Matrix IT Ltd.

Investor Presentation • Aug 12, 2025

מפגש משקיעים

דו"חות כספים ליום 30.6.25

Disclaimer

• במצגת כלולות תחזיות, הערכות ותוכניות של החברה ביחס לפעילותה ומידע אחר המתייחס לאירועים ועניינים עתידיים, המהווים מידע צופה פני עתיד, כהגדרתו בחוק ניירות ערך, תשכ"ח ,1968- אשר התממשותן אינה וודאית ויכול שתושפע מגורמים אשר לא ניתן להעריכם מראש או שאינם בשליטת החברה. לפיכך, לחברה אין כל וודאות כי תחזיותיה ו/או הערכותיה ו/או תוכניותיה יתממשו, כולן או חלקן, או כי יתממשו באופן שונה מכפי שנצפה, וזאת בין היתר בשל גורמים שאינם בשליטת החברה, שינויים בתנאי השוק והסביבה התחרותית והעסקית, וכן בהתממשות איזה מגורמי הסיכון של החברה
• המצגת כוללת, בין היתר, מידע מתוך פרסומים שונים וכן נתונים אשר התקבלו בידה ממקורות חיצוניים )המצוינים במצגת(, ועובדות ונתונים מקרו כלכליים, אשר תוכנם לא נבדק באופן עצמאי על ידי החברה, ובכלל זה השקפים המתייחסים לדירוגי אנליסטים, הכל כפי שידועים לחברה במועד הכנת המצגת
  • לשם הסרת ספק, מובהר כי החברה אינה מתחייבת לעדכן ו/או לשנות את המידע הכלול במצגת זו
• מצגת זו נערכה לשם תמצית ונוחות בלבד ולא נועדה להחליף את הצורך לעיין בדיווחים שפרסמה החברה לציבור, ובכלל זה, הדוחות הכספיים של החברה
  • המידע הכלול במצגת זו כפוף לאמור בדיווחיה הרלבנטיים של החברה
• אין לראות במצגת זו משום הצעה או הזמנה לרכוש ניירות ערך של החברה. המידע הכלול במצגת אינו מהווה המלצה או חוות דעת להשקעה בחברה, ואינו מהווה תחליף לשיקול דעתו של משקיע פוטנציאלי

סיכום הרבעון השני והחציון הראשון של שנת 2025

מכירות - 8.9% צמיחה לכ- 1.45 מיליארד .₪ 13.3% צמיחה לאחר התאמת העלייה בהכנסות שהוכרו על בסיס נטו )*(

רווח גולמי - 10.4% צמיחה לכ- 222.7 מיליון ₪ תוך שיפור שיעורו לכ15.3%-

רווח תפעולי - 13.9% צמיחה לשיא של כ- 126.7 מיליון ₪ תוך שיפור שיעורו לכ8.7%-

רווח נקי - 4.4% צמיחה לכ- 76.3 מיליון ₪ בשיעור 5.3%

רווח נקי לבעלי המניות - 4.9% צמיחה לכ- 72.9 מיליון ₪ בשיעור 5%

EBITDA - 13.6% צמיחה לשיא של כ- 176.1 מיליון ₪ תוך שיפור שיעורו לכ12.1%-

תזרים מפעילות שוטפת - 28% צמיחה לכ- 122.5 מיליון ₪

)*( במהלך הרבעון השני, נמשכה המגמה מהרבעונים האחרונים, במסגרתה חלה עליה בשיעור ההכנסות מעסקאות שמוכרות על בסיס נטו. האמור משפיע על היקף ההכנסות, שיעור הצמיחה בהכנסות ושיעור הרווחיות של החברה. ר' הרחבה בהמשך.

מחצית ראשונה 2025

מכירות – 7.6% צמיחה לכ- 2.99 מיליארד .₪ 12.2% צמיחה לאחר התאמת העלייה בהכנסות שהוכרו על בסיס נטו )*(

רווח גולמי - 10% צמיחה לכ- 449.8 מיליון ₪ תוך שיפור שיעורו לכ- 15%

רווח תפעולי - 13.9% צמיחה לשיא של כ- 252.7 מיליון ₪ תוך שיפור שיעורו לכ- 8.4%

רווח נקי - 8.5% צמיחה לכ- 156.9 מיליון ₪ בשיעור 5.2%

רווח נקי לבעלי המניות – 7.5% צמיחה לכ- 148.5 מיליון ₪ בשיעור 5%

EBITDA - 12.5% צמיחה לשיא של כ- 351.7 מיליון ₪ תוך שיפור שיעורו לכ- 11.7%

תזרים מפעילות שוטפת – 46.2% צמיחה לכ- 137.1 מיליון ₪

)*( במהלך הרבעון השני, נמשכה המגמה מהרבעונים האחרונים, במסגרתה חלה עליה בשיעור ההכנסות מעסקאות שמוכרות על בסיס נטו. האמור משפיע על היקף ההכנסות, שיעור הצמיחה בהכנסות ושיעור הרווחיות של החברה. ר' הרחבה בהמשך.

שיפור בשיעור הרווחיות תוך צמיחה בהיקפי הפעילות

• שיעור רווח תפעולי מייצג מעל 8% ונמצא במגמת עליה
  • שיעור רווח גולמי כ15% ונמצא במגמת עלייה

שיפור בשיעור הרווחיות תוך צמיחה בהיקפי הפעילות

• שיעור רווח תפעולי מייצג מעל 8% ונמצא במגמת עליה
  • שיעור רווח גולמי כ15%-

שיעור רווח גולמי

שיפור בשיעור הרווחיות תוך צמיחה בהיקפי הפעילות

• שיעור רווח תפעולי מייצג מעל 8% ונמצא במגמת עליה
  • שיעור רווח גולמי כ15%-

שיעור רווח תפעולי שיעור רווח גולמי

• להערכת החברה אין למלחמה השפעה מהותית על תוצאותיה העסקיות - נמשכת שגרת העבודה במרבית מגזרי המשק בהם פועלת מטריקס.
• על אף התארכות המלחמה, לרבות תזמון מבצע "עם כלביא" במהלך הרבעון השני - פעילות החברה המשיכה להתאפיין בצמיחה מרשימה בהכנסות, ברווח ובתזרים המזומנים.
  • נכון ליום 30.6.25 420 מעובדי החברה מגויסים למילואים; נכון למועד פרסום הדו"חות – 190 מגויסים.
  • נמשכת הצמיחה בפעילות הביטחונית, Security Cyber ומוצרי תוכנה.

מיצוב מטריקס 30.6.2025

תחומי הפעילות של מטריקס

צמיחה בינלאומית

U.S. Listed IT Services
Rank		Market Cap (\$mm)	Rank
1	accenture	\$151,323	1
2	Infosys	68,109	2
3	Cognizant	33,758
4	wipro)))	29,030	3
5	CCI	20,983	4
6		8,936	5
7	kyndryl	6,984	6
8	Globant ▶	3,434	7
g	matrıx ola + magic	3,242
10		2,372	8
11	endava :	723	9
12	@ Grid Dynamics	679	10
60

European Listed IT Services
Rank		Market Cap (\$mm)
1	Capgemini	\$24,471
2	ındra	7,234
3	sopra steria	4,089
4	matrıx ort + magic	3,242
5	netcompany	1,776
6	EN NEURONES	1,178
7	kaines®	1,150
8	nagarro 00)	812
9	Atos	778
10	aubay	754

דוחות כספיים 30.6.2025

)*( בנטרול השפעת העליה בהכנסות שמוצגות על בסיס נטו – 13.3% צמיחה )**( רווח לפני מימון, מיסים, פחת והפחתות )***( מתואמת - בנטרול שיפוי רטרואקטיבי מביטוח לאומי, בגין רכיב סוציאליות אנשי מילואים שהתקבל ברבעון המקביל )כ- 9 מ' ש"ח( )*( בנטרול השפעת העליה בהכנסות שמוצגות על בסיס נטו – 13.3% צמיחה )**( רווח לפני מימון, מיסים, פחת והפחתות )***( מתואמת - בנטרול שיפוי רטרואקטיבי מביטוח לאומי, בגין רכיב סוציאליות אנשי מילואים שהתקבל ברבעון המקביל )כ- 9 מ' ש"ח(

רווח נקי לבעלי מניות החברה 73 69 4.9%

13.6% 155 176 )**(EBITDA

שיעור רווח גולמי 15.3% 15.1% שיעור הוצ' מכירה והנה"כ 6.6% 6.8% שיעור רווח תפעולי 8.7% 8.3% שיעור EBITDA )**(12.1% 11.6% שיעור רווח נקי 5.3% 5.5%

רווח תפעולי 127 111 13.9% הוצאות מימון נטו 25 15 71.1% מסים על הכנסה 25 23 7.4% רווח נקי 76 73 4.4%

הכנסות)*( 1,451 1,333 8.9% רווח גולמי 223 202 10.4% הוצאות מכירה והנהלה וכלליות 96 91 6.0% • 13.3% צמיחה בנטרול הכנסות נטו )*( • 8.4% צמיחה אורגנית בנטרול הכנסות נטו )*(

נתונים עיקריים מדוח רווח והפסד – 2025 2Q מול הרבעון המקביל עיקרי התוצאות )במיליוני ₪(

נתונים עיקריים מדוח רווח והפסד – 2025 2Q מול הרבעון המקביל עיקרי התוצאות )במיליוני ₪(

מסים על הכנסה 25 23 7.4%

רווח נקי 76 73 4.4%

רווח נקי לבעלי מניות החברה 73 69 4.9%

13.6% 155 176 )**(EBITDA

		%	4-6/2024	4-6/2025
13.3% טו )*( נסות נ רול הכ ה בנט צמיח •	8.9%	1,333	1,451	)*( סות הכנ
	)*( ות נטו הכנס נטרול גנית ב ה אור צמיח 8.4% •	10.4%	202	223	י גולמ רווח
פעולי ח הת ל הרוו נית ש ה אורג צמיח 9% ( אמת ) ה מתו צמיח 23.9% ( מת ) מתוא נית ה אורג צמיח 18.6%	6.0%	91	96	ת לליו ה וכ נהל ה וה מכיר אות הוצ
	13.9%	111	127	עולי תפ רווח
	•	71.1%	15	25	נטו מימון אות הוצ

)*( בנטרול השפעת העליה בהכנסות שמוצגות על בסיס נטו – 13.3% צמיחה )**( רווח לפני מימון, מיסים, פחת והפחתות )***( מתואמת - בנטרול שיפוי רטרואקטיבי מביטוח לאומי, בגין רכיב סוציאליות אנשי מילואים שהתקבל ברבעון המקביל )כ- 9 מ' ש"ח( )*( בנטרול השפעת העליה בהכנסות שמוצגות על בסיס נטו – 13.3% צמיחה )**( רווח לפני מימון, מיסים, פחת והפחתות )***( מתואמת - בנטרול שיפוי רטרואקטיבי מביטוח לאומי, בגין רכיב סוציאליות אנשי מילואים שהתקבל ברבעון המקביל )כ- 9 מ' ש"ח(

שיעור רווח גולמי 15.3% 15.1%

שיעור הוצ' מכירה והנה"כ 6.6% 6.8%

שיעור רווח תפעולי 8.7% 8.3%

שיעור EBITDA )**(12.1% 11.6%

שיעור רווח נקי 5.3% 5.5%

נתונים עיקריים מדוח רווח והפסד – 2025 2Q מול הרבעון המקביל עיקרי התוצאות )במיליוני ₪(

	%	4-6/2024	4-6/2025
13.3% טו )( נסות נ רול הכ ה בנט צמיח • )( ות נטו הכנס נטרול גנית ב ה אור צמיח 8.4%	8.9%	1,333	1,451	)*( סות הכנ
•	10.4%	202	223	י גולמ רווח
פעולי ח הת ל הרוו נית ש ה אורג צמיח 9% •	6.0%	91	96	ת לליו ה וכ נהל ה וה מכיר אות הוצ
***( אמת ) ה מתו צמיח 23.9% •	13.9%	111	127	עולי תפ רווח
*( מת ) מתוא נית ה אורג צמיח 18.6% •	71.1%	15	25	נטו מימון אות הוצ
	7.4%	23	25	נסה ל הכ ם ע מסי
	4.4%	73	76	נקי רווח
	4.9%	69	73	רה החב ניות לי מ לבע נקי רווח
	13.6%	155	176	)**(EBITDA
		15.1%	15.3%	למי ח גו ר רוו שיעו
		6.8%	6.6%	ה"כ והנ כירה צ' מ ר הו שיעו
		8.3%	8.7%	י פעול ח ת ר רוו שיעו
		11.6%	12.1%	)**( EBITDA ר שיעו
		5.5%	5.3%	י ח נק ר רוו שיעו

)*( בנטרול השפעת העליה בהכנסות שמוצגות על בסיס נטו – 13.3% צמיחה

)**( רווח לפני מימון, מיסים, פחת והפחתות

)***( מתואמת - בנטרול שיפוי רטרואקטיבי מביטוח לאומי, בגין רכיב סוציאליות אנשי מילואים שהתקבל ברבעון המקביל )כ- 9 מ' ש"ח(

)*( בנטרול השפעת העליה בהכנסות שמוצגות על בסיס נטו – 12.2% צמיחה )**( רווח לפני מימון, מיסים, פחת והפחתות )***( מתואמת - בנטרול שיפוי רטרואקטיבי מביטוח לאומי, בגין רכיב סוציאליות אנשי מילואים שהתקבל התקופה המקבילה )כ- 6 מ' ש"ח( )*( בנטרול השפעת העליה בהכנסות שמוצגות על בסיס נטו – 12.2% צמיחה )**( רווח לפני מימון, מיסים, פחת והפחתות )***( מתואמת - בנטרול שיפוי רטרואקטיבי מביטוח לאומי, בגין רכיב סוציאליות אנשי מילואים שהתקבל התקופה המקבילה )כ- 6 מ' ש"ח(

שיעור רווח גולמי 15.3% 15.1%

שיעור הוצ' מכירה והנה"כ 6.6% 6.8%

שיעור רווח תפעולי 8.7% 8.3%

שיעור EBITDA )**(12.1% 11.6%

שיעור רווח נקי 5.3% 5.5%

הוצאות מכירה והנהלה וכלליות 197 187 5.4%

רווח תפעולי 253 222 13.9%

הוצאות מימון נטו 45 31 42.5%

מסים על הכנסה 51 46 11.1%

רווח נקי 157 145 8.5%

רווח נקי לבעלי מניות החברה 148 138 7.5%

12.5% 312 352 )**(EBITDA

נתונים עיקריים מדוח רווח והפסד – 2025 1H מול המחצית המקבילה עיקרי התוצאות )במיליוני ₪(

מסים על הכנסה 51 46 11.1%

רווח נקי 157 145 8.5%

רווח נקי לבעלי מניות החברה 148 138 7.5%

12.5% 312 352 )**(EBITDA

	%	1-6/2024	1-6/2025
טו )( נסות נ רול הכ ה בנט צמיח 12.2% • טו )( סות נ ל הכנ בנטרו נית ה אורג צמיח 7.5% •	7.6%	2,786	2,998	(*( סות הכנ
	10%	409	450	י גולמ רווח
נית ה אורג צמיח 9.3%	5.4%	187	197	ת לליו ה וכ נהל ה וה מכיר אות הוצ
• ***( אמת ) ה מתו צמיח 17% •	13.9%	222	253	עולי תפ רווח
( ת )* תואמ נית מ ה אורג צמיח 12.3% •	42.5%	31	45	נטו מימון אות הוצ

)*( בנטרול השפעת העליה בהכנסות שמוצגות על בסיס נטו – 12.2% צמיחה )**( רווח לפני מימון, מיסים, פחת והפחתות )***( מתואמת - בנטרול שיפוי רטרואקטיבי מביטוח לאומי, בגין רכיב סוציאליות אנשי מילואים שהתקבל התקופה המקבילה )כ- 6 מ' ש"ח( )*( בנטרול השפעת העליה בהכנסות שמוצגות על בסיס נטו – 12.2% צמיחה )**( רווח לפני מימון, מיסים, פחת והפחתות )***( מתואמת - בנטרול שיפוי רטרואקטיבי מביטוח לאומי, בגין רכיב סוציאליות אנשי מילואים שהתקבל התקופה המקבילה )כ- 6 מ' ש"ח(

שיעור רווח גולמי 15.3% 15.1%

שיעור הוצ' מכירה והנה"כ 6.6% 6.8%

שיעור רווח תפעולי 8.7% 8.3%

שיעור EBITDA )**(12.1% 11.6%

שיעור רווח נקי 5.3% 5.5%

נתונים עיקריים מדוח רווח והפסד – 2025 1H מול המחצית המקבילה עיקרי התוצאות )במיליוני ₪(

	%	1-6/2024	1-6/2025
טו )( נסות נ רול הכ ה בנט צמיח 12.2% • טו )( סות נ ל הכנ בנטרו נית ה אורג צמיח 7.5% •	7.6%	2,786	2,998	(*( סות הכנ
	10%	409	450	י גולמ רווח
נית ה אורג צמיח 9.3% •	5.4%	187	197	ת לליו ה וכ נהל ה וה מכיר אות הוצ
נית ה אורג צמיח 9.3% • ( אמת ) ה מתו צמיח 17% • ( ת ) תואמ נית מ ה אורג צמיח 12.3% •	13.9%	222	253	עולי תפ רווח
( ת )* תואמ נית מ ה אורג צמיח 12.3% •	42.5%	31	45	נטו מימון אות הוצ
	11.1%	46	51	נסה ל הכ ם ע מסי
	8.5%	145	157	נקי רווח
	7.5%	138	148	רה החב ניות לי מ לבע נקי רווח
	12.5%	312	352	)**(EBITDA
		14.7%	15%	למי ח גו ר רוו שיעו
		6.7%	6.6%	ה"כ והנ כירה צ' מ ר הו שיעו
		8%	8.4%	י פעול ח ת ר רוו שיעו
		11.7%	11.7%	)**( EBITDA ר שיעו
		5.2%	5.2%	י ח נק ר רוו שיעו

)*( בנטרול השפעת העליה בהכנסות שמוצגות על בסיס נטו – 12.2% צמיחה

)**( רווח לפני מימון, מיסים, פחת והפחתות

)***( מתואמת - בנטרול שיפוי רטרואקטיבי מביטוח לאומי, בגין רכיב סוציאליות אנשי מילואים שהתקבל התקופה המקבילה )כ- 6 מ' ש"ח(

נתונים עיקריים מדוח רווח והפסד – עיקרי תוצאות החברה בנטרול העליה בהכנסות שמוצגות על בסיס נטו )במיליוני ₪(

	4-6/2025	4-6/2025	%	1-6/2025	1-6/2024	%
סות הכנ	1,451	1,333	8.9%	2,997	2,786	7.6%
נסות ף הכ היק ה ב עלי בגין מות התא נטו* סיס על ב כרו שהו	59	-		130	-
ת אמו מתו סות הכנ	1,510	1,333	13.3%	3,127	2,786	12.2%
עולי תפ רווח	127	111	13.9%	253	222	13.9%
ת נסו ההכ % מ	8.4%	8.3%		8.1%	8%

)*( במהלך הרבעון השני והתקופה, נמשכה המגמה מהרבעונים האחרונים, במסגרתה חלה עליה בשיעור ההכנסות מעסקאות שמוכרות על בסיס נטו. האמור משפיע על היקף ההכנסות, שיעור הצמיחה בהכנסות ושיעור הרווחיות של החברה.

סיכום הרבעון השני, 2025 – עיקרי התוצאות )במיליוני ₪(

222.7 1,332.7 1,451.4 Q2 2024 Q2 2025 15.3% הכנסות רווח גולמי רווח תפעולי +13.9% +10.4% +8.9%

8.9% צמיחה בהכנסות ל - 1.45 מיליארד ₪ 13.3% לאחר התאמת העליה בהכנסות שהוכרו על בסיס נטו

10.4% צמיחה ברווח הגולמי ל – 222.7 מליון ₪ תוך שיפור בשיעור הרווח

13.9% צמיחה ברווח התפעולי לשיא של 126.7 מליון ₪ תוך שיפור בשיעור הרווח ל 8.7%

סיכום הרבעון השני, 2025 – עיקרי התוצאות )במיליוני ₪(

4.4% צמיחה ברווח הנקי ל - 76.3 מליון ₪ הצמיחה ברווח התפעולי קוזזה בחלקה ע"י עליה בהוצ' מימון )בעיקר בגין הפרשי שער(

ח( י ש" מליונ טו )ב מון, נ ות מי הוצא	2Q 2025	2Q 2024
טו( רות )נ ת ואח עמלו ריבית,	6.2	5.8
י שער הפרש	10.1	2.9
ת בונאיו ון חש ת מימ הוצאו	9.1	6.1
טו( מון )נ ות מי הוצא סך ה	25.4	14.8

13.6% צמיחה ב-EBITDA לשיא של 176.1 מליון ₪

4.9% צמיחה ברווח נקי לבעלי המניות ל - 72.9 מליון ₪

)*( רווח לפני מימון, מיסים, פחת והפחתות

סיכום הרבעון השני, 2025 – עיקרי התוצאות )במיליוני ₪(

4.4% צמיחה ברווח הנקי ל - 76.3 מליון ₪ הצמיחה ברווח התפעולי קוזזה בחלקה ע"י עליה בהוצ' מימון )בעיקר בגין הפרשי שער(

הוצאות מימון, נטו )במליוני ש"ח( 2025 2Q 2024 2Q ריבית, עמלות ואחרות )נטו( 6.2 5.8 הפרשי שער 10.1 2.9 הוצאות מימון חשבונאיות 9.1 6.1 סך ההוצאות מימון )נטו( 25.4 14.8

154.9 176.1 Q2 2024 Q2 2025

13.6% צמיחה ב-EBITDA לשיא של 176.1 מליון ₪

4.9% צמיחה ברווח נקי לבעלי המניות ל - 72.9 מליון ₪

)*( רווח לפני מימון, מיסים, פחת והפחתות

פילוח הכנסות לפי תחומי פעילות הלקוחות*

* על פי הכנסות לשנת 2024

הפעילות בישראל

מחליף את שקף 18+19

15.1% צמיחה ברווח תפעולי

+15.1%

195.2

H1 2024 H1 2025

224.7

תוצאות הפעילות בישראל* ברבעון ובתקופה )במיליוני ₪(

2,637 2,846

+8%

8% צמיחה בהכנסות

H1 2024 H1 2025

13% צמיחה לאחר התאמת

העליה בהכנסות שהוכרו על

בסיס נטו

תוצאות הפעילות בישראל* ברבעון ובתקופה )במיליוני ₪(

מחליף את שקף 18+19

)*( כולל פעילות לא מהותית באירופה

מגזרי הפעילות בישראל – 2/2025Q( באלפי ₪(

	סות הכנ			עולי תפ רווח
	Q2/2025	Q2/2024	%	Q2/2025	Q2/2024	%
ות ולוגי טכנ רותי ושי ונות פתר אל ישר ול ב וניה עוץ ע, יי מיד	920,532	815,553	12.9%	74,828	65,157	14.8%
%( ווח ) ר הר שיעו				8.1%	8%

• צמיחה חזקה בדגש על עליה בפעילויות ה- Data, הסייבר, הדיגיטל ומערכות ליבה.
  • המשך צמיחה בפעילות מול מערכת הביטחון והסקטור הפיננסי.
• מגה פרויקטים בתחום ה-IT וההנדסה מספקים צמיחה גבוהה וראות גבוהה לאורך זמן.
  • תוצאות המגזר הושפעו לחיוב גם מאיחוד לראשונה של גב מערכות.
• הצמיחה החזקה ברווח התפעולי, הושגה על אף הכנסה חד פעמית שנרשמה ברבעון המקביל, בגין קבלת שיפוי רטרואקטיבי מביטוח לאומי, של חלק מרכיב הסוציאליות בשכר עובדי החברה שגויסו למילואים, שעיקרה מיוחסת למגזר זה.

מגזרי הפעילות בישראל – 2/2025Q( באלפי ₪(

	סות הכנ			עולי תפ רווח
	Q2/2025	Q2/2024	%	Q2/2025	Q2/2024	%
ות ולוגי טכנ רותי ושי ונות פתר אל ישר ול ב וניה עוץ ע, יי מיד	920,532	815,553	12.9%	74,828	65,157	14.8%
%( ווח ) ר הר שיעו				8.1%	8%
שוב מח נן ו ת ע תיו תש	354,566	324,278	9.3%	25,352	22,826	11.1%
%( ווח ) ר הר שיעו				7.2%	7%

• גידול בהיקף הפעילות בדגש על פעילות מכירה, שיווק ואינטגרציה של מע' מחשוב, ושיווק ותמיכה בפתרונות טכנולוגיים מתקדמים.
• המשך גידול בהיקף עסקאות EDP בענן, אשר ההכנסות מהן מוצגות ע"ב נטו התקשרויות רב שנתיות התורמות לנראות גבוהה לתוצאות קדימה.
  • ברבעון תמהיל עסקאות ברווחיות גבוהה יחסית.
    • צמיחה בהיקף עסקאות ענן במערב אירופה.
  • תוצאות המגזר הושפעו לחיוב גם מאיחוד לראשונה של אורטק.

תשתיות ענן ומחשוב – תוצאות בנטרול עליית היקף ההכנסות שמוצגות על בסיס נטו )באלפי ₪(

%	1-6/2024	1-6/2025	%	4-6/2024	4-6/2025
7%	762,060	815,114	9.3%	324,278	354,566	סות הכנ
	-	64,218		-	43,503	כרו שהו נסות ף הכ היק ה ב עלי בגין מות התא נטו סיס על ב
15.4%	762,060	879,332	22.8%	324,278	398,069	ת אמו מתו סות הכנ
21.2%	50,456	61,164	11.1%	22,826	25,352	עולי תפ רווח
	6.6%	7%		7%	6.4%	נסות ההכ % מ

• המשך גידול בהיקף עסקאות EDP בענן, אשר ההכנסות מהן מוצגות ע"ב נטו – התקשרויות רב שנתיות התורמות לנראות גבוהה לתוצאות קדימה

מגזרי הפעילות בישראל – 2/2025Q( באלפי ₪(

	סות הכנ			עולי תפ רווח
	Q2/2025	Q2/2024	%	Q2/2025	Q2/2024	%
ות ולוגי טכנ רותי ושי ונות פתר אל ישר ול ב וניה עוץ ע, יי מיד	920,532	815,553	12.9%	74,828	65,157	14.8%
%( ווח ) ר הר שיעו				8.1%	8%
שוב מח נן ו ת ע תיו תש	354,566	324,278	9.3%	25,352	22,826	11.1%
%( ווח ) ר הר שיעו				7.2%	7%
וכנה רי ת מוצ ה ב מיכ ק ות שיוו	92,704	121,985	( 24% )	10,091	8,926	13.1%
%( ווח ) ר הר שיעו				10.9%	7.3%

• הצטיידות מואצת של לקוחות במוצרי תכנה עבור התגוננות מפני מתקפות סייבר, האצה דיגיטלית, פתרונות ענן, דאטה ו-AI( לרבות מוצרי תוכנה וציוד תקשורת בתחום ה-AI).
• שינוי בתמהיל העסקאות ברבעון ובתקופה ירידה בהיקף עסקאות ההפצה לצד עליה בעסקאות Reseller, בעלות שיעורי רווחיות גבוהה יחסית מקבל ביטוי בירידה בהיקף ההכנסות לצד עליה בסכום הרווח התפעולי ובשיעורו.

הפעילות בארה"ב

מגזר הפעילות בארה"ב – 2/2025Q( באלפי \$/₪(

	סות הכנ			עולי תפ רווח
	Q2/2025	Q2/2024	%	Q2/2025	Q2/2024	%
₪ - זר ב המג אות תוצ	114,157	118,795	( 3.9% )	19,129	16,919	13.1%
%( ווח ) ר הר שיעו				16.8%	14.2%
\$ - זר ב המג אות תוצ	31,871	31,884	-	5,337	4,573	16.7%
%( ווח ) ר הר שיעו				16.7%	14.2%

• העליה ברווח התפעולי ושיפור שיעור הרווחיות התפעולית נובעים משיפור ה- Utilization וכניסת התקשרויות חדשות בעלות רווחיות גבוהה יותר
  • ההשפעה של איחוד לראשונה של תוצאות חברת ALACER הייתה בסכום לא מהותי.
    • התוצאות בשקלים הושפעו מהשחיקה בשער החליפין

פתרונות ושירותי טכנולוגיות מידע, ייעוץ וניהול בארה"ב מגמת השינוי ברווח התפעולי במהלך השנה האחרונה )LTM( )במיליוני \$(

-5

9

הפרש רבעון שוטף רבעון מקביל

• 2025 2Q מסמן חזרה לצמיחה ברווח בהמשך למגמת השיפור מתחילת השנה
• לאור ההתקשרויות החדשות החברה מעריכה כי ברבעונים הקרובים תימשך מגמת הצמיחה

הוצאות מימון )באלפי ₪ (

הוצאות מימון, נטו )באלפי ₪ (

	4-6/2025	4-6/2024	י שינו	1-6/2025	1-6/2024	י שינו
טו( ת )נ חרו ת וא מלו ת, ע ריבי	6,207	5,817	390	12,650	13,457	( 807 )
ער שי ש הפר	10,062	2,866	7,196	10,377	5,388	4,989
יות בונא חש מימון אות הוצ	9,113	6,150	2,963	21,733	12,574	9,159
טו( ון )נ מימ אות הוצ סך	25,382	14,833	10,549	44,760	31,419	13,341

• עיקר העליה בהוצאות המימון ב2-Q בגין הפרשי שער עקב שחיקת שע"ח דולר-שקל בשיעור 9.3% במהלך הרבעון.
• עיקר העליה בהוצאות המימון ב1-H בגין עליה בהוצאות חשבונאיות בעיקר שיערוך התחייבויות בגין A&M ואופציות Put לבעלי זכויות מיעוט בחברות בנות שנרכשו.

על אף עליה בהוצאות הפרשי שער ובהוצאות החשבונאיות, הוצאות הריבית התזרימיות ממשיכות להיות יציבות

Q1

Q4

2024 2025

Q1

Q2

Q3

פילוח הוצאות המימון )הנתונים במיליוני ₪ (

Q2

מדדים פיננסים

מדדים פיננסים )במיליוני ₪(

	30.6.2025	31.12.2024
נים מזומ שווי נים ו מזומ	548	668
* צלות מנו בלתי רות מסג	1,237	1,229
ם נזילי עים מצ כ א סה"	1,785	1,897

* מתוכן, 300 מ' ש"ח מסגרות מחיבות

דירוג אשראי 3Aa מחברת מדרוג )אישור דירוג מרץ 2025(

תזרים מפעילות שוטפת:

• תזרים חיובי ב- 1/25H – 137.1 מיליון ש"ח, בהשוואה לתזרים חיובי של כ- 93.8 מיליון בתקופה המקבילה.
• תזרים חיובי LTM – כ- 662.5 מליון ש"ח, בהשוואה לכ543.9- מיליון ש"ח בתקופה המקבילה.

תזרים מזומנים מפעילות שוטפת - LTM

מדדים פיננסים )במיליוני ₪(

הון חברה

נע"מ – לתקופה אופציונלית עד פברואר 2030

הלוואות ממוסדות פיננסים

אג"ח סדרה ב'

31.12. 24	30.06.25
1,144	1,153	י עצמ הון
25.5%	25.9%	מאזן סך ה % מ
785.1	799.1	רוטו סי ב פיננ חוב
116.6	251.4	טו סי נ פיננ חוב
1.1	1.1	ף שוט יחס
2.6%	5.6%	זן למא נטו חוב יחס
0.23	0.37	ל- נטו חוב יחס EBITDA LTM*

)*( רווח לפני מימון, מיסים ופחת

דיבידנד בסך 54.1 מיליון ₪

)85 אג' למניה(

סיכום ומבט קדימה

המשך רכישות לצד צמיחה אורגנית תוך שימור שיעור הרווח התפעולי ברמת 8% ומעלה בין היתר הודות לשיפור היעילות התפעולית ויציבות בהוצאות מכירה, הנהלה וכלליות )תוך קיטון בשיעורם מההכנסות(.

המשך צמיחה בארה"ב קצב ההכנסות השנתי חזר לרמה של למעלה מ- 120 מיליון דולר בשיעור רווחיות תפעולית של למעלה מ- .15%

נמשיך להוביל בעקביות את שוק ה-IT הישראלי בכל הקטגוריות החשובות )ראה דירוגי STKI) מטריקס היא מובילת השוק מזה 20 שנים. הראות )visibility )שמספקים לנו מגה פרויקטים, המובילות הטכנולוגית בכל הקטגוריות החשובות (A¹D²C³ ( , לצד המוניטין המצוין של החברה - מאפשרים את השמירה על שיעורי הצמיחה שלנו בשוק על אף השפעת התארכות המלחמה.

התהליכים לקידום אישור עסקת המיזוג בין מטריקס למג'יק מתקדמים בהתאם לתכנון במטרה להביא את העסקה לאישור האספה הכללית במהלך הרבעון הרביעי של .2025 מימוש המיזוג צפוי להביא לחיזוק מעמדה המקומי והבינלאומי של מטריקס בעולמות הענן, הסייבר, הדאטה וה-AI, לגידול נתח ההכנסות המבוססות על IP של החברה, לצמיחה בשיעור ההכנסות מחו"ל, לגידול בשיעור ההכנסות של החברה מהסקטור הפיננסי, הבטחוני, ההיי טק והבריאות ולשיפור בשיעור הרווח ומבנה המאזן של החברה. )ואין הפחתות...(.

AI – מתרחב השימוש שלנו ושל הלקוחות בטכנולוגיה

הזדמנות עסקית לזרוע שיווק מוצרי התכנה שלנו; שיפור תפוקת המתכנתים תורמת לשיפור כושר התחרות שלנו בביצוע פרוייקטים; מכירה - בהן מטריקס מובילת ³C²D¹ מואצת של s'GPU ומערכי תקשורת עתירי ביצועים עבור מרכזי AI ;צמיחה בפעילות המשולבת שלנו בסביבות A השוק.

תודה!