NET HOLDİNG A.Ş. — Audit Report / Information 2011

Apr 13, 2012

Bağımsız Denetim GörüşüBağımsız Denetim KuruluşuDenetim TürüGörüş Türü

ATA ULUSLARARASI BAĞIMSIZ DENETİM VE SMMM A.Ş.

SürekliŞartlıNET HOLDİNG ANONİM ŞİRKETİ, BAĞLI ORTAKLIKLARI VE İŞTİRAKLERİ'NİN

31 ARALIK 2011 TARİHİNDE SONA EREN HESAP DÖNEMİNE AİT

FİNANSAL TABLOLAR HAKKINDA BAĞIMSIZ DENETÇİ GÖRÜŞÜ

Net Holding Anonim Şirketi

Yönetim Kurulu Başkanlığı'na

Giriş

1. Net Holding Anonim Şirketi, Bağlı Ortaklıkları ve İştirakleri'nin (birlikte "Net Grubu") 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle hazırlanan ve ekte yer alan konsolide bilançosunu, aynı tarihte sona eren yıla ait konsolide gelir tablosunu, kapsamlı gelir tablosunu, konsolide özkaynaklar değişim tablosunu ve konsolide nakit akım tablosunu, önemli muhasebe politikalarının özetini ve dipnotları denetlemiş bulunuyoruz.

Finansal Tablolarla İlgili Olarak Net Grubu Yönetiminin Sorumluluğu

2. Net Grubu yönetimi konsolide finansal tabloların Sermaye Piyasası Kurulu'nca kabul edilen finansal raporlama standartlarına göre hazırlanması ve dürüst bir şekilde sunumundan sorumludur. Bu sorumluluk, konsolide finansal tabloların hata ve/veya hile ve usulsüzlükten kaynaklanan önemli yanlışlıklar içermeyecek biçimde hazırlanarak, gerçeği dürüst bir şekilde yansıtmasını sağlamak amacıyla gerekli iç kontrol sisteminin tasarlanmasını, uygulanmasını ve devam ettirilmesini, koşulların gerektirdiği muhasebe tahminlerinin yapılmasını ve uygun muhasebe politikalarının seçilmesini içermektedir.

Bağımsız Denetim Kuruluşunun Sorumluluğu

3. Sorumluluğumuz, yaptığımız bağımsız denetime dayanarak bu konsolide finansal tablolar hakkında görüş bildirmektir. Bağımsız denetimimiz, Sermaye Piyasası Kurulu'nca yayımlanan bağımsız denetim standartlarına uygun olarak gerçekleştirilmiştir. Bu standartlar, etik ilkelere uyulmasını ve bağımsız denetimin, konsolide finansal tabloların gerçeği doğru ve dürüst bir biçimde yansıtıp yansıtmadığı konusunda makul bir güvenceyi sağlamak üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir.

Bağımsız denetimimiz, konsolide finansal tablolardaki tutarlar ve dipnotlar ile ilgili bağımsız denetim kanıtı toplamak amacıyla, bağımsız denetim tekniklerinin kullanılmasını içermektedir. Bağımsız denetim tekniklerinin seçimi, konsolide finansal tabloların hata ve/veya hileden ve usulsüzlükten kaynaklanıp kaynaklanmadığı hususu da dahil olmak üzere önemli yanlışlık içerip içermediğine dair risk değerlendirmesini de kapsayacak şekilde, mesleki kanaatimize göre yapılmıştır. Bu risk değerlendirmesinde, Net Grubu'nun iç kontrol sistemi göz önünde bulundurulmuştur. Ancak, amacımız iç kontrol sisteminin etkinliği hakkında görüş vermek değil, bağımsız denetim tekniklerini koşullara uygun olarak tasarlamak amacıyla, Net Grubu yönetimi tarafından hazırlanan konsolide finansal tablolar ile iç kontrol sistemi arasındaki ilişkiyi ortaya koymaktır. Bağımsız denetimimiz, ayrıca Net Grubu yönetimi tarafından benimsenen muhasebe politikaları ile yapılan önemli muhasebe tahminlerinin ve konsolide finansal tabloların bir bütün olarak sunumunun uygunluğunun değerlendirilmesini içermektedir.

Bağımsız denetim sırasında temin ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün oluşturulmasına yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz.

4. Net Grubu'nun sahibi olduğu dipnot 17 ve 18'de açıklandığı üzere arsa, arazi ve binalar ilişikteki konsolide mali tablolarda sırasıyla net olarak 60,291,427 TL ve 100,497,087 TL değeri ile bulunmaktadır. Söz konusu binalar için önceki dönemlerde yapılmış münferit ekspertiz raporları vardır. Ancak bu raporlar güncellenmediğinden bu arsa, arazi ve binaların kayıtlı değerinde, varsa, cari dönemde oluşabilecek değer düşüş karşılığı ve bu hususun ilişikteki konsolide mali tablolar üzerinde olabilecek etkileri belirlenememiştir.

5. İlişikteki konsolide finansal tablolarda 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle 41,822,711 TL olan nakit ve nakit benzerleri toplamının 15,050,820 TL'lik kısmı kasa bakiyesinden oluşmaktadır (Dipnot 6). 2011 yılı içerisinde de kasa bakiyeleri zaman zaman aynı seviyelerde olduğu izlenmektedir. Net Grubu yönetimi izlediği kasa politikası sebebiyle bu tutarları nemalandırmamıştır. Bu sebepten Net Grubu'nun uğrayacağı zararlar tespit edilememiş olup, ilişikteki finansal tablolara yansıtılmamıştır.

Görüş

6. Görüşümüze göre, yukarıda açıklanan 4 ve 5 numaralı paragraflarda belirtilen hususlar nedeniyle ortaya çıkabilecek düzeltmeler dışında, ilişikteki konsolide finansal tabloların, Net Holding A.Ş., Bağlı Ortaklıkları ve İştirakleri'nin 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle konsolide finansal pozisyonunu, aynı tarihte sonra eren yıla ait konsolide finansal performansını ve konsolide nakit akımlarını, Sermaye Piyasası Kurulu'nca yayımlanan finansal raporlama standartları çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmaktadır.

Diğer husus

Görüşümüzü şartlandırmamakla birlikte aşağıdaki hususlara dikkatinizi çekmek isteriz;

7. Net Grubu şirketlerinden olan Net Turizm Ticaret ve Sanayi A.Ş., Halikarnas Turizm Merkezi Ticaret ve Sanayi A.Ş. ve Asyanet Turizm Ticaret ve Sanayi A.Ş.'nin Muğla ili, Milas ilçesinde bulunan arsa ve arazileri üzerinde geliştirilen Net Milas Turizm ve Gayrimenkul Geliştirme Projesi kapsamında yatırım ve ortak girişim konularında Ağaoğlu Şirketler Grubu (Akdeniz İnşaat ve Eğitim Hizmetleri A.Ş. ile Eltes İnşaat Tesisat ve Sanayi Ticaret A.Ş.) ile gerçekleştirilmesi planlanan proje ile ilgili olarak 29.06.2006 tarihinde "Düzenlenme Şeklinde Taşınmaz Satış Vaadi ve Hasılat Paylaşımı Esasına Göre İnşaat Sözleşmesi" başlıklı çerçeve anlaşması imzalanmış ve yürürlüğe girmiştir. Proje golf tesisleri, oteller, sosyal ve spor tesisleri, konutlar ile kentsel bütünün gereği tüm alt yapı tesis ve alanların yapılmasını öngörmektedir. Net Milas Turizm ve Gayrimenkul Geliştirme Projesi kapsamındaki hususlar dipnot 41.6'da açıklandığı gibidir.

ATA Uluslararası Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş.

Member Firm of Kreston International

Seyfettin Erol

Sorumlu Ortak Başdenetçi

İstanbul, 13 Nisan 2012

1	SEYFETTİN EROL	SORUMLU ORTAK BAŞDENETÇİ	ATA ULUSLARARASI BAĞIMSIZ DENETİM VE SMMM A.Ş.	13.04.2012 18:44:30

Özsermaye Değişim Tablosu

1	ARİF CEYHUN YAĞLICIOĞLU	YÖNETİM KURULU ÜYESİ	NET HOLDİNG A.Ş.	13.04.2012 17:41:39
2	SEYFETTİN EROL	SORUMLU ORTAK BAŞDENETÇİ	ATA ULUSLARARASI BAĞIMSIZ DENETİM VE SMMM A.Ş.	13.04.2012 18:44:34

Özsermaye Değişim Tablosu

Finansal Tablo Türü	Konsolide
Raporlama Birimi	TL
		Ödenmiş Sermaye	Sermaye Düzeltmesi Enflasyon Farkları	Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi	Hisse Senedi İhraç Primleri	İştirakler Makul Değer Artış Fonu	Yabancı Para Çevrim Farkları	Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler	Geçmiş Yıllar ve Net Dönem Karı / (Zararı)	Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar Toplamı	Azınlık Payları	Özkaynaklar Toplamı		TOPLAM
Konsolide Öz Sermaye Değişim Tablosu
01 Ocak 2010 bakiyeleri		338.442.000	91.992.446	-167.487.532	8.092.077	21.800.048	-161.227	2.675.912	-129.607.041	165.746.683	42.876.359	208.623.042
Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi		0	0	-2.506.839	0	0	0	0	0	-2.506.839	0	-2.506.839
Grup Şirketleri Hisse Paylarının Değişimlerinin Etkileri										0
Azınlık Sermaye Ödemeleri		0	0	0	0	0	0	0	0	0	76.634.231	76.634.231
Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler		0	0	0	0	0	0	-18.081	0	-18.081	18.081	0
Geçmiş Yıllar Kar/Zararları		0	0	0	0	0	0	0	-13.954.824	-13.954.824	3.613.269	-10.341.555
Hisse senedi ihraç primleri		0	0	0	117.602	0	0	0	0	117.602	176.789	294.391
Sermaye azaltımı		-129.442.000	-35.183.831	64.058.010	0	0	0	0	100.567.821	0	0	0
İşletme birleşmesinin etkisi		0	0	0	0	0	0	0	304.143	304.143	80.491	384.634
Hisse senetleri ihraç maliyetleri (vergi etkisi dahil)		0	0	0	0	0	0	0	-113.612	-113.612	-181.854	-295.466
Hisse senetlerinin borsada satışından kaynaklanan fonlar		0	0	0	0	0	0	0	1.210.429	1.210.429	191.580	1.402.009
İştirakler Makul Değer Artışı		0	0	0	0	45.243	980.781	0	0	1.026.024	0	1.026.024
Yabancı para çevrim farkları		0	0	0	0	0	-205	0	0	-205	0	-205
Net dönem karı / (zararı)		0	0	0	0	0	0	0	35.226.607	35.226.607	24.070.989	59.297.596
31 Aralık 2010 bakiyeleri		209.000.000	56.808.615	-105.936.361	8.209.679	21.845.291	819.349	2.657.831	-6.366.477	187.037.927	147.479.935	334.517.862
Sermaye arttırımı		156.750.000	0	0	0	0	0	0	0	156.750.000	0	156.750.000
Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi		0	0	-151.033.906	0	0	0	0	0	-151.033.906	0	-151.033.906
Grup Şirketleri Hisse Paylarının Değişimlerinin Etkileri
Azınlık Sermaye Ödemeleri		0	0	0	0	0	0	0	0	0	-1.248.706	-1.248.706
Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler		0	0	0	0	0	0	3.268		3.268	-3.268	0
Geçmiş Yıllar Kar/Zararları		0	0	0	1.414	0	0	0	-25.054.598	-25.053.184	-4.205.125	-29.258.309
Hisse senedi ihraç primleri		0	0	0	2.951.912	0	0	0	0	2.951.912	0	2.951.912
Yasal yedeklere transfer		0		0	0	0	0	1.133.944	-1.995.162	-861.218	861.218	0
Temettü Ödemeleri		0	0	0	0	0	0	0	-1.409.080	-1.409.080	-2.107.098	-3.516.178
Hisse senetleri ihraç maliyetleri (vergi etkisi dahil)		0	0	0	0	0	0	0	-400.785	-400.785	0	-400.785
Hisse senetlerinin borsada satışından kaynaklanan fonlar		0	0	0	0	0	0	0	1.034.332	1.034.332	333.455	1.367.787
İştirakler Makul Değer Artışı		0	0	0	0	26.629		0	0	26.629	0	26.629
Yabancı para çevrim farkları		0	0	0	0	0	8.519.226	0	0	8.519.226	4.687	8.523.913
Net dönem karı / (zararı)		0	0	0	0	0	0	0	7.653.109	7.653.109	-4.743.438	2.909.671
31 Aralık 2011 bakiyeleri		365.750.000	56.808.615	-256.970.267	11.163.005	21.871.920	9.338.575	3.795.043	-26.538.661	185.218.230	136.371.660	321.589.890