Olympic Circuit Technology Co.,Ltd — Capital/Financing Update 2024

Jul 16, 2024

中证鹏元资信评估股份有限公司

中证鹏元公告【 2024 】 319 号

中证鹏元关于关注广东世运电路科技股份有限公司 股东权益变动暨公司控制权拟发生变更事项的公告

中证鹏元资信评估股份有限公司（以下简称“中证鹏元”）对广 东世运电路科技股份有限公司（以下简称“世运电路”或“公司”， 股票代码：603920.SH）及其发行的下述债券开展评级。除评级委托 关系外，中证鹏元及评级从业人员与公司不存在任何足以影响评级行 为独立、客观、公正的关联关系。

债券简称	上一次评级时间		上一次评级结果	上一次评级结果
		主体等级	债项等级	评级展望
世运转债	2024年06月28日	AA	AA	稳定

根据公司发布的《广东世运电路科技股份有限公司关于股东权益 变动暨公司控制权拟发生变更的提示性公告》，公司目前控股股东新 豪国际集团有限公司（以下简称“新豪国际”，持有公司47.91%股 份）、实际控制人佘英杰（持有新豪国际99.99%股份）将通过协议 转让方式向广东顺德控股集团有限公司（以下简称“顺控集团”，由 佛山市顺德区国有资产监督管理局持股90.41%）转让其持有世运电 路25.90%的股权。本次转让完成后，顺控集团及其一致行动人广东 顺德科创璞顺股权投资合伙企业（有限合伙）将合计持有世运电路 29.19%的股份，同时新豪国际和佘英杰于2024 年7 月5 日出具《关 于不谋求广东世运电路科技股份有限公司控制权的承诺函》，后续各 方完成股份交割及公司董事会改组后，公司控股股东将变更为顺控集

==> picture [41 x 120] intentionally omitted <==

团，实际控制人将变更为佛山市顺德区国有资产监督管理局。

表 1 ：公司股权划转前后主要股东持股情况

名称	本次权益变动前 本次权益变动后
	持股比例（股） 持股比例 持股股数（股） 持股比例
顺控集团	- - 170,546,596 25.90%
广东顺德科创璞 顺股权投资合伙 企业（有限合伙）	21,697,368 3.29% 21,697,368 3.29%
新豪国际	315,536,703 47.91% 144,990,107 22.02%

资料来源：公司公告，中证鹏元整理

中证鹏元认为，公司通过上述股权划转引入国有资本股东，暂不 会对公司经营造成重大影响，同时本次交易相关事项的审批、确认手 续是否通过尚存在一定不确定性。

综合考虑，中证鹏元决定维持公司主体信用等级为AA，维持评 级展望为稳定，维持“世运转债”信用等级为AA，评级结果有效期 为2024 年7 月15 日至“世运转债”存续期。同时中证鹏元将密切关 注股权划转相关事项对公司经营及治理方面的影响，并持续跟踪以上 事项对公司主体信用等级、评级展望以及“世运转债”信用等级可能 产生的影响。

特此公告。

==> picture [205 x 120] intentionally omitted <==

----- Start of picture text -----

中证鹏元资信评估股份有限公司
二〇二四年七月十五日
----- End of picture text -----

==> picture [41 x 120] intentionally omitted <==

附表 本次评级模型打分表及结果

评分要素	评分指标	指标评分	评分要素	评分指标	指标评分
	宏观环境	4/5		初步财务状况	9/9
业务状况	行业&运营风险状况 行业风险状况	4/7 3/5	财务状况	杠杆状况 盈利状况	9/9 非常强
	经营状况	4/7		流动性状况	7/7
业务状况评估结果		4/7	财务状况评估结果		9/9
	ESG因素				0
调整因素	重大特殊事项				0
	补充调整				0
个体信用状况					aa
外部特殊支持					0
主体信用等级					AA

注：（1）本次评级采用评级方法模型为: 技术硬件与半导体企业信用评级方法和模型（版本号： cspy_ffmx_2023V1.0）、外部特殊支持评价方法和模型（版本号：cspy_ffmx_2022V1.0）；(2)各指标得分越 高，表示表现越好。

==> picture [41 x 120] intentionally omitted <==