Mostostal Zabrze S.A.

msz-2024-12-31-0-pl.xhtml iso4217:PLN259400B2YUOXNE1TPY772023-01-012023-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember259400B2YUOXNE1TPY772023-01-012023-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400B2YUOXNE1TPY772023-01-012023-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400B2YUOXNE1TPY772023-01-012023-12-31ifrs-full:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember259400B2YUOXNE1TPY772023-01-012023-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400B2YUOXNE1TPY772022-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember259400B2YUOXNE1TPY772022-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400B2YUOXNE1TPY772022-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400B2YUOXNE1TPY772022-12-31ifrs-full:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember259400B2YUOXNE1TPY772022-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400B2YUOXNE1TPY772022-12-31ifrs-full:FinancialEffectOfChangesInAccountingPolicyMember259400B2YUOXNE1TPY772022-12-31ifrs-full:FinancialEffectOfChangesInAccountingPolicyMemberifrs-full:NoncontrollingInterestsMember259400B2YUOXNE1TPY772022-12-31ifrs-full:FinancialEffectOfChangesInAccountingPolicyMemberifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400B2YUOXNE1TPY772022-12-31ifrs-full:FinancialEffectOfChangesInAccountingPolicyMemberifrs-full:RetainedEarningsMember259400B2YUOXNE1TPY772022-12-31ifrs-full:FinancialEffectOfChangesInAccountingPolicyMemberifrs-full:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember259400B2YUOXNE1TPY772022-12-31ifrs-full:FinancialEffectOfChangesInAccountingPolicyMemberifrs-full:IssuedCapitalMember259400B2YUOXNE1TPY772022-12-31ifrs-full:PreviouslyStatedMember259400B2YUOXNE1TPY772022-12-31ifrs-full:PreviouslyStatedMemberifrs-full:NoncontrollingInterestsMember259400B2YUOXNE1TPY772022-12-31ifrs-full:PreviouslyStatedMemberifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400B2YUOXNE1TPY772022-12-31ifrs-full:PreviouslyStatedMemberifrs-full:RetainedEarningsMember259400B2YUOXNE1TPY772022-12-31ifrs-full:PreviouslyStatedMemberifrs-full:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember259400B2YUOXNE1TPY772022-12-31ifrs-full:PreviouslyStatedMemberifrs-full:IssuedCapitalMember259400B2YUOXNE1TPY772024-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember259400B2YUOXNE1TPY772024-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400B2YUOXNE1TPY772024-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400B2YUOXNE1TPY772024-12-31ifrs-full:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember259400B2YUOXNE1TPY772024-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400B2YUOXNE1TPY772024-01-012024-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember259400B2YUOXNE1TPY772024-01-012024-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400B2YUOXNE1TPY772024-01-012024-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400B2YUOXNE1TPY772024-01-012024-12-31ifrs-full:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember259400B2YUOXNE1TPY772024-01-012024-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400B2YUOXNE1TPY772023-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember259400B2YUOXNE1TPY772023-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400B2YUOXNE1TPY772023-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400B2YUOXNE1TPY772023-12-31ifrs-full:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember259400B2YUOXNE1TPY772023-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400B2YUOXNE1TPY772023-12-31ifrs-full:FinancialEffectOfChangesInAccountingPolicyMember259400B2YUOXNE1TPY772023-12-31ifrs-full:FinancialEffectOfChangesInAccountingPolicyMemberifrs-full:NoncontrollingInterestsMember259400B2YUOXNE1TPY772023-12-31ifrs-full:FinancialEffectOfChangesInAccountingPolicyMemberifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400B2YUOXNE1TPY772023-12-31ifrs-full:FinancialEffectOfChangesInAccountingPolicyMemberifrs-full:RetainedEarningsMember259400B2YUOXNE1TPY772023-12-31ifrs-full:FinancialEffectOfChangesInAccountingPolicyMemberifrs-full:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember259400B2YUOXNE1TPY772023-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMemberifrs-full:FinancialEffectOfChangesInAccountingPolicyMember259400B2YUOXNE1TPY772023-12-31ifrs-full:PreviouslyStatedMember259400B2YUOXNE1TPY772023-12-31ifrs-full:PreviouslyStatedMemberifrs-full:NoncontrollingInterestsMember259400B2YUOXNE1TPY772023-12-31ifrs-full:PreviouslyStatedMemberifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400B2YUOXNE1TPY772023-12-31ifrs-full:PreviouslyStatedMemberifrs-full:RetainedEarningsMember259400B2YUOXNE1TPY772023-12-31ifrs-full:PreviouslyStatedMemberifrs-full:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember259400B2YUOXNE1TPY772023-12-31ifrs-full:PreviouslyStatedMemberifrs-full:IssuedCapitalMember259400B2YUOXNE1TPY772022-12-31259400B2YUOXNE1TPY772023-01-012023-12-31259400B2YUOXNE1TPY772024-01-012024-12-31259400B2YUOXNE1TPY772023-12-31259400B2YUOXNE1TPY772024-12-31 GRUPA SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE na dzień 31 grudnia 2024 roku Data publikacji: dnia 13 marca 2025 roku Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Spis treści SKONSOLIDOWANEWYBRANE DANE FINANSOWE3 1.SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE GRUPY KAPITAŁOWEJ4 SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW5 SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH6 SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM7 2.UJAWNIENIA DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO – INFORMACJE OGÓLNE8 2.1.NAZWA, SIEDZIBA I PODSTAWOWY PRZEDMIOT DZIAŁALNOŚCI8 2.2.SKŁAD OSOBOWY ZARZĄDU ORAZ RADY NADZORCZEJ EMITENTA10 2.3.ZAŁOŻENIE KONTYNUACJI DZIAŁALNOŚCI11 2.4.PODSTAWA SPORZĄDZENIA ORAZ OPIS ZASAD RACHUNKOWOŚCI PRZYJĘTYCH PRZY SPORZADZĄNIU RAPORTU11 2.5.ZASADY STOSOWANEJ POLITYKI RACHUNKOWOŚCI17 2.6.ZMIANA WARTOŚCI SZACUNKOWYCH22 2.7.POLITYKA ZARZĄDZANIA RYZYKIEM25 2.8.ZMIANY W STRUKTURZE GRUPY MOSTOSTAL ZABRZE34 2.9.ROZLICZENIE POŁĄCZENIA POLWAX S.A. ZGODNIE Z MSSF 336 2.10.SPRAWOZDAWCZOŚĆ DOTYCZĄCA SEGMENTÓW DZIAŁALNOŚCI39 2.11.DANE LICZBOWE DOTYCZĄCE SPÓŁEK POWIĄZANYCH41 2.12.INFORMACJE O PRZECIĘTNYM ZATRUDNIENIU42 2.13.INFORMACJE O WYNAGRODZENIACH WYPŁACONYCH OSOBOM ZAZĄDZAJĄCYM I NADZORUJĄCYM EMITENTA43 2.14.INFORMACJA O ZNACZĄCYCH ZDARZENIACH JAKIE NASTĄPIŁY PO DNIU BILANSOWYM43 2.15.PODMIOT UPRAWNIONY DO BADANIA SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH43 3.NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA Z SYTUACJI FINANSOWEJ44 4.POZOSTAŁE ISTOTNE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO62 4.1.WYBRANE DANE WYKAZANIE W SPRAWOZDANIU Z SYTUACJI FINANSOWEJ DOTYCZĄCE UMÓW Z KLIENTAMI62 4.2.AKTYWA FINANSOWE WEDŁUG POZYCJI BILANSOWEJ64 4.3.ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE WEDŁUG POZYCJI BILANSOWEJ64 4.4.OTWARTE POCHODNE INSTRUMENTY ZABEZPIECZAJĄCE65 4.5.OBLIGACJE66 4.6.INFORMACJA O ZMIANACH W AKTYWACH I ZOBOWIĄZANIACH WARUNKOWYCH67 4.7.DOTACJE67 4.8.SKONSOLIDOWANE POZYCJE WARUNKOWE (NALEŻNOŚCI I ZOBOWIĄZANIA WARUNKOWE)68 5.NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA Z WYNIKU FINANSOWEGO I INNYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW69 6.NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH75 7.INNE INFORMACJE NIŻ WYMIENIONE POWYŻEJ, MOGĄCE W ISTOTNY SPOSÓB WPŁYNĄĆ NA OCENĘ SYTUACJI MAJĄTKOWEJ I FINANSOWEJ ORAZ WYNIK FINANSOWY76 __________________ Strona 2 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku SKONSOLIDOWANEWYBRANE DANE FINANSOWE w tys. zł w tys. EUR Dane za okres Za okres 12 m-cy zakończony 31 grudnia 2024 roku Za okres 12 m-cy zakończony 31 grudnia 2023 roku Za okres 12 m-cy zakończony 31 grudnia 2024 roku Za okres 12 m-cy zakończony 31 grudnia 2023 roku Przychody ze sprzedaży 1 010 322 1 351 442 234 732 298 439 Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów 874 175 1 196 081 203 100 264 131 Zysk (strata) na działalności operacyjnej 79 820 93 237 18 545 20 590 Zysk (strata) brutto 78 854 100 802 18 320 22 260 Zysk (strata) netto z działalności gospodarczej 64 795 76 193 15 054 16 826 Zysk (strata) netto 64 795 76 163 15 054 16 826 Zysk (strata) netto przypadający na udziały niekontrolujące 2 967 1 723 689 381 Zysk (strata) netto przynależny akcjonariuszom spółki 61 828 74 470 14 365 16 445 Zysk (strata) zanualizowany na jedną akcję (w zł/EURO) 0,87 1,00 0,20 0,23 Rozwodniony zanualizowany zysk (strata) na jedną akcję (w zł/EURO) 0,87 1,00 0,20 0,23 Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 87 558 143 314 20 343 31 648 Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej 5 475 (86 630) 1 272 (19 130) Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (74 332) (25 405) (17 270) (5 610) Przepływy pieniężne netto razem 18 701 31 279 4 345 6 907 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu 135 479 116 502 31 706 26 794 Stan na dzień Na dzień 31.12.2024 Na dzień 31.12.2023 Na dzień 31.12.2024 Na dzień 31.12.2023 Aktywa razem 869 818 711 295 203 561 163 592 Zobowiązania długoterminowe 88 603 63 450 20 735 14 593 Zobowiązania krótkoterminowe 406 185 357 877 95 059 82 309 Kapitał własny 375 030 289 968 87 768 66 690 Kapitał własny przynależny akcjonariuszom spółki 312 054 286 691 73 029 65 936 Kapitał własny przypadający na udziały niekontrolujące 62 976 3 277 14 738 754 Kapitał podstawowy 147 951 147 951 34 625 34 027 Liczba akcji / Średnioważona liczba akcji w okresie 71 089 570 74 232 472 71 089 570 74 232 472 Wartość księgowa na jedną akcję (w zł/EURO) 4,39 3,86 1,03 0,89 Rozwodniona wartość księgowa na jedną akcję (w zł/EURO) 4,39 3,86 1,03 0,89 _________________ Strona 3 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku 1.SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE GRUPY KAPITAŁOWEJ SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ AKTYWA Numer noty 31.12.2024 31.12.2023 Aktywa długoterminowe 392 889 268 435 Rzeczowe aktywa trwałe 1 213 382 92 028 Nieruchomości inwestycyjne 2 39 230 37 650 Wartość firmy 3 295 295 Aktywa niematerialne 4 4 728 3 322 Długoterminowe aktywa finansowe 5 88 826 91 968 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 6 42 773 39 831 Długoterminowe należności i rozliczenia międzyokresowe 7 3 655 3 341 Aktywa krótkoterminowe 476 929 442 860 Aktywa obrotowe inne niż aktywa klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży 472 729 438 404 Zapasy 8 65 136 28 858 Krótkoterminowe należności 9 176 662 203 823 Aktywa z tytułu umów 10 88 493 84 560 Należności z tytułu podatku dochodowego 11 3 830 1 Krótkoterminowe aktywa finansowe 12 3 127 4 660 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 13 135 481 116 502 Aktywa klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży 14 4 200 4 456 AKTYWA RAZEM 869 818 711 295 KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA 31.12.2024 31.12.2023 Kapitał własny razem 375 030 289 968 Kapitał własny właścicieli jednostki dominującej 312 054 286 691 Kapitał podstawowy 15 147 951 147 951 Kapitał z aktualizacji wyceny (13 329) (12 139) Zysk/straty zatrzymane 177 432 150 879 Kapitał własny przypadający na udziały niekontrolujące 62 976 3 277 Zobowiązania 494 788 421 327 Zobowiązania długoterminowe 88 603 63 450 Długoterminowe rezerwy 16 24 648 21 748 Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego 17 40 798 22 513 Długoterminowe kredyty bankowe i pożyczki 18 354 - Długoterminowe zobowiązania z tytułu leasingu 19 22 319 18 864 Pozostałe długoterminowe zobowiązania finansowe 20 77 76 Pozostałe długoterminowe zobowiązania 21 407 249 Zobowiązania krótkoterminowe 406 185 357 877 Zobowiązania krótkoterminowe inne niż zobowiązania wchodzące w skład grup przeznaczonych do sprzedaży 405 643 357 457 Krótkoterminowe rezerwy 22 57 783 22 172 Krótkoterminowe kredyty bankowe i pożyczki 23 10 449 8 096 Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu leasingu 24 12 740 8 144 Pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe 25 570 483 Krótkoterminowe zobowiązania 26 240 743 201 069 Zobowiązania z tytułu umów 27 77 284 89 046 Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego 28 6 074 28 447 Zobowiązania dotyczące aktywów klasyfikowanych jako przeznaczone do sprzedaży 29 542 420 KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA RAZEM 869 818 711 295 __________________ Strona 4 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT Numer noty Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów 30 1 010 322 1 351 442 Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów 31 874 175 1 196 081 Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 136 147 155 361 Koszty sprzedaży 21 621 9 863 Koszty ogólnego zarządu 67 158 53 638 Zysk (strata) netto ze sprzedaży 47 368 91 860 Pozostałe przychody 32 39 895 9 191 Pozostałe koszty 33 7 443 7 814 Zysk (strata) z działalności operacyjnej 79 820 93 237 Przychody finansowe 34 12 335 17 145 Koszty finansowe 35 13 301 9 580 Zysk (strata) brutto 78 854 100 802 Podatek dochodowy 36 14 059 24 609 Zysk (strata) netto z działalności gospodarczej 64 795 76 193 Zysk/strata za rok obrotowy na działalności zaniechanej - - Zysk (strata) netto za rok obrotowy 64 795 76 193 Zysk (strata) netto przypisany udziałom niekontrolującym 2 967 1 723 Zysk (strata) netto przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej 61 828 74 470 SPRAWOZDANIE Z INNYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Zysk (strata) netto za rok obrotowy 64 795 76 193 Inne całkowite dochody podlegające przekwalifikowaniu do rachunku zysków i strat 327 517 Wyceny instrumentów finansowych i zabezpieczających 327 517 Inne całkowite dochody nie podlegające przekwalifikowaniu do rachunku zysków i strat (1 525) (7 574) Zyski (straty) aktuarialne (1 525) (7 574) Inne całkowite dochody brutto (1 198) (7 057) Podatek dochodowy związany ze składnikami innych całkowitych dochodów podlegającymi przekwalifikowaniu do rachunku zysków i strat (208) 68 Wyceny instrumentów finansowych i zabezpieczających (208) 68 Podatek dochodowy związany ze składnikami innych całkowitych dochodów nie podlegającymi przekwalifikowaniu do rachunku zysków i strat 255 1 439 Zyski (straty) aktuarialne 232 1 439 Wyceny rzeczowych aktywów trwałych 23 - Inne całkowite dochody netto (1 151) (5 550) Całkowite dochody netto ogółem 63 644 70 643 Inne całkowite dochody przypisane udziałom niekontrolującym 2 983 1 586 Inne całkowite dochody przypisane akcjonariuszom jednostki dominującej 60 661 69 057 _________________ Strona 5 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ Numer noty Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Zysk (strata) netto 64 795 76 193 Korekty razem 57 650 83 532 Amortyzacja 31 18 914 16 527 Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych (314) (479) Udziały w zyskach (dywidendy) 34 (7) (39) Koszty z tytułu odsetek 35 4 735 3 432 Przychody z tytułu odsetek 34 (10 047) (14 277) Zysk (strata) ze sprzedaży, likwidacji aktywów trwałych 32 339 (245) Zysk (strata) ze sprzedaży, likwidacji aktywów finansowych 35 323 307 Zysk (strata) z wyceny aktywów (337) 709 Zmiana stanu rezerw 37 (2 877) (10 080) Zmiana stanu zapasów 38 21 544 895 Zmiana stanu należności 39 34 525 133 631 Zmiana stanu zobowiązań 40 19 899 (65 263) Zmiana stanu aktywów i zobowiązań z tytułu umów 41 (15 818) (6 195) Korekty wynikające z obciążeń z tytułu podatku dochodowego 14 071 24 609 Inne korekty z działalności operacyjnej (27 300) - Przepływy pieniężne z działalności (wykorzystane w działalności) 122 445 159 725 Zapłacony podatek dochodowy zaliczony do działalności operacyjnej (34 887) (16 411) Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej razem 87 558 143 314 PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI INWESTYCYJNEJ Wpływy z tytułu odsetek otrzymanych 9 719 6 491 Wpływy z tytułu dywidend otrzymanych 7 39 Wpływy ze sprzedaży aktywów trwałych, wartości niematerialnych i nieruchomości inwestycyjnych 61 2 469 Wpływy ze spłaty udzielonych pożyczek 10 825 - Wydatki z tytułu nabycia aktywów finansowych - (783) Wydatki z tytułu nabycia rzeczowych aktywów trwałych, wartości niematerialnych i nieruchomości inwestycyjnych (11 240) (11 239) Wydatki z tytułu udzielonych pożyczek (10 525) (400) Pozostałe wpływy i wydatki inwestycyjne 6 628 (83 207) Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej razem 5 475 (86 630) PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI FINANSOWEJ Wydatki z tytułu spłaty kredytów i pożyczek (22 820) (2 414) Wydatki z tytułu wypłaconej dywidendy (1 331) (916) Wydatki z tytułu spłaty zobowiązań dotyczących leasingu finansowego (10 776) (9 658) Wydatki z tytułu spłaty odsetek od kredytów, pożyczek, zobowiązań finansowych, dłużnych papierów wartościowych (5 063) (2 867) Pozostałe wpływy i wydatki z działalności finansowej (34 342) (9 550) Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej razem (74 332) (25 405) Przepływy pieniężne netto razem 18 701 31 279 Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych 18 979 30 802 Zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych 277 (477) Środki pieniężne na początek okresu 116 502 85 700 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu 135 481 116 502 Środki o ograniczonej możliwości dysponowania 8 594 6 655 __________________ Strona 6 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM za okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2024 Kapitał podstawowy Kapitał z aktualizacji wyceny Zyski/straty zatrzymane Razem kapitał własny właścicieli jednostki dominującej Udziały niekontrolujące Kapitał własny ogółem Saldo na dzień 01.01.2024 roku 147 951 (12 139) 150 801 286 613 3 277 289 890 Zmiany zasad polityki rachunkowości - - 78 78 - 78 Saldo na dzień 01.01.2024 roku po przekształceniu 147 951 (12 139) 150 879 286 691 3 277 289 968 Zmiany w kapitale własnym - (1 190) 26 553 25 363 59 699 85 062 Zysk (strata) za rok obrotowy - - 61 828 61 828 2 967 64 795 Inne całkowite dochody netto - (1 167) - (1 167) 16 (1 151) Całkowite dochody netto - (1 167) 61 828 60 661 2 983 63 644 Zmiany wynikające ze zmian udziałów własnościowych w jednostkach zależnych, które nie prowadzą do utraty kontroli - - - - - - Połączenie jednostek - - - - 58 286 58 286 Wypłata dywidendy - - - - (1 571) (1 571) Wykup akcji własnych - - (34 431) (34 431) - (34 431) Pozostałe - (23) (844) (867) 1 (866) Saldo na dzień 31.12.2024 roku 147 951 (13 329) 177 432 312 054 62 976 375 030 za okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2023 roku Kapitał podstawowy Kapitał z aktualizacji wyceny Zyski/straty zatrzymane Razem kapitał własny właścicieli jednostki dominującej Udziały niekontrolujące Kapitał własny ogółem Saldo na dzień 01.01.2023 roku 149 131 (6 727) 84 488 226 892 2 738 229 630 Zmiany zasad polityki rachunkowości - - (142) (142) - (142) Saldo na dzień 01.01.2023 roku po przekształceniu 149 131 (6 727) 84 346 226 750 2 738 229 488 Zmiany w kapitale własnym (1 180) (5 412) 66 533 59 941 539 60 480 Zysk (strata) za rok obrotowy - - 74 470 74 470 1 723 76 193 Inne całkowite dochody netto - (5 413) - (5 413) (137) (5 550) Całkowite dochody netto - (5 413) 74 470 69 057 1 586 70 643 Zmiany wynikające ze zmian udziałów własnościowych w jednostkach zależnych, które nie prowadzą do utraty kontroli (1 180) - - (1 180) - (1 180) Wypłata dywidendy - - - - (1 034) (1 034) Wykup akcji własnych - - (7 549) (7 549) - (7 549) Pozostałe - - (388) (388) (12) (400) Saldo na dzień 31.12.2023 roku 147 951 (12 139) 150 879 286 691 3 277 289 968 _________________ Strona 7 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku 2.UJAWNIENIA DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO – INFORMACJE OGÓLNE 2.1.NAZWA, SIEDZIBA I PODSTAWOWY PRZEDMIOT DZIAŁALNOŚCI Nazwa Jednostki sprawozdawczej lub inne dane identyfikacyjne: MOSTOSTAL ZABRZE Spółka Akcyjna Siedziba jednostki: 44-100 Gliwice, ul. Stanisława Dubois 16 Forma prawna: MOSTOSTAL ZABRZE S.A. jest spółką akcyjną utworzoną i działającą w oparciu o przepisy Kodeksu Spółek Handlowych Państwo rejestracji: POLSKA Adres zarejestrowanego biura jednostki: 44-100 Gliwice, ul. Stanisława Dubois 16 Podstawowe miejsce prowadzenia działalności: 44-100 Gliwice, ul. Stanisława Dubois 16, POLSKA Opis charakteru oraz podstawowego zakresu działalności jednostki: Grupa MOSTOSTAL ZABRZE jest grupą przemysłową, prowadzącą działalność produkcyjną, projektową, budowlaną i montażową z dużym udziałem eksportu. Emitent:MOSTOSTAL ZABRZE Spółka Akcyjna Siedziba: 44-100 Gliwice, ul. Stanisława Dubois 16 Numer telefonu:(+48 32) 373 44 44 Numer telefaksu:(+48 32) 271 50 47 e-mail:[email protected] Adres internetowy:www.mz.pl MOSTOSTAL ZABRZE S.A. jest spółką akcyjną utworzoną i działającą w oparciu o przepisy Kodeksu Spółek Handlowych. Emitent został zarejestrowany w dniu 30 października 1992 roku w Sądzie Rejestrowym w Katowicach pod numerem RHB 8652, natomiast w dniu 4 października 2001 roku Sąd Rejonowy w Gliwicach, X Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego dokonał rejestracji Spółki w Krajowym Rejestrze Przedsiębiorców pod numerem KRS:0000049844. Ponadto, od dnia 5 października 1994 roku Spółka jest notowana na rynku regulowanym prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych (GPW) w Warszawie. Grupa MOSTOSTAL ZABRZE jest grupą przemysłową, prowadzącą działalność produkcyjną, projektową, budowlaną i montażową z dużym udziałem eksportu, oferującą specjalistyczne prace w następujących dziedzinach: Usługi projektowe Usługi budowlano – montażowe –przemysłowe – wykonawstwo kompletnych obiektów, urządzeń i instalacji przemysłowych, ciągów technologicznych oraz ich modernizacja (głównie: hutnictwo, energetyka, ochrona środowiska, chemia i petrochemia, przemysł maszynowy, wydobywczy, motoryzacyjny i spożywczy), –ogólne– wznoszenie kompletnych obiektów i budynków: -obiekty użyteczności publicznej, -budynki biurowe, -budynki i centra handlowo-usługowe, -budynki mieszkalne, __________________ Strona 8 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku –inżynierskie – budowa mostów, wiaduktów, kładek, –obiekty ochrony środowiska – zakłady termicznej utylizacji odpadów (spalarnie), oczyszczalnie ścieków, sieci wodno-kanalizacyjne, –specjalistyczne – budowa i modernizacji kolei linowych oraz wyciągów narciarskich, –drogownictwo. Kompleksowe usługi elektroinstalacyjne na wszystkich poziomach napięć –doradztwo techniczne, prace koncepcyjne i projektowe, –kompletacja dostaw i montaż aparatury i urządzeń rozdzielczych, –prace montażowe, –prace kontrolno-pomiarowe i badania pomontażowe, –nastawy i badania zabezpieczeń EAZ, –testy, uruchomienia i rozruchy, –prace serwisowe, –przeglądy instalacji i prowadzenie eksploatacji obiektów i urządzeń elektroenergetycznych. Usługi utrzymania ruchu oraz prace serwisowe w zakresie mechanicznym, elektrycznym i remontowym na terenie ciepłowni i zakładów przemysłowych Produkcja konstrukcji stalowych oraz orurowania –konstrukcji stalowych budowlanych i orurowania, –konstrukcji maszynowych, a także na potrzeby taboru kolejowego, –konstrukcji i aparatury ze stali stopowych, –konstrukcji podporowych kolei linowych oraz wyciągów narciarskich. Produkcja chemiczna – realizowana przez Polwax S.A. –produkcja i dystrybucja rafinowanych i odwanianych parafin, wosków oraz produktów komponowanych na bazie parafin dla przemysłu oraz dla rynku świecowo-zniczowego. Pozostałe –usługi transportowo-dźwigowe. Na dzień sporządzenia niniejszego raportu schemat organizacyjny Grupy MOSTOSTAL ZABRZE przedstawia się następująco: Pełen opis organizacji Grupy Emitenta wraz ze wskazaniem jednostek podlegających konsolidacji znajduje się w pkt 2 Sprawozdania z działalności Mostostal Zabrze S.A. oraz Grupy Mostostal Zabrze za rok 2024. _________________ Strona 9 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku 2.2.SKŁAD OSOBOWY ZARZĄDU ORAZ RADY NADZORCZEJ EMITENTA Zarząd Na dzień 1 stycznia 2024 roku w skład Zarządu Emitenta wchodzili: Prezes Zarządu–Dariusz Pietyszuk, Wiceprezes Zarządu –Witold Grabysz. W dniu 23 maja 2024 roku Rada Nadzorcza powołała w skład Zarządu Emitenta począwszy od dnia 24 maja 2024 roku, w ramach aktualnej kadencji, Pana Marka Kaczyńskiego, powierzając mu funkcję Wiceprezesa Zarządu Spółki (rb nr 19/2024 z dnia 23 maja 2024 roku). W związku z powyższym na dzień 31 grudnia 2024 r. oraz na dzień sporządzenia niniejszego raportu w skład Zarządu Emitenta wchodzą: Prezes Zarządu –Dariusz Pietyszuk, Wiceprezes Zarządu –Witold Grabysz, Wiceprezes Zarządu – Marek Kaczyński. Rada Nadzorcza Na dzień 1 stycznia 2024 roku skład Rady Nadzorczej przedstawiał się następująco: Przewodniczący Rady Nadzorczej–Krzysztof Jędrzejewski, Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej–Michał Rogatko, Członek Rady Nadzorczej –Jacek Górka, Członek Rady Nadzorczej –Mateusz Jędrzejewski, Członek Rady Nadzorczej–Marek Kaczyński. W dniu 23 maja 2024 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Emitenta, w związku z kończącą się kadencją Rady Nadzorczej MOSTOSTAL ZABRZE S.A., odwołało w/w osoby ze składu Rady Nadzorczej, a następnie powołało następujące osoby na nową, wspólną, trzyletnią kadencję (rb nr 17/2024 z dnia 23 maja 2024 roku): –Krzysztof Jędrzejewski, –Mateusz Jędrzejewski, –Jacek Górka, –Michał Rogatko, –Krzysztof Obłój. W dniu 26 czerwca 2024 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Emitenta podjęło uchwałę, zgodnie z którą Rada Nadzorcza Spółki bieżącej, wspólnej kadencji będzie działała w składzie 6 Członków oraz uchwałę, zgodnie z którą powołano w skład Rady Nadzorczej MOSTOSTAL ZABRZE S.A. na okres bieżącej, wspólnej, trzyletniej kadencji panią Mirosławę Barszcz (rb nr 30/2024 z dnia 26 czerwca 2024 roku). Tym samym, na dzień 31 grudnia 2024 roku oraz na dzień sporządzenia niniejszego raportu skład osobowy Rady Nadzorczej przedstawia się następująco: Przewodniczący Rady Nadzorczej– Krzysztof Jędrzejewski, Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej – Michał Rogatko, Członek Rady Nadzorczej–Mirosława Barszcz, Członek Rady Nadzorczej–Jacek Górka, Członek Rady Nadzorczej – Mateusz Jędrzejewski, Członek Rady Nadzorczej – Krzysztof Obłój. W związku z dokonanymi zmianami w składzie Rady Nadzorczej i powołaniem pana Marka Kaczyńskiego do Zarządu Emitenta nastąpiły również zmiany w składzie Komitetu Audytu działającego w ramach Rady Nadzorczej. Na dzień 1 stycznia 2024 roku w skład Komitetu Audytu wchodzili: Przewodniczący Komitetu Audytu– Jacek Górka, Członek Komitetu Audytu–Marek Kaczyński, Członek Komitetu Audytu–Michał Rogatko. Na dzień 31 grudnia 2024 roku oraz na dzień sporządzenia niniejszego raportu w skład Komitetu Audytu wchodzą: Przewodnicząca Komitetu Audytu– Mirosława Barszcz, Członek Komitetu Audytu–Jacek Górka, Członek Komitetu Audytu–Michał Rogatko. __________________ Strona 10 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku 2.3.ZAŁOŻENIE KONTYNUACJI DZIAŁALNOŚCI Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuacji działalności gospodarczej Emitenta oraz Spółek wchodzących w skład Grupy. Zarząd Emitenta wraz z zarządami spółek nie stwierdza na dzień podpisania sprawozdania finansowego faktów i okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuacji działalności dającej się przewidzieć w przyszłości. Czas trwania Emitenta i spółek Grupy jest nieoznaczony. 2.4.PODSTAWA SPORZĄDZENIA ORAZ OPIS ZASAD RACHUNKOWOŚCI PRZYJĘTYCH PRZY SPORZADZĄNIU RAPORTU Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości, Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej oraz związanymi z nimi interpretacjami ogłoszonymi w formie rozporządzeń wykonawczych Komisji Europejskiej w kształcie zatwierdzonym przez Unię Europejską i mającymi zastosowanie do sprawozdawczości rocznej, jak również z wymogami określonymi w Rozporządzeniu Ministra Finansów w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim. Prezentowane sprawozdanie jest skonsolidowanym sprawozdaniem Grupy Mostostal Zabrze. Emitent jest spółką dominującą najwyższego szczebla i sporządza skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Mostostal Zabrze. Emitent ani żadna z jednostek Grupy nie posiada wewnętrznych jednostek organizacyjnych sporządzających samodzielnie sprawozdanie finansowe. W okresie objętym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym nie nastąpiło połączenie spółek zależnych z Emitentem. Zmiany w strukturze Grupy MOSTOSTAL ZABRZE opisane w pkt. „2.10. ZMIANY W STRUKTURZE GRUPY” niniejszego sprawozdania oraz w pkt 2.3 Sprawozdania z działalności Mostostal Zabrze S.A. oraz Grupy Mostostal Zabrze za 2024 rok. Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje: –skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej wg stanów na dzień 31 grudnia 2024 roku oraz porównywalne dane na dzień 31 grudnia 2023 roku, –skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym na dzień 31 grudnia 2024 roku oraz porównywalne dane na dzień 31 grudnia 2023 roku, –skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów obejmujące dane za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku oraz dane porównywalne za okres od 1 stycznia 2023 roku do 31 grudnia 2023 roku, –skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych obejmujące dane za okres od 1 stycznia 2024 do 31 grudnia 2024 oraz dane porównywalne za okres od 1 stycznia 2023 roku do 31 grudnia 2023 roku. Dane finansowe są przedstawione w tysiącach złotych (PLN), o ile nie wskazano inaczej. Ze względu na przyjęty sposób prezentacji danych w sprawozdaniach finansowych w tysiącach złotych oraz zastosowaną technikę zaokrągleń, poszczególne pozycje szczegółowych ujawnień mogą nie sumować się do kwot wykazanych w sprawozdaniach finansowych (różnica 1 TPLN). Wybrane dane finansowe podane w sprawozdaniu finansowym, dotyczące okresu od 1 stycznia do 31 grudnia 2024 roku oraz okresu od 1 stycznia do 31 grudnia 2023 roku przelicza się następująco: –poszczególne pozycje aktywów i pasywów wykazane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej przelicza się na EURO według średniego kursu obowiązującego na dzień bilansowy, ogłoszony przez NBP, –poszczególne pozycje wykazane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów przelicza się na EURO według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów ogłaszanych przez NBP obowiązujących na ostatni dzień każdego zakończonego miesiąca objętego raportem, –poszczególne pozycje wykazane w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych przelicza się na EURO według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów ogłaszanych przez NBP obowiązujących na ostatni dzień każdego zakończonego miesiąca objętego raportem. Natomiast środki pieniężne na początek i koniec okresu sprawozdawczego według średniego kursu obowiązującego na dzień bilansowy, ogłoszony przez NBP. _________________ Strona 11 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Kursy średnie 31.12.2024 31.12.2023 Średni za okres 4,3042 4,5284 Na ostatni dzień okresu 4,2730 4,3480 Najniższy kurs w okresie 4,2678 4,3053 Najwyższy kurs w okresie 4,3530 4,4795 W skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym dokonano zmian w prezentacji danych za okresy porównywalne. W skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za rok 2024, jak również za lata porównywalne, nie dokonano korekt wynikających z opinii biegłych rewidentów. Przyjęte zasady są spójne z zasadami, które zastosowano przy sporządzeniu rocznego sprawozdania finansowego za rok zakończony 31 grudnia 2023 roku, z wyjątkiem poniżej opisanych zmian do standardów i interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się w dniu 1 stycznia 2024 roku lub później oraz do polityki rachunkowości. W sprawozdaniu dokonano zmian prezentacji danych za okresy porównywalne w związku z wprowadzoną zmianą zasad (polityki) rachunkowości w zakresie wyceny umów z klientami zgodnie z MSSF 15 „Przychody z umów z klientami”, poprzez przyjęcie do wyceny tych umów metody stopnia zaawansowania opartej na wynikach zgodnie z par. 41 MSSF 15 pkt. B15-B17 Dodatku B do MSSF 15. Zgodnie z MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów” odpowiednie korekty i przekształcenia zostały wprowadzone retrospektywnie. Przesłanką do wprowadzenia zmiany było m.in. udoskonalenie wewnętrznych procesów i controllingu realizowanych kontraktów, od kilku lat wypracowano odpowiednie metody obmiaru wykonywanych prac, na podstawie których śledzone są postępy realizowanych kontraktów, podejmowane są decyzje zarówno w odniesieniu do pojedynczych kontraktów, jak również działalności prowadzonej przez spółki GMZ. W związku z powyższym Zarząd Emitenta wraz Zarządami spółek Grupy uznał, iż stosowanie metody stopnia zaawansowania opartej na wynikach, na podstawie bezpośredniego pomiaru wartości, przedstawia bardziej rzetelny obraz zaawansowania kontraktu aniżeli metoda oparta na nakładach. Zmiany przedstawiono poniżej: SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ AKTYWA 31.12.2023 dane w zatwierdzonym sprawozdaniu Przekształcenie 31.12.2023 dane porównywalne Aktywa długoterminowe 268 436 - 268 436 Rzeczowe aktywa trwałe 92 028 92 028 Nieruchomości inwestycyjne 37 651 37 651 Wartość firmy 295 295 Aktywa niematerialne 3 322 3 322 Długoterminowe aktywa finansowe 91 968 91 968 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 39 831 39 831 Długoterminowe należności i rozliczenia międzyokresowe 3 341 3 341 Aktywa krótkoterminowe 441 313 1 548 442 861 Aktywa obrotowe inne niż aktywa klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży 436 857 1 548 438 405 Zapasy 28 858 28 858 Krótkoterminowe należności 203 823 203 823 Aktywa z tytułu umów 83 013 1 548 84 561 Należności z tytułu podatku dochodowego 1 1 Krótkoterminowe aktywa finansowe 4 660 4 660 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 116 502 116 502 Aktywa klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży 4 456 4 456 AKTYWA RAZEM 709 749 1 548 711 296 __________________ Strona 12 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA 31.12.2023 dane w zatwierdzonym sprawozdaniu Przekształcenie 31.12.2023 dane porównywalne Kapitał własny razem 289 889 78 289 968 Kapitał własny właścicieli jednostki dominującej 286 613 78 286 691 Kapitał podstawowy 147 951 147 951 Kapitał z aktualizacji wyceny (12 139) (12 139) Zysk/straty zatrzymane 150 801 78 150 879 Kapitał własny przypadający na udziały niekontrolujące 3 277 3 277 Zobowiązania 419 859 1 469 421 328 Zobowiązania długoterminowe 63 451 - 63 451 Długoterminowe rezerwy 21 748 21 748 Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego 22 513 22 513 Długoterminowe kredyty bankowe i pożyczki - - Długoterminowe zobowiązania z tytułu leasingu 18 864 18 864 Pozostałe długoterminowe zobowiązania finansowe 76 76 Pozostałe długoterminowe zobowiązania 249 249 Zobowiązania krótkoterminowe 356 408 1 469 357 878 Zobowiązania krótkoterminowe inne niż zobowiązania wchodzące w skład grup przeznaczonych do sprzedaży 355 988 1 469 357 458 Krótkoterminowe rezerwy 22 171 22 171 Krótkoterminowe kredyty bankowe i pożyczki 8 096 8 096 Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu leasingu 8 144 8 144 Pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe 483 483 Krótkoterminowe zobowiązania 201 068 201 068 Zobowiązania z tytułu umów 87 577 1 469 89 046 Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego 28 447 28 447 Zobowiązania dotyczące aktywów klasyfikowanych jako przeznaczone do sprzedaży 420 420 KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA RAZEM 709 749 1 548 711 296 AKTYWA 01.01.2023 dane w zatwierdzonym sprawozdaniu Przekształcenie 01.01.2023 dane porównywalne Aktywa długoterminowe 171 927 - 171 927 Rzeczowe aktywa trwałe 78 854 78 854 Nieruchomości inwestycyjne 42 779 42 779 Wartość firmy - - Aktywa niematerialne 4 032 4 032 Długoterminowe aktywa finansowe 9 105 9 105 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 33 842 33 842 Długoterminowe należności i rozliczenia międzyokresowe 3 315 3 315 Aktywa krótkoterminowe 506 199 1 349 507 548 Aktywa obrotowe inne niż aktywa klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży 504 826 1 349 506 175 Zapasy 29 817 29 817 Krótkoterminowe należności 332 426 - 332 426 z tytułu dostaw i usług 282 810 282 810 pozostałe należności 35 782 35 782 rozliczenia międzyokresowe 13 834 13 834 Aktywa z tytułu umów 53 117 1 349 54 466 Należności z tytułu podatku dochodowego 812 812 Krótkoterminowe aktywa finansowe 2 954 2 954 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 85 700 85 700 Aktywa klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży 1 373 1 373 AKTYWA RAZEM 678 126 1 349 679 475 _________________ Strona 13 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA 01.01.2023 dane w zatwierdzonym sprawozdaniu Przekształcenie 01.01.2023 dane porównywalne Kapitał własny razem 229 630 (142) 229 488 Kapitał własny właścicieli jednostki dominującej 226 892 (142) 226 750 Kapitał podstawowy 149 131 149 131 Kapitał z aktualizacji wyceny (6 727) (6 727) Zysk/straty zatrzymane 84 488 (142) 84 346 w tym zysk/strata okresu bieżącego 31 971 (142) 31 829 Kapitał własny przypadający na udziały niekontrolujące 2 738 2 738 Zobowiązania 448 496 1 492 449 988 Zobowiązania długoterminowe 46 346 - 46 346 Długoterminowe rezerwy 14 654 14 654 Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego 16 631 16 631 Długoterminowe kredyty bankowe i pożyczki 1 030 1 030 Długoterminowe zobowiązania z tytułu leasingu 13 706 13 706 Pozostałe długoterminowe zobowiązania finansowe 76 76 Pozostałe długoterminowe zobowiązania 249 249 Zobowiązania krótkoterminowe 402 150 1 492 403 642 Zobowiązania krótkoterminowe inne niż zobowiązania wchodzące w skład grup przeznaczonych do sprzedaży 401 544 1 492 403 036 Krótkoterminowe rezerwy 42 746 42 746 Krótkoterminowe kredyty bankowe i pożyczki 9 481 9 481 Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu leasingu 7 033 7 033 Pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe 224 224 Krótkoterminowe zobowiązania 266 878 - 266 878 z tytułu dostaw i usług 154 397 154 397 pozostałe zobowiązania 92 247 92 247 rozliczenia międzyokresowe 20 234 20 234 Zobowiązania z tytułu umów 63 655 1 492 65 147 Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego 11 527 11 527 Zobowiązania dotyczące aktywów klasyfikowanych jako przeznaczone do sprzedaży 606 606 KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA RAZEM 678 126 1 349 679 475 SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT Za okres od 01.01 do 31.12.2023 dane w zatwierdzonym sprawozdaniu Przekształcenie Za okres od 01.01 do 31.12.2023 dane porównywalne Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów 1 351 420 22 1 351 442 Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów 1 196 279 (198) 1 196 081 Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 155 141 221 155 362 Koszty sprzedaży 9 863 9 863 Koszty ogólnego zarządu 53 638 53 638 Zysk (strata) netto ze sprzedaży 91 639 221 91 860 Pozostałe przychody 9 191 9 191 Pozostałe koszty 7 814 7 814 Zysk (strata) z działalności operacyjnej 93 016 221 93 237 Przychody finansowe 17 145 17 145 Koszty finansowe 9 580 9 580 Zysk (strata) brutto 100 581 221 100 802 Podatek dochodowy 24 609 24 609 Zysk (strata) netto z działalności gospodarczej 75 972 221 76 193 Zysk/strata za rok obrotowy na działalności zaniechanej - - Zysk (strata) netto za rok obrotowy 75 972 221 76 193 Zysk (strata) netto przypisany udziałom niekontrolującym 1 723 1 723 Zysk (strata) netto przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej 74 249 221 74 470 __________________ Strona 14 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku SPRAWOZDANIE Z INNYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW Za okres od 01.01 do 31.12.2023 dane w zatwierdzonym sprawozdaniu Przekształcenie Za okres od 01.01 do 31.12.2023 dane porównywalne Zysk (strata) netto za rok obrotowy 75 972 221 76 193 Inne całkowite dochody podlegające przekwalifikowaniu do rachunku zysków i strat 517 - 517 Wycen instrumentów finansowych i zabezpieczających 517 517 Inne całkowite dochody nie podlegające przekwalifikowaniu do rachunku zysków i strat (7 574) - (7 574) Zyski (straty) aktuarialne (7 574) (7 574) Wyceny rzeczowych aktywów trwałych - - Inne całkowite dochody brutto (7 057) - (7 057) Podatek dochodowy związany ze składnikami innych całkowitych dochodów podlegającymi przekwalifikowaniu do rachunku zysków i strat 68 - 68 Wyceny instrumentów finansowych i zabezpieczających 68 68 Podatek dochodowy związany ze składnikami innych całkowitych dochodów nie podlegającymi przekwalifikowaniu do rachunku zysków i strat 1 439 - 1 439 Zyski (straty) aktuarialne 1 439 1 439 Wyceny rzeczowych aktywów trwałych - - Inne całkowite dochody netto (5 549) - (5 549) Całkowite dochody netto ogółem 70 423 221 70 643 Inne całkowite dochody przypisane udziałom niekontrolującym 1 586 1 586 Inne całkowite dochody przypisane akcjonariuszom jednostki dominującej 68 837 221 69 058 SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH PRZEPŁYWY ŚRODKÓ PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI OPREACYJNEJ Za okres od 01.01 do 31.12.2023 dane w zatwierdzonym sprawozdaniu Przekształcenie Za okres od 01.01 do 31.12.2023 dane porównywalne Zysk (strata) netto 75 972 221 76 193 Korekty razem 83 753 (221) 83 533 Amortyzacja 16 527 16 527 Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych (479) (479) Udziały w zyskach (dywidendy) (39) (39) Koszty z tytułu odsetek 3 432 3 432 Przychody z tytułu odsetek (14 277) (14 277) Zysk (strata) ze sprzedaży, likwidacji aktywów trwałych (245) (245) Zysk (strata) ze sprzedaży, likwidacji aktywów finansowych 306 306 Zysk (strata) z wyceny aktywów 709 709 Zmiana stanu rezerw (10 081) (10 081) Zmiana stanu zapasów 895 895 Zmiana stanu należności 133 631 133 631 Zmiana stanu zobowiązań (65 263) (65 263) Zmiana stanu aktywów i zobowiązań z tytułu umów (5 974) (221) (6 195) Korekty wynikające z obciążeń z tytułu podatku dochodowego 24 609 24 609 Inne korekty z działalności operacyjnej - - Przepływy pieniężne z działalności (wykorzystane w działalności) 159 726 - 159 726 Zapłacony podatek dochodowy zaliczony do działalności operacyjnej (16 412) (16 412) Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej razem 143 314 - 143 314 PRZEPŁYWY ŚRODKÓ PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI INWESTYCYJNEJ Wpływy z tytułu odsetek otrzymanych 6 491 6 491 Wpływy z tytułu dywidend otrzymanych 39 39 Wpływy ze sprzedaży aktywów finansowych - - Wpływy ze sprzedaży aktywów trwałych, wartości niematerialnych i nieruchomości inwestycyjnych 2 469 2 469 Wpływy ze spłaty udzielonych pożyczek - - Wydatki z tytułu nabycia aktywów finansowych (783) (783) Wydatki z tytułu nabycia rzeczowych aktywów trwałych, wartości niematerialnych i nieruchomości inwestycyjnych (11 239) (11 239) Wydatki z tytułu udzielonych pożyczek (400) (400) Pozostałe wpływy i wydatki inwestycyjne (83 207) (83 207) Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej razem (86 630) - (86 630) _________________ Strona 15 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI FINANSOWEJ Wpływy z emisji akcji zwykłych - - Wpływ z emisji dłużnych papierów wartościowych - - Wpływy z tytułu otrzymanych kredytów i pożyczek - - Wydatki z tytułu spłaty kredytów i pożyczek (2 414) (2 414) Wydatki z tytułu wypłaconej dywidendy (916) (916) Wydatki z tytułu spłaty zobowiązań dotyczących leasingu finansowego (9 658) (9 658) Wydatki z tytułu spłaty odsetek od kredytów, pożyczek, zobowiązań finansowych, dłużnych papierów wartościowych (2 867) (2 867) Pozostałe wpływy i wydatki z działalności finansowej (9 550) (9 550) Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej razem (25 405) - (25 405) Przepływy pieniężne netto razem 31 279 31 279 Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych 30 802 - 30 802 Zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych (477) (477) Środki pieniężne na początek okresu 85 700 85 700 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu 116 502 116 502 Środki o ograniczonej możliwości dysponowania 6 655 6 655 Nowe standardy i interpretacje, które zostały opublikowane i weszły w życie od 1 stycznia 2024 roku Następujące zmiany do istniejących standardów opublikowanych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości („RMSR”) oraz zatwierdzone przez UE: Zmiany w standardach Daty stosowania standardów w Unii Europejskiej Zmiana do MSR 1 w zakresie klasyfikacji zobowiązań jako krótko- i długoterminowe 1 stycznia 2024 roku Zmiany do MSSF 16 Umowy leasingowe. Zmiany dotyczą zobowiązań leasingowych w transakcjach leasingu zwrotnego 1 stycznia 2024 roku Zmiana do MSR 7 Sprawozdanie z przepływów pieniężnych oraz MSSF 7 Instrumenty finansowe: Ujawnienia w zakresie dodatkowych informacji dotyczących umów finansowania zobowiązań handlowych 1 stycznia 2024 roku Wymienione standardy oraz zmiany do standardów nie miały istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe. Następujące standardy i interpretacje zostały wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości lub Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej, a nie weszły jeszcze w życie: Zmiany w standardach Daty wejścia w życie wg. Rady ds. Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej Zmiany do MSR 21 „Efekty zmian w walutach obcych” dotyczący braku wymienialności walut po 1 stycznia 2025 roku MSSF-9 Instrumenty finansowe oraz MSSF-7 Instrumenty finansowe – ujawnienia informacji. „Zmiany klasyfikacji i wyceny instrumentów finansowych” po 1 stycznia 2026 roku MSSF 18 Prezentacja oraz ujawnienia w sprawozdaniach finansowych. Dotyczą ogólnych zasad prezentacji i ujawnień informacji w sprawozdaniach finansowych po 1 stycznia 2027 roku MSSF 19 „Spółki zależne bez odpowiedzialności publicznej: ujawnienie informacji” po 1 stycznia 2027 roku Zmiany w standardach odrzucone lub odroczone przez Unię Europejską zatwierdzone do stosowania przez Radę ds. Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej MSSF 14 „Regulacyjne rozliczenia międzyokresowe” po 1 stycznia 2016 roku Zmiany do MSSF 10 „Skonsolidowane sprawozdania finansowe” i do MSR 28 „Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych” w zakresie sprzedaży lub przeniesienia aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostkami stowarzyszonymi lub wspólnymi przedsięwzięciami po 1 stycznia 2016 roku Daty wejścia w życie są datami wynikającymi z treści standardów ogłoszonych przez Radę ds. Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej. Daty stosowania standardów w Unii Europejskiej mogą różnić się od dat stosowania wynikających z treści standardów i są ogłaszane w momencie zatwierdzenia do stosowania przez Unię Europejską. __________________ Strona 16 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Grupa nie zdecydowała się na wcześniejsze zastosowanie żadnego standardu, interpretacji lub zmiany, która została opublikowana, lecz nie weszła dotychczas w życie. Grupa jest w trakcie analizy, jaki wpływ powyższe zmiany będą miały na jej sprawozdania finansowe. Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd w dniu 13 marca 2025 roku i uwzględnia dane finansowe zbadane przez biegłego rewidenta. 2.5.ZASADY STOSOWANEJ POLITYKI RACHUNKOWOŚCI Rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe to składniki majątku o oczekiwanym okresie użytkowania przekraczającym rok, które są utrzymywane w celu wykorzystania w produkcji, przy dostawach towarów i świadczeniu usług. Rzeczowe aktywa trwałe wyceniane są wg ceny nabycia / kosztu wytworzenia pomniejszonej o zakumulowaną amortyzację oraz o zakumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Rzeczowe aktywa trwałe obejmują również nabyte oraz przekazane Spółce przez Skarb Państwa „prawo wieczystego użytkowania gruntów”. Aktywa niematerialne Za aktywa niematerialne uznaje się możliwe do zidentyfikowania niepieniężne składniki aktywów, nieposiadające postaci fizycznej, w szczególności: –oprogramowanie komputerowe, –nabyte koncesje, patenty, licencje, pozostające pod kontrolą jednostki, z których oczekuje się osiągnięcia w przyszłości korzyści ekonomicznych. Aktywa niematerialne wykazywane są wg ceny nabycia / kosztu wytworzenia pomniejszonej o umorzenie i łączną kwotę odpisów aktualizujących z tytułu utraty wartości. Wartość firmy Zgodnie z MSSF 3 Połączenia jednostek Grupa dokonuje identyfikacji i wyceny nabywanych aktywów, zobowiązań oraz wartości firmy lub zysku z okazjonalnego nabycia. Wycena opiera się na szeregu istotnych założeń, obejmujących między innymi: wybór odpowiedniej metody, plany kierownictwa odnośnie wykorzystania przejętych aktywów, prognozy finansowe oraz zmiany legislacyjne. Z drugiej strony na rozliczenie transakcji nabycia ma wpływ odpowiednie ustalenie ceny nabycia (w tym części warunkowej). Przyjęte założenia mogą mieć istotny wpływ na określenie wartości godziwej nabywanych aktywów i zobowiązań oraz ustalenie wartości firmy lub zysku z okazyjnego nabycia. Wartość firmy podlega testom na utratę wartości łącznie z odpowiednimi ośrodkami generującymi strumienie pieniężne. Amortyzacja Odpisów amortyzacyjnych dokonuje się metodą liniową. Grupa dokonuje weryfikacji okresów użytkowania środków trwałych oraz wartości niematerialnych i te okresy stosuje do ustalenia stawek amortyzacyjnych. Okresy użytkowana: –budynki i budowle – 2,5% do 20,0%, –maszyny i urządzenia– 5,0% do 30,0%, –środki transportowe– 12,5% do 50,0%, –pozostałe– 10,0% do 20,0%, –aktywa niematerialne– 6,66% do 50,0%. W poszczególnych pozycjach stosowane są stawki amortyzacji zgodne z odrębnymi przepisami podatkowymi, o ile nie występują istotne różnice szacunkowego okresu użyteczności ekonomicznej. Wieczyste prawo użytkowania gruntów nie jest amortyzowane. Nieruchomości inwestycyjne Za nieruchomości inwestycyjne uznaje się nieruchomości, które traktuje się jako źródło przychodów z czynszów lub utrzymuje się ze względu na przyrost ich wartości, względnie obie te korzyści łącznie. Nieruchomości inwestycyjne obejmują również przekazane przez Skarb Państwa wieczyste użytkowanie „prawo wieczystego użytkowania gruntów”. Nieruchomości inwestycyjne wyceniane są wg wartości godziwej. Zapasy Zapasy to aktywa: –przeznaczone do sprzedaży w toku zwykłej działalności gospodarczej, _________________ Strona 17 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku –będące w trakcie produkcji przeznaczonej na taką sprzedaż lub –mające postać materiałów lub dostaw surowców zużywanych w procesie produkcyjnym lub w trakcie świadczenia usług. Zapasy ujmuje się początkowo w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia. Na dzień bilansowy zapasy wycenia się w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia, lecz nie wyższej od wartości netto możliwej do uzyskania. Rozchód zapasów ustala się z zastosowaniem metody „pierwsze weszło, pierwsze wyszło” (FIFO). Długoterminowe i krótkoterminowe aktywa finansowe Aktywa finansowe ujęte w sprawozdaniu z sytuacji finansowej obejmują: –udziały i akcje, –inne papiery wartościowe, –udzielone pożyczki. –lokaty krótkoterminowe powyżej 3-ech miesięcy, –instrumenty pochodne. Pożyczki wycenia się w wartości należnej powiększonej o naliczone odsetki zgodne z zawartymi umowami z uwzględnieniem odpisów aktualizujących ich wartość. Papiery wartościowe w postaci obligacji wycenia się w wartości godziwej przez inne całkowite dochody. Udziały i akcje w pozostałych jednostkach, które zgodnie z MSSF 9 zaklasyfikowane zostały jako aktywa finansowe wycenia się w wartości godziwej przez rachunek zysków i strat. Hierarchia ustalania wartości godziwej oparta jest na trzech poziomach pozyskiwania informacji wejściowych: poziom 1 – zawiera dane wejściowe pochodzące z aktywnego rynku, poziom 2 – zawiera dane wejściowe inne niż pochodzące z aktywnego rynku, które jednak są obserwowalne, poziom 3 – zawiera dane o charakterze nieobserwowalnym; stosowane, gdy nie można uzyskać informacji z pierwszych dwóch poziomów wyceny. Należności długoterminowe i krótkoterminowe Należności krótkoterminowe obejmują: –wszelkie należności z tytułu dostaw i usług, –pozostałe należności o terminie spłaty krótszym niż rok od dnia bilansowego, –rozliczenia międzyokresowe kosztów. Należności długoterminowe obejmują należności o terminie spłaty dłuższym niż rok od dnia bilansowego, z wyjątkiem należności z tytułu dostaw i usług. Należności ujmuje się wg kwot wymagalnych z uwzględnieniem odpisów aktualizujących na należności nieściągalne i wątpliwe. Odpisów aktualizujących dokonuje się w odniesieniu do: –należności przeterminowanych lub nieprzeterminowanych o znacznym stopniu prawdopodobieństwa nieściągalności w przypadkach uzasadnionych rodzajem prowadzonej działalności lub strukturą odbiorców w wysokości wiarygodnie oszacowanej kwoty odpisu, –należności od dłużników postawionych w stan likwidacji lub w stan upadłości do wysokości należności nieobjętej układem, gwarancją lub innym zabezpieczeniem zgłoszonej likwidatorowi lub sędziemu komisarzowi, –należności kwestionowanych przez dłużników oraz, z których zapłatą dłużnik zalega, a wg oceny majątkowej i finansowej dłużnika spłata w umownej kwocie nie jest prawdopodobna do wysokości nieobjętej zabezpieczeniem. Odpisy aktualizujące należności zalicza się do pozostałych kosztów w rachunku zysków i strat. Rozliczenia międzyokresowe kosztów obejmują koszty, których czas rozliczania jest dłuższy niż 12 miesięcy (długoterminowe), jak również koszty, których czas rozliczenia jest w okresie 12 miesięcy do dnia bilansowego (krótkoterminowe). Czynne rozliczenia międzyokresowe dotyczą kosztów poniesionych w danym okresie sprawozdawczym, a dotyczących przyszłych okresów obrotowych tj. miesięcy następujących po miesiącu, w którym je poniesiono. Utrata wartości Na każdy dzień bilansowy jednostka ocenia, czy istnieją jakiekolwiek przesłanki wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości któregoś ze składników aktywów. W razie stwierdzenia, że przesłanki takie zachodzą, jednostka szacuje wartość odzyskiwalną tego składnika aktywów. Wartość odzyskiwaną określa się jako wyższą spośród wartości godziwej pomniejszonej o koszty doprowadzenia do sprzedaży składnika aktywów i jego wartości użytkowej. __________________ Strona 18 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Zobowiązania długoterminowe i krótkoterminowe Zobowiązania krótkoterminowe obejmują: –wszelkie zobowiązań z tytułu dostaw i usług, –pozostałe zobowiązania o terminie spłaty krótszym niż rok od dnia bilansowego, –bierne rozliczenia międzyokresowe kosztów. Zobowiązania długoterminowe obejmują zobowiązania o terminie spłaty dłuższym niż rok od dnia bilansowego, z wyjątkiem zobowiązań z tytułu dostaw i usług. Zobowiązania wycenia się w wartości równej kwocie środków pieniężnych i ich ekwiwalentów, która byłaby w chwili obecnej wymagana do uregulowania obowiązku. Rozliczenia międzyokresowe kosztów obejmują koszty, których czas rozliczania jest dłuższy niż 12 miesięcy (długoterminowe), jak również koszty, których czas rozliczenia jest w okresie 12 miesięcy do dnia bilansowego (krótkoterminowe). Bierne rozliczenia międzyokresowe kosztów są zobowiązaniami przypadającymi do zapłaty za dobra lub usługi, które zostały otrzymane/wykonane, ale nie zostały opłacone, zafakturowane lub formalnie uzgodnione z dostawcą. Odpisów rozliczeń dokonuje się proporcjonalnie do upływu czasu, którego koszty dotyczą. Długoterminowe i krótkoterminowe kredyty bankowe i pożyczki Zobowiązania finansowe z w/w tytułów wycenia się wg zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej z uwzględnieniem istotności. Pozostałe zobowiązania finansowe długoterminowe i krótkoterminowe Zobowiązania finansowe obejmują w szczególności zobowiązania z tytułu leasingu finansowego. Użytkowane na podstawie umów leasingu finansowego aktywa w dacie rozpoczęcia leasingu ujmowane są jako składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz drugostronnie jako zobowiązanie z tytułu leasingu. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania początkowo wycenia się według kosztu, który obejmuje kwotę początkowej wyceny zobowiązania z tytułu leasingu powiększoną o: –opłaty leasingowe zapłacone w dacie rozpoczęcia lub przed nią, pomniejszone o zachęty leasingowe, –początkowe koszty bezpośrednie poniesione przez leasingobiorcę, –szacunek kosztów, które leasingobiorca ma ponieść w związku z demontażem składnika aktywów/przeprowadzeniem remontu miejsca, gdzie się znajdował składnik lub remontem samego składnika aktywów, Po dacie rozpoczęcia leasingu składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania podlega amortyzacji oraz ocenie pod kątem utraty wartości zgodnie z MSR 36. Grupa zdecydowała się skorzystać ze zwolnienia zawartego w paragrafie 5 MSSF 16. Oznacza to, że w przypadku krótkoterminowych umów leasingu (do 12 miesięcy) oraz umów leasingu, w których bazowy składnik aktywów ma niską wartość ujmuje się jako koszty w rachunku zysków i strat opłaty leasingowe metodą liniową lub w inny systematyczny sposób. Za niską wartość przyjęto równowartość 5.000 USD w przeliczeniu na złote. Instrumenty pochodne Grupa zawiera transakcje pochodne w celu zabezpieczenia się przed ryzykiem kursowym. W tym w celu Grupa wykorzystuje przede wszystkim kontrakty walutowe typu FX forward oraz FX swap. Na dzień bilansowy instrumenty pochodne wyceniane są w wiarygodnie ustalonej wartości godziwej. Wartość godziwa instrumentów pochodnych jest szacowana przy użyciu modelu bazującego między innymi na wartości kursów walutowych na dzień bilansowy i / lub różnicach w poziomach stóp procentowych waluty kwotowej i bazowej. Instrumenty pochodne wykazuje się jako aktywa, gdy ich wartość jest dodatnia, i jako zobowiązania, gdy ich wartość jest ujemna. W odniesieniu do instrumentów pochodnych zabezpieczających stosuje się rachunkowość zabezpieczeń pod ścisłymi warunkami: –wyznaczono i udokumentowano powiązanie zabezpieczające, cel zarządzania ryzykiem przez jednostkę oraz strategię ustanowienia zabezpieczenia, –zabezpieczenie będzie wysoce efektywne, –planowana transakcja jest wysoce prawdopodobna, –zabezpieczenie będzie na bieżąco oceniane. Efektywną część zmian wartości godziwej instrumentów zabezpieczających ujmuje się w innych całkowitych dochodach, o ile spełniają ww. warunki. Zysk lub stratę w części nieefektywnej wykazuje się w rachunku zysków i strat, a w części efektywnej wyznacza się jako niższą (w wartościach bezwzględnych) spośród skumulowanej od momentu ustanowienia powiązania kwoty zmian wartości godziwej: –instrumentu zabezpieczającego, –przyszłych przepływów pieniężnych wynikających z zabezpieczanej pozycji. _________________ Strona 19 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Kwoty ujęte w innych całkowitych dochodach przenosi się do rachunku zysków i strat oraz zalicza do przychodów lub kosztów tych samych okresów, w których zabezpieczana pozycja wpłynie na rachunek zysków i strat. Wycena instrumentów zabezpieczających ujętych w wyniku finansowym prezentowane są jako przychody lub koszty z działalności finansowej z wyodrębnieniem wycen dotyczących części efektywnej i nieefektywnej. W przypadku zaprzestania stosowania przez Spółkę rachunkowości zabezpieczeń skumulowaną kwotę z tytułu wyceny instrumentów zabezpieczających przeklasyfikuje się z innych całkowitych dochodów do wyniku finansowego jako korektę z przeklasyfikowania, chyba że oczekuje się, że nastąpią zabezpieczane przyszłe przepływy. Wtedy kwotę tę pozostawia się w innych całkowitych dochodach, aż do wystąpienia przedmiotowych przyszłych przepływów. Rezerwy Rezerwy są zobowiązaniami, których kwota lub termin zapłaty są niepewne. Rezerwy tworzy się wtedy i tylko wtedy, gdy: –na jednostce ciąży obecny obowiązek ze zdarzeń przeszłych, –wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne, –można dokonać wiarygodnego szacunku kwoty tego obowiązku. Rezerwy dzieli się na długoterminowe i krótkoterminowe, biorąc pod uwagę spodziewany okres, w jakim zostaną poniesione koszty z tytułu zobowiązań, na które zostały utworzone rezerwy. Do rezerw zalicza się: –rezerwy na świadczenia pracownicze (emerytalne, rentowe, nagrody jubileuszowe, niewykorzystane urlopy), –pozostałe rezerwy. Rezerwy na świadczenia emerytalne, rentowe i jubileuszowe wyceniane są metodą aktuarialną na koniec każdego roku obrotowego. Emitent i spółki Grupy prowadzą program wypłaty świadczeń z tytułu odpraw emerytalnych i rentowych. Koszty określonych świadczeń obejmują następujące składniki: –koszty bieżącego i przeszłego zatrudnienia, –odsetki netto od zobowiązań netto, –zyski lub straty aktuarialne. Dwa pierwsze składniki ujmowane są w rachunku zysków i strat, natomiast zyski lub straty aktuarialne w innych całkowitych dochodach niepodlegających przekwalifikowaniu do rachunku zysków i strat. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Środki pieniężne i ich ekwiwalenty obejmują środki pieniężne w kasie, depozyty bankowe płatne na żądanie, inne krótkoterminowe inwestycje o dużej płynności o pierwotnym terminie wymagalności do 3-ch miesięcy. Środki pieniężne wycenia się wg wartości nominalnej. Kapitał własny Kapitał własny (aktywa netto) stanowi udział pozostały w aktywach jednostki po odjęciu wszystkich jej zobowiązań. Kapitał podstawowy wykazywany jest w wartości nominalnej, Akcje własne wykazywane są w cenie nabycia. Zyski i straty zatrzymane obejmują kapitały rezerwowe i kapitał zapasowy oraz niepodzielone zyski i straty z lat ubiegłych. Umowy z Klientami Emitent i spółki Grupy MSSF 15 do wszystkich rodzajów umów, w wyniku których przekazuje dobra lub świadczy usługi na rzecz klientów w zamian za określone wynagrodzenie tj.: przekazania produktów za wynagrodzeniem, przekazania towarów za wynagrodzeniem świadczenia usług za wynagrodzeniem. MSSF 15 nie ma zastosowania w przypadku ujmowania przychodów: z odsetek, zawartych umów dzierżawy, leasingu, najmu itp. zawartych na czas oznaczony, z dywidend, ze zbycia inwestycji finansowych, ze zbycia rzeczowych aktywów trwałych, ze zbycia wartości niematerialnych, ze zbycia nieruchomości inwestycyjnych. __________________ Strona 20 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Emitent, aby rozpoznać przychód według standardu MSSF 15 w prawidłowej wysokości oraz w odpowiednim momencie, dokonuje analizy 5 obszarów, tzw. kroków 1.Identyfikacja Umowy 2.Określenie zobowiązań umownych 3.Ustalenie ceny transakcyjnej 4.Alokacja ceny transakcyjnej 5.Ujęcie przychodów Każdy z nich posiada zawarte w standardzie dokładne wytyczne i wskazówki pozwalające dokonać odpowiedniej oceny. Umowy o budowę Wycena umów o budowę dokonywana jest w oparciu o metodę stopnia zaawansowania na podstawie obmiaru wykonanych prac. Metoda stopnia zaawansowania jest stosowana gdy istnieje możliwość wiarygodnej oceny stopnia zaawansowania prac i polega na ustaleniu przychodów związanych z realizacją całej umowy i poniesionych w tym celu kosztów wytworzenia w proporcji do „stopnia zaawansowania” realizacji umowy. Pomiar „stopnia zaawansowania” oparty jest na wskaźnikach fizycznych i uzależniony od warunków umowy, specyfiki branży i specyfiki wykonywanych prac. Ustalenie kosztu w metodzie „stopnia zaawansowania” proporcjonalnie do stopnia zaawansowania wykonania usługi po odliczeniu kosztów odniesionych na wynik finansowy w poprzednich okresach sprawozdawczych. Dane dotyczące budżetów realizowanych umów, obmiarów (zaawansowania produkcji), informacji na temat zmian umowy i innych w celu uznania pomiaru za wiarygodny dostarczają służby techniczne zgodnie z powołanymi Procedurami Dopuszcza się stosowanie metody opartej na nakładach, w przypadkach uzasadnionych specyfiką realizowanych prac, gdy jej zastosowanie pozwoli w sposób bardziej wiarygodny ustalić stan spełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia. Rozliczenie w trakcie realizacji prac następuje zgodnie z postępem prac, najczęściej w okresach miesięcznych, w oparciu o dokumenty rozliczeniowe potwierdzające wykonanie określonych robót lub dostawę (częściowe protokoły odbioru, faktury częściowe), po zakończeniu prac rozliczenie następuje na podstawie końcowych dokumentów rozliczeniowych potwierdzających zakończenie prac i dostaw (końcowy protokół odbioru, faktury końcowe). Odroczony podatek dochodowy Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowegowycenionow kwocie przewidzianej w przyszłych okresach do odliczenia od podatku dochodowego ze względu na: –ujemne różnice przejściowe, –przeniesienie na kolejny okres nierozliczonych strat podatkowych, –przeniesienie na kolejny okres niewykorzystanych ulg podatkowych. Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego wycenionow kwocie podatku dochodowego wymagającego zapłaty w przyszłych okresach w związku z występowaniem dodatnich różnic przejściowych. Przychody i koszty, wynik finansowy Przychody ujmuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, jeżeli nastąpiło zwiększenie przyszłych korzyści ekonomicznych lub zmniejszenie stanu zobowiązań. Wysokość przychodu ustala się wg wartości godziwej zapłaty otrzymanej bądź należnej po uwzględnianiu rabatów. Koszty ujmuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, jeżeli nastąpiło zmniejszenie przyszłych korzyści ekonomicznych lub zwiększenie stanu zobowiązań. Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów, koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów oraz koszty zarządu obejmują kwoty bezpośrednio związane z podstawową działalnością Emitenta. Pozostałe przychody i koszty obejmują przychody niezwiązane w sposób bezpośredni z podstawową działalnością jednostki. Sprawozdanie z całkowitych dochodów sporządza się wg wariantu kalkulacyjnego. Całkowite dochody ogółem obejmują: –zysk lub stratę netto, –każdy składnik innych całkowitych dochodów sklasyfikowanych według rodzaju. Całkowite dochody ogółem to zmiana, która nastąpiła w kapitale własnym, w ciągu okresu na skutek transakcji oraz innych zdarzeń, inna niż zmiany wynikające z transakcji dokonywanych z właścicielami występującymi w charakterze udziałowców. Inne całkowite dochody obejmują pozycje przychodów i kosztów (w tym korekty wynikające z przeklasyfikowania), które nie zostały ujęte, jako zyski lub straty zgodnie z tym, jak tego wymagają lub na co zezwalają inne MSSF. Inne całkowite dochody są prezentowane w podziale na: _________________ Strona 21 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku –podlegające przekwalifikowaniu do rachunku zysków i strat, –nie podlegające przekwalifikowaniu do rachunku zysków i strat. Obciążenie podatkowe jest łączną kwotą bieżącego i odroczonego podatku uwzględnioną przy ustalaniu zysku lub straty za dany okres. Bieżący podatek obejmuje wszelkie krajowe i zagraniczne podatki pobierane od dochodów. W przypadku niemożności wyliczenia bieżącego podatku od dochodu za granicą, kwota podatku jest szacowana i ujmowana jako obciążenie wyniku finansowego oraz jako zobowiązanie / rezerwa na podatek za granicą. Sprawozdanie z przepływów pieniężnych Sprawozdanie z przepływów pieniężnych Emitent sporządza wg metody pośredniej tj. poprzez skorygowanie zysku lub straty działalności operacyjnej o: zmiany stanu zapasów, należności i zobowiązań, pozycje bezgotówkowe: jak amortyzacja, rezerwy oraz o inne pozycje, które dotyczą przepływów pieniężnych z działalności inwestycyjnej i finansowej. Metody konsolidacji Sprawozdaniem skonsolidowanym zostaje objęta jednostka dominująca oraz jednostki zależne i stowarzyszone. Jednostki zależne włącza się do sprawozdania skonsolidowanego metodą konsolidacji pełnej, natomiast jednostki stowarzyszone włącza się metodą praw własności, dokonując odpowiednich korekt i wyłączeń konsolidacyjnych zgodnie z obowiązującymi przepisami, w szczególności przeprowadza się: –wyłączenia posiadanych przez jednostkę dominującą udziałów z kapitałem własnym jednostek zależnych w części, w jakiej stanowi on własność jednostki dominującej, –wyłączenia wzajemnych rozrachunków oraz obrotów wewnętrznych jednostek objętych konsolidacją, –wyłączenia przychodów i kosztów dotyczących operacji dokonanych między jednostkami objętymi konsolidacją oraz niezrealizowanych zysków i strat. Połączenia, podział jednostek gospodarczych pod wspólną kontrolą Przy połączeniu jednostek gospodarczych pod wspólną kontrolą, w tym w związku z nabyciem zorganizowanej części jednostki gospodarczej spółka wykorzystuje metody predecessor accounting, tym samym spółka przejmująca rozlicza połączenie przy zastosowaniu wartości bilansowych wykazywanych w sprawozdaniu spółki przejmowanej. Połączenia jednostek gospodarczych pod wspólną kontrolą ujmuje się poprzez sumowanie poszczególnych pozycji aktywów i pasywów oraz przychodów i kosztów łączonych spółek według stanu na dzień połączenia. W przypadku wystąpienia różnicy pomiędzy wartością przejmowanych aktywów netto a wartością inwestycji w spółkę przejmowaną lub wartością nabytej zorganizowanej części przedsiębiorstwa różnica ta powinna zostać ujęta jako pozycja kapitałów rezerwowych lub zyski/straty z lat ubiegłych w spółce przejmowanej. W przypadku połączeń pod wspólną kontrolą dane porównawcze nie podlegają korekcie, jednakże spółka każdorazowo analizuje ekonomiczną treść połączenia i w sytuacji, w której pominięcie korekty danych porównawczych mogłoby wpłynąć na potencjalne decyzje użytkowników sprawozdania finansowego, spółka dokonuje takiej korekty. Powyższe zasady stosuje się odpowiednio w razie podziału jednostek gospodarczych pod wspólną kontrolą. 2.6.ZMIANA WARTOŚCI SZACUNKOWYCH Sporządzenie sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF wymaga przyjęcia pewnych założeń oraz dokonania szacunków i osądów, które wpływają na przyjęte zasady rachunkowości oraz wielkości wykazane w sprawozdaniu finansowym. Założenia i szacunki wynikają z dotychczasowych doświadczeń oraz innych czynników, w tym przewidywań odnośnie przyszłych zdarzeń, które w danej sytuacji wydają się zasadne. Uzyskane w ten sposób oszacowania księgowe z definicji rzadko pokrywać się będą z faktycznymi rezultatami. Oszacowania i osądy na podstawie dostępnych, wiarygodnych informacji podlegają regularnej ocenie Zarządu. Składniki podlegające szacunkom a tym samym subiektywnym ocenom to w szczególności: Przychody Ujęcie przychodów realizowane jest zgodnie z zasadami opisanymi w punkcie „Zasady stosowanej polityki rachunkowości” w punkcie Umowy z Klientami. Utrata wartości ośrodka wypracowującego środki pieniężne oraz pojedynczych składników środków trwałych i wartości niematerialnych. Główne założenia przyjęte w celu ustalenia wartości odzyskiwalnej to przesłanki wskazujące na: utratę wartości, modele, stopy dyskontowe, stopy wzrostu. __________________ Strona 22 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Rozpoznawanie przychodu oraz straty na kontraktach (umowach) Preferowanym przez Grupę sposobem pomiaru wartości dóbr i usług, które są przekazywane klientom w miarę upływu czasu, jest metoda obmiaru wykonywanych prac (metoda oparta na wynikach). Metoda ta wymaga dokonywania fizycznych pomiarów wykonywanych prac. Przyporządkowanie cen sprzedaży do poszczególnych elementów i etapów wykonywanych usług, realizowane jest w sposób bezpośredni głównie na podstawie kosztorysów będących podstawą wyceny wartości podpisanej umowy lub w sposób pośredni przypisując je do kluczowych zakresów kontraktu zgodnie z obowiązującymi wzorami budżetów oraz na podstawie zakresu umownego z Klientem. Metoda udziału kosztów poniesionych do dnia ustalenia przychodów w całkowitych kosztach świadczenia (metoda oparta na nakładach) jest stosowana tylko w tych przypadkach, w których postępu prac nie można wiarygodnie zmierzyć za pomocą metody opartej na wynikach. W przypadku tej metody przychody z wykonania kontraktów, w okresie od dnia zawarcia umowy do dnia bilansowego – po odliczeniu przychodów, które wpłynęły na wynik finansowy w ubiegłych okresach obrotowych – ustala się proporcjonalnie do stopnia zaawansowania, mierzonego udziałem kosztów poniesionych od dnia zawarcia umowy do dnia ustalenia przychodu w całkowitych kosztach wykonania usługi. Niezależnie od stosowanej metody pomiaru stopnia całkowitego spełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia, podstawowym elementem umożliwiającym wycenę przychodów są budżety poszczególnych kontraktów/umów. Co najmniej w okresach kwartalnych budżety podlegają formalnemu procesowi przeglądu w oparciu o bieżące informacje i w przypadku wystąpienia istotnych zmian są aktualizowane i zatwierdzane przez Zarząd. W przypadku zaistnienia zdarzeń pomiędzy zaplanowanymi rewizjami budżetu, które w istotny sposób wpływają na wynik kontraktu, wartość całkowitych przychodów lub kosztów kontraktu/umowy może zostać zaktualizowana w określonym momencie. Rozliczenie w trakcie realizacji prac następuje zgodnie z postępem prac, najczęściej w okresach miesięcznych, w oparciu o dokumenty rozliczeniowe potwierdzające wykonanie określonych robót lub dostawę (częściowe protokoły odbioru, faktury częściowe), po zakończeniu prac rozliczenie następuje na podstawie końcowych dokumentów rozliczeniowych potwierdzających zakończenie prac i dostaw (końcowy protokół odbioru, faktury końcowe). W przypadku, kiedy istnieje prawdopodobieństwo, iż łączne koszty związane z realizacją kontraktu/umowy przekroczą łączne przychody, zgodnie z MSR 37 „Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe”, przewidywana strata (nadwyżka kosztów bezpośrednich i uzasadniona część kosztów pośrednich nad przychodami) obciąża koszty operacyjne oraz drugostronnie tworzona jest rezerwa na umowy rodzące obciążenia (rezerwa na straty na kontraktach). Wysokość przewidywanej straty jest aktualizowana podczas rewizji budżetów i jest najbardziej wiarygodnym szacunkiem kosztów, które spółki Grupy będą musiały ponieść, w celu zrealizowania danego kontraktu/umowy. Krańcowe koszty doprowadzenia do zawarcia umowy z klientem spółki Grupy ujmują jako koszt danego okresu sprawozdawczego ze względu na brak pewności ich odzyskania. Umowy zawierane przez spółki Grupy nie zawierają istotnego elementu finansowania. W przypadku realizowanych kontraktów/umów otrzymane zaliczki są przeznaczone na wydatki poniesione w pierwszych etapach realizacji kontraktu/umowy, w związku z tym nie występuje długoterminowe finansowanie realizowanego zadania otrzymaną zaliczką. Spółki Grupy stosują rozwiązanie praktyczne polegające na braku konieczności korygowania przyrzeczonej kwoty wynagrodzenia, gdyż od momentu przekazania przyrzeczonego dobra lub usługi klientowi do momenty zapłaty przez klienta nie upływa okres jednego roku. Po zakończeniu realizacji kontraktu/umowy zatrzymane kwoty są zwracane przez klienta w zamian za udzielone gwarancje bankowe/ubezpieczeniowe. Każdorazowo Spółki Grupy analizują, zawierane umowy pod kątem wystąpienia zmiennego czynnika wynagrodzenia, w przypadku zidentyfikowania istotnych wartości szacują, całkowitą kwotę wynagrodzenia, do którego będą uprawnione. Leasing Główne założenia przyjęte w celu wyceny zobowiązań z tytułu leasingu oraz aktywów z tytułu prawa do użytkowania: okres leasingu, stopa dyskonta, możliwości wcześniejszego zakończenia leasingu oraz wystąpienie w niedalekiej przyszłości znaczące i niekorzystne dla jednostki zmiany o charakterze technologicznym, rynkowym, gospodarczym lub prawnym w otoczeniu, w którym jednostka prowadzi działalność, lub też na rynkach, na które dany składnik aktywów jest przeznaczony. Szacowany okres użytkowania aktywów z tytułu praw do użytkowania jest określany w ten sam sposób jak w przypadku rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych, przy czym okres użytkowania aktywów z tytułu praw do użytkowania obejmuje nieodwoływalny okres leasingu oraz okres użytkowania rzeczowego składnika aktywów trwałych wynikający z wysoce prawdopodobnego wykorzystania z opcji jego wykupu. Okres ekonomicznej użyteczności środków trwałych oraz wartości niematerialnych (z wyłączeniem wartości firmy). Okres ekonomicznej użyteczności oraz metoda amortyzacji. Środki trwałe Emitent weryfikuje przewidywane okresy użytkowania składników rzeczowych aktywów trwałych na koniec każdego roku. Aktualizacja okresów użytkowania rzeczowych aktywów trwałych opiera się w głównej mierze na ocenie służb technicznych, odpowiedzialnych za ich eksploatację. W ramach weryfikacji w szczególności brane są pod uwagę: Przesłanki pochodzące z zewnętrznych źródeł informacji: _________________ Strona 23 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku –istnieją obserwowalne przesłanki, że wartość składnika aktywów spadła w danym okresie znacznie bardziej niż oczekiwano by wraz z upływem czasu lub w związku z normalnym użyciem, –w ciągu okresu nastąpiły lub nastąpią w niedalekiej przyszłości znaczące i niekorzystne dla jednostki zmiany o charakterze technologicznym, rynkowym, gospodarczym lub prawnym w otoczeniu, w którym jednostka prowadzi działalność, lub też na rynkach, na które dany składnik aktywów jest przeznaczony, –w ciągu okresu nastąpił wzrost rynkowych stóp procentowych lub innych rynkowych stóp zwrotu z inwestycji i prawdopodobne jest, że wzrost ten wpłynie na stopę dyskontową stosowaną do wyliczenia wartości użytkowej danego składnika aktywów i istotnie obniży wartość odzyskiwalną składnika aktywów, –wartość bilansowa aktywów netto jednostki sporządzającej sprawozdanie finansowe jest wyższa od wartości ich rynkowej kapitalizacji. Przesłanki pochodzące z wewnętrznych źródeł informacji: –dostępne są dowody na to, że nastąpiła utrata przydatności danego składnika aktywów lub jego fizyczne uszkodzenie; –w ciągu okresu nastąpiły lub też prawdopodobne jest, że w niedalekiej przyszłości nastąpią znaczące i niekorzystne dla jednostki zmiany dotyczące zakresu lub sposobu, w jaki dany składnik aktywów jest aktualnie użytkowany, lub zgodnie z oczekiwaniami, będzie użytkowany. Do takich zmian zalicza się niewykorzystywanie składnika aktywów, plany zaniechania działalności lub restrukturyzacji działalności, do której dany składnik należy, lub plany zbycia tego składnika aktywów przed uprzednio przewidzianym terminem oraz ponowna ocena okresu użytkowania danego składnika aktywów z nieokreślonego na okres określony. Odpisy aktualizujące wartość aktywów finansowych Główne założenia przyjęte w celu ustalenia odpisów aktualizujących wartość aktywów finansowych: stopa oczekiwanych strat kredytowych (włączając informacje dotyczące przyszłości), grupowanie aktywów finansowych, wykonanie prognoz przyszłych przepływów pieniężnych dla ośrodków wypracowujących zyski. Do oceny ryzyka kredytowego i kalkulacji oczekiwanych strat kredytowych dla posiadanych obligacji korporacyjnych wycenianych przez inne całkowite dochody wykorzystywane są oceny agencji Moody's. Przyjętą miarą ryzyka kredytowego związanego z obligacjami korporacyjnymi jest iloczyn prawdopodobieństwa niewypłacalności emitenta obligacji i części nieodzyskiwanej w przypadku zajścia zdarzenia niewypłacalności. Oczekiwane straty kredytowe ujmowane są w horyzoncie: 12 miesięcy (w przypadku wszystkich składników aktywów finansowych dla których nie zidentyfikowano istotnego wzrostu ryzyka kredytowego od momentu początkowego ujęcia lub w horyzoncie życia instrumentu finansowego w zależności od zmiany ryzyka kredytowego od momentu początkowego ujęcia instrumentu finansowego: –istotny wzrost ryzyka kredytowego od momentu początkowego ujęcia, –zidentyfikowana utrata wartości. Rezerwy Decyzja o utworzeniu rezerwy związanej ze sprawami sądowymi podejmowana jest na podstawie oceny stopnia prawdopodobieństwa, iż konieczne będzie wykonanie przez jednostkę ciążącego na niej obowiązku powstałego w wyniku przeszłych zdarzeń, a przede wszystkim, jeżeli istnieje duże prawdopodobieństwo przegrania sprawy i zasądzenia dochodzonej kwoty co zwykle skutkuje koniecznością wydatkowania środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne. Ustalając kwotę tej rezerwy związanej ze sprawami sądowymi brane są pod uwagę nie tylko kwoty roszczenia określonego w pozwie, ale również koszty postępowania sądowego, tj.: opłaty sądowe, koszty zastępstwa procesowego, odsetki naliczone od terminu płatności żądanej kwoty do dnia bilansowego oraz inne prawdopodobne i możliwe do oszacowania zobowiązania mogące być następstwem toczącego się postępowania sądowego. Rezerwy na przyszłe koszty tworzone są na podstawie oceny ciążącego obowiązku wynikającego z przeszłych zdarzeń, oszacowania prawdopodobieństwa przegrania sporu, a co za tym idzie konieczności wydatkowania środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne, w celu wypełnienia ciążącego obowiązku, dokonania wiarygodnego szacunku kwoty ewentualnego obowiązku lub tworzone są w przypadku uznania, iż jest prawdopodobne, że ciąży obowiązek wynikający z przeszłych zdarzeń i jednocześnie prawdopodobnym jest, że konieczne będzie w przyszłości wydatkowanie środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne z tego tytułu a szacunki kwot tego obowiązku można w wiarygodny sposób określić. Aktywa i zobowiązania warunkowe Emitent i spółki Grupy dokonują szacunków w odniesieniu do skutków finansowych ujawnianych aktywów warunkowych w oparciu o wartość wcześniej rozpoznanych kosztów, które spodziewają się odzyskać (np. na mocy podpisanych umów ubezpieczenia), bądź wartości przedmiotu postępowań, w których występują w roli powoda. Emitent i spółki Grupy szacują możliwe przyszłe zobowiązania, stanowiące zobowiązania warunkowe, w oparciu o wartość roszczeń w ramach toczących się postępowań, w których są stroną pozwaną. __________________ Strona 24 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Świadczenia pracownicze i świadczenia związane z rozwiązaniem stosunku pracy Świadczenia pracownicze: szacunki w oparciu o stopy dyskontowe, wzrost płac, wiek emerytalny, wskaźnik rotacji pracowników oraz inne. Rezerwy na koszty rozwiązania stosunku pracy: szacunki w oparciu o stopy dyskontowe, liczba pracowników, staż pracy pracowników, wynagrodzenie jednostkowe oraz inne założenia. Podatek dochodowy Założenia przyjęte w celu rozpoznania aktywów z tytułu podatku odroczonego. Założenia przyjęte w celu ustalenia wyniku podatkowego i wartości podatkowej w przypadku, gdy występuje niepewność co do ujęcia podatkowego. Wartości netto możliwe do uzyskania ze sprzedaży zapasów W przypadku, gdy cena nabycia lub koszt wytworzenia zapasów nie są możliwe do odzyskania, ustalana jest wysokość odpisów wartości zapasów na bazie szacunków co do ich wartości netto możliwych do uzyskania. Przecenie do poziomu cen sprzedaży netto możliwych do uzyskania podlegają zapasy, które utraciły swoje cechy użytkowe i przydatność. Wartości materiałów przeznaczonych do wykorzystania w procesie produkcji nie odpisuje się poniżej ceny nabycia, jeżeli oczekuje się, że zapasy, do produkcji których będą wykorzystane, zostaną sprzedane za kwoty wyższe lub równe szacowanym kosztom wytworzenia ustalanym na podstawie danych historycznych. Utrata wartości należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności Za zdarzenie niewypłacalności (przyjęcie założenia, że kontrahent nie wywiąże się z zobowiązania) uznaje się wysokie prawdopodobieństwo upadłości, toczące się postępowanie upadłościowe/układowe kontrahenta, spór prawny względem wielkości lub zasadności roszczenia będącego podstawą danej należności o ile istnieje duże prawdopodobieństwo jego przegrania oraz inne informacje o charakterze jakościowym wskazujące na niemożność pełnego zaspokojenia wszystkich roszczeń finansowych ze strony kontrahenta. Dla celów oszacowania oczekiwanej straty kredytowej stosuje się model uproszczony wykorzystując matrycę rezerw oszacowaną na podstawie historycznych poziomów spłacalności oraz odzysków z należności od kontrahentów oraz model ogólny dla wybranych należności handlowych od kontrahentów. Ujęte zmiany wartości szacunkowych w okresie sprawozdawczym zostały przedstawione w istotnych ujawnieniach. 2.7.POLITYKA ZARZĄDZANIA RYZYKIEM Głównym zadaniem zarządzania ryzykiem w okresie sprawozdawczym było prawidłowe zdefiniowanie, przewidywanie i monitorowanie zmieniających się czynników zewnętrznych, które wywierają wpływ na działalność Grupy. Spółki Grupy w okresie od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku na bieżąco analizowały potencjalne ryzyka, w celu ograniczenia ich negatywnego działania poprzez stworzenie procedur elastycznego reagowania na zmieniające się warunki zewnętrzne. Sytuacja makroekonomiczna wykazała, iż w okresie sprawozdawczym spółki Grupy narażone były na następujące obszary ryzyka: Ryzyka w obszarze finansowym: –ryzyko kredytowe, –ryzyko płynności, –ryzyko rynkowe: ryzyko walutowe, ryzyko stopy procentowej i inflacji, ryzyko cen towarów i usług, Pozostałe ryzyka: –wojna w Ukrainie oraz zaostrzające się konflikty zbrojne w różnych częściach globu, –ryzyko klimatyczne, –ryzyko związane z prowadzonymi sporami, w tym sądowymi –ryzyko dotyczące dostępności wykwalifikowanych pracowników z rynku krajowego, –ryzyko operacyjne związane z realizowanymi kontraktami montażowo-budowlanymi, –ryzyko związane z nasilającą się konkurencją, –ryzyko związane z rosnącymi barierami dostępu do rynków zagranicznych, –ryzyko związane z cyberatakiem i kradzieżą danych osobowych. Wszystkie zidentyfikowane ryzyka w okresie sprawozdawczym były analizowane ze względu na nietypową sytuację ogólnoświatową związaną z zaostrzającymi się konfliktami zbrojnymi w różnych częściach globu, w tym wojną w Ukrainie. _________________ Strona 25 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Weryfikacja i uzgadnianie zasad zarządzania ryzykiem należy do kompetencji Zarządu Spółki. Wpływ wymienionych wyżej ryzyk na działalność i wyniki Grupy przedstawia się następująco: Ryzyko kredytowe Spółki Grupy zawierają transakcje handlowe z firmami o dobrej kondycji finansowej. Każdy kontrahent, przed podpisaniem umowy, jest oceniany pod kątem możliwości wywiązania się ze zobowiązań finansowych. W przypadku negatywnej oceny zdolności płatniczych kontrahenta, przystąpienie do kontraktu jest uzależnione od ustanowienia adekwatnych zabezpieczeń finansowych lub majątkowych. Ponadto, w umowach z inwestorami zawierane są klauzule przewidujące prawo do wstrzymania realizacji robót, jeżeli występuje opóźnienie w przekazaniu należności za wykonane usługi. W miarę możliwości tworzy się również zapisy umowne warunkujące dokonywanie płatności podwykonawcom od wpływu środków od inwestora. Spółki na bieżąco monitorują stan należności. Stosowana polityka bieżącego monitorowania klientów pozwala zweryfikować ryzyko kredytowe w zakresie możliwości wywiązania się klientów ze zobowiązań finansowych zarówno na etapie ofertowym jak i w trakcie realizacji kontraktów, dzięki czemu narażenie na ryzyko nieściągalności należności jest w znacznym stopniu zminimalizowane. W przypadkach, gdy kontrahenci są niewypłacalni tworzone są odpisy, które obciążają wynik okresu sprawozdawczego. Ograniczenie ryzyka kredytowego następuje poprzez działania zmierzające do: –przyśpieszenia fakturowania, –skrócenia terminów płatności przez klientów, –wprowadzenia płatności zaliczkowych. Ryzyko kredytowe nasila się w związku z utrzymującą się trudną sytuacją finansową niektórych spółek z branży budowlanej. Fakt ten skutkuje brakiem możliwości objęcia polisami ubezpieczeniowymi należności od niektórych spółek budowlanych. W przypadku realizowania przez Emitenta lub Spółki Grupy kontraktów jako podwykonawcy Spółki dokładają wszelkich starań, aby być podwykonawcami kwalifikowanymi, zgodnie z art. 6471KC. W kalkulacji oczekiwanych strat kredytowych dla należności z tytułu dostaw towarów i usług, pozostałych należności i aktywów z tytułu umów Emitent i spółki Grupy stosuje zgodnie z MSSF9 praktyczne uproszczenie tj. oczekiwane dożywotnie straty kredytowe są oceniane przez pryzmat tabeli wiekowania przeterminowanych należności. Emitent i spółki Grupy bazują w oparciu o następujące elementy: –doświadczenie historyczne, –ustalony % odpisów, –grupowanie klientów ze względu na różne doświadczenia historyczne. W ramach działań ograniczających ryzyko kredytowe Emitent lokuje nadwyżki finansowe w kilku instytucjach finansowych o stabilnym ratingu, dywersyfikując alokacje posiadanej gotówki i lokat bankowych. Oczekiwana strata kredytowa i odpis aktualizujący wartość należności z tytułu dostaw i usług oraz aktywów z tytułu umów Emitent i spółki Grupy zgodnie z MSSF9 ujmują odpis na oczekiwane dożywotne straty kredytowe. Emitent i spółki zależne stosują model uproszczony do kalkulacji odpisów z tytułu utarty wartości dla należności z tytułu dostaw i usług oraz aktywów z tytułu umów (bez względu na termin zapadalności). Oczekiwana strata kredytowa dla należności od odbiorców jest kalkulowana na najbliższy dzień kończący okres sprawozdawczy po momencie ujęcia należności w sprawozdaniu z sytuacji finansowej oraz jest aktualizowana na każdy kolejny dzień kończący okres sprawozdawczy. Dla celów oszacowania oczekiwanej straty kredytowej dla należności z tytułu dostaw i usług, pozostałych należności i aktywów z tyt. umów Emitent i spółki zależne wykorzystują macierz rezerw zbudowaną o historyczne poziomy spłacalności należności od odbiorców, które poddawane są okresowemu dopasowaniu w celu jej aktualizacji. Odpis na oczekiwane straty kredytowe wycenia się w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia należności. Emitent i spółki przyjęły założenie, że ryzyko należności charakteryzowane jest przez liczbę dni opóźnienia. W przypadku należności z tytułu dostaw i usług od podmiotów postawionych w stan upadłości lub likwidacji lub których prawdopodobieństwo postawienia w stan upadłości lub likwidacji na podstawie posiadanych informacji i dokumentów jest bardzo wysokie, tworzony jest odpis w wysokości 100% należności lub, w przypadku gdy należność jest zabezpieczona, do wysokości kwoty niezabezpieczonej, niezależnie od okresu przeterminowania, uznając jednocześnie że prawdopodobieństwo niewypłacalności takich podmiotów jest równe 100%. Odpis w wysokości 100% należności lub do wysokości kwoty niezabezpieczonej tworzony jest również w odniesieniu do należności objętych sporem prawnym biorąc pod uwagę zasadność roszczenia będącego podstawą danej należności oraz inne informacje charakterze jakościowym wskazującym na niemożność pełnego zaspokojenia wszystkich roszczeń ze strony kontrahenta. Dodatkowo w przypadku należności przeterminowanych powyżej 360 dni tworzony jest odpis aktualizujący w wysokości 100% należności. We wszystkich wyżej wskazanych przypadkach, szacujemy, że prawdopodobieństwo niewypłacalności jest równe 100%. Oczekiwana strata kredytowa i odpis aktualizujący wartość pozostałych aktywów finansowych (w tym pożyczek) W przypadku pozostałych instrumentów finansowych Emitent i spółki Grupy określają 12 miesięczny odpis na oczekiwane straty kredytowe, jeżeli ryzyko kredytowe jest niskie lub znacząco nie wzrosło od daty ujęcia danego składnika aktywów finansowych w sprawozdaniu z sytuacji finansowej __________________ Strona 26 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku oraz w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia, jeżeli ryzyko kredytowe związane z danym składnikiem aktywów finansowych wzrosło znacząco od momentu początkowego ujęcia. Do oceny ryzyka kredytowego i kalkulacji oczekiwanych strat kredytowych dla posiadanych obligacji korporacyjnych wycenianych przez inne całkowite dochody Spółki Grupy wykorzystują oceny agencji Moody's. Przyjętą miarą ryzyka kredytowego związanego z obligacjami korporacyjnymi jest iloczyn prawdopodobieństwa niewypłacalności emitenta obligacji i części nieodzyskiwanej w przypadku zajścia zdarzenia niewypłacalności. ANALIZA NALEŻNOŚCI HANDLOWYCH PRZED TERMINEM PŁATNOŚCI WEDŁUG DAT ZAPADALNOŚCI NA PODSTAWIE NIEZDYSKONTOWANYCH WARTOŚCI Stan na 31.12.2024 do 1 miesiąca powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy powyżej 3 miesiąca do 6 miesiąca powyżej 6 miesięcy do 12 miesięcy powyżej 1 roku Razem Według stanu na 31.12.2024 (brutto) 83 166 36 744 197 1 445 779 122 331 Odpisy aktualizujące wartość należności (wartość ujemna) (123) (104) - (283) (285) (796) Szacowane straty kredytowe wg MSSF (333) - - - - (333) Razem 82 710 36 640 197 1 161 494 121 202 Stan na 31.12.2023 do 1 miesiąca powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy powyżej 3 miesiąca do 6 miesiąca powyżej 6 miesięcy do 12 miesięcy powyżej 1 roku Razem Według stanu na 31.12.2023 (brutto) 94 826 44 776 1 135 8 613 7 871 157 221 Odpisy aktualizujące wartość należności (wartość ujemna) - (7) - - - (7) Szacowane straty kredytowe wg MSSF (265) - - - - (265) Razem 94 560 44 770 1 135 8 613 7 871 156 949 ANALIZA PRZETERMINOWANYCH NALEŻNOŚCI HANDLOWYCH WEDŁUG DAT ZAPADLNOŚCI NA PODSTAWIE NIEZDYSKONTOWANYCH WARTOŚCI Stan na 31.12.2024 do 1 miesiąca powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy powyżej 3 miesiąca do 6 miesiąca powyżej 6 miesięcy do 12 miesięcy powyżej 1 roku Razem Według stanu na 31.12.2023 (brutto) 12 656 10 732 1 029 211 23 398 48 026 Odpisy aktualizujące wartość należności (wartość ujemna) (13) (2) (693) (182) (23 351) (24 241) Szacowane straty kredytowe wg MSSF (34) (229) (1) (0) (0) (264) Razem 12 609 10 501 334 29 47 23 521 Stan na 31.12.2023 do 1 miesiąca powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy powyżej 3 miesiąca do 6 miesiąca powyżej 6 miesięcy do 12 miesięcy powyżej 1 roku Razem Według stanu na 31.12.2023 (brutto) 18 209 1 461 1 038 3 069 28 699 52 476 Odpisy aktualizujące wartość należności (wartość ujemna) (565) (4) (24) (305) (23 030) (23 928) Szacowane straty kredytowe wg MSSF (31) (15) (7) (0) (0) (54) Razem 17 613 1 442 1 007 2 764 5 669 28 494 W pozycji należności w przedziale wiekowym powyżej jednego roku zostały uwzględnione należności handlowe od podmiotów postawionych w stan upadłości, od podmiotów postawionych w stan likwidacji oraz należności przeterminowane o znacznym stopniu prawdopodobieństwa nieściągalności. Tego typu należności podlegają bieżącej analizie i są usuwane z ksiąg dopiero po zakończeniu upadłości bądź likwidacji. Wszystkie należności w tym przedziale wiekowym zostały objęte 100% odpisem aktualizującym. W przypadku należności z tytułu dostaw i usług od podmiotów postawionych w stan upadłości lub likwidacji, lub których prawdopodobieństwo postawienia w stan upadłości lub likwidacji na podstawie posiadanych informacji i dokumentów jest bardzo wysokie, tworzony jest odpis w wysokości 100% należności lub do wysokości kwoty niezabezpieczonej, niezależnie od okresu przeterminowania. Odpis w wysokości 100% należności lub do wysokości kwoty niezabezpieczonej tworzony jest również w odniesieniu do należności objętych sporem prawnym biorąc pod uwagę zasadność roszczenia będącego podstawą danej należności oraz inne informacje charakterze jakościowym wskazującym na niemożność pełnego zaspokojenia wszystkich roszczeń ze strony kontrahenta. Dodatkowo w przypadku należności przeterminowanych powyżej 360 dni tworzony jest odpis aktualizujący w wysokości 100% należności. Emitent i spółki Grupy dokonują analizy niewypełnienia zobowiązania i dokonują szacowania strat kredytowych na każdy dzień sprawozdawczy, w tym celu należności z tytułu dostaw i usług są podzielone na należności nieprzeterminowane oraz należności przeterminowane w określonych przedziałach czasowych. Dla każdego wyznaczonego przedziału wyznacza się wartość netto należności tj. po dokonanych odpisach aktualizujących. Wyznacza się również okres trzyletni, dla którego pozyskuje się dane celem ustalenia historycznej stopy start dla poszczególnych przedziałów czasowych wg tej samej metodologii, czyli w wartościach netto po odpisach aktualizujących. Następnie określa się, jaka część należności z poszczególnych przedziałów czasowych nie została odzyskana. Analiza danych historycznych pozwala określić, ile czasu zajmuje odzyskanie wszystkich należności tj. przechodzenie kwot należności przez poszczególne przedziały wiekowania. Następnie określa się jaka część z poszczególnych przedziałów wiekowych nie została odzyskana. Analiza ta ma na celu zaprognozowanie w oparciu o dane historyczne, jaka część należności stanie się nieodzyskiwalna po przekroczeniu pewnego okresu przeterminowania. _________________ Strona 27 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Ryzyko płynności Celem spółek Grupy jak i Emitenta jest utrzymanie równowagi pomiędzy ciągłością i elastycznością finansowania, poprzez korzystanie z różnorodnych źródeł finansowania, takich jak: pożyczki, kredyty w rachunku bieżącym, kredyty bankowe, umowy factoringowe oraz umowy leasingu finansowego. Ryzyko związane z utratą płynności wynika z występowania negatywnych dysproporcji w czasie pomiędzy wpływami ze sprzedaży a niezbędnymi wydatkami na uzyskanie tej sprzedaży. Ograniczenie ryzyka następowało poprzez wsparcie Grupy zewnętrznymi źródłami finansowania. Udostępnione Spółkom Grupy przez banki środki pieniężne, pochodzące z kredytów obrotowych, pozwalały na realizowanie bieżących płatności wydatków przed otrzymanymi wpływami ze sprzedaży. Emitent i Spółki zależne wywiązywały się ze spłaty zaciągniętych zobowiązań. Wszystkie istotne wskaźniki finansowe Emitenta spełniają wymogi umów kredytowych. W jednej spółce zależnej nastąpiło niewielkie przekroczenie wskaźnika płynności bieżącej, w dwóch spółkach zależnych nastąpiło niespełnienie wskaźnika marży zysku netto, przy czym niedotrzymanie wskazanych wskaźników w ocenie Zarządu nie rodzi ryzyka wypowiedzenia umów bankowych. Zobowiązania wynikające z umów kredytowych, o których mowa powyżej, są zobowiązaniami krótkoterminowymi. Emitent oraz spółki Grupy podejmowały działania zmierzające do minimalizacji możliwości wystąpienia ryzyka płynności. Polegały one głównie na zachowaniu wysokich standardów przy opracowaniach nowych ofert przetargowych oraz planów finansowych. Polityka zarzadzania płynnością realizowana jest m.in. poprzez: –codziennie raportowanie stanu środków pieniężnych Emitenta i Grupy, –stały monitoring analizy wiekowej należności i zobowiązań, –stały monitoring spływu należności i spłaty zobowiązań, –monitoring wskaźników płynności, –sporządzanie prognoz sytuacji finansowej Emitenta i Grupy. Zarządzanie płynnością wspomagane jest obowiązującym systemem raportowania prognoz płynności przez spółki Grupy. Określone raporty dotyczące płynności Emitenta i spółek z Grupy są regularnie przedstawiane poszczególnym osobom odpowiedzialnym za dany obszar, w tym także na poziomie kierownictwa Spółki, z uwzględnieniem Zarządów poszczególnych spółek. W celu zapewnienia zdolności do regulowania bieżących zobowiązań, w przypadku spadku płynności Emitent oraz Grupa, wykorzystuje następujące środki (instrumenty): –kredyty bankowe w rachunku bieżącym, –leasingi bankowe – finansowanie inwestycyjne długoterminowe, –instrumenty umożliwiające realizowanie przepływów finansowych wewnątrz Grupy – pożyczki pomiędzy spółkami w Grupie, emisję obligacji w ramach Grupy, –zawieranie nowych kontraktów, gdzie ciężar finansowania przedsięwzięcia budowlanego przerzucany jest na klienta (inwestora) poprzez: otrzymane zaliczki, bieżące fakturowanie sprzedaży, minimalizacja zatrzymanych kaucji, stosowanie tożsamych (kontraktowych) terminów płatności dla podwykonawców i dostawców, –negocjacje z klientami dotyczące skrócenia terminów spływu należności (w razie nagłej potrzeby) lub np. wcześniejszego odzyskania zatrzymanych kaucji, –zarządzanie nadwyżkami finansowymi (utrzymywanymi w formie gotówki, lokat bankowych, krajowych obligacji korporacyjnych) w Grupie realizowane jest z uwzględnieniem terminów zapadalności poszczególnych instrumentów, ratingów banków lub emitentów nabytych obligacji, oprocentowania lub rentowności danych inwestycji i zawsze z zachowaniem zasady dywersyfikacji alokacji zgromadzonych nadwyżek finansowych. Utrzymanie płynności finansowej w średniej i długiej perspektywie wymaga angażowania się w projekty i kontrakty zapewniające neutralne i dodatnie przepływy finansowe. Ryzyko to jest stale monitorowane i analizowane zarówno w krótkim, jak i długim okresie. Emitent oraz spółki Grupy podejmowały działania zmierzające do minimalizacji możliwości wystąpienia ryzyka płynności. Polegały one głównie na zachowaniu wysokich standardów przy opracowaniach nowych ofert przetargowych oraz planów finansowych. Wskaźniki płynności 31.12.2024 31.12.2023 Płynność I stopnia (bieżąca) 1,17 1,23 Płynność II stopnia (szybka) 1,00 1,15 Sytuację w zakresie płynności obrazuje analiza zobowiązań, sporządzona na podstawie dat zapadalności, zarówno dla zobowiązań niewymagalnych jak też dla zobowiązań przeterminowanych. __________________ Strona 28 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku ANALIZA ZOBOWIĄZAŃ WEDŁUG DAT ZAPADALNOŚCI Według stanu na 31.12.2024 Do 1 miesiąca powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy powyżej 3 miesiąca do 6 miesiąca powyżej 6 miesięcy do12 miesięcy powyżej 1 roku przeterminowane Razem Kredyty i pożyczki 19 2 387 21 387 3 525 396 101 27 815 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 49 813 20 424 1 522 2 923 11 208 12 312 98 202 Pozostałe zobowiązania 53 979 15 514 13 440 53 115 28 585 9 738 174 371 Razem 103 811 38 325 36 348 59 564 40 189 22 151 300 388 Kredyty i pożyczki 85 4 105 255 3 652 - - 8 096 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 48 513 37 459 895 3 163 13 319 17 650 121 000 Pozostałe zobowiązania 27 633 33 600 30 402 7 852 19 189 123 118 800 Razem 76 231 75 164 31 552 14 667 32 508 17 773 247 896 ANALIZA ZOBOWIĄZAŃ PRZETERMINOWANYCH WEDŁUG DAT ZAPADALNOŚCI Według stanu na 31.12.2024 Do 1 miesiąca powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy powyżej 3 miesiąca do 6 miesiąca powyżej 6 miesięcy do12 miesięcy powyżej 1 roku Razem zobowiązania przeterminowane Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 5 152 2 137 487 (31) 4 568 12 312 Pozostałe zobowiązania 89 56 - 3 9 591 9 738 Razem 5 279 2 256 487 (29) 14 159 22 151 Według stanu na 31.12.2023 r. Do 1 miesiąca powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy powyżej 3 miesiąca do 6 miesiąca powyżej 6 miesięcy do12 miesięcy powyżej 1 roku Razem zobowiązania przeterminowane Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 9 130 444 64 2 806 5 207 17 650 Pozostałe zobowiązania 86 2 0 10 25 123 Razem 9 216 446 64 2 816 5 232 17 773 Ryzyko rynkowe Poprzez ryzyko rynkowe, na które narażona jest Grupa Emitenta rozumie się możliwość negatywnego wpływu na wyniki spółek zmian cen rynkowych towarów, kursów walutowych, a także cen dłużnych papierów wartościowych, jednostek uczestnictwa w funduszach inwestycyjnych oraz cen akcji spółek notowanych na giełdach. Spółki Grupy aktywnie zarządzają ryzykiem rynkowym, na które są narażone. Zgodnie z przyjętą polityką, celami procesu zarządzania ryzykiem rynkowym są: –ograniczenie zmienności wyniku finansowego, –zwiększenie prawdopodobieństwa realizacji założeń budżetowych, –utrzymanie spółek w dobrej kondycji finansowej, –wspieranie procesu podejmowania decyzji strategicznych w obszarze działalności inwestycyjnej, z uwzględnieniem źródeł finansowania inwestycji. Wszystkie cele zarządzania ryzykiem rynkowym należy rozpatrywać łącznie, a ich realizacja jest zależna przede wszystkim od sytuacji wewnętrznej spółek Grupy oraz warunków rynkowych. Ryzyko walutowe Emitent i Spółki Grupy narażone są na ryzyko walutowe, w szczególności związane z umowami budowlanymi. Ryzyko takie powstaje w wyniku dokonywania przez jednostkę operacyjną sprzedaży lub zakupów w walutach innych niż jej waluta sprawozdawcza. Grupa MOSTOSTAL ZABRZE część swojej sprzedaży realizuje na rynkach zagranicznych. Główną walutą kontraktów zagranicznych było EURO. 31.12.2024 31.12.2023 Udział przychodów uzyskanych na kontraktach eksportowych w ogólnej wartości osiągniętych przychodów 34,45% 29,44% Przeprowadzono analizę wrażliwości pozycji bilansowych wyrażonych w walutach obcych na zmianę kursu walutowego o -5% i +5% w stosunku do średniego kursu NBP z dnia bilansowego. Skalę wpływu zmian kursów walut na wyniki Grupy obrazuje analiza wrażliwości ryzyka walutowego. _________________ Strona 29 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku ANALIZA WRAŻLIWOŚCI RYZYKA WALUTOWEGO Stan na 31.12.2024 EUR GBP USD Pozostałe Razem Stan zobowiązań w walutach 8 519 897 - - x Stan należności w walutach 8 512 1 592 4 - x Stan środków pieniężnych i ich ekwiwalentów w walutach 4 463 596 1 - x Kursy walut na 31.12.2024 4,27 5,15 4,10 x x Kwota zobowiązań walutowych przeliczona na PLN 36 402 4 620 - 5 41 028 Kwota należności walutowych przeliczona na PLN 36 371 8 195 16 1 44 583 Stan środków pieniężnych i ich ekwiwalentów w walutach przeliczona na PLN 19 069 3 071 6 14 22 158 Kursy walut uwzględniające wzrost o 5% 4,49 5,41 4,31 x x Kwota zobowiązań walutowych przeliczona na PLN uwzględniająca zmianę kursu 38 223 4 851 - 6 43 079 Kwota należności walutowych przeliczona na PLN uwzględniająca zmianę kursu 38 190 8 604 17 1 46 812 Kwota środków pieniężnych i ich ekwiwalentów przeliczona na PLN uwzględniająca zmianę kursu 20 022 3 224 6 14 23 266 Wpływ wzrostu kursu na wynik finansowy brutto 952 332 1 - 1 285 Kursy walut uwzględniające spadek o 5% 4,06 4,89 3,90 x x Kwota zobowiązań walutowych przeliczona na PLN uwzględniająca zmianę kursu 34 582 4 389 - 5 38 977 Kwota należności walutowych przeliczona na PLN uwzględniająca zmianę kursu 34 553 7 785 15 1 42 354 Kwota środków pieniężnych i ich ekwiwalentów przeliczona na PLN uwzględniająca zmianę kursu 18 115 2 917 5 13 21 051 Wpływ spadku kursu na wynik finansowy brutto (952) (332) (1) - (1 285) Stan na 31.12.2023 EUR GBP USD Pozostałe Razem Stan zobowiązań w walutach 7 744 528 - - x Stan należności w walutach 13 653 52 - - x Stan środków pieniężnych i ich ekwiwalentów w walutach 5 670 - - - x Kursy walut na 31.12.2023 4,35 5,00 - - x Kwota zobowiązań walutowych przeliczona na PLN 33 671 2 639 - 7 36 317 Kwota należności walutowych przeliczona na PLN 59 362 258 - - 59 620 Stan środków pieniężnych i ich ekwiwalentów w walutach przeliczona na PLN 24 655 - - 7 24 662 Kursy walut uwzględniające wzrost o 5% 4,57 5,25 - - x Kwota zobowiązań walutowych przeliczona na PLN uwzględniająca zmianę kursu 35 354 2 771 - 7 38 133 Kwota należności walutowych przeliczona na PLN uwzględniająca zmianę kursu 62 330 271 - - 62 601 Kwota środków pieniężnych i ich ekwiwalentów przeliczona na PLN uwzględniająca zmianę kursu 25 887 - - 8 25 895 Wpływ wzrostu kursu na wynik finansowy brutto 2 517 (119) - - 2 398 Kursy walut uwzględniające spadek o 5% 4,13 4,75 - - x Kwota zobowiązań walutowych przeliczona na PLN uwzględniająca zmianę kursu 31 987 2 507 - 7 34 501 Kwota należności walutowych przeliczona na PLN uwzględniająca zmianę kursu 56 394 245 - - 56 639 Kwota środków pieniężnych i ich ekwiwalentów przeliczona na PLN uwzględniająca zmianę kursu 23 422 - - 7 23 429 Wpływ zmiany kursu na wynik finansowy brutto (2 517) 119 - - (2 398) Analiza wrażliwości ryzyka walutowego wykazała wpływ wahań kursów walut na wynik finansowy brutto i dowodzi, że Grupa jest narażona na ryzyko kursowe. Preferowaną metodą zabezpieczenia przed ryzykiem kursowym stosowaną przez spółki z Grupy pozostaje hedging naturalny, tj. zabezpieczanie ryzyka walutowego poprzez zawieranie transakcji generujących koszty w tej samej walucie co waluta przychodów. Ponadto poziom ryzyka kursowego ograniczany jest zakupami importowymi, niezbędnymi do realizacji kontraktów krajowych. Zgodnie z polityką ekspozycja na ryzyko walutowe jest systematycznie mierzona zarówno dla poszczególnych kontraktów (poprzez analizę wpływów i wydatków w walucie obcej w ramach kontraktów zawieranych w walucie obcej oraz poprzez analizę wydatków w walucie obcej w ramach kontraktów zawieranych w walucie krajowej) jak i dla wszystkich kontraktów łącznie. Zgodnie z polityką zabezpieczana jest ekspozycja walutowa netto na poszczególnych kontraktach. Przyjęta przez spółki Grupy polityka zarządzania ryzykiem walutowym polega na zabezpieczaniu przyszłych przepływów pieniężnych na tych kontraktach w celu ograniczenia wpływu zmienności kursów walut na wyniki spółek. Zgodnie z tą polityką dokonuje się zabezpieczania ryzyka walutowego występującego w każdej umowie z klientem, której wartość płatności (wpływów lub wydatków) w walutach obcych zostanie uznana za istotną. Zabezpieczenie przed ryzykiem walutowym odbywa się poprzez wykorzystanie instrumentów pochodnych, przede wszystkim walutowych kontraktów terminowych forward. __________________ Strona 30 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Ryzyko stopy procentowej i inflacji Narażenie spółek Grupy na ryzyko wywołane zmianami stóp procentowych dotyczy przede wszystkim kredytów bankowych, otrzymanych pożyczek i zobowiązań z tytułu leasingu finansowego oraz nabywanych obligacji korporacyjnych i udzielonych pożyczek. Korzystanie z kredytów bankowych powoduje powstanie ryzyka wzrostu przewidywanych kosztów finansowych w związku ze wzrostem referencyjnych stóp procentowych (WIBOR). Analiza wrażliwości stopy procentowej w okresie sprawozdawczym wskazała na niewielki wpływ zmiany stopy procentowej na wynik finansowy netto, więc ryzyko związane z istniejącym zadłużeniem zostało uznane za nieistotne z punktu widzenia wpływu na wyniki Grupy, dlatego też w obecnej chwili zarządzanie ryzykiem stóp procentowych ogranicza się do bieżącego monitorowania sytuacji rynkowej, poziomu stóp procentowych oraz analizy prognozy ich kształtowania się w przyszłości tak, aby w uzasadnionych przypadkach zawierać transakcje zabezpieczające zgodnie z obowiązującą Polityką rachunkowości zabezpieczeń. W celu ograniczenia ryzyka w zakresie nabywanych obligacji korporacyjnych stosuje następujące kryterium wyboru, zakup obligacji korporacyjnych dużych spółek sektora bankowego i ubezpieczeniowego, obligacje o wielkości emisji > 500 mln zł, obecność obligacji na wszystkich rynkach GPW, o ratingu z perspektywą stabilną. W okresie sprawozdawczym nie zawarto żadnych transakcji zabezpieczających zmiany stóp procentowych. RYZYKO STOPY PROCENTOWEJ DOTYCZĄCE POŻYCZEK OTRZYMANYCH I ZOBOWIĄZAŃ LEASINGU FINANSOWEGO Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Zwiększenie stopy procentowej o 0,5 punktu Zwiększenie stopy procentowej o 1,0 punkt Przeciętny stan zadłużenia kredytowego w 2024 roku 42 335 tys. zł 42 335 tys. zł Zapłacone odsetki od kredytów 1 202 tys. zł 1 202 tys. zł Przeciętna stopa procentowa w 2024 roku 2,84 % 2,84 % Stopa procentowa skorygowana 3,34 pkt 3,84 pkt Wartość odsetek od kredytów uwzględniająca zwiększoną stopę procentową 1 413 tys. zł 1 625 tys. zł Wpływ podwyższenia stopy na wynik finansowy brutto (212) tys. zł (423) tys. zł Podatek dochodowy 40 tys. zł 80 tys. zł Wpływ podwyższenia stopy na wynik finansowy netto (171) tys. zł (343) tys. zł Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Zwiększenie stopy procentowej o 0,5 punktu Zwiększenie stopy procentowej o 1,0 punkt Przeciętny stan zadłużenia kredytowego w 2023 roku 10 148 tys. zł 10 148 tys. zł Zapłacone odsetki od kredytów 899 tys. zł 899 tys. zł Przeciętna stopa procentowa w 2023 roku 17,76 % 17,76 % Stopa procentowa skorygowana 18,26 pkt 18,76 pkt Wartość odsetek od kredytów uwzględniająca zwiększoną stopę procentową 924 tys. zł 949 tys. zł Wpływ podwyższenia stopy na wynik finansowy brutto (25) tys. zł (51) tys. zł Podatek dochodowy 5 tys. zł 10 tys. zł Wpływ podwyższenia stopy na wynik finansowy netto (20) tys. zł (41) tys. zł RYZYKO STOPY PROCENTOWEJ DOTYCZĄCE POSIADANYCH OBLIGACJI I POŻYCZEK UDZIELONYCH Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Zwiększenie stopy procentowej o 0,5 punktu Zwiększenie stopy procentowej o 1,0 punkt Przeciętny stan udzielonych pożyczek i posiadanych obligacji w 2024 roku 88 032 tys. zł 88 032 tys. zł Otrzymane i naliczone odsetki od pożyczek i obligacji 7 322 tys. zł 7 322 tys. zł Przeciętna stopa procentowa w 2024 roku 8,32 % 8,32 % Stopa procentowa skorygowana 8,82 pkt 9,32 pkt Wartość odsetek uwzględniająca zwiększoną stopę procentową 7 763 tys. zł 8 203 tys. zł Wpływ podwyższenia stopy na wynik finansowy brutto (440) tys. zł (880) tys. zł Podatek dochodowy 84 tys. zł 167 tys. zł Wpływ podwyższenia stopy na wynik finansowy netto (357) tys. zł (713) tys. zł Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Zwiększenie stopy procentowej o 0,5 punktu Zwiększenie stopy procentowej o 1,0 punkt Przeciętny stan udzielonych pożyczek i posiadanych obligacji w 2023 roku 49 895 tys. zł 49 895 tys. zł Otrzymane i naliczone odsetki od pożyczek i obligacji 3 840 tys. zł 3 840 tys. zł Przeciętna stopa procentowa w 2023 roku 7,70 % 7,70 % Stopa procentowa skorygowana 8,20 pkt 8,70 pkt Wartość odsetek uwzględniająca zwiększoną stopę procentową 4 089 tys. zł 4 339 tys. zł Wpływ podwyższenia stopy na wynik finansowy brutto (249) tys. zł (499) tys. zł Podatek dochodowy 47 tys. zł 95 tys. zł Wpływ podwyższenia stopy na wynik finansowy netto (202) tys. zł (404) tys. zł _________________ Strona 31 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Polityka monetarna prowadzona przez Narodowy Bank Polski w zakresie kształtowania poziomu stóp procentowych i w konsekwencji mająca wpływ na poziom inflacji w Polsce może wpływać na osiągane przez Grupę przychody finansowe. W związku z tym, iż nadwyżki środków pieniężnych inwestowane są m.in. w lokaty bankowe i obligacje korporacyjne, spadek wysokości stóp procentowych może mieć negatywny wpływ na poziom przychodów finansowych Grupy. W obecnej sytuacji makroekonomicznej, przy zachowaniu bezpieczeństwa zgromadzonych środków finansowych, w praktyce nie ma możliwości pełnego zabezpieczenia wartości posiadanych nadwyżek finansowych przed negatywnymi skutkami inflacji. Ryzyko cen towarów Spółki Grupy narażone są na ryzyko cenowe związane ze wzrostem cen najczęściej kupowanych materiałów budowlanych, takich jak: stal i beton, a także materiałów ropopochodnych takich jak: benzyna, olej napędowy, asfalty oraz olej opałowy orazmateriałów hutniczych np. kątowniki, rury, blachy, kształtowniki oraz materiały spawalnicze.Ponadto Spółki Grupy narażone są również na ryzyko cenowe związane ze wzrostem cen usług świadczonych przez podwykonawców, których zakres może zawierać koszty robocizny, materiałów, sprzętu lub wszystkie na raz. W ostatnich latach obserwowane są intensywne wahania cen materiałów i usług związane najpierw z wybuchem pandemii COVID-19, a potem konfliktem zbrojnym w Ukrainie. Spółki Grupy zawierają zazwyczaj umowy z Klientami o cenach stałych, jednak nie są to zazwyczaj umowy długoterminowe i okres realizacji wynosi średnio dwa lata. W celu zabezpieczenia ryzyka zmiany cen materiałów i usług spółki Grupy stosują następujące instrumenty: -w ofertach do klienta uwzględnia bieżące, rynkowe ceny materiałów, których termin obowiązywania w miarę możliwości zabezpiecza czas realizacji projektu, -umowy podwykonawcze na usługi zawierane są zazwyczaj w cenach stałych na cały okres realizacji kontraktu, -w przypadku dużych wahań cen materiałów dąży do realizacji usługi na materiale powierzonym przez klienta. W przypadku kontraktów budowlanych o dłuższym okresie realizacji Spółki z Grupy w umowach z Klientami dążą do zawierania klauzul waloryzacyjnych w oparciu o wskaźniki zmian cen publikowane przez Główny Urząd Statystyczny, opracowania branżowe(np. Sekocenbud, PUDS) lub inne narzucone przez Klienta. W przypadku jednej ze spółek tj. Mostostal Zabrze Konstrukcje Przemysłowe S.A., z uwagi na specyfikę jej działalności sposób zabezpieczenia zmian cen materiałów na marżę wygląda odmiennie. Mostostal Zabrze Konstrukcje Przemysłowe S.A. to spółka produkcyjna wytwarzające specjalistyczne konstrukcje stalowe, realizująca seryjne zlecenia głównie dla klientów z branży dźwigowej, która działa na podstawie zamówień od klientów, a nie kontraktów długoterminowych. Ceny materiałów są aktualizowane średnio raz na kwartał i aktualizowane w cenach na zamówieniach od klientów, w związku z czym całe ryzyko zmian cen materiałów jest przenoszone na klientów. W przypadku segmentu produkcji chemicznej identyfikowane jest ryzyko związane ze zmiennością cen surowca. Niezależnie od zróżnicowania cen gaczu parafinowego wynikającego z różnorodności jego cech fizykochemicznych, ceny gaczu o porównywalnych parametrach ulegają zmianom w zależności od cen parafiny na rynkach międzynarodowych. Drugim ważnym elementem wpływającym na wzrost cen gaczy jest ich podaż na rynku europejskim, który sam w sobie nie posiada wystarczającej ilości surowca do zabezpieczenia potrzeb producentów z tego rejonu. Na poziom cen gaczy parafinowych mają również wpływ ceny surowców alternatywnych, np. oleju palmowego, tłuszczy zwierzęcych oraz stearyny. Istnieje ryzyko, iż skokowy lub długotrwały znaczący wzrost cen gaczy parafinowych wywrze negatywny wpływ na działalność, perspektywy rozwoju, sytuację finansową lub wyniki Spółki. Wymagane jest poszukiwanie nowych źródeł dostaw surowca z innych kierunków. Biorąc pod uwagę uwarunkowania Spółki, posiadaną bazę magazynową oraz możliwość organizacji dostaw statkami jest to scenariusz możliwy do wdrożenia w celu zmitygowania ryzyka wynikłego przez konflikt na Ukrainie i sankcje nałożone na Rosję. Wojna w Ukrainie oraz zaostrzające się konflikty zbrojne w różnych częściach globu Grupa MOSTOSTAL ZABRZE nie jest bezpośrednio narażona na ryzyko związane z napiętą sytuacją geopolityczną, w tym trwającą wojną w Ukrainie, niemniej wszystkie zidentyfikowane ryzyka w okresie sprawozdawczym są analizowane ze względu na nietypową sytuację ogólnoświatową. W miarę trwania konfliktu środowisko makroekonomiczne staje się coraz mniej przewidywalne. Wpływ wojny na krajową i światową gospodarkę będzie odczuwalny przede wszystkim w dłuższej perspektywie, niemniej jednak obecnie Emitent zidentyfikował następujące ryzyka związane z przedłużającym się konfliktem zbrojnym w Ukrainie i nałożonymi sankcjami na Rosję i Białoruś oraz ewentualnymi atakami hybrydowymi Rosji na kraje ościenne, w tym na Polskę: zachwianie łańcucha dostaw, wahania cen materiałów budowlanych, cyberataki na strukturę informatyczną, niepewność inwestorów zagranicznych oraz zmniejszenie liczby inwestycji w Polsce. Powyższe ryzyka mają wpływ na całe otoczenie gospodarcze i dotyczą większości podmiotów działających w Polsce. Wszelkie ryzyka, w tym ryzyko związane z zakłóceniami w dostawach materiałów stalowych, jest stale monitorowane w celu odpowiedniego zarządzenia tym obszarem. Podmioty z Grupy w miarę możliwości mitygują ryzyko zmian cen i dostępności materiałów stalowych pozostawiając obowiązek zakupu materiałów stalowych po stronie klienta. __________________ Strona 32 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Na dzień sporządzenia raportu stopień ryzyka z tym związany jest trudny do oszacowania Dodatkowy opis ryzyka wynikającego z wywołanej przez Rosję wojny na Ukrainie, znajduje się w pkt 7 Sprawozdania z działalności Mostostal Zabrze S.A. oraz Grupy Mostostal Zabrze za rok 2024. Ryzyko klimatyczne Grupa MZ traktuje zmiany klimatu jako jedno z największych zagrożeń środowiskowych, społecznych i ekonomicznych dla ludzkości. W interesie prowadzonego biznesu na bieżąco monitorujemy swój wpływ na środowisko poprzez pomiar śladu węglowego w trzech zakresach oraz wpływ działalności zrównoważonej na przychody, Capex i Opex Grupy zgodnie z Taksonomią UE. Analizy te zostały przedstawione w sprawozdawczości w zakresie informacji niefinansowych w rocznym sprawozdaniu za rok 2023. Ponadto w 2024 roku MOSTOSTAL ZABRZE przyjął Strategię ESG i dekarbonizacji na lata 2024 – 2028, która opiera się na postanowieniach Porozumienia paryskiego przyjętego w dniu 12 grudnia 2015 roku. W przypadku segmentu chemicznego, spółka Polwax, która działa w tym segmencie identyfikuje ryzyko zmiany przepisów związanych z obrotem surowcami chemicznymi. Spółka Polwax jest członkiem organizacji CONCAWE, tj. jednej z organizacji Europejskiego Stowarzyszenia Przemysłu Naftowego, zajmującej się badaniami środowiskowymi związanymi z przemysłem naftowym. Poprzez CONCAWE Spółka dokonuje rejestracji swoich produktów w Europejskiej Agencji Chemikaliów (ECHA), co umożliwia bieżące śledzenie zmian w regulacjach rozporządzenia REACH (rozporządzenie Unii Europejskiej przyjęte w celu lepszej ochrony środowiska i zdrowia człowieka przed zagrożeniami, jakie mogą stanowić substancje chemiczne, przy jednoczesnym zwiększeniu konkurencyjności unijnego sektora chemikaliów) oraz Rozporządzenia CLP (rozporządzenie Unii Europejskiej wprowadzające nowy system klasyfikacji, oznakowania i pakowania substancji i mieszanin, oparty na globalnie zharmonizowanym systemie klasyfikacji i oznakowania chemikaliów). Ewentualny brak dostosowania się Spółki do zmiany przepisów ww. rozporządzeń, jak i błędy w dostosowaniu, mogą wywrzeć negatywny wpływ na perspektywy rozwoju, sytuację finansową lub wyniki Spółki. Grupa MZ oprócz ryzyk klimatycznych dostrzega również szanse w zakresie adaptacji do zmian klimatu. Jako podmioty działające w szeroko rozumianej branży budowlano-montażowej mamy wysokie kompetencje w zakresie realizacji obiektów ochrony środowiska dlatego też upatrujemy szansę w realizacji projektów, które sprzyjają transformacji klimatycznej. Mamy świadomość, że tego typu kontraktów będzie coraz więcej. Szczegółowa Informacja znajduje w pkt 11.3 Sprawozdania z działalności Mostostal Zabrze S.A. oraz Grupy Mostostal Zabrze za rok 2024. Ryzyko związane z prowadzonymi sporami, w tym sądowymi i arbitrażowymi Emitent oraz spółki Grupy zarządzają ryzykiem powstania roszczeń na każdym etapie realizowanego projektu, począwszy od analizy ryzyka niewypłacalności klienta poprzez analizę jego sytuacji finansowej, wprowadzając odpowiednie klauzule zabezpieczające w umowach jak również wprowadzając odpowiednie pakiety ubezpieczeń i gwarancji. W celu minimalizowania wystąpienia ryzyka związanego z roszczeniami Emitent i spółki Grupy zarządzają roszczeniami przez cały cykl życia projektu, zgodnie z przyjętą w Grupie Polityką zarządzania roszczeniami. Niemniej jednak ryzyko powstania roszczenia czy powstanie sporu sądowego jest nieodłącznym elementem prowadzenia działalności gospodarczej. Sprawy sporne w tym postępowania sądowe i arbitrażowe oraz ryzyka z tym związane zostały szerzej opisane w pkt 10.1 „Postępowania toczące się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej” oraz w pkt 6 „Czynniki mające wpływ na przyszłą sytuację” Sprawozdania z działalności Mostostal Zabrze S.A. oraz Grupy Mostostal Zabrze za 2024 rok. Ryzyko dotyczące dostępności wykwalifikowanych pracowników z rynku krajowego Jednym z najważniejszych problemów przed jakim stoi obecnie Grupa MOSTOSTAL ZABRZE jest brak pracowników – zwłaszcza wykwalifikowanych pracowników fizycznych. Problem ten będzie narastał. Jest to konsekwencja niedostatecznego szkolnictwa zawodowego i branżowego w Polsce, starzenia się społeczeństwa, spadającej dzietności oraz spadku wśród młodzieży popularności zawodów tzw. starej gospodarki. Oczywiście nie dotyczy to wyłącznie Grupy MOSTOSTAL ZABRZE, ale całej branży, a także, w różnym stopniu, całej gospodarki. To sygnał, że umiejętność radzenia sobie z tym problemem staje się źródłem przewagi konkurencyjnej. Dlatego też Grupa MOSTOSTAL ZABRZE opracowując strategię na lata 2023-2026 wskazała ten problem jako jeden z najistotniejszych motywów przewodnich na najbliższe lata. Z problemem braku pracowników Grupa MOSTOSTAL ZABRZE zamierza poradzić sobie, prowadząc równoległe działania w czterech obszarach: (1) zwiększać atrakcyjność Grupy MOSTOSTAL ZABRZE jako pracodawcy, (2) budować ekosystem podwykonawców, (3) sprowadzać pracowników cudzoziemskich oraz (4) zastępować pracę ludzką na budowach i wytwórniach poprzez automatyzację procesów. W świetle powyższych faktów Emitent ocenia, iż prawdopodobieństwo materializacji tego ryzyka jest duże, jednak podejmowane na szeroką skalę działania mają na celu jego ograniczenie, dlatego też Emitent ocenia, iż jego wpływ na działalność Grupy kształtuje się obecnie na poziomie średnim. Oczywiście przyszły trend uzależniony jest od skuteczności podejmowanych działań wskazanych w przyjętej strategii na lata 2023-2026. Ocena tego ryzyka będzie dokonywana przez Zarząd Emitenta na bieżąco w kolejnych okresach. Ryzyko operacyjne związane z realizowanymi kontraktami montażowo-budowlanymi Ryzyko dotyczące m.in.: prawidłowości wyceny prowadzonych prac, dotrzymania terminów zawartych w kontraktach, terminowości oraz jakości robót świadczonych przez podwykonawców i dostarczanych materiałów, zerwanie łańcucha dostaw, nieuznania przez zamawiającego kosztów dodatkowych robót, zawieszenia realizowanych kontraktów przez inwestora, jak również ewentualnej niewypłacalności inwestorów. _________________ Strona 33 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Spółki Grupy MOSTOSTAL ZABRZE świadczące usługi budowlano-montażowe monitorują ryzyka związane z realizacją poszczególnych kontraktów już od etapu ofertowania. Na poszczególnych etapach dotyczących kontraktów w ocenie ryzyka uczestniczą również powołane komitety, w tym na etapie ofertowym Komitet Ofertowy, a na etapie realizacji Zintegrowany Komitet Sterujący. Wyciągane są również wnioski porealizacyjne po zakończeniu kontraktu na Indywidualnych Przeglądach Projektów. Monitoring obejmuje wszelkie ryzyka, w tym ryzyka techniczne, organizacyjne, prawne i finansowe. W świetle wdrożonych procedur oraz modelu zarządzania Emitent ocenia powyższe ryzyko jako średnie. Ryzyko związane z nasilającą się konkurencją Niestabilna sytuacja makroekonomiczna, ograniczenie liczby realizowanych inwestycji oraz pozyskanie z dużym opóźnieniem środków z Krajowego Planu Odbudowy powodują znaczne nasilenie się konkurencji. Jednym z najistotniejszych elementów rywalizacji pomiędzy konkurującymi firmami jest cena. Dalsze nasilenie się konkurencji na rynkach, na których działa Grupa MOSTOSTAL ZABRZE niesie znaczne ryzyko pogorszenia przyszłych wyników, sytuacji finansowej i perspektyw rozwoju. W celu ograniczenia tego ryzyka Grupa MOSTOSTAL ZABRZE kładzie duży nacisk na: utrzymywanie długoterminowych relacji z dotychczasowymi klientami, wysoką jakość świadczonych usług i wytwarzanych produktów, zróżnicowanie źródeł przychodów (geograficzna i produktowa), kompleksowość usług i obsługi klienta, systematyczne podnoszenie wiedzy i kwalifikacji w zakresie nowoczesnych technologii, inwestowanie w wysoko wykwalifikowaną kadrę inżynierów i specjalistów, systematyczną pracę nad poprawą wydajności i efektywności. Atutem Grupy MOSTOSTAL ZABRZE jest także wieloletnie doświadczenie, poparte licznymi referencjami i uprawnieniami. Mimo podejmowanych działań zmierzających do minimalizacji tego ryzyka Emitent ocenia jego poziom jako wysokie. Ryzyko związane z rosnącymi barierami dostępu do rynków zagranicznych Światowy kryzys gospodarczy prowadzi do nasilającej się ochrony rynku wewnętrznego danego państwa przed konkurencją zagraniczną. Generuje to ryzyko dla Grupy MOSTOSTAL ZABRZE, dla której eksport stanowi znaczną część przychodów. Celem ograniczenia powyższego ryzyka Grupa MOSTOSTAL ZABRZE przede wszystkim realizuje kontrakty na rynkach zagranicznych dla strategicznych klientów w ramach rozszerzenia dotychczasowej dobrej współpracy przy wykonawstwie ich kolejnych inwestycji. Ze względu na podejmowane działania Emitent ocenia powyższe ryzyko jako istotne. Ryzyko związane z cyberatakiem i kradzieżą danych osobowych, Ryzyko to związane jest z potencjalną utratą danych, wyciekiem danych przedsiębiorstwa oraz czasowym ograniczeniem działalności w obszarach wymagających dostępu do systemów informatycznych. Dla ograniczenia tego ryzyka Grupa MOSTOSTAL ZABRZE podejmuje szereg działań, w szczególności: monitorowanie poprawności funkcjonowania infrastruktury, sieci i systemów informatycznych; bieżąca aktualizacja oraz testowanie wprowadzanych zmian, zaawansowane filtrowanie komunikacji z i do sieci Internet, dobór usługodawców oraz producentów sprzętu IT spośród krajowych i światowych liderów w zakresie infrastruktury IT; zawarcie umów utrzymania w kluczowych obszarach infrastruktury, centralne zarzadzanie zabezpieczeniami infrastruktury IT, szyfrowanie, wprowadzenie Polityki bezpieczeństwa IT. cykliczne kampanie informacyjne i edukacyjne wśród pracowników zwiększające świadomość ryzyka oszustw i nadużyć; przeprowadzanie symulowanych ataków w celu weryfikacji poziomu wiedzy pracowników oraz stanu infrastruktury teleinformatycznej. wykorzystanie certyfikatów do celów autoryzacji w usługach oraz zabezpieczenia komunikacji, zabezpieczenie dostępu do rozwiązań chmurowych za pomocą uwierzytelniania wieloskładnikowego (MFA), ostrzeżenie o informacjach wysłanych z zewnątrz poprzez zamieszczenie odpowiedniej adnotacji do maila. Prawdopodobieństwo materializacji tego ryzyka jest wysokie, ale wpływ na działalność Grupy MOSTOSTAL ZABRZE Emitent ocenia jako niski. 2.8.ZMIANY W STRUKTURZE GRUPY MOSTOSTAL ZABRZE Planowane nabycie Przedsiębiorstwa STALMECH W dniu 22 lutego 2024 roku została zawarta przedwstępna warunkowa umowa pomiędzy MZ STALMECH S.A. (spółka celowa Emitenta założona dla ewentualnej realizacji przedmiotowej transakcji, dawniej: MZ STAL, dalej: „Kupujący”) a osobą fizyczną („Sprzedający”) prowadzącą działalność gospodarczą pod firmą Bogumił Księżakowski „STALMECH” (dalej: „Przedsiębiorstwo”) w sprawie nabycia Przedsiębiorstwa. W Umowie warunkowej Sprzedający zobowiązał się sprzedać Kupującemu, a Kupujący zobowiązał się nabyć od Sprzedającego Przedsiębiorstwo na podstawie umowy sprzedaży Przedsiębiorstwa, która zostanie zawarta pomiędzy Kupującym i Sprzedającym nie później niż w terminie 30 dni od daty uprawomocnienia się postanowienia właściwego sądu w przedmiocie zatwierdzenia układu w ramach postępowania restrukturyzacyjnego („Umowa przyrzeczona”). Cena sprzedaży nie przekracza 1% ogólnej wartości aktywów Grupy Kapitałowej Emitenta. Kupujący ma prawo wyznaczyć wcześniejszy termin __________________ Strona 34 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku zawarcia Umowy Przyrzeczonej (przedwstępna umowa warunkowa – rb nr 9/2024 z dnia 22 lutego 2024 roku, wcześniej - list intencyjny - rb nr 47/2023 z dnia 29 listopada 2023 roku). W kwietniu br. miały miejsce dalsze działania w ramach restrukturyzacji przedsiębiorstwa STALMECH, tj. otwarcie postępowania sanacyjnego, w rozumieniu przepisów ustawy z dnia 15 maja 2015 roku Prawo restrukturyzacyjne, które daje szansę na układ z wierzycielami oraz pomyślne przeprowadzenie procesu restrukturyzacyjnego. Nabycie przedsiębiorstwa i włącznie go w struktury Grupy MOSTOSTAL ZABRZE uzależnione jest od łącznego ziszczenia się szeregu warunków zawieszających, w tym w szczególności związanych z przebiegiem procesu restrukturyzacji Przedsiębiorstwa STALMECH. ModQ Solutions S.A. (dawniej MZ STALMECH S.A.) Podmiot utworzony w ramach struktur Grupy MOSTOSTAL ZABRZE w grudniu 2023 roku jako MOSTOSTAL ZABRZE STAL S.A. Jedynym akcjonariuszem spółki jest Emitent. Spółka utworzona celem przeprowadzenia ewentualnej transakcji nabycia Przedsiębiorstwa STALMECH w ramach „przejęć programowych” W dniu 11 kwietnia 2024 roku nastąpiła zmiana nazwy z MOSTOSTAL ZABRZE STAL S.A. na MZ STALMECH S.A. W dniu 16 października 2024 roku Emitent podpisał umowę z MZ STALMECH S.A. dot. objęcia przez MOSTOSTAL ZABRZE S.A. 1.000 akcji MZ STALMECH S.A, stanowiących nową emisję serii B. Oferta skierowana była wyłącznie do jedynego akcjonariusza, tj. MZ w trybie subskrypcji prywatnej w rozumieniu art. 431 § 2 pkt 1) Kodeksu spółek handlowych. Wartość nominalna akcji MZ STALMECH S.A nowej emisji serii B wynosi 1.000,00 zł każda, natomiast cena emisyjna to 10.000,00 zł za jedną akcję, tym samym łączna cena za akcje nowej emisji serii B wyniosła 10.000.000,00 zł. Akcje serii B zostały pokryte w całości wkładem pieniężnym. Jednocześnie na Nadzwyczajnym Walnym Zgromadzeniu MZ STALMECH S.A. w dniu 16 października 2024 r. zmieniono statut spółki, w którym m.in. zmianie uległa nazwa spółki na ModQ Solutions S.A. Podwyższenie kapitału MZ STALMECH oraz zmiany Statutu zostały zarejestrowane przez sąd rejestrowy w dniu 30 października 2024 roku. POLWAX S.A. W dniu 18 lipca 2024 roku Emitent podpisał umowę z Polwax S.A. dot. objęcia przez MOSTOSTAL ZABRZE S.A. 30.800.000 akcji Polwax S.A., stanowiących nową emisję serii F. Oferta skierowana była wyłącznie do MZ w trybie subskrypcji prywatnej w rozumieniu art. 431 § 2 pkt 1) Kodeksu spółek handlowych, z pozbawieniem prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy. Wartość nominalna akcji Polwax S.A. nowej emisji serii F wynosi 0,05 zł każda, natomiast cena emisyjna to 1,00 zł za jedną akcję, tym samym łączna cena za akcje nowej emisji serii F wyniosła 30.800.000,00 zł. Akcje serii F zostały pokryte w całości wkładem pieniężnym (ostateczne rozliczenie nastąpiło w dniu 23 lipca 2024 roku). Powyższa transakcja wpisuje się w przyjętą i realizowaną Strategię Grupy MOSTOSTAL ZABRZE na lata 2023-2026, której elementem są m.in. przemyślane i zaplanowane w perspektywie wieloletniej akwizycje realizowane zgodnie z przyjętą koncepcją „programowych przejęć” i mające na celu wygenerowanie wartości dla akcjonariuszy, przy wykorzystaniu posiadanych kompetencji, w szczególności w zakresie zarządzania projektami i procesami produkcyjnymi. Przejęcie kontroli nad Polwax umożliwi również uzupełnienie portfela klientów Grupy MOSTOSTAL ZABRZE o nowe obszary, dotychczas niezagospodarowane w Grupie MOSTOSTAL ZABRZE, a będące naturalnym rozszerzeniem działalności o nowe segmenty związane z produkcją, zgodnie z celami Strategii na lata 2023 – 2026 (list intencyjny - rb nr 21/2024 z dnia 24 maja 2024 roku, umowa - rb nr 41/2024 z dnia 18 lipca 2024 roku). W dniu 17 września 2024 roku Zarząd Polwax S.A., w związku ze złożonym przez akcjonariusza Spółki wnioskiem, podjął uchwałę, na mocy której dokonał zamiany 1.198.213 sztuk akcji imiennych serii C, uprzywilejowanych co do głosu, o wartości nominalnej 0,05 zł każda, na 1.198.213 sztuk akcji zwykłych na okaziciela serii C, o wartości nominalnej 0,05 zł każda („konwersja akcji”). Szczegóły zamiany zostały podane do publicznej wiadomości przez Polwax S.A. w raporcie bieżącym Polwax S.A. nr 42/2024 z dnia 17 września 2024 roku. W wyniku dokonanej konwersji akcji kapitał zakładowy Spółki nie uległ zmianie, natomiast zmniejszeniu o 1.198.213 głosów uległa ogólna liczba głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki. Sąd rejestrowy dokonał wpisu w Krajowym Rejestrze Sądowym podwyższenia kapitału zakładowego Polwax S.A. (akcje nowej emisji serii F) w dniu 9 października 2024 roku. W związku z objęciem akcji nowej emisji serii F spółki Polwax S.A., stanowiących 49,92% udziału w kapitale zakładowym oraz 49,64% udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu tejże spółki (z uwzględnieniem konwersji akcji), a także uwzględniając pozostałe przesłanki sprawowania kontroli przez MOSTOSTAL ZABRZE S.A. nad Polwax S.A., w rozumieniu stosowanych przez Emitenta przepisów o rachunkowości, Emitent objął od sierpnia 2024 roku spółkę Polwax S.A. konsolidacją metodą pełną Poza powyższym, w okresie sprawozdawczym i do dnia publikacji niniejszego sprawozdania nie nastąpiły inne zmiany w strukturze Grupy MOSTOSTAL ZABRZE _________________ Strona 35 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku 2.9.ROZLICZENIE POŁĄCZENIA POLWAX S.A. ZGODNIE Z MSSF 3 Powody i cele przeprowadzenia transakcji W dniu 18 lipca 2024 roku Emitent podpisał umowę z Polwax S.A. dot. objęcia przez MOSTOSTAL ZABRZE S.A. 30.800.000 akcji Polwax S.A., stanowiących nową emisję serii F. Oferta skierowana była wyłącznie do MZ w trybie subskrypcji prywatnej w rozumieniu art. 431 § 2 pkt 1) Kodeksu spółek handlowych, z pozbawieniem prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy. Wartość nominalna akcji Polwax S.A. nowej emisji serii F wynosi 0,05 zł każda, natomiast cena emisyjna to 1,00 zł za jedną akcję, tym samym łączna cena za akcje nowej emisji serii F wyniosła 30.800.000,00 zł. Akcje serii F zostały pokryte w całości wkładem pieniężnym (ostateczne rozliczenie nastąpiło w dniu 23 lipca 2024 roku). Powyższa transakcja wpisuje się w przyjętą i realizowaną Strategię Grupy MOSTOSTAL ZABRZE na lata 2023-2026, której elementem są m.in. przemyślane i zaplanowane w perspektywie wieloletniej akwizycje realizowane zgodnie z przyjętą koncepcją „programowych przejęć” i mające na celu wygenerowanie wartości dla akcjonariuszy, przy wykorzystaniu posiadanych kompetencji, w szczególności w zakresie zarządzania projektami i procesami produkcyjnymi. Przejęcie kontroli nad Polwax umożliwi również uzupełnienie portfela klientów Grupy MOSTOSTAL ZABRZE o nowe obszary, dotychczas niezagospodarowane w Grupie MOSTOSTAL ZABRZE, a będące naturalnym rozszerzeniem działalności o nowe segmenty związane z produkcją, zgodnie z celami Strategii na lata 2023 – 2026 (list intencyjny - rb nr 21/2024 z dnia 24 maja 2024 roku, umowa - rb nr 41/2024 z dnia 18 lipca 2024 roku). Spełnienie warunków formalnych w celu przeprowadzenia transakcji oraz przesłanki świadczące o sprawowaniu kontroli W dniu 17 września 2024 roku Zarząd Polwax S.A., w związku ze złożonym przez akcjonariusza Spółki wnioskiem, podjął uchwałę, na mocy której dokonał zamiany 1.198.213 sztuk akcji imiennych serii C, uprzywilejowanych co do głosu, o wartości nominalnej 0,05 zł każda, na 1.198.213 sztuk akcji zwykłych na okaziciela serii C, o wartości nominalnej 0,05 zł każda („konwersja akcji”). Szczegóły zamiany zostały podane do publicznej wiadomości przez Polwax S.A. w raporcie bieżącym Polwax S.A. nr 42/2024 z dnia 17 września 2024 roku. W wyniku dokonanej konwersji akcji kapitał zakładowy Spółki nie uległ zmianie, natomiast zmniejszeniu o 1.198.213 głosów uległa ogólna liczba głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki. Sąd rejestrowy dokonał wpisu w Krajowym Rejestrze Sądowym podwyższenia kapitału zakładowego Polwax S.A. (akcje nowej emisji serii F) w dniu 9 października 2024 roku. W związku z objęciem akcji nowej emisji serii F spółki Polwax S.A., stanowiących 49,92% udziału w kapitale zakładowym oraz 49,64% udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu tejże spółki (z uwzględnieniem konwersji akcji), a także uwzględniając pozostałe przesłanki sprawowania kontroli przez MOSTOSTAL ZABRZE S.A. nad Polwax S.A., w rozumieniu stosowanych przez Emitenta przepisów o rachunkowości, Emitent objął od sierpnia 2024 roku spółkę Polwax S.A. konsolidacją metodą pełną. Przesłanki świadczące o sprawowaniu kontroli przez MOSTOSTAL ZABRZE S.A. nad Polwax S.A. od sierpnia 2024 roku: Emitent w dniu 18 lipca 2024 roku dokonał objęcia 30.800.000 akcji nowej emisji serii F spółki Polwax S.A., stanowiących łącznie 49,92 % udziału w podwyższonym kapitale zakładowym oraz 49,64 % udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu tejże spółki; właściwy sąd rejestrowy dokonał wpisu w Krajowym Rejestrze Sądowym podwyższenia kapitału zakładowego Polwax S.A. w dniu 9 października 2024 roku; w dniu 22 lipca 2024 roku w skład pięcioosobowej Rady Nadzorczej Polwax S.A. zostali powołani trzej tj. wszyscy członkowie Zarządu MOSTOSTAL ZABRZE S.A.; według wiedzy MOSTOSTAL ZABRZE S.A. nie zostały zawarte porozumienia pomiędzy innymi akcjonariuszami Polwax S.A.; tylko dwóch akcjonariuszy (poza Emitentem) posiada pakiety akcji powyżej 5% (reprezentujące łącznie ok. 23,61 % w podwyższonym kapitale zakładowym i 23,48 % ogólnej liczny głosów na walnym zgromadzeniu Polwax S.A.), a pozostały akcjonariat jest rozdrobniony. Tym samym w praktyce, w celu przegłosowania MOSTOSTAL ZABRZE S.A. na walnym zgromadzeniu Polwax S.A. niemalże wszyscy pozostali akcjonariusze musieliby podjąć wspólne działania. Rozliczenie transakcji Transakcja połączenia z Polwax S.A. podlega rozliczeniu metodą przejęcia zgodnie z MSSF 3 Połączenia jednostek. Na dzień sporządzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego księgowe rozliczenie połączenia zostało zakończone. Grupa ostatecznie zakończyła proces identyfikacji i wyceny do wartości godziwej poszczególnych nabytych aktywów i przejętych zobowiązań. Mając na uwadze szczegółowe wymagania MSSF3 „Połączenia Jednostek” w zakresie możliwości rozpoznania ewentualnego zysku na okazjonalnym nabyciu, Grupa ponownie oceniła kompletność identyfikacji przejmowanych aktywów i zobowiązań oraz procedur stosowanych do określenia ich wartości. W konsekwencji przeprowadzonych procedur Grupa uznała, że uzasadnione jest ujęcie zysku na okazjonalnym nabyciu w kwocie 27,3 mln zł., w ramach pozostałej działalności operacyjnej w skonsolidowanym sprawozdaniu z całkowitych dochodów. Grupa zaangażowała niezależnych zewnętrznych ekspertów w celu przeprowadzenia wyceny do wartości godziwej nabytych aktywów i przejętych zobowiązań, w niniejszym sprawozdaniu Grupa prezentuje finalne wartości godziwe dla wszystkich możliwych do zidentyfikowana aktywów i zobowiązań. Zaprezentowana na dzień połączenia wartość możliwych do zidentyfikowania nabytych aktywów netto przewyższa wartość godziwą __________________ Strona 36 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku przekazanej zapłaty i kwotę udziałów niekontrolujących, w związku z czym na ostatecznym rozliczeniu połączenia powstał zysk z okazjonalnego nabycia w wysokości 27,3 mln zł. Ponieważ jest to zdarzenie jednorazowe, które nie wpływa na podejmowane w ramach Grupy decyzje o sposobie alokowania zasobów oraz na ocenę wyników działalności poszczególnych segmentów operacyjnych, cała wartość zysku na okazyjnym nabyciu powstałego z połączenia z Polwax S.A. została zaprezentowana w ramach korekt konsolidacyjnych,. Wartość możliwych do zidentyfikowania głównych pozycji nabytych aktywów i zobowiązań Polwax S.A. na dzień przejęcia przedstawia się następująco: Aktywa długoterminowe 121 635 Rzeczowe aktywa trwałe 112 659 Aktywa niematerialne 1 056 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 7 921 Długoterminowe należności i rozliczenia międzyokresowe - Aktywa krótkoterminowe 90 595 Zapasy 74 224 Krótkoterminowe należności 15 515 Należności z tytułu podatku dochodowego 814 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 42 Zobowiązania długoterminowe 16 602 Długoterminowe rezerwy 459 Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego 15 407 Długoterminowe zobowiązania z tytułu leasingu 736 Zobowiązania krótkoterminowe 79 242 Krótkoterminowe rezerwy 39 227 Krótkoterminowe kredyty bankowe i pożyczki 11 006 Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu leasingu 410 Krótkoterminowe zobowiązania 28 600 Aktywa netto w wartości godziwej zidentyfikowane w nabytym podmiocie na dzień 31.07.2024 roku 116 385 Wartość aktywów netto przypadających na udziały niekontrolujące (50,08%) 58 286 Nabyte aktywa netto 58 100 Wartość godziwa przekazanej zapłaty / płatność gotówkowa na dzień nabycia 30 800 Zysk z tytułu okazjonalnego nabycia 27 300 Udziały niekontrolujące Udziały niekontrolujące wycenione zostały w wartości proporcjonalnego udziału udziałów niesprawujących kontroli w możliwych do zidentyfikowania aktywach netto Polwax S.A. Przyczyny, które doprowadziły do powstania zysku z transakcji Zarząd Polwax S.A. w maju 2024 roku poinformował rynek o przyjęciu oceny sytuacji finansowej oraz podjęciu decyzji o rozpoczęciu przeglądu dostępnych opcji finasowania spółki (rb nr 12/2024 z dnia 9 maja 2024 roku). Konieczność podjęcia wymienionych działań przez Zarząd Polwax S.A. związana była z przedłużającymi się negocjacjami z bankami dotyczącymi finansowania bieżącej działalności spółki na kolejny okres roczny, w sytuacji, gdy spółka prowadziła swoją działalność w dużej mierze w oparciu o finansowanie zewnętrzne. Negatywny wpływ na sytuację finansową spółki, a co za tym idzie na negocjacje z bankami, miała niezrealizowana w spółce inwestycja pn. „Budowa i uruchomienie instalacji odolejania rozpuszczalnikowego gaczy parafinowych wraz z instalacjami pomocniczymi” (dalej „Inwestycja FUTURE”) oraz powiązane z tą inwestycją toczące się postępowania sądowe, w których w większości zostały wydane wyroki przez sądy I instancji, w tym wyroki dla spółki niekorzystne. Zarząd spółki Polwax S.A. stwierdził, że brak pozyskania dodatkowego finansowania bieżącej działalności spółki w dalszej perspektywie czasowej może doprowadzić do utraty jej płynności finansowej. Ocenił również, biorąc pod uwagę wskazane powyżej okoliczności, że należy uznać sytuację finansową spółki jako trudną. Powyższe okoliczności doprowadziły do podpisania przez Polwax S.A. listu intencyjnego z MOSTOSTAL ZABRZE S.A. odnośnie możliwości udziału w finansowaniu spółki Polwax S.A. poprzez objęcie nowej emisji akcji spółki. Po przeprowadzeniu badania prawnego, finansowego i technicznego spółki oraz dokonaniu oceny ryzyk dotyczących spółki Polwax S.A., MOSTOSTAL ZABRZE S.A. w dniu 18 lipca 2024 roku podpisał umowę objęcia akcji serii F Polwax S.A., której warunki wynikały ze złożonej przez Polwax S.A. oferty objęcia akcji, co zostało przedstawione w raportach bieżących MOSTOSTAL ZABRZE S.A. nr 41/2024 i Polwax S.A. nr 29/2024. Powyższe czynniki miały istotny wpływ na wartość zysku na okazjonalnym nabyciu. _________________ Strona 37 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Pozostałe ujawnienia Wartość nabytych należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności na dzień przejęcia wyniosła 14 432 tys. zł przy czym wartość brutto tych należności wyniosła 33 109 tys. zł., zgodnie z najlepszym szacunkiem, Grupa uznaje spłatę wykazanych należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności w wysokości 14 432 tys. zł za prawdopodobną. Główne klasy należności: KRÓTKOTERMINOWE NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG Na dzień połączenia Od jednostek powiązanych - Od pozostałych jednostek 3 429 Z tytułu dostaw i usług, o okresie spłaty 3 429 do 12 miesięcy 3 429 powyżej 12 miesięcy - Należności krótkoterminowe netto 3 429 Odpisy aktualizujące wartość należności z tytułu dostaw i usług 216 Należności krótkoterminowe brutto 3 645 KRÓTKOTERMINOWE NALEŻNOŚCI POZOSTAŁE Na dzień połączenia Od jednostek powiązanych - Od pozostałych jednostek 11 003 Należności budżetowe i z tytułu innych świadczeń 9 753 Rozrachunki z pracownikami 54 Zaliczki 1 117 Pozostałe 11 Fundusze specjalne 69 Należności krótkoterminowe netto 11 003 Odpisy aktualizujące wartość pozostałych należności 18 461 Należności krótkoterminowe brutto 29 464 Wpływ połączenia z Polwax S.A. przedstawia się następująco: Przychody ze sprzedaży Spółki za okres od momentu nabycia do 31 grudnia 2024 roku 132 689 Wynik netto Spółki za okres od momentu nabycia do 31 grudnia 2024 roku 3 611 Wpływ połączenia z Polwax S.A., gdyby nastąpiło na początku okresu przestawiałby się następująco: Przychody ze sprzedaży Spółki za okres od początku roku do 31 grudnia 2024 roku 190 258 Wynik netto Spółki za okres od początku roku do 31 grudnia 2024 roku (20 185) Kwota kosztów związanych z przejęciem na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania wynosi 307 tys. zł. Koszty zostały ujęte w wyniku finansowym. Zobowiązania warunkowe Opis istotnych zobowiązań warunkowych dotyczących spółki Polwax S.A. przejętych przez Grupę MOSTOSTAL ZABRZE w ramach transakcji połączenia, został zawarty w pkt 10.1 „Postępowania toczące się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej” Sprawozdania z działalności Mostostal Zabrze S.A. oraz Grupy Mostostal Zabrze za rok 2024. Zgodnie z wymogami MSSF 3 w ramach rozliczenia transakcji połączenia Grupa powinna ująć na dzień przejęcia zobowiązania warunkowe przejęte w ramach połączenia jednostek, nawet, jeśli nie jest prawdopodobne, że w celu uregulowania zobowiązania niezbędny będzie wypływ zasobów zawierających w sobie korzyści ekonomiczne. Na dzień sporządzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego w ramach wykonanych procedur, w tym na podstawie opinii zewnętrznych niezależnych kancelarii prawnych Grupa wyceniła w wartości godziwej rezerwę na przyszłe zobowiązania dotyczące spraw sądowych w wysokości 7,7 mln zł plus 3,1 mln zł tytułem kosztów odsetek. Rezerwa w głównej mierze dotyczy sporów prawnych z Spółką Orlen Projekt S.A. Poza postępowaniami opisanymi w pkt 10.1 Sprawozdania z działalności Grupa nie zidentyfikowała innych istotnych zobowiązań warunkowych. __________________ Strona 38 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku REZERWY KRÓTKOTERMINOWE Stan na 31.12.2024 Na dzień połączenia Pozostałe rezerwy krótkoterminowe 6 570 10 798 Rezerwa na przyszłe zobowiązania dotyczące spraw sądowych 4 856 7 703 Rezerwa na przyszłe zobowiązania dotyczące spraw sądowych - odsetki 1 714 3 095 RAZEM 6 570 10 798 ZMIANA STANU POZOSTAŁYCH REZERW KRÓTKOTERMINOWYCH Stan na dzień połączenia 10 798 Rezerwa na przyszłe zobowiązania dotyczące spraw sądowych 7 703 Rezerwa na przyszłe zobowiązania dotyczące spraw sądowych - odsetki 3 095 Zwiększenia 182 Rezerwa na przyszłe zobowiązania dotyczące spraw sądowych - Rezerwa na przyszłe zobowiązania dotyczące spraw sądowych - odsetki 462 Wykorzystanie - Rezerwa na przyszłe zobowiązania dotyczące spraw sądowych - Rezerwa na przyszłe zobowiązania dotyczące spraw sądowych - odsetki - Rozwiązanie - Rezerwa na przyszłe zobowiązania dotyczące spraw sądowych 2 847 Rezerwa na przyszłe zobowiązania dotyczące spraw sądowych - odsetki 1 843 Stan na 31.12.2024 6 570 Rezerwa na przyszłe zobowiązania dotyczące spraw sądowych 4 856 Rezerwa na przyszłe zobowiązania dotyczące spraw sądowych - odsetki 1 714 W dniu 6 grudnia 2024 roku rozpoczęły się trójstronne negocjacje pomiędzy Emitentem, Polwax S.A. oraz Orlen Projekt S.A. w sprawie polubownego rozwiązania sporów toczących się pomiędzy Polwax i Orlen Projekt, dlatego Emitent wskazuje na niepewność co do terminu i kwoty wypływu korzyści ekonomicznych, a wartość utworzonych rezerw w skonsolidowanym sprawozdaniu, zgodnie z wyceną na podstawie opinii prawnych, odzwierciedla wysokość kwoty niezbędnej do wypełnienia przez Emitenta obowiązku. 2.10.SPRAWOZDAWCZOŚĆ DOTYCZĄCA SEGMENTÓW DZIAŁALNOŚCI Podstawowy podział sprawozdawczości oparty jest na segmentach branżowych, a uzupełniający – na segmentach geograficznych. Zarząd monitoruje oddzielnie wyniki operacyjne segmentów celem podejmowania decyzji dotyczących alokacji zasobów, oceny skutków tej alokacji oraz wyników działalności. Ceny transakcyjne oparte są na zasadach rynkowych, zarówno dla podmiotów niepowiązanych, jak również dla transakcji między spółkami (segmentami) wchodzących w skład Grupy. Grupa prowadzi działalność w ramach następujących segmentów branżowych: –realizacje przemysłowe i projektowanie, –produkcja mechaniczna, –budownictwo ogólne i inżynieryjne, –produkcja chemiczna, –pozostała działalność. Działalność w zakresie realizacji przemysłowych i projektowania obejmuje szeroko rozumiane usługi montażowo-produkcyjne, usługi w sektorze elektroenergetycznym oraz usługi projektowe, wykonywane w kraju i zagranicą. Działalność ta jest prowadzona przez następujące spółki wchodzące w skład Grupy MOSTOSTAL ZABRZE: –MOSTOSTAL ZABRZE Realizacje Przemysłowe S.A. (MZRP), –MOSTOSTAL ZABRZE Biprohut S.A. (MZB), –MOSTOSTAL ZABRZE Elektro Sp. z o.o. (MZE), –A-GROTEX Sp. z o.o. (AGTX) Działalność w ramach produkcji mechanicznej (wcześniej konstrukcji maszynowych) obejmuje wykonawstwo konstrukcji stalowych maszyn i urządzeń dźwigowych, pojazdów szynowych, urządzeń specjalistycznych na platformy wiertnicze oraz innych urządzeń przemysłowych i jest prowadzona przez MOSTOSTAL ZABRZE Konstrukcje Przemysłowe S.A. (MZKP). W tym segmencie prezentowana będzie również planowana działalność nowo utworzonej spółki ModQ Solutions S.A. (ModQ) (wcześniej MOSTOSTAL ZABRZE STALMECH S.A. (MZS)). Działalność w zakresie budownictwa ogólnego i inżynieryjnego obejmuje usługi budowlane głównie w zakresie obiektów użyteczności publicznej, robót ziemnych, drogowo-nawierzchniowych oraz robót inżynieryjnych w zakresie budowy kanalizacji i wodociągów realizowana jest przez MOSTOSTAL ZABRZE Gliwickie Przedsiębiorstwo Budownictwa Przemysłowego S.A. (MZGPBP), Przedsiębiorstwo Robót Inżynieryjnych S.A. oraz BUD-WORK Serwis Sp. z o.o. (BUDW). _________________ Strona 39 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Działalność w zakresie produkcji chemicznej obejmuje produkcję i dystrybucję rafinowanych i odwanianych parafin, wosków oraz produktów komponowanych na bazie parafin dla przemysłu oraz dla rynku świecowo-zniczowego. Działalność w tym segmencie jest realizowana przez spółkę Polwax S.A. (PWX). Pozostała działalność obejmuje działalność związaną z zarządzaniem i wynajmem nieruchomości realizowana jest przez MOSTOSTAL ZABRZE Nieruchomości Sp. z o.o. (MZN) i Emitenta MOSTOSTAL ZABRZE (MZ) . Segment ten obejmuje również działalność prowadzoną przez Emitenta realizującego zadania na poziomie zarządzania strategicznego oraz prowadzącego obszar usług wspólnych (m.in. księgowość, kadry i płace, finanse, zakupy, IT). Podział sprzedaży na branże oraz na rynki geograficzne opisano w pkt 2.6 Sprawozdania z działalności Mostostal Zabrze S.A. oraz Grupy MOSTOSTAL ZABRZE za 2024 rok. za okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2024 Realizacje przemysłowe i projektowanie Produkcja mechaniczna Budownictwo ogólne i inżynieryjne Produkcja chemiczna Pozostała działalność Wyłączenia i korekty konsolidacyjne Skonsolidowane dane finansowe Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów 440 940 149 392 296 052 132 689 25 814 (34 566) 1 010 322 Sprzedaż na zewnątrz 432 213 143 992 293 929 132 689 7 498 - 1 010 322 Sprzedaż między segmentami 8 727 5 400 2 123 - 18 315 (34 566) - Zysk (strata) z działalności operacyjnej 35 620 (9 603) 29 277 7 999 (12 183) 28 710 79 820 Zysk (strata) brutto 37 087 (11 679) 26 829 4 512 69 376 (47 270) 78 854 Aktywa segmentu 308 946 155 951 176 660 191 360 312 258 (275 357) 869 818 W tym aktywa przeznaczone do sprzedaży - - 777 - 3 422 - 4 200 Zobowiązania długoterminowe segmentu 29 504 20 061 19 778 15 918 5 164 (1 823) 88 603 Zobowiązania krótkoterminowe segmentu 198 446 65 150 105 696 55 394 46 211 (64 712) 406 185 W tym zobowiązania z tytułu dostaw i usług 30 035 16 713 47 441 4 426 5 279 (5 692) 98 202 Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów struktura geograficzna 440 940 149 392 296 052 132 689 25 814 (34 566) 1 010 322 Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów w kraju 229 765 19 859 295 615 125 318 25 814 (34 129) 662 242 Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów za granicą 211 175 129 533 437 7 371 - (437) 348 079 za okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2023 roku Realizacje przemysłowe i projektowanie Produkcja mechaniczna Budownictwo ogólne i inżynieryjne Produkcja chemiczna Pozostała działalność Wyłączenia i korekty konsolidacyjne Skonsolidowane dane finansowe Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów 610 951 180 741 564 716 - 34 061 (39 026) 1 351 442 Sprzedaż na zewnątrz 592 558 180 541 562 518 - 15 826 - 1 351 442 Sprzedaż między segmentami 18 393 200 2 199 - 18 235 (39 026) - Zysk (strata) z działalności operacyjnej 54 585 7 654 46 421 - (15 782) 160 93 237 Zysk (strata) brutto 52 921 9 284 43 044 - 40 577 (45 222) 100 802 Aktywa segmentu 239 540 139 855 270 144 - 260 186 (199 977) 711 296 W tym aktywa przeznaczone do sprzedaży 18 - - - 4 438 - 4 456 Zobowiązania długoterminowe segmentu 19 928 16 003 24 151 - 5 191 (1 823) 63 451 Zobowiązania krótkoterminowe segmentu 125 354 46 229 186 954 - 26 614 (28 741) 357 878 W tym zobowiązania z tytułu dostaw i usług 31 572 18 675 71 883 - 10 888 (12 019) 121 000 - Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów struktura geograficzna 610 951 180 741 564 716 - 34 061 (39 026) 1 351 442 Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów w kraju 390 130 3 753 564 249 - 34 061 (38 558) 953 634 Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów za granicą 220 821 176 988 468 - - (468) 397 809 Grupa zaprezentowała całą wartość zysku na okazyjnym nabyciu powstałego z połączenia z Polwax S.A. w wysokości 27 300 tys. zł w ramach korekt konsolidacyjnych, ponieważ jest to zdarzenie jednorazowe, które nie wpływa na podejmowane w ramach Grupy decyzje o sposobie alokowania zasobów oraz na ocenę wyników działalności poszczególnych segmentów operacyjnych. __________________ Strona 40 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku 2.11.DANE LICZBOWE DOTYCZĄCE SPÓŁEK POWIĄZANYCH TRANSAKCJE ZE SPÓŁKAMI ZALEŻNYMI GRUPY MOSTOSTAL ZABRZE PODLEGAJĄCYMI KONSOLIDACJI ZA OKRES ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2024 ROKU Nazwa spółki Przychody z tytułu sprzedaży produktów, towarów i usług Zakup produktów, towarów i usług Zysk z lat ubiegłych Pozostałe przychody Pozostałe koszty Przychody finansowe Koszty finansowe Inwestycje Mostostal Zabrze S.A. 14 537 2 004 - - 6 77 569 331 - MZ Biprohut S.A. 3 702 1 463 - - - - 9 - MZ GPBP S.A. 1 357 7 860 28 941 6 - 14 169 - MZ Realizacje Przemysłowe S.A. 1 710 11 346 38 166 8 - 466 385 411 MZ Konstrukcje Przemysłowe S.A. 5 490 4 839 7 429 - - 90 877 508 PRInż S.A. 108 32 121 - 2 - - - MZ Nieruchomości Sp. z o.o. 3 778 428 1 323 - - 105 64 - MZ Elektro Sp. z o.o. 2 922 557 - - 6 - 255 - Bud Work Serwis Sp. z o.o. 658 19 - - - - - - A-GROTEX Sp. z o.o. 528 63 - - - - 5 - ModQ Solutions S.A. - 5 176 - - - - 36 87 Polwax S.A. - - - - - 52 - - Razem 34 791 33 785 75 980 14 14 78 296 2 264 1 006 Nazwa spółki Należności brutto Zobowiązania Pożyczki udzielone Pożyczki otrzymane Należności z tytułu dywidend Zobowiązania z tytułu dywidend Mostostal Zabrze S.A. 4 472 90 33 038 21 191 - - MZ Biprohut S.A. 222 282 - - - - MZ GPBP S.A. 201 1 348 - - - - MZ Realizacje Przemysłowe S.A. 1 031 2 747 21 191 - - - MZ Konstrukcje Przemysłowe S.A. 172 2 049 - 25 896 - - PRInż S.A. - 4 - - - - MZ Nieruchomości Sp. z o.o. 142 127 - 1 308 - - MZ Elektro Sp. z o.o. 492 300 - 5 830 - - Bud Work Serwis Sp. z o.o. 54 2 - - - - A-GROTEX Sp. z o.o. 509 24 - 2 - - Mostostal Zabrze Stal S.A. - 321 - 2 - - Razem 7 295 7 295 54 229 54 229 - - DŁUGOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE – DANE FINANSOWE SPÓŁEK ZALEŻNYCH OBJĘTYCH KONSOLIDACJĄ Skrócona nazwa MZB MZ GPBP MZRP MZKP PRInż MZN MZE BUDW ATX ModQ PWX Siedziba Gliwice Gliwice Gliwice Zabrze Gliwice Gliwice Gliwice Gliwice Gliwice Gliwice Jasło Przedmiot działalności Projektowa Budowlano - Montażowa Budowlano - Montażowa Produkcja Konstrukcji Stalowych Usługowa Wynajem i zarządzanie nieruchomościami Wykonywanie instalacji elektrycznych Agencja pracy tymczasowej szkolenia Usługowo-Produkcyjna Usługowo-Produkcyjna Usługowo-Produkcyjna Powiązanie kapitałowe Spółka zależna Spółka zależna Spółka zależna Spółka zależna Spółka zależna Spółka zależna Spółka zależna Spółka zależna Spółka zależna Spółka zależna Spółka zależna Metoda konsolidacji Pełna Pełna Pełna Pełna Pełna Pełna Pełna Pełna Pełna Pełna Pełna Data objęcia kontroli/rozpoczęcia wywierania znacznego wpływu 14.08.1998 30.04.1999 15.11.1991 25.06.1996 14.08.1998 10.05.2019 06.05.2014 01.04.2019 14.06.2023 04.12.2023 23.07.2024 Wartość akcji/udziałów wg ceny nabycia 612 13 014 23 900 47 970 68 579 13 742 3 110 186 2 215 100 30 800 Korekty aktualizujące wartość (razem) - - - - 67 063 - - - - - - Wartość bilansowa akcji/udziałów 612 13 014 23 900 47 970 1 516 13 742 3 110 186 2 215 100 30 800 Kapitał zakładowy na 1.01.2024 500 11 410 20 685 17 160 749 3 373 3 110 100 156 100 1 545 Kapitał zakładowy na 31.12.2024 500 11 410 20 685 17 160 749 3 373 3 110 100 156 1 100 3 085 Udział Spółki Dominującej w kapitale na 01.01.2024 100% 96,73% 98,47% 100% 99,17% 100% 100% 96,73% 100% 100% 0% Udział Spółki Dominującej w kapitale na 31.12.2024 100% 96,73% 98,47% 100% 100% 100% 100% 96,73% 100% 100% 49,92% Udział Spółki Dominującej w walnym zgromadzeniu 100% 96,73% 98,47% 100% 100% 100% 100% 96,73% 100% 100% 49,92% _________________ Strona 41 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Skrócona nazwa MZB MZ GPBP MZRP MZKP PRInż MZN MZE BUDW ATX ModQ PWX RAZEM Kapitał własny jednostki 2 340 49 817 79 334 61 113 1 018 40 396 (2 870) 351 2 193 9 626 120 048 363 366 Kapitał podstawowy 500 11 410 20 685 17 160 749 3 373 3 110 100 156 1 100 3 085 61 429 Kapitał z aktualizacji wyceny (233) (7 278) (4 349) (1 489) - (11) 2 - 6 - 53 452 40 101 Zyski (straty) zatrzymane 2 073 45 684 62 997 45 442 269 37 034 (5 982) 251 2 031 8 526 63 511 261 837 Zysk (strata) okresu bieżącego 1 019 21 747 29 317 (9 066) 14 2 616 (3 350) (69) 22 (470) 3 611 45 391 Zobowiązania jednostki 7 685 124 949 204 762 74 821 485 3 989 13 766 39 1 736 10 390 71 313 513 937 - długoterminowe 1 536 19 778 27 031 13 241 - 1 100 824 - 112 6 820 15 918 86 361 - krótkoterminowe 6 149 105 171 177 732 61 580 485 2 889 12 942 39 1 623 3 570 55 394 427 575 Należności jednostki 4 486 67 146 60 957 24 645 39 516 6 859 118 1 492 3 891 11 468 181 618 - długoterminowe - 2 514 986 130 - - - - - - - 3 630 - krótkoterminowe 4 486 64 633 59 971 24 515 39 516 6 859 118 1 492 3 891 11 468 177 988 Aktywa jednostki razem 10 026 174 766 284 096 135 935 1 503 44 386 10 896 390 3 929 20 016 191 360 877 303 Przychody ze sprzedaży 17 204 295 061 398 334 148 957 128 10 208 15 742 863 9 660 435 132 689 1 029 282 W okresie sprawozdawczym Emitent nie zbył udziałów / akcji w spółkach zależnych. TRANSAKCJE ZE SPÓŁKAMI POWIĄZANYMI OSOBOWO NIEPODLEGAJĄCYMI KONSOLIDACJI Przychody z tytułu sprzedaży produktów, towarów i usług Zakup produktów, towarów i usług Pozostałe przychody Pozostałe koszty Przychody finansowe Koszty finansowe Pozostałe podmioty powiązane osobowo nie objęte konsolidacją 574 - - - 11 - 574 - - - 11 - Należności brutto Zobowiązania Pożyczki udzielone Pożyczki otrzymane Pozostałe podmioty powiązane osobowo nie objęte konsolidacją 535 1 297 - 535 1 297 - 2.12.INFORMACJE O PRZECIĘTNYM ZATRUDNIENIU Szczegółowa informacja o pracownikach Grupy MOSTOSTAL ZABRZE znajduje się w pkt 8.10 Sprawozdania z działalności Mostostal Zabrze S.A. oraz Grupy Mostostal Zabrze za 2024 rok. Wyszczególnienie 31.12.2024 31.12.2023 Pracownicy fizyczni 967 909 - w Polsce 843 817 - za granicą 124 92 Pracownicy umysłowi 820 733 - w Polsce 781 715 - za granicą 39 18 Ogółem 1 787 1 642 __________________ Strona 42 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku 2.13.INFORMACJE O WYNAGRODZENIACH WYPŁACONYCH OSOBOM ZAZĄDZAJĄCYM I NADZORUJĄCYM EMITENTA WARUNKI I WYSOKOŚĆ WYNAGRODZEŃ CZŁONKÓW ZARZĄDU Imię i nazwisko Funkcja Tytuł wynagrodzenia Kwota /w tys. zł/ Dariusz Pietyszuk Prezes Zarządu umowa o pracę 720 premia 1 367,5 dodatkowe korzyści samochód służbowy, telefon, laptop, opieka medyczna z tytułu zasiadania w Radach Nadzorczych spółek zależnych 363,4 Witold Grabysz Wiceprezes Zarządu umowa o pracę 648 premia 911,7 dodatkowe korzyści laptop, opieka medyczna z tytułu zasiadania w Radach Nadzorczych spółek zależnych 328,9 Marek Kaczyński Wiceprezes Zarządu umowa o pracę 391,6 od 23 maja 2024 roku dodatkowe korzyści laptop, opieka medyczna z tytułu zasiadania w Radach Nadzorczych spółek zależnych 29,7 WARUNKI I WYSOKOŚĆ WYNAGRODZEŃ CZŁONKÓW RADY NADZORCZEJ Imię i nazwisko Funkcja Tytuł wynagrodzenia Kwota /w tys. zł/ Krzysztof Jędrzejewski Przewodniczący Rady Nadzorczej sprawowana funkcja 205,1 Michał Rogatko Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej sprawowana funkcja 121,2 Daniel Lewczuk Członek Rady Nadzorczej sprawowana funkcja 54,3 Marek Kaczyński Członek Rady Nadzorczej do 23 maja 2024 roku sprawowana funkcja 47,9 Jacek Górka Członek Rady Nadzorczej sprawowana funkcja 163,1 Mateusz Jędrzejewski Członek Rady Nadzorczej sprawowana funkcja 121,2 Mirosława Barszcz Członek Rady Nadzorczej od 26 czerwca 2024 roku sprawowana funkcja 62,1 Krzysztof Obój Członek Rady Nadzorczej od 23 maja 2024 roku sprawowana funkcja 73,7 2.14.INFORMACJA O ZNACZĄCYCH ZDARZENIACH JAKIE NASTĄPIŁY PO DNIU BILANSOWYM Szczegółowy opis znaczących zdarzeń, jakie nastąpiły po dniu bilansowym, znajduje się w pkt. 2.8.3 Sprawozdania z działalności Mostostal Zabrze S.A. oraz Grupy Mostostal Zabrze za 2024 rok. 2.15.PODMIOT UPRAWNIONY DO BADANIA SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH Badanie skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2024 rok przeprowadziła firma UHY ECA Audyt Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością z siedzibą w Warszawie, ul. Połczyńska 31A. Umowa na czas określony, niezbędny dla wykonania ww. przedmiotu została zawarta przez Emitenta i UHY ECA Audyt w lipcu 2024 roku. Łączna wartość wynagrodzenia wynikająca z umowy za dokonanie przeglądu jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego za I półrocze 2024 roku oraz badania jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2024 rok wynosi 145 tys. zł netto, w tym: –z tytułu przeglądu jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego za I półrocze 2024 roku 60 tys. zł netto, –z tytułu badania jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2024 rok wynosi 85 tys. zł netto. Powyższa umowa uwzględnia również usługę atestacyjną, wykonaną zgodnie z krajowymi standardami usług atestacyjnych innych niż badanie i przegląd, polegającą na zbadaniu, czy sprawozdanie finansowe i skonsolidowane sprawozdanie finansowe za 2024 rok sporządzone w formie ESEF spełnia we wszystkich istotnych aspektach wymogi określone w Rozporządzeniu ESEF. W 2024 roku UHY ECA Audyt świadczył na rzecz Emitenta następujące dozwolone usługi inne niż przegląd i badanie sprawozdań finansowych: –usługa polegająca na sporządzeniu opinii z wykonania usługi atestacyjnej, zawartej w sprawozdaniu z badania skonsolidowanego sprawozdania finansowego w zakresie sprawdzenia zgodności skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2024 sporządzonego w jednolitym elektronicznym formacie raportowania z wymogami rozporządzenia o standardach technicznych dotyczących specyfikacji jednolitego elektronicznego formatu raportowania, –usługa atestacyjna polegająca na przeprowadzeniu oceny sprawozdania o wynagrodzeniach Emitenta za rok 2024 zgodnie z art.90 g. Ustawy o ofercie publicznej –usługa polegająca na przeprowadzeniu atestacji sprawozdania w zakresie zrównoważonego rozwoju w celu przedłożenia raportu atestacyjnego, Szczegółowy opis znajduje się w pkt 10.3 Sprawozdania z działalności Mostostal Zabrze S.A. oraz Grupy Mostostal Zabrze za 2024 rok. _________________ Strona 43 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku 3.NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA Z SYTUACJI FINANSOWEJ NOTA 1 RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE Za okres od 01.01.2024 do 31.12.2024 Grunty i prawo wieczystego użytkowania gruntów Grunty i prawo wieczystego użytkowania gruntów w leasingu Budynki i budowle Budynki i budowle w leasingu Maszyny i Urządzenia Maszyny i Urządzenia w leasingu Środki transportu Środki transportu w leasingu Pozostałe Pozostałe w leasingu Razem Wartość brutto na początek okresu 830 7 686 67 946 - 93 314 26 875 20 072 17 772 19 755 240 254 492 Zwiększenia 9 9 139 83 162 - 24 946 12 602 776 6 504 4 199 41 141 377 Nabycie, w tym ulepszenia 9 779 2 831 - 5 184 12 602 184 5 299 1 732 41 28 662 Objęcie kontroli nad podmiotem zależnym - 8 360 80 330 - 19 705 - 592 1 205 2 456 - 112 649 Zmniejszenia - - 538 - 1 124 43 1 052 345 527 - 3 630 Zbycie - - - - 366 43 1 049 345 14 - 1 818 Likwidacja - - - - 544 - 3 - 501 - 1 048 Inne - - 538 - 214 - - - 11 - 764 Aktywa trwałe klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - - (155) - (225) - (1 177) - (12) - (1 569) Przypisane do działalności zaniechanej - - - - - - - - - - - Przemieszczenia wewnętrzne - - - - 3 386 (3 428) 1 086 (1 044) 205 (205) - Wartość brutto na koniec okresu 839 16 825 150 415 - 120 296 36 006 19 706 22 887 23 620 77 390 671 Wartość umorzenia na początek okresu - 676 37 212 - 77 123 7 860 17 891 4 925 15 768 157 161 613 Zwiększenia (amortyzacja bieżąca) - - 2 050 - 6 247 3 452 771 3 440 1 745 44 17 749 Inne zwiększenia - - - - 1 - - - 10 - 11 Zmniejszenia - - - - 613 7 947 95 472 - 2 134 Aktywa trwałe klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - - (30) - 195 - (955) - (3) - (793) Przypisane do działalności zaniechanej - - - - - - - - - - - Przemieszczenia wewnętrzne - - - - 2 154 (2 154) 704 (704) 161 (161) - Wartość umorzenia na koniec okresu - 676 39 232 - 85 107 9 152 17 464 7 566 17 209 40 176 447 Odpis aktualizujący z tyt. utraty wartości na początek okresu - - - - 795 - - - 55 - 851 Ujęcie w okresie odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości - - - - - - - - - - - Wartość odpisu z tytułu utraty wartości na koniec okresu - - - - 795 - - - 46 - 842 Wartość netto na koniec okresu 839 16 149 111 182 - 34 394 26 854 2 242 15 321 6 364 37 213 383 Za okres od 01.01.2023. do 31.12.2023 Grunty i prawo wieczystego użytkowania gruntów Grunty i prawo wieczystego użytkowania gruntów w leasingu Budynki i budowle Budynki i budowle w leasingu Maszyny i urządzenia Maszyny i urządzenia w leasingu Środki transportu Środki transportu w leasingu Pozostałe Pozostałe w leasingu Razem Wartość brutto na początek okresu 830 7 686 64 879 - 82 294 20 289 19 498 14 865 18 060 349 228 751 Zwiększenia - - 3 067 - 7 256 12 333 1 393 4 590 1 871 35 30 546 Nabycie, w tym ulepszenia - - 3 067 - 6 635 12 333 547 4 590 1 846 35 29 053 Nieodpłatne przejęcie - - - - 621 - 846 - 25 - 1 493 Zmniejszenia - - - - 1 712 1 2 473 53 320 - 4 560 Zbycie - - - - 634 - 2 473 - 33 - 3 140 Likwidacja - - - - 1 050 - - 53 261 - 1 365 Inne - - - - 27 1 - - 26 - 55 Aktywa trwałe klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - - - - (6) - 24 - - - 18 Przypisane do działalności zaniechanej - - - - - - - - - - - Przemieszczenia wewnętrzne - - - - 5 482 (5 745) 1 630 (1 630) 144 (144) (263) Wartość brutto na koniec okresu 830 7 686 67 946 - 93 314 26 875 20 072 17 772 19 755 240 254 492 Wartość umorzenia na początek okresu - 676 35 838 - 70 255 7 560 17 544 3 301 14 307 259 149 739 Zwiększenia (amortyzacja bieżąca) - - 1 375 - 4 894 3 333 876 2 715 1 579 41 14 813 Inne zwiększenia - - - - 590 - 720 - 25 - 1 336 Zmniejszenia - - - - 1 386 - 2 347 16 287 - 4 036 Aktywa trwałe klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - - - - 1 - 24 - - - 25 Przypisane do działalności zaniechanej - - - - - - - - - - - Przemieszczenia wewnętrzne - - - - 2 769 (3 033) 1 075 (1 075) 144 (144) (263) Wartość umorzenia na koniec okresu - 676 37 212 - 77 123 7 860 17 891 4 925 15 768 157 161 613 __________________ Strona 44 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Odpis aktualizujący z tyt. utraty wartości na początek okresu - - - - 102 - - - 55 - 157 Ujęcie w okresie odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości - - - - 693 - - - - - 693 Wartość odpisu z tytułu utraty wartości na koniec okresu - - - - 795 - - - 55 - 851 Wartość netto na koniec okresu 830 7 010 30 734 - 15 396 19 015 2 181 12 847 3 931 84 92 028 W okresie sprawozdawczym Grupa: –wartość netto aktywów trwałych obejmuje aktywa trwałe w toku budowy w kwocie 5 544 tys. zł, –na dzień 31 grudnia 2024 roku nie występują zobowiązania umowne na zakup aktywów trwałych –w wyniku połączenia z Polwax wzrost aktywów o kwotę brutto 111 487 tys. zł. W odniesieniu do aktywów trwałych, w związku z paragrafem 12 MSR 36 Utrata wartości aktywów Emitent i spółki Grupy na koniec każdego okresu sprawozdawczego dokonują oceny, czy istnieją jakiekolwiek przesłanki wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości składników aktywów. Oceniając istnienie przesłanek świadczących o utracie wartości składnika aktywów Grupa MZ bierze pod uwagę następujące przesłanki: Przesłanka 1. Większy spadek wartości składnika aktywów niż oczekiwano by wraz z upływem czasu lub w związku z normalnym zużyciem Przesłanka 2. Weryfikacja znaczących zmian: -o charakterze technologicznym, rynkowym, gospodarczym lub prawnym a także w otoczeniu w którym prowadzona jest działalność – czynniki zewnętrzne -zakresu lub sposobu, w jaki dany składnik aktywów jest użytkowany – czynniki wewnętrzne Przesłanka 3. Weryfikacja dowodów pochodzących ze sprawozdawczości wewnętrznej, świadczących o tym, że ekonomiczne wyniki uzyskiwane przez dany składnik aktywów są lub w przyszłości będą gorsze od oczekiwanych Przesłanka 4. Weryfikacja wzrostu rynkowych stóp procentowych lub innych rynkowych stóp zwrotu z inwestycji Przesłanka 5. Weryfikacja dostępnych dowodów na utratę przydatności składnika aktywów lub jego fizycznego uszkodzenia Emitent i spółki Grupy weryfikują przewidywane okresy użytkowania składników rzeczowych aktywów trwałych na koniec każdego roku. Aktualizacja okresów użytkowania rzeczowych aktywów trwałych opiera się w głównej mierze na ocenie służb technicznych, odpowiedzialnych za ich eksploatację. W ramach weryfikacji w szczególności brane są pod uwagę przesłanki pochodzące z wewnętrznych źródeł informacji. W szczególności następujące kwestie: -utrata wartości składników aktywów trwałych poprzez przeglądy stanów technicznych, oceny ich użyteczności oraz weryfikacji dokonanych w poprzednich okresach odpisów z tytułu utraty wartości aktywów trwałych, -czy dostępne są dowody na to, że nastąpiła utrata przydatności danego składnika aktywów lub jego fizyczne uszkodzenie, -stosowanie stawek amortyzacyjnych aktywów trwałych, w przypadku gdy nastąpiła znacząca zmiana w sposobie oczekiwanego czerpania korzyści ekonomicznych z użytkowania danego składnika aktywów, -czy dane pozycje rzeczowych aktywów trwałych, nie są obecnie używane w związku z zaprzestaniem działalności, -czy poszczególne składniki majątku zostały przeznaczone do sprzedaży. W odniesieniu do wykazanych wartości budynków i budowli wykazanych w rzeczowych aktywach trwałych Emitent i spółki Grupy dodatkowo corocznie zlecają wykonanie wyceny do wartości godziwej i dokonują porównania dokonanej wyceny z wartością budynków i budowli wykazanych w księgach w cenie nabycia pomniejszonej o odpisy umorzeniowe i z tytułu utraty wartości. Wycena realizowana jest przez niezależnego rzeczoznawcę majątkowego. Z dokonanej analizy wynika, że wartość godziwa tych aktywów przewyższa ich wartość bilansową. W ocenie Emitenta i spółek Grupy w zakresie aktywów niefinansowych nie wystąpiła żadna z przesłanek wskazanych w MSR 36. _________________ Strona 45 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku NOTA 2 NIERUCHOMOŚCI INWESTYCYJNE Za okres od 01.01.2024 do 31.12.2024 Grunty Grunty w leasingu Budynki i budowle Budynki i budowle w leasingu Razem Wartość na początek okresu 61 17 647 19 942 - 37 651 Zwiększenia 5 - 1 038 - 1 043 Nabycie, w tym ulepszenia 5 - 1 038 - 1 043 Zmniejszenia - - 163 - 163 Zbycie, likwidacja - - 65 - 65 Przemieszczenia wewnętrzne - - - - - Aktywa trwale klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - - - - - Wyceny do wartości godziwej 183 1 029 (511) - 700 Wartość na koniec okresu 249 18 676 20 306 - 39 231 Wartość umorzenia na początek okresu - - - - - Przemieszczenia wewnętrzne - - - - - Aktywa trwale klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - - - - - Wartość umorzenia na koniec okresu - - - - - Odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości na początek okresu - - - - - Odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości na koniec okresu - - - - - Wartość na koniec okresu 249 18 676 20 306 - 39 231 Za okres od 01.01.2023 do 31.12.2023 Grunty Grunty w leasingu Budynki i budowle Budynki i budowle w leasingu Razem Wartość na początek okresu 59 20 957 21 763 - 42 779 Zwiększenia - - 794 - 794 Nabycie, w tym ulepszenia - - 794 - 794 Zmniejszenia - 759 65 - 824 Zbycie, likwidacja - 759 65 - 824 Przemieszczenia wewnętrzne - (3 983) - - (3 983) Aktywa trwale klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - (92) - - (92) Wyceny do wartości godziwej 3 1 525 (2 550) - (1 022) Wartość na koniec okresu 61 17 647 19 942 - 37 651 Wartość umorzenia na początek okresu - - - - - Przemieszczenia wewnętrzne - - - - - Aktywa trwale klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - - - - - Wartość umorzenia na koniec okresu - - - - - Odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości na początek okresu - - - - - Odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości na koniec okresu - - - - - Wartość na koniec okresu 61 17 647 19 942 - 37 651 PRZYCHODY I KOSZTY DOTYCZĄCE NIERUCHOMOŚCI INWESTYCYJNYCH 31.12.2024 31.12.2023 Przychody 7 076 6 393 Koszty 5 693 5 717 Zysk (strata) dotyczący/a nieruchomości inwestycyjnych 1 384 676 W okresie sprawozdawczym Grupa: –przekwalifikowała nieruchomości inwestycyjne do aktywów sklasyfikowanych jako przeznaczone do sprzedaży w kwocie 3 983 tys. zł –wartość netto nieruchomości inwestycyjnych obejmuje nieruchomości inwestycyjne w toku budowy w kwocie 192 tys. zł –poniosła nakłady na modernizację budynków i budowli w wysokości 794 tys. zł, –nie utworzyła odpisów aktualizujących wartość nieruchomości inwestycyjnych i nie odwróciła odpisów aktualizujących wartość nieruchomości inwestycyjnych. Na dzień 31 grudnia 2024 roku nie występują zobowiązania umowne na zakup nieruchomości inwestycyjnych. Rzeczowe aktywa trwałe, nieruchomości inwestycyjne oraz aktywa sklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży w kwocie 3 547 tys. zł stanowią zabezpieczenie pod udzielone gwarancje bankowe, kredyty i poręczenia. __________________ Strona 46 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Informacje w zakresie stosowanych zasad wyceny nieruchomości inwestycyjnych Kluczowe dane wejściowe oraz wyjaśnienie odnośnie do warunków makroekonomicznych Do każdej wycenianej nieruchomości indywidualnie przyjmowana jest stopa kapitalizacji wg tego samego wzoru. W pierwszej kolejności przyjmuje się nominalną stopę zwrotu z inwestycji wolnych od ryzyk, czyli na podstawie notowań rentowności polskich obligacji 10-letnich na dzień wyceny, których poziom jest zależny m.in. od wysokości stóp procentowych. Nominalna stopa zwrotu z inwestycji wolnych od ryzyk korygowana jest o prognozowaną inflację. Następnie z raportów rynkowych przyjmuje się najlepsze stopy zwrotu (Prime) dla danego typu nieruchomości (w nieruchomościach Grupy MZ dla wzorcowych obiektów biurowych i magazynowo-produkcyjnych). Poziom stóp (Prime) odzwierciedla stan rynku nieruchomości, na który wpływa także wysokość stóp procentowych. Do powyższych stóp zwrotu następnie dodawana jest premia za ryzyka wynikające z niższego standardu wycenianego budynku niż obiekt wzorcowy oraz premia za ryzyko z tytułu wyższego poziomu wymaganych stóp zwrotu wynikającego z gorszej lokalizacji niż obiekt wzorcowy. W ten sposób otrzymywane są indywidualne stopy kapitalizacji dla każdej nieruchomości, które uwzględniają stan rynku nieruchomości (który jest kreowany przez m.in. czynniki makroekonomiczne) i indywidualne cechy wycenianej nieruchomości. Inne czynniki makroekonomiczne są uwzględniane w trakcie szacowania dochodów z wycenianej nieruchomości, na które wpływ mają rynkowe stawki czynszów, poziom pustostanów, rynkowe koszty utrzymania nieruchomości. Poziom hierarchii wartości godziwej Wszystkie nieruchomości inwestycyjne Emitent i spółki Grupy MZ kwalifikują do II poziomu hierarchii wartości. Wycena nieruchomości inwestycyjnych realizowana jest przez niezależnego rzeczoznawcę majątkowego. Istotne zmiany (w tym przeniesienia między poziomami) W okresie sprawozdawczym za rok 2024 w porównaniu z poprzednim okresem sprawozdawczym nie nastąpiły przemieszczenia pomiędzy poziomami hierarchii wartości. Szczegółowe informacje o planowanym na rok 2024 poziomie nakładów inwestycyjnych na rzeczowe aktywa trwałe oraz nieruchomości inwestycyjne przedstawiono w pkt 2.7 Sprawozdania z działalności Mostostal Zabrze S.A. oraz Grupy Mostostal Zabrze za 2024 rok. . NOTA 3 WARTOŚĆ FIRMY WARTOŚCI FIRMY 31.12.2024 31.12.2023 Wartość na początek okresu - - Zwiększenia 295 295 Nabycie, w tym ulepszenia 295 295 Wartość brutto na koniec okresu 295 295 Odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości na początek okresu - - Odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości na koniec okresu - - Wartość netto na koniec okresu 295 295 USTALONE WARTOŚCI GODZIWE NA MOMENT NABYCIA Cena nabycia udziałów w wartości nominalnej 2 215 Aktywa netto zidentyfikowane w nabytym podmiocie ustalone na dzień 31.05.2023 roku Aktywa trwałe 132 Rzeczowe aktywa trwałe 132 Aktywa obrotowe 2 940 Zapasy 270 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 1 593 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 1 077 Zobowiązania długo i krótkoterminowe (1 152) Długoterminowe rezerwy (112) Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania (1 040) Nabyte aktywa netto w wartościach godziwych 1 920 Wartość firmy zidentyfikowana na nabyciu 295 Płatność gotówkowa na dzień nabycia 2 215 Na dzień 31 grudnia 2024 roku został przeprowadzony test na utratę wartości firmy w oparciu o metodę dochodową DCF bazując na wynikach spółki A-GROTEX za rok 2024 oraz prognozę za lata 2025-2029 opartą o założenia własne, w szczególności średni ważony koszt kapitału WACC 9,89%, stopa wolna od ryzyka – 5,87%, koszt kapitału obcego WIBOR3M + marża 4%. Wartość godziwa ustalona metodą zdyskontowanych przepływów pieniężnych (DCF) wynosi 4 853 tys. zł i tym samym jest wyższa niż wartość wartości firmy ustalonej na moment nabycia. _________________ Strona 47 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku NOTA 4 AKTYWA NIEMATERIALNE (Z WYŁĄCZENIEM WARTOŚCI FIRMY) Za okres od 01.01.2024 do 31.12.2024 koszty prac rozwojowych pozostałe nabyte koncesje, patenty, licencje i podobne wartości nabyte koncesje, patenty, licencje i podobne wartości - aktywa z tytułu praw do użytkowania pozostałe Razem Wartość brutto na początek okresu 49 - 10 471 - - 10 520 Zwiększenia 276 - 1 461 - 685 2 423 Nabycie, w tym ulepszenia 276 - 996 - 87 1 358 Objęcie kontroli nad podmiotem zależnym - - 458 - 599 1 056 Zmniejszenia - - 34 - - 34 Zbycie - - 24 - - 24 Likwidacja - - 2 - - 2 Darowizny i nieodpłatne przekazanie - - - - - - Aktywa trwale klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - - - - - - Przypisane do działalności zaniechanej - - - - - - Przemieszczenia wewnętrzne - - 16 (16) - - Wartość brutto na koniec okresu 325 - 11 915 (16) 685 12 909 Wartość umorzenia na początek okresu - - 7 042 - - 7 042 Zwiększenia (amortyzacja bieżąca) - - 1 142 - 23 1 165 Zmniejszenia - - 26 - - 26 Aktywa trwale klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - - - - - - Przypisane do działalności zaniechanej - - - - - - Przemieszczenia wewnętrzne - - 16 (16) - - Wartość umorzenia na koniec okresu - - 8 174 (16) 23 8 181 Odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości na początek okresu - - 156 - - 156 Wartość odpisów z tytułu utraty wartości na koniec okresu - - - - - - Wartość netto na koniec okresu 325 - 3 741 - 662 4 728 Za okres od 01.01.2023 do 31.12.2023 koszty prac rozwojowych pozostałe nabyte koncesje, patenty, licencje i podobne wartości nabyte koncesje, patenty, licencje i podobne wartości - aktywa z tytułu praw do użytkowania pozostałe Razem Wartość brutto na początek okresu - - 10 891 - - 10 891 Zwiększenia 49 - 264 - - 313 Nabycie, w tym ulepszenia 49 - 264 - - 313 Zmniejszenia - - 684 - - 684 Zbycie - - 90 - - 90 Likwidacja - - 402 - - 402 Darowizny - - 192 - - 192 Aktywa trwale klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - - - - - - Przypisane do działalności zaniechanej - - - - - - Przemieszczenia wewnętrzne - - - - - - Wartość brutto na koniec okresu 49 - 10 471 - - 10 520 Wartość umorzenia na początek okresu - - 6 703 - - 6 703 Zwiększenia (amortyzacja bieżąca) - - 1 021 - - 1 021 Zmniejszenia - - 681 - - 681 Aktywa trwale klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży - - - - - - Przypisane do działalności zaniechanej - - - - - - Przemieszczenia wewnętrzne - - - - - - Wartość umorzenia na koniec okresu - - 7 042 - - 7 042 Odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości na początek okresu - - 156 - - 156 Wartość odpisów z tytułu utraty wartości na koniec okresu - - 156 - - 156 Wartość netto na koniec okresu 49 - 3 273 - - 3 322 W okresie sprawozdawczym Grupa nie dokonała istotnych przekwalifikowań z/do aktywów niematerialnych. W wyniku połączenia z Polwax wzrost aktywów niematerialnych o kwotę brutto 994 tys. zł. Emitent i spółki Grupy nie posiadają aktywów niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania, w związku z powyższym nie wystąpiły przesłanki przewidziane w par. 10 MSR 36 Utrata wartości aktywów. Emitent i spółki Grupy posiada składnik wartości niematerialnych, który nie jest jeszcze __________________ Strona 48 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku dostępny do użytkowania w postaci kosztów prac rozwojowych. W związku z powyższym wystąpiły przesłanki przewidziane w pkt 10 i 11 MSR 36 Utrata wartości aktywów. Został w związku z powyższym przeprowadzony test na utratę wartości składnika wartości niematerialnych według założeń. Wartość użytkowa wartości prac rozwojowych ustalona została metodą zdyskontowanych przepływów pieniężnych (DCF) i wynosi 3 051 tys. zł i tym samym jest wyższa niż ich wartość bilansowa. W odniesieniu do aktywów trwałych i pozostałych aktywów niematerialnych, w związku z pkt 12 MSR 36 Utrata wartości aktywów Spółka na koniec każdego okresu sprawozdawczego dokonuje oceny, czy istnieją jakiekolwiek przesłanki wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości składników aktywów. W ocenie Spółki w zakresie aktywów niefinansowych nie wystąpiła żadna z przesłanek wskazanych w MSR 36 a czynniki makroekonomiczne nie miały wpływu na wartość odzyskiwaną analizowanych aktywów, co wynika z charakteru tych aktywów i ogólnej wysokiej rentowności realizowanych przez Spółkę projektów biznesowych do których wykorzystywane i przypisane są wyżej wskazane aktywa. W odniesieniu do pozostałych aktywów niematerialnych, w związku z par. 12 MSR 36 Utrata wartości aktywów Emitent i spółki Grupy na koniec każdego okresu sprawozdawczego dokonują oceny, czy istnieją jakiekolwiek przesłanki wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości składników aktywów. W ocenie Emitenta i spółek Grupy w zakresie aktywów niematerialnych nie wystąpiła żadna z przesłanek wskazanych w MSR 36 a czynniki makroekonomiczne nie miały wpływu na wartość odzyskiwalną analizowanych aktywów, co wynika z charakteru tych aktywów i ogólnej wysokiej rentowności realizowanych przez Grupę projektów biznesowych do których wykorzystywane i przypisane są wyżej wskazane aktywa. NOTA 5 DŁUGOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE DŁUGOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE 31.12.2024 31.12.2023 W jednostkach zależnych Grupy MZ - - Udziały i akcje - - W jednostkach stowarzyszonych Grupy MZ - - W jednostce dominującej - - W pozostałych jednostkach 88 826 91 968 Udziały i akcje 263 263 Inne papiery wartościowe 87 786 90 812 Obligacje oraz odsetki od obligacji 87 786 90 812 Inne długoterminowe aktywa finansowe 776 893 Inne 776 893 Długoterminowe aktywa finansowe netto 88 826 91 968 Odpis aktualizujący wartość 759 759 Długoterminowe aktywa finansowe brutto 89 585 92 727 ZMIANA STANU ODPISÓW AKTUALIZUJĄCYCH DŁUGOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE 31.12.2024 31.12.2023 Stan na początek okresu 759 2 113 Odpisy aktualizujące udziały i akcje 759 2 113 Zwiększenia - 4 Odpisy aktualizujące udziały i akcje - 4 Zmniejszenia - 1 358 Odpisy aktualizujące udziały i akcje - 1 358 Stan na koniec okresu 759 759 Odpisy aktualizujące udziały i akcje 759 759 _________________ Strona 49 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku . NOTA 6 AKTYWA Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO AKTYWA Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO 31.12.2024 31.12.2023 Stan aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego na początek okresu 39 831 33 842 Z tytułu wyceny bilansowej środków pieniężnych i rozrachunków 257 148 Z tytułu wyceny instrumentów finansowych 125 - Z tytułu straty podatkowej 662 4 015 Z tytułu wyceny kontraktów budowlanych 16 862 12 947 Z tytułu wyceny pozostałych umów 3 367 3 163 Z tytułu odmiennego momentu podatkowego uznawania kosztu 7 797 4 075 Z tytułu odpisu aktualizującego wartość zapasów 395 394 Z tytułu odpisu aktualizującego wartość należności 1 393 1 419 Z tytułu nie wypłaconych wynagrodzeń, umów zleceń i składek ZUS 54 970 Z tytułu rezerw na przewidywane koszty 3 560 2 190 Z tytułu rezerw na świadczenia pracownicze 4 981 3 606 Z tytułu pozostałych rezerw 224 632 Z tytułu wyceny aktywów niefinansowych 75 74 Z innych tytułów 79 208 Zwiększenia 16 496 15 862 Z tytułu wyceny bilansowej środków pieniężnych i rozrachunków 4 631 152 Z tytułu wyceny instrumentów finansowych 92 125 Z tytułu straty podatkowej 351 519 Z tytułu wyceny kontraktów budowlanych 5 580 7 899 Z tytułu wyceny pozostałych umów - 204 Z tytułu odmiennego momentu podatkowego uznawania kosztu 58 3 829 Z tytułu odpisu aktualizującego wartość zapasów 351 19 Z tytułu odpisu aktualizującego wartość należności 119 62 Z tytułu nie wypłaconych wynagrodzeń, umów zleceń i składek ZUS 24 - Z tytułu rezerw na przewidywane koszty 627 1 577 Z tytułu rezerw na świadczenia pracownicze 1 011 1 375 Z tytułu pozostałych rezerw 2 160 99 Z tytułu wyceny aktywów niefinansowych - 1 Z tytułu kosztów finansowania dłużnego 1 138 - Z innych tytułów 353 - Zmniejszenia 13 554 9 873 Z tytułu wyceny bilansowej środków pieniężnych i rozrachunków 313 44 Z tytułu wyceny instrumentów finansowych - - Z tytułu straty podatkowej 414 3 872 Z tytułu wyceny kontraktów budowlanych 6 789 3 984 Z tytułu wyceny pozostałych umów 66 - Z tytułu odmiennego momentu podatkowego uznawania kosztu 3 028 108 Z tytułu odpisu aktualizującego wartość zapasów 140 19 Z tytułu odpisu aktualizującego wartość należności 39 87 Z tytułu nie wypłaconych wynagrodzeń, umów zleceń i składek ZUS 25 916 Z tytułu rezerw na przewidywane koszty 1 428 207 Z tytułu rezerw na świadczenia pracownicze 425 - Z tytułu pozostałych rezerw 209 507 Z tytułu kosztów finansowania dłużnego 674 - Z innych tytułów 4 129 Stan aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego na koniec okresu 42 773 39 831 Z tytułu wyceny bilansowej środków pieniężnych i rozrachunków 4 575 257 Z tytułu wyceny instrumentów finansowych 218 125 Z tytułu straty podatkowej 599 662 Z tytułu wyceny kontraktów budowlanych 15 653 16 862 Z tytułu wyceny pozostałych umów 3 300 3 367 Z tytułu odmiennego momentu podatkowego uznawania kosztu 4 827 7 797 Z tytułu odpisu aktualizującego wartość zapasów 606 395 Z tytułu odpisu aktualizującego wartość należności 1 472 1 393 Z tytułu nie wypłaconych wynagrodzeń, umów zleceń i składek ZUS 54 54 Z tytułu rezerw na przewidywane koszty 2 759 3 560 Z tytułu rezerw na świadczenia pracownicze 5 567 4 981 Z tytułu pozostałych rezerw 2 174 224 Z tytułu wyceny aktywów niefinansowych 75 75 Z tytułu kosztów finansowania dłużnego 464 - Z innych tytułów 428 79 ZMIANA STANU AKTYWA Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO 31.12.2024 31.12.2023 Zmiana stanu aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego w okresie 2 942 5 989 W odniesieniu na bieżący wynik finansowy 2 530 4 438 W odniesieniu na kapitał własny 412 1 551 W wyniku połączenia z Polwax wzrost Aktywa z tytułu odroczonego o kwotę 6 745 tys. zł. Prawdopodobieństwo realizacji aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego z przyszłymi zyskami podatkowymi opiera się na budżetach, w tym na budżetach Kontraktów. Grupa ujęła w księgach rachunkowych aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego do wysokości, do której __________________ Strona 50 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku jest prawdopodobne, iż osiągnie zysk do opodatkowania, który pozwoli na potrącenie ujemnych różnic przejściowych. W przypadku projektów realizowanych na rynkach zagranicznych, które historycznie generowały straty i których projekcje finansowe nie przewidują osiągnięcia zysku do opodatkowania umożliwiającego potrącenie ujemnych różnic przejściowych, Grupa nie rozpoznaje w swoich księgach rachunkowych aktywa z tego tytułu lub wykazuje w wysokości najbardziej prawdopodobnej do rozliczenia. Jeżeli w ocenie Emitenta i spółek Grupy jest prawdopodobne, że podejście do kwestii podatkowej lub grupy kwestii podatkowych będzie zaakceptowane przez organ podatkowy, Emitent i spółki Grupy określają dochód do opodatkowania (stratę podatkową), podstawę opodatkowania, niewykorzystane straty podatkowe, niewykorzystane ulgi podatkowe i stawki podatkowe z uwzględnieniem podejścia do opodatkowania planowanego lub zastosowanego w swoim zeznaniu podatkowym. Jeżeli Emitent i spółki Grupy stwierdzą, że nie jest prawdopodobne, że organ podatkowy zaakceptuje podejście Emitenta i spółki Grupy do kwestii podatkowej lub grupy kwestii podatkowych, wówczas Emitent i spółki Grupy odzwierciedlają wpływ niepewności przy ustalaniu dochodu do opodatkowania (straty podatkowej), niewykorzystanych strat podatkowych, niewykorzystanych ulg podatkowych lub stawek podatkowych, określając najbardziej prawdopodobny scenariusz, będący pojedynczą kwotą spośród możliwych wyników. NOTA 7 NALEŻNOŚCI I ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE DŁUGOTERMINOWE DŁUGOTERMINOWE ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE 31.12.2024 31.12.2023 Czynne rozliczenia międzyokresowe kosztów 3 655 3 341 Prowizje od gwarancji bankowych 3 483 3 277 Inne 172 64 Pozostałe rozliczenia międzyokresowe - - RAZEM 3 655 3 341 Na dzień 31 grudnia 2024 roku oraz na dzień 31 grudnia 2023 roku Emitent i spółki Grupy nie posiadają należności długoterminowych. NOTA 8 ZAPASY ZAPASY 31.12.2024 31.12.2023 Materiały 47 469 27 817 Półprodukty i produkty w toku 1 612 80 Produkty gotowe 16 051 958 Towary 4 4 RAZEM 65 136 28 858 W wyniku połączenia z Polwax wzrost zapasów o kwotę 31 170 tys. zł. Wartość zapasów, na którym ustanowiono zabezpieczenie wynosi 31.253 tys. zł Za okres od 01.01.2024 do 31.12.2024 Zapasy brutto Wycena według wartości netto możliwej do uzyskania Kwota odpisów aktualizujących wartości zapasów na początek okresu Kwoty odwrócenia odpisów aktualizujących zapasy ujęte jako pomniejszenie tych odpisów w okresie Kwoty odpisów aktualizujących wartości zapasów ujętych w okresie jako koszt Kwota odpisów aktualizujących wartości zapasów na koniec okresu Wartość zapasów ujętych jako koszt w okresie Wartość bilansowa zapasów na koniec okresu Wartość zapasów stanowiących zabezpieczenie zobowiązań Materiały 49 571 - 2 122 474 454 2 103 172 524 47 469 - Półprodukty i produkty w toku 1 612 - - - - - - 1 612 - Produkty gotowe 16 748 - 640 623 1 614 698 128 939 16 051 - Towary 4 - - - - - - 4 - RAZEM 67 936 - 2 762 1 096 2 069 2 800 301 463 65 136 - Za okres od 01.01.2023 do 31.12.2023 Zapasy brutto Wycena według wartości netto możliwej do uzyskania Kwota odpisów aktualizujących wartości zapasów na początek okresu Kwoty odwrócenia odpisów aktualizujących zapasy ujęte jako pomniejszenie tych odpisów w okresie Kwoty odpisów aktualizujących wartości zapasów ujętych w okresie jako koszt Kwota odpisów aktualizujących wartości zapasów na koniec okresu Wartość zapasów ujętych jako koszt w okresie Wartość bilansowa zapasów na koniec okresu Wartość zapasów stanowiących zabezpieczenie zobowiązań Materiały 29 895 - 2 076 405 408 2 079 37 096 27 817 - Półprodukty i produkty w toku 80 - - - - - - 80 - Produkty gotowe 958 - - - - - 156 960 958 - Towary 4 - - - - - 593 4 - RAZEM 30 937 - 2 076 405 408 2 079 194 648 28 858 - _________________ Strona 51 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku NOTA 9 KRÓTKOTERMINOWE NALEŻNOŚCI I ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE KRÓTKOTERMINOWE NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG 31.12.2024 31.12.2023 Od jednostek powiązanych - - Od pozostałych jednostek 143 978 185 443 Z tytułu dostaw i usług, o okresie spłaty 143 978 185 443 do 12 miesięcy 143 336 177 998 powyżej 12 miesięcy 642 7 446 Należności krótkoterminowe netto 143 978 185 443 Odpisy aktualizujące wartość należności z tytułu dostaw i usług 25 634 24 254 Należności krótkoterminowe brutto 169 612 209 697 KRÓTKOTERMINOWE NALEŻNOŚCI POZOSTAŁE 31.12.2024 31.12.2023 Od jednostek powiązanych - - Od pozostałych jednostek 24 553 13 656 Należności budżetowe i z tytułu innych świadczeń 12 135 4 784 Rozrachunki z pracownikami 214 94 Zaliczki 11 009 7 823 Należności z tytułu sprzedanych aktywów trwałych 12 - Pozostałe 358 352 Fundusze specjalne 825 602 Należności krótkoterminowe netto 24 553 13 656 Odpisy aktualizujące wartość pozostałych należności 18 462 209 Należności krótkoterminowe brutto 43 015 13 864 W wyniku połączenia z Polwax wzrost wartości należności o kwotę 11 468 tys. zł. ZMIANA STANU ODPISÓW AKTUALIZUJĄCYCH WARTOŚĆ KRÓTKOTERMINOWYCH NALEŻNOŚCI 31.12.2024 31.12.2023 Stan na początek okresu 31 351 25 369 Zwiększenia 13 852 1 149 Odpisu aktualizującego należności z tytułu dostaw i usług 2 042 923 Odpisu aktualizującego pozostałe należności 11 789 209 Inne 22 18 Zmniejszenia 464 1 430 Odpisu aktualizującego należności z tytułu dostaw i usług 464 1 201 Inne - 228 Wykorzystanie 643 626 Odpisu aktualizującego należności z tytułu dostaw i usług 643 626 Stan na koniec okresu 44 096 24 463 KRÓTKOTERMINOWE NALEŻNOŚCI BRUTTO (STRUKTURA WALUTOWA) 31.12.2024 31.12.2023 W walucie polskiej 168 061 163 941 W walutach obcych 44 567 59 620 Jednostka/waluta EUR 8 512 13 653 Wartość w zł 36 371 59 362 Jednostka/waluta GBP 1 592 52 Wartość w zł 8 195 258 Jednostka/waluta USD 4 - Wartość w zł 16 - Pozostałe waluty wartość w zł 1 - Należności krótkoterminowe brutto, razem 212 627 223 562 KRÓTKOTERMINOWE ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE 31.12.2024 31.12.2023 Czynne rozliczenia międzyokresowe kosztów 8 131 4 724 Ubezpieczenia 2 635 1 290 Podatki i opłaty na rzecz skarbu państwa, gmin i samorządów 15 5 Licencje, subskrypcje, usługi IT 809 621 Prenumeraty 42 33 Media, koszty noclegów, wynajem urządzeń, rusztowań, mieszkań 533 417 Gwarancje ubezpieczeniowe i bankowe 3 345 1 786 Inne 753 571 Pozostałe rozliczenia międzyokresowe - - RAZEM 8 131 4 724 __________________ Strona 52 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku NOTA 10 AKTYWA Z TYTUŁU UMÓW AKTYWA Z TYTUŁU UMÓW 31.12.2024 31.12.2023 Wycena kontraktów budowlanych 71 063 65 456 Wycena pozostałych umów 17 429 19 104 RAZEM NETTO 88 493 84 561 Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości 203 246 RAZEM BRUTTO 88 695 84 806 Dodatkowa informacja w zakresie kontraktów budowlano-montażowych znajduje się w pkt. 4.1. AKTYWA i ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU UMÓW Z KLIENTAMI niniejszego sprawozdania finansowego. NOTA 11 NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU PODATKU DOCHODOWEGO NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU PODATKU DOCHODOWEGO 31.12.2024 31.12.2023 W kraju 3 830 1 Za granicą - - RAZEM 3 830 1 Należność z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych wynikająca z rozliczenia Podatkowej Grupy Kapitałowej wynosi 3 784 tys. zł. NOTA 12 KRÓTKOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE KRÓTKOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE 31.12.2024 31.12.2023 W jednostkach zależnych Grupy MZ - - W jednostkach stowarzyszonych Grupy MZ - - W pozostałych jednostkach 3 127 4 660 Inne papiery wartościowe 1 689 1 482 Obligacje oraz odsetki od obligacji 1 689 1 482 Udzielone pożyczki wraz z odsetkami - 402 Inne krótkoterminowe aktywa finansowe 1 438 2 776 Instrumenty pochodne 740 1 766 Pozostałe 698 1 009 Krótkoterminowe aktywa finansowe netto 3 127 4 660 Odpis aktualizujący wartość 4 553 4 393 Krótkoterminowe aktywa finansowe brutto 7 680 9 052 NOTA 13 ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY 31.12.2024 31.12.2023 Środki pieniężne w kasie 62 117 Środki pieniężne w banku 74 739 115 747 Lokaty 60 680 638 RAZEM 135 481 116 502 Środki o ograniczonej możliwości dysponowania 8 594 6 655 ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY (STRUKTURA WALUTOWA) 31.12.2024 31.12.2023 W walucie polskiej 113 328 91 840 W walutach obcych 22 153 24 662 Jednostka/waluta EUR 4 463 5 670 Wartość w zł 19 069 24 655 Jednostka/waluta GBP 596 - Wartość w zł 3 071 - Jednostka/waluta USD 1 - Wartość w zł 6 - Pozostałe waluty wartość w zł 14 7 RAZEM 135 481 116 502 W wyniku połączenia z Polwax wzrost środków pieniężnych o kwotę 29 496 tys. zł. Jako środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania wykazano środki na wydzielonych rachunkach VAT (tzw. split-payment). Na gruncie polskich przepisów środki te mogą być wydatkowane tylko z tytułu zobowiązań publicznoprawnych. _________________ Strona 53 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku NOTA 14 AKTYWA KLASYFIKOWANE JAKO PRZEZNACZONE DO SPRZEDAŻY AKTYWA KLASYFIKOWANE JAKO PRZEZNACZONE DO SPRZEDAŻY 31.12.2024 31.12.2023 Grunty i prawo wieczystego użytkowania gruntów 3 422 4 438 Budynki i budowle 125 - Maszyny i urządzenia 643 18 Aktywa obrotowe 9 - RAZEM 4 200 4 456 Aktywa sklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży w kwocie 3 547 tys. zł stanowią zabezpieczenie pod udzielone gwarancje bankowe, kredyty i poręczenia. . NOTA 15 KAPITAŁ WŁASNY LICZBA AKCJI SKŁADAJĄCYCH SIĘ NA KAPITAŁ PODSTAWOWY 31.12.2024 31.12.2023 Akcji zwykłych na okaziciela – serii A1 73 969 344 73 969 344 Akcji zwykłych imiennych – serii A2 5 925 5 925 RAZEM 73 975 269 73 975 269 Średnioważona liczba akcji w okresie 71 089 570 74 232 472 Wartość nominalna akcji Akcji zwykłych na okaziciela – serii A1 147 939 147 939 Akcji zwykłych imiennych – serii A2 12 12 RAZEM 147 951 147 951 Okres Treść Liczba akcji wyemitowanych w danym okresie Akcje wykupione celem umorzenia Akcje występujące Udział okresu w roku Średnia ważona liczba akcji Od 01-01-2024 do 12-07-2024 Stan na początek okresu 73 235 269 73 235 269 0,53 38 925 047 Od 13-07-2024 do 31-12-2024 Zakup akcji własnych za gotówkę 4 580 000 68 655 269 0,47 32 164 523 razem 1,00 71 089 570 KAPITAŁ WŁASNY PRZYPADAJĄCY NA UDZIAŁY NIEKONTROLUJĄCE 31.12.2024 31.12.2023 Stan na początek okresu 3 277 2 738 Połączenia jednostek 58 286 - Pozostałe zwiększenia/zmniejszenia 1 414 539 Stan na koniec okresu 62 976 3 277 Skup akcji własnych Emitenta w celu ich umorzenia MOSTOSTAL ZABRZE S.A. w 2024 roku przeprowadził jeden skup akcji własnych w celu ich umorzenia, nabywając łącznie 4 580 000 akcji Spółki, stanowiących 6,19% kapitału zakładowego Spółki (na moment rozpoczęcia skupu), o łącznej wartości nominalnej 9,16 mln zł, za kwotę 34,35 mln zł. Szczegółową procedurę skupu akcji własnych przeprowadzonych przez Emitenta w 2024 roku w celu ich umorzenia opisano poniżej: W dniu 24 kwietnia 2024 roku Zarząd Emitenta podjął decyzję o przedstawieniu wniosku do Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia w sprawie przeznaczenia części zysku netto za 2023 rok w kwocie ok. 34,5 mln zł na skup akcji własnych w celu ich umorzenia (rb nr 13/2024 z dnia 24 kwietnia 2024 roku). Wniosek Zarządu został pozytywnie zaopiniowany przez Radę Nadzorczą. W dniu 23 maja 2024 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Emitenta uchwałą nr 30 upoważniło Zarząd Spółki do nabywania akcji własnych w celu ich umorzenia (rb nr 16/2024 z dnia 23 maja 2024 roku). W dniu 14 czerwca 2024 roku Zarząd Emitenta, działając na podstawie powyższego upoważnienia, podjął uchwałę w sprawie przeprowadzenia skupu akcji własnych Spółki (rb nr 24/2024 z dnia 14 czerwca 2024 roku). W odpowiedzi na zaproszenie do składania ofert sprzedaży akcji MOSTOSTAL ZABRZE S.A. (rb nr 27/2024 z dnia 20 czerwca 2024 roku) złożono oferty sprzedaży obejmujące łącznie 55.661.435 akcji Spółki. W związku z tym, że łączna liczba akcji Spółki zgłoszonych przez akcjonariuszy Spółki do sprzedaży przekroczyła łączną liczbę akcji, jaką Spółka zamierzała nabyć w ramach skupu akcji własnych, Spółka dokonała proporcjonalnej redukcji ofert sprzedaży akcji Spółki, przy zastosowaniu zasad redukcji opisanych w zaproszeniu. Średnia stopa redukcji złożonych ofert wyniosła 91,77%. W wyniku przeprowadzonego skupu Spółka nabyła w dniu 12 lipca 2024 roku 4.580.000 akcji własnych, o wartości nominalnej 2,00 zł każda, stanowiących wyłącznie akcje na okaziciela, będące przedmiotem obrotu na rynku regulowanym prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. i oznaczone kodem ISIN PLMSTZB00018. W ramach zaproszenia nie złożono ofert sprzedaży dotyczących akcji imiennych Spółki, nie będących przedmiotem obrotu na rynku regulowanym prowadzonym przez GPW, oznaczonych kodem ISIN PLMSTZB00059. Akcje własne zostały nabyte po cenie 7,5 zł za jedną akcję własną, tj. za łączną cenę 34.350.000 zł. Łączna wartość nominalna nabywanych akcji własnych wyniosła 9.160.000 zł (rb nr 34/2024 z dnia 10 lipca 2024 roku). __________________ Strona 54 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Ponadto, przed ogłoszeniem ww. zaproszenia, Spółka posiadała 740.000 akcji własnych nabytych w celu umorzenia, w ramach skupu akcji własnych przeprowadzonego w listopadzie 2023 roku (rb nr 45/2023 z dnia 27 listopada 2023 roku). Na dzień publikacji niniejszego sprawozdania MOSTOSTAL ZABRZE S.A. posiada łącznie 5.320.000 akcji własnych przeznaczonych do umorzenia stanowiących 7,19% udziału w kapitale zakładowym Spółki i ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu Spółki (rb nr 35/2024 z dnia 12 lipca 2024 roku). Zgodnie z art. 364 KSH Emitent nie wykonuje praw udziałowych z akcji własnych. Pozostałe jednostki wchodzące w skład Grupy Kapitałowej nie posiadają akcji Spółki. Informację o stanie posiadania akcji przez osoby zarządzające MOSTOSTAL ZABRZE S.A. przedstawiono w punkcie 1.3.3 Sprawozdania z działalności Mostostal Zabrze S.A. oraz Grupy Mostostal Zabrze za 2024 rok. W okresie sprawozdawczym Emitent nie przeprowadził nowej emisji akcji. NOTA 16 REZERWY DŁUGOTERMINOWE DŁUGOTERMINOWE REZERWY 31.12.2024 31.12.2023 Długoterminowe rezerwy na świadczenia pracownicze 20 992 19 873 Emerytalne 6 791 6 172 Rentowe 254 236 Jubileuszowe 13 942 13 463 Pozostałe 5 3 Pozostałe rezerwy długoterminowe 3 656 1 876 Rezerwa na straty na kontraktach 166 198 Rezerwa na naprawy gwarancyjne 3 489 1 678 RAZEM 24 648 21 748 ZMIANA STANU DŁUGOTERMINOWYCH REZERW NA ŚWIADCZENIA PRACOWNICZE 31.12.2024 31.12.2023 Stan na początek okresu 19 873 13 063 Emerytalne 6 172 4 191 Rentowe 236 166 Jubileuszowe 13 463 8 704 Pozostałe 3 2 Zwiększenia 2 322 6 814 Emerytalne 935 1 984 Rentowe 27 70 Jubileuszowe 1 358 4 760 Pozostałe 2 1 Wykorzystanie 880 1 Emerytalne 222 - Rentowe 8 - Jubileuszowe 650 1 Rozwiązanie 323 3 Emerytalne 94 3 Rentowe 1 - Jubileuszowe 228 - Stan na koniec okresu 20 992 19 873 Emerytalne 6 791 6 172 Rentowe 254 236 Jubileuszowe 13 942 13 463 Pozostałe 5 3 W wyniku połączenia z Polwax wzrost długoterminowych rezerw na świadczenia pracownicze o kwotę 273 tys. zł. Parametry aktuarialne przyjęte do wyceny oraz analiza wrażliwości rezerw na świadczenia pracownicze zaprezentowana pod notą nr 22. Przy wycenie świadczeń pracowniczych Emitent i spółki Grupy kierują się postanowieniami MSR 19 Świadczenia pracownicze. Wycena rezerw na świadczenia pracownicze (nagrody jubileuszowe, odprawy emerytalne i rentowe) została przeprowadzona zgodnie z metodologią aktuarialną, korzystając z pomocy licencjonowanego aktuariusza i została zaktualizowana na dzień 31 grudnia 2024 roku. ZMIANA STANU POZOSTAŁYCH REZERW DŁUGOTERMINOWYCH 31.12.2024 31.12.2023 Stan na początek okresu 1 876 1 592 Rezerwa na straty na kontraktach 198 128 Rezerwa na naprawy gwarancyjne 1 678 1 464 Zwiększenia 1 861 1 288 Rezerwa na straty na kontraktach - 100 Rezerwa na naprawy gwarancyjne 1 861 1 188 Wykorzystanie 31 50 Rezerwa na straty na kontraktach 31 30 Rezerwa na naprawy gwarancyjne - 20 Rozwiązanie 50 954 Rezerwa na naprawy gwarancyjne 50 954 Stan na koniec okresu 3 656 1 876 Rezerwa na straty na kontraktach 166 198 Rezerwa na naprawy gwarancyjne 3 489 1 678 _________________ Strona 55 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku NOTA 17 ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO 31.12.2024 31.12.2023 Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego na początek okresu 22 513 16 631 Z tytułu wyceny bilansowej środków pieniężnych, należności i zobowiązań 162 191 Z tytułu wyceny instrumentów finansowych 286 185 Z tytułu wyceny aktywów trwałych, nieruchomości inwestycyjnych, aktywów niematerialnych 5 186 5 066 Z tytułu wyceny kontraktów budowlanych 12 206 7 206 Z tytułu wyceny pozostałych umów 3 648 3 532 Z tytułu naliczonych, lecz nie zapłaconych odsetek 679 62 Zwiększenia 22 524 6 549 Z tytułu wyceny bilansowej środków pieniężnych, należności i zobowiązań 691 122 Z tytułu wyceny instrumentów pochodnych 188 164 Z tytułu wyceny aktywów trwałych, nieruchomości inwestycyjnych, aktywów niematerialnych 15 396 217 Z tytułu wyceny kontraktów budowlanych 5 329 5 309 Z tytułu wyceny pozostałych umów - 116 Z tytułu naliczonych, lecz nie zapłaconych odsetek 45 621 Z pozostałych tytułów 875 - Zmniejszenia 4 239 667 Z tytułu wyceny bilansowej środków pieniężnych, należności i zobowiązań 380 150 Z tytułu wyceny instrumentów pochodnych 237 63 Z tytułu wyceny aktywów trwałych, nieruchomości inwestycyjnych, aktywów niematerialnych 980 96 Z tytułu wyceny kontraktów budowlanych 2 020 309 Z tytułu wyceny pozostałych umów 319 - Z tytułu naliczonych, lecz nie zapłaconych odsetek 166 5 Z pozostałych tytułów 135 44 Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego na koniec okresu 40 798 22 513 Z tytułu wyceny bilansowej środków pieniężnych, należności i zobowiązań 473 162 Z tytułu wyceny instrumentów pochodnych 238 286 Z tytułu wyceny aktywów trwałych, nieruchomości inwestycyjnych, aktywów niematerialnych 19 602 5 186 Z tytułu wyceny kontraktów budowlanych 15 514 12 206 Z tytułu wyceny pozostałych umów 3 329 3 648 Z tytułu naliczonych, lecz nie zapłaconych odsetek 557 679 Z pozostałych tytułów 1 085 346 Zmiana stanu zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego 31.12.2024 31.12.2023 Zmiana stanu zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego w okresie 18 285 5 882 W odniesieniu na bieżący wynik finansowy 4 018 5 882 W odniesieniu na kapitał własny 14 267 - W wyniku połączenia z Polwax wzrost zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego o kwotę 15 144 tys. zł. NOTA 18 DŁUGOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU KREDYTÓW BANKOWYCH I POŻYCZEK DŁUGOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU KREDYTÓW BANKOWYCH I POŻYCZEK 31.12.2024 31.12.2023 Kredyty - - Pożyczki 354 - RAZEM 354 - DŁUGOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU KREDYTÓW BANKOWYCH I POŻYCZEK (STRUKTURA WALUTOWA) 31.12.2024 31.12.2023 W walucie polskiej 354 - W walutach obcych - - RAZEM 354 - Wszystkie kredyty i pożyczki zostały udzielone w walucie PLN. NOTA 19 DŁUGOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE Z TYTUŁU LEASINGÓW DŁUGOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE Z TYTUŁU LEASINGÓW 31.12.2024 31.12.2023 Z tytułu zobowiązań leasingowych do pozostałych jednostek 22 319 18 864 RAZEM 22 319 18 864 __________________ Strona 56 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU UMÓW LEASINGU FINANSOWEGO DŁUGOTERMINOWEGO (STRUKTURA WALUTOWA) 31.12.2024 31.12.2023 W walucie polskiej 13 229 9 838 W walutach obcych 9 091 9 026 Jednostka/waluta EUR 2 127 2 076 Wartość w zł 9 091 9 026 RAZEM 22 319 18 864 W wyniku połączenia z Polwax wzrost długoterminowych zobowiązań finansowych z tytułu leasingu o kwotę 502 tys. zł. Dodatkowe informacje i ujawnienia dotyczące leasingu: -koszt amortyzacji w odniesieniu do aktywów z tytułu prawa do użytkowania w podziale na klasy bazowego składnika aktywów zaprezentowano w nocie 1, -koszt odsetek od zobowiązań z tytułu leasingu zaprezentowano w nocie 33, -koszt związany z leasingami krótkoterminowymi (składników aktywów z tytułu prawa do użytkowania) wyniósł w 2024 roku 41 210 tys. zł, -nie występują koszty związane ze zmiennymi opłatami leasingowymi nieujętymi w wycenie zobowiązań z tytułu leasingu, -w spółkach Grupy MZ nie wystąpił subleasing aktywów z tytułu prawa do użytkowania, -zwiększenia aktywów z tytułu prawa do użytkowania zaprezentowano w nocie 1, -spółki Grupy MZ nie zawarły umów leasingu zwrotnego w związku z czym nie występują zyski lub straty z tego tytułu, -całkowity wypływ środków pieniężnych z tytułu leasingów wyniósł w 2024 roku 39 951 tys. zł, -wartość bilansową aktywów z tytułu prawa do użytkowania na koniec okresu sprawozdawczego w podziale na klasy bazowego składnika aktywów zaprezentowano w nocie 1. W 2024 roku nie zostały dokonane odpisy z tytułu utraty wartości dotyczące składników aktywów z tytułu prawa do użytkowania. NOTA 20 POZOSTAŁE DŁUGOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE POZOSTAŁE DŁUGOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE 31.12.2024 31.12.2023 Z tytułu innych zobowiązań finansowych 77 76 RAZEM 77 76 POZOSTAŁE DŁUGOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE (STRUKTURA WALUTOWA) 31.12.2024 31.12.2023 W walucie polskiej 77 76 W walutach obcych - - RAZEM 77 76 NOTA 21 DŁUGOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA I ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE DŁUGOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA 31.12.2024 31.12.2023 Wobec jednostek zależnych Grupy MZ - - Wobec jednostek stowarzyszonych Grupy MZ - - Wobec pozostałych jednostek 407 249 Zaliczki otrzymane na dostawy 158 - Inne zobowiązania 249 249 RAZEM 407 249 DŁUGOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA (STRUKTURA WALUTOWA) 31.12.2024 31.12.2023 W walucie polskiej 407 249 W walutach obcych - - RAZEM 407 249 Długoterminowe zobowiązania, są zobowiązaniami w walucie PLN. _________________ Strona 57 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku NOTA 22 REZERWY KRÓTKOTERMINOWE REZERWY KRÓTKOTERMINOWE 31.12.2024 31.12.2023 Krótkoterminowe rezerwy na świadczenia pracownicze 13 562 11 909 Emerytalne 1 082 821 Rentowe 51 49 Jubileuszowe 2 151 1 940 Niewykorzystane urlopy 3 875 3 970 Premie 6 148 5 128 Pozostałe 254 1 Pozostałe rezerwy krótkoterminowe 44 221 10 263 Rezerwa na straty na kontraktach 1 270 1 254 Rezerwa na naprawy gwarancyjne 2 961 5 166 Pozostałe 39 990 3 843 RAZEM 57 783 22 171 W pozycji pozostałe wykazana jest wartość, przejętych rezerw w wyniku połączenia z Polwax S.A. (tj. spółki objętej konsolidacją od początku sierpnia 2024 roku) w wysokości 35 705 tys. zł z tyt. prowadzonych sporów sądowych, których opiszostał zawarty w pkt 10.1 „Postępowania toczące się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej” Sprawozdania z działalności Mostostal Zabrze S.A. oraz Grupy Mostostal Zabrze za 2024 rok. ZMIANA STANU KRÓTKOTERMINOWYCH REZERW NA ŚWIADCZENIA PRACOWNICZE 31.12.2024 31.12.2023 Stan na początek okresu 11 909 9 586 Emerytalne 821 891 Rentowe 49 42 Jubileuszowe 1 940 1 987 Niewykorzystane urlopy 3 970 2 930 Premie 5 128 3 734 Pozostałe 1 1 Zwiększenia 5 763 6 258 Emerytalne 495 78 Rentowe 4 7 Jubileuszowe 752 202 Niewykorzystane urlopy 1 764 1 082 Premie 2 348 4 890 Pozostałe 399 - Wykorzystanie 2 946 3 397 Emerytalne 209 - Rentowe 1 - Jubileuszowe 353 - Niewykorzystane urlopy 1 264 - Premie 974 3 397 Pozostałe 145 - Rozwiązanie 1 164 538 Emerytalne 25 147 Rentowe - - Jubileuszowe 189 248 Niewykorzystane urlopy 595 42 Premie 354 100 Pozostałe 1 - Stan na koniec okresu 13 562 11 909 Emerytalne 1 082 821 Rentowe 51 49 Jubileuszowe 2 151 1 940 Niewykorzystane urlopy 3 875 3 970 Premie 6 148 5 128 Pozostałe 254 1 W wyniku połączenia z Polwax wzrost rezerw z tytułu świadczeń pracowniczych o kwotę 887 tys. zł. __________________ Strona 58 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku ZMIANA STANU POZOSTAŁYCH REZERW KRÓTKOTERMINOWYCH 31.12.2024 31.12.2023 Stan na początek okresu 10 263 33 161 Rezerwa na straty na kontraktach 1 258 967 Rezerwa na naprawy gwarancyjne 5 166 4 961 Pozostałe 3 839 27 232 Zwiększenia 43 153 15 725 Rezerwa na straty na kontraktach 297 981 Rezerwa na naprawy gwarancyjne 1 979 5 467 Pozostałe 40 877 9 277 Wykorzystanie 6 303 15 543 Rezerwa na straty na kontraktach - 32 Rezerwa na naprawy gwarancyjne 2 026 84 Pozostałe 4 277 15 427 Rozwiązanie 2 891 23 080 Rezerwa na straty na kontraktach 285 659 Rezerwa na naprawy gwarancyjne 2 158 5 178 Pozostałe 448 17 243 Stan na koniec okresu 44 221 10 263 Rezerwa na straty na kontraktach 1 270 1 258 Rezerwa na naprawy gwarancyjne 2 961 5 166 Pozostałe 39 990 3 839 ZMIANA STANU REZERW NA PRZYSZŁE ŚWIADCZENIA PRACOWNICZE 31.12.2024 31.12.2023 Wartość bieżąca rezerw na początek okresu 22 684 15 983 Zmiany ujęte w rachunku zysków i strat (936) (990) Koszty bieżącego zatrudnienia 1 654 1 159 Koszty przeszłego zatrudnienia - 35 Koszty odsetek 1 154 1 061 Wypłacone świadczenia (3 744) (3 245) Zmiany ujęte w innych całkowitych dochodach 2 529 7 689 Zyski/straty aktuarialne 1 563 7 558 Objęcie kontroli nad podmiotem zależnym 965 131 Wartość bieżąca rezerw na koniec okresu 24 277 22 683 Wartość bilansowa rezerw krótkoterminowych 3 285 2 811 Wartość bilansowa rezerw długoterminowych 20 992 19 873 PARAMETRY AKTUARIALNE PRZYJĘTE DO WYCENY 31.12.2024 31.12.2023 Techniczna stopa dyskontowa 5,58% 7,33% Prognozowany wzrost wynagrodzenia w kolejnych latach 2,50% 2,50% ANALIZA WRAŻLIWOŚCI REZERW NA ŚWIADCZENIA PRACOWNICZE (EMERYTALNE, RENTOWE, JUBILEUSZOWE) 31.12.2024 31.12.2023 Kwota wyjściowa rezerw 23 706 22 552 Współczynnik rotacji -1,0% 24 633 23 449 Zmiana w stosunku do wartości bilansowej 927 897 Współczynnik rotacji +1,0% 22 866 21 741 Zmiana w stosunku do wartości bilansowej (840) (811) Prawdopodobieństwo inwalidztwa -0,5‰ 23 743 22 589 Zmiana w stosunku do wartości bilansowej 37 37 Prawdopodobieństwo inwalidztwa +0,5‰ 23 669 22 515 Zmiana w stosunku do wartości bilansowej (37) (37) Techniczna stopa dyskontowa -0,5% 24 539 23 350 Zmiana w stosunku do wartości bilansowej 833 798 Techniczna stopa dyskontowa +0,5% 22 926 21 805 Zmiana w stosunku do wartości bilansowej (780) (747) Zmiana podstawy wynagrodzenia -1,0% 22 029 20 945 Zmiana w stosunku do wartości bilansowej (1 677) (1 607) Zmiana podstawy wynagrodzenia +1,0% 25 589 24 358 Zmiana w stosunku do wartości bilansowej 1 883 1 806 Przy wycenie świadczeń pracowniczych Emitent kieruje się postanowieniami MSR 19 Świadczenia pracownicze. Wycena rezerw na świadczenia pracownicze (nagrody jubileuszowe, odprawy emerytalne i rentowe) została przeprowadzona zgodnie z metodologią aktuarialną, korzystając z pomocy licencjonowanego aktuariusza i została zaktualizowana na dzień 31 grudnia 2024 roku. NOTA 23 KRÓTKOTERMINOWE KREDYTY BANKOWE I POŻYCZKI KRÓTKOTERMINOWE KREDYTY BANKOWE I POŻYCZKI 31.12.2024 31.12.2023 Kredyty 10 324 8 096 Pożyczki 125 - RAZEM 10 449 8 096 _________________ Strona 59 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku KRÓTKOTERMINOWE KREDYTY BANKOWE I POŻYCZKI (STRUKTURA WALUTOWA) 31.12.2024 31.12.2023 W walucie polskiej 8 242 8 096 W walutach obcych 2 206,9 - Jednostka/waluta EUR 516,5 - Wartość w zł 2 206,9 - Jednostka/waluta GBP - - Wartość w zł - - Jednostka/waluta USD - - Wartość w zł - - Pozostałe waluty wartość w zł - - RAZEM 10 449 8 096 Krótkoterminowe kredyty bankowe i pożyczki Warunki oprocentowania Termin spłaty 31.12.2024 31.12.2023 Kredyt w rachunku bieżącym WIBOR ON + marża banku 19.06.2025 - - Kredyt w rachunku bieżącym WIBOR 3M + marża banku 25.02.2025 - - Kredyt w rachunku bieżącym WIBOR 1M + marża banku 15.05.2025 - - Pożyczka de minimis oprocentowanie umowne 10.10.2028 42 - Kredyt w rachunku bieżącym Wibor ON + marża 12.06.2025 - - Umowa wieloproduktowa Wibor 1M + marża 04.11.2025 - - Kredyt w rachunku bieżącym Wibor 1M + marża 15.05.2025 - - Kredyt w rachunku bieżącym Wibor ON + marża 04.07.2025 4 462 3 142 Kredyt w rachunku bieżącym Wibor 3M + marża 25.02.2025 - 3 935 Kredyt w rachunku bieżącym Wibor 1M + marża 15.05.2025 3 650 - Pożyczka de minimis oprocentowanie umowne 10.10.2028 42 - Pożyczka de minimis oprocentowanie umowne 10.10.2028 42 - Kredyt inwestycyjny WIBOR 1M + marża banku 05.12.2024 - 1 020 Kredyt w rachunku bieżącym WIBOR 1M + marża banku 30.12.2024 6 - Kredyt w rachunku bieżącym WIBOR ON + marża banku 14.02.2025 - - Kredyt inwestycyjny EURIBOR 1M + marża banku 31.07.2025 2 205 - Kredyt w rachunku bieżącym ESTR ON + marża banku 14.02.2025 1 - RAZEM 10 449 8 096 W wyniku połączenia z Polwax wzrost krótkoterminowych kredytów o kwotę 2 211 tys. zł. Wszystkie kredyty i pożyczki zostały udzielone w walucie PLN. NOTA 24 KRÓTKOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE Z TYTUŁU LEASINGÓW KRÓTKOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE Z TYTUŁU LEASINGÓW 31.12.2024 31.12.2023 Z tytułu zobowiązań leasingowych do pozostałych jednostek 12 740 8 144 RAZEM 12 740 8 144 ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU UMÓW LEASINGU FINANSOWEGO KRÓTKOTERMINOWEGO (STRUKTURA WALUTOWA) 31.12.2024 31.12.2023 W walucie polskiej 7 587 3 893 W walutach obcych 5 153 4 251 Jednostka/waluta EUR 1 206 978 Wartość w zł 5 153 4 251 RAZEM 12 740 8 144 ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU UMÓW LEASINGU FINANSOWEGO 31.12.2024 31.12.2023 Długoterminowe zobowiązania z tytułu leasingu 22 319 18 864 Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu leasingu 12 740 8 144 RAZEM 35 058 27 009 W wyniku połączenia z Polwax wzrost krótkoterminowych zobowiązań finansowych z tytułu leasingów w kwocie 337 tys. zł. NOTA 25 POZOSTAŁE KRÓTKOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE POZOSTAŁE KRÓTKOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE 31.12.2024 31.12.2023 Z tytułu dywidend 484 349 Z tytułu innych zobowiązań finansowych 86 134 RAZEM 570 483 POZOSTAŁE KRÓTKOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE (STRUKTURA WALUTOWA) 31.12.2024 31.12.2023 W walucie polskiej 570 483 W walutach obcych - - RAZEM 570 483 __________________ Strona 60 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe, są zobowiązaniami w walucie PLN NOTA 26 KRÓTKOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA I ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE KRÓTKOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG 31.12.2024 31.12.2023 Wobec jednostek zależnych Grupy MZ - - Wobec jednostek stowarzyszonych Grupy MZ - - Wobec pozostałych jednostek 98 202 121 000 Z tytułu dostaw i usług, o okresie wymagalności 98 202 121 000 do 12 miesięcy 87 581 108 178 powyżej 12 miesięcy 10 621 12 822 RAZEM 98 202 121 000 KRÓTKOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG (STRUKTURA WALUTOWA) 31.12.2024 31.12.2023 W walucie polskiej 79 178 102 572 W walutach obcych 19 024 18 428 Jednostka/waluta EUR 3 631 3 630 Wartość w zł 15 516 15 781 Jednostka/waluta GBP 680 528 Wartość w zł 3 502 2 639 Pozostałe waluty wartość w zł 5 7 RAZEM 98 202 121 000 POZOSTAŁE KRÓTKOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA 31.12.2024 31.12.2023 Wobec jednostek zależnych Grupy MZ - - Wobec jednostek stowarzyszonych Grupy MZ - - Wobec pozostałych jednostek 128 875 62 535 Zaliczki otrzymane na realizowane kontrakty 68 299 17 832 Pozostałe zaliczki otrzymane na dostawy 3 192 2 354 Zobowiązania z tytułu zakupu aktywów trwałych 10 282 1 113 Z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń i innych świadczeń publicznoprawnych 34 109 26 038 Podatek VAT 16 095 7 366 ZUS i PPK 13 488 13 616 Podatek od osób fizycznych 4 358 4 914 Pozostałe zobowiązania budżetowe i inne świadczenia 168 142 Z tytułu wynagrodzeń 12 676 15 000 Pozostałe 274 197 RAZEM 128 875 62 535 POZOSTAŁE KRÓTKOTERMINOWE ZOBOWIĄZANIA (STRUKTURA WALUTOWA) 31.12.2024 31.12.2023 W walucie polskiej 123 321 57 923 W walutach obcych 5 554 4 612 Jednostka/waluta EUR 1 038 1 061 Wartość w zł 4 437 4 612 Jednostka/waluta GBP 217 - Wartość w zł 1 118 - RAZEM 128 875 62 535 W wyniku połączenia z Polwax wzrost krótkoterminowych zobowiązań w kwocie 16 224 tys. zł. KRÓTKOTERMINOWE ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE 31.12.2024 31.12.2023 Bierne rozliczenia międzyokresowe 13 654 17 030 Rozliczenia międzyokresowe przychodów 12 504 RAZEM 13 666 17 534 NOTA 27 ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU UMÓW ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU UMÓW 31.12.2024 31.12.2023 Wycena kontraktów budowlanych 77 284 89 046 RAZEM 77 284 89 046 Dodatkowa informacja w zakresie kontraktów budowlano-montażowych znajduje się w pkt. 4.1. AKTYWA i ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU UMÓW Z KLIENTAMI niniejszego sprawozdania finansowego _________________ Strona 61 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku NOTA 28 ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU PODATKU DOCHODOWEGO ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU PODATKU DOCHODOWEGO 31.12.2024 31.12.2023 W kraju 1 420 13 256 Za granicą 4 654 15 191 RAZEM 6 074 28 447 ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU PODATKU DOCHODOWEGO (STRUKTURA WALUTOWA) 31.12.2024 31.12.2023 W walucie polskiej 1 881 13 212 W walutach obcych 4 193 15 235 Jednostka/waluta EUR 981 3 420 Wartość w zł 4 193 15 230 Jednostka/waluta GBP - 1 Wartość w zł - 6 RAZEM 6 074 28 447 W ramach zobowiązania z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych w kraju kwota zobowiązania w wysokości 1 416 tys. zł wynika z rozliczenia Podatkowej Grupy Kapitałowej. NOTA 29 ZOBOWIĄZANIA DOTYCZĄCE AKTYWÓW KLASYFIKOWANYCH JAKO PRZEZNACZONE DO SPRZEDAŻY ZOBOWIĄZANIA DOTYCZĄCE AKTYWÓW KLASYFIKOWANYCH JAKO PRZEZNACZONE DO SPRZEDAŻY Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Pozostałe zobowiązania 542 420 RAZEM 542 420 Na dzień bilansowy Spółki Grupy otrzymały zaliczki w wysokości 542 tys. zł na poczet sprzedaży aktywów trwałych. 4.POZOSTAŁE ISTOTNE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 4.1.WYBRANE DANE WYKAZANIE W SPRAWOZDANIU Z SYTUACJI FINANSOWEJ DOTYCZĄCE UMÓW Z KLIENTAMI AKTYWA I ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU UMÓW Z KLIENTAMI MSSF 15 wymaga zastosowania jednorodnej metody ujmowania przychodów dla kontraktów i zobowiązań o podobnej charakterystyce. Metodą wybraną przez Grupę jako preferowana do pomiaru wartości dóbr i usług, które się przekazuje klientom w miarę upływu czasu, jest metoda obmiaru wykonywanych prac (metoda oparta na wynikach), tak długo jak podczas wykonania umowy można mierzyć postęp wykonanej pracy. W związku z powyższym metoda udziału kosztów poniesionych do dnia ustalenia przychodów w całkowitych kosztach świadczenia (metoda oparta na nakładach) jest stosowana tylko w tych przypadkach, w których postępu prac nie można wiarygodnie zmierzyć za pomocą metody opartej na wynikach. WYBRANE DANE WYKAZANIE W SPRAWOZDANIU Z SYTUACJI FINANSOWEJ DOTYCZĄCE UMÓW Z KLIENTAMI Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Aktywa Wycena umów z klientami 88 493 84 561 Kaucje zatrzymane przez klientów 9 947 21 214 Zobowiązania Wycena umów z klientami 77 284 89 046 Otrzymane zaliczki na realizowane kontrakty 69 377 18 608 Kaucje zatrzymane Dostawcom 18 074 27 506 Rezerwa na straty na umowach z klientami 1 437 1 455 Umowy z klientami z tytułu kontraktów budowlano-montażowych, projektowych oraz pozostałych umów długoterminowych rozliczane są w następujący sposób: __________________ Strona 62 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku -w trakcie realizacji prac – zgodnie z postępem prac, najczęściej w okresach miesięcznych, w oparciu o dokumenty rozliczeniowe potwierdzające wykonanie określonych robót i usług lub dostawę (częściowe protokoły odbioru, faktury częściowe), -po zakończeniu prac – na podstawie końcowych dokumentów rozliczeniowych potwierdzających zakończenie prac, wykonaniu usług i dostaw (końcowy protokół odbioru, faktury końcowe). Terminy płatności zwyczajowo ustalane z klientami z tytułu umów z klientami wynoszą od 30 do 60 dni. W przypadku niektórych umów z klientami pozyskiwane jest finansowanie w postaci zaliczek, które rozliczane są proporcjonalnie w wystawianych fakturach. Aktywa i zobowiązania z tytułu umów z klientami Stan na 31.12.2023 Zmiana wyceny kontraktów Oczekiwane straty kredytowe Przychody ujęte w saldzie zobowiązań na 31.12.2023 roku Zmiana okresu, w którym prawo do wynagrodzenia staje się bezwarunkowe Stan na 31.12.2024 Aktywa z tytułu umów z klientami - kontrakty budowlane 65 456 34 380 13 - (28 787) 71 063 Aktywa z tytułu umów z klientami - pozostałe umowy 19 104 17 521 (92) - (19 104) 17 429 Zobowiązania z tytułu umów z klientami - kontrakty budowlane 89 046 455 - (12 217) - 77 284 Zobowiązania z tytułu umów z klientami - pozostałe umowy - - - - - - Aktywa i zobowiązania z tytułu umów z klientami Stan na 31.12.2022 Zmiana wyceny kontraktów Oczekiwane straty kredytowe Przychody ujęte w saldzie zobowiązań na 31.12.2022 roku Zmiana okresu, w którym prawo do wynagrodzenia staje się bezwarunkowe Stan na 31.12.2023 Aktywa z tytułu umów z klientami - kontrakty budowlane 35 984 60 391 (56) - (30 864) 65 456 Aktywa z tytułu umów z klientami - pozostałe umowy 18 482 19 200 (96) - (18 482) 19 104 Zobowiązania z tytułu umów z klientami -kontrakty budowlane 65 146 54 428 - (30 529) - 89 046 Zobowiązania z tytułu umów z klientami - pozostałe umowy - - - - - - POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA DO WYKONANIA ŚWIADCZENIA Z TYTUŁU UMÓW Z KLIENTAMI OKRES Stan na 31.12.2024 roku Stan na 31.12.2023 roku do 1 roku 784 373 534 621 powyżej 1 roku 53 470 40 787 RAZEM 837 843 575 407 _________________ Strona 63 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku 4.2.AKTYWA FINANSOWE WEDŁUG POZYCJI BILANSOWEJ Wartość księgowa wg stanu na dzień 31.12.2024 roku wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy wyceniane w wartości godziwej ze zmianami w kapitale wyceniane w zamortyzowanym koszcie/ rachunkowość zabezpieczeń Udziały i akcje (poziom 3 hierarchii pomiaru wartości godziwej wg MSSF 13) 263 - - Pożyczki (poziom 3 hierarchii pomiaru wartości godziwej wg MSSF 13) - - - Należności z tytułu dostaw i usług (poziom 3 hierarchii pomiaru wartości godziwej wg MSSF 13) - - 143 978 Wycena pozostałych instrumentów - instrumenty pochodne (poziom 2 hierarchii pomiaru wartości godziwej wg MSSF 13) - - 740 Inne należności niż wymienione powyżej, będące aktywami finansowymi (poziom 3 hierarchii pomiaru wartości godziwej wg MSSF 13) - - 1 487 Dłużne papiery wartościowe (poziom 1 hierarchii pomiaru wartości godziwej wg MSSF 13) - 89 475 - Środki pieniężne i ich ekwiwalenty (poziom 2 hierarchii pomiaru wartości godziwej wg MSSF 13) - - 135 481 Wartość księgowa wg stanu na dzień 31.12.2023 roku wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy wyceniane w wartości godziwej ze zmianami w kapitale wyceniane w zamortyzowanym koszcie/ rachunkowość zabezpieczeń Udziały i akcje (poziom 3 hierarchii pomiaru wartości godziwej wg MSSF 13) 263 - - Pożyczki (poziom 3 hierarchii pomiaru wartości godziwej wg MSSF 13) - - 402 Należności z tytułu dostaw i usług (poziom 3 hierarchii pomiaru wartości godziwej wg MSSF 13) - - 185 443 Wycena pozostałych instrumentów - instrumenty pochodne (poziom 2 hierarchii pomiaru wartości godziwej wg MSSF 13) - - 1 766 Inne należności niż wymienione powyżej, będące aktywami finansowymi (poziom 3 hierarchii pomiaru wartości godziwej wg MSSF 13) - - 1 902 Dłużne papiery wartościowe (poziom 1 hierarchii pomiaru wartości godziwej wg MSSF 13) - 92 294 - Środki pieniężne i ich ekwiwalenty (poziom 2 hierarchii pomiaru wartości godziwej wg MSSF 13) - - 116 502 4.3.ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE WEDŁUG POZYCJI BILANSOWEJ Wartość księgowa wg stanu na dzień 31.12.2024 roku wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy wyceniane w zamortyzowanym koszcie instrumenty zabezpieczające Kredyty bankowe - 10 324 - Pożyczki - 480 - Dłużne papiery wartościowe - - - Wycena pozostałych instrumentów - instrumenty pochodne - - - Zobowiązania z tytułu dostaw i usług - 98 202 - Inne zobowiązania niż wymienione powyżej, będące zobowiązaniami finansowymi - 10 929 - Wartość księgowa wg stanu na dzień 31.12.2023 roku wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy wyceniane w zamortyzowanym koszcie instrumenty zabezpieczające Kredyty bankowe - 8 096 - Pożyczki - - - Dłużne papiery wartościowe - - - Wycena pozostałych instrumentów - instrumenty pochodne - - - Zobowiązania z tytułu dostaw i usług - 121 000 - Inne zobowiązania niż wymienione powyżej, będące zobowiązaniami finansowymi - 1 673 - __________________ Strona 64 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku 4.4.OTWARTE POCHODNE INSTRUMENTY ZABEZPIECZAJĄCE Spółki Grupy zawarły transakcje zabezpieczające ryzyko zmian różnic kursowych (typu forward), dotyczące par walutowych PLN/EUR. typ transakcji data transakcji waluta Wartość transakcji na dzień 31.12.2024 data rozliczenia forward sprzedażowy 04.06.2024 EUR 2 100 03.09.2025 forward sprzedażowy 04.06.2024 EUR 1 000 30.09.2025 forward sprzedażowy 11.04.2024 EUR 2 100 30.01.2026 forward sprzedażowy 21.11.2024 EUR 2 300 20.08.2025 forward 02.08.2024 EUR 3 850 16.05.2025 forward 05.11.2024 EUR 4 000 31.07.2025 RAZEM 15 350 typ transakcji data transakcji waluta Wartość transakcji na dzień 31.12.2023 data rozliczenia forward sprzedażowy 07.07.2023 EUR 2 200 01.07.2024 forward sprzedażowy 30.05.2023 EUR 959 01.03.2024 forward sprzedażowy 17.08.2023 EUR 2 500 28.06.2024 forward sprzedażowy 01.12.2023 EUR 300 27.08.2024 forward 29.06.2023 EUR 2 200 15.03.2024 forward 09.11.2023 EUR 3 500 22.08.2024 RAZEM 11 659 WPŁYW POCHODNYCH INSTRUMENTÓW ZABEZPIECZAJĄCYCH NA SPRAWOZDANIE FINANSOWE Od 1 stycznia 2021 roku Grupa stosuje politykę rachunkowości zabezpieczeń przepływów pieniężnych. Wpływ zrealizowanych transakcji oraz wyceny instrumentów zabezpieczających przedstawia się następująco: Sprawozdanie z sytuacji finansowej: Krótkoterminowe należności pozostałe 740 z tytułu realizacji instrumentów pochodnych - z tytułu wyceny instrumentów pochodnych 740 Krótkoterminowe zobowiązania pozostałe - z tytułu realizacji instrumentów pochodnych - z tytułu wyceny instrumentów pochodnych - Rachunek zysków i strat: Przychody finansowe 3 111 z tytułu realizacji instrumentów pochodnych 2 802 z tytułu wyceny instrumentów pochodnych 93 z tytułu wyceny instrumentów pochodnych (część nieefektywna ) 216 Koszty finansowe 1 711 z tytułu realizacji instrumentów pochodnych 206 z tytułu wyceny instrumentów pochodnych 1 472 z tytułu wyceny instrumentów pochodnych (część nieefektywna ) 33 Sprawozdania z innych całkowitych dochodów: Inne całkowite dochody 136 z tytułu wyceny instrumentów pochodnych 166 z tytułu podatku odroczonego (33) Przy zawieraniu transakcji Grupa dokumentuje związek pomiędzy instrumentami zabezpieczającymi a pozycjami zabezpieczanymi, a także cele zarządzania ryzykiem i strategię związaną z zawieraniem różnych transakcji zabezpieczających. Grupa dokumentuje również – zarówno na dzień rozpoczęcia zabezpieczenia, jak i na bieżąco – swoją ocenę tego, czy instrumenty pochodne wykorzystywane w transakcjach zabezpieczających są wysoce skuteczne w kompensowaniu zmian wartości godziwej lub przepływów pieniężnych zabezpieczanych pozycji. _________________ Strona 65 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku 4.5.OBLIGACJE Emitent oraz spółki Grupy przeznaczają części wygenerowanych nadwyżek finansowych na zakup obligacji oraz krótkoterminowe lokaty bankowe z terminem nie dłuższym niż 3 miesiące. Kryterium wyboru w zakresie obligacji korporacyjnych to przede wszystkim duże spółki z udziałem Skarbu Państwa, działające w sektorze bankowym i ubezpieczeniowym, obligacje o wysokiej wartości emisji > 500 mln zł, obecność obligacji na rynkach GPW ASO, BS ASO, o wysokich ratingach. Zgodnie z wymogami MSSF 9 Instrumenty Finansowe Emitent dokonał analizy modelu biznesowego w zakresie zarządzania aktywami finansowymi oraz zbadał charakterystykę wynikających z umowy przepływów pieniężnych dla każdego składnika portfela obligacji, stwierdzając, że: -celem lokowanych nadwyżek środków finansowych w obligacje korporacyjne jest ich utrzymanie do dnia zapadalności i otrzymanie umownych przepływów; -dopuszczana jest sprzedaż obligacji przed terminem wykupu; -wszystkie zakupione obligacje spełniają test SPPI. Aktualna ocena ratingowa S&P Global Ratings, Fitch i Moody’s zawarta w tabeli. Nabyte obligacje zakwalifikowano do modelu zarządzania aktywami finansowymi wycenianych w wartości godziwej przez inne całkowite dochody. Wartość godziwa obligacji została ustalona w oparciu o aktualne notowania na rynku GPW. Według stanu na dzień 31 grudnia 2024 roku w aktywach finansowych wykazano obligacje korporacyjne o wartości 89 475 tys. zł. W części długoterminowej (nota nr 4) wykazano wartość 87 786 tys. zł natomiast w części krótkoterminowej (nota nr 11) wykazano wartość 1 689 tys. zł. OBLIGACJE W PODZIALE NA EMITENTA Obligacje korporacyjne na dzień Za okres od 01.01 do 31.12.2024 S&P Fitch Moody's Wartość bilansowa Emitent 1 BBB+ BBB A2 26 849 Emitent 2 BBB+ BBB A2 20 492 Emitent 3 - - A2 15 510 Emitent 4 - - - 10 340 Emitent 5 - BBB+ A2 16 284 Łączna wartość bilansowa 89 475 Obligacje korporacyjne na dzień Za okres od 01.01 do 31.12.2023 S&P Fitch Moody's Wartość bilansowa Emitent 1 A- A- A3 26 096 Emitent 2 BB+ BB BA2 11 355 Emitent 3 BBB+ BBB A2 21 375 Emitent 4 - BBB+ A2 12 254 Emitent 5 - BBB+ A2 11 210 Emitent 6 BBB+ BBB A2 10 003 Łączna wartość bilansowa 92 294 PORTFEL OBLIGACJI WEDŁUG TERMINU ZAPADALNOŚCI INSTRUMENTU Rok Wartość bilansowa na dzień Za okres od 01.01 do 31.12.2024 r. 2025 1 736 2026 - 2027 26 347 2028 36 180 2029 25 213 2030 - Łączna wartość bilansowa 89 475 Rok Wartość bilansowa na dzień Za okres od 01.01 do 31.12.2023 r. 2024 1 613 2025 22 229 2026 - 2027 46 518 2028 21 934 Łączna wartość bilansowa 92 294 __________________ Strona 66 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Do oceny ryzyka kredytowego i kalkulacji oczekiwanych strat kredytowych dla posiadanych obligacji korporacyjnych wycenianych przez inne całkowite dochody spółki Grupy wykorzystują oceny agencji Moody's. Przyjętą miarą ryzyka kredytowego związanego z obligacjami korporacyjnymi jest iloczyn prawdopodobieństwa niewypłacalności emitenta obligacji i części nieodzyskiwanej w przypadku zajścia zdarzenia niewypłacalności. 4.6.DOTACJE W pierwszym półroczu 2024 roku Grupa otrzymała z Wojewódzkiego Funduszu Ochrony Środowiska i Gospodarki Wodnej dotację na finansowanie budowy instalacji fotowoltaicznej (PV). Wartość dotacji ujęta została w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w pozycji aktywa trwałe. Zgodnie z przyjętą polityką rachunkowości kwotę dotacji do aktywów odejmuje się w celu ustalenia wartości bilansowej składnika aktywów. Dotacja do aktywów ujmowana jest w zysku na przestrzeni okresu użytkowania składnika aktywów za pomocą zredukowanego odpisu amortyzacyjnego. Warunki dotacji: -utrzymanie trwałości dotowanego przedsięwzięcia przez minimum 5 lat, -osiągnięcie zaplanowanego efektu ekologicznego i rzeczowego oraz dotrzymanie umownych terminów; w przypadku uchybień dofinansowana kwota zostanie pomniejszona o 5%, -pomniejszenie kwoty dofinansowani o 5% stosowane jest do każdego uchybienia oddzielnie i podlega zsumowaniu. Grupa otrzymała z Wojewódzkiego Funduszu Ochrony Środowiska i Gospodarki Wodnej pożyczkę przeznaczoną na finansowanie budowy instalacji fotowoltaicznej (PV) w kwocie 499,8 tys. zł, oprocentowaną poniżej rynkowych stóp procentowych, z terminem spłaty co miesiąc począwszy od listopada 2024 roku, a skończywszy w październiku 2028 roku. W przyjętej polityce rachunkowości świadczenie w formie pożyczki rządowej o stopie procentowej poniżej rynkowych stóp procentowych Spółka traktuje jako dotację rządową i wycenia jako różnicę między wartością bilansową pożyczki ustaloną zgodnie z MSSF 9 a otrzymanymi wpływami. Jednakże z uwagi na nieistotność (roczny wpływ na sprawozdanie finansowe 2 tys. zł), odstąpiono od zastosowania przyjętego przez Spółkę rozwiązania. Pominięcie przyjętego w polityce rachunkowości rozwiązania nie powinno mieć wpływu na decyzje podejmowane przez użytkowników sprawozdania finansowego. Za okres od 01.01 do 30.09.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Przychody przyszłych okresów Łączna kwota otrzymanego dofinansowania Przychody przyszłych okresów Łączna kwota otrzymanego dofinansowania Przychody przyszłych okresów Łączna kwota otrzymanego dofinansowania "50 kW na start" Umowa dotacji Nr 1/2024/303/OA/al/D z dnia 22.01.2024 zawarta z WFOŚiGW w Katowicach 71 71 - - - - "50 kW na start" Umowa dotacji Nr 2/2024/88/OA/al/D z dnia 22.01.2024 zawarta z WFOŚiGW w Katowicach wpływ 05.07.2024 71 71 - - - - "50 kW na start" Umowa dotacji Nr 3/2024/21/OA/al/D z dnia 22.01.2024 zawarta z WFOŚiGW w Katowicach wpływ 05.07.2024 71 71 - - - - Razem 214 214 - - - - 4.7.INFORMACJA O ZMIANACH W AKTYWACH I ZOBOWIĄZANIACH WARUNKOWYCH Według stanu na 31 grudnia 2024 roku należności warunkowe Grupy wynoszą łącznie 178 660 tys. zł i dotyczą głównie otrzymanych od podwykonawców gwarancji z tytułu realizowanych kontraktów w wysokości 50 840 tys. zł oraz należności wekslowych w wysokości 3 563 tys. zł. Wzrost o wartość należności warunkowych o wartość 123 567 tys. zł dotyczy należności warunkowych spółki Polwax S.A. z tyt. prowadzonego sporu sądowego, o którym mowa w pkt 10.1 Sprawozdania z działalności Mostostal Zabrze S.A. oraz Grupy Mostostal Zabrze za 2024 rok. Zobowiązania warunkowe Grupy wg stanu na 31 grudnia 2024 roku wynoszą łącznie 437 840 tys. zł. Na zobowiązania warunkowe spółek zależnych składają się przede wszystkim zobowiązania spółek: MOSTOSTAL ZABRZE Gliwickie Przedsiębiorstwo Budownictwa Przemysłowego S.A. oraz MOSTOSTAL ZABRZE Realizacje Przemysłowe S.A. wynikające z wystawionych na ich zlecenie gwarancji jakościowych należytego wykonania, zwrotu zaliczek oraz wadiów związanych z realizacją kontraktów. Wzrost wartości zobowiązań warunkowych spółki Polwax S.A. o zobowiązania warunkowe z tytułu roszczeń spornych (25 320 tys. zł) więcej informacji w pkt 10.1 Sprawozdania z działalności Mostostal Zabrze S.A. oraz Grupy Mostostal Zabrze za 2024 rok. _________________ Strona 67 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku 4.8.SKONSOLIDOWANE POZYCJE WARUNKOWE (NALEŻNOŚCI I ZOBOWIĄZANIA WARUNKOWE) SKONSOLIDOWANE POZYCJE POZABILANSOWE 31.12.2024 31.12.2023 Zmiana Należności warunkowe 178 660 68 859 (109 801) Od jednostek powiązanych - - - Od pozostałych jednostek 178 660 68 859 (109 801) Otrzymanych gwarancji 50 840 48 987 (1 854) Należności wekslowe 3 563 19 526 15 963 Pozostałe 124 257 346 (123 911) Zobowiązania warunkowe 437 840 298 133 (139 707) Na rzecz jednostek powiązanych - - - Na rzecz pozostałych jednostek 437 840 298 133 (139 707) Udzielonych gwarancji 398 421 290 191 (108 229) Zobowiązania wekslowe 3 474 3 887 413 Roszczenia sporne 35 945 4 055 (31 891) Spór arbitrażowy - - - RAZEM (259 180) (229 275) 29 906 Nie wykazano w zobowiązaniach warunkowych wszystkich roszczeń spornych, które zostały wskazane w pkt. 10.1 Sprawozdania z działalności Mostostal Zabrze S.A. oraz Grupy Mostostal Zabrze za 2024 rok. W ocenie Emitenta opisane w tym punkcie roszczenia wobec Emitenta nie stanowią zobowiązań warunkowych ze względu na znikomą możliwość ich uznania lub nieistotną wartość z punktu widzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego. Emitent i spółki Grupy w ramach prowadzonej działalności zawierają umowy, które mają na celu zabezpieczenie spłaty zobowiązań innych spółek powiązanych ze sobą wobec podmiotu trzeciego. Do takich umów należą w szczególności umowy poręczeń spłat wierzytelności, kredytu oraz umowy hipoteki. Umowy te kwalifikowane są jako umowy gwarancji finansowych, zgodnie z definicją MSSF 9 Instrumenty Finansowe – umowy zobowiązujące jej wystawcę do dokonania określonych płatności rekompensujących posiadaczowi stratę, jaką poniesie z powodu niedokonania przez określonego dłużnika płatności w przypadającym terminie. W związku z tym Emitent i spółki Grupy dokonały wyboru zgodnie z MSSF 17 Umowy ubezpieczenia paragraf 7 pkt e oraz MSSF 17 Załącznik B pkt 27 lit f i pkt 29 i dla wszystkich zawartych umów zabezpieczających spłaty zobowiązań innych spółek powiązanych stosują MSR 32 Instrumenty Finansowe: prezentacja. WARTOŚĆ MAJĄTKU, NA KTÓRYM USTANOWIONO ZABEZPIECZENIE 31.12.2024 31.12.2023 Zmiana Na składnikach majątku trwałego 152 003 68 653 83 350 Na składnikach majątku obrotowego 31 253 - 31 253 RAZEM 183 256 68 653 114 604 Wartość majątku, nabytego w ramach transakcji połączenia z Polwax S.A., na którym ustanowiono zabezpieczenie wynosi odpowiednio, na składnikach majątku trwałego 81 500 tys. zł, na składnikach majątku obrotowego 31 253 tys. zł. __________________ Strona 68 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku 5.NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA Z WYNIKU FINANSOWEGO I INNYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW NOTA 30 PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY PRODUKTÓW, TOWARÓW I MATERIAŁÓW PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY PRODUKTÓW, TOWARÓW I MATERIAŁÓW Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Realizacje przemysłowe i projektowanie Produkcja mechaniczna Budownictwo ogólne i inżynieryjne Produkcja chemiczna Pozostała działalność Wyłączenia i korekty konsolidacyjne Skonsolidowane dane finansowe Kraj 229 765 19 859 295 615 125 318 25 814 (34 129) 662 242 Przychody ze sprzedaży produktów 41 326 783 1 122 881 - (528) 164 462 w tym od spółek powiązanych 528 - - - - (528) - Przychody ze sprzedaży usług 187 952 1 652 295 593 2 368 25 814 (28 403) 484 976 w tym od spółek powiązanych 8 334 203 1 686 - 18 315 (28 403) 135 Przychody ze sprzedaży materiałów 342 17 423 21 10 - (5 198) 12 599 w tym od spółek powiązanych - 5 198 - - - (5 198) - Przychody ze sprzedaży towarów 145 - - 60 - - 205 w tym od spółek powiązanych - - - - - - - Eksport 211 175 129 533 437 7 371 - (437) 348 079 Przychody ze sprzedaży produktów 43 287 126 877 - 7 363 - - 177 526 w tym od spółek powiązanych - - - - - - - Przychody ze sprzedaży usług 167 888 1 840 437 8 - (437) 169 737 w tym od spółek powiązanych - - 437 - - (437) - Przychody ze sprzedaży materiałów - 816 - - - - 816 w tym od spółek powiązanych - - - - - - - Przychody ze sprzedaży towarów - - - - - - - w tym od spółek powiązanych - - - - - - - RAZEM 440 940 149 392 296 052 132 689 25 814 (34 566) 1 010 322 PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY PRODUKTÓW, TOWARÓW I MATERIAŁÓW Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Realizacje przemysłowe i projektowanie Konstrukcje maszynowe Budownictwo ogólne i inżynieryjne Pozostała działalność Wyłączenia Skonsolidowane dane finansowe Kraj 390 130 3 753 564 249 34 061 (38 558) 953 634 Przychody ze sprzedaży produktów 53 435 - 827 - (1 589) 52 673 w tym od spółek powiązanych 1 589 - - - (1 589) - Przychody ze sprzedaży usług 334 180 1 463 563 412 34 055 (36 965) 896 144 w tym od spółek powiązanych 16 803 200 1 731 18 231 (36 965) - Przychody ze sprzedaży materiałów 578 2 290 10 5 (4) 2 879 w tym od spółek powiązanych - - - 4 (4) - Przychody ze sprzedaży towarów 1 915 - - - - 1 915 w tym od spółek powiązanych - - - - - - Eksport 220 821 176 988 468 - (468) 397 809 Przychody ze sprzedaży produktów 19 860 171 999 - - - 191 859 w tym od spółek powiązanych - - - - - - Przychody ze sprzedaży usług 200 961 1 654 468 - (468) 202 615 w tym od spółek powiązanych - - 468 - (468) - Przychody ze sprzedaży materiałów - 3 335 - - - 3 335 w tym od spółek powiązanych - - - - - - Przychody ze sprzedaży towarów - - - - - - w tym od spółek powiązanych - - - - - - RAZEM 610 951 180 741 564 716 34 061 (39 026) 1 351 442 STRUKTURA BRANŻOWA Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Realizacje przemysłowe i projektowanie Produkcja mechaniczna Budownictwo ogólne i inżynieryjne Produkcja chemiczna Pozostała działalność Wyłączenia i korekty konsolidacyjne Skonsolidowane dane finansowe Kraj 229 765 19 859 295 615 125 318 25 814 (34 129) 662 242 Działalność budowlano - montażowa 162 688 - 291 087 - - (3 759) 450 016 Wyroby produkcji przemysłowej 31 666 783 1 122 881 - - 155 330 Usługi produkcji przemysłowej 10 051 99 - 2 368 - (1 135) 11 384 Usługi projektowe 15 055 - - - - (3 567) 11 488 Usługi najmu i zarządzania nieruchomościami - 473 838 - 11 529 (4 268) 8 573 Pozostałe usługi 9 817 1 080 3 668 - 14 285 (16 203) 12 648 Sprzedaż towarów 145 - - 60 - - 205 Sprzedaż materiałów 342 17 423 21 10 - (5 198) 12 599 Eksport 211 175 129 533 437 7 371 - (437) 348 079 Działalność budowlano - montażowa 165 739 - - - - - 165 739 Wyroby produkcji przemysłowej 43 287 126 877 - 7 363 - - 177 526 Usługi produkcji przemysłowej - 52 - 8 - - 60 Usługi projektowe 2 149 - - - - - 2 149 Usługi najmu i zarządzania nieruchomościami - - - - - - - Pozostałe usługi - 1 788 437 - - (437) 1 788 Sprzedaż towarów - - - - - - - Sprzedaż materiałów - 816 - - - - 816 RAZEM 440 940 149 392 296 052 132 689 25 814 (34 566) 1 010 322 _________________ Strona 69 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku STRUKTURA BRANŻOWA Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Realizacje przemysłowe i projektowanie Konstrukcje maszynowe Budownictwo ogólne i inżynieryjne Pozostała działalność Wyłączenia Skonsolidowane dane finansowe Kraj 390 130 3 753 564 249 34 061 (38 558) 953 634 Działalność budowlano - montażowa 310 497 - 558 031 9 527 (9 421) 868 633 Wyroby produkcji przemysłowej 48 691 - 827 - (1 589) 47 929 Usługi produkcji przemysłowej 5 474 56 - - (1 941) 3 589 Usługi projektowe 13 043 - - - (6 709) 6 334 Usługi najmu i zarządzania nieruchomościami - 607 724 9 712 (2 906) 8 137 Pozostałe usługi 9 909 800 4 657 14 816 (15 988) 14 195 Sprzedaż towarów 1 915 - - - - 1 915 Sprzedaż materiałów 578 2 290 10 5 (4) 2 879 Eksport 220 821 176 988 468 - (468) 397 809 Działalność budowlano - montażowa 198 387 - - - - 198 387 Wyroby produkcji przemysłowej 19 910 171 999 - - - 191 909 Usługi produkcji przemysłowej 66 - - - - 66 Usługi projektowe 2 041 - - - - 2 041 Usługi najmu i zarządzania nieruchomościami - 58 - - - 58 Pozostałe usługi 417 1 596 468 - (468) 2 013 Sprzedaż towarów - - - - - - Sprzedaż materiałów - 3 335 - - - 3 335 RAZEM 610 951 180 741 564 716 34 061 (39 026) 1 351 442 STRUKTURA GEOGRAFICZNA Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Realizacje przemysłowe i projektowanie Produkcja mechaniczna Budownictwo ogólne i inżynieryjne Produkcja chemiczna Pozostała działalność Wyłączenia i korekty konsolidacyjne Skonsolidowane dane finansowe Przychody ze sprzedaży w kraju 229 765 19 859 295 615 125 318 25 814 (34 129) 662 242 Przychody ze sprzedaży za granicą 211 175 129 533 437 7 371 - (437) 348 079 Austria 685 16 657 - 17 - - 17 358 Brazylia - 3 683 - - - - 3 683 Czechy - 1 592 - 14 - - 1 606 Dania - - - 4 - - 4 Finlandia - - - 411 - - 411 Francja 606 14 793 - - - - 15 398 Holandia 1 969 115 - 4 121 - - 6 205 Kazachstan - 2 755 - - - - 2 755 Niemcy 190 019 86 733 437 1 095 - (437) 277 847 Norwegia - - - 8 - - 8 Portugalia 1 162 - - - - - 1 162 RPA - 2 182 - - - - 2 182 Szwajcaria 6 - - - - - 6 Wielka Brytania 13 516 - - 390 - - 13 906 Węgry 8 195 - 523 - - 726 Włochy - - - 262 - - 262 Indie - 773 - - - - 773 Ukraina - - - 276 - - 276 Litwa - - - 33 - - 33 Bułgaria 771 - - 6 - - 777 Łotwa - - - 8 - - 8 Szwecja 2 194 - - 175 - - 2 369 Inne 239 57 - 29 - - 325 RAZEM 440 940 149 392 296 052 132 689 25 814 (34 566) 1 010 322 __________________ Strona 70 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku STRUKTURA GEOGRAFICZNA Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Realizacje przemysłowe i projektowanie Produkcja mechaniczna Budownictwo ogólne i inżynieryjne Pozostała działalność Wyłączenia i korekty konsolidacyjne Skonsolidowane dane finansowe Przychody ze sprzedaży w kraju 390 130 3 753 564 249 34 061 (38 558) 953 634 Przychody ze sprzedaży za granicą 220 821 176 988 468 - (468) 397 809 Austria - 29 388 - - - 29 388 Brazylia - 1 369 - - - 1 369 Czechy 41 2 257 - - - 2 297 Dania 327 - - - - 327 Francja 351 10 053 - - - 10 403 Holandia 1 648 - - - - 1 648 Kazachstan - 3 470 - - - 3 470 Niemcy 211 073 121 573 468 - (468) 332 647 Portugalia 154 - - - - 154 RPA - 8 396 - - - 8 396 Szwajcaria 6 270 - - - - 6 270 Wielka Brytania 817 - - - - 817 Węgry 25 - - - - 25 Włochy - 483 - - - 483 Inne 115 - - - - 115 RAZEM 610 951 180 741 564 716 34 061 (39 026) 1 351 442 TERMIN PRZEKAZANIA DÓBR LUB USŁUG Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Realizacje przemysłowe i projektowanie Produkcja mechaniczna Budownictwo ogólne i inżynieryjne Produkcja chemiczna Pozostała działalność Wyłączenia i korekty konsolidacyjne Skonsolidowane dane finansowe Przekazywane w określonym momencie 43 835 21 732 30 522 132 689 25 814 (20 907) 233 685 Przekazywane w miarę upływu czasu 397 105 127 660 265 530 - - (13 659) 776 637 Kontrakty budowalno-montażowe 310 310 - 265 530 - - (4 033) 571 808 TERMIN PRZEKAZANIA DÓBR LUB USŁUG Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Realizacje przemysłowe i projektowanie Produkcja mechaniczna Budownictwo ogólne i inżynieryjne Pozostała działalność Wyłączenia i korekty konsolidacyjne Skonsolidowane dane finansowe Przekazywane w określonym momencie 33 184 8 742 28 602 24 534 (19 981) 75 080 Przekazywane w miarę upływu czasu 577 767 171 999 536 114 9 527 (19 044) 1 276 362 Kontrakty budowalno-montażowe 434 893 - 536 730 8 816 - 980 440 Szczegółowy opis rynków zbytu oraz informacja o istotnych odbiorcach znajduje się w pkt 2.6 Sprawozdania z działalności Mostostal Zabrze S.A. oraz Grupy Mostostal Zabrze za 2024 rok. NOTA 31 KOSZT SPRZEDANYCH PRODUKTÓW, TOWARÓW I MATERIAŁÓW KOSZT SPRZEDANYCH PRODUKTÓW, TOWARÓW I MATERIAŁÓW Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Amortyzacja środków trwałych 17 749 15 507 Amortyzacja wartości niematerialnych 1 165 1 021 Koszty świadczeń pracowniczych 258 017 252 212 Zużycie surowców, materiałów i energii 218 162 209 513 Koszty usług obcych 391 952 719 474 Koszty podatków i opłat 6 783 6 390 Pozostałe koszty 11 862 15 693 Koszty według rodzaju razem 905 690 1 219 809 Zmiana stanu zapasów, produktów i rozliczeń międzyokresowych 46 438 34 749 Koszt wytworzenia świadczeń na własne potrzeby (wielkość ujemna) (3 303) (2 811) Koszty ogólnego zarządu (wartość ujemna) (67 158) (53 638) Koszty sprzedaży (wartość ujemna) (21 621) (9 863) Koszt wytworzenia sprzedanych produktów 860 047 1 188 246 Wartość sprzedanych towarów i materiałów 14 128 7 835 Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów 874 175 1 196 081 _________________ Strona 71 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku KOSZTY ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Koszty wynagrodzeń 211 884 208 686 Koszty ubezpieczeń społecznych 37 447 35 753 Pozostałe koszty świadczeń pracowniczych 8 687 7 773 RAZEM 258 017 252 212 NOTA 32 POZOSTAŁE PRZYCHODY POZOSTAŁE PRZYCHODY Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych - - Rozwiązane odpisy aktualizujące i rezerwy 11 291 8 286 Rozwiązane odpisy aktualizujące 2 606 4 159 Na należności 439 1 035 Na zapasy 301 405 Z tytułu zmiany wartości - nieruchomości inwestycyjnych 1 597 2 503 Na pozostałe aktywa niefinansowe 104 216 Rozwiązane rezerwy na świadczenia pracownicze 3 964 2 991 Rozwiązane rezerwy na zobowiązania 4 721 1 135 Rezerwa na przewidywane koszty 4 621 805 Pozostałe zobowiązania 100 330 Inne przychody 28 604 905 Różnice inwentaryzacyjne 141 129 Przeszacowanie wartości aktywów - 4 Otrzymane kary umowne, odszkodowania, grzywny 577 120 Przedawnione zobowiązania i przelew (cesja) wierzytelności 288 51 Przedawnione i umorzone należności 28 164 Koszty sądowe i egzekucyjne 122 191 Pozostałe 84 246 RAZEM 39 895 9 191 NOTA 33 POZOSTAŁE KOSZTY POZOSTAŁE KOSZTY Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Strata ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych 241 243 Utworzone odpisy aktualizujące i rezerwy 5 800 6 587 Utworzone odpisy aktualizujące 4 230 4 761 Na należności 1 950 1 144 Na zapasy 1 294 408 Z tytułu zmiany wartości - rzeczowych aktywów trwałych - 6 Z tytułu zmiany wartości - nieruchomości inwestycyjnych 759 3 065 Na pozostałe aktywa niefinansowe 228 138 Utworzone rezerwy na świadczenia pracownicze 1 569 1 664 Utworzone rezerwy na zobowiązania - 162 Inne koszty 1 403 983 Różnice inwentaryzacyjne 95 82 Likwidacja aktywów 7 21 Otrzymane kary umowne, odszkodowania, grzywny 280 28 Przedawnione i umorzone należności 501 227 Koszty sądowe i egzekucyjne 165 68 Darowizny 108 93 Pozostałe 247 465 RAZEM 7 443 7 814 __________________ Strona 72 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku NOTA 34 PRZYCHODY FINANSOWE PRZYCHODY FINANSOWE Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Dywidendy i udziały w zyskach 7 39 Odsetki 10 211 14 276 Od udzielonych pożyczek 31 2 Od obligacji i weksli 7 292 2 725 Z rachunków bankowych i lokat 2 725 3 895 Pozostałe odsetki 163 7 655 Zysk ze zbycia inwestycji - - Zyski z tytułu zrealizowanych różnic kursowych 2 411 2 265 Zyski z tytułu wyceny bilansowej należności, zobowiązań i środków pieniężnych (871) 203 Rozwiązane odpisy aktualizujące aktywa finansowe 219 - Zyski z tytułu instrumentów pochodnych - - Inne przychody finansowe 358 362 Gwarancje i poręczenia kontraktowych 357 354 Pozostałe opłaty i prowizje finansowe 1 8 RAZEM 12 335 17 145 NOTA 35 KOSZTY FINANSOWE KOSZTY FINANSOWE Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Odsetki 7 724 4 133 Od kredytów i pożyczek 1 202 899 Od umów leasingu 2 185 1 942 Pozostałe odsetki 4 337 1 292 Strata ze zbycia inwestycji 388 36 Straty z tytułu zrealizowanych różnic kursowych - - Straty z tytułu wyceny bilansowej należności, zobowiązań i środków pieniężnych - - Utworzone odpisy aktualizujące aktywa finansowe 144 376 Straty z tytułu instrumentów pochodnych - - Inne koszty finansowe 5 045 5 035 Gwarancje i poręczenia kontraktowych 2 781 2 321 Udostępnienie hipotek - 2 Pozostałe opłaty i prowizje finansowe 2 264 2 713 RAZEM 13 301 9 580 Wynik z tytułu wyceny bilansowej środków pieniężnych, należności i zobowiązań oraz wyceny instrumentów pochodnych, jak również zrealizowane różnice kursowe są ujmowane wynikowo (zysk lub stratę) w przychodach lub kosztach finansowych. ZYSKI (STRATY) Z INSTRUMENTÓW FINANSOWYCH Za okres od 01.01.2024 do 31.12.2024 Aktywa/zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Aktywa/zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody Aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu Przychody z tytułu odsetek - 7 292 2 779 - Koszty z tytułu odsetek - - - 1 584 Zyski / straty ze zmiany wartości godziwej aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej ujęte w wyniku finansowym - (36) - - Opłaty i prowizje bankowe od zaciągniętych kredytów - - - 1 257 Zyski / straty ze zmiany wartości godziwej aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej ujęte w innych całkowitych dochodach - 107 - - _________________ Strona 73 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Za okres od 01.01.2023 do 31.12.2023 Aktywa/zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Aktywa/zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody Aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu Przychody z tytułu odsetek - 2 725 3 905 - Koszty z tytułu odsetek - - - 776 Zyski / straty ze zmiany wartości godziwej aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej ujęte w wyniku finansowym - (376) - - Opłaty i prowizje bankowe od zaciągniętych kredytów - - - 1 076 Zyski / straty ze zmiany wartości godziwej aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej ujęte w innych całkowitych dochodach - 830 - - NOTA 36 PODATEK DOCHODOWY PODATEK DOCHODOWY Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Zysk brutto 78 854 100 802 Różnice pomiędzy wynikiem brutto a podstawą opodatkowania podatkiem dochodowym (37 931) (36 296) Trwałe różnice w podatku dochodowym (27 613) (19 079) Przejściowe różnice w podatku dochodowym (10 318) (17 217) Podstawa opodatkowania podatkiem dochodowym 40 923 64 505 Podatek dochodowy według obowiązującej stawki 7 775 12 256 Zwiększenia, zaniechania, zwolnienia, odliczenia i obniżki podatku 1 020 (4 360) Nadpłata podatku za poprzedni rok - 44 Podatek dochodowy bieżący ujęty (wykazany) w deklaracji podatkowej okresu 6 211 24 692 Wykazywany w rachunku zysków i strat 6 165 23 185 Dotyczący pozycji, które zmniejszyły lub zwiększyły kapitał własny 46 1 507 Podatek dochodowy odroczony wykazany w rachunku zysków i strat 7 894 1 424 Zmiana stanu aktywów na podatek odroczony (2 942) 5 989 Zmiana stanu rezerw na podatek odroczony 18 285 (4 565) EFEKTYWNA STAWKA PODATKOWA Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Zysk / strata przed opodatkowaniem 47 622 100 802 Podatek wyliczony według stawek krajowych 22 122 20 289 Wpływ różnych stawek opodatkowania obowiązujący w innych krajach 748 1 882 Korekty podatku dochodowego za poprzednie okresy 1 103 (23) Podatkowe skutki trwałych różnic pomiędzy zyskiem brutto a dochodem do opodatkowania (z wyłączeniem zagranicznych) (11 472) (7 521) Podatkowe skutki różnic przejściowych, niewykorzystane ulgi podatkowe, w związku z którymi nie rozpoznano aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego (2) 470 Podatkowe skutki rozliczenia straty podatkowej/nieaktywowane straty podatkowe - 8 075 Inne pozycje wpływające na wysokość obciążenia podatkowego 617 (147) Obciążenie / uznanie wyniku finansowego z tytułu podatku od budynków - 6 Obciążenie / uznanie wyniku finansowego z tytułu podatku dochodowego 13 116 23 030 Efektywna stawka podatkowa 27,54% 22,85% __________________ Strona 74 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku 6.NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH NOTA 37 ZMIANA STANU REZERWY Zmiana stanu rezerwy Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Kwoty wykazane w Sprawozdaniu z sytuacji finansowej 38 511 (13 480) Zmiana stanu rezerw długoterminowych 2 899 7 094 Zmiana stanu rezerw krótkoterminowych 35 611 (20 575) Korekty (41 387) 3 400 Zyski/straty aktuarialne (1 525) (7 012) Przeniesienie przyszłego zobowiązania podatkowego w Niemczech w ciężar rezerwy - 10 411 Połączenie jednostek (39 862) - Kwoty wykazane w Sprawozdaniu z przepływów pieniężnych (2 877) (10 081) NOTA 38 ZMIANA STANU ZAPASÓW Zmiana stanu zapasów Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Zmiana stanu zapasów z bilansu (36 277) 959 Korekty 57 821 (63) Odpis na zapasy - (63) Połączenie jednostek 57 821 - Kwoty wykazane w Sprawozdaniu z przepływów pieniężnych 21 544 895 NOTA 39 ZMIANA STANU NALEŻNOŚCI ORAZ ROZLICZEŃ MIĘDZYOKRESOWYCH Zmiana stanu należności oraz rozliczeń międzyokresowych Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Kwoty wykazane w Sprawozdaniu z sytuacji finansowej 31 522 44 008 Zmiana stanu należności długoterminowych (314) (26) Zmiana stanu należności krótkoterminowych 27 161 128 603 Zmiana stanu należności finansowych 4 675 (84 568) Korekty 3 004 89 623 Należności z tytułu sprzedaży aktywów trwałych 1 742 5 179 Zobowiązania z tytułu odsetek - kompensata z należnościami - 7 578 Kompensata zobowiązań z tytułu zakupu aktywów trwałych (51) (9) Korekta dotycząca należności finansowych (12 811) 76 946 Zmiana stanu należności z tytułu sprzedaży aktywów trwałych - 26 Pozostałe 102 (624) Rozliczenie zakupów z tytułu zaliczek na dostawy ujęte w zmianie stanu należności dotyczące zakupu aktywów trwałych 56 527 Połączenie jednostek 13 965 - Kwoty wykazane w Sprawozdaniu z przepływów pieniężnych 34 525 133 631 NOTA 40 ZMIANA STANU ZOBOWIĄZAŃ ORAZ BIERNYCH ROZLICZEŃ MIĘDZYOKRESOWYCH Zmiana stanu zobowiązań oraz biernych rozliczeń międzyokresowych Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Kwoty wykazane w Sprawozdaniu z sytuacji finansowej 42 540 (68 224) Zmiana stanu zobowiązań długoterminowych 158 - Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych 39 675 (65 810) Zmiana stanu zobowiązań finansowych 2 707 (2 415) Korekty (22 663) 2 962 Zobowiązania z tytułu zakupu środków trwałych 869 (5 144) Kompensaty należności z tytułu aktywów trwałych 1 879 - Należności z tytułu odsetek - kompensata ze zobowiązaniami - 676 Korekta dotycząca zobowiązań finansowych 10 104 7 762 Zobowiązana z tytułu odsetek - zapłata w formie kompensaty (27) (332) Kwoty wykazane w Sprawozdaniu z przepływów pieniężnych 19 877 (65 263) _________________ Strona 75 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku NOTA 41 WYDATKI Z TYTUŁU NABYCIA AKTYWÓW FINANSOWYCH Wydatki z tytułu nabycia aktywów finansowych Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Pozostałe wydatki z tytułu nabycia aktywów finansowych - - Łączne przepływy pieniężne powstające w związku z objęciem kontroli nad jednostkami zależnymi - (783) Płatność gotówkowa na dzień nabycia - (2 215) Kwota środków pieniężnych i ekwiwalentów pieniężnych jednostek nad którymi objęto kontrolę - 1 433 Kwoty wykazane w Sprawozdaniu z przepływów pieniężnych - (783) Inne korekty z działalności operacyjnej Za okres od 01.01 do 31.12.2024 Za okres od 01.01 do 31.12.2023 Inne korekty z działalności operacyjnej (27 300) - Zysk z tytułu okazjonalnego nabycia (27 300) - Kwoty wykazane w Sprawozdaniu z przepływów pieniężnych (27 300) - 7.INNE INFORMACJE NIŻ WYMIENIONE POWYŻEJ, MOGĄCE W ISTOTNY SPOSÓB WPŁYNĄĆ NA OCENĘ SYTUACJI MAJĄTKOWEJ I FINANSOWEJ ORAZ WYNIK FINANSOWY Podatkowa Grupa Kapitałowa Od 1 stycznia 2024 roku Emitent wraz z sześcioma spółkami Grupy (MZB, MZRP, MZ GPBP, MZKP, MZN, MZE) rozlicza podatek dochodowy od osób prawnych w ramach Podatkowej Grupy Kapitałowej (NIP 1070047579), zarejestrowanej przez Urząd Skarbowy w dniu 13 grudnia 2023 roku. Informacje o toczących się postępowaniach została wskazana w pkt 10.1 Sprawozdania z działalności Mostostal Zabrze S.A. oraz Grupy Mostostal Zabrze za 2024 rok. Inne informacje, które w opinii Emitenta są istotne dla oceny sytuacji majątkowej, finansowej, wyniku finansowego zostały wykazane w Sprawozdaniu z działalności Mostostal Zabrze S.A. oraz Grupy Mostostal Zabrze za 2024 rok. __________________ Strona 76 Grupa Mostostal Zabrze Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2024 roku Zarząd zatwierdza skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Mostostal Zabrze S.A. za 2024 rok. Prezes Zarządu Dariusz Pietyszuk……………………………………….. Wiceprezes Zarządu Witold Grabysz………………………………………. Wiceprezes Zarządu Marek Kaczyński………………………………………. Podpis osoby, której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych Główny Księgowy Grupy Mostostal Zabrze Izabela Kramorz-Januszek……………………………………… _________________ Strona 77

AI Terminal

More from Mostostal Zabrze S.A.

Talk to a Data Expert