Norwegian Block Exchange AS — Proxy Solicitation & Information Statement 2026

Jun 5, 2026

NB

INNKALLING TIL ORDINÆR GENERALFORSAMLING I NORWEGIAN BLOCK EXCHANGE AS

Til aksjeeierne i Norwegian Block Exchange AS

Styret i Norwegian Block Exchange AS ("Selskapet") innkaller herved til ordinær generalforsamling.

Tid: 19. juni 2026 kl. 11:00–12:00 Sted: Arnstein Arnebergs vei 30, 1366 Lysaker, Norge

Generalforsamlingen avholdes som fysisk møte, med mulighet for digital deltakelse og elektronisk stemmegivning. Selskapet oppfordrer aksjeeierne til å sende inn påmeldingsskjema eller fullmakt med stemmeinstrukser i forkant av generalforsamlingen.

MERK: Av hensyn til kostnader og miljøet oppfordres aksjeeierne til å logge inn på sin VPS-konto og aktivere «elektronisk kommunikasjon», da selskapet ellers må sende betydelige mengder fysisk post (om lag 30 kg ved forrige utsendelse).

Generalforsamlingen åpnes av styreleder eller den styret utpeker. Den som åpner møtet vil utarbeide en fortegnelse over fremmøtte aksjonærer og fullmektiger.

Styret foreslår følgende dagsorden for generalforsamlingen:

Nr.	Sak
1	Valg av møteleder og person til å medundertegne protokollen
2	Godkjenning av innkallingen og dagsordenen
3	Godkjenning av årsregnskapet og årsberetningen for regnskapsåret 2025
4	Godtgjørelse til styremedlemmene
5	Godtgjørelse til revisor
6	Valg av styremedlemmer
7	Forlengelse av konvertibelt lån
8	Fullmakt til kapitalforhøyelse
9	Øvrige saker — ingen saker til beslutning

Norwegian Block Exchange AS er et aksjeselskap underlagt aksjeloven. Per dato for denne innkallingen har Selskapet utstedt 271 227 657 aksjer, hver med pålydende NOK 0,20 og hver med én stemme på Selskapets generalforsamling.

Bare de som er aksjeeiere i Selskapet fem virkedager før generalforsamlingen ("Registreringsdatoen") har rett til å møte og stemme på generalforsamlingen, jf. allmennaksjeloven § 5-2 og aksjeloven § 4-4. En aksjeeier som ønsker å delta og stemme på generalforsamlingen må være registrert i aksjeeierboken (VPS) på Registreringsdatoen eller ha meldt fra om og dokumentert ervervet per Registreringsdatoen. Aksjer ervervet etter Registreringsdatoen gir ikke rett til å møte og stemme på generalforsamlingen.

I samsvar med allmennaksjeloven § 1-8, jf. aksjeloven § 1-7(4), og reglene om forvalterregistrering i verdipapirregisterloven § 4-5 med tilhørende forskrifter, sendes innkallingen til aksjeeierne med forvalterregistrerte aksjer gjennom de aktuelle forvalterne, som videresender innkallingen til aksjeeierne de forvalter aksjer for. Aksjeeierne må kommunisere med sine forvaltere, som er ansvarlige for å videresende stemmer og påmeldinger. Forvaltere må, i samsvar med allmennaksjeloven § 5-3, jf. aksjeloven § 4-4, varsle Selskapet senest 2 virkedager før generalforsamlingen.

Avgjørelser om stemmerett for aksjonærer og representanter treffes av den som åpner møtet, og avgjørelsen kan omgjøres av generalforsamlingen med simpelt flertall.

Aksjeeierne har rett til å fremsette forslag til vedtak i saker på dagsordenen for generalforsamlingen. En aksjeeier har rett til å kreve at daglig leder og styremedlemmer som er til stede på generalforsamlingen gir tilgjengelig informasjon om forhold som kan påvirke vurderingen av saker fremlagt for aksjeeierne til avgjørelse. Det samme gjelder

Side 1 av 7

---

NB

informasjon om Selskapets økonomiske stilling og andre saker som skal behandles av generalforsamlingen, med mindre den etterspurte informasjonen ikke kan gis uten uforholdsmessig skade for Selskapet. Aksjeeierne har rett til å ta med rådgivere og kan gi talerett til én rådgiver.

Påmelding kan gjøres ved å fylle ut og sende inn påmeldingsskjemaet vedlagt som Vedlegg 1 eller fullmaktsskjemaet vedlagt som Vedlegg 2 i samsvar med instruksjonene i skjemaet og/eller fullmakten.

Aksjeeierne som ikke kan møte på generalforsamlingen kan gi fullmakt til styreleder eller andre til å stemme for sine aksjer, ved å benytte fullmaktsskjemaet vedlagt som Vedlegg 2.

Aksjeeierne som ønsker å delta på generalforsamlingen digitalt må varsle post@nbx.com senest 17. juni 2026 kl. 23:59 (CEST). Praktiske detaljer om digital deltakelse vil bli kommunisert til de det gjelder i forkant av møtet.

Denne innkallingen til ordinær generalforsamling er sendt til alle aksjonærer med kjent adresse. Innkallingen, øvrige dokumenter knyttet til saker som skal behandles på generalforsamlingen, herunder dokumenter det er henvist til i denne innkallingen, samt Selskapets vedtekter, er tilgjengelige på Selskapets nettside. Dokumenter knyttet til saker som skal behandles av generalforsamlingen kan sendes vederlagsfritt til aksjeeierne på forespørsel.

Følgende dokumenter vil være tilgjengelige på Selskapets nettside:

• Denne innkallingen
• Påmeldings- og fullmaktsskjema
• Styrets forslag til vedtak for den ordinære generalforsamlingen
• Årsregnskap for 2025
• Årsberetning for 2025
• Revisjonsberetning for 2025

Selskapets nettadresse er www.nbx.com

Lysaker, 5. juni 2026

Med vennlig hilsen,

for styret i Norwegian Block Exchange AS

Nils Kristian Sundling, styreleder

Vedlegg 1: Påmeldingsskjema

Vedlegg 2: Fullmaktsskjema

Vedlegg 3: Forslag til vedtak for den ordinære generalforsamlingen 19. juni 2026

Side 2 av 7

---

NB

VEDLEGG 1 — PÅMELDINGSSKJEMA

NORWEGIAN BLOCK EXCHANGE AS

ORDINÆR GENERALFORSAMLING 19. JUNI 2026

Aksjeeierne som ønsker å delta på den ordinære generalforsamlingen som avholdes 19. juni 2026 bes fylle ut og returnere dette påmeldingsskjemaet til: post@nbx.com

Aksjeeierne oppfordres til å sende inn påmeldingsskjemaet slik at det er mottatt av Norwegian Block Exchange AS senest 17. juni 2026 kl. 23:59 (CEST).

Undertegnede ønsker å delta på den ordinære generalforsamlingen 19. juni 2026.

Aksjeeiers navn: _______

Representant for aksjeeier (dersom selskap): _______

Dato: _______

Sted: _______

Aksjeeiers underskrift: _______

Dersom aksjeeieren er et selskap, vennligst vedlegg dokumentasjon som firmaattest eller særskilt fullmakt.

Side 3 av 7

---

NB

VEDLEGG 2 — FULLMAKTSSKJEMA

Undertegnede aksjeeier gir herved (kryss av):

☐ styreleder Nils Kristian Sundling (eller den han utpeker)

☐ ___________ (navn)

fullmakt til å møte og stemme for mine/våre aksjer på den ordinære generalforsamlingen i Norwegian Block Exchange AS den 19. juni 2026. Dersom ingen fullmektig er navngitt, anses fullmakten gitt til styreleder (eller den han utpeker).

Verken Norwegian Block Exchange AS eller styreleder kan holdes ansvarlig for tap som måtte oppstå som følge av at fullmakten ikke når fullmektigen i tide. Norwegian Block Exchange AS og styreleder (eller den han utpeker) er ikke ansvarlig for stemmer avgitt i henhold til fullmaktsskjemaet og har intet ansvar i forbindelse med stemmegivning i henhold til fullmakten.

Stemmer skal avgis i samsvar med instruksjonene nedenfor. Vennligst merk at dersom alternativene nedenfor ikke er krysset av, vil dette anses som en instruks om å stemme "For" forslagene i innkallingen, forutsatt at fullmektigen bestemmer stemmen i den utstrekning det fremsettes forslag i tillegg til, i stedet for, eller som endringer av forslagene i innkallingen. Dersom stemmeinstruksen er uklar, vil fullmektigen utøve fullmakten basert på en rimelig vurdering av instruksen. Dersom slik vurdering ikke er mulig, kan fullmektigen avstå fra å stemme.

Dato: ___________

Navn: ___________

Adresse: ___________

Underskrift: ___________

Fullmakten kan sendes til Norwegian Block Exchange AS, postadresse Postboks 1057, 1360 Fornebu, Norge, e-post post@nbx.com, eller leveres til fullmektigen og medbringes til generalforsamlingen.

Aksjeeierne oppfordres til å sende inn fullmaktsskjemaet slik at det er mottatt av Norwegian Block Exchange AS senest 17. juni 2026 kl. 23:59 (CEST).

Dagsordenspunkt	For	Mot	Avstår
Valg av møteleder og person til å medundertegne protokollen	☐	☐	☐
Godkjenning av innkallingen og dagsordenen	☐	☐	☐
Godkjenning av årsregnskapet og årsberetningen for 2025	☐	☐	☐
Godtgjørelse til styremedlemmene	☐	☐	☐
Godtgjørelse til revisor	☐	☐	☐
Valg av styremedlemmer	☐	☐	☐
Forlengelse av konvertibelt lån	☐	☐	☐
Fullmakt til kapitalforhøyelse	☐	☐	☐

---

NB

VEDLEGG 3 — FORSLAG TIL VEDTAK FOR DEN ORDINÆRE GENERALFORSAMLINGEN 19. JUNI 2026

1. Valg av møteleder og person til å medundertegne protokollen

Styret foreslår at Nils Kristian Sundling velges som møteleder, og at én av de fremmøtte velges til å medundertegne protokollen.

Styret foreslår at generalforsamlingen treffer følgende vedtak:

"Nils Kristian Sundling velges som møteleder, og Trond Pettersen velges til å medundertegne protokollen."

2. Godkjenning av innkallingen og dagsordenen

Styret foreslår at generalforsamlingen treffer følgende vedtak:

"Innkallingen og dagsordenen godkjennes."

3. Godkjenning av årsregnskapet og årsberetningen for regnskapsåret 2025

Selskapets årsregnskap og årsberetning for regnskapsåret 2025 er publisert på Selskapets nettside.

Styret foreslår at generalforsamlingen treffer følgende vedtak:

"Styrets forslag til årsregnskap og årsberetning for regnskapsåret 2025 godkjennes."

4. Godtgjørelse til styremedlemmene

Styret foreslår at generalforsamlingen treffer følgende vedtak:

"Godtgjørelse til styremedlemmene for perioden fra ordinær generalforsamling 2026 til ordinær generalforsamling 2027 skal være NOK 150 000 for styreleder og NOK 75 000 for hvert av de øvrige styremedlemmene. I tillegg til nevnte godtgjørelse dekker Selskapet styreansvarsforsikring for styremedlemmene."

5. Godtgjørelse til revisor

Styret foreslår at generalforsamlingen treffer følgende vedtak:

"Godtgjørelse til Selskapets revisor etter regning for regnskapsåret 2025 godkjennes."

6. Valg av styremedlemmer

Styret ble valgt med funksjonstid til ordinær generalforsamling i 2026. Siden forrige ordinære generalforsamling har styremedlem Undine Bude fratrådt.

Styret foreslår at generalforsamlingen velger følgende styremedlemmer med funksjonstid til ordinær generalforsamling i 2027, ved å treffe følgende vedtak:

"Følgende personer velges som medlemmer av styret:
- Nils Kristian Sundling (styreleder)
- Bjørn Kjos
- Anna Helene Kjos-Mathisen
- Vegard Kristiansen
- Ingvild Kjerkol
- Peter Warren"

Side 5 av 7

---

NB

7. Forlengelse av konvertibelt lån

På generalforsamlingen avholdt 6. desember 2024 ble det vedtatt å forlenge Selskapets eksisterende konvertible lån. Siden den gang er renten justert til 9,9 % per år og konverteringer er gjennomført, senest 4. juni 2026 til en konverteringskurs på NOK 0,27 per aksje, der ca. NOK 19,8 millioner i utestående gjeld (inkludert påløpte renter) ble konvertert til 73 456 592 nye aksjer for å styrke regulatorisk kapital. Utestående beløp under de konvertible lånenene som ikke er konvertert er, per dato for denne innkallingen, NOK 1 490 000, beholdt av Observatoriet Invest AS i påvente av nødvendige regulatoriske godkjenninger for eventuell videre konvertering.

For å sikre fortsatt finansiell stabilitet og fleksibilitet foreslår styret å forlenge forfallsdatoen for de utestående konvertible lånenene med nøyaktig 12 måneder på for øvrig uendrede vilkår. Aksjeeiernes fortrinnsrett til å tegne lån etter aksjeloven foreslås fravæket for å ivareta formålet med de konvertible lånenene.

Generalforsamlingen skal behandle Selskapets årsregnskap for 2025, og det vises til dette for forhold av relevans for lånet.

Styret foreslår at generalforsamlingen treffer følgende vedtak:

"Selskapet skal opprettholde et konvertibelt lån i henhold til aksjeloven § 11-2, på følgende vilkår:

1. Det totale lånebeløpet skal være NOK 1 490 000. Justering som følge av valuta og renter er tillatt.
2. Lånet skal reguleres av låneavtalene inngått mellom långiverne og Selskapet ("Låneavtalene").
3. Aksjeeiernes fortrinnsrett etter aksjeloven § 11-4 fravikes. Lånet kan tegnes av de personer og selskaper som fremgår av vedlegget til innkallingen i samsvar med tildelingen angitt der.
4. Den eksisterende låneavtalen og konverteringsrettighetene forlenges og videreføres på vilkårene fastsatt her, med virkning fra datoen for denne generalforsamlingen.
5. Lånet opprettholdes til pålydende.
6. Lånebeløpet er allerede innbetalt til Selskapet.
7. Nominell rente skal påløpe lånet med 9,9 % per år og skal betales i samsvar med Låneavtalene.
8. Lånet er usikret og sidestilt (pari passu) med annen ikke-ansvarlig gjeld i Selskapet.
9. Hver långiver kan når som helst i perioden fra datoen for denne generalforsamlingen til forfallsdatoen 27. november 2027 kreve konvertering av lånebeløpet til aksjer i Selskapet, på de vilkår som er fastsatt i Låneavtalene. Ved konvertering skal långiverens fordring mot Selskapet (inkludert påløpte renter) motregnes mot Selskapets krav på aksjeinnskudd. Delvis konvertering er ikke tillatt. Konvertering kan bare kreves og gjennomføres forutsatt at nødvendige regulatoriske tillatelser foreligger dersom konverteringen ellers utløser krav om slik godkjenning.
10. Tegningskursen ved konvertering skal være NOK 0,27 per aksje.
11. Aksjer utstedt ved konvertering skal gi rett til utbytte fra tidspunktet for registrering av kapitalforhøyelsen i Foretaksregisteret.
12. Rettighetshaverne skal ikke ha rettigheter i forbindelse med kapitalendringer i Selskapet, herunder vedtak om å forhøye eller nedsette aksjekapitalen, utstedelse av tegningsretter som nevnt i aksjeloven kapittel 11, eller oppløsning, fusjon, fisjon eller omdanning."

8. Fullmakt til kapitalforhøyelse

For å gi styret finansiell fleksibilitet i forbindelse med potensielle oppkjøp eller lignende transaksjoner, eller generelt for å styrke Selskapets egenkapital, foreslår styret at det gis fullmakt til å utstede nye aksjer for disse formålene, samt for generelle selskapsformål.

Videre inngikk Selskapet en Put Option-avtale ("POA") med LDA Capital Limited ("LDA") den 30. september 2022, som ble behandlet og godkjent på ekstraordinær generalforsamling 8. november 2022, der styret blant annet ble gitt fullmakt til å utstede aksjer i henhold til POA-avtalen. Avtalen ble forlenget i 2025. Under POA-avtalen har LDA

Side 6 av 7

---

NB

forpliktet seg til å investere opptil NOK 100 millioner i Selskapet på Selskapets forespørsel. Selskapet kan benytte fasiliteten til å trekke ned midler i transjer mot utstedelse av nye aksjer i Selskapet til LDA. Ettersom fullmakten gitt av generalforsamlingen utløper, og for at Selskapet skal kunne levere aksjer under avtalen, må fullmakten til kapitalforhøyelse fornyes.

Formålet med fullmakten krever at aksjeeiernes fortrinnsrett til å tegne aksjer kan fravikes ved bruk av fullmakten. Generalforsamlingen skal behandle Selskapets årsregnskap for 2025, og det vises til dette for forhold av relevans for fullmakten.

Per dato for denne innkallingen er Selskapets registrerte aksjekapital NOK 54 245 531,40 fordelt på 271 227 657 aksjer. I tillegg har Selskapet vedtatt å utstede aksjer som er under registrering, herunder aksjer utstedt under konvertering av konvertible lån, 73 456 592, aksjer under femte Put Option Notice til LDA Capital (5 234 783 aksjer), sjette Put Option Notice til LDA Capital (6 500 000 aksjer), og syvende Put Option Notice til LDA Capital (10 000 000 aksjer). Det totale antallet aksjer utstedt eller planlagt utstedt er derfor ca. 366 419 032, tilsvarende en aksjekapital på ca. NOK 73 283 806.

For ordens skyld skal aksjer vedtatt utstedt men under registrering i Foretaksregisteret per datoen for generalforsamlingen tas med i beregningen av grunnlaget for fullmakten nedenfor, slik at den maksimale autoriserte forhøyelsen reflekterer det totale antallet aksjer utstedt eller forpliktet utstedt per denne dato.

For å sikre at styret har tilstrekkelig fleksibilitet uavhengig av tidspunktet for registrering av de nevnte aksjeemisjonene, foreslår styret følgende fullmakt:

Styret foreslår at generalforsamlingen treffer følgende vedtak:

Fullmakt — basert på aksjer utstedt eller planlagt utstedt:

1. Aksjekapitalen kan, i ett eller flere tilfeller, forhøyes med inntil NOK 36 641 903 (tilsvarende 50 % av Selskapets aksjekapital på fullt utvannet basis, inkludert aksjer vedtatt utstedt men under registrering per datoen for generalforsamlingen). Selskapet kan velge lavere fullmakt.
2. Fullmakten kan benyttes i forbindelse med styrking av Selskapets egenkapital og for generelle selskapsformål, herunder men ikke begrenset til finansiering av oppkjøp av virksomheter eller andre eiendeler, herunder for utstedelse av vederlagsaksjer i forbindelse med slike transaksjoner, og for utstedelse av aksjer under Put Option-avtalen med LDA Capital Limited.
3. Fullmakten skal gjelde til neste ordinære generalforsamling, men ikke lenger enn til 30. juni 2027.
4. Aksjeeiernes fortrinnsrett etter aksjeloven § 10-4 kan fravikes.
5. Fullmakten omfatter kapitalforhøyelse mot innskudd i andre eiendeler enn penger og rett til å pådra Selskapet særlige forpliktelser, jf. aksjeloven § 10-2.
6. Fullmakten omfatter ikke vedtak om fusjon etter aksjeloven § 13-5.
7. Den maksimale samlede forhøyelse av aksjekapitalen under denne fullmakten skal ikke overstige NOK 36 641 903, forutsatt at fullmakten uansett ikke kan overstige det maksimale beløpet tillatt etter aksjeloven § 10-14 på registreringstidspunktet.
8. Fra tidspunktet for registrering i Foretaksregisteret erstatter denne fullmakten alle tidligere fullmakter til å forhøye aksjekapitalen gitt av generalforsamlingen til styret.

VEDLEGG — KONVERTIBLE LÅNGIVERE

Långiver	Utestående beløp (NOK)	Rente	Forfallsdato
Observatoriet Invest AS	1 490 000	9,9 % p.a.	27. november 2027
Totalt	1 490 000

Konverteringskurs: NOK 0,27 per aksje (pålydende NOK 0,20).

Side 7 av 7