800 | 15.100.221 | 834.207 | 4.951 |
| Brüt Satışlar | 3.994.313.172 | 1.590.230.556 | 3.440.593.191 | 1.718.342.118 |
| Tenzil: İskontolar | (1.934.662.357) | (776.365.274) | (1.531.442.238) | (874.579.955) |
| İadeler | (13.726.251) | (6.042.595) | (14.953.622) | (8.899.171) |
| Net Satışlar | 2.045.924.564 | 807.822.687 | 1.894.197.331 | 834.862.992 |
| Satışların Maliyeti | (1.000.976.946) | (375.059.306) | (1.031.265.071) | (413.822.645) |
| Brüt Kar | 1.044.947.618 | 432.763.381 | 862.932.260 | 421.040.347 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 1 Ocak - 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2025 |
1 Ocak - 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Nakliye ve ihracat giderleri |
200.749.416 | 78.695.273 | 217.628.766 | 92.087.098 |
| Personel giderleri |
158.636.890 | 49.600.566 | 149.771.059 | 45.186.041 |
| Dışarıdan sağlanan hizmetler | 145.491.603 | 61.599.908 | 113.445.621 | 43.640.087 |
| Reklam giderleri | 96.812.934 | 28.741.587 | 39.232.389 | 9.785.938 |
| Amortisman ve itfa payı | 53.280.592 | 19.978.240 | 36.641.169 | 9.988.096 |
| Kira giderleri |
41.521.757 | 13.962.108 | 44.704.912 | 15.927.137 |
| Danışmanlık ve istişare ücretleri |
10.225.820 | 4.161.320 | 9.569.440 | 4.197.842 |
| Enerji giderleri |
8.030.060 | 2.999.016 | 9.466.163 | 3.589.047 |
| Diğer giderler |
17.383.836 | 6.497.192 | 17.121.857 | 8.563.312 |
| 732.132.908 | 266.235.210 | 637.581.376 | 232.964.598 | |
| b) Genel yönetim giderleri: |
||||
| Personel giderleri |
82.115.347 | 23.241.787 | 71.078.493 | 20.439.258 |
| Dışardan sağlanan hizmetler | 51.004.646 | 17.464.815 | 51.888.957 | 16.985.637 |
| Danışmanlık ve istişare ücretleri | 22.446.677 | 7.412.563 | 23.503.838 | 8.815.393 |
| Amortisman ve itfa payı | 15.100.371 | 5.343.137 | 13.976.548 | 4.566.673 |
| Enerji giderleri |
3.347.610 | 1.149.493 | 3.525.299 | 1.246.310 |
| Diğer giderler |
25.706.513 | 12.485.653 | 17.081.570 | 5.169.706 |
| 199.721.164 | 67.097.448 | 181.054.705 | 57.222.977 |
| 1 Ocak - 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2025 |
1 Ocak - 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Ticari işlemlerden kaynaklanan | ||||
| vade farkı gelirleri | 40.402.187 | 2.800.197 | 30.682.032 | 30.034.749 |
| Ticari faaliyetlerden kaynaklanan | ||||
| kur farkı gelirleri | 9.986.780 | 2.087.835 | 9.260.025 | 3.544.648 |
| Hurda satış gelirleri | 3.421.125 | 1.376.141 | 3.077.612 | 1.234.140 |
| Konusu kalmayan şüpheli | ||||
| alacak karşılığı | 2.180.615 | 332.419 | 692.196 | 492.211 |
| Diğer | 3.482.797 | 2.929.867 | 153.609 | 84.983 |
| 59.473.504 | 9.526.459 | 43.865.474 | 35.390.731 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 1 Ocak - 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2025 |
1 Ocak - 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Ticari işlemlerden kaynaklanan | ||||
| vade farkı giderleri |
(70.618.277) | (625.237) | (8.195.888) | (3.617.734) |
| Ticari faaliyetlerden kaynaklanan | ||||
| kur farkı giderleri | (27.038.888) | (9.065.459) | (30.522.385) | (8.586.402) |
| Dava karşılık giderleri | (4.168.783) | - | - | - |
| Şüpheli alacak karşılık giderleri | (2.582.395) | (1.311.169) | (1.107.696) | (619.572) |
| Diğer | (9.489.083) | (3.252.876) | (6.590.755) | (2.408.309) |
| (113.897.426) | (14.254.741) | (46.416.724) | (15.232.017) |
| 1 Ocak - 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2025 |
1 Ocak - 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Maddi duran varlık satış karı | 12.201.187 | 8.502.655 | 167.339 | - |
| Temettü geliri | - | - | 195.962 | - |
| Diğer | 6.850 | 2.083 | 6.182 | 2.261 |
| 12.208.037 | 8.504.738 | 369.483 | 2.261 |
| Maddi duran varlık satış zararı | (5.642.373) | (4.187.681) | (1.869.992) | (2.136.383) |
|---|---|---|---|---|
| (5.642.373) | (4.187.681) | (1.869.992) | (2.136.383 |
| 1 Ocak - 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2025 |
1 Ocak - 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Faiz geliri Kur farkı geliri |
13.494.345 149.213 |
6.009.432 86.209 |
14.608.199 622.341 |
7.110.005 56.703 |
| 13.643.558 | 6.095.641 | 15.230.540 | 7.166.708 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Faiz gideri | (154.659.236) | (41.948.294) | (168.468.711) | (59.546.280) |
|---|---|---|---|---|
| Banka komisyon giderleri |
(31.323.937) | (12.889.558) | (26.270.262) | (10.719.624) |
| Kur farkı gideri | (17.752.614) | (3.050.546) | (140.793) | (13.008) |
| Kıdem tazminatı faiz maliyeti | (5.322.382) | (1.863.721) | (5.331.307) | (1.668.132) |
| Diğer | (1.233.976) | 153.951 | (7.303.409) | (1.894.270) |
| (210.297.338) | (59.598.168) | (207.514.482) | (73.841.314) |
Ara dönem özet kapsamlı gelir tablosunda beyan edilen pay başına (kayıp) /kazanç, net dönem kar/zararının ilgili dönem içinde mevcut payların ağırlıklı ortalama adedine bölünmesi ile tespit edilmiştir.
Şirketler mevcut pay sahiplerinin birikmiş karlardan payları oranında pay dağıtarak ("Bedelsiz Hisseler") sermayelerini artırabilir. Pay başına (kayıp)/kazanç hesaplanırken, bu bedelsiz pay ihracı çıkarılmış paylar olarak sayılır. Dolayısıyla pay başına (kayıp)/kazanç hesaplamasında kullanılan ağırlıklı pay adedi ortalaması, payların bedelsiz olarak çıkarılmasını geriye dönük olarak uygulamak suretiyle elde edilir.
| 1 Ocak - 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2025 |
1 Ocak - 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz - 30 Eylül 2024 |
||
|---|---|---|---|---|---|
| Net dönem karı Çıkarılmış adi payların |
A | 24.405.261 | 68.645.221 | 93.464.876 | 101.374.453 |
| ağırlıklı ortalama adedi (*) | B | 28.428.812.500 | 28.428.812.500 | 28.428.812.500 | 28.428.812.500 |
| Nominal değeri 1 Kr olan 100 adet pay başına kazanç |
A/B | 0,0858 | 0,2415 | 0,3288 | 0,3566 |
(*) Şirket'in 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla onaylanmış, tescil edilmiş ve ödenmiş sermayesi nominal beheri 1 Kr olan 28.428.812.535 adet paydan oluşmaktadır (31 Aralık 2024: 28.428.812.535).
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Yabancı Para Pozisyonu Tablosu | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |||||||
| TL | ABD Diğer |
TL | ABD | |||||
| Karşılığı | Doları | Avro | TL Karşılığı | Karşılığı | Doları | Avro | TL Karşılığı | |
| 1. Ticari Alacaklar | 46.055.098 | 121.102 | 62.424 | 37.985.297 | 24.089.514 | 153.551 | 3.973 | 17.111.517 |
| 2a. Parasal Finansal Varlıklar | ||||||||
| (Kasa,Banka hesapları dahil) | 6.476.300 | 45.620 | 94.003 | - | 216.579 | 1.911 | 2.865 | - |
| 2b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 3. Diğer | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 4. Dönen Varlıklar (1+2+3) | 52.531.398 | 166.722 | 156.427 | 37.985.297 | 24.306.093 | 155.462 | 6.838 | 17.111.517 |
| 5. Ticari Alacaklar | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 6a. Parasal Finansal Varlıklar | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 6b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 7. Diğer | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 8. Duran Varlıklar (5+6+7) | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 9. Toplam Varlıklar (4+8) | 52.531.398 | 166.722 | 156.427 | 37.985.297 | 24.306.093 | 155.462 | 6.838 | 17.111.517 |
| 10. Ticari Borçlar | 148.033.283 | 3.416.164 | 97.958 | 1.199.547 | 57.244.381 | 1.234.388 | 42.584 | 556.283 |
| 11. Finansal Yükümlülükler | 67.926.160 | - | 1.390.818 | - | 60.128.801 | - | 1.302.586 | - |
| 12a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler | 4.193.533 | 63.026 | 32.204 | - | 4.262.108 | 81.922 | 13.656 | - |
| 12b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 13. Kısa Vadeli Yükümlülükler (10+11+12) | 220.152.976 | 3.479.190 | 1.520.980 | 1.199.547 | 121.635.290 | 1.316.310 | 1.358.826 | 556.283 |
| 14. Ticari Borçlar | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 15. Finansal Yükümlülükler | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 16a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 16b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 17. Uzun Vadeli Yükümlülükler (14+15+16) | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 18. Toplam Yükümlülükler (13+17) | 220.152.976 | 3.479.190 | 1.520.980 | 1.199.547 | 121.635.290 | 1.316.310 | 1.358.826 | 556.283 |
| 19. Bilanço Dışı Türev Araçların Net Varlık/ | ||||||||
| (Yükümlülük ) Pozisyonu (19a-19b) | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 19a. Hedge Edilen Toplam Varlık Tutarı | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 19b. Hedge Edilen Toplam Yükümlülük Tutarı | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 20. Net Yabancı Para (Yükümlülük)/ | ||||||||
| Varlık Pozisyonu (9+18+19) | (167.621.578) | (3.312.468) | (1.364.553) | 36.785.750 | (97.329.197) | (1.160.848) | (1.351.988) | 16.555.234 |
| 21. Parasal Kalemler Net Yabancı Para (Yükümlülük)/ Varlık Pozisyonu (UFRS 7.B23) |
||||||||
| (=1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a) | (167.621.578) | (3.312.468) | (1.364.553) | 36.785.750 | (97.329.197) | (1.160.848) | (1.351.988) | 16.555.234 |
| 22. Döviz Hedge'i İçin Kullanılan Finansal | ||||||||
| Araçların Toplam Gerçeğe Uygun Değeri | ||||||||
| 23. İhracat | 281.903.025 | 596.082 | 450.007 | 231.174.595 | 337.015.392 | 712.950 | 382.555 | 281.139.686 |
| 24. İthalat | 8.138.990 | 171.692 | - | - | 20.479.353 | 462.790 | - | - |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 30 Eylül 2025 |
Döviz Kuru Duyarlılık Analizi Tablosu | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Kar/(Zarar) | Özkaynaklar | |||||
| Yabancı paranın | Yabancı paranın | Yabancı paranın | Yabancı paranın | |||
| değer kazanması | değer kaybetmesi | değer kazanması | değer kaybetmesi | |||
| ABD Doları'nın TL karşısında %10 değerlenmesi halinde: | ||||||
| 1- ABD Doları net varlık/(yükümlülüğü) |
(13.775.019) | 13.775.019 | (13.775.019) | 13.775.019 | ||
| 2- ABD Doları riskinden korunan kısmı (-) |
- | - | - | - | ||
| 3- ABD Doları Net Etki (1+2) |
(13.775.019) | 13.775.019 | (13.775.019) | 13.775.019 | ||
| Avro'nun TL karşısında %10 değerlenmesi halinde: | ||||||
| 4- Avro net varlık/(yükümlülüğü) |
(6.665.714) | 6.665.714 | (6.665.714) | 6.665.714 | ||
| 5- Avro riskinden korunan kısım (-) |
- | - | - | - | ||
| 6- Avro Net Etki (4+5) |
(6.665.714) | 6.665.714 | (6.665.714) | 6.665.714 | ||
| Diğer döviz kurlarının TL karşısında | ||||||
| ortalama %10 değerlenmesi halinde | ||||||
| 7- Diğer döviz net varlık/(yükümlülüğü) |
3.678.575 | (3.678.575) | 3.678.575 | (3.678.575) | ||
| 8- Diğer döviz kuru riskinden korunan kısım (-) |
- | - | - | - | ||
| 9- Diğer Döviz Varlıkları Net Etki (7+8) |
3.678.575 | (3.678.575) | 3.678.575 | (3.678.575) | ||
| TOPLAM (3+6+9) | (16.762.158) | 16.762.158 | (16.762.158) | 16.762.158 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 31 Aralık 2024 | Döviz Kuru Duyarlılık Analizi Tablosu | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Kar/(Zarar) | Özkaynaklar | ||||||
| Yabancı paranın | Yabancı paranın | Yabancı paranın | Yabancı paranın | ||||
| değer kazanması | değer kaybetmesi | değer kazanması | değer kaybetmesi | ||||
| ABD Doları'nın TL karşısında %10 değerlenmesi halinde: | |||||||
| 1- ABD Doları net varlık/yükümlülüğü |
(5.147.461) | 5.147.461 | (5.147.461) | 5.147.461 | |||
| 2- ABD Doları riskinden korunan kısmı (-) |
- | - | - | - | |||
| 3- ABD Doları Net Etki (1+2) |
(5.147.461) | 5.147.461 | (5.147.461) | 5.147.461 | |||
| Avro'nun TL karşısında %10 değerlenmesi halinde: | |||||||
| 4- Avro net varlık/yükümlülüğü |
(6.240.982) | 6.240.982 | (6.240.982) | 6.240.982 | |||
| 5- Avro riskinden korunan kısım (-) |
- | - | - | - | |||
| 6- Avro Net Etki (4+5) |
(6.240.982) | 6.240.982 | (6.240.982) | 6.240.982 | |||
| Diğer döviz kurlarının TL karşısında ortalama | %10 değerlenmesi halinde | ||||||
| 7- Diğer döviz net varlık/yükümlülüğü |
1.655.523 | (1.655.523) | 1.655.523 | (1.655.523) | |||
| 8- Diğer döviz kuru riskinden korunan kısım (-) |
- | - | - | - | |||
| 9- Diğer Döviz Varlıkları Net Etki (7+8) |
1.655.523 | (1.655.523) | 1.655.523 | (1.655.523) | |||
| TOPLAM (3+6+9) | (9.732.920) | 9.732.920 | (9.732.920) | 9.732.920 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 30 Eylül 2025 |
31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Maliyet gider karşılığı | 11.388.293 | 11.524.591 |
| Ciro primi karşılığı | 9.909.575 | 1.056.634 |
| Dava karşılık giderleri | 832.694 | 1.044.446 |
| 22.130.562 | 13.625.671 | |
| b) Verilen teminatlar: |
||
| Teminat mektupları | 49.672.977 | 116.283.907 |
| Teminat çekleri | 11.083.621 | 3.756.616 |
| Diğer | 274.524 | 339.543 |
| 61.031.122 | 120.380.066 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla Şirket'in teminat/rehin/ipotek ("TRİ") pozisyonuna ilişkin tabloları aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 |
31 Aralık 2024 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Döviz Cinsi | Tutarı | TL karşılığı | Döviz Cinsi | Tutarı | TL karşılığı | |
| Şirket tarafından verilen TRİ'ler: | ||||||
| A.Kendi Tüzel Kişiliği Adına Vermiş Olduğu | ||||||
| TRİ'lerin Toplam Tutarı | TL | 61.031.122 | 61.031.122 | TL | 120.380.066 | 120.380.066 |
| B.Tam Konsolidasyon Kapsamına Dahil Edilen | ||||||
| Ortaklıklar Lehine Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı | - | - | - | - | ||
| C.Olağan Ticari Faaliyetlerinin Yürütülmesi Amacıyla | ||||||
| Diğer 3. Kişilerin Borcunu Temin Amacıyla Vermiş Olduğu | ||||||
| TRİ'lerin Toplam Tutarı | - | - | - | - | ||
| D.Diğer Verilen TRİ'lerin Toplam Tutarı | - | - | - | - | ||
| i. Ana Ortak Lehine Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı |
- | - | - | - | ||
| ii. B ve C maddeleri Kapsamına Girmeyen Diğer Grup Şirketleri |
||||||
| Lehine Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı | - | - | - | - | ||
| iii. C Maddesi Kapsamına Girmeyen 3. kişiler Lehine |
||||||
| Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı | - | - | - | - | ||
| 61.031.122 | 120.380.066 | |||||
| Şirket'in vermiş olduğu diğer TRİ'lerin Şirket'in | ||||||
| özkaynaklarına oranı | - | - |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 30 Eylül 2025 |
31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Teminat mektupları | 174.861.567 | 158.501.004 |
| Kefaletler (Dipnot 3) | 28.603.811 | 85.332.736 |
| İpotekler | 17.814.300 | 19.051.876 |
| Teminat senetleri | 3.564.002 | 3.466.876 |
| Teminat çekleri | 1.215.000 | 1.523.969 |
| Diğer | 37.840.804 | 36.637.897 |
| 263.899.484 | 304.514.358 |
Alınan teminatların önemli bir bölümü müşterilerden alınan teminatlardan oluşmaktadır.
Alınan ve verilen kefaletler, Şirket'in temin ettiği kredilere istinaden kullanılmış olduğundan vadeleri ilgili kredilerin vadeleri ile sınırlandırılmıştır.
Gerçeğe uygun değer, bir finansal aracın zorunlu bir satış veya tasfiye işlemi dışında gönüllü taraflar arasındaki bir cari işlemde, el değiştirebileceği tutar olup, eğer varsa oluşan bir piyasa fiyatı ile en iyi şekilde belirlenir.
Finansal araçların tahmini gerçeğe uygun değerleri, Şirket tarafından mevcut piyasa bilgileri ve uygun değerleme metotları kullanılarak belirlenmiştir. Ancak, gerçeğe uygun değer tahmini amacıyla piyasa verilerinin yorumlanmasında muhakeme kullanılır. Buna göre, burada sunulan tahminler, Şirket'in bir güncel piyasa işleminde elde edebileceği değerlerin göstergesi olmayabilir.
Aşağıdaki yöntem ve varsayımlar, gerçeğe uygun değeri belirlenebilen finansal araçların gerçeğe uygun değerlerinin tahmininde kullanılmıştır:
Yılsonu kurlarıyla çevrilen dövize dayalı olan bakiyelerin gerçeğe uygun değerlerinin, kayıtlı değerlerine yaklaştığı kabul edilmektedir. Nakit ve nakit benzerleri gerçeğe uygun değerleri ile gösterilmektedir. Ticari ve ilişkili taraflardan alacakların rayiç bedellerinin, kısa vadeli olmaları sebebiyle gerçeğe uygun değerlerinin defter değerlerine yaklaştığı varsayılmaktadır. Satılmaya hazır finansal varlıklar gerçeğe uygun değerleri ile gösterilmektedir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Banka kredilerinin gerçeğe uygun değerleri Dipnot 11'de açıklanmıştır.
Ticari borçlar, ilişkili taraflara borçlar ve diğer parasal yükümlülüklerin iskonto edilmiş kayıtlı değerleri ile birlikte gerçeğe uygun değerlerine yaklaşık tutarlar üzerinden gösterildiği tahmin edilmekte olup yılsonu kurlarıyla çevrilen dövize dayalı olan bakiyelerin gerçeğe uygun değerlerinin, kayıtlı değerlerine yaklaştığı kabul edilmektedir.
Aşağıda yer alan tablo gerçeğe uygun değeri ile taşınan ve gerçeğe uygun değeri değerleme yöntemiyle belirlenen finansal araçların analizini içermektedir. Gerçeğe uygun değer hesaplamaları aşağıda açıklanan aşamalar baz alınarak yapılmıştır:
Aşağıdaki tablo, 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 itibarıyla makul değerinden hesaplanan Şirket'in varlıklarından oluşmaktadır.
| Seviye 1 | Seviye 2 | Seviye 3 (*) |
Toplam | |
|---|---|---|---|---|
| Finansal yatırımlar | - | - | 33.041.126 | 33.041.126 |
| Toplam varlıklar | - | - | 33.041.126 | 33.041.126 |
| 31 Aralık 2024 | Seviye 1 | Seviye 2 | Seviye 3 (*) | Toplam |
| Finansal yatırımlar | - | - | 41.443.348 | 41.443.348 |
| Toplam varlıklar | - | - | 41.443.348 | 41.443.348 |
(*) Seviye 3 Finansal Araçlar için Dipnot 6'ya bakınız.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 itibarıyla makul değerlerinde hesaplanan Şirket'in finansal olmayan varlıkları aşağıdaki gibidir;
| Seviye 1 | Seviye 2 | Seviye 3 | Toplam | |
|---|---|---|---|---|
| Maddi Duran Varlıklar: | ||||
| Araziler | - | 294.615.283 | - | 294.615.283 |
| Binalar, yeraltı ve yerüstü düzenleri | - | 944.004.099 | - | 944.004.099 |
| Makine, tesis ve cihazlar | - | 1.301.754.691 | - | 1.301.754.691 |
| Yatırım amaçlı gayrimenkuller | - | 55.523.916 | - | 55.523.916 |
| Toplam varlıklar | - | 2.595.897.989 | - | 2.595.897.989 |
| Seviye 1 | Seviye 2 | Seviye 3 | Toplam | |
|---|---|---|---|---|
| Maddi Duran Varlıklar: | ||||
| Araziler | - | 294.615.283 | - | 294.615.283 |
| Binalar, yeraltı ve yerüstü düzenleri | - | 977.178.018 | - | 977.178.018 |
| Makine, tesis ve cihazlar | - | 1.335.630.894 | - | 1.335.630.894 |
| Yatırım amaçlı gayrimenkuller | - | 55.523.916 | - | 55.523.916 |
| Toplam varlıklar | - | 2.662.948.111 | - | 2.662.948.111 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 30 Eylül 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 1 Ocak - 30 Eylül 2025 |
|
|---|---|
| Nakit ve Nakit Benzerleri | (8.613.082) |
| Ticari Alacaklar | (70.408.047) |
| Diğer Alacaklar | (7.772.625) |
| Diğer Dönen Varlıklar | (24.755.303) |
| Finansal Yatırımlar | (83.944) |
| Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar | (135.973) |
| Kiralama İşlemlerinden Kaynaklanan Yükümlülükler | 41.741.217 |
| Borçlanmalar | 90.760.417 |
| Ticari Borçlar | 86.659.849 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar | 2.375.649 |
| Kısa Vadeli Karşılıklar | 8.278.075 |
| Diğer Borçlar | 15.483.537 |
| Ertelenmiş Gelirler | 11.872.384 |
| Uzun Vadeli Karşıklıklar | 6.057.594 |
| 151.459.748 |
| Yoktur. | |||
|---|---|---|---|
Have a question? We'll get back to you promptly.