Lang + Schwarz AG — Board/Management Information 2014

Oct 13, 2014

### Lang & Schwarz Aktiengesellschaft #### Düsseldorf ### Jahresabschluss zum 31. Dezember 2013 ### Bericht des Aufsichtsrats Sehr geehrte Aktionärinnen und Aktionäre, sehr geehrte Damen und Herren, nach der Krise ist vor der Krise! Man wird mit dieser kurzen Formel zwar der derzeitigen Situation nicht ganz gerecht, doch könnte damit das aktuelle Geschehen und die Auswirkungen auf die Börsen zugespitzt beschrieben werden. Während die einen noch darum kämpfen, die Auswirkungen der letzten Krise zu bewältigen, zeichnen sich für andere, die ersten Lichtblicke ab. So konnten kürzlich nach langer Abstinenz, griechische Staatspapiere am Anleihenmarkt wieder platziert werden. Die weiterhin unklare Situation in der Ukraine ist ein großer Unsicherheitsfaktor, der zu politischen Spannungen nicht nur unter den Bündnispartnern führt. Die stellenweise besorgniserregende Entwicklung und das mögliche Ausmaß des sich zuspitzenden Konflikts, lassen die Börsen zwischen Bangen und Hoffen schwanken. Im abgelaufenen Geschäftsjahr konnten sich zunächst die Aktienmärkte vor dem Hintergrund des sich beruhigenden Marktumfelds und im Zuge der deutlich expansiven weltweiten Geldpolitik positiv entwickeln. Von dieser Entwicklung konnten die Lang & Schwarz Aktiengesellschaft und ihre Tochtergesellschaften profitieren. Es wurden deutliche Zuwächse in einzelnen Geschäftsbereichen gegenüber dem Vorjahr erreicht. Dabei legte sowohl das im Geschäftsjahr 2012 neu begonnene Geschäft in wikifolio-Endloszertifikaten im Laufe des Geschäftsjahres 2013 zu, wie auch das Aktiengeschäft basierend auf den erhöhten Handelsumsätzen der wertpapieraffinen Privatkunden der Partnerbanken. Der Vorstand, Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter stellten sich mit Umsicht auf die Marktgegebenheit ein. Der Aufsichtsrat begleitet die Entwicklung der Lang & Schwarz Aktiengesellschaft in diesem Umfeld erneut in enger Absprache mit dem Vorstand. An das sich ständig und in seinen Ausprägungen immer stärker ändernde regulatorische Umfeld muss sich der gesamte Konzern der Lang & Schwarz Aktiengesellschaft ständig anpassen. Die immer wieder neuen Änderungen werden hinsichtlich ihrer Auswirkungen auf die Geschäftsmodelle im Konzern der Lang & Schwarz Aktiengesellschaft überprüft. Der Vorstand hat den Aufsichtsrat regelmäßig, zeitnah und umfassend, auch außerhalb von Sitzungen, unterrichtet und ist dabei seinen Berichtspflichten nachgekommen. Er hat den Aufsichtsrat im Berichtszeitraum sowohl mündlich als auch schriftlich informiert. Die Zusammenarbeit zwischen dem Vorstand und dem Aufsichtsrat ist zu jedem Zeitpunkt als vertrauensvoll und förderlich für die Belange der Gesellschaft zu bezeichnen. Meinen Aufsichtsratskollegen und mir wurden jederzeit eingehende Erläuterungen sowie Begründungen zu allen Geschäftsbelangen dargelegt. Der gesamte Aufsichtsrat hat sich stets von der Ordnungsmäßigkeit der Geschäftsführung überzeugen können. Arbeit des Aufsichtsrats Im abgelaufenen Geschäftsjahr trat der Aufsichtsrat der Lang & Schwarz Aktiengesellschaft zu insgesamt vier Präsenzsitzungen in den Geschäftsräumen der Lang & Schwarz Aktiengesellschaft zusammen. An diesen haben jeweils alle Mitglieder persönlich oder telefonisch teilgenommen. Darüber hinaus wurden zwei Beschlussfassungen des Aufsichtsrats im Umlaufverfahren herbeigeführt. Im Rahmen der turnusmäßigen Quartalssitzungen des Geschäftsjahres 2013 wurde die wirtschaftliche Entwicklung des gesamten Konzerns erläutert. Dabei wurde uns neben Darstellungen zur Vermögens-, Finanz- und Ertragslage des Konzerns auch die Ertragsentwicklung der einzelnen Geschäftsfelder in den operativen Bereichen innerhalb des Konzerns dargestellt und erläutert. Neben dieser regelmäßigen Berichterstattung erhielten die Aufsichtsratsmitglieder weitere, vertiefende Unterlagen zu jeder Aufsichtsratssitzung. Auch die Risikoberichterstattung und die Darstellung des Risikomanagements für den gesamten Konzern der Lang & Schwarz Aktiengesellschaft und in den rechtlich selbständigen Einheiten erfolgte laufend in den Quartalssitzungen. Dabei wurden die Mitglieder des Aufsichtsrats über die Kennzahlen der Risikotragfähigkeitsberechnungen, Limitauslastungen und andere Risikokennziffern unterrichtet. Hierbei erfolgte auch eine Darstellung der Entwicklung der Liquidität des Konzerns. Die Unterlagen wurden kritisch hinterfragt und – soweit erbeten – zusätzliche Informationen durch den Vorstand stets unverzüglich bereitgestellt, die vertiefende Einblicke zu unserer Zufriedenheit zuließen. Zu internen und externen Untersuchungen und Prüfungen haben wir uns unterrichten lassen bzw. erhielten turnusmäßig aktualisierende Auskünfte. Es wurde nicht nur turnusmäßig über die laufende Geschäftsentwicklung, die Finanzlage und über bedeutende Geschäftsvorfälle – soweit vorhanden – berichtet, sondern auch der Geschäftsverlauf, die Plan- und Zieleinhaltung, sowie Abweichungen von diesen waren Gegenstand der Erörterungen. Immer wieder waren auch Neuerungen der europäischen und nationalen Aufsicht Gegenstand von Sitzungen und Besprechungen. Die Entwicklung im Zusammenhang mit einer europäischen Transaktionssteuer, welche entweder im Wege einer verstärkten Zusammenarbeit einer Anzahl an europäischen Staaten oder europaeinheitlich umgesetzt werden könnte, wurde diskutiert. In der ersten Aufsichtsratssitzung des Geschäftsjahres 2013 wurden am 28. Februar 2013 schwerpunktmäßig das vierte Quartal des abgelaufenen Geschäftsjahres 2012 behandelt, sowie der Verlauf des gesamten Vorjahres zusammengefasst dargestellt. Gegenstand der Sitzung war auch die vom Vorstand vorgetragene Geschäftsstrategie ab dem Jahr 2013. Der Aufsichtsrat erörterte zudem die Vergütungssysteme für Vorstand und Mitarbeiter für das Geschäftsjahr 2013. Die Sitzungsteilnehmer beschäftigten sich auch mit einer Vorlage zur beabsichtigten Beteiligung der Lang & Schwarz Aktiengesellschaft an der wikifolio Financial Technologie GmbH, Wien, und stimmten dieser zu. Am 08. Mai 2013 wurde die zweite Aufsichtsratssitzung abgehalten. Hier wurden vornehmlich der Jahresabschluss und der Konzernabschluss des Geschäftsjahres 2012 geprüft und gebilligt. An der Sitzung nahm der Abschlussprüfer teil, der, ebenso wie der Vorstand, Fragen beantwortete und vertiefende Erläuterungen zum Jahresabschluss und Konzernabschluss zur Zufriedenheit aller Aufsichtsratsmitglieder geben konnte. Weiterhin wurde zum Ergebnis für das erste Quartal 2013 berichtet und mit dem Vorstand erörtert. Der Vorstand legte im Rahmen dieser Sitzung zudem die Risikostrategie und das Konzept zur Risikotragfähigkeitsberechnung des Konzerns der Lang & Schwarz Aktiengesellschaft für das Geschäftsjahr 2013 vor. Im Umlaufbeschlussverfahren wurde am 04. Juni 2013 die vom Vorstand der Lang & Schwarz Aktiengesellschaft vorgeschlagene Tagesordnung für die Hauptversammlung des Geschäftsjahres 2012 der Lang & Schwarz Aktiengesellschaft am 17. Juli 2013 durch den Aufsichtsrat gebilligt und die Beschlussvorschläge des Aufsichtsrats zu den einzelnen Tagesordnungspunkten beschlossen. Der Schwerpunkt der Aufsichtsratssitzung am 19. September 2013 lag in der Berichterstattung über das zweite Quartal 2013. Hierzu legte der Vorstand den Halbjahresbericht zum 30. Juni 2013 für den Konzern der Lang & Schwarz Aktiengesellschaft vor. Eingehend wurde auch die Entwicklung der wikifolio Financial Technologies GmbH und den Geschäften in „wikifolio-Endloszertifikaten“ besprochen. Gegenstand der Sitzung vom 21. November 2013 war die Berichterstattung über das dritte Quartal 2013. Dem Aufsichtsrat wurde darüber hinaus das EDV-Budget 2014 und Konzern-Budget 2014 vorgelegt. Nach Erläuterungen und Abweichungsanalysen stimmte er diesem zu. Daneben wurde der Unternehmenskalender 2014 verabschiedet. Zu Gesetzesänderungen die sich aus dem CRD IV Umsetzungsgesetz ergeben und die den Aufsichtsrat und den Vorstand betreffen, verschaffte sich der Aufsichtsrat einen tieferen Einblick. ### Jahres- und Konzernabschluss 2013 Die Dohm Schmidt Janka Revision und Treuhand AG, Wirtschaftprüfungsgesellschaft wurde als Abschlussprüfer mit der Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts sowie des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts der Lang & Schwarz Aktiengesellschaft betraut. Dem Beschluss der Hauptversammlung vom 17. Juli 2013 entsprechend hat die Wirtschaftprüfungsgesellschaft den Prüfungsauftrag erhalten. Nach Durchführung der Prüfungen erklärte der Abschlussprüfer, dass diese zu keinen Einwendungen geführt haben, und dass der Jahresabschluss nebst Lagebericht und der Konzernabschluss nebst Konzernlagebericht mit uneingeschränkten Bestätigungsvermerken versehen wurden. Die Abschlüsse sowie die Lageberichte lagen dem gesamten Aufsichtsrat rechtzeitig vor, so dass die Unterlagen eigenen Prüfungen unterzogen werden und in der Sitzung am 14. Mai 2014 gemeinsam mit dem Abschlussprüfer besprochen werden konnten. Der Abschlussprüfer erteilte uns umfassende Auskünfte und stand für anstehende Fragen zur Verfügung. Wir stimmen dem Ergebnis der Abschlussprüfung durch den Abschlussprüfer zu und billigen den vom Vorstand aufgestellten Jahresabschluss und Konzernabschluss 2013. Damit ist der Jahresabschluss 2013 der Lang & Schwarz Aktiengesellschaft nach § 172 AktG festgestellt. Gemeinsam mit dem Vorstand beabsichtigt der Aufsichtsrat, der Hauptversammlung am 28. August 2014, die Zahlung einer Dividende von EUR 0,27 je gewinnberechtigter Aktie aus dem Ergebnis des Geschäftsjahres 2013 vorzuschlagen. Herzlich danken wir allen Mitarbeiterinnen, Mitarbeitern und dem Vorstand für ihr engagiertes und erfolgreiches Handeln im Geschäftsjahr 2013 und wünschen weiterhin gutes Gelingen. Düsseldorf, im Mai 2014 Jochen von Ciriacy-Wantrup Vorsitzender des Aufsichtsrats