PETROAGRO S.A. — Capital/Financing Update 2021

Jul 30, 2021

PETROAGRO S.A.

En cumplimiento de lo establecido por el artículo 10 de la Ley N° 23.576 (junto con sus modificatorias y complementarias, la “Ley de Obligaciones Negociables”), se hace saber lo siguiente: (a) El Directorio de Petroagro S.A. (la “Sociedad” o la “Emisora”) en fecha 13 de julio de 2021, aprobó la emisión de las Obligaciones Negociables Clase III (las “Obligaciones Negociables”), en el marco del Programa creado por Asamblea General Ordinaria de Accionistas de la Sociedad del 11 de agosto de 2017. La autorización del Programa fue otorgada en fecha 29 de diciembre de 2017 mediante Resolución Nº 19.230 del Directorio de la Comisión Nacional de Valores (la “CNV”). La última actualización de la información contable y financiera, y la subdelegación de facultades han sido resueltas mediante acta de Directorio de la Sociedad de fecha 22 de septiembre de 2020. (b) La emisora es Petroagro S.A., una sociedad anónima constituida el 27 de febrero de 1989 e inscripta ante la Dirección Provincial de Personas Jurídicas el 11 de octubre de 1989 bajo la matrícula 26.831 de Sociedades Comerciales, legajo N° 50.149. El domicilio legal es Ruta 51, Km 119.2, Localidad de Tres Sargentos, Partido de Carmen de Areco, Provincia de Buenos Aires. (c) La actividad principal de la Emisora es dedicarse, por cuenta propia o de terceros o asociada a terceros, dentro y fuera del país, a las siguientes actividades: AGROPECUARIAS: a) compra, venta, depósito, importación, exportación, comercialización, producción, industrialización, elaboración de semillas, cereales, oleaginosas, haciendas, frutos del país y todo otro producto derivado de la explotación agrícola, ganadera y forestal o que tenga aplicación en la misma, pudiendo actuar en negocios derivados, subsidiarios, conexos y complementarios de los anteriores; producción, comercialización, representación, distribución, importación y exportación de productos agroquímicos, herramientas, maquinarias, materias primas y todo lo relacionado con su aplicación; explotar semilleros y/o producir semillas originales propias o de terceros; b) explotación y arrendamiento de campos; explotación de cabañas para animales de pedigree o establecimientos rurales para la ganadería o agricultura, molinos e instalaciones para la preparación de alimentos para el ganado y aves; explotación de frigoríficos; c) realizar todas las operaciones emergentes de la consignación, intermediación, transporte y comercialización de productos agropecuarios en general, propios o de terceros, y en general de toda clase de distribuciones, representaciones, comisiones y mandatos relacionados con la actividad agropecuaria; d) la producción, elaboración, fraccionamiento, intermediación y comercialización de productos agropecuarios, semillas, acopio de cereales, productos agroquímicos, combustibles y lubricantes y sus derivados; e) inscribirse y actuar como Corredora y/o comisionista de cereales o en su caso –conforme la legislación aplicable- preste tales servicios por sí o –si correspondiera- con la intervención de los agentes y/o profesionales con incumbencias reglamentadas en la materia que se trata; f) explotar establecimientos de producción ganadera, de forma extensiva o intensiva, tipo feet lots o similares, registrándose conforme la normativa aplicable; g) explotación de molinos o industrias elaboradoras o procesadoras de materias primas agrícolas-ganaderas, alimentos balanceados para animales, pellets y similares; h) la producción, comercialización de biodiesel, aceites vegetales y derivados; i) la importación y exportación de todo tipo de mercaderías, maquinarias o servicios relacionados con el objeto social.FORESTALES: j) la explotación de bosques y su talado con fines de industrialización; fabricación de carbón de leña y de todos los productos derivados de la madera.- COMERCIALES: k) La compra, venta, exportación, importación, consignación, representación, distribución y comercialización bajo cualquier modalidad aceptada por la ley de todo lo relacionado y conexo al objeto social.- AERONAUTICA: l) compraventa, permuta, distribución, importación, exportación, distribución y representación de aeronaves y sus motores, equipos, accesorios, instrumentos y demás partes; prestación de servicios de aeroaplicaciones, por sí o por terceros o asociada a terceros.- FINANCIERAS: m) otorgar préstamos y/o aportes e inversiones de capitales a particulares o a sociedades por acciones o de cualquier tipo en la medida permitida por la ley, realizar financiaciones y operaciones del crédito en general, aceptando y/o exigiendo cualesquiera de las garantías previstas en la legislación vigente, o sin ellas, inclusive fideicomisos, negociando títulos, acciones u otros valores mobiliarios y realizar operaciones financieras en general, pudiendo constituirse en fideicomisario, fideicomitente o beneficiario de todo tipo de fideicomisos y en especial del fideicomiso de garantía.- La sociedad podrá financiar las

operaciones sociales, obrando como acreedor hipotecario o prendario en los términos de la ley de prenda con registro 12.962 y sus concordantes, realizando todas las operaciones necesarias de carácter financiero referidas al objeto social con dinero propio y permitidas por la legislación vigente. La sociedad no desarrollará las operaciones y actividades comprendidas en la ley de bancos y/o entidades financieras ni otras que requieran el concurso de ahorro público.SERVICIOS: n) la prestación de servicios de certificación de trazabilidad de granos con identidad preservada. (d) Al 28 de febrero de 2021 el capital social de la Emisora es de $3.630.619 y su patrimonio neto en miles de pesos es de $591.370. (e) Las condiciones de emisión de las Obligaciones Negociables son: Títulos Emitidos: Obligaciones Negociables Clase III. Monto de la Emisión: U$S 5.187.007 (Dólares Estadounidenses cinco millones ciento ochenta y siete mil siete). Oferta : fueron ofrecidas en Argentina en el marco de la Ley Nº 26.831 y demás normativa aplicable. Organizador: SBS Capital S.A. Colocadores: Banco de la Provincia de Buenos Aires, Banco de Servicios y Transacciones S.A. y SBS Trading S.A. Descripción : Las Obligaciones Negociables son obligaciones negociables simples, no convertibles en acciones, avaladas por los Avalistas en los términos descriptos en el Suplemento de Precio. Colocación : subasta pública. Forma: se encuentran representadas bajo la forma de certificado global, depositado por la Sociedad en el sistema de depósito colectivo llevado por Caja de Valores S.A. Denominación: las Obligaciones Negociables están denominadas en Dólares Estadounidenses. Moneda de Suscripción y Pago: Las Obligaciones Negociables fueron suscriptas y serán pagaderas en Pesos Argentinos. Precio de Suscripción: Las Obligaciones Negociables fueron emitidas al 100% de su valor nominal. Fecha de Emisión y Liquidación : 29 de julio de 2021. Plazo de Vencimiento: Las Obligaciones Negociables vencerán el 29 de octubre de 2023. Tasa Aplicable: Las Obligaciones Negociables devengarán intereses una tasa de interés fija nominal anual del 6,25%. Fecha de Pago de los Intereses: Los Intereses de las Obligaciones Negociables serán pagaderos los días 29 de octubre de 2021, 29 de enero de 2022, 29 de abril de 2022, 29 de julio de 2022, 29 de octubre de 2022, 29 de enero de 2023, 29 de abril de 2023, 29 de julio de 2023 y en la Fecha de Vencimiento, es decir, el 29 de octubre de 2023. Pagos: todos los pagos serán efectuados por la Emisora, en la República Argentina, a través de Caja de Valores S.A. Amortización: El valor nominal de las Obligaciones Negociables será amortizado en dos pagos, el primero equivalente al 25% del capital, el 29 de octubre de 2022, el segundo, por el 75% del capital restante, en la Fecha de Vencimiento. Garantías: Las Obligaciones Negociables están avaladas por Aval Fértil S.A., Special Grains S.A. y Agrofértil Agropecuaria S.A. (los “Avalistas”), lo que constituye una obligación con garantía común, no subordinada e incondicional y tendrán, en todo momento, el mismo rango de prelación respecto de todas las obligaciones no garantizadas y no subordinadas, presentes y futuras, de cada uno de los Avalistas (salvo aquéllas a las que la ley aplicable les otorga preferencia). Los Avalistas responderán en los términos del artículo 3 de la Ley de Obligaciones Negociables, por la totalidad de las obligaciones de pago de la Emisora bajo las ONs, consistiendo la obligación de los Avalistas en hacer frente al pago de las obligaciones dinerarias contenidas en las Obligaciones Negociables y, en su caso, a satisfacer los accesorios y los perjuicios del incumplimiento. Las obligaciones de los Avalistas, en tal carácter, se regirán, en lo pertinente, por las disposiciones de los artículos 32 a 34 del Decreto-Ley 5965/63 y cualquier norma que lo reemplace o modifique en el futuro. Destino de los Fondos: Los fondos netos provenientes de la colocación de las Obligaciones Negociables serán utilizados para capital de trabajo en la República Argentina y/o cancelación de pasivos, conforme se determina en el Suplemento de Precio. Listado y Negociación: en Bolsas y Mercados Argentinos S.A. y en Mercado Abierto Electrónico S.A. Calificación de Riesgo: las Obligaciones Negociables fueron calificadas por FIX SCR S.A. Agente de Calificación de Riesgo el 16 de julio de 2021 con la calificación “BBB(ARG)”. (f) A la fecha del presente, la Sociedad no cuenta con obligaciones negociables en circulación. Asimismo, a la fecha, la Emisora registra préstamos garantizados con privilegios por un monto total de $ 165.820.250  Pesos Ciento sesenta y cinco millones ochocientos veinte mil doscientos cincuenta  .