AI assistant
NNIT — Proxy Solicitation & Information Statement 2017
Feb 13, 2017
3409_rns_2017-02-13_e05808cf-5815-4ee8-bfde-e737504c252d.pdf
Proxy Solicitation & Information Statement
Open in viewerOpens in your device viewer
NNT
Indkaldelse til ordinær generalforsamling i NNIT A/S
Bestyrelsen indkalder herved til den ordinære generalforsamling i NNIT A/S, CVR-nr. 21 09 31 06 ("Selskabet"), der afholdes
Onsdag den 8. marts 2017, kl. 14.00
hos NNIT A/S, Østmarken 3A, 2860 Søborg, med følgende
DAGSORDEN
- Bestyrelsens beretning om Selskabets virksomhed i det forløbne regnskabsår
- Fremlæggelse og godkendelse af revideret årsrapport
- Anvendelse af overskud eller dækning af underskud i henhold til den godkendte årsrapport
- Godkendelse af bestyrelsens vederlag
- Valg af medlemmer til bestyrelsen, herunder formand og næstformand
- Valg af revisor
- Bemyndigelse til at erhverve egne aktier
- Forslag fra bestyrelsen
a. Forslag om at generalforsamlingen godkender Selskabets reviderede aflønningsprincipper, således at det eksisterende Launch Incentive Program kan fortsætte som et Retention Program.
b. Forslag om at generalforsamlingen vedtager, at bestyrelsen kan beslutte, at generalforsamlingen fremover skal afholdes på, og dokumenter udarbejdet til generalforsamlingens interne brug skal foreligge på, engelsk og/eller dansk. - Eventuelt
Side 2 af 7
FULDSTÆNDIGE FORSLAG
Ad. 1
Bestyrelsen foreslår, at generalforsamlingen tager bestyrelsens beretning om Selskabets virksomhed i det forløbne regnskabsår til efterretning.
Ad. 2
Bestyrelsen foreslår, at generalforsamlingen godkender Selskabets reviderede årsrapport for 2016.
Ad. 3
Ifølge Selskabets årsrapport for 2016 udgør årets resultat DKK 225.257.000.
Bestyrelsen foreslår ordinært udbytte på i alt DKK 53.350.000 i kontante midler, svarende til DKK 2,20 pr. aktie á nominelt DKK 10.
| Ekstraordinært udbytte | DKK | 48.500.000 |
|---|---|---|
| Ordinært udbytte | DKK | 53.350.000 |
| Overført resultat | DKK | 123.407.000 |
| DKK | 225.257.000 |
Sammen med det ekstraordinære udbytte for 2016 udbetalt i august 2016 udgør det samlede udbytte for 2016 således DKK 101.850.000, svarende til 47 % af årets resultat.
Ordinært udbytte forventes udbetalt den 13. marts 2017, under forudsætning af generalforsamlingens godkendelse.
Ad. 4
Bestyrelsen foreslår, at bestyrelsens vederlag i 2017 forbliver på samme niveau som i 2016, dog således at udbetaling af rejsegodtgørelse foreslås foretaget i DKK i stedet for i EUR og forhøjet fra EUR 2.000 (ca. DKK 15.000) til DKK 18.500:
| Formanden (2,5 * basisvederlag) | DKK | 750.000 |
|---|---|---|
| Næstformanden (1,5 * basisvederlag) | DKK | 450.000 |
| Medlemmer (basisvederlag) | DKK | 300.000 |
| Formand for Audit Committee (ekstra 0,5 * basisvederlag) | DKK | 150.000 |
| Medlem af Audit Committee (ekstra 0,25 * basisvederlag) | DKK | 75.000 |
V1
Rejsegodtgørelse (pr. møde - kun udenlandske medlemmer)
DKK 18.500
Ad. 5
Jesper Brandgaard stiller ikke op til genvalg. Bestyrelsen foreslår genvalg af John Beck, Anne Broeng, Carsten Dilling, Eivind Kolding og René Stockner.
Bestyrelsen foreslår derudover valg af Peter Haahr som nyt medlem af bestyrelsen.
En beskrivelse af baggrund og erhverv for de personer, som indstilles til valg af bestyrelsen, er vedhæftet som Bilag A og kan endvidere findes på Selskabets hjemmeside, www.nnit.com.
Bestyrelsen foreslår valg af Carsten Dilling som ny formand og valg af Peter Haahr som ny næstformand.
Ad. 6
Bestyrelsen foreslår genvalg af PricewaterhouseCoopers Statsautoriseret Revisionspartnerselskab, CVR nr. 33 77 12 31, som Selskabets revisor i overensstemmelse med Audit Committees indstilling. Audit Committee er ikke blevet påvirket af tredjeparter og har ikke været underlagt nogen aftale med en tredjepart, som begrænser generalforsamlingens valg til visse revisorer eller revisionsfirmaer.
Ad. 7
Bestyrelsen foreslår, at generalforsamlingen bemyndiger bestyrelsen til i perioden indtil den ordinære generalforsamling i 2018 ad én eller flere gange at lade Selskabet erhverve egne aktier for en nominel værdi på op til i alt 10 % af aktiekapitalen, dog således at Selskabets beholdning af egne aktier ikke overstiger 10 % af aktiekapitalen efter erhvervelsen til en pris der ikke må afvige med mere end 10 % fra den på erhvervelsestidspunktet på Nasdaq Copenhagen officielle noterede aktiekurs.
Ad. 8
8.a Bestyrelsen foreslår, at generalforsamlingen godkender Selskabets reviderede aflønningsprincipper. Ændringerne omfatter en bemyndigelse til bestyrelsen til at justere og forlænge det eksisterende Launch Incentive Program som et Retention Program gennem en forlænget lock-up-periode og modningsperiode i op til tre år for restricted share units og aktier omfattet af
Side 3 af 7
Launch Incentive Programmet samt tildeling af restricted share units under Retention Programmet.
Ændringerne omfatter endvidere justeringer i beskrivelsen af Launch Incentive Programmet, som blev indført i forbindelse med Selskabets børsnotering, samt visse opdateringer, som en konsekvens af gennemførelsen af selskabets børsnotering.
De reviderede aflønningsprincipper er vedhæftet som Bilag B og kan endvidere findes på Selskabets hjemmeside, www.nnit.com.
8.b Bestyrelsen foreslår, at generalforsamlingen vedtager, at bestyrelsen kan beslutte, at generalforsamlinger fremover afholdes på, og dokumenter udarbejdet til generalforsamlingens interne brug skal foreligge på, engelsk og/eller dansk. Selskabets vedtægters pkt. 4.8 konsekvensrettes i overensstemmelse hermed.
De reviderede vedtægter er vedhæftet som Bilag C og kan endvidere findes på Selskabets hjemmeside, www.nnit.com.
Majoritetskrav
Samtlige forslag på dagsordenen kan vedtages med simpelt stemmeflertal.
Aktiekapital og stemmeret
Selskabets aktiekapital udgør nominelt DKK 250.000.000 fordelt på 25.000.000 aktier á DKK 10. Hvert aktiebeløb på DKK 10 giver ti (10) stemmer.
Ret til at deltage i og stemme på generalforsamlingen tilkommer aktionærer, som er noteret i ejerbogen på registreringsdatoen eller som senest på registreringsdatoen har anmeldt og dokumenteret deres erhvervelse af aktier i Selskabet med henblik på notering i ejerbogen. Registreringsdatoen er onsdag den 1. marts 2017. Deltagelse er endvidere betinget af, at aktionæren rettidigt har løst adgangskort.
Adgangskort
Aktionærer, der ønsker at deltage i generalforsamlingen enten personligt eller ved fuldmagt, skal anmode om et adgangskort.
Side 4 af 7
Adgangskort kan rekvireres:
- elektronisk via investorportalen på Selskabets hjemmeside, www.nnit.com, eller via VP Investor Services A/S' hjemmeside, www.vp.dk/gf,
- www.nnit.com, eller
- ved henvendelse til VP Investor Services A/S, pr. telefon 43 58 88 91, pr. e-mail, [email protected], pr. fax, 43 58 88 67, eller ved personlig eller skriftlig henvendelse til VP Investor Services A/S, Weidekampsgade 14, P.O. Boks 4040, 2300 København S.
Anmodningen skal være VP Investor Services A/S i hænde senest fredag den 3. marts 2017.
En aktionær eller en fuldmægtig kan deltage på generalforsamlingen med en rådgiver, forudsat at der rettidigt er anmodet om adgangskort for rådgiveren.
NNIT A/S vil som noget nyt sende adgangskort ud via e-mail. Dette kræver, at din e-mail adresse i forvejen er registreret på InvestorPortalen. Efter tilmelding vil du modtage et elektronisk adgangskort. Medbring en elektronisk version på din smartphone eller tablet. Har du glemt at medtage dit adgangskort, vil du kunne få adgang til generalforsamlingen mod forevisning af legitimation. Du vil få udleveret stemmesedler i ankomstregistreringen ved generalforsamlingen.
Fuldmagt
En aktionær, der ikke har mulighed for at deltage i generalforsamlingen, kan vælge at afgive fuldmagt til bestyrelsen eller til en anden navngiven tredjemand.
Fuldmagt kan afgives:
- elektronisk via investorportalen på Selskabets hjemmeside, www.nnit.com, eller via VP Investor Services A/S' hjemmeside, www.vp.dk/gf, eller
- ved at udfylde, underskrive og returnere fuldmagtsblanketten til VP Investor Services A/S, pr. post til Weidekampsgade 14, P.O. Boks 4040, 2300 København S, pr. e-mail [email protected], eller pr. fax 43 58 88 67. Fuldmagtsblanketten kan downloades fra Selskabets hjemmeside, www.nnit.com.
Fuldmagter skal være VP Investor Services A/S i hænde senest fredag den 3. marts 2017.
Side 5 af 7
Side 6 af 7
Brevstemme
En aktionær, der ikke har mulighed for at deltage i generalforsamlingen, kan vælge at afgive stemme pr. brev. En brevstemme kan ikke tilbagekaldes.
Brevstemme kan afgives
- elektronisk via investorportalen på Selskabets hjemmeside, www.nnit.com, eller via VP Investor Services A/S' hjemmeside, www.vp.dk/gf, eller
- ved at udfylde, underskrive og returnere brevstemmeblanketten til VP Investor Services A/S, pr. post til Weidekampsgade 14, P.O. Boks 4040, 2300 København S, pr. e-mail [email protected], eller pr. fax 43 58 88 67. Brevstemmeblanketten kan downloades fra Selskabets hjemmeside, www.nnit.com
Brevstemmer skal være VP Investor Services A/S i hænde senest tirsdag den 7. marts 2017, kl. 16.00.
Bemærk venligst, at der ikke kan afgives både fuldmagt og brevstemme.
Yderligere oplysninger
Frem til og med dagen for generalforsamlingen vil følgende yderligere oplysninger om generalforsamlingen være tilgængelige på Selskabets hjemmeside, www.nnit.com:
- Indkaldelse med dagsorden, fuldstændige forslag og bilag, herunder CV for kandidater på valg til bestyrelsen samt forslag til revision af Selskabets aflønningsprincipper og vedtægter
- De dokumenter, der skal fremlægges på generalforsamlingen, herunder årsrapporten for 2016
- Det samlede antal aktier og stemmerettigheder på datoen for indkaldelsen
- Fuldmagts- og brevstemmeblanket
På generalforsamlingen vil dørene til salen blive åbnet kl. 13.30. Der vil være åbent for registrering af adgangskort fra kl. 13.30. Der vil blive serveret en let forfriskning.
Spørgsmål fra aktionærerne
Aktionærer kan forud for generalforsamlingen stille spørgsmål til dagsordenen eller til de dokumenter, der skal fremlægges på generalforsamlingen ved skriftlig henvendelse til NNIT via e-mail [email protected] eller pr. post til NNIT A/S,
V1
Att.: Bestyrelsen, Østmarken 3A, 2860 Søborg mærket "Spørgsmål fra aktionærerne".
Sprog
Generalforsamlingen vil blive afholdt på engelsk.
Transport
Det er muligt at komme til generalforsamlingsstedet med bil, tog og bus. Der er gratis parkering på adressen Sydmarken 46, 2860 Søborg, hvorfra der er direkte adgang til generalforsamlingsstedet.
Søborg, februar 2017
Bestyrelsen
Side 7 af 7
Bilag A
Kandidater på (gen)valg til bestyrelsen for NNIT A/S på Selskabets ordinære generalforsamling 2017
John Beck
Bestyrelsesmedlem
Medlem af Revisionsudvalget
Født 1962, britisk statsborger.
Bachelorgrad i økonomi fra University of Leeds og Fellow på Institute of Chartered Accountants of England and Wales.
Medlem af bestyrelsen siden 2015.
Andre tillidshverv
Konsulent og uafhængig virksomhedsrådgiver.
Tidligere ansat i ledende stillinger i IBM's global Life Sciences unit.
Betragtes som uafhængig.
Anne Broeng
Bestyrelsesmedlem
Formand for Revisionsudvalget
Født 1961, dansk statsborger.
Cand. oecon. fra Århus Universitet.
Medlem af bestyrelsen siden 2014.
Andre tillidshverv
Bestyrelsesmedlem i NASDAQ OMX Nordic Ltd., Velux A/S, VKR Holding A/S, Købmand Herman Sallings Fond, Købmand Ferdinand Sallings Mindefond, F. Salling Holding A/S, F. Salling Invest A/S, Danske Commodities A/S, PensionDanmark, ATP, Lønmodtagernes Garantifond og Bikubenfonden.
Tidligere koncerndirektør og CFO for PFA Pension.
Betragtes som uafhængig.
Carsten Dilling
Næstformand
Født 1962, dansk statsborger.
HA & HD i Udenrigshandel fra CBS.
Medlem af bestyrelsen siden 2016. Carsten Dilling foreslås genvalgt som medlem og valgt som ny formand for bestyrelsen.
Andre tillidshverv
Medlem af bestyrelsen i SAS AB og Maj Invest Investeringskomité. Administrerende direktør for CDI Consult ApS.
Tidligere koncernchef for TDC Group, vice administrerende direktør i Ementor ASA, koncernchef i Columbus IT og et antal direktørposter i IBM.
Betragtes som uafhængig.
Peter Haahr
Født 1968, dansk statsborger.
Cand. merc. i Finansiering og Regnskab fra Århus Handelshøjskole samt en Executive MBA fra IMD.
Peter Haahr foreslås valgt som nyt medlem af og ny næstformand for bestyrelsen. Han spillede en væsentlig rolle i forbindelse med børsnoteringen af NNIT som repræsentant for Novo Nordisk. Kombineret med en stærk strategisk forståelse og indsigt i life sciences industrien vil han bibringe komplementerende kompetencer til NNITs bestyrelse.
Andre tillidshverv
CFO i Novo A/S.
Formand for bestyrelsen i House of Denmark A/S.
Betragtes ikke som uafhængig grundet Novo A/S' direkte og indirekte ejerskab af NNIT A/S.
Eivind Kolding
Bestyrelsesmedlem
Født i 1959, dansk statsborger.
Cand.jur. fra Københavns Universitet og AMP fra Wharton Business School.
Medlem af bestyrelsen siden 2015.
Andre tillidshverv
Formand for bestyrelsen for CC Oscar Holding I A/S (Casa Gruppen, inkl. 2 datterselskaber) and Danmarks Skibskredit A/S. Medlem af Axcel Futures, Bech-Bruun Advisory Board, Den Erhvervsdrivende Fond Gl. Strand og Denmark-America Foundation
Tidl. administrerende direktør i Novo A/S.
Betragtes ikke som uafhængig, idet han er udpeget som repræsentant for Novo Nordisk A/S.
René Stockner
Bestyrelsesmedlem
Født 1957, dansk statsborger.
Cand.polyt. og Ph.d. i systemvidenskab og databaseapplikation fra DTU.
Medlem af bestyrelsen siden 2009.
Andre tillidshverv
Tidligere administrerende direktør i Giritech A/S og Excitor A/S.
Betragtes som uafhængig.
Appendix/Bilag B (clean)
Remuneration Principles
8 March 2017
NNIT A/S
CVR no. 21 09 31 06
2017-03-08
NNIT
Conscience driven. Value adding
NNIT A/S
Remuneration Principles
Table of Contents
1 INTRODUCTION ... 3
2 REMUNERATION OF THE BOARD OF DIRECTORS ... 3
3 REMUNERATION OF THE EXECUTIVE MANAGEMENT ... 4
4 OVERVIEW OF REMUNERATION OF THE BOARD OF DIRECTORS AND EXECUTIVE MANAGEMENT ... 10
2017-03-08
Page 2 of 11
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Remuneration Principles
1 Introduction
1.1 It is the Company's policy to offer a competitive remuneration in order to attract, retain and motivate qualified individuals. Remuneration provided has been designed to align the interests of the individuals with those of the shareholders as well as to promote and support NNIT's vision in the short and long term.
1.2 The Principles apply to the Board of Directors and Executive Management. Executive Management includes all executives registered with the Danish Business Authority.
2 Remuneration of the Board of Directors
2.1 Process
2.1.1 The Board of Directors annually reviews remuneration for members of the Board of Directors in respect of the current and next calendar year based on a recommendation from the Chairmanship.
2.1.2 When preparing its recommendation, the Chairmanship will evaluate board fees against relevant benchmarks of Danish and other Nordic companies similar to NNIT in size and complexity.
2.1.3 Remuneration for the past year and the remuneration level for the current year are approved by the annual general meeting each year as a separate agenda item.
2.1.4 Information on the total remuneration granted to the Board of Directors, in the aggregate and on an individual basis, including information on travel allowance paid and expenses reimbursed, is disclosed in the annual report, along with a statement on compliance with these Remuneration Principles.
2.2 Fee
2.2.1 Board members shall receive a fixed annual base fee.
2.2.2 Board members shall receive a fixed amount (the base fee), while the Chairmanship receives a multiple thereof:
(a) The Chairman shall receive 2.5 times the base fee.
(b) The Deputy Chairman shall receive 1.5 times the base fee.
Service on the Audit Committee entitles board members to receive an additional fee:
(c) The chairman of the Audit Committee shall receive an additional fee of 0.5 times the base fee, and
(d) Members of the Audit Committee shall receive an additional fee of 0.25 times the base fee.
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Remuneration Principles
2.2.3 Individual board members may take on specific ad hoc tasks outside their normal duties for and at the instruction of the Board of Directors. In each such case the Board of Directors shall determine a fixed fee (e.g. per diem) for the work carried out related to those tasks. The fixed fee will be disclosed in the annual report and approved at the following annual general meeting.
2.2.4 Members of the Board of Directors are not offered any pension arrangements.
2.3 Travel allowance and other expenses
2.3.1 All board members not residing in Denmark receive a fixed travel allowance when attending board meetings in Denmark. No travel allowance is paid when attending board meetings outside Denmark.
2.3.2 All members of the Board of Directors receive reimbursement of reasonable expenses such as travel and accommodation in relation to board meetings as well as relevant education. This is in addition to a potential travel allowance.
2.4 Incentive programmes
2.4.1 Members of the Board of Directors are not offered any type of incentive-based remuneration.
3 Remuneration of the Executive Management
3.1 Process
3.1.1 Remuneration for members of the Executive Management is proposed by the Chairmanship and approved by the Board of Directors.
3.1.2 The individual remuneration packages are evaluated annually against relevant benchmarks of Danish and other Nordic companies similar to NNIT in size and complexity. To ensure comparability, executive positions are evaluated in accordance with a recognised position evaluation system which among other parameters includes and reflects the development of the company size and measured in terms of company revenue and number of employees.
3.1.3 Information on the total remuneration granted to Executive Management, in the aggregate and on an individual basis, including information on key elements of any retention and retirement schemes, is disclosed in the annual report, along with a statement on compliance with these Remuneration Principles.
3.2 Composition
3.2.1 The remuneration package consists of a fixed annual base salary and variable elements consisting of short and long-term incentives. In addition, members of Executive Management receive a pension contribution and other benefits.
3.3 Purpose
3.3.1 The fixed annual base salary is designed to attract, retain and motivate qualified individuals with professional and personal competences required to support NNIT's performance.
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Remuneration Principles
3.3.2 The incentive pay elements are designed to align the interests of the Executive Management with the interests of the shareholders by providing incentives for the Executive Management to meet the strategic long and short-term goals of NNIT as well as to promote value creation for the benefit of the shareholders. Granted incentive pay shall be based on actual achievements over a period of time and overall remuneration shall be competitive and aligned with local practice. When determining targets for the individual members of Executive Management international market practise, budgets and long-term business plans shall be taken into consideration.
(a) The Short-term Incentive Programme (STIP) is designed to incentivise the individual member of Executive Management for individual performance within his/her functional area and to ensure short-term achievements in line with NNIT targets.
(b) The Long-term Incentive Programme (LTIP) is designed to promote the collective performance of Executive Management and to align the interests of Executive Management with those of NNIT's shareholders, as well as to ensure a balance between short-term achievements and long-term thinking.
3.3.3 The split between fixed and variable remuneration elements is intended to achieve that a reasonable part of the total remuneration is linked to performance, while at the same time promoting sound business decisions to achieve NNIT's targets. The balance between the fixed and variable remuneration elements granted to each member of Executive Management is targeted to be broadly in line with market practice for benchmarked companies.
3.3.4 Pension contributions are made to promote an opportunity for members of Executive Management to build up an income for retirement.
3.3.5 Other benefits are added to ensure that overall remuneration is competitive and aligned with local practice.
3.4 Size of the components
3.4.1 The fixed annual base salary accounts for approximately 30% to 55% of the total value of the remuneration package. The interval states the span between "maximum performance" and the "on-target-performance".
3.4.2 The STIP may result in a maximum annual grant equal to up to four months' fixed base salary including pension contribution, and up to six months fixed base salary including pension contribution for the CEO.
3.4.3 The LTIP may result in a maximum annual grant equal to up to eight months' fixed base salary including pension contribution, and up to ten months' fixed base salary including pension contribution for the CEO.
3.4.4 The maximum aggregate amount that each member of the Executive Management may be granted as incentive pay for a given year under the LTIP and STIP is equal to up to twelve months' fixed base salary including pension contribution, and sixteen months' fixed base salary including pension contribution for the CEO.
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Remuneration Principles
3.5 STIP - Short-term Incentive Programme
3.5.1 STIP consists of a cash-based incentive linked to achievement of a number of predefined functional and individual business targets for each member of Executive Management. The targets for the CEO are fixed by the Chairmanship while the targets for the other members of the Executive Management are fixed by the CEO. Targets may include key operational objectives on strategic targets and priorities, including growth, profit, cash flow, earnings per share, return on capital employed and total shareholder return relative to other benchmark companies or other individual objectives. The degree of target achievement for each member of Executive Management is evaluated by the Chairmanship.
3.5.2 The calculation of cash-based incentives under the STIP - if any - will for a given year typically be based on the salary in December of the relevant member of Executive Management and becomes payable after announcement of the annual report for the subsequent year.
3.5.3 STIP is subject to recovery or 'claw-back' by NNIT, provided the remuneration was paid on the basis of data which proved to be manifestly misstated due to wilful misconduct or gross negligence by the member of Executive Management. Claw-back in relation to the STIP is possible up to 12 months after the actual payment of the cash-based incentive.
3.6 LTIP - Long-term Incentive Programme
3.6.1 Each year the Board of Directors decides whether or not to establish an LTIP for that calendar year.
3.6.2 The LTIP is based on earnings before interest and tax (EBIT) compared to the targeted level. In addition the realized free cash flow compared to the targeted level or other key operational measures could be taken into consideration. Based upon the performance of those parameters a number of shares are allocated to each participant in the programme.
3.6.3 As described in 3.4.3, for members of Executive Management, the yearly maximum allocation per participant equals up to 10 months' fixed base salary including pension contribution for the CEO and up to 8 months' fixed base salary including pension contribution for other members of Executive Management. The allocation may, subject to the Board of Directors' assessment, be reduced in case of lower-than-planned performance by NNIT in areas to be determined by the Board of Directors from time to time.
3.6.4 Once the allocation - measured as number of months' fixed base salary including pension contribution - has been approved by the Board of Directors, the total cash amount is converted into NNIT shares at market price. The market price is calculated as the average trading price for NNIT shares on Nasdaq Copenhagen in the open trading window following the release of financial results for the year prior to the relevant bonus year; i.e. in the open trading window immediately following the Board of Directors' approval of the allocation.
3.6.5 Shares under the LTIP are allocated subject to a lock-up period of at least three years. If a participant resigns during the lock-up period, his or her shares will be forfeited. During the lock-up period, the Board of Directors may remove shares from past years allocations in the event of lower-than-planned performance
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Remuneration Principles
during the lock-up period. The lock-up period may be accelerated in the event of a take-over in whole or in part, significant divestments, demerger, merger, or other material events as determined by the Board of Directors in connection with approval of the LTIP.
3.6.6 During the lock-up period, all allocated shares are administered as part of NNIT's holding of treasury shares. No dividends will be paid on such shares.
3.6.7 Following expiry of the lock-up period, the shares will be transferred to the participants.
3.6.8 LTIP is subject to recovery or 'claw-back' by NNIT, provided the remuneration was paid on the basis of data which proved to be manifestly misstated due to wilful misconduct or gross negligence by a participant. Claw-back in relation to the LTIP is possible up to 12 months after release of the shares to the participants (i.e. four years after allocation).
3.6.9 The aggregate value of the LTIP shall be disclosed in the annual report.
3.6.10 NNIT intends to purchase treasury shares to satisfy obligations assumed by NNIT under the LTIP.
3.7 Retention Programme
3.7.1 In connection with the IPO of NNIT, the Board of Directors established a Launch Incentive Programme (LIP) for members of the Executive Management according to which the Executive Management is eligible to receive a number of NNIT shares subject to completion of the IPO and fulfilment of the investment obligation in 3.7.2.
3.7.2 As part of the LIP, each member of the Executive Management is required to acquire NNIT shares for a total amount equal to 12 months' fixed base salary including pension contribution. Each share bought under the programme entitles the holder to receive two restricted share units in NNIT at no cost. Subject to completion of the IPO and the fulfilment of predefined minimum criteria relating to growth and profitability, each restricted share unit will be converted to one free share in NNIT on the first day in the open trading window in 2018 following publication of the annual report for NNIT for the financial year 2017. If the predefined criteria are not met the number of restricted shares may, subject to the assessment of the Board of Directors, be reduced or completely cease.
3.7.3 Shares bought under the LIP are subject to a lock-up period covering a performance period of at least three financial years. The restricted share units received in the LIP are subject to a similar lock-up period and fulfilment of targets in relation to Company performance. During the lock-up period, all shares allocated under the LIP are administered as part of NNIT's holding of treasury shares. No dividends will be paid on such shares. The lock-up period will expire at the same time as each restricted share unit will be converted to one free share in NNIT. Accordingly, the LIP will expire in the first open trading window in 2018.
3.7.4 The Board of Directors is authorised, in its discretion, to adjust and prolong the LIP to a three year Retention Programme to ensure continued retention of members of the Executive Management. Such Retention Programme can include members of the Executive Management from time to time applying the principles set out herein and may require a self-investment by the participant.
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Remuneration Principles
3.7.5 The Retention Programme may include a prolongation of the vesting period for restricted share units granted and/or a prolongation of the lock-up period for the shares bought in connection with the IPO under the LIP and/or additional shares bought in connection with the Retention Programme and subject to a similar lock-up period. Such prolongation or lock-up period can comprise restricted share units and/or shares representing a value equal to up to 8 months' fixed base salary including pension contribution combined with a grant of additional restricted share units in NNIT at no cost for a total amount equal to up to 16 months' fixed base salary including pension contribution. Restricted share units granted under the Retention Programme will be subject to the same vesting period as the restricted share units comprised by the prolongation. Subject to the fulfilment of predefined minimum criteria relating to growth and profitability, each restricted share unit will be converted to one free share. If the predefined criteria are not met the number of restricted shares granted under the Retention Programme may, subject to the assessment of the Board of Directors, be reduced or completely cease. Any restricted share units and shares comprised by the Retention Programme will be subject to a vesting- or lock-up period covering a performance period of at least three financial years.
3.7.6 NNIT intends to purchase treasury shares to satisfy obligations assumed by NNIT under the Retention Programme.
3.7.7 The Company may demand that restricted share units and free shares allocated under the Retention Programme, including the LIP, shall be cancelled or returned in part or in full up to 12 months after the release of the acquired shares or the delivery of the free shares if the grant, award or vesting has been made on the basis of data, which proved to be manifestly misstated due to wilful misconduct or gross negligence by an employee of the Company, however restricted share units received under the LIP shall not be subject to a new claw-back period as a result of being included in the Retention Programme.
3.7.8 The aggregate value of the Retention Programme, including the LIP, shall be disclosed in the annual report.
3.8 Pension
3.8.1 Members of Executive Management receive a pension contribution of between 20% and 25% of the fixed annual base salary, including bonus.
3.9 Other benefits
3.9.1 Members of Executive Management receives non-monetary benefits such as company cars, phones etc. Allocation of such benefits is approved by the Chairmanship after delegation of powers from the Board of Directors.
3.9.2 Members of Executive Management may participate in customary employee benefit programmes, e.g. employee share purchase programmes.
3.10 Termination of employment
3.10.1 The employment of a member of Executive Management may be terminated by NNIT by up to 12 months' notice and the individual member by up to 6 months' notice.
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Remuneration Principles
3.11 Severance payment
3.11.1 In the event of termination - whether by NNIT or by the individual member - due to a merger, acquisition or takeover of NNIT, members of Executive Management may, in addition to the notice period, be entitled to receive a severance payment of up to 12 months' fixed base salary including pension contribution.
3.11.2 In case of termination by NNIT for other reasons, a member of Executive Management may be entitled to a severance payment of one months' fixed base salary plus pension contribution per every 6 months' employment as an executive and taking into account previous employment history; in no event, however, more than 12 months' fixed base salary plus pension contribution.
3.11.3 With regard to severance payment, one employment contract entered into before 2008, exceeds the 12-months' limit described above. The severance payment does, however, not exceed 18 months' fixed base salary plus pension contributions.
2017-03-08
Page 9 of 11
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Remuneration Principles
4 Overview of remuneration of the Board of Directors and Executive Management
| Board of Directors | Executive Management | |
|---|---|---|
| Fixed annual base fee | Yes | Yes |
| Fee for committee work | Yes | No |
| Fee for ad hoc tasks | Yes | No |
| STIP (Short-term Incentive Programme) | No | For the CEO, up to 6, and for the other members of Executive Management, up to 4 months' fixed base salary including pension contribution per year |
| LTIP (Long-term Incentive Programme) | No | For the CEO up to 10, and for the other members of Executive Management up to 8 months' fixed base salary including pension contribution per year |
| LIP (Launch Incentive Programme) | No | Subject to completion of the IPO, each member of Executive Management is required to acquire shares for a total amount equal to 12 months' fixed base salary including pension. Each acquired share entitles the holder to receive two restricted share units in NNIT at no cost. Subject to completion of the IPO and the fulfilment of predefined minimum criteria relating to growth and profitability, each restricted share unit will be converted into one free share |
| Retention Programme (LIP prolonged and adjusted) | Each member of Executive Management is entitled to receive restricted share |
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Remuneration Principles
| | | units in NNIT at no cost for a total amount equal to up to 16 months fixed base salary including pension contribution, provided restricted share units, free shares or shares bought under the LIP (or new shares bought if the participant is not a participant under the LIP) for a total amount equal to up to 8 months' fixed base salary including pension contribution are included in the Retention Programme and therefore subject to a prolonged lock-up period.
Subject to the fulfilment of predefined minimum criteria relating to growth and profitability, each restricted share unit will be converted into one free share. |
| --- | --- | --- |
| Pension | No | 20-25% of fixed annual base salary and STIP |
| Travel allowance | Yes | No |
| Other benefits | No | As approved by the Chairmanship |
| Severance payment | No | Based on tenure of employment, up to 12 months' fixed base salary including pension contribution. However, for one employment contract entered into before 2008, up to 18 months' fixed base salary including pension contribution. |
---000---
These Remuneration Principles have been adopted by the Board of Directors of the Company and approved by the general meeting on 8 March 2017.
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
Appendix/Bilag B (mark-up)
Remuneration Principles
8 March 2017
Deleted: 17 February 2015
NNIT A/S
CVR no. 21 09 31 06
2017-03-08
Deleted: 2015-02-17
nnIT
Conscience driven. Value adding
NNIT A/S
Remuneration Principles
Table of Contents
- INTRODUCTION ... 3
- REMUNERATION OF THE BOARD OF DIRECTORS ... 3
- REMUNERATION OF THE EXECUTIVE MANAGEMENT ... 4
- OVERVIEW OF REMUNERATION OF THE BOARD OF DIRECTORS AND EXECUTIVE MANAGEMENT ... 10
Deleted: 2015-02-17
2017-03-08
Page 2 of 11
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Remuneration Principles
1 Introduction
1.1 It is the Company's policy to offer a competitive remuneration in order to attract, retain and motivate qualified individuals. Remuneration provided has been designed to align the interests of the individuals with those of the shareholders as well as to promote and support NNIT's vision in the short and long term.
1.2 The Principles apply to the Board of Directors and Executive Management. Executive Management includes all executives registered with the Danish Business Authority.
2 Remuneration of the Board of Directors
2.1 Process
2.1.1 The Board of Directors annually reviews remuneration for members of the Board of Directors in respect of the current and next calendar year based on a recommendation from the Chairmanship.
2.1.2 When preparing its recommendation, the Chairmanship will evaluate board fees against relevant benchmarks of Danish and other Nordic companies similar to NNIT in size and complexity.
2.1.3 Remuneration for the past year and the remuneration level for the current year are approved by the annual general meeting each year as a separate agenda item.
2.1.4 Information on the total remuneration granted to the Board of Directors, in the aggregate and on an individual basis, including information on travel allowance paid and expenses reimbursed, is disclosed in the annual report, along with a statement on compliance with these Remuneration Principles.
2.2 Fee
2.2.1 Board members shall receive a fixed annual base fee.
2.2.2 Board members shall receive a fixed amount (the base fee), while the Chairmanship receives a multiple thereof:
(a) The Chairman shall receive 2.5 times the base fee.
(b) The Deputy Chairman shall receive 1.5 times the base fee.
Service on the Audit Committee entitles board members to receive an additional fee:
(c) The chairman of the Audit Committee shall receive an additional fee of 0.5 times the base fee, and
(d) Members of the Audit Committee shall receive an additional fee of 0.25 times the base fee.
2017-03-08
Page 3 of 11
CVR no. 21 09 31 06
Deleted: 2015-02-17
NNIT A/S
Remuneration Principles
2.2.3 Individual board members may take on specific ad hoc tasks outside their normal duties for and at the instruction of the Board of Directors. In each such case the Board of Directors shall determine a fixed fee (e.g. per diem) for the work carried out related to those tasks. The fixed fee will be disclosed in the annual report and approved at the following annual general meeting.
2.2.4 Members of the Board of Directors are not offered any pension arrangements.
2.3 Travel allowance and other expenses
2.3.1 All board members not residing in Denmark receive a fixed travel allowance when attending board meetings in Denmark. No travel allowance is paid when attending board meetings outside Denmark.
2.3.2 All members of the Board of Directors receive reimbursement of reasonable expenses such as travel and accommodation in relation to board meetings as well as relevant education. This is in addition to a potential travel allowance.
2.4 Incentive programmes
2.4.1 Members of the Board of Directors are not offered any type of incentive-based remuneration.
3 Remuneration of the Executive Management
3.1 Process
3.1.1 Remuneration for members of the Executive Management is proposed by the Chairmanship and approved by the Board of Directors.
3.1.2 The individual remuneration packages are evaluated annually against relevant benchmarks of Danish and other Nordic companies similar to NNIT in size and complexity. To ensure comparability, executive positions are evaluated in accordance with a recognised position evaluation system which among other parameters includes and reflects the development of the company size and measured in terms of company revenue and number of employees.
3.1.3 Information on the total remuneration granted to Executive Management, in the aggregate and on an individual basis, including information on key elements of any retention and retirement schemes, is disclosed in the annual report, along with a statement on compliance with these Remuneration Principles.
3.2 Composition
3.2.1 The remuneration package consists of a fixed annual base salary and variable elements consisting of short and long-term incentives. In addition, members of Executive Management receive a pension contribution and other benefits.
3.3 Purpose
3.3.1 The fixed annual base salary is designed to attract, retain and motivate qualified individuals with professional and personal competences required to support NNIT's performance.
Deleted: <#>In connection with the offering and admission to trading and official listing on NASDAQ OMX Copenhagen A/S ("Nasdaq Copenhagen") of NNIT shares (the "IPO"), the members of the Board of Directors are offered the possibility to buy shares at the IPO price for an amount equal to the member's annual fee.
Deleted: 2015-02-17
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Remuneration Principles
3.3.2 The incentive pay elements are designed to align the interests of the Executive Management with the interests of the shareholders by providing incentives for the Executive Management to meet the strategic long and short-term goals of NNIT as well as to promote value creation for the benefit of the shareholders. Granted incentive pay shall be based on actual achievements over a period of time and overall remuneration shall be competitive and aligned with local practice. When determining targets for the individual members of Executive Management international market practise, budgets and long-term business plans shall be taken into consideration.
(a) The Short-term Incentive Programme (STIP) is designed to incentivise the individual member of Executive Management for individual performance within his/her functional area and to ensure short-term achievements in line with NNIT targets.
(b) The Long-term Incentive Programme (LTIP) is designed to promote the collective performance of Executive Management and to align the interests of Executive Management with those of NNIT's shareholders, as well as to ensure a balance between short-term achievements and long-term thinking.
3.3.3 The split between fixed and variable remuneration elements is intended to achieve that a reasonable part of the total remuneration is linked to performance, while at the same time promoting sound business decisions to achieve NNIT's targets. The balance between the fixed and variable remuneration elements granted to each member of Executive Management is targeted to be broadly in line with market practice for benchmarked companies.
3.3.4 Pension contributions are made to promote an opportunity for members of Executive Management to build up an income for retirement.
3.3.5 Other benefits are added to ensure that overall remuneration is competitive and aligned with local practice.
3.4 Size of the components
3.4.1 The fixed annual base salary accounts for approximately 30% to 55% of the total value of the remuneration package. The interval states the span between "maximum performance" and the "on-target-performance".
3.4.2 The STIP may result in a maximum annual grant equal to up to four months' fixed base salary including pension contribution, and up to six months fixed base salary including pension contribution for the CEO.
3.4.3 The LTIP may result in a maximum annual grant equal to up to eight months' fixed base salary including pension contribution, and up to ten months' fixed base salary including pension contribution for the CEO.
3.4.4 The maximum aggregate amount that each member of the Executive Management may be granted as incentive pay for a given year under the LTIP and STIP is equal to up to twelve months' fixed base salary including pension contribution, and sixteen months' fixed base salary including pension contribution for the CEO.
Deleted: 2015-02-17
2017-03-08
Page 5 of 11
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Remuneration Principles
3.5 STIP - Short-term Incentive Programme
3.5.1 STIP consists of a cash-based incentive linked to achievement of a number of predefined functional and individual business targets for each member of Executive Management. The targets for the CEO are fixed by the Chairmanship while the targets for the other members of the Executive Management are fixed by the CEO. Targets may include key operational objectives on strategic targets and priorities, including growth, profit, cash flow, earnings per share, return on capital employed and total shareholder return relative to other benchmark companies or other individual objectives. The degree of target achievement for each member of Executive Management is evaluated by the Chairmanship.
3.5.2 The calculation of cash-based incentives under the STIP - if any - will, for a given year typically be based on the salary in December of the relevant member of Executive Management and becomes payable after announcement of the annual report for the subsequent year.
3.5.3 STIP is subject to recovery or 'claw-back' by NNIT, provided the remuneration was paid on the basis of data which proved to be manifestly misstated due to wilful misconduct or gross negligence by the member of Executive Management. Claw-back in relation to the STIP is possible up to 12 months after the actual payment of the cash-based incentive.
3.6 LTIP - Long-term Incentive Programme
3.6.1 Each year, the Board of Directors decides whether or not to establish an LTIP for that calendar year.
3.6.2 The LTIP is based on earnings before interest and tax (EBIT) compared to the targeted level. In addition the realized free cash flow compared to the targeted level or other key operational measures could be taken into consideration. Based upon the performance of those parameters a number of shares are allocated to each participant in the programme.
3.6.3 As described in 3.4.3, for members of Executive Management, the yearly maximum allocation per participant equals up to 10 months' fixed base salary including pension contribution for the CEO and up to 8 months' fixed base salary including pension contribution for other members of Executive Management. The allocation may, subject to the Board of Directors' assessment, be reduced in case of lower-than-planned performance by NNIT in areas to be determined by the Board of Directors from time to time.
3.6.4 Once the allocation - measured as number of months' fixed base salary including pension contribution - has been approved by the Board of Directors, the total cash amount is converted into NNIT shares at market price. The market price is calculated as the average trading price for NNIT shares on Nasdaq Copenhagen in the open trading window following the release of financial results for the year prior to the relevant bonus year; i.e. in the open trading window immediately following the Board of Directors' approval of the allocation.
3.6.5 Shares under the LTIP are allocated subject to a lock-up period of at least three years. If a participant resigns during the lock-up period, his or her shares will be forfeited. During the lock-up period, the Board of Directors may remove shares from past years allocations in the event of lower-than-planned performance
Deleted: for 2015 and onwards
Deleted: as from 2015 and onwards
Deleted: 2015-02-17
2017-03-08
Page 6 of 11
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Remuneration Principles
during the lock-up period. The lock-up period may be accelerated in the event of a take-over in whole or in part, significant divestments, demerger, merger, or other material events as determined by the Board of Directors in connection with approval of the LTIP.
3.6.6 During the lock-up period, all allocated shares are administered as part of NNIT's holding of treasury shares. No dividends will be paid on such shares.
3.6.7 Following expiry of the lock-up period, the shares will be transferred to the participants.
3.6.8 LTIP is subject to recovery or 'claw-back' by NNIT, provided the remuneration was paid on the basis of data which proved to be manifestly misstated due to wilful misconduct or gross negligence by a participant. Claw-back in relation to the LTIP is possible up to 12 months after release of the shares to the participants (i.e. four years after allocation).
3.6.9 The aggregate value of the LTIP shall be disclosed in the annual report.
3.6.10 NNIT intends to purchase treasury shares to satisfy obligations assumed by NNIT under the LTIP.
3.7 Retention Programme
3.7.1 In connection with the IPO of NNIT, the Board of Directors established a Launch Incentive Programme (LIP) for members of the Executive Management according to which the Executive Management is eligible to receive a number of NNIT shares subject to completion of the IPO and fulfilment of the investment obligation in 3.7.2.
3.7.2 As part of the LIP, each member of the Executive Management is required to acquire NNIT shares for a total amount equal to 12 months' fixed base salary including pension contribution. Each share bought under the programme entitles the holder to receive two restricted share units in NNIT at no cost. Subject to completion of the IPO and the fulfilment of predefined minimum criteria relating to growth and profitability, each restricted share unit will be converted to one free share in NNIT on the first day in the open trading window in 2018 following publication of the annual report for NNIT for the financial year 2017. If the predefined criteria are not met the number of restricted shares may, subject to the assessment of the Board of Directors, be reduced or completely cease.
3.7.3 Shares bought under the LIP are subject to a lock-up period covering a performance period of at least three financial years. The restricted share units received in the LIP are subject to a similar lock-up period and fulfilment of targets in relation to Company performance. During the lock-up period, all shares allocated under the LIP are administered as part of NNIT's holding of treasury shares. No dividends will be paid on such shares. The lock-up period will expire at the same time as each restricted share unit will be converted to one free share in NNIT. Accordingly, the LIP will expire in the first open trading window in 2018.
3.7.4 The Board of Directors is authorised, in its discretion, to adjust and prolong the LIP to a three year Retention Programme to ensure continued retention of members of the Executive Management. Such Retention Programme can include members of the Executive Management from time to time applying the principles set out herein and may require a self-investment by the participant.
Deleted: LIP -
Deleted: 1
The Board of Directors has decided to establish a LIP
Deleted: .
Deleted: and free shares
Deleted: of at least three years subject to
Deleted: 2015-02-17
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Remuneration Principles
3.7.5 The Retention Programme may include a prolongation of the vesting period for restricted share units granted and/or a prolongation of the lock-up period for the shares bought in connection with the IPO under the LIP and/or additional shares bought in connection with the Retention Programme and subject to a similar lock-up period. Such prolongation or lock-up period can comprise restricted share units and/or shares representing a value equal to up to 8 months' fixed base salary including pension contribution combined with a grant of additional restricted share units in NNIT at no cost for a total amount equal to up to 16 months' fixed base salary including pension contribution. Restricted share units granted under the Retention Programme will be subject to the same vesting period as the restricted share units comprised by the prolongation. Subject to the fulfilment of predefined minimum criteria relating to growth and profitability, each restricted share unit will be converted to one free share. If the predefined criteria are not met the number of restricted shares granted under the Retention Programme may, subject to the assessment of the Board of Directors, be reduced or completely cease. Any restricted share units and shares comprised by the Retention Programme will be subject to a vesting- or lock-up period covering a performance period of at least three financial years.
3.7.6 NNIT intends to purchase treasury shares to satisfy obligations assumed by NNIT under the Retention Programme.
3.7.7 The Company may demand that restricted share units and free shares allocated under the Retention Programme, including the LIP, shall be cancelled or returned in part or in full up to 12 months after the release of the acquired shares or the delivery of the free shares if the grant, award or vesting has been made on the basis of data, which proved to be manifestly misstated due to wilful misconduct or gross negligence by an employee of the Company, however restricted share units received under the LIP shall not be subject to a new claw-back period as a result of being included in the Retention Programme.
3.7.8 The aggregate value of the Retention Programme, including the LIP, shall be disclosed in the annual report.
3.8 Pension
3.8.1 Members of Executive Management receive a pension contribution of between 20% and 25% of the fixed annual base salary, including bonus.
3.9 Other benefits
3.9.1 Members of Executive Management receives non-monetary benefits such as company cars, phones etc. Allocation of such benefits is approved by the Chairmanship after delegation of powers from the Board of Directors.
3.9.2 Members of Executive Management may participate in customary employee benefit programmes, e.g. employee share purchase programmes.
3.10 Termination of employment
3.10.1 The employment of a member of Executive Management may be terminated by NNIT by up to 12 months' notice and the individual member by up to 6 months' notice.
Deleted: LIP
Deleted: LIP
Deleted: 2015-02-17
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Remuneration Principles
3.11 Severance payment
3.11.1 In the event of termination - whether by NNIT or by the individual member - due to a merger, acquisition or takeover of NNIT, members of Executive Management may, in addition to the notice period, be entitled to receive a severance payment of up to 12 months' fixed base salary including pension contribution.
3.11.2 In case of termination by NNIT for other reasons, a member of Executive Management may be entitled to a severance payment of one months' fixed base salary plus pension contribution per every 6 months' employment as an executive and taking into account previous employment history; in no event, however, more than 12 months' fixed base salary plus pension contribution.
3.11.3 With regard to severance payment, one employment contract entered into before 2008, exceeds the 12-months' limit described above. The severance payment does, however, not exceed 18 months' fixed base salary plus pension contributions.
Deleted: 1
Deleted: 2015-02-17
2017-03-08
Page 9 of 11
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Remuneration Principles
4 Overview of remuneration of the Board of Directors and Executive Management
| Board of Directors | Executive Management | |
|---|---|---|
| Fixed annual base fee | Yes | Yes |
| Fee for committee work | Yes | No |
| Fee for ad hoc tasks | Yes | No |
| STIP (Short-term Incentive Programme) | No | For the CEO, up to 6, and for the other members of Executive Management, up to 4 months' fixed base salary including pension contribution per year |
| LTIP (Long-term Incentive Programme) | No | For the CEO up to 10, and for the other members of Executive Management up to 8 months' fixed base salary including pension contribution per year |
| LIP (Launch Incentive Programme) | No | Subject to completion of the IPO, each member of Executive Management is required to acquire shares for a total amount equal to 12 months' fixed base salary including pension. Each acquired share entitles the holder to receive two restricted share units in NNIT at no cost. Subject to completion of the IPO and the fulfilment of predefined minimum criteria relating to growth and profitability, each restricted share unit will be converted into one free share |
| Retention Programme (LIP prolonged and adjusted) | Each member of Executive Management is entitled to receive restricted share |
Deleted: 2015-02-17
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Remuneration Principles
| units in NNIT at no cost for a total amount equal to up to 16 months fixed base salary including pension contribution, provided restricted share units, free shares or shares bought under the LIP (or new shares bought if the participant is not a participant under the LIP) for a total amount equal to up to 8 months' fixed base salary including pension contribution are included in the Retention Programme and therefore subject to a prolonged lock-up period. Subject to the fulfilment of predefined minimum criteria relating to growth and profitability, each restricted share unit will be converted into one free share. | ||
|---|---|---|
| Pension | No | 20-25% of fixed annual base salary and STIP |
| Travel allowance | Yes | No |
| Other benefits | No | As approved by the Chairmanship |
| Severance payment | No | Based on tenure of employment, up to 12 months' fixed base salary including pension contribution. However, for one employment contract entered into before 2008, up to 18 months' fixed base salary including pension contribution. |
---000---
These Remuneration Principles have been adopted by the Board of Directors of the Company and approved by the general meeting on 8 March 2017.
Deleted: 17 February 2015.
Deleted: 2015-02-17
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
Bilag C (ren)
Vedtægter
NNIT A/S
CVR no. 21 09 31 06
2017-03-08
NNIT
Conscience driven. Value adding
NNIT A/S
Vedtægter
Indholdsfortegnelse
1 NAVN OG FORMÅL ... 3
2 AKTIEKAPITAL OG AKTIER ... 3
3 FORHØJELSE AF AKTIEKAPITAL ... 3
4 GENERALFORSAMLINGEN, AFHOLDELSESSTED SAMT INDKALDELSE ... 4
5 DAGSORDEN FOR GENERALFORSAMLINGEN ... 5
6 MØDE- OG STEMMERET PÅ GENERALFORSAMLINGEN ... 5
7 BESLUTNINGER PÅ GENERALFORSAMLINGEN ... 6
8 BESTYRELSE ... 6
9 DIREKTION ... 7
10 TEGNINGSREGEL ... 7
11 AFLØNNINGSPRINCIPPER ... 7
12 SPROG ... 7
13 ELEKTRONISK KOMMUNIKATION ... 7
14 REVISION OG ÅRSRAPPORT ... 8
15 REGNSKABSÅR ... 8
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Vedtægter
1 Navn og formål
1.1 Selskabets navn er NNIT A/S.
1.2 Selskabets formål er at udvikle og markedsføre produkter og tjenesteydelser inden for informationsteknologi, projektledelse og konsulentvirksomhed samt enhver anden relateret virksomhed efter bestyrelsens skøn. Herudover kan Selskabet, inden for sit forretningsområde, deltage i samarbejder eller indgå i partnerskaber med andre virksomheder.
1.3 Selskabet stræber efter at lede sin virksomhed på en økonomisk, miljømæssig og social ansvarlig måde.
2 Aktiekapital og aktier
2.1 Selskabets aktiekapital udgør nominelt kr. 250.000.000, fordelt i aktier à kr. 1 eller multipla heraf.
2.2 Aktiekapitalen er fuldt indbetalt.
2.3 Aktierne skal lyde på navn og skal noteres på navn i Selskabets ejerbog.
2.4 Aktierne er omsætningspapirer. Der gælder ingen indskrænkninger i aktiernes omsættelighed.
2.5 Ingen aktier har særlige rettigheder.
2.6 Ingen aktionær skal være forpligtet til at lade sine aktier indløse helt eller delvist af Selskabet eller af enhver anden tredjepart.
2.7 Aktierne er registreret hos og udstedes i papirløs form gennem VP SECURITIES A/S, CVR-nr. 21 59 93 36. Udbytte udbetales gennem VP SECURITIES A/S. Rettigheder vedrørende aktierne skal anmeldes til VP SECURITIES A/S efter de herom gældende regler.
3 Forhøjelse af aktiekapital
3.1 Bestyrelsen er i perioden indtil den 30. april 2018 bemyndiget til uden fortegningsret for Selskabets eksisterende aktionærer at forhøje Selskabets aktiekapital ad én eller flere gange med i alt op til nominelt kr. 25.000.000. Forhøjelsen skal ske til markedskurs og mod kontant betaling, konvertering af gæld eller ved indskud af andre værdier end kontanter.
3.2 Bestyrelsen er i perioden indtil den 30. april 2018 bemyndiget til uden fortegningsret for Selskabets eksisterende aktionærer at forhøje Selskabets aktiekapital ad én eller flere gange med i alt op til nominelt kr. 7.500.000 i forbindelse med udstedelse af nye aktier til fordel for Selskabets medarbejdere
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Vedtægter
og/eller medarbejdere i dets datterselskaber. De nye aktier udstedes til en tegningskurs, der fastsættes af bestyrelsen, og som kan være lavere end markedskursen og skal ske mod kontant betaling.
3.3 Bestyrelsens bemyndigelser efter punkt 3.1 og 3.2 kan tilsammen maksimalt udnyttes til at forhøje aktiekapitalen med i alt nominelt DKK 25.000.000.
3.4 Nye aktier udstedt i henhold til punkt 3.1 og 3.2 skal lyde på navn, skal være omsætningspapirer og skal i øvrigt i enhver henseende have samme rettigheder som Selskabets eksisterende aktier.
4 Generalforsamlingen, afholdelsessted samt indkaldelse
4.1 Generalforsamlingen har inden for de ved lovgivningen og vedtægterne fastsatte grænser højeste myndighed i Selskabet.
4.2 Generalforsamlinger afholdes i Region Hovedstaden.
4.3 Ordinær generalforsamling afholdes inden udgangen af april hvert år.
4.4 Ekstraordinær generalforsamling afholdes efter en generalforsamlings- eller bestyrelsesbeslutning, eller når det begæres af revisor eller aktionærer, der tilsammen repræsenterer mindst fem procent af aktiekapitalen. Sådan begæring skal ske skriftligt til bestyrelsen og være ledsaget af et bestemt angivet forslag til dagsordenspunkt. Bestyrelsen indkalder til en ekstraordinær generalforsamling senest to uger efter, at det er forlangt.
4.5 Generalforsamling indkaldes af bestyrelsen med mindst tre ugers og højst fem ugers varsel på Selskabets hjemmeside og ved skriftlig meddelelse til alle aktionærer noterede i ejerbogen, som har fremsat begæring herom.
4.6 I en periode på mindst tre uger før en generalforsamling, inklusive datoen for generalforsamlingens afholdelse, vil der på Selskabets hjemmeside være fremlagt kopi af indkaldelse med dagsorden, de fuldstændige forslag, de dokumenter, der skal fremlægges på generalforsamlingen, oplysning om det samlede antal aktier og stemmerettigheder på indkaldelsestidspunktet samt formularer til afgivelse af fuldmagt eller brevstemme.
4.7 Generalforsamlingen ledes af en dirigent, som vælges af bestyrelsen. Dirigenten afgør alle spørgsmål vedrørende forhandlingerne, stemmeafgivelse og resultatet heraf.
4.8 Bestyrelsen beslutter, om generalforsamlingen skal afholdes på, og om dokumenter udarbejdet til brug for generalforsamlingen skal udarbejdes på, engelsk og/eller dansk.
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Vedtægter
5 Dagsorden for generalforsamlingen
5.1 Enhver aktionær har ret til at få et bestemt emne behandlet på den ordinære generalforsamling. Begæring herom skal fremsættes skriftligt over for bestyrelsen senest seks uger før generalforsamlingens afholdelse.
5.2 Dagsordenen for den ordinære generalforsamling skal omfatte følgende:
(a) Bestyrelsens beretning om Selskabets virksomhed i det forløbne regnskabsår
(b) Fremlæggelse og godkendelse af revideret årsrapport
(c) Anvendelse af overskud eller dækning af underskud i henhold til den godkendte årsrapport
(d) Godkendelse af bestyrelsens vederlag
(e) Valg af medlemmer til bestyrelsen, herunder formand og næstformand
(f) Valg af revisor
(g) Bemyndigelse til at erhverve egne aktier
(h) Eventuelle forslag fra bestyrelsen og aktionærer
(i) Eventuelt
6 Møde- og stemmeret på generalforsamlingen
6.1 En aktionær's ret til at deltage i en generalforsamling og til at afgive stemme fastsættes i forhold til de aktier, aktionæreren besidder på registreringsdatoen. Registreringsdatoen ligger en uge før generalforsamlingen. En aktionær's aktiebesiddelse og stemmerettighed opgøres på registreringsdatoen på baggrund af notering af aktionærrens ejerforhold i ejerbogen samt eventuelle meddelelser om ejerforhold, som Selskabet har modtaget med henblik på indførsel i ejerbogen.
6.2 En aktionær, der er berettiget til at deltage i generalforsamlingen i henhold til punkt 6.1, og som ønsker at deltage i generalforsamlingen, skal senest tre dage før generalforsamlingens afholdelse anmode om adgangskort.
6.3 En aktionær kan møde personligt eller ved fuldmægtig, og både en aktionær og en fuldmægtig kan møde med en rådgiver.
6.4 Stemmeret kan udøves i henhold til skriftlig og dateret fuldmagt i overensstemmelse med den til enhver tid gældende lovgivning herom.
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Vedtægter
6.5 En aktionær, der er berettiget til at deltage i en generalforsamling i henhold til punkt 6.1, kan stemme skriftligt ved brevstemme i overensstemmelse med selskabslovens regler herom. Brevstemmer skal være Selskabet i hænde senest hverdagen før generalforsamlingen. Brevstemmer kan ikke tilbagekaldes.
6.6 Hvert aktiebeløb på nominelt kr. 1 giver én stemme.
7 Beslutninger på generalforsamlingen
7.1 Beslutninger på generalforsamlingen afgøres ved simpelt stemmeflertal, medmindre andet følger af lovgivningen eller disse vedtægter.
7.2 Beslutning om ændring af vedtægterne kan kun træffes med tiltrædelse af mindst 2/3 af såvel de afgivne stemmer som af den på generalforsamlingen repræsenterede aktiekapital, medmindre der i medfør af lovgivningen stilles strengere eller lempeligere vedtagelseskrav eller tillægges bestyrelsen eller andre organer specifik kompetence.
7.3 Beslutning om ændring af vedtægterne, der efter loven skal træffes af generalforsamlingen med tiltrædelse af mindst 2/3 såvel af de afgivne stemmer som af den på generalforsamlingen repræsenterede aktiekapital, kan kun træffes af generalforsamlingen, såfremt mindst 1/3 af den samlede aktiekapital er repræsenteret (quorum). Såfremt der ikke er quorum, skal bestyrelsen inden 14 dage indkalde til en ny generalforsamling, på hvilken forslaget kan vedtages i overensstemmelse med pkt. 7.2 uden iagtagelse af kravet om quorum. Fuldmagter til den første generalforsamling anses for gyldige også til den anden generalforsamling med mindre de udtrykkeligt er tilbagekaldt.
8 Bestyrelse
8.1 Bestyrelsen består af mindst fire og højst otte medlemmer, der vælges af generalforsamlingen, herunder formand og næstformand, der i så fald vælges af generalforsamlingen. Ved permanent forfald af formanden og/eller næstformanden kan bestyrelsen vælge en ny formand og/eller næstformand indtil næste ordinære generalforsamling.
8.2 De af generalforsamlingen valgte bestyrelsesmedlemmer vælges for en periode på ét år. Genvalg kan finde sted. Til bestyrelsen kan kun vælges personer, som er yngre end 70 år på valgtidspunktet.
8.3 Bestyrelsen er beslutningsdygtig, når over halvdelen af bestyrelsesmedlemmerne er repræsenteret.
8.4 De i bestyrelsen behandlede anliggender afgøres ved simpelt stemmeflertal. I tilfælde af stemmelighed er formandens – eller i dennes fravær næstformandens – stemme udslagsgivende.
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Vedtægter
9 Direktion
9.1 Bestyrelsen ansætter en direktion bestående af to til seks medlemmer til at varetage den daglige ledelse af Selskabet.
10 Tegningsregel
10.1 Selskabet tegnes af to direktører i forening, eller af formanden og en direktør i forening, eller af næstformanden og en direktør i forening, eller af formanden og et andet medlem af bestyrelsen i forening, eller af den samlede bestyrelse.
11 Aflønningsprincipper
11.1 Selskabet har vedtaget aflønningsprincipper for bestyrelsen og direktionen, som inkluderer overordnede principper for incitamentsaflønning i henhold til selskabslovens § 139. Aflønningsprincipperne, der er godkendt af generalforsamlingen, er tilgængelige på Selskabets hjemmeside, www.nnit.com.
12 Sprog
12.1 Selskabets koncernsprog er engelsk.
12.2 Bestyrelsen er bemyndiget til at træffe beslutning om at offentliggøre selskabsmeddelelser alene på engelsk.
13 Elektronisk kommunikation
13.1 Al kommunikation fra Selskabet til de enkelte aktionærer, herunder indkaldelse til generalforsamlinger, kan ske elektronisk via offentliggørelse på Selskabets hjemmeside eller ved udsendelse via e-mail. Generelle meddelelser gøres tilgængelige på Selskabets hjemmeside og på sådan anden måde, som måtte være foreskrevet i henhold til lov. Selskabet kan til enhver tid vælge i stedet at fremsende meddelelser mv. med almindelig post.
13.2 Kommunikation fra aktionærer til Selskabet kan ske ved e-mail eller almindelig post.
13.3 Det er den enkelte aktionærs ansvar at sikre, at Selskabet til stadighed er i besiddelse af den korrekte e-mailadresse. Selskabet har ingen pligt til at søge oplysningerne berigtiget eller til at fremsende meddelelser på anden måde.
13.4 Oplysninger om kravene til anvendte systemer samt om fremgangsmåden ved elektronisk kommunikation kan findes på Selskabets hjemmeside, www.nnit.com.
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Vedtægter
14 Revision og årsrapport
14.1 Selskabets årsregnskab revideres af en statsautoriseret revisor, der vælges af generalforsamlingen for ét år ad gangen. Genvalg kan finde sted.
14.2 Årsrapporter udarbejdes på engelsk og tillige på dansk, såfremt bestyrelsen måtte beslutte det.
15 Regnskabsår
15.1 Selskabets regnskabsår er kalenderåret.
---000---
Således vedtaget på Selskabets ordinære generalforsamling den 8. marts 2017.
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
Bilag C (mark-up)
Vedtægter
NNIT A/S
CVR no. 21 09 31 06
2011-03-03
Deleted: 6
Deleted: 11
NNIT
Conscience driven. Value adding
NNIT A/S
Vedtægter
Indholdsfortegnelse
1 NAVN OG FORMÅL ... 3
2 AKTIEKAPITAL OG AKTIER ... 3
3 FORHØJELSE AF AKTIEKAPITAL ... 3
4 GENERALFORSAMLINGEN, AFHOLDELSESSTED SAMT INDKALDELSE ... 4
5 DAGSORDEN FOR GENERALFORSAMLINGEN ... 5
6 MØDE- OG STEMMERET PÅ GENERALFORSAMLINGEN ... 5
7 BESLUTNINGER PÅ GENERALFORSAMLINGEN ... 6
8 BESTYRELSE ... 6
9 DIREKTION ... 7
10 TEGNINGSREGEL ... 7
11 AFLØNNINGSPRINCIPPER ... 7
12 SPROG ... 7
13 ELEKTRONISK KOMMUNIKATION ... 7
14 REVISION OG ÅRSRAPPORT ... 8
15 REGNSKABSÅR ... 8
Deleted: 6
Deleted: 11
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Vedtægter
1 Navn og formål
1.1 Selskabets navn er NNIT A/S.
1.2 Selskabets formål er at udvikle og markedsføre produkter og tjenesteydelser inden for informationsteknologi, projektledelse og konsulentvirksomhed samt enhver anden relateret virksomhed efter bestyrelsens skøn. Herudover kan Selskabet, inden for sit forretningsområde, deltage i samarbejder eller indgå i partnerskaber med andre virksomheder.
1.3 Selskabet stræber efter at lede sin virksomhed på en økonomisk, miljømæssig og social ansvarlig måde.
2 Aktiekapital og aktier
2.1 Selskabets aktiekapital udgør nominelt kr. 250.000.000, fordelt i aktier à kr. 1 eller multipla heraf.
2.2 Aktiekapitalen er fuldt indbetalt.
2.3 Aktierne skal lyde på navn og skal noteres på navn i Selskabets ejerbog.
2.4 Aktierne er omsætningspapirer. Der gælder ingen indskrænkninger i aktiernes omsættelighed.
2.5 Ingen aktier har særlige rettigheder.
2.6 Ingen aktionær skal være forpligtet til at lade sine aktier indløse helt eller delvist af Selskabet eller af enhver anden tredjepart.
2.7 Aktierne er registreret hos og udstedes i papirløs form gennem VP SECURITIES A/S, CVR-nr. 21 59 93 36. Udbytte udbetales gennem VP SECURITIES A/S. Rettigheder vedrørende aktierne skal anmeldes til VP SECURITIES A/S efter de herom gældende regler.
3 Forhøjelse af aktiekapital
3.1 Bestyrelsen er i perioden indtil den 30. april 2018 bemyndiget til uden fortegningsret for Selskabets eksisterende aktionærer at forhøje Selskabets aktiekapital ad én eller flere gange med i alt op til nominelt kr. 25.000.000. Forhøjelsen skal ske til markedskurs og mod kontant betaling, konvertering af gæld eller ved indskud af andre værdier end kontanter.
3.2 Bestyrelsen er i perioden indtil den 30. april 2018 bemyndiget til uden fortegningsret for Selskabets eksisterende aktionærer at forhøje Selskabets aktiekapital ad én eller flere gange med i alt op til nominelt kr. 7.500.000 i forbindelse med udstedelse af nye aktier til fordel for Selskabets medarbejdere
Deleted: 6
Deleted: 11
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Vedtægter
og/eller medarbejdere i dets datterselskaber. De nye aktier udstedes til en tegningskurs, der fastsættes af bestyrelsen, og som kan være lavere end markedskursen og skal ske mod kontant betaling.
3.3 Bestyrelsens bemyndigelser efter punkt 3.1 og 3.2 kan tilsammen maksimalt udnyttes til at forhøje aktiekapitalen med i alt nominelt DKK 25.000.000.
3.4 Nye aktier udstedt i henhold til punkt 3.1 og 3.2 skal lyde på navn, skal være omsætningspapirer og skal i øvrigt i enhver henseende have samme rettigheder som Selskabets eksisterende aktier.
4 Generalforsamlingen, afholdelsessted samt indkaldelse
4.1 Generalforsamlingen har inden for de ved lovgivningen og vedtægterne fastsatte grænser højeste myndighed i Selskabet.
4.2 Generalforsamlinger afholdes i Region Hovedstaden.
4.3 Ordinær generalforsamling afholdes inden udgangen af april hvert år.
4.4 Ekstraordinær generalforsamling afholdes efter en generalforsamlings- eller bestyrelsesbeslutning, eller når det begæres af revisor eller aktionærer, der tilsammen repræsenterer mindst fem procent af aktiekapitalen. Sådan begæring skal ske skriftligt til bestyrelsen og være ledsaget af et bestemt angivet forslag til dagsordenspunkt. Bestyrelsen indkalder til en ekstraordinær generalforsamling senest to uger efter, at det er forlangt.
4.5 Generalforsamling indkaldes af bestyrelsen med mindst tre ugers og højst fem ugers varsel på Selskabets hjemmeside og ved skriftlig meddelelse til alle aktionærer noterede i ejerbogen, som har fremsat begæring herom.
4.6 I en periode på mindst tre uger før en generalforsamling, inklusive datoen for generalforsamlingens afholdelse, vil der på Selskabets hjemmeside være fremlagt kopi af indkaldelse med dagsorden, de fuldstændige forslag, de dokumenter, der skal fremlægges på generalforsamlingen, oplysning om det samlede antal aktier og stemmerettigheder på indkaldelsestidspunktet samt formularer til afgivelse af fuldmagt eller brevstemme.
4.7 Generalforsamlingen ledes af en dirigent, som vælges af bestyrelsen. Dirigenten afgør alle spørgsmål vedrørende forhandlingerne, stemmeafgivelse og resultatet heraf.
4.8 Bestyrelsen beslutter, om generalforsamlingen skal afholdes på, og om dokumenter udarbejdet til brug for generalforsamlingen skal udarbejdes på, engelsk og/eller dansk.
Deleted: G
Deleted: engelsk, men bestyrelsen kan beslutte at tilbyde simultan oversættelse til dansk.
Deleted: D
Deleted: skal foreligge
Deleted: og, hvis bestyrelsen beslutter sig herfor, på dansk
Deleted: 6
Deleted: 11
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Vedtægter
5 Dagsorden for generalforsamlingen
5.1 Enhver aktionær har ret til at få et bestemt emne behandlet på den ordinære generalforsamling. Begæring herom skal fremsættes skriftligt over for bestyrelsen senest seks uger før generalforsamlingens afholdelse.
5.2 Dagsordenen for den ordinære generalforsamling skal omfatte følgende:
(a) Bestyrelsens beretning om Selskabets virksomhed i det forløbne regnskabsår
(b) Fremlæggelse og godkendelse af revideret årsrapport
(c) Anvendelse af overskud eller dækning af underskud i henhold til den godkendte årsrapport
(d) Godkendelse af bestyrelsens vederlag
(e) Valg af medlemmer til bestyrelsen, herunder formand og næstformand
(f) Valg af revisor
(g) Bemyndigelse til at erhverve egne aktier
(h) Eventuelle forslag fra bestyrelsen og aktionærer
(i) Eventuelt
6 Møde- og stemmeret på generalforsamlingen
6.1 En aktionær's ret til at deltage i en generalforsamling og til at afgive stemme fastsættes i forhold til de aktier, aktionæreren besidder på registreringsdatoen. Registreringsdatoen ligger en uge før generalforsamlingen. En aktionær's aktiebesiddelse og stemmerettighed opgøres på registreringsdatoen på baggrund af notering af aktionærrens ejerforhold i ejerbogen samt eventuelle meddelelser om ejerforhold, som Selskabet har modtaget med henblik på indførsel i ejerbogen.
6.2 En aktionær, der er berettiget til at deltage i generalforsamlingen i henhold til punkt 6.1, og som ønsker at deltage i generalforsamlingen, skal senest tre dage før generalforsamlingens afholdelse anmode om adgangskort.
6.3 En aktionær kan møde personligt eller ved fuldmægtig, og både en aktionær og en fuldmægtig kan møde med en rådgiver.
6.4 Stemmeret kan udøves i henhold til skriftlig og dateret fuldmagt i overensstemmelse med den til enhver tid gældende lovgivning herom.
Deleted: 6
Deleted: 11
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Vedtægter
6.5 En aktionær, der er berettiget til at deltage i en generalforsamling i henhold til punkt 6.1, kan stemme skriftligt ved brevstemme i overensstemmelse med selskabslovens regler herom. Brevstemmer skal være Selskabet i hænde senest hverdagen før generalforsamlingen. Brevstemmer kan ikke tilbagekaldes.
6.6 Hvert aktiebeløb på nominelt kr. 1 giver én stemme.
7 Beslutninger på generalforsamlingen
7.1 Beslutninger på generalforsamlingen afgøres ved simpelt stemmeflertal, medmindre andet følger af lovgivningen eller disse vedtægter.
7.2 Beslutning om ændring af vedtægterne kan kun træffes med tiltrædelse af mindst 2/3 af såvel de afgivne stemmer som af den på generalforsamlingen repræsenterede aktiekapital, medmindre der i medfør af lovgivningen stilles strengere eller lempeligere vedtagelseskrav eller tillægges bestyrelsen eller andre organer specifik kompetence.
7.3 Beslutning om ændring af vedtægterne, der efter loven skal træffes af generalforsamlingen med tiltrædelse af mindst 2/3 såvel af de afgivne stemmer som af den på generalforsamlingen repræsenterede aktiekapital, kan kun træffes af generalforsamlingen, såfremt mindst 1/3 af den samlede aktiekapital er repræsenteret (quorum). Såfremt der ikke er quorum, skal bestyrelsen inden 14 dage indkalde til en ny generalforsamling, på hvilken forslaget kan vedtages i overensstemmelse med pkt. 7.2 uden iagttagelse af kravet om quorum. Fuldmagter til den første generalforsamling anses for gyldige også til den anden generalforsamling med mindre de udtrykkeligt er tilbagekaldt.
8 Bestyrelse
8.1 Bestyrelsen består af mindst fire og højst otte medlemmer, der vælges af generalforsamlingen, herunder formand og næstformand, der i så fald vælges af generalforsamlingen. Ved permanent forfald af formanden og/eller næstformanden kan bestyrelsen vælge en ny formand og/eller næstformand indtil næste ordinære generalforsamling.
8.2 De af generalforsamlingen valgte bestyrelsesmedlemmer vælges for en periode på ét år. Genvalg kan finde sted. Til bestyrelsen kan kun vælges personer, som er yngre end 70 år på valgtidspunktet.
8.3 Bestyrelsen er beslutningsdygtig, når over halvdelen af bestyrelsesmedlemmerne er repræsenteret.
8.4 De i bestyrelsen behandlede anliggender afgøres ved simpelt stemmeflertal. I tilfælde af stemmelighed er formandens – eller i dennes fravær næstformandens – stemme udslagsgivende.
Deleted: 6
Deleted: 11
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Vedtægter
9 Direktion
9.1 Bestyrelsen ansætter en direktion bestående af to til seks medlemmer til at varetage den daglige ledelse af Selskabet.
10 Tegningsregel
10.1 Selskabet tegnes af to direktører i forening, eller af formanden og en direktør i forening, eller af næstformanden og en direktør i forening, eller af formanden og et andet medlem af bestyrelsen i forening, eller af den samlede bestyrelse.
11 Aflønningsprincipper
11.1 Selskabet har vedtaget aflønningsprincipper for bestyrelsen og direktionen, som inkluderer overordnede principper for incitamentsaflønning i henhold til selskabslovens § 139. Aflønningsprincipperne, der er godkendt af generalforsamlingen, er tilgængelige på Selskabets hjemmeside, www.nnit.com.
12 Sprog
12.1 Selskabets koncernsprog er engelsk.
12.2 Bestyrelsen er bemyndiget til at træffe beslutning om at offentliggøre selskabsmeddelelser alene på engelsk.
13 Elektronisk kommunikation
13.1 Al kommunikation fra Selskabet til de enkelte aktionærer, herunder indkaldelse til generalforsamlinger, kan ske elektronisk via offentliggørelse på Selskabets hjemmeside eller ved udsendelse via e-mail. Generelle meddelelser gøres tilgængelige på Selskabets hjemmeside og på sådan anden måde, som måtte være foreskrevet i henhold til lov. Selskabet kan til enhver tid vælge i stedet at fremsende meddelelser mv. med almindelig post.
13.2 Kommunikation fra aktionærer til Selskabet kan ske ved e-mail eller almindelig post.
13.3 Det er den enkelte aktionærs ansvar at sikre, at Selskabet til stadighed er i besiddelse af den korrekte e-mailadresse. Selskabet har ingen pligt til at søge oplysningerne berigtiget eller til at fremsende meddelelser på anden måde.
13.4 Oplysninger om kravene til anvendte systemer samt om fremgangsmåden ved elektronisk kommunikation kan findes på Selskabets hjemmeside, www.nnit.com.
Deleted: 6
Deleted: 11
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06
NNIT A/S
Vedtægter
14 Revision og årsrapport
14.1 Selskabets årsregnskab revideres af en statsautoriseret revisor, der vælges af generalforsamlingen for ét år ad gangen. Genvalg kan finde sted.
14.2 Årsrapporter udarbejdes på engelsk og tillige på dansk, såfremt bestyrelsen måtte beslutte det.
15 Regnskabsår
15.1 Selskabets regnskabsår er kalenderåret.
---000---
Således vedtaget på Selskabets ordinære generalforsamling den 8. marts 2017.
Deleted: 11
Deleted: 2016
Deleted: 6
Deleted: 11
2017-03-08
CVR no. 21 09 31 06