AI assistant
Musti Group Oyj Earnings Release 2021
3276_rns_2021-11-16_759cb36a-2de2-4d84-a8be-0babe88a2f8e.pdf
Earnings Release
Open in viewerOpens in your device viewer
Musti
GROUP
Lokakuu 2020 –
syyskuu 2021
Tilinpäätöstiedote
Q4/2021
1.10.2020 –
30.9.2021
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021
Vahva kasvu ja kaikkien aikojen paras vuosineljänneksen EBITA
Heinä – syyskuu 2021
- Konsernin liikevaihto oli 91,5 (76,9) miljoonaa euroa ja se kasvoi 18,9 prosenttia.
- Vertailukelpoinen konsernimyynti kasvoi 10,9 prosenttia.
- Oikaistu EBITA oli 11,2 (10,1) miljoonaa euroa, ja se kasvoi 11,2 prosenttia.
- Oikaistu EBITA-marginaali oli 12,2 (13,1) prosenttia.
- Liikevoitto kasvoi 10,0 prosenttia 8,6 (7,8) miljoonaan euroon, ja oli 9,4 (10,2) prosenttia liikevaihdosta.
- Kauden tulos oli 5,2 (5,9) miljoonaa euroa.
- Osakekohtainen tulos, laimentamaton oli 0,16 (0,18) euroa.
- Myymälöiden määrä kasvoi 312:een (293).
Lokakuu 2020 – syyskuu 2021
- Konsernin liikevaihto oli 340,9 (284,4) miljoonaa euroa ja se kasvoi 19,9 prosenttia.
- Vertailukelpoinen konsernimyynti kasvoi 11,8 prosenttia.
- Oikaistu EBITA oli 36,8 (29,8) miljoonaa euroa, ja se kasvoi 23,4 prosenttia. Lukua pienensi 1,5 miljoonan euron lisäkustannukset, jotka liittyivät ensimmäisellä vuosineljänneksellä loppuun saatettuun varaston konsolidointiprojektiin.
- Oikaistu EBITA-marginaali oli 10,8 (10,5) prosenttia.
- Liikevoitto kasvoi 45,1 prosenttia 28,4 (19,6) miljoonaan euroon, ja oli 8,3 (6,9) prosenttia liikevaihdosta.
- Kauden tulos oli 20,9 (11,8) miljoonaa euroa.
- Osakekohtainen tulos, laimentamaton oli 0,63 (0,37) euroa.
- Myymälöiden määrä kasvoi 312:een (293).
- Kanta-asiakkaiden määrä kasvoi 1 297 tuhanteen (1 151).
- Hallitus ehdottaa yhtiökokoukselle, että osakkeenomistajille maksetaan pääomanpalautusta 0,44 euroa osakkeelta.
Vertailuluvut suluissa viittaavat edellisvuoden vastaavaan jaksoon, ellei toisin mainita. Musti Groupin tilikausi on 1.10.–30.9.
Avainlukuja
| Miljoonaa euroa, ellei toisin mainita | 7-9/2021 | 7-9/2020 | Muutos % | 10/2020-9/2021 | 10/2019-9/2020 | Muutos % |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Liikevaihto | 91,5 | 76,9 | 18,9 | 340,9 | 284,4 | 19,9 |
| Liikevaihdon kasvu, % | 18,9 % | 19,2 % | 19,9 % | 15,3 % | ||
| Vertailukelpoinen konsernimyynnin kasvu, % | 10,9 % | 12,2 % | 11,8 % | 11,5 % | ||
| Vertailukelpoinen myymälämyynnin kasvu, % | 8,2 % | 7,9 % | 8,8 % | 7,3 % | ||
| Verkkokaupan osuus liikevaihdosta, % | 22,3 % | 22,1 % | 23,1 % | 22,5 % | ||
| Myyntikate, % | 45,7 % | 44,0 % | 45,7 % | 43,8 % | ||
| Liikevoitto ennen aineettomien hyödykkeiden poistoja ja arvonalentumisia (EBITA) | 10,3 | 9,4 | 9,4 | 34,9 | 25,5 | 36,6 |
| Oikaistu liikevoitto ennen aineettomien hyödykkeiden poistoja ja arvonalentumisia (oikaistu EBITA) | 11,2 | 10,1 | 11,2 | 36,8 | 29,8 | 23,4 |
| Oikaistu EBITA, % | 12,2 % | 13,1 % | 10,8 % | 10,5 % | ||
| Liikevoitto | 8,6 | 7,8 | 10,0 | 28,4 | 19,6 | 45,1 |
| Liikevoitto, % | 9,4 % | 10,2 % | 8,3 % | 6,9 % | ||
| Kauden tulos | 5,2 | 5,9 | -12,1 | 20,9 | 11,8 | 77,8 |
| Osakekohtainen tulos, laimentamaton, euroa | 0,16 | 0,18 | -12,2 | 0,62 | 0,37 | 69,0 |
| Liiketoiminnan rahavirta*) | 15,0 | 20,4 | -26,3 | 54,9 | 41,9 | 31,3 |
| Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin | 3,2 | 1,9 | 70,1 | 12,9 | 8,9 | 44,5 |
| Nettovelka / oikaistu käyttökate 12 edelliseltä kuukaudelta | 1,9 | 2,0 | -2,3 | 1,9 | 2,0 | -2,3 |
| Oikaistu käyttökate | 17,2 | 15 | 14,6 | 58,8 | 48,1 | 22,4 |
| Kanta-asiakkaiden määrä, tuhatta | 1 297 | 1 151 | 12,6 | 1 297 | 1 151 | 12,6 |
| Myymälöiden määrä jakson lopussa | 312 | 293 | 6,5 | 312 | 293 | 6,5 |
| joista omia myymälöitä | 280 | 231 | 21,2 | 280 | 231 | 21,2 |
*) Saadut korot ja muut rahoitustuotot on uudelleenluokiteltu liiketoiminnan nettorahavirrasta rahoituksen rahavirtaan..
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Toimitusjohtajan katsaus
Olen iloinen koko Musti-tiimin puolesta voidessani kertoa, että viimeisin vuosineljännes oli vahvin konsernin historiassa.
Saavutimme suurimman EBITA-kasvumme koskaan; kiihdytimme kahden vuoden vertailukelpoisen myynnin kasvua 31 prosentista 42 prosenttiin; kasvatimme markkinaosuuttamme kaikilla markkinoilla; voitimme ennätysmäärän uusia asiakkaita, mukaan lukien yli 50 prosenttia perheenjäseniksi otettujen uusien pentujen vanhemmista, kasvattaen samalla myyntikatettamme. Tämä osoittaa, että kasvunvestointimme tuottavat tulosta myynnin puolella ja tukevat lyhyen ja pitkän aikavälin kasvutavoitteitamme. Emme kuitenkaan aio jäädä tähän. Etsimme jatkossakin keinoja parantaa asiakaskokemustamme ja arvolupaustamme, keskeisenä mahdollisuutena back end-toimintamme, erityisesti hankintaketjumme, parantaminen. Vuoden aikana käynnistimme keskusvaraston konsolidaatiohankkeemme seuraavan vaiheen, joka ei ole edennyt suunnitellulla nopeudella. Tämä painoi vuoden tulosta, ja vaikutus EBITA:an oli noin 1,5 miljoonaa euroa. Nyt toteuttamamme toimet ja parantunut tehokkuus näkyvät tilikaudella 2022.
Odotamme innolla mitä tilikausi 2022 meille tarjoaa ja näemme upeita mahdollisuuksia jatkaa kasvuamme sekä parantaa tehokkuuttamme toteuttamamme määrätietoisten toimien avulla.
Syyskuussa päättyneellä neljänneksellä nähtiin vahvaa vuosineljänneskohtaista kasvukehitystä:
- Konsernin liikevaihto kasvoi 18,9 prosenttia 91,5 miljoonaan euroon neljännellä vuosineljänneksellä. Liikevaihto kasvatti pääasiassa vertailukelpoisen myynnin kasvu kaikissa maissa sekä uusien asiakkaiden ja omien myymälöiden kasvava määrä. Vertailukelpoinen kasvu oli 10,9 prosenttia.
- Myymälämyynti kasvoi 21,7 prosenttia 68,6 miljoonaan euroon, ja sitä kasvattivat myymälöiden määrän kasvu sekä vahva vertailukelpoisen myynnin kasvu kaikissa maissa. Vertailukelpoinen myymälämyynti kasvoi 8,2 (7,9) prosenttia. Vertailukaudella myymälämyynnin kasvuun vaikuttivat negatiivisesti koronaviruspandemiaan liittyvät rajoitukset.
- Verkkokaupan myynti kasvoi 20,4 prosenttia 20,4 miljoonaan euroon. Verkkokaupan osuus neljännen vuosineljänneksen kokonaisliikevaihdosta oli 22,3 (22,1) prosenttia.
Kaikki keskeiset kasvuamme tukevat indikaattorit osoittavat oikeaan suuntaan. Tilikauden 2021 aikana
- kanta-asiakkaidemme määrä kasvoi 13 prosenttia. Tätä tuki koiranpentujen rekisteröinnin jatkuva kasvu Pohjoismaissa sekä se, että voitimme asiakkaiksemme markkinaosuuttamme suuremman osan uusista pennuista sitouttamalla uusia pentuvanhempia aktiivisesti mukaan Musti-ekosysteemiin ja panostamalla yhteistyöhön kasvattajien kanssa.
- kasvatimme kanta-asiakkaiden keskikulutusta viidellä prosentilla 188,3 euroon.
- ylitimme itsemme myymäläverkoston laajentamisessa lisäämällä omien myymälöiden määrää 49:llä.
- asiakastyytyväisyyttä mittaava Net Promoting Score (NPS) säilyi erinomaisella tasolla.
- kasvatimme omien ja eksklusiivisten tuotteiden osuutta, mikä johti erittäin vahvaan myyntikatteen kehitykseen.
Konsernin oikaistu EBITA kasvoi myynnin vahvan kasvun tukemana 11,2 prosenttia 11,2 miljoonaan euroon ja oli Musti Groupin historian paras vuosineljänneskohtainen EBITA.
Olen erittäin tyytyväinen myyntikatteen kehitykseen neljännellä vuosineljänneksellä. Myyntikate nousi 45,7 (44,0) prosenttiin, vaikka sitä hieman painoivat lisääntyneet rahtikulut Aasiassa. Myyntikatteen kehitystä tukivat suotuisa tuotevalikoima ja tehokas tuoteryhmähallinta. Liikevoitto kasvoi 10,0 prosenttia 8,6 miljoonaan euroon.
Haluan kiittää lämpimästi kaikkia työntekijöitämme vahvasta sitoutumisesta asiakkaidemme palvelemiseen parhaalla mahdollisella tavalla. Odotan tilikautta 2022 luottavaisena, sillä markkinoiden signaalit ovat myönteisiä ja organisaatiomme on täynnä positiivista energiaa. Kehitämme innolla ekosysteemiämme entistäkin paremman asiakaskokemuksen luomiseksi. Uskomme vahvasti, että kokonaisvaltainen ekosysteemi mahdollistaa ainutlaatuisen arvolupauksen, joka parantaa ja vahvistaa tiiviitä asiakassuhteita ja erottaa meidät kilpailijoista. Tavoitteemme on tarjota asiakkaillemme kaikki tarvittava yhdestä osoitteesta – tarvitset vain Mustin.
David Rönnberg
Toimitusjohtaja
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Taloudelliset tavoitteet
Hallituksen 3.5.2021 päivittämät yhtiön pitkän aikavälin taloudelliset tavoitteet ovat:
| Kasvu | Tavoitteena on liikevaihdon kasvu vähintään 500 miljoonaan euroon tilikauteen 2024 mennessä vahvana jatkuvan asiakashankintavauhdin ja osuuden kasvattamisen kokonaiskulutuksesta tukemana. |
|---|---|
| Kannattavuus | Tavoitteena on vähintään 13 prosentin oikaistu EBITA-marginaali keskipitkällä ja pitkällä aikavälillä, tasaisesti paranevalla profiililla. EBITA-marginaalin kasvun odotetaan toteutuvan tasaisen myyntikatteen sekä kiinteiden kustannusten skaalautuvuuden kautta. |
| Pääomarakenne | Tavoitteena on säilyttää pitkällä aikavälillä nettovelan suhde oikaistuun käyttökatteeseen alle 2,5-kertaisena. |
| Osinkopolitiikka | Tavoitteena on jakaa osinkona 60–80 prosenttia nettotuloksesta. Mahdollisen osingon jakamisessa huomioidaan yritysostot, yhtiön taloudellinen asema, rahavirta ja kasvumahdollisuudet. |
Taloudelliset tavoitteet ovat yhtiön tulevaisuuteen suuntautuvia lausumia, eivätkä takaa tulevaisuuden taloudellista kehitystä.
Markkinanäkymät
Musti Group toimii Pohjoismaiden lemmikkieläinmarkkinoilla, jotka määritellään laajasti lemmikinruoan, herkkujen, tarvikkeiden, palvelujen ja eläinlääkäripalvelujen myyntinä Suomessa, Ruotsissa ja Norjassa. Markkinoiden arvo on arviolta noin 3,1 miljardia euroa (vuonna 2020, lähde Euromonitor), mistä suurimman markkinan eli Ruotsin osuus on noin 1,3 miljardia euroa, Suomen noin 1,0 miljardia euroa ja Norjan noin 0,9 miljardia euroa.
Pet Parenting-ilmiö eli lemmikkivanhemmuus tarkoittaa ihmisten taipumusta kohdella lemmikkejään perheenjäseninä. Tämä trendi on kasvattanut korkealaatuisten premium-ruokien sekä monipuolisemman tuote- ja palveluvalikoiman kysyntää. Tämä lemmikkieläinmarkkinan pitkän aikavälin rakenteellista kasvua tukeva trendi jatkuu vahvana ja siirtää kulutusta kohti korkealaatuisempaa ravintoa, monipuolisempaa tarvikevalikoimaa ja palvelujen laajempaa käyttöä. Koronaviruspandemia on vaikuttanut markkinadynamiikkaan keväästä 2020 lähtien ja näkynyt pääasiassa koiran- ja kissanpentujen määrän lisääntymisenä, kuten myös aiemmin talouden laskusuhdanteiden aikana, ja verkkokaupan kysynnän kasvuna.
Lemmikkieläinmarkkinat ovat luonteeltaan laskusuhdanteita kestävät, ja ne saavat tukea välttämättömien tuotteiden ostamisesta. Kategoriat, jotka eivät ole harkinnanvaraisia, kuten lemmikinruoka, kissanhiekka ja eläinlääkäripalvelut, muodostavat noin 75 prosenttia kaikista ostoista, ja niille on ominaista ostojen toistuvuus suhdanteista riippumatta. Kuluttajat ovat valmiita käyttämään rahaa välttämättömiin tuotteisiin entiseen tapaan, vaikka he leikkaavat kustannuksiaan muissa kategorioissa.
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Konsernin tulos
Liikevaihto
| Miljoonaa euroa | 7-9/2021 | 7-9/2020 | Muutos % | 10/2020-9/2021 | 10/2019-9/2020 | Muutos% |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Liikevaihto | ||||||
| Konserni | 91,5 | 76,9 | 18,9 | 340,9 | 284,4 | 19,9 |
| Suomi | 40,3 | 36,0 | 12,0 | 152,6 | 135,8 | 12,4 |
| Ruotsi | 39,7 | 33,4 | 18,8 | 147,5 | 123,2 | 19,7 |
| Norja | 11,5 | 7,5 | 53,2 | 40,7 | 25,4 | 60,6 |
Heinä-syyskuu 2021
Konsernin liikevaihto kasvoi 18,9 prosenttia 91,5 (76,9) miljoonaan euroon. Liikevaihtoa kasvatti erityisesti vertailukelpoisen konsernimyynnin kasvu kaikissa maissa sekä uusien asiakkaiden ja omien myymälöiden kasvava määrä. Vertailukelpoinen konsernimyynti kasvoi 10,9 (12,2) prosenttia. Vahvistunut Ruotsin kruunun kurssi kasvatti liikevaihtoa 1,5 miljoonalla eurolla ja vahvistunut Norjan kruunun kurssi 0,3 miljoonalla eurolla.
Myymälämyynti kasvoi 21,7 prosenttia 68,6 (56,3) miljoonaan euroon. Myyntiä kasvatti myymälämäärän sekä vertailukelpoisen myymälämyynnin vahva kasvu kaikissa maissa. Vertailukelpoinen myymälämyynti kasvoi 8,2 (7,9) prosenttia. Myymälämyynnin kasvuun vaikutti vuonna 2020 negatiivisesti koronaviruspandemiaan liittyvät rajoitukset. Verkkokaupan myynti kasvoi 20,4 prosenttia 20,4 (17,0) miljoonaan euroon. Verkkokaupan osuus kokonaisliikevaihdosta oli 22,3 (22,1) prosenttia.
Liikevaihto kasvoi Suomessa 12,0 prosenttia. Sitä vahvisti 9,2 prosentin vertailukelpoisen myynnin kasvu sekä viimeisen kahdentoista kuukauden aikana avattujen kuuden uuden ja 17 ostetun myymälän tuottama kasvu. Viimeisen vuosineljänneksen aikana Suomessa avattiin yksi uusi oma myymälä ja ostettiin 16 franchising-sopimuksella toiminutta myymälää. Ruotsin liikevaihto kasvoi 18,8 prosenttia, ja sitä tuki vahva 10,2 prosentin vertailukelpoisen myynnin kasvu. Kasvua vahvisti Ruotsin kruunun vahvistuminen verrattuna edellisvuoden vertailuajanjaksoon. Viimeisen vuosineljänneksen aikana Ruotsissa avattiin kaksi uutta omaa myymälää ja ostettiin kaksi franchise-myymälää. Norjan liikevaihto kasvoi 53,2 prosenttia vahvan 22,0 prosentin vertailukelpoisen myynnin kasvun sekä viimeisen kahdentoista kuukauden aikana avattujen myymälöiden toiminnan kasvattamisen ansiosta. Vertailuajanjaksoon nähden vahvistunut Norjan kruunun kurssi vauhditti kasvua hieman. Norjassa avattiin yksi uusi oma myymälä ja ostettiin yksi myymälä vuosineljänneksen aikana.
Kanta-asiakkaiden määrä kasvoi katsauskauden aikana 1 297 tuhanteen (30.9.2020: 1 151 tuhatta). Keskimääräinen kulutus per kanta-asiakas 12 edelliseltä kuukaudelta laskettuna kasvoi 188,3 euroon 30.9.2021 mennessä (30.9.2020: 178,5 euroa), mikä johtui keskimääräisen ostoksen arvon kasvusta.
Lokakuu 2020 – syyskuu 2021
Konsernin liikevaihto kasvoi 19,9 prosenttia 340,9 (284,4) miljoonaan euroon. Liikevaihtoa kasvatti erityisesti vertailukelpoisen konsernimyynnin kasvu kaikissa maissa sekä uusien asiakkaiden ja omien myymälöiden kasvava määrä. Vertailukelpoinen konsernimyynti kasvoi 11,8 (11,5) prosenttia. Vahvistunut Ruotsin kruunun kurssi kasvatti liikevaihtoa 5,6 (-0,6) miljoonalla eurolla, ja vahvistunut Norjan kruunun kurssi 1,2 (-2,2) miljoonalla eurolla.
Myymälämyynti kasvoi 21,1 prosenttia 250,1 (206,6) miljoonaan euroon. Myyntiä kasvatti myymälämäärän kasvu sekä vertailukelpoisen myymälämyynnin kasvu. Vertailukelpoinen myymälämyynti kasvoi 8,8 (7,3) prosenttia. Verkkokaupan myynti kasvoi 22,8 prosenttia 78,7 (64,1) miljoonaan euroon. Verkkokaupan osuus kokonaisliikevaihdosta oli 23,1 (22,5) prosenttia. Verkkokaupan myynnin kasvuun vaikutti vertailuvuonna positiivisesti myyntikanavissa koronavirusepidemian seurauksena tapahtunut siirtymä verkkokaupan suuntaan sekä keskittyminen kasvuun kaikissa maissa.
Liikevaihto kasvoi Suomessa 12,4 prosenttia. Sitä vahvisti 10,6 prosentin vertailukelpoisen myynnin kasvu sekä viimeisen kahdentoista kuukauden aikana avattujen uusien ja ostettujen myymälöiden tuoma kasvu. Katsauskauden aikana Suomessa avattiin kuusi omaa uutta myymälää ja ostettiin 17 franchise-myymälää. Tämän lisäksi yksi oma myymälä suljettiin. Ruotsin liikevaihto kasvoi 19,7 prosenttia, ja sitä tuki hyvä 9,2 prosentin vertailukelpoisen myynnin kasvu. Verkkokaupan myynnin kasvu Ruotsissa oli matalampi johtuen keskusvaraston konsolidaatioon liittyvästä vähäisemmästä markkinointikampanjoinnista ensimmäisellä vuosineljänneksellä. Kasvua vahvisti Ruotsin kruunun vahvistuminen verrattuna edellisvuoden vertailuajanjaksoon. Katsauskauden aikana Ruotsissa avattiin seitsemän uutta omaa myymälää ja ostettiin kymmenen franchise-myymälää. Tämän lisäksi yksi oma myymälä suljettiin ja kolme franchise-sopimusta päätettiin. Norjan liikevaihto kasvoi 60,6 prosenttia vahvan 30,0 prosentin vertailukelpoisen myynnin kasvun sekä viimeisen kahdentoista kuukauden aikana avattujen myymälöiden toiminnan kasvattamisen ansiosta. Vertailuajanjaksoon nähden vahvistunut Norjan kruun vahvisti kasvua. Norjassa avattiin kymmenen uutta omaa myymälää katsauskauden aikana ja ostettiin yksi myymälä.
Musti GROUP
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Kanta-asiakkaiden määrä kasvoi katsauskauden aikana 1 297 tuhanteen (30.9.2020: 1 151 tuhatta). Keskimääräinen kulutus per kanta-asiakas 12 edelliseltä kuukaudelta laskettuna kasvoi 188,3 euroon 30.9.2021 mennessä (30.9.2020: 178,5 euroa), mikä johtui keskimääräisen ostoksen arvon kasvusta.
*Muu myynti sisältää franchise-maksut ja tukkumyynnin
Tulos
Heinä – syyskuu 2021
Oikaistu EBITA kasvoi 11,2 prosenttia yhteensä 11,2 (10,1) miljoonaan euroon ja oli paras euromääräinen vuosineljänneksen tulos Musti Groupin historiassa. Kasvu oli seurausta myynnin kasvusta. Oikaistu EBITA-marginaali oli 12,2 (13,1) prosenttia. Vertailukaudella kustannusrakenteeseen vaikutti jossain määrin positiivisesti koronaviruspandemiatilanteeseen sopeutumisen tuomat myymälöiden vähäisemmät työtunnit. Tänä vuonna oikaistun EBITA-marginaalin vuosineljänneskohtainen kehitys oli samankaltaista koronaviruspandemiaa edeltävien jaksojen kanssa.
Vastoin odotuksiamme oikaistua EBITAa heikensi edelleen viimeisellä neljänneksellä ylimääräiset 0,4 miljoonan euron kustannukset, jotka liittyvät ensimmäisellä vuosineljänneksellä loppuun saatetun Eskilstunan keskusvaraston konsolidointiin ja siihen liittyvä heikentynyt tehokkuus. Hitaampi toipuminen johtui suurista myynnin volymeistä, minkä lisäksi globaali logistiikkakriisi aiheutti volatiliteettiä saapuvaan konttivirtaan.
Myyntikate kasvoi 45,7 (44,0) prosenttiin pääosin suotuisan tuotevalikoiman ja tehokkaan valikoiman hallinnan ansiosta. Myyntikateen positiivista kehitystä heikensi Aasian kasvaneet rahtikustannukset. Omien ja eksklusiivisten merkkien myynnin osuus kasvoi 51,3 (50,4) prosenttiin. Henkilöstökulujen ja liiketoiminnan muiden kulujen osuus liikevaihdosta kasvoi 28,8 (25,9) prosenttiin. Kuluja kasvatti pääasiassa myynnin kasvattamiseen keskittyminen sekä ensimmäisellä neljänneksellä loppuun saatetusta Eskilstunan keskusvaraston konsolidoinnista johtunut matalampi tehokkuus.
Aineellisten hyödykkeiden poistot olivat 6,0 (4,9) miljoonaa euroa ja aineettomien hyödykkeiden poistot 1,7 (1,6) miljoonaa euroa.
EBITA-oikaisut olivat 0,9 (0,7) miljoonaa euroa ja liittyvät pääosin organisaation rakennemuutosten kustannuksiin.
Liikevoitto kasvoi 10,0 prosenttia yhteensä 8,6 (7,8) miljoonaan euroon.
Tulos ennen veroja nousi 7,6 (6,4) miljoonaan euroon. Rahoitustuottojen ja -kulujen (netto) negatiivinen vaikutus tulokseen oli 0,9 miljoonaa euroa (1,4 miljoonaa euroa negatiivinen). Tulosvaikutus johtui pääosin valuuttakurssitappioiden vähäisemmästä vaikutuksesta.
Kauden tulos oli 5,2 (5,9) miljoonaa euroa ja osakekohtainen tulos, laimentamaton, oli 0,16 (0,18) euroa. Musti Groupilla oli käynnissä Musti Group Oyj:öön, Musti Group Finland Oy:öön ja Musti Group Nordic Oy:öön liittyvä verotarkastus tilikausilta 2018-2020. Musti Group Oyj vastaanotti lokakuussa 2021 Suomen veroviranomaisilta verotarkastuskertomuksen, joka sisälsisi jälkiveroja ja veronkorotuksia yhteensä 0,9 miljoonaa euroa listautumiseen liittyvien kustannuksien arvonlisäverovähennyskelpoisuuteen liittyen. Konserni on eri mieltä verotarkastuksessa tehdystä tulkinnasta. Yhtiöitä tullaan jälkiverottamaan verotarkastuskertomuksen esitettyjen tulkintojen mukaisesti mutta yhtiöt tulevat hakemaan verotukseensa oikaisua verotuksen oikaisulautakunnalta. Musti Group Finland Oy:n ja Musti Group Nordic Oy:n tilikausien 2018-2020 verotarkastuksista ei koitunut jälkiseuraamuksia.
Lokakuu 2020 – syyskuu 2021
Oikaistu EBITA kasvoi 23,4 prosenttia yhteensä 36,8 (29,8) miljoonaan euroon. Oikaistun EBITAan kasvua heikensi osittain katsauskaudella ylimääräiset 1,5 miljoonan euron kustannukset, jotka liittyvät Eskilstunan keskusvaraston konsolidointiin ja sen myötä väliaikaisesti heikentyneeseen tehokkuuteen. Oikaistu EBITA-marginaali oli 10,8 (10,5) prosenttia. Parannus johtui pääasiassa myynnin kasvusta ja vahvasta myyntikateen kehityksestä. Myynnin kasvua hidasti osittain ensimmäisellä vuosineljänneksellä loppuun saatettuun Eskilstunan keskusvaraston konsolidointiin ja sen myötä väliaikaisesti heikentyneeseen tehokkuuteen liittyvät
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
lisäkustannukset, myynnin kasvattamiseen keskittyminen suotuisan markkinatilanteen hyödyntämiseksi sekä houkuttelevuutta ja asiakasuskollisuutta edelleen lisäävän ekosysteemien rakentaminen lemmikkivanhemmille.
Myyntikate kasvoi 45,7 (43,8) prosenttiin tehokkaamman markkinointikampanjoinnin ja suotuisan tuotevalikoiman ansiosta. Myyntikatetta heikensi verkkokaupan kasvanut osuus. Omien ja eksklusiivisten merkkien myynnin osuus kasvoi 51,0 (50,3) prosenttiin. Henkilöstökulujen ja liiketoiminnan muiden kulujen osuus liikevaihdosta kasvoi 29,6 (28,9) prosenttiin. Kehitystä vahvisti myymälöiden tehokkuus ja heikensi ensimmäisellä neljänneksellä loppuun saatetusta Eskilstunan keskusvaraston konsolidoinnista johtunut matalampi tehokkuus, vahva myynnin kasvattamiseen keskittyminen ja houkuttelevuutta ja asiakasuskollisuutta edelleen lisäävän ekosysteemien rakentaminen lemmikkivanhemmille.
Aineellisten hyödykkeiden poistot olivat 22,0 (18,2) miljoonaa euroa ja aineettomien hyödykkeiden poistot 6,5 (6,0) miljoonaa euroa.
EBITA-oikaisut olivat 1,9 (4,3) miljoonaa euroa. Oikaisut liittyvät ensimmäisellä vuosineljänneksellä loppuun saatettuun keskusvaraston konsolidointiin liittyviin kustannuksiin, asiakaspalvelun uudelleenorganisointiin sekä muihin kertaluontoisiin rakennemuutoksiin.
Liikevoitto kasvoi 45,1 prosenttia yhteensä 28,4 (19,6) miljoonaan euroon ja oli 8,3 (6,9) prosenttia liikevaihdosta.
Tulos ennen veroja nousi 26,9 (13,7) miljoonaan euroon. Rahoitustuottojen ja -kulujen (netto) negatiivinen vaikutus tulokseen oli 1,5 miljoonaa euroa negatiivinen (5,9 miljoonaa euroa negatiivinen). Tulosvaikutus johtui pääosin realisoitumattomien valuuttakurssivoittojen ja -tappioiden vähäisemmästä vaikutuksesta sekä matalammista korkokuluista listautumisen yhteydessä toteutetun uudelleenrahoituksen myötä.
Kauden tulos oli 20,9 (11,8) miljoonaa euroa ja osakekohtainen tulos, laimentamaton, oli 0,62 (0,37) euroa. Veroaste oli 22,3 prosenttia.
Taloudellinen asema ja rahavirrat
Liiketoiminnan rahavirta oli heinä-syyskuussa 15,0 (20,4) miljoonaa euroa. Vuosineljänneksen aikana käyttöpääoma pieneni 2,4 miljoonaalla eurolla suurempien myyntisaamisten ja muiden saamisten sekä varastotason takia joita pienensi kasvaneet ostovelat ja muut velat. Rahavarat olivat kauden lopussa 13,0 miljoonaa euroa (30.9.2020: 21,6). Konsernin taseen loppusumma oli 337,5 miljoonaa euroa (30.9.2020: 312,3). Kasvu johtui pääasiassa suuremmista käyttöoikeusomaisuuseristä, jotka johtuivat kasvaneista myymälämääristä, liiketoimintojen yhdistämisestä ja Ruotsin kruunun kurssin vahvistumisen myötä kasvaneesta liikearvosta sekä myymälä- ja keskusvarastoista.
Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma oli 156,9 miljoonaa euroa (30.9.2020: 153,1). Omaa pääomaa laski pääomanpalautuksen 0,38 euroa/osake maksaminen, ja sitä kasvatti tilikauden tulos. Viimeisen vuosineljänneksen aikana Musti Group hankkii 61 000 omaa osakettaan yhteensä 2,0 miljoonalla eurolla. Tämä pienensi yhtiön omaa pääomaa.
Nettovelkaantumisaste oli kauden lopussa 72,2 prosenttia (30.9.2020: 61,8) ja nettovelka oli 113,3 miljoonaa euroa (30.9.2020: 94,7). Nettovelan kasvu johtui pääasiassa kasvaneista vuokrasopimusveloista. Nettovelkaan sisältyvät vuokrasopimusvelat olivat kauden lopussa 76,5 miljoonaa euroa (30.9.2020: 66,5).
Musti Group keskittyy riittävän likviditeetin ylläpitämiseen. Kauden lopun 13,0 miljoonan euron rahavarojen lisäksi Musti Groupilla on käyttämätön 4,0 miljoonan euron luottolimiitti sekä 10,0 miljoonan euron rahoitusluottolimiitti.
Investoinnit
Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin olivat heinä-syyskuussa 3,2 (1,9) miljoonaa euroa. Investoinnit liittyivät pääasiassa uusiin ja siirrettyihin myymälöihin sekä IT- ja digitaalisten alustojen kehitysprojekteihin. Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin olivat loka-syyskuussa 12,9 (8,9) miljoonaa euroa. Lisäksi 4,0 miljoonaa euroa liittyy 16 franchising-myymälän hankintoihin Suomessa, kahden franchising-myymälän hankintaa Ruotsissa ja norjalaisen lemmikkitarvikemyymälän Celato AS:n hankintaan. Loka-syyskuussa Musti Group osti 26 lemmikkieläinlikettä liiketoimintakauppoina: 17 Suomessa ja yhdeksän Ruotsissa sekä ruotsalaiset lemmikkitarvikemyymälät Calida AB:n ja Lomiwa AB:n, että norjalaisen lemmikkitarvikemyymälän Celato AS:n. Hankinnat vastasivat 10,3 miljoonan euron investointia. Franchising-myymälöiden hankinnan jälkeen kaikki Musti ja Mirri-myymälät Suomessa ovat yhtiön omia.
Liiketoimintasegmenttien tulos
Musti Groupin raportointisegmentit ovat Suomi, Ruotsi ja Norja. Segmenttirakenne perustuu maantieteelliseen jakoon, jonka perusteella omiksi toimintasegmenteikseen on jaoteltu Suomi, Ruotsi ja Norja sen perusteella, miten ylin operatiivinen päätöksentekijä seuraa liiketoimintaa. Muissa erissä Musti Group raportoi konsernitoiminnot, joihin kuuluvat pääkonttori ja keskusvarastoon kuuluvat toiminnot.
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Suomi
Suomi on Musti Groupin kehittynein markkina. Musti Groupilla oli lemmikinruokien ja tarvikkeiden kokonaismarkkinoista 31 prosentin markkinaosuus vuonna 2020. Vaikka Musti Groupilla on vahva asema Suomessa, yhtiön johto näkee edelleen mahdollisuuksia laajentaa myymäläverkostoa valikoiduissa kohteissa, kuten korkeiden asiakasvirtojen hypermarketeissa. Musti Groupin brändejä ovat Suomessa Musti ja Mirri (myymälöissä ja monikanavassa) sekä Peten Koiratarvike (verkkokaupassa).
Musti Group jatkaa Suomessa olemassa olevien asiakkaidensa palvelun parantamista kasvattaakseen osuuttaan heidän kulutuksestaan sekä uusien asiakkaiden hankkimista, ja nämä molemmat tukevat vertailukelpoista kasvua.
| Miljoonaa euroa, ellei toisin mainita | 7.9/2021 | 7.9/2020 | Muutos % | 10/2020-9/2021 | 10/2019-9/2020 | Muutos % |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Liikevaihto | 40,3 | 36,0 | 12,0 | 152,6 | 135,8 | 12,4 |
| Liikevaihdon kasvu, % | 12,0 % | 11,5 % | 12,4 % | 10,6 % | ||
| Segmentin vertailukelpoisen liikevaihdon kasvu, % | 9,2 % | 9,7 % | 10,6 % | 7,4 % | ||
| EBITA | 9,8 | 9,3 | 6,1 | 36,0 | 32,8 | 9,9 |
| EBITA, % | 24,4 % | 25,8 % | 23,6 % | 24,2 % | ||
| Oikaistu EBITA | 9,9 | 9,4 | 5,8 | 36,1 | 33,0 | 9,5 |
| Oikaistu EBITA, % | 24,5 % | 26,0 % | 23,7 % | 24,3 % | ||
| Myymälöiden lukumäärä | 134 | 129 | 3,9 | 134 | 129 | 3,9 |
| joista omia myymälöitä | 134 | 112 | 19,6 | 134 | 112 | 19,6 |
Heinä – syyskuu 2021
Liikevaihto kasvoi Suomessa 12,0 prosenttia yhteensä 40,3 (36,0) miljoonaan euroon. Kasvua vauhdittivat 9,2 prosentin vertailukelpoinen kasvu sekä viimeisen kahdentoista kuukauden aikana avattujen tai ostettujen myymälöiden tuottama kasvu.
EBITA kasvoi 6,1 prosenttia yhteensä 9,8 (9,3) miljoonaan euroon. Oikaistu EBITA kasvoi 5,8 prosenttia yhteensä 9,9 (9,4) miljoonaan euroon. Myymälöiden tehokkuus jatkui hyvänä. Koronaviruspandemiaan liittyvät kustannussäästöt vaikuttivat jonkin verran positiivisesti vertailuneljänneksen heinä-syyskuun 2020 kannattavuuteen. Näin ollen oikaistu EBITA oli enemmän linjassa pandemiaa edeltävien aikojen kehityksen kanssa. Oikaistu EBITA-marginaali oli 24,5 (26,0) prosenttia.
Vuosineljänneksen aikana Suomessa avattiin yksi uusi oma myymälä ja hankittiin 16 franchising-myymälää.
Lokakuu 2020 – syyskuu 2021
Liikevaihto kasvoi Suomessa 12,4 prosenttia yhteensä 152,6 (135,8) miljoonaan euroon. Kasvua vauhdittivat 10,6 prosentin vertailukelpoinen kasvu sekä viimeisen kahdentoista kuukauden aikana avattujen tai ostettujen myymälöiden tuottama kasvu.
EBITA kasvoi 9,9 prosenttia yhteensä 36,0 (32,8) miljoonaan euroon. Oikaistu EBITA kasvoi 9,5 prosenttia yhteensä 36,1 (33,0) miljoonaan euroon. Kasvua vauhditti myynnin kasvu ja myymälöiden tehokkuus pysyi hyvällä tasolla. Koronaviruspandemiaan liittyvät kustannussäästöt vaikuttivat jonkin verran positiivisesti heinä-syyskuun 2020 kannattavuuteen. Oikaistu EBITA-marginaali oli 23,7 (24,3) prosenttia.
Katsauskauden aikana Suomessa avattiin kuusi uuttaa omaa myymälää ja ostettiin 17 franchising-myymälää. Lisäksi yksi oma myymälä lakkautettiin.
Ruotsi
Musti Group keskittyy Ruotsissa jatkamaan laajentumista ja nostamaan tehokkuutta kohti Suomen tasoa. Musti Group on usean brändinsä ansiosta markkinajohtaja, ja sen markkinaosuus on 31 prosenttia (2020). VetZoon ja Animailin kautta Musti Groupilla on vahva asema Ruotsin verkkokaupassa. Musti Groupin myymälä- ja monikanavabrändejä Ruotsissa ovat Arken Zoo ja Djurmagazinet.
Musti Group keskittyy edelleen Ruotsissa vertailukelpoisen liikevaihdon vahvaan kasvuun kaikissa myyntikanavissa, myymäläverkoston laajentamiseen ja katteiden vahvaan parantamiseen. Myymäläverkoston laajentamisessa painotetaan myymälöiden avaamista erityisesti suurissa kaupungeissa, joissa Musti Group on tällä hetkellä aliedustettuna. Keskeisiä kasvuun ja kannattavuuteen vaikuttavia tekijöitä ovat Ruotsissa omien ja eksklusiivisten tuotteiden myynnin osuuden kasvattaminen kohti Suomen tasoa myymälähenkilöstön suositusten ja tietoisuutta lisäävän markkinoinnin kautta, myymälöiden
Musti GROUP
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
kustannustehokkuuden nostaminen kohti Suomen tasoa myymälähenkilöstön tehostamistoimenpiteiden avulla sekä myymäläverkoston tarkkaan harkittu laajentaminen ja valikoitujen franchise-myymälöiden ostaminen.
| Miljoonaa euroa, ellei toisin mainita | 7-9/2021 | 7-9/2020 | Muutos % | 10/2020-9/2021 | 10/2019-9/2020 | Muutos % |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Liikevaihto | 39,7 | 33,4 | 18,8 | 147,5 | 123,2 | 19,7 |
| Liikevaihdon kasvu, % | 18,8 % | 21,3 % | 19,7 % | 14,7 % | ||
| Segmentin vertailukelpoisen liikevaihdon kasvu, % | 10,2 % | 11,5 % | 9,2 % | 13,4 % | ||
| EBITA | 7,1 | 4,6 | 53,9 | 21,4 | 14,5 | 47,6 |
| EBITA, % | 17,8 % | 13,8 % | 14,5 % | 11,7 % | ||
| Oikaistu EBITA | 7,1 | 4,9 | 43,2 | 21,7 | 14,9 | 46,1 |
| Oikaistu EBITA, % | 17,8 % | 14,8 % | 14,7 % | 12,1 % | ||
| Myymälöiden lukumäärä | 128 | 125 | 2,4 | 128 | 125 | 2,4 |
| joista omia myymälöitä | 96 | 80 | 20.0 | 96 | 80 | 20.0 |
Heinä – syyskuu 2021
Liikevaihto kasvoi Ruotsissa 18,8 prosenttia yhteensä 39,7 (33,4) miljoonaan euroon. Kasvua vauhditti 10,2 prosentin vertailukelpoinen kasvu. Keskimääräinen Ruotsin kruunun kurssi vahvistui viimeisellä vuosineljänneksellä verrattuna edellisvuoden vertailuajanjaksoon. Tämä kasvatti liikevaihtoa 1,5 miljoonalla eurolla. Liikevaihdon kasvu oli vahvaa sekä myymälöissä että verkkokaupassa kasvaneista asiakasmääristä johtuen.
EBITA kasvoi 53,9 prosenttia yhteensä 7,1 (4,6) miljoonaan euroon. Oikaistu EBITA kasvoi 43,2 prosenttia yhteensä 7,1 (4,9) miljoonaan euroon. Tämä johtui kiinteiden kustannusten vipuvaikutuksesta ja myynnin kasvusta, joiden vaikutusta heikensi verkkokaupan osuuden kasvu. Myymälöiden tehokkuus jatkui hyvänä. Oikaistu EBITA-marginaali oli 17,8 (14,8) prosenttia.
Vuosineljänneksen aikana Ruotsissa avattiin kaksi uutta omaa myymälää ja ostettiin kaksi franchise-myymälää.
Lokakuu 2020 – syyskuu 2021
Liikevaihto kasvoi Ruotsissa 19,7 prosenttia yhteensä 147,5 (123,2) miljoonaan euroon. Kasvua vauhditti 9,2 prosentin vertailukelpoinen kasvu. Keskimääräinen Ruotsin kruunun kurssi vahvistui verrattuna edellisvuoden vertailuajanjaksoon. Tämä kasvatti liikevaihtoa 5,6 miljoonalla eurolla. Liikevaihdon kasvu oli vahvaa sekä myymälöissä että verkkokaupassa kasvaneista asiakasmääristä johtuen. Verkkokaupan myynnin osuus Ruotsissa oli matalampi johtuen keskusvaraston konsolidaatioon liittyvästä vähäisemmästä markkinointikampanjoinnista.
EBITA kasvoi 47,6 prosenttia yhteensä 21,4 (14,5) miljoonaan euroon. Oikaistu EBITA kasvoi 46,1 prosenttia yhteensä 21,7 (14,9) miljoonaan euroon. Tämä johtui kiinteiden kustannusten vipuvaikutuksesta ja tehokkaammasta kampanjoinnista, joiden vaikutusta heikensi verkkokaupan osuuden kasvu. Myymälöiden tehokkuus jatkui vahvana. Oikaistu EBITA-marginaali oli 14,7 (12,1) prosenttia.
Katsauskauden aikana Ruotsissa avattiin seitsemän uutta omaa myymälää ja ostettiin kymmenen franchising-myymälää. Tämän lisäksi yksi oma myymälä suljettiin ja kolme franchising-sopimusta päätettiin.
Norja
Norjassa Musti Group keskittyy myymälöiden avaamiseen ja kannattavuuden parantamiseen. Suomesta ja Ruotsista poiketen lemmikkieläinsegmentissä ei ole selviä hallitsevia toimijoita, ja Musti Groupin markkinaosuus oli noin 11 prosenttia vuonna 2020. Musti Groupin brändejä Norjassa ovat Musti (myymälät ja monikanava) sekä VetZoo (verkkokauppa).
Norjassa keskitytään myymäläverkoston laajentamiseen ja myymälöiden ramp-upiin, myymälöiden aikaisemman kehityksen mukaisesti, sekä katteiden vahvaan parantamiseen, koska suurin osa myymälöistä on edelleen ramp-up-vaiheessa. Myymälöiden ramp-up on edennyt Musti Groupin suunnitelmien mukaisesti, ja uusien myymälöiden kannattavuus on kehittynyt Suomea vastaavalla tavalla.
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
| Miljoonaa euroa, ellei toisin mainita | 7-9/2021 | 7-9/2020 | Muutos % | 10/2020-9/2021 | 10/2019-9/2020 | Muutos % |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Liikevaihto | 11,5 | 7,5 | 53,2 | 40,7 | 25,4 | 60,6 |
| Liikevaihdon kasvu, % | 53,2 % | 59,8 % | 60,6 % | 54,6 % | ||
| Segmentin vertailukelpoisen liikevaihdon kasvu, % | 22,0 % | 35,3 % | 30,0 % | 33,3 % | ||
| EBITA | 1,7 | 1,1 | 52,9 | 6,7 | 2,9 | 132,1 |
| EBITA, % | 15,2 % | 15,2 % | 16,5 % | 11,4 % | ||
| Oikaistu EBITA | 1,7 | 1,1 | 51,0 | 6,8 | 2,9 | 130,7 |
| Oikaistu EBITA, % | 15,2 % | 15,4 % | 16,6 % | 11,5 % | ||
| Myymälöiden lukumäärä | 50 | 39 | 28,2 | 50 | 39 | 28,2 |
| joista omia myymälöitä | 50 | 39 | 28,2 | 50 | 39 | 28,2 |
Heinä – syyskuu 2021
Liikevaihto kasvoi Norjassa 53,2 prosenttia yhteensä 11,5 (7,5) miljoonaan euroon. Kasvua vauhdittivat vahva 22,0 prosentin vertailukelpoinen kasvu ja uusien myymälöiden ramp-up viimeisten 12 kuukauden aikana. Norjan kruunun kurssin vahvistuminen viimeisellä vuosineljänneksellä verrattuna edellisvuoden vertailuajanjaksoon kasvatti liikevaihtoa 0,3 miljoonalla eurolla.
EBITA kasvoi 52,9 prosenttia ja oikaistu EBITA 51,0 prosenttia 1,7 (1,1) miljoonaan euroon. Kasvu johtui kiinteiden kustannusten vipuvaikutuksesta liikevaihdon kasvaessa ja myymälöiden tehokkuuden parantuessa, kun myymälät lähestyvät kehittynyttä vaihetta tai ramp-up-vaiheen loppua. EBITAa rasitti hieman palkkakustannusten kohoaminen. Vertailuajanjakso sisälsi myös koronaviruspandemiaan liittyviä valtion tukia. Myymälöiden tehokkuus jatkui hyvänä. Oikaistu EBITA-marginaali oli 15,2 (15,4) prosenttia.
Vuosineljänneksen aikana Norjassa avattiin yksi uusi oma myymälä ja hankittiin yksi myymälä.
Lokakuu 2020 – syyskuu 2021
Liikevaihto kasvoi Norjassa 60,6 prosenttia yhteensä 40,7 (25,4) miljoonaan euroon. Kasvua vauhdittivat vahva 30,0 prosentin vertailukelpoinen kasvu ja viimeisen 12 kuukauden aikana avattujen uusien myymälöiden ramp-up. Norjan kruunun kurssin vahvistuminen katsauskaudella verrattuna edellisvuoden vertailuajanjaksoon kasvatti liikevaihtoa 1,2 miljoonalla eurolla.
EBITA kasvoi 132,1 prosenttia ja oli 6,7 (2,9) miljoonaa euroa. Oikaistu EBITA kasvoi 130,7 prosenttia ja oli 6,8 (2,9) miljoonaa euroa. Kasvu johtui kiinteiden kustannusten vipuvaikutuksesta liikevaihdon kasvaessa ja myymälöiden tehokkuuden parantuessa, kun myymälät lähestyvät kehittynyttä vaihetta tai ramp-up-vaiheen loppua. Myymälöiden tehokkuus jatkui hyvänä. Oikaistu EBITA-marginaali oli 16,6 (11,5) prosenttia.
Norjassa avattiin katsauskaudella kymmenen uutta omaa myymälää ja hankittiin yksi myymälä.
Konsernitoiminnot
Heinä – syyskuu 2021
Konsernitoimintojen EBITA-vaikutus oli -8,4 (-5,6) miljoonaa euroa. Oikaistu EBITA oli -7,5 (-5,4) miljoonaa euroa. Muutos johtui kasvaneista henkilöstö- ja muista kuluista pääkonttorissa sekä suuremmista volyymeistä johtuen myös keskusvarastossa. Musti Group on keskittynyt myynnin kasvattamiseen hyödyntääkseen suotuisan markkinatilanteen ja luodakseen lemmikkivanhemmille ekosysteemin, joka edelleen lisää houkuttelevuutta ja asiakasuskollisuutta. Nämä projektit ovat synnyttäneet lisäkustannuksia tilikauden 2021 viimeisen vuosineljänneksen aikana. Henkilöstökuluja ja liiketoiminnan muita kuluja kasvatti lisäksi ensimmäisellä neljänneksellä loppuun saatetusta Eskilstunan keskusvaraston konsolidoinnista johtunut matalampi tehokkuus. Oikaistu EBITA-marginaali oli -8,2 (-7,0) prosenttia konsernin liikevaihdosta.
Lokakuu 2020 – syyskuu 2021
Konsernitoimintojen EBITA-vaikutus oli -29,2 (-24,6) miljoonaa euroa. Oikaistu EBITA oli -27,8 (-21,0) miljoonaa euroa. Muutos johtui kasvaneista henkilöstö- ja muista kuluista pääkonttorissa sekä suuremmista volyymeistä johtuen myös keskusvarastossa. Musti Group on keskittynyt myynnin kasvattamiseen hyödyntääkseen suotuisan markkinatilanteen ja luodakseen lemmikkivanhemmille ekosysteemin, joka edelleen lisää houkuttelevuutta ja asiakasuskollisuutta. Nämä projektit ovat synnyttäneet lisäkustannuksia tilikauden 2021 viimeisen vuosineljänneksen aikana. Henkilöstökuluja ja liiketoiminnan muita kuluja kasvatti lisäksi ensimmäisellä neljänneksellä loppuun saatetusta Eskilstunan keskusvaraston konsolidoinnista johtunut matalampi tehokkuus. Oikaistu EBITA-marginaali oli -8,2 (-7,4) prosenttia konsernin koko liikevaihdosta.
10
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Henkilöstö
Katsauskauden lopussa 30.9.2021 henkilöstömäärä oli 1 397 (1 162), joista 616 (566) työskenteli Suomessa ja 781 (597) Suomen ulkopuolella.
Muutokset konsernin rakenteessa
1.1.2021 Musti Group hankki Calida AB:n ja Lomiwa AB:n, molemmilla yhtiöillä on franchise myymälä Ruotsissa. Hankinnat täydentävät Musti Groupin olemassa olevaa Arken Zoo-ketjua Ruotsissa.
Huhtikuussa 2021 Musti Group myi ruotsalaiset tytäryhtiönsä Anivet AB:n, Carnia AB:n, Tasso i Malmö AB:n ja ZooZoocom AB:n.
30.4.2021 Musti Groupin ruotsalaiset tytäryhtiöt Calida AB, Lomiwa AB ja VetZoo AB fuusioitiin Musti Groupin ruotsalaiseen tytäryhtiöön Arken Zoo AB:hen (entinen Arken Zoo Nord AB).
10.6.2021 Musti Groupin ruotsalaiset tytäryhtiöt Aeris Hund & Häst AB, Animail AB, Djurintressenterna i Sverige AB ja Grizzly Zoo AB fuusioitiin Musti Groupin ruotsalaiseen tytäryhtiöön Arken Zoo Syd AB:hen.
5.7.2021 Musti Group hankki norjalaisen lemikkitarvikemyymälän Celato AS:n. Hankinta täydentää Musti Groupin olemassa olevaa Musti-myymälöiden verkostoa Norjassa. 14.8.2021 Celato AS fuusioitiin Musti Groupin norjalaiseen tytäryhtiöön Musti Norge AS:aan.
30.9.2021 Musti Groupin suomalainen tytäryhtiö Musti Group Finland Oy fuusioitiin Musti Group Oyj:öön.
Muutokset konsernin johdossa
Musti Group ilmoitti pörssitiedotteella 16.4.2021, että yhtiön talousjohtaja ja johtoryhmän jäsen Robert Berglund on ilmoittanut eroavansa yhtiön palveluksesta. Ero astuu voimaan lokakuussa 2021.
Musti Group ilmoitti pörssitiedotteella 2.6.2021, että yhtiön uudeksi talousjohtajaksi ja johtoryhmän jäseneksi on palkattu 1.9.2021 alkaen Toni Rannikko.
Hallinnointi
Varsinainen yhtiökokous
Musti Group Oyj:n varsinainen yhtiökokous pidettiin 21.1.2021 klo 15.00 alkaen yhtiön pääkonttorissa Helsingissä. Osakkeenomistajilla ja heidän asiamiehillään oli mahdollisuus osallistua yhtiökokoukseen ja käyttää oikeuksiaan ainoastaan äänestämällä ennakkoon sekä esittämällä vastaehdotuksia ja kysymyksiä ennakkoon. Kokoukseen ei ollut mahdollista tulla paikan päälle. Yhtiökokous järjestettiin poikkeuksellista kokousmenettelyä noudattaen eduskunnan COVID-19-pandemian leviämisen rajoittamiseksi hyväksymän väliaikaisen lain nojalla.
21.1.2021 pidetyn yhtiökokouksen asiakirjat ovat luettavissa osoitteessa https://www.mustigroup.com/fi/sijoittajat/hallinnointi/varsinainen-yhtiökokous/.
Osakkeet ja osakkeenomistajat
Osakepääoma
Katsauskauden lopussa 30.9.2021 Musti Groupin osakepääoma oli 11 001 853,68 euroa ja liikkeessä olevien osakkeiden kokonaismäärä oli 33 535 453. Yhtiöllä on yksi osakelaji. Jokainen osake oikeuttaa yhteen äänen ja yhtä suureen osinkoon.
Kaupankäynti osakeilla
Kaupankäynti Musti Groupin osakkeilla aloitettiin Nasdaq Helsinki Oy:n prelistalla 13.2.2020 ja pörssitistalla 17.2.2020.
Osakkeen avaushinta viimeisen vuosineljänneksen ensimmäisenä kaupankäyntipäivänä 1.7.2021 oli 31,40 euroa. Katsauskauden viimeisenä kaupankäyntipäivänä 30.9.2021 osakkeen päätöskurssi oli 30,90 euroa. Osakkeen korkein viimeisellä vuosineljänneksellä noteerattu hinta oli 37,22 euroa, matalin 28,52 euroa ja keskimääräinen päätöskurssi 33,20 euroa. Osakkeita vaihdettiin Nasdaq Helsingissä heinä-syyskuussa 2021 noin 5,06 miljoonaa kappaletta.
Musti Groupin markkina-arvo 30.9.2021 oli 1,04 miljardia euroa.
Omat osakkeet
30.9.2021 Musti Groupilla oli 244 000 (0) omaa osaketta vastaten 0,73 (0,00) prosenttia osakkeiden ja äänten kokonaismäärästä. Raportointikaudella Musti Group hankki yhteensä 61 000 omaa osaketta. Omien osakkeiden hankintaan käytettiin 21.1.2021 pidetyn yhtiökokouksen hallitukselle antamaa valtuutusta omien osakkeiden hankinnasta.
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Hallituksen valtuutukset
Yhtiökokous valtuutti hallituksen päättämään yhtiön omien osakkeiden hankkimisesta ja/tai pantiksi ottamisesta seuraavasti. Valtuutuksen nojalla hankittavien ja/tai pantiksi otettavien omien osakkeiden määrä on yhteensä enintään 3 185 000 kappaletta, mikä vastaa noin 9,5 prosenttia kaikista yhtiön osakkeista. Yhtiö ei kuitenkaan voi yhdessä tytäryhteisöjensä kanssa omistaa ja/tai pitää panttina millään hetkellä enempää kuin 10 prosenttia kaikista yhtiön osakkeista.
Omia osakkeita voidaan hankkia vain yhtiön vapaalla omalla pääomalla osakkeiden hankintapäivänä julkisessa kaupankäynnissä muodostuvaan hintaan tai muuhun markkinaehtoiseen hintaan. Hallitus päättää muista omien osakkeiden hankkimiseen ja/tai pantiksi ottamiseen liittyvistä seikoista. Omien osakkeiden hankinnassa voidaan käyttää muun ohessa johdannaisia. Omia osakkeita voidaan hankkia muuten kuin osakkeenomistajien omistamien osakkeiden suhteessa (suunnattu hankinta). Tämä valtuutus kumoaa aikaisemmat käyttämättömät valtuutukset omien osakkeiden hankkimiseksi ja/tai pantiksi ottamiseksi. Valtuutus on voimassa seuraavaan varsinaisen yhtiökokouksen alkuun asti, kuitenkin enintään 21.7.2022 asti.
Yhtiökokous valtuutti hallituksen myös päättämään osakeannista sekä osakeyhtiölain 10 luvun 1 §:ssä tarkoitettujen osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisesta seuraavin ehdoin: Valtuutuksen nojalla annettavien osakkeiden määrä on yhteensä enintään 3 185 000 kappaletta, mikä vastaa noin 9,5 prosenttia kaikista yhtiön osakkeista.
Valtuutuksen nojalla annettavat osakkeet voivat olla yhtiön uusia tai yhtiön hallussa olevia omia osakkeita. Hallitus päättää muista osakkeiden ja osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamiseen liittyvistä ehdoista. Osakeanti ja osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antaminen voi tapahtua osakkeenomistajien merkintäetuoikeudesta poiketen (suunnattu anti). Tämä valtuutus kumoaa aikaisemmat käyttämättömät osakeantia ja osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamista koskevat valtuutukset. Valtuutus on voimassa seuraavaan varsinaisen yhtiökokouksen alkuun asti, kuitenkin enintään 21.7.2022 asti.
Osakkeenomistajat ja liputusilmoitukset
Raportointikauden päätyessä rekisteröityjen osakkeenomistajien lukumäärä oli 10 889. Hallintarekisteröityjen ja ulkomaisten osakkeenomistajien osuus yhtiön osakkeista oli 71,59 prosenttia. Kaksikymmentä suurinta Euroclear Finland Oy:n ylläpitämään arvo-osuusrekisteriin merkittyä osakkeenomistajaa omistivat yhteensä 19,80 prosenttia Musti Groupin osakkeista ja äänimäärästä katsauskauden lopussa.
Lokakuun 2020 – syyskuun 2021 aikana Musti Group vastaanotti seuraavan arvopaperimarkkinalain 9 luvun 5 pykälän mukaisen ilmoituksen:
- Musti Group vastaanotti 16.11.2020 ilmoituksen, jonka mukaan Millan Holding S.à.r.l., viime kädessä EQT:n ja sen kanssasijoittajien omistama yhtiö, oli myynyt 1 878 862 yhtiön osaketta. Osakemyynnin toteutuksen yhteydessä EQT:n epäsuora omistusosuus yhtiön osakkeista ja äänistä laski alle 5 prosentin rajan ja vastasi 0 prosenttia yhtiön kaikista osakkeista ja äänistä.
Lista suurimmista osakkeenomistajista on nähtävillä yhtiön verkkosivuilla osoitteessa www.mustigroup.com.
Johdon liiketoimet
Musti Groupin johdon liiketoimet listautumisen jälkeen on julkaistu pörssitiedotteina, ja ne ovat luettavissa yhtiön verkkosivuilla osoitteessa www.mustigroup.com.
Palkitsemisjärjestelmät
Hallitus päättää Musti Groupin palkitsemisjärjestelmistä ja -suunnitelmista, kuten lyhyen ja pitkän aikavälin kannustinohjelmista sekä eläkeohjelmista, palkitsemisvaliokunnan suositusten perusteella sekä yhtiön kulloinkin voimassa olevaa palkitsemispolitiikkaa noudattaen. Musti Group esittää palkitsemispolitiikkansa osakkeenomistajille hyväksyntää varten ensimmäistä kertaa varsinaisessa yhtiökokouksessa 2021.
Bonusjärjestelmä
Yhtiöllä on käytössään bonusjärjestelmä, jonka sisällöstä päättää hallitus palkitsemisvaliokunnan suosituksen perusteella sekä yhtiön kulloinkin voimassa olevaa palkitsemispolitiikkaa noudattaen. Toimitusjohtaja ja johtoryhmän jäsenet voivat osallistua bonusjärjestelmään yhtiön bonuskäytännön mukaisesti. Vuosibonusten maksun edellytyksenä on, että yhtiölle asetetut keskeiset tulostavoitteet saavutetaan.
Toimitusjohtajan ja johtoryhmän bonuspalkkiot maksetaan tilikaudelle asetettujen henkilökohtaisten tavoitteiden sekä tiettyjen kannattavuustavoitteiden saavuttamisen perusteella. Tulospalkan osuus kiinteästä palkasta voi olla korkeintaan kahdeksan kuukauden kuukausipalkka toimitusjohtajan osalta ja neljän kuukauden kuukausipalkka johtoryhmän osalta.
Pitkän aikavälin kannustinjärjestelmät
Musti Group Oyj:n hallitus päätti toukokuussa 2020 perustaa kaksi konsernin johtoryhmälle ja avainhenkilöille suunnattua osakeperusteista pitkän aikavälin kannustinjärjestelmää. Järjestelmät koostuvat suoriteperusteisesta osakepalkkiojärjestelmästä (performance share plan, PSP) päärakenteena sekä ehdollisesta osakepalkkiojärjestelmästä (restricted share plan, RSP), joka on täydentävä osakepalkkio-ohjelma erityistilanteita varten. Uusista osakepalkkiojärjestelmistä on kerrottu pörssitiedotteessa 7.5.2020.
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Pitkän aikavälin kannustinjärjestelmät ovat osa yhtiön avainhenkilöiden palkitsemisohjelmaa ja sen tavoitteena on yhdenmukaistaa osakkeenomistajien ja avainhenkilöiden tavoitteet yhtiön arvon kasvattamiseksi pitkällä aikavälillä, sitouttaa avainhenkilöt yhtiön ja tarjota heille kilpailukykyiset yhtiön osakkeiden ansaintaan ja kertymiseen perustuvat palkkiojärjestelmät.
Suoriteperusteisessa osakepalkkio-ohjelmassa (PSP) on kolme kolmivuotista ansaintajaksoa, jotka muodostuvat tilikausista 2020-2022, 2021-2023 ja 2022-2024. Hallitus päättää kullekin ansaintajaksolle erikseen kannustinjärjestelmään osallistuvat henkilöt, suorituskriteerit ja niihin liittyvät tavoitteet, sekä tavoitteiden saavuttamisen perusteella kullekin osallistujalle mahdollisesti maksettavat minimi-, tavoite- ja enimmäistason palkkiot.
Ehdolliset osakepalkkiojärjestelmät (RSP) koostuu ohjelmista, joiden pituus on hallituksen päätöksen mukaisesti 12-36 kuukautta. Mahdolliset palkkiot maksetaan osittain Musti Group Oyj:n osakkeina ja osittain rahana. RSP ohjelman piiriin ei ole määritetty henkilöitä.
Ensimmäisellä ansaintajaksolla suoriteperusteiseen osakepalkkio-ohjelmaan kuuluu korkeintaan 11 henkilöä ja järjestelmän tavoitteet liittyvät yhtiön osakkeen kokonaistuottoon (TSR) ja oikaistuun liikevoittoon ennen aineettomien hyödykkeiden poistoja ja arvonalentumisia (Oikaistu EBITA). Ohjelman ensimmäisenä ansaintajakson perusteella suoritettavien osakepalkkioiden kokonaismäärä vastaa enintään 250.000 Musti Group Oyj:n osaketta. Kyseinen osakemäärä vastaa bruttoansaintaa, josta vähennetään osakepalkkiosta aiheutuvien verojen ja muiden mahdollisten veroluonteisten maksujen kattamiseksi vaadittava kateisosuus, minkä jälkeen jäljelle jäävä nettopalkkio maksetaan osakkeina. Yhtiöllä on kuitenkin oikeus maksaa palkkio tietyissä tilanteissa kokonaisuudessaan rahana. Mahdolliset palkkiot ensimmäisellä ansaintajaksolla maksetaan syksyllä 2022.
Toisella ansaintajaksolla ohjelmaan kuuluu henkilöä ja ansaintajakson tavoitteet liittyvät yhtiön osakkeen kokonaistuottoon (TSR) ja oikaistuun liikevoittoon ennen aineettomien hyödykkeiden poistoja ja arvonalentumisia (oikaistu EBITA). Ansaintajaksontilikausien 2021-2023 perusteella suoritettavien osakepalkkioiden kokonaismäärä vastaa enintään 137.600 Musti Group Oyj:n osaketta. Kyseinen osakemäärä vastaa bruttoansaintaa, josta vähennetään osakepalkkiosta aiheutuvien verojen ja muiden mahdollisten veroluonteisten maksujen kattamiseksi vaadittava kateisosuus, minkä jälkeen jäljelle jäävä nettopalkkio maksetaan osakkeina. Yhtiöllä on kuitenkin oikeus maksaa palkkio tietyissä tilanteissa kokonaisuudessaan rahana. Mahdolliset palkkiot ansaintajaksolta tilikausilta 2021-2023 maksetaan syksyllä 2023.
Yritysvastuu
Musti Group on sitoutunut kehittämään yhteiskuntavastuuta koskevia toimintaohjeitaan ja parhaita käytäntöjä pitkäjänteisesti, ja se on sitoutunut olemaan vastuullinen edelläkävijä omalla toimialallaan. Musti Group on ainoa lemmikkitarvikeyhtiö, joka on sitoutunut Yhdistyneiden Kansakuntien Global Compact -aloitteeseen. Yhtiö rakentaa vankkaa perustaa yhteiskuntavastuulle, ja se on aloittanut tavoitteiden asettamisen ja tunnuslukujen määrittelyn tulosten mittaamista varten.
Toiminnan harjoittaminen kestävästi, vastuullisesti ja ympäristöystävällisesti edellyttää tarkkoja ja tavoitteellisia toimenpiteitä organisaation kaikilla tasoilla. Vastuullisuuden perustana on vastuullinen toimitusketju, ympäristövaikutusten vähentäminen sekä hyvä hallintotapa ja korkea etiikka. Lisäksi yhtiö on tunnistanut kolme tärkeintä painopistealuetta: lemmikit ja heidän perheenjäsenensä, henkilöstö ja yhteiskunta. Tärkeimmät teemat lemmikkeihin ja heidän perheenjäseniinsä liittyen ovat korkealaatuiset ja turvalliset tuotteet ja palvelut sekä tyytyväiset ja uskolliset asiakkaat, henkilöstöön liittyen menestyvät asiantuntijat sekä hyvinvoivana töissä, ja yhteisöihin liittyen ahkerointia yhteiseksi hyväksi sekä mieli avoinna uusille ideoille.
Musti Groupilla on korkeat laatu-, turvallisuus- ja osaamisvaatimukset, ja se asettaa etusijalle lemmikkien, ihmisten ja ympäristön hyvinvoinnin. Yhtiö on jo tehnyt konkreettisia toimenpiteitä tämän suhteen, ja se on ollut amfori BSCI -yritysvastuuohjelman (amfori Business Social Compliance Initiative) jäsen vuodesta 2017. Yhtiö myös vaatii kaikkia toimittajia noudattamaan eettisiä toimintaohjeitaan. Musti Groupin eettisiä toimintaohjeita sekä kaikkia kansallisia lakeja ja määräyksiä pitää ehdottomasti noudattaa. Yhtiön tuotehallintotiimi vierailee toimittajien toimipisteissä Euroopassa, minkä lisäksi BSCI tekee käyntejä yhtiön toimittajien luona. Lisäksi yhtiöllä on Kiinassa ulkopuolinen kumppani, joka tekee Aasiassa tarkastuskäyntejä ja auditointeja. Yhtiö on käynnistänyt järjestelmällisiä prosesseja varmistaakseen hankintaketjun vastuullisuuden korkeamman riskitason maissa, ja tavoitteena on auditoida kaikki keskeiset toimittajat korkeamman rikistason maissa.
Musti Groupin muiden kuin taloudellisten tietojen raportti tilikaudelta 2021 julkaistaan tilinpäätöksen ja hallituksen toimintakertomuksen yhteydessä 17.12.2021.
Riskit ja epävarmuustekijät
Musti Groupin riskiprofiili seuraa vähittäismyynnin ja päivittäistavarakaupan yleistä riskitasoa. Toimiala ei ole erityisen syklinen eikä altistu nopeille muutoksille. Yhtiö seuraa säännöllisesti muutoksia riskeissä ja niiden vaikutusta liiketoimintaan. Yhtiö toteuttaa riskienhallintaa jatkuvasti ja systemaattisesti aikataulutetun prosessin mukaisesti. Riskienhallinnan prosessi varmistaa, että konserniin kohdistuvat riskit tunnistetaan, arvioidaan, niitä hallitaan ennakoivalla tavalla ja että riskien hallintaa seurataan. Yhtiön riskienhallintaprosessi koostuu muun muassa seuraavista vaiheista: riskien tunnistaminen ja kartoittaminen, riskien arviointi, tunnistettujen riskien hallintakeinojen määrittäminen ja toimeenpano sekä riskien seuranta ja raportointi.
Seuraavissa kappaleissa kuvataan Musti Groupin merkittävänä pitämät riskit.
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Makrotalouteen liittyvät riskit
Yhtiön liikevaihtoon ja liiketulokseen vaikuttaa yleinen taloustilanne, johon vaikuttavat monet yhtiön vaikutuspiirin ulkopuolella olevat tekijät. Koska yhtiön liikevaihto ja liikevoitto muodostuvat Suomessa, Ruotsissa ja Norjassa, yhtiö altistuu näiden ydinmarkkinoidensa talouden mahdolliselle negatiiviselle kehitykselle, kuten taantumalle ja lamalle. Vaikka lemmikkimarkkina on osoittautunut kestäväksi talouden laskusuhdanteissa, kuten koronaviruspandemiassa, ei ole varmuutta siitä, kestävätkö lemmikkieläinmarkkinat myös tulevaisuudessa ilmeneviä talouden laskusuhdanteita vastaavalla tavalla. Haitallisia muutoksia markkinoilla Pohjoismaissa voi aiheutua esimerkiksi asiakkaiden pienempään kulutukseen johtavasta elinkeinoelämän tai kuluttajien luottamuksen heikentymisestä, valuuttakurssien vaihtelusta, muutoksista asiakkaiden kulutustottumuksissa tai työllisyysasteessa, luottojen saatavuuden heikkentymisestä, korkojen tai inflaation noususta tai muutoksista verotuksessa taikka paikallisessa poliittisessa tilanteessa.
Koronaviruspandemia on luonut Musti Groupin riskienhallinnalle uuden haasteen. Yhtiö työskentelee aktiivisesti häiriöiden minimoimiseksi pitkällä aikavälillä ja toteuttaa varotoimia erilaisten tulevaisuuden skenaarioiden hallitsemiseksi. Pandemialla ei tähän mennessä ole ollut merkittäviä kielteisiä vaikutuksia Musti Groupin toimintaan, sillä yhtiö on hallinnut onnistuneesti esimerkiksi logistiikkaketjun häiriöihin liittyviä riskejä, hankintariskejä ja henkilöstöön liittyviä riskejä. Pandemialla voi kuitenkin olla pitkän aikavälin yhteiskunnallisia vaikutuksia ja se voi synnyttää riskejä, jotka liittyvät korkeampaan työttömyyteen ja laskusuhdanteeseen.
Kilpailuympäristöön liittyvät riskit
Verkkokauppojen ja erikoisliikkeiden läsnäolosta johtuen lemmikinruoan, lemmikkieläintuotteiden ja -palvelujen markkinat ovat entistä kilpailummat. Kilpailua on lisännyt myös lemmikkieläimiin liittyvän tuotevalikoiman laajentuminen tietyissä päivittäis- ja käyttötavarakaupoissa. Yhtiö kilpailee useiden muiden toimijoiden kanssa Pohjoismaisilla lemmikkieläinmarkkinoilla, sisältäen lemmikinruoan, lemmikkieläintarvikkeet ja lemmikkieläimiin liittyvät palvelut. Yhtiön kilpailijoita ovat suuret päivittäistavarakaupat, pienemmät lemmikkieläintarvikkeiden erikoisliikkeet, verkkokaupat (mukaan lukien verkossa toimivat vähittäismyyjät ja pelkästään verkkokauppaan keskittyvät kaupat), koti- ja puutarhamyymälät, lemmikkieläinpalvelujen tarjoajat ja eläinlääkärikilinkat.
Tuotteiden laatuun ja palveluihin liittyvät riskit
Musti Groupin brändi on tärkeä omaisuuserä yhtiölle. Yhtiön brändin maineen ja siihen liittyvän arvon säilyttäminen on keskeinen tekijä sen liiketoiminnan menestykselle, ja yhtiön voi vaikuttaa haitallisesti, jos asiakkaat menettävät luottamuksensa sen myymien tai tarjoamien lemmikinruokien, tarvikkeiden ja palvelujen turvallisuuteen ja laatuun. Jos yhtiö myy tai sen väitetään myyneen pilaantunutta lemmikinruokaa tai viallisia tarvikkeita, tämä voi johtaa tuotteiden takaisinvetoihin, tuotevastuukanteisiin yhtiötä tai sen toimittajia vastaan, viranomaistutkimuksiin ja asiakkaiden luottamuksen menettämiseen. Lisäksi asiakkaat, työntekijät, kilpailijat tai muut kolmannet osapuolet voivat esittää sosiaalisessa mediassa yhtiön kohdistuvia väitteitä liittyen tapaturmiin, terveyteen, ympäristöön, turvallisuuteen tai liiketoimintaan sekä sovellettavien lakien ja muiden säädösten noudattamisen laiminlyöntiin tai niiden rikkomiseen. Millä tahansa tällaisilla valituksilla tai väitteillä voi olla olennainen haitallinen vaikutus Musti Groupin brändiin ja maineeseen, vaikka asia ratkaistaisiinkin onnistuneesti ilman suoraa taloudellista vaikutusta.
Asiakkaiden kulutustottumuksiin liittyvät riskit
Yhtiö on tunnistanut Lemmikkivanhemmuuden megatrendin (Pet Parenting), jossa asiakkaat kohtelevat lemmikkejään yhä enemmän perheenjäseninä. Lemmikkivanhemmuuden trendin kehittyminen ja kulutuksen kasvu lemmikkiä kohti ovat avanneet markkinoita korkealaatuisille ja ravinnerikkaille lemmikinruokatuotteille sekä laajalle, yhä enemmän hyvinvointiin keskittyvälle tuote- ja palveluvalikoimalle. Yhtiön menestys riippuu osittain sen kyvystä tunnistaa ja vastata asiakkaiden muuttuviin kulutustrendeihin kullakin tuotealueella, sekä kyvystä sopeuttaa kuluttajien mieltymykset asianmukaiseksi, menekkiä synnyttäväksi tuotetarjonnaksi sopivilla varastotasoilla.
Tuotteiden hankintaan liittyvät riskit
Lukuunottamatta vähemmistöosuutta yhdessä lemmikkiruokatehtaassa Suomessa yhtiöllä ei ole omia tuotantolaitoksia, ja se hankkii omat tuotteensa koti- ja ulkomaisilta toimittajilta. Kolmansien osapuolten tuotteissa yhtiö on riippuvainen suhteistaan näiden brändien toimittajiin, jotta se pystyy ylläpitämään laajaa tuotevalikoimaa ja riittävää varastotasoa. Yhtiö keskittyy hankintalähteidensä aitouteen ja tuotteidensa laatuun pyrkien ylläpitämään hankintaketjussa korkeat standardit tuotteiden hankinnan vastuullisuuden varmistamiseksi. Merkittävien toimittajien menettämisellä tai vaikeuksilla saada toimittajilta tuotteita, jotka täyttävät yhtiön vaatimukset, tai tuotteiden saatavuuden heikentymisellä tai toimittajien vaatimilla hinnankorotuksilla voi olla olennainen haitallinen vaikutus yhtiön asiakassuhteisiin ja kilpailuasemaan.
Varastoihin liittyvät riskit
Yhtiön varastoissa tai hankinnoissa esiintyvä häiriö tai vika, vaikeudet hallita varastoa taikka vaikeudet tuotteiden kysynnän ennustamisessa voivat kasvattaa varastoihin liittyviä kustannuksia ja edellyttää tuotteiden myyntiä kannattavuutta heikentävin alennuksin. Tällaisilla toimintahäiriöillä voi olla haitallinen vaikutus yhtiön ja franchise-yrittäjien myymälöiden varastotilanteeseen ja ne voivat aiheuttaa merkittäviä keskeytyksiä yhtiön liiketoimintaan. Keskeytykset voivat puolestaan rajoittaa yhtiön kykyä täyttää velvoitteensa asiakkaitaan kohtaan, mikä voi johtaa toimittamatta jääneiden tilausten perusteella vaadittuihin taloudellisiin korvauksiin, sekä vahingoittaa yhtiön mainetta luotettavana kauppakumppanina.
14
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
IT-järjestelmiin liittyvät riskit
Musti Groupin laitteistojen, verkkoyhteyksien, verkkosivujen, tilausalustojen ja muiden IT-järjestelmien oikea-aikainen kehittäminen, toteutus ja keskeytymätön toiminta, mukaan lukien kolmansien osapuolten toimittamat tai verkko- tai pilvipalveluina tarjoamat järjestelmät, ovat kriittisiä tekijöitä yhtiön toiminnan sujuvuudelle ja siten kriittisiä myös yhtiön menestykselle. Yhtiö käyttää erilaisia ohjelmistoja tavaravirtojen, tilausten, asiakashallinnan, varastoinnin, jakelun, tuotetäydennysten, liiketoimintatietojen, asiakasdatan, henkilöstöön liittyvien tietojen sekä muiden johtamiseen liittyvien ja taloudellisten tietojen tehokkaaseen hallintaan. Vaikka yhtiö on äskettäin vienyt päätökseen IT-järjestelmänsä uudistamisen eikä odota tarvetta suuriin uudistuksiin lähitulevaisuudessa, olemassa olevien IT-järjestelmien tulevat uudistukset tai uusien IT-järjestelmien toteutukset voivat aiheuttaa sen organisaation vaikuttavia häiriöitä.
Yhtiö on riippuvainen IT-alustojensa jatkuvasta käytettävyydestä ja luotettavuudesta, jotka puolestaan riippuvat sen IT-laitteistojen toiminnasta. Tähän liittyvät operatiivisia riskejä, kuten laite- ja ohjelmistovikojen esiintyminen, sähkökatkokset, ulkopuolisten osapuolten lainvastainen toiminta ja inhimilliset erehdykset. Yhtiön IT-järjestelmät altistuvat myös kyberturvallisuusriskeille, jotka liittyvät esimerkiksi viruksiin, haittaohjelmiin, hakkerointiin, kalasteluyrityksiin sekä tietoturvajärjestelyjen murtamiseen tai ohittamiseen luvattoman pääsyn saamiseksi yhtiön verkkoihin ja järjestelmiin.
Yhtiö pyrkii noudattamaan kaikkia yksityisyyteen ja tietosuojaan liittyvä lakeja ja muita säädöksiä. Niihin perustuvia vaatimuksia voidaan kuitenkin tulkita ja soveltaa yhtiön EU:n tai Suomen viranomaisten tällä hetkellä vallitsevista tulkinnoista tai käytännöistä poikkeavalla tai ennakoimattomalla tavalla. Lisäksi säädösten rikkominen tai kyberhyökkäyksistä tai muista syistä johtuvat tietomurrot voivat johtaa sakkoihin, vahinkoihin ja määräyksiin keskeyttää henkilötietojen käsittely sekä vahingoittaa yhtiön mainetta tai muutoin vaikuttaa kielteisesti sen liiketoimintaan.
Johtoon ja työntekijöihin liittyvät riskit
Musti Groupin menestys riippuu suurelta osin sen nykyisen johtoryhmän ja hallituksen jäsenten jatkuvasta panoksesta, taidoista ja kokemuksesta, koska heillä on arvokasta tietoa ja osaamista lemmikkieläintarvikkeiden- ja palvelujen toimialalla. Lisäksi yhtiö tukeutuu sen koulutettuihin ja asialleen omistautuneisiin työntekijöihin myymälöissä, jotka tarjoavat räätälöityjä ja ammattitaitoisia palveluja sekä neuvontaa yhtiön asiakkaille. Avainjohtajien tai usean työntekijän menettäminen voi vaikuttaa tulevaisuudessa haitallisesti yhtiön päivittäiseen toimintaan sekä sen kykyyn kehittää liiketoimintaansa menestyksekkäästi.
Yhtiön kykyä tukea kokonaisstrategiaansa voi rajoittaa sen kyky rekrytoida, kouluttaa, motivoida ja sitouttaa pätevää henkilöstöä. Koska yhtiö on riippuvainen osaavasta henkilöstöstä, sen menestys riippuu osittain kyvystä houkutella, motivoida ja sitouttaa osaavia henkilöitä, jotka ymmärtävät ja arvostavat yhtiön yrityskulttuuria, asiakkaita ja tuotteita sekä pystyvät edustamaan tätä kulttuuria riittävästi ja tehokkaasti.
Oikeudelliset ja lainsäädäntöön liittyvät riskit
Musti Groupin toimintaa ja tuotteita koskevan sääntelyn tai yhteiskuntavastuuta koskevien vaatimusten puutteellinen noudattaminen voivat johtaa sanktioihin tai vahingoittaa yhtiön julkisuuskuvaa sen keskeisten asiakasryhmien keskuudessa.
Yhtiö käsittelee asiakas- ja henkilöstötietoja, ja yhtiön asiakasdatan keräämisellä on merkittävä asema yhtiön liiketoiminnassa ja strategiassa. Tämän seurauksena yhtiön toimintaan sovelletaan tietosuojaa ja yksityisyyttä koskevia säädöksiä, kuten EU:n yleistä tietosuoja-asetusta (EU) 2016/679, "Tietosuoja-asetus"), joka korvasi EU:n tietosuojadirektiivin (95/46/EY) toukokuussa 2018, sekä muita kansallisia tietosuojalakeja.
Verotukseen liittyvät riskit
Muuttuva verolainsäädäntö, nykyisten verosäännösten tulkintojen ennakoimaton muuttuminen sekä verotukseen liittyvät hallinnolliset prosessit voivat aiheuttaa yhtiölle merkittäviä kustannuksia. Musti Groupilla oli käynnissä Musti Group Oyj:öön, Musti Group Finland Oy:öön ja Musti Group Nordic Oy:öön liittyvä verotarkastus tilikausilta 2018-2020. Verotarkastuksesta on kerrottu tarkemmin yllä Tulos Heinä - syyskuu 2021 kohdassa.
Yhtiön Eskilstunassa, Ruotsissa sijaitseva keskusvarasto toimittaa huomattavan määrän tuotteita kaikkiin konsernin toimintamaihin. Tästä keskitetystä toiminnota syntyy huomattava määrä Musti Groupin sisäisiä ja rajat ylittäviä transaktioita. Näin ollen siirtohinnoitteluun liittyvillä tulkinnolla voi olla merkittävä vaikutus liiketoiminnan konsernitason tulokseen.
Valuuttakurssien vaihteluun liittyvät riskit
Valuuttakurssien muutokset voivat vaikuttaa Musti Groupin tulokseen, koska yhtiö altistuu valuuttariskeille valuuttakurssien vaihtelusta aiheutuvien muunto- ja transaktioriskien muodossa. Yhtiön ostot tapahtuvat pääasiassa euroissa, mutta sillä on valuuttariskipositiot liittyen myös Ruotsin kruunuun, Norjan kruunuun, Englannin puntaan ja Yhdysvaltain dollariin. Englannin punnissa ja Yhdysvaltain dollareissa tehdyt ostot suojataan osittain. Rahoituseriin kohdistuu valuuttakurssien muuntoriski niiden sisäisten lainojen ja saamisten osalta jotka on raportoitu Ruotsin kruunuissa ja Norjan kruunuissa.
Korkotason vaihteluun liittyvät riskit
Musti Groupin nykyiset lainat ovat vaihtuvakorkoisia, ja siksi ne altistuvat korkojen vaihtelulle. Korkotason nousulla voi olla olennainen haitallinen vaikutus rahoituksen hintaan ja Musti Groupin rahoituskuluihin. Korkotaso on lisäksi riippuvainen rahoitussopimuksen kovenanteista.
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Maksuvalmiuteen liittyvät riskit
Musti Groupin liiketoiminta edellyttää ja tulee edellyttämään riittävän rahoituksen saatavuutta. Riittävä rahoitus on edellytys sekä liiketoiminnan kehittämiselle, että sen laajentamiselle uusien myymälöiden avaamisen ja mahdollisten yritysostojen kautta. Mahdollisten likvidititeettiriskien pienentämiseksi Musti Group:lla on käyttämättömät 4,0 miljoonan euron luottolimiitti sekä 10,0 miljoonan euron rahoitusluottolimiitti.
Kausivaihtelu
Musti Groupin liiketoiminnassa esiintyy tyypillisesti vain vähän kausivaihtelua, koska lemmikinruoan ja perustarvikkeiden toistuvien ostojen osuus liikevaihdosta on suuri, mikä pienentää kausivaihtelua vuosien aikana. Tietyt vuoden sisäiset vaihtelut kuitenkin vaikuttavat yhtiön rahavirtoihin, myyntiin ja kannattavuuteen, mikä korostuu siksi, että Musti Groupin tilikausi on 1.10.–30.9. Yleensä heinä–joulukuussa myynti ja kannattavuus on suurempaa kuin tammi–kesäkuussa tarvikkeiden ja muiden sesonkituotteiden suuremman myynnin ansiosta.
Musti Groupin myynnin määrä ja ajoitus voivat vaihdella myös sääolosuhteiden mukaan. Sääolot vaikuttavat erityisesti lemmikkieläinten vaatteiden myyntiin: kylmä talvi ja sateinen sää yleensä kasvattavat lemmikkieläinten takkien ja kenkien myyntiä.
Olennaiset tapahtumat katsauskauden jälkeen
Katsauskauden jälkeen ei ollut olennaisia tapahtumia.
Näkymät tilikaudelle 2022
Lemmikkieläinmarkkinoita tukevien trendien, kuten lemmikkieläinmarkkinan kasvua vauhdittavan lemmikkivanhemmuuden megatrendin, kasvu jatkuu vahvana. Musti Group uskoo pystyvänsä jatkamaan kehitystään strategiansa ja pitkän aikavälin taloudellisten tavoitteiden mukaisesti keskittyen lemmikkivanhempien haluamien korkealaatuisten tuotteiden ja palveluiden tarjoamiseen.
Hallituksen voitonjakoehdotus ja pääoman palautukset
Musti Group Oyj:n hallitus ehdottaa 27.1.2022 kokoontuvalle yhtiökokoukselle, että osakkeenomistajille maksetaan sijoitetun vapaan oman pääoman rahastosta pääomanpalautusta 0,44 euroa osakkeelta, yhteensä noin 14,6 miljoonaa euroa, ja että 30.9.2021 päättyneeltä tilikaudelta ei jaeta osinkoa. Pääomanpalautus vastaa noin 70 prosenttia konsernin tilikauden tuloksesta.
Emoyhtiön jakokelpoinen oma pääoma 30.9.2021 oli 155 078 491,02 euroa, josta tilikauden voitto oli 6 799 917,88 euroa.
Hallitus ehdottaa, että pääomanpalautus maksettaisiin kahdessa erässä: 0,22 euroa helmikuussa 2022 ja 0,22 euroa elokuussa 2022.
Taloudellinen kalenteri
Musti Groupin tilinpäätös ja hallituksen toimintakertomus tilikaudelta lokakuu 2020–syyskuu 2021 julkaistaan 17.12.2021. Samanaikaisesti julkaistaan selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä, palkitsemisraportti sekä muiden kuin taloudellisten tietojen raportti.
Musti Groupin varsinainen yhtiökokous pidetään 27.1.2022.
Osavuosikatsaus ajalta lokakuu 2021–joulukuu 2021 julkaistaan 8.2.2022.
Webcast-tiedotustilaisuus analyytikoille ja medialle
Suora webcast-lähetys analyytikoille ja medialle järjestetään 16.11.2021 klo 14.00. Tilaisuus on englanninkielinen. Raportin esittelevät toimitusjohtaja David Rönnberg ja talousjohtaja Toni Rannikko. Webcast-lähetystä voi seurata osoitteessa https://mustigroup.videosync.fi/2021-q4-results. Webcastista tehty tallenne tulee myöhemmin saataville yhtiön verkkosivuille osoitteeseen https://www.mustigroup.com/fi/sijoittajat/raportit-ja-esitykset/.
Puhelinkonferenssiin voi osallistua soittamalla numeroon:
Suomi: +358 9 817 10310
Ruotsi: +46 856642651
UK: +44 3333000804
US: +1 6319131422
Osallistujia pyydetään antamaan seuraava PIN-koodi: 67350102#
Helsinki, 16.11.2021
Hallitus
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Tilinpäätöstiedotteessa esitetyt tiedot ovat tilintarkastamattomia.
Lisätiedot:
David Rönnberg, toimitusjohtaja, puh. +46 70 896 6552
Toni Rannikko, talousjohtaja, puh. +358 40 078 8812
Essi Nikitin, johtaja, sijoittajasuhteet ja viestintä puh +358 50 581 1455
Jakelu:
Nasdaq Helsinki
Keskeiset mediat
www.mustigroup.com
17
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Tiivistetty taloudellinen informaatio
Lyhennetty konsernin tuloslaskelma
| EUR tuhatta | 7-9/2021 | 7-9/2020 | 10/2020-9/2021 | 10/2019-9/2020 |
|---|---|---|---|---|
| Liikevaihto | 91 468 | 76 903 | 340 856 | 284 397 |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 754 | 347 | 2 270 | 1 283 |
| Osuus yhteisyrityksen tuloksesta | 50 | 69 | 30 | 117 |
| Materiaalit ja palvelut | -49 646 | -43 083 | -185 239 | -159 717 |
| Henkilöstökulut | -16 416 | -12 005 | -61 828 | -48 364 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -9 972 | -7 939 | -39 147 | -33 924 |
| Poistot ja arvonalentumiset | -7 639 | -6 477 | -28 565 | -24 238 |
| Liikevoitto | 8 598 | 7 815 | 28 377 | 19 554 |
| Rahoitustuotot ja -kulut, netto | -992 | -1 434 | -1 495 | -5 894 |
| Kauden tulos ennen veroja | 7 606 | 6 382 | 26 882 | 13 661 |
| Tuloverot | -2 417 | -480 | -5 988 | -1 907 |
| Kauden tulos | 5 189 | 5 902 | 20 895 | 11 754 |
| Kauden tuloksen jakautuminen | ||||
| Emoyhtiön omistajille | 5 180 | 5 889 | 20 872 | 11 712 |
| Määräysvallattomille omistajille | 10 | 12 | 23 | 42 |
| Emoyhtiön omistajille kuuluvasta tuloksesta laskettu osakekohtainen tulos (euroa) | ||||
| Osakekohtainen tulos, laimentamaton (euroa) | 0,16 | 0,18 | 0,62 | 0,37 |
| Osakekohtainen tulos, laimennettu (euroa) | 0,15 | 0,17 | 0,62 | 0,37 |
Konsernin laaja tuloslaskelma
| EUR tuhatta | 7-9/2021 | 7-9/2020 | 10/2020-9/2021 | 10/2019-9/2020 |
|---|---|---|---|---|
| Kauden tulos | 5 189 | 5 902 | 20 895 | 11 754 |
| Muut laajan tuloksen erät | ||||
| Erät jotka saatetaan myöhemmin siirtää tulosvaikutteisiksi: | ||||
| Muuntoerot | -215 | -135 | 1 138 | -76 |
| Muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen | -215 | -135 | 1,138 | -76 |
| Kauden laaja tulos yhteensä | 4 974 | 5 767 | 22 033 | 11 678 |
| Kauden laajan tuloksen jakautuminen: | ||||
| Emoyhtiön omistajille | 4 964 | 5 755 | 22 006 | 11 635 |
| Määräysvallattomille omistajille | 10 | 12 | 27 | 42 |
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Lyhennetty konsernitase
| EUR tuhatta | 30.9.2021 | 30.9.2020 |
|---|---|---|
| VARAT | ||
| Pitkäaikaiset varat | ||
| Liikearvo | 157 831 | 145 434 |
| Muut aineettomat hyödykkeet | 18 705 | 20 480 |
| Käyttöoikeusomaisuuserät | 71 745 | 62 014 |
| Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet | 15 759 | 11 304 |
| Osuudet yhteisyrityksissä | 990 | 960 |
| Laskennalliset verosaamiset | 5 008 | 5 914 |
| Muut pitkäaikaiset varat | 109 | 345 |
| Pitkäaikaiset varat yhteensä | 270 148 | 246 452 |
| Lyhytaikaiset varat | ||
| Vaihto-omaisuus | 44 297 | 36 376 |
| Myyntisaamiset ja muut saamiset | 9 322 | 6 466 |
| Lainasaamiset | 0 | 15 |
| Johdannaissopimuksiin perustuvat saamiset | 484 | 0 |
| Tuloverosaamiset | 281 | 1 378 |
| Rahavarat | 13 013 | 21 606 |
| Lyhytaikaiset varat yhteensä | 67 397 | 65 840 |
| VARAT YHTEENSÄ | 337 545 | 312 292 |
| OMA PÄÄOMA JA VELAT | ||
| Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma | ||
| Osakepääoma | 11 002 | 11 002 |
| Muut rahastot | 154 691 | 167 412 |
| Omat osakkeet | -6 910 | 0 |
| Muuntoerot | 975 | - 159 |
| Kertyneet voittovarat | -2 891 | -25 132 |
| Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma yhteensä | 156 867 | 153 122 |
| Määräysvallattomien omistajien osuus | 110 | 157 |
| Oma pääoma yhteensä | 156 977 | 153 279 |
| Pitkäaikaiset velat | ||
| Lainat rahoituslaitoksilta | 49 872 | 49 781 |
| Vuokrasopimusvelat | 56 713 | 50 538 |
| Laskennalliset verovelat | 2 684 | 2 168 |
| Muut velat | 14 | 0 |
| Pitkäaikaiset velat yhteensä | 109 283 | 102 486 |
| Lyhytaikaiset velat | ||
| Vuokrasopimusvelat | 19 759 | 15 957 |
| Ostovelat ja muut velat | 46 827 | 40 264 |
| Johdannaissopimuksiin perustuvat velat | 441 | 53 |
| Tuloverovelat | 4 257 | 233 |
| Varaukset | 0 | 20 |
| Lyhytaikaiset velat yhteensä | 71 285 | 56 527 |
| Velat yhteensä | 180 567 | 159 013 |
| OMA PÄÄOMA JA VELAT YHTEENSÄ | 337 545 | 312 292 |
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Laskelma konsernin oman pääoman muutoksista
| EUR tuhatta | Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluva | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Osake-pääoma | Muut rahastot | Omat osakkeet | Muunto-erot | Kertyneet voitovarat | Yhteensä | Määräys-vallattomien osuus | Oma pääoma yhteensä | |
| Oma pääoma 1.10.2020 | 11 002 | 167 412 | 0 | -159 | -25 132 | 153 122 | 157 | 153 279 |
| Kauden tulos | 20 872 | 20 872 | 23 | 20 895 | ||||
| Muuntoerot | 1 134 | 1 134 | 4 | 1 138 | ||||
| Kauden laaja tulos yhteensä | 0 | 0 | 0 | 1 134 | 20 872 | 22 006 | 27 | 22 033 |
| Pääomanpalautus | -12 720 | -12 720 | -12 720 | |||||
| Osingonjako | 0 | -74 | -74 | |||||
| Omien osakkeiden hankinta | -6 910 | -6 910 | -6 910 | |||||
| Osakeperusteinen palkitseminen | 1 370 | 1 370 | 1 370 | |||||
| Oma pääoma 30.9.2021 | 11 002 | 154 691 | -6 910 | 975 | -2 890 | 156 867 | 110 | 156 977 |
| EUR tuhatta | Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluva | |||||||
| Osake-pääoma | Muut rahastot | Omat osakkeet | Muunto-erot | Kertyneet voitovarat | Yhteensä | Määräys-vallattomien osuus | Oma pääoma yhteensä | |
| Oma pääoma 1.10.2019 | 11 002 | 122 412 | 0 | -83 | -35 012 | 98 319 | 101 | 98 420 |
| Kauden tulos | 11 712 | 11 712 | 42 | 11 754 | ||||
| Muuntoerot | -76 | -76 | 1 | -76 | ||||
| Kauden laaja tulos yhteensä | 0 | 0 | 0 | -76 | 11 712 | 11 635 | 42 | 11 678 |
| Muutoikaisut | 20 | 20 | 13 | 32 | ||||
| Listautumisanti | 45 000 | 45 000 | 45 000 | |||||
| Listautumisannin kulut | -2 275 | -2 275 | -2 275 | |||||
| Henkilöstöantiin liittyvä alennus | 147 | 147 | 147 | |||||
| Osakeperusteinen palkitseminen | 276 | 276 | 276 | |||||
| Oma pääoma 30.9.2020 | 11 002 | 167 412 | 0 | -159 | 25 132 | 153 122 | 157 | 153 279 |
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Konsernin rahavirtalaskelma
| EUR tuhatta | 7–9/2021 | 7–9/2020 | 10/2020–9/2021 | 10/2019–9/2020 |
|---|---|---|---|---|
| Liiketoiminnan rahavirta | ||||
| Tilikauden tulos ennen veroja | 7 606 | 6 382 | 26 882 | 13 661 |
| Oikaisut | ||||
| Poistot ja arvonalentumiset | 7 639 | 6 477 | 28 565 | 24 238 |
| Rahoitustuotot ja -kulut, netto | 992 | 1 434 | 1 495 | 5 894 |
| Muut oikaisut | 1 256 | -225 | 1 466 | -300 |
| Rahavirta ennen käyttöpääoman muutosta | 17 494 | 14 068 | 58 409 | 43 493 |
| Käyttöpääoman muutos: | ||||
| Myyntisaamisten ja muiden saamisten lisäys (-) / vähennys (+) | -1 702 | -53 | -2 782 | -693 |
| Vaihto-omaisuuden lisäys (-) / vähennys (+) | -3 309 | 1 558 | -6 653 | -3 659 |
| Ostovelkojen ja muiden velkojen lisäys (+) / vähennys (-) | 2 638 | 5 141 | 5 269 | 3 486 |
| Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja veroja | 15 122 | 20 713 | 54 243 | 42 627 |
| Maksetut tuloverot | -114 | -340 | 706 | -762 |
| Liiketoiminnan nettorahavirta | 15 008 | 20 373 | 54 950 | 41 864 |
| Investointien rahavirta | ||||
| Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin | -3 188 | -1 875 | -12 878 | -8 914 |
| Tytäryritysten hankinnat ja liiketoimintakaupat vähennettynä hankintahetken rahavaroilla | -4 026 | -87 | -10 330 | -1 361 |
| Investoinnit yhteisyrityksiin | 0 | 0 | 0 | -600 |
| Myydyt tytäryhtiöosakkeet | -91 | 0 | 0 | 0 |
| Pitkäaikaisten saamisten vähennys (+) / lisäys (-) | 0 | 10 | 230 | -97 |
| Lainasaamisten vähennys (+) / lisäys (-) | 0 | 0 | 10 | 0 |
| Investointien nettorahavirta | -7 305 | -1 952 | -22 969 | -10 972 |
| Rahoituksen rahavirta | ||||
| Maksullinen osakeanti | 0 | 0 | 0 | 45 000 |
| Maksetut pääomanpalautukset | 0 | 0 | -12 720 | 0 |
| Maksetut osingot | 0 | 0 | -75 | 0 |
| Osakeannin omaan pääomaan kirjatut kulut | 0 | -147 | 0 | -2 844 |
| Omien osakkeiden hankinta | -1 962 | 0 | -6 910 | 0 |
| Pitkäaikaisten lainojen nostot | 0 | 0 | 0 | 50 000 |
| Pitkäaikaisten lainojen takaisinmaksut | 0 | -248 | 0 | -84 879 |
| Lyhytaikaisten lainojen takaisinmaksut | 0 | 248 | 0 | -5 031 |
| Vuokrasopimusvelkojen maksut | -4 683 | -3 857 | -17 297 | -14 819 |
| Maksetut korot ja muut rahoituskulut | -1 272 | -807 | -5 190 | -5 788 |
| Saadut korot ja muut rahoitustuotot *) | -280 | 238 | 1 620 | 445 |
| Rahoituksen nettorahavirta | -8 197 | -4 573 | -40 573 | -17 915 |
| Rahavarojen muutos | -495 | 13 848 | -8 592 | 12 977 |
| Rahavarat kauden alussa | 13 508 | 7 758 | 21 606 | 8 629 |
| Rahavarat kauden lopussa | 13 013 | 21 606 | 13 013 | 21 606 |
*) Saadut korot ja muut rahoitustuotot on uudelleenluokiteltu liiketoiminnan nettorahavirrasta rahoituksen rahavirtaan.
Musti Group
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Laadintaperiaattet
Yhtiö laatii konsernitilinpäätöksensä EU:n vahvistamien kansainvälisten tilinpäätösstandardien (IFRS) mukaisesti.) Osavuosikatsaus 1.10.2020–30.9.2021 on laadittu IAS 34-standardin (Osavuosikatsaukset) mukaisesti, ja osavuosikatsauksessa on noudatettu samoja tilinpäätöksen laadintaperiaatteita kuin tilinpäätöksessä.
Konsernitilinpäätökset laaditaan euroissa, joka on yhtiön toimintavaluutta sekä yhtiön ja konsernin raportointivaluutta. Osavuosikatsaus esitetään tuhansina euroina, ellei toisin mainita.
Keskeiset kirjanpidolliset arviot ja merkittävät johdon harkintaan perustuvat ratkaisut
Yhtiön tilinpäätösten laatiminen IFRS:n mukaisesti edellyttää konsernin johdolta harkintaa, arvioita ja oletuksia, jotka vaikuttavat raportoitujen varojen ja velkojen määrään sekä muihin tietoihin, kuten tuottoihin ja kuluihin. Vaikka nämä arviot perustuvat johdon parhaisiin tietoihin kyseisenä ajankohtana, todelliset tulokset voivat poiketa osavuosikatsauksissa käytetyistä arvioista.
Kirjanpidolliset harkinnat johtuen koronavirustilanteesta
Lokakuun 2020 – syyskuun 2021 aikana Musti Group on saanut, mutta ei hakenut valtioilta taloudellista tukea. Tukien määrä ei kuitenkaan ollut merkittävä konsernin kannalta. Konserni neuvotteli myös vuokran alennuksista tilikauden aikana, näihin konserni ei ole soveltanut IFRS 16-standardin COVID-19-muutoksen mahdollistamaa käytännön apukeinoa. Konsernin johto on arvioinut koronaviruksen vaikutuksia ja tarkastellut tase-erien kirjanpitoarvoja. Arvioinnissa ei havaittu omaisuuserien arvonalentumista.
Katsauskauden jälkeiset tapahtumat
Katsauskauden jälkeen ei ollut olennaisia tapahtumia.
Musti GROUP
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Segmentit
| EUR tuhatta | Suomi | Ruotsi | Norja | Konsernitoiminnot | Konserni |
|---|---|---|---|---|---|
| 7/2021–9/2021 | |||||
| Liikevaihto *) | 40 290 | 39 727 | 11 451 | 0 | 91 468 |
| Liikevaihdon prosentuaalinen jakauma segmenteittäin | 44 % | 43 % | 13 % | 0 % | 100 % |
| Käyttökate | 12 026 | 9 269 | 2 657 | -7 715 | 16 237 |
| Oikaisut | 48 | 0 | 0 | 894 | 942 |
| Oikaistu käyttökate | 12 074 | 9 269 | 2 657 | -6 821 | 17 179 |
| Käyttöoikeusomaisuuserien ja aineellisten käyttöomaisuushyödykkeiden poistot ja arvonalentumiset | -2 184 | -2 193 | -921 | -682 | -5 980 |
| EBITA | 9 843 | 7 076 | 1 736 | -8 397 | 10 257 |
| Oikaisut | 48 | 0 | 0 | 894 | 942 |
| Oikaistu EBITA | 9 890 | 7 076 | 1 736 | -7 503 | 11 200 |
| Aineettomien hyödykkeiden poistot ja arvonalentumiset | -1 660 | ||||
| Liikevoitto | 8 598 | ||||
| Rahoitustuotot ja -kulut, netto | -992 | ||||
| Tulos ennen veroja | 7 606 | ||||
| Tuloverot | -2 417 | ||||
| Kauden tulos | 5 189 | ||||
| *) Liikevaihto muodostuu tuotteiden ja palveluiden myynnistä ulkopuolisille asiakkaille. Segmenttien välillä ei ole sisäistä liikevaihtoa. | |||||
| EUR tuhatta | Suomi | Ruotsi | Norja | Konsernitoiminnot | Konserni |
| 7/2020–9/2020 | |||||
| Liikevaihto *) | 35 981 | 33 446 | 7 476 | 0 | 76 903 |
| Liikevaihdon prosentuaalinen jakauma segmenteittäin | 47 % | 43 % | 10 % | 0 % | 100 % |
| Käyttökate | 11 282 | 6 422 | 1 797 | -5 208 | 14 293 |
| Oikaisut | 76 | 343 | 14 | 261 | 694 |
| Oikaistu käyttökate | 11 358 | 6 766 | 1 811 | -4 947 | 14 987 |
| Käyttöoikeusomaisuuserien ja aineellisten käyttöomaisuushyödykkeiden poistot ja arvonalentumiset | -2 006 | -1 824 | -661 | -422 | -4 912 |
| EBITA | 9 276 | 4 599 | 1 136 | -5 630 | 9 380 |
| Oikaisut | 76 | 343 | 14 | 261 | 694 |
| Oikaistu EBITA | 9 352 | 4 942 | 1 149 | -5 370 | 10 074 |
| Aineettomien hyödykkeiden poistot ja arvonalentumiset | -1 565 | ||||
| Liikevoitto | 7 815 | ||||
| Rahoitustuotot ja -kulut, netto | -1 434 | ||||
| Tulos ennen veroja | 6 382 | ||||
| Tuloverot | -480 | ||||
| Kauden tulos | 5 902 | ||||
| *) Liikevaihto muodostuu tuotteiden ja palveluiden myynnistä ulkopuolisille asiakkaille. Segmenttien välillä ei ole sisäistä liikevaihtoa. |
Musti GROUP
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
| EUR tuhatta | Suomi | Ruotsi | Norja | Konsernitoiminnot | Konserni |
|---|---|---|---|---|---|
| 10/2020–9/2021 | |||||
| Liikevaihto *) | 152 616 | 147 511 | 40 730 | 0 | 340 856 |
| Liikevaihdon prosentuaalinen jakauma | |||||
| segmenteittäin | 45 % | 43 % | 12 % | 0 % | 100 % |
| Käyttökate | 44 375 | 29 729 | 9 974 | -27 135 | 56 942 |
| Oikaisut | 48 | 389 | 26 | 1 428 | 1 892 |
| Oikaistu käyttökate | 44 424 | 30 118 | 10 000 | -25 707 | 58 834 |
| Käyttöoikeusomaisuuserien ja aineellisten | |||||
| käyttöomaisuushyödykkeiden poistot ja | |||||
| arvonalentumiset | -8 326 | -8 376 | -3 247 | -2 101 | -22 049 |
| EBITA | 36 050 | 21 352 | 6 727 | -29 236 | 34 893 |
| Oikaisut | 48 | 389 | 26 | 1 428 | 1 892 |
| Oikaistu EBITA | 36 098 | 21 741 | 6 753 | -27 808 | 36 785 |
| Aineettomien hyödykkeiden poistot ja | |||||
| arvonalentumiset | -6 516 | ||||
| Liikevoitto | 28 377 | ||||
| Rahoitustuotot ja -kulut, netto | -1 495 | ||||
| Tulos ennen veroja | 26 882 | ||||
| Tuloverot | -5 988 | ||||
| Kauden tulos | 20 895 | ||||
| *) Liikevaihto muodostuu tuotteiden ja palveluiden myynnistä ulkopuolisille asiakkaille. Segmenttien välillä ei ole sisäistä liikevaihtoa. | |||||
| EUR tuhatta | Suomi | Ruotsi | Norja | Konsernitoiminnot | Konserni |
| 10/2019–9/2020 | |||||
| Liikevaihto *) | 135 795 | 123 244 | 25 358 | 0 | 284 397 |
| Liikevaihdon prosentuaalinen jakauma | |||||
| segmenteittäin | 48 % | 43 % | 9 % | 0 % | 100 % |
| Käyttökate | 40 472 | 21 181 | 5 301 | -23 161 | 43 792 |
| Oikaisut | 162 | 419 | 29 | 3 656 | 4 266 |
| Oikaistu käyttökate | 40 633 | 21 600 | 5 329 | -19 505 | 48 058 |
| Käyttöoikeusomaisuuserien ja aineellisten | |||||
| käyttöomaisuushyödykkeiden poistot ja | |||||
| arvonalentumiset | -7 677 | -6 716 | -2 403 | -1 448 | -18 244 |
| EBITA | 32 795 | 14 465 | 2 898 | -24 610 | 25 548 |
| Oikaisut | 162 | 419 | 29 | 3 656 | 4 266 |
| Oikaistu EBITA | 32 957 | 14 884 | 2 927 | -20 953 | 29 814 |
| Aineettomien hyödykkeiden poistot ja | |||||
| arvonalentumiset | -5 994 | ||||
| Liikevoitto | 19 554 | ||||
| Rahoitustuotot ja -kulut, netto | -5 894 | ||||
| Tulos ennen veroja | 13 661 | ||||
| Tuloverot | -1 907 | ||||
| Kauden tulos | 11 754 | ||||
| *) Liikevaihto muodostuu tuotteiden ja palveluiden myynnistä ulkopuolisille asiakkaille. Segmenttien välillä ei ole sisäistä liikevaihtoa. |
24
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Liiketoimintojen yhdistäminen ja muutokset konsernin rakenteessa
Musti Groupin tytäryhtiö Arken Zoo AB (entinen Arken Zoo Nord AB) hankki Calida AB:n ja Lomiwa AB:n koko osakekannat 1.1.2021. Molemmilla yhtiöillä on franchise myymälät Ruotsissa. Hankinnat täydentävät Musti Groupin olemassa olevaa Arken Zoo-ketjua Ruotsissa. Yrityshankinnan lopullinen käteisellä maksettu vastike oli 1,2 miljoonaa euroa ja hankittujen rahavarojen määrä oli 0,2 miljoonaa euroa. Hankintamenolaskelman mukaan hankittuja varoja oli 0,4 miljoonaa euroa, velkoja 0,3 miljoonaa euroa ja syntynyt liikearvo 1,1 miljoonaa euroa.
Musti Groupin tytäryhtiö Musti Norge AS hankki Celato AS:n koko osakekannan 5.7.2021. Yhtiöillä on lemmikkieläinliike Norjassa. Hankinta täydentää Musti Groupin olemassa olevaa Musti-ketjua Norjassa. Yrityshankinnan lopullinen käteisellä maksettu vastike oli 1,4 miljoonaa euroa ja hankittujen rahavarojen määrä oli 0,1 miljoonaa euroa. Alustavan hankintamenolaskelman mukaan hankittuja varoja oli 0,3 miljoonaa euroa, velkoja 0,2 miljoonaa euroa ja syntynyt liikearvo 1,3 miljoonaa euroa.
Calida AB:n, Lomiwa AB:n ja Celato AB:n hankinnat lisäsivät konsernin liikevaihtoa 1,8 miljoonalla eurolla ja kasvattivat liikevoittoa yhteensä 0,3 miljoonalla eurolla aikavälillä 1.1.2021 – 30.6.2021. Vaikutus konsernin liikevaihtoon olisi ollut 1,4 miljoonaa euroa ja liikevoiton 0,5 miljoonaa euroa 30.9.2021 päättyneellä tilikaudella, mikäli yhtiöt olisi yhdistelty tilikauden alusta alkaen.
Musti Group osti aikavälillä 1.10.2020 – 30.9.2021 26 lemmikkieläinlikettä liiketoimintakauppoina: 17 Suomessa ja yhdeksän Ruotsissa. Myymälöiden kauppahinta oli yhteensä noin 9,1 miljoonaa euroa, josta 3,8 miljoonaa euroa oli liiketoimintakaupoista katsauskaudelta Q4 2021, ja syntynyt liikearvo oli 3,0 miljoonaa euroa. Liikearvo perustuu hankinnoista saatuihin synergiaetuihin. Syntynyt liikearvo on verotuksessa vähennyskelpoista. Myymälöiden hankinnat lisäsivät konsernin liikevaihtoa yhteensä 5,2 miljoonalla eurolla ja kasvattivat liikevoittoa yhteensä 1,1 miljoonalla eurolla aikavälillä 1.10.2020 – 30.9.2021. Vaikutus konsernin liikevaihtoon olisi ollut noin 15,0 miljoonaa euroa ja liikevoiton 3,1 miljoonaa euroa 30.9.2021 päättyneellä katsauskaudella, mikäli yhtiöt olisi yhdistelty tilikauden alusta alkaen.
30.4.2021 Musti Groupin ruotsalaiset tytäryhtiöt Calida AB, Lomiwa AB ja VetZoo AB fuusioituvat Musti Groupin ruotsalaiseen tytäryhtiöön Arken Zoo AB:hen (entinen Arken Zoo Nord AB).
10.6.2021 Musti Groupin ruotsalaiset tytäryhtiöt Aeris Hund & Häst AB, Animail AB, Djurintressenterna i Sverige AB ja Grizzly Zoo AB fuusioituvat Musti Groupin ruotsalaiseen tytäryhtiöön Arken Zoo Syd AB:hen.
14.9.2021 Musti Groupin norjalainen tytäryhtiö Celato AS fuusioitu Musti Groupin norjalaiseen tytäryhtiöön Musti Norge AS:ään.
30.9.2021 Musti Groupin suomalainen tytäryhtiö Musti Group Finland Oy fuusioitu Musti Group Oy:hin.
Liiketoimintojen myynti
Huhtikuussa 2021 Musti Group myi ruotsalaiset tytäryhtiönsä Anivet AB:n, Carnia AB:n, Tasso i Malmö AB:n ja ZooZoocom AB:n. Myynnillä ei ollut olennaista vaikutusta Musti Groupin tulokseen katsauskaudella.
Henkilöstö keskimäärin ja kauden lopussa
| Henkilöstö | 30.9.2021 | 30.9.2020 |
|---|---|---|
| Henkilöstö keskimäärin | 1 283 | 1 145 |
| Henkilöstö kauden lopussa | 1 397 | 1 162 |
Liikearvo, aineettomat ja aineelliset hyödykkeet
| EUR tuhatta | 30.9.2021 | 30.9.2020 |
|---|---|---|
| Hankintameno kauden alussa | 177 218 | 176 272 |
| Poistot ja arvonalentumiset | -10 931 | -9 323 |
| Lisäykset | 23 509 | 10 348 |
| Vähennykset ja myymälöiden sulkemiset | -124 | -183 |
| Kurssierot | 2 621 | 105 |
| Hankintameno kauden lopussa | 192 294 | 177 218 |
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Vuokrasopimukset
Käyttöoikeusomaisuuserät
| EUR tuhatta | Rakennukset ja rakennelmat | Koneet ja kalusto | Yhteensä |
|---|---|---|---|
| 30.9.2021 | |||
| Kirjanpitoarvo 1.10.2020 | 61 516 | 498 | 62 014 |
| Uudet sopimukset | 13 140 | 203 | 13 343 |
| Ennenaikaisesti päättyneet sopimukset | -1 274 | -4 | -1 278 |
| Uudelleenarvostukset ja modifikaatiot | 13 286 | 56 | 13 342 |
| Muuntoero | 1 925 | 18 | 1 943 |
| Poistot | -17 370 | -251 | -17 620 |
| Kirjanpitoarvo 30.9.2021 | 71 225 | 520 | 71 745 |
| 30.9.2020 | |||
| Kirjanpitoarvo 1.10.2019 | 46 816 | 481 | 47 296 |
| Uudet sopimukset | 13 329 | 194 | 13 522 |
| Ennenaikaisesti päättyneet sopimukset | -1 601 | -25 | -1 625 |
| Uudelleenarvostukset ja modifikaatiot | 18 245 | 16 | 18 260 |
| Muuntoero | -529 | 5 | -524 |
| Poistot | -14 743 | -173 | -14 915 |
| Kirjanpitoarvo 30.9.2020 | 61 516 | 498 | 62 014 |
Vuokrasopimusvelka
| EUR tuhatta | 30.9.2021 | 30.9.2020 |
|---|---|---|
| Vuokrasopimusvelka kauden alussa | 66 494 | 51 982 |
| Nettolisäykset | 27 385 | 29 354 |
| Vuokrien maksut | -19 679 | -17 237 |
| Korkokulu | 2 272 | 2 395 |
| Vuokrasopimusvelka kauden lopussa | 76 472 | 66 494 |
| Pitkäaikaiset vuokrasopimusvelat | 56 713 | 50 538 |
| Lyhytaikaiset vuokrasopimusvelat | 19 759 | 15 957 |
| Yhteensä | 76 472 | 66 494 |
Vuokrasopimukset tuloslaskelmalla
| EUR tuhatta | 10/2020-9/2021 | 10/2019-9/2020 |
|---|---|---|
| Kulut lyhytaikaisista vuokrasopimuksista, arvoltaan vähäisistä kohdeomaisuuseristä sekä muuttuvista vuokrista, joita ei lueta mukaan vuokrasopimusvelkaan | -1 470 | -1 697 |
| Poistot käyttöoikeusomaisuuseristä | -17 620 | -14 915 |
| Vuokrasopimusvelkojen korkokulut | -2 272 | -2 395 |
| Yhteensä | -21 362 | -19 008 |
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Rahoitusvarat ja -velat sekä käyvän arvon hierarkia
Rahoitusvarat
| EUR tuhatta | Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvarat | Käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta kirjattavat rahoitusvarat | Jaksotettuun hankinta-menoon kirjattavat rahoitusvarat | Tasearvo | Käypä arvo | Käyvän arvon hierarkia |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 30.9.2021 | ||||||
| Pitkäaikaiset varat | ||||||
| Muut pitkäaikaiset varat | 109 | 109 | 109 | Taso 2 | ||
| Yhteensä | 109 | 109 | 109 | |||
| Lyhytaikaiset varat | ||||||
| Myyntisaamiset ja muut saamiset *) | 3 597 | 3 597 | 3 597 | Taso 2 | ||
| Lainasaamiset | 0 | 0 | 0 | Taso 2 | ||
| Johdannaissopimuksiin perustuvat saamiset | 484 | 484 | 484 | Taso 2 | ||
| Rahavarat | 13 013 | 13 013 | 13 013 | Taso 2 | ||
| Yhteensä | 484 | 16 611 | 17 094 | 17 094 | ||
| Rahoitusvarat yhteensä | 484 | 16 720 | 17 204 | 17 204 | ||
| 30.9.2020 | ||||||
| Pitkäaikaiset varat | ||||||
| Muut pitkäaikaiset varat | 345 | 345 | 345 | Taso 2 | ||
| Yhteensä | 345 | 345 | 345 | |||
| Lyhytaikaiset varat | ||||||
| Myyntisaamiset ja muut saamiset *) | 3 483 | 3 483 | 3 483 | Taso 2 | ||
| Lainasaamiset | 15 | 15 | 15 | Taso 2 | ||
| Johdannaissopimuksiin perustuvat saamiset | 0 | 0 | 0 | Taso 2 | ||
| Rahavarat | 21 606 | 21 606 | 21 606 | Taso 2 | ||
| Yhteensä | 0 | 25 103 | 25 103 | 25 103 | ||
| Rahoitusvarat yhteensä | 0 | 25 449 | 25 449 | 25 449 |
Musti GROUP
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Rahoitusvelat
| EUR tuhatta | Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvarat | Käypään arvoon muiden lisä/antuluksen enen kautta kirjattavat rahoitusvarat | Jaksotettuun hankinta-menoon kirjattavat rahoitusvarat | Tasearvo | Käypä arvo | Käyvän arvon hierarkia |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 30.9.2021 | ||||||
| Pitkäaikaiset velat | ||||||
| Lainat rahoituslaitoksilta | 49 872 | 49 872 | 49 872 | Taso 2 | ||
| Vuokrasopimusvelat | 56 513 | 56 713 | 56 713 | Taso 2 | ||
| Yhteensä | 106 586 | 106 586 | 106 586 | |||
| Lyhytaikaiset velat | ||||||
| Lainat rahoituslaitoksilta | 0 | 0 | 0 | Taso 2 | ||
| Vuokrasopimusvelat | 19 759 | 19 759 | 19 759 | Taso 2 | ||
| Ostovelat ja muut velat *) | 23 794 | 23 794 | 23 794 | Taso 2 | ||
| Johdannaissopimuksiin perustuvat velat | 441 | 441 | 441 | Taso 2 | ||
| Yhteensä | 441 | 43 553 | 43 994 | 43 994 | ||
| Rahoitusvelat yhteensä | 441 | 150 138 | 150 579 | 150 579 | ||
| 30.9.2020 | ||||||
| Pitkäaikaiset velat | ||||||
| Lainat rahoituslaitoksilta | 49 781 | 49 781 | 49 781 | Taso 2 | ||
| Vuokrasopimusvelat | 50 538 | 50 538 | 50 538 | Taso 2 | ||
| Yhteensä | 100 318 | 100 318 | 100 318 | |||
| Lyhytaikaiset velat | ||||||
| Lainat rahoituslaitoksilta | 0 | 0 | 0 | Taso 2 | ||
| Vuokrasopimusvelat | 15 957 | 15 957 | 15 957 | Taso 2 | ||
| Ostovelat ja muut velat *) | 20 730 | 20 730 | 20 730 | Taso 2 | ||
| Johdannaissopimuksiin perustuvat velat | 53 | 53 | 53 | Taso 2 | ||
| Yhteensä | 53 | 36 687 | 36 740 | 36 740 | ||
| Rahoitusvelat yhteensä | 53 | 137 005 | 137 058 | 137 058 |
*) Muut saamiset ja muut velat sisältävät ainoastaan rahoitusvaroiksi tai -veloiksi luokiteltavat erät.
Taso 1: Toimivilta markkinoilta saatavissa olevat markkinahintanoteeraukset. Markkinahinnat ovat helposti ja säännöllisesti saatavissa pörssistä, välittäjältä, markkinainformaation välityspalvelusta, markkinahinnoittelun palveluntuottajalta tai valvontaviranomaiselta. Rahoitusvarojen noteerattuna markkinahintana käytetään senhetkistä ostonoteerausta. Tason 1 rahoitusinstrumentit ovat rahastosijoituksia, jotka on luokiteltu käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattaviksi. Musti Groupilla ei ole tason 1 rahoitusinstrumentteja.
Taso 2: Tason 2 rahoitusinstrumenttien käypä arvo määritellään arvostusmenetelmien avulla. Näissä menetelmissä käytetään syöttötietona markkinahintanoteerauksia, jotka ovat helposti ja säännöllisesti saatavissa pörssistä, välittäjältä, markkinainformaation välityspalvelusta, markkinahinnoittelun palveluntuottajalta tai valvontaviranomaiselta. Musti Group on luokitellut johdannaiset tason 2 mukaisesti käypään arvoon.
Taso 3: Rahoitusinstrumentti on luokiteltu tasolle 3, jos käyvän arvon laskenta ei voi perustua todettavissa oleviin markkinahintanoteerauksiin. Musti Groupilla ei ole tällaisia rahoitusinstrumentteja.
Katsauskaudella ei ole tehty tasojen välisiä siirtoja käyvän arvon hierarkiassa.
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Johdannaissopimukset
| EUR tuhatta | Nimellisarvo | Käypä arvo saamiset | Käypä arvo velat | Käypä arvo netto |
|---|---|---|---|---|
| 30.9.2021 | ||||
| Valuuttatermiinisopimukset | 20 332 | 484 | -441 | 42 |
| Yhteensä | 20 332 | 484 | -441 | 42 |
| 30.9.2020 | ||||
| Valuuttatermiinisopimukset | 889 | 0 | -53 | -53 |
| Yhteensä | 889 | 0 | -53 | -53 |
Konsernin vastuustoumukset
| EUR tuhatta | 30.9.2021 | 30.9.2020 |
|---|---|---|
| Muut omasta puolesta annetut vakuudet: | ||
| Vuokratakaukset | 4 619 | 3 759 |
| Muut vastuut ja vastuusitoumukset | 129 | 388 |
| Yhteensä | 4 748 | 4 147 |
| Muut vastuut | ||
| Muut takaukset | 2 929 | 2 000 |
| Vuokravastuut taseeseen kirjaamattomista vuokrasopimuksista | 4 984 | 2 009 |
| Yhteensä | 7 913 | 4 009 |
Vuokravastuut taseeseen kirjaamattomista vuokrasopimuksista sisältävät velat vuokrasopimuksista joissa kohdeomaisuuserän arvo on vähäinen tai lyhytaikainen ja tulevaisuudessa voimaan astuvien sopimusten nimellisvastuun määrän.
Ehdolliset velat
Musti Groupilla oli käynnissä Musti Group Oyj:öön, Musti Group Finland Oy:öön ja Musti Group Nordic Oy:öön liittyvä verotarkastus tilikausilta 2018-2020. Musti Group Oyj vastaanotti lokakuussa 2021 Suomen veroviranomaisilta verotarkastuskertomuksen, joka sisälsi jälkiveroja ja veronkorotuksia yhteensä 0,9 miljoonaa euroa listautumiseen liittyvien kustannuksien arvonlisäverovähennyskelpoisuuteen liittyen. Yhtiö on eri mieltä verotarkastuksessa tehdystä tulkinnasta. Yhtiöitä tullaan jälkiverottamaan verotarkastuskertomuksessa esitettyjen tulkintojen mukaisesti mutta yhtiö tulee hakemaan verotukseensa oikaisua verotuksen oikaisulautakunnalta. Musti Group Finland Oy:n ja Musti Group Nordic Oy:n tilikausien 2018-2020 verotarkastuksista ei koitunut jälkiseuraamuksia.
Lähipiiritapahtumat
Osapuolten katsotaan kuuluvan toistensa lähipiiriin, jos toinen osapuoli pystyy käyttämään toiseen nähden määräysvaltaa tai yhteistä määräysvaltaa tai huomattavaa vaikutusvaltaa sen taloutta ja liiketoimintaa koskevassa päätöksenteossa. Musti Groupin lähipiiriin kuuluvat sen tytäryhtiöt, yhteisyritys, hallitus sekä johtoryhmän jäsenet (mukaan lukien toimitusjohtaja) ja näiden perheenjäsenet. Helmikuun 2020 listautumiseen asti lähipiiriin kuuluvat myös omistajat EQT Mid Market Fund, Vaaka Partners, Braganza AB ja Ludv. G Braathens Rederi AS sekä Musti Group Finland Oy:n (operatiivinen) hallitus. Listautumisen jälkeen EQT Mid Market Fund:n omistusosuus oli 24,1 % ja 13.8.2020 omistusosuus laski 5,6 %:iin. EQT luopui omistuksestaan 16.11.2020.
Muut lähipiiritapahtumat
| EUR tuhatta | 30.9.2021 | 30.9.2020 |
|---|---|---|
| Tavaroiden ja palvelujen ostot | 3 476 | 2 737 |
| Saamiset | 76 | 76 |
| Velat | 160 | 145 |
| Annetut takaukset | 150 | 0 |
| Tavaroiden ja palvelujen ostot | 2 929 | 2 000 |
Lähipiirin kanssa toteutetut transaktiot tehdään markkinaehtoisesti ja ne vastaavat ehdoiltaan riippumattomien osapuolien kanssa tehtäviä liiketoimia. Johdolle ei ole myönnetty lainoja eikä johdon kanssa ole tehty muita liiketoimia.
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
| Taloudelliset ja vaihtoehtoiset tunnusluvut Miljoona euroa, ellei toisinmainittu | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 7–9/2021 | 7–9/2020 | Muutos % | 10/2020–9/2021 | 10/2019–9/2020 | Muutos % | |
| Liikevaihto | 91,5 | 76,9 | 18,9 | 340,9 | 284,4 | 19,9 |
| Liikevaihdon kasvu, % | 18,9 % | 19,2 % | 19,9 % | 15,3 % | ||
| Vertailukelpoinen konsernimyynnin kasvu, % | 10,9 % | 12,2 % | 11,8 % | 11,5 % | ||
| Vertailukelpoinen myymälämyynnin kasvu, % | 8,2 % | 7,9 % | 8,8 % | 7,3 % | ||
| Verkkokaupan osuus liikevaihdosta, % | 22,3 % | 22,1 % | 23,1 % | 22,5 % | ||
| Myyntikate, % | 45,7 % | 44,0 % | 45,7 % | 43,8 % | ||
| Käyttökate | 16,2 | 14,3 | 13,6 | 56,9 | 43,8 | 30,0 |
| Käyttökate, % | 17,8 % | 18,6 % | 16,7 % | 15,4 % | ||
| Oikaistu käyttökate | 17,2 | 15 | 14,6 | 58,8 | 48,1 | 22,4 |
| Oikaistu käyttökate, % | 18,8 % | 19,5 % | 17,3 % | 16,9 % | ||
| Liikevoitto ennen aineettomien hyödykkeiden poistoja ja arvonalentumisia (EBITA) | 10,3 | 9,4 | 9,4 | 34,9 | 25,5 | 36,6 |
| Liikevoitto ennen aineettomien hyödykkeiden poistoja ja arvonalentumisia, % (EBITA %) | 11,2 % | 12,2 % | 10,2 % | 9,0 % | ||
| Oikaistu liikevoitto ennen aineettomien hyödykkeiden poistoja ja arvonalentumisia (Oikaistu EBITA) | 11,2 | 10,1 | 11,2 | 36,8 | 29,8 | 23,4 |
| Oikaistu liikevoitto ennen aineettomien hyödykkeiden poistoja ja arvonalentumisia, % (Oikaistu EBITA %) | 12,2 % | 13,1 % | 10,8 % | 10,5 % | ||
| Liikevoitto | 8,6 | 7,8 | 10,0 | 28,4 | 19,6 | 45,1 |
| Liikevoitto, % | 9,4 % | 10,2 % | 8,3 % | 6,9 % | ||
| Kauden tulos | 5,2 | 5,9 | -12,1 | 20,9 | 11,8 | 77,8 |
| Osakekohtainen tulos, laimentamaton, euroa | 0,16 | 0,18 | 0,62 | 0,37 | ||
| Osakekohtainen tulos, laimennettu, euroa | 0,15 | 0,17 | 0,62 | 0,37 | ||
| Liiketoiminnan rahavirta | 14,2 | 20,4 | -30,5 | 54,1 | 41,9 | 29,2 |
| Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin | 3,2 | 1,9 | 70,1 | 12,9 | 8,9 | 44,5 |
| Nettovelka | 113,3 | 94,7 | 19,6 | 113,3 | 94,7 | 19,6 |
| Nettovelkaantumisaste, % | 72,2 % | 61,8 % | 72,2 % | 61,8 % | ||
| Nettovelka / Oikaistu käyttökate 12 edelliseltä kuukaudelta | 1,9 | 2,0 | -2,3 | 1,9 | 2,0 | -2,3 |
| Omavaraisuusaste, % | 46,5 % | 49,4 % | 46,5 % | 49,1 % | ||
| Kanta-asiakkaiden lukumäärä, 1 000 | 1 297 | 1 151 | 12,6 | 1 297 | 1 151 | 12,6 |
| Myymälöiden määrä kauden lopussa | 312 | 293 | 6,5 | 312 | 293 | 6,5 |
| joista omia myymälöitä | 280 | 231 | 21,2 | 280 | 231 | 21,2 |
| Omien ja eksklusiivisten tuotteiden osuus, % | 51,3 % | 50,4 % | 51,0 % | 50,3 % |
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
| Miljoona euroa, ellei toisin mainittu | 7-9/2021 | 7-9/2020 | Muutos % | 10/2020–9/2021 | 10/2019–9/2020 | Muutos % |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Suomi | ||||||
| Liikevaihto | 40,3 | 36,0 | 12,0 | 152,6 | 135,8 | 12,4 |
| Liikevaihdon kasvu, % | 12,0 % | 11,5 % | 12,4 % | 10,6 % | ||
| Vertailukelpoinen myynnin kasvu, % | 9,2 % | 9,7 % | 10,6 % | 7,4 % | ||
| Käyttökate | 12,0 | 11,3 | 6,6 | 44,4 | 40,5 | 9,6 |
| Käyttökate, % | 29,8 % | 31,4 % | 29,1 % | 29,8 % | ||
| Oikaistu käyttökate | 12,1 | 11,4 | 6,3 | 44,4 | 40,6 | 9,3 |
| Oikaistu käyttökate, % | 30,0 % | 31,6 % | 29,1 % | 29,9 % | ||
| EBITA | 9,8 | 9,3 | 6,1 | 36,0 | 32,8 | 9,9 |
| EBITA, % | 24,4 % | 25,8 % | 23,6 % | 24,2 % | ||
| Oikaistu EBITA | 9,9 | 9,4 | 5,8 | 36,1 | 33,0 | 9,5 |
| Oikaistu EBITA, % | 24,5 % | 26,0 % | 23,7 % | 24,3 % | ||
| Myymälöiden määrä kauden lopussa | 134 | 129 | 3,9 | 134 | 129 | 3,9 |
| joista omia myymälöitä | 134 | 112 | 19,6 | 134 | 112 | 19,6 |
| Ruotsi | ||||||
| Liikevaihto | 39,7 | 33,4 | 18,8 | 147,5 | 123,2 | 19,7 |
| Liikevaihdon kasvu, % | 18,8 % | 21,3 % | 19,7 % | 14,7 % | ||
| Vertailukelpoinen myynnin kasvu, % | 10,2 % | 11,5 % | 9,2 % | 13,4 % | ||
| Käyttökate | 9,3 | 6,4 | 44,3 | 29,7 | 21,2 | 40,4 |
| Käyttökate, % | 23,3 % | 19,2 % | 20,2 % | 17,2 % | ||
| Oikaistu käyttökate | 9,3 | 6,8 | 37,0 | 30,1 | 21,6 | 39,4 |
| Oikaistu käyttökate, % | 23,3 % | 20,2 % | 20,4 % | 17,5 % | ||
| EBITA | 7,1 | 4,6 | 53,9 | 21,4 | 14,5 | 47,6 |
| EBITA, % | 17,8 % | 13,8 % | 14,5 % | 11,7 % | ||
| Oikaistu EBITA | 7,1 | 4,9 | 43,2 | 21,7 | 14,9 | 46,1 |
| Oikaistu EBITA, % | 17,8 % | 14,8 % | 14,7 % | 12,1 % | ||
| Myymälöiden määrä kauden lopussa | 128 | 125 | 2,4 | 128 | 125 | 2,4 |
| joista omia myymälöitä | 96 | 80 | 20,0 | 96 | 80 | 20,0 |
| Norja | ||||||
| Liikevaihto | 11,5 | 7,5 | 53,2 | 40,7 | 25,4 | 60,6 |
| Liikevaihdon kasvu, % | 53,2 % | 59,8 % | 60,6 % | 54,6 % | ||
| Vertailukelpoinen myynnin kasvu, % | 22,0 % | 35,3 % | 30,0 % | 33,3 % | ||
| Käyttökate | 2,7 | 1,8 | 47,9 | 10,0 | 5,3 | 88,2 |
| Käyttökate, % | 23,2 % | 24,0 % | 24,5 % | 20,9 % | ||
| Oikaistu käyttökate | 2,7 | 1,8 | 46,7 | 10,0 | 5,3 | 87,6 |
| Oikaistu käyttökate, % | 23,2 % | 24,2 % | 24,6 % | 21,0 % | ||
| EBITA | 1,7 | 1,1 | 52,9 | 6,7 | 2,9 | 132,1 |
| EBITA, % | 15,2 % | 15,2 % | 16,5 % | 11,4 % | ||
| Oikaistu EBITA | 1,7 | 1,1 | 51,0 | 6,8 | 2,9 | 130,7 |
| Oikaistu EBITA, % | 15,2 % | 15,4% | 16,6 % | 11,5 % | ||
| Myymälöiden määrä kauden lopussa | 50 | 39 | 28,2 | 50 | 39 | 28,2 |
| joista omia myymälöitä | 50 | 39 | 28,2 | 50 | 39 | 28,2 |
31
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Taloudellisten ja vaihtoehtoisten tunnuslukujen laskentakaavat
| Tunnusluku | Laskentakaava |
|---|---|
| Myyntikate | Liikevaihto – Materiaalit ja palvelut |
| Käyttökate | Liikevoitto/-tappio + Poistot ja arvonalentumiset |
| Oikaistu käyttökate | Liikevoitto/-tappio + Poistot ja arvonalentumiset + Oikaisut |
| Liikevoitto ennen aineettomien hyödykkeiden poistoja ja arvonalentumisia (EBITA) | Liikevoitto/-tappio + Aineettomien hyödykkeiden poistot ja arvonalennukset |
| Oikaistu EBITA | Liikevoitto/-tappio + Aineettomien hyödykkeiden poistot ja arvonalennukset + Oikaisut |
| Nettovelka | Korolliset velat yhteensä – Lainasaamiset +/- Johdannaissopimuksiin perustuvat saamiset – Rahavarat |
| Nettovelkaantumisaste, % | Nettovelka |
| Oma pääoma yhteensä | |
| Nettovelka/Oikaistu käyttökate 12 edelliseltä kuukaudelta | Nettovelka |
| Oikaistu käyttökate 12 edelliseltä kuukaudelta | |
| Omavaraisuusaste, % | Oma pääoma yhteensä |
| Varat yhteensä – Saadut ennakot | |
| Vertailukelpoinen konsernimyynnin kasvu, % | Yli 13 kuukautta auki olleiden verkkokauppojen ja myymälöiden myynti |
| Vastaavien verkkokauppojen ja myymälöiden myynti edellisen kauden vastaavalta jaksolta | |
| Omien ja eksklusiivisten tuotteiden osuus, % | Omien ja eksklusiivisten tuotteiden myynti |
| Tuotemyynti omissa kanavissa | |
| Verkkokaupan osuus, % | Verkkokauppamyynti |
| Liikevaihto | |
| Osakekohtainen tulos, laimentamaton | Kauden tulos – Määräysvallattomien omistajien osuus |
| Keskimääräinen osakkeiden lukumäärä | |
| Osakekohtainen tulos, laimennettu | Kauden tulos – Määräysvallattomien omistajien osuus |
| Keskimääräinen laimennusvaikutuksella oikaistu osakkeiden lukumäärä |
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
Vaihtoehtoisten tunnuslukujen täsmäyttäminen
| Miljoona euroa, ellei toisin mainittu | 7-9/2021 | 7-9/2020 | 10/2020-9/2021 | 10/2019-9/2020 |
|---|---|---|---|---|
| Myyntikate | ||||
| Liikevaihto | 91,5 | 76,9 | 340,9 | 284,4 |
| Materiaalit ja palvelut | -49,6 | -43,1 | -185,2 | -159,7 |
| Myyntikate | 41,8 | 33,8 | 155,6 | 124,7 |
| Myyntikate, % | 45,7 % | 44,0 % | 45,7 % | 43,8 % |
| Käyttökate | ||||
| Liikevoitto | 8,6 | 7,8 | 28,4 | 19,6 |
| Poistot ja arvonalentumiset | 7,6 | 6,5 | 28,6 | 24,2 |
| Käyttökate | 16,2 | 14,3 | 56,9 | 43,8 |
| Käyttökate, % | 17,8 % | 18,6 % | 16,7 % | 15,4 % |
| Oikaistu käyttökate | ||||
| Liikevoitto | 8,6 | 7,8 | 28,4 | 19,6 |
| Poistot ja arvonalentumiset | 7,6 | 6,5 | 28,6 | 24,2 |
| Oikaisut | 0,9 | 0,7 | 1,9 | 4,3 |
| Oikaistu käyttökate | 17,2 | 15,0 | 58,8 | 48,1 |
| Oikaistu käyttökate, % | 18,8 % | 19,5 % | 17,3 % | 16,9 % |
| Oikaisut (Käyttökate) | ||||
| Uudelleenjärjestelyihin liittyvät kulut | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 |
| Yrityshankintoihin/listautumiseen liittyvät kulut | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 3,4 |
| Muut vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät | 0,9 | 0,7 | 1,9 | 0,9 |
| Oikaisut (Käyttökate) | 0,9 | 0,7 | 1,9 | 4,3 |
| Liikevoitto ennen aineettomien hyödykkeiden poistoja ja arvonalentumisia (EBITA) | ||||
| Liikevoitto | 8,6 | 7,8 | 28,4 | 19,6 |
| Poistot ja arvonalentumiset | 1,7 | 1,6 | 6,5 | 6,0 |
| Liikevoitto ennen aineettomien hyödykkeiden poistoja ja arvonalentumisia (EBITA) | 10,3 | 9,4 | 34,9 | 25,5 |
| EBITA, % | 11,2 % | 12,2 % | 10,2 % | 9,0 % |
| Oikaistu liikevoitto ennen aineettomien hyödykkeiden poistoja ja arvonalentumisia (Oikaistu EBITA) | ||||
| Liikevoitto | 8,6 | 7,8 | 28,4 | 19,6 |
| Poistot ja arvonalentumiset | 1,7 | 1,6 | 6,5 | 6,0 |
| Oikaisut | 0,9 | 0,7 | 1,9 | 4,3 |
| Oikaistu liikevoitto ennen aineettomien hyödykkeiden poistoja ja arvonalentumisia (Oikaistu EBITA) | 11,2 | 10,1 | 36,8 | 29,8 |
| Oikaistu EBITA (%) | 12,2 % | 13,1 % | 10,8 % | 10,5 % |
| Oikaisut (Liikevoitto) | ||||
| Uudelleenjärjestelyihin liittyvät kulut | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 |
| Yrityshankintoihin/listautumiseen liittyvät kulut | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 3,4 |
| Muut vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät | 0,9 | 0,7 | 1,9 | 0,9 |
| Oikaisut (Liikevoitto) | 0,9 | 0,7 | 1,9 | 4,3 |
| Nettovelka | ||||
| Korolliset velat yhteensä | 126,3 | 116,3 | 126,3 | 116,3 |
| Lainasaamiset | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 |
| Johdannaissopimuksiin perustuvat saamiset | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 |
| Rahavarat | 13,0 | 21,6 | 13,0 | 21,6 |
| Nettovelka | 113,3 | 94,7 | 113,3 | 94,7 |
Musti Groupin tilinpäätöstiedote 1.10.2020 – 30.9.2021 Q4 2021
16.11.2021
| Nettovelkaantumisaste, % | ||||
|---|---|---|---|---|
| Nettovelka | 113,3 | 94,7 | 113,3 | 94,7 |
| Oma pääoma yhteensä | 157,0 | 153,3 | 157,0 | 153,3 |
| Nettovelkaantumisaste, % | 72,2 % | 61,8 % | 72,2 % | 61,8 % |
| Nettovelka/Oikaistu käyttökate 12 edelliseltä kuukaudelta | ||||
| Nettovelka | 113,3 | 94,7 | 113,3 | 94,7 |
| Oikaistu käyttökate 12 edelliseltä kuukaudelta | 58,8 | 48,1 | 58,8 | 48,1 |
| Nettovelka/Oikaistu käyttökate 12 edelliseltä kuukaudelta | 1,9 | 2,0 | 1,9 | 2,0 |
| Omavaraisuusaste, % | ||||
| Oma pääoma yhteensä | 157,0 | 153,3 | 157,0 | 153,3 |
| Varat yhteensä | 337,5 | 312,3 | 337,5 | 312,3 |
| Saadut ennakot | 0,3 | 0,2 | 0,3 | 0,2 |
| Omavaraisuusaste, % | 46,5 % | 49,1 % | 46,5 % | 49,1% |
| Vertailukelpoinen myynnin kasvu, % | ||||
| Liikevaihto | 91,5 | 76,9 | 340,9 | 284,4 |
| Liikevaihdon kasvu % | 18,9 % | 19,2 % | 19,9 % | 15,3 % |
| Muu kasvu % | 8,0 % | 7,0 % | 8,1 % | 3,8 % |
| Vertailukelpoinen myynnin kasvu, % | 10,9 % | 12,2 % | 11,8 % | 11,5 % |
| Vertailukelpoinen myymälämyynnin kasvu, % | ||||
| Myymälämyynti | 68,6 | 56,3 | 250,1 | 206,6 |
| Myymälämyynnin kokonaiskasvu % | 21,7 % | 17,3 % | 21,1 % | 13,2 % |
| Muu kasvu % | 13,6 % | 9,4 % | 12,3 % | 5,9 % |
| Vertailukelpoinen myymälämyynnin kasvu, % | 8,2 % | 7,9 % | 8,8 % | 7,3 % |
| Liikevaihto | ||||
| Myymälämyynti | 68,6 | 56,3 | 250,1 | 206,6 |
| Verkkokauppamyynti | 20,4 | 17,0 | 78,7 | 64,1 |
| Muu myynti | 2,5 | 3,6 | 12,1 | 13,8 |
| Liikevaihto | 91,5 | 76,9 | 340,9 | 284,4 |
| Verkkokaupan osuus liikevaihdosta, % | ||||
| Liikevaihto | 91,5 | 76,9 | 340,9 | 284,4 |
| Verkkokauppamyynti | 20,4 | 17,0 | 78,7 | 64,1 |
| Verkkokaupan osuus liikevaihdosta, % | 22,3 % | 22,1 % | 23,1 % | 22,5 % |
| Osakekohtainen tulos, laimentamaton | ||||
| Kauden tulos | 5,2 | 5,9 | 20,9 | 11,8 |
| Määräysvallattomien omistajien osuus | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 |
| Keskimääräinen osakkeiden lukumäärä *) | 33,4 | 33,5 | 33,4 | 31,7 |
| Osakekohtainen tulos, laimentamaton | 0,16 | 0,18 | 0,62 | 0,37 |
| *) Osakemäärä oli 28 375 781 osaketta ennen helmikuun 2020 osakeannissa liikkeeseen laskettuja osakkeita ja osakeannin jälkeen 33 535 453 osaketta, | ||||
| Osakekohtainen tulos, laimennettu | ||||
| Kauden tulos | 5,2 | 5,9 | 20,9 | 11,8 |
| Määräysvallattomien omistajien osuus | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 |
| Keskimääräinen osakkeiden lukumäärä *) | 33,6 | 33,7 | 33,7 | 31,8 |
| Osakekohtainen tulos, laimennettu | 0,15 | 0,17 | 0,62 | 0,37 |
| *) Sisältää osakkeita suoriteperusteisesta osakepalkkiojärjestelmästä |
34