Moulinvest — M&A Activity 2013

Apr 30, 2013

Communiqué de presse

Paris, le 30 avril 2013

Acquisition de la société France Bois Imprégnés Extension des gammes de produits à l'ensemble du marché

MOULINVEST, Groupe industriel familial spécialisé dans l'éco-construction et le bois énergie, poursuit son développement avec l'acquisition de la société France Bois Imprégnés (FBI).

FBI est un leader dans le domaine de l'imprégnation et la fabrication de poteaux bois destinés aux marchés de l'électrification et des télécommunications. La société FBI bénéficie d'une expertise reconnue en matière d'imprégnation en autoclave des bois en vue de leur assurer une très grande durabilité dans des conditions d'utilisation difficiles.

Elle commercialise également une large gamme de mobilier de jardin et de produits d'aménagement extérieurs sous la marque DECOVERT (lames de terrasses, poteaux, traverses,…). La société FBI s'appuie sur un portefeuille actif de plus de 1000 clients.

La société France Bois Imprégnés compte aujourd'hui 76 collaborateurs répartis sur 4 sites de transformation. Son chiffre d'affaires s'est établi au 31/12/2012 à 13,5 M€ pour un résultat d'exploitation de 545 K€.

Cette acquisition ouvre de nombreuses perspectives à l'ensemble du Groupe Moulinvest lui permettant de compléter ses savoir-faire, d'offrir à sa clientèle une gamme d'essence de bois élargie tout en renforçant sa présence sur 2 nouvelles régions, le Limousin et la Franche Comté.

Cette opération, financée sur fonds propres, devrait permettre de générer des économies d'échelle à court terme et d'optimiser la rentabilité d'exploitation du groupe Moulinvest.

Pour MOULINVEST, les bénéfices de cette acquisition sont multiples :

• Une augmentation significative du niveau d'activité du groupe Moulinvest ;
• Une sécurisation et une amélioration des conditions d'achats par la mise en place d'une politique de gestion centralisée ;

• Une complémentarité industrielle avec l'intégration d'outils performants ;

• Le déploiement d'une politique commerciale ambitieuse à l'international s'appuyant sur une offre de service élargie et sur le regroupement de portefeuilles clients constitué d'institutionnels et de grandes enseignes de la distribution ;

• Enfin l'activité bois Energie bénéficiera de la création de dépôts sur site, assurant l'approvisionnement de granulés sur 2 nouvelles régions (Limousin et Franche Comté).

MOULINVEST a été conseillé dans cette opération par AELIOS FINANCE.

Maurice Moulin, Président Directeur Général, commente cette opération : « ce rachat constitue une opportunité de développement formidable car elle nous permet de couvrir l'ensemble des gammes de produits bois et place désormais le groupe Moulinvest parmi les leaders du marché français. »

L'opération sera intégrée dans les comptes à compter du 1er janvier 2013.

A propos de Moulinvest :

Fondée en 1916, MOULINVEST est la 5ème scierie de France et se positionne en tant qu'acteur intégré de la filière bois. Le groupe, au travers de ses filiales Scierie Moulin et Moulin Bois Energie, a réalisé un chiffre d'affaires de 15,6 M€ au titre de l'exercice 2009-2010. MOULINVEST, en combinant maîtrise des approvisionnements, innovation, capacité de production et maîtrise des réseaux commerciaux, est sur les rangs pour figurer parmi les trois premiers acteurs industriels français sur le marché durablement porteur de l'écoconstruction. L'atteinte de cet objectif sera confortée par la prise de position sur de nouvelles familles de produits à forte valeur ajoutée comme les murs en bois massif (MASSIFBOIS©). Ce nouveau procédé permet d'assembler des parois de bois massif multicouches sans utiliser de colle. Il participe à l'atteinte des objectifs de rendements thermiques type BBC (Bâtiments Basse Consommation) ou « Maison passive » préconisés par le Grenelle de l'Environnement

Le bois est aussi devenu en quelques années la première source d'énergie renouvelable en France. Dans ce domaine, MOULINVEST a également engagé une stratégie offensive qui se traduit par l'exploitation d'un nouveau site industriel dédié à la production d'électricité à partir de la biomasse (cogénération) et à la fabrication de granulés de bois destinés au chauffage individuel et collectif. Dans la cogénération, MOULINVEST a été sélectionné en janvier 2010 par la Commission de Régulation de l'Energie pour la création d'une unité de production et de revente d'électricité qui devrait générer des revenus sécurisés sur 20 ans. Dans la fabrication de granulés, le nouveau site devrait disposer dès son ouverture d'une capacité de production de 80 000 tonnes par an permettant à MOULINVEST de figurer parmi les premiers acteurs du marché.

www.moulinvest.com

MOULINVEST ACTIFIN Maurice Moulin Charlène Masson 04 71 61 70 02 01 56 88 11 28 contact@moulinvest.com cmasson@actifin.fr