MPC Container Ships ASA — AGM Information 2017

Jun 19, 2017

MPC Container Ships AS

Protokoll fra ekstraordinær generalforsamling

Det ble avholdt ekstraordinær generalforsamling i MPC Container Ships AS, org. nr. 918 494 316 ("Selskapet") den 19. juni 2017 kl. 14.00 i lokalene til Fearnley Business Management AS, Grev Wedels plass 9, 0151 Oslo, Norge.

Oversikt over representerte aksjonærer følger vedlagt protokollen. 44.47% av aksjekapitalen var representert på generalforsamlingen.

Styreleder Ulf Holländer kunne ikke være til stede, og Henriette Broch var utpekt til å representere ham.

Henriette Broch åpnet møtet.

Dagsorden:

1. Valg av møteleder og en person til å medundertegne protokollen

Constantin Baack ble valgt som møteleder og Dr. Philipp Lauenstein til $a^2$ ble valgt medundertegne protokollen sammen med møteleder.

1. Godkjennelse av innkallingen og dagsorden

Innkallingen oq dagsorden ble godkjent.

1. Vedtak om kapitalforhøyelse gjennomføring av rettet emisjon

Generalforsamlingen vedtok:

• $(i)$ Selskapets aksjekapital skal forhøyes med NOK 150 000 000 ved utstedelse av 15 000 000 nye aksjer, hver med pålydende verdi NOK 10.00.
• $(ii)$ De nye aksjene utstedes til en tegningskurs på NOK 43.00 per aksje.
• $(iii)$ De nye aksjene utstedes til personene som er angitt i vedlegg til protokollen. Fortrinnsretten til eksisterende aksjonærer etter aksjeloven

Minutes of an extraordinary general meeting

An extraordinary general meeting of MPC Container Ships AS, org. no. 918 494 316 (the "Company") was held on 19 June 2017 at 14.00 hours at the offices of Fearnley Business Management AS, Grev Wedels plass 9, 0151 Oslo, Norway.

A record of shareholders represented at the meeting is attached to these minutes. 44.47% of the share capital was represented at the general meeting.

Ulf Holländer, chairman of the board, was not able to attend, and Henriette Broch had been appointed to represent him.

Henriette Broch opened the meeting.

Agenda:

1. Election of a chairperson and a person to co-sign the minutes

Constantin Baack was elected as chairperson, and Philipp Lauenstein was elected to co-sign the minutes along with the chairperson.

2. Approval of the notice and the agenda

The notice and the agenda were approved.

ved 3. Resolution to increase the share capital through a private placement

The general meeting resolved:

• $(i)$ The share capital of the Company by shall be increased NOK 150,000,000 through the issuance of 15,000,000 new shares, each with a nominal value of NOK 10.00.
• $(ii)$ The new shares are issued at a subscription price of NOK 43.00 per share.
• The new shares are issued to the $(iii)$ persons listed in the appendix to these minutes. The pre-emptive rights of the existing shareholders under $§$ 10-4 of the

§ 10-4 fravikes.

• $(iv)$ Tegning av de nye aksjene skal skje senest 19. juni 2017 på særskilt tegningsblankett.
• $(v)$ Innbetaling av tegningsbeløpet skal skje senest 19. juni 2017 til særskilt emisjonskonto.
• $(vi)$ De nye aksjene gir rett til utbytte fra den dato kapitalforhøyelsen registreres i Foretaksregisteret.
• (vii) Selskapets anslåtte utgifter i forbindelse med kapitalforhøyelsen er NOK 17 150 000.
• (viii) Vedtektenes § 4 endres slik at den gjengir aksjekapitalen og antall aksjer etter kapitalforhøyelsen.
• $(ix)$ $\overline{I}$ henhold til iusteringsbestemmelsen i punkt (ix) i vedtak i sak 5 i ekstraordinær generalforsamling i Selskapet den 20. april 2017 innebærer kapitalforhøyelsen at antallet frittstående tegningsretter utstedt på grunnlag av nevnte vedtak økes med 421 046, slik at det totale antallet frittstående tegningsretter blir 2 121 046.

****

Alle vedtak var enstemmige.

Det var ingen flere saker på dagsorden og møtet ble hevet.

Private Limited Companies Act are set aside.

• $(iv)$ Subscription for the new shares shall be made no later than 19 June 2017 on a separate subscription form.
• $(v)$ Payment of the subscription amount shall be made no later than 19 June 2017 to a designated share issue account.
• $(vi)$ The new shares shall carry rights to dividends from the date on which the capital increase is registered with the Register of Business Enterprises.
• $(vii)$ The Company's estimated costs in connection with the capital increase are NOK 17,150,000.
• (viii) Section 4 of the articles of association shall be amended so as to reflect the share capital and number of shares after the share capital increase.
• Pursuant to the adjustment $(ix)$ provision in sub-section (ix) of the resolution in item 5 at the extraordinary general meeting of the Company on 20 April 2017, the capital increase will mean that the number of independent subscription rights issued on the basis of the said resolution will increase by 421,046, meaning that the total number of issued independent subscription rights will be 2,121,046.

****

All resolutions were unanimous.

There were no further matters on the agenda so the meeting was closed.

In case of discrepancies between the Norwegian text and the English translation, the Norwegian text shall prevail.

Constantin Baack

Philipp Lauenstein