AI assistant
PCF Group S.A. — Annual Report (ESEF) 2023
Apr 29, 2024
Preview isn't available for this file type.
Download source fileROCZNE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
WYBRANE DANE W PRZELICZENIU NA EUR
| PLN 31.12.2023 r. | PLN 31.12.2022 r. | EUR 31.12.2023 r. | EUR 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|---|---|
| Sprawozdanie z sytuacji finansowej | ||||
| Aktywa | 513 461 | 350 804 | 118 091 | 74 800 |
| Zobowiązania długoterminowe | 32 321 | 43 418 | 7 434 | 9 258 |
| Zobowiązania krótkoterminowe | 53 260 | 29 757 | 12 249 | 6 345 |
| Kapitał własny | 427 880 | 277 629 | 98 408 | 59 197 |
| Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej | 422 756 | 272 306 | 97 230 | 58 062 |
| Kurs PLN / EUR na koniec okresu | - | - | 4,3480 | 4,6899 |
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
| Sprawozdanie z wyniku | PLN | PLN | EUR | EUR |
| Przychody ze sprzedaży | 150 124 | 171 485 | 33 152 | 36 577 |
| Zysk (strata) z działalności operacyjnej | (86 452) | 31 078 | (19 091) | 6 629 |
| Zysk (strata) przed opodatkowaniem | (91 236) | 30 435 | (20 148) | 6 492 |
| Zysk (strata) netto | (75 575) | 21 984 | (16 689) | 4 689 |
| Zysk (strata) netto przypadający akcjonariuszom podmiotu dominującego | (76 717) | 18 672 | (16 941) | 3 983 |
| Zysk na udział (akcję) (PLN) | (2,31) | 0,73 | (0,51) | 0,16 |
| Rozwodniony zysk na udział (akcję) (PLN) | (2,27) | 0,72 | (0,50) | 0,15 |
| Średni kurs PLN / EUR w okresie | - | - | 4,5284 | 4,6883 |
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
| Sprawozdanie z przepływów pieniężnych | PLN | PLN | EUR | EUR |
| Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej | 12 200 | 59 168 | 2 694 | 12 620 |
| Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej | (175 717) | (108 970) | (38 803) | (23 243) |
| Środki pieniężne netto z działalności finansowej | 220 601 | (17 872) | 48 715 | (3 812) |
| Przepływy pieniężne netto razem (bez zmiany stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych) | 57 084 | (67 674) | 12 606 | (14 435) |
| Średni kurs PLN / EUR w okresie | - | - | 4,5284 | 4,6883 |
Powyższe dane finansowe zostały przeliczone na EUR według następujących zasad:
- pozycje sprawozdania z wyniku oraz sprawozdania z przepływów pieniężnych - średni kurs w okresie, obliczony jako średnia kursów określonych przez Narodowy Bank Polski na ostatni dzień każdego miesiąca okresu sprawozdawczego,
- pozycje sprawozdania z sytuacji finansowej - według średniego kursu określonego przez Narodowy Bank Polski obowiązującego na ostatni dzień okresu sprawozdawczego.
WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024
COPYRIGHT © 2024
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
SPIS TREŚCI
- SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ5
- SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z WYNIKU7
- SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z POZOSTAŁYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW8
- SKONSOLIDOWANE ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM9
- SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH11
- DODATKOWE INFORMACJE DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO13
- Informacje ogólne14
- Podstawa sporządzenia oraz zasady rachunkowości18
- Przychody ze sprzedaży i segmenty operacyjne41
- Wartości niematerialne44
- Rzeczowe aktywa trwałe46
- Aktywa z tytułu prawa do użytkowania47
- Wartość firmy49
- Aktywa oraz rezerwa na podatek odroczony oraz podatek dochodowy odniesiony w pozostałe całkowite dochody49
- Aktywa i zobowiązania z tytułu umowy52
- Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności54
- Rozliczenia międzyokresowe55
- Środki pieniężne i ich ekwiwalenty55
- Aktywa oraz zobowiązania finansowe56
- Kapitał własny57
- Kredyty i pożyczki59
- Leasing61
- Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania62
- Świadczenia pracownicze64
- Przychody i koszty operacyjne64
- Przychody i koszty finansowe, straty z tytułu oczekiwanych strat kredytowych66
- Podatek dochodowy67
- Objaśnienia do skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych68
- Płatności w formie akcji69
- Zysk na akcję i wypłacone dywidendy70
- Transakcje z podmiotami powiązanymi71
- Umowy gwarancji finansowych oraz aktywa i zobowiązania warunkowe72
- Ryzyko dotyczące instrumentów finansowych72
- Zarządzanie kapitałem76
- Wynagrodzenia członków zarządu i rady nadzorczej77
- Wynagrodzenie firmy audytorskiej79
- Zatrudnienie i współpracownicy79
- Znaczące zdarzenia i transakcje80
- Zdarzenia po dniu bilansowym89
- Zatwierdzenie do publikacji92
WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024
COPYRIGHT © 2024
SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ
AKTYWA
| Nota | 31.12.2023 r. | 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|---|
| Aktywa trwałe | |||
| Wartość firmy | 7 | 52 143 | 55 503 |
| Wartości niematerialne | 4 | 167 506 | 130 023 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 5 | 12 105 | 11 780 |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 6 | 28 797 | 30 095 |
| Należności i pożyczki | 13 | 117 | - |
| Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe | 11 | 57 277 | |
| Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego | 8 | 22 239 | 222 |
| Aktywa trwałe | 282 964 | 227 900 | |
| Aktywa obrotowe | |||
| Aktywa z tytułu umowy | 9 | 8 611 | 30 451 |
| Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności | 10 | 58 677 | 23 448 |
| Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego | 1 173 | - | |
| Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe | 13 | 35 397 | - |
| Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe | 11 | 2 623 | 1 022 |
| Środki pieniężne i ich ekwiwalenty | 12 | 124 016 | 67 983 |
| Aktywa obrotowe | 230 497 | 122 904 | |
| Aktywa razem | 513 461 | 350 804 |
WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024
COPYRIGHT © 2024
PASYWA
| Nota | 31.12.2023 r. | 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|---|
| Zobowiązania | |||
| Zobowiązania długoterminowe | |||
| Kredyty i pożyczki | 15 | 32 321 | 43 418 |
| Zobowiązania z tytułu leasingu | 16 | ||
| Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych | 18 | ||
| Rezerwy na świadczenia emerytalne | |||
| Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego | 8 | ||
| Pozostałe zobowiązania długoterminowe | |||
| Zobowiązania długoterminowe | 32 321 | 43 418 | |
| Zobowiązania krótkoterminowe | |||
| Kredyty i pożyczki | 15 | ||
| Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania | 17 | 53 260 | 29 757 |
| Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego | |||
| Zobowiązania z tytułu umów | 9 | ||
| Zobowiązania z tytułu leasingu | 16 | ||
| Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe | 11 | ||
| Pożyczki od osób powiązanych | |||
| Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe | |||
| Zobowiązania krótkoterminowe | 53 260 | 29 757 | |
| Zobowiązania razem | 85 581 | 73 175 | |
| Kapitał własny | |||
| Kapitał podstawowy | |||
| Udziały niekontrolujące | |||
| Kapitał z przeszacowania | |||
| Pozostałe rezerwy | |||
| Zysk (strata) z lat ubiegłych | |||
| Zysk (strata) bieżący | |||
| Kapitał własny | 427 880 | 277 629 | |
| Pasywa razem | 513 461 | 350 804 |
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z WYNIKU
| Nota | od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. |
|---|---|---|
| Działalność kontynuowana | ||
| Przychody ze sprzedaży | 150 124 | 171 485 |
| Koszt własny sprzedaży | 98 005 | 85 202 |
| Zysk (strata) brutto ze sprzedaży | 52 119 | 86 283 |
| Koszty ogólnego zarządu | 67 641 | 55 438 |
| Pozostałe przychody operacyjne | 1 102 | 1 141 |
| Pozostałe koszty operacyjne | 72 032 | 908 |
| Zysk (strata) z działalności operacyjnej | (86 452) | 31 078 |
| Przychody finansowe | 2 248 | 1 771 |
| Koszty finansowe | 7 032 | 2 414 |
| Zysk (strata) przed opodatkowaniem | (91 236) | 30 435 |
| Podatek dochodowy | (15 661) | 8 451 |
| Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej | (75 575) | 21 984 |
| Działalność zaniechana | ||
| Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej | - | - |
| Zysk (strata) netto | (75 575) | 21 984 |
| Zysk (strata) netto przypadający: | ||
| - akcjonariuszom Jednostki dominującej | (76 717) | 18 672 |
| - podmiotom niekontrolującym | 1 142 | 3 312 |
ZYSK (STRATA) NETTO NA JEDNĄ AKCJĘ ZWYKŁĄ (PLN)
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| z działalności kontynuowanej - podstawowy | (2,31) | 0,73 |
| - rozwodniony | (2,27) | 0,72 |
| z działalności kontynuowanej i zaniechanej - podstawowy | (2,31) | 0,73 |
| - rozwodniony | (2,27) | 0,72 |
SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z POZOSTAŁYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Zysk (strata) netto | (75 575) | 21 984 |
| Pozostałe całkowite dochody | ||
| Pozycje przenoszone do wyniku finansowego | ||
| Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych | (5 314) | 2 718 |
| Pozostałe całkowite dochody po opodatkowaniu | (5 314) | 2 718 |
| Całkowite dochody | (80 889) | 24 702 |
| Całkowite dochody przypadające: | ||
| - akcjonariuszom Jednostki dominującej | (82 031) | 21 390 |
| - podmiotom niekontrolującym | 1 142 | 3 312 |
SKONSOLIDOWANE ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM
Kapitał przypadający akcjonariuszom Jednostki dominującej
| Kapitał podstawowy | Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej | Pozostałe kapitały | Zyski zatrzymane | Razem | Udziały niedające kontroli | Kapitał własny razem | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Saldo na dzień 01.01.2023 r. | 599 | 121 869 | 54 988 | 94 850 | 272 306 | 5 323 | 277 629 |
| Zmiany w kapitale własnym w okresie od 01.01 do 31.12.2023 r. | |||||||
| Koszty emisji akcji serii C, E, F i G | - | (5 090) | - | - | (5 090) | - | (5 090) |
| Emisja akcji serii E, F i G | 120 | 240 874 | - | - | 240 994 | - | 240 994 |
| Koszty programu motywacyjnego Incuvo S.A. | - | - | 209 | - | 209 | - | 209 |
| Zwrot nadpłaconego podatku dochodowego za lata 2021 i 2022 | - | - | - | 665 | 665 | - | 665 |
| Zmiana struktury grupy kapitałowej (transakcje z podmiotami niedającymi kontroli) | - | - | (4 297) | - | (4 297) | (1 341) | (5 638) |
| Zysk (strata) netto za okres od 01.01 do 31.12.2023 r. | - | - | - | (76 717) | (76 717) | 1 142 | (75 575) |
| Pozostałe całkowite dochody po opodatkowaniu za okres od 01.01 do 31.12.2023 r. | - | - | (5 314) | - | (5 314) | - | (5 314) |
| Saldo na dzień 31.12.2023 r. | 719 | 357 653 | 45 586 | 18 798 | 422 756 | 5 124 | 427 880 |
Kapitał przypadający akcjonariuszom Jednostki dominującej
| Kapitał podstawowy | Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej | Pozostałe kapitały | Zyski zatrzymane | Razem | Udziały niedające kontroli | Kapitał własny razem | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Saldo na dzień 01.01.2022 r. | 599 | 121 869 | 50 727 | 84 266 | 257 461 | 2 081 | 259 542 |
| Zmiany w kapitale własnym w okresie od 01.01 do 31.12.2022 r. | |||||||
| Wycena warrantów należnych wydawcy Square Enix Limited | - | - | 1 543 | - | 1 543 | - | 1 543 |
| Dywidendy | - | - | - | (8 088) | (8 088) | (45) | (8 133) |
| Zmiana struktury Grupy: likwidacja jednostek | - | - | - | - | - | (25) | (25) |
| Zysk (strata) netto za okres od 01.01 do 31.12.2022 r. | - | - | - | 18 672 | 18 672 | 3 312 | 21 984 |
| Pozostałe całkowite dochody po opodatkowaniu za okres od 01.01 do 31.12.2022 r. | - | - | 2 718 | - | 2 718 | - | 2 718 |
| Saldo na dzień 31.12.2022 r. | 599 | 121 869 | 54 988 | 94 850 | 272 306 | 5 323 | 277 629 |
SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej | ||
| Zysk (strata) przed opodatkowaniem | (91 236) | 30 435 |
| Korekty: | ||
| Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych | 4 079 | 4 852 |
| Amortyzacja wartości niematerialnych | 10 686 | 7 696 |
| Amortyzacja prawa użytkowania | 4 919 | 4 570 |
| Odpisy aktualizujące wartości niematerialne | 69 377 | - |
| Zysk (strata) ze sprzedaży niefinansowych aktywów trwałych | (3) | (13) |
| Zysk (strata) ze sprzedaży aktywów finansowych (innych niż instrumenty pochodne) | - | (531) |
| Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych | (1 494) | 2 908 |
| Koszty odsetek | 2 545 | 1 655 |
| Przychody z odsetek i dywidend | (1 454) | (1 359) |
| Inne korekty | (49) | 1 616 |
| Zmiana stanu należności | (17 418) | (5 418) |
| Zmiana stanu aktywów finansowych | - | 294 |
| Zmiana stanu zobowiązań | 1 819 | 1 354 |
| Zmiana stanu rezerw i rozliczeń międzyokresowych | 14 589 | 9 123 |
| Zmiana stanu aktywów i zobowiązań z tytułu umowy | 22 911 | 5 604 |
| Zapłacony podatek dochodowy | (7 071) | (3 618) |
| Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej | 12 200 | 59 168 |
| Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej | ||
| Wydatki na nabycie wartości niematerialnych | (135 232) | (104 980) |
| Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych | (6 425) | (5 511) |
| Wpływy ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych | 3 | 13 |
| Wydatki netto na nabycie jednostek zależnych | - | (1 084) |
| Wydatki na nabycie pozostałych aktywów finansowych | (45 178) | - |
| Wpływy ze sprzedaży pozostałych aktywów finansowych | 9 948 | 851 |
| Otrzymane odsetki | 1 120 | 1 741 |
| Otrzymane dywidendy | 47 | - |
| Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej | (175 717) | (108 970) |
| Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej | ||
| Wpływy netto z tytułu emisji akcji | 235 327 | - |
| Koszty związane z emisją akcji | (5 090) | - |
| Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów, pożyczek i otrzymania subwencji | 5 422 | 613 |
| Spłaty kredytów i pożyczek | (7 504) | (2 907) |
| Spłata zobowiązań z tytułu leasingu | (5 713) | (5 534) |
| Odsetki zapłacone | (1 841) | (170) |
| Dywidendy wypłacone | - | (9 874) |
| Środki pieniężne netto z działalności finansowej | 220 601 | (17 872) |
| Przepływy pieniężne netto razem | 57 084 | (67 674) |
| Zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych | (1 051) | (1 445) |
| Zmiana stanu środków pieniężnych netto | 56 033 | (69 119) |
| Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu | 67 983 | 137 102 |
| Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu | 124 016 | 67 983 |
DODATKOWE INFORMACJE DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
1. Informacje ogólne
Informacje o Jednostce dominującej
Jednostką dominującą Grupy Kapitałowej PCF Group Spółka Akcyjna (dalej zwaną „Grupą Kapitałową”, „Grupą”) jest PCF Group Spółka Akcyjna (dalej zwana „Spółką dominującą”, „Jednostką dominującą”). Jednostka dominująca jest wpisana do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego w Sądzie Rejonowym dla miasta stołecznego Warszawy w Warszawie - XIII Wydział Gospodarczy pod nr KRS 0000812668. Spółce dominującej nadano nr statystyczny REGON 141081673. Siedziba Jednostki dominującej mieści się w Polsce, przy al. „Solidarności” 171 w Warszawie, kod pocztowy 00-877. Siedziba Jednostki dominującej jest jednocześnie podstawowym miejscem prowadzenia działalności przez Grupę Kapitałową.
Skład Zarządu i Rady Nadzorczej Jednostki dominującej
W skład Zarządu Jednostki dominującej na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji wchodził:
* Sebastian Kamil Wojciechowski - Prezes Zarządu.
W okresie od 01.01.2023 r. do dnia zatwierdzenia do publikacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego skład Zarządu nie uległ zmianie.
W skład Rady Nadzorczej Jednostki dominującej na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego wchodzili:
* Mikołaj Wojciechowski - Przewodniczący Rady Nadzorczej,
* Jacek Pogonowski - Członek Rady Nadzorczej,
* Barbara Sobowska - Członek Rady Nadzorczej,
* Kuba Dudek - Członek Rady Nadzorczej,
* Dagmara Zawadzka - Członek Rady Nadzorczej.
W okresie od 01.01.2023 r. do dnia zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji skład Rady Nadzorczej Jednostki dominującej nie uległ zmianie.
Charakter działalności Grupy
Podstawowym przedmiotem działalności Jednostki dominującej oraz jej spółek zależnych jest produkcja gier wideo. Szerszy opis działalności prowadzonej przez Grupę Kapitałową został przedstawiony w nocie 3 dotyczącej przychodów ze sprzedaży i segmentów operacyjnych.
Skład Grupy Kapitałowej
PCF Group S.A. jest Jednostką dominującą Grupy Kapitałowej PCF Group S.A. W skład Grupy wchodzą następujące spółki zależne:
* People Can Fly UK Limited, Wielka Brytania, udział Jednostki dominującej w kapitale: 100%
* People Can Fly Ireland Limited, Irlandia, udział Jednostki dominującej w kapitale: 100%
* People Can Fly U.S. LLC, USA, udział Jednostki dominującej w kapitale: 100%
* People Can Fly Chicago LLC, USA, udział People Can Fly U.S. LLC w kapitale: 100%
* People Can Fly Canada Inc., Kanada, udział Jednostki dominującej w kapitale: 100%
* Game On Creative Inc., Kanada, udział Jednostki dominującej w kapitale: 100%
* Incuvo S.A., Polska, udział Jednostki dominującej w kapitale: 62,25%
Skład i strukturę Grupy na dzień 31.12.2023 r. przedstawia poniższy schemat.
Jednostka dominująca posiada oddział w Rzeszowie działający pod firmą: PCF Group Spółka Akcyjna Oddział w Rzeszowie „Oddział Badawczo Rozwojowy”, który mieści się przy ul. Wrzesława Romańczuka 6, w Rzeszowie, kod pocztowy 35-302. Spółki zależne nie posiadają oddziałów.
Czas trwania Jednostki dominującej oraz wchodzących w skład Grupy Kapitałowej jednostek objętych konsolidacją jest nieoznaczony. W okresie od 01.01.2023 r. do dnia zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji nie wystąpiły zmiany w nazwie Jednostki dominującej lub innych danych identyfikacyjnych.
Zmiany struktury Grupy w ciągu okresu objętego niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym, w tym wynikające z połączenia jednostek, przejęcia lub sprzedaży jednostek zależnych i inwestycji długoterminowych, restrukturyzacji i zaniechania działalności
W okresie 12 miesięcy zakończonym 31.12.2023 r. miały miejsce następujące zmiany:
* w dniu 02.02.2023 r. zarejestrowana została jednoosobowa spółka zależna Jednostki dominującej, tj. People Can Fly Ireland Limited, która świadczy usługi wydawnicze w ramach Grupy,
* w dniu 17.02.2023 r. doszło do zwiększenia zaangażowania kapitałowego Jednostki dominującej w Incuvo S.A. z poziomu 50,01% do poziomu około 62,25% kapitału zakładowego oraz z poziomu 50,01% do około 62,25% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Incuvo S.A.,
* w dniu 04.10.2023 r. Sąd Rejonowy Katowice-Wschód w Katowicach, VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego wydał postanowienie o wykreśleniu Spectral Applications spółki z ograniczoną odpowiedzialnością w likwidacji z rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego.
2. Podstawa sporządzenia oraz zasady rachunkowości
Podstawa sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej sporządzone zostało zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (dalej „MSSF”), zatwierdzonymi przez Unię Europejską i obowiązującymi na dzień 31.12.2023 r. Walutą funkcjonalną Jednostki dominującej oraz walutą prezentacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego jest złoty polski, a wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej). Sprawozdania finansowe spółek zagranicznych dla celów konsolidacji przeliczane są na walutę polską według zasad zaprezentowanych poniżej w zasadach rachunkowości.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Grupę w dającej się przewidzieć przyszłości. Zarząd Jednostki dominującej przygotowuje szczegółowe prognozy rachunku wyników i przepływów pieniężnych obejmujące okres pięciu lat i okresowo je uaktualnia. Aktualna prognoza obejmuje lata 2024-2028. Prognozy te opierają się na założeniach Zarządu Jednostki dominującej dotyczących bieżących i przyszłych warunków ekonomicznych, które, jak przewiduje Zarząd Jednostki dominującej, będą istniały w tym okresie. Prognozy te obejmują założenia dotyczące również dalszego rozwoju pipeline’u gier, zarówno tych realizowanych przez Grupę na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji, jak i tych które Grupa zamierza pozyskać. Prognozy obejmują także różne scenariusze odzwierciedlające plany, możliwości, wewnętrze i zewnętrzne ryzyka oraz działania ograniczające ryzyko działalności Grupy.
Zarząd Jednostki dominującej kontynuuje poszukiwania dodatkowych źródeł przychodów i finansowania dostępnych dla Grupy w celu kontynuowania rozwoju segmentu produkcji i wydawnictwa gier własnych (self-publishing) po czwartym kwartale 2024 r. Te potencjalne źródła przychodów obejmują dodatkową współpracę z wydawcami zewnętrznymi i uzyskanie wynagrodzenia w postaci wynagrodzenia za prace deweloperskie (tzw. development fee) realizowanego z odpowiednią marżą lub dodatkowe pozyskiwanie kapitału w odpowiednim czasie. W oparciu o te przesłanki Zarząd Jednostki dominującej jest przekonany, że Grupa będzie dysponować wystarczającymi środkami finansowymi, aby nadal wywiązywać się ze swoich wymagalnych zobowiązań przez okres co najmniej dwunastu miesięcy od daty zatwierdzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego, które w związku z tym zostało sporządzone przy założeniu kontynuacji działalności.
Zasady (polityka) rachunkowości
Prezentacja sprawozdań finansowych
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe prezentowane jest zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości 1. Prezentacja sprawozdań finansowych (dalej „MSR 1”). Grupa Kapitałowa prezentuje odrębnie „Skonsolidowane sprawozdanie z wyniku”, które zamieszczone jest bezpośrednio przed „Skonsolidowanym sprawozdaniem z pozostałych całkowitych dochodów”. „Skonsolidowane sprawozdanie z wyniku” prezentowane jest w wariancie kalkulacyjnym, natomiast „Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych” sporządzane jest metodą pośrednią.
W przypadku retrospektywnego wprowadzenia zmian zasad rachunkowości, prezentacji lub korekty błędów Grupa prezentuje sprawozdanie z sytuacji finansowej sporządzone dodatkowo na początek okresu porównawczego, jeżeli powyższe zmiany są istotne dla danych prezentowanych na początek okresu porównywalnego. W takiej sytuacji prezentacja not do trzeciego sprawozdania z sytuacji finansowej nie jest wymagana.# GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Konsolidacja
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje sprawozdanie finansowe Jednostki dominującej oraz sprawozdania finansowe spółek, nad którymi Jednostka dominująca sprawuje kontrolę, tj. spółek zależnych, sporządzone na dzień 31.12.2023 r. oraz 31.12.2022 r.
Sprawowanie kontroli przez Jednostkę dominującą ma miejsce wtedy, gdy:
● Jednostka dominująca posiada władzę nad daną jednostką,
● Jednostka dominująca podlega ekspozycji na zmienne wyniki finansowe lub posiada prawa do zmiennych wyników finansowych z tytułu swojego zaangażowania w danej jednostce,
● Jednostka dominująca posiada możliwość wykorzystania sprawowanej władzy nad daną jednostką do wywierania wpływu na wysokość swoich wyników finansowych.
Sprawozdania finansowe Jednostki dominującej oraz spółek zależnych objętych skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym sporządza się na ten sam dzień bilansowy, tj. na 31 grudnia. W przypadkach gdy jest to konieczne, w sprawozdaniach finansowych spółek zależnych dokonuje się korekt mających na celu ujednolicenie zasad rachunkowości stosowanych przez spółkę z zasadami stosowanymi przez Grupę Kapitałową.
Spółki zależne obejmowane są konsolidacją przy zastosowaniu rozliczenia połączenia według metody przejęcia. Metoda ta polega na łączeniu sprawozdań finansowych Jednostki dominującej oraz spółek zależnych poprzez zsumowanie, w pełnej wartości, poszczególnych pozycji aktywów, zobowiązań, kapitału własnego, przychodów oraz kosztów.
W celu zaprezentowania Grupy Kapitałowej w taki sposób jak gdyby stanowiła ona pojedynczą jednostkę gospodarczą dokonuje się następujących wyłączeń:
● salda rozliczeń między spółkami Grupy Kapitałowej i transakcje (przychody, koszty, dywidendy) wyłącza się w całości,
● wyłączeniu podlegają zyski i straty z tytułu transakcji zawieranych wewnątrz Grupy Kapitałowej, które są ujęte w wartości bilansowej aktywów takich jak zapasy i środki trwałe,
● ujmuje się podatek odroczony z tytułu różnic przejściowych wynikających z wyłączenia zysków i strat osiągniętych na transakcjach zawartych wewnątrz Grupy Kapitałowej (zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości 12 „Podatek dochodowy” (dalej „MSR 12”)).
Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji
Walutą funkcjonalną Jednostki Dominującej i zarazem walutą prezentacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego jest złoty polski (PLN). Walutami funkcjonalnymi jednostek zależnych objętych niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym są waluty podstawowych środowisk gospodarczych, w których jednostki te działają. Dla celów konsolidacji sprawozdania jednostek zagranicznych są przeliczane na PLN przy użyciu kursów wymiany kwotowanych dla tych walut przez Narodowy Bank Polski.
Transakcje i salda
Transakcje wyrażone w walutach obcych przelicza się na walutę funkcjonalną według kursu obowiązującego w dniu transakcji. Zyski i straty kursowe z rozliczenia tych transakcji oraz wyceny bilansowej aktywów i zobowiązań pieniężnych wyrażonych w walutach obcych ujmuje się w sprawozdaniu z wyniku.
Segmenty operacyjne
Przy wyodrębnianiu segmentów operacyjnych Zarząd Jednostki dominującej kieruje się rodzajem uzyskiwanych przychodów. Każdy z segmentów jest zarządzany odrębnie w ramach danego rodzaju przychodu:
(i) produkcja gier na zlecenie (obejmuje wynagrodzenie za prace deweloperskie (tzw. „development fee”)),
(ii) prawa autorskie do wyprodukowanych gier (obejmuje wynagrodzenie Grupy z tytułu sprzedaży gry przez wydawcę (tzw. „royalties”))
(iii) produkcja i wydawnictwo gier własnych (tzw. „self-publishing”) (obejmuje udział Grupy w opłatach licencyjnych uiszczanych przez graczy (tantiemy)) i
(iv) pozostałe.
WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 COPYRIGHT #61651 2024 19
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r.
(dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Zgodnie z Międzynarodowym Standardem Sprawozdawczości Finansowej 8 „Segmenty operacyjne” (dalej „MSSF 8”) wyniki segmentów operacyjnych wynikają z wewnętrznych raportów weryfikowanych okresowo przez Zarząd Jednostki dominującej (główny organ decyzyjny w Grupie Kapitałowej). Zarząd Jednostki dominującej analizuje wyniki segmentów operacyjnych na poziomie zysku (straty) z działalności operacyjnej. Pomiar wyników segmentów operacyjnych stosowany w kalkulacjach zarządczych zbieżny jest z zasadami rachunkowości zastosowanymi przy sporządzaniu niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, a podział na segmenty operacyjne został również zaprezentowany w ujęciu zgodnym z MSSF.
Przychody ze sprzedaży wykazane w skonsolidowanym sprawozdaniu z wyniku nie różnią się od przychodów prezentowanych w ramach segmentów operacyjnych, za wyjątkiem przychodów nieprzypisanych do segmentów oraz wyłączeń konsolidacyjnych dotyczących transakcji pomiędzy segmentami.
Przychody
Przychody ze sprzedaży stanowią wyłącznie przychody z umów z klientami objęte zakresem Międzynarodowego Standardu Sprawozdawczości Finansowej 15 „Przychody z umów z klientami” (dalej „MSSF 15”).
Sposób ujmowania przychodów ze sprzedaży w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy, w tym zarówno wartość, jak i moment rozpoznania przychodów, określa pięcioetapowy model obejmujący następujące kroki:
● identyfikacja umowy z klientem,
● identyfikacja zobowiązań do wykonania świadczenia,
● określenie ceny transakcyjnej,
● przypisanie ceny transakcyjnej do zobowiązań do wykonania świadczenia,
● ujęcie przychodu podczas wypełniania zobowiązań do wykonania świadczenia lub po ich wypełnieniu.
Przychody są wpływami korzyści ekonomicznych danego okresu, powstałymi w wyniku zwykłej działalności gospodarczej Grupy, skutkującymi zwiększeniem kapitału własnego, innymi niż zwiększenie kapitału wynikające z wpłat akcjonariuszy. Grupa ujmuje przychody stosując tzw. Model Pięciu Kroków przewidziany w MSSF 15. Do przychodów zalicza się jedynie otrzymane lub należne kwoty równe cenom transakcyjnym, jakie przypadają Grupie po spełnieniu (lub w trakcie spełniania) zobowiązania do wykonania świadczenia, polegającego na przekazaniu przyrzeczonego dobra lub usługi (tj. składnika aktywów) klientowi. Cena transakcyjna to kwota wynagrodzenia, które – zgodnie z oczekiwaniem Grupy - będzie jej przysługiwać w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług, pomniejszona o należny podatek od towarów i usług. Koszty zużytych materiałów, towarów i wyrobów gotowych Grupa ujmuje w tym samym okresie w jakim są ujmowane przychody ze sprzedaży tych składników zgodnie z zasadą współmierności przychodów i kosztów.
Grupa wyróżnia cztery źródła przychodów:
● przychody z tytułu produkcji gier na zlecenie („development fee”),
● przychody z tytułu sprzedaży praw autorskich do wyprodukowanych gier („royalties”),
● przychody z tytułu produkcji i wydawnictwa gier własnych (tzw. „self-publishing”) („royalties”),
● pozostałe przychody.
Polityka dotycząca rozpoznawania przychodów z tytułu produkcji gier na zlecenie
Identyfikacja umowy z klientem
Grupa ujmuje umowę z klientem tylko wówczas, gdy spełnione są wszystkie następujące kryteria:
● strony umowy zawarły umowę (w formie pisemnej, ustnej lub zgodnie z innymi zwyczajowymi praktykami handlowymi) i są zobowiązane do wykonania swoich zobowiązań,
WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 COPYRIGHT #61651 2024 20
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r.
(dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
● Grupa jest w stanie zidentyfikować prawa każdej ze stron dotyczące dóbr lub usług, które mają zostać przekazane,
● Grupa jest w stanie zidentyfikować warunki płatności za dobra lub usługi, które mają zostać przekazane,
● umowa ma treść ekonomiczną (tzn. można oczekiwać, że w wyniku umowy ulegnie zmianie ryzyko, rozkład w czasie lub kwota przyszłych przepływów pieniężnych Grupy), oraz
● jest prawdopodobne, że Grupa otrzyma wynagrodzenie, które będzie jej przysługiwało w zamian za dobra lub usługi, które zostaną przekazane klientowi.
Identyfikacja zobowiązań do wykonania świadczenia
W momencie zawarcia umowy Grupa dokonuje oceny dóbr lub usług przyrzeczonych w umowie z klientem i identyfikuje jako zobowiązanie do wykonania świadczenia każde przyrzeczenie do przekazania na rzecz klienta dobra lub usługi (lub pakietu dóbr lub usług), które można wyodrębnić lub grupy odrębnych dóbr lub usług, które są zasadniczo takie same i w taki sam sposób przekazywane klientowi. Umowa dotycząca produkcji gry na zlecenie niezależnego wydawcy jest traktowana jako wyodrębnione (oddzielne) zobowiązanie do wykonania świadczenia (dostarczenie wydawcy kompletnej gry).
Ustalenie ceny transakcyjnej
W celu ustalenia ceny transakcyjnej Grupa uwzględnia warunki umowy oraz stosowane przez nią zwyczajowe praktyki handlowe. Cena transakcyjna to kwota wynagrodzenia, które zgodnie z oczekiwaniem Grupy będzie jej przysługiwać w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług klientowi. Wynagrodzenie określone w umowie z klientem obejmuje kwoty stałe i zmienne (możliwe do otrzymania bonusy). Grupa szacuje wysokość wynagrodzenia zmiennego stosując metodę wartości najbardziej prawdopodobnej. Ze względu na brak istotnego komponentu finansowania, Grupa nie koryguje przyrzeczonej kwoty wynagrodzenia o efekty zmiany pieniądza w czasie.# Przypisanie ceny transakcyjnej do zobowiązań do wykonania świadczenia
Grupa przypisuje cenę transakcyjną do każdego zobowiązania do wykonania świadczenia (lub do odrębnego dobra lub odrębnej usługi) w kwocie, która odzwierciedla kwotę wynagrodzenia, które – zgodnie z oczekiwaniem Grupy – przysługuje jej w zamian za wykonanie świadczenia, tj. dostarczenia wydawcy kompletnej gry.
Ujęcie przychodu podczas wypełniania zobowiązań do wykonania świadczenia lub po ich wypełnieniu
Zgodnie z MSSF 15 przychody ujmuje się w kwocie wynagrodzenia, które – zgodnie z oczekiwaniem Grupy – przysługuje jej w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług klientowi. Umowa z wydawcą określa szczegółowe warunki współpracy, w tym wynagradzanie. Prawa autorskie do gry przechodzą na wydawcę w miarę tworzenia gry, czyli w miarę osiągania kolejnych kluczowych etapów (tzw. milestones). Spełniony tu jest zapis MSSF 15.35c mówiący o tym, iż w wyniku wykonania świadczenia nie powstaje składnik aktywów o alternatywnym zastosowaniu, a Grupie przysługuje egzekwowalne prawo do zapłaty za dotychczas wykonane świadczenie, w związku z czym przychód Grupy jest rozpoznawany w czasie. Ujęcie prac podwykonawców następuje zgodnie z rozliczeniem opisanym w MSSF 15.B.19 (b) czyli przychody z tej części ujmowane są w wysokości poniesionych kosztów zafakturowanych do dnia bilansowego zaś marża zrealizowana jest dodawana do łącznego przychodu z kontraktu. Przychody na dzień bilansowy szacowane są w oparciu o stopień zaawansowania realizacji umowy ustalany w oparciu o wysokość poniesionych narastająco kosztów w relacji do planowanych łącznych kosztów niezbędnych do poniesienia celem wywiązania się z zobowiązania kontraktowego. Przychody podlegają oszacowaniu na każdy dzień bilansowy według najlepszych dostępnych szacunków i są korygowane o możliwe do przewidzenia korekty, bonusy i inne elementy zmienne.
WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 COPYRIGHT #61651 2024 21
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Zaliczki otrzymane od klientów
Grupa otrzymuje krótkoterminowe zaliczki od klientów na poczet przyszłej produkcji gier. Grupa w odniesieniu do zaliczek krótkoterminowych (a więc takich, dla których okres między momentem, w którym klient zapłaci za towar lub usługę a momentem ich dostawy nie przekroczy jednego roku) korzysta z uproszczenia przewidzianego przez MSSF 15 i nie rozpoznaje elementu finansowania. Zaliczki te wykazywane są jako zobowiązania z tytułu dostaw i usług.
Polityka dotycząca rozpoznawania przychodów ze sprzedaży praw autorskich do wyprodukowanych gier (royalties)
Po zakończeniu produkcji gry i wprowadzeniu jej do sprzedaży przez zewnętrznego wydawcę, Grupie przysługuje wynagrodzenie umowne (royalties), które jest płatne, jeśli określone wpływy (zdefiniowane w umowie produkcyjno-wydawniczej) ze sprzedaży gry zapewnią wydawcy zwrot, na określonym poziomie, kosztów poniesionych w związku z produkcją, promocją i dystrybucją gry. Wysokość wynagrodzenia (royalties) Grupy zależy więc pośrednio od wolumenu sprzedaży zrealizowanej przez wydawcę do gracza końcowego w danym okresie, a bezpośrednio jest udziałem Grupy w zysku osiągniętym przez wydawcę po zyskaniu zwrotu kosztów poniesionych przez wydawcę m.in. w związku z produkcją, promocją i dystrybucją gry. Cena transakcyjna ustalana jest jako procent wartości sprzedaży zrealizowanej przez wydawcę. Tym samym przychód Grupy z tytułu royalties rozpoznawany jest w momencie sprzedaży danego produktu przez wydawcę gry do odbiorców końcowych i określany na podstawie raportów sprzedaży udostępnionych Grupie przez wydawcę gry. Grupa otrzymuje raporty sprzedażowe w ujęciu kwartalnym, po zakończeniu danego kwartału. Powyższe nie dotyczy wersji remaster gry Bulletstorm, tj. Bulletstorm: Full Clip Edition („BS:FC”), której wydawcą była spółka Gearbox Publishing, LLC, i w przypadku której Grupa poniosła całkowite koszty wytworzenia BS:FC i uzyskiwała wynagrodzenie stanowiące procent wartości sprzedaży zrealizowanej przez wydawcę.
Polityka dotycząca rozpoznawania przychodów z działalności self-publishing (opłaty licencyjne)
Grupa realizuje również projekty w modelu produkcji i wydawnictwa gier własnych (tzw. „self-publishing”). W tym modelu Jednostka dominująca, w oparciu o istniejące lub nowo wytworzone przez Jednostkę dominującą IP (prawa własności intelektualnej), jest odpowiedzialna za produkcję gier, której wydawcą jest inna spółka Grupy, tj. People Can Fly Ireland Limited. People Can Fly Ireland Limited prowadzi działaność wydawniczą, obejmującą m.in. promocję, dystrybucję i sprzedaż gier Jednostki dominującej, w oparciu o udzieloną przez Jednostkę dominującą licencję do wytworzonej przez Jednostkę dominującą gry. Podstawę rozpoznania przychodu przez People Can Fly Ireland Limited stanowią opłaty licencyjne naliczane przez tę spółkę z tytułu sprzedaży gry do gracza końcowego, pomniejszone o zysk platform dystrybucyjnych pośredniczących w sprzedaży.
Koszty operacyjne
Koszty operacyjne są ujmowane w wyniku zgodnie z zasadą współmierności przychodów i kosztów. Grupa prezentuje w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym koszty według miejsc powstawania.
Przychody i koszty działalności finansowej
Na przychody finansowe składają się głównie odsetki od lokat wolnych środków na rachunkach bankowych i obligacji oraz dodatnie różnice kursowe. Na koszty finansowe składają się głównie odsetki za zwłokę w zapłacie zobowiązań i odsetki od leasingu oraz ujemne różnice kursowe.
WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 COPYRIGHT #61651 2024 22
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Podatek dochodowy
Na obowiązkowe obciążenia wyniku składają się podatek bieżący oraz podatek odroczony. Bieżące obciążenie podatkowe jest obliczane na podstawie wyniku podatkowego (podstawy opodatkowania) danego roku obrotowego. Zysk/(strata) podatkowa różni się od księgowego zysku/(straty) brutto w związku z różnym momentem uznania przychodów i kosztów za zrealizowane dla celów podatkowych i rachunkowych, a także ze względu na trwałe różnice pomiędzy podatkowym i rachunkowym traktowaniem niektórych pozycji przychodów i kosztów. Obciążenia podatkowe są wyliczane w oparciu o stawki podatkowe obowiązujące w danym roku obrotowym. Bieżący podatek dochodowy dotyczący pozycji rozpoznanych bezpośrednio w kapitale jest rozpoznawany bezpośrednio w kapitale, a nie w sprawozdaniu z wyniku. Podatek odroczony jest wyliczany metodą bilansową jako podatek podlegający zapłaceniu lub zwrotowi w przyszłości w związku z różnicami występującymi pomiędzy wartościami bilansowymi aktywów i pasywów, a odpowiadającymi im wartościami podatkowymi wykorzystywanymi do wyliczenia podstawy opodatkowania. Rezerwa na podatek odroczony jest tworzona od wszystkich dodatnich różnic przejściowych podlegających opodatkowaniu, natomiast składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego jest rozpoznawany do wysokości w jakiej jest prawdopodobne, że będzie można pomniejszyć przyszłe zyski podatkowe o rozpoznane ujemne różnice przejściowe (rezerwy, aktywa z tytułu umowy). Pozycja aktywów lub zobowiązanie nie powstaje, jeśli różnica przejściowa powstaje z tytułu wartości firmy lub z tytułu pierwotnego ujęcia innego składnika aktywów lub zobowiązania w transakcji, która nie ma wpływu ani na wynik podatkowy ani na wynik księgowy. Rezerwa z tytułu podatku odroczonego jest rozpoznawana od przejściowych różnic podatkowych powstałych w wyniku inwestycji w podmioty zależne i stowarzyszone oraz wspólne przedsięwzięcia, chyba że spółka jest zdolna kontrolować moment odwrócenia różnicy przejściowej i jest prawdopodobne, iż w dającej się przewidzieć przyszłości różnica przejściowa się nie odwróci. Wartość składnika aktywów z tytułu podatku odroczonego podlega analizie na każdy dzień bilansowy, a w przypadku, gdy spodziewane przyszłe zyski podatkowe nie będą wystarczające dla realizacji składnika aktywów lub jego części, następuje odpis jego wartości. Podatek odroczony jest wyliczany przy użyciu stawek podatkowych, które będą obowiązywać w momencie, gdy pozycja aktywów zostanie zrealizowana lub zobowiązanie stanie się wymagalne.
Podatek od towarów i usług
Przychody, koszty i aktywa są ujmowane po pomniejszeniu o wartość podatku od towarów i usług, z wyjątkiem:
●sytuacji, gdy podatek od towarów i usług zapłacony przy zakupie aktywów lub usług nie jest możliwy do odzyskania od organów podatkowych - wówczas jest on ujmowany odpowiednio jako część kosztów nabycia składnika aktywów lub jako koszt,
●należności i zobowiązań, które są wykazywane z uwzględnieniem kwoty podatku od towarów i usług.
Kwota netto podatku od towarów i usług możliwa do odzyskania lub wymagająca zapłaty na rzecz organów podatkowych jest ujęta w bilansie jako część należności lub zobowiązań.
Wartość firmy
Wartość firmy z tytułu przejęcia jednostki gospodarczej jest początkowo ujmowana według ceny nabycia stanowiącej nadwyżkę kosztów połączenia jednostek gospodarczych nad udziałem jednostki przejmującej w wartości godziwej netto możliwych do zidentyfikowania aktywów, zobowiązań i zobowiązań warunkowych. Po początkowym ujęciu, wartość firmy jest wykazywana według ceny nabycia pomniejszonej o wszelkie skumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Wartość firmy nie podlega amortyzacji. Na dzień
WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 COPYRIGHT #61651 2024 23
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.# GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
przejęcia nabyta wartość firmy jest alokowana do każdego z ośrodków wypracowujących środki pieniężne, które mogą skorzystać z synergii połączenia. Każdy ośrodek lub zespół ośrodków, do którego została przypisana wartość firmy, powinien: ●odpowiadać najniższemu poziomowi w Grupie, na którym wartość firmy jest monitorowana na wewnętrzne potrzeby zarządcze oraz ●być nie większy niż jeden segment działalności zgodnie z definicją segmentów Grupy określonych na podstawie MSSF 8 „Segmenty operacyjne przed agregacją”.
Wartości niematerialne - nakłady na prace rozwojowe
Koszty ponoszone w związku z produkcją gier na własne ryzyko są ujmowane i wyceniane jako nakłady na prace rozwojowe. Nakłady bezpośrednio związane z pracami rozwojowymi ujmowane są jako wartości niematerialne tylko wtedy, gdy spełnione są – zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości 38 par. 57 – następujące kryteria:
●ukończenie składnika wartości niematerialnych jest wykonalne z technicznego punktu widzenia tak, aby nadawał się do użytkowania lub sprzedaży,
●spółka zamierza ukończyć składnik oraz użytkować go lub sprzedać,
●spółka jest zdolna do użytkowania lub sprzedaży składnika wartości niematerialnych,
●składnik wartości niematerialnych będzie przynosił korzyści ekonomiczne, a spółka potrafi tę korzyść udowodnić m.in. poprzez istnienie rynku lub użyteczność składnika dla potrzeb spółki,
●dostępne są środki techniczne, finansowe i inne niezbędne do ukończenia prac rozwojowych w celu sprzedaży lub użytkowania składnika,
●nakłady poniesione w trakcie prac rozwojowych można wiarygodnie wycenić i przyporządkować do danego składnika wartości niematerialnych.
Za potwierdzenie faktu, że ponoszone nakłady, do momentu oceny, że aktywo jest gotowe do użytkowania, spełniają kryteria zaliczenia tychże nakładów do prac rozwojowych uznawane są odpowiednio: ocena przez Grupę, że posiada niezbędną wiedzę do wykonania gry, która zostanie zaliczana do prac rozwojowych oraz ocena przygotowana przez Grupę, że gra będzie miała potencjał sprzedażowy – ocena ta jest przeprowadzana m.in. na podstawie ogólnodostępnych danych sprzedażowych porównywalnych gier oraz przygotowanego przez Zarząd Jednostki dominującej budżetu produkcji gry, z uwzględnieniem oszacowania przyszłej sprzedaży i jej rentowności.
Za potwierdzenie faktu, że kryteria zaliczenia do kompletnych i zdatnych do użytkowania prac rozwojowych są spełnione Grupa przyjmuje odpowiednio: potwierdzenie, że projekt gry spełnia techniczne wymagania umożliwiające użytkowanie, w tym uzyskał certyfikację, oraz że produkt został przekazany do sprzedaży.
Nakłady ponoszone na prace rozwojowe wykonane w ramach danego przedsięwzięcia w toku realizacji są ujmowane jako aktywa w pozycji wartości niematerialne, jeżeli Zarząd Jednostki dominującej na podstawie przeprowadzonej analizy uznaje, że projekt ten spełnia kryteria ujęcia opisane powyżej oraz nakłady te będą kontrolowane przez Grupę i zgodnie z przewidywaniami będą uzyskane w przyszłości korzyści ekonomiczne.
Nakłady ponoszone na prace rozwojowe, które na dzień bilansowy nie zostały zakończone i przyjęte do użytkowania prezentowane są w pozycji: „Prace rozwojowe w trakcie wytwarzania”. Zarząd Jednostki dominującej ocenia każdorazowo powyższe kryteria ujęcia, odpowiednio je kwantyfikując. Dla pozycji ujętych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym wszystkie warunki wymagane standardem zostały spełnione.
WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024
COPYRIGHT © 2024
24
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r.
(dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Ocena przyszłych korzyści odbywa się z uwzględnieniem zasad określonych w Międzynarodowym Standardzie Rachunkowości 36 „Utrata wartości aktywów” (dalej „MSR 36”) wskazanych w punkcie „Utrata wartości aktywów”. Po początkowym ujęciu nakładów na prace rozwojowe, stosuje się model kosztu historycznego, zgodnie z którym składniki aktywów są ujmowane według cen nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonych o skumulowaną amortyzację i skumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości.
Prace rozwojowe są amortyzowane proporcjonalnie do przewidywanego cyklu życia produktu. Prace rozwojowe dotyczące wyprodukowanych gier amortyzowane są w okresie 5 lat. Amortyzacja związana z nakładami na prace rozwojowe prezentowana jest w pozycji koszt wytworzenia sprzedanych produktów i usług w sprawozdaniu z wyniku.
Wartości niematerialne - pozostałe, licencje, programy komputerowe
Wartości niematerialne - to nabyte w transakcjach rynkowych składniki wartości niematerialnych takie jak licencje i programy komputerowe oraz pozostałe (w których skład wchodzą pozostałe wartości niematerialne niekwalifikujące się do licencji i programów komputerowych). Każda pozycja wartości niematerialnych musi spełniać warunki ujęcia jako aktywa, tj. być przez Grupę kontrolowana, zgodnie z przewidywaniami Grupa musi móc osiągnąć z niej w przyszłości korzyści ekonomiczne oraz spełnić warunki wynikające z MSR 38 par 21, tj. musi być prawdopodobne, że Grupa osiągnie przyszłe korzyści ekonomiczne, które można będzie przyporządkować danemu składnikowi aktywa oraz będzie można wiarygodnie ustalić cenę nabycia danego składnika aktywów.
Zarząd Jednostki dominującej ocenia każdorazowo powyższe kryteria ujęcia i odpowiednio je kwantyfikuje. Dla pozycji ujętych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym wszystkie warunki wymagane standardem zostały spełnione.
Wartości niematerialne są ujmowane według historycznego kosztu nabycia pomniejszone o odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu utraty wartości. Amortyzacja jest naliczana metodą liniową.
Koszty prac badawczych nie podlegają aktywowaniu i są prezentowane w sprawozdaniu z wyniku jako koszty w okresie, w którym zostały poniesione.
Najistotniejszym składnikiem pozostałych wartości niematerialnych, licencji i programów komputerowych były dwie licencje na silnik do gier Unreal Engine. Dla tych licencji okres amortyzacji liczony od pierwotnego ujęcia w 2015 r. został oszacowany na 10 lat. Zarząd Jednostki dominującej do oceny okresu ekonomicznej użyteczności bierze pod uwagę przede wszystkim oczekiwane wykorzystanie licencji silników przez Grupę, tj. wykorzystanie ich w okresie produkcji gier. Okres ten jest zarazem zbieżny z typowym cyklem życia składnika, jakim jest licencja na silnik, ponieważ każda licencja może być wykorzystywana do wydania i komercjalizacji jednej gry. Istnieje również możliwość, iż, zgodnie z postanowieniami umowy produkcyjno-wydawniczej, wydawca będzie zobowiązany do uzyskania swojej licencji na korzystanie z silnika w celu wydania i komercjalizacji gry oraz przekazania Jednostce dominującej prawa do korzystania z silnika wydawcy na określonym etapie produkcji gry. Wówczas, producent może wykorzystać posiadaną licencję do produkcji kolejnej gry, co wiązałoby się z koniecznością przeprowadzenia analizy i weryfikacji ekonomicznego okresu użytkowania posiadanej licencji. W planowanym okresie wykorzystywania licencji Jednostka dominująca sprawuje kontrolę nad składnikiem (licencją). Zarząd Jednostki dominującej przeprowadza weryfikację ekonomicznego okresu użytkowania licencji na silnik Unreal Engine co pół roku.
WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024
COPYRIGHT © 2024
25
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r.
(dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Przewidywany okres użytkowania dla poszczególnych grup aktywów niematerialnych
| Okres użytkowania |
|---|
| Patenty i licencje |
| Oprogramowanie komputerowe |
Rzeczowe aktywa trwałe
Rzeczowe aktywa trwałe początkowo ujmowane są według ceny nabycia pomniejszonej w kolejnych okresach o odpisy amortyzacyjne oraz z tytułu utraty wartości. Środki trwałe obejmują rzeczowe aktywa trwałe o przewidywanym okresie ekonomicznej użyteczności dłuższym niż rok. Amortyzację wylicza się dla wszystkich środków trwałych, z pominięciem gruntów oraz środków trwałych w budowie, w oparciu o oszacowany okres ekonomicznej przydatności tych środków, używając metody liniowej.
Przewidywany okres użytkowania dla poszczególnych grup rzeczowych aktywów trwałych
| Okres użytkowania |
|---|
| Budynki i budowle |
| Maszyny i urządzenia |
| Pozostałe środki trwałe |
Aktywa utrzymywane na podstawie umowy leasingu są amortyzowane przez okres ich ekonomicznej użyteczności. Grupa dokonuje okresowej, nie później niż na koniec roku obrotowego, weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności środków trwałych, wartości końcowej i metody amortyzacji, a konsekwencje zmian tych szacunków uwzględniane są w następnym i kolejnych latach obrotowych (prospektywnie).
Na dzień bilansowy Grupa dokonuje również weryfikacji rzeczowych aktywów trwałych pod kątem trwałej utraty wartości i konieczności dokonania odpisów aktualizujących z tego tytułu. Stratę z tytułu utraty wartości ujmuje się w wysokości kwoty, o jaką wartość bilansowa danego składnika aktywów przewyższa jego wartość odzyskiwalną. Wartość odzyskiwalna to wyższa z dwóch kwot: wartości godziwej pomniejszonej o koszty konieczne do poniesienia w związku z jego sprzedażą lub wartości użytkowej. Odpisów dokonuje się w ciężar pozostałych kosztów odpowiednich do funkcji rzeczowych aktywów trwałych w okresie, kiedy stwierdzono trwałą utratę wartości, nie później niż na koniec roku obrotowego.# Zyski lub straty wynikłe ze sprzedaży/likwidacji lub zaprzestania użytkowania środków trwałych są określane jako różnica pomiędzy przychodami ze sprzedaży, a wartością netto tych środków trwałych i są ujmowane w sprawozdaniu z wyniku.
Aktywo z tytułu prawa użytkowania i leasing
Międzynarodowy Standard Sprawozdawczości Finansowej 16 „Leasing” (dalej „MSSF 16”) ustanawia zasady dotyczące ujęcia, wyceny, prezentacji i ujawnień dotyczących umów leasingu. Dla umów, w których Grupa występuje jako leasingobiorca, przyjęto jednolite podejście księgowe, w ramach którego leasingobiorca rozpoznaje aktywo z tytułu prawa do użytkowania leasingowanego aktywa w korespondencji ze zobowiązaniem wynikającym z umów leasingu. Grupa klasyfikuje umowę jako kontrakt leasingowy, jeżeli na jej podstawie przekazuje się prawo do kontroli użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów. Aby zakwalifikować umowę jako leasing, konieczne jest spełnienie trzech warunków:
- umowa przekazuje leasingobiorcy prawo do użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów,
- leasingobiorca uzyskuje korzyści ekonomiczne z użytkowania tego aktywa,
- leasingobiorca uzyskuje prawo do kierowania sposobem, w jaki aktywo jest użytkowane przez okres trwania umowy.
Po przeanalizowaniu zagadnienia Grupa zidentyfikowała trzy typy umów, które spełniają warunki rozpoznania pod MSSF 16, a mianowicie:
- umowy najmu powierzchni biurowych,
- umowy leasingu sprzętu,
- umowy leasingu pozostałych środków trwałych (mebli).
Okres leasingu obejmuje nieodwołalny okres umowy wraz z okresami, na które można przedłużyć leasing, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że Grupa skorzysta z tego prawa, oraz okresami, w których można wypowiedzieć leasing, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że Grupa nie skorzysta z tego prawa. Przy ustalaniu okresu leasingu uwzględniono również regulacje prawne oraz zwyczajowe obowiązujące w polskim otoczeniu prawnym, jak również specyfikę umów w Grupie.
W dacie rozpoczęcia leasingu Grupa ujmuje składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz zobowiązanie z tytułu leasingu. Aktywo z tytułu prawa do użytkowania wyceniane jest według kosztu, który obejmuje:
- kwotę początkowej wyceny zobowiązania z tytułu leasingu,
- wszelkie opłaty leasingowe zapłacone w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszone o wszelkie otrzymane zachęty leasingowe,
- wszelkie początkowe koszty bezpośrednie poniesione przez leasingobiorcę.
Po dacie rozpoczęcia leasingu Grupa wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania według kosztu pomniejszonego o łączne odpisy amortyzacyjne i łączne straty z tytułu utraty wartości oraz uwzględniającego korektę o jakiekolwiek aktualizacje wartości zobowiązania z tytułu leasingu. Aktywa utrzymywane na podstawie umowy leasingu są amortyzowane przez okres ich ekonomicznej użyteczności.
W dacie rozpoczęcia leasingu zobowiązanie z tytułu leasingu wycenia się w wartości bieżącej opłat leasingowych pozostających do zapłaty na ten dzień. Opłaty leasingowe dyskontuje się z zastosowaniem krańcowej stopy procentowej. Zobowiązanie leasingowe obejmuje następujące płatności:
- stałe opłaty leasingowe, pomniejszone o wszelkie należne zachęty leasingowe,
- zmienne opłaty leasingowe, które zależą od indeksu lub stawki, wycenione początkowo z zastosowaniem tego indeksu lub tej stawki zgodnie z ich wartością w dacie rozpoczęcia leasingu,
- kwoty, których zapłaty przez leasingobiorcę oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości końcowej,
- cenę wykonania opcji kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że leasingobiorca skorzysta z tej opcji,
- kary pieniężne za wypowiedzenie leasingu, jeżeli w warunkach leasingu przewidziano, że leasingobiorca może skorzystać z opcji wypowiedzenia leasingu.
Po dacie rozpoczęcia leasingu, wartość zobowiązania z tytułu leasingu jest powiększana w celu odzwierciedlenia odsetek od zobowiązania z tytułu leasingu, zmniejszana w celu uwzględnienia zapłaconych opłat leasingowych oraz aktualizowana w celu uwzględnienia wszelkiej ponownej oceny lub zmiany leasingu. Tylko elementy leasingowe są uwzględniane w wycenie aktywa z tytułu prawa do użytkowania i zobowiązania leasingowego. Pozostałe elementy nie leasingowe, takie jak płatności za media, są ujmowane osobno, zgodnie z zasadami mającymi zastosowanie do takich opłat.
W przypadku:
- leasingów krótkoterminowych, oraz
- leasingów, w odniesieniu do których bazowy składnik aktywów ma niską wartość.
Grupa nie stosuje się do wymogów opisanych w paragrafach 22–49 MSSF 16.
Aktywa finansowe
Na dzień nabycia Grupa wycenia aktywa finansowe w wartości godziwej, czyli najczęściej według wartości godziwej uiszczonej zapłaty. Koszty transakcji Grupa włącza do wartości początkowej wyceny wszystkich aktywów finansowych, poza kategorią aktywów wycenianych w wartości godziwej poprzez wynik. Wyjątkiem od tej zasady są należności z tytułu dostaw i usług, które Grupa wycenia w ich cenie transakcyjnej w rozumieniu MSSF 15, przy czym nie dotyczy to tych pozycji należności z tytułu dostaw i usług, których termin płatności jest dłuższy niż rok i które zawierają istotny komponent finansowania zgodnie z definicją z MSSF 15.
Dla celów wyceny po początkowym ujęciu aktywa finansowe inne niż instrumenty pochodne zabezpieczające Grupa klasyfikuje z podziałem na:
- aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie,
- aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody,
- aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy oraz
- instrumenty kapitałowe wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody.
Kategorie te określają zasady wyceny na dzień bilansowy oraz ujęcie zysków lub strat z wyceny w wyniku finansowym lub w pozostałych całkowitych dochodach. Grupa dokonuje klasyfikacji aktywów finansowych do kategorii na podstawie modelu biznesowego funkcjonującego w Grupie w zakresie zarządzania aktywami finansowymi oraz wynikających z umowy przepływów pieniężnych charakterystycznych dla składnika aktywów finansowych.
Składnik aktywów finansowych wycenia się w zamortyzowanym koszcie, jeżeli spełnione są oba poniższe warunki (i nie zostały wyznaczone w momencie początkowego ujęcia do wyceny w wartości godziwej przez wynik):
- składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskania przepływów pieniężnych wynikających z umowy,
- warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach przepływów pieniężnych, które są wyłącznie spłatą kwoty głównej i odsetek od wartości nominalnej pozostałej do spłaty.
Do kategorii aktywów finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie Grupa zalicza:
- należności z tytułu dostaw i usług, pozostałe należności (z wyłączeniem tych, dla których nie stosuje się zasad Międzynarodowego Standardu Sprawozdawczości Finansowej 9 „Instrumenty finansowe” (dalej „MSSF 9”)) oraz środki pieniężne.
Wymienione klasy aktywów finansowych prezentowane są w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej w podziale na aktywa długoterminowe i krótkoterminowe w pozycjach „Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności” oraz „Środki pieniężne i ich ekwiwalenty”. Wycena krótkoterminowych należności odbywa się w wartości wymagającej zapłaty ze względu na nieznaczące efekty dyskonta. Z uwagi na nieistotne kwoty Grupa nie wyodrębnia przychodów z tytułu odsetek jako osobnej pozycji, lecz ujmuje je w przychodach finansowych. Pozostałe zyski i straty z aktywów finansowych ujmowane w wyniku, w tym różnice kursowe, prezentowane są jako przychody lub koszty finansowe.
Składnik aktywów finansowych wycenia się w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody, jeżeli spełnione są oba poniższe warunki:
- składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest zarówno otrzymywanie przepływów pieniężnych wynikających z umowy, jak i sprzedaż składników aktywów finansowych,
- warunki umowy dotyczące składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach przepływów pieniężnych, które są wyłącznie spłatą kwoty głównej i odsetek od wartości nominalnej pozostałej do spłaty.
Przychody z tytułu odsetek, zyski i straty z tytułu utraty wartości oraz różnice kursowe związane z tymi aktywami obliczane są i ujmowane w wyniku finansowym w taki sam sposób, jak ma to miejsce w przypadku aktywów finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie. Pozostałe zmiany wartości godziwej tych aktywów ujmowane są przez pozostałe całkowite dochody. W momencie zaprzestania ujmowania składnika aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody skumulowane zyski lub straty rozpoznane wcześniej w pozostałych całkowitych dochodach podlegają przeklasyfikowaniu z kapitału do wyniku. W okresie sprawozdawczym Grupa nie posiadała aktywów finansowych kwalifikujących się do tej kategorii wyceny.# Składnik aktywów finansowych
Składnik aktywów finansowych wycenia się w wartości godziwej przez wynik finansowy, jeżeli nie spełnia kryteriów wyceny w zamortyzowanym koszcie lub w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody oraz nie jest instrumentem kapitałowym wyznaczonym w momencie początkowego ujęcia do wyceny w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody. Ponadto do tej kategorii Grupa zalicza aktywa finansowe wyznaczone przy początkowym ujęciu do wyceny w wartości godziwej przez wynik finansowy ze względu na spełnienie kryteriów określonych w MSSF 9. W okresie sprawozdawczym Grupa nie posiadała aktywów finansowych kwalifikujących się do tej kategorii wyceny.
Ze względu na model biznesowy i charakter przepływów z nimi związanych, aktywa finansowe zaliczone do kategorii wycenianych w zamortyzowanym koszcie oraz aktywa z tytułu umowy podlegają ocenie na każdy dzień bilansowy, w celu ujęcia oczekiwanych strat kredytowych, niezależnie od tego, czy wystąpiły przesłanki utraty wartości. Sposób dokonywania tej oceny i szacowania odpisów z tytułu oczekiwanych strat kredytowych różni się dla poszczególnych klas aktywów finansowych:
- Dla należności z tytułu dostaw i usług oraz aktywów z tytułu umowy Grupa stosuje uproszczone podejście zakładające kalkulację odpisów z tytułu oczekiwanych strat kredytowych dla całego okresu życia instrumentu. Szacunki odpisów są dokonywane w podziale na poszczególnych kontrahentów i zostały pogrupowane według okresu przeterminowania. Szacunek odpisu jest oparty przede wszystkim o historycznie kształtujące się przeterminowania i powiązanie zalegania z faktyczną spłacalnością z ostatnich 4 lat, z uwzględnieniem dostępnych informacji dotyczących przyszłości. Grupa przyjęła, że znaczny wzrost ryzyka następuje, kiedy przeterminowanie płatności przekracza 60 dni. Grupa przyjmuje, że niewykonanie zobowiązania następuje, kiedy przeterminowanie wynosi 90 dni.
- Dla środków pieniężnych Grupa stosuje uproszczone podejście zakładające kalkulację odpisów z tytułu oczekiwanych strat kredytowych dla całego okresu życia instrumentu. Szacunek dokonywany jest na podstawie oceny ryzyka wystąpienia straty kredytowej, bazując na dostępnych informacjach nt. ratingu banków, w jakich Grupa posiada środki pieniężne. W przypadku spadku ratingu poniżej BBB(-) Grupa ocenia stopień niepewności i wpływ na wystąpienie strat kredytowych.
WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024
COPYRIGHT #61651 2024 29
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych
Środki pieniężne składają się z gotówki na rachunkach bankowych, depozytów płatnych na żądanie oraz lokat bankowych o terminie realizacji do 3 miesięcy. Ekwiwalenty środków pieniężnych są krótkoterminowymi inwestycjami o dużej płynności łatwo wymienialnymi na określone kwoty środków pieniężnych oraz narażonymi na nieznaczne ryzyko zmiany wartości.
Rozliczenia międzyokresowe
Spółki Grupy w pozycji rozliczenia międzyokresowe ujmują wydatki, które zostały poniesione z góry, natomiast w całości lub części związane są z przychodami kolejnych okresów i spełniają one definicję aktywów zgodnie z MSSF.
Kapitał własny
Na kapitał własny prezentowany w pasywach składa się: kapitał podstawowy, kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej, pozostałe kapitały oraz zyski zatrzymane składające się z zysków (strat) z lat ubiegłych oraz zysku (straty) netto roku bieżącego. Kapitał podstawowy jest ujmowany w wysokości określonej w statucie Jednostki dominującej i wpisanej w rejestrze przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego. Jeżeli akcje obejmowane są po cenie wyższej od wartości nominalnej, nadwyżka ujmowana jest w pozycji „Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej”. W pozycji „Pozostałe kapitały – program motywacyjny” prezentowany jest kapitał z wyceny programu motywacyjnego, zgodnie z Międzynarodowym Standardem Sprawozdawczości Finansowej 2 „Płatności w formie akcji” (dalej „MSSF 2”).
Udziały niesprawujące kontroli
Udziały niesprawujące kontroli to ta część dochodów całkowitych i aktywów netto spółek zależnych, która nie przypada na podmioty należące do Grupy. Udziały niesprawujące kontroli są prezentowane w osobnej pozycji w skonsolidowanym rachunku zysków i strat, w skonsolidowanym sprawozdaniu z dochodów całkowitych oraz kapitale własnym skonsolidowanego sprawozdania z sytuacji finansowej, oddzielnie od kapitału własnego przypadającego akcjonariuszom Jednostki dominującej. W przypadku nabycia udziałów niesprawujących kontroli różnica pomiędzy ceną nabycia a wartością bilansową nabytego udziału w aktywach netto jest ujmowana w kapitałach. Zgodnie z Międzynarodowym Standardem Sprawozdawczości Finansowej 3 „Połączenia jednostek gospodarczych” Grupa wycenia udziały niesprawujące kontroli metodą proporcjonalną.
Wypłata dywidend
Dywidendy ujmuje się w momencie ustalenia praw akcjonariuszy Jednostki dominującej do ich otrzymania.
Zobowiązania finansowe
Zobowiązania finansowe inne niż instrumenty pochodne zabezpieczające wykazywane są w następujących pozycjach skonsolidowanego sprawozdania z sytuacji finansowej:
- zobowiązania z tytułu dostaw i usług (w tym warunkowe zapłaty ujęte przez jednostkę przejmującą w ramach połączenia jednostek, do którego ma zastosowanie MSSF 3),
- kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne,
- zobowiązania z tytułu umowy, oraz
- pozostałe zobowiązania.
Na dzień nabycia Grupa wycenia zobowiązania finansowe w wartości godziwej, czyli najczęściej według wartości godziwej otrzymanej kwoty. Koszty transakcji Grupa włącza do wartości początkowej wyceny wszystkich zobowiązań finansowych, poza kategorią zobowiązań wycenianych w wartości godziwej poprzez wynik.
WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024
COPYRIGHT #61651 2024 30
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Po początkowym ujęciu zobowiązania finansowe wyceniane są w zamortyzowanym koszcie z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej, za wyjątkiem zobowiązań finansowych wyznaczonych jako wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy. W okresie sprawozdawczym Grupa nie posiadała zobowiązań finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy. Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu dostaw i usług wyceniane są w wartości wymagającej zapłaty ze względu na nieznaczące efekty dyskonta.
Oprocentowane kredyty i pożyczki
W momencie początkowego ujęcia wszystkie kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne są ujmowane według ceny nabycia odpowiadającej wartości godziwej otrzymanych środków pieniężnych, pomniejszonej o koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki. Po początkowym ujęciu oprocentowane kredyty, pożyczki i papiery dłużne są następnie wyceniane według zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej. Przy ustalaniu zamortyzowanego kosztu uwzględnia się koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki oraz dyskonta lub premie uzyskane przy rozliczeniu zobowiązania. Stopa procentowa kredytów, pożyczek i zobowiązań z tytułu leasingu zależy od stopy procentowej WIBOR i marży banku. Wartość godziwa kredytów i pożyczek nie różni się istotnie od ich wartości księgowej.
Rezerwy
Rezerwy na zobowiązania tworzy się w przypadku, gdy na Grupie ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowy) wynikający z przeszłych zdarzeń i jest prawdopodobne, że wypełnienie obowiązku spowoduje zmniejszenie zasobów ucieleśniających korzyści ekonomiczne Grupy oraz można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty zobowiązania. Szacunek wysokości rezerwy odpowiada prawdopodobnym wydatkom, jakie Grupa poniesie w celu uregulowania zobowiązania. Jeżeli dokonanie wiarygodnego oszacowania zobowiązania jest niemożliwe, rezerwa nie jest ujmowana. Nie tworzy się rezerw na przyszłe straty operacyjne.
Świadczenia pracownicze
W zakresie świadczeń pracowniczych żadna spółka z Grupy nie jest stroną porozumień płacowych ani zbiorowych układów pracy. Spółki nie posiadają także programów emerytalnych zarządzanych bezpośrednio przez spółki lub przez fundusze zewnętrzne. Koszty świadczeń pracowniczych obejmują wynagrodzenia płatne zgodnie z warunkami zawartych umów o pracę z poszczególnymi pracownikami. Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych wyceniane są w wartości niezdyskontowanej w formie krótkoterminowych świadczeń, które przewidziane są do wypłaty w zamian za wykonaną pracę. Kwota ta ujmowana jest jako zobowiązanie po potrąceniu wszystkich kwot już zapłaconych. Koszt kumulowanych płatnych nieobecności wyceniany jest w wysokości przewidywanego do zapłaty świadczenia i ujmowany jest w wyniku okresu w jakim pracownik nabył uprawnienie. Grupa prowadziła długoterminowy program motywacyjny, w ramach którego członkowie kluczowej kadry kierowniczej otrzymali określoną liczbę akcji pod warunkiem spełnienia kryterium ciągłości zatrudnienia w Grupie. Wartość godziwa usług świadczonych przez kadrę kierowniczą w zamian za instrumenty kapitałowe ujęta została w kosztach świadczeń pracowniczych oraz drugostronnie jako pozostałe kapitały przez okres nabywania uprawnień, zgodnie z MSSF 2.
Dotacje
Dotacje ujmowane są zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości 20 „Dotacje rządowe oraz ujawnianie informacji na temat pomocy rządowej” (dalej „MSR 20”). Dotacje są ujmowane wtedy i tylko wtedy,
WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024
COPYRIGHT #61651 2024 31
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.# GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Gdy istnieje uzasadnione przekonanie, że Grupa spełni warunki związane z dotacją, oraz że dotacja zostanie otrzymana. Dotacja jest księgowana w ten sam sposób niezależnie od tego, czy została ona otrzymana w formie środków pieniężnych, czy też przybrała formę redukcji zobowiązań publicznoprawnych. Jeżeli dotacja dotyczy danej pozycji kosztowej, wówczas jest ona ujmowana jako przychód (lub pomniejszenie kosztów) w sposób współmierny do kosztów, które dotacja ta ma w zamierzeniu kompensować.
Dotacje ujmowane są zgodnie z metodą dochodową, zgodnie z którą dotacja ujmowana jest w przychodach w systematyczny sposób w okresach, w których spółki Grupy ujmują odpowiednie koszty, które zgodnie z oczekiwaniem pokrywa dotacja. Dotacje odnoszące się do kosztów ujmowane są w wyniku tego samego okresu, którego dotyczą odpowiadające im koszty. Dotacje dotyczące aktywów podlegających amortyzacji są ujmowane w odpowiedniej proporcji w wyniku w okresie, w którym ujmowane są koszty amortyzacji tych aktywów.
Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach
Sporządzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego wymaga dokonania przez Zarząd Jednostki dominującej pewnych szacunków i założeń, które znajdują odzwierciedlenie w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym oraz w dodatkowych informacjach i objaśnieniach do skonsolidowanego sprawozdania finansowego. Szacunki i osądy księgowe wynikają z dotychczasowych doświadczeń oraz innych czynników, w tym przewidywań odnośnie do przyszłych zdarzeń, które w danej sytuacji wydają się zasadne. Jakkolwiek przyjęte założenia i szacunki opierają się na najlepszej wiedzy Zarządu Jednostki dominującej na temat bieżących działań i zdarzeń, rzeczywiste wyniki mogą się różnić od przewidywanych. Szacunki i związane z nimi założenia podlegają weryfikacji. Zmiana szacunków księgowych jest ujęta w okresie, w którym dokonano zmiany szacunku lub w okresach bieżącym i przyszłych, jeżeli dokonana zmiana szacunku dotyczy zarówno okresu bieżącego, jak i okresów przyszłych.
Poniżej przedstawiono podstawowe osądy dokonane przez Zarząd Jednostki dominującej w procesie stosowania zasad rachunkowości jednostki i mające największy wpływ na wartości ujęte w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym.
Szacunki dotyczące rozpoznawania przychodów
Szacunkiem jest rozpoznana kwota wynagrodzenia, które zgodnie z oczekiwaniem Grupy będzie jej przysługiwać w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług, pomniejszona o należny podatek od towarów i usług oraz szacunek kosztu realizacji przyrzeczonych dóbr lub usług. Istotny szacunek wynika z faktu, iż Grupa na każdy dzień bilansowy ustala przychód planowany z umowy oraz szacunek zaawansowana prac, który mierzony jest w oparciu o rzeczywiście poniesione narastająco do dnia bilansowego koszty kontraktu w stosunku do łącznego budżetu kosztów niezbędnych do poniesienia w celu wywiązania się przez Grupę z zobowiązania kontraktowego.
Grupa szacuje wysokość wynagrodzenia zmiennego (możliwe do otrzymania bonusy), stosując metodę wartości najbardziej prawdopodobnej. W odniesieniu do stopnia zaawansowania prac istotny szacunek dotyczy budżetu kosztów niezbędnych do poniesienia w celu wywiązania się przez Grupę z zobowiązania. Zarząd Jednostki dominującej dokonuje aktualizacji przewidywanych wyników kontraktu stopniowo, bazując na najlepszej wiedzy o koniecznych do poniesienia kosztach adekwatnie do dodawanych do umowy etapów (tzw. milestones). W wyniku powiększania budżetu kontraktu o kolejne zlecone etapy następuje aktualizacja i zwiększenie całkowitej wartości planowanych przychodów oraz odpowiadających tym przychodom kosztów. Grupa aktualizuje budżet kontraktu stopniowo, w miarę uzyskiwania dodatkowych informacji. Zmiany wartości szacowanych kosztów odzwierciedlone są w zmianie finalnej marży wycenianej umowy. Szczegóły dotyczące rozpoznawania przychodów i związanych z nimi szacunków opisano szerzej w polityce rachunkowości oraz w nocie 3.
Profesjonalny osąd dotyczący prac rozwojowych
WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024
COPYRIGHT © 2024 32
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Grupa potwierdza na koniec każdego roku obrotowego, że w odniesieniu do aktywowanych nakładów stanowiących składnik wartości niematerialnych w postaci elementów gier:
* nakłady ponoszone na prace rozwojowe są zidentyfikowane i wycenione w prawidłowy sposób,
* przyniosą korzyści ekonomiczne w postaci zysków realizowanych ze sprzedaży licencji na gry,
* projekty dotyczące produkcji poszczególnych gier są możliwe do zrealizowania z finansowego i technicznego punktu widzenia,
* gry lub elementy gier będą ukończone i przeznaczone do sprzedaży jako osobne licencje.
Spełnienie kryteriów możliwości osiągania przyszłych korzyści ekonomicznych, jak i warunku posiadania wystarczających środków opiera się na szacunku Zarządu Jednostki dominującej wynikającym z analizy rynku oraz sytuacji finansowej Grupy.
Utrata wartości aktywów
Wartość firmy
Zgodnie z MSR 36 Zarząd Jednostki dominującej na dzień bilansowy dokonuje corocznych testów na utratę wartości ośrodków wypracowujących środki pieniężne, do których została przypisana wartość firmy. Przeprowadzone testy wymagają oszacowania wartości użytkowej ośrodków wypracowujących przepływy pieniężne w oparciu o przyszłe przepływy pieniężne generowane przez te ośrodki, które następnie, przy zastosowaniu stopy dyskontowej, są korygowane do wartości bieżącej. Utrata wartości ustalana jest poprzez oszacowanie odzyskiwalnej wartości ośrodka wypracowującego środki pieniężne, do którego została alokowana dana wartość firmy. W przypadku, gdy odzyskiwalna wartość ośrodka wypracowującego środki pieniężne jest niższa niż wartość bilansowa, ujęty zostaje odpis z tytułu utraty wartości. Odpis ten nie podlega odwróceniu w kolejnych okresach sprawozdawczych.
W przypadku, gdy wartość firmy stanowi część ośrodka wypracowującego środki pieniężne i dokonana zostanie sprzedaż części działalności w ramach tego ośrodka, przy ustalaniu zysków lub strat ze sprzedaży takiej działalności wartość firmy związana ze sprzedaną działalnością zostaje włączona do jej wartości bilansowej. W takich okolicznościach sprzedana wartość firmy jest ustalana na podstawie względnej wartości sprzedanej działalności i wartości zachowanej części ośrodka wypracowującego środki pieniężne.
Wartości niematerialne i rzeczowe aktywa trwałe
Na każdy dzień bilansowy spółki wchodzące w skład Grupy dokonują przeglądu wartości netto składników wartości niematerialnych i rzeczowych składników majątku trwałego w celu stwierdzenia, czy nie występują przesłanki wskazujące na możliwość utraty ich wartości. Wyjątek dotyczy niezakończonych prac rozwojowych, które podlegają analizie pod kątem utraty ich wartości na każdy dzień bilansowy, bez względu na wystąpienie przesłanek.
Oceniając istnienie przesłanek świadczących o możliwości utraty wartości któregoś ze składników ww. aktywów, spółki wchodzące w skład Grupy analizują co najmniej następujące przesłanki:
Przesłanki pochodzące z zewnętrznych źródeł informacji:
* istnieją obserwowalne przesłanki, że wartość rynkowa składnika aktywów spadła w danym okresie znacznie bardziej niż oczekiwano by wraz z upływem czasu lub w związku z normalnym użyciem,
* w ciągu okresu nastąpiły lub w niedalekiej przyszłości nastąpią znaczące i niekorzystne dla jednostki zmiany o charakterze technologicznym, rynkowym, gospodarczym lub prawnym w otoczeniu, w którym jednostka prowadzi działalność, lub też na rynkach, na które dany składnik aktywów jest przeznaczony,
WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024
COPYRIGHT © 2024 33
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
- w ciągu okresu nastąpił wzrost rynkowych stóp procentowych lub innych rynkowych stóp zwrotu z inwestycji i prawdopodobne jest, że wzrost ten wpłynie na stopę dyskontową stosowaną do wyliczenia wartości użytkowej danego składnika aktywów i istotnie obniży wartość odzyskiwalną składnika aktywów,
- wartość bilansowa aktywów netto jednostki sporządzającej sprawozdanie finansowe jest wyższa od wartości ich rynkowej kapitalizacji.
Przesłanki pochodzące z wewnętrznych źródeł informacji:
* dostępne są dowody na to, że nastąpiła utrata przydatności danego składnika aktywów lub jego fizyczne uszkodzenie,
* w ciągu okresu nastąpiły lub też prawdopodobne jest, że w niedalekiej przyszłości nastąpią znaczące i niekorzystne dla jednostki zmiany dotyczące zakresu lub sposobu, w jaki dany składnik aktywów jest aktualnie użytkowany, lub, zgodnie z oczekiwaniami, będzie użytkowany. Do takich zmian zalicza się niewykorzystywanie składnika aktywów, plany zaniechania działalności lub restrukturyzacji działalności, do której dany składnik należy, lub plany zbycia tego składnika aktywów przed uprzednio przewidzianym terminem oraz ponowna ocena okresu użytkowania danego składnika aktywów z nieokreślonego na okres określony.
W przypadku gdy stwierdzono istnienie takich przesłanek, szacowana jest wartość odzyskiwalna danego składnika aktywów w celu ustalenia potencjalnego odpisu z tego tytułu. W sytuacji gdy składnik aktywów nie generuje przepływów pieniężnych, które są w znacznym stopniu niezależnymi od przepływów generowanych przez inne aktywa, analizę przeprowadza się dla grupy aktywów generujących przepływy pieniężne, do której należy dany składnik aktywów.# Wartość odzyskiwalna
Wartość odzyskiwalna ustalana jest jako kwota wyższa z dwóch wartości: wartość godziwa pomniejszona o koszty sprzedaży lub wartość użytkowa. Ta ostatnia wartość odpowiada wartości bieżącej szacunku przyszłych przepływów pieniężnych zdyskontowanych przy użyciu stopy dyskonta uwzględniającej aktualną rynkową wartość pieniądza w czasie oraz ryzyko specyficzne dla danego składnika aktywów. Jeżeli wartość odzyskiwalna jest niższa od wartości księgowej netto składnika aktywów (lub grupy aktywów) wartość księgowa jest pomniejszana do wartości odzyskiwalnej. Strata z tytułu utraty wartości jest ujmowana jako koszt w okresie, w którym wystąpiła. W momencie gdy utrata wartości ulega następnie odwróceniu, wartość netto składnika aktywów (lub grupy aktywów) zwiększana jest do nowej wyszacowanej wartości odzyskiwalnej, nie wyższej jednak od wartości netto tego składnika aktywów jaka byłaby ustalona, gdyby utrata wartości nie została rozpoznana w poprzednich latach. Odwrócenie utraty wartości ujmowane jest w przychodach.
Aktywa finansowe
Dla aktywów finansowych Grupa, zgodnie z MSSF 9, ujmuje odpis na oczekiwane straty kredytowe (model ECL). W odniesieniu do należności handlowych i aktywów z tytułu umowy Grupa stosuje podejście uproszczone – dla tych grup naliczany jest odpis z tytułu dożywotnich strat kredytowych (Lifetime ECL), bez względu na analizę zmian ryzyka kredytowego. W przypadku pozostałych należności Grupa określa odpis w wysokości 12-miesięcznych oczekiwanych strat kredytowych (12M ECL), jeżeli ryzyko kredytowe jest niskie lub nie wzrosło znacząco od daty włączenia danego składnika należności do ksiąg rachunkowych, lub w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia, jeżeli ryzyko kredytowe związane z danym składnikiem aktywów finansowych wzrosło znacząco od momentu początkowego ujęcia. Zmiana oczekiwanej straty kredytowej wartości należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności została zaprezentowana w nocie 20.
WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024
COPYRIGHT © 2024
34 Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r.
(dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Okres ekonomicznej użyteczności wartości niematerialnych oraz środków trwałych
Zarząd Jednostki dominującej określa szacowane okresy użytkowania, a poprzez to stawki amortyzacji dla aktywowanych w pozycji wartości niematerialnych kwot poniesionych kosztów prac rozwojowych. Szacunek ten opiera się na oczekiwanym okresie ekonomicznej użyteczności tych aktywów. W przypadku nakładów na prace rozwojowe, dla których możliwe jest określenie wiarygodnych szacunków dotyczących ilości i wartości budżetu sprzedaży, Grupa amortyzuje wartość tych nakładów zgodnie z konsumpcją korzyści ekonomicznych, które są związane z ilością sprzedanych egzemplarzy. Okres użyteczności silników graficznych szacowany jest w oparciu o planowane wykorzystanie w rozpoczętych produkcjach gier. W przypadku zaistnienia okoliczności powodujących zmianę spodziewanego okresu użytkowania (np. zmiany technologiczne, wycofanie z użytkowania itp.) mogą się zmienić stawki amortyzacji. W konsekwencji zmieni się wartość odpisów amortyzacyjnych i wartość księgowa netto aktywowanych wartości niematerialnych. Okresy ekonomicznej przydatności są przeglądane corocznie i podlegają skorygowaniu, jeśli obecny szacowany okres ekonomicznej przydatności jest inny niż poprzednio przewidywano. Powyższe zmiany w szacunkach księgowych są ujmowane w sposób prospektywny. Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników rzeczowego majątku trwałego.
Aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego
Aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego wycenia się przy zastosowaniu stawek podatkowych, które według dostępnych prognoz będą stosowane na moment zrealizowania składnika aktywów lub rozwiązania zobowiązania, przyjmując za podstawę przepisy podatkowe, które obowiązywały prawnie lub faktycznie na koniec okresu sprawozdawczego. Prawdopodobieństwo realizacji aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego z przyszłymi zyskami podatkowymi opiera się na planach Grupy. Analizując w jednej ze spółek zależnych warunki uzyskania prawa do ulg podatkowych związanych z dofinansowaniem części kosztów działalności, Zarząd Jednostki dominującej ocenił, że ponieważ warunkiem uzyskania korzyści ekonomicznej jest uzyskanie potwierdzenia ze strony organu podatkowego, ujęcie skutków podatkowych tej ulgi podatkowej będzie następować w momencie uzyskania przekonania, że korzyści te są prawdopodobne, tj. w momencie wpływu środków. Zarząd Jednostki dominującej oszacował, że w kolejnych okresach sprawozdawczych z działalności opodatkowanej na zasadach ogólnych jest przewidywane uzyskanie dochodów podatkowych pozwalających na rozliczenie strat podatkowych z lat 2021-2022 w łącznej kwocie 15 667 tys. zł. Aktywo z tytułu podatku odroczonego wynosi 19% tej kwoty, a zatem 2 977 tys. zł. Ze względu na zachowanie zasady ostrożnej wyceny, Zarząd Jednostki dominującej nie zdecydował się na rozpoznanie aktywa z tytułu podatku odroczonego w stosunku do straty podatkowej z 2020 r. Wartość nierozpoznanego składnika aktywów wynosi 585 tys. zł. Na dzień 31.12.2022 r. wartość nierozpoznanego składnika aktywów wyniosła 2 295 tys. zł.
Niepewność w zakresie sposobów ujmowania podatku dochodowego
Obowiązujące w Polsce przepisy podatkowe podlegają częstym zmianom, powodując istotne różnice w ich interpretacji i istotne wątpliwości w ich stosowaniu. Organy podatkowe posiadają instrumenty kontroli umożliwiające im weryfikację podstaw opodatkowania (w większości przypadków w okresie poprzednich 5 lat obrotowych) oraz nakładanie kar i grzywien. Od 15.07.2016 r. Ordynacja Podatkowa uwzględnienia także postanowienia Ogólnej Klauzuli Zapobiegającej Nadużyciom (GAAR), która ma zapobiegać powstawaniu i wykorzystywaniu sztucznych struktur prawnych
WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024
COPYRIGHT © 2024
35 Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r.
(dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
tworzonych w celu uniknięcia opodatkowania. Klauzulę GAAR należy stosować tak w odniesieniu do transakcji dokonanych po jej wejściu w życie, jak i do transakcji, które zostały przeprowadzone przed jej wejściem w życie, ale dla których po dacie wejścia klauzuli w życie korzyści były lub są nadal osiągane. W konsekwencji ustalenie zobowiązań podatkowych, aktywów oraz rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego może wymagać istotnego osądu, w tym dotyczącego transakcji już zaistniałych, a kwoty prezentowane i ujawniane w sprawozdaniach finansowych mogą się zmienić w przyszłości w wyniku kontroli organów podatkowych. W związku z istotnością i niepewnością co do rozliczania ulg Jednostka dominująca uzyskała interpretację podatkową z dnia 30.04.2020 r., zgodnie z którą od 2019 r. w rozliczeniach podatkowych z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych wykorzystuje ulgę IP Box. Ponadto, Jednostka dominująca uzyskała interpretację podatkową z dnia 06.03.2023 r., dotyczącą rozliczania ulgi IP Box w ramach segmentu self-publishing.
Płatność w formie akcji
W związku z emisją warrantów subskrypcyjnych przez spółki Grupy, Grupa ujmuje i wycenia warranty zgodne z MSSF 2. Wartość godziwa przyznanych instrumentów kapitałowych ustalana jest na dzień wyceny na podstawie cen rynkowych akcji. Grupa wycenia warranty do czasu, gdy zostaną one zrealizowane (lub umorzone). Zmiana wartości wykazywana jest w wyniku Grupy. Całość programu emisji warrantów została opisana szerzej w nocie 23.
Leasing
Stosowanie MSSF 16 wymaga dokonania pewnych szacunków i wyliczeń, które mają wpływ na wycenę zobowiązań z tytułu leasingu oraz aktywów z tytułu prawa do użytkowania. Obejmują one m.in.:
* ustalenie okresu leasingu,
* ustalenie stopy procentowej stosowanej do dyskontowania przyszłych przepływów pieniężnych.
Ustalając okres leasingu, Grupa określa okres egzekwowalności umowy. Leasing przestaje być egzekwowalny, gdy zarówno leasingobiorca, jak i leasingodawca mają prawo wypowiedzenia umowy bez konieczności uzyskania zezwolenia drugiej strony bez ponoszenia kar większych niż nieznaczące. Natomiast w sytuacji, gdy którakolwiek ze stron – zgodnie z profesjonalnym osądem – poniesie istotną karę za wypowiedzenie (rozumianą szeroko), Grupa określa okres leasingu jako wystarczająco pewny (czyli okres, co do którego można z wystarczającą pewnością założyć, że umowa będzie trwać). Grupa przyjęła jako stopę krańcową stopę procentową stosowaną do dyskontowania przyszłych przepływów pieniężnych w wysokości 2,4% - 10,1%, w zależności od czasu trwania umowy i kraju, w którym operuje dana spółka z Grupy. Szczegółowy opis przyjętych szacunków znajduje się w nocie 16.
Zmiany Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej
Zmiany standardów lub interpretacji obowiązujące i zastosowane przez Grupę od 2023 r.
Nowe lub znowelizowane standardy i interpretacje, które obowiązują od 01.01.2023 r. oraz ich wpływ na skonsolidowane sprawozdanie Grupy:
* Nowy MSSF 17 „Umowy ubezpieczenia”: Nowy standard regulujący ujęcie, wycenę, prezentację i ujawnienia dotyczące umów ubezpieczeniowych i reasekuracyjnych. Standard zastąpił dotychczasowy MSSF 4. Standard obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 01.01.2023 r. lub później.
WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024
COPYRIGHT © 2024
36 Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.# GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Zmiany w standardach rachunkowości
●Zmiana do MSSF 17 „Umowy ubezpieczenia”
Rada MSR ustanowiła przepisy przejściowe dotyczące danych porównawczych dla podmiotów, które równocześnie wdrażają MSSF 17 i MSSF 9, aby zmniejszyć potencjalne niedopasowania księgowe wynikające z różnic między tymi standardami. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 01.01.2023 r. lub później. Zmiana nie wpłynęła na sprawozdania finansowe Grupy.
●Zmiana MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych”
Rada MSR doprecyzowała, które informacje dotyczące polityki rachunkowości stosowanej przez jednostkę są istotne i wymagają ujawnienia w sprawozdaniu finansowym. Zasady skupiają się na dostosowaniu ujawnień do indywidualnych okoliczności jednostki. Rada przestrzega przed stosowaniem wystandaryzowanych zapisów skopiowanych z MSSF oraz oczekuje, że podstawa wyceny instrumentów finansowych będzie uznana za istotną informację. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 01.01.2023 r. lub później. Zmiana nie miała wpływu na sprawozdania finansowe Grupy.
●Zmiana MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów”
Rada wprowadziła do standardu definicję szacunku księgowego: Szacunki księgowe to kwoty pieniężne w sprawozdaniu finansowym, które podlegają niepewności wyceny. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 01.01.2023 r. lub później. Zmiana nie miała wpływu na sprawozdania finansowe Grupy.
●Zmiana do MSR 12 „Podatek dochodowy”
Rada wprowadziła zasadę, iż jeśli w wyniku transakcji powstają równocześnie dodatnie i ujemne różnice przejściowe w tej samej kwocie, należy ująć aktywa i rezerwę na odroczony podatek dochodowy nawet wówczas, gdy transakcja nie wynika z połączenia, ani nie ma wpływu na wynik księgowy lub podatkowy. Oznacza to konieczność ujmowania aktywów i rezerwy na podatek odroczony np. gdy różnice przejściowe w równych kwotach występują w przypadku leasingu (odrębna różnica przejściowa od zobowiązania i od prawa do użytkowania) lub w przypadku zobowiązań z tytułu rekultywacji. Nie została zmieniona zasada mówiąca o tym, że aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego kompensuje się, jeśli kompensacie podlegają aktywa i zobowiązania z tytułu podatku bieżącego. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 01.01.2023 r. Zmiana nie miała wpływu na sprawozdania finansowe Grupy.
●Zmiana do MSR 12 „Podatek dochodowy”
Zmiana wprowadza tymczasowe zwolnienie z ujmowania podatku odroczonego wynikającego z wdrożenia międzynarodowej reformy podatkowej (Filar II) i obowiązek wprowadzenia dodatkowych ujawnień z tym związanych. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 01.01.2023 r. lub później. Zmiana nie miała wpływu na sprawozdania finansowe Grupy.
Standardy i interpretacje obowiązujące w wersji opublikowanej przez IASB, lecz nie zatwierdzone przez Unię Europejską
Standardy i interpretacje obowiązujące w wersji opublikowanej przez IASB, lecz nie zatwierdzone przez Unię Europejską, wykazywane są poniżej w punkcie dotyczącym standardów i interpretacji, które nie weszły w życie.
Zastosowanie standardu lub interpretacji przed datą ich wejścia w życie
W niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym nie skorzystano z dobrowolnego wcześniejszego zastosowania standardu lub interpretacji.
Opublikowane standardy i interpretacje, które nie weszły w życie dla okresów rozpoczynających się 01.01.2023 r. i ich wpływ na sprawozdanie Grupy
Do dnia sporządzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego zostały opublikowane nowe lub znowelizowane standardy i interpretacje, obowiązujące dla okresów rocznych następujących po 2023 roku. Lista obejmuje również zmiany, standardy i interpretacje opublikowane ale niezaakceptowane jeszcze przez Unię Europejską.
●Zmiana MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych”
Rada MSR doprecyzowała zasady klasyfikacji zobowiązań do długo- lub krótkoterminowych przede wszystkim w dwóch aspektach: odoprecyzowano, że klasyfikacja jest zależna od praw jakie posiada jednostka na dzień bilansowy, ointencje kierownictwa w odniesieniu do przyspieszenia lub opóźnienia płatności zobowiązania nie są brane pod uwagę. Zmiany obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 01.01.2024 r. lub później. W związku z tym, że Grupa stosuje już zasady spójne ze zmienionym standardem, zmiany nie będą miały wpływu na jej sprawozdania finansowe.
●Zmiana MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych”
Rada doprecyzowuje, że na dzień bilansowy jednostka nie bierze pod uwagę kowenantów, które będą musiały być spełnione w przyszłości, rozważając klasyfikację zobowiązań do długo- lub krótkoterminowych. Jednostka powinna natomiast ujawnić informacje o tych kowenantach w notach objaśniających do sprawozdania finansowego. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 01.01.2024 r. lub później. Grupa nadal szacuje wpływ zmiany na jej sprawozdanie finansowe.
●Zmiana do MSSF 16 „Leasing”
Zmiana doprecyzuje wymogi w odniesieniu do wyceny zobowiązania leasingowego powstającego wskutek transakcji sprzedaży i leasingu zwrotnego. Ma zapobiec nieprawidłowemu ujmowaniu wyniku na transakcji w części dotyczącej zachowanego prawa do użytkowania w przypadku, gdy płatności leasingowe są zmienne i nie zależą od indeksu lub stawki. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 01.01.2024 r. lub później. Grupa nadal szacuje wpływ zmiany na jej sprawozdanie finansowe.
●Zmiany do MSR 7 „Rachunek przepływów pieniężnych” oraz MSSF 7 “Instrumenty finansowe – ujawnianie informacji”
Zmiany doprecyzują cechy umów finansowania zobowiązań wobec dostawców (tzw. umowy faktoringu odwrotnego) oraz wprowadzają obowiązek ujawniania informacji na temat umów zawartych z dostawcami, w tym ich warunki, kwoty tych zobowiązań, terminy płatności i informacje o ryzyku płynności. Zmiany obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 01.01.2024 r. lub później. Grupa szacuje, że zmiany nie będą miały wpływu na jej sprawozdania finansowe, ponieważ nie zawiera umów, których dotyczą zmiany.
●Zmiana do MSR 21 „Skutki zmian kursów wymiany walut obcych”
Zmiana wyjaśnia, w jaki sposób jednostka powinna ocenić, czy dana waluta jest wymienialna i jak powinna ustalić kurs wymiany w przypadku braku wymienialności, a także wymaga ujawnienia informacji, które pozwolą użytkownikom sprawozdań finansowych zrozumieć wpływ braku wymienialności waluty. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 01.01.2025 r. lub później. Grupa szacuje, że zmiany nie będą miały wpływu na jej sprawozdania finansowe.
Grupa zamierza wdrożyć powyższe regulacje w terminach przewidzianych do zastosowania przez standardy lub interpretacje.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2021 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
3.Przychody ze sprzedaży i segmenty operacyjne
Grupa Kapitałowa dzieli działalność na cztery segmenty operacyjne:
- produkcja gier na zlecenie (development fee),
- prawa autorskie do wyprodukowanych gier (royalties),
- produkcja i wydawnictwo gier własnych (opłaty licencyjne), tzw. „self-publishing”,
- pozostałe.
Segment „produkcja gier na zlecenie (development fee)” w 2023 r. obejmował przede wszystkim przychody z tytułu realizacji przez Grupę produkcji gry – Project Gemini – z wydawcą Square Enix Limited. Dodatnie przepływy pieniężne z tego segmentu pozwalały Grupie na częściowe pokrycie nakładów na produkcję gier, które w zamierzeniu Grupy mają zostać wydane samodzielnie (model produkcji i wydawnictwa gier własnych). W okresie 12 miesięcy 2023 r. wynagrodzenie otrzymywane od Square Enix Limited w tym segmencie stanowiło ok. 75% przychodów ogółem. Dodatkowo, w związku z zawarciem 13.06.2023 r. umowy produkcyjno-wydawniczej z Microsoft Corporation, Grupa rozpoczęła rozpoznawanie przychodów z tytułu realizacji przez Grupę produkcji gry – Project Maverick. W 2022 r. Grupa uzyskiwała przychody z tytułu realizacji produkcji gier z dwoma wydawcami: Square Enix Limited oraz Take-Two Interactive Software, Inc.
Project Gemini
W okresie 12 miesięcy 2023 r. Grupa realizowała prace zlecone przez wydawcę Square Enix Limited w ramach umów wykonawczych (content riders) do umowy produkcyjno-wydawniczej. W dniu 24.11.2023 r. Grupa podjęła strategiczne rozmowy ze Square Enix Limited na temat kształtu gry Project Gemini i warunków dalszej współpracy nad Project Gemini, co zostało szczegółowo opisane w nocie 32.# Project Maverick
Grupa realizuje zlecenie wyprodukowania gry z segmentu AAA w oparciu o prawa własności intelektualnej Microsoft Corporation. Segment „prawa autorskie do wyprodukowanych gier (royalties)” obejmował przychody jakie uzyskuje Grupa z tytułu wynagrodzenia umownego (royalties) związanego z wcześniej wyprodukowanymi grami. Przychody Grupy kwalifikowane do przychodów z segmentu praw autorskich do wyprodukowanych gier (royalties) pochodzą przede wszystkim z umowy produkcyjno-wydawniczej dotyczącej gry Bulletstorm: Full Clip Edition (remaster) z dnia 24.10.2016 r. zawartej pomiędzy Jednostką dominującą a Gearbox Publishing, LLC. W stosunku do tytułu Bulletstorm: Full Clip Edition, Jednostka dominująca zachowała prawa autorskie, udzielając wydawcy licencji wyłącznej, na czas nieokreślony.
Segment „produkcja i wydawnictwo gier własnych (opłaty licencyjne)” (tzw. „self-publishing”) Grupa realizuje również projekty w modelu produkcji i wydawnictwa gier własnych (tzw. „self-publishing”). Za wyjątkiem tytułu Green Hell VR, wyprodukowanego i wydango przez Incuvo S.A., spółkę zależną Jednostki dominującej, oraz tytułu Bulletstorm VR, którego producentem była również Incuvo S.A., w tym modelu Jednostka dominująca, w oparciu o istniejące lub nowo wytworzone przez Jednostkę dominującą IP (prawa własności intelektualnej) jest odpowiedzialna za produkcję gry, której wydawcą jest inna spółka Grupy, tj. People Can Fly Ireland Limited. People Can Fly Ireland Limited prowadzi działalność wydawniczą, obejmującą m.in. promocję, dystrybucję i sprzedaż gier Jednostki dominującej, w oparciu o udzieloną przez Jednostkę dominującą licencję do wytworzonych przez Jednostkę dominującą gier. Podstawę rozpoznania przychodu przez People Can Fly Ireland Limited stanowią opłaty licencyjne naliczane przez tę spółkę z tytułu sprzedaży gry do gracza końcowego, pomniejszone o zysk platform dystrybucyjnych pośredniczących w sprzedaży.
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 41
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Segment „Pozostałe” obejmuje przede wszystkim nakłady na system oprogramowania nazwanego przez Grupę „PCF Framework”, zbudowanego przez Grupę, i będącego nakładką na silnik graficzny Unreal Engine, który to system ułatwia i optymalizuje prace przy tworzeniu gier wideo. Podstawą wyliczenia wyników poszczególnych segmentów operacyjnych są dane weryfikowane okresowo przez Zarząd Jednostki dominującej. Zarząd Jednostki dominującej analizuje wyniki segmentów operacyjnych na poziomie zysku (straty) z działalności operacyjnej. Grupa analizuje przychody w podziale na powyższe cztery segmenty i nie są prowadzone żadne inne analizy. W okresie 12 miesięcy 2023 r. nie wystąpiły zmiany w polityce rachunkowości Grupy w zakresie wyodrębnienia segmentów operacyjnych oraz zasad wyceny przychodów, wyników oraz aktywów segmentów, które zostały zaprezentowane w ostatnim rocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy.
Produkcja gier na zlecenie (development fee)
Prawa autorskie do wyprodukowanych gier (royalties)
Produkcja i wydawnictwo gier własnych (opłaty licencyjne)
| Ogółem za okres od 01.01 do 31.12.2023 r. | Region Europa | Pozostałe kraje | Przychody ze sprzedaży ogółem | Linia produktu | Przychody ze sprzedaży ogółem | Termin przekazania dóbr / usług | Przychody ze sprzedaży ogółem | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Produkcja gier na zlecenie (development fee) | 106 901 | 24 4 | 845 | 111 770 | Gry | 137 322 | W momencie czasu | 137 322 |
| Prawa autorskie do wyprodukowanych gier (royalties) | 1 215 | - | 1 215 | |||||
| Produkcja i wydawnictwo gier własnych (opłaty licencyjne) | 11 587 | W miarę upływu czasu | 148 909 | |||||
| Ogółem za okres od 01.01 do 31.12.2023 r. | 150 124 | 150 124 | ||||||
| Ogółem za okres od 01.01 do 31.12.2022 r. | Region Europa | Pozostałe kraje | Przychody ze sprzedaży ogółem | Linia produktu | Przychody ze sprzedaży ogółem | Termin przekazania dóbr / usług | Przychody ze sprzedaży ogółem | |
| Produkcja gier na zlecenie (development fee) | 117 863 | 24 15 | 265 | 133 152 | Gry | 153 015 | W momencie czasu | 153 015 |
| Prawa autorskie do wyprodukowanych gier (royalties) | 1 588 | - | 1 588 | |||||
| Produkcja i wydawnictwo gier własnych (opłaty licencyjne) | 16 882 | W miarę upływu czasu | 169 897 | |||||
| Ogółem za okres od 01.01 do 31.12.2022 r. | 171 485 | 171 485 |
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 42
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
W tabeli poniżej zaprezentowano informacje o przychodach, wyniku, istotnych pozycjach niepieniężnych oraz aktywach segmentów operacyjnych.
| Produkcja gier na zlecenie (development fee) | Prawa autorskie do wyprodukowanych gier (royalties) | Produkcja i wydawnictwo gier własnych (opłaty licencyjne) | Pozostałe | Ogółem za okres od 01.01 do 31.12.2023 r. | |
|---|---|---|---|---|---|
| Przychody od klientów zewnętrznych | 137 322 | 1 215 | 11 587 | - | 150 124 |
| Przychody ogółem | 137 322 | 1 215 | 11 587 | - | 150 124 |
| Wynik operacyjny segmentu | 20 290 | 1 191 | (107 933) | - | (86 452) |
| Pozostałe informacje: | |||||
| Amortyzacja | 16 610 | - | 3 074 | - | 19 684 |
| Utrata wartości niefinansowych aktywów trwałych | - | - | 69 377 | - | 69 377 |
| Aktywa segmentu operacyjnego na dzień 31.12.2023 r. | 353 092 | - | 131 426 | 28 943 | 513 461 |
| Nakłady na wartości niematerialne i rzeczowe aktywa trwałe segmentu operacyjnego | 9 158 | - | 120 329 | 15 770 | 145 257 |
| za okres od 01.01 do 31.12.2022 r. | |||||
| Przychody od klientów zewnętrznych | 153 015 | 1 588 | 16 882 | - | 171 485 |
| Przychody ogółem | 153 015 | 1 588 | 16 882 | - | 171 485 |
| Wynik operacyjny segmentu | 24 799 | 1 545 | 5 807 | (1 073) | 31 078 |
| Pozostałe informacje: | |||||
| Amortyzacja | 13 630 | 42 | 2 373 | 1 073 | 17 118 |
| Aktywa segmentu operacyjnego na dzień 31.12.2022 r. | 230 577 | - | 102 658 | 17 569 | 350 804 |
| Nakłady na wartości niematerialne i rzeczowe aktywa trwałe segmentu operacyjnego | 12 344 | - | 84 585 | 14 354 | 111 283 |
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 43
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Uzgodnienie łącznych wartości przychodów, wyniku oraz aktywów segmentów operacyjnych z analogicznymi pozycjami skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy przedstawia się następująco:
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Przychody segmentów | ||
| Łączne przychody segmentów operacyjnych | 150 124 | 171 485 |
| Przychody ze sprzedaży | 150 124 | 171 485 |
| Wynik segmentów | ||
| Wynik operacyjny segmentów | (86 452) | 31 078 |
| Zysk (strata) z działalności operacyjnej | (86 452) | 31 078 |
| Przychody finansowe | 2 248 | 1 771 |
| Koszty finansowe | (7 032) | (2 414) |
| Zysk (strata) przed opodatkowaniem | (91 236) | 30 435 |
| 31.12.2023 r. | 31.12.2022 r. | |
| Aktywa segmentów | ||
| Łączne aktywa segmentów operacyjnych | 513 461 | 350 804 |
| Aktywa razem | 513 461 | 350 804 |
4. Wartości niematerialne
| Patenty, licencje i oprogramowanie | Prace rozwojowe | Prace rozwojowe w trakcie wytwarzania | Razem | |
|---|---|---|---|---|
| za okres od 01.01 do 31.12.2023 r. | ||||
| Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2023 r. | 4 786 | 12 527 | 112 710 | 130 023 |
| Zwiększenia (nabycie, wytworzenie) | 5 184 | 7 131 | 126 517 | 138 832 |
| Inne zmiany (reklasyfikacje, przemieszczenia itp.) | - | 15 891 | (35 549) | (19 658) |
| Amortyzacja | (5 564) | (6 638) | - | (12 202) |
| Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości | - | - | (69 377) | (69 377) |
| Różnice kursowe netto z przeliczenia | (177) | - | 65 | (112) |
| Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2023 r. | 4 229 | 28 911 | 134 366 | 167 506 |
| za okres od 01.01 do 31.12.2022 r. | ||||
| Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2022 r. | 4 298 | 501 | 25 939 | 30 738 |
| Zwiększenia (nabycie, wytworzenie) | 5 204 | 1 629 | 98 939 | 105 772 |
| Inne zmiany (reklasyfikacje, przemieszczenia itp.) | - | 13 866 | (13 866) | - |
| Amortyzacja | (4 706) | (3 469) | - | (8 175) |
| Różnice kursowe netto z przeliczenia | (10) | - | 1 698 | 1 688 |
| Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2022 r. | 4 786 | 12 527 | 112 710 | 130 023 |
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 44
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Pod względem wartościowym najistotniejszym składnikiem kategorii „Patentów, licencji, oprogramowania” są dwie licencje na silnik do gier Unreal Engine, których wartość bilansowa na dzień 31.12.2023 r. wynosiła 735 tys. zł, zaś na dzień 31.12.2022 r. – 1 253 tys. zł. Okres amortyzacji liczony od pierwotnego ujęcia został oszacowany na 10 lat. Okres użyteczności silników graficznych szacowany jest w oparciu o wiedzę Zarządu Jednostki dominującej i planowane wykorzystanie w rozpoczętych produkcjach gier. Na dzień 31.12.2023 r. silniki był wykorzystywane przy produkcji gier. W pozycji „Prace rozwojowe w trakcie wytwarzania” zaprezentowane zostały nakłady ponoszone na prace rozwojowe, które na dzień bilansowy nie zostały zakończone i przyjęte do użytkowania. W grupie „Prace rozwojowe w trakcie wytwarzania” najistotniejszymi elementami na dzień 31.12.2023 r. były:
- prace rozwojowe nad nowymi grami z zamiarem ich wyprodukowania w modelu produkcji i wydawnictwa gier własnych (opisane szerzej w nocie 32),
- dalszy rozwój PCF Framework (opisany szerzej w nocie 32).
Grupa potwierdziła na koniec każdego okresu sprawozdawczego, iż aktywowane nakłady stanowiące składnik wartości niematerialnych w postaci elementów gier spełniają kryteria przedstawione w MSR 38.57. Grupa nie posiada aktywów o nieokreślonym okresie użytkowania.
Amortyzacja wartości niematerialnych została zaprezentowana w skonsolidowanym sprawozdaniu z wyniku w następujących pozycjach:
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Amortyzacja wartości niematerialnych | (12 202) | (8 175) |
| za okres od 01.01 do 31.12.2023 r. | za okres od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2023 r. | 11 780 | 10 846 |
| Zwiększenia (nabycie, wytworzenie) | 6 425 | 5 511 |
| Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) | (47) | (11) |
| Inne zmiany (reklasyfikacje, przemieszczenia itp.) | (6) | 421 |
| Amortyzacja | (5 409) | (5 118) |
| Różnice kursowe netto z przeliczenia | (638) | 131 |
| Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2023 r. | 12 105 | 11 780 |
Na dzień 31.12.2023 r. Grupa przeprowadziła analizę przesłanek potencjalnej utraty wartości dla wartości niematerialnych. W wyniku dokonanej analizy zidentyfikowano składniki wartości niematerialnych wymagające przeprowadzenia testu na utratę wartości. W konsekwencji, w 2023 r. rozpoznano łączny odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości w wysokości 69 377 tys. zł, dotyczący trzech projektów: Dagger odpis aktualizujący w wysokości 68 331 tys. zł, Blue odpis aktualizujący w wysokości 589 tys. zł, Dolphin odpis aktualizujący w wysokości 457 tys. zł. W nocie 33 szerzej opisano przesłanki związane z rozpoznaniem odpisu dotyczącego projektu Dagger.
| Budynki i budowle | Maszyny i urządzenia | Pozostałe środki trwałe | Rzeczowe aktywa trwałe w trakcie wytwarzania | Razem | |
|---|---|---|---|---|---|
| Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2023 r. | 3 452 | 7 386 | 805 | 137 | 11 780 |
| Zwiększenia (nabycie, wytworzenie) | 47 | 5 667 | 459 | 252 | 6 425 |
| Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) | - | (47) | - | - | (47) |
| Inne zmiany (reklasyfikacje, przemieszczenia itp.) | (15) | 115 | 24 | (130) | (6) |
| Amortyzacja | (506) | (4 484) | (419) | - | (5 409) |
| Różnice kursowe netto z przeliczenia | (142) | (448) | (47) | (1) | (638) |
| Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2023 r. | 2 836 | 8 189 | 822 | 258 | 12 105 |
| Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2022 r. | 2 895 | 7 269 | 548 | 134 | 10 846 |
| Zwiększenia (nabycie, wytworzenie) | 990 | 4 403 | 56 | 62 | 5 511 |
| Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) | - | (11) | - | - | (11) |
| Inne zmiany (reklasyfikacje, przemieszczenia itp.) | - | - | 483 | (62) | 421 |
| Amortyzacja | (466) | (4 365) | (287) | - | (5 118) |
| Różnice kursowe netto z przeliczenia | 33 | 90 | 5 | 3 | 131 |
| Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2022 r. | 3 452 | 7 386 | 805 | 137 | 11 780 |
Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych została ujęta w następujących pozycjach skonsolidowanego sprawozdania z wyniku:
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Koszt własny sprzedaży | 3 283 | 3 542 |
| Koszty ogólnego zarządu | 1 851 | 1 310 |
| Amortyzacja aktywowana w pracach rozwojowych | 1 330 | 266 |
| Razem amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych | 6 464 | 5 118 |
Na każdy dzień bilansowy Grupa analizuje przesłanki wskazujące, czy mogła nastąpić utrata wartości dla rzeczowych aktywów trwałych. Na dzień bilansowy 31.12.2023 r. oraz na dzień 31.12.2022 r. nie zostały stwierdzone przesłanki wskazujące na konieczność przeprowadzenia testów utraty wartości. Na dzień bilansowy 31.12.2023 r. oraz na dzień 31.12.2022 r. brak było umów powodujących obciążenia w związku z nabyciem rzeczowych aktywów trwałych.
6. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania
| Budynki i budowle | Maszyny i urządzenia | Pozostałe środki trwałe | Razem | |
|---|---|---|---|---|
| Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2023 r. | 28 516 | 952 | 627 | 30 095 |
| Zwiększenia (leasing) | 5 245 | - | - | 5 245 |
| Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) | (95) | - | - | (95) |
| Amortyzacja | (4 558) | (315) | (142) | (5 015) |
| Różnice kursowe netto z przeliczenia | (1 433) | - | - | (1 433) |
| Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2023 r. | 27 675 | 637 | 485 | 28 797 |
| Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2022 r. | 27 401 | 167 | 637 | 28 205 |
| Zwiększenia (leasing) | 4 932 | 1 008 | 617 | 6 557 |
| Inne zmiany (reklasyfikacje, przemieszczenia itp.) | - | - | (483) | (483) |
| Amortyzacja | (4 250) | (223) | (144) | (4 617) |
| Różnice kursowe netto z przeliczenia | 433 | - | - | 433 |
| Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2022 r. | 28 516 | 952 | 627 | 30 095 |
W kategorii „Budynki i budowle” wykazano prawa do użytkowania rozpoznane z tytułu ujęcia następujących umów najmu powierzchni biurowej:
* umowa najmu biura zlokalizowanego w Warszawie,
* umowa najmu biura zlokalizowanego w Rzeszowie,
* umowa najmu biura zlokalizowanego w Krakowie,
* umowa najmu biura zlokalizowanego w Newcastle
* umowa najmu biura zlokalizowanego w Montrealu.
W kategorii „Maszyny i urządzenia” Grupa wykazuje umowy leasingu operacyjnego sprzętu komputerowego, natomiast w kategorii „Pozostałe środki trwałe” – umowy leasingu wyposażenia biura.
Amortyzacja aktywów z tytułu prawa do użytkowania została ujęta w następujących pozycjach skonsolidowanego sprawozdania z wyniku:
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Koszt własny sprzedaży | 205 | 142 |
| Koszty ogólnego zarządu | 4 735 | 4 428 |
| Amortyzacja aktywowana w pracach rozwojowych | 75 | 47 |
| Razem amortyzacja aktywów z tytułu prawa do użytkowania | 5 015 | 4 617 |
7. Wartość firmy
W okresie 12 miesięcy 2023 r. wystąpiły następujące zmiany wartości firmy.
| 31.12.2023 r. | 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Stan na początek okresu | 55 503 | 54 604 |
| Zwiększenia | ||
| Z tytułu objęcia / utraty kontroli nad spółkami | - | 141 |
| Niezrealizowanie planowanego earn-outu | - | (317) |
| Różnice kursowe z przeliczenia | (3 360) | 1 075 |
| Stan na koniec okresu | 52 143 | 55 503 |
| 31.12.2023 r. | 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Wartość firmy według kosztu | 52 803 | 52 803 |
| Utrata kontroli nad spółkami | 141 | 141 |
| Niezrealizowanie planowanego earn-outu | (317) | (317) |
| Różnice kursowe z przeliczenia | (484) | 2 876 |
| Wartość firmy po uwzględnieniu dokonanych odpisów | 52 143 | 55 503 |
8. Aktywa oraz rezerwa na podatek odroczony oraz podatek dochodowy odniesiony w pozostałe całkowite dochody
Aktywa oraz rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego w następujący sposób wpływają na skonsolidowane sprawozdanie finansowe:
| 31.12.2023 r. | 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Saldo na początek okresu: | ||
| Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego | 4 499 | 2 188 |
| Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego | 6 566 | 4 976 |
| Podatek odroczony per saldo na początek okresu | (2 067) | (2 788) |
| Zmiana stanu w okresie wpływająca na: | ||
| Wynik | 23 250 | 753 |
| Pozostałe (w tym różnice kursowe netto z przeliczenia) | 145 | (32) |
| Podatek odroczony per saldo na koniec okresu, w tym: | 21 328 | (2 067) |
| Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego | 28 607 | 4 499 |
| Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego | 7 279 | 6 566 |
Zarząd Jednostki dominującej oszacował, że w kolejnych okresach sprawozdawczych z działalności opodatkowanej na zasadach ogólnych jest przewidywane uzyskanie dochodów podatkowych pozwalających na rozliczenie strat podatkowych z lat 2021-2022 w łącznej kwocie 15 667 tys. zł. Aktywo z tytułu podatku odroczonego wynosi 19% tej kwoty, a zatem 2 977 tys. zł. Ze względu na zachowanie zasady ostrożnej wyceny, Zarząd Jednostki dominującej nie zdecydował się na rozpoznanie aktywa z tytułu podatku odroczonego w stosunku do straty podatkowej z 2020 r. Wartość nierozpoznanego składnika aktywów wynosi 585 tys. zł. Na dzień 31.12.2022 r. wartość nierozpoznanego składnika aktywów wyniosła 2 295 tys. zł.
Na dzień 31.12.2023 r. w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej zaprezentowana została rezerwa z tytułu podatku odroczonego w kwocie 911 tys. zł, która dotyczy spółki zależnej Game On Creative Inc. z siedzibą w Montrealu, działającej w kanadyjskiej jurysdykcji podatkowej.
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego:
| Tytuły różnic przejściowych | Saldo na początek okresu | Zmiana stanu: wynik | Saldo na koniec okresu | Stan na 31.12.2023 r. |
|---|---|---|---|---|
| Aktywa: | ||||
| Wartości niematerialne | 17 | 15 260 | 15 277 | |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 63 | 47 | 110 | |
| Należności z tytułu dostaw i usług | - | (9) | (9) | |
| Aktywa z tytułu umowy | (62) | (13) | (75) | |
| Inne aktywa | 193 | 282 | 475 | |
| Zobowiązania: | ||||
| Rezerwy na świadczenia pracownicze | 32 | (1) | 31 | |
| Pozostałe rezerwy | 354 | (264) | 90 | |
| Zobowiązania z tytułu dostaw i usług | 7 | (5) | 2 | |
| Zobowiązania z tytułu umowy | - | 460 | 460 | |
| Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe | - | 3 982 | 3 982 | |
| Leasing | 2 980 | (536) | 2 444 | |
| Inne: | ||||
| Nierozliczone straty podatkowe | 110 | 2 867 | 2 977 | |
| Koszty stanowiące koszty podatkowe przyszłego okresu | 805 | 2 038 | 2 843 | |
| Razem | 4 499 | 24 108 | 28 607 | |
| W tym: | ||||
| Aktywa według stawki podatkowej 5% | 846 | (846) | - | |
| Aktywa według stawki podatkowej 19% | 3 653 | 24 954 | 28 607 |
| Tytuły różnic przejściowych | Saldo na początek okresu | Zmiana stanu: wynik | Saldo na koniec okresu | Stan na 31.12.2022 r. |
|---|---|---|---|---|
| Aktywa: | ||||
| Wartości niematerialne | 24 | (7) | 17 | |
| Rzeczowe aktywa trwałe | - | 63 | 63 | |
| Należności z tytułu dostaw i usług | 15 | (15) | - | |
| Aktywa z tytułu umowy | 180 | (242) | (62) | |
| Inne aktywa | 9 | 184 | 193 |
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
| Zobowiązania: | |||
|---|---|---|---|
| Rezerwy na świadczenia pracownicze | 6 | 26 | 32 |
| Pozostałe rezerwy | 50 | 304 | 354 |
| Zobowiązania z tytułu dostaw i usług | 30 | (23) | 7 |
| Leasing | 1 486 | 1 494 | 2 980 |
| Inne: | |||
| Nierozliczone straty podatkowe | - | 110 | 110 |
| Koszty stanowiące koszty podatkowe przyszłego okresu | 388 | 417 | 805 |
| Razem | 2 188 | 2 311 | 4 499 |
| W tym: | |||
| Aktywa według stawki podatkowej 5% | 1 236 | (390) | 846 |
| Aktywa według stawki podatkowej 19% | 952 | 2 701 | 3 653 |
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego:
| Tytuły różnic przejściowych | Zmiana stanu: | Saldo na początek okresu wynik | Różnice kursowe netto z przeliczenia | Saldo na koniec okresu | Stan na 31.12.2023 r. |
|---|---|---|---|---|---|
| Aktywa: | |||||
| Wartości niematerialne | 45 | 2 046 | - | 2 091 | |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 1 735 | (497) | (109) | 1 129 | |
| Prawo do użytkowania | 2 542 | (435) | - | 2 107 | |
| Należności z tytułu dostaw i usług | - | (26) | - | (26) | |
| Aktywa z tytułu umowy | 1 664 | (118) | - | 1 546 | |
| Inne aktywa | 535 | (114) | (36) | 385 | |
| Zobowiązania: | |||||
| Zobowiązania z tytułu dostaw i usług | 45 | 2 | - | 47 | |
| Razem | 6 566 | 858 | (145) | 7 279 | |
| W tym: | |||||
| Rezerwa według stawki podatkowej 5% | 1 644 | (1 080) | - | 564 | |
| Rezerwa według stawki podatkowej 19% | 4 922 | 1 938 | (145) | 6 715 |
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 51
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
| Tytuły różnic przejściowych | Zmiana stanu: | Saldo na początek okresu wynik | Różnice kursowe netto z przeliczenia | Saldo na koniec okresu | Stan na 31.12.2022 r. |
|---|---|---|---|---|---|
| Aktywa: | |||||
| Wartości niematerialne | 48 | (3) | - | 45 | |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 1 789 | (91) | 37 | 1 735 | |
| Prawo do użytkowania | 1 290 | 1 252 | - | 2 542 | |
| Należności z tytułu dostaw i usług | 127 | (127) | - | - | |
| Aktywa z tytułu umowy | 1 119 | 545 | - | 1 664 | |
| Inne aktywa | 602 | (62) | (5) | 535 | |
| Zobowiązania: | |||||
| Zobowiązania z tytułu dostaw i usług | 1 | 44 | - | 45 | |
| Razem | 4 976 | 1 558 | 32 | 6 566 | |
| W tym: | |||||
| Rezerwa według stawki podatkowej 5% | 1 921 | (277) | - | 1 644 | |
| Rezerwa według stawki podatkowej 19% | 3 055 | 1 835 | 32 | 4 922 |
9. Aktywa i zobowiązania z tytułu umowy
Składniki aktywów z tytułu umowy
W przypadku gdy produkcja gry jest realizowana przez producenta (dewelopera) we współpracy z wydawcą, zasady współpracy pomiędzy stronami określa umowa produkcyjno-wydawnicza. Na podstawie tych umów Jednostka dominująca zobowiązuje się do wyprodukowania i dostarczenia wydawcy gry zgodnie z uzgodnionym przez strony harmonogramem produkcji gry uwzględniającym jej kluczowe etapy (tzw. milestones). Wyprodukowanie gry przez Jednostkę dominującą obejmuje wszystkie prace niezbędne do stworzenia produktu gotowego do sprzedaży przez wydawcę. Umowy produkcyjno-wydawnicze mają charakter umów ramowych, które:
● wraz z postępem produkcji gier są uzupełniane o kolejne porozumienia pomiędzy stronami przyjmujące formę tzw. content riderów (nazywanych również schedules), tj. umów wykonawczych. Każdy content rider określa prawa i obowiązki stron w odniesieniu do zakontraktowanego etapu produkcji gry (milestone’a albo grupy milestone’ów), lub
● określają harmonogram produkcji gry uwzględniający jej kluczowe etapy (milestones).
Prawa i obowiązki dotyczą w szczególności: zakresu i terminu wykonania prac oraz wysokości i formy wynagrodzenia należnego producentowi od wydawcy. Wynagrodzenie jest standardowo płatne dopiero po wykonaniu i zaakceptowaniu przez wydawcę prac objętych danym milestonem. Po otrzymaniu zawiadomienia wydawcy o akceptacji prac wykonanych w ramach zakontraktowanego etapu produkcji gry Grupa uprawniona jest do wystawienia faktury sprzedażowej. Grupa ujmuje w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym składniki aktywów z tytułu umowy będące prawem Grupy do wynagrodzenia w zamian za dobra lub usługi, które Grupa przekazała klientowi (wydawcy), jeżeli prawo to jest uzależnione od warunku innego niż upływ czasu. W pozycji aktywów z tytułu umowy, prezentowane są w szczególności aktywa dotyczące zrealizowanych i dostarczonych prac w ramach umów
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 52
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
produkcyjno-wydawniczych, a jeszcze niezafakturowanych przez producenta oraz ujęcia przychodów w związku z przekazaniem rezultatu prac, które zostaną zafakturowane w przyszłości.
Warunki (moment) ujęcia aktywów z tytułu umowy oraz moment ich reklasyfikacji do należności
Aktywa z tytułu umowy
Grupa uzależnia ujęcie aktywa z tytułu umowy produkcyjno-wydawniczej od zgodności danej umowy z 5-stopniowym modelem przedstawionym w MSSF 15. Prezentowane w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej aktywa z tytułu umowy dotyczą zrealizowanych przez Grupę prac produkcyjnych do danej daty bilansowej i są szacowane na koniec każdego okresu sprawozdawczego (w oparciu o stopień zaawansowania prac objętych umowami). W przypadku aktywów z tytułu umowy momentem ujęcia jest realizacja zakontraktowanego w ramach procesów produkcyjnych etapu produkcji gry.
Należności krótkoterminowe
Grupa ujmuje należność, jeśli jej prawo do wynagrodzenia jest bezwarunkowe. Prawo do wynagrodzenia jest bezwarunkowe, jeśli jedynym warunkiem wymagalności wynagrodzenia jest upłynięcie określonego czasu. Momentem reklasyfikacji aktywa z tytułu umowy do należności jest moment, w którym Grupa zostaje upoważniona do wystawienia faktury sprzedażowej, tj. otrzymuje od wydawcy zawiadomienie o akceptacji prac.
Składniki zobowiązania z tytułu umowy
Oprócz umów produkcyjno-wydawniczych Grupa wykonuje również prace jako podwykonawca. W wyniku umów podwykonawczych Grupa jest zobowiązana do przekazania na rzecz klienta dóbr lub usług, w zamian za które otrzymała wynagrodzenie (lub kwota wynagrodzenia jest należna) od klienta. Grupa rozpoznaje zobowiązanie z tytułu umowy w sytuacji, kiedy stopień zaawansowania prac jest niższy niż poziom zafakturowania klienta na dany dzień bilansowy.
Stany aktywów i zobowiązań z tytułu umowy na koniec poszczególnych okresów sprawozdawczych przedstawia poniższa tabela:
| 31.12.2023 r. | 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Aktywa z tytułu umowy brutto | 8 611 | 30 451 |
| Odpisy aktualizujące wartość aktywów z tytułu umowy | - | - |
| Aktywa z tytułu umowy | 8 611 | 30 451 |
| Zobowiązania z tytułu umowy | 3 863 | 2 792 |
Aktywa z tytułu umowy podlegają regulacjom Międzynarodowego Standardu Sprawozdawczości Finansowej 9 „Instrumenty finansowe” (dalej „MSSF 9”) w zakresie szacowania strat kredytowych z tytułu utraty wartości. Grupa stosuje uproszczone podejście i wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia instrumentu. Szacunek odpisu jest oparty przede wszystkim o historycznie kształtujące się przeterminowania i powiązanie zalegania z faktyczną spłacalnością z ostatnich 4 lat, z uwzględnieniem dostępnych informacji dotyczących przyszłości. Szacowana wartość odpisów aktualizujących aktywa z tytułu umowy z tytułu oczekiwanej straty kredytowej na dzień 31.12.2023 r. oraz na dzień 31.12.2022 r. była nieistotna.
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 53
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Najważniejsze przyczyny zmian aktywów i zobowiązań z tytułu umowy w okresie sprawozdawczym przedstawia poniższa tabela:
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Aktywa z tytułu umowy: | ||
| Aktywa z tytułu umowy na początek okresu | 30 451 | 35 293 |
| Przychody odniesione w okresie sprawozdawczym na aktywa z tytułu umowy | 23 713 | 117 127 |
| Przeklasyfikowanie do należności z tytułu dostaw i usług | (45 545) | (121 969) |
| Różnice kursowe netto z przeliczenia | (8) | - |
| Aktywa z tytułu umowy na koniec okresu | 8 611 | 30 451 |
| Zobowiązania z tytułu umowy: | ||
| Zobowiązania z tytułu umowy na początek okresu | 2 792 | 2 030 |
| Zobowiązania do wykonania świadczenia ujęte w okresie sprawozdawczym jako zobowiązania z tytułu umowy | 2 422 | 762 |
| Rozpoznanie przychodu ujętego w saldzie zobowiązań z tytułu umowy na początek okresu | (1 212) | - |
| Różnice kursowe netto z przeliczenia | (139) | - |
| Zobowiązania z tytułu umowy na koniec okresu | 3 863 | 2 792 |
Grupa nie poniosła aktywowanych kosztów doprowadzenia do zawarcia i wykonania umów. W wyniku powiększania budżetu kontraktu o kolejne zlecone etapy (tzw. milestones) następuje aktualizacja i zwiększenie całkowitej wartości planowanych przychodów oraz odpowiadających tym przychodom kosztów. Grupa dokonuje aktualizacji przewidywanych wyników kontraktu stopniowo, bazując na najlepszej wiedzy o koniecznych do poniesienia kosztach adekwatnie do dodawanych do umowy etapów.
10. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności, ujmowane przez Grupę w ramach klasy należności i pożyczek (nota 13), przedstawiają się następująco:
| | 31.12.2023 r. | 31.12.2022 r. |
| :---------------------- | :------------ | :------------ |# Aktywa finansowe (MSSF 9):
* Należności z tytułu dostaw i usług: 38 387 11 500
* Należności z tytułu dostaw i usług netto: 38 387 11 500
* Kwoty zatrzymane (kaucje) z tytułu umów: 1 660 1 439
* Kaucje wpłacone z innych tytułów: 380 188
* Inne należności: 18 193 10 229
* Odpisy aktualizujące wartość pozostałych należności finansowych: - (99)
* Pozostałe należności finansowe netto: 20 233 11 757
* Należności finansowe: 58 620 23 257
Aktywa niefinansowe (poza MSSF 9):
- Należności z tytułu podatków i innych świadczeń: 1 173 191
- Pozostałe należności niefinansowe: 57 -
- Należności niefinansowe: 1 230 191
- Należności krótkoterminowe razem: 59 850 23 448
Wartość bilansowa należności z tytułu dostaw i usług uznawana jest przez Grupę za rozsądne przybliżenie jej wartości godziwej (nota 13). Grupa dokonała oceny należności ze względu na utratę ich wartości zgodnie ze stosowaną polityką rachunkowości. Odpisy aktualizujące wartość należności, które w poszczególnych latach obciążyły pozycję „Straty z tytułu oczekiwanych strat kredytowych” skonsolidowanego sprawozdania z wyniku, wyniosły:
- w odniesieniu do należności z tytułu dostaw i usług – nie wystąpiły,
- w odniesieniu do pozostałych pozycji należności finansowych długoterminowych i krótkoterminowych – nie wystąpiły.
Zgodnie z przyjętą polityką rachunkowości, dla należności z tytułu dostaw i usług Grupa stosuje uproszczone podejście, zakładające kalkulację odpisów z tytułu oczekiwanych strat kredytowych dla całego okresu życia instrumentu. Szacując oczekiwane straty kredytowe w całym okresie życia, Grupa korzysta z danych historycznych oraz bieżących informacji w celu określenia wysokości oczekiwanych strat. Grupa ocenia kontrahentów, z którymi współpracuje, jako charakteryzujących się niskim ryzykiem, w związku z czym przyjmuje, że ryzyko strat kredytowych jest również niskie. Grupa na dzień 31.12.2023 r. oraz na dzień 31.12.2022 r. nie ujęła odpisów aktualizujących wartość należności z tytułu oczekiwanych strat kredytowych w związku z tym, iż oszacowana wartość tych odpisów była niematerialna.
11. Rozliczenia międzyokresowe
Koszty przedpłacone stanowią koszty, które zostały przez Grupę opłacone z góry. Zaliczki otrzymane na realizację projektów stanowią otrzymane dofinansowanie do produkcji, które po premierze gry zostanie zaliczone na poczet należnych Grupie przychodów z tytułu sprzedaży gry.
| Rozliczenia krótkoterminowe 31.12.2023 r. | Rozliczenia krótkoterminowe 31.12.2022 r. | Rozliczenia długoterminowe 31.12.2023 r. | Rozliczenia długoterminowe 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|---|---|
| Koszty przedpłacone | 2 623 | 1 022 | 57 | 277 |
| Aktywa - rozliczenia międzyokresowe razem | 2 623 | 1 022 | 57 | 277 |
| Pasywa - rozliczenia międzyokresowe razem 31.12.2023 r. | Pasywa - rozliczenia międzyokresowe razem 31.12.2022 r. | Pasywa - rozliczenia międzyokresowe razem 31.12.2023 r. | Pasywa - rozliczenia międzyokresowe razem 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|---|---|
| Dotacje otrzymane | 1 659 | - | 2 544 | - |
| Zaliczki otrzymane na realizację projektów | - | - | - | 7 477 |
| Przychody przyszłych okresów | 18 064 | 203 | 3 631 | 2 340 |
| Pasywa - rozliczenia międzyokresowe razem | 19 723 | 203 | 6 175 | 9 817 |
12. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
| 31.12.2023 r. | 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Środki pieniężne na rachunkach bankowych prowadzonych w PLN | 37 122 | 12 637 |
| Środki pieniężne na rachunkach bankowych walutowych | 86 894 | 55 346 |
| Środki pieniężne i ich ekwiwalenty razem | 124 016 | 67 983 |
Na dzień 31.12.2023 r. Grupa nie posiadała środków pieniężnych o ograniczonej możliwości dysponowania (na dzień 31.12.2022 r.: środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania na rachunku VAT Jednostki dominującej w kwocie 91 tys. zł). Na dzień 31.12.2023 r. oraz 31.12.2022 r. Grupa nie posiadała ekwiwalentów środków pieniężnych.
13. Aktywa oraz zobowiązania finansowe
Kategorie instrumentów finansowych wg MSSF 9
AZK Poza MSSF9 Razem
Stan na 31.12.2023 r.
| AZK | Poza MSSF9 | Razem | |
|---|---|---|---|
| Należności i pożyczki | 117 | - | 117 |
| Aktywa obrotowe: | |||
| Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego | - | 1 173 | 1 173 |
| Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności | 58 620 | 57 | 58 677 |
| Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe* | 35 397 | - | 35 397 |
| Środki pieniężne i ich ekwiwalenty | 124 016 | - | 124 016 |
| Kategoria aktywów finansowych razem | 218 150 | 1 230 | 219 380 |
Stan na 31.12.2022 r.
| AZK | Poza MSSF9 | Razem | |
|---|---|---|---|
| Aktywa trwałe: | |||
| Aktywa obrotowe: | |||
| Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności | 23 257 | 191 | 23 448 |
| Środki pieniężne i ich ekwiwalenty | 67 983 | - | 67 983 |
| Kategoria aktywów finansowych razem | 91 240 | 191 | 91 431 |
* obligacje komercyjne
AZK - aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie (MSSF 9.4.1.2.)
Poza MSSF9 - aktywa nieobjęte zakresem MSSF 9
Kategorie instrumentów finansowych wg MSSF 9
ZZK Poza MSSF9 Razem
Stan na 31.12.2023 r.
| ZZK | Poza MSSF9 | Razem | |
|---|---|---|---|
| Zobowiązania długoterminowe: | |||
| Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne | 1 637 | - | 1 637 |
| Leasing | - | 23 598 | 23 598 |
| Zobowiązania krótkoterminowe: | |||
| Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego | - | 7 147 | 7 147 |
| Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania | 12 692 | 548 | 13 240 |
| Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne | 1 490 | - | 1 490 |
| Leasing | - | 5 988 | 5 988 |
| Kategoria zobowiązań finansowych razem | 15 819 | 37 281 | 53 100 |
Stan na 31.12.2022 r.
| ZZK | Poza MSSF9 | Razem | |
|---|---|---|---|
| Zobowiązania długoterminowe: | |||
| Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne | 3 490 | - | 3 490 |
| Leasing | 14 972 | 12 850 | 27 822 |
| Zobowiązania krótkoterminowe: | |||
| Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego | - | 7 591 | 7 591 |
| Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania | 11 167 | - | 11 167 |
| Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne | 2 089 | - | 2 089 |
| Leasing | 1 035 | 3 163 | 4 198 |
| Kategoria zobowiązań finansowych razem | 32 753 | 23 604 | 56 357 |
ZZK - zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie (MSSF 9.4.2.1.)
Poza MSSF9 - zobowiązania nieobjęte zakresem MSSF 9
Pozostałe informacje dotyczące instrumentów finansowych
Porównanie wartości bilansowej aktywów oraz zobowiązań finansowych z ich wartością godziwą przedstawia się następująco:
| Klasa instrumentu finansowego | Wartość godziwa 31.12.2023 r. | Wartość bilansowa 31.12.2023 r. | Wartość godziwa 31.12.2022 r. | Wartość bilansowa 31.12.2022 r. |
|---|---|---|---|---|
| Aktywa: | ||||
| Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe | 58 794 | 58 794 | 23 448 | 23 448 |
| Pozostałe klasy pozostałych aktywów finansowych* | 35 397 | 35 397 | - | - |
| Środki pieniężne i ich ekwiwalenty | 124 016 | 124 016 | 67 983 | 67 983 |
| Zobowiązania: | ||||
| Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne | 3 127 | 3 127 | 5 579 | 5 579 |
| Leasing | 29 586 | 29 586 | 32 020 | 32 020 |
| Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe | 13 240 | 13 240 | 11 167 | 11 167 |
* obligacje komercyjne
Wartość godziwa definiowana jest jako cena, którą otrzymano by za sprzedaż składnika aktywów lub zapłacono by za przeniesienie zobowiązania w transakcji przeprowadzonej na zwykłych warunkach między uczestnikami rynku na dzień wyceny. Na dzień 31.12.2023 r. oraz 31.12.2022 r. wartość bilansowa instrumentów finansowych Grupy była równa wartości godziwej ze względu na krótki okres zapadalności tych instrumentów, ich gotówkowy charakter, zmienne oprocentowanie lub nieistotną różnicę pomiędzy pierwotnymi efektywnymi stopami procentowymi a aktualnymi stopami rynkowymi. W zobowiązaniach w pozycji „Pożyczki, kredyty, inne instrumenty dłużne” została wykazana subwencja. Umowa subwencji, stanowiąca element rządowego programu wsparcia dla przedsiębiorców w ramach zwalczania skutków pandemii COVID-19, została zawarta na preferencyjnych warunkach, odbiegających od warunków rynkowych. Niemniej jednak fakt ten nie ma istotnego wpływu na wycenę wartości godziwej subwencji. W 2023 r. zobowiązania z tego tytułu zostały uregulowane.
14. Kapitał własny
Kapitał podstawowy
W okresie objętym niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym miały miejsce następujące zmiany liczby akcji:
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Akcje wyemitowane i w pełni opłacone: | ||
| Liczba akcji na początek okresu | 29 950 226 | 29 950 226 |
| Emisja akcji serii E | 136 104 | - |
| Emisja akcji serii F | 3 343 037 | - |
| Emisja akcji serii G | 2 510 904 | - |
| Liczba akcji na koniec okresu | 35 940 271 | 29 950 226 |
Na dzień bilansowy akcje Jednostki dominującej nie pozostawały w jej posiadaniu, ani też w posiadaniu jednostek zależnych.
Struktura właścicielska kapitału podstawowego
Poniższe tabele prezentują strukturę właścicielską na poszczególne daty bilansowe w okresie objętym niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym.
Stan na 31.12.2023 r.
| Liczba akcji | Liczba głosów | Wartość nominalna akcji (w tys. zł) | Udział w kapitale | |
|---|---|---|---|---|
| Sebastian Wojciechowski | 14 989 480 | 14 989 480 | 300 | 41,71% |
| Pozostali akcjonariusze | 20 950 791 | 20 950 791 | 419 | 58,29% |
| Razem | 35 940 271 | 35 940 271 | 719 | 100,00% |
Stan na 31.12.2022 r.
| | Liczba akcji | Liczba głosów | Wartość nominalna akcji (w tys. zł) | Udział w kapitale |
| :---------------- | :----------- | :----------- | :---------------------------------- | :---------------- |# Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
| Pozostałe kapitały | 31.12.2023 r. | 31.12.2022 r. |
|---|---|---|
| Pozostałe kapitały utworzone przed przejściem na MSR | 37 246 | 37 246 |
| Pozostałe kapitały - program motywacyjny | 10 416 | 10 207 |
| Wycena warrantów subskrypcyjnych należnych Wydawcy Square Enix Limited | 2 694 | 2 694 |
| Zmiana struktury grupy kapitałowej (transakcje z podmiotami niekontrolującymi) | (4 297) | - |
| Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych | (473) | 4 841 |
| Razem | 45 586 | 54 988 |
| Udziały niedające kontroli | 31.12.2023 r. | 31.12.2022 r. |
|---|---|---|
| Incuvo S.A. | 5 124 | 5 323 |
| Razem | 5 124 | 5 323 |
| 31.12.2023 r. | 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Stan na początek okresu | 5 323 | 2 081 |
| Zmiana struktury grupy kapitałowej - Incuvo S.A. | (1 341) | - |
| Udział w zysku/(stracie) netto - Incuvo S.A. | 1 142 | 3 458 |
| Dekonsolidacja - Spectral Applications sp. z o.o. w likwidacji | - | (216) |
| Stan na koniec okresu | 5 124 | 5 323 |
15. Kredyty i pożyczki
Poniżej opisano występujące w Grupie instrumenty dłużne na 31.12.2023 r.:
-
Umowa kredytowa zawarta pomiędzy Game On Creative Inc. i Royal Bank of Canada
Celem zaciągniętego kredytu był wykup menedżerski związany z nabyciem Game On Creative Inc. („Game On”) przez Jednostkę dominującą. Game On spłaca zaciągnięty kredyt w równych ratach po ok. 42 tys. CAD miesięcznie. Saldo pozostałej wartości do spłaty na dzień 31.12.2023 r. wynosi 1 052 tys. CAD. -
Umowa kredytowa zawarta pomiędzy People Can Fly Canada Inc. i Bank of Montreal
Umowa kredytowa dotyczy dwóch kredytów obrotowych o charakterze odnawialnym (demand revolving facility) obejmujących: (1) kredyt do maksymalnej wysokości 1 200 tys. CAD z przeznaczeniem na finansowanie kapitału obrotowego i ogólnych potrzeb korporacyjnych People Can Fly Canada Inc. („PCF Canada”) oraz (2) kredyt do maksymalnej wysokości 8 000 tys. CAD z przeznaczeniem na prefinansowanie przyszłych ulg podatkowych w Kanadzie.
Pakiet zabezpieczeń spłaty kredytów, rządzony prawem kanadyjskim, obejmuje m.in.: (1) gwarancję Jednostki dominującej, (2) zabezpieczenie z pierwszeństwem zaspokojenia (First Ranking General Security Agreement) na całości majątku ruchomego PCF Canada (tj. zbiorze rzeczy ruchomych i praw majątkowych o zmiennym składzie), (3) hipotekę z pierwszeństwem zaspokojenia (First Ranking Hypothec) w wysokości 11 040 tys. CAD na całości majątku ruchomego PCF Canada, (4) podporządkowanie spłaty pożyczek korporacyjnych udzielonych przez podmiot dominujący, (5) oznaczenie banku jako dodatkowego ubezpieczonego w ramach polis ubezpieczeniowych PCF Canada.
W dniu 24.05.2023 r. Jednostka dominująca udzieliła bankowi niezabezpieczonej gwarancji do wysokości 9 200 tys. CAD tytułem zabezpieczenia wierzytelności banku wobec PCF Canada z tytułu umowy oraz ustanowionych zabezpieczeń.
Oba kredyty podlegają spłacie na żądanie i są corocznie odnawiane na warunkach uzgodnionych przez strony. Stopa oprocentowania obu kredytów za każdy okres odsetkowy jest stopą oprocentowania w stosunku rocznym, która jest sumą uzgodnionej marży i stopy bazowej (opartej na Canadian Prime Rate). Prowizję z tytułu udostępnienia obu kredytów ustalono na warunkach rynkowych typowych dla tego typu instrumentów finansowych. Umowa przewiduje standardowy zakres zobowiązań m.in. ograniczenia dotyczące zmian głównego przedmiotu działalności czy warunków zaciągania nowego zadłużenia finansowego. W przypadku zaistnienia naruszeń umowy, bankowi przysługuje standardowy zakres uprawnień w tym m.in. ma prawo do wypowiedzenia umowy lub wstrzymania udzielania finansowania.
Saldo pozostałej wartości do spłaty na dzień 31.12.2023 r. wynosi 0 tys. CAD. -
Umowa kredytowa zawarta pomiędzy PCF Group S.A. i Bankiem Polska Kasa Opieki S.A.
W dniu 12.10.2023 r. Jednostka dominująca, jako kredytobiorca, oraz Bank Polska Kasa Opieki S.A. („Bank Pekao”), jako kredytodawca, zawarły: (1) umowę kredytu odnawialnego do maksymalnej kwoty 30 mln zł oraz (2) umowę kredytu odnawialnego do maksymalnej kwoty 4.426.444 EUR (łącznie „Umowy Kredytu”), z przeznaczeniem na finansowanie kosztów związanych z produkcją gier na zlecenie (łącznie „Kredyty”).
Okresy wykorzystania odnawialnych linii kredytowych, jak i ostateczne terminy spłaty obu Kredytów wynoszą 3 lata lat od dnia podpisania Umów Kredytu. Stopa oprocentowania Kredytów za każdy okres odsetkowy jest stopą oprocentowania w stosunku rocznym, która jest sumą uzgodnionej stałej marży i zmiennej stopy WIBOR (dla umowy (1)) lub EURIBOR (dla umowy (2)). Prowizję z tytułu udostępnienia Kredytów, jak również prowizję z tytułu udzielenia gwarancji Banku Gospodarstwa Krajowego ustalono na warunkach rynkowych typowych dla tego typu instrumentów finansowych.
Pakiet zabezpieczeń spłaty Kredytów obejmuje m.in.: (1) zastawy finansowe i zastawy rejestrowe na wszystkich akcjach posiadanych przez Jednostkę dominującą w kapitale zakładowym Incuvo S.A. z siedzibą w Katowicach, (2) zastawy finansowe i zastawy rejestrowe na prowadzonych przez Bank Pekao rachunkach bankowych Jednostki dominującej, (3) oświadczenia złożone w trybie art. 777 Kodeksu postępowania cywilnego, na podstawie których Jednostka dominująca podda się egzekucji co do obowiązku zapłaty wszelkich należności z tytułu Umów Kredytu na rzecz Banku Pekao do maksymalnej wysokości 150% kwot udzielonych Kredytów, (4) gwarancje Banku Gospodarstwa Krajowego do maksymalnej wysokości 80% kwot udzielonych Kredytów, które to gwarancje zostaną zabezpieczone wekslami in blanco wraz z deklaracjami wekslowymi wystawionymi przez Jednostkę dominującą na rzecz Banku Gospodarstwa Krajowego.
Udostępnienie Kredytów uwarunkowane jest spełnieniem standardowych warunków zawieszających wypłatę w transakcjach tego typu. Umowy Kredytu przewidują standardowy zakres zobowiązań Jednostki dominującej m.in. ograniczenia dotyczące zmian głównego przedmiotu działalności czy warunków zaciągania nowego zadłużenia finansowego. W przypadku zaistnienia naruszeń Umów Kredytu Bankowi Pekao przysługuje standardowy zakres uprawnień w tym m.in. ma prawo do wypowiedzenia umowy lub wstrzymania udzielania finansowania.
Do dnia zatwierdzenia do publikacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Jednostka dominująca nie składała wniosku o udostępnienie Kredytów.
| Zobowiązania krótkoterminowe | Zobowiązania długoterminowe | |
|---|---|---|
| 31.12.2023 r. | 31.12.2022 r. | |
| Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu: | ||
| Pożyczki, kredyty i subwencje | 1 490 | 2 089 |
| Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu | 1 490 | 2 089 |
| Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne razem | 1 490 | 2 089 |
16. Leasing
Przedmiotem umów leasingu zawieranych przez Grupę są głównie najem powierzchni oraz urządzeń. W kategorii „Budynki i budowle” wykazano prawa do użytkowania rozpoznane z tytułu ujęcia następujących umów najmu powierzchni biurowej:
- umowa najmu biura zlokalizowanego w Warszawie,
- umowa najmu biura zlokalizowanego w Rzeszowie,
- umowa najmu biura zlokalizowanego w Krakowie,
- umowa najmu biura zlokalizowanego w Newcastle,
- umowa najmu biura zlokalizowanego w Montrealu.
W kategorii „Maszyny i urządzenia” Grupa wykazuje umowy leasingu operacyjnego sprzętu komputerowego, natomiast w kategorii „Pozostałe środki trwałe” Grupa wykazuje umowy leasingu wyposażenia biura.
| Budynki i budowle | Maszyny i urządzenia | Pozostałe środki trwałe | Razem | |
|---|---|---|---|---|
| Stan na 31.12.2023 r. | ||||
| Zobowiązania długoterminowe: | 23 515 | 83 | - | 23 598 |
| Zobowiązania krótkoterminowe: | 5 439 | 302 | 247 | 5 988 |
| Stan na 31.12.2022 r. | ||||
| Zobowiązania długoterminowe: | 27 131 | 430 | 261 | 27 822 |
| Zobowiązania krótkoterminowe: | 3 643 | 347 | 208 | 4 198 |
Wartość odsetek od zobowiązań z tytułu leasingu za 2023 r. została przedstawiona w nocie 20. Analiza terminów wymagalności zobowiązań z tytułu leasingu na dzień 31.12.2023 r. została przedstawiona w nocie 27.# GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
17. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania
| 31.12.2023 r. | 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Zobowiązania finansowe (MSSF 9): | ||
| Zobowiązania z tytułu dostaw i usług | 12 315 | 8 813 |
| Zobowiązania z tytułu zakupu aktywów trwałych | 119 | 92 |
| Inne zobowiązania finansowe | 258 | 2 262 |
| Zobowiązania finansowe | 12 692 | 11 167 |
| Zobowiązania niefinansowe (poza MSSF 9): | ||
| Zobowiązania z tytułu podatków i innych świadczeń | 548 | - |
| Zobowiązania niefinansowe | 548 | - |
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 13 240 | 11 167 |
Wartość bilansowa zobowiązań z tytułu dostaw i usług uznawana jest przez Grupę za rozsądne przybliżenie wartości godziwej (patrz nota 13).
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024
62
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
18. Świadczenia pracownicze
Koszty wynagrodzeń i innych świadczeń pracowniczych
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Koszty wynagrodzeń | 131 292 | 94 728 |
| Koszty ubezpieczeń społecznych | 38 026 | 21 767 |
| Koszty szkoleń i inne świadczenia pracownicze | 1 211 | 1 021 |
| Koszty przyszłych świadczeń (rezerwy na niewykorzystane urlopy) | 478 | 94 |
| Koszty świadczeń pracowniczych razem | 171 007 | 117 610 |
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych ujęte w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej obejmują:
| 31.12.2023 r. | 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Krótkoterminowe świadczenia pracownicze: | ||
| Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń | 497 | 734 |
| Zobowiązania z tytułu ubezpieczeń społecznych | 410 | 635 |
| Rezerwy na niewykorzystane urlopy | 826 | 348 |
| Krótkoterminowe świadczenia pracownicze | 1 733 | 1 717 |
| Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych razem | 1 733 | 1 717 |
Długoterminowe zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych nie występują w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym.
19. Przychody i koszty operacyjne
Koszty według rodzaju
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Amortyzacja | 22 626 | 17 910 |
| Świadczenia pracownicze | 171 007 | 117 610 |
| Zużycie materiałów i energii | 1 843 | 3 085 |
| Usługi obce | 103 817 | 98 993 |
| Podatki i opłaty | 259 | 230 |
| Pozostałe koszty rodzajowe | 2 193 | 1 751 |
| Koszty według rodzaju razem | 301 745 | 239 579 |
| Aktywowane nakłady na prace rozwojowe | (136 099) | (98 939) |
| Koszty według rodzaju rozpoznane w wyniku | 165 646 | 140 640 |
| Koszt sprzedaży usług | 98 005 | 85 202 |
| Koszty ogólnego zarządu | 67 641 | 55 438 |
| Razem | 165 646 | 140 640 |
Koszty według rodzaju obejmują przede wszystkim koszty wynagrodzeń pracowników i współpracowników Grupy związanych z produkcją gier i back office, koszty najmu powierzchni biurowych oraz koszty usług obcych niezwiązanych z produkcją gier. Wzrost kosztów w okresie 12 miesięcy 2023 r. w stosunku do analogicznego okresu 2022 r. wynikał przede wszystkim z:
● ogólnego wzrostu poziomu kosztów związanych ze zwiększeniem skali działalności operacyjnej, która przełożyła się na konieczność rozbudowy struktur deweloperskich i back office Grupy,
● rozwijaniem struktur publishingu w związku z zamiarem wydawania przez Grupę gier samodzielnie, w segmencie produkcji i wydawnictwa gier własnych.
Usługi obce
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2021 r. | |
|---|---|---|
| Koszty związane z realizowanymi usługami od podmiotów trzecich | 67 474 | 66 263 |
| Usługi profesjonalne, prawne, księgowe | 21 056 | 19 182 |
| Usługi telekomunikacyjne, informatyczne, dzierżawa | 4 428 | 5 531 |
| Koszty utrzymania biur | 1 658 | 3 267 |
| Pozostałe | 9 201 | 4 750 |
| Razem | 103 817 | 98 993 |
Pozostałe przychody operacyjne
Pozostałe przychody operacyjne zawierają przychody z tytułu refakturowania usług medycznych oraz innych świadczeń dla podmiotów współpracujących z Grupą.
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych | - | 13 |
| Dotacje otrzymane | 98 | - |
| Inne przychody | 1 004 | 1 128 |
| Pozostałe przychody operacyjne razem | 1 102 | 1 141 |
Pozostałe koszty operacyjne
Pozostałe koszty operacyjne zawierają koszty utworzonych odpisów aktualizujących dotyczących wartości niematerialnych i prawnych, związanych z trzema projektami prowadzonymi przez Jednostkę dominującą, opisanych szerzej w nocie 4, a także koszty z tytułu zakupu usług medycznych i innych świadczeń dla podmiotów współpracujących z Grupą.
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Odpisy z tytułu utraty wartości środków trwałych i wartości niematerialnych | 69 377 | - |
| Odpisy aktualizujące wartość należności finansowych | - | 118 |
| Odpisy aktualizujące wartość należności niefinansowych | - | 4 |
| Inne koszty | 2 655 | 786 |
| Pozostałe koszty operacyjne razem | 72 032 | 908 |
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024
65
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
20. Przychody i koszty finansowe, straty z tytułu oczekiwanych strat kredytowych
Straty z tytułu oczekiwanych strat kredytowych
Grupa w okresie objętym niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym stosowała MSSF 9, jednakże nie wyodrębniono straty z tytułu oczekiwanych strat kredytowych jako osobnej pozycji skonsolidowanego sprawozdania z wyniku i pozostałych całkowitych dochodów, w związku z tym, że wartość tych strat była nieistotna.
Przychody finansowe
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Przychody z odsetek obliczone z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej: | ||
| Środki pieniężne i ich ekwiwalenty (lokaty) | 483 | 1 361 |
| Pożyczki i należności | 43 | - |
| Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie | 805 | - |
| Przychody z odsetek obliczone z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej | 1 331 | 1 361 |
| Zyski z wyceny oraz realizacji instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik: | ||
| Udziały, akcje spółek nienotowanych | - | 558 |
| Zyski z wyceny oraz realizacji instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik | - | 558 |
| Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych: | ||
| Środki pieniężne i ich ekwiwalenty | 655 | - |
| Pożyczki i należności | 132 | - |
| Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie | 84 | (148) |
| Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych | 871 | (148) |
| Inne przychody finansowe | 46 | - |
| Przychody finansowe razem | 2 248 | 1 771 |
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024
66
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
Koszty finansowe
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Koszty odsetek dotyczące instrumentów finansowych niewycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy: | ||
| Zobowiązania z tytułu leasingu | 1 441 | 1 362 |
| Kredyty w rachunku kredytowym | 554 | 205 |
| Pożyczki | 214 | - |
| Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania | 18 | - |
| Koszty odsetek dotyczące instrumentów finansowych niewycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy | 2 227 | 1 567 |
| Zyski (straty) (-/+) z tytułu różnic kursowych: | ||
| Środki pieniężne i ich ekwiwalenty | 3 900 | 81 |
| Pożyczki i należności | 1 488 | 27 |
| Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie | (663) | 739 |
| Zyski (straty) (-/+) z tytułu różnic kursowych | 4 725 | 847 |
| Inne koszty finansowe | 80 | - |
| Koszty finansowe razem | 7 032 | 2 414 |
Wzrost odsetek z tytułu leasingu wynikał ze wzrostu stóp procentowych wpływających na wartość zobowiązań z tytułu leasingu (opisanych szerzej w nocie 16).
21. Podatek dochodowy
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Podatek bieżący: | ||
| Rozliczenie podatku za okres sprawozdawczy | 7 475 | 9 204 |
| Korekty obciążenia podatkowego za poprzednie okresy | 114 | - |
| Podatek bieżący | 7 589 | 9 204 |
| Podatek odroczony: | ||
| Powstanie i odwrócenie różnic przejściowych | (23 250) | (753) |
| Podatek odroczony | (23 250) | (753) |
| Podatek dochodowy razem | (15 661) | 8 451 |
W dniu 30.04.2020 r. Krajowa Informacja Skarbowa wydała interpretację indywidualną dotyczącą wnioskowanego przez Jednostkę dominującą zastosowania ulgi IP Box. Jednostka dominująca, rozliczając podatek dochodowy od osób prawnych za lata obrotowe 2019-2023, korzystała z ulgi IP Box z uwzględnieniem powyższej decyzji i uzyskane kwalifikowane dochody z kwalifikowanych praw własności intelektualnej w rozumieniu przepisów IP Box zostały opodatkowane przez Jednostkę dominującą preferencyjną stawką podatku dochodowego od osób prawnych, wynoszącą 5%. W efekcie część bieżąca podatku dochodowego Jednostki
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024
67
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.# Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
22. Objaśnienia do skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych
W poniższej tabeli przedstawiono różnice między zmianą pozycji bilansowych a kwotami zaprezentowanymi w skonsolidowanym sprawozdaniu z przepływów pieniężnych:
| Pozycja sprawozdania z przepływów pieniężnych | Zmiana bilansowa / wynikowa | Zmiana zaprezentowana | Różnica | Przyczyna |
|---|---|---|---|---|
| Zmiana stanu należności | (35 346) | (17 418) | (17 928) | wyłączenie zmiany stanu należności z tytułu rozliczeń prefinansowania przyszłych ulg podatkowych w Kanadzie |
| Zmiana stanu zobowiązań | 2 073 | 1 819 | 254 | wyłączenie zmiany stanu zobowiązań z tytułu zakupu rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych |
| Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych | 6 464 | 4 079 | 2 385 | kapitalizacja amortyzacji w ramach prac rozwojowych w trakcie wytwarzania |
| Amortyzacja wartości niematerialnych | 12 548 | 10 686 | 1 862 | kapitalizacja amortyzacji w ramach prac rozwojowych w trakcie wytwarzania |
| Amortyzacja prawa użytkowania | 5 015 | 4 919 | 96 | kapitalizacja amortyzacji w ramach prac rozwojowych w trakcie wytwarzania |
23. Płatności w formie akcji
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Koszty emisji warrantów - Incuvo S.A. | 209 | - |
| Koszty emisji warrantów - Square Enix | - | 1 543 |
Koszty emisji warrantów – Incuvo S.A.
Ujęta w skonsolidowanym rachunku wyników wycena kosztów emisji warrantów w wysokości 209 tys. zł dotyczy wprowadzonego w 2022 r. programu motywacyjnego dla kluczowych pracowników i współpracowników w spółce zależnej Incuvo S.A. Program dotyczy lat 2023-2025, a jego wycena na dzień bilansowy następuje w wartości godziwej odpowiadającej ilości przyznanych instrumentów kapitałowych.
Koszty emisji warrantów – Square Enix
W dniu 29.08.2021 r. Jednostka dominująca podpisała ze Square Enix Limited umowę inwestycyjną określającą prawa i obowiązki stron w związku z emisją warrantów subskrypcyjnych przez Jednostkę dominującą na podstawie uchwały numer 5 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Jednostki dominującej z dnia 26.06.2020 r. w sprawie emisji warrantów subskrypcyjnych, warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego w drodze emisji akcji zwykłych serii C, pozbawienia dotychczasowych akcjonariuszy w całości prawa poboru wszystkich warrantów subskrypcyjnych oraz w całości prawa poboru wszystkich akcji serii C, ubiegania się o dopuszczenie i wprowadzenie akcji serii C do obrotu na rynku regulowanym prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A., dematerializacji akcji serii C oraz upoważnienia do zawarcia umowy o rejestrację akcji serii C w depozycie papierów wartościowych oraz zmiany Statutu Jednostki dominującej. Szczegóły umowy inwestycyjnej zostały szerzej opisane w raporcie bieżącym nr 40/2021 z dnia 29.08.2021 r.
W wykonaniu powołanej umowy inwestycyjnej w dniu 17.11.2021 r. Square Enix Limited przyjął ofertę Jednostki dominującej z dnia 11.10.2021 r. nieodpłatnego objęcia 90.000 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii A transzy A1 oraz 90.000 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii A transzy A2 emitowanych przez Jednostkę dominującą, z których każdy uprawnia do objęcia jednej akcji zwykłej na okaziciela serii C Jednostki dominującej o wartości nominalnej 0,02 zł każda za cenę emisyjną 50 zł za jedną akcję. Następnie w dniach 10.12.2021 r., 6.06.2022 r., 7.10.2022 r. oraz 28.03.2023 r. Zarząd Jednostki dominującej złożył wydawcy kolejne oferty nieodpłatnego objęcia, odpowiednio, 90.000 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii A transzy A3, 90.000 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii A transzy A4, 90.000 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii A transzy A5 oraz 90.000 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii A transzy A6 stanowiącej ostatnią z transz. Wszystkie oferty zostały przyjęte przez wydawcę, odpowiednio, w dniach 18.01.2022 r., 30.06.2022 r., 1.11.2022 r. oraz 18.04.2023 r. Square Enix Limited nabył prawo do objęcia akcji serii C wraz z objęciem czwartej transzy warrantów. Na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Jednostka dominująca ocenia, że maksymalna liczba akcji serii C, jakie mógłby objąć Square Enix Limited w związku z przyjęciem wszystkich ofert wyniosłaby około 1,5% kapitału zakładowego Jednostki dominującej.
W 2021 r., w związku z faktem, iż miał miejsce dzień wyceny (ang. grant date), warranty subskrypcyjne zostały wycenione i ujęte na dzień 29.08.2021 r. zgodnie z przepisami MSSF 2. Szacowana wartość warrantów należnych Square Enix Limited w stopniu zaawansowania adekwatnym dla stopnia realizacji usługi została ustalona na kwotę ok. 2 694 tys. zł.
Poniżej zamieszczono tabelę prezentującą zmianę stanu przyznanych warrantów w okresie objętym niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym:
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Saldo przyznanych warrantów od początku trwania programów na dzień 01.01 | 450 000 | 180 000 |
| Liczba przyznanych warrantów w danym okresie | 90 000 | 270 000 |
| Saldo przyznanych warrantów od początku trwania programów na dzień 31.12 | 540 000 | 450 000 |
Emisja warrantów rozliczana była zgodnie z zasadami MSSF 2 „Płatności w formie akcji”, a Zarząd Jednostki dominującej dokonał niezbędnych szacunków potrzebnych do wyceny i ujęcia tej emisji. Jednostka dominująca dokonała wyceny przy użyciu modelu Blacka-Scholesa.
Założenia przyjęte do wyceny:
| Transza | Zakończenie okresu rozliczeniowego | Cena wykonania opcji | Wskaźnik zmienności % | Stopa wolna od ryzyka % |
|---|---|---|---|---|
| Transza 1 | 30.09.2024 | 3,83 | 30,6% | 0,5% |
| Transza 2 | 30.09.2024 | 3,83 | 30,6% | 0,5% |
| Transza 3 | 30.09.2024 | 3,83 | 30,6% | 0,5% |
| Transza 4 | 30.09.2024 | 3,83 | 30,6% | 0,5% |
| Transza 5 | 30.09.2024 | 6,72 | 36,6% | 0,7% |
| Transza 6 | 30.09.2024 | 7,90 | 34,3% | 1,0% |
24. Zysk na akcję i wypłacone dywidendy
Zysk na akcję
Przy wyliczeniu podstawowego zysku (straty) na akcję Grupa stosuje w liczniku kwotę zysku (straty) netto przypadającego akcjonariuszom Jednostki dominującej, tzn. nie występuje efekt rozwadniający wpływający na kwotę zysku (straty). Kalkulację podstawowego zysku (straty) na akcję wraz z uzgodnieniem średniej ważonej rozwodnionej liczby akcji przedstawiono poniżej.
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Liczba akcji stosowana jako mianownik wzoru | ||
| Średnia ważona liczba akcji zwykłych | 32 698 050 | 29 950 226 |
| Rozwadniający wpływ opcji zamiennych na akcje | 540 000 | 450 000 |
| Średnia ważona rozwodniona liczba akcji zwykłych | 33 238 050 | 30 400 226 |
| Działalność kontynuowana | ||
| Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej | (75 575) | 21 984 |
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Podstawowy zysk (strata) na akcję (PLN) | (2,31) | 0,73 |
| Rozwodniony zysk (strata) na akcję (PLN) | (2,27) | 0,72 |
| Działalność zaniechana | ||
| Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej | - | - |
| Podstawowy zysk (strata) na akcję (PLN) | - | - |
| Rozwodniony zysk (strata) na akcję (PLN) | - | - |
| Działalność kontynuowana i zaniechana | ||
| Zysk (strata) netto | (75 575) | 21 984 |
| Podstawowy zysk (strata) na akcję (PLN) | (2,31) | 0,73 |
| Rozwodniony zysk (strata) na akcję (PLN) | (2,27) | 0,72 |
Dywidendy
Zgodnie z przyjętą przez Zarząd Jednostki dominującej w dniu 31.01.2023 r. aktualizacją strategii rozwoju Grupy Zarząd nie przewiduje rekomendowania Walnemu Zgromadzeniu Jednostki dominującej wypłaty dywidendy do czasu uzyskania przez Jednostkę dominującą przychodów, zysków oraz dodatnich przepływów pieniężnych z tytułu planowanej własnej działalności wydawniczej, tj. nie wcześniej niż w odniesieniu do zysków wypracowanych za rok obrotowy 2025. Jednocześnie podjęcie decyzji o wypłacie dywidendy oraz wielkości wypłacanej dywidendy zależy w każdym wypadku od decyzji akcjonariuszy w ramach zwyczajnego Walnego Zgromadzenia, którzy nie są związani w żaden sposób rekomendacją Zarządu Jednostki dominującej.# 25. Transakcje z podmiotami powiązanymi
Podmiotem dominującym najwyższego szczebla jest Pan Sebastian Wojciechowski. Wynika to z faktu, iż Pan Sebastian Wojciechowski jest znaczącym akcjonariuszem Jednostki dominującej posiadającym, na dzień publikacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, akcje Jednostki dominującej stanowiące 41,71% kapitału zakładowego oraz ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Jednostki dominującej, jak również uprawnienie osobiste do powoływania oraz odwoływania Prezesa Zarządu. Dodatkowo, wraz z trzema innymi akcjonariuszami Jednostki dominującej, Pan Sebastian Wojciechowski tworzy Grupę Uprawnionych Akcjonariuszy, której przysługuje uprawnienie osobiste do powoływania większości członków Rady Nadzorczej. Pan Sebastian Wojciechowski jest osobą fizyczną i nie sporządza sprawozdań finansowych podawanych do publicznej wiadomości (Międzynarodowy Standard Rachunkowości 24 „Ujawnienie informacji na temat jednostek powiązanych”, dalej „MSR 24”, punkt 24.13). Pan Sebastian Wojciechowski pełni również funkcję Prezesa Zarządu Jednostki dominującej.
Transakcje z akcjonariuszami
W poniższych tabelach przedstawiono transakcje z akcjonariuszami Jednostki dominującej jakie miały miejsce w okresie objętym niniejszymi skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym:
Za okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2023 r.
| Akcjonariusze Jednostki dominującej | Sprzedaż | Zakup | Dywidendy |
|---|---|---|---|
| 4 | 4 481 | - |
Za okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2022 r.
| Akcjonariusze Jednostki dominującej | Sprzedaż | Zakup | Dywidendy |
|---|---|---|---|
| 5 | 3 993 | 5 717 |
Na dzień 31.12.2023 r.
| Akcjonariusze Jednostki dominującej | Należności | Zobowiązania | Pożyczki otrzymane |
|---|---|---|---|
| - | 228 | - |
Na dzień 31.12.2022 r.
| Akcjonariusze Jednostki dominującej | Należności | Zobowiązania | Pożyczki otrzymane |
|---|---|---|---|
| - | - | - |
Grupa w zakresie ujawnienia transakcji z akcjonariuszami stosuje uproszczenie polegające na prezentacji transakcji z akcjonariuszami, których udział w ogólnej liczbie głosów Jednostki dominującej wynosi co najmniej 5%. Ponadto Grupa ujawnia również transakcje wykonywane przez osoby pełniące obowiązki zarządcze oraz osoby blisko z nimi związane, notyfikowane Jednostce dominującej na podstawie art. 19 Rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) nr 596/2014 z dnia 16.04.2014 r. w sprawie nadużyć na rynku (rozporządzenie w sprawie nadużyć na rynku).
26. Umowy gwarancji finansowych oraz aktywa i zobowiązania warunkowe
W dniu 24.05.2023 r. spółka zależna Jednostki dominującej, People Can Fly Canada Inc., z siedzibą w Montrealu, Kanada („PCF Canada”), jako kredytobiorca, oraz Bank of Montreal jako kredytodawca podpisały umowę kredytową dotyczącą udzielenia PCF Canada dwóch kredytów obrotowych o charakterze odnawialnym (demand revolving facility) obejmujących: (1) kredyt do maksymalnej wysokości 1 200 tys. CAD z przeznaczeniem na finansowanie kapitału obrotowego i ogólnych potrzeb korporacyjnych PCF Canada, oraz (2) kredyt do maksymalnej wysokości 8 000 tys. CAD z przeznaczeniem na sfinansowanie ulg podatkowych w Kanadzie. W dniu 24.05.2023 r. Jednostka dominująca udzieliła Bank of Montreal niezabezpieczonej gwarancji do wysokości 9 200 tys. CAD tytułem zabezpieczenia wierzytelności Bank of Montreal wobec PCF Canada z tytułu powyższej umowy kredytowej oraz ustanowionych zabezpieczeń opisanych szerzej w nocie 15. Poza pozycją opisaną powyżej umową gwarancji, na dzień 31.12.2023 r. w Grupie nie wystąpiły umowy gwarancji finansowych oraz aktywa i zobowiązania warunkowe.
27. Ryzyko dotyczące instrumentów finansowych
Grupa narażona jest na wiele rodzajów ryzyka związanego z instrumentami finansowymi. Aktywa oraz zobowiązania finansowe Grupy w podziale na kategorie zaprezentowano w nocie 13. Ryzyka, na które narażona jest Grupa, są następujące:
- ryzyko rynkowe, obejmujące ryzyko biznesowe, walutowe oraz ryzyko stopy procentowej,
- ryzyko kredytowe, oraz
- ryzyko płynności.
Zarządzanie ryzykiem finansowym Grupy koordynowane jest przez Jednostkę dominującą. W procesie zarządzania ryzykiem najważniejszą wagę mają następujące cele:
- zabezpieczenie krótkoterminowych oraz średnioterminowych przepływów pieniężnych,
- stabilizacja wahań wyniku finansowego Grupy,
- wykonanie zakładanych prognoz finansowych poprzez spełnienie założeń budżetowych.
Grupa nie zawiera transakcji na rynkach finansowych w celach spekulacyjnych. Od strony ekonomicznej przeprowadzane transakcje mają charakter zabezpieczający przed określonym ryzykiem.
Ryzyko walutowe
Grupa jest narażona na ryzyko walutowe, ponieważ istotna część kosztów ponoszonych przez Grupę jest denominowana w PLN, podczas gdy zdecydowana większość przychodów jest realizowana w walutach obcych, głównie w EUR, USD i CAD. Z tego powodu Grupa jest narażona na ryzyko kursowe, związane ze zmianą kursów walut. W przypadku umowy produkcyjno-wydawniczej ze Square Enix Limited dotyczącej wyprodukowania przez Grupę gry Project Gemini zawiera ona postanowienia zabezpieczające Grupę przed ryzykiem zmiany kursu EUR/PLN. Wahania kursów walut mogą zmniejszać wartość należności Grupy lub zwiększać wartość jej zobowiązań, powodując powstanie różnic kursowych obciążających wynik finansowy Grupy. Na datę niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupa monitoruje kształtowanie się kursów walut, ale nie stosuje instrumentów finansowych w celu zabezpieczenia ryzyka kursowego. W konsekwencji opisane ryzyko może mieć negatywny wpływ na działalność, przychody, wyniki oraz, pośrednio poprzez zmniejszenie poziomu przychodów lub zwiększenie poziomu kosztów, również na sytuację finansową Grupy (przede wszystkim zmniejszenie poziomu środków pieniężnych Grupy).
W tabeli poniżej zaprezentowane zostały główne ekspozycje walutowe Grupy oraz potencjalne zyski/straty kursowe na tych ekspozycjach, będące wynikiem hipotetycznej dziesięcioprocentowej aprecjacji/deprecjacji kursu wymiany złotego względem innych walut.
Poniższa tabela przedstawia aktywa i zobowiązania finansowe narażone na ryzyko walutowe:
| Wartość wyrażona w walucie: | EUR | USD | GBP | CAD | Wartość po przeliczeniu |
|---|---|---|---|---|---|
| Stan na 31.12.2023 r. | |||||
| Aktywa finansowe: | |||||
| Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności finansowe | 4 158 | 1 548 | - | 9 402 | 52 092 |
| Środki pieniężne i ich ekwiwalenty | 8 794 | 8 474 | 1 794 | 2 966 | 89 359 |
| Zobowiązania finansowe: | |||||
| Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne | - | - | - | (1 052) | (3 124) |
| Leasing | - | - | (72) | (5 622) | (17 056) |
| Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania finansowe | (1 146) | (2 830) | (22) | (2 472) | (23 570) |
| Ekspozycja na ryzyko walutowe razem | 11 806 | 7 192 | 1 700 | 3 222 | 97 701 |
| Stan na 31.12.2022 r. | |||||
| Aktywa finansowe: | |||||
| Pożyczki | - | - | - | - | - |
| Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności finansowe | 247 | 1 155 | - | 3 287 | 16 921 |
| Pozostałe aktywa finansowe | - | - | - | - | - |
| Środki pieniężne i ich ekwiwalenty | 7 734 | 3 509 | 63 | 1 014 | 55 345 |
| Zobowiązania finansowe: | |||||
| Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne | - | - | - | (1 560) | (5 068) |
| Leasing | - | - | - | (4 928) | (16 009) |
| Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania finansowe | (63) | (69) | (704) | (1 500) | (9 200) |
| Ekspozycja na ryzyko walutowe razem | 7 918 | 4 595 | (641) | (3 687) | 41 989 |
Poniższa tabela przedstawia wpływ zmiany kursu na aktywa i zobowiązania finansowe narażone na ryzyko walutowe:
| Wpływ na wynik finansowy / kapitał własny: | Wzrost kursu walutowego 10% | Spadek kursu walutowego -10% | Wzrost kursu walutowego 10% | Spadek kursu walutowego -10% | Razem |
|---|---|---|---|---|---|
| Stan na 31.12.2023 r. | |||||
| 5 133 | (5 133) | 2 830 | (2 830) | 9 770 | |
| Stan na 31.12.2022 r. | |||||
| 3 713 | (3 713) | 2 023 | (2 023) | 4 199 |
Analiza wrażliwości na ryzyko stopy procentowej
Ryzyko stopy procentowej jest to ryzyko, że wartość godziwa albo przyszłe przepływy pieniężne z instrumentu finansowego będą zmieniać się na skutek zmian stóp procentowych. Na dzień 31.12.2023 r. występuje ryzyko związane ze zmianami stóp procentowych w odniesieniu do oprocentowania zobowiązań z tytułu leasingu. Grupa nie podejmowała w bieżącym okresie szczególnych działań zmierzających do zabezpieczenia zmian w wysokości stóp procentowych. Szczegółowe informacje na temat pożyczek zaciągniętych przez Grupę zawarte są w nocie nr 15. Wpływ ryzyka z tytułu zmiany oprocentowania posiadanych środków pieniężnych jest nieistotny.
Ryzyko kredytowe
Podstawową praktyką Grupy z zakresu zarządzania ryzykiem kredytowym jest dążenie do zawierania transakcji wyłącznie z podmiotami o potwierdzonej wiarygodności. Bieżące monitorowanie poziomu należności z tytułu dostaw i usług w przekroju kontrahentów służy obniżaniu poziomu ryzyka kredytowego związanego z tymi aktywami. Maksymalną ekspozycję Grupy na ryzyko kredytowe na dzień zakończenia okresu sprawozdawczego odzwierciedla wartość bilansowa tych należności. Grupa uznaje, że mają one niskie ryzyko kredytowe, jeżeli nie są przeterminowane na dzień oceny, a kontrahent potwierdził saldo wierzytelności.# Grupa przyjęła, że znaczny wzrost ryzyka następuje, gdy przeterminowanie płatności przekracza 90 dni. Jeśli wzrost ryzyka kredytowego był znaczny, ujmuje się straty odpowiednie dla całego życia instrumentu. Pozycje, dla których stwierdzono wzrost ryzyka kredytowego, Grupa traktuje jako aktywa finansowe dotknięte utratą wartości ze względu na ryzyko kredytowe i rozpoznaje odpis. W ramach aktywów z tytułu umowy, stanowiących najbardziej istotną klasę aktywów narażonych na ryzyko kredytowe, a także w przypadku należności z tytułu dostaw i usług, Grupa jest narażona na ryzyko kredytowe związane z pojedynczym znaczącym kontrahentem. W ocenie Grupy wspomniany znaczący kontrahent jest wiarygodny kredytowo. Uwzględniając brak historycznych opóźnień w spłacie należności, szacunki odpisów są dokonywane na zasadzie zbiorowej, a należności zostały pogrupowane według okresu przeterminowania. Szacunek odpisu jest oparty przede wszystkim o historycznie kształtujące się przeterminowania i powiązanie zalegania z faktyczną spłacalnością z ostatnich 4 lat.
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 74
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Wartości brutto poszczególnych grup oraz wysokość odpisów kształtowały się na 31.12.2023 r. oraz 31.12.2022 r. następująco:
Przeterminowanie należności z tyt. dostaw i usług: Stan na 31.12.2023 r.
| Aktywa z tyt. umowy | bieżące | 0 – 30 dni | 31 – 90 dni | powyżej 90 dni | Razem | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Wskaźnik odpisu | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% |
| Wartość brutto | 8 611 | 58 677 | - | - | - | 67 288 |
Przeterminowanie należności z tyt. dostaw i usług: Stan na 31.12.2022 r.
| Aktywa z tyt. umowy | bieżące | 0 – 30 dni | 31 – 90 dni | powyżej 90 dni | Razem | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Wskaźnik odpisu | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% |
| Wartość brutto | 30 451 | 23 448 | - | - | - | 53 899 |
W okresie objętym niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupa nie prowadziła negocjacji i nie dokonała ustaleń, które byłyby wynikiem znaczącego wzrostu ryzyka kredytowego, a w wyniku których zmianom uległyby terminy płatności lub w inny sposób zostałyby zmodyfikowane oczekiwane przepływy z posiadanych należności z tytułu dostaw i usług oraz aktywów z tytułu umowy.
Grupa nie przyjmuje zabezpieczeń dla należności z tytułu dostaw i usług. Dla wszystkich składników aktywów finansowych, a także dla aktywów z tytułu umowy, ich wartość bilansowa najlepiej odzwierciedla maksymalne narażenie Grupy na ryzyko kredytowe.
Ryzyko płynności
Grupa jest narażona na ryzyko utraty płynności, tj. zdolności do terminowego regulowania zobowiązań finansowych. Grupa zarządza ryzykiem płynności poprzez monitorowanie terminów płatności oraz zapotrzebowania na środki pieniężne w zakresie obsługi krótkoterminowych płatności (transakcje bieżące monitorowane w okresach tygodniowych) oraz długoterminowego zapotrzebowania na gotówkę na podstawie prognoz przepływów pieniężnych aktualizowanych w okresach miesięcznych. Zapotrzebowanie na gotówkę porównywane jest z dostępnymi źródłami pozyskania środków oraz konfrontowane jest z inwestycjami wolnych środków. Ponadto zgodnie z dokumentacją kredytową zawartą z Bankiem Pekao w dniu 12.10.2023 r. Jednostce dominującej przysługują do wykorzystania odnawialne linie kredytowe w wysokości do 30 mln zł oraz do 4 426 tys. EUR, z przeznaczeniem na finansowanie kosztów związanych z produkcją gier na zlecenie. Dodatkowo, zgodnie z dokumentacją kredytową zawartą z Bank of Montreal w dniu 24.05.2023 r. spółce zależnej Jednostki dominującej, People Can Fly Canada Inc., przysługują do wykorzystania dwa kredyty obrotowe o charakterze odnawialnym (demand revolving facility) obejmujące: (1) kredyt do maksymalnej wysokości 1 200 tys. CAD z przeznaczeniem na finansowanie kapitału obrotowego i ogólnych potrzeb korporacyjnych People Can Fly Canada Inc. oraz (2) kredyt do maksymalnej wysokości 8 000 tys. CAD z przeznaczeniem na prefinansowanie przyszłych ulg podatkowych w Kanadzie. Szczegółowe opisy warunków finansowania przyznanego Grupie przez banki znajduje się w nocie 15. Do dnia zatwierdzenia do publikacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupa nie korzystała z powyższych instrumentów, jak również nie korzystała z instrumentów pochodnych.
Grupa zarządza płynnością, prognozując harmonogram prac i terminy dostarczania poszczególnych etapów produkcji gier do wydawcy, za które otrzymywać będzie płatności.
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 75
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Na dzień bilansowy zobowiązania finansowe Grupy, inne niż instrumenty pochodne, mieściły się w następujących przedziałach terminów wymagalności:
| Krótkoterminowe: | od 3 do 12 m-cy | od 12 m-cy do 60 m-cy | powyżej 60 m-cy | Razem | |
|---|---|---|---|---|---|
| Stan na 31.12.2023 r. | |||||
| Pożyczki | 349 | 1 141 | 1 637 | - | 3 127 |
| Leasing | 1 493 | 4 495 | 15 704 | 7 894 | 29 586 |
| Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania finansowe | 13 240 | - | - | - | 13 240 |
| Ekspozycja na ryzyko płynności razem | 15 082 | 5 636 | 17 341 | 7 894 | 45 953 |
| Stan na 31.12.2022 r. | |||||
| Pożyczki | 609 | 1 480 | 3 490 | - | 5 579 |
| Leasing | 1 046 | 3 152 | 17 752 | 10 070 | 32 020 |
| Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania finansowe | 11 167 | - | - | - | 11 167 |
| Ekspozycja na ryzyko płynności razem | 12 822 | 4 632 | 21 242 | 10 070 | 48 766 |
Poniższa tabela prezentuje nadwyżkę dostępnych w Grupie środków pieniężnych nad sumą zobowiązań z tytułu dostaw i usług, pozostałych zobowiązań i krótkoterminowej części zobowiązań z tytułu leasingu. W okresie objętym niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupa na dzień bilansowy wykazywała nadwyżkę, a ryzyko utraty płynności nie wystąpiło.
| Stan na 31.12.2023 r. | Stan na 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania + leasing (część krótkoterminowa) | 19 228 | 15 365 |
| Środki pieniężne i ich ekwiwalenty | 124 016 | 67 983 |
| Nadwyżka | 104 788 | 52 618 |
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 76
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
28. Zarządzanie kapitałem
Zarządzanie kapitałem odbywa się w celu zapewnienia zdolności kontynuowania działalności przez Grupę oraz zapewnienie oczekiwanej stopy zwrotu dla akcjonariuszy i innych podmiotów zainteresowanych kondycją finansową Grupy. Poziom środków pieniężnych i zdolności pokrywania zobowiązań handlowych są monitorowane na bieżąco. W okresie objętym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym przedstawione niżej wskaźniki kształtowały się na następującym poziomie:
| 31.12.2023 r. | 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Kapitał: | ||
| Kapitał własny | 427 880 | 277 629 |
| Kapitał | 427 880 | 277 629 |
| Źródła finansowania ogółem: | ||
| Kapitał własny | 427 880 | 277 629 |
| Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne | 3 127 | 5 579 |
| Leasing | 29 586 | 32 020 |
| Źródła finansowania ogółem | 460 593 | 315 228 |
| Wskaźnik kapitału do źródeł finansowania ogółem | 0,93 | 0,88 |
| EBITDA | ||
| Zysk (strata) z działalności operacyjnej | (86 452) | 31 078 |
| Amortyzacja i odpisy aktualizujące | 89 061 | 17 118 |
| EBITDA* | 2 609 | 48 196 |
| Dług: | ||
| Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne | 3 127 | 5 579 |
| Leasing | 29 586 | 32 020 |
| Dług | 32 713 | 37 599 |
| Wskaźnik długu do EBITDA | 12,54 | 0,78 |
| Środki pieniężne | 124 016 | 67 983 |
| Zobowiązania krótkoterminowe | 53 260 | 29 757 |
| Wskaźnik natychmiastowej płynności ** | 2,33 | 2,28 |
* EBITDA kalkulowana jest jako zysk (strata) z działalności operacyjnej powiększona o koszt amortyzacji i odpisów aktualizujących
** Wskaźnik natychmiastowej płynności kalkulowany jest jako iloraz środków pieniężnych i zobowiązań krótkoterminowych
Od dnia zawarcia umowy kredytowej z Bankiem Pekao, co miało miejsce 12.10.2023 r., przez cały okres finansowania Jednostka dominująca podlega zewnętrznym wymogom kapitałowym, w tym zobowiązana jest do utrzymywania określonego w tej dokumentacji minimalnego poziomu kapitałów własnych. Szczegółowy opis warunków finansowania przyznanego Jednostce dominującej przez Bank Pekao znajduje się w nocie 15.
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 77
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
29. Wynagrodzenia członków zarządu i rady nadzorczej
Wartość wynagrodzeń i innych świadczeń dla Członków Zarządu i Rady Nadzorczej Jednostki dominującej wyniosła:
| W Jednostce dominującej: | W spółkach zależnych: | ||
|---|---|---|---|
| wynagrodzenie | inne świadczenia | wynagrodzenie | |
| za okres od 01.01 do 31.12.2023 r. | |||
| Prezes Zarządu - Sebastian Wojciechowski | 48 | 1 251 | 696 |
| Członkowie Rady Nadzorczej | 138 | - | - |
| Razem | 186 | 1 251 | 696 |
| za okres od 01.01 do 31.12.2022 r. | |||
| Prezes Zarządu - Sebastian Wojciechowski | 48 | 959 | 708 |
| Członkowie Rady Nadzorczej | 134 | - | - |
| Razem | 182 | 959 | 708 |
W dniu 11.01.2023 r. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Jednostki dominującej podjęło uchwały w sprawie zmiany wynagrodzenia członków Rady Nadzorczej oraz członków Komitetu Audytu Rady Nadzorczej Jednostki dominującej, określając:
- wynagrodzenie członków Rady Nadzorczej w następującej wysokości:
a) wynagrodzenie Przewodniczącego Rady Nadzorczej w wysokości 3 tys. zł miesięcznie;
b) wynagrodzenie pozostałych członków Rady Nadzorczej w wysokości 2,5 tys. zł miesięcznie.
Niezależnie od powyższego, każdemu członkowi Rady Nadzorczej przysługuje dodatek do wynagrodzenia w wysokości 1,5 tys.zł za udział w każdym posiedzeniu Rady Nadzorczej Jednostki dominującej; 2.dodatkowe wynagrodzenia członków Komitetu Audytu Rady Nadzorczej w następującej wysokości: a) wynagrodzenie Przewodniczącego Komitetu Audytu Rady Nadzorczej w wysokości 2 tys. zł miesięcznie; b) wynagrodzenie członka Komitetu Audytu Rady Nadzorczej posiadającego wiedzę i umiejętności w zakresie rachunkowości lub badania sprawozdań finansowych w wysokości 2 tys. zł miesięcznie, przy czym w przypadku pełnienia przez takiego członka jednocześnie funkcji Przewodniczącego Komitetu Audytu Rady Nadzorczej należy się wyłącznie wynagrodzenie określone w lit. a) powyżej; c) wynagrodzenie pozostałych członków Komitetu Audytu Rady Nadzorczej w wysokości 1,5 tys. zł miesięcznie. Niezależnie od powyższego, każdemu członkowi Komitetu Audytu Rady Nadzorczej przysługuje dodatek do wynagrodzenia w wysokości 2 tys. zł za udział w każdym posiedzeniu Komitetu Audytu Rady Nadzorczej Jednostki dominującej. Zmienione wynagrodzenia obowiązują od 01.01.2024 r. Wynagrodzenie członków Rady Nadzorczej i Komitetu Audytu Rady Nadzorczej Jednostki dominującej zostało pierwotnie określone w czerwca 2020 r. i od tamtego czasu nie było zmienianie pomimo dynamicznego rozwoju Jednostki dominującej i jej grupy kapitałowej, zarówno w zakresie struktury, jak i działalności. Ponadto w związku z wejściem w życie w dniu 13.10.2022 r. nowelizacji przepisów Kodeksu spółek handlowych doszło do zwiększenia roli rad nadzorczych w spółkach akcyjnych, a także poszerzenia kompetencji i odpowiedzialności członków rad nadzorczych. Podwyższenie wynagrodzenia członkom Rady Nadzorczej Jednostki dominującej, w tym dodatek pieniężny za udział w każdym posiedzeniu Rady Nadzorczej, ma na celu dostosowanie go do zwiększonego nakładu pracy oraz poszerzonego zakresu obowiązków i odpowiedzialności w ramach sprawowanego przez członków Rady Nadzorczej Jednostki dominującej stałego nadzoru nad działalnością Jednostki dominującej we wszystkich dziedzinach jej działalności. Dodatek pieniężny za udział w obradach Rady Nadzorczej, ma także charakter profrekwencyjny.
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 78
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Zarząd
W 2023 r. Grupa dokonała zakupu od podmiotów kontrolowanych przez Zarząd na kwotę 1 251 tys. zł (w 2022 r. na kwotę 959 tys. zł). Na poszczególne daty bilansowe saldo zobowiązań z tego tytułu wynosiło odpowiednio: 228 tys. zł na 31.12.2023 r. oraz 0 tys. zł na 31.12.2022 r. W 2023 r. Grupa nie dokonała sprzedaży do podmiotów kontrolowanych przez Zarząd (w 2022 r. również brak sprzedaży). Spółka wykazywała salda należności z tego tytułu na poszczególne daty bilansowe – odpowiednio: 0 tys. zł na 31.12.2023 r. oraz 0 tys. zł na 31.12.2022 r.
Rada Nadzorcza
Grupa nie otrzymała ani i nie udzieliła Członkom Rady Nadzorczej żadnych pożyczek w okresie objętym skonsolidowanymi sprawozdaniem finansowym.
30.Wynagrodzenie firmy audytorskiej
Zgodnie z § 15 ust. 2 pkt 4) Statutu Jednostki dominującej wyboru firmy audytorskiej do badania sprawozdań finansowych Jednostki dominującej oraz skonsolidowanych sprawozdań finansowych jej Grupy dokonuje Rada Nadzorcza. Uchwałą nr 22/2023 z dnia 22 czerwca 2023 r. Rada Nadzorcza postanowiła o wyborze Grant Thornton Polska Prosta Spółka Akcyjna z siedzibą w Poznaniu jako firmy audytorskiej do przeprowadzenia badania jednostkowych sprawozdań finansowych Jednostki dominującej oraz skonsolidowanych sprawozdań finansowych Grupy za okresy od 1 stycznia 2023 r. do 31 grudnia 2023 r. oraz od 1 stycznia 2024 r. do 31 grudnia 2024 r., jak również przeprowadzenia przeglądu jednostkowych śródrocznych sprawozdań finansowych Jednostki dominującej oraz przeglądu skonsolidowanych śródrocznych sprawozdań finansowych Grupy za okresy od 1 stycznia 2023 r. do 30 czerwca 2023 r. oraz od 1 stycznia 2024 r. do 30 czerwca 2024 r. Grant Thornton Polska P.S.A. jest firmą audytorską w rozumieniu Ustawy o Biegłych Rewidentach wpisaną na listę firm audytorskich prowadzoną przez Polską Agencję Nadzoru Audytowego pod nr 4055. Grant Thornton Polska P.S.A. spełnia wymogi niezależności wynikające z przepisów prawa, jak i standardów obowiązujących firmy audytorskie i biegłych rewidentów. Grant Thornton Polska P.S.A. nie posiada interesów w Jednostce dominującej, w tym w szczególności na datę zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego nie posiada żadnych instrumentów kapitałowych Jednostki dominującej, w szczególności akcji ani warrantów subskrypcyjnych emitowanych przez Jednostkę dominującą.
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| W tym firmy audytorskiej | W tym firmy audytorskiej | |
| Wynagrodzenie sieci | ||
| Badanie rocznych sprawozdań finansowych | 376 | 217 |
| Przegląd sprawozdań finansowych | 145 | 57 |
| Inne usługi atestacyjne | 9 | 9 |
| Razem | 530 | 283 |
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 79
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
31.Zatrudnienie i współpracownicy
Zaangażowanie osób (umowa o pracę, umowa zlecenie, umowa o dzieło, jednoosobowa działalność gospodarcza) w Grupie oraz rotacja pracowników i współpracowników kształtowały się następująco:
| od 01.01 do 31.12.2023 r. | od 01.01 do 31.12.2022 r. | |
|---|---|---|
| Stan na początek okresu 01.01 | 612 | 495 |
| Liczba osób zatrudnionych / rozpoczynających współpracę w okresie | 262 | 254 |
| Liczba osób zwolnionych / kończących współpracę w okresie | (118) | (137) |
| Stan na koniec okresu 31.12 | 756 | 612 |
32.Znaczące zdarzenia i transakcje
W okresie objętym niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym miały miejsce następujące zdarzenia:
-
Rejestracja warrantów subskrypcyjnych przez KDPW
W dniu 24.01.2023 r. Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A., wydał w odpowiedzi na wniosek Jednostki dominującej z dnia 12.01.2023 r., oświadczenie o zawarciu z Jednostką dominującą, w dniu 25.01.2023 r., umowy o rejestrację w depozycie papierów wartościowych pod kodami ISIN PLPCFGR00051 oraz PLPCFGR00069, odpowiednio 90.000 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii A, transzy A4 i 90.000 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii A, transzy A5, nieposiadających wartości nominalnej, emitowanych nieodpłatnie. -
Aktualizacja strategii
W dniu 31.01.2023 r. Zarząd Jednostki dominującej podjął uchwałę w sprawie przyjęcia aktualizacji strategii Jednostki dominującej oraz jej grupy kapitałowej („Strategia”). Kluczowe założenia Strategii koncentrują się na następujących obszarach:- wzmocnieniu działalności wydawniczej (segmentu produkcji i wydawnictwa gier własnych);
- zaadoptowaniu modelu gry jako usługi (Game-as-a-Service, GaaS) lub GaaS-ready przy tworzeniu gier z własnego portfolio;
- przyjęciu zróżnicowanych modeli monetyzacji gier;
- dalszym zwiększaniu liczebności zespołów produkcyjnych i rozwijaniu talentów;
- inwestycji w nowe segmenty przemysłu rozrywkowego.
Jednostka dominująca wyznaczyła cel strategiczny osiągnięcia co najmniej 3,0 mld zł łącznych przychodów w latach 2023-2027. W celu pokrycia wydatków związanych ze Strategią, Zarząd pozyskał środki z emisji nowych akcji Jednostki dominującej w kwocie około 235 mln zł, przy zakładanym poziomie finasowania wynoszącym od około 205 mln zł do około 295 mln zł (por. opis poniżej dotyczący podwyższenia kapitału zakładowego w drodze emisji akcji zwykłych na okaziciela serii F i G w celu pozyskania finansowania na realizację Strategii). Środki pozyskane z nowych emisji akcji Jednostki dominującej są w całości przeznaczane na zwiększenie liczebności zespołów produkcyjnych do poziomu odpowiadającego poszczególnym etapom produkcji gier Project Dagger, Bifrost i Victoria, z zastrzeżeniem decyzji o ograniczeniu zakresu Projektu
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 80
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Dagger, przekazanej do wiadomości publicznej raportem bieżącym nr 59/2023 z dnia 28.11.2023 r. Środki pozyskane z nowych emisji akcji Jednostki dominującej wraz z (i) własnymi środkami pieniężnymi, (ii) środkami z działalności operacyjnej generowanymi przez Jednostkę dominującą oraz (iii) innymi dostępnymi źródłami finansowania, nie skutkującymi rozwadnianiem udziałów akcjonariuszy, miały pozwolić na pełną realizację Strategii. Szczegóły Strategii zostały podane do publicznej wiadomości raportem bieżącym nr 3/2023 z dnia 31.01.2023 r.
- Podwyższenie kapitału zakładowego w drodze emisji akcji zwykłych na okaziciela serii E w związku ze zwiększeniem zaangażowania kapitałowego w Incuvo S.A.
W dniu 10.02.2023 r. Zarząd Jednostki dominującej podjął uchwałę w sprawie, między innymi, podwyższenia kapitału zakładowego Jednostki dominującej w ramach kapitału docelowego w drodze emisji 136.104 akcji zwykłych na okaziciela serii E („Akcje Serii E”), stanowiących łącznie około 0,45% kapitału zakładowego Jednostki dominującej na dzień podjęcia uchwały oraz reprezentujących łącznie około 0,45% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Jednostki dominującej („Uchwała o Emisji Akcji Serii E”). Podjęcie Uchwały o Emisji Akcji Serii E wiązało się z decyzją Jednostki dominującej o zwiększeniu zaangażowania kapitałowego Jednostki dominującej w jej spółkę zależną, tj. Incuvo S.A., poprzez przeprowadzenie z wybranymi akcjonariuszami Incuvo S.A., tj.Andrzejem Wychowańcem, Prezesem Zarządu Incuvo S.A. i Radomirem Kucharskim, Wiceprezesem Zarządu ds. Produktów, transakcji wymiany akcji Incuvo S.A. na akcje Jednostki dominującej. Akcje Serii E zostały w całości zaoferowane do objęcia przez Andrzeja Wychowańca w liczbie 87.820 Akcji Serii E i Radomira Kucharskiego w liczbie 48.284 Akcji Serii E, z wyłączeniem prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy Jednostki dominującej, w zamian za wniesienie przez nich akcji Incuvo S.A. aportem na podwyższony kapitał zakładowy Jednostki dominującej, tj.: (a) przez Andrzeja Wychowańca – 1.128.450 akcji zwykłych na okaziciela Incuvo S.A., stanowiących łącznie około 7,90% kapitału zakładowego Incuvo S.A. oraz reprezentujących łącznie około 7,90% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Incuvo S.A., oraz (b) przez Radomira Kucharskiego – 620.428 akcji zwykłych na okaziciela Incuvo S.A., stanowiących łącznie około 4,34% kapitału zakładowego Incuvo S.A. oraz reprezentujących łącznie około 4,34% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Incuvo S.A. W dniu 17.02.2023 r., w wyniku rozliczenia transakcji zawartych w wykonaniu umów przeniesienia akcji spółki Incuvo S.A. tytułem wkładu niepieniężnego (aportu) zawartych w dniu 15.02.2023 r. pomiędzy Jednostką dominującą i Andrzejem Wychowańcem oraz pomiędzy Jednostką dominującą i Radomirem Kucharskim, Jednostka dominująca nabyła łącznie około 12,25% akcji i głosów w Incuvo S.A. W konsekwencji przeprowadzenia opisanej powyżej transakcji Jednostka dominująca posiada około 62,25% akcji w kapitale zakładowym i głosach spółki Incuvo S.A. Podwyższenie kapitału zakładowego Jednostki dominującej przeprowadzone na podstawie Uchwały o Emisji Akcji Serii E zostało zarejestrowane przez właściwy sąd rejestrowy w dniu 3.03.2023 r., w wyniku czego kapitał zakładowy Jednostki dominującej wynosił 601.726,60 zł i dzielił się na 30.086.330 akcji o wartości nominalnej 0,02 zł każda.
Podwyższenie kapitału zakładowego w drodze emisji akcji zwykłych na okaziciela serii F w celu pozyskania finansowania na realizację Strategii
W dniu 28.02.2023 r. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Jednostki dominującej podjęło uchwałę w sprawie, między innymi, podwyższenia kapitału zakładowego Jednostki dominującej w drodze emisji nie więcej niż 5.853.941 akcji zwykłych na okaziciela serii F („Akcje Serii F”), stanowiących łącznie około
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 81
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
19,55% kapitału zakładowego Jednostki dominującej na dzień podjęcia uchwały oraz reprezentujących łącznie około 19,55% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Jednostki dominującej („Uchwała o Emisji Akcji Serii F”). Podjęcie Uchwały o Emisji Akcji Serii F wiązało się z zamiarem pozyskania przez Jednostkę dominującą na rynku kapitałowym finansowania na realizację celów określonych w Strategii, poprzez przeprowadzenie oferty publicznej Akcji Serii F.
Uchylenie kapitału docelowego Jednostki dominującej
W dniu 28.02.2023 r. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Jednostki dominującej podjęło uchwałę w sprawie zmiany Statutu Jednostki dominującej, w ten sposób, że uchylone zostały postanowienia Statutu Jednostki dominującej odnoszące się do kapitału docelowego. Intencją Jednostki dominującej było niedokonywanie w przyszłości dalszego (wobec podwyższenia kapitału zakładowego w drodze emisji akcji zwykłych na okaziciela serii F z wyłączeniem prawa poboru) rozwodnienia akcjonariuszy w ramach upoważnienia Zarządu do podwyższania kapitału zakładowego Jednostki dominującej w granicach kapitału docelowego, z zastrzeżeniem przeprowadzenia transakcji związanej ze zwiększeniem zaangażowania kapitałowego Jednostki dominującej w spółkę Incuvo S.A., o której mowa powyżej.
Zawarcie umowy inwestycyjnej dotyczącej objęcia przez Krafton, Inc. akcji w podwyższonym kapitale zakładowym Jednostki dominującej w ramach emisji akcji serii F
W ramach realizacji procesu podwyższenia kapitału zakładowego Jednostki dominującej opisanego powyżej, w dniu 28.03.2023 r. pomiędzy Jednostką dominującą, kluczowym akcjonariuszem Jednostki dominującej i Prezesem Zarządu Jednostki dominującej Panem Sebastianem Wojciechowskim („Kluczowy Akcjonariusz”) a Krafton, Inc. (tzw. „anchor investor”) („Inwestor”) została zawarta umowa inwestycyjna dotycząca warunków objęcia przez Inwestora Akcji Serii F oraz innych praw i obowiązków umownych każdej ze stron w związku z inwestycją, w tym obowiązków informacyjnych Jednostki dominującej wobec Inwestora („Umowa Inwestycyjna”). Zgodnie z Umową Inwestycyjną w terminie określonym w Umowie Inwestycyjnej Inwestor zobowiązał się do objęcia takiej liczby Akcji Serii F (w zaokrągleniu do najbliższej liczby całkowitej), która po zakończeniu oferty publicznej Akcji Serii F będzie reprezentować 10,00% kapitału zakładowego Jednostki dominującej i głosów na Walnym Zgromadzeniu Jednostki dominującej („Akcje Oferowane”) po cenie emisyjnej 40,20 zł za każdą Akcję Oferowaną, niezależnie od liczby Akcji Serii F objętych przez inwestorów uczestniczących w ofercie oraz ceny emisyjnej Akcji Serii F dla pozostałych inwestorów uczestniczących w ofercie. Pod warunkiem wykonania przez Inwestora zobowiązania do złożenia zapisu, Jednostka dominująca zagwarantowała Inwestorowi przydział Akcji Oferowanych w ramach oferty. Akcje Oferowane miały zostać objęte przez Inwestora za wkład pieniężny. Zgodnie z Umową Inwestycyjną, jeżeli Jednostka dominująca będzie rozważać wydanie Projektu Victoria lub Projektu Bifrost w modelu innym niż produkcja i wydawnictwo gier własnych, Inwestor będzie miał prawo do pierwszeństwa w negocjacjach (right of first negotiation), jak również prawo do pierwszeństwa zawarcia umowy (right of first refusal) w odniesieniu do wszelkich takich umów. Ponadto, Kluczowy Akcjonariusz przyznał Inwestorowi prawo przeciwdziałające rozwodnieniu, prawo pierwszeństwa nabycia akcji oraz prawo przyłączenia (tag-along right) (które odpowiada prawu pociągnięcia (drag-along right) przysługującemu Kluczowemu Akcjonariuszowi). Zarówno Inwestor, jak i Kluczowy Akcjonariusz złożyli standardowe deklaracje lock-up dotyczące ich pakietów akcji w Jednostce dominującej, które obowiązywały do 28.03.2024 r. Strony złożyły także zwyczajowe oświadczenia i zapewnienia oraz ustaliły umowne zasady odpowiedzialności każdej ze Stron z tytułu ewentualnego naruszenia postanowień Umowy Inwestycyjnej.
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 82
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
Dalsze informacje na temat Umowy Inwestycyjnej zostały podane do publicznej wiadomości raportem bieżącym nr 12/2023 z dnia 28.03.2023 r. W wyniku przeprowadzenia oferty publicznej Akcji Serii F, opisanej szczegółowo poniżej, w wykonaniu postanowień Umowy Inwestycyjnej, Inwestor objął 3.342.937 Akcji Serii F, stanowiących, po zarejestrowaniu przez właściwy sąd rejestrowy podwyższenia kapitału zakładowego Jednostki dominującej o emisję Akcji Serii F, 10,00% wszystkich akcji w kapitale zakładowym Jednostki dominującej.
Złożenie Square Enix Limited oferty objęcia warrantów subskrypcyjnych
W dniu 28.03.2023 r. Zarząd Jednostki dominującej złożył wydawcy ofertę, przyjętą przez wydawcę w dniu 18.04.2023 r., nieodpłatnego objęcia 90.000 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii A transzy A6, stanowiącej ostatnią z transz warrantów subskrypcyjnych serii A oferowanych Square Enix Limited na podstawie zawartej umowy inwestycyjnej, której warunki zostały szczegółowo opisane w raporcie bieżącym Jednostki dominującej nr 40/2021 z dnia 29.08.2021 r. Złożenie przez Jednostkę dominującą oferty objęcia szóstej transzy warrantów subskrypcyjnych wynikało z faktu, że przychody Jednostki dominującej z tytułu umów zawartych ze Square Enix Limited przekroczyły kwotę 270 mln zł. Szczegółowe warunki oferowania Square Enix Limited warrantów subskrypcyjnych przez Jednostkę dominującą i obejmowania akcji Jednostki dominującej przez Square Enix Limited zostały opisane w raporcie bieżącym Jednostki dominującej nr 40/2021 z dnia 29.08.2021 r.
Podpisanie przez jednostkę zależną People Can Fly Canada Inc. umowy kredytowej oraz powiązanych dokumentów zabezpieczeń
W dniu 24.05.2023 r. spółka zależna Jednostki dominującej, People Can Fly Canada Inc., z siedzibą w Montrealu, Kanada („PCF Canada”) jako kredytobiorca oraz Bank of Montreal jako kredytodawca podpisały umowę kredytową (Offer of Financing) dotyczącą dwóch kredytów obrotowych o charakterze odnawialnym (demand revolving facility) obejmujących: (1) kredyt do maksymalnej wysokości 1 200 tys. CAD z przeznaczeniem na finansowanie kapitału obrotowego i ogólnych potrzeb korporacyjnych PCF Canada oraz (2) kredyt do maksymalnej wysokości 8 000 tys. CAD z przeznaczeniem na prefinansowanie przyszłych ulg podatkowych w Kanadzie. Oba kredyty podlegają spłacie na żądanie i są corocznie odnawiane na warunkach uzgodnionych przez strony. Pakiet zabezpieczeń spłaty kredytów, rządzony prawem kanadyjskim, obejmuje m.in.: (1) gwarancję Jednostki dominującej do wysokości 9 200 tys. CAD, (2) zabezpieczenie z pierwszeństwem zaspokojenia (First Ranking General Security Agreement) na całości majątku ruchomego PCF Canada (tj. zbiorze rzeczy ruchomych i praw majątkowych o zmiennym składzie), (3) hipotekę z pierwszeństwem zaspokojenia (First Ranking Hypothec) w wysokości 11 040 tys.# GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
CAD na całości majątku ruchomego PCF Canada, (4) podporządkowanie spłaty pożyczek korporacyjnych udzielonych przez podmiot dominujący oraz (5) oznaczenie banku jako dodatkowego ubezpieczonego w ramach polis ubezpieczeniowych PCF Canada. Stopa oprocentowania obu kredytów za każdy okres odsetkowy jest stopą oprocentowania w stosunku rocznym, która jest sumą uzgodnionej marży i stopy bazowej (opartej na Canadian Prime Rate). Prowizję z tytułu udostępnienia obu kredytów ustalono na warunkach rynkowych typowych dla tego typu instrumentów finansowych. Umowa przewiduje standardowy zakres zobowiązań m.in. ograniczenia dotyczące zmian głównego przedmiotu działalności czy warunków zaciągania nowego zadłużenia finansowego. W przypadku zaistnienia naruszeń umowy, bankowi przysługuje standardowy zakres uprawnień w tym m.in. ma prawo do wypowiedzenia umowy lub wstrzymania udzielania finansowania.
Zawarcie umowy produkcyjno-wydawniczej z Microsoft Corporation
W dniu 13.06.2023 r. Jednostka dominująca zawarła ze spółką Microsoft Corporation z siedzibą w Redmond, Waszyngton, USA jako wydawcą („Wydawca”) umowę produkcyjno-wydawniczą (Development and Publishing Agreement) („Umowa”), której przedmiotem jest wyprodukowanie i dostarczenie przez Jednostkę dominującą Wydawcy gry z segmentu AAA o nazwie kodowej Project Maverick („Gra”) zgodnie z zawartą przez strony umową wykonawczą do Umowy („Product Appendix”) określającą harmonogram produkcji Gry uwzględniający jej kluczowe etapy (tzw. milestones). Produkcja Gry jest realizowana przez Jednostkę dominującą w modelu pracy na zlecenie (work-for-hire), w oparciu o prawa własności intelektualnej Wydawcy, i jest finansowana w całości przez Wydawcę w miarę realizacji przez Jednostkę dominującą kontraktowanych w ramach procesu produkcyjnego kluczowych etapów produkcji Gry (milestones). Łączny budżet Wydawcy przeznaczony na produkcję Gry przez Jednostkę dominującą wynosi 30-50 mln USD. Umowa nie zawiera postanowień określających specyficzne warunki, które odbiegałyby od warunków powszechnie stosowanych dla danego typu umów. Zawarcie Umowy pozostaje w zgodzie z ogłoszoną przez Jednostkę dominującą w dniu 31.01.2023 r. aktualizacją Strategii Jednostki dominującej oraz Grupy, zgodnie z którą jeśli pojawią się atrakcyjne możliwości współpracy z renomowanymi partnerami w modelu pracy na zlecenie (work-for-hire), wówczas Jednostka dominująca z nich skorzysta.
Przeprowadzenie oferty publicznej Akcji Serii F
W dniach od 29.05.2023 r. do 1.06.2023 r. Jednostka dominująca przeprowadziła proces budowy księgi popytu akcji zwykłych na okaziciela serii F o wartości nominalnej 0,02 zł każda („Akcje Serii F”), w wyniku którego zdecydowała o zaoferowaniu łącznie 3.343.037 Akcji Serii F, z czego 3.342.937 Akcji Serii F zostało zaoferowanych Krafton Inc. zgodnie z postanowieniami umowy inwestycyjnej, opisanej szczegółowo powyżej i 100 Akcji Serii F zostało zaoferowanych innemu inwestorowi. Akcje Serii F zostały zaoferowane w trybie subskrypcji prywatnej w rozumieniu przepisów Kodeksu Spółek Handlowych, w ramach oferty publicznej. Cena emisyjna jednej Akcji Serii F wyniosła 40,20 zł, a zatem łączna wartość oferty publicznej Akcji Serii F wyniosła 134.390.087,40 zł. Proces zawierania umów objęcia Akcji Serii F został zakończony w dniu 06.06.2023 r. Środki pozyskane w wyniku przeprowadzenia oferty publicznej Akcji Serii F są w całości przeznaczane na zwiększenie liczebności zespołów produkcyjnych Grupy do poziomu odpowiadającego poszczególnym etapom produkcji gier Project Dagger, Project Bifrost i Project Victoria, z zastrzeżeniem decyzji o ograniczeniu zakresu Projektu Dagger, przekazanej do wiadomości publicznej raportem bieżącym nr 59/2023 z dnia 28.11.2023 r.
Zawarcie porozumienia dodatkowego do umowy inwestycyjnej dotyczącej objęcia przez Krafton, Inc. akcji w podwyższonym kapitale zakładowym Jednostki dominującej
W dniu 14.06.2023 r. Jednostka dominująca, kluczowy akcjonariusz Jednostki dominującej i Prezes Zarządu Jednostki dominującej Sebastian Wojciechowski oraz Krafton, Inc. („Inwestor”) zawarli porozumienie dodatkowe („Side Letter”, „Porozumienie Dodatkowe”) do umowy inwestycyjnej z dnia 28.03.2023 r. („Umowa Inwestycyjna”). Zgodnie z Porozumieniem Dodatkowym, strony uzgodniły m.in., że w przypadku gdy: (i) Walne Zgromadzenie Jednostki dominującej podejmie uchwałę lub uchwały w przedmiocie podwyższenia kapitału zakładowego Jednostki dominującej w drodze emisji nie więcej niż 2.510.904 akcji nowej emisji („Akcje Nowej Emisji”), które to podwyższenie kapitału zakładowego zostanie przeprowadzone (tj. Akcje Nowej Emisji zostaną objęte i opłacone) nie później niż do dnia 31.12.2023 r. („Uchwała Emisyjna”); oraz (ii) Uchwała Emisyjna przyzna pierwszeństwo objęcia Akcji Nowej Emisji akcjonariuszom Jednostki dominującej, którzy według stanu na koniec dnia podjęcia Uchwały Emisyjnej posiadać będą akcje Jednostki dominującej uprawniające do nie mniej niż 0,25% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Jednostki dominującej; oraz (iii) Inwestor złoży deklarację objęcia Akcji Nowej Emisji w liczbie, która w dniu zarejestrowania przez sąd rejestrowy Akcji Nowej Emisji w rejestrze przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego, w sumie z akcjami serii F Inwestora, będzie reprezentować 10,00% kapitału zakładowego Jednostki dominującej i głosów na Walnym Zgromadzeniu Jednostki dominującej, wówczas Jednostka dominująca:
a) niezależnie od liczby Akcji Nowej Emisji, które zostaną alokowane pozostałym inwestorom uczestniczącym w ofercie oraz niezależnie od ceny emisyjnej Akcji Nowej Emisji, która zostanie ustalona dla pozostałych inwestorów uczestniczących w ofercie, alokuje Akcje Nowej Emisji Inwestorowi z zachowaniem prawa pierwszeństwa Inwestora w stosunku do pozostałych inwestorów, którzy uczestniczyć będą w ofercie, w liczbie, która w dniu zarejestrowania przez sąd rejestrowy Akcji Nowej Emisji w rejestrze przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego, w sumie z akcjami serii F Inwestora, będzie reprezentować 10,00% kapitału zakładowego Jednostki dominującej i głosów na Walnym Zgromadzeniu Jednostki dominującej; oraz
b) zawrze z Inwestorem umowę subskrypcji Akcji Nowej Emisji po cenie emisyjnej 40,20 zł za jedną Akcję Nowej Emisji.
W wyniku przeprowadzenia oferty publicznej akcji serii G, opisanej szczegółowo poniżej, w wykonaniu postanowień Porozumienia Dodatkowego, Inwestor objął 251.091 akcji serii G, stanowiących, łącznie z objętymi przez Inwestora 3.342.937 akcjami serii F, po zarejestrowaniu przez właściwy sąd rejestrowy podwyższenia kapitału zakładowego Jednostki dominującej o emisję akcji serii G, 10,00% wszystkich akcji w kapitale zakładowym Jednostki dominującej.
Rejestracja podwyższenia kapitału zakładowego oraz zmiany statutu PCF Group S.A.
W dniu 22.06.2023 r. Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy w Warszawie, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego zarejestrował zmiany statutu przyjęte w uchwale numer 4/02/2023 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia z dnia 28.02.2023 r. w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego Jednostki dominującej w drodze emisji akcji zwykłych serii F, pozbawienia dotychczasowych akcjonariuszy w całości prawa poboru wszystkich akcji serii F, ubiegania się o dopuszczenie i wprowadzenie akcji serii F i praw do akcji serii F do obrotu na rynku regulowanym prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A., dematerializacji akcji serii F i praw do akcji serii F, upoważnienia do zawarcia umowy o rejestrację akcji serii F i praw do akcji serii F w depozycie papierów wartościowych oraz zmiany Statutu Jednostki dominującej. W wyniku zarejestrowania przez Sąd zmiany statutu Jednostki dominującej podwyższony został kapitał zakładowy Jednostki dominującej z kwoty 601.726,60 zł do kwoty 668.587,34 zł w drodze emisji 3.343.037 akcji zwykłych na okaziciela serii F o wartości nominalnej 0,02 zł każda.
Otrzymanie zawiadomienia w trybie art. 69 ustawy o ofercie publicznej
W dniu 28.06.2023 r. do Jednostki dominującej wpłynęło zawiadomienie Krafton Inc. złożone na podstawie art. 69 ustawy z dnia 29.07.2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych dotyczące przekroczenia 10% ogólnej liczby głosów w Jednostce dominującej. Zgodnie z zawiadomieniem, na dzień zawiadomienia, Krafton Inc. posiadał 3.342.937 akcji Jednostki dominującej stanowiących w zaokrągleniu 10% kapitału zakładowego Jednostki dominującej i uprawniających do 3.342.937 głosów na walnym zgromadzeniu Jednostki dominującej stanowiących w zaokrągleniu 10% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Jednostki dominującej.
Zawarcie ugody z OÜ Blite Fund
W dniu 21.08.2023 r.# Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA
Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
● Ugoda z OÜ Blite Fund
Jednostka dominująca zawarła ugodę z OÜ Blite Fund, estońską spółką z ograniczoną odpowiedzialnością, z siedzibą w Tallinnie, Estonia („Ugoda”, „Blite Fund”), na podstawie której Jednostka dominująca zobowiązała się zapłacić na rzecz Blite Fund kwotę 2 050 tys. zł tytułem podwyższenia ceny nabycia 7.143.900 akcji spółki Incuvo S.A. („Dodatkowa Płatność”), nabytych przez Jednostkę dominującą na podstawie umowy sprzedaży akcji Incuvo S.A. zawartej w dniu 13.12.2021 r. pomiędzy Jednostką dominującą i Blite Fund („Umowa Sprzedaży Akcji”). Zapłata przez Jednostkę dominującą Dodatkowej Płatność stanowi całkowite rozliczenie wzajemnych roszczeń stron powstałych na podstawie lub w związku z zawarciem i wykonaniem Umowy Sprzedaży Akcji. Zapłata Dodatkowej Płatności nastąpiła w dniu 31.08.2023 r.
● Rejestracja w depozycie papierów wartościowych KDPW oraz dopuszczenie i wprowadzenie do obrotu na GPW akcji serii E i serii F
W wyniku rejestracji w depozycie papierów wartościowych Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych S.A. w dniu 19.07.2023 r. akcji serii E i serii F Jednostki dominującej, akcje te, z tym dniem, zostały wprowadzone do obrotu giełdowego na rynku podstawowym Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. Akcje serii E i serii F Jednostki dominującej zostały oznaczone kodem ISIN PLPCFGR00010.
● Podwyższenie kapitału zakładowego w drodze emisji akcji zwykłych na okaziciela serii G w celu pozyskania finansowania na realizację Strategii
W dniu 07.08.2023 r. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Jednostki dominującej podjęło uchwałę w sprawie, między innymi, podwyższenia kapitału zakładowego Jednostki dominującej w drodze emisji nie więcej niż 2.510.904 akcji zwykłych na okaziciela serii G („Akcje Serii G”), stanowiących łącznie około 7,51% kapitału zakładowego Jednostki dominującej na dzień podjęcia uchwały oraz reprezentujących łącznie około 7,51% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Jednostki dominującej („Uchwała o Emisji Akcji Serii G”). Podjęcie Uchwały o Emisji Akcji Serii G związane było z zamiarem przeprowadzenia oferty publicznej Akcji Serii G stanowiącej uzupełnienie oferty publicznej akcji serii F przeprowadzonej na przełomie maja i czerwca 2023 r. i opisanej powyżej.
● Przeprowadzenie oferty publicznej Akcji Serii G
W dniach od 09.08.2023 r. do 10.08.2023 r. Jednostka dominująca przeprowadziła proces budowy księgi popytu akcji zwykłych na okaziciela serii G o wartości nominalnej 0,02 zł każda („Akcje Serii G”), w wyniku którego zdecydowała o zaoferowaniu czterdziestu inwestorom łącznie 2.510.904 Akcji Serii G, z czego 251.091 Akcji Serii G zostało zaoferowanych Krafton Inc. zgodnie z postanowieniami porozumienia dodatkowego do umowy inwestycyjnej, opisanego szczegółowo powyżej. Akcje Serii G zostały zaoferowane w trybie subskrypcji prywatnej w rozumieniu przepisów Kodeksu Spółek Handlowych, w ramach oferty publicznej. Cena emisyjna jednej Akcji Serii G wyniosła 40,20 zł, a zatem łączna wartość oferty publicznej Akcji Serii G wyniosła 100.938.340,80 zł. Proces zawierania umów objęcia Akcji Serii G został zakończony w dniu 18.08.2023 r. Środki pozyskane w wyniku przeprowadzenia oferty publicznej Akcji Serii G, łącznie ze środkami pozyskanymi w wyniku przeprowadzonej oferty publicznej akcji serii F, opisanej powyżej, są w całości przeznaczane na zwiększenie liczebności zespołów produkcyjnych Grupy do poziomu odpowiadającego poszczególnym etapom produkcji gier Project Dagger, Project Bifrost i Project Victoria, z zastrzeżeniem decyzji o ograniczeniu zakresu Projektu Dagger, przekazanej do wiadomości publicznej raportem bieżącym nr 59/2023 z dnia 28.11.2023 r.
● Rejestracja podwyższenia kapitału zakładowego oraz zmiany statutu
W dniu 28.08.2023 r. Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy w Warszawie, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego zarejestrował zmiany statutu przyjęte w uchwale numer 4/08/2023 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia z dnia 7.08.2023 r. w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego Jednostki dominującej w drodze emisji akcji zwykłych serii G, pozbawienia dotychczasowych akcjonariuszy w całości prawa poboru wszystkich akcji serii G, ubiegania się o dopuszczenie i wprowadzenie akcji serii G i praw do akcji serii G do obrotu na rynku regulowanym prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A., dematerializacji akcji serii G i praw do akcji serii G, upoważnienia do zawarcia umowy o rejestrację akcji serii G i praw do akcji serii G w depozycie papierów wartościowych oraz zmiany Statutu Jednostki dominującej. W wyniku zarejestrowania przez Sąd zmiany statutu Jednostki dominującej podwyższony został kapitał zakładowy Jednostki dominującej z kwoty 668.587,34 zł do kwoty 718.805,42 zł w drodze emisji 2.510.904 akcji zwykłych na okaziciela serii G o wartości nominalnej 0,02 zł każda.
● Otrzymanie zawiadomienia w trybie art. 69 ustawy o ofercie publicznej
W dniu 30.08.2023 r. do Jednostki dominującej wpłynęło zawiadomienie Nationale-Nederlanden Otwarty Fundusz Emerytalny złożone na podstawie art. 69 ustawy z dnia 29.07.2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych dotyczące przekroczenia 5% ogólnej liczby głosów w Jednostce dominującej. Zgodnie z zawiadomieniem, na dzień zawiadomienia, Nationale-Nederlanden Otwarty Fundusz Emerytalny posiadał 2.368.599 akcji Jednostki dominującej stanowiących 6,59% kapitału zakładowego Jednostki dominującej i uprawniających do 2.368.599 głosów na walnym zgromadzeniu Jednostki dominującej stanowiących 6,59% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Jednostki dominującej.
● Rejestracja warrantów subskrypcyjnych przez KDPW
W dniu 04.09.2023 r. Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A., wydał w odpowiedzi na wniosek Jednostki dominującej z dnia 9.08.2023 r., oświadczenie o zawarciu z Jednostką dominującą, w dniu 5.09.2023 r., umowy o rejestrację w depozycie papierów wartościowych pod kodem ISIN PLPCFGR00077 90.000 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii A, transzy A6, nieposiadających wartości nominalnej, emitowanych nieodpłatnie. Warranty subskrypcyjne serii A transzy A6 stanowią ostatnią transzę warrantów subskrypcyjnych serii A oferowanych Square Enix Limited przez Jednostkę dominującą na podstawie zawartej umowy inwestycyjnej, której warunki zostały szczegółowo opisane w raporcie bieżącym Jednostki dominującej nr 40/2021 z dnia 29.08.2021 r.
● Rejestracja w depozycie papierów wartościowych KDPW oraz dopuszczenie i wprowadzenie do obrotu na GPW akcji serii G
W wyniku rejestracji w depozycie papierów wartościowych Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych S.A. w dniu 11.09.2023 r. akcji serii G Jednostki dominującej, akcje te, z tym dniem, zostały wprowadzone do obrotu giełdowego na rynku podstawowym Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. Akcje serii G Jednostki dominującej zostały oznaczone kodem ISIN PLPCFGR00010.
● Wstrzymanie negocjacji umowy produkcyjnej
W dniu 22.09.2023 r. Jednostka dominująca poinformowała o wstrzymaniu negocjacji umowy wydawniczej prowadzonych z renomowanym podmiotem z branży rozrywkowej z siedzibą w Stanach Zjednoczonych Ameryki na podstawie niewiążącego listu intencyjnego podpisanego pomiędzy stronami w dniu 17.06.2023 r. Przedmiotem negocjacji umowy wydawniczej były warunki współpracy w zakresie produkcji gry wideo przeznaczonej na platformy wirtualnej rzeczywistości (virtual reality, VR) z gatunku gier akcji/walki (VR Action / Combat) pod nazwą kodową „Dolphin”. Przyczyną wstrzymania negocjacji umowy wydawniczej było otrzymanie od wydawcy informacji o jego decyzji o bezterminowym zawieszeniu prac nad projektem. Z nieformalnych rozmów przedstawicieli Jednostki dominującej z wydawcą wynika, że powyższa decyzja wydawcy związana była ze strajkiem w branży rozrywkowej w Stanach Zjednoczonych Ameryki i niepewną sytuacją w branży rozrywkowej będącą efektem prowadzonych strajków.
● Zawarcie dokumentów kredytowych z Bankiem Polska Kasa Opieki S.A.
W dniu 12.10.2023 r. Jednostka dominująca jako kredytobiorca oraz Bank Polska Kasa Opieki S.A. („Bank Pekao”) jako kredytodawca zawarły: (1) umowę kredytu odnawialnego do maksymalnej kwoty 30 mln zł oraz (2) umowę kredytu odnawialnego do maksymalnej kwoty 4.426.444 EUR (łącznie „Umowy Kredytu”), z przeznaczeniem na finansowanie kosztów związanych z produkcją gier na zlecenie (łącznie „Kredyty”). Okresy wykorzystania odnawialnych linii kredytowych, jak i ostateczne terminy spłaty obu Kredytów wynoszą 3 lata lat od dnia podpisania Umów Kredytu. Stopa oprocentowania Kredytów za każdy okres odsetkowy jest stopą oprocentowania w stosunku rocznym, która jest sumą uzgodnionej stałej marży i zmiennej stopy WIBOR. Prowizję z tytułu udostępnienia Kredytów, jak również prowizję z tytułu udzielenia gwarancji Banku Gospodarstwa Krajowego ustalono na warunkach rynkowych typowych dla tego typu instrumentów finansowych. Pakiet zabezpieczeń spłaty Kredytów obejmuje m.in.: (1) zastawy finansowe i zastawy rejestrowe na wszystkich akcjach posiadanych przez Jednostkę dominującą w kapitale zakładowym Incuvo S.A. z siedzibą w Katowicach, (2) zastawy finansowe i zastawy rejestrowe na prowadzonych przez Bank Pekao rachunkach bankowych Jednostki dominującej, (3) oświadczenia złożone w trybie art.# 777 Kodeksu postępowania cywilnego, na podstawie których Jednostka dominująca podda się egzekucji co do obowiązku zapłaty wszelkich należności z tytułu Umów Kredytu na rzecz Banku Pekao do maksymalnej wysokości 150% kwot udzielonych Kredytów, (4) gwarancje Banku Gospodarstwa Krajowego do maksymalnej wysokości 80% kwot udzielonych Kredytów, które to gwarancje zostaną zabezpieczone wekslami in blanco wraz z deklaracjami wekslowymi wystawionymi przez Jednostkę dominującą na rzecz Banku Gospodarstwa Krajowego. Udostępnienie Kredytów uwarunkowane jest spełnieniem standardowych warunków zawieszających wypłatę w transakcjach tego typu. Umowy Kredytu przewidują standardowy zakres zobowiązań Jednostki dominującej m.in. ograniczenia dotyczące zmian głównego przedmiotu działalności czy warunków zaciągania nowego zadłużenia finansowego. W przypadku zaistnienia naruszeń Umów Kredytu Bankowi Pekao przysługuje standardowy zakres uprawnień w tym m.in. ma prawo do wypowiedzenia umowy lub wstrzymania udzielania finansowania.
●Zawarcie umowy na realizację nowego projektu pod nazwą kodową „Bison”
W dniu 12.11.2023 r. Jednostka dominująca zawarła z Incuvo S.A., swoją spółką zależną, umowę świadczenia przez Incuvo S.A. na rzecz Jednostki dominującej usług deweloperskich w zakresie produkcji nowej gry wideo pod nawą kodową „Bison”, której premiera planowana jest na lata 2024–2025. Projekt „Bison” obejmuje produkcję gry wideo z gatunku gier przygodowych/przetrwania (survival adventure), opartej o własne prawa własności intelektualnej grupy People Can Fly, przeznaczonej na najbardziej rozpoznawalne platformy sprzętowe wirtualnej rzeczywistości (virtual reality, VR) obecnych i przyszłych generacji. Produkcja gry VR zostanie w całości sfinansowana przez Jednostkę dominującą. W ramach procesu produkcyjnego Jednostka dominująca, jako podmiot posiadający odpowiednie doświadczenie, kompetencje i infrastrukturę, będzie odpowiedzialna za wytworzenie produktu końcowego jakim będzie gra VR ukończona w stopniu umożliwiającym korzystanie z niej przez graczy oraz za jej komercjalizację, w tym wprowadzenie do sprzedaży. Prace nad grą VR prowadzone będą z wykorzystaniem silnika graficznego Unity.
●Podjęcie strategicznych rozmów na temat Projektu Gemini oraz prace nad analizą planów rozwojowych projektów realizowanych przez Grupę
W dniu 24.11.2023 r. Zarząd Jednostki dominującej poinformował o podjęciu z długoletnim wydawcą Square Enix Limited, strategicznych rozmów na temat kształtu gry Projekt Gemini i warunków współpracy nad Projektem Gemini, realizowanym przez Grupę w Europie, w modelu work-for-hire na rzecz Square Enix Limited, kontynuując prace nad Projektem Gemini na rzecz Square Enix Limited na zasadach określonych w zawartej przez strony umowie. Jednakże, w oparciu o prowadzone rozmowy, Zarząd Jednostki dominującej ocenił jako wysoce prawdopodobne, iż w przyszłości realizacja Projektu Gemini nie będzie kontynuowana przez Grupę na dotychczasowych zasadach komercyjnych.
●Podjęcie decyzji o ograniczeniu zakresu Projektu Dagger
W dniu 28.11.2023 r. Zarząd Jednostki dominującej poinformował, że po dostarczeniu kluczowego kamienia milowego i ocenie realizowanej koncepcji kreatywnej gry Projekt Dagger, oraz w kontekście prowadzonych analiz wpływu scenariuszy będących m.in. przedmiotem strategicznych rozmów z wydawcą gry Projekt Gemini, tj. Square Enix Limited na plany rozwojowe projektów realizowanych przez Grupę w ramach zaktualizowanej strategii Grupy, podjął decyzję o tymczasowym ograniczeniu zakresu Projektu Dagger, realizowanego przez Jednostkę dominującą w modelu self-publishing z wykorzystaniem środków własnych poprzez:
- powierzenie doświadczonemu zespołowi około 10 osób zadania zredefiniowania kierunku rozwoju gry i przygotowania przedprodukcyjnej wersji gry adresującej uwagi i wskazówki pozyskane w ramach zewnętrznej ewaluacji Projektu Dagger, co w konsekwencji oznacza zawieszenie planów wydania wyżej wymienionej gry jako gry AAA w okresie 2025-2026, oraz
- zaoferowanie większości członków zespołu propozycji pracy nad projektami Maverick, Bifrost oraz Victoria.
33. Zdarzenia po dniu bilansowym
Po dniu 31.12.2023 r. wystąpiły następujące zdarzenia, które nie wymagały ujęcia w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym:
● Zawarcie krótkoterminowej umowy wykonawczej do umowy produkcyjno-wydawniczej na Projekt Gemini
W dniu 30.01.2024 r. Zarząd Jednostki dominującej poinformował, że w związku z faktem, iż z dniem 29.01.2024 r. upłynął okres obowiązywania dotychczasowej umowy wykonawczej (ang. content rider) do umowy produkcyjno-wydawniczej dotyczącej gry Projekt Gemini realizowanej przez Grupę w Europie w modelu work-for-hire na rzecz Square Enix Limited („Umowa Wydawnicza”, „Wydawca”), w dniu 30.01.2024 r. Jednostka dominująca zawarła z Wydawcą krótkoterminową umowę wykonawczą do Umowy Wydawniczej („Umowa Wykonawcza”), dotyczącą kontynuowania prac deweloperskich nad realizacją Projektu Gemini, w celu umożliwienia stronom zakończenia strategicznych rozmów na temat kształtu tego projektu i warunków współpracy nad nim. W tym zakresie strony prowadziły prace nad planem dla Projektu Gemini, który wymagał modyfikacji w niektórych obszarach i ponownego ukierunkowania. W konsekwencji Zarząd Jednostki dominującej zdecydował o ograniczeniu liczebności zespołu deweloperskiego dedykowanego produkcji Projektu Gemini poprzez:
- złożenie części członkom tego zespołu propozycji pracy nad innymi projektami realizowanymi przez Jednostkę dominującą;
- przeprowadzenie redukcji zatrudnienia w ramach zespołu deweloperskiego Projektu Gemini, która objęła ponad 30 osób.
● Zawarcie przez Game On Creative Inc. dokumentacji kredytowej i powiązanej dokumentacji zabezpieczeń
W dniu 06.03.2024 r. spółka zależna Jednostki dominującej, Game On Creative Inc. z siedzibą w Montrealu, Kanada („Game On”) jako kredytobiorca oraz Bank of Montreal jako kredytodawca podpisały umowę kredytową (Offer of Financing) dotyczącą pięciu kredytów obejmujących:
- kredyt obrotowy o charakterze odnawialnym (demand revolving facility) do maksymalnej wysokości 650 tys. CAD z przeznaczeniem na finansowanie kapitału obrotowego i ogólnych potrzeb korporacyjnych Game On,
- dwa kredyty o charakterze nieodnawialnym (non-revolving facility) do maksymalnej wysokości 187 tys. CAD każdy, z przeznaczeniem na prefinansowanie przyszłych ulg podatkowych w Kanadzie,
- kredyt o charakterze nieodnawialnym (non-revolving facility) do maksymalnej wysokości 1 065 tys. CAD z przeznaczeniem na refinansowanie kredytu terminowego udzielonego Game On przez Royal Bank of Canada oraz
- kredyt obrotowy o charakterze odnawialnym (demand revolving facility) w postaci limitu na korporacyjnej karcie kredytowej do maksymalnej wysokości 32 tys. CAD z przeznaczeniem na finansowanie ogólnych potrzeb korporacyjnych Game On.
Kredyt opisany w punkcie (1) powyżej podlega spłacie na żądanie i jest corocznie odnawiany na warunkach uzgodnionych przez strony. Kredyty opisane w punkcie (2) powyżej podlegają spłacie na żądanie, w każdym jednak wypadku nie później niż, odpowiednio, 31.12.2024 r. lub 31.12.2025 r., chyba że kredytodawca, na wniosek kredytobiorcy, wyrazi zgodę na wydłużenie terminu spłaty kredytu. Kredyt opisany w punkcie (3) powyżej podlega spłacie w równych, miesięcznych ratach w wysokości 17 750 CAD każda w okresie amortyzacji wynoszącym 5 lat (albo 60 miesięcy). Kredyt opisany w punkcie (4) powyżej podlega spłacie na żądanie, w każdym jednak wypadku nie później niż w dacie spłaty kredytu opisanego w punkcie (1) albo w dacie określonej zgodnie z postanowieniami umowy zawartej z wystawcą karty kredytowej, w zależności od tego, która z tych dat wystąpi wcześniej.
Stopa oprocentowania kredytów opisanych w punktach (1) – (3) powyżej, w każdym okresie odsetkowym, jest stopą oprocentowania w stosunku rocznym, która jest sumą uzgodnionej marży i stopy bazowej (opartej na Canadian Prime Rate). Kredyt opisany w punkcie (4) powyżej jest oprocentowany zgodnie z postanowieniami umowy zawartej z wystawcą karty kredytowej.
Pakiet zabezpieczeń spłaty kredytów, rządzony prawem kanadyjskim, obejmuje m.in.:
- hipotekę z pierwszeństwem zaspokojenia (First Ranking Hypothec) w wysokości 2 545 200 CAD na całości majątku ruchomego Game On,
- podporządkowanie spłaty pożyczek korporacyjnych udzielonych przez podmiot dominujący,
- pełnomocnictwo upoważniające Bank of Montreal do pobrania w imieniu Game On kwot należnych ulg podatkowych oraz
- oznaczenie banku jako dodatkowego ubezpieczonego w ramach polis ubezpieczeniowych Game On.
Prowizję z tytułu udostępnienia kredytów ustalono na warunkach rynkowych typowych dla tego typu instrumentów finansowych. Umowa przewiduje standardowy zakres zobowiązań m.in. ograniczenia dotyczące zmian głównego przedmiotu działalności czy warunków zaciągania nowego zadłużenia finansowego. W przypadku# COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 91
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
GRUPA KAPITAŁOWA PCF GROUP SPÓŁKA AKCYJNA Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31.12.2023 r. (dane w tys. zł, chyba że zaznaczone inaczej)
34. Zatwierdzenie do publikacji
Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd Jednostki dominującej w dniu 29.04.2024 r.
| Data | Imię i nazwisko | Funkcja | Podpis |
|---|---|---|---|
| zgodnie z datą podpisu elektronicznego | Sebastian Kamil Wojciechowski | Prezes Zarządu |
Podpisy osoby odpowiedzialnej za sporządzenie niniejszego sprawozdania finansowego
| Data | Imię i nazwisko | Funkcja | Podpis |
|---|---|---|---|
| zgodnie z datą podpisu elektronicznego | Marcin Żydziak | Kierownik Działu Raportowania i Księgowości |
COPYRIGHT #61651 2024 WARSZAWA | 29 KWIETNIA 2024 92
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
93
Dodatkowe informacje i objaśnienia do rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
zł, chyba że zaznaczone inaczej) zaistnienia naruszeń umowy, bankowi przysługuje standardowy zakres uprawnień w tym m.in. ma prawo do wypowiedzenia umowy lub wstrzymania udzielania finansowania.
● Rozliczenie kosztów produkcji gry Bulletstorm VR oraz rozwiązanie za porozumieniem stron umowy produkcyjno-wydawniczej na produkcję tej gry
W nawiązaniu do raportów bieżących nr 46/2021 z dnia 13.12.2021 r., nr 42/2023 z dnia 22.08.2023 r. oraz nr 56/2023 z dnia 17.11.2023 r. Zarząd Jednostki dominującej informuje, że w dniu 15.03.2024 r. zawarł z Incuvo S.A. umowę w przedmiocie rozliczenia pozostałych kluczowych etapów produkcji gry Bullestrom VR (tzw. milestones) obejmujących okres do czasu premiery gry w dniu 18.01.2024 r. W ramach rozliczenia oraz w oparciu o postanowienia umowy produkcyjno-wydawniczej Jednostka dominująca, jako wydawca, obciążyła Incuvo S.A. kosztem prac deweloperskich oraz prac związanych z kontrolą jakości gry zrealizowanych przez Jednostkę dominującą na rzecz Incuvo S.A. na kwotę 871 tys. zł. Jednocześnie, wraz z uzgodnieniem rozliczenia prac deweloperskich, wobec niesatysfakcjonującej premiery gry Bulletstorm VR, strony postanowiły o rozwiązaniu za porozumieniem stron umowy produkcyjno-wydawniczej na produkcję wskazanej gry ze skutkiem na dzień 19.01.2024 r., określając przy tym brak uprawnień Incuvo S.A. do wynagrodzenia w formie tantiem ze sprzedaży gry (royalties). Ewentualne dalsze prace deweloperskie dotyczące gry Bulletstorm VR będą prowadzone w ramach procesu produkcyjnego, w którym to Jednostka dominująca będzie odpowiedzialna za wytworzenie produktu końcowego oraz za jego komercjalizację, w tym wprowadzenie do sprzedaży. Zarząd Jednostki dominującej dopuszcza możliwość wykorzystania zasobów Incuvo S.A. do realizacji w/w prac.
● Podjęcie decyzji o zaniechaniu dalszych prac nad Projektem Dagger
W nawiązaniu do raportów bieżących nr 22/2022 z dnia 01.102022 r., nr 3/2023 z dnia 31.01.2023 r., nr 58/2023 z dnia 24.11.2023 r. oraz raportu bieżącego nr 59/2023 z dnia 28.11.2023 r., Zarząd Jednostki dominującej informuje, że w dniu 05.042024 r. podjął decyzję o zaniechaniu dalszych prac nad Projektem Dagger („Projekt”). Zaniechanie prac nad Projektem jest wynikiem ponownego przeanalizowania planów rozwojowych projektów realizowanych przez Grupę Kapitałową PCF Group S.A. („Grupa”) i wprowadzenia zmian do tych planów w związku z niesatysfakcjonującymi wynikami ewaluacji zakresu i potencjału komerycjnego Projektu po zredefiniowaniu kierunku rozwoju gry, o których to pracach nad Projektem Jednostka dominująca informowała w raporcie bieżącym nr 59/2023 z dnia 28.11.2023 r. Postanowienie o zaniechaniu dalszych prac skutkuje utworzeniem na dzień 31.12.2023 r. odpisów aktualizujących w wysokości 100% wartości poniesionych nakładów na Projekt oraz spisaniem wartości nakładów poniesionych na Projekt z ksiąg rachunkowych Jednostki dominującej w dniu podjęcia decyzji o zaniechaniu Projektu. Dokonanie ww. odpisów wpłynie na obniżenie skonsolidowanego wyniku finansowego za 2023 r. oraz obniżenie wartości aktywów trwałych prezentowanych w skonsolidowanym bilansie Grupy na dzień 31.12.2023 r. o kwotę 68,3 mln zł. Utworzenie odpisów aktualizujących ma charakter jednorazowy i niepieniężny, i nie wpływa na wartość skonsolidowanego wyniku EBITDA.