Masterflex SE — AGM Information 2014

Jun 24, 2014

• 1. Vorlage Konzern- und Jahresabschluss 2013
• 1. Entlastung Vorstand
• 1. Entlastung Aufsichtsrat
• 1. Wahl des Abschlussprüfers
• 1. Bedingte Kapitalerhöhung

• 1. Vorlage Konzern- und Jahresabschluss 2013

• 1. Entlastung Vorstand
• 1. Entlastung Aufsichtsrat
• 1. Wahl des Abschlussprüfers
• 1. Bedingte Kapitalerhöhung

TOP 1: Vorlage der Abschlüsse –Bericht des Vorstands

Highlights 2013

Finanzzahlen 2013

Ausblick

Gesellschaftliche Verantwortung

Highlights 2013 –Wachstum

Im Jahresverlauf zunehmende Dynamik

Wachstumsraten im Jahresverlauf deutlich zugelegt

Positive Effekte: Investitionen im Reinraum (Novoplast Schlauchtechnik)

Hohe Umsatz-Zuwächse in Süd-Amerika und Asien

Highlights 2013 - Neue Refinanzierung

Konsortialkreditvertrag

Unterzeichnung am 3. Mai 2013 mit vier Banken

Volumen von 40 Mio. €, aufgeteilt in 3 Tranchen

Laufzeit von Juni 2013 bis Mai 2018

Bessere Konditionen, vereinfachtes Vertrags-Handling

Highlights 2013 –Markteinführung

Master-PUR Performance®

Weltneuer Spiralschlauch

hält sehr schwerem Schüttgut stand

absolut nahtlos glatte innere Oberfläche

deutlich flexibler als vergleichbare

PU-Schläuche

Markteinführung mit "Eye-Catcher" Baby im Herbst

Sehr gute Resonanz bei den Kunden

Highlights 2013 - Neuer Markenauftritt

Eine Dachmarke und fünf Produktmarken

Highlights 2013 - Neuer Markenauftritt

Unsere 5 Marken im Internet

• www.masterflex.de
• www.matzen-timm.de
• www.schlauchtechnik.de
• www.fleima-plastic.de
• www.masterduct.com

Dachmarke: www.MasterflexGroup.com

Finanzkennzahlen –Umsatzentwicklung

Überdurchschnittliches Wachstum

• Im Jahresverlauf 2013 deutlich zunehmende Dynamik
• Konzernweit fast überall gut laufendes Geschäft
• Umsatz mit Medizintechnik von 9,2% (2008) auf 13,1% (2013) gestiegen

Finanzkennzahlen –operatives Ergebnis

Konzern-Ebit und -Marge

in Mio. €

Ertragreiches Geschäftsmodell

• Ebit leicht rückläufig wg. Vorlauf- Kosten der Internationalisierung
• Ebit-Marge: 10,6%
• Personaleinsatzquote: 37,5%
• Materialeinsatzquote: 31,1%

Finanzkennzahlen –Jahresergebnis

Jahresergebnis

in Mio. €

Gewinn 2013 Konzern-Überschuss 2,9 Mio. € Finanzergebnis -1,6 Mio. € Ergebnis aufgeg. GB -0,1 Mio. € Ergebnis je Aktie: 0,32 €

Finanzkennzahlen –Eigenkapital erhöht

Eigenkapital und EK-Quote

in Mio. €und in %

Steigendes Eigenkapital

• EK-Quote bei knapp 43%
• Bilanzverlust im Einzelabschluss erstmal getilgt
• Dividendenfähigkeit somit früher erreichbar

Finanzkennzahlen –Kapitalstruktur

Finanzschulden: brutto und netto

in Mio. €

Rückläufige Verschuldung

• Treiber: Netto-Cash Flow aus operativem Geschäft
• Neue Refinanzierung bis 2018
• M & A Kredittranche zur Verfügung

Finanzkennzahlen –hoher Free Float

Unsere Aktionärsstruktur

Finanzkennzahlen - Aktienkursentwicklung

Die Aktie seit Januar 2013 bis heute

Copyright Masterflex SE 17

Ausblick - Wachstumsstrategie

Die Masterflex Group ist globaler Marktführer in allen Spezialmärkten für Verbindungssysteme

Innovationen

Internationalisierung

Säulen der Strategie

Ausblick –Produktinnovationen

Master-PUR Trivolution®

• Markteinführung im Februar 2014
• Weltneuheit: Ein Spiralschlauch mit drei Zusätzen
• antistatisch gemäß TRBS 2153
• schwer entflammbar nach DIN 4102 B1
• mikrobenresistent
• Markteinführungskampagne "Superheld"

Ausblick

Prognose für 2014 und mittelfristige Perspektive

Prognose 2014

• Überdurchschnittliches Umsatzwachstum
• Zweistellige Ebit-Marge bei überproportional wachsendem Ebit

Mittelfristige Perspektive

• Wachstumsraten, die über dem Durchschnitt der Weltkonjunktur liegen
• Rückkehr zur Dividende
• Zukäufe im Schlauchgeschäft

Ausblick: Gutes 1. Quartal 2014

Konzern-Umsatz in Mio. €

Operatives Ergebnis (Ebit)

Ausblick –Bedingte Kapitalerhöhung

Neuer Vorratsbeschluss für Options-/Wandelanleihe

• Notwendige Flexibilität am Kapitalmarkt für die Wachstumsfinanzierung, etwa Akquisition
• Ermöglicht Ausgabe von Options- oder Wandelschuldverschr. bis zu nominal 45 Mio. €
• Kapitalerhöhung bis max. 4,4 Mio. €
• Ersetzt Vorratsbeschluss für Bedingtes Kapital 2009
• Bezugsrechtsausschluss bei Bar-Kapitalerhöhung bis max. 10 %
• Bezugsrechtsausschluss bei Sach-Kapitalerhöhung bis max. 20 %

Gesellschaftliche Verantwortung

Azubis unterstützen die Tafel

• Selbstverantwortetes Projekt aller Auszubildenden am Standort Gelsenkirchen
• Sammel- und Spendenaktion in der Adventszeit 2013 zu Gunsten der Tafel Gelsenkirchen e.V.

• Eintägige Verteilaktion unserer Nachwuchskräfte der Gelsenkirchner Tafel; zudem Spende der Masterflex Group

• 1. Vorlage Konzern- und Jahresabschluss 2013

• 1. Entlastung Vorstand
• 1. Entlastung Aufsichtsrat
• 1. Wahl des Abschlussprüfers
• 1. Bedingte Kapitalerhöhung

• Vorlage Konzern- und Jahresabschluss 2013

2. Entlastung Vorstand

• 1. Entlastung Aufsichtsrat
• 1. Wahl des Abschlussprüfers
• 1. Bedingte Kapitalerhöhung
• 1. Vorlage Konzern- und Jahresabschluss 2013
• 1. Entlastung Vorstand
• 3. Entlastung Aufsichtsrat
• 1. Wahl des Abschlussprüfers
• 1. Bedingte Kapitalerhöhung
• 1. Vorlage Konzern- und Jahresabschluss 2013
• 1. Entlastung Vorstand
• 1. Entlastung Aufsichtsrat
• 4. Wahl des Abschlussprüfers
• 1. Bedingte Kapitalerhöhung
• 1. Vorlage Konzern- und Jahresabschluss 2013
• 1. Entlastung Vorstand
• 1. Entlastung Aufsichtsrat
• 1. Wahl des Abschlussprüfers
• 5. Bedingte Kapitalerhöhung