Mostostal Plock S.A.

Quarterly Report • Aug 16, 2021

Informacje o zasadach przyjętych przy sporządzeniu półrocznego skróconego sprawozdania finansowego za I półrocze 2021 roku, w tym informacje o zmianach stosowanych zasad (polityki) rachunkowości, oraz informacje o istotnych zmianach wielkości szacunkowych

Skrócone półroczne sprawozdanie finansowe za I półrocze 2021 roku zostało sporządzone zgodnie z zasadami rachunkowości określonymi w ustawie z dnia 29 września 1994 roku o rachunkowości (tekst jednolity Dz. U. 2021, poz. 217) oraz przepisami Rozporządzenia Ministra Finansów w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. 2018, poz. 757).

Przyjęte przez Spółkę zasady rachunkowości w obszarach, gdzie ustawa o rachunkowości zezwala na dokonanie wyboru polityki przez jednostkę zostały szczegółowo opisane w raporcie rocznym za 2020 rok i nie uległy zmianie.

Sprawozdanie finansowe za I półrocze 2021 roku zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej w dającej się przewidzieć przyszłości i nie istnieją okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności.

Aktywność Emitenta w pierwszych sześciu miesiącach 2021 roku mieściła się w podstawowym przedmiocie działalności przedsiębiorstwa Spółki jakim są specjalistyczne usługi budowlano – montażowe.

Informacje o istotnych zmianach wielkości szacunkowych, w tym o korektach z tytułu rezerw, rezerwie i aktywach z tytułu odroczonego podatku dochodowego, o których mowa w ustawie o rachunkowości oraz dokonanych odpisach aktualizujących wartość składników aktywów w okresie 01.01.2021 r. – 30.06.2021 r. przedstawiają się następująco (w tys. PLN):

Tytuł	Stan na dzień 31.12.2020 r.	Zwiększenia w I półroczu 2021 r.	Zmniejszenia w I półroczu 2021 r.	Stan na dzień 30.06.2021 r.
Rezerwa na świadczenia emerytalne i podobne	2 002	701	752	1 951
Pozostałe rezerwy	1 049	0	1 049	0
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	1 631	0	1 464	167
Rozliczenia międzyokresowe bierne na wycenę kontraktów długoterminowych	16 870	11 247	0	28 117
Aktywo z tytułu odroczonego podatku dochodowego	2 069	3 855	0	5 924
Odpis aktualizujący wartość należności	1 263	5	0	1 268

Odpis aktualizujący wartość materiałów	1 050	361	402	1 009
-------------------------------------------	-------	-----	-----	-------

Wybrane pozycje aktywów i pasywów bilansu według stanu na ostatni dzień I półrocza 2021 roku oraz ostatni dzień 2020 roku przedstawiają się następująco (w tys. PLN):

Rodzaj aktywa / pasywa	Stan na 31.12.2020 roku	Stan na 30.06.2021 roku
Należności krótkoterminowe, w tym:	51 696	114 622
- z tytułu dostaw i usług o okresie spłaty do 12 miesięcy	48 932	108 592
- z tytułu dostaw i usług o okresie spłaty powyżej 12 miesięcy	0	0
- z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń społecznych oraz innych świadczeń	2 411	6 014
- pozostałe	353	16
Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe, w tym:	8 410	984
- rozliczenia z tytułu wyceny kontraktów długoterminowych	8 219	506
- pozostałe	191	478
Zobowiązania krótkoterminowe, w tym:	35 912	89 316
- z tytułu dostaw i usług o okresie spłaty do 12 miesięcy	25 217	77 687
- z tytułu dostaw i usług o okresie spłaty powyżej 12 miesięcy	0	0
- kredyty bankowe	1 986	0
- leasing	699	659
- podatki, cła, ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia	6 573	8 254
- wynagrodzenia	1 265	1 333
- pozostałe	172	383
- zobowiązanie z tytułu dywidendy	0	1 000

Wybrane dane finansowe, zawierające podstawowe pozycje półrocznego sprawozdania finansowego, przeliczono na EURO w sposób następujący:

• pozycje bilansowe po kursie średnim ogłoszonym przez NBP na dzień 30 czerwca 2021 roku, tj. 4,5208 PLN/EUR oraz na dzień 31 grudnia 2020 roku, tj. 4,6148 PLN/EUR,
• pozycje rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów pieniężnych po kursie stanowiącym średnią arytmetyczną średnich kursów ogłaszanych przez NBP na koniec każdego miesiąca objętego raportem:

	Średni arytmetyczny kurs	Maksymalny kurs w	Minimalny kurs w
Okres sprawozdawczy	w okresie	okresie	okresie
	sprawozdawczym	sprawozdawczym	sprawozdawczym
I półrocze 2021	4,5472	4,6603	4,4541
I półrocze 2020	4,4413	4,6044	4,2279

1. Kwota i rodzaj pozycji wpływających na aktywa, zobowiązania, kapitał własny, wynik netto lub przepływy pieniężne, które są nietypowe ze względu na ich rodzaj, wartość lub częstotliwość

Aktywność Emitenta w pierwszych sześciu miesiącach 2021 roku mieściła się w podstawowym przedmiocie działalności przedsiębiorstwa Spółki, jakim są specjalistyczne usługi budowlano – montażowe. Zdarzenia o nietypowym charakterze nie wystąpiły.

2. Objaśnienia dotyczące sezonowości lub cykliczności działalności Emitenta w prezentowanym okresie

W okresie objętym raportem działalność Emitenta nie cechowała cykliczność i sezonowość produkcji.

3. Informacja o odpisach aktualizujących wartość zapasów do wartości netto możliwej do uzyskania i odwróceniu odpisów z tego tytułu

W okresie objętym raportem dokonano odpisu aktualizującego wartość zapasów materiałów o kwotę 361 tys. PLN. Jednocześnie w wyniku zagospodarowania odwrócono część odpisu w kwocie 402 tys. PLN, utworzonego w okresach poprzednich.

4. Informacja o odpisach aktualizujących z tytułu utraty wartości aktywów finansowych, rzeczowych aktywów trwałych, wartości niematerialnych i prawnych lub innych aktywów oraz odwróceniu takich odpisów

W I półroczu 2021 roku Spółka zwiększyła o kwotę 5 tys. PLN odpis aktualizujący wartość należności. Poza tym oraz opisanym w pkt. 3 powyżej, w okresie objętym raportem Emitent nie dokonywał odpisów aktualizujących wartość innych aktywów.

5. Informacja o utworzeniu, zwiększeniu, wykorzystaniu i rozwiązaniu rezerw

W pierwszym półroczu 2021 roku Spółka zmniejszyła rezerwę na świadczenia emerytalne i podobne o kwotę 51 tys. PLN oraz zmniejszyła poziom pozostałych rezerw o kwotę 1 049 tys. PLN.

6. Informacja o rezerwach i aktywach z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Saldo rezerw z tytułu odroczonego podatku dochodowego na koniec pierwszego półrocza 2021 roku wynosi 167 tys. PLN i jest niższe w stosunku do salda na pierwszy dzień tego okresu o kwotę 1 464 tys. PLN. Saldo aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego wynosi odpowiednio 5 924 tys. PLN i jest wyższe w stosunku do salda na pierwszy dzień tego okresu o kwotę 3 855 tys. PLN.

7. Informacja o istotnych transakcjach nabycia i sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych

W okresie objętym raportem Emitent podpisał dwie umowy leasingu na zakup żurawi dźwigowych 90T oraz 50T za kwotę łączną 5 018 tys. PLN.

8. Informacja o istotnym zobowiązaniu z tytułu dokonania zakupu rzeczowych aktywów trwałych

W okresie objętym raportem nie powstały istotne zobowiązania z tytułu dokonanych zakupów rzeczowych aktywów trwałych.

9. Informacja o istotnych rozliczeniach z tytułu spraw sądowych

W dniu 31.03.2021 roku Konsorcjum Spółek Mostostal Płock S.A. – Lider Konsorcjum (58,3% udziału w Konsorcjum) oraz Mostostal Warszawa S.A. – Partner Konsorcjum (41,7% udziału w Konsorcjum) dalej "Powód", złożyło w Sądzie Arbitrażowym przy Konfederacji Lewiatan pozew przeciwko PERN S.A., w którym Strony wnoszą o zasądzenie zapłaty nienależnie potrąconej tytułem kar umownych kwoty 3 521 573,21 PLN, zasądzenie kwoty 1 153 981,52 PLN tytułem robót dodatkowych oraz ustalenie, że PERN S.A. nie jest uprawniony do żądania zapłaty przez Powoda kar umownych w łącznej kwocie 11 934 456,93 PLN. Prawdopodobieństwo korzystnego dla Powoda rozstrzygnięcia Sądu Arbitrażowego oceniane jest jako wysokie.

Poza wyżej opisanym, na dzień 30 czerwca 2021 roku Spółka nie uczestniczy w postępowaniach toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej, których wartość przedmiotu sporu przekracza 10% kapitałów własnych Spółki.

10. Wskazanie korekt błędów poprzednich okresów

W okresie 01.01.2021 roku – 30.06.2021 roku Emitent nie dokonywał korekt błędów dotyczących poprzednich okresów.

11. Informacje o zmianach sytuacji gospodarczej i warunków prowadzenia działalności, które mają istotny wpływ na wartość godziwą aktywów finansowych i zobowiązań finansowych jednostki niezależnie od tego, czy te aktywa i zobowiązania są ujęte w wartości godziwej czy w skorygowanej cenie nabycia (koszcie zamortyzowanym)

Warunki prowadzenia działalności nie zmieniają w sposób istotny wartości aktywów finansowych i zobowiązań Emitenta.

12. Informacja o niespłaceniu kredytu lub pożyczki lub naruszeniu istotnych postanowień umowy kredytu lub pożyczki, w odniesieniu do których nie podjęto żadnych działań naprawczych do końca okresu sprawozdawczego

Emitent nie dopuszcza się naruszania istotnych postanowień umów kredytowych. Wszelkie zobowiązania z tytułu zaciągniętych kredytów spłacane są na bieżąco i w zgodzie z zapisami umów.

13. Informacje o zawarciu przez emitenta lub jednostkę od niego zależną jednej lub wielu transakcji z podmiotami powiązanymi, jeżeli zostały zawarte na warunkach innych niż rynkowe, wraz ze wskazaniem ich wartości, przy czym informacje dotyczące poszczególnych transakcji mogą być zgrupowane według rodzaju, z wyjątkiem przypadku, gdy informacje o poszczególnych transakcjach są niezbędne do zrozumienia ich wpływu na sytuację majątkową, finansową i wynik finansowy emitenta

W okresie pierwszego półrocza 2021 roku Emitent nie zawarł istotnych transakcji z podmiotami powiązanymi na warunkach innych niż rynkowe.

14. W przypadku instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej – informacje o zmianie sposobu (metody) jej ustalenia

Spółka nie posiada instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej.

15. Informacja dotycząca zmiany w klasyfikacji aktywów finansowych w wyniku zmiany celu lub wykorzystania tych aktywów

W okresie objętym raportem nie następowały żadne zmiany w klasyfikacji aktywów finansowych będące następstwem zmiany celu lub wykorzystania tych aktywów.

16. Informacja dotycząca emisji, wykupu i spłaty nieudziałowych i kapitałowych papierów wartościowych

W okresie objętym raportem Spółka nie emitowała, nie wykupywała ani nie spłacała nieudziałowych i kapitałowych papierów wartościowych.

17. Informacja dotycząca wypłaconej (lub zadeklarowanej) dywidendy, łącznie i w przeliczeniu na jedną akcję, z podziałem na akcje zwykłe i uprzywilejowane

W I półroczu 2021 roku Emitent nie wypłacał dywidendy. Zgodnie z uchwałą ZWZ z dnia 21.06.2021 roku, dzień wypłaty dywidendy w kwocie 0,50 PLN na jedną akcję, łącznie 1 000 tys. PLN, ustalono na dzień 22.07.2021 roku.

18. Wskazanie zdarzeń, które wystąpiły po dniu, na który sporządzono półroczne skrócone sprawozdanie finansowe, nieujętych w tym sprawozdaniu, a mogących w znaczący sposób wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe Emitenta

W dniu 28 lipca 2021 r. Konsorcjum firm Mostostal Płock S.A. Partner oraz Mostostal Warszawa S.A. Lider zawarło z PERN S.A. umowę o wartości 210 528 tys. PLN netto na realizację następujących zadań: Budowa zbiorników magazynowych 3x32.000 m³ dla produktów naftowych kl. III wraz z infrastrukturą towarzyszącą w Bazie Paliw nr 1 w Koluszkach, Budowa zbiorników magazynowych 3x32.000 m³ dla produktów naftowych kl. III wraz z infrastrukturą towarzyszącą w Bazie Paliw nr 2 w Nowej Wsi Wielkiej, Budowa zbiornika magazynowego 32.000 m³ dla produktów naftowych kl. III wraz z infrastrukturą towarzyszącą w Bazie Paliw nr 21 w Dębogórzu. Udział Partnera Konsorcjum wynosi 67,96% wartości umowy.

Po dniu 30.06.2021 roku do dnia sporządzenia niniejszej informacji nie wystąpiły inne zdarzenia, które w znaczący sposób mogłyby wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe Emitenta.

19. Informacje dotyczące zmian zobowiązań warunkowych lub aktywów warunkowych, które nastąpiły od czasu zakończenia ostatniego roku obrotowego

Rodzaj	Stan na	Zwiększenia w I	Zmniejszenia w I	Stan na
zobowiązania	31.12.2020 r.	półroczu 2021 r.	półroczu 2021 r.	30.06.2021 r.
Gwarancje
bankowe i	11 450	1 215	0	12 665
ubezpieczeniowe
Weksle	14 454	0	3 081	11 373
Razem	25 904	1 215	3 081	24 038

Zmiany stanu zobowiązań warunkowych (w tys. PLN):

Zmiany stanu należności warunkowych (w tys. PLN):

Rodzaj należności	Stan na 31.12.2020 r.	Zwiększenia w I półroczu 2021 r.	Zmniejszenia w I półroczu 2021 r.	Stan na 30.06.2021 r.
Gwarancje bankowe i ubezpieczeniowe	4 874	3 506	740	7 640
Weksle	191	0	0	191
Razem	5 065	3 506	740	7 831

Udzielone gwarancje bankowe i ubezpieczeniowe oraz wystawione zabezpieczenia wekslowe według stanu na dzień 30 czerwca 2021 roku zabezpieczają wyłącznie należyte wykonanie kontraktów budowlanych.

Otrzymane gwarancje bankowe i ubezpieczeniowe oraz wystawione zabezpieczenia wekslowe według stanu na ostatni dzień pierwszego półrocza 2021 roku zabezpieczają wyłącznie należyte wykonanie umów podwykonawczych.

20. Inne informacje mogące w istotny sposób wpłynąć na ocenę sytuacji majątkowej, finansowej i wyniku finansowego Emitenta

W I półroczu 2021 roku w potencjale kadrowym i majątkowym nie wystąpiły istotne zmiany. Spółka wygenerowała dodatnie przepływy pieniężne na działalności operacyjnej a także podpisała kilka umów o linie na gwarancje ubezpieczeniowe. Emitent będzie kontynuował działalność w swoim podstawowym obszarze, z czym będą wiązały się typowe dla tej działalności czynniki ryzyka.

Do najważniejszych czynników makroekonomicznych, które w ocenie Spółki mogą mieć wpływ na osiągnięte przez nią wyniki w perspektywie co najmniej kolejnego półrocza należy zaliczyć:

• realizację planowanych inwestycji w sektorze Oil&Gas;
• silną konkurencję na rynku usług budowlanych wpływającą negatywnie na wysokość osiąganych marż;
• poziom cen materiałów i usług budowlanych, mający wpływ na wyniki realizowanych kontraktów;
• długotrwałe procedury przetargowe, szczególnie w zamówieniach publicznych;
• problemy z wykwalifikowaną siłą roboczą;
• spowolnienie gospodarcze w kraju i w Europie spowodowane restrykcjami w związku z pandemią koronawirusa i ogłoszonym stanem epidemii na obszarze kraju, która jak dotąd pozostaje bez znaczącego wpływu na Spółkę.

W związku z aktualnym stanem epidemii Jednostka narażona jest m.in. na poniższe ryzyka, których wystąpienie może mieć negatywny wpływ na wyniki oraz sytuację majątkową Spółki:

• niedostępność siły roboczej przez dłuższy czas;
• wymuszone przerwy w realizacji prac projektowych;
• przerwy w dostawach surowców;
• recesja gospodarcza w Polsce, która zmniejszyłaby poziom inwestycji w sektorze paliwowym, który jest głównym odbiorcą produktów Spółki.

Przewiduje się, że krótkoterminowy wpływ aktualnej sytuacji epidemiologicznej nie będzie istotny, natomiast w przypadku ewentualnego intensywnego rozwoju epidemii, szczególnie w lokalizacjach w których Spółka realizuje kluczowe kontrakty, mogą wystąpić trudności, których wpływu obecnie nie można ocenić.

KRZYSZTOF BARTCZAK Elektronicznie podpisany przez KRZYSZTOF BARTCZAK Data: 2021.08.06 12:34:09 +02'00'

Jacek Andrzej Szymanek Elektronicznie podpisany przez Jacek Andrzej Szymanek Data: 2021.08.06 12:40:11 +02'00' ROBERT

KOWALSKI Elektronicznie podpisany przez ROBERT KOWALSKI Data: 2021.08.06 12:54:09 +02'00'

7