Quarterly Report • Apr 24, 2012
Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
• NGS förvärvade läkarbemanningsbolaget Plus Care AB i mars 2012.
NGS Group är ett nischat bemannings- och konsultföretag. Vår verksamhet bedrivs inom affärsområdena: Vikariepoolen samt Stjärnpoolen – bemanning inom förskola och skola. Psykiatrika, First Med samt Plus Care – bemanning inom vård och omsorg med fokus på läkare och sjuksköterskor.
Q4-11
Q1-12
När 2012 års första kvartal nu är till ända är det med glädje vi presenterar ytterligare ett kvartal med ökad tillväxt med bibehållen lönsamhet. Rörelseresultatet för kvartalet uppgick till 4,5 MSEK, vilket är en förbättring med 50 procent jämfört med samma period föregående år. Nettoomsättningen för första kvartalet uppgick till 44,3 MSEK, vilket är en ökning med 59 procent jämfört med samma period 2011.
Samtliga affärsområden har haft en positiv utveckling under första kvartalet, men särskilt utmärkande är verksamhetsområde vård där Psykiatrika vuxit med 41 procent och First Med med 133 procent. Båda affärsområdena har fortsatt expandera geografiskt och nya kunder har adderats. Samtidigt har vi lyckats fortsätta attrahera ny personal från de eftertraktade kategorierna läkare och sjuksköterskor. Verksamhetsområde skola har haft en stabil utveckling under årets första månader, men vi noterar en svag avmattning i efterfrågan under slutet av kvartalet.
I mars månad gjorde vi vårt efterlängtade förvärv av ett läkarbemanningsföretag – Plus Care. Plus Care fokuserar på primärvården och i och med förvärvet kommer NGS kunna presentera ett brett erbjudande av tjänster till våra kunder inom vården. Förutom en större marknadsandel och omsättning bidrar också Plus Care till att öka riskspridningen i koncernen.
Under kvartalet har NGS i samarbete med en reklambyrå arbetat med att ge vårt varumärke en ny profil. Vårt mål är att tydliggöra samhörigheten mellan affärsområdena och därmed öka förutsättningarna för försäljning inom såväl som mellan verksamhetsområdena. Satsningen resulterar bland annat i helt nya loggor, nytt marknadsmaterial och nya hemsidor. NGS nya hemsida publicerades i januari och under våren kommer succesivt samtliga affärsområdens nya hemsidor presenteras.
Vår kursutveckling har fortsatt varit positiv under kvartalet och till och med 31 mars hade aktiekursen ökat med 58 procent - ett kvitto på att marknaden tror på NGS Group.
Med vårt nya förvärv Plus Care stärker vi våra möjligheter att nå vårt mål om fortsatt lönsam tillväxt och ökade marknadsandelar.
Tillväxt under fortsatt god lönsamhet har varit vårt främsta fokus under 2011 och kommer fortsätta vara så även under 2012.
Koncernens nettoomsättning under första kvartalet uppgick till 44,3 (27,8) MSEK. Resultatet efter skatt för det första kvartalet uppgick till 3,3 MSEK (7,0. Av resultatet i Q1 2011 hänför sig 3,7 MSEK till redovisning av uppskjuten skatteintäkt avseende underskottsavdrag samt reavinst om 1,4 MSEK hänförligt till försäljning av dotterbolag i Q1 2011, rensat för detta är resultat efter skatt 1,9 MSEK i Q1 2011). Resultatet per aktie uppgick till 1,70 SEK (3,61 rensat för ovanstående uppgick resultat per aktier för Q1 2011 till 1,01 SEK).
Koncernens investeringar i materiella anläggningstillgångar under första kvartalet uppgick till 0,0 (0,0) MSEK.
Koncernens egna kapital uppgick per 31 mars 2012 till 53,7 (43,4) MSEK. Vid periodens utgång uppgick likvida medel till 10,4 (0,0) MSEK. Outnyttjad checkkredit uppgick till 11,0 (3,9) MSEK.
Aktien är noterad på NGM Nordic Growth Market Equity-listan. Antalet utestående aktier uppgick vid periodens utgång till 1 933 031 st (48 325 779 st, motsvarande 1 933 031 efter omräkning i samband med sammanläggning av aktier). Kursen per den 31 mars 2012 var SEK 41,10 (12,50).
Moderbolagets verksamhet överensstämmer i allt väsentligt med koncernens. Det egna kapitalet i moderbolaget uppgick per den 31 december till 40,6 (40,9) MSEK varav aktiekapitalet utgjorde 19,3 (19,3) MSEK.
NGS Group är indelat i följande är i följande följande verksamhetsområden områden:
Vikariepoolen erbjuder vikarier till förskola och skola. Huvuddelen av omsättningen kommer från förskola och skola där verksamheten är upphandlad enligt lagen om offentlig upphandling. Vikariepoolen är marknadsledande inom detta segment. Kunderna är främst enheter inom den kommunala skolan i Storstockholm. Vikariepoolen har även verksamhet i Göteborg.
Vikariepoolen har under första kvartalet ökat omsättningen med 10 procent jämfört med samma period 2011. Kvartalet har varit mycket intensivt, med många konsulter ute på uppdrag hos Vikariepoolens kunder. Under slutet av kvartalet noterades en viss avmattning av efterfrågan på Vikariepoolens tjänster.
Nettoomsättningen uppgick under första kvartalet till 11,6 (10,5) MSEK.
Stjärnpoolen hyr ut och rekryterar personal inom förskola och skola i Stockholm med omnejd. Bolaget har varit verksamt sedan år 2000 och förvärvades av NGS Group i oktober 2011.
Stjärnpoolen representerar alla typer av pedagogisk personal såsom lärare, förskollärare, barnskötare och fritidspedagoger. Kundkretsen består av allt från föräldrakooperativ till stora privata aktörer och kommunala enheter.
Stjärnpoolen har utvecklats positivt under första kvartalet och fortsätter uppfylla förväntningarna vad gäller omsättning och resultat.
Nettoomsättningen uppgick under första kvartalet till 4,3 (-) MSEK.
First Med hyr ut allmänsjuksköterskor och sjuksköterskor med specialistkompetens samt specialistläkare. Kunderna finns inom såväl landstingen som bland privata vårdaktörer.
First Med har under första kvartalet ökat omsättningen med 135 procent jämfört med samma period 2011. First Med har fortsatt sitt framgångsrika arbete med att attrahera både nya kunder och ny personal även detta kvartal. Expansionen utanför Stockholmsområdet fortsatte, med nya uppdrag bland annat i Skåne, Norrland och på Gotland.
Nettoomsättningen uppgick under första kvartalet till 4,0 (1,7) MSEK.
Psykiatrika hyr ut specialistläkare och sjuksköterskor till landets psykiatriska kliniker. Psykiatrika grundades 2001 och är idag ledande inom bemanning inom psykiatri i Sverige.
Under första kvartalet har Psykiatrika fortsatt den positiva trenden från tidigare kvartal. Omsättningsökningen är 41 procent jämfört med kvartal ett 2011. Tillväxten har skett hos såväl befintliga som nya kunder. Psykiatrika har fortsatt lyckas knyta nya konsulter till sig och via vår personal finns vi nu representerade över i stort sett hela landet.
Psykiatrika blev under kvartalet utvald leverantör till landstingen i region Västra Götaland, Skåne och Kronoberg, men upphandlingarna är i dagsläget överprövade.
Nettoomsättningen uppgick under första kvartalet till 20,5 (14,5) MSEK.
Bolaget förvärvades av NGS i mars 2012 och konsolideras från den 12 mars 2012.
Köpeskillingen för Plus Care var 6 Mkr kontant samt en tilläggsköpeskilling på maximalt 5,3 Mkr. I samband med förvärvet uppstod en goodwill om 8,7 MSEK enligt nedanstående preliminära förvärvsanalys:
| Köpeskilling | 11,3 MSEK |
|---|---|
| Eget kapital i Plus Care | -2,6 MSEK |
| Goodwill | 8,7 MSEK |
Affärsområdet hyr ut läkare i hela Sverige, med fokus på primärvården. Plus Care har funnits sedan 2000 och omsätter ca 40 MSEK på årsbasis med ett rörelseresultat om ca 3 MSEK.
Under första kvartalet har Plus Care utvecklats positivt och i linje med förväntan. Plus Care blev under kvartalet utvald leverantör till landstinget i region Västra Götaland, men upphandlingen är i dagsläget överprövad.
Nettoomsättningen uppgick under första kvartalet till 3,8 (-) MSEK.
Ingen av styrelseledamöterna eller de ledande befattningshavarna har eller har haft någon direkt eller indirekt affärstransaktion med Bolaget, som är eller har varit onormal till sin karaktär. NGS Group AB hade per 31 mars 2012 lånat 0,6 MSEK till marknadsmässiga villkor av huvudägaren Orvar Pantzar vilket återbetalas i april 2012. Styrelsesuppleanten Charlotte Pantzar Huth är från och med januari 2011 anställd i bolaget med marknadsmässig ersättning i form av lön.
I NGS verksamhet finns ett antal risker och osäkerhetsfaktorer, vilka omnämns i årsredovisningen 2011. Per den 31 mars 2012 bedömer vi att inga nya väsentliga risker eller osäkerhetsfaktorer har tillkommit. Konjunkturläget och dess påverkan på NGS är svårbedömt, men till dags dato ser vi inga uppenbara tecken på minskad efterfrågan av NGS tjänster.
Denna delårsrapport har upprättats i enlighet med IAS 34, Delårsrapportering, vilket överensstämmer med svensk lag genom tillämpning av Rådet för Finansiell Rapportering RFR 1, Kompletterande redovisningsregler för koncerner samt RFR 2, Redovisning för juridiska personer, avseende moderbolaget. Samma redovisningsprinciper, definitioner avseende nyckeltal och beräkningsmetoder har använts som i senaste årsredovisningen. Inga nya standarder har trätt i kraft som påverkar NGS ställning eller resultat.
NGS avger rapporter vid följande tidpunkter: 28 augusti 2012 - delårsrapport Q2 23 oktober 2012 - delårsrapport Q3 26 februari 2013 - bokslutskommuniké
NGS Group AB (publ), org nr 556535-1128 Holländargatan 13, 111 36 Stockholm Telefon 08-505 808 30, Fax 08-505 808 01 www.ngsgroup.se
Styrelsen och verkställande direktören försäkrar härmed att denna rapport ger en rättvisande översikt av moderföretaget och koncernens verksamhet, ställning och resultat samt beskriver väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som företaget står inför.
Stockholm den 24 april 2012
Per Odgren - Styrelseordförande
Orvar Pantzar - Styrelseledamot
Bertil Haglund - Styrelseledamot
Gunnel Tolfes - Styrelseledamot
Ingrid Nordlund - Verkställande direktör
Denna rapport är information som NGS Group AB (publ) är skyldigt att offentliggöra enligt lagen om värdepappersmarknaden och/eller lagen om handel med finansiella instrument. Informationen lämnades till media för offentliggörande den 24 april 2012 kl 08:30.
Denna delårsrapport har inte varit föremål för granskning av bolagets revisorer.
| 2012 | 2011 | |
|---|---|---|
| Belopp i TSEK | Jan-Mar | Jan-Mar |
| Rörelsens intäkter | ||
| Nettoomsättning | 44 252 | 27 796 |
| 44 252 | 27 796 | |
| Rörelsens kostnader | ||
| Köpta tjänster från underkonsulter |
-12 295 | -5 494 |
| Övriga externa kostnader | -2 059 | -998 |
| Personalkostnader | -25 307 | -18 216 |
| Avskrivning anläggningstillgångar | -51 | -72 |
| Rörelseresultat | 4 540 | 3 016 |
| Resultat från finansiella poster Resultat finansiella posterposter |
||
| Resultat från försäljning av dotterbolag | - | 1 379 |
| Finansiella intäkter | - | - |
| Finansiella kostnader | -78 | -159 |
| Resultat efter finansiella poster | 4 462 | 4 236 |
| Inkomstskatter | -1 174 | 2 738 |
| Periodens resultat | 3 288 | 6 974 |
| Övrigt totalresultat | - | - |
| Periodens resultat hänförligt till moder | ||
| bolagets aktieägare bolagets aktieägare |
3 288 | 6 974 |
| Summa totalresultat för perioden | ||
| hänförligt till moderbolagets aktieägare hänförligt till aktieägare |
3 288 | 6 974 |
| Resultat per aktie (kr) * | 1,70 | 3,61 |
* Eget kapital per aktie samt resultat per aktie för 2011 är justerat för sammanläggning av aktier 1:25. Av resultatet i Q1 2011 hänför sig 3,7 MSEK till redovisning av uppskjuten skatteintäkt avseende underskottsavdrag samt reavinst om 1,4 MSEK hänförligt till försäljning av dotterbolag i Q1 2011, rensat för detta är resultat per aktie 1,01 SEK i Q1 2011
| Belopp i TSEK | 2012-03-31 | 2011-03-31 |
|---|---|---|
| TILLGÅNGAR TILLGÅNGAR |
||
| Anläggningstillgångar | ||
| Goodwill | 51 703 | 38 522 |
| Inventarier | 553 | 226 |
| Uppskjuten skattefordran | 10 633 | 9 281 |
| Summa anläggningstillgångar | 62 889 | 48 029 |
| Omsättningstillgångar Omsättningstillgångar |
||
| Kortfristiga fordringar | ||
| Kundfordringar | 21 755 | 12 705 |
| Aktuella skattefordringar | - | 703 |
| Övriga fordringar | 123 | 735 |
| Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter | 2 916 | 1 913 |
| Summa kortfristiga fordringar | 24 794 | 16 056 |
| Likvida medel | 10 365 | 1 |
| Summa omsättningstillgångar | 35 159 | 16 057 |
| SUMMA TILLGÅNGAR | 98 048 | 64 086 |
| EGET KAPITAL OCH SKULDER EGET OCH |
||
| Eget kapital | ||
| Aktiekapital | 19 330 | 19 330 |
| Övrigt tillskjutet kapital | 27 241 | 33 886 |
| Balanserat resultat | 3 869 | -16 775 |
| Periodens resultat |
3 288 | 6 974 |
| Summa eget kapital | 53 728 | 43 415 |
| Långfristiga skulder | ||
| Skulder till kreditinstitut | 6 878 | 1 527 |
| Uppskjutna skatteskulder | 793 | - |
| Summa långfristiga skulder | 7 671 | 1 527 |
| Kortfristiga skulder | ||
| Checkräkningskredit | - | 2 570 |
| Leverantörsskulder | 5 454 | 2 246 |
| Aktuella skatteskulder | 1 504 | - |
| Övriga skulder | 5 208 | 3 976 |
| Avsättning för tilläggsköpeskilling | 7 273 | - |
| Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter | 17 210 | 10 352 |
| Summa kortfristiga skulder | 36 649 | 19 144 |
| SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER | 98 048 | 64 086 |
| Ansamlat | ||||
|---|---|---|---|---|
| Hänförligt till moderföretagets aktieägare | resultat | |||
| Övrigt | inklusive | Summa | ||
| Aktie | tillskjutet | periodens | eget | |
| Belopp i TSEK | kapital | kapital | resultat | kapital |
| Ingående balans per 1 januari 2011 Ingående 1 2011 |
19 330 | 27 241 | -10 130 -10 130 |
36 441 |
| Totalresultat Totalresultat |
||||
| Periodens resultat | 13 999 | 13 999 | ||
| Övrigt totalresultat | - | |||
| Summa totalresultat Summa totalresultat |
- | - | 13 999 | 13 999 |
| Utgående balans per 31 december 2011 Utgående 31 december 2011 |
19330 | 27241 | 3 869 | 50 440 |
| Ingående balans per 1 januari 2012 Ingående 1 2012 |
19330 | 27241 | 3 869 | 50 440 |
| Totalresultat Totalresultat |
||||
| Periodens resultat | 3 288 | 3 288 | ||
| Övrigt totalresultat | - | |||
| Summa totalresultat Summa totalresultat |
- | - | 3 288 | 3 288 |
| Utgående balans per 31 mars 2012 Utgående 31 mars 2012 31 mars 2012 |
19330 | 27241 | 7 157 | 53 728 |
| Belopp i TSEK | 2012 | 2011 |
|---|---|---|
| Jan-Mar | Jan-Mar | |
| Den löpande verksamheten | ||
| Resultat före finansiella poster | 4 540 | 3 016 |
| Avskrivningar | 51 | 72 |
| Erhållen ränta | - | - |
| Erlagd ränta Betald skatt |
-78 - |
-159 - |
| 4 513 | 2 929 | |
| Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital | ||
| Ökning(-)/Minskning(+) av rörelsefordringar | -8 738 | -4 577 |
| Ökning(+)/Minskning(-) av rörelseskulder | 6 969 | -1 724 |
| Kassaflöde från den löpande verksamheten | 2 744 | -3 372 |
| Investeringsverksamheten | ||
| Förvärv av dotterföretag | -6000 | - |
| Avyttring av dotterföretag | - | 3 500 |
| Kassaflöde från investeringsverksamheten | -6 000 | 3 500 |
| Finansieringsverksamheten | ||
| Upptagna lån | 5 000 | - |
| Amortering av låneskulder | -378 | -876 |
| Kassaflöde från finansieringsverksamheten | 4 622 | -876 |
| Periodens kassaflöde | 1 366 | -748 |
| Likvida medel vid periodens början | 8 999 | 749 |
| Likvida medel vid periodens slut | 10 365 | 1 |
| Tilläggsupplysning till kassaflödesrapporten: | ||
| Specifikation av likvida medel | ||
| Tillgodohavande bankmedel | 10 365 | 1 |
| 2012 | 2011 | |
|---|---|---|
| Belopp i TSEK | Jan-Mar | Jan-Mar |
| Rörelsens intäkter | ||
| Nettoomsättning | 36 126 | 26 673 |
| 36 126 | 26 673 | |
| Rörelsens kostnader | ||
| Köpta tjänster från underkonsulter |
-10 122 | -5 483 |
| Övriga externa kostnader | -1 525 | -950 |
| Personalkostnader | -20 871 | -17 298 |
| Avskrivning goodwill | -1 926 | -1 926 |
| Avskrivning anläggningstillgångar | -47 | -38 |
| Rörelseresultat | 1 635 | 978 |
| Resultat från finansiella poster | ||
| Resultat från försäljning av dotterbolag | - | -3 645 |
| Finansiella intäkter |
- | - |
| Finansiella kostnader | -67 | -159 |
| Resultat efter finansiella poster | 1 568 | -2 826 |
| Inkomstskatter | -919 | 2 906 |
| Periodens resultat | 649 | 80 |
| Belopp i TSEK | 2012 Jan-Mar |
2011 Jan-Mar |
|---|---|---|
| Periodens resultat | 649 | 80 |
| Övrigt totalresultat för perioden | - | - |
| Periodens totalresultat | 649 | 80 |
| Belopp i TSEK Nettoomsättning per |
2012 | 2011 |
|---|---|---|
| verksamhetsområde verksamhetsområde |
Jan-Mar | Jan-Mar |
| Skola & förskola | 15 902 | 10 451 |
| Vård & Omsorg | 28 308 | 16 222 |
| Koncerngemensamt * | 42 | 1 123 |
| TOTAL | 44 252 | 27 796 |
| 2012 | 2011 | |
| Rörelseresultat per verksamhetsområde verksamhetsområde |
Jan-Mar | Jan-Mar |
| Skola & förskola | 3 370 | 2 661 |
| Vård & Omsorg | 3 083 | 1 916 |
| Koncerngemensamt * | -1 913 | -1 561 |
| TOTAL | 4 540 | 3 016 |
* Dotterbolagen UniMed Care AB och Call X Marketing AB såldes under första kvartalet 2011. Omsättning och resultat för Unimed Care konsolideras till och med januari 2012 och för Call X Marketing till och med mars 2011 och redovisas under koncerngemensamt. NGS är från och med april 2011 indelat i följande verksamhetsområden: Skola & förskola samt Vård & omsorg.
| Nyckeltal Nyckeltal |
|
|---|---|
| 2012 | 2011 | |
|---|---|---|
| Jan-Mar | Jan-Mar | |
| Lönsamhet Lönsamhet |
||
| Rörelsemarginal | 10,3% | 10,9% |
| Vinstmarginal ** |
7,4% | 25,1% |
| Finansiell ställning | ||
| Soliditet | 54,8% | 67,7% |
| Skuldsättningsgrad, ggr | 0,18 | 0,22 |
| Data per aktie | ||
| Eget kapital per aktie TSEK* | 27,79 | 22,46 |
| Resultat per aktie TSEK* | 1,70 | 3,61 |
| Antal aktier vid periodens slut |
1 933 031 |
1 933 031 |
* Eget kapital per aktie samt resultat per aktie för 2011 är justerat för sammanläggning av aktier 1:25. Av resultatet Q1 2011 hänför sig 3,7 MSEK till redovisning av uppskjuten skatteintäkt avseende underskottsavdrag samt reavinst om 1,4 MSEK hänförligt till försäljning av dotterbolag i Q1 2011, rensat för detta är resultat per aktie 1,01 SEK i Q1 2011.
** Vinstmarginal i Q1 2011 uppgick till 7,0% rensat för redovisning av uppskjuten skatteintäkt avseende underskottsavdrag om 3,7 MSEK samt reavinst om 1,4 MSEK hänförligt till försäljning av dotterbolag i Q1 2011.
| Definitioner Definitioner |
|
|---|---|
| Rörelsemarginal | Rörelseresultat i förhållande till rörelsens intäkter. |
| Vinstmarginal | Periodens resultat i förhållande till rörelsens intäkter. |
| Soliditet | Eget kapital i förhållande till balansomslutningen. |
| Skuldsättningsgrad | Räntebärande skulder och avsättningar i förhållande till eget kapital. |
| Eget kapital per aktie | Eget kapital dividerat med antal aktier vid periodens slut. |
| Resultat per aktie | Periodens resultat i förhållande till genomsnittligt antal aktier. |
Holländargatan 13 111 36 Stockholm Tel 08-505 808 30 Fax 08-505 808 01 www.ngsgroup.se
Holländargatan 13 111 36 Stockholm Tel 08-505 808 60 Fax 08-505 808 01 www.firstmed.se
Holländargatan 13 111 36 Stockholm Tel 08-54 54 98 44 Fax 08-54 54 98 45 www.stjarnpoolen.com
Holländargatan 13 111 36 Stockholm Tel 08-505 808 60 Fax 08-505 808 01 www.psykiatrika.se
Holländargatan 13 111 36 Stockholm Tel 08-505 808 00 Fax 08-505 808 01 www.vikariepoolen.se
Holländargatan 13 111 36 Stockholm Tel 08-611 05 00 Fax 08-611 05 50 www.pluscare.se
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.