Maire Tecnimont — Capital/Financing Update 2023

Sep 22, 2023

COMUNICATO STAMPA – N. 47 22/09/23

DA NON DIFFONDERSI, PUBBLICARSI O DISTRIBUIRSI, DIRETTAMENTE O INDIRETTAMENTE, IN TUTTO O IN PARTE, NEGLI STATI UNITI D'AMERICA O A U.S. PERSONS, O IN AUSTRALIA, CANADA, O GIAPPONE O IN QUALUNQUE ALTRO PAESE NEL QUALE TALE DIFFUSIONE, PUBBLICAZIONE O DISTRIBUZIONE SAREBBE ILLEGALE

PRESTITO OBBLIGAZIONARIO "SENIOR UNSECURED SUSTAINABILITY-LINKED NOTES DUE 5 OCTOBER 2028" - DETERMINATO IL TASSO DI INTERESSE DELLE OBBLIGAZIONI, PARI AL 6,50% ANNUO LORDO, IN PREVISIONE DELL'AVVIO DELL'OFFERTA AL PUBBLICO IL 26 SETTEMBRE 2023

Milano, 22 settembre 2023 – Maire Tecnimont S.p.A. (la "Società" o "MAIRE") - facendo seguito a quanto già comunicato in data 12 settembre 2023 e, da ultimo, in data 18 settembre 2023 con riferimento al prestito obbligazionario non convertibile a tasso fisso per un controvalore compreso tra un minimo di €120 milioni e un massimo di €200 milioni (il "Prestito Obbligazionario") - rende noto che il tasso di interesse delle obbligazioni "Senior Unsecured Sustainability-Linked Notes Due 5 October 2028" (le "Obbligazioni") sarà del 6,50% annuo lordo (il "Tasso di Interesse").

Tenuto conto del Tasso di Interesse e del prezzo di emissione del 100% del valore nominale, il rendimento all'emissione delle Obbligazioni sarà pari al 6,50% annuo lordo. In aggiunta, è previsto un incremento massimo del Tasso di Interesse dello 0,50% in caso di mancato raggiungimento, al 31 dicembre 2025, di specifici target di riduzione delle emissioni di CO2.

Il Prestito Obbligazionario avrà durata di 5 anni e prevederà la facoltà di rimborso anticipato volontario a partire dal terzo anno. Per ciascun Periodo di Rimborso (Redemption Period), i Prezzi di Rimborso (Redemption Prices) saranno i seguenti:

Periodo di Rimborso	Prezzo di Rimborso
5 ottobre 2025 (incluso) – 4 ottobre 2026 (incluso)	103,250% dell'importo nominale delle Obbligazioni da rimborsare
5 ottobre 2026 (incluso) – 4 ottobre 2027 (incluso)	101,625% dell'importo nominale delle Obbligazioni da rimborsare
5 ottobre 2027 (incluso) – 4 ottobre 2028 (incluso)	100,000% dell'importo nominale delle Obbligazioni da rimborsare

La Società ricorda, altresì, che è previsto che l'offerta al pubblico delle Obbligazioni, rivolta a investitori istituzionali europei e retail in Italia e in Lussemburgo, abbia inizio il 26 settembre 2023 alle ore 09:00 (CET) e si concluda il 2 ottobre 2023 alle ore 17:30 (CET), salvo modifica, proroga o chiusura anticipata disposte dalla Società e dai Joint Bookrunner (Banca Akros S.p.A. - Gruppo Banco BPM, Equita SIM S.p.A. e PKF Attest Capital Markets SV. S.A.).

Nell'ambito dell'offerta, Equita S.I.M. S.p.A. agirà quale placement agent e operatore incaricato di esporre le proposte di vendita delle Obbligazioni sul MOT.

Si rammenta che il taglio minimo sottoscrivibile è pari ad € 1.000 e che MAIRE non addebiterà costi una tantum o altri costi ricorrenti agli investitori.

Le ulteriori informazioni concernenti i) il valore nominale complessivo delle Obbligazioni, ii) il numero di Obbligazioni vendute iii) i proventi lordi dell'Offerta saranno rese note non oltre il secondo giorno lavorativo che precede la Data di Emissione, così come definita nel Prospetto Informativo disponibile sul sito internet della Società www.mairetecnimont.com (sezione "Investitori" - "Debito" – "Obbligazioni" – "MAIRE SLB TF, Oct28 Call Eur ") e sul sito internet della Borsa del Lussemburgo www.luxse.com.

Le informazioni contenute nel presente comunicato hanno finalità esclusivamente informativa e non sono da intendersi come complete o esaustive. Il presente comunicato non può costituire la base di, né può essere fatto affidamento sullo stesso rispetto a un eventuale accordo o decisione di investimento. Il presente documento è un comunicato e non costituisce un prospetto ai sensi del Regolamento (UE) 2017/1129 del Parlamento Europeo e del Consiglio (il "Regolamento Prospetti").

Il presente comunicato e le informazioni ivi contenute non includono o costituiscono un'offerta di vendita di strumenti finanziari, o una sollecitazione di un'offerta ad acquistare o sottoscrivere strumenti finanziari negli Stati Uniti, in Australia, Canada o Giappone nonché in qualsiasi altro Paese in cui tale offerta o sollecitazione sarebbe soggetta all'autorizzazione da parte di autorità locali o comunque vietata ai sensi di legge (gli "Altri Paesi").

Qualsiasi offerta al pubblico sarà condotta in Lussemburgo e in Italia sulla base di un prospetto approvato dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier lussemburghese ("CSSF") e passaportato in Italia in conformità alle applicabili disposizioni normative (l'"Offerta Pubblica Permessa").

Al di fuori dell'Offerta Pubblica Permessa, negli Stati membri dello Spazio Economico Europeo diversi dall'Italia e dal Lussemburgo, le obbligazioni saranno offerte e potranno essere sottoscritte solo nei casi di esenzione dalla pubblicazione del prospetto previsti dal Regolamento Prospetti.

Gli strumenti finanziari non sono stati e non saranno registrati ai sensi del United States Securities Act del 1933, come successivamente modificato (il "Securities Act"), o ai sensi delle corrispondenti leggi vigenti negli Altri Paesi. Gli strumenti finanziari ivi menzionati non possono essere offerti o venduti negli Stati Uniti o a, o nell'interesse di, U.S. person, senza registrazione salvi i casi in cui si ricada nelle ipotesi di esenzione ai sensi del Securities Act. Non verrà effettuata alcuna offerta al pubblico delle obbligazioni negli Stati Uniti.

Nel Regno Unito Il presente comunicato non costituisce un'offerta al pubblico di strumenti finanziari. Il presente comunicato viene distribuito e si rivolge esclusivamente a (i) persone che si trovano al di fuori del Regno Unito o (ii) persone che sono investitori professionali ai sensi dell'articolo 19(5) del Financial Services and Markets Act 2000 (Financial Promotion) Order 2005 e successive modifiche (l' "Order") e (iii) "high net worth entities" e altre persone a cui il presente comunicato può essere legittimamente comunicato, che rientrano nell'articolo 49(2) lett. da (a) a (d) dell'Order (congiuntamente, i "Soggetti Rilevanti"). Qualsiasi attività di investimento a cui si riferisce il presente comunicato sarà disponibile solo per, e sarà intrapresa solo con, i Soggetti Rilevanti. Chiunque non sia un Soggetto Rilevante non deve agire o fare affidamento sul presente comunicato o su qualsiasi suo contenuto.

Nel Regno Unito, le obbligazioni non sono destinate a essere offerte, vendute o altrimenti rese disponibili a, e non dovrebbero essere offerte, vendute o altrimenti rese disponibili a, alcun investitore al dettaglio.

Il prospetto, unitamente alla traduzione in lingua italiana della nota di sintesi e, una volta disponibile, al relativo documento contenente le informazioni chiave, è pubblicato e messo gratuitamente a disposizione, tra l'altro, sul sito internet www.mairetecnimont.com. Gli investitori non dovranno sottoscrivere alcuno strumento finanziario al quale il presente comunicato si riferisce, se non sulla base delle informazioni contenute nel prospetto.

Né Equita SIM S.p.A., Banca Akros S.p.A. e PKF Attest Capital Markets SV., S.A. né i loro amministratori, dirigenti, dipendenti, consulenti o rappresentanti assumono alcuna responsabilità di qualsiasi tipo ovvero rilasciano alcuna dichiarazione o garanzia, espressa o tacita, circa la veridicità, accuratezza o completezza delle informazioni relative alla Società, alle società dalla stessa controllate o alla stessa collegate, né per qualsiasi perdita derivi dall'utilizzo della presente comunicazione o dei suoi contenuti ovvero in relazione alla stessa.

Il presente comunicato contiene previsioni e stime che riflettono le attuali opinioni del management in merito ad eventi futuri. Previsioni e stime sono in genere identificate da espressioni come "è possibile," "si dovrebbe", "si prevede", "ci si attende", "si stima", "si ritiene", "si intende", "si progetta", "obiettivo" oppure dall'uso negativo di queste espressioni o da altre varianti di tali espressioni oppure dall'uso di terminologia comparabile. Queste previsioni e stime comprendono, ma non si limitano a, tutte le informazioni diverse dai dati di fatto, incluse, senza limitazione, quelle relative alla posizione finanziaria futura della Società e ai risultati operativi, la strategia, i piani, gli obiettivi e gli sviluppi futuri nei mercati in cui la Società o qualsiasi società del Gruppo operano o intendono operare. A seguito di tali incertezze e rischi, si avvisano i lettori che non devono fare eccessivo affidamento su tali informazioni di carattere previsionale come previsione di risultati effettivi. La capacità del Gruppo di raggiungere i risultati previsti dipende da molti fattori al di fuori del controllo del management. I risultati effettivi possono differire significativamente (ed essere più negativi di) da quelli previsti o impliciti nei dati previsionali. Tali previsioni e stime comportano rischi ed incertezze che potrebbero avere un impatto significativo sui risultati attesi e si fondano su assunti di base. La Società non si assume alcun obbligo di aggiornare pubblicamente e di rivedere previsioni e stime a seguito della disponibilità di nuove informazioni, di eventi futuri o di altro, fatta salva l'osservanza delle leggi applicabili.

MAIRE S.p.A., società quotata alla Borsa di Milano, è a capo di un gruppo di ingegneria che sviluppa e implementa tecnologie innovative per i fertilizzanti, l'idrogeno e la carbon capture, i carburanti ed i prodotti chimici, ed i polimeri. Opera a livello globale con soluzioni tecnologiche sostenibili e soluzioni integrate di ingegneria e costruzione per guidare l'evoluzione dell'industria verso la

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decarbonizzazione. MAIRE crea valore in circa 45 paesi e conta su circa 7.000 dipendenti, supportati da oltre 20.000 persone coinvolte nei suoi progetti nel mondo. Per maggiori informazioni: www.mairetecnimont.com.

Group Media Relations Carlo Nicolais, Tommaso Verani Tel +39 02 6313-7603 mediarelations@mairetecnimont.it Investor Relations Silvia Guidi Tel +39 02 6313-7823 investor-relations@mairetecnimont.it

NOT FOR RELEASE, PUBLICATION OR DISTRIBUTION, DIRECTLY OR INDIRECTLY, IN WHOLE OR IN PART IN OR INTO THE UNITED STATES OR TO U.S. PERSONS, AUSTRALIA, CANADA OR JAPAN OR ANY OTHER JURISDICTION WHERE SUCH RELEASE, PUBLICATION OR DISTRIBUTION WOULD BE UNLAWFUL

"SENIOR UNSECURED SUSTAINABILITY LINKED NOTES DUE 5 OCTOBER 2028" - THE INTEREST RATE OF THE NOTES HAS BEEN DETERMINED AT 6.50% PER ANNUM, AHEAD OF THE LAUNCH OF THE PUBLIC OFFERING ON 26 SEPTEMBER 2023

Milan, 22 September 2023 - Maire Tecnimont S.p.A. (the "Company" or "Maire") - following to the announcements made on 12 September 2023 and, lastly, on 18 September 2023 with regard to the non-convertible fixed rate bond for a minimum amount of €120 million and a maximum amount of €200 million (the "Bond") – notifies that the interest rate of the "Senior Unsecured Sustainability-Linked Notes Due 5 October 2028" (the "Notes") will be 6.50% per annum (the "Interest Rate").

Taking into account the Interest Rate and the issue price of 100% of the nominal value, the yield at issue of the Notes will be equal to 6.50% per annum. In addition, the Interest Rate provides for a maximum increase of 0.50% in the event that MAIRE fails to achieve, as of 31 December 2025, specific targets aimed at reducing CO² emissions.

The Bond shall have a maturity of 5 years and shall provide for a voluntary optional early redemption starting from the third year. For each Redemption Period listed below, the Redemption Prices will be as follows:

Redemption Period	Redemption Price
5 October 2025 (included) – 4 October 2026 (included)	103.250% of the principal amount of the Bond to be redeemed
5 October 2026 (included) – 4 October 2027 (included)	101.625% of the principal amount of the Bond to be redeemed
5 October 2027 (included) – 4 October 2028 (included)	100.000% of the principal amount of the Bond to be redeemed

The Company also reminds that the public offering of the Notes, addressed to European institutional investors and retail investors in Italy and Luxembourg, will be launched on 26 September 2023 at 09:00 (CET) and will expire on 2 October 2023 at 17:30 (CET), subject to amendment, extension or early termination by the Issuer and the Joint Bookrunners (Banca Akros S.p.A. – Gruppo Banco BPM, Equita SIM S.p.A. and PKF Attest Capital Markets SV. S.A.).

In the context of the offering, Equita SIM S.p.A. will act as placement agent and will be in charge of displaying the Notes on the Borsa Italiana's Mercato Telematico Obbligazionario (MOT).

The minimum denomination of the Notes is €1,000. MAIRE will not charge one-off or other recurring costs to investors.

Further information on i) the aggregate principal amount of the Notes, ii) the number of Notes sold and iii) the gross proceeds of the Offering will be communicated no later than the second

PRESS RELEASE - No. 47

22/09/23

business day prior to the Issue Date, as defined in the Prospectus available on the Company's website, www.mairetecnimont.com (section "Investors" – "Debt" – "Bonds" – "MAIRE SLB TF – Oct28 Call Eur") and on the Luxembourg Stock Exchange website (www.luxse.com).

The information contained in this press release is for information purposes only and is not intended to be complete or exhaustive. This press release may not form the basis of, nor may it be relied upon in respect of, any investment agreement or decision. This document is a press release and does not constitute a prospectus within the meaning of Regulation (EU) 2017/1129 of the European Parliament and of the Council (the "Prospectus Regulation").

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This press release and the information contained herein does not contain or constitute an offer of securities for sale, or solicitation of an offer to purchase securities, in the United States, Australia, Canada or Japan or any other jurisdiction where such an offer or solicitation would require the approval of local authorities or would otherwise be unlawful (the "Other Countries").

Any public offering will be conducted in Luxembourg and Italy pursuant to a prospectus, duly approved by the Luxembourg competent authority, the Commission de Surveillance du Secteur Financier ("CSSF") and passported into Italy in compliance with applicable laws (the "Permitted Public Offer").

Except for the Permitted Public Offering, in the Member States of the European Economic Area other than Italy and Luxembourg, the bonds will only be offered and may only be subscribed for under an exemption from the publication of the prospectus provided for in the Prospectus Regulation.

The securities referred to herein have not been and will not be registered under the United States Securities Act of 1933, as subsequently amended (the "Securities Act"), or pursuant to the corresponding regulations in force in the Other Countries. The securities may not be offered or sold in the United States or to, or for the account of benefit of, US persons, absent registration or an exemption from registration or in a transaction not subject to the registration requirements under the Securities Act. There will be no public offering of the securities in the United States.

In the United Kingdom this press release does not constitute a public offer of financial instruments. This press release is distributed and is directed only to (i) persons who are located outside the United Kingdom or (ii) persons who are professional investors within the meaning of section 19(5) of the Financial Services and Markets Act 2000 (Financial Promotion) Order 2005, as amended (the "Order"); and (iii) "high net worth entities" and other persons to whom this press release may lawfully be communicated, that fall within article 49(2)(a) to (d) of the Order (together, the "Relevant Persons"). Any investment activity to which this press release relates will only be available to and will only be engaged with, Relevant Persons. Any person who is not a Relevant Person should not act or rely on this press release or any of its contents.

In the United Kingdom, the securities are not intended to be offered, sold or otherwise made available to, and should not be offered, sold or otherwise made available to, any retail investor.

The prospectus, together with the Italian translation of the summary and, once available, the relevant key information document is published and made available free of charge, inter alia, on the website www.mairetecnimont.com. Investors should not subscribe for any securities to which this press release relates except on the basis of the information contained in the prospectus.

Neither Equita SIM S.p.A., Banca Akros S.p.A. and PKF Attest Capital Markets SV., S.A. nor any of their affiliates, directors, officers, employees, advisers or agents accepts any responsibility or liability for or makes any representation or warranty, express or implied, as to the truth, accuracy or completeness of the information in this press release or any other information relating to the Company, its subsidiaries or associated companies, or for any loss arising from any use of this press release or its contents or in connection therewith.

This press release contains certain forward-looking statement, projections, objectives, estimates and forecasts reflecting management's current views with respect to certain future events. Forward-looking statements, projections, objectives, estimates and forecasts are generally identifiable by the use of the words "may," "will", "should", "plan", "expect", "anticipate", "estimate", "believe", "intend", "project", "goal" or "target" or the negative of these words or other variations on these words or comparable terminology. These forward-looking statements include, but are not limited to, all statements other than statements of historical facts, including, without limitation, those regarding the Company's future financial position and results of operations, strategy, plans, objectives, goals and targets and future developments in the markets where the Company, or any Group company participates or is seeking to participate. Due to such uncertainties and risks, readers are cautioned not to place undue reliance on such forward-looking statements as a prediction of actual results. The Group's ability to achieve its projected objectives or results is dependent on many factors which are outside management's control. Actual results may differ materially from (and be more negative than) those projected or implied in the forward-looking statements. Such forward-looking information involves risks and uncertainties that could significantly affect expected results and is based on certain key assumptions. The Company does not undertake any obligation to update publicly or revise any forward-looking statement, whether as a result of new information, future events or otherwise, except as may be required by applicable law.

MAIRE S.p.A., a company listed on the Milan Stock Exchange, heads an engineering group that develops and implements innovative technologies for fertilizers, hydrogen and carbon capture, fuels and chemicals, and polymers. It operates globally with sustainable technology solutions and integrated engineering and construction solutions to drive the industry's evolution towards decarbonisation. MAIRE creates value in around 45 countries and has around 7,000 employees, supported by more than 20,000 people involved in its projects worldwide. For more information: www.mairetecnimont.com.

Group Media Relations Carlo Nicolais, Tommaso Verani Tel +39 02 6313-7603 mediarelations@mairetecnimont.it Investor Relations Silvia Guidi Tel +39 02 6313-7823 investor-relations@mairetecnimont.it

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