Nokia Oyj — Interim / Quarterly Report 2013

Jul 18, 2013

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

Nokia Oyj:n vuoden 2013 toisen neljänneksen ja tammi-kesäkuun 2013 osavuosikatsaus

TALOUDELLISET JA TOIMINNALLISET PÄÄKOHDAT

Vuoden 2013 toisen neljänneksen pääkohdat:

Nokia-yhtymän vuoden 2013 toisen neljänneksen ei-IFRS-osakekohtainen tulos 0,00 euroa, raportoitu osakekohtainen tulos -0,06 euroa

• Nokia saavutti yhtymätasolla operatiivisen kannattavuuden ilman kertaluonteisia eriä neljäntenä perättäisenä vuosineljänneksenä ei-IFRS-liikevoittoprosentin ollessa 5,3 vuoden 2013 toisella neljänneksellä. Operatiivista kannattavuutta ilman kertaluonteisia eriä vauhditti Nokia Siemens Networksin vahva tulos.
• Nokia-yhtymän tase ja kassa-asema olivat vahvoja vuoden 2013 toisen neljänneksen lopussa bruttokassan ollessa 9,5 miljardia euroa ja nettokassan 4,1 miljardia euroa. Nokia Siemens Networksin osuus Nokia-yhtymän bruttokassasta oli 2,5 miljardia euroa ja nettokassasta 1,4 miljardia euroa.
• Nokia Siemens Networks saavutti vuoden 2013 toisella neljänneksellä kannattavuuden ilman kertaluonteisia eriä viidentenä perättäisenä vuosineljänneksenä ei-IFRS-liikevoittoprosentin ollessa 11,8 heijastaen ennätyksellistä ei-IFRS-bruttokateprosenttia ja strategian toteuttamisen edistymisen jatkumista. Tämä ylitti Nokian ja Nokia Siemens Networksin aikaisemman arvion, jonka mukaan Nokia Siemens Networksin ei-IFRSliikevoittoprosentti olisi noin 5 vaihteluvälin ollessa 4 prosenttiyksikköä tämän ylä- tai alapuolella.
• Devices & Services –liiketoiminnan ei-IFRS-liikevoittoprosentti oli -1,2 vuoden 2013 toisella neljänneksellä ollen yhdenmukainen Nokian aikaisemman arvion kanssa, jonka mukaan Devices & Services –liiketoiminnan ei-IFRSliikevoittoprosentti olisi noin -2 vaihteluvälin ollessa 4 prosenttiyksikköä tämän ylä- tai alapuolella.
• HERE –liiketoiminnan ei-IFRS-liikevoittoprosentti oli 3,4 vuoden 2013 toisella neljänneksellä. Tämä ylitti Nokian aikaisemman arvion, jonka mukaan HERE-liiketoiminnan ei-IFRS-liikevoittoprosentti olisi negatiivinen.

Nokia-yhtymän liikevaihto oli 5,7 miljardia euroa vuoden 2013 toisella neljänneksellä laskien 3 % vuoden 2013 ensimmäiseen neljännekseen verrattuna

• Nokia Siemens Networksin liikevaihto oli 2,8 miljardia euroa, ja se laski 1 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2013 ensimmäiseen neljännekseen verrattuna heijastaen Nokia Siemens Networksin terävöitettyä strategiaa.
• Devices & Services –liiketoiminnan liikevaihto oli 2,7 miljardia euroa, ja se laski 6 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2013 ensimmäiseen neljännekseen verrattuna.
• Nokia Lumia –laitteiden kappalemääräinen myynti kasvoi 32 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2013 ensimmäiseen neljännekseen verrattuna ja oli 7,4 miljoonaa laitetta. Kappalemääräisen myynnin kasvu heijasti laajentuneen Lumia-tuotevalikoiman vahvaa asiakaskysyntää.
• Mobile Phones –yksikön kappalemääräinen myynti laski 4 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2013 ensimmäiseen neljännekseen verrattuna ja oli 53,7 miljoonaa laitetta kuitenkin heijastaen vuoden 2013 toisen neljänneksen lopussa alkaneita merkkejä parantumisesta.
• HERE-liiketoiminnan liikevaihto kasvoi 8 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2013 ensimmäiseen neljännekseen verrattuna ja oli 0,2 miljardia euroa.

Tammi-kesäkuun 2013 pääkohdat:

Nokia-yhtymän liikevaihto tammi-kesäkuussa 2013 oli 11,5 miljardia euroa.

• Nokia-yhtymän liikevaihto laski 22 % tammi-kesäkuussa 2013 verrattuna tammi-kesäkuuhun 2012.
• Raportoitu osakekohtainen tulos oli -0,13 euroa tammi-kesäkuussa 2013, kun se tammi-kesäkuussa 2012 oli - 0,63 euroa.

OSAVUOSIKATSAUS 2(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

Toimitusjohtaja Stephen Elop sanoi tuloksesta:

"Olemme tyytyväisiä siihen, että Nokia-yhtymä saavutti neljäntenä perättäisenä vuosineljänneksenä operatiivisen kannattavuuden ilman kertaluonteisia eriä. Tähän vaikutti Nokia Siemens Networksin edelleen jatkunut vahva tulos yhtiön jatkaessa terävöitetyn strategiansa onnistunutta toteuttamista. Kerroimme äskettäin, että olemme ostamassa Siemensin 50 %:n osuutta Nokia Siemens Networksistä ja uskomme, että näin voimme luoda osakkeenomistajillemme lisäarvoa samalla kun jatkamme Nokia Siemens Networksin toiminnan tukemista entistä itsenäisempänä yksikkönä.

Devices & Services –liiketoimintaan kuuluvassa Mobile Phones –yksikössämme alkoi näkyä vuoden 2013 toisen neljänneksen loppupuolella joitakin liiketoiminnan parantumisen merkkejä vaikean alkuvuoden jälkeen. Aloitimme myös kuluneen vuosineljänneksen loppupuolella Nokia Asha 501 –älypuhelimen toimitukset markkinoille. Asha 501 edustaa uutta muotoilua ja käyttäjäkokemusta erittäin kilpailluilla alle 100 Yhdysvaltain dollarin hintaluokan laitemarkkinoilla. Samalla kun olemme saaneet kuluttajilta hyvin rohkaisevaa palautetta tähän hintaluokkaan kuuluvien laitteidemme innovaatioista, Mobile Phones –yksikkömme suunnittelee aloittavansa toimenpiteet keskittääkseen tuotevalikoimaansa ja parantaakseen tuotteidensa kilpailukykyä.

Smart Devices –yksikössämme keskitymme jatkossakin tarjoamaan maailmanlaajuisesti tuotteita, jotka tarjoavat kuluttajille varteenotettavan mahdollisuuden erottautua. Olemme erittäin ylpeitä Lumia–tiimimme viimeisimmistä saavutuksista koko Lumia-älypuhelinvalikoimassa. Edullisin Windows Phone 8 –alustalle pohjautuva Nokia Lumia 520 -älypuhelimemme on aloittanut vahvasti monilla markkinoilla kuten Kiinassa, Ranskassa, Intiassa, Thaimaassa, Iso-Britanniassa, Yhdysvalloissa ja Vietnamissa. Viime viikolla esittelimme kuvaukseen optimoidun Lumia 1020 tähtituotteemme. Nokia Lumia –laitteiden kappalemääräinen myynti oli kaikkiaan 7,4 miljoonaa laitetta vuoden 2013 toisella neljänneksellä, mikä on korkein kappalemääräinen myynti yhteenkään aiempaan vuosineljännekseen verrattuna ja samalla osoitus ekosysteemin kasvavasta myönteisestä kehityksestä. Arvioimme uusien Lumia-laitteidemme muodostavan vuoden 2013 kolmannella neljänneksellä merkittävän osan Smart Devices –yksikön tuloksesta."

OSAVUOSIKATSAUS 3(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

YHTEENVETO TALOUDELLISISTA PÄÄKOHDISTA

		Vuoden 2013 toisen neljänneksen raportoidut ja ei-IFRS-luvut1,2,3					Tammi-kesäkuun 2013 raportoidut ja ei –IFRS-luvut 1,2,3,4
			Muutos 4-6/ 2013		Muutos 4-6/ 2013				Muutos 1-6/ 2013
Miljoonaa euroa	4-6/ 2013	4-6/ 2012	vs. 4-6/ 2012	1-3/ 2013	vs. 1-3/ 2013		1-6/ 2013	1-6/ 2012	vs. 1-6/ 2012
Nokia
Liikevaihto	5 695	7 542	-24 %	5 852	-3 %		11 547	14 896	-22 %
Liikevoitto	-115	-824		-150			-265	-2 162
Liikevoitto (ei-IFRS)	303	-325		181	67 %		484	-583
Tulos per osake, laimennettu, euroa	-0,06	-0,38		-0,07			-0,13	-0,63
Tulos per osake, laimennettu, euroa (ei-IFRS) 5	0,00	-0,08		-0,02			-0,01	-0,16
Liiketoiminnan nettorahavirta	-196	102		206			10	-488
Nettokassa ja muut likvidit varat6	4 067	4 197	-3 %	4 480	-9 %		4 067	4 197	-3 %
Devices & Services7
Liikevaihto	2 724	4 023	-32 %	2 888	-6%		5 612	8 269	-32 %
Smart Devicesin liikevaihto	1 164	1 541	-24 %	1 164	0%		2 328	3 245	-28 %
Mobile Phonesin liikevaihto	1 405	2 291	-39 %	1 590	-12%		2 995	4 602	-35 %
Matkaviestinten kappalemääräinen
myynti (miljoonaa laitetta) Smart Devicesin	61,1	83,7	-27 %	61.9	-1%		123,0	166,4	-26 %
kappalemääräinen myynti (miljoonaa laitetta)	7,4	10,2	-27 %	6.1	21%		13,5	22,1	-39 %
Mobile Phonesin kappalemääräinen myynti (miljoonaa
laitetta)	53,7	73,5	-27 %	55.8	-4%		109,5	144,3	-24 %
Matkaviestinten keskimääräinen
myyntihinta8	45	48	-6 %	47	-4%		46	50	-8 %
Smart Devicesin keskimääräinen
myyntihinta 8	157	151	4 %	191	-18%		172	147	17 %
Mobile Phonesin keskimääräinen
myyntihinta8	26	31	-16 %	28	-7%		27	32	-16 %
Liikevoitto	-33	-473		-42			-75	-691
Liikevoitto (ei-IFRS)	-32	-364		4			-28	-490
Liikevoittoprosentti	-1,2 %	-11,8%		-1.5%			-1,3%	-8,4%
Liikevoittoprosentti (ei-IFRS)	-1,2 %	-9,0%		0.1%			-0,5%	-5,9%
HERE7
Liikevaihto	233	283	-18 %	216	8 %		449	560	-20 %
Liikevoitto	-89	-95		-97			-186	-189
Liikevoitto (ei-IFRS)	8	41	-80 %	-5			3	77	-96 %
Liikevoittoprosentti	-38,2 %	-33,6 %		-44,9 %			-41,4 %	-33,8 %
Liikevoittoprosentti (ei-IFRS)	3,4 %	14,5 %		-2,3 %			0,7 %	13,7 %
Nokia Siemens Networks7
Liikevaihto	2 781	3 343	-17 %	2 804	-1 %		5 585	6 290	-11 %
Liikevoitto	8	-226		3	167 %		11	-1 230
Liikevoitto (ei-IFRS)	328	28		196	67 %		524	-118
Liikevoittoprosentti	0,3 %	-6,8 %		0,1 %			0,2 %	-19,6 %
Liikevoittoprosentti (ei-IFRS)	11,8 %	0,8 %		7,0 %			9,4 %	-1,9%

Alaviite 1 liittyen ei-IFRS-tulokseen (johon viitataan myös ilmauksella "ilman kertaluonteisia eriä"): Nokia antaa raportoitujen IFRStietojen lisäksi tiettyjä ei-IFRS-tietoja, jotka kuvaavat liiketoiminnan toiminnallista tulosta ilman kertaluonteisia eriä. Ei-IFRS-tunnusluvut eivät

OSAVUOSIKATSAUS 4(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

sisällä olennaisia kertaluonteisia eriä minään raportointijaksona. Lisäksi ei-IFRS-tunnusluvut eivät sisällä aineettomien hyödykkeiden poistoja, muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä ja vaihto-omaisuuden oikaisueriä, jotka johtuvat i) Nokia Siemens Networksin perustamisesta ja ii) kaikista 30.6.2008 jälkeen toteutuneista yrityskaupoista. Nokia uskoo, että ei-IFRS-tunnuslukumme antavat sekä yhtiön johdolle että sijoittajille täydentävää tietoa Nokian liiketoiminnan tuloksen kehityksestä ilman yllä kuvattuja eriä, joilla ei välttämättä ole merkitystä Nokian liiketoiminnan toiminnallisen tuloksen kannalta. Ei-IFRS-tunnuslukuja ei pidä tarkastella erillään vastaavista IFRS-tunnusluvuista tai niiden sijasta. Ei-IFRS-tunnuslukuja tulee tarkastella yhdessä niitä lähinnä vastaavien raportoitujen IFRS-tunnuslukujen kanssa. Alaviite 2 sisältää tietoa niistä kertaeristä, jotka eivät sisälly ei-IFRS-tunnuslukuihin. Lisätietoja mukaan lukien ei-IFRS-tunnuslukujen täsmäytys raportoituihin IFRStunnuslukuihin vuoden 2013 toisen neljänneksen ja vuoden 2012 toisen neljänneksen osalta esitetään vuoden 2013 toisen neljänneksen ja tammikesäkuu 2013 taulukot sisältävän täydellisen osavuosikatsauksen sivuilla 27, 30-35. Vuoden 2013 ensimmäisen neljänneksen ei-IFRStunnuslukujen täsmäytys raportoituihin ei-IFRS-lukuihin löytyy 18.4.2013 julkaistun vuoden 2013 ensimmäisen neljänneksen taulukot sisältävän täydellisen osavuosikatsauksen sivuilta 24 – 25 ja 26 - 32.

Alaviite 2 liittyen ei-IFRS-tunnuslukuihin, joihin eivät sisälly seuraavat erät:

Vuoden 2013 toisen neljänneksen 418 miljoonaa euroa (netto), johon sisältyvät:

• 157 miljoonan euron Nokia Siemens Networksin uudelleenjärjestelyistä ja muista niihin liittyvistä kertaeristä johtuva kuluerä.
• 151 miljoonan euron Nokia Siemens Networksin liikeyksiköiden divestointeihin liittyvä tappiot.
• 10 miljoonan euron HERE–liiketoiminnan uudelleenjärjestelyistä johtuva kuluerä.
• 12 miljoonaa euroa aineettomien hyödykkeiden poistoja ja muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka johtuvat Motorola Solutions –verkkoliiketoiminnan hankinnasta.
• 87 miljoonaa euroa aineettomien hyödykkeiden poistoja ja muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka johtuvat NAVTEQyrityskaupasta.
• 1 miljoonaa euroa Devices & Services –liiketoiminnan aineettomien hyödykkeiden poistoja ja muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka johtuvat Novarra-, MetaCarta- ja Motally –yrityskaupoista.

Vuoden 2013 ensimmäisen neljänneksen 331 miljoonaa euroa (netto), johon sisältyvät:

• 129 miljoonan euron Nokia Siemens Networksin uudelleenjärjestelyistä ja muista niihin liittyvistä kertaeristä johtuva kuluerä mukaan lukien avainmarkkinoille ja –tuotesegmentteihin keskittyvän strategian mukainen maa- ja sopimusvähennyksiin liittyvä 53 miljoonan euron kuluerä.
• 5 miljoonan euron HERE–liiketoiminnan uudelleenjärjestelyistä johtuva kuluerä.
• 72 miljoonan euron Devices & Services –liiketoiminnan uudelleenjärjestelyistä johtuva kuluerä.
• 27 miljoonan euron tuloerä Devices & Services –liiketoiminnassa liittyen kartellikorvauksiin.
• 64 miljoonaa euroa aineettomien hyödykkeiden poistoja ja muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka johtuvat Nokia Siemens Networksin perustamisesta ja Motorola Solutions –verkkoliiketoiminnan hankinnasta.
• 87 miljoonaa euroa aineettomien hyödykkeiden poistoja ja muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka johtuvat NAVTEQyrityskaupasta.
• 1 miljoonaa euroa Devices & Services –liiketoiminnan aineettomien hyödykkeiden poistoja ja muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka johtuvat Novarra-, MetaCarta- ja Motally –yrityskaupoista.

Vuoden 2012 toisen neljänneksen 499 miljoonaa euro (netto), johon sisältyvät:

• 190 miljoonan euron Nokia Siemens Networksin uudelleenjärjestelyistä ja muista niihin liittyvistä kertaeristä johtuva kuluerä mukaan lukien uuden avainmarkkinoille ja –tuotesegmentteihin keskittyvän strategian mukainen maa- ja sopimusvähennyksiin liittyvä 70 miljoonan euron kuluerä.
• 10 miljoonan euron HERE-liiketoiminnan uudelleenjärjestelyistä johtuva kuluerä.
• 80 miljoonan euron Devices & Services –liiketoiminnan uudelleenjärjestelyistä ja 28 miljoonan euron siihen liittyvistä arvonalennuksista johtuva kuluerä.
• 64 miljoonaa euroa aineettomien hyödykkeiden poistoja ja muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka johtuvat Nokia Siemens Networksin perustamisesta ja Motorola Solutions -verkkoliiketoiminnan hankinnasta.
• 126 miljoonaa euroa aineettomien hyödykkeiden poistoja ja muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka johtuvat NAVTEQyrityskaupasta.
• 1 miljoonaa euroa Devices & Services –liiketoiminnan aineettomien hyödykkeiden poistoja ja muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka johtuvat Novarra-, MetaCarta- ja Motally-yrityskaupoista.

Vuoden 2012 toisen neljänneksen verot: Nokian veroihin vaikutti 800 miljoonan euron määräinen laskennallisten verosaamisten kirjanpitoarvon vähennys.

Vuoden 2012 ensimmäisen neljänneksen 1 080 miljoonaa euroa (netto), johon sisältyvät:

• 772 miljoonan euron Nokia Siemens Networksin uudelleenjärjestelyistä ja muista niihin liittyvistä kertaeristä johtuva kuluerä.
• 10 miljoonan euron HERE-liiketoiminnan uudelleenjärjestelyistä johtuva kuluerä.
• 91 miljoonan euron Devices & Services –liiketoiminnan uudelleenjärjestelyistä johtuva kuluerä.
• 86 miljoonaa euroa aineettomien hyödykkeiden poistoja ja muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka johtuvat Nokia Siemens Networksin perustamisesta ja Motorola Solutions -verkkoliiketoiminnan hankinnasta.
• 120 miljoonaa euroa aineettomien hyödykkeiden poistoja ja muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka johtuvat NAVTEQyrityskaupasta.
• 1 miljoonaa euroa Devices & Services –liiketoiminnan aineettomien hyödykkeiden poistoja ja muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka johtuvat Novarra-, MetaCarta- ja Motally-yrityskaupoista

OSAVUOSIKATSAUS 5(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

Vuoden 2012 ensimmäisen neljänneksen verot: Nokian veroihin vaikutti 135 miljoonan euron määräinen Nokia Siemens Networksin laskennallisten verosaamisten kirjanpitoarvon vähennys.

Alaviite 3 liittyen historiallisten vertailulukujen oikaisuihin, jotka johtuvat IAS19 Työsuhde-etuudet IFRS-standardin muutoksesta: Osavuosikatsauksessa esitettävät historialliset vertailuluvut sisältävät tiettyjä oikaisuja aiemmin raportoituihin lukuihin. Nämä oikaisut johtuvat muutetun IAS19 Työsuhde-etuudet IFRS-standardin takautuvasta soveltamisesta ja liittyvät pääasiassa esitettyihin konsernitaseisiin ja konsernin laajoihin tuloslaskelmiin. Lisätietoja muutoksista koskien aiemmin raportoituja lukuja ja oikaistuja lukuja löytyy 18.4.2013 julkaistun vuoden 2013 ensimmäisen neljänneksen taulukot sisältävän täydellisen osavuosikatsauksen sivulta 49 alkaen.

Alaviite 4 liittyen tammi-kesäkuun 2013 tulokseen: Lisätietoja Nokia-yhtymän tuloksesta ajalta 1.1.2013–30.6.2013 löytyy vuoden 2013 toisen neljänneksen ja tammi-kesäkuun 2013 taulukot sisältävän täydellisen osavuosikatsauksen sivuilta 25-26, 28, 36, 37, 40-41 ja 44.

Alaviite 5 liittyen Nokian ei-IFRS-osakekohtaiseen tulokseen: Nokian veroihin vaikutti kielteisesti se, että tietyistä Devices & Services – liiketoiminnan laskennallisista veroeristä ei kirjata verohyötyä. Nokian pitkän aikavälin aiemmin arvioitua 26 %:n verokantaa soveltaen ei-IFRSosakekohtainen tulos olisi ollut noin 1,5 eurosenttiä korkeampi vuoden 2013 toisella neljänneksellä. Ei-IFRS-pohjalta tarkasteltuna jatkossa, ennen kuin verotuksellinen kannattavuus on uudelleen saavutettu, Nokia arvioi kirjaavansa noin 50 miljoonan euron verokulun neljännesvuosittain Devices & Services -liiketoiminnasta ja noin 50 miljoonan euron verokulun Nokia Siemens Networksin osalta. HERE-liiketoiminnan osalta Nokia arvioi jatkavansa verojen kirjaamista 26 %:n verokannalla.

Alaviite 6 liittyen Nokian nettokassaan ja muihin likvideihin varoihin: Kassa ja muut likvidit varat vähennettynä korollisilla veloilla. Lisätietoa Nokia-yhtymän korollisista rahoitusveloista esitetään Nokian taulukot sisältävän vuoden 2013 toisen neljänneksen ja tammi-kesäkuun 2013 taulukot sisältävän täydellisen osavuosikatsauksen taulukkosivuilta 50-51.

Alaviite 7 liittyen toiminnalliseen ja raportoinnin rakenteeseen: Nokiassa on kolme liiketoimintaa: Devices & Services, HERE ja Nokia Siemens Networks ja neljä toiminnallista ja raportoitavaa segmenttiä. Nämä segmentit ovat Devices & Services –liiketoimintaan kuuluvat Smart Devices - ja Mobile Phones -yksiköt, HERE ja Nokia Siemens Networks. Smart Devices –yksikkö keskittyy älypuhelimiin ja Mobile Phones – yksikkö keskittyy massamarkkinoille suunnattuihin matkaviestimiin, mukaan lukien täysin kosketusnäytölliset Asha-älypuhelimet. Devices & Services –liiketoiminta sisältää myös Devices & Services Muu –osion, jonka liikevaihto sisältää Nokian luksuspuhelinliiketoiminnan Vertun 12.10.2012 saakka, varaosien liikevaihdon ja edellä mainittuihin liittyvät myynnin kulut ja toimintakulut sekä patenttitulot ja yhteiset tutkimus- ja tuotekehityskulut. Nokia sai lokakuussa 2012 päätökseen luksuspuhelinliiketoiminnan Vertun divestoinnin eurooppalaiselle pääomasijoitusyhtiö EQT VI:lle. HERE–liiketoiminta keskittyy paikkatietopalveluiden ja paikallisten kaupankäyntipalveluiden kehittämiseen. Esittelimme marraskuussa 2012 uuden HERE-paikkatieto- ja karttapalvelubrändimme . Nokian taloudellisessa raportoinnissa Location & Commerce –liiketoiminta nimettiin HERE-liiketoiminnaksi 1.1.2013 alkaen. Nokia Siemens Networks on yksi maailman johtavista tietoliikenneinfrastruktuurin laite-, ohjelmisto- ja palvelutoimittajista keskittyen langattomiin laajakaistamarkkinoihin. Nokia Siemens Networksin toiminnallinen organisaatio pohjautuu kahteen liiketoimintayksikköön, joita ovat Mobile Broadband ja Global Services. Mobile Broadband –yksikkö tarjoaa operaattoreille radioverkkotuotteita- ja ohjelmistoja, joita tarvitaan langattomiin ääni- ja datapalveluihin. Global Services –yksikkö tarjoaa operaattoreille laajan valikoiman palveluita, joihin muun muassa kuuluvat verkon toimitus-, asennus- ja ylläpitopalvelut sekä asiakastukipalvelut.

Alaviite 8 liittyen keskimääräisiin myyntihintoihin: Matkaviestinten keskimääräinen myyntihinta koostuu Devices & Services – liiketoiminnan kokonaisliikevaihdosta (Smart Devices -yksikön liikevaihto, Mobile Phones -yksikön liikevaihto ja Devices & Services Muu –osion liikevaihto) jaettuna Devices & Services –liiketoiminnan matkaviestinten kappalemääräisellä myynnillä. Devices & Services Muu -osion liikevaihto sisältää Nokian luksuspuhelinliiketoiminta Vertun liikevaihdon 12.10.2012 saakka ja varaosien liikevaihdon sekä patenttitulot. Smart Devices yksikön laitteiden keskimääräinen myyntihinta muodostuu Smart Devices –yksikön liikevaihdosta jaettuna Smart Devices –yksikön kappalemääräisellä myynnillä. Mobile Phones-yksikön laitteiden keskimääräinen myyntihinta muodostuu Mobile Phones –yksikön liikevaihdosta jaettuna Mobile Phones –yksikön kappalemääräisellä myynnillä. Koska patenttitulot on kirjattu Devices & Services Muu –osion liikevaihtoon, esitämme matkaviestintemme keskimääräisen myyntihinnan sekä ilman patentteihin liittyviä tuloja että niiden kanssa. Matkaviestintemme keskimääräinen myyntihinta ilman patenttituloja vuoden 2013 toisella neljänneksellä oli 42 euroa, ja se laski 11 % vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna, jolloin matkaviestintemme keskimääräinen myyntihinta ilman patenttituloja oli 47 euroa. Matkaviestintemme keskimääräinen myyntihinta ilman patenttituloja laski 7 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä edellisen neljänneksen 45 euroon verrattuna.

NOKIAN NÄKYMÄT

• Nokia arvioi, että Devices & Services -liiketoiminnan ei-IFRS-liikevoittoprosentti on vuoden 2013 kolmannella neljänneksellä noin -2 vaihteluvälin ollessa 4 prosenttiyksikköä tämän ylä- tai alapuolella. Tämä näkymä perustuu Nokian arvioihin useista eri tekijöistä, joihin kuuluvat:
• o teollisuudenalan kilpailudynamiikka, jonka arvioidaan edelleen vaikuttavan kielteisesti Devices & Services –liiketoimintaan;
• o tuotteidemme kuluttajakysyntä;
• o kalliimman hintaluokan Lumia-älypuhelintemme ja Mobile Phones –yksikkömme uusien laitteiden myynnin ylösajo;
• o Devices & Services –liiketoiminnan toimintakulujen arvioitu kasvu; ja
• o makroekonominen ympäristö.
• Nokia arvioi, että äskettäin julkaistujen sekä Lumia-älypuhelinten että Mobile Phones –laitteiden laajemman saatavuuden tukemana Devices & Services –liiketoiminnan liikevaihto on korkeampi vuoden 2013 kolmannella neljänneksellä vuoden 2013 toiseen neljännekseen verrattuna.

OSAVUOSIKATSAUS 6(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

• Nokian tavoitteena on edelleen, että Devices & Services –liiketoiminnan ei-IFRS-liiketoimintakulut alenevat vuositasolla laskettuna noin 3,0 miljardiin euroon vuoden 2013 loppuun mennessä.
• Nokia ja Nokia Siemens Networks arvioivat Nokia Siemens Networksin ei-IFRS-liikevoittoprosentin olevan vuoden 2013 kolmannella neljänneksellä noin 7, vaihteluvälin ollessa 4 prosenttiyksikköä tämän ylä- tai alapuolella. Tämä näkymä perustuu Nokia Siemens Networksin arvioihin useista eri tekijöistä, joihin kuuluvat:
• o teollisuudenalan kilpailudynamiikka;
• o tuotevalikoiman painotus ja alueellinen jakauma;
• o arvioitu Nokia Siemens Networksin uudelleenjärjestelyohjelman myönteisen kehityksen jatkuminen; ja
• o makroekonominen ympäristö.
• Nokian ja Nokia Siemens Networksin tavoitteena on nyt alentaa Nokia Siemens Networksin vuosittaisia ei-IFRStoimintakuluja ja välillisiä tuotantokustannuksia yli 1,5 miljardilla eurolla vuoden 2013 loppuun mennessä vuoden 2011 lopun tasoon verrattuna. Nokian ja Nokia Siemens Networksin aikaisempi tavoite oli alentaa Nokia Siemens Networksin vuosittaisia ei-IFRS-toimintakuluja ja välillisiä tuotantokustannuksia yli 1 miljardilla eurolla vuoden 2013 loppuun mennessä vuoden 2011 lopun tasoon verrattuna.

NOKIA OSTAA SIEMENSIN KOKO OSUUDEN NOKIA SIEMENS NETWORKSISTÄ

Nokia ja Siemens ilmoittivat 1.7.2013 allekirjoittaneensa sitovan sopimuksen, jonka mukaan Nokia ostaa Siemensin koko 50 %:n osuuden Nokia Siemens Networksistä, joka on Nokian ja Siemensin yhteisyritys. Sekä Nokian hallitus että Siemensin hallitus ja hallintoneuvosto ovat hyväksyneet yritysjärjestelyn, jonka toteutuminen edellyttää tavanomaisia viranomaishyväksyntöjä.

Siemensin osuuden kauppahinta on 1,7 miljardia euroa, ja kaupan arvioidaan toteutuvan vuoden 2013 kolmannen vuosineljänneksen aikana. Suunnitellun yritysjärjestelyn toteuduttua Nokia Siemens Networksistä tulee Nokian kokonaan omistama tytäryhtiö. Kauppahinnasta 1,2 miljardia euroa maksetaan käteismaksuna yritysjärjestelyn toteutumisen yhteydessä. Jäljelle jäävä 0,5 miljardin euron osuus kauppahinnasta katetaan lainalla, jonka Siemens myöntää Nokialle ja joka erääntyy maksettavaksi vuoden kuluttua yritysjärjestelyn toteutumisesta. Nokia on hankkinut sitovan pankkirahoituksen 1,2 miljardin euron käteismaksulle.

Nokia Siemens Networksin taloudellinen tulos raportoidaan jatkossakin osana Nokia-yhtymän taloudellista tulosta. Nokia jatkaa edelleen Nokia Siemens Networksin toiminnan tukemista entistä itsenäisempänä yksikkönä.

VUODEN 2013 TOISEN NELJÄNNEKSEN TALOUDELLISTEN JA TOIMINNALLISTEN PÄÄKOHTIEN TARKASTELU

NOKIA-YHTYMÄ

Yllä olevan "Yhteenveto taloudellisista pääkohdista " –taulukon alaviite 7 sisältää tietoa Nokian nykyisestä toiminnallisesta ja taloudellisesta raportointirakenteesta ja alaviite 3 sisältää tietoa historiallisten vertailulukujen oikaisuista, jotka johtuvat IAS19 Työsuhde-etuudet IFRS-standardin muutoksesta. Seuraava tarkastelu sisältää ei-IFRS-lukuihin perustuvaa tietoa kuvaten liiketoiminnan toiminnallista tulosta ilman kertaluonteisia eriä. "Yhteenveto taloudellisista pääkohdista" -taulukon alaviitteet 1 ja 2 sisältävät tietoa ei-IFRS-luvuista ja niistä kertaeristä, jotka eivät sisälly ei-IFRS-tunnuslukuihin alla mainittuina ajanjaksoina.

OSAVUOSIKATSAUS 7(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

Seuraavassa taulukossa esitetään sekä raportoidun liikevaihdon muutos että liikevaihdon muutos ilman valuuttakurssimuutosten vaikutusta vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 toiseen neljännekseen ja vuoden 2013 ensimmäiseen neljännekseen verrattuna.

NOKIAN VUODEN 2013 TOISEN NELJÄNNEKSEN LIIKEVAIHTO Raportoitu ja ilman valuuttakurssimuutosten vaikutusta1
	Muutos 4-6/ 2013	Muutos 4-6/ 2013
	vs. 4-6/ 2012	vs. 1-3/ 2013
Yhtymän liikevaihto – raportoitu	-24 %	-3 %
Ilman valuuttakurssimuutosten vaikutusta1	-25 %	-3 %
Devices & Services, liikevaihto – raportoitu	-32 %	-6 %
Ilman valuuttakurssimuutosten vaikutusta1	-33 %	-6 %
Nokia Siemens Networksin liikevaihto – raportoitu	-17 %	-1 %
Ilman valuuttakurssimuutosten vaikutusta1	-17 %	-1 %

Alaviite 1: Liikevaihdon muutos ilman valuuttakurssimuutosten vaikutusta tarkoittaa liikevaihdon muutosta, johon ei sisälly Nokian raportointivaluutan euron ja muiden valuuttojen välisten valuuttakurssimuutosten vaikutusta.

Ilman valuuttakurssimuutosten vaikutusta Nokia-yhtymän liikevaihto olisi laskenut 25 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna ja 3 % edelliseen neljännekseen verrattuna.

Seuraavassa taulukossa esitetään Nokia-yhtymän raportoitu kassavirta mainituilla ajanjaksoilla sekä taloudellinen tilanne mainittujen ajanjaksojen lopussa ja vertailut edellisen vuoden vastaavaan neljännekseen ja edelliseen vuosineljännekseen.

NOKIA-YHTYMÄN KASSAVIRTA JA TALOUDELLINEN TILANNE
		Muutos		Muutos
		4-6/		4-6/
		2013		2013
		vs.		vs.
4-6/	4-6/	4-6/	1-3/	1-3/
2013	2012	2012	2013	2013
-196	102		206
90	160	-44 %	270	-67 %
9 453	9 418	0 %	10 102	-6 %
2 519	1 846		2 753	-8 %
4 067	4 197	-3 %	4 480	-9 %
1 446	383	278 %	1 484	-3 %
			36 %

Alaviite 1: Kassa ja muut likvidit varat vähennettynä korollisilla veloilla.

Nokia-yhtymän kassa ja muut likvidit varat laskivat 649 miljoonalla eurolla ja Nokia-yhtymän nettokassa ja muut likvidit varat laskivat 413 miljoonalla eurolla vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2013 ensimmäiseen neljännekseen verrattuna.

Alla kuvatut erät vaikuttivat ensisijaisesti Nokia-yhtymän nettokassan ja muiden likvidien varojen 413 miljoonan euron laskuun vuoden 2013 toisella neljänneksellä:

• Nokia-yhtymän nettotulos oikaistuna ei-kassavaikutteisilla erillä, 382 miljoonaa euroa;
• Nokia-yhtymän nettokäyttöpääomaan liittyvät noin 500 miljoonan euron ulosmenevät kassavirrat, joihin sisältyi noin 230 miljoonaa euroa uudelleenjärjestelyihin liittyviä ulosmeneviä kassavirtoja;
• o Nokia-yhtymän nettokäyttöpääomaan (Nokia Siemens Networksiä lukuun ottamatta) liittyvät noin 270 miljoonan euron ulosmenevät kassavirrat, joihin sisältyi noin 40 miljoonaa euroa uudelleenjärjestelyihin liittyviä ulosmeneviä kassavirtoja. Nokia-yhtymän nettokäyttöpääoman muutos (Nokia Siemens

OSAVUOSIKATSAUS 8(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

Networksiä lukuun ottamatta) johtuu ensisijaisesti lyhytaikaisten korottomien velkojen määrän alentumisesta, jota osin tasoitti lyhytaikaisten saamisten määrän alentuminen;

• o Nokia Siemens Networksin nettokäyttöpääomaan liittyvä noin 230 miljoonan euron ulosmenevä kassavirta, johon sisältyi noin 190 miljoonaa euroa uudelleenjärjestelyihin liittyviä ulosmeneviä kassavirtoja. Nokia Siemens Networksin nettokäyttöpääoman muutokset johtuivat ensisijaisesti lyhytaikaisten korottomien velkojen määrän alentumisesta, jota osin tasoitti lyhytaikaisten saamisten määrän alentuminen;
• Nokia-yhtymän rahoituseriin liittyvä noin 10 miljoonan euron ulosmenevä nettorahavirta;
• Nokia-yhtymän noin 70 miljoonan euron maksetut verot;
• Nokia-yhtymän noin 140 miljoonan euron käyttöomaisuusinvestoinnit;
• Nokia-yhtymän aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden myynnistä saadut kassavirrat, noin 60 miljoonaa euroa;
• Nokia-yhtymän liiketoimintojen divestointeihin liittyvät ulosmenevät kassavirrat, noin 60 miljoonaa euroa; ja
• Nokia-yhtymän nettokassaan kielteisesti vaikuttanut valuuttakurssimuutos, noin 70 miljoonaa euroa.

Nokia vastaanotti vuoden 2013 toisella neljänneksellä 250 miljoonan Yhdysvaltain dollarin (noin 192 miljoonaa euroa) vuosineljänneksittäin suoritettavan alustatukimaksun Microsoftilta. Nokian ja Microsoftin väliseen sopimukseen kuuluu alustatukimaksuja Microsoftilta Nokialle ja ohjelmistorojaltimaksuja Nokialta Microsoftille. Alustatukimaksuja koskevan sopimuksen ehtojen mukaisesti vuosineljänneksittäin maksettava alustatukimaksu on 250 miljoonaa Yhdysvaltain dollaria. Sopimuksen ohjelmistorojaltirakenne on kilpailukykyinen sisältäen velvoitteen vuosittaiseen minimirojaltimaksuun, jonka määrä vaihtelee sopimuksen voimassaoloajan. Ohjelmistorojaltimaksut, sisältäen minimirojaltimaksut, maksetaan vuosineljänneksittäin. Sopimuskaudella sekä alustatukimaksujen että minimirojaltimaksujen arvioidaan olevan suuruudeltaan miljardeja Yhdysvaltain dollareita. Sopimuskauden aikana alustatukimaksujen kokonaismäärän arvioidaan olevan hieman suurempi kuin minimirojaltimaksujen kokonaismäärä. Sopimuksen mukaisesti alustatukimaksut ja vuosittaiset minimirojaltimaksut jatkuvat toisiaan vastaavan ajanjakson.

DEVICES & SERVICES

Seuraavassa taulukossa esitetään yhteenveto Devices & Services -liiketoimintamme tuloksesta mainituilla ajanjaksoilla sekä vertailut edellisen vuoden vastaavaan neljännekseen ja edelliseen vuosineljännekseen.

YHTEENVETO DEVICES & SERVICES –LIIKETOIMINNAN TULOKSESTA
			Muutos		Muutos
			4-6/		4-6/
			2013		2013
			vs.		vs.
	4-6/	4-6/	4-6/	1-3/	1-3/
	2013	2012	2012	2013	2013
Liikevaihto, miljoonaa euroa1	2 724	4 023	-32 %	2 888	-6 %
Nokian matkaviestinten kappalemääräinen
myynti, miljoonaa laitetta	61,1	83,7	-27 %	61,9	-1 %
Nokian matkaviestinten keskimääräinen
myyntihinta, euroa	45	48	-6 %	47	-4 %
Ei–IFRS-bruttokateprosentti	24,4 %	18,1 %		25,1 %
Ei-IFRS-toimintakulut, miljoonaa euroa	696	1 089	-36 %	711	-2 %
Ei-IFRS-liikevoittoprosentti	-1,2 %	-9,0 %		0,1 %
Liikevoittoprosentti	-1,2 %	-11,8 %		-1,5 %

Alaviite 1: Sisältää patentteihin liittyvät tulot, jotka on kirjattu Devices & Services Muu -osion liikevaihtoon.

Devices & Services -liiketoiminnan liikevaihtoa, kappalemääräistä myyntiä, keskimääräisiä myyntihintoja ja bruttokateprosenttia koskevia muutoksia vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon ja edelliseen vuosineljännekseen verrattuna kuvataan alla olevissa Smart Devices- ja Mobile Phones -yksiköitä koskevissa osuuksissa.

OSAVUOSIKATSAUS 9(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

Älypuhelinten kappalemääräinen myynti:

Devices & Services -liiketoiminnan älypuhelinten kappalemääräinen kokonaismyynti vuoden 2013 toisella neljänneksellä kasvoi 11,7 miljoonaan laitteeseen verrattuna edelliseen neljännekseen, jolloin älypuhelinten kappalemääräinen myynti oli 11,1 miljoonaa, ja se jakaantui seuraavasti:

• 7,4 miljoonaa Lumia-älypuhelinta Smart Devices -yksikössä
• 4,3 miljoonaa täysin kosketusnäytöllistä Asha-älypuhelinta Mobile Phones -yksikössä

Devices & Services Muu -osio

Devices & Services Muu -osion liikevaihto laski 155 miljoonaan euroon vuoden 2013 toisella neljänneksellä verrattuna vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon, jolloin se oli 191 miljoonaa euroa. Lasku johtui Vertun divestoinnista. Devices & Services Muu -osion liikevaihto oli korkeampi vuoden 2013 toisella neljänneksellä verrattuna edelliseen neljännekseen, jolloin liikevaihto oli 134 miljoonaa euroa. Nousu johtui suuremmista patentteihin liittyvistä tuloista.

Nokia arvioi, että sen Devices & Services Muu -osion vuotuinen patentteihin liittyvä tulovirta nykytasolla on noin 0,5 miljardia euroa.

Myyntikanavan varastotasot

Vuoden 2013 toisen neljänneksen lopussa myyntikanavan varastotasot olivat normaalin 4-6 viikon vaihteluvälin mukaisia. Laitteiden kappalemäärällä mitattuna myyntikanavan varastotasot laskivat edelliseen neljännekseen verrattuna.

Liikevaihto ja kappalemääräinen myynti alueittain

Seuraavassa taulukossa esitetään Devices & Services -liiketoiminnan liikevaihto alueittain mainituilta ajanjaksoilta sekä vertailut edellisen vuoden vastaavaan neljännekseen ja edelliseen vuosineljännekseen. Patentteihin liittyvät tulot on taulukossa kohdennettu maantieteellisille alueille.

DEVICES & SERVICES -LIIKETOIMINNAN LIIKEVAIHTO ALUEITTAIN
			Muutos		Muutos
			4-6/		4-6/
			2013		2013
			vs.		vs.
	4-6/	4-6/	4-6/	1-3/	1-3/
Miljoonaa euroa	2013	2012	2012	2013	2013
Eurooppa	818	1 096	-25 %	895	-9 %
Lähi-idän ja Afrikan alue	420	663	-37 %	501	-16 %
Kiinan alue	232	542	-57 %	256	-9 %
Aasian ja Tyynenmeren alue	683	948	-28 %	724	-6 %
Pohjois-Amerikka	123	128	-4 %	101	22 %
Latinalainen Amerikka	448	646	-31 %	411	9 %
Yhteensä	2 724	4 023	-32 %	2 888	-6 %

Seuraavassa taulukossa esitetään Devices & Services -liiketoimintamme matkaviestinten kappalemääräinen myynti alueittain mainituilla ajanjaksoilla sekä vertailut edellisen vuoden vastaavaan neljännekseen ja edelliseen vuosineljännekseen.

OSAVUOSIKATSAUS 10(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

DEVICES & SERVICES –LIIKETOIMINNAN MATKAVIESTINTEN KAPPALEMÄÄRÄINEN MYYNTI ALUEITTAIN
			Muutos		Muutos
			4-6/		4-6/
			2013		2013
			vs.		vs.
	4-6/	4-6/	4-6/	1-3/	1-3/
Miljoonaa laitetta	2013	2012	2012	2013	2013
Eurooppa	11,3	15,3	-26 %	11,8	-4 %
Lähi-idän ja Afrikan alue	16,6	19,4	-14 %	15,5	7 %
Kiinan alue	4,1	7,9	-48 %	3,4	21 %
Aasian ja Tyynenmeren alue	20,2	28,6	-29 %	23,1	-13 %
Pohjois-Amerikka	0,5	0,6	-17 %	0,4	25 %
Latinalainen Amerikka	8,4	11,9	-29 %	7,7	9 %
Yhteensä	61,1	83,7	-27 %	61,9	-1 %

Liikevaihto laski vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna kaikilla alueilla johtuen ensisijaisesti Mobile Phones –yksikkömme alhaisemmasta myynnistä. Liikevaihto laski vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna suhteellisesti eniten Kiinan alueella, jota seurasivat Aasian ja Tyynenmeren alue, Lähi-idän ja Afrikan alue ja Latinalainen Amerikka. Liikevaihdon lasku Kiinan alueella ja Euroopassa johtui ensisijaisesti Smart Devices –yksikkömme alhaisemmasta myynnistä, kun taas Aasian ja Tyynenmeren alueella, Lähi-idän ja Afrikan alueella ja Latinalaisessa Amerikassa liikevaihdon lasku johtui ensisijaisesti Mobile Phones –yksikkömme alhaisemmasta myynnistä.

Liikevaihto laski vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna kaikilla alueilla lukuun ottamatta Pohjois-Amerikkaa ja Latinalaista Amerikkaa, joissa liikevaihdon kasvu johtui ensisijaisesti Smart Devices – yksikkömme korkeammasta myynnistä. Liikevaihto laski vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna suhteellisesti eniten Lähi-idän ja Afrikan alueella, jossa lasku johtui ensisijaisesti Smart Devices –yksikkömme alhaisemmasta myynnistä.

Ilman valuuttakurssimuutosten vaikutusta Devices & Services -liiketoiminnan liikevaihto olisi laskenut vuoden 2013 toisella neljänneksellä 33 % vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna ja 6 % edelliseen neljännekseen verrattuna.

Ei-IFRS-toimintakulut

Devices & Services -liiketoiminnan ei-IFRS-toimintakulut laskivat 36 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna ja 2 % edelliseen neljännekseen verrattuna. Mobile Phones -yksikön toimintakulut laskivat 41 % ja Smart Devices -yksikön toimintakulut laskivat 25 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna. Mobile Phones -yksikön toimintakulut pysyivät samantasoisina ja Smart Devices -yksikön toimintakulut laskivat 3 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna. Muutoksiin vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna vaikutti alla kuvattujen tekijöiden lisäksi suhteellinen toimintakuluallokaatio. Suhteelliseen toimintakuluallokaatioon vaikutti Mobile Phones ja Smart Devices -yksikköjen keskinäinen liikevaihto- ja bruttokatejakauma, mikä johti korkeampiin suhteellisiin kuluallokaatioihin Smart Devices -yksikön osalta ja alhaisempiin suhteellisiin kuluallokaatioihin Mobile Phones -yksikön osalta.

Devices & Services -liiketoiminnan tutkimuksen ja tuotekehityksen ei-IFRS-kulut laskivat 37 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna ja 8 % edelliseen neljännekseen verrattuna. Vuoden 2013 toisen neljänneksen lasku verrattuna vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon johtui ensisijaisesti Mobile Phones -yksikön tiettyjen toimintojen vähennyksistä, Symbian- ja MeeGo-toimintojen tutkimuksen ja tuotekehityksen alasajosta ja yleisestä kulukontrollista. Vuoden 2013 toisen neljänneksen lasku verrattuna edelliseen neljännekseen johtui ensisijaisesti alhaisemmista Devices & Services -liiketoiminnan tuloksen kanssa yhdenmukaisesti jaksotetuista insentiivikuluista sekä yleisestä kulukontrollista.

Devices & Services -liiketoiminnan myynnin ja markkinoinnin ei-IFRS-kulut laskivat 38 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä verrattuna vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon. Markkinoinnin ei-IFRS-kulujen lasku vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 toiseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti yleisestä kulukontrollista, liiketoimintojen divestoinneista seuranneesta alemmasta kulurakenteesta, henkilöstövähennyksistä ja

OSAVUOSIKATSAUS 11(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

alhaisemmista tuotekohtaisista markkinointikuluista. Devices & Services -liiketoiminnan myynnin ja markkinoinnin ei-IFRS-kulut nousivat 5 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna. Markkinointikulujen kasvu edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti uusimpien Lumia- ja Ashaälypuhelinten julkistuksiin liittyvistä korkeammista markkinointikuluista, jota osin tasoitti alhaisemmat Devices & Services -liiketoiminnan tuloksen kanssa yhdenmukaisesti jaksotetut insentiivikulut.

Devices & Services -liiketoiminnan hallinnon ei-IFRS-kulut laskivat 10 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna ja 7 % edelliseen neljännekseen verrattuna. Lasku vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti yleisestä kulukontrollista ja liiketoimintojen divestoinneista, jota osin tasoitti yhteisten kulujen toimintokohtainen jaottelu. Lasku vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti alhaisemmista Devices & Services liiketoiminnan tuloksen kanssa yhdenmukaisesti jaksotetuista insentiivikuluista ja yleisestä kulukontrollista.

Devices & Services -liiketoiminnan muut ei-IFRS-tuotot ja -kulut vuoden 2013 toisella neljänneksellä vaikuttivat kannattavuuteen myönteisesti sekä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon että edelliseen neljännekseen verrattuna.

Devices & Services -liiketoiminnan raportoidut muut tuotot ja kulut vaikuttivat myönteisesti kannattavuuteen vuoden 2013 toisella neljänneksellä sekä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon että edelliseen neljännekseen verrattuna. Vuoden 2013 toisella neljänneksellä muiden tuottojen ja kulujen pienempi kielteinen vaikutus verrattuna sekä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon ja edelliseen neljännekseen johtui siitä, että neljänneksellä ei kirjattu uudelleenjärjestelyihin liittyviä kuluja ja niihin liittyviä eriä.

Ei-IFRS-liikevoittoprosentti

Devices & Services -liiketoiminnan korkeampi ei-IFRS-liikevoittoprosentti vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti korkeammasta bruttokateprosentista ja alhaisemmasta toimintakulujen osuudesta suhteessa liikevaihtoon.

Devices & Services -liiketoiminnan alhaisempi ei-IFRS-liikevoittoprosentti vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti alemmasta bruttokateprosentista ja korkeammasta toimintakulujen osuudesta suhteessa liikevaihtoon.

Liikevoittoprosentti

Devices & Services -liiketoiminnan korkeampi liikevoittoprosentti vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti korkeammasta bruttokateprosentista ja alhaisemmasta toimintakulujen osuudesta suhteessa liikevaihtoon. Muut tuotot ja kulut olivat vuoden 2013 toisella neljänneksellä 2 miljoonaa euroa kuluja, kun ne vuoden 2012 vastaavana ajanjaksona olivat 112 miljoonaa euroa kuluja.

Devices & Services -liiketoiminnan liikevoittoprosentin parannus vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti alhaisemmasta muiden kulujen osuudesta suhteessa liikevaihtoon. Tätä osin tasoitti alhaisempi bruttokateprosentti ja korkeampi toimintakulujen osuus suhteessa liikevaihtoon. Muut tuotot ja kulut olivat 2 miljoonaa euroa kuluja vuoden 2013 toisella neljänneksellä, kun ne edellisellä neljänneksellä olivat 54 miljoonaa euroa kuluja.

OSAVUOSIKATSAUS 12(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

Kustannussäästötoimet ja suunnitellut toiminnan sopeutukset

Seuraavassa taulukossa esitetään yhteenveto Devices & Services -liiketoiminnan kustannussäästötoimista ja suunnitelluista toiminnan sopeutuksista.

YHTEENVETO DEVICES & SERVICES –LIIKETOIMINNAN UUDELLEENJÄRJESTELYISTÄ
		Kumulatii
		vinen
Miljoonaa euroa	4-6/	6/	7-9/		Kokonais
	2013	2013	2013	2013	kulut
	(noin)	(noin)	(arvioitu)	(arvioitu)	(arvioitu)
Uudelleenjärjestelyihin
liittyvät kulut	-	1 450	Ei arviota	Ei arviota	1 500
Uudelleenjärjestelyihin
liittyvät ulosmenevät
kokonaiskassavirrat	40	1 250	50	250	1 350

Nokian tavoitteena on edelleen, että Devices & Services -liiketoiminnan ei-IFRS-liiketoimintakulut alenevat vuositasolla laskettuna noin 3,0 miljardiin euroon vuoden 2013 loppuun mennessä.

Devices & Services -liiketoiminnan ja yhtymän yhteisten toimintojen yhteenlaskettu henkilöstömäärä oli noin 31 400 työntekijää vuoden 2013 toisen neljänneksen lopussa, joka oli noin 12 200 henkilöä vähemmän kuin vuoden 2012 vastaavan ajanjakson lopussa ja noin 200 henkilöä vähemmän kuin vuoden 2013 ensimmäisen neljänneksen lopussa.

Vuoden 2013 toisen neljänneksen loppuun mennessä Devices & Services –liiketoiminnan kumulatiiviset uudelleenjärjestelyihin liittyvät kulut ja niihin liittyvät muut kuluerät olivat noin 1,45 miljardia euroa. Nokia arvioi nyt, että Devices & Services – liiketoiminnan kumulatiiviset uudelleenjärjestelyihin liittyvät kulut ovat yhteensä noin 1,5 miljardia euroa ennen vuoden 2013 loppua. Tämä on noin 100 miljoonaa euroa aikaisempaa arviotamme vähemmän.

Vuoden 2013 toisen neljänneksen lopussa Devices & Services –liiketoiminnan kumulatiiviset uudelleenjärjestelyihin liittyvät ulosmenevät kassavirrat olivat noin 1,25 miljardia euroa. Nokia arvioi, että uudelleenjärjestelyihin liittyvistä arvioiduista noin 1,5 miljardin euron kokonaiskuluista Devices & Services – liiketoiminnan ei-kassavaikutteiset kulut ovat noin 150 miljoonaa euroa. Näin ollen arvioimme nyt myös, että uudelleenjärjestelyihin liittyvät ulosmenevät kassavirrat ovat noin 50 miljoonaa euroa aikaisempaa arviotamme pienemmät.

SMART DEVICES

Seuraavassa taulukossa esitetään yhteenveto Smart Devices -yksikön tuloksesta mainituilla ajanjaksoilla sekä vertailut edellisvuoden vastaavaan ajanjaksoon ja edelliseen vuosineljännekseen.

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

YHTEENVETO SMART DEVICES -YKSIKÖN TULOKSESTA
			Muutos		Muutos
			4-6/		4-6/
			2013		2013
			vs.		vs.
	4-6/	4-6/	4-6/	1-3/	1-3/
	2013	2012	2012	2013	2013
Liikevaihto, miljoonaa euroa1	1 164	1 541	-24 %	1 164	0 %
Smart Devices kappalemääräinen myynti,
miljoonaa laitetta	7,4	10,2	-27 %	6,1	21 %
Smart Devices keskimääräinen myyntihinta,
Euroa	157	151	4 %	191	-18 %
Bruttokateprosentti	21,1 %	1,7 %		20,7 %
Toimintakulut, miljoonaa euroa2	406	540	-25 %	420	-3 %
Toimintakateprosentti2	-14,1 %	-32,9 %		-16,2 %

Alaviite 1: Ei sisällä patentteihin liittyviä tuloja, jotka on kirjattu Devices & Services Muu -osion liikevaihtoon.

Alaviite 2: Smart Devices -yksikköön liittyvien toimintakulujen muutokseen vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna vaikutti toimintakulujen suhteellinen allokaatio, johon vaikutti Mobile Phones ja Smart Devices -yksikköjen keskinäinen liikevaihto- ja bruttokatejakauma. Tämä johti korkeampiin suhteellisiin kuluallokaatioihin Smart Devices -yksikön osalta vuoden 2013 ensimmäisellä ja toisella neljänneksellä. Vuoden 2013 toisen neljänneksen toimintakulut eivät näin ollen ole suoraan verrattavissa vuoden 2012 toisen neljänneksen toimintakuluihin.

Liikevaihto

Smart Devices -yksikkömme liikevaihto laski vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtuen alhaisemmasta kappalemääräisestä myynnistä, jota osin tasoitti korkeampi keskimääräinen myyntihinta.

Smart Devices -yksikön liikevaihto pysyi samalla tasolla edelliseen neljännekseen verrattuna johtuen korkeammasta kappalemääräisestä myynnistä, jota tasoitti alhaisempi keskimääräinen hinta.

Kappalemääräinen myynti

Smart Devices -yksikkömme kappalemääräisen myynnin laskuun vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna vaikutti edelleen kilpailevien älypuhelinalustojen voimakas eteneminen ja siirtymisemme Symbian-laitteista Lumia-älypuhelimiin. Lasku johtui ensisijaisesti alhaisemmasta Symbian-laitteiden kappalemääräisestä myynnistä, jota osin tasoitti Lumia-älypuhelinten korkeampi kappalemääräinen myynti. Symbian-laitteidemme kappalemääräinen myynti vuoden 2013 toisella neljänneksellä laski noin nollaan verrattuna vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan, jolloin kappalemääräinen myynti oli 6 miljoonaa laitetta. Lumia-älypuhelinten kappalemääräinen myynti vuoden 2013 toisella neljänneksellä kasvoi 7,4 miljoonaan laitteeseen verrattuna vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan, jolloin Lumia-älypuhelinten kappalemääräinen myynti oli 4,0 miljoonaa laitetta.

Smart Devices -yksikkömme kappalemääräisen myynnin kasvu vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui Lumia-älypuhelinten korkeammasta kappalemääräisestä myynnistä, kun aloitimme Lumia 520 ja Lumia 720 -älypuhelinten merkittävät kappalemääräiset toimitukset. Suurin osa Smart Devices -yksikkömme kappalemääräisestä myynnistä vuoden 2013 toisella neljänneksellä koostui Windows Phone 8 -alustalle perustuvista Lumia-älypuhelimista.

Keskimääräinen myyntihinta

Smart Devices -yksikkömme keskimääräisen myyntihinnan nousu vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti myynnin myönteisestä painottumisesta Symbian-laitteita korkeamman keskimääräisen myyntihinnan Lumia-älypuhelimiin, jota osin tasoitti tekemämme hinnoittelutoimenpiteet.

Smart Devices -yksikkömme keskimääräisen myyntihinnan lasku vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti myynnin kielteisestä painottumisesta edullisempiin Windows Phone 8 -alustalle pohjautuviin Lumia-älypuhelimiimme sekä tekemistämme hinnoittelutoimenpiteistä.

OSAVUOSIKATSAUS 14(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

Smart Devices -yksikkömme bruttokateprosentin merkittävä kasvu vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti vaihto-omaisuuden arvostukseen liittyvästä kulujen oikaisusta. Smart Devices -yksikkömme bruttokateprosenttiin vuoden 2013 toisella neljänneksellä erityisesti vaikutti Lumia-älypuhelimiimme liittynyt 20 miljoonan euron vaihto-omaisuuden arvostukseen liittyvien kulujen oikaisu. Sen sijaan vuoden 2012 vastaavana ajanjaksona Smart Devices yksikkömme bruttokateprosenttiin vaikutti kielteisesti toiselle neljännekselle kirjatut noin 220 miljoonan euron kulut, jotka liittyivät ylimääräisiin komponenttivarastoihin, tuleviin ostositoumuksiin ja vaihtoomaisuusarvostukseen. Smart Devices -yksikkömme bruttokateprosentin kasvu vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui myös alemmista takuukuluista, tiettyjen kiinteiden kulujen vähennyksistä sekä Windows Phone 8 -alustalle perustuvien Lumia-älypuhelinten julkistuksista. Tätä osin tasoitti valuuttakurssimuutosten kielteinen kokonaisvaikutus.

Smart Devices -yksikkömme bruttokateprosentin kasvu vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti tuotevalikoimamme myönteisestä painottumisesta Windows Phone 8 -alustalle pohjautuviin Lumia-älypuhelimiimme, jota osin tasoitti alhaisemmat vaihto-omaisuuden arvostukseen liittyvät kulujen oikaisut. Smart Devices -yksikkömme bruttokateprosentin kasvuun vuoden 2013 toisella neljänneksellä erityisesti vaikutti Lumia-älypuhelimiimme liittynyt 20 miljoonan euron vaihtoomaisuuden arvostukseen liittyvien kulujen oikaisu. Vuoden 2013 ensimmäisellä neljänneksellä oikaisu oli 50 miljoonaa euroa.

Smart Devices -yksikköön saattaa tulevaisuudessa liittyä myönteisiä tai kielteisiä vaihto-omaisuuden arvostukseen liittyviä kirjauksia riippuen useista eri tekijöistä, kuten kuluttajakysynnästä ja jatkuneesta myynnin ylösajosta liittyen erityisesti uusiin Lumia-älypuhelimiimme.

MOBILE PHONES

Seuraavassa taulukossa esitetään yhteenveto Mobile Phones -yksikön tuloksesta mainituilla ajanjaksoilla sekä vertailut edellisvuoden vastaavaan ajanjaksoon ja edelliseen vuosineljännekseen.

YHTEENVETO MOBILE PHONES –YKSIKÖN TULOKSESTA
			Muutos		Muutos
			4-6/		4-6/
			2013		2013
			vs.		vs.
	4-6/	4-6/	4-6/	1-3/	1-3/
	2013	2012	2012	2013	2013
Liikevaihto, miljoonaa euroa1	1 405	2 291	-39 %	1 590	-12 %
Mobile Phones –yksikön kappalemääräinen
myynti, miljoonaa laitetta	53,7	73,5	-27 %	55,8	-4 %
Mobile Phones –yksikön keskimääräinen
myyntihinta, euroa	26	31	-16 %	28	-7 %
Bruttokateprosentti	19,5 %	24,1 %		22,9 %
Toimintakulut, miljoonaa euroa2	266	450	-41 %	267	0 %
Toimintakateprosentti2	0,2 %	4,3 %		5,5 %

Alaviite 1: Ei sisällä patentteihin liittyviä tuloja, jotka on kirjattu Devices & Services Muu –osion liikevaihtoon.

Alaviite 2: Mobile Phones -yksikköön liittyvien toimintakulujen muutoksiin vuoden 2013 toisella neljänneksellä verrattuna vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon vaikutti toimintakulujen suhteellinen allokaatio, johon vaikutti Mobile Phones ja Smart Devices –yksikköjen keskinäinen liikevaihto- ja bruttokatejakauma. Tämä johti alempiin suhteellisiin kuluallokaatioihin Mobile Phones –yksikön osalta vuoden 2013 ensimmäisellä ja toisella neljänneksellä. Vuoden 2013 toisen neljänneksen toimintakulut eivät näin ollen ole suoraan verrattavissa vuoden 2012 toisen neljänneksen toimintakuluihin.

Liikevaihto

Mobile Phones -yksikkömme liikevaihto laski vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtuen alemmasta kappalemääräisestä myynnistä ja alhaisemmasta keskimääräisestä myyntihinnasta. Yksikön liikevaihto laski vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtuen alhaisemmasta keskimääräisestä myyntihinnasta ja alemmasta kappalemääräisestä myynnistä.

OSAVUOSIKATSAUS 15(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

Vuoden 2013 toisella neljänneksellä Nokia toimitti 53,7 miljoonaa Mobile Phones -yksikön laitetta, joista noin 4,3 miljoonaa oli täysin kosketusnäytöllisiä Asha-älypuhelimia. Esittelimme uuden Asha 501 älypuhelimemme vuoden 2013 toisen neljänneksen aikana, ja sen toimitukset markkinoille alkoivat kesäkuun puolivälissä.

Mobile Phones -yksikkömme kappalemääräiseen myyntiin vaikutti kielteisesti vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna toimialan kilpailudynamiikka, mukaan lukien intensiivinen kilpailu entistä alemman hintaluokan älypuhelimissa ja intensiivinen kilpailu edullisimmissa matkapuhelimissa. Kappalemääräinen myynti laski Mobile Phones -yksikön koko tuotevalikoimassa vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna, erityisesti Nokian eikosketusnäytöllisissä, yli 30 euron hintaan myytävissä laitteissa. Tätä laskua osin tasoitti täysin kosketusnäytöllisten Asha-älypuhelinten kasvanut myynti.

Mobile Phones -yksikkömme kappalemääräiseen myyntiin vaikutti kielteisesti vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna toimialan kilpailudynamiikka, mukaan lukien intensiivinen kilpailu edullisimmissa matkapuhelimissa ja kilpailu entistä alemman hintaluokan älypuhelimissa, mikä vaikutti koko Mobile Phones -yksikön muuhun tuotevalikoimaan. Mobile Phones yksikön kappalemääräinen myynti vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna laski yli 30 euron hintaan myytävien laitteiden hintaluokassa. Myynnin laskua osin tasoitti Nokian alle 30 euron hintaan myytävien laitteiden korkeampi myynti.

Keskimääräinen myyntihinta

Mobile Phones -yksikkömme keskimääräisen myyntihinnan lasku vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon sekä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti edullisemman hintaluokan laitteiden myynnin kasvaneesta osuudesta, yleisestä hintaeroosiosta sekä tekemistämme hinnoittelutoimenpiteistä.

Bruttokateprosentti

Mobile Phones -yksikkömme bruttokateprosentin lasku vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti myynnin kielteisestä painottumisesta alemman bruttokateprosentin tuotteisiin, alhaisemmasta kappalemääräisestä myynnistä johtuneista korkeammista kiinteistä yksikkökustannuksista ja valuuttakurssimuutosten kielteisestä kokonaisvaikutuksesta. Tätä laskua osin tasoitti hintaeroosiota korkeampi kulueroosio.

Mobile Phones -yksikkömme bruttokateprosentin lasku vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti korkeammista takuukuluista verrattuna edellisen neljänneksen normaalia alempiin takuukuluihin sekä valuuttakurssimuutosten kielteisestä kokonaisvaikutuksesta.

Mobile Phones –yksikön suunnitellut toimenpiteet

Nokia tekee jatkuvasti toimenpiteitä parantaakseen toimintojensa tehokkuutta ja pitkän tähtäimen kilpailukykyä tukevia investointejaan. Vastatakseen toimialan dynamiikkaan Nokian Mobile Phones –yksikkö suunnittelee keskittävänsä tuotetarjontaansa tavoitteenaan parantaa kilpailukykyä ja tuoda innovaatioita markkinoille. Arvioimme, että suunniteltu uudelleenjärjestely vaikuttaa enimmillään 440 työpaikkaan maailmanlaajuisesti. Suunnittelemme kuitenkin samalla uusien työpaikkojen avaamista ja muita uudelleentyöllistymismahdollisuuksia Nokiassa.

HERE

Seuraavassa taulukossa esitetään yhteenveto HERE-liiketoiminnan tuloksesta mainituilla ajanjaksoilla sekä vertailut edellisvuoden vastaavaan ajanjaksoon ja edelliseen vuosineljännekseen.

OSAVUOSIKATSAUS 16(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

YHTEENVETO HERE–LIIKETOIMINNAN TULOKSESTA
			Muutos		Muutos
			4-6/		4-6/
			2013		2013
			vs.		vs.
	4-6/	4-6/	4-6/	1-3/	1-3/
	2013	2012	2012	2013	2013
Liikevaihto, miljoonaa euroa	233	283	-18 %	216	8 %
Ulkoinen liikevaihto, miljoonaa euroa	195	180	8 %	164	19 %
Sisäinen liikevaihto, miljoonaa euroa	38	103	-63 %	52	-27 %
Ei-IFRS-bruttokateprosentti	76,1 %	77,4 %		75,5 %
Ei-IFRS-toimintakulut, miljoonaa euroa	169	185	-9 %	168	1 %
Ei-IFRS-liikevoittoprosentti	3,4 %	14,5 %		-2,3 %
Liikevoittoprosentti	-38,2 %	-33,6 %		-44,9 %

OSAVUOSIKATSAUS 17(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

Liikevaihto

HERE-liiketoiminnan ulkoisen liikevaihdon kasvu vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti autojen navigointijärjestelmien korkeammasta myynnistä sekä siitä, että vuoden 2012 toisella neljänneksellä tehtiin normaaliin liiketoimintaan liittyvä kertaluonteinen myynnin oikaisu liittyen erään asiakkaamme lisenssituottoihin.

HERE-liiketoiminnan ulkoisen liikevaihdon kasvu vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti autojen navigointijärjestelmien korkeammasta myynnistä ja vähemmässä määrin korkeammasta henkilökohtaisten navigaatiolaitteiden myynnistä.

HERE-liiketoiminnan sisäisen liikevaihdon lasku vuoden 2013 toisella neljänneksellä verrattuna sekä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon että edelliseen neljännekseen johtui myynnin alentumisesta, mukaan lukien alhaisempi myynnin jaksotuksen tuloutus liittyen ensisijaisesti Smart Devices -yksikköömme.

Bruttokateprosentti

HERE-liiketoiminnan ei-IFRS-bruttokateprosentti laski vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtuen ensisijaisesti sisäisen liikevaihdon alhaisemmasta bruttokateprosentista, jota osin tasoitti korkeamman bruttokateprosentin omaavien autojen navigointijärjestelmien ja henkilökohtaisten navigaatiolaitteiden kasvanut myynti.

HERE-liiketoiminnan ei-IFRS-bruttokateprosentin kasvu vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti korkeamman bruttokateprosentin omaavien autojen navigointijärjestelmien ja henkilökohtaisten navigaatiolaitteiden kasvaneesta myynnistä, jota osin tasoitti sisäisen liikevaihdon alhaisempi bruttokateprosentti.

Toimintakulut

HERE-liiketoiminnan tutkimuksen ja tuotekehityksen ei-IFRS-kulut laskivat 10 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtuen kustannussäästötoimenpiteistä. HERE-liiketoiminnan tutkimuksen ja tuotekehityksen ei-IFRS-kulut kasvoivat 1 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtuen ensisijaisesti yhteisten kulujen toimintokohtaiseen jaotteluun liittyvistä korkeammista kustannuksista.

HERE-liiketoiminnan myynnin ja markkinoinnin ei-IFRS-kulut pysyivät samalla tasolla vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna. HERE-liiketoiminnan myynnin ja markkinoinnin ei-IFRS-kulut kasvoivat 8 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtuen ensisijaisesti kausiluonteisesti suuremmista markkinointikuluista.

HERE-liiketoiminnan hallinnon ei-IFRS-kulut laskivat 14 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtuen ensisijaisesti kustannussäästötoimenpiteistä. HERE-liiketoiminnan hallinnon ei-IFRS-kulut laskivat 10 % vuoden 2013 toisen neljänneksen aikana edelliseen neljännekseen verrattuna johtuen ensisijaisesti yhteisten kulujen toimintokohtaiseen jaotteluun liittyvistä alhaisemmista kustannuksista.

HERE-liiketoiminnan ei-IFRS-muut tuotot ja kulut vuoden 2013 toisella neljänneksellä olivat 1 miljoonaa euroa kuluja, kun vuoden 2012 vastaavalla ajanjaksolla ei-IFRS-muut tuotot ja kulut olivat 7 miljoonaa euroa tuottoja. Vuoden 2013 ensimmäisellä neljänneksellä ei-IFRS-muut tuotot ja kulut olivat noin 0 euroa.

Ei-IFRS-liikevoittoprosentti

HERE-liiketoiminnan ei-IFRS-liikevoittoprosentti laski vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtuen ensisijaisesti korkeammasta toimintakulujen osuudesta suhteessa liikevaihtoon ja alhaisemmasta bruttokateprosentista.

HERE-liiketoiminnan ei-IFRS-liikevoittoprosentin parannus vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti alhaisemmasta toimintakulujen osuudesta suhteessa liikevaihtoon ja korkeammasta bruttokateprosentista.

OSAVUOSIKATSAUS 18(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

HERE-liiketoiminnan liikevoittoprosentti laski vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtuen ensisijaisesti toimintakulujen osuuden pysymisestä samalla tasolla suhteessa liikevaihtoon ja alhaisemmasta bruttokateprosentista. Muut tuotot ja kulut vuoden 2013 toisella neljänneksellä olivat 11 miljoonaa euroa kuluja, kun ne olivat 3 miljoonaa euroa kuluja vuoden 2012 vastaavalla ajanjaksolla.

HERE-liiketoiminnan liikevoittoprosentin parannus vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti alhaisemmasta toimintakulujen osuudesta suhteessa liikevaihtoon ja korkeammasta bruttokateprosentista. Muut tuotot ja kulut vuoden 2013 toisella neljänneksellä olivat 11 miljoonaa euroa kuluja, kun ne olivat 5 miljoonaa euroa kuluja edellisellä neljänneksellä.

NOKIA SIEMENS NETWORKS

Seuraavassa taulukossa esitetään yhteenveto Nokia Siemens Networksin tuloksesta mainituilla ajanjaksoilla sekä vertailut edellisvuoden vastaavaan ajanjaksoon ja edelliseen vuosineljännekseen.

YHTEENVETO NOKIA SIEMENS NETWORKSIN TULOKSESTA
			Muutos		Muutos
			4-6/		4-6/
			2013		2013
			vs.		vs.
	4-6/	4-6/	4-6/	1-3/	1-3/
	2013	2012	2012	2013	2013
Liikevaihto, miljoonaa euroa	2 781	3 343	-17 %	2 804	-1 %
Ei-IFRS-bruttokateprosentti	38,3 %	26,6 %		34,0 %
Ei-IFRS-toimintakulut, miljoonaa euroa	766	835	-8 %	763	0 %
Ei-IFRS-liikevoittoprosentti	11,8 %	0,8 %		7,0 %
Liikevoittoprosentti	0,3 %	-6,8 %		0,1%

Liikevaihto

Seuraavassa taulukossa esitetään Nokia Siemens Networksin liikevaihto alueittain mainituilla ajanjaksoilla sekä vertailut edellisen vuoden vastaavaan neljännekseen ja edelliseen vuosineljännekseen.

NOKIA SIEMENS NETWORKSIN LIIKEVAIHTO ALUEITTAIN
			Muutos		Muutos
			4-6/		4-6/
			2013		2013
			vs.		vs.
	4-6/	4-6/	4-6/	1-3/	1-3/
Miljoonaa euroa	2013	2012	2012	2013	2013
Eurooppa	775	990	-22 %	731	6 %
Lähi-idän ja Afrikan alue	268	304	-12 %	259	3 %
Kiinan alue	260	340	-24 %	223	17 %
Aasian ja Tyynenmeren alue	784	1 028	-24 %	872	-10 %
Pohjois-Amerikka	348	300	16 %	424	-18 %
Latinalainen Amerikka	346	381	-9 %	295	17 %
Yhteensä	2 781	3 343	-17 %	2 804	-1 %

Global Services –yksikön osuus Nokia Siemens Networksin liikevaihdosta oli noin 52 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä, kun sen osuus oli noin 51 % vuoden 2012 toisella neljänneksellä ja noin 51 % vuoden 2013 ensimmäisellä neljänneksellä. Mobile Broadband -yksikön osuus Nokia Siemens Networksin liikevaihdosta oli noin 46 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä, kun sen osuus oli noin 43 % vuoden 2012 toisella neljänneksellä ja noin 44 % vuoden 2013 ensimmäisellä neljänneksellä.

Nokia Siemens Networksin liikevaihdon 17 %:n lasku vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui osittain Nokia Siemens Networksin strategiaa tukemattomien liiketoimintojen divestoinneista ja tietyistä asiakassopimuksista ja maakohtaisista markkinoista luopumisesta. Kun näitä kahta edellä mainittua tekijää ei oteta huomioon, Nokia Siemens Networksin liikevaihto laski noin 11 % vuoden 2013 toisella

OSAVUOSIKATSAUS 19(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtuen operaattoreiden vähentyneistä langattomien verkkojen rakennushankkeista, jotka vaikuttivat sekä Mobile Broadband- että Global Services – yksikköön. Mobile Broadband –yksikön liikevaihdon lasku vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti alhaisemmasta GSM- ja Voice and IP transformation liikevaihdosta. Tätä osin tasoitti korkeampi LTE-tekniikan liikevaihto. Global Services –yksikön liikevaihdon lasku vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti verkkojen rakentamisen vähentyneestä määrästä, kun tietyt laajemmat verkkojen rakennushankkeet alkoivat valmistua. Alueellisesti liikevaihdon lasku vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti alhaisemmasta liikevaihdosta Aasian ja Tyynenmeren alueella, Euroopassa ja Kiinan alueella. Aasian ja Tyynenmeren alueella liikevaihdon lasku vuoden 2013 toisella neljänneksellä edellisen vuoden vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui alhaisemmasta myynnistä Japanissa, joka oli seurausta vuoden 2012 toisen neljänneksen vilkkaasta langattomien verkkojen rakentamisesta ja käyttöönotosta. Liikevaihdon lasku Euroopassa vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna liittyi verkkouudistuksiin ja operaattoreiden niukempiin investointeihin. Kiinan alueella liikevaihdon lasku johtui operaattoreiden niukemmista investoinneista johtuen ennakoidusta teknologiasiirtymästä TD-LTE -tekniikkaan.

Nokia Siemens Networksin liikevaihdon lasku vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui Nokia Siemens Networksin strategiaa tukemattomien liiketoimintojen divestoinneista ja tietyistä asiakassopimuksista ja maakohtaisista markkinoista luopumisesta. Kun näitä kahta edellä mainittua tekijää ei oteta huomioon, Nokia Siemens Networksin liikevaihto kasvoi 4 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna sekä Global Services- että Mobile Broadband -yksiköiden myynnin kasvaessa. Global Services –yksikön liikevaihdon kasvu vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti asiakas- ja huoltopalveluiden korkeammasta myynnistä, jota osin tasoitti verkkojen rakentamisen vähentynyt määrä. Mobile Broadband –yksikön liikevaihdon kasvu vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti korkeammasta WCDMA- ja GSM-myynnistä, jota osin tasoitti alempi LTEja CDMA-myynti. Alueellisesti liikevaihdon kasvu vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna Latinalaisessa Amerikassa, Euroopassa ja Kiinan alueella johtui ensisijaisesti kausiluonteisesti vahvemmasta myynnistä. Tätä osin tasoitti liikevaihdon lasku Aasian ja Tyynenmeren alueella ja Pohjois-Amerikassa johtuen edellisen vuosineljänneksen vilkkaan verkkoinfrastruktuurin rakentamisen ja käyttöönoton jälkeen alentuneesta myynnistä.

Nokia Siemens Networksin liikevaihtoon vaikutti myönteisesti vuoden 2013 toisella neljänneksellä noin 20 miljoonan euron kertaluonteinen patenttitulo.

Ilman valuuttakurssimuutosten vaikutusta Nokia Siemens Networksin liikevaihto olisi laskenut 17 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna ja 1 % edelliseen neljännekseen verrattuna.

Bruttokateprosentti

Nokia Siemens Networksin ei-IFRS-bruttokateprosentti kasvoi vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtuen ensisijaisesti sekä Mobile Broadband- että Global Services –yksiköiden korkeammasta bruttokateprosentista, kertaluonteisesta noin 20 miljoonan euron patenttitulosta ja Mobile Broadband –yksikön hieman korkeammasta osuudesta kokonaismyynnin jakaumassa.

Nokia Siemens Networksin ei-IFRS-bruttokateprosentti kasvoi vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtuen Global Services –yksikön merkittävästi korkeammasta bruttokateprosentista ja noin 20 miljoonan euron kertaluonteisesta patenttitulosta. Tätä osin tasoitti Mobile Broadband –yksikön alhaisempi bruttokateprosentti.

Global Services –yksikön bruttokateprosenttia vahvistivat raportoitavalle ajanjaksolle keskittyneet korkeamman bruttokateprosentin projektien sopimustuloutukset, jotka liittyivät asiakkailta saatuihin projektihyväksyntöihin. Nokia Siemens Networks arvioi, että vastaavaa vaikutusta ei ole odotettavissa vuoden 2013 kolmannella neljänneksellä.

Toimintakulut

Nokia Siemens Networksin tutkimuksen ja tuotekehityksen ei-IFRS-kulut laskivat 10 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna ja 3 % edelliseen neljännekseen verrattuna. Tutkimuksen ja tuotekehityksen ei-IFRS-kulujen lasku vuoden 2013 toisella neljänneksellä sekä vuoden 2012

OSAVUOSIKATSAUS 20(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

vastaavaan ajankohtaan että edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti Nokia Siemens Networksin terävöitettyä strategiaa tukemattomien liiketoimintojen vähentyneistä investoinneista ja tutkimuksen ja tuotekehityksen kasvaneesta tehokkuudesta. Tätä osin tasoittivat suuremmat investoinnit terävöitettyä strategiaa tukeviin liiketoimiin erityisesti LTE-tekniikassa.

Nokia Siemens Networksin myynnin ja markkinoinnin ei-IFRS-kulut laskivat 16 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtuen ensisijaisesti rakenteellisista kulusäästöistä liittyen Nokia Siemens Networksin muutokseen ja uudelleenjärjestelyohjelmaan. Nokia Siemens Networksin myynnin ja markkinoinnin ei-IFRS-kulut kasvoivat 2 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna.

Nokia Siemens Networksin hallinnon ei-IFRS-kulut kasvoivat 19 % vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna ja 15 % edelliseen neljännekseen verrattuna. Hallinnon ei-IFRS-kulujen kasvu vuoden 2013 toisella neljänneksellä verrattuna sekä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon että edelliseen neljännekseen johtui ensisijaisesti kuluista, jotka liittyivät tiettyihin taloushallinnon ja tietohallinnon projekteihin ja divestointeihin.

Nokia Siemens Networksin ei-IFRS- muut tuotot olivat 30 miljoonaa euroa vuoden 2013 toisella neljänneksellä, kun vuoden 2012 vastaavalla ajanjaksolla ei-IFRS- muut kulut olivat 25 miljoonaa euroa ja edellisellä neljänneksellä ei-IFRS-muut tuotot olivat 7 miljoonaa euroa. Ei-IFRS-muiden tuottojen kasvu vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti myyntisaamisten arvonalentumisten peruutuksista, kiinteistömyyntituloista ja valuuttakurssimuutosten myönteisestä kokonaisvaikutuksesta. Ei-IFRS-tuottoihin vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna vaikutti myyntisaamisten arvonalentumisen peruutukset ja kiinteistömyyntitulo, jota osin tasoitti valuuttakurssimuutosten kielteinen kokonaisvaikutus.

Ei-IFRS-liikevoittoprosentti

Vuoden 2013 toisella neljänneksellä Global Services –yksikön ei-IFRS-liikevoittoprosentti oli korkeampi kuin Mobile Broadband –yksikön ei-IFRS-liikevoittoprosentti.

Nokia Siemens Networksin ei-IFRS-liikevoittoprosentti kasvoi vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtuen ensisijaisesti korkeammasta bruttokateprosentista, jota osin tasoitti korkeampi toimintakulujen osuus suhteessa liikevaihtoon. Ei-IFRS-liikevoittoprosentti kasvoi sekä Global Servicesettä Mobile Broadband –yksikössä vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna.

Nokia Siemens Networksin ei-IFRS-liikevoittoprosentti kasvoi vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtuen ensisijaisesti korkeammasta bruttokateprosentista. Global Services –yksikön ei-IFRS-liikevoittoprosentti kasvoi vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna.

Liikevoittoprosentti

Nokia Siemens Networksin liikevoittoprosentti kasvoi vuoden 2013 toisella neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtuen ensisijaisesti korkeammasta bruttokateprosentista, jota osin tasoitti korkeammat toimintakulut suhteessa liikevaihtoon. Muut tuotot ja kulut olivat vuoden 2013 toisella neljänneksellä 278 miljoonaa euroa kuluja, kun ne vuoden 2012 vastaavana ajankohtana olivat 156 miljoonaa euroa kuluja.

Nokia Siemens Networksin liikevoittoprosentti kasvoi vuoden 2013 toisella neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtuen ensisijaisesti korkeammasta bruttokateprosentista ja alhaisempien toimintakulujen osuudesta suhteessa liikevaihtoon. Muut tuotot ja kulut olivat vuoden 2013 toisella neljänneksellä 278 miljoonaa euroa kuluja, kun ne edellisellä neljänneksellä olivat 122 miljoonaa euroa kuluja.

Nokia Siemens Networksin toimintakulujen lasku vuoden 2013 toisella neljänneksellä verrattuna sekä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon että edelliseen neljännekseen johtui ensisijaisesti siitä, ettei mukana ole Nokia Siemens Networksin perustamiseen liittyviä hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, joiden poistot saatiin loppuun vuoden 2013 ensimmäisen neljänneksen loppuun mennessä.

OSAVUOSIKATSAUS 21(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

Maailmanlaajuinen uudelleenjärjestelyohjelma

Seuraavassa taulukossa esitetään yhteenveto Nokia Siemens Networksin kustannussäästöohjelmasta ja suunnitelluista toiminnan muutoksista.

YHTEENVETO NOKIA SIEMENS NETWORKSIN UUDELLEENJÄRJESTELYISTÄ
		Kumulatiivi
Miljoonaa euroa	4-6/	nen				Kokonais
	2013	6/2013	7-9/2013	2013	2014	kulut
	(noin)	(noin)	(arvioitu)	(arvioitu)	(arvioitu)	(arvioitu)
Uudelleenjärjestelyihin liittyvät
kulut	308	1 700	Ei arvioita	Ei arviota	Ei arviota	1 800
Uudelleenjärjestelyihin liittyvät
ulosmenevät kokonaiskassavirrat	190	1 000	200	700	200	1 600

Nokia Siemens Networksin toimintakulujen ja välillisten tuotantokulujen vähennys vuoden 2013 toisella neljänneksellä vaikutti yleisen kannattavuuden parantumiseen ja sen arvioidaan myötävaikuttavan edelleen kulusäästöihin 2013 toisella vuosipuoliskolla. Vuoden 2013 ensimmäisen vuosipuoliskon aikana kasvaneiden säästöjen tuloksena ja nopeamman kustannussäästötoimenpiteiden täytäntöönpanon tuloksena Nokia Siemens Networks kasvattaa tavoitettaan alentaa Nokia Siemens Networksin vuosittaisia ei-IFRS-toimintakuluja ja välillisiä tuotantokustannuksia yli 1,5 miljardiin euroon vuoden 2013 loppuun mennessä. Toimintakulujen vähennysten arvioidaan tulevan uudelleenjärjestely- ja muutosohjelmasta. Yleisellä tasolla säästöt arvioidaan saavutettavan suurelta osin aikaisemmin kerrotuista organisaatiomuutoksista. Nokia Siemens Networksin tavoitteena on myös kiinteistökulujen, tietohallintoon liittyvien kulujen, tuotteisiin ja palveluihin liittyvien hankinnan kulujen ja hallinnon kulujen vähennys sekä alihankkijoiden määrän huomattava vähentäminen. Näiden toimenpiteiden tavoitteena on alentaa kuluja edelleen ja parantaa laatua.

Ei-kassavaikutteiset kulukirjaukset ja ajoituserot ovat syynä yllä esitettyjen kulujen ja vastaavien ulosmenevien rahavirtojen eroihin. Kun muutosohjelmaa sekä uudelleenjärjestelyitä toteutetaan, saattaa se johtaa muutoksiin syntyvien kustannusten sekä niihin liittyvien kassavirtojen ajoituksessa ja määrässä.

Nokia Siemens Networksin henkilöstömäärä oli noin 50 500 työntekijää vuoden 2013 toisen neljänneksen lopussa, joka oli noin 12 900 työntekijää vähemmän kuin vuoden 2012 vastaavan ajanjakson lopussa ja noin 6 200 työntekijää vähemmän kuin vuoden 2013 ensimmäisen neljänneksen lopussa.

VUODEN 2013 TOISEN NELJÄNNEKSEN TOIMINNALLISET PÄÄKOHDAT

Aikaisempien vuosineljännesten toiminnalliset pääkohdat ovat luettavissa kutakin neljännestä koskevassa osavuosikatsauksessa.

DEVICES & SERVICES –LIIKETOIMINNAN TOIMINNALLISET PÄÄKOHDAT

• Nokia aloitti tuotannon uudessa tehtaassaan Hanoissa Vietnamissa. Uusi tuotantoyksikkö perustettiin valmistamaan edullisimman hintaluokan Asha-älypuhelimia ja peruspuhelimia.
• Nokia sijoittui yhdeksännelle sijalle yhtiöiden ekologisuutta maailmanlaajuisesti mittaavassa Interbrandin Best Global Green Brands –tutkimuksessa sijoittuen edelle kaikkia toimialan kilpailijoitaan.

SMART DEVICES

• Nokia esitteli Nokia Lumia 925 –älypuhelimen ja aloitti sen toimitukset valikoiduille markkinoille. Nokia Lumia 925 on uusi tulkinta palkitusta Lumia 920 –älypuhelimesta. Nokia Lumia 925 tuo metallisen muotoilun ensimmäisen kerran Lumia-tuotevalikoimaan. Laite sisältää alan edistyksellisimmän linssiteknologian ja seuraavan sukupolven kuvausohjelmiston, joiden avulla käyttäjä voi ottaa teräviä ja tarkkoja kuvia ja videokuvaa myös hämäräolosuhteissa. Nokia Lumia 925 tarjoaa valikoiman yksinomaan Nokian laitteille kehitettyjä palveluja kuten rajoittamattoman, ilmaiset soittolistat sisältävän Nokia Musiikki –suoratoistopalvelun, sisäänrakennetut HERE-palvelut ja mahdollisuuden langattomaan lataukseen erillisen latauskuoren avulla.

OSAVUOSIKATSAUS 22(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

• Nokia esitteli Yhdysvalloissa Verizonille yksinoikeudella suunnitellun Nokia Lumia 928 –älypuhelimen. Nokia Lumia 928 mahdollistaa ylivertaiset kamera- ja videokuvausominaisuudet 8,7 megapikselin kameran ja Nokian PureView –kuvausteknologioiden ansiosta. Sen käyttäjä voi ottaa teräviä ja selkeitä kuvia ja videoita myös hämäräolosuhteisessa. Ohuessa ja tyylikkäässä älypuhelimessa on tarjolla edistyksellisimmät Nokia Lumia –käyttökokemukset ja -palvelut mukaan lukien Nokia Musiikki, HEREpalvelut ja sisäänrakennettu langaton lataus.
• Nokia aloitti Nokia Lumia 520 –älypuhelimen merkittävät toimitukset markkinoille. Nokia Lumia 520 on Nokian edullisin Windows Phone 8 –alustalle perustuva laite ja se mahdollistaa käyttäjäkokemuksen, joka on yleensä saatavilla vain kalliimman hintaluokan älypuhelimissa. Laitteessa on samat digitaaliset kameralinssit kuin Nokia Lumia 920:ssa, HERE-palvelut ja käyttövalmis ilmainen Nokia Musiikki - palvelu, joka mahdollistaa musiikkilistojen lataamisen ja kuuntelun myös offline-tilassa.
• Nokia Lumia –tuotevalikoima jatkoi menestystään yritysasiakkuuksissa, mukaan lukien alansa johtava kotitalouksille ja teollisuuskäyttöön laitteita valmistava Miele & Cie, joka valitsi Nokia Lumia – tuotevalikoiman laitteet työntekijöidensä käyttöön maailmanlaajuisesti.
• Windows Phone Store –sovelluskauppa jatkoi valikoimansa laadullista ja määrällistä vahvistamista. Sovelluskaupassa on nyt tarjolla yli 165 000 sovellusta ja peliä.

MOBILE PHONES

• Nokia esitteli Nokia Asha 501 –älypuhelimen ja aloitti sen toimitukset markkinoille. Nokia Asha 501 on ensimmäinen uuden sukupolven Asha –käyttöjärjestelmän älypuhelin. Nokia Asha 501:n suositushinta on 99 Yhdysvaltain dollaria. Se on edullisen hintaluokan älypuhelin, joka tarjoaa kirkkaat värivaihtoehdot ja innovatiivisen käyttöliittymän korkealaatuisessa laitteessa. Sovelluskehittäjät voivat luoda sovelluksia Nokia Asha 501 –älypuhelimelle samojen sovellusten toimiessa myös tulevissa uudelle alustalle pohjautuvissa älypuhelimissa ilman lisäohjelmointia.
• Nokia aloitti edullisimman Nokia 105 –puhelimensa toimitukset. Puhelimen suositushinta on 15 euroa ja se on loistava vaihtoehto ensimmäistä puhelintaan ostavalle. Puhelimen toiminnallisuuksiin kuuluu kirkas värinäyttö, pölyltä ja roiskeilta suojattu näppäimistö, taskulamppu ja sen akunkesto on enimmillään 35 päivää.

HERE- LIIKETOIMINNAN TOIMINNALLISET PÄÄKOHDAT

• Rand McNally, yksi suurimmista rekoille suunniteltujen navigaatiotuotteiden valmistajista Pohjois-Amerikassa, valitsi HERE:n karttatoimittajakseen. HERE toimittaa rekkaliikenteelle suunnattua tietoa koskien muun muassa siltojen alikulkukorkeuksia sekä teiden paino- ja nopeusrajoituksia.
• Yhdysvaltojen liittovaltion valtatiehallintovirasto käyttää HERE Traffic -tuotetta kaikilla pääteillä sekä rajanylityspaikoilla suorituskyvyn mittaamiseen.
• TRANSCOM käyttää HERE Traffic –tuotetta tukeakseen 16 valtion virastoa reaaliaikaisella liikennetiedolla New Yorkin, New Jerseyn ja Connecticutin osavaltioissa Yhdysvalloissa. Informaatiota käyttävät tulliviranomaiset, liikennevirastot, julkisen liikenteen virastot ja yleisen turvallisuuden organisaatiot. Virastot käyttävät tietoja myös matkustajatietopalvelujen tuottamiseen.
• HERE jatkoi autoteollisuudessa pitkäaikaisten suhteidensa vahvistamista, kun monet yhtiöt päättivät sisällyttää laadukkaat kartta-, liikennetieto- ja paikkatietopalvelumme malleihinsa. Näihin kuuluu muun muassa Hyundai 15 eri maassa Euroopassa, Ford Traffic Saksassa, Honda, Renault ja Opel Venäjällä, Mitsubishi Motors Pohjois-Amerikassa, sekä Aasian ja Tyynenmeren alueella Mitsubishi ja Nissan Australiassa, Honda Malesiassa ja Renault Intiassa.
• Spokeo, johtava henkilöiden internethakupalvelu, joka organisoi tietoa useista lähteistä ja jolla on 20 miljoonaa kuukausittaista kävijää, valitsi HERE-alustan kartoille, satelliittikuville sekä geokoodaukseen Pohjois-Amerikassa. HERE mahdollistaa Spokeon kehitystyön informaation näyttämiseksi paremmin kartalla ja toimittaa paikkatietoon liittyvää informaatiota parantaen henkilöhaun käyttökokemusta.
• SAP valitsi HERE -liikennetietopalvelut TwoGo-yhteismatkustuspalveluunsa.
• HERE julkisti liikennetietopalvelut 16 uudessa kaupungissa Venäjällä, missä on maailman pahimpiin kuuluvat liikenneruuhkat. Laajennus tuo reaaliaikaisen liikennetiedon radion ja internetin välityksellä useammille ihmisille. Laajennuksen jälkeen HERE Traffic –palvelu kattaa Venäjällä 31 kaupunkia.

OSAVUOSIKATSAUS 23(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

• HERE päivitti ilmakuvat here.com-sivustolla tarjoten paremman resoluution ja yksityiskohtaisemman näkymän läheltä tarkasteltuna. HERE näyttää ilmakuvat tällä tarkkuudella 14 miljoonan neliökilometrin alueella.
• HERE kasvatti sisätilakarttapalveluaan 70 %:lla kasvattaen tarjontaansa 29 000 rakennuksesta 49 000 rakennukseen.
• HERE toi lisätyn todellisuuden LiveSight-teknologian HERE Maps –sovellukseen.
• HERE julkaisi päivityksen tiekarttoihinsa Windows Phone 8 –alustalle sekä here.com-palveluun. Päivitys tarjoaa paremmat kartat useisiin maihin, mukaan lukien Tunisia, Senegal ja Kroatia. Sen lisäksi myös julkisen liikenteen kartat päivittyivät Hong Kongissa, Macaossa ja Taiwanissa. Uusimmat karttatiedot tuovat muutokset karttoihin ilman, että käyttäjän tarvitsee ladata koko alueen kartat uudelleen vähentäen siirrettävän datan määrää.

NOKIA SIEMENS NETWORKS TOIMINNALLISET PÄÄKOHDAT

• Nokia Siemens Networksin menestys langattoman laajakaistan sopimuksissa jatkui. Vuoden 2013 toisella vuosineljänneksellä solmittuja kaupallisia sopimuksia olivat TIM Brasilin 4G (LTE) -verkon toimitus vuoden 2014 jalkapallon MM-kisoja varten, AIS:n 3G-verkon toimitus kasvavan kysynnän kattamiseksi Thaimaassa , M1:n 3G-verkon modernisointi Singaporessa ja Ooredoon 4G-laajakaistapalveluiden julkistus Qatarissa. Nokia Siemens Networks myös toimitti Chilen ensimmäisen kaupallisen LTE-verkon Claro Chilelle, joka on América Móvil -ryhmän tytäryhtiö. Nokia Siemens Networks sai päätökseen neljännen osuuden GSM-Railway (GSM-R) -järjestelmänsä yhteensopivuustestauksesta toisen eurooppalaisen toimittajan kanssa EU:n vaatimusten mukaisesti.
• Nokia Siemens Networks jatkaa investointejaan langattoman laajakaistan kehityksen kärjessä ja esitteli toukokuussa uusia sovelluksia Liquid Radio WCDMA -ohjelmistopakettiinsa, joka auttaa langattoman laajakaistan operaattoreita paremmin hallitsemaan älypuhelinten määrän voimakkaan kasvun verkoissaan ja merkittävästi vähentämään verkon signalointikuormaa. Nokia Siemens Networks kehitti edelleen Smart Wi-Fi -ratkaisuaan, joka on teollisuuden kattavin mobiili- ja Wi-Fi -verkkojen välinen liikenteenohjausjärjestelmä. Yhtiö myös esitteli uuden 3G Femtocell Access Pointin, jolla saadaan saumaton verkkoyhteys ja sujuva palveluiden käyttökokemus asuntoalueille kaikissa verkoissa.
• ABI Research on luokitellut Nokia Siemens Networksin ykköseksi makrotukiasematoimittajien vertailussa. Nokia Siemens Networks sai korkeat arvosanat tukiaseman teknisessä toteutuksessa ja innovatiivisuudessa sekä parhaat arvosanat patenteissa, edistyneissä ominaisuuksissa, moniprotokollatuessa ja LTE RAN sopimusten määrässä.
• Nokia Siemens Networks jatkaa 4G-teknologian rajojen rikkomista sarjalla datansiirtonopeusennätyksiä. Kesäkuussa Nokia Siemens Networks saavutti ennätyksellisen 56 Mbps:n siirtonopeuden puhelimesta TD-LTE -verkkoon moniantenniteknologiaa ja yhtä 20 MHz:n kantoaaltoa käyttävällä 4G-tukiasemallaan. A1 Telekom Austria suoritti LTE-Advanced -kantoaaltojen aggregaatiodemonstraation Nokia Siemens Networksin tukiasemalaitteistolla ja pääsi nykyisiin 4G LTE -huippunopeuksiin verrattuna reilusti yli kaksinkertaisiin datansiirtonopeuksiin verkosta puhelimeen päin.
• Nokia Siemens Networksin Teknologiavisio 2020 on käytännönläheinen näkökulma innovaatioon, jolla langattomat laajakaistaverkot pystyvät kannattavasti tarjoamaan 1 gigatavun personoitua dataa per käyttäjä ja päivä vuoteen 2020 mennessä. Kesäkuussa 2013 Nokia Siemens Networks ilmoitti toteuttavansa teknologiavisiotaan pilotoimalla alustaprototyyppiä, joka pystyy analysoimaan miljoona viestiä sekunnissa ja yhdistää IT- ja televiestintäteknologioiden parhaat puolet.
• Nokia Siemens Networks on palkittu innovaatioedistymisestään. Toukokuussa Nokia Siemens Networks voitti kaksi uusien teknologioiden palkintoa CTIA 2013 -messuilla Yhdysvalloissa, Fuel Cell- ja Liquid Applications -ratkaisuistaan, joilla autetaan entistä paremmin operaattoreita pienentämään hiilijalanjälkeään ja muuntamaan tukiasemansa älykkääksi verkon osaksi, joka osaa tuottaa ja toimittaa paikallista sisältöä. Nokia Siemens Networks voitti kolme arvostettua Global Telecoms Business Innovation Awards -palkintoa operaattoriasiakkaidensa kanssa. Nämä kolme palkintoa annettiin loppukäyttäjien palveluiden innovatiivisesta kehittämisestä Langattomien verkkojen innovaatiokategoriassa Nokia

OSAVUOSIKATSAUS 24(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

Siemens Networksin yhteisistä projekteista SK Telecomin (Liquid Applications), touch Telecomin (centralized Network and Operations Center) ja Zain Kuwaitin (Customer Experience Index) kanssa.

• Toukokuussa Nokia Siemens Networks avasi palvelukeskuksen Kiinassa. Uusi palvelukeskus tarjoaa työkalut, prosessit ja ammattitaitoiset resurssit, joilla etähallitaan kiinalaisten ja eri puolilla maailmaa toimivien operaattoreiden mobiililaajakaistaverkkoja.
• Nokia Siemens Networks on laajentanut Customer Experience Management (CEM) -portfoliotaan, jotta operaattorit voivat tunnistaa parhaat asiakkaansa näiden sijainnin ja heidän käyttämiensä palveluiden perusteella. Libanonilainen operaattori touch valitsi Nokia Siemens Networksin kehittämään asiakaskokemuksen hallintaansa Nokia Siemens Networksin ainutlaatuisella verkonhallintajärjestelmällä. Siihen liittyvillä integraatiopalveluilla operaattori pystyy kustannustehokkaasti parantamaan palvelutoimintaansa ja takaamaan korkean palvelutason. Zain Kuwait on ottanut käyttöön Nokia Siemens Networksin CEM-järjestelmän voidakseen tarjota parhaan mahdollisen palvelukokemuksen mobiililaajakaista-asiakkailleen.

NOKIA TAMMI-KESÄKUUSSA 2013

Esitetyt luvut ovat Nokian raportoituja lukuja. Vertailu on tehty vuoden 2012 tammi-kesäkuun lukuihin, ellei toisin ole mainittu.

Seuraavassa taulukossa esitetään raportoitu tulos mainituilla ajanjaksoilla ja vertailut edellisen vuoden vastaavaan ajanjaksoon

YHTEENVETO NOKIA-YHTYMÄN LIIKETOIMINNAN TULOKSESTA
			Muutos 1-6/2013
			vs.
	1-6/2013	1-6/2012	1-6/2012
Liikevaihto, miljoonaa euroa	11 547	14 896	-22 %
Bruttokateprosentti (%)	32 %	26 %
Toimintakulut, miljoonaa euroa	-3 574	-4 800	-26 %
Liikevoittoprosentti (%)	-2 %	-15 %
Rahoitustuotot/-kulut (netto)	-163	-177
Verot	-185	-753	-75 %
Tappio	-617	-3 097
Emoyhtiön omistajille kuuluva tappio	-499	-2 336
Tulos per osake, laimennettu	-0,13	-0,63

Nokia-yhtymän liikevaihdon lasku tammi-kesäkuussa 2013 johtui Devices & Services –liiketoiminnan alhaisemmasta liikevaihdosta sekä Nokia Siemens Networksin ja HERE-liiketoiminnan alhaisemmista liikevaihdoista. Devices & Services –liiketoiminnassa Mobile Phones –yksikön liikevaihto laski enemmän kuin Smart Devices –yksikön liikevaihto. Mobile Phones –yksikön liikevaihdon lasku johtui alemmasta kappalemääräisestä myynnistä ja alemmasta keskimääräisestä myyntihinnasta, joihin vaikutti teollisuudenalan kilpailudynamiikka, mukaan lukien intensiivinen kilpailu entistä alemman hintaluokan älypuhelimissa ja intensiivinen kilpailu edullisimmissa matkapuhelimissa. Smart Devices –yksikön liikevaihdon lasku johtui alemmasta kappalemääräisestä myynnistä, jota tasoitti korkeampi keskimääräinen myyntihinta. Tähän vaikutti toimialan kilpailudynamiikka, mukaan lukien kilpailevien älypuhelinalustojen voimakas eteneminen ja siirtymisemme Symbian-laitteista Lumia-älypuhelimiin. HERE-liiketoiminnan liikevaihdon lasku johtui ensisijaisesti Smart Devices –yksikköön liittyvästä alhaisemmasta sisäisestä liikevaihdosta. Nokia Siemens Networksin liikevaihdon laskuun vaikutti Global Services –yksikön alempi liikevaihto sekä alempi liikevaihto niissä toiminnoissa, jotka eivät vastaa Nokia Siemens Networksin terävöitettyä strategiaa. Lisäksi Mobile Broadband –yksikön liikevaihto laski yleisellä tasolla huolimatta vahvasta kasvusta LTE-tekniikassa.

Nokia-yhtymän bruttokateprosentin kasvu tammi-kesäkuussa 2013 johtui ensisijaisesti bruttokateprosentin kasvusta sekä Nokia Siemens Networksissä että Devices & Services –liiketoiminnassa. HERE-liiketoiminnan bruttokateprosentti laski tammi-kesäkuussa 2013 johtuen alhaisemmasta korkeamman bruttokateprosentin

OSAVUOSIKATSAUS 25(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

sisäisestä liikevaihdosta. Nokia Siemens Networksin bruttokateprosentin kasvu johtui ensisijaisesti korkeammasta bruttokateprosentista sekä Mobile Broadband- että Global Services -yksiköissä ja Mobile Broadband –yksikön suuremmasta osuudesta myynnin kokonaisjakaumassa. Devices & Services –liiketoiminnan bruttokateprosentin kasvu johtui ensisijaisesti Smart Devices–yksiköstä. Tätä osin tasoitti Mobile Phones –yksikkö ja vähemmässä määrin Devices & Services Muu –osio johtuen Vertun vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä tehdystä divestoinnista.

Nokia-yhtymän toimintakulujen lasku tammi-kesäkuussa 2013 johtui ensisijaisesti Devices & Services – liiketoiminnasta ja Nokia Siemens Networksistä. Sekä Devices & Services –liiketoiminnassa että Nokia Siemens Networksissä lasku johtui rakenteellisista kulusäästöistä ja yleisestä kulukontrollista.

Nokia-yhtymän rahoituskulut tammi-kesäkuussa 2013 olivat alemmat kuin tammi-kesäkuussa 2012. Alemmat rahoituskulut johtuivat ensisijaisesti Nokian eräästä investoinnista saadusta tuloerästä ja alemmista valuuttakurssimuutosten kokonaisvaikutukseen liittyvistä tappioista.

Nokia-yhtymän verot olivat tammi-kesäkuussa 2013 merkittävästi alemmat tammi-kesäkuuhun 2012 verrattuna. Alemmat verokulut johtuivat ensisijaisesti siitä, että tammi-kesäkuuhun 2012 vaikutti laskennallisten verosaatavien 800 miljoonan euron kirjanpitoarvon vähennys.

Nokia-yhtymän tappio tammi-kesäkuussa 2013 oli pienempi verrattuna tammi-kesäkuuhun 2012 johtuen ensisijaisesti alemmista toimintakuluista, alemmista muista kuluista sekä alemmista veroista, kun veroihin vuoden 2012 toisella neljänneksellä vaikutti kielteisesti laskennallisten verosaatavien 800 miljoonan euron kirjanpitoarvon vähennys.

HENKILÖSTÖ

	HENKILÖSTÖ, MAINITUN AJANJAKSON LOPUSSA
	4-6/ 2013	4-6/ 2012	Muutos 4-6/ 2013 vs. 4-6/ 2012	1-3/ 2013	Muutos 4-6/ 2013 vs 1-3/ 2013
Devices & Services ja yhtymän yhteiset
toiminnot	31 376	43 610	-28 %	31 617	-1 %
HERE	5 919	6 624	-11 %	6 030	-2 %
Nokia Siemens Networks	50 476	63 328	-20 %	56 670	-11 %
Nokia-yhtymä	87 771	113 562	-23 %	94 317	-7 %

Tammi-kesäkuussa 2013 Nokia-yhtymän keskimääräinen henkilöstömäärä oli 92 874, josta HERE-liiketoiminnan palveluksessa oli keskimäärin 6 008 henkilöä ja Nokia Siemens Networksin palveluksessa keskimäärin 55 045 henkilöä.

OSAKKEET

Nokian osakkeiden kokonaismäärä 30.6.2013 oli 3 744 994 342. Nokian konserniyhtiöiden hallussa 30.6.2013 oli 32 802 493 osaketta, joiden osuus yhtiön kaikkien osakkeiden lukumäärästä ja yhteenlasketusta äänimäärästä oli noin 0,9 %.

OSAVUOSIKATSAUS 26(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

KONSERNIN TULOSLASKELMA, miljoonaa euroa

(tilintarkastamaton)

	Raportoitu	Raportoitu*)	Ei-IFRS	Ei-IFRS *)
	4-6/2013	4-6/2012	4-6/2013	4-6/2012
Liikevaihto	5 695	7 542	5 696	7 542
Hankinnan ja valmistuksen kulut	-3 788	-5 761	-3 788	-5 706
Bruttokate	1 907	1 781	1 908	1 836
Tutkimus- ja kehityskulut	-972	-1 230	-882	-1 129
Myynnin ja markkinoinnin kulut	-558	-887	-549	-793
Hallinnon kulut	-228	-219	-228	-219
Liiketoiminnan muut tuotot	86	61	86	57
Liiketoiminnan muut kulut	-350	-330	-32	-77
Liiketappio/-voitto	-115	-824	303	-325
Osuus osakkuusyhtiöiden tuloksista	-3	-4	-3	-4
Rahoitustuotot ja –kulut	-57	-48	-57	-48
Tulos ennen veroja	-175	-876	243	-377
Tuloverot	-103	-651	-127	72
Tulos	-278	-1 527	116	-305
Tuloksen jakautuminen
Emoyhtiön omistajille kuuluva tulos	-227	-1 408	7	-313
Määräysvallattomille omistajille kuuluva
osuus tuloksesta	-51	-119	109	8
	-278	-1 527	116	-305
Tulos/osake (EUR)
(emoyhtiön omistajille kuuluvasta tuloksesta)	-0,06	-0,38	0,00	-0,08
Laimentamaton	-0,06	-0,38	0,00	-0,08
Laimennettu
Osakkeita keskimäärin (1 000 osaketta)
Laimentamaton	3 712 177	3 710 941	3 712 177	3 710 941
Laimennettu 1)	3 712 177	3 710 941	4 009 410	3 710 941
Poistot yhteensä	219	352	120	157
Osakeperusteisten ohjelmien kulukirjaukset,	13	-6	13	-6
Yhteensä

1)Laimennetun osakekohtaisen ei-IFRS tuloksen laskelma vuoden 2013 toisella neljänneksellä sisältää vaihtovelkakirjoista syntyvän laimentavan vaikutuksen. Velkakirjojen vaihdot olisivat johtaneet pienempiin korkokuluihin sekä korkeampaan painotettuun keskimääräiseen osakemäärään vuoden 2013 toisella vuosineljänneksellä. Laskelma sisältää myös ulkona olevien tulosperusteisten osakepalkkioiden laimentavan vaikutuksen.

OSAVUOSIKATSAUS 27(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

KONSERNIN TULOSLASKELMA, miljoonaa euroa

(tilintarkastamaton)

	Raportoitu	Raportoitu*)	Ei-IFRS	Ei-IFRS *)
	1-6/2013	1-6/2012	1-6/2013	1-6/2012
Liikevaihto	11 547	14 896	11 548	14 897
Hankinnan ja valmistuksen kulut	-7 801	-11 081	-7 801	-11 026
Bruttokate	3 746	3 815	3 747	3 871
Tutkimus- ja kehityskulut	-1 983	-2 538	-1 805	-2 340
Myynnin ja markkinoinnin kulut	-1 151	-1 761	-1 078	-1 558
Hallinnon kulut	-440	-501	-440	-501
Liiketoiminnan muut tuotot	191	98	164	94
Liiketoiminnan muut kulut	-628	-1 275	-104	-149
Liiketappio/-voitto	-265	-2 162	484	-583
Osuus osakkuusyhtiöiden tuloksista	-4	-5	-4	-5
Rahoitustuotot ja –kulut	-163	-177	-163	-177
Tulos ennen veroja Tuloverot	-432 -185	-2 344 -753	317 -231	-765 34
Tulos	-617	-3 097	86	-731
Tuloksen jakautuminen
Emoyhtiön omistajille kuuluva tulos	-499	-2 336	-53	-594
Määräysvallattomille omistajille kuuluva
osuus tuloksesta	-118	-761	139	-137
	-617	-3 097	86	-731
Tulos/osake (EUR)
(emoyhtiön omistajille kuuluvasta tuloksesta)	-0,13	-0,63	-0,01	-0,16
Laimentamaton	-0,13	-0,63	-0,01	-0,16
Laimennettu
Osakkeita keskimäärin (1 000 osaketta)
Laimentamaton	3 711 827	3 710 706	3 711 827	3 710 706
Laimennettu	3 711 827	3 710 706	3 711 827	3 710 706
Poistot yhteensä	501	725	250	324
Osakeperusteisten ohjelmien kulukirjaukset, Yhteensä	23	-9	23	-9

OSAVUOSIKATSAUS 28(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

NOKIAN LIIKEVAIHTO ALUEITTAIN, miljoonaa euroa

(tilintarkastamaton)

Raportoitu	4-6/2013	Muutos (%) vrt. 4-6/12	4-6/2012	1-12/2012
Eurooppa	1 673	-23	2 162	8 851
Lähi-itä ja Afrikka	696	-29	975	4 145
Kiinan alue	493	-44	884	2 894
Aasian ja Tyynenmeren alue	1 476	-26	1 984	8 186
Pohjois-Amerikka	554	10	505	2 061
Latinalainen Amerikka	803	-22	1 032	4 039
Yhteensä	5 695	-24	7 542	30 176

NOKIAN HENKILÖSTÖ ALUEITTAIN

	30.06.2013	Muutos (%) vrt. 30.06.2012	30.06.2012	31.12.2012
Eurooppa	30 258	-30	43 077	33 920
Lähi-itä ja Afrikka	3 169	-27	4 367	3 582
Kiinan alue	18 120	-14	21 008	19 033
Aasian ja Tyynenmeren alue	24 087	-10	26 655	24 650
Pohjois-Amerikka	6 616	-19	8 159	6 957
Latinalainen Amerikka	5 521	-46	10 296	9 656
Yhteensä	87 771	-23	113 562	97 798

OSAVUOSIKATSAUS 29(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

DEVICES & SERVICES, miljoonaa euroa

(tilintarkastamaton)

	Raportoitu 4-6/2013	Oikaisut 4-6/2013	Ei IFRS 4- 6/2013	Raportoitu*) 4-6/2012	Oikaisut*) 4-6/2012	Ei IFRS*) 4-6/ 2012
Liikevaihto	2 724	-	2 724	4 023	-	4 023
Hankinnan ja valmistuksen kulut	-2 058	-	-2 058	-3 294	-	-3 294
Bruttokate	666	-	666	729	-	729
% liikevaihdosta	24,4		24,4	18,1		18,1
Tutkimus- ja kehityskulut 1)	-313	1	-312	-496	1	-495
% liikevaihdosta	11,5		11,5	12,3		12,3
Myynnin ja markkinoinnin kulut	-328	-	-328	-532	-	-532
% liikevaihdosta	12,0		12,0	13,2		13,2
Hallinnon kulut	-56	-	-56	-62	-	-62
% liikevaihdosta	2,1		2,1	1,5		1,5
Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut
2)	-2	-	-2	-112	108	-4
Liiketappio/-voitto	-33	1	-32	-473	109	-364
% liikevaihdosta	-1,2		-1,2	-11,8		-9,0
Poistot yhteensä	48	-1	47	65	-1	64

1) Liiketoimintojen hankintaan liittyvät poistot aineettomista hyödykkeistä 1 milj. euroa vuoden 2013 toisella neljänneksellä ja 1 milj. euroa vuoden 2012 toisella neljänneksellä.

2) Uudelleenjärjestelykulut 80 milj. euroa ja niihin liittyvät arvonalentumiset 28 milj. euroa vuoden 2012 toisella neljänneksellä.

OSAVUOSIKATSAUS 30(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

HERE, miljoonaa euroa

(tilintarkastamaton)

	Raportoitu 4-6/2013	Oikaisut 4-6/2013	Ei IFRS 4- 6/2013	Raportoitu 4-6/2012	Oikaisut 4- 6/2012	Ei IFRS 4- 6/2012
Liikevaihto 1)	233	1	234	283	-	283
Hankinnan ja valmistuksen kulut	-56	-	-56	-64	-	-64
Bruttokate	177	1	178	219	-	219
% liikevaihdosta	76,0		76,1	77,4		77,4
Tutkimus- ja kehityskulut 2)	-207	84	-123	-230	94	-136
% liikevaihdosta	88,8		52,6	81,3		48,1
Myynnin ja markkinoinnin kulut 3)	-30	2	-28	-60	32	-28
% liikevaihdosta	12,9		12,0	21,2		9,9
Hallinnon kulut	-18	-	-18	-21	-	-21
% liikevaihdosta	7,7		7,7	7,4		7,4
Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut
4)	-11	10	-1	-3	10	7
Liiketappio/-voitto	-89	97	8	-95	136	41
% liikevaihdosta	-38,2		3,4	-33,6		14,5
Poistot yhteensä	103	-86	17	144	-126	18

1) Liiketoimintojen hankintaan liittyvä lykätty tuloutus 1 milj. euroa vuoden 2013 toisella neljänneksellä.

2) Liiketoimintojen hankintaan liittyvät poistot aineettomista hyödykkeistä 84 milj. euroa vuoden 2013 toisella neljänneksellä ja 94 milj. euroa vuoden 2012 toisella neljänneksellä.

3) Liiketoimintojen hankintaan liittyvät poistot aineettomista hyödykkeistä 2 milj. euroa vuoden 2013 toisella neljänneksellä ja 32 milj. euroa vuoden 2012 toisella neljänneksellä.

4) Uudelleenjärjestelykulut 10 milj. euroa vuoden 2013 toisella neljänneksellä ja 10 milj. euroa vuoden 2012 toisella neljänneksellä.

OSAVUOSIKATSAUS 31(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

NOKIA SIEMENS NETWORKS, miljoonaa euroa

(tilintarkastamaton)

						Ei
	Raportoitu 4-6/2013	Oikaisut 4-6/2013	Ei-IFRS 4-6/2013	Raportoitu*) 4-6/2012	Oikaisut*) 4-6/2012	IFRS*) 4-6/2012
Liikevaihto	2 781	-	2 781	3 343	-	3 343
Hankinnan ja valmistuksen kulut 1)	-1 717	-	-1 717	-2 510	55	-2 455
Bruttokate	1 064	-	1 064	833	55	888
% liikevaihdosta	38,3		38,3	24,9		26,6
Tutkimus- ja kehityskulut 2)	-452	5	-447	-504	6	-498
% liikevaihdosta	16,3		16,1	15,1		14,9
Myynnin ja markkinoinnin kulut 3)	-200	7	-193	-293	62	-231
% liikevaihdosta	7,2		6,9	8,8		6,9
Hallinnon kulut	-126	-	-126	-106	-	-106
% liikevaihdosta	4,5		4,5	3,2		3,2
Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut 4)	-278	308	30	-156	131	-25
Liikevoitto/-tappio	8	320	328	-226	254	28
% liikevaihdosta	0,3		11,8	-6,8		0,8
Poistot yhteensä	66	-12	54	142	-68	74

1) Nokia Siemens Networksin uuden avainmarkkinoille ja -tuotesegmentteihin keskittyvän strategian mukainen maa- ja sopimusvähennyksiin liittyvä 55 milj. euron kulu vuoden 2012 toisella neljänneksellä.

2) Liiketoimintojen hankintaan liittyvät poistot aineettomista hyödykkeistä 5 milj. euroa vuoden 2013 toisella neljänneksellä ja 6 milj. euroa vuoden 2012 toisella neljänneksellä.

3) Liiketoimintojen hankintaan liittyvät poistot aineettomista hyödykkeistä 7 milj. euroa vuoden 2013 toisella neljänneksellä ja 62 milj. euroa vuoden 2012 toisella neljänneksellä.

4) Uudelleenjärjestelykulut ja niihin liittyvät kulut 157 milj. euroa ja liiketoimintojen myyntin liittyvät tappiot 151 milj.euroa vuoden 2013 toisella neljänneksellä. Uudelleenjärjestelykulut ja muut niihin liittyvät kulut 135 milj. euroa mukaan lukien Nokia Siemens Networksin maa- ja sopimusvähennyksiin liittyvä 15 milj. euron kulu, sekä 4 milj. euron oikaisu kauppahinnan kohdentamiseen liittyen Motorolalta saatuun lopulliseen suoritukseen vuoden 2012 toisella neljänneksellä.

OSAVUOSIKATSAUS 32(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

YHTYMÄN YHTEISET TOIMINNOT, miljoonaa euroa

(tilintarkastamaton)

	Raportoitu 4-6/2013	Oikaisut 4-6/2013	Ei IFRS 4- 6/2013	Raportoitu 4-6/ 2012	Oikaisut 4-6/ 2012	Ei IFRS 4-6/ 2012
Liikevaihto	-	-	-	-	-	-
Hankinnan ja valmistuksen kulut	-	-	-	-	-	-
Bruttokate	-	-	-	-	-	-
Tutkimus- ja kehityskulut	-	-	-	-	-	-
Myynnin ja markkinoinnin kulut	-	-	-	-2	-	-2
Hallinnon kulut	-28	-	-28	-30	-	-30
Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut	27	-	27	2	-	2
Liiketappio	-1	-	-1	-30	-	-30
Poistot yhteensä	1	-	1	1	-	1

OSAVUOSIKATSAUS 33(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

KONSERNIN TULOSLASKELMA, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

			Ei-IFRS
	Raportoitu	Oikaisut	4-6/	Raportoitu*)	Oikaisut*)	Ei-IFRS*)
	4-6/2013	4-6/2013	2013	4-6/2012	4-6/2012	4-6/2012
Liikevaihto 1)	5 695	1	5 696	7 542	-	7 542
Hankinnan ja valmistuksen kulut 2)	-3 788	-	-3 788	-5 761	55	-5 706
Bruttokate	1 907	1	1 908	1 781	55	1 836
% liikevaihdosta	33,5		33,5	23,6		24,3
Tutkimus- ja kehityskulut 3)	-972	90	-882	-1 230	101	-1 129
% liikevaihdosta	17,1		15,5	16,3		15,0
Myynnin ja markkinoinnin kulut 4)	-558	9	-549	-887	94	-793
				11,8		10,5
% liikevaihdosta	9,8		9,6
Hallinnon kulut	-228	-	-228	-219	-	-219
% liikevaihdosta	4,0		4,0	2,9		2,9
Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut 5)	-264	318	54	-269	249	-20
Liiketappio/-voitto	-115	418	303	-824	499	-325
% liikevaihdosta	-2,0		5,3	-10,9		-4,3
Osuus osakkuusyhtiöiden tuloksista	-3		-3	-4		-4
Rahoitustuotot ja –kulut	-57		-57	-48		-48
Tulos ennen veroja	-175	418	243	-876	499	-377
Tuloverot 6)	-103	-24	-127	-651	723	72
Tulos	-278	394	116	-1 527	1 222	-305
Tuloksen jakautuminen
Emoyhtiön omistajille kuuluva tulos	-227	234	7	-1 408	1 095	-313
Määräysvallattomille omistajille kuuluva osuus tuloksesta	-51	160	109	-119	127	8
	-278	394	116	-1 527	1 222	-305
Tulos/osake (EUR)
(emoyhtiön omistajille kuuluvasta tuloksesta)
Laimentamaton	-0,06		0,00	-0,38		-0,08
Laimennettu	-0,06		0,00	-0,38		-0,08
Osakkeita keskimäärin (1 000 osaketta)
Laimentamaton	3 712 177		3 712 177	3 710 941		3710 941
Laimennettu 7)	3 712 177		4 009 410	3 710 941		3 710 941

OSAVUOSIKATSAUS 34(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

Poistot yhteensä	219	-99	120	352	-195	157
Osakeperusteisten ohjelmien kulukirjaukset yhteensä	13	-	13	-6	-	-6

1) Liiketoimintojen hankintaan liittyvä lykätty tuloutus 1 milj. euroa vuoden 2013 toisella neljänneksellä.

2) Nokia Siemens Networksin uuden avainmarkkinoille ja -tuotesegmentteihin keskittyvän strategian mukainen maa- ja sopimusvähennyksiin liittyvä 55 milj. euron kulu vuoden 2012 toisella neljänneksellä.

3) Poistot liiketoimintojen hankintaan liittyvistä aineettomista hyödykkeistä 90 milj. euroa vuoden 2013 toisella neljänneksellä ja 101 milj. euroa vuoden 2012 toisella neljänneksellä.

4) Poistot hankituista aineettomista hyödykkeistä 9 milj. euroa vuoden 2013 toisella neljänneksellä ja 94 milj. euroa vuoden 2012 toisella neljänneksellä.

5) Uudelleenjärjestelykulut ja muut niihin liittyvät kulut 167 milj. euroa ja liiketoimintojen myyntiin liittyvät tappiot 151 milj. euroa vuoden 2013 toisella neljänneksellä. Uudelleenjärjestelykulut 225 milj. euroa mukaan lukien Nokia Siemens Networksin maa- ja sopumisvähennyksiin liittyvä 15 milj. eron kuluerä sekä omaisuuserien arvonalentumiset 28 milj. euroa ja 4 milj. euron oikaisu kauppahinnan kohdentamiseen liittyen Morolalta saatuun lopulliseen suoritukseen vuoden 2012 toisella neljänneksellä.

6) Oikaisuihin liittyvä verohyöty 24 milj. euroa vuoden 2013 toisella neljänneksellä. Devices & Services laskennallisten verosaamisten kirjanpitoarvon vähennys 800 milj. euroa ja oikaisuihin liittyvä verohyöty 77 milj. euroa vuoden 2012 toisella neljänneksellä.

7) Laimennetun osakekohtaisen ei-IFRS tuloksen laskelma vuoden 2013 toisella neljänneksellä sisältää vaihtovelkakirjoista syntyvän laimentavan vaikutuksen. Velkakirjojen vaihdot olisivat johtaneet pienempiin korkokuluihin sekä korkeampaan painotettuun keskimääräiseen osakemäärään vuoden 2013 toisella vuosineljänneksellä. Laskelma sisältää myös ulkona olevien tulosperusteisten osakepalkkioiden laimentavan vaikutuksen.

OSAVUOSIKATSAUS 35(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

KONSERNIN TULOSLASKELMA, IFRS, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

		4-6/	1-6/	1-6/	1-12/
	4-6/2013	2012*)	2013	2012*)	2012*)
Liikevaihto	5 695	7 542	11 547	14 896	30 176
Hankinnan ja valmistuksen kulut	-3 788	-5 761	-7 801	-11 081	-21 786
Bruttokate	1 907		3 746
Tutkimus- ja kehityskulut	-972	1 781 -1 230	-1 983	3 815 -2 538	8 390 -4 782
Myynnin ja markkinoinnin kulut	-558	-887	-1 151	-1 761	-3 205
Hallinnon kulut	-228	-219	-440	-501	-955
Liiketoiminnan muut tuotot	86	61	191	98	449
Liiketoiminnan muut kulut	-350	-330	-628	-1 275	-2 196
Liiketappio	-115	-824	-265	-2 162	-2 299
Osuus osakkuusyhtiöiden tuloksista	-3	-4	-4	-5	-1
Rahoitustuotot ja –kulut	-57	-48	-163	-177	-340
Tulos ennen veroja	-175	-876	-432	-2 344	-2 640
Tuloverot	-103	-651	-185	-753	-1 145
Tulos	-278	-1 527	-617	-3 097	-3 785
Tuloksen jakautuminen
Emoyhtiön omistajille kuuluva tulos	-227	-1 408	-499	-2 336	-3 104
Määräysvallattomille omistajille kuuluva
osuus tuloksesta	-51	-119	-118	-761	-681
	-278	-1 527	-617	-3 097	-3 785
Tulos/osake (EUR)
(emoyhtiön omistajille kuuluvasta tuloksesta)
Laimentamaton	-0,06	-0,38	-0,13	-0,63	-0,84
Laimennettu	-0,06	-0,38	-0,13	-0,63	-0,84
Osakkeita keskimäärin (1 000 osaketta)
Laimentamaton	3 712 177	3 710 941	3 711 827	3 710 706	3 710 845
Laimennettu	3 712 177	3 710 941	3 711 827	3 710 706	3 710 845
Poistot yhteensä	219	352	501	725	1 326
Osakeperusteisten ohjelmien kulukirjaukset
yhteensä	13	-6	23	-9	11

OSAVUOSIKATSAUS 36(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

KONSERNIN LAAJA TULOSLASKELMA, IFRS, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

	4-6/	4-6/	1-6/	1-6/	1-12/
	2013	2012*)	2013	2012*)	2012*)
Tulos	-278	-1 527	-617	-3 097	-3 785
Muut laajan tuloksen erät
Erät joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi
Etuuspohjaisten eläkkeiden uudelleenarvostus Erät jotka siirretään myöhemmin tulosvaikutteisiksi	75	-57	75	-114	-228
Muuntoerot	-297	241	-185	250	40
Ulkomaiseen yksikköön tehdyn nettosijoituksen
suojaus	90	-26	60	-49	-58
Rahavirtojen suojaus	49	31	53	7	-41
Available-for-sale sijoitukset	24	39	37	34	35
Muut lisäykset/vähennykset	-3	11	1	17	10
Muihin laajan tuloksen eriin liittyvät verot	-9	-21	-9	12	34
Muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen	-71	218	32	157	-208
Laaja tulos	-349	-1 309	-585	-2 940	-3 993
Laajan tuloksen jakautuminen
Emoyhtiön omistajille kuuluva tulos	-291	-1 160	-480	-2 170	-3 281
Määräysvallattomille omistajille kuuluva
osuus tuloksesta	-58	-149	-105	-770	-712
	-349	-1 309	-585	-2 940	-3 993

OSAVUOSIKATSAUS 37(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

SEGMENTTI-INFORMAATIO JA ELIMINOINNIT

Vuoden 2013 toinen neljännes, raportoitu, miljoonaa euroa

(tilintarkastamaton)

	Smart Devices 4- 6/2013	Mobile Phones 4- 6/2013	Devices & Services muut 4-6/2013	Devices & Services 4-6/2013	HERE 4- 6/2013	Nokia Siemens Networks 4-6/2013	Yhtymän yhteiset toiminnot 4-6/2013	Eliminoinnit 4-6/2013	Nokia yhtymä 4- 6/2013
Liikevaihto 1)	1 164	1 405	155	2 724	233	2 781		-43	5 695
Hankinnan ja valmistuksen kulut 2)	-918	-1 131	-9	-2 058	-56	-1 717		43	-3 788
Bruttokate %	246	274	146	666	177	1 064	-	-	1 907
liikevaihdosta	21,1	19,5	94,2	24,4	76,0	38,3			33,5
Toimintakulut	-406	-266	-25	-697	-255	-778	-28	-	-1 758
Muut tuotot ja kulut	-4	-5	7	-2	-11	-278	27	-	-264
Kate % liikevaihdosta	-164 -14,1	3 0,2	128 82,6
Liiketulos % liikevaihdosta				-33 -1,2	-89 -38,2	8 0,3	-1	-	-115 -2,0

Vuoden 2012 toinen neljännes, raportoitu, miljoonaa euroa *)

(tilintarkastamaton)

	Smart Devices 4- 6/2012	Mobile Phones 4-6/ 2012	Devices & Services muut 4-6/2012	Devices & Services 4-6/2012	HERE 4- 6/2012	Nokia Siemens Networks 4-6/2012	Yhtymän yhteiset toiminnot 4-6/2012	Eliminoinnit 4-6/2012	Nokia yhtymä 4-6/ 2012
Liikevaihto 1) Hankinnan ja valmistuksen	1 541	2 291	191	4 023	283	3 343		-107	7 542
kulut 2)	-1 515	-1 740	-39	-3 294	-64	-2 510		107	-5 761
Bruttokate %	26	551	152	729	219	833	-	-	1 781
liikevaihdosta	1,7	24,1	79,6	18,1	77,4	24,9			23,6
Toimintakulut	-540	-450	-100	-1 090	-311	-903	-32	-	-2 336
Muut tuotot ja kulut	7	-3	-116	-112	-3	-156	2	-	-269
Kate % liikevaihdosta	-507 -32,9	98 4,3	-64 -33,5
Liiketulos % liikevaihdosta				-473 -11,8	-95 -33,6	-226 -6,8	-30	-	-824 -10,9

1) Sisältää teollisoikeuksien rojaltituotot, jotka on kirjattu kohtaan Devices & Services Muu.

OSAVUOSIKATSAUS 38(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

2) Devices & Services -liiketoimintaan liittyvät rojaltikulut on kirjattu Smart Devices- ja Mobile Phones -yksiköissä.

OSAVUOSIKATSAUS 39(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

SEGMENTTI-INFORMAATIO JA ELIMINOINNIT

Tammikuu - kesäkuu 2013, raportoitu, miljoonaa euroa

(tilintarkastamaton)

	Smart Devices 1-6/ 2013	Mobile Phones 1-6/ 2013	Devices & Services muut 1-6/ 2013	Devices & Services 1-6/ 2013	HERE 1-6/ 2013	Nokia Siemens Networks 1-6/ 2013	Yhtymän yhteiset toiminnot 1-6/ 2013	Eliminoinnit 1-6/ 2013	Nokia yhtymä 1-6/ 2013
Liikevaihto 1)	2 328	2 995	289	5 612	449	5 585		-99	11 547
Hankinnan ja valmistuksen
kulut 2)	-1 841	-2 357	-24	-4 222	-109	-3 569		99	-7 801
Bruttokate %	487	638	265	1 390	340	2 016	-	-	3 746
liikevaihdosta	20,9	21,3	91,7	24,8	75,7	36,1			32,4
Toimintakulut	-826	-533	-50	-1 409	-510	-1 605	-50	-	-3 574
Muut tuotot ja kulut	-13	-14	-29	-56	-16	-400	35	-	-437
Kate %	-352	91	186
liikevaihdosta	-15,1	3,0	64,4
Liiketulos				-75	-186	11	-15	-	-265
% liikevaihdosta				-1,3	-41,4	0,2			-2,3

Tammikuu - kesäkuu 2012, raportoitu, miljoonaa euroa *)

(tilintarkastamaton)

			Devices	Devices		Nokia	Yhtymän
	Smart	Mobile	&	&		Siemens	yhteiset		Nokia
	Devices	Phones	Services	Services	HERE	Networks	toiminnot	Eliminoinnit	yhtymä
	1-6	1-6/	muut	1-6/	1-	1-6/	1-6/	1-6/	1-6/
	/2012	2012	1-6/2012	2012	6/2012	2012	2012	2012	2012
Liikevaihto 1)	3 245	4 602	422	8 269	560	6 290		-223	14 896
Hankinnan ja valmistuksen
kulut 2)	-2 953	-3 452	-100	-6 505	-126	-4 673		223	-11 081
Bruttokate %	292	1 150	322	1 764	434	1 617	-	-	3 815
liikevaihdosta	9,0	25,0	76,3	21,3	77,5	25,7			25,6
Toimintakulut	-1 096	-922	-195	-2 213	-604	-1 925	-58	-	-4 800
Muut tuotot ja
kulut	-15	-23	-204	-242	-19	-922	6	-	-1 177
Kate	-819	205	-77
%
liikevaihdosta	-25,2	4,5	-18,2
Liiketulos %				-691	-189	-1 230	-52	-	-2 162
liikevaihdosta				-8,4	-33,8	-19,6			-14,5

1) Sisältää teollisoikeuksien rojaltituotot, jotka on kirjattu kohtaan Devices & Services Muu.

OSAVUOSIKATSAUS 40(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

2) Devices & Services -liiketoimintaan liittyvät rojaltikulut on kirjattu Smart Devices- ja Mobile Phones -yksiköissä.

OSAVUOSIKATSAUS 41(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

KONSERNITASE, IFRS, milj. EUR
-------------------------------	--	--

(tilintarkastamaton)
VASTAAVAA	30.06.2013	30.06.2012*)	31.12.2012*)
Pitkäaikaiset varat
Liikearvo	4 813	4 989	4 876
Muut aineettomat hyödykkeet	369	995	647
Aineelliset hyödykkeet	1 336	1 683	1 431
Osuudet osakkuusyhtiöissä	58	60	58
Available-for-sale-sijoitukset	740	691	689
Laskennalliset verosaamiset	1 007	1 396	1 279
Pitkäaikaiset lainasaamiset	114	82	125
Muut sijoitukset	168	137	156
	8 605	10 033	9 261
Lyhytaikaiset varat
Vaihto-omaisuus	1 420	2 126	1 538
Myyntisaamiset	3 789	5 963	5 551
Siirtosaamiset ja ennakkomaksut	2 920	3 458	3 239
Lyhytaikainen osuus pitkäaikaisista lainasaamisista	47	29	35
Muut lyhytaikaiset rahoitusvarat	313	320	451
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjatut sijoitukset, likv.varat	389	499	415
Available-for-sale-sijoitukset, likvidit varat	982	233	542
Available-for-sale-sijoitukset, rahavarat	4 590	6 785	5 448
Rahat ja pankkisaamiset	3 492	1 901	3 504
	17 942	21 314	20 723
Yhteensä	26 547	31 347	29 984
VASTATTAVAA
Oma pääoma
Osakepääoma	246	246	246
Ylikurssirahasto	450	349	446
Omat osakkeet	-607	-629	-629
Muuntoerot	638	932	745
Arvonmuutosrahasto	119	144	-5
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto	3 118	3 136	3 136
Kertyneet voittovarat	3 500	4 772	3 997
Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma	7 464	8 950	7 936
Määraysvallattomille omistajille kuuluva osuus	1 164	1 266	1 303
Oma pääoma yhteensä	8 628	10 216	9 239
Pitkäaikainen vieras pääoma
Pitkäaikaiset korolliset rahoitusvelat	3 375	3 923	5 087
Laskennalliset verovelat	380	691	701
Muut pitkäaikaiset velat	402	386	489
	4 157	5 000	6 277
Lyhytaikainen vieras pääoma
Lyhytaikainen osuus pitkäaikaisista veloista	1 839	283	201
Lyhytaikaiset rahoituslainat	172	1 015	261
Muut lyhytaikaiset rahoitusvelat	70	295	90
Ostovelat	3 595	4 549	4 394
Siirtovelat	5 681	7 142	6 903
Varaukset	2 405	2 847	2 619
	13 762	16 131	14 468
Yhteensä	26 547	31 347	29 984
Korolliset velat	5 386	5 221	5 549

OSAVUOSIKATSAUS 42(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

2,01	2,41	2,14
3 712 192	3 710 974	3 710 985

1) Ei sisällä konserniyhtiöiden omistamia osakkeita.

OSAVUOSIKATSAUS 43(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA, IFRS, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

		4-6/		1-6/	1-12/
	4-6/2013	2012*)	1-6/2013	2012*)	2012*)
Liiketoiminnan rahavirta
Emoyhtiön omistajille kuuluva tulos	-227	-1 408	-499	-2 336	-3 104
Oikaisut yhteensä	609	1 237	1204	2 120	3 840
Nettokäyttöpääoman muutos	-498	503	-666	367	119
Liiketoiminnan rahavirta	-116	332	39	151	855
Saadut korot	28	28	43	67	130
Maksetut korot	-48	-73	-96	-135	-277
Muut rahoituserät	9	-69	120	-275	-584
Maksetut verot	-69	-116	-96	-296	-478
Liiketoiminnan nettorahavirta	-196	102	10	-488	-354
Investointien rahavirta
Hankitut liiketoiminnat, vähennettynä hankintahetken
rahavaroilla	-	13	-	64	13
Lyhytaikaisten available-for-sale-sijoitusten lisäys,
likvidit varat	-3	-60	-657	-393	-1 668
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavien
sijoitusten lisäys, likvidit varat	-	-	-	-40	-40
Pitkäaikaisten available-for-sale-sijoitusten lisäys	-17	-14	-29	-31	-55
Hankitut osuudet osakkuusyhtiössä	-	-1	-6	-1	-1
Muiden pitkäaikaisten saamisten lisäys/vähennys	13	-2	-2	-1	-
Lyhytaikaisten saamisten lisäys/vähennys	-20	40	3	52	24
Investoinnit aineellisiin ja muihin aineettomiin
hyödykkeisiin	-143	-115	-261	-247	-461
Myydyt liiketoiminnat, poislukien luovutetut rahavarat	-60	-	-60	-120	-15
Myydyt osakkuusyhtiöt	-	5	-	5	5
Lyhytaikaisten available-for-sale-sijoitusten
erääntyminen ja myynti, likvidit varat	23	416	208	1392	2 355
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavien sijoitusten erääntyminen ja myynti, likvidit varat	-	-	-	-	86
Pitkäaikaisten available-for-sale-sijoitusten myynti	37	4	38	8	37
Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden myynti	64	23	108	90	279
Saadut osingot	2	3	2	3	3
Investointien nettorahavirta	-104	312	-656	781	562
Rahoitustoimintojen rahavirta
Pitkäaikaisten velkojen lisäys	-6	1	792	1	752
Pitkäaikaisten velkojen vähennys	-121	-141	-798	-193	-266
Lyhytaikaisten velkojen vähennys/lisäys	-55	343	-85	1	-196
Osingonjako ja muut maksut osakkeenomistajille	-1	-743	-43	-749	-755
Rahoitustoimintojen nettorahavirta	-183	-540	-134	-940	-465
Muuntoero-oikaisu	-116	74	-90	97	-27
Rahavarojen lisäys (+) / vähennys (-)	-599	-52	-870	-550	-284
Rahavarat tilikauden alussa	8681	8 738	8 952	9 236	9 236
Rahavarat tilikauden lopussa	8 082	8 686	8 082	8 686	8 952

Rahavirtalaskelman erät eivät ole suoraan johdettavissa taseista mm. vuoden aikana hankittujen ja myytyjen tytäryhtiöiden ja valuuttakurssimuutosten takia.

OSAVUOSIKATSAUS 44(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

LASKELMA KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA, IFRS, milj. EUR

(tilintarkastamaton)	Osakepää oma	Ylikurssi rahasto	Omat osak keet	Muunto erot	Arvon muutos rahasto	Sijoite tun vapaan oman pää oman rahasto	Kertyneet voitto varat	Emoyh tiön omista jien osuus	Määräys vallatto mien omistajien osuus	Oma pääoma yhteen sä
Oma pääoma 31.12.2011*)	246	362	-644	771	153	3 148	7 836	11 872	2 037	13 909
Etuuspohjaisten eläkkeiden uudelleenarvostus, verojen jälkeen					-61			-61	-40	-101
Muuntoerot				233				233	17	250
Ulkomaiseen yksikköön tehdyn nettosijoituksen suojauksen arvostuskulut, verojen jälkeen				-72				-72		-72
Rahavirtojen suojaus, verojen jälkeen					18			18	11	29
Available-for-sale sijoitukset, verojen jälkeen					34			34	1	35
Muut lisäykset/vähennykset							14	14	2	16
Katsauskauden tulos							-2 336	-2 336	-761	-3 097
Katsauskauden laaja tulos Osakeperusteisten ohjelmien	-	-	-	161	-9	-	-2 322	-2 170	-770	-2 940
kulukirjaus Tulosperusteisten ja ehdollisten osakkeiden		-8						-8		-8
suorittaminen		-5	15			-12		-2		-2
Osingonjako Muut muutokset määräysvallattomien							-742	-742	-2	-744
osuudessa								-	1	1
Muut muutokset yhteensä	-	-13	15	-	-	-12	-742	-752	-1	-753
Oma pääoma 30.06.2012*)	246	349	-629	932	144	3 136	4 772	8 950	1 266	10 216
Oma pääoma 31.12.2012*)	246	446	-629	745	-5	3 136	3 997	7 936	1 303	9 239
Etuuspohjaisten eläkkeiden uudelleenarvostus, verojen jälkeen					41			41	25	66
Muuntoerot				-167				-167	-18	-185
Ulkomaiseen yksikköön tehdyn nettosijoituksen suojauksen arvostuskulut, verojen jälkeen				60				60		60
Rahavirtojen suojaus, verojen
jälkeen Available-for-sale sijoitukset,					46			46	7	53
verojen jälkeen					37			37		37
Muut lisäykset/vähennykset Katsauskauden tulos							2 -499	2 -499	-1 -118	1 -617
Katsauskauden laaja tulos Osakeperusteisten ohjelmien	-	-	-	-107	124	-	-497	-480	-105	-585
kulukirjaus		9						9		9
Verohyöty osakeperusteisten ohjelmien kulukirjauksista Tulosperusteisten ja ehdollisten osakkeiden		1						1		1
suorittaminen		-6	22			-18		-2		-2
Osingonjako Muut muutokset määräysvallattomien osuudessa								-	-5 -29	-5 -29
Vaihtovelkakirjalaina - vaihdettu omaksi pääomaksi								-		-
Muut muutokset yhteensä	-	4	22	-	-	-18	-	8	-34	-26

OSAVUOSIKATSAUS 45(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

RAHOITUSINSTRUMENTTIEN KÄYPÄ ARVO

(tilintarkastamaton)

Johtuen liitetietovaatimusten muutoksista konserni esittää vuoden 2013 ensimmäisestä neljänneksestä lähtien tietoja rahoitusvarojen ja -velkojen käyvästä arvosta välitilinpäätöksissä.

30.6.2013, milj. EUR	Lyhytaikaiset available-for-sale rahoitusvarat	Pitkäaikaiset available-for sale rahoitusvarat	Käypään arvoon tulosvaikut teisesti kirjattavat sijoitukset	Lainat ja saatavat kirjattuna efektiivisen koron menetel mällä	Rahoitus velat kirjattuna efektiivisen koron menetelmäl lä	Kirjanpito arvo yhteensä	Käy pä arvo¹
Available-for-sale -sijoitukset julkisesti noteerattuihin osakkeisiin	-	12	-	-	-	12	12
Available-for-sale -sijoitukset kirjattuna käypään arvoon Available-for-sale -sijoitukset	-	496	-	-	-	496	496
kirjattuna efektiivisen koron menetelmällä
vähennettynä arvonalennuksilla	-	232	-	-	-	232	232
Pitkäaikaiset lainasaamiset	-	-	-	114	-	114	102
Myyntisaamiset Lyhytaikainen osuus	-	-	-	3 789	-	3 789	3 789
pitkäaikaisista lainasaamisista Muut lyhytaikaiset	-	-	-	47	-	47	47
rahoitusvarat, johdannaiset Muut lyhytaikaiset	-	-	280	-	-	280	280
rahoitusvarat, muut Käypään arvoon	-	-	-	33	-	33	33
tulosvaikutteisesti kirjattavat sijoitukset, likvidit varat Available-for-sale -sijoitukset,	-	-	389	-	-	389	389
likvidit varat arvostettuina käypään arvoon	982	-	-	-	-	982	982
Available-for-sale -sijoitukset, rahavarat arvostettuina käypään arvoon	4 590	-	-	-	-	4 590	4 590
Rahoitusvarat yhteensä	5 572	740	669	3 983	-	10 964	10 952
Pitkäaikaiset korolliset velat Lyhytaikainen osuus	-	-	-	-	3 375	3 375	3 656
pitkäaikaisista veloista	-	-	-	-	1 839	1 839	1 843
Lyhytaikaiset rahoituslainat	-	-	-	-	172	172	172
Muut lyhytaikaiset rahoitusvelat	-	-	70	-	-	70	70
Ostovelat	-	-	-	-	3 595	3 595	3 595
Rahoitusvelat yhteensä	-	-	70	-	8 981	9 051	9 336

		Kirjanpitoarvo
	Lyhytaikaiset available-for sale	Pitkäaikaiset available-for sale	Käypään arvoon tulosvaikut teisesti kirjattavat	Lainat ja saatavat kirjattuna efektiivisen koron	Rahoitusvelat kirjattuna efektiivisen koron	Kirjanpitoarvo	Käypä
31.12.2012, milj. EUR	rahoitusvarat	rahoitusvarat	sijoitukset	menetelmällä	menetelmällä	yhteensä	arvo¹
Available-for-sale -

OSAVUOSIKATSAUS 46(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

Available-for-sale - sijoitukset kirjattuna käypään arvoon Available-for-sale - sijoitukset kirjattuna efektiivisen koron menetelmällä vähennettynä	-	447	-	-	-	447	447
arvonalennuksilla	-	231	-	-	-	231	231
Pitkäaikaiset lainasaamiset	-	-	-	125	-	125	113
Myyntisaamiset Lyhytaikainen osuus pitkäaikaisista	-	-	-	5 551	-	5 551	5 551
lainasaamisista Muut lyhytaikaiset	-	-	-	35	-	35	35
rahoitusvarat, johdannaiset Muut lyhytaikaiset	-	-	448	-	-	448	448
rahoitusvarat, muut Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat	-	-	-	3	-	3	3
sijoitukset, likvidit varat Available-for-sale - sijoitukset, likvidit varat arvostettuina käypään	-	-	415	-	-	415	415
arvoon Available-for-sale - sijoitukset, rahavarat arvostettuina käypään	542	-	-	-	-	542	542
arvoon	5 448	-	-	-	-	5 448	5 448
Rahoitusvarat yhteensä	5 990	689	863	5 714	-	13 256	13 244
Pitkäaikaiset korolliset velat Lyhytaikainen osuus	-	-	-	-	5 087	5 087	5 298
pitkäaikaisista veloista	-	-	-	-	201	201	201
Lyhytaikaiset rahoituslainat Muut lyhytaikaiset	-	-	-	-	261	261	261
rahoitusvelat	-	-	90	-	-	90	90
Ostovelat	-	-	-	-	4 394	4 394	4 394
Rahoitusvelat yhteensä	-	-	90	-	9 943	10 033	10 244

(1) Seuraavia arvostusmenetelmiä käytetään niiden erien osalta, joita ei esitetä taseessa käypään arvoon. Käyvän arvon on katsottu olevan sama kuin kirjanpitoarvo muille available-for-sale sijoituksille kirjattuna efektiivisen koron menetelmällä vähennettynä arvonalennuksilla, koska näille ei ole luotettavaa tapaa arvioida käypää arvoa. Lainasaamisten ja velkojen käypä arvo on arvioitu vastaavantyyppisten rahoitusinstrumenttien markkina-arvon perusteella. Lyhytaikaisten varojen ja velkojen käyvän arvon arvioidaan olevan sama kuin kirjanpitoarvo pienen luottoriskin ja lyhyen juoksuajan perusteella.

Käypään arvoon arvostetut rahoitusvarat ja -velat jaetaan kategorioihin perustuen siihen, kuinka merkittävässä määrin niiden käyvän arvon määrittämisessä käytetään julkistamattomia tietoja. Käyvän arvon hierarkian kolmella tasolla käytetään varojen ja velkojen käyvän arvon laskennan syöttötietojen määrittelyssä enenevässä määrin johdon harkintaa. Taso 1 perustuu markkinahintoihin ja Taso 3 vaatii eniten johdon harkintaa. Kunkin raportointikauden lopussa Nokia luokittelee rahoitusvarat ja -velat käyvän arvon hierarkiassa asianmukaisiin kategorioihin. Alla olevassa taulukossa esitetyt erät arvostetaan toistuvasti käypään arvoon.

30.6.2013, milj. EUR	Instrumentit, joilla on aktiivisilla markkinoilla määräytyvä hinta (Taso 1)	Julkiseen tietoon perustuva arvostus menetelmä (Taso 2)	Julkistamat tomaan tietoon perustuva arvostus menetelmä (Taso 3)	Yhteensä
Available-for-sale -sijoitukset julkisesti
noteerattuihin osakkeisiin Available-for-sale -sijoitukset kirjattuna	12	-	-	12
käypään arvoon	53	22	421	496
Muut lyhytaikaiset rahoitusvarat, johdannaiset	-	280	-	280
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat sijoitukset, likvidit varat	389	-	-	389

OSAVUOSIKATSAUS 47(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

Available-for-sale -sijoitukset, likvidit varat arvostettuina käypään arvoon	972	10	-	982
Available-for-sale -sijoitukset, rahavarat arvostettuina käypään arvoon	4 590	-	-	4 590
Rahoitusvarat yhteensä	6 016	312	421	6 749
Muut lyhytaikaiset rahoitusvelat, johdannaiset	-	70	-	70
Rahoitusvelat yhteensä	-	70	-	70

31.12.2012, milj. EUR	Instrumentit, joilla on aktiivisilla markkinoilla määräytyvä hinta (Taso 1)	Julkiseen tietoon perustuva arvostus menetelmä (Taso 2)	Julkistamat tomaan tietoon perustuva arvostus menetelmä (Taso 3)	Yhteensä
Available-for-sale -sijoitukset julkisesti noteerattuihin osakkeisiin	11	-	-	11
Available-for-sale -sijoitukset kirjattuna käypään arvoon	57	20	370	447
Muut lyhytaikaiset rahoitusvarat, johdannaiset	-	448	-	448
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat sijoitukset, likvidit varat	415	-	-	415
Available-for-sale -sijoitukset, likvidit varat arvostettuina käypään arvoon	532	10	-	542
Available-for-sale -sijoitukset, rahavarat arvostettuina käypään arvoon	5 448	-	-	5 448
Rahoitusvarat yhteensä	6 463	478	370	7 311
Muut lyhytaikaiset rahoitusvelat, johdannaiset	-	90	-	90
Rahoitusvelat yhteensä	-	90	-	90

Tason 3 investoinnit käsittävät pääsääntöisesti listaamattomia osakesijoituksia ja listaamattomia pääomarahastoja, joiden käyvän arvon määrittämisessä käytetään soveltuvin osin menetelmiä, jotka perustuvat muun muassa operatiiviseen tulokseen, viimeisimpiin transaktioihin ja vastaavankaltaisista yhtiöistä saatavissa olevaan markkinatietoon. Mikään yksittäinen syöttötieto ei ole olennainen käyvän arvon kokonaismäärän kannalta. Seuraavassa taulukossa on esitetty tason 3 käypään arvoon arvostettujen rahoitusvarojen alku- ja loppusaldojen välinen täsmäytyslaskelma.

milj. EUR	Muut available for-sale sijoitukset kirjattuna käypään arvoon
Tase 31.12.2012	370
Voitot (+) / tappiot (-) tuloslaskelmassa Voitot (+) / tappiot (-) jotka kirjataan laajaan	19
tulokseen	38
Ostot	25
Myynnit	-36
Muut siirrot	5
Tase 30.06.2013 	421

OSAVUOSIKATSAUS 48(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

Tason 3 rahoitusinstrumenttien kunkin kauden voitot ja tappiot kirjataan tuloslaskelmassa riville liiketoiminnan muut kulut, koska näiden sijoitusten hankinta- ja luovutuspäätökset tehdään liiketoiminnallisin perustein. 30.6.2013 saldoon sisältyvistä tason 3 rahoitusinstrumenteistä on kirjattu 6 milj. euroa tappiota, netto, vuonna 2013 (23 milj. euroa tappiota, netto, vuonna 2012).

OSAVUOSIKATSAUS 49(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

KOROLLISET VELAT, miljoonaa euroa

(tilintarkastamaton)

Nokia	Liikkeellelaskija / lainaaja	Lopullinen eräpäivä	30.6.2013	30.6.2012	31.12.2012
		Maaliskuu
Luottolimiittisopimus (1 500 milj. EUR)	Nokia Oyj	2016	-	-	-
USD velkakirja 2039 (500 milj. USD		Toukokuu
6.625%)	Nokia Oyj	2039	375	396	381
USD velkakirja 2019 (1 000 milj. USD		Toukokuu
5,375%)	Nokia Oyj	2019	750	793	761
		Helmikuu
EUR velkakirja 2019 (500 milj. EUR 6,75%)	Nokia Oyj	2019	500	500	500
EUR vaihtovelkakirja 2017 (750 milj. EUR
5%)	Nokia Oyj	Lokakuu 2017 Helmikuu	750	-	750
EUR velkakirja 2014 (1 250 milj. EUR 5,5%)	Nokia Oyj	2014 Helmikuu	1 250	1 250	1 250
EUR EIB tuotekehityslaina	Nokia Oyj	2014	500	500	500
Velkakirjojen nimellisarvon ja
kirjanpitoarvon väliset erot1	Nokia Oyj		-	152	55
	Nokia Oyj ja useat
Muut korolliset velat	tytäryhtiöt		188	168	209
Nokia yhteensä			4 313	3 759	4 406

Nokia Siemens Networks	Liikkeellelaskija / lainaaja	Lopullinen eräpäivä	30.6.2013	30.6.2012	31.12.2012
	Nokia Siemens
	Networks Finance
Luottolimiittisopimus (750 milj. EUR)	B.V.	Kesäkuu 2015	-	-	-
	Nokia Siemens
	Networks Finance
Luottolimiittisopimus (2 000 milj. EUR)	B.V.	Kesäkuu 2012	-	-	-
	Nokia Siemens
EUR velkakirja 2020 (350 milj. EUR	Networks Finance	Huhtikuu
7,125%)	B.V.	2020	350	-	-
	Nokia Siemens
	Networks Finance	Huhtikuu
EUR velkakirja 2018 (450 milj. EUR 6,75%)	B.V.	2018	450	-	-
	Nokia Siemens
EUR Suomalainen eläkelaina	Networks Oy	Lokakuu 2015	110	154	132
	Nokia Siemens
	Networks Finance	Maaliskuu
EUR Pohjoimaiden Investointipankki	B.V.	2015	28	80	80
	Nokia Siemens
	Networks Finance	Tammikuu
EUR EIB tuotekehityslaina	B.V. Nokia Siemens	2015	50	200	150
	Networks Finance	Maaliskuu
Pankkilaina (750 milj. EUR)	B.V.	2013	-	750	600
Velkakirjojen nimellisarvon ja
kirjanpitoarvon väliset erot1			-20	-	-
	Nokia Siemens
	Networks Finance
	B.V. ja useat
Muut korolliset velat	tytäryhtiöt		105	278	181

OSAVUOSIKATSAUS 50(54)

Nokia Oyj	18.7.2013 klo 13.00
Nokia Siemens Networks yhteensä	1 073	1 462	1 143
Nokia-yhtymä yhteensä	5 386	5 221	5 549

¹ Tämä rivi sisältää lähinnä käyvän arvon suojauslaskennan piirissä olevien joukkovelkakirjojen käyvän arvon muutokset sekä vaihtovelkakirjan nimellisarvon ja lainakomponentin kirjanpitoarvon erotuksen.

Kaikki yllä luetellut Nokia-lainat ovat vakuudettomia ja niihin ei liity rahoituskovenantteja.

Kaikki yllä luetellut Nokia Siemens Networksin lainat ovat vakuudettomia ja niihin liittyy rahoituskovenantteja. Nokia ei ole antanut takauksia Nokia Siemens Networksin lainoihin, joten näihin liittyen ei voi esittää vaatimuksia Nokialle. Nokia Siemens Networks Oy ja/tai Nokia Siemens Networks B.V. on antanut takauksen kaikkiin Nokia Siemens Networks Finance B.V:n yllä lueteltuihin lainoihin. Joulukuussa 2011 Nokia Siemens Networks allekirjoitti tulevaisuudessa alkavan uusittavan laina- ja monivaluuttaluottolimiittisopimuksen, joka korvasi Nokia Siemens Networksin kesäkuussa 2012 erääntyneen luottolimiittisopimuksen. Joulukuussa 2012 lainasopimuksen eräpäivää siirrettiin kesäkuusta 2013 maaliskuuhun 2014 ja samalla sopimuksen kokoa pienennettiin 750 miljoonasta eurosta 600 miljoonaan euroon.

Maaliskuussa 2013 Nokia Siemens Networks laski liikkeelle 450 miljoonan euron 6,75% velkakirjan eräpäivällä huhtikuu 2018 ja 350 miljoonan euron 7,125% velkakirjan eräpäivällä huhtikuu 2020. Velkakirjalainoista saadusta 780 miljoonan euron nettomaksusta käytettiin maaliskuussa 2013 600 miljoonaa euron pankkilainan ja 50 miljoonaa euron EIB tuotekehityslainan takaisin maksuun ja loppu tullaan käyttämään yhtiön yleisiin tarkoituksiin.

Nokia Siemens Networksin Suomalaisesta eläkelainasta ja Investointipankin lainasta on 44 miljoonaa euroa ja 16 miljoonaa euroa vastaavasti sisällytetty taseessa pitkäaikaisten lainojen lyhytaikaiseen osuuteen 30.6.2013.

OSAVUOSIKATSAUS 51(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

VASTUUSITOUMUKSET, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

	30.06.2013	30.06.2012	31.12.2012
Omasta puolesta annetut vakuudet
Annetut kiinteistökiinnitykset	-	18	-
Annetut pantit	38	2	38
Vastuusitoumukset samaan konserniin kuuluvien yritysten puolesta
Muut takaukset	855	1 186	945
Vastuusitoumukset osakkuusyhtiöiden puolesta Lainatakaukset	16	-	11
Muut vastuusitoumukset
Lainatakaukset	12	24	12
Muut takaukset	189	16	60
Leasingvastuut	1 075	1 042	1 008
Rahoitussitoumukset
Asiakasrahoitussitoumukset	38	35	34
Pääomasijoitussitoumukset	243	109	282

Nokian tilintarkastamattoman osavuosikatsauksen laadinnassa on noudatettu kansainvälisiä tilinpäätösstandardeja (IFRS). Poislukien IAS 19 Työsuhde-etuudet -standardin vaikutukset osavuosikatsauksen laatimisperiaatteet ja laskentamenetelmät ovat yhdenmukaiset Nokian 2012 konsernitilinpäätöksessä käytettyjen kanssa.

OSAVUOSIKATSAUS 52(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

RISKIT JA TULEVAISUUDEN NÄKYMIIN LIITTYVÄT KANNANOTOT

On otettava huomioon, että Nokiaan ja sen liiketoimintaan liittyy erilaisia riskejä ja epävarmuustekijöitä ja että tähän tiedotteeseen sisältyvät, muut kuin jo toteutuneita seikkoja koskevat lausumat, ovat tulevaisuuden näkymiin liittyviä kannanottoja. Näitä ovat esimerkiksi: A) odotetut suunnitelmat ja hyödyt liittyen kumppanuuteen Microsoftin kanssa, jossa pyritään yhdistämään yhtiöiden toisiaan täydentävät vahvuudet ja osaaminen uuden maailmanlaajuisen mobiiliekosysteemin luomiseksi älypuhelimille; B) strategioidemme toteuttamisen aikataulut ja odotetut hyödyt, mukaan lukien toiminnalliset ja taloudelliset hyödyt ja tavoitteet, sekä muutokset yhtiön johdossa ja toiminnallisessa rakenteessa; C) tuotteidemme ja palveluidemme toimituksiin liittyvät ajankohdat; D) kykymme innovoida, kehittää, toteuttaa ja kaupallistaa uusia teknologioita, tuotteita ja palveluita; E) arviot markkinoiden kehittymisestä ja rakenteellisista muutoksista; F) arviot ja tavoitteet koskien teollisuudenalamme myyntimäärien kehitystä, markkinaosuutta, hintoja, liikevaihtoa ja katteita liittyen tuotteisiimme ja palveluihimme; G) toiminnallisia tavoitteitamme ja liiketoimintamme tulosta koskevat arviot ja tavoitteet; H) arviot ja tavoitteet koskien yhteistyö- ja kumppanuusjärjestelyitä; I) vireillä olevien ja mahdollisesti tulevien oikeudenkäyntien, hallinnollisten menettelyjen ja viranomaistutkimusten lopputulos; J) arviot koskien uudelleenjärjestelyiden, investointien, divestointien, ja yrityskauppojen ja muiden yritysjärjestelyiden menestyksekästä toteuttamista oikeaaikaisesti ja kykyämme saavuttaa niihin liittyvät taloudelliset ja toiminnalliset tavoitteet, mukaan lukien suunniteltu yritysjärjestely, jossa ostamme Siemensin koko osuuden Nokia Siemens Networksistä ja tämän järjestelyn loppuunsaattaminen ja tähän järjestelyyn liittyvät tai sen aiheuttamat oletetut suunnitelmat ja hyödyt; ja K) lausumat, joissa esiintyy sana "uskoa", "odottaa", "ennakoida", "oletettu" "tavoitella", "arvioida", "on tarkoitettu", "tähdätä", "suunniteltu", "aikoa", "tulee tekemään" tai muu vastaava ilmaisu. Tällaiset lausumat perustuvat johdon parhaaseen arvioon ja uskoon sen tiedon valossa, joka sillä on kyseisellä hetkellä ollut saatavilla. Koska tällaisiin lausumiin sisältyy riskejä ja epävarmuuksia, todelliset tulokset voivat poiketa huomattavasti niistä tuloksista, joita tällä hetkellä odotamme. Tekijöitä, mukaan lukien riskejä ja epävarmuustekijöitä, jotka saattaisivat aiheuttaa tällaisia poikkeamia voivat olla esimerkiksi: 1) kykymme tehdä Windows Phone -ekosysteemistä kilpailukykyinen ja kannattava maailmanlaajuinen ekosysteemi, joka saavuttaa riittävän laajuuden, arvon ja houkuttelevuuden kaikille markkinaosapuolille ja siten tekee Nokian Windows Phone -alustalle pohjautuvista tuotteista kilpailukykyisen vaihtoehdon kuluttajille; 2) menestyksemme älypuhelinmarkkinoilla, mukaan lukien kykymme esitellä ja tuoda markkinoille merkittäviä määriä houkuttelevia, kilpailukykyisesti hinnoiteltuja Windows Phone -alustalle pohjautuvia Nokia-tuotteita ja jotka erottuvat positiivisesti kilpailijoidemme tuotteista sekä Windows Phone -ekosysteemin ulkopuolella että sisällä; 3) kykymme valmistaa oikea-aikaisesti ja kustannustehokkaasti houkuttelevia ja kilpailukykyisiä Mobile Phones -yksikön laitteita - mukaan lukien matkapuhelimia ja sellaisia laitteita, joissa on älypuhelimille ominaisiksi luokiteltavia toimintoja, kuten täysin kosketusnäytölliset laitteet - siten, että ne ovat laitteistoltaan ja ohjelmistoltaan erottuvia ja että niissä on paikallisesti relevantteja palveluita ja sovelluksia; 4) HEREstrategiamme menestys, mukaan lukien kykymme luoda menestyksekäs paikkatietoalusta ja kykymme laajentaa paikkatietopalvelumme kattamaan yhä useampia laitteita ja käyttöjärjestelmiä; 5) kykymme tukea Devices & Services -liiketoimintaamme sekä ylläpitää tämän hetkiset ja luoda uusia liikevaihdon lähteitä paikkatietopalveluihimme ja paikallisiin kaupankäyntipalveluihimme liittyvistä omaisuuseristä; 6) kykymme suojata useita patentoituja standardoituja tai Nokian omia teknologioita kolmansien osapuolien loukkauksilta tai toimenpiteiltä, jotka pyrkivät teollisoikeuksiemme mitätöimiseen; 7) kykymme ylläpitää tämän hetkiset teollisoikeuksiin liittyvät liikevaihdon lähteet ja luoda uusia sellaisia lähteitä; 8) kova kilpailutilanne eri markkinoillamme ja kykymme säilyttää tai parantaa markkina-asemaamme tai menestyksekkäästi vastata kilpailuympäristömme muutoksiin; 9) kykymme ylläpitää ja nopeuttaa innovaatiota, tuotekehitystä ja toimeenpanoa tuodaksemme markkinoille oikea-aikaisesti uusia innovatiivisia ja kilpailukykyisiä mobiilituotteita sekä paikkatietoihin perustuvia että muita palveluita; 10) menestyksemme Windows Phone kumppanuusjärjestelyssä Microsoftin kanssa; 11) kykymme tehokkaasti ja sujuvasti täytäntöönpanna suunnitellut muutokset toimintarakenteessamme sekä kykymme saavuttaa tavoitellut tehokkuusedut ja kustannussäästöt ja kykymme toteuttaa suunnitellut divestoinnit, yrityskaupat ja muut yritysjärjestelyt, mukaan lukien kykymme saada tarvittavat viranomaishyväksynnät; 12) kykymme pitää palveluksessa, kannustaa, kehittää ja rekrytoida osaavia työntekijöitä; 13) riippuvaisuutemme mobiilituotteiden ja langattoman viestinnän toimialojen kehityksestä useilla erilaisilla markkinoilla, mukaan lukien paikkatietopalveluihin ja muihin palveluihin liittyvillä toimialoilla, sekä yleinen maailmanlaajuinen ja alueellinen taloudellinen tilanne; 14) kykymme säilyttää ja hyödyntää perinteisiä vahvuuksiamme mobiilituotemarkkinoilla, erityisesti mikäli strategioidemme täytäntöönpanon ja muiden tekijöiden johdosta epäonnistuisimme operaattoriasiakkaidemme, jakelijoidemme ja kuluttajien asiakasuskollisuuden ylläpitämisessä; 15) yhteistyökumppaneidemme ja partnereidemme, mukaan lukien Microsoft, suorituskyky sekä kykymme solmia onnistuneita yhteistyö- ja kumppanuusjärjestelyjä; 16) kykymme toimittaa laadukkaita

OSAVUOSIKATSAUS 53(54)

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

mobiililaitteita kannattavasti ja oikea-aikaisesti, erityisesti mikäli ne toimittajat, joista olemme riippuvaisia ja joista moni on keskittynyt maantieteellisesti samalle alueelle ja joista suurin osa on Aasiassa, eivät pysty toimittamaan keskeytyksettä riittäviä määriä laadukkaita täysin toimivia komponentteja, osarakenteita, ohjelmistoja ja palveluita edullisin ja hyväksytyin ehdoin; 17) kykymme ylläpitää tuotannon ja logistiikan tehokkuutta ja jatkuvuutta, sekä kykymme varmistaa tuotteidemme ja palveluidemme laatu, turvallisuus ja oikea-aikainen toimitus; 18) todelliset tai väitetyt ongelmat tuotteidemme laadussa, turvallisuudessa tai tietoturvassa; 19) toiminta- tai muu häiriö tietoliikennejärjestelmissä tai verkoissa, joista toimintamme on riippuvaista; 20) kybertietoturvamurron vaikutus tai muu meidän, yhteistyökumppaneidemme tai alihankkijoidemme keräämien, saamien tai säilyttämien tai tuotteidemme kautta saatujen tai tuotteissamme säilytettyjen henkilötietojen tai muiden kuluttajia koskevien tietojen todellinen tai väitetty katoaminen, asiaton ilmitulo tai vuoto; 21) kykymme menestyksekkäästi hallita tuotteidemme hinnoittelua ja tuotteisiimme ja toimintoihimme liittyviä kustannuksia; 22) monitahoiset veroihin liittyvät seikat ja velvoitteet, joiden nojalla meille voi tulla maksettavaksi lisää veroja eri lainkäyttöalueilla, sekä meidän tulevan myyntimme kehittyminen, muiden tekijöiden ohella, voi vaatia kirjanpitoarvon vähennyksiä laskennallisissa verosaatavissa; 23) valuuttakurssien vaihtelut, erityisesti vaihtelut raportointivaluuttamme euron ja Yhdysvaltojen dollarin, Japanin jenin, Kiinan yuanin sekä eräiden muiden valuuttojen välillä; 24) kykymme suojata teknologioita, joita Nokia tai muut kehittävät tai joita me lisensoimme, kolmansien osapuolten väitteiltä, joiden mukaan olisimme loukanneet suojattuja teollisoikeuksia, sekä tiettyjen tuotteissamme ja palveluissamme käytettyjen teknologioiden saatavuus kaupallisesti hyväksyttävin ehdoin; 25) talouden, sääntelyn tai politiikan kehitys sekä muiden tapahtumien vaikutus myyntiimme, tuotantolaitoksiimme tai omaisuuseriimme kehittyvissä maissa sekä näitä maita koskevien maahanvientirajoitusten vaikutus; 26) eri valtioiden toimintatapojen, teknisten standardien, kauppapolitiikan, lakien tai säännösten muutosten tai täytäntöönpanon vaikutukset maissa, joissa meillä on omaisuuseriä tai liiketoimintaa; 27) tutkinnat tai sopimuskumppaneidemme vaatimukset, jotka liittyvät toimintojen lopettamiseen tietyssä maassa tai alueella tai sopimussuhteiden päättämiseen; 28) oikeudenkäyntien, hallinnollisten menettelyjen ja viranomaistutkimusten epäsuotuisat lopputulokset; 29) väitteet siitä, että tukiasemien ja mobiilituotteiden synnyttämistä sähkömagneettisista kentistä aiheutuisi mahdollisia terveysriskejä, sekä niihin liittyvät oikeudenkäynnit ja julkisuus riippumatta siitä, onko väitteillä perusteita; 30) Nokia Siemens Networksin menestys mobiililaajakaistaverkoissa ja niihin liittyvien palveluiden markkinoilla ja sen kyky tehokkaasti ja kannattavasti sopeuttaa liiketoimintansa ja toimintonsa oikea-aikaisesti vastaamaan asiakkaiden yhä monipuolisempia tarpeita; 31) Nokia Siemens Networksin kyky säilyttää ja parantaa markkina-asemaa ja vastata menestyksekkäästi kilpailuympäristön muutoksiin; 32) Nokia Siemens Networksin kyky toimeenpanna menestyksekkäästi sen uudelleenjärjestelysuunnitelma ja saavuttaa kustannussäästöjä; 33) Nokia Siemens Networksin kyky sijoittaa ja tuoda oikea-aikaisesti markkinoille uusia, kilpailukykyisiä tuotteita ja palveluita sekä niihin liittyviä päivityksiä ja teknologioita; 34) Nokia Siemens Networksin riippuvuus suppeasta joukosta asiakkaita ja suurista, monivuotisista sopimuksista; 35) Nokia Siemens Networksin maksuvalmius ja sen kyky vastata käyttöpääomaa koskeviin tarpeisiin, mukaan lukien mahdollisuus käyttää olemassa olevia rahoitusjärjestelyitä ja muita luottolimiittejä sekä käteistilanne; 36) Nokia Siemens Networksin asiakasrahoitusriskien hallinta; 37) mahdolliset käynnissä olevat tai muut viranomaistutkimukset, jotka kohdistuvat tiettyjen Siemensin entisten työntekijöiden väitettyihin rikkomuksiin, jotka voivat liittyä tai joilla voi olla vaikutusta Siemensistä Nokia Siemens Networksiin siirtyneisiin operaattoritoimintoihin ja työntekijöihin; 38) häiriöt, jotka aiheutuvat Nokia Siemens Networksin asiakassuhteille käynnissä olevista viranomaistutkimuksista, jotka liittyvät Siemensistä Nokia Siemens Networksiin siirtyneisiin operaattoritoimintoihin sekä ne riskitekijät, jotka mainitaan Nokian 31.12.2012 päättynyttä tilikautta koskevassa Yhdysvaltojen arvopaperisäännösten mukaisessa asiakirjassa (Form 20-F) s. 12-47 otsikon Item 3.D "Risk Factors" alla. Muut tuntemattomat tai odottamattomat tekijät tai vääriksi osoittautuvat oletukset voivat aiheuttaa todellisten tulosten huomattavan poikkeamisen tulevaisuudennäkymiin liittyvissä kannanotoissa ja lausumissa esitetyistä tulosodotuksista. Nokia ei sitoudu päivittämään tai muuttamaan tulevaisuudennäkymiin liittyviä kannanottoja tai lausumia uuden tiedon, tulevaisuuden tapahtuman tai muun syyn johdosta, paitsi siltä osin, kuin sillä on siihen lainmukainen velvollisuus.

Nokia, Helsinki – 18.7.2013

Lehdistö- ja sijoittajatiedustelut:

Nokia Viestintä Puh. 07180 34900

Nokia Oyj 18.7.2013 klo 13.00

Sähköposti: press.services@nokia.com

Sijoittajasuhteet, Eurooppa: Puh. 07180 34927

Sijoittajasuhteet, Yhdysvallat: Puh. +1 914 368 0555

www.nokia.com

Nokia suunnittelee julkistavansa vuoden 2013 kolmannen neljänneksen osavuosikatsauksen 17.10.2013